MDI Energia S.A.

Quarterly Report • May 28, 2025

MDI ENERGIA S.A.

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

	SPIS TREŚCI
	OŚWIADCZENIE ZARZĄDU	3
	WYBRANE DANE FINANSOWE	4
	ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2025 R.
	DO 31 MARCA 2025 R.	5
A.	INFORMACJE OGÓLNE	5
B.	INFORMACJE OBJAŚNIAJĄCE DO ŚRÓDROCZNEGO SKRÓCONEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO	13
I.	ZGODNOŚĆ Z MIĘDZYNARODOWYMI STANDARDAMI SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ	13
II.	ZAŁOŻENIE KONTYNUACJI DZIAŁALNOŚCI GOSPODARCZEJ	13
III.	INFORMACJE DOTYCZĄCE SEZONOWOŚCI DZIAŁALNOŚCI LUB CYKLICZNOŚCI DZIAŁALNOŚCI	13
IV.	WALUTA FUNKCJONALNA I WALUTA PREZENTACJI	13
V.	ISTOTNE WARTOŚCI OPARTE NA PROFESJONALNYM OSĄDZIE I SZACUNKACH	14
VI.	OPIS POZYCJI WPŁYWAJĄCYCH NA AKTYWA, PASYWA, KAPITAŁ, WYNIK FINANSOWY NETTO ORAZ PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH,
	KTÓRE SĄ NIETYPOWE ZE WZGLĘDU NA ICH RODZAJ, WIELKOŚĆ LUB WYWIERANY WPŁYW	14
VII.	INFORMACJE O ISTOTNYCH ZMIANACH WIELKOŚCI SZACUNKOWYCH	15
1.	Inwestycje w jednostkach podporządkowanych nie objętych konsolidacją na dzień 31.03.2025 roku	15
2.	Zmiana wartości zapasów	15
3.	Zmiana wartości szacunkowych należności	15
4.	Odroczony podatek dochodowy	17
5.	Rezerwy	18
VIII.	SEGMENTY OPERACYJNE	19
IX.	UMOWY O USŁUGĘ BUDOWLANĄ	19
X.	EMISJA, WYKUP I SPŁATA DŁUŻNYCH I KAPITAŁOWYCH PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH	20
XI.	WYPŁACONA (LUB ZADEKLAROWANA) DYWIDENDA	20
XII.	TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI	21
XIII.	ZMIANA ZOBOWIĄZAŃ WARUNKOWYCH LUB AKTYWÓW WARUNKOWYCH, KTÓRE NASTĄPIŁY OD CZASU ZAKOŃCZENIA OSTATNIEGO
	ROKU OBROTOWEGO	22
XIV.	INSTRUMENTY FINANSOWE – INFORMACJE NA TEMAT WARTOŚCI GODZIWEJ	22
XV.	ZMIANY W STRUKTURZE JEDNOSTKI GOSPODARCZEJ DOKONANE W OKRESIE SPRAWOZDAWCZYM	23
XVI.	ROZLICZENIA PODATKOWE	23
	XVII. SPRAWY SĄDOWE	23
	XVIII. INFORMACJA O NABYCIU I ZBYCIU RZECZOWYCH AKTYWÓW TRWAŁYCH ORAZ POCZYNIONYCH ZOBOWIĄZANIACH NA RZECZ DOKONANIA ZAKUPU
	RZECZOWYCH AKTYWÓW TRWAŁYCH	24
XIX.	ZDARZENIA PO DACIE BILANSU	24
XX.	POZOSTAŁE INFORMACJE	24

OŚWIADCZENIE ZARZĄDU

Na podstawie rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (DZ. U. 2018 poz. 757) Zarząd Spółki oświadcza, że wedle swojej najlepszej wiedzy niniejsze sprawozdanie finansowe i dane porównawcze sporządzone zostały zgodnie z obowiązującymi Spółkę zasadami rachunkowości oraz, że odzwierciedlają w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową Spółki oraz jej wynik finansowy.

Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało przygotowane przy zastosowaniu zasad rachunkowości, zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejska oraz w zakresie wymaganym przez rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. z 2018 r poz. 757). Sprawozdanie to obejmuje okres od 1 stycznia do 31 marca 2025 roku.

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

WYBRANE DANE FINANSOWE

dane w tys. złotych i tys. EUR

Wyszczególnienie	01.01.2025 - 31.03.2025			01.01.2024 - 31.03.2024
	PLN	EUR		PLN		EUR
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	63 449	15 162		50 150		11 606
Koszt własny sprzedaży	61 907	14 793		48 682		11 266
Zysk (strata) na działalności operacyjnej	224	54		11		3
Zysk (strata) brutto	234	56	-	105	-	24
Zysk (strata) netto	169	40	-	58	-	13
Liczba udziałów/akcji w sztukach	46 108 506	46 108 506		46 108 506		46 108 506
Zysk (strata) netto na akcję zwykłą (zł/euro)	0,00	0,00	-	0,00	-	0,00

	31.03.2025			31.12.2024
SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ
Aktywa trwałe	10 480	2 505	11 130	2 605
Aktywa obrotowe	80 126	19 151	63 083	14 763
Kapitał własny	13 517	3 231	13 348	3 124
Zobowiązania długoterminowe	4 845	1 158	4 593	1 075
Zobowiązania krótkoterminowe	72 244	17 267	56 272	13 169
Wartość księgowa na akcję (zł/euro)	0,29	0,07	0,29	0,07

01.01.2025 - 31.03.2025 01.01.2024 - 31.03.2024

RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej - 1 782 - 426 7 084 1 639 Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej - - - - Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej - 134 - 32 - 8 222 - 1 903

Kurs EUR/PLN	31.03.2025	31.12.2024	31.03.2024
- dla danych sprawozdania z sytuacji
finansowej	4,1839	4,2730
- dla danych rachunku zysków i strat	4,1848		4,3211

Do przeliczenia danych sprawozdania z sytuacji finansowej użyto kursu średniego NBP na dzień bilansowy. Do przeliczenia pozycji rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych użyto kursu będącego średnią arytmetyczną kursów NBP obowiązujących na ostatni dzień poszczególnych miesięcy danego okresu.

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2025 R. DO 31 MARCA 2025 R. A. INFORMACJE OGÓLNE

I. Dane jednostki:

Nazwa:	MDI Energia S.A.
Forma prawna:	Spółka Akcyjna
Siedziba:	Wał Miedzeszyński 608, 03-994 Warszawa
Kraj rejestracji:	Polska

Podstawowy przedmiot działalności:

• Roboty związane z budową obiektów inżynierii lądowej i wodnej,
• Roboty budowlane związane ze wznoszeniem budynków,
• Działalność holdingów finansowych,
• Działalność firm centralnych (head offices) i holdingów, z wyłączeniem holdingów finansowych,
• Działalność rachunkowo księgowa; doradztwo podatkowe,
• Pozostałe doradztwo w zakresie prowadzenia działalności gospodarczej i zarządzania.

Organ prowadzący rejestr: Krajowy Rejestr Sądowy, XIV Wydział Gospodarczy w Warszawie Numer statystyczny REGON: 010960117

MDI Energia S.A. (dalej: Spółka) została utworzona w formie jednoosobowej spółki akcyjnej Skarbu Państwa zgodnie z Ustawą z dnia 30 kwietnia 1993 roku o narodowych funduszach inwestycyjnych i ich prywatyzacji (zwaną dalej "Ustawą o NFI"). Wpis do rejestru handlowego Sądu Rejonowego dla m. st. Warszawy nastąpił w dniu 31 marca 1995 roku pod nazwą spółki Dziesiąty Narodowy Fundusz Inwestycyjny S.A. W dniu 20 lipca 2001 roku Spółka pod nazwą Foksal Narodowy Fundusz Inwestycyjny S.A. (dalej: Foksal NFI S.A.) została zarejestrowana w KRS w Sądzie Rejonowym dla m. st. Warszawy pod numerem 0000029456. Aktualnie Sądem Rejestrowym dla MDI Energia S.A. jest Sąd Rejonowy w Warszawie, XIV Wydział Gospodarczy.

W dniu 1 lutego 2016 roku zostało zarejestrowane połączenie Spółki MDI Energia S.A. (spółka powstała w wyniku przekształceń Foksal NFI S.A.) z MDI S.A. z siedzibą w Warszawie. Połączenie nastąpiło w trybie przewidzianym w art. 492 §1 pkt. 1 KSH, tj. poprzez przeniesienie całego majątku Spółki MDI S.A. ("Spółka przejmowana") na Spółkę MDI Energia S.A. ("Spółka przejmująca"). Połączenie zostało przeprowadzone stosownie do art. 515 KSH, tj. bez podwyższenia kapitału zakładowego Spółki przejmującej, gdyż Spółka przejmująca posiadała wszystkie akcje Spółki przejmowanej oraz stosownie do art. 516 §6 KSH, wszystkie akcje Spółki przejmowanej posiadł jedyny akcjonariusz, którym była Spółka przejmująca.

II. Czas trwania Jednostki:

Spółka została utworzona na czas nieoznaczony.

III. Okresy prezentowane

Sprawozdanie finansowe zawiera dane za okres od 1 stycznia 2025 roku do 31 marca 2025 roku. Dane porównawcze prezentowane są według stanu na dzień 31 grudnia 2024 roku dla sprawozdania z sytuacji finansowej oraz za okres od 1 stycznia 2024 roku do 31 marca 2024 roku dla rachunku zysków i strat, sprawozdania z całkowitych dochodów, sprawozdania z przepływów pieniężnych oraz sprawozdania ze zmian w kapitale własnym.

IV. Skład organów Jednostki według stanu na dzień 31.03.2025 r.:

Zarząd:

• Piotr Gajek Wiceprezes Zarządu
• Przemysław Skwarek Członek Zarządu

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

Zmiany w składzie Zarządu Spółki do dnia publikacji:

W okresie od dnia 1 stycznia 2025 do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania nie wystąpiły zmiany w składzie Zarządu Spółki.

Rada Nadzorcza:

• Jarosław Wikaliński Przewodniczący Rady Nadzorczej
• Michał Barłowski Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej
• Jarosław Karasiński Sekretarz Rady Nadzorczej
• Grzegorz Kubica Członek Rady Nadzorczej
• Marcin Iwaszkiewicz Członek Rady Nadzorczej
• Zmiany w składzie Rady Nadzorczej Spółki:

W okresie od dnia 1 stycznia 2025 do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania nie wystąpiły zmiany w składzie Rady Nadzorczej Spółki.

V. Firma audytorska uprawniona do badania sprawozdań finansowych:

Advantim Sp. z o.o. Audit spółka komandytowa ul. Skierniewicka 10a 01-230 Warszawa

VI. Notowania na rynku regulowanym:

1. Informacje ogólne: Giełda: Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. ul. Książęca 4 00-498 Warszawa Nazwa na GPW: MDIENERGIA Symbol na GPW: MDI Sektor na GPW: Inżynieria lądowa i wodna 2. System depozytowo – rozliczeniowy: Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A. (KDPW) ul. Książęca 4 00-498 Warszawa 3. Kontakty z inwestorami: Wał Miedzeszyński 608, 03-994 Warszawa

VII. Akcjonariat:

Według stanu na dzień 31.03.2025 roku akcjonariuszami posiadającymi ponad 5% głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy byli:

Akcjonariusze	Liczba akcji	Wartość akcji	Udział w kapitale zakładowym %	Liczba głosów	Udział w ogólnej liczbie głosów na WZA (%)
IPOPEMA 12 FIZAN zarządzany przez IPOPEMA TFI SA	30 181 613	105 636	65,46 %	30 181 613	65,46 %
Grzegorz Sochacki	4 680 000	16 380	10,15 %	4 680 000	10,15 %
MDI ENERGIA SA	3 999 965	14 000	8,67 %	3 999 965	8,67 %
Pozostali	7 246 928	25 364	15,72 %	7 246 928	15,72 %
Razem	46 108 506	161 380	100%	46 108 506	100%

Wartość nominalna 1 akcji = 3,50 zł.

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

Zgodnie z informacjami posiadanymi przez Spółkę na dzień 31 marca 2025 roku ilość akcji Spółki będących w posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących Spółkę przedstawiała się następująco:

Akcjonariusz	Liczba posiadanych akcji i liczba głosów na WZA	% udział w kapitale zakładowym
Grzegorz Sochacki – Prezes Zarządu	4 680 000	10,15%

VIII. Grupa kapitałowa

MDI Energia S.A. jest podmiotem dominującym w grupie kapitałowej MDI Energia S.A.

Spółki zależne w okresie sprawozdawczym:

Wyszczególnienie	Udział w ogólnej liczbie głosów (w %)	Podstawa prawna nie objęcia Spółki konsolidacją
MDI BIO Sp. z o.o.	100%	Spółka nieistotna dla skonsolidowanego sprawozdania finansowego

MDI Energia S.A. nie sporządza za okres I kwartału 2025 roku skonsolidowanego sprawozdania finansowego z uwagi na to, iż dane finansowe podmiotów zależnych są nieistotne dla rzetelnego i jasnego przedstawienia sytuacji majątkowej i finansowej oraz wyniku finansowego Spółki, stosownie do zapisów art. 58 Ustawy o Rachunkowości oraz MSR 1 i zapisów związanych z istotnością.

IX. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego

Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd w dniu 28 maja 2025 roku.

Warszawa, dnia 28 maja 2025 roku

Podpisy Członków Zarządu:
Grzegorz Sochacki - Prezes Zarządu	______
Piotr Gajek - Wiceprezes Zarządu	______
Przemysław Skwarek - Członek Zarządu	______
Podpis osoby sporządzającej sprawozdanie:
Magdalena Bartkowiak - Główny Księgowy	______

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE MDI ENERGIA S.A.

Śródroczny skrócony rachunek zysków i strat

	I kwartał 2025 okres od 01.01.2025 do 31.03.2025	I kwartał 2024 okres od 01.01.2024 do 31.03.2024
Przychody ze sprzedaży	63 449	50 150
Przychody ze sprzedaży usług	63 449	50 147
Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów	-	3
Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów	61 907	48 682
Koszty wytworzenia sprzedanych produktów i usług	61 907	48 682
Wartość sprzedanych towarów i materiałów	-	-
Zysk (strata) brutto na sprzedaży	1 542	1 468
Pozostałe przychody operacyjne	22	21
Koszty ogólnego zarządu	1 340	1 469
Pozostałe koszty operacyjne	-	9
Zysk (strata) na działalności operacyjnej	224	11
Przychody finansowe	70	14
Koszty finansowe	60	130
Zysk (strata) przed opodatkowaniem	234	- 105
Podatek dochodowy	65	- 47
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej	169	- 58
Zysk (strata) z działalności zaniechanej
Zysk (strata) netto	169	- 58
Zysk (strata) netto na jedną akcję (w zł)
Podstawowy za okres obrotowy	0,00	0,00
Rozwodniony za okres obrotowy	0,00	0,00
Zysk (strata) netto na jedną akcję z działalności kontynuowanej (w zł)
Podstawowy za okres obrotowy	0,00	0,00
Rozwodniony za okres obrotowy	0,00	0,00
Zysk (strata) netto na jedną akcję z działalności zaniechanej (w zł)

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

Śródroczne skrócone sprawozdanie z całkowitych dochodów

	I kwartał 2025 okres od 01.01.2025 do 31.03.2025	I kwartał 2024 okres od 01.01.2024 do 31.03.2024
Zysk (strata) netto	169	- 58
Różnice kursowe z przeliczenia jednostek działających za granicą
Różnice kursowe z przeliczenia jednostek wycenianych metodą praw własności Strata netto z zabezpieczenia udziału w aktywach netto w jednostkach działających za granicą
Przeszacowanie rzeczowego majątku trwałego
Zmiana netto wartości godziwej aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży Zmiana netto wartości godziwej aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży przeklasyfikowana do zysku lub straty bieżącego okresu Efektywna część zmian wartości godziwej instrumentów zabezpieczających przepływy środków pieniężnych Zmiana netto wartości godziwej instrumentów zabezpieczających przepływy pieniężne przeklasyfikowana do zysku lub straty bieżącego okresu
Zyski (straty) aktuarialne z programów określonych świadczeń
Podatek dochodowy związany z elementami pozostałych całkowitych dochodów
Suma dochodów całkowitych	169	- 58

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

Śródroczne skrócone sprawozdanie z sytuacji finansowej

AKTYWA	31.03.2025	31.12.2024	31.03.2024
Aktywa trwałe	10 480	11 130	9 228
Rzeczowe aktywa trwałe	371	489	1 578
Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży	803	803	-
Wartości niematerialne	-	1	10
Nieruchomości inwestycyjne	156	156	156
Akcje i udziały w jednostkach podporządkowanych	100	100	100
Należności długoterminowe	1 469	1 940	264
Pozostałe aktywa trwałe	1 522	1 510	1 472
Aktywa z tytułu podatku odroczonego	6 059	6 131	5 648
Aktywa obrotowe	80 126	63 083	76 819
Zapasy	1 089	1 089	1 122
Należności handlowe i pozostałe	59 012	39 620	49 897
Należności z tytułu podatku dochodowego	707	707	89
Pozostałe aktywa finansowe	-	-	-
Aktywo z tytułu umów z klientami	13 920	14 353	18 992
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	5 398	7 314	6 719
AKTYWA RAZEM	90 606	74 213	86 047
PASYWA	31.03.2025	31.12.2024	31.03.2024
Kapitał własny	13 517	13 348	16 477
Kapitał zakładowy	161 380	161 380	161 380
Akcje własne	- 16 000	- 16 000	- 16 000
Kapitał z rozliczenia przejęcia odwrotnego	- 151 289	- 151 289	- 151 289
Kapitały zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej	9 651	9 651	9 651
Pozostałe kapitały	57	57	57
Zyski zatrzymane	9 718	9 549	12 678
Zobowiązanie razem	77 089	60 865	69 570
Zobowiązanie długoterminowe	4 845	4 593	3 872
Zobowiązania z tytułu leasingu	100	100	187
Inne zobowiązania długoterminowe	4 470	4 213	3 405
Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego	271	279	274
Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne	4	1	6
Zobowiązania krótkoterminowe	72 244	56 272	65 698
Kredyty i pożyczki	-	-	419
Zobowiązania handlowe i pozostałe	54 016	41 419	48 568
Zobowiązania z tytułu leasingu	4	91	287
Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne	516	483	627
Zobowiązania z tytułu umów z klientami	17 044	13 615	15 051
Pozostałe rezerwy	664	664	746
PASYWA RAZEM	90 606	74 213	86 047

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

Śródroczne skrócone sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

	Kapitał zakładowy	Akcje własne	Kapitał z rozliczenia przejęcia odwrotnego	Kapitały zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej	Pozostałe kapitały	Zyski zatrzymane	Kapitał własny ogółem
Kapitał własny na dzień 1 stycznia 2025 r.	161 380	-16 000	-151 289	9 651	57	9 549	13 348
Kapitał własny po korektach	161 380	-16 000	-151 289	9 651	57	9 549	13 348
Podział zysku netto
Suma dochodów całkowitych						169	169
Pozostałe zmiany
Kapitał własny na dzień 31 marca 2025 r.	161 380	-16 000	-151 289	9 651	57	9 718	13 517
	Kapitał zakładowy	Akcje własne	Kapitał z rozliczenia przejęcia odwrotnego	Kapitały zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej	Pozostałe kapitały	Zyski zatrzymane	Kapitał własny ogółem
Kapitał własny na dzień 1 stycznia 2024 r.	161 380	-16 000	-151 289	9 651	57	12 736	16 535
Kapitał własny po korektach	161 380	-16 000	-151 289	9 651	57	12 736	16 535
Podział zysku netto
Suma dochodów całkowitych						- 58	- 58
Pozostałe zmiany
Kapitał własny na dzień 31 marca 2024 r.	161 380	-16 000	-151 289	9 651	57	12 678	16 477

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

Śródroczne skrócone sprawozdanie z przepływów pieniężnych

	I kwartał 2025 okres	I kwartał 2024 okres od
	od 01.01.2025 do 31.03.2025	01.01.2024 do 31.03.2024
Zysk (strata) przed opodatkowaniem	234	- 105
Korekty razem	- 2 192	7 189
Amortyzacja	119	151
Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy)	34	98
Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej	-	-
Zmiana stanu rezerw	3 465	4 018
Zmiana stanu zapasów	-	19
Zmiana stanu należności	- 18 921	4 571
Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem pożyczek i kredytów	12 679	- 2 901
Zmiana stanu pozostałych aktywów	432	1 233
Inne korekty	-	-
Gotówka z działalności operacyjnej	- 1 958	7 084
Podatek dochodowy (zapłacony) / zwrócony	-	-
A. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	- 1 958	7 084
Wpływy	-	-
Zbycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych	-	-
Wydatki	-	-
Nabycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych	-	-
Inne wydatki inwestycyjne	-	-
B. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	-	-
Wpływy	-	6 000
Kredyty i pożyczki	-	6 000
Inne wpływy finansowe		-
Wydatki	134	14 222
Spłaty kredytów i pożyczek	-	13 899
Płatności zobowiązań z tytułu leasingu finansowego	88	226
Odsetki	46	97
C. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	- 134	- 8 222
D. Przepływy pieniężne netto razem (A+B+C)	- 1 916	- 1 138
E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym:	- 1 916	- 1 138
F. Środki pieniężne na początek okresu	7 314	7 857
G. Środki pieniężne na koniec okresu (F+D)	5 398	6 719

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

B. INFORMACJE OBJAŚNIAJĄCE DO ŚRÓDROCZNEGO SKRÓCONEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

I. ZGODNOŚĆ Z MIĘDZYNARODOWYMI STANDARDAMI SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ

Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości nr 34 "Śródroczna sprawozdawczość finansowa" oraz zgodnie z odpowiednimi Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej oraz interpretacjami wydanymi przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości zatwierdzonymi przez Unię Europejską, na mocy Rozporządzenia w sprawie MSSF (Komisja Europejska 2023/1803), zwanymi dalej "MSSF UE".

MSSF UE obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) oraz Komisję ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej (KIMSF), zatwierdzone do stosowania w UE i obowiązujące na dzień 31 marca 2025 roku.

Porównawcze dane finansowe za okres 3 miesięcy kończący się 31 marca 2024 roku zostały przygotowane w oparciu o te same podstawy sporządzenia sprawozdania finansowego. Sporządzając śródroczne sprawozdanie finansowe jednostka stosuje takie same zasady rachunkowości jak przy sporządzaniu rocznego sprawozdania finansowego za rok 2024 uwzględniając zmiany wynikające z pierwszego zastosowania niżej opisanych standardów.

Standardy i interpretacje zatwierdzone przez Unię Europejską mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2025 r. :

Zmiany do MSR 21 Skutki zmian kursów wymiany walut obcych - obowiązują dla sprawozdań́ finansowych za okresy rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2025 r. – dotyczą oceny braku możliwości wymiany walut.

Powyższe standardy i zmiany do standardów nie miały wpływu na śródroczne sprawozdanie finansowe Spółki za okres od 01.01.2025 r. do 31.03.2025 roku

Standardy i Interpretacje oczekujące na zatwierdzenie przez Unię Europejską:

MSSF 18 Prezentacja i ujawnienia w sprawozdaniach finansowych - obowiązują dla sprawozdań́ finansowych za okresy rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2027 r. – MSSF 18 zastąpi MSR 1, celem nowego standardu jest poprawienie informacji na temat wyników finansowych jednostek.

MSSF 19 Jednostki zależne bez odpowiedzialności publicznej - obowiązują dla sprawozdań́ finansowych za okresy rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2027 r - ujawnienia dotyczące dobrowolnych uproszczeń w zakresie ujawnień w sprawozdaniach finansowych wybranych jednostek.

Zmiany do MSSF 9 oraz MSSF 7 - obowiązują dla sprawozdań́ finansowych za okresy rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2026 r - dotyczące ujęcia instrumentów finansowych oraz ujawnień w sprawozdaniach finansowych.

II. ZAŁOŻENIE KONTYNUACJI DZIAŁALNOŚCI GOSPODARCZEJ

Śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez Spółkę MDI Energia S.A.

III. INFORMACJE DOTYCZĄCE SEZONOWOŚCI DZIAŁALNOŚCI LUB CYKLICZNOŚCI DZIAŁALNOŚCI

Nie dotyczy.

IV. WALUTA FUNKCJONALNA I WALUTA PREZENTACJI

a) Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji

Pozycje zawarte w sprawozdaniu finansowym wycenia się w walucie podstawowego środowiska gospodarczego, w którym Spółka prowadzi działalność ("waluta funkcjonalna"). Sprawozdanie finansowe prezentowane jest w złotych polskich (PLN), który jest walutą funkcjonalną i walutą prezentacji Spółki MDI Energia S.A.

b) Transakcje i salda

Transakcje wyrażone w walutach obcych przelicza się na walutę funkcjonalną według kursu obowiązującego w dniu transakcji. Zyski i straty kursowe z rozliczenia tych transakcji oraz wyceny bilansowej aktywów i zobowiązań pieniężnych wyrażonych w walutach obcych ujmuje się w rachunku zysków i strat, o ile nie odracza się ich w kapitale własnym, gdy kwalifikują się do uznania za zabezpieczenie przepływów pieniężnych i zabezpieczenie udziałów w aktywach netto.

V. ISTOTNE WARTOŚCI OPARTE NA PROFESJONALNYM OSĄDZIE I SZACUNKACH

Sporządzenie śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego zgodnie z MSR 34 wymaga dokonania przez Zarząd określonych szacunków i założeń, które wpływają na wielkości wykazane w sprawozdaniu finansowym. Większość szacunków oparta jest na analizach i jak najlepszej wiedzy Zarządu. Jakkolwiek przyjęte założenia i szacunki opierają się na najlepszej wiedzy Zarządu na temat bieżących działań i zdarzeń, rzeczywiste wyniki mogą się różnić od przewidywanych. Szacunki i związane z nimi założenia podlegają weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest ujęta w okresie, w którym dokonano zmiany szacunku lub w okresach bieżącym i przyszłych, jeżeli dokonana zmiana szacunku dotyczy zarówno okresu bieżącego, jak i okresów przyszłych. Oceny dokonywane przez Zarząd przy zastosowaniu MSR 34, które mają istotny wpływ na sprawozdanie finansowe, a także szacunki, obciążone znaczącym ryzykiem zmian w przyszłych latach zostały przedstawione w niniejszym śródrocznym skróconym sprawozdaniu finansowym.

a) Profesjonalny osąd

W procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości wobec zagadnień podanych poniżej, największe znaczenie, oprócz szacunków księgowych, miał profesjonalny osąd kierownictwa.

Klasyfikacja umów leasingowych

W wyniku zawarcia umowy leasingowej, w której Spółka jest leasingobiorcą ujmowany jest składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu. Umowa jest leasingiem lub zawiera leasing, jeżeli na jej mocy przekazuje się prawo do kontroli i użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie.

Spółka nie ujmuje w sprawozdaniu z sytuacji finansowej zobowiązań (ani aktywów) z tytułu umów o użytkowanie aktywów, których okres nie przekracza 12 miesięcy. Spółka nie ujmuje w sprawozdaniu z sytuacji finansowej zobowiązań (ani aktywów) z tytułu umów o użytkowanie aktywów, których wartość bazowa nie przekracza kwoty 100.000,00 zł.

b) Niepewność szacunków

Poniżej omówiono podstawowe założenia dotyczące przyszłości i inne kluczowe źródła niepewności występujące na dzień bilansowy, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w następnym roku finansowym.

Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego

Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione.

Ujmowanie przychodów

Spółka stosuje model pięciu kroków (MSSF 15) dla wszystkich umów z klientami przy rozpoznawaniu przychodu w celu identyfikacji umów, zobowiązań do wykonania świadczenia zawartych w umowach, ustalenia ceny transakcyjnej i odpowiedniego jej przypisania do zidentyfikowanych zobowiązań. Spółka rozpoznaje przychody w czasie stosując metodę procentowego zaawansowania prac przy rozliczaniu długoterminowych umów z klientami. Stosowanie tej metody wymaga od Spółki szacowania proporcji dotychczas wykonanych prac do całości usług do wykonania. Podstawą rozliczania kontraktów długoterminowych są budżety przychodów i kosztów kontraktów.

Wartość godziwa instrumentów finansowych

Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek wycenia się wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod i założeń Spółka kieruje się profesjonalnym osądem.

Stawki amortyzacyjne

Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków.

VI. OPIS POZYCJI WPŁYWAJĄCYCH NA AKTYWA, PASYWA, KAPITAŁ, WYNIK FINANSOWY NETTO ORAZ PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH, KTÓRE SĄ NIETYPOWE ZE WZGLĘDU NA ICH RODZAJ, WIELKOŚĆ LUB WYWIERANY WPŁYW Nie dotyczy.

VII.INFORMACJE O ISTOTNYCH ZMIANACH WIELKOŚCI SZACUNKOWYCH

1. Inwestycje w jednostkach podporządkowanych nie objętych konsolidacją na dzień 31.03.2025 roku

Nazwa spółki	Wartość udziałów wg ceny nabycia	Odpisy aktualizujące wartość	Wartość bilansowa udziałów	Procent posiadanych udziałów	Procent posiadanych głosów	Metoda konsolidacji
MDI BIO Sp. z o.o.	100	-	100	100%	100%	Spółka nieistotna

2. Zmiana wartości zapasów

Wyszczególnienie	31.03.2025	31.12.2024
Materiały na potrzeby produkcji
Towary	1 089	1 089
Zapasy brutto	1 089	1 089
Odpis aktualizujący stan zapasów -		-
Zapasy netto	1 089	1 089

W okresie objętym sprawozdaniem finansowym Spółka nie dokonywała odpisów aktualizujących zapasów.

3. Zmiana wartości szacunkowych należności

Należności handlowe i pozostałe

Wyszczególnienie	31.03.2025	31.12.2024
Należności handlowe i pozostałe krótkoterminowe netto	59 012	39 620
Należności handlowe	51 845	33 000
Zaliczki i kaucje	5 075	4 272
Pozostałe należności	1 604	1 806
Rozliczenia międzyokresowe	488	542
Należności handlowe i pozostałe długoterminowe netto	1 469	1 940
Zaliczki i kaucje	1 469	1 940

a. Należności handlowe, zaliczki i kaucje

Wyszczególnienie	31.03.2025	31.12.2024
Należności handlowe netto	51 845	33 000
- od jednostek powiązanych	15	13
- od pozostałych jednostek	51 830	32 987
Odpisy aktualizujące (wartość dodatnia)	8 087	8 087
Należności handlowe brutto	59 932	41 087

Wyszczególnienie	31.03.2025	31.12.2024
Zaliczki i kaucje netto	5 075	4 272
- od jednostek powiązanych	-	-
- od pozostałych jednostek	5 075	4 272
Odpisy aktualizujące (wartość dodatnia)	1 147	1 147
Zaliczki i kaucje brutto	6 222	5 419

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

Zmiana stanu odpisów aktualizujących wartość należności handlowych oraz zaliczek i kaucji

	31.03.2025	31.12.2024
Jednostki pozostałe
Stan odpisów aktualizujących wartość należności handlowych oraz zaliczek i kaucji na początek okresu	9 234	7 791
Zwiększenia, w tym:	-	1 611
- dokonanie odpisów na należności przeterminowane i sporne	-	1 611
Zmniejszenia, w tym:	-	168
- rozwiązanie odpisów aktualizujących w związku ze spłatą należności	-	168
Stan odpisów aktualizujących wartość należności
handlowych oraz zaliczek i kaucji od jednostek	9 234	9 234
pozostałych na koniec okresu
Stan odpisów aktualizujących wartość należności handlowych oraz zaliczek i kaucji na koniec okresu	9 234	9 234

b. Pozostałe należności

Należności długoterminowe

Wyszczególnienie	31.03.2025	31.12.2024
Kaucje	1 469	1 940
RAZEM	1 469	1 940

Kaucje długoterminowe są prezentowane zgodnie z terminami umownymi i zdyskontowane.

Należności krótkoterminowe

Wyszczególnienie	31.03.2025	31.12.2024
Pozostałe należności netto, w tym:	1 604	1 806
- z tytułu podatków, z wyjątkiem podatku dochodowego od osób prawnych	1 413	1 617
- inne	191	189
odpisy aktualizujące	-	-
Pozostałe należności brutto	1 604	1 806

c. Rozliczenia międzyokresowe

Rozliczenia międzyokresowe

Wyszczególnienie	31.03.2025	31.12.2024
- ubezpieczenie OC działalności	60	66
- ubezpieczenie samochodów	42	42
- gwarancje ubezpieczeniowe	380	427
- pozostałe rozliczenia międzyokresowe	6	7
Czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów	488	542

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

4. Odroczony podatek dochodowy

UJEMNE RÓŻNICE PRZEJŚCIOWE
BĘDĄCE PODSTAWĄ DO TWORZENIA
AKTYWA Z TYTUŁU PODATKU
ODROCZONEGO	31.12.2024	zwiększenia	zmniejszenia	31.03.2025
Rezerwa na nagrody jubileuszowe
i odprawy emerytalne	15	13	-	28
Rezerwa na pozostałe świadczenia	-
pracownicze		-	-	-
Rezerwa na niewykorzystane urlopy	469	23	-	492
Pozostałe rezerwy	60	-	-	60
Straty możliwe do odliczenia od przyszłych dochodów do opodatkowania	315	-	-	315
Odpisy aktualizujące należności	9 006	-	-	9 006
Dyskonto kaucji długoterminowych	191	-	10	181
Wycena kontraktów długoterminowych	22 022	-	320	21 702
Leasing finansowy	191	-	87	104
Suma ujemnych różnic przejściowych	32 269	36	417	31 888
stawka podatkowa	19%	19%	19%	19%
Aktywa z tytułu odroczonego podatku	6 131	7	79	6 059

DODATNIE RÓŻNICE PRZEJŚCIOWE BĘDĄCE PODSTAWĄ DO TWORZENIA

REZERWY Z TYTUŁU PODATKU
ODROCZONEGO	31.12.2024	zwiększenia	zmniejszenia	31.03.2025
Wycena kontraktów długoterminowych	-	-	-	-
Dyskonto kaucji długoterminowych	1 315	36	-	1 351
Leasing finansowy	152	-	77	75
Suma dodatnich różnic przejściowych	1 467	36	77	1 426
stawka podatkowa	19%	19%	19%	19%
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego na koniec okresu:	279	7	15	271

Aktywa/Rezerwa netto z tytułu podatku odroczonego

	31.03.2025	31.12.2024
Aktywa z tytułu podatku odroczonego	6 059	6 131
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego	271	279
Aktywa netto z tytułu podatku odroczonego	5 788	5 852

Podatek dochodowy wykazany w RZiS

	31.03.2025		31.12.2024
Bieżący podatek dochodowy	-		-
Dotyczący roku obrotowego	-		-
Odroczony podatek dochodowy	65	-	639
Związany z powstaniem i odwróceniem się różnic przejściowych	65	-	639
Obciążenie podatkowe wykazane w rachunku zysków i strat	65	-	639

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

5. Rezerwy

Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne

31.03.2025	31.12.2024
23	15
579	469
-	-
602	484
6	1
596	483

Zmiana stanu rezerw na świadczenia emerytalne i podobne

	Rezerwy na odprawy emerytalne i rentowe	Rezerwy na urlopy wypoczynkowe	Rezerwy na pozostałe świadczenia pracownicze	Ogółem
Stan na 01.01.2025	15	469	-	484
Utworzenie rezerwy	13	23	-	36
Rozwiązanie rezerwy	-	-	-	-
Stan na 31.03.2025, w tym:	28	492	-	520
- długoterminowe	4	-	-	4
- krótkoterminowe	24	492	-	516
Stan na 01.01.2024	39	622	-	661
Utworzenie rezerwy	-	-	-	-
Rozwiązanie rezerwy	24	153	-	177
Stan na 31.12.2024, w tym:	15	469	-	484
- długoterminowe	1	-	-	1
- krótkoterminowe	14	469	-	483

Pozostałe rezerwy

Wyszczególnienie	31.03.2025	31.12.2024
Zobowiązanie z tytułu rozliczenia kontraktów budowalnych prezentowane jako zobowiązanie z tytułu umów	17 044	13 615
Pozostałe	664	664
Razem, w tym:	17 708	14 279
- długoterminowe	-	-
- krótkoterminowe	17 708	14 279

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

Zmiana stanu rezerw

	Zobowiązanie
Wyszczególnienie	z tytułu umów	Pozostałe	Ogółem
Stan na 01.01.2025	13 615	664	14 279
Utworzone w ciągu roku obrotowego	3 429	-	3 429
Wykorzystane	-	-	-
Rozwiązane	-	-	-
Stan na 31.03.2025, w tym:	17 044	664	17 708
- długoterminowe	-	-	-
- krótkoterminowe	17 044	664	17 708
Stan na 01.01.2024	11 005	746	11 751
Utworzone w ciągu roku obrotowego	2 610	-	2 610
Wykorzystane	-	-	-
Rozwiązane	-	82	82
Stan na 31.12.2024, w tym:	13 615	664	14 279
- długoterminowe	-	-	-
- krótkoterminowe	13 615	664	14 279

VIII. SEGMENTY OPERACYJNE

Spółka prowadzi działalność w jednym segmencie – roboty związane z budową obiektów inżynierii lądowej i wodnej (PKD 42).

IX. UMOWY O USŁUGĘ BUDOWLANĄ

Działając jako firma inżynieryjna (generalny wykonawca, inwestor zastępczy), MDI ENERGIA S.A. obsługuje różne projekty na rzecz sektora budowlanego: osiedla domów wielorodzinnych i jednorodzinnych, budynki apartamentowe i pojedyncze budynki mieszkaniowe i komercyjne w całej Polsce (kompleksowość oferty połączona z dywersyfikacją geograficzną) oraz obiekty inżynieryjne w projektach służących produkcji energii elektrycznej z OZE.

• Długoterminowe umowy z klientami w przeważającej większości zawierają następujące warunki:
• pojedyncze zobowiązanie do wykonania świadczenia,
• cena transakcyjna jest ceną ryczałtową i nie zawiera ograniczeń,
• fakturowanie zgodnie z uzgodnionym z klientem harmonogramem rzeczowo-finansowym na podstawie protokołów zaawansowania z terminem płatności 30-60 dni,
• zabezpieczenie dobrego wykonania kontraktu w okresie trwania umowy (5-10% wartości umowy),
• gwarancja 5-6 lat (na urządzenia gwarancja zgodna z gwarancją producenta).

Umowy o usługę budowlaną za okres od 01.01 do 31.03.2025 roku

Wyszczególnienie umów	Kwota przychodów z umowy początkowo ustalona w umowie	Kwota przychodów ujęta w okresie	Koszty umowy poniesione do dnia bilansowego	Koszty pozostające do realizacji umowy	Szacunkowe łączne koszty umowy	Zyski zrealizowane	Kwota otrzymanych zaliczek
umowy o usługę budowlaną	529 530	63 153	286 929	223 583	510 512	10 702	0
RAZEM	529 530	63 153	286 929	223 583	510 512	10 702	0

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

Umowy o usługę budowlaną za okres od 01.01 do 31.03.2024 roku

Wyszczególnienie umów	Kwota przychodów z umowy początkowo ustalona w umowie	Kwota przychodów ujęta w okresie	Koszty umowy poniesione do dnia bilansowego	Koszty pozostające do realizacji umowy	Szacunkowe łączne koszty umowy	Zyski zrealizowane	Kwota otrzymanych zaliczek
umowy o usługę budowlaną	514 671	49 719	246 485	246 482	492 967	11 104	2 319
RAZEM	514 671	49 719	246 485	246 482	492 967	11 104	2 319

X. EMISJA, WYKUP I SPŁATA DŁUŻNYCH I KAPITAŁOWYCH PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH

Nie dotyczy

XI. WYPŁACONA (LUB ZADEKLAROWANA) DYWIDENDA

		Dywidenda z akcji zwykłych		Zaliczka na dywidendę
Rok obrotowy zakończony:	Data wypłaty	Wielkość	Wartość na 1 akcję	Data wypłaty	Wielkość	Wartość na 1 akcję
2025
2024

MDI ENERGIA S.A. ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R. (wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

XII. TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI

Następująca tabela przedstawia łączne kwoty transakcji zawartych z podmiotami powiązanymi za okres objęty niniejszym sprawozdaniem finansowym i za poprzedni rok obrotowy.

	Sprzedaż na rzecz podmiotów		Zakupy			Należności				Zobowiązania
			od podmiotów		od podmiotów		w tym		wobec podmiotów		w tym zaległe, po
		powiązanych		powiązanych		powiązanych		przeterminowane		powiązanych		upływie terminu
												płatności
Jednostka dominująca	31.03	31.12	31.03	31.12	31.03	31.12	31.03	31.12	31.03	31.12	31.03	31.12
	2025	2024	2025	2024	2025	2024	2025	2024	2025	2024	2025	2024
MDI ENERGIA SA
Jednostki zależne:
MDI BIO Sp. z o.o.	1	22	-	47	15	13	-	-	-	-	-	-
Inne podmioty powiązane
Spółki zależne od IPOPEMA 12 FIZAN	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Podmioty powiązane osobowo Dorota Sochacka	-	-	-	-	1 522	1 510	-	-	-	-	-	-

Wartość należności nie uwzględnia dyskonta należności z tytułu kaucji długoterminowych.

Warunki transakcji z podmiotami powiązanymi

Transakcje z podmiotami powiązanymi przeprowadzane były na warunkach rynkowych.

Pożyczka udzielona członkowi Zarządu

W okresie objętym sprawozdaniem Spółka nie udzielała pożyczek członkom Zarządu.

Inne transakcje z udziałem członków Zarządu

Nie wystąpiły.

MDI ENERGIA S.A. ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

XIII. ZMIANA ZOBOWIĄZAŃ WARUNKOWYCH LUB AKTYWÓW WARUNKOWYCH, KTÓRE NASTĄPIŁY OD CZASU ZAKOŃCZENIA OSTATNIEGO ROKU OBROTOWEGO

Zobowiązania warunkowe z tytułu udzielonych gwarancji i poręczeń

Wyszczególnienie	Gwarancja / poręczenie dla	Tytułem	Waluta	31.03.2025	31.12.2024
Zabezpieczenie kredytu w rachunku bieżącym nr 38/088/12/Z/W udzielonego przez mBank S.A. w formie weksla in blanco	mBank S.A.	zabezpieczenie kredytu	PLN	-	-
Zabezpieczenie kredytu odnawialnego 38/089/12/Z/LI udzielonego przez mBank S.A. w formie weksla in blanco oraz cesji należności	mBank S.A.	zabezpieczenie kredytu	PLN	-	-
Umowa generalna o udzielanie kontraktowych gwarancji ubezpieczeniowych Nr RW/GW/340/2016 z 14 kwietnia 2016 roku – zabezpieczona poprzez weksel własny in blanco wraz deklaracją wekslową	KUKE S.A.	zabezpieczenie umowy	PLN	634	634
Umowa generalna o gwarancje ubezpieczeniowe Nr UG/FGK/012367/01_00_00/2016 z 31 sierpnia 2016 roku – zabezpieczona poprzez weksel własny in blanco wraz deklaracją wekslową	Uniqa TU S.A.	zabezpieczenie umowy	PLN	9 658	9 628
Umowa o współpracy w zakresie udzielania gwarancji ubezpieczeniowych w ramach przyznanego limitu Nr 11/2019/GD50 – zabezpieczona poprzez weksel własny in blanco wraz deklaracją wekslową	STU Ergo Hestia S.A.	zabezpieczenie umowy	PLN	287	287
Umowa generalna o udzielanie ubezpieczeniowych gwarancji kontraktowych nr GG09/0901	InterRisk TU SA Vienna Insurance Group	zabezpieczenie umowy	PLN	2 537	2 537
Razem				13 116	13 086

XIV. INSTRUMENTY FINANSOWE – INFORMACJE NA TEMAT WARTOŚCI GODZIWEJ

AKTYWA FINANSOWE	Wartość bilansowa		Maksymalne	Kategoria instrumentu
	31.03.2025	31.12.2024	narażenie na ryzyko kredytowe	finansowego
Należności handlowe oraz pozostałe należności	59 012	39 620	59 012	Wyceniane w zamortyzowanym koszcie
Należności długoterminowe	1 469	1 940	1 469	Wyceniane w zamortyzowanym koszcie
Pozostałe aktywa finansowe, w tym:	1 522	1 510	1 522	Wyceniane w zamortyzowanym koszcie
- Pożyczki udzielone	1 522	1 510	1 522
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty, w tym:	5 398	7 314	5 398
- Środki pieniężne	5 398	7 314	5 398

MDI ENERGIA S.A. ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R.

(wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE	Wartość bilansowa
	31.03.2025	31.12.2024	Kategoria instrumentu finansowego
Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki, w tym:	-	-	Pozostałe zobowiązania finansowe
- kredyt w rachunku bieżącym	-	-
- kredyty bankowe	-	-
- pożyczki	-	-
Zobowiązania handlowe i pozostałe zobowiązania	54 020	41 510	Pozostałe zobowiązania finansowe
- w tym leasing	4	91
Obligacje	-	-	Pozostałe zobowiązania finansowe
Inne zobowiązania długoterminowe	4 570	4 313	Pozostałe zobowiązania finansowe
- w tym leasing	100	100

Wartości godziwe instrumentów finansowych są zbliżone do ich wartości księgowej.

Zgodnie z MSSF 9 "Instrumenty finansowe" Spółka wycenia składnik aktywów finansowych lub zobowiązań finansowych w momencie początkowego ujęcia – w jego wartości godziwej, za wyjątkiem należności handlowych, które wyceniane są w cenie transakcyjnej (jeżeli nie zawierają istotnego komponentu finansowego). Spółka nie klasyfikuje instrumentów jako wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy przy początkowym ujęciu. Na koniec okresu sprawozdawczego wycena dokonywana jest w zamortyzowanym koszcie.

XV.ZMIANY W STRUKTURZE JEDNOSTKI GOSPODARCZEJ DOKONANE W OKRESIE SPRAWOZDAWCZYM

W okresie sprawozdawczym nie nastąpiły zmiany w strukturze jednostki.

XVI. ROZLICZENIA PODATKOWE

Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podlegające regulacjom (na przykład sprawy celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów administracyjnych, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i sankcji. Brak odniesienia do utrwalonych regulacji prawnych w Polsce powoduje występowanie w obowiązujących przepisach niejasności i niespójności. Często występujące różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych zarówno wewnątrz organów państwowych, jak i pomiędzy organami państwowymi i przedsiębiorstwami, powodują powstawanie obszarów niepewności i konfliktów. Zjawiska te powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest znacząco wyższe niż istniejące zwykle w krajach o bardziej rozwiniętym systemie podatkowym.

Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli przez okres pięciu lat, począwszy od końca roku, w którym upłynął termin płatności podatku. W wyniku przeprowadzanych kontroli dotychczasowe rozliczenia podatkowe Spółki mogą zostać powiększone o dodatkowe zobowiązania podatkowe. Zdaniem spółki na dzień 31 marca 2025 roku utworzono odpowiednie rezerwy na rozpoznane i policzalne ryzyko podatkowe.

XVII. SPRAWY SĄDOWE

Spółka w dniu 10 lutego 2017 roku wniosła pozew przeciwko kontrahentowi o zasądzenie kwoty 2.265.500 zł tytułem naliczonej kary umownej za nienależyte wykonywanie umowy, niezrealizowanie umowy oraz odstąpienie od umowy z winy kontrahenta. W dniu 12 stycznia 2024 roku Sąd Apelacyjny w Warszawie, VII Wydział Gospodarczy i Własności Intelektualnej, w sprawie o sygn. akt VII AGa 342/23, z powództwa MDI Energia S.A. z siedzibą w Warszawie zasądził od pozwanego na rzecz powoda MDI Energia S.A. z siedzibą w Warszawie kwotę 2 265 500,00 zł wraz z odsetkami ustawowymi za opóźnienie od dnia 24 stycznia 2017 r. do dnia zapłaty oraz zasądził kwotę 124 525,00 zł tytułem zwrotu kosztów procesu, Na dzień wydania wyroku całość należności głównej wraz z odsetkami z wyroku wynosi ok. 3 500 000,00 zł. Wyrok jest prawomocny. Ze względu na istotną niepewność otrzymania naliczonej kary, która została zasądzona Spółka nie ujmowała z tego tytułu przychodów ani należności zarówno w momencie jej naliczenia jak i zasądzenia. Perfect Partners wystąpiło z powództwem przeciwko MDI Energia S.A. zapłatę. Wartość przedmiotu sporu wynosi 5.288.944 zł.

MDI ENERGIA S.A. ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES 01.01. – 31.03.2025 R. (wszystkie kwoty w tys. złotych, o ile nie podano inaczej)

Postanowieniem z dnia 2 maja 2024 r. Sąd ponownie oddalił wniosek Perfekt Partners S.A. o zabezpieczenie roszczenia argumentując m. in. że Perfekt Partners nie uprawdopodobnił roszczenia dochodzonego pozwem. W opinii Spółki i reprezentującej ją przed sądem Kancelarii Prawnej powództwo to jest bezzasadne.

Spółka w dniu 23 sierpnia 2018 roku wniosła pozew przeciwko kontrahentowi o zapłatę kwoty 1.386.374,94 zł tytułem naliczonych kar umownych, zwrotu kosztów poniesionych bezpośrednio przez Spółkę za materiały lub usługi, które wchodziły w zakres przedmiotu umowy z kontrahentem oraz zwrotu kosztów płatności dokonanych przez Spółkę bezpośrednio na rzecz podwykonawców. Postępowanie sądowe w toku. W dniu 31 grudnia 2020 roku kontrahent wniósł pozew przeciwko Spółce o zapłatę kwoty 1.401.432 zł tytułem wartości robót wykonanych oraz kary umownej. Pozew został doręczony 24 marca 2021 roku. W trakcie roku 2025 nie nastąpiły żadne istotne zdarzenia związane z tą sprawą.

XVIII. INFORMACJA O NABYCIU I ZBYCIU RZECZOWYCH AKTYWÓW TRWAŁYCH ORAZ POCZYNIONYCH ZOBOWIĄZANIACH NA RZECZ DOKONANIA ZAKUPU RZECZOWYCH AKTYWÓW TRWAŁYCH

Rzeczowe aktywa trwałe	31.03.2025	31.12.2024
- nabycie	-	160
- sprzedaż	-	-
wartość brutto sprzedanych środków trwałych	-	55
wartość umorzenia sprzedanych środków trwałych	-	55

W okresie objętym sprawozdaniem w Spółce nie wystąpiły nabycia rzeczowych aktywów trwałych oraz nie zostały poczynione zobowiązania na rzecz dokonania zakupu rzeczowych aktywów trwałych.

XIX. ZDARZENIA PO DACIE BILANSU

Po dacie bilansu nie nastąpiły zdarzenia, które powinny, a nie zostały ujęte w sprawozdaniu finansowym. Istotne zdarzenia dotyczące okresu od dnia bilansowego do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji publikowane są w formie raportów bieżących.

XX.POZOSTAŁE INFORMACJE

Stanowisko zarządu odnośnie prognoz wyników na dany rok

MDI Energia S.A. nie publikuje prognoz wyników.

Informacja odnośnie kowenantów z umów kredytowych

Warunki kredytowe nałożone na Spółkę przez bank wymagają spełnienia przez MDI Energia SA szeregu warunków finansowych (kowenantów). Na dzień 31 marca 2025 roku Spółka nie spełniła wymaganych kowenantów (wskaźników finansowych). W dniu 28 maja 2025 roku Spółka otrzymała od banku mBank SA pismo (waiver) akceptujące brak spełnienia tych wymogów.

Czynniki, które będą miały wpływ na sytuację finansową Jednostki w kolejnych kwartałach

W opinii Zarządu kluczowymi czynnikami wpływającymi na sytuację finansową Spółki w kolejnych okresach będzie realizacja projektów w obszarze energii odnawialnej oraz dynamika rozwoju rynku budownictwa mieszkaniowego.