AGM Information • Apr 8, 2025
AGM Information
Open in ViewerOpens in native device viewer
UNOFFICIAL OFFICE TRANSLATION – IN CASE OF DISCREPANCY THE NORWEGIAN VERSION SHALL PREVAIL:
ORDINÆR GENERALFORSAMLING I
(Org. nr. 912 305 198)
Styret innkaller herved til ordinær generalforsamling den 30. april 2025 kl. 14:00. Generalforsamlingen vil bli avholdt som et digitalt møte.
I stedet for å delta digitalt på generalforsamlingen kan aksjeeiere stemme på forhånd eller gi fullmakt, med eller uten stemmeinstruks. Se "Deltakelse på generalforsamlingen" nedenfor.
ANNUAL GENERAL MEETING OF
(the "Company")
(Reg. no. 912 305 198)
The board of directors hereby calls for an annual general meeting of the Company on 30 April 2025 at 14:00 (CEST). The annual general meeting will be held as a digital meeting.
Instead of participating digitally at the general meeting, shareholders may vote in advance or grant a proxy, with or without voting instructions. Please refer to "Participation at the general meeting" below.
En redegjørelse for sakene og forslag til vedtak er inntatt som Vedlegg 1 til innkallingen.
Selskapet er underlagt allmennaksjeloven. Per datoen for denne innkallingen har Selskapet utstedt totalt 82 821 680 aksjer, hver pålydende NOK 0,02. Hver aksje gir én stemme på generalforsamlingen, og har for øvrig like rettigheter.
Selskapet eier på dato for denne innkallingen ingen egne aksjer.
Bare den som er aksjeeier i Selskapet fem virkedager før generalforsamlingen, dvs. 23. april 2025 (registreringsdatoen), har rett til å delta og stemme på generalforsamlingen, jf. allmennaksjeloven § 5-2 (1). En aksjeeier som ønsker å delta og stemme på generalforsamlingen, må være innført i aksjeeierregisteret i verdipapirsentralen Euronext Securities Oslo (VPS) eller ha meldt og godtgjort erverv per 23. april 2025.
Denne innkallingen og andre meldinger mv. til eiere av forvalterregistrerte aksjer sendes forvalteren. I henhold til allmennaksjeloven § 1-8, samt forskrift om formidlere omfattet av verdipapirsentralloven § 4-5 og tilhørende gjennomføringsforordninger, skal forvalter videreformidle innkallingen til aksjeeiere som de holder aksjer for, samt formidle stemmer, fullmakt, påmelding mv. fra aksjeeieren til Selskapet. Aksjeeiere må selv kommunisere med sin forvalter som har ansvar for å formidle stemmer, fullmakt eller påmelding. Melding fra forvalter om påmelding til generalforsamlingen må være mottatt av Selskapet senest to virkedager før generalforsamlingen, dvs. innen 28. april 2025 kl. 16:30.
Aksjeeiere har rett til å delta på den ordinære generalforsamlingen ved personlig deltakelse i det digitale møte eller ved fullmektig. Aksjeeiere har talerett på generalforsamling, og rett til å ta med én rådgiver og gi denne talerett. Aksjeeiere kan på generalforsamlingen kreve at styremedlemmer og daglig leder gir tilgjengelige opplysninger om forhold som kan innvirke på bedømmelsen av saker som er forelagt aksjeeierne til avgjørelse, slik nærmere regulert i allmennaksjeloven § 5-15. Det samme gjelder opplysninger om Selskapets økonomiske stilling og andre saker som generalforsamlingen skal behandle, med mindre de opplysninger som kreves ikke kan gis uten uforholdsmessig skade for Selskapet. Aksjeeierne har rett til å fremsette A description of the items on the agenda and the proposed resolutions are stated in Appendix 1 to this notice.
The Company is governed by the Norwegian Public Limited Liability Companies Act (the "NPLCA"). As of the date of this notice, the Company has issued a total of 82,821,680 shares, each with a nominal value of NOK 0.02. Each share carries one vote, and carries otherwise equal rights.
As at the date of this calling notice, the Company owns no treasury shares
Only those who are shareholders of the Company five business days prior to the general meeting, i.e. on 23 April 2025 (the record date), are entitled to attend and vote at the General Meeting, cf. section 5-2 (1) of the NPLCA. A shareholder who wishes to attend and vote at the general meeting must be registered in the shareholder register in the Norwegian Central Securities Depository, Euronext VPS, or have reported and documented an acquisition as per 23 April 2025.
This notice and other notices etc. to owners of nomineeregistered shares are sent to the nominee. According to section 1-8 of the Norwegian Public Limited Liability Companies Act and regulations on intermediaries covered by section 4-5 of the Norwegian Central Securities Act and related implementing regulations, the nominee shall pass on this notice to the shareholders for whom they hold shares, and forward votes, proxies or registration of attendance etc. from the shareholder to the Company. Shareholders must, themselves, communicate with their custodian, who are responsible for conveying votes, proxies or registration of attendance. Notice from the nominee of registration of attendance to the general meeting must be received by the Company no later than two business days before the general meeting, i.e. by 28 April 2025 at 16:30 CEST.
Shareholders have the right to participate at the annual general meeting by attending the digital meeting in person or by proxy. Shareholders have the right to speak at the general meeting, and to be accompanied by one advisor and give such advisor the right to speak. The shareholders may require that board members and the chief executive officer provide available information on matters which may affect the assessment of matters that have been presented to the shareholders for decision, in accordance with NPLCA section 5-15. The same applies to information regarding the Company's financial position and other matters that the general meeting shall deal with, unless the information required cannot be provided without disproportionate harm to the Company. Shareholders are entitled to submit alternative proposals to those submitted by the board under matters to be resolved by the general
alternativer til styrets forslag under de sakene generalforsamlingen skal behandle, forutsatt at det alternative forslaget er innenfor rammen av saker på dagsordenen.
Aksjeeiere kan delta på generalforsamlingen på følgende måter:
Personlig deltakelse skjer ved innlogging på https://dnb.lumiagm.com/112182475 på din smarttelefon, nettbrett eller PC. Tast inn møte-ID: 112-182-475 og fortsett til møtet. Du må deretter identifisere deg med referansenummer og PIN-kode angitt for generalforsamlingen, som finnes i Euronext VPS Investortjenester (Hendelser, Generalforsamling, ISIN). Aksjeeiere som ikke har godtatt elektroniske meldinger i Euronext VPS vil motta referansenummer og PIN-kode på skjemaet vedlagt innkallingen som sendes per post. Aksjeeiere kan logge seg på generalforsamlingen inntil én time før generalforsamlingen begynner, dvs. fra kl. 13:00. Aksjeeiere må være pålogget før generalforsamlingen starter. Aksjeeiere er velkomne til å kontakte DNB Verdipapirtjenester på telefon + 47 23 26 80 20 (mellom 08:00-15:30) eller e-post [email protected] dersom det er behov for referansenummer eller PIN-kode, og med eventuelle tekniske spørsmål. En veiledning til digital deltakelse på generalforsamlingen er tilgjengelig på Selskapets nettsider, www.HydrogenPro.com.
Aksjeeiere som verken ønsker å delta på generalforsamlingen selv eller avgi elektronisk forhåndsstemme (se punkt 2 like nedenfor), kan gi fullmakt til en annen person. Fullmakten kan gis som fullmakt med eller uten stemmeinstrukser.
Fullmaktsskjema er vedlagt innkallingen som Vedlegg 3. Please see the proxy form attached hereto as Appendix
Aksjeeiere som har avgitt fullmakt vil ikke få sakene opp til avstemming dersom de likevel logger seg på møtet digitalt. Aksjonærene kan imidlertid trekke tilbake forhåndsstemmen eller fullmakten og få sakene opp til avstemming ved å melde fra i møtet via «Spørsmål i møtet»-funksjonen før avstemmingen av det aktuelle agendapunktet.
meeting, provided that such alternative proposals lie within the scope of matters on the agenda.
Shareholders may participate at the general meeting in the following manners:
Shareholders can attend in person by logging in to https://dnb.lumiagm.com/112182475 on your smartphone, tablet or PC. Enter the meeting ID: 112- 182-475 and join the meeting. You must then identify yourself with the reference number and PIN code for the general meeting, which you will find in Euronext VPS Investor Services (Corporate actions, General meeting, ISIN). Shareholders who have not accepted electronic notices in the Euronext VPS will receive the reference number and PIN code on the form enclosed to the notice distributed by post. Shareholders may log in to the general meeting up to one hour before the meeting starts, i.e. from 13:00 CEST. Shareholders must be logged in before the general meeting starts. Shareholders are welcome to contact DNB Registrars Department by phone + 47 23 26 80 20 (between 08:00-15:30 CEST) or by email to [email protected] if they need their reference number and PIN code or if they have technical questions. A guide to digital participation at the general meeting is available on the Company's website, www.HydrogenPro.com.
Shareholders who do not wish to attend the general meeting themselves or cast an electronic advance vote (please cf. item 2 directly below) may authorise another person. The power of attorney can be given as a power of attorney with or without voting instructions.
3.
Shareholders who have given a power of attorney will not have the matters put to the vote if they still log on to the meeting digitally. The shareholders can, however, withdraw the advance vote or the proxy and have the matters put to the vote by notifying in the meeting via the "Questions in the meeting" function before the vote on the relevant agenda item.
Fullmakter må være registrert innen 28. april 2025 kl. 16:30.
Aksjeeiere med tilgang til Euronext VPS Investortjenester kan registrere fullmakten elektronisk via VPS Investortjenester.
Aksjeeiere uten tilgang til Euronext VPS Investortjenester kan registrere fullmakten elektronisk via www.HydrogenPro.com og bruke referansenummeret og PIN-koden som er angitt på fullmaktsskjemaet.
For registrering av fullmakten via e-post eller vanlig post, skal fullmaktsskjemaet fylles ut og oversendes DNB Bank ASA på den adressen som er angitt i fullmaktsskjemaet.
En fullmakt kan inkludere stemmeinstrukser for alle eller noen av sakene på dagsordenen.
I tråd med selskapets vedtekter art. 8 kan det på denne generalforsamlingen avgis elektroniske forhåndsstemmer.
Forhåndsstemmer må være registrert innen 28. april 2025 kl. 16:30.
Forhåndsstemmer må sendes inn elektronisk via VPS Investortjenester eller www.HydrogenPro.com (bruk referansenummer og PIN-kode angitt i fullmaktsskjemaet).
Aksjeeiere som har forhåndsstemt vil ikke få sakene opp til avstemming dersom de likevel logger seg på møtet digitalt. Aksjeeiere kan imidlertid trekke tilbake forhåndsstemmen eller fullmakten og få sakene opp til avstemming ved å melde fra i møtet via «Spørsmål i møtet»-funksjonen før avstemmingen av det aktuelle agendapunktet.
Innkallingen til generalforsamlingen, vedleggene og andre dokumenter som er relevante for sakene på dagsordenen for generalforsamlingen, er tilgjengelige på Selskapets nettsider https://hydrogenpro.com/general-meetings/. Innkallingen og andre relevante dokumenter kan fås vederlagsfritt per vanlig post eller e-post på forespørsel til [email protected].
Aksjeeiere som mottar papirversjonen av denne innkallingen oppfordres til å ta et "grønt valg" ved å akseptere elektronisk kommunikasjon i VPS Investor-tjenester.
Proxies must be registered within 28 April 2025 at 16:30 CEST.
Shareholders with access to Euronext VPS Investor Services may register a proxy electronically via VPS Investor Services.
Shareholders without access to Euronext VPS Investor Services may register the proxy electronically via www.HydrogenPro.com and use the reference number and PIN code as stated in the proxy form.
For registration of the proxy via e-mail or mail, the proxy form shall be completed and submitted to DNB Bank ASA with the address set out in the proxy form.
A proxy may include voting instructions for all or some of the matters on the agenda.
In accordance with the Company's articles of association art. 8, electronic advance votes can be cast at this general meeting.
Advance votes must be registered within 28 April 2025 at 16:30 CEST.
Advance votes must be submitted electronically through the VPS Investor Services or www.HydrogenPro.com (use the reference number and PIN code provided in the proxy form).
Shareholders who have voted in advance will not have the matters put to the vote if they still log on to the meeting digitally. Shareholders can, however, withdraw the advance vote or the proxy and have the matters put to the vote by notifying the meeting via the "Questions in the meeting" function before the vote on the relevant agenda item.
The notice of the general meeting, appendices and other documents relevant for the matters on the agenda for the general meeting are available on the Company's website https://hydrogenpro.com/general-meetings/. The notice and other relevant documents can also be obtained free of charge by regular mail or e-mail upon request to [email protected].
Shareholders who receive the paper version of this notice are encouraged to "go green" by accepting electronic communication through VPS Investor Services.
Porsgrunn, 8. april 2025
Dag Jakob Opedal
_____________________________ Styreleder / Chair of the board
| Vedlegg: | Appendices: | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| 1. | Styrets forslag til vedtak | 1. | The board's proposed resolutions | ||
| 2. | Informasjon om deltakelse | 2. | Information regarding attendance | ||
| 3. | Skjema for forhåndsstemming og fullmakt | 3. | Advance vote and proxy form | ||
| 4. | Valgkomiteens innstilling | 4. | The nomination committee's proposals | ||
| 5. | Årsrapport 2024 | 5. | Annual integrated report 2024 | ||
| 6. | Rapport om lønn og annen godtgjørelse til ledende personer |
6. | Report on salaries and other remuneration to executive personnel |
||
| Vedlegg 4, 5 og 6 er kun tilgjengelig på engelsk. | Appendices 4, 5 and 6 are only available in English. | ||||
SAK 2: VALG AV MØTELEDER OG EN PERSON TIL Å MEDUNDERTEGNE PROTOKOLLEN
Advokat Per Anders Sæhle, eller en person utpekt av ham, velges som møteleder av generalforsamlingen.
Tormod Kløve velges til å medundertegne protokollen.
Det vises til årsrapporten for Selskapet og konsernet for 2024, inkludert årsregnskapet, styrets årsberetning og revisjonsberetningen, som er tilgjengelig på Selskapets nettsider, https://hydrogenpro.com/general-meetings/.
Årsregnskapet og styrets årsberetning for HydrogenPro ASA og konsernet for regnskapsåret 2024 godkjennes.
Det vises til redegjørelsen om foretaksstyring inntatt på side 31 flg. i årsrapporten for 2024, utarbeidet i henhold til regnskapsloven § 2-9 og den norske anbefalingen om eierstyring og selskapsledelse, sist oppdatert 14. oktober 2021. Etter allmennaksjeloven § 5-6 (5) skal generalforsamlingen behandle redegjørelsen om foretaksstyring.
Generalforsamlingen gir sin tilslutning til styrets redegjørelse om foretaksstyring i årsrapporten.
ITEM 2: ELECTION OF A CHAIR OF THE MEETING AND A PERSON TO CO-SIGN THE MINUTES
Attorney Per Anders Sæhle, or a person appointed by him, is elected as chair of the annual general meeting.
Tormod Kløve is elected to sign the minutes together with the chair.
ITEM 3: APPROVAL OF THE NOTICE AND THE PROPOSED AGENDA
Styret foreslår at generalforsamlingen fatter følgende vedtak: The board of directors proposes that the general meeting adopts the following resolution:
Innkallingen og forslaget til dagsorden godkjennes. The general meeting approves the notice and the proposed agenda.
Reference is made to the annual report for the Company and the group for 2024, including the annual accounts, the board's report and the auditor's statement, which is available at the Company's website, https://hydrogenpro.com/general-meetings/.
The annual accounts and the board's annual report for HydrogenPro ASA and the group for the fiscal year 2024 are approved.
Reference is made to the report on corporate governance included on page 31 et seq. in the annual report for 2024, prepared in accordance with section 2-9 of the Norwegian Accounting Act and the Norwegian Code of Practice for Corporate Governance, last revised on 14 October 2021. Pursuant to section 5-6 (5) of the NPLCA, the general meeting shall consider the account on corporate governance.
The general meeting endorses the board of directors' account on corporate governance as included in the annual report.
Styret har utarbeidet en rapport som gir en samlet oversikt over utbetalt og innestående lønn og annen godtgjørelse til ledende personer i henhold til asal. § 6-16 b. Selskapets revisor har kontrollert at rapporten inneholder opplysningene som kreves etter bestemmelsen og tilhørende forskrift. Rapporten er tilgjengelig på Selskapets nettsider, https://hydrogenpro.com/reports-and-presentations/.
Den ordinære generalforsamlingen skal holde en rådgivende avstemning over rapporten, jf. allmennaksjeloven §§ 5-6 (4) og 6-16 b (2).
Generalforsamlingen gir sin tilslutning til styrets rapport om lønn og annen godtgjørelse til ledende personer for 2024.
Det vises til valgkomiteens innstilling til generalforsamlingen som er tilgjengelig på Selskapets nettsider, https://hydrogenpro.com/general-meetings/.
Det vises til valgkomiteens innstilling til generalforsamlingen som er tilgjengelig på Selskapets nettsider, https://hydrogenpro.com/general-meetings/.
SAK 9: GODKJENING AV GODTGJØRELSE TIL REVISOR FOR REGNSKAPSÅRET 2024
Revisors honorar for regnskapsåret 2024 fastsettes etter regning.
Det vises til valgkomiteens innstilling til generalforsamlingen som er tilgjengelig på Selskapets nettsider, https://hydrogenpro.com/general-meetings/.
Styret har i dag en fullmakt til å øke Selskapets aksjekapital i forbindelse med finansiering som ble gitt på ekstraordinær generalforsamling 23. april 2024, og som utløper ved ordinær generalforsamling i 2025.
The board has prepared a report providing an overview of paid and outstanding salaries and other remuneration to executive personnel in accordance with section 6-16 b of the NPLCA. The Company's auditor has controlled that the report is in accordance with section 6-16 b of the NPLCA and the related regulation. The report is available on the Company's website, https://hydrogenpro.com/reports-and-presentations/.
The annual general meeting shall hold an advisory vote on the report, cf. sections 5-6 (4) and 6-16 b (2) of the NPLCA.
The general meeting endorses the board of directors' report on salaries and other remuneration to executive personnel for 2024.
Reference is made to the recommendations by the nomination committee to the general meeting, available at the Company's website, https://hydrogenpro.com/general-meetings/.
Reference is made to the recommendations by the nomination committee to the general meeting, available at the Company's website, https://hydrogenpro.com/general-meetings/.
The auditor's remuneration for the financial year 2024 shall be paid as invoiced.
Reference is made to the recommendations by the nomination committee to the general meeting, available at the Company's website, https://hydrogenpro.com/general-meetings/.
The board is currently authorised to increase the Company's share capital in connection with financing which was given at the extraordinary general meeting on 23 April 2024, which expires at the annual general meeting in 2025.
Styret er av den oppfatning at Selskapet under gitte omstendigheter vil kunne ha behov for å utstede nye aksjer raskt for finansieringsformål. Styret foreslår derfor at generalforsamlingen gir styret fullmakt til å forhøye aksjekapitalen med inntil 20 % av Selskapets aksjekapital på datoen for generalforsamlingen. Fullmakten foreslås å gjelde for perioden frem til ordinær generalforsamling i 2026, likevel senest til 30. juni 2026.
For forhold som må tillegges vekt ved en investering i Selskapets aksjer vises det til årsregnskapet for 2024 og informasjon om Selskapet offentliggjort via www.newsweb.no og på Selskapets nettside.
Generalforsamlingen gir styret fullmakt til å forhøye Selskapets aksjekapital på vilkår slik det følger av punkt 1-8 nedenfor:
The board is of the opinion that the Company under given circumstances may need to issue new shares quickly for financing purposes. The board therefore proposes that the general meeting authorises the board to increase the share capital by up to 20% of the Company'sshare capital at the date of the general meeting. It is proposed that the authorisation is valid for the period until the annual general meeting in 2026, but at the latest until 30 June 2026.
With respect to matters that should be taken into account when investing in the Company's shares, reference is made to the annual accounts for 2024 information about the Company made available via www.newsweb.no and on the Company's website.
The general meeting authorises the board to increase the Company's share capital on the terms as follows from item 1-8 below:
Styret anser det som hensiktsmessig at det gis fullmakt til beslutte kapitalforhøyelse og utstede nye aksjer til bruk i Selskapets incentivprogram, jf. asal. § 10-14. Av den grunn foreslås det også at eksisterende aksjeeieres fortrinnsrett etter asal. § 10-4 kan fravikes.
For forhold som må tillegges vekt ved en investering i Selskapets aksjer vises det til årsregnskapet for 2024 og informasjon om Selskapet offentliggjort via www.newsweb.no og på Selskapets nettside.
Generalforsamlingen gir styret fullmakt til å forhøye Selskapets aksjekapital på vilkår slik det følger av punkt 1-8 nedenfor:
The board considers it appropriate that it is authorised to increase the share capital and issue new shares in connection with the Company's share incentive program, cf. section 10-14 of the NPLCA. Therefore it is also proposed that existing shareholders' preferential right under section 10-4 of the NPLCA may be set aside.
With respect to matters that should be taken into account when investing in the Company's shares, reference is made to the annual accounts for 2024 information about the Company made available via www.newsweb.no and on the Company's website.
The general meeting authorises the board to increase the Company's share capital on the terms as follows from item 1-8 below:
Den 23. desember 2024 kunngjorde Selskapet inngåelsen av en investeringsavtale ("Investeringsavtalen") vedrørende en betinget egenkapitalinvestering på NOK 70 millioner av LONGi Hydrogen Technology (Xi'an) Co., Ltd. ("LONGi Hydrogen") og en samarbeidsavtale med LONGi Hydrogen. Vennligst se børsmeldingen om dette publisert den 23. desember 2024 for nærmere detaljer, inkludert om gjennomføringen av en rettet emisjon ved utstedelse av 12 700 000 nye aksjer i Selskapet til eksisterende aksjeeiere ANDRITZ AG og Mitsubishi Heavy Industries, Ltd. til en tegningskurs på NOK 5,50 per aksje ("Tegningskursen")
I henhold til Investeringsavtalen skal LONGi Hydrogen tegne seg for 12 703 209 nye aksjer i Selskapet til Tegningskursen. Gjennomføring av LONGi Hydrogens investering er betinget av at LONGi Hydrogen får nødvendige regulatoriske godkjennelser i Kina (Overseas Direct Investment (ODI)) til å gjennomføre sin investeringen i Selskapet, og av at Selskapets generalforsamling vedtar å godkjenne, eller fasilitere via tildeling av styrefullmakt, aksjeutstedelsen knyttet til LONGi Hydrogens investering.
Det er forventet at LONGi Hydrogens investering vil bli gjennomført i løpet av første halvår av 2025.
LONGi Hydrogen har akseptert en 6-måneders lock-up for aksjene som skal tegnes for under denne fullmakten (med forbehold om sedvanlige unntak). Videre, og som det fremgår av valgkomiteens forslag, har LONGi Hydrogen nominert en kandidat til Selskapets styre. Nettoprovenyet til Selskapet fra LONGi Hydrogens investering vil bli benyttet til generelle selskapsformål.
For forhold som må tillegges vekt ved en investering i Selskapets aksjer vises det til årsregnskapet for 2024 og informasjon om Selskapet offentliggjort via www.newsweb.no og på Selskapets nettside.
Generalforsamlingen gir styret fullmakt til å forhøye Selskapets aksjekapital på vilkår slik det følger av punkt 1-8 nedenfor:
1. Styret gis fullmakt til å øke aksjekapitalen med opp til NOK 254 064,18, tilsvarende 15 % av gjeldende aksjekapital, gjennom én eller flere aksjekapitalutvidelser ved utstedelse av inntil 12 703 209 nye aksjer, hver pålydende NOK 0,02.
On 23 December 2024, the Company announced the entry into of an investment agreement (the "Investment Agreement") regarding a conditional equity investment of approximately NOK 70 million by LONGi Hydrogen Technology (Xi'an) Co., Ltd. ("LONGi Hydrogen") and a cooperation agreement with LONGi Hydrogen. Please see the stock exchange announcement in this respect published on 23 December 2024 for further details, including regarding the completion of a private placement by issuance of 12,700,000 new shares in the Company to the existing shareholders ANDRITZ AG and Mitsubishi Heavy Industries, Ltd. against a subscription price of NOK 5.50 per share (the "Subscription Price")
Pursuant to the Investment Agreement, LONGi Hydrogen shall subscribe for 12,703,209 new shares in the Company at the Subscription Price. Completion of LONGi Hydrogen's investment is subject to LONGi Hydrogen obtaining a necessary Overseas Direct Investment (ODI) regulatory approval in China to carry out its investment in the Company, and that the Company's general meeting resolves to approve, or facilitate via a board authorisation, the share issue pertaining to LONGi Hydrogen's investment.
It is expected that LONGi Hydrogen's investment will be consummated during the first half of 2025.
LONGi Hydrogen has agreed to a 6-month lock-up for the shares to be subscribed for under this authorisation (subject to customary exemptions). Moreover, and as set out in the nomination committee's proposal, LONGi Hydrogen has nominated one candidate to the Company's board. The net proceeds to the Company from LONGi Hydrogen's investment will be used for general corporate purposes.
With respect to matters that should be taken into account when investing in the Company's shares, reference is made to the annual accounts for 2024 information about the Company made available via www.newsweb.no and on the Company's website.
The general meeting authorises the board to increase the Company's share capital on the terms as follows from item 1-8 below:
1. The board is granted the authorisation to increase the share capital by up to NOK 254,064.18, equivalent to 15% of the Company's current share capital, in one or more share capital increases through issuance of up to
Styrets vurdering er at det er i Selskapets og aksjeeiernes felles interesse at styret har fullmakt til å kjøpe tilbake egne aksjer. En beholdning av egne aksjer vil kunne være hensiktsmessig for å kunne bruke egne aksjer i forbindelse med for eksempel eventuelle aksjekjøpsprogram for ansatte, bonusprogram for ledende ansatte eller som oppgjør i eventuelle transaksjoner. Mot denne bakgrunn foreslår styret at generalforsamlingen beslutter å gi styret fullmakt til å kjøpe tilbake egne aksjer.
1. Styret gis i henhold til allmennaksjeloven § 9-4 fullmakt til på vegne av Selskapet å erverve aksjer i Selskapet ("egne aksjer") med en samlet pålydende verdi på inntil NOK 82 821,68.
12,703,209 new shares, each with a nominal value of NOK 0.02.
The board considers it to be in the common interests of the Company and its shareholders that the board is authorised to buy back shares in the Company. A holding of own shares may be practicable to use for example in connection with potential employee share purchase programmes, bonus schemes for executive personnel or as compensation in potential transactions. Against this background, the board proposes that the general meeting grants the board an authorisation to purchase shares in the Company.
1. The board of directors is authorised pursuant to section 9-4 of the Norwegian Public Limited Liability Companies Act to acquire shares in the Company ("own shares") on behalf of the Company with an aggregate nominal value of up to NOK 82,821.68.
*** ***
Ovennevnte saksdokumenter til innkallingen er å finne på Selskapets nettsider: https://hydrogenpro.com/generalmeetings/.
The abovementioned case documents relating to this notice can be obtained by accessing the Company's website: https://hydrogenpro.com/general-meetings/.
Ref.nr.: Pin-kode:
Innkalling til ordinær generalforsamling Ordinær generalforsamling i HydrogenPro ASA avholdes 30. april 2025 kl. 14:00 som digitalt møte.
Den ordinære generalforsamlingen avholdes som et digitalt møte, uten fysisk oppmøte for aksjonærene. Vennligst logg inn på https://dnb.lumiagm.com/112182475. Du må identifisere deg ved hjelp av Referansenummeret (Ref.nr.) og PIN-koden fra VPS som du finner i investortjenester (Hendelser – Generalforsamling – ISIN) eller tilsendt per post (for ikke-elektroniske aktører). Aksjeeiere kan også få Ref.nr. og PIN-kode ved å kontakte DNB Bank Verdipapirservice på telefon +47 23 26 80 20 (08:00-15:30) eller per e-post [email protected]. På Selskapets nettsider (https://hydrogenpro.com/general-meetings/) finner du en guide som beskriver mer i detalj hvordan du som aksjeeier kan delta på den digitale generalforsamlingen.
Bare de som er aksjeeiere i Selskapet fem virkedager før generalforsamlingen (Registreringsdatoen) har rett til å delta og stemme på generalforsamlingen, jf. allmennaksjeloven § 5-2 (1). En aksjeeier som ønsker å delta og stemme på generalforsamlingen, må være innført i aksjeeierregisteret i den norske verdipapirsentralen, Euronext Securities Oslo (VPS), eller ha meldt og godtgjort erverv per Registreringsdatoen.
Dersom du ikke får registrert forhåndsstemmer eller fullmakt elektronisk, kan du alternativt bruke blankett for "Registrering per post eller e-post" på neste side.
Elektronisk registrering av påmelding (påkrevet for forvalterregistrerte aksjer), forhåndsstemmer og fullmakter gjøres via Selskapets nettsider https://hydrogenpro.com/general-meetings/ (bruk Ref.nr og PIN-kode på denne blanketten), eller VPS Investortjenester via https://investor.vps.no/garm/auth/logineller via egen kontofører. Velg Hendelser – Generalforsamling, klikk på ISIN, og se ditt navn, Ref.nr., PIN-kode og aksjebeholdning, samt følgende alternativer:
Digital deltakelse på ordinær generalforsamling i HydrogenPro ASA
For eiere av forvalterregistrerte aksjer, er frist for påmelding 28. april 2025 kl. 16:30. For øvrige aksjeeiere er det ikke nødvendig å registrere påmelding for å delta på generalforsamlingen, men aksjeeiere må være innlogget møtet før generalforsamlingen starter. Selskapet oppfordrer derfor aksjeeiere om å logge på møtet i god tid før det begynner. Pålogging åpner én time før generalforsamlingen. Aksjeeiere som ikke er innlogget før generalforsamlingen starter vil få tilgang til møtet, men vil ikke kunne stemme.
Delta ved å logge inn på https://dnb.lumiagm.com/112182475, tast inn møte-ID: 112-182-475, og bruk Ref.nr. og PIN-koden fra VPS som du finner i investortjenester (Hendelser – Generalforsamling – ISIN), eller som tilsendt per post på denne blanketten. Aksjeeiere kan også få Ref.nr. og PIN-kode ved å kontakte DNB Bank Verdipapirservice på telefon +47 23 26 80 20 (08:00-15:30) eller per e-post [email protected]. For ytterligere informasjon, se veiledningen for digital deltakelse tilgjengelig på Selskapets nettsider https://hydrogenpro.com/general-meetings/.
Ref no: PIN - code:
Notice of annual general meeting The annual general meeting of HydrogenPro ASA will be held on 30 April 2025 at 14:00 CEST as a digital meeting.
The annual general meeting will be held as a digital meeting only, with no physical attendance for shareholders. Please log in at https://dnb.lumiagm.com/112182475. You must identify yourself using the Reference number (Ref. no.) and PIN code from VPS that you will find in investor services (Corporate Actions – General Meeting – ISIN) or sent you by post on this form (for non-electronic actors). Shareholders can also get their Ref. no. and PIN code by contacting DNB Bank Registrars Department by phone +47 23 26 80 20 (08:00 to 15:30 CEST) or by e-mail [email protected]. On the Company's webpage (https://hydrogenpro.com/general-meetings/) you will find a guide describing more in detail how you as a shareholder can participate in the digital meeting.
Only those who are shareholders of the Company five business days prior to the general meeting (the Record Date), are entitled to attend and vote at the general meeting, cf. section 5-2 (1) of the NPLCA. A shareholder who wishes to attend and vote at the general meeting must be registered in the shareholder register in the Norwegian Central Securities Depository, Euronext Securities Oslo (VPS), or have reported and documented an acquisition, per the Record Date.
If you are unable to register attendance, advance votes, proxies or instructions electronically, you may alternatively use the form "Registration by post or e-mail" on the following page.
Electronic registration of attendance (required for nominee-registered shares), advance votes and proxies may be done through the Company's website https://hydrogenpro.com/general-meetings/ (use Ref. no. and PIN code above), or via the VPS Investor Services through eitherhttps://investor.vps.no/garm/auth/login or through your account operator. Chose Corporate Actions - General Meeting, click on ISIN, and find your name, Ref. no., PIN code and shareholding, as well as the following options:
Digital participation at the annual general meeting of HydrogenPro ASA
Owners of shares held through nominees must register attendance by 28 April 2025 kl. 16:30 CEST. For other shareholders, no preregistration is required for digital participation but shareholders must be logged in before the meeting starts. The Company therefore encourages shareholders to log on in due time before the meeting starts. Log in will open one hour before the general meeting. Shareholders not logged in before the general meeting starts will be granted access to the meeting, but will not be able to vote.
Participate by logging in at https://dnb.lumiagm.com/112182475, enter the meeting ID: 112-182-475 and use your Ref. no. and PIN code from the VPS Investor Services (Corporate Actions – general meeting – click on ISIN) or sent you by post on this form. Shareholders may also get their Ref.no. and PIN code by contacting DNB Bank Registrars Department by phone +47 23 26 80 20 (08:00 to 15:30 CEST) or by e-mail [email protected]. For additional information, see the guide for digital attendance available at the Company's website https://hydrogenpro.com/general-meetings/.
Registrering per post eller e-post for ordinær generalforsamling i HydrogenPro ASA Dersom du ikke får registrert forhåndsstemmer eller fullmakt elektronisk, kan du bruke denne blanketten.
Ref.nr.: Pin-kode:
Signert blankett sendes som vedlegg i e-post til genf@dnb.no (skann denne blanketten). Avsenderen er ansvarlig for å sikre eposten. Signert blankett kan alternativt sendes per post til DNB Bank ASA, Verdipapirservice, Postboks 1600 Sentrum, 0021 Oslo, Norge. Blanketten må være mottatt senest 28. april 2025 kl. 16:30. Dersom aksjeeier som vil registrere påmelding, gi fullmakt eller avgi forhåndsstemme er et selskap, skal signatur være i henhold til firmaattest. Blanketten må være datert og signert for å være gyldig.
HydrogenPro ASA den 30. april 2025 som følger: (kryss av for riktig alternativ)
________________________________________________________
(Skriv inn fullmektigens navn med blokkbokstaver. Er det ikke oppgitt navn, anses fullmakten gitt til styrets leder) Fullmektig må kontakte DNB Bank Verdipapirservice på telefon +47 23 26 80 20 (08:00-15:30) eller per e-post [email protected] for påloggingsdetaljer ved digital deltakelse.
Stemmegivningen skal skje i henhold til instruksjon nedenfor. Dersom det ikke krysses av i rubrikken, vil dette anses som en instruks om å stemme i tråd med styrets og valgkomiteens anbefalinger. Dersom det blir fremmet forslag i tillegg til eller som erstatning for forslaget i innkallingen, avgjør fullmektigen stemmegivningen. Dersom det er tvil om forståelsen av instruksen, vil fullmektigen kunne avstå fra å stemme.
| Dagsorden ordinær generalforsamling for HydrogenPro ASA 30. april 2025 | Mot | Avstå | ||
|---|---|---|---|---|
| Sak 2: | Valg av møteleder og en person til å medundertegne protokollen | | | |
| Sak 3: | Godkjenning av innkallingen og forslag til dagsorden | | | |
| Sak 4: | Godkjenning av årsregnskap og styrets årsberetning for HydrogenPro ASA og konsernet for 2024 | | | |
| Sak 5: | Redegjørelse om foretaksstyring | | | |
| Sak 6: | Rapport om lønn og annen godtgjørelse til ledende personer | | | |
| Sak 7: | Fastsetting av godtgjørelse til styrets medlemmer for regnskapsåret 2025, se valgkomiteens forslag til | | | |
| beslutning på selskapets hjemmeside https://hydrogenpro.com/general-meetings/ | ||||
| Sak 8: | Fastsetting av godtgjørelse til valgkomiteens medlemmer for regnskapsåret 2024, se valgkomiteens | | | |
| forslag til beslutning på selskapets hjemmeside https://hydrogenpro.com/general-meetings/ | ||||
| Sak 9: | Godkjenning av godtgjørelse til revisor for regnskapsåret 2024 | | | |
| Sak 10: | Valg av styremedlemmer, se valgkomiteens forslag til beslutning på selskapets hjemmeside | |||
| https://hydrogenpro.com/general-meetings/ | ||||
| Sak 10.1 Valg av Asta Ellingsen Stenhagen (styreleder) | | | | |
| Sak 10.2 Valg av Halvard Hasselknippe (styremedlem) | | | | |
| Sak 10.3 Valg av Haimeng Zhang (styremedlem) | | | | |
| Sak 10.4 Valg av Marianne Mithassel Aamodt (styremedlem) | | | | |
| Sak 10.5 Valg av Bjørn Hansen (styremedlem) | | | | |
| Sak 11: | Styrefullmakt til kapitalforhøyelse – finansiering | | | |
| Sak 12: | Styrefullmakt til kapitalforhøyelse – aksjeincentivprogrammer | | | |
| Sak 13: | Styrefullmakt til kapitalforhøyelse – investeringsavtale med LONGi Hydrogen | | | |
| Sak 14: | Styrefullmakt til å erverve egne aksjer | | | |
Sted Dato Aksjeeiers underskrift
Angående møte- og stemmerett vises til allmennaksjeloven, særlig lovens kapittel 5. Ved avgivelse av fullmakt skal det legges frem skriftlig og datert fullmakt fra aksjepostens reelle eier. Dersom aksjeeier er et selskap, skal firmaattest vedlegges fullmakten.
____________________________________________________________________________________________________________
Norsk versjon
Registration by post or e-mail for the annual general meeting of HydrogenPro ASA
If you are unable to register advance votes, proxies or instructions digitally, you may alternatively use this form.
Ref no: PIN - code:
A signed form is sent as an attachment by e-mail to [email protected] (scanned form). The sender is responsible for securing the e-mail. A signed form may alternatively be sent by regular mail to DNB Bank ASA, Registrars' Department, P.O. Box 1600 Centrum, 0021 Oslo, Norway. The form must be received no later than 28 April 2025 at 16:30 CEST. If the shareholder wishing to register attendance, proxy or advance votes is a company, the signature must be according to the company's certificate of registration. The form must be dated and signed to be valid.
The shares of ______________________________________________________________ are represented at the annual
general meeting in HydrogenPro ASA on 30 April 2025 as follows: (mark the correct alternative)
_________________________________________________________ (Enter name of the proxy holder in block letters. If no name is stated, the proxy is considered given to the chair of the board.) The proxy holder must contact DNB Bank Registrars Department by phone +47 23 26 80 20 (08:00 to 15:30 CEST) or by e-mail to [email protected] for login details for digital participation.
The votes shall be exercised in accordance to the instructions below. If the sections for voting are left blank, this will be deemed as an instruction to vote in accordance with the board of director's proposals. However, if any motions are made from the attendees in addition to or in replacement of the proposals in the notice, the proxy holder may vote at his or her discretion. If there is any doubt as to how the instructions should be understood, the proxy holder may abstain from voting.
| Agenda annual general meeting of HydrogenPro ASA 30 April 2025 | In favour | Against | Abstention | |
|---|---|---|---|---|
| Item 2: | Election of a chair of the meeting and a person to co-sign the minutes | | | |
| Item 3: | Approval of the notice and the proposed agenda | | | |
| Item 4: | Approval of the annual accounts and the board of directors' annual report for HydrogenPro | | | |
| ASA and the group for 2024 | ||||
| Item 5: | Report on corporate governance | | | |
| Item 6: | Report on salaries and other remuneration to executive personnel | | | |
| Item 7: | Determination of remuneration to the members of the board for the 2025 financial year, | | | |
| see the nomination committee's recommendation General Meetings – HydrogenPro | ||||
| Item 8: | Determination of remuneration to the members of the nomination committee for the 2024 | | | |
| financial year, see the nomination committee's recommendation General Meetings - | ||||
| HydrogenPro | ||||
| Item 9: | Approval of remuneration to the auditor for the 2024 financial year | | | |
| Item 10: | Election of board members, see the nomination committee's recommendation General | |||
| Meetings - HydrogenPro | ||||
| Item 10.1 Election of Asta Ellingsen Stenhagen (chair) | | | | |
| Item 10.2 Election of Halvard Hasselknippe (board member) | | | | |
| Item 10.3 Election of Haimeng Zhang (board member) | | | | |
| Item 10.4 Election of Marianne Mithassel Aamodt (board member) | | | | |
| Item 10.5 Election of Bjørn Hansen (board member) | | | | |
| Item 11: | Board authorisation to increase the share capital – financing | | | |
| Item 12: | Board authorisation to increase the share capital – share incentive programmes | | | |
| Item 13: | Board authorisation to increase the share capital – investment agreement with LONGi | | | |
| Hydrogen | ||||
| Item 14: | Board authorisation to purchase own shares | | | |
Place Date Shareholder's signature
____________________________________________________________________________________________________________
English version
With regards to rights of attendance and voting, please refer to the Norwegian Public Limited Liability Companies Act, in particular Chapter 5. When granting a proxy, a written and dated proxy from the shareholding's beneficial owner has to be presented. If the shareholder is a company, the company's certificate of registration must be attached to the proxy.
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.