Annual Report • Mar 13, 2024
Annual Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
ГОДИШЕН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗАЕДНО С ДОКЛАДА ЗА ДЕЙНОСТТА, ДЕКЛАРАЦИЯ ЗА КОРПОРАТИВНО УПРАВЛЕНИЕ, ДОКЛАД ЗА ИЗПЪЛНЕНИЕ ПОЛИТИКА НА ВЪЗНАГРАЖДЕНИЯТА И ДОКЛАДА НА НЕЗАВИСИМИЯ ОДИТОР ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ АД 2023 2 СЪДЪРЖАНИЕ Обща информация .......................................................................................................... 3 Доклад за дейността по чл. 100н, ал. 4 от ЗППЦК ....................................................... 4 А. Информация по чл. 39 от Закона за счетоводство ............................................... 4 Б. Допълнителна информация по Приложение 2 към чл. 10, т. 1 от Наредба 2 .... 16 В. Промени в цената и обема на изтъргуваните акции ........................................... 23 Г. Допълнителна информация по Приложение 3 към чл. 10, т. 2 от Наредба 2 .... 24 Д. Декларация за корпоративно управление по чл. 100н, ал. 7 от ЗППЦК ............ 26 Е. Друга информация по преценка на дружеството ............................................... 30 Доклад на независимия одитор .................................................................................... 31 Отчет за печалбата и загубата и всеобхватния доход - индивидуален ...................... 38 Отчет за финансовото състояние - индивидуален ....................................................... 39 Отчет за паричните потоци - индивидуален ................................................................ 41 Отчет за промените в собствения капитал - индивидуален ........................................ 42 Пояснения съм финансовия отчет 1. База за изготвяне на индивидуалния финансов отчет......................................... 43 2. Промени в счетоводната политика и нови стандарти......................................... 43 3. Счетоводната политика и нови стандарти.......................................................... 44 4. Допълнителна информация към финансовия отчет ........................................... 52 5. Други оповестявания ............................................................................................ 62 Доклад за прилагане политиката на възнагражденията чл. 13 от Наредба 48 ........... 68 Декларация от одитора по чл. 100 н, ал. 4, т. 3 от ЗППЦК ......................................... 74 Декларации от отговорните лица на емитента по чл. 100 н, ал. 4, т. 4 от ЗППЦК ..... 76 3 ОБЩА ИНФОРМАЦИЯ Текущ период – периодът, започващ на 01.01.2023 г. и завършващ на 31.12.2023 г. Предходен период – периодът започващ на 01.01.2022г. и завършваща на 31.12.2022 г. Годишният финансов отчет е съставен в български лева. Точността на числата представени в отчета е хиляди лева. Годишният финансов отчет е индивидуален за „Златен лев Холдинг“ АД. „Златен лев Холдинг“ АД е публично дружество, ригстрирано по реда на чл. 110, ал. 3 от ЗППЦК. Седалище и адрес на управление: град София, п.к. 1111, жк Гео Милев, ул. Постоянство № 67 Б. Адресът на управление съвпада с адреса на седалището на „Златен лев Холдинг“ АД. Брой персонал към края на годината: 2 Предмет на дейност: Управление на холдингови дружества Дата на изготвяне: 19.01.2024 г. Дата на одобрение: 19.01.2024 г. с решение Съвета на директорите на Златен лев Холдинг АД Годишният финансов отчет е подписан от името на “Златен лев Холдинг” АД от: Изпълнителен директор: Ивелина Кирова Съставител: Мая Влъчкова Одитор: Илиана Порожанова № 0640 IVELINA KRASIMIROV A KIROVA Digitally signed by IVELINA KRASIMIROVA KIROVA Date: 2024.03.14 00:24:24 +02'00' MAYA GEORGIEVA VLACHKOVA Digitally signed by MAYA GEORGIEVA VLACHKOVA Date: 2024.03.14 00:31:23 +02'00' 4 ДОКЛАД ЗАДЕЙНОСТТА по чл. 100н, ал. 4 от ЗППЦК на „Златен лев Холдинг“ АД за годината завършваща на 31.12.2023 УВАЖАЕМИ АКЦИОНЕРИ, Съветът на директорите (СД) на „Златен лев Холдинг“ АД изготви настоящият доклад за дейността в съответствие с разпоредбите на чл. 39 от Закона за счетоводството и изискванията на Търговския закон, чл.100н, ал.7 и 8 от ЗППЦК и Приложения № 2 и 3 към чл. 11, т. 2 от Наредба № 2 от 09.11.2021 г. за първоначално и последващо разкриване на информация при публично предлагане на ценни книжа и допускане на ценни книжа до търговия на регулиран пазар. Докладът представя коментар и анализ на финансовите отчети и друга съществена информация относно финансовото състояние и резултатите от дейността на дружеството за 2023 г. За изминалата 2023 г. „Златен лев Холдинг“ АД отчита печалба в размер на 75 хил. лв. А. КОМЕНТАР И АНАЛИЗ НА ФИНАНСОВИТЕ ОТЧЕТИ И ДРУГА СЪЩЕСТВЕНА ИНФОРМАЦИЯ ОТНОСНО ФИНАНСОВОТО СЪСТОЯНИЕ И РЕЗУЛТАТИТЕ ОТ ДЕЙНОСТТА НА ДРУЖЕСТВОТО ПО ЧЛ. 39 ОТ ЗАКОНА ЗА СЧЕТОВОДСТВО І. Основна информация за дружеството. “ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ” АД, гр. София, е учредено на 21.07.1999 година като акционерно дружество чрез отделяне от ИД „Златен лев“ АД. Акционерният капитал, регистриран при създаването му, е 1 296 391,80 лв., разпределен в 6 481 959 броя поименни безналични акции с право на един глас, като всяка е с номинална стойност по 0,20 лв. (двадесет стотинки) Към датата на учредяването на дружеството са внесени 1 296 391,80 лв. На 08.08.2005 г. СГС – ФО вписва увеличение на капитала с 5 185 568 лв. и така към 08.08.2005 г. записаният капитал е вече 6 481 960 лева, изцяло внесен, като всяка акция е с номинална стойност 1 лев. Към 31.12.2023 г. дългосрочните инвестиции на “ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ” АД, в дъщерни и ансоциирани предприя нямат промяна спрямо 2022 г. и са в размер на 5,910 хил. лв. Към 31.12.2023 г. тези инвестиции са едва 14.11% от всички активи на Дружеството, за разлика от 2022 г., когато те са били съшествено перо в размер на 80,53% Към края на 2023 г. “ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ” АД притежава контролни пакети акции от дъщерни дружества при следната структура на тези инвестиции в Дружеството: Новалис АД, гр. Пазарджик 1,157 хил. лв. Златен лев Солар ЕООД, гр. София 5 хил. лв. Златен лев Трейдинг ЕООД, гр. София 2 060 хил. лв. Янтра Пропърти ЕООД, гр. В. Търново 2 150 хил. лв. Общо 5 372 хил. лв. 5 II. Описание на дейността и резултати за периода. През 2023 г. “ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ” АД е реализирал общо приходи в размер на 606 хил. лева. За сравнение през 2022 г. са отчетени 646 хил. лева общо приходи. Финансовите приходи за 2023 г., които са в общ размер на 347 хил.лева включват получени лихви по заеми към дъщерни предприятия общо в размер на 23 хил. лева, а за 2022 г. тази сума е 18 хил. лв., приходи от цесии в размер на 197 хил.лева, за 2022 г. няма такива приходи, приходи от неустойки за неизпълнение по договори в размер на 124 хил.лева, за 2022 г. няма такива приходи и приходи от операции с финансови активи и инструменти в размер на 3 хил.лева, за 2022 г.няма такива приходи. Приходите от дивиденти са 106 хил. лв., а през 2022 г. са в размер на 74 хил.лева. Отписаните дивиденти за 2023г. са в размер на 135 хил.лева, спрямо 554 хил.лева за 2022г. През 2023г. е отчетен нетен резултат от преоценка на финансови активи/пасиви в размер на 18 хил.лева, за 2022 г. няма такива приходи. Разходите на дружеството са основно за работни заплати, външни услуги и финасови разходи. Общо разходите за основната дейност за 2023 г. са 531 хил. лв. като за 2022 г. те са били 362 хил. лв. През 2023 г. разходите за заплати са в размер на 259 хил. лв. при 269 хил. лв. за 2022 г. Разходи за осигуровки са 41 хил. лв. за 2023 г. при 44 хил. лв. за 2022 г. Разходите за външни услуги са съответно 113 хил. лв. за 2023 г. при 49 хил. лв. за 2022 г. Финансовите разходи за 2023 г. са в размер на 118 хил.лева и предствляват разходи за лихви в размер на 1 хил.лева, разходи по емитирана на 07.12.2023 г. облигация в размер на 115 хил.лева и банкови такси и други финансови разходи в размер на 2 хил.лева. Резултатът за 2023 г. е печалба в размер на 75 хил. лв., като резултатът за 2022 година е също печалба в размер на 283 хил. лв. Приходите от дивиденти на “ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ” АД включват разпределен от дъщерното дружество „НОВАЛИС“ АД дивидент в размер на 106 хил. лева. На основание Решение на СД на „ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ“ АД от 04.12,2023 г. бяха емитирани безналични, свободно прехвърляеми, лихвоносни, обезпечени, неконвертируеми, обикновени облигации със следните параметри на облигационния заем: • Вид на облигациите: обикновени, безналични, поименни, обезпечени, свободно прехвърляеми, лихвоносни, неконвертируеми; • Дата на емитиране: 07.12.2023 г. • Размер на облигационния заем: 30 000 000 (тридесет милиона) лева • ISIN код на емисията: BG2100040232; • Размер на облигационната емисия: 30 000 000 (тридесет милиона) лева; • Брой на облигациите: 30 000 (тридесет хиляди) броя; • Номинална стойност на една облигация: 1 000 (хиляда) лева; • Емисионна стойност на една облигация: 1 000 (хиляда) лева; • Срок (матуритет) на облигационния заем: 8 (девет) години (96 месеца), считано от датата на сключване на заема (издаване на емисията) с три години гратисен период; • Дата, от която тече срока до падежа: 07.12.2023 г.; • Цел на облигационния заем: Средствата, набрани от първичното частно предлагане ще бъдат използвани за: придобиване на миноритарни и мажоритарни дялови участия в публични и непублични компании; увеличение на финансовите активи на Дружеството; преструктуриране на дяловите участия и задълженията на холдинга и дъщерните му дружества; за погасяване на задължения на Дружеството, включително възникнала при емитиране на облигационния заем. • Лихва по облигационния заем и лихвени конвенции: плаващ годишен лихвен процент равен на сумата от 6M EURIBOR + надбавка 1.0%, но не по-малко от 3.25% годишна лихва и не повече от 5.25% годишна лихва, при лихвена конвенция Реален брой дни в периода към Реален брой дни в годината (Actual/365L, ISMA – Year).; • Период на лихвеното плащане: на 6 месеца – 2 пъти годишно; • Дати на падежите на лихвени плащания: 07.06.2024 г.; 07.12.2024 г.; 07.06.2025 г.; 07.12.2025 г.; 07.06.2026 г.; 07.12.2026 г.; 07.06.2027 г.; 07.12.2027 г.; 07.06.2028 г.; 07.12.2028 г.; 07.06.2029 г.; 07.12.2029 г.; 07.06.2030 г.; 07.12.2030 г.; 07.06.2031 г.; 07.12.2031 г.. 6 • Дати на падежите на главнични плащания: 07.06.2027 г.; 07.12.2027 г.; 07.06.2028 г.; 07.12.2028 г.; 07.06.2029 г.; 07.12.2029 г.; 07.06.2030 г.; 07.12.2030 г.; 07.06.2031 г.; 07.12.2031 г.. • Начин на извършване на лихвеното плащане: Първото лихвено плащане е дължимо след изтичане на 6 (шест) месеца от датата на сключване на облигационния заем, а следващите лихвени плащания ще се извършват при изтичане на 6 (шест) месеца от предходното. В случай че датата на лихвеното плащане съвпада с неработен ден, плащането се извършва на първия следващ работен ден. Размерът на лихвеното плащане за отделните 6-месечни периоди се изчислява като проста лихва върху номиналната стойност на притежаваните облигации, съответно върху главницата, за отделните 6-месечни периоди, при закръгляване до втория знак след десетичната запетая. Всички лихвени и главнични плащания, дължими за една облигация се извършват в евро или в лева по фиксинг на БНБ за деня. Право да получат главнични и лихвени плащания имат облигационерите, вписани в книгата на облигационерите, водена от „Централен депозитар“ АД, 1 (един) работен ден преди датата на съответното лихвено плащане, съответно 3 (три) работни дни преди датата на последно лихвено/главнично плащане, което съвпада с пълния падеж на емисията. Плащането на лихвите, съответно главничните плащания по облигационния заем ще се извършват чрез „Централен депозитар“ АД, съгласно сключен договор, според който „Златен Лев Холдинг“ АД превежда нетната сума за разпределяне по сметки на ЦД. За обезпечаване на вземането на облигационерите по главницата на облигационния заем с обща номинална стойност в размер на 30 000 000 лева, включително в случаите на удължаване срока/падежа на емисията, както и на вземанията за всички дължими върху главницата лихви по облигационния заем „Златен Лев Холдинг” АД е сключило застраховка при ЗАД „Армеец“ в полза на „АВС Финанс“ АД в качеството й на Довереник на облигационерите, с действие на полицата до датата на пълно погасяване на облигационния заем. Дружеството поддържа договор за застраховка на всички плащания по Облигационната емисия срещу риска от неплащане, в полза на Банката Довереник на облигационерите по смисъла на КЗ. Застраховката „Финансов риск” покрива риска от неплащане на всички лихвени и главнични плащания по емисията. Застрахователят покрива неизпълнение на облигационно задължение от емитента към който и да е конкретно определен облигационер, относно неизплащане на същия дължима купонна лихва и/или главница, относими към притежавани облигации от емитираната облигационна емисия. През периода няма настъпили застрахователни събития по сключения застрахователен договор и застраховката е валидна. В следващата таблица е представена информация за състоянието на портфейла от краткосрочни активи на Дружеството към 31.12.2023г.: Финансови активи, държани за търгуване, отчитани по справедлива стойност в печалбата и загубата Брой Хил. лв Емитент ГАЗСТРОЙ МОНТАЖ АД 39 0 ПАРК-ХОТЕЛ САНКТ ПЕТЕРБУРГ АД 1 400 1 ДФ НАВИГАТОР ПЛЮС 3 076 000 3 114 ДФ ПРОГРЕС 3 056 000 978 Конкорд Фонд-8 АЛТЕРНАТИВЕН ИНВЕСТ.ФОНД АД 3 168 3 225 7 ДФ ПЛЮС 292 500 294 НДФ Конкорд фонд-7 Саут 209 200 2 929 Некст Дженерейшън консулт АД 4 500 1 818 ДФ ЦКБ Лидер 73 000 686 ДФ ЦКБ Актив 146 950 1 686 НДФ Динамик 1 340 15 Ловико Лозари АД 550 000 3 492 Общо 7 412 697 18 238 Ефекти върху дружеството от климатични въпроси Климатичните промени могат да повлияят неблагоприятно на дейността на дружеството в две направления: директно и косвено. Преките рискове се свързват с природни бедствия, причинени от промяната в климата, които биха могли да доведат до застрашаване здравето и живота на свързани по един или друг начин с Дружеството лица, както и до разрушаване на критична инфраструктура, свързана с дейността. Сбъдване на рисковете от промяна на климата могат да доведат до допълнителни разходи за справяне с проблемите описани в тази точка. Към косвените ефекти от промените в климата могат да се причислят резки промени в цените на енергоносителите и хранителните суровини, които да доведат до спад на покупателната сила на населението. Климатичните промени могат да доведат до промяна на регулаторната среда в посока изискване за намаление на въглеродния отпечатък от страна на дружеството, което да увеличи оперативните разходи или да доведе до загуба на бизнес, ако дружеството не е в състояние да отговори на новите изисквания. На този етап все пак ръководството оценява влиянието на климатичните промени върху дейността на Дружеството като ниски в краткосрочен план, но дългосрочното влияние остава неизвестно. От 01.01.2024 г. е сила новата Директива за отчитане на корпоративната устойчивост, известна като CSRD 2022/2464 , която изменя Регламент 537/2014, Директива 2004/109, Директива 2006/43 и Директива 2013/34, по отношение на отчитането на предприятията във връзка с устойчивостта (наричана за краткост „CSRD“). Към момента на съставяне на настоящия документ се очаква Дружеството да стане задължен субект за изготвяне на Доклад за устойчивост за финансовата 2026 г., който предстои да бъде представен през 2027 г. Директива 2022/2464, предстои да бъде имплементирана в българското законодателство през 2024 г. , посредством Закона за счетоводството (ЗС). Макроикономическа среда За втора поредна година продължава да се наблюдава висока инфлация и тенденция за ръст на лихвите. Това от своя страна поставя под висок риск от по-съществени увеличения на разходите на Дружеството, натиск на трудовия пазар, по-трудно намиране на квалифициран персонал, риск относно конкуретноспособността на Дружеството, увеличаване на разходите за заеми, намаляване на способността за финансиране, индиректно повишаването на лихвите може да повлияе върху приходите на Дружеството, тъй като по-високите лихви водят до по-скъпи заеми и намаление на общото потребление, ако не бъде компенсирано с подходящ ръст на доходите. На този етап не се наблюдават съществени преки негативни ефекти, които да не могат да бъдат контролирани. Ръководството ще продължи да следи внимателно макроикономическите показатели и потенциалните рискове пред Дружеството в тази връзка, като се набелязват текущо мерки за ограничаване на негативни последици върху Дружеството. Ценовият риск е свързан с общото ниво на инфлацията в страната и нивото на конкуренция. Рискът от повишаване на инфлацията води до обезценяване на направените инвестиции или стойността на спестяванията във времето. Предвид ангажиментите и желанието на страната да стане член на Европейския 8 валутен съюз (ЕВС) и свързаните с това изисквания спрямо инфлацията – може да се очакват мерки от страна на БНБ и правителството за задържане на инфлацията в определените рамки (Маастрихтските критерии за членство в ЕВС). Воойната между Русия и Украйна и конфликтът в Близкия иток През цялата 2023г. продължава войната между Русия и Украйна. От политическа гледна точка, конфликтът доведе до поляризиране на геополитическата карта като западните държави продължават решително да заклеймяват действията на Русия, разширяват наложените икономически санкции. От друга страна, източни страни като Китай и Индия отказаха да участват в налагането на санкции и осъждане на военните действия на Русия в Украйна. В икономически аспект, войната доведе до рязък спад на икономическата активност в Украйна и „икономическо ембарго“ на Русия от страна на западните компании. Хранителните и енергийните суровини поскъпнаха значително, което постави европейската и световната икономика под инфлационен натиск. Трайно покачване на суровините би имало за резултат намаляване на доходите на бизнеса и домакинствата и нарастваща безработица. Руската инвазия в Украйна може да има значителни социални последици, включително нарушаване на правата на човека и хуманитарни кризи. Войната може да доведе до принудително преместване на хора и големи бройки бежанци, които може да имат трудност в намирането на къде да живеят и как да се прехранват. Също така, войната може да доведе до нарастващо насилие и престъпност в региона, както и до разрушаване на инфраструктурата и услугите. Избухването на военния конфликт в Близкия изток, в допълнение към тлеещия конфликт Русия-Украйна притежава потенциал да нанесе нов удар на икономическото доверие и то в момент, когато нарастваха надеждите за овладяване на цените, предизвикан от пандемията и нахлуването на Русия в Украйна през 2022 г. Избухналият конфликт, придружен от стотици убити, когато бойци от движението Хамас нахлуха от техния анклав, а Израел отговори със сила, добави и възможността за по-широк близкоизточен конфликт към усещането за глобална нестабилност, предизвикано от руските военни действия, започнали преди повече от 20 месеца. В зависимост от продължителността на конфликта и от това колко интензивен се очертава да стане, ще се прецени дали има потенциал да се разпространи и в други части на региона. Към настоящия момент не е възможно да се очертае мащабът на последиците и проявленията на конфликта върху цената на петрола и цените на акциите. Бушуващият конфликт в ивицата Газа има потенциала да добави непредсказуем набор от негативни рискове към глобалната икономика, която вече се забавя. Конфликтът крие риск от по-високи цени на петрола и рискове както и за инфлацията, включително да повлияе на перспективите за растеж. Увеличенията на цените петрола и газа, предизвикани от военните конфликти не само намаляват покупателната способност на населението и компаниите, но също така повишават разходите за производство на храни. Дружеството няма активи и преки взаимоотношения с контрагенти от засегнатите във военните конфликт страни. Рисковете за дейността на дружеството от военните конфликти в Украйна и Близкия изток произтичат от косвени фактори. Войната може да доведе до икономически нестабилност в Европа и региона. Ускоряване или запазване на инфлацията поради рязкото покачване на цените на суровините може да доведе до загуба на реална покупателна способност на населението в страната. Ръководството не очаква да има съществено дългосрочно въздействие на кризата върху финансовото състояние на Дружеството, но продължава да следи ситуацията и ще вземе всички необходими мерки да ограничи потенциалните негативни ефекти и да защити интересите на заинтересованите лица (акционери, контрагенти и др.). 9 В резултат на извършения преглед на дейността Ръководството очаква, че Дружеството има достатъчно ресурси, за да продължи оперативната си дейност в близко бъдеще и счита, че принципът за действащо предприятие е уместно използван. Въпроси свързани с екологията и служителите Дейността на Дружеството не е свързана с възможност за екологични проблеми и Дружеството не отчита екологичния риск като специфичен за него. Към 31.12.2023 г. Дружеството има 2 (двама) служители, назначеният по трудов договор, съгласно изискванията на ЗППЦК, в т.ч. 1 ДВИ. ІII. Финансово състояние и основни рискове. Съветът на директорите определя състоянието на дружеството като стабилно и изготвянето на финансовия отчет за 2023 г. на базата на принципа за “действащо предприятие” като обосновано. Основание за такъв извод дават следните показатели: Показатели № Показатели 2023 2022 Разлика Стойност Стойност Стойност 1 Нетекущи активи /общо/ 6956 6 222 (9) 2 Краткотрайни активи /общо/ в т.ч. 35 760 1 117 34 565 5 Краткосрочни вземания 16 856 56 16 800 6 Краткосрочни финансови активи 18 238 - 18 238 7 Парични средства 588 1 060 (472) 8 Обща сума на активите 42716 7 339 34 556 9 Собствен капитал 7 229 7 162 67 10 Финансов резултат 75 283 (208) 11 Дългострочни пасиви 30 000 - 29 179 12 Краткосрочни пасиви 5 487 177 5 310 13 Обща сума на пасивите 35 487 177 34 489 14 Приходи общо 606 646 (40) 15 Приходи от продажби 135 554 (419) 16 Разходи общо 531 363 168 Коефициенти № Коефициенти 2023 2022 Разлика Стойност Стойност Стойност Рентабилност: 1 На собствения капитал 0.01 0.04 -0.02914 2 На активите 0.00 0.04 (0.04) 3 На пасивите 0.00 1.60 (1.60) 4 На приходите от продажби 0.56 0.51 0.04 Ефективност: 5 На разходите 1.14 1.78 (0.64) 6 На приходите 0.88 0.56 0.31 Ликвидност: 7 Обща ликвидност 6.52 6.31 0.19 8 Бърза ликвидност 6.52 6.31 0.19 9 Незабавна ликвидност 3.43 5.99 (2.56) 10 Абсолютна ликвидност 0.11 5.99 (5.88) Финансова автономност: 11 Финансова автономност 0.21 40.46 (40.25) 10 12 Задлъжнялост 4.91 0.02 4.77 Очакванията са, че икономическите условия не показват съществени рискове на бизнес средата или на вътрешното състояние на дружеството, които да застрашават финансовата му независимост. “Златен лев Холдинг”АД притежава рискови финансови инструменти (миноритарни пакети акции от предприятия) оценени към 31.12.2023 г. на стойност от 18 238 хил. лева, търгувани на Българската фондова борса и извънборсови пазари. Дейностите на „Златен лев холдинг” АД са изложени на следните основни рискове: пазарен (включително лихвен, на справедливата стойност на лихвените равнища, на паричните потоци и ценови), кредитен и ликвиден. Общата програма на ръководството се фокусира към непредвидимостта на финансовите пазари и търси начин за минимизиране на потенциалните ефекти върху финансовото представяне на дружеството. Пазарният риск включва: Валутен риск - Валутния риск за дружеството е минимизиран, защото всички негови сделки са деноминирани в български лев. Ценовият риск - „Златен лев холдинг” АД е изложено на ценови риск на ценните книжа – инструменти на собствения капитал заради държаните инвестиции класифицирани като на разположение за продажба или по справедлива стойност чрез печалба или загуба. За управление на този риск дружеството диверсифицира портфейла си, което се прави в съответствие с поставени ограничения. Инвестициите на дружеството в собствения капитал на други предприятия, които са публично търгуеми, са носители на ценовия риск. Риск на паричния поток и на справедливата стойност на лихвения процент - Лихвеният риск за дружеството произтича от заемите. Дружеството не е изложено на риск от промяна на пазарните лихвен проценти по привлечените средства, тъй като няма такива. По предоставените заеми не е изложено на риск – те са с фиксиран лихвен процент. Кредитен риск: Излагането на Дружеството на кредитен риск е ограничено до размера на балансовата стойност на финансовите активи, признати в края на отчетния период, както е посочено по-долу: 31.12.2022 г. 31.12.2021 г. хил.лв. хил.лв. Групи финансови активи – балансови стойности: Търговски и други вземания 16856 56 Текуща част от застрахователна премия 78 0 Финансови инструменти 18238 1 Пари и парични еквиваленти 588 1060 Балансова стойност 35760 1117 Кредитният риск относно пари и парични еквиваленти, средства на паричния пазар, необезпечени облигации и деривативни финансови инструменти се счита за несъществен, тъй като контрагентите са банки с добра репутация и висока външна оценка на кредитния рейтинг. 11 Ликвиден риск Ликвидният риск представлява рискът Дружеството да не може да погаси своите задължения. Дружеството посреща нуждите си от ликвидни средства, като внимателно следи плащанията по погасителните планове на дългосрочните финансови задължения, както и входящите и изходящи парични потоци, възникващи в хода на оперативната дейност. Нуждите от ликвидни средства се следят за различни времеви периоди - ежедневно и ежеседмично, както и на базата на 30-дневни прогнози. Нуждите от ликвидни средства в дългосрочен план - за периоди от 180 и 360 дни, се определят месечно. Нуждите от парични средства се сравняват със заемите на разположение, за да бъдат установени излишъци или дефицити. Този анализ определя дали заемите на разположение ще са достатъчни, за да покрият нуждите на Дружеството за периода. Дружеството не държи пари в брой. Средства за дългосрочните ликвидни нужди се осигуряват чрез заеми и продажба на финансови активи. ІV. Отговорност на ръководството Според българското законодателство, ръководството следва да изготвя финансов отчет за всяка финансова година, който да дава вярна и честна представа за финансовото състояние на Дружеството към края на годината, финансово му представяне и парични му потоци. Ръководството потвърждава, че е прилагало последователно адекватни счетоводни политики при изготвянето на годишния финансов отчет към 31 декември 2023 г. и е направило разумни и предпазливи преценки, предположения и приблизителни оценки. Ръководството също потвърждава, че се е придържало към действащите счетоводни стандарти, като финансовият отчет е изготвен на принципа на действащото предприятие. Ръководството носи отговорност за правилното водене на счетоводните регистри, за целесъобразното управление на активите и за предприемането на необходимите мерки за избягване и разкриване на евентуални злоупотреби и други нередности. Ръководството носи отговорност за прилагането на изискванията на Регламента на ЕЕЕФ при изготвяне на електронния формат на финансовия отчет в ХНТМL V. Събития, настъпили след датата, към която е съставен финансовия отчет. В периода между 01.01.2024 г. и 19.01.2024 г. (датата на одобрение на финансовия отчет) не са настъпили съществени събития, които изискват специални оповестявания, или корекция на отчета. VI. Вероятно бъдещо развитие на предприятието. Дружеството ще продължи да управлява по най-добър начин активите си. То ще се стреми да оптимизира дейността на дъщерните си предприятия, като ги преструктурира, където е необходимо с цел избягване на загубите и излизане на печалба. През 2023 г. се очаква ръководството на Златен лев Холдинг АД да продължи да насочва усилия в следните основни направления: • Ефективно управление на свободните парични ресурси; • Оздравяване на съществуващите бизнес структури в портфейла на холдинга; 12 • Търсене на стратегически партньорства, включително продажба на част или цяло предприятие; • Подобряване на контрола и управление на съществуващите дъщерни дружества; • Контрол на залегналите параметри при изпълнение на бизнес плановете на дъщерните дружества; • Оптимизиране използването на активите в дружествата, за извличане на оптимална доходност за акционерите; • Закриването или преструктуриране на губещи и неперспективни дейности и продукти след анализ на ситуацията; VIІ. Действия в областта на научноизследователската и развойната дейност. Не е осъществявана научноизследователска и развойна дейност през отчетния период. VIIІ. Информация, изисквана на основание на чл. 187д и 247 от Търговския закон 1. До 19.01.2024 г. в „Златен лев Холдинг” АД, гр. София, не е извършвано придобиване на собствени акции на дружеството. Това придобиване не е извършвано и през отчетната 2023 г. 2. През 2023 г. дружеството е ръководено от Съвет на директорите от 6 членове. След вписване на промяна по партида на Дружеството в Търговски регистър към Агенция по вписванията, към 31.12.2023г. те са 3-ма членове. На 27 ноември 2023 г. проведеното извънредното ОСА освобождава от длъжност досегашните членове на Съвета директорите на „Златен лев Холдинг” АД в състав: Петър Симеонов Александров, Свилен Борисов Първулов, Владимир Иванов Москов, Бисер Борисов Първулов, Никола Алексов Зикатанов и Христо Михов Памукчиев. Извънредното ОСА избира нови членове на Съвета директорите на „Златен лев Холдинг” АД в състав: Ивелина Красимирова Кирова, Тодор Димитров Тодоров и Александър Михайлов Иванов, с нов 5 годишен мандат, считано от датата на вписване на промяната в ТР към Агенция по вписванията или считано от 01.12.2023г. Общата сума на възнагражденията на всички членове на Съвета на директорите за 2023 г. е 259 хил. лв. 3. Към 31.12.2023г. в Дружеството постъпиха уведомления и от членовете на Съвета но директорите, че в резултат от извършени прехвърляния, те не притежават акции на Златен лев холдинг АД. Няма издадени права на членовете на съвета на директорите да придобиват акции или облигации на дружеството. 5. Членовете на СД до 01.12.2023 г участват в следните дружества както следва: Владимир Иванов Москов –председател на СД • Председател на СД на “Мост”АД; • Управител на “Старо лозе” ООД; • Ограничено отговорен съдружник в „Старо лозе”ООД; • Управител на “БГ Агропроект” ЕООД; • "Актив мениджмънт" ООД - ограничено отговорен съдружник; • Ремел АД- член на Съвет на директори 13 Бисер Борисов Първулов – зам. председател на СД • Председател на СД на “Новалис” АД, Пазарджик; • Изпълнителен директор на “Българска консултантска група” АД, София; • Ограничено отговорен съдружник в “Агровитал” ООД • Eдноличен собственик на капитала и управител на “Ералфия“ ЕООД. • Ограничено отговорен съдружник в "Булфин консулт" ООД • Управител на "Жултовска" ЕООД Христо Михов Памукчиев – член на СД • Председател на Съвета на директорите на “Българска Консултантска Група”АД; Никола Алексов Зикатанов – член на СД • Представител за България на групата частни инвестиционни фондове Ню Сенчъри Холдингс, базирани в Ню Йорк, САЩ. Ръководи и организира дейността им в страната вкл. чрез директни инвестиции в промишлеността, развитие на недвижими имоти и др. Управител на търговското представителство „НСХ Адвайзърс“ Инк. и дъщерни фирми на фондовете „Ню Сенчъри Холдингс – Прогрес Файнанс България“ EООД, „Броудхърст България“ ЕООД, „Гама Пропърти“ ЕООД, „СМА Индустриал“ ЕООД, „Забела Хилс“ ЕООД, „Дунав Агропрогрес“ ЕООД, „Балкан Агроинвест“ ЕООД, „Булгар Агро“ ЕООД, „Съни Хилс пропъртис“ ЕООД, и др. • Съдружник с различен дял във фирми от строителния сектор, селскостопанско производство, търговия и др. –“, „Астрал“ ООД, „Унипласт“ ООД, „Агропрогрес“ ООД, „Агровенчърс“ ООД, „Агропрогрес Трейдинг“ ООД, „Вила Мелник“ ООД, „Винарска изба Вила Мелник“ ООД, като представлява следните фирми: СД “Агенция Прима”; „Агропрогрес“ ООД, „Винарска изба Вила Мелник“ ООД. Свилен Борисов Първулов – член на СД и изпълнителен директор • Управител на „Шести септември пропъртис“ ЕООД; • Ограничено отговорен съдружник в „Агровитал“ ООД. Петър Симеонов Александров – член на СД и изпълнителен директор • Управител на „Златен Лев Трейдинг” ЕООД. • Управител на „Златен Лев Солар” ЕООД. • Ограничено отговорен съдружник в „Старо лозе” ООД ; • Ограничено отговорен съдружник в "Актив мениджмънт" ООД; • „Ремел” АД – представляващ. 6. Новоизбраните членове на СД след 01.12.2023 г. и към 31.12.2023 г. участват в следните дружества. Ивелина Красимирова Кирова • Член на СД и представляващ „ЗЕНИТ ИНВЕСТМЪНТ ХОЛДИНГ“ АД, ЕИК 121779787 • Член на СД и представляващ „ФОУКАЛ ПОЙНТ ИНВЕСТМЪНТС“ АД, ЕИК 121712048 • Член на СД на „Новалис“ АД, ЕИК 112004064. Тодор Димитров Тодоров • Член на СД на „ЗЕНИТ ИНВЕСТМЪНТ ХОЛДИНГ“ АД, ЕИК 121779787 14 • Член на СД на „ФОУКАЛ ПОЙНТ ИНВЕСТМЪНТС“ АД, ЕИК 121712048 • Член на СД на „Новалис“ АД, ЕИК 112004064 • Член на СД на „Български фонд за вземания“ АДСИЦ, ЕИК 204909069 • Член на СД на „Ви Си Инвестмънт Груп“ АД, ЕИК 831522132 • Управител на „Златен лев Трейдинг“ ЕООД, ЕИК 130333271 • Прокурист на УД „Златен лев капитал“ АД, ЕИК 130401167. Дружеството не смята да променя стопанската си политика през 2024 г. Промени в персонала като позиции и брой не се предвиждат. На 21.12.2024 г. са придобити чрез покупка от пет физически лица 13 518 дяла от капитала на „Агровитал“ ООД, след което „Златен лев холдинг“ АД притежава 100% от капитала му. Към 31.12.2023 г. обаче все още няма вписване на сделката в Търговския регистър и заплатената цена на дяловете в размер на 500 хил.лв е отразена като вземане. Към момента на изготвяне на отчета няма друга информация за предстоящи сделки от съществено значение. ІХ. Дружеството няма регистрирани клонове. Х. Информация относно програмата за прилагане на международно признатите стандарти за добро корпоративно управление по чл. 100н, ал. 7 от ЗППЦК През 2023 г. „Златен лев Холдинг“ АД прилага приетата през 2005 г. Програмата за прилагане на международно признатите стандарти за добро корпоративно управление, и спазва приетите процедури. Основните цели на програмата са следните: защита на основните права на акционерите, равнопоставено третиране на инвеститорите в „Златен лев Холдинг“ АД, създаване на механизъм, осигуряващ своевременно и точно разкриване на информация по всички въпроси, свързани с дружеството, включително и финансовото положение, резултатите от дейността, собствеността и управлението на дружеството, и ефикасен контрол върху управлението. В дейността си през 2023 г., Съветът на директорите на „Златен лев Холдинг“ АД, се придържаше стриктно към принципите и постановките, залегнали в програмата. Дружеството представи в срок и пълен обем, чрез ЕКСТРИ всички отчети, изисквани от Закона за публично предлагане на ценните книжа и Наредба № 2 за проспектите при публично предлагане и допускане до търговия на регулиран пазар на ценни книжа и за разкриването на информация от публичните дружества и другите емитенти на ценни книжа, като в случаите, когато нормативната уредба го изисква. Своевременно беше разкривана вътрешна информация за дружеството. През 2023 г. пълната информация за „Златен лев Холдинг“ АД се публикува и актуализира и на интернет адрес www.zlatenlev.com Програмата дава възможност за ефективно прилагане на залегналите в нея постановки и осигурява механизъм за постигане на основните ѝ цели. СД на „Златен лев Холдинг“ АД следи стриктно промените в законодателството във връзка с приемането на страната в Европейския съюз и предвижда възможности за корекции в програмата, с цел улесняване на евентуални чуждестранни инвеститори. Установени са процедури за проверка и оценка за ефикасна защита на правата на акционерите, регламентирани в българското законодателство и особено в Закона за публично предлагане на ценни книжа. Информацията за всички важни събития в рамките на емитента са оповестени на интернет сайта на Комисията за финансов надзор, чрез електронната страница на дружеството – www.zlatenlev.com и чрез електронна медия на БФБ – София АД „X3 News”. Всички инвеститори 15 и заинтересовани лица могат да се запознаят с тях при вземането на решение да придобият, да продадат или да продължат да притежават публично предлагани ценни книжа. 16 Б. ДОПЪЛНИТЕЛНА ИНФОРМАЦИЯ ПО ПРИЛОЖЕНИЕ № 2 КЪМ ЧЛ. 10, Т. 1 ОТ НАРЕДБА 2 НА КФН ОТ 09.11.2021 Г. ЗА ПРОСПЕКТИТЕ ПРИ ПУБЛИЧНО ПРЕДЛАГАНЕ И ДОПУСКАНЕ ДО ТЪРГОВИЯ НА РЕГУЛИРАН ПАЗАР НА ЦЕННИ КНИЖА И ЗА РАЗКРИВАНЕ НА ИНФОРМАЦИЯ I. Информация, дадена в стойностно и количествено изражение относно основните категории стоки, продукти и/или предоставени услуги, с посочване на техния дял в приходите от продажби на дружеството като цяло и промените, настъпили през отчетната финансова година. В таблицата по-долу са посочени приходите на дружеството за 2023 г. в хил. лв. 2023 г. 2022 г. Изменение % Нетни приходи от продажби - - Финансови приходи 347 18 329 Приходи от отписан дивидент 135 554 (419) Приходи от дивиденти 106 74 32 Нетен резултат от операции с инвестиции - - Нетен резултат от операции с финансови активи 18 - 18 Общо 606 646 (40) II. Информация относно приходите, разпределени по отделните категории дейности, вътрешни и външни пазари, както и информация за източниците за снабдяване с материали, необходими за производството на стоки или предоставянето на услуги с отразяване степента на зависимост по отношение на всеки отделен продавач или купувач/потребител, като в случай, че относителният дял на някой от тях надхвърля 10 на сто от разходите или приходите от продажби, се предоставя информация за всяко лице поотделно, за неговия дял в продажбите или покупките и връзките му с дружеството. Поради специфичната дейност на дружеството, необходимата информация е посочена в по- горната точка и в точка „А” – „Коментар и анализ на финансовите отчети и друга съществена информация относно финансовото състояние и резултатите от дейността на дружеството” на доклада. III. Информация за сключени големи сделки и такива от съществено значение за дейността на дружеството. На свое заседание на 04.12.2023 г. Съветът на директорите на „Златен Лев Холдинг“ АД, взе решение за издаване на обикновени, безналични, обезпечени, поименни, лихвоносни, свободно прехвърляеми облигации. Съветът на директорите на „Златен Лев Холдинг“ АД, със седалище и адрес на управление гр. София, ул. Постоянство № 67Б, вписано в Търговския регистър при Агенцията по вписванията с ЕИК 130037429, обяви, че на 07.12.2023 г. дружеството е сключило облигационен заем, при следните условия: • Вид на облигациите: обикновени, безналични, поименни, обезпечени, свободно прехвърляеми, лихвоносни, неконвертируеми; • ISIN код на емисията: BG2100040232; • Размер на облигационната емисия: 30 000 000 (тридесет милиона) лева; • Брой на облигациите: 30 000 (тридесет хиляди) броя; • Номинална стойност на една облигация: 1 000 (хиляда) лева; • Емисионна стойност на една облигация: 1 000 (хиляда) лева; 17 • Срок (матуритет) на облигационния заем: 8 (девет) години (96 месеца), считано от датата на сключване на заема (издаване на емисията) с три години гратисен период; • Дата, от която тече срока до падежа: 07.12.2023 г.; • Лихва по облигационния заем и лихвени конвенции: плаващ годишен лихвен процент равен на сумата от 6M EURIBOR + надбавка 1.0%, но не по-малко от 3.25% годишна лихва и не повече от 5.25% годишна лихва, при лихвена конвенция Реален брой дни в периода към Реален брой дни в годината (Actual/365L, ISMA – Year).; • Период на лихвеното плащане: на 6 месеца – 2 пъти годишно; • Дати на падежите на лихвени плащания: 07.06.2024 г.; 07.12.2024 г.; 07.06.2025 г.; 07.12.2025 г.; 07.06.2026 г.; 07.12.2026 г.; 07.06.2027 г.; 07.12.2027 г.; 07.06.2028 г.; 07.12.2028 г.; 07.06.2029 г.; 07.12.2029 г.; 07.06.2030 г.; 07.12.2030 г.; 07.06.2031 г.; 07.12.2031 г.. • Дати на падежите на главнични плащания: 07.06.2027 г.; 07.12.2027 г.; 07.06.2028 г.; 07.12.2028 г.; 07.06.2029 г.; 07.12.2029 г.; 07.06.2030 г.; 07.12.2030 г.; 07.06.2031 г.; 07.12.2031 г.. • Начин на извършване на лихвеното плащане: Първото лихвено плащане е дължимо след изтичане на 6 (шест) месеца от датата на сключване на облигационния заем, а следващите лихвени плащания ще се извършват при изтичане на 6 (шест) месеца от предходното. В случай че датата на лихвеното плащане съвпада с неработен ден, плащането се извършва на първия следващ работен ден. Размерът на лихвеното плащане за отделните 6-месечни периоди се изчислява като проста лихва върху номиналната стойност на притежаваните облигации, съответно върху главницата, за отделните 6-месечни периоди, при закръгляване до втория знак след десетичната запетая. Всички лихвени и главнични плащания, дължими за една облигация се извършват в евро или в лева по фиксинг на БНБ за деня. Право да получат главнични и лихвени плащания имат облигационерите, вписани в книгата на облигационерите, водена от „Централен депозитар“ АД, 1 (един) работен ден преди датата на съответното лихвено плащане, съответно 3 (три) работни дни преди датата на последно лихвено/главнично плащане, което съвпада с пълния падеж на емисията. Плащането на лихвите, съответно главничните плащания по облигационния заем ще се извършват чрез „Централен депозитар“ АД, съгласно сключен договор, според който „Златен Лев Холдинг“ АД превежда нетната сума за разпределяне по сметки на ЦД. На 29.12.2023 г. се проведе първото общо събрание на облигационерите на Златен Лев Холдинг АД, гр. София, ЕИК 130037429, за облигационери, притежаващи облигации по емисия с ISIN код BG2100040232 на Златен Лев Холдинг АД. Общото събрание потвърждава и дава съгласие за ДОВЕРЕНИК на облигационерите, с което същият се счита за упълномощен да защитава техните интереси по емисия с код BG2100040232 да бъде инвестиционен посредник „АВС Финанс“ АД, вписано в ТРРЮЛНЦ, воден от Агенция по вписвания, с ЕИК: 200511872. На 21.12.2024 г. са придобити чрез покупка от пет физически лица 13 518 дяла от капитала на „Агровитал“ ООД, след което „Златен лев холдинг“ АД притежава 100% от капитала му. Към 31.12.2023 г. обаче все още няма вписване на сделката в Търговския регистър и заплатената цена на дяловете в размер на 500 хил.лв е отразена като вземане. IV. Информация относно сделките, сключени между емитента и свързани лица, през отчетния период, предложения за сключване на такива сделки, както и сделки, които са извън обичайната му дейност или съществено се отклоняват от пазарните условия, по които емитентът, съответно лицето по § 1д от допълнителните разпоредби на ЗППЦК или негово дъщерно дружество, е страна с посочване на стойността на сделките, характера на свързаността и всяка информация, необходима за оценка на въздействието върху финансовото състояние на емитента, съответно лицето по § 1д от допълнителните разпоредби на ЗППЦК. 18 На 04.12.2023г. е проведено заседание на Съвета на директорите, на което е взето решение за предоставяне като депозити при „Златен лев холдинг“ АД на част от свободните парични средства на дъщерни дружества при условия не по-неблагоприятни от пазарните за страната, а именно от „Златен лев трейдинг“ ЕООД – 500 214 лв., от Янтра Пропърти ЕООД - 850 000 лв.и от Новалис АД - 200 000 лв. По сключените договори за приети депозити с дружеството към 31.12.2023 г. остатъкът е както следва: Дружество Срок Размер (хил. лв.) Златен лев Трейдинг ЕООД Едномесечни с автоматично подновяване 500 Янтра Пропърти ЕООД Едномесечни с автоматично подновяване 850 Новалис АД Едномесечни с автоматично подновяване 200 Доколкото Тодор Димитров Тодоров, като член на Съвета на директорите на дружеството и управител на дъщерното „Златен лев трейдинг“ ЕООД, се явява и „заинтересовано лице“ по смисъла на чл.114, ал.7 от ЗППЦК, във връзка с чл.114, ал.2 от ЗППЦК в рамките на заседанието на Съвета на директорите е взето и решение за одобряване на сделка, в която участват заинтересовани лица, а именно приемането на депозит от „Златен лев трейдинг“ ЕООД. Г-н Тодор Тодоров не участва във взимането на това решение с което е спазено изискването на чл.114а, ал.5 от ЗППЦК; Заеми към дъщерни дружества: През отчетната 2023 г са погасени суми по главница по отпуснат дългосрочен заем на Златен лев Солар ЕООД в размер на 57 хил. лева. По сключения договор за заем с дружеството към 31.12.2023 г. остатъкът по главниците е както следва: Дружество Срок Размер (хил. лв.) Златен лев Солар ЕООД 01.07.2029 г 311 V. Информация за събития и показатели с необичаен за дружеството характер, имащи съществено влияние върху дейността му, и реализираните от него приходи и извършени разходи; оценка на влиянието им върху резултатите през текущата година. Няма VI. Информация за сделки, водени извънбалансово - характер и бизнес цел, посочване финансовото въздействие на сделките върху дейността, ако рискът и ползите от тези сделки са съществени за дружеството и ако разкриването на тази информация е съществено за оценката на финансовото състояние на дружеството. Златен лев Холдинг АД няма условни задължения. VII. Информация за дялови участия на дружеството, за основните му инвестиции в страната и в чужбина (в ценни книжа, финансови инструменти, нематериални активи и недвижими имоти), както и инвестициите в дялови ценни книжа извън неговата икономическа група и източниците/начините на финансиране. 19 Дялови участия на Златен Лев Холдинг АД в хил. лв. към 31.12.2023 г. (хил. лв.) Инвестиции в дъщерни предприятия: Размер на инвестицията % на инвестицията в капитала на дружеството Новалис АД 1 156 98.09 Златен Лев Солар ЕООД 5 100.00 Златен Лев Трейдинг ЕООД 2 060 100.00 Янтра Пропърти ЕООД 2 150 100.00 Инвестиции в асоццирани предприятия : Размер на инвестицията % на инвестицията в капитала на дружеството Агровитал ООД 479 41.5 Инвестиции на Златен Лев Холдинг АД в миноритарни пакети от акции към 31.12.2023 г. (хил. лв.) Оргтехника АД 51 В следващата таблица е представена информация за състоянието на портфейла от краткосрочни финансови активи на Дружеството към 31.12.2023г. Финансови активи, държани за търгуване, отчитани по справедлива стойност в печалбата и загубата Брой Хил. лв. Емитент ГАЗСТРОЙ МОНТАЖ АД 39 0 ПАРК-ХОТЕЛ САНКТ ПЕТЕРБУРГ АД 1 400 1 ДФ НАВИГАТОР ПЛЮС 3 076 000 3 114 ДФ ПРОГРЕС 3 056 000 978 Конкорд Фонд-8 АЛТЕРНАТИВЕН ИНВЕСТ.ФОНД АД 3 168 3 225 ДФ ПЛЮС 292 500 294 НДФ Конкорд фонд-7 Саут 209 200 2 929 Некст Дженерейшън консулт АД 4 500 1 818 ДФ ЦКБ Лидер 73 000 686 ДФ ЦКБ Актив 146 950 1 686 20 НДФ Динамик 1 340 15 Ловико Лозари АД 550 000 3 492 Общо 7 412 697 18 238 VIII. Информация относно сключените от дружеството, от негово дъщерно дружество или дружество майка, в качеството им на заемополучатели, договори за заем с посочване на условията по тях, включително на крайните срокове за изплащане, както и информация за предоставени гаранции и поемане на задължения. Златен Лев Холдинг АД няма сключени договори за заем в качеството му на заемополучател. IX. Информация относно сключените от дружеството, от негово дъщерно дружество или дружество майка, в качеството им на заемодатели, договори за заем, включително предоставяне на гаранции от всякакъв вид, в това число на свързани лица, с посочване на конкретните условия по тях, включително на крайните срокове за плащане, и целта, за която са били отпуснати. Златен лев Холдинг АД няма нововъзникнало вземане, което е съществено за дружеството., с изключение на дългосрочния заем към дъщерно дружество Златен лев Солар ЕООД, отразен във финансовите отчети, с главница в размер на 368 хил. лв. към 31.12.2022 г. и падеж 2029 г. X. Информация за използването на средствата от извършена нова емисия ценни книжа през отчетния период. Няма такива обстоятелства. XI. Анализ на съотношението между постигнатите финансови резултати, отразени във финансовия отчет за финансовата година, и по-рано публикувани прогнози за тези резултати. Няма такива обстоятелства. XII. Анализ и оценка на политиката относно управлението на финансовите ресурси с посочване на възможностите за обслужване на задълженията, евентуалните заплахи и мерки, които емитентът е предприел или предстои да предприеме с оглед отстраняването им. Дружеството има само текущи задължения и няма просрочени задължения, поради това дружеството няма политиката относно управлението и обслужването на задълженията. XIII. Оценка на възможностите за реализация на инвестиционните намерения с посочване на размера на разполагаемите средства и отразяване на възможните промени в структурата на финансиране на тази дейност. Няма такива обстоятелства. XIV. Информация за настъпили промени през отчетния период в основните принципи за управление на дружеството и на неговата икономическа група. Няма такива обстоятелства. XV. Информация за основните характеристики на прилаганите от дружеството в процеса на изготвяне на финансовите отчети система за вътрешен контрол и система за управление на рискове. 21 Продължава установената практика тримесечните и годишните отчети за дейността да се изготвят прецизно и своевременно и да се изпращат в определените срокове на Комисията за финансов надзор, както и на регулирания пазар. Акционерите имат възможност своевременно да се запознаят с отчетите на интернет страницата на дружеството. Финансовите отчети се изготвят съгласно МСС и българското счетоводно и данъчно законодателство. Годишните финансови отчети подлежат на задължителен финансов одит. Финансовият одит се извършва от експерт счетоводител избран от Общото събрание на акционерите на дружеството. Общото събрание има компетентност за вземането на решение за изменение и допълнение на устава на дружеството. XVI. Информация за промените в управителните и надзорните органи през отчетната финансова година. На 27 ноември 2023 Извънредното ОСА освобождава от длъжност досегашните членове на Съвета директорите на „Златен лев Холдинг” АД в състав: Петър Симеонов Александров, Свилен Борисов Първулов, Владимир Иванов Москов,Бисер Борисов Първулов, Никола Алексов Зикатанов и Христо Михов Памукчиев. Извънредното ОСА избира нови членове на Съвета директорите на „Златен лев Холдинг” АД в състав: Ивелина Красимирова Кирова, Тодор Димитров Тодоров и Александър Михайлов Иванов, с нов 5 годишен мандат, считано от датата на вписване на промяната в ТР към Агенция по вписванията или считано от 01.12.2023г. XVII. Информация за размера на възнагражденията, наградите и/или ползите на всеки от членовете на управителните и на контролните органи за отчетната финансова година, изплатени от дружеството и негови дъщерни дружества, независимо от това, дали са били включени в разходите на дружеството или произтичат от разпределение на печалбата, включително: а)получени суми и непарични възнаграждения; б)условни или разсрочени възнаграждения, възникнали през годината, дори и ако възнаграждението се дължи към по-късен момент; в)сума, дължима от дружеството или негови дъщерни дружества за изплащане на пенсии, обезщетения при пенсиониране или други подобни обезщетения. Възнагражденията на СД са 259 хил. лв. Посочени са и в т. „А. Коментар и анализ на финансовите отчети и друга съществена информация относно финансовото състояние и резултатите от дейността на дружеството” на доклада. Членовете на СД не са получили и нямат непарични възнаграждения, условни или разсрочени възнаграждения, възникнали през годината, дори и ако възнаграждението се дължи към по-късен момент, и сума, дължима от дружеството или негови дъщерни дружества за изплащане на пенсии, обезщетения при пенсиониране или други подобни обезщетения. XVIII. Информация за притежавани от членовете на управителните и на контролните органи, прокуристите и висшия ръководен състав акции на дружеството, включително акциите, притежавани от всеки от тях поотделно и като процент от акциите от всеки клас, както и предоставени им от дружеството опции върху негови ценни книжа - вид и размер на ценните книжа, върху които са учредени опциите, цена на упражняване на опциите, покупна цена, ако има такава, и срок на опциите. Информацията е посочена в т. „А. Коментар и анализ на финансовите отчети и друга съществена информация относно финансовото състояние и резултатите от дейността на дружеството” на доклада. 22 XIX. Информация за известните на дружеството договорености (включително и след приключване на финансовата година), в резултат на които в бъдещ период могат да настъпят промени в притежавания относителен дял акции или облигации от настоящи акционери или облигационери. Няма такива обстоятелства. XX. Информация за висящи съдебни, административни или арбитражни производства, касаещи задължения или вземания на дружеството в размер най-малко 10 на сто от собствения му капитал; ако общата стойност на задълженията или вземанията на дружеството по всички образувани производства надхвърля 10 на сто от собствения му капитал, се представя информация за всяко производство поотделно. Няма такива обстоятелства. XXI. Данни за директора за връзки с инвеститора, включително телефон и адрес за кореспонденция. Анастасия Руменова Русева „Златен лев Холдинг“ АД Ул. Постоянство 67Б, Гр. София, Тел. 02 965 45 36, [email protected] В. ПРОМЕНИ В ЦЕНАТА И ОБЕМА НА ИЗТЪРГУВАНИТЕ АКЦИИ 23 НА ДРУЖЕСТВОТО ЗА 2023Г. Среднопретеглена цена на акции на „Златен лев Холдинг“ АД за 2023 г. Дата Отваряне Мин. Макс. Затваряне Δ Δ% Обем(лота) Обем (лева) 12/2023 3.260 3.260 4.500 4.460 0.980 28.16 % 90 600 404 192 11/2023 4.400 3.000 4.600 3.480 1.020 22.67 % 27 763 112 598 10/2023 2.600 2.500 4.620 4.500 1.900 73.08 % 2 325 220 7 267 344 09/2023 1.700 1.600 2.880 2.600 0.900 52.94 % 4 339 495 12 474 919 08/2023 0.750 0.750 1.800 1.700 0.900 112.50 % 88 698 95 601 06/2023 0.645 0.645 0.990 0.800 0.200 33.33 % 63 187 49 531 05/2023 0.480 0.400 0.660 0.600 0.100 20.00 % 20 966 11 595 04/2023 0.250 0.250 0.500 0.500 0.250 100.00 % 29 732 12 704 03/2023 0.250 0.250 0.250 0.250 0.046 22.55 % 1 861 465 02/2023 0.171 0.171 0.204 0.204 0.096 32.00 % 1 388 281 01/2023 0.310 0.300 0.316 0.300 0.010 3.23 % 8 250 2 551 През 2023 г. на БФБ са изтъргувани общо 6 997 160 броя акции на „Златен лев Холдинг“ АД, на средна цена 2,920 лв. за акция. Сделките са 510 броя в общ размер 20 431 782,73 лева 24 Г. ИНФОРМАЦИЯ ПО ПРИЛОЖЕНИЕ № 3 КЪМ ЧЛ. 10, Т. 2 ОТ НАРЕДБА 2 НА КФН ОТ 9.11.2021 Г. ЗА ПЪРВОНАЧАЛНО И ПОСЛЕДВАЩО РАЗКРИВАНЕ НА ИНФОРМАЦИЯ ПРИ ПУБЛИЧНО ПРЕДЛАГАНЕ НА ЦЕННИ КНИЖА И ДОПУСКАНЕ НА ЦЕННИ КНИЖА ДО ТЪРГОВИЯ НА РЕГУЛИРАН ПАЗАР I. Структура на капитала на дружеството, включително ценните книжа, които не са допуснати до търговия на регулиран пазар в Република България или друга държава членка, с посочване на различните класове акции, правата и задълженията, свързани с всеки от класовете акции, и частта от общия капитал, която съставлява всеки отделен клас. „Златен лев Холдинг“ АД издава само обикновени (непривилегировани), безналични и поименни акции с право на един глас, чиято номинална стойност е 1 лев. Златен лев Холдинг АД не издава акции от различни класове. Към 31.12.2023 г. целият капитал на Златен Лев Холдинг АД е регистриран за търговия на “Неофициален пазар на акции”, сегмент “В” на „БФБ - София” АД. Дружеството не е издавало други ценни книжа, които не са допуснати за търговия на регулиран пазар в Република България или друга държава членка. Всяка акция дава на своя притежател следните права: • право на един глас в общото събрание на акционерите; • право на съразмерна част от печалбата на дружеството (дивидент), която се разпределя при условията и реда, предвидени в Устава на дружеството; • право на съразмерен ликвидационен дял; • право на контрол върху воденето на дружествените дела; • право на сведения по чл. 224 от Търговския закон; • други права, изрично предвидени в нормативен акт и/или Устава на дружеството. II. Информация относно прякото и непрякото притежаване на 5 на сто или повече от правата на глас в общото събрание на дружеството, включително данни за акционерите, размера на дяловото им участие и начина, по който се притежават акциите. Лице, притежаващо 5% или повече от правата на глас в ОС Адрес Брой акции Дял Найд Сити Корп ЕООД Общ. Стара Загора,Гр.Стара Загора.бул.Св.Патриарх Евтимий 66 365 250 5,63% Стикс 2000 ЕООД Гр.Варна Ул.Цимерман 57 ап.2 982 726 15,16% Зенит Инвестмънт Холдинг АД Общ. Столична, гр. София, ул.Тодор Александров 72 2 130 000 32,86% Златен лев холдинг АД Общ. Столична, гр. София, ул.Апостол Карамитев 16 вх.А ет.9 ап.9-1 379 371 5,85% Армитекс ЕООД Общ.Столична ,Гр.София бул.Васил Левски 30 365 082 5,63% IІІ. Данни за акционерите със специални контролни права и описание на тези права. В Златен Лев Холдинг АД няма акционери със специални контролни права. IV. Споразумения между акционерите, които са известни на дружеството и които могат да доведат до ограничения в прехвърлянето на акции или правото на глас. 25 До колкото е известно на управителните и контролните органи на дружеството няма споразумения между акционерите които могат да доведат до ограничения в прехвърлянето на акции или правото на глас. V. Съществени договори на дружеството, които пораждат действие, изменят се или се прекратяват поради промяна в контрола на дружеството при осъществяване на задължително търгово предлагане, и последиците от тях, освен в случаите когато разкриването на тази информация може да причини сериозни вреди на дружеството; изключението по предходното изречение не се прилага в случаите, когато дружеството е длъжно да разкрие информацията по силата на закона. Няма такива договори. 26 Д. ДЕКЛАРАЦИЯ ЗА КОРПОРАТИВНО УПРАВЛЕНИЕ ПО ЧЛ. 100Н, АЛ. 7 ОТ ЗППЦК „Златен лев Холдинг“ АД приема и спазва правилата и нормите на Националния кодекс за корпоративно управление (НККУ), одобрен от заместник-председателя на комисията за финансов надзор. Спазването на Кодекса се отчита на принципа “спазвай или обяснявай”, което означава, че се спазват препоръките залегнали в него и при отклонение или неспазване ръководството обяснява причините за това. Действията на ръководството на „Златен лев Холдинг“ АД са в посока на утвърждаване на принципите на добро корпоративно управление, повишаване на доверието на акционерите, инвеститорите и лицата, заинтересовани от управлението на Дружеството. Обяснение от страна на емитента кои части от НККУ не спазва и какви са причините за това (спазена е номерацията на точките в НККУ); Корпоративни ръководства. „Златен лев Холдинг“ АД има едностепенна система на управление – съвет на директорите 1. Функции и задължения 1.1. Съветът на директорите насочва и контролира независимо и отговорно дейността на дружеството съобразно установените визия, цели, стратегии на дружеството и интересите на акционерите – спазва тази практика; 1.2. Съветът на директорите следи за резултатите от дейността на дружеството и при необходимост инициира промени в дейността - спазва тази практика ; 1.3. Съветът на директорите третира равнопоставено всички акционери, действа в техен интерес и с грижата на добър търговец - спазва тази практика; 1.4. Членовете на Съвета на директорите се ръководят в своята дейност от общоприетите принципи за почтеност и управленска и професионална компетентност. Съветът на директорите приема и спазва Етичен кодекс - спазва тази практика; 1.5. Съветът на директорите осигурява и контролира изграждането и функционирането на система за управление на риска, в т. ч. за вътрешен контрол и вътрешен одит - С решение на Общото събрание от 10 май 2019 г. е избран Одитен комитет, който да наблюдава ефективността на системите за вътрешен контрол, за вътрешен одит. 1.6. Съветът на директорите осигурява и контролира интегрираното функциониране на система за счетоводна и финансова отчетност – спазва тази практика; 1.7. Съветът на директорите дава насоки, одобрява и контролира изпълнението на бизнес плана на дружеството, сделките от съществен характер, както и други дейности, установени в устройствените му актове - спазва тази практика; 1.8. Съветът на директорите се отчита за своята дейност пред Общото събрание на акционерите - спазва тази практика; 2. Избор и освобождаване на членове на съвета на директорите Общото събрание на акционерите избира и освобождава членовете на Съвета на директорите съобразно закона и устройствените актове на дружеството, както и в 27 съответствие с принципите за непрекъснатост и устойчивост на работата на Съвета на директорите - спазва тази практика; При предложения за избор на нови членове на съвета на директорите се спазват принципите за съответствие на компетентност на кандидатите с естеството на дейността на дружеството - спазва тази практика; В договорите за възлагане на управлението, сключвани с членовете на съвета на директорите, се определят техните задължения и задачи, критериите за определяне на размера на тяхното възнаграждение, задълженията им за лоялност към дружеството и основанията за освобождаване - спазва тази практика 3. Структура и компетентност Броят на членовете и структурата на Съвета на директорите се определят в устройствените актове на дружеството - спазва тази практика; Съставът на избрания от Общото събрание на акционерите съвет на директорите трябва да е структуриран по начин, който да гарантира професионализма, безпристрастността и независимостта на решенията му във връзка с управлението на дружеството - спазва тази практика; Съветът на директорите трябва да осигури надлежно разделение на задачите и задълженията между своите членове. Основна функция на независимите директори е да контролира действията на изпълнителното ръководство и да участва ефективно в работата на дружеството в съответствие с интересите и правата на акционерите. Препоръчително е Председателят на СД да е независим директор - спазва тази практика, като по отношение на Председателя на СД дружеството няма практика той да е независим член; Компетенциите, правата и задълженията на членовете на съвета на директорите следват изискванията на закона, устройствените актове и стандартите на добрата професионална и управленска практика - спазва тази практика; Членовете на Съвета на директорите трябва да имат подходящи знания и опит, които изисква заеманата от тях позиция. След избирането им новите членове на Съвета на директорите следва да бъдат запознати с основните правни и финансови въпроси, свързани с дейността на дружеството. Повишаването на квалификацията на членовете на съвета на директорите следва да бъде техен постоянен ангажимент - спазва тази практика; Членовете на Съвета на директорите трябва да разполагат с необходимото време за изпълнение на техните задачи и задължения. Препоръчително е устройствените актове на Дружеството да определят броя на дружествата, в които членовете на Съвета на директорите могат да заемат ръководни позиции - - Членовете на СД разполагат с необходимото време за изпълнение на техните задачи и задължения, като в устройствените актове на дружеството не са наложени ограничения относно броя на дружествата, в които членовете на СД могат да заемат ръководни позиции; Изборът на членовете на Съвета на директорите на Дружеството става посредством прозрачна процедура, която осигурява освен всичко останало навременна и достатъчна 28 информация относно личните и професионалните качества на кандидатите за членове. Броят на последователните мандати на членовете на Съвета на директорите следва да осигури ефективна работа на дружеството и спазване на законовите изисквания. Препоръчително е броят на последователните мандати на независимите членове да бъде ограничен - спазва тази практика, като броят на последователните мандати на независимите членове не е ограничен; 4. Възнаграждение 4.1. Съветът на директорите разработва ясна и конкретна политика за възнагражденията на членовете на СД, която се одобрява от ОСА. Политиката определя принципите за формиране на размера и структурата на възнагражденията - спазва тази практика; 4.2. В съответствие със законовите изисквания и добрата практика на корпоративно управление размерът и структурата на възнагражденията следва да отчитат: 4.2.1. Задълженията и приноса на всеки един член на СД в дейността и резултатите на дружеството – Членовете на СД получават само постоянно възнаграждение, размера на което не е обвързано с критерии за постигане на добри резултати; 4.2.2. Възможността за подбор и задържане на квалифицирани и лоялни членове на СД - спазва тази практика;; 4.2.3. Необходимостта от съответствие на интересите на членовете на СД и дългосрочните интереси на дружеството - спазва тази практика; 4.3. Препоръчително е възнаграждението на изпълнителните членове на СД да се състои от основно възнаграждение и допълнителни стимули – Членовете на СД получават само постоянно възнаграждение; 4.3.1. Допълнителните стимули следва да бъдат конкретно определени или определяеми и да бъдат обвързани с ясни и конкретни критерии и показатели по отношение на резултатите на дружеството и/или с постигането на конкретно определени от СД цели – възнаграждението е само основно без допълнителни стимули; 4.3.2. Дружеството може да предостави като допълнителни стимули на изпълнителните членове на СД акции, опции върху акции и други подходящи финансови инструменти – възнаграждението е само постоянно, като Дружеството не предоставя допълнителни стимули на изпълнителните членове; 4.4. Възнаграждението на независимите директори е само основно, без допълнителни стимули и отразява участието им в заседания, както и изпълнението на техните задачи да контролират действията на изпълнителното ръководство и да участват в работата на дружеството – възнаграждението на независимия член е постоянна величина, без да отчита участия в заседания и изпълнение на задачи; 29 4.5. ОСА на дружеството може да гласува на членовете на СД допълнителни възнаграждения под формата на тантиеми в зависимост от реализираните финансови резултати - спазва тази практика; 4.6. Разкриването на информация за възнагражденията на членовете на СД е в съответствие със законовите норми и устройствените актове на дружеството - спазва тази практика; 4.6.1. Акционерите следва да имат лесен достъп до приетата дружествена политика за определяне на възнагражденията и тантиемите на членовете на СД, както и до информация относно получените от тях годишни възнаграждения и допълнителни стимули - спазва тази практика, информацията за възнагражденията на членовете на СД се разкрива в годишния доклад за дейността; 5. Конфликт на интереси 5.1. Членовете на СД трябва да избягват и да не допускат реален или потенциален конфликт на интереси - спазва тази практика; 5.2. Процедурите за избягване и разкриване на конфликти на интереси следва да бъдат регламентирани в устройствените актове на дружеството – не са разработвани специални процедури за избягване на конфликт на интереси; 5.3. Членовете на СД трябва незабавно да разкриват конфликти на интереси и да осигуряват на акционерите достъп до информация за сделки между дружеството и членовете на СД или свързани с тях лица - спазва тази практика; 5.4. СД създава система за избягване на конфликти на интереси при сделки със заинтересовани лица и разкриване на информация при разкриване на такива – регламентирана е в устройствените актове на Дружеството; 6. Комитети 6.1. Препоръчително е работата на СД да се подпомага от комитети, като СД определя необходимостта от тяхното създаване съобразно спецификата на дружеството - спазва тази практика, като работата на СД се подпомага от Одитен комитет; 6.2. В съответствие с изискванията на действащото законодателство и въз основа на определените от него критерии, СД предлага на ОСА на дружеството да избере одитен комитет в състав, който отговаря на законовите изисквания и конкретните нужди на дружеството - спазва тази практика; 6.3. Комитетите би следвало да се създават въз основа на писмено определена структура, обхват от задачи, начин на функциониране и процедура на отчитане - спазва тази практика; 30 Е. ДРУГА ИНФОРМАЦИЯ ПО ПРЕЦЕНКА НА ДРУЖЕСТВОТО Ръководството на “Златен лев Холдинг” АД преценява, че информацията, която е оповестена във финансовия отчет и отчета за управление е достатъчна за да се получи вярна и точна представа за състоянието на дружеството за изминалата 2023 година. 19 януари 2024 г. гр. София Ивелина Кирова (Изпълнителен Директор) IVELINA KRASIMIRO VA KIROVA Digitally signed by IVELINA KRASIMIROVA KIROVA Date: 2024.03.14 00:25:54 +02'00' 31 ДОКЛАД НА НЕЗАВИСИМИЯ ОДИТОР ДО АКЦИОНЕРИТЕ НА “ ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ” АД Мнение Ние извършихме одит на финансовия отчет на „ ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ” АД, съдържащ Отчета за финансовото състояние към 31 декември 2023 г. и Отчета за печалбата и загубата и всеобхватния доход, отчета за промените в собствения капитал и отчета за паричните потоци за годината, завършваща на тази дата, както и пояснителните приложения към финансовия отчет, съдържащи съществена информация за счетоводната политика и друга пояснителна информация. По наше мнение, приложеният финансов отчет представя достоверно, във всички съществени аспекти, финансовото състояние на Дружеството към 31 декември 2023 г. и неговите финансови резултати от дейността и паричните му потоци за годината, завършваща на тази дата, в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане (МСФО), приети от Европейския съюз (ЕС). База за изразяване на мнение Ние извършихме нашия одит в съответствие с Международните одиторски стандарти (МОС). Нашите отговорности съгласно тези стандарти са описани допълнително в раздела от нашия доклад „Отговорности на одитора за одита на финансовия отчет“. Ние сме независими от Дружеството в съответствие с Международния етичен кодекс на професионалните счетоводители (включително Международни стандарти за независимост) на Съвета за международни стандарти по етика за счетоводители (Кодекса на СМСЕС), заедно с етичните изисквания на Закона за независимия финансов одит (ЗНФО), приложими по отношение на нашия одит на финансовия отчет в България, като ние изпълнихме и нашите други етични отговорности в съответствие с изискванията на ЗНФО и Кодекса на СМСЕС. Ние считаме, че одиторските доказателства, получени от нас, са достатъчни и уместни, за да осигурят база за нашето мнение. Ключови одиторски въпроси Ключови одиторски въпроси са тези въпроси, които съгласно нашата професионална преценка са били с най-голяма значимост при одита на финансовия отчет за текущия период. Тези въпроси са разгледани като част от нашия одит на финансовия отчет като цяло и формирането на нашето мнение относно него, като ние не предоставяме отделно мнение относно тези въпроси. Инвестиции в дъщерни дружества Ключов одиторски въпрос: Как този ключов одиторски въпрос беше адресиран при проведения от нас одит Инвестиции в дъщерни и асоциирани дружества Пояснение 4.10 и 4.11 към финансовия отчет 32 1. Към 31.12.2023 г. балансовата стойност на инвестициите на „Златен лев холдинг” АД в дъщерни предприятия е 5372 хил. лв.,, а в асоциирани предприятия – 479 хил. лв. Това общо о представлява84% от нетекущите активи и 13,7% от всички активи на Дружеството. Ние се фокусирахме върху преценките на ръководството относно оценките за наличие на индикация за обзценка на стойността на инвестициите в дъщерни дружества и сме определили това като ключов въпрос. Търговски и други вземания Пояснение 4.15 от финансовия отчет 2. Търговските и другите вземания в общ размер на 16 856 хил. лв съставляват 77,13% от краткосрочните активи и 39.46% от всички активи на Дружеството. Поради значимостта на вземанията и необходимостта от прилагането на значителни преценки, допускания и предположения от страна на ръководството при определянето на очаквани кредитни загуби, съгласно изискванията на МСФО 9 „Финансови инструменти“, ние преценихме, че определянето на обезценката на вземанията е ключов одиторски въпрос. Търговските и други вземания включват основно аванси за придобиване на активи (дялове в търговски дружества основно) в размер на 3735 хил лв и вземания по цесии в размер на 13 091 хил. лв. Тези вземания основно възникват в края на месец декември 2023 г. и са с падежи до средата на 2024 г. Преценката на ръководството е, че вземанията са краткосрочни и за дружеството не се очаква да възникнат кредитни загуби, затова не е отчетена обезценка. Прилагането на МСФО 9 „Финансови инструменти“ по отношение на размера на очаквани кредитни загуби е определен като ключов въпрос, защото представлява сложен процес и е свързан с използването По време на нашия одит одиторските ни процедури включваха, без да се ограничават до: • Оценка на уместността на ключовите предположения за наличие на индикации за обезценка, включително на база на теущите финансови показатели на дъщерните дружества. • Анализ на направените от ръководството преценки и анализи за наличието на индикации за обезценка. • Оценка на адекватността на оповестяванията във финансовия отчет, включително оповестяванията на основните предположения и преценки относно инвестициите в дъщерните дружества. Извършените от нас процедури по отношение на този ключов въпрос включват: • Запознаване с политиката на дружеството за класификация и първоначална оценка на вземанията. • Преглед на методологията на ръководството за прилагане на МСФО 9 „Финансови инструменти“, • Анализ на допусканията и предположенията от страна на ръководството, използвани при прилагане на модела на очаквани кредитни загуби. • Оценка на адекватността на оповестяванията във финансовия отчет 33 на значителни преценки и допускания. Съществената несигурност на счетоводните приблизителни оценки е оповестена в пояснение 2.14. Друга информация, различна от финансовия отчет и одиторския доклад върху него Ръководството носи отговорност за другата информация. Другата информация се състои от доклад за дейността, в т.ч. декларация за корпоративно управление, изготвени от ръководството съгласно Глава седма от Закона за счетоводството и Доклад за изпълнение на политиката за възнагражденията, която отговаря на изискванията, но не включва финансовия отчет и нашия одиторски доклад, върху него. Нашето мнение относно финансовия отчет не обхваща другата информация и ние не изразяваме каквато и да е форма на заключение за сигурност относно нея, освен ако не е изрично посочено в доклада ни и до степента, до която е посочено. Във връзка с нашия одит на финансовия отчет, нашата отговорност се състои в това да прочетем другата информация и по този начин да преценим дали тази друга информация е в съществено несъответствие с финансовия отчет или с нашите познания, придобити по време на одита, или по друг начин изглежда да съдържа съществено неправилно докладване. В случай, че на базата на работата, която сме извършили, ние достигнем до заключение, че е налице съществено неправилно докладване в тази друга информация, от нас се изисква да докладваме този факт. Нямаме какво да докладваме в това отношение. Отговорности на ръководството и лицата, натоварени с общо управление за финансовия отчет Ръководството носи отговорност за изготвянето и достоверното представяне на този финансов отчет в съответствие с МСФО, приети от ЕС и за такава система за вътрешен контрол, каквато ръководството определя като необходима за осигуряване изготвянето на финансови отчети, които не съдържат съществени неправилни отчитания, независимо дали дължащи се на измама или грешка. При изготвяне на финансовия отчет ръководството носи отговорност за оценяване способността на Дружеството да продължи да функционира като действащо предприятие, оповестявайки, когато това е приложимо, въпроси, свързани с предположението за действащо предприятие и използвайки счетоводната база на основата на предположението за действащо предприятие, освен ако ръководството не възнамерява да ликвидира Дружеството или да преустанови дейността му, или ако ръководството на практика няма друга алтернатива, освен да постъпи по този начин. Лицата, натоварени с общо управление, носят отговорност за осъществяването на надзор над процеса по финансово отчитане на Дружеството. Отговорности на одитора за одита на финансовия отчет Нашите цели са да получим разумна степен на сигурност относно това дали финансовият отчет като цяло не съдържа съществени неправилни отчитания, независимо дали дължащи се на измама или грешка, и да издадем одиторски доклад, който да включва нашето одиторско мнение. Разумната степен на сигурност е висока степен на сигурност, но не е гаранция, че одит, извършен в съответствие с МОС, винаги ще разкрива съществено неправилно отчитане, когато такова съществува. Неправилни отчитания могат да възникнат в резултат на измама или грешка и се считат за съществени, ако би могло разумно да се очаква, че те, самостоятелно или като съвкупност, биха могли да окажат влияние върху икономическите решения на потребителите, вземани въз основа на този финансов отчет. Като част от одита в съответствие с МОС, ние използваме професионална преценка и запазваме професионален скептицизъм по време на целия одит. Ние също така: — идентифицираме и оценяваме рисковете от съществени неправилни отчитания във финансовия отчет, независимо дали дължащи се на измама или грешка, разработваме и изпълняваме одиторски процедури в отговор на тези рискове и получаваме одиторски доказателства, които да са достатъчни 34 и уместни, за да осигурят база за нашето мнение. Рискът да не бъде разкрито съществено неправилно отчитане, което е резултат от измама, е по-висок, отколкото риска от съществено неправилно отчитане, което е резултат от грешка, тъй като измамата може да включва тайно споразумяване, фалшифициране, преднамерени пропуски, изявления за въвеждане на одитора в заблуждение, както и пренебрегване или заобикаляне на вътрешния контрол. — получаваме разбиране за вътрешния контрол, имащ отношение към одита, за да разработим одиторски процедури, които да са подходящи при конкретните обстоятелства, но не с цел изразяване на мнение относно ефективността на вътрешния контрол на Дружеството. — оценяваме уместността на използваните счетоводни политики и разумността на счетоводните приблизителни оценки и свързаните с тях оповестявания, направени от ръководството. — достигаме до заключение относно уместността на използване от страна на ръководството на счетоводната база на основата на предположението за действащо предприятие и, на базата на получените одиторски доказателства, относно това дали е налице съществена несигурност, отнасяща се до събития или условия, които биха могли да породят значителни съмнения относно способността на Дружеството да продължи да функционира като действащо предприятие. Ако ние достигнем до заключение, че е налице съществена несигурност, от нас се изисква да привлечем внимание в одиторския си доклад към свързаните с тази несигурност оповестявания във финансовия отчет или в случай че тези оповестявания са неадекватни, да модифицираме мнението си. Нашите заключения се основават на одиторските доказателства, получени до датата на одиторския ни доклад. Бъдещи събития или условия обаче могат да станат причина Дружеството да преустанови функционирането си като действащо предприятие. — оценяваме цялостното представяне, структура и съдържание на финансовия отчет, включително оповестяванията, и дали финансовият отчет представя основополагащите за него сделки и събития по начин, който постига достоверно представяне. Ние комуникираме с лицата, натоварени с общо управление, наред с останалите въпроси, планирания обхват и време на изпълнение на одита и съществените констатации от одита, включително съществени недостатъци във вътрешния контрол, които идентифицираме по време на извършвания от нас одит. Ние предоставяме също така на лицата, натоварени с общо управление, изявление, че сме изпълнили приложимите етични изисквания във връзка с независимостта и че ще комуникираме с тях всички взаимоотношения и други въпроси, които биха могли разумно да бъдат разглеждани като имащи отношение към независимостта ни, а когато е приложимо и предприетите действия за елиминиране на заплахите или приложените предпазни мерки. Сред въпросите, комуникирани с лицата, натоварени с общо управление, ние определяме тези въпроси, които са били с най-голяма значимост при одита на финансовия отчет за текущия период и които следователно са ключови одиторски въпроси. Ние описваме тези въпроси в нашия одиторски доклад, освен в случаите, в които закон или нормативна уредба възпрепятства публичното оповестяване на информация за този въпрос или когато, в изключително редки случаи, ние решим, че даден въпрос не следва да бъде комуникиран в нашия доклад, тъй като би могло разумно да се очаква, че неблагоприятните последствия от това действие биха надвишили ползите от гледна точка на обществения интерес от тази комуникация. Доклад във връзка с други законови и регулаторни изисквания Докладване за съответствие на електронния формат на индивидуалния финансов отчет [финансовия отчет], включен в годишния индивидуален финансов отчет за дейността по чл. 100н, ал.4 от ЗППЦК с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ В допълнение на нашите отговорности и докладване съгласно МОС, описани по-горе в раздела „Отговорности на одитора за одита на индивидуалния финансов отчет, ние изпълнихме процедурите, съгласно „Указания относно изразяване на одиторско мнение във връзка с прилагането на единния европейски електронен формат (ЕЕЕФ) за финансовите отчети на дружества, чиито ценни книжа са 35 допуснати за търгуване на регулиран пазар в Европейския съюз (ЕС)" на професионалната организация на регистрираните одитори в България, Института на дипломираните експерт-счетоводители (ИДЕС)". Тези процедури касаят проверка на формата и дали четимата от човек част на този електронен формат съответства на одитирания индивидуален финансов отчет и изразяване на становище по отношение на съответствието на електронния формат на индивидуалния финансов отчет на „ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ“ АД за годината, завършваща на 31 декември 2023 година, приложен в електронния файл, 894500ANUO96HV65PT57-20231231-BG-SEP.xhtml, с изискванията на Делегиран Регламент (ЕС) 2018/815 на Комисията от 17 декември 2018 г. за допълнение на Директива 2004/Ю9/ЕО на Европейския парламент и на Съвета чрез регулаторни технически стандарти за определянето на единния електронен формат за отчитане („Регламент за ЕЕЕФ“). Въз основа на тези изисквания, електронният формат на индивидуалния финансов отчет, включен в годишния индивидуален отчет за дейността по чл. 100н, ал. 4 от ЗППЦК, трябва да бъде представен в XHTML формат. Ръководството на Дружеството е отговорно за прилагането на изискванията на Регламента за ЕЕЕФ при изготвяне на електронния формат на индивидуалния финансов отчет в XHTML. Нашето становище е само по отношение на електронния формат на индивидуалния финансов отчет, приложен в електронния файл, 894500ANUO96HV65PT57-20231231-BG-SEP.xhtml и не обхваща другата информация, включена в годишния индивидуален финансов отчет за дейността по чл. 100н, ал. 4 от ЗППЦК. На базата на извършените процедури, нашето мнение е, че електронният формат на индивидуалния финансов отчет на Дружеството за годината, завършваща на 31 декември 20X1 година, съдържащ се в приложения електронен файл, 894500ANUO96HV65PT57-20231231-BG-SEP.xhtml, [върху който индивидуален финансов отчет изразяваме неквалифицирано одиторско мнение], е изготвен във всички съществени аспекти в съответствие с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ. Допълнителни въпроси, които поставят за докладване Законът за счетоводството и Законът за публичното предлагане на ценни книжа В допълнение на нашите отговорности и докладване съгласно МОС, описани по-горе в раздела „Друга информация, различна от финансовия отчет и одиторския доклад върху него“ по отношение на доклада за дейността в т. ч. декларацията за корпоративно управление, ние изпълнихме и процедурите, добавени към изискваните по МОС, съгласно „Указания относно нови и разширени одиторски доклади и комуникация от страна на одитора" на професионалната организация на регистрираните одитори в България, Института на дипломираните експерт-счетоводители (ИДЕС)“. Тези процедури касаят проверки за наличието, както и проверки на формата и съдържанието на тази друга информация с цел да ни подпомогнат във формиране на становища относно това дали другата информация включва оповестяванията и докладванията, предвидени в Глава седма от Закона за счетоводството и в Закона за публичното предлагане на ценни книжа, (чл. 100н, ал. 10 от ЗППЦК във връзка с чл. 100н, ал. 8, т. 3 и 4 от ЗППЦК), приложими в България. Становище във връзка с чл. 37, ал. 6 от Закона за счетоводството На базата на извършените процедури, нашето становище е, че: а) Информацията, включена в доклада за дейността за финансовата година, за която е изготвен финансовият отчет, съответства на финансовия отчет. б) Докладът за дейността е изготвен в съответствие с изискванията на Глава седма от Закона за счетоводството и на чл. 100(н), ал. 7 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа. в) В декларацията за корпоративно управление за финансовата година, за която е изготвен финансовият отчет, е представена изискваната съгласно Глава седма от Закона за счетоводството и чл. 100 (н), ал. 8 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа информация. г) Докладът за изпълнение на политиката за възнагражденията за финансовата година, за която е изготвен финансовият отчет е предоставен и отговаря на изискванията, определени в Наредбата по чл. 116 в, ал. 1 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа. 36 Становище във връзка с чл. 100(н), ал. 10 във връзка с чл. 100 н, ал. 8, т. 3 и 4 от Закона За публичното предлагане на ценни книжа На база на извършените процедури и на придобитото познаване и разбиране на дейността на предприятието и средата, в която то работи, по наше мнение, описанието на основните характеристики на системите за вътрешен контрол и управление на риска на предприятието във връзка с процеса на финансово отчитане, което е част от доклада за дейността (като елемент от съдържанието на декларацията за корпоративно управление) и информацията по чл. 10, параграф 1, букви "в", "г", "е", "з" и "и" от Директива 2004/25/ЕО на Европейския парламент и на Съвета от 21 април 2004 година относно предложенията за поглъщане, не съдържат случаи на съществено неправилно докладване. Допълнително докладване относно одита на финансовия отчет във връзка с чл. 100(н), ал. 4, т. 3 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа Изявление във връзка с чл. 100(н), ал. 4, т. 3, б. „б“ от Закона за публичното предлагане на ценни книжа Информация относно сделките със свързани лица е оповестена в раздел IV и IX от Доклада за дейността и в 4.13; 4.20 и т. 5.1 от Допълнителнителната информация към финансовия отчет. На база на извършените от нас одиторски процедури върху сделките със свързани лица като част от нашия одит на финансовия отчет като цяло, не са ни станали известни факти, обстоятелства или друга информация, на база на които да направим заключение, че сделките със свързани лица не са оповестени в приложения финансов отчет за годината, завършваща на 31 декември 2023 г., във всички съществени аспекти, в съответствие с изискванията на МСС 24 „Оповестяване на свързани лица“. Резултатите от нашите одиторски процедури върху сделките със свързани лица са разгледани от нас в контекста на формирането на нашето мнение относно финансовия отчет като цяло, а не с цел изразяване на отделно мнение върху сделките със свързани лица. Изявление във връзка с чл. 100(н), ал. 4, т. 3, б. „в” от Закона за публичното предлагане на ценни книжа Нашите отговорности за одит на финансовия отчет като цяло, описани в раздела на нашия доклад „Отговорности на одитора за одита на финансовия отчет“, включват оценяване дали финансовият отчет представя съществените сделки и събития по начин, който постига достоверно представяне. На база на извършените от нас одиторски процедури върху съществените сделки, основополагащи за финансовия отчет за годината, завършваща на 31 декември 2023 г., не са ни станали известни факти, обстоятелства или друга информация, на база на които да направим заключение, че са налице случаи на съществено недостоверно представяне и оповестяване в съответствие с приложимите изисквания на МСФО, приети от Европейския съюз. Резултатите от нашите одиторски процедури върху съществените за финансовия отчет сделки и събития на Дружеството са разгледани от нас в контекста на формирането на нашето мнение относно финансовия отчет като цяло, а не с цел изразяване на отделно мнение върху тези съществени сделки. Докладване съгласно чл. 10 от Регламент (ЕС) № 537/2014 във връзка с изискванията на чл. 59 от Закона за независимия финансов одит Съгласно изискванията на Закона за независимия финансов одит във връзка с чл. 10 от Регламент (ЕС) № 537/2014, ние докладваме допълнително и изложената по-долу информация. – ИЛИАНА РАШКОВА ПОРОЖАНОВА Рег. № 0640 е назначена за задължителен одитор на финансовия отчет за годината, завършваща на 31 декември 2023 г. от общото събрание на акционерите на „ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ” АД, проведено на 19.06.2023 г, за период от една година. 37 – Одитът на финансовия отчет за годината, завършваща на 31 декември 2023 г. на Дружеството представлява пети пълен непрекъснат ангажимент за задължителен одит на този одитор – Потвърждаваме, че изразеното от нас одиторско мнение е в съответствие с допълнителния доклад, представен на одитния комитет на Дружеството, съгласно изискванията на чл. 60 от Закона за независимия финансов одит. – Потвърждаваме, че не сме предоставяли посочените в чл. 64 от Закона за независимия финансов одит забранени услуги извън одита. – Потвърждаваме, че при извършването на одита сме запазили своята независимост спрямо Дружеството. – За периода, за който се отнася извършеният от нас задължителен одит, освен одита, ние не сме предоставили други услуги на Дружеството. Илаина Порожанова Регистриран одитор № 640 ул. “проф.Никола Михайлов” № 6 София, п.к. 1142 България Дата: 14.03.2024 г. Iliana Rashcova Porojanova Digitally signed by Iliana Rashcova Porojanova Date: 2024.03.14 09:52:23 +02'00' 38 ОТЧЕТ ЗА ПЕЧАЛБАТА И ЗАГУБАТА И ВСЕОБХВАТНИЯ ДОХОД за годината приключваща на 31.12 2023 (всички суми са посочени в хиляди лева) Бележки 31.12.2023 31.12.2022 Други извнредни приходи 4.1 135 554 Общо приходи от основна дейност 135 554 Разходи за въшни услуги 4.4 (113) (49) Разходи за персонала 4.5 (300) (313) Общо разходи за основна дейност (413) (362) ПЕЧАЛБА ОТ ОСНОВНА ДЕЙНОСТ (278) (362) Финансови приходи 4.3 347 18 Финансови разходи 4.6 (118) (1) Нетен резултат от преоценка на финансови активи 4.7 18 - Приходи от дивиденти 4.2 106 74 ПЕЧАЛБА ПРЕДИ ОБЛАГАНЕ С ДАНЪЦИ: 75 283 Текущ данък върху печалбата Общо разход за данък 4.8 - ПЕЧАЛБА СЛЕД ОБЛАГАНЕ С ДАНЪЦИ: 75 283 НЕТНА ПЕЧАЛБА/ЗАГУБА 75 283 Основен доход на акция в лева 4.9 0,0115 0.0436 Дата на съставяне: 19.01.2024 г. Подписано от името на:"Златен лев Холдинг" АД Съставител: Представляващ: \ Мая Влъчкова \ \ Ивелина Кирова \ Регистриран одитор отговорен за одита - № 640: \ Илиана Порожанова \ Дата на заверка: 14.03.2024 г. IVELINA KRASIMIRO VA KIROVA Digitally signed by IVELINA KRASIMIROVA KIROVA Date: 2024.03.14 00:26:27 +02'00' MAYA GEORGIEVA VLACHKOVA Digitally signed by MAYA GEORGIEVA VLACHKOVA Date: 2024.03.14 00:32:10 +02'00' Iliana Rashcova Porojanova Digitally signed by Iliana Rashcova Porojanova Date: 2024.03.14 09:52:57 +02'00' 39 ОТЧЕТ ЗА ФИНАНСОВОТО СЪСТОЯНИЕ към 31.12.2023 (всички суми са посочени в хиляди лева) Бележки 31.12.2023 31.12.2022 АКТИВИ Нетекущи активи Нетекущи финансови активи Дългосрочни инвестиции в дъщерни предприятия 4.10 5 372 5 372 Дългосрочни инвестиции в асоциирани предприятия 4.11 479 479 Други дългосрочни ценни книжа 4.12 51 59 Нетекуща част от застрахователна премия 743 0 Дългосрочни вземания свързани лица 4.13 311 312 Общо: 6 956 6 222 Общо нетекущи активи: 6 956 6 222 Текущи активи Финансови инструменти 4.14 18 238 1 Търговски и други вземания 4.15 16 856 56 Текуща част от застрахователна премия 78 0 Парични средства и еквиваленти 4.16 588 1 060 Общо текущи активи: 35 760 1 117 Сума на активите: 42 716 7 339 СОБСТВЕН КАПИТАЛ И ПАСИВИ Собствен капитал 4.17 Основен капитал 4.17.1 6 482 6482 Резерви Премиен резерв 4.17.2 432 432 Преоценъчен резерв 4.17.3 (11) (3) Други резерви 4.17.4 216 216 Общо: 637 645 Натрупана печалба/загуба 35 (248) Нетна печалба/загуба за периода 75 283 Общ всеобхватен доход: 75 283 Финансов резултат: 4.18 110 35 Общо собствен капитал: 7 229 7 162 40 Нетекуши пасиви Нетекуща част от облигационен заем 4.19 30 000 - Общо: 30 000 Текущи пасиви 4.20 Търговски и други задължения 3 897 7 Задължения към свързани лица 4.20.1 1 550 Задължения за дължим дивидент 4.20.2 35 170 Данъчни и осигурителни задължения 5 - Общо: 5 487 177 Сума на пасивите 35 487 177 Общо собствен капитал и пасиви 42 716 7 339 Дата на съставяне: 19.01.2024 г. Подписано от името на:"Златен лев Холдинг" АД Съставитител: Представляващ: \ Мая Влъчкова \ /Ивелина Кирова/ Регистриран одитор отговорен за одита - № 640: \ Илиана Порожанова \ Дата на заверка: 14.03.2024 г. IVELINA KRASIMIRO VA KIROVA Digitally signed by IVELINA KRASIMIROVA KIROVA Date: 2024.03.14 00:26:47 +02'00' MAYA GEORGIEVA VLACHKOVA Digitally signed by MAYA GEORGIEVA VLACHKOVA Date: 2024.03.14 00:32:36 +02'00' Iliana Rashcova Porojanova Digitally signed by Iliana Rashcova Porojanova Date: 2024.03.14 09:53:23 +02'00' 41 ОТЧЕТ ЗА ПАРИЧНИЯ ПОТОК към 31.12.2023 г. (всички суми са посочени в хиляди лева) 31.12.2023 31.12.2022 Парични потоци от основна дейност Плащания на доставчици и други (160) (45) Плащания свързани с персонала и осигурителните институции (309) (313) Парични наличности, получени от основна дейност (469) (358) Платени данъци върху дохода - - Други плащания (32) (2) Нетни парични наличности от основна дейност: (501) (360) Парични потоци от инвестиционна дейност Покупка на инвестиции - - Постъпления от продажба на финансови активи 400 - Получени дивиденти 106 74 Предоставени аванси и кредити на трети страни (3 734) Други парични потоци от инвестиционна дейност (12 950) - Нетни парични наличности от инвест. дейност: (16 178) 74 Парични потоци от финансова дейност Постъпления от емитиране на ценни книжа 30 000 - Получени лихви 15 18 Изплатени заеми/получени заеми 2 578 57 Изплатени дивиденти - (2) Придобиване на краткосрочни финансови активи (16 386) Нетни парични наличности от финанс. дейност: 16 207 55 Нетно увеличение на паричните наличн.и еквивал: (472) (213) Парични наличности и еквив.към нач. на периода: 1 060 1 273 Парични наличности и еквив.към края на периода: 588 1 060 Дата на съставяне: 19.01.2024 г. Подписано от името на:"Златен лев Холдинг" АД Съставител: Представляващ: \ Мая Влъчкова \ /Ивелина Кирова/ Регистриран одитор отговорен за одита - № 640: \ Илиана Порожанова \ Дата на заверка: 14.03.2024 г. IVELINA KRASIMIRO VA KIROVA Digitally signed by IVELINA KRASIMIROVA KIROVA Date: 2024.03.14 00:27:07 +02'00' MAYA GEORGIEVA VLACHKOVA Digitally signed by MAYA GEORGIEVA VLACHKOVA Date: 2024.03.14 00:32:59 +02'00' Iliana Rashcova Porojanova Digitally signed by Iliana Rashcova Porojanova Date: 2024.03.14 09:53:42 +02'00' 42 ОТЧЕТ ЗА ПРОМЕНИТЕ В СОБСТВЕНИЯ КАПИТАЛ за годината приключваща на 31декември 2023г. (всички суми са посочени в хиляди лева) Основен капитал Премиен резерв Преоценъчен резерв Други резерви Натрупана печалба/ загуба Нетна печалба/ загуба за периода Общо собствен капитал Салдо към 31.12.2021 г. 6 482 432 (28) 216 8 (256) 6 854 Нетна печалба/загуба за периода 283 283 Друг всеобхватен доход - Общо всеобхватен доход - - - - - 283 283 Разпределение на печалбата в т.ч. за: покриване на загуба - прехвърляне като неразпределена (256) 256 - Разпределяне на дивиденти 25 25 Салдо към 31.12.2022 г. 6 482 432 (3) 216 (248) 283 7 162 Нетна печалба/загуба за периода 75 75 Друг всеобхватен доход - Общо всеобхватен доход - - - - - 75 75 Разпределение на печалбата в т.ч. за: прехвърляне в резерви (8) 283 (283) (8) прехвърляне като неразпределена - Емитиранe на основен капитал - Салдо към 31.12.2023 г. 6 482 432 (11) 216 (248) 358 7 229 Дата на съставяне: 19.01.2024 г. Подписано от името на:"Златен лев Холдинг" АД Съставител: Представляващ: /Мая Влъчкова/ \ Ивелина Кирова \ Регистриран одитор отговорен за одита - № 640: \ Илиана Порожанова \ Дата на заверка: 14.03.2024 г. IVELINA KRASIMIRO VA KIROVA Digitally signed by IVELINA KRASIMIROVA KIROVA Date: 2024.03.14 00:27:30 +02'00' MAYA GEORGIEVA VLACHKOVA Digitally signed by MAYA GEORGIEVA VLACHKOVA Date: 2024.03.14 00:33:24 +02'00' Iliana Rashcova Porojanova Digitally signed by Iliana Rashcova Porojanova Date: 2024.03.14 09:54:02 +02'00' 43 Пояснения към финансовия отчет 1. База за изготвяне на финансовия отчет Финансовият отчет на Дружеството е съставен в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане (МСФО), разработени и публикувани от Съвета по международни счетоводни стандарти (СМСС) и приети от Европейския съюз (МСФО, приети от ЕС). По смисъла на параграф 1, точка 8 от Допълнителните разпоредби на Закона за счетоводството, приложим в България, терминът „МСФО, приети от ЕС“ представляват Международните счетоводни стандарти (МСС), приети в съответствие с Регламент (ЕО) 1606/2002 на Европейския парламент и на Съвета. Финансовият отчет е съставен в български лева, което е функционалната валута на Дружеството. Всички суми са представени в хиляди лева (хил. лв.) (включително сравнителната информация за 2022 г.), освен ако не е посочено друго. Ръководството носи отговорност за съставянето и достоверното представяне на информацията в настоящия финансов отчет. Този финансов отчет е индивидуален. Дружеството съставя и консолидиран финансов отчет в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане (МСФО), разработени и публикувани от Съвета по международни счетоводни стандарти (СМСС) и приети от Европейския съюз (ЕС), в който инвестициите в дъщерни предприятия са отчетени и оповестени в съответствие с МСФО 10 „Консолидирани финансови отчети”. 2. Промени в счетоводната политика и нови стандарти 2.1. Нови стандарти, изменения и разяснения към МСФО, които са влезли в сила от 1 януари 2023 г. Дружеството е приложило следните нови стандарти, изменения на съществуващи стандарти, и разяснения, публикувани от Съвета за международни счетоводни стандарти, одобрени от ЕС за прилагане държави членки, които са в сила от 01.01.2023 г., и които имат съществен ефект върху финансовото състояние и резултатите на Дружеството: Изменения в МСС 1 Представяне на финансовите отчети и практически стандарт 2 Материални преценки Измененията променят изискванията на МСС 1 по отношение на оповестяването на информацията за счетоводната политики. Измененията заменят термина „съществени счетоводни политики“ с „информация за съществени счетоводни политики“. Информацията за счетоводната политика е съществена, ако и когато разглеждана заедно с друга информация, включена във финансовите отчети на предприятието, то разумно може да се очаква да повлияе на решенията на основните потребители на финансови отчети, направени въз основа на тези финансови отчети. Допълнителните параграфи в МСС 1 също са изменени, за да изяснят информацията относно счетоводна политика, която се отнася до несъществени сделки, други събития или условия, които са несъществени и не е необходимо да бъдат разкривани. Информацията за счетоводната политика може да бъде съществена поради естество на свързаните сделки, други събития или условия, дори ако сумите са несъществени. Съвета за МСС е разработил насоки и примери за обяснение и онагледяване на прилагане на „процеса на същественост в четири стъпки“, описан в МСФО практически стандарт 2. Дружеството е приложило следните нови стандарти, изменения на съществуващи стандарти, и разяснения, публикувани от Съвета на международните счетоводни стандарти, одобрени от ЕС за прилагане от държави членки, които са в сила от 01.01.2023 г., без те да имат съществен ефект върху финансовото състояние и резултатите на Дружеството: • МСФО 17 „Застрахователни договори“, (включително промени в МСФО 17 от юни 2020 г. и декември 2021 г.) • Изменения в МСС 12 Данъци върху дохода – отсрочени данъчни активи и пасиви, възникващи от еднократни сделки • Изменения в МСС 12 Данъци върху дохода – Международна данъчна реформа – Втори стълб • Изменения в МСС 8 Промени в счетоводната политика, промени в счетоводните приблизителни оценки и грешки Освен това Стандартите за отчитането във връзка с устойчивостта, които предприятията трябва да използват за годишни периоди започващи на 01.01.2024г. и след това, за да извършват отчитането си във 44 връзка с устойчивостта в съответствие с членове 19а и 29а от Директива 2013/34/ЕС, са приети от ЕК с Регламент 2023/2772 от 31.07.2023г. 2.2. Стандарти, изменения и разяснения, които все още не са влезли в сила и не се прилагат от по-ранна дата от Дружеството Към датата на финансовия отчет, са публикувани нови стандарти, изменения на съществуващи стандарти и разяснения, които не са влезли още в сила или все още не са одобрени от ЕС за прилагане за финансови периоди, започващи от 01.01.2023 г. Подробна информация относно ефектите от тези промени са описани по-долу: Изменения в МСС 1 Представяне на финансовите отчети: Класификация на пасивите като текущи и нетекущи, в сила от 1 януари 2024 г., все още не са приети от ЕС Измененията на МСС 1, публикувани през януари 2020 г., засягат само представянето на пасивите като текущи или нетекущи в отчета за финансовото състояние, а не сумата или времето на признаване на всеки актив, пасив, приход или разход, или оповестяването на информация за тях. В стандарта се появяват следните пояснения: - Класификацията на задълженията като текущи или нетекущи се основава на права, които са съществували в края на отчетния период; - Класификацията на пасив като нетекущ се основа на правото дружеството да отложи уреждането на пасива за поне 12 месеца след края на отчетния период - Класификацията не зависи от очакванията относно това дали дадено предприятие ще упражни правото си да отложи уреждането на пасив - Съществуващи права за отлагане на уреждането на пасиви са валидни само ако са спазени всички условия (показатели) в края на отчетния период. - Дружеството следва да оповести информация относно условията (показателите) по пасива (вид, характер, срок за спазване), стойността на пасива, обвързан с условията (показателите), както и всякакви рискове за неспазване на тези условия (показатели) - Въвежда определение за „уреждане“, което представлява прехвърлянето към насрещната страна на парични средства, капиталови инструменти, други активи или услуги. Към датата на финансовия отчет, са публикувани нови стандарти, изменения на съществуващи стандарти и разяснения, които не са влезли още в сила или все още не са одобрени от ЕС за прилагане за финансови периоди, започващи от 01.01.2023 г. Ръководството на дружеството счита, че те няма да имат съществен ефект върху дружеството: • Изменения в МСФО 16 Лизинг: Задължение по лизинг при продажба и обратен лизинг, в сила от 1 януари 2024 г., приети от ЕС • Изменения в МСС 7 Отчет за паричните потоци и МСФО 7 Финансови инструменти: Оповестявания: Споразумения за финансиране на доставчици, в сила от 1 януари 2024 г., все още не са приети от ЕС • Изменения в МСС 21 Ефекти от промените в обменните курсове: Липса на конвертируемост, в сила от 1 януари 2025 г., все още не са приети от ЕС Ръководството е в процес на проучване, анализ и оценка на ефектите от промените в горепосочените стандарти, които не са влезли все още в сила, доколко ще окажат влияние върху счетоводната политика и върху стойностите и класификациите на активите, пасивите, операциите и резултатите на Дружеството в следващите отчетни периоди. 3. Счетоводна политика 3.1. Общи положения Най-значимите счетоводни политики, прилагани при изготвянето на този индивидуален финансов отчет, са представени по-долу. Финансовият отчет е изготвен при спазване на принципите за оценяване на всички видове активи, пасиви, приходи и разходи съгласно МCФО. Базите за оценка са оповестени подробно по-нататък в счетоводната политика към индивидуалния финансов отчет. 45 Следва да се отбележи, че при изготвянето на представения финансов отчет са използвани счетоводни оценки и допускания. Въпреки че те са базирани на информация, предоставена на ръководството към датата на изготвяне на финансовия отчет, реалните резултати могат да се различават от направените оценки и допускания. 3.2. Представяне на финансовия отчет Финансовият отчет е представен в съответствие c МCC 1 „Представяне на финансови отчети”. Дружеството представя отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход в един отчет: отчет за печалбата и загубата и всеобхватния доход. В отчета за финансовото състояние се представят два сравнителни периода, когато Дружеството прилага счетоводна политика ретроспективно, преизчислява ретроспективно позиции във финансовия отче; или преклаcифицира позиции във финансовия отчет и това има съществен ефект върху информацията в отчета за финансовото състояние към началото на предходния период. Дружеството е приело да представя два сравнителни периода във всички случаи с цел осигуряване на последователност в представянето за всяка година. 3.3. Инвестиции в дъщерни предприятия Дъщерни предприятия са всички предприятия, които се намират под контрола на Дружеството. Налице е контрол, когато Дружеството е изложено на, или има права върху, променливата възвръщаемост от своето участие в предприятието, в което е инвестирано, и има възможност да окаже въздействие върху тази възвръщаемост посредством своите правомощия върху предприятието, в което е инвестирано. В индивидуалния финансов отчет на Дружеството, инвестициите в дъщерни предприятия се отчитат по себестойност. Дружеството признава дивидент от дъщерно предприятие в печалбата или загубата в своите индивидуални финансови отчети, когато бъде установено правото да получи дивидента. 3.4. Инвестиции в асоциирани и съвместни предприятия Съвместно предприятие е договорно споразумение, по силата на което Дружеството и други независими страни се заемат със стопанска дейност, която подлежи на съвместен контрол и страните притежаващи съвместен контрол върху предприятието имат право на нетните активи на предприятието. Инвестициите в съвместни предприятия се отчитат по себестойност. Асоциирани са тези предприятия, върху които Дружеството е в състояние да оказва значително влияние, но които не са нито дъщерни предприятия, нито съвместно контролирани предприятия. Инвестициите в асоциирани предприятия се отчитат по цена на придобиване или в съответствие с МСФО 9 или като използват метода на собствения капитал, както е описан в МСС 28. Дружеството признава дивидент от съвместно контролирано предприятие или асоциирано предприятие в печалбата или загубата в своите индивидуални финансови отчети, когато бъде установено правото му да получи дивидента. 3.5. Сделки в чуждестранна валута Сделките в чуждестранна валута се отчитат във функционалната валута на Дружеството по официалния обменен курс към датата на сделката (обявения фиксинг на Българска народна банка). Печалбите и загубите от курсови разлики, които възникват при уреждането на тези сделки и преоценяването на паричните позиции в чуждестранна валута към края на отчетния период, се признават в печалбата или загубата. Непаричните позиции, оценявани по историческа цена в чуждестранна валута, се отчитат по обменния курс към датата на сделката (не са преоценени). Непаричните позиции, оценявани по справедлива стойност в чуждестранна валута, се отчитат по обменния курс към датата, на която е определена справедливата стойност. Българският лев е фиксиран към еврото в съотношение 1 EUR = 1.95583 лв. 46 3.6. Приходи от договори с клиенти Основните приходи, които Дружеството генерира са свързани само с операции с инвестиции, но ако има други приходи те се третират като приходи от договори с клиенти. За да определи дали и как да признае приходи, Дружеството използва следните 5 стъпки: 1 Идентифициране на договора с клиент 2 Идентифициране на задълженията за изпълнение 3 Определяне на цената на сделката 4 Разпределение на цената на сделката към задълженията за изпълнение 5 Признаване на приходите, когато са удовлетворени задълженията за изпълнение. Приходите се признават или в даден момент или с течение на времето, когато или докато Дружеството удовлетвори задълженията за изпълнение, прехвърляйки обещаните стоки или услуги на своите клиенти. Дружеството признава като задължения по договор възнаграждение, получено по отношение на неудовлетворени задължения за изпълнение и ги представя като други задължения в отчета за финансовото състояние. По същия начин, ако Дружеството удовлетвори задължение за изпълнение, преди да получи възнаграждението, то признава в отчета за финансовото състояние или актив по договора, или вземане, в зависимост от това дали се изисква нещо друго освен определено време за получаване на възнаграждението. Дружеството сключва и многокомпонентни сделки, обхващащи няколко продукти и услуги, например за доставка на телекомуникационен хардуер, софтуер и свързаното с тях/него следпродажбено обслужване. Във всички случаи общата цена на сделката за даден договор се разпределя между различните задължения за изпълнение въз основа на относителните самостоятелни продажни цени на отделните продукти и услуги. Цената на сделката по договора изключва всички суми, събрани от името и за сметка на трети страни. 2.6. Приходи от лихви и дивиденти Приходите от лихви са свързани с предоставени дългосрочни заеми. Те се отчитат текущо по метода на ефективната лихва. Приходите от дивиденти се признават в момента на възникване на правото за получаване на плащането. 2.7. Оперативни разходи Оперативните разходи се признават в печалбата или загубата при ползването на услугите или на датата на възникването им. Дружеството отчита два вида разходи, свързани с изпълнението на договорите за доставка на услуги/стоки/с клиенти: разходи за сключване/постигане на договора и разходи за изпълнение на договора. Когато разходите не отговарят на условията за разсрочване съгласно изискванията на МСФО 15, същите се признават като текущи в момента на възникването им като например не се очаква да бъдат възстановени или периодът на разсрочването им е до една година. Следните оперативни разходи винаги се отразяват като текущ разход в момента на възникването им: – Общи и административни разходи (освен ако не са за сметка на клиента); – Разходи, свързани с изпълнение на задължението; – Разходи, за които предприятието не може да определи, дали са свързани с удовлетворено или неудовлетворено задължение за изпълнение. Разходите за гаранции се признават и се приспадат от свързаните с тях провизии при признаването на съответния приход. 2.8. Разходи за лихви и разходи по заеми Разходите за лихви се отчитат текущо по метода на ефективната лихва. Разходите по заеми основно представляват лихви по заемите на Дружеството. Всички разходи по заеми, които директно могат да бъдат отнесени към закупуването, строителството или производството на един отговарящ на условията актив, се капитализират през периода, в който се очаква активът да бъде завършен и приведен в готовност за използване или продажба. Останалите разходи по заеми следва да се признават 47 като разход за периода, в който са възникнали, в отчета за печалбата или загубата/отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход на ред „Финансови разходи”. Когато са получени заеми без конкретно целево предназначение и те са използвани за придобиването на един отговарящ на условията актив, размерът на разходите по заеми, които могат да се капитализират, се определя чрез прилагане на процент на капитализация към разходите по този актив. Процентът на капитализация е средно претеглената величина на разходите по заеми, отнесени към заемите на Дружеството, които са непогасени през периода, като се изключат заемите, получени специално за целите на придобиване на един отговарящ на условията актив. 2.9. Финансови инструменти 2.9.1. Признаване и отписване Финансовите активи и финансовите пасиви се признават, когато Дружеството стане страна по договорните условия на финансовия инструмент. Финансовите активи се отписват, когато договорните права върху паричните потоци от финансовия актив изтичат или когато финансовият актив и по същество всички рискове и изгоди се прехвърлят. Финансовите пасиви се отписват, когато задължението, посочено в договора, е изпълнено, е отменено или срокът му е изтекъл. 2.9.2. Класификация и първоначално оценяване на финансови активи Първоначално финансовите активи се отчитат по справедлива стойност, коригирана с разходите по сделката, с изключение на финансовите активи по справедлива стойност през печалбата или загубата и търговските вземания, които не съдържат съществен финансов компонент. Първоначалната оценка на финансовите активи по справедлива стойност през печалбата или загубата не се коригира с разходите по сделката, които се отчитат като текущи разходи. Първоначалната оценка на търговските вземания, които не съдържат съществен финансов компонент представлява цената на сделката съгласно МСФО 15. В зависимост от начина на последващо отчитане, финансовите активи се класифицират в една от следните категории: • дългови инструменти по амортизирана стойност; • финансови активи по справедлива стойност през печалбата или загубата; • финансови активи по справедлива стойност през друг всеобхватен доход с или без рекласификация в печалбата или загубата в зависимост дали са дългови или капиталови инструменти. Класификацията на финансовите активи се определя на базата на следните две условия: • бизнес моделът на Дружеството за управление на финансовите активи; • характеристиките на договорните парични потоци на финансовия актив. Всички приходи и разходи, свързани с финансовите активи, които са признати в печалбата и загубата, се включват във финансови разходи, финансови приходи или други финансови позиции с изключение на обезценката на търговските вземания, която се представя на ред други разходи в отчета за печалбата или загубата / отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход. 2.9.3. Последващо оценяване на финансовите активи Финансови активи по амортизирана стойност Финансовите активи (предоставени заеми) се оценяват по амортизирана стойност, ако активите изпълняват следните критерии и не са определени за оценяване по справедлива стойност през печалбата и загубата: • дружеството управлява активите в рамките на бизнес модел, чиято цел е да държи финансовите активи и да събира техните договорни парични потоци; • съгласно договорните условия на финансовия актив на конкретни дати възникват парични потоци, които са единствено плащания по главница и лихва върху непогасената сума на главницата. Тази категория включва недеривативни финансови активи като заеми и вземания с фиксирани или определими плащания, които не се котират на активен пазар. След първоначалното признаване те се 48 оценяват по амортизирана стойност с използване на метода на ефективната лихва. Дисконтиране не се извършва, когато ефектът от него е несъществен. Дружеството класифицира в тази категория парите и паричните еквиваленти / паричните средства, търговските и други вземания Търговски вземания Търговските вземания са суми, дължими от клиенти за продадени стоки или услуги, извършени в обичайния ход на стопанската дейност. Обикновено те се дължат за уреждане в кратък срок и следователно са класифицирани като текущи. Търговските вземания се признават първоначално в размер на безусловното възнаграждение, освен ако съдържат значителни компоненти на финансиране. Дружеството държи търговските вземания с цел събиране на договорните парични потоци и следователно ги оценява по амортизирана стойност, като използва метода на ефективната лихва. Дисконтиране не се извършва, когато ефектът от него е несъществен. Финансови активи по справедлива стойност през печалбата или загубата Финансови активи, за които не е приложим бизнес модел „държани за събиране на договорните парични потоци“ или бизнес модел „държани за събиране и продажба“, както и финансови активи, чиито договорни парични потоци не са единствено плащания на главница и лихви, се отчитат по справедлива стойност през печалбата или загубата. Всички деривативни финансови инструменти се отчитат в тази категория с изключение на тези, които са определени и ефективни като хеджиращи инструменти и за които се прилагат изискванията за отчитане на хеджирането (виж по-долу). Тази категория съдържа също така инвестиция в капиталови инструменти. Дружеството отчита тази инвестиция по справедлива стойност през печалбата или загубата и не е направила неотменим избор да отчита инвестицията по справедлива стойност през друг всеобхватен доход. Съгласно МСС 39 инвестицията на Дружеството е била оценена по себестойност, намалена с разходи за обезценка, тъй като се е считало, че нейната справедлива стойност не може да бъде оценена по надежден начин. Промените в справедливата стойност на активите в тази категория се отразяват в печалбата и загубата. Справедливата стойност на финансовите активи в тази категория се определя чрез котирани цени на активен пазар или чрез използване на техники за оценяване, в случай че няма активен пазар. Финансови активи по справедлива стойност през друг всеобхватен доход Дружеството отчита финансовите активи по справедлива стойност в друг всеобхватен доход, ако активите отговарят на следните условия: • Дружеството управлява активите в рамките на бизнес модел, чиято цел е да държи финансовите активи, за да събира договорни парични потоци и да ги продава; и • Съгласно договорните условия на финансовия актив на конкретни дати възникват парични потоци, които са единствено плащания на главница и лихви върху непогасената сума на главницата. Финансови активи по справедлива стойност през друг всеобхватен доход включват: • Капиталови ценни книжа, които не са държани за търгуване и които дружеството неотменимо е избрало при първоначално признаване, да признае в тази категория. Това са стратегически инвестиции и групата счита тази класификация за по-релевантна. • Дългови ценни книжа, при които договорните парични потоци са само главница и лихви, и целта на бизнес модела на дружеството за държане се постига както чрез събиране на договорни парични потоци, така и чрез продажба на финансовите активи. При освобождаването от капиталови инструменти от тази категория всяка стойност, отчетена в преоценъчния резерв на инструментите се прекласифицира в неразпределената печалба. При освобождаването от дългови инструменти от тази категория всяка стойност, отчетена в преоценъчния резерв на инструментите се прекласифицира в печалбата или загубата за периода. 2.9.4. Обезценка на финансовите активи Новите изисквания за обезценка съгласно МСФО 9, използват повече информация, ориентирана към бъдещето, за да признаят очакваните кредитни загуби – моделът за „очакваните кредитни загуби“, който замества „модела на понесените загуби“, представен в МСС 39. 49 Инструментите, които попадат в обхвата на новите изисквания, включват заеми и други дългови финансови активи, оценявани по амортизирана стойност / по справедлива стойност през друг всеобхватен доход, търговски вземания, активи по договори, признати и оценявани съгласно МСФО 15, както и кредитни ангажименти и някои договори за финансова гаранция (при емитента), които не се отчитат по справедлива стойност през печалбата или загубата. Признаването на кредитни загуби вече не зависи от настъпването на събитие с кредитна загуба. Вместо това Дружеството разглежда по-широк спектър от информация при оценката на кредитния риск и оценяването на очакваните кредитни загуби, включително минали събития, текущи условия, разумни и поддържащи прогнози, които влияят върху очакваната събираемост на бъдещите парични потоци на инструмента. При прилагането на тази подход, насочен към бъдещето, се прави разграничение между: • финансови инструменти, чието кредитното качество не се е влошило значително спрямо момента на първоначалното признаване или имат нисък кредитен риск (Фаза 1) и • финансови инструменти, чието кредитното качество се е влошило значително спрямо момента на първоначалното признаване или на които кредитния риск не е нисък (Фаза 2) • „Фаза 3“ обхваща финансови активи, които имат обективни доказателства за обезценка към отчетната дата. Нито един от финансовите активи на Дружеството не попада в тази категория. 12-месечни очаквани кредитни загуби се признават за първата категория, докато очакваните загуби за целия срок на финансовите инструменти се признават за втората категория. Очакваните кредитни загуби се определят като разликата между всички договорни парични потоци, които се дължат на Дружеството и паричните потоци, които тя действително очаква да получи („паричен недостиг“). Тази разлика е дисконтирана по първоначалния ефективен лихвен процент (или с коригирания спрямо кредита ефективен лихвен процент). Изчисляването на очакваните кредитни загуби се определя на базата на вероятностно претеглената приблизителна оценка на кредитните загуби през очаквания срок на финансовите инструменти. Финансови активи, отчитани по справедлива стойност през друг всеобхватен доход Дружеството признава очакваните 12-месечни кредитни загуби за финансови активи, отчитани по справедлива стойност през друг всеобхватен доход. Тъй като повечето от тези инструменти имат добър кредитен рейтинг, вероятността от неизпълнение се очаква да бъде ниска. Въпреки това към всяка отчетна дата Дружеството оценява дали съществува значително увеличение на кредитния риск на инструмента. При оценяването на тези рискове Дружеството разчита на готовата налична информация като кредитните рейтинги, публикувани от основните агенции за кредитен рейтинг за съответния актив. Дружеството държи единствено прости финансови инструменти, за които специфични кредитни рейтинги обикновено са на разположение. Ако няма информация или информацията относно факторите, които влияят на рейтинга на наличния актив, е ограничена, Дружеството обединява подобни инструменти в един портфейл, за да оцени на тази база дали има значително увеличение на кредитния риск. В допълнение, Дружеството разглежда и други показатели като неблагоприятни промени в дейността, икономически или финансови условия, които могат да засегнат способността на издателя на капиталовия инструмент / кредитополучателя да изпълни задълженията си по дълга или неочаквани промени в оперативните резултати на емитента / заемополучателя. Ако някой от тези показатели води до значително увеличение на кредитния риск на инструментите, Дружеството признава за тези инструменти или този клас инструменти очаквани кредитни загуби за целия срок на инструмента. 2.9.5. Класификация и оценяване на финансовите пасиви Финансовите пасиви на Дружеството включват получени заеми, задължения по лизингови договори, търговски и други финансови задължения и деривативни финансови инструменти. Финансовите пасиви се оценяват първоначално по справедлива стойност и, където е приложимо, се коригират по отношение на разходите по сделката, освен ако Дружеството не е определило даден финансов пасив като оценяван по справедлива стойност през печалбата и загубата. Финансовите пасиви се оценяват последващо по амортизирана стойност, използвайки метода на ефективната лихва, с изключение на деривативи и финансови пасиви, които са определени за оценяване 50 по справедлива стойност през печалбата или загубата (с изключение на деривативни финансови инструменти, които са определени и ефективни като хеджиращ инструмент). Дружеството определи някои финансови пасиви като оценявани по справедлива стойност през печалбата или загубата, за да намали значителните несъответствия в оценяването между инвестиционните имоти в Съединените щати и свързаните банкови заеми в щатски долари с фиксирани лихвени проценти. Тези инвестиционни имоти се оценяват по модела на справедливата стойност, като промените в справедливата стойност се признават в печалбата или загубата. Справедливата стойност на заемите, използвани за финансиране на тези активи, корелира значително с оценката на притежаваните от Дружеството инвестиционни имоти, тъй като и двете оценки са силно зависими от пазарния лихвен процент за 30- годишните държавни облигации. Кредитите се управляват и оценяват на база справедлива стойност чрез тримесечен преглед от ръководството в сравнение с оценките на инвестиционните имоти. Следователно Дружеството определя такива заеми с фиксиран лихвен процент като оценявани по справедлива стойност през печалбата или загубата, ако са обезпечени със специфични инвестиционни имоти, притежавани от Дружеството. Тази счетоводна политика значително намалява счетоводното несъответствие. Всички разходи свързани с лихви и, ако е приложимо, промени в справедливата стойност на инструмента, които се отчитат в печалбата или загубата, се включват във финансовите разходи или финансовите приходи. 2.10. Данъци върху дохода Разходите за данъци, признати в печалбата или загубата, включват сумата на отсрочените и текущи данъци, които не са признати в другия всеобхватен доход или директно в собствения капитал. Текущите данъчни активи и/или пасиви представляват тези задължения към или вземания от данъчните институции, отнасящи се за текущи или предходни отчетни периоди, които не са платени към датата на финансовия отчет. Текущият данък е дължим върху облагаемия доход, който се различава от печалбата или загубата във финансовите отчети. Изчисляването на текущия данък е базиран на данъчните ставки и на данъчните закони, които са в сила към края на отчетния период. Отсрочените данъци се изчисляват по пасивния метод за всички временни разлики между балансовата стойност на активите и пасивите и тяхната данъчна основа. Отсрочен данък не се предвижда при първоначалното признаване на актив или пасив, освен ако съответната транзакция не засяга данъчната или счетоводната печалба. Отсрочените данъчни активи и пасиви не се дисконтират. При тяхното изчисление се използват данъчни ставки, които се очаква да бъдат приложими за периода на реализацията им, при условие че те са влезли в сила или е сигурно, че ще влезнат в сила, към края на отчетния период. Отсрочените данъчни пасиви се признават в пълен размер. Отсрочени данъчни активи се признават, само ако съществува вероятност те да бъдат усвоени чрез бъдещи облагаеми доходи. Относно преценката на ръководството за вероятността за възникване на бъдещи облагаеми доходи, чрез които да се усвоят отсрочени данъчни активи, вижте пояснение 2.14. Отсрочени данъчни активи и пасиви се компенсират, само когато Дружеството има право и намерение да компенсира текущите данъчни активи или пасиви от същата данъчна институция. Промяната в отсрочените данъчни активи или пасиви се признава като компонент от данъчния приход или разход в печалбата или загубата, освен ако те не са свързвани с позиции, признати в другия всеобхватен доход (напр. преоценка на земя) или директно в собствения капитал, при което съответният отсрочен данък се признава в другия всеобхватен доход или в собствения капитал. 2.11. Пари и парични еквиваленти Парите и паричните еквиваленти се състоят от наличните пари в брой, парични средства по банкови сметки, безсрочни депозити и депозити до 3 месеца, краткосрочни и високоликвидни инвестиции, които са лесно обращаеми в конкретни парични суми и съдържат незначителен риск от промяна в стойността си. 2.12. Собствен капитал, резерви и плащания на дивиденти Основният /Акционерният капитал на Дружеството отразява номиналната стойност на емитираните акции. 51 Допълнителният капитал/Премийният резерв включва премии, получени при първоначалното емитиране на собствен капитал. Всички разходи по сделки, свързани с емитиране на акции, са приспаднати от внесения капитал, нетно от данъчни облекчения. Другите резерви включват: • законови резерви, общи резерви; • преоценъчен резерв на нефинансови активи – включва печалби или загуби от преоценки на нефинансови активи; • резерви от преоценка на финансови активи на разположение за продажба и от хеджиране на парични потоци – включват печалби или загуби, свързани с тези групи финансови инструменти. Неразпределената печалба/ Натрупаната загуба включва текущия финансов резултат и натрупаните печалби и непокрити загуби от минали години. Задълженията за плащане на дивиденти на акционерите/съдружниците са включени на ред „Задължения към свързани лица” в отчета за финансовото състояние, когато дивидентите са одобрени за разпределение от общото събрание на акционерите/съдружниците преди края на отчетния период. Всички транзакции със собствениците на Дружеството са представени отделно в отчета за промените в собствения капитал. 2.13. Пенсионни и краткосрочни възнаграждения на персонала Дружеството отчита краткосрочни задължения по компенсируеми отпуски, възникнали поради неизползван платен годишен отпуск в случаите, в които се очаква той да бъдат ползван в рамките на 12 месеца след датата на отчетния период, през който наетите лица са положили труда, свързан с тези отпуски. Краткосрочните задължения към персонала включват заплати и социални осигуровки. Дружеството не е разработвало и не прилага планове за възнаграждения на служителите след напускане. Краткосрочните доходи на служителите, включително и полагаемите се отпуски, се включват в текущите пасиви на ред „Задължения към персонала” по недисконтирана стойност, която Дружеството очаква да изплати. 2.14. Значими преценки на ръководството при прилагане на счетоводната политика Значимите преценки на ръководството при прилагането на счетоводните политики на Дружеството, които оказват най-съществено влияние върху финансовите отчети, са описани по-долу. Основните източници на несигурност при използването на приблизителните счетоводни оценки са описани в пояснение 2.15. 2.14.1. Отсрочени данъчни активи Оценката на вероятността за бъдещи облагаеми доходи за усвояването на отсрочени данъчни активи се базира на последната одобрена бюджетна прогноза, коригирана относно значими необлагаеми приходи и разходи и специфични ограничения за пренасяне на неизползвани данъчни загуби или кредити. Данъчните норми в различните юрисдикции, в които Дружеството извършва дейност, също се вземат предвид. Ако надеждна прогноза за облагаем доход предполага вероятното използване на отсрочен данъчен актив особено в случаи, когато активът може да се употреби без времево ограничение, тогава отсроченият данъчен актив се признава изцяло. Признаването на отсрочени данъчни активи, които подлежат на определени правни или икономически ограничения или несигурност, се преценява от ръководството за всеки отделен случай на базата на специфичните факти и обстоятелства. 2.14.2. Дългови инструменти, оценявани по амортизирана стойност Анализът и намеренията на ръководството са потвърдени от бизнес модела на държане на дълговите инструменти, които отговарят на изискванията за получаване на плащания единствено на главница и лихви и държане на активите до събирането на договорените парични потоци от облигациите, които са класифицирани като дългови инструменти, оценявани по амортизирана стойност. Това решение е съобразено с текущата ликвидност и капитала на Дружеството. 2.15. Несигурност на счетоводните приблизителни оценки При изготвянето на финансовия отчет ръководството прави редица предположения, оценки и допускания относно признаването и оценяването на активи, пасиви, приходи и разходи. 52 Действителните резултати могат да се различават от предположенията, оценките и допусканията на ръководството и в редки случаи съответстват напълно на предварително оценените резултати. При изготвянето на представения индивидуален финансов отчет/ финансов отчет значимите преценки на ръководството при прилагането на счетоводните политики на Дружеството и основните източници на несигурност на счетоводните приблизителни оценки не се различават от тези, оповестени в годишния финансов отчет на Дружеството към 31 декември 2023 г., с изключение на промените в приблизителната оценка на задълженията за разходи за данъци върху дохода и МСФО 9 и МСФО 15. Информация относно съществените предположения, оценки и допускания, които оказват най-значително влияние върху признаването и оценяването на активи, пасиви, приходи и разходи е представена по-долу. 2.15.1. Измерване на очакваните кредитни загуби Кредитните загуби представляват разликата между всички договорни парични потоци, дължими на Дружеството и всички парични потоци, които Дружеството очаква да получи. Очакваните кредитни загуби са вероятностно претеглена оценка на кредитните загуби, които изискват преценката на Дружеството. Очакваните кредитни загуби са дисконтирани с първоначалния ефективен лихвен процент (или с коригирания спрямо кредита ефективен лихвен процент за закупени или първоначално създадени финансови активи с кредитна обезценка). 2.15.2. Оценяване по справедлива стойност Ръководството използва техники за оценяване на справедливата стойност на финансови инструменти (при липса на котирани цени на активен пазар) и нефинансови активи. При прилагане на техники за оценяване ръководството използва в максимална степен пазарни данни и предположения, които пазарните участници биха възприели при оценяването на даден инструмент. Когато липсват приложими пазарни данни, ръководството използва своята най-добра оценка на предположенията, които биха направили пазарните участници. Тези оценки могат да се различават от действителните цени, които биха били определени при справедлива пазарна сделка между информирани и желаещи страни в края на отчетния период. 4. Допълнитена информация към финансовия отчет 4.1. Други приходи 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Други приходи 135 554 135 554 Другите приходи са формирани единствено от отписано задължение с изтекла пет годишна давност за изплащане на дивидент от 2017 г. 4.2. Приходи от дивиденти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. 106 74 106 74 През 2023 г. са получени дивиденти само от „Новалис“ АД в размер на 106 хил.лв. 53 4.3. Финансови приходи 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Приходи от ливи по предоставени заеми 23 18 Приходи от операции с финансови активи и инструменти 3 - Приходи от цесии 197 - Приходи от неустойки за неизпълнение на договори 124 - 347 18 През 2023 г. са получени лихви в размер на 15 хил.лв от 100% дъщерно дружество „Златен лев солар“ ЕООД по предоставен дългосрочен заем с падеж 2029 г. и лихва от 4.5%.и лихви в размер на 8 хил.лв.по Договор за цесия. 4.4. Разходи за външни услуги 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Разходи за одит (16) (9) Консултански услуги (44) - Други (53) (40) (113) (49) Консултанските услуги в размер на 44 хил.лева са хонорари по граждански договори за извършен финансов анализ на Компанията и нейните дъщерни дружества. Другите разходи включват: разходи за счетоводни услуги – 18 хил. лв, годишна такса към Българска фондова борса – 3 хил.лв, нотариални такси – 2 хил. лв, такса КФН – 1 хил. лв, възнаграждения на членовете на одитния комитет – 2 хил. лв, такса конвертиране на годишни отчети в xhtml и isbrl формат – 6 хил.лв,такси и комисионни инвестиционни посредници – 15 хил.лева, и други – 6 хил. лв. 4.5. Разходи за персонала Разходи за: 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Заплати на персонала в т.ч. (259) (269) Административен персонал (259) ( 269) Осигуровки на персонала в т.ч. (41) ( 44) Административен персонал (41) (44) в т.ч. разходи по неизпозвани отпуски (300) (313) Разходите за персонала включват възнаграждения по договори за управление и контрол за 6 души членове на Съвета на директорите до 01.12,2023 г. и за трима души след 01,12,2023 г. до 31.12.2023 г. и 2 души по трудово правоотношение в т.ч. Директор връзки с инвеститорите и секретар. 54 4.6. Финансови разходи 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Банкови такси (2) (1) Разходи за лихви (1) - Разходи по облигация BG2100040232 (115) - (118) (1) 4.7. Нетен резултат от преоценка на финансови активи 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Разходи от преоценки на финансови активи (5) 0 Приходи от преоценки на финансови активи 23 0 18 0 4.8. Разходи за данъци върху дохода Очакваните разходи за данъци, базирани на приложимата данъчна ставка за България в размер на 10 % (2022 г.: 10 %), и действително признатите данъчни разходи в печалбата или загубата могат да бъдат равнени, както следва: 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Печалба / (Загуба) преди данъчно облагане 75 283 Данъчна ставка 10% 10% Очакван разход за данъци върху дохода - - Увеличения на финансовия резултат за данъчни цели 0 0 Намаления на финансовия резултат за данъчни цели (75) (283) Текущ (разход) за /приход от данъци върху дохода - - Възникване и обратно проявление на временни разлики - - Приспадане на непризнати данъчни загуби - - 4.9. Доход на акция и дивиденти Основният доход/(загуба) на акция и доходът/(загубата) на акция с намалена стойност са изчислени, като за числител е използвана нетната печалба/(загуба), подлежаща на разпределение между акционерите на Дружеството. Средно претегленият брой акции, използван за изчисляването на основния доход/ (загуба) на акция, както и нетната печалба / (загуба), подлежаща на разпределение между притежателите на обикновени акции, е представен, както следва: 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Печалба/(загуба), подлежаща на разпределение (в лв.) 75 283 Средно претеглен брой акции 6 481 960 6 481 960 Основен доход/ (загуба) на акция (в лв. за акция) 0.0115 0.0436 55 4.10. Инвестиции в дъщерни предприятия Дружеството има следните инвестиции в дъщерни предприятия: Име на дъщерното предприятие Страна на учредяване и основно място на дейност Основна дейност 2023 2023 участие 2022 2022 участие хил. лв. % хил. лв. % НОВАЛИС АД, гр. ПАЗАРДЖИК България 1156 98,09 1156 98,09 ЗЛАТЕН ЛЕВ СОЛАР ЕООД, гр. СОФИЯ България 5 100,00 5 100,00 ЗЛАТЕН ЛЕВ ТРЕЙДИНГ ЕООД, гр. СОФИЯ България 2060 100,00 2060 100,00 ЯНТРА ПРОПЪРТИ ЕООД, гр, Велико Търново България 2150 100,00 2150 100,00 5372 5372 Инвестициите в дъщерните дружества се отчитат по себестойностния метод. През 2023 г. Дружеството получи дивиденти от „Новалис“ АД – гр. Пазарджик в размер на 106 хил лв. Дружеството няма условни задължения или други поети ангажименти, свързани с инвестиции в дъщерни дружества. 4.11. Инвестиции в асоциирани предприятия Дружеството притежава 41,48 % от правата на глас и собствения капитал на дружество АГРОВИТАЛ ООД към 31.12.2022 г., който е в размер на 1 155 000 лева. Златен лев холдинг АД притежава 9 582 дяла от капитала с цена на придобиване 50 лева (по номинал) на стойност 479 хил. лв. Инвестицията се отчита по себестойност. Дяловете на АГРОВИТАЛ ООД не се търгуват на публична фондова борса и поради тази причина не може да бъда установена справедливата им стойност. Дружеството няма условни задължения или други поети ангажименти, свързани с инвестиции в асоциирани предприятия 4.12. Други дългосрочни ценни книжа Сумите, признати в отчета за финансовото състояние, се отнасят към следните категории дългосрочни финансови активи: Капиталови инструменти по справедлива стойност през друг всеобхватен доход 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Котирани капиталови инструменти 51 59 Общо капиталови инструменти по справедлива стойност през друг всеобхватен доход 51 59 56 За определяне на справедлива стойност на котираните капиталови инстументи е използван бюлетин на БФБ АД към 31.12.2023 година. Златен лев холдинг АД притежава 44 830 броя акции от Оргтехника АД. Към 31.12.2023 г. цената на една акция е 1.12 лева. За 2023 г. е отчетена преоценка в размер на 8 х.лв. 4.13. Дългосрочни вземания свързани лица – Дългови инструменти по амортизируема стойност Балансовата стойност на финансовите активи по амортизирана стойност са представени, както следва: 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Предоставен заем на Златен лев Солар ЕООД – 100% дъщерно предприятие 311 312 Вземания за лихви - - Коректив за очаквани кредитни загуби 0 0 Балансова стойност 311 312 Предоставения заем на Златен лев солар ЕООД – 100% дъщерно дружество, се обслужва редовно без просрочия както и дължимите лихви. Дружеството измерва кредитния риск на предоставените заеми към свързани лица като използва вероятността за неизпълнение (PD), експозицията при неизпълнение (EAD) и загубата при неизпълнение (LGD). За определяне на кредитния риск ръководството на дружеството използва вътрешни оценки, които отразяват вероятността от неизпълнение за отделни контрагенти. Дейността, финансовото състояние на заемополучателя и стойността на полученото обезпечение се включва в оценката на риска. Дружеството счита, че даден финансов инструмент е претърпял значително увеличение на кредитния риск (преместване от фаза 1 във фаза 2), когато са изпълнени един или повече от следните количествени или качествени критерии: • Заемополучателят е в просрочие над 60 дни; • Значителни неблагоприятни промени в бизнес, финансови и икономически условия, в които кредитополучателят оперира; • Действителни или очаквани значителни неблагоприятни промени в оперативните резултати на кредитополучателя; Критериите, използвани за определяне на значително нарастване на кредитния риск, се наблюдават и преразглеждат периодично. Дружеството определя финансов инструмент в неизпълнение и с кредитна загуба (преместване от фаза 1 или 2 във фаза 3), когато отговаря на един или повече от следните критерии: • Заемополучателят е с просрочие над 90 дни; • Заемополучателят има значителни финансови затруднения; • Заемополучателят е в процедура по несъстоятелност/ликвидация. Анализ на очакваните загуби по предоставени заеми: 57 В хиляди лева Предоставен заем към 31.12.2023 г. Лихвен процент Вероятност от неизпълнен ие в% Загуба при неизпълне ние Очаквани кредитни загуби Предоставен заем нетно „Зл.лев Солар“ ЕООД 311 4.5% 0.02% 311 (0) 311 Общо 311 311 (0) 311 • 4.14. Финансови инструменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата Борсови дългови инструменти 18 237 Извънборсови дългови инструменти 1 1 18 238 1 Финансовите активи по справедлива стойност през печалбата или загубата представляват капиталови ценни книжа на български дружества, които се търгуват на БФБ АД. В следващата таблица е приложена информация за Портфейла на Дружеството : Финансови активи, държани за търгуване, отчитани по справедлива стойност в печалбата и загубата Брой Хил. лв Емитент ГАЗСТРОЙ МОНТАЖ АД 39 0 ПАРК-ХОТЕЛ САНКТ ПЕТЕРБУРГ АД 1 400 1 ДФ НАВИГАТОР ПЛЮС 3 076 000 3 114 ДФ ПРОГРЕС 3 056 000 978 Конкорд Фонд-8 АЛТЕРНАТИВЕН ИНВЕСТ.ФОНД АД 3 168 3 225 ДФ ПЛЮС 292 500 294 НДФ Конкорд фонд-7 Саут 209 200 2 929 Некст Дженерейшън консулт АД 4 500 1 818 ДФ ЦКБ Лидер 73 000 686 ДФ ЦКБ Актив 146 950 1 686 НДФ Динамик 1 340 15 Ловико Лозари АД 550 000 3 492 Общо 7 414 097 18 238 Към 31.12.2023 г. Златен лев холдинг АД притежава 39 броя акции от капитала на Газстроймонтаж АД с обща стойност на придобиване 234 лева и 1400 броя акции с цена на придобиване на обща стйност 980 лева в Парк-хотел Санк Петербург АД. 58 Краткосрочните финансови активи са оценени по справедлива стойност, определена на базата на оценката на ръководството, тъй като са несъществени към 31.12.2023 г. Не са отчетени печалби или загуби към 31.12.2023 г.. 4.15 Търговски и други вземания Текущи вземания 31.12.2023 2022 хил. лв. хил. лв. Аванси за придобиване на активи 3 735 56 Очаквани кредитни загуби и загуби от обезценка на търговски вземания - - Търговски вземания - - Вземания по цесии 13091 Предоставени депозити - - Вземания от доверители 30 - Вземания за корпоративен данък - - Финансови активи-предоставени заеми текуща част - 56 Търговски и други финансови вземания 16 856 56 Всички търговски и други финансови вземания на Дружеството са прегледани относно настъпили събития на неизпълнение, а за всички търговски вземания е приложен опростен подход за определяне на очакваните кредитни загуби към края на периода. Обезценката на вземания, които се обезценяват на индивидуална база и съответната обезценка на другите вземания се признава в отчета за печалбата или загубата/отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход на ред „Други разходи”. Обезценените вземания са дължими главно от търговски клиенти, които са имали финансови затруднения. Към 31.12.2023 г. не се отчитат начислени обезценки. 4.16 Пари и парични еквиваленти Парите и паричните еквиваленти включват следните елементи: 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Парични средства в банки и в брой в: - български лева 588 462 Краткосрочни депозити (в български лева) - 598 Брутна стойност на пари и парични еквиваленти 588 1 060 Очаквани кредитни загуби и загуби от обезценка Пари и парични еквиваленти 588 1 060 Дружеството няма блокирани пари и парични еквиваленти. Дружеството е извършило оценка на очакваните кредитни загуби върху парични средства и парични еквиваленти. Оценената стойност е в размер под 0.1% от брутната стойност на паричните средства, депозирани във финансови институции, поради което е определена като несъществена и не е начислена във финансовите отчети на Дружеството. 4.17. Собствен капитал 4.17.1. Основен/ Акционерен капитал Регистрираният капитал на Дружеството се състои от 6481960 на брой напълно платени дяла/ обикновени акции с номинална стойност в размер на 6481960 лв. за дял/акция. Всички дялове/акции са с право на 59 получаване на дивидент и ликвидационен дял и представляват един глас от общото събрание на акционерите/съдружниците на Дружеството. 31.12.2023 31.12.2022 Брой акции Брой акции Брой издадени и напълно платени акции: 6 481 960 6 481 960 В началото на годината - - Издадени акции при схеми за плащания на базата на акции - - Емисия на акции - - Брой издадени и напълно платени акции - - Брой акции, оторизирани за плащания на базата на акции - - Общ брой акции към 31 декември 6 481 960 6 481 960 Списъкът на основните акционери/съдружници на Дружеството, притежаващи над 5% е представен, както следва: Лице, притежаващо 5% или повече от правата на глас в ОС Адрес Брой акции Дял Найд Сити Корп ЕООД Общ. Стара Загора,Гр.Стара Загора.бул.Св.Патриарх Евтимий 66 365 250 5,63% Стикс 2000 ЕООД Гр.Варна Ул.Цимерман 57 ап.2 982 726 15,16% Зенит Инвестмънт Холдинг АД Общ. Столична, гр. София, ул.Тодор Александров 72 2 130 000 32,86% Златен лев холдинг АД Общ. Столична, гр. София, ул.Апостол Карамитев 16 вх.А ет.9 ап.9-1 379 371 5,85% Армитекс ЕООД Общ.Столична ,Гр.София бул.Васил Левски 30 365 082 5,63% 4.17.2. Премиен резерв Резерв възникнал по повод преобразуването на дружеството от „Златен лев приватизационен фонд“ в „Златен лев Холдинг“ АД. 4.17.3. Преоценъчен резерв Отрицателен резерв възникнал във връзка с преоценката на активи отчитани по амортизируема стойност. Тези актива са капиталови инструменти (акции на други предприятия), които са допуснати до търговия на регулиран пазар, не се държат за търгуване, не носят парични поточи и са класифицирани като инструменти, оценявани по справедлиастойност в друг всеобхватен доход. 4.17.4. Други резерви Резерви формирани от неразпределени печалби в размер на 216 х.лв без промяна за текущата година. 4.18.Финансов резултат хил. лв Печалба към 31.12.2021 г. 8 Увеличения от: 283 Разпределение на печелба за дивидент - 60 Печалба за годината 2022 (327) Печалба към 31.12.2022 г. 291 Увеличения от: 75 Печалба за годината 2023 75 Печалба към 31.12.2023 г. 366 Загуба към 31.12.2021 г. (256) Увеличения от: - Загуба за годината 2022 - Промени в счетоводната полтика, грешки и др. Намаления от: - Покриване на загуби с резерви и печалби - Загуба към 31.12.2022 г. (256) Загуба към 31.12.2023 г. (256) Финансов резултат към 31.12.2021 г. (248) Финансов резултат към 31.12.2022 г. 35 Финансов резултат към 31.12.2023 г. 110 4.19. Нетекуща част на облигационен заем - Облигационна емисия Дружеството отчита задължения по облигационна емисия по амортизираната стойност на финансовия пасив. Това е стойността, по която са оценява финансовия пасив при първоначалното му признаване, минус погашенията на главницата, плюс или минус натрупаната амортизация на разликата между тази първоначална стойност и стойността на падежа, изчислявана по метода на ефективния лихвен процент, и минус всяко намаление (пряко или посредством корективна сметка) вследствие на обезценка и несъбираемост. Ефективен лихвен процент е процентът, който точно дисконтира приблизително оценените бъдещи парични плащания за периода на очаквания живот на финансовия пасив или когато е подходящо, за по-къс период, до балансовата стойност на финансовия пасив. При изчисляване на ефективния лихвен процент, предприятието оценява приблизително паричните потоци, като взема предвид всички договорни условия на финансовия инструмент при пазарни нива на лихвеното задължение. Изчисляването включва всички такси и други възнаграждения, платени или получени от контрагентите по договора, които са неразделна част от ефективния лихвен процент, разходите по сделката и всички други премии и отбиви. Предполага се, че паричните потоци и очакваният живот на групата от подобни финансови инструменти могат да се оценят приблизително по надежден начин. В редките случаи обаче, когато не е възможно паричните потоци или очакваният живот на финансовия инструмент (или групата от финансови инструменти) да се оценят приблизително по надежден начин, предприятието използва договорните парични потоци през пълния договорен срок на финансовия инструмент (или групата от финансови инструменти). На свое заседание на 04.12.2023 г. Съветът на директорите на „Златен Лев Холдинг“ АД, взе решение за издаване на обикновени, безналични, обезпечени, поименни, лихвоносни, свободно прехвърляеми облигации. Съветът на директорите на „Златен Лев Холдинг“ АД, със седалище и адрес на управление гр. София, ул. Постоянство № 67Б, вписано в Търговския регистър при Агенцията по вписванията с ЕИК 130037429, обяви, че на 07.12.2023 г. дружеството е сключило облигационен заем, при следните условия: • Вид на облигациите: обикновени, безналични, поименни, обезпечени, свободно прехвърляеми, лихвоносни, неконвертируеми; • ISIN код на емисията: BG2100040232; • Размер на облигационната емисия: 30 000 000 (тридесет милиона) лева; • Брой на облигациите: 30 000 (тридесет хиляди) броя; • Номинална стойност на една облигация: 1 000 (хиляда) лева; 61 • Емисионна стойност на една облигация: 1 000 (хиляда) лева; • Срок (матуритет) на облигационния заем: 8 (девет) години (96 месеца), считано от датата на сключване на заема (издаване на емисията) с три години гратисен период; • Дата, от която тече срока до падежа: 07.12.2023 г.; • Лихва по облигационния заем и лихвени конвенции: плаващ годишен лихвен процент равен на сумата от 6M EURIBOR + надбавка 1.0%, но не по-малко от 3.25% годишна лихва и не повече от 5.25% годишна лихва, при лихвена конвенция Реален брой дни в периода към Реален брой дни в годината (Actual/365L, ISMA – Year).; • Период на лихвеното плащане: на 6 месеца – 2 пъти годишно; • Дати на падежите на лихвени плащания: 07.06.2024 г.; 07.12.2024 г.; 07.06.2025 г.; 07.12.2025 г.; 07.06.2026 г.; 07.12.2026 г.; 07.06.2027 г.; 07.12.2027 г.; 07.06.2028 г.; 07.12.2028 г.; 07.06.2029 г.; 07.12.2029 г.; 07.06.2030 г.; 07.12.2030 г.; 07.06.2031 г.; 07.12.2031 г.. • Дати на падежите на главнични плащания: 07.06.2027 г.; 07.12.2027 г.; 07.06.2028 г.; 07.12.2028 г.; 07.06.2029 г.; 07.12.2029 г.; 07.06.2030 г.; 07.12.2030 г.; 07.06.2031 г.; 07.12.2031 г.. • Начин на извършване на лихвеното плащане: Първото лихвено плащане е дължимо след изтичане на 6 (шест) месеца от датата на сключване на облигационния заем, а следващите лихвени плащания ще се извършват при изтичане на 6 (шест) месеца от предходното. В случай че датата на лихвеното плащане съвпада с неработен ден, плащането се извършва на първия следващ работен ден. Размерът на лихвеното плащане за отделните 6-месечни периоди се изчислява като проста лихва върху номиналната стойност на притежаваните облигации, съответно върху главницата, за отделните 6-месечни периоди, при закръгляване до втория знак след десетичната запетая. Всички лихвени и главнични плащания, дължими за една облигация се извършват в евро или в лева по фиксинг на БНБ за деня. Право да получат главнични и лихвени плащания имат облигационерите, вписани в книгата на облигационерите, водена от „Централен депозитар“ АД, 1 (един) работен ден преди датата на съответното лихвено плащане, съответно 3 (три) работни дни преди датата на последно лихвено/главнично плащане, което съвпада с пълния падеж на емисията. Плащането на лихвите, съответно главничните плащания по облигационния заем ще се извършват чрез „Централен депозитар“ АД, съгласно сключен договор, според който „Златен Лев Холдинг“ АД превежда нетната сума за разпределяне по сметки на ЦД. На 29.12.2023 г. се проведе първото общо събрание на облигационерите на Златен Лев Холдинг АД, гр. София, ЕИК 130037429, за облигационери, притежаващи облигации по емисия с ISIN код BG2100040232 на Златен Лев Холдинг АД. Общото събрание потвърждава и дава съгласие за ДОВЕРЕНИК на облигационерите, с което същият се счита за упълномощен да защитава техните интереси по емисия с код BG2100040232 да бъде инвестиционен посредник „АВС Финанс“ АД, вписано в ТРРЮЛНЦ, воден от Агенция по вписвания, с ЕИК: 200511872. 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Облигация 29 179 - 4.20.Текущи пасиви 31.12.203 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Текущи: Задължения за неизплатени дивиденти 35 170 Задължения към свързани лица 1550 Данъчни задължения (включва данъци върху дохода на ФЛ) 4 - Търговски и други задължения 3897 7 Осигурителни задължения 1 5 486 177 62 Условията на посочените по-горе финансови задължения са както следва: - Търговските задълженията не са лихвоносни и обичайно се уреждат в 30 дневен срок; - Другите финансови задължения не са лихвоносни и обичайно се уреждат в 30 дневен срок. Нетната балансова стойност на текущите търговски и други задължения се приема за разумна приблизителна оценка на справедливата им стойност. 4.20.1 Задължения към свързани лица 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Златен лев трейдинг ЕООД 500 - Янтра Пропъртис ЕООД 850 - Новалис АД 200 - 1 550 - На 04.12.2023г. е проведено заседание на Съвета на директорите, на което е взето решение за предоставяне като депозити при „Златен лев холдинг“ АД на част от свободните парични средства на дъщерни дружества при условия не по-неблагоприятни от пазарните за страната, а именно от „Златен лев трейдинг“ ЕООД – 500 214 лв.,от Янтра Пропъртис ЕООД – 850 000 лв.и от Новалис АД -200 000 лв.за срок от 1/един/месец.Лихвата,която се начислява върху депозираната сума е в размер на 0,6%. При изтичане на договорения срок начислената лихва се прибавя (капитализира) към авоара по сметката, при което автоматично се продължава действието на договора за нов срок от 1 (един) месец и при същите условия вече за новия авоар. Ръководството на Дружеството е извършило съответни анализи, на база на които е определило комплекс от критерии за събития на неизпълнение. Един от тях е просрочия на дължими договорни плащания повече от 90 дни, освен ако за определен инструмент не са налице обстоятелства, които правят оборимо това твърдение. Наред с него, се наблюдават и други събития, въз основа на вътрешна и външна информация, които са индикатор, че длъжникът не е в състояние да заплати (възстанови) всички все още дължими от него суми по договор. Ръководството преценява на индивидуална база събираемостта като анализира конкретните вземания и обстоятелствата по забавата за начисляване на обезценка. Към 31.12.2023 г. не са начислени обезценки 4.20.2. Задължения към акционери за дивиденти: Задълението към акционерите включва остатък от неизплатен дивидент от 2020 г. в размер на 35 хил. лв. 5. Други оповестявания 5.1. Сделки със свързани лица Свързаните лица на Дружеството включват собствениците, дъщерни и асоциирани предприятия, ключов управленски персонал, участници в план с дефинирани доходи и други описани по-долу. Освен това Ако не е изрично упоменато, транзакциите със свързани лица не са извършвани при специални условия и не са предоставяни или получавани никакви гаранции. Следните случаи са пример за сделки, които се оповестяват, ако са сключени със свързани лица: а) покупко-продажба на стоки (готова или незавършена продукция); 63 б) покупко-продажба на имоти и други активи; в) предоставяне или ползване на услуги; г) лизингови споразумения; д) трансфер на изследователска и развойна дейност; е) трансфер по лицензионни споразумения; ж) трансфер по споразумения за финансиране (включително заеми и капиталови вноски в парични средства или в апортни вноски); з) предоставяне на гаранции или обезпечение; и) задължение да се предприеме действие, ако определено събитие се случи или не се случи в бъдеще, включително подлежащи на изпълнение договори (*) (признати и непризнати); и й) уреждане на задължения от името на предприятието или от самото предприятие, действащо от името на това свързано лице. 5.1.1. Сделки с ключов упровлениски персонал Ключовият управленски персонал на Дружеството включва членовете на Съвета на директорите. Управителният съвет се състои се от шест члена до 01.12.2023 г. и след това до 31.12,2023 г. от трима члена Възнагражденията на ключовия управленски персонал включват следните разходи: 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Краткосрочни възнаграждения: Заплати, включително бонуси 238 253 Разходи за социални осигуровки 35 40 Служебни автомобили Общо краткосрочни възнаграждения 273 293 Дългосрочни (пенсионни) възнаграждения: Обезщетения съгласно Кодекса на труда 0 0 Възнаграждения при прекратяване на договори Възнаграждения на базата на акции 0 0 Общо възнаграждения 281 293 5.1.2. Сделки в края на годината 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Нетекущи Вземания от: - собственици - дъщерни предприятия Златен лев Солар АД-заем 311 368 - асоциирани предприятия - други свързани лица под общ контрол - ключов управленски персонал Общо нетекущи вземания от свързани лица 311 368 Текущи Вземания от: - собственици - дъщерни предприятия - - - асоциирани предприятия - други свързани лица под общ контрол - ключов управленски персонал Общо текущи вземания от свързани лица 0 0 Общо вземания от свързани лица 311 368 64 Нетекущи Задължения към: - Дъщерни предприятия - - Общо нетекущи задължения към свързани лица 0 0 Текущи Задължения към: - Дивиденти 35 170 - Задължения по приети депозити дъщерни предприятия 1 550 Общо текущи задължения към свързани лица 1 585 170 Общо задължения към свързани лица 1 585 170 Относно неуредените салда следва да се оповести: Вземането в размер на 311 х. лв включва: • Заем и лихви - Златен лев Солар ЕООД – 311 хил.лв. Заемът отпуснат на Златен лев Солар ЕООД е със срок до 01.07.2029 г. Заемът се обслужва редовно и няма просрочия. Очакваните кредитни загуби са в размер на 101,20 лева, изчислени на база вероятност на неизпълнение 0,5% и първоначален лихвен процент - 4,5%, приложени към главница и лихви за 12 месеца. Сумата е несъществена и не оказва влияние в отчета. - техните срокове и условия, включително дали са обезпечени, както и естеството на обезщетението, което ще бъде дадено при уреждането; -подробности за дадени или получени гаранции; -провизии за съмнителни вземания, свързани със сумата на неуредените салда; -разходите, признати през периода по отношение на лоши или съмнителни вземания, дължими от свързани лица. Задължението в размер на 1 550 хил. лв включва • Приет депозит -Златен Лев Трейдонг ЕООД – 500 хил.лв. • Приет депозит -Янтра Пропърти -850 хил.лв. • Новалис АД -200 хил.лв. 5.2. Условни активи и пасиви Не са възникнали условни пасиви за Дружеството по отношение на дъщерни и асоциирани предприятияКатегории финансови активи и пасиви Балансовите стойности на финансовите активи и пасиви на Дружеството могат да бъдат представени в следните категории: 5.3. Рискове, свързани с финансовите инструменти 5.3.1. Цели и политика на ръководството по отношение управление на риска Дружеството е изложено на различни видове рискове по отношение на финансовите си инструменти. За повече информация относно финансовите активи и пасиви по категории на Дружеството вижте пояснение 0. Най-значимите финансови рискове, на които е изложено Дружеството са пазарен риск, кредитен риск и ликвиден риск. Управлението на риска на Дружеството се осъществява от Изпълнителните дирктори на Дружеството в сътрудничество със Съвета на директорите. Приоритет на ръководството е да осигури краткосрочните и средно срочни парични потоци, като намали излагането си на финансови пазари. Дългосрочните финансови инвестиции се управляват, така че да имат дългосрочна възвращаемост. Дружеството не се занимава активно с търгуването на финансови активи за спекулативни цели, нито пък издава опции. Най-съществените финансови рискове, на които е изложено Дружеството, са описани по-долу. 65 5.3.2. Анализ на пазарния риск Вследствие на използването на финансови инструменти Дружеството не е изложено на пазарен риск и по-конкретно на риск от промени във валутния курс, лихвен риск, както и риск от промяната на конкретни цени, което се дължи на оперативната и инвестиционната дейност на ДружествотВалутен риск По-голямата част от сделките на Дружеството се осъществяват в български лева. Дружеството няма сделки в чуждестранна валута и не е изложено на валутен риск 5.3.3. Други ценови рискове Дружеството е изложено и на други ценови рискове във връзка с притежавани публично търгувани акции. 5.3.4. Анализ на кредитния риск Кредитният риск представлява рискът даден контрагент да не заплати задължението си към Дружеството. Дружеството е изложена на този риск във връзка с различни финансови инструменти, като напр. при предоставянето на заеми, възникване на вземания от клиенти, депозиране на средства, инвестиции в облигации и други. Излагането на Дружеството на кредитен риск е ограничено до размера на балансовата стойност на финансовите активи, признати в края на отчетния период, както е посочено по-долу: 31.12.2022 г. 31.12.2021 г. хил.лв. хил.лв. Групи финансови активи – балансови стойности: Търговски и други вземания 16856 56 Текуща част от застрахователна премия 78 0 Финансови инструменти 18238 1 Пари и парични еквиваленти 588 1060 Балансова стойност 35760 1117 Дружеството редовно следи за неизпълнението на задълженията на свои клиенти и други контрагенти, установени индивидуално или на групи, и използва тази информация за контрол на кредитния риск. Когато разходите не са прекалено високи, се набавят и използват данни за кредитен рейтинг от външни източници и/или финансови отчети на клиентите и другите контрагенти. Политика на Дружеството е да извършва транзакции само с контрагенти с добър кредитен рейтинг. Ръководството на Дружеството счита, че всички гореспоменати финансови активи, които не са били обезценявани или са с настъпил падеж през представените отчетни периоди, са финансови активи с висока кредитна оценка. Дружеството не е предоставяло финансовите си активи като обезпечение по други сделки. По отношение на търговските и други вземания Дружеството не е изложено на значителен кредитен риск към нито един отделен контрагент или към група от контрагенти, които имат сходни характеристики. 5.3.5. Анализ на ликвидния риск Ликвидният риск представлява рискът Дружеството да не може да погаси своите задължения. Дружеството няма заеми. 5.3.6. Макроиконимическата среда За втора поредна година продължава да се наблюдава висока инфлация и тенденция за ръст на лихвите. Това от своя страна поставя под висок риск от по-съществени увеличения на разходите на Дружеството, натиск на трудовия пазар, по-трудно намиране на квалифициран персонал, риск относно конкуретноспособността на Дружеството, увеличаване на разходите за заеми, намаляване на способността за финансиране, индиректно повишаването на лихвите може да повлияе върху приходите на Дружеството, тъй като по-високите лихви водят до по-скъпи заеми и намаление на общото потребление, ако не бъде компенсирано с подходящ ръст на доходите. На този етап не се наблюдават съществени преки негативни ефекти, които да не могат да бъдат контролирани. Ръководството ще 66 продължи да следи внимателно макроикономическите показатели и потенциалните рискове пред Дружеството в тази връзка, като се набелязват текущо мерки за ограничаване на негативни последици върху Дружеството. Ценовият риск е свързан с общото ниво на инфлацията в страната и нивото на конкуренция. Рискът от повишаване на инфлацията води до обезценяване на направените инвестиции или стойността на спестяванията във времето. Предвид ангажиментите и желанието на страната да стане член на Европейския валутен съюз (ЕВС) и свързаните с това изисквания спрямо инфлацията – може да се очакват мерки от страна на БНБ и правителството за задържане на инфлацията в определените рамки (Маастрихтските критерии за членство в ЕВС). 5.3.7. Риск от последиците на конфликта между Украйна и Русия През цялата 2023г. продължава военния конфликт в Украйна, след като Руската Федерация предприе въоръжена инвазия в Украйна на 24.02.2022г. В резултат на инвазията продължават да се наблюдават ефекти в политически, икономически, социален аспект, както в страната, така и в Европа, а и целия свят. От политическа гледна точка, конфликтът доведе до поляризиране на геополитическата карта като западните държави продължават решително да заклеймяват действията на Русия, разширяват наложените икономически санкции. От друга страна, източни страни като Китай и Индия отказаха да участват в налагането на санкции и осъждане на военните действия на Русия в Украйна. В икономически аспект, войната доведе до рязък спад на икономическата активност в Украйна и „икономическо ембарго“ на Русия от страна на западните компании. Хранителните и енергийните суровини поскъпнаха значително, което постави европейската и световната икономика под инфлационен натиск. Трайно покачване на суровините би имало за резултат намаляване на доходите на бизнеса и домакинствата и нарастваща безработица. Руската инвазия в Украйна може да има значителни социални последици, включително нарушаване на правата на човека и хуманитарни кризи. Войната може да доведе до принудително преместване на хора и големи бройки бежанци, които може да имат трудност в намирането на къде да живеят и как да се прехранват. Също така, войната може да доведе до нарастващо насилие и престъпност в региона, както и до разрушаване на инфраструктурата и услугите. Дружеството няма активи и преки взаимоотношения с контрагенти от засегнатите във военния конфликт страни. Рисковете за дейността на дружеството от военния конфликт в Украйна произтичат от косвени фактори. Войната може да доведе до икономически нестабилност в Европа и региона. Ускоряване или запазване на инфлацията поради рязкото покачване на цените на суровините може да доведе до загуба на реална покупателна способност на населението в страната. 5.3.8. Ефекти върху дружеството от климатични въпроси Климатичните промени могат да повлияят неблагоприятно на дейността на дружеството в две направления: директно и косвено. Преките рискове се свързват с природни бедствия, причинени от промяната в климата, които биха могли да доведат до застрашаване здравето и живота на свързани по един или друг начин с Дружеството лица, както и до разрушаване на критична инфраструктура, свързана с дейността. Сбъдване на рисковете от промяна на климата могат да доведат до допълнителни разходи за справяне с проблемите описани в тази точка. Към косвените ефекти от промените в климата могат да се причислят резки промени в цените на енергоносителите и хранителните суровини, които да доведат до спад на покупателната сила на населението. Климатичните промени могат да доведат до промяна на регулаторната среда в посока изискване за намаление на въглеродния отпечатък от страна на дружеството, което да увеличи оперативните разходи или да доведе до загуба на бизнес, ако дружеството не е в състояние да отговори на новите изисквания. На този етап все пак ръководството оценява влиянието на климатичните промени върху дейността на Дружеството като ниски в краткосрочен план, но дългосрочното влияние остава неизвестно. 4.17.Събития след края на отчетния период Не са възникнали коригиращи събития или значителни некоригиращи събития между датата на финансовия отчет и датата на одобрението му за публикуване. 5.6. Възнаграждение за одиторски услуги 67 Възнаграждението за независим финансов одит за 2023 г. е в размер на 8 хил. лв. за индивидуален и 8 хил. за консолидиран отчет. През годината не са предоставяни данъчни консултации или други услуги, несвързани с одита. Настоящото оповестяване е в изпълнение на изискванията на чл. 30 от Закона за счетоводството. 5.7. Одобрение на индивидуалния финансов отчет Финансовият отчет към 31 декември 2023 г. (включително сравнителната информация) е утвърден от Съвета на директорите на “ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ АД на 19.01.2024 г. Изп. Директор: Ивелина Кирова IVELINA KRASIMIRO VA KIROVA Digitally signed by IVELINA KRASIMIROVA KIROVA Date: 2024.03.14 00:28:17 +02'00' 68 ДОКЛАД ЗА ПРИЛАГАНЕ НА ПОЛИТИКАТА ЗА ВЪЗНАГРАЖДЕНИЯТА НА ЧЛЕНОВЕТЕ НА СЪВЕТА НА ДИРЕКТОРИТЕ НА ”ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ”АД за 2023 г. Изготвен на основание чл. 12 от Наредба № 48 на Комисията за финансов надзор от 20 март 2013 г. за изискванията към възнагражденията. Настоящият доклад включва и програма за прилагане на Политиката за възнагражденията, разработена от Съвета на директорите и утвърдена от Общото събрание на акционерите на 15 октомври 2013 г., , изменена с решение на Общото събрание на акционерите от 16 януари 2023 г. Настоящият доклад представя начина, по който политиката за възнагражденията на членовете на Съвета на директорите е прилагана за отчетната 2023 г. Той отразява фактическото прилагане на обективни критерии за формиране на възнагражденията, с оглед на привличане и задържане на квалифицирани и лоялни членове на съветите и мотивирането им да работят в интерес на дружеството и акционерите, като избягват потенциален и реален конфликт на интереси. Настоящият доклад се предоставя на вниманието на Общото събрание на акционерите заедно с Политиката за възнаграждения на „Златен лев Холдинг” АД. Информация за начина, по който политиката за възнагражденията е прилагана за 2023 г. 1 .Информация относно процеса на вземане на решения при определяне на политиката за възнагражденията, включително, ако е приложимо, информация за мандата и състава на комитета по възнагражденията, имената на външните консултанти, чиито услуги са били използвани при определянето на политиката за възнагражденията; Политиката за възнагражденията на „Златен лев Холдинг” АД е изготвена от членовете на СД, в съответствие с приетите нормативни актове, Устава на дружеството и добрите практики за корпоративно управление, залегнали в НККУ. Всяко нейно изменение и допълнение се разработва от СД и се утвърждава от Общото събрание на акционерите. През отчетният период дружеството няма Комитет по възнагражденията. При разработването на Политиката за възнагражденията на членовете на Съвета на директорите не са ползвани външни консултанти. 2. Информация относно относителната тежест на променливото и постоянното възнаграждение на членовете на управителните и контролните органи; През изтеклата календарна година членовете на Съвета на директорите на „Златен лев Холдинг” АД получават само постоянни възнаграждения. Като основа за определяне на месечните им възнаграждения се приема минимална работна заплата, установена за страната. До 27,11,2023 г., когато се прима изменение в политиката за възнагражденията променливо възнаграждение не е предвиждано След 27.11.2023 г. може да се изплаща на членовете на Съвета на директорите на дружеството както постоянно (фиксирано), така и променливо възнаграждение под формата на премии, бонуси, тантиеми, облаги свързани с пенсиониране, и други материални стимули. Частта на постоянното възнаграждение в общия размер на възнаграждението следва да позволява прилагането на гъвкава политика от страна на дружеството относно променливото възнаграждение на членовете на Съвета на директорите на дружеството. Изплащането на променливото възнаграждение се извършва в съответствие с обективни и измерими критерии за постигнати резултати и нефинансови показатели, които има за цел да насърчават стабилността на дружеството в дългосрочен план и са от значение за дългосрочната дейност на дружеството, а именно: (а) осъществяване на технологично обновление и продуктово развитие; (б) увеличаване на производителността и качеството на труда в дружеството; (в) печалба и развитие на дружеството; (г) подобряване на бизнес средата; (д) налагане на високи стандарти на фирмено управление; (е) интегриране на корпоративната социална отговорност в ежедневната управленска практика на дружеството; 69 (ж) стабилно и устойчиво развитие на дружеството в икономически, социален и екологичен аспект; (з) увеличаване на изгодата за акционерите; (и) адекватност на административната, организационната и отчетна структури на дружеството и осигуряването на максимална ефективност на дейността на дружеството; (й) спазването на приложимите правила и процедури; (к) насърчаване на сътрудничеството със заинтересованите лица; (л) спазване на задълженията - работа в интерес на дружеството и лоялност; спазване на дължимата грижа на добрия търговец. С цел постигането на стабилни финансови резултати, изплащането на 40% от променливото възнаграждение се разсрочва за период от 3 години, като разсрочената част от променливото възнаграждение се изплаща пропорционално или чрез постепенно нарастване, всяка година през периода на разсрочване. Дори и да е взето решение за изплащане на променливо възнаграждение, то може да не бъде изплатено, когато критериите за постигнати резултати не са изпълнени или е налице значително влошаване на финансовото състояние на публичното дружество. 3. Информация относно критериите за постигнати резултати, въз основа на които се предоставят опции върху акции, акции на дружеството или друг вид променливо възнаграждение и обяснение как критериите по чл. 14, ал. 2 и 3 допринасят за дългосрочните интереси на дружеството; В „Златен лев Холдинг” АД не се предвижда допълнително възнаграждение на членовете на Съвета на директорите като акции на дружеството, опции върху акции и друг вид променливо възнаграждение. 4. Пояснение на прилаганите методи за преценка дали са изпълнени критериите за постигнатите резултати; Към момента Дружеството не прилага методи за преоценка с оглед изпълнение на критериите за постигнатите резултати. Постоянните възнаграждения на членовете на Съвета на директорите отчитат стабилното финансово състояние на дружеството. 5. Пояснение относно зависимостта между възнаграждението и постигнатите резултати; Към момента няма такава зависимост, тъй като размера на месечните възнаграждения на членовете на съвета на директорите се одобряват от Общото събрание на акционерите на Дружеството. 6. Основните плащания и обосновка на годишната схема за изплащане на бонуси и/или на всички други непарични допълнителни възнаграждения; „Златен лев Холдинг” АД изплаща само постоянни възнаграждения, чийто размер се определя от общото събрание. 7. Описание на основните характеристики на схемата за допълнително доброволно пенсионно осигуряване и информация относно платените и/ или дължимите вноски от дружеството в полза на съответния член на управителен или контролен орган за съответната финансова година, когато е приложимо; Дружеството не заплаща за своя сметка вноски за допълнително доброволно пенсионно осигуряване на членовете на Съвета на директорите. 8. Информация за периодите на отлагане на изплащането на променливите възнаграждения; Дружеството не е изплащало променливи възнаграждения, поради това няма такава информация. 9. Информация за политиката на обезщетенията при прекратяване на договорите; При прекратяване на договорите с членовете на Съвета на директорите, обещетения не се предвиждат. Предвидено е обещетение при предсрочно прекратяване на договора с изпълнителните членове на съвета не по тяхна вина, както и при неспазване на срока на предизвестие от страна на дружеството. Посочените обещетения не следва да надвишават месечното им брутно възнаграждение. Предвидено е, че при незадоволителни финансови резултати, такива не се дължат. 70 10. Информация за периода, в който акциите не могат да бъдат прехвърляни и опциите върху акции не могат да бъдат упражнявани, при променливи възнаграждения, основани на акции; Дружеството не предвижда такъв вид възнаграждения. 11. Информация за политиката за запазване на определен брой акции до края на мандата на членовете на управителните и контролните органи след изтичане на периода по т. 10; Дружеството не следва такава политика, тъй като не предвижда такъв вид възнаграждения. 12. Информация относно договорите на членовете на управителните и контролните органи, включително срока на всеки договор, срока на предизвестието за прекратяване и детайли относно обезщетенията и/или други дължими плащания в случай на предсрочно прекратяване; До 01.12.2023 г. Съветът на директорите на „Златен лев Холдинг” АД се състои от шест члена в състав: 12.1. Владимир Иванов Москов - Председател на СД. Срок на договора - до изтичане на мандата. Срок на предизвестие за прекратяване - без предизвестие. Детайли относно обещетениятаи/или други дължими плащания в случай на предсрочно прекратяване – не се предвиждат други дължими обещетения и/или плащания в случай на предсрочно прекратяване. 12.2.Бисер Борисов Първулов - Зам. Председател на СД. Срок на договора - до изтичане на мандата. Срок на предизвестие за прекратяване - без предизвестие. Детайли относно обещетенията и/или други дължими плащания в случай на предсрочно прекратяване – не се предвиждат други дължими обещетения и/или плащания в случай на предсрочно прекратяване. 12.3. Петър Симеонов Александров - Изп. директор на Дружеството. Срок на договора - до изтичане на мандата. Срок на предизвестие за прекратяване - при предсрочно прекратяване на Договора не по вина на Изп. директор с месечно предизвестие. Детайли относно обещетениятаи/или други дължими плащания в случай на предсрочно прекратяване – в случай на предсрочно прекратяване, обещетението да не надвишава месечното му брутно възнаграждение. Друг вид обещетения не се предвиждат. 12.4. Свилен Борисов Първулов – Изп. директор Дружеството. Срок на договора – до изтичане на мандата. Срок на предизвестие за прекратяване - при предсрочно прекратяване на Договора не по вина на Изп. директор с месечно предизвестие. Детайли относно обещетениятаи/или други дължими плащания в случай на предсрочно прекратяване – в случай на предсрочно прекратяване, обещетението да не надвишава месечното му брутно възнаграждение. Друг вид обещетения не се предвиждат. 12.5. Никола Алексов Зикатанов - член на СД. Срок на договора - до изтичане на мандата. Срок на предизвестие за прекратяване - без предизвестие. Детайли относно обещетениятаи/или други дължими плащания в случай на предсрочно прекратяване – не се предвиждат други дължими обещетения и/или плащания в случай на предсрочно прекратяване. 12.6. Христо Михов Памукчиев - член на СД. Срок на договора - до изтичане на мандата. Срок на предизвестие за прекратяване - без предизвестие. Детайли относно обещетениятаи/или други дължими плащания в случай на предсрочно прекратяване – не се предвиждат други дължими обещетения и/или плащания в случай на предсрочно прекратяване. На 27 ноември 2023 Извънредното ОСА освобождава от длъжност досегашните членове на 71 Съвета директорите на „Златен лев Холдинг” АД в състав: Петър Симеонов Александров, Свилен Борисов Първулов, Владимир Иванов Москов, Бисер Борисов Първулов, Никола Алексов Зикатанов и Христо Михов Памукчиев. Извънредното ОСА избира нови членове на Съвета директорите на „Златен лев Холдинг” АД в състав: Ивелина Красимирова Кирова, Тодор Димитров Тодоров и Александър Михайлов Иванов, с нов 5 годишен мандат, считано от датата на вписване на промяната в ТР към генция по вписванията или считано от 01.12.2023г. След 01.12,2023 г. Съветът на директорите се състои от трима члена както следва: 12.7.Тодор Димитров Тодоров - Председател на СД Срок на договора - до изтичане на мандата. Срок на предизвестие за прекратяване - без предизвестие. Детайли относно обещетениятаи/или други дължими плащания в случай на предсрочно прекратяване – не се предвиждат други дължими обещетения и/или плащания в случай на предсрочно прекратяване. 12.8.Ивелина Красимирова Кирова - Изп. директор Дружеството Срок на договора - до изтичане на мандата. Срок на предизвестие за прекратяване - без предизвестие. Детайли относно обещетениятаи/или други дължими плащания в случай на предсрочно прекратяване – не се предвиждат други дължими обещетения и/или плащания в случай на предсрочно прекратяване. 12.9.Александър Михайлов Иванов - член на СД Срок на договора - до изтичане на мандата. Срок на предизвестие за прекратяване - без предизвестие. Детайли относно обещетениятаи/или други дължими плащания в случай на предсрочно прекратяване – не се предвиждат други дължими обещетения и/или плащания в случай на предсрочно прекратяване. 13. Пълен размер на възнаграждението и на другите материални стимули на членовете на управителните и контролните органи за съответната финансова година; За периода 01.01.2023 г. - 01.12,2023 г. мечесечното брутно възнаграждание на всеки от членовете на СД, определено от Общото събрание на акционерите е в размер на три хиляди лева. Дружеството се представлява от двама изпълнителни директори, които получават допълнително месечно възнаграждение в размер на хиляда лв, което не включва възнаграждението им като членове на СД. Председателят и Зам. председателя на СД имат определено допълнително месечно възнаграждение съответно 950 лв и 250 лв извън възнаграждението им като членове на СД. За периода 01.12.2023 г. – 31.12.2023 г. месечното брутно възнаграждение на всеки член на СД е в размер на две минимални работни заплати за страната. През изтеклата календарна година общата сума на вънагражденията на членовете на СД е в размер на 238 х.лв. Други материални стимули не са изплащани. 14. Информация за възнаграждението на всяко лице, което е било член на управителен или контролен орган в публично дружество за определен период през съответната финансова година: а) пълният размер на изплатеното и/или начислено възнаграждение на лицето за съответната финансова година; През отчетният период няма такива лица, поради което няма такава информация. б) възнаграждението и други материални и нематериални стимули, получени от лицето от дружества от същата група; Не са получавани такива. в) възнаграждение, получено от лицето под формата на разпределение на печалбата и/или бонуси и основанията за предоставянето им; Не са получавани такива. г) всички допълнителни плащания за услуги, предоставени от лицето извън обичайните му функции, когато подобни плащания са допустими съгласно сключения с него договор; Няма такива. 72 д) платеното и/или начислено обезщетение по повод прекратяване на функциите му по време на последната финансова година; През последната финансова година няма платено и/или начислено обещетение по повод на прекратяване на функциите на член на съвета на директорите. е) обща оценка на всички непарични облаги, приравнени на възнаграждения, извън посочените в букви "а" - "д"; Няма такива. ж) информация относно всички предоставени заеми, плащания на социално-битови разходи и гаранции от дружеството или от негови дъщерни дружества или други дружества, които са предмет на консолидация в годишния му финансов отчет, включително данни за оставащата неизплатена част и лихвите; Няма такива 15. Информация по отношение на акциите и/или опциите върху акции и/или други схеми за стимулиране въз основа на акции: а) брой на предложените опции върху акции или предоставените акции от дружеството през съответната финансова година и условията, при които са предложени, съответно предоставени; Няма такива. б) брой на упражнените опции върху акции през съответната финансова година и за всяка от тях, брой на акциите и цената на упражняване на опцията или стойността на лихвата по схемата за стимулиране на база акции към края на финансовата година; Няма такива. в) брой на неупражнените опции върху акции към края на финансовата година, включително данни относно тяхната цена и дата на упражняване и съществени условия за упражняване на правата; Няма такива. г) всякакви промени в сроковете и условията на съществуващи опции върху акции, приети през финансовата година. Няма такива 16. Годишно изменение на възнаграждението, резултатите на дружеството и на средния размер на възнагражденията на основа пълно работно време на служителите в дружеството, които не са директори, през предходните поне пет финансови години, представени заедно по начин, който да позволява съпоставяне; Дружеството има двама служители в лицето на Директора за връзки с инвеститорите и секретар на офис. Възнаграждението за изтеклата календарна годинана Директора за връзки с инвеститорите е общо в размер на 5798,99 лева Изменение за последната година от 442 лв до 486 лева - за 2 часа работно време. Секретар на пълно работно време с възнаграждение за изтеклата календарна година общо в размер на 12872,83 лева. 17. Информация за упражняване на възможността да се изиска връщане на променливото възнаграждение. В дружеството не се изплаща променливо възнаграждение. 18. Информация за всички отклонения от процедурата за прилагането на политиката за възнагражденията във връзка с извънредни обстоятелства по чл. 11, ал. 13, включително разяснение на естеството на извънредните обстоятелства и посочване на конкретните компоненти, които не са приложени. В настоящата политика за възнагражденията не са предвидени отклонения от процедурата за прилагане на политиката за възнагражденията във връзка с извънредни обстоятелства. Програма за прилагане на политиката за възнагражденията за следващата финансова година или за по-дълъг период. Дружеството приема да следва залегналите в настоящата Политика за възнагражденията на членовете на Съвета на директорите правила, относно изплащанието възнаграждения за по-дълъг период - до края на мандата. Управляващите считат, че залегналите в политиката критерии за определяне на възнагражденията към настоящия момент са ефективни, с оглед постигнатите финансови резултати през 73 отчетния период. Членовете на СД приемат, че при рязка промяна във финансово стопанските показатели, независимо дали ще бъдат във възходящя или низходяща посока, Програмата за определяне на възнагражденията ще бъде преразгледана и отразените в нея промени ще бъдат приети по надлежен ред. Изп. директор Ивелина Кирова IVELINA KRASIMIROV A KIROVA Digitally signed by IVELINA KRASIMIROVA KIROVA Date: 2024.03.14 00:28:45 +02'00' 74 ДО Акционерите на „ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ” АД ДЕКЛАРАЦИЯ по чл. 100н, ал. 4, т. 3 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа Долуподписаната: ИЛИАНА РАШКВА ПОРОЖАНОВА, в качеството ми на регистриран одитор № 640 от регистъра на ИДЕС по чл. 20 от Закона за независимия финансов, декларирам, че: Бях ангажирана да извърша задължителен финансов одит на финансовия отчет на “ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ“ АД за 2023 г., съставен съгласно Международните стандарти за финансово отчитане, приети от ЕС, общоприето наименование на счетоводната база, дефинирана в т. 8 на ДР на Закона за счетоводството под наименование „Международни счетоводни стандарти”. В резултат на извършения от мен одит издадох одиторски доклад от 14.03.2024 г. С настоящото УДОСТОВЕРЯВАМЕ, ЧЕ както е докладвано в издадения от мен одиторски доклад относно годишния финансов отчет на „ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ” АД за 2023 година, издаден на 14.03.2024 година: 1. Чл. 100н, ал. 4, т. 3, буква „а” Одиторско мнение: По мое мнение, приложеният финансов отчет представя достоверно, във всички съществени аспекти финансовото състояние на Дружеството към 31 декември 2023 г. и неговите финансови резултати от дейността и паричните му потоци за годината, завършваща на тази дата, в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане (МСФО), приети от Европейския съюз (ЕС) (стр 1 от одиторския доклад); 2. Чл. 100н, ал. 4, т. 3, буква „б” Информация, отнасяща се до сделките на «ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ» АД със свързани лица. Информация относно сделките със свързани лица е надлежно оповестена в раздел IV и IX от Доклада за дейността и в т. 4.12; т. 4.20.1 и т. 5.1 от Допълнителнителната информация към финансовия отчет. На база на извършените от нас одиторски процедури върху сделките със свързани лица като част от нашия одит на финансовия отчет като цяло, не са ни станали известни факти, обстоятелства или друга информация, на база на които да направим заключение, че сделките със свързани лица не са оповестени в приложения финансов отчет за годината, завършваща на 31 декември 2023 г., във всички съществени аспекти, в съответствие с изискванията на МСС 24 Оповестяване на свързани лица. Резултатите от нашите одиторски процедури върху сделките със свързани лица са разгледани от нас в контекста на формирането на нашето мнение относно финансовия отчет като цяло, а не с цел изразяване на отделно мнение върху сделките със свързани лица (стр. 6 от одиторския доклад). 3. Чл. 100н, ал. 4, т. 3, буква „в” Информация, отнасяща се до съществените сделки. Нашите отговорности за одит на финансовия отчет като цяло, описани в раздела на нашия доклад „Отговорности на одитора за одита на финансовия отчет“, включват оценяване дали финансовият отчет представя съществените сделки и събития по начин, който постига достоверно представяне. На база на извършените от нас одиторски процедури върху съществените сделки, основополагащи за финансовия отчет за годината, завършваща на 31 декември 2023 г. не са ни станали известни факти, обстоятелства или друга информация, на база на които да направим заключение, че са налице случаи на съществено недостоверно представяне и оповестяване в съответствие с приложимите изисквания на МСФО, приети от Европейския съюз. Резултатите от нашите одиторски процедури върху съществените за 75 финансовия отчет сделки и събития на Дружеството са разгледани от нас в контекста на формирането на нашето мнение относно финансовия отчет като цяло, а не с цел изразяване на отделно мнение върху тези съществени сделки (стр 6 от одиторския доклад). Удостоверяванията, направени с настоящата декларация, следва да се разглеждат единствено и само в контекста на издадения от менс одиторски доклад в резултат на извършения независим финансов одит на годишния финансов отчет на „ЗЛАТЕН ЛЕВ ХОЛДИНГ” АД за отчетния период, завършващ на 31.12.2023 г, с дата 14.03.2024 г. Настоящата декларация е предназначена единствено за посочения по-горе адресат и е изготвена единствено и само в изпълнение на изискванията, които са поставени с чл. 100н, ал. 4, т. 3 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа (ЗППЦК) и не следва да се приема като заместваща нашите заключения, съдържащи се в издадения от нас одиторски доклад от 14.03.2024 г. по отношение на въпросите, обхванати от чл. 100н, т. 3 от ЗППЦК. 14.03.2024 г. Гр. София _____ (Илиана Порожанова – р.о. № 640) Iliana Rashcova Porojanova Digitally signed by Iliana Rashcova Porojanova Date: 2024.03.14 09:55:16 +02'00' 76 Д Е К Л А Р А Ц И Я По чл.100н, ал.4, т.4 от ЗППЦК Долуподписаната Мая Георгиева Влъчкова– Съставител на индивидуален финансов отчет на “Златен лев Холдинг” АД С НАСТОЯЩАТА ДЕКЛАРАЦИЯ УДОСТОВЕРЯВАМ, ЧЕ ДОКОЛКОТО МИ Е ИЗВЕСТНО: А). Годишният финансов отчет за 2023 г., съставен съгласно приложимите счетоводни стандарти, отразява вярно и честно информацията за активите и пасивите, финансовото състояние и печалбата/ загубата на “Златен лев Холдинг” АД Б). Годишният доклад за дейността за 2023 г. съдържа достоверен преглед на развитието и резултатите от дейността на “Златен лев Холдинг” АД, както и състоянието му, заедно с описание на основните рискове и несигурности, пред които е изправен; Декларатор:............................... Мая Влъчкова MAYA GEORGIEVA VLACHKOVA Digitally signed by MAYA GEORGIEVA VLACHKOVA Date: 2024.03.14 00:33:59 +02'00' 77 Д Е К Л А Р А Ц И Я По чл.100н, ал.4, т.4 от ЗППЦК Долуподписаната: Ивелина Красимирова Кирова, в качеството си на Изп. директори и представляващ “Златен лев Холдинг” АД, със седалище и адрес на управление гр. София, ул. “Постоянство” № 67Б, вписано в ТР към Агенция по вписванията с ЕИК 130037429 С НАСТОЯЩАТА ДЕКЛАРАЦИЯ УДОСТОВЕРЯВАМЕ, ЧЕ ДОКОЛКОТО НИ Е ИЗВЕСТНО: А). Годишният финансов отчет за 2023 г., съставен съгласно приложимите счетоводни стандарти, отразява вярно и честно информацията за активите и пасивите, финансовото състояние и печалбата/ загубата на “Златен лев Холдинг” АД Б). Годишният доклад за дейността за 2023 г. съдържа достоверен преглед на развитието и резултатите от дейността на “Златен лев Холдинг” АД, както и състоянието му, заедно с описание на основните рискове и несигурности, пред които е изправен; 1. Декларатотор:........................... Ивелина Кирова IVELINA KRASIMIRO VA KIROVA Digitally signed by IVELINA KRASIMIROVA KIROVA Date: 2024.03.14 00:29:35 +02'00'
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.