Eurohold Bulgaria AD

Annual Report (ESEF) • Jul 23, 2024

74780000J0W85Y204X802023-01-012023-12-31iso4217:BGN74780000J0W85Y204X802022-01-012022-12-31iso4217:AEDxbrli:shares74780000J0W85Y204X802023-12-3174780000J0W85Y204X802022-12-3174780000J0W85Y204X802021-12-3174780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMemberifrs-full:PreviouslyStatedMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:SharePremiumMemberifrs-full:PreviouslyStatedMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMemberifrs-full:StatutoryReserveMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:MiscellaneousOtherReservesMemberifrs-full:PreviouslyStatedMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMemberifrs-full:RetainedEarningsMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMemberifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMemberifrs-full:NoncontrollingInterestsMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:PreviouslyStatedMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:IFRS17Memberifrs-full:RetainedEarningsMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:IFRS17Memberifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:IFRS17Memberifrs-full:NoncontrollingInterestsMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:IFRS17Member74780000J0W85Y204X802021-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember74780000J0W85Y204X802021-12-31ifrs-full:SharePremiumMember74780000J0W85Y204X802021-12-31ifrs-full:StatutoryReserveMember74780000J0W85Y204X802021-12-31ifrs-full:MiscellaneousOtherReservesMember74780000J0W85Y204X802021-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember74780000J0W85Y204X802021-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember74780000J0W85Y204X802021-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember74780000J0W85Y204X802022-01-012022-12-31ifrs-full:MiscellaneousOtherReservesMember74780000J0W85Y204X802022-01-012022-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember74780000J0W85Y204X802022-01-012022-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember74780000J0W85Y204X802022-01-012022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:SharePremiumMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:StatutoryReserveMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:MiscellaneousOtherReservesMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember74780000J0W85Y204X802022-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember74780000J0W85Y204X802023-01-012023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember74780000J0W85Y204X802023-01-012023-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember74780000J0W85Y204X802023-01-012023-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember74780000J0W85Y204X802023-01-012023-12-31ifrs-full:MiscellaneousOtherReservesMember74780000J0W85Y204X802023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember74780000J0W85Y204X802023-12-31ifrs-full:SharePremiumMember74780000J0W85Y204X802023-12-31ifrs-full:StatutoryReserveMember74780000J0W85Y204X802023-12-31ifrs-full:MiscellaneousOtherReservesMember74780000J0W85Y204X802023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember74780000J0W85Y204X802023-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember74780000J0W85Y204X802023-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember ЕВРОХОЛД БЪЛГАРИЯ КОНСОЛИДИРАН ГОДИШЕН ОТЧЕТ 2023 СЪДЪРЖАНИЕ § Относно този отчет А КОНСОЛИДИРАН ГОДИШЕН ДОКЛАД ЗА ДЕЙНОСТТА § Обръщение до всички акционери и заинтересовани страни 6 1 Бизнес преглед и резултати от дейността 10 Оперативен и финансов преглед 11 Значими събития 18 Корпоративна информация 21 Корпоративно управление 28 Бизнес операции 32 Преглед на груповите резултати 38 Представяне и бизнес развитие на дъщерните компании 55 Стратегия и бъдещо развитие 81 Основни рискове 85 Информация по Търговски закон и Приложение 2 на Наредба №2 на КФН 100 2 Консолидирана нефинансова декларация 124 3 Консолидирана декларация за корпоративно управление 208 4 Друга информация 221 B КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 223 1 Консолидиран годишен финансов отчет 224 Консолидиран финансов отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход Консолидиран отчет за финансовото състояние Консолидиран отчет за паричните потоци Консолидиран отчет за промените в собствения капитал Консолидиран отчет за печалбата или загубата по бизнес сегменти 2 Приложения към консолидиран годишен финансов отчет 233 C ДЕКЛАРАЦИЯ НА ОТГОВОРНИТЕ ЛИЦА 330 D ДОКЛАД НА НЕЗАВИСИМИЯ ОДИТОР 332 § - ОТНОСНО ТОЗИ ОТЧЕТ Еврохолд България АД (Дружество-майка) изготвя консолидиран годишен отчет на група Еврохолд (Групата), включващ: > Консолидиран годишен финансов отчет отразяващ резултатите и финансовото състояние на дружеството- майка и дъщерните дружества включени в консолидацията; и > Консолидиран годишен доклад за дейността представящ информация, която е съществена за всички заинтересовани страни относно дейността на групата Еврохолд през отчетния период, бъдещото й развитие, корпоративното управление, устойчивото развитие, политиката за възнагражденията и основните рискове и несигурности, на които е изложена групата. » Относно консолидирания годишен финансов отчет База за изготвяне Консолидираният годишен финансов отчет на Еврохолд България АД е съставен в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане (МСФО), разработени и публикувани от Съвета по международни счетоводни стандарти (СМСС) и приети от Европейския съюз (МСФО, приети от ЕС). По смисъла на параграф 1, точка 8 от Допълнителните разпоредби на Закона за счетоводството, приложим в България, терминът „МСФО, приети от ЕС“ представляват Международните счетоводни стандарти (МСС), приети в съответствие с Регламент (ЕО) 1606/2002 на Европейския парламент и на Съвета. Консолидираният годишен финансов отчет на Еврохолд България АД дава вярна представа за активите, пасивите, финансовото състояние и резултатите на групата Еврохолд. » Относно консолидиран годишен доклад за дейността База за изготвяне - чл.100н от Закона за публичното предлагане на ценни книжа (ЗППЦК); - НАРЕДБА № 2 от 09.11.2021 г. за първоначално и последващо разкриване на информация при публично предлагане на ценни книжа и допускане на ценни книжа до търговия на регулиран пазар (изм. и доп., бр. 27 от 05.04.2022 г.) - чл. 44-47 от Закона за счетоводството; - чл. 187д и чл. 247 от Търговския закон Информация съдържаща се в Консолидирана нефинансова декларацията (Отчет за устойчивост): - чл. 51-47 от Закона за счетоводството Информация съдържаща се в декларацията за корпоративно управление: - чл.100н, ал. 8 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа (ЗППЦК); » Обозначения Освен ако контекстът не изисква друго: „Еврохолд“, „Холдинга“, „Дружеството“, „Компанията“ означават „Еврохолд България“ АД, а „Групата“ и „Групата Еврохолд“ означават „Еврохолд България“ АД заедно с нейните дъщерни дружества » Отчетен период Годишният консолидиран отчет обхваща периода 1 януари – 31 декември 2023 г. Включени са също всички значими, съществени събития, настъпили между края на финансовата година и датата на одобрение на този отчет от управителния съвет. » Отчетна валута Валутата, в която Дружеството отчита дейността си, е български лев (BGN). 1 BGN = 1.95583 EUR » Превод Този консолидиран годишен отчет на Група Еврохолд е на разположение на български и английски език. Българската версия е оригиналната. Английската версия е неофициален превод. Ние положихме всички разумни усилия, за да избегнем каквото и да било несъответствие между различните езикови версии. Ако обаче съществуват такива несъответствия, българската версия ще има предимство. Допълнителна информация за Еврохолд България можете да намерите на нашия уебсайт www.eurohold.bg A КОНСОЛИДИРАН ГОДИШЕН ДОКЛАД ЗА ДЕЙНОСТТА СЪДЪРЖАНИЕ Стр. § Обръщение до всички акционери и заинтересовани страни 6 1 Бизнес преглед и резултати от дейността 10 Оперативен и финансов преглед 11 Значими събития 18 Корпоративна информация 21 Корпоративно управление 28 Бизнес операции 32 Преглед на груповите резултати 38 Представяне и бизнес развитие на дъщерните компании 55 Стратегия и бъдещо развитие 81 Основни рискове 85 Информация по Търговски закон и Приложение 2 на Наредба №2 на КФН 100 2 Консолидирана нефинансова декларация 124 3 Консолидирана декларация за корпоративно управление 208 4 Друга информация 221 § ОБРЪЩЕНИЕ ДО ВСИЧКИ АКЦИОНЕРИ И ЗАИНТЕРЕСОВАНИ СТРАНИ Обръщение на Асен Христов Председател на Надзорния съвет на Еврохолд България АД Скъпи акционери, Уважаеми дами и господа, Изминалата 2023 г. е може би най-предизвикателната досега за компанията ни, но и най- показателна, че Еврохолд е устойчива, стабилна компания. На първо място, енергийният ни бизнес продължи да се развива силно. В бурен за енергетиката период успяхме да извлечем максимална стойност за акционерите и да увеличим значително рентабилността ни в този сектор на фона на рязък спад на цените на електроенергията на свободния пазар за бизнес и стопанските клиенти. Силното представяне на дъщерния ни подхолдинг на този пазар допринесе в значителна степен за генерираната печалба преди лихви, данъци и амортизации (EBITDA) в размер на 209 млн. лв. и нетния резултат от близо 80 млн. лв. През изминалата година поставихме солидна основа за стабилно и устойчиво бъдещо развитие на енергийния ни бизнес. Изградихме партньорство с фотоволтаични централи, производството в които е обвързано с дългосрочни договори за доставка на зелена енергия за водещи предприятия и бизнеси в страната. Дъщерният ни подхолдинг Електрохолд вече е лидер на този пазар. Наши дългосрочни клиенти в този сегмент са ключови компании от българската и европейската икономика. Тези изградени партньорства помагат на корпоративните ни клиенти да постигат своите ЕSG цели, създават висока добавена стойност за акционерите и допринасят за изграждането на стабилна рамка за растеж и развитие на ВЕИ сектора в България и Европа. Освен ползи и предимства за инвеститорите ни, ние винаги се стремим да генерираме такива за всички останали партньори и обществото като цяло посредством проекти, които променят средата за живот към по-добро. Нашата енергийна дейност повишава продуктивността на цялата енергийна система на страната. Потвърждение за успешното развитие на енергийния ни бизнес е постигнатата през юни тази година сделка за рефинансиране на задълженията на енергийните ни подхолдинги при по-добри условия чрез новия синдикиран заем, привлечен в партньорство с J.P. Morgan. Също така, една от големите агенции за кредитен рейтинг в света - Fitch Ratings, потвърди досегашната дългосрочна оценка за холдинга със стабилна перспектива. Застрахователният ни бизнес реално също се развива добре и само неправомерните действия на регулатора в Румъния срещу местното ни подразделение попречиха да постигнем големи резултати. Заради незаконосъобразното отнемане на лиценза на Евроинс Румъния ние водим дела в международни съдилища, в които търсим справедливо обезщетение за причинените вреди на дружеството и акционерите. Вече официално заведохме и арбитражно дело в Международния център за разрешаване на инвестиционни спорове (ICSID) във Вашингтон. Искът е на стойност над 500 млн. евро. Ще водим тази съдебна битка докрай. Дължим го на всички наши акционери, служители и партньори. На всички други пазари, на които предоставяме застрахователни услуги, включително в Украйна, доколкото условията го позволяват, бизнесът ни се развива стабилно и очакваме в краткосрочен период да възстановим напълно рентабилността ни в този сегмент. За миналата година дори успяхме да съхраним застрахователните си приходи от предходната година, като се отчетат преизчислените резултати за 2022 г. след промените в счетоводната политика във връзка с прилагането на новия Международен стандарт за финансово отчитане (МСФО) 17 в застраховането. Атестат за стабилното представяне на застрахователния ни бизнес е оценката на Fitch, която потвърди оценка ‘B+’ със стабилна перспектива за ЗД Евроинс АД (Евроинс България) - най-голямото дружество от застрахователната група. Fitch отбеляза, че бизнесът на дружествата от групата остава стабилен и след случилото се в Румъния с местното подразделение на Евроинс. Междувременно, Евроинс България продължава да разширява дейността си на международните пазари, като започна да предоставя немоторни застрахователни услуги на същия този румънски пазар на принципа на свободното предоставяне на услуги (FOS). Операциите на FOS принцип ще бъдат основен акцент в по-нататъшното развитие на застрахователния ни бизнес в Централна и Източна Европа (ЦИЕ). Целта ни е постепенно да възстановим позициите си на застрахователния пазар в региона. В заключение, очаквам енергийният ни бизнес да продължи да се развива все така успешно. Перспективите за растеж в ЦИЕ остават добри дори на фона на големите геополитически, икономически и военни предизвикателства. И ние ще дадем всичко от себе си, за да допринесем за добро развитие на компанията. Асен Христов, Председател на Надзорния съвет на Еврохолд България АД Обръщение на Кирил Бошов Председател на Управителния съвет на Еврохолд България АД Скъпи акционери, Уважаеми дами и господа, И през 2023 г. компаниите от нашата група продължиха да се развиват положително и да постигат добри, стабилни резултати в среда на резки колебания в цените на електроенергията и задълбочаващи се геополитически и икономически предизвикателства и несигурност в Източна и Югоизточна Европа, в това число войната в Украйна и високата инфлация. За миналата година холдингът генерира консолидирани приходи от основна дейност в размер на близо 2.8 млрд. лв. и печалба преди лихви, данъци и амортизации (EBITDA) от 209 млн. лв., което е по- малко от предходната година, но в крайна сметка добър резултат на фона на предизвикателствата, с които се сблъскахме. Приключихме годината и с положителен нетен финансов резултат от около 80 млн. лв. Енергийният ни бизнес, който оперира под бранда на Електрохолд, се развива повече от добре и повиши рентабилността си в условията на значително понижение на цените на електроенергията за бизнес и стопанските потребители на свободния пазар. Спадът на приходите беше компенсиран от по-голямо намаление на разходите за покупка на електроенергия и свиване на технологичните загуби. Застрахователният ни бизнес, който оперира чрез Евроинс Иншурънс Груп АД (ЕИГ), също се представя стабилно, независимо от преустановената дейност на Евроинс Румъния. На фона на изпълнената с редица предизвикателства среда, успяхме да съхраним доверието на клиентите и партньорите ни. Това беше потвърдено от оценките на рейтинговите агенции за холдинга и част от дъщерните дружества и успешната сделка за рефинансиране на задълженията на енергийните ни подхолдинги при по-добри условия и в партньорство с водеща в света инвестиционна банка като J.P.Morgan. Кое е нещото, което ни прави силни, устойчиви и издръжливи, за да можем да се изправим, дори когато времето е буреносно? На първо място, убеден съм, че това са нашите служители и колеги, екипът, който сме изградили през годините, откакто стартирахме бизнеса ни. През изминалата година ЕИГ излъчи ново ръководство в лицето на дългогодишни и утвърдени мениджъри от групата. Новият борд ще продължи усилията по реализиране на стратегическите цели на холдинга - подобряване на рентабилността на дружествата от групата, създаване на гъвкава управленска структура, както и преструктуриране на ключовите дейности на Евроинс България и диверсификация на продуктовото портфолио в посока увеличаване на дела на немоторните застраховки. Българското ни подразделение сега е в сърцевината на нашите международни операции в региона, наред с останалите ни дъщерни застрахователни дружества извън България. На следващо място, помага ни широката географска диверсификация - присъстваме на общо 12 пазара в Европа. На трето място, бизнесът ни е добре капитализиран и акционерите могат да осигурят финансова подкрепа на всяко едно дружество от групата във всеки един момент. Не на последно място, от полза е и близостта ни до клиентите, което ни позволява да разбираме по-добре техните нужди. Целите ни за бъдещето са повече ефикасност и ефективност, по-висока рентабилност, дигитализация и внедряване на иновации, още по-голяма близост до клиентите ни и осигуряване на допълнителна стабилност и устойчивост в развитието ни като група. Всичко това изисква да бъдем много по-дигитални и иновативни, да сме ангажирани в много по-голяма степен с технически промени, интеграции на софтуер, автоматизации, IT сигурност и защита на данни. И ще бъдем. Кирил Бошов, Председател на Управителния съвет на Еврохолд България АД 1 Бизнес преглед и резултати от дейността Годишен консолидиран доклад 11 ПРОФИЛ 1.1. ОПЕРАТИВЕН И ФИНАНСОВ ПРЕГЛЕД Еврохолд България АД  водеща независима бизнес група оперираща в Централна и Югоизточна Европа (ЦИЕ/ЮИЕ) с лидерски позиции в застрахователния и енергийния бизнес  основна дейност свързана със създаване, придобиване и управление на участия и финансиране на свързани предприятия  собственик на голяма енергийна група в България – групата Електрохолд  собственик на голяма независима застрахователна група в ЦИЕ/ЮИЕ – Евроинс Иншурънс Груп  опитен мениджърски екип  високо ниво на корпоративно управление в съответствие с най- добрите практики  публично акционерно дружество по смисъла на ЗППЦК, акциите на компанията са регистрирани за търговия на: » Българска Фондова Борса (БФБ) - с борсов код EUBG » Warsaw Stock Exchange (GPW) - с борсов код EHG Годишен консолидиран доклад 12 БИЗНЕС ОПЕРАЦИИ 3 бизнес сектора 4 дъщерни компании 2 компании за развитие на енергийния бизнес 17 оперативни компании 12 държави в Европа 9 400 акционера 28 години история БИЗНЕС АКТИВИ ⮱ ИЙСТЪРН ЮРЪПИЪН ЕЛЕКТРИК КЪМПАНИ II ЕНЕРГЕТИКА Една от най-големите енергийни групи в България ⮱ЕВРОИНС ИНШУРЪНС ГРУП ЗАСТРАХОВАНЕ Застраховател от ЦИЕ и ЮИЕ с водещи позиции в България Активни операции на 12 пазара в Европа ⮱ ЕВРО-ФИНАНС ИНВЕСТИЦИОННО ПОСРЕДНИЧЕСТВО И УПРАВЛЕНИЕ НА АКТИВИ Лидер по пазарен оборот на Българската фондова борса, Член на Deutsche Börse Group Годишен консолидиран доклад 13 НАШИЯТ ПОДХОД И БИЗНЕС КУЛТУРА БИЗНЕС ПРОФИЛ Еврохолд България е една от водещите публични компании, чиито акции се търгуват на Българска Фондова Борса и Warsaw Stock Exchange. Инвестиционният портфейл на Холдинга включва дъщерни дружества, извършващи дейности в три направления - енергетика, застраховане финансови услуги (инвестиционно посредничество и управление на активи). До 30.06.2022 г. Еврохолд притежаваше инвестиции и в автомобилен и лизингов бизнес. Дейностите извършвани в рамките на холдинга предоставят значителни възможности за бързо нарастване на пазарните дялове на компаниите в Групата, оптимизиране на разходите, засилване на конкурентоспособността и в резултат на това повишаване на пазарни дялове и консолидирана печалба. МИСИЯ » да поддържаме висока финансова стабилност на групата Еврохолд; » да осигуряваме адекватна възвращаемост на своите акционери; » да подкрепяме растежа на дъщерните си компании; » да стимулираме иновациите и повишаваме удовлетвореността на клиентите си; » да осигуряваме необходимите условия за постоянно подобряване на конкурентоспособността на дъщерните си компании; » да поддържаме високо доверие в отношенията си с нашите заинтересовани страни: акционери, служители, клиенти, доставчици, регулатори и местни общности. Всички имат минало, ние имаме визия Нашата визия се основава на богатата ни история и опит да бъдем лидери и новатори във всичките ни бизнес операции » Нашата амбиция е да бъдем предпочитан партньор за нашите клиенти. » Нашата цел, амбиция и ценности отразяват нашата стратегия и подкрепят фокуса ни върху изпълнението на нашата мисия. Годишен консолидиран доклад 14 ОСНОВНИ ЦЕЛИ » да удовлетворяваме нуждите на своите клиенти чрез предлагането на иновативни и конкурентни продукти и услуги; » да разширяваме органично пазарите, на които оперираме и да повишаваме пазарните дялове на всяка от дъщерните си компании; » да увеличаваме обема на продажбите в съчетание с висока рентабилност; » да запазвамe позитивния имидж на компанията. Изпълнението на целите ще доведе до устойчив ръст на нашите приходи и печалби. НАШИТЕ ЦЕННОСТИ Успехът на Групата се основава на твърда ангажираност към основните ни ценности. Цялата дейност и отношенията с нашите партньори се основава на петте ценности, които отличават групата Еврохолд и ни помагат за запазване на доверието на нашите клиенти, както и да бъдем сред лидерите в бизнес секторите, в които оперираме, а именно: ФИРМЕНА КУЛТУРА В групата Еврохолд е наложена фирмена култура основаваща се на взаимното уважение, индивидуалното и екипно доверие, добрата комуникация, гъвкавост по отношение на променящите се пазари и конкуренция, както и удовлетворяване нуждите на служителите. Работата в екип е част от фирмената култура, която насърчава приобщаващата екипна работа, приоритизира приобщаващата атмосфера, където всички отдели и служители работят заедно в екип. Ориентацията към резултати, насърчава организационните процеси и програми, като се възползва от разбирането на различните видове нужди и използването на различни гледни точки. Нашата фирмена култура предразполага към осигуряването на по-добро разбиране на бизнес нуждите, както на настоящите, така и на бъдещите ни клиенти, което ни дава възможност да се възползваме от нови бизнес възможности. Надеждност Отговорност Коректност Етичност Прозрачност Ценности Годишен консолидиран доклад 15 КОРПОРАТИВНА СОЦИАЛНА ОТГОВОРНОСТ И УСТОЙЧИВОСТ За Група Еврохолд корпоративната устойчивост означава способността да отговаряме на очакванията на всички наши заинтересовани страни и да изпълняваме задълженията си, не само днес, но и в бъдеще. Еврохолд е наложил груповата политика за социална отговорност в холдинговата структура, към която се придържат всички дружества от икономическата й група. Групата е убедена в значението и ползите на корпоративната отговорност, която е свързана със защита на хората, тяхното благосъстояние, с опазване на околната среда и с въздействие върху обществото. Непрестанните усилия за подобряване на икономическата среда чрез насърчаване на отговорно поведение от страна на нашите служители, провеждане на открит диалог със заинтересованите страни и засилване на положителното въздействие на дружествата от икономическата група на Еврохолд върху обществото, са същността на груповата корпоративна отговорност. Всички компании от холдинговата структура подкрепят внедряването на принципите на корпоративната социална отговорност и устойчивост в своята дейност. ГРУПОВА СТРАТЕГИЯ Нашата групова стратегия се основава на следните принципи: » Разработване и поддържане на водещи позиции на ключови пазари в региона на Югоизточна Европа в застрахователния, енергийния и инвестиционния бизнес; » Фокус върху управление на риска, гарантирана рентабилност и стабилно финансово състояние на всяко предприятие в рамките на Групата Еврохолд; » Съсредоточаване върху органичния растеж, допълван от придобиване на предприятия, които отговарят на критериите на Еврохолд; » Развитие, обучение и задържане на висококвалифицирани ръководители, мениджъри и служители чрез предоставяне на възможности за професионално израстване; » Насърчаване на синергиите във всички бизнес сектори чрез централизиране и оптимизиране на операциите, маркетинга и бизнес процесите; » Поставяне общи цели във всеки бизнес относно договарянето на по-добри условия за доставчици, реклама и участие в публични търгове. НАШИТЕ ЗАИНТЕРЕСОВАНИ СТРАНИ Нашите стратегически цели са съобразени с изискванията на всички наши заинтересовани страни. Изграждането на силни взаимоотношения с нашите заинтересовани страни ни помага да изпълним нашата стратегия в съответствие с нашите дългосрочни ценности и да управляваме бизнеса по устойчив начин. Нашите заинтересовани страни са хората, които работят за нас, клиентите и доставчиците ни, акционери и инвеститори, регулатори и браншови организации, хората които живеят в регионите, където оперираме. Ние се стремим да работим, създавайки стойност за нашите клиенти и акционери. Нашият размер и обхват означават, че нашите действия могат да имат значително въздействие в регионите в които оперираме. Ние сме ангажирани да правим бизнес отговорно и да мислим в дългосрочен план. Това е ключът към изпълнението на нашата стратегия. Годишен консолидиран доклад 16 БИЗНЕС МОДЕЛ „Еврохолд България“ АД е една от най-големите независими групи в региона на Централна и Югоизточна Европа. Групата Еврохолд е бързо развиваща се холдингова структура, която се разширява както органично, така и чрез придобивания. С цел оптимизиране на управлението, бизнес процесите и постоянните разходи, Еврохолд е структурирал бизнесите си в подхолдингови структури в зависимост от сектора, в който оперират. Как създаваме стойност чрез нашия бизнес модел • Човешки капитал - хора и ценности • Производствен капитал • Социален капитал - взаимоотношения с нашите заинтересовани страни • Интелектуален капитал • Финансов капитал • Природен капитал Нашите ресурси • Единен бизнес модел • Разбиране на бизнес средата • Иновации • Грижа за служителите • Ориентирана към изискванията на пазара • Разумно управление на природните ресурси • Генериране на стабилна рентабилност Какво правим • Доволни клиенти • Устойчиви продукти • Възвръщаемост на капитали • Ориентирана към резултати • Безопасна работна среда и възможности за нашите служители • Устойчиво лидерство • Участие в общността Създаване на стойност Годишен консолидиран доклад 17 КЛЮЧОВИ ФИНАНСОВИ ДАННИ 2023 Нашата групова дейност за 2023 г. е съсредоточена в три бизнес сегмента – енергетика, застраховане и финансово-инвестиционна дейност (до 30.06.2022 г. и в автомобилен и лизингов бизнес). На страници от 38 до 81 предоставяме преглед на представянето ни през 2023 г. на групово ниво и за всеки от нашите продължаващи бизнеси. В дейността си ние се фокусираме върху осигуряването на растеж и дългосрочна стойност за нашите акционери. Ние се стремим да уловим всяка възможност в области, в които имаме значителни способности и умения за създаване устойчив бизнес модел и затвърждаване на пазарните ни позиции. Ние продължаваме да поддържаме силна капиталова, финансова и ликвидна позиция и да диверсифицираме нашия бизнес модел. ГРУПОВИ РЕЗУЛТАТИ 2023 2022 Приходи 2.79 млрд. лв. ▼ 31% 4.05 млрд. лв. Брутна печалба 456 млн. лв. ▼ 2.5% 468 млн. лв. Нетен резултат от продължаващи дейности (46) млн. лв. ▼ 447% 13 млн. лв. Нетен резултат от преустановени дейности 126 млн. лв. ▲ 161% (205) млн. лв. Активи 2.48 млрд. лв. ▲ 0.44% 2.46 млрд. лв. Финансови активи 420 млн. лв. ▲ 74% 241 млн. лв. Собствен капитал 125 млн. лв. ▲ 142.5% 52 млн. лв. Подчинени дългови инструменти 55 млн. лв. ▲14% 48 млн. лв. Пасиви по издадени застрахователни договори 438 млн. лв. ▲ 1% 434 млрд. лв. Пасиви свързани с финансирания 1.25 млрд. лв. ▼ 7% 1.35 млрд. лв. 2022 преизчислена във връзка с първоначалното прилагане на МСФО 17 Годишен консолидиран доклад 18 ВАЖНИ СЪБИТИЯ ЗА ДЕЙНОСТТА НА ГРУПА ЕВРОХОЛД, НАСТЪПИЛИ ЗА ПЕРИОДА ЯНУАРИ - ДЕКЕМВРИ 2023  Еврохолд България АД (дружество-майка) Март ✓ На 17 март 2023 г., Румънският финансов регулатор ASF взе решение за отнемане на лиценза за застрахователна дейност Евроинс Румъния, част от Евроинс Иншурънс Груп АД (ЕИГ), иницииране на искане за откриване на производство по несъстоятелност и назначаване на Застрахователния гаранционен фонд (FGA) за временен администратор на дружеството. В следствие с решението на румънския финансов регулатор срещу Евроинс Румъния, холдингът обяви, че е стартирал процедура по оспорване на това решение. ✓ На 29 март 2023 г., Fitch Ratings потвърди рейтингите на Евроинс Иншурънс Груп АД и ЗД Евроинс АД. Агенцията единствено ги поставя под наблюдение с негативна перспектива във връзка с казуса в Румъния. Май ✓ На 29 май 2023 г., Евроинс Иншурънс Груп (ЕИГ) е придобило чрез дъщерно си дружество ЗК Евроинс АД, Грузия ново дружество в Грузия. ЗК Евроинс АД е 100% собственик на търговското дружество „Shardeni 2017“ Ltd., Грузия. Юни ✓ На 9 юни 2023 г., съда в Букурещ взе решение за откриване на процедура по несъстоятелност на „Евроинс Румъния Асигураре Реасигураре“ СА („Евроинс Румъния“). Решението за откриване на процедура по несъстоятелност на румънското дъщерно дружество е обжалвано пред по-висши инстанция и към момента на издаване на настоящия консолидиран доклад за дейността то все още не е потвърдено с влязло в сила съдебно решение. ✓ На 12 юни 2023 г., Застрахователната група ЕИГ учреди дъщерно дружество в Румъния PHOENIX MGA SERVICES S.R.L. (ФЕНИКС ЕМ ДЖИ ЕЙ СЪРВИСИС С.Р.Л.), Румъния. ЕИГ е едноличен собственик на капитала на новоучреденото дружество. Основната дейност на дружеството е: Консултантска дейност в областта на бизнеса и управлението. ✓ На 21 юни 2023 г. Fitch Ratings, потвърди дългосрочна оценка ‘B’ със стабилна перспектива на Еврохолд България АД. В съобщение от агенцията посочват още, че премахват холдинга от списъка им за наблюдение за евентуална негативна перспектива по рейтинга (Rating Watch Negative, RWN). ✓ През юни 2023 г., Ръководството на Еврохолд България АД взе решение за връщане на допълнителни капиталови вноски от Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани II Б.В. в размер на 22 млн. евро. Август ✓ На 7 август 2023 г., Fitch Ratings Fitch Ratings, потвърди дългосрочна оценка ‘B+’ със стабилна перспектива на ЗД Евроинс АД (Евроинс България) - най-голямото дъщерно дружество на Евроинс Иншурънс Груп АД (ЕИГ). В съобщение на 4 август Fitch посочва, че премахва дружеството от списъка за наблюдение за евентуална негативна перспектива по рейтинга (Rating Watch Negative, RWN). Това е продиктувано както от индивидуалните резултати и представяне, така и от преценката, че бизнесът на дружеството остава стабилен и след напускането на румънския пазар. Според Fitch напускането на румънския пазар не е отслабило пазарната позиция на ЕИГ, независимо от спада в премийния приход на групата. Рейтинговата агенция очаква по-слабите оперативни продажби да се компенсират от подобрения рисков профил на групата. Важна роля за оценката има и стабилната платежоспособност на ЕИГ. Октомври ✓ На 2 октомври 2023 г., ЗД Евроинс АД (Евроинс България), част от застрахователната група Евроинс Иншурънс Груп AД (ЕИГ), увеличи капитала си с 15 млн. лв. (7.7 млн. евро). Увеличението на капитала е посредством издаването на нови 3 750 000 броя акции с емисионна стойност от 4 лева всяка една, от същия вид и клас като съществуващата емисия акции на дружеството, като номиналната стойност е от 1 лв. Размерът на капитала се увеличава от 40 971 200 лв. на 44 721 200 лв., като акционерното участие на Евроинс Иншурънс 1.2. ЗНАЧИМИ СЪБИТИЯ Годишен консолидиран доклад 19 Груп AД в капитала на ЗД Евроинс след увеличението е 98.75%. Средствата са платени и внесени, като ще бъдат използвани за финансиране на развитието на компанията на чуждестранните пазари на които оперира дружеството извън България. ✓ На 26 октомври 2023 г., Еврохолд България АД и Евроинс Иншурънс Груп АД официално информираха правителството на Румъния за намерението си да заведат международно арбитражно дело, с което да защитят инвестицията на холдинга в Румъния, в случай че сегашният спор по казуса с Евроинс Румъния не бъде разрешен бързо и ако групата не бъде надлежно обезщетена за претърпените загуби. Декември ✓ В края на 2023 г., Групата загуби контрола си по смисъла на МСФО 10 „Консолидирани финансови отчети“ върху „ЕИГ Ре“ ЕАД и трансформира участието си в дружеството от дъщерно в асоциирано. ✓ Евроинс Иншурънс Груп АД държи акциите за сметка на купувачите, до момента на ефективното прехвърляна на акциите. От датата на влизане в сила на договорите купувачите имат права за упражняване на ефективен контрол върху дружеството. ВАЖНИ СЪБИТИЯ ЗА ДЕЙНОСТТА НА ГРУПА ЕВРОХОЛД БЪЛГАРИЯ, НАСТЪПИЛИ СЛЕД КРАЯ НА ОТЧЕТНИЯ ПЕРИОД ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31.12.2023 г. Март 2024 ✓ На 18 март 2024 г., Еврохолд България АД направи допълнителна капиталова вноска в дъщерното дружество Eastern European Electric Company II B.V с 940 000 евро. Сумата е изплатена в EEEC II B.V. на два транша - 600 000 евро на 14 март 2024 г. и 340 000 евро на 15 март 2024 г. ✓ На 29 март 2024, ЗД Евроинс АД (Евроинс България), заяви за вписване в ТР увеличение на капитала си с 20 млн. лв. Увеличението на капитала е посредством издаването на нови 5 000 000 броя акции с емисионна стойност от 4 лева всяка една, от същия вид и клас като съществуващата емисия акции на дружеството, като номиналната стойност е от 1 лв. Размерът на капитала се увеличава от 410 971 200 лв. на 44 721 200 лв., като акционерното участие на Евроинс Иншурънс Груп AД в капитала на ЗД Евроинс след вписване в ТР е 98.88%. Средствата от увеличението на капитала са постъпили по набирателната сметка на 27.03.2024 г. ✓ На 29 март 2024 г., на заседание на управителния съвет на Дружеството, бе взето решение за свикване на извънредно общо събрание на акционерите относно приемане на решение за издаване на емисия варанти в размер до 260 500 000 (двеста и шестдесет милиона и петстотин хиляди) броя безналични, поименни, свободнопрехвърляеми варанта при условията на публично предлагане по реда на Закон за публично предлагане на ценни книжа (ЗППЦК). Май 2024 ✓ На 22 май 2024 г. - Еврохолд България АД (Еврохолд) и Евроинс Иншурънс Груп АД (ЕИГ) официално заведоха международно арбитражно дело срещу правителството на Румъния в Международния център за разрешаване на инвестиционни спорове (ICSID) във Вашингтон. Искът е на стойност над 500 млн. евро. ✓ На 30 май 2024 г., на извънредно общо събрание на акционерите на Еврохолд България АД е взето решение за издаване от дружеството на емисия варанти в размер до 260 500 000 (двеста и шестдесет милиона и петстотин хиляди) броя безналични, поименни, свободнопрехвърляеми варанта при условията на публично предлагане по реда на Закона за публичното предлагане на ценни книжа, с емисионна стойност 0,50 лева (петдесет стотинки) всеки, които дават право на титулярите на варанти да упражнят в 10-годишен срок правото си да запишат съответния брой акции (от същия вид и клас като съществуващата емисия акции на дружеството - безналични, поименни, непривилегировани, с право на 1 (един) глас в общото събрание на акционерите на дружеството, с право на дивидент и право на ликвидационен дял) - базовия актив на варантите по емисионна стойност 2,00 (два) лева за акция при конверсионно съотношение варант/акция 1:1, които Еврохолд България АД ще издаде при бъдещо/щи увеличение/ия на капитала си, под условие, че новите акции бъдат записани от притежателите на варанти. Публичното предлагане на емисията варанти ще се счита за успешно приключило, само ако бъдат записани и напълно заплатени най-малко 78 150 000 броя от предлаганите варанти, представляващи 30 % (тридесет процента) от предложените ценни книжа. Годишен консолидиран доклад 20 Юни 2024 ✓ На 18 юни 2024 г., Eastern European Electric Company B.V. (EEEC) и Еastern European Electric Company II B.V. (EEEC II), рефинансираха успешно съществуващ дълг за приблизително 500 млн. евро, привлечен за придобиването на бизнеса на ЧЕЗ Груп в България през 2021 г., неговото последващо развитие и инвестиции в енергийния бизнес. EEEC B.V и EEEC II B.V. успешно приключиха финансираща сделка за нов 5-годишен синдикиран обезпечен заем в размер на 460 млн. евро и допълнително дългово финансиране за още 65 млн. евро със срок на изплащане 5 години и 3 месеца. Набраните средства от новото финансиране са използвани за рефинансиране на съществуващия синдикиран заем в размер на 360 млн. евро на ниво EEEC B.V. и задължения в размер на 125 млн. евро на ниво EEEC II B.V, както и за капиталови разходи в рамките на дъщерните енергийни дружества в подготовка за либерализацията на пазара на електроенергия. С новото финансиране се постигат по-добри условия, включително спестяване на разходи за лихви, до падежа през 2029 г. То също така предвижда по-плавен график за погасяване на дълга при облекчени условия, съобразени с дейността на енергийната група и отчитащи добрите ѝ резултати, постигнати през последните няколко години след придобиването ѝ от групата на Еврохолд. Отпада и необходимостта от гаранции от компанията-майка – Еврохолд. Новопривлеченото финансиране включва и финансиране на капиталови разходи (CAPEX) в размер на 15 млн. евро, предоставено от Европейската банка за възстановяване и развитие (ЕБВР) за ЕРМ Запад ЕАД, дъщерното електроразпределително дружество в групата, с цел обновяване и развитие на енергоразпределителната мрежа, което ще ускори инвестиционната програма на дружеството с оглед предстоящата либерализация на електроенергийния пазар. ✓ На 19 юни 2024 г., Fitch Ratings, потвърди дългосрочна оценка ‘B’ със стабилна перспектива на Еврохолд България АД. Оценката на Fitch отразява понижения риск след успешното рефинансиране на задълженията на енергийните подхолдинги на групата и добрите резултати на техните дъщерни дружества. Рейтинговата оценка на Fitch отразява също повишената рентабилност и намалената задлъжнялост на енергийните дружества на Еврохолд, както и добрите перспективи за растеж пред тях. За повече информация относно важните събития за групата Еврохолд, посетете секция „Новини“ на интернет страницата на Еврохолд България АД www.eurohold.bg. На Управителния съвет на Еврохолд България АД не са известни други важни или съществени събития за групата Еврохолд настъпили през отчетния период или след датата на неговото приключване. Годишен консолидиран доклад 21 ЕВРОХОЛД БЪЛГАРИЯ ЗАПОЧВА СВОЯТА ИСТОРИЯ ПРЕДИ 28 ГОДИНИ 1.3. КОРПОРАТИВНА ИНФОРМАЦИЯ ЕКСПАНЗИЯ И ОРГАНИЧЕН РАСТЕЖ Линия на развитие на групата Еврохолд 1 2 3 4 5 1 Еврохолд България АД (EUROHOLD BULGARIA S.A.) е холдингово дружество, учредено на 12 декември 2006 г. в Република България чрез сливането на публичното дружество „Еврохолд“ АД, (1996 г.) и холдинговото дружество „Старком Холдинг“ АД (1995 г.). 2 През 2010 г. Еврохолд преструктурира инвестициите си, като определя за стратегически инвестициите си в дружествата, опериращи в областта на застраховането, лизинг, автомобилите, както и инвестиционно посредничество и управление на активи. Еврохолд се освобождава от инвестициите си в областта на управление на недвижимите и туристически имоти и индустрия. 3 През 2021 г. Еврохолд България придоби активите на ЧЕЗ Груп в България. След придобиването на енергийните дружества, Еврохолд определи за стратегически инвестициите в енергийния и застрахователния бизнес. 4 През 2022 г. Еврохолд България продаде активите на автомобилния и лизинговия си бизнес и фокусира усилията си в енергийния и застрахователния бизнес. 5 » Най-големият публичен холдинг по приходи в България » Една от водещите независими групи в Югоизточна Европа (ЮИЕ) с фокус върху развитието на два стратегически стълба - енергетика и застраховане » Разпознаваем бранд в целия свят Годишен консолидиран доклад 22 „ЕВРОХОЛД БЪЛГАРИЯ“ АД („EUROHOLD BULGARIA“) ДАННИ ЗА ДРУЖЕСТВОТО Държава на учредяване Република България Регистрационен номер ЕИК 175187337 Идентификационен номер на правния субект LEI code 74780000J0W85Y204X80 Законодателство българско Адрес на седалището и за кореспонденция България, гр. София, п.к. 1592, р-н Искър, бул. „Христофор Колумб“ № 43 Телефонен номер Факс +359 2 9651 651; + 359 651 653 +359 2 9651 652; Електронен адрес (e-mail) investors@eurohold.bg; office@eurohold.bg Интернет страница (уебсайт) www.eurohold.bg Предмет на дейност Придобиване, управление, оценка и продажба на участия в български и чуждестранни дружества, придобиване, управление и продажба на облигации, придобиване, оценка и продажба на патенти, отстъпване на лицензии за използване на патенти на дружества, в които дружеството участва, финансиране на дружествата, в които дружеството участва. Основна дейност Дейност, свързана с придобиване, продажба и управление на участия и финансиране на свързани компании. Научноизследователска дейност „Еврохолд България“ АД не е извършвал пряко разходи за научноизследователска или развойна дейност. Статут „Еврохолд България“ АД е публично акционерно дружество по смисъла на ЗППЦК. Акциите на компанията са регистрирани за търговия на основен пазар на: » Българска Фондова Борса АД – София с борсов код EUBG » Warsaw Stock Exchange (GPW) - Полша с борсов код EHG. Клонове и представителства „Еврохолд България” АД е ситуирано в гр. София и не разполага с клонове и представителства в други населени места. Емитент на емисии облигации „Еврохолд България“ АД е емитент на следните емисии облигации:  Емисия корпоративни облигации с ISIN код: BG2100013205, в размер на 30 000 000 евро, като същата е допусната до търговия на регулиран пазар - Сегмент за облигации на Основния пазар на Българска фондова борса на 31.08.2021 г. Емисията е с присвоен борсов код: EUBB.  Емисия корпоративни облигации с ISIN код: BG2100002224, в размер на 40 000 000 евро, като същата е допусната до търговия на регулиран пазар - Сегмент за облигации на Основния пазар на Българска фондова борса на 12 декември 2023 г. Емисията е с присвоен борсов код: EUBA. Колективно трудово договаряне От създаването на Еврохолд България АД до настоящия момент няма договорено колективно трудово договаряне и профсъюзни организации на служителите. Някой от дъщерните дружества от сектор енергетика и застраховане имат сключено колективно трудово договаряне. Годишен консолидиран доклад 23 АКЦИОНЕРЕН КАПИТАЛ Първоначално регистриран капитал Еврохолд България АД е регистрирано с първоначален капитал в размер на 50 002 586 лева, разпределен в 50,002,586 броя обикновени, непривилегировани, поименни, безналични акции, с право на един глас в Общото събрание на акционерите, право на дивидент и на ликвидационен дял, с номинална стойност 1 лев всяка една. От учредяването на Дружеството до момента са извършени няколко увеличения на капитала на Дружеството, посредством парични вноски. Настоящ капитал Към датата на изготвяне на настоящия консолидиран доклад за дейността капиталът на Еврохолд България АД е в размер на 260 500 000 лева, разпределен в 260,500,000 броя обикновени, непривилегировани, поименни, безналични акции, с право на глас, право на дивидент и ликвидационен дял, с номинална стойност от 1.00 лев всяка една. Промени в акционерния капитал В графиката по-долу е показана историята на всички увеличения на акционерния капитал от учредяване на дружеството до днес. Всички увеличения на акционерния капитал на Еврохолд България са извършени при условията на публично предлагане на акции от същия вид и клас като първоначално регистрираната емисия акции, с номинална стойност 1.00 (един) лев всяка. Набраните средства от всички извършени увеличения на акционерния капитал на Компанията са използвани за подпомагане на дъщерните компании и за намаляване задлъжнялостта на Дружеството. Към този момент, няма предприета процедура по увеличение на акционерния капитал на дружеството, която да е в процес на изпълнение. На 30 май 2024 г. на извънредно общо събрание на акционерите на Еврохолд България АД е взето решение за издаване от дружеството на емисия варанти в размер до 260 500 000 (двеста и шестдесет милиона и петстотин хиляди) броя безналични, поименни, свободнопрехвърляеми варанта при условията на публично предлагане по реда на Закона за публичното предлагане на ценни книжа, с емисионна стойност 0,50 лева (петдесет стотинки) всеки, които дават право на титулярите на варанти да упражнят в 10- годишен срок правото си да запишат съответния брой акции (от същия вид и клас като съществуващата емисия 50 002 586 лева 12 декември 2006 учредителен капитал 62 497 636 лева юни 2007 + 12 495 050 нови акции 108 643 712 лева май 2011 + 46 146 076 нови акции 127 345 000 лева ноември 2011 + 18 701 288 нови акции 161 345 000 лева февруари 2017 + 34 000 000 нови акции 197 525 600 лева декември 2017 +36 180 600 нови акции 260 500 000 лева юли 2021 +62 974 400 нови акции Годишен консолидиран доклад 24 акции на дружеството - безналични, поименни, непривилегировани, с право на 1 (един) глас в общото събрание на акционерите на дружеството, с право на дивидент и право на ликвидационен дял) - базовия актив на варантите по емисионна стойност 2,00 (два) лева за акция при конверсионно съотношение варант/акция 1:1, които Еврохолд България АД ще издаде при бъдещо/щи увеличение/ия на капитала си, под условие, че новите акции бъдат записани от притежателите на варанти. Публичното предлагане на емисията варанти ще се счита за успешно приключило, само ако бъдат записани и напълно заплатени най-малко 78 150 000 броя от предлаганите варанти, представляващи 30 % (тридесет процента) от предложените ценни книжа. Към датата на този доклад Еврохолд България е в процес на изготвяне на Проспект за първично публично предлагане на варанти, в който ще бъдат описани всички условия относно увеличението на капитала на дружеството с варанти. След одобрение на Проспекта от Комисия за финансов надзор, същият ще бъде наличен на интернет страницата на Еврохолд България АД www.eurohold.bg. АКЦИИ Всички, емитирани от Дружеството акции, са в обръщение, от един и същи клас и са изцяло изплатени. Целият капитал на Дружеството е заплатен с парични средства като същият не е увеличаван чрез апортни вноски и не са издавани акции, които не представляват капитал. Всички акции, издадени от Еврохолд България АД, осигуряват на своите притежатели право на глас в Общото събрание на Дружеството. Търговия на акции Всички акции на Еврохолд България АД са регистрирани за търговия на: » Основен пазар на Българска Фондова Борса АД, Сегмент Акции Standard, борсов код EUBG; и » Warsaw Stock Exchange (GPW) Полша с борсов код EHG. Брой и номинална стойност на придобитите и прехвърлените през годината собствени акции През 2023 г. Дружеството не е изкупувало собствени акции, както и не са прехвърляни такива, съответно към края на периода Еврохолд България АД не притежава собствени акции. Притежание на собствени акции и частта от капитала, която те представляват Към 31.12.2023 г. и към датата на изготвяне на настоящия доклад за дейността Дружеството не е изкупувало, съответно не притежава собствени акции. Към 31.12.2023 г. 77 227 броя акции с право на глас на Еврохолд България АД са държани от дружество от група Еврохолд (към 31.12.2022 г. – 77 227 бр. акции с право на глас), представляващи 0.03% от капитала на Дружеството. Условия за увеличение на акционерен капитал Органът, който е компетентен да взима решения във връзка с увеличение на капитала на Дружеството, е Общото събрание на акционерите. Еврохолд България АД като публично дружество извършва увеличение на акционерния си капитал при условията на първично публично предлагане на ценни книжа, чрез издаване на нова емисия акции при условията на публично предлагане по реда на Закона за публично предлагане на ценни книжа. СТРУКТУРА НА КАПИТАЛА Към 31.12.2023 г. и към датата на изготвяне на настоящия доклад за дейността има четири лица, които притежават пряко дялово участие в размер от 5 или повече на сто от акциите с право на глас в общото събрание на дружеството. Не съществуват физически лица акционери, които пряко да притежават над 5 на сто от акциите с право на глас. Годишен консолидиран доклад 25 » Мажоритарен акционер в Еврохолд България е Старком Холдинг АД, притежаващ към 31.12.2023 г. 130 454 157 бр. акции с право на глас представляващи контролно участие от 50.08% от капитала на Еврохолд България АД. Старком Холдинг АД е холдингово дружество, регистрирано в Република България, което осъществява своята дейност съгласно българското законодателство. Към 31 декември 2023 г. Старком Холдинг АД притежава 130 454 157 бр. акции с право на глас представляващи 50.08% от капитала. » KJK FUND II SICAV-SIF BALKAN DISCOVERY е втори основен акционер в Еврохолд България АД, който притежава квалифицирано участие в капитала на Дружеството. Към края на 2022 г. KJK FUND II SICAV-SIF BALKAN DISCOVERY притежава 28 116 873 бр. акции представляващи 10.79% от издадените акции от капитала на Еврохолд България АД. Към 31 декември 2023 г. KJK FUND II SICAV-SIF BALKAN DISCOVERY притежава 28 116 873 бр. акции с право на глас представляващи 10.79% от капитала. » Boston Management and Research притежава 22 482 578 броя акции представляващи 8.63% от капитала на Еврохолд България АД, чрез следните фондове, управлявани от него: ▪ Global Opportunities Portfolio, ▪ Global Macro Portfolio, ▪ Global Macro Absolute Return Advantage Portfolio, ▪ Global Macro Capital Opportunities Portfolio. Към 31 декември 2023 г. Boston Management and Research притежава 22 482 578 бр. акции с право на глас представляващи 8.63% от капитала. » СЛС Холдинг АД притежава 22 606 273 броя акции с право на глас представляващи 8.68% от капитала на Еврохолд България АД. Към датата на Доклада СЛС Холдинг АД притежава 20 237 375 бр. акции с право на глас представляващи 7.77% от капитала. » ПОД Бъдеще притежава 13 179 398 броя акции представляващи 5.06% от капитала на Еврохолд България АД, чрез следните фондове, управлявани от него: ▪ УПФ-Бъдеще, ▪ ППФ-Бъдеще, ▪ ДПФ-Бъдеще. Старком Холдинг АД - 130 454 157 бр. (50,08%) KJK Fund II SICAV-SIF - Balkan Discovery - 28 116 873 бр. (10,79%) Boston Management and Research - 22 482 578 бр. (8,63%) СЛС Холдинг АД - 22 606 273 бр. (8,68%) ПОД Бъдеще - 13 179 398 бр. (5.06%) АКЦИОНЕРИ С НАД 5 % УЧАСТИ Е В КА ПИТАЛ А 3 1 .12.2 023 > Global Opportunities Portfolio - 5 140 100 (1.97%) > Global Macro Portfolio - 5 219 329 бр. (2.00%) > Global Macro Absolute Return Advantage Portfolio - 11 160 452 бр. (4.28%) > Global Macro Capital Opportunities Portfolio 962 697 бр. (0.37%) > УПФ Бъдеще - 12 063 533 бр. (4.63%) > ППФ Бъдеще - 696 065 бр. (0.27%) > ДПФ Бъдеще - 419 800 бр. (0.16%) Годишен консолидиран доклад 26 ИНФОРМАЦИЯ ЗА МАЖОРИТАРНИЯ АКЦИОНЕР Мажоритарният акционер Старком Холдинг АД е дружество, вписано в Търговския регистър, воден от Агенцията по вписванията на Република България с ЕИК 121610851, със седалище и адрес на управление: гр. София, п.к. 1592, бул. „Христофор Колумб” № 43. Дружеството е създадено за неопределен срок. Регистрираният капитал на дружеството е в размер на 73 500 000 лв., разпределен в: а) 669 000 броя обикновени, поименни, налични акции с номинална стойност 100 лв. всяка; и б) 66 000 броя налични, поименни, привилегировани акции без право на глас с номинална стойност 100 лв. Акциите на Старком Холдинг АД не са допуснати до търговия на регулиран пазар. Обхватът на дейността на Старком Холдинг АД е придобиване, управление, оценка и продажба на участия в български и чуждестранни дружества, придобиване, оценка и продажба на патенти, прехвърлянето на лицензии за ползване на патенти на дружества, в които компанията участва, финансиране на дружества, в които компанията участва. Старком Холдинг АД има едностепенна система на управление – Съвет на директорите, състоящ се от трима души – Асен Милков Христов - Изпълнителен директор, Кирил Иванов Бошов – Председател на Съвета на директорите и Велислав Милков Христов - член на Съвета на директорите. Старком Холдинг АД се представлява от изпълнителния директор Асен Христов. „Старком Холдинг“ АД като мажоритарен акционер в „Еврохолд България“ АД не притежава различни права на глас в общото събрание на акционерите. Еврохолд България АД е част от икономическата група на мажоритарния си акционер „Старком Холдинг“ АД. Към датата на настоящият Доклад Еврохолд е основната и най-значима инвестиция на „Старком Холдинг“ АД. Пряк и непряк контрол осъществяван върху Еврохолд България АД ➢ Пряк контрол Еврохолд България АД не е зависимо пряко от други субекти в рамката на групата освен от мажоритарният собственик на капитала „Старком Холдинг“ АД. ➢ Непряк контрол Еврохолд България АД е непряко зависимо от физическите лица, а именно: ▫ Асен Милков Христов, който упражнява непряк контрол върху Дружеството, доколкото лицето притежава 51 % от правата на глас в капитала на „Старком Холдинг” АД; ▫ Кирил Иванов Бошов, който упражнява непряк контрол върху Дружеството, доколкото лицето притежава 34% от правата на глас в капитала на „Старком Холдинг“ АД. „Еврохолд България“ АД не е зависим пряко или непряко от други юридически субекти или физически лица в рамките на групата, освен от описаните по-горе лица. Еврохолд България АД няма договорености с други лица, нито са му известни такива договорености, действието на които може да доведе до конкретна бъдеща промяна в контрола на дружеството. Годишен консолидиран доклад 27 ДИВИДЕНТНА ПОЛИТИКА Политиката на дружеството по отношение на разпределянето на дивиденти е съобразена с изискванията на действащата нормативна уредба в страната и на Устава на Еврохолд България АД (чл. 64. от устава), който не съдържа никакви ограничения относно разпределянето на дивидент по отношение на никой от акционерите. Еврохолд България поддържа политика по разпределение на дивиденти, като от 2015 г. до 2023 г. включително е разпределян дивидент от печалбите на Дружеството, както следва: ✓ През 2015 г. е разпределен дивидент в размер на 582 714 лв. ✓ През 2016 г. е разпределен дивидент в размер на 365 680 лв. ✓ През 2017 г. е разпределен дивидент в размер на 1 613 450 лв. ✓ През 2018 г. е разпределен дивидент в размер на 1 800 000 лв. ✓ През 2019 г. е разпределен дивидент в размер на 2 469 070 лв. ✓ През 2020 г. Еврохолд България не е разпределял дивидент ✓ През 2021 г. Еврохолд България не е разпределял дивидент ✓ През 2022 г. Еврохолд България не е разпределял дивидент ✓ През 2023 г. Еврохолд България не е разпределял дивидент При взимане на решение за разпределяне на дивидент се спазва баланс между ползите на акционерите и компанията. Годишен консолидиран доклад 28 СИСТЕМА НА УПРАВЛЕНИЕ Еврохолд България АД е с двустепенна система на управление: ▪ Надзорен съвет, в състав от шест физически лица; ▪ Управителен съвет, в състав от четири физически лица; ▪ Дружеството има назначен един Прокурист.  НАДЗОРЕН СЪВЕТ към 31.12.2023 г. Асен Милков Христов - Председател Асен Христов притежава магистърска степен, специалност „Физика” от СУ „Св. Климент Охридски”, специализира в Института за ядрени изследвания, гр. Дубна, Русия. Преминал е специализация по мениджмънт към Open University – London. Владее руски и английски език. Асен Христов е заемал ръководни длъжности през различни периоди в рамките на последните 5 години. Заемал е длъжността Председател на Съвета на директорите на „Евробанк” АД от 1997 г. до 2000 г. и е изпълнявал представителни функции; Председател на Надзорния съвет на „ЗД Евроинс” АД от 2000 г. до 2007 г., както и на инвестиционния посредник „Евро - Финанс” АД. От 04.08.2021г. досега г-н Христов е председател на Надзорния съвет на „Електроразпределителни мрежи Запад“ ЕАД. Димитър Стоянов Димитров - Заместник-председател Димитър Димитров притежава магистърска степен по Електроника и автоматика, Технически университет – София. От 1998 г. до 2006 г. е бил Изпълнителен директор на холдинговото дружество „Старком Холдинг” АД. От 2005 г. е прокурист на „ЗД Евроинс” АД, като от 1998 г. до 2005 г. е бил директор “Информационно обслужване, статистика и анализи” в същото дружество. Кустаа Лаури Айма - Независим член През 1997 г. г-н Айма завършва Университета в Хелзинки с магистърска степен по Икономика. Той започва кариерата си през 1997 г. като младши икономист в Банката на Финландия. От януари 1998 г. до май 1999 г. работи като корпоративен финансист в Бенкърс Уйлямс де Брое Хелзинки Ой; от май 1999 г. до август 2000 г. е бил фондов мениджър в Бенкърс ББЛ Финланд Ой и от август 2000 г. до февруари 2009 г. е заемал длъжността фонд мениджър, ръководител за Източна Европа на Данске Кепитъл. От април 2002 г. досега г-н Айма е член на управителния съвет на компанията Амбър Тръст Мениджмънт СА, дружество, опериращо в областта на портфолио мениджмънта, от декември 2004 г. досега е член на управителния съвет на Амбър Тръст II Мениджмънт СА, дружество, опериращо в областта на портфолио мениджмънта, от декември 2009 г. до днес е изпълнителен директор и собственик на Кайма Кепитал Еести Оу, компания, специализирана в инвестиционни консултантски услуги и частни инвестиции, от март 2009 г. досега е и главен изпълнителен директор и собственик на Кайма Кепитал Ой, която работи в областта на частните инвестиции и управленското консултиране. От 2010 г. досега г-н Айма е председател на съвета на директорите на Кей Джей Кей Мениджмънт СА и главен изпълнителен директор и член на управителния съвет на Кей Джей Кей Кепитъл Ой, двете дружества, работещи в областта на цялостното управление и набиране на средства. Ивайло Красимиров Ангарски - Независим член Образование: Бакалавърска степен по счетоводство и финанси от Warwick Business School, Сертификат по общи бизнес науки с концентрация в инвестициите от UCLA (Калифорнийски Университет Лос Анджелис). Професионален опит: От 2011г. насам изпълнителен директор на УД Компас Инвест. Повече от 17 години опит в сферата на финансите и експертиза в управлението, започнал кариерата си в отдела на Dresdner-Kleinwort по Глобален дълг, форекс и местни пазари, поставил основата на успешни бизнес операции на чужди инвеститори в България, бил е в консултантските екипи на някои от най-големите инвестиционни проекти в България, собственик е на фирма за финансов консултинг от 2008 година. 1.4 КОРПОРАТИВНО УПРАВЛЕНИЕ Годишен консолидиран доклад 29 Луис Габриел Роман – Член Г-жа Роман притежава бакалавърска степен по изкуства от Bowdoin College (САЩ; 1982), с двойна магистърска степен по специалност "Държавно управление и Право" и "Математика" и докторска степен по Право от Harvard Law School (САЩ; 1985). Приета е в адвокатските колегии на Ню Йорк и Масачузетс и е регистрирана като чуждестранен адвокат в Англия и Уелс, квалифицирана е като юридически консултант със статут на неограничен член от Департамента по правни въпроси на правителството на Дубай. Г-жа Роман е практикувала право като водещ адвокат в направление международни капиталови пазари и корпоративни финанси и партньор в голяма международна адвокатска кантора, специализирана в корпоративно право за повече от 25 години, като консултира цялостно многоетапни сделки на трансгранични капиталови пазари и корпоративни финансови транзакции. Близо 20 години практикува в Лондон и Дубай, където практика ú е фокусирана към консултиране на клиенти на развиващите се пазари, включително в Централна Азия, Източна Европа и Близкия изток. Наскоро тя се присъедини като партньор към глобална инвестиционна фирма с широко развита международна мрежа за инвестиции на частни пазари, фокусирана върху изграждане на бизнеси със социално ориентирано въздействие, предоставяща услуги по набиране на средства, управление на активи и оперативна подкрепа. Тя е призната за водещ адвокат и експерт в няколко правни периодични издания и международни публикации, включително Международния финансов преглед (International Financial Law Review), Лигъл 500 и адвокатски кантори (The Legal 500 and Chambers), както и “Файненшъл Таймс” (The Financial Times). Водещ партньор по няколко спечелени награди, „първа по рода си” сделки. Ради Георгиев Георгиев - Член Адвокат в Софийска адвокатска колегия (от 1996 г. до днес), съдружник в Адвокатско дружество „Калайджиев и Георгиев”. ▪ Промяна в състава на НС през 2023 г. През 2023 г. не е вписвана промяна в състава на Надзорния съвет на Дружеството.  УПРАВИТЕЛЕН СЪВЕТ към 31.12.2023 г. Кирил Иванов Бошов - Председател и Изпълнителен член Кирил Бошов притежава магистърска степен по “Счетоводство и контрол” от Университета за национално и световно стопанство, София. Владее английски и руски език. От 1995 г. до 1997 г. Кирил Бошов е бил главен счетоводител на “Мобиком” – първият мобилен оператор в България, съвместно дружество между Българска Телекомуникационна Компания и Cable and Wireless, United Kingdom. Като Заместник – председател на Съвета на директорите и прокурист е взел активно участие в преструктурирането на активите на “Евробанк” АД, представителство на банката и пряко ръководство на активните операции– кредитиране и капиталови пазари. Кирил Бошов е бил и Председател на Управителния съвет на “ЗД Евроинс” АД от 2000 г. до 2008 г., като през 2006 г. Асоциацията на инвеститорите в България присъжда на дружеството награда за “Дружество с най – добро корпоративно управление”. В качеството му на Председател на Съвета на директорите на “Евролийз Ауто” АД осъществява ръководство на дейността по осигуряване финансирането на “Евролийз Ауто” АД, както и цялостно ръководство на процеса по сключване на Договора за международно финансиране между “Евролийз Ауто” АД и “Дойче банк” – клон Лондон (Deutsche Bank AG – branch London). Асен Минчев Минчев - Изпълнителен член Асен Минчев притежава магистърска степен по “Счетоводство и контрол” от Университета за национално и световно стопанство. Асен Минчев е бил Изпълнителен директор на холдинговото дружество “Еврохолд” АД за периода 1998 г. – 2006 г. до сливането му със “Старком Холдинг” АД. От 1996 г. до 2000 г. е член на Управителния съвет на “ЗД Евроинс” АД, бил е и представляващ на заместник – председателя на Надзорния съвет на “Евроинс – Здравно осигуряване” АД. Велислав Милков Христов – Член Велислав Христов притежава над 25 годишен опит като адвокат и консултант в областта на гражданското, търговското, банковото и застрахователното право, а също и над 20 годишен опит в стопанското управление. Кариерата му включва редица ръководни длъжности в качеството му на член на управителни и надзорни съвети на банки, застрахователни компании, публични и частни търговски дружества и ръководител на правните отдели на същите. Велислав Христов същевременно е адвокат на свободна практика и притежава магистърска степен по право от юридическия факултет на Софийския университет. Годишен консолидиран доклад 30 Разван Стефан Лефтер - Независим член Г-н Лефтер е завършил Академия за икономически науки, Букурещ, специализирал в банкиране и фондови борси (2003). Дипломиран финансов анализатор - CFA (2008), специализирал като анализатор в ИНГ Банк Глобал (септември 2004 – май 2005), мениджър отношения с международни клиенти в ИНГ Банк – Румъния (май 2005 – декември 2006), търговия с ценни книжа и капиталови проучвания в И Еф Джи Секюритис – Румъния (януари 2007 – ноември 2011), търговия с ценни книжа в Суис Кепитъл – Румъния (ноември 2011 – юни 2014), от юни 2014 до днес – управляващ съдружник в Ер Ес Ел Кепитъл Адвайзърс, Румъния, с фокус към инвестиции в частен капитал. ▪ Промяна в състава на УС през 2023 г. През 2023 г. не е вписвана промяна в състава на Надзорния съвет на Дружеството.  ПРОКУРИСТ към 31.12.2023 г. Милена Милчова Генчева – Прокурист Милена Генчева притежава Магистърска степен от МГПУ, Москва със специалност „Чужди езици” и специализиран курс по „Мениджмънт на финансите и организацията” в НБУ, София. Свободно владее английски, френски и руски език Милена Генчева е част от екипа на Еврохолд вече 20 години като за това време е участвала и ръководила различни проекти и е натрупала значителни професионални знания и опит в застрахователната сфера. В Евроинс Иншурънс Груп е от самото създаване на дружеството, като основните й отговорности и задължения са свързани с изграждане и развитие на дългосрочни взаимоотношения с корпоративни клиенти на групата, както и мониторинг и координиране на застрахователната дейност. Преди да се присъедини към холдинга, г-жа Генчева е заемала различни административни и търговски позиции в неправителствени организации и частни търговски дружества. ▪ Промяна в лицата назначени по договор за Прокура през 2023 г. През 2023 г. не е извършвана промяна в лицата назначени по договор за Прокура.  ПРЕДСТАВИТЕЛСТВО Еврохолд България АД се представлява съвместно от двамата изпълнителни директори или от един изпълнителен директор и прокурист.  ЗАВИСИМОСТ ОТ ДРУГИ ЛИЦА Дейността на Дружеството не е зависима от индивидуалния професионален опит или квалификация на други служители. „Еврохолд България“ АД не е зависим пряко или непряко от други юридически субекти или физически лица в рамките на групата, освен от описаните по-горе лица. Еврохолд България АД няма договорености с други лица, нито са му известни такива договорености, действието на които може да доведе до конкретна бъдеща промяна в контрола на дружеството.  РОДСТВЕНИ ВРЪЗКИ Между членовете на Управителния и Надзорния съвет има установени родствени връзки. Асен Христов и Велислав Христов са роднини от втора степен по съребрена линия (братя). Годишен консолидиран доклад 31 КОМИТЕТИ Одитен комитет В подкрепа на Управителния съвет на Дружеството функционира Одитен комитет. Считано от месец май 2009 г. Дружеството има създаден Одитен комитет. В съответствие с чл. 107, ал. 7 от Закона за независимия финансов одит (ЗНФО), Одитният комитет на Еврохолд България АД има приети Правила за работа, които регламентират дейността на Одитния комитет. Правилата за работа определят функциите, правата и задълженията на Одитния комитет по отношение на финансовия одит и вътрешния контрол, както и взаимоотношенията му с регистрирания одитор и с органите на управление на дружеството и са подробно описани в Декларацията за корпоративно управление. Целта на Одитния комитет е да подпомага ръководството на Компанията при изпълнение на задълженията му за целостта на неконсолидираните и консолидираните финансови отчети, оценяването на ефективността на системите за вътрешен финансов контрол и наблюдаване ефективността и обективността на вътрешните и външните одитори. Състав на одитния комитет: Иван Георгиев Мънков независим член и Председател на Одитния комитет Димитър Стоянов Димитров член на Одитния комитет Росица Михайлова Пенчева независим член на Одитния комитет Комитет по възнагражденията Комитетът по възнагражденията подпомага работата на Надзорния съвет. Еврохолд България АД няма назначен комитет по възнагражденията. Функциите на комитет по възнагражденията се изпълняват от Надзорния съвет на „Еврохолд България“ АД, по смисъла на чл. 21, ал. 3 от НАРЕДБА № 48 на КФН. Надзорния съвет на „Еврохолд България“ АД при изпълнение на функциите си на комитет по възнагражденията има следните правомощия: ▪ Да изготвя и предлага за одобрение от общото събрание на акционерите политика за възнагражденията; ▪ Да одобрява индивидуалните възнаграждения на членовете на управителния съвет и на изпълнителните директори, при съблюдаване настоящата Политика, както и да прави оценка за работата на изпълнителните директори; ▪ Ако е необходимо, да дава препоръки на управителния съвет и на изпълнителните директори на „Еврохолд България“ АД при определянето на възнагражденията на служителите на други ръководни длъжности; ▪ Да следи нивото и структурата на възнагражденията на изпълнителните директори и на другите ръководни длъжности в дружеството; ▪ Да следи и контролира спазването и съответствието на практиките по прилагане на одобрената Политика за възнагражденията, за което има право на достъп до информация, която позволява да упражнят това правомощие. Членовете на Надзорния съвет упражняват функциите си, свързани с Политиката за възнагражденията, независимо и добросъвестно като имат право да използват консултант за целите на получаване на информация относно пазарни стандарти за системи за възнаграждения, след като се уверят в липсата на конфликт на интереси и при условията описани в чл. 22, ал. 3 от Наредба № 48 на Комисията за финансов надзор от 20 март 2013 г. за изискванията към възнагражденията. Надзорният съвет се отчита за упражняването на функциите си на комитет по възнагражденията пред общото събрание на акционерите. Годишен консолидиран доклад 32 ОСНОВНА ДЕЙНОСТ В ИКОНОМИЧЕСКАТА ГРУПА ✓ Еврохолд България АД е холдингова компания, извършваща предимно дейност, свързана с придобиване, продажба и управление на участия и финансиране на свързани компании. ✓ Еврохолд България АД не осъществява дейности, попадащи под специален разрешителен режим, за които да се изискват патенти, лицензи или други разрешителни от регулаторни органи. Такива дейности зависещи от лицензи и други разрешителни и/или договори се извършват от дъщерни на Емитента дружества, информация за което е налична в прегледа на дейността на съответните бизнес групи. ✓ С цел оптимизиране на управлението, бизнес процесите и постоянните разходи, Дружеството е структурирало бизнесите си в подхолдингови структури в зависимост от сектора, в които оперират, а именно: енергетика, застраховане и финансово-инвестиционна дейност. (До 30.06.2022 г. групата Еврохолд е оперирала и в бизнес направление - продажба на автомобили, и оперативен и финансов лизинг.) ✓ Еврохолд България АД заедно с дъщерните си подхолдингови дружества и техните оперативни компании образува икономическа група – Група Еврохолд. ✓ Еврохолд управлява и подкрепя бизнеса на икономическата си група чрез своята стратегия, риск, финансиране на свързаните предприятия, контрол, комуникация, правни консултации, човешки ресурси, информационни системи и технологии и други функции. ИКОНОМИЧЕСКА ГРУПА Организационната структура на Еврохолд е структурирана на три нива: ✓ дружество-майка; ✓ дъщерни компании; и ✓ оперативни компании. Всяко едно от трите структурни нива има своите конкретни функции, бизнес дейности и цели. Групата Еврохолд в края на 2023 Към 31.12.2023 г. и към датата на този доклад, Еврохолд България АД има участия в 23 компании пряко участие непряко участие » 4 дъщерни дружества, в т.ч. ✓ две подхолдингови структури (енергетика и застраховане), ✓ две оперативни компании (инвестиционно посредничество и енергетика) » 2 специално създадени компании за развитие на енергийния бизнес » 17 оперативни компании (8 енергийни и 9 застрахователни) 1.5 БИЗНЕС ОПЕРАЦИИ Бизнес дейности през 2023 Дъщерните компании представляват холдингови структури, обединяващи инвестициите на Еврохолд България АД в следните сектори: ▪ Енергетика (с дейност от края на юли 2021 г.); ▪ Застраховане; и ▪ Инвестиционно посредничество и управление на активи Годишен консолидиран доклад 33 ОРГАНИЗАЦИОННА СТРУКТУРА НА ИКОНОМИЧЕСКАТА ГРУПА ЕВРОХОЛД БЪЛГАРИЯ КЪМ 31.12.2023 Г. Компания- майка Крайна компания-майка Старком Холдинг АД Еврохолд България АД (50.08%) бизнес Сектори Енергетика Застраховане Финанси Дъщерни компании Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани II Б.В., Нидерландия – 100% Електрохолд Грийн ЕООД, България – 100% Евроинс Иншурънс Груп АД, България - 90.10% Евро-Финанс АД - 100.00% Компании обединяващи енергийния бизнес Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани III Б.В., Нидерландия –100% Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В., Нидерландия –100% Оперативни Компании Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД, България – 100% Електрохолд ИКТ ЕАД, България -100% Електрохолд Продажби ЕАД, България –100% Електрохолд България ЕООД, България – 100% Електрохолд ИПС ЕООД, България – 100% Електрохолд Трейд ЕАД, България – 100% Фри Енерджи Проджект Орешец ЕАД, България – 100% Бара Груп ЕООД, България – 100% ЗД Евроинс АД, България – 98.75% Евроинс Осигуряване АД, Северна Македония - 93.36% ЗД Евроинс Живот ЕАД, България – 100% ЧАД Европейско Туристическо Застраховане, Украйна – 99,99% ЧАД ЗК Евроинс, Украйна: – 92.73% пряко; – 5.74% непряко (чрез ЧАД Европейско Туристическо Застраховане, Украйна) ИКЛЕЙМ Еднолично дружество за услуги по уреждане на претенции П.К., Гърция – 100% ЗК Евроинс Грузия АД, Грузия – 50.04% Шардени 2017, Грузия – 100% (от 29.02.2023) Евроинс Румъния Асигураре- Реасигураре С.А., Румъния – 98.57% (в процедура по несъстоятелност 09.06.2023) ФЕНИКС ЕМ ДЖИ ЕЙ СЪРВИСИС С.Р.Л., Румъния (от 12.06.2023) – 100% Годишен консолидиран доклад 34 ВИДОВЕ УСЛУГИ И ПРОДУКТИ, РЕГИОНАЛНО ПРЕДСТАВЯНЕ Еврохолд България АД като холдингова компания не развива самостоятелна производствена и/или търговска дейност или дейност свързана с предоставянето на услуги. Оперативните приходи на Дружеството са свързани с операции по придобиване и управление на дъщерни компании, поради, което се причислява към финансовия сектор. Чрез дъщерните си дружества Еврохолд предлага пълна гама от услуги и продукти в застрахователен, енергиен, и финансово-инвестиционен сегмент. Преустановени дейности през 2023 г.  Продажба на дялове в дъщерно дружество със загуба на контрол и прекласифицирането на оставащите дялове в асоциирано предприятие В края на 2023 г. Групата загуби контрола си по смисъла на МСФО 10 „Консолидирани финансови отчети“ върху „ЕИГ Ре“ ЕАД и трансформира участието си в дружеството от дъщерно в асоциирано. Преустановени дейности през 2022 г.  Продажба на дружествата от сегменти Автомобили и Лизинг на 30.06.2022 г. ▪ Автомобили (продажба на автомобили и сервизно обслужване) чрез дъщерното си дружество Авто Юнион АД; и ▪ Лизинг (финансов и оперативен лизинг) чрез дъщерното си дружество Евролийз груп АД  Продажба на дружествата в Беларус и Русия ▪ На 30 декември 2022 г. Евроинс Иншурънс Груп (ЕИГ), подписа договор за продажбата на дъщерното си застрахователно дружество в Беларус (100% участие) и на притежавания от групата 48.61% дял в застрахователна компания в Русия. ▪ Считано от датата на договора (30.12.2022 г.) резултатите на двете застрахователни дружества са преквалифицирани като прекратена дейност. ▪ Прекратяване на бизнес операции в съществуващ бизнес в Румъния ▪ На 17 март 2023 г. румънският финансов регулатор (Autoritatea de Supraveghere Financiară) отне лиценза за застрахователна дейност на „Евроинс Румъния Асигураре-Реасигураре“ С.А., дъщерно дружество в Румъния, което е част от застрахователния сегмент на Групата. Решението на регулатора включва и решение за иницииране на искане за откриване на производство по несъстоятелност, което съдът в Букурещ откри на 09.06.2023 г., и назначаване на Застрахователния гаранционен фонд (Fondul de Garantare a Asiguraților) за временен администратор на румънското дружество. Следва да бъде отбелязано, че към момента на издаване на настоящия консолидиран доклад за дейността решението за откриване на процедура по несъстоятелност на румънското дъщерно дружество е обжалвано пред по-висши инстанция и към този момент то все още не е потвърдено с влязло в сила съдебно решение. Годишен консолидиран доклад 35  Регионално представяне по видове услуги / продукти ЕНЕРГЕТИКА Предоставяни услуги и продукти Държава » Достъп до и пренос на електрическа енергия по електроразпределителната мрежа и присъединяване на нови потребители към електроразпределителната мрежа България » Обществено снабдяване с електрическа енергия България » Търговия с електрическа енергия България » Комплексни информационни, комуникационни и технологични услуги България » Търговско консултиране, закупуване и продажба на съоръжения и материали България » Производство и търговия с енергия от възобновяеми източници България ЗАСТРАХОВАНЕ Предоставяни услуги и продукти Държава » Общозастраховане България; Северна Македония; Украйна; Грузия; Румъния » Животозастраховане България » Застраховки при пътуване Украйна » Ликвидация на щети – моторни искове Гърция » Застрахователни услуги разпространявани по линия на правото на свобода на установяване и свобода на предоставянето на услуги Италия, Гърция (клон), Испания, Полша, Германия, Нидерландия и Великобритания (на тези пазари оперира дружеството „ЗД Евроинс“ АД) ИНВЕСТИЦИОННО ПОСРЕДНИЧЕСТВО И УПРАВЛЕНИЕ НА АКТИВИ Предоставяни услуги и продукти Държава » Инвестиционно посредничество България, Германия (като член на фондовата борса във Франкфурт – Deutsche Börse Xetra) » Инвестиционно банкиране България » Управление на активи България  Регионално представяне по пазари  При регионалното представяне по пазари, България е с най-голям дял и обхваща всички видове услуги/ продукти предлагани от оперативните компании от всички бизнес сегменти в които групата оперира.  В България водещи бизнес операции имат енергийните компании (придобити края на месец юли 2021г.), следвани от застрахователните компании опериращи в страната, като с най-голям дял е „ЗД Евроинс“ АД.  Най-широко регионално представяне има застрахователната група, която през 2023 г. оперира на 12 пазара в Европа, като с най-голям обем бизнес от застрахователните компании има България. Годишен консолидиран доклад 36 Основни пазари Чрез дъщерните си компании Еврохолд е позиционирана на пазарите в региона на Централна и Югоизточна Европа. Застрахователният бизнес е представен регионално в най-широки граници, неговите операции се разпростират в следните географски пазари: Предоставяни услуги и продукти Държава Общозастраховане България; Северна Македония; Украйна; Грузия; Румъния; Животозастраховане България Застраховки при пътуване Украйна Ликвидация на щети Гърция (клон) Застрахователни услуги разпространявани по линия на правото на свобода на установяване и свобода на предоставянето на услуги Италия, Гърция, Испания, Полша, Германия, Нидерландия и Великобритания (на тези пазари оперира дружеството „ЗД Евроинс“ АД) Дейностите на останалите бизнес направления са представени предимно в България, като енергийният бизнес оперира единствено на територията на страната, а инвестиционно-финансовата дейност предлага и инвестиционно посредничество в Германия, чрез „Евро-Финанс“ АД като член на фондовата борса във Франкфурт – Deutsche Börse Xetra. Дъщерни компании - продължаващи дейности Застрахователни услуги - разпространявани по линия на правото на: свобода на установяване и свобода на предоставянето на услуги Дъщерни компании - прекратени дейности * Годишен консолидиран доклад 37 ПРИСЪДЕНИ КРЕДИТНИ РЕЙТИНГИ „Еврохолд България“ АД и дъщерните му компании има присъден кредитен рейтинг от рейтинговите агенции - FITCH RATINGS (Fitch) и „БАКР – АГЕНЦИЯ ЗА КРЕДИТЕН РЕЙТИНГ“ АД (БАКР).  Кредитни рейтинги присъдени на Еврохолд България АД  Кредитни рейтинги присъдени на дъщерни дружества Към 31.12.2023 г. дъщерно дружество с присъдени кредитни рейтинги е: По – подробна информация относно присъдените кредитни рейтинги на Еврохолд България АД и дъщерните му дружества може да бъде намерена на интернет страниците на съответните рейтингови агенции, а именно: www.fitchratings.com и www.bcra-bg.com. EuroHold Issuer Default Rating “B” Outlook: stable EuroHold Long-term: BBB- Outlook: stable Short-term: A-3 bonds issues Long-term: BBB- Outlook: stable Short-term: A-3 Euroins Bulgaria Insurer Financial Strength Rating “B+”, Outlook: stable Euroins Bulgaria Long-term: BBB- Outlook: stable Годишен консолидиран доклад 38 РЕЗЮМЕ През 2023 г. групата Еврохолд продължи да се развива положително и постигна добри и стабилни оперативни резултати. Груповите приходи от оперативна дейност за 2023 г. възлизат на 2.8 млрд. лв., като е отчетена брутна печалба от 456 млн. лв. и EBITDA от 209 млн. лв. Реализираните резултати на групата за 2023 г. бяха повлияни от няколко фактора и събития, които оказаха значително влияние на реализираните резултати и консолидирана печалба. Акценти на влиянията върху резултатите на групата: 1 / От 1 януари 2023 г., Групата прилага за първи път счетоводния стандарт МСФО 17 „Застрахователни договори“. Първото прилагане води до значителни промени върху представянето на финансовите данни в консолидирания финансов отчет. В тази връзка сравнителна информация за 2022 г. е преизчислена. Съгласно МСФО 17 застрахователните договори се обединяват в групи за целите на оценяването. Групите договори се определят чрез първоначално идентифициране на портфейли от договори, всеки от които включва договори, подложени на подобни рискове и управлявани заедно. Договорите, издавани в различни продуктови агрегирани групи, в различна валута и в различни държави на операции се групират и оценяват отделно на ниво група. След това всеки портфейл се разделя на годишни кохорти (т.е. година на издаване): » всички договори, които са обременителни при първоначално признаване; » всички договори, които при първоначално признаване няма значителна вероятност да станат обременителни впоследствие; и » всички оставащи договори в годишната кохорта. Когато даден договор бъде признат, той се добавя към съществуваща група от договори или, ако договорът не отговаря на условията за включване в съществуваща група, той формира нова група, към която могат да се добавят бъдещи договори. Метод за разпределение на премиите е опростен модел за оценка в МСФО 17, който е приложим за застрахователни и презастрахователни договори, които отговарят на критериите за допустимост: » да са със срок до една година или в резултат на извършен тест на пасивите по договорите по общ модел и по опростен модел да е видно, че пасивите, оценени по двата модела са приблизително еднакви и; » да не са обременителни. Групата прилага опростения модел към основната част от своя застрахователен портфейл, с изключение на дългосрочните застрахователни полици от продукти на застраховки Гаранции и кредити, спестовни застраховки, индивидуално рискови застраховки. 1.6. ПРЕГЛЕД НА ГРУПОВИТЕ РЕЗУЛТАТИ В този раздел са представени резултатите от дейността на групата Еврохолд по основни ключови показатели за 2023 г. и сравнителен период 2022 г. Данните се базират на одитирания годишен консолидиран финансов отчет на Еврохолд България АД за 2023 г. изготвени в съответствие с приложимите Международни стандарти за финансово отчитане (МСФО), приети от ЕС. Годишен консолидиран доклад 39 1.1/ В консолидирания финансов отчет на Групата е приложен МСФО 17 Застрахователни договори за първи път. Влизането в сила на новия МСФО 17 „Застрахователни договори“ от 01.01.2023 г. налага значителни промени в отчитането на застрахователните договори в Групата. Този стандарт изисква отделно признаване на балансовата стойност на портфейлите от застрахователни договори и презастрахователни договори, както следва: » издадени застрахователни договори, които представляват активи; » издадени застрахователни договори, които представляват пасиви; » закупени презастрахователни договори, които представляват активи; както и » закупени презастрахователни договори, които представляват пасиви. Съгласно МСФО 17 сумите, признати в отчета за печалбата или загубата, се разделят на: » резултат от застрахователни услуги, включващ застрахователни приходи и разходи за застрахователна услуга, и; » финансови приходи или разходи от инвестиционна и финансова дейност. Сумите от презастрахователни договори се представят отделно. С оглед на промените, произтичащи от МСФО 17 „Застрахователни договори“, Групата променя текущия формат на консолидирания отчета за печалбата и загубата и другия всеобхватен доход, като цели вярно и точно да представи резултатите от дейността за Групата. С цел съпоставимост на информацията одитираните финансови данни за 2022 г. са преизчислени. За повече информация относно ефектите от прилагане на МСФО 17 вижте Приложение 39 от годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. 2/ В края на 2023 г. Групата загуби контрола си по смисъла на МСФО 10 „Консолидирани финансови отчети“ върху „ЕИГ Ре“ ЕАД и трансформира участието си в дружеството от дъщерно в асоциирано. Описаното по-горе по т.2 е представено в годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. като преустановена дейност, включително с цел съпоставимост на информацията резултатите на ЕИГ Ре ЕАД за 2022 г. са преизчислени и също отразени като прекратени дейности. Навсякъде в настоящия доклад, освен ако не е посочено друго, представената сравнителна информация за 2022 г. е извлечена от одитирания консолидиран годишен финансов отчет за 2023 г., където финансовите данни за предходната 2022 г. са преизчислени спрямо одитирания консолидиран годишен финансов отчет за 2022 г. в съответствие на описаните по-горе влияния относно прилагане на нов счетоводен стандарт „МСФО 17“ и продажба на дъщерно предприятие със загуба на контрол и трансформиране на оставащия дял в инвестиция в асоциирано предприятие, отчитана по метода на собствения капитал. Годишен консолидиран доклад 40 АНАЛИЗ НА ГРУПОВИТЕ РЕЗУЛТАТИ  Групови консолидирани резултати Групата Еврохолд отчете за 2023 година намаление на брутна печалба с 2.5% (-11.6 млн. лв.) спрямо 2022 г. Печалбата преди лихви, амортизации и данъци (EBITDA) отчита намаление от 13% (31.4 млн. лв.). За 2023 г. компаниите от групата Еврохолд генерират отрицателен нетен финансов резултат от продължаващи дейности в размер на 45.8 млн. лв. Резултатът от преустановени дейности е печалба от 126 млн. лв. Нетният резултат на групата за отчетната 2023 г. е печалба в размер на 79.9 млн. лв., като печалбата отнасящата се към собствениците на дружеството-майка е в размер на 77.2 млн. лв., а печалбата за неконтролиращото участие е 2.7 млн. лв. През съпоставимия период 2022 г. Групата е реализирала печалба от продължаващи дейности от 13.2 млн. лв. и загуба от преустановени дейности в размер на 204.9 млн. лв. Нетният резултат относим към собствениците на дружеството-майка е загуба в размер на 170 млн. лв., а загубата на неконтролиращото участие е 21.7 млн. лв.  Консолидирани резултати по бизнес дейности Общите групови оперативни приходи за 2023 г. са в размер на 2.89 млрд. лв., като бележат намаление от 33.5% спрямо реализираните консолидирани приходи за 2022 г., когато същите са били в размер на 4.35 млрд. лв. Оперативните разходи на Групата отразяват пряко измененията в обема на бизнеса на компаниите отчитани в консолидирания отчет на Еврохолд. Отчетените оперативни разходи в размер на 2.4 млрд. лв. отбелязват намаление от 37.6 % (1.45 млрд. лв.) спрямо разходите за предходния период. В резултат на оперативната дейност брутната печалба на групата за 2023 г. намалява с 0.9% (4.3 млн. лв.). Брутна печалба EBITDA Нетна печалба от продължаващи дейности Нетна печалба от преустановени дейности Нетна печалба за периода 31.12.2022 467 529 240 582 13 224 -204 937 -191 713 31.12.2023 455 920 209 139 -45 828 125 757 79 929 изменение -11 609 -31 443 -59 052 330 694 271 642 467 529 240 582 13 224 -204 937 -191 713 455 920 209 139 -45 828 125 757 79 929 -11 609 -31 443 -59 052 330 694 271 642 Резултати на групата Еврохолд за периода 1 януари - 31 декември Годишен консолидиран доклад 41 Консолидирани резултати по бизнес дейности изменение 2023 2022 в % хил. лв. хил. лв. Приходи Приходи от енергийна дейност -35.1% 2 320 144 3 575 907 Приходи от застрахователна дейност, в т.ч.: - 1.5% 466 142 473 350 - Застрахователни приходи +2.0% 466 142 457 028 - Нетен резултат от закупени презастрахователни договори -100% - 2 059 - Нетни финансови и инвестиционни приходи/(разходи) от застраховане -100% - 14 263 Приходи от посредническа дейност -13.5% 1 573 1 818 Общо оперативни приходи -31.2% 2 787 859 4 051 075 Разходи Разходи за енергийна дейност -42.5% (1 791 493) (3 117 374) Разходи за застрахователна дейност -17.0% (616 311) (742 766) - Разходи за застрахователни услуги -2.5% (454 242) (465 923) - Нетен резултат от закупени презастрахователни договори n/a (73 235) - - Нетни финансови и инвестиционни приходи/(разходи) от застраховане n/a (12 771) - Разходи за финансово-инвестиционна дейност -20.5% (198) (249) Общо разходи за оперативна дейност -34.9% (2 331 939) (3 583 546) Брутна печалба -2.5% 455 920 467 529 Приходи от дивиденти -52.7% 123 260 Други приходи от дейността +66.1% 37 658 22 669 - енергиен бизнес +58.8 % 35 002 22 038 - застрахователен бизнес - 100% - 386 - финансово-инвестиционна дейност +60.8% 82 51 - дружество-майка +1227% 2 574 194 Печалба (загуба) от финансови инструменти, нетно -139.6% 752 (1 901) Административни разходи +13.9% (255 178) (224 123) ➢ разходи за материали +4.1% (16 062) (15 432) ➢ разходи за външни услуги ➢ +4.5% ➢ (64 729) (61 916) ➢ разходи за възнаграждения ➢ +25.5% ➢ (160 537) (127 960) ➢ други разходи ➢ -26.4% ➢ (13 850) (18 815) (Начислена)/възстановена загуба от обезценка на финансови активи, нетно -105.2% 579 (11 096) Други разходи за дейността +140.7% (30 715) (12 759) - енергиен бизнес +70.7% (21 777) (12 756) - застрахователен бизнес n/a (8 938) - EBITDA (Печалба преди лихви, амортизации и данъци) -13.1% 209 139 240 582 Разходи за амортизация +1.3% (111 850) (110 444) EBIT (Печалба преди лихви и данъци) -25.2% 97 289 130 138 Финансови приходи +96.9% 3 702 1 880 Финансови разходи +25% (126 154) (100 888) Нетен ефект от промяна на валутни курсове -95.5% (32) (716) EBT (Печалба/(загуба) преди данъци) -182.8% (25 195) 30 414 Разходи за данъци +20% (20 633) (17 190) Нетна печалба/(загуба) за годината от продължаващи дейности -446.6% (45 828) 13 224 Нетна (загуба)/печалба за годината от преустановени дейности -161.4% 125 757 (204 937) Нетна (загуба)/печалба за годината -141.7% 79 929 (191 3) Годишен консолидиран доклад 42  Оперативни приходи ► Намалението на приходите от енергийна дейност с 1.26 млрд. лв. се дължи основно на по-ниските покупни цени на БНЕБ (Българската независима енергийна борса) през 2023 г. спрямо 2022 г. ► Застрахователните приходи отбелязват ръст от 2%, въпреки това общите приходи от застрахователна дейност намаляват с 1.5% вследствие на реализиран през 2023 г. отрицателен нетен резултат от закупени презастрахователни договори и отрицателни нетни финансови приходи/(разходи) спрямо предходната 2022 г., когато същите имат положителна нетна стойност. ► Намалението на приходите от посредническа дейност е резултат от по-малко приети и изпълнени поръчки за покупко-продажба на финансови инструменти, в следствие на общата негативна тенденция на финансовия пазар и намалена потребителска активност през отчетната 2023 г. Въпреки това Евро-Финанс реализира за 2023 г. 15.9% от общия оборот на БФБ и запазва 5-то си място в класацията на посредниците по реализиран оборот в България.  Брутна печалба по бизнес дейности ► Дейността на енергийната група има най-значителен дял в общата брутна печалба. Въпреки намалените през 2023 г. приходи вследствие на значително понижение на цените на електроенергията за стопанските потребители на свободния пазар в сравнение с 2022 г., спадът на приходите е компенсиран от по-голямо намаление на разходите за покупка на електроенергия и технологичните разходи за пренос.  Административни разходи Административни разходи Енергетика Застраховане Финансово- инвестиционна дейност Дружество-майка (в хил. лв.) 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 Разходи за материали (15 932) (15 296) (56) (48) (52) (74) (22) (14) Разходи за външни услуги (54 597) (54 484) (4 636) (2 269) (708) (578) (4 788) (4 585) Разходи за възнаграждения (155 856) (124 803) (2 312) (1 023) (1 353) (1 154) (1 016) (980) Други разходи (13 043) (17 836) (120) - (240) (220) (447) (759) Общо административни разходи (239 428) (212 419) (7 124) (3 340) (2 353) (2 026) (6 273) (6 338) Брутна печалба (група) Енергетика Застраховане Инвестиционно посредничество 2022 467 529 458 533 7 427 1 569 2023 455 920 528 651 -74 106 1 375 изменение -11 609 70 118 -81 533 -194 467 529 458 533 7 427 1 569 455 920 528 651 -74 106 1 375 -11 609 70 118 -81 533 -194 Брутна печалба по бизнес дейности Годишен консолидиран доклад 43 ► Разходите за материали на енергиен сегмент включват основно разходи за консумативи 2 104 хил. лв. (2022 г. – 1 149 хил. лв.), разходи за гориво за транспорт 3 640 хил. лв. (2022 г. – 3 826 хил. лв.), резервни части за автомобили 2 006 хил. лв.(2022 г. – 1 707 хил. лв.), материали за ремонт и поддръжка 5 511 хил. лв. (2022 г. – 2 751 хил. лв.) и енергия за собствено потребление 2 438 хил. лв. (2022 г. – 2 771 хил. лв.).  Финансова дейност Резултат от финансова дейност Енергетика Застраховане Финансово- инвестиционна дейност Дружество-майка (в хил. лв.) 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 Приходи от лихви 3 084 1 308 - - - 572 - - Други финансови разходи - - 768 1 988 - - - - Общо финансови приходи 3 084 1 308 768 1 988 - 572 - - Разходи за лихви (84 629) (64 011) (8 001) (3 587) (155) (84) (22 221) (20 413) Разходи за лихви - Права на ползване (479) (225) (538) (588) (43) (44) (46) (47) Други финансови разходи (9 184) (2 640) (237) (3 091) - - (621) (6 158) Общо финансови разходи (94 292) (66 876) (8 776) (7 266) (198) (128) (22 888) (26 618) Резултат от финансова дейност (91 208) (65 568) (8 008) (5 278) (198) 444 (22 888) (26 618)  Разходи за амортизация и разходи за данъци Разходи по бизнес дейности Енергетика Застраховане Инвестиционно посредничество Дружество-майка (в хил. лв.) 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 Разходи за амортизация, в т.ч.: (105 756) (105 398) (5 601) ( 4 487) (286) (264) (207) (295) На активи с право на ползване (6 067) (5 425) (3 396) (2 954) (218) (198) (176) (249) Резултат за данъци (18 956) (13 456) (1 625) (3 614) (52) (120) - - Годишен консолидиран доклад 44 Резултати по видове дейности на база неконсолидирани данни (преди вътрешно- групови елиминации )  Приходи и резултати по бизнес дейности Приходи по бизнес дейности Бизнес дейности Изменение 2023 2022 % хил. лв. хил. лв. Енергетика -35,1% 2 320 207 3 576 115 Застраховане, в т. ч. -2% 470 774 480 362 застрахователни приходи +1,5% 470 774 463 951 Финансово-инвестиционна дейност -24% 2 442 3 214 Приходи от оперативна дейност -31,2% 2 793 423 4 059 691 Вътрешно-групови елиминации -35,4% -5 564 -8 616 Консолидирани оперативни приходи от бизнес дейности -31,2% 2 787 859 4 051 075 Брутна печалба по бизнес дейности Бизнес дейности Изменение 2023 2022 % хил. лв. хил. лв. Енергетика +15,3% 528 714 458 741 Застраховане -1259% -68 995 5 953 Финансово-инвестиционна дейност -24,3% 2 244 2 965 Брутна печалба -1,2% 461 963 467 659 Вътрешно-групови елиминации +4548,5% -6 043 -130 Консолидирана брутна печалба от оперативна дейност -2,5% 455 920 467 529 Печалба преди лихви, амортизации и данъци (EBITDA) Бизнес дейности Изменение 2023 2022 % хил. лв. хил. лв. Енергетика +19,6% 294 127 245 827 Застраховане -2950% -85 475 2 999 Финансово-инвестиционна дейност -70% 318 1 061 EBITDA от дъщерни дружества -16,4% 208 970 249 887 Дружеството-майка -99,6% -334 -74 272 EBITDA преди елиминации +18,8% 208 636 175 615 Вътрешно-групови елиминации -99,2% 503 64 967 Консолидирана печалба преди лихви, амортизации и данъци (EBITDA) -13,1% 209 139 240 582 Годишен консолидиран доклад 45 Финансов резултат Бизнес дейности Изменение 2023 2022 % хил. лв. хил. лв. Енергетика +29,7% 97 065 74 861 Застраховане +927,7% -101 118 -9 839 Финансово-инвестиционна дейност -53,2% 668 1 426 Финансов резултат от дъщерни дружества -105,1% -3 385 66 448 Дружеството-майка -76,6% -23 895 -102 147 Финансов резултат преди елиминации -23,6% -27 280 -35 699 Вътрешно-групови елиминации -96,8% 2 085 66 113 Финансов резултат от продължаващи дейности -182,8% -25 195 30 414 Разходи за данъци +20% -20 633 -17 190 Нетна (загуба)/печалба от преустановени дейности -161,4% 125 757 -204 937 Консолидиран нетен резултат за периода -141,7% 79 929 -191 713  Консолидирани активи и пасиви по бизнес дейности към 31 декември Консолидирани активи и пасиви по бизнес дейности Бизнес дейности Изменение 31.12.2023 31.12.2022 % хил. лв. хил. лв. Активи Енергетика -9% 2 207 076 2 426 465 Застраховане +4.7% 789 961 754 517 Финансово-инвестиционна дейност +1% 29 314 29 018 Дружеството-майка -9.2% 631 830 695 612 Общо Активи преди елиминации -6.3% 3 658 181 3 905 612 Вътрешно-групови елиминации -17.9% -1 183 160 -1 441 437 Консолидирани Активи +0.4% 2 475 021 2 464 175 Пасиви Енергетика -2.7% 1 346 244 1 383 942 Застраховане +2.7% 638 154 621 499 Финансово-инвестиционна дейност +17.4% 6 603 5 624 Дружеството-майка -8.8% 413 123 453 010 Общо Пасиви преди елиминации -2.4% 2 404 124 2 464 075 Вътрешно-групови елиминации +5.3% -54 193 -51 489 Консолидирани Пасиви -2.6% 2 349 931 2 412 586 преизчислена сравнителната информация от одитирания годишен консолидиран финансов отчет за 2022 г. в съответствие с МСФО 17 - Застрахователни договори. Годишен консолидиран доклад 46 ФИНАНСОВО СЪСТОЯНИЕ  АКТИВИ Консолидираните активи на групата Еврохолд се увеличават към края на 2023 г. с 0.4% Консолидирани Активи ∆ 31.12.2023 31.12.2022 % хил. лв. хил. лв. АКТИВИ Пари и парични еквиваленти +6% 226 779 214 012 - енергиен бизнес +14.5% 203 707 177 883 - застрахователен бизнес -34.8% 18 567 28 457 - финансово-инвестиционна дейност -18.8% 4 412 5 434 - дружество-майка -95.8% 93 2 238 Срочни депозити в банки (застрахователен бизнес) - 42.7% 30 505 53 189 Активи по закупени презастрахователни договори -33.6% 200 970 302 636 Активи по издадени презастрахователни договори +183% 9 273 3 277 Активи по застрахователни договори +0.4% 248 247 Търговски и други вземания -11.6% 461 404 521 923 ➢ Нетекущи вземания +26.7% 6 992 5 517 ➢ Текущи вземания +8.3% 382 459 353 174 ➢ Други текущи вземания -57.9% 71 953 170 911 Финансови активи +74% 419 676 241 259 Материални запаси -27.5% 23 975 33 080 - енергиен бизнес -27.4% 23 790 32 787 - застрахователен бизнес -36.9% 185 293 Имоти, машини и съоръжения 0.3% 869 827 867 647 Нематериални активи -6.6% 93 916 100 514 - енергиен бизнес -7.7% 90 622 98 184 - застрахователен бизнес +39.8% 3 169 2 267 - финансово-инвестиционна дейност +101.6% 125 62 - дружество-майка -100% - 1 Инвестиция, отчитана по метода на собствения капитал n/a 12 657 - Репутация 0% 116 883 116 883 Отсрочени данъчни активи -6.3% 8 908 9 508 Общо Активи +0.4% 2 475 021 2 464 175 Годишен консолидиран доклад 47  Застрахователни и презастрахователни активи Активи по застрахователни и презастрахователни договори ∆ 2023 2022 % хил. лв. хил. лв. Активи по застрахователна дейност +0.4% 248 247 Активи по застрахователни договори +0.4% 248 247 Активи по презастрахователна дейност -31.3% 210 243 305 913 Активи по закупени презастрахователни договори -33.6% 200 970 302 636 Актив за остатъчно покритие по закупени презастрахователни договори -54% 37 456 81 474 Актив по предявени претенции по закупени презастрахователни договори -25.9% 162 579 219 518 Други активи по закупени презастрахователни договори -43.1% 935 1 644 Активи по издадени презастрахователни договори +183% 9 273 3 277 Активи по издадени презастрахователни договори +183% 9 273 3 277 Общо активи по застрахователни и презастрахователни договори -31.2% 210 491 306 160 В края на 2023 г. активите по застрахователни и презастрахователни договори отбелязват намаление от 31% (95.7 млн. лв.), дължащо се на намаление на активите по закупени презастрахователни догори с 33.6% (101.7 млн. лв.)  Вземания по сектори Вземания Енергетика Застраховане Финансово- инвестиционна дейност Дружество-майка (в хил. лв.) 31.12.2023 31.12.2022 31.12.2023 31.12.2022 31.12.2023 31.12.2022 31.12.2023 31.12.2022 Нетекущи търговски вземания - - 6 964 5 501 28 16 - - Текущи търговски вземания 414 033 462 616 39 156 45 364 147 240 1 076 15 865 ▪ Вземания от клиенти и доставчици 330 930 383 631 11 398 7 809 - - 1 474 235 - Обезценка (68 294) (67 669) - - - - (516) (14) ▪ Предоставени аванси 98 839 4 999 8 628 24 183 - - - - ▪ Други вземания 47 330 142 743 23 415 14 950 147 240 5 18 005 - Обезценка (12 178) (12 366) (4 672) (1 716) - - - (2 700) ▪ Предплатени разходи 5 701 4 632 355 29 - - 113 122 ▪ Съдебни и присъдени вземания 41 932 42 404 - - - - - - - Обезценка (38 156) (38 767) - 70 - - - - ▪ Данъци за възстановяване 7 929 3 009 32 39 - - - 217 Общо вземания след обезценка 414 033 462 616 46 120 50 865 175 256 1 076 15 865 Годишен консолидиран доклад 48  Финансови активи Финансови активи Енергетика Застраховане Финансово- инвестиционна дейност Дружество-майка (в хил. лв.) 31.12.2023 31.12.2022 31.12.2023 31.12.2022 31.12.2023 31.12.2022 31.12.2023 31.12.2022 Държавни ценни книжа - - 25 046¹ 3 845² 956¹ 780¹ - - Корпоративни облигации¹ 36 464 1 995 70 389 21 166 1 347 2 001 7 7 Капиталови инвестиции¹ 8 114 17 450 215 271 89 451 7 199 7 321 - - Други финансови активи² 44 671 37 189 1 524³ 51 239³ 8 688³ 8 815³ - - Общо 89 249 56 634 312 230 165 701 18 190 18 917 7 7 ¹ отчитани по справедлива стойност през печалбата или загубата ² отчитани по амортизируема стойност ³ суми след обезценка  Инвестиции в асоциирани предприятия Инвестицията на застрахователен бизнес представлява асоциирано участие в „ЕИГ Ре“ ЕАД със седалище в гр. София, България. Регистрираният капитал е в размер на 12 500 хил. лева. Дружеството е лицензирано за извършване на застрахователна дейност в областта на общото застраховане с Разрешение № 100/20.11.2000 г. на Националния съвет по застраховане и е член на Асоциацията на българските застрахователи и на Националното бюро на българските автомобилни застрахователи. В края на 2023 г. Групата загуби контрола си по смисъла на МСФО 10 „Консолидирани финансови отчети“ върху „ЕИГ Ре“ ЕАД и трансформира участието си в дружеството от дъщерно в асоциирано. За повече информация виж Приложение 29 от Годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г.  Репутация Ръководството на Групата е направило необходимите процедури за извършване на тест за обезценка на признатите репутации по придобиването на дъщерните дружества като за целта са наети и външни оценители. Оценките са направени според общопризнатите международни оценителски стандарти. При теста е прието че всяко отделно дружество се явява в качеството на “обект генериращ парични потоци”(ОГПП). Като база за прогнозите на парични потоци (преди данъци) са използвани финансовите бюджети както и други средносрочни и дългосрочни планове и намерения за развитието и преструктурирането на дейностите в рамките на Групата. Възстановимата стойност на всеки обект генериращ парични потоци е определена на база “стойност в употреба”. Ключовите предположения използвани при изчисленията са определени конкретно за всяко дружество носител на репутация третирано като отделна единица генерираща парични потоци и съобразно неговата специфика на дейността бизнес средата и рисковете. Резултатът от теста показва че възстановимата стойност на положителната репутация надвишава балансовата стойност и няма индикации за обезценка на репутацията. Съществуващата репутацията е формирана от следните дружества: > Евроинс Иншурънс Груп АД – 111 763 хил. лв. > Евро-Финанс АД – 2 620 хил. лв. > Електрохолд Трейд ЕАД – 2 500 хил. лв. На база извършени през 2023 г. тестове за обезценка, не е имало ефект върху стойността на съответното преразпределение на съществуващата репутация. Годишен консолидиран доклад 49 През 2022 г. в резултат на загуба на контрол е отписана репутация в размер на 55 840 хил. лв., принадлежаща към дъщерното дружество в Румъния, Евроинс Румъния Застраховане-Презастраховане С.А.  Задбалансови активи Еврохолд България АД, включително и дъщерните предприятия, нямат активи, които да са отчетени задбалансово.  Капитал и пасиви Собствен капитал и пасиви ∆ 31.12.2023 31.12.2022 % хил. лв. хил. лв. СОБСТВЕН КАПИТАЛ Акционерен капитал 0% 260 500 260 500 Обратно изкупени собствени акции 0% -77 -77 Премийни резерви при емитиране на ценни книжа 0% 144 030 144 030 Общи резерви 0% 7 641 7 641 Преоценъчни и други резерви -373.8% 846 (309) Натрупана загуба +85.6% (384 999) (207 385) Текуща (загуба)/печалба -145.4% 77 242 (170 037) Собствен капитал, принадлежащ на собствениците на Дружеството-майка +206% 105 183 34 363 Неконтролиращо участие +15.6% 19 907 17 226 Общо Собствен Капитал +142.5% 125 090 51 589 Подчинени дългови инструменти +14.0% 55 265 48 459 - Застрахователен бизнес +37.6% 54 879 39 879 - Дружество - майка -95.5% 386 8 580 ПАСИВИ Заеми от банки и небанкови финансови институции -7.4% 1 034 043 1 116 931 - Енергиен бизнес -1.0% 982 054 992 336 - Застрахователен бизнес -16.3% 252 301 - Дружество-майка -58.4% 51 737 124 294 Задължения по облигационни заеми -4.9% 217 588 228 891 Търговски и други задължения +2.8% 571 433 555 922 - Текущи търговски задължения +1.2% 192 461 190 168 - Текущи други задължения -18.4% 221 010 270 784 - Задължения по лизингови договори -17.7% 25 034 30 423 - Нетекущи други задължения +105.9% 132 928 64 547 Пасиви по издадени застрахователни договори +1% 438 113 433 616 Пасиви по закупени презастрахователни договори +88.2% 15 408 8 187 Отсрочени данъчни пасиви -12.1% 18 081 20 580 Общо пасиви -2.9% 2 294 666 2 364 127 Общо пасиви и подчинени дългови инструменти -2.6% 2 349 931 2 412 586 ОБЩО СОБСТВЕН КАПИТАЛ И ПАСИВИ +0.4% 2 475 021 2 464 175 Годишен консолидиран доклад 50  Собствен капитал Собственият капитал на Групата е в размер на 125 млн. лв. като отчита значителен ръст от 142% спрямо 31 декември 2022 г. В това число капиталът, принадлежащ на собствениците на дружеството-майка, е в размер на 105.2 млн. лв. (+206%), докато капиталът, принадлежащ на неконтролиращото участие, възлиза на 19.9 млн. лв. (+15.6%). За сравнение, към края на 2022 г. капиталът, принадлежащ на собствениците на дружеството-майка, е бил в размер на 34.4 млн. лв., а капиталът, принадлежащ на неконтролиращото участие, е в размер на 17.2 млн. лв. или общо собствен капитал 51.6 млн. лв. Акционерният капитал на Еврохолд към 31.12.2023 г. не отчита изменение спрямо 1 януари 2023 г. и възлиза на 260.5 млн. лв. На 30 май 2024 г. на извънредно общо събрание на акционерите на Еврохолд България АД е взето решение за издаване от дружеството на емисия варанти в размер до 260 500 000 (двеста и шестдесет милиона и петстотин хиляди) броя безналични, поименни, свободнопрехвърляеми варанта при условията на публично предлагане по реда на Закона за публичното предлагане на ценни книжа, с емисионна стойност 0,50 лева (петдесет стотинки) всеки, които дават право на титулярите на варанти да упражнят в 10-годишен срок правото си да запишат съответния брой акции (от същия вид и клас като съществуващата емисия акции на дружеството - безналични, поименни, непривилегировани, с право на 1 (един) глас в общото събрание на акционерите на дружеството, с право на дивидент и право на ликвидационен дял) - базовия актив на варантите по емисионна стойност 2,00 (два) лева за акция при конверсионно съотношение варант/акция 1:1, които Еврохолд България АД ще издаде при бъдещо/щи увеличение/ия на капитала си, под условие, че новите акции бъдат записани от притежателите на варанти. Публичното предлагане на емисията варанти ще се счита за успешно приключило, само ако бъдат записани и напълно заплатени най-малко 78 150 000 броя от предлаганите варанти, представляващи 30 % (тридесет процента) от предложените ценни книжа. Към датата на този доклад Еврохолд България е в процес на изготвяне на Проспект за първично публично предлагане на варанти, в който ще бъдат описани всички условия относно увеличението на капитала на дружеството с варанти. След одобрение на Проспекта от Комисия за финансов надзор, същият ще бъде наличен на интернет страницата на Еврохолд България АД www.eurohold.bg.  Доход на акция Доход на акция 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Среднопретеглен брой акции (брой) 260 422 773 260 422 773 Нетна печалба/(загуба) за годината (хил. лв.) 79 929 (191 713) Нетна печалба/(загуба) за годината от продължаващи дейности (хил. лв.) (45 828) 13 224 Нетна печалба/(загуба) за годината от преустановени дейности (хил. лв.) 125 757 (204 937) Доход /(загуба) на акция (лева) 0.307 (0.736) Доход /(загуба) на акция от продължаващи дейности (лева) (0.176) 0.051 Доход /(загуба) на акция от преустановени дейности (лева) 0.483 0.787  Обратно изкупени акции Към 31.12.2023 г. 77 227 бр. акции с право на глас на Еврохолд България АД са държани от дружества в Група Еврохолд (към 31.12.2022 г. – 77 227 бр. акции с право на глас).  Подчинени дългови инструменти В подкрепа на собствения капитал, Групата притежава подчинени дългови инструменти в размер на 55.3 млн. лв. притежавани дружества от застрахователния бизнес и от дружеството-майка. През отчетния период общата сума на подчинените дългови инструменти нараства общо с 6.8 млн. лв. след увеличение на дълга в застрахователния бизнес с 15 млн. лв. и намаление на дълга от страна на дружеството-майка с 8.2 млн. лв. За повече информация относно подчинените дългови инструменти виж: Приложение 31 към годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. Годишен консолидиран доклад 51  ПАСИВИ Консолидираните пасиви (без подчинени дългове) на групата Еврохолд възлизат на 2.29 млрд. лв., като отчитат намаление с 2.9% (69.5 млн. лв.) спрямо края на 2022 г., когато тяхната стойност е в размер на 2.36 млрд. лв. По-голямата част от пасивите представляват задължения по заемни средства към банки и небанкови финансови институции и облигационни заеми. Общата сума на задълженията по заемни средства възлизат на 1.25 млрд. лв. спрямо 1.35 млрд. лв. към 31 декември 2022 г. Намалението на задълженията по заемни средства отразява изплатени през отчетния период задължения към финансови институции (82.9 млн. лв.) и облигационни заеми (11.3 млн. лв.). Задължения по заеми от банки и небанкови институции, и облигационни емисии: 31.12.2023 ∆ 31.12.2022 хил. лв. % хил. лв. Към банки и небанкови финансови институции: 1 034 043 -7.4% 1 116 931 >нетекущи задължения 802 157 -19.6% 997 157 >текущи задължения 231 886 93.6% 119 774 По облигационни заеми: 217 588 -4.9% 228 891 >нетекущи задължения 216 264 -4.9% 227 320 >текущи задължения 1 324 15.7% 1 571 Общо задължения по заемни средства: 1 251 631 -7.0% 1 345 822 >нетекущи задължения 1 018 421 -16.8% 1 224 477 >текущи задължения 233 210 +92.2% 121 345 Задължения по заеми от банки и небанкови институции, и облигационни емисии по бизнес сектори: 31.12.2023 ∆ 31.12.2022 хил. лв. % хил. лв. Към банки и небанкови финансови институции 1 034 043 -7.4% 1 116 931 - Енергетика: 982 054 -1% 992 336 >нетекущи задължения 780 886 -20.4% 980 602 >текущи задължения 201 168 +1614% 11 734 - Застраховане: 252 -16.3% 301 >текущи задължения 252 -16.3% 301 - Дружество-майка: 51 737 -58.4% 124 294 >нетекущи задължения 21 271 28.5% 16 555 >текущи задължения 30 466 -71.7% 107 739 По облигационни заеми 217 588 -4.9% 228 891 - Дружество-майка: 217 588 -4.9% 228 891 >нетекущи задължения 216 624 -4.7% 227 320 >текущи задължения 1 324 -15.7% 1 571 За повече информация относно задълженията по банкови и облигационни заеми – виж: > Приложения 32, 32.1,32.2,32.3, 33, и 33.1 към годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. > раздел 1.10.2. Информация по Приложение 2 от Наредба №2 Годишен консолидиран доклад 52  Застрахователни и презастрахователни пасиви Пасиви по застрахователни и презастрахователни договори ∆ 2023 2022 % хил. лв. хил. лв. Пасиви от застрахователна дейност +1% 438 113 433 616 Пасиви по застрахователни договори +2.7% 436 976 425 626 Други пасиви по издадени застрахователни договори -85.8% 1 137 7 990 Пасиви по презастрахователна дейност +2.7% 453 521 441 803 Пасиви по закупени презастрахователни договори +13.4% 6 148 5 422 Други пасиви по закупени презастрахователни договори +234.9% 9 260 2 765 Общо пасиви по застрахователни и презастрахователни договори +2.7% 453 521 441 803 През 2023 г. пасивите по застрахователни и презастрахователни договори нарастват общо с 2.7% представляващи 11.7 млн. лв. Пасивите по застрахователни договори отбелязват ръст от 2.7% (увеличение от 11.3 млн. лв.).  Придобивания и продажба на дружества в икономическата група  Придобивания През 2023 г. Групата учреди/придоби две дружества чрез дъщерното си предприятие Евроинс Иншурънс Груп АД (застрахователен бизнес): » Phoenix MGA Services S.R.L., Румъния с основна дейност консултации за бизнес и управление (учредено дружество от ЕИГ). » Shardeni 2017 Ltd., Грузия с основна дейност отдаване под наем и експлоатация на собствени недвижими имоти (придобито дружество от ЗК Евроинс, Грузия).  Освобождавания и преустановени дейности през 2023 г. Към 31.12.2023 г. В края на 2023 г. Групата прехвърля загуби си по смисъла на МСФО 10 „Консолидирани финансови отчети“ върху „ЕИГ Ре“ ЕАД и трансформира участието си в дружеството от дъщерно в асоциирано. Продаденият дял от капитала на дружеството е 59,94%. Към 31.12.2022 г. Евроинс Румъния Асигураре-Реасигураре С.А. - дъщерно дружество на Евроинс Иншурънс Груп АД е отчетено като преустановена дейност към 31 декември 2022 г., в резултат на която са отписани нетните активи, свързани с дъщерното дружество в Румъния, съответните компонентни на другия всеобхватен доход и репутацията, свързана с него към тази дата. За подробна информация относно придобивания, освобождавания и преустановени дейности на дружества в групата Еврохолд виж: Приложение 38 от годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. Годишен консолидиран доклад 53 ПАРИЧНИ ПОТОЦИ Консолидираният отчет за паричните потоци е съставен от раздели и статии, в които парични потоци са отразени според дейността, от която са произлезли, като са обединени в оперативна, инвестиционна и финансова дейност. Парични потоци ∆ 31.12.2023 31.12.2022 % хил. лв. хил. лв. - Нетен паричен поток от оперативна дейност +36% 410 613 301 927 - Нетен паричен поток от инвестиционна дейност +5.5% (229 744) (217 851) - Нетен паричен поток от финансова дейност +645.6% (168 102) (22 547) Нетна промяна на пари и парични еквиваленти -79.3% 12 767 61 529 - Пари и парични еквиваленти в началото на годината +40.4% 214 012 152 483 Пари и парични еквиваленти в края на годината +24.7% 266 779 214 012 Паричните средства на групата Еврохолд към 31 декември 2023 г. възлизат на 266.8 млн. лв., като отчитат ръст от 24.7% (52.8 млн. лв.) спрямо 2022 г. През разглежданите периоди компаниите от Групата генерират достатъчен и положителен паричен поток за осъществяване на нормално протичане на оперативната си дейност. Ръководството текущо наблюдава появата на рискове и негативни последици от изменението на климата върху дейността на Групата, както и влиянието му върху изменението на климата. В по-голямата си част рисковете, свързани с изменението на климата, произтичат от: » Промяна в политиките и регулациите в резултат на прилагането на европейските нормативни документи в областта на климата от съответните регулаторни органи в Република България » Промяна в нормативната уредба в съответствие с европейските документи, свързани с климата и одобрените политики; » Промяна в технологиите на дистрибуторската мрежа, необходими за преминаване към въглеродно неутрално общество » Отрицателни ефекти върху доставчици или клиенти, свързани с климата, които засягат Групата: - Възможни са негативни ефекти върху доставчиците на Групата поради ефекти по веригата на изменението на климата, което би довело до отказ за изпълнение на ангажименти, пряко свързани с инвестиционната програма на Групата. Това би довело до неизпълнение или забавено изпълнение на тази програма. - Възможно е повишаване на цените на енергията на крайните клиенти, което може да доведе до намаляване на количеството пренос на енергия, както поради икономии, така и поради фалити и закриване на предприятия. Това би намалило размера на печалбата. В същото време новооткритите предприятия биха компенсирали този спад. В съответствие с предходната година, към 31 декември 2023 г. Групата не е идентифицирала значителни рискове, предизвикани от климатичните промени, които биха могли да окажат негативно и съществено влияние върху консолидираните финансови отчети на Групата. Ръководството непрекъснато оценява въздействието на свързаните с климата въпроси. Предположенията биха могли да се променят в бъдеще в отговор на предстоящи екологични разпоредби, поети нови ангажименти и променящо се потребителско търсене. Тези промени, ако не бъдат предвидени, биха могли да окажат влияние върху бъдещите парични потоци, финансовите резултати и финансовото състояние на Групата. За по-подробна информация по въпросите свързани с климата виж: раздел 2. Годишна консолидирана нефинансова декларация Въпроси свързани с климата Годишен консолидиран доклад 54 ФИНАНСОВИ КОЕФИЦИЕНТИ ФИНАНСОВИ ПОКАЗАТЕЛИ ГРУПА ЕВРОХОЛД (хил. лв.) N: Показатели: 2023 2022 2023/2022 година година стойност процент Консолидиран отчет за печалбата или загубата 1 Финансов резултат преди данъци от продължаващи дейности -25 195 30 414 -55 609 -182.84% 2 Финансов резултат след данъци от продължаващи дейности -45 828 13 224 -59 052 -446.55% 3 Приходи от оперативна дейност 2 787 859 4 049 257 -1 261 398 -31.15% 4 Разходи за оперативна дейност -2 331 939 -3 583 546 1 251 607 -34.93% Консолидиран отчет за финансовото състояние 5 Общо собствен капитал 125 090 51 589 73 501 142.47% 6 Пасиви и подчинени дългови инструменти 2 345 931 2 412 586 -62 655 -2.60% 7 Общо активи 2 475 021 2 464 175 10 846 0.44% 8 Текущи задължения 914 968 853 318 61 650 7.22% 9 Текущи вземания 454 412 524 085 -69 673 -13.29% 10 Финансови активи 419 676 241 259 178 417 73.95% 11 Пари и парични еквиваленти 226 779 214 012 12 767 5.97% Информация за акциите 12 Акционерен капитал (емитиран), (лева) 260 500 000 260 500 000 0 0% 13 Среднопретеглен брой акции за периода, (брой) 260 422 773 260 422 773 0 0% 14 Доход /(загуба) на акция, (лева) 0.307 -0.736 1.04 141.71% 15 Доход /(загуба) на акция от продължаващи дейности, (лева) -0.176 0.051 -0.23 -445.10% КОЕФИЦИЕНТИ Рентабилност: 16 Коефициент на брутна рентабилност на собствения капитал (1/5) -0.20 0.590 -0.791 -134.16% 17 Коефициент на нетна рентабилност на собствения капитал (2/5) -0.366 0.256 -0.623 -242.92% 18 Коефициент на брутна рентабилност на пасивите (1/6) -0.011 0.013 -0.023 -185.19% 19 Коефициент на нетна рентабилност на пасивите (2/6) -0.020 0.005 -0.025 -455.79% 20 Коефициент на брутна рентабилност на активите (1/7) -0.010 0.012 -0.023 -182.48% 21 Коефициент на нетна рентабилност на активите (2/7) -0.019 0.005 -0.024 -445.03% Ефективност: 22 Коефициент на ефективност на разходите (4/3) -0.836 -0.885 0.049 -5.48% 23 Коефициент на ефективност на приходите (3/4) -1.196 -1.130 -0.066 5.80% Ликвидност: 24 Коефициент на бърза ликвидност (10+11+12)/9 1.203 1.148 0.555 4.83% 25 Коефициент на незабавна ликвидност (11+12)/9 0.707 0.534 0.173 32.43% 26 Коефициент на абсолютна ликвидност (12/9) 0.248 0.251 -0.003 -1.17% Финансова автономност: 27 Коефициент на финансова автономност (5/6) 0.053 0.021 0.032 153.91% 28 Коефициент на задлъжнялост (6/5) 18.754 46.7660 -27.980 -59.90% Годишен консолидиран доклад 55 1.7. ПРЕДСТАВЯНЕ И БИЗНЕС РАЗВИТИЕ НА ДЪЩЕРНИТЕ КОМПАНИИ Годишен консолидиран доклад 56 ЕНЕРГЕТИКА Енергия за ново начало Вашия надежден партньор За устойчиво бъдеще Годишен консолидиран доклад 57 Електрохолд Електроразпределител ни мрежи Запад Електрохолд Продажби Електрохолд Трейд Електрохолд България Електрохолд ИКТ Фри Енерджи Проджект Орешец Бара Груп Електрохолд ИПС Годишен консолидиран доклад 58 Мисията на групата Електрохолд е да бъде динамично развиваща се компания, която осигурява: ▫ енергия, ▫ дигитализира мрежата си, ▫ инвестира устойчиво, ▫ и работи за подобряване качеството на живот Основни ценности на дружествата на Електрохолд Цели на групата Електрохолд: > повишаване на клиентската удовлетвореност и изграждане на доверие; > широко навлизане на електронното обслужване; > модернизация и дигитализация на мрежата; > стратегия за въвеждане на иновации в крак с промените в сектора; > устойчиво развитие и инвестиции; > лидер на българския пазар. ЦЕННОСТИ - профисионализъм - отговорност - ефективност - стабилност - доверие - иновативност Годишен консолидиран доклад 59 ЕНЕРГЕТИКА Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани II Б.В (Eastern European Electric Company II B.V., EEEC II) е холдингово дружество обединяващо инвестициите на Еврохолд в енергийния бизнес, регистрирано в Нидерландия с предмет на дейност - участие, управление, контрол и финансиране на дружества. EEEC II обединява придобитите на 27.07.2021 г. компании опериращи на територията на България в сегмент енергетика, като превърна енергийната група на Еврохолд в най-голямата независима частна енергийна група в България. Към края на 2023 г., Групата се състои от осем оперативни компании опериращи в сферата на разпределението, снабдяването, търговията с електроенергия и междуфирмени управленски, информационно-технологични услуги, проектно-консултантска дейност и три специално създадени компании с цел обединяване на енергийните инвестиции на Еврохолд. Структура на групата ЕЕЕС II към 31.12.2023 г. > Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД (ЕРМ Запад ЕАД) - оператор на електроразпределителната мрежа в Западна България. > Електрохолд България ЕООД - дружество за междугрупови управленски и координаторски дейности и услуги. > Електрохолд Продажби ЕАД - най-големия доставчик на електроенергия в България. > Електрохолд Трейд ЕАД - най-големия лицензиран търговец на електроенергия. > Електрохолд ИКТ ЕАД (дъщерно на ЕРМ Запад ЕАД) - дружество за осигуряване на междугрупови услуги свързани с информационни и комуникационни технологии. > Фри Енерджи Проджект Орешец ЕАД - фотоволтаичен парк. > Бара Груп ЕООД - дружеството за производство на електричество от биомаса. > Електрохолд ИПС ЕООД (дъщерно на Електрохолд България ЕООД) – дружество (учредено на 03.10.2022 г.) с основна дейност: Изготвяне на инвестиционни проекти, извършване на строително- монтажни работи, доставка, покупко - продажба на материали/ стоки, консултации и съдействие при изготвяне на документации за провеждане на процедури и търгове и др. Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани II Б.В. Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани III Б.В. Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. Електрораз- пределителни мрежи Запад Електрохолд ИКТ Електрохолд Продажби Електрохолд Трейд Електрохолд България Електрохолд ИПС Фри Енерджи Проджект Орешец Бара Груп дружества за обединяващи енергийния бизнес Годишен консолидиран доклад 60 КЛЮЧОВИ ФИНАНСОВИ РЕЗУЛТАТИ НА ОПЕРАТИВНИТЕ КОМПАНИИ ЕНЕРГЕТИКА 2023 хил. лв. 2022 хил. лв. Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. – консолидирана база Приходи от оперативна дейност, в т.ч.: 2 310 687 3 566 342 ▫ Клиенти на отворен пазар 1 240 880 2 314 396 ▫ Битови потребители 841 909 780 072 ▫ Стопански потребители (юридически лица) 163 334 416 685 ▫ Приходи от такси за присъединяване на потребители 26 962 21 727 ▫ Приходи от услуги за проучване, ремонт и поддържане на електроразпределителната мрежа, и средствата за търговско измерване 8 602 10 307 ▫ Приходи от информационни, комуникационни, технологични услуги (ИКТ) и други 1 641 3 905 ▫ Приходи от фонд Сигурност на електроенергийната система 824 939 ▫ Други приходи 26 535 18 311 Разходи за оперативна дейност, в т.ч.: (1 791 493) (3 117 374) ▫ Разходи за закупена електроенергия (1 604 644) (2 839 319) ▫ Технологични разходи от разпределение на електроенергия (151 851) (199 492) ▫ Балансиране на електричеството (32 215) (74 677) ▫ Такси за пренос и достъп (2 310) (3 765) ▫ Други разходи (473) (121) Брутна печалба 519 194 448 968 Други приходи/разходи, нетно (224 231) (202 500) EBITDA 294 963 246 468 Финансови приходи/разходи, нетно (50 733) (33 153) Разходи за амортизация (105 756) (105 398) Данъци (18 956) (13 456) Нетна печалба 119 518 94 461 Финансово състояние Активи, в т.ч.: 1 683 142 1 685 146 Имоти, машини и съоръжения 840 800 833 746 Материални запаси 23 790 32 787 Търговски и други вземания 276 448 369 100 Пари и парични еквиваленти 203 687 177 879 Собствен капитал 572 587 561 231 Общо пасиви, в т.ч.: 1 110 555 1 123 915 Нетекущи пасиви 610 279 782 318 Групови финансови коефициенти Възвръщаемост на собствения капитал (ROЕ) 20.87% 16.83% Възвръщаемост на активите (ROA) 7.10% 5.61% Марж на оперативната печалба, % 8.19% 3.96% Обращаемост на активите 1.37 2.12 Коефициент на обща ликвидност 0.41 0.52 Коефициент на абсолютна ликвидност 1.46 2.14 източник на представените финансови данни: одитиран годишен консолидиран финансов отчет на Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. за 2023 г. Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. консолидира дейността на всички оперативни компании в групата Електрохолд. Годишен консолидиран доклад 61 Данни за финансовото състояние на подхолдинговите компании Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани II Б.В. и Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани II Б.В. ЕНЕРГЕТИКА 2023 хил. лв. 2022 хил. лв. Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани II Б.В. – индивидуална база Активи 134 033 653 189 580 358 Собствен капитал 13 562 017 56 685 721 Общо пасиви, в т.ч.: 120 471 636 132 894 637 Нетекущи пасиви 117 042 986 129 002 926 Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани III Б.В. – индивидуална база Активи 133 849 028 189 451 485 Собствен капитал 133 815 237 189 418 042 Общо пасиви, в т.ч.: 33 791 33 443 Нетекущи пасиви - - Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани II Б.В. и Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани II Б.В. не развиват самостоятелна оперативна дейност. Пасивите на компаниите са във връзка с финансиране покупката на оперативните кампании от групата Електрохолд. Двете подхолдингови дружества не изготвят консолидирани финансови отчети. Дейност на оперативните компании  Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД Регулация Дейност / пазар Извършва дейност по: 1.Експлоатация на електроразпределителната мрежа за пренос и разпределение на електрическа енергия; 2.Разпределяне на електрическа енергия в България, на територията на Западна България, с площ 40 000 кв. км. и население от 2 930 000 жители, обхващаща областите: ▪ София-град, ▪ София област, ▪ Благоевград, ▪ Кюстендил, ▪ Перник, ▪ Плевен, ▪ Ловеч, ▪ Монтана, ▪ Враца, и ▪ Видин. Лицензия за дейност • Лицензия № Л-135-07/13.08.2004 г. за извършване на дейността "разпределение на електрическа енергия". Лицензията е за срок от 35 години. • С Решение № И1-Л-135/06.06.2011 г. на ДКЕВР лицензията е допълнена, като са включени условия във връзка с Програмата за съответствие. • С Решение № И2-Л-135/09.12.2013 г. на ДКЕВР, лицензията е допълнена с права и задължения във връзка с изпълнението на дейността „координатор на специална балансираща група“. регулатор Комисията за енергийно и водно регулиране (КЕВР) Годишен консолидиран доклад 62 Преглед на резултатите 2023 хил. лв. 2022 хил. лв. Приходи от оперативна дейност, в т.ч.: 584 094 522 437 ▫ Приходи от договори с клиенти 572 697 507 036 Разходи за оперативна дейност, в т.ч.: (458 134) (468 026) ▫ Технологични разходи за разпределение на електроенергия (155 071) (206 553) Брутна печалба 130 976 53 706 Печалба преди данъци 121 613 48 011 Нетна печалба 109 515 43 261 Финансово състояние Активи, в т.ч.: 1 082 605 1 048 726 Имоти, машини и съоръжения 822 656 813 747 Материални запаси 19 180 32 150 Търговски и други вземания 35 976 43 689 Пари и парични еквиваленти 9 617 13 132 Собствен капитал 779 410 746 120 Общо пасиви, в т.ч.: 303 195 302 606 Нетекущи пасиви 164 780 175 920 Текущи пасиви 138 415 126 686 Финансови коефициенти Възвръщаемост на собствения капитал (ROЕ) 14.05% 5.80% Възвръщаемост на активите (ROA) 10.12% 4.13% Марж на оперативната печалба, % 22.42% 10.36% Обращаемост на активите 0.54 0.49 Коефициент на обща ликвидност 1.75 1.70 Коефициент на абсолютна ликвидност 0.07 0.10  Електрохолд Продажби ЕАД Регулация Дейност / пазар Извършва дейност по 1. обществено снабдяване с електрическа енергия съгласно Закона за енергетиката и лицензия за обществено снабдяване с електрическа енергия и съгласно условията на тази лицензия; 2. снабдяване с електрическа енергия като доставчик от последна инстанция съгласно Закона за енергетиката и условията на лицензията за дейността „доставка на електрическа енергия от доставчик от последна инстанция”; 3. всяка друга дейност незабранена от закона и/или от лицензията за обществено снабдяване с ел. енергия. Пазар – България. Лицензия за дейност • лицензия за обществено снабдяване с електрическа енергия № Л-135-11/29.11.2006 г. с първоначален срок от 35 години; • лицензия за търговия с електрическа енергия № Л-229-15/17.05.2007 г. за срок от 10 години. Лицензията е изменена и допълнена от КЕВР с решение № И1-Л-229/16.02.2016 г., с правата и задълженията, свързани с дейността на координатор на стандартна балансираща група и удължена с още 10 години с решение на КЕВР № И2-Л- 229/01.09.2016 г. • лицензия за дейността „доставка на електрическа енергия от последна инстанция“ Л- 409/01.07.2013 г. за срок от 28 години регулатор Комисията за енергийно и водно регулиране (КЕВР). Годишен консолидиран доклад 63 Преглед на резултатите 2023 хил. лв. 2022 хил. лв. Приходи от оперативна дейност, в т.ч.: 967 093 1 691 997 ▫ Приходи от договори с клиенти 958 834 1 685 251 Разходи за оперативна дейност, в т.ч.: (937 403) (1 656 385) ▫ Разходи за електроенергия (902 926) (1 611 509) Брутна печалба 29 690 35 612 Печалба преди данъци 30 343 35 575 Нетна печалба 26 685 31 773 Финансово състояние Активи, в т.ч.: 385 851 421 788 Имоти, машини и съоръжения 271 343 Активи по договори 70 560 115 247 Търговски и други вземания 128 868 195 512 Пари и парични еквиваленти 158 669 86 350 Собствен капитал 180 709 190 101 Общо пасиви, в т.ч.: 205 142 231 687 Нетекущи пасиви 318 446 Текущи пасиви 204 824 231 241 Финансови коефициенти Възвръщаемост на собствения капитал (ROЕ) 14.77% 16.71% Възвръщаемост на активите (ROA) 6.92% 7.53% Марж на оперативната печалба, % 3.07% 2.106% Обращаемост на активите 2.51 4.01 Коефициент на обща ликвидност 1.86 1.80 Коефициент на абсолютна ликвидност 0.77 0.37  Електрохолд Трейд ЕАД Регулация Дейност / пазар ▪ Търговия с електрическа енергия, топлоенергия, газообразни горива и всякакъв вид други енергоносители след получаване на съответната лицензия в случай, че такава е необходима ▪ Проучване, консултиране, проектиране, финансиране и изграждане на енергийни обекти, доставка на енергоефективни услуги, изпълнение на услуги по договори с гарантиран резултат – ЕСКО договори, строително-монтажни, довършителни, ремонтни работи, доставки на материали и оборудване. Лицензия за дейност • Лицензия за търговия с електрическа енергия Л- 191-15/04.07.2005 г., издадена от Държавната комисия за енергийно и водно регулиране („ДКЕВР“), към момента Комисия за енергийно и водно регулиране. Лицензията за търговия е изменена с решение на ДКЕВР № - И2-Л-191 от 06.10.2014 г. с права и задължения за дейността „координатор на комбинирана балансираща група“. Срокът на валидност на лицензията за търговия е удължен до 04.07.2025 г. с решение на ДКЕВР № И3-Л-191 от 06.10.2014 г. • регистрирано при „Електроенергиен системен оператор“ ЕАД („ЕСО ЕАД“) на пазар на електрическа енергия на крайни клиенти, на пазар на едро и като координатор на стандартна балансираща група с електроенергиен идентификационен код № 32XCEZ- TRADE-BG3, както и като търговски участник на „Българска независима енергийна борса“ ЕАД. • вписано в Централния професионален регистър на строителя с Удостоверение от Камара на строителите в България за изпълнение на строежи от трета група – строежи от енергийната инфраструктура от втора до пета категория с валидност до 30.09.2024г. регулатор Комисията за енергийно и водно регулиране (КЕВР). Годишен консолидиран доклад 64 Преглед на резултатите 2023 хил. лв. 2022 хил. лв. Приходи от оперативна дейност, в т.ч.: 934 381 1 671 998 ▫ Приходи от договори с клиенти 934 324 1 671 937 Разходи за оперативна дейност 901 892 1 611 033 Брутна печалба 32 489 60 965 Печалба преди данъци 33 757 60 968 Нетна печалба 30 400 54 851 Финансово състояние Активи, в т.ч.: 159 532 267 737 Дълготрайни активи 2 442 2 519 Търговски и други вземания 149 442 218 197 Пари и парични еквиваленти 7 538 47 021 Собствен капитал 104 051 100 860 Общо пасиви, в т.ч.: 55 481 166 877 Нетекущи пасиви 997 759 Текущи пасиви 54 484 166 118 Финансови коефициенти Възвръщаемост на собствения капитал (ROЕ) 29.22% 54.37% Възвръщаемост на активите (ROA) 19.06% 20.48% Марж на оперативната печалба, % 3.48% 3.65% Коефициент на задлъжнялост - 1.65 Коефициент на абсолютна ликвидност 2.88 1.60  Електрохолд България ЕООД Регулация Дейност / пазар консултантски услуги на свързани предприятия, като: финансови и счетоводни услуги, управление на вземанията, човешки ресурси, връзки с обществеността и комуникацията, обслужване на клиенти, правни услуги, управление на собствеността, транспортни услуги, доставки, консултации по управление и стопанска дейност Лицензия за дейност Не регулатор Не Преглед на резултатите 2023 хил. лв. 2022 хил. лв. Приходи от оперативна дейност, в т.ч.: 41 386 31 531 ▫ Приходи от договори с клиенти 40 984 31 256 Разходи за оперативна дейност 40 504 30 367 Брутна печалба 882 1 164 Печалба преди данъци 944 1 036 Нетна печалба 828 1 351 Годишен консолидиран доклад 65 Финансово състояние Активи, в т.ч.: 93 975 79 973 Дълготрайни активи 1 227 592 Търговски и други вземания 39 373 31 933 Пари и парични еквиваленти 24 207 23 933 Собствен капитал 5 491 4 704 Общо пасиви, в т.ч.: 88 484 75 269 Нетекущи пасиви 7 609 7 480 Текущи пасиви 80 875 67 789 Финансови коефициенти Възвръщаемост на собствения капитал (ROЕ) 15.08% 17.47% Възвръщаемост на активите (ROA) 0.88% 0.90% Марж на оперативната печалба, % 1.42% 2.72% Коефициент на абсолютна ликвидност 0.30 0.35  Електрохолд ИКТ ЕАД (дъщерно дружество на Електроразпределителни Мрежи Запад ЕАД) Регулация Дейност / пазар Комплексни информационни, комуникационни и технологични услуги (ИКТ услуги), предимно на дружествата от Групата на Електрохолд, съгласно сключени между дружествата договори. „Електрохолд ИКТ“ ЕАД осигурява услуги, свързани с осигуряване на: ▪ необходимото хардуерно и комуникационно оборудване, технически решения, системен и специализиран софтуер и бази данни, включително административно обслужване и експертно участие при проучването, договарянето и доставянето му, както и при управление на използваните лицензии, необходими за оказване на услугите; ▪ гаранционна и/или извънгаранционна поддръжка на оборудване, технически решения и специализиран софтуер и бази данни и др. ▪ консултации за техническо развитие на оборудването и продуктите, след оценка на технологичните нововъведения и тяхната приложимост, оценява и анализира заявки за промяна във функционалността на приложенията и организира управлението на промените съгласно Процедурата за управление на промени (Change management procedure) ▪ съдейства при извършване обучения на потребителите – служители на компаниите от групата на Електрохолд, изготвяне на методически материали и указания, ръководства на потребители и др. извършва също така продажби на интегрирани системи, за които преди това е извършило дизайн на системите, моделиране на данни, доставка на необходимия хардуер, софтуер, лицензи, включително тяхната поддръжка, инсталация, конфигурация, реализация на интерфейси с други системи, както и участие в процесите по локализация, внедряване, миграция на данни от съществуващи системи, тестове и приемане в продуктивна среда. Пазар – България. Лицензия за дейност Не регулатор Не Преглед на резултатите 2023 хил. лв. 2022 хил. лв. Приходи от оперативна дейност, в т.ч.: 28 275 24 336 ▫ Приходи от договори с клиенти 27 963 24 296 Разходи за оперативна дейност 24 692 21 905 Брутна печалба 3 583 2 431 Печалба преди данъци 3 458 2 356 Нетна печалба 3 101 2 148 Годишен консолидиран доклад 66 Финансово състояние Активи, в т.ч.: 57 312 29 884 Дълготрайни активи 6 548 8 500 Разходи по проекти 1 270 2 440 Търговски и други вземания 29 299 2 587 Пари и парични еквиваленти 1 586 1 453 Собствен капитал 26 469 23 269 Общо пасиви, в т.ч.: 30 843 6 615 Нетекущи пасиви 1 428 1 851 Текущи пасиви 29 415 4 764 Финансови коефициенти Възвръщаемост на собствения капитал (ROЕ) 11.72% 9.23% Възвръщаемост на активите (ROA) 5.41% 7.19% Марж на оперативната печалба, % 12.67% 9.99% Коефициент на абсолютна ликвидност 0.05 0.30  Електрохолд ИПС ЕООД (дъщерно дружество на Електрохолд България ЕООД) Регулация Дейност / пазар Изготвяне на инвестиционни проекти, извършване на строително-монтажни работи, доставка, покупко-продажба на материали/стоки, консултации и съдействие при изготвяне на документация за провеждане на процедури и търгове и други дейности. Учредяването на Дъщерното дружество е свързано с промяна на модела на предоставяне на услуги в областта на логистиката и избор на доставчици в Групата Електрохолд. Основната цел на промяната е повишаване икономическата ефективност при потребяването на тези услуги и оптимизирането на процесите в Групата. Пазар – България. Лицензия за дейност Не регулатор Не Преглед на резултатите 2023 хил. лв. 2022 хил. лв. Приходи от оперативна дейност, в т.ч.: 27 909 2 581 Брутна печалба 507 90 Нетна печалба 407 68 Финансово състояние Активи, в т.ч.: 85 189 3 655 Търговски и други вземания 70 780 596 Пари и парични еквиваленти 269 39 Собствен капитал 523 181 Общо пасиви, в т.ч.: 84 666 2 685 Нетекущи пасиви 1 077 799 Текущи пасиви 83 589 2 685 Годишен консолидиран доклад 67  Фри Енерджи Проджект Орешец ЕАД Регулация Дейност / пазар Производство, изграждане и експлоатация на енергийни системи и паркове, свързани с възобновяеми енергийни източници; производство и търговия с енергия от възобновяеми енергийни източници; закупуване на недвижими имоти с цел застрояване, отдаване под наем или продажба; строителни и предприемачески услуги; маркетингови проучвания, консултантска дейност; внос и износ; търговско представителство и посредничество на български и чуждестранни физически и юридически лица. Пазар – България. Лицензия за дейност Не регулатор Не Преглед на резултатите 2023 хил. лв. 2022 хил. лв. Приходи от оперативна дейност, в т.ч.: 2 928 2 681 Брутна печалба 1 055 1 050 Нетна печалба 948 941 Финансово състояние Активи, в т.ч.: 7 002 9 041 Имоти и оборудване 5 887 6 586 Пари и парични еквиваленти 718 2 011 Собствен капитал 6 569 8 512 Общо пасиви 433 433  Бара груп ЕООД Регулация Дейност / пазар Изграждане, поддръжка и експлоатация на енергийни обекти за производство на енергия от възобновяеми енергийни източници и алтернативни енергийни източници (след получаването на съответните лицензия и разрешителни); производство на енергия от възобновяеми енергийни източници и алтернативни енергийни източници (след получаването на съответните лицензия и разрешителни); вътрешна и външна търговия. Пазар – България. Лицензия за дейност Не регулатор Не За допълнителна информация относно дейността и резултатите на енергийните дружества от групата Електрохолд посетете следният интернет адрес www.electrohold.bg Консолидирана нефинансова декларация 217 ЗАСТРАХОВАНЕ Иновативност Ефективност Екипност Социална отговорност Годишен консолидиран доклад 69 Евроинс Иншурънс Груп Дружества в групата Евроинс Иншурънс Груп АД (ЕИГ) Мажоритарни участия „Застрахователно дружество Евроинс” АД 98.75% „Евроинс Осигуряване” АД, Северна Македония 93.36% „Застрахователно дружество Евроинс Живот“ ЕАД 100.00% ЧАД „Застрахователна компания Евроинс Украйна” 92.73% ЧАД ”Европейско Туристическо Застраховане”, Украйна 99.99% „Застрахователна компания Евроинс Грузия“ АД 50.04% ИКЛЕЙМ Еднолично дружество за услуги по уреждане на претенции“ П.К., Гърция 100.00% „Шардени 2017“ Лтд., Грузия 100.00% „Феникс Ем Джи Ей Сървисиз“ С.Р.Л., Румъния 100.00% „Евроинс Румъния Асигуруре - Реасигураре” С.А. (с отнет лиценз) 98.50% Евроинс Иншурънс Груп е холдингово дружество обединяващо инвестициите на Еврохолд в застрахователния бизнес. Акционери в капитала на ЕИГ Акционери Участие „Еврохолд България” АД 90.10% „Европейска банка за възстановяване и развитие“ („ЕБВР“) 9.90% Годишен консолидиран доклад 70 За 2023 г. като оперативни компоненти, които извършват застрахователна дейност, генерирайки застрахователни приходи и разходи по застрахователни услуги са дефинирани следните компоненти. "Евроинс Иншурънс Груп" АД "Застрахователно дружество Евроинс" АД (Евроинс България), 98.63% "Евроинс Осигуряване" АД (Евроинс Северна Македония), 93.36% ЧАД "ЗК Евроинс Украйна" (Евроинс Украйна), 92.62% "ЗК Евроинс Грузия" АД (Евроинс Грузия), 50.04% "ЗД Евроинс Живот" ЕАД (Евроинс Живот), 100.00% "ЧАД Европейско Туристическо застраховане" (ETI Украйна), Украйна, 99.99% Годишен консолидиран доклад 71 Преглед на груповите застрахователни резултати ЗАСТРАХОВАНЕ 2023 2022 Преизчислен хил. лв. хил. лв. Консолидиран отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход Нетна печалба/(загуба), след данъци 23 154 (208 664) Застрахователни приходи от продължаващи дейности 470,775 463,951 Разходи по застрахователни услуги от продължаващи дейности (459,403) (478,395) Брутен резултат от застрахователни услуги от продължаващи дейности 11,372 (14,444) Резултат от закупено презастрахователно покритие от продължаващи дейности (73,234) 2,059 Нетен резултат от застрахователни услуги от продължаващи дейности (61,862) (12,385) Нетен резултат от инвестиционна и финансова дейност (22,335) 6,011 Консолидиран отчет за финансовото състояние към 31 декември Собствен капитал в т.ч. и малцинствено участие 151,807 130,834 Пасиви , вкл. Подчинени пасиви 638,152 623,682 Активи 789,959 754,516 Акционерен капитал (внесен) 576,243 576,243 Финансови активи и парични средства 392,874 265,107 Вземания и други активи 40,943 47,357 Пасиви по застрахователни и презастрахователни договори 453,521 447,600 Активи по застрахователни и презастрахователни договори 210,491 306,160 ФИНАНСОВИ ПОКАЗАТЕЛИ ЗАСТРАХОВАТЕЛНА ГРУПА N: Показатели: 2023 2022 преизчислен КОЕФИЦИЕНТИ 1 Коефициент на финансова автономност(с вкл. подчинени пасиви) 0.28 0.24 2 Коефициент на задлъжнялост (с вкл. подчинени пасиви) 2.81 3.35 3 Финансови активи за покритие на нетните нетните активи издадени застрахователни договори 178.5% 220.92% 4 Брутна рентабилност на собствения капитал 17.24% -156.72% 5 Нетна рентабилност на собствения капитал 15.25% 159.49% 6 Брутна рентабилност на пасивите 4.10% 32.88% 7 Нетна рентабилност на пасивите 3.63% 33.46% 8 Брутна рентабилност на активите 3.31% 27.18% 9 Нетна рентабилност на активите 2.93% 27.65% Данните на показаните ключови показатели са извлечени от одитирания консолидиран финансов отчет на застрахователния подхолдинг „Евроинс Иншурънс Груп“ АД за 2023 г. Финансовите данни за 2022 г. са преизчислени в съответствие с новия МСФО 17, който се прилага за първи път през 2023 г. Годишен консолидиран доклад 72 Дейност на оперативните компании  ЗД Евроинс АД Регулация ЗД Евроинс АД Дейност / пазар Извършва дейност по общо застраховане. Застрахователните продукти в портфейла на „ЗД Евроинс” АД покриват всички видове застраховки по общо застраховане съгласно действащата нормативна уредба (18 вида застрахователни продукта). Дружеството извършва дейност в Република Гърция чрез свой клон (действащ от 1 февруари 2019 г.) на базата на принципа на Свободата на установяване (Freedom of Establishment) в страни-членки на Европейския съюз. Дружеството осъществява дейност на принципа на Свободата за предоставяне на услуги (Freedom of Services) в следните държави-членки на Европейския съюз:: ▪ Полша; ▪ Италия; ▪ Испания; ▪ Германия; ▪ Нидерландия; ▪ Румъния; ▪ Великобритания. Лицензия за дейност Разрешение за извършване на застрахователна дейност издадено от Националния съвет по застраховане при Министерски съвет на Република България. регулатор Комисията за финансов надзор (КФН).  Евроинс Живот ЕАД Регулация Дейност / пазар Извършва животозастрахователна дейност и предлага и сключва застрахователни договори по следните видове застраховки и за следните застрахователни рискове: (1) Застраховка "Живот" и рента; (2) Женитбена и детска застраховка; (3) Застраховка "Живот", свързана с инвестиционен фонд; (4) Допълнителна застраховка. Към 31.12.2022 г. „Евроинс Живот” оперира само на територията на Република България, като има получено разрешение за извършване на дейност и на територията на Франция, Италия и Румъния, Белгия чрез правото на свобода на предоставяне на услуги. Лицензия за дейност Лицензиран застраховател, съгласно Решение на Комисия за финансов надзор №1601- ЖЗ/12.12.2007. регулатор Комисията за финансов надзор (КФН).  Евроинс Осигуряване АД, Северна Македония Регулация Дейност / пазар Извършва дейност по общо застраховане Лицензия за дейност Лиценз за извършване на общозастрахователна дейност регулатор Министерството на финансите на Северна Македония Годишен консолидиран доклад 73  ЧАД ЗК Евроинс Украйна Регулация Дейност / пазар Извършва дейност по общо застраховане Лицензия за дейност Лиценз за извършване на общозастрахователна дейност регулатор Национална комисия за държавно регулиране на пазарите на финансови услуги  ЧАД Европейско Туристическо Застраховане Украйна Регулация Дейност / пазар Извършва дейност специализирана в туристически застраховки. Европейско Туристическо Застраховане e един от най-големите туристически застрахователи в Украйна, като освен това е и единствената компания в страната, специализирана в този тип застрахователни продукти. Компанията разчита на иновативни продукти, предлагани чрез изключително добре развити продажбени канали. Застраховки Помощ при Пътуване и Злополука заемат 100% дял в портфейла на Дружеството. Лицензия за дейност Лиценз за извършване на общозастрахователна дейност регулатор Национална комисия за държавно регулиране на пазарите на финансови услуги  ЗК Евроинс Грузия АД Регулация Дейност / пазар Извършва дейност по общо застраховане. Застрахователна компания Евроинс Грузия e специализирана в застраховки Злополука и Заболяване. Лицензия за дейност Лиценз за извършване на общозастрахователна и животозастрахователна дейности. регулатор Държавната служба за застрахователен надзор на Грузия  ИКЛЕЙМ Еднолично дружество за услуги по уреждане на претенции П.К., Гърция Регулация Дейност / пазар Извършва услуги за обработка на искове, които са в подкатегориите MD, BI и искове за собственост. Специална експертиза в техническата и правната област, както и реалистично възпроизвеждане на произшествия. ▪ дейност по ликвидация на щети, свързани със застрахователния портфейл на „ЗД Евроинс“ АД – Клон Гърция и със застрахователния портфейл на „ЗД Евроинс“ АД, относим към дейността по свобода на предоставяне на услуги; ▪ дейност по ликвидация на щети, предявени по „Зелена карта“, за събития, настъпили на територията на Република Гърция, свързани със застрахователни договори, сключени от „ЗД Евроинс“ АД на българския и на полския пазар (при условията на свобода на предоставяне на услуги); ▪ дейност по събиране на вземания на територията на Република Гърция, възникнали в полза на „ЗД Евроинс АД“ - Клон Гърция и „ЗД Евроинс“ АД. Лицензия за дейност не регулатор не Годишен консолидиран доклад 74  Шардени 2017, Грузия Регулация Дейност / пазар Търговско дружество, учредено чрез прехвърляне на имущество, несвързано със застрахователния бизнес, от „ЗК Евроинс Грузия“ АД, като през 2023 г. Групата закупува акциите и става собственик на 100% от капитала. Лицензия за дейност не регулатор не  ФЕНИКС ЕМ ДЖИ ЕЙ СЪРВИСИС С.Р.Л., Румъния Регулация Дейност / пазар Извършва дейност по предоставяне на услуги на клиенти на ЕИГ по дългосрочни нишови застрахователни продукти, несвързани със застраховка „Гражданска отговорност на автомобилистите“. Дружеството е учредено през втората половина на 2023 г. Лицензия за дейност не регулатор не Ключови финансови показатели от представянето на оперативните дружества през 2023 г. и тяхното финансово състояние към 31 декември 2023 г. В хил. лв. Евроинс България Евроинс Северна Македония Евроинс Украйна Евроинс Грузия Евроинс Живот ETI Украйна Застрахователни приходи 383,229 31,468 26,379 12,815 9,315 7,569 Собствен капитал 70,642 14,359 8,960 5,855 11,497 9,375 Пасиви вкл. Подчинени пасиви 468,776 21,091 34,104 5,031 7,376 3,061 Активи 539,418 35,450 43,064 10,886 18,873 12,436 Акционерен капитал 44,721 7,573 3,611 2,562 8,445 1,782 Финансови активи и парични средства 309,764 32,600 16,126 6,397 15,112 11,835 Вземания и други активи 32,186 1,424 513 2,010 2,628 218 Пасиви по застрахователни и презастрахователни договори 389,096 18,966 32,622 3,954 6,534 2,349 Активи по застрахователни и презастрахователни договори 184,783 808 22,392 1,997 447 64 КОЕФИЦИЕНТИ Коефициент на финансова автономност (с вкл. подчинени пасиви) 0.19 0.41 0.21 0.54 0.61 0.75 Коефициент на задлъжнялост (с вкл. подчинени пасиви) 4.62 1.47 3.81 0.86 0.64 0.33 Финансови активи за покритие на нетните нетните активи по издадени застрахователни договори 167.4% 187.4% 162.7% 429.6% 291.4% 527.5% От представените по-горе компоненти само ЗД Евроинс АД, България извършва застрахователна дейност в повече от една държава, като освен в България записва застрахователен бизнес и в Европейския съюз съгласно принципа на Свободата на предоставяне на услуги (в Испания, Италия, Германия, Нидерландия, Полша и Румъния), съгласно принципа на Свободата на установяване (в Гърция). През 2023 г. ЗД Евроинс АД е оперирало и на пазара във Великобритания. Към 31.12.2023 г. е преустановено записването на нов Годишен консолидиран доклад 75 бизнес на застрахователния пазар във Великобритания поради изтичане на временния разрешителен режим (temporary permission regime). Към момента „ЗД Евроинс“ АД и ЕИГ правят преглед и оценка на възможностите на пазара и целесъобразността на възобновяване на дейността чрез откриване на клон на територията на Обединеното кралство. и във Великобритания съгласно временния разрешителен режим след BREXIT. Останалите дружества в Групата: ▪ „ИКЛЕЙМ Еднолично дружество за услуги по уреждане на претенции“ П.К. - Гърция; „Феникс Ем Джи Ей Сървисиз“, Румъния; и ЕИГ (на индивидуално ниво) подпомагат застрахователната дейност, като не генерират приходи от трети лица; ▪ „Шардени 2017“, Грузия, има незначителна дейност, като за 2023 г. приходите са в размер на 40 хил. лв. Териториалното разпределение на застрахователните приходи на застрахователната групата Инвестиционен портфейл на Групата на консолидирана база 174 390 70 134 62 698 44 788 33 947 31 468 24 772 12 815 11 990 2 660 863 250 141 191 54 924 61 087 105 220 40 600 29 395 12 599 12 450 2 549 2 530 1 406 0 З А СТ Р А Х О В А Т Е Л Н И П Р И ХО Д И ( Х И Л . ЛВ . ) 2023 2022 32 427 25 046 96 090 182 844 30 456 7 445 27 279 3 519 34 825 62 172 53 189 55 666 АКЦИИ ДЦК КОРПОРАТИВНИ ОБЛИГАЦИИ ИНВЕСТИЦИОННИ ФОНДОВЕ ДЕПОЗИТИ В БАНКИ ДРУГИ ФИНАНСОВИ АКТИВИ Финансови активи (хил. лв.) 31.12.2023 31.12.2022 Годишен консолидиран доклад 76 Платежоспособност ІІ Капиталовата позиция на Групата се потвърждава от показателите, изчислени съобразно изискванията на Платежоспособност ІІ, а именно: Показатели Общо допустими собствени средства за покритие на Капиталовото изискване за платежоспособност (SCR) в хил. лв. 127 507 Общо допустими собствени средства за покритие на Минималното капиталовото изискване (MCR) в хил. лв. 85 827 Капиталово изискване за платежоспособност (SCR) в хил. лв. 101 657 Минимално капиталово изискване (MCR) в хил. лв. 66 233 Покритие на Капиталовото изискване за платежоспособност (SCR) 125.4% Покритие на Минималното капиталово изискване (MCR) 129.3% * Изчисленията са направени на база на предварителни неодитирани данни, предоставени в Комисията по Финансов Надзор съгласно Тримесечното количествено отчитане по Платежоспособност ІІ за 4-то тримесечие на 2023. Повече информация за Евроинс Иншурънс Груп и дъщерните му компании може да бъде намерена на страницата на застрахователния подхолдинг www.eig.bg. Консолидирана нефинансова декларация 223 ЕВРО-ФИНАНС АД Правим по-достъпни капиталовите пазари Предлагаме първокласни финансови услуги и инвестиционни решения Напълно дигитални в удобство на клиентите Годишен консолидиран доклад 78 ФИНАНСОВО-ИНВЕСТИЦИОННА ДЕЙНОСТ (ИНВЕСТИЦИОННО ПОСРЕДНИЧЕСТВО И УПРАВЛЕНИЕ НА АКТИВИ) ЕВРО-ФИНАНС АД е акционерно дружество базирано в гр. София, извършващо дейност като инвестиционен посредник на територията на Европейския съюз и Европейското икономическо пространство и в трети държави. Като инвестиционен посредник „Евро-Финанс“ АД предлага на клиентите си дейности като брокерски услуги, управление на активи, инвестиционно банкиране, консултиране относно сливания и придобивания, и други инвестиционни услуги за корпоративни и институционални клиенти. „Евро-Финанс“ АД предлага управление на индивидуални портфейли, предимно на индивидуални и институционални инвеститори със седалище в България. Дружеството предлага три вида индивидуални инвестиционни портфейли (консервативни, балансирани и агресивни). Тези портфейли са базирани на рисковите характеристики на клиента и структурата на активите, които активно се управляват от дружеството в съответствие със специфичните нужди на клиента като тези активи обикновено включват инвестиции в акции, облигации, алтернативни инвестиции и парични средства. Балансираните портфейли могат да бъдат инвестирани до 60% в акции и алтернативни инвестиции, а агресивните портфейли могат да бъдат инвестирани до 95% в акции и алтернативни инвестиции. Евро-Финанс АД има сключени договори с трима обвързани агенти: 1. „Уиннърс Грууп“ ЕООД, вписано в Търговския регистър и регистъра на ЮЛНЦ към Агенцията по вписванията с ЕИК: 204522460, със седалище и адрес на управление в гр. София, район Възраждане, бул. „Александър Стамболийски“ № 84, сграда „Ърбан модел“, етаж 6, вписано в Регистър на лицата, които могат да извършват дейност като обвързани агенти на КФН на основание Решение № 19 – ОА от 14.01.2021 г. на КФН. 2. „Студио лични финанси“ ООД, вписано в Търговския регистър и регистъра на ЮЛНЦ към Агенцията по вписванията с ЕИК: 206297756, със седалище и адрес на управление в гр. София, ул. „Д-р Христо Стамболски“ № 3, ет. 3, вписано в Регистър на лицата, които могат да извършват дейност като обвързани агенти на КФН на основание Решение № 496 – ОА от 15.07.2021 г. на КФН. 3. „БМ Кредит Груп“ ООД, вписано в Търговския регистър и регистъра на ЮЛНЦ към Агенцията по вписванията с ЕИК 205162378, със седалище и адрес на управление: гр. София, ж.к. „Лозенец“, ул. „Вискяр планина“ № 19, ет. 2, вписано в Регистър на лицата, които могат да извършват дейност като обвързани агенти на КФН на основание Решение № 548-ТА от 16.05.2023 г. на КФН. Обвързаните агенти предоставят и извършват от името на ЕВРО-ФИНАНС АД и на негова пълна и безусловна отговорност услуги и дейности, свързани с дяловете на колективните инвестиционни схеми на AMUNDI. През 2023 г., ЕВРО-ФИНАНС АД запази водещата си позиция на българския капиталов пазар, като реализира 15,9% от общия оборот на Българска фондова борса (БФБ) и запази 5-то си място в класацията на посредниците по реализиран оборот на борсата. Положителната тенденция на покачване на борсовите индекси в страната рязко контрастираше с драстичния спад на търговията през годината, което ясно се вижда в таблиците по-долу. Данни за пазара ► Търговия с финансови инструменти в България Дейност 2023 2022 2021 Приети поръчки за покупко-продажба на финансови инструменти в страната 5 606 7 786 6 507 в т.ч. подадени през EFOCS 2 744 4 784 3 497 Изпълнени поръчки 2 601 3 539 4 040 Сключени сделки с финансови инструменти в страната, в т.ч. 3 429 4 509 4 523 >на регулиран пазар 2 922 3 556 3 392 >друг регулиран пазар (МСТ, ОСТ) 102 227 290 >извън място за търговия 405 726 841 Общ оборот в лева 499 579 262 940 539 675 1 295 921 199 Годишен консолидиран доклад 79 * не включва поръчките по репо сделки (само финансови инструменти с ISIN BG) ** възможно е да има разминаване между данните в настоящия доклад и докладите от предходни години, поради изпълнение на поръчки след изготвянето на годишния отчет *** изпълнени сделки (без репо сделките) (включва сделки с финансови инструменти със сетълмент в страната) ► Сключени сделки на БФБ Дейност 2023 2022 2021 Брой сключени сделки 67 641 101 024 86 863 Оборот в лева 784 243 354 1 004 390 294 818 963 939 Капитализация в лева 15 500 981 602 30 176 251 496 30 781 289 009 SOFIX 765,12 601,49 635,68 BGBX 40 157,87 139,28 143,68 BG TR30 799,44 731,20 682,96 BG REIT 190,30 183,17 163,98 Източник: БФБ През изминалата година ЕВРО-ФИНАНС АД продължи да полага усилия за развитие и популяризиране на сегмента от услуги, насочен към сделки с чуждестранни финансови инструменти и да работи по проектите за обновяване и модернизиране на платформата за електронна търговия EFOCS. През март 2023г. официално стартира мобилното приложение за Android на платформата. Няколко месеца по-късно ЕВРО-ФИНАНС АД пусна и мобилна версия на платформата за iOS, както и уеб приложение. ЕВРО-ФИНАНС АД отчете ръст на оборота през платформата за електронна търговия EFOCS, което се дължеше основно на увеличения брой сделки с финансови инструменти на XETRA и Börse Frankfurt. В таблицата по-долу е представена синтезирана информация за дейността на дружеството на Франкфуртската фондова борса (XETR и XFRA), където ЕВРО-ФИНАНС АД е директен член от 2009г. ► Сделки на Франкфуртската фондова борса Дейност 2023 2022 2021 Приети поръчки за покупко-продажба на финансови инструменти на Xetra и Börse Frankfurt 10 583 11 163 10 178 в т.ч. подадени през платформата за ел. търговия EFOCS 9 878 10 082 9 223 Изпълнени поръчки 5 160 5 570 4 625 Сключени сделки 7 317 6 834 5 810 Общ оборот в лева 125 992 916 40 709 282 30 868 964 * възможно е да има разминаване между данните в настоящия доклад и докладите от предходни години, поради изпълнение на поръчки след изготвянето на годишния отчет. ► Сделки с акции и облигации в страната и чужбина. Дейност 2023 2022 2021 Общ оборот в лева на сключените сделки с акции и облигации в страната и чужбина 654 636 075 986 931 228 1 341 599 429 * не включва оборота по сключените през съответната година репо-сделки Годишен консолидиран доклад 80 ДЕЙНОСТ НА КОМПАНИЯТА Регулация Дейност / пазар А. Основни инвестиционни услуги и дейности: 1. приемане и предаване на нареждания във връзка с един или повече финансови инструменти; 2. изпълнение на нареждания за сметка на клиенти; 3. сделки за собствена сметка с финансови инструменти; 4. управление на портфейл; 5. инвестиционни съвети; 6. поемане на емисии финансови инструменти и/или предлагане на финансови инструменти при условията на безусловно и неотменимо задължение за записване/придобиване на финансовите инструменти за собствена сметка; 7. предлагане за първоначална продажба на финансови инструменти без безусловно и неотменимо задължение за придобиване на финансовите инструменти за собствена сметка (пласиране на финансови инструменти). Б. Допълнителни услуги: 1. съхраняване и администриране на финансови инструменти за сметка на клиенти, включително попечителска дейност и свързаните с това услуги като управление на парични средства и на обезпечения, с изключение на централизираното водене на сметки за ценни книжа съгласно раздел А, т. 2 от приложението към Регламент (EC) № 909/2014 на Европейския парламент и на Съвета от 23 юли 2014 година за подобряване на сетълмента на ценни книжа в Европейския съюз и за централните депозитари на ценни книжа, както и за изменение на директиви 98/26/ЕО и 2014/65/ЕС и Регламент (ЕС) № 236/2012; 2. предоставяне на заеми на инвеститори за извършване от тях на сделки с един или повече финансови инструменти, при условие че ЕВРО-ФИНАНС АД участва в сделката; 3. съвети на предприятия относно капиталовата структура, промишлената стратегия и свързани с това въпроси, както и съвети и услуги, свързани с преобразуване и придобиване на предприятия; 4. предоставяне на услуги, свързани с чуждестранни средства за плащане, доколкото те са свързани с предоставяните инвестиционни услуги; 5. инвестиционни проучвания и финансови анализи или други форми на общи препоръки, свързани със сделки с финансови инструменти; 6. услуги, свързани с поемане на емисии финансови инструменти. В. Сделки с чуждестранни средства за плащане в наличност и по безкасов начин. Пазар: в рамките на Европейския съюз и Европейското икономическо пространство и в трети държави Лицензия за дейност лиценз № РГ-03-0004/11.07.2008 г. издаден от Комисията за финансов надзор за извършване на дейност като инвестиционен посредник на територията на Европейския съюз и Европейското икономическо пространство и в трети държави регулатор Комисията за финансов надзор Преглед на резултатите 2023 хил. лв. 2022 хил. лв. Лихви и аналогични приходи 421 474 Печалби / Загуби от операции с финансови активи и инструменти 183 (174) Такси и комисиони от сделки с финансови инструменти 2 244 2 965 Общо приходи 2 848 4 544 Годишен консолидиран доклад 81 Структура на инвестициите 2023 хил. лв. 2023 Дял, % Собствени активи Материални и нематериални нетекущи активи и активи с право на ползване 1 070 4.71 Активи по отсрочени данъци 6 0.03 Собствени парични средства 4 412 19.43 Капиталови ценни книжа (акции, права и др. подобни) 8 156 35.91 Дългови ценни книжа (облигации и съкровищни бонове, издадени от правителства и финансови институции) 965 4.25 Дългови ценни книжа на други емитенти 1 547 6.81 Вземания по репо сделки 7 753 34.14 Други вземания 174 0.77 Общо приходи 24 083 106.05 ФИНАНСОВИ ПОКАЗАТЕЛИ N: КОЕФИЦИЕНТИ 2023 2022 2023/2022 година година стойност процент 1 Коефициент на рентабилност на собствения капитал 0.03 0.06 -0.03 -50% 2 Коефициент на рентабилност на пасивите 0.45 0.68 -0.23 -34% 3 Коефициент на рентабилност на активите 0.03 0.05 -0.02 -40% 4 Коефициент на ефективност на разходите 1.03 1.09 -0.06 -6% 5 Коефициент на ефективност на приходите 0.97 0.92 +0.05 5% 6 Коефициент на обща ликвидност 36.08 21.55 +14.53 67% Коефициент на бърза ликвидност 36.13 21.56 +14.57 68% Коефициент на незабавна ликвидност 21.35 11.77 +9.58 81% Коефициент на абсолютна ликвидност 8.23 5.24 +2.99 57% 7 Коефициент на финансова автономност 16.55 12.10 +4.45 37% 8 Коефициент на задлъжнялост 0.06 0.08 -0.02 -25% Повече информация относно дейността и резултатите на Евро-Финанс АД може да бъде намерена на страницата на дружеството www.eurofinance.bg Годишен консолидиран доклад 82 Стратегия и планирана стопанска политика през следващата година, в т.ч. очаквани инвестиции и развитие на персонала, очакван доход от инвестиции и развитие на Групата, както и предстоящи сделки от съществено значение за дейността на Групата Основната дейност на Еврохолд България АД като холдингово дружество ще продължи и в бъдеще да бъде управлението на дъщерните дружества в групата Еврохолд. Не се очаква през 2024 г. Групата да промени дейността си и да реализира различни по произход приходи, освен тези свързани с обичайната си дейност. Не са планирани съществени инвестиции или сделки от съществено значение извън обичайните свързани с управление на дъщерните дружества. В тази връзка стратегията за развитие на Еврохолд България АД се разглежда на групово ниво и обхваща тенденциите за бъдещото развитие на всички дружества в групата Еврохолд.  Влияние на фактори върху Стратегията на групата през 2023 г. Изминаха две години от обявяването на новата Стратегия за развитие на групата Еврохолд. Този период беше съпроводен от множество фактори, които повлияха на постигането на нашите стратегически цели и способността ни да създаваме и запазваме стойност. По-силно представените фактори въздействащи върху нашето представяне: » Макроикономическа нестабилност » Геополитически конфликт и несигурност » Регулаторни фактори » Екстремни, неблагоприятни метеорологични и климатични условия » Увеличаващ се натиск за декарбонизация и други очаквания, свързани с ESG. Макроикономическа нестабилност През 2023 г. нашият бизнес беше изправен пред различни предизвикателства, произтичащи от глобални макроикономически фактори, включително ниски темпове на икономически растеж, инфлационен натиск, нестабилни цени на суровините и обменни курсове, както и геополитическо напрежение. Геополитически конфликт и несигурност Продължаващите военни действия на територията на Украйна предизвикаха за нашия застрахователен бизнес вземането на решения свързани с преустановяване (в края на 2022) на дейности на територията на Беларус (100%) и Русия (асоциирано участие 48.61%). Бизнесът в двете държави бе незначителен като формираше под 1% от приходите на застрахователната група за 2022 г., което не оказва влияние върху приходите и активите на групово ниво. Отделно от това застрахователният ни бизнес в Украйна бе повлиян в значителна степен, въпреки, че на групово ниво размерът на този бизнес е несъществен. Регулаторни фактори През март 2023 г. румънският финансов регулатор (Autoritatea de Supraveghere Financiară) отне лиценза за застрахователна дейност на Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А., дъщерно дружество на Евроинс Иншурънс Груп АД, като инициира искане за откриване на производство по несъстоятелност и назначи Застрахователния гаранционен фонд (Fondul de Garantare a Asiguraților) за временен администратор на дружеството. На 9 юни 2023 г. беше открита процедурата по несъстоятелност на Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А., Румъния (Евроинс Румъния), но следва да бъде отбелязано, че това решение на румънския съд не е потвърдено с окончателен съдебен акт, който да е влязъл в сила. 1.8. СТРАТЕГИЯ И БЪДЕЩО РАЗВИТИЕ Годишен консолидиран доклад 83 Екстремни, неблагоприятни метеорологични и климатични условия Зачестилите и непредвидими екстремни и неблагоприятни метеорологични условия оказват пряко влияние върху дейността и резултатите на дружествата от енергийната (по-високи разходи за ремонт на електроразпределителната мрежа, включително и за технически персонал, във връзка с аварии в резултат на климатични въздействия) и застрахователната група (по-високи разходи за платени щети по застрахователни продукти свързани с климата опасности). Увеличаващ се натиск за декарбонизация и други очаквания, свързани с ESG Плановете за декарбонизацията и енергийната независимост на енергийния сектор, води до значителни инвестиции в енергийната ни група Електрохолд.  Стратегия и бъдещо развитие на Дружеството Днес, нашият бизнес е структуриран в три секторни области: Енергетика, Застраховане, Финансово- инвестиционна дейност (Инвестиционно посредничество и управление на активи). Нашият стремеж в новата ни стратегията на развитие е създаване на стабилен бизнес със стабилна финансова база, насочен към растеж чрез отговорни действия и създаваме стойност за всички наши заинтересовани страни. Първият етап от стратегията ни бе с фокус към приоритизиране и преструктуриране на бизнеса. Този етап приключи в края на 2022 г. след освобождаването в средата на 2022 г. на инвестициите в автомобилния и лизинговия бизнес, както и в края на 2022 на някой застрахователни активи. Сега се намираме във втория етап на нашата стратегия, където фокусът ни е насочен към развитие и бъдещ растеж на приоритетните бизнеси. Енергетика Застраховане Финансово- инвестиционна дейност ▪ разпределение на ел. енергия ▪ присъединяване към електроразпределителната мрежа ▪ обществено снабдяване и търговия с ел. енергия за частни и бизнес лица ▪ производство и търговия с енергия от възобновяеми ▪ източници комплексни информационни, комуникационни и технологични услуги ▪ общо застраховане ▪ животозастраховане ▪ здравнозастраховане ▪ инвестиционно посредничество ▪ инвестиционно банкиране ▪ управление на активи Годишен консолидиран доклад 84  Тенденции за развитие Тенденциите ни за развитие са свързани със стратегическите цели в развитие на най-съществените единици в групата: енергийния и застрахователния бизнес. » Стратегията на Енергийната група е насочена към предоставяне на висококачествени услуги на своите клиенти, внедряване и стриктно спазване на лицензионните изисквания, както и увеличаване на стойността на акционерния капитал. Изпълнението на стратегията ще се осъществява чрез ефективно изпълнение на дългосрочните и краткосрочните цели, поставени от Групата. Бизнес стратегията в областта на устойчивото развитие се основава на разбирането за създаване на споделена стойност, насочена към: Бизнес; Ръководство и служители; Опазване на околната среда; Интересите и нуждите на клиентите и обществото, чрез устойчиви инвестиции и иновации. Като приоритетни области са определени цифровизация на електрическата мрежа, реконструкция и модернизация на съществуващите съоръжения и изграждане на нови такива за подобряване на ефективността на електроразпределителната мрежа и др. » Застрахователна групата „Евроинс Иншурънс Груп“ АД продължава да развива своята дейност в Европа чрез дъщерните си дружества, чрез клонова мрежа и развитие на бизнеса по линия на свобода на предоставяне на услуги и право на свобода на установяване. Основна цел на ЕИГ през 2024 г. е устойчивото развитие на вече придобитите дружества част от Групата. В стратегията за развитие на застрахователните компании е заложено поддържането на капиталовите изискванията за платежоспособност, адекватна презастрахователна програма, разумни инвестиции и управление на капитала, придържане към добри практики за корпоративно управление и всеобхватност при оповестяването на финансовата и бизнес информация, намаляване на броя от клиенти с лоша история на щетите, увеличаване на дела на брокерите в портфейла на оперативните дружества, обучения на персонала, търговската мрежа и посредниците. » ЕВРО-ФИНАНС АД представител на финансово-инвестиционната дейност в групата е приело и прилага инвестиционна стратегия за ефективно управление на вътрешния капитал и управление, наблюдение и редуциране на риска в инвестиционния посредник и Политика за оценка, организация, управление, наблюдение и редуциране на риска. ЕВРО-ФИНАНС АД е приело да спазва умерено-консервативна стратегия при управлението на своите инвестиции и експозиции. Инвестиционната стратегия включва инвестиции в диверсифициран портфейл, отговарящ на определени ограничения и насоки спрямо общата капиталова база на инвестиционния посредник. Дружеството следва стратегия за поддържане на вътрешен капитал, необходим за покриване на капиталовите изисквания на рисковите експозиции в степен, която не застрашава нормалното функциониране на компанията. През настоящата година ще бъде акцентирано върху разширяването на присъствието на ЕВРО-ФИНАНС АД в интернет пространството и достигането до по-широк кръг потенциални клиенти, чрез промотиране на продуктите и услугите на инвестиционния посредник в различни медии и участие в различни събития. Планира се опростяване и ускоряване на дистанционния процес за регистрация на нови клиенти посредством оптимизиране на отделните въпросници и интегриране на електронната идентификация и удостоверителните услуги, предлагани от Евротръст технолъджис АД, чрез Web API. Очаква се крайният ефект от тази оптимизация да се прояви в многократно подобрение на първоначалния user experience (UX) на клиентите на компанията. Планира се работата по разработването на клиентски портал, през който съществуващите клиенти ще могат лесно и бързо да добавят нови услуги, да следят портфейла си, да нареждат плащания и други, да започне през втората половина на годината. Фокусът на Еврохолд за развитие на Групата ще бъде поставен върху следните области: ▪ Осигуряване на възможности за органичен растеж чрез разрастване и разнообразяване на нашите продукти и пазарите, на които оперираме и развитие на международен бизнес; ▪ Подобряване на ефективността, капитализацията и рентабилността; ▪ Продължаване на процесът по диверсифициране на продуктовото портфолио; ▪ Подобряване на възвръщаемостта на инвестирания капитал; ▪ Развитие на нашите ESG приоритетни области и стратегия; ▪ Стимулиране на устойчиви бизнес практики; ▪ Ангажиране и мотивиране на нашата работна сила и инвестиции в обучения; ▪ Подобряване на потребностите и удовлетвореността на нашите клиенти, чрез развитие на продукти и услуги, дигитализация, цифровизация и иновации. За постигане на приоритетните области, Еврохолд ще продължи да оказва и осигурява пълна подкрепа на дъщерните си компании относно тяхната капиталова позиция, стабилно финансово състояние и поддържане на висока ликвидна позиция и платежоспособност, която да осигурява текущо обслужване на задълженията Годишен консолидиран доклад 85 на групата Еврохолд към всички банкови и нефинансови институции, облигационери, доставчици, и други кредитори. Фокусът е насочен и към контрол, мониторинг и оптимизирано управление по всички бизнес линии с цел превенция и защита от евентуални сътресения. Капиталови инвестиции През 2024 г. групата Еврохолд не планира съществени капиталови инвестиции различни от обичайната си дейност, включително не планира придобивания на нови компании. В групата Еврохолд съществени капиталови инвестиции извършва дружеството Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД във връзка подновяване и ремонтни дейности на електропреносната мрежа. За повече информация виж т. 2.4. Отговорност към околната среда в раздел 2. Консолидирана нефинансова декларация. Управление на рисковете Ръководството на Еврохолд България АД ще се стреми активно: » да следи и анализира проявата на рискове като: макроикономически, политически, законови, регулаторни, такива свързани с климатичните промени, както и други съществени рискове проявяващи се в страните, където оперират дъщерните компании; » да оценява въздействието на идентифицираните рискове върху резултатите на групата, и » да взима решения за тяхното смекчаване. Служители През 2024 г. не се очаква съществена промяна в броя на наетия персонал в групата. Зависимост от регулаторни промени Поради обстоятелството, че всички бизнеси в групата Еврохолд са силно регулирани, то нейното развитие е в зависимост от бъдещи регулаторни премени, следователно бъдещото развитие на групата Еврохолд в голяма степен е зависимо от приложимото законодателство, промени в регулаторната рамка и решенията на регулаторните органи. В обобщение стратегията и бъдещото развитие на Еврохолд България АД се разглежда на групово ниво и е изцяло свързано с постиженията на дъщерните компании, техните възможности за генериране на ръст на приходи и печалби, поддържане на стабилна капиталова структура, създаване на иновативни продукти, засилване на конкурентоспособността, затвърждаване и разрастване на пазарните позиции в регионите, в които оперират. Годишен консолидиран доклад 86 В този раздел са описани рисковите фактори, влияещи върху основната дейност на групата Еврохолд. Този списък на рискове не е предназначен да бъде изчерпателен. Редът, в който са представени рисковете, не показва тяхната вероятност те да се случат, нито тяхната възможна степен на въздействие върху бизнеса, перспективите, резултатите от дейността и финансовото състояние на Дружеството. Допълнителни рискове и несигурности, които в момента не са известни или които в момента се считат за несъществени, могат индивидуално или кумулативно да имат съществен неблагоприятен ефект. В случай, че някой от описаните в този раздел рискове настъпи дори частично или в комбинация с други рискови фактори или обстоятелства, това може да има значителен негативен ефект върху Дружеството. Бъдещите резултати от дейността на Групата могат съществено да се различават от минали резултати като следствие настъпване на описаните тук рискове. Въпреки че Групата следи влиянието на рисковете върху дейността на бизнесите си, някои от тях са извън нашия контрол. Предвид динамичната към този момент макроикономическа среда е възможно да настъпят и други рискове и/или несигурни събития, които понастоящем не са известни или такива, които да не сме в състояние да оценим или се считат за несъществени към този момент и които рискове да могат да окажат значителен неблагоприятен ефект върху дейността на Групата. Всеки бизнес сектор, включително и сегментите в които ние оперираме са обект на общи рискове, като например: промени в макроикономическата среда, социални, политически, финансови, регулаторни и законодателни промени. Нашите основни рискове и несигурност са тези, които могат да окажат най-голямо въздействие върху нашите групови ключови приоритети. Климатични рискове Еврохолд България АД попада в обхвата на Директива (ЕС) 2022/2464 от 14.12.2022 г. относно отчитането на предприятията във връзка с устойчивостта (CSRD). За първи път докладване по CSRD ще се осъществи през 2025 г. като част от годишния консолидиран доклад за дейността за отчетната 2024 г. Еврохолд България започна проект за ускоряване на пътя си към устойчивост, включително прилагане на изискванията на Работната група за финансово оповестяване, свързано с климата (TCFD). Като Група ние сме осъзнали значителните рискове, породени от изменението на климата за нашите операции и околната среда като цяло. *** 1 / НЕСИСТЕМАТИЧНИ РИСКОВЕ Несистематичните рискове се свързват с общия инвестиционен риск, специфичен за дадена фирма, както и със сектора (отрасъла) на икономиката в който тя оперира. Рискове, свързани с дейността и структурата на Еврохолд Доколкото дейността на „Еврохолд България“ АД е свързана с управление на активи на други дружества, същата не може да бъде отнесена към отделен сектор на националната икономика и е изложена на отрасловите рискове на дъщерните дружества. Дружествата от групата на Еврохолд България оперират в следните сектора: „застрахователен“, „енергиен“, и „инвестиционно посредничество и управление на активи“. Финансовите резултати на Дружеството са пряко свързани с финансовите резултати и тенденциите за развитие на бизнес единиците от икономическата му група. Влиянието на отделните рискове на дъщерните компании е пропорционално на дела на съответния отрасъл в структурата на дългосрочния инвестиционен портфейл на Еврохолд. Основният риск, свързан с дейността на „Еврохолд България“ АД е възможността за намаляване на приходите на дружествата, в които участва и върху получаването на дивиденти. В тази връзка, това може да окаже влияние върху ръста на приходите на компанията, както и върху промяната на нейната рентабилност. 1.9. ОСНОВНИ РИСКОВЕ Годишен консолидиран доклад 87 Влошените резултати на едно или няколко дъщерни дружества би могло да доведе до влошаване на резултатите на консолидирана база. Това от своя страна е свързано и с цената на акциите на компанията, в резултат на очакванията на инвеститорите за перспективите на дружеството и групата Еврохолд, тъй като пазарната цена на акциите отчита бизнес потенциала и активите на икономическата група като цяло. Еврохолд осъществява непрекъснат контрол и мониторинг върху стратегията за развитие на икономическата си група. Следят се всички идентифицирани рискове и потенциални такива, които могат да влияят върху дейността на дъщерните компании. Еврохолд България действа гъвкаво при идентифициране на рискове свързани с дъщерни компании, които могат да имат негативен ефект върху групата като цяло, в т.ч. при необходимост пристъпва и към освобождаване от инвестиции. Специфични рискове, свързани с дейността на дъщерните дружества ► Застрахователен бизнес Присъщите за ЕИГ категории риск, в качеството на застрахователен холдинг, се идентифицират и класифицират в съответствие с идентифицираните категории риск. За отчитане и докладване на риска, Групата прилага стандартна формула като идентифицират и разграничават следните категории риск на консолидирано ниво: » Секторен риск Секторният риск се поражда от състоянието и тенденциите на развитие в застрахователния сектор. Основните рискове, които оказват влияние върху дейността на сектора, са: ▪ промяна в търсенето на застрахователни услуги и продукти; ▪ наличие на голяма конкуренция и фрагментиране на пазара; ▪ липса на възможности за разширяване на пазара пропорционално на увеличението на брутния вътрешен продукт; ▪ иновационен риск – ниска честота на създаване на нови продукти от установените играчи и навлизане на нови технологии, влияещи деструктивно на пазара; ▪ рискове от промяна на нормативната уредба – основната дейност на компаниите от групата на ЕИГ се основава на действащата законова уредба, базирана на Платежоспособност II в страните членки и кандидатки за ЕС, както и на утвърдените международни практики за управление на застрахователния риск. Компаниите в групата се стремят да ограничат влиянието на секторните несистематични рискове върху дейността си, чрез поддържане на богата гама от застрахователни и продукти в широко диверсифициран портфейл и предлагане на нови продукти съобразно промените на пазарното търсене. Стремежът е към обогатяване на гамата на предлаганите застрахователни продукти, като в същото време се налага гъвкава ценова политика съобразена с рисковия профил на клиента. Групата търси и иновативни решения в областта на новите технологии, както в областта на продажбите и въвеждането на нови продукти, така и в областта на обработването на щети. » Фирмен риск Фирменият риск обединява бизнес риска и финансовия риск. Бизнес рискът е свързан с конкретната дейност на Групата. Този риск се дефинира като несигурност, свързана с получаването на приходи, присъщи за отрасъла, в който Групата функционира. Естеството на бизнеса „общо застраховане“ се основава на ценообразуване и управление на риска в различни негови прояви посредством управление на портфейл от застрахователни продукти. Бизнес рискът на Групата се характеризира от: ▪ невъзможността за оценка на времето на настъпване и големината на щетите, причинени от събития като природни бедствия, крупни аварии и терористични действия; ▪ наличието на ликвиден риск; ▪ наличието на оперативни рискове. Годишен консолидиран доклад 88 » Бизнес риск, свързан с настъпването на големи претенции Поради представителния характер на продуктовата структурата в застрахователния портфейл на дъщерните компании на ЕИГ спрямо същата на застрахователния сектор в съответните страни не са налице специфични бизнес рискове, характерни единствено за дружествата, в сравнение с останалите представители на сектора. Природни бедствия Тези събития могат да нанесат щети от значителен характер на застраховано имущество на граждани и фирми, както и на моторни превозни средства (МПС). По отношение размера на щетите, които биха били нанесени от природни бедствия на МПС, застраховани в компании от групата на ЕИГ се счита, че той е минимален предвид два фактора: ▪ Дружествата притежават голям портфейл от застраховани срещу природни бедствия автомобили на територията на няколко страни, което води до разпределение на риска от такива бедствия върху голяма съвкупност и съответно минимизиране ефекта от бедствията предвид факта, че те засягат силно ограничена територия; ▪ Застрахованите автомобили са лесно подвижни и съответно рискът от щети в следствие природни бедствия е частично намален предвид факта, че част от природните бедствия са предвидими, а териториалното им разпростиране е сравнително бавно и ограничено. Размерът на щетите върху застраховано недвижимо имущество, които дружествата биха могли да понесат от природни бедствия са ограничени от презастрахователната програма, поддържана от ЕИГ. С цел следене изложеността на портфейла на дружествата на риск от природни събития, на всяко тримесечие се изготвя оценка за акумулирания от дружествата риск от такива събития по CRESTA зони. Крупни аварии Големите индустриални рискове, които могат да допринесат за такива събития са изключително лимитирани в портфейла на дружествата, като влиянието им е силно ограничено от факта, че тези аварии са напълно покрити от закупената презастрахователна протекция на дружествата. Терористични действия До момента в България, Северна Македония и Румъния не са извършвани терористични действия, които евентуално да застрашат рискове, покрити от застрахователни компании, работещи в областта на общото застраховане. По общите условия на Евроинс тероризмът е изключен риск, съгласно международна клауза G51. ► Енергиен бизнес » Риск свързан с околната среда и климата Риск от негативно влияние върху околната среда Групата Електрохолд спазва действащото вътрешно и международно законодателство в областта на устойчивото развитие, екологията и опазването на околната среда, в солидарност с основните цели и принципи на екологичното право. Предприемат се конкретни действия и се следват политики по отношение на устойчивото развитие. В момента ръководството наблюдава появата на рискове и негативни последици от изменението на климата върху дейността на групата Електрохолд, както и влиянието му върху изменението на климата. Риск, свързан с преминаването към нисковъглеродна икономика. В по-голямата си част рисковете, свързани с това, произтичат от: ▪ Промяна в политиките и регулациите в резултат на прилагането на европейските нормативни документи в областта на климата от съответните регулаторни органи в Република България. ▪ Промяна в законодателната рамка в съответствие с европейските климатични документи и установените политики; ▪ Промяна в технологиите относно дистрибуторската мрежа, необходима за преминаване към въглеродно неутрално общество. Групата има задължения в рамките на политиката на ЕС в областта на енергийната ефективност и действащата Схема на задълженията за енергийна ефективност в страната и се задължава да прилага мерки за намаляване на потреблението на енергия към крайните клиенти. Годишен консолидиран доклад 89 Риск от изменение на климата Ръководството текущо наблюдава появата на рискове и негативни последици от изменението на климата върху дейността на Групата, както и влиянието му върху изменението на климата. В по-голямата си част рисковете, свързани с изменението на климата, произтичат от: ▪ Промяна в политиките и регулациите в резултат на прилагането на европейските нормативни документи в областта на климата от съответните регулаторни органи в Република България; ▪ Промяна в нормативната уредба в съответствие с европейските документи, свързани с климат и одобрени политики; ▪ Промяна в технологиите на дистрибуторската мрежа, необходими за преминаване към въглеродно неутрално общество; ▪ Отрицателни ефекти върху доставчици или клиенти, свързани с климата, които засягат компанията. Регулаторен риск Регулаторният риск е свързан с влиянието, което оказва съществуващата нормативна рамка или нейната промяна върху дейността на Дружеството, както и с потенциални глоби и санкции вследствие на нарушения на тази рамка. Енергийният бизнес е силно регулиран стопански отрасъл, като финансовите резултати на дружествата опериращи в областта на енергетиката са пряко зависими от редица нормативни актове и решения на регулаторния държавен орган (КЕВР). Дружествата са изложени на риск при определянето на цените на електроенергията от страна на регулатора да не бъдат взети предвид всички разходи, съпътстващи обичайната им дейност. ▪ Рискове, свързани с непредвидимост на промените нормативната уредба и възможно негативно влиянието на тези промени върху дейността на Дружеството; ▪ Риск от отнемане на лицензии; ▪ Риск от налагане на глоба от КЗК и КЕВР; ▪ Риск от невъзможност Дружеството да покрие всичките си оперативни разходи по лицензията за Краен снабдител, както и риск от липса на регулаторни промени, позволяващи намалението им; ▪ Рискове, свързани с поведението на ключови пазарни участници и влиянието им върху пазара на електрическа енергия; ▪ Рискове, свързани с увеличение на финансовите изисквания към дружествата като задължителни гаранции и депозити от страна на ключови пазарните участници; ▪ Рискове, свързани с начина на организация, модел, структура и визия за развитие на свободния пазар на електрическа енергия; ▪ Рискове, свързани с въвеждане на допълнителни законови преки и непреки задължения към производители, търговци, клиенти и мрежови компании на свободен пазар на електрическа енергия, вкл. увеличение и/ или въвеждане нови такси, данъци, вноски, задължения по енергийна ефективност. Динамиката на регулаторните промени, свързани със стратегията на Европейския съюз за либерализация и развитие на енергийните пазари, е в пряка зависимост и от политическата конюнктура. Честите промени в политическата среда са предпоставка за по-нестабилна и трудно предвидима регулаторна среда. Пазарен риск Риск, свързан с потреблението на електрическа енергия и цената за закупуването на енергия за технологични разходи на организиран борсов пазар поради икономически, политически, технологични причини и климатични промени, както и риск от либерализация на пазара на електрическа енергия. Това са рискове, които произтичат от външни за Дружеството причини и възможностите на Дружеството ефективно да влияе на факторите, определящи този риск са силно ограничени. Пазарните рискове могат да се характеризират като: ▪ Рискове, свързани с конкуренцията и смяната на доставчик на свободен пазар; ▪ Рискове, свързани с промените на цените на електрическа енергия на пазар на едро и влиянието им върху енергийната позиция и очаквания търговския марж на Дружеството; ▪ Рискове, в следствие изразената волатилност и непредсказуемост на пазара на едро и фундаментите оказващия влияние (цени на природен газ, горива, СО2 емисии, ВЕИ, политика на ЕС, сливане на пазарите, климатични промени и други); ▪ Рискове, свързани с ликвидността и адекватното предлагане на дългосрочни енергийни продукти на пазар на едро, съответстващи на профила на консумация на крайните клиенти; Годишен консолидиран доклад 90 ▪ Рискове, в следствие на сезонност, климатични промени, ремонтни програми на производители, преносни капацитети, аварийни спирания на производители, и други непредвидени събития, които могат да окажат влияние върху пазара на едро на електрическа енергия; ▪ Рискове, свързани с грешно прогнозиране, и/ или рязка промяна на пазара на едро и невъзможност на Дружеството за адаптиране на портфолиото от крайни клиенти към промените; ▪ Рискове, свързани с пазарната инфраструктура, системите за обмен на данни, сигурността и защитата на информацията; ▪ Рискове, свързани с поведението на търговските участници, опит и етичен кодекс; ▪ Рискове, произтичащи от оставяне на незатворени позиции на други участници в балансиращата група на Дружеството; ▪ Риск от неподновяване на договорите с крайни клиенти поради вътрешни и външни фактори; ▪ Риск от промени в нормативната рамка, съответно невъзможност за изцяло или частично прехвърляне на разходите за покупка върху цените на продажба на крайни клиенти. Други специфични за дейността и отрасъла на енергийните дружества рискове са: ▪ Риск, дейността да бъде повлияна неблагоприятно от намаление в потреблението на електроенергия поради икономически, политически или технологични причини; ▪ Бизнесът е изложен на риск от климатичните промени; ▪ Дейността е изложена на риск от увеличение на цената на електроенергията в резултат на нарастване на цените на първичните енергийни ресурси и по-строгите стандарти за CO2 емисиите; ▪ Либерализация на пазара на електричество в Република България и засилване на конкуренцията; ▪ Рискове, свързани с прекъсвания при снабдяването с електроенергията; ▪ Съдебни спорове или други извънсъдебни процедури или действия могат да имат неблагоприятен ефект върху бизнеса, финансовото състояние или резултатите от дейността; ▪ Риск от избор на неподходяща пазарна стратегия; ▪ Риск от невъзможност за задържане и наемане на качествен персонал; ▪ Стачки или други индустриални действия, както и преговори с профсъюзите могат да нарушат дейността или да увеличат неговите оперативни разходи; ▪ Рискове, свързани със задължението на Дружеството съгласно Закона за енергийната ефективност; ▪ Риск от невъзможност или ограничения в осигуряването на привлечен ресурс, включително значително нарастване на цената на финансирането и промяна на лихвените проценти. ► Финансово-инвестиционна дейност (Инвестиционното посредничество и управление на активи) Дейността на инвестиционното посредничество и управление на активи в Групата е представено от инвестиционния посредник „Евро-Финанс“ АД. Рискът в сектора на финансовото посредничество и управление на активи е свързан с високата волатилност на дълговите и капиталовите пазари, промените във финансовите настроения и инвестиционната култура на населението. » Пазарен и кредитен риск Финансовите резултати на „Евро-Финанс“ АД зависят от пазарен риск и респективно кредитен риск, предвид факта, че голяма част от активите на „Евро-Финанс“ АД са инвестирани в публично търгуеми книжа с фиксирана доходност, деноминирани в няколко валути, чиято пазарна стойност се променя ежедневно. „Евро- Финанс“ АД определено е много добре капитализирана компания, предвид действащите нормативни изисквания, но резки и значими сривове на финансовите пазари, както и на кредитния профил на конкретните емитенти на ценни книжа, в чиито инструменти „Евро-Финанс“ АД е инвестирало капитала си, биха могли да има съществен неблагоприятен ефект върху перспективите на „Евро-Финанс“ АД, резултатите и/или финансовото му състояние. » Риск при сетълмент и клиринг на сделки Като водещ и активен местен финансов брокер с мащабен местен бизнес в управлението на финансови активи и предоставянето на брокерски услуги, който обслужва, както институционални, така и индивидуални инвеститори, „Евро-Финанс“ АД ежедневно прави сетълмент и клиринг на множество сделки с много насрещни контрагенти. Риск от грешка при комуникациите, в процеса на сетълмент, който макар и към момента напълно минимизиран, съществува и може да ограничи възможността на компанията ефективно да обслужва клиентите Годишен консолидиран доклад 91 си, което би могло да има съществен неблагоприятен ефект върху перспективите на „Евро-Финанс“ АД, резултатите и/или финансовото му състояние. » Риск от промяна в регулаторната рамка „Евро-Финанс“ АД работи в силно регулирана среда и е задължена да извършва дейности при пълно съблюдаване на действащото законодателство под наблюдението на съответния регулаторен орган в България (Комисия за финансов надзор). Като поднадзорно лице на Комисия за финансов надзор, „Евро-Финанс“ АД е задължено изцяло да изпълнява императивните правила и разпоредби, включително и новоприети такива, на местния регулатор. Всяко едно неспазване или дори забавяне на изпълнението на задължителните регулации би могло да има съществен неблагоприятен ефект върху перспективите на „Евро-Финанс“ АД, резултатите и/или финансовото му състояние. » Рискове в преноса и обработката на информация „Евро-Финанс“ АД извършва всички борсови сделки, управлението на активи, търговията на валути и дейностите по сетълмента само електронно и за това е изложен на риска от загуба при пренос на информация или кражба на лична и конфиденциална информация. Невъзможност да осигури непрекъсваемост и нужно ниво на защита на потока от информация, може да изложи на рискове вътрешната система за търговия на ценни книжа на компанията, нейните бази данни и ежедневни сделки, което от своя страна може да навреди на имиджа на компанията в очите на клиентите и контрагентите й. Всяка загуба на пълен контрол над информационния поток би могла да има съществен неблагоприятен ефект върху перспективите на „Евро- Финанс“ АД, резултатите и/или финансовото му състояние. Рискове, свързани със стратегията за развитие на Еврохолд Бъдещите печалби и икономическа стойност на Еврохолд зависят от стратегията, избрана от висшия ръководен екип на дружеството и на неговите дъщерни компании. Изборът на неподходяща стратегия може да доведе до значителни загуби. Еврохолд България АД се стреми да управлява риска от стратегически грешки в своята група, чрез непрекъснат мониторинг на различните етапи при изпълнението на своята пазарна стратегия, и резултатите от нея. Това е от изключително значение, за да може да реагира своевременно, ако е необходима промяна на определен етап в плана за стратегическо развитие. Ненавременните или неуместни промени в стратегията също могат да окажат съществен негативен ефект върху дейността на компанията, оперативните резултати и финансовото му състояние. Рискове, свързани с управлението на Еврохолд. Оперативен риск Оперативен риск е рискът от преки и косвени загуби за Групата, породени от различни, вътрешни фактори, свързани с операциите, с интеграцията на новопридобити компании, с персонала, технологиите и инфраструктурата, както и с външни фактори, които са различни от кредитния, пазарния и ликвидния риск и произхождат от законови изисквания и общоприети правила за корпоративна етика. Вероятността от подобни събития се приема за сравнително ниска. Еврохолд извършва непрекъснат анализ и мониторинг върху управлението на дъщерни компании. Дружеството, в т.ч. Групата обръща специално внимание на сигурността и личната отговорност, особено по отношение на достъпа до информация (включително класифицирана информация и информация за лични данни), информационната система и киберсигурността. Рискове, свързани с финансиране на дейността Възможностите на групата Еврохолд да расте и реализира стратегиите си за развитие зависят до голяма степен и от възможността да привлича капитал. Нестабилността на финансовите пазари, както и евентуалната очевидната липса на доверие между финансовите институции биха могли да затрудняват значително привличането на дългосрочен капитал при разумни условия. Ръководството на „Еврохолд България“ АД подкрепя усилията на дъщерните компании в Групата за привличане на банкови ресурси за инвестиции и осигуряване на оборотни средства. Обемите на тези привлечени средства се поддържат на определени нива и се разрешават след доказване на икономическата ефективност за всяко дружество. Годишен консолидиран доклад 92 Политиката на ръководството е насочена към това да набира финансов ресурс от пазара под формата основно на дялови ценни книжа (акции), дългови инструменти (облигации) и заемни средства от банкови и небанкови институции, които инвестира в дъщерните си дружества за финансирането на техни проекти, чрез увеличение на техния капитал или предоставяне на заеми. Отделно от това, Еврохолд България следи капиталовата структура на всяко дружество и предприема действия за поддържането на регулаторните капиталови изисквания за всеки бизнес сегмент чрез увеличение на капитала им. Риск от концентрация Съществува риск от концентрация, който представлява възможността компанията да понесе загуба поради съсредоточаване на финансови ресурси в бизнес сектор или свързани лица. Този риск се изразява във възможността инвестираните средства да не се възвърнат в пълен размер, поради рецесия в бизнеса, в който е инвестирано. Ръководството на Дружеството следи активно този риск и се стреми към решения, мерки и действия за диверсификация на бизнеса в които оперира. С придобиването на енергийната група през 2021 г., Еврохолд диверсифицира риска от концентрация в най- големият до тогава застрахователен бизнес. Риск от липса на ликвидност Ликвидният риск е свързан с възможността „Еврохолд България“ АД или дъщерно дружество да не погаси в договорения размер и/или в срок свои задължения, когато те станат изискуеми. Дружествата в групата Еврохолд се стремят да минимизират този риск чрез оптимално управление на паричните потоци в самата група. Групата прилага подход, който да осигури необходимия ликвиден ресурс, за да се посрещнат настъпилите задължения при нормални или извънредни условия, без да се реализират неприемливи загуби или да се накърни репутацията на отделните дружества и икономическата група като цяло. Дъщерните дружества правят финансово планиране, с което се стремят да посрещат изплащането на разходи и текущите си задължения, включително и обслужването на финансовите задължения. Това финансово планиране минимизира или напълно изключва потенциалния ефект от възникването на извънредни обстоятелства. В процеса на управление на ликвидния риск дружествата от групата осъществяват вътрешно-групово финансиране със свободен паричен ресурс. Относно анализ на ликвидния риск: виж Приложение 2.34.5. Ликвиден риск от годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. Кредитен риск Кредитният риск представлява рискът даден контрагент да не заплати задължението си към дружество в Групата. Той е свързан с възможността от влошаване събираемостта на вземанията, което би могло да доведе до нарушаване на паричните потоци и затруднени плащания по привлечени/заемни средства. Групата е изложена на този риск във връзка с различни финансови инструменти, като например предоставянето на заеми, възникване на вземания от клиенти, депозиране на средства и други. Излагането на Дружеството на кредитен риск е ограничено до размера на балансовата стойност на финансовите активи, признати в края на отчетния период. Риск, свързан с персонала Бизнесът на в групата Еврохолд е зависим в значителна степен от приноса на определен брой лица, членове на управителните и контролни органи, мениджъри от висше и средно управленско ниво на компанията-майка и дъщерните компании. Няма сигурност, че тези ключови служители ще продължат да работят за Еврохолд и за в бъдеще. Успехът на Еврохолд ще е относим и към способността му да задържа и мотивира тези лица. Невъзможността на Дружеството да поддържа достатъчно опитен и квалифициран персонал за мениджърски, оперативни и технически позиции може да има неблагоприятен ефект върху дейността на икономическата група като цяло, оперативните му резултати, както и финансовото му състояние. Групата Еврохолд приема този риск като съществен и прилага политики за повишаване на мотивацията на служителите чрез предоставянето на добра среда за професионално развитие, конкурентно ниво на възнаграждения и добра работна култура. Риск от възможно осъществяване на сделки между дружествата в групата, условията на които се различават от пазарните Годишен консолидиран доклад 93 Взаимоотношенията със свързани лица произтичат по договори за временна финансова помощ на дъщерните дружества и по повод сделки свързани с обичайната търговска дейност на дъщерните компании. Рискът от възможно осъществяване на сделки между дружествата в Групата при условия, които се различават от пазарните, се изразява в поемане на риск за постигане на ниска доходност от предоставено вътрешно- групово финансиране. Друг риск, който може да бъде поет, е при осъществяването на вътрешно-групови търговски сделки да не бъдат реализирани достатъчно приходи, а от там и добра печалба за съответната компания. На консолидирано ниво това може да рефлектира негативно върху рентабилността на цялата група. В рамките на Еврохолд се извършват постоянно сделки между дружеството-майка и дъщерните дружества и между самите дъщерни дружества, произтичащи от естеството на основната им дейност. Всички сделки със свързани лица се осъществяват при условия, които не се различават от обичайните пазарни цени и спазвайки МСС 24 „Оповестяване на свързани лица“. След продажбата (в средата на 2022 г.) на автомобилния и лизинговия бизнес този риск бе значително намален. 2 / СИСТЕМАТИЧНИ РИСКОВЕ Макроикономически риск Макроикономическият риск е рискът от сътресения, които могат да се отразяват на икономическия растеж, доходите на населението, търсенето и предлагането, реализирането на печалби от икономическите субекти и др. Тези сътресения включват глобалните икономически и бизнес условия, колебанията в националните валути, политическите събития, промяна на законодателства и регулаторни изисквания, приоритетите на националните правителства и др. Тенденциите в макроикономическата обстановка влияят на пазарното представяне и на крайните резултати от дейността на всички сектори в икономиката. Рискът от влиянието на международната среда върху фирмите не може да бъде диверсифициран и засяга всички икономически субекти, но от друга страна може да се превърне в двигател за развитие и прилагане на иновации и дигитализация, които драстично да променят и повишават ефективността на бизнеса в глобални мащаби. Примери за макроикономически сътресения могат да бъдат: световната икономическа криза; влиянието което оказва настъпилата в началото на 2020 г. в световен мащаб пандемия от Covid-19, вкл. предприетите мерки от правителствата на засегнатите държави; забавяне на икономическия растеж; риска от систематични глобални финансови колебания; периодичните фискални дисбаланси; високи нива на инфлация; промените в курсовете към определени валути; нестабилността в цените на енергийните продукти; икономическата и политическа несигурност в някой региони на света; намаляването на икономическата и потребителската активност. България има икономика от отворен тип и развитието й зависи пряко от международните пазарни условия. Развитието на икономиката на България е изправена пред риска от външни влияния и зависи пряко от международните пазарни условия. Макроикономическата ситуация и икономическия растеж в световен мащаб са от основно значение за развитието на „Еврохолд България“ АД и дъщерните му дружества, като в това число влизат и държавните политики на съответните страни в които оперира Групата и в частност регулациите и решенията взети от съответните Централни Банки, които влияят на монетарната и лихвената политика, на валутните курсове, данъците, БВП, инфлация, бюджетен дефицит и външен дълг, процента на безработица и структурата на доходите. Наличие в България и в страните на нашите операции, на неблагоприятни макроикономически условия включително нарастване на безработицата и инфлацията, както и фискална нестабилност могат да имат съществен неблагоприятен ефект върху бизнеса на Дружеството/Групата, финансовото състояние и/или резултатите от дейността или очаквания растеж на Групата. Групата Еврохолд извършва операции освен в България и в редица други европейски държави, съответно нейната обща финансова позиция и резултатите от нейните операции са засегнати от икономическата, правна и политическите условия в тези страни. Всяко влошаване на макроикономическите условия в такива страни или в по-широкия регион на ЦИЕ / ЮИЕ може да повлияе неблагоприятно на определени продукти и услуги, предлагани от групата, и да доведе до по-ниски приходи от първоначално планираните. В допълнение, общите промени в правителствената политика и регулаторните системи във всяка такава юрисдикция могат да доведат до увеличаване на оперативните разходи и капиталовите изисквания на Групата. Всякакви бъдещи периоди на забавяне на икономическия растеж или бавен икономически растеж на всеки от пазарите, на които Групата оперира, биха могли да имат неблагоприятен ефект върху бизнеса, финансовото състояние, паричните потоци, резултатите от дейността или перспективите на Групата. Годишен консолидиран доклад 94 Еврохолд България се стреми да следи вероятността от проявление на макроикономическия риск и разработва групови мерки за смекчаване до колкото е възможно въздействието на ефектите, които може да окаже наличието на тази риск. Въпреки това, Холдингът не може напълно да изключи и ограничи неговото влияние върху бизнеса, финансовото състояние, печалбите и паричните потоци на групово ниво. Съществува и възможността, появата на този риск да изостри и други рискове или комбинация от рискове. Макроикономически рискове наблюдавани през 2023 г.  Военни действия на територията на Украйна и Близкия изток Военните конфликти в Украйна и Близкия изток поражда на глобално ниво евентуални проявления на рискове свързани с намаляване на икономическата активност и финансовите пазари, проблеми с веригата на доставки, ръста на цени и инфлация и т.н. Ефектите и икономическите последици от военните действия между Русия и Украйна и тези в Близкия изток не могат да бъдат изцяло оценени към този етап на развитие, но индикират за изключително сериозно въздействие върху световната икономика. По-слаба икономическа активност в глобален план или по- нататъшно забавяне на темповете на световната търговия също биха могли да потиснат растежа в еврозоната. Ако конфликтът търпи продължително развитие, икономическите щети ще бъдат значими за всички сектори на икономиката, както на България, така и на ЕС, включително и секторите и регионите в които групата Еврохолд оперира. Ръководството на Еврохолд със загриженост следи развитието на военния конфликт между Русия и Украйна, и прави оценка на неговото отражение върху бизнеса на Групата, с цел взимане на мерки, решения и конкретни действия за смекчаване на влиянията върху групата. „Еврохолд България“ АД чрез дъщерното си дружество „Евроинс Иншурънс Груп“ АД, което притежава инвестиции в две застрахователни компании в Украйна, а до края на 2022 г. притежаваше и една компания в Беларус и една с малцинствено участие в Русия. В края на 2022 г. ръководството на Еврохолд България и на дъщерния Евроинс Иншурънс Груп взеха решение за освобождаване на застрахователната група от участието й в компаниите в Беларус (100%) и Русия (асоциирано участие 48.61%). Тези участия добавяха незначителни стойности към консолидираните резултати на фона на Актива на застрахователния подхолдинг и Актива на Еврохолд България АД. Бизнесът на ЕИГ в двете държави формираше под 1% от приходите на застрахователната група за 2022 г.  Пандемията Covid-19 През 2023 г. бе наблюдаван рискът от поява на въздействия свързани с пандемията Covid-19, въпреки ниската вероятност от повторение на пандемията в същите мащаби. Този риск е оценяван при цялостното наблюдение на рискове вследствие на извънредни ситуации. За Еврохолд е от съществено значение да бъде следено потенциалното въздействие на този риск върху операциите и здравето на служителите. За 2023 г. не са идентифицирани съществени въздействия свързани с пандемията Covid-19. Наблюдението и идентифицирането на рискове от извънредни ситуации цели да се изготвят подходящи стратегии за управление на риска и планове за действие при такива извънредни ситуации, както и да се смекчат последствията от подобна ситуация, да се поддържа здравето на служителите и непрекъснатостта на бизнеса.  Макроикономическа прогноза Според последния Икономически бюлетин на ЕЦБ, бр. 4/2024 – през първото тримесечие на 2024 г., след пет тримесечия на стагнация, икономиката на еврозоната отбелязва растеж с 0,3%. Тя се възстановява в началото на 2024 г. с повече от очакваното в прогнозите на експертите на ЕЦБ от март 2024 г., за което допринасят нетната търговия и увеличаващите се разходи на домакинствата. Растежът в краткосрочен план се запазва с по-висок темп от прогнозния. Средногодишният растеж на реалния БВП се очаква да бъде 0,9% през 2024 г. и да се ускори до 1,4% през 2025 г. и до 1,6% през 2026 г. В сравнение с прогнозите от март 2024 г. перспективите за растежа на БВП са ревизирани нагоре за 2024 г. поради изненадващите положителни данни в началото на годината и по-добрата постъпваща информация. Източник: www.ecb.europa.eu В Макроикономическата прогноза на БНБ от март 2024 г., очакванията за растежа на реалния БВП за 2023 г. са да възлезе окончателно на 2.2% (спрямо 1.8% през 2023 г.), което се определя от положителния принос на вътрешното търсене, докато нетният износ се очаква да има отрицателен принос. Прогнозира се растежът на реалния БВП да се ускори до 3.3% през 2025 г. и след това да се забави до 2.6% през 2026 г., като тази динамика в голяма степен се определя от заложения профил на публичните инвестиции. Рисковете пред прогнозата за растежа на реалния БВП се оценяват като балансирани за 2024 г., докато за 2025 г. и 2026 г. преобладават рискове за реализиране на по-нисък растеж спрямо този в базисния сценарий предвид продължаващите глобални геополитически конфликти. Източник: www.bnb.bg Риск от настъпване на форсмажорни събития Годишен консолидиран доклад 95 Форсмажорни обстоятелства са всички природни бедствия и други катаклизми като резки климатични промени, наводнения, земетресения, граждански неподчинения, сблъсъци, стачки, терористични актове и военни действия и други подобни, които имат непредвиден характер. Форсмажорни обстоятелства могат да бъдат и аварии на материалната база от механичен характер, дължащи се на човешка или на системна грешка. Настъпването на такива събития могат да нарушат обичайната дейност на Дружеството до отстраняване на причинените щети. Също така, те могат да доведат до непредвидима промяна в инвеститорското отношение и интерес във връзка с пазара на емитираните от Дружеството дялови и дългови ценни книжа. Възможно е да настъпят и форсмажорни обстоятелства, които да имат силно отражение върху цялостната макроикономическа и международна среда. Пример за такъв риск е обявената от световната здравна организация „Пандемия“ от развилата се в началото на 2020 г. епидемия от коронавирус (COVID-19), както и военния конфликт между Русия и Украйна. Политически риск Политическият риск отразява влиянието на политическите процеси в страната върху стопанския и инвестиционния процес и по-конкретно върху възвръщаемостта от инвестициите. Степента на политическия риск се определя с вероятността за промени в неблагоприятна посока на водената от правителството дългосрочна икономическа политика, които могат да имат негативно въздействие върху инвестиционните решения. Други фактори, свързани с този риск, са евентуалните законодателни промени и промени в данъчната система касаещи стопанския и инвестиционния климат в страната. Република България е страна с политическа и институционална стабилност, основана на съвременни конституционни принципи като многопартийна парламентарна система, свободни избори, етническа толерантност и ясно изразена система на разделение на властите. Сред политическите рискове са успешното продължаване на интегрирането на България в Европейския Съюз (ЕС). След приемането на страната ни в ЕС в началото на 2007 г., бяха наложени икономически реформи, в името на интеграцията на страна ни в Европейски Съюз. В бъдеще икономическият растеж ще зависи от политическата воля за продължаване на икономическите реформи, с цел въвеждането на най-добрите пазарни практики на ЕС в икономически, политически, социален, юридически, финансов план. Към настоящия момент политическата обстановка в България не е особено стабилна. Тази нестабилност се прояви през април 2021 г. от когато страната е изправена пред невъзможност да сформира редовно и стабилно правителство. Това допринася и за изоставане с подготовката на България за присъединяване към еврозоната. Въпреки водената до момента стабилна политика, няма сигурност, че в страната няма да се появят фактори, които да породят обществено и политическо напрежение, да доведат до значителна и рязка промяна в политическите и икономическите условия, което може да има съществен неблагоприятен ефект върху бизнеса на Дружеството и неговата група. Кредитен риск на държавата Кредитният риск представлява вероятността от влошаване на международните кредитни рейтинги на дадена страна. Предприемането на последователна и дългосрочна икономическа политика в България би било основателна причина за потенциалното повишаване на кредитния рейтинг на страната. Евентуално повишаване на кредитния рейтинг на страната би имало благоприятно влияние върху икономическата група на Еврохолд изразяващо се във възможностите за финансиране на Групата. В случай на понижаване на кредитния рейтинг на България, вследствие на нестабилно управление на страната, може да има отрицателно влияние върху Групата и върху цената на финансиране. Ниските кредитни рейтинги на страната могат да доведат до по-високи лихвени нива, по-тежки условия на финансиране на икономическите субекти, в това число и на Еврохолд. Относно анализ на кредитните рейтинги: виж Приложение 2.34.4. Кредитен риск от годишен консолидиран финансов отчет за 2023. Последните присъдени кредитни рейтинги на България са следните: На 25.05.2024 г. Международната рейтингова агенция S&P Global Ratings потвърди дългосрочния и краткосрочния кредитен рейтинг на България в чуждестранна и местна валута 'BBB/A-2'. Перспективата пред рейтинга остава положителна. Годишен консолидиран доклад 96 S&P Global Ratings отбелязва, че ако бъде сформирано стабилно правителство бързо след изборите през юни и се избегне продължителен период на нестабилност, какъвто имаше през 2021–2023 г., не се очаква да има съществено забавяне на присъединяването на страната към еврозоната. България все още не отговаря на критерия за ценова стабилност от критериите за конвергенция, които всички страни трябва да изпълнят преди да се присъединят. От рейтинговата агенция смятат, че дори България да не се присъедини към еврозоната през 2025 г., това вероятно ще се отложи само до 1 януари 2026 година. Въпреки застаряването и намаляването на населението в трудоспособна възраст, от S&P Global Ratings приемат, че икономиката на България има силни перспективи за растеж през следващите няколко години. Те прогнозират реален растеж на БВП малко под 3% средно през 2025-2027 г., подкрепен предимно от увеличеното вътрешно търсене. България има едни от най-добрите фискални резултати от страните в Централна и Източна Европа и от рейтинговата агенция оценяват, че текущите фискални планове ще доведат до дефицити под 3% от БВП до 2027 г., запазвайки дълга, нетно от ликвидни държавни активи, около 20% от БВП до 2027 г. Източник: www.minfin.bg На 27.04.2024 г. Международната рейтингова агенция Fitch Ratings потвърди дългосрочния кредитен рейтинг на България в чуждестранна и местна валута ‘BBB’ с положителна перспектива. Рейтингът на България е подкрепен от силната външноикономическа и фискална позиция на страната в сравнение с държавите със същия рейтинг, надеждната политическа рамка от членството в ЕС и дългогодишното функциониране на режима на паричен съвет. Положителната перспектива отразява изгледите за членство на страната в еврозоната, което би довело до по-нататъшни подобрения на показателите за външната позиция на страната. Въпреки забавяне на процеса по приемане на еврото след януари 2025 г. и подновената политическа несигурност, Fitch Ratings отчита, че има широка политическа ангажираност на местно и на ниво ЕС за приемане на еврото. Всички законодателни мерки, които отразяват ангажиментите след влизането във Валутно-курсовия механизъм II, са приети. Законът за централната банка беше приет през февруари 2024 година. Фактори, които биха могли да доведат до положителни действия по рейтинга, са: Допълнителен напредък в присъединяването към еврозоната, като потвърждение, че България е изпълнила критериите за членство и по-голяма сигурност относно вероятния момент за приемане на еврото; увеличаване на потенциала за растеж, чрез прилагане на структурни и управленски реформи за подобряване на бизнес средата и/или ефективно използване на фондовете на ЕС. Фактори, които биха могли да доведат до негативни действия по рейтинга, са: Липса на напредък в присъединяването към еврозоната поради постоянна политическа нестабилност или неизпълнение на критериите за конвергенция; по-слаби перспективи за икономически растеж, в резултат на неблагоприятни политически развития, които утежняват изпълнението на реформите. Източник: www.minfin.bg Предприемането на последователна и дългосрочна икономическа политика в България би било основателна причина за потенциалното повишаване на кредитния рейтинг на страната, което от своя страна би имало благоприятно влияние върху икономическата група на Еврохолд изразяващо се във възможностите за финансиране на Групата. В случай на понижаване на кредитния рейтинг на България, вследствие на нестабилно управление на страната, може да има отрицателно влияние върху Групата и върху цената на финансиране, освен в случай, че заемните й споразумения са с фиксирани лихви. Инфлационен риск Инфлационният риск се свързва с вероятността инфлацията да повлияе на реалната възвръщаемост на инвестициите. Основните рискове, свързани с прогнозата за инфлацията, се отнасят до динамиката на международните цени и до темпа на икономически растеж в България. Международните цени на суровините и хранителните продукти могат да нараснат по-значително в резултат от политическите кризи, каквито понастоящем са налични или нарастване на търсенето. Ограниченото предлагане на някои селскостопански стоки и особено на зърнените култури в международен план във връзка с неблагоприятни климатични явления или форсмажорни обстоятелства, допълнително може да предизвика по-висока инфлация в страната. Като цяло инфлацията може да повлияе върху размера на разходите на Дружеството, тъй като част от пасивите на дружеството са лихвени. Тяхното обслужване е свързано с текущите лихвени нива, които отразяват и нивата на инфлация в страната. Затова поддържането на ниски инфлационни нива в страната се разглежда като значим фактор за дейността на Дружеството и за неговата икономическа групата. Към настоящият момент и като цяло механизмът на валутен борд осигурява гаранции, че инфлацията в страната ще остане под контрол и няма да има неблагоприятно влияние върху икономиката на страната, и в частност върху дейността на Дружеството и неговата група, а от там и върху възможността му да обслужва дълговите си позиции. Годишен консолидиран доклад 97 Въпреки това моментната геополитическа обстановка в Европа създава предпоставки перспективите за инфлацията в еврозоната да станат много несигурни и зависят в решаваща степен от развитието на военния конфликт, от въздействието на актуалните санкции и евентуални по-нататъшни мерки. Предвид това, потребителите на този Доклад би трябвало добре да осмислят и отчетат както текущите нива на инфлационния риск, така и бъдещите възможности за неговото проявление.  Инфлация и индекс на потребителските цени за февруари 2024 година (по данни на НСИ) Индекс на потребителските цени (ИПЦ) Месечна инфлация май 2024 г. / април 2024 -0.2% Годишна инфлация май 2024 г. / май 2023 +2.3% Инфлация от началото на 2024 май 2024 г. / декември 2023 +0.4% Средногодишна инфлация юни 2023 - май 2024 г. / юни 2022 - май 2023 +5.1% Хармонизирания индекс на потребителските цени (ХИПЦ) Месечна инфлация май 2024 г. / април 2024 0% Годишна инфлация май 2024 г. / май 2023 +2.7% Инфлация от началото на 2024 май 2024 г. / декември 2023 +0.6% Средногодишна инфлация юни 2023 - май 2024 г. / юни 2022 - май 2023 +5.1% Индекс на цените за малката кошница (ИЦМК) Месечна инфлация май 2024 г. / април 2024 0.5% Инфлация от началото на 2024 май 2024 г. / декември 2023 0.4% Източник: www.nsi.bg  Макроикономическата прогноза на БНБ Съгласно Макроикономическата прогноза на БНБ от март 2024 г. годишната инфлация се очаква да се забави до 2.3% в края на 2024 г. Темпът на нарастване на потребителските цени се прогнозира да възлезе на 2.7% в края на 2025 г. и да остане на същото ниво в края на 2026 г. Прогнозата за годишната инфлация в края на 2025 г. и в края на 2026 г. е ревизирана в посока по-бавен растеж на цените спрямо прогнозата от декември 2023 г., съответно с 0.4 и 0.2 процентни пункта. Това се дължи главно на корекции при цените на услугите поради низходяща ревизия на темпа на нарастване на разходите за труд на единица продукция и на промишлените стоки предвид високия им вносен компонент, както и на прогнозираното по-силно забавяне на базисната инфлация в еврозоната спрямо очакванията от предходната прогноза. Източник: www.bnb.bg  Макроикономическите прогнози за еврозоната В макроикономическите прогнози за еврозоната на експертите на ЕЦБ (Икономически бюлетин брой 4/2024) е отразено, че годишната инфлация се е повишила от 2,4% през април до 2,6% през май. Инфлацията при храните е намаляла до 2,6%. Инфлацията при енергоносителите се е повишила до 0,3%, след като в продължение на една година е отчитала отрицателни годишни стойности. През май инфлацията при неенергийните промишлени стоки е продължила да намалява до 0,8%, а през април инфлацията при услугите се е повишила значително до 4,1% от 3,7% . Предвижда се през 2025 г. общата инфлация да продължи да се забавя до равнища, близки до целевото. Това отразява отслабване на натиска върху разходите, включително и тези за труд, и забавеното въздействие на предходно затягане на паричната политика, което постепенно се пренася върху потребителските цени. Общата инфлация, измерена чрез хармонизирания индекс на потребителските цени (ХИПЦ), се очаква да показва известна колебливост до края на 2024 г. поради базови ефекти и по-високи цени на енергийните суровини. Източник: www.ecb.europa.eu Валутен риск Този риск е свързан с възможността за обезценка на местната валута. За България конкретно това е риск от преждевременен отказ от условията на Валутен борд при фиксиран курс на националната валута. На 10 юли 2020 г. Европейската централна банка обяви, че България официално е приета във валутния механизъм ERM II. Централният курс на българския лев е фиксиран на 1 евро = 1.95583 лева. Бе прието, че България се присъединява към валутния механизъм със съществуващия си режим на валутен борд, като едностранен ангажимент и без допълнителни изисквания към ЕЦБ. Споразумението за участие на българския лев във Валутен механизъм II (ВМ II) е придружено от твърд ангажимент на българските власти да провеждат благоразумни икономически политики с цел запазване на икономическата и финансовата стабилност и постигане на висока степен на устойчива икономическа конвергенция. Годишен консолидиран доклад 98 Всяко значимо обезценяване на лева може да има значителен неблагоприятен ефект върху стопанските субекти в страната, включително върху Дружеството. Риск съществува и тогава, когато приходите и разходите на даден стопански субект се формират в различни валути. Особено изразена е експозицията на стопанските субекти, опериращи на територията на България, спрямо щатския долар, който е основна валута на значителна част от световните пазари на суровини и продукция. Дейността на Дружеството не предполага изложеност на значителен валутен риск, защото почти всички негови операции и сделки са деноминирани в български лева и евро, а последното е с фиксиран курс спрямо лева. Съществени промени в различните валутни курсове на дъщерните дружества извън България, именно в Северна Македония, Украйна, Грузия и Румъния, съответно - македонски денар (MKD), украинска гривня (UAH), грузински лари (GEL) и румънска лея (RON), чийто валутен курс се определя почти свободно на местния валутен пазар биха имали съответното отражение в груповите резултати на Еврохолд. Консолидираните приходи на „Еврохолд България“ АД ще бъдат изложени на валутен риск в зависимост от движението на тези валути спрямо еврото. Относно анализ на валутния риск: виж Приложение 2.34.1. Валутен риск, от годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. Лихвен риск Лихвеният риск е свързан с възможността за промяна на преобладаващите лихвени равнища в страната. Неговото влияние се изразява с възможността нетните доходи на компаниите да намалеят вследствие на повишение на лихвените равнища, при които Емитентът финансира своята дейност. Този риск може да се управлява посредством балансираното използване на различни източници на финансов ресурс. Повишаването на лихвите, при равни други условия, би се отразило върху цената на финансовия ресурс, използван от Дружеството при реализиране на различни бизнес проекти. Също така, може да повлияе върху размера на разходите на компанията, тъй като не малка част от пасивите на дружеството са лихвени и тяхното обслужване е свързано с текущите лихвени нива Относно анализ на лихвения риск: виж Приложение 2.34.2. Лихвен риск, от годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. Риск от високи нива на безработица Рискът, свързан с безработицата се характеризира със спад на търсенето на работна сила, повлияно от реалното съвкупно търсене в икономиката, в резултат на което намалява реалната покупателна активност на част от икономическите субекти Високите нива на безработица могат сериозно да застрашат икономическия растеж в страната, което от своя страна може да доведе до свиване на потреблението и намаляване на приходите реализирани от стопанските субекти в страната, включително и приходите реализирани от компаниите в групата Еврохолд.  Данни за безработицата в България (по последни данни на НСИ) Изменение Q1 2024/ Q1 2023 общо мъже жени Коефициент на безработица през 2023 +0.6% 5.0% - - Безработни лица 152.5 хил. 81.2 хил. 71.3 хил. Коефициентът на продължителна безработица 2.6% - - Относителният дял на продължително безработните лица от всички безработни 51.5% Източник: www.nsi.bg  Макроикономическата прогноза на БНБ Съгласно Макроикономическата прогноза на БНБ от март 2024 г., прогнозира се броят на заетите лица да се повиши с 0.4% през 2024 г. и с 0.2% през 2025 г., а възможностите за нарастването им да бъдат силно ограничени от 2026 г. нататък поради протичащите неблагоприятни демографски тенденции в страната, водещи до намаляване на населението в трудоспособна възраст. Източник: www.bnb.bg Регулаторен риск Регулаторният риск е свързан с влиянието, което оказва съществуващата нормативна рамка или нейната промяна върху дейността на Дружеството. Тази нормативна рамка включва законодателството в България, ЕС и държавите където оперират дружествата от групата Еврохолд. Годишен консолидиран доклад 99 Регулаторният риск бъдат повлияни от промените в нормативната уредба регулираща дейността на публичните дружества в България и ЕС, което да наложи допълнителни изисквания и ограничения към публичните компании. Също така може да касае секторното законодателство относимо към дъщерните компании. Групата Еврохолд работи в силно регулирана среда в различни европейски държави. Възможността от по- радикални промени в регулаторната рамка, в тълкуването или практиката по прилагане на законодателствата, както и в разминаване в законодателството и регулациите в България и в страните, в които оперира Групата, може да има неблагоприятен ефект върху дейността като цяло, оперативните резултати, и финансовото й състояние. Регулаторният риск може да бъде свързан и с потенциални глоби и санкции вследствие на нарушения на регулаторната рамка, както и да повлияе върху репутацията на Дружеството, което от своя страна да окаже влияние върху цената на акциите. Риск от засилване на конкуренцията Всички сектори, в които оперират дъщерните дружества от Групата Еврохолд, се отличават със среда с висока конкуренция. Бъдещият успех на групата ще зависи от способността на Еврохолд и дъщерните му компании да останат конкурентноспособни в сравнение с другите компании опериращи в дадения пазарен сегмент. 3 / МЕХАНИЗМИ ЗА УПРАВЛЕНИЕ И МИНИМИЗИРАНЕ НА РИСКА Елементите, очертаващи рамката на управление на отделните рискове, са пряко свързани с конкретни процедури за своевременно предотвратяване и решаване на евентуални затруднения в дейността на „Еврохолд България“ АД. Те включват текущ анализ в следните направления: » пазарен дял, ценова политика, извършване на маркетингови проучвания и изследвания на развитието на пазара и пазарния дял; » активно управление на инвестициите в различните сектори и отрасли; » цялостна политика по управлението на активите и пасивите на дружеството и групата с цел оптимизиране на структурата, качеството и възвръщаемост на активите; » оптимизиране структурата на привлечените средства с оглед осигуряване на ликвидност и намаляване на финансовите разходи в цялата група; » ефективно управление на паричните потоци на групово ниво; » оптимизиране на разходите за администрация, управление и за външни услуги; » управление на човешките ресурси. Общото управление на риска е фокусирано върху минимизиране на потенциалните отрицателни ефекти, които биха могли да се отразят върху финансовите резултати на Групата. Финансовите рискове текущо се идентифицират, измерват и наблюдават с помощта на различни контролни механизми, за да се определят адекватни цени на услугите и продуктите предлагани от дружествата в Групата на Еврохолд и на привлечения от тях заемен капитал. Извършва се адекватна оценка на пазарните обстоятелства, извършваните в групата инвестиции и формите на поддържане на свободните ликвидни средства, без да се допуска неоправдана концентрация на даден риск. Настъпването на непредвидени събития, неправилната оценка на настоящите тенденции, както и множество други микро- и макроикономически фактори, могат да повлияят на преценката на ръководния екип на дружеството. Управлението на финансовия риск относим към „Валутен риск“, „Лихвен риск“, Ценови риск“, „Кредитен риск“, „Ликвиден риск“, „Оперативен риск“, „Застрахователен риск“, „Презастрахователен риск“, „Управление на капиталовия риск“, може да бъде проследено в „Приложения към консолидиран финансов отчет за 2023 г.“, „Приложение 2.34. „Рискове свързани с финансовите инструменти“. Информация за управлението на макроикономическите рискове е налична в Приложение 2.37 Оповестяване на макроикономически, геополитически и екологични фактори, които може да влияят на Групата. Годишен консолидиран доклад 100 1.10.1. ИНФОРМАЦИЯ ПО ТЪРГОВСКИ ЗАКОН A. Информация по чл. 187д от Търговски закон 1 / Броят и номиналната стойност на придобитите и прехвърлените през годината собствени акции, частта от капитала, която те представляват, както и цената, по която е станало придобиването или прехвърлянето През 2023 г. Дружеството не е изкупувало собствени акции, както и не са прехвърляни такива, съответно към края на периода Еврохолд България АД не притежава собствени акции. 2 / Основанието за придобиванията, извършени през годината Не са извършвани придобивания на собствени акции през 2023 г. 3 / Броят и номиналната стойност на притежаваните собствени акции и частта от капитала, която те представляват Към 31.12.2023 г. и към датата на изготвяне на консолидирания доклад за дейността Дружеството не е изкупувало, съответно не притежава собствени акции. Към 31.12.2023 г. 77 227 броя акции с право на глас на Еврохолд България АД са държани от дружества в Група Еврохолд (към 31.12.2022 г. – 77 227 бр. акции с право на глас), представляващи 0.03% от капитала на Дружеството. B. Информация по чл. 247 от Търговски закон 1 / Възнагражденията, получени общо през годината от членовете на съветите виж: т.17 от 1.10.2 Информация по „Приложение №2“ от Наредба 2 на КФН 2 / Придобитите, притежаваните и прехвърлените от членовете на съветите през годината акции и облигации на дружеството Към 31 декември 2023 г. членовете на Управителния и Надзорния съвет и прокуриста на Дружеството притежават акции от капитала на Еврохолд България, както следва: Член на НС и УС Притежаван брой акции Надзорен съвет 200 Асен Христов не притежава Димитър Димитров 200 Ради Георгиев не притежава Кустаа Айма не притежава Ивайло Ангарски не притежава Луис Габриел Роман Не притежава Управителен съвет 200 Кирил Бошов не притежава Асен Минчев не притежава Велислав Христов 200 Разван Лефтер не притежава Прокурист - Милена Генчева не притежава Източник: „Еврохолд България“ АД 1.10. ИНФОРМАЦИЯ ПО ТЪРГОВСКИ ЗАКОН И ПРИЛОЖЕНИЕ №2 НА НАРЕДБА №2 НА КФН Годишен консолидиран доклад 101 3 / Правата на членовете на съветите да придобиват акции и облигации на дружеството ✓ Към датата на изготвяне на настоящия доклад за дейността няма постигнати споразумения или други договорености със служителите на „Еврохолд България“ АД за участието им в капитала на Дружеството. ✓ Членовете на УС, НС и Прокуриста на Дружеството могат да придобиват свободно акции от капитала, както и облигации на Дружеството на регулиран пазар на ценни книжа при спазване на разпоредбите на Закона за прилагане на мерките срещу пазарните злоупотреби с финансови инструменти и приложимата Европейска регулация, както и Закона за публично предлагане на ценни книжа. ✓ Към 31.12.2023 г. и към датата на настоящия доклад членовете на УС, НС и Прокуриста не притежават облигации, емитирани от Дружеството. ✓ В полза на управителните и контролните органи, служителите или трети лица, не са издавани опции за придобиване на акции от Дружеството. 4 / Участието на членовете на съветите в търговски дружества като неограничено отговорни съдружници, притежаването на повече от 25 на сто от капитала на друго дружество, както и участието им в управлението на други дружества или кооперации като прокуристи, управители или членове на съвети НАДЗОРЕН СЪВЕТ Асен Милков Христов Функция - Председател на Надзорния съвет Служебен адрес гр. София, бул. „Христофор Колумб” № 43 Данни за извършвана дейност като член на управителен или контролен орган и/или съдружник извън Дружеството, която е значима по отношение на Дружеството  „Евроинс Иншурънс Груп” АД – Председател на Съвета на директорите  „Електроразпределителни мрежи Запад” EАД – Председател на Надзорния съвет;  „Старком Холдинг” АД - Изпълнителен член на Съвета на директорите и акционер, притежаващ 46,42 % от капитала и 51 % от правото на глас. Данни за всички други участия като член на управителен или контролен орган и/или съдружник през последните 5 години Настоящи:  „Суис Глобъл Асет Мениджмънт“ АГ (Swiss Global Asset Management AG) – Председател на Съвета на директорите;  “Магура“ АД – Изпълнителен директор;  „Рабиша Агро“ ЕООД – Едноличен собственик на капитала и Управител;  „Старком Холд” АД – Председател на Съвета на директорите и акционер, притежаващ 99.67% от капитала;  „Хенсън Асет Мениджмънт” Лимитид, Великобритания (Hanson Asset Management Ltd) – директор.  „Уандър Груп” АД – Председател на Надзорния съвет;  „Корпорит Адвайзърс” ЕООД – Управител и Едноличен собственик на капитала;  „Списание Мода“ ЕООД – Едноличен собственик на капитала и Управител.  “Лаудспикърс-Си Ей“ ЕООД – Едноличен собственик на капитала.  Настоящи в други правни образувания:  Сдружение „Многоспортов ученически клуб към Частно Средно Училище "Свети Георги" – Председател на Управителния съвет  Сдружение „Българска федерация по лека атлетика" – член на Управителния съвет; Прекратени:  „Алфа Активи” ЕООД (със старо наименование „Алфа Евроактив” ЕООД) – Едноличен собственик на капитала и Управител до 20.07.2021;  „Формопласт 98” АД – Председател на Съвета на директорите до 04.09.2020г., като към датата на доклада лицето не е Председател на Съвета на директорите;  „Евроинс Осигурување, Скопие” АД, Северна Македония - Председател на Съвета на директорите до 10.07.2020г., като към датата на доклада лицето не е Председател на Съвета на директорите;  „Евро-Финанс” АД - Председател на Съвета на директорите до 02.04.2020г., като към датата на доклада лицето не е Председател на Съвета на директорите;  „Евроинс Румъния Асигураре - Реасигураре” СА – Председател на Съвета на директорите до 26.03.2020г., като към датата на доклада лицето не е Председател на Съвета на директорите;  „Старком Холд” АД – Изпълнителен член на Съвета на директорите до 06.06.2019г., като към датата на доклада лицето не е Изпълнителен член на Съвета на директорите, но остава член и Председател на Съвета на директорите и акционер, притежаващ 99.67% от капитала;  „Авто Юнион” АД - Председател на Съвета на директорите до 26.10.2018 г., като към датата на доклада лицето не е Председател на Съвета на директорите;  „Първа Инвестиционна Банка” АД, Русия – Председател на Надзорния съвет до 24.11.2022г.;  „Куинтър Кепитъл” Лимитид, Хонг Конг – член на Съвета на директорите до 19.07.2023г. Данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на управителен или контролен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години Към датата на доклада няма данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на административен, управителен или надзорен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години. Данни за принудителни административни мерки и наказания или публично инкриминиране през последните 5 години През последните 5 години на лицето не са налагани принудителни административни мерки или административни наказания във връзка с дейността му; не е осъждано за измами; в качеството му на отговорно лице не е било въвличано пряко или чрез свързани лица в процедури по несъстоятелност или управление от синдик; не е било лишавано от съд от правото на участие в административните, управителни или надзорни органи на даден емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на някой емитент, не е било официално публично инкриминирано и не са му налагани санкции от законови и регулаторни органи, включително определени професионални органи. Годишен консолидиран доклад 102 Димитър Стоянов Димитров Функция - Заместник – председател на Надзорния съвет Служебен адрес гр. София, бул. „Христофор Колумб” № 43 Данни за извършвана дейност като член на управителен или контролен орган и/или съдружник извън Дружеството, която е значима по отношение на Дружеството  „ЗД Евроинс" АД – Прокурист  "Електрохолд ИКТ" ЕАД – Член на Съвета на директорите и Изпълнителен директор. Данни за всички други участия като член на управителен или контролен орган и/или съдружник през последните 5 години Настоящи:  „Евролоджистик Текнолъджис” ЕООД – Управител;  „Кейбъл Нетуърк” АД – Член на Съвета на директорите и Изпълнителен директор;  „Старком Холд” АД – Член на Съвета на директорите и Изпълнителен директор;  „Старком Финанс" АД – Член на Съвета на директорите и Изпълнителен директор. Прекратени:  „Електрохолд България” ЕООД – Заместник – председател на Надзорния съвет до 05.01.2022г. Дружеството се е преобразувало чрез промяна на правната форма от еднолично акционерно дружество (ЕАД) в еднолично дружество с ограничена отговорност (ЕООД), поради което към датата на доклада лицето не е Заместник – председател на Надзорния съвет;  „Лозари” ЕООД (със старо наименование „Криейтив Софтуеър Солюшънс” ЕООД) – Едноличен собственик на капитала до 22.07.2021г. и Управител до 30.07.2021г., като към датата на доклада лицето не е Управител и Едноличен собственик на капитала;  „Алкомерс” ЕООД – Управител до 25.01.2018 г., като към датата на доклада лицето не е Управител; Данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на управителен или контролен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години  „Фар Консулт” ООД – в ликвидация – Управител и съдружник. Към датата на доклада дружеството е в процедура по ликвидация. Към датата на доклада няма други данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на административен, управителен или надзорен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години. Данни за принудителни административни мерки и наказания или публично инкриминиране през последните 5 години През последните 5 години на лицето не са налагани принудителни административни мерки или административни наказания във връзка с дейността му; не е осъждано за измами; в качеството му на отговорно лице не е било въвличано пряко или чрез свързани лица в процедури по несъстоятелност или управление от синдик; не е било лишавано от съд от правото на участие в административните, управителни или надзорни органи на даден емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на някой емитент, не е било официално публично инкриминирано и не са му налагани санкции от законови и регулаторни органи, включително определени професионални органи. Ради Георгиев Георгиев Функция - Член на Надзорния съвет Служебен адрес гр. София, бул. „Христофор Колумб” № 43 Данни за извършвана дейност като член на управителен или контролен орган и/или съдружник извън Дружеството, която е значима по отношение на Дружеството  „ЗД ЕИГ Ре” ЕАД – Член на Надзорния съвет;  „Евроинс Осигурување, Скопие” АД, Северна Македония - член на Съвета на директорите. Данни за всички други участия като член на управителен или контролен орган и/или съдружник през последните 5 години Настоящи:  „Андре Тюрийо” ООД – Съдружник, притежаващ 80 % от капитала;  „Ви Ейч Пропърти Мениджмънт” ООД – Съдружник, притежаващ 6.67 % от капитала;  „Лаудспикърс Си Ей“ ЕООД –Управител. Настоящи в други правни образувания:  Сдружение „Арт Република" – Председател на Управителния съвет и представляващ;  Адвокатско дружество „Калайджиев и Георгиев“ - съдружник Прекратени:  „Корпорит Адвайзърс“ ЕООД – Едноличен собственик на капитала до 11.11.2021г., като към датата на доклада лицето не е Едноличен собственик на капитала;  „ЗД Евроинс” АД – Член на Надзорния съвет до 09.07.2020г., като, поради промяна на системата на управление на „ЗД Евроинс” АД от двустепенна в едностепенна от 09.07.2020, към датата на доклада лицето не е член на Надзорния съвет. Данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на управителен или контролен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години Към датата на доклада няма данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на административен, управителен или надзорен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години. Данни за принудителни административни мерки и наказания или публично инкриминиране през последните 5 години През последните 5 години на лицето не са налагани принудителни административни мерки или административни наказания във връзка с дейността му; не е осъждано за измами; в качеството му на отговорно лице не е било въвличано пряко или чрез свързани лица в процедури по несъстоятелност или управление от синдик; не е било лишавано от съд от правото на участие в административните, управителни или надзорни органи на даден емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на някой емитент, не е било официално публично инкриминирано и не са му налагани санкции от законови и регулаторни органи, включително определени професионални органи. Годишен консолидиран доклад 103 Кустаа Лаури Айма Функция - Независим член на Надзорния съвет Служебен адрес Финландия, гр. Хелзинки, Техтаанкату 27-29А, ет. 4 Данни за извършвана дейност като член на управителен или контролен орган и/или съдружник извън Дружеството, която е значима по отношение на Дружеството  Към датата на доклада не са налице данни за извършвана дейност извън дружеството, която е значима по отношение на дружеството. Данни за всички други участия като член на управителен или контролен орган и/или съдружник през последните 5 години  „Кей Джей Кей Мениджмънт” С.А. – Председател на Съвета на директорите;  „Кей Джей Кей Фънд II Сикав- Сиф” – Председател на Съвета на директорите;  „Кей Джей Кей Кепитъл Ой” – Изпълнителен директор, член на Съвета на директорите;  „Кей Джей Кей Фънд III Мениджмънт’’ С.а.р.Л. – член на Съвета на директорите;  „Кей Джей Кей Инвестмънтс’’ С.а.р.Л. - член на Съвета на директорите;  „Ас Балтика” –Член на Надзорния съвет;;  „Елан” доо – Председател на Съвета на директорите;  „АС ПР Фуудс” – Председател на Надзорния съвет;;  „АС Саармеер Кала” – член на Надзорния съвет;  „Балтик Ваирас” – член на Съвета на директорите;  „Тахе Аутдорс Оу” – член на Надзорния съвет;  „Кей Джей Кей Спортс” С.а.р.Л. – член на Съвета на директорите;  „Кей Джей Кей Инвестицие 2” ДОО – член на Съвета на директорите;  „Кей Джей Кей Инвестицие 5” ДОО – член на Съвета на директорите;  „Кей Джей Кей Инвестицие 8” ДОО – член на Съвета на директорите;  „Кайма Кепитъл Ой” – Изпълнителен директор и Председател на Съвета на директорите и едноличен собственик на капитала;  „Кайма Кепитъл Еести Оу” – член на Съвета на директорите;  УАБ Д „Инвестициу Валдимас” – член на Съвета на директорите;;  „Амбър Тръст” ЕсСиЕй – директор;  „Амбър Тръст II” ЕсСиЕй – директор;  „Амбър Тръст Мениджмънт” С.А. – член на Управителния съвет;  „Амбър Тръст II Мениджмънт” С.А. – член на Управителния съвет;  УАБ „Малсена Плиус” – член на Съвета на директорите;  „Бостадс АБ Бляклинтен” – член на Съвета на директорите.  „Ореярви Варенойто Ой” –член на Съвета на директорите до 25.03.2020г., като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите;  „Ас Таллинк Груп” – член на Управителния съвет до 09.2019, като към датата на доклада лицето не е член на Управителния съвет;  „Кей Джей Кей Инвестицие” ДОО – член на Съвета на директорите до 09.2019, като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите;  „Кей Джей Кей Инвестицие 3” ДОО – член на Съвета на директорите до 08.2019, като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите;  „Лидер Груп 2016’’ АД – член на Съвета на директорите до 08.07.2019, като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите;  „ОУ Таллинк Силя” АБ – член на Управителния съвет до 05.2019, като към датата на доклада лицето не е член на Управителния съвет;  „Салва Киндлистусе” АС – директор до 07.02.2019 г., като към датата на доклада лицето не е директор;  „Кей Джей Кей Инвестицие 6” ДОО – член на Съвета на директорите до 10.2018, като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите ;  „Кей Джей Кей Инвест Ой” – директор до 10.2018 г., като към датата на доклада лицето не е директор;  „Кей Джей Кей България Холдинг” ООД (дружеството се е вляло в ,,Лидер Груп 2016’’ АД) – Управител до 11.10.2018 г., като към датата на доклада лицето не е Управител;  ААС „Балтияс Апдросиамаснамс” – директор до 09.04.2018 г., като към датата на доклада лицето не е директор;  „Кей Джей Кей Фънд Сикав- Сиф” – Председател на Съвета на директорите до 01.01.2018, като към датата на доклада лицето не е Председател на Съвета на директорите;  АБ „Балтик Мил” – член на Съвета на директорите до 12.2022г., като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите;  АД „Ригас Дзирнавниекс” – Председател на Надзорния съвет до 12.2022г., като към датата на доклада лицето не е Председател на Надзорния Съвет;  „Кей Джей Кей Инвестицие 4” ДОО – член на Съвета на директорите до 07.2022г., като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите;  АС „Туде” – член на Надзорния съвет до 28.09.2023;  „Мениджтрейд Оу” – член на Надзорния съвет до 28.09.2023; Данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на управителен или контролен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години  „Кей Джей Кей Фънд Сикав- Сиф” – Председател на Съвета на директорите до 01.01.2018, като към датата на доклада лицето не е Председател на Съвета на директорите, а дружеството считано от 01.01.2018г. е в процедура по доброволна ликвидация;  „Кей Джей Кей Инвестицие 7” ДОО – член на Съвета на директорите до 08.03.2023г., като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите, а дружеството считано от 09.05.2023г. е ликвидацирано; Към датата на доклада няма други данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на административен, управителен или надзорен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години. Данни за принудителни административни мерки и наказания или публично инкриминиране през последните 5 години През последните 5 години на лицето не са налагани принудителни административни мерки или административни наказания във връзка с дейността му; не е осъждано за измами; в качеството му на отговорно лице не е било въвличано пряко или чрез свързани лица в процедури по несъстоятелност или управление от синдик; не е било лишавано от съд от правото на участие в административните, управителни или надзорни органи на даден емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на някой емитент, не е било официално публично инкриминирано и не са му налагани санкции от законови и регулаторни органи, включително определени професионални органи. Годишен консолидиран доклад 104 Ивайло Красимиров Ангарски Функция - Независим член на Надзорния съвет Служебен адрес гр. София, р-н ,,Възраждане’’, ул. ,,Георг Вашингтон’’ № 19 Данни за извършвана дейност като член на управителен или контролен орган и/или съдружник извън Дружеството, която е значима по отношение на Дружеството  Към датата на доклада не са налице данни за извършвана дейност извън дружеството, която е значима по отношение на дружеството. Данни за всички други участия като член на управителен или контролен орган и/или съдружник през последните 5 години Настоящи:  Компас Евроселект Договорен Фонд – Управляващ;  Компас Фъндс Селект - 21 Договорен Фонд – Управляващ;  Договорен Фонд "Плюс" – Управляващ;  Договорен Фонд "Компас Глобъл Трендс" – Управляващ;  Договорен Фонд "Стратегия" – Управляващ;  Договорен Фонд "Евростабилност" – Управляващ;  Договорен Фонд "Прогрес" – Управляващ;  „Компас Инвест’’ АД – член на Съвета на директорите и Изпълнителен директор;  „Компас Капитал’’ АД – член на Съвета на директорите, Изпълнителен директор и акционер, притежаващ 81% от акциите;  „Харвест Кепитъл’’ ЕООД – Управител и Едноличен собственик на капитала;  „Импакт Капитал“ ЕАД – Член на Съвета на директорите. Прекратени:  няма Данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на управителен или контролен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години Към датата на доклада няма данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на административен, управителен или надзорен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години. Данни за принудителни административни мерки и наказания или публично инкриминиране през последните 5 години През последните 5 години на лицето не са налагани принудителни административни мерки или административни наказания във връзка с дейността му; не е осъждано за измами; в качеството му на отговорно лице не е било въвличано пряко или чрез свързани лица в процедури по несъстоятелност или управление от синдик; не е било лишавано от съд от правото на участие в административните, управителни или надзорни органи на даден емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на някой емитент, не е било официално публично инкриминирано и не са му налагани санкции от законови и регулаторни органи, включително определени професионални органи. Луис Габриел Роман Функция - Член на Надзорния съвет Служебен адрес САЩ, ME 04079, 436Хай Хед Роуд, Харпсуел Данни за извършвана дейност като член на управителен или контролен орган и/или съдружник извън Дружеството, която е значима по отношение на Дружеството  Към датата на доклада не са налице данни за извършвана дейност извън дружеството, която е значима по отношение на дружеството, освен дейността, извършвана от члена на Надзорния съвет като консултант към Минерва Глобъл Консултинг ЛЛС. Данни за всички други участия като член на управителен или контролен орган и/или съдружник през последните 5 години Настоящи:  Минерва Глобъл Консултинг ЛЛС (Minerva Global Consulting LLC) – едноличен собственик;  Пасифик Бридж Кепитъл ЛЛС (Pacific Bridge Capital LLC) – партньор;  22 Хелт Венчърс – Главен юрисконсулт и управляващ директор, изпълнение на транзакции. Прекратени:  Декърт ЛЛП (Dechert LLP) – Партньор до юни 2018, като към датата на доклада лицето не Партньор;  Дюи енд Льобюф (Dewey & LeBoeuf) –Партньор до април 2012, като към датата на доклада лицето не Партньор. Данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на управителен или контролен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години Към датата на доклада няма данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на административен, управителен или надзорен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години. Данни за принудителни административни мерки и наказания или публично инкриминиране през последните 5 години През последните 5 години на лицето не са налагани принудителни административни мерки или административни наказания във връзка с дейността му; не е осъждано за измами; в качеството му на отговорно лице не е било въвличано пряко или чрез свързани лица в процедури по несъстоятелност или управление от синдик; не е било лишавано от съд от правото на участие в административните, управителни или надзорни органи на даден емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на някой емитент, не е било официално публично инкриминирано и не са му налагани санкции от законови и регулаторни органи, включително определени професионални органи. Годишен консолидиран доклад 105 УПРАВИТЕЛЕН СЪВЕТ Кирил Иванов Бошов Функция - Председател на Управителния съвет и представляващ Служебен адрес гр. София, бул. “Христофор Колумб” № 43 Данни за извършвана дейност като член на управителен или контролен орган и/или съдружник извън Дружеството, която е значима по отношение на Дружеството  "Електрохолд Продажби" ЕАД (старо наименование "ЧЕЗ Електро България" АД) – Председател на Надзорния съвет;  „Старком Холдинг” АД – Председател на Съвета на директорите и акционер, притежаващ 30,95 % от капитала и 34 % от правото на глас. Данни за всички други участия като член на управителен или контролен орган и/или съдружник през последните 5 години Настоящи:  „Сорвинд” ООД (с предходно наименование „Алкомерс“ ЕООД) – управител и съдружник притежаващ 50% от капитала;  „Капитал – 3000” АД – Председател на Съвета на директорите;  „Старком Холд” АД – Заместник-председател на Съвета на директорите;  „Хенсън Асет Мениджмънт” Лимитид, Великобритания (Hanson Asset Management Ltd) – директор.  „Уандър Груп” АД – член на Надзорния съвет; Настоящи в други правни образувания:  Сдружение „Асоциация на индустриалния капитал в България“ – член на Управителния съвет;  Сдружение "Ендевър България" – член на Управителния съвет;  Сдружение „Асоциация на Българските Застрахователи" – член на Управителния съвет;  Университет за национално и световно стопанство (УНСС), София – член на Съвета на настоятелите. Прекратени:  „Евролийз Ауто” ЕАД, Румъния – Член на Съвета на директорите до 21.10.2021г., като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите;  „Авто Юнион” ЕАД – Заместник-председател на Съвета на директорите до 28.06.2021г., като към датата на доклада лицето не е Заместник-председател на Съвета на директорите;  „Евроинс Осигурување АД, Скопие”, Северна Македония - Член на Съвета на директорите до 10.07.2020г., като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите;  „Евро-Финанс” АД - Заместник-председател на Съвета на директорите до 02.04.2020г., като към датата на доклада лицето не е Заместник-председател на Съвета на директорите;  „Евроинс Иншурънс Груп” АД – член на Съвета на директорите до 18.09.2023г. и Изпълнителен директор до 01.08.2023г.;  „Евроинс Румъния Асигураре - Реасигураре” СА /в открита процедура по несъстоятелност/ – Председател на Съвета на директорите до 17.03.2023г.; Данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на управителен или контролен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години  „Армада Кепитъл” АД – член на Съвета на директорите до 28.02.2020 г., като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите и дружеството е прекратено чрез доброволна ликвидация, заличено от търговския регистър на 28.02.2020г.  „Евроинс Румъния Асигураре - Реасигураре” СА – Дружеството е в открито производство по несъстоятелност от 09.06.2023г., като към момента на издаване на настоящия доклад решението за откриване на процедура по несъстоятелност на румънското дъщерно дружество е обжалвано пред по-висши инстанция и към момента на издаване на настоящия консолидиран доклад за дейността то все още не е потвърдено с влязло в сила съдебно решение. Към датата на доклада няма други данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на административен, управителен или надзорен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години. Данни за принудителни административни мерки и наказания или публично инкриминиране през последните 5 години През последните 5 години на лицето не са налагани други административни наказания и/или принудителни административни мерки във връзка с дейността му; не е осъждано за измами; в качеството му на отговорно лице не е било въвличано пряко или чрез свързани лица в процедури по несъстоятелност или управление от синдик; не е било лишавано от съд от правото на участие в административните, управителни или надзорни органи на даден емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на някой емитент, не е било официално публично инкриминирано и не са му налагани санкции от законови и регулаторни органи, включително определени професионални органи. Асен Минчев Минчев Функция - Изпълнителен член на Управителния съвет Служебен адрес гр. София, бул. “Христофор Колумб” № 43 Данни за извършвана дейност като член на управителен или контролен орган и/или съдружник извън Дружеството, която е значима по отношение на Дружеството  „Електроразпределителни мрежи Запад” ЕАД – Заместник - председател на Надзорния съвет. Данни за всички други участия като член на управителен или контролен орган и/или съдружник през последните 5 години Настоящи:  „Капитал – 3000” АД – Член на Съвета на директорите и Изпълнителен директор;  „Кейбъл Нетуърк” АД – Председател на Съвета на директорите. Настоящи в други правни образувания:  Сдружение Клуб за плувни спортове "Свети Георги" – член на Управителния съвет Прекратени:  „Ауто Италия” ЕАД – Член на Съвета на директорите до 13.09.2022г. като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите;  „Стар Моторс” ЕООД – Прокурист до 17.05.2022г. като към датата на доклада лицето не е Прокурист;  „Булвария Холдинг” ЕАД (понастоящем „Ви Ай Люлин” ЕАД) – Член на Съвета на директорите до 27.01.2020 г. като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите. Годишен консолидиран доклад 106 Данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на управителен или контролен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години Към датата на доклада няма данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на административен, управителен или надзорен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години. Данни за принудителни административни мерки и наказания или публично инкриминиране през последните 5 години През последните 5 години на лицето не са налагани други административни наказания и/или принудителни административни мерки във връзка с дейността му; не е осъждано за измами; в качеството му на отговорно лице не е било въвличано пряко или чрез свързани лица в процедури по несъстоятелност или управление от синдик; не е било лишавано от съд от правото на участие в административните, управителни или надзорни органи на даден емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на някой емитент, не е било официално публично инкриминирано и не са му налагани санкции от законови и регулаторни органи, включително определени професионални органи. Велислав Милков Христов Функция - Член на Управителния съвет Служебен адрес гр. София, бул. “Христофор Колумб” № 43 Данни за извършвана дейност като член на управителен или контролен орган и/или съдружник извън Дружеството, която е значима по отношение на Дружеството  „Старком Холдинг” АД – Член на Съвета на директорите и акционер, притежаващ 13,65 % от капитала и 15 % от правото на глас;  „ЗД ЕИГ Ре” АД – Член на Надзорния съвет;  „Старком Финанс” ЕАД - Председател на Съвета на директорите;  „Евроинс Осигурување АД, Скопие”, Северна Македония - Председател на Съвета на директорите  „Електрохолд Продажби” ЕАД (със старо наименование „ЧЕЗ Електро България” АД) – Член на Надзорния съвет. Данни за всички други участия като член на управителен или контролен орган и/или съдружник през последните 5 години Настоящи:  „Уандър Груп” АД – член на Надзорния съвет;  „Соверин Риъл Естейт Лимитед“, Малта – Едноличен собственик на капитала. Настоящи в други правни образувания:  Сдружение "Движение Зелена България" – член на Управителния съвет;  „Ефория за подпомагане на българския манастир "Св. Георги Зограф" и скита „Достойно ест“ в Св. Гора, Атон“ – член на Управителния съвет. Прекратени:  ЧАД „Застрахователна компания „Евроинс“, Беларус (със старо наименование ЧАД „ЗК „ЕРГО“) – Председател на Надзорния съвет до 27.12.2022г.;  „Електрохолд България” ЕООД (със старо наименование „ЧЕЗ България” ЕАД) – Председател на Надзорния съвет до 05.01.2022г. Дружеството се е преобразувало чрез промяна на правната форма от еднолично акционерно дружество (ЕАД) в еднолично дружество с ограничена отговорност (ЕООД), поради което към датата на доклада лицето не е Заместник – председател на Надзорния съвет;  „ЗД Евроинс” АД – Член на Управителния съвет до 09.07.2020г., като, поради промяна на системата на управление на „ЗД Евроинс” АД от двустепенна в едностепенна от 09.07.2020, към датата на доклада лицето не е член на Управителния съвет; Данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на управителен или контролен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години Към датата на доклада няма други данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на административен, управителен или надзорен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години. Данни за принудителни административни мерки и наказания или публично инкриминиране през последните 5 години През последните 5 години на лицето не са налагани други административни наказания или принудителни административни мерки във връзка с дейността му; не е осъждано за измами; в качеството му на отговорно лице не е било въвличано пряко или чрез свързани лица в процедури по несъстоятелност или управление от синдик; не е било лишавано от съд от правото на участие в административните, управителни или надзорни органи на даден емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на някой емитент, не е било официално публично инкриминирано и не са му налагани санкции от законови и регулаторни органи, включително определени професионални органи. Разван Стефан Лефтер Функция - Независим член на Управителния съвет Служебен адрес Румъния, гр. Букурещ, ул. Александру Сербанеску №30 Данни за извършвана дейност като член на управителен или контролен орган и/или съдружник извън Дружеството, която е значима по отношение на Дружеството  Към датата на доклада не са налице данни за извършвана дейност извън дружеството, която е значима по отношение на дружеството. Данни за всички други участия като член на управителен или контролен орган и/или съдружник през последните 5 години Настоящи:  „Ер Ес Ел Кепитъл Адвайзърс” СРЛ – Управляващ съдружник и директор;  „Мундус Сървисиз” АД – член на Надзорния съвет;  „Сфера Франчайз Груп” СА – член на Съвета на директорите. Прекратени:  „Терапласт”СА – Член на Съвета на директорите до 01.2021г., като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите;  „Кей Джей Кей Карамида” СРЛ (KJK Caramida Srl.) – член на Съвета на директорите до 06.2018г., като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите; Годишен консолидиран доклад 107  „Конпет” СА – член на Съвета на директорите до 17.05.2018 г., като към датата на доклада лицето не е член на Съвета на директорите; Данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на управителен или контролен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години Към датата на доклада няма данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на административен, управителен или надзорен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години. Данни за принудителни административни мерки и наказания или публично инкриминиране през последните 5 години През последните 5 години на лицето не са налагани други административни наказания и/или принудителни административни мерки във връзка с дейността му; не е осъждано за измами; в качеството му на отговорно лице не е било въвличано пряко или чрез свързани лица в процедури по несъстоятелност или управление от синдик; не е било лишавано от съд от правото на участие в административните, управителни или надзорни органи на даден емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на някой емитент, не е било официално публично инкриминирано и не са му налагани санкции от законови и регулаторни органи, включително определени професионални органи. ПРОКУРИСТ Милена Милчова Генчева Функция - Прокурист Служебен адрес гр. София, бул. „Христофор Колумб“ № 43 Данни за извършвана дейност като член на управителен или контролен орган и/или съдружник извън Дружеството, която е значима по отношение на Дружеството  Афес България“ ЕООД – Управител. Данни за всички други участия като член на управителен или контролен орган и/или съдружник през последните 5 години Настоящи:  няма Прекратени:  ЧАД „Застрахователна компания „Евроинс“, Беларус (със старо наименование ЧАД „ЗК „ЕРГО“) – член на Надзорния съвет до 27.12.2022г;  Евроинс Румъния Асигураре - Реасигураре” СА /в открита процедура по несъстоятелност/ – Директор до 17.03.2023г. Данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на управителен или контролен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години  Евроинс Румъния Асигураре - Реасигураре” СА – Дружеството е в открито производство по несъстоятелност от 09.06.2023г., като към момента на издаване на настоящия доклад решението за откриване на процедура по несъстоятелност на румънското дъщерно дружество е обжалвано пред по-висши инстанция и към момента на издаване на настоящия консолидиран доклад за дейността то все още не е потвърдено с влязло в сила съдебно решение. Към датата на доклада няма данни за несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация, с които лицето като член на административен, управителен или надзорен орган и/или съдружник е било свързано през последните 5 години. Данни за принудителни административни мерки и наказания или публично инкриминиране през последните 5 години През последните 5 години на лицето не са налагани принудителни административни мерки или административни наказания във връзка с дейността му; не е осъждано за измами; в качеството му на отговорно лице не е било въвличано пряко или чрез свързани лица в процедури по несъстоятелност или управление от синдик; не е било лишавано от съд от правото на участие в административните, управителни или надзорни органи на даден емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на някой емитент, не е било официално публично инкриминирано и не са му налагани санкции от законови и регулаторни органи, включително определени професионални органи. Членовете на управителния съвет, както и свързани с тях лица в рамките на отчетния период не са сключвали с дружеството договори, които излизат извън обичайната му дейност или съществено се отклоняват от пазарните условия. Относно планираната стопанска политика през следващата година вижте Раздел 1.8 Стратегия и бъдещо развитие. Годишен консолидиран доклад 108 1.10.2. ИНФОРМАЦИЯ ПО ПРИЛОЖЕНИЕ №2 от НАРЕДБА 2 1 / Информация, дадена в стойностно и количествено изражение относно основните категории стоки, продукти и/или предоставени услуги, с посочване на техния дял в приходите от продажби на Дружеството/Групата, като цяло и промените, настъпили през отчетната финансова година. Консолидираните приходи на Еврохолд България АД за 2023 г. са генерирани от дейността на дъщерните дружества в групата Еврохолд в областта на енергетиката, застраховането и финансово-инвестиционната дейност. Приходи от оперативна дейност по бизнес сегменти: (хил. лв.) изменение консолидираните приходи от оперативна дейност в % 2023 2022 Приходи от енергийна дейност +35.12% 2 320 144 3 575 907 Приходи от застраховане, в т. ч.: -1.52% 466 142 473 350 - застрахователни приходи +1.99% 466 142 457 028 Приходи от финансово-инвестиционна дейност -13.48% 1 573 1 818 Общо консолидирани приходи -31.18% 2 787 859 4 051 075 Подробна информация, дадена в стойностно и количествено изражение, относно основните категории продукти и услуги по сегменти е показана в настоящия доклад в раздел 1.6. „Преглед на груповите резултати“, както и в раздел 1.7. „Представяне и бизнес развитие на дъщерните компании“. 2 / Информация относно приходите, разпределени по отделните категории дейности, вътрешни и външни пазари, както и информация за източниците за снабдяване с материали, необходими за производството на стоки или предоставянето на услуги с отразяване степента на зависимост по отношение на всеки отделен продавач или купувач/потребител, като в случай, че относителният дял на някой от тях надхвърля 10 на сто от разходите или приходите от продажби, се предоставя информация за всяко лице поотделно, за неговия дял в продажбите или покупките и връзките му с Дружеството. Подробна информация относно консолидираните приходи, разпределени по отделни категории дейности на групата Еврохолд България АД и разпределение на вътрешни и външни пазари, е показана в настоящия доклад в раздел 1.6. „Преглед на груповите резултати“, както и в раздел 1.7. „Представяне и бизнес развитие на дъщерните компании“. » Енергийната дейност генерира приходи единствено на пазара в България. » Застрахователната дейност генерира приходи на следните пазари: > България; Северна Македония; Украйна; Грузия; Румъния; Гърция – директни операции на дъщерни дружества > Италия, Гърция (клон), Испания, Полша, Германия, Нидерландия – на тези пазари оперира ЗД Евроинс АД по линия на „Застрахователни услуги разпространявани по линия на правото на свобода на установяване и свобода на предоставянето на услуги“. » Финансово-инвестиционна дейност - България, Германия (като член на фондовата борса във Франкфурт – Deutsche Börse Xetra). 3 / Информация за сключени съществени сделки Всички съществени сделки сключени през 2023 г. от групата Еврохолд са описани както следва: > В годишния консолидиран доклад за дейността на Еврохолд България АД в раздел 1.2 Значими събития. > В годишния индивидуален финансов отчет на Еврохолд България АД в т. 3 от раздел А.9.3 Приложение №2 от Наредба 2. Годишен консолидиран доклад 109 4 / Информация относно сделките, сключени между Дружеството и свързани лица, през отчетния период, предложения за сключване на такива сделки, както и сделки, които са извън обичайната му дейност или съществено се отклоняват от пазарните условия, по които емитентът, или негово дъщерно дружество е страна с посочване на стойността на сделките, характера на свързаността и всяка информация, необходима за оценка на въздействието върху финансовото състояние на Дружеството. Към датата на изготвяне на консолидирания доклад за дейността не са налице сделки или предложения за сделки със свързани лица, които да са от съществено значение за Еврохолд или негово дъщерно дружество и да са необичайни по вид и условия. В рамките на Холдинга се извършват постоянно сделки между Дружеството-майка и дъщерните дружества, произтичащи от естеството на основната им дейност. Всички сделки се сключват на принципа на справедливата стойност. Характерни са сделките между холдинга и дъщерните дружества, при които чрез вътрешногрупови заеми се управлява ликвидността на отделните дружества и се провежда инвестиционна политика. Компанията отпуска заеми на своите дъщерни компании с цел оборотно финансиране. За информация относно сделките със свързани лица виж: Приложение 41 към Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 5 / Информация за събития и показатели с необичаен за Дружеството/ Групата характер, имащи съществено влияние върху дейността му, и реализираните от него приходи и извършени разходи; оценка на влиянието им върху резултатите през текущата година. През отчетния период не са настъпвали събития с необичаен за Дружеството и неговата група характер извън обичайна им дейност, с изключение на събитията описани в раздел 1.2 Значими събития, касаещи отнемането на лиценза на дъщерното дружество Евроинс Румъния Асигураре-Реасигураре С.А. в Румъния през март 2023 г. и откриването на производство по несъстоятелност през юни 2023 г., което е обжалвано пред по-висши инстанция и към този момент то все още не е потвърдено с влязло в сила съдебно решение. Финансова информация и ефекти, свързани с тези събития е оповестена в Приложение 38.2.1. Застрахователен бизнес от годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. на Групата. 5.1 / Еднократен ефект от продажба на инвестиции в дъщерни дружества Застрахователен бизнес В края на 2023 г. Групата загуби контрола си по смисъла на МСФО 10 „Консолидирани финансови отчети“ върху „ЕИГ Ре“ ЕАД и трансформира участието си в дружеството от дъщерно в асоциирано. Продадени са 59,94%. Ефектът от продажбата е представен по-долу: 1.Справедлива стойност на полученото възнаграждение 25 099 хил. лв. 2.Себестойност на задържано участие (40,06%) 18 938 хил. лв. 3.Нетни активи 31 декември 2023 (31 595) хил. лв. 4.Групов Резултат (1-2) 6 161 хил. лв. 6 / Информация за сделки, водени извънбалансово - характер и бизнес цел, посочване финансовото въздействие на сделките върху дейността, ако рискът и ползите от тези сделки са съществени за Дружеството и ако разкриването на тази информация е съществено за оценката на финансовото състояние на Дружеството. » В групата Еврохолд няма сключени сделки, водени задбалансово. » Към 31.12.2023 г. срещу дружества от групата има заведени съдебни дела – виж т. 20 по-долу. » Еврохолд България АД има предоставени поръчителства и гаранции на свързани лица, също така Дружеството има гарантирани задължения от свързани лица, оповестени в следващите таблици Годишен консолидиран доклад 110  Дружество-майка  Дружеството- майка е съдлъжник/гарант по получени заеми на свързани лица както следва: Бизнес направление Трето / Свързано лице Размер в EUR’000 към 31.12.2023 Размер в BGN’000 към 31.12.2023 Размер в EUR’000 към 31.12.2022 Размер в BGN’000 към 31.12.2022 МАТУРИТЕТ НА ЕКСПОЗИЦИЯ КЪМ 31.12.2022 (EUR’000) 2024 2025 2026 2027 2028 след 2028 Енергиен подхолдинг Корпоративна гаранция за плащане Свързани лица 3 500 6 845 3 500 6 845 3 500 - - - - - Кредити за оборотни средства Свързани лица 20 189 39 486 19 238 37 626 5 430 - - - - - Корпоративна гаранция във връзка с придобиване Свързани лица 220 000 430 283 220 000 430 283 - - - 220 000 - - Застрахователен подхолдинг Облигационен заем Свързани лица - - 10 000 34 622 - - - - - - Крайна компания-майка Банкови кредити за инвестиционни цели Свързани лица 5 000 9 779 5 000 9 779 5 000 - - - - - Кредити за оборотни средства Свързани лица - - 6 360 12 439 - - - - - - Група лизингови дружества За финансиране на лизингова дейност Свързани лица до 30.06.2022 18 519 36 220 21 891 42 815 7 749 5 534 4 048 1 018 170 - Група автомобилни дружества Кредити за оборотни средства Свързани лица до 30.06.2022 5 167 10 106 4 788 9 365 2 542 523 523 523 523 523 ОБЩО: 272 375 532 719 290 777 583 774 24 221 6 057 4 571 221 541 693 533 * Еврохолд България АД продава дружествата от автомобилен и лизингов сегмент през 2022 г. Очаква се новите собственици да встъпят като гарант по посочените заеми от банкови/финансови институции. Във връзка с финансиране като част от пакетна сделка е учреден залог на 35% акции на дъщерно дружество. Във връзка с сключен договор за финансиране от финансова институция е учреден залог на дялове на дъщерно дружество. Във връзка с сключен договор за финансиране от кредитна институция през 12.2022 г., предоговорен през 09.2023 г. е учреден залог на дялове на дъщерно дружество и залог на облигации.  Дружеството-майка е гарант по издадени банкови гаранции, както следва: Дружество от: Размер в EUR’000 към 31.12.2023 г. Размер в BGN’000 към 31.12.2023 г. Размер в EUR’000 към 31.12.2022 г. Размер в BGN’000 към 31.12.2022 г. МАТУРИТЕТ НА ЕКСПОЗИЦИЯ КЪМ 31.12.2023 (EUR’000) Автомобилен подхолдинг (свързано лице до 30.6.2022) 2 050 4 009 2 050 4 009 2024 Автомобилен подхолдинг (свързано лице до 30.6.2022) 1 662 3 251 1 800 3 520 2024 ОБЩО: 3 712 7 260 3 850 7 529 ** Еврохолд България АД продава дружествата от автомобилен и лизингов сегмент през 2022 г. Очаква се новите собственици да встъпят като гарант по посочените заеми от банкови/финансови институции. Годишен консолидиран доклад 111  Гарантирани задължения на Дружеството-майка от свързани лица, както следва: Дружество/ Гарант Валута Гарантирано задължение Размер на гарантираната сума към 31.12.2022 г. в оригинална валута Падеж „Евроинс Иншурънс Груп“ АД EUR Емисия облигации (EMTN programme) 70 000 000 07/2026 г. „Евроинс Иншурънс Груп“ АД EUR Емисия облигации (EMTN programme) 10 000 000 12/2026 г. „Евроинс Иншурънс Груп“ АД Учредени залог на акции на дъщерно дружество и залог на дългови ценни книжа EUR Заем от кредитна институция 15 084 000 06/2025 г.  Учредени гаранции в полза на Дружеството: Дружество/ Гарант Валута Гарантирано задължение Размер на гарантираната сума към 31.12.2022г. в оригинална валута Падеж Милена Милчова Генчева, Прокурист BGN Гаранция за управление 3 330 03.2024 г.  Застрахователна група » Във връзка с участието на ЗК Евроинс АД чрез своя клон в Република Гърция в т.нар. споразумение за приятелско уреждане между застрахователите, които предлагат задължителна застраховка "Гражданска отговорност" на територията на Република Гърция, е установена банкова гаранция в полза на Гръцката асоциация на застрахователите. Към 31 декември 2023 г. банковата гаранция е в размер на 243 хиляди евро (243 хиляди лева), като средствата са блокирани в депозитна сметка на клона. » Застрахователите, които предлагат задължителна застраховка "Гражданска отговорност", представят банкова гаранция съгласно Устава на Националното бюро на българските автомобилни застрахователи (НББАЗ). Към 31 декември 2023 г. две от българските компании в групата (ЗК Евроинс АД-дъщерно дружество и ЗК ЕИГ Ре ЕАД-асоциирано предприятие) предоставят отделни банкови гаранции в размер на по 600 хиляди евро всяка в полза на НББАЗ, като средствата, обезпечаващи банковите гаранции, са блокирани в текущата сметка на двете компании. » През 2023 г. Групата поема солидарно задължение по договор за заем на трето несвързано лице от 27.09.2017 г. на стойност 6200 хил. евро. Съгласно договора заемополучател и заемодател могат да прекратят договора с предизвестие от 3 месеца, считано от края на месеца на заявлението. » През 2023 г. Групата е предоставила поръчителство по заем на крайната компания-майка в размер на 8 214 хил. лв. с падеж 2027 г. .  Енергиен бизнес » Дъщерното дружество ЕРМ Запад ЕАД е установило банкова гаранция в полза на Столична община в размер на 68 хиляди лева за възстановяване на тротоарите по време на инвестиционни дейности. » Към 31 декември 2023 г., по нареждане на Електрохолд България ЕООД, са издадени две банкови гаранции с общ размер 87 хиляди лева. Към 31.12.2023 г. Групата действа като гарант, със средства ограничени в полза на търговска банка в размер на 19 558 хиляди лева. » Доставчиците на Групата (в частност на ЕРМ Запад ЕАД) са предоставили банкови депозити като обезпечение в негова полза за изпълнението на сключените с тях договори за доставка на материали и услуги. Размерът на валидните обезпечения към 31 декември 2023 г. е 14 822 хил. лв. (2022 г.: 14 300 хил. лв.); » Съгласно Правилата за условията и реда за предоставяне на достъп до електропреносните и електроразпределителните мрежи, където е посочено, че се изисква гарантирано обезпечение от клиенти, допустими за сделки на свободно договорени цени, са предоставени в полза на Групата (в частност на ЕРМ Запад ЕАД) банкови гаранции в размер на 3 323 хил. лв. към 31 декември 2023 г. (2022 г.: 2 382 хил. лв.); » Според измененията през 2023 г. на Закона за енергията от възобновяеми източници, производителите от възобновяеми източници са задължени да предоставят гаранция по време на процедурата по присъединяване. Размерът на валидните гаранции към 31.12.2023 г. е 375 хил. лв. в полза на Групата в частност на ЕРМ Запад ЕАД. Годишен консолидиран доклад 112 » Към 31 декември 2023 г. в полза на Групата (в частност Електрохолд ИКТ ЕАД), са установени гаранции за изпълнение на сключени договори в общ размер на 929 хил. лв. (2022 г.: 806 хил. лв.). » Клиентите на Групата (в частност на Електрохолд Трейд ЕАД) са предоставили банкови гаранции в размер на 458 хил. лв. през 2023 г., с което общият размер на валидните банкови гаранции към 31.12.2023 г., издадени в полза на Групата, е 1 305 хил. лв. (2022 г.: 1 354 хил. лв.). Издадените банкови гаранции обезпечават плащанията по договори за продажба на електроенергия и балансиране. » Към 31 декември 2023 г. в полза на Групата (в частност на Електрохолд ИПС ЕООД) са установени гаранции за изпълнение на сключени договори в размер на 2 320 хил. лв.  Залог на акции » Във връзка с кредит на дружество от Автомобилен подхолдинг, което към 31.12.2023 не е свързано лице, Еврохолд България АД има учреден залог на акции в дъщерно дружество. » Във връзка със финансиране по пакетна сделка Еврохолд България АД е учреден залог на акции на дъщерно дружество. » Във връзка със финансиране на бизнескомбинация Еврохолд България АД е учреден залог на акции на дъщерни дружества от енергиен сегмент. » Във връзка с сключен договор за финансиране от кредитна институция през 12.2022 г. и предоговорен през 09.2023 г. е учреден залог на акции на дъщерно дружество и залог на облигации. 7 / Информация за дялови участия на Дружеството/Групата, за основните му инвестиции в страната и в чужбина (в ценни книжа, финансови инструменти, нематериални активи и недвижими имоти), както и инвестициите в дялови ценни книжа извън неговата група предприятия по смисъла на Закона за счетоводството и източниците/начините на финансиране. Подробна информация относно дялови участия на Дружеството и основните му инвестиции в страната и в чужбина е показана в настоящия доклад в раздел 1.5. Бизнес операции - Икономическа група. 8 / Информация относно сключените от Дружеството, от негово дъщерно дружество или дружество майка, в качеството им на заемополучатели, договори за заем с посочване на условията по тях, включително на крайните срокове за изплащане, както и информация за предоставени гаранции и поемане на задължения. 8.1 Сключени заеми от Еврохолд България АД в качеството му на заемополучател  Привлечени средства от финансови и нефинансови институции: Параметри по договори за заем Размер на задължението към 31.12.2023г. ('000 BGN) Матуритет главница ('000 BGN) Кредито- получател Банка Кредитор Размер в оригинална валута Неусвоен лимит към 31.12.2022 Валута на заема Дата: на Договор и Анекси Дата на падеж Лихвен процент по лихва по главница за 2024 след 2024 Еврохолд България АД International Investment Bank 10,000,000 - EUR 25.05.2018 Анекс 2 - 8.3.2022 18.03.2025 6.0% + 3m Euribor 528 7 530 * * Еврохолд България АД International Investment Bank 7,000,000 - EUR 28.01.2022 28.01.2029 5.0% + 3m Euribor 900 12 111 * * Еврохолд България АД JP Morgan SE 40,000,000 - EUR 09.12.2022 Анекс 2 – 8.9.2023 11.06.2025 8.75% + 6m Euribor 1 165 29 503 - 29 503 Обща сума на задължение по банкови заеми: 2 593 49 144 - 29 503 На този етап не може да се прогнозира срок на изплащане на заемите, поради включване на Русия в санкционния списък. Повече информация за получените заеми с финансови и нефинансови институции, включително и за обезпечението по тях е представена в годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. в Приложение 32. Заеми от банки и небанкови финансови институции. Годишен консолидиран доклад 113  Задължения по емитирани облигационни заеми: Параметри по облигационни заеми Размер на задължението към 31.12.2023г. ('000 BGN) Матуритет главница ('000 BGN) Емитент Вид облигация ISIN код на облигацията Емитирана сума в оригинална валута Валута на заема Дата: на емитиране Дата на падеж Лихвен процент по лихва по главница за 2024 след 2024 Еврохолд България АД EMTN Programme XS1731768302 70,000,000 EUR 7.12.2017 / 7.12.2022 extended 07.12.2026 6,5% 586 85 317 - 85 317 Еврохолд България АД EMTN Programme XS1542984288 10,000,000 EUR 29.12.2016 / 29.12.2021 - restructured and extended 29.12.2026 8,00% 9 19 558 - 19 558 Еврохолд България АД Bond BG2100013205 30,000,000 EUR 26.11.2020 26.11.2027 3,25% 182 58 675 - 58 675 Еврохолд България АД Bond BG2100002224 40,000,000 EUR 8.3.2022 08.03.2029 3,25% 793 78 205 - 78 205 Обща сума на задължение по облигационни заеми: 1 569 241 755 - 241 755 Повече информация за емитираните облигационни заеми, включително и за обезпечението по тях и извършените сделки с облигации е представена в годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. в Приложение 33. Задължения по облигационни заеми.  Задължения по сключени заеми и цесии със свързани лица Параметри по договори за заем със свързани лица Размер на задължението към 31.12.2023г. ('000 BGN) Матуритет главница ('000 BGN) Задължено лице Кредитор Размер в оригинална валута Неусвоен лимит към 31.12.2023 Валута на заема Дата: на Договор и Анекси Дата на падеж Лихвен процент по лихва по главница за 2024 след 2024 Задължение по договор за заем със свързани лица: Еврохолд България АД Старком Холдинг АД 40,000,000 - BGN 6.12.2018 Последен Анекс – 28.12.2023 31.12.2024 5.50% 1 590 28 984 28 984 - Еврохолд България АД Старком Холдинг АД 4,200,000 - EUR 29.11.2022 Анекс 1 – 29.12.2023 31.12.2024 6% + 3m Euribor 820 8 214 8 214 - Еврохолд България АД ЗД Евроинс Живот ЕАД 15,543 - EUR 2.12.2022 Анекс 2— 30.6.2023 31.12.2024 - - 30 30 - Задължение по договор за Подчинен дълг със свързани лица: Еврохолд България АД Старком Холдинг АД 50,000,000 49,549,965 BGN 09.08.2021 09.08.2026 5.00% 53 450 - 450 Обща сума на задължение по заем със свързани лица: 2 463 37 678 37 228 450 Годишен консолидиран доклад 114  Задължения по сключени заеми и цесии с несвързани лица Параметри по договори за заем и цесии с несвързани лица Размер на задължението към 31.12.2023г. ('000 BGN) Матуритет главница ('000 BGN) Задължено лице Кредитор Размер в оригинална валута Неусвоен лимит към 31.12.2023 Валута на заема Дата: на Договор и Анекси Дата на падеж Лихвен процент по лихва по главница за 2024 след 2024 Задължение по договор за заем със свързани лица: Еврохолд България АД Трето несвързано лице 2,126,000 - EUR 29.03.2023 Анекс 1 – 30.11.2023 05.06.2024 7% 170 4 158 4 158 - Еврохолд България АД Трето несвързано лице 15,500,000 - EUR цесия от 22.12.2023 20.06.2024 - - 30 315 30 315 - Еврохолд България АД Трето несвързано лице 10,100,000 - EUR цесия от 22.12.2023 20.06.204 - - 19 754 19 754 - Еврохолд България АД Трето несвързано лице 1,300,000 - EUR цесия от 22.12.2023 20.06.204 - - 2 543 2 543 - Еврохолд България АД Трето несвързано лице 600,000 - EUR цесия от 22.12.2023 20.06.204 - - 1 173 1 173 - Еврохолд България АД Трето несвързано лице 2,500,000 - EUR цесия от 22.12.2023 20.06.204 - - 4 890 4 890 - Обща сума на задължение по заем със свързани лица: 170 62 833 62 833 - 8.2 Сключени заеми от дъщерни на Еврохолд България АД дружества  Енергийна група Параметри по договори за банков заем Размер на задължението към 31.12.2023г. ('000 BGN) Матуритет главница ('000 BGN) Кредито- получател Банка Кредитор Размер в оригинална валута Неусвоен лимит към 31.12.2023 Валута на заема Дата: на Договор и последен Анекси Дата на падеж Лихвен процент по лихва по главница за 2024 след 2024 Задължение по договор за банков заем: ЕРМ Запад ЕАД Европейска банка за възстановяване и развитие 98,000,000 - EUR 02.11.2016; 22.07.2021; 30.04.2027 1.8% + 6M Euribor 331 33 071 4 960 28 111 Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В.³ Loan Syndicate, organized by JP morgan 360,000,000 - EUR 21.07.2021 21.07.2026 Euribor +3.5% 9 231 704 099 176 025 528 074 Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани II Б.В.⁴ Metric Capital Partners 113,989,637 - EUR 21.07.2021 21.07.2026 13% 12 082 228 916 - 228 916 Задължение по договор за овърдрафт: Електрохолд Продажби ЕАД¹ УниКредит Булбанк АД 15,000,000 4 380 133 BGN 25.10.2017; Анекс 11 - 26.05.2023 30.04.2024 2.20% + Average Deposit Index 7 10 620 10 620 - Електрохолд Трейд ЕАД² УниКредит Булбанк АД 43,030,800 43,030,800 BGN 15.07.2021; Анекс 9 - 26.04.2024 30.04.2023 2.20% + Average Deposit Index 27 - - - Задължение по договор за заем от свързани лица: Годишен консолидиран доклад 115 ЕРМ Запад ЕАД Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. 30,670,000 - EUR 03.12.2018; Анекс 2- 01.12.2021 31.10.2027 3.5% + 6m Euribor 773 59 985 - 59 985 ЕРМ Запад ЕАД Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. 16,072,728 - EUR 28.07.2021 Анекс 1 - 29.11.2021 31.10.2027 3.20% 0 13 690 3 144 10 547 ЕРМ Запад ЕАД Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. 14,000,000 - EUR 25.11.2021 Анекс 2 - 30.12.2022 21.07.2026 3.29% + 6M Euribor 173 27 382 6 845 20 536 Електрохолд България ЕООД Електрохолд Трейд ЕАД 40,000,000 - BGN 24.02.2022 Анекс 2 - 30.01.2024 31.01.2025 4.53% 763 40 000 40 000 - Електрохолд България ЕООД Електрохолд Продажби ЕАД 7,500,000 1,200,000 BGN 05.12.2023 04.12.2024 4.80% 23 6 300 6 300 - Електрохолд България ЕООД ЕРМ Запад ЕАД 15,000,000 5,900,000 BGN 11.08.2023 Анекс 1 - 30.11.2023 10.08.2028 4.80% 40 9 100 9 100 - Електрохолд ИПС ЕООД Електрохолд България ЕООД 15,000,000 5,900,000 BGN 11.08.2023 Анекс 1 - 30.11.2023 10.08.2028 5.00% 41 9 100 9 100 - Обща сума на задължение по заеми: 23 491 1 142 263 266 094 876 169 ¹ Гарант по договора – Еврохолд България АД ² Гарант по договора Еврохолд България АД; Обезпечение: 1. Залог по реда на ЗОЗ/ТЗ и ЗЗД; 2. Залог по реда на ЗДФО; 3. Договор за поръчителство по смисъла на чл. 138 от ЗЗД ³ Обезпечение: 1. Залог върху акции; 2. Особен залог върху вземания по банкови сметки на дружеството ⁴ Гарант по договора Еврохолд България АД; Обезпечение: 1. Залог върху акции; 2. Особен залог върху вземания по банкови сметки  Застрахователна група Параметри по договори за заем Размер на задължението към 31.12.2023г. ('000 BGN) Матуритет главница ('000 BGN) Кредито- получател Банка Кредитор Размер в оригинална валута Неусвоен лимит към 31.12.2023 Валута на заема Дата: на Договор и Анекси Дата на падеж Лихвен процент по лихва по главница за 2024 след 2024 Задължение по договор за банков заем: Евроинс Иншурънс Груп АД AMC ІV ALPHA BV 7,660,000 - EUR 13.3.2019 31.3.2025 8.00% 342 12 220 1 150 11 070 ЗК Евроинс Грузия VTB Bank Georgia 352,863 - GEL 28.04.2021 28.04.2024 13.00% - 205 205 - ЗК Евроинс Грузия JSC Halyk Bank Georgia 70,000 - GEL 21.12.2023 21.01.2024 13.00% - 46 46 - Задължение по договор за заем с свързани лица: Евроинс Иншурънс Груп АД Старком Холдинг АД 5 505 041 4 494 959 EUR 23.05.2023 22.5.2024 6.00% 16 3 870 3 870 - Евроинс Иншурънс Груп АД Еврохолд България АД 14 425 523 - BGN 28.1.2022 Анекс 2 – 29.12.2023 01.01.2025 2.50% 650 13 025 13 025 - Евроинс Иншурънс Груп АД Еврохолд България АД 8,010,000 - BGN 08.11.2022 Анекс 2- 16.03.2023 8.11.2024 8.00% 413 4 518 4 518 - Задължение по договор за Подчинен дълг към свързани лица: Евроинс Иншурънс Груп АД Старком Холдинг АД 2,627,650 - EUR 25.8.2020 не по-рано от 5 г. 6.00% 35 5 139 - 5 139 Годишен консолидиран доклад 116 Евроинс Иншурънс Груп АД Старком Холдинг АД 10,000,000 5,020,000 EUR 19.2.2021 не по-рано от 5 г. 6.00% 67 9 740 - 9 740 Евроинс Иншурънс Груп АД Старком Холдинг АД 15,000,000 5,020,000 BGN 18.09.2023 не по-рано от 5 г. 5.00% 85 15 000 - 15 000 ЗД Евроинс АД Старком Финанс АД 25,000,000 - BGN 28.06.2022 28.06.2032 6.00% 420 25 000 - 25 000 Задължения по договор за репо сделки към несвързани лица: ЗД Евроинс АД Трето несвързано лице 997.500 - BGN 11.10.2023 11.01.2024 10.50% 23 998 998 - Евроинс Иншурънс Груп АД Трето несвързано лице 21 154 127 - BGN 21 154 21 154 Обща сума на задължение по заеми: 2 051 110 915 23 812 87 103 Обезпечение: Залог върху акции и дивиденти; Залог върху вземания за лихви; Залог върху вземания по банкови сметки 9 / Информация относно сключените от Дружеството, от негово дъщерно дружество или дружество майка, в качеството им на заемодатели, договори за заем, включително предоставяне на гаранции от всякакъв вид, в това число на свързани лица, с посочване на конкретните условия по тях, включително на крайните срокове за плащане, и целта, за която са били отпуснати. 9.1 Вземания на Еврохолд България АД по договори за заем, където е заемодател Параметри по договори за заем със свързани лица Размер на вземането към 31.12.2023г. ('000 BGN) Матуритет главница ('000 BGN) Задължено лице Кредитор Размер в оригинална валута Неусвоен лимит към 31.12.2023 Валута на заема Дата: на Договор и Анекси Дата на падеж Лихвен процент по лихва по главница за 2024 след 2024 Вземане по договор за заем със свързани лица: Еврохолд България АД Евроинс Иншурънс Груп АД 8 010 000 - BGN 08.11.2022 Анекс -2 16.03.2023 08.11.2024 8% 413 413 4 518 - Еврохолд България АД Евроинс Иншурънс Груп АД 14 425 523 - BGN 28.01.2022 Анекс -2 29.12.2023 01.01.2025 2.50% 650 13 025 - 13 025 Обща сума на вземане по заем със свързани лица: 1 063 13 438 4 518 13 025 9.2 Вземания от дъщерни на Еврохолд България АД дружества по договори за заем  Енергийна група Параметри по договори за заем със свързани лица Размер на вземането към 31.12.2023г. ('000 BGN) Матуритет главница ('000 BGN) Кредитор Задължено лице Размер в оригинална валута Неусвоен лимит към 31.12.2023 Валута на заема Дата: на Договор и Анекси Дата на падеж Лихвен процент по лихва по главница за 2024 след 2024 Вземане по договор за заем от свързани лица: Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. ЕРМ Запад ЕАД 30,670,000 - EUR 03.12.2018; Анекс 2 - 01.12.2021 31.10.2027 3.5% + 6m Euribor 773 59 985 - 59 985 Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. ЕРМ Запад ЕАД 16,072,728 - EUR 28.07.2021 Анекс 1 - 29.11.2021 31.10.2027 3.20% 0 13 690 3 144 10 547 Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. ЕРМ Запад ЕАД 14,000,000 - EUR 25.11.2021 Анекс 2 - 30.12.2022 21.07.2026 3.29% + 6M Euribor 173 27 382 6 845 20 536 Годишен консолидиран доклад 117 Електрохолд Трейд ЕАД Електрохолд България ЕООД 40,000,000 - BGN 24.02.2022 Анекс 2 - 30.01.2024 31.01.2025 4.53% 763 40 000 40 000 - Електрохолд Продажби ЕАД Електрохолд България ЕООД 7,500,000 1,200,000 BGN 05.12.2023 04.12.2024 4.80% 23 6 300 6 300 - ЕРМ Запад ЕАД Електрохолд България ЕООД 15,000,000 5,900,00 BGN 11.08.2023 Анекс 1 - 30.11.2023 10.08.2028 4.80% 40 9 100 9 100 - Електрохолд България ЕООД Електрохолд ИПС ЕООД 15,000,000 5,900,000 BGN 11.08.2023 Анекс 1 - 30.11.2023 10.08.2028 4.80% 41 9 100 9 100 - Вземане по договор за заем от несвързани лица: Електрохолд Трейд ЕАД Трето несвързано лице 15,000,000 - BGN 01.11.2023 Анекс 1 - 28.11.2023 31.05.2024 4.25% 15 15 000 15 000 - Електрохолд Трейд ЕАД Трето несвързано лице 7,000,000 - BGN 01.12.2023 Анекс 2 - 24.01.2024 25.07.2024 4.25% 58 7 000 7 000 - Електрохолд България ЕООД Трето несвързано лице 5,000,000 - EUR 31.03.2022 Анекс 3 - 29.12.2023 31.12.2024 6.00% 297 9 779 9 779 - Електрохолд България ЕООД Трето несвързано лице 6,300,000 - BGN 25.10.2022 Анекс 6 - 06.11.2023 03.04.2024 7.00% 113 6 300 6 300 - Електрохолд България ЕООД Трето несвързано лице 6,000,000 - BGN 25.01.2023 Анекс 6 - 21.08.2023 11.04.2024 7.00% 107 6 000 6 000 - Обща сума на вземане по заем със свързани лица: 2 403 209 636 118 568 91 068  Застрахователна група Параметри по договори за заем със свързани лица Размер на вземането към 31.12.2023г. ('000 BGN) Матуритет главница ('000 BGN) Кредитор Задължено лице Размер в оригинална валута Неусвоен лимит към 31.12.2024 Валута на заема Дата: на Договор и Анекси Дата на падеж Лихвен процент по лихва по главница за 2024 след 2024 Вземане по договор за заем от свързани лица: ЗД Евроинс АД Phoenix MGA Service S.R.L. 1,000,000 400,000 EUR 17.06.2023 30.06.2026 3.5% 11 1 133 - 1 133 Вземане по договор за репо сделки и цесии от свързани лица: ЗД Евроинс живот ЕАД Еврохолд България АД 15,543 - EUR 2.12.2022 Анекс 2— 30.06.2023 31.12.2024 - - 30 30 - Вземане по договор за сделки с финансови инструменти от свързани лица: ЗД Евроинс АД Еврохолд България АД 2,126,000 - EUR 13.01.22 05.12.2023 7.00% 282 4 158 4 440 - ЗД Евроинс живот ЕАД Еврохолд България АД 15,543 - EUR 2.12.2022 30.06.2023 - - 30 30 - Вземане по договор за заем от несвързани лица: Евроинс Иншурънс Груп АД Трето несвързано лице 435 000 - EUR 3.2.2022 г. 03.02.2025 6.00% 96 851 - 851 Евроинс Иншурънс Груп АД Трето несвързано лице 75 000 EUR 04.01.2023 03.01.2026 4.00% 3 147 - 147 Вземане по договор за репо сделки от несвързани лица: ЗД Евроинс живот ЕАД Трето несвързано лице 130,000 - EUR 22.12.2023 08.01.2024 5.00% - 2 423 2 423 - Вземане по договор за сделки с финансови инструменти от несвързани лица: ЗД Евроинс АД Трето несвързано лице 2,500,000 - EUR 22.12.2023 - - - 4 818 4 818 - Обща сума на вземане по заем със свързани лица: 392 13 590 11 741 2 142 Годишен консолидиран доклад 118  Евро-Финанс АД Параметри по договори за заем със свързани лица Размер на задължението към 31.12.2023г. ('000 BGN) Матуритет главница ('000 BGN) Кредитор Задължено лице Размер в оригинална валута Неусвоен лимит към 31.12.2023 Валута на заема Дата: на Договор и Анекси Дата на падеж Лихвен процент по лихва по главница за 2024 след 2024 Вземане по договор за репо сделки от свързани лица: Евро- Финанс АД Старком Холдинг АД 900,000 - BGN 04.12.2023 04.06.2024 6.50% 4 900 900 - Евро- Финанс АД Старком Холдинг АД 950,004 - BGN 04.12.2023 04.06.2024 6.50% 5 950 950 - Евро- Финанс АД Старком Холдинг АД 857,000 - BGN 04.12.2023 04.06.2024 6.50% 4 857 857 - Евро- Финанс АД Старком Холдинг АД 1,835,379 - BGN 22.12.2023 21.6.2024 5.00% 2 1 835 1 835 - Вземане по договор за репо сделки от несвързани лица: Евро- Финанс АД Трето несвързано лице 852,600 - BGN 11.12.2023 07.06.2024 5.00% 2 853 853 - Евро- Финанс АД Трето несвързано лице 1,840,591 - BGN 29.12.2023 28.06.2024 5.00% 1 1 840 1 840 - Евро- Финанс АД Трето несвързано лице 550,080 - BGN 08.08.2023 05.02.2024 5.00% 11 550 550 - Обща сума на вземане по заем със свързани лица: 29 7 785 7 785 - 10 / Информация за използването на средствата от извършена нова емисия ценни книжа през отчетния период. През 2023 г. в рамките на група Еврохолд не е емитирана нова емисия ценни книжа. 11 / Анализ на съотношението между постигнатите финансови резултати, отразени във финансовия отчет за финансовата година, и по-рано публикувани прогнози за тези резултати. Еврохолд България АД не е публикувал и представял прогнози за консолидираните печалби на Групата. 12 / Анализ и оценка на политиката относно управлението на финансовите ресурси с посочване на възможностите за обслужване на задълженията, евентуалните заплахи и мерки, които емитентът е предприел или предстои да предприеме с оглед отстраняването им. Основната дейност на Еврохолд България АД, като холдингова компания е да управлява ефективно паричните ресурси, акумулирани в цялата структура и съответно да ги разпределя в зависимост от нуждите на отделните дъщерни компании. Политиката на Компанията в тази област е финансирането да се извършва единствено по направлението – „дъщерни компании – майка”, а не „дъщерна компания – дъщерна компания”. Управлението на свободните финансови ресурси на дъщерните компании се извършва съобразно регулаторните изисквания и с цел постигане на добра доходност при разумно поемане на риск. Инвестиционната програма на Еврохолд България АД през 2023 г. е реализирана чрез собствени и заемни средства. 13 / Оценка на възможностите за реализация на инвестиционните намерения с посочване на размера на разполагаемите средства и отразяване на възможните промени в структурата на финансиране на тази дейност. Информация по отношение на планираната стопанска политика, в това число и предстоящи сделки от съществено значение да дейността на дружеството е представена в т. 1.8. Стратегия и бъдещо развитие. 14 / Информация за настъпили промени през отчетния период в основните принципи за управление на Дружеството и на неговата група предприятия по смисъла на Закона за счетоводството. През отчетния период не е настъпила промяна в основните принципи на управление на Дружеството-майка и на компаниите от неговата икономическа група. Годишен консолидиран доклад 119 15 / Информация за основните характеристики на прилаганите от Еврохолд в процеса на изготвяне на финансовите отчети система за вътрешен контрол и система за управление на рискове. В Еврохолд България АД и дружествата от икономическата група има изградена и функционираща система за управление на риска и вътрешен контрол, която гарантира ефективното функциониране на системите за счетоводство и финансова отчетност и за разкриване на информация. Системата за вътрешен контрол се изгражда и функционира и с оглед идентифициране на рисковете, съпътстващи дейността на Групата и подпомагане тяхното ефективно управление. Основните характеристики на системата за вътрешен контрол са следните: ▪ Контролна среда: - изградена на базата на почтеност и етично поведение; - наличие на опитно ръководство с пряко участие в бизнес процесите на Дружеството и критичен преглед на дейността; - организационната структура е съобразена с естеството на бизнеса и осигурява разделение на отговорностите; - нивата на компетентност са съобразени с конкретните позиции; - йерархичност и ясни правила, права, задължения и нива на докладване; - политиката на делегиране на правомощия и отговорности; - политиките и практиките по отношение на човешките ресурси е адресирана към назначаване на компетентни и надеждни служители. ▪ Управление на риска – процес за идентифициране, оценяване и контролиране на потенциалните събития или ситуации, които могат да повлияят негативно върху постигането на целите на Дружеството чрез пряко участие на Ръководството в дейността; ▪ Контролни дейности – контролни дейности, насочени към минимизирането на риска и увеличаване на вероятността целите и задачите на Групата да бъдат постигнати. Такива са процедурите за: - одобрение и разрешение при вземане на решения (оторизация); - предварителен контрол за законосъобразност, осъществяван от изпълнителния директор непосредствено преди полагане на подпис за взето решение; - пълно, вярно, точно и своевременно осчетоводяване на всички операции (обработка на информацията); - оперативен контрол и преглед на резултатите от работата, осъществяван ежедневно от изпълнителния директор при възлагането и изпълнението на работата; - разделение на задълженията; ▪ Информация и комуникация – наличие на ефективни и надеждни информационни и комуникационни системи, осигуряващи събиране и разпространение на пълна, надеждна и достоверна информация, хоризонтална и вертикална комуникация от и до всички нива, както и навременна система за отчетност. ▪ Мониторинг – има изградена система за текущо наблюдение и оценка на контролите, като при констатирани отклонения се предприемат оздравителни и корективни мерки. 16 / Информация за промените в управителните и надзорните органи през отчетната финансова година. През 2023 г. не са настъпили промени в съветите на Дружеството-майка, както и в назначеното по договор за прокура лице. 17 / Информация за размера на възнагражденията, наградите и/или ползите на всеки от членовете на управителните и на контролните органи за отчетната финансова година и негови дъщерни дружества, независимо от това, дали са били включени в разходите на Дружеството или произтичат от разпределение на печалбата, включително: 1) получени суми и непарични възнаграждения; 2) условни или разсрочени възнаграждения, възникнали през годината, дори и ако възнаграждението се дължи към по-късен момент; 3) сума, дължима от Дружеството или негови дъщерни дружества за изплащане на пенсии, обезщетения при пенсиониране или други подобни обезщетения. Годишен консолидиран доклад 120 През 2023 г. членовете на управителните и контролните органи са получили следните брутни възнаграждения от Еврохолд България и негови дъщерни дружества, както следва: Получени възнаграждения от членовете на НС и УС и Прокуриста за 2023 от Еврохолд България АД от дъщерни дружества ОБЩО Надзорен съвет 137 408 987 347 1 124 755 Асен Христов 14 640 721 494 736 134 Димитър Димитров 7 200 198 183 205 383 Ради Георгиев няма договорено и изплатено възнаграждение за 2023 г. 67 670 67 670 Кустаа Айма няма договорено и изплатено възнаграждение за 2023 г. няма договорено и изплатено възнаграждение за 2023 г. няма договорено и изплатено възнаграждение за 2023 г. Луис Габриел Роман 67 568 няма договорено и изплатено възнаграждение за 2023 г. 67 568 Ивайло Ангарски 48 000 няма договорено и изплатено възнаграждение за 2023 г. 48 000 Управителен съвет 211 880 861 465 1 073 345 Кирил Бошов 24 000 618 699 642 699 Асен Минчев 187 880 53 797 241 677 Велислав Христов няма договорено и изплатено възнаграждение за 2023 г. 188 969 188 969 Разван Лефтер няма договорено и изплатено възнаграждение за 2023 г. няма договорено и изплатено възнаграждение за 2023 г. няма договорено и изплатено възнаграждение за 2023 г. Прокурист 14 430 200 492 214 922 Милена Генчева 14 430 200 492 214 922 Кустаа Лаури Айма, Велислав Христов и Разван Лефтер нямат договореност с Еврохолд за изплащане на месечно възнаграждение за работата им като Членове на Надзорния съвет и на Управителния съвет, поради което такова не е гласувано на ОСА и не е изплащано през разглежданите исторически периоди под каквато и да е форма. На членовете на Управителния и на Надзорния съвет не са изплащани възнаграждения и/или обезщетения в натура през посочения период. Еврохолд България, както и неговите дъщерни предприятия, не заделят суми за изплащане на пенсии, компенсации при пенсиониране или други подобни обезщетения на членовете на Управителния и на Надзорния съвет, както и на Прокуристите на дружеството. Членовете на Управителния и на Надзорния съвет получават своите възнаграждения на база сключени договори за управление съответно договори за контрол с Дружеството. Текущите договори на членовете на Управителния и на Надзорния съвет с „Еврохолд България“ АД имат действие до прекратяване изпълнението на съответната длъжност. „Еврохолд България“ АД има приета политика за възнагражденията на членовете на Надзорния и Управителния съвет. Тази политика регламентира основните правила за определяне на възнагражденията на лицата, които заемат длъжност като членове на надзорния и на управителния съвет на публичното дружество по повод изпълнението на техните правомощия при упражняването на управленски и надзорни функции в дружеството. Политиката за възнагражденията е разработена въз основа на изискванията в Закона за публичното предлагане на ценни книжа и Наредба № 48 на Комисията за финансов надзор от 20 март 2013 г. (изм. и доп., ДВ, бр. 61 от 10.07.2020 г.) за изискванията към възнагражденията с оглед създаване на прозрачна и справедлива вътрешно-устройствена рамка за формиране на възнагражденията на членовете на надзорния съвет и на управителния съвет на „Еврохолд България“ АД. Към датата на изготвяне на Доклада за дейността в дружеството функцията на Комитет по възнагражденията се изпълнява от надзорния съвет. Информация по тази точка е предоставена в настоящия доклад в раздел „Допълнителна информация за дружеството“, т. II. „Информация съгласно чл. 247 от Търговския Закон“ Изготвеният Доклад за възнагражденията за 2023 г. с подробна информация за спазване на Политиката на възнагражденията и информация за размера на получените възнаграждения от всеки от членовете на управителните и на контролните органи за отчетната финансова година, изплатени от Еврохолд България и негови дъщерни дружества е наличен на интернет страницата на Еврохолд България АД www.eurohold.bg на следния линк: https://www.eurohold.bg/files/documents/articles/fd4fa2d5588c27b80377c8a0baf795ac.pdf Годишен консолидиран доклад 121 18 / За публичните дружества - информация за притежавани от членовете на управителните и на контролните органи, прокуристите и висшия ръководен състав акции на Дружеството, включително акциите, притежавани от всеки от тях поотделно и като процент от акциите от всеки клас, както и предоставени им от Дружеството опции върху негови ценни книжа - вид и размер на ценните книжа, върху които са учредени опциите, цена на упражняване на опциите, покупна цена, ако има такава, и срок на опциите. Информация по тази точка е предоставена в настоящия доклад в раздел 1.4. „Корпоративно управление“, Информация за членовете на УС и НС и Прокуриста на Дружеството. Членовете на Управителния и Надзорния съвети не притежават опции върху издадените ценни книжа на Дружеството. 19 / Информация за известните на дружеството договорености (включително и след приключване на финансовата година), в резултат на които в бъдещ период могат да настъпят промени в притежавания относителен дял акции или облигации от настоящи акционери или облигационери. Към отчетния период и след приключването на финансовата година на Дружеството не са известни договорености, от които могат да настъпят промени в притежавания относителен дял акции и облигации от настоящите акционери или облигационери. 20 / Информация за висящи съдебни, административни или арбитражни производства, касаещи задължения или вземания на Дружеството в размер най-малко 10 на сто от собствения му капитал; ако общата стойност на задълженията или вземанията на Дружеството по всички образувани производства надхвърля 10 на сто от собствения му капитал, се представя информация за всяко производство поотделно. ► Дружеството-майка Към 31.12.2023 г. срещу Дружеството-майка Еврохолд България АД няма заведени съществени съдебни дела. ► Финансово-инвестиционна дейност През 2019 г. въз основа на Заповед № З–137 от 23.04.2019 г. на заместник-председателя на КФН, ръководещ управление „Надзор на инвестиционната дейност“, беше открита проверка на ЕВРО-ФИНАНС АД. Проверката беше прекратена на 16.09.2021 г. с Констативен протокол за резултатите от извършена проверка за спазване на разпоредбите на относимото към дейността на инвестиционен посредник ЕВРО-ФИНАНС АД законодателство № Р-04- 261. С дата 06.01.2023 г. са платени две имуществени санкции в размер на 163 хил. лв. по наказателни постановления, влезли в сила през месец декември 2022 г., които имуществени санкции също са отразени в други текущи задължения. Към 31.12.2022 г. ЕВРО-ФИНАНС АД имаше 1 неприключило административнонакзателно дело по обжалване на издадено в рамките на проверката наказателно постановление. Наложената санкция беше провизирана от Групата през 2020 г. като са начислени задължения в размер на 5 хил. лв. Отразени са в перо Други задължения към 31.12.2022 г. Наказателното постановление и наложената с него санкция са отменени от Административен съд – София-град с решение 2413 от 07.04.2023 г. Към 31.12.2023 г. инвестиционния посредник няма неприключили наказателни постановления и неплатени имуществени санкции по влезли в сила. ► Застрахователен сегмент На 10.04.2023 г. Органът за финансов надзор на Румъния (Autoritatea de Supraveghere Financiară, ASF) е инициирал искане за откриване на процедура по несъстоятелност на дъщерното дружество Евроинс Румъния Асигураре- Реасигураре С.А. (Евроинс Румъния) във връзка и на основание Решение 262/2023 на АСФ, с което се отнема лиценза за извършване на застрахователна дейност на Евроинс Румъния. На 09.06.2023 Съдът на Букурещ, Седмо гражданско отделение се произнася с решение No. 2920/09.06.2023 по дело No. 8813/3/2023, като открива процедурата по несъстоятелност. Евроинс Румъния е обжалвала така постановеното решение пред по-горна инстанция като към момента на издаване на настоящия годишен консолидиран финансов отчет решението за откриване на процедура по несъстоятелност, все още не е потвърдено от румънския съд с окончателно решение. През 2023 г., Групата инициира множество съдебни дела с цел защита на интереса си, обжалвайки неправомерните действия на румънските власти В резултат на това, към датата на издаване на настоящия консолидиран финансов отчет, както процедурата по несъстоятелност, така и решенията на румънския регулатор не са потвърдени от румънския съд с окончателно съдебно решение. Годишен консолидиран доклад 122 През май 2024 г. Еврохолд България АД и Евроинс Иншурънс Груп АД официално заведоха международно арбитражно дело срещу правителството на Румъния в Международния център за разрешаване на инвестиционни спорове (ICSID) във Вашингтон. Искът е на стойност над 500 млн. евро. ► Енергиен сегмент Групата е страна в редица значителни съдебни спорове и производства въз основа на които са признати провизии или са оповестени условни задължения. По-значителните от тях към 31.12.2023 г. са: Електроразпределителни мрежи Запад АД 1/ Провизии за съдебни искове и производства от ВЕИ за достъп до електроразпределителната мрежа През 2012 г. са образувани множество съдебни производства по жалби на производителите на електроенергия от възобновяеми енергийни източници, които молят съда да отмени Решение № Ц-33/14.09.2012 г. на Комисията за енергийно и водно регулиране, като незаконосъобразно. Дружеството е посъветвано от своите юрисконсулти, че има вероятност за неблагоприятен изход от тези дела. През месец юни 2013 г., ВАС взе няколко решения на последна инстанция, с което отменя временните цени за достъп до електроразпределителната мрежа в няколко групи за соларни, вятърни възобновяеми източници. На 13 март 2014 г. КЕВР излезе с Решение Ц-6/13.03.2014. за определяне на постоянни цени достъп за производители на електрическа енергия от възобновяеми източници, ползващи преференциални цени и Решение КМ-1/13.03.2014 г за стария период. Компенсаторният механизъм, предвиден в Решение КМ-1/13.03.2014 г. обхваща ВЕИ производителите, които не са обжалвали решение за определяне на временни цени Ц-33/14.09.2012 г. и тези за които, въпреки че са обжалвали решението, за тях то не е влязло в сила. През 2023 г. е платена провизия в размер на 3 хил. лв. по новозаведени дела. През 2020 г. вземанията на производители на електрическа енергия от възобновяеми източници срещу ЕРМ Запад ЕАД, в размер на 2 106 хил. лв. основани на отмяната от съда, на която и да е точка от Решение Ц-33, бяха отписани след изтичане на петгодишна давност. Във финансовите отчети към 31 декември 2023 г. размерът на тази провизия възлиза на 115 хил. лв. (31 декември 2022 г.: 118 хил. лв.). 2/ Други провизии за съдебни искове Останалата стойност от признатите провизии по съдебни искове и производства включва различни дела, в които Дружеството участва като ищец или ответник, общо в размер на 5 860 хил. лв. (2022 г.: 6 471 хил. лв.), всяко от които е с несъществен индивидуален размер. Дружеството не оповестява допълнителна информация на основание параграф 92 от МСС 37. 3/ Провизии за санкции Към 31 декември 2023 г. Дружеството има провизии за санкции от органи на държавната администрация в размер на 1 566 хил. лв. (2022 г.: 1 726 хил. лв.). Дружеството е отчело риска от неблагоприятен изход във връзка с наложените санкции. Дружеството не оповестява допълнителна информация на основание параграф 92 от МСС 37. Провизиите са както следва: > Провизии във връзка с наказателно-административни постановления на регулаторния орган (КЕВР) > Провизия за данъчни задължения, свързани с ревизия от НАП Електрохолд Продажби ЕАД Към 31.12.2023 г. Електрохолд Продажби ЕАД има провизия за съдебни искове в размер на 7 421 хил. лв. (31.12.2022 г.: 7 759 хил. лв.) въз основа на вероятния изход по няколко съдебни спорове, които са на различен етап, но са нерешени към настоящия момент. За повече информация относно заведени съдебни дела към дружествата в групата Еврохолд вижте Приложение 40 от годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. Годишен консолидиран доклад 123 21 / Промени в цената на акциите на Еврохолд България АД Българска Фондова Борса Всички акции на Еврохолд България АД са регистрирани за търговия на Основен пазар на БФБ АД, Сегмент акции Standard, с борсов код - EUBG. Графиката показва движението на цените на акциите на Еврохолд България АД на БФБ за периода 04.01.2023 г. – 29.12.2023 г. (съответно първа и последна борсова котировка за отчетната 2023 г.). ▪ Начална цена: BGN 1.80 (04.01.2023) ▪ Последна цена: BGN 1.70 (29.12.2023) ▪ Максимална цена: BGN 1.90 (20.06.2023) ▪ Минимална цена: BGN 1.06 (20.03.2023) ▪ Средна цена: BGN 1.575 Варшавската фондова борса Всички акции на Еврохолд България АД са регистрирани за търговия на Варшавската фондова борса, Основен пазар на акции, с борсов код – EHG. Графиката показва движението на цените на акциите на Еврохолд България АД на Варшавската фондова борса за периода 03.01.2023 г. – 28.12.2023 г. ▪ Начална цена: 5.85 PLN (03.01.2023) ▪ Последна цена: 3.52 PLN (28.12.2023) ▪ Максимална цена: 4.40 PLN (16.10.2023) ▪ Минимална цена: 3.44 PLN (11.07.2023) Консолидирана нефинансова декларация 124 2 КОНСОЛИДИРАНА НЕФИНАНСОВА ДЕКЛАРАЦИЯ Консолидирана нефинансова декларация 125 КОНСОЛИДИРАНА НЕФИНАНСОВА ДЕКЛАРАЦИЯ НА ГРУПА ЕВРОХОЛД ЗА 2023 г. Консолидираната нефинансова декларация описва как ние разбираме и прилагаме нашата, - корпоративната устойчивост - стратегия за устойчивост - социална отговорност - политиките и насоки, които спазваме - целите, които сме си поставили - както и основните ни постижения Настоящата Нефинансова декларация обхваща цялата структура на Еврохолд България и съответства на обхвата на финансовата информация включена в годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. Нашите нефинансови данни бяха събрани чрез групов процес, в които са включени всички компании част от икономическата група на Еврохолд България включени в годишната консолидация към 31.12.2023 г. Ние представяме тази Консолидирана нефинансова декларация като част от годишния консолидиран доклад за дейността. Еврохолд България, като една от големите независими финансови групи в региона на Централна и Югоизточна Европа поставя корпоративната социална отговорност и устойчиво развитие в центъра на своята дейност. Консолидирана нефинансова декларация 126 БАЗА ЗА ИЗГОТВЯНЕ Принципи за изготвяне на годишната консолидирана нефинансова декларация Настоящата нефинансова декларация представлява част от годишния консолидирания доклад за дейността на Еврохолд България АД за 2023 г. и включва напредъка, постигнат в Групата през годината по икономически, социални и екологични въпроси, така че потребителите могат да разберат по-добре устойчивостта на нашия бизнес модел и неговата същественост, способността му да генерира стойност по отношение на капитала и взаимодействието със заинтересованите страни. Точност Еврохолд България АД отчита нефинансова информация в съответствие с приложимите в България разпоредби по този въпрос. В това отношение ние разработихме съдържанието на този доклад, като се базирахме на следните: > Раздел III. „Нефинансова декларация“ и с раздел IV. „Консолидирана нефинансова декларация“ от Закона за счетоводството, приложим в България; > Публичното изявление на европейския орган за ценни книжа и пазари (ЕОЦКП) „Общи европейски приоритети във връзка с правоприлагането спрямо годишните финансови отчети за 2023 г.“. > РЕГЛАМЕНТ (ЕС) 2020/852 (Регламент за Таксономията) и делегираните актове към него. Също така в процеса на дейността си ние винаги следим и проучваме най-добрите международно признати стандарти за оповестяване на информация свързана с устойчивостта, като се стремим да бъдем отговорна компания, която адаптира своите процеси и практики във връзка с тези стандарти, в т.ч.: > Стандартите на Глобалната инициатива за отчитане (GRI); > Препоръчаните от работната група за оповестяване на финансова информация във връзка с климата (Task Force On Climate–Related Financial Disclosures); > Както и новата Директива за докладване на корпоративната устойчивост (CSRD), която ще бъде приложима в България за оповестяване на информация свързана с устойчивостта от 1 януари 2024 г. Баланс Представената информация се докладва без пристрастия и е справедливо представяне на въздействията на организацията. Яснота Еврохолд България АД представя своята информация по достъпен и разбираем начин, опитвайки се да я предостави във форма, ясна за потребители с основни познания за организацията. Съпоставимост Предоставя се информация за предходни години и подробно се описват промените в изчислението и методологии за измерване, когато е приложимо. Пълнота Включваме материалните аспекти и техния обхват, за да покажем значимите им икономически, екологични и социални ефекти. По този начин заинтересованите страни могат да анализират представянето на групата Еврохолд през анализирания период. 2.1. ОБХВАТ НА ДОКЛАДА Консолидирана нефинансова декларация 127 Контекст на устойчивостта Групата Еврохолд допринася за напредъка на общностите, в които работи, и тяхната социална и екологична устойчивост по цялата ни верига на стойността, както на местно, така и на регионално, национално и международно ниво, от работата с нашите доставчици до зачитането на правата на потребителите, включително маркетинг на устойчиви продукти и услуги. Този доклад обхваща въпроси, които отразяват икономически, екологични и социални въпроси на Групата. Обхват Настоящата декларация обхваща цялата група Еврохолд – това са всички дъщерни компании от икономическата група Еврохолд към края на 2023 г. Всички мерки, дейности и ключови цифри в този нефинансов доклад се отнасят за финансовата 2023 г. (1 януари 2023 г. до 31 декември 2023 г.), а отчетената съпоставима информация касае финансовата 2022 г. (1 януари 2022 г. до 31 декември 2022 г.). За да се гарантира максимална прозрачност за заинтересовани страни, този доклад съдържа основните политики на Групата, моделите на управление и резултатите, постигнати през 2023 г. във връзка със следните въпроси: екологични, социални, свързани с персонала, зачитане на правата на човека, както и основните идентифицирани рискове. Информацията в доклада се отнася до темите, които са идентифицирани като съществени. Основа за определяне на темите, по които да се докладва в настоящата групова нефинансова декларация е анализът на съществеността, актуализиран през 2023 г. в съответствие с нуждите на заинтересованите страни. Процесът на управление за нефинансово отчитане е съобразен с финансовото отчитане и следва същите стъпки на преглед като годишния отчет. Всички условия, които могат да ограничат обхвата на данните, са ясно разкрити, за да се гарантира надеждност. Също така тази Консолидирана нефинансова декларация включва директно измерими количества. Представено е не-пълно оповестяване, съобразено с препоръките на Работната група за финансово оповестяване, свързано с климата (TCFD). Консолидираната нефинансова декларация включва и оповестяване по чл.8 от Делегирания акт за допълнение на Регламента за таксономията на ЕС (2020/852). Консолидирана нефинансова декларация 128 ГРУПА ЕВРОХОЛД – 2023 12 • ДЪРЖАВИ 17 • ОПЕРАТИВНИ КОМПАНИИ 4 522 • СЛУЖИТЕЛИ 2 787 859 • ОПЕРАТИВНИ ПРИХОДИ (хил. лв.) група ЕВРОХОЛД ЕНЕРГЕТИКА ЗАСТРАХОВАНЕ ФИНАНСОВО- ИНВАСТИЦИОННА ДЕЙНОСТ Информация относно икономическата група Еврохолд и нейните операции е налична в раздел 1.5 БИЗНЕС ОПЕРАЦИИ Консолидирана нефинансова декларация 129 1 / Секторите в който работим стават все по-стратегически и претърпяват непрекъсната трансформация Групата Еврохолд започва публично оповестяване на нефинансови показатели на консолидирана основа от 2017 г., в съответствие с изискванията Закон за счетоводството, приложим в България. С всеки следващ отчетен период се надграждат отчитаните и анализирани показатели. В разнообразната и непрекъснато разрастващата се на местно и регионално ниво икономическа структура на Еврохолд България АД към 31.12.2023 г. присъстват 24 действащи компании, опериращи в рамките на 12 юрисдикции в Европа. За Групата от съществено значение е изграждането на устойчива мултикултурна среда, споделяща общи ценности и визия, съобразена с различията на местния бит, култура и икономика, но базираща се на равнопоставеност, недискриминационни практики и не на последно място, адекватно определяне на значимите теми в отделните сфери на опериране, спрямо събитията отчетени в оповестявания финансов период. Към настоящия момент компаниите в групата са обединени в три активни сектора– застрахователен, енергетика (от края на юли 2021 г.) и финансово-инвестиционна дейност (инвестиционно посредничество и управление на активи). Разнородната дейност, както и операциите в различни държави, определят различни регулаторни режими за отделните компании. Групата подкрепя инициативи за мултиплициране на ефектите от създадената добавена стойност чрез трансфер на добри практики, ноу-хау и ефективно взаимодействие, както отгоре-надолу, така и отдолу-нагоре. При постоянното разрастване и динамично развитие на Групата Еврохолд, считаме като предизвикателство да изградим, пазим и постоянно надграждаме нашата корпоративна култура от която всеки служител знае, че е част и се чувства съпричастен. От своя страна, групата Еврохолд с всяка година надгражда процесите по изследване и анализ на значимите теми и показатели показващи напредъка на поставените цели, като се стреми към по-точно и качествено разкриване на информация, насочена към интересите на отделните групи заинтересовани лица. 2 / Регулаторни предизвикателства Неотложната необходимост от постигане на напредък към целите за устойчивост, заложени в Програмата на ООН до 2030 г., продължава да нараства. На този фон правителствата и другите регулатори продължават да оказват засилен натиск върху компаниите с приемането на директиви, регламенти и стандарти за докладване на устойчивостта, част от които все още не са в сила за България и не са приложени по-рано от Групата, като например: Влизащи в сила от 1 януари 2024 г.: ▪ Директива за корпоративно докладване за устойчивост (CSRD), която установява по-строги изисквания за докладване за устойчивост в Европейския съюз от 2024 г. ▪ Европейските стандарти за докладване за устойчивост (ESRS) интегрирани със CSRD. Влезнал в сила от 2020 г.: ▪ Европейският регламент за таксономия (2020/852), представляващ регулаторна рамка относно система за класификация определяща изискванията за икономическа дейност, която да бъде класифицирана като устойчива в ЕС. Тази рамка е част от Плана за действие на ЕС за финансиране на устойчив растеж и Зелената сделка с цел насърчаване на инвестициите, необходими за постигане на кръгова, конкурентоспособна и неутрална по отношение на климата икономика до 2050 г. Тя включва отчитане на финансови KPI (приходи, капиталови разходи и оперативни разходи) на устойчиви дейности. Очаква се да бъде прилагана в държавите от ЕС след няколко години: ▪ Директивата за комплексна проверка на корпоративната устойчивост (CSDDD) на ЕС, която ще засегне големите компании в ЕС. Този проект се фокусира върху корпоративното управление, стратегия и управление, за да интегрира непрекъснат процес за идентифициране, предотвратяване, смекчаване и реагиране на действителни/потенциални неблагоприятни въздействия върху правата на човека и околната среда, свързани с бизнес дейността. 2.2. ОБЩА ИНФОРМАЦИЯ Консолидирана нефинансова декларация 130 3 / ВИЗИЯ И МИСИЯ ВИЗИЯ Нашата групова визия е да бъдем отговорен, гъвкав и прозрачен партньор. Ние гарантираме на клиентите си качествено обслужване и бърз отговор на индивидуалните им потребности. Изграждането на дългосрочни и трайни взаимоотношения с клиенти, партньори и служители е ключова грижа за нас. Имаме разработени ясни правила и политики за осигуряване на устойчиви бизнес практики. МИСИЯ Нашата групова мисия поставя хората в центъра на всичко, което правим. Искаме да бъдем група, на която се доверяват клиенти, служители, доставчици, акционери и обществото като цяло. Корпоративна етика е в основата на всичко, което правим, Нашият постоянен стремеж е да поставим технологиите и цифровизацията в услуга на хората. Ние приемаме очакванията на нашите различни заинтересовани страни и нуждата от изграждане на отношения изградени на доверие. Нашата групова мисия в областта на устойчивостта има следните цели: ▪ Да предложим комплексна, качествена и бърза услуга на нашите клиенти. Ние се стремим да бъдем постоянно развиваща се група, която да бъде лидер на пазара на услугите, които предлага. Затова ние сме посветени на непрекъснато разработване на нашите продукти и услуги в зависимост от потребностите на клиентите и обществото като цяло. Групата в стратегически план има за цел да предложи такива решения в продуктовото си портфолио, които осигуряват на клиентите сигурност и стабилност в ежедневието и бизнес операциите им. ▪ Да осигурим спокойствие и сигурност в живота на хората: ние се стремим да предоставим по-спокоен и сигурен живот на нашите заинтересовани страни по отношение на достъп и достъпност до електроенергия и застрахователни продукти, обучения за кариерно развитие и цифрови умения. Тази част от нашата мисията ни кара да правим иновации, за да можем да предлагаме продукти и услуги, които добавят стойност и допринасят за подобряване на живота на хората и ни кара да използваме цифрови технологии решения за декарбонизиране на икономиката. ПРИНЦИПИ За да превърнем мисията си в реалност, трябва да имаме ясни принципи, които последователно да ръководят нашите решения и действия във и извън рамките на нашата група.  ЕТИКА Еврохолд България и всички компании от групата спазват и прилагат всички принципи на бизнес етиката, морални ценности, етично поведение и защита правата на човека. Нашият етичен кодекс и поведение – нашите принципи за отговорен бизнес – и политика за устойчивост, които ни помагат да гарантираме, че действаме с почтеност, ангажираност и прозрачност.  ЦЕННОСТИ Успехът на Групата се основава на твърда ангажираност към основните ни ценности. Цялата дейност и отношенията с партньорите се основава на петте ценности, които отличават Групата и ни помагат за запазване на доверието на нашите клиенти, както и да бъдем сред лидерите в бизнес секторите, в които оперираме, а именно: Надеждност Отговорност Коректност Етичност Прозрачност Консолидирана нефинансова декларация 131  ФИРМЕНА КУЛТУРА Нашата културата също е от ключово значение – корпоративната ни цел и нашите ценности да бъдат отразени в нашето поведение, процеси и цели, да бъдем последователни между това, което казваме и това, което правим, да бъдем последователни в това как се държим в компанията и как се представяме извън нея. В групата Еврохолд е наложена фирмена култура основаваща се на взаимното уважение, индивидуалното и екипно доверие, добрата комуникация, гъвкавост по отношение на променящите се пазари и конкуренция, както и удовлетворяване нуждите на служителите. Работата в екип е част от фирмената култура, която насърчава приобщаващата екипна работа, приоритизира приобщаващата атмосфера, където всички отдели и служители работят заедно в екип. Ориентацията към резултати, насърчава организационните процеси и програми, като се възползва от разбирането на различните видове нужди и използването на различни гледни точки. Нашата фирмена култура предразполага към осигуряването на по-добро разбиране на бизнес нуждите, както на настоящите, така и на бъдещите ни клиенти, което ни дава възможност да се възползваме от нови бизнес възможности. Отличителни белези на груповата фирмена култура Мултикултурна среда Основаваща се на подкрепа защитата на правата на човека – равнопоставеност и равни възможности; защита срещу дискриминация и въвеждане на добри практики; спазване на етични стандарти и уважение към и от служителите. Гъвкава организация Способност да се справя с приобщаване на нови компании, на променящите се пазари, конкуренцията, както и удовлетворяването на променящите се нужди на служителите. Ориентирана към резултати Непрестанен стремеж към подобрения и нововъведения; ясно и точно определяне на ценностите и показателите за постигане на възприетата пазарна стратегия (качество, количество, разходи, време). Ориентирана към изискванията на пазара и предпочитанията на потребителите Разработване на иновации и нови продукти, култура на обслужването. Лидерство и работа в екип Насърчаване на екипната работа, приобщаваща атмосфера, умение за справяне с конфликтни ситуации и съвместно решаване на възникналите проблеми, мотивация чрез допълнителни социални стимули. Образование и обучение Образованието и обучението са ключова област за нашата култура, върху която работим непрекъснато, както чрез вътрешни така и чрез външни обучения свързани с конкретната специфика и област на дейността, регулаторни и законови изисквания и промени. Грижа и безопасност за служителите Здравословните и безопасни условия на труд са приоритет на Групата. Комуникация Изградена ефективна система на вътрешни (вертикални и хоризонтални) и на външни комуникации. Ориентирана към бъдещето Нашата фирмена култура е ориентирана към бъдещето, за което свидетелства и мотото на компанията – "Всички имат история, ние имаме визия". Консолидирана нефинансова декларация 132 4 / БИЗНЕС МОДЕЛ И СРЕДА В КОЯТО РАБОТИМ БИЗНЕС МОДЕЛ Еврохолд България АД е бързо растяща холдингова организация развиваща се през годините както органично така и чрез нови придобивания. Съгласно актуалната стратегия за бизнес развитие, в следващите години групата Еврохолд ще се фокусира върху органично развитие на енергийния и застрахователния бизнес. В средата на 2022 г. групата преустанови дейности в секторите автомобили и лизинг. Енергийния бизнес е нов (от средата на 2021 г.) и стратегически пазар за Еврохолд България, които съответства на средносрочната и дългосрочната инвестиционна стратегия на Холдинга, целяща повишаване диверсификацията на инвестиционното портфолио на групата Еврохолд, чрез навлизане в нови регулирани бизнес сектори с възможност за растеж и стабилна доходност. Изграденият в Групата бизнес модел се основава предимно на синергични връзки и взаимоотношения между подхолдинговите структури, чрез които дъщерните дружества създават нови иновативни, конкурентни и комбинирани продукти и услуги. Създадена е система за непрекъснато следене поведението на потребителите и тяхната удовлетвореност с цел задоволяване потребностите и очакванията на клиентите. Еврохолд България АД управлява и подкрепя бизнеса на икономическата си група чрез, своята стратегия, риск, финансиране на свързаните предприятия, контрол, комуникация, правни консултации, човешки ресурси, информационни системи и технологии и други функции. Вътрешният модел на работа е базиран на идеята всяко бизнес направление да постигне самостоятелна финансова рентабилност и оптимизиране на разходите и да служи като източник на бизнес за другите направления. Бизнес моделът на Енергийните дружества зависи основно от притежавания от дружествата лиценз за извършване на конкретна дейност. Дейността на Дружествата се осъществява в съответствие с нормативната база за енергийния сектор в България, регламентирана със Закона за енергетиката (ЗЕ), Закона за енергията от възобновяеми източници (ЗЕВИ), Закона за енергийна ефективност (ЗЕЕ), подзаконовите нормативни актове по тяхното прилагане, както и в съответствие с действащото законодателство в областта на защитата на конкуренцията и обществените поръчки. Застрахователната група притежава в портфейла си всички видове класове застрахователни продукти разрешени на общозастрахователните дружества, както и животозастраховане. Търговският модел на Дружеството е насочен към предлагането на застрахователни продукти, покриващи широк спектър от рискове, осигуряващи комплексно застрахователно обслужване на клиентите. Продуктовият портфейл и подписваческа дейност са приоритет за застрахователната група – Евроинс Иншурънс Груп (ЕИГ), като дружествата работят усилено за диверсификация на застрахователния портфейл. В допълнение групата ЕИГ осигурява и презастрахователна защита за традиционните рискове по общо застраховане за водещи застрахователни компании, опериращи в Централна и Източна Европа на пропорционална и непропорционална база. Изпълнението на програмата и постигането на положителен резултат са основни направления на развитие и контрол. Подписваческата дисциплина е от изключително значение за поддържане на качествен портфейл. Всички отдели и звена на компаниите в ЕИГ са ориентирани към реализиране на поставените цели и полагат многопосочни усилия, на пазарите на които оперират – пазарите на България, Северна Македония, Украйна, Грузия, Испания, Гърция, Полша, Италия, Нидерландия, Германия, Румъния и Великобритания. Компаниите от Групата Еврохолд използват най-високите технологии, като разработват онлайн платформи налични на интернет страниците си, с цел грижа за клиентите, задоволяване на техните потребности, гъвкавост и достъпност до всички предлагани продукти и услуги. Бизнесите в които оперира групата Еврохолд са силно регулирани, като регулаторната среда и законодателството относим към конкретния бизнес сегмент непрекъснато се развива, въвеждат нови регулации, а в допълнение поведението на клиентите се променя с бързи темпове. За да отговори на новите условия и потребности, Групата следи пазарната среда в секторите и държавите в които оперира и непрекъснато подобрява своя бизнес модел и начина, по който доставят стойност на клиентите използвайки опита, развитието на продуктите и ноу-хау на различните държави в които оперира. Консолидирана нефинансова декларация 133 Резултат от нашия бизнес модел Изграденият бизнес модел дава следните възможности на групата: » адекватно управление на риска; » разкриване на възможностите на пазара; » увеличаваме нашите оперативни приходи » намаляване на определени оперативни и административни разходи; » бърза интеграция с новопридобити пазари; » фактор за иновации и съвременни уникални продукти; » по-добро отчитане на социалните и екологичните проблеми. Чрез нашия бизнес модел ние се стремим: » да поддържаме оперативна ефективност и да подобряваме процесите и възвръщаемостта на инвестициите; » да изграждаме необходимата подкрепа и развитие като инвестираме: в нашите служители, в развитие на технологии и внедряване на иновационни бизнес процеси. БИЗНЕС СРЕДА Разбирането на бизнес средата, в която оперира една компания е ключово за нейното бизнес развитие. Следенето на пазарните тенденции, оценка на рисковете и възможностите за развитие помагат да отговаряме адекватно на предизвикателствата и да създаваме стойност за ключовите заинтересовани страни. Ние отлично познаваме бизнес средата, в която работим. Нашите компании имат дългогодишен опит в секторите, в които оперират. Дружествата от групата са едни от водещите в разработването на нови продукти и услуги на пазарите на които оперират.  ХАРАКТЕРИСТИКИ НА БИЗНЕС СРЕДАТА Бизнес среда на Енергийния бизнес Енергийният бизнес по разпределителни услуги в България е териториално разпределен и на практика дружествата опериращи в дадена територия притежават естествен монопол. В тази бизнес среда оперира дружеството Електроразпределителни Мрежи Запад АД, което предоставя разпределителни услуги на територията на Западна България, а именно достъп и разпределение на електрическа енергия, присъединяване на потребители и услуги за проучване, ремонт и поддържане на електроразпределителната мрежа и средствата за търговско измерване. Търговия на електроенергия – Компаниите търговци на електроенергия продават електрическа енергия: » на битови потребители по регулирани цени съгласно: а) лицензия за краен снабдител на територията на Западна България; б) лицензията, на стопански потребители на отворен пазар по свободно договорени цени; в) по лицензия Търговец на територията на цяла България; и г) на стопански потребители, които не са избрали търговец на отворен пазар, по цени по методика на КЕВР. » на юридически лица (индустриални и бизнес клиенти) предлага следните услуги – а) търговия с електрическа енергия на пазар на едро; б) координатор на стандартна балансираща група; в) предлага енергийни решения за клиенти; г) управление на възобновяеми енергийни източници („ВЕИ“). Бизнес среда на Застрахователния бизнес Застрахователният сектор е един от секторите в икономиката, който се развива изключително динамично и през последните няколко години се характеризира със следните няколко специфики: ▪ Тенденция на ръст в прихода по записани брутни премии; ▪ Висока степен на пазарна концентрация; ▪ Навлизане на нови пазарни участници; ▪ Консолидация на пазара чрез вливания и придобивания; Консолидирана нефинансова декларация 134 ▪ Концентрация на застрахователни портфейли; ▪ Дистрибуционните канали са доминирани от застрахователните брокери; ▪ Засилена роля на регулатора. Бизнес среда на финансово-инвестиционна дейност Като инвестиционен посредник „Евро-Финанс“ АД предлага на клиентите си дейности като: брокерски услуги; управление на активи; инвестиционно банкиране; консултиране относно сливания и придобивания; и други инвестиционни услуги за корпоративни и институционални клиенти. „Евро-Финанс“ АД предлага управление на индивидуални портфейли, предимно на индивидуални и институционални инвеститори със седалище в България. „Евро-Финанс“ АД предлага три вида индивидуални инвестиционни портфейли (консервативни, балансирани и агресивни). Тези портфейли са базирани на рисковите характеристики на клиента и структурата на активите като активно се управляват от „Евро- Финанс“ АД в съответствие със специфичните нужди на клиента. Активите обикновено включват инвестиции в акции, облигации, алтернативни инвестиции и парични средства. Балансираните портфейли могат да бъдат инвестирани до 60% в акции и алтернативни инвестиции, а агресивните портфейли могат да бъдат инвестирани до 95% в акции и алтернативни инвестиции. През 2020 г. „Евро-Финанс“ АД положи основите на сътрудничеството си с Amundi Asset Management – най-голямото дружество за управление на активи в Европа по пазарна капитализация на управляваните активи. Amundi има над 80 години опит в управлението и предлагането на взаимни фондове и е сред десетте най-големи дружества за управление на активи в света. Amundi е публична компания, чиито акции се търгуват на Euronext. Credit Agricole, втората по големина банкова група във Франция, е мажоритарен акционер в Amundi.  РЕГУЛИРАНА БИЗНЕС СРЕДА Групата Еврохолд работи в силно регулирана бизнес среда в различни европейски държави, като всички дружества в Групата са поднадзорни лица на местния секторен регулатор. Дейността на „Еврохолд България“ АД и бизнесите в които оперира, чрез дъщерните си компании не е сезонна и не зависи от патенти, индустриални договори или нови производствени процеси. В допълнение дейността на дружествата от застрахователната група, енергийната група и дейността на инвестиционния посредник „Евро-Финанс“ АД, се извършва на лицензионен режим.  Регулация на дейността на Еврохолд България АД Еврохолд България като публична компания по смисъла на ЗППЦК, чиито акции са регистрирани за търговия на основен пазар на „БФБ” АД с борсов код EUBG и на Warsaw Stock Exchange (WSE) - Полша с борсов код EHG е поднадзорно лице на Комисия за Финансов Надзор.  Регулация в застрахователния бизнес Всички застрахователни дъщерни дружества на „Евроинс Иншурънс Груп“ АД подлежат на регулация от регулаторния орган на съответната държава в която са регистрирани. Застрахователните компании притежават лиценз, издаден от съответния регулаторния орган за извършване на застрахователна дейност и за съответните класове и вид застраховки, съответно общо застраховане; живото застраховане; презастраховане (в случай на необходимост от нарочен отделен лиценз). Всички застрахователните компании от групата на Емитента, опериращи в страни членки на Европейския съюз прилагат изискванията за капиталово управление на капитала и управление на риска, за спазване на минимално капиталово изискване (МКИ) и капиталово изискване за платежоспособност (КИП), приложими за застрахователните и презастрахователните дружества по „Платежоспособност II“.  Регулация на енергийния бизнес Енергийните дружества от групата Еврохолд оперират на територията на България. Държавният орган, който осъществява регулаторни функции по отношение дейността на енергийните дружества, е Комисията за енергийно и водно регулиране (КЕВР). КЕВР издава нормативни актове, както и общи и индивидуални административни актове, свързани с лицензионната дейност на дружествата, които са задължителни за изпълнение, включително и по отношение на ценообразуването.  Регулация в направление инвестиционна дейност Консолидирана нефинансова декларация 135 „Евро-Финанс“ АД е лицензиран инвестиционен посредник, действащ в съответствие със законодателството на Европейския съюз (ЕС). „Евро-Финанс“ АД е лицензиран и регулиран от Комисията за финансов надзор. Той е член на „Българска Фондова Борса“ АД и единственият български член на Deutsche Börse Group като е регистрирано да извършва инвестиционни посреднически дейности в Германия. Също така дружеството притежава разрешение за упражняване на дейност като инвестиционен посредник на територията на Великобритания и Румъния. „Евро-Финанс“ АД е регулиран по европейското законодателство, като компанията е член на редица институции, борси, сдружения и асоциации. В качеството си на лицензиран инвестиционен посредник в държава от ЕС, „Евро-Финанс“ АД напълно отговаря на регулациите и изискванията свързани със сделки с финансови инструменти в рамките на ЕС – Директива 2014/65/ЕС на Европейския парламент и на Съвета от 15 май 2014 година относно пазарите на финансови инструменти и за изменение на Директива 2002/92/ЕО и на Директива 2011/61/ЕС.  НОРМАТИВНА СРЕДА Нормативната среда, в която функционират дъщерните на Емитента дружества има съществено отражение върху неговата дейност. Дружествата са задължени да спазван местните нормативни актове и законодателство уреждащо дейността им, както и да следят приеманите промените в тази посока. 5 / СЪЗДАВАНЕ НА СТОЙНОСТ Групов модел И трите настоящи направления на групата осъществяват създаването на стойност при модел на компаниите предлагащи услуги. Процесът на създаване на стойност преминава през три етапа, а именно: » На първо място анализираме и определяме ключовите за нас теми (планиране), което ни помага да насочим усилията си към такива услуги (продукти), където може да бъде създадена най-голяма стойност; » На второ място определяме взаимодействието със заинтересованите страни спрямо приоритетните ключови теми; » Третият етап от създаването на стойност е идентифициране на рисковите фактори влияещи върху създаването на стойност, както и взимане на управленски решения за справяне с тях. Основните принципи, върху които е изградена политиката на групата при създаване на стойност са: » Разумно управление на ресурсите - насоченост към намаляване количеството на използваните ресурси; » Генериране на стабилна рентабилност; » Осигуряване на публичност и прозрачност за дейността на Дружеството; » Социална отговорност към обществото; » Опазване на околната среда и ангажираност към промените в климата. Как създаваме стойност Като силно интегрирана структура групата Еврохолд създава стойност посредством своя бизнес модел като използва различни видове капитали, които трансформира чрез бизнес дейности и взаимодействия, за получаването на продукти и услуги, принасящи стойност за организацията и заинтересованите страни. Консолидирана нефинансова декларация 136 Нашите ресурси При създаването на стойност ние използваме всички видове капитали: Финансов капитал  Финансов капитал - Нашият групов финансов капитал е комбинация от акционерен капитал, парични потоци генерирани от основната дейност, външно финансиране от капиталови пазари и финансови институции. Производствен капитал  Производствен капитал - Групата предлага услуги и продукти, за които е изключително важно осигуряване на точките на продажба (материално-техническата база), както и най-високо ниво на информационно-комуникационно и техническо оборудване. Човешки капитал  Човешки капитал - Успехът на Еврохолд и цялата група зависи от старанието и професионализма на нейните служители. Поради това Групата продължава да инвестира в професионалното и личностно развитие на своите служители. Ние се стремим да насърчаваме служителите си към дейности, които биха позволили пълното разгръщане на техния потенциал и осъществяване на професионалните им амбиции.  Интелектуален капитал - Нашите корпоративни процедури, системи за управление и организационни опит, умения и модел, технологии, системи за качество и интелектуална собственост ни служат за разработване на най-добрите решения за клиентите, за предоставяне на иновативни и комбинирани продукти и услуги. Социален капитал  Социален капитал – Ние изграждаме и поддържаме взаимоотношения на сътрудничество с нашите ключови заинтересовани страни, чрез инвестиции в стратегически партньорства, подкрепа на общински програми, подпомагане на различни каузи и спортни мероприятия и изграждане на доверие с доставчиците. Взаимоотношенията с клиентите са в основата на нашия бизнес и ние се стремим да надминем техните очаквания.  Природен капитал - Бизнесът на Групата не се счита за интензивно използващ природни ресурси. Въпреки това, Еврохолд и дъщерните му компании са въвели практики за опазване на околната среда и за намаляване разходите за ток, вода, газ и хартия. Създаването на стойност се основава на добрите бизнес взаимоотношения с нашите заинтересовани страни. Ние сме отдадени на задълженията и отговорностите, които сме поели към всички заинтересовани страни, което включва отговорно действие във всички което правим, следвайки нашите основни ценности, мисия и визия. • Човешки капитал - хора и ценности • Производствен капитал • Социален капитал - взаимоотношения с нашите заинтересовани страни • Интелектуален капитал • Финансов капитал • Природен капитал Нашите ресурси • Единен бизнес модел • Разбиране на бизнес средата • Иновации • Грижа за служителите • Ориентирана към изискванията на пазара • Разумно управление на природните ресурси • Генериране на стабилна рентабилност Какво правим • Доволни клиенти • Устойчиви продукти • Възвръщаемост на капитали • Ориентирана към резултати • Безопастна работна среда и възможности за нашите служители • Устойчиво лидерство • Участие в общността Създаване на стойност Групов модел на създаване на стойност Консолидирана нефинансова декларация 137 6 / СЪЩЕСТВЕНОСТ НА ЗНАЧИМИТЕ ТЕМИ ЗА ГРУПАТА Още през 2020 г. Групата беше планирала да използва по-всеобхватен подход при анализа на съществеността на значимите теми, като интегрирана част от проект по преглед на ефективността на вътрешногруповите процеси по докладване, което ще обхване, както специалисти от Еврохолд България, така и други ключови и ръководни длъжности в цялата група. Планираните действия обхващаха: ✓ Изграждането на система за оценка на показателите за по-пълно и по-точно определяне и отчитане на поставените цели, спрямо интересите на отделните групи заинтересовани лица и в пряка връзка с въздействието на организацията върху икономическите, социалните и природните теми (включително климатични промени). ✓ Насочване на усилия към по-разширено изследване и анализ на важните теми и въздействия за Групата и за заинтересованите страни, което ще обхване и последващ анализ на рисковете на ниво компания/ подхолдинг, и планиране на мерки за минимизиране на риска. ✓ Планира се и отчитане на крос-ефект на теми, риск и мерки върху отделните групи заинтересовани лица. Анализът, последователността и отделните елементи на процеса ще гарантират получаване на навременна, точна и насочена към реалния обществен интерес информация. ✓ Предвид разнообразието в Групата Еврохолд от гледна точка на бизнес и местоположение, за отделните компании/ подхолдингови структури могат да се определят отделни подгрупови теми спрямо визията на ръководството, които дъщерните дружества да подкрепят в зависимост от спецификата на дейността и спрямо местните регулаторни изисквания и целите на местната общност. След разразилата се в началото на 2020 г. пандемия от Covid-19 и настъпилото забавяне на икономическия растеж в цял свят, ръководството прецени, че по-голяма част от усилията ще бъдат насочени към въвеждането на ограничителни мерки за намаляване риска от зараза на служителите с цел запазване на тяхното здраве и организиране на хоум офис и канали за комуникация, разработване на онлайн платформи за продукти и други съпътстващи дейности свързана с непрекъснатост на работния процес, подкрепа на клиенти и партньори и създаване на гъвкави решения в тяхна подкрепа, разработване на нови иновативни продукти и услуги с цел задоволяване на потребностите на клиентите в променената среда, помощ на общности и не на последно място сериозно внимание към дигитализация на процесите. В допълнение в средата на 2022 г. продадохме две големи групи от компании опериращи в областта на лизинг и автомобили, отделно от това продадохме участието си в две застрахователни компании които притежавахме. Така планираните инициативи свързани с анализа на съществеността на значимите теми бяха пренасочени за изпълнение на по-късен етап. След навлизането на групата Еврохолд (в края на юли 2021 г.) в нов бизнес сектор, а именно енергийният бе необходимо известно време за интегрирането на енергийните дружества и запознаването в дълбочина с екологичните теми, които поставя този бизнес сегмент. В края на 2021 г., Еврохолд започна прегледа и анализа на значимите теми за групата Еврохолд, включително и за енергийния бизнес. Процес при анализ на съществеността на значимите теми: За 2023 г. анализът на съществеността бе извършен на база старата методология за определяне на съществените за групата теми, т.е. единична същественост от гледна точка на материалност на темите. Основният механизъм за определяне на съществеността на значимите теми, прилаган от Групата Еврохолд е съгласно показаната по-долу последователност. Определяне на групите заинтересовани лица Преглед на веригата на създаване на стойност на всяка от компаниите част от Групата Определяне на значимите въздействия при всяка от дейностите по веригата Оценка на темите според значимостта на въздействията Оценка на темите според тяхната значимост за заинтересованите страни Консолидирана нефинансова декларация 138 На база на резултатите от анализа първо се обобщават значимите теми на ниво подхолдинг и впоследствие се определят тези за цялата Група. С настоящата консолидирана декларация, Еврохолд България не ограничава възможността на компаниите в Групата да определят и оповестят собствени теми, съобразно дейността и регулаторните изисквания към съответната компания. Съществеността на темите се възприема като важна за успеха и постигането на устойчиво развитие не само на бизнеса на компаниите в Групата на Еврохолд, но и устойчивия растеж на социално-икономическите и обществените отношения, от които Групата е неизменна част. Доверието в нашите заинтересовани страни е от първостепенно значение за устойчивост. Матрица на съществеността Определянето на съществеността на значимите теми е задълбочен подход, чрез който първо се идентифицират критичните икономически, екологични и социални аспекти, които биха могли да окажат значително въздействие върху всяка компания от икономическата група на Еврохолд, нейните бизнес резултати и следователно върху дългосрочната възможност за създаване на стойност. Следващият етап е консолидиране на резултатите и определяне на съществените теми за цялата група. Анализът на съществеността е насочен към идентифициране на елементи на околната среда, социалната среда и управлението (ESG), които имат значително влияние върху бизнес процесите и резултатите на Групата, както и за способността за създаване на стойност в дългосрочен план. Матрицата на съществеността осигурява поглед върху вътрешните нужди и нуждите и очакванията на заинтересованите страни. Тя ни помага да преценим кой са възможностите за развитие на нашия бизнес и да определим рисковете свързани с тях. Матрицата по-долу представя определените към настоящия момент значими теми на ниво група Еврохолд (валидни за цялата група). МАТРИЦА НА СЪЩЕСТВЕНОСТТА Легенда: основен бизнес клиенти служители общество околна среда високо Платежоспособност /капиталова позиция Корпоративна и прозрачна компания Социална ангажираност Важни теми за заинтересованите страни Устойчиви услуги Достъпност до продукта Бизнес етика Обучение и образование Климатични промени и природни бедствия Иновация и дигитализация Разнообразие и равни възможности Сигурност на данните Кибер защита ниско ниско Същественост на въздействие за групата Еврохолд върху околната среда, икономическите и социалните въпроси високо Праг на същественост Праг на същественост Праг на същественост Праг на същественост Защита на правата на човека и недискриминация Консолидирана нефинансова декларация 139 Темите за устойчивост, представени в тази матрица, са картографирани по отношение на тяхното значение за организацията (ос X) и външни заинтересовани страни (ос Y). Групата Еврохолд не е присъединена към глобалния договор на ООН, но въпреки това подкрепя определените цели от ООН за устойчиво развитие (ЦУР) и определя основни теми по които да работи и да въздейства. Тези теми се изследват с помощта на групов филтър, който позволява на Еврохолд да инвестира своите усилия по теми, където Групата може да направи реално въздействие чрез своите дейности. Анализът на вътрешната значимост на отделните теми за устойчивост се провежда директно от висшето ръководство на Еврохолд България АД и дъщерните й компании. Този процес позволява да се изберат най-значимите теми за цялата група. За 2023 г. бяха определени четири основни теми: ✓ Климатични промени ✓ Социална ангажираност - положителни инициативи към служителите и обществото ✓ Иновация и дигитализация ✓ Обучение и образование Климатични промени и природни бедствия Нарастващият глобален акцент върху теми като изменението на климата, беше поставен като основен фактор в нашата ангажираност. Въпреки, че групата Еврохолд не извършва дейности, които да имат значително въздействие върху околната среда, дружествата от групата на Еврохолд, като всяка една компания, също оказват влияние върху околната среда. Това влияние се изразява най-вече чрез консумацията на енергийни и водни ресурси, използването на хартия и други материали, свързани с ежедневната работа на дружествата от холдинговата структура, ефективността на използваното материално-техническо оборудване, транспортни средства, състоянието на офис сградите и тяхната енергийна ефективност, генериране на отпадъци и тяхното разделно събиране, включително и събиране и депониране на специални отпадъци от електроразпределителното ни дружество. Всички дружества от структурата на Еврохолд независимо от типа на бизнес и географското им местоположение са възприели опазването на околната среда и прехода към нисковъглеродна икономика на емисиите като част от своята социална отговорност. От друга страна климатичните промени и все по-честите природни бедствия оказват съществено влияние върху дейността на групата от гледна точка на нейните услуги в областта на енергетиката и по специално върху поддръжката и стопанисването на електроразпределителната мрежа, како и върху дейността на застрахователните дружества. В групата Еврохолд е въведена система за проследяване и анализ на използваните ресурси която дава възможност да се анализира по-точна картина относно ефективността на предприетите екологични мерки. Анализът също така позволява вземане на икономически целесъобразни решения за извършване на промени/подобрения в използваните процеси, водещи до намаляване на влиянието върху околната среда чрез оптимизиране на използваните ресурси и насочване към по-екологични такива щадящи природата. През 2023 г. Групата Еврохолд продължи да работи в посока подобряване на процесите по отношение на изменението на климата, като предстои да завърши процеса по: изследване на потенциалните въздействия на дружествата и групата Еврохолд като цяло; анализ на рисковете от климатичните промени върху дейността на всички компании от групата; както и на съществуващите и потенциалните възможности за групата. В резултат ще бъде приета групова политика за околната среда, включително ще бъдат приети цели за подобряването на енергийната ефективност в Групата, използването на възобновяеми източници на енергия и намаляване на въглеродния отпечатък. Социална ангажираност - положителни инициативи към служителите и обществото със следните подтеми » Спорт Групата Еврохолд се отнася със загриженост към назряващия в последните години проблем със заседналия начин на живот (особено при децата). В тази връзка Групата активно подкрепя различни спортни инициативи, спортни клубове и организации. Акцентът е поставен към здравословен и активен начин на живот, спорт за деца в неравностойно положение, насърчаването на благосъстоянието във всички възрасти от деца до възрастни хора като превенция от заболявания. Групата също така подкрепя и високото спортно майсторство, като се ангажира с различни спортни федерации и клубове. Консолидирана нефинансова декларация 140 » Деца в неравностойно положение Групата Еврохолд подкрепя деца в неравностойно положение чрез различни инициативи и дарения. » Образователни програми Групата Еврохолд подкрепя различни образователни програми и инициативи по актуални за обществото теми. » Деца на служители Групата Еврохолд подкрепя деца на служители, като осигурява лятно училище и детска градина. За повече информация относно социалните дейности към обществото виж: т. 2/ Общности от раздел 2.5. Социална отговорност Иновации и дигитализация Нашата бизнес култура и разнородност от гледна точка на опит, мениджмънт и култура допринася за развитието на иновации в продуктите и услугите, които предлагаме. Дигитализацията е мегатенденция, която осезаемо променят ежедневието и бизнеса и засяга цялото общество, следователно и групата Еврохолд. Цифровите технологии и възможностите, които те създават, ще бъдат движещата сила за успеха в едно все по-дигитално бъдеще. Изправени пред нови динамични бизнес модели и нарастваща конкуренция на своите пазари, много индустрии и компании понастоящем се сблъскват с необходимостта от цялостно преразглеждане на досегашните си стратегии. За това дигиталната трансформация е от изключителна важност за нас и ние работим за осъществяването на този процес на промяна. Дигитализацията играе една важна област в разработването на нови решения, които осигуряват по-голяма стойност за нашите клиенти. Бизнес моделът изграден в Групата Еврохолд е насочен към непрекъснато следене поведението на потребителите и тяхната удовлетвореност с цел задоволяване на техните потребностите и очаквания, както и създаването нови иновативни, конкурентни и комбинирани продукти и услуги. Във всички бизнес структури на Еврохолд се използват най-високите технологии като в повечето от компаниите напълно са разработени, а в други процесът все още не е напълно завършен или се извършват нови още по-бързи и дигитални онлайн платформи налични на интернет страниците на компаниите, с цел да отговорят на нуждите на клиентите чрез този важен цифров канал, така че дигиталното им присъствие да премине от „ориентиран към продукта“ към „сегмент, ориентиран към клиентите“. Кризата с COVID- 19 допълнително ускори тази необходимост променяйки нуждите и потребностите на клиентите. Необходимо е дружествата да намерят правилния баланс между цифрово присъствие, класическо разпространение и физически канали за разпространение. Тяхната цел е да станат по-ориентирани към клиентите и по-отзивчиви към нуждите и обратната връзка на клиентите. Също така целят да станат по- активни в управлението на тяхната репутация и марка, както онлайн, така и офлайн. Да направят цифровите услуги по-опростени и по-достъпни за крайните клиенти, чрез директни продажби и дигитален портал за клиенти. Обучение и образование » Образователна подкрепа на служители За групата Еврохолд образованието е изключително важна тема за всички възрастови групи, независимо от националност, раса и пол и други признаци. Групата подкрепя своите служители във всички държави в които има участие за повишаване на квалификация, умения и знания, като им дава равни възможности. Извършват се обучения на служителите както вътрешни така и външни в зависимост от конкретните нужди. Това допринася от една страна, както за просперитета на групата, така и от друга страна повишава възможностите на хората за по-добър и здравословен живот. Ръководствата на дружествата в групата Еврохолд смятат, че трябва непрекъснато да инвестират в развитието на служителите си и в тази връзка провежда различни обучителни програми, с помощта на които служителите надграждат и развиват своите знания и умения. Обученията са достъпни за всички служители и им позволяват да подобрят професионалното и лично обучение, пряко свързано с работата им. Курсовете за обучение, в зависимост от темата, се реализират вътрешно или външно. Обученията се планират на годишна база, както и при извънредна нужда през годината. Консолидирана нефинансова декларация 141 Кариерното развитие в групата Еврохолд предоставя възможност на служителите за развитие, както вертикално, така и хоризонтално. Акцентът е върху използването и развитието на уменията на талантливи професионалисти от всички области, които са показали своята енергия и професионализъм. При търсене на специалист за определена позиция първо се разглеждат възможностите за предлагане на позицията на служители, които са вътрешни за организацията, а след това, ако не се направи избор, се търсят външни кандидати. Групата се ръководи от убеждението, че привличането, оценяването и привличането на нови служители бележи началото на дългосрочно взаимно изгодно партньорство. Дружествата от групата Еврохолд се стреми да насърчава своите служители към дейности, които да им позволят да разгърнат пълния си потенциал и да реализират професионалните си амбиции. Акцентът е поставен и върху развитието на качества, които позволяват израстването на служителите в цялата организация. » Образователна подкрепа на ученици и студенти Електроразпределителни Мрежи Запад ЕАД част от енергийната група следва дългосрочна политика в подкрепа на българското образование и изграждане на млади специалисти в областта на електроенергетиката. С цел набиране, подготовка и развитие на бъдещи кадри за дъщерното дружество ежегодно се провежда конкурс „Стани стипендиант на ЧЕЗ” – за ученици от професионални гимназии, стажантска програма на ЧЕЗ и „ЧЕЗ Академия” – за студенти, насочени към привличане и задържане млади хора да работят в Групата. През 2021 г. стартира актуализирането на новия образователен информационен сайт на ЧЕЗ – „Енергия за бъдещето“ и издаването на информационен бюлетин, с който ЧЕЗ разшири достъпа до повече млади хора, учители и родители, насочени към популяризиране на професиите в обществото и подпомагане на приема в средното училища, професионални гимназии и висши технически учебни заведения. Също така продължава успешно подпомагането на дуалната форма на обучение в 4 партньорски професионални гимназии с ученици от 11 и 12 клас. Действия за постигане на целите Водени от своята оптимална стратегия за постигане на главните цели на устойчиво развитие, компаниите в Групата на Еврохолд планират своите цели и изготвят съответните стратегии, прилагайки принципите на итерацията (повторения). Стратегиите и целите за устойчиво развитие биват преглеждани регулярно от ръководството на съответната компания в аспекта на реално отчетените теми и възможностите за въздействие, прилагайки рисково базиран подход при планиране и приоритизиране на мерките за постигане. Като отчита събитията, съществените теми и реално отчетените резултати, на консолидирано ниво, Групата Еврохолд определя своите стратегически цели основно насочени към човешкия капитал и социалните съображения на същия като елемент за постигане на по-висока добавена стойност и ангажираност в мисията, визията и целите на съответната компания и на Групата като цяло. На консолидирано ниво, основните цели в този аспект на Групата са: » Краткосрочни цели – изграждане на система за продължаващо обучение и развитие на служителите, както и внедряване на социални програми, отговарящи на техните реални потребности и нужди; » Средносрочна цел - интегриране на адекватна и структурирана корпоративна култура, зачитаща човешките права, етичните стандарти и ефективното взаимодействие, в това число в мултикултурна среда; » Дългосрочна цел - повишаване на добавената стойност на Групата. За постигането на стратегическите си цели, Еврохолд България е разработил модел на взаимодействие с лица на ключови и ръководни длъжности. Изграден е собствен модел и ноу-хау, базиран на добрите практики, но изготвен специфично за нуждите на Групата. Проектът е интегриран и дългосрочен, като напредъка се отчита и базира на реални резултати и практическа приложимост на ползваните инструменти. В част от дъщерните компании е въведена политика за продължаващо обучение и развитие, която има съществено отношение /крос-ефект/ и върху групата на клиентите. С подобряване на познанията и уменията и въвеждането на минимални стандарти се гарантира правото им да получат достатъчно информация за целите на вземане на информирано решение. Това оказа съществено въздействие и върху стойността на продуктите, като същите подлежат на управление с цел посрещане на нуждите и потребностите на потребителя. Консолидирана нефинансова декларация 142 Групата Еврохолд вярва, че изграждането на доверие и адекватното определяне на нуждите на потребителите на продукти, стоки, услуги и информация е ключово за постигането на конкурентно предимство. Ефективното използване на човешкия капитал и инвестирането в неговото благополучие е предпоставка за постигането на целите. Същевременно социалното проявление на планираните стратегически цели, ще изградят общо самосъзнание и сигурност сред служителите, които са в основата на всеки успешен бизнес. ДВОЙНА СЪЩЕСТВЕНОСТ КОНТЕКСТ С приемането през 2023 г. на Европейските стандарти за докладване за устойчивост (ESRS) интегрирани с Директивата за корпоративно докладване за устойчивост (CSRD) се изисква предприятията да прилагат методология на двойната същественост при определяне на значимите теми. Това представлява подход за двойна оценка на съществеността – от една страна значими за компанията и от друга страна за всички заинтересовани страни. Двойната същественост изисква анализиране на въздействието на дейността на компанията от гледна точка на: устойчивостта на околната среда, социалната отговорност и етичните съображения. Двойната същественост изисква от компаниите да разкриват информация не само за това как проблемите на устойчивостта засягат техния бизнес, но и за това как техните операции влияят върху обществото и околната среда. Двойната същественост изисква от компаниите да разкриват информация за: 1. Материалност на въздействието - как проблемите на устойчивостта засягат бизнеса на организацията (перспективата „отвън-навътре“, т.е. как организацията се влияе от външни фактори), 2. Финансова същественост на въздействието - как операции на организацията влияят върху обществото и околната среда (перспективата „отвътре-навън“, т.е. как организацията от своя страна влияе върху външната среда). Съгласно стандартите ESRS (приложими от 1януари 2024): ► Материалност на въздействието се определя, както следва: Въпросът за устойчивостта е съществен от гледна точка на въздействието, когато се отнася до същественото действително или потенциално, положително или отрицателно въздействие на предприятието върху хората или околната среда в краткосрочен, средносрочен или дългосрочен план. Същественият въпрос за устойчивостта от гледна точка на въздействието включва въздействията, причинени или за които предприятието е допринесло, и въздействията, които са пряко свързани със собствените дейности на предприятието, неговите продукти и услуги чрез неговите бизнес отношения. Деловите взаимоотношения включват веригата за създаване на стойност нагоре и надолу по веригата на предприятието и не се ограничават до преки договорни отношения. ► Финансовата същественост на въздействието се определя, както следва: Въпросът за устойчивостта е съществен от финансова гледна точка, ако предизвиква или може да предизвика съществени финансови ефекти върху развитието на предприятието, включително парични потоци, финансово състояние и финансови резултати, в краткосрочен, средносрочен или дългосрочен план. Такъв е случаят, по- специално, когато той генерира или може да генерира рискове или възможности, които оказват значително влияние или е вероятно да окажат значително влияние върху бъдещите му парични потоци. Бъдещите парични потоци, заедно с други критични фактори като бизнес модел, стратегия, достъп до финансиране и цена на капитала, вероятно ще повлияят на финансовото състояние и финансовите резултати на предприятието в краткосрочен, средносрочен или дългосрочен план. Концепцията за двойната същественост Двойната същественост съчетава перспективата „Отвън-навътре“ и „Отвътре-навън“, тя предоставя критерии за определяне дали въпросът за устойчивостта трябва да бъде включен в доклада за устойчивост на предприятието. Двойната същественост е обединението на две групи, т.е. обединение на теми от гледна точка на съществеността на въздействието и на финансовата същественост. Следователно въпросът за устойчивостта отговаря на критериите за двойна същественост, ако е съществен от гледна точка на въздействието, от финансова гледна точка или и от двете гледни точки. Консолидирана нефинансова декларация 143 Процес на определяне на двойната същественост Групата Еврохолд започна процес по анализиране на вътрешната и на външната среда относно съществените за групата теми за устойчивост. Този процес взема предвид нашия бизнес модел, нашата верига за стойност и нашите заинтересовани страни и изследва съществеността от гледна точка на двойната същественост – материална същественост и финансова същественост. В резултат ние създадохме процес (методология) от шест стъпки за да определим нашата двойна същественост. Стъпка 1 – Определяне и изследване на източниците на информация Източниците на информация са външни и вътрешни: Външни - Регулаторни източници; Бенчмарк; Очаквания на анализатори, инвеститори и финансиращи организации; Секторни доклади; Очаквания на нашите заинтересовани страни; Вътрешни - Вътрешна документация; Членове на бордове; Ключови мениджъри и служители. Стъпка 2 – Идентифициране на теми, въздействия, рискове и възможности При идентифицирането на темите се взимат предвид: фирмените политики и практики, секторни и регулаторни фактори, географските местоположения на дейност и цялата верига на стойността, за да се определят кои теми са най-съществени и следователно могат да бъдат съществени за всяка една от компаниите в групата. При определянето на темите се извършва идентифициране на всички теми за устойчивост включени в ESRS. Изследваните темите са разделени на: теми, подтеми и подподтеми и обхващат такива свързани с екологични, социално - икономически и управленски въпроси в операциите на групата, както и в нейната верига на стойността. По този начин се определя и набор от въздействия (положителни и отрицателни), рискове и възможности, свързани с всяка от идентифицираните теми, подтеми и подподтеми. » Положителните въздействия: обхващат социално-икономически въздействия. » Отрицателните въздействия: обхващат оценка на въздействието върху правата на човека и околната среда, както и анализ на дължимата грижа. » Рискове: Матрица на риска и процесът на управление. » Възможности: въз основа на вътрешен анализ, оценяваме редица възможности, свързани с идентифицираните потенциално съществени теми, подтеми и подподтеми, по отношение както на потенциални нови приходи, така и на източници на ефективност. Тази фазата на идентифициране води до огромен списък от подходящи теми, поради което членовете на висшето ръководство вътрешно определят начин за приоритизиране на най-важните теми за организацията. Стъпка 3 - Оценка на потенциално съществени въздействия, рискове и възможности В тази стъпка се определят първо критерии за оценка на идентифицираните теми, въздействия, рискове и възможности. Критериите включват: а) перспектива на въздействието (положително и отрицателно и дали е действително или потенциално, вкл. и за отрицателните въздействия дали са поправими) и б) финансовата перспектива относно рискове и възможности. Критериите за оценка взимат предвид мащаб (ниво на важност), обхват на въздействието (глобален, регионален, национален и местен) и вероятност на възникване (при установени прагове на вероятност). Оценка на потенциално съществени въздействия, рискове и възможности се извършва от две гледни точки: A. Вътрешна оценка Извършва се вътрешната оценка от висшето ръководство на идентифицираните въздействия, рискове и възможности в съответствие с приетите критерии за оценка и от гледна точка, както на въздействието, така и от финансова гледна точка. B. Оценка на заинтересованите страни Оценката на заинтересованите страни се извършва в предварително изготвен въпросник включващ всяко въздействие, риск и възможност идентифицирани в предходната стъпка. Оценката се основава на база проучване на заинтересованите страни - вътрешни и външни за групата заинтересованите страни, като: клиенти, служители, доставчици, общество, анализатори, инвеститори, финансиращи институции, и други заинтересовани страни в зависимост от спецификите на бизнес секторите в групата. Проучването се извършва чрез различни канали за ангажиране на заинтересованите страни. Консолидирана нефинансова декларация 144 Заинтересованите страни оценяват важността на всяко въздействието, риск и възможност (IRO) на идентифицираните теми въз основа на предварително зададените критерии за оценка. Оценката на заинтересованите страни също така може да бъде извършена и чрез интервюта с вътрешни и външни заинтересовани страни като част от процеса на оценка на въздействието върху околната среда и човешките права. В процеса на оценката на заинтересованите страни се извършва и проучване на важността на проблеми на ESG за компании в секторите в които оперира групата, като се сравняват с тези идентифицирани в процеса на нашата оценка. Стъпка 4 – Анализиране на отговорите и идентифициране на съществените въздействия, рискове и възможности Анализът включва оценка на въздействията, рисковете и възможностите и на тяхното значение от гледна точка както на екологичното, така и на социалното въздействие (същественост на въздействието) и техните финансови последици (финансова същественост). Въз основа на анализа на всички оценки на въздействия, рискове и възможности, се създават пълни списъци за отрицателни въздействия, положителни въздействия, рискове и възможности и тяхната същественост. След това тези списъци се разделят на съществени и несъществени въздействия, рискове и възможности, на база на определен праг за същественост по отношение на тяхното въздействие върху: ▪ способността на компанията за дългосрочно създаване на стойност, и ▪ изискванията на заинтересованите страни в компаниите. На следващия етап се сравняват вътрешната оценка на висшето ръководство с оценката на заинтересованите страни, за да постигне консенсус по съответните теми. Това става като резултатите от всяка тема се анализират поотделно, за да се определи кои са най-важни за всяка група заинтересовани страни след което всички данни се събират и се класират спрямо определените праговете на същественост. Също така се създават списъци / диаграми въз основа на тенденции и наблюдения. Всички онези теми, които получават резултат над определения критерии от максималната стойност на темите, оценени в една от двете перспективи (въздействие и финансова), се считат за съществени. Крайният резултат от оценката на съществеността показва важността на всяка тема във връзка с влиянието на заинтересованите страни и кои аспекти от представянето на ESG на групата са най-важни и трябва да бъдат докладвани или адресирани. Стъпка 5 – Съставяне на матрицата на съществеността Анализът по стъпка 4 дава основа да изграждането на двойна матрицата на същественост по така установените съществени теми, основаващи се на въздействието, което проблемите на ESG оказват върху стойността на групата и върху въздействието на групата върху обществото и околната среда. Стъпка 6: Проверка и валидиране на съществеността В тази стъпка се очаква да бъде извършена проверка на получените резултати във връзка с всички области и с различни мениджъри и вътрешни органи, включително и такива натоварени с въпросите по устойчивостта. Анализът от двойна матрицата на същественост се интегрира в Стратегията за устойчивост и служи като инструмент, който поддържа вътрешното управление на устойчивостта. Той е задължителен фактор, който се взима предвид при: » установяване на цели, политики и планове за действие; » приемане на план с конкретни цели относно действия за справяне с идентифицираните проблеми по съществените теми за устойчивост и показатели за отчитане на напредък във връзка с постигане на приетите цели. Планът за действие включва разкриване на конкретни цели за постигане на дългосрочна устойчивост на групата и свързани с тях показатели (KPI) относно всяка тема, заедно с ESG стратегиите, които ще използват за постигане на тези цели. Включва още и разкриване на усилията и напредъка в постигането на положителни екологични и социални въздействия. Процесът на извършване на двойна оценка на съществеността в групата Еврохолд не е завършен към този момент и е в процес на изпълнение. За първи път групата ще докладва относно резултатите от анализа на двойната същественост в доклада за устойчивост за 2024 г. Консолидирана нефинансова декларация 145 7 / АНГАЖИРАНОСТ НА ЗАИНТЕРЕСОВАНИТЕ СТРАНИ АНГАЖИРАНОСТ НА ЗАИНТЕРЕСОВАНИТЕ СТРАНИ Нашата стратегия за ангажираност и ангажиране на заинтересованите страни се основава на ефективен диалог за изграждане на отношения на доверие. В основата на този диалог стоят: прозрачност на споделена информация, сътрудничество, подобрение на механизмите за комуникация, вземане под внимание на гледните точки и очакванията на местните общности. Еврохолд България като публична компания (листвана на два финансови пазара) стриктно спазва и оповестява регулирана информация в определените за това канали. Определяне на ключовите групи заинтересованите страни За да отговорим на настъпващите промените, технологичните новости и иновациите и все по-широко навлизаща дигитализация ние идентифицираме ключовите групи заинтересовани страни и активно взаимодействаме с тях. Изграждането на силни взаимоотношения с нашите заинтересовани страни ни помага да изпълним нашата стратегия в съответствие с нашите дългосрочни ценности и да управляваме бизнеса по устойчив начин. Нашите заинтересовани страни са както външни за компанията, така и вътрешни, това са нашите: » акционери и инвеститори » служители - хората, които работят за нас » клиенти и доставчици » брокери и агенти » кредитори » други контрагенти » местната общност – хората, които живеят в регионите, където оперираме » регулатори и браншови организации » както и други заинтересовани страни. Анализът на очакванията на заинтересованите лица е важен процес за управляващите лица на Групата. Да отговорим адекватно на това предизвикателство, способността ни да се адаптираме, да идентифицираме рисковете и възможностите, които са от значение за нашите ключови заинтересовани страни от това зависи успехът в бизнеса ни. Взаимодействие със заинтересованите страни Груповата политиката спрямо заинтересованите страни е изградена на принципи, които се спазват от всички компании част от икономическата група Еврохолд. Принципи при взаимодействие със заинтересованите страни ✓ в съответствие със законовите изисквания; ✓ осигуряване на публичност и прозрачност за дейността на компанията; ✓ бизнес етика; ✓ социална отговорност към обществото. Нашите стратегически цели са съобразени с изискванията на всички наши заинтересовани страни. Ние се стремим да работим, създавайки стойност за нашите клиенти и акционери. Нашият размер и обхват означават, че нашите действия могат да имат значително въздействие в регионите в които оперираме. Ние сме ангажирани да правим бизнес отговорно и да мислим в дългосрочен план. Това е ключът към изпълнението на нашата стратегия. Консолидирана нефинансова декларация 146 Нашите служители Нашите клиенти 4 522 служители в 12 държави в Европа. Ние предоставяме възможности за развитие за всички наши служители и признаваме личните им постижения, независимо от пол, етническа принадлежност, възраст или религия. Ние провеждаме разговори на работното място чрез индивидуални срещи, групови срещи, посещения на ръководството, цифрови и хартиени комуникации, включително и тримесечен информационен бюлетин отразяващ настъпилите събития и предстоящите такива. Имаме механизми за обратна връзка от служителите, и съобщаване на притеснения, споделяне на информация и консултации, като даваме глас на всеки. Нашите клиенти са както физически лица, така и юридически лица, вкл. корпоративни клиенти използващи все повече канали за онлайн продажби. Ние предлагаме услуги в областта на застраховането, енергетиката, управлението на активи (до 30.06.2022 г. - продажба и лизинг на автомобили). По време на пандемията от Covid-19, светът се промени, а с това се промениха и нуждите и очакванията на нашите клиенти. Ние непрекъснато анализираме и изследваме предпочитанията на нашите клиенти и работим за задоволяване на техните желания. Нашите акционери и инвеститори Нашите доставчици Нашите акции са листвани на Българска Фондова Борса и Варшавската стокова борса, отделно от това финансираме дейността си като набираме дългови средства от банки и чрез емитирани облигации. Нашите акции и облигации са собственост на широк кръг инвеститори в България и Европа и извън тях. Ние се ангажираме с нашите инвеститори и кредитори чрез предоставянето на тримесечни анализи на постигнатите групови резултати, чрез срещи и изявления. Ние работим с доставчици - от малки доставчици на стоки и услуги до големи производители, от които доставяме необходимите стоки, материали и техническо оборудване за дейностите, в които оперираме (предимно в енергийния бизнес). Ние се ангажираме с доставчици, за да наложим нашите установени стандарти за доставчици и кодекс за поведение на доставчиците (към този момент неформален, като сме в процес на формализиране), които определят нашите начини на работа. Нашите кредитори Общности Нашите кредитори са големи български и международни банки, небанкови институции, юридически и физически лица, включително и инвеститори в емитирани от групата корпоративни облигации и други дългови ценни книжа. Също така наша цел е да подпомагаме общностни програми в регионите в които оперираме, като подкрепяме местни и по-големи инициативи, от спонсориране на образователни проекти до дарения за благотворителни организации, насочени към околната среда и образованието. Регулатори и браншови организации Други заинтересовани страни Ние участваме в консултации с правителствени и неправителствени организации и регулаторните органи предимно в застрахователния и енергийния бизнес и участваме в местни организации, за да комбинираме нашето влияние. Заинтересовани страни свързани с конкретни проекти и дейности с които работим и имаме взаимоотношения, като консултанти анализатори и др. 8 / СТРАТЕГИЯ Бизнес стратегията на цялата група в областта на устойчивото развитие се основават на разбирането за създаване на споделена стойност насочена към: ✓ Бизнеса ✓ Мениджмънт и служители ✓ Опазване на околната среда и ангажираност към намаляване на нашия отпечатък върху промените на климата ✓ Интересите и потребностите на клиентите и заобикалящото ни общество Групата все още не е разработила и приела формална ESG стратегия по въпросите на устойчивостта. Очаква се това да се случи след финализиране на анализа на двойната същественост и определяне на показатели за ефективност (KPI) за постигане на краткосрочните, средносрочните и дългосрочните цели на групата. Въпреки, че няма формализирана стратегия, групата е фокусирана върху устойчивото си развитие и непрекъснато работи за постигане и надграждане на устойчиви практики. Консолидирана нефинансова декларация 147 За групата Еврохолд устойчивостта означава дългосрочен икономически успех, съчетан с грижа за околната среда, здравословна и високоефективна работна среда за служителите и социална ангажираност към обществото. Разбирането на корпоративното ръководство на Еврохолд за устойчиво развитие е основен принцип, залегнал в структурата и корпоративните ценности на холдинга. Ние смятаме, че постоянния успех на една организация зависи също и от устойчивостта на ресурсите на обществото. Групата Еврохолд е лидер в областите и страните в които оперира, ние инвестираме в иновативни и дигитални продукти и услуги, също така диверсифицирахме нашият бизнес, като през 2021 г. навлязохме в сектор енергетика, а през 2022 г. се освободихме от автомобилното и лизинговото си направление. Предприетата нова бизнес стратегия дава възможност да фокусираме дейността си върху устойчиви бизнеси от съществено значение за всички заинтересовани страни и обществото като цяло. В резултат ние имаме възможност да се възползваме от възможностите за растеж в стратегическите ни бизнеси – енергетика и застраховане, да повишим рентабилността си чрез енергийна ефективност и инвестиции в нови технологии, да повишим нивото на качество на електроразпределителната мрежа и услугите които предлагаме, както и да намалим своя въглероден отпечатък и не на последно място да генерираме ръст в стойността, която създаваме за заинтересованите страни. Нашият подход е насочен към формиране на единна стратегия за цялата група, фокусирана върху устойчивостта с цел създаване на дългосрочна стойност както за акционерите, клиентите и служителите, така и за заобикалящото ни общество. Групата Еврохолд е надежден партньор и устойчиво интегрирана социално отговорна структура. СТРАТЕГИЯ ЗА КОРПОРАТИВНА УСТОЙЧИВОСТ И СОЦИАЛНА ОТГОВОРНОСТ Корпоративна устойчивост Устойчивостта за нас означава, че сме в състояние да отговорим на очакванията на всички заинтересовани страни, не само днес, но и в бъдеще. Ние разбираме устойчивостта като цялостен подход, обединяващ екологичната, социалната и управленската устойчивост, съсредоточавайки се върху дългосрочните финансови резултати и стриктно управление на ресурсите и риска с цел постигане на устойчиво управление както на растежа, така и на възможностите за посрещане на нуждите на обществото в бъдеще. Инвестирането в дългосрочно създаване на стойност означава освен притежаване на правилна представа за това кой и какво влияе на нашия бизнес, но също така и как бизнесът ни влияе на всичко което ни заобикаля. Нашата стратегия за устойчивост се основава на нашата корпоративна култура и приноса на нашите служители. Тя е от съществено значение за печеленето, запазването и увеличаването на доверието към нашият бизнес, нашите компании и групата като цяло, което ни помага да станем „лидер“ на основните пазари на които оперираме. Нашата корпоративна стратегия е насочена към петте стълба на нашата устойчивост: > Основен бизнес Ние се фокусираме върху дългосрочната стабилност на нашата група като по този начин се стремим да постигнем устойчив и печеливш растеж > Клиенти Ние поставяме нашите клиенти в центъра на всичко, което правим, за да им предложим уникален продукт, насочен към техните нужди и защитавайки техните интереси > Служители Корпоративната култура, мотивацията и ангажираността, усещането за равенство, подкрепата на разнообразието са важен фактор за успеха на Групата в дългосрочен план > Общество Ние поемаме отговорността си към всички заинтересовани страни, обществото и местните икономики, съобразявайки своя персонален мултикултурен облик и микс с особеностите на местния бит, бизнес и икономика. > Околна среда и климат Ние се отнасяме отговорно към опазването на околната среда и климатичните промени. Консолидирана нефинансова декларация 148 Нашата групова стратегия се основава на следните принципи: ▪ Разработване и поддържане на водещи позиции на ключови пазари в региона на Югоизточна Европа в застрахователния, енергийния и инвестиционния бизнес ▪ Съсредоточаване върху органичния растеж, допълван от придобиване на предприятия, които отговарят на критериите на Еврохолд; ▪ Насърчаване на синергиите във всички бизнес сектори чрез централизиране и оптимизиране на операциите, маркетинга и бизнес процесите; ▪ Фокус върху управление на риска, гарантирана рентабилност и стабилно финансово състояние на всяко предприятие в рамките на Групата Еврохолд; ▪ Развитие, обучение и задържане на висококвалифицирани ръководители и служители чрез предоставяне на възможности за професионално израстване; ▪ Поставяне общи цели във всеки бизнес относно договарянето на по-добри условия за доставчици, реклама и участие в публични търгове. Стратегията ни за корпоративна устойчивост и отговорност, подкрепя добрите практики за оповестяване на информация, като инструмент за постигане на пазарна дисциплина и прозрачност на успешните бизнес практики. Тя е ключов фактор за постигане на доверие в клиенти и инвеститори, основа за постигането на ползотворна корпоративна среда и ангажираност на служителите и имидж на марката ЕВРОХОЛД. Нашата стратегия за устойчивост се основава на следните действия  Единен модел В Групата Еврохолд е наложен единен модел на управление на процесите на всяко подхолдингово ниво в зависимост от специфичните изисквания на бизнеса, регулации и нормативни уредби. Взаимосвързаността на бизнес линиите благоприятства създаването на единен стандарт насочен към устойчиво развитие във всички компании.  Запознаваме и ангажираме бизнес партньори Работим в посока разширяване на своя ангажимент към устойчивост по веригата от доставки, запознавайки и ангажирайки нашите бизнес партньори към нашите стандарти за околна среда, социалните права, правата на човека, борбата с подкупите и корупцията.  Оценяваме въздействието върху околната среда Ние се стремим непрекъснато да оценяваме потенциалното въздействие на нашия бизнес върху околната среда с цел намаляване отрицателните въздействия от нашата дейност върху природните ресурси.  Диалог със заинтересованите страни Водим диалог с нашите различни заинтересовани страни – служители, клиенти, доставчици, акционери, организации и общности, с цел да придобием по-добро разбиране на нашата оперативна среда, включително развитие на пазара и културната динамика .  Грижим се за служителите Грижим се за благосъстоянието на нашите служители, за техните потребности и развитие и ги подкрепяме по всякакъв начин да станат и да останат ангажирани и отговорни към околната среда и обществото.  Определяме области за подобряване на околната среда Анализираме и определяме области за подобряване на околната среда на всички нива на компанията, инициират се проекти свързани с екологични и здравословни теми. Корпоративна социална отговорност За Група Еврохолд корпоративната устойчивост означава способността да отговаряме на очакванията на всички наши заинтересовани страни и да изпълняваме задълженията си, не само днес, но и в бъдеще. Еврохолд България АД е наложило груповата политика за социална отговорност в холдинговата структура, към която се придържат всички дружества от икономическата й група. Непрестанните усилия за подобряване на икономическата среда чрез насърчаване на отговорно поведение от страна на нашите служители, провеждане на открит диалог със заинтересованите страни и засилване на положителното въздействие на дружествата от икономическата група на Еврохолд върху обществото, са същността на груповата корпоративна отговорност. Групата е убедена в значението и ползите на корпоративната отговорност, която е свързана със защита на хората, тяхното благосъстояние и здраве, както и с опазване на околната среда. Консолидирана нефинансова декларация 149 Всички компании от холдинговата структура подкрепят внедряването на принципите на корпоративната социална отговорност в своята дейност като осъзнават, че развитието им в дългосрочен план зависи до голяма степен от нея. Корпоративната отговорност се осъществява чрез следните действия: > Диалог със заинтересовани страни чрез действия и инициативи, които идентифицират проблемите и насърчават подходящите решения; > Подобряване на корпоративното управление, което да гарантира прозрачността на цялата организация. Ние ценим проактивността и иновативността, като ценен ресурс за осигуряване на груповата конкурентоспособност; > Грижа за околната среда насочена към измененията на климата и принос към устойчив растеж. Разумното боравене с ресурсите, които ни се предоставят е важен измерител за нашата грижа за околната среда; > Грижа за служителите, като ценен ресурс и основа за постигане на целите на Еврохолд; > Групата се старае да осигурява отлични условия на труд, да стимулира активната вътрешна комуникация. Социалните придобивки са част от мотивационната програма, с която се стараем да осигурим грижата и признанието на хората. Тяхната безопасност и удовлетвореност са от огромно значение за нас; > Стриктно спазване на законодателството заедно с прилагането на стандарти, политики, вътрешни правила и процедури. 9 / ПОЛИТИКИ Еврохолд има свои вътрешни политики, стандарти и практики за устойчив бизнес растеж, за създаването на етичност, колегиалност и добросъвестност, които са приети от компаниите в цялата икономическа група и допълнени спрямо секторни теми и цели на дъщерните компании. В своите политик Групата се ангажира към създаването на отговорно социално поведение към служителите и клиентите на компанията, към нуждите на обществото и грижата за околната среда. Грижата за околната среда е в основата на нашата цел и мисия. Намаляването на потреблението на природните ресурси и отпадъците са приоритети и ние се ангажираме да поставим цели за намаляване на въглеродния си отпечатък в съответствие с Парижкото споразумение. Еврохолд България АД и дъщерните и компании имат разработени огромен набор от политики и процедури, в зависимост от характера на дейността и регулаторните изисквания на съответните бизнес групи. Някои от основните разработените и внедрени на групово ниво политики и вътрешно-нормативни документи са следните:  Етичен кодекс на поведение на служителите на Групата Целта му е да развие и утвърди стандартите по професионалната етика. Документът отразява възприетите в групата принципи на коректност, честност и добросъвестност като ръководни идеи и основни начала, както и най-високите изисквания във връзка с личната и професионалната етика на служителите. В кодекса се разглежда и въпросът относно забраната за приемане и предлагане на неправомерни плащания и облаги. Ръководствата на Еврохолд България и всички дружества от холдинговата структура зачитат националното законодателство в сферата на антикорупцията и по никакъв начин не стимулират, подкрепят или поощряват корупционни схеми и практики. Етичните групови стандарти се прилагат от всички дружества и във всяка държава, в която групата има участие.  Политика за предотвратяване на конфликт на интереси и за осигуряване на доверителност Дружествата от Групата Еврохолд са приели Политика за идентифициране, и предотвратяване на конфликти на интереси. Основна цел на настоящата Политика е да дефинира общата рамка за идентификация, превенция и предотвратяване на съществуващи или потенциални конфликти на интереси, като по този начин защити както компаниите, така и служителите от правни рискове чрез избягване на възможни конфликти на интереси. С нея се уреждат критериите за идентификация на потенциалните източници на конфликт на интереси, принципите за предотвратяване на конфликт на интереси в компаниите от групата, изясняване на същността на потенциалния конфликт на интереси, деклариране/информиране за наличие на конфликт на интереси от страна на посочените в политиката лица в конкретното дружеството. Консолидирана нефинансова декларация 150 Дружествата от Групата на Еврохолд предприемат всички разумни мерки с цел превенция и избягване на конфликт на интереси.  Политика за информационна сигурност Политиката по информационната сигурност има следните основни цели: » гарантиране на конфиденциалност на информацията, чрез прилагане на одобрени ограничения върху достъпа и разкриването й; » осигуряване на непрекъснатост на бизнес процесите и запазване на цялостност, достъпност на информацията, по време на нейното съхранение и обработка; » минимизиране на рисковете за сигурност на информацията; » осигуряване на необходими ресурси за поддържане на системата за управление на информационната сигурност (СУИС) и непрекъснатото й подобряване и повишаване на нейната ефективност; » постигане на отчетност на информацията, чрез въвеждане на контрол върху достъпа и правата върху информационните ресурси; » информираност на служителите за техните отговорности и задължения по отношение на информационната сигурност.  Инструкция за условията и начините на събиране, обработване, съхраняване и защита на лични данни Всички дружества организират и предприемат мерки, за защита на личните данни от случайно или незаконно унищожаване, от неправомерен достъп, от изменение или разпространение както и от други незаконни форми на обработване. Всички дружества спазват и зачитат правата на субектите на данни, като прилагат относимото законодателство. Подхолдинговите структури и холдинга не извършват действия по вътрешногрупов международен трансфер на лични данни или категории лични данни във връзка с упражняването на предмета на дейност. Предприеманите мерки са съобразени със съвременните технологични постижения и рисковете, свързани с естеството на данните, които трябва да бъдат защитени.  Политика за възнагражденията Еврохолд България АД, Евроинс Иншурънс Груп АД и дружествата от застрахователната група, както и публичните дружества от енергийния бизнес имат разработена и утвърдена Политика за възнагражденията одобрена от съответния компетентен орган. През 2020 год., на основание изменение в Наредба № 48 на Комисия за финансов надзор за определяне на възнагражденията, Надзорния Съвет в качеството му комитет по възнагражденията изготви нова Политиката за възнаграждения на Еврохолд. Общото събрание, провело се на 30.09.2020 г. одобри Политиката, без бележки по същата. Актуалната Политика за възнагражденията на Еврохолд България е налична на интернет страницата на дружеството www.eurohold.bg в раздел „Корпоративно управление“. Последният изготвен Доклад за възнагражденията е за 2022 г. като същия е наличен на интернет страницата на дружеството www.eurohold.bg в раздел „Информация за инвеститори“. Политиката за възнагражденията е разработена с оглед създаване на прозрачна и справедлива вътрешноустройствена рамка за формиране на възнагражденията на определени заети лица, която позволява привличането, задържането и мотивирането на служители, които да работят за постигане целите на организацията, с оглед ограничаване поемане на прекомерни рискове и разумно управление на дейността. Политиката за възнагражденията разработена от съответните компании регламентира основните правила за определяне на възнагражденията на лицата, които заемат длъжност като: » членове на Надзорния съвет и Управителния съвет на Еврохолд България АД, валидна и за Прокуристите на Дружеството » членове на Съвет на директорите по повод изпълнението на техните правомощия при упражняването на управленски и надзорни функции в застрахователните компании, включително и на лицата, заемащи длъжност като ръководител на ключова функция, по смисъла на Кодекса за застраховането, както и за възнагражденията на лицата, заемащи ръководни длъжности, извън лицата предвиден по чл. 80, ал. 1 от КЗ » членовете на Надзорния съвет и Управителния съвет в енергийните публични дружества - Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД и Електрохолд Продажби ЕАД. Възнаграждението на посочените по-горе лица се определя от Общо събрание на акционерите. Консолидирана нефинансова декларация 151 Съгласно приетата актуална Политика за възнагражденията на Еврохолд България АД, членовете на надзорния и на управителния съвет и прокуристите на Дружеството получават само постоянно възнаграждение, което представлява 100% от договореното възнаграждение. Изплатеното постоянно брутно възнаграждение от Еврохолд България АД на членовете на надзорния съвет е съгласно договореностите в действащ договор за контрол на съответния член, на членовете на управителния съвет е съгласно договореностите в действащия договор за възлагане на управлението на съответния член, а на прокуристите съгласно договор за прокура. Членовете на управителните, контролните органи и прокуристите, нямат сключени трудови, граждански и/или консултантски договори с Еврохолд България АД и/или някое негово дъщерно дружество. Еврохолд и дъщерните му дружества заплащат на членовете на надзорния и управителния съвет, както и на прокуристите на Дружеството, определено и договорено постоянно възнаграждение на месечна база, като не се изплащат условни или отсрочени компенсации и обезщетения в натура. Еврохолд България АД е приел и прилага Политиката за възнагражденията на членовете на надзорния и управителния съвет, във връзка с изпълнението на техните отговорности и задължения по осъществяването на контрола и управлението на дейността на дружеството и с оглед надеждното и ефективно управление на риска и избягването на конфликти на интереси. Съгласно Политиката за възнагражденията, членовете на надзорния и управителния съвет могат да получават различни по размер възнаграждения. Също така ОСА, съответно надзорния съвет може да не вземе решение за получаване на постоянно възнаграждение от член на надзорния, съответно на управителния съвет, след изрично съгласие на този член като същото се отнася и за прокуристите на Дружеството. В тази връзка някой от членовете на управителните или надзорните органи на Еврохолд България АД нямат договорено възнаграждение и съответно през 2021 г. такова не им е изплащано. Съгласно политиката за възнагражденията членовете на надзорния и управителния съвет, както и прокуристите, могат да получават и други възнаграждения, включително постоянни и променливи, договорени от дъщерни дружества на Еврохолд България АД, в които изпълняват управленски и/или контролни функции. Еврохолд няма договореност за изплащане на суми за обезщетения при прекратяване на договор с членовете на управителния и надзорния съвет, както и с прокуристите без значение от повода на прекратяване функциите на лицето. През отчетната 2021 г. има случаи на предсрочно прекратяване на договор за контрол с член на надзорния съвет и прекратяване на договор за прокура с прокурист на Дружеството, като Еврохолд България АД не е изплащал суми за обезщетение при прекратяване на тези договори. Еврохолд България АД или негово дъщерно дружество нямат договорени задължения към членовете на надзорния и на управителния съвет, както и към прокуристите на дружеството за изплащане на допълнително (променливо) възнаграждение обвързано с резултатите на дейността под формата на разпределение на печалбата или под формата на акции и/или опции върху акции и/или други схеми за стимулиране въз основа на акции или под каквато и да е друга форма на стимулиране. Еврохолд България, както и негови дъщерни дружества не заплаща за своя сметка вноски за допълнително доброволно пенсионно осигуряване на изпълнителния директор, както и на членовете на надзорния, управителния съвет, в т.ч. и на прокуристите. Поради липсата на описаните по – горе договорености, на членовете на управителния и надзорния съвет и на прокуристите, както от Еврохолд така и от негови дъщерни дружества не са изплащани подобни суми, както и не са предоставяни такива в натура.  Правила за контрол и предотвратяване изпирането на пари и финансирането на тероризма Правилата за контрол и предотвратяване изпирането на пари и финансирането на тероризма са приети с цел прилагане на най-добрите практики. С тези правила се установяват условията и редът за събиране, обработване, съхраняване и разкриване на информация, свързана с дейността по контрол и предотвратяване изпирането на пари и финансирането на тероризма, определят се точни критерии за разпознаване на съмнителни операции, сделки или контрагенти и се регламентират действията и отговорностите на дружествата спрямо клиентите сделките, свързани с тяхното обслужване. Правилата имат за задача да спомогнат за създаването и прилагането на стандарт по отношение на прецизирането и унифицирането на формите и съдържанието на текущата документация за идентифицирането на клиентите и/или контрагентите, събирането, съхраняването, контрола и докладването на информацията за съмнителни сделки и операции в цялата холдингова структура. В обхвата на задължените лица, съгласно обнародвания през 2018 год. Закон за мерките срещу изпиране на пари и последвалото обнародване на правилника по прилагането през 2019 г., като се отчитат измененията до датата на настоящия отчет, попадат на общо основание дружества от застрахователния подхолдинг, от лизинговия и инвестиционния посредник. На ниво застрахователен подхолдинг, съгласно изискванията на чл. 4, т. 5 от ЗМИП, задължено лице се явява само животозастрахователното дружество – Евроинс Живот. В чуждестранните юрисдикции към подхолдинга задължени лица по местното законодателство са дружествата в Украйна и Грузия. Съгласно отчетените данни, Консолидирана нефинансова декларация 152 законодателството и в тези юрисдикции е изменено през 2020 година, като застрахователите са предприели мерки по привеждане в съответствие чрез актуализация на вътрешните си актове или планиране на тяхната ревизия. В зависимост от вътрешната организация при застрахователите е организирано звено и/или е определено лице отговорно за мерките срещу изпиране на пари.  Правила за вътрешна проверка на сигнали, подадени чрез „Гореща линия по етични въпроси“ Правилата имат за цел да регламентират и определят изискванията към дейността на направление „Сигурност”, документооборота и взаимодействието между дружествата и отделните организационни структури с направление „Сигурност” в рамките на групата Еврохолд, по процеса за извършване на проверки по сигнали от „Гореща линия по етични въпроси“. Предмет на процеса за извършване на проверки по сигнали от „Гореща линия по етични въпроси“ са Инциденти и предположения за наличие на Инциденти. Инцидентите, предвид техния характер, се категоризират по следния начин: » корупция (даване и приемане на подкупи или други облаги); » кражби или измами; » конфликт на интереси; » нарушаване на правилата на честна и лоялна конкуренция, ограничение на конкуренцията във връзка с дейността на Групата на Еврохолд; » некоректно поведение на работното място (тормоз, дискриминация, неприлично поведение и др.); » насилие или тормоз, основани на пола; » предоставяне на некоректна информация на обществени институции, клиенти или други субекти/лица; » подправено или невярно водене на счетоводство и данъчните регистри, счетоводните приключвания, некоректно поведение, засягащо резултати от одита; » нарушаване на изискванията за здравословни и безопасни условия на труд, както и на изискванията на законодателството в областта на опазването на околната среда; » други нарушения на Етичния кодекс на Групата на Еврохолд. Всички служители на дружествата от Групата на Еврохолд са длъжни да оказват пълно своевременно, добросъвестно и професионално съдействие на служителите на направление „Сигурност“ за събиране на необходимата информация, документи, материали и доказателства в хода на извършване на проверката и след това, когато е необходимо.  Други политики разработени от енергийните компании Електрохолд » Политика за потребителите – Правила за работа с потребители на енергийни услуги, приложение към Общите условия на договорите за продажба на електроенергия на Дружеството в качеството му на КС » Инвестиционна политика – бизнес план разработван ежегодно » Социална политика - Колективен трудов договор /КТД/ » Политика за доставчиците - Процедура за провеждане на процедура за избор на изпълнители за доставки на стоки и услуги, включваща - Вътрешни правила за реда и организацията при възлагане на обществени поръчки и Политика за контрол на контрагентите – безопасни условия на труд, опазване на околната среда, биологично разнообразие и управление на отпадъците » Политика за потребителите - Правила за работа с потребителите, одобрени от КЕВР » Политика за опазване на околната среда, Процедура за устойчиво управление на води и Политика за екологосъобразно управление на отпадъци. » Политика за оплаквания.  Други политики разработени от застрахователните компании Евроинс Политика за потребителите - Правила за контрол и управление на продуктите. Чрез тези правила се формализира контрола и управлението на застрахователните продукти и съществените адаптации на съществуващи застрахователни продукти на „Дружеството, преди да бъдат предложени на пазара и разпространени сред клиентите. Консолидирана нефинансова декларация 153 Политика за оплаквания - Процедура за администриране на жалби, заявления, възражения и уведомления в ЗД Евроинс. Процедурата регламентира процеса на приемане, регистриране, разпределение, разглеждане и отговаряне в срок на жалби отправени до застрахователната компания от ползвателите на застрахователни услуги. Гарантира правата на застрахованите, спомага за точното, ясно и справедливо решаване на жалбите и ограничаване на възможностите за конфликт на интереси. Инвестиционна политика - Политика за управление на инвестиционния риск. Изгражда и създава среда за функционирането на ефективна система за управление на инвестиционния риск, гарантираща непрекъснато идентифициране, измерване, проследяване, управление и докладване на подрисковете, включени в инвестиционния риск, на които е изложено или би могло да бъдат изложени Дружествата. Политика за доставчиците - Политика на ЗД Евроинс АД за прехвърляне на дейности на външни изпълнители. Определя условията, изискванията, подхода и процесите за възлагане на външни изпълнители на отделни дейности, услуги, процеси или функции, както и да дефинира отговорностите и етапите на процеса на възлагане. Консолидирана нефинансова декларация 154 1 / НОРМАТИВНА ОСНОВА С приемането на Регламента за таксономията (Регламент (ЕС) 2020/852) се цели насърчаване на устойчиви инвестиции в целия Европейски съюз, като се установи система за класификация за идентифициране на икономически дейности, които се считат за устойчиви. Регламент (ЕС) 2020/852) осигурява регулаторната основа за определяне както на система за класификация, така и на изискванията, които една икономическа дейност трябва да изпълни, за да бъде класифицирана като устойчива. Европейската таксономия има за цел да създаде база за идентифициране на устойчиви дейности в целия Европейски съюз. Регулаторната рамка на таксономията се допълва от делегирани регламенти и приложения, които прилагат разпоредбите на Регламента за таксономията, като: ▪ Делегиран регламент (ЕС) 2021/2139 за установяване на технически критерии за скрининг за определяне на условията, при които дадена икономическа дейност се квалифицира като допринасяща съществено за смекчаване на изменението на климата или адаптиране към изменението на климата. ▪ Делегиран регламент (ЕС) 2021/2178, определящ съдържанието и представянето на информацията, която трябва да се разкрива от предприятията. ▪ Делегиран регламент (ЕС) 2022/1214 за изменение на Делегиран регламент (ЕС) 2021/2139 по отношение на икономическите дейности в някои сектори на енергетиката и на Делегиран регламент (ЕС) 2021/2178 по отношение на специфичното публично оповестяване на информация за тези икономически дейности. Също така през юни 2023 г. бяха приети още два Регламента, които ще влязат в сила на по-късен етап, а именно: ▪ Делегиран регламент (ЕС) 2023/2485, който определя допълнителни дейности и критерии за проверка. ▪ Делегиран регламент (ЕС) 2023/2486 за установяване на технически критерии за скрининг за четири допълнителни екологични цели: устойчиво използване и опазване на водните и морските ресурси; преходът към кръгова икономика; предотвратяване и контрол на замърсяването; и опазването и възстановяването на биоразнообразието и екосистемите. Изискването за предоставяне на показатели за устойчивост съгласно член 8 от Регламента за таксономията се прилага за дружества, които са задължени да публикуват нефинансови декларации в съответствие с член 19а или член 29а от Счетоводната директива 2013/34/ЕС. Това изискване се отнася и до предприятия от обществен интерес по смисъла на Директива 2013/34/ЕС, при условие че техният среден брой служители през финансовата година надвишава 500 независимо от размера на балансовата стойност на активите и нетната стойност на продажбите. Регламентът за таксономията е ключов компонент от плана за действие на Европейската комисия за пренасочване на капиталовите потоци към по-устойчива икономика. Тя представлява важна стъпка към постигане на въглеродна неутралност до 2050 г. в съответствие с целите на ЕС за климата, тъй като Таксономията е класификационна система за екологично устойчиви икономически дейности. Групата Еврохолд България АД попада в приложното поле на член 8 от Регламента за таксономията, като включи в своята нефинансова декларация информация как и до каква степен дейностите на предприятието са свързани с икономически дейности, които се класифицират като екологично устойчиви съгласно членове 3 и 9 от Регламента, като оповести информация за: а) дела от оборота, който произтича от продукти или услуги, свързани с икономически дейности, които се квалифицират като екологично устойчиви, съгласно членове 3 и член 9; и б) дела на капиталовите разходи и дела на оперативните разходи във връзка с активи или процеси, които са свързани с икономически дейности, които се квалифицират като екологично устойчиви, съгласно членове 3 и 9. 2.3. ОПОВЕСТЯВАНИЯ ВЪВ ВРЪЗКА с чл.8 от РЕГЛАМЕНТА ЗА ТАКСОНОМИЯТА Консолидирана нефинансова декларация 155 2/ Дефиниции и изявления на ръководството Допустима икономическа дейност за таксономията Съгласно член 1, т. 5 от Делегиран регламент (ЕС) 2021/2178 допустима икономическа дейност от гледна точка на Таксономията (Допустима дейност) е икономическа дейност, която е описана в Делегиран регламент (ЕС) 2021/2139 от 4 юни 2021 г., независимо дали тази икономическа дейност отговаря на някои или всички критерии за технически скрининг, определени в този делегиран акт, а таксономично недопустима икономическа дейност е всяка икономическа дейност, която не е описана в Делегиран регламент (ЕС) 2021/2139. Съобразена с таксономията икономическа дейност Икономическа дейност, съобразена с таксономията (Съгласувана дейност) е икономическа дейност, която отговаря на специфични критерии за екологично устойчиви икономически дейности, които икономическите дейности трябва да изпълняват, за да бъдат разглеждани като екологично устойчиви за околната среда. Съгласно член 3 от Регламент (ЕС) 2020/852) една икономическа дейност е екологично устойчива, когато: » допринася съществено за една или повече от екологичните цели » не нанася значителни вреди на никоя от екологичните цели » се осъществява в съответствие с минималните гаранции » отговаря на техническите критерии за проверка определени в Делегиран регламент (ЕС) 2021/2139. Преходна икономическа дейност Преходна икономическа дейност е всяка икономическа дейност, за която не съществува технологично и икономически осъществима нисковъглеродна алтернатива, в този случай същата се квалифицира като допринасяща съществено за смекчаване на последиците от изменението на климата, ако подкрепя прехода към неутрална по отношение на климата икономика в съответствие с мерките за ограничаване на увеличението на температурата до 1,5°C над прединдустриалните равнища, включително чрез постепенно премахване на емисиите на парникови газове, по-специално емисиите от твърди изкопаеми горива, и когато тази дейност: » има нива на емисии на парникови газове, които съответстват на най-добрите постижения в сектора или отрасъла; » не пречи на разработването или внедряването на нисковъглеродни алтернативи; и » не води до обвързване с въглеродно интензивни активи предвид икономическия им жизнен цикъл. Спомагаща икономическа дейност Дадена икономическа дейност се квалифицира като допринасяща съществено за една или повече екологични цели, когато тази дейност пряко спомага за това други дейности да допринасят съществено за една или повече такива цели, при условие, че тази икономическа дейност: » не води до обвързване с активи, които подкопават дългосрочните екологични цели предвид икономическия жизнен цикъл на тези активи; и » има значително положително въздействие върху околната среда, въз основа на съображения, свързани с жизнения цикъл. Съществен принос За да се определи дали една икономическа дейност е в съответствие с таксономията, тя трябва да отговаря на първото изискване, както е описано в Регламента за таксономията, т.е. да допринася значително за една или повече от екологичните цели. Някои икономически дейности имат отрицателно въздействие върху околната среда и чрез намаляването на това негативно въздействие може да се постигне съществен принос за една или повече екологични цели. За да допринесе за екологична цел, дадена дейност трябва да отговаря на специфични технически критерии за проверка, посочени за тази дейност в Делегиран регламент (ЕС) 2021/2139. Консолидирана нефинансова декларация 156 Екологични цели В Регламента за таксономията са определени шест екологични цели: a) смекчаване на изменението на климата; b) адаптиране към изменението на климата; c) устойчиво използване и опазване на водните и морските ресурси; d) преход към кръгова икономика; e) предотвратяване и контрол на замърсяването; f) защита и възстановяване на водното биоразнообразие и на водните екосистеми. A / Смекчаване на изменението на климата Смекчаване на изменението на климата означава задържане на покачването на средната температура в световен мащаб значително под 2°C и продължаване на усилията за ограничаването му до 1.5°C спрямо нивата от прединдустриалния период, както е предвидено в Парижкото споразумение, чрез предотвратяване или намаляване на емисиите на парникови газове или повишаване на поглъщанията на парникови газове, включително чрез производствени или продуктови иновации. B / Адаптиране към изменението на климата Адаптиране към изменението на климата означава процесът на приспособяване към действителното или очакваното изменение на климата и последиците от него. Икономическа дейност допринася съществено за адаптиране изменението на климата когато, тя: а) включва решения за адаптиране, които или значително намаляват опасността от вредно въздействие на тази икономическа дейност, или b) предлага решения за адаптиране, които освен, че се определят като спомагаща дейност, те допринасят съществено за предотвратяване или намаляване на опасността от вредно въздействие на - настоящия или очаквания в бъдеще климат върху хората, природата или активите, без да увеличава опасността от вредно въздействие върху останалите хора, природата или активите. C / Устойчиво използване и опазване на водните и морските ресурси Допринасяща съществено за устойчивото използване и опазване на водните и морските ресурси е икономическа дейност, която допринася съществено за постигането на добро състояние на водните обекти, включително на повърхностните и подземните водни обекти, или за предотвратяване на влошаването на състоянието на водните обекти, които вече са в добро състояние, или допринася съществено за постигането на добро състояние на морските води по отношение на околната среда, или за предотвратяване на влошаването на състоянието на морските води, които вече са в добро екологично състояние, чрез: опазване на околната среда от неблагоприятното въздействие на заустването на градски и промишлени отпадъчни води, включително от замърсители; опазване на човешкото здраве от вредното въздействие на всякакво замърсяване на водата, предназначена за консумация от човека; подобряване на управлението на водите и ефективността, включително чрез защита и подобряване на състоянието на водните екосистеми; гарантиране на устойчивото използване на услугите на морските екосистеми или оказване на принос за доброто състояние на морските води по отношение на околната среда. D / Преход към кръгова икономика Дадена икономическа дейност се квалифицира като допринасяща съществено за прехода към кръгова икономика, включително за предотвратяване на образуването на отпадъци, за повторното им използване и за рециклирането им, когато с тази дейност: природните ресурси, се използват по-ефективно в производството; увеличава се трайността, възможностите за поправка, модернизиране или повторна употреба на продуктите; подобряват възможностите за рециклиране на продуктите; съществено се намалява съдържанието на опасни вещества и се заместват веществата, пораждащи сериозно безпокойство, в материалите и продуктите през целия им жизнен цикъл; удължава се използването на продукти, включително чрез повторно използване, проектиране за дълготрайност, промяна на предназначението, разглобяване, преработване, модернизиране и ремонт, и споделянето на продукти; увеличава се използването на вторични суровини и повишаване на тяхното качество, включително чрез висококачествено рециклиране на отпадъци; предотвратява се и се намалява генерирането на отпадъци; повишава се подготовката за повторната употреба и рециклирането на отпадъци; повишава се развитието на инфраструктура за управление на отпадъците; свежда до минимум изхвърлянето и изгарянето на отпадъци. Консолидирана нефинансова декларация 157 E / Предотвратяване и контрол на замърсяването Допринасяща съществено за предотвратяване на замърсяването и за неговия контрол е икономическа дейност, която допринася съществено за опазване на околната среда от замърсяване чрез: предотвратяване или намаляване на емисиите на замърсители, различни от парникови газове, във въздуха, водите или земята; подобряване на качеството на въздуха, водата и почвата в районите, където се осъществява икономическата дейност; предотвратяване или свеждане до минимум на неблагоприятно въздействие върху човешкото здраве и околната среда; както и чрез почистване на изхвърлените отпадъци и друго замърсяване. F / Защита и възстановяване на водното биоразнообразие и на водните екосистеми Допринасяща съществено за защитата и възстановяването на биологичното разнообразие и екосистемите, е икономическа дейност, която допринася съществено за опазването, съхраняването и възстановяването на биологичното разнообразие или за постигането на добро състояние на екосистемите, или за защита на тези от тях, които са вече в добро състояние, чрез: опазване на природата и биологичното разнообразие, и чрез опазване и възстановяване на сухоземните, морските и другите водни екосистеми с цел подобряване на тяхното състояние; устойчиво използване и управление на земята, включително адекватна защита на биологичното разнообразие на почвите; устойчиви селскостопански практики, включително такива, които допринасят за повишаване на биологичното разнообразие или за спиране или предотвратяване на влошаването на състоянието на почвите и други екосистеми, обезлесяването и загубата на местообитания; устойчиво управление на горите, включително такива практики и използване на горите и залесените земи, което допринася за повишаване на биологичното разнообразие или за спиране или предотвратяване на деградацията на екосистемите, обезлесяването и загубата на местообитания. Без значителна вреда (DNSH) За всички икономически дейности, при които можем да демонстрираме съществен принос за смекчаване на изменението на климата, ние допълнително анализираме критериите на DNSH. Тази оценка обикновено започва със съответните обекти, в които извършваме съответната икономическа дейност. За дейности, извършвани извън ЕС, предоставянето на доказателства за съответствие с DNSH до голяма степен не беше възможно. Следователно делът на нашия оборот, CapEx и OpEx, разпределен за трети страни, не е съобразен с таксономията. Екологично устойчиви дейности Екологично устойчиви инвестиции/дейности означава инвестиция в една или повече икономически дейности, които се квалифицират като екологично устойчиви съгласно настоящия регламент. Икономическите дейности следва да се квалифицират като екологично устойчиви единствено когато се извършват при съблюдаване на Насоките на ОИСР за многонационалните предприятия и Ръководните принципи на ООН за бизнеса и правата на човека, включително Декларацията за основните принципи и права при работа на Международната организация на труда (МОТ), осемте основни конвенции на МОТ и Международната харта за правата на човека. Минимални предпазни мерки » Последната стъпка към привеждането в съответствие на таксономията е спазването на минималните гаранции. Минималните гаранции, представляват процедури, въведени от извършващото икономическа дейност предприятие, за да се гарантира спазването на: > Насоките на ОИСР за многонационалните предприятия; и > Ръководните принципи на ООН за бизнеса и правата на човека включително принципите и правата, установени в осемте основни конвенции, посочени в Декларацията на Международната организация на труда за основните принципи и права при работа и в Международната харта за правата на човека. Обхватът на минималните гаранции обхваща следните четири теми: » човешки права (включително трудови и потребителски права); » корупция и подкупи; » данъчно облагане; и » честна конкуренция. Годишното обучение по нашия Етичен кодекс е задължително за всички служители. По отношение на нашите вериги за доставки и бизнес взаимоотношения, ние очакваме същото етично бизнес поведение като за нашите собствени бизнес субекти. Консолидирана нефинансова декларация 158 Нашите политики свързани с поведение на доставчика има за цел да насърчават и налагат практики, свързани с правата на човека, етиката, опазването на околната среда и безопасността. Очакваме всеки от нашите доставчици да спазва етичните принципи на Групата и да гарантира, че този Етичен кодекс се спазва от всички техни служители и подизпълнители. Освен това нашите процеси за подбор и оценка на доставчици включват надлежна проверка на правата на човека, борбата с корупцията и подкупите. В допълнение към тези превантивни мерки, ние въведохме механизъм за оплаквания за цялата група за оплаквания относно вредно поведение по отношение на различни въпроси, свързани с етиката, почтеността и съответствието (включително четирите теми, обхванати от „Минималните гаранции“). Жалбите могат да се подават анонимно, както от вътрешни, така и от външни заинтересовани страни, и се третират поверително и своевременно. Права на човека (включително трудови и потребителски права) С цел надлежна проверка за отговорно бизнес поведение, ние предприехме действия за идентифициране, предотвратяване и, ако е необходимо, смекчаване и коригиране на всички действителни и потенциални отрицателни въздействия върху човешките права. Нашият Етичен кодекс за правата на човека, е публично достъпен на нашия уебсайт. Нашата стратегия за борба с нарушенията на правата на човека се основава на задълбочен анализ на въздействието, който отчита особено географските и секторните спецификации. Анализът на въздействието включва нашите собствени бизнес звена, дъщерни дружества и бизнес партньори, както и нашата верига за стойност. Ефективността на нашите процеси се наблюдава редовно чрез вътрешни прегледи. Всяко лице, което смята, че човешките му права са били нарушени от дейности на групата Еврохолд или участник в нашата верига за стойност, може да се свърже с нас чрез нашия механизъм за оплакванията. През 2023 г. срещу дружествата от Групата Еврохолд не е подаван сигнал за нарушаване на трудовото законодателство или правата на човека. Корупция и подкупи За предотвратяване и борба с корупционните практики Група Еврохолд въведе насоки за превенция на корупцията. Нашите контролни механизми за предотвратяване на корупция и подкупи в нашите бизнес структури и вериги за стойност се основават на оценка на риска, включително географски и секторни критерии. Борбата с корупцията е неразделна част от нашия Етичен кодекс. Изготвените насоки за борба с корупцията, се съобщават на нашите служители, доставчици и бизнес партньори. Задължително е да се извършва редовно обучение на служителите относно правилата за борба с корупцията и прилагането на тези правила, както и специфичното обучение на служителите и други лица, идентифицирани като конкретно изложени на корупционни рискове. През 2023 г. в групата Еврохолд не са докладвани случаи на обвинения в корупция и подкупи. Данъчно облагане В съответствие с нашите етични ценности, данъчното управление и спазването на данъчното законодателство са важни елементи от нашия контрол и ние се ангажираме да спазваме всички приложими данъчни закони и разпоредби в страните в които оперираме. Следователно, в съответствие със стратегията на Групата, нашата данъчна стратегия е прозрачна, устойчива в дългосрочен план и е в съответствие с Етичния кодекс. Управлението на данъчния риск е основен компонент на нашата рамка за управление и е вградено в цялостната ни система за управление на риска на групата. През 2023 г. за нито едно от дружествата в групата Еврохолд не е установено нарушение на данъчните закони. Честна конкуренция Дейностите в групата Еврохолд се извършват по начин, съвместим с всички приложими закони и разпоредби за конкуренцията на всички юрисдикции, в които нашите дейности могат да имат антиконкурентни ефекти. С насоките на нашата група за лоялна конкуренция и етично бизнес поведение, ние преследваме целта за постигане и поддържане на оживена конкуренция в свободна пазарна среда за цялата Група чрез установяване на съответната корпоративна култура. Насоките на Групата предоставят на нашите служители помощ при предотвратяване, откриване и отстраняване на всякакви нарушения на конкуренцията. Повишаването на осведомеността и провеждането на обучение, насочено към рисковете от конкурентното право на нашите бизнес дейности, са от особено значение за гарантиране на лоялна конкуренция. В допълнение към годишното обучение относно насоките на нашата Група за лоялна конкуренция и етично бизнес поведение, служителите на съответните позиции, особено нашето висше ръководство, получават специално обучение за лоялна конкуренция с помощ при предотвратяване, откриване и отстраняване на всякакви нарушения на конкуренцията. Консолидирана нефинансова декларация 159 През 2023 г. нито едно от дружествата на групата Еврохолд не е извършило нарушаване на правилата за лоялна и честна конкуренция. 3/ Основни дейности на групата Еврохолд Еврохолд България АД е публично холдингово дружество с основна дейност - придобиване и управление на дъщерни дружества, извършва предимно финансова дейност. Еврохолд България АД не извършва самостоятелна търговска дейност и не предоставя финансови услуги. Акциите на Еврохолд България АД се търгуват на Българската и Варшавската фондова борса. Инвестиционният портфейл на Еврохолд България АД обхваща 3 икономически сектори: енергетика, застраховане и финансово-инвестиционна дейност. Основната дейност на компаниите от групата Еврохолд е описана в Приложение 1.2. „Видове дейности“ от консолидирания финансов отчет за 2023 г., както и в т. 1.5 „Бизнес операции“ от консолидирания доклад за дейността. Ние определихме като икономически дейности на Групата, които отговарят на таксономията (изброени в Делегиран регламент 2021/2139 – Делегиран акт за климата) някои от дейностите в секторите енергетика и застраховане. При изчисление на таксономичните показатели, дейността на финансово-инвестиционната дейност не е изследвана доколко отговаря на таксономията, поради това, че съгласно Делегиран регламент 2021/2178 относно оповестяванията, ключовите показатели за ефективност на инвестиционните посредници се изчислява въз основа на информацията, представена от предприятието — обект на инвестиции. Към датата на изчисляване на предоставените в този раздел изчисления на ключовите показатели за ефективност („KPI“), инвестиционния посредник на групата Еврохолд - Евро-Финанс АД, не разполага с необходимата информация представена от предприятията — обект на инвестиции. Поради тази причина извършените дейности от инвестиционния посредник Евро-Финанс АД са причислени, като недопустими за таксономията дейности. В Приложенията към годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. дейностите на Групата са представени или в самостоятелни приложения по видове дейности или в разбивка по видове дейности на съответното обобщено приложение, както следва:  Оборотите от дейността на групата (Оборот) са представени по видове дейности съответно в Приложения 3 „Приходи от енергийна дейност“, 5 „Приходи от застрахователна дейност“, „Приходи от финансово-инвестиционна дейност“ в годишния консолидиран отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход за 2023 г. на ред „Приходи от комисионни възнаграждения от посредническа дейност“.  Капиталовите разходи (CapEx) са представени под формата на обобщена информация на ниво Група в Приложения 24 „Имоти, машини и съоръжения“ и 25. „Нематериални активи“.  Оперативните разходи (OpEx) са представени в обобщена форма в Приложение 12. „Административни разходи“, със съответните разбивки по видове дейност в Приложения 12.1. „Разходи за материали по сегменти“ и 12.2. „Разходи за външни услуги по сегменти“. 4/ Счетоводна политика Консолидираният финансов отчет на Еврохолд България АД е съставен в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане (МСФО), разработени и публикувани от Съвета по международни счетоводни стандарти (СМСС) и приети от Европейския съюз (МСФО, приети от ЕС). По смисъла на параграф 1, точка 8 от Допълнителните разпоредби на Закона за счетоводството, приложим в България, терминът „МСФО, приети от ЕС“ представляват Международните счетоводни стандарти (МСС), приети в съответствие с Регламент (ЕО) 1606/2002 на Европейския парламент и на Съвета. През 2023 г., съгласно изискванията на новият МСФО 17 „Застрахователни договори“ групата промени счетоводната си политика в съответствие с правилата за признаване, оценяване и отчитане на застрахователните договори. За повече информация относно промяната в счетоводната политика виж: приложение 39 от Годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. Еврохолд България АД в качеството си на дружество-майка изготвя Счетоводна политика на групата Еврохолд, която е представена подробно в Приложение 2. „Основни положения от счетоводната политика на икономическата група“ от Годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. Консолидирана нефинансова декларация 160 В действащата счетоводна политика към 31.12.2023 г. е представено оповестяване на начина на изчисляване на оборота, капиталовите разходи и оперативните разходи, включително всякакви оценки, използвани за отнасянето на приходите или разходите към различните икономически дейности в Групата. 5/ Оценка на спазване на Регламента за таксономията (Регламент (ЕС) 2020/852) В съответствие с Регламента за таксономията (Регламент (ЕС) 2020/852) и допълнителните делегирани актове към него, като част от настоящата нефинансова декларация за втори път е включено отчитането на таксономично съобразен оборот, капиталови разходи и оперативни разходи на икономическата групата на Еврохолд България АД изчислени за 2023 г. За отчетната 2023 г. предприятията, обхванати от член 19а или 29а от Директива 2013/34/ЕС, по отношение на екологично устойчивите икономически дейности, и чрез определяне на методиката за изпълнение на това задължение за оповестяване, предприятията оповестяват своите ключови показатели за резултатите („KPI“) спрямо шестте екологични цели от Регламента за таксономията. Смекчаването на измененията на климата е налице, когато дадена икономическа дейност, която преследва екологичната цел за смекчаване на изменението на климата, следва да допринася съществено за стабилизирането на емисиите на парникови газове чрез предотвратяване или чрез намаляване на емисиите, или чрез повишаване на поглъщанията на парникови газове. Тази екологична цел следва да бъде тълкувана в съответствие с приложимото право на Съюза, включително Директива 2009/31/ЕО на Европейския парламент и на Съвета. Икономическа дейност, която преследва екологичната цел за адаптиране към изменението на климата, следва да допринася съществено за намаляване или предотвратяване на опасността от вредно въздействие на тази икономическа дейност върху настоящия или очаквания в бъдеще климат, или значително намаляват посоченото вредно въздействие, без да се повишава опасността от вредно въздействие върху хората, природата или активите. Тази екологична цел следва да се тълкува в съответствие с приложимото право на Съюза и Рамковата програма от Сендай за намаляване на риска от бедствия за периода 2015—2030 г. Дадена икономическа дейност се квалифицира като допринасяща съществено за устойчивото използване и опазване на водните и морските ресурси, когато същата дейност допринася съществено за постигането на добро състояние на водните обекти, включително на повърхностните и подземните водни обекти, или за предотвратяване на влошаването на състоянието на водните обекти, които вече са в добро състояние, или допринася съществено за постигането на добро състояние на морските води по отношение на околната среда, или за предотвратяване на влошаването на състоянието на морските води, които вече са в добро екологично състояние. Икономическа дейност, която преследва екологичната цел за преход към кръгова икономика, следва да допринася съществено за предотвратяване на образуването на отпадъци, за повторното им използване и за рециклирането им. Дадена икономическа дейност се квалифицира като допринасяща съществено за предотвратяване на замърсяването и за неговия контрол, когато тази дейност допринася съществено за опазване на околната среда от замърсяване чрез предотвратяване или, когато това е практически невъзможно, намаляване на емисиите на замърсители, различни от парникови газове, във въздуха, водите или почвите. Дадена икономическа дейност се квалифицира като допринасяща съществено за защитата и възстановяването на биологичното разнообразие и екосистемите, когато тази дейност допринася съществено за опазването, съхраняването и възстановяването на биологичното разнообразие или за постигането на добро състояние на екосистемите, или за защита на тези от тях, които са вече в добро състояние. Чрез техническите критерии за проверка (DNSH) се определя дали дадена икономическа дейност се квалифицира като допринасяща съществено за смекчаването на изменението на климата или за адаптирането към изменението на климата, като се гарантира, че икономическата дейност: > оказва положително въздействие във връзка с постигането на климатичната цел или води до намаляване на отрицателното въздействие във връзка с нейното постигане, и > не оказва значително отрицателно въздействие върху околната среда. Техническите критерии за проверка също така трябва да гарантират, че икономическата дейност, отговаряща на критериите, е съобразена с гаранциите: > по член 16 от Регламент (ЕС) 2020/852, а именно да не води до обвързване с активи и да оказва съществено положително въздействие върху околната среда, и > по член 10, параграф 2 от Регламент (ЕС) 2020/852, а именно да има такива емисии на парникови газове, които съответстват на най-добрите резултати в сектора или отрасъла, да не възпрепятстват Консолидирана нефинансова декларация 161 разработването и внедряването на други нисковъглеродни решения и да не води до обвързване с въглеродноинтензивни активи. Анализът на дейностите на дружествата от Групата идентифицира като основни допустими дейности по смисъла на таксономията на ЕС и на Делегиран регламент 2021/2139 част от дейностите на енергийната група и част на дейностите на застрахователната група. В следващия раздел ние като нефинансово предприятие майка попадащо в изискванията на член 19а или 29а от Директива 2013/34/ЕС представяме дела от нашия групов оборот, капиталови разходи (CapEx) и оперативни разходи (OpEx) за отчетния период 2023 г., които са свързани с допустими по таксономия икономически дейности, относно шестте екологични цели и недопустимите по таксономия икономически дейности в съответствие с чл. 8 Наредба за таксономията и чл. 10, ал. 3 и ал. 4 от Делегиран регламент (ЕС) 2021/2178. Независимо дали дейностите на дружествата от Групата Еврохолд са в съответствие с екологичните цели на ЕС, в случай, че същите към настоящия момент не са обхванати от Регламента за таксономия и Делегираните актове, то тези дейности се считат за недопустими съгласно Таксономията и се отчитат като недопустими дейности. Въз основа на описаните по-горе разпоредби беше направена преценка относно допустимите за таксономията икономически дейности, в рамките на Еврохолд България АД и дружествата от групата. Разгледахме подробно икономическите дейности на всички дружества от групата Еврохолд, като самостоятелни икономически дейности и като отделни дейности, включени в обхвата на консолидацията на Групата в контекста на допустимите за таксономията дейности. Представяне на информацията Съдържанието и представянето на информация, която трябва да бъде разкрита от компаниите по отношение на устойчивите икономически дейности е определена в Делегиран регламент (ЕС) 2021/2178 от 6 юли 2021 г. за допълване на Регламент (ЕС) 2020/852. Съгласно Делегиран регламент (ЕС) 2021/2178, групата Еврохолд изготвя информация в съответствие с: » относно дейността на дружеството-майка и дейността на енергийната група информацията по член 8, параграф 1 от Регламент (ЕС) 2020/852 се оповестява съгласно Приложения I “КПР на нефинансовите предприятия” и Приложение II „Образци за КПР на нефинансови предприятия“; » относно дейността на дейността на застрахователната група застрахователи и презастрахователи) информацията по член 8, параграф 1 от Регламент (ЕС) 2020/852 се оповестява съгласно Приложения IX „КПР на застрахователните и презастрахователните предприятия“, Приложение X „Образец за КПР на застрахователните и презастрахователните предприятия“ и Приложение XI „Качествени оповестявания за мениджъри на активи, кредитни институции, инвестиционни посредници и застрахователни и презастрахователни предприятия“. » относно дейността на Инвестиционния посредник информацията по член 8, параграф 1 от Регламент (ЕС) 2020/852 се оповестява съгласно Приложения VII „Образец за КПР на инвестиционните посредници“ и Приложение XI „Качествена информация, оповестявана от управителите на активи, кредитните институции, инвестиционните посредници и застрахователните и презастрахователните предприятия“, В настоящото оповестяване, Групата представя сравнителни данни на изчисления за предходен период – 2022 г. Трябва да се има предвид, че представените данни за 2022 г. са свързана с първите две екологични цели на регламента - смекчаване на изменението на климата и адаптиране към изменението на климата в съответствие с чл. 8 от Регламента за таксономията и чл. 10, ал. 2 от чл. 8 Делегиран регламент (ЕС) 2021/2178 (Делегиран акт по чл. 8 от Регламента за таксономията). Преглед на дейностите При прегледа на дейностите бяха идентифицирани няколко съпътстващи дейности, представени от таксономията, които са неразривно свързани с основната дейност и биха могли да окажат влияние върху представянето на Дружеството. Идентифицираните дейности са: » Дейност 4.9. Пренос и разпределение на електроенергия - код 35.12; 35.13 » Дейност 10.1. Общо застраховане: застраховане срещу свързани с климата опасности, буква б) застраховане за защита на доходите - код 65.12; » Дейност 10.1. Общо застраховане: застраховане срещу свързани с климата опасности, буква г) застраховане на гражданска отговорност във връзка с моторни превозни средства - код 65.12; » Дейност 10.1. Общо застраховане: застраховане срещу свързани с климата опасности, буква е) морско, авиационно и транспортно застраховане – код 65.12; » Дейност 10.1. Общо застраховане: застраховане срещу свързани с климата опасности, буква ж) имуществено застраховане срещу пожар и други бедствия – код 65.12. Консолидирана нефинансова декларация 162 Процес за събиране на данни За да докладваме информация за икономически дейности, съобразени с таксономията през 2023 г., ние извършихме: > преглед на бизнес дейностите на Групата и идентифицирахме дейностите, които биха могли да бъдат допустими; и > анализ на отделните допустими по таксономия икономически дейности и приложимите технически критерии за скрининг, свързани със специфичните дейности и критерии. Спецификацията на KPI се определя в съответствие с приложение I; VII; IX към Делегирания акт за оповестяване приложими за конкретната дейност, както е описано по-горе. Анализ на данните Таксономично допустими икономически дейности са определени в дейностите на енергийната група и на застрахователната група. Групата Еврохолд отчита следните таксономично допустими дейности: > по пренос и разпределение на електроенергия - допустими дейности допринасящи за смекчаване на изменението на климата, и > по Определени дейности по общо застраховане (описани по-долу) - допустими дейности допринасящи за адаптация към климата. Относно КПР на оборота ние сме идентифицирали:  приходи от Пренос и разпределение на електроенергия на обща стойност от 35 564 хил. лв. (2022: 32 034 хил. лв.); и  приходи от Застрахователна дейност, които са допустими за таксономията, но не са екологично устойчиви (несъобразени с таксономията дейности) за 2023 г., в т. ч. приходи от общо застраховане на обща стойност от 425 932 хил. лв. (2022: 322 920 хил. лв.), в т.ч.: > Общо застраховане: застраховане срещу свързани с климата опасности - застраховане във връзка с медицински разходи > Общо застраховане: застраховане срещу свързани с климата опасности - застраховане за защита на доходите > Общо застраховане: застраховане срещу свързани с климата опасности - застраховане във връзка с обезщетяване на работниците > Общо застраховане: застраховане срещу свързани с климата опасности - застраховане на гражданска отговорност във връзка с моторни превозни средства > Общо застраховане: застраховане срещу свързани с климата опасности - друго застраховане във връзка с моторни превозни средства > Общо застраховане: застраховане срещу свързани с климата опасности - морско, авиационно и транспортно застраховане > Общо застраховане: застраховане срещу свързани с климата опасности - имуществено застраховане срещу пожар и други бедствия > Общо застраховане: застраховане срещу свързани с климата опасности - помощ при пътуване При анализа на КПР на КР (CapEx) сме идентифицирали оборот от недопустими за таксономията дейности за 2023 г. в размер на 212 849 хил. лв. (2022: 232 615 хил. лв.). Дефиницията на таксономията на ЕС за оперативните разходи (ОР) се различава значително от класическите дефиниции за оперативни разходи, прилагани във финансовите отчети. Според таксономията оперативните разходи се формират само от преки некапитализирани разходи, свързани с със следните дейности: a) научноизследователска и развойна дейност, b) мерки за обновяване на сгради, c) краткосрочни наеми, d) поддръжка и ремонт, и Консолидирана нефинансова декларация 163 e) всякакви други преки разходи, свързани с ежедневното обслужване на активи от имоти, машини и съоръжения, необходими за осигуряване на непрекъснатото и ефективно функциониране на тези активи. При анализа са идентифицирани оперативни разходи от недопустими за таксономията дейности в общ размер от 10 753 хил. лв. за 2023 г. (2022: 15 045 хил. лв.) Групата Еврохолд декларира, че са спазени всички минимални социални гаранции в областта на спазване на правата на човека, антикорупция, задълженията за безопасни и здравословни условия на труд и спазването на трудовото законодателство. Предвид гореизложеното може да бъде направен извод, че принципът за спазване на минималните гаранции е изпълнен. Заключенията от направения анализ на ключовите показатели за резултатите са представени в следващата таблица: Съотношение на отговарящите на таксономията и недопустимите по таксономията икономически дейности в общия оборот, капиталови и оперативни разходи. Финансова година 2023 Обща сума (хил. лв.) Процент на допустимите по таксономията, но не са екологично устойчиви икономически дейности (в %) Процент на недопустимите по таксономията икономически дейности (в %) Оборот 2 802 012 16.02% 83.98% Капиталови разходи (CapEx) 212 849 0 100% Оперативни разходи (OpEx) 10 753 0 100% Ключовите показатели за ефективност („KPI“) включват KPI на оборота, KPI на CapEx и KPI на OpEx. За груповото представяне на KPI на таксономията използваме шаблоните, предоставени в Приложение II към Делегирания акт за оповестяване. Тъй като KPIs трябва да включват оценка на таксономичното привеждане в съответствие за първи път за отчетния период 2022 г., ние не представяме сравнителни данни за привеждане в съответствие. 6/ Контекстна информация В Делегирания регламент (ЕС) 2021/2178 са дефинирани ключовите показатели за резултатите (KPI) за оборота, капиталовите разходи (CapEx) и оперативните разходи (ОР), съответно посочени Методики на изчисление в раздели, както следва: > Методика за изчисляване на KPI по т. 1.1.1, т. 1.1.2 и т. 1.1.3 от Приложение I за определяне на KPI на нефинансови предприятия; > Методика за изчисляване на KPI по т.1, т.2 и т. 3 от Приложение VII за определяне на КПР на инвестиционните посредници; и > Методика за изчисляване на KPI по т.1 и т. 2 от Приложение VII за определяне на KPI на застрахователните и презастрахователните предприятия. Нетния оборот на групата Еврохолд (ЗНАМЕНАТЕЛ) може да се съпостави с Приложение 3 „Приходи от енергийна дейност“; в Приложение 5 „Приходи от застрахователна дейност“; в Годишен консолидиран отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход за 2023 г. на Приходи от комисионни възнаграждения от посредническа дейност. Делът на допустимите по таксономията икономически дейности в общия оборот на Групата е изчислен като сумата от допустимия по Таксономията оборот от пренос и разпределение на електроенергия и допустимите по Таксономия брутни записани премии, както е дефинирано по-горе (ЧИСЛИТЕЛ), се разделя на общия оборот (ЗНАМЕНАТЕЛ). Общите капиталови разходи (ЗНАМЕНАТЕЛЯ в KPI за CapEx) включват новопридобитите през 2023 г. дълготрайни материални и нематериални активи (в това число и натрупаните за тях капитализирани разходи). Всички тези CapEx са преди обезценка, амортизация и всякакви допълнителни оценки, включително тези, произтичащи от преоценки и обезценки, както и с изключение на промени в справедливата стойност. Тези капиталови разходи на Групата могат да бъдат съпоставени със сбора от позициите за новопридобити активи или увеличението им, по следните Приложения към годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г., а именно: Приложение 24 „Имоти, машини и съоръжения“ и в Приложение 25. „Нематериални активи“. ЧИСЛИТЕЛЯТ за определяне на KPI за CapEx е равен на частта от капиталовите разходи, включени в знаменателя, които са: свързани с активи или процеси, отнасящи се до съобразени с таксономията икономически дейности. За отчетната 2023 г. не определени такива новопридобити активи в групата Еврохолд. Консолидирана нефинансова декларация 164 Общите оперативни разходи (ЗНАМЕНАТЕЛЯ в KPI за OpEx) включват преки некапитализирани разходи, които за конкретния отчетен период се отнасят до разходи за ремонт и обновяване на сгради (в т.ч. и инвестиционни имоти), краткосрочни лизингови договори, поддръжка и ремонт, както и всякакви други преки разходи, свързани с ежедневното обслужване на имоти, съоръжения и оборудване, извършени самостоятелно от самите дружества в Групата или възложени на външни изпълнители, така че да се обезпечи непрекъснатото и ефективно действие на тези активи. Включените в ЗНАМЕНАТЕЛЯ за KPI за OpEx разходи на групата Еврохолд, представляват част от общо отчетените разходи за материали и за външни услуги представени в обобщена форма в Приложение 12. „Други разходи за дейността“, със съответните разбивки по видове дейност съответно в Приложение 12.1. „Разходи за материали по сегменти“ и в Приложение 12.2. „Разходи за външни услуги по сегменти“ от годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. и включват „Разходи за материали за ремонт и поддръжка на нетекущи активи“, „Услуги по ремонти и поддръжка“, „Права за ползване“ и „Наеми“. През 2023 г. Групата не отчита ОР, свързани с научноизследователска и развойна дейност. Освен това, за отчетния период Групата не отчита разходи за персонал, който е пряко ангажиран с ремонта и поддръжката. ЧИСЛИТЕЛЯТ за определяне на KPI за OpEx е равен на частта от оперативните разходи, включени в знаменателя, които са: свързани с активи или процеси, отнасящи се до съобразени с таксономията икономически дейности. За отчетната 2023 г. не определени такива оперативните разходи в групата Еврохолд. Съгласно член 10, параграф 2 от Делегирания регламент (ЕС) 2021/2178 с цел да се осигури надеждност и последователност при отчитането на трите KPI, Групата елиминира двойното отчитане на едни и същи суми при отнасянето им към оборота, CapEx и OpEx, чрез създадената подробна аналитична счетоводна отчетност за целите на изготвяне на своите финансови отчети. Консолидирана нефинансова декларация 165 Приложение 2 към Консолидирана нефинансова декларация на група Еврохолд за 2023 г. Дял на оборота от продукти и услуги, свързани със съобразени с таксономията икономически дейности - оповестяване за финансовата година 2023 Финансова година N Година Критерии за съществен принос Критерии за НЗВ (ненанасяне на значителни вреди) Икономически дейности (1) Код (a) (2) Оборот (3) Дял на оборота, година 2023 (4) Смекчаване на изменението на климата (5) Адаптиране към изменението на климата (6) Вода (7) Замърсяване (8) Кръгова икономика (9) Биологично разнообразие (10) Смекчаване на изменението на климата (11) Адаптиране към изменението на климата (12) Води (13) Замърсяване (14) Кръгова икономика (15) Биологично разнообразие(16) Минимални гаранции (17) Дял на съобразения с таксономият а (A.1.) или допустимия за таксономият а (A.2.) оборот, година 2022 (18) Категория "спомага- ща дейност" (19) Категория "преходн а дейност" (20) Текст Валута хил. лв. % да; не; недоп. да; не; недоп. да; не; недоп. да; не; недоп. да; не; недоп. да; не; недоп. да/не да/не да/не да/не Да /не да/ не да/ не % Е П А. ДОПУСТИМИ ЗА ТАКСОНОМИЯТА ДЕЙНОСТИ А.1. Екологично устойчиви дейности (съобразени с таксономията) Оборот от екологично устойчиви дейности (съобразени с таксономията) (А.1) 0 0% 0% От които спомагащи 0 0% 0% От които преходни 0 0% 0% А.2. Дейности, които са допустими за таксономията, но не са екологично устойчиви (несъобразени с таксономията дейности) (g) доп.; недоп. доп.; недоп. доп.; недоп. доп.; недоп. доп.; недоп. доп.; недоп. Дейност 4.9 35.12; 35.13 35 564 1,27% да не недоп. да да да 0,72% Допустима дейност 10.1. (а) 65.12 21 467 Дейност 10.1. (б) 65.12 7 860 0,28% не да недоп. недоп. недоп. недоп. 0,87% Допустима дейност 10.1. (в) 65.12 1 736 Дейност 10.1. (г) 65.12 186 540 6,66% не да недоп. недоп. недоп. недоп. 5,11% Допустима дейност 10.1. (д) 65.12 47 819 Дейност 10.1. (е) 65.12 42 188 1,51% не да недоп. недоп. недоп. недоп. 0,87% Дейност 10.1. (ж) 65.12 29 556 1,05% не да недоп. недоп. недоп. недоп. 5,11% Допустима дейност 10.1. (з) 65.12 76 134 2,72% не да недоп. недоп. недоп. недоп. 0,64% Оборот от дейности, които са допустими за таксономията, но не са екологично устойчиви (несъобразени с таксономията дейности) (А.2) 448 864 16,02% 8,20% А. Оборот от дейности, които са допустими за таксономията (А.1+А.2) 448 864 16,02% 8,20% Б. НЕДОПУСТИМИ ЗА ТАКСОНОМИЯТА ДЕЙНОСТИ Оборот от недопустими за таксономията дейности 2 353 148 83,98% 91.80% ОБЩО 2 802 012 100% 100% Консолидирана нефинансова декларация 166 Приложение 2.2 към Нефинансова декларация на група Еврохолд АД за 2023 г. Дял на КР от продуктите и услугите, свързани със съобразени с таксономията икономически дейности - оповестяване за финансовата година 2023 Финансова година N Година Критерии за съществен принос Критерии за НЗВ (ненанасяне на значителни вреди) Икономически дейности (1) Код (a) (2) Оборот (3) Дял на КР, година 2023 (4) Смекчаване на изменението на климата (5) Адаптиране към изменението на климата (6) Вода (7) Замърсяване (8) Кръгова икономика (9) Биологично разнообразие (10) Смекчаване на изменението на климата (11) Адаптиране към изменението на климата (12) Води (13) Замърсяване (14) Кръгова икономика (15) Биологично разнообразие(16) Минимални гаранции (17) Дял на съобразен ия с таксоном ията (A.1.) или допустим ия за таксоном ията (A.2.) КР, година 2022 (18) Катего рия "спома га-ща дейнос т" (19) Категор ия "преход на дейност " (20) Текст Валута хил. лв. % Да; Не; НЕДОП Да; Не; НЕДОП. Да; Не; НЕДОП. Да; Не; НЕДО. Да; Не; НЕДОП Да; Не; НЕДО П Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не % Е П А. ДОПУСТИМИ ЗА ТАКСОНОМИЯТА ДЕЙНОСТИ А.1. Екологично устойчиви дейности (съобразени с таксономията) КР от екологично устойчиви дейности (съобразени с таксономията) (А.1) 0 0% 0% От които спомагащи 0 0% 0% Е От които преходни 0 0% 0% П А.2. Дейности, които са допустими за таксономията, но не са екологично устойчиви (несъобразени с таксономията дейности) (g) 0,00% 0,00% КР за дейности, които са допустими за таксономията, но не са екологично устойчиви (несъобразени с таксономията дейности) (А.2) 0,00% 0.00 А. КР за дейности, които са допустими за таксономията (А.1+А.2) 0,00% Б. НЕДОПУСТИМИ ЗА ТАКСОНОМИЯТА ДЕЙНОСТИ КР за недопустими за таксономията дейности 212 849 100,00% 100,00% ОБЩО 212 849 100,00% 100,00% Консолидирана нефинансова декларация 167 Приложение 2.3 към Консолидирана нефинансова декларация на група Еврохолд за 2023 г. Дял на ОР от продуктите и услугите, свързани със съобразени с таксономията икономически дейности - оповестяване за финансовата година 2023 Финансова година N Година Критерии за съществен принос Критерии за НЗВ (ненанасяне на значителни вреди) Икономически дейности (1) Код (a) (2) ОР (3) Дял на ОР, година 2023 (4) Смекчаване на изменението на климата (5) Адаптиране към изменението на климата (6) Вода (7) Замърсяване (8) Кръгова икономика (9) Биологично разнообразие (10) Смекчаване на изменението на климата (11) Адаптиране към изменението на климата (12) Води (13) Замърсяване (14) Кръгова икономика (15) Биологично разнообразие(16) Минимални гаранции (17) Дял на съобразения с таксономията (A.1.) или допустимия за таксономията (A.2.) ОР, година 2022 (18) Категория "спомага- ща дейност" (19) Категория "преходна дейност" (20) Текст Валута хил. лв. % да; не; недоп. да; не; недоп. да; не; недоп. да; не; недоп. да; не; недоп. да; не; недоп. да/не да/не да/не да/не да/не да/не да/не % Е П А. ДОПУСТИМИ ЗА ТАКСОНОМИЯТА ДЕЙНОСТИ А.1. Екологично устойчиви дейности (съобразени с таксономията) Оборот от екологично устойчиви дейности (съобразени с таксономията) (А.1) 0 0% 0% От които спомагащи 0 0% 0% Е От които преходни 0 0% 0% П А.2. Дейности, които са допустими за таксономията, но не са екологично устойчиви (несъобразени с таксономията дейности) (f) доп.; недоп. доп.; недоп. доп.; недоп. доп.; недоп. доп.; недоп. доп.; недоп. ОР от дейности, които са допустими за таксономията, но не са екологично устойчиви (несъобразени с таксономията дейности) (А.2) 0 0,00% 0,00% А. ОР за дейности, които са допустими за таксономията (А.1+А.2) 0 0,00% 0,00% Б. НЕДОПУСТИМИ ЗА ТАКСОНОМИЯТА ДЕЙНОСТИ ОР за недопустими за таксономията дейности 10 753 100% 100% ОБЩО 10 753 100% 100% Консолидирана нефинансова декларация 168 Въздействията от изменението на климата стават все по-явни, като засягат човешките дейности и увеличават риска от физически загуби. Все по-важни и наложителни стават усилията насочени към смекчаване на промяната на климата чрез намаляване на въглеродните емисии във въздуха, управление на заплахите и възможностите, пред които са изправени обществата, организациите и бизнеса в резултат на променящия се климат. Изменението на климата и енергията играят централна роля за дъщерните дружества от енергийния и застрахователния ни бизнес. Въпреки малкия принос на оперативния отпечатък на дружествата към крайния продукт, както и не голямата зависимост от веригата за доставки, климатичните промени оказват не малко влияние върху тяхната оперативна дейност. Групата Еврохолд спазва действащото вътрешно и международно законодателство в областта на устойчивото развитие, екологията и опазването на околната среда, в солидарност с основните цели и принципи на екологичното право. Предприемат се конкретни действия и се следват политики по отношение на устойчивото развитие. В момента ръководството наблюдава появата на рискове и негативни последици от изменението на климата върху дейността на групата Еврохолд и по-задълбочено в енергийната група, както и влиянието което оказват нашите дружества върху изменението на климата. Въздействия Групата Еврохолд оперира в бизнес дейности, които нямат голямо пряко въздействие върху изменението на климата, включително и по веригата на доставки нагоре и надолу по веригата. Това е така защото групата не осъществява производствени дейности, включително и дейности пораждащи големи количества парникови газове и такива свързани с въглища, нефт и газ. Освен това операциите на компаниите в групата не са енергоемки. План за преход за смекчаване на изменението на климата Групата Еврохолд работи по своя план за преход, като същия ще бъде приет от управителния и надзорния орган на дружеството-майка. Въпреки, че няма официално приет план за преход, всички дъщерни дружества са наясно с целта за ограничаването на глобалното затопляне до 1,5°C в съответствие с Парижкото споразумение и с целта за постигане на климатична неутралност до 2050 г. Всички те са ангажирани и полагат усилия, като работят отговорно за намаляване на въздействието, което оказват върху изменението на климата. Като част от действията по отношение на усилията ни за смекчаване изменението на климата, част от дружествата от енергийната група непрекъснато извършват инвестиции в подобряване на технологичното оборудване и подновяване на съоръженията за средно и ниско напрежение на електропреносната мрежа, изграждане на комуникационна инфраструктура, дигитализиране на табла и електромери и др. Ежегодно инвестираните в подобни проекти инвестиции само от електроразпределителното ни дружество „ЕРМ Запад“ ЕАД възлизат на около 100 млн. лв. Инвестициите и внедряването на нови енергийни активи са необходими, за да се отговори на нарастващото търсене на електроенергия и постигането на по-ефективни източници за пренос и разпределение на електроенергия с нулеви въглеродни емисии. Всички инвестиции в подобряване на електроразпределителната мрежа се одобряват от регулатора - КЕВР. Към момента се изпълняват проекти за модернизиране и цифровизиране на електроразпределителната мрежа, въвеждане на нови съвременни технологии за автоматизирано и гъвкаво управление, изграждане на интелигентни мрежи с висока техническа безопасност и нулев въглероден отпечатък, включително интелигентни измервателни уреди и необходимата инфраструктура за тяхната работа. Тези инвестиции целят да допринесат за цялостната ефективност на електроразпределителната мрежа и качеството на предоставяните услуги. Те са двигател в процесите свързани с децентрализацията и декарбонизацията на производството и разпределението на електроенергия. Също така групата Еврохолд в процеса на дигитализация на процесите е инвестирала в софтуери 3.4 млн. лв. през 2023 г. (2022: 2.7 млн. лв.). 2.4. ОТГОВОРНОСТ КЪМ ОКОЛНАТА СРЕДА Консолидирана нефинансова декларация 169 Емисии на парникови газове В настоящия документ не е представена информация за емисиите парникови газове генерирани от компаниите част от Еврохолд България. Групата Еврохолд няма ключови активи и продукти, които да генерират съществено количество емисии на парникови газове. За първи път Групата ще оповести своите емисии за отчетната 2024 г., включително и план за тяхното управление и намаляване. ВЪЗДЕЙСТВИЯ, РИСКОВЕ И ВЪЗМОЖНОСТИ В настоящата част, Групата Еврохолд оповестява информация относно изменението на климата на ниво Групата и свързаните с климата специфични въздействия, рискове и възможности. Рисковете могат да бъдат вътрешни и външни, а много често тяхното проявление е комбинирано. Групата анализира потенциалните рискове свързани с климата и тяхното влияние върху дейността на компаниите в края на всяка календарна година, като до този момент не са констатирани специфични климатични рискове. Потенциални идентифицирани рискове биха засегнали цялото население на територията на която оперират компаниите. Групата Еврохолд не притежава съществени ДМА, които биха били засегнати от климатични явления. Въпреки, че групата извършва действия по идентифициране на потенциалните рискове свързани с климата, в края на 2022 г. стартира проект „Climate Corporate Governance“, като за целта бе нает международен консултант със значителен опит в областта. Проектът предвижда обстоен анализ и идентифициране на рисковете и възможностите свързани с климата, анализ на сценарии в краткосрочен, средносрочен и дългосрочен план, както и интегрирането им с останалите рискове в матрицата за рисковете по дружества. Консултантът в края на 2023 г. подготви „first high-level specific analysis for climate-related risks“, както и „Action plan“ с конкретни препоръки за действия. Също така е направена оценка на евентуалните финансови въздействия и цялостна стратегия за управление на климата. Следващата информация разглежда климатичните рискове така, както са оценени от нас към настоящия момент използвайки статистическа база данни на дружествата. За отчетната 2024 г., ние ще представим на консолидирана база пълно докладване относно нашето управление на климатичните рискове в съответствие с препоръките на TCFD. В регионите в които оперира Групата, чрез дъщерни дружества не са заложени специфични съществуващи и нововъзникващите регулаторни изисквания, свързани с изменението на климата (напр. ограничение на емисиите, както и други фактори). За групата Еврохолд не са идентифицирани съществени климатични рискове, които да са специфични за дейността на дружествата и които да се различават от тези за относими на глобално ниво. Обръщаме внимание, че идентифицираните проблеми, свързани с климата могат да окажат влияния върху оперативните и инвестиционните разходи, което от своя страна може да има съществено финансово въздействие върху бизнеса на групата като цяло. Оценка на чувствителността от промени на климата Анализът показва, че застрахователната и енергийната (по специално електроразпределителната) дейност имат по-голяма чувствителност от климатичните промени спрямо останалите бизнес дейности в групата, поради което ще разгледаме тези два бизнес сектора. Групата Еврохолд е направила първоначална оценка на опасностите, които биха могли да бъдат свързани с нейните компании. Първоначалната оценка е направена на база съществуващи исторически данни. Предвид различните сектори в които оперират групата, не всички рискове са релевантни за различните компании. Рисковете се оценяват според местонахождението на бизнес операциите. В случай, че дружество има операции в повече от една държава и/или повече от един бизнес, то оценката се прави за всяка държава или бизнес. Първоначалният анализ на рисковете, свързани с климата е изготвен в съответствие с препоръките на Работната група за финансови разкрития, свързани с климата (TCFD). Този първоначален анализ обхваща както физическите рискове, така и рисковете от прехода. Консолидирана нефинансова декларация 170 Енергийната група оперира единствено на територията на България, като електроразпределителните мрежи са разположени в Западна част на страната и обхващат площ от 40 000 кв. км. Застрахователната група оперира на територията на цяла България, включително и на пазарите в Северна Македония, Гърция, Грузия, Украйна, Полша, Италия, Испания, Германия, Нидерландия, Румъния и Великобритания. При енергийните компании влиянието върху дейността би се изразил в компрометиране на материално- техническите съоръжения, което би довело да разходи по отстраняване на аварии. Специфични проблеми, свързани с климата са такива, които могат да възникнат във всеки един момент в хоризонт - краткосрочен, средносрочен и дългосрочен, и могат да имат финансово въздействие върху енергийния бизнес. Такива могат да бъдат например: евентуални промени в климатичните условия в есенно-зимен период във връзка с което да възникне риск за електроразпределителната мрежа и в резултат на това преноса на електрическа енергия до крайните клиенти да бъде нарушен. Това е риск за възможно нарушаване на лиценза притежаван от електроразпределителното дружество изискващ непрекъснатост на снабдяването на електрическа енергия. Изменението на климата има ефект върху застрахователните дружества от Групата от гледна точка на финансово въздействие породено от настъпване на щети по застрахователни продукти свързани с климата опасности. При настъпване на екстремни метеорологични събития (бури, наводнения, преливане на язовири и др. бедствия) застрахователните компании ще претърпят големи загуби от изплащане на щети. Следователно в наш интерес е да работим за смекчаване (в частта на пренос и разпределение на електроенергия) и адаптиране (в частта на общо застраховане) на нашия бизнес модел и стратегия в отговор на тези промени. Свързани с климата опасности Опасността се отнася до всяка потенциална поява на природно или предизвикано от човека физическо събитие, което може да причини щети на собственост, инфраструктура, поминък, предоставяне на услуги, ресурси на околната среда и т.н. Оценката на чувствителността от възможни опасности от промени на климата показа сходни резултати в електроразпределителното дружество и застрахователните компании, като: » по-висока чувствителност е оценена от следните възможни опасности (физически рискове) от промени на климата: > хронични: екстремни валежи и наводнения; повишаване на средните температури; > остри: бури и циклони; наводнение (речно, дъждовно, язовирно); обилни валежи (дъжд, градушка, сняг/лед); светкавици и гръмотевици, натрупвания на сняг и обледенявания, зимата суша. » средна чувствителност е оценена от следните възможни опасности от промени на климата: > хронични: продължителни летни горещини; ерозия на почвите; > остри: горски пожари; свлачище. Установените свързаните с климата рискове от прехода и възможностите в дейността на компаниите са анализирани на база краткосрочен период. Групата е предприела действия да анализира и идентифицира рискове при прехода в средносрочен и дългосрочен период при различни климатични сценарии в съответствие с ограничаването на глобалното затопляне до 1,5°C. Консолидирана нефинансова декларация 171 Рискове при прехода Преходни рискове Потенциални финансови въздействия от преходни рискове Политически и правни рискове: ▪ Риск, свързан с преминаването към дейност с ниско ниво на въглеродни емисии В по-голямата си част свързаните с това рискове произтичат от: - Промяна в политиките и регулацията в следствие на прилагане на Европейските нормативни документи в областта на климата от съответните регулаторни органи в Република България и в страните в които оперираме. - Промяна в законодателната рамка в съответствие с Европейските документи в областта на климата и утвърдени политики; - Промяна в технологиите, касаещи разпределителната мрежа, необходими за преминаване към общество с неутрално ниво по отношение на въглеродните емисии. В резултат политическите и правните рискове ще доведат до повишени цени на емисиите на парникови газове. ▪ Увеличени оперативни разходи (например по- високи разходи за съответствие, увеличени застрахователни премии. Очаква се при промяна в технологиите, стойността на инвестициите за преминаване към общество с неутрално ниво по отношение на въглеродните емисии да бъде включена в цените, определени от регулаторния орган. Технологичен риск: ▪ Разходи за преход към технология с по-ниски емисии » За да се постигнат целите на ЕС и държавите- членки може да се наложи нов дизайн на електроразпределителната мрежа: > увеличеното използване на електрически превозни средства ще изисква станции за зареждане на множество места, които трябва да бъдат свързани към мрежата и допълнени с инсталации; > намаляване на използването на отоплителни електроцентрали с изкопаеми горива ще се наложи различно балансиране на мрежата, изискващо инвестиции в други активи; > увеличените разходи за електроенергия и намаляването на емисиите на парникови газове от компаниите може да увеличи броя на производствените инсталации за ВЕИ към мрежата, изискващи нова инфраструктура; ▪ Неуспешна инвестиция в нови технологии – инвестиция, която да не доведе до желания резултат ▪ Капиталови инвестиции в технологично развитие ▪ Преминаването към нови технологии изисква спешни инвестиции в различно и по-ново оборудване, което трябва да бъде финансирано за кратко време, това ще доведе до увеличаване на натиска за намиране на финансиране, което може да не е налично или да е на висока цена. ▪ Отписвания и ранно изваждане от употреба на съществуващи активи Пазарен риск от промени в търсенето и предлагането ▪ Промяна на поведението на клиентите ▪ Увеличени разходи за балансиране за дружествата от енергийната група ▪ Внезапни и неочаквани промени в разходите за енергия ▪ Промяна в микса и източниците на приходи, което води до намалени приходи ▪ Намалено търсене на стоки и услуги поради промяна в предпочитанията на потребителите ▪ По-честото появяване на температурни пикове (-/+) ще доведе до пикове в потреблението на електроенергия, които са трудни за Консолидирана нефинансова декларация 172 прогнозиране, което може да доведе до увеличени разходи за балансиране Рискове за репутацията, свързани с променящите се възприятия на клиентите или общности ▪ Промени в потребителските предпочитания ▪ Повишена загриженост на заинтересованите страни или отрицателна обратна връзка от заинтересованите страни ▪ Намаляване на приходите от намалени продажби ▪ Намаляване размера на собствения капитал ▪ Намалени приходи от отрицателни въздействия върху управлението и планирането на работната сила (напр. привличане и задържане на служители) Извършеният анализ на оценка на рисковете при прехода на компаниите от групата Еврохолд показва по- висока чувствителност от гледна точка на изложеност на активите и стопанската дейност на Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД (електроразпределителното дружество), която се изразява в следното: » Увеличени разходи за подмяна и поддръжка на мрежата поради увеличения брой екстремни метеорологични събития и нарастващата тежест на тези събития » Физически щети върху активи: > Повредена мрежа /повредени електропроводи/ унищожени активи поради натрупан сняг (върху всички различни активи, съоръжения и дървета в близост до мрежата), силни ветрове (пилони, електрическо оборудване и дървета) по-чести мълнии (електрическо оборудване, дървета); > Преки механични повреди на електроразпределителната инфраструктура, причинени от късо съединение на електропроводи; > Непреки механични повреди и къси съединения от дървета или отломки, отнесени към въздушните линии, физически повреди, включително срутване на въздушни линии или стълбове; > Влошаване на съотношенията SAIDI/SAIFI поради увеличен брой събития или поради трудни условия за електротехниците да достигнат и ремонтират повреденото оборудване. » Увеличени оперативни разходи - за персонал и други свързани разходи. > Тежките условия на работа при екстремни метеорологични явления ще: - водят до искане от страна на персонала на повишено възнаграждение; - увеличен брой случаи на наранявания на персонала или други проблеми, свързани със здравето. > Повишени застрахователни премии и потенциал за намалена рискова експозиция на застраховка на активи във „високорискови” места. Потенциални финансови въздействия за свързани с климата възможности (Тук са дадени илюстративно малка част от идентифицираните възможности на база предварителния преглед които извършихме.) Възможности свързани с климата Потенциални финансови въздействия Ресурсна ефективност ▪ Използване но по-ефективни видове транспорт (предимно за енергийния и застрахователния бизнес) ▪ Намалени оперативни разходи - повишаване на ефективността и намаляване на разходите ▪ Използване на по-ефективни процеси на работа на служителите ▪ Ползи за управлението и планирането на работната сила, подобрено здраве, удовлетворение на служителите ▪ Използване на рециклирани материали ▪ По-ниски разходи за материали. Подобрено здраве и удовлетворение на служителите. ▪ Ефективно използване на природни ресурси, например при употреба и консумация на вода ▪ Намалени разходи и увеличаване на печалбата Източник на енергия Консолидирана нефинансова декларация 173 ▪ Използване на източници на енергия с по-ниски емисии ▪ Енергийна ефективност, увеличаване на конкурентоспособността. Все повече инвеститори предпочитат производителите с по-ниски емисии. ▪ Използване на нови технологии ▪ Увеличаване на конкурентоспособността, намаляване на разходи от излагането на бъдещи увеличения на цените на изкопаемите горива Продукти и услуги ▪ Възможност за диверсификация на бизнес дейности ▪ По-добра конкурентна позиция, която да отразява променящите се предпочитания на потребителите, което води до увеличаване на приходите Пазари ▪ Достъп до нови пазари ▪ Увеличени приходи чрез достъп до нови и нововъзникващи пазари, възможност за органично разрастване на бизнеса Устойчивост ▪ Участие в програми за възобновяема енергия и приемане на мерки за енергийна ефективност ▪ Повишена надеждност на веригата за доставки, предпочитан доставчик, увеличаване на приходите, способност за работа при различни условия ▪ Заместители/диверсификация на ресурсите ▪ Увеличени приходи чрез нови продукти и услуги, свързани с осигуряване на устойчивост Потенциалните финансови въздействия за свързани с климата възможности предстои да бъдат изследвани в дълбочина за всяка компания от Групата, след което ще бъде съставена матрица на въздействията на ниво група. Като голяма група от компании опериращи в различни сектори на икономиката за нас е важно да следим, анализираме и оценяваме всяка съществена възможност за подобряване на нашето представяне и финансова стабилност. Енергийна ефективност В дейността си енергийните дружествата от групата Електрохолд са задължени лица по Закона за енергийната ефективност (ЗЕЕ). За нуждите на своите клиенти на отворения (либерализиран) пазар на електроенергия Групата закупува необходимата енергия от Българската независима енергийна борса (БНЕБ) или на базата на директни договори с други търговци. Енергията на свободния пазар е комбинация от енергия, произведена от възобновяеми и невъзобновяеми енергийни източници (изкопаеми горива и ядрена енергия). При изрично желание на клиентите, енергията, която ще им се доставя, може да бъде закупувана само от възобновяеми източници, като в този случай клиентът приема цената, на която се закупува тази енергия плюс съответната договорена надценка. За нуждите на своите клиенти на регулиран пазар Групата закупува необходимата енергия по съответните цени, определени от Комисията за енергийно и водно регулиране (КЕВР) за всеки регулаторен период. Освен това развитието на енергийната политика на ЕС към намаляване на производството на електроенергия от изкопаеми горива и замяната им със зелени технологии с ниски емисии може да доведе до значително увеличение на цената на електроенергията поради необходимите инвестиции за обновяване на производствения сектор. Съпътстващите механизми за насърчаване на производството на зелена енергия, като например задължението за закупуване на зелени сертификати за надвишаване на нивото на емисиите на димни газове от производството на електроенергия от конвенционални електроцентрали, работещи с въглища, също оказват влияние върху крайната цена на продукта. Прилагането на тези политики има особено въздействие върху енергийния сектор в България, където над 40% от електроенергията традиционно се произвежда от лигнитни въглища с високи емисии. Задължението за затваряне и извеждане от експлоатация на съществуващи ТЕЦ в страната може да представлява значителен риск за енергийния пазар на страната, допълнително усложнен от очакваната пълна либерализация на пазара и по-висока свързаност с енергийните пазари на ЕС, където електроенергията се търгува на по-високи ценови нива. Тези рискове са от значение в средносрочен и дългосрочен план и тяхната тежест зависи главно от мерките на национално и европейско ниво и могат да бъдат засегнати в много малка степен в рамките на компанията. Консолидирана нефинансова декларация 174 Освен горното, Групата има задължения в рамките на политиката на ЕС в областта на енергийната ефективност и действащата Схема на задълженията за енергийна ефективност в страната и се задължава да прилага мерки за намаляване на потреблението на енергия към крайните клиенти. В осъществяването на своята дейност Групата се стреми основно към намаляване на оперативните разходи и въглеродния отпечатък (закупуване на рециклирана хартия, рециклиране на използвани батерии, кампании, насърчаващи използването на енергоспестяващи крушки), както и ново и подобрено обслужване на клиентите, което намалява време и разходи, свързани с обслужването на крайния потребител. В тази връзка Групата е предприела кампании за популяризиране на електронни фактури (вместо хартиени), чиято цел е намаляване на разходите за хартия и опазване на околната среда чрез намаляване на въглеродния отпечатък на Групата. Освен това Групата предлага услуги за електронни известия за задължения, планирани прекъсвания и други събития, целящи предварително информиране на потребителите и потенциално намаляване на заетостта на центровете за обслужване на клиенти. Във връзка с корпоративната социална отговорност на Групата, един от критериите при избор на доставчик на служебни автомобили по договори за оперативен лизинг е предоставените автомобили да отговарят на по- висок емисионен стандарт. Показатели и цели В Показателите и целите се използват за измерване и управление на свързаните с климата рискове и възможности. Като част от оценката на рисковете и възможностите, свързани с климата, през 2023 г. В Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД са приети 7 ключови показатели, които да се следят. За всеки от тях се разработва методология за изчисление и оценка. Част от ключовите показатели (5 показателя) са мониторирани и през 2023 година. Останалите два ключови показателя са немониторирани, като през 2024 г. ще стартират първоначалните изчисления, като следващата стъпка е тяхното последващо проследяване. Мониторирани показатели Мониторирани показатели към 2023 г. М. е-ца 2023 2022 Общо към 31.12.2023 Коментари 1 Потребление на енергия за дейностите на дружеството общо, от тях: ГВтч. 6.5 7.1 - За разпределението на потреблението между производство от ВЕИ и друг вид производители, ЕРМ Запад е използвало официална информация за 2022 г. от ЕСО за цяла България за процентното разпределение на производство от ВЕИ и др. Към датата на отчета все още не е публикувана официална информация за 2023 г. от ВЕИ ГВтч. 1.30 1.42 - От Конвенционални производители с вкл. АЕЦ ГВтч. 5.20 5.68 - 2 Възобновяеми мощности, свързани към мрежата (GW и брой) брой 1 917 870 5 098 ГВт. 0.226 0.076 0.775 3 Зарядни станции, свързани към мрежата на ЕРМ Запад брой 136 - 136 4 Инсталирани интелигентни измервателни уреди брой 127 642 123 957 626 688 Към края на 2023 г. над 28% от средствата за търговско измерване (електромери), собственост на ЕРМ Запад са „умни“ електромери. Консолидирана нефинансова декларация 175 5 Свързани с климата инциденти в мрежата 2023 2022 Коментари М. е-ца % брой % брой Снежни затрупвания 24% 2 087 12% 699 ЕРМ Запад поддържа регистър на инцидентите в мрежата, което позволява да се проследи влиянието на конкретните събития, свързани с климата. От таблицата по- долу е видно, че около 68% от регистрираните инцидентите през 2023 г. са свързани с климата и/или с метеорологични събития. Традиционно, най-силно влияние оказват бурите, снежните затрупвания и мълниите. Бури и силен вятър 24% 2 072 25% 1 520 Мълнии 14% 1 209 25% 1 472 Проливни дъждове 6% 527 7% 447 Наводнения 0% 21 0% 3 Свлачища 0% 14 0% - Заледяване 0% 14 1% 50 Градушки 0% 13 0% 18 Общо 68% 5 957 70% 4 209 Немониторирани показатели за 2023 г. » Емисии на парникови газове – Обхват 1 (tCO2e) в т.ч. разход за гориво на автомобилния парк; природен газ, използван в сградите; SF6 емисии; дизелови резервни генератори; » Емисии на парникови газове – Обхват 2 (tCO2e) в т.ч. потребление на електроенергия, загуби при разпределение. Изпълнявани проекти във връзка с енергийния преход » Data hub for the Creation of Energy communities at Local Level and to Advance Research on them (DATA CELLAR) Местните енергийни общности (LEC) бяха посочени от ЕК като ключова мярка за насърчаване на енергийния преход в ЕС. В същото време цифровизацията на енергийната система на ЕС и правилното споделяне на данни между енергийните играчи изглеждат от решаващо значение за насърчаване на споделянето на най-добри практики и създаването на общност от знания за справяне с една от най-спешните глобални кризи на нашето общество: изменението на климата. Проект DATA CELLAR има за цел да създаде обществено пространство за енергийни данни, което ще подпомогне създаването, развитието и управлението на LEC в ЕС. В рамките на проекта DATA CELLAR и неговите услуги ще се използват от представители на девет случая на валидиране в ЕС и с различно ниво на развитие, насърчавани от различни видове участници като публични органи, ЕРП, агрегатори и др. » ENabling FLexibility provision by all Actors and sectors through markets and digital TEchno (ENFLATE) Проект ENFLATE се основава на съществуващи решения за управление на данни при енергийни и неенергийни услуги и ще ги възпроизведе в различни географски региони, климат и нужди на клиентите. Проектът ще предложи приложими, ориентирани към клиентите, гъвкави платформи и ще ги тества в България, Гърция, Испания, Швеция и Швейцария, като ангажира местни клиенти, ОПС, ОРС, пазарни оператори, регулаторни органи, доставчици на услуги, производители и академични среди. ENFLATE ще осигури иновативни технологии за интелигентни мрежи, пазарни платформи за клиенти, интелигентни сгради и кръстосани услуги за гъвкавост в местните енергийни общности, интеграция на гъвкавостта, ориентирана към клиентите с паневропейските пазари. Ще бъдат разработени и тествани ефективни бизнес модели, съчетаващи енергийни услуги със здравни услуги и услуги за мобилност. ENFLATE ще оцени въздействието на предложените кръстосани услуги за гъвкавост на местно, регионално и общоевропейско ниво. » Demand Response - Residential Innovation for a Sustainable Energy system (DR-RISE) Основната цел на проект DR-RISE е да демонстрира ползите от реакцията на потреблението (DR) в жилищния сектор не само за крайните потребители, но и за цялостната енергийна система и всички заинтересовани участници. Той ще предложи набор от инструменти и услуги с двойна цел: повишаване на енергийната ефективност чрез оптимално управление, както и демонстриране на ползите (не само икономически) от DR. Платформата ще бъде демонстрирана в три различни държави от ЕС, като се фокусира върху събирането на Консолидирана нефинансова декларация 176 най-разнообразни среди (напр. съществуващи енергийни общности, интелигентни села, градски жилищни блокове, домакинства с ниски доходи и др.). Първата итерация на пилотните проекти ще бъде разгърната, за да се оценят ползите от DR, включително минимално необходимите устройства за това. След това, надграждайки предишните резултати, ще бъде направена втора итерация и ще се сравнят резултатите с предишната. Тази двуфазова методология ще ни позволи да предприемем коригиращи мерки, ако е необходимо, и да оценим потенциалните ползи от множество сензори и контролни устройства. Следователно платформата ще достигне TRL7/8 до завършване на проекта. Отчетени индикатори във връзка с управление на околната среда Консумация на енергия и микс 2023 Мерни единици Количество Разход на гориво от въглища и въглищни продукти (MWh) MWh - Консумация на гориво от суров нефт и нефтопродукти (MWh) MWh 9 Разход на гориво от природен газ (MWh) MWh 13 Консумация на гориво от други невъзобновяеми източници (MWh) MWh 3 538 Консумация на закупена или придобита електроенергия, топлинна енергия, пара и охлаждане от невъзобновяеми източници (MWh) MWh 8 325 Общо потребление на невъзобновяема енергия (MWh) (изчислено като сбор от редове 1 до 6) 11 884 Дял на невъзобновяемите източници в общото потребление на енергия (%) 68% Потребление от ядрени източници (MWh) MWh 3 630 Дял на потреблението от ядрени източници в общото потребление на енергия (%) 21% Консумация на гориво от възобновяеми източници (включително биомаса, биогаз, отпадъци от неизкопаеми горива, възобновяем водород и др.) (MWh) MWh 1852 Консумация на закупена или придобита електроенергия, топлинна енергия, пара и охлаждане от възобновяеми източници (MWh) MWh 199 Потреблението на собствено генерирана възобновяема енергия без гориво (MWh) MWh - Общо потребление на възобновяема енергия (MWh) (изчислено като сбор от редове 8 до 10) 2 051 Дял на възобновяемите източници в общото потребление на енергия (%) 12% Обща консумация на енергия (MWh) (изчислена като сбор от редове 6 и 11) MWh 17 564 Консумация на вода 2023 Мерни единици Количество обща консумация на вода в m3 m3 28 157 общо потребление на вода в m3 в зони с съществен риск от вода, включително зони с висок воден стрес (ако има такива) - общо рециклирана и повторно използвана вода в m3 (ако има рециклиране на вода) - общо съхранявана вода и промени в съхранението в m3 спрямо началото и края на отчетния период (ако има такова съхранение на вода) - Енергийна ефективност Изпълнявани европейски проекти във връзка с енергийна ефективност от ЕРМ Запад ЕАД > Data hub for the Creation of Energy communities at Local Level and to Advance Research on them (DATA CELLAR) Местните енергийни общности (LEC) бяха посочени от ЕК като ключова мярка за насърчаване на енергийния преход в ЕС. В същото време цифровизацията на енергийната система на ЕС и правилното споделяне на данни между енергийните играчи изглеждат от решаващо значение за насърчаване на споделянето на най-добри Консолидирана нефинансова декларация 177 практики и създаването на общност от знания за справяне с една от най-спешните глобални кризи на нашето общество: изменението на климата. Проект DATA CELLAR има за цел да създаде обществено пространство за енергийни данни, което ще подпомогне създаването, развитието и управлението на LEC в ЕС. В рамките на проекта DATA CELLAR и неговите услуги ще се използват от представители на девет случая на валидиране в ЕС и с различно ниво на развитие, насърчавани от различни видове участници като публични органи, ЕРП, агрегатори и др. > ENabling FLexibility provision by all Actors and sectors through markets and digital TEchno (ENFLATE) Проект ENFLATE се основава на съществуващи решения за управление на данни при енергийни и неенергийни услуги и ще ги възпроизведе в различни географски региони, климат и нужди на клиентите. Проектът ще предложи приложими, ориентирани към клиентите, гъвкави платформи и ще ги тества в България, Гърция, Испания, Швеция и Швейцария, като ангажира местни клиенти, ОПС, ОРС, пазарни оператори, регулаторни органи, доставчици на услуги, производители и академични среди. ENFLATE ще осигури иновативни технологии за интелигентни мрежи, пазарни платформи за клиенти, интелигентни сгради и кръстосани услуги за гъвкавост в местните енергийни общности, интеграция на гъвкавостта, ориентирана към клиентите с паневропейските пазари. Ще бъдат разработени и тествани ефективни бизнес модели, съчетаващи енергийни услуги със здравни услуги и услуги за мобилност. ENFLATE ще оцени въздействието на предложените кръстосани услуги за гъвкавост на местно, регионално и общоевропейско ниво. > Demand Response - Residential Innovation for a Sustainable Energy system (DR-RISE) Основната цел на проект DR-RISE е да демонстрира ползите от реакцията на потреблението (DR) в жилищния сектор не само за крайните потребители, но и за цялостната енергийна система и всички заинтересовани участници. Той ще предложи набор от инструменти и услуги с двойна цел: повишаване на енергийната ефективност чрез оптимално управление, както и демонстриране на ползите (не само икономически) от DR. Платформата ще бъде демонстрирана в три различни държави от ЕС, като се фокусира върху събирането на най- разнообразни среди (напр. съществуващи енергийни общности, интелигентни села, градски жилищни блокове, домакинства с ниски доходи и др.). Първата итерация на пилотните проекти ще бъде разгърната, за да се оценят ползите от DR, включително минимално необходимите устройства за това. След това, надграждайки предишните резултати, ще бъде направена втора итерация и ще се сравнят резултатите с предишната. Тази двуфазова методология ще ни позволи да предприемем коригиращи мерки, ако е необходимо, и да оценим потенциалните ползи от множество сензори и контролни устройства. Следователно платформата ще достигне TRL7/8 до завършване на проекта. Отпадъци Общо количество отпадък на групата Еврохолд Отпадъци 2023 Мерни единици Количество Общото количество образувани отпадъци, в т. ч. тон 845,75 > количество неопасни (битови) отпадъци тон 386,38 > количество опасни отпадъци тон 459,37 Количество отпадъци насочено / предадено за рециклиране (подготовка за повторна употреба, рециклиране и други операции по възстановяване), в т. ч.: тон 818,06 > количество неопасни (битови) отпадъци тон 358,69 > количество опасни отпадъци тон 459,37 Количество отпадъци насочено / предадено за обезвреждане (изгаряне, депониране, и други операции по обезвреждане), в т. ч.: тон 27,69 > количество неопасни (битови) отпадъци тон 27,69 > количество опасни отпадъци тон 0 Общото количество нерециклирани отпадъци тон 27,69 Процент нерециклирани отпадъци % 3,27% Общото количество и процент нерециклирани отпадъци тон 27,69 Състав на отпадъците Консолидирана нефинансова декларация 178 > потоци отпадъци свързани със сектора на дейност (напр. отпадък за предприятието в минния сектор, електронни отпадъци за предприятието в сектора на потребителската електроника или хранителни отпадъци за предприятието в селското стопанство или в сектора на хотелиерството) Демонтирани компоненти от електроразпределителната мрежа > материалите, които присъстват в отпадъците (напр. биомаса, метали, неметални минерали, пластмаси, текстил) Черни и цветни метали, минерално масло, керамични и стъклени материали, биомаса, пластмаси, каучук, мастила Управление на отпадъците, вкл. опасни и неопасни отпадъци Опишете как управлявате отпадъците си опасни и неопасни отпадъци, процес и сключени договори с фирми Всички генерирани в ЕРМ Запад отпадъци са класифицирани и се управляват съгласно нормативните изисквания. Компанията временно съхранява образуваните отпадъци до предаването им на фирми, имащи необходимите документи съгласно Закона за управление на отпадъците (ЗУО) и на база сключени договори. Посочете потенциалните отрицателни или полезни други въздействия на генерираните от компанията отпадъци върху околната среда (промяна на климата, вода, замърсяване, биоразнообразие). Ефективното управление на генерираните и класифицираните отпадъци от ЕРМ Запад в съответствие с нормативните изисквания и в частност ЗУО не предполага дефиниране на потенциални отрицателни въздействия върху компонентите на околната среда. Единственото предприятие което генерира опасни отпадъци е Електроразпределително дружество Запад ЕАД. Дружеството не рециклира и не третира отпадъци. ЕРМ Запад има задължение временно да съхраняваме генерираните отпадъци на собствени регламентирани за целта площадки до предаването им на фирма за последващо третиране (притежаваща съответните разрешителни за дейности с отпадъци), с която дружеството има сключен договор. Към 31.12.2023 г. на територията на ЕРМ Запад ЕАД са регламентирани 10 площадки за съхраняване и 20 вида генерирани отпадъци. През 2023 г. бяха предадени опасни и производствени отпадъци на фирми, притежаващи съответното разрешително за извършване на дейности с отпадъци, както е описано по-долу в таблицата. Благодарение на предадените опасни и производствени отпадъци на лицензирани фирми, рисковете от замърсяване на околната среда са редуцирани до минимум. Код на отпадъка Предадено количество, тон 08 03 17 “Отпадъчен тонер за печатане, съдържащ опасни вещества“ 0.075 13 03 07 „Нехлорирани изолационни и топлопредаващи масла на минерална основа“ 26.620 15 02 02 „Абсорбенти, филтърни материали (включително маслени филтри, неупоменати другаде), кърпи за изтриване и предпазни облекла, замърсени с опасни вещества“ 0.213 16 01 03 „Излезли от употреба гуми“ 27.690 16 02 13 „Излязло от употреба оборудване, съдържащо опасни компоненти, различно от упоменатото в кодове от 16 02 09 до 16 02 12” (бракувани трансформатори) 432.460 19 10 01 „Отпадъци от желязо и стомана” 6.500 19 10 02 „Отпадъци от цветни метали” 9.04 16 02 14 „Излязло от употреба оборудване, различно от упоменатото в кодове 16 02 09 до 16 02 13” –излязло от употреба електрическо и електронно оборудване 34.430 17 06 04 „Изолационни материали, различни от упоменатите в 17 06 01 и 17 06 03” – бракувани керамични и стъклени изолатори 188.620 Консолидирана нефинансова декларация 179 16 02 16 „Компоненти, отстранени от излязло от употреба оборудване, различни от посочените в 16 02 15“ – излезли от употреба електромерни табла и разпределителни касети 1.100 20 02 01 „Биоразградими отпадъци“ 29.745 16 01 17 „Черни метали“ 83.830 16 01 18 „Цветни метали“ 5.420 През 2023 г. продължи изпълнението на Програма за провеждане на собствен мониторинг на подпочвени води, както и План за собствен мониторинг на почви. Мониторингът включва събиране, оценка и обобщаване на информация за подпочвените води и почвите чрез периодично наблюдение и измерване на определени показатели. Целта е определяне наличие на изменения, възникнали в резултат на въздействие от дейността на Дружеството. През 2023 г. от дейността на ЕРМ Запад ЕАД не са допуснати негативни въздействия върху компонентите на околната среда. ЕРМ Запад ЕАД има за цел опазване на биологичното разнообразие на лицензионната територия на Дружеството. Дружеството оказва съдействие на Районните инспекции по околна среда и водите (РИОСВ) при подадени от тях сигнали. Най-често сигналите са за провиснали върху проводниците щъркелови гнезда, които са потенциална опасност, както за щъркелите, така и за сигурността на електроразпределителната мрежа и създават опасност от инциденти със запалвания на гнездата. Сигналите от контролните органи могат да бъдат и във връзка с неизолирани проводници, които причиняват смърт или увреждане на птици, които ги използват за почивка при полет. През 2023 г. има издадени 7 (седем) предписания от контролни органи за повдигане върху метални платформи на проблемни щъркелови гнезда. Дейностите са изпълнени в срок, при спазване на изискванията, заложени в предписанията. Дружеството няма наложени финансови санкции от контролни органи в областта на опазване на околната среда. Опазване на околната среда Еврохолд счита подкрепата си на политики, свързани с опазване и развитие на околната среда, за част от важните дейности на Групата. Стремежът е чрез различни практики в тази насока и да се допринася ежедневно, ежемесечно и ежегодно за подобряване на света и природата, в които живеем. Всички служители на Компанията познават и се включват в различни активности в тази насока и имат възможността и да предлагат нови инициативи. Във връзка с политиките за опазване на околната среда Групата е разработила различни системи за подкрепата им. В компаниите от Групата ежедневно се прилагат различни практики свързани с опазване на околната среда като: » Спестяване на използваната хартия в офиса, чрез използването на копирни машини, които идентифицират всеки служител и събират статистическа информация за потребената от него хартия и тонер; » На всеки етаж в бизнес сградата на Еврохолд, където се намират централните офиси на всички компании са разположени контейнери за разделно събиране на хартия; » Групата предлага на клиентите си възможността да се откажат от издаването на хартиена фактура. » Насърчаване използването на електронни средства за комуникация в ежедневната дейност на Компанията и минимизиране на хартиените документи; » Бизнес сградата на Еврохолд е оборудвана с машини за пречистване на питейна вода, чрез които значително се намалява потреблението на пластмасови бутилки с вода; » С цел свеждане до минимум разхищението на ресурси и намаляване на потреблението на газ е електроенергия, Еврохолд поддържа в изправност и редовно прави профилактика на всички свои системи за отопление, вентилационни и климатични инсталации на бизнес сградата, като за по- доброто и професионално управление е сключила договор относно всички дейности по поддръжка на сградния фонд със специализирана компания в областта на управление на инвестиционни имоти. Консолидирана нефинансова декларация 180 Като компании, опериращи в областта на услугите, най-голямо внимание е обърнато към намаляване използването на хартия и нейното разделно събиране. С тези практики Групата подпомага негативните последици от обезлесяването, което от своя страна води до изчезване на различни растителни и животински видове, следва ерозия и разрушаване на почвата, спадане на нивото на подпочвените води, замърсяване на атмосферата с вещества отделяни при производството на хартия. За Еврохолд и дъщерните й компании опазването на природните ресурси е важно, затова насърчава служителите за намаляване на хартиените отпадъци. За тази цел в краткосрочен план идеята е да се въведе изцяло разделно събиране на отпадъци, както и да се въведат правила за тяхното регулиране. Холдингът се ангажира непрекъснато да следи, оценява и оптимизира екологичното си представяне, и да спазва стриктно всички изисквания на местното, националното и международното законодателство в съответната област. Биоразнообразие ЕРМ Запад ЕАД има за цел опазване на биологичното разнообразие на лицензионната територия на Дружеството. Дружеството оказва съдействие на Районните инспекции по околна среда и водите (РИОСВ) при подадени от тях сигнали. Най-често сигналите са за провиснали върху проводниците щъркелови гнезда, които са потенциална опасност, както за щъркелите, така и за сигурността на електроразпределителната мрежа и създават опасност от инциденти със запалвания на гнездата. Сигналите от контролните органи могат да бъдат и във връзка с неизолирани проводници, които причиняват смърт или увреждане на птици, които ги използват за почивка при полет. Дружеството няма наложени финансови санкции от контролни органи в областта на опазване на околната среда. Електроразпределителното дружество Запад ЕАД работи активно в проекти за опазване на околната среда и биоразнообразието, като например някой от тези проекти са следните:  Опазване на биологичното разнообразие Електроразпределителни мрежи Запад изпълнява два мащабни проекта по програма LIFE на ЕС, в рамките на които предприема различни мерки за обезопасяване на мрежата, за да предотврати инциденти и да защити птиците - „Живот за птиците“ (LIFE16 NAT/BG/000612) и „Безопасен полет за птиците на Дунав“ (LIFE19 NAT/SK/001023). Основните дейности по двата проекта са провеждане на теренни проучвания, локализиране на рисковите стълбове от електроразпределителната инфраструктура и тяхното обезопасяване. Сред най- популярните дейности по тези проекти е монтирането на платформи за щъркелови гнезда, като до края на 2023 г. Електроразпределителни мрежи Запад обезопаси 940 гнезда. Проектите се изпълняват съвместно с Българското дружество за защита на птиците и са съфинансирани от ЕС по програма LIFE. През октомври 2022 г. Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД и Българското дружество за защита на птиците (БЗДП) представиха съвместното си участие в проекта „Транснационално сътрудничество за опазване на птиците по поречието на Дунав“ (със съкратено наименование „Безопасен полет за птиците на Дунав“). Той стартира през 2020 г. и ще се изпълнява до 2026 г. В него си партнират 15 организации от седем държави, разположени по поречието на р. Дунав. Целта му е да допринесе за опазване на защитени видове птици, които обитават територията в близост до река Дунав. Основните дейности са провеждане на теренни проучвания, локализиране на рисковите стълбове от електроразпределителната инфраструктура и тяхното обезопасяване. През 2022 г. съвместен екип на Българско дружество за защита на птиците (БДЗП) и Електроразпределителни мрежи Запад успешно постави 50 броя изкуствени гнездилки (къщички) за гнездене на синявицата. През септември 2022 г. Европейската комисия определи „Живот за птиците“ като „Проект с обществено значение“. През април 2022 г. компанията получи първа награда в категория „Инвеститор в околната среда“ на престижния Български форум на бизнес лидерите.  Участие в европейски проекти във връзка с биоразнообразие В подкрепа на социалните си и обществени инициативи, Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД участва в редица Европейски проекти в областта на биоразнообразието, по съществените от които са следните: Консолидирана нефинансова декларация 181 > Проект “Life for birds on power lines" Дружеството реализира проект „LIFE BIRDS ON POWER LINES”, който е финансиран от програма LIFE на Европейския съюз . Срокът за изпълнение на проекта е до 31.12.2022 г., като същият е удължен с още две години – до 31.12.2024 г. Основната цел на проекта е свързана с минимизиране на рисковете за околната среда и биологичното разнообразие. Дейностите са насочени към подобряване, модернизиране и обезопасяване на електроразпределителната мрежа с цел осигуряване на по-безопасна мрежа за птиците.. > Проект “LIFE19NAT/SK/001023 Life Danube free sky" През 2023 г. Дружеството продължи изпълнението и на втори мащабен проект, финансиран от програмата „LIFE“ на Европейската комисия - „Транснационална защита на птиците по Дунав“. Срокът за изпълнение на проекта е до 28.02.2026 г. Дейностите му се извършват от петнадесет партньори в седем държави - Австрия, България, Хърватия, Унгария, Румъния, Словакия и Сърбия. Координатор е неправителствената организация Raptor Protection, Словакия, а от българска страна участват Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД и Българското дружество за защита на птиците (БДЗП). Целта на проекта е да защити видовете птици, които обитават района в близост до река Дунав. Консолидирана нефинансова декларация 182 1 / СЛУЖИТЕЛИ Бизнес успехът на Еврохолд и цялата група зависи от старанието, мотивацията, ангажираността и професионализма на нейните служители, знанията, уменията и амбицията за развитие. Служителите са лицето на всяка компания. Поради това Групата продължава да инвестира в професионалното и личностно развитие на своите служители, като се старае да задържи и привлече висококвалифицирани, компетентни и екипно ориентирани служители. Нашият стремеж относно служителите е да бъдем предпочитан и социално ангажиран работодател. В тази посока са разработени и приети принципи, свързани с подбора, обучението, оценката и възнаграждението на персонала, към които принципи се придържа цялата Група: ▪ Избор на кандидати за работа въз основа на техните лични качества, познания, опит и компетентност, основани на внимателна оценка на техните знания и квалификации; ▪ Осигуряване на равни възможности за обучение и кариерно развитие за всички служители; ▪ Създаване на работна среда, която оценява, признава и възнаграждава усилията и постиженията. В цялата група Еврохолд се толерира разнообразието, приобщаването и равните възможности, води се социална политика съгласно законодателството на всяка страна в която оперираме, като се прилага недискриминационна политика, която се стреми да осигури работна среда, при която няма форма на тормоз, изнудване или дискриминация (особено на етническа принадлежност, пол, религия, членство в националните малцинства, синдикати и т.н.), както и всякакви възможни нарушения на правата на човека, в нито една от структурите на групата не се използва детски труд, а етиката и морала са на много високо ниво. Здравето и благополучието на нашите служители са от изключително значение за нас, защото те са нашият най-ценен актив. За нас е важна тяхната дългосрочна ангажираност към нас като работодател затова ние следим отблизо потенциалния риск от загуба на ключов персонал, както и всеки недостиг на работна ръка. Предприети са мерки за планиране на работната сила и приемственост, за да се гарантира непрекъснатото изпълнение на задачите и наличието на експертен опит. Ние предлагаме сигурни работни места, прозрачни условия на възнаграждение, допълнителни социални придобивки, при стриктно спазване на Кодекса на труда и законодателството. В някои от нашите компании има синдикални организации и представители на работниците. Ние зачитаме баланса между работа и личния живот. Всички служители имат право на родителски отпуск и отпуск за отглеждане на дете. Важна предпоставка за постигане на бизнес целите и просперитет на Групата е наличието на достатъчен брой квалифициран, мотивиран, ангажиран и лоялен персонал. В тази връзка е и не леката задача по набирането на нови служители, особено за по-тясно специализирани и/или ключови позиции, с която се срещаха много трудности през последните няколко години. Напоследък се наблюдава дефицит на човешки капитал и компаниите все по-трудно намират нужните им служители – както в количествен, така и в качествен аспект, притежаващи необходимите им знания и умения. Ето защо трябва да се акцентира и върху усилията за запазване на добрите кадри, особено на мениджърски и тясно специализирани експертни позиции, които вече са придобили и доказали висока професионална квалификация, вписали са се в екипа и в общата фирмена политика и култура. Текучеството е показател за нивото на удовлетвореност на персонала, която е формирана от няколко компонента: » Естество на работата, правилна организация и разумен обем; » Атмосфера в екипа и компанията, взаимоотношения началник/подчинен; » Заплащане, адекватно на функциите и конкурентно спрямо пазара на труда; » Допълнителни придобивки и стимули; » Израстване в йерархията и надграждане в уменията; » Срещи и разговори, за да се чувстват значими и да се познават проблемите, стремежите и намеренията им навреме. 2.5. СОЦИАЛНА ОТГОВОРНОСТ Консолидирана нефинансова декларация 183 За да се елиминира риска от кражба на кадри („head hunting”) е необходимо да се осигурят оптимални условия, свързани с горните компоненти. Разрешаването на проблема с текучеството не може да се реализира чрез единични действия или краткотрайни инициативи, а с прилагането на цялостен механизъм (програма) за запазване на служителите, особено тези с ключово значение. Процесът по намирането на техен заместник изисква много време и средства, и не е сигурно дали ще завърши с успех. Кариерно развитие. Развитие на потенциала на служителите Групата Еврохолд се ръководи от убеждението, че привличането, оценяването и приобщаването на новите служители поставя началото на едно дългосрочно взаимноизгодно партньорство. Затова Групата акцентира върху оползотворяването и развитието на уменията на талантливите млади хора, които са засвидетелствали своята енергичност и професионализъм. Процедурата по подбор на кадри акцентира върху обективността, личните заслуги и качества на кандидатите, и се основава на предварително разработени критерии, които отговарят на визията и ценностите на Групата. Групата Еврохолд се стреми да насърчава служителите си към дейности, които биха позволили пълното разгръщане на техния потенциал и осъществяване на професионалните им амбиции. Акцентира се и върху развитието на качествата, които позволяват израстване на служителите в цялата организация. При идентифициране на таланти ние им даваме шанс да се развиват и растат в йерархията. Групата Еврохолд осигурява възможност за кариерно развитие на своите служители, както вертикално, така и хоризонтално. Акцентът се поставя върху предоставяне на възможности за развитие и успешна реализация на талантливите специалисти от всички области, които са засвидетелствали своята енергичност и професионализъм. При търсене на кадър за определена позиция, включително и за по-висока експертна или мениджърска позиция първо се преглеждат възможностите за предлагане на позицията на служители, които са вътрешни за организацията и след това, ако не се стигне до избор се търсят външни кандидати. Групата се ръководи от убеждението, че привличането, оценяването и приобщаването на новите служители поставя началото на едно дългосрочно взаимноизгодно партньорство. Обучение Обучението и квалификацията на служителите са наш приоритет. Мениджмънтът на Еврохолд и дъщерните компании вярват, че трябва непрекъснато да инвестират в развитието на служителите и в тази връзка планират в краткосрочен план да провеждат различни програми за обучение, с чиято помощ служителите обогатяват и осъвременяват познанията си. Най-често поради естеството на бизнеса такива обучения се извършват в енергийната и застрахователната група. Обученията са достъпни за всички служители без оглед на позицията им и позволяват на служителите да бъдат непрекъснато подготвени по всички въпроси, пряко свързани с тяхната работата. Курсовете за обучения в зависимост от темата са вътрешно организирани от организацията или външно организирани от различни професионални организации. Отделно от това през 2023 г. стартирахме за част от мениджърите и ръководителите на звена специализирано обучение, включително на университетско ниво, семинари, уебинари и онлайн ресурси по темите от ESG, като този процес продължава и през 2024 г. Планирали сме през 2024 г. вътрешни обучения за ангажираните служителите по темите на ESG насочено към специфичните роли и отговорности в ежедневната им работа. Вътрешна комуникация Управителните органи от икономическа структура осъзнават, че вътрешната комуникация е едно важно условие за ефективната работа във всяка компания. Холдингът и дружествата се стремят да създават добра вътрешна комуникация между отделите, служителите и ръководството, която да способства за генералните и социални цели на дадената компания. Насърчават се 3 основни форми на комуникация: Вертикална – нагоре, вертикална – надолу и хоризонтална. Вертикална – нагоре комуникация има за цел да разкрие вижданията и проблемите на служителите към ръководството, вертикална - надолу цели ръководството да уведомява служителите за визията, целите и плановете на компанията, хоризонталната комуникация се осъществява между служителите като насърчава обмена на информация. Организацията на системата на управление, гарантира преки линии на докладване на ключовите функции, както и право на достъп до информационния ресурс и всички служители на лицата, изпълняващи ключови функции по контрол. Към настоящия момент комуникацията се осъществява чрез имейли до заинтересованите служители, неформални срещи, събрания на екипите, а когато касаят целия персонал се използват групови имейли. Консолидирана нефинансова декларация 184 В структурата на Еврохолд има въведена архивна система с нива на достъп до служителите. По този начин до всеки заинтересован служител достига необходимата информация. Възнаграждение, социални ползи и други мотивиращи фактори Една от основните цели на Групата е да задържа качествените служители, поради което се стараем да прилагаме адекватна и навременна оценка. Групата използва работещи инструменти, с които да идентифицира очакванията на служителите по отношение на факторите, които ги мотивират, а именно: » Освен доброто възнаграждение за служителите от огромно значение е одобрението за свършената работата, което те получават от своите ръководители. Дружествата се стараят да поддържат усещане у служителите, че са важни и принадлежат към една общност с обща цел. » На всички нива непрекъснато се работи по подобрението на условията за работа, което включва и възможностите за социални контакти, разбиране от страна на работодателя по отношение на лични ангажименти и проблеми. » Компаниите предоставят допълнителни социални придобивки на служителите си, като някой са общи за всички компании, а други са специфични за някой от дружествата по решение на ръководството. Социалните придобивки, които получават служителите са под формата на: » ваучери за храна; » допълнително здравно осигуряване; » отстъпки при ползване на продуктите и услугите, които предлагат дружествата от Групата; » организирани ежегодни профилактични прегледи в специализирани медицински центрове; » организиране през летните ваканционни месеци на лятна занималня за децата на служителите; » и др. Социалните придобивки са важен инструмент за мотивацията на служителите, с които Компанията подпомага служителите си и техните семейства. Здравословна и безопасна среда Здравословните и безопасни условия на труд са приоритет на цялата група. Инвестираме в качествено офис оборудване, постоянно подобряване на динамичната офис култура, здравословна и безопасна работна среда. Всички дружества имат сключени договори със специализирани външни компании, които извършват проверки и дават указания съгласно Закона за здравословни и безопасни условия на труд (ЗЗБУТ). Групата се стреми да осигурява най-добри и безопасни условия на труд. За да постигнат това дружествата спазват всички законови разпоредби, свързани с опазване на здравето и безопасността на служителите като за целта поддържат процедури и политики. Ръководствата поощряват служителите в проактивното отношението относно опазване на безопасността и поддържането на здравословна работна среда. Важна статистика, която дружествата от Групата поддържат и наблюдават относно служителите. » През 2023 година на ниво Група няма уволнени служители, поради корупция или други злоупотреби. » Регистрирани трудови злополуки са регистрирани единствено в електроразпределителното дружество ЕРМ Запад ЕАД > За 2023 г. са регистрирани 11 трудови злополуки с лека травма (2022: 15 трудови злополуки, от тях 10 с лека травма и 1 с тежка телесна повреда. Сътрудничество със синдикалните партньори Отношенията със синдикалните организации, които са представени в някои от дружествата в групата, са основани на открит диалог, навременно информиране и консултиране и взаимно сътрудничество по отношение на подобряване на условията на труд и гарантиране на прозрачност във всички дейности, касаещи служителите на дружеството. Политиката в областта на човешките ресурси гарантира равни права на всички служители за равен достъп до обучения, кариерно развитие и справедливо възнаграждение въз основа на индивидуалното представяне. Консолидирана нефинансова декларация 185 Ключови данни за нашите служители (измерители) В края на 2023 г. екипът на групата Еврохолд включва общо 4 522 служители спрямо 4 526 към 31.12.2022 г. (преизчислени само за продължаващи дейности). Структура на персонала Персонал Общ брой жени % на жени мъже % на мъже 2023 г. 4 522 1 838 40.65% 2 684 59.35% в т.ч. мениджъри 118 60 50.85% 58 49.15% 2022 г. 4 526 1 821 40.23% 2 705 59.77% в т.ч. мениджъри 104 52 50% 52 50% Разпределение на собствени (наети) служители по вид договор и по пол Персонал – група Еврохолд 2022 г. Жени Общ брой жени Мъже Общ брой мъже общо Общ брой служители < 30 30 - 50 > 50 < 30 30 - 50 > 50 < 30 30 - 50 > 50 Разпределение на собствени (наети) служители по вид договор: брой постоянно наети служители на пълен работен ден, в т.ч.: 147 1010 525 1682 198 1397 976 2571 345 2407 1501 4253 мениджъри ЕДНО ниво под УС /СД 0 40 20 60 2 28 28 58 2 68 48 118 Брой постоянно наети служители на непълно работно време 5 61 41 107 6 31 26 63 11 92 67 170 Брой временно наети служители на пълен работен ден 15 24 1 40 10 3 1 14 25 27 2 54 Брой временно наети служители на непълно работно време 5 3 1 9 35 1 0 36 40 4 1 45 Брой наети служители с негарантирани часове (нерегламентирано работно време) - - - - - - - - - - - - Общо наети собствени служители по вид договор и по пол: 172 1098 568 1838 249 1432 1003 2684 421 2530 1571 4522 Разпределение на служителите по образование и по пол Висше - магистър, в т.ч.: 31 564 260 855 25 379 254 658 56 943 514 1513 мениджъри ЕДНО ниво под УС /СД - 33 21 54 1 25 28 54 1 58 49 108 Бакалавър, в т.ч.: 62 284 104 450 37 246 94 377 99 530 198 827 мениджъри ЕДНО ниво под УС /СД 0 7 1 8 1 5 0 6 1 12 1 14 Средно 79 249 204 532 185 800 651 1636 264 1049 855 2168 Основно - 1 1 1 2 7 4 13 2 8 4 14 Общо наети собствени служители по образование и по пол: 172 1098 568 1838 249 1432 1003 2684 421 2530 1571 4522 Консолидирана нефинансова декларация 186 Разпределение на собствени (наети) служители по вид договор и по пол Персонал – група Еврохолд 2022 г. Жени Общ брой жени Мъже Общ брой мъже общо Общ брой служители < 30 30 - 50 > 50 < 30 30 - 50 > 50 < 30 30 - 50 > 50 Разпределение на собствени (наети) служители по вид договор: брой постоянно наети служители на пълен работен ден, в т.ч.: 159 987 509 1655 221 1422 984 2607 381 2493 1451 4262 мениджъри ЕДНО ниво под УС /СД 0 38 14 52 1 27 24 52 1 72 33 104 Брой постоянно наети служители на непълно работно време 5 69 37 111 6 35 20 61 10 90 53 172 Брой временно наети служители на пълен работен ден 15 29 1 45 11 3 1 15 22 30 2 60 Брой временно наети служители на непълно работно време 3 5 1 9 20 1 0 21 23 4 1 30 Брой наети служители с негарантирани часове (нерегламентирано работно време) 0 0 1 1 0 1 0 1 0 0 0 2 Общо наети собствени служители по вид договор и по пол: 182 1090 549 1821 238 1462 1005 2705 435 2617 1507 4526 Разпределение на служителите по образование и по пол Висше - магистър, в т.ч.: 36 548 260 844 19 404 228 651 58 987 475 1495 мениджъри ЕДНО ниво под УС /СД 0 36 14 50 1 25 22 48 1 59 39 98 Бакалавър, в т.ч.: 77 267 88 432 50 245 97 392 142 517 175 824 мениджъри ЕДНО ниво под УС /СД 0 2 0 2 0 2 2 4 0 4 2 6 Средно 67 274 201 542 158 807 675 1630 213 1107 851 2172 Основно 2 1 0 3 21 6 5 32 23 7 5 35 Общо наети собствени служители по образование и по пол: 182 1090 549 1821 238 1462 1005 2705 435 2617 1507 4526 Заети служители по бизнес линии В таблиците по долу са показани разпределението на персонала през 2023 и 2022 г. по бизнес групи. Най- голям брой служители са заети в сегмент енергетика (77%), следван от сегмент застраховане (22%). Във финансово-инвестиционната дейност и дружеството-майка (Еврохолд България АД) броят на служителите спрямо общия зает в групата е незначителен, съответно 0.6% и 0.4%. Наети служители Служители по бизнес групи 2023 Общ брой служители % жени % мъже жени мъже < 30 30 - 50 > 50 < 30 30 - 50 > 50 Енергетика 81 700 360 207 1222 899 3469 33% 67% Застраховане 90 384 203 25 197 102 1012 67% 33% Финансово-инвестиционна дейност - 8 2 5 9 1 25 40% 60% Дружество-майка 1 6 3 1 4 1 16 63% 37% Служители по бизнес групи с разбивка по пол 172 1098 568 249 1432 1003 4522 41% 59% Консолидирана нефинансова декларация 187 Наети служители Служители по бизнес групи 2022 Общ брой служители % жени % мъже жени мъже < 30 30 - 50 > 50 < 30 30 - 50 > 50 Енергетика 74 637 347 189 1218 888 3353 32% 68% Застраховане 106 438 200 39 228 115 1126 66% 34% Финансово-инвестиционна дейност 1 8 1 5 8 1 24 42% 58% Дружество-майка 1 7 1 5 8 1 23 39% 61% Служители по бизнес групи с разбивка по пол 182 1 090 549 238 1 462 1 005 4 526 40% 60% Равнопоставеност Равнопоставеността на жените и мъжете е важен елемент от политиката ни за управление на човешки ресурси в групата. Равнопоставеността е от значение за постигане на социална справедливост и сближаване, устойчив и приобщаващ икономически растеж. Тя засяга всички области на живота, затова интегрирането на принципа на равнопоставеност на половете във всички политики на дружествата в групата на Еврохолд е необходимо условие и гаранция за добро управление и напредък. Провеждаме последователна политика по равнопоставеност на жените и мъжете, която е съобразена с международните политики. Стратегическа цел на политиката е да насърчава равнопоставеност на жените и мъжете, предотвратяване и премахване на дискриминация, основана на пола. Политиката по равнопоставеност се основава на принципите на: » равни възможности за жените и мъжете във всички сфери на дейност на компаниите в групата; » равен достъп на жените и мъжете до всички ресурси на компанията; » равно третиране на жените и мъжете и недопускане на дискриминация и насилие; » балансирано представителство на жените и мъжете в органите, вземащи решения; » преодоляване на стереотипите, налагани в миналото. В енергийните дружествата е стартирана програма за приобщаване на жените в електроенергийния сектор, тяхното привличане като служители, развитие и задържане в компанията. В потвърждение на политиката на групата за равнопоставеност на жените и мъжете е представената по-горе таблици (относно Служители по бизнес групи за 2023 и 2022) в които е видно, че 41% от служителите в групата Еврохолд са жени. Представителството на жените в отделните бизнеси е различно, като това зависи и от спецификата на работа, например в електроразпределителното дружество, което е с най-голям брой служители (близо 2 500 човека за 2023) преобладават мъжете (81%), които в по-голямата си част са заети с технически и ремонтни дейност по електропреносната мрежа. Сътрудничество със синдикалните партньори и колективен трудов договор Колективното договаряне и социален диалог Група Еврохолд ЕЕЕС EIG 2023 2022 2023 2022 2023 2022 Брой собствени служители, обхванати от колективни трудови договори 1613 1713 1520 1618 93 95 Процентът от общия брой служители, обхванати от колективните трудови договори 36% 38% 44% 48% 8% 8% Брой колективни трудови договори в предприятието 5 5 4 3 1 1 Наличие на каквото и да е споразумение със служители за представителство от работнически съвет 1. НАЦИОНАЛНА ФЕДЕРАЦИЯ ЕНЕРГЕТИКА -КНСБ 2. НЕЗАВИСИМА СИНДИКАЛНА ФЕДЕРАЦИЯ НА ЕНЕРГЕТИЦИТЕ В БЪЛГАРИЯ 3. СЪЮЗ НА ЕНЕРГЕТИЦИТЕ В БЪЛГАРИЯ 4. ФЕДЕРАЦИЯ ЕНЕРГЕТИКА КЪМ КТ ПОДКРЕПА 1. НАЦИОНАЛНА ФЕДЕРАЦИЯ ЕНЕРГЕТИКА -КНСБ 2. НЕЗАВИСИМА СИНДИКАЛНА ФЕДЕРАЦИЯ НА ЕНЕРГЕТИЦИТЕ В БЪЛГАРИЯ 3. СЪЮЗ НА ЕНЕРГЕТИЦИТЕ В БЪЛГАРИЯ 4. ФЕДЕРАЦИЯ ЕНЕРГЕТИКА КЪМ КТ ПОДКРЕПА Консолидирана нефинансова декларация 188 Брой служителите, обхванати на ниво предприятие от представители на работниците 1613 1713 1520 1618 93 95 Процентът от общия брой служители, обхванати от представителство 36% 38% 44% 48% 8% 8% Отношенията с четирите синдикални организации, които са представени в Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД, са основани на открит диалог, навременно информиране и консултиране и взаимно сътрудничество по отношение на: ▪ подобряване на условията на труд; и ▪ гарантиране на прозрачност във всички дейности, касаещи служителите на дружеството. През 2023 г. беше подписан и нов Колективен трудов договор за периода 2024-2025 год. В допълнение застрахователното дружество в Северна Македония също има сключен колективен трудов договор. Служители с увреждания Наети служители с увреждания Служители с увреждания – група Еврохолд 2023 Общ брой служители с увреждания жени мъже < 30 30 - 50 > 50 < 30 30 - 50 > 50 Брой наети служители с увреждания 1 19 51 - 51 92 214 процента на хората с увреждания в собствената си работна сила с разбивка по пол 0.6% 2% 9% - 4% 9% 4.7% Наети служители с увреждания Служители с увреждания – група Еврохолд 2022 Общ брой служители с увреждания жени мъже < 30 30 - 50 > 50 < 30 30 - 50 > 50 Брой наети служители с увреждания 0 11 35 0 39 76 161 процента на хората с увреждания в собствената си работна сила с разбивка по пол 0 1% 6% 0 % 3% 8% 4% Баланс между работа и личен живот Всички служители (собствени работници) в групата Еврохолд имат право на отпуск по семейни причини по силата на Кодекс на труда, Кодекс за социално осигуряване и Наредба за изплащане на парични обезщетения и помощи от ДОО. Механизми за подаване на жалби от служителите в дружеството Служителите в групата Еврохолд имат възможност да подават сигнали - писмено и устно до ръководството на дружеството или на горещата линия, съгласно Етичния кодекс. На 02.02.2023 г., в Държавен вестник бе обнародван приетия от Народното събрание Закон за защита на лицата, подаващи сигнали или публично оповестяващи информация за нарушения (Закона). Той въвежда изискванията на Директива (ЕС) 2019/1937 относно защитата на лицата, които подават сигнали за нарушения на правото на Съюза и има за цел да осигури защита на лицата в публичния и в частния сектор, които подават сигнали или публично оповестяват информация за нарушения на българското законодателство или на актове на Европейския съюз, станала им известна в работен контекст. „Еврохолд България“ АД, в качеството си на задължен субект по чл. 12, ал. 2 от Закона за защита на лицата, подаващи сигнали или публично оповестяващи информация за нарушения, към датата на изготвяне на настоящия консолидиран годишен доклад за 2023 г. е предприело следните действия в цялата група: Консолидирана нефинансова декларация 189 » Създаден е канал за вътрешно подаване на сигнали за нарушения, който отговаря на изискванията, предвидени в Закона.; » Приети са правила за вътрешно подаване на сигнали и за последващи действия по тях, които следва да се преглеждат и актуализират периодично; » Определени са служители, които отговарят за разглеждането на сигнали; » Поддържа се регистър на сигналите; » Създаден е механизъм за регулярно подаване на необходимата статистическа информация към националния орган за външно подаване на сигнали по установения от него ред. Сигналите могат да се подават, чрез: » Писмен сигнал – чрез попълване на формуляр и изпращането му на специално създаден електронен адрес, който се използва само с тази цел; » Устен сигнал - чрез лична среща със служител/и, отговарящи за разглеждането на сигнали по Закона, в уговорен между страните подходящ срок. Сигналите, които могат да бъдат подавани може да са свързани с нарушения на българското законодателство или на актове на Европейския съюз в определени области. Повечето дъщерни дружества на Еврохолд България също са задължени лица по Закона за защита на лицата, подаващи сигнали или публично оповестяващи информация за нарушения, като въвеждат същите действия. Към датата на този документ дружествата от групата Еврохолд не са понасяли материални глоби, неустойки и обезщетения за вреди в резултат на нарушения по отношение на социални и човешки права. Всички дружества в групата Еврохолд също имат приети политики и правила за подаване на сигнали, „Гореща линия по етични въпроси“. На интернет страниците на всички дъщерни компании има канал за сигнализиране на нередности, които позволява на всички служители и заинтересовани страни да докладват, анонимно или лично, за всяка форма на тормоз или дискриминация, която са преживели. През 2023 г. са получени има получени сигнали за нередности по въпроси, свързани с човешките ресурси в дружество от енергийната група – ЕРМ Запад ЕАД. жалби / сигнали 2023 2022 Брой регистрирани подадени от персонала жалби/ сигнали за нередности по въпроси, свързани с човешките ресурси 5 3 ЕРМ Запад ЕАД е предприело всички законови мерки във връзка с разглеждане и запознаване с всеки от подадените сигнали, като своевременно организира и комисия с участието на синдикални представители за обективно изясняване на фактите и обстоятелствата, както и предоставяне на информация към Управителните органи и обратна връзка към служителя подал сигнала. Всички постъпили жалби са разгледани в срокове съгласно Процедурата по подаване и разглеждане на жалби. Работници, които са обхванати от системата за управление на здравето и безопасността Всички собствени служители в групата Еврохолд са обхванати от системата за управление на здравето и безопасността на предприятието въз основа на правни изисквания и/или признати стандарти или насоки. Веднъж годишно служителите са подлежат на обучение по системата за управление на здравето и безопасността. Системата за управление на здравето и безопасността на определени дружества от групата е подложена на сертифициране по ISO стандарт за такива одити/сертификации, като: Дружествата от енергийния холдинг са сертифицирани по стандарт ISO 9001:2015. Ежегодно по предварително разработен план се извършва вътрешен одит на процесите и надзорен одит от независима одитираща организация. Някой от дружествата са в ред сертификационен одит по ISO 45001:2018 "Системи за управление здравето и безопасността при работа". Консолидирана нефинансова декларация 190 Обучение и развитие на умения Външни обучения Провеждани външни обучения Темата се избира от екип отговарящ за обученията на персонала според актуалните за дадения момент въпроси. Присъстващ брой персонал На външните обучения с обща тематика присъстват над 90% от персонала на конкретното дружество. На външните обучения с по-конкретна тематика присъстват всички служители, които пряко са заинтересовани от обучението. Вътрешни обучения Провеждани вътрешни обучения Вътрешните обучения във всяка от компаниите се провеждат в различна периодичност, което зависи от дейността им и необходимостта, например при въвеждане на нов продукт, нови процедури и правила, промяна в организацията, промяна в законодателство и/или регулаторни изисквания, и др. Присъстващ брой персонал На вътрешните обучения присъстват всички заинтересовани служители. Обучение и развитие на умения 2023 г. Брой проведени обучения по брой теми Брой учебни часове Общ брой участници по пол Брой участници по категории длъжности Общ брой общо жени общо мъже Ръководни служители експертни служители неръководни служители висше ръководство - членове на борд средно ръководство - мениджъри жени мъже жени мъже жени мъже жени мъже Общо външни обучения: 254 3016 1589 1015 609 218 111 284 196 308 182 256 145 Общо вътрешни обучения: 305 3285 4598 2838 1760 149 77 255 351 722 465 1868 991 Общо обучения на брокери и агенти: 25 555 1918 1014 904 60 30 60 30 798 790 96 54 Служители, участвали в редовни прегледи на представянето и кариерното развитие 8105 4867 3273 Обучение и развитие на умения 2022 г. Брой проведени обучения по брой теми Брой учебни часове Общ брой участници по пол Брой участници по категории длъжности Общ брой общо жени общо мъже Ръководни служители експертни служители неръководни служители висше ръководство - членове на борд средно ръководство - мениджъри жени мъже жени мъже жени мъже жени мъже Общо външни обучения: 190 9432 1132 575 557 21 36 63 69 129 165 358 296 Общо вътрешни обучения: 206 6012 3307 2032 1275 16 15 101 107 273 131 1642 1022 Общо обучения на брокери и агенти: 13 528 2579 1607 972 0 0 0 0 0 2 1607 970 Служители, участвали в редовни прегледи на представянето и кариерното развитие 2635 534 2101 В групата Еврохолд вярваме, че трябва непрекъснато да се инвестира в развитието на служителите и в тази връзка провежда различни програми за вътрешни обучения, с чиято помощ служителите надграждат и развиват своите знания и умения. Обученията са достъпни за всички служители и им позволяват да подобрят професионалните и личностните си знания и умения, които са пряко свързани с тяхната работата. През отчетния период съвместно с мениджърския състав бе направен задълбочен анализ на нуждите от обучения и актуализирани темите, по които специалистите се обучават. Курсовете за обучения в зависимост от темата Консолидирана нефинансова декларация 191 се реализират с вътрешни ресурси или чрез външни лектори. Обученията се планират на годишна база, както и при възникнала извънредна необходимост през годината. Обучителен център “Електроразпределителни мрежи Запад“ ЕАД разполага и с модерен Технически учебен център, чиято цел е да подпомага развитието на професионалните умения и специфичното ноу-хау на оперативния персонал чрез разработване на програми за обучение и възможност за практическо прилагане на знанията. През 2023 г. в ТУЦ на ЕРМ Запад ЕАД са проведени общо 104 вътрешни обучения. Те са насочени изцяло към повишаване професионалната компетентност на нашите служителите и са представени в таблицата по долу: Вътрешни обучения 2023 2022 Брой проведени вътрешни обучения 104 127 Брой теми / модули 71 63 Брой служители на компанията 1 522 1 556 Общ брой учебни часове 1 483 1 682 През годината са продължени и се развиват програмите, създадени за новоназначени и настоящи служители, както и тези, специфични за дружеството и необходими за повишаване на квалификацията на служителите. На база на получената лицензия от Национална агенция за професионално образование и обучение (НАПОО) са обучени 120 служители и подизпълнители на дружеството, разпределени в 8 групи, по специалности от професионални направления „Електротехника и енергетика“, „Машиностроене, металообработване и металургия” и „Моторни превозни средства, кораби и въздухоплавателни средства“. Всяка година служителите, заемащи технически длъжности, преминават през задължителни програми за обучение по безопасни условия на работа, които завършват с изпити за придобиване на квалификационна група. През отчетната година в ТУЦ са проведени 23 обучения с 299 служители. Всяка година учебните програми се обогатяват с нови, старите търпят подобрение, надграждане и актуализиране. През 2023 г. в учебния център се откри и работилница за обучение по професията Заварчик. През този период бяха обучени 36 служители от „Дирекция експлоатация и поддържане“. Програмите за обучение се водят от вътрешни обучители, които са ръководители, експерти и специалисти от различните структурни звена на дружеството. Съгласно стратегическите приоритети на компанията и политиката за човешки ресурси през 2023 г. стартира 2-ри и 3-ти Модул на „Мениджърска академия“ – за напреднали за линейни мениджъри. В това издание се включиха 30 служители от дирекции „Експлоатация и поддържане“ и „Мерене и управление на данните“. Обучението се проведе присъствено, като след този модул участниците преминаха допълнителни подготовка в „Е-learning“ платформа. През същата година се поднови провеждането на 2 програми за развитие – „Планиране на приемствеността“ и „Програмирай успеха си“. Първата е насочена към подготовка на потенциални заместници за мениджърски позиции (ниво М-1 и М-2), а втората към развитие на млади специалисти, доказали своята мотивация и ангажираност към компанията. В тях участие взеха 55 служителя от дружеството. И през 2023 година, продължи използването на вътрешната E-learning платформа, като допълващ канал за обучение. През нея бяха реализирани обучения и по 5 теми и за общо 23- ма от стажантите в Дружеството. Като част от грижата за развитие на хората, компанията насърчава и подкрепя служителите да продължават да повишават своята квалификация, посредством партньорството си с водещи висши учебни заведения в страната. Дружеството насърчава и помага на изявени специалисти да продължат своето развитие. За 2023 година, в Дружеството има действащи 43 договора за повишаване на квалификацията между ЕРМ Запад и служители, като 18 от тях, сключени през същата година. Обучения по теми във връзка с устойчивостта (ESG – Environmental Social Governance) ESG и темите свързани с опазване на климата са неразделна част от дневния ред на срещите на мениджмънта на Групата. Членовете на бордове и мениджъри бяха персонално ангажирани в проекта за изготвяне на Корпоративния план за действие за управление на климата през 2023 г. и този процес продължава през 2024 г. По този начин тяхната осведоменост и знания по отношение на изменението на климата значително се подобриха при изготвяне на Корпоративния план за действие за управление на климата. Освен това темата ESG беше представена на вниманието на управителните органи по време на годишната среща, която се проведе през ноември 2023 г. Презентацията беше направена за 120 мениджъра, представители на висше и средно ръководство за цялата група. Част от мениджмънта на Дружеството се включи в обучителна ESG Академия „Сертификационна програма за специалисти по устойчиво управление“ на СУ „Св. Климент Охридски“ и „Асоциация на специалистите по Консолидирана нефинансова декларация 192 устойчивост“. Четирима експерти от компаниите в групата на Еврохолд завършиха цялата ESG Академия, а други седем експерта преминаха няколко тематични модула от нея. Правата на човека Всички дружества в групата Еврохолд зачитат правата на човека и това е включено в етичните им кодекси и политики. Групата не допуска проявления на никакви форми на поведение накърняващо човешкото достойнство и правата на личността. Не се допуска никакво толериране на прояви на дискриминация основана на пол, раса, народност, етническа принадлежност, възраст, политическа, личностна или обществена принадлежност, народност, религия и вяра, гражданство, произход, увреждания, семейно положение и каквито и да е други признаци. Групата се ръководи от тези свои правили включително и към работници и служители, като прилага принципа на равнопоставеност и третира всички кандидати за работа по еднакъв начин. Еврохолд България АД е предприело действия по изготвяне на групова политика за правата на човека, която да гарантира уважение към и икономически и културни човешки права. 2 / ОБЩНОСТИ Групата Еврохолд е твърдо убедена, че растежът и дългосрочната устойчивост на бизнеса са силно свързани с цялостното благосъстояние и развитие на общността, в която работи. Стратегията за корпоративна социална отговорност и устойчиво развитие отразява нашата мисия, визия и ценности. Всички компании от Групата подкрепят различни обществени каузи. Най-активни в областта на корпоративната социална отговорност са компаниите от енергийната и застрахователната група, подкрепящи - служители, партньори и заобикалящото ни общество. Дружествата продължават дългосрочните си проекти и непрекъснато стартират нови инициативи, с които да подобрят благосъстоянието на обществото и бъдещето на страната. Компаниите активно участват в местни и чуждестранни инициативи, свързани с повишаване на финансовата култура, повече сигурност на пътя, спортни мероприятия и активности за по-здравословен начин на живот и други.  Част от инициативите на енергийната група: Група Електрохолд работи като отговорен инвеститор и корпоративен гражданин, като поддържа и развива партньорски отношения и диалог с местните общности и подкрепя различни обществено значими проекти, каузи и инициативи. Зеленият преход поставя предизвикателства пред електроразпределителната мрежа, която трябва да бъде достатъчно гъвкава, за да поеме свързването на множество инсталации от ВЕИ . » Сътрудничество с местните власти Електрохолд Груп развива дългосрочни партньорски отношения с местните власти и потребителски организации. Всяка година ръководството на Електрохолд Груп провежда поредица от срещи с местните власти под егидата на областните управители на 10-те области, в които компанията оперира. На тези срещи се обсъждат плановете за развитие на мрежата в съответните региони, предизвикателствата в този процес и начините за подобряване на диалога и сътрудничеството. Обратната връзка, получена на тези срещи, е от решаващо значение за компанията, за да промени и подобри своите бизнес процеси. Освен това се провеждат срещи при поискване от страна на местните власти и лидери на общественото мнение за обсъждане на актуални въпроси, засягащи местните общности и дейността на компанията. През 2023 г. са проведени над 30 срещи с местни власти и лидери на общественото мнение. » Работа с потребители и потребителски организации В рамките на Потребителския съвет на Електрохолд се поддържат редовни контакти и се провеждат съвместни срещи между представители на Електрохолд Груп и потребителски и експертни организации за обсъждане на актуални за потребителите теми, анализ на процеси и намиране на конкретни решения на потребителски казуси. През 2023 г. е проведена една среща с потребителски организации и са проведени над 10 онлайн срещи. » Грижа за околната среда Важен елемент от общностното партньорство е инициативата „Цветни улици” за боядисване на обекти от електроразпределителната мрежа в населените места. Това прави градската среда по-приветлива, естетична Консолидирана нефинансова декларация 193 и допринася за нейното опазване. При издаване на разрешение за боядисване на обекти от електроразпределителната мрежа в населените места е задължително да бъдат изобразени обществено значими и значими теми, свързани с историята, обществото, опазването на околната среда и др. През 2023 г. са изобразени 10 елемента (разпределителни улични шкафове и трафопостове). боядисани. Чрез своите програми за опазване на биоразнообразието (включително проекти по програма LIFE), Електроразпределителна мрежа Запад ЕАД не само работи за опазване на застрашени видове, но и насърчава членовете на общността да допринасят за опазването на природата и околната среда. През 2023 г. Електрохолд преустанови масовото издаване на хартиени фактури и изцяло премина към издаване и доставка на електронни фактури за електроенергия. Използването на електронни фактури позволява на всеки потребител да допринесе за опазването на околната среда чрез намаляване на потреблението на хартия, спестяване на природни и енергийни ресурси, необходими за нейното производство (дърва, вода, кислород, електричество), както и на средствата и горивата, използвани за доставката й до конкретен адрес. Освен неоспоримите екологични ползи, електронните фактури са много по-удобни, надеждни и сигурни от хартиените си събратя. Те са напълно безплатни, защитават личните данни на клиента и позволяват лесно и практично управление на разходите. Ефектите от спирането на хартиените фактури са постоянни и кумулативни, като приблизително една година води до: Ако едно дърво осигурява кислород за 10 души за 1 година, то спасените от изсичане дървета, благодарение на електронната фактура от Електрохолд, ще осигурят кислород за 70 200 души за 1 година, а за пет години всички спасени (натрупани) дървета ще осигуряват кислород за над 1 милион души. Компанията инвестира в електрически автомобили. Закупени са два електрически автомобила. Хартия, батерии и други елементи се събират отделно. Групата Електрохолд възприема енергийната ефективност като един от стълбовете в своята ESG насоченост. Инициативите на групата имат за цел не само да допринесат за устойчивото развитие и опазването на околната среда, но и да насърчат изцяло ново отношение към потреблението на електроенергия. Той реализира дългосрочна кампания за насърчаване на разумното и отговорно потребление на електроенергия. Кампанията включва образователни беседи в началните училища в Западна България, както и популяризиране на мерки за намаляване на потреблението в различни сегменти на обществото, издаване на брошури, публикуване на съвети в сайта на Електрохолд и социалните медии, участие в експертни дискусии и др. През 2023 г. Електрохолд започна да предлага фотоволтаични покривни системи на домакинствата и бизнеса за собствени нужди. Тази нова услуга допринася за целите на енергийния преход и осигурява енергийна независимост на потребителите на електроенергия. Той е в съответствие с мисията на компаниите от Electrohold Group да въвеждат иновации, които повишават енергийната ефективност и са неразделна част от стратегията за намаляване на въглеродния отпечатък на клиентите на компанията. запазени хартиени листове 56 160 000 спасиха дървета от изсичане 7 020 спестени литри прясна вода 28 080 000 kWh спестена електроенергия, необходима за изготвяне на хартиени фактури всеки месец 702 000 литри мастило с отстъпка за печат 56 160 Консолидирана нефинансова декларация 194 » Договор за закупуване на енергия (PPA) През юни 2023 г. на лицензионната територия на Електроразпределителни мрежи Запад АД беше пусната в експлоатация фотоволтаична централа „Верила” с мощност 123 MW. Чрез него Електрохолд Трейд (част от групата Електрохолд) ще доставя на потребителите зелена енергия за определен период от време. Освен това клиентите с договори PPA получават гаранции за произход с уникален номер, удостоверяващ, че енергията е произведена от конкретно зелено съоръжение. Стратегията на Електрохолд е да предлага екологични и устойчиви решения на своите индустриални и бизнес клиенти във времето. Изградена е нова подстанция за присъединяване на фотоволтаичен парк „Верила” към електропреносната мрежа, която е дарена на Електроенергийния системен оператор (ЕСО) АД. През последните години натоварването на електропреносната мрежа в общините Дупница и Сапарева баня се увеличи значително, което доведе до по-високи инциденти. След присъединяването на новата подстанция е осигурена по-висока стабилност на мрежата в Крайници, Червен бряг, Яхиново и Сапарева баня. Ремонтиран е пътят до трафопоста, като са предвидени инвестиции и други инфраструктурни подобрения в района на обща стойност 200 000 лева. В допълнение към екологичните ползи, бизнесът с възобновяема енергия има благоприятен социален ефект върху местните общности. През 2023 г. Електрохолд подпомогна изграждането на местната църква (Св. Петка) и направи дарение под формата на два трафопоста на стойност 23 милиона лева, в полза на местните общини. » Партньорства с професионални организации и образователни институции Образованието е неразделна част от нашето партньорство с обществото за преодоляване на пропастта между професионалното образование и бизнеса в енергийния сектор. Електрохолд Груп развива дългосрочно и успешно сътрудничество с технически гимназии и висши училища, които служат като инкубатори за бъдещи специалисти. Целта на това сътрудничество е да допринесе за установяването, развитието и задържането на персонала в ключов за икономиката сектор, какъвто е енергетиката. Тази цел се постига чрез следните програми: стажантска програма, програма за дуално обучение, програма за стипендии, Седмица на възможностите, Академия „Енергия за бъдещето“, изготвяне на информационен бюлетин и специализиран уебсайт в подкрепа на професионалното образование (както е описано по-горе). Електрохолд Груп си партнира с над 30 технически гимназии в Западна България, както и със следните висши учебни заведения: Технически университет - София, Висше транспортно училище "Тодор Каблешков", Минно- геоложки университет, Колеж по енергетика и електроника, Военна академия , Стопански факултет на СУ, УНСС. През 2023 г. в Техническия учебен център на ЕРМ Запад са проведени общо 11 теоретични и практически обучения, в които са участвали 143 студенти от електротехнически специалности. Благодарение на това сътрудничество образователните програми се актуализират, за да отговорят на нуждите на реалния бизнес в енергетиката, стипендиантите на Електрохолд имат възможност да кандидатстват с рейтинга от конкурса „Енергия за бъдещето“ за прием във ВУЗ. Освен това Електрохолд Груп ежегодно изпраща писма за подкрепа на плановете за прием на професионалните гимназии. Групата провежда дългосрочна политика в подкрепа на българското професионално образование и развитието на млади специалисти в областта на енергетиката. За набиране, обучение и развитие на бъдещи кадри Групата реализира следните дългосрочни програми: стаж, стипендия, дуално обучение, Академия „Енергия за бъдещето“, Седмица на възможностите, поддържа първия специализиран уебсайт „Енергия за бъдещето“ и редовно издава първия корпоративен бюлетин в България, насочен към професионалното образование. Информацията в него е насочена към популяризиране на професиите в Дружеството и подпомагане при записване в професионални гимназии и висши технически училища. През 2023 г. ЕРМ Запад осигури практика на 31 ученици и студенти от електротехнически специалности, назначи 40 ученици в дуална форма на обучение (от Професионална техническа гимназия „Ичко Бойчев” гр. Благоевград, Професионална гимназия „Проф. д-р Асен Златаров” във Видин, Професионална гимназия по мехатроника в Плевен и Професионална гимназия по мехатроника „Никола Й. Вапцаров” в София), връчи 6 стипендии за втори семестър на ученици от XII клас, предостави още една целогодишна стипендия на ученик, който е полуосиротяло, организира Седмица на възможностите за 70 ученици и учители от профилирани гимназии в Западна България. През 2023 г. са издадени 4 информационни бюлетина и са направени два видеоклипа за привличане на нови служители. » Партньорства с експертни и индустриални организации Електроразпределителна мрежа Запад ЕАД е член на Камарата на строителите в България, ORSES (EU DSO Entity), Българска енергийна камара, Български институт за стандартизация (БИС), „ Българска служба за акредитация “ Национална асоциация за здравословни и безопасни условия на труд. Консолидирана нефинансова декларация 195 На групово ниво Електрохолд е член на Асоциацията на индустриалния капитал, Българския форум на бизнес лидерите, Индустриален клъстер „ Електромобилност “ , Институт по енергиен мениджмънт, Институт на вътрешните одитори в България, Конфедерация на работодателите и индустриалците в България, Национална енергийна камара, Съветът на жените в бизнеса в България, Българска асоциация по управление на човешките ресурси, Българско дружество за връзки с обществеността. Членството в тези организации допринася за утвърждаването на имиджа на Електро Разпределителни Мрежи Запад и Електрохолд като уважавани професионалисти, които се придържат към високи професионални и етични стандарти. » Дарения Групата Електорхолд и нейните служители подкрепят значими каузи и организации. През 2023 г. са направени дарения на обща стойност 30 400 лв. на фондации „За Нашите Деца“, „Светът на Мария“ и организация „Надежда и домове за децата – клон България“. Тези дарения подкрепиха деца в нужда, млади хора, семейства и общности. През 2023 г. е оборудвана лаборатория по електротехника в Професионална гимназия „Асен Златаров“ във Видин. Дарено е осветление за двора на Обединено училище „Иван Вазов” в Алдомировци. » Доброволчество Служителите на Електрохолд Груп участват активно в доброволчески инициативи за подпомагане на хора в нужда, каузи и организации. » Награди За принос към обществото и околната среда ЕРМ Запад бе отличена с първо място в B2B Media конкурса „Най- зелените компании в България“ за 2023 г. През 2023 г. ЕРМ Запад получи сребърната награда за „Отговорна компания – отговорни служители“, връчена от фондация BeCause.  Част от инициативите на застрахователната група: Застрахователна група също е много активна в социалните инициативи към обществото, като предимно тази дейност е насочена от ЗД Евроинс АД. „ЗД Евроинс АД в качеството си на социално отговорно Дружество ежегодно подпомага провеждането на множество социални, спортни, културни и бизнес събития, както и подкрепя редица благотворителни инициативи. » Дружеството поддържа дългогодишно ползотворно сътрудничество и подпомага спортните клубове: ▪ Сдружението „Алпийски клуб Витоша”, организатор на състезанието „Обиколка на Витоша – 100 км”; ▪ Фондация „Наука за природата“, организатор на благотворителен ултрамаратон под надслов „Надбягване в Източни Родопи“, който се организира и провежда в рамките на проект за опазване и поддържане на популациите на девет вида застрашени прилепи в района на Източни Родопи; ▪ Волейболен клуб „Марек Юнион Ивкони”, гр. Дупница; ▪ Спортен клуб по лека атлетика „Левски” 2016; ▪ Младата надежда в картинг спорта Борис Денков за участие в състезанието „Еко 8 часа на България“; ▪ Младежки спортен клуб „София – Европа”, организатор на „София Екиден Маратон”; ▪ „Българска федерация по художествена гимнастика“; ▪ „Българска федерация по баскетбол”; ▪ „Българска федерация по лека атлетика”; ▪ Благотворителното автомобилно състезание „Луда надпревара“ под надслов „Спри агресията по пътищата” ▪ „Национална картинг асоциация” – организатор на международните картинг състезания „Еко 8 часа на България”, „Еко 12 часа на България” и „Еко 24 часа на България” ▪ „Автомобилната федерация на България“ – организатор на състезанията „Рали България“ и „Рали писта София“; Консолидирана нефинансова декларация 196 ▪ СКХГ „Вихрен“ – организатор на международното състезание по художествена гимнастика за деца в гр. Сандански; ▪ Спортен клуб „Мамут“ – организатор на колоездачната обиколка „Купа Мургаш“; ▪ „Българска федерация на клубовете по спортни танци“; ▪ Благотворителното състезание „Маратон на приятелството“ гр. Плевен и благотворителен маратон за деца и родители – „FUN RUN KIDS”, в който взимат участие и деца с увреждания, които показват силен дух и желание да участват в спортното събитие, а тяхното приобщаване е мисия на „FUN RUN KIDS”. Събитието се организира от едни от най-големите и активни неправителствени организации (НПО), сдружения и социални предприятия в страната: JAMBA (Фондация “Сошъл Фючър”), фондация „Светът на Мария”, ▪ „Айс-Оупън” ЕООД, Национален алианс за социална отговорност в партньорство със сдружение „Аутизъм днес“, БАЛИЗ – Българска асоциация за лица с интелектуални затруднения и с подкрепата на Община Плевен. ▪ „ЗД Евроинс” АД продължава да си сътрудничи през годините и да подпомага редица фондации и организации като: ▪ „Мюзик Плей Скул“ – организатор на „Арт ваканция на Витоша” – летен арт лагер за деца; ▪ Традиционните фолклорни фестивали „Орфически мистерии” в с. Триград и „Рила ви гледа” – гр. Дупница; ▪ „Гръцкия Бизнес Съвет в България”; ▪ Фондация „Практикум” за проекта „Лекари на село” и други. „ЗД Евроинс” АД ежегодно дарява средства на националния фонд „Свети Никола” в помощ на деца с физически увреждания, лишени от родителски грижи, настанени в социални домове на територията на цялата страна. През 2023 г. Дружеството дари средства за традиционния летен лагер за деца в неравностойно положение и физически увреждания, настанени в социалния дом в с. Равда. Дружеството поддържа дългогодишно, ползотворно сътрудничество с фондацията „Благотворител“ и работи успешно, вече две години, по стипендиантската програма „Постигам по-висок успех“, която има за цел, да стимулира усилията и стремежа към знания на ученици, лишени от родителски грижи, с висок успех от 8-и до 12-и клас и студенти 1-ви курс. „ЗД Евроинс” АД ползотворно си сътрудничи и с фондацията „Светът на Мария”. Фондацията има за цел, да подпомага трудовата и социална интеграция на хора с лека и умерена степен на интелектуални затруднения, като предоставя индивидуални и групови занимания в дневния център „Светове“ и учебната кухня „Надежда”. » През 2023 г. Дружеството дари средства на следните фондации: ▪ „Надежда и домове за децата“ – провеждане на активна политика по превенция на изоставянето и недопускане настаняване на деца в специализирани институции в България, както и подкрепа на биологичните семейства, при реинтеграция на децата от институциите, посредством програмата „Активна семейна грижа”. ▪ Фондация „ΒCause“ – дарение на средства за пострадалото население на Турция и Сирия от опустошителното земетресение в двете държави. ▪ Фондация „Майко мила“ – дарение на финансови средства за закупуване на монитор за пациенти с IBP модул и безжичен модул за нуждите на интензивното отделение в СБАЛ по детски болести „Проф. Иван Митев“. ▪ През 2023 г. Дружеството подкрепи редица благотворителни инициативи и обществени събития, като: ▪ 23-то издание на конкурса „PR Приз 2023“: „PRовокатори на PRомени!”, който по традиция отличава постиженията на PR специалистите в България; ▪ Научен младежки фестивал „Ало, Космос! Говори България!“ организиран от Атлантическия клуб и Американското посолство в България, под егидата на ΝΑSA; ▪ Фестивала „Опера на върховете“ – Белоградчишки скали; ▪ „A Proper night with Conor McGregor“ – спортно събитие провело се в „Арена Армеец“ и с участието на световно известния спортист Conor McGregor; ▪ Честване на 75-та годишнина от основаването на културен дом „Искър“ кв. Дружба в гр. София; ▪ Благотворителното състезание по лека атлетика в гр. Сливен в памет на Михаил Желев; Консолидирана нефинансова декларация 197 ▪ Фолклорния фестивал „Орфически мистерии“; ▪ Колоездачното състезание „Etape Bulgaria by Tour de France“; ▪ Благотворително състезание и автомобилно изложение „Sofia Moto Fest“. » Награди: ▪ На 23 май 2023 г. на тържествена церемония в хотел „Интерконтинентал“ в гр. София, са обявени победителите в националния конкурс „Млад Благотворител” 2023 г. По време на церемонията „ЗД Евроинс” АД получи благодарствена грамота за подкрепата на стипендиантската програма „Постигам по-висок успех”, а „Евроинс Иншурънс Груп” АД получи благодарствена грамота за подкрепата на конкурса „Млад Благотворител”. ▪ „ЗД Евроинс” АД получи високо признание за своята социалната отговорност и устойчивост към обществото по време на 9-то издание на конкурса „b2b Media Awards 2023”. ▪ Дружеството бе отличено с две първи места в конкурса, в категориите „Благотворителна инициатива на годината” и „Социален проект на годината”, и трето място в категорията „Благотворителна инициатива на годината”. ▪ Дружеството спечели първо място в категория „Социален проект на годината” за подкрепа на благотворителното състезание „Маратон на приятелството“ гр. Плевен, в което взеха участие над 600 души от 16 националности, разпределени по възрастови групи в изключително широк възрастов диапазон – деца от 3-годишна възраст до маратонец на 86 години. Благотворителният маратон се провежда за девета поредна година и се организира от водещи фондации и социални предприятия в България, чиято основна мисия е да подкрепят хора в неравностойно положение и различни нужди като „Айс-Оупън“, фондация „Светът на Мария“, фондация „Сошъл Фючър – Jamba”, фондация „BCause“, „Аутизъм Днес“ и много други. „ЗД Евроинс“ АД подкрепя състезанието за трета поредна година. ▪ Първо място в категорията „Благотворителна инициатива на годината” бе присъдено на Дружеството за дарение на средства в подкрепа на пострадалите от земетресенията в Турция и Сирия. Дарението бе направено със съдействието на фондация „Bcausе“, чрез нейните партньори на място в двете държави, които доставиха храна, вода и дрехи на пострадалото население, както и работиха на терен за спасяване на хора от руините и оказване на необходимата подкрепа на семействата на загиналите. В същата категория, компанията спечели и трето място за осигуряване на средства за летен рехабилитационен лагер за деца, лишени от родителски грижи, пребиваващи в ЦНСТ и ПЖ за деца в гр. Благоевград. Летният лагер се осъществява със съдействието на фондация „Национален фонд Свети Никола”, с която Дружеството си партнира в различни инициативи повече от осем години. „ЗД Евроинс” АД – клон Гърция е ангажирано с подкрепата на социални програми и инициативи, които допринасят за по-добра градска среда и развитие на обществото. » Програмите за активна социална отговорност в Гърция през 2023 г.: ▪ Chamogelo tou Paidiou“ (Усмивката на детето): > Годишно дарение за подобряване на технологичната инфраструктура и оборудване на Оперативния център за незабавна социална и медицинска помощ в Агия Параскеви, Атина, Гърция. > Дарение на застрахователни полици за автомобили на Организацията. Организацията разполага с автопарк от около 150 превозни средства, които включват мобилни медицински интензивни автомобили за новородени и деца, автомобили за спешна помощ за интервенции на място, микробуси и автобуси за транспортиране на децата, които растат в 11-те къщи на Организацията, хладилни камиони за безопасно транспортиране на стоки, мобилен медицински пункт „Педиатрична помощ” и други. > Дарение на специално събитие за набиране на средства за подкрепа на деца жертви на насилие. ▪ „MERIMNA“ – терапевтичен център за деца с психични разстройства в гр. Патра. Спонсорство под формата на застрахователни полици на автобуси за трансфер на децата с психични разстройства. Центърът основно обучава и настанява деца с ментална изостаналост. ▪ Спонсорство на маратон „Kallithea Run“ с благотворителна кауза за деца. ▪ Спонсорство на полумаратон „KALLITHEA HALF MARATHON & NIGHT RUN“, в който са взели участие над 3 000 състезатели. Консолидирана нефинансова декларация 198 ▪ Дарение за организацията „GREEK Schools & Organizations“ – дарени са два 55” телевизора Toshiba на гимназията в Софико в Коринтия, които са за нуждите на техните уроци и един видео проектор за училището в Елиндион. ▪ Дарения за гръцката полиция в Нафлпио под формата на оборудване и облекло. Целта на „ЗД Евроинс” АД – клон Гърция е да застане до местните общности, в които оперира, като използва всичките възможни средства за подпомагане на обществените услуги и структури. ▪ Спонсорство на футболния отбор „Doxa Melissiou“ в Пела. ▪ Спонсорство на баскетболния отбор „Panaкaiki“ в Ахая. ▪ Спонсорство на женския баскетболен отбор на „Афитос Пиргу“ в Илия. ▪ Спонсорство на футболен отбор „Севастиана 2018” в Скидра Пелас. ▪ Дарение на финансови средства за пострадалите от опустошителното земетресение в Турция и Сирия. ▪ Дарение на средства за пострадалите от опустошителното наводнение в област Тесалия, Гърция. ▪ Спонсорство за „ACROPOLIS RALLY 2023“, състезателя г-н Ефтимиос Халкиас и неговия екип. ▪ „ЗД Евроинс” АД – клон Гърция е официален спонсор на олимпийския шампион по колоездене на писта Христос Воликакис. ▪ Годишно спонсорство на гръцкия шампион по бягане (на 100 м) Йоанис Нифантопулос. ▪ Участие в 87-ят международен панаир в Солун под егидата на България. 3 / КЛИЕНТИ Клиенти на Дружеството са както частни лица, така и корпоративни лица. Потребителите разчитат на нашия опит, знания, способности и гъвкавост, за да им предложим решения отговарящи на изискванията на съвременното общество. Енергийна група: Дейността на „Електроразпределителни мрежи Запад“ ЕАД е лицензионна и се регламентира от нормативната уредба. По тази причина е важно да се изпълняват няколко ключови индикатора за съответствието на продукта, които са основни показатели и за ефективността на процесите. Тези показатели са заложени в Методиката за отчитане изпълнението на целевите показатели и контрол на показателите за качество на обслужването на мрежовите оператори, обществените доставчици и крайни снабдители, приета с протоколно решение №87 от 17.06.2010 г. на ДКЕВР. Същите са в съответствие с регулаторните изисквания. Създадена е уникална за България потребителска институция – Енергиен омбудсман, разглеждащ казуси и сигнали, по които дружествата на групата са се произнесли, но клиентът не е удовлетворен от отговора. Становището на Енергийния омбудсман е окончателно за структурите на Електрохолд. През 2023 г. Енергийният омбудсман получи и разгледа за Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД 177 сигнала/казуса, от които само 21 бяха основателни. Измерване на качеството на обслужване Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД осигурява качествено обслужване на клиентите си и се стреми да изпълнява заложените в Методиката за качество целеви показатели за обслужване. За изминалата 2023 г. всички показатели за измерването на качеството са в рамките на нормативно определените от регулатора. № Наименование на показателя Измерител на показателя 2023 1 Време за получаване на обоснован отговор на жалба, молба, оплакване на писмено, запитване от потребител Среден брой дни за проверка с цел изготвяне на аргументиран писмен отговор 11.24 2 Време за проверка на СТИ по искане на потребител Средно време за извършване на проверката 3.42 3 Време за подмяна на СТИ Средно време за подмяна на СТИ 2.70 4 Време за коригиране на грешка от отчитане на СТИ Средно време за извършване на проверката 2.29 Консолидирана нефинансова декларация 199 5 Време за проверка за отклонение в качеството на доставяната електрическата енергия по искане на потребител Средно време за извършване на проверката 8.18 6 Време, необходимо за изготвяне на предварителен договор и писмено становище за условията за присъединяване на потребител Средно време необходимо за изготвяне на предварителен договор и писмено становище за условията за присъединяване на потребител 9.29 През изминалата 2023 година общият брой на постъпилите жалби е 6 954 бр. (2022 г. – 5 808 бр.), от тях основателно удовлетворени са 850 броя (2022 г. – 533 бр.). Показатели за качество на енергията Основните направления за подобряването на показателите за непрекъснатост на снабдяването с електрическа енергия са насочени към: > намаляване броя на прекъсванията; > намаляване броя на засегнатите от прекъсванията потребители; > намаляване времето за възстановяване на снабдяването с електрическа енергия. Съгласно Методиката показателите за непрекъснатост на електроснабдяването са: > Индекс на средната продължителност на прекъсванията за системата - System Average Interruption Duration Index – SAIDI – отчита средната продължителност на прекъсванията, която се пада на един клиент за период от една година (в минути за година). > Индекс на средния брой прекъсвания за системата - System Annual Interruption Frequency Index – SAIFI - отчита средния брой прекъсвания на един клиент за период от една година. При определяне на индекса на средния брой на прекъсванията с по-голяма продължителност от краткотрайните прекъсвания, КЕВР приема стойности на показателите за: > планирани прекъсвания за година, за които клиентите са предварително информирани от Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД; > непланирани прекъсвания, за които клиентите не са предварително уведомени. През 2023 г. показателите за качество на енергията SAIFI и SAIDI са в рамките на одобрените стойности от КЕВР. През 2023 г. тежки метеорологични условия през месеците ноември и декември поставиха електроразпределителната мрежа в Западна България пред сериозни изпитания – от тежкия сняг бяха съборени множество дървета, счупени стълбове, скъсани проводници. Обледяванията и непроходимите пътища затрудниха работата на оперативните екипи на Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД, но благодарение на създадената организация поетапно беше възстановено електрозахранването на всички засегнати потребители на територията на Западна България. ПОКАЗАТЕЛ SAIDI - 2023 SAIDI - 2022 Минути Непланирани прекъсвания 167.8 136.1 Планирани прекъсвания 179.1 165.5 ПОКАЗАТЕЛ SAIFI - 2023 SAIFI - 2022 Брой прекъсвания на един клиент Непланирани прекъсвания 2.80 2.30 Планирани прекъсвания 1.39 1.26 Консолидирана нефинансова декларация 200 Сертификация по ISO стандарти  Енергийна група Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД > Ресертифицирано по ISO 9001:2015. Това от своя страна дава допълнителна гаранция за наличието, качеството и спазването на утвърдените вътрешни процедури и правила за работа. Електрохолд Трейд ЕАД > Дружеството е сертифицирано по следните стандарти: > Ресертификационен одит по Стандарт ISO 9001:2015 - Управление на качеството; > Ресертификационен одит по Стандарт ISO 14001:2015 Управление на околната среда; > Ресертификационен одит по Стандарт ISO 45001:2018 - Управлението на здравето и безопасността на работа; > Сертификационен одит по Стандарт ISO 50001:2018 – Управление на енергията; > Вътрешен одит съгласно политиката на Групата. Електрохолд Продажби ЕАД > Сертификат, съгласно ISO 9001:2008, като през 2018 г. и 2021 г. Дружеството успешно ре- сертифицира Системата за управление на качеството, съгласно новата версия на стандарта ISO 9001:2015 Електрохолд ИКТ ЕАД > Дружеството има въведена система за управление на качеството и сигурността на информацията, която е сертифицирана по ISO 9001:2015 с валидност на сертификата до 21.08.2025 г. и по ISO 27001:2013 с валидност на сертификата до 18.09.2024 г. Електрохолд ИПС ЕООД > Дружеството има въведена система за управление на качеството и сигурността на информацията, която е сертифицирана по ISO 9001:2015 с валидност на сертификата до 20.09.2026 г. Електрохолд България ЕООД > През 2012 г. „Електрохолд България“ EООД успешно сертифицира внедрената Система за управление на качеството, съгласно стандарта ISO 9001:2008 за процесите, които се управляват в дирекция „Доставки и логистика” и дирекция „Обслужване на клиенти”, които са ключови за качественото изпълнение на лицензионните дейности на компаниите от Група Електрохолд. През 2018 година Дружеството успешно ре-сертифицира Системата за управление на качеството, съгласно новата версия на стандарта ISO 9001:2015 за процесите, които се управляват в дирекция „Тръжни процедури” (от 2022 г. в Електрохолд ИПС) и дирекция „Обслужване на клиенти”. Тези сертификати гарантират, че всички структури и служители на сертифицираните компании на групата Електрохолд прилагат единни и стриктни механизми за управление на качеството, за контрол и измерване на ефективността на всички процеси, адекватно поддържат и обезпечават инфраструктурата и работят за повишаване на удовлетвореността на клиентите и партньорите на дружеството. Застрахователна група Качественото обслужване на клиентите при настъпване на застрахователно събитие е съществен фокус в развитието на застрахователната група. Чрез добро обслужване, управление на процесите и съвместна работа с подписваческите екипи се цели постигне намаляване квотата на щетимост при спазване на поетите ангажименти по застрахователните договори и нормативната уредба. Обслужването на клиентите остава приоритет, както и създаването и поддържането на стабилни и лоялни партньорски отношения с посредниците и клиентите. В ЗД Евроинс АД е въведен стандарт за работа с клиентите в международните отношения на Дружеството, в това число механизъм за мониторинг и контрол за спазването/последващо създаване на процедура за прилагане или интегриране към съществуващи процедури. Консолидирана нефинансова декларация 201 Информация за участията на управителните и надзорните органи и прокуриста в други компании е представена в т. 1.10.1. Информация по търговски закон Информация относно квалификация, опит и компетентност на членовете на Надзорния и Управителните съвети на Еврохолд България е налична в т. 1.4 Корпоративно управление. 2.6. УПРАВЛЕНИЕ 1 / УПРАВИТЕЛНИ И КОНТРОЛНИ ОРГАНИ НА ЕВРОХОЛД БЪЛГАРИЯ НАДЗОРЕН СЪВЕТ УПРАВИТЕЛЕН СЪВЕТ ПРОКУРА Асен Христов Председател на Надзорния съвет Кирил Бошов Председател на УС и представляващ дружеството Милена Генчева Прокурист Димитър Димитров Заместник председател на НС Асен Минчев Изпълнителен член на УС Ради Георгиев Член на НС Велислав Христов Член на УС Кустаа Айма Независим член на НС Разван Лефтер Член на УС Ивайло Ангарски Независим член на НС Луиз Роман Член на НС Еврохолд България АД се представлява съвместно от двамата изпълнителни директори или от един изпълнителен директор и прокурист. Консолидирана нефинансова декларация 202 2/ СИСТЕМА НА УПРАВЛЕНИЕ Системата на управление е специфична за всеки подхолдинг в групата Еврохолд и е изградена в съответствие с естеството, мащаба и сложността на рисковете, свързани с дейността при прилагане на принципите за законосъобразност, целесъобразност и ефективност. Изградената система на управление е адекватна и в съответствие с нормативните изисквания за всяко бизнес направление, като може да се направи следното обобщение валидно за всички дружества от групата Еврохолд: ✓ Налице е адекватна и прозрачна организационна структура, съобразена с нормативните изисквания за конкретния бизнес; ✓ Отговорностите са ясно и целесъобразно разпределени; ✓ Изградена е ефективна система, за предоставяне на информация; ✓ Системата на управление, отговаря на изискванията на специфичните, относими към съответното дружество регулации, в това число се вземат предвид насоките за система на управление на Европейския орган за застраховане и професионално пенсионно осигуряване (EIOPA) (валидно за застрахователните компании на Евроинс Иншурънс Груп); ✓ Системата на управление периодично се преглежда; ✓ Еврохолд България като публична компания е приел, спазва и се ръководи от международно приетите и прилагани принципи за корпоративно управление. Холдингът е наложил тези принципи във цялата икономическа структура. Ръководствата на дъщерните и оперативните дружества разбират и споделят принципите за добро корпоративно управление, като водят политика по постигане на оптимални съотношения между практиките в Дружеството и вътрешните му регулации. Системата на управление на всяко едно дружество от икономическата структура на Еврохолд е основна отговорност на ръководните му органи. Осигурена е необходимата вътрешно-организационна структура, с което да се гарантира, че всички процеси, както и предоставяните от дружествата услуги и продукти, са в съответствие с действащата нормативна уредба. Управителният съвет (УС) на Еврохолд е компетентния орган, които следи за адекватността на системата на управление и предприема необходимите мерки, в случай на констатирани слабости или неефективност на елементи на системата. Група Еврохолд насърчава пряката и непосредствена комуникация между ръководство и служители, в това число навременното сигнализиране за събития и рискове, които могат съществено да засегнат дейността в съответното дружество. Комуникацията се осъществява по различни канали, като достига до управлението на ниво подхолдинг и корпоративното ръководство на дружеството-майка. Системата на управление на Групата обхваща най-общо: » Благонадеждност и професионално управление и упражняване на контрол над дейността на дружествата в групата чрез членовете на Управителния съвет, тяхната квалификация, професионален опит и надеждност » Организация и изпълнение на задълженията на ключовите функции – в застрахователната и енергийната група » Система от вътрешни актове – политики, правила и процедури, одобрени от компетентния орган, подлежащи на периодичен преглед и оценка и съобразени с дейността и вътрешната организация на процесите в дъщерните компании относно изискванията за дейността на всяка бизнес група Ключовите функции, където са нормативно наложни, ведно с одитните комитети, имат съществено значение за изграждането на втора и трета линия на защита, както и при защитата на интересите, изграждането на ефективни механизми и канали за адекватно, навременно и точно предоставяне на количествена и качествена информация на отделните групи заинтересовани лица. Групата Еврохолд отчита значението на оповестяванията към заинтересованите лица като съществено, освен за защита интересите на инвеститори, клиенти, посредници, надзорни органи и други заинтересовани лица, така и за повишаване на пазарната дисциплина. Дъщерни дружествата, които нямат регулаторно задължение да изготвят междинни доклади на индивидуално/консолидирано ниво, които да покриват естеството на изискуемата информация съгласно приложимото за Еврохолд България АД законодателство, изготвят и докладват същата вътрешно за групови цели. Консолидирана нефинансова декларация 203 Във всяка една бизнес единица част от групата има създадена система на управление на риска, то е в основата на всички дейности извършвани от компаниите. Моделът на управление на риска е съобразен със спецификите, регулациите и изискванията към дадената икономическа дейност в която оперират дъщерните компании. Рисковата стратегия е модел, който се фокусира върху идентифициране, управление и мониторинг на материалните рискове, на които дъщерните дружества и групата като цяло са изложени. В групата се поддържат процеси за управление на риска и вътрешен контрол, свързан с финансовото отчитане, подходящо прилагане на счетоводни политики и спазване на съответните законови разпоредби, прозрачността и представянето на навременна финансова отчетност на Групата. Системите на управление на дъщерните дружества е в зависимост от спецификата на бизнес дейността и регулаторните изисквания и приложимите регулации към тази дейност. Също така системата на управление е съобразена и с естеството, мащаба и сложността на рисковете, свързани с дейността на всяко едно дружество при прилагане на принципите за законосъобразност, целесъобразност и ефективност. Като цяло системата на управление в групата Еврохолд е адекватна и отговаря на следните критерии: ▪ Налице е адекватна и прозрачна организационна структура, съобразена с нормативните изисквания за конкретния бизнес; ▪ Отговорностите са ясно и целесъобразно разпределени; ▪ Изградена е ефективна система, за предоставяне на информация; ▪ Системата на управление, отговаря на изискванията на специфичните, относими към съответните за бизнеса дружество регулации; ▪ Системата на управление периодично се преглежда; ▪ Всички дружества в групата са приели, спазват и се ръководят от приетите и прилагани принципи за корпоративно управление, което Еврохолд България в качеството си на дружество, чиито акции се търгуват на регулиран пазар изисква от всички дружествата от икономическата му структура. Управителният съвет (УС) на Еврохолд е компетентния орган, който следи за адекватността на системата на управление и предприема необходимите мерки, в случай на констатирани слабости или неефективност на елементи на системата. Дейността на енергийните, застрахователните компании и инвестиционния посредник, както и на дружеството-майка подлежат на специална регулация от съответните регулаторни органи. Това допълнително допринася за спазване и развитие на доброто и прозрачно корпоративно управление и изграждане на адекватна и ефективна система на управление в групата Еврохолд. 3/ ДОБРО УПРАВЛЕНИЕ Доброто корпоративно управление означава да се гарантира, че групата Еврохолд се управлява устойчиви, отговорно и възможно най-ефективно. Поддържането на увереността и доверието на нашите заинтересовани страни е жизнено важно за продължаващия успех на нашите дъщерни компании и групата като цяло. При периодичния преглед на системата на управление се контролира и проследява нейната адекватност, като се прилага следния модел: Модел за оценка на системата на управление Основни критерии Допълнителни критерии Съответствие на системата на управление на нормативните изисквания – пълнота на представените вътрешни документи Системата на управление, отговаря на изискванията на насоките за система на управление на съответния регулатор Наличие на адекватна и прозрачна организационна структура Системата подлежи на периодичен преглед Ясно разпределение и целесъобразно разделение на отговорностите Ръководството на Еврохолд България разбира и споделя принципите за добро корпоративно управление, като води политика по постигане на оптимални съотношения между ефективността на практиките в отделните бизнес групи и вътрешните им регулации Ефективна система за предоставяне на информация Служителите на групата Еврохолд са запознати, разбират и споделят значението на системата на управление В групата Еврохолд се насърчава пряката и непосредствена комуникация между ръководство и служители, в Консолидирана нефинансова декларация 204 това число навременното сигнализиране за събития и рискове, които могат съществено да засегнат дейността в съответното дружество. Комуникацията се осъществява по различни канали, като достига до управлението на всяка подхолдингова група и ръководството на дружеството-майка. Кодекс за добро корпоративно управление Групата Еврохолд чрез дружеството-майка Еврохолд България АД спазва по целесъобразност Националния кодекс за корпоративно управление (НККУ), приет от Националната комисия за корпоративно управление (посл. изменен през юли 2021 г.) и одобрен като кодекс за корпоративно управление по чл. 100н, ал. 8, т. 1 във връзка с ал. 7, т. 1 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа (ЗППЦК) от Комисията за финансов надзор с Решение № 850-ККУ от 25.11.2021 г. и осъществява дейността си в пълно съответствие с принципите и разпоредбите на Кодекса. Еврохолд България АД се придържа към препоръките, дадени в Националния кодекс за корпоративно управление, като се ръководи от най-добрите практики в областта на корпоративното управление. Еврохолд България АД не осъществява значими допълнителни практики извън залегналите в Националния кодекс за корпоративно управление. Всички дружества от икономическата група на Еврохолд също спазват принципите заложени в Националния кодекс за корпоративно управление въпреки, че за някой от тях няма изрично регулаторно изискване за това. В допълнение застрахователната и енергийната група, като силно регулирани сектори, изпълняват принципите залегнали в Националния кодекс за корпоративно управление, като се съобразява и с размера, статута, сложността на дейността и обемите на ниво дружество, както и с - за застрахователните компании – изискванията на специалното местно законодателство и насоките на европейския надзорен орган. Изградената система на управление в отделните застрахователи и групата като цяло, покрива съществена част от принципите, но се прилага в съответствие с относимите за дружеството регулации. В качеството на предприятия от обществен интерес, българските застрахователи оповестяват декларация за корпоративно управление към годишния финансов отчет, подчинена на принципа „спазвай или обяснявай". Ръководството на Еврохолд България АД гарантира равнопоставеното третиране на всички акционери, включително миноритарните и чуждестранните акционери. Ръководството се задължава да защитава техните права, както и да улеснява упражняването им в границите, допустими от действащото законодателство и в съответствие с разпоредбите на устройствените актове на Дружеството. Ръководството осигурява навременна информираност на всички акционери относно техните права. Стратегически цели на корпоративното управление: » равноправно третиране на всички акционери, гарантиране и защита на техните права; » подобряване нивото на информационна обезпеченост на акционерите и прозрачност; » постигане на прозрачност и публичност на процесите по предоставяне на информация от страна на Дружеството; » осигуряване на механизъм за добро управление на Дружеството от страна на управителните органи и » възможност за ефективен надзор върху управлението от страна на акционерите и регулаторните органи. Като резултат от прилагане принципите на корпоративното управление е балансираното взаимодействие между акционерите, ръководството и заинтересованите лица. Декларацията за корпоративно управление на „Еврохолд България“ АД е подчинена на принципа „спазвай или обяснявай". Повече относно спазването на принципите за корпоративното управление е налично в раздел 3. Декларация за корпоративно управление. Консолидирана нефинансова декларация 205 4/ ОДИТНИ КОМИТЕТИ Еврохолд България АД; както и следните: Евроинс Иншурънс Груп АД и дружествата от застрахователния подхолдинг; дружествата от енергийния подхолдинг; имат създадени одитни комитети. Характерно за всички одитни комитети е: » Независим орган на Дружеството, състоящ се от минимум 3-ма члена » При определяне на членовете се спазва принципа за осигуряване на минимум един независим член » Членовете на Комитета се избират от ОСА, което одобрява и неговия статут и правила Основни функции на Одитните комитети са: » Наблюдава процеси по финансово отчитане » Наблюдава ефективност системи вътрешен контрол » Наблюдава ефективност системи за управление на риск » Наблюдава независимия финансов одит » Извършва преглед на независимостта на регистрирания одитор на Дружеството. 5/ ПОЛИТИКА ЗА МНОГООБРАЗИЕ Еврохолд България АД няма приета изрична политика по отношение на многообразие на членовете на Надзорните и Управителните съвети, на мениджърите и служителите. Въпреки това Еврохолд България, както и компаниите част от икономическата група Еврохолд при реализиране на цялостната дейност на дружествата се придържат към принципите на: » равнопоставеност, » безпристрастност, » избягване на каквито и да е форми на дискриминация и » предоставяне на еднакви възможности, Във вътрешно нормативните актове на компаниите част от Еврохолд няма разделение по пол, възраст, националност, раса, етническа принадлежност, религия, хора в неравностойно положение и всякаква друга форма на незаконна и несправедлива дискриминация. Основните критерии и прилагани принципи при подбор и оценка на членовете на управителните и надзорните органи на Еврохолд България АД относно физическите лица без да се въвеждат никакви ограничения, свързани с възраст, пол, националност и образование са: » да бъдат дееспособни; » да имат подходяща квалификация и образование, управленски умения, професионален опит, и компетентност; » имат познания в нормативната уредба и изискванията на конкретния секторен сегмент, в който оперира Компанията; » имат добра репутация; » да бъдат независими и обективни в изразяването на мнения и вземане на решения. Структурата на управление е определена в устава на дружеството. Членовете на Надзорния съвет се избират от Общото събрание на акционерите и това е право и прерогатив на акционерите. Съответно Надзорният съвет назначава членовете на Управителния съвет. Възнагражденията на членовете на Надзорния съвет и на Управителния съвет се определят от Общото събрание на акционерите и се изплащат само в съответствие с приетата Политика за възнагражденията на дружеството. Определянето на възнагражденията на членовете на Надзорния и Управителния съвет са съобразени с големината, вътрешната организация, както и характера, обхвата и сложността на осъществяваната дейност в дружеството и групата на „Еврохолд България” АД. Членовете на Управителния съвет и на Надзорния съвет могат да бъдат преизбирани без ограничение. Консолидирана нефинансова декларация 206 6/ ПРИЛАГАНЕ НА ПОЛИТИКАТА ПО МНОГООБРАЗИЕ Ключови данни за Управителни и Надзорни съвети / Съвети на директорите (измерители) В края на 2023 г. висшето ръководство представено чрез съответните бордове на групата Еврохолд включва общо 100 членове на бордове (2022: 100 членове). Структура на бордовете в групата Еврохолд Членове на борд Общ брой жени % на жени мъже % на мъже 2023 г. 100 19 19% 81 81% 2022 г. 100 19 19% 81 81% Разпределение на членовете на бордове по бизнес линии Членове на бордове Служители по бизнес групи 2023 Общ брой членове % на жените % на мъжете жени мъже < 30 30 - 50 > 50 < 30 30 - 50 > 50 Енергетика - 4 1 7 13 18 43 12% 88% Застраховане - 5 5 - 16 14 40 25% 75% Финансово-инвестиционна дейност - 3 - - 3 1 7 43% 57% Дружество-майка - 1 - - 1 8 10 10% 90% Членове на бордове с разбивка по пол - 13 6 7 33 41 100 19% 81% Членове на бордове Служители по бизнес групи 2022 Общ брой членове % на жените % на мъжете жени мъже < 30 30 - 50 > 50 < 30 30 - 50 > 50 Енергетика - 3 1 1 17 19 41 10% 90% Застраховане - 4 7 - 11 20 42 26% 74% Финансово-инвестиционна дейност - 3 - - 4 - 7 43% 57% Дружество-майка - - 1 - 1 8 10 10% 90% Членове на бордове с разбивка по пол - 10 9 1 33 47 100 19% 81% Разнообразие В Еврохолд разбираме, че наличието на разнообразен борд е от решаващо значение, за да се гарантира, че бордът може да върши работата си добре и има необходимите знания и опит, за да се ориентира в различните социални, бизнес и културни условия на пазарите, на които работи, и дейностите, в които участва групата. В групата Еврохолд към края на 2023 г. 19% от членовете на бордовете са жени (2022: 19%). Общо 26 членове на бордове (26 % от всички членове) са чуждестранни лица, от тях: » в чуждестранните застрахователни дружества в които оперираме, 18 членове на бордове, включително и изпълнителните директори са местни лица, познаващи местната култура, традиции, Консолидирана нефинансова декларация 207 пазар, конкуренция, регулаторни и законови изисквания и т.н. » в българските дружества от енергийната група има 8 лица членове на бордове, които са чуждестранни лица. По отношение на разпределение по възрастов признак: » 7% от всички членове са под 30 г. » 46% от всички членове са между 30 и 50 г. » 47% от всички членове са над 50 г. Всичко това потвърждава, че корпоративното ръководство на Еврохолд България цени разнообразието при стратегическото управление на групата. 7/ ДОСТАВЧИЦИ Компаниите в структурата на Еврохолд извършват бизнес операции с много на брой и разнообразни доставчици, като предимно това се отнася за компаниите от направление енергетика, останалите бизнес структури не са зависими в голяма степен от своите доставчици. В процедурите за избор на партньори, които Групата прилага, са водени от основните му принципи за честност, прозрачност и разбира се, обективни критерии за оценка като цена, качество, редовни доставки, предишен опит и т.н. В компаниите са приети и се спазват Правила за оценка, сключване, регистрация, съхранение и контрол на договори. Тези правила определят реда и условията за сключване, начина за регистрация, съхранение, контрола върху изпълнението и оценка на договорите за доставки на външни услуги за тяхната квалификация като договори по прехвърляне на дейности, с оглед спазване и прилагане на „Политика за прехвърляне на дейности на външни изпълнители“. Процедурите при избор и оценка на доставчиците се извършва при пълна прозрачност и от обективни критерии – цена, качество, редовни доставки, предишен опит и др., при съблюдаване и спазване на местните и европейски регулации относно прехвърляне на дейност. В допълнение процедурите за избор на партньори, които прилага електроразпределителното дружество са в съответствие със Закона за обществени поръчки (ЗОП). Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД е приело и спазва Правила за избор на доставчици по ЗОП, регистрация, съхранение и контрол на договори. Всички доставчици с който работи дружеството са декларирали ангажимент за изпълнение и спазване на нормативните разпоредби по отношение на околната среда и социалната отговорност заложени във вътрешните документи на дружеството, включително: трудови въпроси, детски/принудителен труд, здраве и безопасност, поверителност и сигурност. В процеса на избор на доставчици в групата Еврохолд, приоритет се дава на тези, които спазват приетите от Групата принципи по отношение на околната среда и социалната отговорност. Друга информация 220 3 КОНСОЛИДИРАНА ДЕКЛАРАЦИЯ ЗА КОРПОРАТИВНО УПРАВЛЕНИЕ Консолидирана декларация за корпоративно управление 209 КОНСОЛИДИРАНА ДЕКЛАРАЦИЯ ЗА КОРПОРАТИВНО УПРАВЛЕНИЕ НА ГРУПА ЕВРОХОЛД ЗА 2023 г. (съгласно разпоредбите на чл. 100н, ал. 8 от ЗППЦК) I. Информация относно спазване по целесъобразност от страна на Еврохолд България АД на Кодекса за корпоративно управление, одобрен от Комисията или друг кодекс за корпоративно управление (чл. 100н, ал. 8, т.1, букви а/, б/ и в/ от ЗППЦК) Групата Еврохолд чрез дружеството-майка Еврохолд България АД спазва по целесъобразност Националния кодекс за корпоративно управление (НККУ), приет от Националната комисия за корпоративно управление (посл. изменен през юли 2021 г.) и одобрен като кодекс за корпоративно управление по чл. 100н, ал. 8, т. 1 във връзка с ал. 7, т. 1 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа (ЗППЦК) от Комисията за финансов надзор с Решение № 850-ККУ от 25.11.2021 г. и осъществява дейността си в пълно съответствие с принципите и разпоредбите на Кодекса. Еврохолд България АД се придържа към препоръките, дадени в Националния кодекс за корпоративно управление, като се ръководи от най-добрите практики в областта на корпоративното управление. Еврохолд България АД не осъществява значими допълнителни практики извън залегналите в Националния кодекс за корпоративно управление. II. Обяснение от страна на Еврохолд България АД кои части на кодекса за корпоративно управление по т. 1, буква "а" или буква "б" не спазва и какви са основанията за това, съответно когато емитентът е решил да не се позовава на никое от правилата на кодекса за корпоративно управление – основания за това (чл. 100н, ал. 8, т.2 от ЗППЦК) 1 / КОРПОРАТИВНИ РЪКОВОДСТВА През 2023 г. дейността на Управителния съвет и на Надзорния съвет на дружеството-майка Еврохолд България АД е осъществявана в пълно съответствие с Националния кодекс за корпоративно управление. Корпоративното ръководство счита, че няма части на Националния кодекс за корпоративно управление, които дружеството не спазва. Кодексът се прилага на основата на принципа „спазвай или обяснявай“. Това означава, че дружеството спазва Кодекса, а в случай на отклонение ръководството следва да изясни причините за това. (НККУ, Преамбюл). Корпоративното ръководство на Групата съблюдава правата на акционерите и гарантира равнопоставеното третиране на всички акционери, включително миноритарните и чуждестранните акционери. Ръководството се задължава да защитава техните права, както и да улеснява упражняването им в границите, допустими от действащото законодателство и в съответствие с разпоредбите на устройствените актове на Дружеството. Ръководството осигурява навременна информираност на всички акционери относно техните права. Всеки член на Надзорния и Управителния съвет при осъществяване на своята дейност и в съответствие на целите и стратегиите на Дружеството, както и в интерес на акционерите, се ръководи от принципите за прозрачност, независимост и отговорност. Признават се правата на заинтересованите лица и се осигурява навременно и точно разкриване на информация по всички въпроси свързани с дружеството, резултатите от дейността, инвестициите в предприятия, финансовото положение и управлението. Еврохолд България АД е с двустепенна система на управление. Органи на управление са Управителен съвет (УС) и Надзорен съвет (НС). В устава на Дружеството са определени структурата на управление, състава и функциите на членовете на Надзорния и Управителния съвет. Консолидирана декларация за корпоративно управление 210 УПРАВИТЕЛЕН СЪВЕТ Управителният съвет на Еврохолд България АД, се състои от четири физически лица.  Функции и задължения Функциите и задачите на членовете на Управителния съвет на Еврохолд България АД в контекста на Националния кодекс за корпоративно управление се свеждат до следното: - управлява дружеството в съответствие с установените визия, цели и стратегии на дружеството и интересите на акционерите. - следи за резултатите от дейността на дружеството и при необходимост инициира промени в управлението на дейността. - третира равнопоставено всички акционери, действа в техен интерес и с грижата на добър търговец. - при изпълнение на своята дейност се ръководят от общоприетите принципи за почтеност, управленска и професионална компетентност. Управителният съвет е приел и спазва Етичен кодекс. - стреми се да постигне целите на устойчиво развитие, като разработва и изпълнява одобрената от Надзорния съвет политика за ангажиране на заинтересованите лица. - осигурил е и контролира изграждането и функционирането на системата за управление на риска, в т.ч. за вътрешен контрол и вътрешен одит, като своевременно информира по надлежен начин Надзорния съвет за своите действия. - насърчава прилагането и съблюдава за спазване от страна на дъщерните дружества на принципите за устойчиво развитие на групово ниво. - изградил е финансово-информационната система на дружеството, в съответствие с насоките, дадени от Надзорния съвет, и осигурява нейното надеждно функциониране. - съгласува своите действия с Надзорния съвет по отношение на бизнес плана на дружеството, сделките от съществен характер и всички други операции и дейности, установени в устройствените актове на дружеството. - информира и се отчита за своята дейност пред Надзорния съвет. За целта предоставя изискваната в съответните срокове и формат информация.  Структура и компетентност Основните правомощия и функции на Управителния съвет са регламентирани в Устава на Дружеството и в приетия правилник за работа на УС, които са в съответствие с Националния кодекс за корпоративно управление. Членовете на УС се избират за срок от 5 години, като могат да бъдат преизбирани без ограничение. Структурата и броят на членовете на Управителния съвет на Еврохолд България АД гарантират ефективната дейност на дружеството. При предложения за избор на нови членове на Управителния съвет на Еврохолд България АД се спазват принципите за съответствие на компетентност на кандидатите с естеството на дейността на дружеството. В договорите за възлагане на управлението, сключвани с членовете на Управителния съвет на Еврохолд България АД, се определят техните задължения и задачи, критериите за размера на тяхното възнаграждение, задълженията им за лоялност към дружеството и основанията за освобождаване. Компетенциите, правата и задълженията на членовете на Управителния съвет на Еврохолд България АД следват изискванията на закона, устройствените актове и стандартите на добрата професионална и управленска практика. Консолидирана декларация за корпоративно управление 211  Възнаграждение В съответствие със законовите изисквания и добрата практика на корпоративно управление, размерът и структурата на възнагражденията на членовете на Управителния съвет на Еврохолд България АД отчитат: a) Задълженията и приноса на всеки един член на Управителния съвет на Еврохолд България АД в дейността и резултатите на дружеството; b) Възможността за подбор и задържане на квалифицирани и лоялни ръководители; c) Необходимостта от съответствие на интересите на членовете на Управителния съвет на Еврохолд България АД и дългосрочните интереси на дружеството. Допълнителните стимули са конкретно определени или определяеми и са обвързани с ясни и конкретни критерии и показатели по отношение на резултатите на дружеството и/или с постигането на предварително определени от Надзорния съвет на Еврохолд България АД цели, като са в съответствие с приетата Политика за възнагражденията. Еврохолд България АД може да предостави като допълнителни стимули на членовете на Управителния съвет акции, опции върху акции и други подходящи финансови инструменти. Разкриването на информация за възнагражденията на членовете на Управителния съвет на Еврохолд България АД е в съответствие със законовите норми и устройствените актове на дружеството. Акционерите имат лесен достъп до приетата дружествена политика за определяне на възнагражденията и тантиемите на членовете на Управителния съвет на Еврохолд България АД, както и до информация относно получените от тях годишни възнаграждения и допълнителни стимули, ако има такива.  Конфликт на интереси Членовете на Управителния съвет на Еврохолд България АД избягват и не допускат реален или потенциален конфликт на интереси. Процедурите за избягване и разкриване на конфликти на интереси са регламентирани в устройствените актове на дружеството. Членовете на Управителния съвет на Еврохолд България АД незабавно разкриват конфликти на интереси и осигуряват на акционерите достъп до информация за сделки между дружеството и членове на Управителния съвет на Еврохолд България АД и свързани с него лица чрез представяне на декларация по чл. 114б от ЗППЦК. Управителният съвет на Еврохолд България АД гарантира, че всички сделки със свързани лица се одобряват и осъществяват по начин, който обезпечава надеждно управление на конфликта на интереси и защитава интересите на дружеството и неговите акционери. Всеки конфликт на интереси се разкрива пред Надзорния съвет на Еврохолд България АД. Членовете на Управителния съвет на Еврохолд България АД информират Надзорния съвет относно това дали директно, индиректно или от името на трети лица имат съществен интерес от каквито и да е сделки или въпроси, които оказват пряко влияние върху дружеството. НАДЗОРЕН СЪВЕТ Надзорният съвет на Еврохолд България АД се състои от шест физически лица.  Функции и задължения Функциите и задачите на членовете на Надзорния съвет на Еврохолд България в контекста на Националния кодекс за корпоративно управление се свеждат до следното: - назначава, дава насоки и контролира Управителния съвет на Еврохолд България АД съобразно разделението на функциите в рамките на двустепенната структура. - дава насоки на Управителния съвет при определянето на визията, целите и стратегията на дружеството и интересите на акционерите и заинтересованите лица, включително в контекста Консолидирана декларация за корпоративно управление 212 на устойчивото развитие и контролира тяхното изпълнение като същите са в съответствие с икономическите, социалните и екологически приоритети на дружеството. - дава насоки на Управителния съвет на Еврохолд България АД при изграждането на система за управление на риска, в т.ч. за вътрешен контрол и вътрешен одит, финансово-информационната система и контролира тяхното функциониране. - веднъж годишно оценява дейността на Управителния съвет и работата на всеки негов член. - третират равнопоставено всички акционери и заинтересовани лица, действа лоялно в техен интерес и с грижата на добър търговец - при изпълнение на своите задължения членовете на Надзорния съвет трябва да имат достъп до необходимата информация за дейността на дружеството - контролира спазването на законите и правилата, залегнали в устройствените актове на дружеството. - осъществява своята дейност при ефективен обмен на информация с Управителния съвет на дружеството.  Назначаване и освобождаване на членовете на Управителния съвет Надзорният съвет на Еврохолд България АД назначава и освобождава членовете на Управителния съвет на дружеството съобразно законовите изисквания, устройствените актове на дружеството, принципите за приемственост и устойчивост на работата на Управителния съвет и стандартите на добрата практика на корпоративно управление. Политиката на Надзорния съвет на Еврохолд България АД по отношение на възнагражденията гарантира ефективно управление на дружеството в интерес на акционерите.  Структура и компетентност Съставът на Надзорния съвет на Еврохолд България АД гарантира независимостта и безпристрастността на решенията и действията на неговите членове. Броят на членовете на Надзорния съвет, в т.ч. броят на независимите членове и разпределението на задачите между тях е регламентиран в устройствените актове на дружеството. Независимите членове действат в най-добрия интерес на Еврохолд България АД и акционерите безпристрастно и необвързано. Броят на последователните мандати е ограничен. Членовете на Надзорния съвет имат подходящи знания и опит, които изисква заеманата от тях позиция като поне един от тях е с финансова компетентност. Също така те следва да бъдат информирани за новите тенденции и областта на корпоративното управление и устойчиво развитие. След избор на нови членове на Надзорния съвет на Еврохолд България АД те се запознават с основните правни и финансови въпроси, свързани с дейността на дружеството. Обучението на членовете на Надзорния съвет на Еврохолд България АД е техен постоянен ангажимент. Членовете на Надзорния съвет на Еврохолд България АД трябва да разполагат с необходимото време за изпълнение на техните задачи и задължения. Членовете на Надзорния съвет могат да заемат ръководни позиции в други дружества, като броят на дружествата, в които членовете могат да участват следва да са определени в устройствените актове на дружеството. Процедурите по избор на нови членове на Надзорния съвет на Еврохолд България АД отчитат изискванията за приемственост и устойчивост на функциониране на Надзорния съвет на дружеството.  Възнаграждения на членовете на Надзорния съвет Надзорният съвет, в качеството си на изпълняващ функцията на комитет по възнагражденията, разработва ясна и конкретна политика за възнагражденията на членовете на УС и НС, която се одобрява Консолидирана декларация за корпоративно управление 213 от ОСА. Политиката определя принципите за формирани на размера и структурата на възнагражденията и следва да е съобразена с нормативните изисквания по отношение на структура и съдържание. Общото събрание на акционерите определя възнаграждението на членовете на Надзорния съвет. Възнаграждението на членовете на Надзорния съвет съответства на техните дейност и задължения и не е обвързано с резултатите от дейността на дружеството. Възнаграждението на независимите членове е само основно без допълнителни стимули и отразява участието им в заседания, както и изпълнението на техните задачи да контролират действията на изпълнителното ръководство на Еврохолд България АД и да участват ефективно в работата на дружеството. Членовете на Надзорния съвет не се компенсират за своята дейност с акции или опции и други допълнителни стимули. Разкриването на информация за възнагражденията на членовете на Надзорния съвет е в съответствие със законовите норми и устройствените актове на дружеството. Акционерите имат лесен до информация за възнагражденията.  Конфликт на интереси Членовете на Надзорния съвет избягват и не допускат реален или потенциален конфликт на интереси. Процедурите за избягване и разкриване на конфликти на интереси са регламентирани в устройствените актове на дружеството. Членовете на Надзорния съвет незабавно разкриват конфликти на интереси и осигуряват на акционерите достъп до информация за сделки между Еврохолд България АД и членове на Надзорния съвет или свързани с него лица чрез представяне на декларация по чл. 114б от ЗППЦК. Надзорният съвет на Еврохолд България АД гарантира, че всички сделки със свързани лица се одобряват и осъществяват по начин, който обезпечава надеждно управление на конфликта на интереси и защитава интересите на дружеството и неговите акционери. КОМИТЕТИ Работата на Надзорния съвет на Еврохолд България АД може да се подпомага от комитети, като Надзорният съвет определя необходимостта от тяхното създаване. Създаването на комитети се прави въз основа на писмено определена структура, обхват и задачи, начин на функциониране и процедури за отчитане. В съответствие с изискванията на действащото законодателство и въз основа на определените от него критерии, Надзорният съвет на Еврохолд България АД одобрява предложението на Управителния съвет до Общото събрание на акционерите на дружеството за избор на Одитен комитет в състав, който отговаря на законовите изисквания и конкретните нужди на Еврохолд България АД. През 2009 г. е създаден първият Одитен комитет на Еврохолд България АД, избран от Общото събрание на акционерите на дружеството на 26.05.2009 г. Съставът на настоящия комитет е избран на заседание на Общото събрание, проведено на 30.06.2017 г. с петгодишен мандат. Неговата дейност е в съответствие с одобрен от Общото събрание Статут на Одитния комитет. За резултатите от своята дейност Одитният комитет се отчита ежегодно пред Общото събрание на акционерите. Консолидирана декларация за корпоративно управление 214 2 / ОДИТ И ВЪТРЕШЕН КОНТРОЛ Корпоративното ръководство на Еврохолд България АД, на база писмена препоръка от одитния комитет, предлага пред Общото събрание предложението си за избор на одитор, като се ръководят от установените изисквания за професионализъм. Корпоративното ръководство на Еврохолд България АД със съдействието на одитния комитет осигурява спазването на приложимото право по отношение на независимия финансов одит. При предложенията и избора на външен одитор се прилага ротационен принцип. Одитният комитет осигурява надзор на дейностите по вътрешен одит и следи за цялостните взаимоотношения с външния одитор, включително одобрява несвързани с одита услуги, предоставяни от одитора на дружеството, ако има такива. Еврохолд България АД има изградена система за вътрешен контрол, която идентифицира рисковете, съпътстващи дейността на дружеството и подпомага тяхното ефективно управление. Системата за вътрешен контрол гарантира ефективното функциониране на системите за отчетност и разкриване на информация. 3 / ЗАЩИТА ПРАВАТА НА АКЦИОНЕРИТЕ Корпоративното ръководство на Еврохолд България АД гарантира равнопоставеното третиране на всички акционери, включително миноритарните и чуждестранните акционери. Защитава техните права, както и улеснява упражняването им в границите, допустими от действащото законодателство и в съответствие с разпоредбите на устройствените актове на дружеството. Корпоративното ръководство на Еврохолд България АД осигурява информираност на всички акционери относно техните права, финансови резултати и корпоративни събития, чрез системата за разкриване на информация и електронната страница на дружеството. ОБЩО СЪБРАНИЕ НА АКЦИОНЕРИТЕ Във връзка с провеждането на общо събрание на облигационерите, корпоративното ръководство: - информира всички акционери са за правилата, съгласно които се свикват и провеждат общите събрания на акционерите, включително процедурите за гласуване. - предоставя достатъчна и навременна информация относно датата и мястото на провеждане на общото събрание, както и пълна информация относно въпросите, които ще се разглеждат и решават на събранието. - поддържа база данни с контакти на своите акционери притежаващи 5 или над 5% от капитала на дружеството. - осигурява правото на всички акционери да изразяват мнението си, както и да задават въпроси по време на заседание на общото събрание. - дава възможност акционерите с право на глас имат право да упражняват правото си на глас в Общото събрание на акционерите лично или чрез представители. Еврохолд България АД получава и приема за валидни пълномощни по електронен път на следната електронна поща: investors@eurohold.bg като електронните съобщения следва да са подписани с универсален електронен подпис (УЕП) или квалифициран електронен подпис (КЕП) от упълномощителя и към тях да е приложен електронен документ (електронен образ) на пълномощното с нотариална заверка на подписа, който също да е подписан с универсален електронен подпис (УЕП) или квалифициран електронен подпис (КЕП) от упълномощителя. - осъществява ефективен контрол като създава необходимата организация за гласуването на упълномощените лица в съответствие с инструкциите на акционерите или по разрешените от закона начини. Консолидирана декларация за корпоративно управление 215 - гарантира равнопоставеното третиране на всички акционери и правото на всеки от акционерите да изрази мнението си по точките от дневния ред на Общото събрание като за целта следва стриктно правилата за организиране и провеждане на заседанията на Общото събрание. - организира процедурите и реда за провеждане на Общото събрание на акционерите по начин, който не затруднява и не оскъпява ненужно гласуването. - предприема действия за насърчаване участието на акционерите в общото събрание, вкл. ако е необходимо осигурява и възможност за дистанционно присъствие. - полага максимални усилия, всички членове на ръководството да присъстват на заседанията на общото събрание, освен в случаите на възникнали доказуеми извинителни причини. МАТЕРИАЛИ ЗА ОБЩОТО СЪБРАНИЕ НА АКЦИОНЕРИТЕ Текстовете в писмените материали, свързани с дневния ред на Общото събрание, са винаги конкретни и ясни, без да въвеждат в заблуждение акционерите. Всички предложения относно основни корпоративни събития се представят като отделни точки в дневния ред на Общото събрание, в т.ч. предложението за разпределяне на печалбата. Дружеството поддържа на интернет страницата си специална секция относно правата на акционерите и участието им в Общото събрание на акционерите. Корпоративното ръководство оказва съдействие на акционерите, имащи право съгласно действащото законодателство, да включват допълнителни въпроси и да предлагат решения по вече включени въпроси в дневния ред на Общото събрание. Корпоративното ръководство гарантира правото на акционерите да бъдат информирани относно взетите решения на Общото събрание на акционерите като публикува пълни протоколи от проведените заседания. Корпоративното ръководство на Еврохолд България АД гарантира еднаквото третиране на акционери от един клас. Към датата на изготвяне на настоящата декларация всички акции на Еврохолд България АД са от един клас – обикновени, поименни, безналични, с право на глас. Всяка акция дава право на 1 глас в Общото събрание на акционерите, право на дивидент и право на ликвидационен дял, съразмерни с номиналната стойност на акцията. В капитала на емитента не са включени ценни книжа, които не са допуснати до търговия на регулиран пазар. Корпоративното ръководство на Еврохолд България АД гарантира предоставянето на достатъчно информация на инвеститорите относно правата, които дават всички акции от всеки клас, в случай че дружеството издаде такива от друг клас, преди придобиването им. В границите, допустими от действащото законодателство и в съответствие с разпоредбите на устройствените актове на дружеството, корпоративното ръководство на Еврохолд България АД не препятства акционерите, включително институционалните такива, да се консултират помежду си по въпроси, които се отнасят до техните основни акционерни права, по начин, който не допуска извършване на злоупотреби. Корпоративното ръководство на Еврохолд България АД не допуска осъществяването на сделки с акционери с контролни права, които нарушават правата и/или законните интереси на останалите акционери, включително при условията на договаряне сам със себе си. При този вид сделки е необходимо изрично решение на Управителния съвет като заинтересованите лица се изключват от гласуването. При индикации за преминаване на законоустановените прагове по чл. 114, ал.1 от ЗППЦК Управителният съвет изготвя мотивиран доклад и инициира свикването и провеждането на Общо събрание на акционерите, на което да бъдат подложени на гласуване сделките. Консолидирана декларация за корпоративно управление 216 4 / РАЗКРИВАНЕ НА ИНФОРМАЦИЯ В процеса по разкриване на информация, корпоративното ръководство: - утвърждава политика за разкриване на информация в съответствие със законовите изисквания и устройствените актове. - в съответствие с утвърдената политика за разкриване на информация, създава и поддържа система за разкриване на финансова и нефинансова информация, която гарантира равнопоставеност на адресатите на информацията (акционери, заинтересовани лица, инвестиционна общност) и да не позволява злоупотреби с вътрешна информация. - гарантира, че системата за разкриване на информация осигурява пълна, навременна, вярна и разбираема информация, която дава възможност за обективни и информирани решения и оценки. - своевременно оповестява структурата на капитала на дружеството и споразумения, които водят до упражняване на контрол съгласно утвърдените правила за разкриване на информация. - е утвърдило и контролира спазването на вътрешни правила за изготвяне на годишните и междинните отчети и реда за разкриване на информация. - е приело вътрешни правила, които осигуряват своевременното оповестяване на всяка съществена периодична и инцидентна информация относно дружеството, неговото управление, оперативната му дейност, акционерната му структура. - Приема правила, които осигуряват на годишна база оповестяване на нефинансова информация на консолидирана основа в съответствие с националното законодателство и приложимото европейско право. Корпоративното ръководство включва към годишните си доклади нефинансово отчитане като оповестява: как и до каква степен дейностите на компанията могат да се квалифицират като екологично устойчиви, включително каква част от оборота му е в резултат на продукти и услуги, които са свързани с икономически дейности квалифицирани като екологично устойчиви, същевременно каква част от капиталовите му разходите и от оперативните му разходи се свързват с активи и процеси са свързани с квалифицирани като екологично устойчиви икономически дейности. - Като част от системата за разкриване на информация ръководството на Еврохолд България АД поддържа двуезична интернет страница на дружеството www.eurohold.bg – на български и английски език, с утвърдено съдържание, обхват и периодичност на разкриваната чрез нея информация. Съдържанието на страницата покрива изцяло препоръките на Националния кодекс за корпоративно управление. - Следи за периодичното разкриване на информация относно корпоративното управление в съответствие с принципа „спазвай или обяснявай“. - гарантира оповестяването на всяка съществена периодична и инцидентна информация относно дружеството посредством канали, които предоставят равнопоставен и навременен достъп до съответната информация от потребителите. Еврохолд България АД използва единна точка за разкриване на информация по електронен път като по този начин информацията достига едновременно и в некоригиран вид до обществеността, Комисията за финансов надзор и регулирания пазар на ценни книжа. 5 / ЗАИНТЕРЕСОВАНИ ЛИЦА. УСТОЙЧИВО РАЗВИТИЕ За постигането на устойчиво развитие и взаимодействие със заинтересованите страни, корпоративното ръководство на Еврохолд България АД: - е ангажирано с установяване на конкретни действия и политики относно устойчивото развитие на компанията, включително разкриването на информация, свързана с климата и социалните аспекти от дейността им. - осигурява ефективно взаимодействие със заинтересованите лица, дава насоки одобрява и контролира политиката за ангажиране на заинтересованите лица. Заинтересованите лица са групи лица, на които дружеството директно въздейства и които от своя страна могат да повлияят Консолидирана декларация за корпоративно управление 217 на дейността му, в т.ч. доставчици, клиенти, служители, кредитори, групи за обществен натиск и други. Дружеството идентифицира кои са заинтересованите лица с отношение към неговата дейност въз основа на тяхната степен и сфери на влияние, роля и отношение към устойчивото му развитие. - В своята политика спрямо заинтересованите лица се съобразява със законовите изисквания, гарантира зачитане на правата на заинтересованите лица, установени със закон или по силата на взаимни споразумения с компанията. Ръководството на Еврохолд България АД, спазвайки добрите практики на корпоративно управление, се съобразява със заинтересованите лица в съответствие с принципите за прозрачност, отчетност и бизнес етика и защита на човешките права. - Ръководството на Еврохолд България АД гарантира достатъчна информираност на всички заинтересовани лица относно законово установените им права. - В съответствие с утвърдената политика спрямо заинтересованите лица следва да изготвя и утвърждава правила за отчитане на интересите на заинтересованите лица, които осигуряват тяхното привличане при решаване на определени, изискващи позицията им въпроси с които правила се гарантира баланса между развитието на дружеството и икономическото, социалното и екологосъобразното развитие на средата, в която то функционира. - Поддържа ефективни връзки със заинтересованите лица, като в съответствие със законовите норми и добрата международна практика за разкриване на информация от нефинансов характер дружеството информира за икономически, социални и екологически въпроси, касаещи заинтересованите лица, в т. ч. борбата с корупцията, работа със служителите, доставчиците и клиентите, социалната отговорност на дружеството, опазването на околната среда и нарушаване правата на човека. - Гарантират правото на своевременен и редовен достъп до относима, достатъчна и надеждна информация относно дружеството, когато заинтересованите лица участват в процеса на корпоративното управление. III. Описание на основните характеристики на системите за вътрешен контрол и управление на риска на Еврохолд България АД във връзка с процеса на финансово отчитане (чл. 100н, ал. 8, т.3 от ЗППЦК) В Еврохолд България АД има изградена и функционираща система за управление на риска и вътрешен контрол, която гарантира ефективното функциониране на системите за счетоводство и финансова отчетност и за разкриване на информация. Системата за вътрешен контрол се изгражда и функционира и с оглед идентифициране на рисковете, съпътстващи дейността на Дружеството и подпомагане тяхното ефективно управление. Вътрешният контрол и управлението на риска имат за цел да осигурят разумна степен на сигурност по отношение на постигане на стратегическите цели на холдинга в посока постигане на ефективност и ефикасност на операциите, надеждност на финансовите отчети, спазване и прилагане на съществуващите законови и регулаторни рамки. Вътрешният контрол и управлението на риска се осъществява от управителните и надзорните органи, както и от ръководителите на структурните подразделения на холдинга и изпълнителните директори на дъщерните дружества. Еврохолд България АД е приела и прилага правила и процедури, регламентиращи ефективното функциониране на системите за счетоводство и финансова отчетност и разкриване на информация от дружеството. В правилата детайлно са описани различните видове информация, създавани и разкривани от дружеството, процесите на вътрешнофирмения документооборот, различните нива на достъп до видовете информация на отговорните лица и сроковете за обработка и управление на информационните потоци. Създадената система за управление на рисковете осигурява ефективното осъществяване на вътрешен контрол при създаването и управлението на всички фирмени документи в т.ч. финансовите отчети и другата регулирана информация, която Дружеството е длъжно да разкрива в съответствие със законовите разпоредби. Една от основните цели на въведената система за вътрешен контрол и управление на риска е да подпомага ръководството и други заинтересовани страни при оценка надеждността на финансовите отчети на дружеството. Консолидирана декларация за корпоративно управление 218 Годишният индивидуален финансов отчет и годишният консолидиран финансов отчет на Еврохолд България АД подлежат на независим финансов одит, чрез който се постига обективно външно мнение за начина, по който те са изготвени и представени. Дружеството изготвя и поддържа счетоводната си отчетност в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане, приети в Европейския съюз (ЕС). Политиката по управлението на рисковете се прилага интегрирано и съобразно с всички останали политики и принципи, регламентирани във вътрешните актове на Еврохолд България АД. Подробно описание на рисковете, характерни за дейността на Еврохолд България АД, се съдържа в годишния доклад за дейността за 2023 г. IV. Информация по член 10, параграф 1, букви "в", "г", "е", "з" и "и" от Директива 2004/25/ЕО на Европейския парламент и на Съвета от 21 април 2004 г. относно предложенията за поглъщане (чл. 100н, ал. 8, т.4 от ЗППЦК) Членовете на НС и УС на Еврохолд България АД предоставят информация по член 10, параграф 1, букви "в", "г", "е", "з" и "и" от Директива 2004/25/ЕО на Европейския парламент и на Съвета от 21 април 2004 г. относно предложенията за поглъщане: Пар.1, б. „в“ Значими преки или косвени акционерни участия (включително косвени акционерни участия чрез пирамидални структури и кръстосани акционерни участия) по смисъла на член 85 от Директива 2001/34/ЕО. Еврохолд България АД притежава значими преки или косвени акционерни участия, които са подробно описани в частта „Бизнес операции“ от Доклада за дейността на дружеството за 2023 г. Пар.1, б. „г“ Притежателите на всички ценни книжа със специални права на контрол и описание на тези права Няма акции, които да дават специални права на контрол. Пар.1, б. „е“ Всички ограничения върху правата на глас, като например ограничения върху правата на глас на притежателите на определен процент или брой гласове, крайни срокове за упражняване на правата на глас или системи, посредством които чрез сътрудничество с дружеството финансовите права, предоставени на ценните книжа, са отделени от притежаването на ценните книжа; Не са налични ограничения върху правата на глас на притежателите на определен процент или брой гласове, крайни срокове за упражняване правата на глас или системи, посредством които чрез сътрудничество с дружеството финансовите права, предоставени на ценните книжа, са отделени от притежаването на ценните книжа. Пар.1, б. „з“ Правилата, с които се регулира назначаването или смяната на членове на съвета и внасянето на изменения в учредителния договор Правилата, с които се регулира назначаването или смяната на членове на Управителния съвет и Надзорния съвет и внасянето на изменения в Устава са определени в устройствените актове на Еврохолд България АД, приетите правилници за работата на двата органа. Пар.1, б. „и“ Правомощията на членовете на съвета, и по-специално правото да се емитират или изкупуват обратно акции; Правомощията на членовете на Управителния съвет и Надзорния съвет са уредени в Устава на Еврохолд България АД и приетите правилници за работата на двата органа. Консолидирана декларация за корпоративно управление 219 V. Състав и функциониране на административните, управителните и надзорните органи и техните комитети (чл. 100н, ал. 8, т.5 от ЗППЦК) Еврохолд България АД е с двустепенна система на управление. Надзорният и Управителният съвет действат съвместно в изгода на акционерите и се съобразяват със заинтересованите лица. Към 31.12.2023 г. Дружеството се представлява и управлява от Кирил Иванов Бошов и Асен Минчев Минчев, Изпълнителни членове на Управителния съвет, и Милена Генчева – Прокурист, съвместно от двамата изпълнителни директори или от един изпълнителен директор и прокурист. УПРАВИТЕЛЕН СЪВЕТ Управителния съвет на Еврохолд България АД се състои от четири физически лица, а именно: ▪ Кирил Иванов Бошов – Председател, Изпълнителен член; ▪ Асен Минчев Минчев – Изпълнителен член; ▪ Велислав Милков Христов – Член; ▪ Разван Стефан Лефтер – Член. НАДЗОРЕН СЪВЕТ Надзорният съвет на Еврохолд България АД се състои от шест физически лица, а именно: ▪ Асен Милков Христов – Председател; ▪ Димитър Стоянов Димитров – Заместник-председател; ▪ Луис Габриел Роман - Член ▪ Ради Георгиев Георгиев – Член; ▪ Ивайло Ангарски – Независим член; ▪ Кустаа Лаури Айма – Независим член. Управителният съвет и Надзорният съвет на Еврохолд България АД са приели и прилагат правилници за работата на двата органа, които определят правомощията и начина им на работа с цел обезпечаване на ефективната им дейност в рамките на двустепенната система на управление на дружеството, съгласно вътрешните устройствени актове, изискванията на закона и защита интересите на акционерите. КОМИТЕТИ Одитен комитет През 2009 г. е създаден първият Одитен комитет на Еврохолд България АД, избран от Общото събрание на акционерите на дружеството на 26.05.2009 г. Съставът на настоящия комитет е избран на заседание на Общото събрание, проведено на 30.06.2017 г. с петгодишен мандат. Неговата дейност е в съответствие с одобрен от Общото събрание Статут на Одитния комитет. За резултатите от своята дейност Одитният комитет се отчита ежегодно пред Общото събрание на акционерите. Одитният комитет са състои от три физически лица, а именно: ▪ Иван Георгиев Мънков – Председател; ▪ Димитър Стоянов Димитров – Член; ▪ Росица Михайлова Пенчева – Член. Комитет по възнагражденията Функцията комитет по възнагражденията се изпълнява от Надзорния съвет на дружеството, съгласно приета на 30.09.2020 г. от Общото събрание на акционерите на Еврохолд България АД нова Политика за възнагражденията. Надзорният съвет се отчита за упражняването на функциите си на Комитет по възнагражденията пред Общото събрание на акционерите. Консолидирана декларация за корпоративно управление 220 VI. Описание на политиката на многообразие, прилагана по отношение на административните, управителните и надзорните органи на емитента във връзка с аспекти като възраст, пол или образование и професионален опит, целите на тази политика на многообразие, начинът на приложението й и резултатите през отчетния период; когато не се прилага такава политика, декларацията съдържа обяснение относно причините за това (чл. 100н, ал. 8, т.6 от ЗППЦК) ПОЛИТИКА ПО МНОГООБРАЗИЕ Еврохолд България АД няма приета изрична политика по отношение на многообразие на членовете на Надзорните и Управителните съвети, на мениджърите и служителите. Въпреки това Еврохолд България, както и компаниите част от икономическата група Еврохолд при реализиране на цялостната дейност на дружествата се придържат към принципите на: » равнопоставеност, » безпристрастност, » избягване на каквито и да е форми на дискриминация и » предоставяне на еднакви възможности, Във вътрешно нормативните актове на компаниите част от Еврохолд няма разделение по пол, възраст, националност, раса, етническа принадлежност, религия, хора в неравностойно положение и всякаква друга форма на незаконна и несправедлива дискриминация. Основните критерии и прилагани принципи при подбор и оценка на членовете на управителните и надзорните органи на Еврохолд България АД относно физическите лица без да се въвеждат никакви ограничения, свързани с възраст, пол, националност и образование са: » да бъдат дееспособни; » да имат подходяща квалификация и образование, управленски умения, професионален опит, и компетентност; » имат познания в нормативната уредба и изискванията на конкретния секторен сегмент, в който оперира Компанията; » имат добра репутация; » да бъдат независими и обективни в изразяването на мнения и вземане на решения. Структурата на управление е определена в устава на дружеството. Членовете на Надзорния съвет се избират от Общото събрание на акционерите и това е право и прерогатив на акционерите. Съответно Надзорният съвет назначава членовете на Управителния съвет. Възнагражденията на членовете на Надзорния съвет и на Управителния съвет се определят от Общото събрание на акционерите и се изплащат само в съответствие с приетата Политика за възнагражденията на дружеството. Определянето на възнагражденията на членовете на Надзорния и Управителния съвет са съобразени с големината, вътрешната организация, както и характера, обхвата и сложността на осъществяваната дейност в дружеството и групата на „Еврохолд България” АД. Членовете на Управителния съвет и на Надзорния съвет могат да бъдат преизбирани без ограничение. Настоящата декларация за корпоративно управление на Еврохолд България АД е неотменима част от Годишния доклад за дейността за 2023 година, който е одобрен от Управителния съвет на дружеството. Друга информация 223 4 ДРУГА ИНФОРМАЦИЯ Друга информация 222 1 / КАНАЛИ ЗА РАЗКРИВАНЕ НА ИНФОРМАЦИЯ Всички финансови отчети и материали към тях, предоставени на Комисията за финансов надзор и „Българска фондова борса“ АД може да намерите в пълен комплект на интернет страницата на „Еврохолд България“ АД www.eurohold.bg,където вътрешната информация е достъпна на следния линк: https://www.eurohold.bg/internal-information-645.html , както и на интернет страницата на избраната информационна медия „Сервиз финансови пазари“ ЕООД на следния интернет адрес: www.x3news.com, където вътрешната информация е достъпна на следния линк: http://www.x3news.com/?page=News&uniqid=62440eab53bbd Ръководството на Еврохолд България АД счита, че не е налице друга информация, която да не е публично оповестена от него и която би била важна за акционерите и инвеститорите при вземането на инвеститорско решение. 2 / ДАННИ ЗА ДИРЕКТОРА ЗА ВРЪЗКИ С ИНВЕСТИТОРИТЕ Галя Александрова Георгиева гр. София 1592, бул. Христофор Колумб 43. Тел.: (+359 2) 965 15 63; +359 89 999 2394. e-mail: investors@eurohold.bg g_georgieva@eurohold.bg 3 / ОДОБРЕНИЕ НА КОНСОЛИДИРАНИЯ ГОДИШЕН ОТЧЕТ ЗА 2023 г. Настоящият годишен доклад за дейността със съдържание: § Обръщение до всички акционери и заинтересовани страни 1 Бизнес преглед и резултати от дейността 2 Консолидирана нефинансова декларация 3 Консолидирана декларация за корпоративно управление 4 Друга информация, е одобрен от УС на Еврохолд България АД на 19.07.2024 г. 19 юли 2024 г. Еврохолд България АД, София АСЕН МИНЧЕВ Изпълнителен директор МИЛЕНА ГЕНЧЕВА ПРОКУРИСТ ДРУГА ИНФОРМАЦИЯ ASEN MINCHEV MINCHEV Digitally signed by ASEN MINCHEV MINCHEV Date: 2024.07.19 14:20:40 +02'00' MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Digitally signed by MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Date: 2024.07.19 14:20:57 +02'00' Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. Приложенията от стр. 233 до стр. 329 са неразделна част от годишния консолидиран финансов отчет. 223 B КОНСОЛИДИРАН ГОДИШЕН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 2023 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. Приложенията от стр. 233 до стр. 329 са неразделна част от годишния консолидиран финансов отчет. 224 Годишен консолидиран отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход за 2023 г. Приложение 2023 2022 В хиляди лева Преизчислен Продължаващи дейности Приходи от енергийна дейност 3 2 320 144 3 575 907 Разходи на енергийна дейност 4 (1 791 493) (3 117 374) Печалба от енергийна дейност 528 651 458 533 Застрахователни приходи 5 466 142 457 028 Застрахователни разходи 6 (454 242) (465 923) Нетен резултат от закупени презастрахователни договори 7 (73 235) 2 059 Нетни финансови и инвестиционни разходи/(приходи) от застраховане 8 (12 771) 14 263 (Загуба)/печалба от застрахователнa дейност (74 106) 7 427 Приходи от комисионни възнаграждения от финансово- инвестиционна дейност 1 573 1 818 Разходи по извършване на сделките от финансово- инвестиционна дейност (198) (249) Печалба от финансово-инвестиционна дейност 1 375 1 569 Брутна печалба 455 920 467 529 Приходи от дивиденти 9 123 260 Други приходи от дейността 10 37 658 22 669 Печалба/(загуба) от операции с финансови инструменти 11 752 (1 901) Административни разходи 12 (255 178) (224 123) Възстановена /(начислена) загуба от обезценка на финансови активи, нетно 13 579 (11 096) Други разходи за дейността 14 (30 715) (12 756) Печалба преди лихви, амортизации и данъци 209 139 240 582 Разходи за амортизация 15 (111 850) (110 444) Печалба преди лихви и данъци 97 289 130 138 Финансови приходи 16 3 702 1 880 Финансови разходи 17 (126 154) (100 888) Загуба от промяна на валутни курсове 18 (32) (716) (Загуба)/печалба преди данъци (25 195) 30 414 Разходи за данъци 19 (20 633) (17 190) Нетна (загуба)/печалба за годината от продължаващи дейности (45 828) 13 224 Преустановени дейности Нетна печалба/(загуба) за годината от преустановени дейности 38 125 757 (204 937) Нетна печалба/(загуба) за годината 79 929 (191 713) Нетна печалба/(загуба), отнасяща се към: Собствениците на Дружеството-майка 77 242 (170 037) Неконтролиращо участие 2 687 (21 676) Доход /(загуба) на акция, в лева 36.2 0.307 (0.736) Доход /(загуба) на акция от продължаващи дейности, в лева 36.2 (0.176) 0.051 Доход /(загуба) на акция от преустановени дейности, в лева 36.2 0.483 (0.787) Съставил: Представляващи: /Цветелина Черешарова-Дойчева/ /Асен Минчев, Изпълнителен директор/ /Милена Генчева, Прокурист/ Дата:12.07.2024 г. Настоящият консолидиран финансов отчет е одобрен от Управителния съвет на Еврохолд България АД на 19.07.2024г. С одиторски доклад от: Грант Торнтон ООД, одиторско дружество, рег. № 032 Марий Апостолов, управител Силвия Динова, регистриран одитор, отговорен за одита ASEN MINCHEV MINCHEV Digitally signed by ASEN MINCHEV MINCHEV Date: 2024.07.19 14:21:19 +02'00' MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Digitally signed by MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Date: 2024.07.19 14:24:06 +02'00' TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA-DOYCHEVA Digitally signed by TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA- DOYCHEVA Date: 2024.07.19 14:27:15 +02'00' SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Digitally signed by SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Date: 2024.07.19 17:24:40 +03'00' MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Digitally signed by MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Date: 2024.07.19 17:40:27 +03'00' Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. Приложенията от стр. 233 до стр. 329 са неразделна част от годишния консолидиран финансов отчет. 225 Годишен консолидиран отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход за 2023 г. (продължение) Приложе 2023 2022 В хиляди лева ние Преизчислен Нетна печалба/(загуба) за годината 79 929 (191 713) Друг всеобхватен доход/(загуба) Компоненти, които се рекласифицират в печалбата или загубата: Курсови разлики от валутни преизчисления на чуждестранни дейности - (11 989) Компоненти, които не се рекласифицират в печалбата или загубата: Промяна в справедливата стойност на нефинансови активи 1 373 678 Нетна загуба от преоценки на планове с дефинирани доходи - (819) Друг всеобхватен доход /(загуба) за годината, нетно от данъци 1 373 (12 130) Общо всеобхватен доход/(загуба) за годината, нетно от данъци 81 302 (203 843) Общо всеобхватен доход/(загуба), отнасящ се към: Собствениците на Дружеството-майка 78 054 (181 062) Неконтролиращо участие 3 248 (22 781) 81 302 (203 843) Съставил: Представляващи: /Цветелина Черешарова-Дойчева/ /Асен Минчев, Изпълнителен директор/ /Милена Генчева, Прокурист/ Дата:12.07.2024 г. Настоящият консолидиран финансов отчет е одобрен от Управителния съвет на Еврохолд България АД на 16.07.2024г. С одиторски доклад от: Грант Торнтон ООД, одиторско дружество, рег. № 032 Марий Апостолов, управител Силвия Динова, регистриран одитор, отговорен за одита ASEN MINCHEV MINCHEV Digitally signed by ASEN MINCHEV MINCHEV Date: 2024.07.19 14:21:31 +02'00' MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Digitally signed by MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Date: 2024.07.19 14:24:31 +02'00' TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA- DOYCHEVA Digitally signed by TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA- DOYCHEVA Date: 2024.07.19 14:27:37 +02'00' SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Digitally signed by SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Date: 2024.07.19 17:26:22 +03'00' MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Digitally signed by MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Date: 2024.07.19 17:39:29 +03'00' Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. Приложенията от стр. 233 до стр. 329 са неразделна част от годишния консолидиран финансов отчет. 226 Годишен консолидиран отчет за финансовото състояние към 31.12.2023 г. 31.12.2023 31.12.2022 В хиляди лева Приложение Преизчислен АКТИВИ Пари и парични еквиваленти 20 226 779 214 012 Срочни депозити в банки 21 30 505 53 189 Активи по закупени презастрахователни договори 22 200 970 302 636 Активи по издадени презастрахователни договори 22 9 273 3 277 Активи по застрахователни договори 22 248 247 Търговски и други вземания 23 461 404 521 923 Финансови активи 27 419 676 241 259 Материални запаси 26 23 975 33 080 Имоти, машини и съоръжения 24 869 827 867 647 Нематериални активи 25 93 916 100 514 Инвестиция, отчитана по метода на собствения капитал 29 12 657 - Репутация 30 116 883 116 883 Отсрочени данъчни активи 28 8 908 9 508 ОБЩО АКТИВИ 2 475 021 2 464 175 Съставил: Представляващи: /Цветелина Черешарова-Дойчева/ /Асен Минчев, Изпълнителен директор/ /Милена Генчева, Прокурист/ Дата:12.07.2024 г. Настоящият консолидиран финансов отчет е одобрен от Управителния съвет на Еврохолд България АД на 19.07.2024г. С одиторски доклад от: Грант Торнтон ООД, одиторско дружество, рег. № 032 Марий Апостолов, управител Силвия Динова, регистриран одитор, отговорен за одита ASEN MINCHEV MINCHEV Digitally signed by ASEN MINCHEV MINCHEV Date: 2024.07.19 14:21:44 +02'00' MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Digitally signed by MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Date: 2024.07.19 14:24:52 +02'00' TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA-DOYCHEVA Digitally signed by TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA-DOYCHEVA Date: 2024.07.19 14:28:00 +02'00' SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Digitally signed by SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Date: 2024.07.19 17:29:20 +03'00' MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Digitally signed by MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Date: 2024.07.19 17:37:06 +03'00' Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. Приложенията от стр. 233 до стр. 329 са неразделна част от годишния консолидиран финансов отчет. 227 Годишен консолидиран отчет за финансовото състояние към 31.12.2023 г. (продължение) 31.12.2022 В хиляди лева Приложение 31.12.2023 Преизчислен СОБСТВЕН КАПИТАЛ И ПАСИВИ Собствен капитал Акционерен капитал 36.1 260 500 260 500 Обратно изкупени собствени акции 36.1 (77) (77) Премиен резерв при емитиране на ценни книжа 144 030 144 030 Общи резерви 7 641 7 641 Преоценъчни и други резерви 846 (309) Натрупана загуба (384 999) (207 385) Текуща печалба /(загуба) 77 242 (170 037) Собствен капитал, принадлежащ на собствениците на Дружеството-майка 105 183 34 363 Неконтролиращо участие 19 907 17 226 Общо собствен капитал 125 090 51 589 Подчинени дългови инструменти 31 55 265 48 459 ПАСИВИ Заеми от банки и небанкови финансови институции 32 1 034 043 1 116 931 Задължения по облигационни заеми 33 217 588 228 891 Търговски и други задължения 34 571 433 555 922 Пасиви по издадени застрахователни договори 35 438 113 433 616 Пасиви по закупени презастрахователни договори 35 15 408 8 187 Отсрочени данъчни пасиви 28 18 081 20 580 Общо пасиви 2 294 666 2 364 127 Общо пасиви и подчинени дългови инструменти 2 349 931 2 412 586 ОБЩО СОБСТВЕН КАПИТАЛ И ПАСИВИ 2 475 021 2 464 175 Съставил: Представляващи: /Цветелина Черешарова-Дойчева/ /Асен Минчев, Изпълнителен директор/ /Милена Генчева, Прокурист/ Дата:12.07.2024 г. Настоящият консолидиран финансов отчет е одобрен от Управителния съвет на Еврохолд България АД на 19.07.2024г. С одиторски доклад от: Грант Торнтон ООД, одиторско дружество, рег. № 032 Марий Апостолов, управител Силвия Динова, регистриран одитор, отговорен за одита ASEN MINCHEV MINCHEV Digitally signed by ASEN MINCHEV MINCHEV Date: 2024.07.19 14:21:57 +02'00' MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Digitally signed by MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Date: 2024.07.19 14:25:13 +02'00' TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA- DOYCHEVA Digitally signed by TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA-DOYCHEVA Date: 2024.07.19 14:28:24 +02'00' SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Digitally signed by SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Date: 2024.07.19 17:29:59 +03'00' MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Digitally signed by MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Date: 2024.07.19 17:36:27 +03'00' Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. Приложенията от стр. 233 до стр. 329 са неразделна част от годишния консолидиран финансов отчет. 228 Годишен консолидиран отчет за паричните потоци за 2023 г. 2023 2022 В хиляди лева Приложение Преизчислен Оперативна дейност (Загуба)/печалба преди данъци за годината от продължаващи дейности: (25 195) 30 414 Печалба преди данъци за годината от преустановени дейности: 125 757 77 650 Коригирани с: Амортизация 15 111 961 118 751 Ефекти от промяна на валутни курсове 477 11 093 Приходи от дивиденти (12 3) (29 9) (Увеличения)/намаления на застрахователни и презастрахователни активи и пасиви 107 387 (171 680) (Печалба)/загуба от инвестиции, отчитани по метода на собствения капитал (12 657) 988 Промяна на репутация - 55 840 Загуба от продажби на инвестиции 4 109 (22 289) Нетен инвестиционен доход (приходи и разходи за лихви) 112 410 72 677 Други непарични корекции 24 635 39 735 Оперативна печалба преди промяна в оборотния капитал 448 761 212 880 Изменение в търговски и други вземания (60 519) 841 750 Изменение на материални запаси (9 105) 88 Изменение в търговски и други задължения и други корекции 50 399 (731 175) Парични средства, възникнали от оперативна дейност 429 536 323 543 Получени лихви 4 471 4 314 Платени данъци върху печалбата (23 394) (25 930) Нетен паричен поток от оперативна дейност 410 613 301 927 Инвестиционна дейност Покупка на имоти, машини и съоръжения и нематериални активи (102 909) (113 264) Постъпления от продажба на имоти, машини и съоръжения и нематериални активи 186 1 103 Предоставени заеми (154 101) (56 984) Постъпления от предоставени заеми и нетна инвестиция във финансов лизинг 144 228 53 843 Получени лихви по предоставени заеми 10 927 1 816 Покупка на финансови активи (364 171) (115 949) Постъпления от продажба на финансови активи 183 558 199 442 Загуба на контрол на дъщерни дружества (796) (193 471) Получени дивиденти от инвестиции - 3 700 Загуби от курсови разлики (45) (190) Други постъпления от инвестиционна дейност, нетно 70 389 2 103 Нетен паричен поток от инвестиционна дейност (212 734) (217 851) Съставил: Представляващи: /Цветелина Черешарова-Дойчева/ /Асен Минчев, Изпълнителен директор/ /Милена Генчева, Прокурист/ Дата:12.07.2024 г. Настоящият консолидиран финансов отчет е одобрен от Управителния съвет на Еврохолд България АД на 19.07.2024г. С одиторски доклад от: Грант Торнтон ООД, одиторско дружество, рег. № 032 Марий Апостолов, управител Силвия Динова, регистриран одитор, отговорен за одита ASEN MINCHEV MINCHEV Digitally signed by ASEN MINCHEV MINCHEV Date: 2024.07.19 14:22:12 +02'00' MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Digitally signed by MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Date: 2024.07.19 14:25:34 +02'00' TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA- DOYCHEVA Digitally signed by TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA-DOYCHEVA Date: 2024.07.19 14:28:46 +02'00' SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Digitally signed by SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Date: 2024.07.19 17:30:33 +03'00' MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Digitally signed by MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Date: 2024.07.19 17:35:50 +03'00' Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. Приложенията от стр. 233 до стр. 329 са неразделна част от годишния консолидиран финансов отчет. 229 Годишен консолидиран отчет за паричните потоци за 2023г. (продължение) 2023 2022 В хиляди лева Приложение Преизчислен Финансова дейност Постъпления от заеми 42 36 321 304 761 Плащания на заеми 42 (206 249) (204 634) Придобиване на неконтролиращо участие - (108 180) Платени задължения по лизингови договори (10 394) (14 681) Други (плащания)/постъпления от финансова дейност, нетно (4 790) 187 Нетен паричен поток от финансова дейност (185 112) (22 547) Нетно увеличение на пари и парични еквиваленти 12 767 61 529 Пари и парични еквиваленти в началото на годината 20 214 012 152 483 Пари и парични еквиваленти в края на годината 20 226 779 214 012 Съставил: Представляващи: /Цветелина Черешарова-Дойчева/ /Асен Минчев, Изпълнителен директор/ /Милена Генчева, Прокурист/ Дата:12.07.2024 г. Настоящият консолидиран финансов отчет е одобрен от Управителния съвет на Еврохолд България АД на 19.07.2024г. С одиторски доклад от: Грант Торнтон ООД, одиторско дружество, рег. № 032 Марий Апостолов, управител Силвия Динова, регистриран одитор, отговорен за одита ASEN MINCHEV MINCHEV Digitally signed by ASEN MINCHEV MINCHEV Date: 2024.07.19 14:22:27 +02'00' MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Digitally signed by MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Date: 2024.07.19 14:25:53 +02'00' TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA- DOYCHEVA Digitally signed by TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA- DOYCHEVA Date: 2024.07.19 14:29:08 +02'00' SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Digitally signed by SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Date: 2024.07.19 17:31:10 +03'00' MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Digitally signed by MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Date: 2024.07.19 17:35:15 +03'00' Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. Приложенията от стр. 233 до стр. 329 са неразделна част от годишния консолидиран финансов отчет. 230 Годишен консолидиран отчет за промените в собствения капитал за 2023 г. В хиляди лева Акционерен капитал Премиен резерв Общо собствен капитал принадлежащ на собствениците на Общо Преоценъчни и Натрупана Дружеството- Неконтролиращо собствен Общи резерви други резерви загуба майка участие капитал На 1 януари 2022 260 423 144 030 7 641 (16 033) (212 970) 183 091 187 415 370 506 Ефект от първоначално прилагане на МСФО 17 (Приложение 39) - - - - 5 382 5 382 184 5 566 На 1 януари 2022 (Преизчислен) 260 423 144 030 7 641 (16 033) (207 588) 188 473 187 599 376 072 Промяна в неконтролиращото участие поради сделки с промяна на контрол - - - 5 596 - 5 596 (1 642) 3 954 Придобиване на неконтролиращо участие без промяна на контрола - - - - 33 407 33 407 (145 329) (111 922) Сделки със собствениците - - - 5 596 33 407 39 003 (146 971) (107 968) Загуба за годината - - - (170 037) (170 037) (21 676) (191 713) Друга всеобхватна загуба - - - (11 025) - (11 025) (1 105) (12 130) Общо всеобхватна загуба - - - (11 025) (170 037) (181 062) (22 781) (203 843) Отписан резерв от последващи оценки на планове с дефинирани доходи - - - 451 (451) - - - Други промени - - - 20 702 (32 753) (12 051) (621) (12 672) На 31 декември 2022 (Преизчислен) 260 423 144 030 7 641 (309) (377 422) 34 363 17 226 51 589 На 1 януари 2023 (Преизчислен) 260 423 144 030 7 641 (309) (377 422) 34 363 17 226 51 589 Печалба за годината - - - - 77 242 77 242 2 687 79 929 Друг всеобхватен доход - - - 812 - 812 561 1 373 Общо всеобхватен доход - - - 812 77 242 78 054 3 248 81 302 Други промени - - - 343 (7 577) (7 234) (567) (7 801) На 31 декември 2023 260 423 144 030 7 641 846 (307 757) 105 183 19 907 125 090 Съставил: Представляващи: /Цветелина Черешарова-Дойчева/ /Асен Минчев, Изпълнителен директор/ /Милена Генчева, Прокурист/ Дата:12.07.2024 г. Настоящият консолидиран финансов отчет е одобрен от Управителния съвет на Еврохолд България АД на 19.07.2024 г. С одиторски доклад от: Грант Торнтон ООД, одиторско дружество, рег. № 032 Марий Апостолов, управител Силвия Динова, регистриран одитор, отговорен за одита ASEN MINCHEV MINCHEV Digitally signed by ASEN MINCHEV MINCHEV Date: 2024.07.19 14:22:41 +02'00' MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Digitally signed by MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Date: 2024.07.19 14:26:12 +02'00' TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA- DOYCHEVA Digitally signed by TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA- DOYCHEVA Date: 2024.07.19 14:29:31 +02'00' SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Digitally signed by SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Date: 2024.07.19 17:31:43 +03'00' MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Digitally signed by MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Date: 2024.07.19 17:34:36 +03'00' Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. Приложенията от стр. 233 до стр. 329 са неразделна част от годишния консолидиран финансов отчет. 231 Консолидиран отчет за печалбата или загубата по сегменти за 2023 г. 2023 2023 2023 2023 2023 2023 В хиляди лева Прило- жение Консолиди- рани Енергетика Застраховане Финансово инвестици- онна дейност Дружество- майка Елиминации Продължаващи дейности Приходи от енергийна дейност 3 2 320 144 2 320 207 - - - (63) Разходи на енергийна дейност 4 (1 791 493) (1 791 493) - - - - Печалба от енергийна дейност 528 651 528 714 - - - (63) Застрахователни приходи 5 466 142 - 470 774 - - (4 632) Застрахователни разходи 6 (454 242) - (454 242) - - - Нетен резултат от закупени презастрахователни договори 7 (73 235) - (73 235) - - - Нетни финансови и инвестиционни разходи/(приходи) от застраховане 8 (12 771) - (12 292) - - (479) Загуба от застрахователна дейност (74 106) - (68 995) - - (5 111) Приходи от комисионни възнаграждения от финансово-инвестиционна дейност 1 573 - - 2 442 - (869) Разходи по извършване на сделките от финансово-инвестиционна дейност (198) - - (198) - - Печалба от финансово-инвестиционна дейност 1 375 - - 2 244 - (869) Брутна печалба 455 920 528 714 (68 995) 2 244 - (6 043) Приходи от дивиденти 9 123 - - 123 1 306 (1 306) Други приходи от дейността 10 37 658 35 002 - 82 2 730 (156) Печалба/(загуба) от операции с финансови инструменти 11 752 (615) - 183 749 435 Административни разходи 12 (255 178) (245 738) (7 542) (2 364) (7 107) 7 573 Възстановена обезценка на финансови активи, нетно 13 579 (1 459) - 50 1 988 - Други разходи за дейността 14 (30 715) (21 777) (8 938) - - - Печалба преди лихви, амортизации и данъци 209 139 294 127 (85 475) 318 (334) 503 Разходи за амортизация 15 (111 850) (105 756) (5 601) (286) (207) - Печалба преди лихви и данъци 97 289 188 371 (91 076) 32 (541) 503 Финансови приходи 16 3 702 3 084 - 619 705 (706) Финансови разходи 17 (126 154) (94 390) (9 800) (198) (24 054) 2 288 Загуба от промяна на валутни курсове 18 (32) - (242) 215 (5) - Загуба преди данъци (25 195) 97 065 (101 118) 668 (23 895) 2 085 Разходи за данъци 19 (20 633) (18 956) (1 626) (51) - - Нетна (загуба)/печалба за годината от продължаващи дейности (45 828) 78 109 (102 744) 617 (23 895) 2 085 Преустановени дейности Нетна печалба за годината от преустановени дейности 38 125 757 125 459 - - 298 Нетна печалба/(загуба) за годината, отнасяща се към 79 929 78 109 22 715 617 (23 895) 2 383 Собствениците на Дружеството-майка 77 242 78 109 22 276 617 (23 895) 135 Неконтролиращо участие 2 687 - 439 - - 2 248 Консолидирани активи и пасиви по сегменти към 31.12.2023 г. Общо активи 2 475 021 2 207 076 789 961 29 314 631 830 (1 183 160) Общо пасиви и подчинени дългови инструменти 2 349 931 1 346 244 638 154 6 603 413 123 (54 193) Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. Приложенията от стр. 233 до стр. 329 са неразделна част от годишния консолидиран финансов отчет. 232 Консолидиран отчет за печалбата или загубата по сегменти за 2022 г. 2022 2022 2022 2022 2022 2022 2022 2022 В хиляди лева Прило- жение Консолиди- рани Преизчислени Енергетика Застраховане Автомобили Лизингова дейност Финансово инвестици- онна дейност Дружество- майка Елиминации Продължаващи дейности Приходи от енергийна дейност 3 3 575 907 3 576 115 - - - - - (208) Разходи на енергийна дейност 4 (3 117 374) (3 117 374) - - - - - - Печалба от енергийна дейност 458 533 458 741 - - - - - (208) Застрахователни приходи 5 457 028 - 463 951 - - - - (6 923) Застрахователни разходи 6 (465 923) - (474 409) - - - - 8 486 Нетен резултат от закупени презастрахователни договори 7 2 059 - 2 059 - - - - - Нетни финансови и инвестиционни приходи/(разходи) от застраховане 8 14 263 - 14 352 - - - - (89) Печалба от застрахователна дейност 7 427 - 5 953 - - - - 1 474 Приходи от комисионни възнаграждения от финансово-инвестиционна дейност 1 818 - - - - 3 214 - (1 396) Разходи по извършване на сделките от финансово-инвестиционна дейност (249) - - - - (249) - - Печалба от финансово-инвестиционна дейност 1 569 - - - - 2 965 - (1 396) Брутна печалба 467 529 458 741 5 953 - - 2 965 - (130) Приходи от дивиденти 9 260 - - - - 260 2 102 (2 102) Други приходи от дейността 10 22 669 22 698 386 - - 51 251 (717) Загуба/(печалба) от операции с финансови инструменти 11 (1 901) (123) - - - (174) (67 826) 66 222 Административни разходи 12 (224 123) (213 315) (3 340) - - (2 042) (6 489) 1 063 Начислена/(възстановена) загуба от обезценка на финансови активи, нетно 13 (11 096) (8 787) - - - 1 (2 310) - Други разходи за дейността 14 (12 756) (13 387) - - - - - 631 Печалба преди лихви, амортизации и данъци 240 582 245 827 2 999 - - 1 061 (74 272) 64 967 Разходи за амортизация 15 (110 444) (105 398) (4 499) - - (264) (295) 12 Печалба преди лихви и данъци 130 138 140 429 (1 500) - - 797 (74 567) 64 979 Финансови приходи 16 1 880 1 308 - - - 602 359 (389) Финансови разходи 17 (100 888) (66 876) (7 638) - - (128) (27 925) 1 679 Загуба от промяна на валутни курсове 18 (716) - (701) - - 155 (14) (156) Печалба/(загуба) преди данъци 30 414 74 861 (9 839) - - 1 426 (102 147) 66 113 Разходи за данъци 19 (17 190) (13 456) (3 614) (120) - Нетна печалба/(загуба) за годината от продължаващи дейности 13 224 61 405 (13 453) 1 306 (102 147) 66 113 Преустановени дейности Нетна (загуба)/печалба за годината от преустановени дейности 38 (204 937) - (195 211) 12 668 362 - - (22 756) Нетна (загуба)/печалба за годината, отнасяща се към (191 713) 61 405 (208 664) 12 668 362 1 306 (102 147) 43 357 Собствениците на Дружеството-майка (170 037) 61 405 (207 601) 12 668 362 1 306 (102 147) 63 970 Неконтролиращо участие (21 676) - (1 063) - - (20 613) Консолидирани активи и пасиви по сегменти към 31.12.2022 г. Общо активи 2 464 175 2 426 465 754 517 - - 29 018 695 612 (1 441 437) Общо пасиви и подчинени дългови инструменти 2 412 586 1 383 942 621 499 - - 5 624 453 010 (51 489) Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 233 ю Приложения към годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 234 Приложения към годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. 1. ОБЩА ИНФОРМАЦИЯ ЗА ГРУПАТА 1.1 Предмет на дейност Основната дейност на Еврохолд България АД („Дружество-майка“) и неговите дъщерни дружества („Групата“) се състои от енергетика, застраховане и финансово-инвестиционна дейност. Еврохолд България АД, ЕИК 175187337, е със седалище и адрес на управление в България, гр. София, район Искър, бул. Христофор Колумб № 43. Дружеството-майка има следния предмет на дейност: придобиване, управление, оценка и продажба на участия в български и чуждестранни дружества, придобиване, управление и продажба на облигации, придобиване оценка и продажба на патенти, отстъпване на лицензии за използване на патенти на дружества, в които Дружеството-майка участва, както и финансиране на дружества, в които Дружеството-майка участва. Основан през 1996 г., Еврохолд България АД е публично акционерно дружество, образувано по реда на чл.122 от Закона за публично предлагане на ценни книжа и чл.261 от Търговския закон. Еврохолд България АД развива дейността си в България, Румъния, Северна Македония, Украйна, Грузия и Гърция. Дружеството е собственик на голям брой дъщерни компании в секторите застраховане, енергетика и финансово-инвестиционна дейност. Дружеството е регистрирано в Софийски градски съд по фирмено дело 14436/2006 г. и е образувано чрез сливане на Еврохолд АД, регистрирано по ф.д. № 13770/1996 г. по описа на СГС, и Старком Холдинг АД, регистрирано по фирмено дело № 6333/1995 г. по описа на СГС. През 2023 г. не е променяно името на Дружеството-майка. Органи на управление на Дружеството-майка са: Общото събрание на акционерите, Надзорен съвет и Управителен съвет, които към 31.12.2023 г. имат следния състав: Надзорен съвет (НС): Асен Милков Христов, Държава: България – Председател; Димитър Стоянов Димитров, Държава: България – Заместник – председател; Ради Георгиев Георгиев, Държава: България – Член; Кустаа Лаури Айма, Държава: Финландия - Независим член; Ивайло Красимиров Ангарски, Държава:България – Независим член; Луис Габриел Роман, Държава: САЩ - Независим член. Управителен съвет (УС): Кирил Иванов Бошов, Държава: България - Председател, Изпълнителен член; Асен Минчев Минчев, Държава: България - Изпълнителен член; Велислав Милков Христов, Държава: България – Член; Разван Стефан Лефтер, Държава: Румъния – Член. Към 31.12.2023 г. Еврохолд България АД се представлява и управлява от Кирил Иванов Бошов и Асен Минчев Минчев, Изпълнителни директори, и Милена Милчова Генчева – Прокурист, само съвместно от двамата изпълнителни директори или от един изпълнителен директор и прокурист на дружеството. Одитният комитет подпомага работата на Управителния съвет и има роля на лица, натоварени с общо управление, които извършват мониторинг и надзор над вътрешната контролна система, управлението на риска и системата на финансово отчитане на Дружеството - майка. Към 31.12.2023 г. одитният комитет на Дружеството - майка има следния състав: Иван Георгиев Мънков, Държава: България – Председател; Димитър Стоянов Димитров, Държава: България – Член; Росица Михайлова Пенчева, Държава: България – Член. Броят на заетите лица в Групата към 31.12.2023 г. е 4 605 лица (31.12.2022 г. – 4 526 лица). Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 235 1.2. Структура на икономическата група Еврохолд България АД се контролира от Старком Холдинг АД, крайна компания-майка и публично дружество. Акциите на Еврохолд България АД се търгуват на Българската и Варшавската фондова борса. Инвестиционният портфейл на Еврохолд България АД обхваща 3 икономически сектори: енергетика, застраховане и финансово-инвестиционна дейност. Дъщерни дружества, участващи в консолидацията: Сектор Енергетика Дружество % на участие в основния капитал 31.12.2023 % на участие в основния капитал 31.12.2022 ЕЛЕКТРОХОЛД ГРИЙН ЕООД, България 100.00% 100.00% Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани II Б.В.,Нидерландия 100.00% 100.00% Непряко участие чрез Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани II Б.В., Нидерландия: Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани III Б.В., Нидерландия чрез Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани II Б.В., Нидерландия 100.00% 100.00% Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В., Нидерландия чрез Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани III Б.В., Нидерландия 100.00% 100.00% Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД (ЕРМ Запад ЕАД), България чрез Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В., Нидерландия 100.00% 100.00% Електрохолд ИКТ ЕАД, България чрез Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД 100.00% 100.00% Електрохолд Продажби ЕАД, България - чрез Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. 100.00% 100.00% Електрохолд България ЕООД, България чрез Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. 100.00% 100.00% Електрохолд ИПС ЕООД, България чрез Електрохолд България ЕООД 100.00% 100.00% Електрохолд Трейд ЕАД, България чрез Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. 100.00% 100.00% Фри Енерджи Проджект Орешец ЕООД, България чрез Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. 100.00% 100.00% Бара Груп ЕООД, България, чрез Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В. 100.00% 100.00% пряко участие Сектор Застраховане Дружество % на участие в основния капитал 31.12.2023 % на участие в основния капитал 31.12.2022 Евроинс Иншурънс Груп АД (ЕИГ АД) * 90.10% 90.10% Непряко участие чрез ЕИГ АД: ЗД Евроинс АД, България 98.63% 98.63% Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А., Румъния - загубен контрол към 31.12.2022 г. Приложение 2.31 Значими преценки на ръководството при прилагане на счетоводната политика 98.57% 98.57% Евроинс Осигуряване АД, Северна Македония 93.36% 93.36% ЗД Евроинс Живот ЕАД, България 100.00% 100.00% ЧАД ЗК Евроинс Украйна, Украйна 92.73% 92.73% ИКЛЕЙМ Еднолично дружество за услуги по уреждане на претенции ПК, Гърция (предишно име Евроинс Клеймс М.И.К.Е.) 100.00% 100.00% Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 236 ЗК Евроинс Грузия АД, Грузия 50.04% 50.04% Shardeni 2017 Ltd., Грузия, с основна дейност отдаване под наем и експлоатация на собствени недвижими имоти 100.00% - PHOENIX MGA SERVICES S.R.L., Румъния – учредено на 12.06.2023 г. – консултански услуги в областта на застраховането 100.00% - ЧАД Европейско Туристическо Застраховане, Украйна 99.99% 99.99% ЗД ЕИГ Ре ЕАД, България – асоциирано предприятие към 31.12.2023 г. Приложения 29. Инвестиции отчитана по метода на собствения капитал и 38. Освобождавания и преустановени дейности - 100.00% пряко участие Сектор Финансово-инвестиционна дейност Дружество % на участие в основния капитал 31.12.2023 % на участие в основния капитал 31.12.2022 Евро-Финанс АД, България 99.99% 99.99% пряко участие Сектор Автомобили На 30.6.2022 г. Еврохолд България АД продаде Авто Юнион АД, с което освободи изцяло инвестициите си в автомобилен бизнес. Сектор Лизинг На 30.6.2022 г. Еврохолд България АД продаде Евролийз Груп АД, с което освободи напълно инвестициите си в лизингов бизнес. 2. СЪЩЕСТВЕНА ИНФОРМАЦИЯ ЗА СЧЕТОВОДНАТА ПОЛИТИКА 2.1 Изявление за съответствие с МСФО и прилагане на принципа за действащо предприятие Консолидираният финансов отчет на Еврохолд България АД е съставен в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане (МСФО), разработени и публикувани от Съвета по международни счетоводни стандарти (СМСС) и приети от Европейския съюз (МСФО, приети от ЕС). По смисъла на параграф 1, точка 8 от Допълнителните разпоредби на Закона за счетоводството, приложим в България, терминът „МСФО, приети от ЕС“ представляват Международните счетоводни стандарти (МСС), приети в съответствие с Регламент (ЕО) 1606/2002 на Европейския парламент и на Съвета. Предприятието майка изготвя и индивидуален финансов отчет, в който инвестициите в дъщерни предприятия се представят по цена на придобиване в съответствие с МСС 27 "Индивидуални финансови отчети". Индивидуалният финансов отчет на Еврохолд България АД e одобрен за издаване на 29.03.2024 г. Годишният консолидиран финансов отчет е съставен в български лева, което е функционалната валута на Групата. Всички суми са представени в хиляди лева (хил. лв.) (включително сравнителната информация за 2022 г.), освен ако не е посочено друго. Принцип-предположение за действащо предприятие Консолидираният финансов отчет е съставен при спазване на принципа на действащо предприятие. Към датата на изготвяне на настоящия годишен консолидиран финансов отчет ръководството е анализирало задлъжнялостта на Групата и възможносите за нейното обслужване. Направените прогнози за бъдещото развитие на Групата включват продължаващата финансова подкрепа от страна на мажоритарния акционер и отчитат очакваната възвръщаемост от всяка компания в структурата на Групата, както и преразпределяне на свободните финансови ресурси в Група Еврохолд. Ръководството също така е анализирало, като допълнителни опции, заявената продължаваща финансова подкрепа от външни инвеститори и партньори, както и възможностите за рефинансиране на част от краткосрочните задължения на Групата. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 237 На база на горепосоченото ръководството е уверено, че Групата ще продължи своята дейност и ще погасява своите задължения, без да се предприемат съществени промени в неговата дейност. 2.2 Нови стандарти и изменени стандарти и разяснения 2.2.1 Нови стандарти, разяснения и изменения в сила от 1 януари 2023 г. Групата е приела следните нови стандарти, изменения и разяснения към МСФО, издадени от Съвета по международни счетоводни стандарти и одобрени от ЕС, които са уместни и в сила за консолидирания финансов отчет на Групата за годишния период, започващ на 1 януари 2023 г.: o МСФО 17 Застрахователни договори в сила от 1 януари 2023 г., приет от ЕС. МСФО 17 замества МСФО 4 Застрахователни договори. Той изисква прилагането на модел за текущо оценяване, съгласно който преценките се преразглеждат през всеки отчетен период. Договорите са оценяват, като се използват: o дисконтирани парични потоци с претеглени вероятности; o изрична корекция за риск, и o надбавка за договорени услуги, представляваща нереализираната печалба по договора, която се признава като приход през периода на покритие. Стандартът позволява избор при признаването на промени в нормата на дисконтиране или в печалбата или загубата, или в другия всеобхватен доход. Новите правила ще се отразят на финансовите отчети и на основните показатели на всички дружества, които издават застрахователни договори. Съществените моменти от новата политика са изложени в Приложение 2.9 Застрахователни договори и застрахователни приходи и разходи . Ефектите от прилагането на стандарта за първи пътса оповестени в Приложение 39. Промяна на счетоводна политика. o Изменения в МСФО 17 Застрахователни договори: Първоначално прилагане на МСФО 17 и МСФО 9 – Сравнителна информация в сила от 1 януари 2023 г., приети от ЕС Измененията касаят оповестяването на сравнителната информация относно финансовите активи, представена при първоначалното прилагане на МСФО 17. Измененията имат за цел да помогнат на дружествата да избегнат временни счетоводни несъответствия между финансовите активи и задълженията по застрахователни договори и следователно да подобрят полезността на сравнителната информация за потребителите на финансовите отчети. МСФО 17 Застрахователни договори и МСФО 9 Финансови инструменти имат различни изисквания за преход. За някои застрахователи тези разлики могат да доведат до временни счетоводни несъответствия между финансовите активи и задълженията по застрахователни договори в сравнителната информация, която те представят във финансовите си отчети, когато прилагат МСФО 17 и МСФО 9 за първи път. Измененията помагат на застрахователите да избегнат тези временни счетоводни несъответствия и следователно подобряват полезността на сравнителната информация за инвеститорите чрез възможността да представят сравнителна информация за финансовите активи. За Групата няма съществени промени в резултат на тези изменения. o Изменения в МСС 1 Представяне на финансовите отчети и МСФО Изявления за приложение 2: Оповестяване на счетоводните политики в сила от 1 януари 2023 г., приети от ЕС Предприятията оповестяват съществената информация свързана със счетоводната политика, вместо основните счетоводни политики. Измененията поясняват, че информацията за счетоводната политика е съществена, ако потребителите на финансовите отчети на предприятието се нуждаят от нея, за да разберат друга съществена информация във финансовите отчети и ако предприятието разкрива несъществена информация за счетоводната политика, тази информация не трябва да преобладава над съществената информация за счетоводната политика. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 238 o Изменения в МСС 8 Счетоводна политика, промени в счетоводните приблизителни оценки и грешки, в сила от 1 януари 2023 г., приети от ЕС Измененията въвеждат определението за счетоводни приблизителни оценки и включват други изменения към МСС 8, които помагат на дружествата да разграничават промените в счетоводните приблизителни оценки от промените в счетоводните политики. Измененията помагат на дружествата да подобрят качеството на оповестяванията на счетоводната политика, така че информацията да бъде по-полезна за инвеститорите и другите основни потребители на финансовите отчети. o Изменения в МСС 12 Данъци върху дохода: Отсрочените данъци свързани с активи и пасиви, произтичащи от единични транзакции в сила от 1 януари 2023 г., приети от ЕС Предприятиета трябва да прилагат измененията в стандарта за транзакциите, които възникват на или след началото на най-скорошния представен сравнителен период. Също така следва да признaят в началото на сравнителния период отсрочени данъци за всички временни разлики, свързани с лизингови договори и задължения за извеждане от експлоатация и да признае кумулативния ефект от първоначалното прилагане на измененията като корекция на началното салдо на неразпределената печалба (или друг компонент на собствения капитал, ако е приложимо) на съответната дата. o Изменения в МСС 12 Данъци върху дохода: Международна данъчна реформа - примерни правила от втори стълб, в сила от 1 януари 2023 г., приети от ЕС През декември 2021 г. Организацията за икономическо сътрудничество и развитие (ОИСР) публикува правила с цел извършването на реформа в международното данъчно облагане. Втори стълб има за цел да обложи с минимална ефективна корпоративна данъчна ставка 15% големите компании, които реализират годишен оборот над 750 млн. евро. Измененията във връзка с „Международната данъчна реформа - примерни правила от втори стълб“ са: o въвежда се изключение от изискванията на МСС 12 предприятието да признава и оповестява информация за отсрочените данъчни активи и пасиви, свързани с данъците върху дохода от втори стълб на ОИСР. Предприятието трябва да оповести, че е приложило изключението. o изискване предприятието да оповестява отделно своите текущи данъчни разходи (приходи), свързани с данъците върху дохода от втори стълб. o изискване в периодите, в които законодателните актове от втори стълб са приети или по същество приети, но все още не са влезли в сила, предприятието да оповести известната му или подлежащата на приблизително оценяване при разумни усилия информация, която помага на потребителите на финансовите отчети да разберат ефекта върху предприятието от данъците върху дохода от втори стълб, произтичащи от това законодателство. o изключението се прилага задължително и незабавно след публикуването на измененията в МСС 12 и със задна дата в съответствие с МСС 8. Поради размера на стопанската дейност на групата Старком Холдинг АД, към която принадлежи Групата на Еврохолд България АД, очаква се дружествата от групата да бъат засегнати от новите изисквания и да подлежат на облагане с допълнителен корпоративен данък по реда на промените в Закона за корпоративното подоходно облагане, които са в сила от 1 януари 2024 г. Ръководството понастоящем анализира новите изисквания, издадени от Организацията за икономически сътрудничество и развитие (ОИСР) и приети от националните правителства. Поради това е приложено изключението за признаването на отсрочени данъчни активи и пасиви, свързани с данъците върху дохода от втори стълб (параграф 4А от МСС 12), и за оповестяването на информация за тях в годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. С новите правила в ЗКПО се въвеждат следните видове данъчно облагане: o Облагане с допълнителен данък, което бива: - първично облагане с допълнителен данък на предприятията майки, и - вторично облагане с допълнителен данък. o Облагане с национален допълнителен данък. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 239 2.2.2 Стандарти, изменения и разяснения, които все още не са влезли в сила и не се прилагат от по-ранна дата от Групата Към датата на одобрение на консолидирания финансов отчет са издадени някои нови стандарти, изменения и разяснения на съществуващите стандарти, но не са влезли в сила или все още не са приети от ЕС за финансовата година, започваща на 1 януари 2023 г., и не са били приложени по- рано от Групата. Не се очаква те да имат съществено влияние върху консолидираните финансови отчети на Групата, с изключение на МСФО 18, който се очаква да повлияе на представянето и оповестяването на информацията в консолидирания финансовия отчет. Ръководството очаква всички стандарти и изменения да бъдат приети в счетоводната политика на Групата през първия период, започващ след датата на влизането им в сила. По-долу е даден списък с промените в стандартите: o Изменения в МСС 1 Представяне на финансови отчети: Класификация на пасивите като текущи и нетекущи, в сила от 1 януари 2024 г., приети от ЕС; o Изменения в МСС 1 Представяне на финансови отчети: Нетекущи пасиви, обвързани с финансови показатели, в сила от 1 януари 2024 г., приети от ЕС o Изменения в МСФО 16 Лизинг: Задължение по лизинг при продажба и обратен лизинг в сила не по-рано от 1 януари 2024 г., приети от ЕС; o Изменения в МСС 7 Отчет за паричните потоци и МСФО 7 Финансови инструменти: Оповестявания: Споразумения за финансиране на доставчици, в сила от 1 януари 2024 г., приети от ЕС; o Изменения в МСС 21 Ефекти от промените в обменните курсове: Липса на конвертируемост, в сила от 1 януари 2025 г., все още не са приети от ЕС o Изменения в МСФО 9 и МСФО 7 Промени в класификацията и оценката на финансовите инструменти, в сила от 1 януари 2026 г., все още не са приети от ЕС o МСФО 18 Представяне и оповестяване във финансовите отчети, в сила от 1 януари 2027 г., все още не е приет от ЕС o МСФО 19 Дъщерни дружества без публична отчетност: Оповестявания, в сила от 1 януари 2027 г., все още не е приет от ЕС. 2.3 Сравнителни данни Консолидираният финансов отчет е представен в съответствие c МCC 1 „Представяне на финансови отчети”. Групата представя консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход в единен отчет. В консолидирания отчет за финансовото състояние се представят два сравнителни периода, когато Групата: а) прилага счетоводна политика ретроспективно; б) преизчислява ретроспективно позиции в консолидирания финансов отчет; или в) преклаcифицира позиции в консолидирания финансов отчет. и това има съществен ефект върху информацията в консолидирания отчет за финансовото състояние към началото на предходния период. При представянето на сравнителната информация в настоящия годишен консолидиран финансов отчет Групата се е позовала на изискванията на пар. В25 от МСФО 17, съгласно който Групата не е задължена да представи коригирана сравнителна информация за всички по-ранни представени периоди. Анализ на ефектите към датата на прехода към МСФО 17 (01.01.2023 г.) и сравнимия му период 1.01.2022 г. е представен в Приложение 39. Промяна на счетоводна политика. Поради това Групата не е представила два сравнителни периода и съответно не представя коригирана сравнителна информация за по-ранни периоди (01.01.2022 г.) в смисъла на „началото на най- ранния коригиран сравнителен период, който е представен“. Някои от позициите в годишния консолидиран финансов отчет са прекласифицирани за сравнителния период 2022 г. с цел по-добро разбиране за онези бизнес дейности и сегменти, от които Групата се освобождава през текущия период, както и представянето на преустановени дейности съгласно МСФО 5 „Нетекущи активи, държани за продажба, и преустановени дейности“. Вижте още Приложение 38. Освобождавания и преустановени дейности. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 240 2.4 База за консолидация В консолидирания финансов отчет на Групата са включени финансовите отчети на предприятието майка и всички дъщерни предприятия към 31 декември 2023 г. Дъщерни предприятия са всички предприятия, които се намират под контрола на предприятието-майка. Налице е контрол, когато предприятието майка е изложена на, или има права върху, променливата възвръщаемост от своето участие в предприятието, в което е инвестирано, и има възможност да окаже въздействие върху тази възвръщаемост посредством своите правомощия върху предприятието, в което е инвестирано. Всички вътрешногрупови сделки и салда се елиминират, включително нереализираните печалби и загуби от транзакции между дружества в Групата. Когато нереализираните загуби от вътрешногрупови продажби на активи се елиминират, съответните активи се тестват за обезценка от гледна точка на Групата. Сумите, представени във финансовите отчети на дъщерните предприятия са коригирани, където е необходимо, за да се осигури съответствие със счетоводната политика, прилагана от Групата. Печалба или загуба и друг всеобхватен доход на дъщерни предприятия, които са придобити или продадени през годината, се признават от датата на придобиването, или съответно до датата на продажбата им. Неконтролиращото участие като част от собствения капитал представлява делът от печалбата или загубата и нетните активи на дъщерното предприятие, които не се притежават от Групата. Общият всеобхватен доход или загуба на дъщерното предприятие се отнася към собствениците на предприятието майка и неконтролиращите участия на базата на техния относителен дял в собствения капитал на дъщерното предприятие. Ако Групата загуби контрол над дъщерното предприятие, всякаква инвестиция, задържана в бившето дъщерно предприятие, се признава по справедлива стойност към датата на загубата на контрол, като промяната в балансовата стойност се отразява в печалбата или загубата. Справедливата стойност на всяка инвестиция, задържана в бившето дъщерно предприятие към датата на загуба на контрол се счита за справедлива стойност при първоначално признаване на финансов актив в съответствие с МСФО 9 „Финансови инструменти“ или, където е уместно, за себестойност при първоначално признаване на инвестиция в асоциирано или съвместно контролирано предприятие. В допълнение всички суми, признати в друг всеобхватен доход по отношение на това дъщерно предприятие, се отчитат на същата база, както би било необходимо, ако Групата директно се е била освободила от съответните активи или пасиви (напр. рекласифицирани в печалбата или загубата или отнесени директно в неразпределената печалба съгласно изискванията на съответния МСФО). Печалбата или загубата от отписването на инвестиция в дъщерно предприятие представлява разликата между i) сумата от справедливата стойност на полученото възнаграждение и справедливата стойност на всяка задържана инвестиция в бившето дъщерно предприятие и ii) балансовата сума на активите (включително репутация) и пасивите на дъщерното предприятие и всякакво неконтролиращо участие. 2.5 Бизнес комбинации Всички бизнес комбинации се отчитат счетоводно по метода на покупката, в т.ч. и бизнес комбинации, обхващащи предприятия или бизнес под общ контрол, които към момента са извън обхвата на МСФО 3 и не се съдържат насоки за тях в съществуващите МСФО. Според МСС 8 при липса на стандарт или разяснение, които да са конкретно приложими към дадена операция, друго събитие или условие, ръководството използва собствените си преценки за разработване и прилагане на счетоводна политика. Прехвърленото възнаграждение в бизнес комбинация се оценява по справедлива стойност, която се изчислява като сумата от справедливите стойности към датата на придобиване на активите, прехвърлени от придобиващия, поетите от придобиващия задължения към бившите собственици на придобиваното предприятие и капиталовите участия, емитирани от Групата. Прехвърленото възнаграждение включва справедливата стойност на активи или пасиви, възникнали в резултат на възнаграждения под условие. Разходите по придобиването се отчитат в печалбата или загубата в периода на възникването им. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 241 Методът на покупката включва признаване на разграничимите активи и пасиви на придобиваното предприятие, включително условните задължения, независимо дали те са били признати във финансовите отчети на придобиваното предприятие преди бизнес комбинацията. При първоначалното признаване активите и пасивите на придобитото дъщерно предприятие са включени в консолидирания отчет за финансовото състояние по тяхната справедлива стойност, която служи като база за последващо оценяване в съответствие със счетоводната политика на Групата. За всяка бизнес комбинация Групата оценява всяко неконтролиращо участие в придобиваното предприятие, което представлява дял от собствения му капитал и дава право на ликвидационен дял, или по справедлива стойност или по пропорционален дял на неконтролиращото участие в разграничимите нетни активи на придобиваното предприятие. Другите видове неконтролиращо участие се оценяват по справедлива стойност или, ако е приложимо, на база, определена в друг МСФО. Репутацията се признава след определяне на всички разграничими нематериални активи. Тя представлява превишението на сумата от а) справедливата стойност на прехвърленото възнаграждение към датата на придобиване и б) размера на всяко неконтролиращо участие в придобиваното предприятие и в) в бизнес комбинация, постигната на етапи, справедливата стойност към датата на придобиване на държаното преди капиталово участие на Групата в придобиваното предприятие, над справедливата стойност на разграничимите нетни активи на придобиваното дружество към датата на придобиване. Всяко превишение на справедливата стойност на разграничимите нетни активи над изчислената по-горе сума се признава в печалбата или загубата непосредствено след придобиването. При бизнес комбинация, постигната на етапи, Групата преоценява държаното преди капиталово участие в придобиваното предприятие по справедлива стойност към датата на придобиване (т.е. към датата на придобиване на контрол) и признава произтичащата печалбата или загубата, ако има такива, в печалбата или загубата. Сумите, признати в другия всеобхватен доход от дялово участие в придобиваното предприятие преди датата на придобиване на контрол, се признават на същата база, както ако Групата се е освободила директно от държаното преди капиталово участие. Ако първоначалното счетоводно отчитане на бизнес комбинацията не е приключено до края на отчетния период, в който се осъществява комбинацията, Групата отчита провизорни суми за статиите, за които отчитането не е приключило. През периода на оценяване, който не може да надвишава една година от датата на придобиване, Групата коригира със задна дата тези провизорни суми или признава допълнителни активи или пасиви, за да отрази новата получена информация за фактите и обстоятелствата, които са съществували към датата на придобиване и, ако са били известни, щяха да повлияят на оценката на сумите, признати към тази дата. Всяко възнаграждение под условие, дължимо от придобиващия, се признава по справедлива стойност към датата на придобиване и се включва като част от прехвърленото възнаграждение в замяна на придобиваното предприятие. Последващи промени в справедливата стойност на възнаграждението под условие, което е класифицирано като актив или пасив, се признават в съответствие с изискванията на МСФО 9 „Финансови инструменти“ или в печалбата или загубата или като промяна в другия всеобхватен доход. Ако възнаграждението под условие е класифицирано като собствен капитал, то не се преоценява до окончателното му уреждане в собствения капитал. Промени в справедливата стойност на възнаграждението под условие, които представляват провизорни суми през периода на оценяване, се отразяват ретроспективно за сметка на репутацията. Самостоятелно признатата репутация по придобиването на дъщерни дружества се тества задължително за обезценка поне веднъж годишно. Загубите от обезценки на репутацията не се възстановяват в последствие. Печалбите или загубите от продажба (освобождаване) на дадено дъщерно дружество от Групата включва и балансовата стойност на репутацията, приспадащата се за продаденото (освободеното) дружество. На всяка призната репутация се определя принадлежност към даден обект генериращ парични постъпления още при реализирането на дадена бизнес комбинация, и този обект се прилага при извършването на тестовете за обезценка. При определянето на обектите, генериращи парични потоци се вземат предвид обектите, от които се е очаквало бъдещи стопански изгоди при придобиването при бизнес комбинацията и по повод които е възникнала самата репутация. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 242 2.6 Сделки с неконтролиращи участия Операциите с неконтролиращото участие се третират от Групата като сделки с лица, притежаващи инструменти на собствения капитал на Групата. Ефектите от продажби на дялове на Дружеството- майка, без загуба на контрол, към притежатели на неконтролиращи участия не се третират като компоненти на текущата печалба или загуба на Групата, а като движения в компонентите на собствения й капитал. И обратно, при покупки от Дружеството-майка, без придобиване на контрол, на допълнителни дялове от участието на притежатели на неконтролиращи участия всяка разлика между платената сума и съответния придобит дял от балансовата стойност на нетните активи на дъщерното дружество се признава директно в консолидирания отчет за промените в собствения капитал, обикновено към ред „неразпределена печалба/(непокрита загуба)”. Когато Групата престане да притежава контрол и значително влияние, всяка оставаща малцинствена инвестиция като дял в капитала на съответното дружество, се преоценява по справедлива стойност, като разликата до балансовата стойност се признава в текущата печалба или загуба, като съответно всички суми преди признати в други компоненти на всеобхватния доход се отчитат така както при операция на директно освобождаване на всички асоциирани с първоначалната инвестиция (в дъщерното или асоциираното дружество). 2.7 Инвестиции в асоциирани предприятия Предприятия, в които Групата притежава между 20% и 50% от правата на глас и може да оказва значително влияние, но не и да упражнява контролни функции, се смятат за асоциирани дружества. Инвестициите в асоциирани дружества се отчитат счетоводно като се прилага метода на собствения капитал. По метода на собствения капитал инвестицията в асоциирано предприятие се отчита в консолидирания отчет за финансовото състояние по цена на придобиване, а впоследствие се преизчислява в съответствие с промените в дела на Групата в нетните активи на асоциираното предприятие след придобиването. Репутацията, свързана с асоциираното предприятие, се включва в балансовата стойност на инвестицията и не се амортизира. Консолидираният отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход отразява дела от резултатите от дейността на асоциираното предприятие. Групата признава дивидент от асоциирано предприятие в печалбата или загубата в своите индивидуални финансови отчети, когато бъде установено правото му да получи дивидента. 2.8 Функционална и отчетна валута Сделките в чуждестранна валута се отчитат във функционалната валута на съответното дружество от Групата по официалния обменен курс към датата на сделката (обявения фиксинг на Българска народна банка). Печалбите и загубите от курсови разлики, които възникват при уреждането на тези сделки и преоценяването на паричните позиции в чуждестранна валута към края на отчетния период, се признават в печалбата или загубата. Непаричните позиции, оценявани по историческа цена в чуждестранна валута, се отчитат по обменния курс към датата на сделката (не са преоценени). Непаричните позиции, оценявани по справедлива стойност в чуждестранна валута, се отчитат по обменния курс към датата, на която е определена справедливата стойност. Функционалната валута на отделните дружества от Групата не е променяна в рамките на отчетния период. При консолидация всички активи и пасиви се преизчисляват в български лева по заключителния курс към датата на консолидирания финансов отчет. Приходите и разходите са преизчислени във валутата на представяне на Групата по средния курс за отчетния период. Валутните курсови разлики водят до увеличение или намаление на другия всеобхватен доход и се признават в резерва от преизчисления в собствения капитал. При освобождаването от нетна инвестиция в чуждестранна дейност натрупаните валутни разлики от преизчисления, признати в собствения капитал, се рекласифицират в печалбата или загубата и се признават като част от печалбата или загубата от продажбата. Репутацията и корекциите, свързани с определянето на справедливи стойности към датата на придобиване, се третират като активи и пасиви на чуждестранното предприятие и се преизчисляват в български лева по заключителния курс. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 243 2.9 Застрахователни договори и застрахователни приходи и разходи 2.9.1 Застрахователни договори – признаване и оценка Класификация на застрахователните договори Договори, при които Групата поема съществен застрахователен риск от друга страна застраховано лице) чрез компенсация на застрахованото лице или друг бенефициент, при специфично несигурно бъдещо събитие (застрахователно събитие), което влияе неблагоприятно на застрахованото лице или бенефициента, се класифицират като застрахователни договори. Застрахователен е всеки риск, който не е финансов. Финансов риск е рискът, свързан с евентуална бъдеща промяна в един или няколко от изброените: лихва, цена на ценната книга, пазарни цени, валутни цени, ценови индекс, кредитен рейтинг, кредитен индекс или друга променлива, при условие че в случай на нефинансови променливи, променливата не е специфична за страните по договора. Застрахователните договори могат също да прехвърлят част от финансовия риск. Договори, при които прехвърлянето на застрахователен риск към Групата от застрахованото лице не е съществен, се класифицират като инвестиционни договори. Идентифициране на застрахователни договори МСФО 17 установява принципи за признаване, оценяване, представяне и оповестяване на застрахователни договори, презастрахователни договори и застрахователните договори с инвестиционна компонента. При идентифициране на договори в обхвата на МСФО 17 в някои случаи Групата следва да прецени, дали група или последователност от договори трябва да се третират като един договор и дали вградените деривати, инвестиционните компоненти и компонентите за стоки и услуги трябва да бъдат разделени и да се отчита по друг стандарт. За застрахователните и презастрахователните договори Групата не очаква значителни промени, произтичащи от прилагането на тези изисквания. Договори с клауза за допълнителен, негарантиран доход (ДНД) Клауза за допълнителен, негарантиран доход може да се съдържа и в застрахователните, и в инвестиционните договори. Договор с клауза за допълнителен, негарантиран доход е договорно право на застрахованото лице да получи като добавка към гарантираните минимални плащания допълнителни плащания. Допълнителните плащания могат да бъдат съществена част от цялото договорено плащане, чиято сума и време е договорено по решение на издателя, и които съгласно условията по договора са на база на: o резултатът на специфична група от договори или специфичен тип договори; o реализирани и/или нереализирани инвестиционни приходи на специфична група от активи държани от издателя или; o печалбата или загубата на Дружеството, която издава договора. Клаузата за допълнителен, негарантиран доход по решение на застрахователя в тези договори се отчита като пасив от за бъдещо разпределение на доход (част от пасива за остатъчно покритие). Ниво на агрегиране Съгласно МСФО 17 застрахователните договори се обединяват в групи за целите на оценяването. Групите договори се определят чрез първоначално идентифициране на портфейли от договори, всеки от които включва договори, подложени на подобни рискове и управлявани заедно. Договорите, издавани в различни продуктови агрегирани групи, в различна валута и в различни държави на операции се групират и оценяват отделно на ниво група. След това всеки портфейл се разделя на годишни кохорти (т.е. година на издаване): o всички договори, които са обременителни при първоначално признаване; o всички договори, които при първоначално признаване няма значителна вероятност да станат обременителни впоследствие; и всички оставащи договори в годишната кохорта. Когато даден договор бъде признат, той се добавя към съществуваща група от договори или, ако договорът не отговаря на условията за включване в съществуваща група, той формира нова група, към която могат да се добавят бъдещи договори. Групи от презастрахователни договори се създават така, че един договор се включва само в една група. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 244 Граници на договорите Съгласно МСФО 17 оценката на група договори включва всички бъдещи парични потоци в границите на всеки договор в групата. Периодът, обхванат от премиите в границите на договора, е „периодът на покритие“. Граници на издадени (пре)застрахователни договори За издадените (пре)застрахователни договори паричните потоци са в срока на договора, ако произтичат от съществени права и задължения, които съществуват през отчетния период, в който Групата може да принуди притежателя на полицата да плаща премии или има съществено задължение да предоставя услуги. Същественото задължение за предоставяне на услуги приключва, когато: o Групата има практическата способност да преоцени рисковете на конкретния притежател на полица и може да определи цена или ниво на ползи, което напълно отразява тези преоценени рискове, или; o Групата има практическата възможност да преоцени рисковете на портфейла, който съдържа договорът, и може да определи цена или ниво на ползи, които напълно отразяват рисковете на този портфейл, а ценообразуването до датата на преоценка не взема предвид рисковете, които се отнасят за периоди след датата на преоценката. Някои срочни договори, издадени от Групата, имат годишни условия, които гарантирано могат да бъдат подновявани всяка година за ограничен период (най-много три години). Понастоящем Групата отчита тези договори като годишни договори, защото не е налице практическата способност да се оценят рисковете на притежателите на полици на ниво индивидуален договор или портфейл при тяхното подновяване. Граници на закупени/държани презастрахователни договори За презастрахователни договори паричните потоци са в срока на договора, ако произтичат от съществени права и задължения, които съществуват през отчетния период, в който Групата е задължено да плаща суми на презастрахователя или има материално право да получава услуги от презастрахователя. Закупените/държани презастрахователни договори на Групата покриват риска по (пре)застрахователни договори, издадени в рамките на eдна година на базата на принципа на обвързване на риска (risk-attachment), и предоставят права както на Групата, така и на презастрахователя да прекратят покритието по нови договори при определени ограничени обстоятелства със съответното предизвестие. Понастоящем оценката на тези презастрахователни договори като цяло е в съответствие с това на издадените (пре)застраховани договори и обхваща само тези договори, които вече са издадени и презастраховани към датата на оценяване. Съгласно МСФО 17 обаче паричните потоци, произтичащи от (пре)застрахованите (underlying) договори, които се очаква да бъдат издадени и рискът по тях да бъде цедиран след датата на отчитане , могат да бъдат в границите на закупените презастрахователни договори и са взети предвид при оценката. Оценка на договорите МСФО 17 въвежда модел за оценка, базиран на настоящата стойност на бъдещи парични потоци, които се очаква да възникнат, когато Групата изпълнява договорите, корекция на риска и марж на договорно обслужване. Всички застрахователни договори на Групата и всички презастрахователни договори са класифицирани като договори без характеристики на пряко участие. Общ модел за оценка При първоначалното признаване Групата оценява група договори (най-вече свързана със застрахователните продукти Кредити и Гаранции) като общата сума на: (а) паричните потоци от изпълнението на договора, които включват оценки на бъдещи парични потоци, коригирани, за да отразят стойността на парите във времето и свързаните финансови рискове и корекция за нефинансов риск; и (б) маржа за договорно обслужване. Паричните потоци от изпълнение на група договори не отразяват риска от неизпълнение на Групата. Целта на Групата при оценяването на бъдещите парични потоци е да определи очакваната стойност. Паричните потоци се дисконтират, за да се извлече очаквана настояща стойност. Всички парични потоци се дисконтират с помощта на безрискови криви на доходност, публикувани от EIOPA, без допълнителни корекции за ликвидност. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 245 Корекцията за нефинансов риск за група договори, определена отделно от другите оценки, е компенсацията, която Групата би изисквала за поемане на определено ниво на несигурност относно размера и времето на паричните потоци, които произтичат от нефинансов риск. Марж за договорно обслужване на група договори представлява неспечелената печалба, която Групата ще признае, тъй като предоставя услуги по тези договори. Балансовата стойност на група договори към всяка отчетна дата е сумата от задължението за оставащо покритие (LRC) и задължението за възникнали претенции (LIC). Задължението за оставащо покритие включва: (а) паричните потоци от изпълнението, които се отнасят до услуги, които ще бъдат предоставени по договорите в бъдещи периоди и (б) всеки оставащ марж за договорно обслужване към тази дата. Задължението за възникнали претенции включва паричните потоци за изпълнение на възникнали искове и разходи, които все още не са изплатени, включително претенции, които са възникнали, но все още не са представени на Групата. Паричните потоци от изпълнение на групи договори се измерват към датата на отчета, като се използват текущи оценки на бъдещи парични потоци, текущи дисконтови проценти и текущи оценки на корекцията за нефинансов риск. Промените в паричните потоци от изпълнението се признават, както следва: o Промени, свързани с бъдещи услуги – корекции в маржа за договорно обслужване или отчетени в застрахователния резултат в печалбата или загубата, ако групата е обременителна; o Промени, свързани с текущи или минали услуги – признаване в резултата от застрахователни услуги в печалбата и загубата; o Ефекти от промяната на стойността на парите във времето, финансовия риск и/или промени в паричните потоци – признавани като финансови приходи или разходи, свързани със застрахователната дейност. Маржът за договорно обслужване се коригира впоследствие само за промени в паричните потоци от изпълнение, които се отнасят до бъдещи услуги. Маржът за договорно обслужване на всяка отчетна дата представлява печалбата в групата договори, която все още не е призната в печалбата или загубата, тъй като се отнася до бъдещо обслужване на договорите. Опростен модел за оценка При първоначално признаване на всяка група договори за общо застраховане балансовата стойност на задължението за оставащо покритие се оценява по премиите, получени при първоначалното признаване. Групата е избрала да признае паричните потоци от придобиване на застраховки като разходи, когато са възникнали. Впоследствие балансовата стойност на задължението за оставащо покритие се увеличава с всички допълнителни получени премии и се намалява със сумата, призната като застрахователен приход за предоставени услуги и допълнително се взима предвид ефект от стойността на парите във времето. Ако по което и да е време, преди и по време на периода на покритие факти и обстоятелства показват, че дадена група договори е обременителна, тогава Групата признава загуба в печалбата или загубата и ще увеличи пасива за оставащото покритие до степента, в която текущите оценки на паричните потоци от изпълнението, които се отнасят до оставащото покритие, надвишават балансовата стойност на задължението за оставащото покритие. Метод за разпределение на премиите (опростен модел) е опростен модел за оценка в МСФО 17, който е приложим за застрахователни и презастрахователни договори, които отговарят на критериите за допустимост: o да са със срок до една година или в резултат на извършен тест на резервите по общ модел и по опростен модел е видно, че резервите оценени по двата модела са приблизително еднакви и; o да не са обременителни. Групата прилага опростения модел към основната част от своя застрахователен портфейл, с изключение на групите обременителни договори. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 246 2.9.2 Презастрахователни договори В обичайната дейност, Групата цедира риск на презастрахователите с цел да намали нетните загуби чрез диверсификация на риска си. Презастрахователната дейност не отменя директното задължение на Групата към застрахованото лице. Цедираните премии и възстановените щети се представят в отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход и отчета за финансово състояние с брутната им стойност. Договори, при които се прехвърля съществен застрахователен риск, се отчитат като застрахователни договори. Възстановимите суми по тях се признават в същата година, в която е възникнало съответното обезщетение. Възстановимата стойност на вземанията по презастрахователните договори се оценява за обезценка към всяка балансова дата. Тези активи се обезценяват, ако съществуват обективни доказателства в резултат на събитие, настъпило след първоначалното му признаване, че Групата няма да може да възстанови всичките дължими суми, и че ефектът от събитието върху сумата, която Групата следва да получи от презастрахователя, може да бъде надеждно измерен. Групата прилага същите счетоводни политики за оценяване на група презастрахователни договори, като прилага опростения модел. Ефектът от риска от неизпълнение на презастрахователя се оценява на всяка отчетна дата и ефектът от промените в риска от неизпълнение се оценява в очакваните парични потоци. Корекцията за нефинансов риск ще представлява размера на риска, прехвърлен от Групата на презастрахователя. Закупени презастрахователни договори Активите по държани/закупени презастрахователни договори включват салда, които са дължими от презастрахователните компании за цедираните застрахователни задължения. Възстановимите суми от презастрахователите се оценяват по начин, който следва методите за оценка на пасива за неплатени или платени претенции, свързани с презастрахованите полици. Активите по държани/закупени презастрахователни договори, съответстващи на пасива за предявени претенции, се базира на статистика и допускания на Групата за дела на тези активи във висящи и платени щети за последните осем години. Оценката на закупените презастрахователни договори като цяло е в съответствие с това на издадените (пре)застрахователни договори и обхваща само преки застрахователни договори, които вече са издадени и презастраховани към датата на оценяване. Съгласно МСФО 17 обаче паричните потоци, произтичащи от презастрахованите (underlying) договори, които се очаква да бъдат издадени и рискът по тях да бъде цедиран след датата на отчитане , могат да бъдат в границите на закупените презастрахователни договори и са взети предвид при оценката. 2.9.3 Пасив за остатъчно покритие Пасивът за остатъчно покритие представлява задължения по съществуващи застрахователни договори за застрахователни събития, които все още не са възникнали, т.е. задължението се отнася до неизтеклата част от периода на покритие. С оглед на горното, по своята същност пасивът за остатъчно покритие съответства на пренос - премийния резерв и резерва за неизтекли рискове по МСФО 4 или „Най-добрата оценка на премийния резерв“ съгласно Директива Платежоспособност II. За оценка на пасива за остатъчно покритие Групата е избрала да използва: o Общия модел – за договори с покритие над една година и губещите групи; o Подхода на разпределение на премиите - за договори със срок на покритие една или под една година. Пасивът за остатъчно покритие, оценен по общия модел, е съставен от следните елементи: o настояща стойност на бъдещите парични потоци; o корекция за нефинансов риск, и; o марж на договорно обслужване - представлява нереализираната печалба от договори, която ще се признава в бъдеще. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 247 Паричните потоци за изпълнение включват следните елементи: o текуща преценка на очакваните бъдещи входящи и изходящи парични потоци; o корекция, отразяваща времевата стойност на парите и други финансови рискове, като ликвидност и валутен риск и изрична рискова корекция за нефинансов риск. За издадените договори, по отношение на които се прилага подходът на разпределение на премиите, Групата приема, че в портфейла няма обременяващи договори при първоначалното признаване. На следващо място Групата не очаква значителна променливост на паричните потоци за изпълнение, която би засегнала оценяването на пасива за остатъчно покритие през периода преди предявяването на претенции по застрахователните договори, които са издадени. С оглед гореизложеното, Групата очаква, че с опростяването ще се постигне оценяване на пасива за остатъчно покритие за групата, което няма да се различава съществено от оценяването, което би било постигнато при прилагане на изискванията на Общия модел. Балансовата стойност на група договори към всяка отчетна дата е сумата от задължението за оставащо покритие (Liability for remaining coverage, LRC) и задължението за възникнали претенции (Liability for incurred claims, LIC). Задължението за оставащо покритие включва (а) паричните потоци от изпълнението, които се отнасят до услуги, които ще бъдат предоставени по договорите в бъдещи периоди и (б) всеки оставащ марж за договорно обслужване към тази дата. Задължението за възникнали претенции включва паричните потоци за изпълнение на възникнали искове и разходи, които все още не са изплатени, включително претенции, които са възникнали, но все още не са представени на Групата. Паричните потоци от изпълнение на групи договори се измерват към датата на отчета, като се използват текущи оценки на бъдещи парични потоци, текущи дисконтови проценти и текущи оценки на корекцията за нефинансов риск. Промените в паричните потоци от изпълнението се признават, както следва: o Промени свързани с бъдещи услуги – корекции в маржа за договорно обслужване или отчетени в застрахователния резултат в печалбата или загубата, ако групата е обременителна; o Промени свързани с текущи или минали услуги – признаване в резултата от застрахователни услуги в печалбата и загубата; o Ефекти от промяната на стойността на парите във времето, финансовия риск и/или промени в паричните потоци – признавани като финасови приходи /или разходи, свързани със застрахователната дейност. Маржът за договорно обслужване се коригира впоследствие само за промени в паричните потоци от изпълнение, които се отнасят до бъдещи услуги. Маржът за договорно обслужване на всяка отчетна дата представлява печалбата в групата договори, която все още не е призната в печалбата или загубата, тъй като се отнася до бъдещо обслужване на договорите. При първоначално признаване на всяка група договори за общо застраховане, балансовата стойност на задължението за оставащо покритие се оценява по премиите, получени при първоначалното признаване. Групата е избрала да признае паричните потоци от придобиване на застраховки като разходи, когато са възникнали. Впоследствие балансовата стойност на задължението за оставащо покритие се увеличава с всички допълнителни получени премии и се намалява със сумата, призната като застрахователен приход за предоставени услуги и допълнително се взима предвид ефект от стойността на парите във времето. Ако по което и да е време преди и по време на периода на покритие факти и обстоятелства показват, че дадена група договори е обременителна, тогава Групата ще признае загуба в текущия резултат и ще увеличи пасива за оставащото покритие до степента, в която текущите оценки на паричните потоци от изпълнението, които се отнасят до оставащото покритие, надвишават балансовата стойност на задължението за оставащото покритие. Групата признава задължението за възникнали претенции на група договори в размер на паричните потоци от обслужване на застрахователните договори, свързани с възникнали искове. Бъдещите парични потоци се дисконтират. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 248 2.9.4 Пасив за предявени претенции (LIC) Обезщетения, възникнали по отношение на общо застраховане, включват обезщетения и разходи за обработката им, които са възникнали през финансовата година заедно с промяната в пасива за предявени претенции. Пасивът за предявени претенции представлява очакваната сума за уреждане на обезщетения, по събития, настъпили до края на отчетния период, включително претенциите по възникнали, но необявени щети, увеличени с очакваните разходи за уреждане на претенции. Презастрахователната дейност не отменя директните задължения на Групата към застрахованите лица. Активите по закупени презастрахователни договори (презастрахователните активи) включват салдото, дължимо от презастрахователни компании за цедирани застрахователни пасиви. Стойностите за възстановяване от презастрахователи се оценяват по начин, подобен на този за пасивите за предявени претенции, свързани с презастраховани полици. Групата прилага същите счетоводни политики за оценяване на група презастрахователни договори, като прилага опростения модел. Ефектът от риска от неизпълнение на презастрахователя се оценява на всяка отчетна дата и ефектът от промените в риска от неизпълнение се оценява в очакваните парични потоци. Корекцията за нефинансов риск представлява размера на риска, прехвърлен на презастрахователя. 2.9.5 Застрахователни приходи Международния стандарт за финансово отчитане 17 (МСФО 17) урежда начина, по който трябва да се отчитат и разкриват приходите от застрахователните договори. Когато Групата прилага подхода на разпределяне на премията, застрахователните приходи за периода представляват сумата на очакваните постъпления от премии, които са разпределени към периода. Групата разпределя очакваните постъпления от премии към всеки период на услуги по застрахователен договор на база на изминалото време. В случай, че очакваният модел на освобождаване на риска през периода на покритие се различава значително от модела на изминалото време, тогава Групата разпределя очакваните постъпления от премии на база на очакваните времеви параметри на направените разходи за застрахователни услуги. Ако настъпи промяна във фактите и обстоятелствата, Групата променя по целесъобразност базата за разпределяне. 2.9.6 Резултат от застрахователни услуги Разходите, които са свързани пряко с изпълнението на договорите, са признати в печалбата или загубата като разходи за застрахователни услуги, когато са направени. Разходите, които не са пряко свързани с изпълнението на договорите, са представени извън резултата от застрахователната услуга. Групата не разделя промените в корекцията за нефинансов риск между резултата от застрахователната услуга и застрахователните финансови приходи или разходи. Всички промени в корекцията за нефинансов риск, признат в печалбата или загубата, са включени в резултата от застрахователната услуга. 2.9.7 Застрахователни финансови приходи и разходи Промените в балансовите стойности на групи договори, произтичащи от ефектите на стойността на парите във времето, финансовия риск и промените в тях, се представят като застрахователни финансови приходи или разходи и са представени като част от отчета за печалбата и загубата. 2.10 Приходи от енергийна дейност и други приходи Приходите от договори с клиенти се признават, когато контролът върху стоките или услугите се прехвърля на клиента в размер, който отразява възнаграждението, на което Групата очаква да има право в замяна на тези стоки или услуги. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 249 Групата признава приходи, когато (или като) удовлетвори задължението за изпълнение, съгласно условията на договора, като прехвърли обещаната стока или услуга на клиента. Даден актив (стока или услуга) е прехвърлен, когато (или като) клиентът получи контрол върху този актив. Продажбите се извършват съгласно сключени договори с клиенти. Договорите с клиентите за продажба отговарят на критериите заложени в МСФО 15. Обичайно Групата очаква да събере възнаграждението по договорите с клиенти. Цената на сделката е размерът на възнаграждението, на който Групата очаква да има право в замяна на прехвърлянето на клиента на обещаните стоки или услуги, с изключение на сумите, събрани от името на трети страни (например данък върху добавената стойност). Обещаното в договора с клиента възнаграждение може да включва фиксирани суми, променливи суми, или и двете. Групата разглежда дали в договорите с клиенти съществуват други обещания, които са отделни задължения за изпълнение, за които трябва да бъде разпределена част от цената на сделката. При определяне на цената на сделката се взема предвид влиянието на променливо възнаграждение, включващо ценови отстъпки, наличието на значителни компоненти на финансирането, непаричното възнаграждение и възнаграждението, дължими на клиента (ако има такива). В договорите на дружествата от Групата има отстъпки, които клиентът получава при продажбата и които се отчитат в намаление на общата цена. В съответствие с изискването на МСФО 15, всички отстъпки се отчитат в намаление на приходите от продажби, едновременно с признаването на прихода от продажба на стоките за които съответните отстъпки са дължими. Приходи от услуги Приходите от предоставяне на услуги се признават в отчетния период, през който са предоставени услугите. Групата прехвърля контрола върху услугите с течение на времето и следователно удовлетворява задължението за изпълнение и признава приходи с течение на времето. Ако към края на отчетния период услугата по договора не е изцяло извършена приходите се признават по метода на вложените ресурси - въз основа на действително вложено време за извършена работа, спрямо общото очаквано време за извършване на услугата. В случаи, че предоставените от Групата услуги, надвишават плащането, се признава актив по договора. Ако плащанията надвишават предоставените услуги, се признава пасив по договор. Приходи от продажби на краткотрайни активи Приходите от продажби на краткотрайни активи и материали се признават в момента, в който е прехвърлен контрола върху продаваните активи. Доставката възниква, когато активите са били изпратени на клиента, рисковете от потенциални загуби са прехвърлени на купувача и/или той е приел активите в съответствие с договора за продажба. Приходи от енергийна дейност Приходите на енергиен сегмент са от: o Услуги за достъп до и пренос по електроразпределителната мрежа. o Услуги за присъединяване на нови потребители към електроразпределителната мрежа. o Услуги за проучване, ремонт и поддържане на електроразпределителната мрежа и средствата за търговско измерване. o Продажба на електроенергия на свободен и регулиран пазар. o Услуги по балансиране. o Предоставени строителни услуги за изграждане на енергийни обекти. Услуги за достъп до и пренос по електроразпределителната мрежа При продажбата на услуги за достъп до и пренос по електроразпределителната мрежа контролът върху услугите се прехвърля с течение на времето в периода на тяхното предоставяне, тъй като клиентът получава и консумира ползите едновременно при получаване на услугата. Приходите от продажби се признават в течение на времето, като напредъкът по договора (етап на завършеност) се измерва на база консумирано количество за изминало време (на месечна база). Този метод е определен като най-подходящ за измерване на напредъка, тъй като услугите се предоставят месечно спрямо очакванията и изискванията на клиентите по установената в страната практика в отрасъла и са част от серия по прехвърляне на контрола и удовлетворяване на задълженията. Цените са регулирани от държавата. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 250 Услуги за присъединяване на нови потребители към електроразпределителната мрежа При продажбата на услуги по присъединяване на нови потребители към електроразпределителната мрежа се изпълняват определени инвестиции във връзка с разширяването на мрежата до точката на присъединяване. Услугите по присъединяване се извършват на база два типа договори. В единия случай инвестициите се извършват от страна на Групата, а в другия – от страна на клиентите (потребителите). И при двата договора срещу изпълненото клиентите дължат такса за присъединяване. Групата е направила анализ на критериите за признаване на приходите и е достигнало до заключението, че контролът върху услугата по присъединяване към електроразпределителната мрежа се прехвърля на клиента в точно определен времеви момент, когато изграждането на активите за присъединяване е приключило и активите са пуснати в експлоатация. Затова в този момент е прието приходите от такса присъединяване да се признават. Цените са регулирани от държавата. Услуги за проучване, ремонт и поддържане на електроразпределителната мрежа и средствата за търговско измерване При тези услуги контролът се прехвърля на клиента в периода от времето при тяхното предоставяне, тъй като клиентът едновременно получава и потребява ползите от дейността на Групата. Приходите от продажби се признават в течение на времето чрез измерване на степента на изпълнение на задълженията на Дружеството (етапа на завършеност). За измерването на напредъка (етапа на завършеност) Групата използва метода на изхода, основаващ се на количеството изпълнени работи. Услуги по балансиране От 01.06.2014 г. стартира балансиращият пазар в страната. От тази дата дружества от Групата в качеството си на „координатор на специална балансираща група“, „координатор на стандартна балансираща“ и „координатор на комбинирана балансираща група“ подават ежедневни графици към Енергийния Системен Оператор ЕАД (ЕСО ЕАД) за прогнозни количества от електрическа енергия за продажба по различните си лицензии, както и ежедневни графици към НЕК ЕАД за прогнозни количества за покупка на електрическа енергия от производителите. Приходите се признават в течение на времето, като напредъкът по договора (етапът на завършеност) се измерва на база консумирано количество за изминало време (на месечна база). Предоставени строителни услуги за изграждане на енергийни обекти Дружество от Групата предлага услуги за изграждане на типови проекти за 5, 10 и 15 КВ фотоволтаични системи за собствена консумация. При договорите за строителни услуги Групата идентифицира различни стоки и услуги, които трябва да се предоставят, за да се изпълни проектът. Стоките и услугите обаче не са разграничими в контекста на договора, тъй като обещанието на Дружеството да прехвърли отделни стоки и услуги не е отделно разграничимо от останалите обещания в договора. Предоставя се значима услуга по интегриране на отделни стоки и услуги в един обект, за изпълнението на който е сключен договорът. Групата отчита едно задължение за изпълнение по всеки отделен договор. Прехвърлянето на контрол и признаването на приходите от продажби на строителни услуги се извършва в течение на времето чрез измерване на степента на изпълнение на задълженията на Групата (етап на завършеност). За измерването на напредъка (етапа на завършеност) Групата използва метода на изхода, на база количествени сметки/протоколи за изпълнението, приключено до момента и/или завършен ключов етап (частта на натуралното изпълнение на работата по договора). Този метод е определен като най-подходящ, тъй като клиентът контролира актива, докато той се създава/подобрява. Клиентът контролира незавършеното производство, изпълнените работи остават собственост на клиента при прекратяване на договора, клиентът може да променя проектните спецификации по време на срока на договора. Приходи от продажби на електроенергия Групата продава електрическа енергия на стопански и битови клиенти по регулирани и свободно договорени цени. От 1.10.2020 г. по регулирани цени (лицензия Краен снабдител) е електрическа енергия само на битови клиенти. Търговията на електрическа енергия на други Търговци в съответствие със Закона за енергетиката и ПТЕЕ. Продажбите на електроенергия са непрекъснати доставки (серия) с постоянен и повтарящ се характер и представляват едно задължение за изпълнение, тъй като: 1. интегрираната доставка включва множество разграничими времеви периоди (обичайно един месец); Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 251 2. стоките (електроенергия) са еднакви по същество, защото клиентът получава постоянна полза от тях всеки отделен времеви период (всеки месец); и 3. контролът се прехвърля в течение на времето, защото клиентът получава и консумира стоката едновременно с нейното предоставяне. Приходите се признават в течение на времето, като напредъкът по договора (етапът на завършеност) се измерва на база консумирано количество за изминало време (на месечна база). Този метод е определен като най-подходящ за измерване на напредъка, тъй като стоката-електрическа енергия се предоставя месечно спрямо очакванията и изискванията на клиентите по установената в страната практика в отрасъла и са част от серия по прехвърляне на контрола и удовлетворяване на задълженията. Принципал срещу агент, нетно или брутно представяне Групата е принципал, когато контролира обещаната стока или услуга преди да я прехвърли на клиента. Групата е агент, ако задължение за изпълнение на Групата е да уреди предоставянето на стоките или услугите от трета страна. Признаците, че е принципал включва: o Групата носи основната отговорност за изпълнението на обещанието за предоставяне на конкретна стока или услуга; o Има риск за материалните запаси на Групата преди конкретната стока или услуга да бъде прехвърлена на клиента или след прехвърлянето на контрола на клиента; o Групата има свобода на преценка при определянето на цената на конкретната стока или услуга. Разпределителната компания от Групата предоставя услуги за достъп до електропреносната мрежа високо напрежение (ВН), пренос през електропреносната мрежа високо напрежение (ВН) и услугите по събиране на цена за достъп до електропреносната мрежа за производителите на електрическа енергия, присъединени към електроразпределителната мрежа. За тези услуги Групата е достигнало до заключението, че не контролира услугите преди, по време и след предоставянето им на клиентите и неговото задължение е по-скоро да събере дължимите от клиентите суми от името на трета страна (Електроенергиен системен оператор ЕАД – ЕСО), което е законово регламентирано. Поради това Групата е определила да представи приходите и разходите от тези транзакции нетно в отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход. От 01.07.2021 г. е направена промяна в законодателството, като задължението на дружеството от Групата е за изкупуване на електрическа енергия от ВЕИ производители с мощност до 0.5 Мвт. За тези продажби е определено, че не се контролират стоките преди те да бъдат прехвърлени на НЕК и Групата не е в състояние да насочи използването или да получи полза от стоката. Поради това Групата е определила, че по тези сделки действа в качеството си на агент. Считано от 01.07.2021 г. ВЕИ производители с мощност по голяма или равна на 0.5 Мвт, са задължени да продават произведената от тях електрическа енергия на Българска национална енергийна борса (БНЕБ). В Групата има два типа сключени договори с такива ВЕИ производители. Обичайно то продава от тяхно име на БНЕБ количествата по посочен от тях дневен график за произведена електрическа енергия. Същото месечно количество произведена електрическа енергия, по достигнатата средно продажна цена на борсата, дружество от Групата купува от ВЕИ производителите. Групата получава възнаграждение под формата на комисионна, която се изчислява на база на продадените количества енергия за изминал период (на месечна база) от името на съответните ВЕИ производителите на БНЕБ. Също така, от 01.10.2019 г. има и друг тип сключени договори с ВЕИ производители, на които продава произведената от тях електрическа енергия на БНЕБ и купува произведената от тях енергия по фиксирана цена. За тези продажби дружество от Групата носи ценовия риск от продажбата на електрическа енергия. Останалите задължения и условия по втория тип договори са идентични както при първия тип договори. Групата е определила, че обичайно не се контролират стоките, преди те да бъдат прехвърлени на БНЕБ, и не е в състояние да насочи използването или да получи полза от стоката, най-вече при първия тип договор с ВЕИ, тъй като: o не носи основна (първостепенна) отговорност за изпълнение на задълженията за изпълнение; o не може да определя количеството произведена енергия; o не разполага със свобода на действие при договаряне на цените. Поради описаното по-горе, Групата е определила, че при изпълнение на тези договори, действа в качеството си на агент. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 252 Приходите от продажби по тези договори се признават в размера на комисионната (нетното възнаграждение), която Дружеството запазва след като заплати на другата страна възнаграждението, получено в резултат на продадените количества енергия на БНЕБ. Съгласно Правилата за търговия с електрическа енергия и Ценовите решения на КЕВР, през продажбите на електроенергия Групата събира от своите клиенти суми, дължими на трети лица във връзка със: o цени за мрежови услуги определени от КЕВР в полза на разпределителните дружества; o компонента „Задължение към обществото“ по цена определена от КЕВР в полза на Фонд „Сигурност на енергийната система” (ФСЕС); Съгласно действащите ценови решения на КЕВР през 2023 г. цената на компонента „Задължение към обществото“ е нула лева; o такси за прекъсване и възстановяване на захранването на клиенти по лицензия Търговия в полза на разпределителните дружества. Групата не упражнява контрол, не може да управлява и да определя размера на сумите, посочени по-горе, както и не получава възнаграждение по тези продажби, тъй като заплаща на третите лица в пълен размер събраните от него от клиентите суми. На тази база, групата е определила, че задължението е по-скоро да събере дължимите от клиентите суми от името на третите страни, което задължение е законово регламентирано. Поради това е определено приходите и разходите от тези транзакции да се представят нетно в отчета за печалбата или загубата. Други приходи Другите приходи от дейността включват операции, които са инцидентни спрямо основните дейности на Групата и са приходи или доходи, които се признават по силата на други стандарти и са извън обхвата на МСФО 15. Следващата таблица предоставя информация за съществените условия и свързаните с тях политики за признаване на други доходи. Доходи МСФО/МСС – приложим за признаване на приход (доход) Подход за признаване Нетна печалба от продажба на имоти, машини и съоръжения и нематериални активи МСС 16 МСС 38 Печалбите или загубите, възникващи при отписването на имот, машина, съоръжение или нематериален актив, в резултат на продажба, се включват в печалбата или загубата, когато активът бъде отписан. Активът се отписва в момента, в който е прехвърлен контрола върху продавания актив. Приходи от наеми МСФО 16 Наемният доход от договори за оперативен лизинг се признава като доход по линейния метод за срока на лизинговия договор, освен в случаите, в които ръководството на Групата прецени, че друга системна база отразява по-точно времевия модел, при чието използване е намалена извлечената полза от наетия актив. Излишъци на активи и ликвидация на активи Концептуална рамка Приходите от излишъци на активи се признават в момента на установяване на излишъците. Приходи от застрахователни събития Концептуална рамка Приходът се признава, когато се установи правото на Групата да получи плащането. Приходи от неустойки Приходът се признава, когато се установи правото на Групата да получи плащането. Приходи от отписване на задължения МСФО 9 Приходите от отписване на задължения се признават, когато изтече срокът на задължението или кредиторът се откаже от правата си. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 253 Доходи МСФО/МСС – приложим за признаване на приход (доход) Подход за признаване Приходи от финансиране МСС 20 Безвъзмездни средства, предоставени от държавата се признават, когато има разумна гаранция, че те ще бъдат получени и ще бъдат спазени всички приложени условия. Безвъзмездните средства, предоставени от държавата, се признават в печалбата или загубата на системна база през периодите, през които Групата признава като разход съответните разходи, които безвъзмездните средства са предназначени да компенсират. Виж Приложение 10. Други приходи от дейността. Приходи от лихви Приходите от лихви се отчитат като се използва метода на ефективния лихвен процент, представляващ процентът, който точно дисконтира очакваните бъдещи парични плащания за очаквания срок на финансовия инструмент или за по-кратък период, когато е уместно, до балансовата стойност на финансовия актив. Приходът от лихви се включва във финансовия приход в консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход. Приходите от дивиденти се признават, когато се установи правото на тяхното получаване. В консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход дивидентите, декларирани за финансовата година от дъщерните дружества се признават като вътрешен разчет и елиминират, поради което не участват във формиране на финансовия резултат. Финансовите приходи, генерирани от Група Еврохолд генерира, произтичат от: o операции с инвестиции; o положителни разлики от операции с финансови инструменти и валутно-курсови операции; o приходи от такси и комисиони; o дивиденти; o лихви по предоставени заеми. 2.11 Разходи Разходите в Групата се признават в момента на тяхното възникване и на база принципите на начисляване и съпоставимост. Административните разходи се признават като разходи, направени през годината, които са свързани с управлението и администрирането на дружествата от Групата, включително разходи, които се отнасят до административния персонал, ръководните служители, разходи за офис и други външни услуги. Финансовите разходи включват: разходи, възникнали от операции с инвестиции, отрицателни разлики от операции с финансови инструменти и валутно-курсови операции, разходи за лихви по предоставени банкови и търговски заеми и облигационни емисии, както и разходи за такси и комисиони. Предплатените разходи (разходите за бъдещи периоди) се отлагат за признаване като текущ разход за периода, през който договорите за които се отнасят, се изпълняват. Други оперативни приходи и разходи включват позиции от второстепенен характер по отношение основната дейност на дружествата от Групата. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 254 2.12 Лихви Лихвените приходи и разходи са признати в консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход чрез прилагането на метода на ефективния лихвен процент. Ефективният лихвен процент е този, който точно дисконтира очакваните бъдещи парични плащания и постъпления през срока на финансовия актив или пасив до балансовата стойност на актива или пасива. Ефективният лихвен процент се определя при първоначалното признаване на финансовия актив или пасив и в последствие не се коригира. Изчисляването на ефективния лихвен процент включва всички комисиони, получени или платени, транзакционни разходи, както и отстъпки или премии, които са неразделна част от ефективния лихвен процент. Транзакционните разходи са вътрешно присъщи разходи, директно отнасящи се към придобиването, емитирането или отписването на финансов актив или пасив. Лихвените приходи и разходи представени в консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход включват: Лихви, признати на базата на ефективен лихвен процент по финансови активи и пасиви, отчитани по амортизирана стойност. Неспечеленият финансов доход (лихва) представлява разликата между брутната и нетната инвестиция в лизинговия договор, като брутната инвестиция в лизингов договор е сумата на минималните лизингови плащания и негарантираната остатъчна стойност, начислена за лизингодателя. Приходите от лихви по лизингови операции (финансовият доход) се разпределят за срока на лизинговия договор и се признават на базата на константна периодична норма на възвръщаемост от нетната инвестиция на лизингодателя. 2.13 Такси и комисиони Приходите и разходите от такси и комисиони, които са неразделна част от ефективния лихвен процент за финансов актив или пасив, се включват в изчислението на ефективния лихвен процент. Другите приходи от такси и комисиони, включително такси за логистични услуги, застрахователно и друго посредничество, се признават с извършването на съответните услуги. Другите разходи за такси и комисиони, свързани основно с банкови услуги, се признават с получаването на съответните услуги. 2.14 Дейност, свързана с финансово-инвестиционно посредничество Дейността финансово-инвестиционно посредничество е свързана със сделки с финансови инструменти се осъщетявява от лицензирания инвестиоционен посредник Евро-Финанс АД. Tе се класифицират като финансови активи част от инвестиционен портфейл или като част от търговски портфейл. Първоначално финансовите активи се отчитат по справедлива стойност, коригирана с разходите по сделката, с изключение на финансовите активи по справедлива стойност през печалбата или загубата и търговските вземания, които не съдържат съществен финансов компонент. Първоначалната оценка на финансовите активи по справедлива стойност през печалбата или загубата не се коригира с разходите по сделката, които се отчитат като текущи разходи. Финансови активи по справедлива стойност през печалбата или загубата Финансови активи, за които не е приложим бизнес модел „държани за събиране на договорните парични потоци“ или бизнес модел „държани за събиране и продажба“, както и финансови активи, чиито договорни парични потоци не са единствено плащания на главница и лихви, се отчитат по справедлива стойност през печалбата или загубата. Всички деривативни финансови инструменти се отчитат в тази категория с изключение на тези, които са определени и ефективни като хеджиращи инструменти и за които се прилагат изискванията за отчитане на хеджирането. Промените в справедливата стойност на активите в тази категория се отразяват в печалбата или загубата. Справедливата стойност на финансовите активи в тази категория се определя чрез котирани на активен пазар цени или чрез използване на техники за оценяване, в случай че няма активен пазар. В тази категория се класифицират ценните книжа от търговския портфейл и капиталовите инструменти от инвестиционния портфейл на посредника. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 255 Съгласно Правилата за управление на риска на инвестиционния посредник, последваща оценка на финансовите инструменти от търговския портфейл се извършва ежедневно, по лесно достъпни заключителни цени от независим източник, като борсови цени или цени от системи за пазарна информация, котировки от независими брокери с добра репутация. При пазарната оценка се използва по-консервативният от курсовете „Купува” и „Продава”, освен ако инвестиционният посредник не е значителен за пазара участник /маркет-мейкър/ за съответния финансов инструмент и може да затвори позицията си по средна пазарна цена. Когато не е възможно пазарно оценяване, инвестиционният посредник използва модел за оценка на позициите и портфейлите си. Последващата оценка на активите в търговския портфейл се извършва по следните процедури: /1/ За български и чуждестранни акции и права, приети за търговия на регулиран пазар на ценни книжа в Република България, както и български акции и права, приети за търговия на регулиран пазар в държави членки: а) по последна цена на сключена с тях сделка, обявена в борсовия бюлетин, ако обемът на сключените с тях сделки за деня е не по-малък от 0,02 на сто от обема на съответната емисия, или достигнал оценявания обем. б) ако не може да се определи цена по реда на буква а)- средноаритметична на най-високата цена “купува”, респективно “продава” за къси позиции, от поръчките, които са валидни към момента на затваряне на регулирания пазар в оценявания ден, и последна цена на сключена със съответните ценни книжа сделка за същия ден. в) в случай, че за оценявания ден няма сключени сделки с ценни книжа от съответната емисия - по средноаритметичната на най-високата оферта “купува”, съответно “продава” за къси позиции, валидни към момента на затваряне на регулирания пазар за оценявания ден, и среднопретеглената цена от последните цени на сключените със съответните ценни книжа сделки и изтъргуваните обеми в рамките на последния 30-дневен период. г) При невъзможност да се приложат начините за оценка по букви а-в, както и за акциите, които не се търгуват на регулирани пазари, последващата оценка се извършва на база нетната балансова стойност на активите. /2/ За дялове на колективни инвестиционни схеми, нетъргувани на регулиран пазар, включително в случаите на временно спиране на обратното изкупуване: а) по последната обявена цена на обратно изкупуване. б) по последната определена и обявена емисионна стойност на един дял, намалена с размера на предвидените в правилата на договорния фонд разходи по емитирането и по обратното изкупуване на един дял в случаите когато колективната инвестиционна схема не е достигнала минималния размер на нетната стойност на активите. /3/ за деривативни финансови инструменти - по реда посочен в /1/, а при невъзможност да се приложи този начин на оценка - по подходящ модел за оценка на деривативни финансови инструменти. /4/ за български и чуждестранни облигации, както и Държавните ценни книжа, емитирани по реда на Наредба № 5 на БНБ - по метода на дисконтираните бъдещи нетни парични потоци с дисконтов фактор, състоящ се от безрискова норма и рискова премия. /5/ за чуждестранни ценни книжа, допуснати до или приети за търговия на международно признати и ликвидни регулирани пазари на ценни книжа в чужбина: а) по последна цена на сключена с тях сделка на съответния пазар в деня на оценката; б) при невъзможност да се приложи начинът за оценка по буква “а” оценката се извършва по цена “купува”, респективно “продава”, при затваряне на пазара за деня на оценката, обявена в електронна система за ценова информация на ценни книжа; в) при невъзможност да се приложи начинът за оценка по буква “б” оценката се извършва по последна цена на сключена с тях сделка в рамките на последния 30-дневен период. /6/ В случаите, когато не се провежда търговия на регулиран пазар в работни за страната дни се приема оценката, валидна за деня на последната търговска сесия. При последваща оценка на облигации по реда на изречение първо се отчита и натрупаната лихва за съответните дни. Източници на цени са регулираните пазари на ценни книжа – Българска фондова борса АД и чуждестранни регулирани пазари, на които се търгуват съответните ценни книжа. Източници на котировки могат да бъдат признати световни информационни агенции като REUTERS, BLOOMBERG и т.н. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 256 2.15 Отчитане по сегменти Оперативен сегмент е един компонент на Групата, който се занимава с дейности, от които могат да се придобиват приходи и да се понасят разходи, включително приходи и разходи, които се отнасят до сделки с всеки друг от останалите компоненти на Групата. За целите на управлението Групата е организирана в бизнес единици на база на продуктите и услугите, които те предоставят, и включва следните сегменти, подлежащи на отчитане: Енергетика: o Продажба на електроенергия; o Пренос на електроенергия; o Производство на електроенергия; o Информационни, комуникационни, технологични и други услуги. Застраховане: o Застрахователни услуги. Финансово-инвестиционна дейност: o Инвестиционен посредник. Лизинг (до 30.6.2022 г.): Лизингови услуги. Автомобили (до 30.6.2022 г.): o Продажба на нови автомобили; o Автосервизни услуги; o Рент а кар услуги. Съществената информация по отношение на счетоводната политика за приходите, свързани с енергийния бизнес, е изложена в Приложение 2.10 Приходи от енергийна дейност и други приходи. Съществената информация по отношение на счетоводната политика на застрахователния бизнес е изложена в Приложение 2.9 Застрахователни договори и застрахователни приходи и разходи. Съществената информация по отношение на счетоводната политика на инвестиционния посредник в Групата е изложена в Приложение 2.14 Дейност, свързана с финансово-инвестиционно посредничество. 2.16 Нетекущи активи и пасиви, класифицирани като държани за продажба и преустановени дейности Когато Групата възнамерява да продаде нетекущ актив или група активи (група за освобождаване) и ако продажбата е много вероятно да бъде осъществена в 12-месечен срок, активът или групата за освобождаване се класифицират като държани за продажба и се представят отделно в консолидирания отчет за финансовото състояние. Пасиви се класифицират като държани за продажба и се представят като такива в консолидирания отчет за финансовото състояние, само ако са директно свързани с групата за освобождаване. Активи, класифицирани като държани за продажба, се оценяват по по-ниската от тяхната балансова стойност непосредствено след тяхното определяне като държани за продажба и тяхната справедлива стойност, намалена с разходите по продажбата им. Някои активи, държани за продажба, като финансови активи или активи по отсрочени данъци, продължават да се оценяват в съответствие със счетоводната политика относно тези активи на Групата. Активите, класифицирани като държани за продажба, не подлежат на амортизация след тяхното класифициране като държани за продажба. Печалба или загуба от преустановени дейности Преустановена дейност е компонент на Групата, който или е освободен, или е класифициран като държан за продажба, и: o представлява определен вид основна дейност или обхваща дейности от определена географска област; Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 257 o е част от отделен съгласуван план за продажба на определен вид основна дейност или на дейности от определена географска област; или o представлява дъщерно предприятие, придобито с цел последваща продажба. Печалбата или загубата от преустановени дейности, както и компонентите на печалбата или загубата от предходни периоди, са представени като една сума в консолидирания отчет за печалбата или загубата/отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход. Тази сума, която включва печалбата или загубата след данъци от преустановени дейности и печалбата или загубата след данъци в резултат от оценяването и отписването на активи, класифицирани като държани за продажба, е анализирана в Приложение 38. Освобождавания и преустановени дейности. Оповестяването на преустановените дейности от предходната година е свързано с всички дейности, които са били преустановени към датата на консолидирания финансов отчет за последния представен период. В случай че дейности, които са били представени като преустановени в предходен период, бъдат подновени през текущата година, съответните оповестявания за предходния период следва да бъдат променени. 2.17 Данъци Данък печалба Текущият данък включва сумата на данъка, който следва да се плати върху очакваната облагаема печалба за периода въз основа на ефективната данъчна ставка, валидна към датата на изготвяне на консолидирания отчет за финансово състояние, и всички корекции върху дължимия данък за минали години. Текущите данъци върху печалбата на българските дружества от Групата са определени в съответствие с изискванията на българското данъчно законодателство – Закона за корпоративното подоходно облагане. Номиналната данъчна ставка в България за 2023 г. е 10 % (2022 г.: 10%). Дъщерните дружества се облагат съгласно изискванията на съответните данъчни законодателства по държави при следните данъчни ставки: Държава Данъчна ставка 2023 г. 2022 г. България 10% 10% Румъния 16% 16% Северна Македония 10% 10% Украйна 18% 18% Грузия 15% 15% Гърция 22% 24% Нидерландия 25% 25% Отсрочените данъци върху печалбата на дружествата от Групата са оценени също използвайки горепосочени ставки. Отсрочен данък Отсроченият данък се изчислява чрез прилагане съответно на балансовия метод върху всички временни разлики, формирани между балансовата стойност съгласно финансовите отчети и стойностите за данъчни цели. Отсроченият данък се изчислява на базата на данъчната ставка, която се очаква да действа, когато актива се реализира или задължението се погаси. Ефектът върху отсрочения данък от промяна на данъчните ставки се отчита в консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход, с изключение на случаите, когато се отнася до суми, предварително начислени или отчетени директно в собствения капитал. Отсрочен данъчен актив се признава само до размера, до който е вероятно получаването на бъдещи печалби, срещу които може да се оползотворят неизползваните данъчни загуби или данъчен кредит. Отсрочените данъчни активи се намаляват в съответствие с намалението на вероятността за реализиране на данъчни ползи. 2.18 Имоти, машини и съоръжения Имоти, машини и съоръжения се оценяват по цена на придобиване, намалена с размера на начислената амортизация и евентуалните загуби от обезценка. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 258 Групата е определила стойностен праг на същественост в размер на 700 лева, под който придобитите активи независимо, че притежават характеристика на дълготраен актив, се отчитат като текущ разход в момента на придобиването им. Първоначално придобиване Първоначалното оценяване на Имоти, машини и съоръжения се извършва: o По цена на придобиване, която включва: покупната цена (вкл. мита и невъзстановими данъци), всички преки разходи за привеждане на даден актив в работно състояние в съответствие с предназначението му - за активи придобити от външни източници; o По справедлива стойност - за получените в резултат на безвъзмездна сделка; o По оценка приета от съда, и всички преки разходи за привеждане на даден актив в работно състояние в съответствие с предназначението му - за получени активи като апортна вноска. Разходите по заеми, отнасящи се пряко за придобиването, изграждането или производството на отговарящ на условията актив, се включват в цената на придобиване (себестойност) на този актив. Всички останали разходи по заеми се отчитат като текущи разходи в печалбата или загубата за периода. Последващо оценяване Избраният от Групата подход за последваща балансова оценка на имотите, машините и оборудването е модела на себестойността по МСС 16 – историческа цена на придобиване, намалена с начислените амортизации и натрупаните загуби от обезценка. Последващи разходи Последващи разходи за ремонт и поддръжка се отразяват в консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход към момента на извършването им, освен ако няма ясни доказателства, че извършването им ще доведе до увеличени икономически изгоди от използването на актива. Тогава тези разходи се капитализират към отчетната стойност на актива. Печалби и загуби от продажба При продажба на имоти, машини и съоръжения, разликата между балансовата стойност и продажната цена на актива се отчита като печалба или загуба в консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход. Отписването на Имоти, машини и съоръжения от баланса е при продажба или когато активът окончателно бъде изведен от употреба и след отписването му не се очакват никакви други икономически изгоди. 2.19 Репутация Репутацията представлява бъдещите икономически ползи, произтичащи от други активи, придобити в бизнес комбинация, които не са индивидуално идентифицирани и признати отделно. За целите на теста за обезценка репутацията се разпределя към всяка една единица, генерираща парични потоци, на Групата (или група от единици, генериращи парични потоци), която се очаква да има ползи от бизнес комбинацията, независимо от това дали други активи или пасиви на придобитото дружество са разпределени към тези единици. Репутацията се оценява по стойност на придобиване, намалена с натрупаните загуби от обезценка. При отписване на единица, генерираща парични потоци, съответната част от репутацията се включва в определянето на печалбата или загубата от отписването. 2.20 Нематериални активи Нематериалните активи се отчитат по цена на придобиване, включваща всички платени мита, невъзстановими данъци и направените преки разходи във връзка с подготовка на актива за експлоатация. Последващото оценяване се извършва по цена на придобиване, намалена с натрупаните амортизации и загуби от обезценка. Последващите разходи, които възникват във връзка с нематериалните активи след първоначалното им признаване, се признават в отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход за периода на тяхното възникване, освен ако благодарение на тях активът може да генерира повече от Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 259 първоначално предвидените бъдещи икономически ползи и когато тези разходи могат надеждно да бъдат оценени и отнесени към актива. Ако тези условия са изпълнени, разходите се добавят към себестойността на актива. Прилага се стойностен праг на същественост от 700 лева, под който придобитите активи, независимо че притежават характеристика на дълготраен актив, се отчитат като текущ разход в момента на придобиването им. Балансовата стойност на нематериалните активи подлежи на преглед за обезценка, когато са налице събития или промени в обстоятелствата, които посочват, че балансовата стойност би могла да надвиши възстановимата им стойност. Печалбата или загубата от продажбата на нематериални активи се определя като разлика между постъпленията от продажбата и балансовата стойност на активите и се отразява в консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход на ред „Други Приходи/(Разходи), нетно”. 2.21 Методи на амортизация Групата прилага линеен метод на амортизация. Амортизирането на активите започва от месеца, следващ месеца на придобиването им. Земята и активите в процес на изграждане не се амортизират. Полезният живот по групи активи е съобразен с физическото износване, спецификата на оборудването, бъдещите намерения за употреба и с предполагаемото морално остаряване. Определеният полезен живот по групи активи е както следва: Група активи Полезен живот в години Имоти, машини и съоръжения Сгради 25-50 Mашини, съоръжения и оборудване 2-25 Транспортни средства 2-6 Стопански инвентар 3-25 Компютри 2-5 Нематериални активи Софтуер 2 Други нематериални активи 5-7 Активи с право на ползване Активи, признати съгласно МСФО 17 Лизинг през по-краткия срок на годност на актива и срока на лизинга на линейна база 2.22 Инвестиционни имоти Групата отчита инвестиционни имоти, които се държат за получаване на приходи от наем и /или за увеличение на капитала, по модела на справедливата стойност. Инвестиционните имоти се оценяват първоначално по себестойност, включваща покупната цена и всякакви разходи, които са пряко свързани с инвестиционния имот, например хонорари за правни услуги, данъци по прехвърляне на имота и други разходи по сделката. Инвестиционните имоти се преоценяват на годишна база и се включват в консолидирания отчет за финансовото състояние по пазарните им стойности. Те се определят от независими оценители с професионална квалификация и значителен професионален опит в зависимост от характера и местонахождението на инвестиционните имоти, базирайки се на доказателства за пазарните условия. Всяка печалба или загуба от промяна в справедливата стойност или продажба на даден инвестиционен имот се признава незабавно в печалбата или загубата и се представя в консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход. 2.23 Тестове за обезценка на репутация, други нематериални активи и имоти, машини и съоръжения При изчисляване на размера на обезценката Групата дефинира най-малката разграничима група активи, за която могат да бъдат определени самостоятелни парични потоци (единица, генерираща парични потоци). В резултат на това някои от активите подлежат на тест за обезценка на Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 260 индивидуална база, а други - на база на единица, генерираща парични потоци. Репутацията е отнесена към единиците, генериращи парични потоци, които вероятно ще извличат ползи от съответната бизнес комбинация и които представляват най-ниското ниво в Групата, на което ръководството наблюдава репутацията. Единиците, генериращи парични потоци, към които е отнесена репутацията, се тестват за обезценка поне веднъж годишно. Всички други отделни активи или единици, генериращи парични потоци, се тестват за обезценка, когато събития или промяна в обстоятелствата индикират, че тяхната балансова стойност не може да бъде възстановена. За загуба от обезценка се признава сумата, с която балансовата стойност на даден актив или единица, генерираща парични потоци, превишава възстановимата им стойност, която е по-високата от справедливата стойност, намалена с разходите по продажба на даден актив, и неговата стойност в употреба. За да определи стойността в употреба, ръководството на Групата изчислява очакваните бъдещи парични потоци за всяка единица, генерираща парични потоци, и определя подходящия дисконтов фактор с цел калкулиране на настоящата стойност на тези парични потоци. Данните, използвани при тестването за обезценка, се базират на последния одобрен бюджет на Групата, коригиран при необходимост с цел елиминиране на ефекта от бъдещи реорганизации и значителни подобрения на активи. Дисконтовите фактори се определят за всяка отделна единица, генерираща парични потоци, и отразяват съответния им рисков профил, оценен от ръководството на Групата. Загубите от обезценка на единица, генерираща парични потоци, се разпределят в намаление на балансовата стойност първо на репутацията, отнасяща се към тази единица, и след това на останалите активи от единицата, пропорционално на балансовата им стойност. С изключение на репутацията за всички други активи на Групата ръководството преценява последващо дали съществуват индикации за това, че загубата от обезценка, призната в предходни години, може вече да не съществува или да е намалена. Обезценка, призната в предходен период, се възстановява, ако възстановимата стойност на единицата, генерираща парични потоци, надвишава нейната балансова стойност. 2.24 Отчитане на лизинговите договори Групата като лизингополучател Групата преценява дали договорът представлява или съдържа елементи на Лизинг ако по силата на този договор се прехвърля срещу възнаграждение правото на контрол над използването на даден актив за определен период от време. Ако се установи че договорът съдържа лизинг Групата признава като актив с право на ползване и съответно задължение към датата на която лизинговият актив е достъпен за използване. Повторна оценка дали даден договор представлява или съдържа елементи на лизинг се прави единствено при промяна в реда и условията на договора. Активите и пасивите произтичащи от лизинг първоначално се оценяват на база настояща стойност. Задълженията за лизинг включват нетната настояща стойност на следните лизингови плащания: o фиксирани плащания (включително по същество фиксирани плащания) намалена с всички вземания за стимули за лизинг; o променлива лизингова вноска която се основава на индекс или лихва първоначално измерена с помощта на индекса или курс към датата на започване; o суми които се очаква да бъдат изплатени от Групата при гаранции за остатъчна стойност; o цена на упражняване на опция за покупка ако Групата има основание да използва тази опция и o плащания на неустойки за прекратяване на лизинговия договор ако срокът на лизинга отразява факта че Групата упражнява тази опция. Лизинговите плащания които се извършват при разумно определени опции за удължаване също се включват в оценяването на пасива. При оценката на договор за лизинг с опция за удължаване към срокът на договора следва да се приеме плюс 1 година към неотменния период. Групата приема че това е минимумът за който има сигурност че може да бъде продължен срока на договора с опция. Лизинговите плащания се дисконтират като се използва лихвеният процент включен в лизинговия договор. Ако този лихвен процент не може да бъде непосредствено определен се използва диференциален лихвен процент на лизингополучателя който е процентът който отделният лизингополучател би трябвало да плати за да получи средства необходими за получаване на актив с подобна стойност към актива с право на ползване в подобна икономическа среда със сходни условия сигурност и условия. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 261 Групата прилага тристепенен подход при определяне на диференциалния лихвен процент базиран на: o средна доходност на 10-годишни държавни облигации за последните 3 години; o коригиран с финансовия спред - заеми отпуснати на нови предприятия нефинансови предприятия в местна валута за определяне на първоначалния първоначален лихвен процент за период от 3 години (за недвижими имоти) или среден лихвен процент по финансов лизинг към несвързани лица за последните 3 години (за транспортни средства); o специфична корекция за лизинг свързана със конкретния актив (по преценка за всеки отделен актив). Приложими диференциални ставки в Групата: Сгради - България Сгради - Гърция Сгради - Грузия Сгради – Северна Македония Превозни средства - България Превозни средства- Северна Македония Диференциален лихвен процент До 4.05 % 4.54 % 7.03 % 5.81% 5.34 % 6.17 % Групата е изложена на потенциални бъдещи увеличения в променливите лизингови плащания въз основа на индекс или лихвен процент които не са включени в лизинговия пасив до влизането им в сила. Когато влязат в сила корекциите в лизинговите плащания въз основа на индекс или лихва лизинговото задължение се преоценява и коригира спрямо актива с право на ползване. Лизинговите плащания се разпределят между главни и финансови разходи. Финансовите разходи се начисляват в печалбата или загубата през лизинговия период така че да се получи постоянен периодичен процент на лихва върху остатъка от пасива за всеки период. Активите с право на ползване се оценяват по цена на придобиване включваща следното: o сумата на първоначалното оценяване на лизинговото задължение; o всякакви лизингови плащания направени към или преди датата на започване намалени с получените стимули за лизинг; o всички първоначални директни разходи и o разходи за възстановяване. Групата представя активите с право на ползване в една позиция със сходни собствени такива, но осигурява детайлна информация за собствени и наети активи в приложенията към консолидираните финансови отчети. Активите с право на ползване обикновено се амортизират през по-краткия срок на годност на актива и срока на лизинга на линейна база. Ако Групата има основание да използва опция за покупка активът с право на ползване се амортизира през полезния живот на основния актив. Плащанията свързани с краткосрочни лизинги на оборудване и превозни средства както и всички лизинги на активи с ниска стойност се признават на линейни база като разход в печалбата или загубата. Групата приема праг за признаване на активи с право на ползване от 10 000.00 лева като се взема предвид цената на актива като нов. 2.25 Пенсионни и други задължения към персонала по трудовото и социално законодателство Трудовите и осигурителни отношения с работниците и служителите в Групата се основават на разпоредбите на Кодекса на труда и на разпоредбите на действащото осигурително законодателство за дружествата, извършващи своята дейност в България. За останалите дружества се прилга законодателството на съответната държава, в която се извършва дейността. Краткосрочни доходи на наети лица Задължения за краткосрочните доходи на наети лица се оценяват на недисконтирана база и са отчетени като разход когато свързаните с тях услуги се предоставят. Пасив се признава за сумата, която се очаква да бъде изплатена по краткосрочен бонус в пари или планове за разпределение на печалбата, ако Групата има правно или конструктивно задължение да заплати тази сума като резултат от минали услуги, предоставени от служител, и задължението може да се оцени надеждно. Групата признава като задължение недисконтираната сума на оценените разходи по платен годишен отпуск, очаквани да бъдат заплатени на служителите в замяна на труда им за изминалия отчетен период. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 262 Планове с дефинирани доходи и вноски Групата дължи пенсионни възнаграждения на служителите си по планове с дефинирани доходи и по планове с дефинирани вноски. План с дефинирани доходи е план за доходи след напускане, различен от план с дефинирани вноски. Нетното задължение на Групата за планове с дефинирани доходи се изчислява като се прогнозира сумата на бъдещите доходи, които служителите са придобили в замяна на своите услуги в текущия и предходни периоди, и този доход се дисконтира, за да се определи неговата настояща стойност. План с дефинирани вноски е план за доходи след напускане, според който Групата плаща вноски на друго лице и няма никакви правни или конструктивни задължения да плаща допълнителни суми след това. Правителството на България носи отговорността за осигуряването на пенсии по планове за дефинирани вноски. Разходите по ангажимента на Групата да превежда вноски по плановете за дефинирани вноски, се признават в печалби и загуби текущо. Доходи при прекратяване Доходи при прекратяване се признават като разход, когато Групата се е ангажирала ясно, без реална възможност за отказ, с официален подробен план, с който или да прекрати работни отношения преди нормалната дата на пенсиониране, или да предостави обезщетения при прекратяване, в резултат на предложение, направено за насърчаване на доброволното напускане. Доходи при прекратяване за доброволно напускане са признати като разход, ако Групата е отправила официално предложение за доброволно прекратяване, и е вероятно, че офертата ще бъде приета, а броят на приелите може да се оцени надеждно. Ако обезщетения се дължат за повече от 12 месеца след края на отчетния период, те се дисконтират до тяхната настояща стойност. 2.26 Пари и парични еквиваленти Парите и паричните еквиваленти се състоят от налични пари в брой, парични средства по банкови сметки, безсрочни депозити, депозити до 3 месеца и краткосрочни и високоликвидни инвестиции, които са лесно обращаеми в пари и съдържат незначителен риск от промяна в стойността си. Парични потоци Консолидираният отчет за паричните потоци показва паричните потоци на Групата за годината по отношение оперативна инвестиционна и финансова дейност през годината промяната в паричните средства и паричните еквиваленти за годината парите и паричните еквиваленти в началото и в края на годината. Парични потоци от оперативна дейност се изчисляват като резултатът за годината се коригира с непаричните оперативни позиции промените, нетния оборотен капитал и корпоративния данък. Парични потоци от инвестиционна дейност включват плащания във връзка с покупка и продажба на дълготрайни активи и парични потоци свързани с покупка и продажба на предприятия и финансови активи. Покупка и продажба на други ценни книжа които не са пари и парични еквиваленти също са включени в инвестиционна дейност. Парични потоци от финансова дейност включват промени в размера или състава на акционерния капитал и свързаните разходи заемните средства и погасяването на лихвоносни заеми купуване и продаване на собствени акции и изплащане на дивиденти. 2.27 Финансови активи и пасиви Признаване и отписване Финансовите активи и финансовите пасиви се признават, когато Групата стане страна по договорните условия на финансовия инструмент. Финансовите активи се отписват, когато договорните права върху паричните потоци от финансовия актив изтичат или когато финансовият актив и по същество всички рискове и изгоди се прехвърлят. Финансовите пасиви се отписват, когато задължението, посочено в договора, е изпълнено, е отменено или срокът му е изтекъл. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 263 Класификация и първоначално оценяване на финансови активи Първоначално финансовите активи се отчитат по справедлива стойност, коригирана с разходите по сделката, с изключение на финансовите активи по справедлива стойност през печалбата или загубата и търговските вземания, които не съдържат съществен финансов компонент. Първоначалната оценка на финансовите активи по справедлива стойност през печалбата или загубата не се коригира с разходите по сделката, които се отчитат като текущи разходи. Първоначалната оценка на търговските вземания, които не съдържат съществен финансов компонент представлява цената на сделката съгласно МСФО 15. В зависимост от начина на последващо отчитане, финансовите активи се класифицират в една от следните категории: o дългови инструменти по амортизирана стойност; o финансови активи по справедлива стойност през печалбата или загубата; o финансови активи по справедлива стойност през друг всеобхватен доход с или без рекласификация в печалбата или загубата в зависимост дали са дългови или капиталови инструменти. Класификацията на финансовите активи се определя на базата на следните две условия: o бизнес моделът на Групата за управление на финансовите активи; o характеристиките на договорните парични потоци на финансовия актив. Всички приходи и разходи, свързани с финансовите активи, които са признати в печалбата или загубата, се включват във финансови разходи, финансови приходи или други финансови позиции с изключение на обезценката на търговските вземания, която се представя на ред други разходи в консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход. Последващо оценяване на финансовите активи Дългови инструменти по амортизирана стойност Финансовите активи се оценяват по амортизирана стойност, ако активите изпълняват следните критерии и не са определени за оценяване по справедлива стойност през печалбата или загубата: o Групата управлява активите в рамките на бизнес модел, чиято цел е да държи финансовите активи и да събира техните договорни парични потоци; o Съгласно договорните условия на финансовия актив на конкретни дати възникват парични потоци, които са единствено плащания по главница и лихва върху непогасената сума на главницата. Тази категория включва недеривативни финансови активи като заеми и вземания с фиксирани или определими плащания, които не се котират на активен пазар. След първоначалното признаване те се оценяват по амортизирана стойност с използване на метода на ефективната лихва. Дисконтиране не се извършва, когато ефектът от него е несъществен. Групата класифицира в тази категория парите и паричните еквиваленти, търговските и други вземания, както и регистрирани на борсата облигации. Финансови активи по справедлива стойност през печалбата или загубата Финансови активи, за които не е приложим бизнес модел „държани за събиране на договорните парични потоци“ или бизнес модел „държани за събиране и продажба“, както и финансови активи, чиито договорни парични потоци не са единствено плащания на главница и лихви, се отчитат по справедлива стойност през печалбата или загубата. Всички деривативни финансови инструменти се отчитат в тази категория с изключение на тези, които са определени и ефективни като хеджиращи инструменти и за които се прилагат изискванията за отчитане на хеджирането (виж по-долу). Промените в справедливата стойност на активите в тази категория се отразяват в печалбата или загубата. Справедливата стойност на финансовите активи в тази категория се определя чрез котирани цени на активен пазар или чрез използване на техники за оценяване, в случай че няма активен пазар. Финансови активи по справедлива стойност през друг всеобхватен доход Групата отчита финансовите активи по справедлива стойност в друг всеобхватен доход, ако активите отговарят на следните условия: o Групата управлява активите в рамките на бизнес модел, чиято цел е да държи финансовите активи, за да събира договорни парични потоци и да ги продава; и o Съгласно договорните условия на финансовия актив на конкретни дати възникват парични потоци, които са единствено плащания на главница и лихви върху непогасената сума на главницата. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 264 Финансови активи по справедлива стойност през друг всеобхватен доход включват: o Капиталови ценни книжа, които не са държани за търгуване и които Групата неотменимо е избрала при първоначално признаване, да признае в тази категория. o Дългови ценни книжа, при които договорните парични потоци са само главница и лихви, и целта на бизнес модела на Групата за държане се постига както чрез събиране на договорни парични потоци, така и чрез продажба на финансовите активи. При освобождаването от капиталови инструменти от тази категория всяка стойност, отчетена в преоценъчния резерв на инструментите се прекласифицира в неразпределената печалба. При освобождаването от дългови инструменти от тази категория всяка стойност, отчетена в преоценъчния резерв на инструментите се прекласифицира в печалбата или загубата за периода. Класификация и оценяване на финансовите пасиви Финансовите пасиви на Групата включват получени заеми, задължения по лизингови договори, търговски и други финансови задължения. Финансовите пасиви се оценяват първоначално по справедлива стойност и, където е приложимо, се коригират по отношение на разходите по сделката, освен ако Групата не е определила даден финансов пасив като оценяван по справедлива стойност през печалбата или загубата. Финансовите пасиви се оценяват последващо по амортизирана стойност, използвайки метода на ефективната лихва, с изключение на деривативи и финансови пасиви, които са определени за оценяване по справедлива стойност през печалбата или загубата (с изключение на деривативни финансови инструменти, които са определени и ефективни като хеджиращ инструмент). Всички разходи свързани с лихви и, ако е приложимо, промени в справедливата стойност на инструмента, които се отчитат в печалбата или загубата, се включват във финансовите разходи или финансовите приходи. Деривативни финансови инструменти и отчитане на хеджирането Деривативите представляват задбалансови финансови инструменти, чиято стойност се определя на базата на лихвени проценти, обменни валутни курсове или други пазарни цени. Деривативите са ефективно средство за управление на пазарния риск и ограничаване експозицията към даден контрагент. Най-често използваните деривативи са: o валутен суап; o лихвен суап; o форуърдни валутни и лихвени договори; o фючърси; o опции. Деривативите се държат както с цел търгуване, така и като хеджиращи инструменти, използвани за управлението на лихвения и валутния риск. Деривативите, държани за търгуване се оценяват по справедлива стойност като печалбите и загубите се отнасят в консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход като резултат от финансови операции. Деривативните финансови инструменти се отчитат по справедлива стойност през печалбата или загубата с изключение на деривативи, определени като хеджиращи инструменти при хеджиране на парични потоци, които изискват специфично счетоводно третиране. За да отговарят на условията за отчитане на хеджиране, хеджиращото взаимоотношение трябва да отговаря на всички изброени по- долу изисквания: o съществува икономическа връзка между хеджираната позиция и хеджиращия инструмент; o ефектът от кредитния риск не e съществена част от промените в стойността, които произтичат от тази икономическа връзка; o коефициентът на хеджиране на хеджиращото взаимоотношение е същият като този, който произтича от количеството на хеджираната позиция, която Групата действително хеджира, и количеството на хеджиращия инструмент, което Групата действително използва, за да хеджира това количество хеджирани позиции. Всички деривативни финансови инструменти, използвани за отчитане на хеджирането, се признават първоначално по справедлива стойност и се отчитат по справедлива стойност в консолидирания отчет за финансовото състояние. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 265 До степента, до която хеджирането е ефективно, промените в справедливата стойност на деривативи, определени като хеджиращи инструменти в хеджирането на парични потоци, се признават в друг всеобхватен доход и се включват в хеджиращия резерв на паричния поток в собствения капитал. Всяка неефективност в хеджиращите взаимоотношения се признава незабавно в печалбата или загубата. В момента, когато хеджираната позиция влияе върху печалбата или загубата, печалбата или загубата, признати преди това в друг всеобхватен доход, се прекласифицира от собствения капитал в печалбата или загубата и се представя като корекция за прекласификация в друг всеобхватен доход. Ако обаче нефинансов актив или пасив е признат в резултат на хеджираната транзакция, печалбите или загубите, признати преди това в друг всеобхватен доход, се включват в първоначалното оценяване на хеджираната позиция. Ако прогнозната транзакция вече не се очаква да възникне, всяка свързана печалба или загуба, призната в друг всеобхватен доход, се прехвърля незабавно в печалбата или загубата. Ако хеджиращото взаимоотношение престане да отговаря на условията за ефективност, счетоводното отчитане на хеджирането се прекратява и свързаната печалба или загуба се отразява като резерв в собствения капитал, докато се извърши прогнозната транзакция. Обезценка на финансови активи МСФО 9 изисква от Групата да признава провизия за очакваните кредитни загуби за всички дългови инструменти, които не се отчитат по справедлива стойност в печалбата или загубата, и за активите по договори. Инструментите, които попадат в обхвата включват заеми и други финансови активи по амортизируема стойност, дългови инструменти по справедлива стойност през друг всеобхватен доход, търговски вземания, активи по договори, признати и оценявани съгласно МСФО 15, както и кредитни ангажименти и някои договори за финансова гаранция (при емитента), които не се отчитат по справедлива стойност през печалбата или загубата. Признаването на кредитни загуби не зависи от настъпването на събитие с кредитна загуба. Вместо това Групата разглежда по-широк спектър от информация при оценката на кредитния риск и оценяването на очакваните кредитни загуби, включително минали събития, текущи условия, разумни и поддържащи прогнози, които влияят върху очакваната събираемост на бъдещите парични потоци на инструмента. При прилагането на тази подход, насочен към бъдещето, се прави разграничение между: o финансови инструменти, чието кредитното качество не се е влошило значително спрямо момента на първоначалното признаване или имат нисък кредитен риск („Фаза 1“); o финансови инструменти, чието кредитното качество се е влошило значително спрямо момента на първоначалното признаване или на които кредитния риск не е нисък („Фаза 2“); o „Фаза 3“ обхваща финансови активи, които имат обективни доказателства за обезценка към отчетната дата. 12-месечните очаквани кредитни загуби се признават за първата категория, докато очакваните загуби за целия срок на финансовите инструменти се признават за втората категория. Очакваните кредитни загуби се определят като разликата между всички договорни парични потоци, които се дължат на Групата и паричните потоци, които тя действително очаква да получи („паричен недостиг“). Тази разлика е дисконтирана по първоначалния ефективен лихвен процент (или с коригирания спрямо кредита ефективен лихвен процент). Изчисляването на очакваните кредитни загуби се определя на базата на вероятностно претеглената приблизителна оценка на кредитните загуби през очаквания срок на финансовите инструменти. o Парични средства Групата категоризира банките, в които държи парични средства на база на присъдения им от рейтингови агенции (Moody’s, Fitch, S&P, БАКР) рейтинг и в зависимост от него прилага различен процент за очакваните кредитни загуби за 12 месеца. o Вземания по предоставени заеми Групата има вземания по предоставени заеми, които се категоризират в зависимост от това дали заемополучателя има присъден рейтинг, както и в зависимост от това дали вземанията по такива заеми са просрочени. o Търговски и други вземания, активи по договор Групата използва опростен подход при отчитането на търговските и други вземания, както и на активите по договор и признава загуба от обезценка като очаквани кредитни загуби за целия срок. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 266 Те представляват очакваният недостиг в договорните парични потоци, като се има предвид възможността за неизпълнение във всеки момент от срока на финансовия инструмент. Групата използва своя натрупан опит, външни показатели и информация в дългосрочен план, за да изчисли очакваните кредитни загуби чрез разпределянето на клиентите по индустрии и срочна структура на вземанията и използвайки матрица на провизиите. o Съдебни и присъдени вземания Съдебните и присъдените вземания на Групата са категоризирани в Група 3, съответно като такива те са индивидуално разгледани от ръководството и на всяко такова вземане е причислен индивидуален процент за обезценка. 2.28 Материални запаси Материалите и стоките се оценяват по доставна стойност. Стойността им представлява сумата от всички разходи по закупуването, както и други разходи, направени във връзка с доставянето им до сегашното местоположение и състояние. Отписването на материалите и стоките при тяхното потребление е по конкретно определена или средно-претеглена стойност в зависимост от сегментите. Нетната реализируема стойност на материалните запаси е представена по продажна цена, намалена с разходите по завършването и разходите, направени за реализиране на продажбата и е определена с оглед на маркетинга, моралното остаряване и развитието в очакваните продажни цени. Когато отчетната стойност на стоково-материалните запаси е по-висока от нетната реализируема стойност, тя се намалява до размера на нетната реализируема стойност. Намалението се отчита като други текущи разходи. 2.29 Провизии, условни пасиви и условни активи Провизиите се признават, когато има вероятност сегашни задължения в резултат от минало събитие да доведат до изходящ поток на ресурси от Групата и сумата на задължението може да бъде надеждно оценена. Възможно е да съществува несигурност относно срочността или сумата на изходящия паричен поток. Сегашно задължение се поражда от наличието на правно или конструктивно задължение вследствие на минали събития, например гаранции, правни спорове или обременяващи договори. Провизиите за преструктуриране се признават само ако е разработен и приложен подробен формален план за преструктуриране или ръководството е обявило основните моменти на плана за преструктуриране пред засегнатите лица. Провизии за бъдещи загуби от дейността не се признават. Сумата, която се признава като провизия, се изчислява на база най-надеждната оценка на разходите, необходими за уреждане на сегашно задължение към края на отчетния период, като се вземат в предвид рисковете и несигурността, включително свързани със сегашното задължение. Когато съществуват редица подобни задължения, вероятната необходимост от изходящ поток за погасяване на задължението се определя, като се отчете групата на задълженията като цяло. Провизиите се дисконтират, когато ефектът от времевите разлики в стойността на парите е значителен. Обезщетения от трети лица във връзка с дадено задължение, които Групата със сигурност ще получи, се признават като отделен актив. Възможно е този актив да не надвишава стойността на съответната провизия. Провизиите се преразглеждат в края на всеки отчетен период и стойността им се коригира, за да се отрази най-добрата приблизителна оценка. В случаите, в които се счита, че е малко вероятно да възникне изходящ поток на икономически ресурси в резултат на текущо задължение, пасив не се признава, освен ако не става въпрос за бизнес комбинация . При бизнес комбинация условните задължения се признават при разпределянето на цената на придобиване към активите и пасивите, придобити в бизнес комбинацията. Условните пасиви следва да се оценяват последващо по по-високата стойност между описаната по-горе сравнима провизия и първоначално признатата сума, намалена с натрупаната амортизация. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 267 Вероятни входящи потоци на икономически ползи, които все още не отговарят на критериите за признаване на актив, се смятат за условни активи. 2.30 Собствен капитал и доход на акции 2.30.1 Собствен капитал Собственият капитал включва акционерен капитал, премиен резерв и други резерви, както и неразпределена печалба/натрупана загуба и текущ финансов резулт. Акционерният капитал се представя по неговата номинална стойност съгласно съдебните решения за регистрацията му. Премийният резерв включва премии, получени при първоначалното емитиране на собствен капитал. Всички разходи по сделки, свързани с емитиране на акции, са приспаднати от внесения капитал, нетно от данъчни облекчения. Другите резерви включват законови резерви и общи резерви. Съгласно изискванията на Търговския закон и Устава, Дружеството-майка е длъжно да формира и фонд Резервен, като източници на фонда могат да бъдат: o най-малко една десета от печалбата, която се отделя, докато средствата във фонда достигнат една десета част от капитала или по-голяма част, предвидена в Устава; o средствата, получени над номиналната стойност на акциите при издаването им (премиен резерв); o други източници, предвидени с определено решение на Общото събрание. Средствата от фонда могат да се използват само за покриване на годишната загуба и на загуби от предходни години. Когато средствата във фонда достигнат определения в Устава минимален размер, средствата над тази сума могат да бъдат използвани за увеличаване на капитала. Неразпределената печалба включва текущия финансов резултат и натрупаните печалби и непокрити загуби от минали години. Задълженията за плащане на дивиденти на акционерите са включени на ред „Търговски и другизадължения” в отчета за финансовото състояние, когато дивидентите са одобрени за разпределение от общото събрание на акционерите преди края на отчетния период. Всички транзакции със собствениците на Групата са представени отделно в консолидирания отчет за промените в собствения капитал. Собственият капитал, който не принадлежи на икономическата група /неконтролиращото участие/ представлява част от нетните активи в т. ч. от нетния резултат за годината на дъщерните предприятия, което може да се припише на участия, които не са пряко или косвенно притежавани от Групата. 2.30.2 Доход на акция Основният доход на акция се изчислява, като се раздели нетната печалба или загуба за периода, подлежаща на разпределение между акционерите, притежатели на обикновени акции, на средно- претегления брой на държаните обикновени акции за периода. Средно-претегленият брой акции представлява броят на държаните обикновени акции в началото на периода, коригиран с броя на обратно изкупените обикновени акции и на новоиздадените такива през периода, умножен по средно-времевия фактор. Този фактор изразява броя на дните, през които конкретните акции са били държани, спрямо общия брой на дните през периода. При капитализация, бонус емисия или разделяне, броят на обикновените акции, които са в обръщение до датата на това събитие, се коригира, за да се отрази пропорционалната промяна в броя на обикновените акции в обръщение така, сякаш събитието се е случило в началото на представения най-ранен период. Доходи на акции с намалена стойност не се изчисляват, тъй като няма издадени потенциални акции с намалена стойност. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 268 2.31 Значими преценки на ръководството при прилагане на счетоводната политика Значимите преценки на ръководството при прилагането на счетоводната политика на Групата, които оказват най-съществено влияние върху консолидирания финансов отчет, са описани по-долу. Основните източници на несигурност при използването на приблизителните счетоводни оценки са описани в Приложение 2.32 Несигурност на счетоводните приблизителни оценки. 2.31.1 Активи по отсрочени данъци Оценката на вероятността за бъдещи облагаеми доходи за усвояването на отсрочени данъчни активи се базира на последната одобрена бюджетна прогноза, коригирана относно значими необлагаеми приходи и разходи и специфични ограничения за пренасяне на неизползвани данъчни загуби или кредити. Ако надеждна прогноза за облагаем доход предполага вероятното използване на отсрочен данъчен актив особено в случаи, когато активът може да се употреби без времево ограничение, тогава отсроченият данъчен актив се признава изцяло. Признаването на отсрочени данъчни активи, които подлежат на определени правни или икономически ограничения или несигурност, се преценява от ръководството за всеки отделен случай на базата на специфичните факти и обстоятелства. На база този подход ръководството на Групата е преценила да не признае активи по отсрочени данъци в годишния консолидиран финансов отчет за 2023 г. и 2022 г. , както следва: Дружеството-майка o Слаба капитализация по чл. 43а към 31.12.2023 г. в размер на 9 229 хил. лв. (към 31.12.2022 г. – 6 961 хил. лв.); o Данъчната загуба към 31.12.2023 г. е в размер на 6 446 хил.лв. (към 31.12.2022 г. в размер на 7573 хил. лв.; o Обезценка на вземания към 31.12.2023 г. в размер на 94 хил. лв. (към 31.12.2022 г. – 296 хил. лв.); o Лизингови договори към 31.12.2023 г. в размер на 9 хил. лв. (към 31.12.2022 г. – 8 хил. лв.). o Натрупващи се неизползвани (компенсируеми) отпуски към 31.12.2023 г. в размер на 3 хил. лв. (към 31.12.2022 г. – 3 хил. лв.). Вижте още Приложение 28. Отсрочени данъчни активи и пасиви. 2.31.2 Приходи от договори с клиенти При признаване на приходите по договори с клиенти ръководството прави различни преценки, приблизителни оценки и предположения, които оказват влияние върху отчетените приходи, разходи, активи и пасиви по договори. Ключовите преценки и предположения, които оказват съществено влияние върху размера и срока за признаване на приходите от договори с клиенти , свързани с търговия с електрическа енергия, са подробно оповестени в счетоводната политика в Приложение 2.10 и са, както следва: o Определяне момента във времето на удовлетворяване на задълженията за изпълнение при продажба на ел. енергия, предоставени услуги в областта на търговията с електрическа енергия и при договори за изграждане на енергийни обекти - Дружеството е направило анализ и е определило, че контролът се прехвърля в течение на времето; o Метод за приблизителна оценка на променливото възнаграждение - неустойки за неизпълнение на задълженията на някоя от страните, включително за качествено изпълнение от страна на Дружеството; o Преценка за съществен компонент на финансиране при отсрочено плащане над една година при договори за изграждане на енергийни обекти; o Съображения, свързани с взаимоотношенията принципал срещу агент относно събиране на такси за достъп и пренос до електроразпределителната мрежа и компонентата „Задължения към обществото” – нетно представяне. 2.31.3 Полезен живот на амортизируеми активи Ръководството преразглежда полезния живот на амортизируемите активи в края на всеки отчетен период. Ръководството определя полезния живот на активите, който представлява очакваният срок на ползване на активите от Групата. Преносните стойности на активите към 31 декември 2023 г. и 2022 г. са анализирани в Приложения 24. Имоти, машини и съоръжения и 25. Нематериални активи. Действителният полезен живот може да се различава от направената оценка поради техническо и морално изхабяване, предимно на софтуерни продукти и компютърно оборудване. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 269 2.31.4 Нефактурирана енергия Приходите от продажба на електрическа енергия се признават в отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход на месечна база за периода, за който се отнася потреблението. Фактурирането е на база 1-месечно ролиращо отчитане на електрическата енергия и по тази причина то прави приблизителна оценка за неотчетената консумирана енергия към края на месеца. Разликата в приблизителните оценки за периодите се признава като приход или разход в отчета за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход. Тази преценка е направена на база историческа информация за потреблението и тенденции. Поради естеството на факторите и предположенията, заложени в методиката, е възможно приблизителните оценки да се различават от фактическите резултати. Сумата на нефактурираната енергия се коригира в посока на увеличение или намаление в зависимост от сезонните колебания. Начислената нефактурирана енергия е призната като активи по договори с клиенти и представена в отчета за финансовото състояние като вземания от клиенти и доставчици. Признатите активи по договори с клиенти се рекласифицират като търговско вземане, когато правото на възнаграждение стане безусловно. Правото на възнаграждение се счита за безусловно, ако единственото условие за това, плащането на възнаграждението да стане дължимо, е изтичането на определен период от време. Към 31.12.2023 г. нефактурираната енергия е в размер на 77 188 хил. лв. (31.12.2022 г.: 121 551 хил. лв.), нетно от обезценка за кредитни загуби. ( Приложение 23. Търговски и други вземания). 2.31.5 Процес за определяне на основните допускания, свързани с оценката на задълженията по застрахователни и презастрахователни договори Процесът за определяне на допусканията е предназначен за изчисляване на неутралните приблизителни оценки на най-вероятния или очакван изход от застрахователните събития. Източниците на информация, които се използват за допусканията са вътрешно изготвени, като се използват задълбочени проучвания, които се провеждат годишно. Допусканията се проверяват, за да се постигне съответствие с наблюдаваните пазарни цени или друга публикувана информация. За допусканията се използва най-вече информацията от текущите трендове и в случаите, при които има недостатъчна информация за изготвянето на надеждна оценка на развитието на щетите, се правят по-предпазливи допускания. Всяка предявена щета се преглежда по отношение на обстоятелствата по обезщетенията, наличната информация от специалистите по ликвидация и исторически доказателства за размера на подобни щети. Оценките на щетите се преглеждат редовно и се актуализират при наличие на нова информация. Пасивът за предявени претенции (LIC) се начислява на база на наличната текуща информация. Трудностите при определяне се различават при различните линии бизнес в зависимост от застрахователните договори, комплексността на обезщетенията, обемът и значимостта на обезщетенията. Основният метод или комбинацията от методи, които се използват, се различават по годината на възникване на застрахователното обезщетение, класът бизнес и наблюдаваното историческо развитие на щетимостта. Направените предположения относно квотите на щетимостта в бъдеще са базирани върху историческа информация за щетимостта и очакваното бъдещо развитие на портфейла за различните видове застраховки. Има причини, поради които да не се използва историческата информация, което от своя страна се отразява върху модифицирането на методите. Такива причини могат да бъдат: o Промени в бизнес процесите, които имат влияние върху развитието и записването на възникналите и платените обезщетения ; o Икономически, юридически, политически и социални трендове (резултиращи в различни от очакваните нива на инфлация); o Промени в структурата на бизнеса; o Случайни флуктуации, вкл. влиянието на съществени загуби. Размерът на възникнали, но непредявени претенции (IBNR) е първоначално изчислен брутно и след това се прави отделна калкулация за оценката на дела на презастрахователите. Групата покрива застрахователните рискове чрез ексцес лос застрахователна програма за малък брой съществени щети, които да бъдат покрити от презастрахователя. Методът използван от Групата се базира на исторически данни, брутен очакван размер на възникнали, но непредявени претенции и данни за презастрахователната програма, за да се определи размера на вземанията от презастрахователите. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 270 Настъпилите от 1.1.2022 г. промени, произтичащи от приемането на МСФО 17, са приложени като се използва „Подход на справедливата стойност“. Групата идентифицира, признава и оценява всяка група застрахователни договори, все едно че МСФО 17 започва да се прилага към 01.01.2022 г., към който момент е определена справедливата стойност на Пасива за остатъчно покритие (LRC) и Пасива за предявени претенции (LIC). 2.31.5.1 Необходима информация за целите на актюерските модели За актюерските модели по МСФО 17 са необходими, като минимум, следните данни: За пасива за остатъчно покритие (LCR) – списък на всички действащи през текущия период полици със следните данни: o дата на сключване на полицата; o начало и край на покритие по полицата; o годишна кохорта; o начислен премиен приход – цялата сума на дължимата по полицата премия, намалена с отписаните и върнати премии по предсрочно прекратени договори; o получена премия за периода; o начислени комисионни; o платени комисионни. За пасива за предявени претенции (LIC)– списък на всички платени претенции, за който се разглежда развитието на щетите и предявените, неизплатени претенции към датата на оценка с данни за: o дата на събитие; o полица, по която е щетата с данни за: номер на полица, срок на покритие на полицата /начало и край на покритие/ и кохорта; o дата на предявяване на претенцията; o предявена сума; o образуван резерв за предявени, неизплатени претенции; o дата на плащане; o платена сума; o извършени разходи за ликвидация на щетите – преки и непреки. Допусканията, които имат най-съществен ефект при оценката на пасива за предявени претенции, са очакваните квоти на щетимост за последните периоди на възникване на щетите за отделните видове застраховки. Тези показатели се използват за оценка на размера на възникнали, но непредявени претенции. Реалните бъдещи резултати могат да се различават от направените допускания. Ръководството на Групата прави преглед на прилагани допускания, за да се осигури пълно и подходящо отразяване на наличната информация. 2.31.5.2 Агрегиране на издадени (пре)застрахователни договори и закупени презастрахователни договори Съгласно МСФО 17 застрахователните договори се обединяват в групи за целите на оценяването. Групите договори са определени на база отделните договори, издавани в различни продуктови групи, в различна валута и в различни държави на операции, като се групират и оценяват отделно на ниво група. След това всеки портфейл се разделя на годишни кохорти (т.е. година на издаване). Когато даден договор бъде признат, той се добавя към съществуваща група от договори или, ако договорът не отговаря на условията за включване в съществуваща група, той формира нова група, към която могат да се добавят бъдещи договори. Групи от презастрахователни договори се създават така, че да бъдат съпоставими с групите по директния бизнес и активното презастраховане (издадени презастрахователни договори). Съгласно МСФО 17 оценката на група договори включва всички бъдещи парични потоци в границите на всеки договор в групата. Периодът, обхванат от премиите в границите на договора, е „периодът на покритие“, който е приложим при прилагането на редица изисквания в МСФО 17. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 271 Застрахователни договори За застрахователни договори паричните потоци са в границите на договора, ако произтичат от съществени права и задължения, които съществуват през отчетния период, в който Групата може да принуди притежателя на полицата да плаща премии или има съществено задължение да предоставя услуги (включително застрахователно покритие и инвестици и услуги). Издадени презастрахователни договори Понастоящем оценката на тези презастрахователни договори като цяло е в съответствие с това на издадените застрахователни договори и обхваща само преки застрахователни договори, които вече са издадени и презастраховани към датата на оценяване. Съгласно МСФО 17 обаче паричните потоци, произтичащи от презастрахованите (underlying) договори, които се очаква да бъдат издадени и рискът по тях да бъде цедиран след датата на отчитане , могат да бъдат в границите на презастрахователните договори и са взети предвид при оценката. Закупени презастрахователни договори За презастрахователни договори паричните потоци са в границите на договора, ако произтичат от съществени права и задължения, които съществуват през отчетния период, в който Групата е задължено да плаща суми на презастрахователя или има материално право да получава услуги от презастрахователя. Оценка на договорите – общ преглед МСФО 17 въвежда модел за оценка, базиран на настоящата стойност на бъдещи парични потоци, които се очаква да възникнат, когато Групата изпълнява договорите, корекция на риска и марж на договорно обслужване. Всички застрахователни договори на Групата и всички презастрахователни договори се класифицирани като договори без характеристики на пряко участие. 2.31.5.3 Оценяване на издадени (пре)застрахователни договори и закупени презастрахователни договори Опростен модел за оценка Подход за разпределение на премиите (ПРП/опростен модел) е модел за оценка в МСФО 17, който е наличен за застрахователни и презастрахователни договори, които отговарят на критериите за допустимост. Групата прилага опростения модел към част от своя застрахователен портфейл с изключение на групите договори, идентифицирани като обременителни. Общ модел за оценка При този подход оценката на групата договори представлява общата сума на (а) паричните потоци от изпълнението на договора, които включват оценки на бъдещи парични потоци, коригирани, за да отразят стойността на парите във времето и свързаните финансови рискове, и корекция за нефинансов риск; и (б) маржа за договорно обслужване. Паричните потоци от изпълнение на група договори не отразяват риска от неизпълнение на Групата. o Целта на Групата при оценяването на бъдещите парични потоци е да определи очакваната стойност на набор от сценарии, които отразяват пълния набор от възможни резултати. Паричните потоци от всеки сценарий се дисконтира, за да се извлече очаквана настояща стойност. o Всички парични потоци се дисконтират с помощта на безрискови криви на доходност, публикувани от EIOPA, без допълнителни корекции за ликвидност. o Корекцията за нефинансов риск за група договори, определена отделно от другите оценки, е компенсацията, която Групата би изисквала за поемане на определено ниво на несигурност относно размера и времето на паричните потоци, които произтичат от нефинансов риск. o Марж за договорно обслужване на група договори представлява неспечелената печалба, която Групата ще признае, тъй като предоставя услуги по тези договори. Оценката на Пасива за предявени претенции (LIC) се извършва винаги по Общия модел. Обременителни договори Оценяването дали дадена съвкупност от договори има значителен риск впоследствие да стане обременяваща се извършва на база информация за оценки, предоставени от вътрешното отчитане и се основава на вероятността от промени в допусканията, които, ако се случат, биха довели до обременяване на договорите Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 272 2.31.6 Липса на контрол над дъщерни дружества Загуба на контрол над дъщерното предприятие Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А. към 31.12.2022 г. На 17 март 2023 г., Румънският финансов регулатор ASF взе решение за отнемане на лиценза за застрахователна дейност Евроинс Румъния, част от Евроинс Иншурънс Груп АД (ЕИГ), откриване на производство по несъстоятелност и назначаване на Застрахователния гаранционен фонд (FGA) за временен администратор на дружеството. На 9 юни 2023 г., съдът в Букурещ инициира откриване на процедура за обявяване в несъстоятелност на „Евроинс Румъния Асигураре Реасигураре“ СА („Евроинс Румъния“), като понастоящем все още няма поставено окончателно решение на съда. На 22 май 2024 г. Еврохолд България АД и Евроинс Иншурънс Груп АД заведоха международно арбитражно дело срещу правителството на Румъния в Международния център за разрешаване на инвестиционни спорове (ICSID) във Вашингтон. Искът е на стойност над 500 млн. евро. На база на наличната информация, факти и обстоятелства ръководството на Групата е преценило, че съгласно изискванията на МСФО 10 „Консолидирани финансови отчети“ и МСС 10 „Събития след края на отчетния период“ следва да отчете загуба на контрол върху Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А по отношение на сравнителната информация към 31.12.2022 г. Поради това активите, пасивите и съответно нетните активи и компонентите на другия всеобхватен доход и неконтролиращото участие са отписани в консолидирания отчет за 2022 г. Информация за финансовия ефект от отписването е представена в Приложение 35.3 в одитирания годишен консолидиран финансов отчет за 2022 г. ., както и в настоящия консолидиран финансов отчет за 2023 г. в Приложение 38 Освобождавания и преустановени дейности. Резултатът, отнасящ се до компонента в Румъния включва печалба от преустановената дейност за 2022 г в размер на 69 464 хил. лв. и загуба от контрол на дъщерно дружество 247 484 хил. лв., представена като част от сумата на ред (Загуба)/печалба за годината от преустановени дейности. Ръководството счита, че това счетоводно третиране дава най-вярна и надеждна информация за потребителите на консолидирания финансов отчет. То е базирано на преценките и допусканията от страна на ръководството, отчитайки най-надеждната налична информация към датата на приблизителните оценки. Загуба на контрол над „Застрахователно дружество ЕИГ Ре“ ЕАД и трансформиране на дъщерното дружество в инвестиция в асоциирани предприятия „Застрахователно дружество ЕИГ Ре“ ЕАД е асоциирано предприятие на Групата, тъй като към края на годината има ефективно прехвърляне на контрол върху част от неговите акции, а именно 59.94%. При извършване на преценка, че не е налице контрол над „ЗД ЕИГ Ре“ ЕАД, ръководството е взело предвид следните обстоятелства: • наличие на валидно сключени и действащи предварителни договори за покупко-продажба на акции от капитала на „ЗД ЕИГ Ре“ ЕАД на 6 юридичекси лица; • извършен е преглед и анализ на предварителните договори за покупко-продажба на акции на „ЗД ЕИГ Ре“ ЕАД, който установява съответствие с действащото законодателство и принципите на правото. • спазване на съответните регулаторни изисквания предвидени в Кодекса за застраховането при продажба на неквалифицирано участие в застрахователно дружество т.е. приложим е принципът за уведомителен режим, а не за разрешителен режим от регулаторния орган; • във всеки един от предварителните договори за покупко-продажба на акции страните са се уговорили, че считано от датата на влизане му в сила, а именно 29.12.2023 г., ЕИГ прехвърля ефективния контрол върху миноритарния пакет акции на купувача, независимо от момента, в който са извършени фактическите и правни действия за прехвърляне собствеността на акциите, съгласно приложимото законодателство. Съгласно условията на договорите, счетоводното третиране съответства на принципите за отчитане на загуба на контрол. 2.32 Несигурност на счетоводните приблизителни оценки При изготвянето на консолидирания финансов отчет ръководството прави редица предположения, оценки и допускания относно признаването и оценяването на активи, пасиви, приходи и разходи. Действителните резултати могат да се различават от предположенията, оценките и допусканията на ръководството и в редки случаи съответстват напълно на предварително оценените резултати. Информация относно съществените предположения, оценки и допускания, които оказват най- значително влияние върху признаването и оценяването на активи, пасиви, приходи и разходи е представена по-долу. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 273 Материални запаси - Обезценка Към края на отчетния период ръководството прави преглед на наличните материални запаси – материали, стоки, за да установи дали има такива, на които нетната реализуема стойност е по-ниска от балансовата им стойност. При този преглед към 31.12.2023 г. и 31.12.2022 г. Групата не е признала обезценка на материални запаси. Вижте Приложение 26. Материални запаси. Обезценка на имоти, машини, съоръжения и оборудване Съгласно изискванията на МСС 36 към края на отчетния период се прави преценка дали съществуват индикации, че стойността на даден актив от имотите, машините и съоръженията е обезценена. В случай на такива индикации се изчислява възстановимата стойност на актива и се определя загубата от обезценка. Към 31.12.2023 г. и 31.12.2022 г. не е отчетена обезценка на имоти, машини, съоръжения и оборудване. Вижте Приложения 24. Имоти, машини и съоръжения и 25. Нематериални активи. Актюерски оценки При определяне на сегашната стойност на дългосрочните задължения към персонала при пенсиониране са използвани изчисления на сертифицирани актюери, базирани на предположения за смъртност, темп на текучество на персонала, бъдещо ниво на работни заплати и дисконтов фактор, които предположения са преценени от ръководството като разумни и уместни за Групата. Обезценка на репутация Групата извършва проверка за обезценка на репутацията поне веднъж годишно. Възстановимите суми от единиците, които генерират парични средства се определят на основата на стойността при използване или справедливата стойност без изчисленията за разходи по продажба. През 2023 г. Групата не е отчела загуба от обезценка на репутация. През 2022 г. в резултат на загуба на контрол е отписана репутация в размер на 55 840 хил. лв., принадлежаща към дъщерното дружество в Румъния, Евроинс Румъния Застраховане- Презастраховане С.А. Виж още Приложение 30. Репутация. Обезценка на парични средства, кредити и вземания o Парични средства - Групата категоризира банките, в които държи парични средства на база на присъдения им от рейтингови агенции (Moody’s, Fitch, S&P, БАКР) рейтинг и в зависимост от него прилага различен процент за очакваните кредитни загуби за 12 месеца. o Вземания по предоставени заеми - Групата има вземания по предоставени заеми, които се категоризират в зависимост от това дали заемополучателя има присъден рейтинг, както и в зависимост от това дали вземанията по такива заеми са просрочени. o Съдебни и присъдени вземания - Съдебните и присъдените вземания на Групата са категоризирани в Група 3, съответно като такива те са индивидуално разгледани от ръководството и на всяко такова вземане е причислен индивидуален процент за обезценка. Задължения за изплащане на дефинирани доходи Ръководството оценява веднъж годишно с помощта на независим актюер задължението за изплащане на дефинирани доходи. Действителната стойност на задължението може да се различава от предварителната оценка поради нейната несигурност. Оценката на задължението за изплащане на дефинирани доходи се базира на статистически показатели за инфлация, разходи за здравно обслужване и смъртност. Друг фактор, който оказва влияние, са предвидените от Групата бъдещи увеличения на заплатите. Дисконтовите фактори се определят към края на всяка година спрямо лихвените проценти на висококачествени корпоративни облигации, които са деноминирани във валутата, в която ще бъдат изплащани дефинираните доходи и които са с падеж, съответстващ приблизително на падежа на съответните пенсионни задължения. Несигурност в приблизителната оценка съществува по отношение на актюерските допускания, която може да варира и да окаже значителен ефект върху стойността на задълженията за изплащане на дефинирани доходи и свързаните с тях разходи. Справедлива стойност на финансови инструменти Ръководството използва техники за оценяване на справедливата стойност на финансови инструменти при липса на котирани цени на активен пазар. Подробности относно използваните предположения са представени в поясненията за финансови активи и пасиви. При прилагане на техники за оценяване ръководството използва в максимална степен пазарни данни и предположения, които пазарните участници биха възприели при оценяването на даден финансов инструмент. Когато липсват приложими пазарни данни, ръководството използва своята най-добра оценка на предположенията, които биха направили пазарните участници. Тези оценки могат да се различават от действителните цени, които биха били определени при справедлива пазарна сделка между информирани и желаещи страни в края на отчетния период. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 274 Оценки на бъдещи парични потоци по отношение на застрахователни и презастрахователни договори При оценката на бъдещите парични потоци, Групата включва, по безпристрастен начин, цялата разумна и подкрепима с факти информация, която е налична без ненужни разходи или усилия към датата на отчета. Тази информация включва както вътрешни, така и външни исторически данни за претенции, други очаквания, актуализирани, за да отразяват текущите очаквания за бъдещи събития. Паричните потоци за придобиване на застраховки и други разходи, които са направени при изпълнение на договори, включват както преки разходи, така и разпределение на постоянни и променливи общи разходи. Групата разпределя паричните потоци от придобиване на застраховки към групи договори въз основа на общите премии за всяка група, разходите за обработка на претенциите на базата на платените щети и административни разходи въз основа на общите премии за всяка група, като използва комбинация от различни техники. Групата признава задължението за възникнали претенции на група договори в размер на паричните потоци от обслужване на застрахователните договори, свързани с възникнали искове. Бъдещите парични потоци се дисконтират. Дисконтови проценти Групата използва безрискови криви на доходност на държавите, в които оперира, аналогично на насоките на Solvency II и използва кривите, публикувани от EIOPA, без допълнителни корекции (в т. ч. и за ликвидност). Корекции за нефинансов риск Корекциите за нефинансов риск се определят, за да отразят компенсацията, която Групата би изисквало за поемане на нефинансов риск и неговата степен на избягване на риска. Корекциите за нефинансов риск е определена по метода на цена на капитала за нефинансовите рискове, по модела на Платежоспособност II (Solvency II). 2.33 Категории финансови активи и пасиви Балансовите стойности на финансовите активи и пасиви на Групата могат да бъдат представени в следните категории: Финансови активи Приложение 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Дългови инструменти по амортизирана стойност: Пари и парични еквиваленти 20 226 779 214 012 Срочни депозити в банки 21 30 505 53 189 Активи по закупени презастрахователни договори 22 200 970 302 636 Активи по издадени презастрахователни договори 22 9 273 3 277 Активи по застрахователни договори 22 248 247 Търговски и други вземания 23 339 807 484 693 Държавни ценни книжа 27 - 3 519 Облигации 27 - 326 Други финансови активи 27 54 883 97 243 862 465 1 159 142 Финансови активи по справедлива стойност през печалбата и загубата: Държавни ценни книжа 27 26 002 780 Облигации 27 108 207 25 169 Дялове в договорни фондове 27 190 958 62 172 Капиталови инвестиции 27 39 626 52 050 364 793 140 171 1 227 258 1 299 313 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 275 Финансови пасиви Приложение 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Финансови пасиви, отчитани по амортизирана стойност: Подчинени дългови инструменти 31 55 265 48 459 Заеми от банки и небанкови финансови институции 32 1 034 043 1 116 931 Задължения по облигационни заеми 33 217 588 228 891 Търговски и други задължения 34 310 217 253 284 Пасиви по издадени застрахователни договори 35 438 113 433 616 Пасиви по закупени презастрахователни договори 35 15 408 8 187 2 070 634 2 089 368 Описание на политиката и целите за управление на риска на Групата относно финансовите инструменти е представено в Приложение 2.34. 2.34 Рискове, свързани с финансовите инструменти Осъществявайки дейността си, дружествата от Групата са изложени на многообразни финансови и други рискове: o пазарен риск, включващ валутен риск, лихвен риск и ценови риск. o кредитен риск; o ликвиден риск; o оперативен риск; o застрахователен риск; o презастрахователен риск; o капиталов риск; o други рискове. Програмата за цялостно управление на риска е съсредоточена върху непредвидимостта на финансовите пазари и има за цел да намали евентуалните неблагоприятни ефекти върху консолидирания финансов резултат на Групата. 2.34.1 Валутен риск Групата е изложена на валутен риск чрез разплащанията в чуждестранна валута и чрез активите и пасивите си, които са деноминирани в чужда валута. В резултат от експозициите в чужда валута възникват печалби или загуби, които са отразени в консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход. Тези експозиции съставляват паричните активи на Групата, които не са деноминирани във валутата, използвана във финансовите отчети на местните дружества. С изключение на Застрахователния бизнес Групата осъществява своята дейност най-вече в български лева и в евро. Ръководството счита, че при действащия в България Валутен борд и фиксирания курс на българския лев към еврото Групата не е изложена на съществени неблагоприятни последици от промяна на валутния курс. Групата няма съществени инвестиции в други държави извън държавите, в които оперира – България, Румъния, Македония , Украйна и Грузия. В случаите, когато местната валута е изложена на значителен валутен риск, управлението му се постига чрез инвестиции в активи, деноминирани в Евро. Разпределението на изложените на валутен риск значими финансовите активи и пасиви по валути към 31 декември 2023 г. е както следва: Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 276 В хил. лв. Лева/ Евро Северно македон- ски денари Румън- ски леи Други валути Общо Пари и парични еквиваленти 225 192 46 208 1 333 226 779 Срочни депозити в банки 25 386 5 119 - - 30 505 ДЦК по справедлива стойност в печалбата и загубата 21 939 - - 4 063 26 002 ДЦК отчитана по амортизируема стойност - - - - - Корпоративни облигации по амортизируема стойност - - - - - Корпоративни облигации по справедлива стойност в печалбата и загубата 108 207 - - - 108 207 Инвестиционни фондове от отворен тип 190 958 - - - 190 958 Капиталови инвестиции по справедлива стойност в печалбата и загубата 38 765 635 - 226 39 626 Други финансови активи 54 378 505 - - 54 883 Активи по закупени презастрахователни договори 138 184 808 - 61 978 200 970 Активи по издадени презастрахователни договори 9 273 - - - 9 273 Активи по застрахователни договори 248 - - - 248 Общо: 812 530 7 113 208 67 600 887 451 Подчинени дългови инструменти 55 265 - - 55 265 Заеми от банки и небанкови финансови институции 1 033 791 - - 252 1 034 043 Задължения по облигационни заеми 217 588 - - 217 588 Пасиви по издадени застрахователни договори 314 738 18 966 391 104 018 438 113 Пасиви по закупени презастрахователни договори 14 648 152 - 608 15 408 Общо: 1 636 030 19 118 391 104 878 1 760 417 Разпределението на изложените на валутен риск значими финансовите активи и пасиви по валути към 31 декември 2022 г. е както следва: В хил. лв. Лева/ Евро Северно македон- ски денари Румън- ски леи Други валути Общо Пари и парични еквиваленти 202 736 675 - 10 601 214 012 Срочни депозити в банки 37 771 9 301 - 6 117 53 189 ДЦК по справедлива стойност в печалбата и загубата 780 - - - 780 ДЦК отчитана по амортизируема стойност - 351 - 3 168 3 519 Корпоративни облигации по амортизируема стойност - 326 - - 326 Корпоративни облигации по справедлива стойност в печалбата и загубата 25 169 - - - 25 169 Инвестиционни фондове от отворен тип 57 779 4 393 - - 62 172 Капиталови инвестиции по справедлива стойност в печалбата и загубата 48 583 845 - 2 622 52 050 Други финансови активи 97 243 - - - 97 243 Активи по закупени презастрахователни договори 198 577 579 33 059 70 421 302 636 Активи по издадени презастрахователни договори 3 277 - - - 3 277 Активи по застрахователни договори 247 - - - 247 Общо: 672 162 16 470 33 059 92 929 814 620 Подчинени дългови инструменти 48 459 - - - 48 459 Заеми от банки и небанкови финансови институции 1 116 630 - - 301 1 116 931 Задължения по облигационни заеми 228 891 - - - 228 891 Пасиви по издадени застрахователни договори 286 404 14 353 39 997 92 862 433 616 Пасиви по закупени презастрахователни договори 8 048 139 - 8 187 Общо: 1 688 432 14 492 39 997 93 163 1 836 084 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 277 2.34.2 Лихвен риск Групата е изложена на риск от промяна в пазарните лихвени проценти, основно по отношение краткосрочните и дългосрочни си финансови пасиви с променлив (плаващ) лихвен процент. Политиката на Групата е да управлява разходите за лихви чрез използване на финансови инструменти, както с фиксирани, така и с плаващи лихвени проценти. Лихвите по мнозинството от заемите на Групата към банковите институции са на база едномесечен и/или тримесечен и/или шестмесечен EURIBOR. Излагането на Групата на лихвен риск е концентрирано основно в инвестиционния й портфейл и по- малко в дълговите задължения. Групата контролира тази експозиция чрез периодичен преглед на своите активни позиции. Допусканията, свързани с паричните потоци както и влиянието на флуктуациите на лихвените проценти върху инвестиционния портфейл, се преглеждат на всеки шест месеца. Целта на тези стратегии е да се ограничат големите изменения на активите, свързани с изменението на лихвените проценти. Групата също така е изложена на риска от промени в бъдещите парични потоци от ценни книжа с фиксиран доход, произтичащи от промени в пазарните лихвени проценти. Представените по-долу таблици показват чувствителността на годишния нетен финансов резултат след данъци и на собствения капитал към вероятна промяна на лихвените проценти по заемите с плаващ лихвен процент, базиран на ЕURIBOR. Тези промени се определят като вероятни въз основа на наблюдения на настоящите пазарните условия. Изчисленията се базират на промяната на средния пазарен лихвен процент и на финансовите инструменти, държани от Групата към края на отчетния период, които са чувствителни спрямо промени на лихвения процент. Всички други параметри са приети за константни. Разпределението на финансовите активи и пасиви според тяхната чувствителност към лихвен риск към 31 декември 2023 г. е както следва: В хил. лв. Променлива лихва Фиксирана лихва Безлихвени Общо Пари и парични еквиваленти - 18 567 208 212 226 779 Срочни депозити в банки - 30 505 - 30 505 ДЦК по справедлива стойност в печалбата и загубата - 26 002 - 26 002 ДЦК отчитани по амортизируема стойност - - - - Корпоративни облигации по амортизируема стойност - - - Корпоративни облигации по справедлива стойност в печалбата и загубата - 108 207 - 108 207 Инвестиционни фондове от отворен тип - - 190 958 190 958 Капиталови инвестиции по справедлива стойност в печалбата и загубата - - 39 626 39 626 Други финансови активи - 54 883 - 54 883 Общо: - 238 164 438 796 676 960 Подчинени дългови инструменти 386 54 879 - 55 265 Заеми от банки и небанкови финансови институции 799 093 234 950 - 1 034 043 Задължения по облигационни заеми - 217 588 - 217 588 Общо: 799 479 507 417 - 1 306 896 Разпределението на финансовите активи и пасиви според тяхната чувствителност към лихвен риск към 31 декември 2022 г. е както следва: В хил. лв. Променлива лихва Фиксирана лихва Безлихвени Общо Пари и парични еквиваленти - 19 499 194 513 214 012 Срочни депозити в банки - 53 189 - 53 189 ДЦК по справедлива стойност в печалбата и загубата - 780 - 780 ДЦК отчитани по амортизируема стойност - 3 519 - 3 519 Корпоративни облигации по амортизируема стойност 326 - 326 Корпоративни облигации по справедлива стойност в печалбата и загубата - 25 169 - 25 169 Инвестиционни фондове от отворен тип - - 79 622 79 622 Капиталови инвестиции по справедлива стойност в печалбата и загубата - - 34 600 34 600 Други финансови активи - 97 243 - 97 243 Общо: - 199 725 308 735 508 460 Подчинени дългови инструменти 8 214 40 245 - 48 459 Заеми от банки и небанкови финансови институции 162 578 954 353 - 1 116 931 Задължения по облигационни заеми - 228 891 - 228 891 Общо: 170 792 1 223 489 - 1 394 281 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 278 2.34.3 Ценови риск Експозицията на Групата към ценови риск е свързана с финансовите активи, отчитани по справедлива стойност, които включват акции и облигации, търгувани на борси в ЕС. По тези инструменти съществува риск, че справедливата стойност на бъдещите парични потоци по даден финансов инструмент ще се колебае поради промени в пазарните цени (различни от тези, свързани с лихвен и валутен риск), независимо дали тези промени са причинени от фактори, специфични за индивидуалния финансов инструмент или неговия емитент, или фактори, които засягат пазара. Ценовият риск се управлява като се прави анализ на компаниите, в които се инвестира на база на тяхната оперативна дейност. 2.34.4 Кредитен риск Кредитният риск на Групата е свързан предимно с търговските и други финансови вземания. Сумите, представени в консолидирания отчет за финансово състояние, са на нетна база, като изключват провизиите за несъбираеми вземания, оценени като такива от ръководството, на база предишен опит и текущи икономически условия. Групата държи активи в търговски портфейл с цел управление на кредитния риск. Кредитният риск е рискът, че една страна по финансовия инструмент ще породи финансова загуба за другата страна по него като не успее да изпълни дадено задължение. Групата е въвела политики и процедури за смекчаване на експозицията на групата на кредитен риск. Инвестиционната политика на Групата изисква стриктно прилагане на правилата за диверсификация относно лимитите на експозиция за всеки вид инструмент и за отделен контрагент, определени в застрахователното законодателство на всяка страна. Групата не извършва деривативни сделки. Групата инвестира собствените средства основно в банкови депозити, ценни книжа издадени от държави членки на Европейския съюз, облигации издадени от финансови институции или други дружества. За осъществяване на инвестиционната си политика Групата използва професионални услуги на инвестиционни посредници, получили разрешение за извършване на сделки в страната и чужбина. Вид инвестиция и рейтинг В хил. лв. Към 31.12.2023 Към 31.12.2022 ДЦК Рейтинг AAA 323 311 Рейтинг АА 88 - Рейтинг BBB 12 446 468 Рейтинг BB 6 401 3 519 Рейтинг CC 6 744 - Корпоративни облигации Рейтинг BBB - 13 663 Рейтинг BB 319 469 Рейтинг B 13 361 578 Без рейтинг 94 527 10 786 Акции Рейтинг BBB 28 939 21 672 Рейтинг ВВ 131 46 Без рейтинг 201 514 92 504 Общо: 364 793 144 016 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 279 Групата има експозиции към държавен дълг, които са следните: Портфейл към 31.12.2023 В хил. лв. Украйна Герма- ния Италия Фран- ция Слова- кия Хърват- ска Полша Бълга- рия Румъ- ния Северна Македо- ния САЩ Общо Отчитани по справедлива стойност 6 744 2 296 4 062 3 999 1 954 1 988 3 975 274 271 351 88 26 002 Отчитани по амортизиру- ема стойност - - - - - - - - - Общо: 6 744 2 296 4 062 3 999 1 954 1 988 3 975 274 271 351 88 26 002 Портфейл към 31.12.2022 В хил. лв. Украйна Герма- ния Италия Фран- ция Слова- кия Хърват- ска Полша Бълга- рия Румъ- ния Северна Македо- ния САЩ Общо Отчитани по справедлива стойност - 312 - - - - - 188 280 - - 780 Отчитани по амортизиру- ема стойност 3 169 - - - - - - - - 350 - 3 519 Общо: 3 169 312 - - - - - 188 280 350 - 4 299 2.34.5 Ликвиден риск Ликвидния риск е рискът Групата да не може да изпълни финансовите си задължения тогава, когато те стават изискуеми. Политиката в тази област е насочена към гарантиране наличието на достатъчно ликвидни средства, с които да бъдат обслужени задълженията, когато същите станат изискуеми включително в извънредни и непредвидени ситуации. Целта на ръководството е да поддържа постоянен баланс между непрекъснатостта и гъвкавостта на финансовите ресурси чрез използване на адекватни форми на финансиране. Управлението на ликвидния риск е отговорност на ръководството на Групата и включва поддържането на достатъчна наличност от парични средства, договаряне на адекватни кредитни линии, изготвяне на анализи и актуализиране на прогнози за паричните потоци. В таблицата по-долу е представен анализ на консолидираните пасиви на Група Еврохолд по матуритетни периоди, на база на остатъчния срок от датата на консолидирания отчет за финансово състояние до датата на реализиране на пасива на база на договорените недисконтирани плащания: Консолидирани пасиви по остатъчен срок Към 31.12.2023 г. До 1 От 1 до 5 Над 5 Общо В хил. лв. година години години Подчинени дългови инструменти - 386 54 879 55 265 Заеми от банки и небанкови финансови институции 231 886 802 157 - 1 034 043 Задължения по облигационни заеми 1 324 161 594 54 670 217 588 Търговски и други задължения 141 816 120 919 47 482 310 217 Пасиви по издадени застрахователни договори 227 845 168 178 42 090 438 113 Пасиви по държани презастрахователни договори 15 408 - - 15 408 ОБЩО: 618 279 1 253 234 199 121 2 070 634 Към 31.12.2022 г. До 1 От 1 до 5 Над 5 Общо В хил. лв. година години години Подчинени дългови инструменти - 8 580 39 879 48 459 Заеми от банки и небанкови финансови институции 119 774 995 051 2 106 1 116 931 Задължения по облигационни заеми 1 571 149 115 78 205 228 891 Търговски и други задължения 198 569 33 781 20 934 253 284 Пасиви по издадени застрахователни договори 232 411 174 867 26 338 433 616 Пасиви по държани презастрахователни договори 8 187 - - 8 187 ОБЩО: 560 512 1 361 394 167 462 2 089 368 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 280 2.34.6 Оперативен риск Оперативен риск е рискът от преки и косвени загуби за Групата, породени от различни, вътрешни фактори, свързани с операциите на Групата, с персонала, технологиите и инфраструктурата, както и с външни фактори, които са различни от кредитния, пазарния и ликвидния риск и произхождат от законови изисквания и общоприети правила за корпоративна етика. Групата дефинира оперативния риск като: рискът от реализиране на загуби или нереализиране на печалби, който е породен от неработещи или невъведени системи за вътрешен контрол или от външни за Групата фактори, като икономическото състояние, промени в застрахователната среда, техническия прогрес и други. Правният риск е част от оперативния риск и възниква в резултат от неспазване или грешно прилагане на правни и договорни ангажименти, които биха имали неблагоприятен ефект върху операциите. Дефиницията не включва стратегическия риск и риска, свързан с репутацията и доброто име. Целта на Групата е да управлява оперативния риск така, че да предотвратява финансови загуби и по най-ефективния начин, като едновременно с това запази добрата си репутация и в същото време не възпрепятства инициативата и креативността в действията си. 2.34.7 Застрахователен риск Обективната вероятност от увреждане на имуществено или неимуществено благо, реализацията на която е несигурно, неизвестно и независимо от волята на застрахованото лице представлява застрахователен риск. Застрахователният договор е договор, по който Групата поема значителен застрахователен риск от друга страна (застраховано лице), като се съгласява да компенсира застрахованото лице или друг бенефициент при специфично неочаквано бъдещо събитие (застрахователното събитие), което влияе неблагоприятно върху застрахованото лице или бенефициента. Имуществото е обект на множество рискове, включително кражба, пожар, бизнес прекъсване и метеорологични условия. Обезщетенията за явления като бури, наводнения, срутвания, пожари, експлозии, и повишаващото ниво на престъпността възникват в регионален мащаб, което означава, че всяко дружество управлява разпределението на географския си риск много внимателно. В случай на земетресение, всяко дружество очаква портфейла от недвижими имоти да включва високи искове за структурни претенции на недвижими имоти и големи искове поради смущения в бизнеса, докато транспортните връзки не функционират и имотът е затворен поради ремонт. Всяко дружество приема общата рискова експозиция, която е готово да поеме в определени територии за редица събития като природни бедствия. Текущата агрегирана позиция се контролира по време на подписването на даден риск и се изготвят месечни отчети, които показват ключовите концентрации, на които всяко от дружествата от Групата е изложено. Всяко едно от застрахователните дружества използва различни моделиращи инструменти, за да контролира концентрацията и да симулира загуби от катастрофи, за да измери ефективността на презастрахователните програми и нетната си рискова експозиция. През годината се провеждат „стрес” и „сценарийни” тестове с помощта на тези модели. Най-голямата вероятност за значителни загуби на всяко застрахователно дружество произтича от катастрофични събития като наводнения, повреди, претенции от бури или земетресения. Всяко дружество управлява риска си чрез сключване на презастрахователни договори. Становището на ръководството по отношение концентрацията на риск е, че са положени усилия за еднакво териториално разпределение на застрахованите имущества. Системно се извършва оценка на риска от страна на Директор „Презастраховане” към съответното дружество и се наблюдава акумулацията на застрахователни суми по региони. Ръководството не счита, че към края на отчетния период има съществени концентрации на застрахователен риск в портфейла на всяко едно застрахователно дружество, част от Групата. Становището на Ръководството по отношение концентрацията застрахователния риск е, че са положени усилия за относително равномерно разпределение на застрахованите имущества и автомобили. Извършва се системно оценка на риска и се наблюдава акумулацията на застрахователни суми както по групи клиенти, така и по региони. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 281 2.34.8 Презастрахователен риск Застрахователните дружества, част от Групата, цедират застрахователния си риск, за да ограничат експозицията си към загуби при сключване на различни застрахователни договори, които покриват индивидуален риск, групови рискове или определени линии бизнес по съзастраховане, които са подновяеми на годишна база. Тези договори за презастраховане разпределят риска и минимизират ефекта от загуби. Сумата на всеки задържан риск зависи от оценката на специфичния риск на всяко дружество, който при определени обстоятелства достига до лимити, базирани на характеристиките на покритието. При условията на презастрахователните договори, презастрахователят се съгласява да възстанови цедираната сума, в случай че обезщетението е платено. Всяко дружество, обаче, остава отговорно към застрахованите от него лица по отношение на цедираната застраховка, ако презастрахователят не успее да изпълни задълженията, които поема. При общо застраховане преобладаващото използване на презастраховане има за цел да управлява експозиции на свързани с времето събития, природни събития, събития, включващи много жертви, катастрофични пожари и отговорности (Обща гражданска отговорност и Гражданска отговорност на автомобилистите). При избор на презастраховател всяко дружество взема предвид относителната сигурност. Сигурността на презастрахователя се оценява на база публичен рейтинг и проведени вътрешни проучвания. 2.35 Политика и процедури за управление на капитала С управлението на капитала Групата цели да създава и поддържа възможности то да продължи да функционира като действащо предприятие и да осигурява съответната възвръщаемост на инвестираните средства на акционерите и стопански ползи на другите заинтересовани лица и участници в неговия бизнес, както и да поддържа оптимална капиталова структура. Групата текущо наблюдава осигуреността и структурата на капитала на база съотношението на задлъжнялост, а именно нетния дългов капитал към общата сума на капитала. През 2016 година влязоха в сила редица регулаторни промени, които имат съществен ефект върху застрахователния пазар в региона и в частност върху Групата, включително Директива 2009/138/ЕО относно започването и извършването на дейността по застраховане и презастраховане (Платежоспособност ІІ) и други. Нетният дълг включва всички задължения, заеми, облигационен дълг, търговските и други задължения, намален с балансовата стойност на парите и паричните еквиваленти. За целите на калкулиране на капиталовия риск подчинените дългови инструменти се третират като капитал. Капиталът за представените отчетни периоди може да бъде анализиран, както следва: В хил. лв. 31.12.2023 31.12.2022 Собствен капитал(нетни активи и подчинени дългови инструменти) 180 355 100 048 Общо задължения(без подчинени дългови инструменти и пасиви по застрахователни и презастрахователни договори) 2 294 666 1 922 324 Пари и парични еквиваленти и срочни депозити в банки (257 284) (267 201) Нетен дълг 1 583 861 1 655 123 Общо собствен капитал и нетен дълг 1 764 216 1 755 171 Задлъжнялост % (Нетен дълг към собствен капитал и нетен дълг) 90% 94% Намалението на коефициента на задлъжнялост през 2023 г. се дължи главно на погасените изцяло и частично заеми към финансови и нефинансови институции в Кoмпанията-майка. Регулаторните органи за различните дружества от Групата въвеждат правила за определяне за изискванията за платежоспособност и размера на собствените средства и следи за спазването им. Политиката на дружествата от Групата е да поддържат стабилни нива на покритие на капиталовите изисквания, както и да поддържат баланса между висока възвръщаемост и риск. Ръководството е в процес на непрекъснат анализ на ефекта от новата регулаторна рамка върху капиталовата позиция и дейността на Групата. През периода Групата е спазвала всички външно наложени изисквания за капитала, на които подлежи. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 282 2.36 Оценяване по справедлива стойност Справедлива стойност е цената която би била получена при продажба на даден актив или платена при прехвърлянето на задължение при обичайна сделка между пазарни участници към датата на оценката. Оценяването по справедлива стойност предполага че сделката за продажба на актива или прехвърляне на пасива се извършва: o на основния пазар за този актив или пасив; или o при липсата на основен пазар — на най-изгодния пазар за този актив или пасив. Основният или най-изгодният пазар трябва да бъде достъпен за Групата. При оценяването на справедливата стойност на нефинансов актив се отчита способността на даден пазарен участник да генерира икономически ползи чрез използване на актива с цел максимизиране на стойността му или чрез продажбата му на друг пазарен участник който ще го използва по такъв начин. Групата използва подходящи според обстоятелствата методи за остойностяване за които има достатъчно налични данни за оценяване на справедливата стойност като използва максимално съответните наблюдаеми хипотези и свежда до минимум използването на ненаблюдаемите. Всички активи или пасиви които са оценени по справедлива стойност или оповестени в консолидирания финансов отчет са категоризирани според йерархия на справедливата стойност описана както следва и базирана на най-нисък ранг на наблюдаемите хипотези които са значими за оценка на справедливата стойност като цяло: o Ниво 1 - Обявени (некоригирани) цени на активните пазари за идентични активи или пасиви до които Групата може да има достъп към датата на оценяване; o Ниво 2 – Оценъчни техники за които наблюдаемите хипотези от по-нисък ранг които са значими за оценка на справедливата стойност са директно или индиректно наблюдаеми; o Ниво 3 – Оценъчни техники за които наблюдаемите хипотези от по-нисък ранг които са значими за оценка на справедливата стойност са ненаблюдаеми. Групата използва външни оценители за оценка на справедливата стойност на значимите активи като репутация. За целите на оповестяването на справедливата стойност Групата е определила класове активи и пасиви на основа на естеството характеристиките и рисковете на актива или пасива и нивото на йерархията на справедливата стойност както е обяснено по-горе. Оповестявания свързани с справедливата стойност за финансови инструменти и нефинансови активи които се оценяват по справедлив начин стойност или когато справедливите стойности са оповестени са обобщени в следните бележки: Таблицата по-долу представя анализ на финансовите инструменти отчетени по справедлива стойност в консолидирания отчет за финансовото състояние според използваните оценъчни методи: Към 31 декември 2023 В хил. лв. Приложение Ниво 1 Ниво 2 Ниво 3 ДЦК отчитани по справедлива стойност през печалбата или загубата 27 26 002 - - ДЦК отчитани по амортизируема стойност - - - Корпоративни облигации отчитани по справедлива стойност през печалбата или загубата 27 40 911 66 914 382 Капиталови инвестиции отчитани по справедлива стойност през печалбата или загубата 27 41 079 189 032 473 Общо: 107 992 255 946 855 През периода не е имало трансфери между различните нива на активите които са оценени по справедлива стойност. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 283 Към 31 декември 2022 В хил. лв. Приложение Ниво 1 Ниво 2 Ниво 3 ДЦК отчитани по справедлива стойност през печалбата или загубата 27 780 - - ДЦК отчитани по амортизируема стойност 27 3 519 - - Корпоративни облигации отчитани по справедлива стойност през печалбата или загубата 27 6 739 16 820 1 936 Капиталови инвестиции отчитани по справедлива стойност през печалбата или загубата 27 41 356 72 496 370 Общо: 52 394 89 316 2 306 През периода не е имало трансфери между различните нива на активите които са оценени по справедлива стойност. Задълженията по облигационни заеми са представени по амортизируема стойност нетно от обратно изкупените собствени облигаци, които се оценяват последващо по справедлива стойност въз основа на информация от Bloomberg/Eurobank и други източници с отразяване на ефекта в печалбата или загубата за периода. 2.37 Оповестяване на макроикономически, геополитически и екологични фактори, които може да влияят на Групата Икономическите последици от военния конфликт между Украйна и Русия, започнал през 2022 г. оказаха сериозни ценови ефекти върху цялостната глобална икономика през текущата и предходната година, съществен ръст на инфлацията и повишаване на лихвените проценти. Групата е анализирала на база на текущо наличните данни потенциалния ефект от тези макроикономически и геополитически фактори върху консолидираното си финансово състояние и по-специално върху използваните модели съгласно МСФО 9. Макроикономическа прогноза Според Годишния доклад за 2023 г на ЕЦБ, (https://www.ecb.europa.eu/press/annual-reports- financial-statements/annual/html/ecb.ar2023~d033c21ac2.bg.html ) глобалната икономика се представи по-добре през 2023 г. от първоначално очакваното, като продължи да се разраства с умерени темпове. Експанзията беше движена главно от икономическия растеж в нововъзникващите пазарни икономики и Съединените щати, докато повечето други развити икономики бяха по-силно засегнати от строгите условия на финансиране и значителната геополитическа несигурност. Глобалната инфлация намаля значително, тъй като цените на енергийните суровини спаднаха, докато основният ценови натиск остана висок. Еврото се засили в номинално ефективно изражение и спрямо щатския долар. Икономическият растеж в еврозоната отслабна през 2023 г. Индустриалният сектор беше особено засегнат от по-строгите условия на финансиране, високите производствени разходи и слабото глобално търсене, докато секторът на услугите първоначално все още беше подкрепен от продължаващите ефекти от повторното отваряне на икономиката след пандемията. Въпреки че затягането на лихвените проценти на ЕЦБ се отрази силно върху икономическата активност, пазарът на труда остана сравнително устойчив. Правителствата от еврозоната продължиха да намаляват мерките за подкрепа, приети в отговор на пандемията, цените на енергията и инфлационните шокове, обръщайки част от предишното фискално разхлабване. Общата инфлация намаля рязко в еврозоната, подпомогната особено от спадането на инфлацията на енергията до отрицателна територия, тъй като силните скокове на цените на енергията през 2022 г. се отмениха. Базовата инфлация също започна да се забавя, подкрепяйки общ дезинфлационен процес и отразявайки изчезващото въздействие на минали сътресения и увеличаващите се ефекти от по-строгата парична политика. Вътрешният ценови натиск обаче измести външния натиск като най-важните двигатели на инфлацията, тъй като пазарът на труда подкрепи силното развитие на номиналните заплати, като работниците търсят компенсация за предишни загуби на покупателна способност, предизвикани от инфлацията. В Макроикономическата прогноза на БНБ от Март 2024 г. ( https://www.bnb.bg/ResearchAndPublications/PubPeriodical/PubP_MacroeconomicForecast/index.htm) очакванията за растежът на реалния БВП в България да възлезе на 2.2% (спрямо 1.8% през 2023 г.). Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 284 За по-високия растеж на реалния БВП през 2024 г. ще допринасят главно преустановяването на отрицателния принос на изменението на запасите, продължаващото нарастване на вътрешното търсене с темп, сходен с този от предходната година, както и преминаването на износа на стоки и услуги от спад през 2023 г. към растеж през 2024 г. Очаква се броят на заетите лица да се повиши с 0.4% през 2024 г. и с 0.2% през 2025 г., а възможностите за нарастването им да бъдат силно ограничени от 2026 г. нататък поради протичащите неблагоприятни демографски тенденции в страната, водещи до намаляване на населението в трудоспособна възраст. Годишната инфлация се очаква да възлезе на 3.0% средно за 2024 г. и да се забави до 2.3% в края на годината. Източник: www.bnb.bg Групата се стреми да следи вероятността от проявление на макроикономическия риск и разработва групови мерки за смекчаване до колкото е възможно въздействието на ефектите, които може да окаже наличието на тази риск. Въпреки това, не може напълно да изключи и ограничи неговото влияние върху бизнеса, финансовото състояние, печалбите и паричните потоци на групово ниво. Съществува и възможността, появата на този риск да изостри и други рискове или комбинация от рискове. Ефект върху икономическия растеж В таблицата по-долу е представена информация относно очакванията за икономически ръст на Република България съгласно данните на Международния валутен фонд (април 2024: https://www.imf.org/en/Publications/WEO/Issues/2024/04/16/world-economic-outlook-april-2024) включително прогнозни данни след настъпването на пандемичната обстановка свързана с Covid-19 (Коронавирус) и войната в Украйна. Исторически данни Прогноза 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 Икономически ръст на БВП на Република България 4.0% (4.0)% 7.7 % 3.9 % 1.8% 2.7% 2.9% В таблицата по-долу е представена информация относно очакванията за икономически ръст на държавите от Еврозоната (представляващи основния външен пазар на Република България), съгласно данните на Международния валутен фонд, включително прогнозни данни от април 2024 г.: Исторически данни Прогноза 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 Икономически ръст на БВП на Еврозоната 1.6% (6.1)% 5.9% 3.4% 0.5% 0.8% 1.5% Ръководството на Групата е анализирало и очакваното икономическо развитие и на държавите, на чиито пазари извършва дейноста, като историческите и прогнозните данни (април 2024 г.) от Международния валутен Фонд са представени в таблицата по-долу: Исторически данни Прогноза 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 Република Северна Македония 3.9% (4.7)% 4.5 2.2% 1.0% 2.7% 3.7% Република Украйна 3.2% (3.8)% 3.4% (29.1)% 5.0% 3.2% 6.5% Република Грузия 6.4% (6.3)% 10.6% 11.0% 7.5% 5.7% 5.2% Република Гърция 1.9% (9.3)% 8.4% 5.6% 2.0% 2.0% 1.9% Република Полша 4.4% (2.0)% 6.9% 5.3% 0.2% 3.1% 3.5% Република Италия 0.5% (9.0)% 8.3% 4.0% 0.9% 0.7% 0.7% Кралство Испания 2.0% (11.2)% 6.4% 5.8% 2.5% 1.9% 2.1% Ръководството продължава да следи развитието на кредитния риск по отношение на държавите, в които Групата оперира както и по отношение основните инвестиции (обект както на пазарите така и на кредитен риск). Ефект върху кредитните рейтинги В резултат от очакваните икономически ефекти от забавената обща активност част от рейтинговите агенции влошиха своите перспективи по дългосрочните дългови позиции, както по отношение на суверенния дълг, така и по отношение на корпоративните дългови позиции. В таблицата по-долу е представена информация за кредитния рейтинг присъден от Fitch на Република България и Дружеството-майка. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 285 Рейтинг Перспектива Република България (Април 2024 г.) BBB+ Позитивна Еврохолд България АД (Юни 2024 г.) B Стабилна По-долу е представена информация за кредитния рейтинг присъден от Fitch по отношение на държавите в които Групата има операции: Рейтинг Перспектива Дата Република Северна Македония BB+ Стабилна 05/04/2024 Република Украйна CC n/a 07/06/2024 Република Грузия ΒΒ Позитивна 12/01/2024 Република Гърция BBB- Стабилна 31/05/2024 Република Полша A- Стабилна 10/05/2024 Република Италия BBB Стабилна 03/05/2024 Кралство Испания A- Стабилна 17/05/2024 Ръководството продължава да следи развитието на кредитния риск по отношение на държавите, в които Групата оперира както и по отношение основните инвестиции (обект както на пазарите така и на кредитен риск). Анализ на очаквания ефект върху модела по МСФО 9 Ръководството на Групата периодично извършва анализ на очаквания ефект върху общия модел на МСФО 9. Последните резултати са детайлно представени по-долу. Следва да бъде отбелязано, че фокусът на въпросния анализ беше поставен върху: o Оценката на влошаването на кредитното качество на контрагентите; o Оценката за потенциалния ефект върху очакваните кредитни загуби от експозициите към контрагентите. Общото заключение на ръководството на Групата е, че към момента на издаване на настоящия отчет в краткосрочен план не се очаква значително влошаване на кредитното качество на контрагентите. По отношение на модела (включително пълния и опростен такъв) за изчисляване на очакваните кредитни загуби, ръководството счита, че не е необходимо да бъде извършена промяна в общия модел. Военен конфликт между Украйна и Русия Налице са форсмажорни обстоятелства, които могат да засегнат бизнес дейностите от всички сфери в световен мащаб. Това е породено от предприетите военни действия от страна на Русия и нахлуването й на територията на Украйна. В резултат на продължаващата война, редица държави от цял свят, включително и държави от Европейския съюз предприеха драстични санкции към Русия, и частично към подкрепящата я Беларус. Войната между Русия и Украйна оказа негативно въздействие върху Групата чрез инвестициите в застрахователни компании в Украйна. В края на 2022 г. във връзка с продължаващите военни действия на територията на Украйна бяха продадени опериращата в Беларус (100% участие) и в Русия (асоциирано участие от 48.61%) застрахователни компании. Бизнесът в двете държави бе незначителен, като формираше под 1% от приходите на застрахователeн сегмент за 2022 г. Дъщерните компании в Украйна продължават да осъществяват своята дейност. Потенциални ефекти върху събираемостта и кредитното качество на разчетите са обект на постоянен мониторинг и актуализация от страна на ръководството. В краткосрочен план не са налични индикации за влошаване на кредитното качество на контрагентите както и че към настоящия момент не са налице основания за промяна на модела за калкулиране на очаквани кредитни загуби. Групата има задължения по банкови заеми с обща балансова стойност 21 069 хил. лв. към 31.12.2023 г., които са получени от Международна Инвестиционна Банка, Русия. Няма промяна в условията по договорите за заеми след започването на войната и налагането на международните санкции срещу Русия. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 286 Ръководството на Групата активно следи и анализира проявата на макроикономически, политически, законови и други съществени рискове в страните където оперира, оценява въздействието им върху резултатите на Групата и взима решения за тяхното смекчаване. Въпроси, свързани с климата Ръководството текущо наблюдава появата на рискове и негативни последици от изменението на климата върху дейността на Групата, както и влиянието му върху изменението на климата. В по-голямата си част рисковете, свързани с изменението на климата, произтичат от: o Промяна в политиките и регулациите в резултат на прилагането на европейските нормативни документи в областта на климата от съответните регулаторни органи в Република България o Промяна в нормативната уредба в съответствие с европейските документи, свързани с климата и одобрените политики; o Промяна в технологиите на дистрибуторската мрежа, необходими за преминаване към въглеродно неутрално общество o Отрицателни ефекти върху доставчици или клиенти, свързани с климата, които засягат Групата: - Възможни са негативни ефекти върху доставчиците на Групата поради ефекти по веригата на изменението на климата, което би довело до отказ за изпълнение на ангажименти, пряко свързани с инвестиционната програма на Групата. Това би довело до неизпълнение или забавено изпълнение на тази програма. - Възможно е повишаване на цените на енергията на крайните клиенти, което може да доведе до намаляване на количеството пренос на енергия, както поради икономии, така и поради фалити и закриване на предприятия. Това би намалило размера на печалбата. В същото време новооткритите предприятия биха компенсирали този спад. В съответствие с предходната година, към 31 декември 2023 г. Групата не е идентифицирала значителни рискове, предизвикани от климатичните промени, които биха могли да окажат негативно и съществено влияние върху консолидираните финансови отчети на Групата. Ръководството непрекъснато оценява въздействието на свързаните с климата въпроси. Предположенията биха могли да се променят в бъдеще в отговор на предстоящи екологични разпоредби, поети нови ангажименти и променящо се потребителско търсене. Тези промени, ако не бъдат предвидени, биха могли да окажат влияние върху бъдещите парични потоци, финансовите резултати и финансовото състояние на Групата. 3. Приходи от енергийна дейност 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Клиенти на свободен пазар 1 240 880 2 314 396 Битови потребители 841 909 780 072 Стопански потребители 163 274 416 477 Приходи от такси за присъединяване на потребители 26 962 21 727 Неустойки просрочени плащания - 5 104 Приходи от услуги за проучване ремонт и поддържане на електроразпределителната мрежа и средствата за търговско измерване 8 602 10 307 Приходи от информационни комуникационни технологични услуги (ИКТ) и други 1 641 3 905 Приходи от фонд Сигурност на електроенергийната система 824 939 Други приходи 36 052 22 980 2 320 144 3 575 907 Промените в борсовите цени имат основно въздействие върху намаляването на приходите в енергийния сектор. Тази тенденция се отразява и в разходите за закупуване на електроенергия. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 287 4. Разходи на енергийна дейност 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Разходи за закупена електроенергия (1 604 644) (2 839 319) Технологични разходи за пренос на електроенергия (151 851) (199 492) Балансираща енергия (32 215) (74 677) Разходи по услуги по пренос и достъп (2 310) (3 765) Други разходи (473) (121) (1 791 493) (3 117 374) 5. Застрахователни приходи 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Договори, общ модел 151 212 111 120 Суми, свързани с промени в пасива за остатъчно покритие, в т.ч.: 101 076 63 317 Очаквани парични потоци - възникнали претенции и други разходи за обслужване на договорите 81 847 51 300 Освобождаване на марж на договорно обслужване 19 229 12 017 Възстановени парични потоци за придобиване на застраховане 50 136 47 803 Договори, подход на разпределение на премиите 314 930 345 908 Пряко застраховане 314 930 345 908 466 142 457 028 6. Застрахователни разходи 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Възникнали претенции и разходи за уреждане на претенциите (273 409) (302 768) Промени, свързани с минали услуги 2 267 13 976 Общо възникнали претенции и разходи за уреждане на претенциите (271 142) (288 792) Парични потоци за придобиване на застраховане (155 465) (168 144) Административни разходи (30 756) (27 986) Загуба от обременителни договори и разпределение на компонента на загуба на пасива за остатъчно покритие 4 173 18 999 Промени, свързани с минали услуги (1 052) - Общо разходи по застрахователни услуги (183 100) (177 131) (454 242) (465 923) Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 288 7. Нетен резултат от закупени презастрахователни договори 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Отстъпени парични потоци за придобиване на застраховане 30 641 94 202 Възникнали щети и промяна в пасива за предявени претенции, възстановени от презастрахователи 21 034 185 032 Застрахователни приходи, отстъпени на презастрахователи (124 910) (277 175) (73 235) 2 059 8. Нетни финансови и инвестиционни приходи/(разходи) от застраховане 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Печалба от обезценка на финансови активи 3 604 2 960 Приход от лихви по метода на ефективната лихва 6 093 4 794 Друг инвестиционен приход 505 917 Нетни финансови разходи от застраховане (15 237) - Нетни финансови приходи от застраховане 108 11 883 Загуба от обезценка на финансови активи (6 184) (4 188) Други инвестиционни разходи (1 660) (2 103) (12 771) 14 263 9. Приходи от дивиденти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Финансово-инвестиционна дейност 123 260 123 260 10. Други приходи от дейността 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 35 002 22 038 Застрахователен бизнес - 386 Финансово-инвестиционна дейност 82 51 Дружество-майка 2 574 194 37 658 22 669 11. Печалба/(загуба) от операции с финансови инструменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Печалби от операции с финансови инструменти 15 228 10 163 Загуби от операции с финансови инструменти (14 476) (12 064) 752 (1 901) Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 289 11.1 Печалби от операции с финансови инструменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 3 373 1 202 Финансово-инвестиционна дейност 10 661 7 856 Дружество-майка 1 194 1 105 15 228 10 163 11.2 Загуби от операции с финансови инструменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес (3 988) (1 325) Финансово-инвестиционна дейност (10 478) (8 030) Дружество-майка (10) (2 709) (14 476) (12 064) 12. Административни разходи 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Разходи за материали (Приложение 12.1) (16 062) (15 432) Разходи за външни услуги (Приложение 12.2) (64 729) (61 916) Разходи за възнаграждения (Приложение 12.3) (160 537) (127 960) Други разходи (Приложение 12.4) (13 850) (18 815) (255 178) (224 123) 12.1 Разходи за материали по сегменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес (15 932) (15 296) Застрахователен бизнес (56) (48) Финансово-инвестиционна дейност (52) (74) Дружество-майка (22) (14) (16 062) (15 432) Разходите за материали на енергиен сегмент включват разходи за консумативи 2 104 хил. лв. (2022 г. – 1 149 хил. лв), разходи за гориво за транспорт 3 640 хил. лв (2022 г. – 3 826 хил. лв.), резервни части за автомобили 2 006 хил. лв.(2022 г. – 1 707 хил. лв.), материали за ремонт и поддръжка 5 511 хил. лв. (2022 г. – 2 751 хил. лв.) и енергия за собствено потребление 2 438 хил. лв (2022 г. – 2 771 хил. лв.). Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 290 12.2 Разходи за външни услуги по сегменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес (54 597) (54 484) Застрахователен бизнес (4 636) (2 269) Финансово-инвестиционна дейност (708) (578) Дружество-майка (4 788) (4 585) (64 729) (61 916) Във връзка с изпълнение на чл.30 от Закона за счетоводството разходите за независимите одитори са 2 374 хил. лв. през 2023 г. и са за ангажиментите за независим финансов одит на годишните отчети и други разрешени услуги съгласно Кодекса за застраховане. Не са предоставяни данъчни или други консултации. 12.3 Разходи за възнаграждения на персонала по сегменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес (155 856) (124 803) Застрахователен бизнес (2 312) (1 023) Финансово-инвестиционна дейност (1 353) (1 154) Дружество-майка (1 016) (980) (160 537) (127 960) 12.4 Други административни разходи по сегменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес (13 043) (17 836) Застрахователен бизнес (120) - Финансово-инвестиционна дейност (240) (220) Дружество-майка (447) (759) (13 850) (18 815) 13. (Начислена)/възстановена загуба от обезценка на финансови активи, нетно 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Разходи за обезценка на финансови активи (2 404) (11 966) Възстановена загуба от обезценка на финансови активи 2 983 870 579 (11 096) Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 291 13.1 Начислени разходи за обезценка на финансови активи по сегменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес (1 459) (8 787) Финансово-инвестиционна дейност (36) (68) Дружество-майка (909) (3 111) (2 404) (11 966) 13.2 Възстановена загуба от обезценка на финансови активи по сегменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Финансово-инвестиционна дейност 86 69 Дружество-майка 2 897 801 2 983 870 14. Други разходи за дейността 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес (21 777) (12 756) Застрахователен бизнес (8 938) - (30 715) (12 756) 15. Разходи за амортизация по сегменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес в т.ч.: (105 756) (105 398) На активи с право на ползване (6 067) (5 425) Застрахователен бизнес в т.ч.: (5 601) (4 487) На активи с право на ползване (3 396) (2 954) Финансово-инвестиционна дейност в т.ч.: (286) (264) На активи с право на ползване (218) (198) Дружество-майка в т.ч.: (207) (295) На активи с право на ползване (176) (249) (111 850) (110 444) 16. Финансови приходи 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Приходи от лихви 3 702 1 880 3 702 1 880 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 292 16.1 Приходи от лихви по сегменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 3 084 1 308 Финансово-инвестиционна дейност 618 572 3 702 1 880 17. Финансови разходи 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Разходи за лихви по заеми (115 006) (88 095) Разходи за лихви по лизингови договори (1 106) (904) Други финансови разходи (10 042) (11 889) (126 154) (100 888) 17.1 Разходи за лихви по заеми по сегменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес (84 629) (64 011) Застрахователен бизнес (8 001) (3 587) Финансово-инвестиционна дейност (155) (84) Дружество-майка (22 221) (20 413) (115 006) (88 095) 17.2 Разходи за лихви по лизингови договори по сегменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес (479) (225) Застрахователен бизнес (538) (588) Финансово-инвестиционна дейност (43) (44) Дружество-майка (46) (47) (1 106) (904) Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 293 17.3 Други финансови разходи по сегменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес (9 184) (2 640) Застрахователен бизнес (237) (3 091) Дружество-майка (621) (6 158) (10 042) (11 889) 18. Загуба от промяна на валутни курсове 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Печалби от валутни операции 7 337 2 009 Загуби от валутни операции (7 369) (2 725) (32) (716) 18.1 Печалби от валутни операции по сегменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Застрахователен бизнес 822 1 988 Финансово-инвестиционна дейност 6 496 - Дружество-майка 19 21 7 337 2 009 18.2 Загуби от валутни операции по сегменти 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Застрахователен бизнес (1 064) (2 689) Финансово-инвестиционна дейност (6 281) - Дружество-майка (24) (36) (7 369) (2 725) 19. Разходи за данъци 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Разходи за текущи корпоративни данъци върху печалбата (24 012) (20 103) Приходи от възникване и обратно проявление на данъчни временни разлики 3 379 2 913 (20 633) (17 190) Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 294 19.1 Разходи за данъци по сегменти, нетно 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес (18 956) (13 456) Застрахователен бизнес (1 625) (3 614) Финансово-инвестиционна дейност (52) (120) (20 633) (17 190) 20. Пари и парични еквиваленти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Парични средства в брой 1 121 1 127 Депозити до 3 месеца 223 983 207 142 Блокирани парични средства 343 5 487 Парични еквиваленти 1 742 724 Очаквани кредитни загуби (410) (468) 226 779 214 012 20.1 Пари и парични еквиваленти по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 203 707 177 883 Застрахователен бизнес 18 567 28 457 Финансово-инвестиционна дейност 4 412 5 434 Дружество–майка 93 2 238 226 779 214 012 21. Срочни депозити в банки по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Застрахователен бизнес 30 787 53 784 Обезценка (282) (595) 30 505 53 189 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 295 22. Активи по застрахователни и презастрахователни договори 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Актив за остатъчно покритие по закупени презастрахователни договори 37 456 81 474 Актив по предявени претенции по закупени презастрахователни договори 162 579 219 518 Други активи по закупени презастрахователни договори 935 1 644 Общо активи по закупени презастрахователни договори 200 970 302 636 Активи по издадени презастрахователни договори 9 273 3 277 Активи по застрахователни договори 248 247 210 491 306 160 23. Търговски и други вземания 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Нетекущи търговски вземания (Приложение 23.1) 6 992 5 517 Текущи търговски вземания (Приложение 23.2) 382 459 345 495 Други вземания (Приложение 23.3) 71 953 170 911 461 404 521 923 23.1 Нетекущи търговски вземания по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Застрахователен бизнес 6 964 5 501 Финансово-инвестиционна дейност 28 16 6 992 5 517 23.2 Текущи търговски вземания 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Вземания от клиенти и доставчици в т.ч. 343 802 383 996 Обезценка (68 810) (67 683) Предоставени аванси 107 467 29 182 382 459 345 495 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 296 23.2.1 Вземания от клиенти и доставчици по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 330 930 383 631 Обезценка (68 294) (67 669) Застрахователен бизнес 11 398 130 Дружество-майка 1 474 235 Обезценка (516) (14) 274 992 316 313 23.2.2 Предоставени аванси по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 98 839 4 999 Застрахователен бизнес 8 628 24 183 107 467 29 182 23.3 Други вземания 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 47 330 142 743 Обезценка (12 178) (12 366) Застрахователен бизнес 23 415 14 950 Обезценка (4 672) (1 716) Финансово-инвестиционна дейност 147 240 Дружество-майка 5 18 005 Обезценка - (2 700) Предплатени разходи (Приложение 23.3.1) 6 169 4 783 Съдебни и присъдени вземания (Приложение 23.3.2) 41 932 42 474 Обезценка (38 156) (38 767) Данъци за възстановяване (Приложение 23.3.3) 7 961 3 265 71 953 170 911 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 297 23.3.1 Предплатени разходи по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 5 701 4 632 Застрахователен бизнес 355 29 Дружество-майка 113 122 6 169 4 783 23.3.2 Съдебни и присъдени вземания по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 41 932 42 404 Обезценка (38 156) (38 767) Застрахователен бизнес - 70 Обезценка - - 3 776 3 707 23.3.3 Данъци за възстановяване по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 7 929 3 009 Застрахователен бизнес 32 39 Дружество-майка - 217 7 961 3 265 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 298 24. Имоти, машини и съоръжения Земи и терени Земи и терени - Права на ползване Сгради и констру- кции Сгради и констру- кции- Права на ползване Машини оборудване и съоръжения Машини оборудване и съоръжения – Права на ползване Транс- портни средства Транспортн и средства – Права на ползване Обзавеждане и офис оборуд- ване Разходи за придобиване на ДМА Други Общо хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. Отчетна стойност Към 1 януари 2022 г. 37 876 173 177 619 70 288 1 747 422 8 049 107 181 993 11 479 39 432 8 598 2 209 110 Придобити - - 1 498 21 156 97 232 8 4 901 680 182 94 580 402 220 639 Отписани - (95) (117) (6 786) (4 145) (2 473) (14 351) (863) (1 220) (98 075) (143) (128 268) Отписани при продажба на дъщерни дружества (512) (78) (5 658) (34 553) (4 831) - (28 059) (183) (3 711) (85) (2 533) (80 203) Към 31 декември 2022 г. 37 364 - 173 342 50 105 1 835 678 5 584 69 672 627 6 730 35 852 6 324 2 221 278 Придобити - - 2 419 2 269 95 681 334 4 171 2 861 - 98 544 234 206 513 Отписани (41) - (234) (3 631) (2 506) (52) (1 610) (180) (125) (100 950) - (109 329) Отписани при продажба на дъщерни дружества - - - (967) (67) - (309) - (8) - - (1 351) Към 31 декември 2023 г. 37 323 - 175 527 47 776 1 928 786 5 866 71 924 3 308 6 597 33 446 6 558 2 317 111 Амортизация Към 1 януари 2022 г. - 126 97 468 25 869 1 078 608 3 464 67 698 757 8 460 (8) 5 877 1 288 319 Амортизация за периода - 23 6 874 10 360 77 968 1 038 7 973 835 474 - 422 105 967 Отписанa - (85) (19) (9 086) (1 994) - (1 688) (481) (451) - (246) (14 050) Отписан при продажба на дъщерни дружества - (64) (3 390) (4 171) (3 871) - (10 222) (922) (2 658) - (1 315) (26 613) Други изменения - - - - - - - - - 8 - 8 Към 31 декември 2022 г. - - 100 933 22 972 1 150 711 4 502 63 761 189 5 825 - 4 738 1 353 631 Амортизация за периода - - 4 426 8 045 84 073 1 357 2 524 545 201 - 421 101 592 Отписанa - - (130) (3 173) (1 763) (19) (1 615) (350) (134) - - (7 184) Отписана при продажба на дъщерни дружества - - - (380) (59) - (309) - - - (7) (755) Към 31 декември 2023 г. - - 105 229 27 464 1 232 962 5 840 64 361 384 5 892 - 5 152 1 447 284 Балансова стойност: На 1 януари 2022 г. 37 876 47 80 151 44 419 668 814 4 585 39 483 236 3 019 39 440 2 721 920 791 Към 31 декември 2022 г. 37 364 - 72 409 27 133 684 967 1 082 5 911 438 905 35 852 1 586 867 647 Към 31 декември 2023 г. 37 323 - 70 298 20 312 695 824 26 7 563 2 924 705 33 446 1 406 869 827 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 299 През 2023 г. и през 2022 г. Групата не е признала загуба от обезценка на имоти, машини и съоръжения, тъй като на база на извършения преглед за обезценка ръководството на Групата не е установило индикатори за това, че балансовата стойност на активите надвишава тяхната възстановима стойност. 24.1 Земи, сгради и конструкции по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 104 080 107 482 Застрахователен бизнес 3 541 2 291 107 621 109 773 24.2 Земи, сгради и конструкции по сегменти – Права на ползване 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 7 677 10 473 Застрахователен бизнес 10 891 14 593 Финансово-инвестиционна дейност 793 940 Дружество–майка 951 1 127 20 312 27 133 24.3 Машини съоръжения и оборудване по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 694 257 683 098 Застрахователен бизнес 1 567 1 869 695 824 684 967 24.4 Машини съоръжения и оборудване по сегменти – Права на ползване 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв хил. лв. Енергиен бизнес 26 1 082 26 1 082 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 300 24.5 Транспортни средства по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 7 195 5 252 Застрахователен бизнес 287 583 Дружество–майка 81 76 7 563 5 911 24.6 Транспортни средства по сегменти – Права на ползване 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 2 120 21 Застрахователен бизнес 671 213 Финансово-инвестиционна дейност 133 204 2 924 438 24.7 Стопански инвентар и други ДМА по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 1 837 2 085 Застрахователен бизнес 239 367 Финансово-инвестиционна дейност 19 38 Дружество–майка 16 1 2 111 2 491 24.8 Разходи за придобиване на ДМА по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 33 431 35 829 Застрахователен бизнес 15 23 33 446 35 852 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 301 25. Нематериални активи Програмни продукти Права върху собственост Други Общо хил. лв. хил. лв. хил. лв. хил. лв. Отчетна стойност Към 1 януари 2022 г. 32 432 30 211 99 741 162 384 Придобити 2 670 6 694 2 612 11 976 Отписани (2 911) (12 784) (3 709) (19 404) Отписани при продажба на дъщерни дружества (2 463) (98) (2 459) (5 020) Рекласификация (1 128) 43 270 (42 142) - Към 31 декември 2022 г. 28 600 67 293 54 043 149 936 Придобити 3 412 259 2 665 6 336 Отписани (49) (19) (2 438) (2 506) Отписани при продажба на дъщерни дружества (1 002) - (1) (1 003) Рекласификация - - - - Към 31 декември 2023 г. 30 961 67 533 54 269 152 763 Амортизация Към 1 януари 2022 г. 17 540 19 700 8 693 45 933 Амортизация за периода 2 625 6 421 3 738 12 784 Отписанa (465) (6 480) - (6 945) Отписана при продажба на дъщерни дружества (1 458) (98) (794) (2 350) Към 31 декември 2022 г. 18 242 19 543 11 637 49 422 Амортизация за периода 2 513 4 205 3 665 10 383 Отписанa (9) - (2) (11) Отписана при продажба на дъщерни дружества (947) - - (947) Към 31 декември 2023 г. 19 799 23 748 15 300 58 847 Балансова стойност: На 1 януари 2022 г. 14 892 10 511 91 048 116 451 Към 31 декември 2022 г. 10 358 47 750 42 406 100 514 Към 31 декември 2023 г. 11 162 43 785 38 969 93 916 Групата извършва преглед за обезценка на нематериалните активи веднъж годишно. Към 31.12.2023 г. и 31.12.2022 г. не са установени индикатори за това, че балансовата стойност на нематериалните активи надвишава тяхната възстановима стойност в резултат на което не е призната загуба от обезценка в консолидирания финансов отчет. 25.1 Нематериални активи по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 90 622 98 184 Застрахователен бизнес 3 169 2 267 Финансово-инвестиционна дейност 125 62 Дружество - майка - 1 93 916 100 514 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 302 26. Материални запаси 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 23 790 32 787 Застрахователен бизнес 185 293 23 975 33 080 Към края на отчетния период ръководството прави преглед на наличните материални запаси – материали стоки за да установи дали има такива на които нетната реализуема стойност е по-ниска от балансовата им стойност. При последния такъв преглед към 31.12.2023 г. Групата не е признала обезценка на материалните си запаси. 27. Финансови активи по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Държавни ценни книжа отчитани по справедлива стойност през печалбата или загубата, в т.ч.: 26 002 780 Застрахователен бизнес 25 046 - Финансово-инвестиционна дейност 956 780 Държавни ценни книжа отчитани по амортизируема стойност в т.ч.: - 3 845 Застрахователен бизнес - 3 845 Общо държавни ценни книжа: 26 002 4 625 Корпоративни облигации отчитани по справедлива стойност през печалбата или загубата, в т.ч.: 108 207 25 169 Енергиен бизнес 36 464 1 995 Застрахователен бизнес 70 389 21 166 Финансово-инвестиционна дейност 1 347 2 001 Дружество–майка 7 7 Общо корпоративни облигации: 108 207 25 169 Капиталови инвестиции отчитани по справедлива стойност през печалбата или загубата, в т.ч.: 230 584 114 222 Енергиен бизнес 8 114 17 450 Застрахователен бизнес 215 271 89 451 Финансово-инвестиционна дейност 7 199 7 321 Дружество-майка 9 9 Обезценка (9) (9) Общо капиталови инвестиции: 230 584 114 222 Други финансови активи отчитани по амортизируема стойност, в т.ч.: 54 883 97 243 Енергиен бизнес 44 671 37 189 Застрахователен бизнес 1 639 51 773 Обезценка (115) (534) Финансово-инвестиционна дейност 8 798 8 914 Обезценка (110) (99) Общо други финансови активи: 54 883 97 243 419 676 241 259 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 303 28. Отсрочени данъчни активи и пасиви Отсрочените данъчни активи /(пасиви) са възникнали в резултат на: 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Имоти, машини и съоръжения (18 262) (17 906) Активи с право на ползване 573 - Обезценка на вземания и други финансови активи 1 547 1 080 Обезценка на материални запаси 314 181 Задължения за доходи на наети лица 1 943 1 708 Неизползвани отпуски 982 862 Провизии за бонуси на персонала 906 334 Други провизии и задължения 11 213 10 051 Бизнес комбинации (8 389) (9 166) Загуба - 1 804 Други - (20) Отсрочени данъчни пасиви (9 173) (11 072) Признати като: Отсрочени данъчни активи 8 908 9 508 Отсрочени данъчни пасиви (18 081) (20 580) (9 173) (11 072) По сегмени разпределението на отсрочените данъчни активи /(пасиви) е следното: 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 8 078 7 584 Застрахователен бизнес 824 1 924 Финансово-инвестиционна дейност 6 - Отсрочени данъчни активи 8 908 9 508 Енергиен бизнес (18 081) (20 558) Застрахователен бизнес - (22) Отсрочени данъчни пасиви (18 081) (20 580) 29. Инвестиция, отчитана по метода на собствения капитал 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Застрахователен бизнес - Инвестиция в ЕИГ Ре ЕАД 12 657 - 12 657 - Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 304 29.1 Продажба на 59.94% от дъщерното предприятие ЕИГ Ре ЕАД през 2023 г. и прекласифицирането му в асоциирано предприятие Инвестицията на застрахователен бизнес представлява асоциирано участие в „ЕИГ Ре“ ЕАД със седалище в гр.София, България. Регистрираният капитал е в размер на на 12 500 хил. лева. Дружеството е лицензирано за извършване на застрахователна дейност в областта на общото застраховане с Разрешение № 100/20.11.2000 г. на Националния съвет по застраховане и е член на Асоциацията на българските застрахователи и на Националното бюро на българските автомобилни застрахователи. В края на 2023 г. Групата прехвърля контрола си по cмисъла на МСФО 10 „Консолидирани финансови отчети“ върху „ЕИГ Ре“ ЕАД на трети лица и трансформира участието си в дружеството от дъщерно в асоциирано. ( Приложение 38.1. Освобождавания и преустановени дейности през 2023г.). Продадени са по 9.99% на шест лица. Ефектът от продажбата е представен по-долу: хил. лв. 1. Справедлива стойност на полученото възнаграждение 25 099 2. Себестойност на задържано участие (40,06%) 18 938 3. Метод на собствения капитал 31 декември 2023 /нетни активи/ (31 595) 4. Групов Резултат (1-2) 6 161 Обобщение на отчета за финансовото състояние на асоциираното дружество 31.12.2023 хил. лв. Общо активи 307 541 Общо пасиви 275 946 Нетни активи 31 595 Равнение на балансова стойност Нетни активи на 1 януари - Движение през периода 31 595 Нетни активи на 31 Декември 31 595 Дял в % 40.06% Дял в хил. лв. по метод на собствения капитал 12 657 Обобщение на отчета за печалбата и загубата и другия всеобхватен доход на асоциираното дружество 2023 хил. лв. Застрахователен приход 519 420 Разходи по застрахователни услуги (431 316) Нетни разходи по закупени презастрахователни договори (54 342) Резултат от застрахователни услуги 33 762 Финансови разходи (22 462) Финансови приходи 25 919 Други приходи/(разходи), нетно (18 522) Печалба преди данъци 18 697 Разходи за данъци (1 386) Печалба за годината 17 311 Общо всеобхватен доход за годината 17 311 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 305 Отчет за паричните потоци 2023 хил. лв. А.Парични потоци от оперативна дейност Постъпления по презастрахователни договори 100 141 Плащания по презастрахователи договори (11 284) Платени обезщетения и суми (9 084) Плащания към застрахователни контрагенти (381) Плащания, свързани с разходи за персонала (597) Плащания към доставчици (758) Други постъпления /плащания от оперативна дейност (314) Нетни парични потоци от оперативна дейност 77 723 Б.Парични потоци от инвестиционна дейност Покупка на дълготрайни активи (11) Постъпления от лихви 1 492 Покупка на инвестиции (188 176) Постъпления от продажба на инвестиции 58 505 Постъпления/(плащания) по договори за обратно изкупуване на ценни книжа 50 210 Нетни парични потоци от инвестиционна дейност (77 980) В.Парични потоци от финансова дейност Платени задължения по лизингови договори (114) Нетни парични потоци от финансова дейност (114) Изменения на паричните средства през периода (А+Б+В): (371) Парични средства в началото на периода 1 167 Парични средства в края на периода 796 29.2 Продажба на асоциираното предпритие РCO Евроинс ООД през 2022 г. Инвестицията в 48.61% от капитала на РCO Евроинс ООД, Русия беше продадена на 30.12.2022 г. Ефектът от продажбата е представен по-долу: хил. лв. 1.Справедлива стойност на полученото възнаграждение 900 2.Метод на собствения капитал 31 декември 2021 988 3.Метод на собствения капитал движение през 2022 355 4.Метод на собствения капитал 31 декември 2022 1 341 5.Групов Резултат (1+3-4) (86) РCO Евроинс ООД е създадена на 13 април 2003 година с място на учредяване Руската Федерация (Сетификат за регистрация ПСРН 1037714037426/08.05.2003 година). Дружеството се занимава със застрахователна дейност от 2003 година. Оперира под застрахователен лиценз СЛ 3954 (лично застраховане) СИ 3954 (имуществено застраховане) и ОС 3954-03 (застраховки Гражданска отговорност) издадени от Централната банка на Руската федерация на 07 юли 2015 година. Регистрационен номер в застрахователния регистър 3954. Таблицата по-долу предоставя обобщена финансова информация за асоциираното дружество. Оповестената информация представя сумите, така както са посочени в отчета на РСО Евроинс ООД, а не дела на Групата в тези суми. Обобщение на отчета за финансовото състояние на асоциираното дружество 31.12.2022 хил. лв. Общо активи 98 021 Общо пасиви 70 425 Нетни активи 27 596 Равнение на балансова стойност Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 306 Нетни активи на 1 Януари 20 300 Движение през периода 7 303 Нетни активи на 31 Декември 27 603 Дял в % 48.6 Дял в хил. лева по метод на собствения капитал 13 415 Обезценка в хил. лв. (12 074) Дял в хил. лв. след обезценка 1 341 Обобщение на отчета за печалбата и загубата и другия всеобхватен доход на асоциираното дружество 2022 хил. лв. Брутни Записани премии 109 760 Приходи от лихви 3 098 Амортизация (1 014) Печалба от продължаващи дейности след данъци 4 912 Печалба за периода след данъци 4 912 Друг всеобхватен доход - Общо всеобхватен доход 4 912 30. Репутация 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Евроинс Иншурънс Груп АД 111 763 111 763 Евро-Финанс АД 2 620 2 620 Електрохолд Трейд ЕАД 2 500 2 500 116 883 116 883 Ръководството на Групата е направило необходимите процедури за извършване на тест за обезценка на репутацията свързана с горепосчените дъщерни дружества, като за целта са наети и външни оценители. Оценките са направени според общопризнатите международни оценителски стандарти. При теста е прието че всяко отделно дружество се явява в качеството на “обект генериращ парични потоци”(ОГПП). Като база за прогнозите на парични потоци (преди данъци) са използвани финансовите бюджети както и други средносрочни и дългосрочни планове и намерения за развитието и преструктурирането на дейностите в рамките на Групата. Възстановимата стойност на всеки обект генериращ парични потоци е определена на база “стойност в употреба”. Ключовите предположения използвани при изчисленията са определени конкретно за всяко дружество носител на репутация третирано като отделна единица генерираща парични потоци и съобразно неговата специфика на дейността бизнес средата и рисковете. Резултатът от теста показва че възстановимата стойност надвишава балансовата стойност на репутацията и няма индикации за обезценка. През 2022 г. в резултат на загуба на контрол е отписана репутация в размер на 55 840 хил. лв., принадлежаща към дъщерното дружество в Румъния, Евроинс Румъния Застраховане-Презастраховане С.А. – Приложениe 38.2.1. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 307 31. Подчинени дългови инструменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Подчинени дългови инструменти под формата на получен заем 55 265 48 459 Застрахователен бизнес 54 879 39 879 Дружество - майка 386 8 580 55 265 48 459 31.1 Застрахователен бизнес Подчинените дългови инструменти на застрахователния бизнес към 31 декември 2023 г. включват: o подчинен дълг към Старком Холдинг АД в размер на 14 879 хил лв. Дългът към Старком Холдинг АД е с лимит 12.6 милиона евро, лихвен процент 6% и срок на погасяване не по-рано от 5 години от датата на кредитиране на последния транш по отпуснатия заем.(31.12.2022 г. - 14 879 хил.лв). o подчинен дълг към Старком Холдинг АД, сключен на 18 февруари 2023 г. в размер на 15 млн. лв., годишен лихвен процент 5% и срок на погасяване не по-рано от 5 години от отпускането на заема по договора. Заемът е необезпечен. o подчинен дълг към Старком Финанс ЕАД в размер на 25 000 хил. лв. През юни 2022 г. е сключен договор за получаване на паричен заем под формата на подчинен срочен дълг в размер на 25 млн. лв. от Старком Финанс АД, изцяло дъщерно дружество на Старком Холдинг АД, с годишна лихва от 6%, срок на погасяване 28.06.2032г. Средствата бяха предоставени в края на месец септември 2022 г. (31.12.2022 г. – 25 000 хил.лв). 31.2 Дружество – майка Подчиненият дълг на Дружеството-майка с балансова стойност 386 хил. лв. към 31 декември 2023 г. е без определен падеж и заемодателят Старком Холдинг АД не може да иска погасяването му, независимо дали е налице случай на неизпълнение по споразумението. Еврохолд България АД има право (но не е длъжен) да изплаща суми от главницата на заема, съответстващи на всеки последователно получен транш след изтичане на 5 (пет) години от датата на получаване на съответния транш. Предсрочна изискуемост на главницата на подчинения дълг не се допуска, освен, в случаите на ликвидация или несъстоятелност, след изплащане на дължимите суми към всички привилегировани кредитори, както и на всички останали хирографарни кредитори. Дължимата лихва е в размер на 5% (пет процента) на годишна база върху привлечените парични суми за срока на тяхното реално ползване. 32. Заеми от банки и небанкови финансови институции 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 982 054 992 336 Застрахователен бизнес 252 301 Дружество-майка 51 737 124 294 1 034 043 1 116 931 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 308 32.1 Заеми от банки и небанкови финансови институции - дългосрочни по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес в т.ч.: 780 886 980 602 Заеми от банки 546 181 722 018 Заеми от небанкови финансови институции 234 705 258 584 Дружество-майка в т.ч.: 21 271 16 555 Заеми от банки 21 271 16 555 802 157 997 157 32.2 Заеми от банки и небанкови финансови институции - краткосрочни по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес, в т.ч.: 201 168 11 734 Заеми от банки 201 168 11 734 Заеми от небанкови финансови институции - - Застрахователен бизнес, в т.ч.: 252 301 Заеми от банки 252 301 Заеми от небанкови финансови институции - - Дружество-майка, в т.ч.: 30 466 107 739 Заеми от банки 30 466 107 739 231 886 119 774 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 309 32.3 Информация за заемите от банки и небанкови финансови институции В хил. лв. Договорен лимит Оригинална валута Лихвен % Падеж 31.12.2023 31.12.2023 в.т.ч Главница 31.12.2022 31.12.2022 в.т.ч Главница Застрахователен бизнес Банка кредитор 4 400 GEL 13% 13.1.2023 252 252 245 245 Банка кредитор 5 80 GEL 13% 15.9.2023 - - 56 56 Енергиен бизнес Синдикиран заем 360 000 EUR 6M EURIBOR+ 3.00 % 21.06.2026 703 326 704 099 695 468 704 099 Кредитор 1 113 990 EUR 13% 26.01.2027 234 671 228 916 258 584 222 945 Банка кредитор 1 116 000 EUR 6M EURIBOR+ 1. 80% 30.04.2027 33 403 33 071 38 284 38 032 Банка кредитор 2 4 380 BGN 2.20% + Average Deposit Index 30.04.2024 10 627 10 620 - - Банка кредитор 2 43 031 BGN 2.20% + Average Deposit Index 30.04.2024 27 - - - Дружество-майка Банка кредитор 1 10 000 EUR 6 0%+ 3m EURIBOR 18.03.2025 8 058 7 530 9 187 9 036 Банка кредитор 1 7 000 EUR 5,0 %+ 3m EURIBOR 28.01.2029 13 011 12 111 12 747 12 637 Банка кредитор 2 20 000 EUR 6,5% 28.07.2023 - - 23 728 23 470 Банка кредитор 3 40 000 EUR 8,75+ 3m EURIBOR 11.06.2025 30 668 29 503 78 632 78 233 ОБЩО: 1 034 043 1 026 102 1 116 931 1 088 753 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 310 33. Задължения по облигационни заеми по сегменти 33.1 Информация за емисиите облигации Купон Ориги- нална валута Падеж 31.12.2023 Балансова стойност хил. лв. 31.12.2023 Номинал в хил. оригинална валута 31.12.2022 Балансова стойност хил. лв. 31.12.2022 Номинал в хил. оригинална валута Дружество-майка EMTN Programme с ISIN XS1731768302 6.50% EUR 12.2022 85 902 70 000 76 432 70 000 EMTN Programme с ISIN: XS1542984288 8.00% EUR 12.2026 19 567 10 000 19 567 10 000 Корпоративни облигации с ISIN:BG2100013205 3.25% EUR 11.2027 56 895 30 000 56 896 30 000 Корпоративни облигации с ISIN:BG2100002224 3.25% EUR 3.2029 55 224 40 000 75 996 40 000 ОБЩО: 217 588 150 000 228 891 150 000 Представени нетно от държаните собствени облигации в Групата. Дружество-майка Информация относно условията по EMTN програмите е публично достъпна и налична на страницата на Ирландската Фондова Борса (Irish Stock Exchange), секция Bonds. EMTN програма с ISIN XS1731768302 представлява удължена EMTN програма с падеж до 07.06.2026 г., фиксиран лихвен процент 6.5% (шест и половина процента) на годишна база и честота на лихвеното плащане веднъж в годината с просрочие. В края на 2022 г. Дружеството-майка получи съгласие за удължаване с 42 месеца на крайния срок на изплащане на европейски средносрочни облигации, издадени в рамките на Програмата за европейски средносрочни облигации (EMTN Programme) и допуснати до търговския на Ирландската Фондова Борса. EMTN програмата с ISIN: XS1542984288 е с падеж на 29.12.2026 г., фиксиран лихвен процент 8.0% (осем процента) на годишна база и честота на лихвеното плащане веднъж в годината с просрочие. Облигационен заем с ISIN: BG2100013205 на стойност 30 000 000 EUR е регистриран от Централен Депозитар АД на 26.11.2020 г. Емисията е втора по ред обикновени поимени безналични лихвоносни обезпечени неконвертируеми свободнопрехвърляеми облигации при условията на първично частно (непублично) пласиране по смисъла на чл. 205 ал. 2 от ТЗ. Номиналната и емисионна стойност на всяка облигация е 1 000 (хиляда) EUR. Датата на падеж на емисията е 26.11.2027 г., като главницата се погасява еднократно на падежа. Лихвените плащания са на всеки шест месеца считано от датата на регистрация на емисията (26.11.2020 г.) при фиксиран номинален лихвен процент 3.25% на годишна база. Облигационният заем е обезпечен с договор за застраховка „Облигационен заем“. сключен между емитента Еврохолд България АД като застраховащ и ЗД Евроинс АД като застраховател. Довереник на облигационерите по емисията е „Финансова къща Евър“ АД. Облигационен заем с ISIN: BG2100002224 на стойност 40 000 000 EUR е регистрирана от Централен Депозитар АД на 8.3.2022 г. Емисията е трета по ред обикновени поимени безналични лихвоносни обезпечени неконвертируеми свободнопрехвърляеми облигации при условията на първично частно (непублично) пласиране по смисъла на чл. 205 ал. 2 от ТЗ. Номиналната и емисионна стойност на всяка облигация е 1 000 EUR. Датата на падеж на емисията е 8.3.2029 г. като главницата се погасява еднократно на падежа. Лихвените плащания са на всеки шест месеца, считано от датата на регистрация на емисията (8.3.2022 г.) при фиксиран номинален лихвен процент – 3.25% на годишна база. Облигационният заем е 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Дружество-майка в, т.ч.: 217 588 228 891 Дългосрочни 216 264 227 320 Краткосрочни 1 324 1 571 217 588 228 891 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 311 обезпечен с договор за застраховка „Облигационен заем“ сключен между емитента Еврохолд България АД като застраховащ и ЗД Евроинс АД като застраховател. Довереник на облигационерите по емисията е „Ти Би Ай Банк“ ЕАД. 34. Търговски и други задължения 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Нетекущи търговски и други задължения (Приложение 34.1) 132 928 64 547 Текущи търговски задължения (Приложение 34.2) 192 461 190 168 Текущи други задължения (Приложение 34.3) 221 010 270 784 Задължения по лизингови договори (Приложение 34.4) 25 034 30 423 571 433 555 922 34.1 Нетекущи търговски и други задължения 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Търговски и други нетекущи задължения 92 722 32 325 Задължения за доходи на наети лица при пенсиониране 20 802 19 510 Приходи за бъдещи периоди 19 404 12 712 132 928 64 547 34.1.1 Търговски и други нетекущи задължения по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 89 89 Застрахователен бизнес 33 925 18 404 Дружество-майка 58 708 13 832 92 722 32 325 34.1.2 Задължения за доходи на наети лица при пенсиониране по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 20 802 19 510 20 802 19 510 34.1.3 Приходи за бъдещи периоди по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 19 404 12 712 19 404 12 712 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 312 34.2 Текущи търговски задължения по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 180 981 187 470 Застрахователен бизнес 63 1 280 Финансово-инвестиционна дейност 50 44 Дружество-майка 11 367 1 374 192 461 190 168 34.3 Текущи други задължения 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Провизии 43 637 38 731 Данъчни задължения 16 555 16 125 Задължения към персонал 41 343 31 532 Приходи за бъдещи периоди 7 875 17 297 Задължения към осигурителни предприятия 7 639 6 024 Други текущи задължения 103 961 161 075 221 010 270 784 34.3.1 Провизии по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 41 744 37 239 Застрахователен бизнес 1 893 1 324 Финансово-инвестиционна дейност - 168 43 637 38 731 34.3.2 Данъчни задължения по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 5 289 6 544 Застрахователен бизнес 9 533 9 241 Финансово-инвестиционна дейност 58 128 Дружество-майка 1 675 212 16 555 16 125 34.3.3 Задължения към персонал по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 36 277 28 084 Застрахователен бизнес 4 926 3 266 Финансово-инвестиционна дейн 9 4 Дружество-майка 131 178 41 343 31 532 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 313 34.3.4 Приходи за бъдещи периоди – текущи по бизнес дейности 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 7 875 17 297 7 875 17 297 34.3.5 Задължения към осигурителни предприятия по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 6 270 4 654 Застрахователен бизнес 1 330 1 344 Дружество-майка 39 26 7 639 6 024 34.3.6 Други текущи задължения по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес 14 081 41 891 Застрахователен бизнес 45 096 61 913 Финансово-инвестиционна дейност 244 919 Дружество-майка 44 540 56 352 103 961 161 075 По-съществените суми на другите текущи задължения на енергиен бизнес представляват парични гаранции от клиенти по договори за продажба на енергия и служат за обезпечаване на задълженията им към Групата. На застрахователен сегмент другите задължения включват задължения към свързани лица ( Приложение 41) 34.4 Задължения по лизингови договори по сегменти 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Енергиен бизнес в т.ч.: 10 843 12 465 Дългосрочни 5 722 7 431 Краткосрочни 5 121 5 034 Застрахователен бизнес в т.ч.: 11 994 15 470 Дългосрочни 8 675 12 170 Краткосрочни 3 319 3 300 Финансово-инвестиционна дейност в т.ч.: 1 011 1 180 Дългосрочни 836 1 011 Краткосрочни 175 169 Дружество-майка в т.ч.: 1 186 1 308 Дългосрочни 917 1 106 Краткосрочни 269 202 25 034 30 423 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 314 35. Пасиви по застрахователни договори 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Пасиви по застрахователни договори в т.ч. 436 976 425 626 Пасив по предявени претенции 346 637 371 202 Пасив за остатъчно покритие 90 339 54 424 Други пасиви по издадени застрахователни договори 1 137 7 990 Общо пасиви по издадени застрахователни договори 438 113 433 616 Пасиви по закупени презастрахователни договори 6 148 5 422 Други пасиви по закупени презастрахователни договори 9 260 2 765 Общо пасиви по закупени презастрахователни договори 15 408 8 187 Общо пасиви по застрахователни договори 453 521 441 803 36. Акционерен капитал и доход на акция 36.1 Акционерен капитал 31.12.2023 31.12.2022 Брой акции Брой акции Емитирани акции 260 500 000 260 500 000 Обратно изкупени акции (77 277) (77 277) Брой акции 260 422 723 260 422 723 Регистрираният акционерен капитал на Еврохолд България АД се състои от 260 500 000 на брой обикновени акции с номинална стойност в размер на 1 лв. за акция. Всички акции са с право на получаване на дивидент и ликвидационен дял и представляват един глас от общото събрание на акционерите на Дружеството. Към 31.12.2023 г. 77 227 бр. акции с право на глас на Еврохолд България АД са държани от дружества в Група Еврохолд (към 31.12.2022 г. – 77 227 бр. акции с право на глас). Акционери % участие в акционерния капитал Брой акции /права на глас/ Номинална стойност, лв. Старком Холдинг АД 50.08% 130 454 157 130 454 157 KJK Fund II SICAV-SIF - Balkan Discovery 10.79% 28 116 873 28 116 873 Boston Management and Research, чрез следните фондове, управлявани от него: Global Opportunities Portfolio, Global Macro Portfolio, Global Macro Absolute Return Advantage Portfolio, Global Macro Capital Opportunities Portfolio. 8.63% 22 482 578 22 482 578 СЛС ХОЛДИНГ АД 8.68% 22 606 273 22 606 273 ПОД Бъдеще, чрез следните фондове, управлявани от него: УПФ-Бъдеще ППФ-Бъдеще ДПФ-Бъдеще 5.06% 13 179 398 13 179 398 Други юридически лица 15.06% 39 223 015 39 223 015 Други физически лица 1.70% 4 437 706 4 437 706 Общо 100.00% 260 500 000 260 500 000 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 315 36.2 Доход на акция Нетната печалба на акция се изчислява като се раздели печалбата за годината която може да се припише на обикновените притежатели на акции от Групата на среднопретегления брой на обикновените акции останали в обръщение през годината. Изчислението е на база консолидиран отчет на Еврохолд България АД. Основната нетна печалба на акция се изчислява като се раздели печалбата за годината която се отнася към обикновените притежатели на акции на Компанията-майка от среднопретегления брой на обикновените акции в обращение през годината. Следващата таблица отразява данните за доходите и дяловете използвани при изчисленията на основния доход на акция. 2023 2022 Среднопретеглен брой акции (брой) 260 422 773 260 422 773 Нетна печалба/(загуба) за годината (хил. лв.) 79 929 (191 713) Нетна печалба/(загуба) за годината от продължаващи дейности (хил. лв.) (45 828) 13 224 Нетна печалба/(загуба) за годината от преустановени дейности (хил. лв.) 125 757 (204 937) Доход /(загуба) на акция (лева) 0,307 (0,736) Доход /(загуба) на акция от продължаващи дейности (лева) (0,176) 0,051 Доход /(загуба) на акция от преустановени дейности (лева) 0,483 (0,787) 37. Придобиване на дружества 37.1 Придобивания през 2023 г. Застрахователен бизнес През 2023 г. Групата придоби две дружества чрез дъщерното си ЕИГ АД: • Phoenix MGA Services S.R.L., Румъния • Shardeni 2017 Ltd., Грузия 37.1.1 На 12.6.2023 г. е учредено PHOENIX MGA SERVICES S.R.L. има седалище в Румъния, гр. Букурещ, сектор 1, ул. Авиационен Попиштеану №54А, Expo Business Park, сграда 2, етаж 3/301 и е основано през 2023 г. с основна дейност консултации за бизнес и управление. Phoenix MGA Services SRL изцяло собственост на ЕИГ АД, България, дъщерно на Еврохолд България АД. Основният капитал е в размер на RON 100 хил. или 39 хил.лв. 37.2.2 През февруари 2023 г. чрез покупко-продажба е придобито дружество в Грузия - Shardeni 2017 Ltd. Основната му дейност е отдаване под наем и експлоатация на собствени недвижими имоти. Седалището се намира в Грузия, град Тбилиси, район Крцаниси, улица Чардени, № 17. Общата цена на придобиване възлиза на USD 650 хил. и представлява покупната цена, чието плащане е уредено по безналичен път. 37.2 Придобивания през 2022 г. 37.2.1 Енергиен бизнес През март 2022 г. Групата увеличи дела си в капитала съответно: - До 98.93% чрез придобиване на допълнителни 207 107 акции или 10.74% от капитала на ЕРМ Запад ЕАД (ЧЕЗ Разпределение България АД) на стойност 62.1 млн. лв./31,8 млн. евро и - До 96.92% чрез придобиване на допълнителни 1 379 акции или 27.58% от капитала на Електрохолд Продажби ЕАД (ЧЕЗ Електро България АД) на стойност 38.6 млн. лв./19.7 млн. евро. През юни 2022 г. Групата увеличи дела си в капитала съответно: - До 99.25% чрез придобиване на допълнителни 6 165 акции или 0.32% от капитала на ЕРМ Запад ЕАД (ЧЕЗ Разпределение България АД) на стойност 1.9 млн. лв./0.9 млн. евро и Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 316 - До 97.66% чрез придобиване на допълнителни 37 акции или 0.74% от капитала на Електрохолд Продажби ЕАД (ЧЕЗ Електро България АД) на стойност 1.1 млн. лв./0,5 млн. евро. Още през второ тримесечие на 2022 г. ЗК Евроинс България АД придоби 0.48% дял в Електрохолд Продажби ЕАД, с което делът е в размер на на 98.14%. На 25.08.2022 г. КФН взе решение, с което не издава забрана за публикуване на предложение от Ийстърн Юръпиън Електрик Къмпани Б.В., Нидерландия, за изкупуване чрез инвестиционен посредник Евро- Финанс АД, гр. София на остатъчните дялове в Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД (ЕРМ Запад ЕАД) и Електрохолд Продажби ЕАД. На 8 септември 2022 г. Eastern European Electric Company B.V. (EEEC) увеличи участието си в двете дъщерни компании на енергийната група до 100% от капитала като изкупи всички останали акции на миноритарни собственици както следва: - 14 416 броя акции (0,75%) от капитала на Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД, гр. София, от останалите акционери на Групата за близо 4.376 млн. лв. (2.237 млн. евро) или 303.55 лв. (155.2 евро) на акция; - 117 броя акции (2,34%) от капитала на Електрохолд Продажби ЕAД, гр. София, от останалите акционери на Групата за 3.412 млн. лв. (1.744 млн. евро) или 29 161.02 лв. (14 909.79 евро) на акция. На 20.9.2022 г. Комисия за финансов надзор взе решение за отписване на Електроразпределителни мрежи Запад АД (ЕРМ Запад ЕАД) и Електрохолд Продажби ЕАД като публични дружества от регистъра по чл. 30, ал. 1, т. 3 от ЗКФН, воден от КФН. Репутацията която се полага на ЕРМ Запад ЕАД и Електрохолд Продажби ЕАД е пренебрежимо малка поради което разпределението на репутацията се разпределя само на Електрохолд Трейд ЕАД. 38. Освобождавания и преустановени дейности 38.1 Освобождавания и преустановени дейности през 2023 г. 38.1.1 Застрахователен бизнес В края на 2023 г. Групата прехвърля контрола си по cмисъла на МСФО 10 „Консолидирани финансови отчети“ върху „ЕИГ Ре“ ЕАД на трети лица и трансформира участието си в дружеството от дъщерно в асоциирано. Продадени са 59,94%. Виж още и Приложение 29. Инвестиция, отчитана по метода на собствения капитал. Ефектът от продажбата е представен по-долу: хил. лв. 1.Справедлива стойност на полученото възнаграждение 25 099 2.Себестойност на задържано участие (40,06%) 18 938 3.Нетни активи 31 декември 2023 (31 595) 4.Групов Резултат (1-2) 6 161 Печалба/(загуба) за периода от преустановени дейности през 2023 г. и сравнителния период, които произтичат от ЕИГ Ре ЕАД, са: 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Застрахователни приходи 519 420 22 028 Разходи по застрахователни услуги (431 316) (18 470) Резултат от застрахователни услуги 33 762 (2 148) Нетни печалби от инвестиции 3 457 584 Други оперативни приходи/(разходи), нетно (18 522) (148) Печалба преди данъци 18 697 (1 712) Разходи за данъци (1 386) 1 Печалба за годината 17 311 (1 711) Елиминации ниво застрахователен бизнес, нетно 101 987 (4 779) Резултат от продажба при загуба на контрол 6 161 - Печалба за годината 125 459 (6 490) Елиминации ниво Еврохолд България АД, нетно 298 (138) Печалба за годината от преустановени дейности 125 757 (6 628) Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 317 38.2 Освобождавания и преустановени дейности през 2022 г. 38.2.1 Застрахователен бизнес Евроинс Румъния Асигураре-Реасигураре С.А., което е дъщерно дружество на Евроинс Иншурънс Груп АД е отчетено като преустановена дейност към 31 декември 2022 г.., в резултат на която са отписани нетните активи, свързани с дъщерното дружество в Румъния, съответните компонентни на другия всеобхватен доход и репутацията, свързана с него. хил. лв. 1.Нетни Активи 209 060 2.Дял на Дружеството-майка 205 925 3.Неконтролиращо участие 3 136 4.Репутация 52 715 5.Отписани курсови разлики от превалутиране на преустановени дейности 11 247 6. Резултат от освобождаване (1-3+4-5) (247 392) Резултатът от освобождаване е представен в Печалба/(загуба) за периода от преустановени дейности. На 30.12.2022 г. Евроинс Иншурънс Груп (ЕИГ) подписа договори за продажба на 100% от капитала дъщерното си дружество в Беларус и притежавания асоцииран дял (48.61%) в компания в Русия (Приложение 29). Ефектът от продажбата на Беларус е представен в таблица по-долу: 1. Справедлива стойност на полученото възнаграждение 343 2. Нетни Активи 8 651 3. Дял на Дружеството майка 8 651 4. Неконтролиращо участие - 5. Репутация - 6. Групов Резултат (1-3-4-5) (8 308) Резултатът от освобождаване е представен в Печалба/(загуба) за периода от преустановени дейности. 38.2.2 Автомобилен бизнес o На 27.10.2021 г. Авто Юнион АД в качеството си на едноличен собственик на капитала на Стар Моторс ЕООД подписа предварителен договор за продажбата на въпросното дружество което е официален вносител на автомобили с марката Мазда за България а чрез дъщерното си дружество Стар Моторс ДООЕЛ и за Република Северна Македония. Купувач е М Тракс България ЕООД. Документите за предстоящата концентрация са внесени в Комисията за защита на конкуренцията като одобрението на КЗК е с Решение от 09.12.2021 г. същото е публикувано на 14.01.2022 г. Окончателният договор за продажба на Групата е с дата 11.05.2022 г. Новият собственик е вписан в ТР при Агенция по вписванията на 17.05.2022 г. o На 30.06.2022 г. Еврохолд България АД сключи договор за продажба на Авто Юнион АД, който обединяваше инвестициите на компанията в автомобилен бизнес. 1. Справедлива стойност на полученото възнаграждение 2 100 2. Нетни Активи 17 383 3. Дял на Дружеството майка (99.9%) 17 379 4. Неконтролиращо участие 4 5. Репутация - 6. Групов Резултат (1-3-4-5) (15 287) Резултатът от освобождаване е представен в Печалба/(загуба) за периода от преустановени дейности. 38.2.3 Лизингов бизнес o На 30.06.2022 г. Еврохолд България АД сключи договор за продажба Евролийз Груп АД, който обединяваше инвестициите на компанията в лизингов бизнес. Съгласно изискванията на МСФО 15 позициите от приходите и разходите за съответните дружества са представени в резултата от преустановени дейности и през сравнимия период. Приходите и разходите Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 318 печалбите и загубите отнасящи се към тази група са елиминирани от печалбата или загубата от продължаващи дейности на Групата и са представени на отделен ред в консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход - „Нетна печалба за годината от преустановени дейности”. 1. Справедлива стойност на полученото възнаграждение 11 171 2. Нетни Активи 14 441 3. Дял на Дружеството майка 12 998 4. Неконтролиращо участие 238 5. Репутация 3 115 6. Групов Резултат (1-3-4-5) (5 180) Резултатът от освобождаване е представен в Печалба/(загуба) за периода от преустановени дейности. 38.2.4 Печалба/(загуба) за периода от преустановени дейности през 2022 г. 2022 хил. лв. Приходи Приходи от застрахователна дейност 1 953 311 Приходи от автомобилна дейност 50 183 Приходи от лизингова дейност 11 866 2 015 360 Разходи Разходи на застрахователна дейност (1 826 125) Отчетна стойност на продадени автомобили и резервни части (29 441) Разходи на лизингова дейност (3 313) (1 858 879) Брутна печалба 156 481 Други приходи 70 Други разходи за дейността (692) Начислена загуба от обезценка на финансови активи, нетно (34 495) Печалба преди лихви, амортизации и данъци 121 364 Финансови разходи (36 085) Финансови приходи 532 Ефекти от валутни операции (11) Печалба преди амортизации и данъци 85 800 Разходи за амортизация (8 150) Печалба преди данъци 77 650 Разходи за данъци 208 Нетна печалба за периода 77 858 Нетна загуба от освобождаване (276 167) Загуба за годината от преустановени дейности (198 309) Загуба за годината от преустановени дейности на ЕИГ Ре ЕАД Приложение 38.1.1 (6 628) Загуба за годината от преустановени дейности (204 937) *Поради загубата на контрол на дружествата от застрахователен бизнес през 2022 г. и поради фактическата невъзможност да се преизчисли информацията за 2022 г. съгласно изискванията на МСФО 17 (в сила от 1.1.2023 г.), Групата представя техните резултати както са в одитирания консолидиран годишен отчет към 31.12.2022 г. 38.3 Парични потоци генерирани от преустановени дейности 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Оперативна дейност 77 723 69 137 Инвестиционна дейност (77 980) 67 809 Финансова дейност (114) (1 092) ОБЩО ПАРИЧНИ ПОТОЦИ ОТ ПРЕУСТАНОВЕНИ ДЕЙНОСТИ (371) 135 854 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 319 39. Промяна на счетоводна политика Съгласно изискванията на новият МСФО 17 „Застрахователни договори“ Групата промени счетоводната си политика в съответствие с правилата за признаване, оценяване и отчитане на застрахователните договори. За целта на определяне на първоначален ефект от преминаване към МСФО 17 е извършена следната калкулация: o На база изискванията на новия МСФО 17 и възприетата методика за изчисление от всяко дъщерно застрахователно дружество са изчислени пасивите по издадени застрахователни договори, които се състоят от пасиви за остатъчно покритие (ПОП) и пасиви за предявени щети (ППЩ); o Сравнени са салдата на пасивите по застрахователни договори със задълженията по застрахователни договори, така както са били изчислявани съгласно изискванията на МСФО 4 ( т.нар. технически резервите – брутни стойности на пренос – премиен резерв (UPR), резерви за предстоящи плащания (RBNS и IBNR) и разликата е отчетена за сметка на неразпределената печалба за минали години (елемент на собствения капитал); o Началните салда (към 01.01.2022 г. и 31.12.2022 г.) на съответните застрахователни вземания, (отрицателен пасив за остатъчно покритие, LRC) също са приспаднати за сметка на пасивите по издадени застрахователни договорили. Началните салда на пасивите по издадени застрахователни договори в съответствие с МСФО 17 са изчислени за всички определени групи към съответния предходен период (01.01.2022 г. и 31.12.2022 г.). За групи от презастрахователни договори, покриващи обременителни застрахователни (underlying) договори, Групата ще установи компонент за възстановяване на загуби на датата на първоначално въвеждане. Групата отчита като обременителни договорите по застраховка „Гражданска отговорност на автомобилистите“ и „Каско на МПС“ за бизнесите извън България. Цялата загуба по тези обременителни договори се признава в годината на влизане в сила на договорите. Консолидираният финансов отчет на Групата е изготвен в съответствие с МСФО 17, така че да отразява специфичния характер на застрахователната дейност и операции на дружествата в Групата. Съгласно МСФО 17 портфейлите от застрахователни договори, както и портфейлите от презастрахователни договори (издадени и държани от Групата), се представят отделно в отчета за финансовото състояние. Всички права и задължения, произтичащи от портфейл от договори, са представени на нетна база. Всички активи или пасиви, признати за парични потоци, възникващи преди признаването на свързаната група договори (включително всички активи за парични потоци от придобиване на застраховка), също са представени по същия начин като свързани портфейли от договори. Съгласно МСФО 17 сумите, признати в отчета за печалбата или загубата, се разделят на: o резултат от застрахователни услуги, включващ застрахователни приходи и разходи за застрахователна услуга, и; o финансови приходи или разходи от инвестиционна и финансова дейност. Сумите от презастрахователни договори се представят отделно. Във връзка с промяна на счетоводната политика в сегмент Застраховане, таблицата по-долу представят влиянието на МСФО 17 Застрахователни договори в Отчета за финансовото състояния към 31.12.2022 г. Вижте още Приложение 2.9 Застрахователни договори и застрахователни приходи и разходи. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 320 В хиляди лева 31.12.2022 Преизчислен Ефект прилагане на МСФО 17 31.12.2022 АКТИВИ Пари и парични еквиваленти 214 012 - 214 012 Срочни депозити в банки 53 189 - 53 189 Дял на презастрахователите в техническите резерви - (353 782) 353 782 Вземания по застрахователни операции - (94 968) 94 968 Активи по закупени презастрахователни договори 302 636 302 636 - Активи по издадени презастрахователни договори 3 277 3 277 - Активи по застрахователни договори 247 247 - Търговски и други вземания 521 923 - 521 923 Финансови активи 241 259 - 241 259 Материални запаси 33 080 - 33 080 Имоти, машини и съоръжения 867 647 - 867 647 Нематериални активи 100 514 - 100 514 Инвестиции в асоциирани предприятия - - - Репутация 116 883 - 116 883 Отсрочени данъчни активи 9 508 - 9 508 ОБЩО АКТИВИ 2 464 175 (142 590) 2 606 765 В хиляди лева 31.12.2022 Преизчислен Ефект прилагане на МСФО 17 31.12.2022 СОБСТВЕН КАПИТАЛ И ПАСИВИ Собствен капитал Акционерен капитал 260 500 - 260 500 Обратно изкупени собствени акции (77) - (77) Премийни резерви при емитиране на ценни книжа 144 030 - 144 030 Общи резерви 7 641 - 7 641 Преоценъчни и други резерви (309) 802 (1 111) Натрупана загуба (207 385) (2 830) (204 555) Натрупани загуби 1.1.2022 - корекция първоначално прилагане на МСФО 17 5 382 5 382 - Натрупани загуби 2022 (8 212) (8 212) - Текуща (загуба)/печалба (170 037) (11 878) (158 159) Собствен капитал, принадлежащ на собствениците на Дружеството-майка 34 363 (13 906) 48 269 Неконтролиращо участие 17 226 (2 660) 19 886 Общо собствен капитал 51 589 (16 566) 68 155 Подчинени дългови инструменти 48 459 - 48 459 ОБЩО КАПИТАЛ И ПОДЧИНЕНИ ДЪЛГОВЕ 100 048 (16 566) 116 614 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 321 В хиляди лева ПАСИВИ 31.12.2022 Преизчислен Ефект прилагане на МСФО 17 31.12.2022 Заеми от банки и небанкови финансови институции 1 116 931 - 1 116 931 Задължения по облигационни заеми 228 891 - 228 891 Търговски и други задължения 555 922 - 555 922 Застрахователни резерви - (542 931) 542 931 Задължения по презастрахователни операции - (24 896) 24 896 Пасиви по застрахователни договори 433 616 433 616 - Пасиви по презастрахователни договори 8 187 8 187 - Отсрочени данъчни пасиви 20 580 - 20 580 ОБЩО ПАСИВИ 2 364 127 (126 024) 2 490 151 Общо пасиви и подчинени дългови инструменти 2 412 586 (126 024) 2 538 610 ОБЩО СОБСТВЕН КАПИТАЛ И ПАСИВИ 2 464 175 (142 590) 2 606 765 40. Условни задължения, ангажименти и провизии за съдебни дела 40.1 Съдебни дела Дружеството-майка Към 31.12.2023 г. срещу Дружеството-майка Еврохолд България АД няма заведени съществени съдебни дела. Финансово-инвестиционна дейност Към 31.12.2023 г. инвестиционния посредник няма неприключили наказателни постановления и неплатени имуществени санкции по влезли в сила. Застрахователен сегмент На 10.04.2023 г. Органът за финансов надзор на Румъния (Autoritatea de Supraveghere Financiară, ASF) е инициирал искане за откриване на несъстоятелност на дъщерното дружество Евроинс Румъния Асигураре- Реасигураре С.А. (Евроинс Румъния) на основание Решение 262/2023 на АСФ, с което се отнема лиценза за извършване на застрахователна дейност на Евроинс Румъния. На 09.06.2023 Съдът на Букурещ, Седмо гражданско отделение се произнася с решение No. 2920/09.06.2023 по дело No. 8813/3/2023, като открива процедурата по несъстоятелност. Евроинс Румъния е обжалвала така постановеното решение пред по-горна инстанция, като към момента на издаване на настоящия годишен консолидиран финансов отчет решението за откриване на процедура по несъстоятелност, все още не е потвърдено от румънския съд с окончателно решение. През 2023 г., Групата инициира множество съдебни дела с цел защита на интереса си, обжалвайки неправомерните действия на румънските власти. В резултат на това, към датата на издаване на настоящия консолидаран финансов отчет, както процедурата по несъстоятелност, така и решенията на румънския регулатор не са потвърдени от румънския съд с окончателно съдебно решение. През май 2024 г. Еврохолд България АД и Евроинс Иншурънс Груп АД официално заведоха международно арбитражно дело срещу правителството на Румъния в Международния център за разрешаване на инвестиционни спорове (ICSID) във Вашингтон. Искът е на стойност над 500 млн. евро. Енергиен сегмент Дружествата от Групата от сегмент енергетика са страна в редица значителни съдебни спорове и производства, въз основа на които са признати провизии или са оповестени условни задължения. По- значителните от тях към 31.12.2023 г. са: Електроразпределителни мрежи Запад ЕАД 1) Провизии за съдебни искове и производства от ВЕИ за достъп до електроразпределителната мрежа През 2012 г. са образувани множество съдебни производства по жалби на производителите на електроенергия от възобновяеми енергийни източници, които молят съда да отмени Решение № Ц - Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 322 33/14.09.2012 г. на Комисията за енергийно и водно регулиране, като незаконосъобразно. Дружеството е посъветвано от своите юрисконсулти, че има вероятност за неблагоприятен изход от тези дела. През месец юни 2013 г., ВАС взе няколко решения на последна инстанция, с което отменя временните цени за достъп до електроразпределителната мрежа в няколко групи за соларни, вятърни възобновяеми източници. На 13 март 2014 г. КЕВР излезе с Решение Ц-6/13.03.2014 за определяне на постоянни цени достъп за производители на електрическа енергия от възобновяеми източници, ползващи преференциални цени и Решение КМ-1/13.03.2014 г за стария период. Компенсаторният механизъм, предвиден в Решение КМ- 1/13.03.2014 г. обхваща ВЕИ производителите, които не са обжалвали решение за определяне на временни цени Ц-33/14.09.2012 г. и тези за които, въпреки че са обжалвали решението, за тях то не е влязло в сила. През 2023 г. е платена провизия в размер на 3 хил. лв. по новозаведени дела. През 2020 г. вземанията на производители на електрическа енергия от възобновяеми източници срещу ЕРМ Запад ЕАД, в размер на 2 106 хил. лв. основани на отмяната от съда, на която и да е точка от Решение Ц-33, бяха отписани след изтичане на петгодишна давност. Към 31 декември 2023 г. размерът на тази провизия е 115 хил. лв. (31 декември 2022 г.: 118 хил. лв.). 2) Други провизии за съдебни искове Останалата стойност от признатите провизии по съдебни искове и производства включва различни дела, в които ЕРМ Запад ЕАД участва като ищец или ответник, общо в размер на 5 860 хил. лв. (2022 г.: 6 471 хил. лв.), всяко от които е с несъществен индивидуален размер. Дружеството не оповестява допълнителна информация на основание параграф 92 от МСС 37. 3) Провизии за санкции Към 31 декември 2023 г. ЕРМ Запад ЕАД има провизии за санкции от органи на държавната администрация в размер на 1 566 хил. лв. (2022 г.: 1 726 хил. лв.). Дружеството е отчело риска от неблагоприятен изход във връзка с наложените санкции. Дружеството не оповестява допълнителна информация на основание параграф 92 от МСС 37. Провизиите са както следва: - Провизии във връзка с наказателно-административни постановления на регулаторния орган (КЕВР) През 2022 г. от КЕВР са издадени 3 бр. наказателни постановления, които са обжалвани. Две от наказателните постановления са за неизпълнение на решение на КЕВР и санкциите са по 20 хил. лв., а третото е за предоставяне на невярна информация и санкцията е 5 хил. лв. Наказателното постановление за предоставяне на невярна информация е отменено. Едно от наказателните постановления за неизпълнение на решение на КЕВР е потвърдено и платено, другото е отменено от съда. НП за предоставяне на невярна информация за санкция от 5 хил. лв. също е отменено от съда. Със заповед № З-Е-1129/11.08.2022 г. на председателя на Комисията за енергийно и водно регулиране е назначена проверка на „Електроразпределителни мрежи Запад“ ЕАД за изпълнение на изискванията на лицензията по отношение на осигуряване на електрическа енергия с показатели, съответни на изискванията на стандарта. В хода на проверката са монтирани уреди за измерване качеството на доставяната електрическа енергия за период от седем денонощия в 30 точки на присъединяване, находящи се в различни райони на лицензионната територия. Според връчения Констативен протокол № Е-8 от 06.12.2022 г. в 10 точки на присъединяване стойностите на захранващото напрежение не отговарят на приложимия стандарт и въз основа на това Дружеството начисли провизия на стойност 600 хил. лв., която беше потвърдена с издаването на десет броя наказателни постановления, през месец април 2023 г., всяко от които на стойност 60 хил. лв., която е минимумът, предвиден за този вид нарушение, извършено в режим на повторност. От тях НП12 е влязло в сила и е платено, останалите 9 броя са обжалвани. Общият размер на провизиите за имуществени санкции, наложени от КЕВР към 31.12.2023 г. е на стойност 540 хил. лв., посочените суми са начислени и в процес на обжалване. - Провизия за данъчни задължения, свързани с ревизия от НАП През декември 2019 г. е възложена ревизия, обхващаща периоди 2014 и 2015 г., която завършва с издаване на ДРА, в който отново, както и за 2013 г., на базата на констатирани влезли в сила решения на съда и наказателни постановления се определят невнесени осигуровки и данък върху социалните разходи по ЗКПО за всички месеци от двете години, в които има начислени социални разходи, за които са ползвани облекчения и отстъпки по ЗКПО. Сумата по ревизионния акт е платена изцяло. Ревизионния акт е обжалван пред Административен съд София-град. Образувано е адм. дело № 5874/2021 г., по което е възложена техническа експертиза. През 2023 г. компетентният съд е възложил допълнителна техническа експертиза. За да спази принципа на последователност при оценяване на възникване на задължения, свързани с проверки от държавни регулаторни органи, ЕРМ Запад ЕАД е преценило, че остава рискът за 2016 г., докато не приключи делото по ревизионния акт за 2014 и 2015 г., данъчна ревизия да повдигане отново въпроса за нарушение на условието да няма подлежащи на принудително изпълнение публични задължения към момента на ползване на облекчения и отстъпки по реда на ЗКПО, а именно към момента на предоставяне на ваучери за храна. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 323 Електрохолд Продажби ЕАД Към 31.12.2023 г. Електрохолд Продажби ЕАД има провизия за съдебни искове в размер на 7 421 хил. лв. (31.12.2022 г.: 7 759 хил. лв.) въз основа на вероятния изход по няколко съдебни спорове, които са на различен етап, но са нерешени към настоящия момент. През 2023 г. е начислена провизия в общ размер на 698 хил. лв. за 55 бр. други съдебни искове, съгласно юридическа прогноза за вероятния изход от делата (за 2022 г.: 1 515 хил. лв.). Подаден иск от „Рисивър ЧБ“ ЕООД Електрохолд Продажби“ ЕАД и „Фючър Енерджи“ ООД бяха страни по Рамково споразумение за доставка на електрическа енергия. На 13.11.2017 г. на Електрохолд Продажби беше връчено уведомление от „Карплеон България“ ЕООД, информиращо Електрохолд Продажби, че всички настоящи и бъдещи вземания по Рамковото споразумение са заложени в полза на „Карплеон България“ ЕООД в качеството му на заложен кредитор и че залогът е вписан в Централния регистър на особените залози на 09.11.2017 г. На 01.12.2017 г. „ЕСО“ ЕАД изпрати писмо с реф. номер CE-DOC-2063/01.12.2017 г. и информира Дружеството, че считано от 02.12.2017 г. отстранява от пазара на електрическа енергия „Фючър Енерджи“ ООД. По този начин Рамковото споразумение между Електрохолд Продажби и „Фючър Енерджи“ ООД автоматично се прекрати, причинявайки финансови вреди на Дружеството. На 02.12.2017 г. Дружеството извърши едностранно прихващане между неустойката по Рамковото споразумение в размер 3 350 хил. лв. (50% от стойността на фактурите за месец ноември) и задълженията на Електрохолд Продажби към „Фючър Енерджи“ ООД в размер на 6 700 хил. лв. На 04.12.2017 г. Електрохолд Продажби получи уведомление от частен съдебен изпълнител за пристъпване към изпълнение по особен залог в полза на „Карплеон България“ ЕООД (кредитор на „Фючър Енерджи“ ООД с дълг от 3 000 хил. лв.). „Уникредит Булбанк“ АД стартира производство по обявяване в несъстоятелност на „Фючър Енерджи“ ООД и на 19.12.2017 г. съдът като предварителна обезпечителна мярка назначи временен синдик. От страна на „Фючър Енерджи“ ООД и „Карплеон България“ ЕООД са постъпили предложения за провеждане на преговори с цел уреждане на взаимоотношенията между трите страни във връзка с прекратяването на Рамковото споразумение. В периода след 04.12.2017 г. до 12.03.2018 г. бяха водени преговори и бе договорено сключването на Договор за спогодба, с който бяха уредени всички взаимоотношения между страните. На 12.03.2018 г. е сключена спогодба за уреждане на отношенията. В годишния финансов отчет за 2018 г. Дружеството е отразило приходи от неустойки по договори в размер на 3 850 хил. лв. преди данъци. Въз основа на подаден иск от „Рисивър ЧБ“ ЕООД, кредитор в производството по несъстоятелност на „Фючър Енерджи“ ООД – в несъстоятелност, срещу Електрохолд Продажби ЕАД е образувано производство по търговско дело № 1375/2019 г. по описа на Софийски градски съд. „Рисивър ЧБ“ ЕООД е подал иск за обявяване на недействително по отношение на кредиторите на несъстоятелността на „Фючър Енерджи“ ООД – в несъстоятелност на извършеното прихващане на насрещни вземания и използване на банкова гаранция, потвърдени с договор за спогодба, сключен на 12.03.2018 г. между Електрохолд Продажби, „Фючър Енерджи“ ООД – в несъстоятелност и „Карплеон България“ ЕООД. Ищецът е предявил следните искове: 1) да се обяви за недействителна по отношение на кредиторите на несъстоятелността на „Фючър Енерджи“ ООД – в несъстоятелност извършената с Договора за спогодба от 12.03.2018 г. сделка в частта, с която „Фючър Енерджи“ ООД – в несъстоятелност е погасило свои изискуеми парични задължения към Електрохолд Продажби чрез прихващането на задълженията на Електрохолд Продажби съгласно Рамковото споразумение в общ размер на 6 700 хил. лв., начислени по две фактури от м. ноември 2017 г., срещу задължението, което има „Фючър Енерджи“ ООД – в несъстоятелност към Дружеството, представляващо неустойка по чл. 16.2 от Рамковото споразумение, в размер на 50% от сумата по двете фактури и сумата за усвоената банкова гаранция в размер на 500 хил. лв.; 2) при уважаване на горния иск да се осъди Електрохолд Продажби да заплати в полза на масата по несъстоятелността на „Фючър Енерджи“ ООД – в несъстоятелност сума в общ размер на 3 850 хил. лв., включваща част от сумите, дължими по двете фактури от м. ноември 2017 и усвоената сума за банкова гаранция в размер на 500 хил. лв. Според ръководството на Дружеството искът е неоснователен. С прекратяването на Рамковото споразумение е възникнало задължение за неустойката от „Фючър Енерджи“ ООД – в несъстоятелност към Електрохолд Продажби, и съответно вероятността на съдебния състав по делото да се произнесе в полза на Дружеството е голяма. На база това заключение, ръководството на Дружеството е приело, че не са налице условия да се признава провизия по делото. С решение от 30.06.2020 г. съдът отхвърли предявените от „Рисивър ЧБ” ЕООД искове за обявяване на недействително погасяване на парично задължение в размер на 3 350 хил. лв. - за неизпълнение, както и за обявяване за недействително по отношение на кредиторите на „Фючър Енерджи“ ООД – в несъстоятелност на прихващането като неоснователно. С Решението е уважен искът на „Рисивър ЧБ” ЕООД срещу банковата гаранция от 500 хил. лв., усвоена от Електрохолд Продажби като Електрохолд Продажби е осъдено да заплати на „Фючър Енерджи“ ООД – в несъстоятелност сумата от 500 хил. лв. за попълване на масата на несъстоятелността. „Рисивър ЧБ” ЕООД Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 324 подаде молба за поправка на явна фактическа грешка в решението - банковата гаранция не е усвоена като неустойка, а като обезщетение за вреди. Електрохолд Продажби подаде жалба срещу решението пред Апелативен съд - София. „Рисивър ЧБ” подаде жалба в частта, с която исканията му са отхвърлени. Електрохолд Продажби подаде отговор на жалбата с искане съдът да потвърди решение № 914/30.06.2020 г. в частта, обжалвана от „Рисивър ЧБ” ЕООД. С определение от 07.10.2020 г. съдът измени решението в частта за разноските. На 27.01.2021 г. е образувано апелативно търговско дело № 80/2021 г. пред Апелативен съд - София. На 26.11.2021 г. е проведено открито съдебно заседание по делото. С решение № 79 от 04.02.2022 г. на Апелативен съд – София съдът потвърди решение № 914 от 30.06.2020 г. на предходната инстанция в частта, с която Електрохолд Продажби е осъдено да заплати на „Фючър Енерджи“ ООД – в несъстоятелност 500 хил. лв. за недействително прихващане на банкова гаранция. Съдът обяви за недействително извършеното със споразумението прихващане. С решението Електрохолд Продажби е осъдено да заплати на „Фючър Енерджи“ ООД – в несъстоятелност 3 350 хил. лв. заедно с лихвите, както и да заплати държавна такса за първа и въззивна инстанция. „Рисивър ЧБ“ ЕООД подаде молба за издаване на изпълнителен лист. Електрохолд Продажби подаде касационна жалба пред Върховния касационен съд („ВКС“), както и искане за спиране на предварителното изпълнение на решението. На 09.02.2022 г. по т. д. № 249 по описа на ВКС за 2022 г., на основание чл. 282, ал. 2 ГПК, е постановено определение, с което е спряно изпълнението на въззивно решение № 79/04.02.2022 г. по т. д. № 80/2021 г. по описа на Апелативен съд - София в частите, с които Електрохолд Продажби е осъдено да заплати на „Фючър Енерджи“ ООД – в несъстоятелност суми в размер на 500 хил. лв. и 3 350 хил. лв. ведно с дължимата законна лихва. На 08.03.2022 г. Електрохолд Продажби ЕАД депозира пред ВКС допълнение към касационната жалба, ведно с допълнение към основанията за допускане до касация. На 20.06.2022 г. е образувано т.д. 1342/2022, II ТО пред ВКС. Касационната жалба е допусната до разглеждане по същество, като на 13.12.2023 г. е проведено и открито заседание по делото. Все още няма решение по него. Съгласно юридическата прогноза за вероятния изход от делото общата сума на начислената провизия към 31 декември 2023 г. за съдебния иск е в размер 6 723 хил. лв. (за 2022 г.: 6 244 хил. лв.). На 26.06.2019 г. е подадена искова молба от „Пирин БМК“ ЕООД – концесионер на Рудник „Ораново“, срещу Дружеството, с която се претендира сума в размер на 100 хил. лв. Искът е предявен като частичен иск за вреди за периода от 21.03.2018 г. до 23.11.2018 г., състоящи се в нереализиран добив на въглища, който не е бил осъществен поради липса на договор за електрическа енергия между „Пирин БМК“ ЕООД и Електрохолд Продажби. В исковата молба не е посочен пълният размер на вземането (на вредите). Образувано е гражданско дело № 6882/2019 г. по описа на Софийски градски съд („СГС“), Гражданско отделение, I-13 състав. Отговор на исковата молба е подаден през юли 2019 г., като е предявен насрещен иск в размер на 236 хил. лв., представляващ стойността на консумираната електрическа енергия и мрежови услуги, ведно със законната лихва върху главницата, която до подаването на исковата молба е в размер на 8 хил. лв. През юли 2020 г. „Пирин БМК“ ЕООД за първи път, след указание на съда, посочи пълния размер на вземането за вреди, като го определи на 2 670 хил. лв. без ДДС. Ако съдът уважи частичния иск, установяването на фактическите отношения ще бъде обвързващо и за пълния размер на иска. Предвид високия размер на иска и многобройните необходими доказателствени действия, е сключен договор с Адвокатско дружество „Захариев и Методиев“, съвместно със служител с юридическо образование от Дружеството, да извършат процесуалното представителство по делото за защитата на законните права и интереси на Дружеството. Постановено е решение на СГС по делото, с което исковете на „Пирин БМК“ ЕООД са изцяло отхвърлени.Уважени са насрещните искове на Електрохолд Продажби за 236 хил. лв. главница и 5 хил. лв. мораторна лихва, както и за направените съдебни разноски. Решението е обжалвано, като по въззивната жалба на насрещната страна е образувано в.т.д. №663/2022 г. на Апелативен съд - София („САС“). С решение от 29.12.2022 г. на САС, решението на СГС е потвърдено изцяло Получена частна жалба срещу решението на САС в частта на разноските, по която е подаден отговор в срок. Получена е касационна жалба и е депозиран отговор в срок. По касационната жалба е образувано к.т.д. №675/2023 г., като закрито заседание по допускане до касация е насрочено за 14.02.2024 г. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 325 40.2 Предоставени поръчителства и гаранции от Групата (1) Групата е съдлъжник/гарант по получени заеми от банкови/финансови институции както следва: Бизнес направление Размер в EUR’000 към 31.12.2023 Размер в BGN’000 към 31.12.2023 Размер в EUR’000 към 31.12.2022 Размер в BGN’000 към 31.12.2022 МАТУРИТЕТ НА ЕКСПОЗИЦИЯ (EUR’000) 2024 2025 2026 2027 2028 след 2028 Крайна компания-майка Кредити за оборотни средства - - 6 360 12 439 - - - - - - Банкови кредити за инвестиционни цели 5 000 9 779 5 000 9 779 5 000 - - - - - Банкови кредити за инвестиционни цели 4 200 8 214 - - - - - 4 200 - - Група лизингови дружества За финансиране на лизингова дейност - свързани лица до 30.06.2022 18 519 36 220 21 891 42 815 7 749 5 534 4 048 1 018 170 - Група автомобилни дружества Кредити за оборотни средства - Свързани лица до 30.06.2022 5 167 10 106 4 788 9 365 2 542 523 523 523 523 533 ОБЩО: 32 886 64 319 38 039 74 398 15 291 6 057 4 571 5 741 693 533 (2) Групата е гарант по издадени банкови гаранции, както следва: Дружество от: Размер в EUR’000 към 31.12.2023 г. Размер в BGN’000 към 31.12.2023 г. Размер в EUR’000 към 31.12.2022 г. Размер в BGN’000 към 31.12.2022 г. МАТУРИТЕТ НА ЕКСПОЗИЦИЯ (EUR’000) Автомобилен подхолдинг - (свързано лице до 30.6.2022) 2 050 4 009 2 050 4 009 2024 Автомобилен подхолдинг - (свързано лице до 30.6.2022) 1 662 3 251 1 800 3 520 2024 ОБЩО: 3 712 7 260 3 850 7 529 (3) Във връзка с участието на ЗК Евроинс АД чрез своя клон в Република Гърция в т.нар. споразумение за приятелско уреждане между застрахователите, които предлагат задължителна застраховка "Гражданска отговорност" на територията на Република Гърция, е установена банкова гаранция в полза на Гръцката асоциация на застрахователите. Към 31 декември 2023 г. банковата гаранция е в размер на 243 хиляди евро (243 хиляди лева), като средствата са блокирани в депозитна сметка на клона. (4) Застрахователите, които предлагат задължителна застраховка "Гражданска отговорност", представят банкова гаранция съгласно Устава на Националното бюро на българските автомобилни застрахователи (НББАЗ). Към 31 декември 2023 г. две от българските компании в групата (ЗК Евроинс АД-дъщерно дружество и ЗК ЕИГ Ре ЕАД-асоциирано предприятие) предоставят отделни банкови гаранции в размер на по 600 хиляди евро всяка в полза на НББАЗ, като средствата, обезпечаващи банковите гаранции, са блокирани в текущата сметка на двете компании. (5) Дъщерното дружество ЕРМ Запад ЕАД е установило банкова гаранция в полза на Столична община в размер на 68 хиляди лева за възстановяване на тротоарите по време на инвестиционни дейности. (6) Към 31 декември 2023 г., по нареждане на Електрохолд България ЕООД, са издадени две банкови гаранции с общ размер 87 хиляди лева. Към 31.12.2023 г. Групата действа като гарант, със средства ограничени в полза на търговска банка в размер на 19 558 хиляди лева. (7) През 2023 г. Групата поема солидарно задължение по договор за заем на трето несвързано лице от 27.09.2017 г. на стойност 6200 хил. евро. Съгласно договора заемополучател и заемодател могат да прекратят договора с предизвестие от 3 месеца, считано от края на месеца на заявлението. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 326 40.3 Получени поръчителства и гаранции за Групата (1) Установени гаранция в полза на Групата (в частност Еврохолд България АД) от Милена Милчова Генчева, прокурист на Еврохолд България АД – 3 300 лв., дата на падеж 03/2024 г. Автоматично подновяване до освобождаването на прокуриста от отговорност. (2) Доставчиците на Групата (в частност на ЕРМ Запад ЕАД) са предоставили банкови депозити като обезпечение в негова полза за изпълнението на сключените с тях договори за доставка на материали и услуги. Размерът на валидните обезпечения към 31 декември 2023 г. е 14 822 хил. лв. (2022 г.: 14 300 хил. лв.); (3) Съгласно Правилата за условията и реда за предоставяне на достъп до електропреносните и електроразпределителните мрежи, където е посочено, че се изисква гарантирано обезпечение от клиенти, допустими за сделки на свободно договорени цени, са предоставени в полза на Групата (в частност на ЕРМ Запад ЕАД) банкови гаранции в размер на 3 323 хил. лв. към 31 декември 2023 г. (2022 г.: 2 382 хил. лв.); (4) Според измененията през 2023 г. на Закона за енергията от възобновяеми източници, производителите от възобновяеми източници са задължени да предоставят гаранция по време на процедурата по присъединяване. Размерът на валидните гаранции към 31.12.2023 г. е 375 хил. лв. в полза на Групата в частност на ЕРМ Запад ЕАД. (5) Към 31 декември 2023 г. в полза на Групата (в частност Електрохолд ИКТ ЕАД), са установени гаранции за изпълнение на сключени договори в общ размер на 929 хил. лв. (2022 г.: 806 хил. лв.). (6) Клиентите на Групата (в частност на Електрохолд Трейд ЕАД) са предоставили банкови гаранции в размер на 458 хил. лв. през 2023 г., с което общият размер на валидните банкови гаранции към 31.12.2023 г., издадени в полза на Групата, е 1 305 хил. лв. (2022 г.: 1 354 хил. лв.). Издадените банкови гаранции обезпечават плащанията по договори за продажба на електроенергия и балансиране. (7) Към 31 декември 2023 г. в полза на Групата (в частност на Електрохолд ИПС ЕООД) са установени гаранции за изпълнение на сключени договори в размер на 2 320 хил. лв. 40.4 Залог на акции Във връзка с кредит на дружество от Автомобилен подхолдинг, което към 31.12.2023 не е свързано лице, Еврохолд България АД има учреден залог на акции в дъщерно дружество. Във връзка със финансиране по пакетна сделка Еврохолд България АД е учреден залог на акции на дъщерно дружество. Във връзка със финансиране на бизнескомбинация Еврохолд България АД е учреден залог на акции на дъщерни дружества от енергиен сегмент. Във връзка с сключен договор за финансиране от кредитна институция през 12.2022 г. и предоговорен през 09.2023 г. е учреден залог на акции на дъщерно дружество и залог на облигации. 41. Свързани лица Структурата на икономическата група е оповестена в Приложение 1.2. Структура на икономическата група. Свързаните лица на Групата са както следва: o Старком Холдинг АД, България – основен акционер в Еврохолд България АД Дъщерни дружества на Старком Холдинг АД: o Старком Финанс ЕАД, България; o Ведерник ЕАД, България (от 17.08.2023 г.); o Quintar Capital Limited, Hong Kong China o Hanson Asset Management Ltd, Великобритания o Swiss Global Asset Management AG, Швейцария Други участия: o Соларс Енерджи АД, България - асоциирано дружество на Старком Холдинг АД от октомври 2022г. Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 327 o Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А., Румъния - дъщерно дружество на Евроинс Иншурънс Груп ЕАД с 98.57%. Загубен контрол към 31.12.2022 г. 2.31. Значими преценки на ръководството при прилагане на счетоводната политика. o ЕИГ Ре ЕАД – асоциирано участие към 31.12.2023 г. на Евроинс Иншурънс Груп ЕАД, дъщерно на Еврохолд България АД, – Приложения 29. Инвестиция, отчитана по метода на собствения капитал и 38.1. Освобождавания и преустановени дейности през 2023 г. Салда със свързани лица 31.12.2023 31.12.2022 хил. лв. хил. лв. Салда със собственици Предоставени заеми на Старком Холдинг АД - 4 632 Предоставени заеми по репо сделки на Старком Холдинг АД 4 538 2 412 Получени заеми от Старком Холдинг АД 41 068 52 987 Получени средства по подчинени дългови инструменти – Старком Холдинг АД 30 265 23 459 Други задължения към Старком Холдинг АД 2 673 3 772 Задължения за дивиденти Старком Холдинг АД 101 101 Салда с други свързани лица Получени средства по подчинени дългови инструменти – Старком Финанс ЕАД 25 000 25 000 Други задължения към Старком Финанс ЕАД - лихви по подчинен дълг 420 383 Актив с право на ползване – офис от Hanson Asset Management Ltd UK 757 1 006 Задължения по права на ползване - Hanson Asset Management Ltd UK 775 1 056 Други вземания с Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А., Румъния 509 193 Задължениe по договор със Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А. за заем на финансови инструменти е с годишен лихвен процент в размер 7.0% и падеж на 05.12.2023 в т.ч. 3 671 3 445 -лихви 444 218 Задължение по договор за замяна към Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А., Румъния - 895 Търговски задължения към Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А., Румъния - 15 Задължение по главници по предоставени заеми с Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А., Румъния - 8 Задължения за лихви по предоставени заеми с Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А., Румъния - 139 Салда с асоциирани предприятия Активи по държани презастрахователни договори – ЕИГ Ре ЕАД 11 688 - Други вземания – ЕИГ Ре ЕАД 117 - Пасиви по застрахователни и презастрахователни договори – ЕИГ Ре ЕАД 6 148 - Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 328 Сделки със свързани лица 2023 2022 хил. лв. хил. лв. Сделки със собственици Приходи от комисионни от Старком Холдинг АД 336 394 Приходи от услуги предоставени на Старком Холдинг АД 81 87 Приходи от лихви от Старком Холдинг АД 755 2 712 Други приходи с Старком Холдинг АД 19 63 Разходи за лихви по заеми със Старком Холдинг АД 6 027 2 767 Сделки с други свързани лица Приходи от наем от Hanson Asset Management Ltd UK - 60 Разходи за лихви по лизингови договори (права на ползване) от Hanson Asset Management Ltd UK 7 6 Разходи за амортизация по активи с право на ползване от Hanson Asset Management Ltd UK 297 196 Други приходи с Hanson Asset Management Ltd UK 5 28 Разходи за лихви по заеми със Старком Финанс ЕАД 1 500 383 Разходи за лихви с Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А., Румъния 9 - Други приходи от Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А., Румъния 38 - Приходи от комисионни от Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А., Румъния 80 - Приходи от комисионни от First Investment Bank Russia - 1 Други приходи със Swiss Global Asset Management AG,Швейцария 5 1 42. Равнение на задълженията, произтичащи от финансова дейност Промените в задълженията на Групата, произтичащи от финансова дейност, могат да бъдат класифицирани, както следва: В хил. лв. Парични потоци Непарични корекции Приложе- ниение Към 1 януари 2023 Постъпления Плащания Други промени Към 31 декември 2023 Подчинени пасиви 31 48 459 17 769 (1 463) (9 500) 55 265 Заеми от банки и небанкови финансови институции 32 1 116 931 10 620 (194 407) 100 899 1 034 043 Задължения по облигационни заеми 33 228 891 7 932 (10 379) (8 856) 217 588 Общо: 1 394 281 36 321 (206 249) 82 543 1 306 896 В хил. лв. Парични потоци Непарични корекции Приложе- ниение Към 1 януари 2022 Постъпления Плащания Други промени Към 31 декември 2022 Подчинени пасиви 31 41 638 33 214 (20 636) (5 757) 48 459 Заеми от банки и небанкови финансови институции 32 1 018 719 145 394 (88 078) 40 896 1 116 931 Задължения по облигационни заеми 33 198 776 126 153 (95 920) (118) 228 891 Общо: 1 259 133 304 761 (204 634) 35 021 1 394 281 Еврохолд България АД Годишен консолидиран финансов отчет за 2023 г. 329 43. Събития след края на отчетния период (1) На извънредно общо събрание на акционерите на Еврохолд България АД от 30.5.2023 г. е взето решение за издаване от дружеството на емисия варанти в размер до 260 500 000 (двеста и шестдесет милиона и петстотин хиляди) броя безналични, поименни, свободнопрехвърляеми варанта при условията на публично предлагане по реда на Закона за публичното предлагане на ценни книжа, с емисионна стойност 0,50 лева (петдесет стотинки) всеки, които дават право на титулярите на варанти да упражнят в 10-годишен срок правото си да запишат съответния брой акции (от същия вид и клас като съществуващата емисия акции на дружеството - безналични, поименни, непривилегировани, с право на 1 (един) глас в общото събрание на акционерите на дружеството, с право на дивидент и право на ликвидационен дял) - базовия актив на варантите по емисионна стойност 2,00 (два) лева за акция при конверсионно съотношение варант/акция 1:1, които Еврохолд България АД ще издаде при бъдещо/щи увеличение/ия на капитала си, под условие, че новите акции бъдат записани от притежателите на варанти. Публичното предлагане на емисията варанти ще се счита за успешно приключило, само ако бъдат записани и напълно заплатени най-малко 78 150 000 броя от предлаганите варанти, представляващи 30 % (тридесет процента) от предложените ценни книжа. (2) През май 2024 г. Групата обяви, че е подала искане за откриване на арбитражно производство в Международния център за разрешаване на инвестиционни спорове (International Center for Settement of Investment disputes) във Вашингон, САЩ срещу румънската държава, като е поискала компенсация за претърпени загуби за над 500 млн. eвро по повод казуса с Евроинс Румъния Застраховане - Презастраховане С.А., Румъния. Вижте Приложение 2.31.6. Липса на контрол над дъщерни дружества . (3) През юни 2024 г. компаниите, чрез които Еврохолд България АД притежава дружествата от групата Електрохолд - Eastern European Electric Company B.V. (EEEC) и Еastern European Electric Company II B.V. (EEEC II), рефинансираха успешно съществуващ дълг за приблизително 500 млн. евро, привлечен за придобиването на бизнеса на ЧЕЗ Груп в България през 2021 г., неговото последващо развитие и инвестиции в енергийния бизнес. EEEC B.V и EEEC II B.V. успешно приключиха финансираща сделка за нов 5-годишен синдикиран обезпечен заем в размер на 460 млн. евро и допълнително дългово финансиране за още 65 млн. евро със срок на изплащане 5 години и 3 месеца. Набраните средства от новото финансиране са използвани за рефинансиране на съществуващия синдикиран заем в размер на 360 млн. евро на ниво EEEC B.V. и задължения в размер на 125 млн. евро на ниво EEEC II B.V., както и за капиталови разходи в рамките на дъщерните енергийни дружества в подготовка за либерализацията на пазара на електроенергия. С новото финансиране се постигат по-добри условия, включително спестяване на разходи за лихви, до падежа през 2029 г. То също така предвижда по-плавен график за погасяване на дълга при облекчени условия, съобразени с дейността на енергийната група и отчитащи добрите ѝ резултати, постигнати през последните няколко години след придобиването ѝ от групата на Еврохолд. Новопривлеченото финансиране включва и финансиране на капиталови разходи (CAPEX) в размер на 15 млн. евро, предоставено от Европейската банка за възстановяване и развитие (ЕБВР) за ЕРМ Запад ЕАД, дъщерното електроразпределително дружество в групата, с цел обновяване и развитие на енергоразпределителната мрежа, което ще ускори инвестиционната програма на дружеството с оглед предстоящата либерализация на електроенергийния пазар. (4) На 11.6.2024 г. Еврохолд България АД погаси предсрочно заем към JP Morgan SE в размер на 15 084 хил.евро. (5) Една от големите агенции за кредитен рейтинг в света - Fitch Ratings, потвърди дългосрочна оценка ‘B’ със стабилна перспектива на Еврохолд България АД през м.юни 2024 г. (6) Регулаторни промени Считано от 01.05.2024 е в сила новата Методика за определяне на цени на балансиращата електрическа енергия (обн., ДВ, бр. 37 от 26.04.2024 г.). Същата може да повиши значително разходите за балансиране на енергийните дружества. Поради което, бизнесът настоява за преразглеждане на приетата методика от страна на КЕВР. Не са възникнали съществени коригиращи или други некоригиращи събития между датата на консолидирания финансов отчет и датата на одобрението му за издаване. 331 С ДЕКЛАРАЦИЯ НА ОТГОВОРНИТЕ ЛИЦА 331 ДЕКЛАРАЦИЯ по чл. 100н, ал.4, т.4 от ЗППЦК Долуподписаните, 1. Асен Минчев – Изпълнителен директор на Еврохолд България АД 2. Милена Генчева – Прокурист на Еврохолд България АД 3. Цветелина Черешарова-Дойчева – Финансов контролер на Еврохолд България АД (съставител на финансовите отчети) ДЕКЛАРИРАМЕ, че доколкото ни е известно: 1. Годишният консолидиран финансов отчет за 2023 г., съставен съгласно приложимите счетоводни стандарти, отразяват вярно и честно информацията за активите и пасивите, финансовото състояние и печалбата или загубата на Еврохолд България АД; 2. Годишният консолидиран доклад за дейността за 2023 г. съдържа достоверен преглед на развитието и резултатите от дейността на Еврохолд България АД, както и описание на основните рискове и несигурности, пред които е изправено дружеството. Декларатори: 1. Асен Минчев 2. Милена Генчева 3. Цветелина Черешарова-Дойчева ASEN MINCHEV MINCHEV Digitally signed by ASEN MINCHEV MINCHEV Date: 2024.07.19 14:22:57 +02'00' MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Digitally signed by MILENA MILTCHOVA GUENTCHEVA Date: 2024.07.19 14:23:15 +02'00' TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA- DOYCHEVA Digitally signed by TSVETELINA RAYCHEVA CHERESHAROVA- DOYCHEVA Date: 2024.07.19 14:26:47 +02'00' D ДОКЛАД НА НЕЗАВИСИМИЯ ОДИТОР 1 Грант Торнтон ООД адрес: бул. Черни връх № 26, 1421 София адрес: бул. Княз Борис I №111, 9000 Варна тел.: (+3592) 987 28 79, (+35952) 69 55 44 факс: (+3592) 980 48 24, (+35952) 69 55 33 ел.поща: office@bg.gt.com уеб сайт: www.grantthornton.bg ДОКЛАД НА НЕЗАВИСИМИЯ ОДИТОР До акционерите на ЕВРОХОЛД БЪЛГАРИЯ АД гр. София, бул. Христофор Колумб № 43 Доклад относно одита на консолидирания финансов отчет Мнение Ние извършихме одит на консолидирания финансов отчет на дружество Еврохолд България АД и неговите дъщерни предприятия („Групата“), съдържащ консолидирания отчет за финансовото състояние към 31 декември 2023 г. и консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход, консолидирания отчет за промените в собствения капитал и консолидирания отчет за паричните потоци, както и пояснителните приложения към консолидирания финансов отчет, съдържащи съществена информация относно счетоводната политика и друга пояснителна информация. По наше мнение, приложеният консолидиран финансов отчет дава вярна и честна представа за консолидираното финансово състояние на Групата към 31 декември 2023 г., нейните консолидирани финансови резултати от дейността и консолидирани парични потоци за годината, завършваща на тази дата, в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане (МСФО), приети от ЕС и българското законодателство. База за изразяване на мнение Ние извършихме нашия одит в съответствие с Международните одиторски стандарти (МОС). Нашите отговорности съгласно тези стандарти са описани допълнително в раздела от нашия доклад „Отговорности на одитора за одита на консолидирания финансов отчет“. Ние сме независими от Групата в съответствие с „Международния етичен кодекс на професионалните счетоводители (включително Международни стандарти за независимост) на Съвета за международни стандарти по етика за счетоводители (Кодекса на СМСЕС)”, заедно с етичните изисквания на Закона за независимия финансов одит, приложим в България, като ние изпълнихме и нашите други етични отговорности в съответствие с тези изисквания. Ние считаме, че одиторските доказателства, получени от нас, са достатъчни и уместни, за да осигурят база за нашето мнение. Обръщане на внимание Обръщаме внимание на Приложения 2.31.6 „Липса на контрол над дъщерни дружества“ и 38 „Освобождавания и преустановени дейности“ към консолидирания финансов отчет, които описват две събития през 2023 г., имащи отражение върху представянето на консолидираните финансови резултати на Групата за 2023 г. и сравнителния период като преустановени дейности: • отнемането на лиценза за извършване на застрахователна дейност на дъщерното дружество Евроинс Румъния Застраховане-Презастраховане С.А. („Euroins Romania Asigurare - Reasigurare“ S.A.) на 17 март 2023 г. от румънския финансов регулатор Autoritatea de Supraveghere Financiara и инициирането на откриване на процедура по несъстоятелност на 9 юни 2023 г., за което все още няма постановено окончателно решение, Ръководството на Групата е установило, че са налице условия за загуба на контрол върху дъщерното предприятие към 31 декември 2022 г. и е приложило МСФО 5 „Нетекущи активи, държани за продажба, и преустановени дейности“, за да представи загуба от освобождаването му в размер на 247 392 хил. лв. за 2022 г. През май 2024 г. Групата обяви, че е подала искане за откриване на арбитражно производство в Международния център за разрешаване на инвестиционни спорове (International Center for Settement of Investment disputes) във 2 Вашингон, САЩ срещу румънската държава, като е поискала компенсация за претърпени загуби за над 500 млн. евро. • прехвърляне на контрол на 59.94% от дъщерното дружество ЕИГ Ре ЕАД и прекласифициране на оставащото участие от 40.06% в инвестиция в асоциирано предприятие към 29 декември 2023 г., което доведе до представянето на нетна печалба от преустановени дейности, свързана с ЕИГ Ре ЕАД в размер на 125 757 хил. лв. за 2023 г. и нетна загуба 6 628 хил. лв. за 2022 г. Нашето мнение не е модифицирано по отношение на тези въпроси. Ключови одиторски въпроси Ключови одиторски въпроси са тези въпроси, които съгласно нашата професионална преценка са били с най-голяма значимост при одита на консолидирания финансов отчет за текущия период. Тези въпроси са разгледани като част от нашия одит на консолидирания финансов отчет като цяло и формирането на нашето мнение относно него, като ние не предоставяме отделно мнение относно тези въпроси. Преход към МСФО 17 „Застрахователни договори“ в сила от 01.01.2023 г. Приложение 39 „Промяна на счетоводна политика“ от консолидирания финансов отчет Ключов одиторски въпрос Как този ключов одиторски въпрос беше адресиран при проведения от нас одит Финансовата година, приключваща на 31 декември 2023 г. е първата година на прилагане на МСФО 17 „Застрахователни договори“ от дъщерните дружества в сегмент застраховане в групата на Еврохолд България АД. Новият счетоводен стандарт е в сила от 01.01.2023 г. Като част от първоначалното му прилагане, сравнителната информация е била преизчислена ретроспективно спрямо изискванията на новия стандарт. Преходът към МСФО 17 оказва влияние върху собствения капитал на Групата към 1 януари 2022 г. и към 1 януари 2023 г. и включва сложен процес, който изисква прилагането на редица предположения и преценки. Ретроспективното прилагане на новия стандарт изисква: • изготвянето на нова счетоводна политика и въвеждането на съществени промени във вътрешно-контролните процеси на всяко застрахователно дружество, което е част от Групата, в т.ч. промени на правилата и процедурите, свързани с финансовото отчитане на Групата; • ретроспективно преизчисление на сумите, свързани със застрахователни пасиви към датата на прехода, както и сравнителната информация за преходния отчетен период; • формирането на съществени преценки и допускания по отношение на използваните методи и модели за оценяване на застрахователните договори и свързаните с тях задължения, характеризиращи се с висока степен на субективност и несигурност. Поради това, считаме преминаването към МСФО 17 за ключов одиторски въпроси. По време на нашия одит, одиторските ни процедури включваха, без да са ограничени до: • анализ на счетоводната политика на Групата, в т.ч. на настъпилите промени във връзка с прилагането на МСФО 17 „Застрахователни договори“ в сила от 01.01.2023 г., за допустимите методи за оценка на пасивите по застрахователни договори; • получаване на разбиране и оценка на вътрешно-контролната среда, в т.ч. на ИТ системите, свързани с процеса на оценка и финансово отчитане на пасивите по издадени застрахователни договори за всеки съществен компонент на Групата; • анализ на процеса на признаване на застрахователни договори и проверка на базата на извадка на критериите, използвани за тяхното групиране за всеки съществен компонент на Групата; • получаване на разбиране за методологията, приложена от Групата на ниво съществен компонент за оценката на пасива за предявени претенции, както и за определяне на корекцията за нефинансов риск; • анализ на използваните допускания относно изготвената методология, дали тя е подходяща и съответства на изискванията на МСФО 17, включително чрез участие на актюери в одиторския в екипа по ангажимента; • оценка на пълнотата, уместността и адекватността на оповестяванията в консолидирания финансов отчет, свързани с промяната на счетоводната политика в съответствие с изискванията на МСФО 17. 3 Оценка на пасивите по издадени застрахователни договори Приложения 2.9 „Застрахователни договори и застрахователни приходи и разходи“ и 2.31 „Значими преценки на ръководството при прилагане на счетоводната политика“ от консолидирания финансов отчет Ключов одиторски въпрос Как този ключов одиторски въпрос беше адресиран при проведения от нас одит МСФО 17 „Застрахователни договори“, който е в сила от 01.01.2023 г., изисква прилагането на модел за оценяване на пасивите, свързани с издадени застрахователни договори, които включват основно пасив за остатъчно покритие и пасив по предявени претенции. Към 31 декември 2023 г. пасивите по издадени застрахователни договори на Групата са 438 113 хил. лв. и представляват 19.1% от общите пасиви на Групата. Оценката им е сложна област, която изисква прилагането на редица предположения и преценки, актюерски методи и правила, които да са в съответствие с изискванията на приложимата счетоводна рамка. Пасивът за остатъчно покритие (по общия модел) се оценява чрез модели, съдържащи дисконтирани парични потоци с претеглени вероятности, корекция за нефинансов риск и маржа на договорената услуга, представляваща нереализираната печалба по договора. Пасивът за предявени претенции се оценява чрез очакваната сума за уреждане на претенции и обезщетения по събития, настъпили до края на отчетния период, включително претенциите по възникнали, но необявени щети, увеличени с очакваните разходи за уреждане на претенции в рамките на издадените договори. Актюерските методи, използвани за прогнозиране на настоящата стойност на очакваните парични потоци за изпълнение по издадени застрахователни договори, са сложни и се основават на висока степен на несигурност, тъй като се базират на редица ключови предположения, получени от историческа информация. Тази историческа информация е свързана с размера на претенциите, моделите на плащане на претенции, очакваното им бъдещо развитие, очакваният модел на освобождаване на риска през периода на покритие на издадените застрахователни договори. Определянето на подходяща норма на дисконтиране и приложените валутни криви за очакваните парични потоци също са субективна преценка. Поради съществения размер на пасивите по издадени застрахователни договори и използването на преценки и допускания при оценката им, ние ги определихме за ключов одиторски въпрос. По време на нашия одит, одиторските ни процедури наред с тези, описани в предходния ключов одиторски въпрос, включваха, без да са ограничени до: • анализ на процеса на признаване на застрахователни договори и проверка, на базата на извадка, на критериите, използвани за тяхното групиране за всеки съществен компонент от Групата; • получаване на разбиране за методологията, приложена от Групата за оценката на пасива по предявени претенции, както и за определяне на корекцията за нефинансов риск за всеки съществен компонент съобразно спецификата на неговата дейност; • оценка на професионалната квалификация, компетентност, опит и обективност на актюерите в Групата, отговорни за изготвянето на оценката на пасивите по застрахователни договори; • включване на членове на одиторския екип с подходяща актюерска квалификация и опит, които да извършат критичен анализ на уместността на ключовите допускания на прилаганата методология за изчисляване на прогнозните парични потоци за изпълнение в зависимост от специфичните характеристики на различните продукти; • тестване на пълнотата и точността на данните в съществените компоненти, използвани при определяне на предположенията, както и на данните, използвани в актюерските изчисления; • оценка на приложените актюерските модели на базата на извадка върху определени групи издадени застрахователни договори за съществените компоненти; • оценка на пълнотата, уместността и адекватността на оповестяванията, свързани със застрахователните и презастрахователни операции на Групата в консолидирания финансов отчет. 4 Друга информация, различна от консолидирания финансов отчет и одиторския доклад върху него Ръководството носи отговорност за другата информация. Другата информация се състои от консолидиран доклад за дейността, в т.ч. консолидирана декларация за корпоративно управление и консолидирана нефинансова декларация, изготвени от ръководството съгласно Закона за счетоводството и другите приложими законови изисквания, но не включва консолидирания финансов отчет и нашия одиторски доклад върху него. Нашето мнение относно консолидирания финансов отчет не обхваща другата информация и ние не изразяваме каквато и да е форма на заключение за сигурност относно нея, освен ако не е изрично посочено в доклада ни и до степента, до която е посочено. Във връзка с нашия одит на консолидирания финансов отчет, нашата отговорност се състои в това да прочетем другата информация и по този начин да преценим дали тази друга информация е в съществено несъответствие с консолидирания финансов отчет или с нашите познания, придобити по време на одита, или по друг начин изглежда да съдържа съществено неправилно докладване. В случай че на базата на работата, която сме извършили, ние достигнем до заключение, че е налице съществено неправилно докладване в тази друга информация, от нас се изисква да докладваме този факт. Нямаме какво да докладваме в това отношение. Отговорност на ръководството и лицата, натоварени с общо управление за консолидирания финансов отчет Ръководството носи отговорност за изготвянето и достоверното представяне на този консолидиран финансов отчет в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане (МСФО), приети от ЕС и българското законодателство, както и за такава система за вътрешен контрол, каквато ръководството определя като необходима за осигуряване изготвянето на консолидирани финансови отчети, които не съдържат съществени неправилни отчитания, независимо дали дължащи се на измама или грешка. При изготвяне на консолидирания финансов отчет ръководството носи отговорност за оценяване на способността на Групата да продължи да функционира като действащо предприятие, оповестявайки, когато това е приложимо, въпроси, свързани с предположението за действащо предприятие и използвайки счетоводната база на основата на предположението за действащо предприятие, освен ако ръководството не възнамерява да ликвидира Групата или да преустанови дейността й, или ако ръководството на практика няма друга алтернатива, освен да постъпи по този начин. Лицата, натоварени с общо управление, носят отговорност за осъществяването на надзор над процеса по финансово отчитане на Групата. Отговорности на одитора за одита на консолидирания финансовия отчет Нашите цели са да получим разумна степен на сигурност относно това дали консолидираният финансов отчет като цяло не съдържа съществени неправилни отчитания, независимо дали дължащи се на измама или грешка, и да издадем одиторски доклад, който да включва нашето одиторско мнение. Разумната степен на сигурност е висока степен на сигурност, но не е гаранция, че одит, извършен в съответствие с МОС и Закона за независимия финансов одит, винаги ще разкрива съществено неправилно отчитане, когато такова съществува. Неправилни отчитания могат да възникнат в резултат на измама или грешка и се считат за съществени, ако би могло разумно да се очаква, че те, самостоятелно или като съвкупност, биха могли да окажат влияние върху икономическите решения на потребителите, вземани въз основа на този консолидиран финансов отчет. Като част от одита в съответствие с МОС, ние използваме професионална преценка и запазваме професионален скептицизъм по време на целия одит. Ние също така: − идентифицираме и оценяваме рисковете от съществени неправилни отчитания в консолидирания финансов отчет, независимо дали дължащи се на измама или грешка, разработваме и изпълняваме одиторски процедури в отговор на тези рискове и получаваме одиторски доказателства, които да са достатъчни и уместни, за да осигурят база за нашето мнение. Рискът да не бъде разкрито съществено неправилно отчитане, което е резултат от измама, е по-висок, отколкото риска от съществено неправилно отчитане, което е резултат от грешка, тъй като измамата може да включва тайно споразумяване, фалшифициране, преднамерени пропуски, изявления за въвеждане на одитора в заблуждение, както и пренебрегване или заобикаляне на вътрешния контрол; − получаваме разбиране за вътрешния контрол, имащ отношение към одита, за да разработим одиторски процедури, които да са подходящи при конкретните обстоятелства, но не с цел изразяване на мнение относно ефективността на вътрешния контрол на Групата; 5 − оценяваме уместността на използваните счетоводни политики и разумността на счетоводните приблизителни оценки и свързаните с тях оповестявания, направени от ръководството; − достигаме до заключение относно уместността на използване от страна на ръководството на счетоводната база на основата на предположението за действащо предприятие и, на базата на получените одиторски доказателства, относно това дали е налице съществена несигурност, отнасяща се до събития или условия, които биха могли да породят значителни съмнения относно способността на Групата да продължи да функционира като действащо предприятие. Ако ние достигнем до заключение, че е налице съществена несигурност, от нас се изисква да привлечем внимание в одиторския си доклад към свързаните с тази несигурност оповестявания в консолидирания финансов отчет или в случай че тези оповестявания са неадекватни, да модифицираме мнението си. Нашите заключения се основават на одиторските доказателства, получени до датата на одиторския ни доклад. Бъдещи събития или условия обаче могат да станат причина Групата да преустанови функционирането си като действащо предприятие; − оценяваме цялостното представяне, структура и съдържание на консолидирания финансов отчет, включително оповестяванията, и дали консолидираният финансов отчет представя основополагащите за него сделки и събития по начин, който постига достоверно представяне; − получаваме достатъчни и уместни одиторски доказателства относно финансовата информация на предприятията или стопанските дейности в рамките на Групата, за да изразим мнение относно консолидирания финансов отчет. Ние носим отговорност за ръководството, надзора и извършването на одита на Групата. Ние носим изключителната отговорност за нашето одиторско мнение. Ние комуникираме с лицата, натоварени с общо управление, наред с останалите въпроси, планирания обхват и време на изпълнение на одита и съществените констатации от одита, включително съществени недостатъци във вътрешния контрол, които идентифицираме по време на извършвания от нас одит. Ние предоставяме също така на лицата, натоварени с общо управление, изявление, че сме изпълнили приложимите етични изисквания във връзка с независимостта и че ще комуникираме с тях всички взаимоотношения и други въпроси, които биха могли разумно да бъдат разглеждани като имащи отношение към независимостта ни, а когато е приложимо, и свързаните с това предпазни мерки. Сред въпросите, комуникирани с лицата, натоварени с общо управление, ние определяме тези въпроси, които са били с най-голяма значимост при одита на консолидирания финансов отчет за текущия период и които следователно са ключови одиторски въпроси. Ние описваме тези въпроси в нашия одиторски доклад, освен в случаите, в които закон или нормативна уредба възпрепятства публичното оповестяване на информация за този въпрос или когато, в изключително редки случаи, ние решим, че даден въпрос не следва да бъде комуникиран в нашия доклад, тъй като би могло разумно да се очаква, че неблагоприятните последствия от това действие биха надвишили ползите от гледна точка на обществения интерес от тази комуникация. Доклад във връзка с други законови и регулаторни изисквания В допълнение на нашите отговорности и докладване съгласно МОС, описани по-горе в раздела „Друга информация, различна от консолидирания финансов отчет и одиторския доклад върху него“ по отношение на консолидирания доклад за дейността, в т.ч. консолидираната декларация за корпоративно управление и консолидираната нефинансова декларация, ние изпълнихме и процедурите, добавени към изискваните по МОС, съгласно Указанията на професионалната организация на дипломираните експерт- счетоводители и регистрираните одитори в България – Институт на дипломираните експерт- счетоводители (ИДЕС). Тези процедури касаят проверки за наличието, както и проверки на формата и съдържанието на тази друга информация с цел да ни подпомогнат във формиране на становища относно това дали другата информация включва оповестяванията и докладванията, предвидени в Глава седма от Закона за счетоводството и в Закона за публичното предлагане на ценни книжа, (чл. 100н, ал. 10 от ЗППЦК във връзка с чл. 100н, ал. 8, т. 3 и 4 от ЗППЦК), приложими в България. 6 Становище във връзка с чл. 37, ал. 6 от Закона за счетоводството На базата на извършените процедури, нашето становище е, че: (а) информацията, включена в консолидирания доклад за дейността за финансовата година, за която е изготвен консолидирания финансов отчет, съответства на консолидирания финансов отчет; (б) консолидираният доклад за дейността е изготвен в съответствие с приложимите законови изисквания; (в) в резултат на придобитото познаване и разбиране на дейността на Групата и средата, в която тя функционира, не сме установили случаи на съществено невярно представяне в консолидирания доклад за дейността; (г) в консолидираната декларация за корпоративно управление за финансовата година е представена изискваната от съответните нормативни актове информация, в т.ч. информацията по чл. 100 (н), ал. 8 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа; (д) консолидираната нефинансова декларация е предоставена и изготвена в съответствие с изискванията на Закона за счетоводството. Становище във връзка с чл. 100(н), ал. 10 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа На база на извършените процедури и на придобитото познаване и разбиране на дейността на Групата и средата, в която тя функционира, по наше мнение, не е налице съществено неправилно докладване в описанието на основните характеристики на системите за вътрешен контрол и управление на риска на Групата във връзка с процеса на финансово отчитане и в информацията по чл. 10, параграф 1, букви "в", "г", "е", "з" и "и" от Директива 2004/25/ЕО на Европейския парламент и на Съвета от 21 април 2004 г. относно предложенията за поглъщане, които са включени в консолидираната декларация за корпоративно управление на Групата, която е част от годишния консолидиран доклад за дейността. Докладване за съответствие на електронния формат на консолидирания финансов отчет, включен в годишния консолидиран финансов отчет за дейността по чл. 100н, ал.5 от ЗППЦК с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ Ние извършихме ангажимент за изразяване на разумна степен на сигурност по отношение на съответствието на електронния формат на консолидирания финансов отчет на Еврохолд България АД за годината, завършваща на 31 декември 2023 г., приложен в електронния файл „74780000J0W85Y204X80-20231231-BG-CON.zip“, с изискванията на Делегиран Регламент (ЕС) 2019/815 на Комисията от 17 декември 2018 г. за допълнение на Директива 2004/109/ЕО на Европейския парламент и на Съвета чрез регулаторни технически стандарти за определянето на единния електронен формат за отчитане („Регламент за ЕЕЕФ“). Нашето становище е само по отношение на електронния формат на консолидирания финансов отчет и не обхваща другата информация, включена в годишния консолидиран финансов отчет за дейността по чл. 100н, ал. 5 от ЗППЦК. Описание на предмета и приложимите критерии Ръководството е изготвило електронен формат на консолидирания финансов отчет на Групата за годината, завършваща на 31 декември 2023 г. по реда на Регламента за ЕЕЕФ с цел спазване на изискванията на ЗППЦК. Правилата за изготвяне на консолидирани финансови отчети в този електронен формат са посочени в Регламентa за ЕЕЕФ и те по наше мнение притежават характеристиките на подходящи критерии за формиране на становище за разумна степен на сигурност. Отговорности на ръководството и лицата, натоварени с общо управление Ръководството на Групата е отговорно за прилагането на изискванията на Регламента за ЕЕЕФ при изготвяне на електронния формат на консолидирания финансов отчет в XHTML. Тези отговорности включват избора и прилагането на подходящи iXBRL маркировки, използвайки таксономията на Регламента за ЕЕЕФ, както и въвеждането и прилагането на такава система за вътрешен контрол, каквато ръководството счита за необходима за изготвянето на електронния формат на годишния консолидирания финансов отчет на Групата, който да не съдържа съществени несъответствия с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ. Лицата, натоварени с общо управление, носят отговорност за осъществяването на надзор над процеса по изготвянето на годишния консолидиран финансов отчет на Групата, включително прилагането на Регламента за ЕЕЕФ. 7 Отговорности на одитора Нашата отговорност се състои в изразяване на становище за разумна степен на сигурност относно това дали електронният формат на консолидирания финансов отчет е в съответствие с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ. За тази цел ние изпълнихме „Указания относно изразяване на одиторско мнение във връзка с прилагането на единния европейски електронен формат (ЕЕЕФ) за финансовите отчети на дружества, чиито ценни книжа са допуснати за търгуване на регулиран пазар в Европейския съюз (ЕС)" на Института на дипломираните експерт-счетоводители (ИДЕС)“ в България и извършихме ангажимент за изразяване на разумна степен на сигурност съгласно МСАИС 3000 (преработен) „Ангажименти за изразяване на сигурност, различни от одити и прегледи на историческа финансова информация“ (МСАИС 3000 (преработен)). Този стандарт изисква от нас да спазваме етичните изисквания, да планираме и изпълним подходящи процедури, за да получим разумна степен на сигурност дали електронният формат на консолидирания финансов отчет на Групата е изготвен във всички съществени аспекти в съответствие с приложимите критерии, посочени по-горе. Характерът, времето и обхвата на избраните процедури зависят от нашата професионална преценка, включително оценката на риска от съществени несъответствия с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ, независимо дали дължащи се на измама или грешка. Разумната степен на сигурност е висока степен на сигурност, но не е гаранция, че ангажимент, извършен в съответствие с МСАИС 3000 (преработен), винаги ще разкрива съществено несъответствие с изискванията, когато такова съществува. Изисквания за управление на качеството Ние прилагаме Международен стандарт за управление на качеството (МСУК) 1, който изисква да разработим, внедрим и поддържаме система за управление на качеството, включително политики или процедури относно спазването на етичните изисквания, професионалните стандарти и приложимите законови и регулаторни изисквания към регистрираните одитори в България. Ние отговаряме на етичните и изискванията за независимост на Международния етичен кодекс на професионалните счетоводители (включително Международни стандарти за независимост) на Съвета за международни стандарти по етика за счетоводители (Кодекса на СМСЕС), приет от ИДЕС чрез ЗНФО. Обобщение на извършената работа Целта на планираните и извършени от нас процедури беше получаването на разумна степен на сигурност, че електронният формат на консолидирания финансов отчет е изготвен, във всички съществени аспекти в съответствие с изискванията на Регламента ЕЕЕФ. Като част от оценяване на спазването на изискванията на Регламента за ЕЕЕФ по отношение на електронния (XHTML) формат за отчитане на консолидирания отчет на Групата, ние запазихме професионален скептицизъм и използвахме професионална преценка. Ние също така: - получихме разбиране за вътрешния контрол и процесите, свързани с прилагането на Регламента за ЕЕЕФ по отношение на консолидирания финансов отчет на Групата и включващи изготвянето на консолидирания финансов отчет на Групата в XHTML формат и маркирането му в машинно четим език (iXBRL); - проверихме дали приложеният XHTML формат е валиден; - проверихме дали четимата от човек част на електронния формат на консолидирания финансов отчет съответства на одитирания консолидиран финансов отчет; - оценихме пълнотата на маркировките в консолидирания финансов отчет на Групата при използването на машинно четим език (iXBRL) съобразно изискванията на Регламента за ЕЕЕФ; - оценихме уместността на използваните iXBRL маркировки, избрани от основната таксономия, както и създаването на елемент от разширената таксономия в съответствие с Регламента за ЕЕЕФ, когато липсва подходящ елемент в основната таксономия; - оценихме уместността на съотнасянето (фиксиране) на елементите от разширената таксономия в съответствие с Регламента за ЕЕЕФ. Ние считаме, че доказателствата, получени от нас, са достатъчни и уместни, за да осигурят база за нашето становище. Становище за съответствие на електронния формат на консолидирания финансов отчет с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ По наше мнение, на база на извършените от нас процедури, електронният формат на консолидирания финансов отчет на Групата за годината, завършваща на 31 декември 2023 г., съдържащ се в приложения 8 електронен файл „74780000J0W85Y204X80-20231231-BG-CON.zip“, е изготвен във всички съществени аспекти в съответствие с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ. Докладване във връзка с чл. 59 от Закона за независимия финансов одит съгласно чл. 10 от Регламент (ЕС) № 537/2014 Съгласно изискванията на Закона за независимия финансов одит във връзка с чл. 10 от Регламент (ЕС) № 537/2014, ние докладваме допълнително и изложената по-долу информация: − Грант Торнтон ООД е назначено за задължителен одитор на консолидирания финансов отчет на Еврохолд България АД за годината, завършила на 31 декември 2023 г. от общото събрание на акционерите, проведено на 30.06.2023 г., за период от една година. − Одитът на консолидирания финансов отчет за годината, завършила на 31 декември 2023 г. на Групата представлява трета поредна година на непрекъснат ангажимент за задължителен одит, извършен от нас. − В подкрепа на одиторското становище ние сме предоставили в раздел „Ключови одиторски въпроси“ описание на най-важните оценени рискове, обобщение на отговора на одитора и важни наблюдения във връзка с тези рискове, когато е целесъобразно. − Потвърждаваме, че изразеното от нас одиторско мнение е в съответствие с допълнителния доклад, представен на одитния комитет на Еврохолд България АД, съгласно изискванията на чл. 60 от Закона за независимия финансов одит. − Потвърждаваме, че не сме предоставяли посочените в чл. 64 от Закона за независимия финансов одит забранени услуги извън одита. − Потвърждаваме, че при извършването на одита сме запазили своята независимост спрямо Групата. − За периода, за който се отнася извършения от нас задължителен одит, освен одита, ние сме предоставили и следните разрешени услуги: доклад във връзка с проспект издаден от компанията- майка и други услуги на контролираните от компанията-майка предприятия. Не са предоставяни данъчни или други консултации. Марий Апостолов Силвия Динова Управител Регистриран одитор отговорен за одита Грант Торнтон ООД Одиторско дружество 19 юли 2024 г. България, гр. София, бул. Черни връх №26 MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Digitally signed by MARIY GEORGIEV APOSTOLOV Date: 2024.07.19 17:43:59 +03'00' SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Digitally signed by SYLVIA BORISLAVOVA DINOVA Date: 2024.07.19 17:44:40 +03'00' Еврохолд България АД България, 1592 София, бул. Христофор Колумб 43 Тел: +359 2 9651 651 +359 2 9651 653 E-mail: investors@eurohold.bg office@eurohold.bg www.eurohold.bg