Cinkarna Celje

Annual / Quarterly Financial Statement • Mar 15, 2018

Celje, dne: 14. 3. 2018

Skladno s 373. in 386. členom ZTFI ter Sklepom o izvajanju obveznosti razkrivanja nadzorovanih informacij objavljamo nerevidirane računovodske izkaze za leto 2017, ki so bili obravnavani na seji nadzornega sveta podjetja 13. 3. 2018.

Nerevidirani računovodski izkazi za leto bodo objavljeni na uradnih spletnih straneh podjetja www.cinkarna.si dne 14. 3. 2018 ter bodo dosegljivi vsaj deset let. Agenciji za javnopravne evidence in storitve bomo posredovali nerevidirane izkaze in bilance dne 15. 3. 2018.

Kratek komentar Uprave

V poslovnem letu 2017 smo poslovali odlično. Cinkarna Celje, d. d. je dosegla zgodovinske rekorde tako glede samega obsega poslovanja, kot tudi uspešnosti. Izrazito smo presegli poslovne rezultate leta 2016, hkrati pa smo izrazito izboljšali tudi z načrtom 2017 zastavljene cilje. Najpomembnejši razlog odličnih rezultatov je visoka konjunktura v industriji pigmenta titanovega dioksida, nezadostna ponudba pigmenta vzpostavlja pogoje tržnega neravnovesja, ki vodi do izrazitega pozitivnega premika ravni prodajnih cen. Dvig prodajnih cen, pa je ob nadzoru vseh stroškov, predvsem stroškov neposredne proizvodnje, rezultiral v rekordnih operativnih maržah ter posledično dvigu dobičkonosnosti. Sočasno smo z opustitvijo nerentabilnega programa valjane titancinkove pločevine, izrazito izboljšali tudi strukturo poslovnih programov in izboljšali notranjo učinkovitost poslovanja celotnega sistema.

Izdelane panožne primerjave in analize obdobnih rezultatov kažejo, da je Cinkarna Celje, d. d. tudi v letu 2017 zadržala položaj med najuspešnejšimi podjetji iz industrije pigmenta titanovega dioksida. Vsi konkurenti so v letu 2017 sicer pomembno izboljšali uspešnost svojega poslovanja, vendar Cinkarna Celje, d. d. tako v smislu absolutnih kot tudi relativnih primerjav, pozitivno odstopa od industrijskega povprečja in utrjuje svoj položaj med najuspešnejšimi akterji. Čisti dobiček v dvanajstih mesecih leta 2017 je dosegel višino 28,8 milijonov €. Ta poslovni izid je za 195 % višji od doseženega v letu 2016, ko smo ustvarili 9,8 milijonov € čistega dobička. Čisti dobiček 2017 hkrati presega tudi načrtovani rezultat, in sicer za 187 %. Za leto 2017 smo načrtovali 10 milijonov € dobička.

Vrednost delnic Cinkarne Celje, d. d. se je od zadnjega trgovalnega dne v letu 2016 do zadnjega trgovalnega dne v letu 2017, na vstopni kotaciji Ljubljanske Borze, povečala iz 162 €/delnico na 217 €/delnico, oziroma za zelo visokih 34 %. Dvig je smiselno pripisati izboljšanju razmer na kapitalskih trgih, izrazitemu dvigu poslovne uspešnosti podjetja in ugodnim napovedim trendov v industriji pigmenta titanovega dioksida. V istem obdobju se je vrednost indeksa SBI TOP povečala za 12 %. Podjetje je v letu 2017 izplačalo 7,35 milijonov evrov dividend (116 % več kot leto prej), kar znaša bruto 9,05 € dividende/delnico. Dividendna donosnost na dan skupščinskega sklepa je znašala visokih 4,9 % in je ponovno med najvišjimi v industriji pigmenta titanovega dioksida.

V letu 2017 smo za naložbe v osnovna sredstva porabili 13,3 milijonov €, kar je za 51 % več kot v letu 2016 in za 8 % manj kot smo načrtovali. Poudarek pri naložbenju je bil namenjen nadomeščanju iztrošene opreme nosilnega programa pigmenta titanovega dioksida, s sočasnimi cilji izboljševanja kakovosti gotovega izdelka, odprave ozkih grl, zniževanja emisij v okolje in izboljšanja pogojev varnega in zdravega dela. Med drugimi pomembnimi zaključenimi investicijami je potrebno navesti postavitev dveh novih parnih kotlov, ki je bila potrebna za zagotovitev zakonske skladnosti in dvig varnosti energetske oskrbe. Zaključili smo tudi sanacijo pregradnega telesa Odlagališča nenevarnih odpadkov Bukovžlak in izvedli naložbo v posodobitev železniške transportne infrastrukture.

NEREVIDIRANI RAČUNOVODSKI IZKAZI ZA LETO 2017

& SKLEP NADZORNEGA SVETA

Celje, dne: 14. 3. 2018

Bilanca stanja

				v €
				Indeks
		31.12.2017	31.12.2016	17/16
	SREDSTVA	219.731.072	186.021.924	118
A.	Dolgoročna sredstva	99.132.889	97.235.306	102
I.	Neopredmetena sredstva in dolgoročne AČR	1.642.406	1.746.692	94
	1. Dolgoročne premoženjske pravice	1.587.646	1.674.350	95
	5. Druge dolgoročne aktivne časovne razmejitve	54.760	72.342	76
II.	Opredmetena osnovna sredstva	93.891.611	92.214.541	102
	1a. Zemljišča	9.874.712	9.947.054	99
	1b. Zgradbe	41.278.843	41.745.313	99
	2. Proizvajalne naprave in stroji	31.716.610	37.015.967	86
	3. Druge naprave in oprema	41.122	38.174	108
	4a. Opredmetena osnovna sredstva v gradnji in izdelavi	8.611.333	2.001.595	430
	4b. Predujmi za pridobitev opredmetenih osnovnih sredstev	2.368.991	1.466.438	162
IV.	Dolgoročne finančne naložbe	950.363	1.191.363	80
	1č. Druge delnice in deleži	950.363	1.191.363	80
VI.	Odložene terjatve za davek	2.648.509	2.082.710	127
B.	Kratkoročna sredstva	120.239.680	88.361.593	136
II.	Zaloge	41.314.607	30.569.235	135
	1. Material	25.594.946	20.890.259	123
	2. Nedokončana proizvodnja	1.727.210	1.571.971	110
	3. Proizvodi in trgovsko blago	6.574.598	8.078.556	81
	4. Predujmi za zaloge	7.417.853	28.449	26074
III.	Kratkoročne finančne naložbe	0	50.613	-
	2.a Kratkoročna posojila družbam v skupini	0	50.000	-
	2.b Kratkoročna posojila drugim	0	613	-
IV.	Kratkoročne poslovne terjatve	34.473.658	26.709.721	129
	1. Kratkoročne poslovne terjatve do družb v skupini	0	255.247	-
	2. Kratkoročne poslovne terjatve do kupcev	32.575.764	24.899.172	131
	3. Kratkoročne poslovne terjatve do drugih	1.897.894	1.555.302	122
V.	Denarna sredstva	44.451.415	31.032.024	143
C.	Kratkoročne aktivne časovne razmejitve	358.503	425.025	84

Celje, dne: 14. 3. 2018

				v €
				Indeks
		31.12.2017	31.12.2016	17/16
	OBVEZNOSTI DO VIROV SREDSTEV	219.731.072	186.021.924	118
A.	Kapital	166.520.502	145.966.794	114
I.	Vpoklicani kapital	20.396.244	20.396.244	100
	1. Osnovni kapital	20.396.244	20.396.244	100
II.	Kapitalske rezerve	44.284.976	44.284.976	100
III.	Rezerve iz dobička	81.554.551	74.363.227	110
	1. Zakonske rezerve	16.931.435	16.931.435	100
	2. Rezerve za lastne delnice	238.926	238.926	100
	3. Lastne delnice	-238.926	-238.926	100
	5. Druge rezerve iz dobička	64.623.116	57.431.792	113
V.	Rezerve nastale zaradi vrednotenja po pošteni vrednosti	-1.265.277	-431.863	293
VI.	Preneseni čisti poslovni izid	-23.965	34.212	-
VII.	Čisti poslovni izid poslovnega leta	21.573.973	7.319.998	295
B.	Rezervacije in dolgoročne pasivne časovne razmejitve	28.428.742	23.713.344	120
	1. Rezervacije za pokojnine in podobne obveznosti	3.318.225	2.804.680	118
	2. Druge rezervacije	24.622.438	20.371.489	121
	3. Dolgoročne pasivne časovne razmejitve	488.079	537.175	91
Č.	Kratkoročne obveznosti	23.827.392	15.453.003	154
II.	Kratkoročne finančne obveznosti	77.573	116.858	66
	4. Druge kratkoročne finančne obveznosti	77.573	116.858	66
III.	Kratkoročne poslovne obveznosti	23.749.819	15.336.145	155
	2. Kratkoročne poslovne obveznosti do dobaviteljev	14.543.172	10.459.753	139
	4 . Kratkoročne poslovne obveznosti na podlagi predujmov	95.457	192.177	50
	5. Druge kratkoročne poslovne obveznosti	9.111.190	4.684.215	195
D.	Kratkoročne pasivne časovne razmejitve	954.436	888.783	107

Celje, dne: 14. 3. 2018

Izkaz poslovnega izida za obdobje 1.1. do 31.12.

				v €
		leto	leto	Indeks
		2017	2016	17/16
1.	Čisti prihodki od prodaje	188.704.758	169.765.430	111
	- čisti prihodki iz prodaje na domačem trgu	24.460.675	21.438.087	114
	- čisti prihodki iz prodaje na tujem trgu	164.244.083	148.327.343	111
2.	Sprememba vrednosti zalog proizvodov in nedokončane proizvodnje	-1.274.431	-6.190.370	21
3.	Usredstveni lastni proizvodi in lastne storitve	2.113.892	1.949.210	108
4.	Drugi poslovni prihodki (s prevrednotovalnimi poslovnimi prihodki)	1.034.029	887.831	116
5.	Stroški blaga, materiala in storitev	104.576.124	111.611.691	94
	a) Nabavna vred. prodanega blaga in materiala ter stroški porab.materiala	90.742.232	99.139.072	92
	b) Stroški storitev	13.833.892	12.472.619	111
6.	Stroški dela	30.324.810	28.190.727	108
	a) Stroški plač	22.338.216	20.727.030	108
	b) Stroški socialnih zavarovanj	1.728.875	1.596.647	108
	c) Stroški pokojninskih zavarovanj	2.499.243	2.337.217	107
	č) Drugi stroški dela	3.758.477	3.529.833	106
7.	Odpisi vrednosti	13.109.958	14.790.371	89
	a) Amortizacija	12.352.786	12.710.917	97
	b) Prevrednotovalni poslovni odhodki pri neopredmet. sred. in opredmet. OS	323.665	1.825.099	18
	c) Prevrednotovalni poslovni odhodki pri obratnih sredstvih	433.507	254.355	170
8.	Drugi poslovni odhodki	6.846.137	1.240.244	552
	Poslovni izid iz poslovanja	35.721.219	10.579.068	338
9.	Finančni prihodki iz deležev	20.451	31.568	65
	č) Finančni prihodki iz drugih naložb	20.451	31.568	65
10.	Finančni prihodki iz danih posojil	163.027	2.120	7.690
	a) Finančni prihodki iz posojil, dani družbam v skupini	381	0	-
	b) Finančni prihodki iz posojil, danih drugim	162.646	2.120	7672
11.	Finančni prihodki iz poslovnih terjatev	686.833	942.546	73
	b) Finančni prihodki iz poslovnih terjatev do drugih	686.833	942.546	73
12.	Finančni odhodki iz oslabitve in odpisov finančnih naložb	291.000	0	-
13.	Finančni odhodki iz finančnih obveznosti	64.396	64.832	99
	č) Finančni odhodki iz drugih finančnih obveznosti	64.396	64.832	99
14.	Finančni odhodki iz poslovnih obveznosti	1.685.322	378.106	446
	b) Finančni odhodki iz poslovnih obveznosti do dobaviteljev in meničnih obvez.	301.426	199.744	151
	c) Finančni odhodki iz drugih poslovnih obveznosti	1.383.896	178.362	776
15.	Drugi prihodki	11.081	30.361	36
16.	Drugi odhodki	11.003	112.778	10
	Poslovni izid pred obdavčitvijo	34.550.892	11.029.947	313
17.	Davek iz dobička	6.351.394	1.394.452	455
18.	Odloženi davki	565.799	124.502	454
19.	Čisti poslovni izid obračunskega obdobja	28.765.297	9.759.997	295
	Osnovni čisti dobiček na delnico1	35,31	11,98	295
	Popravljen čisti dobiček na delnico2	35,31	11,98	295

¹ Čisti dobiček / število vseh delnic

2 Vse delnice so navadne, prosto prenosljive in istega razreda

Celje, dne: 14. 3. 2018

Izkaz drugega vseobsegajočega donosa za obdobje 1.1. do 31.12.

				v €
		LETO 2017	LETO 2016	Indeks 17/16
19.	Čisti poslovni izid tekočega obdobja	28.765.297	9.759.997	295
23.	Druge sestavine vseobsegajočega donosa	-858.672	-643.233	133
24.	Celotni vseobsegajoči donos obračunskega obdobja (19+23)	27.906.625	9.116.764	306

Celje, dne: 14. 3. 2018

Izkaz gibanja kapitala in ugotovitev bilančnega dobička

										v €
					Rezerve iz dobička		Rezerve, nastale	Preneseni čisti	Čisti poslovni
Izkaz gibanja kapitala	Osnovni	Kapitalske	Zakonske	Rezerve	Lastne	Druge	zaradi vrednotenja	poslovni izid	izid poslovnega	Skupaj
za leto 2017	kapital	rezerve	rezerve	za lastne	delnice	rezerve iz	po pošteni vred.		leta	kapital
				lastne		dobička
	I/1	I I	III/1	III/2	III/3	III/5	V	VI/1	VII/1	VIII
A2. Začetno stanje poroč. obdobja		20.396.244 44.284.976 16.931.435		238.926		-238.926 57.431.792	-431.863	34.212	7.319.998	145.966.794
B1. Sprem.lastniš.kapitala - transakcije z lastnik								7.352.917		7.352.917
g) Izplačilo div idend								7.352.917		7.352.917
B2. Celotni vseobsegajoči donos poročev. obdobja							-833.414	-25.258	28.765.297	27.906.625
a) Vnos čistega poslov nega
izida poročev alskega obdobja č) Spremembe presežka iz									28.765.297	28.765.297
prev rednotenja odprav nin							-833.414	-25.258		-858.672
B3. Spremembe v kapitalu						7.191.324		7.319.998	-14.511.322	0
a) Razpored.preostalega dela čist.dob. prim.poroč.obd.na druge sestav .kap. b) Razpored. dela čist.dob.								7.319.998	-14.511.322	-7.191.324
poroč.obd.na druge sestav .kap.po sklepu organov v odenja in nadzora						7.191.324				7.191.324
C. Končno stanje poroč. obdobja		20.396.244 44.284.976 16.931.435		238.926		-238.926 64.623.116	-1.265.277	-23.965	21.573.973	166.520.502
BILANČNI DOBIČEK								-23.965	21.573.973	21.550.008

										v €
				Rezerve iz dobička			Rezerve, nastale	Preneseni čisti	Čisti poslovni
Izkaz gibanja kapitala	Osnovni	Kapitalske	Zakonske	Rezerve	Lastne	Druge	zaradi vrednotenja	poslovni izid	izid poslovnega	Skupaj
za leto 2016	kapital	rezerve	rezerve	za lastne	delnice	rezerve iz	po pošteni vred.		leta	kapital
				lastne		dobička
	I/1	I I	III/1	III/2	III/3	III/5	V	VI/1	VII/1	VIII
A2. Začetno stanje poroč. obdobja		20.396.244 44.284.976 16.931.435		238.926		-238.926 54.991.793	211.370	12.896	3.406.772	140.235.486
b) Prilagoditv e za nazaj								26.947		26.947
A2. Začetno stanje poročev. obd.		20.396.244 44.284.976 16.931.435		238.926		-238.926 54.991.793	211.370	39.843	3.406.772	140.262.433
B1. Sprem.lastniš.kapitala -
transakcije z lastnik								3.412.403		3.412.403
g) Izplačilo div idend								3.412.403		3.412.403
B2. Celotni vseobsegajoči
donos poročev. obdobja							-643.233		9.759.997	9.116.764
a) Vnos čistega poslov nega
izida poročev alskega obdobja									9.759.997	9.759.997
č) Spremembe presežka iz
prev rednotenja odprav nin							-643.233			-643.233
B3. Spremembe v kapitalu						4.879.999		3.406.772	-8.286.771	0
a) Razpored.preostalega dela čist.dob.
prim.poroč.obd.na druge sestav .kap.								3.406.772	-3.406.772	0
b) Razporeditev čistega dobička
po sklepu Uprav e in NS						4.879.999			-4.879.999	0
C. Končno stanje poroč. obdobja		20.396.244 44.284.976 16.931.435		238.926		-238.926 59.871.792	-431.863	34.212	4.879.999	145.966.794
BILANČNI DOBIČEK								34.212	4.879.999	4.914.211

Celje, dne: 14. 3. 2018

Izkaz denarnih tokov

		v €
		LETO 2017	LETO 2016	Ind. 17/16
A.	DENARNI TOKOVI PRI POSLOVANJU
a)	Čisti poslovni izid	28.765.297	9.759.997	295
	Poslovni izid pred obdavčitvijo	34.550.892	11.029.947	313
	Davki iz dobička in drugi davki, ki niso zajeti v poslovnih odhodkih	5.785.595	1.269.950	456
b)	Prilagoditve za	12.739.507	14.660.457	87
	Amortizacijo +	12.352.786	12.710.917	97
	Prevrednotovalne poslovne prihodke -	186.973	96.226	194
	Prevrednotovalne poslovne odhodke +	757.171	2.079.454	36
	Finančne prihodke brez finančnih prihodkov iz poslovnih terjatev -	183.478	33.688	545
c)	Spremembe čistih obr. sredst. (in ČR, rezervacij ter odloženih terjatev
	in obv. za davek) poslovnih postavk BS	-5.296.679	4.724.015	-
	Začetne manj končne poslovne terjatve	-7.763.937	-253.202	3066
	Začetne manj končne aktivne časovne razmejitve (AČR)	66.522	306.558	22
	Začetne manj končne odložene terjatve za davek	-565.799	-124.502	454
	Začetne manj končne zaloge	-10.745.372	6.112.183	-
	Končni manj začetni poslovni dolgovi	8.413.674	228.161	3688
	Končne manj začetne pasivne časovne razmejitve (PČR) in rezervacije	5.298.233	-1.545.183	-
č)	Pozitivni ali negativni denarni izid pri poslovanju (a+b+c)	36.208.125	29.144.469	124
B.	DENARNI TOKOVI PRI INVESTIRANJU
a)	Prejemki pri investiranju	370.450	130.650	284
	Prejemki od dobljenih obresti in deležev v dobičku drugih,
	ki se nanašajo na investiranje	183.478	33.688	545
	Prejemki od odtujitve neopredmetenih sredstev in AČR	0	0	-
	Prejemki od odtujitve opredmetenih osnovnih sredstev	186.973	96.226	194
	Prejemki od odtujitve dolgoročnih finančnih naložb	0	736	-
b)	Izdatki pri investiranju	15.756.133	8.862.325	178
	Izdatki za pridobitev neopredmetenih sredstev	224.238	127.731	176
	Izdatki za pridobitev opredmetenih OS	15.531.895	8.684.594	179
	Izdatki za pridobitev finančnih naložb	0	50.000	-
c)	Pozitivni ali negativni denarni izid pri investiranju (a-b) ali (b-a)	-15.385.683	-8.731.675	176
C.	DENARNI TOKOVI PRI FINANCIRANJU
b)	Izdatki pri financiranju	7.403.050	3.409.000	217
	Izdatki za odplačila finančnih obveznosti	39.285	0	-
	Izdatki za odplačila dividend in drugih deležev v dobičku	7.363.765	3.409.000	216
c)	Pozitivni ali negativni denarni izid pri financiranju (a-b) ali (b-a)	-7.403.050	-3.409.000	217
Č.	KONČNO STANJE DENARNIH SREDSTEV	44.451.415	31.032.023	143
x)	Denarni izid v obdobju (seštevek denarnih izidov Ač, Bc, Cc)	13.419.392	17.003.794	79
y)	Začetno stanje denarnih sredstev 1.1.	31.032.023	14.028.229	221

Celje, dne: 14. 3. 2018

SKLEP NADZORNEGA SVETA

Nadzorni svet se je na seji 13. 3. 2018 seznanil z nerevidiranimi računovodskimi izkazi in nerevidiranim poslovnim poročilom Cinkarne Celje, d.d. za leto 2017.

CINKARNA CELJE, d. d. Uprava