Annual Report (ESEF) • Mar 5, 2025
Preview not available for this file type.
Download Source FileSolteq Plc Sisällysluettelo Solteq lyhyesti 3 Toimitusjohtajan katsaus 5 Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä 7 Palkitsemisraportti 20 Hallituksen toimintakertomus 24 Tunnusluvut 39 Tilinpäätös 45 Tilintarkastuskertomus 117 Vuosikertomus 2024 3 Solteq lyhyesti Solteq tarjoaa ohjelmistoratkaisuja ja IT-asiantuntijapalveluita energiasektorille, kaupan alalle sekä sähköisen kaupankäynnin tarpeisiin. Yhtiö toimii yli 400 IT-alan ammattilaisen voimin Suomessa, Ruotsissa, Norjassa, Tanskassa, Puolassa sekä Iso-Britanniassa. Iso-Britanniassa. Vuosikertomus 2024 4 Toimitusjohtaja Aarne Aktan Vuosikertomus 2024 5 Ratkaiseva vuosi: Kannattavuus parani, rahoitus turvattiin Vuosi 2024 oli ratkaiseva yhtiön kannattavuuden ja uudelleenrahoituksen osalta. Koko vuoden kestänyt kannattavuuskäännös toi yhtiölle 0,7 miljoonan euron (-4,6) vertailukelpoisen liiketuloksen, joka oli 5,3 miljoonaa euroa parempi kuin vertailukaudella ja ensimmäinen positiivinen liiketulos kahteen vuoteen. Parantuneen kannattavuuden myötä yhtiö onnistui neuvottelemaan 23 miljoonan euron joukkovelkakirjalainansa takaisinmaksuehtojen muutoksista ja laina-ajan pidentämisestä. Tilikauden vertailukelpoinen liikevaihto oli 50,9 miljoonaa euroa (54,2), mikä supistui vertailukauteen nähden 6,1 prosenttia. Liikevaihdon supistumista tapahtui molemmissa segmenteissä. Arvioitua vaikeampi markkinatilanne johti tulosvaroitukseen ja tulosohjeistuksen laskemiseen tilikauden vertailukelpoisen liikevaihdon osalta lokakuussa 2024. Retail & Commerce -segmentin tilikauden vertailukelpoinen liikevaihto oli 38,6 miljoonaa euroa (40,5). Liikevaihdon heikentyminen johtui alavireisestä asiakaskysynnästä sekä viivästyksistä useiden merkittävien uusasiakashankkeiden päätöksenteossa. Toisella ja kolmannella vuosineljänneksellä toteutetut tehostamistoimet ajoivat koko yhtiön tulosparannusta. Segmentin kannattavuus parani merkittävästi, ja tilikauden vertailukelpoinen liiketulos oli 2,5 miljoonaa euroa (0,4). Utilities-segmentin liikevaihto supistui tilikauden aikana ja se oli 12,2 miljoonaa euroa (13,7). Liikevaihdon kehitys oli pettymys ja siihen vaikuttivat viivästykset ohjelmistoliiketoiminnan asiakashankkeiden aloituksissa sekä heikko asiakaskysyntä konsultointiliiketoiminnassa. Tilikauden vertailukelpoinen liiketulos oli -1,8 miljoonaa euroa (-5,0). Merkittävä tulosparannus oli seurausta ohjelmistoliiketoiminnan tervehtymisestä sekä edellisen tilikauden lopulla toteutetuista tehostamis- ja säästötoimenpiteistä. Pitkäjänteinen työ Utilities-ohjelmistotuotteiden laadun kehittämisessä näkyi tilikaudella myös parantuneena asiakastyytyväisyytenä. Tilikauden päätteeksi yhtiö myi tanskalaisen terveydenhuollon ohjelmistoliiketoimintansa. Liiketoimintakaupan velaton hinta oli 4,0 miljoonaa euroa. Myydyn liiketoiminnan liikevaihto oli 2,0 miljoonaa euroa tilikaudella 2024. Kauppa oli looginen jatkumo yhtiön keskittymiselle energia-alan, vähittäiskaupan ja verkkokaupan valittuihin ratkaisuihin ja asiantuntijapalveluihin. Lisäksi kauppa mahdollistaa yhtiön velkaantuneisuuden ja rahoituskustannusten keventämisen. Aarne Aktan Toimitusjohtaja Vuosikertomus 2024 6 Vuosikertomus 2024 7 Tietoa sijoittajille Yhtiökokous Solteq Oyj:n osakkeenomistajat kutsutaan varsinaiseen yhtiökokoukseen, joka pidetään torstaina 27.3.2025 kello 15.00. Kokous järjestetään Studio Elielissä (Töölönlahdenkatu 2, 00100 Helsinki). Lisäksi kokoukseen on mahdollisuus osallistua etäyhteyksien välityksellä siten, että osakkeenomistajat käyttävät päätösvaltaansa kokouksessa täysimääräisesti ja ajantasaisesti tietoliikenneyhteyksien välityksellä. Osakkeenomistajat voivat käyttää äänioikeuttaan myös äänestämällä ennakkoon. Solteq Oyj:n taloustiedotteiden aikataulu vuonna 2025 • Osavuosikatsaus 1–3/2025 julkaistaan 29.4.2025 klo 8.00 • Puolivuosikatsaus 1–6/2025 julkaistaan 21.8.2025 klo 8.00 • Osavuosikatsaus 1–9/2025 julkaistaan 29.10.2025 klo 8.00 Pörssitiedotteet 2024 23.12.2024 Solteq Oyj – Johdon liiketoimet 03.12.2024 Solteq Oyj - Johdon liiketoimet 26.11.2024 Muutoksia Solteq Oyj:n johtoryhmässä 18.11.2024 Sisäpiiritieto: Solteq myy tanskalaisen terveydenhuollon ohjelmistoratkaisuihin perustuvan liiketoimintansa 05.11.2024 Solteq Oyj:n talousraportointi ja varsinainen yhtiökokous vuonna 2025 24.10.2024 Korjaus: Solteq Oyj korjaa osavuosikatsauksessa 1.1.–30.9.2024 julkaisemaansa konsernin rahavirtalaskelmaa 24.10.2024 Solteq Oyj:n osavuosikatsaus 1.1.-30.9.2024 23.10.2024 Sisäpiiritieto, tulosvaroitus: Solteq Oyj laskee ohjeistustaan vuoden 2024 vertailukelpoisen liikevaihdon osalta 13.09.2024 Solteq Oyj:n joukkovelkakirjalainan ehtojen muuttaminen hyväksytty kirjallisessa menettelyssä 06.09.2024 Solteq Oyj:n osakkeenomistajien nimitystoimikunnan jäsenet on nimetty 22.08.2024 Solteq Oyj:n puolivuosikatsaus 1.1.-30.6.2024 21.08.2024 Solteq käynnistää kirjallisen menettelyn 1.10.2024 erääntyvän 23 miljoonan euron joukkovelkakirjalainansa ehtojen muuttamiseksi 02.08.2024 Sisäpiiritieto: Solteq antaa ennakkotietoja toisesta neljänneksestään ja harkitsee kirjallisen menettelyn käynnistämistä 23 miljoonan euron joukkovelkakirjalainan takaisinmaksupäivän pidentämiseksi 24.06.2024 Solteqin tehostamis- ja kustannussäästöohjelma on saatu päätökseen 30.04.2024 Sisäpiiritieto: Solteq käynnistää tehostamis- ja kustannussäästöohjelman kannattavuuden parantamiseksi 30.04.2024 Solteq Oyj:n toimitusjohtaja Aarne Aktan ottaa vetovastuun Utilities-segmentistä 30.04.2024 Solteq Oyj:n osavuosikatsaus 1.1.-31.3.2024 24.04.2024 Solteq uudistaa vertailukelpoisen käyttökatteen ja liikevoiton määritelmät ja julkaisee niitä koskevat uudet luvut vuodelta 2023 03.04.2024 Muutoksia Solteq Oyj:n johtoryhmässä 27.03.2024 Varsinaisen yhtiökokouksen 2024 ja hallituksen järjestäytymiskokouksen päätökset 13.03.2024 Solteq Oyj - Johdon liiketoimet 13.03.2024 Solteq Oyj - Johdon liiketoimet 05.03.2024 Kutsu Solteq Oyj:n varsinaiseen yhtiökokoukseen 2024 05.03.2024 Solteq Oyj:n vuosikertomus 2023 on julkaistu 23.02.2024 Solteq Oyj:n Hallituksen toimintakertomus ja tilinpäätös 1.1.-31.12.2023 15.02.2024 Solteq Oyj:n tilinpäätöstiedote 1.1.-31.12.2023 Vuosikertomus 2024 8 02.02.2024 Muutoksia Solteq Oyj:n johtoryhmässä 25.01.2024 Solteq Oyj:n osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdotukset vuoden 2024 varsinaiselle yhtiökokoukselle 17.01.2024 Solteq Oyj - Johdon liiketoimet Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä (Corporate Governance Statement) on laadittu julkaisupäivänä voimassa olevan osakeyhtiölain ja arvopaperimarkkinalain mukaisesti. Selvitys annetaan erillisenä kertomuksena, ja toimintakertomuksessa on viittaus tähän kertomukseen. Yleiset periaatteet Solteq Oyj on Suomessa rekisteröity ja Espoossa kotipaikkaansa pitävä julkinen osakeyhtiö. Tilikauden lopussa Solteq-konserni muodostui emoyhtiö Solteq Oyj:stä, kahdesta kotimaisesta tytäryhtiöstä sekä neljästä ulkomaisesta tytäryhtiöstä, joilla on lisäksi yhteensä kolme tytäryhtiötä. Solteqin päätöksenteossa ja hallinnoinnissa noudatetaan yhtiön yhtiöjärjestystä, Suomen osakeyhtiölakia ja muuta yhtiötä koskevaa lainsäädäntöä. Lisäksi yhtiö noudattaa Arvopaperimarkkinayhdistyksen Hallinnointikoodia 2025 (Hallinnointikoodi on saatavilla osoitteessa cgfinland.fi) sekä Nasdaq Helsinki Oy:n sisäpiiriohjetta. Ulkomaisissa tytäryhtiöissä sovelletaan paikallisia lakeja. Toimielinten tehtävät ja vastuut Solteq-konsernin johtamisesta vastaavat yhtiökokous, hallitus ja toimitusjohtaja, joiden tehtävät määräytyvät Suomen osakeyhtiölain mukaisesti. Operatiivisesta toiminnasta konsernitasolla vastaa toimitusjohtaja konsernin johtoryhmän avustamana. Yhtiökokous Yhtiökokous on yhtiön ylin päättävä elin. Varsinainen yhtiökokous järjestetään kerran vuodessa hallituksen määräämänä päivänä kuuden kuukauden kuluessa tilikauden päättymisestä. Ylimääräisiä yhtiökokouksia voidaan tarvittaessa järjestää vuoden aikana. Kutsu yhtiökokoukseen ja kokouksessa käsiteltävät asiat julkaistaan vähintään yhdessä suomenkielisessä valtakunnallisessa sanomalehdessä tai yhtiön kotisivuilla sekä julkistetaan pörssitiedotteena. Varsinaisessa yhtiökokouksessa päätetään vuosittain seuraavista asioista: • tuloslaskelman ja taseen vahvistaminen, • vahvistetun taseen mukaisen voiton tai tappion käsittely, • vastuuvapauden myöntäminen hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle, • hallituksen jäsenten määrä ja nimitys, • tilintarkastajien valinta, • hallituksen ja tilintarkastajien palkkiot ja • muut kokouskutsussa mainitut asiat. Osakkeenomistajilla on oikeus saada yhtiökokoukselle kuuluva asia mukaan yhtiökokouksen esityslistalle. Osakkeenomistajien aloitepyynnöt lähetetään yhtiön hallitukselle kirjallisesti hyvissä ajoin ennen yhtiökokouskutsun lähettämistä ja yhtiön verkkosivuilla ilmoitettuun päivämäärään mennessä. Vuosikertomus 2024 9 Varsinaisen yhtiökokouksen päätökset julkaistaan välittömästi yhtiökokouksen jälkeen pörssitiedotteella. Lisäksi yhtiökokouksen pöytäkirja liitteineen sekä äänestystulokset asetetaan osakkeenomistajien saataville yrityksen verkkosivuille kahden viikon kuluessa yhtiökokouksesta. Hallitus Solteq Oyj:n hallitus huolehtii yhtiön hallinnosta ja toiminnan asianmukaisesta järjestämisestä. Hallitus vastaa sille osakeyhtiölaissa ja yhtiön yhtiöjärjestyksessä määritellyistä tehtävistä. Osakeyhtiölain mukaan hallitus edustaa yhtiön kaikkia osakkeenomistajia ja sen toiminnan on edistettävä yhtiön etua. Hallituksen keskeisiin tehtäviin kuuluu vahvistaa yhtiön strategia ja budjetti sekä päättää rahoitussopimuksista ja merkittävien omaisuuserien ostoista ja myynneistä. Hallitus seuraa yhtiön taloudellista kehitystä johdon kuukausiraporttien sekä muun johdon toimittaman informaation avulla. Hallituksen tehtävät ja vastuut määräytyvät ensisijaisesti yhtiöjärjestyksen ja Suomen osakeyhtiölain mukaisesti. Hallitus vahvistaa vuosittain työjärjestyksen, johon on kirjattu hallituksen kokouskäytäntö sekä tehtävät. Hallituksen tehtävänä on työjärjestyksen mukaan: • suunnata yhtiön toimintaa niin, että se tuottaa pitkällä aikavälillä mahdollisimman suuren lisäarvon siihen sijoitetulle pääomalle ottaen samalla huomioon eri sidosryhmät, • hyväksyä toimitusjohtajan ja muun johdon kannustinjärjestelmät, • nimittää ja erottaa toimitusjohtaja sekä päättää toimisuhteen ehdot, • vahvistaa strategia, liiketoiminnan tavoitteet ja vuosibudjetti sekä seurata näiden toteutumista, • hyväksyä merkittävät rahoitussopimukset ja merkittävät omaisuuserien ostot ja myynnit, • käsitellä ja hyväksyä osavuosikatsaukset ja tilinpäätös, • käsitellä ja hyväksyä kaikki yrityskaupat ja -järjestelyt sekä investoinnit, joiden kokonaisarvo ylittää 500 000 euroa sekä normaaliin liiketoimintaan kuulumattomat poikkeukselliset liiketapahtumat tms., joiden arvo ylittää 100 000 euroa, • käsitellä kaikki sopimukset ja liiketaloudelliset tapahtumat yhtiön omistajien ja johtoryhmän sekä heidän lähipiirinsä ja määräysvaltayhtiöiden kanssa, • hyväksyä yhtiön rakenteelliset muutokset ja vahvistaa toimitusjohtajan ehdotuksesta yhtiön organisaatio, • nimittää toimitusjohtajan suorassa alaisuudessa olevat johtajat toimitusjohtajan ehdotuksesta ja päättää johtoryhmän jäsenten palkkauksen periaatteet, • arvioida säännöllisesti omaa toimintaansa ja yhteistyötä johdon kanssa ja • käsitellä muut asiat, jotka hallituksen puheenjohtaja ja toimitusjohtaja ovat sopineet otettavaksi hallituksen käsittelyyn tai jotka muutoin kuuluvat hallituksen päätösvaltaan osakeyhtiölain, muiden lakien, yhtiöjärjestyksen tai muiden mahdollisten säännösten perusteella. Hallituksen puheenjohtajan erityisiin tehtäviin kuuluu: • johtaa hallituksen työskentelyä niin, että hallitus huolehtii tehtävistään mahdollisimman tehokkaasti ja tarkoituksenmukaisesti, • pitää yhteyttä toimitusjohtajaan säännöllisesti myös kokousten välillä yhtiön toiminnan seuraamiseksi, • pitää yhteyttä tarvittaessa muihin hallituksen jäseniin myös kokousten välillä, Vuosikertomus 2024 10 • pitää tarvittaessa yhteyttä omistajiin ja muihin sidosryhmiin ja • vastata hallituksen toiminnan suunnittelusta ja arvioinnista sekä toimitusjohtajan arvioinnista. Solteqin hallitukseen kuuluu yhtiöjärjestyksen mukaan vähintään viisi ja enintään seitsemän varsinaista jäsentä. Hallituksen jäsenet valitsee yhtiökokous toimikaudeksi kerrallaan. Enemmistön hallituksen jäsenistä on oltava riippumattomia yhtiöstä. Lisäksi vähintään kahden yhtiöstä riippumattoman hallituksen jäsenen on oltava myös riippumattomia yhtiön merkittävistä osakkeenomistajista. Toimikausi alkaa valinnan suorittaneen yhtiökokouksen jälkeen ja päättyy valintaa seuraavan varsinaisen yhtiökokouksen päätyttyä. Yhtiöjärjestyksessä ei ole rajoitettu yhtiökokouksen valtaa asettaa jäseniä hallitukseen. Hallitus valitsee keskuudestaan puheenjohtajan ja on päätösvaltainen, kun enemmän kuin puolet sen jäsenistä on läsnä. Päätösasioiden lisäksi hallitukselle annetaan kokouksissa ajankohtaista tietoa konsernin toiminnasta, taloudellisesta tilanteesta ja riskeistä. Hallitus kokoontuu etukäteen sovitun aikataulun mukaisesti 10–14 kertaa vuodessa, minkä lisäksi hallitus kokoontuu tarvittaessa. Kaikista kokouksista pidetään pöytäkirjaa. Vuoden 2024 varsinaisessa yhtiökokouksessa Solteqin hallitukseen valittiin seitsemän (7) varsinaista jäsentä vuoden 2025 varsinaisen yhtiökokouksen päättymiseen saakka ulottuvalle toimikaudelle. Solteqin hallituksen jäseniksi valittiin uudelleen Markku Pietilä, Panu Porkka, Anni Sarvaranta, Katarina Cantell, Mika Sutinen, Esko Mertsalmi sekä uutena hallituksen jäsenenä Lotta Airas. Hallitus kokoontui 12 kertaa, ja osallistumisaste kokouksissa oli 91 prosenttia. Monimuotoisuutta koskevat periaatteet Hallituksen monimuotoisuuspolitiikan tarkoituksena on määritellä tavoitteet ja menetelmät, joilla saavutetaan hallituksen tarkoituksenmukainen monimuotoisuus ja edistetään hallituksen tehokasta toimintaa ryhmänä. Hallituksen monimuotoisuus tukee yhtiön liiketoimintaa ja sen kehittämistä. Hallituksen jäsenten osaamisen, kokemuksen ja näkemysten monimuotoisuus edistää yhtiön kykyä suhtautua avoimesti innovatiivisiin ajatuksiin sekä tukea ja haastaa yhtiön toimivaa johtoa. Riittävä monimuotoisuus tukee avointa keskustelua ja itsenäistä päätöksentekoa. Monimuotoisuus edistää myös yhtiön hyvää hallinnointia ja johdon tehokasta valvontaa sekä seuraajasuunnittelua. Tarkoituksena on, että hallituksessa on kokonaisuutena katsottuna laajakantaista osaamista, kokemusta ja näkökulmia sekä tietämystä Solteqista ja sen sidosryhmistä, jotta hallitus pystyy hoitamaan erityisesti strategiaan ja riskienhallintaan liittyvät tehtävänsä tehokkaasti. Lisäksi tavoitteena on säilyttää vähemmistössä olevan sukupuolen osuus jäsenistä vähintään 1/3:ssa. Yhtiön nykyinen hallitus on monimuotoisuustavoitteiden mukainen. Hallituksessa on edustettuna monimuotoisesti eri toimiala- ja markkinaosaaminen sekä eri ammatti- ja koulutustaustat. Solteq Oyj:n hallituksen kokoonpano päivittyi seuraavasti vuoden 2024 aikana: • 1.1.2024–26.3.2024 välisenä aikana hallitukseen kuului neljä miestä ja kaksi naista. • 27.3.2024–31.12.2024 välisenä aikana hallitukseen kuului neljä miestä ja kolme naista. Vuosikertomus 2024 11 Hallituksen tarkastusvaliokunta Tarkastusvaliokunta seuraa konsernin tuloskehitystä, budjetoinnin laatimisperiaatteita, budjetointia, rahoitustilannetta ja riskienhallintaa. Tarkastusvaliokunnan tehtävänä on: • yhtiön taloudellisen ja rahoitustilanteen seuranta, • yhtiön tilinpäätösraportoinnin prosessin seuranta, • yhtiön taloudellisen raportointiprosessin ja yrityskauppaprosessin valvonta, • yhtiön sisäisen valvonnan, mahdollisen sisäisen tarkastuksen ja riskienhallintajärjestelmien tehokkuuden seuranta, • yhtiön hallinto- ja ohjausjärjestelmästään antaman selvityksen käsittely mukaan lukien siihen sisältyvän, taloudelliseen raportointiprosessiin liittyvien sisäisen valvonnan ja riskienhallinnan järjestelmien pääpiirteiden kuvaus, • tilinpäätöksen ja konsernitilinpäätöksen lakisääteisen tilintarkastuksen seuranta, • lakisääteisen tilintarkastajan tai tilintarkastusyhteisön riippumattomuuden arviointi, • tilintarkastusyhteisön oheispalvelujen tarjoamisen arviointi, • tilintarkastajan valintaa koskevan päätösehdotuksen valmistelu, • yhteydenpito tilintarkastajaan ja tilintarkastajan tarkastusvaliokunnalle laatimien raporttien läpikäynti sekä • lakien ja määräysten noudattamisen arviointi. Tarkastusvaliokuntaan kuuluu kolme jäsentä. Hallitus valitsee keskuudestaan valiokunnan jäsenet ja valiokunnan puheenjohtajan. Jäsenillä on oltava valiokunnan tehtäväalueen edellyttämä pätevyys, ja vähintään yhdellä jäsenellä tulee olla asiantuntemusta erityisesti laskentatoimen tai kirjanpidon taikka tarkastuksen alalta. Yhtiön toimitusjohtaja ja talousjohtaja esittelevät asiat tarkastusvaliokunnalle. Tarkastusvaliokunta voi tarvittaessa käyttää ulkopuolisia asiantuntijoita ja neuvonantajia. Valiokunnan puheenjohtaja valmistelee valiokunnan kokousten esityslistan ja päättää sen sisällöstä keskusteltuaan asiasta yhtiön johdon kanssa. Valiokunnan sihteerinä toimii talousjohtaja tai muu valiokunnan nimeämä henkilö. Valiokunnan kokousten pöytäkirjat saatetaan hallituksen tietoon. Lisäksi valiokunnan puheenjohtaja raportoi hallitukselle valiokunnan keskeisistä havainnoista. Valiokuntatyöskentelystä maksetaan yhtiökokouksen määrittelemä palkkio. Tarkastusvaliokunnan jäsenten on oltava riippumattomia yhtiöstä, ja vähintään yhden jäsenen on oltava riippumaton merkittävistä osakkeenomistajista. Solteq Oyj:n hallituksessa on tarkastusvaliokunta, johon kuuluivat 1.1.–31.12.2024 välisellä ajanjaksolla Mika Sutinen, Markku Pietilä ja Katarina Cantell. Valiokunnan puheenjohtajana toimi Mika Sutinen. Tarkastusvaliokunta koostuu yhdestä yhtiöstä riippumattomasta jäsenestä ja kahdesta sekä yhtiöstä että sen merkittävistä osakkeenomistajista riippumattomasta jäsenestä. Tarkastusvaliokunnan jäsenille on tilikauden 2024 aikana maksettu yhtiökokouksen päättämä palkkio osallistumisesta valiokunnan kokouksiin. Vuosikertomus 2024 12 Toimitusjohtaja Yhtiön hallitus nimittää toimitusjohtajan. Toimitusjohtajan tehtävänä on johtaa konsernin liiketoimintaa ja hallintoa yhtiöjärjestyksen, Suomen osakeyhtiölain ja hallituksen ohjeiden mukaan. Konsernin johtamisessa toimitusjohtajaa tukee johtoryhmä. Yhtiön toimitusjohtajana 1.1.–31.12.2024 toimi Aarne Aktan. Johtoryhmä Johtoryhmä avustaa toimitusjohtajaa yhtiön operatiivisessa johtamisessa, valmistelee hallituksen ja toimitusjohtajan käsiteltäviä asioita sekä suunnittelee ja valvoo liiketoiminta-alueiden toimintaa. Konsernin johtoryhmä kokoontuu viikoittain. Johtoryhmän puheenjohtajana toimii toimitusjohtaja. Johtoryhmään kuuluivat 1.1.–1.2.2024 Aarne Aktan (johtoryhmän puheenjohtaja, toimitusjohtaja), Jesper Boye (Retail & Commerce), Jaakko Hirvensalo (Utilities), Kari Lehtosalo (talous ja IR), Mikko Sairanen (lakiasiat), Oona Silén (henkilöstö ja kulttuuri) sekä Christa Tavan (markkinointi ja viestintä). Johtoryhmään kuuluivat 2.2.–30.4.2024 Aarne Aktan (johtoryhmän puheenjohtaja, toimitusjohtaja), Jesper Boye (Retail & Commerce), Jaakko Hirvensalo (Utilities), Mikko Sairanen (lakiasiat ja talous), Oona Silén (henkilöstö ja kulttuuri) sekä Christa Tavan (markkinointi ja viestintä). Johtoryhmään kuuluivat 1.5.–25.11.2024 Aarne Aktan (johtoryhmän puheenjohtaja, toimitusjohtaja, Utilities), Jesper Boye (Retail & Commerce), Mikko Sairanen (lakiasiat ja talous), Oona Silén (henkilöstö ja kulttuuri) sekä Christa Tavan (markkinointi ja viestintä). Johtoryhmään kuuluivat 26.11.–31.12.2024 Aarne Aktan (johtoryhmän puheenjohtaja, toimitusjohtaja, Utilities), Mikko Sairanen (lakiasiat, talous, Retail & Commerce), Oona Silén (henkilöstö ja kulttuuri), sekä Christa Tavan (markkinointi ja viestintä). Sisäinen tarkastus Konsernilla ei ole erillistä sisäisen tarkastuksen organisaatiota. Sisäisen tarkastuksen käytännön toteutuksesta vastaa talousyksikkö ja toteutusta valvoo hallituksen nimittämä tarkastusvaliokunta. Tavoitteena on varmistaa yhtenäisten hallintokäytäntöjen ja laskentaperiaatteiden toteutuminen. Tilintarkastus Solteq Oyj:llä on yksi varsinainen tilintarkastaja ja mikäli tämä ei ole tilintarkastusyhteisö, yksi varatilintarkastaja. Tilintarkastajat valitaan tehtäväänsä toistaiseksi. Tilintarkastuksen pääasiallisena tehtävänä on todentaa, että tilinpäätös antaa oikeat ja riittävät tiedot Solteq-konsernin tuloksesta ja taloudellisesta asemasta tilikaudelta. Sen lisäksi tilintarkastajat raportoivat tarkastusvaliokunnalle ja tarvittaessa hallitukselle hallinnon ja toimintojen juoksevasta tarkastuksesta. Vuoden 2024 varsinaisessa yhtiökokouksessa tilintarkastajaksi valittiin tilintarkastusyhteisö PricewaterhouseCoopers Oy päävastuullisena tilintarkastajanaan KHT, KRT Tiina Puukkoniemi. Solteq-konsernin suorittamat tilintarkastuspalkkiot vuonna 2024 olivat 244 tuhatta euroa sekä tilintarkastuslain (1141/2015) 1.1,2 §:ssä tarkoitetut toimeksiannot 9 tuhatta euroa. Emoyhtiön tilintarkastaja PricewaterhouseCoopers Oy:lle vuodelta 2024 suoritetut tilintarkastuspalkkiot olivat 188 tuhatta euroa sekä tilintarkastuslain (1141/2015) 1.1,2 §:ssä tarkoitetut toimeksiannot 9 tuhatta euroa. Vuosikertomus 2024 13 Johdon osakkeiden omistukset 31.12.2024 Nimi Rooli Osakkeiden lukumäärä Prosenttiosuus osakkeista Lotta Airas Hallituksen jäsen – – Aarne Aktan Toimitusjohtaja 76 525 0,39 Katarina Cantell Hallituksen jäsen – – Esko Mertsalmi Hallituksen jäsen – – Markku Pietilä Hallituksen puheenjohtaja 17 000 0,09 Panu Porkka Hallituksen jäsen – – Mikko Sairanen Johtoryhmän jäsen 13 000 0,07 Anni Sarvaranta Hallituksen jäsen – – Oona Silén Johtoryhmän jäsen – – Mika Sutinen Hallituksen jäsen 63 871 0,33 Christa Tavan Johtoryhmän jäsen – – Yhteensä 169 496 0,87 Aarne Aktanin omistus koostuu 76 525 osakkeesta, joista 67 672 osaketta omistaa hänen määräysvallassaan oleva Great Expectations Capital Oy ja Aktan suoraan 8 853 osaketta. Lisäksi Lotta Airaksella ja Markku Pietilällä on suoraan ja välillisesti huomattava vaikutusvalta Solteq Oyj:n suurimmassa omistajassa, Profiz Business Solution Oy:ssä, joka omistaa 2 195 569 osaketta. Taloudelliseen raportointiin liittyvät sisäisen valvonnan ja riskienhallinnan pääpiirteet Ylin vastuu kirjanpidosta ja varainhoidon valvonnasta kuuluu Solteq Oyj:n hallitukselle. Hallitus vastaa sisäisestä valvonnasta, ja toimitusjohtaja huolehtii valvonnan käytännön järjestämisestä sekä sen toimivuuden seurannasta. Liiketoiminnan ohjaus ja valvonta tapahtuvat koko konsernin kattavan raportointi- ja ennustejärjestelmän avulla. Toimitusjohtaja ja talousjohtaja toimittavat hallituksen ja johtoryhmän kokouksiin kuukausittaisiin raportteihin perustuvan katsauksen konsernin taloudellisesta tilanteesta ja kehityksestä. Riskienhallintajärjestelmä Konsernin riskienhallintaa ohjaavat lain vaatimukset, omistajien liiketoiminnalle asettamat tavoitteet sekä muiden sidosryhmien odotukset. Riskienhallinnan tavoitteena on tiedostaa ja tunnistaa yhtiön toimintaan liittyvät riskit sekä varmistaa, että riskejä hallitaan asianmukaisesti liiketoimintaan liittyviä päätöksiä tehtäessä. Yhtiön riskienhallinta tukee strategisten tavoitteiden saavuttamista ja varmistaa liiketoiminnan jatkuvuuden. Solteq ottaa riskejä, jotka kuuluvat sen liiketoimintastrategian ja tavoitteiden piiriin. Yhtiö ei ole valmis ottamaan riskejä, jotka saattaisivat vaarantaa toiminnan jatkuvuuden, vahingoittaa oleellisesti yhtiön toimintaa tai olla luonteeltaan hallitsemattomia. Riskit luokitellaan liiketoiminta-, henkilöstö- ja rahoitusriskeihin sekä juridisiin ja taloudellisiin riskeihin. Riskienhallinnan avulla riskit pyritään tunnistamaan ja arvioimaan, minkä jälkeen suunnitellaan ja toteutetaan toimenpiteet kunkin riskin osalta. Toimenpiteitä voivat olla esimerkiksi riskin välttäminen, sen pienentäminen eri keinoin tai riskin siirtäminen vakuutuksin tai sopimuksin. Solteqin hallitukselle raportoidaan tarvittaessa riskienhallinnan perusteella havaitut olennaiset muutokset riskeissä ja mahdolliset uudet merkittävät riskit. Vuonna 2024 yhtiön liiketoimintaan ja rahoitusasemaan kohdistuvat olennaisimmat epävarmuustekijät liittyivät yleiseen taloudelliseen epävarmuuteen, yhtiön tarjoamien palveluiden asiakaskysyntään sekä rahoitusmarkkinoiden tilanteeseen. Muut keskeiset riskit liittyivät taserakenteen muutosten hallintaan, Vuosikertomus 2024 14 liikevaihdon perustana olevien kauppojen ajoitukseen ja hinnoitteluun, kustannustason muutoksiin, yhtiön omien tuotteiden kehittämiseen ja niiden kaupallistamiseen sekä yhtiön kykyyn hallita laajoja sopimus- ja toimituskokonaisuuksia. Yhtiön liiketoiminnan kannalta keskeisimpiä riskejä ja epävarmuustekijöitä seurataan säännöllisesti osana hallitus- ja johtoryhmätyöskentelyä. Lisäksi yhtiöllä on hallituksen perustama tarkastusvaliokunta, jonka tehtäviin kuuluu yhtiön taloudellisen ja rahoitustilanteen seuranta. Valvontaympäristö Solteqin sisäisen valvonnan järjestelmän tavoitteena on tukea konsernin strategian toteuttamista ja varmistaa säännösten noudattaminen. Järjestelmä perustuu konsernitason toimintamalleihin, ohjeistukseen ja prosesseihin sekä liiketoiminnan ja tukiprosessien kontrolleihin. Toimintakulttuuria rakentavat hallituksen suorittama yrityksen toiminnan ohjaus ja valvonta, yritysjohdon johtamistapa, yrityksen organisaatiorakenne ja johtamisjärjestelmä, tietojärjestelmien tehokas hyödyntäminen sekä henkilöstön osaaminen. Talousjohtajan alaisuudessa toimiva talousosasto on vastuussa taloudellisen raportoinnin yleisestä valvontajärjestelmästä. Toimintaa ohjaa hallituksen tarkastusvaliokunta. Konsernissa sovelletaan kansainvälisiä tilinpäätösstandardeja (IFRS). Taloudellisen raportoinnin riskien arviointi Taloudellisen raportoinnin tavoitteena on varmistaa, että tilinpäätökseen merkityt omaisuuserät ja velat kuuluvat yritykselle, kaikki yrityksen oikeudet ja velvoitteet käyvät ilmi tilinpäätöksestä, tilinpäätöksen erät on luokiteltu ja esitetty sekä kuvattu oikein, omaisuuserät, velat, tuotot ja kulut on kirjattu tilinpäätökseen oikeansuuruisena, kaikki raportointikauden tapahtumat sisältyvät kirjanpitoon, kirjanpitoon merkityt tapahtumat ovat tosiasiallisia tapahtumia ja omaisuuserät on turvattu. Riskienhallintaprosessiin kuuluu taloudelliseen raportointiin liittyvien riskien tunnistus ja analysointi vuosittain. Lisäksi kaikki uudet riskit pyritään analysoimaan ja raportoimaan heti, kun ne on tunnistettu. Olennaisimmat taloudellisen raportoinnin luotettavuuden riskialueet liittyvät – konsernin harjoittama liiketoiminnan laatu ja laajuus huomioiden – liikevaihdon tuloutukseen, luottotappioriskien tunnistamiseen, omaisuuserien testaukseen (sisältäen liikearvon, aktivoidut tuotekehitysmenot ja keskeneräiset hankkeet) ja laskennallisiin veroihin. Valvontatoimet Taloudellisen raportoinnin oikeellisuus ja luotettavuus varmistetaan noudattamalla konsernin menettelyohjeita. Taloudellisen raportoinnin oikeellisuuden varmistavia kontrolleja ovat esimerkiksi tietojärjestelmäkontrollit sekä kirjanpidon tapahtumiin, laatimisperiaatteiden valintaan ja niiden noudattamiseen sekä väärinkäytöksiin liittyvät kontrollit. Liikevaihdon tuloutus perustuu vaadittujen myyntidokumenttien olemassaoloon. Liikearvojen alentumistestaus tehdään vuoden viimeisellä neljänneksellä. Lisäksi viitteitä arvonalentumisista seurataan jatkuvasti. Tietojärjestelmät tukevat konsernin hyväksymisvaltuuksien noudattamista. Solteqin kulurakenteesta henkilöstökulut muodostavat valtaosan. Henkilöstökulujen toteumia ja ennusteita seurataan ja ennusteita päivitetään säännöllisesti yksityiskohtaisella tasolla. Liiketoiminnan tuloksia ja vuositavoitteiden saavuttamista tarkastellaan kuukausittain johtoryhmän ja hallituksen Vuosikertomus 2024 15 kokouksissa. Johdon ja hallituksen kuukausiraportointi sisältää sekä toteuma- että ennustetiedot verrattuna tavoitteisiin ja aikaisempien kausien toteumiin. Solteq voi strategiansa mukaisesti toteuttaa kohdennettuja yritysostoja. Yritysostohankkeissa pyritään noudattamaan asianmukaista huolellisuutta sekä hyödyntämään yhtiön sisäistä ja ulkoista osaamista suunnitteluvaiheessa (esimerkiksi due diligence) ja haltuunottovaiheessa. Sijoittajaviestintä ja taloudellinen raportointi Sijoittajaviestintä noudattaa yhtiön tiedonantopolitiikkaa, joka perustuu EU:n ja Suomen lainsäädäntöön, Nasdaq Helsingin sääntöihin ja sisäpiiriohjeisiin sekä Finanssivalvonnan ja muiden viranomaisten asiaa koskeviin ohjeistuksiin ja määräyksiin. Solteqin tiedonantopolitiikka on saatavilla yhtiön internetsivuilla. Yhtiön tiedotusta ohjaavat periaatteet viestinnän oikea-aikaisuudesta, samanaikaisuudesta, jatkuvuudesta sekä läpinäkyvyydestä. Tiedottamisen tavoitteena on varmistaa, että kaikilla markkinaosapuolilla on samanaikaisesti saatavilla riittävä ja oikea tieto yhtiöstä, sen toiminnasta, tavoitteista, strategiasta sekä taloudellisesta tilanteesta Solteq Oyj:n osakkeiden ja listattujen rahoitusvälineiden käyvän arvon määrittämiseksi. Seuranta Seurannalla tarkoitetaan prosessia, jonka avulla Solteqin sisäisen valvonnan järjestelmää ja sen suorituskykyä arvioidaan pitkällä aikavälillä. Omaa toimintaa seurataan Solteqissa jatkuvasti erillisten arviointien, kuten tilintarkastusten sekä muiden ulkoisten arviointien avulla. Solteqin johto seuraa sisäistä valvontaa osana normaalia johtamistyötä. Liiketoimintajohdon vastuulla on varmistaa, että toiminta noudattaa soveltuvia lakeja ja määräyksiä. Talousosasto seuraa taloudellisen raportoinnin prosessien ja valvonnan noudattamista. Talousosasto seuraa sekä ulkoisen että sisäisen talousraportoinnin oikeellisuutta. Hallitus arvioi ja varmentaa Solteqin sisäisen valvonnan ja riskienhallinnan asianmukaisuuden ja tehokkuuden. Solteqin sisäistä valvontaa arvioi myös yhtiön tilintarkastaja. Tilintarkastaja tarkastaa ulkoisen talousraportoinnin oikeellisuuden. Osana juoksevaa tilintarkastusta suoritettu prosessitarkastus kohdistuu osaltaan tyypillisiin taloudellisen raportoinnin oikeellisuuden varmistaviin kontrolleihin. Olennaisimmat tilintarkastussuunnitelman mukaiset prosessitarkastuksen havainnot ja toimenpidesuositukset raportoidaan tarkastusvaliokunnalle. Sisäpiirihallinto Solteq Oyj noudattaa 4.12.2024 voimaan tullutta Nasdaq Helsinki Oy:n sisäpiiriohjetta. Johdon liiketoimet Markkinoiden väärinkäyttöasetuksen (MAR) mukaisiksi johtohenkilöiksi yhtiössä on määritelty hallituksen ja johtoryhmän jäsenet sekä eräät muut työtehtäviensä perusteella johtohenkilökriteerin täyttävät tahot. Johtohenkilö ei saa käydä kauppaa Solteq Oyj:n osakkeilla 30 päivää ennen tulosjulkistuksia. Johtohenkilöiden ja heidän lähipiirinsä on ilmoitettava yhtiölle ja Finanssivalvonnalle heidän omaan lukuunsa tehdystä yhtiön rahoitusvälineisiin liittyvästä liiketoimesta, joka ylittää kalenterivuoden aikana Finanssivalvonnan asettaman raja-arvon. Yhtiön on puolestaan julkistettava kyseiset tiedot pörssitiedotteena sekä yhtiön verkkosivuilla. Vuosikertomus 2024 16 Sisäpiiritieto ja hankekohtaiset sisäpiirirekisterit Yhtiö julkistaa yleisölle mahdollisimman pian yhtiötä koskevan sisäpiiritiedon, ellei sisäpiiritiedon julkistamisen lykkäämisestä tehdä päätöstä markkinoiden väärinkäyttöasetuksessa säädettyjen edellytysten täyttyessä. Mikäli yhtiö tekee päätöksen sisäpiiritiedon lykkäämisestä, yhtiö valvoo lykkäämisperusteiden täyttymisistä koko lykkäysmenettelyn ajan, eli kunnes kyseinen sisäpiiritieto julkistetaan tai kyseinen hanke raukeaa. Yhtiö ei tiedota rauenneista hankkeista. Jos lykkäämismenettelyn kohteena olevan tiedon luottamuksellisuutta ei pystytä enää takaamaan, yhtiön julkistaa kyseisen sisäpiiritiedon yleisölle mahdollisimman pian. Hankekohtaisia sisäpiirirekistereitä pidetään tilanteessa, jossa yhtiö on lykännyt sisäpiiritiedon julkistamista ja perustanut sisäpiiritietoa koskevan hankekohtaisen sisäpiirirekisterin. Henkilöt, jotka osallistuvat yhtiön osakkeiden arvonmuodostukseen vaikuttaviin hankkeisiin, kuuluvat yhtiön hankekohtaiseen sisäpiiriin. Hankkeeseen osallistuvat henkilöt eivät saa käydä kauppaa yhtiön osakkeilla, vieraan pääoman ehtoisilla rahoitusvälineillä tai niihin liittyvillä johdannaisilla tai muilla rahoitusvälineillä ja niihin liittyvät liiketoimet ovat kiellettyjä hankkeen raukeamiseen tai julkaisemiseen saakka. Vuosikertomus 2024 17 Solteqin hallitus 31.12.2024 Markku Pietilä Hallituksen puheenjohtaja Syntymävuosi : 1957 Koulutus: DI, MBA Päätoimi: Hallitusammattilainen Keskeinen työkokemus: Hallituksen puheenjohtaja, Profiz Business Solution Oy; johtotehtävät, Componenta Oyj Hallituksen jäsenyyden alkamisaika: 2008 Yhtiöstä riippumaton jäsen. Panu Porkka Syntymävuosi: 1977 Koulutus: YO Päätoimi: Toimitusjohtaja, Verkkokauppa.com Oyj Keskeinen työkokemus: Toimitusjohtaja, Suomalainen Kirjakauppa Oy; myyntijohtaja, Tokmanni Oy Hallituksen jäsenyyden alkamisaika: 2019 Yhtiöstä ja merkittävistä osakkeenomistajista riippumaton jäsen. Katarina Cantell Syntymävuosi: 1981 Koulutus: PhD, Information Systems Päätoimi: Perustaja ja toimitusjohtaja, Adalyon Oy Keskeinen työkokemus: Strategiajohtaja ja johtoryhmän jäsen, Aava Terveyspalvelut Oy; Head of Strategic Design, Tieto Finland Oy Hallituksen jäsenyyden alkamisaika: 2019 Yhtiöstä ja merkittävistä osakkeenomistajista riippumaton jäsen. Mika Sutinen Syntymävuosi: 1966 Koulutus: KTM Päätoimi: Industrial Partner, Vaaka Partners Oy; hallituksen puheenjohtaja, Reaktor, Framery, Luhta, Jungle Juice Bar, SGN Group, Ellun Kanat, Talentree, Staria, Business Forum Group (Nordic Business Forum), Kalpa; hallituksen jäsen, Lähitapiola Rahoitus Keskeinen työkokemus: Toimitusjohtaja, Musti Group Oy; toimitusjohtaja, Best Friend Group; konsultti, osakas, Instead Oy Hallituksen jäsenyyden alkamisaika: 2022 Yhtiöstä ja merkittävistä osakkeenomistajista riippumaton jäsen. Anni Sarvaranta Syntymävuosi: 1985 Koulutus: DI, energiatekniikka Päätoimi: CEO, Auris Energia Oy Keskeinen työkokemus: Liiketoimintajohtaja, Auris Energia Oy; liiketoimintajohtaja, Gasgrid Finland Oy; kehitysjohtaja, Baltic Connector Oy; strategiapäällikkö, Helen Oy Hallituksen jäsenyyden alkamisaika: 2022 Yhtiöstä ja merkittävistä osakkeenomistajista riippumaton jäsen. Esko Mertsalmi Syntymävuosi: 1975 Koulutus: DI, tuotantotalous Päätoimi: Hallituksen jäsen ja perustaja, Unikie Oy Keskeinen työkokemus: Toimitusjohtaja & perustaja, Unikie Oy; operatiivinen johtaja, NEP Finland Oy; useita positioita johtotehtävissä, Symbio Finland Oy Hallituksen jäsenyyden alkamisaika: 2023 Yhtiöstä ja merkittävistä osakkeenomistajista riippumaton jäsen. Lotta Airas Syntymävuosi: 1985 Koulutus: KTM Päätoimi: Toimitusjohtaja, Profiz Business Solution Oy Keskeinen työkokemus: Hallituksen jäsen, Profiz Business Solution Oy; Liikkeenjohdon konsultti, Reddal Helsinki Oy Hallituksen jäsenyyden alkamisaika: 2024 Yhtiöstä riippumaton jäsen. Vuosikertomus 2024 18 Solteqin johtoryhmä 31.12.2024 Aarne Aktan Syntymävuosi: 1973 Koulutus: KTK Päätoimi: CEO, liiketoimintajohtaja / Utilities, Solteq-konserni Keskeinen työkokemus: Toimitusjohtaja, Synlab Oy (2019–2022); toimitusjohtaja, Pihlajalinna Oyj (2016–2017); toimitusjohtaja, Talentum Oyj (2011–2016); toimitusjohtaja, Quartal Oy (1997–2011) Johtoryhmän jäsenyyden alkamisaika: 1.7.2022 Keskeisimmät samanaikaiset luottamustehtävät : Hallituksen puheenjohtaja, Smartum Oy; hallituksen jäsen, Trainers’ House Oyj; neuvonantaja, Intera Partners (kaksi rahastoa) Oona Silén Syntymävuosi: 1981 Koulutus: – Päätoimi: Henkilöstöjohtaja, Solteq-konserni Keskeinen työkokemus: Henkilöstöjohtaja, SYNLAB Suomi Oy (2020–2023); henkilöstöjohtaja, Tulos Helsinki Oy (2018–2020); henkilöstöpäällikkö, Talentum Oyj (2012–2016) Johtoryhmän jäsenyyden alkamisaika: 6.2.2023 Keskeisimmät samanaikaiset luottamustehtävät: – Christa Tavan Syntymävuosi: 1977 Koulutus: VTM (viestintä), MBA Päätoimi: Viestintä- ja markkinointijohtaja, Solteq-konserni Keskeinen työkokemus: Viestintäjohtaja, Solteq Oyj (vuodesta 2019); perustaja ja toimitusjohtaja, Paloma Communications (2012–2019); Director of Communications and Public Relations, FWD Helsinki Oy (2010–2012); Country Manager, Star PR (2008–2010] Johtoryhmän jäsenyyden alkamisaika: 1.1.2023 Keskeisimmät samanaikaiset luottamustehtävät: – Mikko Sairanen Syntymävuosi: 1985 Koulutus: OTM Päätoimi: Talousjohtaja, vt liiketoimintajohtaja / Retail & Commerce, Solteq-konserni Keskeinen työkokemus: Lakiasiainjohtaja, Solteq Oyj (vuodesta 2014); lakimies, Asianajotoimisto Peltonen LRM Oy (2012–2014) Johtoryhmän jäsenyyden alkamisaika: 1.1.2023 Keskeisimmät samanaikaiset luottamustehtävät: – Vuosikertomus 2024 20 Palkitsemisen periaatteet Tämä palkitsemisraportti sisältää tiedot Solteq Oyj:n hallituksen ja toimitusjohtajan palkitsemisesta ajalta 1.1.–31.12.2024 ja se on laadittu perustuen Hallinnointikoodi 2025 -suosituksiin sekä arvopaperimarkkina- ja osakeyhtiölain vaatimuksiin. Solteq Oyj:n hallintoelinten palkitseminen perustuu palkitsemispolitiikkaan, jonka 27.3.2024 pidetty varsinainen yhtiökokous käsitteli. Palkitsemispolitiikka esitetään yhtiökokoukselle aina kun siihen tehdään olennaisia muutoksia, mutta kuitenkin vähintään 4 vuoden välein, ellei lainsäädäntö tai muu sääntely edellytä toisin. Vuonna 2024 hyväksyttiin muutos toimitusjohtajan lyhyen ja pitkän aikavälin kannustinjärjestelmien asettamisen osalta siten, että lyhyen aikavälin kannustinohjelmien perusteella maksettava palkkio voi olla enintään 75 % kiinteästä vuosipalkasta ja tavoitetasolla pitkän aikavälin kannustinohjelmien painoarvo muodostaa merkittävän osan toimitusjohtajan kokonaispalkitsemisesta. Muutoksella halutaan varmistaa, että mahdollisella muuttuvalla palkitsemisella painotetaan yhtiön pitkänaikavälin tavoitteiden toteutumista. Vuoden 2024 aikana noudatettiin palkitsemispolitiikkaa eikä tästä ole tehty poikkeuksia. Tämä palkitsemisraportti sisältää olennaiset tiedot yhtiön hallitukselle ja toimitusjohtajalle tilikaudella 2024 maksetuista ja erääntyvistä palkkioista. Tämä palkitsemisraportti esitetään yhtiön vuoden 2025 varsinaisessa yhtiökokouksessa. Lisäksi palkitsemisraportti julkaistaan tiedotteella sekä Solteqin internetsivuilla. Solteqin suoriutuminen ja palkitsemisen kehitys Hallituksen palkitseminen on perustunut yhtiökokouksen päättämään kiinteään kuukausipalkkioon ja kokouskohtaiseen korvaukseen. Hallituksen jäsenille maksettiin 2 500 euron ja puheenjohtajalle 5 000 euron kuukausipalkkio 1.1.–31.12.2024. Lisäksi hallituksen jäsenille maksettiin kokousperusteinen 500 euron suuruinen palkkio. Toimitusjohtajan palkkio on koostunut tilikaudella 2024 toimitusjohtajasopimuksen mukaisesta kiinteästä peruspalkasta. Toimitusjohtajalla ei ole ollut tulosperusteisia tai muita lyhyen tai pitkän aikavälin kannustinjärjestelmiä. Seuraavassa verrataan yhtiön tuloksen ja Solteq-konsernin työntekijöiden keskipalkan kehitystä Solteq Oyj:n hallituksen ja toimitusjohtajan palkitsemiseen viimeisen viiden vuoden ajalta. Vuosikertomus 2024 21 ) Vertailukausien tiedot oikaistu Hallituksen palkkiot Yhtiökokous päättää hallituksen palkkiot. Vuoden 2024 varsinaisen yhtiökokouksen päätöksen mukaisesti hallituksen puheenjohtajalle on maksettu 5 000 euron kuukausipalkkio ja muille hallituksen jäsenille on maksettu 2 500 euron kuukausipalkkio 1.1.–31.12.2024. Kaikille hallituksen jäsenille on maksettu 500 euron kokouskohtainen palkkio hallituksen ja valiokunnan kokouksista. Hallituksen jäsenten matkakustannukset on korvattu yhtiön kulloinkin voimassa olevan matkustusohjeen mukaisesti. Alla on esitetty hallitukselle tilikauden 2024 perusteella maksetut ja erääntyvät palkkiot: TEUR Vuosipalkkio Kokouspalkkio Yhteensä Markku Pietilä, puheenjohtaja 60,0 8,0 68,0 Lotta Airas (27.3.–31.12.2024) 22,5 4,5 27,0 Katarina Cantell 30,0 7,0 37,0 Esko Mertsalmi 30,0 5,5 35,5 Panu Porkka 30,0 5,0 35,0 Anni Sarvaranta 30,0 5,5 35,5 Mika Sutinen 30,0 6,5 36,5 Yhteensä 232,5 42,0 274,5 Kokouspalkkiot sisältävät myös valiokuntien kokouksista maksetut palkkiot. -200% -150% -100% -50% 0% 50% 100% 2020 2021 2022 2023 2024 Tunnuslukujen kehitys Liikevaihto Liiketulos Toimitusjohtaja Hallitus Solteq -konsernin työntekijä * Vuosikertomus 2024 22 Toimitusjohtajan palkkiot Hallitus päättää ja hyväksyy toimitusjohtajan toimisuhteen ehdot sekä päättää toimitusjohtajan palkitsemisesta palkitsemispolitiikan mukaisesti. Toimitusjohtajalle maksettiin toimitusjohtajasopimuksen mukainen peruspalkka (kiinteä osuus). Vuonna 2024 toimitusjohtajalla ei ollut peruspalkan lisäksi tulosperusteisia tai muita lyhyen tai pitkän aikavälin kannustinjärjestelmiä (mahdollinen muuttuva osuus). Alla on esitetty toimitusjohtajalle tilikauden 2024 perusteella maksetut ja erääntyvät palkkiot. TEUR Peruspalkka Aarne Aktan 350,4 Yhteensä 350,4 Toimitusjohtajalle maksetut palkkiot sisältävät veronalaiset luontaisedut. Muut keskeiset voimassa olevat ehdot: • Toimitusjohtajan irtisanomisaika on 6 kuukautta. • Toimitusjohtajasopimukseen ei sisälly erillistä erorahaa. Palkitsemispolitiikan mukaisesti hallitus voi päättää muutoksista toimitusjohtajan palkitsemiseen siten, että toimitusjohtajan ja toimitusjohtajan sijaisen palkitseminen koostuu kiinteästä peruspalkasta, luontoiseduista sekä lyhyen että pitkän aikavälin kannustinjärjestelmästä. Vuosikertomus 2024 24 Sisällys Hallituksen toimintakertomus 25 Konsernin tilinpäätös 45 Konsernin laaja tuloslaskelma 45 Konsernin tase 46 Konsernin rahavirtalaskelma 47 Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista 48 Konsernitilinpäätöksen liitetiedot 49 1. YLEISET TIEDOT 49 1.1 Konsernin perustiedot 49 1.2 Laatimisperusta 49 1.3 Toiminnan jatkuvuuden periaate 49 1.4 Sovelletut uudet ja uudistetut standardit ja tulkinnat 50 1.5 Johdon harkintaan perustuvat ratkaisut ja arvioiden käyttö 50 2. TALOUDELLINEN TULOS 52 2.1 Segmenttitiedot 52 2.2 Myyntituotot asiakassopimuksista 53 2.3 Työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut 56 2.4 Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut 56 2.5 Tutkimus- ja kehittämismenot 58 2.6 Rahoitustuotot ja -kulut 58 2.7 Tuloverot 59 2.8 Osakekohtainen tulos 62 3. AINEELLISET JA AINEETTOMAT HYÖDYKKEET 63 3.1 Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet 63 3.2 Käyttöoikeusomaisuuserät 64 3.3 Aineettomat hyödykkeet 67 3.4 Poistot ja arvonalentumiset 71 4. OPERATIIVISET VARAT JA VELAT 72 4.1 Myyntisaamiset ja muut saamiset 72 4.2 Vaihto-omaisuus 73 4.3 Ostovelat ja muut velat 73 4.4 Varaukset 74 5. PÄÄOMARAKENNE JA RAHOITUSERÄT 75 5.1 Rahoitusriskien ja pääoman hallinta 75 5.2 Rahoitusvarat ja -velat 77 5.3 Muut sijoitukset 80 5.4 Rahavarat 80 5.5 Oma pääoma 80 5.6 Ehdolliset velat ja vastuut 82 6. MUUT LIITETIEDOT 83 6.1 Yhdistelyperiaatteet ja konserniyritykset 83 6.2 Lähipiiritapahtumat 84 6.3 Hankitut ja myydyt liiketoiminnot 85 6.4 Tilinpäätöspäivän jälkeiset tapahtumat 85 EMOYHTIÖN TILINPÄÄTÖS 87 Emoyhtiön laaja tuloslaskelma 87 Emoyhtiön tase 88 Emoyhtiön rahavirtalaskelma 89 Laskelma emoyhtiön oman pääoman muutoksista 90 Emoyhtiön tilinpäätöksen liitetiedot 91 Voitonjakoehdotus 115 Toimintakertomuksen ja tilinpäätöksen allekirjoitukset 116 Tilintarkastuskertomus 117 Vuosikertomus 2024 25 Hallituksen toimintakertomus Ratkaiseva vuosi: Kannattavuus parani, rahoitus turvattiin Vuosi 2024 oli ratkaiseva yhtiön kannattavuuden ja uudelleenrahoituksen osalta. Koko vuoden kestänyt kannattavuuskäännös toi yhtiölle 0,7 miljoonan euron (-4,6) vertailukelpoisen liiketuloksen, joka oli 5,3 miljoonaa euroa parempi kuin vertailukaudella ja ensimmäinen positiivinen liiketulos kahteen vuoteen. Parantuneen kannattavuuden myötä yhtiö onnistui neuvottelemaan 23 miljoonan euron joukkovelkakirjalainansa takaisinmaksuehtojen muutoksista ja laina-ajan pidentämisestä. Tilikauden vertailukelpoinen liikevaihto oli 50,9 miljoonaa euroa (54,2), mikä supistui vertailukauteen nähden 6,1 prosenttia. Liikevaihdon supistumista tapahtui molemmissa segmenteissä. Arvioitua vaikeampi markkinatilanne johti tulosvaroitukseen ja tulosohjeistuksen laskemiseen tilikauden vertailukelpoisen liikevaihdon osalta lokakuussa 2024. Retail & Commerce -segmentin tilikauden vertailukelpoinen liikevaihto oli 38,6 miljoonaa euroa (40,5). Liikevaihdon heikentyminen johtui alavireisestä asiakaskysynnästä sekä viivästyksistä useiden merkittävien uusasiakashankkeiden päätöksenteossa. Toisella ja kolmannella vuosineljänneksellä toteutetut tehostamistoimet ajoivat koko yhtiön tulosparannusta. Segmentin kannattavuus parani merkittävästi, ja tilikauden vertailukelpoinen liiketulos oli 2,5 miljoonaa euroa (0,4). Utilities-segmentin liikevaihto supistui tilikauden aikana ja se oli 12,2 miljoonaa euroa (13,7). Liikevaihdon kehitys oli pettymys ja siihen vaikuttivat viivästykset ohjelmistoliiketoiminnan asiakashankkeiden aloituksissa sekä heikko asiakaskysyntä konsultointiliiketoiminnassa. Tilikauden vertailukelpoinen liiketulos oli -1,8 miljoonaa euroa (-5,0). Merkittävä tulosparannus oli seurausta ohjelmistoliiketoiminnan tervehtymisestä sekä edellisen tilikauden lopulla toteutetuista tehostamis- ja säästötoimenpiteistä. Pitkäjänteinen työ Utilities-ohjelmistotuotteiden laadun kehittämisessä näkyi tilikaudella myös parantuneena asiakastyytyväisyytenä. Tilikauden päätteeksi yhtiö myi tanskalaisen terveydenhuollon ohjelmistoliiketoimintansa. Liiketoimintakaupan velaton hinta oli 4,0 miljoonaa euroa. Myydyn liiketoiminnan liikevaihto oli 2,0 miljoonaa euroa tilikaudella 2024. Kauppa oli looginen jatkumo yhtiön keskittymiselle energia-alan, vähittäiskaupan ja verkkokaupan valittuihin ratkaisuihin ja asiantuntijapalveluihin. Lisäksi kauppa mahdollistaa yhtiön velkaantuneisuuden ja rahoituskustannusten keventämisen. Näkymät Solteqille keskeisillä toimialoilla pohjoismaisessa IT-markkinassa Solteq pyrkii tuotekehityksellään ja asiantuntijapalveluillaan ratkaisemaan energiasektorin, kaupan alan ja sähköisen kaupankäynnin muuttuvia tarpeita Pohjoismaissa. Konsernin raportoitavat liiketoimintasegmentit ovat Utilities sekä Retail & Commerce. Utilities-segmentti tarjoaa ohjelmistoratkaisuja ja asiantuntijapalveluita energiasektorille. Retail & Commerce -segmentti keskittyy kaupan alan ja sähköisen kaupankäynnin ohjelmistoratkaisuihin ja asiantuntijapalveluihin. Liiketoimintoja yhdistävät nopeasti etenevä digitaalinen murros sekä tarve entistä tehokkaammille ja älykkäämmille ydintoiminnoille. Yhtiö arvioi tarjoamansa kattavan hyvin ne toimialakohtaiset kehitystarpeet, joihin pohjoismaiset päättäjät ovat suuntaamassa IT-investointejaan lähivuosina. Pohjoismaisella energiasektorilla kysyntää ohjelmistoratkaisuille ja asiantuntijapalveluille kiihdyttävät muutokset toimialan sääntelyssä, siirtymä uusiutuviin energiamuotoihin sekä kehittyvän teknologian luomat mahdollisuudet liiketoiminnan tehostamiselle. Utilities-segmentin liiketoiminta koostuu sekä asiantuntijapalveluista että ohjelmistoratkaisuista, joissa on huomioitu kattavasti sähkötoimialaa Vuosikertomus 2024 26 koskevat sääntelymuutokset EU:ssa ja Pohjoismaissa. Tällaisia ovat muun muassa kansallisesti johdetut, keskitetyn tiedonvaihdon datahub-hankkeet sekä toimintamallien yhtenäistäminen mittauskäytänteissä sähkömarkkinoiden avautuessa. Yhtiö arvioi, että segmentin toimialakohtainen osaaminen sekä tarjoama luovat selkeän kilpailuedun pohjoismaisessa energiamarkkinassa. Maailmantalouden yleinen epävarmuus luo epävarmuustekijöitä muun muassa korkean inflaation ja nousseen korkotason muodossa. Epävarmuudet vaikuttavat Pohjoismaissa heikentäen erityisesti Retail & Commerce -segmentin tarjoamaan kohdistuvaa kysyntää. Toisaalta kysynnän ajureina toimivat nopeasti etenevä digitalisaatio sekä tarve tietoturvalliselle, toimintavarmalle ja IT-arkkitehtuuriltaan yhteensopivalle tietojärjestelmien ekosysteemille. Tulosohjeistus 2025 Vertailukelpoinen liikevaihto laskee hieman ja vertailukelpoinen liiketulos paranee selvästi. Vertailukelpoinen liikevaihto ilman myytyä terveydenhuollon ohjelmistoratkaisuihin perustuvaa liiketoimintaa oli 48 818 tuhatta euroa tilikaudella 2024. Vertailukelpoinen liiketulos oli 710 tuhatta euroa tilikaudella 2024. Avainluvut 2024 2023 Muutos-% 2024-2023 2022 Liikevaihto, TEUR 50 869 57 655 -11,8 68 426 Vertailukelpoinen liikevaihto, TEUR 50 869 54 183 -6,1 57 230 Käyttökate, TEUR 4 073 8 695 -53,2 5 555 Vertailukelpoinen käyttökate, TEUR 2 944 -1 662 277,1 608 Liiketulos, TEUR 1 809 -3 541 151,1 -4 406 Vertailukelpoinen liiketulos, TEUR 710 -4 575 115,5 -2 795 Tilikauden tulos, TEUR -1 211 -5 380 77,5 -5 404 Osakekohtainen tulos, EUR -0,06 -0,28 77,5 -0,28 Liiketulos, % 3,6 -6,1 -6,4 Vertailukelpoinen liiketulos, % 1,4 -8,4 -4,9 Omavaraisuusaste, % 30,9 30,4 * 30,3 * Vertailutieto on oikaistu, laskennalliset verosaamiset ja laskennalliset verovelat esitetään nettoperusteisesti. Vertailukaudella tieto esitettiin bruttoperusteisesti. Vuosikertomus 2024 27 Liikevaihto ja tulos Konsernin liikevaihto laski 11,8 prosenttia edellisvuoden vastaavaan ajankohtaan nähden ja oli 50 869 tuhatta euroa (57 655). Tammi-joulukuun liiketulos oli 1 809 tuhatta euroa (-3 541). Vertailukelpoinen liiketulos oli 710 tuhatta euroa (-4 575). Tulos ennen veroja oli -598 tuhatta euroa (-4 715), ja tammi- joulukuun tulos oli -1 211 tuhatta euroa (-5 380). Retail & Commerce Katsauskauden vertailukelpoinen liikevaihto oli 38 642 tuhatta euroa (40 486), missä laskua vertailukauteen oli 4,6 prosenttia. Vertailukelpoinen käyttökate oli 3 951 tuhatta euroa (2 315), ja vertailukelpoinen liiketulos oli 2 510 tuhatta euroa (449). Segmentti tarjoaa ohjelmistoratkaisuja ja asiantuntijapalveluita kaupan alan ja sähköisen kaupankäynnin tarpeisiin. Vuonna 2024 segmentin liikevaihdosta 69,4 prosenttia tuli sähköisen kaupankäynnin ratkaisuista ja asiantuntijapalveluista sekä 30,6 prosenttia kaupan alan ratkaisuista ja asiantuntijapalveluista. Yhtiö toteutti katsauskaudella Retail & Commerce -segmentin Commerce & Data -liiketoimintayksikköä sekä konsernihallintoa koskevan tehostamis- ja kustannussäästöohjelman. Ohjelman tavoitteena oli uudelleen organisoida ja tehostaa toimintoja kannattavuuden parantamiseksi. Säästö- ja vähennystoimenpiteitä toteutettiin sekä Suomessa että muissa konserniyhtiöissä, ja yhtiö arvioi saavuttavansa noin 3,4 miljoonan euron vuotuiset säästöt. Osana tehostamis- ja kustannussäästöohjelmaa Suomessa toteutettiin muutosneuvottelut 6.5.– 24.6.2024. Toteutuneiden irtisanoutumisten sekä irtisanomisten perusteella yhtiön henkilöstömäärä vähentyi Suomessa 24 työntekijän verran. Neuvotteluiden piirissä olivat Commerce & Data -yksikössä sekä konsernihallinnossa työskentelevä henkilöstö. Yhtiö ilmoitti myyvänsä Retail & Commerce –segmenttiin kuuluvan, tanskalaisiin terveydenhuollon ohjelmistoihin perustuvan liiketoimintansa 18.11.2024. Kauppa toteutui joulukuun 2024 lopussa. Kauppa oli looginen jatkumo yhtiön keskittymiselle energia-alan, vähittäiskaupan ja verkkokaupan valittuihin ratkaisuihin ja asiantuntijapalveluihin. Retail & Commerce -segmentin liiketoimintajohtajana ja johtoryhmän jäsenenä toiminut Jesper Boye ilmoitti 26.11.2024 eroavansa yhtiön palveluksesta. Yhtiön talousjohtaja Mikko Sairanen otti segmentin vetovastuun väliaikaisesti, ja yhtiö käynnisti toimenpiteet uuden Retail & Commerce -segmentistä vastaavan liiketoimintajohtajan palkkaamiseksi. Utilities Segmentin liikevaihto katsauskaudella oli 12 227 tuhatta euroa (13 697), missä laskua vertailukauteen oli 10,7 prosenttia. Vertailukelpoinen käyttökate oli -1 008 tuhatta euroa (-3 976), ja vertailukelpoinen liiketulos oli -1 800 tuhatta euroa (-5 024). Segmentti tarjoaa ohjelmistoratkaisuja ja asiantuntijapalveluita energiasektorin tarpeisiin. Vuonna 2024 ohjelmistoratkaisut muodostivat 87,2 prosenttia ja asiantuntijapalvelut 12,8 prosenttia segmentin liikevaihdosta. Vuosikertomus 2024 28 Jatkuvien tuottojen osuus segmentin liikevaihdosta oli 46,9 prosenttia ja ne koostuvat omien ohjelmistojen käyttöoikeus-, ylläpito- ja tukimaksuista. Jatkuvien ohjelmistoperusteisten tuottojen osuus kokonaisliikevaihdosta pyritään pitkällä aikavälillä nostamaan puoleen Utilities-segmentin liikevaihdosta. Solteq Oyj:n Utilities-liiketoimintajohtajana ja johtoryhmän jäsenenä toiminut Jaakko Hirvensalo ilmoitti eroavansa yhtiön palveluksesta 3.4.2024. Hirvensalo jatkoi tehtävässään huhtikuun loppuun saakka, minkä jälkeen Solteq Oyj:n toimitusjohtaja Aarne Aktan otti vastaan myös Utilities-segmentin johtotehtävät. Tase ja rahoitus Taseen loppusumma oli tilikauden lopussa 52 039 tuhatta euroa (56 736). Likvidit varat olivat 3 281 tuhatta euroa (1 853). Yhtiöllä on 5 000 tuhannen euron valmiusluottolimiitti, josta oli tilikauden lopussa käytettynä 1 000 tuhatta euroa (1 000). Tämän lisäksi yhtiöllä on 2 000 tuhannen euron pankkiluottolimiitti, joka oli katsauskauden lopussa käyttämättä. Vertailukauden lopussa pankkiluottolimiitistä oli käytettynä 698 tuhatta euroa. Tilikauden lopussa yhtiöllä oli Business Finland - tuotekehityslainaa 247 tuhatta euroa (329). Konsernin korolliset velat olivat 23 743 tuhatta euroa (26 357). Konsernin omavaraisuusaste oli 30,9 prosenttia (30,4). Solteq laski 1.10.2020 liikkeelle nimellisarvoltaan 23,0 miljoonan euron suuruisen kiinteäkorkoisen senior-ehtoisenjoukkovelkakirjalainan, josta yhtiön hallussa on 2,3 miljoonaa euroa. Laina erääntyy maksettavaksi 1.10.2026. Joukkovelkakirjalaina voidaan lunastaa takaisin ennen lopullista eräpäivää. Joukkovelkakirjalainan alkuperäinen eräpäivä oli 1.10.2024. Joukkovelkakirjalainan ehtoja muutettiin 13.9.2024 hyväksytyssä kirjallisessa menettelyssä siten, että: • Ehtojen mukaista takaisinmaksupäivää (Final Maturity Date) pidennettiin 24 kuukaudella, jolloi n uusi takaisinmaksupäivä on 1.10.2026; • Joukkovelkakirjalainan kuponkikorkoa korotettiin 6,0 prosentista 10,0 prosenttiin 1.10.202 4 alkaen; • Ehtojen tarkoittamaa vapaaehtoista lunastusta (Voluntary Total Redemption) koskevaa lunastushintaa muutettiin korottamalla Joukkovelkakirjalainan lunastushintaa asteittain 100,0 prosentista 104,0 prosenttiin Joukkovelkakirjalainan pidennetyn maturiteetin aikana; ja • Joukkovelkakirjalainan ehtoihin sisältyvän käyttöpääomalainan (Working Capital Facility) sallittua enimmäismäärää alennettiin joko 7 miljoonaan euroon tai 90 prosenttiin käyttökatteesta sen mukaan, kumpi näistä on suurempi. Joukkovelkakirjalainan ehdoissa on määritelty varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamista koskevat taloudelliset kovenantit (Incurrence Covenant). Kovenantit edellyttävät, että yhtiön omavaraisuusaste tarkasteluhetkellä ylittää 27,5 prosenttia, korkokate (käyttökate/nettokorkokulut) ylittää suhdeluvun 3,00:1 ja konsernin korolliset nettovelat/käyttökate eivät ylitä suhdelukua 4:1. Varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan Vuosikertomus 2024 29 ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamisen mahdollistavat taloudelliset kovenantit eivät täyty katsauskauden perusteella. Kovenanttiehtojen täyttymistä tarkastellaan aina viimeisimmän raportoidun 12 kuukauden ajanjakson perusteella. Edellä mainittujen lainan taloudellisten kovenanttiehtojen rikkoutumiset eivät sellaisenaan johda oikeuteen vaatia lainan välitöntä takaisinmaksua, vaan ne rajoittavat yhtiön varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamista. Lisätietoja joukkovelkakirjalainasta ja sen ehdot ovat saatavilla yhtiön verkkosivuilla. Rahoitusvelkojen maturiteettijakauma on esitetty tämän tilinpäätöksen liitetiedossa 5.2. Investoinnit, tutkimus ja kehitys Katsauskauden nettoinvestoinnit olivat 1 519 tuhatta euroa (2 868). Katsauskaudella tai vertailukaudella ei tehty yrityshankintoihin liittyviä investointeja. Joulukuussa 2024 toteutetun tanskalaisen terveydenhuollon ohjelmistoratkaisuihin perustuvan liiketoimintakaupan vaikutus myyntihetkellä liikearvoon oli -1 954 tuhatta euroa. Vertailukaudella toukokuussa 2023 toteutetun Microsoft BC ja LS Retail -liiketoimintakaupan vaikutus myyntihetkellä liikearvoon oli -5 904 tuhatta euroa. Yhtiön olemassa olevien ohjelmistotuotteiden jatkokehittämiseen ja uusien ohjelmistotuotteiden kehityshankkeisiin investoitiin 0 tuhatta euroa (2 698). Muut investoinnit olivat 1 519 tuhatta euroa (170). Muut investoinnit pitävät sisällään vuokrattujen toimitilojen ja laitteiden vuokrasopimusten nettomuutoksen, 1 433 tuhatta euroa (170). Vertailukauden aikana yhtiö teki 3 955 tuhannen euron alaskirjaukset Utilities -liiketoimintaan sekä 3 520 tuhannen euron alaskirjaukset Retail & Commerce - liiketoimintaan liittyviin tuotekehitysaktivointeihin. Kehittämismenoina on aktivoitu 0 tuhatta euroa (1 501) työsuhde-etuuksista aiheutuvia kuluja. Yhtiö muutti joulukuussa 2023 toimintatapaansa tuotekehitystoiminnan osalta. Omien ohjelmistotuotteiden kehitys on osa jatkuvaa palvelua sekä vakiomuotoista toimintaa, eivätkä näiden tuotekehitykseen liittyvät kulut täytä enää aktivoinnin edellytyksiä. Tuotekehityskulujen aktivoinnit lopetettiin tilikauden 2023 viimeisen vuosineljänneksen aikana ja vuonna 2024 aikana yhtiö on käsitellyt tuotekehityskustannuksia osana tuloslaskelman kulueriä. Poistot ja arvonalentumiset Katsauskauden poistot ja arvonalentumiset yhteensä olivat 2 265 tuhatta euroa (12 236), joista toimitilojen osuus oli 1 422 tuhatta euroa (1 647). Henkilöstö Solteqin palveluksessa oli tilikauden lopussa 390 (478) vakinaisessa työsuhteessa olevaa henkilöä. Konsernin henkilöstöä kuvaavat tunnusluvut 2024 2023 2022 Keskimääräinen henkilömäärä tilikaudella 435 541 635 * Tilikauden palkat ja palkkiot, TEUR 29 007 33 570 37 273 * Vertailukausien tiedot oikaistu. Vuosikertomus 2024 30 Liiketoimet lähipiirin kanssa Solteq-konsernin lähipiiriin kuuluvat hallitus, toimitusjohtaja sekä konsernin johtoryhmä sekä heidän IAS24 -standardin mukaiset lähipiirihenkilöt ja -yhteisöt. Lähipiiritapahtumat ja niiden euromääräiset summat on esitetty liitetiedossa 6.2. Osakkeet, osakkeenomistajat ja omat osakkeet Solteq Oyj:n osakepääoma 31.12.2024 oli 1 009 154,17 euroa ja osakkeiden lukumäärä oli 19 396 501. Osake on nimellisarvoton. Kaikilla osakkeilla on samanlainen oikeus osinkoon ja yhtiön varoihin. Osakkeita koskee yhtiöjärjestyksen lunastuslauseke. Tilikauden päättyessä Solteq Oyj:n hallussa ei ollut omia osakkeita. Vaihto ja kurssi Tilikauden aikana Solteq Oyj:n osakkeiden vaihto Nasdaq Helsinki Oy:ssä oli 4,3 miljoonaa osaketta (4,5) ja 3,1 miljoonaa euroa (4,9). Tilikauden ylin kurssinoteeraus oli 0,99 euroa ja alin 0,54 euroa. Painotettu osakekohtainen keskikurssi oli 0,73 euroa ja päätöskurssi 0,61 euroa. Yhtiön osakekannan markkina- arvo tilikauden lopussa oli 11,8 miljoonaa euroa (14,7). Omistus Solteqilla oli katsauskauden päättyessä yhteensä 6 472 osakkeenomistajaa (7 060). Solteqin kymmenen suurinta osakkeenomistajaa omistivat 10 494 tuhatta osaketta eli heidän hallussaan oli 54,1 prosenttia yhtiön osake- ja äänimäärästä. Solteq Oyj:n hallituksen jäsenet, toimitusjohtaja ja johtoryhmä omistivat 170 tuhatta (94) yhtiön osaketta 31.12.2024. Lisätietoja johdon omistuksista yhtiön kotisivuilta www.solteq.com. Osakkeenomistuksen jakauma ja tiedot osakkeenomistajista Omistusjakauma sektoreittain 31.12.2024 Omistajien määrä Osakkeita ja ääniä kpl % kpl % Yritykset 191 2,95 4 418 442 22,78 Rahoitus- ja vakuutuslaitokset 9 0,14 1 273 966 6,57 Julkisyhteisöt 3 0,05 5 196 890 26,79 Kotitaloudet 6 245 96,49 8 224 110 42,40 Voittoa tavoittelemattomat yhteisöt 2 0,03 231 0,00 Ulkomaiset omistajat 15 0,23 282 862 1,46 Kaikki yhteensä 6 472 100,00 19 396 501 100,00 joista hallintarekisteröityjä 7 0,11 333 297 1,72 Vuosikertomus 2024 31 Omistusjakauma suuruusluokittain 31.12.2024 Omistajien määrä Osakkeita ja ääniä Osakkeiden määrä kpl % kpl % 1 - 100 2 252 34,80 103 934 0,54 101 - 1 000 3 088 47,71 1 276 185 6,58 1 001 - 10 000 1 001 15,47 2 895 923 14,93 10 001 - 100 000 114 1,76 3 297 902 17,00 100 001 - 1 000 000 13 0,20 4 430 098 22,84 1 000 000 - 4 0,06 7 392 459 38,11 Yhteensä 6 472 100,00 19 396 501 100,00 joista hallintarekisteröityjä 7 0,11 333 297 1,72 Suurimmat osakkeenomistajat 31.12.2024 Osakkeita ja ääniä kpl % 1. Profiz Business Solution Oy 2 195 569 11,32 2. Keskinäinen Työeläkevakuutusyhtiö Elo 2 000 000 10,31 3. Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarinen 1 651 293 8,51 4. Keskinäinen Työeläkevakuutusyhtiö Varma 1 545 597 7,97 5. Sr Aktia Capital 770 000 3,97 6. Aalto Seppo Tapio 625 000 3,22 7. Saadetdin Ali 602 216 3,10 8. Sr Säästöpankki Pienyhtiöt 500 000 2,58 9. Incedo Oy 304 001 1,57 10. Kelhu Markku Juhani 300 000 1,55 10 suurinta osakkeenomistajaa yhteensä 10 493 676 54,10 Hallintarekisteröidyt yhteensä 333 297 1,72 Muut 8 569 528 44,18 Yhteensä 19 396 501 100,00 Vuosikertomus 2024 32 Varsinainen yhtiökokous Solteq Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidettiin 27.3.2024. Yhtiökokous vahvisti tilinpäätöksen tilikaudelta 1.1.–31.12.2023 sekä myönsi vastuuvapauden tilikaudella toimineelle toimitusjohtajalle ja hallituksen jäsenille. Hallituksen esityksen mukaan päätettiin, että osinkoa 31.12.2023 päättyneeltä tilikaudelta ei jaeta. Yhtiökokous hyväksyi palkitsemisraportin vuodelta 2023 sekä vahvisti muutetun palkitsemispolitiikan. Yhtiökokous hyväksyi hallituksen ehdotuksen yhtiöjärjestyksen 1 §:n ja 11 §:n muuttamisesta siten, että yhtiön kotipaikka on Espoo ja että yhtiökokous voidaan pitää yhtiön kotipaikan lisäksi Helsingissä tai Vantaalla. Yhtiökokous valtuutti hallituksen päättämään maksullisesta tai maksuttomasta osakeannista sekä optio- oikeuksien ja muiden osakeyhtiölain 10 luvun 1 §:n mukaisten erityisten oikeuksien antamisesta seuraavasti: Valtuutuksen nojalla annettavien osakkeiden tai oikeuksien lukumäärä voi olla yhteensä enintään 2 000 000 kappaletta. Valtuutus koskee sekä uusien osakkeiden ja oikeuksien antamista että yhtiön omien osakkeiden luovuttamista. Uudet osakkeet ja oikeudet voidaan antaa ja yhtiöllä olevat omat osakkeet luovuttaa osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta poiketen suunnatulla osakeannilla, jos siihen on yhtiön kannalta painava taloudellinen syy, kuten yhtiön pääomarakenteen kehittäminen, yrityskauppojen tai muiden yhtiön liiketoiminnan kehittämiseen liittyvien järjestelyiden toteuttaminen. Valtuutusta ei voida käyttää yhtiön kannustinjärjestelmien toteuttamiseen. Valtuutus sisältää hallitukselle oikeuden päättää kaikista muista osakeanteihin ja erityisten oikeuksien antamiseen liittyvistä ehdoista mukaan lukien merkintähinnasta ja merkintähinnan maksamisesta paitsi rahalla myös kokonaan tai osittain muulla omaisuudella (apporttiomaisuus) tai käyttämällä merkitsijällä olevaa saatavaa merkintähinnan kuittaamiseen ja merkitsemisestä yhtiön taseeseen. Valtuutus on voimassa seuraavaan varsinaiseen yhtiökokoukseen saakka, kuitenkin enintään 30.4.2025 asti. Valtuutus kumoaa varsinaisen yhtiökokouksen 2023 tekemän vastaavan päätöksen. Yhtiökokous valtuutti hallituksen päättämään yhtiön omien osakkeiden hankkimisesta. Valtuutuksen nojalla hankittavien omien osakkeiden lukumäärä voi olla enintään 500 000 kappaletta. Hankkiminen voi tapahtua yhdessä tai useammassa erässä. Omia osakkeita voidaan hankkia vain yhtiön vapaalla omalla pääomalla. Omia osakkeita voidaan hankkia muutoin kuin osakkeenomistajien omistamien osakkeiden suhteessa (suunnattu hankkiminen). Osakkeiden hankintahinta on vähintään yhtiön osakkeesta hankintahetkellä säännellyllä markkinalla tapahtuvassa kaupankäynnissä maksettu alin hinta ja enintään hankintahetkellä säännellyllä markkinalla tapahtuvassa kaupankäynnissä maksettu korkein hinta. Yhtiön omia osakkeita voidaan hankkia käytettäväksi yhtiön pääomarakenteen kehittämiseen, yrityskauppojen tai muiden yhtiön liiketoiminnan kehittämiseen liittyvien järjestelyiden toteuttamiseen tai osana yhtiön kannustinjärjestelmien toteuttamista. Valtuutus on voimassa seuraavaan varsinaiseen yhtiökokoukseen saakka, kuitenkin enintään 30.4.2025 asti. Valtuutus kumoaa varsinaisen yhtiökokouksen 2023 tekemän vastaavan päätöksen. Yhtiökokous valtuutti hallituksen päättämään yhtiön omien osakkeiden pantiksi ottamisesta. Hallitus voi päättää omien osakkeiden pantiksi ottamisesta (suunnatusti) yrityskauppojen tai muiden yhtiön liiketoiminnan järjestelyiden toteuttamisen yhteydessä. Pantiksi ottaminen voi tapahtua yhdessä tai useammassa erässä. Pantiksi otettavien osakkeiden lukumäärä voi olla yhteensä enintään 2 000 000 kappaletta. Hallitus päättää muut ehdot pantiksi ottamiseen liittyen. Valtuutus on voimassa seuraavaan Vuosikertomus 2024 33 varsinaiseen yhtiökokoukseen saakka, kuitenkin enintään 30.4.2025 asti. Valtuutus kumoaa varsinaisen yhtiökokouksen 2023 tekemän vastaavan päätöksen. Hallitus ja tilintarkastaja Yhtiökokouksessa 27.3.2024 vahvistettiin hallituksen jäsenten lukumääräksi seitsemän. Yhtiökokous päätti valita hallituksen jäseniksi osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdottamat henkilöt: Markku Pietilä, Katarina Cantell, Panu Porkka, Anni Sarvaranta, Mika Sutinen, Esko Mertsalmi ja Lotta Airas. Hallitus valitsi yhtiökokouksen jälkeen pitämässään järjestäytymiskokouksessa puheenjohtajakseen uudelleen Markku Pietilän. Tarkastusvaliokunnan jäseniksi valittiin Mika Sutinen, Katarina Cantell ja Markku Pietilä. Tarkastusvaliokunnan puheenjohtajana toimii Mika Sutinen. Yhtiökokous päätti hallituksen ehdotuksen mukaisesti, että tilintarkastajaksi valitaan tilintarkastusyhteisö PricewaterhouseCoopers Oy. PricewaterhouseCoopers Oy on ilmoittanut, että päävastuullisena tilintarkastajana toimii KHT, KRT Tiina Puukkoniemi. PricewaterhouseCoopers Oy valittiin suorittamaan myös yhtiön kestävyysraportoinnin varmentaminen tilikaudella 2024, ja päävastuullisena kestävyysraportoinnin varmentajana toimisi KHT, KRT Tiina Puukkoniemi. Yhtiö ei kuitenkaan tilikauden 2024 osalta ole velvollinen laatimaan kestävyysraporttia, koska tilikauden aikana yhtiössä tapahtuneiden muutosten seurauksena vaadittavat raja-arvot eivät täyty. Yhtiö on päättänyt, ettei se laadi tilikaudelta 2024 kirjanpitolain 7. luvussa tarkoitettua kestävyysraporttia. Tilikauden muut tapahtumat Solteq tiedotti 25. tammikuuta osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdotukset vuoden 2024 varsinaiselle yhtiökokoukselle. Solteq Oyj:n osakkeenomistajien nimitystoimikunta ehdotti 27.3.2024 järjestettäväksi suunnitellulle varsinaiselle yhtiökokoukselle, että yhtiön hallitukseen valitaan seitsemän (7 ) jäsentä ja että nykyiset hallituksen jäsenet – Markku Pietilä, Katarina Cantell, Panu Porkka, Anni Sarvaranta, Mika Sutinen ja Esko Mertsalmi – valittaisiin uudelleen ja että hallituksen uudeksi jäseneksi valitaan Lotta Airas. Hallituksen jäsenten toimikausi päättyy vuoden 2025 varsinaisen yhtiökokouksen päättyessä. Solteq tiedotti 2. helmikuuta muutoksista Solteq Oyj:n johtoryhmän kokoonpanossa 2. helmikuuta 2024 alkaen. Muutoksen myötä yhtiön talousjohtajana ja johtoryhmän jäsenenä vuodesta 2019 lähtien toiminut Kari Lehtosalo jättää tehtävänsä yhteisellä sopimuksella. Solteq Oyj:n hallitus nimitti yhtiön uudeksi talousjohtajaksi OTM Mikko Sairasen (s. 1985), joka jatkaa nimityksen jälkeen myös yhtiön lakiasiainjohtajana. Solteq tiedotti 3. huhtikuuta muutoksista Solteq Oyj:n johtoryhmässä. Solteq Oyj:n Utilities- liiketoimintajohtaja ja johtoryhmän jäsen Jaakko Hirvensalo ilmoitti eroavansa yhtiön palveluksesta. Hirvensalo jatkoi tehtävässään ja johtoryhmän jäsenenä huhtikuun 2024 loppuun saakka. Yhtiö käynnisti välittömästi toimenpiteet uuden Utilities-segmentistä vastaavan liiketoimintajohtajan palkkaamiseksi. Solteq tiedotti 24. huhtikuuta uudistaneensa vertailukelpoisen käyttökatteen ja liikevoiton määritelmät ja julkaisi niitä koskevat uudet luvut vuodelta 2023. Yhtiö on muuttanut vertailukelpoisen käyttökatteen ja vertailukelpoisen liiketuloksen määritelmää ja lisännyt merkittävät muutokset tuotekehitysaktivoinneissa ja niihin liittyvissä poistoissa vertailukelpoisuuteen vaikuttaviksi eriksi. Vertailukelpoisen liikevaihdon määritelmä pysyy samana. Vuosikertomus 2024 34 Solteq tiedotti 30. huhtikuuta Solteq Oyj:n toimitusjohtaja Aarne Aktanin ottavan vastuulleen nykyisten tehtävien lisäksi Utilities-segmentin liiketoiminnan johtamisen. Solteq tiedotti 30. huhtikuuta käynnistäneensä tehostamis- ja kustannussäästöohjelman, jolla tavoitellaan noin 3,5 miljoonan euron vuotuisia säästöjä. Tehostamis- ja kustannussäästöohjelma koskee Retail & Commerce -segmentin Commerce & Data -liiketoimintayksikköä sekä konsernihallintoa. Tavoitteena on uudelleen organisoida ja tehostaa toimintoja kannattavuuden parantamiseksi. Solteq tiedotti 24. kesäkuuta saaneensa tehostamis- ja kustannussäästöohjelman päätökseen. Solteqin Retail & Commerce -segmentin Commerce & Data -liiketoimintayksikköä sekä konsernihallintoa koskeva tehostamis- ja kustannussäästöohjelma on saatu päätökseen. Yhtiö toteuttaa säästö- ja vähennystoimenpiteitä sekä Suomessa että muissa konserniyhtiöissä ja arvioi saavuttavansa noin 3,4 miljoonan euron vuotuiset säästöt. Vuotuisista kustannussäästöistä ennakoidaan toteutuvan noin kolmannes vuodelle 2024. Solteq tiedotti 2. elokuuta ennakkotietoja toisesta neljänneksestään ja tiedotti harkitsevansa kirjallisen menettelyn käynnistämistä 23 miljoonan euron joukkovelkakirjalainan takaisinmaksupäivän pidentämiseksi. Solteq tiedotti 21. elokuuta käynnistävänsä kirjallisen menettelyn 1.10.2024 erääntyvän 23 miljoonan euron joukkovelkakirjalainansa ehtojen muuttamiseksi. Solteq tiedotti 6. syyskuuta, että Solteq Oyj:n osakkeenomistajien nimitystoimikunnan jäsenet on nimetty. Solteq tiedotti 13. syyskuuta, että Solteq Oyj:n joukkovelkakirjalainan ehtojen muuttaminen on hyväksytty kirjallisessa menettelyssä. Solteq tiedotti 23. lokakuuta laskevansa ohjeistustaan vuoden 2024 vertailukelpoisen liikevaihdon osalta. Uusi tulosohjeistus vuodelle 2024 on: Yhtiö odottaa vertailukelpoisen liikevaihdon supistuvan vertailukaudesta ja liiketuloksen olevan positiivinen. Vertailukelpoinen liikevaihto oli 54 183 tuhatta euroa tilikaudella 2023. Yhtiön aikaisempi tulosohjeistus vuodelle 2024 oli: Yhtiö odottaa vertailukelpoisen liikevaihdon kasvavan ja liiketuloksen olevan positiivinen. Vertailukelpoinen liikevaihto oli 54 183 tuhatta euroa tilikaudella 2023. Solteq tiedotti 24. lokakuuta korjaavansa osavuosikatsauksessa 1.1.-30.9.2024 julkaisemaansa rahavirtalaskelmaa liiketoiminnan rahavirran sekä rahoituksen rahavirran osalta. Solteq tiedotti 5. marraskuuta tulosjulkistamisajankohdat vuonna 2025. Solteq tiedotti 18. marraskuuta myyvänsä tanskalaisen terveydenhuollon ohjelmistoratkaisuihin perustuvan liiketoimintansa. Solteq-konsernin tanskalainen tytäryhtiö, Solteq Denmark A/S, on allekirjoittanut 18.11.2024 sopimuksen terveydenhuollon ohjelmistoratkaisuihin perustuvan liiketoiminnan myymisestä Confirma Softwarelle. Liiketoiminnan nettovelaton kauppahinta on neljä miljoonaa euroa, joka maksetaan täytäntöönpanon yhteydessä. Solteq tiedotti 26. marraskuuta muutoksista Solteq Oyj:n johtoryhmässä. Solteq Oyj:n Retail & Commerce -segmentin liiketoimintajohtajana ja johtoryhmän jäsenenä toiminut Jesper Boye ilmoitti erostaan. Hän jätti nykyiset tehtävänsä Retail & Commerce -segmentin johdossa heti mutta jatkoi yhtiön palveluksessa vuoden 2024 loppuun saakka. Solteq Oyj:n hallitus osoitti Retail & Commerce -segmentin Vuosikertomus 2024 35 väliaikaisen vetovastuun yhtiön talousjohtaja Mikko Sairaselle, joka otti uudet tehtävänsä vastaan nykyisten vastuidensa rinnalle. Yhtiö käynnisti toimenpiteet uuden Retail & Commerce -segmentistä vastaavan liiketoimintajohtajan palkkaamiseksi. Tilikauden jälkeiset tapahtumat Solteq tiedotti 21. tammikuuta 2025 joukkovelkakirjojen takaisinostosta ja mitätöinnistä. Solteq Oyj ilmoittaa ostaneensa takaisin ulkona olevia, vuonna 2026 erääntyviä velkakirjojaan 2,3 miljoonan euron edestä. Hallitus on päättänyt mitätöidä hankitut velkakirjat. Joukkovelkakirjalainan (ISIN FI4000442264) maksamatta oleva summa on hankittujen joukkovelkakirjojen mitätöinnin jälkeen 20,7 miljoonaa euroa. Solteq tiedotti 24. tammikuuta 2025 osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdotukset vuoden 2025 varsinaiselle yhtiökokoukselle. Solteq Oyj:n osakkeenomistajien nimitystoimikunta ehdottaa 27.3.2025 järjestettäväksi suunnitellulle varsinaiselle yhtiökokoukselle, että yhtiön hallitukseen valitaan seitsemän (7 ) jäsentä ja että nykyiset hallituksen jäsenet – Markku Pietilä, Lotta Airas, Anni Sarvaranta, Mika Sutinen ja Esko Mertsalmi – valittaisiin uudelleen ja että hallituksen uudeksi jäseneksi valitaan Lott a Kopra sekä Markus Huttunen. Katarina Cantell ja Panu Porkka ovat ilmoittaneet olevansa estyneitä jatkamaan tehtäviään hallituksen jäseninä. Hallituksen jäsenten toimikausi päättyy vuoden 2026 varsinaisen yhtiökokouksen päättyessä. Yhtiön johdolla ei ole tiedossaan muita olennaisia tilikauden jälkeisiä tapahtumia, jotka olisivat vaikuttaneet tämän toimintakertomuksen laadintaan. Toiminnan jatkuvuuden periaate Yhtiön johto on toiminnan jatkuvuuden periaatetta arvioidessaan huomioinut yhtiön rahoitukseen liittyvät riskit. Solteq-konsernin velkarahoituksen keskeiset elementit ovat kiinteäkorkoinen joukkovelkakirjalaina sekä pankki- ja valmiusluottolimiitit. Solteq laski 1.10.2020 liikkeelle nimellisarvoltaan 23,0 miljoonan euron suuruisen kiinteäkorkoisen vakuudettoman senior-ehtoisen joukkovelkakirjalainan. Liikkeeseen lasketusta joukkovelkakirjalainan 23,0 miljoonaan euron määrästä 2,3 miljoonaa euroa oli yhtiön omistuksessa 31.12.2024. Joukkovelkakirjalainan ehtoja muutettiin 13.9.2024 hyväksytyssä kirjallisessa menettelyssä siten, että joukkovelkakirjalaina erääntyy maksettavaksi 1.10.2026. Pankki- ja valmiusluottolimiitit ovat yhteensä 7,0 miljoonaa euroa. Niihin liittyvät taloudelliset kovenantit on kiinnitetty joukkovelkakirjalainan ehtoihin. Joukkovelkakirjalainan ehdoissa on määritelty varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamista koskevat taloudelliset kovenantit (Incurrence Covenant). Kovenantit edellyttävät, että yhtiön omavaraisuusaste tarkasteluhetkellä ylittää 27,5 prosenttia, korkokate (käyttökate/nettokorkokulut) ylittää suhdeluvun 3,00:1 ja konsernin korolliset nettovelat/käyttökate eivät ylitä suhdelukua 4:1. Varojen jaon ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamisen mahdollistavat taloudelliset kovenantit eivät täyty katsauskauden perusteella. Kovenanttiehtojen täyttymistä tarkastellaan aina viimeisimmän raportoidun 12 kuukauden ajanjakson perusteella. Edellä mainittujen lainan taloudellisten kovenanttiehtojen rikkoutumiset eivät sellaisenaan johda oikeuteen vaatia lainan välitöntä takaisinmaksua, vaan ne rajoittavat yhtiön varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamista. Vuosikertomus 2024 36 Yhtiön johto on toiminnan jatkuvuutta arvioidessaan huomioinut tilikauden 2024 aikana tehtyjen toimenpiteiden vaikutukset, yhtiön taloudellisen suoriutumisen katsauskaudella 1-12/2024, taloudelliset ennusteet sekä rahoitukseen liittyvät riskit sekä joukkovelkakirjalainan ehtoihin tehdyt muutokset ja muut yhtiön käytössä olevat rahoitusinstrumentit. Edellä mainitut toimenpiteet ja riskit huomioiden yhtiön johto arvioi yhtiön liiketoiminnan jatkuvan ja riskin rahoituksen riittämättömyydestä olevan pieni. Näin ollen yhtiön johto on katsonut perustelluksi laatia tilinpäätöksen toiminnan jatkuvuuden periaatteen mukaisesti. Riskit ja epävarmuustekijät Johdon näkemyksen mukaan yhtiön liiketoimintaan ja rahoitusasemaan kohdistuvat olennaiset epävarmuustekijät ja riskit lähitulevaisuudessa liittyvät yleiseen taloudelliseen epävarmuuteen, yhtiön tarjoamien palveluiden asiakaskysyntään sekä rahoitusmarkkinoiden tilanteeseen. Heikentynyt taloustilanne, inflaatio, rahoituskustannusten nousu ja muut välilliset vaikutukset voivat edelleen heikentää asiakasyritysten investointeja yhtiön tarjoamiin tuotteisiin ja palveluihin niin lyhyellä kuin pidemmällä tähtäimellä. Turvallisuustilanteen heikentyminen kasvattaa riskiä kyberhyökkäyksille ja muille häiriöille yhteiskunnassa, joilla saattaa olla vaikutuksia yhtiön liiketoimintaan. Muut keskeiset epävarmuustekijät ja riskit liittyvät taserakenteen muutosten hallintaan, liikevaihdon perustana olevien kauppojen ajoitukseen ja hinnoitteluun, kustannustason muutoksiin, yhtiön omien tuotteiden kehittämiseen ja niiden kaupallistamiseen sekä yhtiön kykyyn hallita laajoja sopimus- ja toimituskokonaisuuksia. Yhtiön liiketoiminnan kannalta keskeisimpiä riskejä ja epävarmuustekijöitä seurataan säännöllisesti osana hallitus- ja johtoryhmätyöskentelyä. Lisäksi yhtiöllä on hallituksen perustama tarkastusvaliokunta, jonka tehtäviin kuuluu yhtiön taloudellisen ja rahoitustilanteen seuranta. Vuosikertomus 2024 37 Hallituksen esitys jakokelpoisten varojen käsittelyksi Tilikauden 2024 lopussa konsernin emoyhtiön jakokelpoinen oma pääoma on 16 003 662,72 euroa. Solteq Oyj:n hallitus esittää varsinaiselle yhtiökokoukselle, että tilikaudelta 2024 ei jaeta osinkoa. Hallitus katsoo, ettei osingonjaolle tai muulle varojen jaolle ole taloudellisia edellytyksiä. Yhtiön joukkovelkakirjalainan ehtojen mukaan varojen jako aiheuttaisi luottojen eräännyttämisperusteen. Joukkovelkakirjalainan kovenanttiehdot eivät salli osingonjakoa tilikauden 2024 perusteella. Yhtiön taloudellisessa asemassa ei tilikauden päättymisen jälkeen ole tapahtunut olennaisia muutoksia. Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä annetaan erillisenä kertomuksena osana vuosikertomusta. Vapaaehtoiset vastuullisuustiedot Yhtiö julkaisee vapaaehtoiset vastuullisuustiedot erillisenä julkaisuna vuosikertomuksen julkaisun yhteydessä. 38 Vuosikertomus 2024 39 Konsernin tunnusluvut Taloudellista kehitystä kuvaavat tunnusluvut 2024 2023 2022 2021 2020 Liikevaihto, MEUR 50,9 57,7 68,4 69,1 60,5 Liikevaihdon muutos, % -11,8 -15,7 -0,9 14,2 3,7 Liiketulos, MEUR 1,8 -3,5 -4,4 7,1 5,4 % liikevaihdosta 3,6 -6,1 -6,4 10,3 8,9 Tulos ennen veroja, MEUR -0,6 -4,7 -6,6 5,2 2,7 % liikevaihdosta -1,2 -8,2 -9,6 7,6 4,5 Oman pääoman tuotto, % -7,3 -27,1 -21,4 15,0 7,8 Sijoitetun pääoman tuotto, % 5,7 -5,0 -6,9 13,0 9,1 Omavaraisuusaste, % 30,9 30,4 30,3 36,9 35,5 Nettoinvestoinnit taseen pysyviin vastaaviin, MEUR 1,5 2,9 9,2 7,1 5,5 % liikevaihdosta 3,0 5,0 13,5 10,3 9,0 Tutkimus- ja kehittämismenot, MEUR 0,0 2,4 3,7 2,8 3,0 % liikevaihdosta 0,0 4,1 5,4 4,1 5,0 Nettovelka, MEUR 20,5 24,5 31,4 25,9 26,5 Nettovelkaantumisaste (Net Gearing), % 128,3 142,3 139,4 92,6 99,9 Henkilöstö keskimäärin tilikauden aikana ** 435 541 635 605 568 Osakekohtaiset tunnusluvut 2024 2023 2022 2021 2020 Osakekohtainen tulos, EUR -0,06 -0,28 -0,28 0,21 0,10 Osakekohtainen oma pääoma, EUR 0,82 0,89 1,16 1,44 1,37 Osakekohtainen osinko, EUR 0,00 0,00 0,00 0,00 0,15 Osinko tuloksesta, % 0,0 0,0 0,0 0,0 146,3 Efektiivinen osinkotuotto, % 0,0 0,0 0,0 0,0 5,4 Hinta/voitto -suhde (P/E-luku) -9,8 -2,7 -4,4 22,1 27,3 Osakkeen ylin kurssi, EUR 0,99 1,80 4,94 7,16 3,7 Osakkeen alin kurssi, EUR 0,54 0,68 1,15 2,56 0,96 Tilikauden keskikurssi, EUR 0,73 1,08 2,81 5,08 1,95 Osakekannan markkina-arvo, TEUR 11 832 14 741 23 858 90 776 54 058 Osakkeiden vaihto, 1 000 kpl 4 340 4 486 13 024 25 148 6 720 Osakkeiden vaihto, % 22,4 23,1 67,1 129,7 34,8 Osakkeiden osakeantioikaistun lukumäärän painotettu keskiarvo tilikauden aikana, 1 000 kpl 19 397 19 397 19 397 19 382 19 307 Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä tilikauden lopussa, 1 000 kpl 19 397 19 397 19 397 19 397 19 307 * Vertailutieto on oikaistu, laskennalliset verosaamiset ja laskennalliset verovelat esitetään nettoperusteisesti. Vertailukaudella tieto esitettiin bruttoperusteisesti. ** Vertailukausien tiedot oikaistu. Vuosikertomus 2024 40 Tunnuslukujen laskentaperiaatteet Oman pääoman tuotto, %: Tilikauden tulos (12 kk rullaava) x 100 Oma pääoma keskimäärin kauden aikana Sijoitetun pääoman tuotto, %: Tilikauden tulos rahoituserien jälkeen + Rahoituskulut (12 kk rullaava) x 100 Taseen loppusumma - Korottomat velat keskimäärin kauden aikana Omavaraisuusaste, %: Oma pääoma x 100 Taseen loppusumma - Sopimuksiin perustuvat velat Nettovelka: Korolliset velat – Rahavarat Nettovelkaantumisaste, %: Korolliset velat - Rahavarat x 100 Oma pääoma Osakekohtainen tulos: Tilikauden tulos -/+ Määräysvallattomien omistajien osuus Osakkeiden kappalemäärä keskimäärin Laimennettu osakekohtainen tulos: Tilikauden tulos -/+ Määräysvallattomien omistajien osuus Osakkeiden kappalemäärä keskimäärin lisättynä vuoden lopun optioiden määrällä Osakekohtainen oma pääoma: Taseen oma pääoma Osakkeiden kappalemäärä Osakekohtainen osinko: Tilikauden osinko Osakkeiden lukumäärä tilinpäätöspäivänä Osinko tuloksesta, %: Osakekohtainen osinko x 100 Osakekohtainen tulos Efektiivinen osinkotuotto, %: Osakekohtainen osinko x 100 Tilikauden päätöskurssi Hinta/tulos-suhde (P/E-luku) Tilikauden päätöskurssi x 100 Osakekohtainen tulos Osakekannan markkina-arvo Osakkeiden laimentamaton lukumäärä tilinpäätöspäivänä x Tilikauden päätöskurssi Vuosikertomus 2024 41 Käyttökate: Liiketulos + Poistot ja arvonalentumiset Jatkuvien tuottojen osuus Utilities-segmentin kokonaisliikevaihdosta: Jatkuvat tuotot ohjelmistoista Utilities-segmentin kokonaisliikevaihto Solteq -konsernin taloudellisessa raportoinnissa käytettävät vaihtoehtoiset tunnusluvut Solteq esittää vaihtoehtoisia tunnuslukuja kuvatakseen liiketoimintansa taloudellista kehitystä ja parantaakseen vertailukelpoisuutta eri katsauskausien välillä. Vaihtoehtoisia tunnuslukuja ei tule pitää korvaavina mittareina verrattuna IFRS-tilinpäätösnormistossa määriteltyihin tunnuslukuihin. Solteqin käyttämiä vaihtoehtoisia tunnuslukuja ovat liiketulos, käyttökate, omavaraisuusaste, nettovelkaantumisaste, oman pääoman tuotto, sijoitetun pääoman tuotto ja nettovelka ja jatkuvien tuottojen osuus Utilities -segmentin kokonaisliikevaihdosta. Näiden tunnuslukujen laskentaperiaatteet on esitetty edellä. Vuosikertomus 2024 42 Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät: Varsinaiseen liiketoimintaan kuulumattomat liiketapahtumat tai rahavirtaan vaikuttamattomat arvostuserät, joilla on merkittävä vaikutus kauden tuloslaskelmaan, on oikaistu vertailukelpoisuuteen vaikuttavina erinä. Näitä kertaluonteisista tapahtumista aiheutuvia eriä voivat olla muun muassa: • merkittävät rakennejärjestelyt ja niihin liittyvät rahoituserät • omaisuuden arvonalentumiset • merkittävien liiketoimintojen myyntiin tai lopettamiseen liittyvät erät • toiminnan uudelleenjärjestelyistä syntyvät kulut • hankittujen liiketoimintojen integroimisesta aiheutuvat kulut • kulurakenteesta pysyvästi poisjääneet erorahat • ei-kassavirtaperusteiset palkkioerät • lainsäädäntömuutoksista aiheutuvat kulut • sakot, sakonluonteiset korvaukset, vahingonkorvaukset ja oikeudenkäyntikulut • merkittävät muutokset omien ohjelmistotuotteiden tuotekehityskulujen aktivointeihin ja niihin liittyviin poistoihin Uudistetut vertailukelpoisen käyttökatteen ja liikevoiton määritelmät Solteq Oyj tiedotti 24.4.2024 uudistaneensa vertailukelpoisen käyttökatteen ja liikevoiton määritelmät ja julkaisi niitä koskevat uudet luvut vuodelta 2023. Yhtiö on muuttanut vertailukelpoisen käyttökatteen ja vertailukelpoisen liiketuloksen määritelmää ja lisännyt merkittävät muutokset tuotekehitysaktivoinneissa ja niihin liittyvissä poistoissa vertailukelpoisuuteen vaikuttaviksi eriksi. Vertailukelpoisen liikevaihdon määritelmä pysyy samana. Yhtiö muutti joulukuussa 2023 toimintatapaansa tuotekehitystoiminnan osalta. Omien ohjelmistotuotteiden kehitys on osa jatkuvaa palvelua sekä vakiomuotoista toimintaa, eivätkä näiden tuotekehitykseen liittyvät kulut täytä enää aktivoinnin edellytyksiä. Näiden olemassa olevien ohjelmistotuotteiden kehityskustannukset käsitellään täten tuloslaskelman kuluerinä osana normaalia liiketoimintaa ja tuotekehityskulujen aktivoinnit lopetettiin tilikauden 2023 viimeisen vuosineljänneksen aikana. Lisäksi yhtiö arvioi taseeseen aktivoituja tuotekehitysinvestointeja sekä niiden tuotto-odotuksia. Arviointien lopputuloksena yhtiö teki yhteensä 7,5 miljoonan euron alaskirjaukset. Toimintatavan muutos vaikutti Solteqin vuoden 2023 neljännen vuosineljänneksen konsernin laajaan tuloslaskelmaan ja konsernitaseeseen. Muutos ei vaikuttanut vuonna 2023 raportoituihin ensimmäisen, toisen ja kolmannen vuosineljänneksen konsernin laajoihin tuloslaskelmiin tai konsernitaseisiin. Vuotta 2023 koskevissa uusissa vertailukelpoista käyttökatetta ja vertailukelpoista liikevoittoa koskevissa tunnusluvuissa on oikaistu olemassa olevien ohjelmistotuotteiden vuosineljänneskohtaiset tuotekehitysaktivoinnit kuluksi ja niihin liittyvät aikaisempien tuotekehitysaktivointien poistot on peruttu tulosvaikutteisesti kuin yllä kuvattu muutos olisi tehty jo vuoden 2023 alusta. Vuosikertomus 2024 43 Vertailukelpoinen liikevaihto Alla olevassa taulukossa on esitetty vertailukelpoisen liikevaihdon täsmäytys liikevaihtoon. 2024 2023 TEUR Retail & Commerce Utilities Konserni Retail & Commerce Utilities Konserni Liikevaihto 38 642 12 227 50 869 43 958 13 697 57 655 Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät Liiketoimintojen myynnit 0 -3 472 -3 472 Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät yhteensä 0 0 0 -3 472 0 -3 472 Vertailukelpoinen liikevaihto 38 642 12 227 50 869 40 486 13 697 54 183 Vertailukelpoinen käyttökate ja liiketulos 2024 2023 TEUR Retail & Commerce Utilities Konserni Retail & Commerce Utilities Konserni Vertailukelpoinen käyttökate 3 951 -1 008 2 944 2 315 -3 976 -1 662 Vertailukelpoinen käyttökate, % 10,2 -8,2 5,8 5,7 -29,0 -3,1 Liiketulos 3 613 -1 805 1 809 5 177 -8 718 -3 541 Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät Liiketoimintojen myynnit -1 327 -1 327 -8 379 -32 -8 410 Kulurakenteesta pysyvästi poisjääneiden erorahat 162 3 165 262 248 509 Arvonalentumiset 31 31 3 584 3 955 7 539 Toiminnan uudelleenjärjestelyistä syntyvät kulut 31 2 32 22 22 Tuotekehityskuluihin liittyvät aktivoinnit -1 048 -1 308 -2 356 Tuotekehityskuluihin liittyvät poistot 831 831 1 663 Vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät yhteensä -1 103 5 -1 099 -4 729 3 695 -1 034 Vertailukelpoinen liiketulos 2 510 -1 800 710 449 -5 024 -4 575 Vertailukelpoinen liiketulos, % 6,5 -14,7 1,4 1,1 -36,7 -8,4 Taulukossa on esitetty vertailukelpoisen liiketuloksen täsmäytys liiketulokseen. Samat vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät pätevät, kun täsmäytetään käyttökate vertailukelpoiseen käyttökatteeseen pois lukien Arvonalentumiset. Vuosikertomus 2024 44 Vuosikertomus 2024 45 Konsernin tilinpäätös Konsernin laaja tuloslaskelma TEUR Liitetieto 1.1.- 31.12.2024 1.1.- 31.12.2023 Liikevaihto 2.1, 2.2 50 869 57 655 Liiketoiminnan muut tuotot 2.4 1 376 8 309 Materiaalit ja palvelut -6 087 -7 033 Työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut 2.3 -34 096 -39 936 Liiketoiminnan muut kulut 2.4, 2.5 -7 989 -10 299 Poistot ja arvonalentumiset 3.4 -2 265 -12 236 Liiketulos 1 809 -3 541 Rahoitustuotot 2.6 420 1 497 Rahoituskulut 2.6 -2 827 -2 671 Tulos ennen veroja -598 -4 715 Tuloverot 2.7 -612 -665 Tilikauden tulos -1 211 -5 380 Muut laajan tuloksen erät, jotka saatetaan myöhemmin siirtää tulosvaikutteisiksi: Muuntoerot -61 60 Tilikauden laajan tuloksen erät verojen jälkeen -61 60 Tilikauden laaja tulos yhteensä -1 272 -5 320 Emoyrityksen omistajille kuuluvasta voitosta laskettu osakekohtainen tulos Osakekohtainen tulos, EUR (laimentamaton) -0,06 -0,28 Osakekohtainen tulos, EUR (laimennettu) -0,06 -0,28 Tilikauden tulos ja laaja tulos kuuluvat yksinomaan emoyhtiön omistajille. Tilinpäätöstä tulee lukea yhdessä liitetietojen kanssa Vuosikertomus 2024 46 Konsernin tase TEUR Liitetieto 31.12.2024 31.12.2023 Varat Pitkäaikaiset varat Aineelliset hyödykkeet 3.1 43 25 Käyttöoikeusomaisuuserät 3.2 1 691 1 781 Aineettomat hyödykkeet Liikearvo 3.3 38 567 40 555 Muut aineettomat hyödykkeet 3.3 532 1 236 Muut sijoitukset 5.3 437 437 Laskennalliset verosaamiset 2.7 672 768 * Myyntisaamiset ja muut saamiset 4.1 592 260 Pitkäaikaiset varat yhteensä 42 535 45 062 Lyhytaikaiset varat Vaihto-omaisuus 4.2 34 60 Myyntisaamiset ja muut saamiset 4.1 6 189 9 762 Rahavarat 5.4 3 281 1 853 Lyhytaikaiset varat yhteensä 9 504 11 674 Varat yhteensä 52 039 56 736 Oma pääoma ja velat Emoyhtiön omistajille kuuluva pääoma Osakepääoma 5.5 1 009 1 009 Ylikurssirahasto 5.5 75 75 Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 5.5 13 260 13 260 Muuntoerot -207 -146 Kertyneet voittovarat 1 810 3 021 Oma pääoma yhteensä 15 947 17 219 Pitkäaikaiset velat Laskennalliset verovelat 2.7 59 121 * Rahoitusvelat 5.2 20 899 246 Ostovelat ja muut velat 4.3 280 Vuokrasopimusvelat 5.2 856 405 Pitkäaikaiset velat yhteensä 22 095 772 Lyhytaikaiset velat Rahoitusvelat 5.2 1 082 24 149 Ostovelat ja muut velat 4.3 11 646 12 752 Tuloverovelat 2.7 343 188 Varaukset 4.4 21 99 Vuokrasopimusvelat 5.2 906 1 556 Lyhytaikaiset velat yhteensä 13 997 38 745 Velat yhteensä 36 092 39 517 Oma pääoma ja velat yhteensä 52 039 56 736 * Vertailutieto on oikaistu, laskennalliset verosaamiset ja laskennalliset verovelat esitetään nettoperusteisesti. Vertailukaudella tieto esitettiin bruttoperusteisesti. Tilinpäätöstä tulee lukea yhdessä liitetietojen kanssa Vuosikertomus 2024 47 Konsernin rahavirtalaskelma TEUR Liitetieto 1-12/2024 1-12/2023 Liiketoiminnan rahavirta Tilikauden tulos -1 211 -5 380 Oikaisut: Poistot ja arvonalentumiset ** 2 265 12 236 Rahoitustuotot ja -kulut ** 2 407 1 174 Tuloverot ** 612 665 Liiketoimintakaupan myyntivoitto ** -1 327 -8 129 Muut oikaisut ** -822 192 Oikaisut, yhteensä ** 3 135 6 139 * Rahavirta ennen käyttöpääoman muutosta 1 924 759 Käyttöpääoman muutos: Myyntisaamisten ja muiden saamisten muutos 2 161 1 129 Vaihto-omaisuuden lisäys/vähennys 25 74 Ostovelkojen ja muiden velkojen muutos -1 066 -4 674 Käyttöpääoman muutos, yhteensä 1 121 -3 471 Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja 3 045 -2 712 Maksetut korot -1 885 -2 154 Saadut korot 92 81 Muut rahoituserät -345 Maksetut verot 650 -518 * Liiketoiminnan rahavirta (A) 1 558 -5 302 Investointien rahavirta: Hankitut liiketoiminnat -20 Myydyt liiketoiminnat 3 961 14 137 Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin -86 -2 351 Investointien rahavirta (B) 3 874 11 766 Rahoituksen rahavirta: Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut 5.2 -1 581 -548 Lyhytaikaisten lainojen nostot 5.2 4 249 4 371 Lyhytaikaisten lainojen takaisinmaksut 5.2 -5 029 -8 601 Vuokrasopimusvelkojen lyhennykset -1 643 -1 891 Rahoituksen rahavirta (C) -4 004 -6 668 Rahavarojen muutos 1 429 -204 Rahavarat tilikauden alussa 1 853 2 057 Rahavarat tilikauden lopussa 5.4 3 281 1 853 Rahavirtalaskelman mukaiset rahavarat muodostuvat seuraavasti: TEUR 2024 2023 Rahat ja pankkisaamiset 3 281 1 853 Yhteensä 3 281 1 853 * Vertailukauden tiedoissa maksetut verot oikaistu omalle riville. Esitettiin aiemmin oikaisuissa. ** Esitystapaa tarkennettu. Tilinpäätöstä tulee lukea yhdessä liitetietojen kanssa Vuosikertomus 2024 48 Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista TEUR Osake- pääoma Ylikurssi- rahasto Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto Muuntoerot Kertyneet voittovarat Yhteensä Oma pääoma 1.1.2023 1 009 75 13 260 -205 8 400 22 539 Tilikauden tulos -5 380 -5 380 Muut laajan tuloksen erät 60 60 Tilikauden laaja tulos yhteensä 0 0 0 60 -5 380 -5 320 Oma pääoma 31.12.2023 1 009 75 13 260 -146 3 021 17 219 Oma pääoma 1.1.2024 1 009 75 13 260 -146 3 021 17 219 Tilikauden tulos -1 211 -1 211 Muut laajan tuloksen erät -61 -61 Tilikauden laaja tulos yhteensä 0 0 0 -61 -1 211 -1 272 Oma pääoma 31.12.2024 1 009 75 13 260 -207 1 810 15 947 Tilinpäätöstä tulee lukea yhdessä liitetietojen kanssa Vuosikertomus 2024 49 Konsernitilinpäätöksen liitetiedot 1. YLEISET TIEDOT 1.1 Konsernin perustiedot Solteq on pohjoismainen IT-palveluiden ja ohjelmistoratkaisujen tarjoaja, joka on erikoistunut liiketoiminnan digitalisaatioon sekä toimialakohtaisiin ohjelmistoihin. Keskeisiä toimialoja, joista yhtiöllä on pitkäaikainen kokemus, ovat kauppa, teollisuus, energia ja palvelut. Solteq toimii Suomen lisäksi Ruotsissa, Norjassa, Tanskassa, Puolassa sekä Iso-Britanniassa. Konsernin emoyhtiö on Solteq Oyj, jonka y-tunnus on 0490484-0. Solteq Oyj on suomalainen julkinen osakeyhtiö, jonka osake noteerataan Nasdaq Helsinki Oy:ssä. Yhtiön kotipaikka on Espoo, Suomi, ja pääkonttori sijaitsee osoitteessa: Revontulenkuja 1, 02100 Espoo. Jäljennös Solteq Oyj:n konsernitilinpäätöksestä on saatavana osoitteesta www.solteq.com tai yhtiön pääkonttorilta Espoosta. Solteq Oyj:n hallitus on hyväksynyt kokouksessaan 12.2.2025 tämän tilinpäätöksen julkaistavaksi. Suomen osakeyhtiölain nojalla osakkeenomistajilla on oikeus hyväksyä tai hylätä tilinpäätös sen julkistamisen jälkeen järjestettävässä yhtiökokouksessa. Yhtiökokouksella on myös mahdollisuus tehdä päätös tilinpäätöksen muuttamisesta. 1.2 Laatimisperusta Solteqin konsernitilinpäätös ja Solteq Oyj:n erillistilinpäätös on laadittu kansainvälisten tilinpäätösstandardien (International Financial Reporting Standards) mukaisesti ja sitä laadittaessa on noudatettu 31.12.2024 voimassa olevia IAS- ja IFRS-tilinpäätösstandardeja sekä SIC- ja IFRIC- tulkintoja. Kansainvälisillä tilinpäätösstandardeilla tarkoitetaan Suomen kirjanpitolaissa ja sen nojalla annetuissa EU:n asetuksissa (EY) N:o 1606/2002 säädetyn menettelyn mukaisesti EU:ssa sovellettaviksi hyväksyttyjä standardeja ja niistä annettuja tulkintoja. Tilinpäätöksen liitetiedot ovat myös suomalaisen kirjanpito- ja yhteisölainsäädännön mukaiset. Tilinpäätös on laadittu alkuperäisiin hankintamenoihin perustuen lukuun ottamatta käypään arvoon arvostettavia muita sijoituksia. Tilinpäätöstiedot esitetään tuhansina euroina. Tilinpäätöksen luvut on pyöristetty, joten yksittäisten lukujen yhteenlaskettu summa saattaa poiketa esitetystä summaluvusta. 1.3 Toiminnan jatkuvuuden periaate Tilinpäätös tilikaudelta 2024 on laadittu perustuen toiminnan jatkuvuuteen. Yhtiön johto on toiminnan jatkuvuuden periaatetta arvioidessaan huomioinut yhtiön rahoitukseen liittyvät riskit. Solteq-konsernin velkarahoituksen keskeiset elementit ovat kiinteäkorkoinen joukkovelkakirjalaina sekä pankki- ja valmiusluottolimiitit. Solteq laski 1.10.2020 liikkeelle nimellisarvoltaan 23,0 miljoonan euron suuruisen kiinteäkorkoisen vakuudettoman senior-ehtoisen joukkovelkakirjalainan. Liikkeeseen lasketusta joukkovelkakirjalainan 23,0 miljoonaan euron määrästä 2,3 miljoonaa euroa oli yhtiön omistuksessa 31.12.2024. Joukkovelkakirjalainan ehtoja muutettiin 13.9.2024 hyväksytyssä kirjallisessa menettelyssä siten, että joukkovelkakirjalaina erääntyy maksettavaksi 1.10.2026. Pankki- ja valmiusluottolimiitit ovat yhteensä 7,0 miljoonaa euroa. Niihin liittyvät taloudelliset kovenantit on kiinnitetty joukkovelkakirjalainan ehtoihin. Vuosikertomus 2024 50 Joukkovelkakirjalainan ehdoissa on määritelty varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamista koskevat taloudelliset kovenantit (Incurrence Covenant). Kovenantit edellyttävät, että yhtiön omavaraisuusaste tarkasteluhetkellä ylittää 27,5 prosenttia, korkokate (käyttökate/nettokorkokulut) ylittää suhdeluvun 3,00:1 ja konsernin korolliset nettovelat/käyttökate eivät ylitä suhdelukua 4:1. Varojen jaon ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamisen mahdollistavat taloudelliset kovenantit eivät täyty katsauskauden perusteella. Kovenanttiehtojen täyttymistä tarkastellaan aina viimeisimmän raportoidun 12 kuukauden ajanjakson perusteella. Edellä mainittujen lainan taloudellisten kovenanttiehtojen rikkoutumiset eivät sellaisenaan johda oikeuteen vaatia lainan välitöntä takaisinmaksua, vaan ne rajoittavat yhtiön varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamista. Yhtiön johto on toiminnan jatkuvuutta arvioidessaan huomioinut tilikauden 2024 aikana tehtyjen toimenpiteiden vaikutukset, yhtiön taloudellisen suoriutumisen katsauskaudella 1-12/2024, taloudelliset ennusteet sekä rahoitukseen liittyvät riskit sekä joukkovelkakirjalainan ehtoihin tehdyt muutokset ja muut yhtiön käytössä olevat rahoitusinstrumentit. Edellä mainitut toimenpiteet ja riskit huomioiden yhtiön johto arvioi yhtiön liiketoiminnan jatkuvan ja riskin rahoituksen riittämättömyydestä olevan pieni. Näin ollen yhtiön johto on katsonut perustelluksi laatia tilinpäätöksen toiminnan jatkuvuuden periaatteen mukaisesti. 1.4 Sovelletut uudet ja uudistetut standardit ja tulkinnat Vuonna 2024 käyttöönotetut uudet ja uudistetut standardit Konserni ja emoyhtiö Solteq Oyj ovat noudattaneet vuoden 2024 alusta alkaen seuraavia voimaan tulleita uusia ja muutettuja standardeja: Muutokset IAS 1 -standardiin: Velkojen luokittelu lyhyt- tai pitkäaikaisiksi ja pitkäaikaset velat, joihin liittyy kovenantti. Muilla tilikauden 2024 aikana sovellettavaksi tulleilla uusilla standardeilla tai standardien muutoksilla ei ole ollut olennaista vaikutusta konsernin taloudelliseen raportointiin. Tulevilla tilikausilla sovellettaviksi tulevat uudet ja uudistetut standardit ja tulkinnat Tätä tilinpäätöstä laadittaessa ei ole sovellettu standardeja, standardien muutoksia ja tulkintoja, jotka tulevat voimaan vasta 1.1.2024 alkaneen tilikauden jälkeen. Yhtiö tutkii vielä myöhemmin voimaan tulevaa IFRS 18 -standardin vaikutuksia taloudelliseen raportointiin liittyen. 1.5 Johdon harkintaan perustuvat ratkaisut ja arvioiden käyttö Tilinpäätöksen laatiminen IFRS-tilinpäätösstandardien mukaisesti edellyttää konsernin johdolta tiettyjen arvioiden tekemistä ja harkintaan perustuvia ratkaisuja. Tilinpäätöksen laadintaperiaatteet sekä kuvaukset johdon harkintaan perustuvista ratkaisuista ja arvioiden käytöstä löytyvät pääosin liitetietojen yhteydestä. Tässä osuudessa on kuvattu vain yleiset konsernitilinpäätöksen laadintaperiaatteet. Vuosikertomus 2024 51 Johdon harkintaa edellyttävät laadintaperiaatteet ja arvioihin liittyvät keskeisimmät epävarmuustekijät Tilinpäätöstä laadittaessa joudutaan tekemään tulevaisuutta koskevia arvioita ja oletuksia, joiden lopputulemat voivat poiketa tehdyistä arvioista ja oletuksista. Lisäksi joudutaan käyttämään harkintaa tilinpäätöksen laadintaperiaatteiden soveltamisessa. Tilinpäätöksen laadintaperiaatteiden valintaan ja soveltamiseen liittyvä johdon harkinta Yhtiön johto tekee harkintaan perustuvia ratkaisuja, jotka koskevat tilinpäätöksen laadintaperiaatteiden valintaa ja niiden soveltamista. Tämä koskee erityisesti niitä tapauksia, joissa voimassa olevassa IFRS- normistossa on vaihtoehtoisia kirjaamis-, arvostamis- tai esittämistapoja. Arvioihin liittyvät epävarmuustekijät Tilinpäätöksen laadinnan yhteydessä tehdyt arviot pohjautuvat johdon parhaaseen näkemykseen tilinpäätöshetkellä. Arvioiden taustalla ovat aiemmat kokemukset sekä tulevaisuutta koskevat, tilinpäätöshetkellä todennäköisimpinä pidetyt oletukset. Epävarmuustekijät liittyvät muun muassa taseella olevan liikearvon, vuokrasopimusten ja myyntisaatavien arvostamiseen sekä projektien lopputulosten arviointiin, laskennallisten verosaamisten kirjaamiseen ja arvostamiseen sekä taloudellisen toimintaympäristön kehitykseen yleisen taloustilanteen ollessa epävarma. Mahdolliset arvioiden ja oletusten muutokset merkitään kirjanpitoon sillä tilikaudella, jonka aikana arviota tai oletusta korjataan, ja kaikilla tämän jälkeisillä tilikausilla. Vuosikertomus 2024 52 2. TALOUDELLINEN TULOS 2.1 Segmenttitiedot Laadintaperiaate Segmenttitiedot raportoidaan tavalla, joka on yhdenmukainen ylimmälle operatiiviselle päätöksentekijälle toimitettavan sisäisen raportoinnin kanssa. Ylimmäksi operatiiviseksi päätöksentekijäksi, joka vastaa resurssien kohdistamisesta toimintasegmenteille ja niiden tuloksen arvioinnista, on nimetty konsernin toimitusjohtaja. Raportoitavat segmentit perustuvat konsernin liiketoiminnalliseen segmenttijakoon. Segmenttien välillä ei ole merkittäviä keskinäisiä liiketoimia. Segmenttien tulosta arvioidaan käyttökatteen ja liikevoiton perusteella. Konsernitason kulut allokoidaan raportoitaville segmenteille ennalta sovittujen periaatteiden mukaisesti. Solteqilla on kaksi raportoitavaa toimintasegmenttiä: Utilities sekä Retail & Commerce. Utilities- segmentti tarjoaa ohjelmistoratkaisuja ja asiantuntijapalveluita energiasektorille. Utilities-segmentti kattaa yhtiön omiin energiasektorin tuotteisiin perustuvan liiketoiminnan. Retail & Commerce - segmentti keskittyy kaupan alan ja sähköisen kaupankäynnin ohjelmistoratkaisuihin ja asiantuntijapalveluihin. Tilikauden 2023 alusta alkaen konsernin raportoitavat liiketoimintasegmentit ovat olleet Utilities sekä Retail & Commerce (aikaisempina tilikausina Solteq Software sekä Solteq Digital). 2024 2023 Retail & Retail & TEUR Commerce Utilities Konserni Commerce Utilities Konserni Liikevaihto 38 642 12 227 50 869 43 958 13 697 57 655 Käyttökate 5 086 -1 012 4 073 11 580 -2 885 8 695 Käyttökate, % 13,2 -8,3 8,0 26,3 -21,1 15,1 Poistot ja arvonalentumiset -1 472 -793 -2 265 -6 403 -5 834 -12 236 Liiketulos 3 613 -1 805 1 809 5 177 -8 718 -3 541 Liiketulos, % 9,4 -14,8 3,6 11,8 -63,7 -6,1 Rahoitustuotot ja -kulut -2 407 -1 174 Tulos ennen veroja -598 -4 715 Tuloverot -612 -665 Tilikauden tulos -1 211 -5 380 Vuosikertomus 2024 53 Konsernin liikevaihto maittain Laadintaperiaate Solteq toimii Suomen lisäksi Ruotsissa, Norjassa, Tanskassa, Puolassa sekä Iso-Britanniassa. Maantieteellisten alueiden liikevaihto esitetään myyjän sijaintimaan mukaan. TEUR 2024 2023 Suomi 44 088 48 471 Muut maat 6 781 9 184 Yhteensä 50 869 57 655 2.2 Myyntituotot asiakassopimuksista Laadintaperiaate Solteq arvioi kirjaamiaan myyntituottoja IFRS 15 -standardin edellyttämän viisivaiheisen ohjeistuksen pohjalta. Prosessissa arvioidaan asiakassopimuksen kohde, tähän perustuva suoritevelvoite, velvoitteeseen kohdennettava transaktiohinta sekä suoritevelvoitteen osittaisesta ja/tai kokonaan täyttämisestä syntyvä transaktiohinnan kohdennus toimitusajankohtaan. Yhtiö tulouttaa suurimman osan palvelumyynnistään ajan kuluessa. Palvelumyynti koostuu pääasiassa yleisestä aika- ja materiaaliperusteisesta konsultoinnista sekä yhtiön tarjoamista tuki- ja kehityspalveluista, joiden osalta asiakas saa hyödyn sitä mukaa kun palvelua tuotetaan (esim. helpdesk ja mediapalvelut). Yhtiö tulouttaa myynnit tasaisesti ajan kuluessa. Yhtiö on siirtymässä enenevässä määrin Software as a Service (SaaS) -pohjaisiin ohjelmistopalveluratkaisuihin, joiden avulla asiakas saa käyttöönsä ohjelmistopalveluratkaisun sovittua kuukausiveloitusta vastaan. Näiden palvelujen osalta asiakas saa hyödyn sitä mukaa kun palvelua tuotetaan ja tuloutus tehdään tasaisesti ajan kuluessa. Solteqin pitkäaikaishankkeiden tuloutusperiaatteet eli tuottojen jaksotukset perustuvat hankkeiden täyttämisasteeseen sekä johdon harkintaan. Yhtiö määrittää toimitussopimuksen suoritevelvoitteen ja siihen kohdistuvan transaktiohinnan, minkä jälkeen suoritevelvoitteen täyttämistä arvioidaan tällä hetkellä pääasiallisesti käyttäen ns. input-metodia. Toisin sanoen hankkeen suoritevelvoitteen täyttämisaste määritellään tarkastelemalla kyseisen hankkeen resurssien kumulatiivisen käyttöasteen ja kustannusten suhdetta suoritevelvoitteen kokonaisresurssi- ja kustannusennusteeseen. Päämies-/agenttiohjeistus velvoittaa yhtiötä tulouttamaan liikevaihtoonsa vain sen osan tuotoista, jonka osalta yhtiöllä on määräysvalta eli vastuu toimitetusta tuotteesta ja palvelusta, yhtiö kantaa myydyn tuotteen varasto-/luottoriskin ja/tai pystyy määrittelemään tuotteen hinnan vapaasti markkinalla. Tämän takia, mikäli yhtiö toimii tuotteen jälleenmyyjänä ilman yllä mainittuja velvoitteita, tulee yhtiön tulouttaa omana myyntinään vain jälleenmyyjäpalveluistaan saamansa kate. Myynti kirjataan aina määräysvallan siirtymisen perusteella joko ajan kuluessa tai yhtenä ajankohtana. Kolmannen osapuolen lisenssi- ja ylläpitoliiketoimintaan kuuluvat esimerkiksi Solteqin toimittamat Liferay-, HCL-, Adobe- ja Informatica-ratkaisut. Vuosikertomus 2024 54 Pääasialliset yhtenä ajankohtana tuloutettavat palvelut ja tuotteet liittyvät ohjelmistojen käyttöoikeuksiin ja näihin suoraan liitännäisiin tuotteisiin sekä asiakkaille erikseen toimitettuihin laitteisiin. Näissä tapauksissa ohjelmiston käyttöoikeus, siihen suoraan liitännäisten tuotteiden mahdollistamat toiminnot ja käyttöoikeudet sekä erikseen toimitettavien laitteiden omistusoikeus siirtyy asiakkaalle toimitushetkellä. Myyntisaamiset sekä sopimuksiin perustuvat omaisuuserät ja velat Myyntisaamiset ovat laskutettuja asiakassaamisia, joissa Solteqilla on ehdoton oikeus vastikkeeseen asiakkaalle luovutetuista tavaroista tai palveluista. Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät liittyvät ensisijaisesti suoritevelvoitteisiin, jotka on täytetty, mutta joita ei ole vielä laskutettu. Sopimuksiin perustuvan omaisuuserän ja myyntisaamisten arvonalentumisen varalta tehdään arvio IFRS 9 - standardin mukaisesti. Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät sisältyvät Myyntisaamiset ja muut saamiset tase-erään. Sopimuksiin perustuva velka on velvoite luovuttaa asiakkaalle tavaroita tai palveluja, joista on saatu vastike asiakkaalta. Jos asiakas maksaa vastikkeen ennen kuin tavara tai palvelu luovutetaan asiakkaalle, esitetään tilinpäätöksessä sopimukseen perustuva velka. Sopimuksiin perustuvat velat liittyvät pääasiassa asiakkailta saatuihin ennakkomaksuihin, joihin liittyvät tuotot tuloutetaan suoritevelvoitteen täyttämisen yhteydessä. Sopimuksiin perustuvat velat sisältyvät Ostovelat ja muut velat tase-erään. Muuttuvan vastikkeen arviointi Solteqin asiakassopimuksiin saattaa sisältyä muuttuvan vastikkeen komponentteja, kuten projektien myöhästymisestä johtuvia rangaistusseuraamuksia. Johto on arvioinut, että lähtökohtaisesti saatavaan vastikemäärään liittyvä epävarmuus on matala. Yhtiö arvioi muuttuvan vastikkeen komponentteja erityisesti jokaisen katsauskauden lopussa. Sopimuksesta aiheutuvat menot Solteqilla ei ole olennaisia sopimuksen saamisesta aiheutuvia lisämenoja. Retail & Commerce -segmentin myyntituotot asiakassopimuksista luokitellaan palveluihin, jatkuviin tuottoihin omista ohjelmistoista sekä ohjelmisto- ja laitemyyntiin. Palvelut koostuvat pääasiassa aika- ja materiaaliperusteisesta konsultoinnista, yhtiön tarjoamista tuki- ja kehityspalveluista sekä projekteista. Näiden palveluiden myyntituotot tuloutuvat ajan kuluessa asiakashankkeiden etenemisen mukaan. Jatkuvat tuotot ohjelmistoista on raportoitu yhtiön omiin tuotteisiin liittyvien myyntituottojen osalta. Lisäksi Retail & Commerce -segmentille kertyy myyntituottoja ohjelmisto- ja laitemyynnistä, jotka koostuvat pääosin kolmannen osapuolen ohjelmistojen lisenssi- ja ylläpitomaksuista. Utilities-segmentti kattaa yhtiön omiin energiasektorin tuotteisiin perustuvan liiketoiminnan. Segmentin liikevaihto koostuu pääosin yhtiön omien tuotteiden käyttöoikeus- ja ylläpitomaksuista sekä niihin liittyvistä palveluista, kuten integraatio- ja käyttöönottoprojekteista. Utilities-segmentin myyntituotot asiakassopimuksista on luokiteltu palveluihin, jatkuviin tuottoihin ohjelmistoista sekä kertaluonteisiin lisenssi- ja laitemyynteihin. Palvelut koostuvat pääasiassa aika- ja materiaaliperusteisesta konsultoinnista, yhtiön tarjoamista tuki- ja kehityspalveluista sekä projekteista. Palvelut tuottavat asiakkaille hyödyn sitä mukaa kun palvelua tuotetaan. Vuosikertomus 2024 55 Jatkuvat tuotot omista ohjelmistoista molemmissa segmenteissä sisältävät työmäärästä riippumattomat, toistuvasti veloitettavat tai sopimusajalle jaksotettavat myynnit Solteqin omiin tuotteisiin liittyen. Jatkuviksi tuotoiksi luetaan yllä mainitut kriteerit täyttävät tulot, jotka perustuvat toistaiseksi voimassa oleviin sopimuksiin tai sopimuskaudeltaan vähintään 12 kuukautta kestäviin sopimuksiin. Kertaluonteiset, yhtenä ajankohtana tuloutettavat lisenssi- ja laitemyynnit koostuvat yhtiön omien ohjelmistojen käyttöoikeusmaksuista ja niihin suoraan liitännäisistä tuotteista sekä asiakkaille toimitetuista laitteista. Myyntituotot asiakassopimuksista Retail & Commerce TEUR 2024 2023 Palvelut 30 057 35 440 Jatkuvat tuotot omista ohjelmistoista 6 488 6 335 Ohjelmisto- ja laitemyynti 2 097 2 182 Yhteensä 38 642 43 958 Utilities TEUR 2024 2023 Palvelut 6 248 8 686 Jatkuvat tuotot omista ohjelmistoista 5 734 4 544 Kertaluonteiset lisenssi- ja laitemyynnit 245 468 Yhteensä 12 227 13 697 Konserni yhteensä 50 869 57 655 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät ja velat TEUR 2024 2023 Myyntisaamiset 5 120 6 926 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät 388 812 Sopimuksiin perustuvat velat -452 -131 * Vertailukauden tiedot oikaistu vastaamaan laadintaperiaatteen määritelmää. Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät TEUR 2024 2023 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät 1.1. 812 387 Siirrot myyntisaamisiin -801 -113 Lisäykset suoritevelvoitteen täyttymisen johdosta 377 537 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät 31.12. 388 812 Vuosikertomus 2024 56 Sopimuksiin perustuvat velat TEUR 2024 2023 Sopimuksiin perustuvat velat 1.1. -131-136 Tuloutus sopimuksiin perustuvasta velasta 131 136 * Asiakkaalta saatujen vastikkeiden lisäys vähennettynä tuloutuksella -452-131 Sopimuksiin perustuvat velat 31.12. -452-131 Vertailukauden tiedot oikaistu vastaamaan laadintaperiaatteen määritelmää. Yhtiö odottaa täyttävänsä merkittävän osan tilikauden lopussa täyttämättä olevista suoritevelvoitteista vuoden 2025 aikana. 2.3 Työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut Laadintaperiaate Eläkejärjestelyt luokitellaan etuuspohjaisiksi ja maksupohjaisiksi järjestelyiksi. Yhtiössä on vain maksupohjaisia eläkejärjestelyjä. Suomalaisen eläkejärjestelmän mukaiset ja muut maksupohjaisesta eläkejärjestelystä suoritettavat maksut kirjataan kuluksi sen tilikauden aikana, johon maksut kohdistuvat. TEUR 2024 2023 Palkat ja palkkiot 29 007 33 570 Eläkekulut - maksupohjaiset järjestelyt 4 503 5 260 Muut henkilösivukulut 586 1 106 Yhteensä 34 096 39 936 Henkilökunta keskimäärin tilikaudella 435 541 * * Vertailukauden tieto oikaistu. Tiedot johdon työsuhde-etuuksista esitetään liitetiedossa 6.2 Lähipiiritapahtumat. 2.4 Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut Laadintaperiaate Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut sisältävät sellaisia tuottoja ja kuluja, joiden ei katsota liittyvän suoraan konsernin liiketoimintojen operatiiviseen toimintaan. Tällaisia eriä ovat muun muassa käyttöomaisuuden myyntivoitot ja -tappiot, luottotappiokulut ja -varaukset sekä niiden peruutukset. Vuosikertomus 2024 57 Liiketoiminnan muut tuotot TEUR 2024 2023 Julkiset avustukset 1 Liiketoimintojen ja omaisuuden myyntituotot 1 334 8 275 Muut tuottoerät 42 34 Yhteensä 1 376 8 309 Liiketoiminnan muut kulut TEUR 2024 2023 Puhelin- ja tietoliikennekulut 362 513 Vapaaehtoiset henkilöstökulut 632 952 Vuokrat ja kiinteistökulut 1 220 1 538 Laite- ja ohjelmistokulut 1 403 1 777 Auto- ja matkakulut 691 686 Ulkopuoliset palvelut 2 653 3 269 Luottotappiot -29 26 Takuuvaraukset -78 21 Muut kuluerät 1 135 1 515 Yhteensä 7 989 10 299 Vuokrasopimusten kulut TEUR 2024 2023 Käyttöoikeusomaisuuserien poistot 1 534 1 887 Vuokrasopimusvelkojen korkokulut 100 145 Lyhytaikaisiin vuokrasopimuksiin liittyvät kulut 35 28 Arvoltaan vähäisiä omaisuuseriä koskeviin vuokrasopimuksiin liittyvät kulut 667 836 Yhteensä 2 337 2 896 Tilintarkastajan palkkiot TEUR 2024 2023 Tilintarkastus 244 200 Tilintarkastuslain (1141/2015) 1.1,2 §:ssä tarkoitetut toimeksiannot 9 8 Veroneuvonta 31 Muut palvelut 63 Yhteensä 253 301 PricewaterhouseCoopers Oy:n veloittamat muut kuin tilintarkastuspalvelut Solteq-konsernin yhtiöiltä tilikaudella 2024 olivat 9 tuhatta euroa. Vertailukaudella KPMG Oy Ab:n veloittamat muut kuin tilintarkastuspalvelut Solteq-konsernin yhtiöiltä tilikaudella 2023 olivat 72 tuhatta euroa. Vuosikertomus 2024 58 2.5 Tutkimus- ja kehittämismenot Laadintaperiaate Tutkimusmenot kirjataan kuluksi tulosvaikutteisesti. Uusien tai kehittyneempien tuotteiden ja palveluprosessien suunnittelusta johtuvat kehittämismenot aktivoidaan taseeseen aineettomiksi hyödykkeiksi siitä lähtien, kun tuote on teknisesti toteutettavissa, se voidaan hyödyntää kaupallisesti ja tuotteesta odotetaan saatavan vastaista taloudellista hyötyä. Aiemmin kuluksi kirjattuja kehittämismenoja ei aktivoida enää myöhemmin. Hyödykkeestä kirjataan poistot siitä lähtien, kun se on valmis käytettäväksi. Hyödyke, joka ei ole vielä valmis käytettäväksi, testataan vuosittain arvonalentumisen varalta. Aktivoitujen kehittämismenojen taloudellinen vaikutusaika on 3 - 5 vuotta, jonka kuluessa aktivoidut hyödykkeet kirjataan tasapoistoin kuluksi. Tuloslaskelmaan ei sisälly kuluksi kirjattuja tutkimus- ja kehittämismenoja katsaus- tai vertailukaudella. 2.6 Rahoitustuotot ja -kulut Laadintaperiaate Korkotuotot on kirjattu efektiivisen koron menetelmällä ja osinkotuotot silloin, kun oikeus osinkoon on syntynyt. Vieraan pääoman menot kirjataan kuluksi sillä tilikaudella, jonka aikana ne ovat syntyneet. Mikäli on kyse tietyt kriteerit täyttävästä hyödykkeestä, vieraan pääoman menot aktivoidaan. Lainojen hankinnasta välittömästi johtuvat transaktiomenot, jotka liittyvät selkeästi tiettyyn lainaan, sisällytetään lainan alkuperäiseen jaksotettuun hankintamenoon ja jaksotetaan korkokuluksi efektiivisen koron menetelmää käyttäen. Ulkomaan rahan määräisistä liiketapahtumista ja monetaaristen erien muuntamisesta syntyneet kurssivoitot ja -tappiot on merkitty tuloslaskelmaan rahoitustuottoihin ja -kuluihin. Rahoitustuotot TEUR 2024 2023 Korkotuotot 57 80 Valuuttakurssituotot 209 405 Muut rahoitustuotot * 153 1 011 Osinkotuotot muista sijoituksista 1 1 Yhteensä 420 1 497 Tilikauden 2023 kohdalla muissa rahoitustuotoissa 1 011 tuhatta euroa liittyi Business Finlandin lainan perimättäjättämiseen. Vuosikertomus 2024 59 Rahoituskulut TEUR 2024 2023 Korkokulut jaksotettuun hankintamenoon arvostettavista rahoitusveloista 1 940 1 750 Vuokrasopimusvelkojen korkokulut 100 145 Valuuttakurssikulut 224 624 Muut rahoituskulut * 563 152 Yhteensä 2 827 2 671 Tilikauden 2024 kohdalla muista rahoituskuluissa 362 tuhatta euroa liittyi joukkovelkakirjalainan ehtojen muuttamisen palkkioihin. 2.7 Tuloverot Laadintaperiaate Tuloslaskelman verokulu muodostuu kauden verotettavaan tuloon perustuvasta verosta ja laskennallisesta verosta. Kauden verotettavaan tuloon perustuva vero lasketaan verotettavasta tulosta kunkin maan voimassa olevan verokannan perusteella. Veroa oikaistaan mahdollisilla edellisiin tilikausiin liittyvillä veroilla. Laskennalliset verot lasketaan väliaikaisista eroista kirjanpitoarvon ja verotuksellisen arvon välillä. Verotuksessa vähennyskelvottomista liikearvon arvonalentumisista ei kirjata laskennallista veroa. Tytäryritysten jakamattomista voittovaroista ei kirjata laskennallista veroa siltä osin kuin ero ei todennäköisesti purkaudu ennakoitavissa olevassa tulevaisuudessa. Laskennalliset verot on laskettu käyttämällä tilinpäätöspäivään mennessä säädettyjä verokantoja. Laskennallinen verosaaminen kirjataan siihen määrään asti kuin on todennäköistä, että tulevaisuudessa syntyy verotettavaa tuloa, jota vastaan väliaikainen vero voidaan hyödyntää. Laskennalliset verosaamiset ja -velat vähennetään toisistaan vain siinä tapauksessa, että yhtiöllä on laillisesti toimeenpantavissa oleva oikeus kuitata kauden verotettavaan tuloon perustuvat verosaamiset ja -velat keskenään ja laskennalliset verosaamiset ja -velat liittyvät saman veronsaajan perimiin tuloveroihin. Vuosikertomus 2024 60 TEUR 2024 2023 Tilikauden verotettavaan tuloon perustuva vero -440 -257 Edellisten tilikausien verot -122 120 Laskennalliset verot -50 25 Muut verot 0 -553 Yhteensä -612 -665 TEUR 2024 2023 Tulos ennen veroja -598 -4 715 Verot laskettuna kotimaan verokannalla (20 %) 120 943 Ero maiden verokannoissa -35 31 Vähennyskelvottomat kulut * -414 -1 199 Verovapaat tuotot 18 Kirjaamattomat laskennalliset verosaamiset verotuksellisista tappioista -231 -201 Vahvistettujen tappioiden käyttö 223 Edellisinä vuosina muodostettujen laskennallisten verojen oikaisut 41 11 Muut erät 11 -38 Edellisten tilikausien verot ja muut veroerät -122 -436 Verot tuloslaskelmassa -612 -665 * Koostuu pääasiassa liiketoiminnon myyntiin kohdistuvasta verotuksessa vähennyskelvottomasta liikearvosta. Vuosikertomus 2024 61 Laskennalliset verosaamiset ja -velat Laskennallisten verojen muutokset: TEUR Kirjattu Kirjattu tulos- tulos- 1.1.2023 laskelmaan 31.12.2023 laskelmaan 31.12.2024 Laskennalliset verosaamiset: Varaukset 16 4 20 -16 4 Hyllypoistot 47 -2 45 -5 39 Tilikauden tappiosta 1 244 -156 1 088 -94 994 Vuokrasopimukset 732 -345 387 -12 375 ** Muut erät 42 2 44 -33 12 Netotettu laskennallisista veroveloista -1 222 407 -815 64 -752 * Yhteensä 858 -90 768 -96 672 * Laskennalliset verovelat: Verotuksessa vähennyskelpoinen liikearvo 172 94 266 39 305 Kohdistetut aineettomat erät 315 -131 184 -109 76 Vuokrasopimukset 732 -361 371 -21 349 ** Joukkovelkakirjalaina 33 -18 15 0 15 Muut erät 208 -107 100 -35 65 Netotettu laskennallisista verosaamisista -1 222 407 -815 64 -752 * Yhteensä 237 -116 121 -62 59 * Laskennalliset verot, netto 621 26 647 -34 613 * Aikaisemmin laskennalliset verosaamiset ja velat ovat esitetty bruttomääräisesti. Tilikaudella 2024 esitystapaa on oikaistu IAS-12 mukaisesti ja laskennalliset verosaamiset ja -velat ovat netotettu, jos yhtiöllä on toimeenpantavissa oleva oikeus kuitata kauden verotettavaan tuloon perustuvat verosaamiset ja -velat keskenään, ja laskennalliset verosaamiset ja -velat liittyvät saman veronsaajan perimiin tuloveroihin. ** IAS-12 standardimuutoksesta johtuen vuokrasopimuksiin liittyvät laskennalliset verosaamiset ja laskennalliset verovelat esitetään bruttoperiaatteen mukaisesti ennen netotusta. Vertailukauden esittämistapaa oikaistu vastaavasti. Emoyhtiön tappiosta tilikauden 2023 osalta on kirjattu laskennallinen verosaaminen täysimääräisenä, sillä johdon laatimien taloudellisten ennusteiden sekä toiminnan jatkuvuuden periaatteen toteutuessa on todennäköistä, että myös tulevaisuudessa syntyy verotettavaa tuloa, jota vastaan voidaan hyödyntää aikaisempia verotuksellisia tappioita. Ulkomaisten tytäryhtiöiden tappioista ei ole kirjattu laskennallista verosaamista niiden hyödyntämiseen kohdistuvan epävarmuuden johdosta. Konsernissa oli vuoden 2024 lopussa 2 480 tuhatta euroa (2 339) verotuksessa vähennyskelpoisia käyttämättömiä tappioita ja veronhyvityksiä, joista ei ole kirjattu laskennallista verosaamista, koska verohyödyn realisoituminen ei ole todennäköistä. Näillä tappioilla ja veronhyvityksillä ei ole vanhenemisaikaa tai se on yli viisi vuotta. Kirjaamattomat tappiot ja veronhyvitykset liittyvät konsernin ulkomaisiin tytäryhtiöihin. Vuosikertomus 2024 62 2.8 Osakekohtainen tulos Laadintaperiaate Laimentamaton osakekohtainen tulos lasketaan jakamalla emoyrityksen osakkeenomistajille kuuluva kauden tulos kauden aikana ulkona olevien osakkeiden lukumäärän painotetulla keskiarvolla. Laimennusvaikutuksella oikaistua osakekohtaista tulosta laskettaessa osakkeiden lukumäärän painotetussa keskiarvossa otetaan huomioon yhtiön hallussa olevien omien osakkeiden laimentava vaikutus. 2024 2023 Emoyhtiön omistajille kuuluva tilikauden tulos (TEUR) -1 211-5 380Osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo tilikauden aikana (1 000) 19 397 19 397 Laimentamaton osakekohtainen tulos (EUR/osake) -0,06-0,28 Tilikaudella 2024 tai vertailukaudella 2023 ei ollut laimentavia tekijöitä. Vuosikertomus 2024 63 3. AINEELLISET JA AINEETTOMAT HYÖDYKKEET 3.1 Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet Laadintaperiaate Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet ovat pääosin koneita ja kalustoa. Ne on arvostettu kertyneillä poistoilla ja mahdollisilla arvonalentumisilla vähennettynä alkuperäiseen hankintamenoon. Hyödykkeistä tehdään tasapoistot arvioidun taloudellisen vaikutusajan kuluessa. Arvioidut taloudelliset vaikutusajat ovat seuraavat: Koneet ja kalusto 2 - 5 vuotta Hyödykkeiden jäännösarvo ja taloudellinen vaikutusaika tarkistetaan jokaisessa tilinpäätöksessä ja tarvittaessa oikaistaan kuvastamaan taloudellisen hyödyn odotuksissa tapahtuneita muutoksia. Aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden käytöstä poistamisesta ja luovutuksista syntyvät myyntivoitot ja -tappiot sisältyvät joko liiketoiminnan muihin tuottoihin tai kuluihin. Vuosikertomus 2024 64 Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet Aineelliset käyttö-Muut omaisuus-Koneet ja aineelliset hyödykkeet TEUR kalusto hyödykkeet yhteensä Hankintameno 1.1.2024 2 458 34 2 492 Kurssierot -8 -8 Lisäykset 37 37 Vähennykset -4 0 -4 Hankintameno 31.12.2024 2 482 34 2 516 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2024 2 436 31 2 468 Kurssierot -4 0 -5 Poistot 13 1 14 Vähennysten kertyneet poistot -4 -4 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2024 2 441 32 2 473 Kirjanpitoarvo 1.1.2024 22 3 25 Kirjanpitoarvo 31.12.2024 41 2 43 Hankintameno 1.1.2023 2 482 34 2 515 Kurssierot 4 4 Lisäykset 0 0 Vähennykset -28 -28 Hankintameno 31.12.2023 2 458 34 2 492 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2023 2 421 30 2 452 Kurssierot 4 0 4 Poistot 36 1 38 Vähennysten kertyneet poistot -26 -26 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2023 2 436 31 2 468 Kirjanpitoarvo 1.1.2023 60 4 64 Kirjanpitoarvo 31.12.2023 22 3 25 3.2 Käyttöoikeusomaisuuserät Laadintaperiaate IFRS 16 -standardi edellyttää vuokralle ottajilta vuokrasopimusten merkitsemistä taseeseen vuokrasopimusvelkana sekä siihen liittyvänä omaisuuseränä. Solteq on vuokralle ottaja ja vuokraa pääosin toimitiloja. Solteq soveltaa IFRS 16 -standardin sallimaa lyhytaikaisten sopimusten helpotusta sekä sopimuskohtaisesti arvoltaan vähäisiä hyödykkeitä koskevaa helpotusta. Solteq ei toimi tällä hetkellä vuokralle antajana. IFRS 16 -standardin mukaan vuokralle ottajan vuokra-aika on se ajanjakso, jona vuokrasopimus ei ole purettavissa. Myös mahdollinen jatko- tai päättämisoptio tulee ottaa huomioon, mikäli niiden Vuosikertomus 2024 65 käyttäminen arvioidaan kohtuullisen varmaksi. Toimitilojen vuokrasopimukset ovat pääosin määräaikaisia. Toistaiseksi voimassa olevien sopimusten kohdalla Solteqin johto arvioi säännöllisesti vuokrakauden pituutta, ja vuokrakauden pituus perustuu tähän johdon arvioon. Vuokralle ottajan tulee arvostaa vuokrasopimusvelka diskonttaamalla sopimuksen tulevat vähimmäisvuokrat nykyarvoon sopimuksen alkamisajankohtana. Vuokrasopimusten sisäinen korko ei ole helposti määritettävissä, joten tulevat vähimmäisvuokrat diskontataan käyttäen Solteqin lisäluoton korkoa. Tämä korko määritellään standardin mukaan koroksi, jota vuokralle ottaja joutuisi maksamaan lainatessaan vastaavaksi ajaksi ja vastaavanlaisin vakuuksin varat, jotka tarvittaisiin käyttöoikeusomaisuuserän hankintamenoa arvoltaan vastaavan omaisuuserän hankkimiseen vastaavanlaisessa taloudellisessa ympäristössä. Solteq määrittää lisäluoton koron vuokrasopimuksille perustuen niiden kestoon ja taloudelliseen ympäristöön. Vuokrasopimusvelka arvioidaan uudelleen, jos vuokrasopimuksen alkuperäisten ehtojen mukainen rahavirta muuttuu, esimerkiksi jos vuokra-aika muuttuu tai jos vuokramaksut muuttuvat indeksin tai vaihtuvan koron perusteella. Käyttöoikeusomaisuuserät arvostetaan hankintamenoon, ja ne perustuvat vuokrasopimusvelan alkuperäisen arvostuksen määrään. Käyttöoikeusomaisuuserät poistetaan vuokra-ajan tai vaikutusaikansa kuluessa, sen mukaan kumpi on lyhyempi ajanjakso. Vuokrasopimusvelan uudelleenarvostus käsitellään käyttöoikeusomaisuuserän vastaavina oikaisuina. Solteq soveltaa IFRS 16 -standardin sallimaa lyhytaikaisten vuokrasopimusten helpotusta sekä sopimuskohtaisesti arvoltaan vähäisiä hyödykkeitä koskevaa helpotusta. Vuosikertomus 2024 66 Käyttöoikeusomaisuushyödykkeet TEUR Käyttöoikeus-Koneet ja omaisuuserät Toimitilat kalusto yhteensä Hankintameno 1.1.2024 10 545 6 611 17 157 Kurssierot 2 -1 1 Lisäykset * 1 571 27 1 598 Vähennykset -1 931 -305 -2 236 Hankintameno 31.12.2024 10 188 6 332 16 520 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2024 9 020 6 357 15 377 Poistot 1 422 112 1 534 Vähennysten kertyneet poistot -1 873 -209 -2 082 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2024 8 569 6 260 14 828 Kirjanpitoarvo 1.1.2024 1 525 255 1 780 Kirjanpitoarvo 31.12.2024 1 619 72 1 692 Hankintameno 1.1.2023 10 185 6 625 16 810 Kurssierot 18 0 18 Lisäykset * 478 188 666 Vähennykset -136 -201 -337 Hankintameno 31.12.2023 10 545 6 611 17 157 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2023 7 373 6 128 13 500 Poistot 1 647 240 1 887 Vähennysten kertyneet poistot 0 -11 -11 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2023 9 020 6 357 15 377 Kirjanpitoarvo 1.1.2023 2 812 497 3 309 Kirjanpitoarvo 31.12.2023 1 525 255 1 780 * Sisältää myös vuokrasopimusten muutokset. Vuokrasopimusten kokonaisrahavirta vuonna 2024 oli 2 426 tuhatta euroa (2 258). Lyhytaikaisten vuokrasopimusten sekä arvoltaan vähäisten hyödykkeiden vuokrasopimusten perusteella maksettavat vähimmäisvuokrat TEUR 2024 2023 Yhden vuoden kuluessa 370 602 Vuotta pidemmän ajan kuluessa 482 430 Yhteensä 852 1 032 Vuosikertomus 2024 67 3.3 Aineettomat hyödykkeet Laadintaperiaate Aineeton hyödyke merkitään taseeseen vain, jos hyödykkeen hankintameno on määriteltävissä luotettavasti ja jos on todennäköistä, että hyödykkeestä johtuva odotettavissa oleva taloudellinen hyöty koituu yrityksen hyväksi. Aineettomat hyödykkeet, joilla on rajallinen taloudellinen vaikutusaika, kirjataan taseeseen alkuperäiseen hankintamenoon ja poistetaan tasapoistoina arvioidun vaikutusajan kuluessa. Arvioidut taloudelliset vaikutusajat ovat seuraavat: Kehittämismenot 3 - 5 vuotta Aineettomat oikeudet 3 - 10 vuotta Muut aineettomat hyödykkeet 3 - 10 vuotta Julkiset avustukset Julkiset avustukset, esimerkiksi valtion laitoksilta saadut aineettomien käyttöomaisuushyödykkeiden hankintoihin liittyvät avustukset, kirjataan aineettomien käyttöomaisuushyödykkeiden kirjanpitoarvojen vähennyksiksi silloin, kun on kohtuullisen varmaa, että ne tullaan saamaan ja että yhtiö täyttää avustuksen saamisen edellytykset. Avustukset tuloutuvat pienempien poistojen muodossa hyödykkeen taloudellisen vaikutusajan kuluessa. Liikearvo Liiketoimintojen yhdistämisissä syntyvä liikearvo kirjataan määrään, jolla luovutettu vastike, määräysvallattomien omistajien osuus hankinnan kohteesta ja aiemmin omistettu osuus yhteen laskettuina ylittävät konsernin osuuden hankitun nettovarallisuuden käyvästä arvosta. Liikearvosta ei kirjata poistoa, vaan se testataan vuosittain mahdollisen arvonalentumisen varalta. Tätä tarkoitusta varten liikearvo on kohdistettu rahavirtaa tuottaville yksiköille. Liikearvo arvostetaan alkuperäiseen hankintamenoon vähennettynä arvonalentumisilla. Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden arvonalentumiset Yhtiö arvioi jokaisen katsauskauden päättymispäivänä, onko viitteitä siitä, että jonkin omaisuuserän arvo on alentunut. Jos viitteitä ilmenee, arvioidaan kyseisestä omaisuuserästä kerrytettävissä oleva rahamäärä. Kerrytettävissä oleva rahamäärä arvioidaan lisäksi vuosittain liikearvon sekä keskeneräisten aineettomien hyödykkeiden osalta riippumatta siitä, onko arvonalentumisesta viitteitä. Arvonalentumistarvetta tarkastellaan rahavirtaa tuottavien yksikköjen tasolla eli sillä alimmalla yksikkötasolla, joka on pääosin muista yksiköistä riippumaton ja jonka rahavirrat ovat erotettavissa muista rahavirroista. Kerrytettävissä oleva rahamäärä on omaisuuserän käypä arvo vähennettynä luovutuksesta aiheutuvilla menoilla tai sitä korkeampi käyttöarvo. Käyttöarvolla tarkoitetaan kyseisestä omaisuuserästä tai rahavirtaa tuottavasta yksiköstä saatavissa olevia arvioituja vastaisia nettorahavirtoja, jotka diskontataan nykyarvoonsa. Diskonttauskorkona käytetään ennen veroa määritettyä korkoa, joka kuvastaa markkinoiden näkemystä rahan aika-arvosta ja omaisuuserään liittyvistä erityisriskeistä. Arvonalentumistappio kirjataan, kun omaisuuserän kirjanpitoarvo on suurempi kuin siitä kerrytettävissä oleva rahamäärä. Arvonalentumistappio kirjataan välittömästi tuloslaskelmaan. Mikäli Vuosikertomus 2024 68 arvonalentumistappio kohdistuu rahavirtaa tuottavaan yksikköön, se kohdistetaan ensin vähentämään rahavirtaa tuottavalle yksikölle kohdistettua liikearvoa ja tämän jälkeen vähentämään muita yksikön omaisuuseriä tasasuhteisesti. Arvonalentumistappio perutaan, jos olosuhteissa on tapahtunut muutos ja hyödykkeen kerrytettävissä oleva rahamäärä on muuttunut arvonalentumistappion kirjaamisajankohdasta. Arvonalentumista ei kuitenkaan peruta enempää, kuin mikä hyödykkeen kirjanpitoarvo olisi ilman arvonalentumistappion kirjaamista. Liikearvosta kirjattua arvonalentumista ei peruta missään tilanteessa. Arvonalentumistestaus Yhtiössä testataan vuosittain mahdollisten arvonalentumisten varalta liikearvo ja keskeneräiset aineettomat hyödykkeet sekä arvioidaan viitteitä arvonalentumisesta edellä esitetyn mukaisesti. Rahavirtaa tuottavien yksiköiden kerrytettävissä olevat rahamäärät on määritetty käyttöarvoon perustuvina laskelmina. Näiden laskelmien laatiminen edellyttää arvioiden käyttämistä. Vuosikertomus 2024 69 TEUR Ennakko-maksut ja Muut keskeneräiset Kehittämis-Aineettomat aineettomat hankinnat Liikearvo menot oikeudet hyödykkeet Yhteensä Hankintameno 1.1.2024 0 42 754 3 517 13 079 846 60 197 Kurssierot -33 0 Lisäykset 50 50 Vähennykset -1 985-72-2 057Hankintameno 31.12.2024 0 40 767 3 517 13 059 846 58 190 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2024 2 199 3 311 12 049 846 18 405 Poistot 160 526 685 Kertyneet poistot ja 2 199 3 470 12 574 846 19 090 arvonalentumiset 31.12.2024 Kirjanpitoarvo 1.1.2024 0 40 555 207 1 030 0 41 792 Kirjanpitoarvo 31.12.2024 0 38 567 47 485 0 39 100 Hankintameno 1.1.2023 1 393 48 692 12 555 12 992 846 76 478 Kurssierot -1-8-9Lisäykset 2 356 5 2 361 Vähennykset -819-5 930-11 96682 -18 633Siirrot erien välillä -2 9292 929 0 Hankintameno 31.12.2023 0 42 754 3 517 13 079 846 60 197 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2023 2 199 6 653 11 161 846 20 859 Poistot 1 885 888 2 773 Vähennysten kertyneet poistot -5 228-5 228Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2023 2 199 3 311 12 049 846 18 405 Kirjanpitoarvo 1.1.2023 1 393 46 493 5 901 1 831 0 55 619 Kirjanpitoarvo 31.12.2023 0 40 555 207 1 030 0 41 792 Tilikaudella 2024 kirjattiin yhteensä 0 tuhatta euroa (179) julkisia avustuksia liittyen aineettomien käyttöomaisuushyödykkeiden hankintaan. Arvonalentumistestaus Liiketoimintojen yhdistämiseen liittyvät varat kohdistetaan rahavirtaa tuottaville yksiköille, jotka perustuvat liiketoiminnan seurannassa käytettävään konsernin budjetointi- ja raportointirakenteeseen ja jotka ovat pienimpiä riippumattomia omaisuusyksiköitä, joilla on erilliset rahavirrat. Rahavirtaa tuottavat yksiköt vastaavat sisällöllisesti yhtiön segmenttijakoa. Liikearvon 31.12.2024 kirjanpitoarvo konsernissa oli yhteensä 38 567 tuhatta euroa (40 555). Liikearvojen arvonalentumista on testattu rahavirtaa tuottavien yksiköiden tasolla. Liiketoiminnasta kerrytettävissä oleva rahamäärä on arvonalentumistestauksessa määritetty käyttöarvon avulla. Vuosikertomus 2024 70 Määritetyt ennakoidut rahavirrat perustuvat vuoden 2025 liikevoittobudjettiin sekä tätä seuraavien neljän vuoden liikevoittoennusteisiin. Vuoden 2024 testauksen tuloksena ei todettu tarvetta arvonalentumiskirjauksille, vaan jokaisella testatulla yksiköllä ja hankkeella jäi riittävä marginaali. Joulukuussa 2024 toteutetun terveydenhuollon ohjelmistoratkaisuihin perustuvan liiketoimintakaupan vaikutus myyntihetkellä liikearvoon oli -1 954 tuhatta euroa. Vuoden 2024 aikana konsernin liikearvoon arvonalentumisalaskirjauksia tehtiin 31 tuhatta euroa liittyen toukokuussa 2023 toteutettuun Microsoft BC ja LS Retail liiketoimintakauppaan. Testattujen rahavirtaa tuottavien yksiköiden liikearvot TEUR 2024 2023 Retail & Commerce 28 513 30 497 Utilities 10 054 10 058 Yhteensä 38 567 40 555 Keskeneräiset aktivoidut kehittämismenot on testattu käyttöarvolaskelmien avulla. Tulevaisuuden tuotto-odotukset on diskontattu nykyarvoon, laskelmissa käytetty korko on 13,00 prosenttia verojen jälkeen. Laskelmien perusteella alaskirjaustarvetta ei ole tullut tilikaudella. Arvonalentumisen testauksen keskeiset muuttujat on esitetty alla olevassa taulukossa. Arvonalentumistestauksen keskeiset muuttujat Retail & Commerce Utilities Liikevaihdon kasvu % keskimäärin * 5,8 % 8,8 % Käyttökatemarginaali keskimäärin * 18,8 % 7,4 % Horisonttikasvu 2,0 % 2,0 % Diskonttauskorko verojen jälkeen 13,00 % 13,00 % Diskonttauskorko ennen veroja 16,25 % 16,25 % * Viiden vuoden ennustejaksolla keskimäärin. Vuosikertomus 2024 71 Herkkyysanalyysi Alla yhteenvetona yksikkökohtaiset herkkyydet konsernitason testauksessa: • Utilities-yksikössä tulee alaskirjaustarve, mikäli liikevoitto heikentyy 1,1 prosenttiyksikköä, tai diskonttokorko nousee 1,3 prosenttiyksikköä. • Retail & Commerce -yksikössä tulee alaskirjaustarve, mikäli liikevoitto heikentyy 7,3 prosenttiyksikköä, tai diskonttokorko nousee 10,1 prosenttiyksikköä. 3.4 Poistot ja arvonalentumiset TEUR 2024 2023 Poistot hyödykeryhmittäin Aineettomat hyödykkeet Kehittämismenot 160 1 885 Aineettomat oikeudet 526 888 Yhteensä 685 2 773 Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet Koneet ja kalusto 14 38 Käyttöoikeusomaisuuserät 1 534 1 887 Yhteensä 1 549 1 924 Arvonalentumiset 31 7 539 Poistot ja arvonalentumiset yhteensä 2 265 12 236 * Liittyy vuoden 2023 osalta pääasiassa Utilities- sekä Retail & Commerce -liiketoiminnan tuotekehityspanostusten alaskirjauksiin. Vuosikertomus 2024 72 4. OPERATIIVISET VARAT JA VELAT 4.1 Myyntisaamiset ja muut saamiset TEUR 2024 2023 Pitkäaikaiset saamiset Myyntisaamiset ja muut saamiset: Myyntisaamiset 3 9 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät 350 Muut saamiset 239 251 Myyntisaamiset ja muut saamiset yhteensä 592 260 Pitkäaikaiset saamiset yhteensä 592 260 Lyhytaikaiset saamiset Myyntisaamiset ja muut saamiset: Myyntisaamiset 5 110 6 917 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät 38 812 Siirtosaamiset 1 041 2 032 Myyntisaamiset ja muut saamiset yhteensä 6 189 9 762 Lyhytaikaiset saamiset yhteensä 6 189 9 762 Yhteensä 6 781 10 021 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät liittyvät ensisijaisesti suoritevelvoitteisiin, jotka on täytetty, mutta joita ei ole vielä laskutettu. Siirtosaamisten olennaiset erät sisältävät liiketoimintaan liittyviä tavanomaisia jaksotuksia. Myyntisaamisten ikäjakauma ja arvonalentumistappioiksi kirjatut erät: Luotto- Luotto- tappioiden tappioiden Arvon- toden- Oletettu Arvon- toden- Oletettu alentumis- Netto näköisyys, luotto- alentumis- Netto näköisyys, luotto- TEUR 2024 tappiot 2024 % tappio 2023 tappiot 2023 % tappio Erääntymättömät 4 580 4 580 5 295 5 294 Erääntyneet 554 -21 533 3 1 658 -26 1 631 53 Alle 30 päivää 413 413 1 413 1 413 31-60 päivää 66 66 150 150 61-90 päivää -4 -4 65 65 75,8 49 Yli 90 päivää 79 -21 58 5,1 3 30 -26 4 100,0 4 Yhteensä 5 134 -21 5 113 3 6 953 -26 6 926 53 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät 388 0 388 0,0 0 812 0 812 0,0 0 Vuosikertomus 2024 73 Lyhytaikaiset saamiset ovat euromääräisiä. Saamisiin ei liity merkittäviä luottoriskikeskittymiä. Historiallisesti merkittäviä luottotappioita ei ole ollut. Tasearvot vastaavat luottoriskin enimmäismäärää. Koska saamiset ovat lyhytaikaisia, niiden käypä arvo vastaa kirjanpitoarvoa. 4.2 Vaihto-omaisuus TEUR 2024 2023 Valmiit tuotteet 34 60 Yhteensä 34 60 4.3 Ostovelat ja muut velat TEUR 2024 2023 Pitkäaikaiset velat Siirtovelat 280 Yhteensä 280 0 Lyhytaikaiset velat Ostovelat 2 653 3 351 Sopimuksiin perustuvat velat 452 131 * Siirtovelat 5 629 6 310 ** Muut velat 2 912 2 960 Yhteensä 11 646 12 752 Ostovelat ja muut velat yhteensä 11 926 12 752 * Vertailukauden tieto oikaistu. Sopimuksiin perustuvat velat sisältyivät aiemmin siirtovelkoihin. ** Vertailukauden tieto oikaistu. Ostovelkojen ja muiden velkojen erästä tuloverovelat siirretty omalle riville taseella, tuloverovelat sisältyivät aiemmin siirtovelkoihin. Lyhytaikaiset velat ovat euromääräisiä ja niiden käyvät arvot vastaavat kirjanpitoarvoja. Siirtovelkoihin sisältyvät olennaiset erät liittyvät henkilöstökuluihin sekä muihin liiketoiminnan tavanomaisiin jaksotuksiin. Muissa veloissa esitetään maksettujen palkkojen ennakonpidätykset, sairausvakuutusmaksut ja muut ennakonpidätyksen yhteydessä tilitettävät sosiaaliturvaan liittyvät erät. Lisäksi muihin velkoihin sisältyy arvonlisäverovelka, verovelka ja joukkovelkakirjalainan korkojaksotus. Vuosikertomus 2024 74 4.4 Varaukset Laadintaperiaate Varaus kirjataan, kun yhtiöllä on aikaisempaan tapahtumaan perustuva oikeudellinen tai tosiasiallinen velvoite, maksuvelvoitteen toteutuminen on todennäköistä ja velvoitteen suuruus on arvioitavissa luotettavasti. Varaukset arvostetaan velvoitteen kattamiseksi vaadittavien menojen nykyarvoon. Nykyarvon laskennassa käytetty diskonttaustekijä valitaan siten, että se kuvastaa markkinoiden näkemystä tarkasteluhetken rahan aika-arvosta ja velvoitteeseen liittyvistä riskeistä. Jos osasta velvoitetta on mahdollista saada korvaus joltakin kolmannelta osapuolelta, korvaus kirjataan erilliseksi omaisuuseräksi, kun korvauksen saaminen on käytännössä varmaa. Takuuvarausta kerrytetään projektiliiketoiminnan projektikuluihin hankkeiden edetessä. Takuuvarauksen määrä perustuu aiempaan kokemukseen perustuvaan arvioon ennakoiduista takuutöistä. Tappiollisista sopimuksista kirjataan varaus, kun velvoitteiden täyttämiseksi vaadittavat välttämättömät menot ylittävät sopimuksesta saatavat hyödyt. TEUR Takuuvaraukset Yhteensä 31.12.2023 99 99 Varausten lisäykset 6 6 Käyttämättömien varausten peruutukset -85 -85 31.12.2024 21 21 Takuuvaraukset Ennakoiduista takuutöistä kirjataan varausta projekteille. Takuuaika on pääsääntöisesti 0,5-1 vuotta. Kirjattu takuuvaraus perustuu historiatietoihin takuuvelvoitteiden määrästä. Takuuvaraukset odotetaan käytettävän seuraavan vuoden aikana. Vuosikertomus 2024 75 5. PÄÄOMARAKENNE JA RAHOITUSRISKIT 5.1 Rahoitusriskien ja pääoman hallinta Yhtiö altistuu normaalissa liiketoiminnassaan useille rahoitusriskeille. Yhtiön riskienhallinnan tavoitteena on minimoida rahoitusmarkkinoiden haitalliset vaikutukset yhtiön tulokseen. Hallitus hyväksyy yhtiön riskienhallinnan yleiset periaatteet, joiden käytännön toteutuksesta vastaa talousorganisaatio yhdessä toimintasegmenttien kanssa. Tarkastusvaliokunta vastaa riskienhallinnan valvonnasta. Luottoriski Yhtiön toimintatapa määrittelee asiakkaiden ja sijoitustransaktioiden luottokelpoisuusvaatimukset sekä sijoitusperiaatteet. Yhtiöllä ei ole merkittäviä saatavien luottoriskikeskittymiä, koska sillä on laaja asiakaskunta ja se luotottaa vain sellaisia yrityksiä, joilla on moitteettomat luottotiedot. Tilikauden aikana tulosvaikutteisesti kirjattujen luottotappioiden määrä ei ole ollut merkittävä. Yhtiön luottoriskin enimmäismäärä on rahoitusvarojen kirjanpitoarvo 31.12.2024. Maksuvalmiusriski Yhtiössä pyritään jatkuvasti arvioimaan ja seuraamaan liiketoiminnan vaatiman rahoituksen määrää, jotta yhtiöllä olisi tarpeeksi likvidejä varoja toiminnan rahoittamiseksi. Rahoituksen saatavuus ja joustavuus pyritään takaamaan luottolimiiteillä sekä käyttämällä rahoituksen hankinnassa useita rahoitusmuotoja. Yhtiöllä on 5 000 tuhannen euron valmiusluottolimiitti sekä 2 000 tuhannen euron pankkiluottolimiitti. Valmiusluottolimiitistä tilikauden lopussa oli käytettynä 1 000 tuhatta euroa. Pankkiluottolimiitistä oli tilikauden lopussa käytettynä 0 tuhatta euroa. Yhtiö laski 1.10.2020 liikkeelle nimellisarvoltaan 23,0 miljoonan euron suuruisen kiinteäkorkoisen vakuudettoman senior-ehtoisen joukkovelkakirjalainan. Joukkovelkakirjalainan ehtoja muutettiin 13.9.2024 hyväksytyssä kirjallisessa menettelyssä siten, että joukkovelkakirjalaina erääntyy maksettavaksi 1.10.2026 ja sille maksetaan vuotuista 10,0 prosentin kiinteää korkoa. Joukkovelkakirjalaina voidaan lunastaa takaisin ennen lopullista eräpäivää. Liikkeeseen lasketusta joukkovelkakirjalainan 23,0 miljoonaan euron määrästä 2,3 miljoonaa euroa oli yhtiön omistuksessa 31.12.2024. Korkoriski Yhtiön tulot sekä operatiiviset rahavirrat ovat pääosiltaan riippumattomia markkinakorkojen vaihteluista. Yhtiö voi ottaa lainaa joko kiinteäkorkoisena tai vaihtuvakorkoisena ja käyttää tarvittaessa koronvaihtosopimuksia päästäkseen rahoitusperiaatteidensa mukaiseen tavoitteeseen. Yhtiö ei altistu nykyisellä rahoitusrakenteellaan merkittävälle markkinakorkojen vaihtelusta johtuvalle korkoriskille, sillä vain maksuvalmiusriskin hallintaan käytettävien luottolimiittien korot ovat sidottu markkinakorkoihin. Valtaosa yhtiön korollisesta vieraasta pääomasta koostuu 1.10.2026 erääntyvästä 23 000 tuhannen euron kiinteäkorkoisesta joukkovelkakirjalainasta sekä leasingsopimuksista, joiden korot ovat kiinteitä. Vuosikertomus 2024 76 Tilikauden päättymispäivänä yhtiöllä ei ollut avoinna koronvaihtosopimuksia tai muita korkoriskien tai muiden riskien hallintaan käytettyjä johdannaisinstrumentteja. Valuuttakurssiriski Solteq-konsernin rahavirroista valtaosa on euromääräisiä, joten yhtiön altistuminen valuuttakurssiriskille on vähäistä. Liiketoimintaan liittyvät valuuttakurssiriskit aiheutuvat pääosin Ruotsissa, Puolassa, Britanniassa ja Tanskassa harjoitetusta liiketoiminnasta (siltä osin kuin toiminta ei ole euromääräistä) sekä vähäisessä määrin konsernin hankinnoista. Keskeisimmät valuutat ovat Ruotsin kruunu (SEK), Puolan zloty (PLN), Tanskan kruunu (DKK), Norjan kruunu (NOK), Englannin punta (GBP) ja Yhdysvaltain dollari (USD). Muiden valuuttojen merkitys on vähäinen. Tilikauden aikana valuuttakurssisuojauksia ei käytetty. Konsernin rahoitusvelkoihin ei sisälly valuuttakurssiriskiä. Pääoman hallinta Yhtiön pääoman hallinnan tavoitteena on varmistaa yhtiön toiminnan jatkuvuus (going concern) sekä osakkeenomistajien saaman arvon nousu. Pääomarakennetta voidaan hallita päätöksillä, jotka koskevat mm. vieraan pääoman määrää, osingonjakoa ja pääomanpalautusta, omien osakkeiden hankkimist a yhtiölle sekä osakeanteja. Yhtiön joukkovelkakirjalainaan (tilinpäätöshetkellä ulkona oleva nimellisarvo 23 000 tuhatta euroa) sekä tili- ja maksuvalmiuslimiitteihin (tilinpäätöshetkellä yhteensä 7 000 tuhatta euroa) liittyvät taloudelliset kovenantit on kiinnitetty joukkovelkakirjalainan ehtoihin, joiden kehitystä tarkastellaan säännöllisesti. Joukkovelkakirjalaina erääntyy 1.10.2026. Varojen jakoa ja muun kuin Joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamista koskevat taloudelliset kovenantit (Incurrence Covenant) edellyttävät, että yhtiön omavaraisuusaste tarkasteluhetkellä ylittää 27,5 prosenttia, korkokate (käyttökate/nettokorkokulut) ylittää suhdeluvun 3,00:1 ja konsernin korolliset nettovelat/käyttökate eivät ylitä suhdelukua 4:1. Varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamisen mahdollistavat taloudelliset kovenantit eivät täyty tilikauden 2024 perusteella. Kovenanttiehtojen täyttymistä tarkastellaan aina viimeisimmän raportoidun 12 kuukauden ajanjakson perusteella. Edellä mainittujen lainan taloudellisten kovenanttiehtojen rikkoutumiset eivät sellaisenaan johda oikeuteen vaatia lainan välitöntä takaisinmaksua, vaan ne rajoittavat yhtiön varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamista. Joukkovelkakirjalainassa on lisäksi omaisuuden myyntiin, vakuudenantoon, liiketoiminnan muutoksiin, lähipiirijärjestelyihin, limiittien käyttöön, joukkovelkakirjan julkisen kaupankäynnin kohteeksi saattamiseen ja immateriaalioikeuksien säilyttämiseen liittyviä muita kovenantteja, määräysvallan vaihtumiseen liittyvä ennenaikainen takaisinmaksuvelvollisuus sekä sulautumiseen, jakautumiseen, liiketoiminnan lopettamiseen ja maksulaiminlyönteihin ja maksukyvyttömyyteen liittyviä erääntymisehtoja. Joukkovelkakirjalainan ehdot kokonaisuudessaan ovat saatavilla yhtiön verkkosivuilla. Vuosikertomus 2024 77 5.2 Rahoitusvarat ja -velat Laadintaperiaate Rahoitusvarat luokitellaan perustuen konsernin rahoitusvarojen hallinnoinnin liiketoimintamalliin ja niiden sopimusperusteisten rahavirtaominaisuuksien mukaisesti seuraaviin ryhmiin: jaksotettuun hankintamenoon kirjattavat ja käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat. Luokittelu tapahtuu liiketoimintamallin tavoitteen sekä sijoitusten sopimusperusteisten rahavirtojen perusteella tai soveltamalla käyvän arvon vaihtoehtoa alkuperäisen hankinnan yhteydessä. Rahoitusvarojen ostot ja myynnit kirjataan kaupantekopäivänä, joka on päivä, jolloin konserni sitoutuu ostamaan tai myymään rahoitusinstrumentin. Alkuperäisen kirjaamisen yhteydessä konserni arvostaa rahoitusvaroihin kuuluvan erän käypään arvoon, ja jos kyseessä on muu kuin käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattaviin rahoitusvaroihin kuuluva erä, siihen lisätään tai siitä vähennetään erästä välittömästi johtuvat transaktiomenot. Transaktiomenot sisällytetään rahoitusvarojen alkuperäiseen kirjanpitoarvoon, kun kyseessä on erä, jota ei arvosteta käypään arvoon tulosvaikutteisesti. Käypään arvoon tulosvaikutteisesti arvostettavat rahoitusvarat merkitään alkuperäisen kirjaamisen yhteydessä taseeseen käypään arvoon ja transaktiomenot kirjataan tulosvaikutteisesti. Jaksotettuun hankintamenoon kirjattavat rahoitusvarat muodostuvat myyntisaamisista ja muista saamisista. Ne kirjataan alun perin käypään arvoon ja myöhemmin jaksotettuun hankintamenoon efektiivisen koron menetelmällä. Myyntisaamisten osalta odotettavissa olevien luottotappioiden arvioimiseen käytetään IFRS 9 -standardin mukaista ns. yksinkertaistettua menettelyä. Yksinkertaistetussa menettelyssä luottotappiot määritetään hyödyntäen varausmatriisia ja kirjataan määrään, joka vastaa koko voimassaoloajalta odotettavissa olevia luottotappioita. Odotettavissa olevia luottotappioita arvioidaan perustuen historiatietoon aikaisemmin toteutuneista luottotappioista ja mallissa huomioidaan myös tarkasteluhetkellä saatavissa oleva informaatio tulevaisuuden taloudellisista olosuhteista. Odotettavissa olevat luottotappiot kirjataan tuloslaskelmaan liiketoiminnan muihin kuluihin. Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat koostuvat osakkeista, ja ne sisältyvät pitkäaikaisiin varoihin. Paitsi jos ne on aikomus pitää alle 12 kuukauden ajan tilinpäätöspäivästä lähtien, jolloin ne sisällytetään lyhytaikaisiin varoihin. Tilinpäätöspäivänä muut sijoitukset koostuvat pääosin noteeraamattomista osakkeista. Rahoitusvelat merkitään alun perin kirjanpitoon käypään arvoon. Transaktiomenot on sisällytetty rahoitusvelkojen alkuperäiseen kirjanpitoarvoon. Myöhemmin kaikki rahoitusvelat arvostetaan efektiivisen koron menetelmällä jaksotettuun hankintamenoon. Rahoitusvelat jaetaan pitkä- ja lyhytaikaisiin velkoihin, ja ne voivat olla korollisia tai korottomia. Käyvän arvon määrittäminen Silloin kun konserni arvostaa omaisuuserän tai velan käypään arvoon, arvostamisessa käytetään mahdollisimman pitkälle markkinoilla havainnoitavissa olevaa tietoa. Käyvät arvot luokitellaan eri hierarkiatasoille riippuen niissä käytetyistä syöttötiedoista seuraavasti: • Hierarkian tason 1 käyvät arvot perustuvat täysin samanlaisten omaisuuserien tai velkojen noteerattuihin (oikaisemattomiin) hintoihin toimivilla markkinoilla. Vuosikertomus 2024 78 • Tason 2 instrumenttien käyvät arvot perustuvat merkittäviltä osin muihin syöttötietoihin kuin tasoon 1 sisältyviin noteerattuihin hintoihin, mutta kuitenkin tietoihin, jotka kyseiselle omaisuuserälle tai velalle ovat havainnoitavissa joko suoraan (ts. hintana) tai epäsuorasti (ts. hinnoista johdettuina). • Tason 3 instrumenttien käyvät arvot perustuvat omaisuuserää tai velkaa koskeviin syöttötietoihin, jotka eivät perustu havainnoitavissa olevaan markkinatietoon (muut kuin havainnoitavissa olevat syöttötiedot) vaan merkittäviltä osin johdon arvioihin ja niiden käytt öön yleisesti hyväksytyissä arvostusmalleissa. TEUR 2024 2023 2024 Käypä 2023 Käypä Kirjanpito-arvo arvo Kirjanpito-arvo arvo Jaksotettuun hankintamenoon arvostetut rahoitusvelat Pitkäaikaiset Joukkovelkakirjalaina 20 736 20 736 Lainat rahoituslaitoksilta 163 163 247 247 Vuokrasopimusvelat 856 405 Yhteensä 21 756 20 899 652 247 Lyhytaikaiset Joukkovelkakirjalaina 22 369 22 369 Lainat rahoituslaitoksilta 1 082 1 082 1 780 1 780 Vuokrasopimusvelat 906 1 556 Yhteensä 1 988 1 082 25 705 24 149 Rahoitusvelkojen käypä arvo on pääosin sama kuin kirjanpitoarvo. Rahavirtalaskelman liitetieto: Ei rahavirtaperusteiset muutokset 31.12.2023 Rahavirrat Siirrot Uudet Joukkovelka- Muut31.12.2024 pitkäaikai-vuokra-kirjalainan muutok-sista lyhyt-sopimus-uudelleen-set aikaisiin velat järjestely TEUR Pitkäaikaiset velat 247 -1 700-8222 333 101 20 899 Lyhytaikaiset velat 24 149 -78182 -22 44071 1 082 Vuokrasopimusvelat 1 960 -1 6241 541 -1151 762 Kokonaisvelat 26 357 -4 1040 1 541 -10757 23 743 rahoitustoiminnoista * Sisältää hankintamenoon arvostettavien rahoitusvelkojen efektiivisen koron kertymän tilikauden aikana ja vuokrasopimusvelkojen vähennykset. Solteq on käsitellyt olemassa olevan joukkovelkakirjalainan ehtojen muutoksen rahoitusvelan kuoletuksena ja uuden rahoitusvelan kirjaamisena IFRS 9:n vaatimusten mukaisesti. Vuosikertomus 2024 79 Rahoitusvelkojen erääntymisajat: Kirjanpitoarvo Sopimusten 1-12 kk 13-24 kk 25-36 kk Myöhemmin mukainen rahavirta TEUR Rahoitusvelat 31.12.2024 Joukkovelkakirjalaina 20 736 25 718 2 074 23 644 Lainat rahoituslaitoksilta 247 252 85 84 83 Vuokrasopimusvelat 1 762 1 852 971 575 285 21 Ostovelat 2 933 2 933 2 933 Rahoitusvelat yhteensä 25 678 30 755 6 063 24 302 369 21 Rahoitusvelat 31.12.2023 Joukkovelkakirjalaina 22 369 23 786 23 786 Lainat rahoituslaitoksilta 329 335 85 84 83 82 Vuokrasopimusvelat 1 960 2 031 1 618 373 33 7 Ostovelat 3 351 3 351 3 351 Rahoitusvelat yhteensä 28 009 29 504 28 840 457 117 89 Lainojen keskikorko oli 7,0 prosenttia (6,0) vuonna 2024. Rahoitusvelat ovat euromääräisiä. Tilinpäätös tilikaudelta 2024 on laadittu perustuen toiminnan jatkuvuuteen. Solteq-konsernin velkarahoituksen keskeiset elementit ovat kiinteäkorkoinen joukkovelkakirjalaina sekä tili- ja maksuvalmiuslimiitit. Solteq laski 1.10.2020 liikkeelle nimellisarvoltaan 23,0 miljoonan euron suuruisen kiinteäkorkoisen vakuudettoman senior-ehtoisen joukkovelkakirjalainan. Liikkeeseen lasketusta joukkovelkakirjalainan 23,0 miljoonaan euron määrästä 2,3 miljoonaa euroa oli yhtiön omistuksessa 31.12.2024. Joukkovelkakirjalainan ehtoja muutettiin 13.9.2024 hyväksytyssä kirjallisessa menettelyssä siten, että joukkovelkakirjalaina erääntyy maksettavaksi 1.10.2026. Tili- ja maksuvalmiuslimiitit ovat yhteensä 7,0 miljoonaa euroa. Niihin liittyvät taloudelliset kovenantit on kiinnitetty joukkovelkakirjalainan ehtoihin. Joukkovelkakirjalainan ehdoissa on määritelty varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamista koskevat taloudelliset kovenantit (Incurrence Covenant). Kovenantit edellyttävät, että yhtiön omavaraisuusaste tarkasteluhetkellä ylittää 27,5 prosenttia, korkokate (käyttökate/nettokorkokulut) ylittää suhdeluvun 3,00:1 ja konsernin korolliset nettovelat/käyttökate eivät ylitä suhdelukua 4:1. Varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamisen mahdollistavat taloudelliset kovenantit eivät täyty katsauskauden perusteella. Kovenanttiehtojen täyttymistä tarkastellaan aina viimeisimmän raportoidun 12 kuukauden ajanjakson perusteella. Edellä mainittujen lainan taloudellisten kovenanttiehtojen rikkoutumiset eivät sellaisenaan johda oikeuteen vaatia lainan välitöntä takaisinmaksua, vaan ne rajoittavat yhtiön varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamista. Vuosikertomus 2024 80 5.3 Muut sijoitukset TEUR 2024 2023 Tilikauden alussa 437 437 Muutos 0 0 Tilikauden lopussa 437 437 Erä sisältää noteeraamattomia osakkeita. Käyvän arvon arvioidaan vastaavan kirjanpitoarvoa (käyvän arvon hierarkiataso 3). 5.4 Rahavarat Laadintaperiaate Rahat ja pankkisaamiset koostuvat käteisvaroista ja vakavaraisiin pankkeihin tehdyistä pankkitalletuksista, joiden maturiteetti on enintään kolme kuukautta. Luotollinen tili sisältyy lyhytaikaisiin rahoitusvelkoihin. Luotollisen tilin käyttämätöntä limiitin osuutta ei ole esitetty taseessa. TEUR 2024 2023 Rahat ja pankkisaamiset 3 281 1 853 Yhteensä 3 281 1 853 5.5 Oma pääoma Laadintaperiaate Menot, jotka liittyvät omien osakkeiden hankintaan, esitetään oman pääoman vähennyseränä. Jos Solteq Oyj hankkii takaisin omia osakkeitaan, näiden hankintameno vähennetään omasta pääomasta. Osakkeiden lukumäärän ja oman pääoman erien täsmäytyslaskelma konsernin taseeseen: Osakkeiden Osake- Ylikurssi- Sijoitetun Yhteensä lukumäärä pääoma rahasto vapaan (1 000) oman pääoman TEUR rahasto Tilikauden alussa 19 397 1 009 75 13 260 14 344 Tilikauden lopussa 19 397 1 009 75 13 260 14 344 Osakkeiden enimmäismäärä on 28 000 tuhatta kappaletta (28 000). Osakkeet ovat nimellisarvottomia. Enimmäisosakepääoma on emoyhtiön yhtiöjärjestyksen mukaan 2 400 tuhatta euroa (2 400). Vuosikertomus 2024 81 Seuraavassa on esitetty oman pääoman rahastojen kuvaukset: Ylikurssirahasto Vanhan osakeyhtiölain 12:3a §:n mukaisesti käytettävissä oleva rahasto. Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto Rahastoon kirjataan osakeyhtiölain 8:2 §:n mukaan se osa osakkeista maksettavasta vastikkeesta, jota ei kirjata osakepääomaan. Muuntoerot Muuntoerot sisältävät ulkomaisten tytäryhtiöiden tilinpäätösten muuntamisessa emoyhtiön toimintavaluutaksi syntyneet muuntoerot. Omat osakkeet Omat osakkeet sisältävät konsernin hallussa olevien omien osakkeiden hankintamenon. Solteq Oyj:n hallussa ei ollut omia osakkeita tilikauden 2024 eikä vertailukauden 2023 päättyessä. Osingot Tilikauden 2024 lopussa konsernin emoyhtiön jakokelpoinen oma pääoma on 16 003 662,72 euroa. Solteq Oyj:n hallitus esittää varsinaiselle yhtiökokoukselle, että tilikaudelta 2024 ei jaeta osinkoa. Hallitus katsoo, ettei osingonjaolle tai muulle varojen jaolle ole taloudellisia edellytyksiä. Yhtiön joukkovelkakirjalainan ehtojen mukaan varojen jako aiheuttaisi luottojen eräännyttämisperusteen. Joukkovelkakirjalainan kovenanttiehdot eivät salli osingonjakoa tilikauden 2024 perusteella. Yhtiön taloudellisessa asemassa ei tilikauden päättymisen jälkeen ole tapahtunut olennaisia muutoksia. Vuosikertomus 2024 82 5.6 Ehdolliset velat ja vastuut Laadintaperiaate Ehdollinen velka on aikaisempien tapahtumien seurauksena syntynyt mahdollinen velvoite, jonka olemassaolo varmistuu vasta yhtiön määräysvallan ulkopuolella olevan epävarman tapahtuman realisoituessa. Ehdolliseksi velaksi katsotaan myös sellainen olemassa oleva velvoite, joka ei todennäköisesti edellytä maksuvelvoitteen täyttämistä, tai jonka suuruutta ei voida määrittää luotettavasti. TEUR 2024 2023 Omasta puolesta annetut vakuudet Yrityskiinnitykset 10 000 10 000 Yhteensä 10 000 10 000 Liikkeellelaskun jälkeen yrityskiinnitykset ovat olleet käyttöpääomarahoitus- ja pankkitakauslimiittien vakuutena. Vuosikertomus 2024 83 6. MUUT LIITETIEDOT 6.1 Yhdistelyperiaatteet ja konserniyritykset Laadintaperiaate Konsernitilinpäätökseen sisältyvät Solteq Oyj ja sen tytäryritykset. Tytäryritykset ovat yrityksiä, joissa konsernilla on määräysvalta. Määräysvalta syntyy, kun konserni olemalla osallisena yhteisössä altistuu yhteisön muuttuvalle tuotolle tai on oikeutettu sen muuttuvaan tuottoon ja se pystyy vaikuttamaan tähän tuottoon käyttämällä yhteisöä koskevaa valtaansa. Konsernin keskinäinen osakkeenomistus on eliminoitu hankintamenetelmällä. Hankitut yritykset yhdistellään konsernitilinpäätökseen siitä hetkestä lähtien, kun konserni on saanut määräysvallan ja luovutetut tytäryritykset siihen saakka, jolloin määräysvalta lakkaa. Kaikki konsernin sisäiset liiketapahtumat, saamiset, velat ja realisoitumattomat voitot sekä sisäinen voitonjako eliminoidaan konsernitilinpäätöstä laadittaessa. Realisoitumattomia tappioita ei eliminoida siinä tapauksessa, että tappio aiheutuu arvonalentumisesta. Konsernin yksiköiden tulosta ja taloudellista asemaa koskevat luvut määritetään siinä valuutassa, joka on kunkin yksikön pääasiallisen toimintaympäristön valuutta (”toimintavaluutta”). Tilinpäätös on esitetty euroina, joka on yhtiön emoyrityksen toiminta- ja esittämisvaluutta. Ulkomaan rahan määräiset liiketapahtumat on kirjattu toimintavaluutan määräisiksi käyttäen tapahtumapäivän valuuttakurssia tai käyttäen valuuttakurssia, joka likimain vastaa tapahtumapäivän kurssia. Tilinpäätöshetkellä ulkomaan rahan määräiset saatavat ja velat on muunnettu toimintavaluutan määräiseksi tilinpäätöspäivän kursseja käyttäen. Konsernin emo- ja tytäryhtiösuhteet 31.12.2024 ovat seuraavat: Yritys Kotimaa Omistusosuus (%) Osuus äänivallasta (%) Solteq Oyj S2B Energia Oy Suomi 100 % 100 % Solteq Robotics Oy Suomi 100 % 100 % Aponsa AB Ruotsi 100 % 100 % Solteq Sweden AB Ruotsi 100 % 100 % Solteq Poland Sp. z. o. o Puola 100 % 100 % Solteq Digital UK Ltd Iso-Britannia 100 % 100 % Solteq Denmark A/S Tanska 100 % 100 % Solteq Norway AS Norja 100 % 100 % Theilgaard Mortensen Sverige AB Ruotsi 100 % 100 % S2B Energia Oy on fuusioitu emoyhtiöön tilikauden sulkemisen jälkeen, 2.1.2025. Vuosikertomus 2024 84 6.2 Lähipiiritapahtumat Solteq-konsernin lähipiiriin kuuluvat hallitus, toimitusjohtaja sekä konsernin johtoryhmä sekä heidän IAS24 -standardin mukaiset lähipiirihenkilöt ja -yhteisöt. Tili- ja vertailukaudella ei ollut raportoitavia lähipiiritapahtumia. Johdon työsuhde-etuudet 2024 2023 TEUR Toimitus-Johtoryhmä Toimitus-Johtoryhmä johtaja johtaja Palkat ja edut 350 632 350 824 Tulospalkkiot 40 Lakisääteiset eläkkeet 86 164 89 209 Yhteensä 436 836 439 1033 Hallituksen jäsenten ja toimitusjohtajan palkat ja palkkiot TEUR 2024 2023 Toimitusjohtaja Aarne Aktan 350 350 Hallituksen jäsenet Markku Pietilä, hallituksen puheenjohtaja 68 71 Panu Porkka 34 37 Katarina Cantell 37 41 Anni Sarvaranta 35 38 Mika Sutinen 36 40 Esko Mertsalmi 29.3.2023 alkaen 35 26 Lotta Airas 27.3.2024 alkaen 25 Toimitusjohtajan eläkejärjestely on työeläkelainsäädännön mukainen. Toimitusjohtajan irtisanomisaika on 6 kuukautta. Toimitusjohtajasopimukseen ei sisälly erillistä erorahaa. Vuosikertomus 2024 85 6.3 Hankitut ja myydyt liiketoiminnot Katsauskaudella tai vertailukaudella ei toteutettu yrityshankintoja. Myydyt liiketoiminnot tilikaudella 2024 Solteq-konsernin tanskalainen tytäryhtiö, Solteq Denmark A/S, allekirjoitti 18.11.2024 sopimuksen terveydenhuollon ohjelmistoratkaisuihin perustuvan liiketoiminnan myymisestä Confirma Softwarelle (”Liiketoimintakauppa”). Liiketoiminnan nettovelaton kauppahinta on 4 000 tuhatta euroa, joka maksettiin käteisellä täytäntöönpanon yhteydessä 30.12.2024. Yhtiö kirjasi kauppahinnasta 1 327 tuhannen euron kertaluonteisen myyntivoiton neljännelle vuosineljännekselle. Liiketoimintakaupan myydyt nettovarat olivat 2 011 tuhatta euroa koostuen pääosin liiketoiminnan kohdistetusta liikearvosta (1 954 tuhatta euroa). Liiketoimintakauppaan liittyvät myynnistä aiheutuneet kulut olivat noin 663 tuhatta euroa. Myydyn liiketoiminnan liikevaihto oli tilikaudella 2024 noin 2 000 tuhatta euroa. Myydyt liiketoiminnot tilikaudella 2023 Solteq allekirjoitti 17.4.2023 sopimuksen konsernin Microsoft Dynamics 365 Business Central ja LS Retail -toiminnanohjausratkaisuihin perustuvan liiketoiminnan myymisestä Azets-konsernille. Liiketoiminnan nettovelaton kauppahinta on enintään 20 000 tuhatta euroa. Kiinteä kauppahinta on 15 000 tuhatta euroa vähennettynä liiketoiminnan nettokäyttöpääomalla. Liiketoimintakaupan täytäntöönpanon yhteydessä maksettiin 12 000 tuhatta euroa, ja loput kiinteästä kauppahinnasta maksettiin neljännen vuosineljänneksen aikana 6 kuukauden sisällä täytäntöönpanosta. Mahdollinen lisäkauppahinta on enintään 5 000 tuhatta euroa ja se määräytyy siirtyvän liiketoiminnan liikevaihdon perusteella 12 kuukauden ajanjaksolta täytäntöönpanokuukauden ensimmäisestä päivästä lähtien. Kauppahinta maksetaan käteisellä. Yhtiö kirjasi kiinteästä kauppahinnasta 8 129 tuhannen euron kertaluonteisen myyntivoiton tilikaudelle 2023. Liiketoimintakaupan myydyt nettovarat olivat 5 247 tuhatta euroa koostuen liiketoiminnan kohdistetusta liikearvosta (5 904 tuhatta) ja siirtyneihin henkilöihin liittyneistä henkilöstökustannuksien varauksista (657 tuhatta euroa). Lisäksi liiketoimintakauppaan liittyvät myynnistä aiheutuneet kulut olivat 749 tuhatta euroa. Liiketoimintakauppa sisältää Solteqin Microsoft Dynamics 365 Business Central ja LS Retail -toiminnanohjausratkaisuihin liittyvät asiantuntija- ja ylläpitopalvelut sekä asiakkuudet . Liiketoimintakaupan myötä Azets-konsernille siirtyi noin 60 Suomessa, Ruotsissa, Norjassa ja Tanskassa työskentelevää asiantuntijaa. 6.4 Tilinpäätöspäivän jälkeiset tapahtumat Solteq tiedotti 21. tammikuuta 2025 joukkovelkakirjojen takaisinostosta ja mitätöinnistä. Solteq Oyj ilmoittaa ostaneensa takaisin ulkona olevia, vuonna 2026 erääntyviä velkakirjojaan 2,3 miljoonan euron edestä. Hallitus on päättänyt mitätöidä hankitut velkakirjat. Joukkovelkakirjalainan (ISIN FI4000442264) maksamatta oleva summa on hankittujen joukkovelkakirjojen mitätöinnin jälkeen 20,7 miljoonan euroa. Solteq tiedotti 24. tammikuuta 2025 osakkeenomistajien nimitystoimikunnan ehdotukset vuoden 2025 varsinaiselle yhtiökokoukselle. Solteq Oyj:n osakkeenomistajien nimitystoimikunta ehdottaa 27.3.2025 järjestettäväksi suunnitellulle varsinaiselle yhtiökokoukselle, että yhtiön hallitukseen valitaan seitsemän (7 ) jäsentä ja että nykyiset hallituksen jäsenet – Markku Pietilä, Lotta Airas, Anni Sarvaranta, Mika Vuosikertomus 2024 86 Sutinen ja Esko Mertsalmi – valittaisiin uudelleen ja että hallituksen uudeksi jäseneksi valitaan Lotta Kopra sekä Markus Huttunen. Katarina Cantell ja Panu Porkka ovat ilmoittaneet olevansa estyneitä jatkamaan tehtäviään hallituksen jäseninä. Hallituksen jäsenten toimikausi päättyy vuoden 2026 varsinaisen yhtiökokouksen päättyessä. Yhtiön johdolla ei ole tiedossaan muita olennaisia tilikauden jälkeisiä tapahtumia, jotka olisivat vaikuttaneet tilinpäätöksen laadintaan. Vuosikertomus 2024 87 Emoyhtiön tilinpäätös Emoyhtiön laaja tuloslaskelma Oikaistu TEUR Liitetieto 1.1.-31.12.2024 1.1.-31.12.2023 Liikevaihto 1.1 44 116 49 222 Liiketoiminnan muut tuotot 1.3 453 6 989 * Materiaalit ja palvelut -7 119 -8 636 Työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut 1.2 -26 777 -32 073 Liiketoiminnan muut kulut 1.3, 1.4 -6 215 -8 347 Poistot ja arvonalentumiset 2.4 -2 019 -12 922 * Liiketulos 2 438 -5 767 * Rahoitustuotot 1.5 328 1 169 Rahoituskulut 1.5 -2 544 -1 983 * Tulos ennen veroja 222 -6 580 * Tuloverot 1.6 -54 -93 Tilikauden tulos 168 -6 674 * Tilikauden laaja tulos yhteensä 168 -6 674 * * Vertailuvuoden 2023 lukuja on oikaistu. Lisätietoja oikaisuista löytyy tämän tilinpäätöksen liitetiedosta 5.4. Vuosikertomus 2024 88 Emoyhtiön tase TEUR Liitetieto 31.12.2024 Oikaistu 31.12.2023 Varat Pitkäaikaiset varat Aineelliset hyödykkeet 2.1 42 17 Käyttöoikeusomaisuuserät 2.2 1 368 1 127 Aineettomat hyödykkeet 2.3 Liikearvo 36 353 36 353 * Muut aineettomat hyödykkeet 522 1 117 * Muut sijoitukset 4.3 453 453 Tytäryhtiöosakkeet 5.1 5 257 5 546 Laskennalliset verosaamiset 1.6 654 711 * Korolliset saamiset 3.1 1 750 1 350 * Myyntisaamiset ja muut saamiset 3.1 367 23 * Pitkäaikaiset varat yhteensä 46 767 46 696 Lyhytaikaiset varat Vaihto-omaisuus 3.2 34 60 Korolliset saamiset 3.1 290 Myyntisaamiset ja muut saamiset 3.1 5 396 8 522 Rahavarat 4.4 588 438 Lyhytaikaiset varat yhteensä 6 308 9 020 Varat yhteensä 53 075 55 716 Oma pääoma ja velat Emoyhtiön omistajille kuuluva pääoma Osakepääoma 4.5 1 009 1 009 Ylikurssirahasto 4.5 75 75 Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 4.5 14 374 14 374 Kertyneet voittovarat 1 676 1 508 * Oma pääoma yhteensä 17 135 16 967 Pitkäaikaiset velat Rahoitusvelat 4.2 20 901 247 * Ostovelat ja muut velat 4.3 280 Vuokrasopimusvelat 4.2 691 217 Pitkäaikaiset velat yhteensä 21 872 464 Lyhytaikaiset velat Rahoitusvelat 4.2 1 082 24 149 Ostovelat ja muut velat 3.3 10 559 12 607 Lainat konserniyhtiöiltä 4.2 1 700 500 * Varaukset 3.4 21 99 Vuokrasopimusvelat 4.2 705 929 Lyhytaikaiset velat yhteensä 14 067 38 285 Velat yhteensä 35 940 38 749 Oma pääoma ja velat yhteensä 53 075 55 716 * Vertailuvuoden 2023 lukuja on oikaistu. Lisätietoja oikaisuista löytyy tämän tilinpäätöksen liitetiedosta 5.4. Vuosikertomus 2024 89 Emoyhtiön rahavirtalaskelma TEUR Liitetieto 1-12/2024 Oikaistu 1-12/2023 Liiketoiminnan rahavirta Tilikauden tulos 168 -6 674 * Oikaisut: Poistot ja arvonalentumiset ** 2 019 12 922 * Rahoitustuotot ja -kulut ** 2 216 814 * Tuloverot ** 54 93 Liiketoimintakaupan myyntivoitto ** -6 153 * Muut oikaisut ** -173 -204 Oikaisut, yhteensä ** 4 116 7 471 Rahavirta ennen käyttöpääoman muutosta 4 284 798 Käyttöpääoman muutos: Myyntisaamisten ja muiden saamisten muutos 1 856 2 049 * Vaihto-omaisuuden lisäys 25 73 Ostovelkojen ja muiden velkojen muutos -1 983 -3 379 Käyttöpääoman muutos, yhteensä -102 -1 256 Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja 4 182 -458 Maksetut korot -1 822 -2 060 Saadut korot 92 131 Muut rahoituserät -345 Maksetut verot 1 046 -9 Liiketoiminnan rahavirta (A) 3 154 -2 396 Investointien rahavirta: Myydyt liiketoiminnat 9 959 Pitkäaikaisten korollisten saamisten lisäys -400 -750 * Pitkäaikaisten korollisten saamisten vähennys 5 * Lyhytaikaisten korollisten saamisten lisäys -1 340 Lyhytaikaisten korollisten saamisten vähennys 1 050 Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin -86 -1 725 Investointien rahavirta (B) -776 7 489 Rahoituksen rahavirta: Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut 4.2 -1 581 -548 Lyhytaikaisten lainojen nostot 4.2 5 449 4 871 * Lyhytaikaisten lainojen takaisinmaksut 4.2 -5 029 -8 601 Vuokrasopimusvelkojen maksut 4.2 -1 067 -1 246 Rahoituksen rahavirta (C) -2 228 -5 523 Rahavarojen muutos 149 -431 Rahavarat ja rahoitusarvopaperit tilikauden alussa 438 869 Rahavarat ja rahoitusarvopaperit tilikauden lopussa 4.4 588 438 Rahavirtalaskelman mukaiset rahavarat muodostuvat seuraavasti: TEUR 2024 2023 Rahat ja pankkisaamiset 588 438 Yhteensä 588 438 * Vertailuvuoden 2023 lukuja on oikaistu. Lisätietoja oikaisuista löytyy tämän tilinpäätöksen liitetiedosta 5.4. ** Esitystapaa tarkennettu. Vuosikertomus 2024 90 Laskelma emoyhtiön oman pääoman muutoksista TEUR Osake- pääoma Ylikurssi- rahasto Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto Kertyneet voittovarat Yhteensä Oma pääoma 1.1.2023 1 009 75 14 374 8 182 23 640 Tilikauden tulos yhteensä -6 674 -6 674 * Oma pääoma 31.12.2023 1 009 75 14 374 1 508 16 966 * Oma pääoma 1.1.2024 1 009 75 14 374 1 508 16 966 Tilikauden tulos yhteensä 168 168 Oma pääoma 31.12.2024 1 009 75 14 374 1 676 17 134 * Vertailuvuoden 2023 lukuja on oikaistu. Lisätietoja oikaisuista löytyy tämän tilinpäätöksen liitetiedosta 5.4. Vuosikertomus 2024 91 Emoyhtiön tilinpäätöksen liitetiedot Emoyhtiön tilinpäätöksen laadintaperiaatteet Solteq Oyj:n erillistilinpäätös on laadittu kansainvälisten tilinpäätösstandardien (International Financial Reporting Standards) mukaisesti ja sitä laadittaessa on noudatettu 31.12.2024 voimassa olevia IAS- ja IFRS-standardeja sekä SIC- ja IFRIC-tulkintoja. Kansainvälisillä tilinpäätösstandardeilla tarkoitetaan Suomen kirjanpitolaissa ja sen nojalla annetuissa EU:n asetuksissa (EY) N:o 1606/2002 säädetyn menettelyn mukaisesti EU:ssa sovellettaviksi hyväksyttyjä standardeja ja niistä annettuja tulkintoja. Tilinpäätöksen liitetiedot ovat myös suomalaisen kirjanpito- ja yhteisölainsäädännön mukaiset. Solteq Oyj:n konsernin laadintaperiaatteita sovelletaan sekä konsernitilinpäätökseen että emoyhtiön erillistilinpäätökseen, jos ei erikseen muuta mainita. 1. EMOYHTIÖN TALOUDELLINEN TULOS 1.1 Myyntituotot asiakassopimuksista TEUR 2024 2023 Palvelut 31 369 37 321 Jatkuvat tuotot omista ohjelmistoista 10 338 9 224 Ohjelmisto-, lisenssi- ja laitemyynti 2 408 2 677 Yhteensä 44 116 49 222 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät ja velat TEUR 2024 2023 Myyntisaamiset 4 721 5 597 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät 381 812 Sopimuksiin perustuvat velat -206 -131 * Vertailukauden tiedot oikaistu. Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät TEUR 2024 2023 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät 1.1. 812 387 Siirrot myyntisaamisiin -801 -113 Lisäykset suoritevelvoitteen täyttymisen johdosta 370 537 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät 31.12. 381 812 Vuosikertomus 2024 92 Sopimuksiin perustuvat velat TEUR 2024 2023 Sopimuksiin perustuvat velat 1.1. -131 -136 * Tuloutus sopimuksiin perustuvasta velasta 131 136 * Asiakkaalta saatujen vastikkeiden lisäys vähennettynä tuloutuksella -206 -131 * Sopimuksiin perustuvat velat 31.12. -206 -131 * Vertailukauden tiedot oikaistu vastaamaan laadintaperiaatteen määritelmää. Yhtiö odottaa täyttävänsä merkittävän osan katsauskauden lopussa täyttämättä olevista suoritevelvoitteista vuoden 2025 aikana. 1.2 Työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut TEUR 2024 2023 Palkat ja palkkiot 22 485 26 685 Eläkekulut - maksupohjaiset järjestelyt 3 864 4 466 Muut henkilösivukulut 428 922 Yhteensä 26 777 32 073 Henkilökunta keskimäärin tilikaudella 343 426 * * Vertailukauden tieto oikaistu. Tiedot johdon työsuhde-etuuksista esitetään liitetiedossa 5.1 Lähipiiritapahtumat. 1.3 Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut Liiketoiminnan muut tuotot TEUR 2024 2023 Liiketoimintojen ja omaisuuden myyntituotot 7 6 279 * Muut tuottoerät 21 25 Hallintoveloitukset saman konsernin yrityksiltä 425 685 Yhteensä 453 6 989 * Vertailuvuoden 2023 lukuja on oikaistu. Lisätietoja oikaisuista löytyy tämän tilinpäätöksen liitetiedosta 5.4. Vuosikertomus 2024 93 Liiketoiminnan muut kulut TEUR 2024 2023 Puhelin- ja tietoliikennekulut 264 419 Vapaaehtoiset henkilöstökulut 441 719 Vuokrat ja kiinteistökulut 972 1 279 Laite- ja ohjelmistokulut 1 250 1 610 Auto- ja matkakulut 519 479 Ulkopuoliset palvelut 2 054 2 819 Luottotappiot -30 26 Takuuvaraukset -78 21 Muut kuluerät 824 975 Yhteensä 6 215 8 347 Vuokrasopimusten kulut TEUR 2024 2023 Käyttöoikeusomaisuuserien poistot 1 075 1 320 Vuokrasopimusvelkojen korkokulut 68 83 Arvoltaan vähäisiä omaisuuseriä koskeviin vuokrasopimuksiin liittyvät kulut 586 770 Yhteensä 1 729 2 172 Tilintarkastajan palkkiot TEUR 2024 2023 Tilintarkastus 188 141 Tilintarkastuslain (1141/2015) 1.1,2 §:ssä tarkoitetut toimeksiannot 9 8 Veroneuvonta 9 Muut palvelut 63 Yhteensä 197 221 PricewaterhouseCoopers Oy:n veloittamat muut kuin tilintarkastuspalvelut emoyhtiöltä tilikaudella 2024 olivat 9 tuhatta euroa. KPMG Oy Ab:n veloittamat muut kuin tilintarkastuspalvelut emoyhtiöltä tilikaudella 2023 olivat 72 tuhatta euroa. 1.4 Tutkimus- ja kehittämismenot Tuloslaskelmaan ei sisälly kuluksi kirjattuja tutkimus- ja kehittämismenoja katsaus- tai vertailukaudella. Vuosikertomus 2024 94 1.5 Rahoitustuotot ja -kulut Rahoitustuotot TEUR 2024 2023 Korkotuotot 175 130 Valuuttakurssituotot 0 27 Muut rahoitustuotot * 153 1 011 Osinkotuotot muista sijoituksista 1 1 Yhteensä 328 1 169 Tilikauden 2023 kohdalla muissa rahoitustuotoissa 1 011 tuhatta euroa liittyi Business Finlandin lainan perimättäjättämiseen. Rahoituskulut TEUR 2024 2023 Korkokulut jaksotettuun hankintamenoon arvostettavista rahoitusveloista 1 940 1 749 Vuokrasopimusvelkojen korkokulut 68 83 Valuuttakurssikulut 8 25 Muut rahoituskulut 529 126 Arvonalentumiset pysyvien vastaavien sijoituksista * Yhteensä 2 544 1 983 * Vertailuvuoden 2023 lukuja on oikaistu. Lisätietoja oikaisuista löytyy tämän tilinpäätöksen liitetiedosta 5.4. Tilikauden 2024 kohdalla muista rahoituskuluista 362 tuhatta euroa liittyi joukkovelkakirjalainan ehtojen muuttamisen palkkioihin. Vuosikertomus 2024 95 1.6 Tuloverot TEUR 2024 2023 Tilikauden verotettavaan tuloon perustuva vero -3 Edellisten tilikausien verot 3 -2 Laskennalliset verot -57 -88 Yhteensä -54 -93 TEUR 2024 2023 Tulos ennen veroja 222 -6 580 * Verot laskettuna kotimaan verokannalla (20 %) -44 1 316 * Vähennyskelvottomat kulut -10 -766 * Verovapaat tuotot 7 0 Tytäryhtiöosakkeiden alaskirjaukset -58 -620 Edellisinä vuosina muodostettujen laskennallisten verojen oikaisut 41 11 Muut erät 7 -37 Edellisten tilikausien verot ja muut veroerät 3 2 Verot tuloslaskelmassa -54 -93 * Vertailuvuoden 2023 lukuja on oikaistu. Lisätietoja oikaisuista löytyy tämän tilinpäätöksen liitetiedosta 5.4. Vuosikertomus 2024 96 Laskennalliset verosaamiset ja -velat Laskennallisten verojen muutokset: TEUR 1.1.2023 Kirjattu tulos- laskelmaan 31.12.2023 Kirjattu tulos- laskelmaan 31.12.2024 Laskennalliset verosaamiset: Varaukset 16 4 20 -16 4 Hyllypoistot 47 -2 45 -5 39 Tilikauden tappiosta 1 244 -156 1 088 -94 994 Vuokrasopimukset 388 -171 217 71 287 * Netotettu laskennallisista veroveloista -895 237 -657 -13 -670 * Yhteensä 799 -88 711 -57 654 * Laskennalliset verovelat: Verotuksessa vähennyskelpoinen liikearvo 172 94 266 39 305 Kohdistetut aineettomat erät 270 -119 151 -75 76 Vuokrasopimukset 419 -194 225 48 274 * Joukkovelkakirjalaina 33 -18 15 0 15 Netotettu laskennallisista verosaamisista -895 237 -657 -13 -670 * Yhteensä 0 0 0 0 0 * * IAS-12 standardimuutoksesta johtuen vuokrasopimuksiin liittyvät laskennalliset verosaamiset ja laskennalliset verovelat esitetään bruttoperiaatteen mukaisesti, vertailukauden esittämistapaa oikaistu. Emoyhtiön tappiosta tilikauden 2023 osalta on kirjattu laskennallinen verosaaminen täysimääräisenä, sillä on todennäköistä, että myös tulevaisuudessa syntyy verotettavaa tuloa, jota vastaan sitä voidaan hyödyntää. 1.7 Osakekohtainen tulos 2024 2023 Emoyhtiön omistajille kuuluva tilikauden tulos (TEUR) 168 -6 674 * Osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo tilikauden aikana (1 000) 19 397 19 397 Laimentamaton osakekohtainen tulos (EUR/osake) 0,01 -0,34 * Vertailuvuoden 2023 lukuja on oikaistu. Lisätietoja oikaisuista löytyy tämän tilinpäätöksen liitetiedosta 5.4. Tilikaudella 2024 ja vertailukaudella 2023 ei ollut laimentavia tekijöitä. Vuosikertomus 2024 97 2. AINEELLISET JA AINEETTOMAT HYÖDYKKEET 2.1 Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet TEUR Koneet ja kalusto Muut aineelliset hyödykkeet Aineelliset käyttö- omaisuus- hyödykkeet yhteensä Hankintameno 1.1.2024 2 379 1 2 380 Lisäykset 37 37 Hankintameno 31.12.2024 2 416 1 2 416 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2024 2 363 0 2 363 Poistot 11 11 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2024 2 374 0 2 374 Kirjanpitoarvo 1.1.2024 16 1 17 Kirjanpitoarvo 31.12.2024 41 1 42 Hankintameno 1.1.2023 2 379 1 2 380 Hankintameno 31.12.2023 2 379 1 2 380 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2023 2 335 0 2 335 Poistot 28 28 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2023 2 363 0 2 363 Kirjanpitoarvo 1.1.2023 44 1 45 Kirjanpitoarvo 31.12.2023 16 1 17 Vuosikertomus 2024 98 2.2 Käyttöoikeusomaisuuserät TEUR Toimitilat Koneet ja kalusto Käyttöoikeus- omaisuuserät yhteensä Hankintameno 1.1.2024 7 558 6 475 14 033 Lisäykset * 1 386 27 1 413 Vähennykset -789 -170 -959 Hankintameno 31.12.2024 8 155 6 332 14 487 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2024 6 681 6 226 12 906 Poistot 967 108 1 075 Vähennysten kertyneet poistot -789 -73 -863 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2024 6 858 6 260 13 118 Kirjanpitoarvo 1.1.2024 877 249 1 126 Kirjanpitoarvo 31.12.2024 1 296 72 1 368 Hankintameno 1.1.2023 7 220 6 464 13 683 Lisäykset * 385 188 573 Vähennykset -47 -177 -224 Hankintameno 31.12.2023 7 558 6 475 14 033 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2023 5 592 5 995 11 587 Poistot 1 089 230 1 320 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2023 6 681 6 226 12 906 Kirjanpitoarvo 1.1.2023 1 628 469 2 097 Kirjanpitoarvo 31.12.2023 877 249 1 126 * Sisältää myös vuokrasopimusten muutokset. Vuokrasopimusten kokonaisrahavirta vuonna 2024 oli 1 719 tuhatta euroa (1 953). Solteq soveltaa IFRS 16 -standardin sallimaa lyhytaikaisten sopimusten helpotusta sekä sopimuskohtaisesti arvoltaan vähäisiä hyödykkeitä koskevaa helpotusta. Alla olevassa taulukossa on esitetty näiden vuokrasopimusten perusteella maksettavat vähimmäisvuokrat: TEUR 2024 2023 Yhden vuoden kuluessa 329 550 Vuotta pidemmän ajan kuluessa 435 430 Yhteensä 764 980 Vuosikertomus 2024 99 2.3 Aineettomat hyödykkeet Laadintaperiaate Solteqilla on saman määräysvallan alaisia tapahtumia, joissa tytäryhtiöt sulautuvat emoyhtiöön. Solteq on päättänyt soveltaa kirjanpitoarvomenetelmää edellä kuvattuihin tapahtumiin. Tämän seurauksena sulautuvan yhtiön varat ja velat kirjataan kirjanpitoarvoja käyttäen. Käypään arvoon arvostamista ei edellytetä. Näistä tapahtumista ei myöskään synny uutta liikearvoa. Mahdollinen ero tytäryhtiöosakkeiden kirjanpitoarvon ja sulautuvan yhtiön varojen ja velkojen yhteenlasketun kirjanpitoarvon välillä sulautumishetkellä kirjataan omaan pääomaan kertyneisiin voittovaroihin. TEUR Ennakko- maksut ja keskeneräiset hankinnat Liikearvo Kehittämis- menot Aineettomat oikeudet Muut aineettomat hyödykkeet Yhteensä Hankintameno 1.1.2024 0 37 304 3 196 11 156 401 52 058 Lisäykset 50 50 Hankintameno 31.12.2024 0 37 304 3 196 11 206 401 52 107 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2024 951 2 990 10 245 401 14 587 Poistot 160 485 645 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2024 951 3 150 10 731 401 15 232 Kirjanpitoarvo 1.1.2024 0 36 353 206 911 0 37 471 Kirjanpitoarvo 31.12.2024 0 36 353 47 475 0 36 875 Hankintameno 1.1.2023 634 42 509 * 11 483 11 156 * 401 66 184 Lisäykset 1 725 1 725 Vähennykset -819 -5 205 * -9 827 -15 851 Siirrot erien välillä -1 540 1 540 0 Hankintameno 31.12.2023 0 37 304 3 196 11 156 401 52 058 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 1.1.2023 2 365 5 998 9 409 401 18 172 Poistot 1 659 837 2 496 Vähennysten kertyneet poistot -1 414 * -4 667 -6 081 Kertyneet poistot ja arvonalentumiset 31.12.2023 951 2 990 10 245 401 14 587 Kirjanpitoarvo 1.1.2023 634 40 144 5 485 1 747 0 48 011 Kirjanpitoarvo 31.12.2023 0 36 353 206 911 0 37 471 * Vertailuvuoden 2023 lukuja on oikaistu. Lisätietoja oikaisuista löytyy tämän tilinpäätöksen liitetiedosta 5.4. Tilikaudella 2024 kirjattiin yhteensä 0 tuhatta euroa (179) julkisia avustuksia liittyen aineettomien käyttöomaisuushyödykkeiden hankintaan. Vuosikertomus 2024 100 Arvonalentumiset Liiketoimintojen yhdistämiseen liittyvät liikearvot kohdistetaan rahavirtaa tuottaville yksiköille, jotka perustuvat liiketoiminnan seurannassa käytettävään konsernin budjetointi- ja raportointirakenteeseen ja jotka ovat pienimpiä riippumattomia omaisuusyksiköitä, joilla on erilliset rahavirrat. Rahavirtaa tuottavat yksiköt vastaavat sisällöllisesti yhtiön segmenttijakoa. Tilikauden lopussa 31.12.2024 emoyhtiössä liikearvon kirjanpitoarvo oli 36 353 tuhatta euroa (36 353). Liikearvojen arvonalentumista on testattu rahavirtaa tuottavien yksiköiden tasolla. Liiketoiminnasta kerrytettävissä oleva rahamäärä on arvonalentumistestauksessa määritetty käyttöarvon avulla. Määritetyt ennakoidut rahavirrat perustuvat vuoden 2025 liikevoittobudjettiin sekä tätä seuraavien neljän vuoden liikevoittoennusteisiin. Vuoden 2024 testauksen tuloksena ei todettu tarvetta arvonalentumiskirjauksille, vaan jokaisella testatulla yksiköllä ja hankkeella jäi riittävä marginaali. Tilinpäätöksen 2024 laadinnan yhteydessä havaittiin oikaisutarve Microsoft Dynamics 365 Business Central ja LS Retail - toiminnanohjausratkaisuihin perustuvan liiketoiminnan myymisestä Azets-konsernille liittyvään kertaluontoisen myyntivoiton kirjaukseen ja emoyhtiön liikearvosta tehtiin 3 791 tuhannen euron kohdistus myyntivoittoon. Testattujen rahavirtaa tuottavien yksiköiden liikearvot TEUR 2024 2023 Retail & Commerce 27 860 27 860 * Utilities 8 494 8 494 Yhteensä 36 353 36 353 * * Vertailuvuoden 2023 lukuja on oikaistu. Lisätietoja oikaisuista löytyy tämän tilinpäätöksen liitetiedosta 5.4. Keskeneräiset aktivoidut kehittämismenot on testattu käyttöarvolaskelmien avulla. Tulevaisuuden tuotto-odotukset on diskontattu nykyarvoon, laskelmissa käytetty korko on 13,00 prosenttia verojen jälkeen. Laskelmien perusteella alaskirjaustarvetta ei ole ollut tilikaudella. Arvonalentumisen testauksen keskeiset muuttujat on esitetty alla olevassa taulukossa. Arvonalentumistestauksen keskeiset muuttujat Retail & Commerce Utilities Liikevaihdon kasvu % keskimäärin * 6,3 % 8,7 % Käyttökatemarginaali keskimäärin * 17,0 % 9,0 % Horisonttikasvu 2,0 % 2,0 % Diskonttauskorko verojen jälkeen 13,00 % 13,00 % Diskonttauskorko ennen veroja 16,25 % 16,25 % * Viiden vuoden ennustejaksolla keskimäärin. Vuosikertomus 2024 101 Herkkyysanalyysi Alla yhteenvetona yksikkökohtaiset herkkyydet emoyhtiötason testauksessa: • Utilities-yksikössä tulee alaskirjaustarve, mikäli liikevoitto heikentyy 2,7 prosenttiyksikköä, tai diskonttokorko nousee 3,8 prosenttiyksikköä. • Retail & Commerce -yksikössä tulee alaskirjaustarve, mikäli liikevoitto heikentyy 4,8 prosenttiyksikköä, tai diskonttokorko nousee 6,2 prosenttiyksikköä. 2.4 Poistot ja arvonalentumiset TEUR 2024 2023 Poistot hyödykeryhmittäin Aineettomat hyödykkeet Kehittämismenot 160 1 659 Aineettomat oikeudet 485 837 Yhteensä 645 2 496 Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet Koneet ja kalusto 11 28 Käyttöoikeusomaisuuserät 1 075 1 320 Yhteensä 1 086 1 348 Arvonalentumiset 288 9 078 * Poistot ja arvonalentumiset yhteensä 2 019 12 922 * Vertailuvuoden 2023 lukuja on oikaistu. Lisätietoja oikaisuista löytyy tämän tilinpäätöksen liitetiedosta 5.4. Vertailukauden arvonalentumiset liittyvät pääasiassa Utilities- sekä Retail & Commerce -liiketoiminnan tuotekehitysaktivointien alaskirjauksiin. Vuosikertomus 2024 102 3. OPERATIIVISET VARAT JA VELAT 3.1 Myyntisaamiset ja muut saamiset TEUR 2024 2023 Pitkäaikaiset saamiset Korolliset lainasaamiset konserniyhtiöiltä 1 750 1 350 Myyntisaamiset ja muut saamiset: Myyntisaamiset 3 9 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät 350 Muut saamiset 14 14 Myyntisaamiset ja muut saamiset yhteensä 367 23 Pitkäaikaiset saamiset yhteensä 2 117 1 373 Lyhytaikaiset saamiset Korolliset lainasaamiset konserniyhtiöiltä 290 Myyntisaamiset ja muut saamiset: Myyntisaamiset 4 310 5 437 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät 31 812 Siirtosaamiset 648 1 858 Saamiset konserniyhtiöiltä 408 415 Myyntisaamiset ja muut saamiset yhteensä 5 396 8 522 Lyhytaikaiset saamiset yhteensä 5 686 8 522 Yhteensä 7 803 9 895 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät liittyvät ensisijaisesti suoritevelvoitteisiin, jotka on täytetty, mutta joita ei ole vielä laskutettu. Siirtosaamisten olennaiset erät sisältävät liiketoimintaan liittyviä tavanomaisia jaksotuksia. Vuosikertomus 2024 103 Myyntisaamisten ikäjakauma ja arvonalentumistappioiksi kirjatut erät: TEUR 2024 Arvon- alentumis- tappiot Netto 2024 Luotto- tappioiden toden- näköisyys, % Oletettu luotto- tappio 2023 Arvon- alentumis- tappiot Netto 2023 Luotto- tappioiden toden- näköisyys, % Oletettu luotto- tappio Erääntymättömät 3 877 3 877 4 491 4 491 Erääntyneet 456 -20 436 2 1 132 -26 1 106 53 Alle 30 päivää 324 324 875 875 31-60 päivää 56 56 149 149 61-90 päivää 15 15 64 64 54,7 35 Yli 90 päivää 61 -20 41 4,9 2 43 -26 18 100,0 18 Yhteensä 4 333 -20 4 313 2 5 623 -26 5 597 53 Sopimuksiin perustuvat omaisuuserät 381 0 381 0,0 0 812 0 812 0,0 0 Lyhytaikaiset saamiset ovat euromääräisiä. Saamisiin ei liity merkittäviä luottoriskikeskittymiä. Historiallisesti merkittäviä luottotappioita ei ole ollut. Tasearvot vastaavat luottoriskin enimmäismäärää. Koska saamiset ovat lyhytaikaisia, niiden käypä arvo vastaa kirjanpitoarvoa. Myyntisaamiset sisältävät konsernin sisäiset myyntisaamiset. 3.2 Vaihto-omaisuus TEUR 2024 2023 Valmiit tuotteet 34 60 Yhteensä 34 60 Vuosikertomus 2024 104 3.3 Ostovelat ja muut velat TEUR 2024 2023 Pitkäaikaiset velat Siirtovelat 280 Yhteensä 280 0 Lyhytaikaiset velat Ostovelat 1 962 2 911 Sopimuksiin perustuvat velat 206 131 Siirtovelat 4 914 5 632 * Muut velat 2 300 2 350 Velat konserniyhtiöille 1 177 1 585 Yhteensä 10 559 12 607 Ostovelat ja muut velat yhteensä 10 840 12 607 * Vertailukauden liitetietoa muutettu. Sopimuksiin perustuvat velat sisältyivät aiemmin siirtovelkoihin. Lyhytaikaiset velat ovat euromääräisiä ja niiden käyvät arvot vastaavat kirjanpitoarvoja. Siirtovelkoihin sisältyvät olennaiset erät liittyvät henkilöstökuluihin sekä muihin liiketoiminnan tavanomaisiin jaksotuksiin. Muissa veloissa esitetään maksettujen palkkojen ennakonpidätykset, sairausvakuutusmaksut ja muut ennakonpidätyksen yhteydessä tilitettävät sosiaaliturvaan liittyvät erät. Lisäksi muihin velkoihin sisältyy arvonlisäverovelka, verovelka ja joukkovelkakirjalainan korkojaksotus. 3.4 Varaukset TEUR Takuuvaraukset Yhteensä 31.12.2023 99 99 Varausten lisäykset 6 6 Käyttämättömien varausten peruutukset -85 -85 31.12.2024 21 21 Takuuvaraukset Ennakoiduista takuutöistä kirjataan varausta projekteille. Takuuaika on pääsääntöisesti 0,5-1 vuotta. Kirjattu takuuvaraus perustuu historiatietoihin takuuvelvoitteiden määrästä. Takuuvaraukset odotetaan käytettävän seuraavan vuoden aikana. Vuosikertomus 2024 105 4. PÄÄOMARAKENNE JA RAHOITUSRISKIT 4.1 Rahoitusriskien ja pääoman hallinta Konsernin emoyhtiö Solteq Oyj vastaa konsernin rahoitusriskien ja pääoman hallinnasta. Konsernin tiedot on esitetty konsernin liitetiedossa 5.1 ja emoyhtiön tiedot ovat yhteneväiset konsernin kanssa. 4.2 Rahoitusvarat ja -velat TEUR 2024 Kirjanpito-arvo 2024 Käypä arvo 2023 Kirjanpito- arvo 2023 Käypä arvo Jaksotettuun hankintamenoon arvostetut rahoitusvelat Pitkäaikaiset Joukkovelkakirjalaina 20 736 20 736 Lainat rahoituslaitoksilta 165 165 247 247 Vuokrasopimusvelat 691 217 Yhteensä 21 592 20 901 464 247 Lyhytaikaiset Joukkovelkakirjalaina 22 369 22 369 Lainat rahoituslaitoksilta 1 082 1 082 1 780 1 780 Lainat konserniyhtiöiltä 1 700 1 700 500 500 * Vuokrasopimusvelat 705 929 Yhteensä 3 487 2 782 25 579 24 649 * Vertailuvuoden 2023 lukuja on oikaistu. Lisätietoja oikaisuista löytyy tämän tilinpäätöksen liitetiedosta 5.4. Rahoitusvelkojen käypä arvo on pääosin sama kuin kirjanpitoarvo. Rahavirtalaskelman liitetieto: Ei rahavirtaperusteiset muutokset TEUR 31.12.2023 Raha- virrat Siirrot pitkäaikai- sista lyhyt- aikaisiin Uudet vuokra- sopimus- velat Joukkovelka- kirjalainan uudelleen- järjestely Muut muutok- set 31.12.2024 Pitkäaikaiset velat 247 -1 700 -82 22 333 103 20 901 Lyhytaikaiset velat 24 649 419 82 -22 440 71 2 782 Vuokrasopimusvelat 1 146 -1 064 1 413 -98 1 396 Kokonaisvelat rahoitustoiminnoista 26 043 -2 345 0 1 413 -107 76 25 079 * Sisältää hankintamenoon arvostettavien rahoitusvelkojen efektiivisen koron kertymän tilikauden aikana ja vuokrasopimusvelkojen vähennykset. ** Vertailuvuoden 2023 lukuja on oikaistu. Lisätietoja oikaisuista löytyy tämän tilinpäätöksen liitetiedosta 5.4. Vuosikertomus 2024 106 Solteq on käsitellyt olemassa olevan joukkovelkakirjalainan ehtojen muutoksen rahoitusvelan kuoletuksena ja uuden rahoitusvelan kirjaamisena IFRS 9:n vaatimusten mukaisesti. Rahoitusvelkojen erääntymisajat: TEUR Kirjanpitoarvo Sopimusten mukainen rahavirta 1-12 kk 13-24 kk 25-36 kk Myöhemmin Rahoitusvelat 31.12.2024 Joukkovelkakirjalaina 20 736 25 718 2 074 23 644 Lainat rahoituslaitoksilta 247 252 85 84 83 Vuokrasopimusvelat 1 396 1 444 749 492 203 Ostovelat 3 419 3 419 3 419 Rahoitusvelat yhteensä 25 799 30 833 6 327 24 220 286 0 Rahoitusvelat 31.12.2023 Joukkovelkakirjalaina 22 369 23 786 23 786 Lainat rahoituslaitoksilta 329 335 85 84 83 82 Vuokrasopimusvelat 1 146 1 188 963 184 33 7 Ostovelat 4 495 4 495 4 495 Rahoitusvelat yhteensä 28 340 29 804 29 330 268 117 89 Lainojen keskikorko oli 7,0 prosenttia (6,0) vuonna 2024. Rahoitusvelat ovat euromääräisiä. Tilinpäätös tilikaudelta 2024 on laadittu perustuen toiminnan jatkuvuuteen. Solteq-konsernin velkarahoituksen keskeiset elementit ovat kiinteäkorkoinen joukkovelkakirjalaina sekä tili- ja maksuvalmiuslimiitit. Solteq laski 1.10.2020 liikkeelle nimellisarvoltaan 23,0 miljoonan euron suuruisen kiinteäkorkoisen vakuudettoman senior-ehtoisen joukkovelkakirjalainan. Liikkeeseen lasketusta joukkovelkakirjalainan 23,0 miljoonaan euron määrästä 2,3 miljoonaa euroa oli yhtiön omistuksessa 31.12.2024. Joukkovelkakirjalainan ehtoja muutettiin 13.9.2024 hyväksytyssä kirjallisessa menettelyssä siten, että joukkovelkakirjalaina erääntyy maksettavaksi 1.10.2026. Tili- ja maksuvalmiuslimiitit ovat yhteensä 7,0 miljoonaa euroa. Niihin liittyvät taloudelliset kovenantit on kiinnitetty joukkovelkakirjalainan ehtoihin. Joukkovelkakirjalainan ehdoissa on määritelty varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamista koskevat taloudelliset kovenantit (Incurrence Covenant). Kovenantit edellyttävät, että yhtiön omavaraisuusaste tarkasteluhetkellä ylittää 27,5 prosenttia, korkokate (käyttökate/nettokorkokulut) ylittää suhdeluvun 3,00:1 ja konsernin korolliset nettovelat/käyttökate eivät ylitä suhdelukua 4:1. Varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamisen mahdollistavat taloudelliset kovenantit eivät täyty katsauskauden perusteella. Kovenanttiehtojen täyttymistä tarkastellaan aina viimeisimmän raportoidun 12 kuukauden ajanjakson perusteella. Edellä mainittujen lainan taloudellisten kovenanttiehtojen rikkoutumiset eivät sellaisenaan johda oikeuteen vaatia lainan välitöntä takaisinmaksua, vaan ne rajoittavat yhtiön varojen jakoa ja muun kuin joukkovelkakirjalainan ehdoissa erikseen sallitun uuden velan ottamista. Vuosikertomus 2024 107 4.3 Muut sijoitukset TEUR 2024 2023 Tilikauden alussa 453 453 Muutos 0 0 Tilikauden lopussa 453 453 Erä sisältää noteeraamattomia osakkeita. Käyvän arvon arvioidaan vastaavan kirjanpitoarvoa (käyvän arvon hierarkiataso 3). 4.4 Rahavarat TEUR 2024 2023 Rahat ja pankkisaamiset 588 438 Yhteensä 588 438 4.5 Oma pääoma TEUR Osakkeiden lukumäärä (1 000) Osake- pääoma Ylikurssi- rahasto Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto Yhteensä Tilikauden alussa 19 397 1 009 75 14 374 15 458 Tilikauden lopussa 19 397 1 009 75 14 374 15 458 4.6 Ehdolliset velat ja vastuut TEUR 2024 2023 Omasta puolesta annetut vakuudet Yrityskiinnitykset 10 000 10 000 Yhteensä 10 000 10 000 Liikkeellelaskun jälkeen yrityskiinnitykset ovat olleet käyttöpääomarahoitus- ja pankkitakauslimiittien vakuutena. Vuosikertomus 2024 108 5. MUUT LIITETIEDOT 5.1 Lähipiiritapahtumat Solteq-konsernin lähipiiriin kuuluvat hallitus, toimitusjohtaja sekä konsernin johtoryhmä sekä heidän IAS24 -standardin mukaiset lähipiirihenkilöt ja -yhteisöt. Solteq Oyj omisti 31.12.2024 seuraavat tytäryhtiöt: Yritys Kotimaa Omistusosuus (%) Osuus äänivallasta (%) S2B Energia Oy Suomi 100 % 100 % Solteq Robotics Oy Suomi 100 % 100 % Aponsa AB Ruotsi 100 % 100 % Solteq Poland Sp. z. o. o Puola 100 % 100 % Solteq Digital UK Ltd Iso-Britannia 100 % 100 % Solteq Denmark A/S Tanska 100 % 100 % S2B Energia Oy on fuusioitu emoyhtiöön tilikauden sulkemisen jälkeen, 2.1.2025. Tili- ja vertailukaudella ei ollut raportoitavia lähipiiritapahtumia. Johdon työsuhde-etuudet 2024 2023 TEUR Toimitus- johtaja Johtoryhmä Toimitus- johtaja Johtoryhmä Palkat ja edut 350 632 350 824 Tulospalkkiot 40 Lakisääteiset eläkkeet 86 164 89 209 Yhteensä 436 836 439 1033 Vuosikertomus 2024 109 Hallituksen jäsenten ja toimitusjohtajan palkat ja palkkiot TEUR 2024 2023 Toimitusjohtaja Aarne Aktan 350 350 Hallituksen jäsenet Markku Pietilä, hallituksen puheenjohtaja 68 71 Panu Porkka 34 37 Katarina Cantell 37 41 Anni Sarvaranta 35 38 Mika Sutinen 36 40 Esko Mertsalmi 29.3.2023 alkaen 35 26 Lotta Airas 27.3.2024 alkaen 25 Toimitusjohtajan eläkejärjestely on työeläkelainsäädännön mukainen. Toimitusjohtajan irtisanomisaika on 6 kuukautta. Toimitusjohtajasopimukseen ei sisälly erillistä erorahaa. 5.2 Hankitut ja myydyt liiketoiminnot Katsauskaudella tai vertailukaudella ei toteutettu yrityshankintoja. Myydyt liiketoiminnot tilikaudella 2024 Tilikaudella 2024 ei toteutettu yritysmyyntejä. Myydyt liiketoiminnot tilikaudella 2023 Solteq-konserni allekirjoitti 17.4.2023 sopimuksen konsernin Microsoft Dynamics 365 Business Central ja LS Retail -toiminnanohjausratkaisuihin perustuvan liiketoiminnan myymisestä Azets-konsernille. Liiketoiminnan nettovelaton kauppahinta on enintään 20 000 tuhatta euroa. Kiinteä kauppahinta on 15 000 tuhatta euroa vähennettynä liiketoiminnan nettokäyttöpääomalla. Liiketoimintakaupan täytäntöönpanon yhteydessä maksettiin 12 000 tuhatta euroa, ja loput kiinteästä kauppahinnasta maksettiin neljännen vuosineljänneksen aikana 6 kuukauden sisällä täytäntöönpanosta. Mahdollinen lisäkauppahinta on enintään 5 000 tuhatta euroa ja se määräytyy siirtyvän liiketoiminnan liikevaihdon perusteella 12 kuukauden ajanjaksolta täytäntöönpanokuukauden ensimmäisestä päivästä lähtien. Kauppahinta maksetaan käteisellä. Emoyhtiö kirjasi kiinteästä kauppahinnan osuudestaan 9 944 tuhannen euron kertaluonteisen myyntivoiton tilikaudelle 2023. Tilinpäätöksen 2024 laadinnan yhteydessä havaittiin oikaisutarve kertaluontoisen myyntivoiton kirjaukseen ja emoyhtiön liikearvoon tehtiin 3 791 tuhannen euron kohdistus myyntivoittoon. Liiketoimintakaupan myydyt nettovarat olivat 617 tuhatta euroa koostuen siirtyneihin henkilöihin liittyneistä henkilöstökustannuksien varauksista (617 tuhatta euroa). Lisäksi liiketoimintakauppaan liittyvät myynnistä aiheutuneet kulut olivat 632 tuhatta euroa. Liiketoimintakauppa sisältää Solteqin Microsoft Dynamics 365 Business Central ja LS Retail - toiminnanohjausratkaisuihin liittyvät asiantuntija- ja ylläpitopalvelut sekä asiakkuudet. Vuosikertomus 2024 110 Liiketoimintakaupan myötä Azets-konsernille siirtyi noin 60 Suomessa, Ruotsissa, Norjassa ja Tanskassa työskentelevää asiantuntijaa. 5.3 Tilinpäätöspäivän jälkeiset tapahtumat Emoyhtiön tilinpäätöspäivän jälkeiset tapahtumat ovat yhteneväiset konsernin kanssa. Konsernin tiedot on esitetty konsernin liitetiedossa 6.4. 5.4 Aikaisempia tilikausia koskevat korjaukset Tilinpäätöksen 2024 laadinnan yhteydessä havaittiin oikaisutarve Microsoft Dynamics 365 Business Central ja LS Retail -toiminnanohjausratkaisuihin perustuvan liiketoiminnan myymisestä Azets- konsernille liittyvään kertaluontoisen myyntivoiton kirjaukseen ja emoyhtiön liikearvoon tehtiin 3 791 tuhannen euron kohdistus myyntivoittoon. Yhtiö oikaisi lisäksi rahoituskuluihin kirjatun liiketoimintakaupan seurauksena kirjatun tytäryhtiöosakkeiden arvonalentumisen 3 099 tuhatta euroa poistot ja arvonalentumiset erään. Vertailukaudella 2023 yllä mainittujen erien vaikutus on kohdistunut seuraaviin emoyhtiön tuloslaskelman eriin: liiketoiminnan muut tuotot, poistot ja arvonalentumiset, rahoituskulut sekä tilikauden tulos. Lisäksi edellä mainittujen oikaisujen vaikutus kohdistui seuraaviin tase-eriin: Liikearvo sekä kertyneet voittovarat. Rahavirtalaskelmalla vastaavat erät kohdistuivat seuraaviin eriin: tilikauden tulos, poistot ja arvonalentumiset, rahoitustuotot ja -kulut sekä liiketoimintakaupan myyntivoitto. Myös emoyhtiön oma pääoma 31.12.2023 on oikaistu tilikauden tulokseen kohdistuvalla oikaisulla. Emoyhtiö ryhmitteli lisäksi aiemmin muissa aineettomissa hyödykkeissä vertailukaudella raportoidun fuusiotappion 38 153 tuhatta euroa liikearvo-erään. Aikaisemmin laskennalliset verosaamiset ja -velat on esitetty bruttomääräisesti. Tilikaudella 2024 esitystapaa on oikaistu IAS-12 mukaisesti ja laskennalliset verosaamiset ja -velat ovat netotettu, jos yhtiöllä on toimeenpantavissa oleva oikeus kuitata kauden verotettavaan tuloon perustuvat verosaamiset ja -velat keskenään, ja laskennalliset verosaamiset ja -velat liittyvät saman veronsaajan perimiin tuloveroihin. Emoyhtiö ryhmitteli aiemmin myyntisaamiset ja muut saamiset -erässä raportoidut korolliset lainasaamiset konserniyhtiöiltä 1 350 tuhatta euroa korolliset saamiset -erään. Lisäksi emoyhtiö ryhmitteli aiemmin pitkäaikaisessa rahoitusvelat -erässä raportoidut lainat konserniyhtiöiltä 500 tuhatta euroa lyhytaikaiseen lainat konserniyhtiöiltä -erään lainasopimuksen mukaisesti. Rahavirtalaskelmalla korollisten saamisten lisäykset ja vähennykset oikaistiin investointien rahavirtaan. Oikaisun seurauksena liiketoiminnan rahavirta parani 745 tuhatta euroa, ja vastaavasti muutos investointien rahavirtaan oli -745 tuhatta euroa. Vertailukautta koskevien korjausten euromääräiset vaikutukset ovat nähtävillä seuraavissa taulukoissa: Vuosikertomus 2024 111 Emoyhtiön tuloslaskelma TEUR 1.1.-31.12.2023 Raportoitu Korjaus Oikaistu Liikevaihto 49 222 49 222 Liiketoiminnan muut tuotot 10 780 -3 791 6 989 Materiaalit ja palvelut -8 636 -8 636 Työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut -32 073 -32 073 Liiketoiminnan muut kulut -8 347 -8 347 Poistot ja arvonalentumiset -9 823 -3 099 -12 922 Liiketulos 1 123 -6 890 -5 767 Rahoitustuotot 1 169 1 169 Rahoituskulut -5 082 3 099 -1 983 Tulos ennen veroja -2 790 -3 791 -6 580 Tuloverot -93 -93 Tilikauden tulos -2 883 -3 791 -6 674 Tilikauden laaja tulos yhteensä -2 883 -3 791 -6 674 Vuosikertomus 2024 112 Emoyhtiön tase TEUR 31.12.2023 Raportoitu Korjaus Oikaistu Varat Pitkäaikaiset varat Aineelliset hyödykkeet 17 17 Käyttöoikeusomaisuuserät 1 127 1 127 Aineettomat hyödykkeet Liikearvo 1 991 34 362 36 353 Muut aineettomat hyödykkeet 39 270 -38 153 1 117 Muut sijoitukset 453 453 Tytäryhtiöosakkeet 5 546 5 546 Laskennalliset verosaamiset 1 152 -441 711 Korolliset saamiset 1 350 1 350 Myyntisaamiset ja muut saamiset 1 373 -1 350 23 Pitkäaikaiset varat yhteensä 50 928 -4 232 46 696 Lyhytaikaiset varat Vaihto-omaisuus 60 60 Myyntisaamiset ja muut saamiset 8 522 8 522 Rahavarat 438 438 Lyhytaikaiset varat yhteensä 9 020 9 020 Varat yhteensä 59 947 -4 232 55 716 Oma pääoma ja velat Emoyhtiön omistajille kuuluva pääoma Osakepääoma 1 009 1 009 Ylikurssirahasto 75 75 Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 14 374 14 374 Kertyneet voittovarat 5 299 -3 791 1 508 Oma pääoma yhteensä 20 757 -3 791 16 967 Pitkäaikaiset velat Laskennalliset verovelat 441 -441 Rahoitusvelat 747 -500 247 Vuokrasopimusvelat 217 217 Pitkäaikaiset velat yhteensä 1 405 -941 464 Lyhytaikaiset velat Rahoitusvelat 24 149 24 149 Ostovelat ja muut velat 12 607 12 607 Lainat konserniyhtiöiltä 500 500 Varaukset 99 99 Vuokrasopimusvelat 929 929 Lyhytaikaiset velat yhteensä 37 785 500 38 285 Velat yhteensä 39 190 -441 38 749 Oma pääoma ja velat yhteensä 59 947 -4 232 55 716 Vuosikertomus 2024 113 Emoyhtiön rahavirtalaskelma TEUR 1-12/2023 Raportoitu Korjaus Oikaistu Liiketoiminnan rahavirta Tilikauden tulos -2 883 -3 791 -6 674 Oikaisut: Poistot ja arvonalentumiset 9 823 3 099 12 922 Rahoitustuotot ja -kulut 3 912 -3 099 814 Tuloverot 93 93 Liiketoimintakaupan myyntivoitto -9 944 3 791 -6 153 Muut oikaisut -204 -204 Oikaisut, yhteensä 3 681 3 791 7 471 Rahavirta ennen käyttöpääoman muutosta 798 0 798 Käyttöpääoman muutos: Myyntisaamisten ja muiden saamisten muutos 1 304 745 2 049 Vaihto-omaisuuden lisäys 73 73 Ostovelkojen ja muiden velkojen muutos -3 379 -3 379 Käyttöpääoman muutos, yhteensä -2 001 745 -1 256 Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja -1 203 745 -458 Maksetut korot -2 060 -2 060 Saadut korot 131 131 Maksetut verot -9 -9 Liiketoiminnan rahavirta (A) -3 141 745 -2 396 Investointien rahavirta: Myydyt liiketoiminnat 9 959 9 959 Pitkäaikaisten korollisten saamisten lisäys -750 -750 Pitkäaikaisten korollisten saamisten vähennys 5 5 Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin -1 725 -1 725 Investointien rahavirta (B) 8 234 -745 7 489 Rahoituksen rahavirta: Pitkäaikaisten lainojen nostot 500 -500 Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut -548 -548 Lyhytaikaisten lainojen nostot 4 371 500 4 871 Lyhytaikaisten lainojen takaisinmaksut -8 601 -8 601 Vuokrasopimusvelkojen maksut -1 246 -1 246 Rahoituksen rahavirta (C) -5 523 0 -5 523 Rahavarojen muutos -431 0 -431 Rahavarat ja rahoitusarvopaperit tilikauden alussa 869 869 Rahavarat ja rahoitusarvopaperit tilikauden lopussa 438 0 438 Vuosikertomus 2024 114 Laskelma emoyhtiön oman pääoman muutoksista TEUR Osake- pääoma Ylikurssi- rahasto Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto Kertyneet voittovarat Yhteensä Oma pääoma 1.1.2023 1 009 75 14 374 8 182 23 640 Raportoitu Tilikauden tulos yhteensä -2 883 -2 883 Aikaisempiin tilikausiin kohdistuva oikaisu -3 791 -3 791 Oikaistu Tilikauden tulos yhteensä -6 674 -6 674 Raportoitu Oma pääoma 31.12.2023 1 009 75 14 374 5 299 20 757 Aikaisempiin tilikausiin kohdistuva oikaisu -3 791 -3 791 Oikaistu Oma pääoma 31.12.2023 1 009 75 14 374 1 508 16 966 Vuosikertomus 2024 115 Voitonjakoehdotus Emoyhtiö Solteq Oyj:n vapaa oma pääoma 31.12.2024 on: Jakokelpoiset varat Jakokelpoiset varat 31.12.2024 31.12.2023 Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 14 374 181,33 14 374 181,33 Edellisten tilikausien tulos 1 508 241,37 8 181 965,39 Tilikauden tulos 167 978,65 -6 673 724,05 * Vapaa oma pääoma yhteensä 16 050 401,35 15 882 422,67 * Aktivoidut kehittämismenot -46 738,63 -206 369,17 Yhteensä 16 003 662,72 15 676 053,50 * * Vertailuvuoden 2023 lukuja on oikaistu. Lisätietoja oikaisuista löytyy tämän tilinpäätöksen liitetiedosta 5.4. Tilikauden 2024 lopussa konsernin emoyhtiön jakokelpoinen oma pääoma on 16 003 662,72 euroa. Solteq Oyj:n hallitus esittää varsinaiselle yhtiökokoukselle, että tilikaudelta 2024 ei jaeta osinkoa. Hallitus katsoo, ettei osingonjaolle tai muulle varojen jaolle ole taloudellisia edellytyksiä. Yhtiön joukkovelkakirjalainan ehtojen mukaan varojen jako aiheuttaisi luottojen eräännyttämisperusteen. Joukkovelkakirjalainan kovenanttiehdot eivät salli osingonjakoa tilikauden 2024 perusteella. Yhtiön taloudellisessa asemassa ei tilikauden päättymisen jälkeen ole tapahtunut olennaisia muutoksia. Vuosikertomus 2024 116 Toimintakertomuksen ja tilinpäätöksen allekirjoitukset Espoossa 12. helmikuuta 2025 Markku Pietilä Mika Sutinen Hallituksen puheenjohtaja Hallituksen jäsen Anni Sarvaranta Panu Porkka Hallituksen jäsen Hallituksen jäsen Katarina Cantell Esko Mertsalmi Hallituksen jäsen Hallituksen jäsen Lotta Airas Aarne Aktan Hallituksen jäsen Toimitusjohtaja Tilinpäätösmerkintä Suoritetusta tilintarkastuksesta on tänään annettu kertomus. Helsingissä 12. helmikuuta 2025 PricewaterhouseCoopers Oy Tilintarkastusyhteisö Tiina Puukkoniemi KHT Vuosikertomus 2024 117 Tilintarkastuskertomus. Solteq Oyj:n yhtiökokoukselle Tilinpäätöksen tilintarkastus Lausunto Lausuntonamme esitämme, että tilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan konsernin sekä emoyhtiön taloudellisesta asemasta, toiminnan tuloksesta ja rahavirroista EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten tilinpäätösstandardien (IFRS-tilinpäätösstandardit) mukaisesti ja täyttää lakisääteiset vaatimukset. Lausuntomme on ristiriidaton tarkastusvaliokunnalle annetun lisäraportin kanssa. Tilintarkastuksen kohde Olemme tilintarkastaneet Solteq Oyj:n (y-tunnus 0490484-0) tilinpäätöksen tilikaudelta 1.1.–31.12.2024. Tilinpäätös sisältää sekä konsernin että emoyhtiön taseen, laajan tuloslaskelman, laskelman oman pääoman muutoksista, rahavirtalaskelman ja liitetiedot, jotka sisältävät olennaisen tilinpäätöksen laatimisperiaatteita koskevan informaation ja muuta selittävää informaatiota. Lausunnon perustelut Olemme suorittaneet tilintarkastuksen Suomessa noudatettavan hyvän tilintarkastustavan mukaisesti. Hyvän tilintarkastustavan mukaisia velvollisuuksiamme kuvataan tarkemmin kohdassa Tilintarkastajan velvollisuudet tilinpäätöksen tilintarkastuksessa. Käsityksemme mukaan olemme hankkineet lausuntomme perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa tilintarkastusevidenssiä. Riippumattomuus Olemme riippumattomia emoyhtiöstä ja konserniyrityksistä niiden Suomessa noudatettavien eettisten vaatimusten mukaisesti, jotka koskevat suorittamaamme tilintarkastusta ja olemme täyttäneet muut näiden vaatimusten mukaiset eettiset velvollisuutemme. Emoyhtiölle ja konserniyrityksille suorittamamme muut kuin tilintarkastuspalvelut ovat parhaan tietomme ja käsityksemme mukaan olleet Suomessa noudatettavien, näitä palveluja koskevien säännösten mukaisia, emmekä ole suorittaneet EU-asetuksen 537/2014 5. artiklan 1-kohdassa tarkoitettuja kiellettyjä palveluja. Suorittamamme muut kuin tilintarkastuspalvelut on esitetty konsernitilinpäätöksen liitetiedossa 2.4. Vuosikertomus 2024 118 Tarkastuksen yleinen lähestymistapa Yhteenveto • Konsernitilinpäätökselle määritetty olennaisuus: 400 000 euroa. • Konsernitilinpäätöksen tarkastuksen kohteena ovat olleet merkittävimmät konserniyhtiöt ja tarkastus on kattanut valtaosan konsernin liikevaihdosta, varoista ja veloista. • Liikevaihdon tuloutus • Liikearvon arvostus Osana tilintarkastuksen suunnittelua olemme määrittäneet olennaisuuden ja arvioineet riskiä siitä, että tilinpäätöksessä on olennainen virheellisyys. Erityisesti olemme arvioineet alueita, joiden osalta johto on tehnyt subjektiivisia arvioita. Tällaisia ovat esimerkiksi merkittävät kirjanpidolliset arviot, joihin liittyy oletuksia ja tulevien tapahtumien arviointia. Olennaisuus Tarkastuksemme suunnitteluun ja suorittamiseen on vaikuttanut soveltamamme olennaisuus. Tilintarkastuksen tavoitteena on hankkia kohtuullinen varmuus siitä, onko tilinpäätöksessä kokonaisuutena olennaista virheellisyyttä. Virheellisyyksiä voi aiheutua väärinkäytöksestä tai virheestä. Niiden katsotaan olevan olennaisia, jos niiden yksin tai yhdessä voitaisiin kohtuudella odottaa vaikuttavan taloudellisiin päätöksiin, joita käyttäjät tekevät tilinpäätöksen perusteella. Perustuen ammatilliseen harkintaamme määritimme olennaisuuteen liittyen tiettyjä kvantitatiivisia raja- arvoja, kuten alla olevassa taulukossa kuvatun konsernitilinpäätökselle määritetyn olennaisuuden. Nämä raja-arvot yhdessä kvalitatiivisten tekijöiden kanssa auttoivat meitä määrittämään tarkastuksen kokonaislaajuuden ja yksittäisten tilintarkastustoimenpiteiden luonteen, ajoituksen ja laajuuden sekä arvioimaan virheellisyyksien vaikutusta tilinpäätökseen kokonaisuutena. Konsernitilinpäätökselle määritetty olennaisuus 400 000 euroa Olennaisuuden määrittämisessä käytetty vertailukohde Liikevaihto Perustelut vertailukohteen valinnalle Käsityksemme mukaan liikevaihto tarjoaa tarkoituksenmukaisen vertailukohdan kuvaamaan Solteq-konsernin liiketoiminnan laajuutta ja suoriutumista. Vuosikertomus 2024 119 Konsernitilinpäätöksen tarkastuksen laajuuden määrittäminen Tilintarkastuksemme laajuutta määrittäessämme olemme ottaneet huomioon Solteq-konsernin rakenteen, toimialan sekä taloudelliseen raportointiin liittyvät prosessit ja kontrollit. Solteq-konsernilla oli kaksi raportoitavaa liiketoimintasegmenttiä Retail & Commerce ja Utilities vuoden 2024 lopussa. Olemme määrittäneet konsernitilinpäätöksen tarkastuksen laajuuden kattamaan Solteqin konsernitilinpäätöksen riittävässä laajuudessa. Konsernitilinpäätöksen tarkastuksen kohteena ovat olleet merkittävimmät konserniyhtiöt, ja tarkastus on kattanut valtaosan konsernin liikevaihdosta, varoista ja veloista. Tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat Tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat ovat seikkoja, jotka ammatillisen harkintamme mukaan ovat olleet merkittävimpiä tarkastuksen kohteena olevan tilikauden tilintarkastuksessa. Nämä seikat on otettu huomioon tilinpäätökseen kokonaisuutena kohdistuneessa tilintarkastuksessamme sekä laatiessamme siitä annettavaa lausuntoa, emmekä anna näistä seikoista erillistä lausuntoa. Otamme kaikissa tilintarkastuksissamme huomioon riskin siitä, että johto sivuuttaa kontrolleja. Tähän sisältyy arviointi siitä, onko viitteitä sellaisesta johdon tarkoitushakuisesta suhtautumisesta, josta aiheutuu väärinkäytöksestä johtuvan olennaisen virheellisyyden riski. Konsernitilinpäätöksen ja emoyhtiön tilintarkastuksen kannalta keskeinen seikka Miten seikkaa on käsitelty tilintarkastuksessa Liikevaihdon tuloutus Viittaus konsernitilinpäätöksen liitetietoon 2.2 ja emoyhtiön tilinpäätöksen liitetietoon 1.1 Konsernin ja emoyhtiön liikevaihto koostuu erilaisiin sopimusmalleihin pohjautuvista tulovirroista kuten palvelumyynnistä, ohjelmistojen käyttöoikeuksien myynneistä ja ylläpidoista sekä pitkäaikaishankkeista. Pitkäaikaishankkeet tuloutetaan suoritevelvoitteen täyttämisasteen (projektin valmiusaste) mukaisesti. Valmiusaste määritetään resurssien kumulatiivisen käyttöasteen ja kustannusten suhteessa suoritevelvoitteen kokonaisresurssi- ja kustannusennusteeseen. Pitkäaikaishankkeisiin liittyy johdon harkintaan perustuvia oletuksia, jotka liittyvät erityisesti ennustettuihin kokonaiskustannuksiin. Erilaisista liikevaihtovirroista ja tuloutusmenetelmistä sekä johdon harkinnasta johtuen, liikevaihdon tuloutus on tilintarkastuksen kannalta keskeinen seikka. Liikevaihdon tuloutukseen liittyvän olennaisen virheellisyyden riskin huomioon ottamiseksi suoritimme muun muassa seuraavat tilintarkastustoimenpiteet: • Arvioimme yhtiön soveltamien tuloutusperiaatteiden asianmukaisuutta suhteessa IFRS-tilinpäätösstandardeihin; • Muodostimme käsityksen liikevaihdon tulouttamiseen liittyvistä prosesseista ja kontrolleista. Lisäksi suoritimme aineistotarkastustoimenpiteitä arvioidaksemme tuloutuksen oikeellisuutta sekä kirjaamista oikealle tilikaudelle; • Tarkastimme yhtiön pitkäaikaishankkeiden tuloutusten asianmukaisuutta sopimusehdo t huomioiden; • Olemme arvioineet tilinpäätökseen sisältyvien liikevaihdon tuloutusperiaatteiden sekä myyntituottoja koskevien liitetietojen asianmukaisuutta. Vuosikertomus 2024 120 Liikearvon arvostus Viittaus konsernitilinpäätöksen liitetietoon 3.3 ja emoyhtiön tilinpäätöksen liitetietoon 2.3 Konsernin taseessa oli 31.12.2024 liikearvoa 38,6 miljoonaa euroa. Liikearvo on kohdistettu konsernin segmenteille seuraavasti: Retail & Commerce 28,5 miljoonaa euroa ja Utilities 10,1 miljoonaa euroa. Liikearvon määrä emoyhtiön taseessa oli 36,4 miljoonaa euroa. Yhtiö testaa liikearvon arvonalentumisen varalta aina, kun on viitteitä siitä, että arvo saattaa olla alentunut, mutta kuitenkin vähintään kerran vuodessa. Arvonalentumistestauksessa verrataan taseessa olevaa liikearvon määrää kerrytettävissä olevaan rahamäärään. Kerrytettävissä olevat rahamäärät perustuvat käyttöarvolaskelmiin. Nämä laskelmat edellyttävät johdolta merkittävää harkintaa, joka liittyy arvioihin tulevista rahavirroista sekä diskonttokoron määrittämiseen. Liikearvon määrä konsernin ja emoyhtiön taseessa on merkittävä ja sen arvostukseen liittyy merkittävää johdon harkintaa. Näistä seikoista johtuen liikearvon arvostus on tilintarkastuksen kannalta keskeinen seikka. Keskityimme tarkastustoimenpiteissämme johdon harkintaa edellyttävien arvioiden asianmukaisuuden varmentamiseen seuraavin toimenpitein: • Tarkastimme yhtiön käyttämien käyttöarvolaskelmien oikeellisuuden vertaamalla laskelmia IAS 36: Omaisuuserien arvonalentuminen - standardin vaatimuksiin sekä tarkastamalla laskelmien matemaattisen oikeellisuuden; • Arvioimme laskelmissa käytettyjen rahavirtaennusteiden määrittämiseen liittyvää prosessia ja vertasimme ennusteita hallituksen hyväksymiin budjetteihin; • Tarkastimme johdon harkintaa vaativia olettamuksia, mukaan lukien arvioita liikevaihdon ja kannattavuuden kehityksestä, käytettyä diskonttokorkoa sekä ennustejakson jälkeisten rahavirtojen arvioinnissa käytettyä pitkän aikavälin kasvuvauhtia; • Vertasimme tilikauden toteutuneita ennusteita edellisenä vuonna arvonalentumismallissa käytettyihin ennusteisiin sen selvittämiseksi, sisältyikö ennusteisiin oletuksia, jotka olivat jälkikäteen arvioituina olleet optimistisia; • Arvioimme johdon laatiman herkkyysanalyysin asianmukaisuutta; • Laskelmissa käytettyjen diskonttokorkojen tarkastamisessa käytimme apuna PwC:n arvonmääritykseen erikoistuneita asiantuntijoita. Diskonttokorkojen määrittämisessä käytettyjä komponentteja verrattiin soveltuvilta osin ulkopuolisiin yleisesti hyväksyttyihin tietolähteisiin. Lisäksi vertasimme käytettyä diskonttokorkoa verrokkiyhtiöiden käyttämiin diskonttokorkoihin; • Arvioimme myös konsernitilinpäätöksen liitetiedossa 3.3 ja emoyhtiön tilinpäätöksen liitetiedossa 2.3 esitettyjen tietojen riittävyyttä ja asianmukaisuutta. Konsernitilinpäätöksen tai emoyhtiön tilinpäätöksen osalta ei ole EU-asetuksen 537/2014 10. artiklan 2 c - kohdassa tarkoitettuja merkittäviä olennaisen virheellisyyden riskejä. Vuosikertomus 2024 121 Tilinpäätöstä koskevat hallituksen ja toimitusjohtajan velvollisuudet Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat tilinpäätöksen laatimisesta siten, että tilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten tilinpäätösstandardien (IFRS- tilinpäätösstandardit) mukaisesti ja siten, että tilinpäätös täyttää lakisääteiset vaatimukset. Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat myös sellaisesta sisäisestä valvonnasta, jonka ne katsovat tarpeelliseksi voidakseen laatia tilinpäätöksen, jossa ei ole väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvaa olennaista virheellisyyttä. Hallitus ja toimitusjohtaja ovat tilinpäätöstä laatiessaan velvollisia arvioimaan emoyhtiön ja konsernin kykyä jatkaa toimintaansa ja soveltuvissa tapauksissa esittämään seikat, jotka liittyvät toiminnan jatkuvuuteen ja siihen, että tilinpäätös on laadittu toiminnan jatkuvuuteen perustuen. Tilinpäätös laaditaan toiminnan jatkuvuuteen perustuen, paitsi jos emoyhtiö tai konserni aiotaan purkaa tai toiminta lakkauttaa tai ei ole muuta realistista vaihtoehtoa kuin tehdä niin. Tilintarkastajan velvollisuudet tilinpäätöksen tilintarkastuksessa Tavoitteenamme on hankkia kohtuullinen varmuus siitä, onko tilinpäätöksessä kokonaisuutena väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvaa olennaista virheellisyyttä, sekä antaa tilintarkastuskertomus, joka sisältää lausuntomme. Kohtuullinen varmuus on korkea varmuustaso, mutta se ei ole tae siitä, että olennainen virheellisyys aina havaitaan hyvän tilintarkastustavan mukaisesti suoritettavassa tilintarkastuksessa. Virheellisyyksiä voi aiheutua väärinkäytöksestä tai virheestä, ja niiden katsotaan olevan olennaisia, jos niiden yksin tai yhdessä voisi kohtuudella odottaa vaikuttavan taloudellisiin päätöksiin, joita käyttäjät tekevät tilinpäätöksen perusteella. Hyvän tilintarkastustavan mukaiseen tilintarkastukseen kuuluu, että käytämme ammatillista harkintaa ja säilytämme ammatillisen skeptisyyden koko tilintarkastuksen ajan. Lisäksi: • Tunnistamme ja arvioimme väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvat tilinpäätöksen olennaisen virheellisyyden riskit, suunnittelemme ja suoritamme näihin riskeihin vastaavia tilintarkastustoimenpiteitä ja hankimme lausuntomme perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa tilintarkastusevidenssiä. Riski siitä, että väärinkäytöksestä johtuva olennainen virheellisyys jää havaitsematta, on suurempi kuin riski siitä, että virheestä johtuva olennainen virheellisyys jää havaitsematta, sillä väärinkäytökseen voi liittyä yhteistoimintaa, väärentämistä, tietojen tahallista esittämättä jättämistä tai virheellisten tietojen esittämistä taikka sisäisen valvonnan sivuuttamista. • Muodostamme käsityksen tilintarkastuksen kannalta relevantista sisäisestä valvonnasta pystyäksemme suunnittelemaan olosuhteisiin nähden asianmukaiset tilintarkastustoimenpiteet mutta emme siinä tarkoituksessa, että pystyisimme antamaan lausunnon emoyhtiön tai konsernin sisäisen valvonnan tehokkuudesta. • Arvioimme sovellettujen tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden asianmukaisuutta sekä johdon tekemien kirjanpidollisten arvioiden ja niistä esitettävien tietojen kohtuullisuutta. • Teemme johtopäätöksen siitä, onko hallituksen ja toimitusjohtajan ollut asianmukaista laatia tilinpäätös perustuen oletukseen toiminnan jatkuvuudesta, ja teemme hankkimamme tilintarkastusevidenssin perusteella johtopäätöksen siitä, esiintyykö sellaista tapahtumiin tai olosuhteisiin liittyvää olennaista epävarmuutta, joka voi antaa merkittävää aihetta epäillä emoyhtiön tai konsernin kykyä jatkaa toimintaansa. Jos johtopäätöksemme on, että olennaista epävarmuutta esiintyy, meidän täytyy kiinnittää tilintarkastuskertomuksessamme lukijan huomiota epävarmuutta koskeviin tilinpäätöksessä esitettäviin tietoihin tai, jos epävarmuutta koskevat tiedot eivät ole riittäviä, mukauttaa lausuntomme. Johtopäätöksemme perustuvat tilintarkastuskertomuksen antamispäivään mennessä hankittuun tilintarkastusevidenssiin. Vastaiset tapahtumat tai olosuhteet voivat kuitenkin johtaa siihen, ettei emoyhtiö tai konserni pysty jatkamaan toimintaansa. • Arvioimme tilinpäätöksen, kaikki tilinpäätöksessä esitettävät tiedot mukaan lukien, yleistä esittämistapaa, rakennetta ja sisältöä ja sitä, kuvastaako tilinpäätös sen perustana olevia liiketoimia ja tapahtumia siten, että se antaa oikean ja riittävän kuvan. Vuosikertomus 2024 122 • Suunnittelemme ja suoritamme konsernin tilintarkastuksen hankkiaksemme konsernitilinpäätöstä koskevan tilintarkastuslausunnon laatimisen perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen sovelt uvaa tilintarkastusevidenssiä konserniin kuuluvia yhteisöjä tai liiketoimintayksikköjä koskevasta taloudellisesta informaatiosta. Vastaamme konsernin tilintarkastusta varten suoritettavan tilintarkastustyön ohjauksesta, valvonnasta ja läpikäynnistä. Vastaamme tilintarkastuslausunnosta yksin. Kommunikoimme hallintoelinten kanssa muun muassa tilintarkastuksen suunnitellusta laajuudesta ja ajoituksesta sekä merkittävistä tilintarkastushavainnoista, mukaan lukien mahdolliset sisäisen valvonnan merkittävät puutteellisuudet, jotka tunnistamme tilintarkastuksen aikana. Lisäksi annamme hallintoelimille vahvistuksen siitä, että olemme noudattaneet riippumattomuutta koskevia relevantteja eettisiä vaatimuksia, ja kommunikoimme niiden kanssa kaikista suhteista ja muista seikoista, joiden voi kohtuudella ajatella vaikuttavan riippumattomuuteemme, ja soveltuvissa tapauksissa niihin liittyvistä varotoimista. Päätämme, mitkä hallintoelinten kanssa kommunikoiduista seikoista olivat merkittävimpiä tarkasteltavana olevan tilikauden tilintarkastuksessa ja näin ollen ovat tilintarkastuksen kannalta keskeisiä. Kuvaamme kyseiset seikat tilintarkastuskertomuksessa, paitsi jos säädös tai määräys estää kyseisen seikan julkistamisen tai kun äärimmäisen harvinaisissa tapauksissa toteamme, ettei kyseisestä seikasta viestitä tilintarkastuskertomuksessa, koska siitä aiheutuvien epäedullisten vaikutusten voisi kohtuudella odottaa olevan suuremmat kuin tällaisesta viestinnästä koituva yleinen etu. Vuosikertomus 2024 123 Muut raportointivelvoitteet Tilintarkastustoimeksiantoa koskevat tiedot Olemme toimineet yhtiökokouksen valitsemana tilintarkastajana 27.3.2024 alkaen yhtäjaksoisesti 1 vuoden. Muu informaatio Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat muusta informaatiosta. Muu informaatio käsittää toimintakertomuksen ja vuosikertomukseen sisältyvän informaation, mutta se ei sisällä tilinpäätöstä eikä sitä koskevaa tilintarkastuskertomustamme. Olemme saaneet toimintakertomuksen käyttöömme ennen tämän tilintarkastuskertomuksen antamispäivää, ja odotamme saavamme vuosikertomuksen käyttöömme kyseisen päivän jälkeen. Tilinpäätöstä koskeva lausuntomme ei kata muuta informaatiota. Velvollisuutenamme on lukea edellä yksilöity muu informaatio tilinpäätöksen tilintarkastuksen yhteydessä ja tätä tehdessämme arvioida, onko muu informaatio olennaisesti ristiriidassa tilinpäätöksen tai tilintarkastusta suoritettaessa hankkimamme tietämyksen kanssa tai vaikuttaako se muutoin olevan olennaisesti virheellistä. Toimintakertomuksen osalta velvollisuutenamme on lisäksi arvioida, onko toimintakertomus laadittu noudattaen siihen sovellettavia säännöksiä. Lausuntonamme esitämme, että • toimintakertomuksen ja tilinpäätöksen tiedot ovat yhdenmukaisia • toimintakertomus on laadittu noudattaen siihen sovellettavia säännöksiä. Jos teemme ennen tilintarkastuskertomuksen antamispäivää käyttöömme saamaamme muuhun informaatioon kohdistamamme työn perusteella johtopäätöksen, että kyseisessä muussa informaatiossa on olennainen virheellisyys, meidän on raportoitava tästä seikasta. Meillä ei ole tämän asian suhteen raportoitavaa. Helsingissä 12.2.2025 PricewaterhouseCoopers Oy Tilintarkastusyhteisö Tiina Puukkoniemi KHT Vuosikertomus 2024 124 Solteq Oyj:n ESEF-tilinpäätöstä koskeva kohtuullisen varmuuden antava riippumattoman tilintarkastajan varmennusraportti Solteq Oyj:n johdolle Olemme Solteq Oyj:n (y-tunnus 0490484-0) (jäljempänä myös ”yhtiö”) johdon pyynnöstä suorittaneet kohtuullisen varmuuden antavan toimeksiannon, jonka kohteena on ollut yhtiön IFRS-konsernitilinpäätös tilikaudelta 1.1.- 31.12.2024 European Single Electronic Format -muodossa (”ESEF-tilinpäätös”). Johdon vastuu ESEF-tilinpäätöksestä Solteq Oyj:n johto vastaa ESEF-tilinpäätöksen laatimisesta siten, että se täyttää 17.12.2018 annetun komission delegoidun asetuksen (EU) 2019/815 vaatimukset (”ESEF-vaatimukset”). Tähän vastuuseen kuuluu, että suunnitellaan, otetaan käyttöön ja ylläpidetään sisäistä valvontaa, joka on relevanttia sellaisen ESEF-tilinpäätöksen laatimisen kannalta, jossa ei ole väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvaa olennaista ESEF-vaatimusten noudattamatta jättämistä. Meidän riippumattomuutemme ja laadunhallintamme Olemme noudattaneet IESBAn (International Ethics Standards Board for Accountants) Kansainvälisten eettisten sääntöjen tilintarkastusammattilaisille (sisältäen Kansainväliset riippumattomuusstandardit) (IESBAn eettiset säännöt) mukaisia riippumattomuusvaatimuksia ja muita eettisiä vaatimuksia. Sääntöjen pohjana olevat perusperiaatteet ovat rehellisyys, objektiivisuus, ammatillinen pätevyys ja huolellisuus, salassapitovelvollisuus ja ammatillinen käyttäytyminen. Yhtiömme soveltaa kansainvälistä laadunhallintastandardia ISQM 1, jonka mukaan tilintarkastusyhteisön on suunniteltava, otettava käyttöön ja pidettävä toiminnassa laadunhallintajärjestelmä, mukaan lukien eettisten vaatimusten, ammatillisten standardien sekä sovellettavien säädöksiin ja määräyksiin perustuvien vaatimusten noudattamista koskevat toimintaperiaatteet ja menettelytavat. Meidän velvollisuutemme Meidän velvollisuutenamme on esittää suorittamiemme toimenpiteiden ja hankkimamme evidenssin perusteella lausunto ESEF-tilinpäätöksestä. Olemme suorittaneet kohtuullisen varmuuden antavan toimeksiantomme kansainvälisen varmennustoimeksiantostandardin (ISAE) 3000 (uudistettu) Muut varmennustoimeksiannot kuin menneitä kausia koskevaan taloudelliseen informaatioon kohdistuva tilintarkastus tai yleisluonteinen tarkastus mukaisesti. Kyseinen standardi edellyttää, että suunnittelemme ja suoritamme toimeksiannon hankkiaksemme kohtuullisen varmuuden siitä, onko ESEF-tilinpäätöksessä olennaista ESEF-vaatimusten noudattamatta jättämistä. ISAE 3000 (uudistettu) mukaiseen kohtuullisen varmuuden antavaan toimeksiantoon kuuluu toimenpiteitä evidenssin hankkimiseksi siitä, onko ESEF-tilinpäätös ESEF-vaatimusten mukainen. Valittavat toimenpiteet perustuvat tilintarkastajan harkintaan, johon kuuluu väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvan olennaisen ESEF-vaatimusten noudattamatta jättämisen riskien arvioiminen. Näitä riskejä arvioidessamme olemme tarkastelleet sisäistä valvontaa, joka on yhtiössä relevanttia ESEF-tilinpäätöksen laatimisen kannalta. Käsityksemme mukaan olemme hankkineet lausuntomme perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa evidenssiä. Lausunto Lausuntonamme esitämme, että Solteq Oyj:n ESEF-tilinpäätös 31.12.2024 päättyneeltä tilikaudelta noudattaa olennaisilta osin ESEF-vaatimuksissa asetettuja vähimmäisvaatimuksia. Tämä kohtuullisen varmuuden antava varmennusraporttimme on laadittu toimeksiantomme ehtojen mukaisesti. Vastaamme työstämme, tästä raportista ja esittämästämme lausunnosta vain Solteq Oyj:lle, Vuosikertomus 2024 125 emme kolmansille osapuolille. Helsingissä 4.3.2025 PricewaterhouseCoopers Oy Tilintarkastusyhteisö Tiina Puukkoniemi KHT Solteq Oyj Revontulenkuja 1 02100 Espoo 743700HXWTM31ZHBXW132024-01-012024-12-31743700HXWTM31ZHBXW132023-01-012023-12-31743700HXWTM31ZHBXW132024-12-31743700HXWTM31ZHBXW132023-12-31743700HXWTM31ZHBXW132022-12-31743700HXWTM31ZHBXW132022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember743700HXWTM31ZHBXW132023-01-012023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember743700HXWTM31ZHBXW132023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember743700HXWTM31ZHBXW132022-12-31ifrs-full:SharePremiumMember743700HXWTM31ZHBXW132023-01-012023-12-31ifrs-full:SharePremiumMember743700HXWTM31ZHBXW132023-12-31ifrs-full:SharePremiumMember743700HXWTM31ZHBXW132022-12-31SOL:ReserveForInvestedUnrestrictedEquityMember743700HXWTM31ZHBXW132023-01-012023-12-31SOL:ReserveForInvestedUnrestrictedEquityMember743700HXWTM31ZHBXW132023-12-31SOL:ReserveForInvestedUnrestrictedEquityMember743700HXWTM31ZHBXW132022-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember743700HXWTM31ZHBXW132023-01-012023-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember743700HXWTM31ZHBXW132023-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember743700HXWTM31ZHBXW132022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember743700HXWTM31ZHBXW132023-01-012023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember743700HXWTM31ZHBXW132023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember743700HXWTM31ZHBXW132024-01-012024-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember743700HXWTM31ZHBXW132024-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember743700HXWTM31ZHBXW132024-01-012024-12-31ifrs-full:SharePremiumMember743700HXWTM31ZHBXW132024-12-31ifrs-full:SharePremiumMember743700HXWTM31ZHBXW132024-01-012024-12-31SOL:ReserveForInvestedUnrestrictedEquityMember743700HXWTM31ZHBXW132024-12-31SOL:ReserveForInvestedUnrestrictedEquityMember743700HXWTM31ZHBXW132024-01-012024-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember743700HXWTM31ZHBXW132024-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember743700HXWTM31ZHBXW132024-01-012024-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember743700HXWTM31ZHBXW132024-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMemberiso4217:EURiso4217:EURxbrli:shares
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.