Chat with Filing

Ask questions about this document
Please log in or register to use the chat feature. Please register first.
10-K - 8945008Q3OIEBAOUB529-20221231-BG-CON.xhtml

Company: Doverie United Holding PLC Date: 2023-07-09 Language: Bulgarian Register to download
Loading document preview...
Document Preview Not Available

The file type (.xhtml) cannot be displayed directly here.
Open Original File
Error loading document preview. Please try the 'Open Original File' link.
You're One Click Away From The Full Filing

Instantly access this document—and 2.8M more—for free. Select your preferred method:
Continue with Google Continue with Microsoft Continue with Facebook Continue with Amazon
8945008Q3OIEBAOUB5292022-01-012022-12-318945008Q3OIEBAOUB5292021-01-012021-12-318945008Q3OIEBAOUB5292022-12-318945008Q3OIEBAOUB5292021-12-318945008Q3OIEBAOUB5292020-12-318945008Q3OIEBAOUB5292020-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember8945008Q3OIEBAOUB5292020-12-31ifrs-full:SharePremiumMember8945008Q3OIEBAOUB5292020-12-31ifrs-full:RevaluationSurplusMember8945008Q3OIEBAOUB5292020-12-31ifrs-full:OtherReservesMemberiso4217:BGNiso4217:BGNxbrli:shares8945008Q3OIEBAOUB5292020-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember8945008Q3OIEBAOUB5292020-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember8945008Q3OIEBAOUB5292020-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember8945008Q3OIEBAOUB5292020-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-01-012021-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-01-012021-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-01-012021-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-01-012021-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-01-012021-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-01-012021-12-31ifrs-full:SharePremiumMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-01-012021-12-31ifrs-full:OtherReservesMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-01-012021-12-31ifrs-full:RevaluationSurplusMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-12-31ifrs-full:SharePremiumMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-12-31ifrs-full:RevaluationSurplusMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-12-31ifrs-full:OtherReservesMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember8945008Q3OIEBAOUB5292021-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember8945008Q3OIEBAOUB5292022-01-012022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember8945008Q3OIEBAOUB5292022-01-012022-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember8945008Q3OIEBAOUB5292022-01-012022-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember8945008Q3OIEBAOUB5292022-01-012022-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember8945008Q3OIEBAOUB5292022-01-012022-12-31ifrs-full:OtherReservesMember8945008Q3OIEBAOUB5292022-01-012022-12-31ifrs-full:RevaluationSurplusMember8945008Q3OIEBAOUB5292022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember8945008Q3OIEBAOUB5292022-12-31ifrs-full:SharePremiumMember8945008Q3OIEBAOUB5292022-12-31ifrs-full:RevaluationSurplusMember8945008Q3OIEBAOUB5292022-12-31ifrs-full:OtherReservesMember8945008Q3OIEBAOUB5292022-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember8945008Q3OIEBAOUB5292022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember8945008Q3OIEBAOUB5292022-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember8945008Q3OIEBAOUB5292022-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember Доверие – Обединен холдинг АД Годишен консолидиран финансов отчет за периода, приключващ към 31 декември 2022 година ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. СЪДЪРЖАНИЕ КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПЕЧАЛБИТЕ И ЗАГУБИТЕ И ДРУГИЯ ВСЕОБХВАТЕН ДОХОД 1 КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ФИНАНСОВОТО СЪСТОЯНИЕ 3 КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПАРИЧНИТЕ ПОТОЦИ 5 КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПРОМЕНИТЕ В СОБСТВЕНИЯ КАПИТАЛ 7 ПРИЛОЖЕНИЯ КЪМ ГОДИШНИЯ КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ 1. ИНФОРМАЦИЯ ЗА ИКОНОМИЧЕСКАТА ГРУПА 8 2. ОСНОВНИ ПОЛОЖЕНИЯ ОТ СЧЕТОВОДНАТА ПОЛИТИКА НА ИКОНОМИЧЕСКАТА ГРУПА 18 3. ПРИХОДИ ОТ ЛИХВИ ОТ БАНКОВИ ОПЕРАЦИИ 71 4. РАЗХОДИ ЗА ЛИХВИ ОТ БАНКОВИ ОПЕРАЦИИ 71 5. ПРИХОДИ ОТ ТАКСИ И КОМИСИОННИ ОТ БАНКОВИ ОПЕРАЦИИ 71 6. РАЗХОДИ ЗА ТАКСИ И КОМИСИОННИ ОТ БАНКОВИ ОПЕРАЦИИ 72 7. ДРУГИ НЕТНИ ОПЕРАТИВНИ ПРИХОДИ 72 8. ВАЛУТНИ КУРСОВИ РАЗЛИКИ 72 9. НАЧИСЛЕНИ / ВЪЗСТАНОВЕНИ ОБЕЗЦЕНКИ ОТ БАНКОВИ ОПЕРАЦИИ 73 10. РАЗХОДИ ПО ЗАСТРАХОВАТЕЛНИ ОПЕРАЦИИ 73 11. ПРИХОДИ ОТ ДРУГИ БИЗНЕС СЕКТОРИ 74 12. РАЗХОДИ ЗА ДРУГИ БИЗНЕС СЕКТОРИ 78 13. ОПЕРАТИВНИ И АДМИНИСТРАТИВНИ РАЗХОДИ 79 14. ДРУГИ ФИНАНСОВИ ПРИХОДИ/РАЗХОДИ, НЕТНО 81 15. АМОРТИЗАЦИИ И ОБЕЗЦЕНКА 81 16. ДРУГИ ДОХОДИ /(ЗАГУБИ) ОТ ДЕЙНОСТТА 82 17. ПЕЧАЛБА / ЗАГУБА ОТ ПРИДОБИВАНЕ / ОСВОБОЖДАВАНЕ НА И ОТ ДЪЩЕРНИ ДРУЖЕСТВА 82 18.ПЕЧАЛБА/ЗАГУБА ОТ ПРЕУСТАНОВЕНИ ДЕЙНОСТИ 83 19. НЕКОНТРОЛИРАЩИ УЧАСТИЯ – ПЕЧАЛБИ/ЗАГУБИ 84 20. НЕТНА ПЕЧАЛБА НА АКЦИЯ 84 21.ИМОТИ, МАШИНИ, СЪОРЪЖЕНИЯ И ОБОРУДВАНЕ 85 22. АКТИВИ С ПРАВО НА ПОЛЗВАНЕ 87 23. ИНВЕСТИЦИОННИ ИМОТИ 89 24. БИЗНЕС КОМБИНАЦИИ И РЕПУТАЦИЯ 90 25. ДРУГИ НЕМАТЕРИАЛНИ АКТИВИ 91 26. ФИНАНСОВИ АКТИВИ ПО СПРАВЕДЛИВА СТОЙНОСТ В ПЕЧАЛБАТА ИЛИ ЗАГУБАТА 93 26.1. НЕКОТИРАНИ КАПИТАЛОВИ ИНВЕСТИЦИИ 93 26.2. КОТИРАНИ КАПИТАЛОВИ ИНВЕСТИЦИИ 93 27. ФИНАНСОВИ АКТИВИ ПО АМОРТИЗИРАНА СТОЙНОСТ 95 28. ФИНАНСОВИ АКТИВИ ПО СПРАВЕДЛИВА СТОЙНОСТ В ДРУГ ВСЕОБХВАТЕН ДОХОД 95 29. КРЕДИТИ НА БАНКОВИ КЛИЕНТИ 96 30.ДРУГИ БАНКОВИ АКТИВИ 97 31. АКТИВИ ЗА ПРОДАЖБА 98 32.АКТИВИ ПО ОТСРОЧЕНИ ДАНЪЦИ 98 33. ТЪРГОВСКИ ВЗЕМАНИЯ 102 34. МАТЕРИАЛНИ ЗАПАСИ 103 35. ПАРИЧНИ СРЕДСТВА И ПАРИЧНИ ЕКВИВАЛЕНТИ 103 36. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВИ 106 37. ЗАСТРАХОВАТЕЛНИ РЕЗЕРВИ 107 38. НЕКОНТРОЛИРАЩИ УЧАСТИЯ 107 39. ДЕПОЗИТИ ОТ БАНКОВИ КЛИЕНТИ 107 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 40. ПРИВЛЕЧЕН ОТ БАНКА РЕСУРС ОТ ДР.ФИНАНСОВИ ИНСТИТУЦИИ 108 41. ЗАДЪЛЖЕНИЯ КЪМ СВЪРЗАНИ ЛИЦА 109 42. ЗАДЪЛЖЕНИЯ НА ТЪРГОВСКИ ДРУЖЕСТВА КЪМ ФИНАНСОВИ ИНСТИТУЦИИ 110 43. ЛИЗИНГ 117 44. ТЪРГОВСКИ И ДРУГИ ЗАДЪЛЖЕНИЯ 117 45. КОРЕСПОНДЕНТСКИ СМЕТКИ (ЛОРО) 118 46. ДРУГИ СПЕЦИФИЧНИ ЗАДЪЛЖЕНИЯ ЗА БАНКИ 119 47. УПРАВЛЕНИЕ НА ФИНАНСОВИЯ РИСК 119 47.1.Валутен риск 121 47.2.Ценови риск 123 47.3. Кредитен риск 124 47.4.Ликвиден риск 147 48. СЕГМЕНТНО ОТЧИТАНЕ 158 49. СЪБИТИЯ СЛЕД ДАТАТА НА ОТЧЕТНИЯ ПЕРИОД (ДАТАТА НА БАЛАНСА) 165 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. Използвани съкращения DPD Просрочие в дни EAD Експозиция при неизпълнение ECL Очаквана кредитна загуба EIR Ефективен лихвен процент FVOCI Справедлива стойност през друг всеобхва- тен доход FVTPL Справедлива стойност през печалба или за- губа HTC Държани за събиране LGD Загуба при неизпълнение PD Вероятност от неизпълнение SPPI Единствено плащания по главница и лихва Доверие Обединен холдинг АД Годишен консолидиран финансов отчет за периода, приключващ към 31 декември 2022 Консолидиран отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватeн доход към 31 декември 2022 година (в хиляди лева) бел. 2022 г. 2021 г. Приходи от лихви от банкови операции 3 203 027 100 550 Разходи за лихви от банкови операции 4 (47 340) (22 745) Нетен лихвен доход 155 687 77 805 Приходи от такси и комисионни от банкови операции 5 80 549 64 323 Разходи за такси и комисионни от банкови операции 6 (34 093) (21 662) Нетен доход от такси и комисионни 46 456 42 661 Други нетни оперативни приходи 7 5 957 3 835 Валутни курсови разлики от банкови операции 8 23 372 18 802 Начислена/ възстановена обезценка от банкови операции 9 (36 716) (1 254) Общ нетен доход от банкови операции 194 756 141 849 Приходи от застрахователни операции 21 139 19 059 Разходи за застрахователни операции 10 (15 857) (13 885) Нетен доход от застрахователни операции 5 282 5 174 Приходи от други бизнес сектори 11 186 465 141 471 Разходи за други бизнес сектори 12 (117 589) (89 377) Нетен доход от други бизнес сектори 68 876 52 094 Оперативни и административни разходи 13 (140 092) (109 221) Други финансови приходи/разходи, нетно 14 (4 877) (5 120) Амортизации и обезценка 15 (14 932) (20 351) Други доходи/загуби от дейността 16 (2 020) 4 399 Оперативна печалба 106 993 68 824 Печалба от придобиване и освобождаване на и от дъщерни дружества 17 1 864 Печалба преди облагане с данъци 106 993 70 688 Данъци върху печалбата (13 466) (11 258) Печалба от продължаващи дейности 93 527 59 430 Печалба/загуба от преустановени дейности 18 7 Нетна печалба за периода след преустановени дейности 93 527 59 437 Нетна печалба за периода 93 527 59 437 Доверие Обединен холдинг АД Годишен консолидиран финансов отчет за периода, приключващ към 31 декември 2022 Консолидиран отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватeн доход (продължение) към 31 декември 2022 година (в хиляди лева) бел. 2022 г. 2021 г. Друг всеобхватен доход Компоненти, които не се рекласифицират в печалбата или загубата: Преоценка на имоти, машини и съоръжения 3 735 202 Нетна промяна в справедливата стойност на финансови активи (капиталови инструменти) 11 8 Преоценка на задълженията по планове с дефинирани доходи 259 (111) Други 82 Компоненти, които се рекласифицират в печалбата или загубата: Преизчисляване на финансовите отчети на чуждестранна дейност (7 868) 19 059 (3 781) 19 158 Общо всеобхватен доход 89 746 78 595 Нетна печалба принадлежаща на: Притежателите на собствен капитал на предприятието майка 71 775 44 792 Неконтролиращи участия 19 21 752 14 645 93 527 59 437 Общ всеобхватен доход, принадлежащ на: Притежателите на собствен капитал на предприятието майка 68 616 59 626 Неконтролиращи участия 21 130 18 969 89 746 78 595 Нетна печалба на акция 20 3,3384 2,2979 на притежателите на собствен капитал на предприятието майка Консолидираният отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход следва да се разглежда заедно с пояснителните сведения към него от стр.8 до стр.167 представляващи неразделна част от годишния консолидиран финансов отчет Годишният консолидиран финансов отчет е одобрен на 21 април 2023 година от: Анна Павлова Александър Христов Главен счетоводител и Изпълнителен директор Председател на УС Петко Иванов Член на УС Одиторско дружество: Ейч Ел Би България ООД Евтим Евтимов Рег. № 017 Регистриран одитор, отговорен за одита Стойчо Милев Рег. № 0882 Управител Digitally signed by Anna Ivanova Pavlova DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:38:53 Digitally signed by Petko Kolev Ivanov DN: CN=StampIT Global Qualified CA, OID.2.5.4.97=NTRBG-831641791, O=Information Services JSC, L=Sofia, C=BG Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:49:25 Digitally signed by Alexandre Gueorguiev Hristov DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:57:12 Digitally signed by Alexandre Gueorguiev Hristov DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 11:10:55 EVTIM PETKOV EVTIMOV Digitally signed by EVTIM PETKOV EVTIMOV Date: 2023.04.21 11:57:18 +03'00' Stoycho Kirilov Milev Digitally signed by Stoycho Kirilov Milev Date: 2023.04.21 12:08:54 +03'00' Доверие Обединен холдинг АД Годишен консолидиран финансов отчет за периода, приключващ към 31 декември 2022 към 31 декември 2022 година (в хиляди лева) бел. 31 декември 2022 г. 31 декември 2021 г. АКТИВИ Имоти, машини, съоръжения и оборудване 21 107 594 101 945 Активи с право на ползване 22 34 555 33 319 Инвестиционни имоти 23 13 575 13 773 Репутация 24 5 140 5 140 Други нематериални активи 25 9 930 7 717 Финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата 26 6 881 7 177 Финансови активи по амортизирана стойност 27 438 525 398 600 Финансови активи по справедлива стойност в друг всеобхватен доход 28 1 940 2 020 Кредити на банкови клиенти 29 1 162 604 1 099 210 Други банкови активи 30 25 103 13 437 Активи за продажба 31 12 132 7 667 Активи по отсрочени данъци 32 5 277 5 130 Търговски вземания 33 5 981 5 486 Материални запаси 34 48 170 41 195 Вземания по застрахователни договори 5 859 5 160 Парични средства и парични еквиваленти 35 834 526 855 225 Общо активи 2 717 792 2 602 201 Консолидиран отчет за финансовото състояние Доверие Обединен холдинг АД Годишен консолидиран финансов отчет за периода, приключващ към 31 декември 2022 към 31 декември 2022 година (в хиляди лева) бел. 31 декември 2022 г. 31 декември 2021 г. СОБСТВЕН КАПИТАЛ И ПАСИВИ Капитал, отнасящ се до притежателите на собствен капитал на предприятието майка 36 Акционерен капитал 21 500 21 500 Резерви 35 007 38 672 Натрупана печалба/(загуба) 332 867 261 038 389 374 321 210 Неконтролиращи участия 38 128 533 107 464 Общо собствен капитал 517 907 428 674 Застрахователни резерви 37 8 835 7 673 Депозити от банкови клиенти 39 1 852 750 1 845 658 Привлечен от банка ресурс от други финансови институции 40 39 225 31 895 Задължения към свързани лица 41 76 317 62 775 Задължения на търговски дружества към финансови институции 42 30 707 52 559 Лизинг 43 34 209 32 857 Провизии за доходи на наети лица 8 903 9 406 Отсрочени данъци 32 5 387 5 773 Търговски и други задължения 44 57 036 45 740 Задължения по преки застрахователни операции 643 502 Кореспондентски сметки ( лоро ) 45 328 Други специфични задължения за банки 46 85 873 78 361 Общо пасиви 2 191 050 2 165 854 Общо капитал и пасиви 2 717 792 2 602 201 Консолидираният отчет за финансовото състояние следва да се разглежда заедно с пояснителните сведения към него от стр.8 до стр.167 представляващи неразделна част от годишния консолидиран финансов отчет Годишният консолидиран финансов отчет е одобрен на 21 април 2023 година от: Анна Павлова Александър Христов Главен счетоводител и Изпълнителен директор Председател на УС Петко Иванов Член на УС Одиторско дружество: Ейч Ел Би България ООД Евтим Евтимов Рег. № 017 Регистриран одитор, отговорен за одита Стойчо Милев Рег. № 0882 Управител Консолидиран отчет за финансовото състояние (продължение) Digitally signed by Anna Ivanova Pavlova DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:39:44 Digitally signed by Petko Kolev Ivanov DN: CN=StampIT Global Qualified CA, OID.2.5.4.97=NTRBG-831641791, O=Information Services JSC, L=Sofia, C=BG Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:49:55 Digitally signed by Alexandre Gueorguiev Hristov DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:57:44 EVTIM PETKOV EVTIMOV Digitally signed by EVTIM PETKOV EVTIMOV Date: 2023.04.21 12:00:18 +03'00' Stoycho Kirilov Milev Digitally signed by Stoycho Kirilov Milev Date: 2023.04.21 12:09:43 +03'00' Доверие Обединен холдинг АД Годишен консолидиран финансов отчет за периода, приключващ към 31 декември 2022 Консолидиран отчет за паричните потоци към 31 декември 2022 година (в хиляди лева) 2022 г. 2021 г. Парични потоци от основните дейности: Постъпления от лихви 175 434 99 288 Плащания по лихви (44 175) (21 900) Нетни постъпления от такси и комисионни 50 542 47 356 Увеличение/намаление в текущи активи : Разплащателни сметки и депозити в Национална Банка Молдова (79 568) 105 921 Разплащателни сметки и депозити в други банки (4 514) (143 036) Ценни книжа над 90 дни (14 447) 92 844 Нетни заеми (111 253) (316 680) Други активи (10 731) 3 425 Увеличение/намаление в текущи задължения : Дължими към банки (295) (33) Дължими към клиенти 32 087 232 808 Други задължения 1 430 10 867 Нетен паричен поток от основна дейност от банкови операции (5 490) 110 860 Постъпления от клиенти 241 043 189 234 Плащания на доставчици (152 999) (127 454) Получени дивиденти Нетен паричен поток от основна дейност от други бизнес сектори 88 044 61 780 Плащания за разходи по основните дейности (116 014) (71 476) Плащания за данъци (13 857) (14 112) Нетен паричен поток от основна дейност (47 317) 87 052 Парични потоци от инвестиционните дейности: Закупуване на дълготрайни материални и нематериални активи (17 790) (11 562) Закупуване на инвестиции Постъпления от продажба на нетекущи материални и нематериални активи 139 145 Нетен паричен поток от инвестиционните дейности от банкови операции (17 651) (11 417) Закупуване на дълготрайни материални и нематериални активи (5 736) (4 688) Постъпления от продажба на нетекущи материални и нематериални активи 1 494 1 530 Закупуване на инвестиции (6) (5 888) Постъпления от продажба на инвестиции 104 7 579 Други/плащания постъпления от инвестиционна дейност 773 1 262 Нетен паричен поток от инвестиционните дейности от други бизнес сектори (3 371) (205) Нетни паричeн поток от инвестиционните дейности: (21 022) (11 622) Доверие Обединен холдинг АД Годишен консолидиран финансов отчет за периода, приключващ към 31 декември 2022 Консолидиран отчет за паричните потоци (продължение) към 31 декември 2022 година (в хиляди лева) 2022 г. 2021 г. Парични потоци от финансовите дейности: Постъпления от заеми и кредити 43 401 45 423 Курсови разлики от преизчисления 42 331 (46 689) Печалба / (загуба) от нетен обмен на чуждестранна валута 1 545 1 051 Плащания на заеми и кредити (35 304) (39 152) Изплатени дивиденти (6 646) Плащания по лизингови договори (2 430) (2 958) Нетен паричен поток , използван във финансовите дейности от банкови операции 49 543 (48 971) Постъпления от заеми и кредити 50 245 56 657 Плащания на заеми и кредити (72 179) (62 330) Получени заеми от свързани лица 13 500 7 560 Възстановени заеми на свързани лица (1 500) (21 314) Изплащане на лихви на свързани предприятия (3 270) Изплатени дивиденти (246) (674) Плащания по лизингови договори (4 995) (4 897) Други постъпления/плащания за финансова дейност (1 089) 7 539 Нетен паричен поток , използван във финансовите дейности от други бизнес сектори (16 264) (20 729) Нетен паричен поток от финансовите дейности 33 279 (69 700) Нетно увеличение на паричните наличности и паричните еквиваленти (35 060) 5 730 Парични средства и парични еквиваленти на 1 януари 841 670 835 940 Парични средства и парични еквиваленти към 31 декември 806 610 841 670 Консолидираният отчет за паричните потоци следва да се разглежда заедно с пояснителните сведения към него от стр.8 до стр.167 представляващи неразделна част от годишния консолидиран финансов отчет Годишният консолидиран финансов отчет е одобрен на 21 април 2023 година от: Анна Павлова Александър Христов Главен счетоводител и Изпълнителен директор Председател на УС Петко Иванов Член на УС Одиторско дружество: Ейч Ел Би България ООД Евтим Евтимов Рег. № 017 Регистриран одитор, отговорен за одита Стойчо Милев Рег. № 0882 Управител Digitally signed by Anna Ivanova Pavlova DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:40:23 Digitally signed by Petko Kolev Ivanov DN: CN=StampIT Global Qualified CA, OID.2.5.4.97=NTRBG-831641791, O=Information Services JSC, L=Sofia, C=BG Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:50:23 Digitally signed by Alexandre Gueorguiev Hristov DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:58:51 EVTIM PETKOV EVTIMOV Digitally signed by EVTIM PETKOV EVTIMOV Date: 2023.04.21 12:00:46 +03'00' Stoycho Kirilov Milev Digitally signed by Stoycho Kirilov Milev Date: 2023.04.21 12:10:39 +03'00' Доверие Обединен холдинг АД Годишен консолидиран финансов отчет Консолидиран отчет за промените в собствения капитал за периода, приключващ към 31 декември 2022 за периода, приключващ към 31 декември 2022 (в хиляди лева) Основен капитал Премиен резерв Преоценъчен резерв Целеви резерви Резерв от валутно преизчисл ение Натрупан а печалба/за губа Общо Неконтро- лиращи участия Общо собствен капитал Баланс към 31 декември 2020 18 736 581 22 510 14 893 (25 741) 218 933 249 912 96 363 346 275 Печалба/Загуба за периода 44 792 44 792 14 645 59 437 Друг всеобхватен доход, нетно от данъци 14 747 87 14 834 4 324 19 158 Общо всеобхватен доход 14 747 44 879 59 626 18 969 78 595 Емисия акции 2 764 8 844 11 608 11 608 Разпределение на печалбата 1 966 (1 966) (6 320) (6 320) Други изменения в собствения капитал 904 1 (33) (808) 64 (1 548) (1 484) Баланс към 31 декември 2021 21 500 9 425 23 414 16 860 (11 027) 261 038 321 210 107 464 428 674 Печалба/Загуба за периода 71 775 71 775 21 752 93 527 Друг всеобхватен доход, нетно от данъци (6 154) 2 995 (3 159) (622) (3 781) Общо всеобхватен доход (6 154) 74 770 68 616 21 130 89 746 Разпределение на печалбата 1 061 (1 061) Други изменения в собствения капитал 1 428 (1 880) (452) (61) (513) Баланс към 31 декември 2022 21 500 9 425 24 842 17 921 (17 181) 332 867 389 374 128 533 517 907 Консолидираният отчет за промените в собствения капитал следва да се разглежда заедно с пояснителните сведения към него от стр.8 до стр.167 представляващи неразделна част от годишния консолидиран финансов отчет Годишният консолидиран финансов отчет е одобрен на 21 април 2023 година от: Анна Павлова Александър Христов Главен счетоводител и Изпълнителен директор Председател на УС Петко Иванов Член на УС Одиторско дружество: Ейч Ел Би България ООД Евтим Евтимов Рег. № 017 Регистриран одитор, отговорен за одита Стойчо Милев Рег. № 0882 Управител Отнасящ се към притежателите на собствен капитал на предприятието майка Digitally signed by Anna Ivanova Pavlova DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:41:07 Digitally signed by Petko Kolev Ivanov DN: CN=StampIT Global Qualified CA, OID.2.5.4.97=NTRBG-831641791, O=Information Services JSC, L=Sofia, C=BG Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:50:51 Digitally signed by Alexandre Gueorguiev Hristov DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:59:20 EVTIM PETKOV EVTIMOV Digitally signed by EVTIM PETKOV EVTIMOV Date: 2023.04.21 12:01:08 +03'00' Stoycho Kirilov Milev Digitally signed by Stoycho Kirilov Milev Date: 2023.04.21 12:11:26 +03'00' ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 8 1. ИНФОРМАЦИЯ ЗА ИКОНОМИЧЕСКАТА ГРУПА Доверие - Обединен Холдинг АД (компания майка) е регистрирано в Софийски градски съд по фирмено дело № 13056 от 1996 г. и е със седалище, адрес на управление и адрес за кореспонденция 1756 София, ул.”Лъчезар Станчев”№5, сграда “А”, ет.7 . , тел. (02) 98 456 10; 98 456 11; факс: (02) 98 456 63. Дружеството няма разкрити и регистрирани клонове. Електронният адрес е както следва: doverie@doverie.bg. Официално регистрираната интернет страница е www.doverie.bg, като вътрешната информация се публикува в раздел „За инвеститори“, секция „Новини“: https://doverie.bg/за-инвести- тори/новини/. Доверие - Обединен Холдинг АД е публично дружество съгласно Закона за публично предлагане на ценни книжа. Съгласно Наредба 26 на БНБ е направен отказ от регистрация на дружеството като финансова институция по Закона за кредитните институции. Съгласно Закона за счетоводството дружеството е „предприятие от обществен интерес” /§ 1 т.22 б.в/ През годината не е имало промяна на името на отчитащото се дружество-майка. Не е идентифицирана крайна компания - майка или друго контролиращо лице. 1.1.Собственост и управление Акционерен капитал 31.12.2022 BGN ‘000 31.12.2021 BGN ‘000 ( BGN’000) 21,500 21,500 Брой акции (номинал 1.00 лев) 21,499,855 21,499,855 Общ брой на регистрираните акционери 146,668 146,842 в т.ч. юридически лица 58 63 физически лица 146,610 146,779 Брой акции, притежавани от юридически лица 12,312,540 12,276,653 % на участие на юридически лица 57,27% 57,10% Брой акции, притежавани от физическите лица* 9,187,315 9,223,202 % на участие на физически лица 42,73% 42,90% *В брой акции, притежавани от физически лица, са включени 240 броя акции с неуточнена собственост от 1996г., които Централният депозитар АД води по емисионна сметка на Доверие - Обединен холдинг АД. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 9 Акционери, притежаващи акции над 5% Брой акции % от капитала Софарма АД 5,374,600 24,9983 Телекомплект АД 1,917,838 8,9202 КАЛИМАН-РТ АД 1,115,352 5,1877 Акции от - до Брой акционери % от всички акционери Брой притежавани акции % от всички акции 0-100 144,479 99 6,478,370 30 101-1000 1,924 1 412,213 2 1001-10000 194 0 635,219 3 10001-100000 56 0 1,591,928 7 100001-500000 10 0 2,125,967 10 500001-1000000 1 0 774,574 4 1000001-5000000 3 0 4,106,984 19 Over 5000000 1 0 5,374,600 25 Total 146,668 100 21,499,855 100 Дружеството е с двустепенна система на управление. Надзорен съвет Членове на Надзорния съвет към 31.12.2022г. са: Венцислав Симеонов Стоев - председател на НС Иван Огнянов Донев - член Христо Георгиев Христов - член Управителен съвет Членове на Управителния съвет към 31.12.2022г. са: Александър Георгиев Христов - изпълнителен директор Анна Иванова Павлова - председател на УС Петко Колев Иванов - член Дружеството се представлява от Александър Георгиев Христов. Одитният комитет подпомага работата на Управителния съвет, има роля на лица, натоварени с общо управление, които извършват мониторинг и надзор над вътрешната контролна система, управле- нието на риска и системата на финансово отчитане на дружеството. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 10 Одитният комитет има следния състав: Иван Димов - председател ( независим член) Елена Големанова - член ( независим член) Анна Павлова - член Към 31.12.2022г. списъчният брой на персонала в икономическата група е 2,825 ( 31.12.2021 г. е 2,682). 1.2. Предмет на дейност Предметът на дейност на Доверие-Обединен Холдинг АД е придобиване, управление, оценка и продажба на дялове и/или акционерни участия в български и чуждестранни дружества – юридически лица, участия под каквато и да е форма в други местни и/или чуждестранни търговски дружества, и/или в тяхното управление; придобиване, управление и продажба на облигации; придобиване, оценка и про- дажба на патенти, отстъпване на лицензии за използване на патенти на дружества, в които холдинговото дружество участва; извършване на всякаква друга търговска дейност, за която няма забрана със закон. 1.3. Структура на икономическата група Доверие-Обединен Холдинг е холдингово акционерно дружество. Дружеството няма регистри- рани клонове и/или представителства в страната или чужбина. Към 31 декември 2022 г. дружеството упражнява контрол по линия на пряко участие и косвено участие чрез други дружества в капиталите на следните дъщерни дружества (групирани по икономически отрасъл): Портфейл ОЗОФ Доверие ЗАД АД 98,15% ДОХ АД 58,887 98,15% Служба по ТМ Доверие ЕООД ДОХ АД 500 100.00% Индустриален холдинг-Доверие АД 100% ДОХ АД 1,518,411 87,43% ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 11 ОЗОФ Доверие АД ЗАД 150,000 8,64% Хомоген АД 68,199 3,93% Доверие - Капитал АД 100% ДОХ АД 6,170 77.13% ИХД АД 1830 22,87% Доверие - Брико АД 71,93% Доверие - Капитал АД 11,868 71.93% МБАЛ Доверие АД 100% ДОХ АД 112,805 7,45% ИХД АД 1,400,699 92,55% МЦ Доверие АД 100% ДОХ АД 419,000 99,76% ИХД АД 1000 0,24% Марицатекс АД 91.97% ИХД АД 431,247 91.97% Вратица АД в несъстоятелност 69.60% ИХД АД 262,121 69.60% Биляна Трико АД Доверие Капитал АД 2,833,809 98,88% Българско вино ООД 100% ИХД АД 91,038 96,16% ДОХ АД 3,639 3,84% Дунав АД 81.82% ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 12 Доверие Капитал АД 81,733 81,82% Хидроизомат АД 93.34% ИХД АД 2,789,536 93.31% Хомоген АД 820 0.03% Хомоген АД 100.00% ДОХ АД 43,040 89.67% ИХД АД 4,960 10.33% Доверие грижа ЕАД ДОХ АД 25,000 100.00% Доверие - инвест ЕАД ДОХ АД 7,000,000 100.00% „Moldindconbank” S.A. Доверие Инвест ЕАД 3,885,536 78,21% Кеъртех ЕООД ДОХ АД 100,000 100% Основният предмет на дейност на дружествата от групата е: ДЕЙНОСТ НА ФИНАНСОВИ ИНСТИТУЦИИ „Moldindconbank” S.A. - Търговска банка „Молдиндконбанк“ СА („Банката“) е създадена през октом- ври 1991 г. и работи като търговска и спестовна банка, предлагаща широка гама от банкови услуги и продукти, насочени към всички категории клиенти чрез своите 70 клона (2021: 70 клона). Банката може да извършва, в рамките на лиценза, издаден от Националната банка на Молдова, следните дейности: привличане на депозити и други възстановими средства; предоставяне на кредити, сред които: потребителски кредити, ипотечни кредити, факторинг с или без обжалване, финансиране на търговски сделки (включително фиксирани суми); финансов лизинг; предоставянето на платежни услуги, в съот- ветствие със Закон № 114 от 18.05.2012 г. за платежните услуги и електронните пари (РМолдова); изда- ване и администриране на пътнически чекове, сметки и други платежни инструменти; издаване на га- ранции и приемане на задължения; транзакции за своя сметка или за сметка на клиенти с някой от след- ните средства: инструменти на паричния пазар (чекове, сметки, депозитни сертификати и др.); чуждест- ранна валута; фючърсни и опционални договори; инструменти, базирани на валутни курсове и лихвени ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 13 проценти; ценни книжа и други финансови инструменти; участие в емитирането на ценни книжа и други финансови инструменти и предоставянето на услуги, свързани с тази емисия; съвети на юридически лица относно структурата на уставния капитал, бизнес стратегията и други аспекти, свързани с търговс- ката дейност, както и съвети и услуги относно сливания и придобивания на юридически лица; парично посредничество (посредничество на междубанковите пазари); управление на портфейл и консултации във връзка с тях; съхранение и управление на финансови инструменти; информационни услуги за заеми; услуги за съхранение в банкови сейфове; издаване на електронни пари, в съответствие със Закон № 114 от 18.05.2012 г. за платежните услуги и електронните пари; всяка друга финансова дейност или услуги, разрешени от Националната банка на Молдова, при спазване на специални закони, които уреждат съот- ветните дейности. Банката може да извършва инвестиционни услуги и дейности, както и други допълнителни услуги съг- ласно лиценза, издаден от Националната комисия за финансов пазар. Банката няма право да извършва следните операции: да залага свои собствени акции от името на Банката; да предоставя кредити, обезпечени с акции, други видове ценни книжа или облигации, емитирани от Банката и / или друго свързано лице, принадлежащо към групата, към която Банката принадлежи. ХОЛДИНГОВИ ДРУЖЕСТВА “Индустриален холдинг Доверие” АД - холдингово дружество, придобиване, управление, оценка и продажба на патенти, отстъпване на лицензи за използване на патенти на дружества, в които холдинго- вото дружество участва, производство и търговия в страната и чужбина със стоки и услуги, включително със суровини, прежди, платове и изделия от тях, извършване на посредническа и инженерингова дейност, проектиране и строителство, управление на недвижима собственост, научно-техническа, технологична и патентна информация, инвеститорски и независим строителен контрол. “Доверие-Капитал” АД – холдингово дружество, занимаващо се с вътрешно и външно търговска дей- ност, търговско представителство, посредничество и агентство, организиране и експлоатация на търгов- ски предприятия и всякаква друга дейност. ТЪРГОВИЯ СЪС СТОКИ ОТ ВИДА "НАПРАВИ СИ САМ“ “Доверие-Брико” АД – изграждане, експлоатация и управление на верига магазини за търговия на дребно със стоки за бита и ремонтна дейност. Дейността на дружеството е основана на Споразумение за съдружие с Mr.Bricolage SA (Франция), сключено през 1999 година. Според това споразумение ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 14 “Доверие-Брико” АД притежава изключителното право да ползва търговската марка на Mr.Bricolage на територията на България. Дружеството развива своята дейност в следните магазини на територията на страната: София 1, Пловдив - два, София 2, Варна, Благоевград, Бургас, Плевен , Русе, Добрич и София 3. ЗАСТРАХОВАНЕ “ОЗОФ Доверие” ЗАД - застраховане за заболяване и/или злополука. МЕДИЦИНСКИ УСЛУГИ Медицински център Доверие АД - осъществяване на специализирана извънболнична помощ в съответ- ствие с действащото в страната законодателство, включително извършване на диагностика, лечение, ре- хабилитация и наблюдение на болни; консултации; профилактика; предписване лабораторни и други ви- дове изследвания; извършване на медицински дейности и манипулации; обема вида домашни грижи и помощ за болни; лекарства, превързочни материали и медицински пособия, извършване експертиза на временна неработоспособност; наблюдение и оказване на медицинска помощ при бременност и майчин- ство; извършване на дейности по здравна промоция и профилактика, в т.ч. профилактични прегледи и имунизации, издаване на документи, свързани с оказваната медицинска помощ; насочване на пациенти за консултативна и болнична помощ. МБАЛ Доверие АД - Осъществяване на болнична помощ: диагностика и лечение на заболявания, когато лечебната цел не може да се постигне в условията на извънболнична помощ, родилна помощ, рехабили- тация, диагностика и консултации, поискани от лекар или стоматолог от други лечебни заведения, тран- сплантация на органи, тъкани и клетки, вземане, съхраняване, снабдяване с кръв и кръвни съставки, трансфузионен надзор, медико-козметични услуги, клинични изпитвания на лекарства и медицинска апаратура, съгласно действащото в страната законодателство, учебна и научна дейност. СТМ Доверие EООД – служба по трудова медицина ПРОМИШЛЕНОСТ ЗА СТРОИТЕЛНИ МАТЕРИАЛИ И ЖИЛИЩНО СТРОИТЕЛСТВО “Дунав” АД - проектиране, строителство, специализирани строителни услуги, производство на строи- телни материали и изделия, предприемачество, комплексно обслужване със строителна механизация и автотранспорт, авторемонтни услуги, вътрешни и международни превози, спедиторска дейност, подго- товка на кадри за строителството, търговия в страната и чужбина, отдаване под наем и аренда на ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 15 недвижимо имущество, покупка, строеж и обзавеждане на недвижими имоти с цел продажба, изпитвания и измервания на строителни материали и дефектоскопия на заварени изделия. “Хидроизомат” АД - производство на хидроизолационни, топлоизолационни и други материали, стро- ителство, ремонт и услуги, покупка, строеж или обзавеждане на недвижими имоти с цел продажба, на- учно-производствена и развойна дейност, ноу-хау, производство и търговия на интелектуални продукти, търговска дейност в страната и чужбина. ШИВАШКА ПРОМИШЛЕНОСТ “Вратица” АД в несъстоятелност - производство на прежди, сурови тъкани, готови тъкани, шевни изделия, търговия в страната и чужбина. ПРОИЗВОДСТВО НА ГРОЗДЕ И ВИНА Българско вино ООД - Изкупуване на грозде и плодове, производство на вина ПЕРИЛНИ ПРЕПАРАТИ И БИТОВА ХИМИЯ Доверие Грижа ЕАД – вписано преобразуване на 19.01.2018г. – производство на перилни и други препарати за битова химия. Кеъртех ЕООД - производство на перилни и други препарати за битова химия. ОТДАВАНЕ ПОД НАЕМ НА ДВИЖИМИ И НЕДВИЖИМИ АКТИВИ “Марицатекс” АД - Дружеството е създадено и до 31.08.2010 г. функционира като предприятие за про- изводство на текстил и изделия от текстил. На проведено Общо събрание на акционерите на 20.07.2010 г. е взето решение за спиране на текстилното и всички свързани с него производства. В изпълнение на го- рецитираното решение са прекратени трудовите договори на всички работници и служители, с изключе- ние на тези чиито трудови функции не са пряко свързани с производствения процес и са необходими за стопанисване на активите на дружеството. На основание същото решение на Общото събрание, дейността на дружеството се ограничава и осъществява в областта на „Отдаване под наем и експлоатация на собствени недвижими имоти”. “Биляна Трико” АД – отдаване под наем на собствени недвижими имоти. ДРУГИ ОТРАСЛИ ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 16 Хомоген АД - търговия със стоки и услуги и извършване на посредническа дейност; Доверие инвест ЕАД - Придобиване, управление, оценка и продажба на участия в български и чуждес- транни дружества, вътрешна и външно-търговска дейност, търговско представителство, посредничество и агентство, организиране и експлоатация на търговски предприятия, управленски и маркетингови ус- луги, консултантска дейност, както и всяка друга дейност, незабранена от закона 1.4. Констатации от проведените независими финансови одити 2022 година Индивидуалният годишен финансов отчет на „Доверие Грижа“ ЕАД за 2022г. е заверен с параг- раф за обръщане на внимание „Съществена несигурност, свързана с предположението за действащо предприятие. Индивидуалният годишен финансов отчет на Доверие Инвест ЕАД за 2022 г. е заверен с параграф за обръщане на внимание „Съществена несигурност, свързана с предположението за действащо предп- риятие. Асоциирани дружества Към 31.12.2022 г. Доверие Обединен холдинг АД има значително влияние чрез пряко и/или кос- вено участие чрез дъщерни дружества в капиталите на следните дружества: Асоциирано дружество Притежание в групата % на участие Доверие Стил ООД Индустриален холдинг Доверие АД 48,00% Андема АД Доверие-Обединен Холдинг АД 25.00% Инвестицията в Доверие Стил ООД и Андема АД са обезценени напълно, като за първата позиция това е с актуална дата 31.12.2010г., а за втората 31.12.2004г. 1.5. Основни показатели на стопанската среда Основните показатели на стопанската среда в РБългария, които оказват влияние върху дейността на Групата, за периода 2022-2020г. са представени в таблицата по-долу: Показател 2022 2021 2020 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 17 БВП в млн. лева* 165,384 132,744 118,605 Реален растеж на БВП* 3,4% 4.6% -3.8% Инфлация в края на годината * 15,3% 3.3% 1.7% Среден валутен курс на щатския долар за годината 1.86014 1.65377 1.71632 Валутен курс на щатския долар в края на периода 1.83371 1.72685 1.59386 Основен лихвен процент в края на периода 0.00% 0.00% 0.00% Безработица (в края на периода) 4.3% 4,6% 5.1% * НСИ – последни публикации 17.03.2023; * БНБ – 31 декември 2022 * БВП – публикувани окончателни данни за 2022г. Република Молдова Показател 2022 2021 2020 Безработица в края на периода*** 2,5% 2,6% 4,2% БВП в млн. долара** 14,048 12,,396 11,910 Реален растеж на БВП* - 2,6% Инфлация в края на годината**** 30,24% 13,94% 0,39% Среден валутен курс на щатския долар за годината 18,9032 17,6816 17,3201 Валутен курс на щатския долар в края на периода 19,1579 17,7452 17,2146 Основен лихвен процент в края на периода***** 20,00% 6,5% 2,65% Национална банка на Молдова Статистически институт на Молдова МВФ Няма публикувани данни* Данни към 30.11.2022г.** Безработица в края на периода*** данните са актуални към 02 декември 2022г. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 18 Инфлация в края на годината**** данните са актуални към декември 2022г. Основен лихвен процент в края на периода***** данните са актуални към 5 декември 2022г. 2. ОСНОВНИ ПОЛОЖЕНИЯ ОТ СЧЕТОВОДНАТА ПОЛИТИКА НА ИКОНОМИЧЕСКАТА ГРУПА 2.1. База за съставяне на финансовия отчет Годишният консолидиран финансовият отчет на Групата е изготвен в съответствие с всички Международни стандарти за финансови отчети (МСФО), които се състоят от: стандарти за финансови отчети и от тълкувания на Комитета за разяснения на МСФО (КРМСФО), одобрени от Съвета по Меж- дународни счетоводни стандарти (СМСС), и Международните счетоводни стандарти и тълкуванията на Постоянния комитет за разясняване (ПКР), одобрени от Комитета по Международни счетоводни стан- дарти (КМСС), които ефективно са в сила на 1 януари 2022 г., и които са приети от Комисията на Евро- пейския съюз. МСФО, приeти от ЕС, е общоприетото наименование на рамката с общо предназначение-счето- водна база, еквивалентна на рамката, въведена с дефиницията съгласно § 1, т. 8 от Допълнителните раз- поредби на Закона за счетоводството под наименованието „Международни счетоводни стандарти” (МСС). В качеството си на емитент, чиито ценни книжа са допуснати за търгуване на регулиран пазар в ЕС, Групата има задължение за изготвянето на годишни консолидирани финансови отчети, след годи- ната, приключваща на 31 декември 2021г. в съответствие с изискванията за ЕЕЕФ, произтичащи от Де- легиран Регламент (ЕС) 2019/815 на Комисията от 17 декември 2018. Промени в счетоводната политика Нови стандарти, изменения и разяснения към МСФО, които са влезли в сила от 1 януари 2022 г. Дружеството прилага следните нови стандарти, изменения и разяснения към МСФО, разработени и публикувани от Съвета по международни счетоводни стандарти, които имат ефект върху финансовия отчет на Дружеството и са задължителни за прилагане от годишния период, започващ на 1 януари 2022 г.: • Имоти, машини и съоръжения: Постъпления преди предвидената употреба - Изменения на МСС 16 - дата на влизане в сила: 1 януари 2022 г. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 19 Изменението на МСС 16 Имоти, машини и съоръжения (ИМС) забранява на предприятието да приспада от себестойността на даден актив от ИМС всякакви постъпления, получени от продажба на произведени артикули, докато предприятието подготвя актива за предвидената му употреба. Той също така пояснява, че предприятието „тества дали активът функционира правилно“, когато оценява техническите и физическите характеристики на актива. Финансовото представяне на актива не е от значение за тази оценка. Предприятията трябва да оповестяват отделно сумите на приходите и разходите, свързани с произведените артикули, които не са резултат от обичайните дейности на предприятието. • Препратка към Концептуалната рамка - Изменения на МСФО 3 - дата на влизане в сила: 1 януари 2022 г. Бяха направени незначителни изменения на МСФО 3 Бизнес комбинации, за да се актуализират препратките към Концептуалната рамка за финансово отчитане и да се добави изключение за признаване на задължения и условни задължения в обхвата на МСС 37 Провизии, условни задължения и условни активи и тълкуване 21 Налози. Измененията също потвърждават, че условните активи не трябва да се признават към датата на придобиване. • Обременителни договори - Разходи за изпълнение на договора Изменения на МСС 37 - дата на влизане в сила: 1 януари 2022 г. Изменението на МСС 37 пояснява, че преките разходи за изпълнение на договор включват както допълнителни разходи за изпълнение на договора, така и разпределение на други разходи, пряко свързани с изпълнението на договорите. Преди да признае отделна провизия за обременителен договор, предприятието признава всяка загуба от обезценка, настъпила върху активи, използвани при изпълнение на договора. • Годишни подобрения на МСФО стандартите 2018–2020 г. - дата на влизане в сила: 1 януари 2022 г. Следните подобрения бяха финализирани през май 2020 г .: • МСФО 9 Финансови инструменти - пояснява кои такси трябва да бъдат включени в теста за 10% за отписване на финансови пасиви. • МСФО 16 Лизинг - изменение на илюстративен пример 13, за да се премахне илюстрацията на плащания от лизингодателя, свързани с подобрения на лизинговите права, за да се премахне всякакво объркване относно третирането на стимулите за лизинг. • МСФО 1 Приемане на международни стандарти за финансово отчитане за първи път - позволява на предприятия, които са измерили своите активи и пасиви по балансови стойности, ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 20 записани в счетоводните регистри на техните дружества-майки, също да измерват всички разлики от преизчисления, като използват сумите, отчетени от дружеството-майка. Това изменение ще се прилага и за асоциирани и съвместни предприятия, които са предприели същото освобождаване по МСФО 1. • МСС 41 Земеделие - премахване на изискването за предприятията да изключват паричните потоци за данъчно облагане при измерване на справедливата стойност по МСС 41. Това изменение има за цел да се приведе в съответствие с изискването на стандарта за дисконтиране на паричните потоци на база след данъчно облагане. 1.1. Стандарти, изменения и разяснения, които все още не са влезли в сила и не се прилагат от по-ранна дата от Дружеството Към датата на одобрение на този финансов отчет са публикувани нови стандарти, изменения и разяснения към съществуващи вече стандарти, но не са влезли в сила или не са приети от ЕС за финансовата година, започваща на 1 януари 2022 г., и не са били приложени от по-ранна дата от Дружеството. Информация за тези стандарти и изменения, които имат ефект върху финансовия отчет на Дружеството, е представена по-долу. Ръководството очаква всички стандарти и изменения да бъдат приети в счетоводната политика на Дружеството през първия период, започващ след датата на влизането им в сила. • МСФО 17 Застрахователни договори - дата на влизане в сила: първоначално на 1 януари 2021 г., но удължен до 1 януари 2023 г. от СМСС през март 2020 г. МСФО 17 е издаден през май 2017 г. като заместител на МСФО 4 Застрахователни договори. Той изисква модел за текущо измерване, при който оценките се преизмерват за всеки отчетен период. Договорите се измерват, като се използват градивните елементи на: • дисконтирани парични потоци с претеглени вероятности • изрична корекция на риска и • надбавка за договорени услуги (CSM), представляваща не реализираната печалба от договора, която се признава като приход за периода на покритие. Стандартът позволява избор между признаване на промените в дисконтовите ставки или в отчета за печалбата или загубата, или директно в друг всеобхватен доход. Изборът вероятно ще отразява как застрахователите отчитат своите финансови активи съгласно МСФО 9. Допълнителен, опростен подход за разпределение на премиите е разрешен за задължението за оставащото покритие по краткосрочни договори, които често се изписват от застрахователи по животозастраховане. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 21 Има модификация на общия модел за измерване, наречен „подход с променлива такса“ за определени договори, сключени от животозастрахователи, при които притежателите на полици участват във възвръщаемостта от базовите елементи. Когато се прилага подходът на променливите такси, делът на предприятието от промените в справедливата стойност на базовите позиции е включен в CSM. Следователно резултатите от застрахователите, използващи този модел, вероятно ще бъдат по-малко променливи, отколкото при общия модел. Новите правила ще повлияят на финансовите отчети и ключовите показатели за ефективността на всички субекти, които сключват застрахователни договори или инвестиционни договори с характеристики на дискреционно участие. Целенасочените изменения, направени през юли 2020 г., имаха за цел да улеснят прилагането на стандарта чрез намаляване на разходите за внедряване и улесняване на предприятията да обясняват резултатите от прилагането на МСФО 17 на инвеститорите и другите потребители на финансови отчети. Измененията, също така отложиха датата на прилагане на МСФО 17 до 1 януари 2023 г. Допълнителни изменения, направени през декември 2021 г., добавиха опция за преход, която позволява на предприятието да приложи класификационно покритие по избор в сравнителния период(и), представен(и) при първоначалното прилагане на МСФО 17. Класификационното покритие се прилага за всички финансови активи, включително тези, държани по отношение на дейности, които не са свързани с договори в обхвата на МСФО 17. Той позволява тези активи да бъдат класифицирани в сравнителния период(и) по начин, който съответства на това как предприятието очаква тези активи да бъдат класифицирани при първоначалното прилагане на МСФО 9. Класификацията може да се прилага на базата на инструмент по инструмент. • Класификация на пасивите като текущи или нетекущи - Изменения на МСС 1 - дата на влизане в сила: 1 януари 2023 г. Измененията в тесен обхват на МСС 1 Представяне на финансови отчети изясняват, че пасивите се класифицират като текущи или нетекущи в зависимост от правата, които съществуват в края на отчетния период. Класификацията не се влияе от очакванията на предприятието или събитията след датата на отчитане (напр. постъпление от колебание или нарушение на споразумението). Измененията, също така изясняват какво има предвид МСС 1, когато споменава „уреждане“ на пасив. Измененията могат да повлияят на класификацията на пасивите, особено на предприятията, които преди са вземали предвид намеренията на ръководството при определяне на класификацията, както и за някои пасиви, които могат да бъдат преобразувани в собствен капитал. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 22 Те трябва да се прилагат ретроспективно в съответствие с нормалните изисквания в МСС 8 Счетоводни политики, промени в счетоводните оценки и грешки. • Оповестяване на счетоводни политики (Изменения на МСС 1 и Декларация за практиката 2 на МСФО) за годишни отчетни периоди, започващи на или след 1 януари 2023 г. СМСС измени МСС 1, за да изисква предприятията да оповестяват своите съществени счетоводни политики, вместо значимите си счетоводни политики. Измененията определят какво е „съществена информация за счетоводната политика“ и обясняват как да се определи кога информацията за счетоводната политика е съществена. Освен това те поясняват, че несъществената информация за счетоводната политика не е необходимо да се оповестява. Ако бъде оповестена, тя не трябва да прикрива съществената счетоводна информация. За да подкрепи това изменение, СМСС измени също практическо изявление по МСФО № 2 Изготвяне на преценки за същественост, за да предостави насоки как да се прилага концепцията за същественост към оповестяванията на счетоводната политика. • Определение на счетоводните оценки (изменения на МСС 8) за годишни отчетни периоди, започващи на или след 1 януари 2023 г. Изменението на МСС 8 Счетоводни политики, промени в счетоводните оценки и грешки изяснява как компаниите трябва да разграничават промените в счетоводните политики от промените в счетоводните оценки. Разграничението е важно, тъй като промените в счетоводните оценки се прилагат перспективно към бъдещи транзакции и други бъдещи събития, докато промените в счетоводната политика обикновено се прилагат ретроспективно към минали транзакции и други минали събития, както и към текущия период. • Отсрочен данък, свързан с активи и пасиви, произтичащи от единична сделка – Изменения на МСС 12, за годишни отчетни периоди, започващи на или след 1 януари 2023 г. Промените в МСС 12 Данъци върху печалбата изискват компаниите да признават отсрочен данък върху сделки, които при първоначално признаване водят до равни суми на облагаеми и приспадащи временни разлики. Те обикновено се прилагат за сделки като лизинг на лизингополучатели и задължения за извеждане от експлоатация и ще изискват признаване на допълнителни отсрочени данъчни активи и пасиви. Изменението следва да се прилага за сделки, които се извършват на или след началото на най- ранния представен сравнителен период. В допълнение, предприятията трябва да признават отсрочени данъчни активи (доколкото е вероятно те да бъдат използвани) и отсрочени данъчни задължения в ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 23 началото на най-ранния сравнителен период за всички приспадащи и облагаеми временни разлики, свързани с: • активи с право на ползване и задължения по лизинг, и • извеждане от експлоатация, възстановяване и подобни задължения и съответните суми, признати като част от себестойността на свързаните активи. Кумулативният ефект от признаването на тези корекции се признава в неразпределената печалба или друг компонент на собствения капитал, според случая. МСС 12 по-рано не разглеждаше как да се отчитат данъчните ефекти лизингови договори, признати в баланса и подобни сделки и различни подходи бяха счетени за приемливи. Някои предприятия може вече да са отчитали такива транзакции в съответствие с новите изисквания. Тези субекти няма да бъдат засегнати от измененията. • Продажба или апорт на активи между инвеститор и негово асоциирано или съвместно предприятие – Изменения на МСФО 10 и МСС 28 СМСС направи изменения с ограничен обхват на МСФО 10 Консолидирани финансови отчети и МСС 28 Инвестиции в асоциирани предприятия и съвместни предприятия. Измененията изясняват счетоводното третиране на продажби или апорт на активи между инвеститор и техните асоциирани предприятия или съвместни предприятия. Те потвърждават, че счетоводното третиране зависи от това дали непаричните активи, продадени или внесени в асоциирано или съвместно предприятие, представляват „бизнес“ (както е дефинирано в МСФО 3 Бизнес комбинации). Когато непаричните активи представляват бизнес, инвеститорът ще признае пълната печалба или загуба от продажбата или апорта на активи. Ако активите не отговарят на определението за бизнес, печалбата или загубата се признават от инвеститора само до степента на интересите на другия инвеститор в асоциираното или съвместното предприятие. Промените се прилагат перспективно. * През декември 2015 г. СМСС реши да отложи датата на прилагане на това изменение до момента, в който СМСС финализира изследователския си проект относно метода на собствения капитал. Към датата на одобрение на този финансов отчет са публикувани нови стандарти, изменения и разяснения към съществуващи вече стандарти, но не са влезли в сила или не са приети от ЕС за финансовата година, започваща на 1 януари 2022 г., и не са били приложени от по-ранна дата от Дружеството. Не се очаква те да имат съществен ефект върху финансовите отчети на Дружеството. Ръководството очаква всички стандарти и изменения да бъдат приети в счетоводната политика на Дружеството през първия период, започващ след датата на влизането им в сила. Промените са свързани със следните стандарти: ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 24 • МСФО 17 Застрахователни договори - дата на влизане в сила: първоначално на 1 януари 2021 г., но удължен до 1 януари 2023 г. от СМСС през март 2020 г. • Класификация на пасивите като текущи или нетекущи - Изменения на МСС 1 - дата на влизане в сила: 1 януари 2023 г. • Оповестяване на счетоводни политики (Изменения на МСС 1 и Декларация за практиката 2 на МСФО) за годишни отчетни периоди, започващи на или след 1 януари 2023 г. • Определение на счетоводните оценки (изменения на МСС 8) за годишни отчетни периоди, започващи на или след 1 януари 2023 г. • Отсрочен данък, свързан с активи и пасиви, произтичащи от единична сделка – Изменения на МСС 12, за годишни отчетни периоди, започващи на или след 1 януари 2023 г. • Продажба или апорт на активи между инвеститор и негово асоциирано или съвместно предприятие – Изменения на МСФО 10 и МСС 28 Към датата на приемане и одобрение на тези финансови отчети, СМСС публикува няколко нови, но все още не в сила стандарти и изменения на съществуващи стандарти и разяснения. Нито един от тези стандарти или изменения на съществуващите стандарти не са приети по-рано от Групата. Представянето на финансов отчет съгласно Международните стандарти за финансови отчети изисква ръководството да направи най-добри приблизителни оценки, начисления и разумно обосновани предположения, които оказват ефект върху отчетените стойности на активите и пасивите, на приходите и разходите, и на оповестяването на условни вземания и задължения към края на отчетния период. Тези приблизителни оценки, начисления и предположения са основани на информацията, която е налична към края на отчетния период, поради което бъдещите фактически резултати биха могли да бъдат различни от тях. Обектите, които предполагат по-висока степен на субективна преценка или сложност на изчисле- ния, или където предположенията и приблизителните счетоводни оценки са съществени за финансовия отчет, са оповестени в Приложение № 2.25. 2.2. Консолидиран финансов отчет Икономическата група изготвя своя годишен консолидиран финансов отчет за периода, прик- лючващ на 31 декември 2022г. в който са включени годишните одитирани индивидуални финансови отчети на дъщерни и асоциирани дружества съгласно приложение 1.3. Не са включени в консолидирания финансов отчет следните дъщерни дружества: ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 25 Вратица АД – откриване на производство по несъстоятелност, загуба на контрол; Не са включени в консолидирания отчет следните асоциирани дружества, поради : "Доверие– стил” ООД, гр.София - трайни ограничения; “Андема” АД, гр.София - трайни ограничения; 2.2.1. Консолидационна политика Във финансовия отчет на Групата са консолидирани финансовите отчети на предприятието майка и всички дъщерни предприятия към 31 декември 2022 г., с изключение на описаните в 2.2. Дъщерни предприятия са всички предприятия, които се намират под контрола на компанията майка. Налице е кон- трол, когато компанията майка е изложена на, или има права върху, променливата възвръщаемост от своето участие в предприятието, в което е инвестирано, и има възможност да окаже въздействие върху тази възвръщаемост посредством своите правомощия върху предприятието, в което е инвестирано. Всички дъщерни предприятия изготвят годишни финансови отчети за отчетен период, приключ- ващ към 31 декември 2022г. Печалба или загуба и друг всеобхватен доход на дъщерни предприятия, които cа придобити или продадени през годината, cе признават от датата на придобиването, или съответно до датата на продаж- бата им. Неконтролиращото участие като част от собствения капитал представлява делът от печалбата или загубата и нетните активи на дъщерното предприятие, които не cе притежават от Групата. Общият всеобхватен доход или загуба на дъщерното предприятие се отнася към собствениците на предприятието майка и неконтролиращите участия на базата на техния относителен дял в собствения капитал на дъщер- ното предприятие. Ако Групата загуби контрол над дъщерното предприятие, всякаква инвестиция, задържана в това предприятие, се признава по справедлива стойност към датата на загубата на контрол, като промяната в балансовата стойност се отразява в печалбата или загубата. Справедливата стойност на всяка инвести- ция, задържана в предприятието към датата на загуба на контрол се счита за справедлива стойност при първоначално признаване на финансов актив. В допълнение всички суми, признати в друг всеобхватен доход по отношение на това дъщерно предприятие, се отчитат на същата база, както ако Групата дирек- тно се е била освободила от съответните активи или пасиви (напр. рекласифицирани в печалбата или ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 26 загубата или отнесени директно в неразпределената печалба съгласно изискванията на съответния МСФО). Печалбата или загубата от отписването на инвестиция в дъщерно предприятие представлява раз- ликата между сумата от справедливата стойност на полученото възнаграждение и справедливата стой- ност на всяка задържана инвестиция в бившето дъщерно предприятие и балансовата сума на активите (включително репутация) и пасивите на дъщерното предприятие и всякакво неконтролиращо участие. Групата прилага следните консолидационни процедури при изготвяне на консолидираните фи- нансови отчети: • Еднакво интерпретиране на съдържанието на всяка счетоводна сметка с цел еднозначно определяне на състава на елементите на отчетите на предприятията и на групата като цяло. За целта е приет индивидуален вътрешен сметкоплан и правила за съответствие при отнасяне на сметките в статиите на отчета за финансовото състояние , както и кореспонденцията на отделните шифрирани полета от разни отчети, които са задължителни за прилагане от всяко дружество в състава на икономическата група "Доверие"; • Елиминиране на реципрочните, противостоящите елементи при представяне на информацията за вътрешните, в рамките на групата взаимоотношения. Това представяне се реализира под формата на отделни справки – таблици, съгласно приложения. Справките - таблици се попълват паралелно от контрагентите по съответната сделка и се подписват от Главните счетоводители на дружествата, с което се удостоверява квитирането на разчетите и/или оборотите по съответните сметки; • Начин на представяне на участието на неуправляващите съдружници – малцинственото участие, в чистата стойност на капитала и финансовия резултат за предходния и текущия период; • Отчетите са съставени към една и съща дата; • Приемане на годишните счетоводни отчети на дъщерните предприятия: · проверка на паричната еди- ница, на чиято база е съставен отчетът и преизчисляване; · проверка по дата на съставяне и евенту- ално коригиране съобразно консолидационната политика; · проверка на счетоводната политика, при която е съставен отчетът и евентуално коригиране;· годишните отчети на дъщерните предприятия подлежат на независим финансов одит; сводиране – съставяне на елементарен сборен отчет, ред по ред. • Елиминиране на противостоящите елементи: · капиталови; · финансови; · търговски; изчисляване на репутация към дата на придобиване. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 27 • По отношение на дъщерните дружества се прилага методът на пълна консолидация. Отчетите се обе- диняват ред по ред, като позициите от рода на активите, пасивите, имуществата, приходите и разхо- дите се сумират. • Асоциираните предприятия се представят като нетни активи на един ред и съответния дял от тях за групата. Стойността на инвестициите в тези дружества са преизчислени по метода на собствения капитал за консолидирания отчет. Финансовият резултат е представен като дял за групата и за дру- гите. 2.2.2. Бизнес комбинации и репутация Всички бизнес комбинации се отчитат счетоводно по метода на покупката. Прехвърленото въз- награждение в бизнес комбинация се оценява по справедлива стойност, която се изчислява като сумата от справедливите стойности към датата на придобиване на активите, прехвърлени от придобиващия, по- етите от придобиващия задължения към бившите собственици на придобиваното предприятие и капита- ловите участия, емитирани от Групата. Прехвърленото възнаграждение включва справедливата стойност на активи или пасиви, възникнали в резултат на възнаграждения под условие. Разходите по придобива- нето се отчитат в печалбата или загубата в периода на възникването им. Методът на покупката включва признаване на разграничимите активи и пасиви на придобива- ното предприятие, включително условните задължения, независимо дали те са били признати във фи- нансовите отчети на придобиваното предприятие преди бизнес комбинацията. При първоначалното признаване активите и пасивите на придобитото дъщерно предприятие са включени в консолидирания отчет за финансовото състояние по тяхната справедлива стойност, която служи като база за последващо оценяване в съответствие със счетоводната политика на Групата. За всяка бизнес комбинация Групата оценява всяко неконтролиращо участие в придобиваното предприятие, което представлява дял от собствения му капитал и дава право на ликвидационен дял, или по справедлива стойност или по пропорционален дял на неконтролиращото участие в разграничимите нетни активи на придобиваното предприятие. Другите видове неконтролиращо участие се оценяват по справедлива стойност или, ако е приложимо, на база, определена в друг МСФО. Репутацията се признава след определяне на всички разграничими нематериални активи. Тя представлява превишението на сумата от справедливата стойност на прехвърленото възнаграждение към датата на придобиване и размера на всяко неконтролиращо участие в придобиваното предприятие, и в бизнес комбинация, постигната на етапи, справедливата стойност към датата на придобиване на държа- ното преди капиталово участие на Групата в придобиваното предприятие, над справедливата стойност ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 28 на разграничимите нетни активи на придобиваното дружество към датата на придобиване. Всяко преви- шение на справедливата стойност на разграничимите нетни активи над изчислената по-горе сума се приз- нава в печалбата или загубата непосредствено след придобиването. При бизнес комбинация, постигната на етапи, Групата преоценява държаното преди капиталово участие в придобиваното предприятие по справедлива стойност към датата на придобиване (т.е. към да- тата на придобиване на контрол) и признава произтичащата печалбата или загубата, ако има такива, в печалбата или загубата. Сумите, признати в другия всеобхватен доход от дялово участие в придобива- ното предприятие преди датата на придобиване на контрол, се признават на същата база, както ако Гру- пата се е освободила директно от държаното преди капиталово участие. Ако първоначалното счетоводно отчитане на бизнес комбинацията не е приключено до края на отчетния период, в който се осъществява комбинацията, Групата отчита провизорни суми за статиите, за които отчитането не е приключило. През периода на оценяване, който не може да надвишава една година от датата на придобиване, Групата коригира със задна дата тези провизорни суми или признава допъл- нителни активи или пасиви, за да отрази новата получена информация за фактите и обстоятелствата, които са съществували към датата на придобиване и, ако са били известни, щяха да повлияят на оценката на сумите, признати към тази дата. Всяко възнаграждение под условие, дължимо от придобиващия, се признава по справедлива стойност към датата на придобиване и се включва като част от прехвърленото възнаграждение в замяна на придобиваното предприятие. Последващи промени в справедливата стойност на възнаграждението под условие, което е класифицирано като актив или пасив, се признават или в печалбата или загубата или като промяна в другия всеобхватен доход. Ако възнаграждението под условие е класифицирано като собствен капитал, то не се преоценява до окончателното му уреждане в собствения капитал. При ангажимент с план за продажба, включващ загуба на контрол над дъщерно дружество, Гру- пата класифицира всички консолидирани активи и пасиви на това дъщерно предприятие като държани за продажба, независимо дали ще задържи неконтролиращо участие в своето бивше дъщерно предприя- тие след продажбата. Активи (и групи за освобождаване), класифицирани като държани за продажба, се представят в консолидирания отчет за финансовото състояние отделно и се оценяват по по-ниската от балансовата им стойност (първоначално, цена на придобиване) и справедливата им стойност, намалена с преките очаквани разходи по продажбата (нетна продажна цена). Всяка загуба от обезценка се разпре- деля между тези активи на дадена група за освобождаване. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 29 2.3. Сравнителни данни Групата представя сравнителна информация в този финансов отчет за края на текущия и пред- ходния период за съответния отчет.. Когато е необходимо, сравнителните данни се рекласифицират, за да се постигне съпоставимост спрямо промени в представянето в текущата година. 2.4. Функционална валута и признаване на курсови разлики Функционалната и отчетна валута на представяне на финансовия отчет на групата е българският лев. От 01.07.1997 г. левът е фиксиран в съответствие със Закона за БНБ към германската марка в съот- ношение BGN 1:DEM 1, а с въвеждането на еврото като официална валута на Европейския съюз - с ев- рото в съотношение BGN 1.95583:EUR 1. Консолидираният финансов отчет е представен в български лева (валута на представяне), закръглени до хиляда. При първоначално признаване, сделка в чуждестранна валута се записва във функционалната валута, като към сумата в чуждестранна валута се прилага обменният курс към момента на сделката или операцията. Паричните средства, вземанията и задълженията, като монетарни отчетни обекти, деноми- нирани в чуждестранна валута се отчитат във функционалната валута като се прилага обменният курс, публикуван от БНБ за последния работен ден на съответния месец. Към 31 декември 2022г. те се оценя- ват в български лева като се използва заключителният обменен курс на БНБ. Функционалната валута на „Moldindconbank” S.A. е молдовски леи (MDL). За целите на представянето в консолидирания финансов отчет, активите, пасивите, приходите и разходите на дъщерното дружество са преизчислени във валутата на представяне, както е описано по- долу. Курсовите разлики, произтичащи от тези преизчисления се признават като резерви от валутни пре- изчисления на отчети на дъщерни дружества в чужбина. Приходите и разходите на „Moldindconbank” S.A. са преизчислени в лева по среден курс, близък до обменния курс в деня на извършване на транзакциите. Активите и пасивите са преизчислени в лева по обменния курс към края на отчетния период. Обменният курс на молдовската лея към български лев е определен чрез използване на обменния курс молдовската лея към български лев, определен от Наци- оналната банка на Молдова, както следва: за преизчислението на всички активи и пасиви на „Moldindconbank” S.A. от молдовски леи в български лев e използван ефективният валутен курс на 31 декември 2022г. – MDL 10,4204: BGN 1; за преизчислението на всички приходи и разходи от молдовски леи в български лев е използван средният обменен курс за периода 01 януари 2022 г. – 31 декември 2022г.- MDL 10,1739: BGN 1; ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 30 Немонетарните отчетни обекти в отчета за финансовото състояние, първоначално деноминирани в чуждестранна валута, се отчитат във функционалната валута като се прилага историческият обменен курс към датата на операцията и последващо не се преоценяват по заключителен курс. Ефектите от курсовите разлики, свързани с уреждането на сделки в чуждестранна валута, или отчитането на търговски сделки в чуждестранна валута по курсове, които са различни, от тези, по които първоначално са били признати, се включват в отчета за всеобхватния доход в момента на възникването им, като се третират като “финансови приходи/разходи”. 2.5. Приходи А Приходи по договори с клиенти. Признаване и оценка на приходите от договори с клиенти Приходите се признават, когато (или като) се удовлетвори задължението за изпълнение, съгласно условията на договора, като се прехвърли обещаната стока или услуга на клиента. Даден актив (стока или услуга) е прехвърлен, когато (или като) клиентът получи контрол върху този актив. Всяко обещание за прехвърляне на стоки и/или услуги, които са разграничими (сами по себе си и в контекста на договора), се отчита като едно задължение за изпълнение. Договорите с клиенти обичайно включват едно единствено задължение за изпълнение. При първоначалната оценка на договорите си с клиенти Групата извършва преценка дали два или повече договора трябва да бъдат разглеждани в тяхната комбинация и да бъдат отчетени като един, и дали обещаните стоки и/или услуги във всеки отделен и/или комбиниран договор трябва да бъдат отче- тени като едно и/или повече задължения за изпълнение. Като цяло Групата е достигнала до заключение, че действа като принципал в договореностите си за приходи, тъй като обикновено контролира стоките или услугите преди да ги прехвърли към клиента Оповестявания за съществените счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения, свързани с приходите от договори с клиенти, са предоставени в Пояснителна бележка 2.25. Оценяване Цената на сделката е размерът на възнаграждението, на който всяко дружество от Групата очаква да има право в замяна на прехвърлянето на клиента на обещаните стоки или услуги, с изключение на ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 31 сумите, събрани от името на трети страни (например данък върху добавената стойност). Обещаното в договора с клиента възнаграждение може да включва фиксирани суми, променливи суми, или и двете. Когато (или като) бъде удовлетворено задължение за изпълнение, всяко Дружество признава като приход стойността на цената на сделката (което изключва приблизителни оценки на променливото въз- награждение, съдържащо ограничения), която е отнесена към това задължение за изпълнение. Групата разглежда дали в договора съществуват други обещания, които са отделни задължения за изпълнение, за които трябва да бъде разпределена част от цената на сделката. При определяне на цената на сделката се взема предвид влиянието на променливо възнагражде- ние, наличието на значителни компоненти на финансирането, непаричното възнаграждение и възнаграж- дението, дължими на клиента (ако има такива). Задължения за изпълнение и подход за признаване на основни видове приходи по договори с кли- енти Групата признава приходи, когато удовлетвори задължението за изпълнение, съгласно условията на договора, като прехвърли обещаната стока или услуга на клиента. Даден актив (стока или услуга) е прехвърлен, когато клиентът получи контрол върху този актив. Следващата таблица предоставя информация за характера и времето на изпълнение на задълже- нията за изпълнение в договорите с клиенти, включително значителни условия за плащане и свързаните с тях политики за признаване на приходите: Приходите от договори с клиенти се признават, както е посочено в следващата таблица по дей- ности и сектори на икономическата група: No Приходи Подход за признаване на приходите 1 Приходи от продажби на продукция и стоки и други краткотрайни активи Приходите от продажби на продукция, стоки и други краткотрайни активи се признават в момента, в който е прехвърлен контрола върху продаваните активи. Приходите от продажба се признават по метода отчитащ активите „в точно определен времеви момент” съгласно МСФО 15, когато контролът върху стоката се прехвърли към клиента. Това обичайно става с предаването и фи- зическото владеене върху тях от клиента, когато купувачът е приел активите в съответствие с договора за продажба 2 Приходи от медицински ус- луги Приходите от продажба на медицински услуги се признават по метода, от- читащ Задължения за изпълнение, удовлетворени в течение на времето, съг- ласно МСФО 15. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 32 4 Приходи от услуги Приходите от предоставяне на услуги се признават в счетоводния период, през който са предоставени услугите. Групата прехвърля контрола върху ус- лугите с течение на времето и следователно удовлетворява задължението за изпълнение и признава приходи с течение на времето. Ако към края на от- четния период услугата по договора не е изцяло извършена приходите се признават въз основа на действителната услуга, предоставена до края на от- четния период, като пропорционална част от общите услуги, които трябва да бъдат предоставени, тъй като клиентът получава и потребява ползите ед- новременно. Това се определя въз основа на действително вложено време за извършена работа, спрямо общото очаквано време за извършване на услу- гата. Клиентът заплаща предоставените услуги въз основа на клаузите, заложени в конкретния договор. Ако услугите, предоставени от Групата, надвишават плащането, се признава актив по договора. Ако плащанията надвишават предоставените услуги, се признава пасив по договор. 5 Приходи от строителство При строителството на жилищни комплекси с множество апартаменти пред- приятието признава прихода по метода отчитащ продукцията „в точно оп- ределен времеви момент” съгласно МСФО 15, когато контролът върху сто- ката или продукцията се прехвърли към клиента. Това обичайно става с пре- даването на стоката или продукцията и физическото владеене върху тях от клиента (прехвърляне собствеността върху построената сграда/обект). За определени договори за строителните услуги, изграждане на съоръжения и други, при влизане в сила на договора, Групата признава прихода по ме- тода „задължение за изпълнение, удовлетворявано с течение на времето“. Салда по договори Търговски вземания и активи по договори Вземането представлява правото на Групата да получи възнаграждение в определен размер, ко- ето е безусловно (т.е., преди плащането на възнаграждението да стане дължимо е необходимо единствено да изтече определен период от време). Активът по договор е правото на Групата да получи възнаграждение в замяна на стоките или услугите, които е прехвърлило на клиента, но което не е безусловно (начисление за вземане). Ако чрез прехвърляне на стоките и/или предоставянето на услугите Групата изпълни задължението си преди кли- ента да заплати съответното възнаграждение и/или преди плащането да стане дължимо, актив по договор ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 33 се признава за заработеното възнаграждение (което е под условие). Признатите активи по договор се рекласифицират като търговско вземане, когато правото на възнаграждение стане безусловно. Пасиви по договори Като пасив по договор Групата представя получените от клиента плащания и/или безусловно право да получи плащане, преди да е изпълнило задълженията си за изпълнение по договора. Пасивите по договор се признават като приход, когато (или като) удовлетвори задълженията за изпълнение. Моля, вижте счетоводните политики за финансовите активи, изложени в Бележка 2.9.1 Финан- сови активи. Б. Други приходи/доходи Други доходи са приходи или доходи, които се признават по силата на други стандарти и са извън обхвата на МСФО 15. Следващата таблица предоставя информация за съществени условия и свързаните с тях политики за признаване на приходи: No Подход за признаване на приходите 1 Приходи от продажба на имоти, машини и съоръже- ния и нематериални активи Печалбите или загубите, възникващи при отписването на имот, машина, съ- оръжение или нематериален актив, в резултат на продажба, се включват в печалбата или загубата, когато активът бъде отписан. Активът се отписва в момента, в който е прехвърлен контрола върху продавания актив. 2 Премии по застрахователни договори Приходът от записаните премии се признава в периода, в който е сключен застрахователния договор и се записва като брутен премиен приход в размер на премията за целия приложим застрахователен период. Застрахователният период представлява този период, за който е определен размера на застрахо- вателната премия, който обикновено е не по-малко от една година. 3 Приходи от наеми Наемният доход от договори за наем се признават, съгласно МСФО 16. Приходите, свързани с краткосрочните лизингови договори и лизингови до- говори, основният актив по които е с ниска стойност се признава като доход по линейния метод за срока на лизинговия договор, освен в случаите, в които ръководството на Групата прецени, че друга системна база отразява по- точно времевия модел, при чието използване е намалена извлечената полза от наетия актив. 4 Дивиденти Приходите от дивиденти се признават, когато се установи правото на Гру- пата да получи плащането на база решение на общо събрание на акционе- рите на Групата, в което е инвестирано. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 34 5 Излишъци на активи Приходите от излишъци на активи се признават в момента на установяване на излишъците. 6 Приходи от финансиране Когато дарението (финансирането) е свързано с разходна позиция, то се признава като приход за периодите, необходими за съпоставянето му на сис- тематична база с разходите, които то е предвидено да компенсира. Когато дарението (финансирането) е свързано с актив, то се представя като приход за бъдещ период и се включва в доходите през периода на полезен живот на свързания с него актив. 7 Глоби и неустойки Приходите от глоби и неустойки се признават след установяване на правото за тяхното получаване съгласно договор или чрез съдебен иск. Неустойката обезпечава изпълнението на задължението и служи като обез- щетение за вредите от неизпълнението, без да е нужно те да се доказват при което признаването на прихода от неустойки настъпва се признава, когато е настъпило правно неизпълнение на дадени договорни условия. 8 Наказателна лихви За да възникне законната лихва, освен, че длъжника трябва да е в забава за- конодателя изисква и насрещното задължение да бъде парично. Наказател- ната лихва е форма на договорната отговорност, специфична за паричните задължения. Приходите от наказателни лихви се признават, когато се установи правото на Групата да получи плащането. За финансови активи с кредитна обезценка лихвеният доход се признава на база нетната обезценена сума на вземането. 9 Приходи от отписване на за- дължения Приходите от отписване на задължения се признават при изтичане на дав- ностния срок на задължението, обявяване на съответния контрагент в лик- видация или при други основания. 10 Лихви Приходите от лихви се изчисляват, като се приложи ефективният лихвен процент към отчетната стойност на финансов актив, с изключение на финан- совите активи, които впоследствие са обезценени. За обезценените финан- сови активи, ефективният лихвен процент се прилага към балансовата стой- ност на финансовия актив (след приспадане на натрупаната обезценка). 11 Приходи от такси и комиси- онни Таксите и комисионните се признават на базата на текущо начисляване, когато услугата е предоставена. Таксите за поети задължения за кредити, които е вероятно да бъдат изтеглени, се разсрочват (заедно със съответ- ните преки разходи) и се признават като корекция на ефективния лихвен процент по кредита. Комисионните и таксите, произтичащи от договаря- нето или участието в договарянето на сделка за трета страна - като ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 35 например договореността за придобиване на акции или други ценни книжа, или покупката или продажбата на предприятия - се признават при завършване на основната сделка. Таксите за управление на портфейли и други управленски консултации и услуги се признават въз основа на при- ложимите договори за услуги, пропорционално на периода. 2.6. Разходи Разходите в групата се признават в момента на тяхното възникване и на база принципите на на- числяване и съпоставимост. Финансовите разходи се състоят от лихвени разходи по заеми и финансов лизинг, такси по обли- гационни заеми, банкови такси и други преки разходи по кредити и банкови гаранции. Начислените лихви по съкровищни бонове са изчислени за периода между датата на придоби- ване и датата на изготвяне на финансовия отчет при прилагане на различни лихвени проценти за всяка емисия. Разходите за лихви включват изчислени лихви, свързани с получени депозити, разплащателни сметки, Лоро сметки, кредити, както и лихви по други облигации. Разходите за бъдещи периоди (предплатени разходи) се отлагат за признаване като текущ разход за периода, през който договорите за които се отнасят, се изпълняват. Разходи по застрахователни договори обхващат всички плащания във връзка с осъществяване на застрахователната дейност. Те са специфични и зависят от обема, характера и обхвата на застраховател- ната дейност. За разлика от отраслите на материалното производство не се знае размера на необходимите средства за покриване на задълженията към застрахованите лица през конкретен отчетен период. Ето защо основните разходи на застрахователните дружества свързани с изплащане на обезщетения се определят след оценяване на настъпилите събития. По конкретно разходите са свързани с: • изплащане на възникнали претенции на застрахованите лица и здравни заведения (признават се за периода в които възникват). • аквизиционни разходи- тези разходи включват комисионни и начисления на агентски и брокерски комисионни , както и разходи за реклама. • текущите административни разходи на застрахователното предприятие за организация и управление на дейността му. За нуждите на застрахователната дейност на застрахователното предприятие разходите могат да се групират по различни признаци: 1. Според начина на определянето им към съответната застраховка ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 36 • преки – могат да се отнесат непосредствено в момента на извършването им към конкретната застра- ховка – изплащането на лечебните заведения и застрахованите лица за възникнали застрахователни събития, аквизиционните/комисионни на застрахователни посредници/ разходи и др. • общи /непреки, косвени/ - не могат да се отнесат непосредствено в момента на извършването им към конкретната застраховка и затова се разпределят между пакетите здравни услуги на база процентно съотношение. Такива са разходите за организация и управление, разходите по икономически еле- менти. 2. Според характера на участие в застраховките: • организационни – разходи свързани със създаването, организирането и разширяването на дейността, те са свързани с регистриране, пререгистриране и разширяване, със създаването на нови клонове, на нови видове застраховки; • административни разходи – всички разходи свързани с управлението на дейността. 2.7. Инвестиции в дъщерни предприятия Дългосрочните инвестиции, представляващи акции в дъщерни дружества, са представени във финансовия отчет по цена на придобиване (себестойност), която представлява справедливата стойност на възнаграждението, което е било платено, вкл. преките разходи по придобиване на инвестицията, на- малена с натрупаната обезценка. Притежаваните от икономическата група инвестиции в дъщерни дружества подлежат на преглед за обезценка. При установяване на условия за обезценка, същата се признава в отчета за всеобхватния доход (в печалбата или загубата за годината). При покупка и продажба на инвестиции в дъщерни дружества се прилага “датата на сключване” на сделката. Инвестициите се отписват, когато се прехвърлят правата, които произтичат от тях на други лица при настъпването на правните основания за това и по този начин се загубва контрола върху стопанските изгоди от съответния конкретен тип инвестиции. Печалбата/(загубата) от продажбата им се представя съответно към “финансови приходи” или “финансови разходи” в отчета за всеобхватния доход (в печал- бата или загубата за годината). В този отчет инвестициите в дъщерните дружества са елиминирани, с изключение на посочените в приложение 2.2. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 37 2.8. Инвестиции в асоциирани предприятия Инвестициите в акции и дялове от капиталите на дружества, в които Доверие-Обединен Холдинг АД и/или дъщерните му дружества имат значително влияние се класифицират като инвестиции в асоци- ирани предприятия. Значително влияние е правото на участие при вземането на решения, свързани с финансовата и оперативната политика на предприятието, в което е инвестирано, но не е контрол или съвместен контрол върху тази политика. Дългосрочните инвестиции, представляващи акции и дялове в асоциирани дружества, се предс- тавят във финансовия отчет по метода на собствения капитал. Всички последващи промени в размера на участието на Групата в собствения капитал на асоци- ираното предприятие се признават в балансовата стойност на инвестицията. Промени, дължащи се на печалбата или загубата, реализирана от асоциираното предприятие, се отразяват в консолидирания отчет за печалбата или загубата на ред „Дял от печалбата в асоциирани и съвместно контролирани предприя- тия”. Тези промени включват последваща амортизация или обезценка на определената при придобива- нето справедлива стойност на активи и пасиви на асоциираното предприятие. Промените в другия всеобхватен доход на асоциираното предприятие, както и в позиции, приз- нати директно в собствения капитал на асоциираното предприятие, се признават съответно в другия все- обхватен доход или в собствения капитал на Групата. В случаите, в които делът на Групата в реализира- ните загуби на асоциираното предприятие надвиши размера на участието й в асоциираното предприятие, включително и необезпечените вземания, Групата не признава своя дял в по-нататъшните загуби на асо- циираното предприятие, освен ако Групата няма поети договорни или фактически задължения или е из- вършила плащания от името на асоциираното предприятие. Ако впоследствие асоциираното предприя- тие реализира печалби, Групата признава своя дял дотолкова, доколкото делът на печалбата надвиши натрупания дял на загубите, които не са били признати по-рано. Притежаваните от групата дългосрочни инвестиции в асоциирани предприятия подлежат на преглед за обезценка към всяка дата на отчета за финансовото състояние. При установяване на условия за обезценка и определяне на нейния размер, същата се отразява в отчета за всеобхватния доход. При покупка и продажба на инвестиции в асоциирани дружества се прилага “дата на търгуване” (дата на сключване на сделката). Инвестициите в асоциирани дружества се отписват, когато настъпят правните основания за това. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 38 2.9. Финансови инструменти Финансов инструмент е всеки договор, който поражда финансов актив на едно предприятие и финансов пасив или инструмент на собствения капитал на друго предприятие. 2.9.1. Финансови активи Първоначално признаване и оценяване Групата първоначално признава финансов актив в момента, в който стане страна по договорно споразумение, и го класифицира съгласно бизнес модела за управление на финансови активи и характе- ристиките на договорените парични потоци. Бизнес моделът на Групата за управление на финансови активи се отнася до начина, по който управлява финансовите си активи, за да генерира парични потоци. Бизнес моделът определя дали парич- ните потоци ще бъдат резултат от събирането на договорните парични потоци, продажбата на финансо- вите активи или и двете. Класификацията на финансовите активи при първоначалното им придобиване зависи от характе- ристиките на договорните парични потоци на финансовия актив и бизнес модела на Групата за тяхното управление. С изключение на търговските вземания, които не съдържат съществен компонент на финан- сиране, или за които Групата е приложило практически целесъобразна мярка, Групата първоначално оценява финансовия актив по справедлива стойност, плюс, в случай на финансови активи, които не се отчитат по справедлива стойност в печалбата или загубата, разходите по сделката. Търговските взема- ния, които не съдържат съществен компонент на финансиране, и за които Групата е приложила практи- чески целесъобразна мярка, се оценяват по цената на сделката, определена съгласно МСФО 15. Моля, вижте счетоводната политика в бележка 2.5 Приходи от договори с клиенти. За да бъде класифициран и оценяват по амортизирана цена на придобиване или по справедлива стойност в ДВД, финансовият актив трябва да поражда парични потоци, които представляват "само пла- щания по главницата и лихвата“ (СПГЛ) по неиздължената сума на главницата. Тази оценка се нарича „СПГЛ тест“ и се извършва на нивото на съответния инструмент. Бизнес моделът на Групата за управление на финансовите активи се позовава на начина, по който всяко дружество управлява финансовите си активи с цел генериране на парични потоци. Бизнес моделът определя дали паричните потоци ще възникнат в резултат на събирането на договорни парични потоци, продажба на финансовите активи, или и двете. Покупките или продажбите на финансови активи, чиито условия изискват доставка на активите в рамките на даден период от време, установен обикновено с нормативна разпоредба или действаща ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 39 практика на съответния пазар (редовни покупки), се признават на датата на търгуване (сделката), т.е. на датата, на която Групата се е ангажирала да купи или продаде актива. В случаите, когато не се генерират текущи входящи парични потоци и Групата е собственик на активи, продажбата на които са единствен източник за погасяване на заем, то експозицията се третира като част от инвестицията и са подлага на тест за обезценка по МСС 36. Последващо оценяване За целите на последващото оценяване финансовите активи се класифицират в четири категории: ➢ Финансови активи по амортизирана стойност (дългови инструменти) ➢ Финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата; ➢ Финансови активи по справедлива стойност в друг всеобхватен доход с "рециклиране" на кумулативните печалби или загуби (дългови инструменти); ➢ Финансови активи, определени като такива по справедлива стойност в друг всеобхватен доход без "рециклиране" на кумулативните печалби и загуби при тяхното отписване (ка- питалови инструменти). През текущия период Групата отчита финансови активи в три от тези категории – финансови активи по амортизирана стойност, финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата и финансови активи, отчитани по справедлива стойност през друг всеобхватен доход. Финансови активи по амортизирана стойност (дългови инструменти) Ръководството на Групата е преценило, че финансовите активи представляващи парични средс- тва в банки, търговски вземания, други нетекущи вземания (т.е. от свързани предприятия, вземания по търговски кредити и други) се държат с цел получаване на договорените парични потоци и се очаква да доведат до парични потоци, представляващи единствено плащания на главница и лихви (прилаган бизнес модел). Тези финансови активи се класифицират и оценяват последващо по амортизирана стойност. Оценката на финансовите активи по амортизирана стойност е в случаите, когато са удовлетво- рени и двете условия, изложени по-долу: ➢ Финансовият актив се притежава в рамките на бизнес модел, имащ за цел неговото държане с оглед получаване на договорните парични потоци от него и ➢ Условията на договора за финансовия актив пораждат парични потоци на конкретни дати, които представляват само плащания по главницата и лихвите върху неиздължената сума на главницата ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 40 Финансовите активи по амортизирана стойност (заеми и други предоставени финансови ресурси) впос- ледствие се оценяват при прилагане на метода на ефективния лихвен процент (ЕЛП) и са предмет на обезценка. Амортизираната стойност е изчислена като са взети предвид всички видове такси, комиси- онни и други доходи. Лихвеният доход от предоставени заеми се признава през периода на амортизация и се представя в отчета за печалбата или загубата в статия “финансови приходи”. Разходите за обезценка и реинтегрираните обезценки, свързани с финансовите активи, оценявани по амортизирана стойност, включително търговски вземания по МСФО 15 се признават в отчета за печалбата или загубата в “други доходи / (загуби) от дейността”. Печалбите и загубите се признават в печалбата или загубата, когато активът бъде отписан, моди- фициран или обезценен. Финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата Финансовите активи по справедлива стойност в печалбата или загубата включват финансови ак- тиви, държани за търговия и финансови активи, определени при първоначалното им признаване като такива по справедлива стойност в печалбата или загубата, или финансови активи, които задължително се изисква да бъдат оценявани по справедлива стойност. Финансовите активи се класифицират като дър- жани за търговия, ако са придобити с цел продажба или повторно придобиване в кратък срок. Финансови активи с парични потоци, които не представляват единствено плащания по главницата и лихвата, се кла- сифицират и оценяват по справедлива стойност в печалбата или загубата, независимо от бизнес модела. Независимо от критериите за дълговите инструменти, които следва да бъдат класифицирани по амортизирана цена на придобиване или по справедлива стойност в ДВД, както е описано по-горе, дълго- вите инструменти могат да бъдат определени като такива по справедлива стойност в печалбата или загу- бата при първоначалното им признаване, ако така се елиминира или се намалява съществено счетовод- ното несъответствие. Финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата се отнасят в отчета за фи- нансовото състояние по справедлива стойност, като нетните промени в справедливата стойност се приз- нават в отчета за печалбата или загубата. Тази категория включва заеми към свързани лица и некотирани и котирани за търговия на фон- дови борси капиталови инструменти, които Дружествата от Групата не са избрали неотменимо да кла- сифицират като такива по справедлива стойност в ДВД. Дивидентите по такива капиталови инструменти също се признават като други приходи в отчета за печалбата или загубата, когато бъде установено пра- вото за получаване на плащане. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 41 Финансови активи, отчитани по справедлива стойност през друг всеобхватен доход Инвестиции, държани до падеж са недеривативни финансови активи с фиксирани или определяеми плащания и фиксирани падежи, които ръководството има положително намерение и възможност да държи до падеж. При продажба на значителна част от активи, държани до падеж, цялата категория ще бъде прекласифицирана като налична за продажба. Отписване Финансов актив (или, когато е приложимо, част от финансов актив или част от група от сходни финансови активи) се отписва (т.е. се премахва от отчета за финансовото състояние на Групата), главно когато: ➢ правата за получаване на паричните потоци от актива са изтекли или ➢ правата за получаване на парични потоци от актива са прехвърлени или Дружество от групата е поело задължението да плати напълно получените парични потоци, без съществена забава, към трета страна чрез споразумение за прехвърляне; при което или (а) Дружество от групата е прех- върлило в значителна степен всички рискове и ползи от собствеността върху актива; или (б) Дру- жество от групата нито е прехвърлило, нито е запазило в значителна степен всички рискове и ползи от собствеността върху актива, но не е запазило контрола върху него. Когато Дружество от групата е прехвърлило правата си за получаване на парични потоци от ак- тива или е встъпило в споразумение за прехвърляне, то прави оценка на това дали и до каква степен е запазило рисковете и ползите от собствеността. Когато то нито е прехвърлило, нито е запазило в значи- телна степен всички рискове и ползи от собствеността върху финансовия актив, нито е прехвърлило кон- трола върху него, то продължава да признава прехвърления актив, до степента на продължаващото си участие в него. В този случай Групата признава и свързаното задължение. Прехвърленият актив и свър- заното задължение се оценяват на база, която отразява правата и задълженията, които Групата е запазило. Продължаващо участие, което е под формата на гаранция върху прехвърления актив, се оценява по по-ниската от първоначалната балансова стойност на актива и максималната сума на възнаграждени- ето, което може да се изиска Дружество от групата да изплати. Обезценка на финансови активи Групата признава провизия за очаквани кредитни загуби (ОКЗ) за всички дългови инструменти, които не се отчитат по справедлива стойност в печалбата или загубата. ОКЗ се базират на разликата ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 42 между договорните парични потоци, дължими съгласно условията на договора, и всички парични по- тоци, които Дружество от групата очаква да получи, дисконтирани с доближение до първоначалния ефективен лихвен процент. Очакваните парични потоци включват паричните потоци от продажбата на държаното обезпечение или други кредитни подобрения, които представляват неразделна част от усло- вията на договора. ОКЗ се признават на два етапа. За кредитни експозиции, за които не е налице значително пови- шение на кредитния риск от първоначалното признаване, ОКЗ се провизират за кредитни загуби, които възникват в резултат на събития по неизпълнение, които са възможни през следващите 12 месеца (12- месечни ОКЗ). За кредитни експозиции, за които е налице значително повишение на кредитния риск от първоначалното признаване, провизия за загуба се изисква по отношение на кредитните загуби, очаквани през оставащия срок на експозицията, независимо от момента на възникване на неизпълнението (ОКЗ за целия срок на инструмента). По отношение на търговските вземания Групата прилага опростен подход за изчисление на ОКЗ. Следователно дружествата не проследяват промените в кредитния риск, но вместо това признават про- визия за загуба въз основа на ОКЗ за целия срок на инструмента към всяка отчетна дата. Групата е съз- дала матрица за провизиране, която се базира на историческия опит по отношение на кредитните загуби, коригирана с прогнозни фактори, специфични за длъжниците и за икономическата среда. Всички заеми предоставени в групата и на трети лица се изследват: • в три годишен исторически период; • при дисконтиране на паричните потоци с ефективен лихвен процент; • корекция на историческата вероятност от неизпълнение с приблизителна оценка за бъ- дещо развитие; • изчисление на загубата от обезценка. По отношение на търговските вземания Групата прилага опростен подход за изчисление на ОКЗ. Следователно то не проследява промените в кредитния риск, но вместо това признава провизия за загуба въз основа на ОКЗ за целия срок на инструмента към всяка отчетна дата. Групата е създала матрица за провизиране, която се базира на историческия опит по отношение на кредитните загуби, коригирана с прогнозни фактори, специфични за длъжниците и за икономическата среда. Всички търговски вземания се изследват чрез: • анализ на събираемостта на продажбите за предходната финансова година по периоди на плащане; • изчисление на исторически процент на несъбираемост; ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 43 • корекция на историческата вероятност от неизпълнение с приблизителна оценка за бъ- дещо развитие; • изчисление на загубата от обезценка. Обезценка на банкови кредити Ако са налице обективни доказателства, че банката няма да може да събере всички дължими суми (главница и лихва) по първоначалните договорни условия на кредита/вземанията по финансов лизинг, тези кредити се считат за обезценени. Размерът на загубата от обезценка е разликата между балансовата стойност на кредита и настоя- щата стойност на очакваните бъдещи парични потоци, дисконтирани по първоначалния ефективен лихвен процент по кредита, или разликата между балансовата стойност на кредита и справедливата стойност на обезпечението, ако кредитът / вземанията по финансовия лизинг са обезпечени и е веро- ятно да бъде наложена възбрана. Обезценката и несъбираемостта се оценяват и признават индивидуално за кредити и вземания, ко- ито са индивидуално значими, а на портфейлна база - за група сходни кредити и вземания, които не се идентифицират индивидуално като обезценени. Ако банката прецени, че не съществуват обективни доказателства за обезценка за индивидуално оценен финансов актив, независимо дали той е значите- лен или не, тя включва актива в група от финансови активи със сходни характеристики на кредитните рискове и ги оценява колективно за обезценка. Активи, които се оценяват индивидуално за обезценка и за които се признава или продължава да се признава загуба от обезценка, не се включват в колек- тивната оценка на обезценката. Настоящата стойност на очакваните бъдещи парични потоци се дисконтира по първоначалния ефективен лихвен процент на финансовите активи. Ако кредитът е с променлив лихвен процент, дис- контовият процент за оценка на загуба от обезценка е текущият ефективен лихвен процент. Балансовата стойност на актива се намалява до очакваната възстановима стойност чрез сметка към дохода чрез използване на провизия за обезценка на кредита. Отписването се прави когато целият или част от кредита се счита за несъбираем, изцяло или частично. Отписванията се начисляват по предва- рително установени провизии за обезценка на кредити и същевременно намаляват балансовата стой- ност на кредита и свързаните с него плащания. Възстановяването на отписани кредити в предходни периоди се включва в приходите чрез прехвърляне в провизията за обезценка на размера на кредита. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 44 Ако сумата на обезценката впоследствие се намали поради събитие, настъпило след неговото признаване (като подобрение на кредитния рейтинг на длъжника), признатата по-рано обезценка за загуба се възобновява чрез корекция на сметката за провизия за обезценка. За целите на колективната оценка на обезценката, финансовите активи се групират на базата на вътрешния кредитен рейтинг на банката, който отчита характеристиките на кредитния риск като ин- дустрия, вид на обезпечението, състояние на просрочие и други съотносими фактори. Бъдещите па- рични потоци от дадена група финансови активи, които се оценяват колективно за обезценка, се оце- няват въз основа на опита в областта на загуби за активи с характеристики на кредитен риск, подобни на тези в групата. Методологията и предположенията, използвани за оценка на бъдещите парични потоци, се преглеждат редовно, за да се намалят разликите между прогнозните загуби и действител- ните загуби. 2.9.2. Финансови пасиви и инструменти на собствен капитал Групата класифицира дългови инструменти и инструменти на собствен капитал или като финан- сови задължения или като собствен капитал в зависимост от същността и условията в договор със съот- ветния контрагент относно тези инструменти. Първоначално признаване и оценяване Групата признава в отчета за финансовото си състояние финансов пасив само когато стане страна по договорни клаузи на финансовия инструмент. Първоначалното признаване става на датата на уреж- дане и се извършва по справедлива стойност плюс, в случай на финансови пасиви, които не се отчитат по справедлива стойност в печалбата или загубата разходи, директно относими към придобиването или издаването на финансовия пасив. Таксите за управление на получените заеми се разсрочват за периода на ползване на заемите, чрез използване на метода на ефективния лихвен процент и се включват в амор- тизираната стойност на заемите. При първоначално признаване финансовите пасиви се класифицират като такива по справедлива стойност в печалбата или загубата, или като финансови пасиви, оценявани по амортизирана стойност Първоначално всички финансови пасиви се признават по справедлива стойност, а в случая на заеми и привлечени средства и задължения, нетно от пряко свързаните разходи по сделката. Финансовите пасиви на Групата включват търговски и други задължения, заеми и привлечени средства, включително и банкови овърдрафти. Последващо оценяване ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 45 Оценяването на финансовите пасиви зависи от тяхната класификация както е описано по- долу: Финансови пасиви, отчитани по справедлива стойност в печалбата или загубата Финансовите пасиви по справедлива стойност в печалбата или загубата включват финансови па- сиви, държани за търговия, и финансови пасиви, определени при първоначалното признаване като такива по справедлива стойност в печалбата или загубата. Финансовите пасиви се класифицират като държани за търговия, ако са придобити с цел повторна покупка в близко бъдеще. Печалбите или загубите по пасиви, държани за търговия, се признават в отчета за печалбата или загубата. Финансови пасиви, определени при първоначално признаване като такива по справедлива стой- ност в печалбата или загубата, се определят като такива към датата на първоначално признаване, само ако са изпълнени критериите на МСФО 9. Групата не е определила никакви финансови пасиви, като такива по справедлива стойност в печалбата или загубата. Финансови пасиви, оценявани по амортизирана стойност (заеми и привлечени средства) Тази категория е от най-съществено значение за Групата. След първоначалното им признаване, Групата оценява лихвоносните заеми и привлечени средства по амортизирана стойност, чрез метода на ефективния лихвен процент (ЕЛП). Печалбите и загубите се признават в печалбата или загубата, когато пасивът се отписва, както и чрез процеса на амортизация на база ЕЛП. Амортизираната стойност се изчислява като се вземат под внимание каквито и да било дисконти или премии при придобиването, както и такси или разходи, които представляват неразделна част от ЕЛП. Амортизацията чрез ЕЛП се включва като финансов разход в отчета за печалбата или загубата. Тази категория се отнася главно за лихвоносни заеми и привлечени средства. Отписване Групата отписва финансов пасив само когато уреди (изпълни) задължението, изтече срокът на задължението или кредиторът се откаже от правата си. Когато съществуващ финансов пасив е заменен от друг от същия заемодател при съществено различни условия или условията на съществуващо задължение са съществено променени, такава размяна или промяна се третира като отписване на първоначалното задължение и признаване на нов пасив. Раз- ликата в съответните балансови стойности се признава в отчета за печалбата или загубата. Разликата между балансовата стойност на финансовия пасив, уреден или прехвърлен на друга страна, и заплатеното за уреждането, включително пари и прехвърляне на непарични активи, се признава в печалби и загуби за периода. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 46 Компенсиране на финансови инструменти Финансовите активи и финансовите пасиви се компенсират, а нетната сума се отчита в отчета за финансовото състояние, ако има действащо законно право да се компенсират признатите суми и Групата има намерение да се уреди на нетна основа, да се реализират активите и уреждат пасивите едновременно. 2.10. Имоти, машини и оборудване Имотите, машините и оборудването (дълготрайни материални активи) са представени във финансовия отчет по преоценена стойност, намалена с натрупаната амортизация и загубите от обезценка. Групата е приела период от 3 години за отчитане на преоценките на дълготрайните материални активи. Преоценената (до справедлива) стойност на имотите, машините и оборудването е определена първоначално чрез независими оценители към 31.12.2001 г. Последващи оценки са направени към 31.12.2004 г., 31.12.2007г., 31.12.2010г. и 31.12.2013г., 31.12.2016г., 31.12.2019г., 31.12.2022г. като ефек- тите от тях са отразени във финансовите отчети за 2004 г. , 2007г., 2010г. , 2013г., 2016г. , 2019г. и 2022г. Първоначално оценяване При първоначалното им придобиване имотите, машините и оборудването се оценяват по цена на придобиване (себестойност), която включва покупната цена, вкл. митнически такси и всички преки раз- ходи, необходими за привеждане на актива в работно състояние. Преките разходи са: разходи за подго- товка на обекта, разходи за първоначална доставка и обработка, разходите за монтаж, разходи за хоно- рари на лица, свързани с проекта, невъзстановяеми данъци и др. Придобит от групата материален актив се признава в групата на имоти, машини и оборудване, когато се очаква той да бъде използван в дейността (за отдаване под наем, за предоставянето на други услуги или за административни цели) за период по-дълъг от една година. При придобиване на имоти, машини и оборудване при условията на разсрочено плащане, покуп- ната цена е еквивалентна на сегашната стойност на задължението, дисконтирано на база на лихвеното равнище по привлечените от съответното дружество кредитни ресурси с аналогичен матуритет и пред- назначение. Последващо оценяване Избраният от групата подход за последваща балансова оценка на имотите, машините и оборуд- ването е моделът на преоценената стойност по МСС 16, намалена с последващо начислените амортиза- ции и натрупаните загуби от обезценка. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 47 Преоценка на имотите, машините и оборудването се извършва от лицензирани оценители оби- чайно на период от 3 години. Когато тяхната справедлива стойност се променя съществено на по-кратки интервали от време, преоценката може да се извършва на по-кратки периоди. В случаите, когато новата справедлива стойност на дълготрайните материални активи, оценени чрез „метод на амортизирана възстановителна стойност”, надвишава балансовата им стойност, отчетната стойност и натрупаната амортизация са увеличени пропорционално, с индекса на увеличението, а разли- ката между справедливата стойност и балансовата стойност на активите формира нов компонент на пре- оценъчния резерв, представен нетно от ефектите от отсрочени данъци. За дълготрайни материални активи, за оценката на които е приложен „пазарен подход” чрез „ме- тод на пазарните аналози”, отчетната стойност се намалява срещу натрупаната амортизация, а с увели- чението на справедливата стойност на съответния актив спрямо балансовата му стойност към датата на оценката, се увеличава последната (срещу преоценъчен резерв), която става и новата отчетна стойност на активите. Когато балансовата стойност на активите надвишава новата справедлива стойност, разликата между двете стойности се отчита в отчета за всеобхватния доход, освен ако за дадения актив не е фор- миран в предходни периоди преоценъчен резерв. Тогава разликата се третира като намаление на този резерв, освен ако тя не надхвърля неговия размер, в който случай надвишението се включва като разход в отчета за всеобхватния доход. Методи на амортизация Групата използва линеен метод на амортизация на дълготрайните материални активи. Амортизирането на активите започва, когато те са на разположение за употреба. Земята не се амортизира. Полезният жи- вот по групи активи е определен в съответствие с: физическото износване, спецификата на оборудването, бъдещите намерения за употреба и с предполагаемото морално остаряване и е както следва: ➢ сгради – 100 г.; ➢ машини, съоръжения и оборудване – от 3 до 20 г.; ➢ компютри – 2 г.; ➢ транспортни средства – 5 – 15 г.; ➢ стопански инвентар – 2 – 15г. ➢ банкомати и ПОС терминали - 3-10 г. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 48 Определеният срок на годност на дълготрайните активи се преглежда в края на всяка година и при установяване на значителни отклонения спрямо бъдещите очаквания за срока на използването на активите, същият се коригира перспективно. Последващи разходи Разходите за ремонти и поддръжка се признават за текущи в периода, през който са направени. Извършени последващи разходи, свързани с имоти, машини и оборудване, които имат характер на под- мяна на определени възлови части и агрегати, или на преустройство и реконструкция, се капитализират към балансовата стойност на съответния актив и се преразглежда остатъчния му полезен живот към да- тата на капитализация. Същевременно, неамортизираната част на заменените компоненти се изписва от балансовата стойност на активите и се признава в текущите разходи за периода на преустройството. Обезценка на активи Балансовите стойности на дълготрайните материални активи подлежат на преглед за обезценка, когато са налице събития или промени в обстоятелствата, които показват, че балансовата им стойност би могла да се отличава трайно от възстановимата им стойност. Ако са налице такива индикатори, че приблизително определената възстановима стойност е по-ниска от тяхната балансова стойност, то пос- ледната се коригира до възстановимата стойност на активите. Възстановимата стойност на дълготрай- ните материални активи е по-високата от двете: справедлива стойност без разходи за продажба или стой- ност при употреба. За определянето на стойността при употреба на активите, бъдещите парични потоци се дисконтират до тяхната настояща стойност като се прилага дисконтов фактор преди данъци, който отразява текущите пазарни условия и оценки на времевата стойност на парите и рисковете, специфични за съответния актив. Загубите от обезценка се отчитат в отчета за всеобхватния доход, освен ако за да- дения актив не е формиран преоценъчен резерв. Тогава обезценката се третира като намаление на този резерв, освен ако тя не надхвърля неговия размер, и надвишението се включва като разход в отчета за всеобхватния доход. Печалби и загуби от продажба Материалните дълготрайни активи се отписват от отчета за финансовото състояние, когато се извадят трайно от употреба и не се очакват от тях бъдещи стопански изгоди или се продадат. Печалбите или загубите от продажби на отделни активи от групата на “имоти, машини и оборудване” се определят чрез сравняването на приходите от продажбата и балансовата стойност на актива към датата на продаж- бата. Те се посочват нетно, към “други доходи/(загуби) от дейността, нетно” в отчета за всеобхватния ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 49 доход. Частта от “преоценъчния резерв”, отнасяща се за продадения актив, се прехвърля директно към “неразпределена печалба”. 2.11. Инвестиционни имоти Инвестиционни имоти са тези имоти, които дългосрочно се държат от икономическата група за доходи от наеми и/или заради вътрешното увеличение на тяхната стойност. Те са представени в отчета за финансовото състояние по тяхната справедлива стойност. Печалбите или загубите от промените в справедливата стойност на инвестиционните имоти се отчитат в отчета за всеобхватния доход към статия “други доходи/(загуби) от дейността, нетно” за периода, през който са възникнали. Реализираните при- ходи от инвестиционни имоти се представят в същата статия от отчета. Инвестиционните имоти се отписват от отчета за финансовото състояние, когато се извадят трайно от употреба и не се очакват от тях бъдещи стопански изгоди или се продадат. Печалбите или загубите от продажби на отделни активи от групата на “инвестиционните имоти” се определят чрез срав- няването на приходите от продажбата и балансовата стойност на актива към датата на продажбата. Те се посочват нетно, към “други доходи/(загуби) от дейността, нетно” в отчета за всеобхватния доход. Трансфери от и към групата “инвестиционните имоти” се прави, когато има промяна в употребата на даден имот. В случай на прехвърляне от “инвестиционни имоти” към “имоти за използване в собствената дейност” активът се завежда в новата си група по намерена историческа цена, която представлява спра- ведливата му стойност към датата на прехвърлянето. Обратно, когато от “имоти за използване в собст- вената дейност” има прехвърляне към “инвестиционни имоти”, активът се оценява по справедливата му стойност към датата на прехвърлянето, като разликата до балансовата му стойност се третира и представя като компонент “преоценъчен резерв” на собствения капитал. 2.12. Биологични активи Биологичните активи (трайни насаждения) се оценяват по справедлива стойност, намалена с приблизителната оценка на разходите за продажба. Справедливата стойност на биологичните активи се определя въз основа на тяхното настоящо местонахождение и състояние на база цена, котирана на активен пазар или други алтернативни източ- ници за текущи цени. Печалбата или загубата, възникнала при първоначалното признаване на биологи- чен актив по справедлива стойност, намалена с приблизителната оценка на разходите за продажба и от промени в справедливата му стойност, намалена с приблизителната оценка на разходите за продажба, се признават в консолидирания отчет за всеобхватния доход (в печалбата или загубата за годината) в ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 50 периода, в който са възникнали и се представят към “други доходи/(загуби) от дейността, нетно”. Когато справедливата стойност на определен биологичен актив не може да бъде надеждно оценена, той се оце- нява по неговата себестойност, намалена с натрупаната амортизация или загуби от обезценка. В послед- ствие, когато вече стане възможно справедливата стойност на този биологичен актив да може надеждно да бъде оценявана, Групата променя подхода си и започва да оценява актива по справедлива стойност, намалена с приблизителната оценка на разходите за продажба. 2.13. Нематериални активи Нематериалните активи са представени във финансовия отчет по цена на придобиване (себестойност), намалена с натрупаната амортизация и загубите от обезценка. В техния състав са включени права върху собственост и лицензи за ползване на програмни продукти. В групата се прилага линеен метод на амортизация на нематериалните активи при определен по- лезен живот от 2-3 г. Балансовата стойност на нематериалните активи подлежи на преглед за обезценка, когато са налице съ- бития, или промени в обстоятелствата, които посочват, че балансовата стойност би могла да надвишава възстановимата им стойност. Тогава обезценката се включва като разход в отчета за всеобхватния доход. 2.14. Материални запаси Материалните запаси са оценени по по-ниската от: цена на придобиване (себестойност) и нетната им реализируема стойност. Разходите, които се извършват, за да доведат даден продукт в неговото настоящо състояние и местонахождение, се включват в цената на придобиване (себестойността), както следва: • суровини и материали в готов вид – всички доставни разходи, които включват покупната цена, вносни мита и такси, транспортни разходи, невъзстановяеми данъци и други разходи, които допринасят за при- веждане на материалите в готов за тяхното използване вид; • готова продукция и незавършено производство – преките разходи на материали и труд и приспадащата се част от производствените непреки разходи при нормално натоварен капацитет на производствените мощности, с изключение на административните разходи, курсовите разлики и разходите по привлечени финансови ресурси. Включването на постоянните общопроизводствени разходи в себестойността на произвежданата продукция и полуфабрикати се извършва на базата на нормален капацитет. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 51 При употребата (продажбата) на материалните запаси се използва методът на средно-претегле- ната цена (себестойност). Нетната реализируема стойност представлява приблизително определената продажна цена на даден ак- тив в нормалния ход на стопанска дейност, намалена с приблизително определените разходи по довър- шването в търговски вид на този актив и приблизително определените разходи за реализация. 2.15. Нетекущи активи, държани за продажба Непосредствено преди първоначалната класификация на актива (или групата за извеждане от употреба) като държан за продажба, балансовите суми на актива (или на всички активи и пасиви на гру- пата) следва да бъдат оценени в съответствие с приложимите МСФО. При първоначалната класификация като държан за продажба, нетекущите активи или групи за извеждане от употреба се признават по по- ниската от балансовата стойност и справедливата стойност, намалена с разходите за продажбата. Загубите от обезценка при първоначалното признаване като държани за продажба се отчитат в отчета за всеобхватния доход, дори и за активи, оценени по справедлива стойност, каквито са печалбите и загубите при последваща преоценка. От датата на класифицирането на даден актив/група материални дълготрайни активи в тази група се спира неговата (тяхната) амортизация. От датата, на която критериите за класификация на актива/групата нетни активи като държани за продажба вече не се удовлетворяват, се преустановява класифицирането му (им) като актив (и) дър- жан(и) за продажба и същият (те) се оценява(т) по по-ниската от неговата (тяхната) балансова стойност преди активът(ите) да е (са) бил (били) класифициран(и) като държан(и) за продажба, коригирана с амор- тизации и/или преоценки, които биха били признати, ако активът(ите) не е (са) бил (били) признат(и) като държан(и) за продажба, и неговата (тяхната) възстановима стойност. 2.16. Пари и парични еквиваленти Паричните средства в застрахователния и другите бизнес сектори включват касовите наличности и раз- плащателните сметки, а паричните еквиваленти - краткосрочните депозити в банки, чийто оригинален матуритет е по-малък от 3 месеца. Паричните средства в „Moldindconbank” S.A. се формират за : • Отчетът за финансовото състояние от - „Парични наличности и салда в Националната банка“, „Разплащателни сметки и депозити в банки“ и „Задължителни резерви“ ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 52 • Отчетът за паричния поток от - „Парични наличности и салда в Националната банка“, „Разпла- щателни сметки и депозити в банки“, „Банкови ценни книжа до 90 дни“ и „Други активи /меж- дународни трансфери и чекове/“ За целите на изготвянето на отчета за паричните потоци: • Във всеки раздел са обособени подраздели, който показват постъпления и плащани от „банкова дейност“ и от „други бизнес сектори“; • постъпленията от дивиденти от дъщерни дружества се включват в паричните потоци от опера- тивна дейност; • паричните постъпления от клиенти и паричните плащания към доставчици са представени брутно, с включен ДДС (20%); • платеният ДДС по покупки на дълготрайни активи се посочва като “други постъпления (плаща- ния)”, нетно към паричните потоци от оперативна дейност, доколкото той участва и се възстано- вява заедно и в оперативните потоци на дружествата от групата за съответния период (месец). Последваща оценка Паричните средства и еквиваленти в банки се представят последващо по амортизирана стойност намалена с натрупаната обезценка за очаквани кредитни загуби. 2.17.Капитализиране на разходи по заеми Разходите по заеми, които пряко се отнасят към придобиването, строителството или производс- твото на отговарящ на условията /квалифициран/ актив, се капитализират като част от стойността на този актив. Отговарящ на условията /квалифициран/ актив е актив, който непременно изисква поне 12-месе- чен период от време, за да стане готов за предвижданата му употреба или продажба. Размерът на разходите по заеми, които могат да се капитализират в стойността на един отговарящ на условията /квалифициран/ актив, се определя чрез коефициент /норма/ на капитализация. Коефици- ентът на капитализация е среднопретеглената величина на разходите по заеми, отнесени към заемите на икономическата група, които са непогасени през периода, с изключение на заемите, извършени специ- ално с цел придобиване на един отговарящ на условията /квалифициран/ актив. Капитализирането на разходите по заеми като част от стойността на един отговарящ на условията /квалифициран/ актив започва, когато са изпълнени следните условия: извършват се разходите за актива, ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 53 извършват се разходите по заеми и в ход са дейности, които са необходими за подготвяне на актива за предвижданата му употреба или продажба. Разходите по заеми се намаляват и с всякакъв инвестиционен доход от временното инвестиране на средствата от тези заеми. 2.18. Задължения към доставчици и други задължения Задълженията към доставчици и другите текущи задължения се отчитат по стойността на ориги- налните фактури (себестойност), която се приема за справедливата стойност на сделката, която ще бъде изплатена в бъдеще срещу получените стоки и услуги. Когато задълженията към доставчици са разсрочени извън нормалните кредитни срокове, те се отчитат по сегашната стойност на задължението, дисконтирано на база на лихвеното равнище по прив- лечените от дружествата от групата кредитни ресурси с аналогичен матуритет и предназначение, а раз- ликата между сегашната стойност и общата сума на плащанията се отчита като финансов разход (лихва). 2.19. Лизинг Групата като лизингополучател За всички нови договори, сключени на или след 1 януари 2019 г., Групата преценява дали дого- ворът е или съдържа лизинг. Лизингът се дефинира като „договор или част от договор, който носи пра- вото да се използва актив (основният актив) за период от време в замяна на заплащане“. За да приложи това определение, Групата оценява дали договорът отговаря на три ключови оценки, които са дали: ∙ договорът съдържа определен актив, който или е изрично идентифициран в договора, или неявно е посочен, като бъде идентифициран в момента, в който активът е предоставен на Групата; ∙ Групата има право да получи по същество всички икономически ползи от използването на определеният актив през целия период на използване, като се вземат предвид неговите права в опре- деления обхват на договора; ∙ Групата има право да насочва използването на определения актив през целия период на използване. Групата оценява дали има право да насочва „как и с каква цел“ активът да се използва през целия период на използване. Оценяване и признаване на лизинг като лизингополучател На датата на започване на лизинга Групата признава актив за право на ползване и задължение за лизинг в баланса. Активът с право на ползване се оценява по себестойност, която се състои от ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 54 първоначалната оценка на пасива по лизинга, всички първоначални преки разходи, направени от Гру- пата, оценка на всички разходи за демонтаж и отстраняване на актива в края на лизинг и всякакви лизин- гови плащания, направени преди датата на започване на лизинга (без всякакви получени стимули). Групата амортизира активите с право на ползване на линейна база от датата на започване на ли- зинга до по-ранния от края на полезния живот на актива с право на ползване или края на срока на лизинга. Групата, също така извършва преглед за обезценка на актива с право на ползване, когато има такива показатели. Към датата на започване, Групата оценява лизинговото задължение по настоящата стойност на неизплатените към тази дата лизингови плащания, дисконтирани, като използва лихвения процент, който е включен в лизинговия договор, ако този процент може да бъде непосредствено определен диференци- алния лихвен процент по заеми на Групата. Лизинговите плащания, включени в оценяването на лизинговото задължение, се състоят от фик- сирани плащания, променливи плащания въз основа на индекс или процент, суми, които се очаква да бъдат платими съгласно гаранция за остатъчна стойност и плащания, произтичащи от опции, разумно сигурни за да се упражняват. След началната дата Групата оценява пасива по лизинга като увеличава балансовата стойност, за да отрази лихвата по пасива по лизинга и намалява балансовата стойност, за да отрази извършените ли- зинговите плащания, и преоценява балансовата стойност на пасива, за да отрази преоценките или изме- ненията на лизинговия договор или да отрази коригираните фиксирани по същество лизингови плаща- ния. Групата е изложена на потенциални бъдещи увеличения в променливите лизингови плащания въз основа на индекс или лихвен процент, които не са включени в лизинговия пасив до влизането им в сила. Когато влязат в сила корекциите в лизинговите плащания, въз основа на индекс или лихва, лизин- говото задължение се преоценява и коригира спрямо актива с право на ползване. Когато лизинговият пасив се преоценява, съответната корекция се отразява в актива с право на ползване или в печалбата и загубата, ако активът с право на ползване вече е намален до нула. Групата е избрала да отчита краткосрочните лизингови договори и лизингови договори, основ- ният актив по които е с ниска стойност, като използва освобождавания от изискванията за признаване. Вместо признаване на актив с право на ползване и задължение за лизинг, плащанията във връзка с тях се признават като разход в печалбата или загубата на линейна линия през срока на лизинга. В отчета за финансовото състояние, активите с право на ползване са включени в имоти, машини и съоръжения, а задълженията за лизинг са включени в търговски и други задължения. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 55 Групата като лизингодател Счетоводната политика на Групата, по МСФО 16 не се е променила от сравнителния период. Като лизингодател Групата класифицира лизинговите си договори като оперативен или финансов лизинг. Лизингът се класифицира като финансов лизинг, ако прехвърля по същество всички рискове и ползи, свързани със собствеността върху основния актив, и се класифицира като оперативен лизинг, ако не го прави. 2.20. Пенсионни и други задължения към персонала по социалното и трудово законодателство Трудовите и осигурителни отношения с работниците и служителите в отделните дружества се основават на разпоредбите на Кодекса на труда (КТ) и на разпоредбите на действащото осигурително законодателство в РБългария. При обичайната си дейност „Moldindconbank” S.A. извършва плащания към държавните фон- дове на Молдова от името на своите служители за пенсия, здравни грижи и обезщетения за безрабо- тица. Всички служители на банката са членове на държавния пенсионен план, като размера на вноската възлиза на 6%. Краткосрочни доходи Краткосрочните доходи за наетия персонал под формата на възнаграждения, бонуси и социални доплащания и придобивки (изискуеми за уреждане в рамките на 12 месеца след края на периода, в който персоналът е положил труд за тях или е изпълнил необходимите условия) се признават като разход в отчета за всеобхватния доход (в печалбата или загубата за годината), освен ако даден МСФО не изисква тази сума да се капитализира в себестойността на определен актив, за периода, в който е положен трудът за тях и/или са изпълнени изискванията за тяхното получаване, и като текущо задължение (след приспа- дане на всички платени вече суми и полагащи се удръжки) в размер на недисконтираната им сума. Към датата на всеки финансов отчет икономическата група прави оценка на сумата на очакваните разходи по натрупващите се компенсируеми отпуски, която се очаква да бъде изплатена като резултат от неизползваното право на натрупан отпуск. Тантиеми и бонусни схеми ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 56 Съгласно Устава на всяко дружество и при взето решение на Общото събрание на акционерите изпълнителният директор има право да получи еднократно възнаграждение (тантием) в размер на до 1 % от нетната печалба на икономическата група както и да бъде оправомощен да определи кръга на слу- жителите, между които да бъде разпределена като бонус парична сума в размер на до 2 % от стойността на печалба на икономическата група за всяка финансова година. Когато определена част се изисква да бъде разсрочена за по-дълъг от 12-месечен период, тази част се оценява по нейната сегашна стойност към датата на финансовия отчет и се посочва към нетекущите пасиви в отчета за финансовото състояние, статия „задължения към персонала”. Дългосрочни доходи при пенсиониране Планове с дефинирани вноски В РБългария Основно задължение на работодателя е да извършва задължително осигуряване на наетия персо- нал за фонд “Пенсии”, допълнително задължително пенсионно осигуряване (ДЗПО), фонд “Общо забо- ляване и майчинство” (ОЗМ), фонд “Безработица”, фонд “Трудова злополука и професионална болест” (ТЗПБ) и здравно осигуряване. Тези осигурителни пенсионни планове, прилагани от икономическата група в качеството му на работодател, са планове с дефинирани вноски. При тях работодателят плаща месечно определени вноски в държавните фонд “Пенсии”, фонд “ОЗМ”, фонд “Безработица”, фонд “ТЗПБ”, както и в универсални и професионални пенсионни фондове - на база фиксирани по закон проценти и няма правно или конструк- тивно задължение да доплаща във фондовете бъдещи вноски в случаите, когато те нямат достатъчно средства да изплатят на съответните лица заработените от тях суми за периода на трудовия им стаж. Аналогични са и задълженията по отношение на здравното осигуряване. Размерите на осигурителните вноски се утвърждават конкретно със Закона за бюджета на ДОО и Закона за бюджета на НЗОК за съответната година. Вноските се разпределят между работодателя и осигуреното лице в съотношение, което се променя ежегодно и е определено в чл. 6, ал. 3 от Кодекса за социално осигуряване (КСО). Общият размер на вноската за фонд “Пенсии”, ДЗПО, фонд “ОЗМ”, фонд “Безработица” и здравно осигуряване през 2022 г., е както следва: • за периода 01.01.2022 г.- 31.12.2022 г. 32,30% (разпределено в съотношение работодател : осигурено лице 18,52:13,78) за работещите при условията на трета категория труд. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 57 В допълнение, изцяло за своя сметка работодателят прави осигурителна вноска за фонд “ТЗПБ”, която е диференцирана за различните предприятия от 0.4% до 1.1% в зависимост от икономическата дейност на предприятието. Към групата няма създаден и функциониращ частен доброволен осигурителен фонд. Дължимите от икономическата група вноски по плановете с дефинирани вноски за социалното и здравно осигуряване се признават като текущ разход в отчета за всеобхватния доход (в печалбата или загубата), освен ако даден МСФО не изисква тази сума да се капитализира в себестойността на определен актив, и като текущо задължение в недисконтиран размер, заедно и в периода на полагане на труда и на начислението на съответните доходи на наетите лица, с които доходи вноските са свързани. В РМолдова Осигуряването се извършва за сметка на работодателя в единствената Национална каса за соци- ално застраховане и възлиза на 6%. Планове с дефинирани доходи Съгласно Кодекса на труда икономическата група в качеството му на работодател в България е задължено да изплаща на персонала при настъпване на пенсионна възраст обезщетение, което в зависи- мост от трудовия стаж в предприятието може да варира между 2 и 6 брутни работни заплати към датата на прекратяване на трудовото правоотношение. По своите характеристики тези схеми представляват не- фондирани планове с дефинирани доходи. Изчислението на размера на тези задължения налага участието на квалифицирани актюери, за да може да се определи тяхната сегашна стойност към края на отчетния период, по която те се представят в отчета за финансовото състояние, коригирана с размера на непризнатите актюерски печалби и загуби, а респ. изменението в стойността им, вкл. признатите актюерски печалби и загуби – в отчета за всеобх- ватния доход. Взимайки предвид размера и съществеността на задълженията, сравнен с цената на ак- тюерския труд, изчисленията могат да бъдат направени и от икономическата група. Доходи при напускане Съгласно разпоредбите на Кодекса на труда работодателят има задължение да изплати при прек- ратяване на трудовия договор следните обезщетения: • неспазено предизвестие - за периода на неспазеното предизвестие; ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 58 • поради закриване на предприятието или на част от него, съкращаване в щата, намаляване на обема на работа и спиране на работа за повече от 15 дни и др. – от една брутна месечна работна заплата; • при прекратяване на трудовия договор поради болест – в размер на брутното възнаграждение на работника за два месеца при условие, че има най-малко пет години трудов стаж и не е получавал обезщетение на същото основание; • за неизползван платен годишен отпуск - за съответните години за времето, което се признава за трудов стаж. След изплащането на посочените обезщетения за работодателя не произтичат други задължения към работниците и служителите. Икономическата група признава задължения към персонала по доходи при напускане преди нас- тъпване на пенсионна възраст, когато е демонстриран обвързващ ангажимент, на база публично анонси- ран план, вкл. за преструктуриране, да се прекрати трудовият договор със съответните лица без да има възможност да се отмени, или при формалното издаване на документите за доброволно напускане. До- ходи при напускане, платими повече от 12 месеца, се дисконтират и представят в отчета за финансовото състояние по тяхната сегашна стойност. 2.21. Провизии Провизии се признават, когато дружество от групата има настоящо (конструктивно или правно) задъл- жение в резултат на минало събитие, и е вероятно, че погасяването/уреждането на това задължение е свързано с изтичане на ресурси. Провизиите се оценяват на база най-добрата приблизителна преценка на ръководството към датата на отчета за финансовото състояние за разходите, необходими за уреждането на съответното задължение. Приблизителната оценка се дисконтира, когато падежът на задължението е дългосрочен. Когато се очаква част от ресурсите, които ще се използват за уреждане на задължението да бъдат възстановени от трето лице, дружествата от групата признават вземане, ако е налице висока степен на сигурност на неговото получаване, стойността му може надеждно да се установи и доход (кредит) по същата позиция в отчета за всеобхватния доход, където е представена и самата провизия. 2.22. Акционерен капитал и резерви Доверие- Обединен Холдинг АД е създадено като акционерно дружество. Като такова е задължено да регистрира в Търговския регистър определен размер на акционерен капитал, който да служи като ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 59 обезпечение на кредиторите на икономическата група за изпълнение на техните вземания към него. Ак- ционерите отговарят за задълженията на икономическата група до размера на своето акционерно участие в капитала и могат да претендират връщане на това участие само в производство по ликвидация или несъстоятелност. Икономическата група отчита основния си капитал по номинална стойност на регист- рираните в съда акции. Съгласно изискванията на Търговския закон и устава икономическата група е длъжно да формира и законов резерв “фонд Резервен”, като източници на фонда могат да бъдат: • най-малко една десета от печалбата, която се отделя докато средствата във фонда достигнат една десета част от акционерния капитал или по-голяма част, по решение на общото събрание; • средствата, получени над номиналната стойност на акциите при издаването им (премиен резерв); • сумата на допълнителните плащания, които правят акционерите срещу предоставените им пре- димства за акциите; • други източници, предвидени по решение на Общото събрание. Средствата от фонда могат да се използват само за покриване на годишната загуба и на загуби от пред- ходни години. Когато средствата във фонда достигнат определения в устава минимален размер, средст- вата над тази сума могат да бъдат използвани за увеличаване на акционерния капитал. Преоценъчният резерв е формиран от положителната разлика между балансовата стойност на имотите, машините и оборудването и техните справедливи стойности към датите на извършване на пре- оценките. Ефектът на отсрочените данъци върху преоценъчния резерв е отразен директно за сметка на този резерв. Преоценъчният резерв се прехвърля към “натрупани печалби”, когато активите са напълно амортизирани или напуснат патримониума на икономическата група. Допълнителните резерви са формирани от разпределение на печалбата в съответствие с реше- нията на Общите събрания на акционерите. Резерв от валутно преизчисление - отрицателен резерв от валутно преизчисление, формиран от признаване на курсовите разлики, произтичащи от валутно преизчисляване на финансови отчети на чуж- дестранна дейност; Застрахователни резерви (Технически резерви) Техническите резерви се формират по реда на специалното законодателство за застрахователни дружества и се представят отделно в отчета за финансовото състояние. Създаването на техническите резерви е регламентирано в чл. 118 от Кодекса на застраховането/в сила от 01.01.2016 г./ и са за сметка на разходите, като са представени отделно в отчета за всеобхватния доход. Тези резерви не са елемент на собствения капитал и не се третират като собственост на акционерите. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 60 Техническите резерви се изчисляват по всеки вид застраховка по която се извършва дейност. Пренос-премиен резерв Пренос-премиен резерв - се ползва като източник за покриване на претенции и административни разходи, които се очаква да възникнат между края на отчетния период и датата на следващия падеж на премията или края на застрахователния договор. Пренос-премийният резерв включва частта от премийния приход по договорите, действащи към края на отчетния период, намален с реалните аквизиционни разходи, таксите и отчисленията, отнасящи се за времето между края на отчетния период и датата, на която изтича срокът на застрахователния до- говор. Пренос-премийният резерв се изчислява по видове застраховки по метода на точната дата, като се отчита срока на застрахователните договори и вида на застрахователните премии (еднократни или разс- рочени). Резерв за предстоящи плащания Резервът за предстоящи плащания се създава за покриване на обезщетения и други плащания по силата на застрахователни договори както и на свързаните с тях разходи, по претенции възникнали преди края на отчетния период, независимо дали са предявени или не, и които не са платени към същата дата. Резервът за предстоящи плащания включва резерви, които са формирани в резултат на оценката на Гру- пата за крайният разход за уреждане на възникналите щети, които са неплатени към отчетната дата, не- зависимо дали са обявени или не, и свързаните вътрешни и външни разходи по обработка на щети. Ви- сящите плащания се оценяват като се преглеждат индивидуалните щети и се начислява резерв за възник- нали щети, но необявени щети, както и ефектът от вътрешни и външни предвидими събития, като про- мяна в политиката за обработка на щети, инфлация, правни промени, минал опит и тенденции. Ръководството счита, че брутният резерв за висящи плащания е представен справедливо на база на наличната информация към момента на изготвяне на финансовия отчет. Корекциите в резерва за ви- сящи плащания, установени в предходни години се отразяват във финансовия отчет за периода, в който са направени корекциите, и се оповестяват отделно, ако са съществени. Методите и оценките, които се използват за изчисляване на резерва се преглеждат редовно. Резервът включва: 1. Предявени, но неизплатени претенции. 2. Възникнали, но непредявени претенции. 3. Разходите за уреждане на претенциите. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 61 Резерв за неизтекли рискове Резерва за неизтекли рискове се образува за покриване на рискове за времето между края на от- четния период и датата, на която изтича срокът на застрахователния договор, за да се покрият плащани- ята и разходите, свързани с тези рискове, които се очаква да превишават образувания пренос - премиен резерв. Резултатът по вида застраховка от извършваната от Групата дейност е положителен през последните три години, което показва липса на необходимост от образуване на резерв за неизтекли рискове. Резерв за бонуси и отстъпки Резерв за бонуси и отстъпки – включва суми, предназначени за застрахованите и ползващите се лица по застрахователни договори под формата на бонуси, отстъпки и участия в положителния резултат до размера до който те не са включени в друг образуван резерв или не са отчетени като разход за отчетния период. Той се образува за посрещане на задълженията за плащане на суми, предназначени за застрахо- ващи, застраховани, осигурени и за трети ползващи се лица, под формата на бонуси и отстъпки, произ- тичащи от развитието на риска. Разходите за заделения резерв за бонуси и отстъпки се признават текущо в Отчета за печалбата или загубата в годината на отчитането на приходите по пряко застраховане, а освобождаването на заде- лените резерви се отчитат като приход през следващия отчетен период при изплащане на съответните суми. Запасен фонд Запасен фонд се използва като източник за покриване на очаквани неблагоприятни отклонения в плащанията по предлаганите от Групата застраховки. Застрахователните резерви се изчисляват от актюер, съгласно изискванията на Кодекса за застрахова- нето. 2.23. Данъци върху печалбата Текущите данъци върху печалбата са определени в съответствие с изискванията на българското данъчно законодателство – Закона за корпоративното подоходно облагане. Номиналната данъчна ставка за 2022г.е 10% (2021г. : 10%) и 12 % (2021: 12 %) в РМолдова. Отсрочените данъци върху печалбата се определят като се използва балансовият пасивен метод по отношение на всички временни разлики към датата на финансовия отчет, които съществуват между балансовите стойности и данъчните основи на отделните активи и пасиви. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 62 Отсрочените данъчни пасиви се признават за всички облагаеми временни разлики. Отсрочените данъчни активи се признават за всички намаляеми временни разлики и за неизпол- званите данъчни загуби, до степента, до която е вероятно те да се проявят обратно и да бъде генерирана в бъдеще достатъчна облагаема печалба или да се проявят облагаеми временни разлики, от които да могат да се приспаднат тези намаляеми разлики. Балансовата стойност на всички отсрочени данъчни активи се преглежда на всяка дата на отчета за финансовото състояние и се редуцира до степента, до която е вероятно те да се проявят обратно и да се генерира достатъчно облагаема печалба, от която те да могат да бъдат приспаднати. Отсрочените данъци, свързани с обекти, които са отчетени директно в собствения капитал или друга балансова позиция, също се отчитат директно към съответния капиталов компонент или балансова позиция. Отсрочените данъчни активи и пасиви се оценяват на база данъчните ставки, които се очаква да се прилагат за периода, през който активите ще се реализират, а пасивите ще се уредят (погасят), на база данъчните закони, които са в сила или в голяма степен на сигурност се очаква да са в сила. Към 31.12.2022 г. отсрочените данъци върху печалбата са оценени при ставка 10% ( 2021 г.: 10%) в РБългария и 12 % (2021: 12 %) в РМолдова. 2.24. Нетна печалба на акция Нетната печалба на акция се изчислява като се раздели нетната печалба или загуба за периода, подлежаща на разпределение между акционерите, притежатели на обикновени акции, на средно-претег- ления брой на държаните обикновени акции за периода. Средно-претегленият брой акции представлява броят на държаните обикновени акции в началото на периода, коригиран с броя на обратно изкупените обикновени акции и на новоиздадените такива през периода, умножен по средно-времевия фактор. Този фактор изразява броя на дните, през които конкрет- ните акции са били държани, спрямо общия брой на дните през периода. Нетна печалба на акции с намалена стойност не се изчисляват, тъй като няма издадени потенци- ални акции с намалена стойност. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 63 2.25. Преценки от определящо значение при прилагане счетоводната политика на групата. Клю- чови приблизителни оценки и предположения с висока несигурност. 2.25.1. Обезценка на инвестиции в акции и дялове в дъщерни и асоциирани предприятия Дългосрочните инвестиции в дъщерни и асоциирани предприятия се оценяват по себестойност, защото не съществуват достатъчно надеждни източници за определянето на техните справедливи стой- ности. На всяка дата на отчета за финансовото състояние ръководството прави оценка дали съществуват индикатори за обезценка на неговите инвестиции. Ръководството е приело като индикатори за обезценка на инвестициите в дъщерни и асоциирани дружества: • решение за обявяване на процедура по ликвидация на съответното дружество, чиито нетни активи, не са достатъчни за покриване на задълженията им. Размерът на обезценката в този случай да е до 100% от балансовата стойност на инвестициите, след приспадане на сумата, за която има безусловно доказателство за обратно възстановяване; • цени на Българска фондова борса за продажба на акции; • превишение на балансовата стойност на инвестицията над дела в нетните активи на дъщер- ното или асоциирано дружество. В случаите, когато съответното дружество прилага метод “цена на придобиване” за последващо отчитане на дълготрайните материални активи, нет- ните активи се преизчисляват като се отчита ефектът от преоценка на дълготрайните матери- ални активи по справедлива стойност, която се определя от лицензиран оценител. (Приложе- ния № 2.7 и 2.8) • приходен метод на дисконтирани парични потоци. 2.25.2. Обезценка на финансови активи Признаване и оценка за очаквани кредитни загуби на дългови инструменти, оценявани по аморти- зирана стойност Подход за обезценка за очаквани кредитни загуби за търговски вземания Групата използва матрица за провизиране за изчисление на ОКЗ за търговските вземания. Про- центите на провизиране се базират на дните на просрочие. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 64 Матрицата за провизиране първоначално се основава на процентите на просрочие, наблюдавани от Групата в исторически план. Групата прецизира матрицата, за да коригира историческия опит с кре- дитните загуби чрез включване на прогнозна информация. Например, ако прогнозите за икономически условия (например, брутен вътрешен продукт) се очаква да се влошат през следващата година, което може да доведе до по-голям брой просрочия в производствения сектор, историческите проценти на прос- рочия се коригират. Историческите проценти на просрочия се актуализират към всяка отчетна дата и промените в прогнозните приблизителни оценки се анализират. Подход за обезценка на предоставени кредити, търговски вземания и вземания от свързани лица с елемент на финансиране Групата прилага индивидуален подход за обезценка на вземания с елемент на финансиране и предоставени кредити. Моделът за обезценка се базира на договорените в условията на финансовия ин- струмент парични потоци, както и допусканията и преценките за очаквани парични потоци и реализиру- емостта на финансовия актив, възприети от ръководствата при изготвянето на финансовите отчети. Очакваните кредитни загуби представляват вероятностно претеглена оценка на кредитните за- губи (т.е. сегашната стойност на всеки недостиг на пари) за очаквания срок на финансовия инструмент. Паричен дефицит е разликата между паричните потоци, дължими на Групата в съответствие с договора, и паричните потоци, които Групата очаква да получи. Тъй като очакваните кредитни загуби отчитат раз- мера и сроковете на плащанията, очаквана кредитна загуба се признава дори ако Групата очаква активът да бъде изплатен изцяло, но по-късно от срока, в който се дължи плащането. Оценката за корелацията между историческите проценти на просрочие, прогнозите за икономи- ческите условия и ОКЗ представлява съществена приблизителна оценка. Размерът на ОКЗ е чувствителен спрямо промени в обстоятелствата и прогнозираните икономически условия. Историческия опит на Гру- пата по отношение на кредитните загуби и прогнозите за икономическите условия може също така да не са представителни за реалните просрочия от страна на клиента в бъдеще. Подход за обезценка на парични средства Паричните средства и паричните еквиваленти са най-високо ликвидните финансови инструменти. Те не са носители на сетълмент риск, а ликвидният риск, който носят е ограничен до техническата въз- можност дадено разпореждане с тях да не бъде изпълнено. Паричните средства, депозирани в банки, обаче са носители на кредитен риск от контрагента (риск от неизпълнение). Рискът от контрагента пред- ставлява вероятността насрещната страна по финансова сделка да не изпълни своите договорни задъл- жения. Групата прилага стандартизирания подход за изчисление на очакваните кредитни загуби на па- ричните средства в банки, като за определяне на загубата от неизпълнение в параметрите на модела се ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 65 използва кредитният рейтинг на финансовите институции, в които Групата е депозирала паричните си средства. 2.25.3. Преоценени стойности на имоти, машини и оборудване В групата е прието преоценката на имотите, машините и оборудването до тяхната справедлива стойност да се извършва на 3-годишен период от независими лицензирани оценители. Такива преоценки са извършени на всеки три години, като последната е към 31.12.2022г. При тези преоценки са приложени следните подходи и оценъчни методи за измерване на спра- ведливата стойност на отделните видове дълготрайни материални активи: • Пазарен подход- извежда индикативна стойност, като сравнява актива, предмет на оценка с иден- тични или сходни активи, за които е налична ценова информация. • Приходен подход-извежда индикативна стойност, като привежда бъдещите парични потоци към единна текуща капиталова стойност, т.е разглежда прихода, който активът ще генерира през по- лезния си живот и извежда индикативна стойност чрез процес на капитализация. • Разходен подход-извежда индикативна стойност, използвайки икономическия принцип, че купу- вач не би платил за даден актив повече от разходите за придобиване на актив с равностойна стой- ност чрез покупка или изграждане. В рамките на всеки подход, както и при възможните комбинации между тях са ползвани една или ня- колко техники (методи) за оценяване: • Метод на пазарните сравнения, представлява анализ на стойността на правата върху актива, ос- нован на сравнение на цени на активен пазар при актуални сделки с идентични права върху ак- тиви, имащи сходни характеристики. • Метод на дисконтираните парични потоци, извежда стойност на базата на поредица от парични потоци за бъдещи периоди, които се преобразуват към настояща стойност, чрез прилагане на подходяща дисконтова норма. • Метод на амортизираната възстановителна стойност, представлява анализ на стойността на пра- вата върху актива, основан на разходите за неговото създаване или заместване с подобен към момента на оценката, намалени със стойността на физическото, морално и икономическо обез- ценяване. Оценките по справедлива стойност са базирани на наблюдаеми и ненаблюдаеми данни, коригирани за специфични фактори като площ, местоположение и настоящо използване. Пряко или косвено ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 66 наблюдаемите входящи данни използвани в оценката подлежат на корекции. Поради тази причина из- ползваните хипотези се категоризират от ниво 3. При тези преоценки са приложени следните подходи и оценъчни методи за измерване на спра- ведливата стойност на отделните видове дълготрайни материални активи: Остатъчен метод за определяне на стойността на право на собственост: Последователност в приложение на остатъчния метод за оценка: -Определяне на строителна стойност за реализация на инвестиционно - строителен проект в ПИ при оптимални устройствени параметри/модел/; - Оценка на прихода след реализация при експлоатация на ново застрояване; - Остатъчна стойност на земята, като разлика в стойностите на приходния метод с вещни права и метод въз основа на ЧСА (само за застрояването) -Корекции на остатъчната стойност на земята. -Корекция на разходи за придобиване на собствеността -Корекция за период на реализация на инвест.проект -Годишен лихвен процент -Целева норма на печалба Пазарна стойност на правото на собственост на Поземлен имот, като остатъчна стойност на земята след развитие на имота. Метод на разходите (Вещната стойност), за оценка на недвижим имот: Използването на този метод за оценка се основава на теоретичната постановка за зависимост на стой- ността на сградите, строителните съоръжения и подобрения, от разходите за тяхното създаване. Същ- ността на метода се състои в определяне на стойността на разходите за създаването на съответния обект при отчитане на степента на завършеност и всички стойностнообразуващи фактори, към момента на оценката и съответните пазарните условия. Същевременно прилагането на метода изисква и извършване на оценка на вещни права на собственост върху земята (или идеални части от нея). Окончателната стойност, получена при приложението на метода на оценка въз основа на разходите за създаване, представлява резултат от оценката на вещни права, сгради със съответната инфраструктура и съоръжения и ВП. Определяне на стойността на неизпълнените СМР и подобрения. Метода се състои в следното: ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 67 Разходите за придобиване на парцела земя (право на строеж) + разходите за създаването на сгра- дите и съоръженията върху него определят стойността на недвижимия имот. Схема на метода: Стойност на земята (заедно с разходите за придобиването и ) + Брутните разходи за изграждане на аналогична сграда - Евентуалните отчисления за: Физическо овехтяване, (определено по квадратична формула) Морално овехтяване, неактуалност Технически дефекти = Стойност на имота Стойността на терена се определя в съответствие с нивото на пазарните цени в района на имота и в зави- симост от местоположението и спецификата на ПИ по сравнителен метод (метод на пазарните ана- лози). Определянето на единичната цена (Себестойност) на строителната реализация е извършена на базата на подходящи аналози, отразяващи реалните производствени разходи за изграждане на подобни обекти. Отчита се техническото и моралното изхабяване, както и стойността на разходите за отстраняване на различни недостатъци и повреди. Физическото обезценяване се определя по формулата за квадратична зависимост от нейната възраст: А(В%)= 1 2 ( T TН + T 2 TН 2 ) х (100 %), където: А(В%) – физическо овехтяване; Т - възраст на сградата (или ефективна възраст на сградата в зависимост от състоянието, видима възраст на сградата) ТН - Нормативен срок за годност на сградата Приходен метод При този метод имота се определя като инвестиция направена от собственика с цел генериране на бъ- дещи доходи. Т.е. ще трансформираме пазарната стойност на имота в очакваните от него равностойни равномерни годишни приходи ( наеми), което произтича от връзката между годишния доход от имота и неговата стойност по формулата: CV = NI x YP,където CV – капитална стойност ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 68 NI – нетен наем (годишен) YP – години покупка (анюитетен фактор) Размерът на пазарната стойност на имота (CV), необходим при определяне стойността на наема, е опре- делен на база разходите за придобиване на подобен на оценявания парцел земя. Стойността на земята се определя в съответствие с нивото на пазарните цени в страната и в зави- симост от местоположението и спецификата на парцела, изградеността на инфраструктурата за дадения район. Анюитетен фактор , вечна рента или Години – Покупка; YP n y @i% = 1 - 1 (1+n) n i или ( ) 1+n n - 1 i ( ) 1+i n = 1 - PV 1 i ; Години – покупка или анюитетен фактор наричаме сегашната стойност на сума от дисконтирани анюи- тети за периода @ i%. Години – покупка представлява сумата от дисконтовите фактори. Всички стой- ностти са по малки от n и не надвишава 1 i ; Метод на пазарните аналози. При извършване на оценката за определяне размера на справедливата пазарна стойност на земята е из- ползван метод на сравнителните продажби на база оферти и сключени сделки на пазара за недвижими имоти. По този метод пазарната стойност на един имот се определя при пряко сравнение с подобни недвижими имоти, които са били продадени или се предлагат на пазара за недвижими имоти, в района в период, близък до датата на оценката. Отчитат се и се анализират всички елементи на сравнение между съпоста- вимите обекти и оценявания обект, след което се внасят корекции в продажните цени така, че да се отрази левовата или процентната величина на забелязаните различия. Анализиране събраната информация, обобщаване и заключение за стойността на оценявания имот въз основа на коригираните цени на съпоставимите имоти. Основните източници за информация, използвани при изчисленията и преценките във връзка с определянето на справедливите стойности са: вътрешни данни и становища на ръководството на иконо- мическата група относно експлоатационно състояние на активите, намерение за продажба на конкретни активи, извършени ремонти, перспективи за използване на активите, публикувани цени за реализирани сделки на пазарите за недвижими имоти, офертни данни от производители, търговци и вносители на нови специализирани машини и съоръжения, както и такива втора употреба. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 69 2.25.4. Обезценка на имоти, машини и оборудване Към датата на всеки отчет ръководството на съответното дружество организира преглед за обез- ценка на сградите, машините, оборудването и транспортните средства. Възникналите обезценки са приз- нати в отчета за всеобхватния доход за съответния приключен период. 2.25.5. Оценяване по справедлива стойност на финансови инструменти Групата определя справедливата стойност на финансовите инструменти на база на наличната па- зарна информация, или ако няма такава - чрез подходящи модели за оценка. Справедливата стойност на финансовите инструменти, които се търгуват активно на организирани финансови пазари, се определя на база на котираните цени „купува” в края на последния работен ден на отчетния период. Когато справедливата стойност на финансовите активи и финансовите пасиви, отчетени в отчета за финансовото състояние, не може да бъде определена въз основа на котираните цени на активните пазари, ръководството използва техники за оценяване на справедливата стойност на финансови инстру- менти. При прилагане на техники за оценяване, ръководството използва в максимална степен пазарни данни и предположения, които пазарните участници биха възприели при оценяването на даден финансов инструмент. Когато липсват приложими пазарни данни, ръководството използва своята най-добра оценка на предположенията, които биха направили пазарните участници. Тези оценки могат да се разли- чават от действителните цени, които биха били определени при справедлива пазарна сделка между ин- формирани и желаещи страни в края на отчетния период. Счетоводни преценки във връзка със застраховане Преценките за предявените и непредявени претенции и определянето на застрахователните ре- зерви се преглеждат и обновяват постоянно, като всички корекции се отразяват в Отчета за печалбите и загубите. Процесът се основава на основното допускане че миналият опит коригиран с ефекта от теку- щите обстоятелства и тенденции е подходяща база за предвиждане на бъдещите събития. Не се отчита информация по оперативни сегменти (съгласно МСФО 8 „Оперативни сегменти“), тъй като преоблада- ващия източник на рискове и възвръщаемост е общото застраховане и не е налице отделен външен ком- понент по които да се извършва оценяване на индивидуална база. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 70 2.25.6. Активи с право на ползване и пасиви по лизингови договори Ръководството прави приблизителни оценки базирани на преценките му относно установяване на еле- менти на лизинг в договорите, вероятните срокове на лизинговите договори, опциите за удължаване и прекратяване, определяне на диференциален лихвен процент и др. при признаване на „активи с право на ползване” и пасиви по лизингови договори. Тези оценки оказват влияние върху отчетните приходи, раз- ходи, активи и пасиви по лизингови договори и съответстващите оповестявания. В резултат на несигурността по отношение на тези предположения и приблизителни оценки, е възможно да възникнат промени в балансовата стойност на активи с право на ползване, пасиви по лизингови дого- вори и отчетените разходи и приходи в резултат на промени от преоценки или изменения в лизинговите договори. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 71 3. ПРИХОДИ ОТ ЛИХВИ ОТ БАНКОВИ ОПЕРАЦИИ 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Приход от лихви Парични средства и парични еквиваленти 53,184 3,124 Кредити и аванси на банки 106,219 74,430 Инвестиционни ценни книжа по амортизирана стойност 43,498 22,908 Инвестиционни ценни книжа по справедлива стойност през друг всеобхватен доход (FVOCI) 126 88 Общо 203,027 100,550 4. РАЗХОДИ ЗА ЛИХВИ ОТ БАНКОВИ ОПЕРАЦИИ 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Разходи за лихви Депозити в банки (2,317) (867) Депозити от клиенти (42,894) (19,930) Други разходи от лихви (2,129) (1,948) Общо разходи от лихви (47,340) (22,745) 5. ПРИХОДИ ОТ ТАКСИ И КОМИСИОННИ ОТ БАНКОВИ ОПЕРАЦИИ 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Приходи от комисионни Транзакции с дебитни карти 44,805 34,171 Комисионни по гаранции 938 765 Обслужване на клиентски сметки 8,976 8,699 Комисионни при касови операции 15,250 11,361 Други комисионни 10,580 9,327 Общо 80,549 64,323 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 72 6. РАЗХОДИ ЗА ТАКСИ И КОМИСИОННИ ОТ БАНКОВИ ОПЕРАЦИИ 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Разходи за комисионни Комисионни по услуги за дебитни карти (24,264) (15,288) Платежни операции с банки кореспонденти (8,091) (5,670) Други комисионни (1,738) (704) Общо (34,093) (21,662) 7. ДРУГИ НЕТНИ ОПЕРАТИВНИ ПРИХОДИ 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Приходи от дивиденти на наличните за продажба акции 37 39 Приходи от услуги по събиране 4,123 2,366 Приходи от картови операции 598 512 Други приходи 210 112 Такси, глоби и други получени санкции 989 806 Общо 5,957 3,835 8. ВАЛУТНИ КУРСОВИ РАЗЛИКИ 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Приходи от валутни операции, нето 24,906 19,972 Печалба от обмяна на валута (1,545) (1,170) Приходи от търговия с държавни ценни книжа 11 Приходи от финансова дейност, нето 23,372 18,802 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 73 9. НАЧИСЛЕНИ / ВЪЗСТАНОВЕНИ ОБЕЗЦЕНКИ ОТ БАНКОВИ ОПЕРАЦИИ 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Кредити: допълнителна обезценка (36, 006) (10,398) Кредити: възстановени 1,518 5,172 Други финансови активи: допълнителна обезценка (3,511) (77) Други финансови активи: възстановени 1,283 4,049 Обезценка / възстановяване на загуби (36,716) (1,254) 10. РАЗХОДИ ПО ЗАСТРАХОВАТЕЛНИ ОПЕРАЦИИ ПРОМЕНИ В ТЕХНИЧЕСКИТЕ (ЗАСТРАХОВАТЕЛНИ) РЕЗЕРВИ 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Заделен пренос-премиен резерв (6,189) (5,527) Освободен пренос премиен резерв 5,346 4,906 Заделен резерв за предстоящи плащания (1,817) (1,272) Освободен резерв за предстоящи плащания 1,503 960 Заделен резерв за неизтекли рискове (12) - Освободен резерв за неизтекли рискове 19 - Заделен резерв за бонус и отстъпки (11) Освободен резерв за бонус и отстъпки 19 (Заделен)/ освободен запасен фонд (377) Общо: (1,150) (1,302) ВЪЗНИКНАЛИ ЗАСТРАХОВАТЕЛНИ ПРЕТЕНЦИИИ 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Разходи по застраховка заболяване (12,386) (10,561) Разходи за уреждане на претенции (261) (271) Общо: (12,647) (10,832) АКВИЗАЦИОННИ РАЗХОДИ 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Разходи за агентски комисионни (2,042) (1,735) Разходи за реклама (18) (16) Общо (2,060) (1,751) Общо (15,857) (13,885) ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 74 11. ПРИХОДИ ОТ ДРУГИ БИЗНЕС СЕКТОРИ 11.1. Приходите от договори с клиенти За периода от 01 януари до 31 декември 2022г. Строителс- тво Винопроиз- водство Търговия със стоки от вида "Направи си сам" Меди- цински услуги Перилни препарати и битова хи- мия Общо Сегменти хил.лв хил.лв хил.лв хил.лв хил.лв хил.лв 1. Видове стоки или услуги - Грозде и вино 3,926 3,926 - Перилни препарати и битова химия 985 985 - Търговия на дребно 150,003 150,003 - Строителни услуги 4,678 4,678 - Здравни услуги 25,643 25,643 - Други 159 749 908 Общо приходи от договори с клиенти 4,837 3,926 150,752 25,643 985 186,143 2. Географски пазари - Вътрешен пазар 4,837 3,675 149,880 25,643 985 185,020 - Чуждестранни пазари 251 872 1,123 Общо приходи от договори с клиенти 4,837 3,926 150,752 25,643 985 186,143 3. Момент във времето за признаване на приходите Стоки, прехвърлени в определен момент във времето 3,926 150,752 985 155,663 Услуги, прехвърлени в течение на времето 4,837 25,643 30,480 Общо приходи от договори с клиенти 4,837 3,926 150,752 25,643 985 186,143 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 75 4. Продължителност на договора Дългосрочни договори 0 Общо приходи от договори с клиенти 4,837 3,926 150,752 25,643 985 186,143 5. Вид на договора Договори с фиксирана цена 4,837 3,926 150,752 25,643 985 186,143 Общо приходи от договори с клиенти 4,837 3,926 150,752 25,643 985 186,143 За периода от 01 януари до 31 декември 2021г. Строителство Винопроизводство Търговия със стоки от вида "Направи си сам" Медицински услуги Перилни препарати и битова химия Общо Сегменти хил.лв хил.лв хил.лв хил.лв хил.лв хил.лв 1. Видове стоки или услуги - Грозде и вино - 3,538 - - - 3,538 - Перилни препарати и битова химия - - - - 1,336 1,336 - Търговия на дребно - - 114,872 - - 114,872 - Строителни услуги 688 - - - - 688 - Здравни услуги - - - 19,974 - 19,974 - Други 139 - 597 - - 736 Общо приходи от договори с клиенти 827 3,538 115,469 19974 1,336 141,144 2. Географски пазари - Вътрешен пазар 827 3,349 114,261 19,974 1,336 139,747 - Чуждестранни пазари - 189 1,208 - - 1,397 Общо приходи от договори с клиенти 827 3,538 115,469 19,974 1,336 141,144 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 76 3. Момент във времето за признаване на приходите Стоки, прехвърлени в определен момент във времето - 3,538 115,469 - 1,336 120,343 Услуги, прехвърлени в течение на времето 827 - - 19,974 - 20,801 Общо приходи от договори с клиенти 827 3,538 115,469 19,974 1,336 141,144 4. Продължителност на договора Краткосрочни договори 827 3,538 115,469 19,974 1,336 141,144 Общо приходи от договори с клиенти 827 3,538 115,469 19,974 1,336 141,144 5. Вид на договора Договори с фиксирана цена 827 3,538 115,469 19,974 1,336 141,144 Общо приходи от договори с клиенти 827 3,538 115,469 19,974 1,336 141,144 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 77 Салдата по договори с клиенти са както следва: 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Вземания по договори нетно от обезценка (Приложение № 33) 2,522 2,296 2,522 2,296 11.2. Други приходи За периода от 01 януари до 31 декември 2022г. Сегменти Отдаване под наем на движими и недвижими активи Нефинансови предприятия, из- вършващи финан- сови услуги Общо хил.лв хил.лв хил.лв - Отдаване под наем на недвижими имоти 322 322 Общо други приходи 322 - 322 2. Географски пазари - - Вътрешен пазар 322 - 322 - Чуждестранни пазари 0 Общо други приходи 322 - 322 4. Продължителност на договора Дългосрочни договори 322 322 Общо приходи от договори с клиенти 322 - 322 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 78 За периода от 01 януари до 31 декември 2021 г Сегменти Отдаване под наем на дви- жими и нед- вижими ак- тиви Нефинансови предприятия, извършващи финансови ус- луги Общо хил.лв хил.лв хил.лв - Отдаване под наем на недвижими имоти 317 - 317 - Финансови услуги - 10 10 Общо други приходи 317 10 327 2. Географски пазари - Вътрешен пазар 317 10 327 Общо други приходи 317 10 327 3. Продължителност на договора Краткосрочни договори - 10 10 Дългосрочни договори 317 - 317 Общо други приходи 317 10 327 12. РАЗХОДИ ЗА ДРУГИ БИЗНЕС СЕКТОРИ 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Разходи за материали* (11,536) (9,738) Балансова стойност на продадените активи (99,649) (77,111) Промени в салдото на готовата продукция и незавършеното производство (1,784) 2,564 Брак и липси на ДМА, МЗ и стоки (2,042) (1,932) СМР (2,578) (3,160) Общо (117,589) (89,377) ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 79 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Основни материали** (6,717) (5,785) Електроенергия (1,812) (1,631) Горива и смазочни материали (568) (242) Материали за ремонт и поддръжка (288) (282) Газ и дизелово гориво и инсталации (151) Преки м-ли, отнесени към себест. на услуги (565) (377) Рекламни материали (89) (57) Резервни части и технически материали (218) (214) Топлоенергия ( природен газ) (61) (62) Вода (49) (48) Други (921) (686) Консумативи, канцеларски (248) (203) Общо (11,536) (9,738) **Разходите за основни материали по сектори включ- ват: 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Строителство и пр-во на строителни м-ли (194) (153) Медицински консумативи и продукти (5,401) (4,034) Винопроизводство (672) (569) Перилни препарати и химически добавки (402) (1,024) Други (48) (5) Общо: (6,717) (5,785) 13. ОПЕРАТИВНИ И АДМИНИСТРАТИВНИ РАЗХОДИ 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Разходи за персонала* (94,545) (75,274) Общи и административни разходи** (45,547) (33,947) Общо: (140,092) (109,221) ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 80 Разходи за персонала* 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Възнаграждения по трудов договор (60,232) (49,636) Възнаграждения на Управителен съвет / Съвет на дирек- торите и Изпълнителни директори/ Управители (4,774) (3,494) Възнаграждения на Надзорен съвет (1,275) (1,362) Одитен комитет (114) (114) Начисления за неизползван платен отпуск (13,878) (9,263) Социални осигуровки (12,664) (10,446) Социални надбавки (1,458) (700) Обезщетения при пенсиониране (10) (65) Провизии за доходи при придобиване право на пенсия (140) (194) Общо: (94,545) (75,274) 2022 2021 Общи и административни разходи** BGN '000 BGN '000 Наеми и режийни разноски (4,631) (3,714) Реклама и маркетинг (5,524) (4,150) Граждански договори (4,977) (3,356) Вноски във фонд за гарантиране на влоговете (4,799) (4,021) Възнаграждения под форма нa процент от прихода (1,499) (948) Телефони и др. подобни (276) (253) Юридически услуги и нотариални такси (194) (111) Консултантски услуги и обучение (247) (873) Абонамент (595) (522) Поддръжка и ремонт (5,599) (4,366) Амортизация на стоки с ниска стойност и кратки жизнени елементи (706) (774) Застраховки (224) (217) Пощенски и куриерски услуги (1,711) (1,459) Одит (918) (411) Комисионни (128) (323) Охрана (680) (614) Данъци и такси, лицензии и разрешителни (1,913) (1,725) Почистване и изв. на отпадъци (491) (431) Организация и диспечиране на доставки (1,238) (1,089) Командировки (220) (115) Представителни разходи (782) (298) Присъдени суми по съдебни дела (19) (20) Дарения (30) (36) Отписани вземания (185) (10) Провизии (2,728) (429) Други (5,233) (3,682) Общо: (45,547) (33,947) ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 81 14. ДРУГИ ФИНАНСОВИ ПРИХОДИ/РАЗХОДИ, НЕТНО 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Лихви, нетно (4,038) (4,495) Оценка до справедлива стойност на придобита инвестиция - (345) Нетни печалби/ (загуби) от финансови активи, оценявани по справедлива стойност в печалбата или загубата (165) - Валутни курсови разлики, нетно (95) 66 Други финансови приходи/разходи (579) (346) Общо: (4,877) (5,120) 15. АМОРТИЗАЦИИ И ОБЕЗЦЕНКА 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Амортизация (18,180) (22,099) Обезценки* 3,248 1,748 Общо: (14,932) (20,351) Обезценки* 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Възстановена / начислена обезценка на стоки , продукция и незавършено производство, нетно (334) (318) Възстановена / начислена провизия за обезценка за кредитни загуби по предоставени търговски заеми, нетно 9 69 Нетно изменение на коректива за обезценка за кредитни загуби на търговски, съдебни и други вземания (64) (237) Възстановена / начислена обезценка на нетекущи активи, нетно (30) - Нетно изменение на обезценка на инвестиции 4 (111) Обезценка на други некредитни активи 3,663 2,345 Общо: 3,248 1,748 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 82 16. ДРУГИ ДОХОДИ /(ЗАГУБИ) ОТ ДЕЙНОСТТА 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Приходи от продажба на ДМА 1,765 2,903 Балансова стойност на продадени ДМА (1,373) (2,940) Печалба от продажба на ДМА 392 (37) Приходи от продажба на материали 36 74 Балансова стойност на продадени материали (40) (26) Печалба от продажба на материали (4) 48 Приходи от наеми 459 597 Излишъци от активи 506 421 Приходи от рекламни услуги 85 72 Отписани задължения 31 118 Печалби от отписване на нефинансови активи (4,282) 1,481 Приходи от финансирания 285 96 Приходи от промяна в справедлива стойност на инвестици- онни имоти 212 216 Възстановена/начислена обезценка на нетекущи активи (нетно) 948 Приходи от поддръжка на сгради и инсталации 15 Други 296 424 Общо: (2,020) 4,399 17. ПЕЧАЛБА / ЗАГУБА ОТ ПРИДОБИВАНЕ / ОСВОБОЖДАВАНЕ НА И ОТ ДЪЩЕРНИ ДРУ- ЖЕСТВА За периода от 01 януари до 31 декември 2022г. не са извършени придобивания и/или освобождава- ния. За периода от 01 януари до 31 декември 2021г. са извършени освобождавания от : • АСМП МЦ София 2000 чрез вливане м МЦ Доверие АД в размер на 4 х.лв. • ЗК Медико 21 АД ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 83 Продажба на 43792 броя акции 12.05.2021 95.20% Нетни активи към 12.05.2021 5,384 Дял от нетните активи 5,126 Платени суми/цена 4,115 Загуба от продажбата (1,011) Финансов резултат при загуба на контрола (217) Натрупани печалби и загуби към 12.05.2021 549 Резултат при освобождаване на инвестиция в дъщерно д-во (1,343) Освобождаване от текущ финансов резултат 217 Нетен резултат (1,126) • Новоселска гъмза АД Продажба на 2 993 249, притежавани от Доверие Капитал АД и 417296 броя акции от Хидроизо- мат АД 82.38% Нетни активи към 12.05.2021 875 Дял от нетните активи 721 Платени суми/цена 2,667 печалба от продажбата 1,946 Финансов резултат при загуба на контрола (565) Натрупани печалби и загуби към 12.05.2021/отразени нетно инвестиции от оценки 1,040 Резултат при освобождаване на инвестиция в дъщерно д-во 2,421 Освобождаване от текущ финансов резултат 565 Нетен резултат 2,986 18.ПЕЧАЛБА/ЗАГУБА ОТ ПРЕУСТАНОВЕНИ ДЕЙНОСТИ 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Приходи от преустановени дейности 24 Разходи по преустановени дейност (17) Печалба/загуба от преустановени дейности 7 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 84 19. НЕКОНТРОЛИРАЩИ УЧАСТИЯ – ПЕЧАЛБИ/ЗАГУБИ Дружество % на участие 2022 % на участие 2021 BGN '000 BGN '000 ОЗОФ Доверие ЗАД 1,85 44 1,85 47 Доверие Брико АД 28,07 2,163 28,07 748 Марицатекс АД 8,03 (15) 9,95 (5) Биляна Трико АД 1,12 2 1,12 - Дунав АД 18,18 29 18,18 17 Хидроизомат АД 6,66 12 6,66 (7) „Moldindconbank” S.A. 21,79 19,517 21,79 13,845 Всичко 21,752 14,645 20. НЕТНА ПЕЧАЛБА НА АКЦИЯ 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Средно-претеглен брой акции 21,499,855 19,493,292 Нетна печалба/загуба за годината (BGN’000) 71,775 44,792 Нетна печалба на акция (BGN) 3.3384 2.2978 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 85 21.ИМОТИ, МАШИНИ, СЪОРЪЖЕНИЯ И ОБОРУДВАНЕ Земи Сгради Машини и съоръжения Транспортни средства Стопански инвентар В процес на извършване Други, в т.ч. биоло- гични активи Общо 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2021 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 Отчетна стойност Салдо на 1 януари 32 252 30 294 56 748 57 037 47 665 46 632 2 454 3 023 12 189 11 804 2 429 913 3 745 3 604 157 482 153 307 Разлика от преиздчисляване - - (111) 393 (41) 313 (10) 38 (4) 12 (26) 39 - - (192) 795 Салдо на 01 януари (преиз- числено) 32 252 30 294 56 637 57 430 47 624 46 945 2 444 3 061 12 185 11 816 2 403 952 3 745 3 604 157 290 154 102 Придобити 83 2 134 462 164 1 703 3 724 246 926 1 565 557 11 903 3 366 975 259 16 937 11 130 Ефект от преоценка до справедлива стойност 1 648 (2) 4 125 (36) 794 (397) 12 (15) - (5) - - - (31) 6 579 (486) Обезценка - - (19) - (44) - - - - - - - - - (63) - Отписани (218) (161) (1 054) (513) (3 717) (2 236) (511) (1 571) (581) (204) (747) (1 538) (38) (133) (6 866) (6 356) Отписана отчетна стойност на активи при продажба на дъщерни дружества - (13) - (297) - (465) - (26) - (35) - - - - - (836) Трансфер към имоти, ма- шини и оборудване - - 263 - 7 066 94 634 79 1 081 60 (9 826) (351) 38 46 (744) (72) Рекласификация като ак- тиви, държани за продажба (3 596) - - - - - - - - - - - - - (3 596) - Салдо на 31.12.2022 30 169 32 252 60 414 56 748 53 426 47 665 2 825 2 454 14 250 12 189 3 733 2 429 4 720 3 745 169 537 157 482 Натрупана амортизация Салдо на 1 януари - - 16 549 15 034 27 532 25 342 443 1 272 9 667 9 280 - - 1 346 1 180 55 537 52 108 Салдо на 01 януари (пре- изчислено) - - 16 549 15 034 27 532 25 342 443 1 272 9 667 9 280 - - 1 346 1 180 55 537 52 108 Начислена амортизация за годината - - 1 607 1 610 5 805 4 661 500 457 796 649 - - 243 282 8 951 7 659 Ефект от преоценка до справедлива стойност - - 2 104 - - (205) 34 (2) - (1) - - - - 2 138 (208) Отписана амортизация - - (62) (15) (2 535) (1 862) (784) (1 259) (564) (249) - - (30) (116) (3 975) (3 501) Обезценка - - (2) - (706) 56 - - - - - - - - (708) 56 Отписана амортизация на активи при продажба на дъщерни дружества - - - (80) - (460) - (25) - (12) - - - - - (577) Салдо на 31.12.2022 - - 20 196 16 549 30 096 27 532 193 443 9 899 9 667 - - 1 559 1 346 61 943 55 537 Балансова стойност на 1 януари 32 252 30 294 40 088 42 003 20 092 21 290 2 001 1 751 2 518 2 524 2 403 913 2 399 2 424 101 753 101 199 Салдо на 31.12.2022 30 169 32 252 40 218 40 199 23 330 20 133 2 632 2 011 4 351 2 522 3 733 2 429 3 161 2 399 107 594 101 945 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 86 Всички тежести върху имоти, машини и съоръжения са подробно оповестени в т. 42. „ЗАДЪЛЖЕНИЯ НА ТЪРГОВСКИ ДРУЖЕСТВА КЪМ ФИНАНСОВИ ИНСТИТУЦИИ“ Допълнителни оповестявания, свързани с нетекущите материални активи Всички разходи за амортизация са включени в отчета за печалбата или загубата на ред „Разходи за амор- тизация“. Към датата на отчета е извършен преглед за обезценка при спазване изискванията на МСС 36 „Обезценка на активи” на всички имоти машини и съоръжения на Групата (Приложение 2.10). Съгласно политиката на Групата за оценка на дълготрайните активи, същата се извършва от лицензиран оценител на всеки 3 годишен период, като последната оценка е извършена към 31.12.2022г. Във връзка с изискванията на МСС 36, към 31.12.2022г. е извършен преглед на имотите, машините, съоръженията и оборудването с цел да се установи дали са настъпили събития и/или обстоятелства, които да индикират за евентуални потенциални загуби от обезценка. В резултат на прегледа, ръководството е определило, че тяхната балансова стойност към 31 декември 2022 година не се отличава съществено от възстановимата им стойност и поради тази причина не са признати загуби от обезценки в консолидирания финансов отчет за периода. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 87 22. АКТИВИ С ПРАВО НА ПОЛЗВАНЕ Сгради Машини и оборуд- ване Транспортни средс- тва Стопански инвен- тар Общо 31.12.2022 BGN ‘000 31.12.2021 BGN ‘000 31.12.2022 BGN ‘000 31.12.2021 BGN ‘000 31.12.2022 BGN ‘000 31.12.2021 BGN ‘000 31.12.2022 BGN ‘000 31.12.2021 BGN ‘000 31.12.2022 BGN ‘000 31.12.2021 BGN ‘000 Отчетна стойност Салдо на 01.01.2022 47,851 44,137 112 104 1,838 2,048 107 107 49,908 46,396 Ефект от рекласификацията по МСФО 16 от 01 януари 132 - - - - - - - 132 - От валутни преизчисления (97) 808 - - - - - - (97) 808 Преизчислено Салдо на 01.01.2022г. 47,886 44,945 112 104 1,838 2,048 107 107 49,943 47,204 Придобити 9,110 5,851 8 215 291 - - 9,325 6,150 Отписани (1,727) (2,882) (62) - (485) (485) (2,274) (3,367) Обезценка - - - - - (16) - - - (16) Отписана отчетна стойност на активи при продажба на дъщерни дружества - (63) - - - - - - - (63) Трансфер 658 - - - - - - - 658 - Салдо към 31.12.2022 55,927 47,851 50 112 1,568 1,838 107 107 57,652 49,908 Натрупана амортизация Салдо в началото на отчет- ния период 15,590 10,628 69 45 880 828 50 34 16,589 11,535 Ефект от рекласификацията по МСФО 16 от 01 януари - - - - - - - - - От валутни преизчисления 62 249 - - - - - - 62 249 Преизчислено Салдо на 01.01.2022г. 15,652 10,877 69 45 880 828 50 34 16,651 11,784 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 88 Начислена амортизация за го- дината 7,502 6,717 24 24 281 369 16 16 7,823 7,126 От валутни преизчисления (75) 105 - - - - - - (75) 105 Отписана амортизация (991) (2,065) (62) - (249) (298) - - (1,302) (2,363) Отписана амортизация на ак- тиви при продажба на дъ- щерни дружества - (44) - - - (19) - - - (63) Салдо към края на отчет- ния период 22,088 15,590 31 69 912 880 66 50 23,097 16,589 Балансова стойност на 01.01.2022 32,234 34,068 43 59 958 1,220 57 73 33,292 35,420 Балансова стойност към 31.12.2022 33,839 32,262 19 43 656 958 41 57 34,555 33,319 Суми, признати в отчета за печалбата или загубата към 31.12.2022 г. са: – амортизации в размер на 7,823 х.лв – лихви по лизингови договори в размер на 1,403 х.лв Общият паричен поток по лизингови договори през годината – 7,425 х. лв.. . ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 89 23. ИНВЕСТИЦИОННИ ИМОТИ 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Салдо на 1 януари 13,773 13,755 Отписани (410) (216) Оценка до справедлива стойност 212 234 Салдо на 31 декември 13,575 13,773 Земя Офиси Производ- ствени сгради Соци- ални обекти Общо Салдо на 1 януари 2021 година 8,498 3,315 1,819 123 13,755 Отписани - (182) (31) - (213) Отписани при продажба на дъщерни дружества (3) - - - (3) Преоценка до справедлива стойност през печал- бата или загубата - нереализирана 214 20 - - 234 Салдо на 31 декември 2021 година 8,709 3,153 1,788 123 13,773 Отписани - (332) (76) (2) (410) Отписани при продажба на дъщерни дружества - - - - - Преоценка до справедлива стойност през печал- бата или загубата - нереализирана 45 99 68 - 212 Салдо на 31 декември 2022 година 8,754 2,920 1,780 121 13,575 • Имоти в жилищна сграда гр. Пловдив на обща стойност 20 х. лв. представляващи паркоместа. • сграда 619 кв.м. , самостоятелен обект в сграда 303 кв.м. и поземлен имот 1438 кв.м., всички на те- риторията на гр. Враца с балансова стойност 196 х. лв. • урегулиран парцел в гр. Добрич на стойност 517 х. лв., собственост на “Доверие Капитал” АД. (за 31.12.2021 г.: 472 х. лв.). • инвестиционен имот „Бизнес център“ находящ се в гр. Русе, ул. „Капитан Евстати Винаров” № 10, състоящ се от поземлен имот с идентификатор 634.2.492 с площ 1 181 кв. м. ведно с изградените в него 3 самостоятелни обекта представляващи сграда на 4 етажа с идентификатор 634.2.492.1 със ЗП 643 кв. м. и РЗП 3 170 кв.м. с по 22 административни помещения на етаж, самостоятелен обект „ресторант“ с РЗП 240 кв. м. и самостоятелен обект „зала за спорт“ находящ се в сутерен с ЗП ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 90 294.50 кв. м. Съгласно, предоставена справка разграничими обекти от имота са отдадени под наем на 60 наематели. Стойността на имота е 2 176 хил. лв. • Земи/УПИ с обща квадратура 59,267 кв.м. площ на стойност 6,378 х. лв., находящи се в гр. Плов- див ул. Васил Левски №144; • Сгради с обща квадратура 6,431 кв.м. площ на стойност 678 х. лв., находящи се в гр. Пловдив ул. Васил Левски №144; • На 14.02.2013 год. беше подписано Рамково споразумение между „Биляна-трико” АД от една страна, Норман Хънтър, „Биляна Нитуеър” ЕООД представлявано от Христина Стамова и „Биляна Трейдинг” АД представлявано от Христина Стамова от друга страна за следното: - Биляна Нитуеър ЕООД наема поземлен имот с идентификатор 56126.600.282 заедно със сгради с идентификатори 56126.600.282.1 и 56126.600.282.2 поземления имот и сградите през отчетния период са класифицирани като инвестиционни имоти на стойност 3,610 х. лв. Определяне на справедливи стойности на инвестиционните имоти Към 31.12.2022г. ниво1 ниво2 ниво3 общо Инвестиционни имоти 13,575 13,575 Към 31.12.2021г. ниво1 ниво2 ниво3 общо Инвестиционни имоти 13,773 13,773 24. БИЗНЕС КОМБИНАЦИИ И РЕПУТАЦИЯ Дружество 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Доверие грижа ЕАД (Веко ЕООД ) 5,140 5,140 5,140 5,140 Възникналата през 2017г. репутация е резултат от придобиването на Доверие грижа ЕАД (Веко ЕООД). ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 91 25. ДРУГИ НЕМАТЕРИАЛНИ АКТИВИ Програмни продукти Патенти и лицензи Основни депозити Други НДА и в процес на придобиване Общо 31.12.2022 BGN ‘000 31.12.2021 BGN ‘000 31.12.2022 BGN ‘000 31.12.2021 BGN ‘000 31.12.2022 BGN ‘000 31.12.2021 BGN ‘000 31.12.2022 BGN ‘000 31.12.2021 BGN ‘000 31.12.2022 BGN ‘000 31.12.2021 BGN ‘000 Отчетна стойност Салдо в началото на отчетния период 4,656 2,974 7,039 3,639 10,463 10,463 10 34 22,168 17,110 Разлика от преизчисление (47) 70 (98) 174 - (145) 244 Преизчислено салдо 01.01.2022 4,609 3,044 6,941 3,813 10,463 10,463 10 34 22,023 17,354 Придобити 2,945 1,848 797 3,320 - - 12 10 3,754 5,178 Трансфер - 34 - - - (10) (34) (10) - Отписана отчетна стойност на активи при продажба на дъщерни дру- жества - (153) - (71) - - - - - (224) Отписани (209) (117) (2) (23) - - - - (211) (140) Салдо към края на отчетния период 31.12.2022 7,345 4,656 7,736 7,039 10,463 10,463 12 10 25,556 22,168 Натрупана амортизация Салдо в началото на отчетния период 2,385 802 1,603 800 10,463 5,667 - - 14,451 7,269 Разлика от преизчисление (34) (5) (38) 33 - - (72) 28 Преизчислено салдо 01.01.2022 2,351 797 1,565 833 10,463 5,667 - - 14,379 7,297 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 92 Начислена амортизация за годи- ната 719 1,701 686 817 - 4,796 - - 1,405 7,314 Отписана амортизация на активи при продажба на дъщерни дру- жества - (89) - (58) - - - - (147) Обезценка - - (1) - - - - - (1) - Отписана амортизация (155) (87) (2) (23) - - - - (157) (110) Разлика от преизчисление - 63 - 34 - - - 97 Салдо към края на отчетния период 31.12.2022 2,915 2,385 2,248 1,603 10,463 10,463 - - 15,626 14,451 Балансова стойност на 01.01.2022 2,258 2,247 5,376 2,980 - 4,796 10 34 7,644 10,057 Балансова стойност на 31.12.2022 4,430 2,271 5,488 5,436 - - 12 10 9,930 7,717 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 93 26. ФИНАНСОВИ АКТИВИ ПО СПРАВЕДЛИВА СТОЙНОСТ В ПЕЧАЛБАТА ИЛИ ЗАГУБАТА Финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата (капиталови инст- рументи) 26.1. НЕКОТИРАНИ КАПИТАЛОВИ ИНВЕСТИЦИИ Некотираните капиталови инвестиции представляват акции (малцинствени участия) в капиталите на следните дружества : 31.12.2022 % на учас- тие 31.12.2021 % на участие BGN '000 BGN '000 Mr. Bricolage 9 9 Компания за инженеринг и развитие АД 2,704 8,30 2,704 8,30 Мелко интернешънъл АД 1 0,03 1 0,03 Биляна Трейдинг АД - - 8 15,00 Хидроизомат АД 1 1 2,715 2,723 Инвестициите в капиталови инструменти са представени по цена на придобиване (себестойност), намалена с отчетени обезценки. Групата е преценила да ползва цената на придобиване, когато това е уместно съгласно МСФО 9, обикновено – липсва актуална информация и/или са налице широк обхват възможни оценки, при определени обстоятелства. 26.2. КОТИРАНИ КАПИТАЛОВИ ИНВЕСТИЦИИ 31.12.2022 % на учас- тие 31.12.2021 % на участие BGN '000 участие BGN '000 участие Ексклузив Пропърти АДСИЦ 66 0,42 56 0.42 Софарма АД 2699 0.09 Софарма Трейдинг АД 0 0.02 4,306 2.98 Доверие Обединен холдинг АД 1,320 0.81 ИмПулс 1 АД 51 0.84 67 0,84 Компенсаторни записи 30 25 4,166 4,454 Ексклузив Пропърти АДСИЦ В настоящият финансов отчет е представена последваща оценка на инвестицията в “Ексклузив пропъртис” АД при борсова цена на една акция 1,65 лева или 66 х. лева за притежаваните 40 000 акции. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 94 Софарма АД Към датата на финансовия отчет акциите на Софарма АД са преоценени съгласно счетоводната политика по справедлива стойност, а именно: като средноаритметична на най-високата цена "купува" от поръчките, които са активни към края на търговската сесия на фондовата борса за последния работен ден на съответния месец, и среднопретеглената цена на сключените със съответните ценни книжа сделки за същия ден. Цената се определя по този ред само в случай, че има сключени сделки и подадени поръчки с цена "купува". Определената по този ред справедлива стойност за 605,110 броя акции е 4,46 лева за всяка акция и обезценка в размер на 25 х.лв.. Доверие Обединен холдинг АД Към датата на финансовия отчет акциите на Доверие Обединен холдинг АД са преоценени съгласно сче- товодната политика по справедлива стойност, а именно: като средноаритметична на най-високата цена "купува" от поръчките, които са активни към края на търговската сесия на фондовата борса за последния работен ден на съответния месец, и среднопретеглената цена на сключените със съответните ценни книжа сделки за същия ден. Цената се определя по този ред само в случай, че има сключени сделки и подадени поръчки с цена "купува". Определената по този ред справедлива стойност за 173,680 броя ак- ции е 7,60 лева за всяка акция. ИмПулс 1 АД Към датата на финансовия отчет справедливата стойност на ИмПулс 1 АД е 1,02 лева за 50 000 акции, до която стойност е приложена оценка, призната в отчета за печалбите или загубите и другия все- обхватен доход. Хидроизомат АД Към датата на финансовия отчет пазарната цена на Хидроизомат АД е 1,40 лева за 820 акции, до която стойност е приложена оценка, призната в отчета за печалбите или загубите и другия всеобхватен доход. Компенсаторните записи са оценени и представени в отчета за финансовото състояние по бор- сова цена към 31.12.2022г.: 0,230 лв. за 1 лв. номинал. Йерархията на справедливите стойности е представена в приложение № 48 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 95 27. ФИНАНСОВИ АКТИВИ ПО АМОРТИЗИРАНА СТОЙНОСТ 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Финансови активи по амортизирана стойност (ДЦК) 473,802 411,000 Минус: Средства за обезценка (35,277) (12,400) 438,525 398,600 Инвестициите в държавни ценни книжа към 31 декември 2022 г. представляват: ➢ съкровищни бонове в размер на 468,026 х.левова равностойност с матуритет от 91 до 2 557 дни и държавни облигации от 1-5 години, издадени от Министерството на финансите на Репуб- лика Молдова с лихвен процент между 5,65 % и 24,39 % годишно. ➢ държавни облигации с размер на 5,776 х.лв.с матуритет от 1,241 до 6,387 дни, издадени от Ми- нистерството на финансите на Република България с лихвен процент между 0,80 % и 2,30 % годишно. Към 31 декември 2022 г. няма заложени държавни ценни книжа. 28. ФИНАНСОВИ АКТИВИ ПО СПРАВЕДЛИВА СТОЙНОСТ В ДРУГ ВСЕОБХВАТЕН ДОХОД 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 % на учас- тие % на участие Централен депозитар на ценни книжа 0.4 10 0.41 10 Молдовска Фондова Борса 2.56 1 2.56 1 Visa INC 0.00003 302 0.00003 297 CA Auto – Siguranţa SA 0.43 0 0.43 7 Национален депозитар 0.01 0 0.01 - SWIFT 0.01 157 8.93 130 Biroul de credit SRL 11.14 130 132 BC „Mobiasbanca Societe generale“ SA N/A 0 - ДЦК налични за продажба 0 1,340 1,443 1,940 2,020 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 96 29. КРЕДИТИ НА БАНКОВИ КЛИЕНТИ 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Кредити 1,222,092 1,128,855 Други финансови активи 12,386 8,060 Кредити, общо 1,234,478 1,136,915 Минус: Отстъпка за загуба на стойността на кредити (71,863) (37,696) Минус: Отстъпка за загуба на стойността на други финансови активи (11) (9) 1,162,604 1,099,210 29.1 Анализът на кредитния портфейл по сектори е представен по-долу: 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Селско стопанство 47,690 38,054 Добивна промишленост 324 31 Производствена индустрия 94,120 82,579 Производство електроенергия, отопление, газ, вода 1,733 1,124 Водоразпределение, канализация 15 67 Строителство 30,751 30,008 Търговия, поддръжка и ремонт на автомобили 7,276 6,587 Търговия на едро със зърнени храни, семена и фуражи 25,489 19,869 Търговия с храни 79,027 73,485 Търговия с фармацевтични продукти 35,133 34,962 Търговия със строителни материали 33,470 25,238 Търговия с горива 14,225 12,638 Търговия с други стоки 57,117 50,943 Транспорт 22,421 16,661 Хотелиерство и ресторантьорство 5,418 6,285 Информация и телекомуникации 12,742 13,516 Финансова дейност, застраховка 92,543 79,035 Сделки с недвижими имоти 9,952 325,109 Професионални, научни и технически дейности 3,310 2,899 Административни услуги и спорт 648 792 Публична администрация 11,733 8,317 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 97 Образование 333 820 Индивидуални заеми 630,988 292,452 Здравни и социални грижи 4,895 6,284 Развлекателни дейности 583 462 Други услуги 156 638 1,222,092 1,128,855 29.2. Други финансови активи Парични средства, предоставени като депозити на други банки в размер на 12,386 хил. лв. (2021 г. :8,060 хил. лв.) Увеличението на „Други финансови активи“ в края на 2022 г. в сравнение със същия период на предход- ната година се дължи на пласирането на гаранции в банката за обезпечаване на изпълнението на тран- сакции с банкови карти. Увеличението на „Провизии за обезценка на други финансови активи“ в срав- нение с 2021 г. се дължи на уреждането на вземания, свързани с активи, продадени с разсрочено плащане. 30.ДРУГИ БАНКОВИ АКТИВИ 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Разплащания с юридически и физически лица 2,179 2,483 Безлихвени приходи 778 867 Разплащания с валутни операции 672 670 Други предплатени разходи 906 426 Други разплащания с бюджет 26 2 Международни трансфери и чекове 3,754 2,379 Други запаси от материали и стоки 3,063 747 Операции с банкови карти 12,772 5,557 Разплащания, свързани с нематериални активи 2,461 1,898 Длъжници по капиталови инвестиции 280 175 Други активи 587 476 27,478 15,680 Минус: Провизия за обезценка на други активи (2,375) (2,243) 25,103 13,437 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 98 31. АКТИВИ ЗА ПРОДАЖБА 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Активи, предназначени за продажба 8,536 12,491 Трансфер от „Имоти, машини, съоръжения и оборудване“ 3,596 Минус: Провизия за обезценка на кредитополучатели (4,824) Активи за продажба 12,132 7,667 На 24 февруари 2022 година е подписан предварителен договор за продажба на собствен недвижим имот, находящ се в близост до магазин София 2, от веригата магазини Mr.Bricolage, с площ от 15,229 кв. м. и балансова стойност към 31 декември 2022 година в размер на 3,596 хил. лева. Окончателен договор ще бъде сключен след изпълнението на определени отлагателни условия, уговорени в полза на купувача . Очаква се продажбата да се осъществи в рамките на 2023 година. 32.АКТИВИ ПО ОТСРОЧЕНИ ДАНЪЦИ Временна разлика Данък Временна разлика Данък 31.12.2022 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 Имоти, машини и оборудване (29,805) (3,172) (32,443) (3,531) в т.ч. преоценъчен резерв (20,190) (2,019) (18,080) (1,807) Биологични активи (78) (8) (78) (8) Лизингови договори - - (719) (72) Нематериални активи (267) (27) (460) (46) Инвестиционни имоти (1,183) (118) (542) (54) Финансови активи по амортизирана стойност (2,356) (283) (2,356) (283) Кредити на банкови клиенти (14,825) (1,779) (14,825) (1,779) Инвестиции в акции - - - - Общо пасиви по отсрочени данъци (48,514) (5,387) (50,423) (5,773) Материални запаси 399 40 319 32 Лизингови договори 910 92 596 53 Инвестиционни имоти - - 123 12 Инвестиции на разположение и за продажба 78 8 1,071 126 Инвестиции в акции 4,495 450 4,635 463 Задължения към персонала 11,061 1,233 9,946 1,165 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 99 Вземания 3,004 545 2,959 333 Провизии 1,084 109 932 92 Провизии (ОО Западный) 20,433 2,451 20,433 2,452 Загуба за пренасяне 897 90 3,082 308 Слаба капитализация 2,329 233 326 33 Начисления по задължения към трети лица 254 26 612 61 Общо активи по отсрочени данъци 44,944 5,277 45,034 5,130 Нетно салдо на отсрочени данъци върху пе- чалбата (3,570) (110) (6,389) (643) Не са признати отсрочени данъчни активи върху: Временна разлика Данък Временна разлика Данък 31.12.2022 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 Обезценки на активи 2,111 211 2,111 211 2,111 211 2,111 211 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 100 Отсрочени данъчни (пасиви)/активи Салдо на 1 януари 2022 Рекласифи- кация от Други ак- тиви от Други бан- кови активи Приз- нати в отчета за дохо- дите Приз- нати в собстве- ния капи- тал Резерв от трансформа- ция в собст- вен капитал Признати в отчета за собстве- ния капи- тал и те- кущата да- нъчна дек- ларация Излезли дружества през пери- ода Салдо на 31.12.2022 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 Имоти, машини и оборудване (3,531) - 730 (371) - - - (3,172) Биологични активи (8) - - - - - - (8) Лизингови договори (19) - 111 - - - - 92 Инвестиции на разположение и за про- дажба 126 - (118) - - - - 8 Инвестиционни имоти (42) - (76) - - - - (118) Финансови активи по амортизирана стойност (283) - - - - - - (283) Кредити на банкови клиенти (1,779) - - - - - - (1,779) Материални запаси 32 - 8 - - - - 40 Нематериални активи (46) - 19 - - - - (27) Задължения към персонала 1,165 - 68 - - - - 1,233 Вземания 333 - 212 - - - - 545 Провизии 92 - 17 - - - - 109 Провизии (ОО Западный) 2,452 - (35) 34 - - - 2,451 Загуби за приспадане 308 - (186) (32) - - - 90 Слаба капитализация 33 - 200 - - - - 233 Начисления по задължения към трети лица 61 - (35) - - - - 26 Инвестиции в акции на дружества 463 - (13) - - - - 450 (643) - 902 (369) - - - (110) ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 101 Отсрочени данъчни (па- сиви)/активи Салдо на 1 януари 2021 Рекласифика- ция от Други активи от Други банкови активи Приз- нати в отчета за дохо- дите Приз- нати в собстве- ния капи- тал Резерв от трансформа- ция в собст- вен капитал Признати в отчета за собстве- ния капи- тал и те- кущата да- нъчна дек- ларация Излезли дружества през пери- ода Салдо на 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 Имоти, машини и оборудване (2,875) (802) 159 (10) (3) - - (3,531) Биологични активи (28) - 20 (8) Лизингови договори 45 - (64) - - - - (19) Инвестиции на разположение и за продажба 247 - (121) - - - - 126 Инвестиционни имоти (92) - 50 - - - - (42) Други нематериални активи (576) - 576 - - - - - Финансови активи по аморти- зирана стойност (283) - - - - - - (283) Кредити на банкови клиенти (1,779) - - - - - - (1,779) Материални запаси 18 - 14 - - - - 32 Нематериални активи (51) - 4 - - 1 - (46) Задължения към персонала 89 745 336 - - - (5) 1,165 Вземания (19) 224 129 - - - (1) 333 Провизии 85 - 8 - - - (1) 92 Провизии (ОО Западный) 2,451 (126) 127 2,452 Загуби за приспадане 772 - (341) (71) - - (52) 308 Слаба капитализация 617 - (584) - 33 Начисления по задължения към трети лица 33 - 28 - - - - 61 Инвестиции в акции на дружес- тва 881 - (418) - - - - 463 (2,916) 2,618 (330) 46 (3) 1 (59) (643) ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 102 33. ТЪРГОВСКИ ВЗЕМАНИЯ 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Вземания от свързани предприятия 300 88 Вземания от клиенти 2,522 2,296 Предоставени аванси 1274 665 Съдебни вземания 100 98 Присъдени вземания 45 23 Данъци за възстановяване в т.ч. 77 259 данък печалба 5 189 ДДС 58 66 Други данъци 14 4 Вземания от сделки с инвестиции 0 27 Други 1,164 1,674 Предплащания* 499 356 Общо: 5,981 5,486 Предплащания* 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Предплатени разходи за реклама 50 33 Застраховки 92 90 Абонаменти 120 91 Други 237 142 Общо: 499 356 Вземанията от свързани предприятия са: ОЗОФ Доверие ЗАД АД – вземания с ненастъпил падеж в размер на 1 х. лв. от ВЛС АД, Софарма трей- динг АД – 32 х.лв., Софармаси ЕООД от 1 до 63 - 52 х.лв, , отчитани съгласно специално законодателство. СТМ Доверие ЕООД – 12 х. лв. от вземания по договори за трудова медицина от Софармаси ЕООД от 1 до 63; Хидроизомат АД – от Софарма АД, 46 х. лв. вземания от Софармаси ЕООД от 1 до 63; Доверие Грижа ЕАД - Софарма трейдинг АД – 5х.лв. БГ Вино ЕООД – 2 х.лв. от Софарма АД МБАЛ Доверие АД – 150 х.лв. от Софарма трейдинг АД ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 103 34. МАТЕРИАЛНИ ЗАПАСИ 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Материали 2,363 1,810 Продукция 2,609 2,641 Стоки 37,106 29,773 Незавършено производство 6,092 6,971 Общо: 48,170 41,195 35. ПАРИЧНИ СРЕДСТВА И ПАРИЧНИ ЕКВИВАЛЕНТИ 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Парични средства и салда в Националната банка на Молдова* 550,172 429,841 Задължителни резерви в Националната банка на Молдова** 256,006 175,524 Разплащателни сметки и депозити на банка в банки*** 10,339 232,760 Парични средства по разплащателни сметки в банки 17,323 16,733 Парични средства в каса 589 271 Парични еквиваленти/ваучери 7 6 Блокирани парични средства 90 90 Общо: 834,526 855,225 Парични средства и салда в Националната банка на Молдова* 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Парични средства 184,894 154,424 Разплащателна сметка в Националната банка 365,648 275,734 Минус: Намаление за обезценка (370) (317) 550,172 429,841 Задължителни резерви в Националната банка на Молдова** 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Задължителни резерви 256,264 175,725 Разплащателна сметка в Националната банка 1 1 Минус: Намаление за обезценка (259) (202) 256,006 175,524 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 104 Разплащателна сметка и задължителни резерви Към 31 декември 2022 г. съотношението на минималните резерви е 37 % за ресурсите, усвоени в MDL и чуждестранна валута, включени в базата за изчисляване и размера на задължителните резерви в MDL, и 45 % за ресурсите, усвоени в конвертируеми валути, включени в базата за изчисляване и размера на задължителните резерви в USD и EUR (31 декември 2021 г.: 26 % за ресурси, усвоени в MDL и не конвертируема валута и 30 % за ресурси, усвоени в конвертируема валута). Банката поддържа задължителните си резерви в разплащателна сметка, открита в НБМ, в размер на 37 % от привлечените средства в MDL и чуждестранна валута, при условие че са резервирани в молдовски леи. Задължителните резерви в размер на 45 % от привлечените средства в конвертируеми валути, включени в базата за изчисляване и размера на задължителните резерви в USD и EUR, се съхраняват в специални сметки за задължителни резерви на НБМ. Едната част, 5 % от установеното ниво на задължителните резерви в щатски долари и евро, е променлива и се поддържа средно, а другата част се поддържа в непроменен обем. Към 31 декември 2022 г. салдото по разплащателната сметка, открита в НБМ, е в размер на 3 740 553 хил. MDL (31 декември 2021 г: 2 821 352 хил. MDL) и включва задължителните поддържани в MDL резерви — 4 982 204 хил. MDL. Резервното салдо по сметките за задължителни резерви в USD и EUR възлиза съответно на 24 717 хил. USD и 107 752 хил. EUR (31 декември 2021 г.): 19 413 хил. USD и 72 643 хил. EUR). Лихвеният процент, предлаган от НБМ за средствата по сметките за задължителни резерви през 2022 г., беше 0,01 % годишно за резервите в чуждестранна валута и между 4,5 % и 18,0 % за резервите в MDL (през 2021 г. — 0,01 % годишно за резервите в чуждестранна валута и между 0,15 % и 4,5 % за резервите в MDL). Задължителните резерви, държани по текущи сметки в Националната банка, могат да се използват от Банката в текущите ѝ дейности. Разплащателни сметки и депозити на банка в банки*** 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Разплащателни сметки 10,379 11,362 Овърнайт депозити (1 ден) в не-свързани банки 221,719 10,379 233,081 Минус: Отстъпка за загуба на стойност (40) (321) 10,339 232,760 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 105 През 2022 г., с цел оптимизиране на кореспондентската банкова мрежа и намаляване на държавния риск, Банката закри сметките „Ностро“ в Беливестбанк, Минск, Беларус (на 11.04.2022 г.) и сметката „Ностро“ в Промсвеазбанк, Москва, Русия (на 26.04.2022 г.), както и кореспондентските сметки „Лоро“ в Интерстат Бак Банк, Москва, Русия (на 14.06.2022 г.). През 2022 г. не са открити кореспондентски сметки. Средствата, поставени в банки за овърнайт, през предходния период са били поставени като срочни депозити в банки кореспонденти, а през 2022 г. са поставени като овърнайт поради по-изгодния лихвен процент . Блокираните парични средства са учредени банкови гаранции за добро изпълнение – 21 х.лв. Гаранции по договори за управление – 69 х.лв. Равнение на парични средства между Отчет за финансовото състояние и Отчет за паричния поток БАЛАНС Пари по баланс MICB MDL’000 0.0960 Парични наличности и салда в Националната банка 5,730,958 550,172 Разплащателни сметки и депозити в банки 107,692 10,338 Задължителни резерви /не участват в ОПП/ 2,666,734 256,006 8,505,384 816,517 Пари ДОХ 18,009 Пари общо по баланс при курс 0,0960 834,526 ОПП 21. Парични средства и парични еквиваленти /ОПП/ 0.0983 Парични наличности 1,925,975 189,323 Салда в Националната банка 3,804,983 374,030 Разплащателни сметки и депозити в банки 108,109 10,627 Банкови ценни книжа до 90 дни 2,144,217 210,777 Други активи /международни трансфери и чекове/ 39,109 3,844 8,022,393 788,601 Пари ДОХ 18,009 Пари по ОПП при курс 0,0983 806,610 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 106 36. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВИ 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Основен акционерен капитал 21,500 21,500 Законови резерви 2,150 1,874 Допълнителни резерви 15,771 14,986 Преоценъчен резерв 24,842 23,414 Премийни резерви 9,425 9,425 Резерв от валутно преизчисление (17,181) (11,027) Натрупани печалби 332,867 261,038 Общо 389,374 321,210 Основен капитал Към 31.12.2022г. капиталът е разпределен в 21,499,855 броя обикновени безналични поименни акции с право на глас с номинална стойност 1 лев за една акция. Акциите са търгуеми на Българска Фондова Борса. Законовите резерви са формирани от разпределение на печалбата и включват разпределени суми за фонд “Резервен”. Достигнат е тавана, определен с ТЗ. Допълнителните резерви са формирани от разпределение на печалбата в съответствие с решенията на Общите събрания на акционерите. Преоценъчният резерв е формиран на база извършените към 31.12.2001г., 31.12.2004г., 31.12.2007г., 31.12.2010г., 31.12.2013г. , 31.12.2016г.,31.12.2019г. и 31.12.2022г. преоценки на дълготрайните матери- ални активи със съдействието на независими лицензирани оценители. Той съдържа положителната разлика между балансовата стойност на дълготрайните материални активи и новата им справедлива стойност за всички дружества от групата. Преоценъчният резерв е представен нетно от ефекта на отсрочените данъци. Натрупани печалби 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Натрупани печалби/загуби за предходни отчетни периоди (консолидационни резерви) 261,092 216,246 Текуща печалба/загуба 71,775 44,792 Общо 332,867 261,038 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 107 37. ЗАСТРАХОВАТЕЛНИ РЕЗЕРВИ В годишния консолидиран отчет към 31.12.2022г. са представени и застрахователни резерви, фор- мирани по реда на специалното законодателство за застраховане. Тези резерви не са елемент на собствения капитал и не се третират като собственост на акционерите. 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Пренос-премиен резерв 5,973 5,167 Резерв за предстоящи плащания 2,106 1,743 Запасен фонд 756 756 Резерв за бонуси и отстъпки 0 7 Общо: 8,835 7,673 38. НЕКОНТРОЛИРАЩИ УЧАСТИЯ Дружество % на участие 31.12.2022 BGN '000 % на участие 31.12.2021 BGN '000 ОЗОФ Доверие ЗАД 1,85 308 1,85 288 Доверие Брико АД 28,07 14,733 28,07 11,798 Марицатекс АД 8,03 46 9,95 76 Биляна Трико АД 1,12 57 1,12 53 Дунав АД 18,18 516 18,18 511 Хидроизомат АД 6,66 335 6,66 324 „Moldindconbank” S.A. 21,79 112,538 21,79 94,414 Всичко 128,533 107,464 39. ДЕПОЗИТИ ОТ БАНКОВИ КЛИЕНТИ 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Предприятия Разплащателни сметки 442,924 481,106 Срочни депозити 63,267 57,077 506,191 538,183 Физически лица Разплащателни сметки 625,640 579,513 Срочни депозити 720,919 727,962 1,346,559 1,307,475 1,852,750 1,845,658 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 108 Към 31 декември 2022 г. десетте най-големи вложители — юридически лица, притежават дял от около 20 % (31 декември 2021 г.: 22,5 %) от общия размер на депозитите на юридическите лица, което е равностойността на 1 037 635 хил. MDL (31 декември 2021 г.: 1 232 733 хил. MDL). Към 31 декември 2022 г. десетте най-големи индивидуални вложители държат приблизително 1,50 % от общия размер на индивидуалните влогове, което се равнява на 210 530 хил. MDL (31 декември 2021 г.: 1,45 %, 193 898 хил. MDL). Портфейлът от срочни депозити на физически лица включва следните депозити, даващи право на предсрочно прекратяване на договора за депозит с частично изплащане на начислената лихва: 1) „Grandioso 60 месеца“, при който в случай на прекратяване на договора за депозит след 12 месеца от датата на депозита, изчислената лихва се изплаща на части, в зависимост от момента на прекратяване, а именно: след 12 месеца — 50 %; след 24 месеца — 60 %; след 36 месеца — 70 %; след 48 месеца — 80 %; след 60 месеца — 100 %; 2) „За деца до навършване на пълнолетие“, за които, в случай на прекратяване на договора за депозит след 12 месеца от датата на депозита, изчислената лихва се изплаща частично, в размер на 50 %; 3) „Спестявания“, при които в случай на предсрочно закриване на сметката изчислената лихва се изплаща на 100 %. 4) „Colind 2023“, при който в случай на прекратяване на договора за депозит след 12 месеца от датата на депозита, изчислената лихва се изплаща частично, в размер на 60 %; 40. ПРИВЛЕЧЕН ОТ БАНКА РЕСУРС ОТ ДР.ФИНАНСОВИ ИНСТИТУЦИИ 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 DLC кредити (акредитив) с плаващ лихвен процент, дължими за 2017/2026 година 37,765 30,194 FIDA кредити с плаващ лихвен процент, дължими за 2017/2023 година 1,460 1,701 39,225 31,895 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 109 41. ЗАДЪЛЖЕНИЯ КЪМ СВЪРЗАНИ ЛИЦА 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Общо: 76,317 62,775 ➢ задължение по заеми от Софарма АД при следните условия: Договорен размер на заема: 81,900 х. лв. Лихвен процент: 3.00% Падеж: 31.12.2025 Цел на кредита: оборотни средства Задължение към 31.12.2022г., в т.ч.: 51,303 х. лева Главница 50,416 х. лева Лихви – нетекуща част 887 х. лева Договорен размер на заема: 2,000 х.лева Лихвен процент: 3,09 % Падеж: 31.12.2024 г. Валута на кредита лева Задължение към 31.12.2022 г, в т.ч.: 2,011 х.лв. Главница 2,000 х.лв. Лихви – нетекуща част 11 х. лв Договорен размер на депозита: 5,113 хил,евро Кредитор: Софарма АД Лихвен процент: 4,36% Падеж: 31.12.2024г. Цел на депозита: оборотни средства Задължение към 31.12.2022г.в т.ч: 10,039 хил.лв - главница 10,000 хил.лв - лихви 39 хил.лв ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 110 Договорен размер на заема: 8,049 х.лв. Лихвен процент: 3,30 % Падеж: 31.12.2022 Валута на кредита лева Цел на кредита: оборотни средства Задължение към 31.12.2022г., в т.ч.: 8,512х. лева Главница 8,048 х. лева Лихви – текуща част 464х.лв. Договорен размер на заема: 4,000 х.лв. Лихвен процент: 3,33 % Падеж: 31.12.2022 Валута на кредита лева Цел на кредита: оборотни средства Задължение към 31.12.2022г., в т.ч.: 4,144 х. лева Главница 4,000 х. лева Лихви – текуща част 144х.лв. ➢ МБАЛ Доверие АД – задължение към Софарма Трейдинг АД в размер на 250 х.лв. по покупки на медикаменти и консумативи; ➢ Доверие Грижа ЕАД – задължение към Софарма АД за покупки за 57 х.лв; ➢ Други – 1 х.лв 42. ЗАДЪЛЖЕНИЯ НА ТЪРГОВСКИ ДРУЖЕСТВА КЪМ ФИНАНСОВИ ИНСТИТУЦИИ 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Общо: 30,707 52,559 Получени заеми от финансови институции - в отчета за финансовото състояние са представени като нетекущи 20,312 х. лв. и текущи – 10,395 х. лв. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 111 Дружество Усвоена част Банка Усвоена част Българско Вино ООД 409 Алианц Банк България АД 409 Доверие Брико АД 6,932 УниКредит Булбанк АД 21,297 Доверие - грижа ЕАД 2,069 Доверие- Обединен Холдинг АД 21,297 ОББ АД 9,001 Общо: 30,707 Общо: 30,707 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 112 Дружество Вид ва- лута Вид Кредит Догово- рена сума на кре- дита в BGN’000 Усвоена част от кредита BGN’000 Дългос- рочна част BGN'000 Краткос- рочна част BGN'000 Лихвен про- цент Обезпечение (пазарна оценка) Падеж МБАЛ Доверие АД BGN Овърдрафт 500 0 0 0 Базов ин- декс за юри- дически лица +1.10, но не по- малко от 2.1% 1. Особен залог на всички настоящи и бъдещи вземания на МБАЛ "Доверие АД към НЗОК. 2. Особен залог на всички настоящи и бъдещи вземания на МБАЛ "Доверие АД за наличности по банкови сметки. 3. Особен залог на всички настоящи и бъдещи вземания на МЦ "Доверие АД към НЗОК. 4. Особен залог на всички настоящи и бъдещи вземания на МЦ "Доверие АД за наличности по разплащателни сметки. 5. Поръчителство от "Доверие - Обе- динен холдинг" АД. 05.09.2023 Българско Вино ООД BGN Овърдрафт 100 0 0 0 Базов депо- зитен индекс за юриди- чески лица +2.95%, но не по-малко от 3.1% Втора по ред договорна ипотека върху винарска изба и снек – бар /админист- ративна сграда/ с обща РЗП от 3 282 кв.м. заедно с УПИ в м. „Дълбок Ан- дък”с площ 6499 кв.м., парцел №30 от масив 19, имот № 019030 в с. Смочево, община Рила, собственост на „Българ- ско вино”ООД ; Поръчителство на ИХД АД и ДОХ АД 24.09.2023/с оп- ция за удължа- ване 25.03.2027 Българско Вино ООД BGN Инвестицио- нен /41482 400 35 0 35 Базов депо- зитен индекс за юриди- чески лица +2.95%, но не по-малко от 3.1% Втора по ред договорна ипотека върху винарска изба и снек – бар /админист- ративна сграда/ с обща РЗП от 3 282 кв.м. заедно с УПИ в м. „Дълбок Ан- дък”с площ 6499 кв.м., парцел №30 от масив 19, имот № 019030 в с. Смочево, община Рила, с балансова стойност към 31.12.2020 1 741 х.лв. собственост на „Българско вино”ООД ; 25.10.2023 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 113 Поръчителство на ИХД АД.Поръчител- ство на ДОХ АД Българско Вино ООД BGN Инвестицио- нен /42386 300 42 9 33 Базов депо- зитен индекс за юриди- чески лица +2.95%, но не по-малко от 3.1% Втора по ред договорна ипотека върху винарска изба и снек – бар /админист- ративна сграда/ с обща РЗП от 3 282 кв.м. заедно с УПИ в м. „Дълбок Ан- дък”с площ 6499 кв.м., парцел №30 от масив 19, имот № 019030 в с. Смочево, община Рила, с балансова стойност към 31.12.2020 1 741 х.лв. собственост на „Българско вино”ООД ; Поръчител- ство на ИХД АД.Поръчителство на ДОХ АД 25.03.2024 Българско Вино ООД BGN Инвестицио- нен /49562 332 332 271 61 Базов депо- зитен индекс за юриди- чески лица +2.7%, но не по-малко от 2.7% Особен залог на закупено оборудване на стойност 476х.лв. Поръчителство на ИХД АД.Поръчителство на ДОХ АД 25.08.2027 Българско Вино ООД BGN Банкова га- ранция, бе- нефициер ДФЗ 105 0 0 0 Базов депо- зитен индекс за юриди- чески лица +10%, но не по-малко от 10% Поръчителство на ИХД АД.Поръчител- ство на ДОХ АД 30.10.2023 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 114 Доверие Брико АД EUR Дългосрочен 21,514 6,391 3,336 3,055 1-мес. EURIBOR +1,95%, но не по-малко от 1,95% първи по ред договорни ипотеки на недвижими имоти на Дружеството (собствените земи и сгради на Дружес- твото, с изключение на парцела в гр. София, бул. България, незастроения парцел в близост до магазин София 2, земята в гр. Стара Загора и имотите в гр. Пловдив). Балансовата стойност на ипотек. активи е 22717 хил.лв. залог върху финансово обезпечение (вземанията по всички банкови сметки при банката- кредитор) на стойност 11 млн. евро; 20.02.2025 Доверие Брико АД EUR Овърдрафт 12,713 0 0 0 1M EURIBOR + 1.6%, но не по-малко от 1.6% първи по ред договорни ипотеки на недвижими имоти на Дружеството (собствените земи и сгради на Дружес- твото, с изключение на парцела в гр. София, бул. България, незастроения парцел в близост до магазин София 2, земята в гр. Стара Загора и имотите в гр. Пловдив) с балансова стойност 22717 х.лв.; залог на стоки в р-р на не по-малко от 3млн. евро; залог върху финансово обезпечение (вземанията по всички банкови сметки при банката- кредитор) на стойност 6,500 хил. евро; 28.02.2023г Доверие Брико АД BGN Инвестицио- нен 600 541 469 72 РЛП на ОББ +1.45% го- дишно, но не по-малко от 1.45% Първи по ред особен залог върху фото- волтаичната инсталация. Залог върху вземанията по всички банкови сметки при банката-кредитор. Стойност на за- ложеното имущество 751х.лв. 30.10.2028 Доверие - грижа ЕАД BGN Овърдрафт 2,075 2,027 0 2,027 РЛП+ 1.75%, но не по-малко от 1.75% Ипотека на земи и сгради с бал. стой- ност 3615х.лв.Залог на движимо иму- щество на обща стойност 1151х.лв. Съдлъжничество на "Доверие 19.01.2023г ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 115 Обединен холдинг" АД, Корпоративна гаранция на "Доверие Обединен хол- динг" АД Доверие - грижа ЕАД BGN Инвестицио- нен 3,774 42 0 42 РЛП + 2.00%, но не по-малко от 2.00% Ипотека на земи и сгради с бал. стой- ност 3615х.лв.Залог на движимо иму- щество на обща стойност 1151х.лв. Съдлъжничество на "Доверие Обеди- нен холдинг" АД, Корпоративна гаран- ция на "Доверие Обединен холдинг" АД 25.01.2023 Доверие- Обединен Холдинг АД BGN Инвестицио- нен 30033 21297 16227 5070 Сбор от приложимия за съответен Период на олихвяване променлив Лихвен ин- декс и НАД- БАВКА към Лихвения индекс в раз- мер на 1,90% 1. Първа по ред договорна ипотека в полза на Банката за частично обезпечен материален интерес от 14600 х.лв върху Поземлен Имот и сгради; 2.Първа по ред договорна ипотека в полза на Банката за частично обезпечен материален интерес от 9400 х.лв върху Поземлен Имот и сгради; Собственик Софарма АД - солидарен длъжник. 3.Първа по ред договорна ипотека в полза на Банката за частично обезпечен материален интерес от 10009 х.лв върху Поземлен имот и самостоятелни обекти в сгради, собственик МБАЛ - Доверие АД. 4.Първи по ред залог по реда на ЗОЗ върху всички настоящи и бъдещи взе- мания на Кредитополучателя от Дове- рие - Инвест ЕАК. 5.Фин. обесп. под формата на залог върху всички вземания, настоящи и бъ- дещи, на Кредитополучателя/ите и на Третите задължени лица по всички сметки в нац. и чуждестр. валута, на които са титуляр при Банката. 6.Фин. обесп. под формата на първи по ред залог върху притежаваните от 31.01.2027 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 116 Донев инвестмънтс холдинг АД АД 4000000 броя обикновени безналични поименни акции с право на глас с но- минална стойност 1,00 BGN от капи- тала на Софарма АД, предоставено по сметка при УниКредит Булбанк АД съгласно и при условията на отделен Договор за залог на безналични фин. инстр. по реда на ЗДФО, с обща па- зарна ст-ст на обезпеч. към25.11.2021г. 17120 х.лв BGN. Обеспечителят се за- дължава да поддържа ст-ст на фин. обезп. не по-малко от 10000 х.лв Общо 30,707 20,312 10,395 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 117 43. ЛИЗИНГ В хиляди лева 31.12.2022 BGN '000 31.12.2021 BGN '000 1 януари 32,857 34,491 Увеличения 9,797 5,991 Начислена лихва 1,403 1,526 Отписани задължения по прекратени договори (2,209) (1,541) Плащания (7,425) (7,855) Разлика от валутно преизчисление (214) 245 31.12.2022 34,209 32,857 Дългосрочна част 26,549 24,685 Краткосрочна част 7,660 8,172 44. ТЪРГОВСКИ И ДРУГИ ЗАДЪЛЖЕНИЯ 31.12.2022 BGN '000 31.12.2021 BGN '000 Задължения към доставчици и клиенти 30,045 20,146 Задължения по получени търговски заеми 15,658 15,316 Получени аванси 3,079 3,769 Неупражнени права по емисия акции 668 668 Задължения към персонала 4,354 3,003 Задължения към осигурителни предприятия 793 596 Данъчни задължения 1,663 1,562 Други 776 680 Общо: 57,036 45,740 Задължения по получени търговски заеми ➢ Задължения по предоставени заеми от Телекомплект АД Договорен размер на заема: 6,337 х.лева Лихвен процент: 3 % Падеж: 04.04.2023 г. Валута на кредита лева Задължение към 31.12.2022 г, в т.ч.: 6,607 х.лв. Главница 6,337 х.лв. Лихви – текуща част 270 х. лв ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 118 Договорен размер на заема: 2,500 х.лева Лихвен процент: 3 % Падеж: 31.12.2022 г. Валута на кредита лева Задължение към 31.12.2022 г, в т.ч.: 2,773х.лв. Главница 2,500 х.лв. Лихви – текуща част 273 х. лв ➢ Задължения по предоставени заеми от Телекомплект инвест АД Договорен размер на заема: 8,000 х.лева Лихвен процент: 2,50 % Падеж: 31.12.2025 г. Валута на кредита лева Задължение към 31.12.2022 г, в т.ч.: 6,278х.лв. Главница 6,080 Лихви – текуща част 198 х. лв 45. КОРЕСПОНДЕНТСКИ СМЕТКИ (ЛОРО) 31.12.2022 BGN '000 31.12.2021 BGN '000 Име на банка Interstate Bank, Москва, Русия 317 LBBW, Stuttgard, Germany 11 Общо задължения към банки - 328 За да управлява ликвидната си позиция, Банката участва в РЕПО търгове, организирани от Наци- оналната банка, която продава ДЦК от портфейла си със задължение за обратно изкупуване. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 119 46. ДРУГИ СПЕЦИФИЧНИ ЗАДЪЛЖЕНИЯ ЗА БАНКИ 31.12.2022 BGN '000 31.12.2021 BGN '000 Получени лихви, но не реализирани 8 - Получени пари от международни трансфери 987 515 Суми с идентифициран характер 2 18 Операции с карти 9,149 3,405 Други плащания с бюджета 40 30 Разплащания с други физически и юридически лица 1,879 707 Провизия за възможни загуби 25,909 23,223 Разплащания с покупка / продажба на валута 521 983 Кредитори на документални сетълменти 4,262 5,944 Разплащания с други държавни средства 2,572 1,591 Дивиденти 381 876 Наследени задължения на банки в ликвидация 1,303 2,045 Други задължения 34,980 32,810 81,993 72,147 Текущ данък върху приходите 3,880 6,214 85,873 78,361 47. УПРАВЛЕНИЕ НА ФИНАНСОВИЯ РИСК Структурата на финансовите активи и пасиви към 31.12.2022 г е както следва: Приложе- ние 31.12.2022 BGN'000 31.12.2021 BGN '000 Финансови активи по справедлива стойност в пе- чалбата или загубата в т.ч.: 6,881 7,177 Некотирани капиталови инвестиции 26.1 2,715 2,723 Котирани капиталови инвестиции 26.2 4,166 4,454 Финансови активи по амортизирана стойност в т.ч.: 1,612,914 1,509,075 Финансови активи по амортизирана стойност (дългови инструменти) 27 438,525 398,600 Финансови активи по справедлива стойност в друг все- обхватен доход 28 1,940 2,020 Кредити на банкови клиенти 29 1,162,604 1,099,210 Вземания от свързани предприятия 33 300 88 Вземания от клиенти и доставчици 33 2,522 2,296 Вземания по застрахователни договори 5,859 5,160 Вземания от продажба на акции 33 - 27 Други вземания 33 1,164 1,674 Парични средства и парични еквиваленти 35 834,526 855,225 2,454,321 2,371,477 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 120 Финансови пасиви Приложе- ние 31.12.2022 BGN '000 31.12.2021 BGN '000 Финансови пасиви по амортизирана стойност в т.ч.: Депозити от банкови клиенти 39 1,852,750 1,845,658 Привлечен от банка ресурс от др.фин.институции 40 39,225 31,895 Задължения на търг.дружества по банкови заеми 42 30,707 52,559 Задължения към свързани лица 41 76,317 62,775 Търговски задължения 44 30,045 20,146 Задължения по търговски заеми 44 15,658 15,316 Задължения по застрахователни договори 643 502 Задължения по лизинг 43 34,209 32,857 Други задължения 44;45;46 35,756 33,818 Общо финансови пасиви по амортизирана стойност 2,115,310 2,095,526 Групата няма практика да работи с деривативни инструменти. В хода на обичайната си стопанска дейност групата е изложена на различни финансови рискове, най-важните от които са: риск на лихвено-обвързани парични потоци, пазарен риск (включващ валутен риск, риск от промяна на справедливата стойност и ценови риск), кредитен риск и ликвиден риск. Общото управление на риска е фокусирано върху трудностите при прогнозиране на финансовите пазари и пости- гане минимизиране на потенциалните отрицателни ефекти, които могат да се отразят върху финансовите резултати и състояние на дружеството. Текущо финансовите рискове се идентифицират, измерват и наб- людават с помощта на различни контролни механизми, въведени, за да се определят адекватни цени на услугите на дружествата и на привлечения заемен капитал, както и да се оценят адекватно пазарните обс- тоятелства на правените от групата инвестиции и формите на поддържане на свободните ликвидни средс- тва, без да се допуска неоправдана концентрация на даден риск. Управлението на риска в групата се осъществява текущо от оперативното ръководство на дружес- твото, съгласно политиката определена от Управителния съвет. Управителният съвет е приел основните принципи на общото управление на финансовия риск и за управление на отделните специфични рискове, като валутен, ценови, лихвен, кредитен и ликвиден, и за риска при използването на деривативни и недеривативни (основно) инструменти. По-долу са описани различните видове рискове, на които е изложена групата при осъществяване на тър- говските си операции, както и възприетият подход при управлението на тези рискове. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 121 47.1.Валутен риск Валутен риск от банкови операции 31.12.2022 Total BGN MDL USD EUR Other Активи BGN’000 BGN’000 BGN’000 BGN’000 BGN’000 Парични средства и салда в Нацио- налната банка 550,172 486,292 12,842 49,288 1,750 Разплащателни сметки и депозити в банки 10,339 - 4,486 5,431 422 Дългов инструмент – по амортизи- рана стойност 432,749 432,749 - - - Кредити на клиенти 1,162,604 943,410 36,724 182,470 - Задължителни резерви 256,006 - 45,422 210,584 - Капиталови инструменти, отчитани по справедлива стойност през друг всеобхватен доход (2018: налични за продажба) 1,940 1,481 302 157 - Общо активи 2,413,810 1,863,932 99,776 447,930 2,172 Пасиви Други заеми (39,225) (23,753) (504) (14,968) - Лизинг (10,710) (10,710) - - - Депозити от клиенти (1,852,750) (1,349,875) (94,895) (407,260) (720) Други задължения (34,980) (34,980) - - - Общо пасиви (1,937,665) (1,419,318) (95,399) (422,228) (720) 31.12.2021 Total BGN MDL USD EUR Other BGN’000 BGN’000 BGN’000 BGN’000 BGN’000 Активи Парични средства и салда в Нацио- налната банка 429,841 379,056 9,944 33,913 6,928 Разплащателни сметки и депозити в банки 232,760 - 40,422 191,255 1,083 Дългов инструмент – по амортизи- рана стойност 392,767 392,767 - - - Кредити на клиенти 1,099,210 905,099 36,273 157,838 - Задължителни резерви 175,524 - 33,521 142,003 - Капиталови инструменти, отчитани по справедлива стойност през друг всеобхватен доход (2018: налични за продажба) 2,020 1,593 297 130 - Общо активи 2,332,122 1,678,515 120,457 525,139 8,011 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 122 Пасиви Депозити в банки (328) (317) - (11) - Други заеми (31,895) (25,310) (847) (5,738) - Лизинг (10,372) (10,372) - - - Депозити от клиенти (1,845,658) (1,226,777) (125,129) (491,239) (2,513) Други задължения (32,810) (32,810) - - - Общо пасиви (1,921,063) (1,295,586) (125,976) (496,988) (2,513) Валутен риск от други операции Групата е изложена на значителен валутен риск. Цената на придобиване на инвестицията в Moldindconbank SA е реализирана чрез плащане в молдовски леи, конвертирането на които от евро води до значителни курсови разлики. Валутните курсови разлики са признати в Отчета за всеобхватния доход. 31.12.2022 в USD в EUR в BGN в MDL Общо BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 Капиталови инвестиции 9 12,648 12,657 Заеми и вземания 9,845 9,845 Парични средства и па- рични еквиваленти 18,009 18,009 Общо финансови активи - 9 40,502 - 40,511 Банкови заеми 30,707 30,707 Други заеми и задължения 123,439 123,439 Задължения по лизинг към свързани лица Задължения по лизинг към трети лица 23,499 23,499 Общо финансови пасиви - - 177,645 - 177,645 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 123 31.12.2021 г. в USD в EUR в BGN в MDL Общо BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 Капиталови инвестиции - 9 13,001 - 13,010 Заеми и вземания - - 9,245 - 9,245 Парични средства и парични еквива- ленти 9 216 16,622 252 17,099 Общо финансови активи 9 225 38,868 252 39,354 Банкови заеми - 22,605 29,954 - 52,559 Други заеми и задължения - - 99,419 - 99,419 Задължения по лизинг - 16,062 6,423 - 22,485 Общо финансови пасиви - 38,667 135,796 - 174,463 47.2.Ценови риск Групата е изложена на ценови риск от негативни промени в цените на услугите. При договаряне на новите цени клиентите на експортно ориентираните в групата дружества оказват сериозен натиск за сни- жаване на цените в условията на финансово-икономическа криза, включително се стига до отказ от дого- варяне. Дружествата, ориентирани към вътрешен пазар са подложени на ценови натиск, производен от понижена покупателна способност, липса на финансов ресурс за крайно потребление или оскъпяването на същия. Групата е изложена на ценови риск и по отношение на притежаваните от нея акции, класифицирани като финансови активи, отчитани по справедлива стойност през печалба и загуба, и компенсаторни инстру- менти, отчитани по справедлива стойност. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 124 47.3. Кредитен риск Кредитен риск от банкови операции В рамките на обичайната си дейност банката осигурява кредитния си риск по отношение на пре- доставените кредити и авансови плащания за клиенти, по отношение на неговите депозити за други фи- нансови заеми и други извънбалансови елементи. Банката може да бъде засегната и от загуби от концент- рация на кредитен риск в определена икономическа група в контекста на икономическите промени в Мол- дова. Управлението на кредитния риск се следи редовно чрез спазване на кредитните лимити, оценка на качеството на длъжниците и някои консервативни политики по отношение на съставянето на провизии. Банката структурира нивата на кредитния риск, който поема, като поставя лимити върху размера на приетия риск по отношение на един кредитополучател или групи кредитополучатели и отраслови сег- менти. Тези рискове се наблюдават на револвираща основа и подлежат на годишен или по-чест преглед. Лимитите за нивото на кредитния риск по продуктови и отраслови сектори се одобряват на тримесечие от Съвета на директорите. Кредитният риск е настоящият или бъдещ риск от обезценка на печалби и капитал в резултат на невъзможността на длъжника или контрагента да изпълни договорните си задължения или неизпълнение на посочените в договора задължения. Кредитният риск на контрагента е подкатегория кредитен риск, която представлява риск от обез- ценка на печалбите и собствения капитал, когато контрагент по сделка е в неизпълнение преди окончател- ното уреждане на паричните потоци по сделката. Рискът от сетълмент е рискът от загуба, причинена от разликата между договорената цена на сетъл- мента и текущата пазарна стойност за сделки, при които дълговият инструмент, собственият капитал или чуждестранната валута остават неуредени след датата на падежа. Финансовата стабилност на банката е пряко повлияна от подхода на управление на риска. Като се има предвид, че кредитната дейност играе основна роля в дейността на банката, ефективната система за управление на кредитния риск има положителни ефекти както за банката, така и за нейните клиенти. За банката положителните ефекти се състоят в намаляване на нивото на загубите от необслужвани кредити. За клиентите положителните ефекти са оптимизиране на тарифите, повишаване на качеството, разнообра- зяване на услугите и ефективност на изпълнението им, повишаване степента на защита на интересите на клиентите. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 125 Оценка на бизнес модела на портфейла на финансовите инструменти на банката Парични средства и парични еквиваленти Банката съхранява пари в брой на каса, транзитно, в обменното бюро, пари в други подразделения, банкомати и възпоменателни и юбилейни банкноти и монети. Ностро сметки Банката притежава средства в Ностро „сметка“ в НБМ, „открита за фондовете на Националната банка на Молдова в национална валута и в други сметки”. Сметка „Ностро“ в банки, „открити в лицензи- рани банки от Молдова и в чужбина, означава пари в чуждестранна валута. Междубанкови депозити Банката има две категории междубанкови депозити: краткосрочни депозити с матуритет до 1 месец и по-малко от 1 месец и краткосрочни депозити с матуритет над 1 месец и до или включително 1 година. Минимален резерв в НБМ Банката трябва да разполага със средства и да ги поддържа като задължителни резерви на банката на специална сметка в НБМ, в съответствие с разпоредбите на нормативните актове. Съкровищни бонове и облигации Тази категория се състои от краткосрочни ценни книжа, емитирани от Националната банка на Мол- дова и Министерството на финансите на Република Молдова (97 %) и средносрочни държавни ценни книжа. Кредити и аванси на клиенти Банката предлага широка гама от продукти, които могат да бъдат представени, както следва: Кре- дитни карти Овърдрафти Ипотечни кредити Кредити за лични нужди Факторинг Кредити за текущи активи Инвестиционни кредити Кредитите се предлагат в MDL, EUR и USD. Основната цел на банката по отношение на взаимоотношенията между нейните кредити, портфейла за предплащане и клиентите, е да поддържа договорни парични потоци за инкасиране. Тази цел е ясно идентифицирана в банковия бизнес модел на управление, мониторинг и организация. Освен това, от ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 126 основните кредитни дейности на банката произтичат кредити за предоставяне на основни лихвени при- ходи, които се събират в брой. Бизнес модел Основните фактори за тази класификация: Парични средства и парични еквиваленти, държани за съ- биране Бизнес моделът произтича от естеството на финансовите активи (парични средства) - които имат краткосрочна характеристика. Резултатите се наблюдават на базата на амортизирана стойност. Няма история на продажбите - както се очаква за този вид финансов актив. „Ностро“ сметки, държани за събиране Бизнес моделът произтича от естеството на финансовите активи - с краткосрочна характеристика. Резултатите се наблюдават на базата на амортизираната стойност. Няма история на продажбите - както се очаква за този вид финансов актив. Междубанкови депозити, държани за събиране Основните рискове на бизнес моделите съответстват на бизнес мо- дела на активите, държани за събиране, с акцент върху кредитния риск и лихвения риск. Рискът по отношение на цената и справедливата стойност се счита за по-малко важен. Няма история на продажбите. Резултатите се наблюдават на базата на амортизираната стойност. Съкровищни бонове и обли- гации, държани за събиране Основните рискове на бизнес моделите съответстват на бизнес мо- дела на активите, държани за събиране, с акцент върху кредитния риск и лихвения риск. Рискът по отношение на цената и справедливата стойност не се счита за важен. Няма история на продажбите. Резултатите се наблюдават на базата на амортизираната стойност. Минимален резерв в НБМ, държан за събиране Бизнес моделът произтича от естеството на финансовите активи - с краткосрочна характеристика. Резултатите се наблюдават на базата на амортизираната стойност. Няма история на продажбите - както се очаква за този вид финансов актив. Кредити и аванси на кли- енти, държани за събиране Основните рискове на бизнес моделите съответстват на бизнес мо- дела на активите, държани за събиране, с акцент върху кредитния риск и лихвения риск. Стойностният риск не е свързан с цената или справедливата стойност. Няма история на продажбите. Резултатите се наблюдават на базата на амортизираната стойност. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 127 Анализ на качеството на финансовите активи 31.12.2022 Етап 1 Етап 2 Етап 3 Общо Парични средства и салда в Наци- оналната банка на Молдова 550,172 - - 550,172 Разплащателни сметки и депозити в банки 10,339 - - 10,339 Финансови инвестиции по амор- тизирана стойност 432,749 - - 432,749 Задължителни резерви 256,006 - - 256,006 Кредити на клиенти 1,059,121 58,047 33,061 1,150,229 Други финансови активи 12,375 - - 12,375 Капиталови инструменти, отчи- тани по справедлива стойност през друг всеобхватен доход 1,940 - - 1,940 Други активи - Балансова стойност 2,322,702 58,047 33,061 2,413,810 Етап 1 Етап 2 Етап 3 Общо Парични средства и салда в На- ционалната банка на Молдова 550,542 - - 550,542 Текущи 550,542 - - 550,542 Дължими ≤ 30 дни - - - - Дължими > 30 ≤ 90 дни - - - - Дължими > 90 дни - - - - Загуба за коректив (370) - - (370) Балансова стойност 550,172 - - 550,172 - Разплащателни сметки и депо- зити в банки 10,379 - - 10,379 Текущи 10,379 - - 10,379 Дължими ≤ 30 дни - - - - Дължими > 30 ≤ 90 дни - - - - Дължими > 90 дни - - - - Коректив за загуби (40) - - (40) Балансова стойност 10,339 - - 10,339 - Задължителни резерви 256,265 - - 256,265 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 128 Текущи 256,265 - - 256,265 Дължими ≤ 30 дни - - - - Дължими > 30 ≤ 90 дни - - - - Дължими > 90 дни - - - - Коректив за загуби (259) - - (259) Балансова стойност 256,006 - - 256,006 256,006 Дългов инструмент – по амор- тизирана стойност 468,026 - - 468,026 Текущи 468,026 - - 468,026 Дължими ≤ 30 дни - - - - Дължими > 30 ≤ 90 дни - - - - Дължими > 90 дни - - - - Коректив за загуби за финансови активи (35,277) - - (35,277) Балансова стойност 432,749 - - 432,749 - Етап 1 Етап 2 Етап 3 Общо Кредити на клиенти 1,108,714 62,285 51,093 1,222,092 Текущи 1,068,631 49,152 15,129 1,132,912 Дължими ≤ 30 дни 40,083 6,021 8,498 54,602 Дължими > 30 ≤ 90 дни - 7,112 6,427 13,539 Дължими > 90 дни - - 21,039 21,039 Коректив за загуби за финансови активи (49,594) (4,238) (18,031) (71,863) Балансова стойност 1,059,120 58,047 33,062 1,150,229 - Други финансови активи 12,386 - - 12,386 Текущи 12,386 - - 12,386 Дължими ≤ 30 дни - - - - Дължими > 30 ≤ 90 дни - - - - Дължими > 90 дни - - - - Коректив за загуби за финансови активи (11) - - (11) Балансова стойност 12,375 - - 12,375 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 129 31 декември 2021 г. BGN'000 Етап 1 Етап 2 Етап 3 Общо Парични средства и салда в На- ционалната банка на Молдова 429,841 - - 429,841 Разплащателни сметки и депо- зити в банки 232,760 - - 232,760 Финансови инвестиции по амор- тизирана стойност 392,767 - - 392,767 Задължителни резерви 175,524 175,524 Кредити на клиенти 1,041,903 17,217 32,039 1,091,159 Други финансови активи 8,051 - - 8,051 Капиталови инструменти, отчи- тани по справедлива стойност през друг всеобхватен доход 2,020 - - 2,020 Балансова стойност 2,282,866 17,217 32,039 2,332,122 Етап 1 Етап 2 Етап 3 Общо Парични средства и салда в Националната банка на Мол- дова 430,158 - - 430,158 Текущи 430,158 - - 430,158 Дължими ≤ 30 дни - - - - Дължими > 30 ≤ 90 дни - - - - Дължими > 90 дни - - - - Загуба за коректив (317) - - (317) Балансова стойност 429,841 - - 429,841 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 130 Разплащателни сметки и депозити в банки 233,081 - - 233,081 Текущи 233,081 - - 233,081 Дължими ≤ 30 дни - - - - Дължими > 30 ≤ 90 дни - - - - Дължими > 90 дни - - - - Коректив за загуби (321) - - (321) Балансова стойност 232,760 - - 232,760 Задължителни резерви 175,726 - - 175,726 Текущи 175,726 - - 175,726 Дължими ≤ 30 дни - - - - Дължими > 30 ≤ 90 дни - - - - Дължими > 90 дни - - - - Коректив за загуби (202) - - (202) Балансова стойност 175,524 - - 175,524 Дългов инструмент – по амортизирана стойност 405,166 - - 405,166 Текущи 405,166 - - 405,166 Дължими ≤ 30 дни - - - - Дължими > 30 ≤ 90 дни - - - - Дължими > 90 дни - - - - Коректив за загуби за фи- нансови активи (12,399) - - (12,399) Балансова стойност 392,767 - - 392,767 Етап 1 Етап 2 Етап 3 Общо Кредити на кли- енти 1,061,889 18,110 48,856 1,128,855 Текущи 1,031,712 12,542 24,453 1,068,707 Дължими ≤ 30 дни 30,177 1,310 5,377 36,864 Дължими > 30 ≤ 90 дни - 4,258 1,714 5,972 Дължими > 90 дни - - 17,312 17,312 Коректив за загуби за финансови активи (19,984) (893) (16,819) (37,696) Балансова стойност 1,041,905 17,217 32,037 1,091,159 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 131 Други финансови активи 8,060 - - 8,060 Текущи 8,060 - - 8,060 Дължими ≤ 30 дни - - - - Дължими > 30 ≤ 90 дни - - - - Дължими > 90 дни - - - - Коректив за загуби за финансови активи (9) - - (9) Балансова стойност 8,051 - - 8,051 Ефект от промяната на кредитните загуби: 31 декември 2022 г. Парични средства и салда в Националната банка Баланс към 1 януари 423,663 Нетна преоценка на коректив за загуби (370) Създадени или закупени нови финансови активи 126,879 Баланс към 31 декември 2022 г. 550,172 Разплащателни сметки и депозити в банки Баланс към 1 януари 229,416 Нетна преоценка на коректив за загуби (40) Създадени или закупени нови финансови ак- тиви (219,037) Баланс към 31 декември 2022 г. 10,339 Дългов инструмент – по амортизирана стой- ност Баланс към 1 януари 384,799 Нетна преоценка на коректив за загуби (35,277) Създадени или закупени нови финансови ак- тиви 83,227 Баланс към 31 декември 2022г. 432,749 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 132 Капиталови инструменти, отчитани по справедлива стойност през друг всеобхватен доход (2017: налични за продажба) Баланс към 1 януари 1,991 Нетна преоценка на коректив за загуби - Създадени или закупени нови финансови ак- тиви (51) Други корекции (включително влияние на ва- лутния обменен курс) - Баланс към 31 декември 2022 г. 1,940 31 декември 2021 г. Парични средства и салда в Националната банка Баланс към 1 януари 470,379 Нетна преоценка на коректив за загуби (317) Създадени или закупени нови финансови активи (40,221) Баланс към 31 декември 2021 г. 429,841 Разплащателни сметки и депозити в банки Баланс към 1 януари 159,384 Нетна преоценка на коректив за загуби (321) Създадени или закупени нови финансови активи 73,697 Баланс към 31 декември 2021 г. 232,760 Дългов инструмент – по амортизирана стойност Баланс към 1 януари 472,985 Нетна преоценка на коректив за загуби (12,399) Създадени или закупени нови финансови активи (67,819) Баланс към 31 декември 2021г. 392,767 Капиталови инструменти, отчитани по справед- лива стойност през друг всеобхватен доход (2017: налични за продажба) Баланс към 1 януари 2,413 Създадени или закупени нови финансови активи (393) Баланс към 31 декември 2021 г. 2,020 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 133 Обяснения на термините, използвани от ТБ Молдиндконбанк С.А.: Характеристики на Етап 1: (за всички договори, за които не е зададен знак по подразбиране): Всички договори с дни просрочие между 0 и 30 дни (0 <= DAYS_PAST_DUE <= 31) и които не са определени в етап 3 или 2, задействат етап 1. Веднага след като финансов инструмент е създаден / закупен или не възникне събитие по подраз- биране и няма значително увеличение на кредитния риск, кредитните загуби се оценяват на 12-месечна база, признават се в печалбата или загубата и представляват провизия за загуба. Те се разпределят на базата на понастоящем наличните рискови параметри в хомогенни портфейли. Това служи като приближение за първоначалните очаквания за кредитни загуби. При финансовите активи приходите от лихви се изчисляват на базата на брутната сума (т.е. няма корекция за очакваните кредитни загуби). Характеристики на Етап 2: (за всички договори, за които не е зададен знак по подразбиране): Всички договори със сума, равна на 0, задействат разпределението в стъпка 2. Това правило иден- тифицира неразрешения овърдрафт и този вид договор трябва да бъде в стъпка 2. Следва да се отбележи, че всички договори с посочена главница равна на 0, са изключени при изчисляването на миграционните матрици. В бъдеще банката следва да създаде марка, върху която тези експозиции да могат да бъдат под- ходящо филтрирани. Също така, всички договори с дни просрочие между 31 и 89 дни (31 <= DAYS_PAST_DUE <= 89) или договори с маркер за преструктуриране задействат етап 2. D и E са класифицирани в етап 2. Длъжникът може да има активи, класифицирани в етап 1 и етап 2, в зависимост от ситуацията. Ако рискът се увеличи значително и полученото кредитно качество не се счита за кредитен риск в ниския диапазон, тогава се признават кредитни загуби, оценени през целия срок на кредита. Очакваните кредитни загуби през целия период се признават, освен ако финансовият инструмент не представя нисък кредитен риск към датата на отчитане. Изчисляването на приходите от лихви по финансови активи остава същото като при Етап 1. Характеристики на Етап 3: Длъжникът регистрира най-малко един договор за повече от 90 дни; През последните 12 месеца длъжникът е показал признаци за неизпълнение. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 134 Ако длъжникът има актив в етап 3, всички активи на длъжника ще се считат за такива в етап 3. Всички договори, които имат маркер за неизпълнение задействат етап 3. Ако клиентът има договор на етап 3, всички негови договори ще бъдат засегнати. Ако кредитният риск на даден финансов актив се увеличи до точката, в която се счита, че има неизпълнение, приходите от лихви се изчисляват на базата на амортизирана стойност. Прогнозните кредитни загуби за срока на кредита все още се признават за тези финансови активи. МСФО 9 съдържа насоки относно изискванията за обезценка. Предложеният подход разграничава очакваните 12-месечни кредитни загуби и очакваните кредитни загуби за срока на кредита. Стандартът определя дали провизията за загуба следва да се основава на очакваните 12-месечни кредитни загуби или загубите през целия живот и зависи от това дали е налице съществена обезценка на кредита на финансовия инструмент след първоначалното признаване (или датата на ангажимента). кредитни загуби, изчислени на 12 месеца, са частта от очакваната кредитна загуба за цялата про- дължителност на очакваните кредитни загуби, произтичащи от финансови инструменти в неизпълнение, които са възможни в рамките на 12 месеца след отчетната дата (Етап 1). прогнозните кредитни загуби за целия период са прогнозните кредитни загуби, произтичащи от всички възможни събития в случай на неизпълнение през прогнозния жизнен цикъл на финансовия инст- румент (Етап 2 или 3). Значимите концептуални различия са илюстрирани в таблицата по-долу: Кредитни загуби, изчислени на 12 месеца Изчислени кредитни загуби за целия период • Прогнозните кредитни загуби на 12 месеца са загубите, произтичащи от финансови инструменти в неизпълне- ние, които са възможни в рамките на 12-месечен период след отчетната дата. • Паричният недостиг през целия пе- риод, който ще се получи, ако неизпъл- нението настъпи в рамките на 12 ме- сеца от отчетната дата (или по-кратък период, ако прогнозната продължител- ност на финансовия инструмент е по- малка от 12 месеца), претеглени с веро- ятността от възникване на неизпълне- ние. • Прогнозните кредитни загуби през целия пе- риод са загубите, произтичащи от всички въз- можни събития на неизпълнение през периода на определения финансов инструмент. • Загубите от обезценка се оценяват по прог- нозни кредитни загуби през целия период, ако кредитният риск на даден инструмент се е уве- личил значително от първоначалното призна- ване. • Ако през следващ период не се наблюдава зна- чително увеличение на кредитния риск, оцен- ката на провизията за обезценка ще се върне към прогнозна кредитна загуба за 12 месеца (с изключение на обезценените закупени или еми- тирани инструменти). ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 135 Разпределение на експозициите по етапи към банките-кореспонденти, кредити и други активи: 31 декември 2022 г. Кредити Етап_1 Етап_2 Етап_3 Общо A 697,714 69 28 697,811 B 410,985 46,007 - 456,992 C 15 16,209 7,351 23,575 D - - 24,437 24,437 E - - 19,277 19,277 1,108,714 62,285 51,093 1,222,092 Коректив за загуби (49,594) (4,238) (18,031) (71,863) Балансова стойност 1,056,734 58,047 33,062 1,150,229 Банки Етап_1 Етап_2 Етап_3 A+ 12,386 - - Общо E - - - 12,386 12,386 - - - Коректив за загуби (11) - - 12,386 Балансова стойност 12,375 - - (11) 12,375 31 декември 2021 г. BGN’000 Кредити Етап_1 Етап_2 Етап_3 Общо A 652,325 825 - 653,150 B 409,564 7,277 - 416,841 C - 10,008 5,339 15,347 D - - 26,454 26,454 E - - 17,063 17,063 1,061,889 18,110 48,856 1,128,855 Коректив за загуби (19,984) (893) (16,819) (37,696) Балансова стойност 1,041,905 17,217 32,037 1,091,159 Банки Етап_1 Етап_2 Етап_3 Общо A+ 8,060 - - 8,060 E - - - - 8,060 - - 8,060 Коректив за загуби (9) - - (9) Балансова стойност 8,051 - - 8,051 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 136 Кредити, обезпечени с ипотека върху жилищни имоти Следващата таблица показва кредитните експозиции за ипотечни кредити и аванси на клиенти въз ос- нова на стойността на заема към стойността на обезпечението (LTV). LTV се изчислява като съотноше- нието между брутната сума на кредита или сумата, заделена за задълженията по кредита, и сумата на обезпечението. Оценяването на гаранцията изключва всякакви корекции за получаване и продажба на гаранцията. Размерът на обезпечението за жилищни ипотечни кредити се основава на размера на пър- воначалната гаранция, актуализирана въз основа на промените в индексите на цените на жилищата. За кредити / активи, обезценени или с амортизация, сумата на обезпечението се основава на последните оценки. Съотношение на стойността на заема към стойността на обезпечени- ето (LTV) 31 декември 2022 г. BGN’000 По-малко от 50 % 67,246 51 % - 70 % 111,708 71 % - 90 % 123,186 91 % - 100 % 26,630 Над 100 % 2,550 331,320 Обезценени кредити По-малко от 50 % 1,135 51 % - 70 % 740 71 % - 90 % 1,013 91 % - 100 % 192 Над 100 % 74 3,154 31 декември 2022 г. Задължения по ипотечни кредити BGN’000 По-малко от 50 % 2,811 71 % - 90 % Над 100 % 192 3,003 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 137 Съотношение на стойността на заема към стойността на обезпечението (LTV) 31 декември 2021 г. BGN’000 По-малко от 50 % 51,598 51 % - 70 % 94,966 71 % - 90 % 120,481 91 % - 100 % 34,012 Над 100 % 6,170 307,227 Обезценени кредити По-малко от 50 % 1,167 51 % - 70 % 729 71 % - 90 % 545 91 % - 100 % 21 Над 100 % - 2,462 31 декември 2021 г. Задължения по ипотечни кредити BGN’000 По-малко от 50 % 2,852 71 % - 90 % - Над 100 % 195 3,047 Кредити на корпоративни клиенти Изплащането на дълга / спазването на задълженията на корпоративния клиент обикновено е най- уместният показател за кредитното качество на отпуснат кредит. Въпреки това допълнителната гаранция (залог) осигурява допълнителна сигурност, а ТБ Молдиндконбанк С.А. като цяло изисква корпоративните кредитополучатели да предоставят такава. Също така, ТБ Молдиндконбанк С.А. може да приема гаранции под формата на всякакви недвижими имоти. Значително увеличение на кредитния риск При определяне дали рискът от неплащане на финансов инструмент се е увеличил значително след първоначалното признаване, ТБ Молдиндконбанк С.А. смята, че разумната и подходяща информация е на разположение без неоправдани разходи или усилия. Те включват количествена и качествена информация и анализи, базирани на историческия опит на банката и кредитните оценки и прогнозната информация. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 138 Целта на оценката е да се установи дали е налице значително увеличение на кредитния риск за дадена експозиция чрез сравняване на: ➢ вероятност от неизпълнение (PD) на отчетната дата с: ➢ остатъчната продължителност на дългосрочния живот, изчислена към момента на първоначал- ното признаване на експозицията (коригирана, ако е необходимо, за очакваните промени). Нива на кредитен риск ТБ Молдиндконбанк С.А. оценява кредитния риск, свързан с всеки актив, изложен на кредитен риск, като взема предвид някои фактори, в зависимост от това кои активи се разделят на етапи от 1 до 3. Основните критерии, използвани за разпределение по етапите са: Дни просрочие Класификация съгласно пруденциалните норми на Националната банка на Молдова Вътрешен рейтинг за експозиции на юридически лица Регистриране на неизпълнението през последните 12 месеца и т.н. Етапите на кредитния риск се определят и калибрират по такъв начин, че рискът от неизпълнение се измерва и изчислява експоненциално, така че разликата между кредитния риск между етап 1 и 2 е по- ниска от разликата между кредитния риск между етап 2 и етап 3. Всяка активна експозиция към кредитен риск се причислява на кредитен риск при първоначално признаване въз основа на наличната информация за кредитополучателя. Експозициите подлежат на непре- къснат мониторинг, който може да доведе до експозиция, която се прехвърля към друг клас кредитен риск във времето. Мониторингът обикновено включва използването на следните данни: За корпоративни експозиции: Информацията, получена от анализа на финансовите отчети, представяна тримесечно Вътрешни рейтинги Данни, предоставени от кредитни агенции, статии в пресата, промени във външния кредитен рей- тинг Значителни и очаквани промени в политическата, регулаторната и технологичната среда на креди- тополучателя или в търговската му дейност За експозиции на дребно: Събрани данни за поведението на клиента Информация за официалните доходи на длъжниците ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 139 За всички експозиции: Историята на вътрешния кредит и банковата финансова система Съществуващи и прогнозни промени в бизнес, финансовите и икономическите условия Портфейлът на банката е класифициран в идентични или сходни рискови сегменти, наречени хо- могенни групи. За да се отрази различното ниво на риск, беше направено разделение за експозицията на корпоративния сектор, като сегментите се базират на нивото на отпуснатата сума (в евро). Експозицията на дребно и корпоративната експозиция са класифицирани според спецификата на продукта, отразена чрез сегментиране на Групата сметки. Договорите на дребно бяха разделени на следните сегменти: Търговия на дребно, кредитни карти на дребно, потребление на дребно TL, потребители на дребно TM, потребители на дребно TS, ипотека на дребно и овърдрафт на дребно. По този начин бяха сформирани шест хомогенни групи и група други до- говори за търговия на дребно „На дребно, други”. Последната група се състои от продукти, които не могат да формират разпределение на базата на исторически процент на неизпълнение по следните причини: малко договори, продукти, които вече не са налични в последните записи на портфейла. Корпоративните клиенти бяха разделени на два подсегмента: Корпоративни клиенти => 140 хил. и корпоративни <140 хил. За да се постигне разделението, отпуснатата сума беше конвертирана в евро и агрегирана на ниво клиент. Банката е използвала статистически модели за анализ на събраните данни и за генериране на оценки на експозицията през целия живот на експозициите и как се очаква те да се променят в резултат на изминалото време. Изчисленията на ECL (очаквана кредитна загуба) се основават на следните параметри: Срочна структура на вероятността от неизпълнение (PDt), Срочна структура на загубата при неизпълнение (LGD), Срочна структура на експозицията при неизпълнение (EAD), Стойност на отстъпка. Вероятност от неизпълнение Вероятността от неизпълнение е критична информация както за изчислението на очакваната кре- дитна загуба, така и за оценката дали е налице значително увеличение на кредитния риск. Стойностите на вероятността от неизпълнение бяха разпределени въз основа на сегментирането и разпределението на просрочието в дни. Сегментацията на риска, взета предвид за всички сегменти, се основава на просрочие в дни, тъй като няма други детерминанти на риска или статистически модели (например рейтинг). Групите просрочие в дни бяха разпределени въз основа на следните подходи: клиент или договор. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 140 ТБ Молдиндконбанк С.А. смята, че значително увеличение на кредитния риск възниква преди да- ден актив да надхвърли 30 дни. Дните в просрочие се определят чрез преброяване на броя на дните от най- краткия период на просрочие, за който не е получено пълно плащане. Дните в просрочие се определят без да се взема предвид гратисният период, който може да бъде предоставен на кредитополучателя. Ако няма доказателства за значително увеличение на кредитния риск в сравнение с първоначал- ното признаване, тогава изчисляването на очакваната загуба на инструмент се възобновява до измерване на 12-месечната очаквана кредитна загуба. Някои качествени показатели за растеж на кредитния риск мо- гат да покажат нарастване на риска от неизпълнение, който продължава след като показателят престане да съществува. В тези случаи банката определя изпитателен срок, в който финансовият актив трябва да де- монстрира добро поведение, за да докаже, че кредитният риск е намалял в достатъчна степен. Когато до- говорните условия на кредита са били променени, доказателствата, че критериите за признаване на живота на очакваната кредитна загуба вече не са изпълнени, включва актуализирана история на извършените пла- щания на променените договорни условия. По правило този период е 12 месеца. Банката следи за ефективността на критериите, използвани за идентифициране на значителни уве- личения на кредитния риск чрез периодични прегледи, за да потвърди, че: критериите не съответстват, когато активът има просрочие от 30 дни; средното време между установяването на значително увеличение на кредитния риск и неплащането изглежда разумно; експозициите обикновено не се прехвърлят директно от 12-месечната оценка на очакваната кре- дитна загуба на хора с кредитни дефицити; няма неоправдана променливост при прехвърлянето на премиите за загуби между 12-месечна ве- роятност от неизпълнение (Етап 1) и вероятност от неизпълнение за жизнения цикъл (Етап 2). Неизпълнение Банката счита, че даден финансов актив е в неизпълнение, когато: малко вероятно е длъжникът изцяло да изплати кредитните си задължения към банката, без да при- бягва до действия като принудително изпълнение на залога (ако има такива); длъжникът има повече от 90 дни просрочие за значително кредитно задължение към банката; длъжникът е бил в състояние на неизпълнение през последните 12 месеца (както е определено съг- ласно Рамката Базел III); кредитополучателят е вероятно да преструктурира актива в резултат на фалит поради невъзмож- ността на длъжника да изплати кредитните си задължения. За да прецени дали даден длъжник е в неизпълнение, банката отчита показателите, включително: ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 141 качествени: напр. нарушение на договорните условия; количествено: напр. неплащане на друго задължение на същия длъжник към банката; и въз основа на вътрешно генерирани данни, получени от външни източници. Включване на информация за бъдещи периоди Банката включва информация, свързана с бъдещи периоди, както при оценката на кредитния риск на инструментите, за които тя е нараснала значително след първоначалното й признаване, така и при из- мерването на очакваната кредитна загуба. Банката формулира три икономически сценария: базов сценарий, който представлява 50 % вероят- ност за среден сценарий и два по-малко вероятни сценария, положителен и отрицателен сценарий, като всеки определя вероятност 25 %. Базовият сценарий е съобразен с информацията, използвана от банката за други цели, като напри- мер стратегическо планиране и бюджетиране. Отчетената външна информация включва данни и икономи- чески прогнози, публикувани от правителствени и парични органи в Република Молдова и специалисти от финансовия сектор. Периодично банката извършва стрес-тестове с екстремни шокове, за да оцени финансовата си ста- билност. Най-малко веднъж годишно се извършва цялостен преглед на проектирането на сценарии от група експерти от банката. Банката идентифицира и документира основните детерминанти на кредитния риск и загубите по кредити за всеки портфейл от финансови инструменти и, като използва исторически анализ на данните, оценява връзките между макроикономическите променливи и кредитния риск и кредитните загуби. Основните двигатели, генериращи кредитен риск за портфейлите на едро, са: Ръст на БВП, безра- ботица и лихвени проценти. За експозициите към конкретни отрасли и / или региони ключовите фактори включват и съответните цени на стоки и / или недвижими имоти. Основните двигатели, генериращи кредитен риск за портфейлите на дребно, са: нивото на безработица, цените на жилищата и лихвените проценти. Отписване на кредити / активи Кредитите или активите, за които са формирани провизии в съответствие с МСФО 9 в обем от 100 % от тяхната балансова стойност, така че нетната им стойност да е нула, могат да бъдат анализирани ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 142 за отписване (формиране на загуба). Такива кредити или активи ще бъдат отписани, ако банката няма ра- зумни очаквания за възстановяване на активите в разумни срокове. Допълнителен критерий, използван за определяне на разумното очакване на банката за възстановяване на въпросните активи, е регистрирането на над 360 дни в просрочие на разглежданите активи. Банката предоговаря / удължава кредити на клиенти с финансови затруднения, за да увеличи въз- можностите за събиране и да минимизира риска от неизпълнение. Съгласно Наредбата за удължаване и предоговаряне на отпуснати от банката кредити, ако се установи обективността на причините, водещи до невъзможност за изпълнение на съществуващия график за погасяване на кредита, банката започва проуч- ване на възможността за удължаване или предоговаряне на кредита. като изисква от клиента основните документи, необходими за анализа. По преценка на банката, на нея може да ѝ се наложи да разполага с всички необходими документи, за да разполага с цялата необходима информация за вземане на обективно и справедливо решение. Ревизираните договорни условия обикновено включват удължаване на падежа, промяна на погаси- телния план на лихвите и промяна на условията на договора за кредит. Както кредитите за корпоративни, така и корпоративни заемополучатели са предмет на политика на удължаване и предоговаряне. Органите за вземане на решения на банката периодично преглеждат докладите за дейността на банката по удължа- ване и предоговаряне. За модифицираните финансови активи като част от политиката на банката за удължаване и предо- говаряне, оценката на дните в просрочие отразява дали подобрението е подобрило или възстановило спо- собността на банката да събира лихви и главница и предишен опит на банката с подобни действия за удъл- жаване или предоговаряне. Като част от този процес, банката оценява изпълнението на плащанията на кредитополучателя спрямо променените договорни условия и взема под внимание различни поведенчески показатели. Като основен критерий съществуването на удължаване или предоговаряне е качествен показател за значително увеличение на кредитния риск. Клиентът трябва да демонстрира висока способност за пла- щане и изпълнение на договорни задължения в продължение на дълъг период от време, преди неговата експозиция да не се счита за засегната от висок кредитен риск и може да бъде преоценена експозиция към кредитен риск, съответстващ на етапа / етапа 1. Загубата при неизпълнение е сумата на загубата при неизпълнение, ако е вероятна. ТБ Молдинд- конбанк С.А. оценява параметрите на загубата при неизпълнение въз основа на историческите нива на възстановяване на вземанията спрямо участващите контрагенти. Стойностите на загубата при ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 143 неизпълнение вземат предвид структурата, гаранцията, ранг на вземането, индустрията на контрагента и разходите за възстановяване на обезпечение, което е неразделна част от финансовия актив. EAD е очакваната експозиция при неизпълнение. ТБ Молдиндконбанк С.А. поучава очакваната експозиция при неизпълнение от текущата експозиция на контрагента и потенциалните промени в теку- щата стойност, позволени по договора в резултат на амортизацията. Очакваната експозиция при неизпъл- нение на финансов актив е брутната счетоводна стойност към момента на неизпълнението. За кредитни ангажименти, очакваната загуба при неизпълнение са всички бъдещи суми, отнасящи се към договора, които се оценяват въз основа на исторически наблюдения и прогнози. Както е описано по-горе, и при условията, при които се използва максимум 12-месечна вероятност от неизпълнение за финансовите активи от Етап 1, ТБ Молдиндконбанк СА измерва очакваната кредитна загуба, като взема предвид риска от неизпълнение спрямо максималната продължителност на договора (включително опциите на кредитополучателя), през която той е изложен на кредитен риск, дори и за уп- равлението на кредитния риск ТБ Молдиндконбанк СА да разглежда по-дълъг период. Максималният срок на договора се простира до датата, на която ТБ Молдиндконбанк С.А. има право да поиска възстановяване на аванс или да прекрати кредит или гаранция по кредит. Когато моделирането на параметър се извършва колективно, финансовите инструменти се групи- рат на базата на общи рискови характеристики, които включват: вид инструмент; класификация на кредитния риск; вид гаранция; 31.12.2022 (BGN’000) ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 144 КОРПОРАТИВНИ Етап_1 Етап_2 Етап_3 ОБЩО Начален баланс 2022 15,078 422 26,829 42,329 Етап на прехвърляне 1 239 (239) - - Етап на прехвърляне 2 (1,242) 1,242 - - Етап на прехвърляне 3 (82) (15) 97 - Увеличаване на вътрешния дълг 9,279 1,116 17 10,412 Намаляване поради отписване (3,379) (336) (459) (4,174) Колебания, дължащи се на промени в кредитния риск (нетно) 7,253 620 (15,409) (7,536) Намаление поради преместване в зад- балансови позиции - - (70) (70) изменение модулей - - - - Други корекции 159 19 476 654 Баланс в края на периода 31 декем- ври 27,305 2,829 11,481 41,615 НА ДРЕБНО Етап_1 Етап_2 Етап_3 ОБЩО Начален баланс 2022 4,619 458 4,362 9,439 Прехвърляне към етап 1 369 (154) (216) (1) Прехвърляне към етап 2 (60) 125 (65) - Прехвърляне към етап 3 (65) (208) 273 - Увеличаване на вътрешния дълг 4,487 29 46 4,562 Намаление поради отписване (976) (49) (396) (1,421) Колебания, дължащи се на промени в кредитния риск (нетно) 13,915 1,208 4,033 19,156 Намаление поради преместване в зад- балансови позиции - - (1,946) (1,946) изменение модулей - - - - Други корекции - - 459 459 Баланс в края на периода 31 декем- ври 22,289 1,409 6,550 30,248 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 145 31.12.2021 (BGN’000) КОРПОРАТИВНИ Етап_1 Етап_2 Етап_3 ОБЩО Начален баланс 2021 8,931 2,426 25,729 37,086 Етап на прехвърляне 1 1,762 (1,762) - - Етап на прехвърляне 2 (223) 255 (32) - Етап на прехвърляне 3 - (195) 195 - Увеличаване на вътрешния дълг 8,529 308 1,615 10,452 Намаляване поради отписване (15,198) (431) (1,842) (17,471) Колебания, дължащи се на промени в кре- дитния риск (нетно) (438) (171) 1,100 491 Други корекции 67 (2) 197 262 Баланс в края на периода 31 декември 3,430 428 26,962 30,820 НА ДРЕБНО Етап_1 Етап_2 Етап_3 ОБЩО Начален баланс 2021 3,227 862 4,138 8,227 Прехвърляне към етап 1 624 (504) (121) (1) Прехвърляне към етап 2 (40) 109 (69) - Прехвърляне към етап 3 (27) (198) 225 - Увеличаване на вътрешния дълг 3,614 23 62 3,699 Намаление поради отписване (711) (88) (858) (1,657) Колебания, дължащи се на промени в кре- дитния риск (нетно) (1,997) 261 111 (1,625) изменение модул - - (1,767) (1,767) Баланс в края на периода 31 декември 4,690 465 1,721 6,876 Кредитен риск на останалите бизнес сектори Кредитен риск е основно рискът, при който заемополучателите, клиентите и другите контрагенти на групата няма да бъдат в състояние да изплатят изцяло и в обичайно предвидените срокове дължимите от тях суми по търговските и кредитните вземания. Последните са представени в отчета за финансовото състояние в нетен размер, след приспадане на начислените обезценки по съмнителни и трудно събираеми вземания. Такива обезценки са направени където и когато са били налице събития, идентифициращи за- губи от несъбираемост съгласно предишен опит. Паричните, включително разплащателни операции, са ограничени до банки с добра репутация и ликвидност. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 146 Предоставени заеми Към датата на всеки финансов отчет Групата определя дали кредитният риск по финансовите инс- трументи се е променил значително спрямо първоначалното признаване, като използва цялата разумна и аргументирана информация, която е достъпна без извършване на излишни разходи или усилия. При тази оценка, Групата преразглежда движението и/или преструктуриранията на инструмента, както и обективни външни фактори, които, по преценка на Групата, могат да имат отражение върху вземанията на индивиду- ално или колективно ниво. В допълнение се преценява дали съществува значително увеличение на кредит- ния риск, когато плащанията по договора са в просрочие над 30 дни. Групата приема даден финансов инструмент за такъв в неизпълнение, когато договорните плаща- ния са в просрочие над 90 дни. В определени случаи, обаче, даден финансов актив може да се разглежда като такъв в неизпълнение, когато вътрешна или външна информация предоставя индикация, че е малко вероятно Групата да получи пълния размер на неиздължените суми по договора, преди да се вземат под внимание каквито и да било кредитни подобрения, държани от него. Групата прилага портфейлен и индивидуален подход за изчисление на обезценката за очаквани кредитни загуби за предоставени кредити. Групата измерва кредитния риск като използва вероятността за неизпълнение (PD), експозицията при неизпълнение (EAD) и загубата при неизпълнение (LGD). Групата признава провизия за очаквани кредитни загуби (ECL) за всички дългови инструменти, които не се отчитат по справедлива стойност в печалбата или загубата. ECL се базират на разликата между договорните парични потоци, дължими съгласно условията на договора, и всички парични потоци, които Групата очаква да получи, дисконтирани с доближение до първоначалния ефективен лихвен процент. Очакваните парични потоци включват паричните потоци от продажбата на държаното обезпечение или други кредитни подобрения, които представляват неразделна част от условията на договора. ECL се признават на два етапа. За кредитни експозиции, за които не е налице значително повише- ние на кредитния риск от първоначалното признаване, ОКЗ се провизират за кредитни загуби, които въз- никват в резултат на събития по неизпълнение, които са възможни през следващите 12 месеца (12-месечни ECL). За кредитни експозиции, за които е налице значително повишение на кредитния риск от първона- чалното признаване, провизия за загуба се изисква по отношение на кредитните загуби, очаквани през оставащия срок на експозицията, независимо от момента на възникване на неизпълнението (ECL за целия срок на инструмента). ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 147 47.4.Ликвиден риск Ликвидният риск се изразява в негативната ситуация групата да не бъде в състояние да посрещне безусловно всички свои задължения съгласно техния падеж. Тя провежда консервативна политика по управление на ликвидността, чрез която постоянно под- държа оптимален ликвиден запас парични средства, добра способност на финансиране на стопанската си дейност, включително чрез осигуряване и поддържане на адекватни кредитни ресурси и улеснения, посто- янно контролно наблюдение на фактическите и прогнозни парични потоци по периоди напред и поддър- жане на равновесие между матуритетните граници на активите и пасивите на дружествата в групата. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 148 Ликвиден риск на Moldindconbank SA Балан- сова стойност Брутна стойност До 1 месец От 1 до 3 месеца От 3 месеца до 1 година От една до пет години Над пет години Неопре- делен матури- тет 31 декември 2022 г. Видове финансови пасиви Балансови пасиви Депозити в банки - - - - - - - - Други заеми 39,225 39,478 1,038 1,655 6,731 20,768 9,286 - Лизинг 10,710 11,077 536 1,432 2,730 6,379 - - Депозити от клиенти 1,852,750 1,853,655 83,646 140,927 715,789 598,441 314,834 18 Други задължения 34,980 34,980 - - - - - 34,980 1,937,665 1,939,190 85,220 144,014 725,250 625,588 324,120 34,998 Задбалансови пасиви Задължения по предоставени кредити и издадени гаранции 53,676 53,676 11,552 17,044 24,035 939 106 - Видове финансови активи Балансови активи Парични средства и салда в Национал- ната банка 550,172 550,542 550,542 - - - - - Разплащателни сметки и депозити в банки 10,339 10,378 10,378 - - - - - Дългов инструмент – по амортизирана стойност 432,749 432,749 133,705 68,984 222,592 7,468 - - Кредити на клиенти 1,162,604 1,447,040 37,294 64,195 291,857 641,813 391,533 20,348 Задължителни резерви 256,006 256,266 256,266 - - - - - Капиталови инструменти, отчитани по справедлива стойност през друг всеобх- ватен доход 1,940 1,581 71 152 491 648 219 - 2,413,810 2,698,556 988,256 133,331 514,940 649,929 391,752 20,348 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 149 Балансова стой- ност Брутна стой- ност До 1 ме- сец От 1 до 3 месеца От 3 ме- сеца до 1 година От една до пет го- дини Над пет години Неопре- делен матури- тет BGN’000 BGN’000 BGN’000 BGN’000 BGN’000 BGN’000 BGN’000 BGN’000 31 декември 2021 г. Видове финансови пасиви Депозити в банки 328 328 328 - - - - - Други заеми 31,895 36,211 568 325 6,220 20,381 8,717 - Лизинг 10,372 11,006 - - 2,567 8,439 - - Депозити от клиенти 1,845,658 1,856,269 87,200 144,841 609,178 676,660 338,372 18 Други задължения 32,810 32,810 - - - - - 32,810 1,921,063 1,936,624 88,096 145,166 617,965 705,480 347,089 32,828 Задбалансови пасиви Задължения по предоставени кредити и изда- дени гаранции 59,686 59,686 15,963 17,874 23,141 2,503 205 - Видове финансови активи Парични средства и салда в Националната банка 429,841 430,158 430,158 - - - - - Разплащателни сметки и депозити в банки 232,760 233,081 233,081 - - - - - Дългов инструмент – по амортизирана стой- ност 392,767 427,987 107,479 108,549 208,210 3,749 - - Кредити на клиенти 1,099,210 1,519,049 33,625 54,679 249,292 723,163 440,480 17,810 Задължителни резерви 175,525 175,727 175,727 - - - - - Капиталови инструменти, отчитани по спра- ведлива стойност през друг всеобхватен доход 2,020 1,735 141 214 513 653 214 - 2,332,123 2,787,737 980,211 163,442 458,015 727,565 440,694 17,810 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 150 Матуритетен анализ на финансови активи и финансови пасиви от други бизнес операции 31.12.2022 г. Без матури- тет до 1 м от 1 до 3 м от 3 до 6 м от 6 до 12 м от 1 -до 2 г от 2 -до 5 г над 5 г Общо BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 Финансови активи и за продажба 6889 1 7 2621 3139 12,657 Заеми и вземания 3543 2287 1829 1962 212 12 9,845 и парични еквиваленти 18009 18,009 Общо активи 24,898 3,544 2,294 1,829 1,962 212 2,633 3,139 40,511 Банкови заеми 1,518 2,351 2,256 4,495 8,053 12,001 33 30,707 Други заеми и задължения 776 6,805 46,340 12,135 57,383 123,439 Задължения по лизинг към трети лица 431 868 1,262 2,441 5,035 8,744 4,718 23,499 Общо пасиви 1,949 3,995 10,323 53,276 25,223 78,128 4,751 177,645 31.12.2021 Без мату- ритет до 1 м от 1 до 3 м от 3 до 6 м от 6 до 12 м от 1 -до 2 г от 2 -до 5 г над 5 г Общо BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 Финансови активи на разположение и за продажба 7,177 2,680 3,153 13,010 Заеми и вземания 3,001 1,833 1,718 2,664 14 5 10 9,245 Парични средства и парични еквиваленти 17,099 17,099 Общо активи 24,276 3,001 1,833 1,718 2,664 14 2,685 3,163 39,354 Банкови заеми 1,536 460 4,371 18,282 8,435 19,475 52,559 Други заеми и задължения 6,474 36,937 136 55,872 99,419 Задължения по лизинг 389 816 1,178 2,355 4,759 10,341 2,647 22,485 Общо пасиви 1,925 1,276 12,023 57,574 13,330 85,688 2,647 174,463 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 151 Риск на лихвоносните парични потоци Лихвен риск от банкови операции 31.12.2022 Балансова стойност До 3 месеца 3-6 месеца 6-12месеца 1 - 5 години Над 5 го- дини Неопреде- лен матури- тет Парични средства и салда в Националната банка 550,172 365,278 - - - - 184,894 Задължителни резерви 256,006 197,434 - - - - 58,572 Разплащателни сметки и депозити в банки 10,339 4,488 - - - - 5,851 Капиталови инструменти, отчитани по справед- лива стойност през друг всеобхватен доход 1,940 675 589 76 - - 600 Дългов инструмент – по амортизирана стой- ност 432,749 205,358 125,448 101,943 - - - Кредити на клиенти 1,162,604 1,091,398 3,682 1,950 47,871 190 17,513 2,413,810 1,864,631 129,719 103,969 47,871 190 267,430 Депозити в банки - - - - - - - Други заеми (39,225) (5,488) (10,525) (2,386) (18,984) (1,299) (543) Лизинг (10,710) - (1,168) (1,051) (4,120) (4,371) - Депозити от клиенти (1,852,750) (870,057) (172,493) (240,081) (2,193) - (567,926) Други задължения (34,980) (34,980) - - - - - (1,937,665) (910,525) (184,186) (243,518) (25,297) (5,670) (568,469) ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 152 31.12.2021 Балансова стойност До 3 месеца 3-6 месеца 6-12месеца 1 - 5 го- дини Над 5 години Неопределен матуритет BGN’000 BGN’000 BGN’000 BGN’000 BGN’000 BGN’000 BGN’000 Парични средства и салда в Националната банка 429,841 248,575 - - - - 181,266 Задължителни резерви 175,524 143,923 - - - - 31,601 Разплащателни сметки и депозити в банки 232,760 222,300 - - - - 10,460 Капиталови инструменти, отчитани по справед- лива стойност през друг всеобхватен доход 2,020 756 576 111 - - 577 Дългов инструмент – по амортизирана стой- ност 392,767 195,159 116,274 81,334 - - - Кредити на клиенти 1,099,210 1,051,731 4,890 1,600 9,497 18,303 13,189 2,332,122 1,862,444 121,740 83,045 9,497 18,303 237,093 Депозити в банки (328) (11) - - - - (317) Други заеми (31,895) (3,601) (8,572) (1,890) (14,213) (3,038) (581) Лизинг (10,372) - (1,034) (1,064) (4,120) (4,154) - Депозити от клиенти (1,845,658) (1,109,574) (36,926) (77,540) (747) - (620,871) Други задължения (32,810) (32,810) - - - - - (1,921,063) (1,145,996) (46,532) (80,494) (19,080) (7,192) (621,769) ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 153 Лихвен риск от други бизнес операции 31.12.2022 безлихвени с плаващ с фиксиран Общо лихвен % лихвен % BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 Капиталови инвестиции 6,881 5,776 12,657 Заеми и вземания 9,264 581 9,845 Парични средства и парични еквиваленти 14,766 3,243 18,009 Общо финансови активи 30,911 - 9,600 40,511 Банкови заеми 70 30,637 30,707 Други заеми и задължения 34,058 89,381 123,439 Задължения по лизинг към трети лица 5,544 17,955 23,499 Общо финансови пасиви 34,128 36,181 107,336 177,645 31.12.2021 г безлихвени с плаващ с фиксиран Общо лихвен % лихвен % BGN '000 BGN '000 BGN '000 BGN '000 Капиталови инвестиции 7,177 - 5,833 13,010 Заеми и вземания 8,042 - 1,203 9,245 Парични средства и парични еквиваленти 16,878 - 221 17,099 Общо финансови активи 32,097 - 7,257 39,354 Банкови заеми 101 42,679 9,779 52,559 Други заеми и задължения 22,753 - 76,666 99,419 Задължения по лизинг - 20 22,465 22,485 Общо финансови пасиви 22,854 42,699 108,910 174,463 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 154 Управление на застрахователния риск Основната застрахователна дейност е да се поема риск от загуба от лица и организации, които са преки субекти на риска, както и финансови и други рискове произтичащи от дадено застрахователно събитие. Дейността е изложена на несигурност свързана с времето и размера на обезщетенията по договори, както и на пазарен риск в частта представляваща инвестиционна дейност. Ограничаването на застрахователния риск се извършва чрез управление на застрахователните договори посредством лимити, методи на цено- образуване и мониторинг на здравно осигурителната дейност. Инвестициите във финансови активи целят да намалят пазарния и финансовия риск по дейността от заст- раховане. Финансовият риск възниква във връзка с извършените инвестиции във финансови инструменти което може да доведе до допълнителни финансови рискове, като пазарен риск, кредитен риск и ликвиден риск. Това налага балансираност на подхода при избора на финансови инструменти за инвестиране. Управление на капиталовия риск С управлението на капитала групата цели да създава и поддържа възможности да продължи да функционира като група от действащи предприятия и да осигурява съответната възвръщаемост на инвес- тираните средства на акционерите, стопански ползи на другите заинтересовани лица и участници в неговия бизнес, както и да поддържа оптимална капиталова структура, за да се редуцират разходите за капитала. Компанията майка текущо наблюдава осигуреността и структурата на капитала на база съотноше- нието на задлъжнялост. Това съотношение се изчислява между нетния дългов капитал към общата сума на капитала. Нетният дългов капитал се определя като разлика между лихвоносните привлечени средства (краткосрочни и дългосрочни) така, както са посочени в отчета за финансовото състояние и паричните средства и парични еквиваленти. Общата сума на капитала е равна на собствения капитал и нетния дългов капитал. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 155 В таблицата по-долу са представени съотношенията на задлъжнялост на база структурата на капи- тала към датата на съответния финансов отчет: 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Общо дългов капитал, т.ч.: 2,014,687 2,028,349 Депозити от банкови клиенти 1,852,750 1,845,658 Привлечен от банка ресурс от др.фин. институции 39,225 31,895 Задължения на търг. дружества по банкови заеми 30,707 52,559 Задължения към свързани предприятия 76,317 62,775 Търговски задължения 30.045 20,146 Задължения по търговски заеми 15,658 15,316 Намален с паричните средства и парични еквиваленти (834,526) (855,225) Нетен дългов капитал 1,180,161 1,173,124 Общо собствен капитал 389,374 321,210 Общо капитал 1,569,535 1,494,334 Съотношение на задлъжнялост 75,19% 78,50% Справедливи стойности Групата определя справедлива стойност съгласно МСФО 13, използвайки следната йерархия, която отразява значимостта на факторите, използвани за определяне на справедлива стойност: • Ниво 1: котирани цени (некоригирани), на активни пазари за сходни активи или пасиви; • Ниво 2: входящи данни различни от котирани цени включени в ниво 1, които могат да се намерят за актива или пасива, или директно (т.е. като котировки) или индиректно (т.е. получени от коти- ровки); • Ниво 3: входящи данни за актива или пасива, които не са базирани на налична пазарна информация (неналични входящи данни). Таблицата по долу представлява анализ на финансовите инструменти, отчетени по справедлива стой- ност според използваните оценъчни методи. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 156 31.12.2022 Балансова стойност Справедлива стойност Ниво 1 Ниво 2 Ниво 3 Финансови активи BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 Финансови активи по справед- лива стойност в печалбата или загубата 6,881 4,166 4,166 - Некотирани капиталови инвес- тиции 2,715 - - Котирани капиталови инвести- ции 4,166 4,166 4,166 - - Финансови активи по амроти- зирана стойност в т.ч.: 1,612,914 1,612,914 438,525 1,940 1,172,449 Финансови активи по амротизи- рана стойност / Дългови инст- рументи / 438,525 438,525 438,525 Финансови активи по справед- лива стойност в др.всеобхватен доход 1,940 1,940 1,940 Кредити на банкови клиенти 1,162,604 1,162,604 1,162,604 Вземания от свързани предприя- тия 300 300 - - 300 Вземания от клиенти и достав- чици 2,522 2,522 2,522 Вземания по застрахователни договори 5,859 5,859 5,859 Други вземания 1,164 1,164 1,164 Парични средства и парични еквиваленти 834,526 834,526 - 834,526 Общо активи 2,454,321 2,451,606 442,691 1,940 2,006,975 Финансови пасиви Финансови пасиви по аморти- зирана стойност в т.ч. Депозити от банкови клиенти 1,852,750 1,852,750 1,852,750 Привлечен от банката ресурс от др. фин.институции 39,225 39,225 39,225 Задължения към свързани лица 76,317 76,317 - - 76,317 Търговски задължения 30,045 30,045 - - 30,045 Задължения по търговски заеми 15,658 15,658 15,658 Задължения по придобити акции - - Задължения по застрахова- телни договори 643 643 - - 643 Други задължения 35,756 35,756 - - 35,756 Задължения по лизинг 34,209 34,209 - 34,209 Задължения по банкови кредити 30,707 30,707 - - 30,707 Общо финансови пасиви по амортизирана стойност 2,115,310 2,115,310 - 34,209 2,081,101 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 157 31.12.2021 Балансова стойност Справедлива стойност Ниво 1 Ниво 2 Ниво 3 Финансови активи BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 BGN ‘000 Финансови активи по справед- лива стойност в печалбата или загубата 7,177 4,454 4,454 - Некотирани капиталови инвес- тиции 2,723 - - Котирани капиталови инвести- ции 4,454 4,454 4,454 - - Финансови активи по амроти- зирана стойност в т.ч.: 1,509,075 1,509,075 398,600 2,020 1,108,455 Финансови активи по амротизи- рана стойност / Дългови инст- рументи / 398,600 398,600 398,600 Финансови активи по справед- лива стойност в др.всеобхватен доход 2,020 2,020 2,020 Кредити на банкови клиенти 1,099,210 1,099,210 1,099,210 Вземания от свързани предприя- тия 88 88 - - 88 Вземания от клиенти и достав- чици 2,296 2,296 2,296 Вземания по застрахователни договори 5,160 5,160 5,160 Вземания от продажба на акции 27 27 27 Други вземания 1,674 1,674 1,674 Парични средства и парични еквиваленти 855,225 855,225 - 855,225 Общо активи 2,371,477 2,368,754 403,054 2,020 1,963,680 Финансови пасиви Финансови пасиви по аморти- зирана стойност в т.ч. Депозити от банкови клиенти 1,845,658 1,845,658 1,845,658 Привлечен от банката ресурс от др. фин.институции 31,895 31,895 31,895 Задължения към свързани лица 62,775 62,775 - - 62,775 Търговски задължения 20,146 20,146 - - 20,146 Задължения по търговски заеми 15,316 15,316 15,316 Задължения по придобити акции - - Задължения по застрахова- телни договори 502 502 - - 502 Други задължения 33,818 33,818 - - 33,818 Задължения по лизинг 32,857 32,857 - 32,857 Задължения по банкови кредити 52,559 52,559 - - 52,559 Общо финансови пасиви по амортизирана стойност 2,095,526 2,095,526 - 32,857 2,062,669 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 158 48. СЕГМЕНТНО ОТЧИТАНЕ Ръководството определя оперативните сегменти на базата на основните продукти и услуги, които предлага Групата: Сегментните приходи и разходи за периода от 1 януари до 31 декември 2022 г. включват: 31.12.2022 Банков сектор Застраховате- лен сектор Търго- вия със стоки от вида "Нап- рави си сам" Нефинан- сови предп- риятия, из- вършващи финансови услуги Медицин- ски услуги Перилни препарати и битова химия Други Общо Консолида- ция Група Приходи от дейността 312,905 21,392 150,754 291 28,942 1,167 9,201 524,652 4,143 520,509 Разходи за дейността (118,149) (16,872) (104,577) (42) (6,383) (1,008) (5,787) (252,818) (1,223) (251,595) Нетен доход от дей- ността 194,756 4,520 46,177 249 22,559 159 3,414 271,834 2,920 268,914 Оперативни и администра- тивни разходи (83,994) (1,937) (30,864) (3,559) (19,014) (1,165) (2,580) (143,113) (3,021) (140,092) Други финансови при- ходи/разходи нетно (341) (1,242) (1,167) (91) (493) (167) (3,501) 1,376 (4,877) Амортизации и обезценки (4,910) (305) (6,836) (404) (1,657) (350) (532) (14,994) (62) (14,932) Други доходи и загуби нетно (4,282) 17 1,191 175 114 143 654 (1,988) 32 (2,020) Оперативна печалба 101,570 1,954 8,426 (4,706) 1,911 (1,706) 789 108,238 1,245 106,993 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 159 Печалба/загуба преди об- лагане с данъци 108,238 106,993 Данъци върху печалбата (13,466) (13,466) Печалба/загуба от про- дължаващи дейности 94,772 93,527 Печалба/загуба от преуста- новени дейности Нетна печалба/(загуба) за годината 94,772 93,527 Печалба/загуба от асоции- рани дружества - - Нетна печалба/(загуба) за годината 94,772 93,527 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 160 Сегментните приходи и разходи за периода от 1 януари до 31 декември 2021 г. включват: 31.12.2021 Банков сектор Застрахо- вателен сек- тор Търговия със стоки от вида "Направи си сам" Нефинансови предприятия, извършващи финансови ус- луги Медицински услуги Перилни пре- парати и би- това химия Други Общо Консоли- дация Група Приходи от дейността 186,256 19,306 115,471 265 22,620 1,379 4,797 350,094 3,308 346,786 Разходи за дейността (44,407) (14,805) (81,224) (4) (4,752) (1,280) (2,107) (148,579) (910) (147,669) Нетен доход от дей- ността 141,849 4,501 34,247 261 17,868 99 2,690 201,515 2,398 199,117 Оперативни и админист- ративни разходи (61,872) (1,877) (24,913) (3,353) (15,425) (1,668) (2,459) (111,567) (2,346) (109,221) Други финансови при- ходи/разходи нетно (375) (1,068) 26,380 (52) (520) (347) 24,018 29,138 (5,120) Амортизации и обез- ценки (10,169) (323) (6,790) (1,385) (1,567) (561) (625) (21,420) (1,069) (20,351) Други доходи и загуби нетно 2,429 22 1,361 80 108 91 308 4,399 4,399 Оперативна печалба 72,237 1,948 2,837 21,983 932 (2,559) (433) 96,945 28,121 68,824 Печалба от придобиване и освобождаване на и от дъщерни дружества 1,864 1,864 Печалба/загуба преди облагане с данъци 98,809 70,688 Данъци върху печалбата (11,258) (11,258) Печалба/загуба от про- дължаващи дейности 87,551 59,430 Печалба/загуба от преус- тановени дейности 7 7 Нетна печалба/(загуба) за годината 87,558 59,437 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 161 Сегментните активи и пасиви към 31 декември 2022 г. включват: 31.12.2022 Банков сектор Застраховате- лен сектор Търговия със стоки от вида "Нап- рави си сам" Нефинансови предприятия, извършващи финансови ус- луги Медицински услуги Производс- тво на пе- рилни препа- рати Други Общо Консолида- ция Група Имоти, машини и оборудване 32,974 6 49,277 2,486 8,089 5,838 8,944 107,614 20 107,594 Активи с право на ползване 11,833 2,697 16,080 2,519 1,882 389 261 35,661 1,106 34,555 Инвестиционни имоти 733 12,842 13,575 13,575 Финансови активи 434,689 9,795 9 733 - - 2,120 447,346 447,346 Кредити на бан- кови клиенти 1,162,604 1,162,604 1,162,604 Търговски взема- ния/Вземания по застрахователни договори 5,962 1,691 5,297 2,090 390 1,918 17,348 5,508 11,840 Материални за- паси 37,112 8 1,033 2,924 6,939 48,016 (154) 48,170 Парични средства и парични еквива- ленти 816,517 8,486 3,788 1,785 1,950 3 1,997 834,526 834,526 Активи на сег- мента 2,458,617 26,946 107,957 13,561 15,044 9,544 35,021 2,666,690 6,480 2,660,210 Неразпределени активи 57,582 Общо активи 2,717,792 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 162 Депозити от кли- енти 1,852,750 1,852,750 1,852,750 Привлечен от банка ресурс от други финансови институции 39,225 39,225 39,225 Задължения към свързани лица 139 114,842 709 15,765 12,387 143,842 67,525 76,317 Задължения на търговски дружес- тва към банкови институции - 6,932 21,297 2,069 409 30,707 30,707 Задължения към доставчици и кли- енти 29,139 206 471 229 30,045 30,045 Задължения по по- лучени търговски заеми 15,658 15,658 15,658 Задължения по ли- зинг 10,710 2,851 16,583 2,609 1,975 400 224 35,352 1,143 34,209 Други специ- фични задължения за банки 85,873 85,873 85,873 Пасиви на сег- мента 1,988,558 2,851 52,793 154,406 2,890 18,705 13,249 2,233,452 68,668 2,164,784 Неразпределени пасиви 26,266 Общо пасиви 2,191,050 Сегментните активи и пасиви към 31 декември 2021 г. включват: ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 163 31.12.2021 Банков сектор Застрахова- телен сек- тор Търговия със стоки от вида "Нап- рави си сам" Нефинансови предприятия, извършващи финансови ус- луги Медицин- ски услуги Производ- ство на пе- рилни пре- парати Други Общо Консо- лидация Група Имоти, машини и оборудване 27,723 10 46,937 2,541 9,291 5,901 9,542 101,945 101,945 Активи с право на ползване 11,213 2,704 15,666 2,465 1,479 134 462 34,123 804 33,319 Инвестиционни имоти 1,020 12,753 13,773 13,773 Финансови ак- тиви 394,787 10,107 9 750 - - 2,144 407,797 407,797 Кредити на банкови кли- енти 1,099,210 1,099,210 1,099,210 Търговски взе- мания/Вземания по застрахова- телни договори 5,253 1,375 14,665 1,401 448 1,605 24,747 14,101 10,646 Материални за- паси 29,820 8 725 2,968 7,622 41,143 - 52 41,195 Парични средс- тва и парични еквиваленти 838,126 6,714 472 6,338 1,320 58 2,197 855,225 855,225 Активи на сег- мента 2,371,059 24,788 94,279 27,787 14,216 9,509 36,325 2,577,963 14,853 2,563,110 Неразпреде- лени активи 39,091 Общо активи 2,602,201 Депозити от клиенти 1,845,658 1,845,658 1,845,658 Привлечен от банка ресурс от други 31,895 31,895 31,895 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 164 финансови инс- титуции Задължения към свързани лица 27 93,560 1,247 13,086 14,501 122,421 59,646 62,775 Задължения на търговски дру- жества към бан- кови институ- ции - 12,813 36,090 552 2,949 155 52,559 52,559 Задължения към доставчици и клиенти 18,876 385 765 120 20,146 20,146 Задължения по получени тър- говски заеми 15,210 106 15,316 15,316 Задължения по лизинг 10,372 2,826 15,854 2,563 1,537 142 391 33,685 828 32,857 Други специ- фични задълже- ния за банки 78,361 78,361 78,361 Пасиви на сег- мента 1,966,286 2,826 47,570 147,423 3,721 17,048 15,167 2,200,041 60,474 2,139,567 Неразпреде- лени пасиви 26,287 Общо пасиви 2,165,854 ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 165 49. СЪБИТИЯ СЛЕД ДАТАТА НА ОТЧЕТНИЯ ПЕРИОД (ДАТАТА НА БАЛАНСА) Доверие Обединен холдинг АД Анекс от 30.01.2023г. към договор за депозит от 29.11.2022г. между Индустриален холдинг Доверие АД и Доверие - обединен холдинг АД за сумата от 2 000 х.лв. Индустриален холдинг Доверие АД Анекс от 30.01.2023 към Договор за паричен заем от 29.11.2022 между Софарма АД и Индустриален холдинг Доверие АД за сумата 2 000 х,лв. Сключен Анекс от 30.01.2023г. към договор за депозит от 29.11.2022г. между Индустриален холдинг Доверие АД и Доверие - обединен холдинг АД за сумата от 2 000 000лв. падеж 31.12.2024г. „Moldindconbank” S.A. Промяна в състава на Управителния съвет на Банката Съгласно решение на Съвета на Банката от 30 май 2022 г. (протокол № 08) за оставката на г-н Николай Борисов (председател на УС на Банката), за временно изпълняващ функциите на председател на Управи- телния съвет на Банката, считано от 01 юли 2022 г. до одобряване на нов кандидат за този пост от Нацио- налната банка на Молдова, беше назначена г-жа Цветанка Крумова. Съгласно Постановление на Управителния съвет на Националната банка на Молдова № 246 от 01 декември 2022 г. г-н Михаил Йову е одобрен за член на Управителния съвет на Банката, въз основа на решение на Съвета на Банката от 11 август 2022 г. (протокол № 10). Съгласно решение на Съвета на Банката от 11 август 2022 г. (протокол № 10), г-жа Цветанка Крумова е одобрена за член на Управителния съвет на Банката — Първи заместник председател на Управителния съвет. Съгласно Постановление на Управителния съвет на Националната банка на Молдова № 50 от 03 март 2023 г. г-н Александър Пикер е одобрен за член на Управителния съвет на Банката — Председател на Уп- равителния съвет, въз основа на решение на Съвета на Банката от 30 май 2022 г. (протокол № 08). Влияние на войната с Украйна Съгласно Указ № 12 от 02 февруари 2023 г. на Парламента на Република Молдова за удължаване на из- вънредното положение, свързано с регионалната сигурност и заплаха за националната сигурност на цялата територия на Република Молдова за период от 60 дни, започвайки от 4 февруари 2023 г., беше удължено извънредното положение. Това решение няма да повлияе съществено дейността на Банката. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 166 По време на изготвяне и одобряване на финансовия отчет ръководството на Банката е оценило текущата политическа и икономическа ситуация и предприетите вече от Правителството на Република Молдова и Националната банка на Молдова мерки, които могат да окажат негативно въздействие върху Банката. Въз основа на тази оценка и публично достъпната информация, ръководството не очаква икономическите пос- ледици от текущите събития да повлияят съществено на способността на Банката да продължи да функци- онира. Предвид неопределения характер на текущите събития, все още е трудно да се определи преждев- ременно количествено с подходяща точност потенциалното въздействие върху финансовите резултати на Банката през 2023 г. и след това. Всяко икономическо въздействие върху Банката и нейните клиенти, които имат икономически връзки с тази опасна географска област, ще зависи преди всичко от продължителността на войната и интензивността на предприетите политически и икономически мерки, както и от наложените ограничения. Потенциално негативното въздействие върху финансовото състояние и резултатите на Банката в среднос- рочен план, предвид икономическата среда, в която оперира, не може да бъде напълно изключено. Ръко- водството следи отблизо всяко развитие и е готово да предприеме съответните мерки. Тези евентуални бъдещи мерки, предприети от Банката, може да обхващат областите на счетоводните оценки, методите на изчисление за коригиране на очакваните загуби и резервите за кредитен риск в съответствие с МСФО 9. Към момента на оповестяване на този финансов отчет Банката продължава да изпълнява задълженията по начин, по който трябва да бъдат изпълнявани, и, въз основа на своята оценка на текущите и потенциални събития, Банката използва непрекъснатостта на дейността си като основа за подготовка. Доверие Брико АД На 9 януари 2023 година е усвоен втори транш от дългосрочния заем за рефинансиране придобиването на фотоволтаична централа в размер на 58 хил. лева През месец януари е удължен с една година (до 31.01.2024 година) срокът на банковата гаранция по дого- вора за оперативен лизинг на магазин Плевен на стойност 63 хил. евро. През месец февруари 2023 година договореният срок за изпълнение на отлагателните условия и сключване на окончателен договор за продажба на собствен недвижим имот с площ от 15,229 кв. м., находящ се в близост до магазин София 2, е удължен с два месеца. На 23 февруари 2023 година е подписан договор със Столична община за дарение на обособен за улица имот, находящ се в близост до магазин София 2, ведно с изграденото върху него съоръжение (улица). Ба- лансовата им стойност към края на месец февруари 2023 година е в размер на 253 хил. лева. В края на месец февруари 2023 година срокът на договора за краткосрочен банков кредит е удължен до 28 март 2023 година. ДОВЕРИЕ ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД ГОДИШЕН КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ ЗА ПЕРИОДА, ПРИКЛЮЧВАЩ НА 31 декември 2022г. 167 През месец март 2023 година са удължени сроковете (до 31.03.2024 година) на банковите гаранции по договорите за оперативен лизинг на магазин София 1(191 хил. евро) и магазин Варна (112 хил. евро). В края на месец март 2023 година е сключен окончателен договор за продажба на собствен недвижим имот с площ от 15,229 кв. м., находящ се в близост до магазин София (виж Приложение 1 Имоти, машини, съоръжения и оборудване от ГФО). Печалбата от продажбата възлиза на 695 хил. лева. В началото на месец април 2023 година предсрочно е погасена главница в размер на 2,162 хил. евро по дългосрочния банков заем в евро (виж Приложение 13 Банкови заеми от ГФО). Съгласно погасителния план, заемът ще бъде погасен изцяло през месец септември 2023 година. ОЗОФ Доверие ЗАД АД Дружеството на базата на своите финансови показатели и плана си за привеждане в съответствие с изискванията, на които трябва да отговаря дейността на застраховател с право на достъп до единния пазар, получи Решение № 978-ОЗ на Комисията за финансов надзор от 15.12.2022г., с което считано от 01.01.2023г. ОЗОФ Доверие ЗАД АД променя своя статут от застраховател без право на достъп до единния пазар на застраховател, който извършва дейност по общите правила за достъп до единния пазар. Годишният консолидиран финансов отчет, приключващ на 31.12.2022г. е одобрен за публикуване на 21 април 2023 година от: Анна Павлова Александър Христов Председател на УС Изпълнителен директор Петко Иванов Член на УС Digitally signed by Anna Ivanova Pavlova DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:41:38 Digitally signed by Petko Kolev Ivanov DN: CN=StampIT Global Qualified CA, OID.2.5.4.97=NTRBG-831641791, O=Information Services JSC, L=Sofia, C=BG Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:51:23 Digitally signed by Alexandre Gueorguiev Hristov DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:59:57 Годишен консолидиран доклад за дейността на Доверие-Обединен Холдинг АД за периода, приключващ на 31 декември 2022 година Съдържание I. Обща информация за икономическата група .............................................................................................. 3 1. Компания майка............................................................................................................................................. 3 2. Дъщерни предприятия .................................................................................................................................. 3 3. Капитал и акции ............................................................................................................................................ 8 4. Органи на управление на компанията майка, управление и представителство .................................... 10 5. Информация за придобиване на собствени акции, изисквана по реда на чл.187д от Търговски закон /член 39, т. 6 от Закон за счетоводство/ .............................................................................................................. 11 II. Информация по чл.247 и чл. 240б от Търговски закон ............................................................................ 11 1. Информация по чл. 247 от ТЗ ..................................................................................................................... 11 2. Информация по член 240б от ТЗ относно задължението на членовете на съветите да уведомяват писмено съвета на директорите, съответно управителния съвет, когато те или свързани с тях лица сключват с дружеството договори, които излизат извън обичайната му дейност или съществено се отклоняват от пазарните условия ................................................................................................................................................. 21 III. Преглед на дейността на групата - информация по чл.39 от Закона за счетоводството ....................... 22 1. Преглед на резултатите от дейността на групата и основни рискове, пред които е изправено (/член 39, т. 1 от Закон за счетоводство) .................................................................................................................... 22 2. Използвани финансови инструменти (член 39, т. 8 от Закон за счетоводство) ................................. 23 Систематични рискове ......................................................................................................................................... 23 Кредитен риск на България ................................................................................................................................. 26 Специфични рискове за икономическата група. ................................................................................................ 43 IV. Анализ на финансови и нефинансови основни показатели за резултата от дейността (член 39, т. 2 от Закон за счетоводство/, както и описание на състоянието на дружеството и разясняване на Годишния консолидиран финансов отчет /чл.247, ал.1 от Търговски закон) ................................................................... 66 Салдо на 1 януари ............................................................................................................................................... 74 Отписани ................................................................................................................................................................ 74 Оценка до справедлива стойност ........................................................................................................................ 74 Салдо на 31 декември ......................................................................................................................................... 74 1. Важни събития, които са настъпили след датата, към която е съставен консолидирания финансов отчет ..................................................................................................................................................................... 75 2. Вероятно бъдещо развитие (член 39, т. 4 от Закон за счетоводство/ и планирана стопанска политика през следващата година /чл.247, ал 3 от Търговски закон) ............................................................ 77 3. Научноизследователска и развойна дейност (член 39, т. 5 от Закон за счетоводство) ................... 81 4. Информация за придобиване на собствени акции, изисквана по реда на чл.187д от Търговски закон /член 39, т. 6 от Закон за счетоводство/ .......................................................................................................... 82 5. Наличие на клонове на предприятието (член 39, т. 7 от Закон за счетоводство) ............................. 82 V. Информация по Приложение 2 към чл.10, т.1 и чл.11, т.1, от Наредба 2 към ЗППЦК ......................... 83 1. Информацията, дадена в стойностно и количествено изражение относно основните категории стоки, продукти и/или предоставени услуги, с посочване на техния дял в приходите от продажби като цяло и промените, настъпили през отчетния финансов период ..................................................................... 83 2. Информация относно приходите, разпределени по отделните категории дейности, вътрешни и външни пазари, както и информация за източниците за снабдяване с материали, необходими за производството на стоки или предоставянето на услуги с отразяване степента на зависимост по Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 1 отношение на всеки отделен продавач или купувач/потребител, като в случай, че относителният дял на някой от тях надхвърля 10 на сто от разходите или приходите от продажби, се предоставя информация за всяко лице поотделно, за неговия дял в продажбите или покупките и връзките му с емитента ........... 83 3. Информация за сключени съществени сделки. ......................................................................................... 83 4. Информация за дялови участия на емитента, за основните му инвестиции в страната и в чужбина (в ценни книжа, финансови инструменти, нематериални активи и недвижими имоти), както и инвестициите в дялови ценни книжа извън неговата група предприятия по смисъла на Закона за счетоводството и източниците/начините на финансиране. .......................................................................... 83 5. Информация относно сключените от емитента от негово дъщерно дружество или дружество майка, в качеството им на заемополучатели, договори за заем с посочване на условията по тях, включително на крайните срокове за изплащане, както и информация за предоставени гаранции и поемане на задължения. ...................................................................................................................................................... 84 6. Информация относно сключените от емитента, от негово дъщерно дружество или дружество майка, в качеството им на заемодатели, договори за заем, включително предоставяне на гаранции от всякакъв вид, в това число на свързани лица, с посочване на конкретните условия по тях, включително на крайните срокове за плащане, и целта, за която са били отпуснати. ........................................................... 84 7. Информация за използването на средствата от извършена нова емисия ценни книжа през отчетния период..................................................................................................................................................................... 90 8. Анализ на съотношението между постигнатите финансови резултати, отразени във консолидирания финансов отчет за периода, и по-рано публикувани прогнози за тези резултати. .......... 91 9. Анализ и оценка на политиката относно управлението на финансовите ресурси с посочване на възможностите за обслужване на задълженията, евентуалните заплахи и мерки, които емитентът е предприел или предстои да предприеме с оглед отстраняването им. ........................................................... 93 10. Оценка на възможностите за реализация на инвестиционните намерения с посочване на размера на разполагаемите средства и отразяване на възможните промени в структурата на финансиране на тази дейност. ................................................................................................................................................................. 94 11. Информация за основните характеристики на прилаганите от емитента в процеса на изготвяне на финансовите отчети система за вътрешен контрол и система за управление на рискове. ....................... 94 12. Информация за промените в управителните и надзорните органи през отчетния период. .............. 94 13. Информация за размера на възнагражденията, наградите и/или ползите на всеки от членовете на управителните и на контролните органи за отчетния период, изплатени от емитента и негови дъщерни дружества, независимо от това, дали са били включени в разходите на емитента или произтичат от разпределение на печалбата, включително: ....................................................................................................... 94 14. Информация за притежавани от членовете на управителните и на контролните органи, прокуристите и висшия ръководен състав акции на емитента, включително акциите, притежавани от всеки от тях поотделно и като процент от акциите от всеки клас, както и предоставени им от емитента опции върху негови ценни книжа - вид и размер на ценните книжа, върху които са учредени опциите, цена на упражняване на опциите, покупна цена, ако има такава, и срок на опциите. ......................................... 95 15. Информация за известните на дружеството договорености (включително и след приключване на финансовата година), в резултат на които в бъдещ период могат да настъпят промени в притежавания относителен дял акции или облигации от настоящи акционери или облигационери. ................................... 95 16. Информация за висящи съдебни, административни или арбитражни производства, касаещи задължения или вземания на емитента в размер най-малко 10 на сто от собствения му капитал; ако общата стойност на задълженията или вземанията на емитента по всички образувани производства надхвърля 10 на сто от собствения му капитал, се представя информация за всяко производство поотделно. ............................................................................................................................................................. 95 17. Данни за директора за връзки с инвеститора, включително телефон и адрес за кореспонденция. .. 96 VI. Одобрение на Годишния консолидиран финансов отчет и доклад за дейността .................................. 96 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 2 Настоящият Годишен консолидиран отчет на управлението на “Доверие – Обединен холдинг” АД обхваща периода, приключващ на 31 декември 2022г. е изготвен в съответствие с разпоредбите на чл.44 от Закона за счетоводството и чл. 100н, ал. 2 и 5 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа (ЗППЦК), като включва и установените събития, настъпили след датата на баланса. Структурата на този отчет е в съответствие с приложение 2 към чл.10, т.1 и чл.11, т.1 от Наредба №2. Управителният съвет на холдинга потвърждава, основавайки се на отговорността на ръководствата за изготвянето на всеки от индивидуалните междинни финансови отчети на дружествата, участващи в консолидирания финансов отчет, и в съответствие с пояснителните бележки към тях, че: ✓ не е имало нередности, в които да са участвали ръководители или служители, които могат да бъдат съществени по отношение на консолидирания финансов отчет; ✓ всички съществени сделки са надлежно осчетоводени и са намерили отражение в годишния консолидиран финансов отчет към 31 декември 2022г.; ✓ не е налице реално или потенциално нарушаване на закони и (или) други нормативни разпоредби, което би имало съществено влияние върху годишния консолидиран финансов отчет или би могло да послужи за основа за отчитане на условна загуба; ✓ не съществуват правни или други ограничения върху потока на средства; ✓ не са известни тенденции, искания, ангажименти, събития или случайни обстоятелства, за които има основания да се очаква, че могат да окажат влияние на дружеството като цяло. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 3 I. Обща информация за икономическата група 1. Компания майка “Доверие - Обединен холдинг” АД (компания майка) е публично акционерно дружество, регистрирано в Софийски градски съд по фирмено дело № 13056 от 1996г. Дружеството е учредено през същата година. Седалището и адресът на управление на “Доверие - Обединен холдинг” АД е РБългария, София 1756, ул.”Лъчезар Станчев” №5, бл. А, ет.7, тел. (02) 98 456 10; 98 456 11; факс: (02) 98 456 63 .Дружеството няма разкрити и регистрирани клонове. Електронният адрес е както следва: doverie@doverie.bg. Официално регистрираната интернет страница е www.doverie.bg , като вътрешната информация се публикува в раздел „За инвеститори“, секция „Новини“: https://doverie.bg/за-инвеститори/новини/ Предметът на дейност на Доверие-Обединен Холдинг АД е придобиване, управление, оценка и продажба на дялове и/или акционерни участия в български и чуждестранни дружества – юридически лица, участия под каквато и да е форма в други местни и/или чуждестранни търговски дружества, и/или в тяхното управление; придобиване, управление и продажба на облигации; придобиване, оценка и продажба на патенти, отстъпване на лицензии за използване на патенти на дружества, в които холдинговото дружество участва, финансиране на дружества, в които холдинговото дружество участва. 2. Дъщерни предприятия Към 31 декември 2022г. дружеството упражнява контрол на следните дъщерни дружества (групирани по икономически отрасъл): Дружество % на участие в капитала ФИНАНСОВИ ИНСТИТУЦИИ „Moldindconbank” S.A. 78,21% ПОДХОЛДИНГОВИ ДРУЖЕСТВА Индустриален Холдинг-Доверие АД 100,00% Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 4 Доверие - Капитал АД 100,00% ТЪРГОВИЯ Доверие - Брико АД 71.93% ЗДРАВНИ УСЛУГИ ОЗОФ Доверие ЗАД 98.15% МЦ Доверие АД 100,00% МБАЛ Доверие АД 100,00% Служба по ТМ Доверие ЕООД 100,00% СТРОИТЕЛСТВО Дунав АД 81.82% Хидроизомат АД 93.34% ПРОИЗВОДСТВО НА ГРОЗДЕ И ВИНА Българско вино ООД 100,00% ПРОИЗВОДСТВО НА ПЕРИЛНИ ПРЕПАРАТИ Доверие Грижа ЕАД 100.00% Кеъртех ЕООД 100,00% ОТДАВАНЕ ПОД НАЕМ НА ДВИЖИМИ И НЕДВИЖИМИ АКТИВИ Марицатекс АД 91.97% Биляна Трико АД 98.88% ДРУГИ ОТРАСЛИ Хомоген АД 100.00% Доверие Инвест ЕАД 100.00% Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 5 Основният предмет на дейност на дружествата от групата е: ФИНАНСОВИ ИНСТИТУЦИИ „Moldindconbank” S.A. - Търговска банка „Молдиндконбанк“ СА („Банката“) е създадена през октомври 1991 г. и работи като търговска и спестовна банка, предлагаща широка гама от банкови услуги и продукти, насочени към всички категории клиенти чрез своите 70 клона (2021: 70 клона). Банката може да извършва, в рамките на лиценза, издаден от Националната банка на Молдова, следните дейности: привличане на депозити и други възстановими средства; предоставяне на кредити, сред които: потребителски кредити, ипотечни кредити, факторинг с или без обжалване, финансиране на търговски сделки (включително фиксирани суми); финансов лизинг; предоставянето на платежни услуги, в съответствие със Закон № 114 от 18.05.2012 г. за платежните услуги и електронните пари (РМолдова); издаване и администриране на пътнически чекове, сметки и други платежни инструменти; издаване на гаранции и приемане на задължения; транзакции за своя сметка или за сметка на клиенти с някой от следните средства: инструменти на паричния пазар (чекове, сметки, депозитни сертификати и др.); чуждестранна валута; фючърсни и опционални договори; инструменти, базирани на валутни курсове и лихвени проценти; ценни книжа и други финансови инструменти; участие в емитирането на ценни книжа и други финансови инструменти и предоставянето на услуги, свързани с тази емисия; съвети на юридически лица относно структурата на уставния капитал, бизнес стратегията и други аспекти, свързани с търговската дейност, както и съвети и услуги относно сливания и придобивания на юридически лица; парично посредничество (посредничество на междубанковите пазари); управление на портфейл и консултации във връзка с тях; съхранение и управление на финансови инструменти; информационни услуги за заеми; услуги за съхранение в банкови сейфове; издаване на електронни пари, в съответствие със Закон № 114 от 18.05.2012 г. за платежните услуги и електронните пари; всяка друга финансова дейност или услуги, разрешени от Националната банка на Молдова, при спазване на специални закони, които уреждат съответните дейности. Банката може да извършва инвестиционни услуги и дейности, както и други допълнителни услуги съгласно лиценза, издаден от Националната комисия за финансов пазар. Банката няма право да извършва следните операции: да залага свои собствени акции от името на Банката; да предоставя кредити, обезпечени с акции, други видове ценни книжа или облигации, емитирани от Банката и / или друго свързано лице, принадлежащо към групата, към която Банката принадлежи. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 6 ХОЛДИНГОВИ ДРУЖЕСТВА “Индустриален холдинг Доверие” АД - холдингово дружество, придобиване, управление, оценка и продажба на патенти, отстъпване на лицензи за използване на патенти на дружества, в които холдинговото дружество участва, производство и търговия в страната и чужбина със стоки и услуги, включително със суровини, прежди, платове и изделия от тях, извършване на посредническа и инженерингова дейност, проектиране и строителство, управление на недвижима собственост, научно-техническа, технологична и патентна информация, инвеститорски и независим строителен контрол. “Доверие-Капитал” АД – холдингово дружество, занимаващо се с вътрешно и външно търговска дейност, търговско представителство, посредничество и агентство, организиране и експлоатация на търговски предприятия и всякаква друга дейност. ТЪРГОВИЯ “Доверие-Брико” АД – изграждане, експлоатация и управление на верига магазини за търговия на дребно със стоки за бита и ремонтна дейност. Дейността на дружеството е основана на Споразумение за съдружие с Mr.Bricolage SA (Франция), сключено през 1999 година. Според това споразумение “Доверие-Брико” АД притежава изключителното право да ползва търговската марка на Mr.Bricolage на територията на България. Дружеството развива своята дейност в следните магазини на територията на страната: София 1, Пловдив - два, София 2, Варна, Благоевград, Бургас, Плевен , Русе , Добрич и София 3. ЗАСТРАХОВАНЕ “ОЗОФ Доверие” ЗАД АД- застраховане за заболяване и/или злополука. МЕДИЦИНСКИ УСЛУГИ Медицински център Доверие АД - осъществяване на специализирана извънболнична помощ в съответствие с действащото в страната законодателство, включително извършване на диагностика, лечение, рехабилитация и наблюдение на болни; консултации; профилактика;предписване лабораторни и други видове изследвания; извършване на медицински дейности и манипулации; обема вида домашни грижи и помощ за болни; лекарства, превързочни материали и медицински пособия, извършване експертиза на временна неработоспособност; наблюдение и оказване на медицинска помощ при бременност и майчинство; извършване на дейности по здравна промоция и профилактика, в т.ч. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 7 профилактични прегледи и имунизации, издаване на документи, свързани с оказваната медицинска помощ; насочване на пациенти за консултативна и болнична помощ. МБАЛ Доверие АД - Осъществяване на болнична помощ: диагностика и лечение на заболявания, когато лечебната цел не може да се постигне в условията на извънболнична помощ, родилна помощ, рехабилитация, диагностика и консултации, поискани от лекар или стоматолог от други лечебни заведения, трансплантация на органи, тъкани и клетки, вземане, съхраняване, снабдяване с кръв и кръвни съставки, трансфузионен надзор, медико-козметични услуги, клинични изпитвания на лекарства и медицинска апаратура, съгласно действащото в страната законодателство, учебна и научна дейност. СТМ Доверие ЕООД – служба по трудова медицина ПРОМИШЛЕНОСТ ЗА СТРОИТЕЛНИ МАТЕРИАЛИ И ЖИЛИЩНО СТРОИТЕЛСТВО “Дунав” АД - проектиране, строителство, специализирани строителни услуги, производство на строителни материали и изделия, предприемачество, комплексно обслужване със строителна механизация и автотранспорт, авторемонтни услуги, вътрешни и международни превози, спедиторска дейност, подготовка на кадри за строителството, търговия в страната и чужбина, отдаване под наем и аренда на недвижимо имущество, покупка, строеж и обзавеждане на недвижими имоти с цел продажба, изпитвания и измервания на строителни материали и дефектоскопия на заварени изделия. “Хидроизомат” АД - покупка, строеж или обзавеждане на недвижими имоти с цел продажба, научно-производствена и развойна дейност, ноу-хау, производство и търговия на интелектуални продукти, търговска дейност в страната и чужбина. ПРОИЗВОДСТВО НА ГРОЗДЕ И ВИНА Българско вино ООД - Изкупуване на грозде и плодове, производство на вина ПЕРИЛНИ ПРЕПАРАТИ И БИТОВА ХИМИЯ Веко ЕООД ( Доверие Грижа ЕАД – вписано преобразуване на 19.01.2018г.) – производство на перилни и други препарати за битова хиимия. Кеъртех ЕООД - производство на перилни и други препарати за битова хиимия. ОТДАВАНЕ ПОД НАЕМ НА ДВИЖИМИ И НЕДВИЖИМИ АКТИВИ “Марицатекс” АД - Дружеството е създадено и до 31.08.2010 г. функционира като предприятие за производство на текстил и изделия от текстил. На проведено Общо събрание на Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 8 акционерите на 20.07.2010 г. е взето решение за спиране на текстилното и всички свързани с него производства. В изпълнение на горецитираното решение са прекратени трудовите договори на всички работници и служители, с изключение на тези чиито трудови функции не са пряко свързани с производствения процес и са необходими за стопанисване на активите на дружеството. На основание същото решение на Общото събрание, дейността на дружеството се ограничава и осъществява в областта на „Отдаване под наем и експлоатация на собствени недвижими имоти”. “Биляна Трико” АД – отдаване под наем на собствени недвижими имоти. ДРУГИ ОТРАСЛИ Хомоген АД - търговия със стоки и услуги и извършване на посредническа дейност; Доверие Инвест ЕАД - Придобиване, управление, оценка и продажба на участия в български и чуждестранни дружества, вътрешна и външно-търговска дейност, търговско представителство, посредничество и агентство, организиране и експлоатация на търговски предприятия, управленски и маркетингови услуги, консултантска дейност. 3. Капитал и акции Към 31.12.2022г. капиталът е разпределен в 21,499,855 броя обикновени безналични поименни акции с право на глас с номинална стойност 1 лев за една акция. Акциите са търгуеми на Българска Фондова Борса. Доверие-Обединен Холдинг АД има издадени един клас акции. Всяка акция на дружеството дава право на един глас в Общото събрание на акционерите, право на дивидент и на ликвидационен дял, пропорционални с номиналната стойност на акцията. Правото на глас възниква с пълното изплащане на емисионната стойност и вписването на дружеството, съответно на увеличаването на капитала, в търговския регистър на съда. На управлението не е известно да съществуват ограничения върху прехвърлянето на акциите на дружеството, както и ограничения за притежаването им или необходимост от получаване на одобрение от дружеството или друг акционер. В устройствените документи на дружеството или в отделни споразумения не са предвидени възможности между дружеството и управителните му органи и/или служители за изплащане на обезщетение при напускане или уволнение без правно основание или при прекратяване на трудовите правоотношения по причини, свързани с търгово предлагане. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 9 Акционерен капитал 31.12.2022 BGN ‘000 31.12.2021 BGN ‘000 ( BGN’000) 21,500 21,500 Брой акции (номинал 1.00 лев) 21,499,855 21,499,855 Общ брой на регистрираните акционери 146,668 146,842 в т.ч. юридически лица 58 63 физически лица 146,610 146,779 Брой акции, притежавани от юридически лица 12,312,540 12,276,653 % на участие на юридически лица 57,27% 57,10% Брой акции, притежавани от физическите лица* 9,187,315 9,223,202 % на участие на физически лица 42,73% 42,90% *В брой акции, притежавани от физически лица, са включени 240 броя акции с неуточнена собственост от 1996г., които Централният депозитар АД води по емисионна сметка на Доверие - Обединен холдинг АД. Акционери, притежаващи акции над 5% Брой акции % от капитала Софарма АД 5,374,600 24,9983 Телекомплект АД 1,917,838 8,9202 КАЛИМАН-РТ АД 1,115,352 5,1877 Акции от - до Брой акционери % от всички акционери Брой притежавани акции % от всички акции 0-100 144,479 99 6,478,370 30 101-1000 1,924 1 412,213 2 1001-10000 194 0 635,219 3 10001-100000 56 0 1,591,928 7 100001-500000 10 0 2,125,967 10 500001-1000000 1 0 774,574 4 1000001-5000000 3 0 4,106,984 19 Over 5000000 1 0 5,374,600 25 Total 146,668 100 21,499,855 100 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 10 4. Органи на управление на компанията майка, управление и представителство Дружеството е с двустепенна система на управление. Надзорен съвет Членове на Надзорния съвет към 31.12.2022г. са: Венцислав Симеонов Стоев - председател на НС Иван Огнянов Донев - член Христо Георгиев Христов - член Управителен съвет Членове на Управителния съвет към 31.12.2022г. са: Александър Георгиев Христов - изпълнителен директор Анна Иванова Павлова - председател на УС Петко Колев Иванов - член Дружеството се представлява от Александър Георгиев Христов. Към 31.12.2022г. списъчният брой на персонала в икономическата група е 2,825 ( 31.12.2021 г. е 2,682). Одитният комитет подпомага работата на Управителния съвет, има роля на лица, натоварени с общо управление, които извършват мониторинг и надзор над вътрешната контролна система, управлението на риска и системата на финансово отчитане на дружеството. Одитният комитет има следния състав: Иван Димов - председател ( независим член) Елена Големанова - независим член Анна Павлова - член Разпоредбите относно назначаването и освобождаването на членовете на управителните органи на дружеството и относно извършването на изменения и допълнения в устава. Решенията за избиране и освобождаване на членове на Надзорния съвет се вземат с явно гласуване и мнозинство от представените акции. От своя страна Надзорният съвет избира и освобождава членовете на Управителния съвет, определя индивидуалното им възнаграждение в съответствие с решението на Общото събрание, както и правата и задълженията им по управлението и представляването на дружеството и контролира дейността им. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 11 Решенията за изменения и допълнения на устава се вземат с явно гласуване и мнозинство 2/3 от представените акции. Увеличаване и намаляване на капитала има действие от вписването на решенията в търговския регистър Правомощията на управителните органи С решение на ОСА от 15.01.2021г., капиталът на дружеството може да се увеличава и по решение на Управителния съвет на дружеството до размер, не по-голям от 100 000 000 лв. (сто милиона лева), чрез издаване на нови акции. Капиталът може да се увеличава по този начин до 5 (пет) години от вписване на това изменение на устава в Търговския регистър и регистър на ЮЛНЦ. 5. Информация за придобиване на собствени акции, изисквана по реда на чл.187д от Търговски закон /член 39, т. 6 от Закон за счетоводство/ Дружеството не притежава собствени акции. През периода не са придобивани и продавани собствени акции. II. Информация по чл.247 и чл. 240б от Търговски закон 1. Информация по чл. 247 от ТЗ Информация относно протичането на дейността и състоянието на дружеството и разяснения относно Годишния консолидиран финансов отчет В точка III е описана дейността и състоянието на Групата и се разяснява Годишния консолидиран финансов отчет към 31.12.2022г. Възнаграждения, получени общо през периода от членовете на съветите 2022 2021 BGN '000 BGN '000 Възнаграждения по трудов договор (60,232) (49,636) Възнаграждения на Управителен съвет / Съвет на директорите и Изпълнителни директори/ Управители (4,774) (3,494) Възнаграждения на Надзорен съвет (1,275) (1,362) Одитен комитет (114) (114) Общо: (66,395) (54,606) Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 12 Членовете на органите за управление и контрол не са получавали непарични възнаграждения. Тантиеми и бонусни схеми Съгласно Устава изпълнителният директор има право да получи еднократно възнаграждение (тантием) в размер на до 1 % от нетната печалба на дружеството както и да бъде оправомощен да определи кръга на служителите, между които да бъде разпределена като бонус парична сума в размер на до 2 % от стойността на печалбата на дружеството за всяка календарна година. Когато определена част се изисква да бъде разсрочена за по-дълъг от 12- месечен период, тази част се оценява по нейната сегашна стойност към датата на финансовия отчет и се посочва към нетекущите пасиви в отчета за финансовото състояние, статия „задължения към персонала”. Придобити, притежавани и прехвърлени от членовете на съветите през периода акции и облигации на дружеството Данни за броя пряко притежаваните акции от членовете на Надзорния и Управителния и съвет a. Иван Огнянов Донев – не притежава b. Венцислав Симеонов Стоев – 30,153 бр. ( без изменение) c. Христо Геортиев Христов - 45 бр. ( без изменение) d. Александър Христов - не притежава e. Анна Иванова Павлова - не притежава f. Петко Колев Иванов - не притежава 31.12.2022г. 31.12.2021 г. Член на съветите бр. акции относителен дял бр. акции относителен дял изменение Иван Огнянов Донев 0 0 Венцислав Симеонов Стоев 30,153 0,14% 30,153 0,14% няма Христо Георгиев Христов 45 0,000 45 0,000 няма Александър Георгиев Христов 0 0 Анна Иванова Павлова 0 0 Петко Колев Иванов 0 30,198 0,14% 30,198 0,14% - Дружеството няма издадени облигации. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 13 Права на членовете на съветите да придобиват акции и облигации на дружеството Уставът на дружеството не предвижда ограничения за правото на членовете на Съвета на директорите да придобиват акции и облигации на дружеството. Опции върху акции на дружеството Към датата на този доклад “Доверие-Обединен Холдинг” АД няма предоставени опции на членовете на Надзорния и Управителния съвет върху негови акции. Информация за участието на членовете на НС и УС в търговски дружества като неограничено отговорни съдружници, притежаването на повече от 25 на сто от капитала на друго дружество, както и участието им в управлението на други дружества или кооперации като прокуристи, управители или членове на съвети ЧЛЕНОВЕ НА НАДЗОРНИЯ СЪВЕТ ВЕНЦИСЛАВ СИМЕОНОВ СТОЕВ – ПРЕДСЕДАТЕЛ НА НАДЗОРНИЯ СЪВЕТ Образование: Средно – 9 ЕСПУ, град София – 1978 г.; Висше – Юридически Факултет на СУ „Св. Климент Охридски” – 1984 г. Относим професионален опит: От м. септември 1987 г. Венцислав Стоев е вписан в Софийска адвокатска колегия като адвокат. Юридически стаж в Париж, Парижка адвокатска колегия кантора „Кремадес и съдружие”. Член на Международния адвокатски съюз от 1992 г. Бизнес адрес: гр. София, район „Изгрев”, ул. „Лъчезар Станчев” № 5, офис сграда А, ет. 7. Венцислав Симеонов Стоев притежава пряко/непряко значителен дял (над 25%) от капитала на следните дружества: - „СРЕДЕЦ” АД – притежава пряко над 25%; - „ТЕЛЕКОМПЛЕКТ” АД – притежава пряко над 25%; - „ГРИЙН ПРОДЖЕКТ ИНВЕСТМЪНТС” ООД – притежава пряко над 25%; - „ТЕЛЕКОМПЛЕКТ ИНВЕСТ” АД – притежава пряко над 25%; - „СОФПРИНТ ГРУП” АД – притежава пряко над 25%; - „КЕПИТЪЛ ИНВЕСТ ИНТЕРНЕШЪНЪЛ“ ЕООД – притежава пряко над 25%; - Адвокатско дружество „СТОЕВ, БОТЕВ И С-ИE” – притежава пряко над 25%; Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 14 - „ЕЛЕКТРИК СОУРС ИНВЕСТМЪНТС” ЕООД – притежава непряко над 25%; - „ТЕЛСO” АД – притежава непряко над 25 %; - „МИНЕРАЛКОМЕРС” АД – притежава непряко над 25 %; - „ХЕМИПЛАНТ” ООД – притежава непряко над 25 %; - „ФАРМАПЛАНТ” АД – притежава непряко над 25%; - „ЕНЕРГОИНВЕСТМЪНТ“ АД – притежава непряко над 25%; - “SOPHARMACY MC” S.R.L., Молдова – притежава непряко над 25%; - “IMPRIMART” S.R.L., Молдова – притежава непряко над 25%. Венцислав Симеонов Стоев участва в управителен/контролен орган в следните дружества: - „ДОВЕРИЕ – КАПИТАЛ” АД – член на Надзорния съвет; - „ДОВЕРИЕ – БРИКО” АД - член на Надзорния съвет; - „ТЕЛЕКОМПЛЕКТ” АД – член на Надзорния съвет; - Сдружение „ЕВРОПЕЙСКИ РИЦАРСКИ ОРДЕН НА ВИНОТО – КОНСУЛАТ БЪЛГАРИЯ“ – член на Управителния съвет. През последните пет години Венцислав Симеонов Стоев: а) не е осъждан за измама; б) не е свързан с несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация в качеството му на учредител, член на административни, управителни и надзорни органи или висш ръководител в други дружества; в) не е официално публично инкриминиран и не са му налагани санкции от законови или регулаторни органи (включително определени професионални органи); г) не е лишаван от съда от правото да бъде член на административните, управителните или надзорни органи на дружество-емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на дружество-емитент; д) не са му налагани принудителни административни мерки или административни наказания. Фамилни връзки: Венцислав Симеонов Стоев не е съпруг или роднина по права или по съребрена линия на друг член на Управителния или Надзорния съвет на „Доверие – обединен холдинг” АД. ИВАН ОГНЯНОВ ДОНЕВ – ЧЛЕН НА НАДЗОРНИЯ СЪВЕТ Образование: Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 15 Бакалавър – „МИО” – УНСС; Магистратура „Международен Бизнес” – УНСС; Магистратура „Здравен Мениджмънт” – Медицински Университет. Относим професионален опит: Иван Огнянов Донев е експерт, а впоследствие директор за връзки с инвеститорите в „Унифарм“ АД в периода 2008 - 2017 г. Владее френски, английски, руски и испански език. Бизнес адрес: гр. София, район „Изгрев”, ул. „Лъчезар Станчев” № 5, офис сграда А, ет. 7. Иван Огнянов Донев притежава пряко/непряко значителен дял (над 25%) от капитала на следните дружества: - „ЕЛЗА ФАРМА“ ООД – притежава пряко над 25%. Иван Огнянов Донев участва в управителен/контролен орган в следните дружества: - „ДОНЕВ ИНВЕСТМЪНТС ХОЛДИНГ” АД – член на Съвета на директорите и изпълнителен директор; - „СОФКОНСУЛТ ГРУП” АД – член на Съвета на директорите; - „ДОВЕРИЕ – БРИКО” АД – член на Надзорния съвет; - СДРУЖЕНИЕ „ВИКТОР ЮГО” – член на Управителния съвет; - „ЕЛЗА ФАРМА“ ООД – управител; - „СЕЛСО“ ЕООД – управител. През последните пет години Иван Огнянов Донев: а) не е осъждан за измама; б) не е свързан с несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация в качеството му на учредител, член на административни, управителни и надзорни органи или висш ръководител в други дружества; в) не е официално публично инкриминиран и не са му налагани санкции от законови или регулаторни органи (включително определени професионални органи); г) не е лишаван от съда от правото да бъде член на административните, управителните или надзорни органи на дружество-емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на дружество-емитент; д) не са му налагани принудителни административни мерки или административни наказания. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 16 Фамилни връзки: Иван Огнянов Донев не е съпруг или роднина по права или по съребрена линия на друг член на Управителния или Надзорния съвет на „Доверие – обединен холдинг” АД. ХРИСТО ГЕОРГИЕВ ХРИСТОВ – ЧЛЕН НА НАДЗОРНИЯ СЪВЕТ Образование: Висше юридическо образование, магистър – специалност „Право” – СУ „Св. Климент Охридски”, гр. София. Относим професионален опит: Предприемач с над 15 години опит в областта на дигиталните медии и търговия. Създател на най-голямата дигитална медийна компания в България – „Нет Инфо“ АД, впоследствие придобита от MTG и „Нова Броудкастинг Груп“ ЕООД. Изпълнителен директор на „Дарик Радио“ АД, „Дарик Холдинг“ АД, „Ейч Ар Кепитъл“ АД, член на бордовете на „Мост Финанс Мениджмънт“ АД, „Биодит“ АД, „Кънвиниънс“ АД (дружеството, управляващо платформата за електронна търговия eBag.bg), „Ейт Инвестмънтс“ АД (компанията, разработила платформата за телемедицина Healee) и др. Член на управителните органи на сдружение „Ендевър България“, сдружение „Съюз на българските национални електронни медии“, фондация „Дарик“ и др. Ментор във Founder Institute. Бизнес адрес: гр. София, район „Оборище.”, бул. „Княз Ал. Дондуков” № 82. Христо Георгиев Христов притежава пряко/непряко значителен дял (над 25%) от капитала на следните дружества: - „ПЪБЛИШ 360“ ЕООД – притежава пряко над 25%; - „УЕБ ФИНАНС“ ЕООД – притежава пряко над 25%; - „ЕЙЧ АР КЕПИТЪЛ“ АД – притежава пряко и непряко над 25%; - „УЕБ РАДИО И ТВ“ ЕООД – притежава непряко над 25%; - „АТГ ДИЗАЙН ИНВЕСТ” ООД – притежава непряко над 25%; - „ФЕЙСКОМ“ ООД – притежава непряко над 25%. Христо Георгиев Христов участва в управителен/контролен орган в следните дружества: - „ПЪБЛИШ 360“ ЕООД – управител; - „УЕБ РАДИО И ТВ“ ЕООД – управител; - „ДАРИК РАДИО“ АД – член на Съвета на директорите и изпълнителен директор; Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 17 - „ДАРИК ХОЛДИНГ“ АД – член на Съвета на директорите и изпълнителен директор; - „ЕЙЧ АР КЕПИТЪЛ“ АД – член на Съвета на директорите и изпълнителен директор; - „МОСТ ФИНАНС МЕНИДЖМЪНТ“ АД – член на Съвета на директорите; - „КЪНВИНИЪНС“ АД – член на Съвета на директорите; - „БИОДИТ” АД – член на Съвета на директорите; - „РЕКУРСИВ МЕДИЯ” АД – член на Съвета на директорите; - „УЕБ ФИНАНС“ ЕООД – управител; - Сдружение „ЕНДЕВЪР БЪЛГАРИЯ“ – член на Управителния съвет и представляващ сдружението; - Фондация „ДАРИК“ – член на Управителния съвет; - Сдружение „СЪЮЗ НА БЪЛГАРСКИТЕ НАЦИОНАЛНИ ЕЛЕКТРОННИ МЕДИИ“ – председател на Управителния съвет и представляващ сдружението; - Сдружение „УЧИЛИЩНО НАСТОЯТЕЛСТВО КЪМ 35 СЕУ ДОБРИ ВОЙНИКОВ“ – член на Съвета на настоятелите. През последните пет години Христо Георгиев Христов: а) не е осъждан за измама; б) не е свързан с несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация в качеството му на учредител, член на административни, управителни и надзорни органи или висш ръководител в други дружества; в) не е официално публично инкриминиран и не са му налагани санкции от законови или регулаторни органи (включително определени професионални органи); г) не е лишаван от съда от правото да бъде член на административните, управителните или надзорни органи на дружество-емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на дружество-емитент; д) не са му налагани принудителни административни мерки или административни наказания. Фамилни връзки: Христо Георгиев Христов не е съпруг или роднина по права или по съребрена линия на друг член на Управителния или Надзорния съвет на „Доверие – обединен холдинг” АД. ЧЛЕНОВЕ НА УПРАВИТЕЛНИЯ СЪВЕТ АННА ИВАНОВА ПАВЛОВА – ПРЕДСЕДАТЕЛ НА УПРАВИТЕЛНИЯ СЪВЕТ Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 18 Образование: Завършила е УНСС, специалност „Счетоводство и контрол“. Специализирала е банково дело в Българо-френския център „Марком“. Относим професионален опит: От 1983 г. последователно работи в „Минералбанк“ АД, „Кристалбанк“ АД, „Туристспортбанк“ АД като счетоводител, зам. главен и главен счетоводител, а от м. май до м. декември 1996 г. е директор на дирекция „Банкови регулатори“ в ТБ „Балканбанк“ АД. От м. януари 1997 г. до този момент е главен счетоводител и началник управление „Финансово“ на ОБПФ „Доверие“ АД, понастоящем „Доверие – обединен холдинг“ АД. През 2000 г. специализира международни счетоводни стандарти в университета Делауер. През 2001 и 2002 г. е преминала курс на обучение в Ernst Young и KPMG по международни счетоводни стандарти. Бизнес адрес: гр. София, район „Изгрев”, ул. „Лъчезар Станчев” № 5, офис сграда А, ет. 7. Анна Иванова Павлова притежава пряко/непряко значителен дял (над 25%) от капитала на следните дружества: - „БОНА – 96” ООД – притежава пряко над 25 %. Анна Иванова Павлова участва в управителен/контролен орган в следните дружества: - „МЕДИЦИНСКИ ЦЕНТЪР – ДОВЕРИЕ” АД – член на Съвета на директорите; - „ХОМОГЕН” АД – член на Съвета на директорите и изпълнителен директор; - „МАРИЦАТЕКС” АД – член на Съвета на директорите; - „БОНА – 96” ООД – управител. През последните пет години Анна Иванова Павлова: а) не е осъждана за измама; б) не е свързана с несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация в качеството й на учредител, член на административни, управителни и надзорни органи или висш ръководител в други дружества; в) не е официално публично инкриминирана и не са й налагани санкции от законови или регулаторни органи (включително определени професионални органи); г) не е лишавана от съда от правото да бъде член на административните, управителните или надзорни органи на дружество-емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на дружество-емитент; Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 19 д) не са й налагани принудителни административни мерки или административни наказания. Фамилни връзки: Анна Иванова Павлова не е съпруга или роднина по права или по съребрена линия на друг член на Управителния или Надзорния съвет на „Доверие – обединен холдинг” АД. АЛЕКСАНДЪР ГЕОРГИЕВ ХРИСТОВ – ИЗПЪЛНИТЕЛЕН ДИРЕКТОР Образование: Висше юридическо образование, магистър – специалност „Право” – СУ „Св. Климент Охридски”, гр. София. Относим професионален опит: Завършил СУ „Св. Климент Охридски”, магистър – специалност „Право”. След завършването на висшето си образование две години работи като адвокат. От 2007 г. работи на длъжност „юрисконсулт“ в „Доверие – обединен холдинг” АД, а от 2010 г. до 26.05.2017 г. заема длъжността „главен юрисконсулт” в същото дружество. От 2010 г. до настоящия момент е член на Съвета на директорите на „Биляна – Трико” АД, а от началото на 2012 г. до настоящия момент е и изпълнителен директор на дружеството. От месец юли 2016 г. е и член на Съвета на директорите и изпълнителен директор на „Хидроизомат” АД. От месец януари 2017 г. до 30.09.2019 г. е и управител на „Хидроизомат – инженеринг” ЕООД. Участвал е в управлението и на редица други дружества, в това число „Хеброс – П” АД – член на Съвета на директорите, „Доверие Енергетика” АД – заличен търговец – член на Съвета на директорите и „Д-р Марин Маринов – самостоятелна медико-диагностична лаборатория – рентгенови кабинети“ АД – заличен търговец – член на Съвета на директорите. Бил е ликвидатор и на „Реклама” ООД и „Ритон – 97” АД, „Фармахим Холдинг” АД. Разполага с богат опит в сферите на правото и корпоративното управление, придобит при работата на горепосочените длъжности. Бизнес адрес: гр. София, район „Изгрев”, ул. „Лъчезар Станчев” № 5, офис сграда А, ет. 7. Александър Георгиев Христов не притежава пряко/непряко значителен дял (над 25%) от капитала на други дружества. Александър Георгиев Христов участва в управителен/контролен орган в следните дружества: Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 20 - „ХИДРОИЗОМАТ” АД – член на Съвета на директорите и изпълнителен директор; - „БИЛЯНА – ТРИКО” АД – член на Съвета на директорите и изпълнителен директор; - „ДОВЕРИЕ – ИНВЕСТ” ЕАД – член на Съвета на директорите и изпълнителен директор. През последните пет години Александър Георгиев Христов: а) не е осъждан за измама; б) не е свързан с несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация в качеството му на учредител, член на административни, управителни и надзорни органи или висш ръководител в други дружества; в) не е официално публично инкриминиран и не са му налагани санкции от законови или регулаторни органи (включително определени професионални органи); г) не е лишаван от съда от правото да бъде член на административните, управителните или надзорни органи на дружество-емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на дружество-емитент; д) не са му налагани принудителни административни мерки или административни наказания. Фамилни връзки: Александър Георгиев Христов не е съпруг или роднина по права или по съребрена линия на друг член на Управителния или Надзорния съвет на „Доверие – обединен холдинг” АД. ПЕТКО КОЛЕВ ИВАНОВ – ЧЛЕН НА УПРАВИТЕЛНИЯ СЪВЕТ Образование: Завършил е УНСС, специалност „Социално икономическо планиране“. Специализирал е в Института за следдипломна квалификация при УНСС и в Токайския университет, гр. Токио по програма „Мениджмънт и лидерство“. Относим професионален опит: След завършването на висшето си образование работи като управител на „Такома“ ЕООД и „Белведере“ ООД, търговски директор на фирма „Бразил“, началник-отдел митници в „Магинед“ ООД, търговски и маркетинг директор на „Софийски аптеки“ АД. От 2008 г. работи на длъжност „специалист реклама и търговски марки” в „Доверие – обединен холдинг” АД. Бил е управител на „Медикъл сървисиз – Доверие“ ЕООД, както и член на бордовете на „Хеброс-П” АД, „Софармаси 63“ EАД и „Софармаси 64“ АД. Към настоящия момент е член на Съвета на директорите на „Избата 21“ АД и изпълнителен директор на „Марицатекс“ АД. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 21 Бизнес адрес: гр. София, район „Изгрев”, ул. „Лъчезар Станчев” № 5, офис сграда А, ет. 7. Петко Колев Иванов не притежава пряко/непряко значителен дял (над 25%) от капитала на други дружества. Петко Колев Иванов участва в управителен/контролен орган в следните дружества: - „МАРИЦАТЕКС“ АД – член на Съвета на директорите и изпълнителен директор; - „ИЗБАТА 21“ АД – в ликвидация – член на Съвета на директорите; - „ДОВЕРИЕ – ИНВЕСТ“ ЕАД – член на Съвета на директорите. През последните пет години Петко Колев Иванов: а) не е осъждан за измама; б) не е свързан с несъстоятелност, управление от синдик или ликвидация в качеството му на учредител, член на административни, управителни и надзорни органи или висш ръководител в други дружества; в) не е официално публично инкриминиран и не са му налагани санкции от законови или регулаторни органи (включително определени професионални органи); г) не е лишаван от съда от правото да бъде член на административните, управителните или надзорни органи на дружество-емитент или от изпълняването на длъжности в ръководството или изпълняването на дейността на дружество-емитент; д) не са му налагани принудителни административни мерки или административни наказания. Фамилни връзки: Петко Колев Иванов не е съпруг или роднина по права или по съребрена линия на друг член на Управителния или Надзорния съвет на „Доверие – обединен холдинг” АД. Планирана стопанска политика през следващата година (чл.247, ал.3 от ТЗ) Информацията е отразена в раздел IV, т.2 от годишния консолидиран доклад – Вероятно бъдещо развитие (чл.39, т.4, от Закон за счетоводство). 2. Информация по член 240б от ТЗ относно задължението на членовете на съветите да уведомяват писмено съвета на директорите, съответно управителния съвет, когато те или свързани с тях лица сключват с дружеството договори, които Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 22 излизат извън обичайната му дейност или съществено се отклоняват от пазарните условия През 2022 г. няма сключени договори, които излизат извън обичайната дейност на групата или съществено се отклоняват от пазарните условия. III. Преглед на дейността на групата - информация по чл.39 от Закона за счетоводството 1. Преглед на резултатите от дейността на групата и основни рискове, пред които е изправено (/член 39, т. 1 от Закон за счетоводство) Системитизирана финансова информация Показател 2022 2021 2020 Приходи от обичайна дейност (хил.лв.) 520,509 348,040 310,278 Други доходи/загуби от дейността ( хил.лв.) (2,020) 4,399 3,069 Нетна печалба/загуба от дейността (хил.лв.) 71,775 44,792 21,350 Нетна печалба на акция 3,3384 2,2979 1,1395 Сума на активите (хил.лв.) 2,717,792 2,602,201 2,195,152 Нетни активи (хил.лв.) 389,374 321,210 249,912 Брой акции (бр.) 21,499,855 21,499,855 18,736,099 За периода не са се състояли събития с необичаен за дружеството характер, имащи съществено влияние върху дейността му и реализираните от него приходи и извършени разходи, които да са намерили отражение в годишния финансов резултат. Приходи 2022 2021 BGN '000 BGN '000 100,550 Приходи от лихви от банкови операции 203,027 Приходи от такси и комисионни от 80,549 64,323 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 23 банкови операции Други приходи от банкови операции 29,329 22,637 Приходи от застрахователни операции 21,139 19,059 Приходи от други бизнес сектори 186,465 141,471 Общо 520,509 348,040 в т.ч. от сделки в Молдова 312,905 187,510 от сделки в България 207,604 160,530 2. Използвани финансови инструменти (член 39, т. 8 от Закон за счетоводство) Систематични рискове Систематичните рискове са свързани с пазара и макросредата, в която Дружеството функционира, поради което те не могат да бъдат управлявани и контролирани от ръководния екип. Систематични рискове са: политическият риск, макроикономическият риск, инфлационният риск, валутният риск, лихвеният риск, данъчният риск. Макроикономически риск Това е рискът от макроикономически сътресения, които се измерват с реализирания икономически растеж, увеличаване/намаляване на производителността и доходите на населението и др. Положителните/негативните тенденции в макроикономическата обстановка влияят на пазарното представяне и на крайните резултати от дейността на всички сектори в икономиката. Основните показатели на стопанската среда в РБългария, които оказват влияние върху дейността на Групата, за периода 2022-2020г. са представени в таблицата по-долу: Показател 2022 2021 2020 БВП в млн. лева* 165,384 132,744 118,605 Реален растеж на БВП* 3,4% 4.6% -3.8% Инфлация в края на годината * 15,3% 3.3% 1.7% Среден валутен курс на щатския долар за годината 1.86014 1.65377 1.71632 Валутен курс на щатския долар в края на периода 1.83371 1.72685 1.59386 Основен лихвен процент в края на периода 0.00% 0.00% 0.00% Безработица (в края на периода) 4.3% 4,6% 5.1% Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 24 * НСИ – последни публикации 17.03.2023; * БНБ – 31 декември 2022 * БВП – публикувани окончателни данни за 2022г. Република Молдова Показател 2022 2021 2020 Безработица в края на периода*** 2,5% 2,6% 4,2% БВП в млн. долара** 14,048 12,396 11,910 Реален растеж на БВП* - 2,6% Инфлация в края на годината**** 30,24% 13,94% 0,39% Среден валутен курс на щатския долар за годината 18,9032 17,6816 17,3201 Валутен курс на щатския долар в края на периода 19,1579 17,7452 17,2146 Основен лихвен процент в края на периода***** 20,00% 6,5% 2,65% Национална банка на Молдова Статистически институт на Молдова МВФ Няма публикувани данни* Данни към 30.11.2022г.** Безработица в края на периода*** данните са актуални към 02 декември 2022г. Инфлация в края на годината**** данните са актуални към декември 2022г. Основен лихвен процент в края на периода***** данните са актуални към 5 декември 2022г. Политически риск Това е рискът, произтичащ от политическите процеси в страната – риск от политическа дестабилизация, промени в управлението, в законодателството, икономическата политика и данъчната система. Политическият риск е в пряка зависимост от вероятността за промени в неблагоприятна посока на водената от правителството политика; в резултат възниква опасност от негативни промени в бизнес климата. Политическият климат в България се характеризира от среден към висок политически риск. Пътят и основните приоритети на бъдещата икономическа политика са последователни и зависят до голяма степен от препоръките на Европейската Комисия и Международния Валутен Фонд. Поетите ангажименти и изискванията във връзка с членството на страната ни в ЕС и Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 25 предстоящото присъединяване към ЕВС, предполагат подобряване на бизнес климата в страната и улесняване на бизнеса и предприемачеството. След провеждането на три пъти на парламентарни избори през декември 2021г. бе съставено коалиционно правителство. След седем месечно управление същото беше предсрочно свалено. След проведените поредни избори, отново не бе постигнато съгласие за съставяне на редовно правителство. Поредните предсрочни парламентарни избори са насрочени за 2 април 2023г. Политическата и икономическата ситуация в Република Молдова през 2022 г. е в процес на възстановяване след шока от безпрецедентната пандемия от Covid-19. Политическата ситуация в 2022 г. [sic] беше белязана от парламентарни избори и победа на проевропейските сили. Икономиката на Република Молдова демонстрира висок темп на растеж, който се дължи на повишеното потребление като последица от болестта на коварството, характерна за икономическата ситуация в световен мащаб. В същото време пандемичните ограничения останаха по-малко сериозни през годината. След победата на проевропейския кандидат на президентските избори през предходната година икономиката на Молдова отбеляза приблизителен ръст на БВП от 8—9 %. През втората половина на годината Република Молдова се сблъска с ускоряване на темпа на нарастване на инфлацията както в резултат на общата световна тенденция, така и стимулирана от рязкото повишаване на цените на природния газ, което увеличи инфлацията. През 2022 г. националната валута се обезцени умерено. Банковата система поддържа висока ликвидност и финансова стабилност, банките преодоляват последиците от пандемията и отчитат задоволителни финансови резултати На 24 февруари 2022 г. руски военни сили нахлуха в Украйна. В резултат на това политическата и икономическа среда в Украйна е значително засегната, което може да доведе и до нарастваща глобална несигурност, недостиг на енергийни доставки и потенциален спад в икономическия растеж. В резултат войната на територията на Украйна с Русия, водещите финансови пазари по света изпитват сътресения, а проблемите с веригите на доставка, породени от пандемията COVID-19, се очаква допълнително да се усложнят още повече вследствие на този конфликт на територията на Украйна. На Руската федерация се налагат все по-широки икономически санкции от страна на Европейския съюз, САЩ и други държави. Развитието и изходът на конфликта не могат да се предвидят на този етап, доколкото той е с множество несигурности, и е много трудно да бъдат прогнозирани неговите дългосрочни ефекти както върху глобалното икономическо и социално развитие на Европейския съюз и света като цяло, така и в частност на България и групата. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 26 Валутен риск Този риск е свързан с възможността за обезценка на местната валута. За България конкретно това е риск от преждевременен отказ от условията на паричен съвет при фиксиран курс на националната валута 1.95583 лв. за 1 евро. Предвид приетата политика от страна на правителството и Централната Банка, очакванията са за запазване на паричния съвет до приемането на страната в ЕВС. Фиксираният курс на лева към еврото носи за българската валута риска от неблагоприятни движения на курса на еврото спрямо другите основни валути (щатски долар, британски паунд, швейцарски франк) на международните финансови пазари, но не считаме, че подобен неблагоприятен ефект ще е определящ за дейността на Групата. Банката поддържа дълга балансирана позиция между активите и пасивите във валута, за да се гарантира срещу този риск. Ценови риск Групата е изложена на ценови риск от негативни промени в цените на услугите. Дружествата, ориентирани към вътрешен пазар са подложени на ценови натиск, производен от понижена покупателна способност, липса на финансов ресурс за крайно потребление или оскъпяването на същия. Групата е изложена на ценови риск и по отношение на притежаваните от нея акции, класифицирани като финансови активи на разположение и за продажба, и компенсаторни инструменти, отчитани по справедлива стойност. Кредитен риск на България Кредитният риск представлява вероятността от влошаване на международните кредитни рейтинги на дадена страна. Ниските кредитни рейтинги на страната могат да доведат до по-високи лихвени нива, по-тежки условия на финансиране на икономическите субекти. Международната рейтингова агенция Fitch Ratings потвърди дългосрочния кредитен рейтинг на България в чуждестранна и местна валута “BBB” с положителна перспектива. Това се дължи на силната външна и фискална позиция спрямо тази на държавите със същия рейтинг, както и заради надеждната политическа рамка, свързана с челнството в Европейския съюз, плюс дългогодишното функциониране на режима на паричен съвет. В дългосрочен план обаче неблагоприятните демографски фактори натежават на потенциалния икономически растеж и публичните финанси. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 27 Положителната перспектива е свързана с плановете за членството на България в еврозоната. То потенциално би довело до подобрения в показателите за външната позиция на страната. Fitch вярва, че макар в момента да има политическа нестабилност у нас, властите продължават да са ангажирани с приемане на еврото от 1 януари 2024 г., а рисковете около спазването на срока за свързани предимно с изпълнението на конвергентните критерии. Рейтинговата агенция твърди, че предвид цялата несигурност за бъдещото движение на инфлацията в следващите две години, рисковете от забавяне на приемането на еврото след 2025 г. стават по- големи. Очакванията на Fitch Ratings са брутният вътрешен продукт на България за тази година да нарасне с 3,5%. По-ранната прогноза беше за 3%, а повишението ѝ е свързано с по-доброто от очакваното развитие на икономиката през първото полугодие. Втората половина на годината е белязана от стабилно представяне на енергийните сектори и значителен растеж на износа, което частично ще компенсира отрицателното въздействие от намаляването на реалния разполагаем доход, както и ефекта от по-малкото инвестиции. Но пренасянето на неблагоприятни ефекти, както и забавянето на публичното и частното потребление, ще са фактори за свиването на икономическия растеж през следващата календарна година. Тогава той ще достигне 1,4%, твърдят от Fitch, след като през юни прогнозираха 3,8%. През 2023 г. растежът на инвестициите трябва да нарасне в съответствие с увеличените средства от Европейския съюз. Очакванията на кредитната агенция са растежът да се нормализира през 2024 г. и да се върне до ниво около 3 на сто. Същевременно Fitch Ratings повиши прогнозата за средносрочната инфлация в България до 13,1% през 2022 г. и 9,2% през следващата година. През юни тя очакваше показателите да са съответно 11,8% и 6%. Инфлацията ще остане двуцифрена през първото тримесечие на 2023 г., но ще се забави до 5,5% на годишна база в края на годината, гласи още съобщението. В него като основни фактори за инфлацията са посочени цените на храните, енергията и транспорта, но се наблюдава засилващ се ценови натиск и в други сектори, най-вече в услугите. Пренасянето на влиянието от високите цени на енергията към неенергийни компоненти може да ограничи положителното въздействие на ефектите от базата през следващата година и вероятно да тласне базисната инфлация нагоре. През 2022-2023 г. бюджетният дефицит ще остане непроменен според Fitch Ratings, на ниво от 3,8% от БВП, което е в съответствие с настоящата медиана за страните с рейтинг като нашия. Fitch прогнозира по-бавният икономически растеж да доведе до по-ниски данъчни приходи, а очакваното изплащане на дивиденти от държавните енергийни компании да запази общите бюджетни приходи без промяна през следващата година. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 28 Това, което би имало положително въздействие върху кредитния рейтинг на България, е напредъкът в присъединяването към еврозоната, включително доверието, че страната отговаря на заложените критерии за членство и вероятния срок за приемане на еврото. Освен това добро влияние би имало подобряването на потенциала за растеж на икономиката, например чрез въвеждането на управленски и структурни реформи, които да подобрят бизнес средата, както и за ефективно ползване на средствата от ЕС. Лош сценарий за рейтинга на страната би имало при значително забавяне на присъединяването ни към еврозоната, което може да се дължи на неизпълнение на критериите за конвергенция или неблагоприятно развитие на икономическата политика. Негативно би се отразил и период на енергиен недостиг в България или в държави, които са нейни важни търговски партньори. Повишен риск от такъв сценарий също би бил фактор. Кредитната агенция Moody’s повиши дългосрочния рейтинг на България в чуждестранна и местна валута на Baa1 със стабилна перспектива. Това е първата оценка на Moody’s след присъединяването ни към валутния механизъм ERM II. Решението на Moody’s за повишаването на рейтинга отразява подобряването на институционалния капацитет и ефективността при разработване на политики, с което страната навлиза в последния етап преди членството в еврозоната. Повишеният рейтинг отчита също и намаления риск по отношение на дълга в чуждестранна валута, значителните фискални резерви и очакванията, че благоприятната динамика на бюджетните показатели и дълга в периода след шока от пандемията ще подкрепят силната фискална позиция. Стабилната перспектива показва очакванията на рейтинговата агенция, че фискалните показателите ще останат устойчиви дори и при развитие на неблагоприятен сценарий, над медианата за страните с рейтинг Baa1. Също така стабилната перспектива отчита и баланса между подобряването на икономическата и институционална среда в България и наличието на ключови предизвикателства пред рейтинга. Те са свързани предимно с отрицателното въздействие на демографските процеси в страната върху потенциалния растеж в средносрочен хоризонт, както и необходимостта от продължаване на реформите в борбата с корупцията, независимостта на съдебната система и върховенството на закона. Първият фактор за повишаването на рейтинга се основава на напредъка на България към присъединяване в еврозоната и свързаните с това укрепване на институционалния капацитет и ефективно разработване на политики. Анализаторите оценяват влизането на България във валутния механизъм ERM II като една от последните решаващи стъпки преди членството в еврозоната. Успоредно с това Moody’s отчита и установеното тясно сътрудничество между ЕЦБ и БНБ в областта на банковия надзор и счита, че то ще допринесе допълнително за подобряване на регулаторната среда и ще насърчи приемането на най-добри практики. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 29 Вторият фактор за повишаването на рейтинга е свързан с укрепването на фискалния и кредитен профил на страната, въпреки отрицателното въздействие на пандемията от коронавирус. Анализаторите от Moody’s акцентират, че в случая с България валутният борд, който съществува от повече от две десетилетия, смекчава риска от високия дял на деноминирания в чуждестранна валута дълг на страната. Кредитният профил на страната е подкрепен и от силната фискална позиция на правителството. След четири години на нарастващи структурни бюджетни излишъци, съотношението дълг/БВП е достигнало до 20,4 % през 2019 г., което е второто най-ниско ниво в Европейския съюз след Естония. Отчетено е и подобрението по отношение на по- благоприятните възможности за финансиране, като отношението между плащанията по лихви и бюджетните приходи се е понижило до 1,5 % през 2019 г. спрямо 2,5 % през 2016 г. Moody's очакват също и фискалният резерв да остане стабилен на около 10 % от БВП. Според агенцията пандемията ще се отрази негативно на публичните финанси на страната ни. Спадът на БВП е оценен на 3,5 % през 2020 г., последван от възстановяване от 2,7 % през 2021 г. Очакваният спад и необходимостта от подкрепа на икономическата активност за справяне с пандемията ще окажат натиск върху приходите и разходите на бюджета и ще доведат до дефицит от 3% от БВП през 2020 г. и 1,6% през 2021 г. Moody’s очакват държавният дълг да се повиши до 23,9% през 2020 г. и 24,2% през 2021 г., след което постепенно да се понижи до 23,5% през 2022 г. Агенцията посочва, че основните фактори, които биха могли да доведат до повишаване на перспективата и рейтинга на страната са свързани със значителни подобрения в качеството на работа на институциите и устойчивата конвергенция към по-висок жизнен и институционален стандарт, които ще подкрепят влизането на страната в еврозоната. Фактори, които биха могли да доведат до отрицателна перспектива и понижаване на рейтинга, са евентуално значително и трайно влошаване на силната фискална позиция на правителството и перспективите пред дългосрочния икономически растеж, както и отслабването на институционалната рамка. Международната рейтингова агенция Fitch Ratings повиши перспективата от стабилна на положителна пред дългосрочния кредитен рейтинг на България в чуждестранна и местна валута. Рейтингът ‘BBB’ се потвърждава. Това съобщиха от пресцентъра на Министерството на финансите. Положителната перспектива отразява намалението на макроикономическите рискове, които произлизат от пандемията с COVID-19, подкрепена от по-устойчива икономика и стабилна рамка на политиката, както и продължаващ постепенен процес към приемане на еврото. Според рейтинговата агенция краткосрочните негативни рискове, произлизащи от пандемията и несигурният резултат от изборите, до голяма степен се компенсират от перспективите за Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 30 значително финансиране на инвестициите от ЕС и ангажираността за макроикономическа и фискална стабилност, подкрепена от дългосрочното функциониране на режим на паричен съвет и участието на България в Механизма на обменните валутни курсове II (ERM II). Рейтинговата агенция S&P Global Ratings потвърди дългосрочния и краткосрочния кредитен рейтинг на България в чуждестранна и местна валута BBB/A-2 и остави перспективата по него стабилна. Кредитен риск на Moldindconbank SA В рамките на обичайната си дейност банката осигурява кредитния си риск по отношение на предоставените кредити и авансови плащания за клиенти, по отношение на неговите депозити за други финансови заеми и други извънбалансови елементи. Банката може да бъде засегната и от загуби от концентрация на кредитен риск в определена икономическа група в контекста на икономическите промени в Молдова. Управлението на кредитния риск се следи редовно чрез спазване на кредитните лимити, оценка на качеството на длъжниците и някои консервативни политики по отношение на съставянето на провизии. Банката структурира нивата на кредитния риск, който поема, като поставя лимити върху размера на приетия риск по отношение на един кредитополучател или групи кредитополучатели и отраслови сегменти. Тези рискове се наблюдават на револвираща основа и подлежат на годишен или по-чест преглед. Лимитите за нивото на кредитния риск по продуктови и отраслови сектори се одобряват на тримесечие от Съвета на директорите. Кредитният риск е настоящият или бъдещ риск от обезценка на печалби и капитал в резултат на невъзможността на длъжника или контрагента да изпълни договорните си задължения или неизпълнение на посочените в договора задължения. Кредитният риск на контрагента е подкатегория кредитен риск, която представлява риск от обезценка на печалбите и собствения капитал, когато контрагент по сделка е в неизпълнение преди окончателното уреждане на паричните потоци по сделката. Рискът от сетълмент е рискът от загуба, причинена от разликата между договорената цена на сетълмента и текущата пазарна стойност за сделки, при които дълговият инструмент, собственият капитал или чуждестранната валута остават неуредени след датата на падежа. Финансовата стабилност на банката е пряко повлияна от подхода на управление на риска. Като се има предвид, че кредитната дейност играе основна роля в дейността на банката, ефективната система за управление на кредитния риск има положителни ефекти както за банката, така и за нейните клиенти. За банката положителните ефекти се състоят в намаляване на нивото на загубите от необслужвани кредити. За клиентите положителните ефекти са Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 31 оптимизиране на тарифите, повишаване на качеството, разнообразяване на услугите и ефективност на изпълнението им, повишаване степента на защита на интересите на клиентите. Оценка на бизнес модела на портфейла на финансовите инструменти на банката Парични средства и парични еквиваленти Банката съхранява пари в брой на каса, транзитно, в обменното бюро, пари в други подразделения, банкомати и възпоменателни и юбилейни банкноти и монети. Ностро сметки Банката притежава средства в Ностро „сметка“ в НБМ, „открита за фондовете на Националната банка на Молдова в национална валута и в други сметки”. Сметка „Ностро“ в банки, „открити в лицензирани банки от Молдова и в чужбина, означава пари в чуждестранна валута. Междубанкови депозити Банката има две категории междубанкови депозити: краткосрочни депозити с матуритет до 1 месец и по-малко от 1 месец и краткосрочни депозити с матуритет над 1 месец и до или включително 1 година. Минимален резерв в НБМ Банката трябва да разполага със средства и да ги поддържа като задължителни резерви на банката на специална сметка в НБМ, в съответствие с разпоредбите на нормативните актове. Съкровищни бонове и облигации Тази категория се състои от краткосрочни ценни книжа, емитирани от Националната банка на Молдова и Министерството на финансите на Република Молдова (97 %) и средносрочни държавни ценни книжа. Кредити и аванси на клиенти Банката предлага широка гама от продукти, които могат да бъдат представени, както следва: Кредитни карти Овърдрафти Ипотечни кредити Кредити за лични нужди Факторинг Кредити за текущи активи Инвестиционни кредити Кредитите се предлагат в MDL, EUR и USD. Основната цел на банката по отношение на взаимоотношенията между нейните кредити, портфейла за предплащане и клиентите, е да поддържа договорни парични потоци за инкасиране. Тази цел е ясно идентифицирана в банковия бизнес модел на управление, Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 32 мониторинг и организация. Освен това, от основните кредитни дейности на банката произтичат кредити за предоставяне на основни лихвени приходи, които се събират в брой. Бизнес модел Основните фактори за тази класификация: Парични средства и парични еквиваленти, държани за събиране Бизнес моделът произтича от естеството на финансовите активи (парични средства) - които имат краткосрочна характеристика. Резултатите се наблюдават на базата на амортизирана стойност. Няма история на продажбите - както се очаква за този вид финансов актив. „Ностро“ сметки, държани за събиране Бизнес моделът произтича от естеството на финансовите активи - с краткосрочна характеристика. Резултатите се наблюдават на базата на амортизираната стойност. Няма история на продажбите - както се очаква за този вид финансов актив. Междубанкови депозити, държани за събиране Основните рискове на бизнес моделите съответстват на бизнес модела на активите, държани за събиране, с акцент върху кредитния риск и лихвения риск. Рискът по отношение на цената и справедливата стойност се счита за по-малко важен. Няма история на продажбите. Резултатите се наблюдават на базата на амортизираната стойност. Съкровищни бонове и облигации, държани за събиране Основните рискове на бизнес моделите съответстват на бизнес модела на активите, държани за събиране, с акцент върху кредитния риск и лихвения риск. Рискът по отношение на цената и справедливата стойност не се счита за важен. Няма история на продажбите. Резултатите се наблюдават на базата на амортизираната стойност. Минимален резерв в НБМ, държан за събиране Бизнес моделът произтича от естеството на финансовите активи - с краткосрочна характеристика. Резултатите се наблюдават на базата на амортизираната стойност. Няма история на продажбите - както се очаква за този вид финансов актив. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 33 Кредити и аванси на клиенти, държани за събиране Основните рискове на бизнес моделите съответстват на бизнес модела на активите, държани за събиране, с акцент върху кредитния риск и лихвения риск. Стойностният риск не е свързан с цената или справедливата стойност. Няма история на продажбите. Резултатите се наблюдават на базата на амортизираната стойност. Характеристики на Етап 1: (за всички договори, за които не е зададен знак по подразбиране): Всички договори с дни просрочие между 0 и 30 дни (0 <= DAYS_PAST_DUE <= 31) и които не са определени в етап 3 или 2, задействат етап 1. Веднага след като финансов инструмент е създаден / закупен или не възникне събитие по подразбиране и няма значително увеличение на кредитния риск, кредитните загуби се оценяват на 12-месечна база, признават се в печалбата или загубата и представляват провизия за загуба. Те се разпределят на базата на понастоящем наличните рискови параметри в хомогенни портфейли. Това служи като приближение за първоначалните очаквания за кредитни загуби. При финансовите активи приходите от лихви се изчисляват на базата на брутната сума (т.е. няма корекция за очакваните кредитни загуби). Характеристики на Етап 2: (за всички договори, за които не е зададен знак по подразбиране): Всички договори със сума, равна на 0, задействат разпределението в стъпка 2. Това правило идентифицира неразрешения овърдрафт и този вид договор трябва да бъде в стъпка 2. Следва да се отбележи, че всички договори с посочена главница равна на 0, са изключени при изчисляването на миграционните матрици. В бъдеще банката следва да създаде марка, върху която тези експозиции да могат да бъдат подходящо филтрирани. Също така, всички договори с дни просрочие между 31 и 89 дни (31 <= DAYS_PAST_DUE <= 89) или договори с маркер за преструктуриране задействат етап 2. D и E са класифицирани в етап 2. Длъжникът може да има активи, класифицирани в етап 1 и етап 2, в зависимост от ситуацията. Ако рискът се увеличи значително и полученото кредитно качество не се счита за кредитен риск в ниския диапазон, тогава се признават кредитни загуби, оценени през целия срок на кредита. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 34 Очакваните кредитни загуби през целия период се признават, освен ако финансовият инструмент не представя нисък кредитен риск към датата на отчитане. Изчисляването на приходите от лихви по финансови активи остава същото като при Етап 1. Характеристики на Етап 3: Длъжникът регистрира най-малко един договор за повече от 90 дни; През последните 12 месеца длъжникът е показал признаци за неизпълнение. Ако длъжникът има актив в етап 3, всички активи на длъжника ще се считат за такива в етап 3. Всички договори, които имат маркер за неизпълнение задействат етап 3. Ако клиентът има договор на етап 3, всички негови договори ще бъдат засегнати. Ако кредитният риск на даден финансов актив се увеличи до точката, в която се счита, че има неизпълнение, приходите от лихви се изчисляват на базата на амортизирана стойност. Прогнозните кредитни загуби за срока на кредита все още се признават за тези финансови активи. МСФО 9 съдържа насоки относно изискванията за обезценка. Предложеният подход разграничава очакваните 12-месечни кредитни загуби и очакваните кредитни загуби за срока на кредита. Стандартът определя дали провизията за загуба следва да се основава на очакваните 12-месечни кредитни загуби или загубите през целия живот и зависи от това дали е налице съществена обезценка на кредита на финансовия инструмент след първоначалното признаване (или датата на ангажимента). кредитни загуби, изчислени на 12 месеца, са частта от очакваната кредитна загуба за цялата продължителност на очакваните кредитни загуби, произтичащи от финансови инструменти в неизпълнение, които са възможни в рамките на 12 месеца след отчетната дата (Етап 1). прогнозните кредитни загуби за целия период са прогнозните кредитни загуби, произтичащи от всички възможни събития в случай на неизпълнение през прогнозния жизнен цикъл на финансовия инструмент (Етап 2 или 3). Значимите концептуални различия са илюстрирани в таблицата по-долу: Кредитни загуби, изчислени на 12 месеца Изчислени кредитни загуби за целия период • Прогнозните кредитни загуби на 12 месеца са загубите, произтичащи от финансови инструменти в неизпълнение, • Прогнозните кредитни загуби през целия период са загубите, произтичащи от всички възможни събития на неизпълнение през периода на Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 35 които са възможни в рамките на 12-месечен период след отчетната дата. • Паричният недостиг през целия период, който ще се получи, ако неизпълнението настъпи в рамките на 12 месеца от отчетната дата (или по-кратък период, ако прогнозната продължителност на финансовия инструмент е по-малка от 12 месеца), претеглени с вероятността от възникване на неизпълнение. определения финансов инструмент. • Загубите от обезценка се оценяват по прогнозни кредитни загуби през целия период, ако кредитният риск на даден инструмент се е увеличил значително от първоначалното признаване. • Ако през следващ период не се наблюдава значително увеличение на кредитния риск, оценката на провизията за обезценка ще се върне към прогнозна кредитна загуба за 12 месеца (с изключение на обезценените закупени или емитирани инструменти). Кредити на корпоративни клиенти Изплащането на дълга / спазването на задълженията на корпоративния клиент обикновено е най-уместният показател за кредитното качество на отпуснат кредит. Въпреки това допълнителната гаранция (залог) осигурява допълнителна сигурност, а ТБ Молдиндконбанк С.А. като цяло изисква корпоративните кредитополучатели да предоставят такава. Също така, ТБ Молдиндконбанк С.А. може да приема гаранции под формата на всякакви недвижими имоти. Значително увеличение на кредитния риск При определяне дали рискът от неплащане на финансов инструмент се е увеличил значително след първоначалното признаване, ТБ Молдиндконбанк С.А. смята, че разумната и подходяща информация е на разположение без неоправдани разходи или усилия. Те включват количествена и качествена информация и анализи, базирани на историческия опит на банката и кредитните оценки и прогнозната информация. Целта на оценката е да се установи дали е налице значително увеличение на кредитния риск за дадена експозиция чрез сравняване на: ➢ вероятност от неизпълнение (PD) на отчетната дата с: ➢ остатъчната продължителност на дългосрочния живот, изчислена към момента на първоначалното признаване на експозицията (коригирана, ако е необходимо, за очакваните промени). Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 36 Нива на кредитен риск ТБ Молдиндконбанк С.А. оценява кредитния риск, свързан с всеки актив, изложен на кредитен риск, като взема предвид някои фактори, в зависимост от това кои активи се разделят на етапи от 1 до 3. Основните критерии, използвани за разпределение по етапите са: Дни просрочие Класификация съгласно пруденциалните норми на Националната банка на Молдова Вътрешен рейтинг за експозиции на юридически лица Регистриране на неизпълнението през последните 12 месеца и т.н. Етапите на кредитния риск се определят и калибрират по такъв начин, че рискът от неизпълнение се измерва и изчислява експоненциално, така че разликата между кредитния риск между етап 1 и 2 е по-ниска от разликата между кредитния риск между етап 2 и етап 3. Всяка активна експозиция към кредитен риск се причислява на кредитен риск при първоначално признаване въз основа на наличната информация за кредитополучателя. Експозициите подлежат на непрекъснат мониторинг, който може да доведе до експозиция, която се прехвърля към друг клас кредитен риск във времето. Мониторингът обикновено включва използването на следните данни: За корпоративни експозиции: Информацията, получена от анализа на финансовите отчети, представяна тримесечно Вътрешни рейтинги Данни, предоставени от кредитни агенции, статии в пресата, промени във външния кредитен рейтинг Значителни и очаквани промени в политическата, регулаторната и технологичната среда на кредитополучателя или в търговската му дейност За експозиции на дребно: Събрани данни за поведението на клиента Информация за официалните доходи на длъжниците За всички експозиции: Историята на вътрешния кредит и банковата финансова система Съществуващи и прогнозни промени в бизнес, финансовите и икономическите условия Портфейлът на банката е класифициран в идентични или сходни рискови сегменти, наречени хомогенни групи. За да се отрази различното ниво на риск, беше направено разделение за експозицията на корпоративния сектор, като сегментите се базират на нивото на Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 37 отпуснатата сума (в евро). Експозицията на дребно и корпоративната експозиция са класифицирани според спецификата на продукта, отразена чрез сегментиране на Групата сметки. Договорите на дребно бяха разделени на следните сегменти: Търговия на дребно, кредитни карти на дребно, потребление на дребно TL, потребители на дребно TM, потребители на дребно TS, ипотека на дребно и овърдрафт на дребно. По този начин бяха сформирани шест хомогенни групи и група други договори за търговия на дребно „На дребно, други”. Последната група се състои от продукти, които не могат да формират разпределение на базата на исторически процент на неизпълнение по следните причини: малко договори, продукти, които вече не са налични в последните записи на портфейла. Корпоративните клиенти бяха разделени на два подсегмента: Корпоративни клиенти => 140 хил. и корпоративни <140 хил. За да се постигне разделението, отпуснатата сума беше конвертирана в евро и агрегирана на ниво клиент. Банката е използвала статистически модели за анализ на събраните данни и за генериране на оценки на експозицията през целия живот на експозициите и как се очаква те да се променят в резултат на изминалото време. Изчисленията на ECL (очаквана кредитна загуба) се основават на следните параметри: Срочна структура на вероятността от неизпълнение (PDt), Срочна структура на загубата при неизпълнение (LGD), Срочна структура на експозицията при неизпълнение (EAD), Стойност на отстъпка. Вероятност от неизпълнение Вероятността от неизпълнение е критична информация както за изчислението на очакваната кредитна загуба, така и за оценката дали е налице значително увеличение на кредитния риск. Стойностите на вероятността от неизпълнение бяха разпределени въз основа на сегментирането и разпределението на просрочието в дни. Сегментацията на риска, взета предвид за всички сегменти, се основава на просрочие в дни, тъй като няма други детерминанти на риска или статистически модели (например рейтинг). Групите просрочие в дни бяха разпределени въз основа на следните подходи: клиент или договор. ТБ Молдиндконбанк С.А. смята, че значително увеличение на кредитния риск възниква преди даден актив да надхвърли 30 дни. Дните в просрочие се определят чрез преброяване на броя на дните от най-краткия период на просрочие, за който не е получено пълно плащане. Дните в просрочие се определят без да се взема предвид гратисният период, който може да бъде предоставен на кредитополучателя. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 38 Ако няма доказателства за значително увеличение на кредитния риск в сравнение с първоначалното признаване, тогава изчисляването на очакваната загуба на инструмент се възобновява до измерване на 12-месечната очаквана кредитна загуба. Някои качествени показатели за растеж на кредитния риск могат да покажат нарастване на риска от неизпълнение, който продължава след като показателят престане да съществува. В тези случаи банката определя изпитателен срок, в който финансовият актив трябва да демонстрира добро поведение, за да докаже, че кредитният риск е намалял в достатъчна степен. Когато договорните условия на кредита са били променени, доказателствата, че критериите за признаване на живота на очакваната кредитна загуба вече не са изпълнени, включва актуализирана история на извършените плащания на променените договорни условия. По правило този период е 12 месеца. Банката следи за ефективността на критериите, използвани за идентифициране на значителни увеличения на кредитния риск чрез периодични прегледи, за да потвърди, че: критериите не съответстват, когато активът има просрочие от 30 дни; средното време между установяването на значително увеличение на кредитния риск и неплащането изглежда разумно; експозициите обикновено не се прехвърлят директно от 12-месечната оценка на очакваната кредитна загуба на хора с кредитни дефицити; няма неоправдана променливост при прехвърлянето на премиите за загуби между 12- месечна вероятност от неизпълнение (Етап 1) и вероятност от неизпълнение за жизнения цикъл (Етап 2). Неизпълнение Банката счита, че даден финансов актив е в неизпълнение, когато: малко вероятно е длъжникът изцяло да изплати кредитните си задължения към банката, без да прибягва до действия като принудително изпълнение на залога (ако има такива); длъжникът има повече от 90 дни просрочие за значително кредитно задължение към банката; длъжникът е бил в състояние на неизпълнение през последните 12 месеца (както е определено съгласно Рамката Базел III); кредитополучателят е вероятно да преструктурира актива в резултат на фалит поради невъзможността на длъжника да изплати кредитните си задължения. За да прецени дали даден длъжник е в неизпълнение, банката отчита показателите, включително: качествени: напр. нарушение на договорните условия; Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 39 количествено: напр. неплащане на друго задължение на същия длъжник към банката; и въз основа на вътрешно генерирани данни, получени от външни източници. Включване на информация за бъдещи периоди Банката включва информация, свързана с бъдещи периоди, както при оценката на кредитния риск на инструментите, за които тя е нараснала значително след първоначалното й признаване, така и при измерването на очакваната кредитна загуба. Банката формулира три икономически сценария: базов сценарий, който представлява 50 % вероятност за среден сценарий и два по-малко вероятни сценария, положителен и отрицателен сценарий, като всеки определя вероятност 25 %. Базовият сценарий е съобразен с информацията, използвана от банката за други цели, като например стратегическо планиране и бюджетиране. Отчетената външна информация включва данни и икономически прогнози, публикувани от правителствени и парични органи в Република Молдова и специалисти от финансовия сектор. Периодично банката извършва стрес-тестове с екстремни шокове, за да оцени финансовата си стабилност. Най-малко веднъж годишно се извършва цялостен преглед на проектирането на сценарии от група експерти от банката. Банката идентифицира и документира основните детерминанти на кредитния риск и загубите по кредити за всеки портфейл от финансови инструменти и, като използва исторически анализ на данните, оценява връзките между макроикономическите променливи и кредитния риск и кредитните загуби. Основните двигатели, генериращи кредитен риск за портфейлите на едро, са: Ръст на БВП, безработица и лихвени проценти. За експозициите към конкретни отрасли и / или региони ключовите фактори включват и съответните цени на стоки и/или недвижими имоти. Основните двигатели, генериращи кредитен риск за портфейлите на дребно, са: нивото на безработица, цените на жилищата и лихвените проценти. Отписване на кредити / активи Кредитите или активите, за които са формирани провизии в съответствие с МСФО 9 в обем от 100 % от тяхната балансова стойност, така че нетната им стойност да е нула, могат да бъдат анализирани за отписване (формиране на загуба). Такива кредити или активи ще бъдат отписани, ако банката няма разумни очаквания за възстановяване на активите в разумни срокове. Допълнителен критерий, използван за определяне на разумното очакване на банката Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 40 за възстановяване на въпросните активи, е регистрирането на над 360 дни в просрочие на разглежданите активи. Банката предоговаря / удължава кредити на клиенти с финансови затруднения, за да увеличи възможностите за събиране и да минимизира риска от неизпълнение. Съгласно Наредбата за удължаване и предоговаряне на отпуснати от банката кредити, ако се установи обективността на причините, водещи до невъзможност за изпълнение на съществуващия график за погасяване на кредита, банката започва проучване на възможността за удължаване или предоговаряне на кредита. като изисква от клиента основните документи, необходими за анализа. По преценка на банката, на нея може да ѝ се наложи да разполага с всички необходими документи, за да разполага с цялата необходима информация за вземане на обективно и справедливо решение. Ревизираните договорни условия обикновено включват удължаване на падежа, промяна на погасителния план на лихвите и промяна на условията на договора за кредит. Както кредитите за корпоративни, така и корпоративни заемополучатели са предмет на политика на удължаване и предоговаряне. Органите за вземане на решения на банката периодично преглеждат докладите за дейността на банката по удължаване и предоговаряне. За модифицираните финансови активи като част от политиката на банката за удължаване и предоговаряне, оценката на дните в просрочие отразява дали подобрението е подобрило или възстановило способността на банката да събира лихви и главница и предишен опит на банката с подобни действия за удължаване или предоговаряне. Като част от този процес, банката оценява изпълнението на плащанията на кредитополучателя спрямо променените договорни условия и взема под внимание различни поведенчески показатели. Като основен критерий съществуването на удължаване или предоговаряне е качествен показател за значително увеличение на кредитния риск. Клиентът трябва да демонстрира висока способност за плащане и изпълнение на договорни задължения в продължение на дълъг период от време, преди неговата експозиция да не се счита за засегната от висок кредитен риск и може да бъде преоценена експозиция към кредитен риск, съответстващ на етапа / етапа 1. Загубата при неизпълнение е сумата на загубата при неизпълнение, ако е вероятна. ТБ Молдиндконбанк С.А. оценява параметрите на загубата при неизпълнение въз основа на историческите нива на възстановяване на вземанията спрямо участващите контрагенти. Стойностите на загубата при неизпълнение вземат предвид структурата, гаранцията, ранг на вземането, индустрията на контрагента и разходите за възстановяване на обезпечение, което е неразделна част от финансовия актив. EAD е очакваната експозиция при неизпълнение. ТБ Молдиндконбанк С.А. поучава очакваната експозиция при неизпълнение от текущата експозиция на контрагента и Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 41 потенциалните промени в текущата стойност, позволени по договора в резултат на амортизацията. Очакваната експозиция при неизпълнение на финансов актив е брутната счетоводна стойност към момента на неизпълнението. За кредитни ангажименти, очакваната загуба при неизпълнение са всички бъдещи суми, отнасящи се към договора, които се оценяват въз основа на исторически наблюдения и прогнози. Както е описано по-горе, и при условията, при които се използва максимум 12-месечна вероятност от неизпълнение за финансовите активи от Етап 1, ТБ Молдиндконбанк СА измерва очакваната кредитна загуба, като взема предвид риска от неизпълнение спрямо максималната продължителност на договора (включително опциите на кредитополучателя), през която той е изложен на кредитен риск, дори и за управлението на кредитния риск ТБ Молдиндконбанк СА да разглежда по-дълъг период. Максималният срок на договора се простира до датата, на която ТБ Молдиндконбанк С.А. има право да поиска възстановяване на аванс или да прекрати кредит или гаранция по кредит. Когато моделирането на параметър се извършва колективно, финансовите инструменти се групират на базата на общи рискови характеристики, които включват: вид инструмент; класификация на кредитния риск; вид гаранция; Съотношение на стойността на заема към стойността на обезпечението за ипотеки на дребно; датата на първоначалното признаване, оставащия срок до падеж; сектор. Кредитен риск на останалите бизнес сектори Кредитен риск е основно рискът, при който заемополучателите, клиентите и другите контрагенти на групата няма да бъдат в състояние да изплатят изцяло и в обичайно предвидените срокове дължимите от тях суми по търговските и кредитните вземания. Последните са представени в отчета за финансовото състояние в нетен размер, след приспадане на начислените обезценки по съмнителни и трудно събираеми вземания. Такива обезценки са направени където и когато са били налице събития, идентифициращи загуби от несъбираемост съгласно предишен опит. Паричните, включително разплащателни операции, са ограничени до банки с добра репутация и ликвидност. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 42 Предоставени заеми Към датата на всеки финансов отчет Групата определя дали кредитният риск по финансовите инструменти се е променил значително спрямо първоначалното признаване, като използва цялата разумна и аргументирана информация, която е достъпна без извършване на излишни разходи или усилия. При тази оценка, Групата преразглежда движението и/или преструктуриранията на инструмента, както и обективни външни фактори, които, по преценка на Групата, могат да имат отражение върху вземанията на индивидуално или колективно ниво. Групата приема даден финансов инструмент за такъв в неизпълнение, когато договорните плащания са в просрочие над 90 дни. В определени случаи, обаче, даден финансов актив може да се разглежда като такъв в неизпълнение, когато вътрешна или външна информация предоставя индикация, че е малко вероятно Групата да получи пълния размер на неиздължените суми по договора, преди да се вземат под внимание каквито и да било кредитни подобрения, държани от него. Групата прилага портфейлен и индивидуален подход за изчисление на обезценката за очаквани кредитни загуби за предоставени кредити. Групата измерва кредитния риск като използва вероятността за неизпълнение (PD), експозицията при неизпълнение (EAD) и загубата при неизпълнение (LGD). Групата признава провизия за очаквани кредитни загуби (ECL) за всички дългови инструменти, които не се отчитат по справедлива стойност в печалбата или загубата. ECL се базират на разликата между договорните парични потоци, дължими съгласно условията на договора, и всички парични потоци, които Групата очаква да получи, дисконтирани с доближение до първоначалния ефективен лихвен процент. Очакваните парични потоци включват паричните потоци от продажбата на държаното обезпечение или други кредитни подобрения, които представляват неразделна част от условията на договора. ECL се признават на два етапа. За кредитни експозиции, за които не е налице значително повишение на кредитния риск от първоначалното признаване, ОКЗ се провизират за кредитни загуби, които възникват в резултат на събития по неизпълнение, които са възможни през следващите 12 месеца (12-месечни ECL). За кредитни експозиции, за които е налице значително повишение на кредитния риск от първоначалното признаване, провизия за загуба се изисква по отношение на кредитните загуби, очаквани през оставащия срок на експозицията, независимо от момента на възникване на неизпълнението (ECL за целия срок на инструмента). ( Приложение 48.3 от консолидиран Годишен финансов отчет към 31.12.2022г.) Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 43 Лихвен риск Лихвеният риск е свързан с възможността лихвените равнища, при които групата финансира своята дейност, да се увеличат и като резултат на това нетните доходи на групата да намалеят. Макар лихвеният риск да е част от риска, свързан с макросредата, групата може да предприеме мерки за намаляване на влиянието на евентуално повишаване на лихвените равнища. „Доверие - Обединен Холдинг” АД управлява лихвения риск посредством балансирано използване на различни източници на финансиране. Тя провежда консервативна политика по управление на ликвидността, чрез която постоянно поддържа оптимален ликвиден запас парични средства, добра способност на финансиране на стопанската си дейност, включително чрез осигуряване и поддържане на адекватни кредитни ресурси и улеснения, постоянно контролно наблюдение на фактическите и прогнозни парични потоци по периоди напред и поддържане на равновесие между матуритетните граници на активите и пасивите на дружеството. ( Приложение 48.4 от консолидиран Годишен финансов отчет към 31.12.2022г. ) Данъчен риск От определящо значение за финансовия резултат на „Доверие - Обединен Холдинг” АД е запазването на текущия данъчен режим. Няма гаранция, че законодателството, което е от пряко значение за дейността на групата, няма да бъде изменено в посока, която да доведе до значителни непредвидени разходи и съответно да се отрази неблагоприятно на неговата печалба. Системата на данъчно облагане в България и Молдова все още се развива, в резултат на което може да възникне противоречива данъчна практика. Инвеститорите трябва също така да вземат под внимание, че стойността на инвестицията в акциите може да бъде неблагоприятно засегната от промени в действащото данъчно законодателство, включително в неговото тълкуване и прилагане. Специфични рискове за икономическата група. Рискови фактори Като холдингово дружество "Доверие - Обединен Холдинг" АД няма значителни приходи от собствена дейност, а разчита на разпределението на приходите на дъщерните си дружества. Всяко намаление на приходите на основните дъщерни дружества на Холдинга по една или друга причина ще доведе до намаляване на приходите, а оттам и на разполагаемия паричен поток на Холдинга. Оттук следва да се има предвид, че рисковете, които оказват влияние върху Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 44 дейността на дъщерните дружества на Холдинга, оказват, макар и непряко, влияние и върху приходите и финансовия резултат на "Доверие - Обединен Холдинг" АД. Финансови институции Към 31.12.2022 г. в Република Молдова оперират 11 банки, лицензирани от Националната банка на Молдова. През последните няколко години в сектора се наблюдава консолидиране на собствени средства и увеличаване на активи, кредитен портфейл и депозити на физически лица. Печалбата на целият банков сектор нараства с 37,5% спрямо предходната година. Делът на необслужваните заеми в кредитните портфейли се задържа на много добри нива. Водещи банки по активи са BC “Moldova – Agroindbank“ S.A. , BC “Moldindconbank” S.A. , BC “Victoriabank” S.A. и Mobiasbanca – OTP Group S.A. , които държат 80% пазарен дял. Двете най-печеливши банки в страната са BC “Moldova – Agroindbank“ S.A. и BC “Moldindconbank” S.A. 31.12.2022 '000 Печалба/Загуба Пазарен дял по активи BC „MOLDOVA - AGROINDBANK” S.A. 109 494 33% BC „Moldindconbank” S.A. 86 437 20% B.C. „VICTORIABANK” S.A. 61 588 14% OTP bank S.A. 38 646 14% Other 7 banks 55 187 19% Търговия на дребно в магазините тип „Направи си сам” Бранша регистрира постоянен ръст за периода 2019-2021 година. Общите приходи от продажби на водещите 20 компании бележат ръст от 12% през 2021 година в сравнение с 2020 г., достигайки 966 млн. лв. Приходи от продажби 2019-2021 г. хил. лв. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 45 Водещи компании по приходи от продажби за 2020 г. са Практикер Ритейл, Доверие Брико и Баумакс, които сумарно имат пазарен дял от 52% сред топ 20 играчи, а на водещите 10 компании се падат 81%. Повечето компании бележат положително развитие на приходите от продажби на годишна база през 2021. Средният ръст за периода на водещите компании е 12%. Компания Оборот 2021 Изменение 2021/2020 Оборот 2020 ПРАКТИКЕ Р РИТЕЙЛ 276 508 16% 237 901 ДОВЕРИЕ - БРИКО 117 524 10% 106 382 БАУМАКС БЪЛГАРИЯ 109 164 3% 106 054 ТАШЕВ- ГАЛВИНГ 75 921 -4% 78 974 БОШНАКО В 66 922 14% 58 859 МЕГАДОМ 65 537 35% 48 473 ДИ ЕС ХОУМ 52 357 22% 42 753 БАУХАУС БЪЛГАРИЯ ЕООД 44 592 14% 39 209 КРЕЗ БЪЛГАРИЯ 38 632 6% 36 403 0 200 000 400 000 600 000 800 000 1 000 000 2019 2020 2021 799 952 860 018 966 001 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 46 ДОМКО 31 100 8% 28 801 БАГИРА 17 865 2% 17 570 НЕДЕЛЧЕВ 11 025 21% 9 135 КОМПАС- СЕВЕР 9 845 37% 7 176 ЧЕЧОСАН 9 518 -1% 9 630 МОНТАЖИ - 64 9 404 18% 7 951 БАШ МАЙСТОРА 9 197 20% 7 648 АНДРЕЕВ 7 100 20% 5 910 СТОИЧКОВ И СИНОВЕ 6 084 27% 4 781 ТАГЕМАЛ 4 041 13% 3 592 ИКО - ЕН 3 665 30% 2 816 Общо за топ 20 966 001 12% 860 018 Пазарен дял според приходите от продажби, 2021 г. Най-печелившите компании (според EBIT) в анализирания сектор за 2021 са Практикер ритейл, Баухаус, Мегадом. Компания EBIT 2021 (`000 BGN) Изменение 2021/2020 EBIT 2020 (`000 BGN) ПРАКТИКЕР РИТЕЙЛ 35 441 42% 24 920 29% 12% 11% 8% 7% 7% 5% 5% 4% 3% 9% ПРАКТИКЕР РИТЕЙЛ ДОВЕРИЕ - БРИКО БАУМАКС БЪЛГАРИЯ ТАШЕВ-ГАЛВИНГ БОШНАКОВ МЕГАДОМ ДИ ЕС ХОУМ БАУХАУС БЪЛГАРИЯ ЕООД КРЕЗ БЪЛГАРИЯ ДОМКО ДРУГИ Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 47 БАУХАУС БЪЛГАРИЯ ЕООД 6 707 49% 4 496 МЕГАДОМ 6 264 52% 4 122 БОШНАКОВ 4 468 60% 2 796 ТАШЕВ-ГАЛВИНГ 4 260 -17% 5 145 ДОВЕРИЕ - БРИКО 3 905 40% 2 791 КРЕЗ БЪЛГАРИЯ 3 134 17% 2 674 ДИ ЕС ХОУМ 1 592 -3% 1 633 ДОМКО 1 528 -41% 2 592 НЕДЕЛЧЕВ 1 451 91% 758 КОМПАС-СЕВЕР 1 361 39% 981 БАГИРА 1 130 23% 918 БАШ МАЙСТОРА 792 10% 720 СТОИЧКОВ И СИНОВЕ 738 -3% 761 ТАГЕМАЛ 539 25% 430 АНДРЕЕВ 452 -11% 508 ЧЕЧОСАН 225 -2% 230 ИКО - ЕН 131 2% 129 МОНТАЖИ - 64 98 -12% 111 БАУМАКС БЪЛГАРИЯ - 324 -155% 588 Общо за топ 20 73 892 29% 57 303 Винопроизводство Производството на вина от грозде бележи ръст за периода 2014-2016 година, като достига 163,2 млн. литра през 2016. След това през 2017, 2018, 2019 г., 2020 г. местното производство намалява и по официални данни достига 111 млн. литра. през 2020 г. През 2021 г. е реализиран минимален ръст спрямо 2020 г. и производството достига 114 млн.литра. Причина е от една страна ниски субсидии /виненото грозде не получава целеви субсидии за производство/, по- лоши климатични условия, както и значителен и нарастващ сив сектор, който остава нерегистриран /над 50%/. Производство на вино от грозде в хил. л., 2013-2021 г. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 48 Износът на вина от грозде бележи стабилни нива за периода 2015-2021 година в стойност, като достига 35,3 млн. евро през 2019 година (10% ръст на годишна база спрямо 2018 г.), но през 2020 г. е регистриран значителен спад с 12% на годишна база до 30.5 млн.евро. През 2021 г. е регистриран минимален ръст спрямо 2020 г. до 31 млн.евро. Основно износът е насочен към Полша (27%), Швеция (17%), Чехия (7%), Великобритания (6%). Вносът на вина от грозде бележи постоянен ръст в стойност за периода 2015-2021 година като достига приблизително 21 млн. евро през 2019 или 6% ръст на годишна база. За 2020 г. е регистриран лек спад на вноса спрямо 2019 г./поради пандемията/ до ниво от 20.2 млн.евро. През 2021 г. е регистриран значителен ръст на вноса спрямо 2020 г. до 31 млн.евро или 50% на годишна база. Основни страни, от които се внасят вина в България, са Франция (32%), Италия (27%), Нова Зеландия (8%), Германия (9%) и Испания (9%). Бранша регистрира стабилно представяне за периода 2019-2021 година като общите приходи от продажби на водещите 20 компании бележат лек ръст от 7% през 2021 година на годишна база, достигайки 162 млн. лв. Изменение на оборота на водещите 20 компании в хил. лв., 2019-2021 126 337 94 002 138 761 163 152 139 133 139 158 126 628 110 839 114 154 0 20000 40000 60000 80000 100000 120000 140000 160000 180000 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 49 Водещи компании по приходи от продажби за 2021 г. са Винекс Славянци, Домейн Бояр, ЛВК Винпром, Катаржина естейт, които сумарно имат пазарен дял от 48% сред топ 20 играчи, а на водещите 10 компании се падат 80%. Пазарен дял по приходи от продажби, 2021 г. Повечето компании бележат положително развитие на приходите от продажби на годишна база. Средният ръст за бранша е 7% като водещите 3 компании бележат два пъти по-голямо развитие от средното за пазара. Компания Оборот 2021 Изменение 2021/2020 Оборот 2020 ВИНЕКС-СЛАВЯНЦИ 30 572 14% 26 915 ДОМЕЙН БОЙАР ИНТЕРНЕШЪНЪЛ 19 610 14% 17 151 ЛВК - ВИНПРОМ 13 452 18% 11 420 КАТАРЖИНА ЕСТЕЙТ 13 293 7% 12 404 142 000 144 000 146 000 148 000 150 000 152 000 154 000 156 000 158 000 160 000 162 000 2019 2020 2021 148 601 150 654 161 737 19% 12% 9% 8% 7% 7% 5% 5% 4% 4% 20% ВИНЕКС-СЛАВЯНЦИ ДОМЕЙН БОЙАР ИНТЕРНЕШЪНЪЛ ЛВК - ВИНПРОМ Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 50 ВИНАЛ 11 514 -20% 14 397 ВИНАРНА СТАМБОЛОВО 11 240 7% 10 542 ИВЕНА КОМЕРС - ВАЛЕНТИН ШОТЕВ 8 585 -24% 11 358 МИДАЛИДАРЕ ВИНЕЯРДС 7 621 12% 6 807 ЛОВИКО ЛОЗАРИ 6 920 17% 5 932 ВИНИВЕЛ 6 733 48% 4 552 ЕДОАРДО МИРОЛИО 5 441 3% 5 270 ЕЙНДЖЪЛС ЕСТЕЙТ 5 397 -10% 5 995 ВИНПРОМ - СВИЩОВ 5 179 57% 3 299 БЪЛГАРСКО ВИНО 3 566 23% 2 909 ВИНЗАВОД 3 234 76% 1 838 ДОМЕЙН ЮСТИНА 2 082 66% 1 252 ФОУР ФРЕНДС 2 009 21% 1 656 ВИНАРСКА ИЗБА-ВАРНА 1 798 19% 1 513 МИДАЛИДАРЕ ЕСТЕЙТ 1 758 -57% 4 049 ДАМЯНИЦА 1 733 24% 1 395 Общо за топ 20 161 737 7% 150 654 Най-печелвшите компании (според EBIT) в анализирания сектор за 2021 са Домейн Бойар, Винарна Стамболово, Винекс Славянци, Винал, Българско вино. Компания EBIT 2021 (`000 BGN) Изменение 2021/2020 EBIT 2020 (`000 BGN) ДОМЕЙН БОЙАР ИНТЕРНЕШЪНЪЛ 2 675 45% 1 845 ВИНАРНА СТАМБОЛОВО 2 216 186% 776 ВИНЕКС-СЛАВЯНЦИ 746 -47% 1 397 ВИНАЛ 714 -7% 768 БЪЛГАРСКО ВИНО 588 80% 326 ИВЕНА КОМЕРС - ВАЛЕНТИН ШОТЕВ 413 -21% 523 КАТАРЖИНА ЕСТЕЙТ 410 -20% 510 ВИНПРОМ - СВИЩОВ 383 152% - 734 ЛВК - ВИНПРОМ 372 95% 191 ЛОВИКО ЛОЗАРИ 166 -8% 181 ДАМЯНИЦА 161 2400% - 7 ВИНИВЕЛ 135 145% 55 ДОМЕЙН ЮСТИНА 124 32% 94 ВИНАРСКА ИЗБА-ВАРНА 122 23% 99 ФОУР ФРЕНДС 45 156% - 80 ВИНЗАВОД - 52 91% - 592 МИДАЛИДАРЕ ЕСТЕЙТ - 145 -117% 841 МИДАЛИДАРЕ ВИНЕЯРДС - 363 44% - 653 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 51 ЕЙНДЖЪЛС ЕСТЕЙТ - 639 65% - 1 837 ЕДОАРДО МИРОЛИО - 1 319 -76% - 751 Жилищно строителство – град София Бизнес климата в сектор “Строителство“ бележи постоянен ръст от 2014 до началото на 2020 година. В следствие на пандемичната ситуация през април и май на 2020 г. показателят рязко се влоши, но през следващите месеци бавно се възстановява и към началото на 2022 г. е на нивото от преди пандемията. Бизнес климат в сектор строителство, 2010 – 2021 Основните акценти за жилищното строителство в София от първите месеци на 2022 година са: ✓ През първото полугодие наблюдавахме имотен пазар в столицата, характеризиращ се с много голямо търсене и недостатъчно предлагане. Това обяснява, както ускорения растеж на цените, така и забавянето в ръста на продажбите. ✓ Проектите ново строителство стартираха по-бавно заради повишаващите се цени на материалите и трудностите с доставките, а тези от тях, които се предлагаха на пазара, осъществяваха активни продажби "на зелено". В допълнение, много от собствениците на имоти се изтеглиха от пазара заради високата инфлация и това допълнително намали предлагането. ✓ Същевременно търсенето продължи да бъде подкрепяно от изгодно банково кредитиране и растящи доходи. Лихвените проценти по кредитите продължиха да спадат, а обемът новоотпуснати кредити - да нараства, поддържайки темповете от 2021 г. на растеж с около 40%. ✓ Другите фактори, които влияят върху жилищния пазар, също продължиха да имат положително влияние – безработицата остана на ниски нива – около и под 5%, а доходите продължиха да нарастват - с около 10% средно за страната и 12% за София през първото тримесечие по данни на НСИ. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 52 ✓ Войната и инфлацията дадоха допълнителен стимул на търсенето с цел инвестиция в сигурен актив, какъвто са имотите и на пазара се усети недостиг на жилища не само в София, но и във всички райони на страната. Предлагането, което съществуваше на вторичен пазар, дори във ваканционните курорти и в селата, силно намаля и в момента офертите, които излизат на пазара, често се продават за броени дни. ✓ Всичко това доведе до ускоряващ се ръст на цените, който по различни данни на агенции на недвижими имоти достигна 20% в София през второто тримесечие на 2022. Tова представлява най-бързото нарастване от 2008 г. насам Перспективи за жилищния пазар в София до края на 2022 : ✓ Перспективите през следващите месеци са темпът на растеж на цените да се забави, тъй като вече се усеща известно разколебаване и охлаждане на интереса на купувачите над определени ценови нива. ✓ Наред с това, следва да се отбележи стабилизирането на цените на материалите и активизиране на продажбите на проекти ново строителство. Очакваме с балансирането на пазара да се появи по-добро предлагане и на вторичен пазар, тъй като сега е отличен момент за продажба и все повече собственици осъзнават това. ✓ В следващите месеци ще трябва да следим внимателно измененията на лихвените проценти по кредитите, които макар с очакване за повишение, едва ли ще усетят тази промяна през настоящата година. ✓ Инфлацията явно трудно ще бъде овладяна и при запазващи се ниски лихвени проценти, тя ще продължи да въздейства върху жилищния пазар в положителна посока - поддържайки търсенето на високи нива. ✓ Все повече икономически анализатори прогнозират забавяне на икономическия растеж и навлизане в период на рецесия и тези опасения постепенно изместват фокуса от инфлацията. Ако тези прогнози се окажат верни, неминуемо ще има отражение и върху активността на имотния пазар. ✓ Това обаче ще дойде със забавяне в България. Към момента тук все още сме в период на растеж. Данните за БВП през първото тримесечие сочат 5% реален растеж на икономиката, а прогнозите са положителният растеж да се запази, макар и с по-бавни темпове. Следователно, можем да заключим, че жилищният пазар остава с положителни перспективи, поне в краткосрочен план. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 53 Водещи компании по приходи от продажби за 2021 г. са Главболгарстрой, Артекс Инженеринг, ЕИС-Строителна компания, Калистратов груп, които сумарно имат дял от 40% сред топ 20 играчи, а на водещите 10 компании се падат 79% от пазара. Приходите на водещите 20 играчи на пазара бележат ръст от 1% та на годишна база през 2021 г. в сравнение с 2020 г. достигайки 966 млн.лв. Изменение на оборота на водещите 20 компании в хил. лв., 2019-2021 Пазарен дял по приходи от продажби, 2021 г. В следващата таблица е представено изменението на оборота на водещите компании за периода 2020/2021 г. Компания Оборот 2021 Изменение 2021/2020 Оборот 2020 ГЛАВБОЛГАРСТРОЙ 217 866 6% 205 545 АРТЕКС ИНЖЕНЕРИНГ 88 255 58% 55 943 ЕИС - СТРОИТЕЛНА КОМПАНИЯ 80 875 34% 60 370 0 200 000 400 000 600 000 800 000 1 000 000 2019 2020 2021 803 000 952 540 966 665 23% 9% 8% 8% 6% 6% 6% 5% 5% 3% 21% ГЛАВБОЛГАРСТРОЙ АРТЕКС ИНЖЕНЕРИНГ ЕИС - СТРОИТЕЛНА КОМПАНИЯ КАЛИСТРАТОВ ГРУП БАРАЖ ГРУП АВЕЙЛ ПРОПЪРТИС Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 54 КАЛИСТРАТОВ ГРУП 80 555 -17% 96 602 БАРАЖ ГРУП 59 382 14% 51 947 АВЕЙЛ ПРОПЪРТИС 59 232 846071% 7 МИКС-КОНСТРЪКШЪН 54 893 12% 48 964 АТ ИНЖЕНЕРИНГ 2000 51 684 39% 37 268 НИКМИ 43 050 -69% 137 959 АРГОГРУП ЕКЗАКТ 31 072 16% 26 780 БАРАЖ КОНСТРЪКШЪН 29 221 17% 24 930 БИЛДИ СТРОЙ 24 502 4% 23 467 БИЛДЕСТ 24 069 -61% 61 473 ЮНГ ПРОЕКТ 23 557 -9% 25 878 МИРАТ ГРУП 23 421 -14% 27 322 КОНТРАКТ СИТИ 21 060 5% 19 971 БЪЛГЕРИЪН БИЛДИНГ КЪМПАНИ 19 210 57% 12 246 БОКАЛ ИНЖЕНЕРИНГ 18 824 19% 15 790 НИВЕЛ 15 097 -19% 18 543 ХИДРОИЗОМАТ 840 -45% 1 535 Общо за топ 20 966 665 1% 952 540 Най-печелившите компании според EBIT в анализирания сектор за 2021 са ЕИС-Строителна компания, НИКМИ, Главболгарстрой, Артекс, Компания EBIT 2021 (`000 BGN) Изменение 2021/2020 EBIT 2020 (`000 BGN) ЕИС - СТРОИТЕЛНА КОМПАНИЯ 42 999 109% 20 619 НИКМИ 15 781 456% - 4 436 АРТЕКС ИНЖЕНЕРИНГ 6 571 -27% 9 061 ГЛАВБОЛГАРСТРОЙ 3 601 -75% 14 465 КАЛИСТРАТОВ ГРУП 3 153 -12% 3 586 АВЕЙЛ ПРОПЪРТИС 3 045 333% - 1 305 АРГОГРУП ЕКЗАКТ 2 444 222% 760 ЮНГ ПРОЕКТ 1 769 46% 1 214 МИКС-КОНСТРЪКШЪН 1 512 53% 988 МИРАТ ГРУП 1 459 -23% 1 904 КОНТРАКТ СИТИ 1 300 725% - 208 БАРАЖ ГРУП 1 241 8% 1 148 БОКАЛ ИНЖЕНЕРИНГ 814 -44% 1 441 БЪЛГЕРИЪН БИЛДИНГ КЪМПАНИ 589 11% 531 БИЛДЕСТ 546 -78% 2 487 НИВЕЛ 542 -28% 758 БАРАЖ КОНСТРЪКШЪН 61 -53% 130 ХИДРОИЗОМАТ - 5 -150% 10 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 55 АТ ИНЖЕНЕРИНГ 2000 - 226 -240% 162 БИЛДИ СТРОЙ - 229 -302% - 57 Общо за топ 20 86 967 63% 53 258 Жилищно строителство – град Русе Тенденцията на жилищния пазар в Русе е подобна на тази в София. Спадът след пандемията е преодолян и е налице възходяща тенденция. През второто тримесечие на 2022 г. е започнал строежът на 16 жилищни сгради. Водещите компании в бранша бележат ръст за периода 2019-2021 година, като общите приходи на топ играчите достигат до 31 млн, лева. Изменение на оборота на водещите компании в хил. лв., 2019-2021 г. Водещи компании по приходи от продажби за 2021 г. са Роан 90, Диоген строй, Адис Калинов които сумарно имат пазарен дял от 57% сред водещите 10 играчи. Пазарен дял по приходи от продажби, 2021 0 5 000 10 000 15 000 20 000 25 000 30 000 35 000 2019 2020 2021 22 116 20 568 30 843 29% 16% 12% 10% 8% 6% 5% 5% 5% 4% 0% РОАН 90 ДИОГЕН СТРОЙ АДИС КАЛИНОВ ДЕКРА-СТРОЙ Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 56 Повечето компании бележат положително развитие на приходите от продажби на годишна база. Най-забележим е ръста на фирма Джи Ти Ер груп. Компания Оборот 2021 Изменение 2021/2020 Оборот 2020 РОАН 90 8 906 70% 5 240 ДИОГЕН СТРОЙ 4 994 859% 521 АДИС КАЛИНОВ 3 718 56% 2 383 ДЕКРА-СТРОЙ 3 016 38% 2 192 АБ - ГРУП 2 400 -18% 2 910 ЕКАТЕРИНА КАПИТАЛ 1 843 #DIV/0! 0 АРГОСАД-2005 БГ 1 579 3% 1 531 БИ ВИ ЕС СТРОЙ 1 514 11% 1 368 АСТРА-8 1 438 26% 1 139 ДУНАВ 1 435 -56% 3 284 Общо за топ 10 30 843 50% 20 568 Най-печелившите компании според EBIT резултат в анализирания сектор за 2021 в Русе са Диоген Строй, Дунав, Декра-Строй. Компания EBIT 2021 (`000 BGN) Изменение 2021/2020 EBIT 2020 (`000 BGN) ДИОГЕН СТРОЙ 1 112 1178% 87 ДУНАВ 732 240% 215 ДЕКРА-СТРОЙ 430 49% 288 РОАН 90 273 -34% 415 ЕКАТЕРИНА КАПИТАЛ 232 208% - 215 БИ ВИ ЕС СТРОЙ 185 -47% 349 АБ - ГРУП 139 -70% 470 АСТРА-8 37 -64% 104 АРГОСАД-2005 БГ 30 173% 11 АДИС КАЛИНОВ - 838 -755% 128 Общо за топ 20 2 332 26% 1 852 Болнична медицинска помощ в България Пазарът на частните болници в България Действащите частните болници в страната през 2021 година са 115 (115 през 2020). Te представляват близо 36% от всички в страната. Леглата в частните болници през 2021 г. са 14 392 бр. или 28% от общия брой. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 57 Бранша отчита постоянен ръст за периода 2019-2021 година като общите приходи на топ 20 играчи достигат до 950 млн. лева регистрирайки 27% ръст на годишна база /ръста за предходната година е 14%/. Този силен ръст в значителна степен се дължи и на допълнителното финансиране свързано с пандемията, както и на инфлационните процеси в страната и свързания с това ръст в цените на клиничните пътеки.. Изменение на оборота на водещите 20 компании в хил. лв., 2019-2021 г. Водещи компании по приходи от продажби за 2021 г. са МБАЛ Токуда, Софиямед, Сити Клиник, Сърце и мозък, които сумарно имат пазарен дял от 40% сред топ 20 играчи, а на водещите 10 компании се падат 78%. Компания Общо приходи от продажби 2021 (хил.лв) АДЖИБАДЕМ СИТИ КЛИНИК МБАЛ ТОКУДА 160 809 УМБАЛ СОФИЯМЕД 111 834 АДЖИБАДЕМ СИТИ КЛИНИК УМБАЛ 93 995 МБАЛ СЪРЦЕ И МОЗЪК 75 343 МБАЛ ЗА ЖЕНСКО ЗДРАВЕ - НАДЕЖДА 58 043 МБАЛ СЕРДИКА 50 142 УМБАЛ - КАСПЕЛА 47 640 УМБАЛ МЕДИКА РУСЕ 42 030 МБАЛ СВЕТА СОФИЯ 28 911 Топ 10 767 191 ДРУГИ 183 044 Общо 950 235 Пазарен дял по приходи от продажби, 2021 г. 0 200 000 400 000 600 000 800 000 1 000 000 2019 2020 2021 658 601 749 728 950 235 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 58 Най-сериозен ръст в оборота от водещите компании в бранша в процентно отношение за периода 2020-2021 бележи МБАЛ Сърце и Мозък (+108%), МБАЛ Света София (+86%), МБАЛ Вита (+61%) . Компания Оборот 2021 Изменение 2021/2020 Оборот 2020 АДЖИБАДЕМ СИТИ КЛИНИК МБАЛ ТОКУДА 160 809 28% 125 575 УМБАЛ СОФИЯМЕД 111 834 16% 96 636 УМБАЛ ПЪЛМЕД 98 444 20% 82 141 АДЖИБАДЕМ СИТИ КЛИНИК УМБАЛ 93 995 12% 83 581 МБАЛ СЪРЦЕ И МОЗЪК 75 343 108% 36 183 МБАЛ ЗА ЖЕНСКО ЗДРАВЕ - НАДЕЖДА 58 043 15% 50 591 МБАЛ СЕРДИКА 50 142 0% 50 036 УМБАЛ - КАСПЕЛА 47 640 23% 38 722 УМБАЛ МЕДИКА РУСЕ 42 030 49% 28 250 МБАЛ СВЕТА СОФИЯ 28 911 86% 15 567 МБАЛ ТРАКИЯ 27 295 25% 21 906 МБАЛ БУРГАСМЕД 26 651 33% 20 019 МБАЛ ЦЕНТРАЛ ОНКО ХОСПИТАЛ 25 261 6% 23 934 МБАЛ РАХИЛА АНГЕЛОВА 22 018 46% 15 123 МБАЛ ПУЛС 21 128 42% 14 841 УСБАЛАГ СЕЛЕНА 20 829 19% 17 551 МБАЛ ВИТА 16 064 61% 9 963 МБАЛ-ДОВЕРИЕ 14 454 18% 12 203 МБАЛ ЗДРАВЕ - ВЕЛИНГРАД 5 936 39% 4 274 МБАЛ КАРДИОЛАЙФ 3 408 29% 2 632 Общо за топ 20 950 235 27% 749 728 Най-печелвшите компании (според EBIT) в анализирания сектор за 2021 са, Сити клиник, Токуда, Пълмед, Медика Русе, Софиямед. 17% 12% 10% 8% 6% 5% 5% 4% 3% 19% АДЖИБАДЕМ СИТИ КЛИНИК МБАЛ ТОКУДА УМБАЛ СОФИЯМЕД Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 59 Компания EBIT 2021 (`000 BGN) Изменение 2021/2020 EBIT 2020 (`000 BGN) АДЖИБАДЕМ СИТИ КЛИНИК МБАЛ ТОКУДА 12 989 92% 6 752 АДЖИБАДЕМ СИТИ КЛИНИК УМБАЛ 12 434 54% 8 073 УМБАЛ ПЪЛМЕД 6 766 13% 5 985 УМБАЛ МЕДИКА РУСЕ 6 034 512% 986 УМБАЛ СОФИЯМЕД 5 794 1% 5 756 УСБАЛАГ СЕЛЕНА 3 108 10% 2 820 МБАЛ БУРГАСМЕД 2 803 -8% 3 037 МБАЛ ВИТА 2 604 175% 947 МБАЛ СВЕТА СОФИЯ 1 302 8% 1 201 МБАЛ ЗА ЖЕНСКО ЗДРАВЕ - НАДЕЖДА 904 40% 648 МБАЛ ЗДРАВЕ - ВЕЛИНГРАД 702 25% 562 МБАЛ ТРАКИЯ 656 122% 295 МБАЛ ПУЛС 480 3% 467 МБАЛ СЕРДИКА 437 -12% 497 УМБАЛ - КАСПЕЛА 281 -35% 433 МБАЛ РАХИЛА АНГЕЛОВА 223 -64% 613 МБАЛ КАРДИОЛАЙФ 164 44% 114 МБАЛ-ДОВЕРИЕ 105 -53% 225 МБАЛ ЦЕНТРАЛ ОНКО ХОСПИТАЛ - 31 -102% 1 463 МБАЛ СЪРЦЕ И МОЗЪК - 870 87% - 6 768 Частни медицински центрове Броят на частните медицински центрове в страната непрекъснато расте като през 2021 г. достига 766 бр. с 14 бр. повече в сравнение с предходната година. Браншът регистрира ръст за периода 2019-2021 година като общите приходи от продажби на водещите 20 компании се увеличават с 22% през 2021 година на годишна база, достигайки 92 млн. лв. Причините за този значителен ръст е от една страна допълнително финансиране заради пандемията, а от друга ръст на цените на услугите финансирани от здравната каса поради инфлационни процеси. Голяма част от медицинските центрове са съсредоточени в големите градове в страната – София , Варна, Пловдив, Стара Загора. Изменение на оборота в хил лв, 2019-2021 г. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 60 Водещи компании по приходи от продажби за 2021 г. са МЦ Надежда репродуктив, МЦ Доверие и МЦ Аджибадем сити клиник. Пазарен дял по приходи от продажби, 2021 Компания Оборот 2021 Изменение 2021/2020 Оборот 2020 МЦ НАДЕЖДА РЕПРОДУКТИВ СОФИЯ 18 300 15% 15 910 МЦ - ДОВЕРИЕ 7 844 42% 5 507 МЦ АДЖИБАДЕМ СИТИ КЛИНИК ВАРНА 6 015 14% 5 259 МЦ ТРЕТА ПОЛИКЛИНИКА 5 265 18% 4 460 МЦ ПЛАМА 4 691 31% 3 579 МЦ СВЕТА МАРИНА - ДИАГНОСТИКА И ТЕРАПИЯ 4 690 14% 4 120 МЦ ЕВРОПЕЙСКА КАРДИОЛОГИЯ 4 519 21% 3 741 МЦ ЕМ ЕН ТИ ХЕЛТКЕЪР България 4 433 14% 3 895 МЦ - КЛИНИЧЕН ИНСТИТУТ ЗА РЕПРОДУКТИВНА МЕДИЦИНА 3 950 22% 3 248 МЦ ЗА ПЛАСТИЧНА ХИРУРГИЯ Д-Р НИКОЛАЙ ГЕОРГИЕВ 3 862 77% 2 177 МЦ Пентаграм 2012 3 559 24% 2 870 МЦ АМЕРИМЕД 3 472 45% 2 392 0 20 000 40 000 60 000 80 000 100 000 2019 2020 2021 75 221 75 319 92 258 21% 9% 7% 5% 5% 5% 5% 5% 5% 33% МЦ НАДЕЖДА РЕПРОДУКТИВ СОФИЯ МЦ - ДОВЕРИЕ МЦ АДЖИБАДЕМ СИТИ КЛИНИК ВАРНА Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 61 МЕДИЦИНСКИ ЦЕНТЪР 1 - ПЛОВДИВ 3 280 24% 2 653 НЮ ЛАЙФ - МЦ ПО ГИНЕКОЛОГИЯ 3 087 31% 2 351 МЦ ВEРЕЯ 3 018 49% 2 022 АИСМП - МЦ ПОЛИМЕД 2 852 13% 2 526 МЦ СВ.ИВАН РИЛСКИ 2 748 12% 2 463 МЕДИЦИНСКИ ЦЕНТЪР ТРАНСХЕЛИКС 2 650 -4% 2 763 МЦ АВИЦЕНА - МАРКОНИ МДС 2 358 39% 1 702 МЦ РЕПРОБИОМЕД 1 665 -1% 1 681 Общо за топ 20 92 258 22% 75 319 Най-високи стойности на печалба преди данъци за 2021 г. в абсолютна стойност бележи МЦ Ем Ен Ти, МЦ НАДЕЖДА РЕПРОДУКТИВ СОФИЯ, МЦ Авицена. Компания EBIT 2021 (`000 BGN) Изменение 2021/2020 EBIT 2020 (`000 BGN) МЦ ЕМ ЕН ТИ ХЕЛТКЕЪР България 3 917 18% 3 316 МЦ НАДЕЖДА РЕПРОДУКТИВ СОФИЯ 3 169 8% 2 931 МЦ ТРЕТА ПОЛИКЛИНИКА 1 618 57% 1 030 МЦ АВИЦЕНА - МАРКОНИ МДС 1 579 24% 1 274 МЕДИЦИНСКИ ЦЕНТЪР 1 - ПЛОВДИВ 1 343 110% 640 МЦ АМЕРИМЕД 1 072 56% 688 МЦ АДЖИБАДЕМ СИТИ КЛИНИК ВАРНА 1 004 45% 692 МЦ Пентаграм 2012 982 10% 896 МЦ ЗА ПЛАСТИЧНА ХИРУРГИЯ Д-Р НИКОЛАЙ ГЕОРГИЕВ 964 1076% 82 МЦ - ДОВЕРИЕ 809 552% 124 МЦ ВEРЕЯ 722 90% 380 МЕДИЦИНСКИ ЦЕНТЪР ТРАНСХЕЛИКС 680 -40% 1 135 МЦ - КЛИНИЧЕН ИНСТИТУТ ЗА РЕПРОДУКТИВНА МЕДИЦИНА 592 71% 347 МЦ ПЛАМА 529 26550% - 2 АИСМП - МЦ ПОЛИМЕД 404 57% 257 МЦ СВ.ИВАН РИЛСКИ 239 -14% 278 НЮ ЛАЙФ - МЦ ПО ГИНЕКОЛОГИЯ 235 103% 116 МЦ СВЕТА МАРИНА - ДИАГНОСТИКА И ТЕРАПИЯ 199 254% - 129 МЦ ЕВРОПЕЙСКА КАРДИОЛОГИЯ 38 111% 18 МЦ РЕПРОБИОМЕД - 13 -130% 44 Доброволно здравно осигуряване През 2021 г. начисленият премиен приход по застраховки „Заболяване“ и „Злополука“ в България общо достига 133 млн. лв., като се бележи ръст на годишна база от 12%. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 62 В страната съществува монопол на НЗОК в областта на задължителното здравно застраховане/осигуряване/. В бъдеще при демонополизация потенциалът за развитие на пазара е огромен. Премийните приходи по застраховка „Заболяване“ за 2021 г. общо са в размер на 79 млн.лв., а по застраховка „Злополука“ 54 млн.лв. Водещи застрахователни фондове по пазарен дял за 2021 при застраховка „Заболяване“ са: Дженерали застраховане АД (25,5%), ОЗОФ Доверие АД (23,9%), ЗК България иншурънс АД (14,6%), ЗД Евроинс АД (8,5%). Водещи застрахователни фондове по пазарен дял за 2021 при застраховка „Злополука“ са: Дженерали застраховане АД (19,7%), ДЗИ общо застраховане АД (16,8%), ЗД Евроинс АД (15,3%), ЗД Булстрад АД (10%), ЗД Армеец (6,5%), ЗД Алианц (5,1%) Застраховка „Заболяване“ има различен дял в общият застрахователен портфейл на компаниите. Най-голям той е в ОЗОФ Доверие ЗАД АД, Фи Хелт, ЗАД България и ЗК Медико 21. Компания 2016 2017 2018 2019 2020 2021 ЗАД "БУЛСТРАД ЖИВОТ" 20,70% 24,70% 26,70% 39,80% 37,50% 0,00% "ОЗОФ ДОВЕРИЕ ЗАД" АД 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% "ЗАД БЪЛГАРИЯ" АД 87,60% 86,10% 79,20% 73,40% 72,00% 72,60% "ДЖЕНЕРАЛИ ЗАСТРАХОВАНЕ" АД 10,00% 6,00% 6,70% 6,90% 8,00% 0,00% ЗК "УНИКА ЖИВОТ" АД 12,80% 12,50% 12,00% 13,60% 0,00% 0,00% "ДЗИ ЖИВОТОЗАСТРАХОВАНЕ" ЕАД 8,80% 12,20% 14,70% 10,00% 9,40% 0,00% "ФИ ХЕЛТ ЗАСТРАХОВАНЕ" АД 88,10% 80,40% 83,40% 80,70% 80,50% 77,80% "ЗАСТРАХОВАТЕЛНО ДРУЖЕСТВО ЕВРОИНС" АД 2,10% 2,80% 2,50% 3,20% 3,00% 2,00% ЗАД "АЛИАНЦ БЪЛГАРИЯ ЖИВОТ" 1,80% 2,20% 3,20% 4,50% 0,00% 0,80% "ЗК МЕДИКО-21" АД 98,90% 98,80% 99,70% 98,00% 98,60% 0,00% Производство на перилни и почистващи препарати Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 63 Производството на перилни и почистващи препарати бележи спад за периода 2014-2021 година като достига 85,5 хил. тона през 2021. Спадът на годишна база през 2021 г. спряма 2020 г. е 20%. Продажбите в стойност на перилни и почистващи препарати бележат спад през 2021 година, като достигат съответно 82 хил. тона (-25% на годишна база). Развитие на продажбите на перилни и почистващи препарати от местните производители, 2017- 2021 Износът на перилни и почистващи препарати бележи ръст в стойност за периода 2015-2021 година като достига 62.5 млн. евро, но обемите остават относително непроменени около 70 хил. тона. Основни дестинации на износ са Румъния (38%), Украйна (13%) и Гърция (8%). Развитие на износа в хил. евро., 2015-2021 г. 98 675 100 318 95 860 100 080 81 963 155 378 146 874 137 618 164 123 132 579 0 20000 40000 60000 80000 100000 120000 140000 160000 180000 2017 2018 2019 2020 2021 Продажбивтона Продажбиввтойноствхил.лв.(безДДСиакцизи) 37 668 50 751 59 122 57 343 62 805 67 285 62 533 0 10000 20000 30000 40000 50000 60000 70000 80000 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 64 Вносът на перилни и почистващи препарати също бележи постоянен ръст за периода 2015- 2021 година като достига 108 млн. евро или 76 хил. тона през през 2021 г. Основни страни на произход на вноса са Румъния (25%), Германия (16%),Италия (10%) и Турция (10%) и Гърция (10%). Развитие на вноса в хил. евро., 2015-2021 г. Браншът регистрира стабилно представяне за периода 2019-2021 година. Общите приходи от продажби на водещите 20 компании бележат слаб спад от 6% през 2021 година на годишна база, достигайки 239 млн. лв . Изменение на оборота в хил. лв., 2019-2021 Водещи компании по приходи от продажби за 2021 г. са Фикосота, Мексон и Хигиенно Медицинска Индустрия. Пазарен дял по приходи от продажби, 2021 г. 84 409 84 167 94 335 102 107 108 108 0 20000 40000 60000 80000 100000 120000 2017 2018 2019 2020 2021 230 000 235 000 240 000 245 000 250 000 255 000 260 000 2019 2020 2021 241 901 255 033 238 831 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 65 Повечето компании регистрират спад в оборота за анализирания период.. Компания Оборот 2021 Изменение 2021/2020 Оборот 2020 ФИКОСОТА 205 649 -4% 214 781 БУЛЕКО-2000 5 950 -26% 8 009 ПАЧИКО 3 206 -32% 4 713 ВИПЕРА 3 106 -11% 3 493 КАРИБИ 2 866 40% 2 042 ПЕРИЛИС ТРЕЙДИНГ 2 787 -23% 3 602 КОБРА ПРО 2 737 20% 2 283 ВИКТОРИ-2000 2 407 -17% 2 908 ДОВЕРИЕ – ГРИЖА 2 002 -40% 3 361 ПРЕСТИЖ 2007 1 492 -35% 2 288 РАДИТРЕЙД 1 012 35% 747 Х.Е.Л.А. ХИМ 956 -14% 1 114 ИВКО-3 879 0% 880 ЕМЕРИ 754 15% 654 ВЕК - ХОТЕЛСКИ КОНСУМАТИВИ 718 -22% 920 БЕСТ КОЗМЕТИКС 632 -60% 1 577 МЕРК 81 541 41% 383 ХИМЕКС-ВМ 425 -1% 431 ВОКС ПРОДЪКТС 380 -26% 515 ВОЙС КЕМИКЪЛ 332 0% 332 Общо за топ 20 238 831 -6% 255 033 Най-високи стойности на печалба преди данъци за 2021 г. в абсолютна стойност бележат Фикосота, Мексон и Хигиенно-Медицинска Индустрия. Компания EBIT 2021 (`000 BGN) Изменение 2021/2020 EBIT 2020 (`000 BGN) ФИКОСОТА 19 047 -48% 36 347 КОБРА ПРО 553 34% 413 88% 3% 1% 1% 1% 1% 1% 1% 3% ФИКОСОТА БУЛЕКО-2000 КАРИБИ ПЕРИЛИС ТРЕЙДИНГ КОБРА ПРО ВИКТОРИ-2000 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 66 КАРИБИ 327 395% 66 ПЕРИЛИС ТРЕЙДИНГ 289 -63% 772 РАДИТРЕЙД 289 89% 153 Х.Е.Л.А. ХИМ 202 -50% 408 БУЛЕКО-2000 193 -77% 838 ПРЕСТИЖ 2007 181 -73% 667 ВИПЕРА 129 -58% 308 ЕМЕРИ 105 5% 100 БЕСТ КОЗМЕТИКС 92 -62% 241 ВИКТОРИ-2000 81 3% 79 ВЕК - ХОТЕЛСКИ КОНСУМАТИВИ 40 -82% 226 МЕРК 81 39 -11% 44 ИВКО-3 34 -73% 125 ХИМЕКС-ВМ 28 133% 12 ВОЙС КЕМИКЪЛ 14 0% 14 ВОКС ПРОДЪКТС 4 -56% 9 ПАЧИКО - 402 -182% 493 ДОВЕРИЕ – ГРИЖА - 1 795 23% - 2 337 IV. Анализ на финансови и нефинансови основни показатели за резултата от дейността (член 39, т. 2 от Закон за счетоводство/, както и описание на състоянието на дружеството и разясняване на Годишния консолидиран финансов отчет /чл.247, ал.1 от Търговски закон) Анализ на отчета за печалбата или загубата (в хиляди лева) 31 декември 2022 г. 31 декември 2021 г. изменение % Приходи от лихви от банкови операции 203,027 100,550 102,477 50.47 Разходи за лихви от банкови операции (47,340) (22,745) (24,595) 51.95 Нетен лихвен доход 155,687 77,805 77,882 50.02 Приходи от такси и комисионни от банкови операции 80,549 64,323 16,226 20.14 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 67 Разходи за такси и комисионни от банкови операции (34,093) (21,662) (12,431) 36.46 Нетен доход от такси и комисионни 46,456 42,661 3,795 8.17 Други нетни оперативни приходи 5,957 3,835 2,122 35.62 Валутни курсови разлики от банкови операции 23,372 18,802 4,570 19.55 Начислена/ възстановена обезценка от банкови операции (36,716) (1,254) (35,462) 96.58 Общ нетен доход от банкови операции 194,756 141,849 52,907 27.17 Приходи от застрахователни операции 21,139 19,059 2,080 9.84 Разходи за застрахователни операции (15,857) (13,885) (1,972) 12.44 Нетен доход от застрахователни операции 5,282 5,174 108 2.04 Приходи от други бизнес сектори 186,465 141,471 44,994 24.13 Разходи за други бизнес сектори (117,589) (89,377) (28,212) 23.99 Нетен доход от други бизнес сектори 68,876 52,094 16,782 24.37 Оперативни и административни разходи (140,092) (109,221) (30,871) 22.04 Други финансови приходи/разходи, нетно (4,877) (5,120) 243 (4.98) Амортизации и обезценка (14,932) (20,351) 5,419 (36.29) Други доходи/загуби от дейността (2,020) 4,399 (6,419) 317.77 Оперативна печалба 106,993 68,824 38,169 35.67 Печалба от придобиване и освобождаване на и от дъщерни дружества 1,864 (1,864) Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 68 Печалба преди облагане с данъци 106,993 70,688 36,305 33.93 Данъци върху печалбата (13,466) (11,258) (2,208) 16.40 Печалба от продължаващи дейности 93,527 59,430 34,097 36.46 Печалба/загуба от преустановени дейности 7 (7) Нетна печалба за годината 93,527 59,437 34,090 36.45 Нетна печалба принадлежаща на: Притежателите на собствен капитал на предприятието майка 71,775 44,792 26,983 37.59 Неконтролиращи участия 21,752 14,645 7,107 32.67 93,527 59,437 Анализ на отчета за финансово състояние (в хиляди лева) 31 декември 2022 г. 31 декември 2021 г. изменение АКТИВИ % Имоти, машини, съоръжения и оборудване 107,594 101,945 5,649 5.25% Активи с право на ползване 34,555 33,319 1,236 3.58% Инвестиционни имоти 13,575 13,773 (198) -1.46% Репутация 5,140 5,140 0.00% Други нематериални активи 9,930 7,717 2,213 22.29% Финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата 6,881 7,177 (296) -4.30% Финансови активи по амортизирана стойност 438,525 398,600 39,925 9.10% Финансови активи по справедлива стойност в друг всеобхватен доход 1,940 2,020 (80) -4.12% Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 69 Кредити на банкови клиенти 1,162,604 1,099,210 63,394 5.45% Други банкови активи 25,103 13,437 11,666 46.47% Активи за продажба 12,132 7,667 4,465 36.80% Активи по отсрочени данъци 5,277 5,130 147 2.79% Търговски вземания 5,981 5,486 495 8.28% Материални запаси 48,170 41,195 6,975 14.48% Вземания по застрахователни договори 5,859 5,160 699 11.93% Парични средства и парични еквиваленти 834,526 855,225 (20,699) -2.48% Общо активи 2,717,792 2,602,201 115,591 4.25% СОБСТВЕН КАПИТАЛ И ПАСИВИ Капитал, отнасящ се до притежателите на собствен капитал на предприятието майка Акционерен капитал 21,500 21,500 0.00% Резерви 35,007 38,672 (3,665) -10.47% Натрупана печалба/(загуба) 332,867 261,038 71,829 21.58% 389,374 321,210 68,164 17.51% Неконтролиращи участия 128,533 107,464 21,069 16.39% Общо собствен капитал 517,907 428,674 89,233 17.23% Застрахователни резерви 8,835 7,673 1,162 13.15% Депозити от банкови клиенти 1,852,750 1,845,658 7,092 0.38% Привлечен от банка ресурс от други финансови институции 39,225 31,895 7,330 18.69% Задължения към свързани лица 76,317 62,775 13,542 17.74% Задължения на търговски дружества към финансови институции 30,707 52,559 (21,852) -71.16% Задължения за покупка на акции Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 70 Лизинг 34,209 32,857 1,352 3.95% Провизии за доходи на наети лица 8,903 9,406 (503) -5.65% Отсрочени данъци 5,387 5,773 (386) -7.17% Търговски и други задължения 57,036 45,740 11,296 19.81% Задължения по преки застрахователни операции 643 502 141 21.93% Кореспондентски сметки ( лоро ) 328 (328) Други специфични задължения за банки 85,873 78,361 7,512 8.75% Общо пасиви 2,191,050 2,165,854 25,196 1.15% Общо капитал и пасиви 2,717,792 2,602,201 115,591 4.25% КРЕДИТИ НА БАНКОВИ КЛИЕНТИ 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Кредити 1,222,092 1,128,855 Други финансови активи 12,386 8,060 Кредити, общо 1,234,478 1,136,915 Минус: Отстъпка за загуба на стойността на кредити (71,863) (37,696) Минус: Отстъпка за загуба на стойността на други финансови активи (11) (9) 1,162,604 1,099,210 29.1 Анализът на кредитния портфейл по сектори е представен по-долу: 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Селско стопанство 47,690 38,054 Добивна промишленост 324 31 Производствена индустрия 94,120 82,579 Производство електроенергия, отопление, газ, вода 1,733 1,124 Водоразпределение, канализация 15 67 Строителство 30,751 30,008 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 71 Търговия, поддръжка и ремонт на автомобили 7,276 6,587 Търговия на едро със зърнени храни, семена и фуражи 25,489 19,869 Търговия с храни 79,027 73,485 Търговия с фармацевтични продукти 35,133 34,962 Търговия със строителни материали 33,470 25,238 Търговия с горива 14,225 12,638 Търговия с други стоки 57,117 50,943 Транспорт 22,421 16,661 Хотелиерство и ресторантьорство 5,418 6,285 Информация и телекомуникации 12,742 13,516 Финансова дейност, застраховка 92,543 79,035 Сделки с недвижими имоти 9,952 325,109 Професионални, научни и технически дейности 3,310 2,899 Административни услуги и спорт 648 792 Публична администрация 11,733 8,317 Образование 333 820 Индивидуални заеми 630,988 292,452 Здравни и социални грижи 4,895 6,284 Развлекателни дейности 583 462 Други услуги 156 638 1,222,092 1,128,855 Финансови активи по амортизирана стойност 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Финансови активи по амортизирана стойност (ДЦК) 473,802 411,000 Минус: Средства за обезценка (35,277) (12,400) 438,525 398,600 Инвестициите в държавни ценни книжа към 31 декември 2022 г. представляват: ➢ съкровищни бонове в размер на 468,026 х.левова равностойност с матуритет от 91 до 2 557 дни и държавни облигации от 1-5 години, издадени от Министерството на Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 72 финансите на Република Молдова с лихвен процент между 5,65 % и 24,39 % годишно. ➢ държавни облигации с размер на 5,776 х.лв.с матуритет от 1,241 до 6,387 дни, издадени от Министерството на финансите на Република България с лихвен процент между 0,80 % и 2,30 % годишно. Към 31 декември 2022 г. няма заложени държавни ценни книжа. Финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата Некотирани капиталови инвестиции Некотираните капиталови инвестиции представляват акции (малцинствени участия) в капиталите на следните дружества : 31.12.2022 % на участие 31.12.2021 % на участие BGN '000 BGN '000 Mr. Bricolage 9 9 Компания за инженеринг и развитие АД 2,704 8,30 2,704 8,30 Мелко интернешънъл АД 1 0,03 1 0,03 Биляна Трейдинг АД - - 8 15,00 Хидроизомат АД 1 1 2,715 2,723 Котирани капиталови инвестиции 31.12.2022 % на участие 31.12.2021 % на участие BGN '000 BGN '000 е Ексклузив Пропърти АДСИЦ 66 0,42 56 0.42 Софарма АД 2699 0.09 Софарма Трейдинг АД 0 0.02 4,306 2.98 Доверие Обединен холдинг АД 1,320 0.81 ИмПулс 1 АД 51 0.84 67 0,84 Компенсаторни записи 30 25 4,166 4,454 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 73 Имоти, машини, съоръжения и оборудване Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 74 Инвестиционни имоти 31.12.2022 31.12.2021 BGN '000 BGN '000 Салдо на 1 януари 13,773 13,755 Отписани (410) (216) Оценка до справедлива стойност 212 234 Салдо на 31 декември 13,575 13,773 Земя Офиси Производ- ствени сгради Социални обекти Общо Салдо на 1 януари 2021 година 8,498 3,315 1,819 123 13,755 Отписани - (182) (31) - (213) Отписани при продажба на дъщерни дружества (3) - - - (3) Преоценка до справедлива стойност през печалбата или загубата - нереализирана 214 20 - - 234 Салдо на 31 декември 2021 година 8,709 3,153 1,788 123 13,773 Отписани - (330) (78) (2) (410) Отписани при продажба на дъщерни дружества - - - - - Преоценка до справедлива стойност през печалбата или загубата - нереализирана 45 99 68 - 212 Салдо на 31 декември 2022 година 8,754 2,922 1,778 121 13,575 • Имоти в жилищна сграда гр. Пловдив на обща стойност 20 х. лв. представляващи паркоместа. • сграда 619 кв.м. , самостоятелен обект в сграда 303 кв.м. и поземлен имот 1438 кв.м., всички на територията на гр. Враца с балансова стойност 196 х. лв. • урегулиран парцел в гр. Добрич на стойност 517 х. лв., собственост на “Доверие Капитал” АД. (за 31.12.2021 г.: 472 х. лв.). • инвестиционен имот „Бизнес център“ находящ се в гр. Русе, ул. „Капитан Евстати Винаров” № 10, състоящ се от поземлен имот с идентификатор 634.2.492 с площ 1 181 кв. м. ведно с изградените в него 3 самостоятелни обекта представляващи сграда на 4 етажа с идентификатор 634.2.492.1 със ЗП 643 кв. м. и РЗП 3 170 кв.м. с по 22 административни помещения на етаж, самостоятелен обект „ресторант“ с РЗП 240 кв. м. и самостоятелен обект „зала за спорт“ находящ се в сутерен с ЗП 294.50 кв. м. Съгласно, предоставена Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 75 справка разграничими обекти от имота са отдадени под наем на 60 наематели. Стойността на имота е 2 176 хил. лв. • Земи/УПИ с обща квадратура 59,267 кв.м. площ на стойност 6,378 х. лв., находящи се в гр. Пловдив ул. Васил Левски №144; • Сгради с обща квадратура 6,431 кв.м. площ на стойност 678 х. лв., находящи се в гр. Пловдив ул. Васил Левски №144; • На 14.02.2013 год. беше подписано Рамково споразумение между „Биляна-трико” АД от една страна, Норман Хънтър, „Биляна Нитуеър” ЕООД представлявано от Христина Стамова и „Биляна Трейдинг” АД представлявано от Христина Стамова от друга страна за следното: - Биляна Нитуеър ЕООД наема поземлен имот с идентификатор 56126.600.282 заедно със сгради с идентификатори 56126.600.282.1 и 56126.600.282.2 поземления имот и сградите през отчетния период са класифицирани като инвестиционни имоти на стойност 3,610 х. лв. 1. Важни събития, които са настъпили след датата, към която е съставен консолидирания финансов отчет Доверие Обединен холдинг АД Анекс от 30.01.2023г. към договор за депозит от 29.11.2022г. между Индустриален холдинг Доверие АД и Доверие - обединен холдинг АД за сумата от 2 000 х.лв. Индустриален холдинг Доверие АД Анекс от 30.01.2023 към Договор за паричен заем от 25.11.2022 между Софарма АД и Индустриален холдинг Доверие АД за сумата 2 000 х,лв. „Moldindconbank” S.A. Промяна в състава на Управителния съвет на Банката Съгласно решение на Съвета на Банката от 30 май 2022 г. (протокол № 08) за оставката на г-н Николай Борисов (председател на УС на Банката), за временно изпълняващ функциите на председател на Управителния съвет на Банката, считано от 01 юли 2022 г. до одобряване на нов кандидат за този пост от Националната банка на Молдова, беше назначена г-жа Цветанка Крумова. Съгласно Постановление на Управителния съвет на Националната банка на Молдова № 246 от 01 декември 2022 г. г-н Михаил Йову е одобрен за член на Управителния съвет на Банката, въз основа на решение на Съвета на Банката от 11 август 2022 г. (протокол № 10). Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 76 Съгласно решение на Съвета на Банката от 11 август 2022 г. (протокол № 10), г-жа Цветанка Крумова е одобрена за член на Управителния съвет на Банката — Първи заместник председател на Управителния съвет. Съгласно Постановление на Управителния съвет на Националната банка на Молдова № 50 от 03 март 2023 г. г-н Александър Пикер е одобрен за член на Управителния съвет на Банката — Председател на Управителния съвет, въз основа на решение на Съвета на Банката от 30 май 2022 г. (протокол № 08). Влияние на войната с Украйна Съгласно Указ № 12 от 02 февруари 2023 г. на Парламента на Република Молдова за удължаване на извънредното положение, свързано с регионалната сигурност и заплаха за националната сигурност на цялата територия на Република Молдова за период от 60 дни, започвайки от 4 февруари 2023 г., беше удължено извънредното положение. Това решение няма да повлияе съществено дейността на Банката. По време на изготвяне и одобряване на финансовия отчет ръководството на Банката е оценило текущата политическа и икономическа ситуация и предприетите вече от Правителството на Република Молдова и Националната банка на Молдова мерки, които могат да окажат негативно въздействие върху Банката. Въз основа на тази оценка и публично достъпната информация, ръководството не очаква икономическите последици от текущите събития да повлияят съществено на способността на Банката да продължи да функционира. Предвид неопределения характер на текущите събития, все още е трудно да се определи преждевременно количествено с подходяща точност потенциалното въздействие върху финансовите резултати на Банката през 2023 г. и след това. Всяко икономическо въздействие върху Банката и нейните клиенти, които имат икономически връзки с тази опасна географска област, ще зависи преди всичко от продължителността на войната и интензивността на предприетите политически и икономически мерки, както и от наложените ограничения. Потенциално негативното въздействие върху финансовото състояние и резултатите на Банката в средносрочен план, предвид икономическата среда, в която оперира, не може да бъде напълно изключено. Ръководството следи отблизо всяко развитие и е готово да предприеме съответните мерки. Тези евентуални бъдещи мерки, предприети от Банката, може да обхващат областите на счетоводните оценки, методите на изчисление за коригиране на очакваните загуби и резервите за кредитен риск в съответствие с МСФО 9. Към момента на оповестяване на този финансов отчет Банката продължава да изпълнява задълженията по начин, по който трябва да бъдат изпълнявани, и, въз основа на своята оценка на текущите и потенциални събития, Банката използва непрекъснатостта на дейността си като основа за подготовка. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 77 Доверие Брико АД На 9 януари 2023 година е усвоен втори транш от дългосрочния заем за рефинансиране придобиването на фотоволтаична централа в размер на 58 хил. лева През месец януари е удължен с една година (до 31.01.2024 година) срокът на банковата гаранция по договора за оперативен лизинг на магазин Плевен на стойност 63 хил. евро. През месец февруари 2023 година договореният срок за изпълнение на отлагателните условия и сключване на окончателен договор за продажба на собствен недвижим имот с площ от 15,229 кв. м., находящ се в близост до магазин София 2, е удължен с два. На 23 февруари 2023 година е подписан договор със Столична община за дарение на обособен за улица имот, находящ се в близост до магазин София 2, ведно с изграденото върху него съоръжение (улица). Балансовата им стойност към края на месец февруари 2023 година е в размер на 253 хил. лева. В края на месец февруари 2023 година срокът на договора за краткосрочен банков кредит е удължен до 28 март 2023 година. ОЗОФ Доверие ЗАД АД Дружеството на базата на своите финансови показатели и плана си за привеждане в съответствие с изискванията, на които трябва да отговаря дейността на застраховател с право на достъп до единния пазар, получи Решение № 978-ОЗ на Комисията за финансов надзор от 15.12.2022г., с което считано от 01.01.2023г. ОЗОФ Доверие ЗАД АД променя своя статут от застраховател без право на достъп до единния пазар на застраховател, който извършва дейност по общите правила за достъп до единния пазар. 2. Вероятно бъдещо развитие (член 39, т. 4 от Закон за счетоводство/ и планирана стопанска политика през следващата година /чл.247, ал 3 от Търговски закон) Групата е възприела политика по представяне на прогнози на годишна консолидирана база. Основен акцент в дейността на ръководството в следващите години ще бъде постепенно да се оптимизира дейността, като се освобождаваме от стратегически неперспективни и губещи бизнеси и приоритетно инвестиране и развитие в печелившите такива. В бизнесите, които ще се развиват дългосрочно ще се търси оптимизиране и на оперативните разходите /основно административни/ и подобряване на рентабилността. Видно от представените разчети на консолидирана база холдингът ще генерира достатъчно висока печалба и положителен нетен паричен поток и ще може безпроблемно да обслужва банковите си кредити и други краткосрочни и дългосрочни задължения. Прогнозата показва, че в годините положителният нетен паричен поток /нетна печалба + амортизация/ ще нарасне до ниво 133 млн. към края на 2025 г. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 78 Прогноза по ОПР на ДОХ АД - консолидирана база за 2023-2025 г. хил.лв. 2023 2024 2025 Приходи от лихви 187,669 193,299 199,098 Разходи за лихви (41,870) (43,043) (44,248) Нетен лихвен доход 145,798 150,256 154,850 Приходи от такси и комисионни 86,267 94,894 104,383 Разходи за такси и комисионни (40,067) (48,081) (57,697) Нетен доход от такси и комисиионни 46,200 46,813 46,687 Други нетни оперативни приходи 2,500 2,500 2,500 Валутни курсови разлики от банкови операции 10,000 8,000 7,000 Начислена/възстановена обезценка от банкови операции (2,000) (2,000) (2,000) Други нетни оперативни приходи Общ нетен доход от банкови операции 202,498 205,569 209,036 Приходи от застрахователни операции 24,573 24,818 25,067 Разходи по застрахователни операции (18,761) (19,136) (19,519) Нетен доход от застрахователни операции 5,811 5,682 5,547 Приходи от други бизнес сектори 183,347 185,181 187,033 Разходи от други бизнес сектори (116,081) (117,242) (118,415) Нетен доход от други бизнес сектори 67,266 67,939 68,618 Оперативни и административни разходи (130,238) (132,842) (134,171) Други финансови приходи/разходи нето (4,968) (4,968) (4,968) Амортизация (22,000) (21,000) (20,000) Други доходи/загуби 1,000 1,000 1,000 Оперативна печалба 119,370 121,380 125,063 Печалба от придобиване и освобождаване на и от дъщерни дружества/провизии Печалба/загуба от преустановени дейности Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 79 Печалба/загуба преди облагане с данъци 119,370 121,380 125,063 Данъци върху печалбата (11,937) (12,138) (12,506) Нетна печалба/загуба за годината 107,433 109,242 112,557 Печалба/загуба от асоциирани дружества Нетна печалба/(загуба) за годината 107,433 109,242 112,557 При прогнозиране на отделните елементи по ОПР на консолидирана база са направени следните допускания: - В частта по прогнозата на нетния доход от банкови операции е базирано на текущите финансови резултати на B.C.Moldindconbank S.A. към края на септември 2022 г.. Въпреки здравната криза общите приходи на банката нарастват с над 30% спрямо същия период на 2021 г.. Нетният доход от приходи от такси и комисионни расте с 24%, а този от лихви е 26.5%. Нетният лихвен марж на банката /NIM/ към края на септември 2022 г. е 3.96%, което е около средното за пазара. В настоящата прогноза средногодишното нарастване на приходите от лихви е от 3% и нарастване на разходите за лихви с 2.8%.. Това нарастване ще бъде свързано с плавното нарастване на кредитния портфейл на банката при минимален ръст на лихвения марж. За сравнение кредитния портфейл на банката към септември 2022 г. нараства с 20% спрямо същия период на миналата годината. При приходите от такси и комисионни средногодишното нарастване е от 10%. При разходите за такси и комисионни нарастването е от 20% на годишна база. Това ще доведе до постепенно намаляване на маржа от такси и комисионни. При другите нетни оперативни приходи от банкова дейност е запазено нивото им от около 2.5 млн. лв. Прогнозирано е значително намаление на приходите от валутни курсови разлики от моментни нива 17 млн. лв. до към 7 млн. лв. в края на периода. Тази прогноза е свързана с очакваната политика на централната банка на Р Молдова за стабилизиране курса на местната валута и по-плавната му обезценка в следващите години. При разходите за обезценки свързани с лошите кредити в кредитния портфейл е прогнозирано постоянно ниво от 2 млн. лв. годишно. Въпреки пандемията качеството на кредитния портфейл на банката е много добро, като необслужваните кредити е 6.4% от портфейла. В следващите години този процент плавно да намалява. Продължава и Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 80 тенденцията за намаляване на процента на просрочените кредити в общия кредитен портфейл. Нетният доход от банковите операции ще нарасне от ниво около 152 млн. лв. към края на 2022 г. до към 209 млн. лв. към края на прогнозния период. Това ще доведе и до постепенно нарастване на нетната печалба на банката. В годините се предвижда устойчиво запазване на пазарния дял на банката в банковата система на Р Молдова над 20%. - В частта нетен доход от застрахователни операции са представени прогнозите на здравния фонд ОЗОФ Доверие АД. Прогнозата е за минимално средногодишно нарастване на приходи от 1% при изпреварващо нарастване на разходите с 2% средногодишно и минимално намаление на оперативния марж от здравнозастрахователните услуги /забелязва се като тенденция в последните 3 години/. Нетния доход от застрахователните услуги в абсолютна стойност намалява постепенно от ниво 5.9 млн. лв. до към 5.4 млн. лв. При реализиране в следващите години в страната на демонополизация на НЗОК тези числа могат да се окажат много различни. В прогнозата с оглед на принципа за консервативност базата е ситуацията от 2022 г. т.е. без реална реформа в сектора. - В частта нетен доход от другите бизнеси на ДОХ АД /извън банковия и застрахователен - основен дял се припада - над 80% на Доверие-Брико АД – магазини тип Направи си сам „Mr. Bricolage” /. Прогнозата е за минимално средногодишно нарастване на прихода от 1% при съответно нарастване на разходите с 1% и запазване на нивото на оперативния марж. - При прогнозирането на оперативните и административни разходи е приложено консервативно допускане за средногодишно нарастване от 2% в началото на периода и постепенно намаление до 1% към края на периода. Тези разходи нарастват от ниво 127 млн. лв. до към 134 млн. лв. в края на периода. Тук е основния резерв за намаляване на разходи и подобряване на общата рентабилност на холдинга. - Прогнозиране на останалите елементи на постоянните разходи /амортизация, други финансови приходи и разходи и други доходи и свързани с тях загуби. Тук основен елемент е амортизацията, която е предвидена на ниво от 20 млн.лв. в края на прогнозния период. В бъдеще при освобождаване от неоперативни активи и бизнеси Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 81 в структурата на холдинга /извън банковия, здравно-застрахователен и медицински и верига магазини Бриколаж/ тези амортизации могат и да са по ниски, което ще доведе до подобряване на нетния консолидиран финансов резултат на холдинга. В частта финансови разходи са основно плащаните лихви към банки по обслужване на кредити. Тези разходи общо са в рамките на около 5 млн. лв. средногодишно. Консервативно допускане е, че ще останат на това ниво при неизменен обем на ползваните банкови кредити, въпреки, че стремежът ще бъде с освобождаване от неефективни бизнеси и активи постепенно да се намалява кредитната задлъжнялост на структурата. Позицията други доходи/загуби от дейността е прогнозирана на ниво около 1 млн. лв. средногодишно. В резултат от прогнозираните приходи и разходи очакваме консолидирана печалба на холдинга от 112 млн. лeвa в края на периода. Прогнозата показва, че в годините положителният нетен паричен поток /нетна печалба + амортизация/ ще нарасне до ниво 133 млн. към края на 2025 г. Доверие Обединен Холдинг АД ще може безпроблемно да обслужва банковите си кредити. 3. Научноизследователска и развойна дейност (член 39, т. 5 от Закон за счетоводство) „Доверие - Обединен Холдинг” АД не извършва научноизследователска и развойна дейност. Едно от дружествата, част от икономическата група на „Доверие - Обединен Холдинг“ АД, ОЗОФ Доверие ЗАД притежава лицензии във връзка с правото за извършване на застраховки и друго Доверие Брико АД извършва своята дейност на базата на търговско споразумение с Mr. Bricolage SA (Франция). Подробна информация за съществуващите лицензии и търговско франчайз споразумение е представена в следващите точки: 1. ОЗОФ „Доверие” ЗАД АД Дружеството е получило лиценз с решение № 581- 03/22.07.2013г. от Комисията за финансов надзор за извършване на застраховане както следва: ➢ Застраховка по т. 1 от Раздел 2, б. “А” „Видове застраховки. Рискове” на Приложение № 1 към Кодекса за застраховането – Застраховка „Злополука /включително производствени злополуки и професионални заболявания/ за следните рискове: - фиксирани парични суми; - обезщетения; - комбинация от горните две. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 82 ➢ Застраховка по т. 2 от Раздел 2, б. „А” „Видове застраховки. Рискове” на Приложение № 1 към Кодекса за застраховането – „Заболяване” за следните рискове: - фиксирани парични суми; - обезщетения; - комбинация от горните две. Съгласно чл. 8, ал. 1 от Кодекса за застраховането, лицата които могат да извършват дейност като застраховател по този кодекс са лицата получили лиценз за застрахователна дейност. Дружеството извършва дейността си от 01.08.2013 год. чрез предлагане на медицински застраховки както следва: 1. Злополука 2. Заболяване 2. “Доверие – Брико” АД Основната дейност на Дружеството е изграждането и управлението на верига магазини от типа “Направи си сам”. Дейността на Дружеството е основана на Споразумение за съдружие с Mr. Bricolage SA (Франция), сключено през 1999 година за срок от десет години и подновено през 2009 година за нов десетгодишен период. Според това споразумение “Доверие – Брико” АД притежава изключителното право да ползва търговската марка Mr. Bricolage на територията на България и Македония, както и да ползва подкрепата на Mr. Bricolage SA при изграждането на магазини от типа “Направи си сам” в тези страни. След продажбата на 100% от капитала в дъщерното дружество „Brico Macedonia” dooel през месец май 2017 година правата за територията на Република Македония са прекратени. На 31 юли 2018 година е сключен нов Договор за партньорство с Mr. Bricolage SA, Франция със срок на действие 10 години. Съгласно този договор “Доверие – Брико” АД има право да използва марката и знака Mr. Bricolage на територията на България за продажба на стоки от типа „направи си сам“, както и да ползва техническа помощ и ноу-хау, предоставени от Mr. Bricolage SA, Франция. Извън гореописаните не съществуват други патенти, лицензии, индустриални, търговски или финансови договори и нови производствени процеси, от които „Доверие-Обединен Холдинг“ АД и дъщерните му дружества зависят. 4. Информация за придобиване на собствени акции, изисквана по реда на чл.187д от Търговски закон /член 39, т. 6 от Закон за счетоводство/ „Доверие - Обединен Холдинг” АД няма изкупени собствени акции. 5. Наличие на клонове на предприятието (член 39, т. 7 от Закон за счетоводство) „Доверие - Обединен Холдинг” АД няма регистрирани клонове. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 83 V. Информация по Приложение 2 към чл.10, т.1 и чл.11, т.1, от Наредба 2 към ЗППЦК 1. Информацията, дадена в стойностно и количествено изражение относно основните категории стоки, продукти и/или предоставени услуги, с посочване на техния дял в приходите от продажби като цяло и промените, настъпили през отчетния финансов период Информацията е оповестена в раздел IV. 2. Информация относно приходите, разпределени по отделните категории дейности, вътрешни и външни пазари, както и информация за източниците за снабдяване с материали, необходими за производството на стоки или предоставянето на услуги с отразяване степента на зависимост по отношение на всеки отделен продавач или купувач/потребител, като в случай, че относителният дял на някой от тях надхвърля 10 на сто от разходите или приходите от продажби, се предоставя информация за всяко лице поотделно, за неговия дял в продажбите или покупките и връзките му с емитента Информация относно приходите, разпределени по отделните категории са посочени в раздел III т.1 от настоящия доклад. За текущия период няма клиент, чийто относителен дял да е 10 на сто от приходите от продажби. Групата не е зависима по отношение на отделни клиенти и доставчици, бизнес процесите не са свързани с разходване нa материали и суровини. 3. Информация за сключени съществени сделки. Групата е приела, че съществени сделки са такива, които водят или може основателно да се очаква, че ще доведат до промяна в размер на 3% или повече от финансовия резултат преди данъци и/или в активите и пасивите. През отчетния период няма сключени сделки, които прехвърлят прага. 4. Информация за дялови участия на емитента, за основните му инвестиции в страната и в чужбина (в ценни книжа, финансови инструменти, нематериални активи и недвижими имоти), както и инвестициите в дялови ценни книжа извън неговата група предприятия по смисъла на Закона за счетоводството и източниците/начините на финансиране. Информацията за дялови участия и основни инвестиции в страната и чужбина на Доверие- обединен Холдинг АД е посочена в раздел III. Преглед на дейността на дружеството и в Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 84 приложенията към Годишния консолидиран финансов отчет „26. КАПИТАЛОВИ ИНВЕСТИЦИИ ПО СПРАВЕДЛИВА СТОЙНОСТ В ПЕЧАЛБАТА ИЛИ ЗАГУБАТА“ Информация за притежаваните ценни книжа е посочена в приложения „27. ФИНАНСОВИ АКТИВИ ПО АМОРТИЗИРАНА СТОЙНОСТ“ и „28. ФИНАНСОВИ АКТИВИ ПО СПРАВЕДЛИВА СТОЙНОСТ В ДРУГ ВСЕОБХВАТЕН ДОХОД“ Информация относно инвестиции в нематериални активи и недвижими имоти е посочена в приложенията към Годишния консолидиран финансов отчет № 21 Имоти, машини и оборудване, № 25 Нематериални активи и №23 Инвестиционни имоти. 5. Информация относно сключените от емитента от негово дъщерно дружество или дружество майка, в качеството им на заемополучатели, договори за заем с посочване на условията по тях, включително на крайните срокове за изплащане, както и информация за предоставени гаранции и поемане на задължения. Подробно описание на условията на действащите договори за банкови кредити са представени в Годишния консолидиран финансов отчет – приложение „42. ЗАДЪЛЖЕНИЯ НА ТЪРГОВСКИ ДРУЖЕСТВА КЪМ ФИНАНСОВИ ИНСТИТУЦИИ“ 6. Информация относно сключените от емитента, от негово дъщерно дружество или дружество майка, в качеството им на заемодатели, договори за заем, включително предоставяне на гаранции от всякакъв вид, в това число на свързани лица, с посочване на конкретните условия по тях, включително на крайните срокове за плащане, и целта, за която са били отпуснати. Предоставени кредити от Доверие Обединен холдинг АД към 31 декември 2022г. • Дългосрочни Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 85 Дружество ЕИК Договорен размер на заема BGN’000 Дата на договора ( вкл. допълнителни споразумения ) Цел на заема Краен срок на погасяване Лихвен % Общо вземания по заема BGN’000 в т.ч. Главница BGN’000 Лихви BGN’000 Предоставени обезпечения Доверие инвест ЕАД 205426924 22,900 30.03.2020; Анекс 08.05.2020 Погасяване на задължения към Софарма 31.01.2027 2,8% до 22.04.2021 2,4% след първата година до 31.01.2027 17,411 17,215 196 Запис на заповед за 27480х.лв. Доверие инвест ЕАД 205426924 6,330 30.08.2021 Погасяване на заемни средства към Софарма 31.08.2023 2.90% 6,420 6,330 90 Запис на заповед за 7596х.лв. Доверие инвест ЕАД 205426924 800 01.12.2021 Специална инвестиционна цел 01.12.2026 2.90% 811 800 11 Запис на заповед за 960х.лв. Доверие грижа ЕАД 204956297 6,310 01.02.2022 Новация на стари договори за кредит 31.01.2027 3.00% 5,500 5,500 0 Записи на заповед за 7574 х.лв. Доверие грижа ЕАД 204956297 15 18.08.2022 Закупуване на суровини 18.08.2027 3.00% 15 15 Запис на заповед за 18 х.лв. Хидроизомат АД 121732517 2,200 07.06.2021 Закупуване на недвижим имот и изпълнение на строителство 07.06.2026 3.00% 2,000 2000 Запис на заповед за 2640х.лв. Кеъртех ЕООД 206496893 300 07.12.2021 Закупуване на нови машини 07.12.2026 3.00% 145 141 4 Запис на заповед за 360х.лв. Българско вино ООД 123576718 687 01.12.2027 Новация на стари договори за кредит 01.12.2027 3.00% 487 487 Запис на заповед за 825х.лв. Общо: 32,789 32,488 301 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 86 • краткосрочни Дружество ЕИК Договорен размер на заема BGN’000 Дата на договора ( вкл. допълнител ни споразумени я ) Цел на заема Краен срок на погасяване Лихвен % Общо вземания по заема BGN’000 в т.ч. Главница BGN’000 Лихви BGN’000 Предоставе ни обезпечения Доверие - капитал АД 130362127 4000 30.11.2021 Рефинансир ане за погасяване на задължения 30.11.2022, с опция до 30.11.2026 3.00% 1900 1900 Запис на заповед за 4800х.лв. Общо: 1900 1900 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 87 Предоставени кредити от Индустриален холдинг Доверие АД към 31 декември 2022г. Дружество ЕИК Договорен размер на предоставен депозит BGN’000 Дата на договора ( вкл. допълнителни споразумения ) Цел на заема Краен срок на погасяване Лихвен % Общо вземания по заема BGN’000 в т.ч. Главница BGN’000 Лихви BGN’000 Предоставени обезпечения Доверие - обединен холдинг АД 121575489 10000 29.11.2022 31.12.2024 4.40% 10,011 1,0000 11 Предоставени кредити и депозити от Доверие Капитал АД към 31 декември 2022г. 1. Предоставени кредити от Доверие-Капитал АД Дружество ЕИК Договоре н размер на заема BGN’000 Дата на договора ( вкл. допълнителни споразумения ) Цел на заема Краен срок на погасяване Лихвен % Общо вземания по заема BGN’000 в т.ч. Главница BGN’000 Лихви BGN’00 0 Предостав ени обезпечени я Дунав АД 8271828 59 1,315 Договор - 01.12.2022 г. За оборотн и средства до 01.12.2025 г. 3.00% 1,315 1,315 - Запис на Заповед 1 578 х.лв. Доверие-инвест ЕАД 2054269 24 1,550 Договор от 05.03.2019 г. 31.12.2025 3.00% 1,577 1550 27 Запис на Заповед Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 88 13 620 х.лв. Доверие-инвест ЕАД 2054269 24 2,300 Договор от 29.05.2019 г. и последен Анекс от 05.12.2019 г. 29.05.2025 г. 3.00% 2,340 2300 40 Записи на Заповеди за 3 960 х.лв. Доверие-инвест ЕАД 2054269 24 2,728 Договор от 08.06.2020 г 08.06.2021 с опция за удължаване на срока до 5 години 3.00% 2,776 2728 48 Запис на Заповед за 3 274 х.лв. Общо: 8,008 7,893 115 2. Предоставени депозити от Доверие-Капитал АД Дружество ЕИК Договоре н размер на заема BGN’000 Дата на договора ( вкл. допълнителни споразумения ) Цел на заема Краен срок на погасяване Лихвен % Общо вземания по заема BGN’000 в т.ч. Главница BGN’000 Лихви BGN’00 0 Предостав ени обезпечени я Индустриален холдинг Доверие АД 1216830 66 4,016 Договор - 01.02.2016 г. и последен Анекс от 29.11.2022 г. 31.12.2025 г. 0.60% 4,016 4,016 - - Общо: 4,016 4,016 0 3. Предоставени кредити от Биляна трико АД Дружество ЕИК Договоре н размер на заема BGN’000 Дата на договора ( вкл. допълнителни споразумения ) Цел на заема Краен срок на погасяване Лихвен % Общо вземания по заема BGN’000 в т.ч. Главница BGN’000 Лихви BGN’00 0 Предостав ени обезпечени я Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 89 ЕТ Паскал Москов 2019833 31 450 05.04.19/05.04.2 0/15.06.20/17.12 .20/15.06.21/15. 12.21/15.12.2022 оборотн и средства 31.12.2023 5.00% 450 450 0 договорна ипотека - 619 х.лв. Общо: 450 450 0 Предоставени кредити от Доверие Грижа Е АД към 31 декември 2022г. Дружество ЕИК Договорен размер на заема BGN’000 Дата на договора ( вкл. допълнителни споразумения ) Цел на заема Краен срок на погасяване Лихвен % Общо вземания по заема BGN’000 в т.ч. Главница BGN’000 Лихви BGN’000 КЕЪРТЕХ ЕООД 206496893 42 13.09.2021 Инвестиции в ДМА 12.09.2023 3.50% 6 5 1 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 90 Приети обезпечения по предоставени заеми от дружества, над които Доверие- Обединен Холдинг АД упражнява контрол: • Българско вино ООД - запис на заповед в размер на 825 х.лв. • Доверие Грижа ЕАД - запис на заповед в размер на 7,998 х.лв. • Доверие Инвест ЕАД – запис на заповед в размер на 36,036 х.лв. • Хидроизомат АД - запис на заповед в размер на 2,640 х.лв. • Доверие Капитал АД - запис на заповед в размер на 4,800 х.лв. • Кеъртех ЕООД - запис на заповед в размер на 360 х.лв. Предоставени обезпечения по договори за наем Запис на заповед в полза на Софарма имоти АДСИЦ - 74 х.лв. Предоставени обезпечения по договори за заем Телекомплект АД – запис на заповед в размер на 8,300 х.лв. Поръчителства и залози: • по договор за кредит на МБАЛ Доверие АД в размер 500 х.лв. с падеж 05.09.2023г. • по договор за кредит на МЦ Доверие АД в размер 630 х.лв. с падеж 21.06.2024г. • по договор за банкова гаранция на Българско вино ООД в размер на 400 х.лв. с падеж 25.10.2023г., 300 х.лв. с падеж 25.03.2024г., 332 х.лв. с падеж 25.08.2027г., банкова гаранция за 105 х.лв. с падеж 30.10.2023г. и овърдрафт в размер на 100х.лв. с падеж 24.09.2023г. • По договор за овърдрафт в размер на 2,075х.лв. на Доверие Грижа ЕАД с падеж 19.01.2023г. и инвестиционен кредит за 3,774х.лв. с падеж 25.01.2023г.; • Залог на 3,750 броя акции от капитала на Доверие Капитал АД. 7. Информация за използването на средствата от извършена нова емисия ценни книжа през отчетния период. През отчетния период не е реализирана емисия акции. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 91 8. Анализ на съотношението между постигнатите финансови резултати, отразени във консолидирания финансов отчет за периода, и по-рано публикувани прогнози за тези резултати. хил.лв. Отчет 2022г. Прогноза 2022г. Абсолютна разлика Процентна разлика Приходи от лихви 203,027 103,567 99,460 96.03% Разходи за лихви (47,340) (23,382) (23,958) 102.46% Нетен лихвен доход 155,687 80,185 75,502 94.16% Приходи от такси и комисионни 80,549 70,755 9,794 13.84% Разходи за такси и комисионни (34,093) (25,994) (8,099) 31.16% Нетен доход от такси и комисиионни 46,456 44,761 1,695 3.79% Други нетни оперативни приходи 5,957 2,500 3,457 138.28% Валутни курсови разлики от банкови операции 23,372 10,000 13,372 133.72% Начислена/възстановена обезценка от банкови операции (36,716) (2,000) (34,716) 1735.80% Други нетни оперативни приходи Общ нетен доход от банкови операции 194,756 135,446 59,310 43.79% Приходи от застрахователни операции 21,139 19,250 1,889 9.81% Разходи по застрахователни операции (15,857) (14,140) (1,717) 12.14% Нетен доход от застрахователни операции 5,282 5,110 172 3.37% Приходи от други бизнес сектори 186,482 142,775 43,707 30.61% Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 92 Разходи от други бизнес сектори (117,531) (90,364) (27,167) 30.06% Нетен доход от други бизнес сектори 68,951 52,411 16,540 31.56% Оперативни и административни разходи (139,923) (111,008) (28,915) 26.05% Други финансови приходи/разходи нето (4,879) (5,124) 245 -4.78% Амортизация (14,986) (22,000) 7,014 -31.88% Други доходи/загуби (2,023) 1,000 (3,023) -302.30% Оперативна печалба 107,178 55,835 51,343 91.95% Печалба от придобиване и освобождаване на и от дъщерни дружества/провизии 1,864 (1,864) -100.00% Печалба/загуба от преустановени дейности Печалба/загуба преди облагане с данъци 107,178 57,699 49,479 85.75% Данъци върху печалбата (12,957) (5,770) (7,187) 124.56% Нетна печалба/загуба за годината 94,221 51,929 42,292 81.44% Данните 2022г. са от предварителния консолидиран финансов отчет. - Общия нетен доход от банкови операции е по-висок с 43,79% от прогнозирания, като това се дължи основно на значителен ръст на приходите от лихви при запазване на нивото на нетния лихвен марж спрямо предходната година. Като цяло представянето на банката през 2022 г. е много силно и надмина предварителните ни очаквания. - При нетен доход от застрахователни операции отчетните данни са много близо до прогнозираните, като имаме ръст от 3.37%. Имаме минимално снижение на марж от застрахователните операции, което е тенденция за последните години на пазара в България. Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 93 - При нетния доход от други бизнес дейности имаме ръст спрямо прогнозата с 31.56%. Имаме и известно подобрение на маржа в този сегмент спрямо 2021 г. Това се дължи на предприетите усилия от страна на ръководството за освобождаване от непечеливши дружества и оптимизиране работата на останалите. Също така резултатите на Mr. Bricolagе надхвърлиха очакваните. - В разходната част по-значителните разминавания спрямо прогнозата са по позиции административни разходи, амортизации и други доходи/разходи. Докато при административните разходи имаме ръст спрямо прогнозата с 26% при амортизациите са отчетени с близо 32% по-малко спрямо прогнозните. Ръста при административните разходи е свързан основно с инфлационните процеси в страната от 2022 г., както и на ръст на средните възнаграждения за компенсиране на инфлацията. В следващите години групата ще работи целево за оптимизиране на административните разходи /тук са налице резерви/, както и ще се преразгледа амортизационната политика /въвеждане на по-ускорена амортизация на ДМА, където това е възможно/. Към момента амортизациите, като цяло за групата са на ниско ниво под 6% от общите приходи. Като краен резултат нетната печалба на групата е в размер малко над 94 млн. лв. с близо 42 млн. лв. повече от предварително прогнозираната /ръст от 81.44%/. Основна причина за това е неочаквано силния резултат на банката през 2022 г., както и предприетите усилия от мениджмънта за преструктуриране на останалите бизнеси /освобождаване от губещи и оптимизиране на печелившите/. 9. Анализ и оценка на политиката относно управлението на финансовите ресурси с посочване на възможностите за обслужване на задълженията, евентуалните заплахи и мерки, които емитентът е предприел или предстои да предприеме с оглед отстраняването им. Ръководството на групата текущо контролира събирането на вземанията и осигурява регулярно обслужване на задълженията си. Управлението на финансовия риск е подробно оповестено в приложение 47 „Управление на финансовия риск” към консолидирания финансов отчет . Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 94 10. Оценка на възможностите за реализация на инвестиционните намерения с посочване на размера на разполагаемите средства и отразяване на възможните промени в структурата на финансиране на тази дейност. Като холдингова компания Доверие Обединен холдинг АД не изпълнява индивидуална инвестиционна програма, а участва активно при разработването, финансовото осигурявание и изпълнение на одобрените инвестиционни проекти на дъщерните му дружества. Информация за настъпили промени през отчетния период в основните принципи за управление на емитента и на неговата група предприятия по смисъла на Закона за счетоводството. През отчетния период няма промени в основните принципи на управление. 11. Информация за основните характеристики на прилаганите от емитента в процеса на изготвяне на финансовите отчети система за вътрешен контрол и система за управление на рискове. Информацията се разглежда в т.3 от Декларация за корпоративно управление съгласно чл. 100о, ал. 8 от ЗППЦК. 12. Информация за промените в управителните и надзорните органи през отчетния период. На 19.05.2022 г. е вписан г-н Петко Иванов като член на Управителния съвет на Холдинга на мястото на г-н Христо Христов. На 12.07.2022 г. по партидата на дружеството в Търговския регистър към Агенция по вписванията г-н Христо Христов е вписан като член на Надзорния съвет на „Доверие – обединен холдинг АД. 13. Информация за размера на възнагражденията, наградите и/или ползите на всеки от членовете на управителните и на контролните органи за отчетния период, изплатени от емитента и негови дъщерни дружества, независимо от това, дали са били включени в разходите на емитента или произтичат от разпределение на печалбата, включително: a. размер на начислените и изплатени от Дружеството възнаграждения на членовете на Управителния и Надзорния съвет Брутно възнаграждение Разпределение на печалба Общо Иван Огнянов Донев 36,000 36,000 Венцислав Симеонов Стоев 36,000 36,000 Христо Георгиев Христов 18,000 18,000 Александър Георгиев Христов 18,000 18,000 Анна Иванова Павлова 18,000 18,000 Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 95 Петко Колев Иванов 11,129 11,129 Христо Георгиев Христов 6,870 6,870 б) условни или разсрочени възнаграждения, възникнали през годината, дори и ако възнаграждението се дължи към по - късен момент Няма в) сума, дължима от емитента или негови дъщерни дружества за изплащане на пенсии, обезщетения при пенсиониране или други подобни обезщетения. Няма • размер на начислените и изплатени от Дружеството възнаграждения на членовете на Одитния комитет: Брутно възнаграждение Разпределение на печалба Общо Анна Иванова Павлова 8,400 8,400 Иван Панталеев Димов 8,400 8,400 Елена Стефанова Големанова 8,400 8,400 14. Информация за притежавани от членовете на управителните и на контролните органи, прокуристите и висшия ръководен състав акции на емитента, включително акциите, притежавани от всеки от тях поотделно и като процент от акциите от всеки клас, както и предоставени им от емитента опции върху негови ценни книжа - вид и размер на ценните книжа, върху които са учредени опциите, цена на упражняване на опциите, покупна цена, ако има такава, и срок на опциите. Представена в Раздел II. Информация по чл.247 и чл. 240б от Търговски закон, т.1 15. Информация за известните на дружеството договорености (включително и след приключване на финансовата година), в резултат на които в бъдещ период могат да настъпят промени в притежавания относителен дял акции или облигации от настоящи акционери или облигационери. Няма такива договорености. 16. Информация за висящи съдебни, административни или арбитражни производства, касаещи задължения или вземания на емитента в размер най-малко 10 на сто от собствения му капитал; ако общата стойност на задълженията или вземанията на Доверие – Обединен Холдинг АД Годишен консолидиран доклад за дейността, за периода приключващ на 31 декември 2022 година 96 емитента по всички образувани производства надхвърля 10 на сто от собствения му капитал, се представя информация за всяко производство поотделно. Доверие-Обединен Холдинг АД няма висящи съдебни, административни или арбитражни производства, касаещи задължения или вземания в размер най-малко 10% от собствения му капитал. 17. Данни за директора за връзки с инвеститора, включително телефон и адрес за кореспонденция. От 08 април 2021г. “директор за връзки с инвеститорите” изпълнява Ваня Атанасова с адрес за кореспонденция 1756 София, ул.”Лъчезар Станчев” №5, сграда “А”, ет.7, тел.02/9845635(11), e-mail: v.atanasova@doverie.bg. VI. Одобрение на Годишния консолидиран финансов отчет и доклад за дейността Годишният консолидиран финансов отчет, приключващ на 31.12.2022г. е одобрен за публикуване на 21 април 2023 година от: Анна Павлова Александър Христов Председател на УС Изпълнителен директор Петко Иванов Член на УС Digitally signed by Anna Ivanova Pavlova DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:42:17 Digitally signed by Petko Kolev Ivanov DN: CN=StampIT Global Qualified CA, OID.2.5.4.97=NTRBG-831641791, O=Information Services JSC, L=Sofia, C=BG Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:52:11 Digitally signed by Alexandre Gueorguiev Hristov DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 11:02:56 Декларация за корпоративно управление съгласно чл. 100н, ал. 8 от ЗППЦК и чл. 40 от Закона за счетоводството 1. Информация дали емитентът спазва по целесъобразност Кодекса за корпоративно управление, одобрен от Комисията за финансов надзор, или друг кодекс за корпоративно управление: През м. октомври 2007 г. работна група от български експерти – представители на деловите кръгове в страната, „Българска фондова борса“ АД, държавни и неправителствени организации и академичната общност, прие Национален кодекс за корпоративно управление. Кодексът е утвърден от Националната комисия по корпоративно управление и е последващо изменен и допълнен през м. февруари 2012 г., м. април 2016 г. и м. юли 2021 г. В актуалната си редакция кодексът е одобрен от Комисията за финансов надзор с Решение № 850 – ККУ от 25.11.2021 г. Националният кодекс за корпоративно управление е съобразен с нормативната уредба, без да я повтаря. Той съдържа препоръки към българските публични компании за прилагане на добрите практики и принципите на корпоративно управление, в това число и в областта на устойчивото развитие. Правилата и нормите му са стандарти за управлението и надзора на публичните дружества, доказали през годините своята ефективност. Отчитайки горните обстоятелства, на 09.01.2008 г. „Доверие – обединен холдинг” АД подписа декларация, че приема Националния кодекс за корпоративно управление и ще извършва дейността си в съответствие с неговите разпоредби. Ежегодно „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага към годишния си финансов отчет информация относно прилагането на Националния кодекс за корпоративно управление. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 2 2. Информация, относно практиките на корпоративно управление, които се прилагат от емитента в допълнение на съответния кодекс: „Доверие – обединен холдинг“ АД не прилага в допълнение на Националния кодекс за корпоративно управление други практики на корпоративно управление, които са част от други кодекси. 3. Обяснение от страна на емитента кои части на Националния кодекс за корпоративно управление не спазва и какви са основанията за това: Информацията е предоставена в Отчет „Спазвай или обяснявай“ – Прилагане на Националния кодекс за корпоративно управление към 31.12.2022 г. Дружеството се стреми да спазва препоръките на кодекса, а в случай на отклонение ръководството му дава разяснения относно причините за това. 4. Описание на основните характеристики на системите за вътрешен контрол и управление на риска на емитента във връзка с процеса на финансово отчитане: Финансовото управление и контрол е цялостен процес, интегриран в дейността на дружеството, който се осъществява от ръководството и служителите. То е съвкупност от дейности и процедури, въведени от ръководството с оглед осигуряване на разумна увереност, че целите на дружеството ще се постигнат чрез: 1. съответствие със законодателството, вътрешните актове и договори; 2. надеждност и всеобхватност на финансовата и оперативна информация; 3. икономичност, ефективност и ефикасност на дейностите; 4. опазване на активите и информацията. Системата за финансово управление и контрол е структурирана в следните взаимосвързани елементи: 1. Контролна среда: Включва личната почтеност и професионалната етика на ръководството и служителите на организацията; управленската философия (подход) и стил на работа; организационната структура, осигуряваща разделение на отговорностите, йерархичност и ясни правила, права, задължения и нива на докладване; политиките и практиките по управление на човешките ресурси; компетентността на персонала. 2. Управление на риска: Процесът по идентифициране, оценяване и мониторинг на рисковете, които могат да повлияят върху постигането на целите на дружеството, както и въвеждането на необходимите контролни дейности с цел ограничаване на тези рискове до приемливо равнище. В допълнение, управлението на риска изисква и осъществяване на систематично наблюдение и докладване на състоянието му. По този начин се следи дали „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 3 рисковете се управляват успешно, дали контролните дейности наистина минимизират съответните рискове и дали се постигат целите, застрашени от тези рискове, като се осигурява прозрачност и отчетност на дейността на дружеството. 3. Контролни дейности: Правилата, процедурите и действията, насочени към намаляване на рисковете за постигане на целите на дружеството и допринасящи за изпълнение решенията на ръководството. Те биват: превантивни – препятстват възникването на нежелани събития; разкриващи – установяват възникнали нежелани събития, като за тях се сигнализира на непосредствения ръководител; коригиращи – целят да бъдат поправени последиците от настъпили нежелани събития. Контролните дейности включват процедури и дейности, свързани с: 1. Процедури за разрешаване, одобряване и оторизиране; 2. Разделение на отговорностите; 3. Система на двоен подпис; 4. Предварителен контрол; 5. Процедури за пълно, вярно, точно и своевременно осчетоводяване на всички операции; 6. Процедури за наблюдение; 7. Преглед на процедури, дейности и операции; 8. Антикорупционни процедури; 9. Правила за достъп до активи и информация; 10. Правила за управление на човешките ресурси; 11. Процедури по документиране, архивиране и съхраняване на информацията; 12. Съпоставяне на данни. 4. Информация и комуникация: Информацията е съвкупността от данни относно събитията, които имат значение за осъществяване на всички нива на дейност в дружеството. Ефективната информация е своевременна, уместна, актуална, точна, вярна и достъпна и се свежда до служителите от всички йерархични нива в подходяща форма и срокове. Комуникацията е двупосочно движение на информацията в права и обратна посока по всички информационни канали в дружеството по хоризонтала и по вертикала, с цел да повиши осведомеността и така да подпомогне постигането на целите на организацията. Тъй като комуникацията има важна роля в управлението и контрола на дейностите, необходимо е да бъдат създадени подходящи условия и процедури за нейното осъществяване. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 4 5. Мониторинг: Цялостен преглед на дейността на организацията, който има за цел да предостави увереност, че контролните дейности функционират според предназначението си и остават ефективни във времето. Осъществява се предимно като текуща дейност, но са необходими и допълнителни специални оценки. Въведени са процедури за: - текущ мониторинг – това е мониторинг на вътрешния контрол, интегриран в нормалните, повтарящи се ежедневни дейности на дружеството. Той се извършва непрекъснато в реално време и реагира динамично на променящите се условия; - специални ad hoc оценки – извършват се след събитията и техните обхват и честота зависят от оценката на риска и от ефективността на текущия мониторинг. Всички резултати от осъществения мониторинг, вкл. недостатъците, установени по време на текущия мониторинг, специалните оценки или вътрешния одит, се докладват на ръководството и/или лицата, които могат да предприемат необходимите мерки за разрешаване на проблемите. 5. Информация по чл. 10, параграф 1, букви „в“, „г“ , „е“, „з“ и „ и“ от Директива 2004/25 ЕО на Европейския парламент и на съвета от 21 април 2004 г. относно предложенията за поглъщане: Чл. 10, пар. 1, б. „в“: Значими преки или косвени акционерни участия (включително косвени акционерни участия чрез пирамидални структури и кръстосани акционерни участия) по смисъла на чл. 85 от Директива 2001/34 ЕО: За периода от 1 януари до 31 декември 2022 г. в дружеството не са постъпили уведомления по чл. 145 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа (ЗППЦК). Чл. 10, пар. 1, б. „г“: Притежателите на всички ценни книжа със специални права на контрол и описание на тези права: „Доверие – обединен холдинг“ АД няма акционери със специални права на контрол. Чл. 10, пар. 1, б. „е“: Всички ограничения върху правата на глас, като например ограничения върху правата на глас на притежателите на определен процент или брой гласове, крайни срокове за упражняване на правата на глас или системи, посредством които чрез сътрудничество с дружеството финансовите права, предоставени на ценните книжа, са отделени от притежаването на ценни книжа: Няма ограничения върху правата на глас, като например ограничения върху правата на глас на притежателите на определен процент или брой гласове, крайни срокове за упражняване на правата на глас или системи, посредством които чрез сътрудничество с дружеството финансовите права, свързани с акциите, са отделени от притежаването на акциите на дружеството. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 5 Чл. 10, пар. 1, б. „з“: Правилата, с които се регулира назначаването или смяната на членове на съвета и внасянето на изменения в учредителния договор: Назначаването и освобождаването на членове на управителния и надзорния орган на дружеството се извършва в съответствие с разпоредбите на Търговския закон (ТЗ), ЗППЦК и Устава на дружеството. Надзорен съвет Общото събрание на акционерите избира и освобождава членовете на Надзорния съвет, определя възнаграждението, тантиемите и гаранциите по управлението им. Мандатът на членовете на Надзорния съвет е 5 (пет) години, а на първия Надзорен съвет – 3 (три) години. Членовете на Надзорния съвет могат да бъдат преизбирани без ограничения. Членовете на Надзорния съвет трябва да бъдат дееспособни физически лица, които отговарят на изискванията на чл. 234, ал. 2 от ТЗ и чл. 116а 1 , ал. 1 от ЗППЦК. Най-малко една трета от членовете на Надзорния съвет трябва да бъдат независими лица по смисъла на чл. 116а 1 , ал. 2 от ЗППЦК. Управителен съвет Надзорният съвет избира и освобождава членовете на Управителния съвет, определя индивидуалното им възнаграждение и гаранциите по управлението им в съответствие с решението на общото събрание, както и правата и задълженията им по управлението и представляването на дружеството и контролира дейността им. Мандатът на членовете на Управителния съвет е 5 (пет) години. Членовете на Управителния съвет могат да бъдат преизбирани без ограничения. Членовете на Управителния съвет трябва да бъдат дееспособни физически лица, които отговарят на изискванията на чл. 234, ал. 2 от ТЗ и чл. 116а 1 , ал. 1 от ЗППЦК. Уставът на „Доверие – обединен холдинг” АД се изменя и допълва по решение на общото събрание на акционерите, прието с мнозинство 2/3 (две трети) от представените акции. Актуалният Устав на дружеството е обявен в Търговския регистър под № 20210908094446 и е публикуван на интернет страницата на дружеството: www.doverie.bg, раздел „За нас“, секция „Документи”. Чл. 10, пар. 1, б. „и“: Правомощията на членовете на съвета, и по специално правото да се емитират или изкупуват обратно акции: Съгласно Устава на „Доверие – обединен холдинг“ АД Надзорният съвет на дружеството има следните компетенции: • представлява дружеството в отношенията с Управителния съвет; „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 6 • одобрява правилата за работа на Управителния съвет и приема доклад за дейността му най-малко веднъж на три месеца; • одобрява овластяването на едно или повече лица от състава на Управителния съвет да представляват и осъществяват оперативното управление на дружеството; • дава съгласие за приемане на решения от Управителния съвет, за които законът е определил особени изисквания за действителност; • одобрява годишния финансов отчет, доклада за дейността и предложението за разпределение на печалбата и приема решение за свикване на общо събрание; • когато прецени за необходимо, може да предложи на общото събрание да одобри предварително определени решения, сделки или действия, които съгласно Устава са от компетентността на Надзорния или Управителния съвет. Съгласно Устава на „Доверие – обединен холдинг“ АД Управителният съвет на дружеството има следните правомощия: • свиква общото събрание; определя начина на провеждането му и начина на упражняване правото на глас за всяко отделно заседание на общото събрание, като съответната информация се предоставя на акционерите в поканата за свикване на общото събрание; • приема правила за гласуване на общото събрание на акционерите чрез електронни средства, чрез кореспонденция и чрез пълномощник; • с одобрението на Надзорния съвет овластява един или повече изпълнителни директори да представляват и осъществяват оперативното управление на дружеството; • може да взема решения по всички въпроси, за които Устава или закона не са предвидили, че са от изключителната компетентност на общото събрание или на Надзорния съвет; • Когато прецени за необходимо, с одобрението на Надзорния съвет може да предложи на общото събрание да одобри предварително определени решения, сделки или действия, които съгласно Устава са от компетентността на Управителния съвет. За вземане на решения във връзка с извършване на сделките по чл. 114 от ЗППЦК се прилагат разпоредбите на Закона за публично предлагане на ценни книжа. За сключване на посочените сделки е необходимо изрично овластяване от общото събрание, съответно предварително одобрение от Управителния съвет на дружеството. В последната си редакция Уставът овластява Управителния съвет да увеличава капитала на дружеството до размер, не по-голям от 100 000 000 (сто милиона) лева, чрез издаване на нови акции, в срок до 5 (пет) години от вписване на това изменение на Устава в Търговския регистър (26.01.2021 г.). Решението на Управителния съвет трябва да съдържа цялата необходима „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 7 информация съгласно ТЗ, ЗППЦК и актовете по прилагането им, като Управителният съвет избира и инвестиционен посредник, който да обслужва увеличението на капитала. Съгласно Устава на „Доверие – обединен холдинг“ АД дружеството може да изкупува обратно акциите си съгласно действащото законодателство и по реда и начина, предвидени в него. До настоящия момент дружеството не е взимало решения за обратно изкупуване на акции и Управителния съвет не е упълномощаван за това от общото събрание на акционерите. 6. Състав и функциониране на управителните и надзорните органи и техните комитети: „Доверие – обединен холдинг“АД има двустепенна система на управление. Надзорният съвет се състои от трима членове, избрани от общото събрание. Надзорният съвет приема правила за работата си и избира председател от своите членове. Заседанията на Надзорния съвет се свикват от председателя по негов почин или по искане на членовете на Надзорния съвет или на Управителния съвет. Решенията на Надзорния съвет се вземат с мнозинство от членовете му. Надзорният съвет може да вземе решения и неприсъствено, ако всички членове са заявили писмено съгласието си за съответното решение. Надзорният съвет има право да образува комисии в помощ на своята работа. Управителният съвет на дружеството се състои от трима членове, избрани от Надзорния съвет. Управителният съвет приема Правилник за работата си, който се одобрява от Надзорния съвет. Управителният съвет се събира на заседания най-малко един път месечно. Той може да взема решения, ако присъствуват лично мнозинството от членовете му. Решенията се вземат с обикновено мнозинство от присъстващите. За заседанията на Управителния съвет и взетите решения се води протокол, който се подписва от всеки присъствал член. Управителният съвет може да вземе решения и неприсъствено, ако всички членове са заявили писмено съгласието си за съответното решение. 7. Описание на политиката на многообразие, прилагана по отношение на управителните и надзорните органи на емитента: Структурата на управителните и надзорните органи на емитента е определена в Устава и е съобразена с естеството, обема и сложността на дейността на дружеството. За осъществяване на подбора и оценката на членовете на управителните и надзорните органи на емитента се прилагат различни критерии като образование, професионален опит, репутация и управленски способности. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 8 Дружеството не прилага политика на многообразие във връзка с критерии като възраст, пол и др. по отношение на членовете на управителните и надзорните си органи, тъй като счита, че те не оказват определящо влияние върху управлението и резултатите на дружеството. Акционерите и членовете на Надзорния съвет на „Доверие – обединен холдинг” АД имат право да избират кои лица да участват съответно в надзорния и управителния орган на дружеството, водени от описаните по-горе критерии – образование, опит, репутация и управленски способности, бизнес етика, екипност и т.н. Това гарантира система за управление и контрол, основана на прозрачност и независимост, която е основен елемент на стабилното функциониране на дружеството. 21.04.2023 г. гр. София Александър Христов Изпълнителен директор Анна Павлова Главен счетоводител и Председател на УС Петко Иванов Член на УС Digitally signed by Anna Ivanova Pavlova DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:44:07 Digitally signed by Petko Kolev Ivanov DN: CN=StampIT Global Qualified CA, OID.2.5.4.97=NTRBG-831641791, O=Information Services JSC, L=Sofia, C=BG Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:53:45 Digitally signed by Alexandre Gueorguiev Hristov DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 11:04:31 . . . . . . . . . . . . ИЗЯВЛЕНИЕ НА УПРАВЛЕНИЕТО Настоящият документ е изготвен в съответствие с чл.100н от ЗППЦК в сила от от 03.06.2016 г. и се отнася към Годишен консолидиран финансов отчет за периода, приключващ на 31 декември 2022г. Управителният съвет на “Доверие-Обединен холдинг” АД потвърждава, основавайки се на всичките си знания и убеждения, че: • Годишният консолидиран финансов отчет е изготвен в съответствие с Международните счетоводни стандарти и Международните стандарти за финансова отчетност, приети в Комисията на Европейския съюз; • Консолидираният отчет за печалбите или загубите и другия всеобхватен доход дава достоверна картина във всички аспекти на същественост, относно дейността и финансовите резултати на икономическата група към 31 декември 2022г.; • Консолидираният отчет за финансовото състояние вярно отразява имущественото състояние във всички аспекти на същественост на активите и пасивите на икономическата група към 31 декември 2022г. • Отчетите за паричния поток и промените в собствения капитал към датата на годишния консолидиран отчет са представени съгласно изискванията на действащото счетоводно законодателство и дават достоверна картина за движението на паричните потоци и измененията в собствения капитал на групата; • Приложеното оповестяване е съобразено с качествените характеристики на годишния консолидиран финансов отчет във всички съществени аспекти; • Управителният съвет не разполага с информация относно отклонения и нарушения на българското законодателство и поетите договорености, които в случай, че бъдат открити, биха могли да доведат до сериозни санкции или загуби за икономическа група “Доверие-Обединен холдинг” АД и като такива би трябвало да бъдат отразени или оповестени в консолидирания годишен финансов отчет, включително и като основа за възникване на бъдещи или настоящи загуби или задължения от непредвидени събития; • “Доверие-Обединен холдинг” АД с изключение на сделките, отразени в годишния консолидиран финансов отчет не е участвало в дуги посредством членове на контролните и управителните тела, както и изпълнителния директор или служители, някои от които би бил директно или индиректно заинтересован. Никое от изброените лица не е декларирало информация от подобен характер. 21 април 2023г. Александър Христов Изпълнителен директор Анна Павлова Главен счетоводител и Председател наУС Петко Иванов Член на УС Digitally signed by Anna Ivanova Pavlova DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:44:50 Digitally signed by Petko Kolev Ivanov DN: CN=StampIT Global Qualified CA, OID.2.5.4.97=NTRBG-831641791, O=Information Services JSC, L=Sofia, C=BG Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 10:55:17 Digitally signed by Alexandre Gueorguiev Hristov DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 11:06:00 ОТЧЕТ „СПАЗВАЙ ИЛИ ОБЯСНЯВАЙ” Прилагане на Националния кодекс за корпоративно управление към 31 декември 2022 г. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 2 „Доверие – обединен холдинг” АД изготвя Програма за добро корпоративно управление и всяка година, считано от 2003 г., в доклада за дейността холдингът дава отчет за своята дейност във връзка с доброто корпоративно управление. През м. октомври 2007 г. работна група от български експерти прие Национален кодекс за корпоративно управление (Кодекса), който впоследствие бе утвърден от Националната комисия по корпоративно управление. В тази връзка на 09.01.2008 г. „Доверие – обединен холдинг” АД подписа декларация, че приема Националния кодекс за корпоративно управление и ще извършва дейността си в съответствие с неговите разпоредби. Спазването на Кодекса се отчита на принципа „Спазвай или обяснявай”, съгласно който препоръките на Кодекса се съблюдават, а при отклонение или неспазване ръководството на дружеството дава разяснения относно причините за това. В настоящия отчет е представена информация за прилагането на Националния кодекс в корпоративното управление от „Доверие – обединен холдинг” АД. Действията на ръководството и служителите на „Доверие – обединен холдинг” АД са в посока утвърждаване на принципите за добро корпоративно управление, повишаване на доверието на акционерите, инвеститорите и лицата, заинтересовани от управлението и дейността на холдинга. Измененията и допълненията на Кодекса, приети от Националната комисия за корпоративно управление през м. февруари 2012 г., м. април 2016 г. и м. юли 2021 г., отчитат настъпилите промени в нормативната уредба от приемането му до настоящия момент. В края на 2014 г. с цел подобряване на докладите за корпоративно управление е прието и Приложение към Кодекса относно съдържанието на отчетите „Спазвай или обяснявай”, във връзка с Препоръка на Европейската комисия от 9 април 2014 г. относно качеството на отчитането на корпоративното управление (въз основа на принципа „изпълнение или обяснение“). В редакцията на Кодекса от 2021 г. са включени допълнения, съответстващи на политиката на ЕС и Република България за устойчиво развитие. Взети са под внимание целите, заложени в Зелената сделка, Регламентът за таксономията, Директивата за докладване на корпоративна устойчивост. Разпоредбите на Кодекса са съобразени и с Целите за устойчиво развитие на ООН от 2015 г., както и с Насоките на ООН за бизнеса и човешките права от 2011 г. В последната си редакция кодексът е одобрен с Решение № 850 – ККУ от 25.11.2021 г. на Комисията за финансов надзор. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 3 СЪДЪРЖАНИЕ ГЛАВА ПЪРВА ...................................................................................................................................... 4 КОРПОРАТИВНИ РЪКОВОДСТВА ............................................................................................. 4 ГЛАВА ВТОРА ..................................................................................................................................... 12 ОДИТ И ВЪТРЕШЕН КОНТРОЛ .............................................................................................. 12 ГЛАВА ТРЕТА ..................................................................................................................................... 13 ЗАЩИТА ПРАВАТА НА АКЦИОНЕРИТЕ .............................................................................. 13 ГЛАВА ЧЕТВЪРТА .............................................................................................................................. 17 РАЗКРИВАНЕ НА ФИНАНСОВА И НЕФИНАНСОВА ИНФОРМАЦИЯ ........................ 17 ГЛАВА ПЕТА ....................................................................................................................................... 19 ЗАИНТЕРЕСОВАНИ ЛИЦА. УСТОЙЧИВО РАЗВИТИЕ ..................................................... 19 „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 4 Глава първа КОРПОРАТИВНИ РЪКОВОДСТВА Двустепенна система на управление - Надзорният съвет и Управителният съвет действат съвместно в изгода на акционерите и се съобразяват със заинтересованите лица. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 1. УПРАВИТЕЛЕН СЪВЕТ 1.1. ФУНКЦИИ И ЗАДЪЛЖЕНИЯ 1.1.1. Управлява дружеството в съответствие с установените визия, цели и стратегии на дружеството и интересите на акционерите. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 1.1.2. Следи за резултатите от дейността на дружеството и при необходимост инициира промени в управлението на дейността. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 1.1.3. Третира равнопоставено всички акционери, действа в техен интерес и с грижата на добър търговец. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 1.1.4. Членовете на Управителния съвет се ръководят в своята дейност от общоприетите принципи за почтеност и управленска и професионална компетентност. Управителният съвет приема и спазва Етичен кодекс. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Етичният кодекс на служителите на холдинга е приет с решение на Управителния съвет от 20.11.2006 г. 1.1.5. Управителният съвет при изпълнение на своите функции се стреми да постигне целите за устойчиво развитие. Той разработва и изпълнява одобрената от Надзорния съвет политика за ангажиране на заинтересованите лица. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Предвижда се одобрение на политика за ангажиране на заинтересованите лица. 1.1.6. Осигурява и контролира изграждането и функционирането на система за управление на риска, в т. ч. за вътрешен контрол и вътрешен одит, като своевременно информира по надлежен начин Надзорния съвет за своите действия. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Приета е Политика за вътрешен контрол и управление на риска в дружеството. В съответствие с изискванията на чл. 107 от „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 5 Закона за независимия финансов одит (ЗНФО), с решение на общото събрание на акционерите от 14.06.2017 г. е избран нов Одитен комитет, като е одобрен и Правилник (статут) на Одитния комитет към „Доверие – обединен холдинг“ АД. Одитният комитет се състои от трима членове, двама от които са независими. На 18.06.2019 г. с решение на общото събрание в състава на Одитния комитет е извършена промяна – на мястото на Николай Борисов е избран нов независим член на Одитния комитет – Елена Големанова. 1.1.7. Управителният съвет насърчава прилагането и съблюдава за спазване от страна на дъщерните дружества на възприетите принципи за устойчиво развитие на групово ниво, когато това е приложимо. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 1.1.8. Изгражда в съответствие с насоките, дадени от Надзорния съвет, финансово- информационната система на дружеството и осигурява нейното надеждно функциониране. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Изградената финансово- информационна система на дружеството се актуализира своевременно с оглед измененията в законодателството, МСФО, както и промените в група „Доверие”. 1.1.9. Съгласува своите действия с Надзорния съвет по отношение на бизнес плана на дружеството, сделките от съществен характер и всички други операции и дейности, установени в устройствените актове на дружеството. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Решенията на Управителния съвет се съгласуват с Надзорния съвет при спазване на изискванията на ТЗ, ЗППЦК и Устава на дружеството. 1.1.10. Информира и се отчита за своята дейност пред Надзорния съвет. За целта предоставя изискваната в съответните срокове и формат информация. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Управителният съвет информира за своята дейност и се отчита пред Надзорният съвет на съвместни заседания, като предоставя периодична информация (тримесечни неконсолидирани и консолидирани финансови отчети, годишни финансови отчети), както и друга регулирана информация. 1.2. СТРУКТУРА И КОМПЕТЕНТНОСТ 1.2.1. Структурата и броят на членовете на Управителния съвет трябва да гарантират ефективната дейност на дружеството. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. УС се състои от председател и двама членове (единият от тях е и изпълнителен директор), които са с подходящо образование, опит и компетентност и гарантират ефективната дейност на дружеството. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 6 1.2.2. При предложения за избор на нови членове на Управителния съвет се спазват принципите за съответствие на компетентност на кандидатите с естеството на дейността на дружеството. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 1.2.3. В договорите за възлагане на управлението, сключвани с членовете на Управителния съвет, се определят техните задължения и задачи, критериите за размера на тяхното възнаграждение, задълженията им за лоялност към дружеството и основанията за освобождаване. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 1.2.4. Компетенциите, правата и задълженията на членовете на Управителния съвет следват изискванията на закона, устройствените актове и стандартите на добрата професионална и управленска практика. В допълнение членовете на Управителния съвет трябва да бъдат информирани за новите тенденции в областта на корпоративното управление и устойчивото развитие. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 1.3. ВЪЗНАГРАЖДЕНИЕ 1.3.1. В съответствие със законовите изисквания и добрата практика на корпоративно управление размерът и структурата на възнагражденията на членовете на Управителния съвет следва да отчитат: 1.3.1.1. Задълженията и приноса на всеки един член на Управителния съвет в дейността и резултатите на дружеството; 1.3.1.2. Възможността за подбор и задържане на квалифицирани и лоялни ръководители; 1.3.1.3. Необходимостта от съответствие на интересите на членовете на Управителния съвет и дългосрочните интереси на дружеството. Политиката за възнагражденията на членовете на Управителния съвет и на членовете на Надзорния съвет на „Доверие – обединен холдинг“ АД (Политиката за възнагражденията), приета с решение на общо събрание на акционерите от 29.09.2020 г., е разработена в съответствие с разпоредбите на Наредба № 48 от 20.03.2013 г. за изискванията към възнагражденията (Наредба № 48) и установява ясни и обективни принципи при формиране възнагражденията на членовете на Управителния съвет. Съгласно Политиката всички членове на Управителния съвет на „Доверие – обединен холдинг“ АД получават постоянно възнаграждение, конкретният размер на което се определя от Общото събрание на акционерите на дружеството в съответствие с изискването на чл. 116в, ал. 1 от ЗППЦК. Възнаграждението се изплаща при условията и в сроковете на сключените между членовете на Управителния съвет и холдинга договори за управление. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 7 Съгласно Устава при положителен годишен финансов резултат (нетна печалба) изпълнителният директор има право да получи еднократно възнаграждение в размер на 1% (един процент) от нетната годишна печалба на дружеството. 1.3.2. Препоръчително е възнаграждението на членовете на Управителния съвет да се състои от постоянен и променлив компонент. 1.3.2.1. Структурата и вида на променливото възнаграждение следва да бъдат конкретно определени или определяеми и да бъдат обвързани с ясни и конкретни критерии и показатели по отношение на резултатите на дружеството и/или с постигането на предварително определени от Надзорния съвет цели. 1.3.2.2. Дружеството може да предостави като променливо възнаграждение на членовете на Управителния съвет акции, опции върху акции и други подходящи финансови инструменти. „Доверие – обединен холдинг“ АД не прилага тази практика. Възнаграждението на членовете на Управителния съвет се състои от един компонент – постоянна част. До момента на членовете на Управителния съвет не са предоставяни акции, опции върху акции или други подходящи финансови инструменти. 1.3.3. Разкриването на информация за възнагражденията на членовете на Управителния съвет е в съответствие със законовите норми и устройствените актове на дружеството. Акционерите трябва да имат лесен достъп до приетата дружествена политика за определяне на възнагражденията и тантиемите на членовете на съвета, както и до информация относно получените от тях годишни възнаграждения и допълнителни стимули. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Информация за получените годишни възнаграждения на Управителния съвет се представя към годишния финансов отчет на дружеството – в годишния доклад за дейността, както и в доклада за прилагане на Политиката за възнагражденията. „Доверие – обединен холдинг“ АД разкрива публично своята Политика за възнагражденията и всяка последваща промяна в нея по ясен и достъпен начин в съответствие с изискванията на чл. 11, ал. 7 от Наредба № 48 – на интернет страницата на дружеството: www.doverie.bg, в раздел „За нас“, секция „Документи“. 1.4. КОНФЛИКТ НА ИНТЕРЕСИ 1.4.1. Членовете на Управителния съвет трябва да избягват и да не допускат реален или потенциален конфликт на интереси. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 1.4.2. Процедурите за избягване и разкриване на конфликти на интереси следва да бъдат регламентирани в устройствените актове на дружеството. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 8 „Доверие – обединен холдинг“ АД ще прилага тази практика. Предвижда се одобрение на Правила за избягванe и разкриване на конфликт на интереси на корпоративните ръководства на дружеството. 1.4.3. Членовете на Управителния съвет трябва незабавно да разкриват конфликти на интереси и да осигуряват на акционерите достъп до информация за сделки между дружеството и негови дъщерни дружества, от една страна, и членове на Управителния съвет или свързани с тях лица, от друга страна. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 1.4.4. Управителният съвет и Надзорният съвет гарантират, че всички сделки със свързани лица ще се одобряват и осъществяват по начин, който обезпечава надеждно управление на конфликта на интереси и защитава интересите на дружеството и неговите акционери. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 1.4.5. Всеки конфликт на интереси следва да бъде разкриван пред Надзорния съвет. Членовете на Управителния съвет следва да информират Надзорния съвет относно това дали директно, индиректно или от името на трети лица имат съществен интерес от каквито и да е сделки или въпроси, които оказват пряко влияние върху дружеството. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2. НАДЗОРЕН СЪВЕТ 2.1. ФУНКЦИИ И ЗАДЪЛЖЕНИЯ 2.1.1. Надзорният съвет назначава, дава насоки и контролира Управителния съвет на дружеството съобразно разделението на функциите в рамките на двустепенната структура. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.1.2. Надзорният съвет дава насоки на Управителния съвет при определянето на визията, целите и стратегията на дружеството и интересите на акционерите и заинтересованите лица, включително в контекста на устойчивото развитие и контролира тяхното изпълнение. Препоръчително е визията, целите и стратегиите да се установяват съобразно икономическите, социални и екологически приоритети на дружеството. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.1.3. Надзорният съвет дава насоки на Управителния съвет при изграждането на система за управление на риска, в т. ч. за вътрешен контрол и вътрешен одит, финансово-информационната система и контролира тяхното функциониране. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.1.4. Надзорният съвет контролира спазването на законите и правилата, залегнали в устройствените и другите вътрешни актове на дружеството. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 9 „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.1.5. Надзорният съвет осъществява своята дейност при eфективен обмен на информация с Управителния съвет. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.1.6. Препоръчително е Надзорният съвет поне веднъж годишно да оценява дейността на Управителния съвет и работата на всеки негов член. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.1.7. Надзорният съвет третира равнопоставено всички акционери и заинтересовани лица, действа лоялно в техен интерес и с грижата на добър търговец. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.1.8. При изпълнение на своите задължения членовете на Надзорния съвет трябва да имат достъп до необходимата информация за дейността на дружеството. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.2. НАЗНАЧАВАНЕ И ОСВОБОЖДАВАНЕ НА ЧЛЕНОВЕТЕ НА УПРАВИТЕЛНИЯ СЪВЕТ 2.2.1. Надзорният съвет назначава и освобождава членовете на Управителния съвет съобразно законовите изисквания, устройствените актове на дружеството, принципите за приемственост и устойчивост на работата на Управителния съвет и стандартите на добрата практика на корпоративно управление. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.3. СТРУКТУРА И КОМПЕТЕНТНОСТ 2.3.1. Съставът на Надзорния съвет трябва да гарантира независимостта и безпристрастността на решенията и действията на неговите членове. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Дружеството съблюдава изискването на чл. 116а 1 , ал. 2 от ЗППЦК най-малко една трета от членовете на Надзорния съвет да бъдат независими лица. 2.3.2. Броят на членовете на Надзорния съвет, в т.ч. броят на независимите членове и разпределението на задачите между тях се регламентира от устройствените актове на дружеството. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.3.3. Независимият член действа в най-добрия интерес на дружеството и акционерите безпристрастно и необвързано. Препоръчително е броят на последователните мандати на независимите членове да бъде ограничен. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 10 2.3.4. Членовете на Надзорния съвет трябва да имат подходящи знания и опит, които изисква заеманата от тях позиция. Би следвало поне един от тях да има финансова компетентност. В допълнение членовете на Надзорния съвет трябва да бъдат информирани за новите тенденции в областта на корпоративното управление и устойчивото развитие. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.3.5. След избирането им новите членове на Надзорния съвет следва да бъдат запознати с основните правни и финансови въпроси, свързани с дейността на дружеството. Обучението на членовете на Надзорния съвет следва да бъде техен постоянен ангажимент. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.3.6. Членовете на Надзорния съвет трябва да разполагат с необходимото време за изпълнение на техните задачи и задължения. Препоръчително е устройствените актове на дружеството да определят броя на дружествата, в които членовете на Надзорния съвет могат да заемат ръководни позиции. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Дружеството не може да ограничава дейността на членовете на Надзорния съвет по посочения начин. 2.3.7. Препоръчително е процедурите по избора на нови членове да отчитат изискванията за приемственост и устойчивост на функциониране на Надзорния съвет. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.4. ВЪЗНАГРАЖДЕНИЯ НА ЧЛЕНОВЕТЕ НА НАДЗОРНИЯ СЪВЕТ 2.4.1. Надзорният съвет, със съдействието на комитета по възнагражденията, когато такъв е създаден, разработва ясна и конкретна политика за възнагражденията на членовете на УС и НС, която се одобрява от ОСА. Политиката определя принципите за формиране на размера и структурата на възнагражденията. Тя следва да е съобразена с нормативните изисквания по отношение на структура и съдържание. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Политиката за възнагражденията на членовете на Управителния съвет и на членовете на Надзорния съвет на „Доверие – обединен холдинг“ АД (Политиката за възнагражденията) е разработена от Надзорния съвет и е приета с решение на общо събрание на акционерите от 29.09.2020 г. Политиката е изготвена в съответствие с разпоредбите на Наредба № 48 от 20.03.2013 г. за изискванията към възнагражденията (Наредба № 48) и установява ясни и обективни принципи при формиране възнагражденията на членовете на Управителния и Надзорния съвет. 2.4.2. Препоръчително е възнаграждението на членовете на Надзорния съвет да съответства на тяхната дейност и задължения и да не се обвързва с резултатите от дейността на дружеството. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 11 „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Всички членове на Надзорния съвет на „Доверие – обединен холдинг” АД получават постоянно възнаграждение, конкретният размер на което се определя от Общото събрание на акционерите на дружеството. 2.4.3. Възнаграждението на независимите членове е само основно без променливо възнаграждение и отразява участието им в заседания, както и изпълнението на техните задачи да контролират действията на изпълнителното ръководство и да участват ефективно в работата на дружеството. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.4.4. Променливото възнаграждение на членовете на Надзорния съвет не следва да включва опции върху акции. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Политиката за възнагражденията на дружеството не предвижда предоставяне на възнаграждение на членовете на Надзорния съвет под формата на акции на дружеството, опции върху акции или други права за придобиване на акции. Не се предвиждат и възнаграждения, основаващи се на промени в цената на акциите на дружеството. 2.4.5. Разкриването на информация за възнагражденията на членовете на Надзорния съвет е в съответствие със законовите норми и устройствените актове на дружеството. Акционерите трябва да имат лесен достъп до информацията за възнагражденията. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Информация за получените годишни възнаграждения на членовете на Надзорния съвет се представя към годишния финансов отчет на дружеството – в годишния доклад за дейността, както и в доклада за прилагане на Политиката за възнагражденията. „Доверие – обединен холдинг“ АД разкрива публично своята Политика за възнагражденията и всяка последваща промяна в нея по ясен и достъпен начин в съответствие с изискванията на чл. 11, ал. 7 от Наредба № 48 – на интернет страницата на дружеството: www.doverie.bg, в раздел „За нас“, секция „Документи“. 2.5. КОНФЛИКТ НА ИНТЕРЕСИ 2.5.1. Членовете на Надзорния съвет трябва да избягват и да не допускат реален или потенциален конфликт на интереси. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.5.2. Процедурите за избягване и разкриване на конфликти на интереси следва да бъдат регламентирани в устройствените актове на дружеството. „Доверие – обединен холдинг“ АД ще прилага тази практика. Предвижда се одобрение на Правила за избягванe и разкриване на конфликт на интереси на корпоративните ръководства на дружеството. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 12 2.5.3. Членовете на Надзорния съвет трябва незабавно да разкриват конфликти на интереси и да осигуряват на акционерите достъп до информация за сделки между дружеството и негови дъщерни дружества от една страна и членове на Надзорния съвет или свързани с тях лица от друга страна. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.6. КОМИТЕТИ 2.6.1. Препоръчително е работата на Надзорния съвет да се подпомага от комитети, като Надзорният съвет определя необходимостта от тяхното създаване съобразно спецификата на дружеството. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика съобразно текущите нужди на дружеството. 2.6.2. В съотстветствие с изискванията на действащото законодателство и въз основа на определените от него критерии, Надзорният съвет одобрява предложението на Управителния съвет до общото събрание на акционерите на дружеството за избор на одитен комитет в състав, който отговаря на законовите изисквания и конкретните нужди на дружеството. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. В съответствие с изискванията на чл. 107 от ЗНФО, с решение на общото събрание на акционерите от 14.06.2017 г. е избран нов Одитен комитет, а с решение на общото събрание от 18.06.2019 г. в състава му е извършена промяна – на мястото на Николай Борисов е избран нов независим член – Елена Големанова. Правилникът (статутът) на Одитния комитет към „Доверие – обединен холдинг“ АД е одобрен от общото събрание на акционерите и е публикуван на сайта на дружеството: www.doverie.bg, в раздел „За нас”, секция „Управление” – Одитен комитет. 2.6.3. Комитетите би следвало да се създават въз основа на писмено определена структура, обхват от задачи, начин на функциониране и процедури за отчитане. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Глава втора ОДИТ И ВЪТРЕШЕН КОНТРОЛ 1. Корпоративните ръководства предлагат на Общото събрание избор на одитор въз основа на писмена препоръка от одитния комитет. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. С решение на общото събрание на акционерите от 14.06.2017 г. е избран Одитен комитет, който отговаря за процедурата за подбор на регистрирания одитор. В съответствие с изискванията на чл. 108 от ЗНФО писмената препоръка на Одитния комитет за избор на регистриран одитор се представя на „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 13 годишното общо събрание на акционерите. Одиторите се избират от общото събрание за всяка финансова година. 2. Корпоративните ръководства със съдействието на одитния комитет осигуряват спазването на приложимото право по отношение на независимия финансов одит. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 3. Желателно е да се прилага ротационен принцип при предложенията и избора на външен одитор. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 4. Одитният комитет осигурява надзор на дейностите по вътрешен одит и следи за цялостните взаимоотношения с външния одитор, включително одобрява несвързани с одита услуги, предоставяни от одитора на дружеството. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 5. Препоръчително е изграждането на система за вътрешен контрол, която включително да идентифицира рисковете, съпътстващи дейността на дружеството и да подпомага тяхното ефективно управление. Тя следва да гарантира и ефективното функциониране на системите за отчетност и разкриване на информация. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. В съответствие с изискванията за изграждането на система за вътрешен контрол е приета Политика за вътрешен контрол и управление на риска в „Доверие – обединен холдинг“ АД. Глава трета ЗАЩИТА ПРАВАТА НА АКЦИОНЕРИТЕ 1. ЗАЩИТА ПРАВАТА НА АКЦИОНЕРИТЕ Корпоративните ръководства гарантират равнопоставеното третиране на всички акционери, включително миноритарните и чуждестранните акционери, и са длъжни да защитават техните права, както и да улесняват упражняването им в границите, допустими от действащото законодателство и в съответствие с разпоредбите на устройствените актове на дружеството. Корпоративните ръководства осигуряват информираност на всички акционери относно техните права, финансовите резултати на дружеството и корпоративните събития, чрез системата за разкриване на информация и електронната страница на дружеството. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2. ОБЩО СЪБРАНИЕ НА АКЦИОНЕРИТЕ 2.1. Всички акционери следва да бъдат информирани за правилата, съгласно които се свикват и провеждат общите събрания на акционерите, включително процедурите за гласуване. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 14 Корпоративните ръководства следва да предоставят достатъчна и навременна информация относно датата и мястото на провеждане на общото събрание, както и пълна информация относно въпросите, които ще се разглеждат и решават на събранието. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.2. Препоръчително е корпоративните ръководства да подържат база данни с контакти на своите акционери, притежаващи 5 или над 5% от капитала на дружеството, позволяваща изпращане на директни съобщения до тях или до определено от тях лице. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.3. Корпоративните ръководства, по време на общото събрание, осигуряват правото на всички акционери да изразяват мнението си, както и да задават въпроси. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.3.1. Акционерите с право на глас имат възможност да упражняват правото си на глас на Общото събрание на дружеството лично или чрез представители, а когато устройствените актове на дружеството предвижват такава възможност – и чрез кореспонденция и/или по електронен път. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Съгласно последните изменения в Устава на дружеството, в сила от 26.01.2021 г., общото събрание на акционерите може да се провежда и чрез използване на електронни средства, посредством една или повече от предвидените в ЗППЦК форми, както и чрез съчетаване на присъствено заседание с някоя от тези форми. В допълнение, правото на глас в общото събрание може да се упражни и чрез кореспонденция – посредством поща, включително електронна поща, куриер и др. Управителният съвет приема правилата за гласуване чрез електронни средства и кореспонденция, като определя начина на провеждане и начина на упражняване правото на глас за всяко отделно заседание на общото събрание. 2.3.2. Корпоративните ръководства осъществяват ефективен контрол, като създават необходимата организация за гласуването по кореспонденция или на упълномощените лица в съответствие с инструкциите на акционерите или по разрешените от закона начини. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Правилата за гласуване на общо събрание на акционерите чрез пълномощник и чрез кореспонденция се приемат от Управителния съвет и се прилагат към поканата за свикване на общото събрание. 2.3.3. Корпоративните ръководства изготвят правила за организирането и провеждането на редовните и извънредните Общи събрания на акционерите на дружеството, които гарантират равнопоставено третиране на всички акционери и правото на всеки от акционерите да изрази мнението си по точките от дневния ред на Общото събрание. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 15 2.3.4. Корпоративните ръководства организират процедурите и реда за провеждане на Общото събрание на акционерите по начин, който не затруднява или оскъпява ненужно гласуването. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.3.5. Корпоративните ръководства предприемат действия за насърчаване участието на акционери в Общото събрание на акционерите, вкл. чрез осигуряване на възможност за дистанционно присъствие чрез технически средства (вкл. интернет) в случаите, когато това е възможно и необходимо. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Чл. 27а от Устава на дружеството, в сила от 26.01.2021 г., предвижда възможност общото събрание на акционерите да се провежда и чрез използване на електронни средства, посредством една или повече от предвидените в закона форми, както и чрез съчетаване на присъствено заседание с някоя от тези форми. Съгласно Устава правилата за гласуване чрез електронни средства се приемат от Управителния съвет, като той определя и начина на провеждане за всяко отделно заседание на общото събрание. Информацията се предоставя в поканата за свикване на конкретното общо събрание. 2.3.6. Препоръчително е всички членове на корпоративните ръководства да присъстват на общите събрания на акционерите на дружеството. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.4. Материали на Общото събрание на акционерите 2.4.1. Текстовете в писмените материали, свързани с дневния ред на Общото събрание, следва да бъдат конкретни и ясни, без да въвеждат в заблуждение акционерите. Всички предложения относно основни корпоративни събития се представят като отделни точки в дневния ред на Общото събрание, в т.ч. предложението за разпределяне на печалба. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.4.2. Дружеството поддържа на интернет страницата си специална секция относно правата на акционерите и участието им в Общото събрание на акционерите. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. На интернет страницата на дружеството: www.doverie.bg в раздел „За инвеститори”, секция „Общи събрания на акционерите“ в законоустановения срок се публикуват поканата и материалите, както и протоколите от заседанията на общите събрания на акционерите. Посредством формата за контакт в раздел „Контакти” на сайта акционерите могат да се информират по възникнали въпроси относно участието им в общото събрание на акционерите. 2.4.3. Корпоративните ръководства съдействат на акционерите, имащи право съгласно действащото законодателство, да включват допълнителни въпроси и да предлагат решения по вече включени въпроси в дневния ред на Общото събрание. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 16 „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2.5. Корпоративните ръководства гарантират правото на акционерите да бъдат информирани относно взетите решения на Общото събрание на акционерите. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. В законоустановения срок протоколите от заседанията на общото събрание се публикуват на интернет страницата на дружеството: www.doverie.bg, раздел „За инвеститори”, секция „Общи събрания на акционерите“ и в информационната медия „X3News”, като се предоставят и на Комисията за финансов надзор (КФН) и „Българска фондова борса“ АД (БФБ). 3. ЕДНАКВО ТРЕТИРАНЕ НА АКЦИОНЕРИ ОТ ЕДИН КЛАС 3.1. Всички акционери от един клас следва да бъдат третирани еднакво. 3.2. Всички акции в рамките на един клас дават еднакви права на акционерите от същия клас. 3.3. Корпоративните ръководства гарантират предоставянето на достатъчно информация на инвеститорите относно правата, които дават всички акции от всеки клас преди придобиването им. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Акциите на дружеството са обикновени, поименни, безналични, свободно прехвърляеми, от един клас и дават право на глас в Общото събрание, право на дивидент и на ликвидационен дял. 4. КОНСУЛТАЦИИ МЕЖДУ АКЦИОНЕРИТЕ ОТНОСНО ОСНОВНИ АКЦИОНЕРНИ ПРАВА 4.1. В границите, допустими от действащото законодателство и в съответствие с разпоредбите на устройствените актове на дружеството, корпоративното ръководство не може да препятства акционерите, включително институционалните такива, да се консултират помежду си по въпроси, които се отнасят до техните основни акционерни права, по начин, който не допуска извършване на злоупотреби. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 5. СДЕЛКИ НА АКЦИОНЕРИ С КОНТРОЛНИ ПРАВА И СДЕЛКИ НА ЗЛОУПОТРЕБА 5.1. Корпоративните ръководства не допускат осъществяването на сделки с акционери с контролни права, които нарушават правата и/или законните интереси на останалите акционери, включително при условията на договаряне сам със себе си. На управлението на „Доверие – обединен холдинг“ АД не са известни обстоятелства относно акционери със специални контролни права. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 17 Глава четвърта РАЗКРИВАНЕ НА ФИНАНСОВА И НЕФИНАНСОВА ИНФОРМАЦИЯ 1. Корпоративните ръководства утвърждават политиката за разкриване на информация в съответствие със законовите изисквания и устройствените актове. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 2. В съответствие с приетата политика по т. 1 корпоративните ръководства създават и поддържат система за разкриване на финансова и нефинансова информация. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 3. Системата за разкриване на финансова и нефинансова информация трябва да гарантира равнопоставеност на адресатите на информацията (акционери, заинтересовани лица, инвестиционна общност) и да не позволява злоупотреби с вътрешна информация. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Разкриването на информацията пред КФН, БФБ и обществеността се извършва едновременно – чрез специализираната информационна медия „X3News”. Информацията се публикува и на интернет страницата на дружеството. По отношение на вътрешната информация дружеството изцяло съобразява дейността си с изискванията на Регламент (ЕС) № 596/2014 на Европейския парламент и на Съвета от 16 април 2014 г. относно пазарната злоупотреба. 4. Корпоративните ръководства трябва да гарантират, че системата за разкриване на финансова и нефинансова информация осигурява пълна, навременна, вярна и разбираема информация, която дава възможност за обективни и информирани решения и оценки. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 5. Корпоративните ръководства своевременно оповестяват структурата на капитала на дружеството и споразумения, които водят до упражняване на контрол съгласно неговите правила за разкриване на информация. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 6. Корпоративните ръководства утвърждават и контролират спазването на вътрешни правила за изготвяне на годишните и междинните отчети и реда за разкриване на информация. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Дружеството представя в срок и изчерпателно в съдържателно отношение всички междинни и годишни финансови отчети, както и друга регулирана информация, съгласно изискванията на ЗППЦК и актовете по прилагането му. Информацията се предoставя едновременно на КФН, БФБ и обществеността чрез информационната медия „X3News”, като се публикува и на интернет страницата на дружеството: www.doverie.bg. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 18 7. Корпоративните ръководства приемат вътрешни правила, които осигуряват своевременното оповестяване на всяка съществена периодична и инцидентна информация относно дружеството, неговото управление, корпоративните му ръководства, оперативната му дейност, акционерната му структура. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 8. Когато това е приложимо, корпоративните ръководства приемат правила, които осигуряват оповестяване на годишна база на нефинансова информация в съответствие с националното законодателство и приложимото европейско право. В тази връзка корпоративните ръководства трябва да включват към годишните си доклади информация как и до каква степен дейностите на компанията могат да се квалифицират като екологично устойчиви, като например: каква част от оборота му е в резултат на продукти и услуги, които са свързани с икономически дейности, които се квалифицират като екологично устойчиви; каква част от капиталовите му разходи, когато е приложимо, както и каква част от оперативните разходи са свързани с активи или процеси, свързани с икономически дейности, които се квалифицират като екологично устойчиви. Когато корпоративното ръководство изготвя отделен доклад за нефинансово отчитане, тази информация трябва да е включена в доклада. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Дружеството оповестява нефинансова информация на консолидирана годишна база. 9. Препоръчително е, като част от системата за разкриване на информация, разработването и поддържането на интернет страница на дружеството с утвърдено съдържание, обхват и периодичност на разкриваната чрез нея информация. Препоръчително е разкриваната чрез интернет страницата на дружеството информация да включва най-малко: • основна, идентифицираща дружеството информация и неговия бизнес модел; • актуална информация относно акционерната структура, когато е приложимо; • устройствените актове на дружеството и приетите политики, имащи отношение към дейността и функционирането на дружеството; • информация относно структурата и състава на управителните и контролни органи на дружеството, както и основна информация относно техните членове, включително и информация за комитети; • финансови отчети поне за последните 10 години; • материалите за предстоящите общи събрания на акционерите на дружеството, както и допълнителни такива, постъпили по законов ред. Информация за взетите решения от общите събрания на акционерите поне за последните пет години, включително информация за разпределените от дружеството дивиденти за този период; • информация за одиторите; „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 19 • информация за предстоящи събития; • информация относно емитираните акции и други финансови инструменти; • важна информация, свързана с дейността на дружеството; • информация за правата на акционерите в т.ч. достатъчно информация относно правото на акционерите да искат включването на въпроси и да предлагат решения по вече включени въпроси в дневния ред на общото събрание по реда на чл. 223а от Търговския закон; • информация за контакт с директора за връзки с инвеститорите на дружеството. 9.1. Препоръчително е дружествата да поддържат и англоезична версия на корпоративната интернет страница с аналогично съдържание. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Интернет страницата на дружеството: www.doverie.bg, е актуализирана през 2019 г. Англоезичната версия на страницата не е с изцяло аналогично съдържание на българската. 10. Дружеството периодично следва да разкрива информация за корпоративното управление. Разкриването на информация за корпоративното управление става в съответствие с принципа „спазвай или обяснявай”. Принципът изисква в случай на неспазване на някои от препоръките на Кодекса да се представи обяснение за това. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Дружеството представя настоящия отчет като отделен документ към годишния финансов отчет. 11. Корпоративните ръководства осигуряват оповестяването на всяка съществена периодична и инцидентна информация относно дружеството посредством канали, които предоставят равнопоставен и навременен достъп до съответната информация от потребителите. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Информацията се оповестява чрез специализираната информационна медия „X3News”, като се публикува и на интернет страницата на дружеството. Глава пета ЗАИНТЕРЕСОВАНИ ЛИЦА. УСТОЙЧИВО РАЗВИТИЕ 1. Устойчивото развитие е постигане на баланс между социалните и екологичните принципи, като социално оправдано и екологосъобразно икономическо развитие. То има за цел да отговори на потребностите на настоящото поколение, без да излага на риск способността на бъдещите поколения да посрещат собствените си нужди. „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 20 2. Корпоративните ръководства трябва да бъдат ангажирани с установяване на конкретни действия и политики относно устойчивото развитие на компанията, включително разкриването на информация, свързана с климата и социални аспекти от дейността им. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 3. Корпоративното ръководство осигурява ефективно взаимодействие със заинтересованите лица. В допълнение корпоративното ръководство дава насоки, одобрява и контролира политиката за ангажиране на заинтересованите лица. Към групата на заинтересованите лица се отнасят определени групи лица, на които дружеството директно въздейства и които от своя страна могат да повлияят на дейността му, в т. ч. доставчици, клиенти, служители, кредитори, групи за обществен натиск и други. Дружеството идентифицира кои са заинтересованите лица с отношение към неговата дейност въз основа на тяхната степен и сфери на влияние, роля и отношение към устойчивото му развитие. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Предвижда се одобрение на политика за ангажиране на заинтересованите лица. 4. В своята политика за ангажиране на заинтересованите лица корпоративните ръководства се съобразяват със законовите изисквания. Корпоративните ръководства гарантират зачитане на правата на заинтересованите лица, установени със закон или по силата на взаимни споразумения с компанията. Добрата практика на корпоративно управление изисква съобразяване със заинтересованите лица в съответствие с принципите за прозрачност, отчетност и бизнес етика и защита на човешките права. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 5. Корпоративните ръководства гарантират достатъчна информираност на всички заинтересовани лица относно законово установените им права. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 6. Препоръчително е в съответствие с тази политика корпоративните ръководства да изработят и конкретни правила за отчитане интересите на заинтересованите лица, които правила да осигурят и тяхното привличане при решаване на определени, изискващи позицията им въпроси. Тези правила следва да гарантират баланса между развитието на дружеството и икономическото, социалното и екологосъобразното развитие на средата, в която то функционира. „Доверие – обединен холдинг“ АД ще прилага тази практика. Предвижда се разработване на писмени правила. 7. Корпоративните ръководства поддържат ефективни връзки със заинтересованите лица. Препоръчително е периодично, в съответствие със законовите норми и добрата международна практика за разкриване на информация от нефинансов характер дружеството да информира за икономически, социални и екологични въпроси, касаещи заинтересованите лица, като например: „ДОВЕРИЕ – ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ“ АД 21 борба с корупцията; работа със служителите, доставчиците и клиентите; социалната отговорност на дружеството; опазването на околната среда и нарушаване правата на човека. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. Към годишния си консолидиран финансов отчет дружеството представя консолидирана нефинансова декларация в съответствие с изискванията на ЗППЦК и Закона за счетоводството. 8. Корпоративните ръководства гарантират правото на своевременен и редовен достъп до относима, достатъчна и надеждна информация относно дружеството, когато заинтересованите лица участват в процеса на корпоративно управление. „Доверие – обединен холдинг“ АД прилага тази практика. 21.04.2023 г. гр. София Изпълнителен директор: _____________________ (Александър Христов) Digitally signed by Alexandre Gueorguiev Hristov DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 11:07:32 1 КОНСОЛИДИРАНА НЕФИНАНСОВА ДЕКЛАРАЦИЯ ПО ЧЛ. 51 ОТ ЗАКОНА ЗА СЧЕТОВОДСТВОТО 31 ДЕКЕМВРИ 2022 Г. 2 СЪДЪРЖАНИЕ 1. Въведение ...………………………………………………………………………...……………………..3 2. Бизнес модел на Групата – цел, стратегия, корпоративна структура, сегменти, инфраструктура, продукти, следвани политики по отношение на основните и спомагателните дейности ...…………………………………………………………………………….3 3. Политики и дейности на Групата по отношение на екологичните въпроси ...…………...…9 4. Политики и дейности на Групата по отношение на социалните въпроси и въпросите, свързани със служителите ……………………………………………………………………….….…12 5. Политики и дейности на Групата по отношение на въпросите, свързани с правата на човека……………………………………………………………………………………………….…….....16 6. Политики и дейности на Групата по отношение на въпросите, свързани с борбата с корупцията и подкупите……………………………………………………………………………...…17 7. Разкриване на информация във връзка с чл. 8 от Регламента за таксономията………………………………………………………………………………………..……17 Приложение I. КПР на „Доверие – обединен холдинг“ АД за 2022 г. ………………………….21 3 1. Въведение Съгласно чл. 51 от Закона за счетоводството „Доверие – обединен холдинг” АД, като предприятие от обществен интерес и предприятие майка в голяма група, която към 31.12.2022 г. на консолидирана база надхвърля критерия за среден брой служители през финансовата година от 500 души, има задължение да изготвя нефинансова декларация като част от годишния си консолидиран финансов отчет. Нефинансовата информация, съдържаща се в настоящия документ, отразява политиките на „Доверие – обединен холдинг” АД по отношение на дейностите на Групата в областта на екологията, социалните въпроси, служителите, зачитането на правата на човека и борбата с корупцията и подкупите. 2. Бизнес модел на Групата – цел, стратегия, корпоративна структура, сегменти, инфраструктура, продукти, следвани политики по отношение на основните и спомагателните дейности „Доверие – обединен холдинг” АД е публично акционерно дружество, регистрирано през 1996 г. като най-големия бивш приватизационен фонд в страната. Дружеството възниква във връзка с процеса на масова приватизация. В този начален период на приватизационния фонд акционери са над 160 хил. български граждани. Към настоящия момент акционерите на холдинга са над 140 хил. души, като най-големият акционер с дял от 24,9983% e „Софарма“ АД. Няма физическо или юридическо лице, което упражнява контрол върху холдинга по смисъла на Закона за публичното предлагане на ценни книжа. През изминалите повече от 20 години дружеството преминава през сериозен процес на трансформация и преструктуриране и се утвърждава като една от най-големите икономически структури в страната. Холдингът днес е с водещи позиции в секторите на основната си специализация: банков сектор (Република Молдова) – BC„Moldindconbank” S.A., верига магазини от типа „Направи си сам“ – Mr. Bricolage, допълнително здравно осигуряване – „Обединен здравноосигурителен фонд Доверие застрахователно акционерно дружество“ АД („ОЗОФ Доверие ЗАД” АД), група фирми в доболнична и болнична медицинска помощ – „Многопрофилна болница за активно лечение – Доверие“ АД („МБАЛ – Доверие” АД), „Медицински център – Доверие“ АД („МЦ – Доверие” АД) и трудова медицина – „Служба по трудова медицина – Доверие“ ЕООД („СТМ – Доверие” ЕООД). Холдингът развива дейност и в други сектори като строителство и производство на вино. 4 2.1. Цел „Доверие – обединен холдинг” АД следва основната си инвестиционна цел: да осигури на своите акционери постоянен доход от дивиденти и от нарастване на пазарната цена на акциите. Акциите на дружеството се търгуват на „Българска фондова борса” АД. 2.2. Стратегия Реализирането на основните цели се изпълнява последователно чрез решаване на следните стратегически задачи: • Инвестиране и управление на рентабилни предприятия; • Иновации в производствените технологии; • Освобождаване на парични ресурси от „мъртви” активи и насочването им за придобиване на ново производствено оборудване; • Продажба на миноритарни пакети акции и концентриране на ресурсите при най- добри пазарни условия; • Диверсифициране на инвестициите в различни сектори на икономиката с оглед устойчивост на икономическата база; • Провеждане на единна корпоративна политика по еднородни обекти – бюджетиране, производствени правила, сертифициране, финансова отчетност, вътрешен контрол, управление на човешките ресурси; • Спазване на стриктна дисциплина и бизнес етика. 2.3. Корпоративна структура Към 31 декември 2022 г. „Доверие – обединен холдинг” АД упражнява контрол върху следните дъщерни дружества (групирани по икономически отрасъл): Дружество Процент на участие в капитала Финансови институции BC “Moldindconbank” S.A. 78.21% Подхолдингови дружества „Индустриален холдинг – Доверие” АД 100% „Доверие – капитал” АД 100% Търговия „Доверие – Брико” АД 71.93% Здравни услуги „ОЗОФ Доверие ЗАД” АД 98.15% „МЦ – Доверие” АД 100% 5 Дружество Процент на участие в капитала „МБАЛ – Доверие” АД 100% „СТМ – Доверие” ЕООД 100% Строителство „Дунав” АД 81.82% „Хидроизомат” АД 93.34% Производство на грозде и вина „Българско вино” ООД 100% Производство на перилни препарати „Доверие – грижа” ЕАД 100.00% „Кеъртех” ЕООД 100.00% Отдаване под наем на движими и недвижими активи „Марицатекс” АД 91.97% „Биляна – трико” АД 98.88% Други отрасли „Хомоген” АД 100.00% „Доверие – инвест” ЕАД 100.00% 2.4. Основни пазарни сегменти, дъщерни дружества, продукти и услуги Финансови институции BC „Moldindconbank” S.A. е втората по големина банка в Молдова с най-добре развитата банкова мрежа в страната и висока репутация на международния финансов пазар. В рамките на лиценза, издаден ѝ от Националната банка на Молдова, банката може да извършва следните дейности: привличане на депозити и други възстановими средства; предоставяне на кредити; финансов лизинг; предоставянето на платежни услуги; издаване и администриране на пътнически чекове, сметки и други платежни инструменти; издаване на гаранции и приемане на задължения; транзакции за своя сметка или за сметка на клиенти с ценни книжа и други финансови инструменти, инструменти на паричния пазар, чуждестранна валута, фючърсни и опционални договори и др.; участие в емитирането на ценни книжа и други финансови инструменти и предоставянето на услуги, свързани с тази емисия; консултиране на юридически лица относно структурата на уставния капитал, бизнес стратегията и други аспекти, свързани с търговската дейност, както и предоставяне на съвети и услуги относно сливания и придобивания на юридически лица; парично посредничество (посредничество на междубанковите пазари); управление на портфейли и 6 консултации във връзка с тях; съхранение и управление на финансови инструменти; информационни услуги за заеми; услуги за съхранение в банкови сейфове; издаване на електронни пари; всяка друга финансова дейност или услуги, разрешени от Националната банка на Молдова, при спазване на специални закони, които уреждат съответните дейности. Банката може да извършва инвестиционни услуги и дейности, както и други допълнителни услуги съгласно лиценза, издаден ѝ от Националната комисия за финансов пазар. Подхолдингови дружества „Индустриален холдинг – Доверие” АД е холдингово дружество с предмет на дейност придобиване, управление, оценка и продажба на патенти, отстъпване на лицензи за използване на патенти на дружества, в които холдинговото дружество участва, производство и търговия в страната и чужбина със стоки и услуги, включително със суровини, прежди, платове и изделия от тях, извършване на посредническа и инженерингова дейност, проектиране и строителство, управление на недвижима собственост, научно- техническа, технологична и патентна информация, инвеститорски и независим строителен контрол. Дейността на „Доверие – капитал” АД е насочена в сферата на вътрешно- и външнотърговската дейност, търговско представителство, посредничество и агентство, организиране и експлоатация на търговски предприятия, управленска и маркетингова дейност, придобиване, управление, оценка и продажба на участия в български и чуждестранни дружества и др. Търговия Търговската дейност на холдинга се осъществява чрез „Доверие – Брико” АД и се изразява в изграждане, експлоатация и управление на верига магазини за търговия на дребно със стоки за бита и ремонтна дейност. Дейността на дружеството е основана на Споразумение за съдружие с Mr. Bricolage SA (Франция), сключено през 1999 г. и подновено през 2009 година През м. юли 2018 г. е сключен нов Договор за партньорство с Mr. Bricolage SA (Франция) със срок на действие 10 години. Съгласно този договор „Доверие – Брико” АД има право да използва марката и знака “Mr. Bricolage” на територията на България за продажба на стоки от типа „Направи си сам“, както и да ползва техническа помощ и ноу- хау, предоставени от Mr. Bricolage SA. Дружеството развива своята дейност в 11 магазина на територията на страната: София – три, Пловдив – два, Варна, Благоевград, Бургас, Плевен, Русе и Добрич. Дружеството е лидер в сегмента и държи около 11% от пазара. Концепцията на магазините Mr. Bricolage е да предлагат на едно място всички необходими продукти за декорация и ремонт на дома и градината, задоволявайки потребностите на хората, които обичат да майсторят и извършват ремонтни дейности. 7 Здравни услуги Първото основно направление в здравните услуги е допълнителното здравно осигуряване, което се осъществява чрез „ОЗОФ Доверие ЗАД” АД. Дружеството за здравно осигуряване (застраховане) покрива както обикновените, така и специфичните здравни потребности на всеки застрахован. Предмет на здравното застраховане е оказване на съвременна високоспециализирана диагностично-консултативна болнична помощ и рехабилитация за опазване, възстановяване и подобряване здравето на застрахованите лица, както и възстановяване на разходи за лекарствени средства и медицински изделия. В системата са заложени принципите за взаимопомощ сред осигурените, отговорност за собственото здраве, свободен избор на лекар, ефективност и икономичност на здравните услуги. „ОЗОФ Доверие ЗАД” АД е лидер на пазара на допълнително доброволно здравно осигуряване за заболяване и/или злополука. Второто основно направление в здравните услуги на холдинга е свързано с предоставяне на доболнична и болнична медицинска помощ в медицински комплекс „Доверие”. Модерният медицински комплекс е разделен функционално на диагностично- консултативен център и многопрофилна болница за активно лечение. Болница „Доверие“ е създадена в края на 2005 г. и е една от първите частни болници в България. Медицинският комплекс разполага с високотехнологично оборудване и висококвалифицирани специалисти – предпоставка за прецизна диагностика и ефективно лечение на пациентите. Третото основно направление в здравните услуги на холдинга се осъществява чрез службата по трудова медицина - „СТМ – Доверие” ЕООД. Службата оказва помощ на работодателите за създаване на организация на безопасност и здраве при работа; оценка на професионалните рискове и анализ на здравословното състояние на работниците и служителите; обучение на работници и длъжностни лица по правилата за опазване на здравето и безопасността при работа; предлагане на мерки за отстраняване и намаляване на установения риск. Службата е лицензирана като Орган за контрол от вида „С”. Други отрасли и направления Направлението строителство е представено от „Дунав” АД и „Хидроизомат” АД. „Дунав” АД е дружество, специализирано в проектиране, строителство, специализирани строителни услуги, производство на строителни материали и изделия. „Хидроизомат” АД е дружество, специализирано в производство на хидроизолационни, топлоизолационни и други материали, строителство, ремонт и услуги. Направлението производство на грозде и винопроизводство е представено от „Българско вино” ООД. 8 Цел на винарския бизнес е създаване на качествени продукти със силен бранд и превръщането на „Българско вино” ООД в предпочитан доставчик на основни и първокласни вина в България. „Меди Вали“ е съвременен винарски комплекс, състоящ се от модерна винарска изба и собствен лозов масив от 370 дк. винени лозя. В дружеството се изкупуват грозде и плодове за производство на вина. Годишното производство достига около 350 т. вино. Търговските марки на винарната са „Добра Година”, „Ексцентрик“ и „Инканто”. Направление „Производство и търговия на перилни препарати и битова химия“ е представено от „Доверие – грижа” ЕАД. Гамата продукти на дружеството включва перилни, почистващи и миещи препарати с марката „Изи”, минерална паста за силно замърсени ръце „Тера”, продукти за автомобили, антифриз и кит за фуги. Направлението отдаване под наем на движими и недвижими активи е представено от „Марицатекс” АД и „Биляна – трико“ АД. До 2010 г. „Марицатекс” АД функционира като предприятие за производство на текстил и изделия от текстил. След този период по решение на общото събрание на акционерите от 20.07.2010 г. е спряно текстилното и всички свързани с него производства, а дейността на дружеството се свежда до отдаване под наем и експлоатация на собствени недвижими имоти. „Биляна – трико” АД също е дружество с предмет на дейност отдаване под наем на собствени недвижими имоти. Други отрасли „Хомоген“ АД е дружество, извършващо търговия със стоки и услуги и посредническа дейност. „Доверие – инвест” ЕАД е дружество, специализирано в придобиване, управление, оценка и продажба на участия в български и чуждестранни дружества, вътрешна и външно- търговска дейност, търговско представителство, посредничество и агентство, организиране и експлоатация на търговски предприятия. 2.5. Следвани политики по отношение на основните и спомагателните дейности на Групата Политика и ангажимент на ръководството за развитие на бизнеса Целите на ръководството на холдинга са насочени към запазване на водещата позиция на пазара и изграждането на дългосрочни партньорски взаимоотношения с клиенти, основани на взаимното доверие. Целта на мениджмънта е да отговори на увеличаващите се изисквания на клиентите и необходимостта от предоставяне на още по-добро обслужване и продукти. 9 Изграждането на взаимно доверие с клиентите минава през предоставянето на безупречно обслужване и качествени продукти и услуги. Обратна връзка и удовлетвореност на клиентите Инвестициите, които холдингът прави, не са самоцел. Значителните и постоянни усилия са съсредоточени в предоставянето на модерни услуги и продукти, които да са сигурни, надеждни и в същото време лесни за употреба. Това осигурява топ позиция на холдинга в сферата на комплексните здравни услуги, търговията, както и в останалите направления на дейност. Професионално обучение Възможността за професионално усъвършенстване и предоставяне на професионално обучение на служителите е един от фокусите и едно от най-мощните средства за постигане на стратегическите цели. Високите очаквания на мениджмънта и служителите в тази посока се посрещат чрез организирането на обучителни инициативи в множество направления. Силен акцент се поставя върху развитието на уменията на служителите с цел предоставянето на най-високо качество стоки и услуги. Традиционно значение се отдава на обученията, както и на инициативи за подобряване на лидерските качества на настоящия и потенциален мениджърски състав. Както и през предходните години, така и през 2022 г. се поставя специален акцент върху свързването на теоретичното обучение с реалната практика. Значението на обучението на място като реален израз на този стремеж се налага и утвърждава като работещ и ефективен модел. Постоянно подобряване Холдингът следи внимателно за съответствието на структурата си с външните и вътрешни изисквания за отговорна, прозрачна и устойчива дейност. Спазването на законите и нормативните актове, както и прозрачното отчитане пред акционерите и другите заинтересовани страни, е ключова отговорност. 3. Политики и дейности на Групата по отношение на екологичните въпроси Управлението и минимизиране на влиянието на значимите аспекти върху околната среда е неразделна част от цялостната система за управление на холдинговата структура. Стратегическа цел на ръководството е непрекъснато подобряване на практиката в посока предотвратяване и/или намаляване въздействието върху околната среда, както и повишаване степента и културата на екоцелесъобразното поведение на дружеството. Провеждане на политиката по околна среда се синхронизира с дейностите в различните направления в организацията – качество на производството, финансиране, опазване здравето на работниците и служителите, безопасност на труда и други. 10 За успешното провеждане на политиката по околна среда компанията майка изисква от ръководните органи на всички дъщерни дружества, служители и работници, да проявяват в ежедневната си работа висок професионализъм и отговорно поведение по отношение на околната среда. Дружествата в Групата имат издадени съответните сертификати и удостоверения, специфични спрямо осъществяваната дейност: • „Хидроизомат“ АД – ISO 9000:2015, ISO 14001:2015, BS OHSAS 18001:2007. Дружеството е вписано в ЦПРС на Камарата на строителите за изпълнение на обекти от първа група, от трета до пета категория - удостоверение № I - TV 016543. • „Доверие – грижа” ЕАД – участва в Интегрирана система на управление (ИСУ) и притежава следните сертификати ISO 9001:2015, ISO 14001:2015, ISO 18001:2007. В своята дейност дружеството винаги се е стремяло да спазва всички нормативни изисквания, свързани с околната среда. Разпрашителната кула в цех „Прах за пране” е оборудвана с комплект от филтри, които предотвратяват изпускането на прахови частици в атмосферата. Съдържанието на фосфати в продуктите е сведено до нива под залегналите в Европейските директиви. За осъществяване на политиката си по опазване на околната среда „Доверие –грижа” ЕАД си сътрудничи активно с всички организации, осъществяващи контрол в тази насока. • „СТМ – Доверие” ЕООД - Службите по трудова медицина подлежат на регистрация в Министерство на здравеопазването, като актуалното удостоверение на дружеството е под номер 032-5/22.7.2019 г. Разполага с акредитиран Орган за контрол от вида „С” със сертификат за акредитация рег. № 130 ОКС (издаден от ИА „БСА“). Органът за контрол извършва контрол на физични фактори на работната среда (микроклимат, изкуствено осветление и шум) и контрол на електрически уредби и съоръжения до 1000 V. • „ОЗОФ Доверие ЗАД” АД притежава удостoверение за издаден лиценз за извършване на застрахователна дейност от Комисията за финансов надзор. В дружеството е създадена организация за разделно събиране на отпадъците. В ежедневната дейност се използват рециклирани канцеларски материали и консумативи. • „МБАЛ – Доверие” АД и „МЦ – Доверие” АД – болницата притежава Разрешение за осъществяване на лечебна дейност № МБ–300/19.01.2017 г. (първоначално издадено през 2005 г.), а медицинският център – Удостоверение за регистрация на лечебно заведение за извънболнична медицинска помощ № 5714/24.03.2021 г. (първоначално издадено през 2001 г.). В лечебните заведения функционира система за управление на болничните отпадъци, която утвърждава съответните правила и процедури с акцент правилно събиране, съхранение и транспортиране на опасните болнични отпадъци, намаляване на риска при работа с тях и осигуряване на защита на персонала и други лица, с цел недопускане 11 разпространението на инфекциозни агенти в лечебното заведение. „МБАЛ – Доверие” АД и „МЦ – Доверие” АД имат сключени договори за събиране, транспортиране и унищожаване на опасни отпадъци, както и договор за транспортиране и третиране (рециклиране) на сепарирания битов отпадък с лицензирани фирми. • „Дунав” АД – дружеството е сертифицирано по ISO 9001:2015, ISO 14001:2015, OHSAS 18001:2007. Притежава удостоверения от Камарата на строителите в България – Централен професионален регистър на строителя за изпълнение на строежи със следния обхват: - строежи първа група от трета до пета категория; - строежи втора група от трета и четвърта категория; - строежи трета група от трета до пета категория; - строежи четвърта група от трета до пета категория. През периода 01.01 – 31.12.2022 г. са извършвани регулярни, планови и извънредни проверки от различни институции, съгласно издадените комплексни разрешителни на дружествата и във връзка с опазването на околната среда (МОСВ, РИОСВ, РЗИ и ГД „Пожарна безопасност“). Извършени проверки в „Доверие – грижа” ЕАД от РИОСВ и РЗИ: - На 22.03.2022 г. е извършена планова проверка за изпълнение на условията по Решение № ПН 52 ПР/2021 г. на РИОСВ – Плевен (във връзка с преместване на дейността през 2021 г. от цех - с. Дебнево в цех - гр. Троян). Не са констатирани нарушения; - На 06.04.2022 г. е извършена извънредна проверка от РИОСВ – Плевен за изпълнение на условията по чл. 119 от ЗУО. Не са констатирани нарушения. Във връзка с преместване на цех - с. Дебнево е преустановено отчитане на образуване на отпадъци с кодове: 16 06 01, 16 02 14, 15 01 01, 15 01 02, 17 04 05; - На 17.06.2022 г. е извършена планова проверка от РИОСВ – Плевен за изпълнение на условията по Закона за защита от вредното въздействие на химичните вещества и смеси. Не са констатирани нарушения; - На 30.06.2022 г. е извършена планова проверка от РЗИ – Плевен. Издаден е констативен протокол за нарушение (липса на отделно помещение за работа на смесител за козметични продукти). В определения срок предписанието е изпълнено. Извършени проверки в „Българско вино” ООД от РИОСВ и ГД „Пожарна безопасност“: - През 2022 г. е водена регулярна кореспонденция между „Българско вино” ООД и РИОСВ – София относно информация за дейностите по отпадъците на дружеството, както и във връзка с емисиите по повод на климатичните системи. Извършена е проверка по повод на пречиствателното съоръжение и отпадните води, като не са констатирани нарушения; - На 06.12.2022 г. МОСВ – Басейнова дирекция „Западнобеломорски район“ е издала Решение № ПО-01-150 за продължаване на срока на действие на Разрешително за 12 водовземане от подземни води (сондажен кладенец, разположен на територията на винарната); - На 28.07.2022 г. е извършена планова проверка от ГД „Пожарна безопасност“. Направени са предписания – за подмяна на пожарогасители в отделни помещения, изработване на специални стойки за тях, обозначаване с табели на пожарогасители и пожарни кранове, планове за евакуация и инструктаж на персонала за действие при пожар. Предписанията са изпълнени в указаните срокове. Извършени проверки в „Доверие - Брико” ООД от РИОСВ: - През 2022 г. е водена регулярна кореспонденция между „Доверие – Брико” АД и РИОСВ относно информация за дейностите по отпадъците на дружеството, както и във връзка с емисиите по повод на климатичните системи. Не са констатирани нарушения. Давани са предписания единствено във връзка с воденето на документация; - През годината е поискано и получено от РИОСВ разрешение за отпадане на отчитането на отпадъци по магазини, както следва: магазини Варна и Добрич: кодове отпадъци 13 02 04, 15 02 02, 15 01 10; магазин Пловдив: кодове отпадъци 03 01 05, 13 02 04, 15 01 03, 15 01 07, 15 01 10, 15 02 02, 17 01 02, 16 06 01, 20 01 21; магазин София: кодове отпадъци 13 02 04, 15 02 02, 15 01 05, 15 01 10, 15 01 07, 16 06 01, 17 01 02. В останалите дъщерни дружества не са извършвани проверки от РИОСВ, РЗИ и ГД „Пожарна безопасност“. Контролът на факторите на работната среда в структурите на Групата се извършва от Орган за контрол „Елементи на условията на труд” от вида С. Осигурени са безопасни условия на труд, чрез контрол на факторите на работната среда, оценка на риска на работните места, въвеждане на физиологичен режим на труд и почивка. През 2022 г. за всички дружества са изготвени сертификати с протоколи, съдържащи данни от измервания и оценка на съответствието по факторите: микроклимат, шум, вибрации, прах, химични агенти. 4. Политики и дейности на Групата по отношение на социалните въпроси и въпросите, свързани със служителите Холдинговата структура спазва изискванията, заложени в Кодекса на труда и Закона за здравословни и безопасни условия на труд относно условията на труд на работното място във всички свои дружества. Ръководните органи на дъщерните дружества следват единна стратегия, наложена от компанията майка, която има ключово значение за развитието и постигането на общите корпоративни цели, като обръщат особено внимание на разработването и развитието на единни политики за управление на човешките ресурси. Политиките в тази област са насочени към постигане на отговорност и съпричастност на персонала при изпълнение на поставените цели и задачи, като висшето ръководство се 13 стреми да оказва подкрепа на средния ръководен състав и служителите за реализиране на управленските приоритети на Групата. Целта е груповата социална политика да спомага за развитието и да стимулира позитивните промени в цялостната дейност на Групата, които в крайна сметка се отразяват положително върху работния процес и върху социалния статус на работниците. За осъществяване на своите цели Групата работи със законоустановените и вътрешно утвърдените наредби, правилници и инструкции, свързани с: ✓ трудово-правните и осигурителните отношения; ✓ организацията и заплащането на труда; ✓ трудовата заетост и социалната дейност; ✓ условията на труд и безопасността на труда; ✓ колективните трудови договори. Постигнатите социални договорености имат следните основни насоки: • Безопасност и здраве на работниците и служителите в отделните дружества в Групата – на работещите в Групата според дейността на предприятието и потребностите се осигуряват: специално работно облекло и лични предпазни средства; безплатна храна; замерване параметрите на работната среда от акредитиран орган; периодични медицински прегледи; включване в програмата за физическа активност Мултиспорт; включване в краткосрочна оздравително - възстановителна програма в почивните бази на Групата. • Социално-битови придобивки, финансови помощи и обезщетения – работодателят застрахова всички работници и служители за сметка на Групата срещу рискове, произтичащи от заболяване, свързани с финансово обезпечаване на определени медицински стоки и здравни услуги; договорени са допълнителни пенсионни осигуровки за работниците и служителите в Групата за сметка на работодателя. Политиката на „Доверие – обединен холдинг” АД е насочена към осигуряване на здравословни и безопасни условия на труд, справедлива система на възнаграждения и мотивация, както и възможности за професионално развитие. Към края на текущия отчетен период числеността на персонала в групата на „Доверие – обединен холдинг” АД е 2825 души. Структурата на персонала на Групата към 31.12.2022 г. по пол, възраст, образование и професионална квалификация е представена в следващите таблици: Структура по пол Показатели Брой Дял (%) Обща списъчна численост 2825 в т. ч. Ръководни кадри 297 11% мъже 1005 36% 14 мъже на ръководни позиции 185 62% жени 1820 64% жени на ръководни позиции 112 38% Съотношението на работниците и служителите по пол е съответно 36% мъже към 64% жени. В управлението на Групата съотношението е 62% мъже към 38% жени. Възрастова структура Показатели Брой Дял (%) Обща списъчна численост 2825 до 20 години 35 1% от 21 до 40 години 1487 53% от 41 до 60 години 1136 40% над 60 години 167 6% Средна възраст общо за Групата 48 в т.ч. средна възраст мъже 50 в т.ч. средна възраст жени 46 Най-голям относителен дял от общата численост имат работниците и служителите от 21 до 40-годишна възраст – 53%, както и от 41 до 60-годишна възраст – 40%. Това предполага, че преобладаващата част от персонала има значителен трудов опит и изградени трудови навици. Образователна структура на персонала Показатели Брой Дял (%) Обща списъчна численост 2825 1. Висше образование в т.ч. 1787 63% -ОКС Магистър 553 20% -ОКС Бакалавър 1126 40% -ОКС Проф.бакалавър/Специалист 108 4% 2. Средно образование в т.ч. 908 32% -средно с III-та степен проф.квалификация 314 11% -средно с II-ра степен проф.квалификация 13 0% -средно общо 581 21% 3. Основно образование 130 5% 4. По-ниско от основно образование 0% Трудов травматизъм 15 През 2022 година е регистрирана една трудова злополука в „Доверие – Брико“ АД, магазин София 2. Тя е настъпила вследствие на хронично заболяване, протичащо пристъпно, като не са нарушени изисквания на ЗЗБУТ. През отчетния период са извършени проверки от Дирекция „Инспекция по труда“ в следните структурни единици на Групата: „Доверие – грижа” ЕАД - На 30.11.2022 г. от Дирекция „Инспекция по труда” – Ловеч е извършена проверка за спазване изискванията на трудовото законодателство по осигуряване на здравословни и безопасни условия на труд и осъществяване на трудовите правоотношения. Издадено е предписание за отстраняване и предотвратяване на констатираните нарушения (липсваща документация по оценка на риска за част от работните месата, липса на указания за работа с газ пропан-бутан и др.). Предписанията са изпълнени в указаните срокове. „Доверие – Брико” АД: • магазин Варна – м. февруари 2022 г.: Издадени са предписания за отстраняване и предотвратяване на нарушения съгласно: чл. 63, ал. 4, чл. 153, ал. 3 и чл. 403а, ал. 1 от КТ; чл. 29 т. 1 от ЗЗБУТ; чл. 34, т. 1 от Наредба № 12 от 30.12.2005 г. за осигуряване на здравословни и безопасни условия на труд при извършване на товаро-разтоварни работи; чл. 52 ал. 1, т. 2 от Наредба № 7 от 23.09.1999 г. за минималните изисквания за здравословни и безопасни условия на труд при използване на работно оборудване; чл. 11, ал. 5, във връзка с чл. 2, ал. 1 от Наредба № 3 от 25.01.2008 г. за условията и реда за осъществяване на дейността на службите по трудова медицина; чл. 13 ал. 7 и Приложение 1 към чл. 11 ал. 5 от Наредба № РД-07-2 от 16.12.2009 г. за условията и реда за провеждането на периодично обучение и инструктаж на работниците и служителите по правилата за осигуряване на здравословни и безопасни условия на труд. Предписанията са изпълнени в срок. • магазин Русе – м. февруари 2022 г.: Проверката е за спазване изискванията на Заповед РД-01-973/26.11.2021 на министъра на здравеопазването. Констатирано е, че всички изискванията са изпълнени и не са издадени предписания. • магазин Варна – м. декември 2022 г.: Проверката е в изпълнение на плана за контролната дейност на ДИТ – Варна. Издадени са предписания съгласно: чл. 32 от Наредба № 10 от 7.12.2004 г. за осигуряване на здравословни и безопасни условия на труд при работа с електрокари и мотокари; чл. 57 от Наредба № 7 от 23.09.1999 г. за минималните изисквания за здравословни и безопасни условия на труд при използване на работно оборудване; чл. 30 ал. 4 от Наредба № 12 от 30.12.2005 г. за осигуряване на здравословни и безопасни условия на труд при извършване на товаро-разтоварни работи, чл. 127, ал. 1, т. 4 от КТ и др. Предписанията са изпълнени в срок. 16 „Българско вино” ООД - На 05.05.2022 г. е извършена проверка от ИТ – Видин на лозов масив в с. Бойница. Издадени са НП за извършени административни нарушения във връзка със сключването на трудови договори за земеделски дейности и някои други документални пропуски. Наложените глоби са платени в срок, като дружеството не е обжалвало постановленията и е изпълнило всички предписания на ИТ – Видин. - На 14.09.2022 г. е извършена проверка от ИТ – Кюстендил на лозов масив в с. Смочево. При проверката са издадени предписания във връзка с осигуряването на здравословни и безопасни условия на труд (място за подслон при влошаване на времето, аптечки за оказване на първа помощ, питейна вода). Предписанията са изпълнени в указаните срокове. - На 14.10.2022 г. е извършена проверка от ИТ – Кюстендил на лозов масив в с. Смочево. При проверката не са констатирани нарушения и не са издадени предписания. В останалите дъщерни дружества не са били извършени проверки от ИТ. През отчетния период не са предприемани значителни структурни промени, промени в политиките на Групата по отношение управлението на човешките ресурси или други действия, които биха могли да имат неблагоприятно въздействие върху работниците и служителите. 5. Политики и дейности на Групата по отношение на въпросите, свързани с правата на човека „Доверие – обединен холдинг“ АД изразява своя ангажимент за зачитане на правата на човека и недопускане на каквито и да е форми на поведение от страна на служителите и бизнес партньорите на Групата, които накърняват достойнството и правата на отделната личност. Корпоративното ръководство на дружествата от Групата се ръководи от принципа на равнопоставено третиране и не допуска дискриминация спрямо работниците и служителите си в процеса на наемане на работа, при определяне на възнаграждението, достъпа до обучение, повишение или прекратяване на правоотношенията на база на расов, национален или социален произход, религия, образование, пол, сексуална ориентация, политически възгледи, обществено положение или имуществено състояние. Приетата Политика за защита на личните данни на „Доверие – обединен холдинг“ АД отразява водещото място на правото на защита на личните данни (като част от правото на неприкосновеност на личния живот) в корпоративната ценностна система, както и сериозния ангажимент на ръководството по отношение опазването на поверителността на личните данни и недопускането на неразрешен достъп или злонамерено ползване на информация. 17 През 2022 г. не са регистрирани случаи на тежки последици върху правата на човека, свързани с решения и действия на дружествата от Групата. През отчетния период не са осъществявани проверки за спазване на правата на човека в дружествата от Групата или няма сведения за такива. 6. Политики и дейности на Групата по отношение на въпросите, свързани с борбата с корупцията и подкупите „Доверие – обединен холдинг“ АД не толерира и се въздържа от всякакви действия и поведение, които биха могли да бъдат възприети като форма на подкуп или корупционна практика, в т.ч. активен или пасивен подкуп, злоупотреба с активи на дружеството, нерегламентирано лично ползване на блага и др. Ръководството приема, че насърчаването на култура на етика и почтеност е от ключово значение за поддържане на доверието на бизнес партньорите, акционерите и инвестиционната общност. В дружеството е приет Етичен кодекс на служителите на „Доверие – обединен холдинг“ АД, който е задължителен за целия персонал. За отчетния период в Групата няма уволнени служители поради установени случаи на корупция. Въпреки че на групово ниво няма разписана система за оценка на риска, свързан с корупция, всички процеси и процедури се провеждат по начин, който изключва всякакви форми на корупция в дружествата от Групата. Транзакциите на всяко от дружествата подлежат на предварителна индивидуална оценка, като тези на значителна стойност се одобряват от ръководството на съответната компания, а при необходимост – и от ръководството на холдинга. 7. Разкриване на информация във връзка с чл. 8 от Регламента за таксономията В съответствие с изискванията на чл. 8 от Регламент (ЕС) 2020/852 на Европейския парламент и на Съвета от 18 юни 2020 година за създаване на рамка за улесняване на устойчивите инвестиции и за изменение на Регламент (ЕС) 2019/2088 („Регламента за таксономията“) и Делегиран регламент (ЕС) 2021/2178 на Комисията от 6 юли 2021 година за допълнение на Регламент (ЕС) 2020/852 на Европейския парламент и на Съвета чрез определяне на съдържанието и представянето на информацията, която трябва да бъде оповестявана от предприятията, обхванати от член 19а или 29а от Директива 2013/34/ЕС, по отношение на екологично устойчивите икономически дейности, и чрез определяне на методиката за изпълнение на това задължение за оповестяване, „Доверие – обединен холдинг“ АД е направило анализ на икономическите дейности на холдинга с цел да идентифицира кои от тях са допустими/недопустими за таксономията на ЕС и свързани с 18 екологичните цели за смекчаване на изменението на климата и за адаптиране към климатичните промени. Анализът в текста по-долу и данните в Приложение I. „КПР на „Доверие – обединен холдинг“ АД за 2022 г.“ представят резултатите на дружествата от Групата за периода 1 януари – 31 декември 2022 г. В настоящата декларация не се сравняват данни с предходен период, тъй като 2022 година е първият период, за който дружество оповестява данни съгласно таксономията на ЕС. 7.1. Политика на отчитане Всяка една от отчетените по-долу икономически дейности е допустима за таксономията дейност и е свързана с първите две екологични цели – за смекчаване на изменението на климата и за адаптиране към климатичните промени. С цел да се избегне двойното пресмятане стойностите, посочени в таблиците в Приложение I. „КПР на „Доверие – обединен холдинг“ АД за 2022 г.“, са отнесени единствено към първата цел – принос към смекчаване изменението на климата. Дефинирането, както и последващото определяне на стойностите на знаменателите за свързаните с таксономията ключови показатели за оборота, капиталовите разходи (КР) и оперативните разходи (ОР) се основават на Международните стандарти за финансово отчитане (МСФО). Знаменателят на оборота се определя в съответствие с МСФО 15 „Приходи от договори с клиенти“. Повече информация относно оборота се съдържа в приложение 2. „Основни положения от счетоводната политика на икономическата група“, т. 2.5 „Приходи“ и бележки 3, 5, 7, 8 и 11 от годишния консолидиран финансов отчет на „Доверие – обединен холдинг“ АД за 2022 г. Определянето на знаменателя за капиталовите разходи (КР) обхваща добавките към материалните и нематериалните активи през разглежданата финансова година преди амортизация и други преоценки, включително тези, произтичащи от преоценки с повишаване на стойността и обезценки, за съответната финансова година, като се изключват измененията на справедливата стойност. За нефинансовите предприятия, които прилагат МСФО, приети с Регламент (ЕО) № 1126/2008 на Комисията от 3 ноември 2008 година за приемане на някои международни счетоводни стандарти в съответствие с Регламент (ЕО) № 1606/2002 на Европейския парламент и на Съвета, КР обхващат разходите, отчитани въз основа на: а) МСС 16 – Имоти, машини и съоръжения, параграфи 73, буква д), подточки i) – увеличения и iii) – придобивания чрез бизнес комбинации; б) МСС 38 – Нематериални активи, параграф 118, буква д), подточка i) – допълнения, посочени отделно от тези от вътрешна развойна дейност, тези придобити отделно и тези придобити от бизнес комбинации; в) МСС 40 – Инвестиционни имоти, параграф 76, букви а) – нараствания от придобивания и нараствания от последващи разходи, признати в балансовата стойност на актива и б) – нараствания от бизнес комбинации (за модела на справедливата стойност); 19 г) МСФО 16 – Лизинг, параграф 53, буква з) – допълнения към активи с право на ползване. КР за 2022 г. са изчислени въз основа на съвкупността от съответните редове „Придобивания“, бележка 21. „Имоти , машини, съоръжения и оборудване“, бележка 22. „Активи с право на ползване“, бележка 25. „Други нематериални активи“. Определянето на знаменателя за оперативните разходи (ОР) следва МСС 1 „Представяне на финансови отчети“. Оперативните разходи за 2022 г. са изчислени въз основа на съвкупността от съответните редове „Наеми и режийни разноски“, „Поддръжка и ремонт“ от бележка 13. „Оперативни и административни разходи“ от годишния консолидиран финансов отчет на „Доверие – обединен холдинг“ АД за 2022 г. Знаменателят включва преките некапитализирани разходи, които са свързани с научноизследователска и развойна дейност, мерки за ремонт (обновяване) на сгради, краткосрочни наеми, поддръжка и ремонт и всякакви други преки разходи, свързани с ежедневното обслужване на имуществото, съоръжения и оборудване, необходими, за да се обезпечи непрекъснатото и ефективно действие на тези активи. 7.2. Дял на екологично устойчивите дейности (съобразени с таксономията) След задълбочена проверка, включваща съответните бизнес звена и функции, беше установено, че икономическите дейности, които „Доверие – обединен холдинг“ АД е извършвало през 2022 г., не отговарят на техническите критерии съгласно Делегиран регламент (ЕС) 2021/2139 на Комисията от 4 юни 2021 година за допълнение на Регламент (ЕС) 2020/852 на Европейския парламент и на Съвета чрез установяване на техническите критерии за проверка с цел определяне на условията, при които дадена икономическа дейност се квалифицира като допринасяща съществено за смекчаването на изменението на климата или за адаптирането към изменението на климата, и с цел определяне дали тази икономическа дейност не нанася значителни вреди във връзка с постигането на някоя от другите екологични цели. Следователно делът на съобразените с таксономията икономически дейности възлиза на 0 % от общия оборот на холдинга. В бъдеще „Доверие – обединен холдинг“ АД ще продължи да изследва интензивно дали икономическите дейности на Групата са допустими и съобразени с таксономията, както по отношение на наличните технически критерии, свързани с първите две цели на таксономията, така и за тези, които предстои да бъдат приети във връзка с останалите четири екологични цели. 7.3. Дял на допустимите за таксономията икономически дейности Допустимите за таксономията икономически дейности към 31 декември 2022 г. са в размер на нетен оборот от 5 317 хил. лв., съответно 1% от общата стойност на нетния оборот на холдинговото дружество на консолидирана база. Този дял представлява оборотът, генериран от три от дъщерните дружества на холдинга, чиито основни дейности са ремонт (обновяване) на съществуващи сгради (с код 20 на дейността 7.1), строителство на нови сгради (с код на дейността 7.2) и придобиване и притежаване на сгради (с код на дейността 7.7). Оперативните разходи, отнасящи се към допустимите за таксономията икономически дейности за 2022 г., са в размер на 4 573 хил. лв. и представляват 45% от общата стойност на оперативните разходи на „Доверие – обединен холдинг“ АД. Капиталовите разходи, отнасящи се към допустимите за таксономията икономически дейности за 2022 г., са в размер на 1 530 хил. лв. и представляват 5% от общата стойност на капиталовите разходи на „Доверие – обединен холдинг“ АД. Съществена част от допустимите капиталови разходи (751 хил. лв.) са свързани с реализирането на проект за производство на електроенергия чрез технология за слънчева фотоволтаична енергия (с код на дейността 4.1), осъществен от дъщерното дружество „Доверие – Брико“ АД. Проектът отразява усилията на дружеството да намали въздействието си върху околната среда, като същевременно допринася за създаването на допълнителни бизнес възможности в дългосрочен план. С изпълнението на проекта „Доверие – Брико“ АД прави първа стъпка към реализирането на инвестиции в посока устойчиво развитие и енергиен преход в рамките на холдинга и служи за успешен пример на останалите дъщерни дружества. 21.04.2023 г. Изпълнителен директор: _________________ (Александър Христов) Digitally signed by Alexandre Gueorguiev Hristov DN: C=BG, OID.2.5.4.97=NTRBG-201230426, O=BORICA AD, OU=B-Trust, CN=B-Trust Operational Qualified CA Reason: I am the author of this document Date: 21 April 2023 11:08:15 Приложение I. КПР на „Доверие – обединен холдинг“ АД за 2022 г. *2022 година е първата година, за която „Доверие – обединен холдинг“ АД оповестява данни съгласно таксономията на ЕС. 21 Таблица 1. Дял на оборота от продукти или услуги, свързани със съобразени с таксономията икономически дейности Икономически дейности (1) Код (кодове) (2) Абсолютен дял оборот (3) Дял на оборота (4) Критерии за съществен принос Критерии за НЗВ (нанасяне на значителни вреди) Минимални граници (17) Дял на съобразените с таксономията оборот, година 2022 (18) Дял на съобразените с таксономията оборот, година 2021* (19) Категория спомагаща дейност (20) Категория (преходна дейност) (21) Смекчаване на изменението на климата (5) Адаптиране към изменението на климата (6) Водни и морски ресурси (7) Кръгова икономика (8) Замърсяване (9) Биологично разнообразие и екосистеми (10) Смекчаване на изменението на климата (11) Адаптиране към изменението на климата (12) Водни и морски ресурси (13) Кръгова икономика (14) Замърсяване (15) Биологично разнообразие и системи (16) хил. лв. % % % % % % % Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не % % С П А. Допустими за таксономията дейности A.1 Екологично устойчиви дейности (съобразени с таксономията) Няма такива 0 0% неприложимо Оборот от екологично устойчиви дейности (съобразени с таксономията) (А.1) A.2 Дейности, които са допустими за таксономията, но не са екологично устойчиви (несъобразени с таксономията дейности) Производство на електроенергия чрез технология за слънчева фотоволтаична енергия 4.1 0 0% Ремонт (обновяване) на съществуващи сгради 7.2 1 894 0% Строителство на нови сгради 7.1 2 909 1% Придобиване и притежаване на сгради 7.7 159 0% Придобиване и притежаване на сгради 7.7 355 0% Оборот от дейности, които са допустими за таксономията, но не са екологично устойчиви (несъобразени с таксономията дейности) (А.2) 5 317 1% Общо (А.1 + А.2) 5 317 1% Б. Недопустими за таксономията дейности Оборот от недопустими за таксономията дейности (Б) 515 192 99% Общо (А + Б) 520 509 100% Приложение I. КПР на „Доверие – обединен холдинг“ АД за 2022 г. *2022 година е първата година, за която „Доверие – обединен холдинг“ АД оповестява данни съгласно таксономията на ЕС. 22 Таблица 2. Дял на КР от продуктите или услугите, свързани със съобразени с таксономията икономически дейности Икономически дейности (1) Код (кодове) (2) Абсолютен дял оборот (3) Дял на оборота (4) Критерии за съществен принос Критерии за НЗВ (нанасяне на значителни вреди) Минимални граници (17) Дял на съобразените с таксономията КР, година 2022 (18) Дял на съобразените с таксономията КР, година 2021* (19) Категория спомагаща дейност (20) Категория (преходна дейност) (21) Смекчаване на изменението на климата (5) Адаптиране към изменението на климата (6) Водни и морски ресурси (7) Кръгова икономика (8) Замърсяване (9) Биологично разнообразие и екосистеми (10) Смекчаване на изменението на климата (11) Адаптиране към изменението на климата (12) Водни и морски ресурси (13) Кръгова икономика (14) Замърсяване (15) Биологично разнообразие и системи (16) хил. лв. % % % % % % % Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не % % С П А. Допустими за таксономията дейности A.1 Екологично устойчиви дейности (съобразени с таксономията) Няма такива 0 0% неприложимо КР от екологично устойчиви дейности (съобразени с таксономията) (А.1) A.2 Дейности, които са допустими за таксономията, но не са екологично устойчиви (несъобразени с таксономията дейности) Производство на електроенергия чрез технология за слънчева фотоволтаична енергия 4.1 751 3% Ремонт (обновяване) на съществуващи сгради 7.2 0 0% Строителство на нови сгради 7.1 227 1% Придобиване и притежаване на сгради 7.7 552 2% Придобиване и притежаване на сгради 7.7 0 0% КР от дейности, които са допустими за таксономията, но не са екологично устойчиви (несъобразени с таксономията дейности) (А.2) 1 530 5% Общо (А.1 + А.2) 1 530 5% Б. Недопустими за таксономията дейности КР от недопустими за таксономията дейности (Б) 28 486 95% Общо (А + Б) 30 016 100% Таблица 3. Дял на ОР от продуктите или услугите, свързани със съобразени с таксономията икономически дейности Приложение I. КПР на „Доверие – обединен холдинг“ АД за 2022 г. *2022 година е първата година, за която „Доверие – обединен холдинг“ АД оповестява данни съгласно таксономията на ЕС. 23 Икономически дейности (1) Код (кодове) (2) Абсолютен дял оборот (3) Дял на оборота (4) Критерии за съществен принос Критерии за НЗВ (нанасяне на значителни вреди) Минимални граници (17) Дял на съобразените с таксономията ОР, година 2022 (18) Дял на съобразените с таксономията ОР, година 2021* (19) Категория спомагаща дейност (20) Категория (преходна дейност) (21) Смекчаване на изменението на климата (5) Адаптиране към изменението на климата (6) Водни и морски ресурси (7) Кръгова икономика (8) Замърсяване (9) Биологично разнообразие и екосистеми (10) Смекчаване на изменението на климата (11) Адаптиране към изменението на климата (12) Водни и морски ресурси (13) Кръгова икономика (14) Замърсяване (15) Биологично разнообразие и системи (16) хил. лв. % % % % % % % Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не Да/Не % % С П А. Допустими за таксономията дейности A.1 Екологично устойчиви дейности (съобразени с таксономията) Няма такива 0 0% неприложимо ОР от екологично устойчиви дейности (съобразени с таксономията) (А.1) A.2 Дейности, които са допустими за таксономията, но не са екологично устойчиви (несъобразени с таксономията дейности) Производство на електроенергия чрез технология за слънчева фотоволтаична енергия 4.1 1 0% Ремонт (обновяване) на съществуващи сгради 7.2 1 688 17% Строителство на нови сгради 7.1 2 642 26% Придобиване и притежаване на сгради 7.7 20 0% Придобиване и притежаване на сгради 7.7 222 2% ОР от дейности, които са допустими за таксономията, но не са екологично устойчиви (несъобразени с таксономията дейности) (А.2) 4 573 45% Общо (А.1 + А.2) 4 573 45% Б. Недопустими за таксономията дейности ОР от недопустими за таксономията дейности (Б) 5 657 55% Общо (А + Б) 10 230 100% hlb.bg HLB Bulgaria, София 1309, бул. Константин Величков 149-151 ТЕЛ: +359 2 920 22 01 ФАКС: +359 2 920 36 65 E-MAIL: office@hlb.bg 1 от 10 с т р . ДОКЛАД НА НЕЗАВИСИМИЯ ОДИТОР ДО АКЦИОНЕРИТЕ НА ДОВЕРИЕ - ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД Доклад относно одита на консолидирания финансов отчет Мнение Ние извършихме одит на консолидирания финансов отчет на ДОВЕРИЕ - ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД и неговите дъщерни дружества („Групата“), съдържащ консолидирания отчет за финансовото състояние към 31 декември 2022 г. и консолидирания отчет за печалбата или загубата и другия всеобхватен доход, консолидирания отчет за промените в собствения капитал и консолидирания отчет за паричните потоци за годината, завършваща на тази дата, както и пояснителните приложения към консолидирания финансов отчет, съдържащи и обобщено оповестяване на съществените счетоводни политики. По наше мнение, приложеният консолидиран финансов отчет представя достоверно, във всички съществени аспекти, консолидираното финансово състояние на Групата към 31 декември 2022 г. и нейните консолидирани финансови резултати от дейността и консолидираните парични потоци за годината, завършваща на тази дата, в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане (МСФО), приети от Европейския съюз (ЕС). База за изразяване на мнение Ние извършихме нашия одит в съответствие с Международните одиторски стандарти (МОС). Нашите отговорности съгласно тези стандарти са описани допълнително в раздела от нашия доклад „Отговорности на одитора за одита на консолидирания финансов отчет“. Ние сме независими от Групата в съответствие с Международния етичен кодекс на професионалните счетоводители (включително Международни стандарти за независимост) заедно с етичните изисквания на Закона за независимия финансов одит (ЗНФО), приложими по отношение на нашия одит на консолидирания финансов отчет в България, като ние изпълнихме и нашите други етични отговорности в съответствие с изискванията на ЗНФО и Кодекса на СМСЕС. Ние считаме, че одиторските доказателства, получени от нас, са достатъчни и уместни, за да осигурят база за нашето мнение. hlb.bg HLB Bulgaria, София 1309, бул. Константин Величков 149-151 ТЕЛ: +359 2 920 22 01 ФАКС: +359 2 920 36 65 E-MAIL: office@hlb.bg 2 от 10 с т р . Ключови одиторски въпроси Ключови одиторски въпроси са тези въпроси, които съгласно нашата професионална преценка са били с най-голяма значимост при одита на консолидирания финансов отчет за текущия период. Тези въпроси са разгледани като част от нашия одит на консолидирания финансов отчет като цяло и формирането на нашето мнение относно него, като ние не предоставяме отделно мнение относно тези въпроси. Обезценка на предоставени кредити и аванси на банкови клиенти (дъщерно дружество ТБ Молдиндконбанк СА) Пояснителна бележка 2.9.1 Финансови активи, Обезценка на финансови активи Пояснителна бележка 29 Кредити на банкови клиенти, Пояснителна бележка 47.3 Кредитен риск (Кредитен риск от банкови операции) към консолидирания финансов отчет, представят детайлна информация за оценката на загубата от обезценка на предоставените кредити и аванси на клиенти към 31 декември 2022 г. Ключов одиторски въпрос Как този ключов одиторски въпрос беше адресиран при проведения от нас одит Коректното оценяване на обезценката на кредити и аванси на клиенти изисква значими преценки от страна на ръководството на Групата. Оценяването на натрупаните обезценки на кредити и аванси на клиенти, съгласно изискванията на МСФО 9, включва оценката на 12 месечни очаквани кредитни загуби, както и такива за целия живот на кредита, оценка относно наличието на значително повишение на кредитния риск или настъпването на неизпълнение. Към 31 декември 2022 г. стойността на кредитите и аванси на клиенти преди обезценка възлиза на 1,234,478 хил.лв. (2021г. - 1,136,915 хил. лв.), а провизията за обезценка възлиза на (71,863) хил.лв., (2021г. (37,696) хил. лв.) Установяването на значително повишение на кредитния риск или настъпването на неизпълнение и оценката на 12 месечните очаквани кредитни загуби, както и тези за целия живот на кредита са част от процеса на оценяване на Банката, което, освен всички други фактори, се базира на модели за кредитен риск, специфични идентификатори за значимо повишение на кредитния риск и неизпълнение, финансовото състояние на контрагента, очакваните бъдещи парични потоци или По време на нашия одит, одиторските ни процедури включваха, без да се ограничават до: Комуникация с одитора на компонент, получаване на достъп до модели за обезценка на банката и до одиторската документация, разбиране за процесите на оценка и тестване (въз основа на извадка) дизайна и оперативната ефективност на контролите по отношение на процесите по кредитиране и провизиране. Ние получихме разбиране за критериите и разпределяне на кредита към съответната Фаза, извършихме преглед на моделите за очаквана кредитна загуба, включително и точността на изчисленията. Също така, по отношение на заемите, получихме необходимата информация, свързана с вътрешния контрол, включващ контроли, гарантиращи, че данните, върху които се изчисляват ключовите параметри, а именно вероятността от неизпълнение („PD“) и загубата в случай на обезценка („LGD“), се прехвърлят правилно и изцяло от базата данни на Банката в статистическите модели и се актуализират редовно. hlb.bg HLB Bulgaria, София 1309, бул. Константин Величков 149-151 ТЕЛ: +359 2 920 22 01 ФАКС: +359 2 920 36 65 E-MAIL: office@hlb.bg 3 от 10 с т р . стойността на обезпечението. Използването на различни техники за финансово моделиране, сценарии и допускания може да доведе до различни оценки на разхода за обезценка на кредитите и аванси на клиенти. Поради това, че тази позиция представлява значима част от общите активи на Групата (43%) и предвид свързаната с нея несигурност по отношение на преценките, ние считаме това за ключов одиторски въпрос. Прегледахме изчисленията на дисконтирани парични потоци и очакваните бъдещи парични потоци, включително оценка на обезпечението. Извършихме различни видове аналитични процедури за провизиите за заеми. Също така преценихме дали съответните оповестявания в консолидирания финансов отчет отразяват по подходящ начин излагането на Групата, чрез дъщерното ѝ дружество на кредитен риск и съответстват ли на МСФО. Оценка на адекватността на техническите (застрахователните) резерви в размер на 8,835 хил. лв. Дискутираният ключов одиторски въпрос се отнася за Пояснителна бeлежка 10 и Пояснителна бележка 37 към консолидирания финансов отчет. Групата, чрез застрахователното си дъщерно дружество предлага застрахователни продукти и има специфични ангажименти, свързани с определянето на застрахователните резерви, което е присъщо на застрахователния бизнес. Застрахователните резерви на Групата включват пренос-премиен резерв („ППР“), резерв за предстоящи плащания и други технически резерви. Приблизителната оценка на застрахователните резерви включва прилагането на значителни преценки от страна на ръководството предимно по отношение на: тенденциите в развитието на щетите, оценката затова, доколко са подходящи входящите данни и необходимостта от съответни корекции на тези данни, преценки по отношение на честотата и тежестта на претенциите и съответните разходи за ликвидация на претенции, както и поради дългия времеви хоризонт. Поради тези причини оценката на застрахователните резерви и оповестяванията във финансовия отчет на Групата, изискват и предполагат По време на нашия одит, одиторските ни процедури включваха, без да са ограничени до: Проверка на правилата и процедурите на Групата за формиране на застрахователните резерви за съответствие с нормативните изисквания. Оценихме естеството на застрахователния портфейл и поетите рискове, за да установим характера на задълженията по сключените застрахователни договори. Оценихме видовете застрахователни резерви, пълнотата на рисковете, които покриват, базата и използваните методи за определяне на този резерв. Ние проследихме актюерските изчисления относно застрахователните резерви, като извършихме сравнение с правилата, прилагани от Групата, като за целта използвахме специалисти (актюери), наети от нас. Ние оценихме адекватността на резервите чрез актюерски изчисления, като за целта използвахме специалисти (актюери), наети от нас. hlb.bg HLB Bulgaria, София 1309, бул. Константин Величков 149-151 ТЕЛ: +359 2 920 22 01 ФАКС: +359 2 920 36 65 E-MAIL: office@hlb.bg 4 от 10 с т р . множество преценки, допускания и специфични изчисления, включително участия на експерти. Затова ние сме определили този въпрос като ключов одиторски въпрос. Ние проследихме пълнотата на оповестяванията в консолидирания финансов отчет на Групата относно застрахователните резерви. Друга информация, различна от консолидирания финансов отчет и одиторския доклад върху него Ръководството носи отговорност за другата информация. Другата информация се състои от консолидиран доклад за дейността, декларация за корпоративно управление и консолидирана нефинансова декларация, изготвени от ръководството съгласно Глава седма от Закона за счетоводството, но не включва консолидирания финансов отчет и нашия одиторски доклад, върху него, която получихме преди датата на нашия одиторски доклад. Нашето мнение относно консолидирания финансов отчет не обхваща другата информация и ние не изразяваме каквато и да е форма на заключение за сигурност относно нея, освен ако не е изрично посочено в доклада ни и до степента, до която е посочено. Във връзка с нашия одит на консолидирания финансов отчет, нашата отговорност се състои в това да прочетем другата информация и по този начин да преценим дали тази друга информация е в съществено несъответствие с консолидирания финансов отчет или с нашите познания, придобити по време на одита, или по друг начин изглежда да съдържа съществено неправилно докладване. В случай че на базата на работата, която сме извършили, ние достигнем до заключение, че е налице съществено неправилно докладване в тази друга информация, от нас се изисква да докладваме този факт. Нямаме какво да докладваме в това отношение. Отговорности на ръководството и лицата, натоварени с общо управление за консолидирания финансов отчет Ръководството носи отговорност за изготвянето и достоверното представяне на този консолидиран финансов отчет в съответствие с МСФО, приложими в ЕС и за такава система за вътрешен контрол, каквато ръководството определя като необходима за осигуряване изготвянето на консолидираните финансови отчети, които не съдържат съществени неправилни отчитания, независимо дали дължащи се на измама или грешка. При изготвяне на консолидирания финансов отчет ръководството носи отговорност за оценяване способността на Групата да продължи да функционира като действащо предприятие, оповестявайки, когато това е приложимо, въпроси, свързани с предположението за действащо предприятие и използвайки счетоводната база на hlb.bg HLB Bulgaria, София 1309, бул. Константин Величков 149-151 ТЕЛ: +359 2 920 22 01 ФАКС: +359 2 920 36 65 E-MAIL: office@hlb.bg 5 от 10 с т р . основата на предположението за действащо предприятие, освен ако ръководството не възнамерява да ликвидира Групата или да преустанови дейността на Групата, или ако ръководството на практика няма друга алтернатива, освен да постъпи по този начин. Лицата, натоварени с общо управление, носят отговорност за осъществяването на надзор над процеса по финансово отчитане на Групата. Отговорности на одитора за одита на консолидирания финансов отчет Нашите цели са да получим разумна степен на сигурност относно това дали консолидираният финансов отчет като цяло не съдържа съществени неправилни отчитания, независимо дали дължащи се на измама или грешка, и да издадем одиторски доклад, който да включва нашето одиторско мнение. Разумната степен на сигурност е висока степен на сигурност, но не е гаранция, че одит, извършен в съответствие с МОС, винаги ще разкрива съществено неправилно отчитане, когато такова съществува. Неправилни отчитания могат да възникнат в резултат на измама или грешка и се считат за съществени, ако би могло разумно да се очаква, че те, самостоятелно или като съвкупност, биха могли да окажат влияние върху икономическите решения на потребителите, вземани въз основа на този консолидиран финансов отчет. Като част от одита в съответствие с МОС, ние използваме професионална преценка и запазваме професионален скептицизъм по време на целия одит. Ние също така: — идентифицираме и оценяваме рисковете от съществени неправилни отчитания в консолидирания финансов отчет, независимо дали дължащи се на измама или грешка, разработваме и изпълняваме одиторски процедури в отговор на тези рискове и получаваме одиторски доказателства, които да са достатъчни и уместни, за да осигурят база за нашето мнение. Рискът да не бъде разкрито съществено неправилно отчитане, което е резултат от измама, е по-висок, отколкото риска от съществено неправилно отчитане, което е резултат от грешка, тъй като измамата може да включва тайно споразумяване, фалшифициране, преднамерени пропуски, изявления за въвеждане на одитора в заблуждение, както и пренебрегване или заобикаляне на вътрешния контрол. — получаваме разбиране за вътрешния контрол, имащ отношение към одита, за да разработим одиторски процедури, които да са подходящи при конкретните обстоятелства, но не с цел изразяване на мнение относно ефективността на вътрешния контрол на Групата. — оценяваме уместността на използваните счетоводни политики и разумността на счетоводните приблизителни оценки и свързаните с тях оповестявания, направени от ръководството. — достигаме до заключение относно уместността на използване от страна на ръководството на счетоводната база на основата на предположението за действащо предприятие и, на базата на получените одиторски доказателства, относно това дали е налице съществена несигурност, отнасяща се до събития или условия, които биха могли да породят значителни съмнения относно способността на Групата да продължи да функционира като действащо предприятие. Ако ние достигнем до заключение, че е налице съществена несигурност, от нас се изисква да привлечем внимание в одиторския си доклад към свързаните с тази несигурност оповестявания в консолидирания финансов отчет или в случай че тези оповестявания са неадекватни, да модифицираме мнението си. Нашите заключения се основават на одиторските hlb.bg HLB Bulgaria, София 1309, бул. Константин Величков 149-151 ТЕЛ: +359 2 920 22 01 ФАКС: +359 2 920 36 65 E-MAIL: office@hlb.bg 6 от 10 с т р . доказателства, получени до датата на одиторския ни доклад. Бъдещи събития или условия обаче могат да станат причина Групата да преустанови функционирането си като действащо предприятие. — оценяваме цялостното представяне, структура и съдържание на консолидирания финансов отчет, включително оповестяванията, и дали консолидираният финансов отчет представя основополагащите за него сделки и събития по начин, който постига достоверно представяне. — получаваме достатъчни и уместни одиторски доказателства относно финансовата информация на предприятията или стопанските дейности в рамките на Групата, за да изразим мнение относно консолидирания финансов отчет. Ние носим отговорност за инструктирането, надзора и изпълнението на одита на Групата. Ние носим изключителната отговорност за нашето одиторско мнение. Ние комуникираме с лицата, натоварени с общо управление, наред с останалите въпроси, планирания обхват и време на изпълнение на одита и съществените констатации от одита, включително съществени недостатъци във вътрешния контрол, които идентифицираме по време на извършвания от нас одит. Ние предоставяме също така на лицата, натоварени с общо управление, изявление, че сме изпълнили приложимите етични изисквания във връзка с независимостта и че ще комуникираме с тях всички взаимоотношения и други въпроси, които биха могли разумно да бъдат разглеждани като имащи отношение към независимостта ни, а когато е приложимо, и свързаните с това предпазни мерки. Сред въпросите, комуникирани с лицата, натоварени с общо управление, ние определяме тези въпроси, които са били с най-голяма значимост при одита на консолидирания финансов отчет за текущия период и които следователно са ключови одиторски въпроси. Ние описваме тези въпроси в нашия одиторски доклад, освен в случаите, в които закон или нормативна уредба възпрепятства публичното оповестяване на информация за този въпрос или когато, в изключително редки случаи, ние решим, че даден въпрос не следва да бъде комуникиран в нашия доклад, тъй като би могло разумно да се очаква, че неблагоприятните последствия от това действие биха надвишили ползите от гледна точка на обществения интерес от тази комуникация. Доклад във връзка с други законови и регулаторни изисквания Допълнителни въпроси, които поставят за докладване Законът за счетоводството и Законът за публичното предлагане на ценни книжа В допълнение на нашите отговорности и докладване съгласно МОС, описани по-горе в раздела „Друга информация, различна от консолидирания финансов отчет и одиторския доклад върху него“ по отношение на консолидирания доклад за дейността, декларацията за корпоративно управление на Групата и консолидираната нефинансова декларация, ние изпълнихме и процедурите, добавени към изискваните по МОС, съгласно „Указания относно нови и разширени одиторски доклади и комуникация от страна на одитора" на професионалната организация на регистрираните одитори в България, Института на дипломираните експерт-счетоводители (ИДЕС)“. Тези процедури касаят проверки за наличието, както и проверки на формата и съдържанието на тази друга информация с цел да ни подпомогнат във формиране на становище относно това дали другата информация включва оповестяванията и докладванията, предвидени в Глава седма от Закона за hlb.bg HLB Bulgaria, София 1309, бул. Константин Величков 149-151 ТЕЛ: +359 2 920 22 01 ФАКС: +359 2 920 36 65 E-MAIL: office@hlb.bg 7 от 10 с т р . счетоводството и в Закона за публичното предлагане на ценни книжа (чл. 100н, ал. 10 от ЗППЦК във връзка с чл. 100н, ал. 8, т. 3 и 4 от ЗППЦК), приложими в България. Становище във връзка с чл. 37, ал. 6 от Закона за счетоводството На базата на извършените процедури, нашето становище е, че: а) Информацията, включена в консолидирания доклад за дейността за финансовата година, за която е изготвен консолидираният финансов отчет, съответства на консолидирания финансов отчет. б) Консолидираният доклад за дейността е изготвен в съответствие с изискванията на Глава седма от Закона за счетоводството и на чл. 100(н), ал. 7 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа. в) В декларацията за корпоративно управление на Групата за финансовата година, за която е изготвен консолидираният финансов отчет, е представена изискваната от чл. 100(н), ал. 8 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа информация. г) Консолидираната нефинансова декларация за финансовата година, за която е изготвен консолидираният финансов отчет, е предоставена и изготвена в съответствие с изискванията на Глава седма от Закона за счетоводството. Становище във връзка с чл. 100(н), ал. 10 във връзка с чл. 100 н, ал. 8, т. 3 и 4 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа На база на извършените процедури и на придобитото познаване и разбиране на дейността на Групата и средата, в която тя работи, по наше мнение, описанието на основните характеристики на системите за вътрешен контрол и управление на риска на Групата във връзка с процеса на финансово отчитане, което е част от консолидирания доклад за дейността (като елемент от съдържанието на декларацията за корпоративно управление) и информацията по чл. 10, параграф 1, букви "в", "г", "е", "з" и "и" от Директива 2004/25/ЕО на Европейския парламент и на Съвета от 21 април 2004 година относно предложенията за поглъщане, не съдържат случаи на съществено неправилно докладване. Докладване за съответствие на електронния формат на консолидирания финансов отчет, включен в годишния консолидиран финансов отчет за дейността по чл. 100н, ал.5 от ЗППЦК с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ Ние извършихме ангажимент за изразяване на разумна степен на сигурност по отношение на съответствието на електронния формат на консолидирания финансов отчет на ДОВЕРИЕ - ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД“ за годината, завършваща на 31 декември 2022 година, приложен в електронния файл „8945008Q3OIEBAOUB529-20221231-BG-CON.zip“, с изискванията на Делегиран Регламент (ЕС) 2019/815 на Комисията от 17 декември 2018 г. за допълнение на Директива 2004/109/ЕО на Европейския парламент и на Съвета чрез регулаторни технически стандарти за определянето на единния електронен формат за отчитане („Регламент за ЕЕЕФ“). Нашето становище е само по отношение на електронния формат на консолидирания финансов отчет и не обхваща другата информация, включена в годишния консолидиран финансов отчет за дейността по чл. 100н, ал. 5 от ЗППЦК. Описание на предмета и приложимите критерии hlb.bg HLB Bulgaria, София 1309, бул. Константин Величков 149-151 ТЕЛ: +359 2 920 22 01 ФАКС: +359 2 920 36 65 E-MAIL: office@hlb.bg 8 от 10 с т р . Ръководството е изготвило електронен формат на консолидирания финансов отчет на Групата за годината, завършваща на 31 декември 2022 година по реда на Регламента за ЕЕЕФ с цел спазване на изискванията на ЗППЦК. Правилата за изготвяне на консолидирани финансови отчети в този електронен формат са посочени в Регламентa за ЕЕЕФ и те по наше мнение притежават характеристиките на подходящи критерии за формиране на становище за разумна степен на сигурност. Отговорности на ръководството и лицата, натоварени с общо управление Ръководството на Групата е отговорно за прилагането на изискванията на Регламента за ЕЕЕФ при изготвяне на електронния формат на консолидирания финансов отчет в XHTML. Тези отговорности включват избора и прилагането на подходящи iXBRL маркировки, използвайки таксономията на Регламента за ЕЕЕФ, както и въвеждането и прилагането на такава система за вътрешен контрол, каквато ръководството счита за необходима за изготвянето на електронния формат на годишния консолидирания финансов отчет на Групата, който да не съдържа съществени несъответствия с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ. Лицата, натоварени с общо управление, носят отговорност за осъществяването на надзор над процеса по изготвянето на годишния консолидиран финансов отчет на Групата, включително прилагането на Регламента за ЕЕЕФ. Отговорности на одитора Нашата отговорност се състои в изразяване на становище за разумна степен на сигурност относно това дали електронният формат на консолидирания финансов отчет е в съответствие с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ. За тази цел ние изпълнихме „Указания относно изразяване на одиторско мнение във връзка с прилагането на единния европейски електронен формат (ЕЕЕФ) за финансовите отчети на дружества, чиито ценни книжа са допуснати за търгуване на регулиран пазар в Европейския съюз (ЕС)" на професионалната организация на регистрираните одитори в България, Института на дипломираните експерт-счетоводители (ИДЕС)“ и извършихме ангажимент за изразяване на разумна степен на сигурност съгласно МСАИС 3000 (преработен) „Ангажименти за изразяване на сигурност, различни от одити и прегледи на историческа финансова информация“ (МСАИС 3000 (преработен)). Този стандарт изисква от нас да спазваме етичните изисквания, да планираме и изпълним подходящи процедури, за да получим разумна степен на сигурност дали електронният формат на консолидирания финансов отчет на Групата е изготвен във всички съществени аспекти в съответствие с приложимите критерии, посочени по-горе. Характерът, времето и обхвата на избраните процедури зависят от нашата професионална преценка, включително оценката на риска от съществени несъответствия с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ, независимо дали дължащи се на измама или грешка. Разумната степен на сигурност е висока степен на сигурност, но не е гаранция, че ангажимент, извършен в съответствие с МСАИС 3000 (преработен), винаги ще разкрива съществено несъответствие с изискванията, когато такова съществува. Изисквания за управление на качеството hlb.bg HLB Bulgaria, София 1309, бул. Константин Величков 149-151 ТЕЛ: +359 2 920 22 01 ФАКС: +359 2 920 36 65 E-MAIL: office@hlb.bg 9 от 10 с т р . Ние прилагаме Международен стандарт за управление на качеството (МСУК) 1 , който изисква да разработим, внедрим и поддържаме система за управление на качеството, включително политики или процедури относно спазването на етичните изисквания, професионалните стандарти и приложимите законови и регулаторни изисквания към регистрираните одитори в България. Ние отговаряме на етичните и изискванията за независимост на Международния етичен кодекс на професионалните счетоводители (включително Международни стандарти за независимост) на Съвета за международни стандарти по етика за счетоводители (Кодекса на СМСЕС), приет от ИДЕС чрез ЗНФО. Обобщение на извършената работа Целта на планираните и извършени от нас процедури беше получаването на разумна степен на сигурност, че електронният формат на консолидирания финансов отчет е изготвен, във всички съществени аспекти в съответствие с изискванията на Регламента ЕЕЕФ. Като част от оценяване на спазването на изискванията на Регламента за ЕЕЕФ по отношение на електронния (XHTML) формат за отчитане на консолидирания отчет на Групата, ние запазихме професионален скептицизъм и използвахме професионална преценка. Ние също така: — получихме разбиране за вътрешния контрол и процесите, свързани с прилагането на Регламента за ЕЕЕФ по отношение на консолидирания финансов отчет на Групата и включващи изготвянето на консолидирания финансов отчет на Групата в XHTML формат и маркирането му в машинно четим език (iXBRL); — проверихме дали приложеният XHTML формат е валиден; — проверихме дали четимата от човек част на електронния формат на консолидирания финансов отчет съответства на одитирания консолидиран финансов отчет; — оценихме пълнотата на маркировките в консолидирания финансов отчет на Групата при използването на машинно четим език (iXBRL) съобразно изискванията на Регламента за ЕЕЕФ; — оценихме уместността на използваните iXBRL маркировки, избрани от основната таксономия, както и създаването на елемент от разширената таксономия в съответствие с Регламента за ЕЕЕФ, когато липсва подходящ елемент в основната таксономия; — оценяваме уместността на съотнасянето (фиксиране) на елементите от разширената таксономия в съответствие с Регламента за ЕЕЕФ. Ние считаме, че доказателствата, получени от нас, са достатъчни и уместни, за да осигурят база за нашето становище. Становище за съответствие на електронния формат на консолидирания финансов отчет с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ По наше мнение, на база на извършените от нас процедури, електронният формат на консолидирания финансов отчет на Групата за годината, завършваща на 31 декември 2022 година, съдържащ се в приложения електронен файл „8945008Q3OIEBAOUB529- 20221231-BG-CON.zip“, е изготвен във всички съществени аспекти в съответствие с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ hlb.bg HLB Bulgaria, София 1309, бул. Константин Величков 149-151 ТЕЛ: +359 2 920 22 01 ФАКС: +359 2 920 36 65 E-MAIL: office@hlb.bg 10 от 10 с т р . Докладване съгласно чл. 10 от Регламент (ЕС) № 537/2014 във връзка с изискванията на чл. 59 от Закона за независимия финансов одит Съгласно изискванията на Закона за независимия финансов одит във връзка с чл. 10 от Регламент (ЕС) № 537/2014, ние докладваме допълнително и изложената по-долу информация. — ЕЙЧ ЕЛ БИ БЪЛГАРИЯ ООД е назначено за задължителен одитор на консолидирания финансов отчет за годината, завършваща на 31 декември 2022 г. на ДОВЕРИЕ - ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД от общото събрание на акционерите, проведено на 30 юни 2022 г., за период от една година. — Одитът на консолидирания финансов отчет за годината, завършваща на 31 декември 2022г. на Групата представлява шести пълен непрекъснат ангажимент за задължителен одит на тази група, извършен от нас. — Потвърждаваме, че изразеното от нас одиторско мнение е в съответствие с допълнителния доклад, представен на одитния комитет на ДОВЕРИЕ - ОБЕДИНЕН ХОЛДИНГ АД, съгласно изискванията на чл. 60 от Закона за независимия финансов одит. — Потвърждаваме, че не сме предоставяли посочените в чл. 64 от Закона за независимия финансов одит забранени услуги извън одита. — Потвърждаваме, че при извършването на одита сме запазили своята независимост спрямо Групата. — За периода, за който се отнася извършеният от нас задължителен одит, освен одита, ние не сме предоставили други услуги на Групата. Одиторско дружество „ЕЙЧ ЕЛ БИ БЪЛГАРИЯ” ООД Регистрационен номер 017 Стойчо Милев Управител Евтим Евтимов Регистриран одитор, отговорен за одита Регистрационен номер 0882 21 април 2023 г. EVTIM PETKOV EVTIMOV Digitally signed by EVTIM PETKOV EVTIMOV Date: 2023.04.21 17:59:51 +03'00' Stoycho Kirilov Milev Digitally signed by Stoycho Kirilov Milev Date: 2023.04.21 18:07:12 +03'00'