AI Terminal
Ovaro Kiinteistösijoitus Oyj
Quarterly Report • Feb 27, 2025
3331_rns_2025-02-27_337ffbd6-d196-4863-bdaf-2b81e8476259.pdf
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
Tilinpäätöstiedote 1.1.-31.12.2024
OVARO KIINTEISTÖSIJOITUS OYJ TILINPÄÄTÖSTIEDOTE 1.1.-31.12.2024
YHTEENVETO KAUDELTA LOKAKUU-JOULUKUU/2024 (VERTAILUKAUSI LOKAKUU-JOULUKUU /2023)
- Katsauskauden tulos oli voitollinen 1 918 tuhatta euroa (-489 tuhatta euroa). Katsauskauden tulokseen vaikutti eniten laskennallisten verosaamisten lisäys, joka oli 2 117 miljoonaa euroa.
- •
- • Katsauskauden operatiivinen (EPRA) tulos laski •749 tuhanteen euroon (300 tuhatta euroa). Operatiiviseen tulokseen vaikuttivat negatiivisesti Jyväskylän Kukkulan Kehitys Oy:n hankinnasta aiheutuneet korkokulut, transaktiokulut sekä Jyväskylän Kukkulan negatiivinen nettotuotto, koska uudet vuokrasopimukset astuvat voimaan vasta vuoden 2025 aikana.
- Vuokratuotoista muodostuva liikevaihto laski asuntomyynneistä johtuen 1 022 tuhanteen euroon (1 390 tuhatta euroa).
- Sijoituskiinteistöjen pinta-alaperusteinen vuokrausaste ilman Jyväskylän Kukkulan kiinteistökantaa oli 91,45 prosenttia (81,37 prosenttia). Asuntosalkun pinta-alaperusteinen vuokrausaste oli 87,16 prosenttia ja toimitilojen vuokrausaste 91,92 prosenttia.
- • Rakennuttamisinvestointeja tehtiin yhteensä 4 015 tuhannella eurolla toimitilakiinteistöihin Jyväskylässä. Investoinnit liittyivät uusiin vuokrasopimuksiin.
- EPRA osakekohtainen nettovarallisuus oli 4,91 €/osake (31.12.2023: 5,31 €). EPRA nettovarallisuuden lasku tilikauden positiivisesta tuloksesta huolimatta johtui laskennallisten verosaamisten lisääntymisestä, joita ei huomioida kyseisen tunnusluvun laskennassa.
YHTEENVETO KAUDELTA TAMMIKUU-JOULUKUU/2024 (VERTAILUKAUSI TAMMIKUU-JOULUKUU /2023)
- • Katsauskauden tulos oli voitollinen 586 tuhatta euroa (2 588 tuhatta euroa). Konsernin tulos heikkeni vertailukauteen nähden 2 002 tuhatta euroa. Suurin tulosta heikentävä tekijä oli asuntojen myynneistä aiheutuneet myyntitappiot.
- myyntitappiota. Tilikauden päättyessä yhtiön omistuksessa on enää 38 asunto-osakehuoneistoa.
- Operatiiviseen tulokseen vaikuttivat negatiivisesti [yväskylän Kukkulan Kehitys 0y:n hankinnasta aiheutuneet korkokulut, transaktiokulut sekä [yväskylän Kukkulan negatiivinen nettotuotto, koska uudet vuokrasopimukset astuvat voimaan vuoden 2025 aikana.
- •
- • Yhtiö hankki vuoden aikana omia osakkeita 230 192 kappaletta. Yhtiön hallussa omia osakkeita oli 31.12.2024 yhteensä 415 390 kappaletta.
- EPRA osakekohtainen nettovarallisuus oli 4,91 €/osake (31.12.2023: 5,31 €). EPRA nettovarallisuuden lasku tilikauden positiivisesta tuloksesta huolimatta johtui laskennallisten verosaamisten lisääntymisestä, joita ei huomioida kyseisen tunnusluvun laskennassa.
- Osakkuusyhtiö Apitare Oy:n osinko yhtiölle oli yhteensä 158 tuhatta euroa.
- Osinkoa jaettiin 0,13 €/osake, yhteensä 1 085 tuhatta euroa.
- • Hallituksen ehdotus 17.4.2025 pidettävälle yhtiökokoukselle on, ettei osinkoa makseta tilikaudelta 2024.
TOIMITUSJOHTAJA MARKO HUTTUNEN
Ovaron vuoden 2024 tulos oli positiivinen johtuen pääasiassa laskennallisten verosaamisten lisäyksestä. Yhtiö myi pääosan asunnoistaan, mistä kirjautui merkittäviä tappiota. Myynneillä vapautettiin pääomia Jyväskylän Kukkulaan ja muihin uuden strategian mukaisiin osta-kehitä-myy hankkeisiin.
Ovaron omavaraisuusaste oli vahva, 68,4 %, mikä antaa vakaan pohjan uusille hankkeille.
Tampereen Hermian hoivahankkeeseen neuvoteltiin uusi ratkaisu Esperi Care 0y:n kanssa. Olemme allekirjoittaneet pitkän pääomavuokrasopimuksen Esperin kanssa tilikauden päättymisen jälkeen. Sopimus on ehdollinen rakennusluvalle ja rahoituksen saamiselle. Ovaron tavoitteena on saada hanke käyntiin vuoden 2025 loppuun mennessä.
Jyväskylän Kukkulan Kehitys Oy:n ("JKK") hankinnan tuloksena Ovaro saa Kukkulan II vaiheen rakennukset ja maa-alueet sekä vuoden 2025 loppuun mennessä hankittavat vaiheen III maa-alueet ja rakennukset. III vaiheen uudelleenkaavoitus on käynnissä ja osayleiskaava on virallisesti nähtävillä. Osayleiskaava vastaa JKK:n tavoitteeseen saada alueelle 80.000 - 90.000 kerrosneliömetriä uutta rakennusoikeutta pääosin asuntotuotantoa varten. Pelkästään Kukkulan alue tarjoaa Ovarolle noin 15 vuoden liiketoimintaputken rakennuttamiseen ja hankekehitykseen.
Ovaron pääasialliset toimet vuonna 2025 keskittyvät Jyväskylän Kukkulan alueen kaavoituksen varmistamiseen ja muiden osta-kehitä-myy hankkeiden edistämiseen. Markkinatilanne on otollinen korkojen laskun seurauksena. Nykyisillä asuntoaloitusmäärillä etenkin kasvukeskuksissa ollaan siirtymässä asuntojen ylitarjonnasta kohti alitarjontaa 2026 aikana.
YHTEENVETOTAULUKKO
| Keskeiset tunnus uvut | 10-12 /2024 10-12 /2023 | muutos | 1-12 /2024 1-12 /2023 | muutos | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Liikevaihto, t€ | 1 022 | 1 390 | -26.4 % | 5 262 | 5 603 | -6,1 % |
| Nettotuotto, t€ | 290 | 687 | -57,8 % | 2 588 | 2 683 | -3.5 % |
| Katsauskauden tulos, t€ | 1 918 | -498 | 484.9 % | 586 | 2 588 | -77.4 % |
| Tulos / osake, laimentamaton € | 0.23 | -0.06 | 498.0 % | 0.07 | 0.30 | -76.6 % |
| Taseen loppusumma M€ | 65,7 | 63,5 | 3,5 % | 65,7 | 63,5 | 3.5 % |
| Rahavarat, M€ | 1,6 | 8.6 | -81.3 % | 1,6 | 8.6 | -81.3 % |
| Vaihtoehtoiset tunnus uvut | ||||||
| Operatiivinen tulos (EPRA), t€ | -749 | 301 | -348,7 % | -143 | 918 | -115.6 % |
| EPRA-tulos/osake, € | -0.09 | 0.04 | -328.7 % | -0.02 | 0.11 | -116.0 % |
| Nettovarallisuus/osake (EPRA) € | 4,9 | 5,3 | -7.5 % | 4,9 | 5,3 | -7,5 % |
OHJEISTUS VUODELLE 2025
Ovaro Kiinteistösijoitus ohjeistaa, että vuoden 2025 tilikauden tulos paranee vuodesta 2024.
Tilikauden tulos 2024 oli 586 tuhatta euroa. Ovaro on antanut ohjeistuksensa konsernin tilikauden tuloksesta vuodesta 2023 lähtien.
TOIMINTAYMPÄRISTÖ
Suomen Pankin joulukuun 2024 ennusteen mukaan Suomen bruttokansantuote supistuu 0,5 % vuonna 2024. Vuonna 2025 talouskasvu vauhdittuu, mutta vain 0,8 % ja 1,8 % vuosina 2025 ja 2026.
Kiinteistönvälitysalan Keskusliiton tietojen mukaan vuoden neljännellä kauppavolyymit jatkoivat hyvää kehitystään kolmannen kvartaalin ohella (KVKL 11.2.2024). Asiaa selittää KVKL:n mukaan korkojen lasku. Asuntojen hinnat jatkoivat kuitenkin maltillista laskuaan.
Toimitilamarkkinalla transaktiovolyymi on laskenut niin ikään merkittävästi verrattuna edellisten vuosien tasoon. Q4/24 jatkoi tätä trendiä ollen erittäin hiljainen investointien osalta. Toimitilamarkkinalla prime-yieldit Helsingin keskustassa pysyivät entisellään noin 5 prosentin tasossa.
Arviomme, että toimintaympäristö olisi paranemassa vuoden 2025 aikana, johtuen korkojen merkittävästä laskusta vuoden 2024 jälkimmäisen vuosipuoliskon aikana. Markkinatilanteen piristyminen etenkin asuntomarkkinoilla on hyvin paljon kiinni valmistuvien uusien asuntojen määrästä. Nykyisillä asuntoaloitusmäärillä etenkin kasvukeskuksissa ollaan siirtymässä asuntojen ylitarjontaa arviolta vuoden 2026 aikana. Mikäli tarjonta ei kykene vastaamaan asuntojen kysyntään kasvukeskuksissa voi edessä olla hintainflaatiota niin asuntojen vuokrissa kuin hinnoissakin. Tämä yhdistettynä kasvukeskuksien vahvaan väestönkasvuun tulee tarjoamaan houkuttelevia investointimahdollisuuksia tulevien aikana.
TALOUDELLINEN KEHITYS LOKAKUU-JOULUKUU 2024
Ovaron liikevaihto muodostui kokonaisuudessaan vuokraustoiminnan tuotoista ja oli neljännellä vuosineljänneksellä 1 022 tuhatta euroa (1 390 tuhatta euroa).
Nettovuokratuotot olivat 290 tuhatta euroa). Nettovuokratuotto lasketaan vähentämällä vuokraustoiminnan tuotoista hoitokulut, jotka olivat 733 tuhatta euroa (703 tuhatta euroa).
Tulos ennen veroja oli -199 tuhatta euroa (-344 tuhatta euroa).
Nettorahoituskulut olivat -347 tuhatta euroa (-113 tuhatta euroa). Rahoitustuotot olivat 88 tuhatta euroa (96 tuhatta euroa). Rahoituskulut olivat -435 tuhatta euroa (-209 tuhatta euroa).
Tulos luovutuksista ja huoneistojen käyvän arvon muutoksista olivat -923 tuhatta euroa (-1 670 tuhatta euroa).
Osakkuusyhtiö Apitare Oy:n osuus tuloksesta oli 1 473 tuhatta euroa.
TALOUDELLINEN KEHITYS TAMMIKUU-JOULUKUU 2024
Ovaron liikevaihto muodostui vuokraustoiminnan tuotoista ja oli 5 262 tuhatta euroa (5 603 tuhatta euroa). Vertailukauteen nähden liikevaihto laski 341 tuhatta euroa. Liikevaihdon lasku johtuu asuntojen myynnistä.
Nettovuokratuotot olivat 2 588 tuhatta euroa (2 683 tuhatta euroa).
Tulos ennen veroja oli -1 360 tuhatta euroa (2 814 tuhatta euroa). Konsernin tulos ennen veroja heikkeni vertailukauteen nähden 4 174 tuhatta euroa. Konsernin osuus osakkuusyhtöö Apitare Oy:n tuloksesta oli 1 869 tuhatta euroa. Ovaro omistaa 1/3 osuuden osakkuusyhtiö Apitare Oy:sta.
Sijoituskiinteistöjen käyvän arvon muutokset olivat -2 267 tuhatta euroa (-1 677 tuhatta euroa), jotka muodostuivat vanhan asuntosalkun sekä toimistokiinteistöjen käyvän arvon muutoksista.
OPERATIIVINEN TULOS (EPRA) TAMMIKUU-JOULUKUU 2024
Ovaron operatiivinen tulos (EPRA) oli -143 tuhatta euroa (918 tuhatta euroa).
Liikevaihto laski 5 262 tuhanteen euroon (5 603 tuhatta euroa) johtuen asuntojen myynneistä, jotka heijastuvat vuokratuottoihin.
Sijoituskiinteistöjen hoitokulut olivat lähes edellisen vuoden tasolla -2 675 tuhatta euroa (-2 920 tuhatta euroa) ja näin ollen nettotuotot olivat 2 588 tuhatta euroa (2 683 tuhatta euroa). Muut liiketoiminnan kulut ja tuotot olivat -2 222 tuhatta euroa (-1 897 tuhatta euroa).
Osakkuusyhtiö Apitare Oy:n osuus operatiivisesta oli 1 473 tuhatta euroa (509 tuhatta euroa).
Konsernin rahoituskulut olivat -1 161 tuhatta euroa (- 636 tuhatta euroa). Rahoituskulujen kasvu johtuu Jyväskylän Kukkulan Kehityksen oston korkokuluista ja transaktiokuluista.
PÄÄOMARAKENNE JA RAHOITUS
Konsernitaseen loppusumma oli 65 666 tuhatta euroa (31.12.2023: 63 454 tuhatta euroa). Oma pääoma yhteensä oli 44 716 tuhatta euroa (31.12.2023: 46 097 tuhatta euroa) ja vieras pääoma 20 950 tuhatta euroa (31.12.2023: 17 357 tuhatta euroa), Konsernin vieras pääoma muodostuu emoyhtiön lainoista, vuokrasopimusveloista sekä omistettujen asunto- ja kiinteistöyhtiöiden lainoista.
Ovaro solmi vuoden 2022 lokakuussa 2,050 miljoonan euron lainasopimuksen. Lainan pääomaa lyhennetään 6 kuukauden välein tasasuurina lyhennyserinä kuitenkin siten, että lainan jäljellä oleva pääntyy maksettavaksi 30.10.2027. Lyhennyserä on 51 250 euroa. Korkoa lainasta maksetaan 6 kk euribor + 2,0 %.
Yhtiö solmi kesäkuussa 2022 3,050 miljoonan euron lainasopimuksen. Lainan pääomaa lyhennetään 6 kuukauden välein tasasuurina lyhennyserinä, kuitenkin siten, että lainan jäljellä oleva pääntyy kokonaan 15.6.2027. Lyhennyserä on 76 250 euroa. Korkoa lainasta maksetaan 6 kk euribor +2,0 %.
Yhtiö solmi tammikuussa 2021 1,9 miljoonan euron lainasopimuksen, joka uudelleen järjesteltiin vuoden 2024 aikana. Järjestelyn yhteydessä lainaa lyhennettiin 200 tuhatta euroa. Lainan pääomaa lyhennetään 6 kuukauden välein tasasuurina lyhennyserinä kuitenkin siten, että lainan jäljellä oleva pääoma erääntyy maksettavaksi 31.12.2027. Lyhennyserä on 53 500 euroa. Korkoa maksetaan 6 kk euribor +2,8 %.
Konsernin omavaraisuusaste säilyi vahvana 68,4 % (31.12.2023: 72,6 %).
SIJOITUSKIINTEISTÖT
Sijoituskiinteistöjen käypä arvo katsauskauden lopussa oli 34,2 miljoonaa euroa (31.12.2023: 41,7 miljoonaa euroa) sisältäen 3,5 miljoonaa euroa (31.12.2023: 8,0 miljoonaa euroa) myytävänä olevia, sekä 2,1 miljoonaa euroa (31.12.2023: 3,5 miljoonaa euroa) IFRS 16 mukaisia tonttien vuokraoikeuksia.
| Omistukset | Kohteet | Pinta-ala | Bruttoarvo | Yhtiölainat Nettoarvo | |
|---|---|---|---|---|---|
| kpl | m2 | MEUR | MEUR | MEUR | |
| Ovaro Kiinteistösijoitus | 17 | 66 582* | 32,6 | 0.0 | 32,6 |
| Ovaro Kiinteistökehitys | 1 | 1 657 | 1,6 | 0.0 | 1,6 |
| Koko kanta | 18 | 68 239 | 34,2 | 0,0 | 34.2 |
*Sisältää Kukkula vaiheen II suojeltavat rakennukset
Markkina-arvoin mitattuna suurimmat omistukset ovat Jyväskylässä, Tampereella ja Kuopiossa. Kyseiset kaupungit edustavat yli 90 % koko sijoituskiinteistöt salkun arvosta.
Asuntorakennusten osuus sijoituskiinteistöjen käyvästä arvosta on n. 3 %. Toimistojen, liikerakennusten ja tonttien osuus on n. 97 %.
Pinta-ala perusteisesti jaoteltuna Jyväskylä, Tampere ja Kuopio ovat suurimmat kaupungit. Kolme suurinta kaupunkia edustavat yli 90 % salkun pinta-alasta.
Asuntojen osuus sijoituskiinteistöjen pinta-alasta on n. 3 %. Toimistojen, liikerakennusten ja tonttien osuus pinta-alasta on n. 97 %.
Yhtiöllä on omistuksessaan 38 asuntoja, joista 30 kpl sijaitsee Kotkassa.
Jones Lang LaSalle Finland Oy (JLL) teki Ovaro Kiinteistösijoituksen sijoituskiinteistöjen arvonmäärityksen 31.12.2024. Jyväskylän Kukkulan Kehitys Oy:n sijoituskiinteistöjen arvonmäärityksen teki Suomen Toimitilaasiantuntijat Oy 31.12.2024. Seuraavan kerran arvioitsijat Ovaro Kiinteistösijoituksen kiinteistöjen käyvän arvon 30.6.2025.
JLL:n arvonmäärityksen arviointitarkkuus on +/- 15 % (JLL, arviokirja) asuntosalkun osalta. Asuntosalkku arvostetaan kauppa-arvomenetelmällä, joka simuloi tilannetta, jossa asunnot myydään yksittäin ja arvo on huoneistojen arvioitujen myyntihintojen summa arvopäivänä. Summaan ei ole tehty tukkualennusta. Asuntojen kauppahinnat perustuvat KVKL:n ja HSP:n hintaseurantapalveluun sekä muihin julkisiin ja arvioitsijan omaan markkinatietokantaan.
Toimitilakiinteistöt arvioidaan tuottoarvomenetelmällä, joka perustuu toimitilakohteen vuokratuotto- ja hoitokuluolettamiin
INVESTOINNIT JA MYYNNIT
Yhtiö hankki noin 14.000 m2:n kiinteistön Kuopion haapaniemestä osoitteesta Teollisuuskatu 1. Kohteen velaton kauppahinta oli 2,7 M€. Ovaro arvioi, että kohteen kiinteistökehityksen kautta saatavat tuotot ovat arviolta noin 1- 3 M€ seuraavien kolmen vuoden aikana. Ovaron tarkoituksena on muuttaa kohteen käyttötarkoitus teollisuusja toimistokohteesta liiketiloiksi.
Lisäksi yhtiö hankki Jyväskylän ydinkeskustassa sijaitsevan kauppakeskus Forumin kiinteistön. Kohteen vuokrattava pinta-ala on noin 16 400 m2. Omalla tontilla oleva kiinteistö on rakennettu pääosin 70- ja 80luvuilla. Viimeisimmät peruskorjaukset on toteutettu 2020-luvulla. Kohteen velaton kauppahinta on 7 miljoonaa euroa. Vuokrausaste hankintahetkellä oli noin 60 prosenttia ja nettotuotto noin 13,0 prosenttia.
Ovaro hankki 25.6.2024 toteutetulla kaupalla Investors House Oyj.ltä 1/3 Jyväskylän Kukkulan Kehitys Oy:n ("JKK") osakekannasta sekä solminut Royal House Oy:n kanssa esisopimuksen 1/3 JKK:n osakekannan ostamisesta. Esisopimuksen mukainen kauppa tehdään, kun Ovaro saa järjesteltyä kaupan rahoituksen ja kuitenkin viimeistään 31.12.2024. Kauppahinta Investors House Oyj:ltä ostetusta osuudesta on 5,0 miljoonaa euroa ja esisopimuksen mukainen kauppahinta Royal House Oy:ltä ostettavasta osuudesta on 5,0 miljoonaa euroa. Lisäksi Ovaro huolehtii JKK:n yhteismäärältään noin 6,0 miljoonan pääomalainojen takaisinmaksut Investors Houselle ja Royal Houselle vuoden 2024 loppuun mennessä. Ovaro omistaa entuudestaan 1/3 JKK:n osakekannasta, joten nyt toteutetun kaupan ja myöhemmin esisopimuksen mukaisesti toteutettavan kaupan jälkeen Ovaro omistaa JKK:n kokonaisuudessaan.
Asuntoja myytiin katsauskaudella yhteensä 232 kappaletta. Lisäksi myytiin Koy Jyväskylän Forumin osakekanta. Velattomat kauppahinnat olivat yhteensä 13,1 miljoonaa euroa (1.1.-31.12.2023: 6,6 miljoonaa euroa).
KIINTEISTÖKEHITYSHANKKEET
Asuntorakennuttamisen hankkeet
| Hanke | Osoite | Hankintahetki | Kehitysvaihe | Rakennusoikeus | Hankekoko (€) |
|---|---|---|---|---|---|
| Kortepohjan | Isännäntie 1, | Kaavoitus | |||
| Liikekeskus | 40740 Jyväskylä | 18.10.2021 | meneillään | 5.500 kem2 | 18 000 000 |
| Laurintie 9, 04200 | Kaava | ||||
| Keravan tontti | Kerava | 31.12.2024 | lainvoimainen | 1.750 kem2 | 7 500 000 |
| Helsingin Malmin | Nallenrinne, 00700 | Kaava | |||
| tontti | Helsinki | 14.1.2022 (varaus) | lainvoimainen | 2.900 kem2 | 10 000 000 |
| Pappilan | Vapaudenkatu 26, | Kohde valmistuu | |||
| Hotellihanke | 40100 Jyväskylä | 1 5.2023 | 2025 | 800 kem2 | 2 500 000 |
Toimitilahankkeet
| Vuokrausaste | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Hanke | Osoite | Hankintahetki | Kehitysvaihe | Vuokrattava-ala | 27.2.2025 |
| Hermiankatu 12, | Vuokrausasteen | ||||
| Hermia2 | 33720 Tampere | 1.7.2022 | kehitys | 9.950 m2 | 85 % |
| Voimala Business | Sepänkatu 4, | ||||
| Park | 40100 Jyväskylä | 1.10.2022 | Myynti | 3.440 m2 | 97 % |
| Leipomo Business | Nisulankatu 78, | ||||
| Park | 40100 Jyväskylä | 1.10.2022 | Myynti | 1.900 m2 | 100 % |
| Yrjönkatu 42, | |||||
| Koy Yrjönkatu 42 | 40100 Jyväskylä | 31.10.2023 | Myynti | 2.350 m2 | 100 % |
| Teollisuuskatu 1, | Kaavoitus ja | ||||
| Teollisuuskatu 1 | 70620 Kuopio | 21.2.2024 | vuokraus | 14.000 m2 | 60 % |
Jyväskylän Kukkula-alueen kehityshanke
| Vaihe | Toimintasuunnite ma | Hankeaikataulu Kehitysvaihe | Pinta-ala | |
|---|---|---|---|---|
| Vaihe I | Sale & Leaseback K-S | 12/2021- | Triple-Net Vuokrasopimus | |
| (Apitare Oy) | hyvinvointialueen kanssa | 12/2041 | allekirjoitettu 4.7.2023 | 17.600 m2 |
| Vaihe II | Kukkulan alueen suojeltujen | |||
| (Jyväskylän Kukkulan | rakennusten kehitys | Kaavamuutokset, vuokraus ja | ||
| Kehitys Oy) | uusiokäyttöön | 8/2023-1/2026 | myyntitoiminta käynnistetty | 20.000 m2 |
| Vaihe III* | Kukkulan alueen uudelleen | |||
| (Jyväskylän Kukkulan | kaavoitus ja | Kaavoitus 2024–2026 | 100.000 k-em2 | |
| Kehitys Oy) | rakennuttaminen | 8/2023→ | Rakentaminen 1.1.2027 | (tavoite/arvio) |
*Kauppahinta vaiheen III osalta maksetaan 31.12.2025 mennessä.
KIINTEISTÖJEN YLLÄPITO JA AJANMUKAISTAMINEN
Kiinteistöjen ylläpitotehtävät kuuluvat pääasiassa isännöitsijöille ja kiinteistöjohtaminen Ovarolle. Kiinteistöjen myynnit, hankinnat ja kehittäminen kuuluvat Ovaron toimitusjohtajan sekä liiketoimintapäälikön vastuulle.
Yhtiössä toteutetaan kiinteistöjen ajanmukaistamista sekä ylläpitoa pitkän aikavälin suunnitelman puitteissa. Liike- ja toimitiloihin toteutettiin 1.1-31.12.2024 katsauskaudella 4,0 miljoonalla eurolla investointeja (1.1.-31.12.2023: 1,2 miljoonaa euroa).
RISKIENHALLINTA
Yhtiön merkittävimmät riskit koskevat rahoitusasemaa ja kiinteistömarkkinan kehitystä.
Konsernissa pyritään jatkuvasti arvioimaan ja seuraamaan liiketoiminnan vaatiman rahoituksen määrää, jotta konsernilla olisi tarpeeksi likvidejä varoja toiminnan rahoittamiseksi. Yhtiöllä erääntyy vuoden 2025 joulukuussa 13,5 miljoonan euron Jyväskylän Kukkulan III vaiheen kauppahinta Keski-Suomen Hyvinvointialueelle. Konsernin rahavarat olivat 1,6 miljoonaa euroa 31.12.2024. Ovaron perusliiketoiminnan kassavirta on tasainen. Perusliiketoiminnan kassavirta riskejä hallitaan toimenpiteillä, joilla vuokrauksen käyttöasteet saadaan pysymään hyvällä tasolla.
Yhtiö osti 25.6 tiedotetulla lähipiirikaupalla Jyväskylän Kukkulan Kehitys Oy:n (JKK Oy) osakkeet itselleen Investors Houselta ja Royal Houselta. Velaton kauppahinta 2/3 ostamisesta 16 miljoonaa euroa. Yhtiö on kirjannut JKK Oy:n osakkeiden hankinnan seurauksena taseeseensa 12,6 miljoonaa euroa aineetonta oikeutta. Aineettoman oikeuden arvostukseen liittyvät keskeiset riskit ovat Kukkulan alueen kehittämisen eteneminen aikataulussa. Mikäli alueen kehittäminen viivästyy merkittävästi tai mikäli kehittämisestä ja rakennuttamisesta aiheutuvat tulot osoittautuvat oletettua pienemmiksi aiheuttoman oikeuden alaskirjaamisesta.
Vuokratuottojen lasku voi syntyä vuokratasojen alenemisesta, mikä heikentäisi yhtiön kassavirtaa. Riskiä hallitaan hajauttamalla sijoituskohteet ja luopumalla heikosti tuottavista. Yhtiö seuraa jatkuvasti vuokra-asuntomarkkinaa ja pyrkii reagoimaan vuokrausasteen muutoksiin vuokratason päivityksillä, vuokravakuuspolitiikalla ja vuokrauksen tehostamisella. Kiinteistö- ja vuokra-asuntomarkkinoiden heikko kehitys voi laskea yhtiön sijoitusomaisuuden arvoa ja heikentää yhtiön taloudellista asemaa. Riskiä hallitaan hajauttamalla sijoituskohteet maantieteellisesti ja ylläpitämällä kiinteistöjen kuntoa suunnitelmallisesti ottaen huomioon sekä niiden elinkaari että vuokramarkkinoiden vaatimukset.
Ylläpito- ja korjauskulujen kasvu heikentäisi toteutuessaan yhtiön nettokassavirtaa. Riskiä hallitaan toimittajien ja alihankkijoiden kilpailuttamisilla sekä ylläpitämällä pitkäjänteisesti kiinteistöjen kuntoa.
Kiinteistöt on vakuutettu täysarvovakuutuksin ja ne sisältävät vuokratuottojen keskeytysturvan. Yhtöllä on voimassa oleva vastuuvakuutus.
LÄHIAJAN RISKIT JA EPÄVARMUUSTEKIJÄT
Ovaro Kiinteistösijoitus arvioi, että yhtiön lähiajan keskeisimmät riskit ja epävarmuustekijät liittyvät yhtiön rahoitusasemaan, toimitila- ja asuntomarkkinan toimivuuteen sekä rahoituksen saatavuuteen.
Yhtiön rahoitusasema on tarkasteluhetkellä vakaa.
Inflaation kiihtyminen tai pysyminen korkealla tasolla nostaa yleisesti kustannustasoa, joka saattaa vaikuttaa negatiivisesti yhtiön kassavirralliseen eli operatiiviseen tulokseen (EPRA).
Rakennuskustannusten tai korkotason nousu vaikuttaa tulevien kehityshankkeiden kannattavuuteen ja voi hidastaa tai jopa estää hankkeiden käynnistymistä.
OSAKKEET JA OSAKKEENOMISTAJAT
Yhtiön osakkeiden kaupankäyntitunnus on OVARO. Katsauskauden päättyessä 31.12.2024 yhtiöllä oli yhteensä 8 600 000 osaketta, joista ulkona oli 8 184 610 osaketta ja yhtiön hallussa 415 390 osaketta.
Yhtiön osakkeiden kaupankäyntitunnus on OVARO ja ISIN tunnus FI4000349113.
| Yhtiöllä oli osakasta 3 729 31.12.2024 (31.12.2023: 3 932). | |
|---|---|
| SUURIMMAT OMISTAJAT(Euroclear 31.12.2024) | OSAKKEITA OSUUS | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Nimi | kpl | % | ||||
| 1 Royal House Oy | *1 | 1313230 | 15,27 % | |||
| 2 OSUUSASUNNOT OY | 1215000 | 14,13 % | ||||
| 3 Pekka Ollikainen | * 2 | 687500 | 7,99 % | |||
| 4 OVARO KIINTEISTOSIJOITUS OYJ | 415390 | 4,83 % | ||||
| 5 ZEROMAN OY | *3 | 396704 | 4,61 % | |||
| 6 CORE CAPITAL OY | * 4 | 263898 | 3,07 % | |||
| 7 OP-HENKIVAKUUTUS OY | 229056 | 2,66 % | ||||
| 8 MAAKUNNAN ASUNNOT OY | *5 | 166197 | 1,93 % | |||
| 9 Marko Huttunen | *7 | date31 | 1,16 % | |||
| 10 SIJOITUSTALO IVH OY | 5 ja 6 | 99329 | 1,15 % | |||
| 11 PYNNONEN VILLE WALTTERI | 79763 | 0,93 % | ||||
| 12 DADARIPIUS OY | 76332 | 0,89 % | ||||
| 13 VIWA-KIINTEISTÖT OY | 71292 | 0,83 % | ||||
| 14 AMLAX OY | 67167 | 0,78 % | ||||
| 15 OTAVAN KIRJASÄÄTIÖ | 65000 | 0,76 % | ||||
| 16 PYNNONEN SUVI SUSANNA | 62944 | 0,73 % | ||||
| KOKKO JOUNI 17 |
61500 | 0,72 % | ||||
| 18 OWH-YHTIOT OY | 55022 | 0,64 % | ||||
| 19 KOVALAINEN PETRI SAKARI | 55000 | 0,64 % | ||||
| 20 GODOINVEST OY | 51790 | 0,60 % | ||||
| 21 LAKIASIAINTOIMISTO JYRKI MIETTUNEN AVOIN YH | 50000 | 0,58 % | ||||
| 22 MAANPUOLUSTUSKORKEAKOULUN TUKISAATIO | 50000 | 0,58 % | ||||
| 23 WELANDER YNGVE TORVALD | 45000 | 0,52 % | ||||
| 24 FINNPARTTIA OY | 41712 | 0,49 % | ||||
| 25 KOSKINEN PETRI TAPANI | 38183 | 0,44 % | ||||
| 26 MAKINEN JUHA MATIAS | 35454 | 0,41 % | ||||
| 27 VEIJALAINEN JORMA TAPIO | 34566 | 0,40 % | ||||
| 28 SALSTE TUOMAS MATTI JUHANA | 30779 | 0,36 % | ||||
| 29 PUTTONEN JARI MIKAEL | 30749 | 0,36 % | ||||
| 30 KURKINEN NINA-MARIA | 300000 | 0,35 % | ||||
| YHTEENSÄ | 5 918 188 | 68,81 % | ||||
| *1 hallituksen jäsenen Tapani Rautiaisen määräysvaltayhteisö | ||||||
| *2 hallituksen jäsenen Pekka Ollikaisen henkilökohtaisessa omistuk: | ||||||
| *3 hallituksen jäsenen Aki Pyysingin määräysvaltayhte | ||||||
| 4 hallituksen puheenjohtajan Petri Roinisen määräysvaltayhteisö 5 hallituksen jäsenen Tapani Rautiaisen vaikutusvaltayhteisö |
||||||
| *6 hallituksen puheenjohtajan Petri Roinisen vaikutusvaltayhteisö | ||||||
| *7 Toimitusjohtaja Marko Huttusen henkilökohtaisessa on 99 631 yhtiön osaketta |
YHTIÖN HALLINTO, JOHTO JA HENKILÖSTÖ
Ovaro Kiinteistösijoitus Oyi:n hallituksessa on kuusi jäsentä: Taina Ahvenjärvi, Aki Pyysing, Pekka Ollikainen, Tapani Rautiainen, Eljas Repo ja Petri Roininen. Hallituksen puheenjohtajana toimii Petri Roininen ja varapuheenjohtajana Tapani Rautiainen.
Yhtiön tilintarkastaja on tilintarkastusyhteisö KPMG Oy Ab. Päävastuullinen tilintarkastaja on KHT Timo Nummi.
Ovaro Kiinteistösijoituksen toimii Marko Huttunen. Yhtiön johtoryhmään kuuluivat toimitusjohtajan lisäksi kiinteistökehitysjohtaja Marko Kaarto ja talouspäällikkö Hanna Äijälä aina 31.12.2024 asti. Satu Kuulusa valittiin talousjohtajaksi ja johtoryhmän jäseneksi 28.10.2024. Yhtiön palveluksessa oli 31.12.2024 viisi henkilöä (31.12.2023: viisi henkilöä).
VARSINAINEN YHTIÖKOKOUS 11,4,2024
Ovaron varsinainen yhtiökokous pidettiin 11.4.2024. Varsinainen yhtiökokous vahvisti konsernitilinpäätöksen ja emoyhtiön tilinpäätöksen tilikaudelta 2023 sekä hyväksyi hallituksen tilikauden voiton käsittelystä ja jakaa päättyneeltä tilikaudelta osinkoa 0,13 euroa osakkeelta. Yhtiökokous myönsi vastuuvapauden hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle tilikaudelta 2023. Kokouksessa päätettiin myös hallituksen jäsenten lukumäärästä, valittiin hallituksen jäsenet sekä päätettiin heidän palkkioistaan. Tilintarkastajaksi valittiin tilintarkastusyhteisö KPMG Oy Ab, päävastuullisena tilintarkastajanaan KHT Timo Nummi.
Yhtiökokous valtuutti hallituksen päättämään yhdessä tai useammassa erässä osakeanneista sekä optiooikeuksien ja muiden osakeyhtiölain 10 luvun 1 §:ssä tarkoitettujen osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisesta seuraavasti:
Valtuutuksen nojalla annettavien osakkeiden lukumäärä voi olla enintään 900 000 osaketta. Hallitus päättää kaikista osakeantien ja optioiden osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisen ehdoista. Valtuutus koskee sekä uusien osakkeiden antamista että omien osakkeiden luovuttamista. Osakeannit ja optio-oikeuksien sekä muiden osakeyhtiölain 10 luvun 1 §:ssä tarkoitettujen osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antaminen voivat tapahtua osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta poiketen (suunnattu anti). Valtuutus on voimassa 30.6.2025 asti.
Hallituksen valtuuttaminen päättämään omien osakkeiden hankkimisesta:
Yhtiökokous päätti valtuuttaa hallituksen päättämään 1 000 000 oman osakkeen hankkimisesta, yhdessä tai useammassa erässä, vain Yhtiön vapaalla omalla pääomalla. Omia osakkeita voidaan hankkia Nasdaq Helsinki Oy:n järjestämässä julkisessa kaupankäynnissä muodostuneeseen hankintahetken markkinahintaan. Hallitus päättää kaikista muista omien osakkeiden hankkimiseen liittyvistä ehdoista. Yhtiön omia osakkeita voidaan valtuutuksen nojalla hankkia muuten kuin osakkeenomistamien osakkeiden suhteessa (suunnattu hankkiminen). Valtuutus kumoaa varsinaisen 13.4.2023 antaman valtuutuksen päättää omien osakkeiden hankkimisesta. Valtuutus on voimassa 30.6.2025 asti.
HALLITUKSEN VALTUUTUKSET
Yhtiökokous 11.4.2024 valtuutti hallituksen päättämään yhdessä tai useammassa erässä osakeanneista sekä optio-oikeuksien ja muiden osakeyhtiölain 10 luvun 1 §:ssä tarkoitettujen osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisesta seuraavasti:
Valtuutuksen nojalla annettavien osakkeiden lukumäärä voi olla enintään 900.000 osaketta. Hallitus päättää kaikista osakeantien ja optioiden osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisen ehdoista. Valtuutus koskee sekä uusien osakkeiden antamista että omien osakkeiden luovuttamista. Osakeannit ja optio-oikeuksien sekä muiden osakeyhtiölain 10 luvun 1 §:ssä tarkoitettujen osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antaminen voivat tapahtua osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta poiketen (suunnattu anti). Valtuutus on voimassa 30.6.2025 asti.
Hallituksen valtuuttaminen päättämään omien osakkeiden hankkimisesta:
Yhtiökokous päätti valtuuttaa hallituksen päättämään yhteensä enintään 1 000.000 oman osakkeen hankkimisesta, yhdessä tai useammassa erässä, vain Yhtiön vapaalla omalla pääomalla. Omia osakkeita voidaan hankkia Nasdaq Helsinki Oy:n järjestämässä julkisessa kaupankäynnissä muodostuneeseen hankintahetken markkinahintaan. Hallitus päättää kaikista muista omien osakkeiden hankkimiseen liittyvistä ehdoista. Yhtiön omia osakkeita voidaan valtuutuksen nojalla hankkia muuten kuin osakkeenomistajien omistamien osakkeiden suhteessa (suunnattu hankkiminen). Valtuutus kumoaa varsinaisen 13.4.2023 antaman valtuutuksen päättää omien osakkeiden hankkimisesta. Valtuutus on voimassa 30.6.2025 asti.
Ovaro Kiinteistösijoitus Oy:n hallitus päätti varsinaisen antaman valtuutuksen perusteella aloittaa yhtiön omien osakkeiden hankinnan 8.7.2024. Hankittavien osakkeiden enimmäismäärä on 150.000 kpl, eli enintään 1,74 prosenttia koko osakekannasta. 31.12.2024 mennessä yhtiö oli hankkinut omia osakkeita ohjelman puitteissa 98 874 osaketta.
Ovaro Kiinteistösijoitus Oyjn hallitus päätti 16.11.2023 mitätöidä yhteensä 600.000 yhtiön hallussa olevaa omaa osaketta eli noin 6,52 prosenttia yhtiön kaikkien osakkeiden lukumäärästä. Mitätöinti rekisteröitiin 25,1,2024.
LIPUTUSILMOITUKSET
Yhtiöllä ei ole ollut raportointikaudella liputusilmoituksia.
LÄHIPIIRITAPAHTUMAT
Tilikauden 2021 aikana perustettiin Ovaron osakkuusyhtiöt Apitare Oy ja Jyväskylän Kukkulan Kehitys Oy joissa muina omistajina on hallituksen puheenjohtajan Petri Roinisen vaikutusvaltayhteisö Investors House Oyin ja hallituksen jäsen Tapani Rautiaisen määräysvaltayhteisö Royal House Oy. Yhtiöt on perustettu Keski-Suomen Sairaanhoitopiirin kanssa solmittua Kukkula-hanketta varten.
Ovaro osti tilikauden aikana Jyväskylän Kukkulan Kehitys Oy:n ("JKK") koko osakekannan Investors House Oyj:tä ja Royal House Oy:ltä. Kaupat toteutettiin 25.6.2024 ja 5.8.2024.
Kauppahinta Investors House Oyj:ltä 25.6.2024 ostetusta osuudesta oli 5.000.000 euroa ja 5.8.2024 sopimuksen mukainen kauppahinta Royal House Oy:ltä ostetusta osuudesta oli 5.000.000 euroa. Lisäksi Ovaro otti huolehtiakseen JKK:n yhteismäärältään noin 6.000.000 euron pääomalainojen takaisinmaksut Investors Houselle ja Royal Houselle. Maksuaikataulu sovittiin siten, että kauppahinta 5 M€ maksetaan kolmessa osassa 2024-26 sekä Investors Housen JKK:lle antama laina 3 M€ maksetaan takaisin 12/2024. Ovaro maksoi 31.12.2024 sovitusti kauppahinnan ensimmäisen erän, lainan osasuorituksen sekä näiden molempien korot. Loppulainalle pääomaltaan 2,6 M€ on tehty maksuohjelman tarkistus siten, että Ovaro maksaa sen 4/2025 mennessä. Samalla lainan vakuudeksi on pantattu reaalivakuutta, jonka käypä arvo ylittää lainan pääoman määrän. Kauppahintavelalle maksetaan 5 prosentin vuosikorko.
Tehtyjen kauppojen osalta, kyse on lähipiiriliiketoimista. Päätöksen kaupoista tekivät hallituksen jäsenet eivätkä jäävit hallituksen jäsenet osallistuneet kaupoista päättämiseen.
Kauppaan ei kuulunut Äänekoskella sijaitseva entinen Sisä-Suomen sairaalakiinteistö. Kiinteistön omistava K Oy Suolahden Sairaala siirtyi yhden euron kauppahinnalla Ovaron, Investors Housen ja Royal Housen suoraan 3 * 1/3 omistukseen. Suolahden sairaalakiinteistö myytiin tilikauden aikana.
JKK kaupan lisäksi Ovaro omistaa Kukkulalla 1/3 osuuden Apitare Oy:stä (Kukkulan I-vaihe). Vaihe I käsittää noin 17.603 m2:n kiinteistön, joka on vuokrattu nk. triple-net sopimuksella Keski-Suomen Hyvinvointialueelle vuoden 2041 loppuun saakka.
TILIKAUDEN JÄLKEISET TAPAHTUMAT
Raimo Pesola on nimitetty Ovaro Kiinteistösijoitukseen muodostettavan rakennuttajayhtiön toimitusjohtajaksi ja osakkaaksi
Raimo Pesola (RI) on nimitetty Ovaro Kiinteistösijoitukseen muodostettavan rakennuttajayhtiön toimitusjohtajaksi ja osakkaaksi sekä konsernin johtoryhmän jäseneksi. Ovaro organisoi rakennuttamisliiketoiminnan erilliseen tytäryhtiöön, jonka kasvusta ja kehityksestä Pesola vastaa. Hän aloittaa tehtävässä huhtikuussa 2025. Pesola siirtyy Ovaroon Rakennusliike Lapti Oy:n palveluksesta, jossa hän on toiminut liiketoimintajohtajana vastuualueenaan palvelutilarakentaminen. Lisäksi hän on toiminut yhtöössä aiemmin varatoimitusjohtajana ja toimitusjohtajana. Pesolalla on noin 25 vuoden kokemus esihenkilö- ja johtotehtävistä eri rakennusliikkeissä.
Ovaro Kiinteistösijoitus Oyj perustaa rakennuttajayhtiön Jyväskylän Kukkulan ja kasvukeskushankkeiden toteuttamiseen
Ovaro perustaa rakennuttamiseen ja kiinteisen keskittyvän tytäryhtöön, jonka toimitusjohtajaksi ja osakkaaksi on nimetty Raimo Pesola (RI). Asiasta on julkaistu pörssitiedote 16.1.2025. Rakennuttajayhtön keskeinen tehtävä on toteuttaa rakennuttamishankkeita sekä Jyväskylän Kukkulalla että muissa kasvukeskuksissa. Jyväskylän Kukkulalle on tulossa uusien asemakaavojen myötä merkittävä 10–15 vuoden hankeputki keskittyen pääasiassa asuntorakentamiseen.
Arvopaperimarkkinalain 9 luvun 10 §:n mukainen liputusilmoitus
Ovaro Kiinteistösijoitus Oyi:n omien osakkeiden omistusosuus on omien osakkeiden ostojen myötä ylittänyt arvopaperimarkkinalain 9 luvun 5 §:n mukaisen liputusrajan. Ovaro Kiinteistösijoitus 0yj:n omien osakkeiden omistus ylitti 5 prosentin rajan 17.1.2025. Tämän jälkeen Ovaro Kiinteistösijoitus Oyj on jatkanut omien osakkeiden osto-ohjelmaa. Ovaro Kiinteistösijoitus Oyj omistaa 17.1.2025 tilanteen mukaan osakkeitaan 430 800 kpl. Tämä vastaa 5,01 prosenttia kaikista osakkeista ja kaikkien tuottamista äänistä. Yhtön omassa hallussa olevilla osakkeilla ei kuitenkaan voi äänestää yhtiökokouksessa. Ovaro Kiinteistösijoitus Oy:n osakekanta koostuu yhteensä 8.600.000 osakkeesta, jotka tuottavat yhteensä 8.600.000 ääntä.
Ville Karlström on nimitetty Ovaron liiketoimintapäälliköksi ja johtoryhmän jäseneksi
Ville Karlström (KTM) on nimitetty Ovaron liiketoimintapäälliköksi ja johtoryhmän jäseneksi. Hänen vastuualueisiinsa kuuluvat kiinteistökehityskohteiden myynnit ja sijoittajahankinnat sekä rahoitusjärjestelyt. Ville Karlström on toiminut yhtiön palveluksessa vuodesta 2022 alkaen kiinteistöjen myynti- ja hankintatehtävissä.
Ovaro Kiinteistösijoitus Oyj ja Esperi Care Oy allekirjoittivat esisopimuksen 89 asukaspaikkaisen hoivakodin toteuttamisesta Tampereen Hervantaan
Ovaro Kiinteistösijoitus Oyj ("Ovaro") ja hoivayhtiö Esperi Care Oy ovat allekirjoittaneet esisopimuksen pitkäaikaisesta pääomavuokrasopimuksesta sekä hoivakodin rakennuttamisesta Tampereen Hervantaan. Suunniteltu hoivakoti tarjoaa ympärivuorokautista ikäihmisille ja mielenterveyskuntoutujille. Hankkeen investointiarvo on noin 15 miljoonaa euroa. Hanke on ehdollinen rakennusluvan ja rahoituksen varmistumiselle. Tavoitteena on käynnistää rakennustyöt vuoden 2025 aikana. Kohde toteutetaan Ovaron omistamalle tontille Tampereen Hersinainen vuokrasopimus allekirjoitetaan, kun esisopimuksen ehdot on täytetty.
KONSERNIN TUNNUSLUVUT
| 1.1. - 31.12.2024 |
1.1. - 31.12.2023 |
1.1. - 31.12.2022 |
1.1. - 31.12.2021 |
1.1. - 31.12.2020 |
|
|---|---|---|---|---|---|
| Liikevaihto, 1 000 € | 5 262 | 5 603 | 5 439 | 8 171 | 9 677 |
| Liiketulos, 1 000 € | -467 | 3 149 | 643 | -11 631 | -11 740 |
| Tilikauden tulos, 1 000 € | 586 | 2 588 | 448 | -13 124 | -11 501 |
| Tilikauden laaja tulos, 1 000 € | 586 | 2 588 | 448 | -13 124 | -11 501 |
| Tulos / osake, € | 0,07 | 0,30 | 0,05 | -1,44 | -1,24 |
| Maksettu osinko, € **** | 0,00 | 0,13 | 0,03 | 0,00 | 0,00 |
| Efektiivinen osinkotuotto, % | 0.0 % | 0.04 | 1.1 % | 0.0 % | 0.0 % |
| Oman pääoman tuotto, %, p.a. (ROE) | 1,3 % | 5,7 % | 1,0 % | -25,2 % | -17,7 % |
| Ulkona olevien osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo |
8 270 397 | 8 551 608 | 8 797 303 | 9 107 899 | 9 259 373 |
| 31.12.2024 | 31.12.2023 | 31.12.2022 | 31.12.2021 | 31.12.2020 | |
| Taseen loppusumma, 1 000 € | 65 666 | 63 454 | 63 270 | 59 347 | 116 241 |
| Omavaraisuusaste, % | 68,4 % | 72,6 % | 70,8 % | 76,1 % | 50,8 % |
| Luototusaste, %, Loan to Value | 44,4 % | 18,7 % | 23,1 % | 7,3 % | 47,1 % |
| Nettovarallisuus/osake, € | 5,41 | 5,39 | 5,09 | 4,96 | 6,37 |
| Nettovelkaantumisaste, % | 29,0 % | 9,0 % | 12,4 % | -3,5 % | 74,3 % |
| Osakkeiden lukumäärä | 8 600 000 | 9 200 000 | 9 200 000 | 9 598 910 | 9 598 910 |
| Ulkona olevien osakkeiden lukumäärä | 8 184 610 | 8 414 802 | 8 727 336 | 8 986 495 | 9 203 567 |
| Listattujen osakkeiden markkina-arvo, 1 000 € | 27 991 | 29 536 | 24 611 | 27 499 | 38 103 |
| 1.1. - 31.12.2024 |
1.1. - 31.12.2023 |
1.1. - 31.12.2022 |
1.1. - 31.12.2021 |
1.1. - 31.12.2020 |
|
| Taloudellinen käyttöaste, %, (€) | 86,1 % | 79,6 % | 77,6 % | 94,7 % | 95,1 % |
| Toiminnall. käyttöaste, %, (m2) | 91.5 % | 81.4 % | 80,0 % | 91.4 % | 92,7 % |
| Vuokralaisvaihtuvuus / kk Nettovuokratuotto-% käyvälle arvolle |
1,1 % 9,3 % |
5,1 % 6,7 % |
2,0 % 6,9 % |
3.4 % 7,2 % |
2.8 % 5,8 % |
*** Hallituksen ehdotus v 2024
EPRA:n tunnusluvut
| 1.1 - | 1.1 - | 1.1 - | 1.1 - | 1.1 - | |
|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2024 31.12.2023 | 31.12.2022 | 31.12.2021 | 31.12.2020 | ||
| EPRA tulos. 1000 € | -143 | 918 | 1 030 | -807 | 216 |
| EPRA osakekohtainen tulos (EPS), € | -0.02 | 0,11 | 0.12 | -0.09 | 0,02 |
| EPRA nettovarallisuus (NAV) 1000€ | 40 196 | 44 655 | 43 123 | 43 297 | 57 915 |
| EPRA sijoitusten nettovarojen nettoarvo (NRV) | 40 196 | 44 655 | 43 123 | 43 297 | 57 915 |
| EPRA osakekohtainen sijoitusten nettovarojen nettoarvo, € | 4.91 | 5.31 | 4.94 | 4.82 | 6,29 |
| EPRA aineellisen omaisuuden nettoarvo (NTA) | 40 196 | 44 655 | 43 123 | 43 813 | 58 002 |
| EPRA osakekohtainen aineellisen omaisuuden nettoarvo, € | 4.91 | 5,31 | 4.94 | 4.88 | 6.30 |
| EPRA osakekohtainen nettovarallisuus, € | 4.91 | 5,31 | 4.94 | 4.82 | 6,29 |
| EPRA alkutuotto (NIY), % | 8.1 % | 7.0 % - | 6.3 % | 11,8 % | 5.9 % |
| EPRA 'topped-up' alkutuotto (NIY), % | 8,1 % | 7.0 % | 6,3 % | 11,8 % | 5.9 % |
| EPRA tunnusluvut | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1.1 - | 1.1 - | 1.1 - | 1.1 - | 1.1 - | ||
| 31.12.2024 | 31.12.2023 | 31.12.2022 | 31.12.2021 | 31.12.2020 | ||
| EPRA tulos, 1000 € | ||||||
| Tilikauden tulos IFRS-tuloslaskelman mukaan | 586 | 2 588 | 448 | -13 124 | -11 501 | |
| -/+ Nettovoitot ja -tappiot sijoituskiinteistöjen arvostamisesta | ||||||
| käypään arvoon | 2 267 | 1 677 | -53 | 8 058 | 12 597 | |
| -/+ Nettovoitot ja -tappiot sijoituskiinteistöjen myynneistä sis. | ||||||
| välityspalkkiot | 435 | 936 | 582 | 5 725 | 1 993 | |
| - / + Verot | -1 946 | 226 | O | -853 | -2 873 | |
| -/+ Muut oikaisut | -1 485 | -4 510 | 53 | -613 | O | |
| EPRA tulos | -143 | 918 | 1 030 | -807 | 216 | |
| EPRA osakekohtainen tulos (EPS), € | -0,02 | 0,11 | 0,12 | -0,09 | 0,02 | |
| EPRA nettovarallisuus (NAV), 1000 € | ||||||
| Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma | 44 716 | 46 097 | 44 774 | 45 153 | 58 940 | |
| Laskennalliset verot | -4 520 | -1 442 | -1 651 | -1 856 | -1 024 | |
| EPRA nettovarallisuus (NAV) | 40 196 | 44 655 | 43 123 | 43 297 | 57 915 | |
| EPRA osakekohtainen nettovarallisuus, € | 4,91 | 5,31 | 4,94 | 4,82 | 6,29 | |
| EPRA alkutuotto (NIY), % | ||||||
| Sijoituskiinteistöt, vuokrattavissa | B | 32 087 | 38 198 | 39 560 | 36 690 | 90 969 |
| Annualisoidut vuokrat | 5 262 | 5 603 | 5 439 | 8 171 | 9 677 | |
| Annualisoidut hoitokulut | -2 675 | -2 920 | -2 933 | -3 838 | -4 348 | |
| Vuosittaiset nettovuokrat | A | 2 588 | 2 683 | 2 506 | 4 333 | 5 330 |
| Vuosittaiset 'topped-up' nettovuokrat | C | 2 588 | 2 683 | 2 506 | 4 333 | 5 330 |
| EPRA alkutuotto (NIY), % | A/B | 8,1 % | 7,0 % | 6,3 % | 11,8 % | 5,9 % |
| EPRA 'topped-up' alkutuotto (NIY), % | CIB | 8,1 % | 7,0 % | 6,3 % | 11,8 % | 5,9 % |
TUNNUSLUKUJEN LASKENTAKAAVAT
IFRS-tunnusluvut
Tulos / osake, €
Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva katsauskauden tulos
Katsauskauden ulkona olevien osakkeiden lukumäärän painotettu keskiarvo
Vaihtoehtoiset tunnusluvut
Vaihtoehtoisella tunnusluvulla tarkoitetaan taloudellista tunnuslukua, joka kuvaa taloudellista tulosta, taloudellista asemaa tai rahavirtoja ja joka on muu kuin IFRS-normistossa määritelty tai nimetty taloudellinen tunnusluku. Vaihtoehtoisia tunnuslukuja esitetään kuvaamaan liiketoiminnan taloudellista ja parantamaan vertailukelpoisuutta eri raportointikausien välillä. Vaihtoehtoisia ei tule pitää IFRS-tiinpäätösnormistossa määriteltyä tunnuslukuja korvaavina mittareina.
။
| Oman pääoman tuotto, % | Tilikauden voitto / tappio x 100 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| (ROE) | Oma pääoma (keskim. Tilikauden aikana) | ||||
| Osinko vuodessa / osake x 100 | |||||
| Efektiivinen osinkotuotto, % | Osakkeen pörssikurssi kauden lopussa | ||||
| Oma pääoma x 100 | |||||
| Omavaraisuusaste, % | == | Taseen loppusumma - saadut ennakot | |||
| Luototusaste, % | (Korolliset velat - Rahavarat) x 100 | ||||
| Loan to Value | ll | Sijoituskiinteistöt + Myytävänä olevat sijoituskiinteistöt | |||
| Nettovarallisuus/osake, € | Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva oma pääoma | ||||
| NAV | ll | Osakkeiden ulkona oleva lukumäärä katsauskauden lopussa | |||
| (Korolliset velat - vuokrasopimusvelat - likvidit varat) x 100 | |||||
| Nettovelkaantumisaste. % | Oma pääoma | ||||
| Asuntosalkun taloudellinen käyttöaste, | Katsauskauden bruttovuokrat / kk:ien lukumäärä | ||||
| (€) | Asuntosalkun pot. bruttovuokrat katsauskaudella / kk:ien lukumäärä | ||||
| Toiminnall. käyttöaste, % | Katsauskauden kk:n viimeisen päivän vuokrattu m2 /kk:ien Ikm | ||||
| (m2) | Katsauskauden kk:n viimeisen päivän vuokrattavissa oleva m2 / kk:ien Ikm | ||||
| Päättyneet sopimukset per kk | |||||
| Vuokralaisvaihtuvuus | ll | kk:n viimeisen päivän vuokrattavissa olevat asunnot kpl | |||
| Saadut vuokrat ja käyttökorvaukset - maksetut hoitovastikkeet | |||||
| Nettovuokratuotto-% käyvälle arvolle | Vuokrasalkussa olevien kiinteistöjen käypäarvo |
Nettotuotto on laskettu salkkuun kuuluvien kohteiden joulukuun bruttotulojen ja hoitovastikkeiden erotuksena. Jos kohdeyhtiö ei ole perinyt osakkailta hoitovastiketta, on käytetty esimaattina koko vuoden hoitokulua jaettuna 12:la.
Nettovuokratuotto on tuloslaskelman erä, joka saadaan vähentämällä liikevaihdosta hoitokulut. Liikevoitto on tilikauden tulos ennen tuloveroja, rahoituskuluja ja rahoitustuottoja.
Konsernin laaja tuloslaskelma
| Q1-Q4/12 | Q1-Q4/12 | |||
|---|---|---|---|---|
| Q4/3 kuukautta | Q4/3 kuukautta | kuukautta | kuukautta | |
| 1 000 EUR | 1.10.-31.12.2024 | 1.10.-31.12.2023 | 1.1.-31.12.2024 1.1.-31.12.2023 | |
| Liikevaihto | ||||
| Tuotot vuokraustoiminnasta | 1 022 | 1 390 | 5 262 | 5 603 |
| Hoitokulut | -733 | -703 | -2 675 | -2 920 |
| Nettotuotot | 290 | 687 | 2 588 | 2 683 |
| Vuokraustoiminnan kulut | -7 | -65 | -202 | -336 |
| Hallinnon kulut | -666 | -440 | -2 111 | -1 566 |
| Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut | -19 | -6 | 91 | 5 |
| Muut liiketoiminnan kulut yhteensä | -692 | -512 | -2 222 | -1 897 |
| Tulos ennen käyvän arvon muutoksia ja | ||||
| luovutustuottoja | -402 | 174 | 366 | 786 |
| Tuotot luovutuksista | 72 | -573 | -435 | -936 |
| Huoneistojen käypien arvon muutos | -995 | -1 097 | -2 267 | -1 677 |
| Tulos luovutuksista ja huoneistojen käyvän arvon muutoksista |
-923 | -1 670 | -2 702 | -2 613 |
| Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksesta | 1 473 | 1 266 | 1 869 | 4 976 |
| Liiketulos | 148 | -231 | -467 | 3 149 |
| Rahoitustuotot | 88 | છેદ | 268 | 301 |
| Rahoituskulut | -435 | -209 | -1 161 | -636 |
| Rahoitustuotot ja kulut yhteensä | -347 | -113 | -893 | -334 |
| Tulos ennen veroja | -199 | -344 | -1 360 | 2 814 |
| Verot | 2 117 | -155 | 1 946 | -226 |
| Tilikauden voitto/tappio | 1 918 | -498 | 586 | 2 588 |
| Tilikauden voiton/tappion jakautuminen | ||||
| Emoyhtion omistajille | 1 918 | -498 | 586 | 2 588 |
| Emoyhtiön omistajille kuuluvasta voitosta | ||||
| askettu osakekohtainen tulos | ||||
| Tulos/osake, laimentamaton, euroa Tulos/osake, laimennettu, euroa |
0,07 0,07 |
0,30 0,30 |
||
| Kauden laaja voitto/tappio | 1 918 | -498 | 586 | 2 588 |
| Kauden laajan voiton/tappion jakautuminen | ||||
| Emoyhtiön omistajille | 1 918 | -498 | 586 | 2 588 |
Y-tunnus 2382127-4
Konsernitase 1 000 EUR
| 31.12.2024 | 31.12.2023 | |
|---|---|---|
| VARAT | ||
| Pitkäaikaiset varat | ||
| Vuokrakäytössä olevat sijoituskiinteistöt | 28 577 | 30 177 |
| Vuokraoikeudet | 2 162 | 3 505 |
| Sijoituskiinteistöjen käypä arvo yhteensä | 30 738 | 33 682 |
| Aineeton omaisuus | 12 253 | 0 |
| Koneet ja kalusto | 756 | 737 |
| Laskennallinen verosaaminen | 4 520 | 1 442 |
| Muut saamiset | 160 | 2 567 |
| Osuudet osakkuusyhtiöistä | 9 069 | 5 939 |
| Pitkäaikaiset varat yhteensä | 57 496 | 44 367 |
| Lyhytaikaiset varat | ||
| Vuokra- ja muut saamiset | 3 057 | 2 515 |
| Rahavarat | 1 603 | 8 552 |
| Lyhytaikaiset varat yhteensä | 4 660 | 11 067 |
| Myytävänä oleviksi luokitellut pitkäaikaiset omaisuuserät | 3 510 | 8 021 |
| VARAT YHTEENSA | 65 666 | 63 454 |
| OMA PAAOMA JA VELAT | ||
| Emoyrityksen omistajille kuuluva oma pääoma | ||
| Osakepääoma | 24 000 | 24 000 |
| Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto | 65 240 | 67 207 |
| Kertyneet voittovarat | -45 109 | -47 698 |
| Tilikauden tulos | 586 | 2 588 |
| Oma pääoma yhteensä | 44 716 | 46 097 |
| Velat | ||
| Pitkäaikaiset velat | ||
| Lainat | 8 816 | 10 349 |
| Vuokrasopimusvelat | 2 136 | 3 546 |
| Muut pitkäaikaiset velat | 4 590 | 234 |
| Pitkäaikaiset velat yhteensä | 15 542 | 14 130 |
| Lyhytaikaiset velat | ||
| Lainat | 1 150 | 1 305 |
| Ostovelat ja muut lyhytaikaiset velat | 4 146 | 1 021 |
| Vuokrasopimusvelat | 90 | 110 |
| Lyhytaikaiset velat yhteensä | 5 387 | 2 436 |
| Myytävänä oleviin sijoituskiinteistöihin kohdistuvat velat | 21 | 791 |
| Velat yhteensä | 20 950 | 17 357 |
| OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ | 65 666 | 63 454 |
Oma pääoma 31.12.2023
LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA
24 000
| 1 000 EUR | Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Osakepääoma | Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto |
Kertyneet voittovarat | Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma yhteensä |
||
| Oma pääoma 1.1.2024 | 24 000 | 67 207 | -45 109 | 46 097 | |
| Kauden tulos | 586 | 586 | |||
| Omien osakkeiden osto | -883 | -883 | |||
| Osingonmaksu | -1 085 | -1 085 | |||
| Oma pääoma 31.12.2024 | 24 000 | 65 240 | -44 523 | 44 716 | |
| Oma pääoma 1.1.2023 | 24 000 | 68 211 | -47 438 | 44 774 | |
| Kauden tulos | 2 588 | 2 588 | |||
| Omien osakkeiden osto | -1 004 | -1 004 | |||
| Osingonmaksu | -259 | -259 |
67 207
-45 109
46 097
Laatimisperiaatteet
Ovaro Kiinteistösijoitus Oyi (y-tunnus 2382127-4) on suomalainen julkinen osakeyhtö, jonka kotipaikka on Helsinki ja sen rekisteröity osoite on Veturitie 11 T 152, 00520 HELSINKI, SUOM. Yhtiö perustettiin 30.12.2010 kiinteistörahastolaissa tarkoitetuksi kiinteistörahastoksi ja muuntui 1.10.2018 kiinteistösi. Yhtiön pääasiallinen toiminta muodostuu kiinteistä.
Yhtiö laatii konsernitilinpäätöksensä EU:n vahvistamien kansainvälisten tilinpäätösstandardien (IFRS) mukaisesti.
Tilinpäätöstiedote 1.1.-31.12.2024 on laadittu IAS 34 Osavuosikatsaukseti, ja tilinpäätöstiedotteessa on noudatetu samoja tilinpäätöksen laadintaperiaatteita kuin tilinpäätöksessä 2023.
Osavuosikatsausta ja siinä esitettyjä lukuja ei ole tiinteistösijoituksen tilinpäätöstiedote laaditaan euroina, joka on yhtiön toimintavaluutta sekä yhtiön ja konsemin raportointivaluutta. Tilinpäätöstiedote esitetään tuhansina euroina, ellei toisin ole mainittu.
Jäljennökset Ovaro Kiinteistösisistä sekä osavuosikatsauksista ovat saatavissa osoitteesta www.ovaro.fi.
Keskeiset kirjanpidolliset arviot ja merkittävät johdon harkintaan perustuvat ratkaisut
IFRS-standardien mukaisen tilinpäätöksen laatii Ovaron johdolta harkintaa sekä arvioiden ja oletusten tekemistä, jotka vaikuttavat tilinpäätöksessä esitettävin sekä muihin tietoihin kuten tuottojen ja kulujen määrään. Vaikka arviot perustuvat johdon tämänhetkiseen ja on mahdollista, että toteumat poikkeavat tilinpäätöksessä käytetä arvioista.
Ovaron johdon harkintaan perustuen Oyj on kirjannut 31.12.2024 laskennallisen verosaamisen vahvistetuista tappioista 3.810 tuhatta euroa. Yhtiö on laainut ennusteen viiden vuoden aikana kertyvästä tulosta, joka antaa perusteen laskennallisen verosaamisen kirjaamiselle.
Yhtiö on kirjannut JKK Oy:n osakkeiden hankinnan seurauksena taseseensa 12,6 miljoonaa euroa aineettoman oikeuden arvostukseen liittyvät keskeiset riskittämisen eteneminen aikataulussa. Mikäli alueen kehittäminen viivästyy merkittävästi tai mikäli kehittämisesta aiheutuvat oleettua pienemmiksi aiheutuu yhtölle riski aineettoman oikeuden alaskirjaamisesta.
Segmentti-informaatio
Ovaro Kiinteistösijoituksella on yksi toimintaa sen johto ja hallitus tarkastelee yhterä kokonaisuutena. Näin ollen erillistä IFRS 8 – standardin mukaista tietoa ei esitetä. Ovaro Kiinteistösijoituksella ei ole sellaisia yksittäisiä asiakkaita, joilta saadut tuotot olisivat vähintään 10 %:a koko konsernin tuotoista.
Ovaro Kiinteistösijoitus Oyj Y-tunnus 2382127-4
| Konsernin rahavirtalaskelma 1 000 EUR |
||
|---|---|---|
| 1.1.-31.12.2024 1.1.-31.12.2023 | ||
| Liiketoiminnan rahavirrat | ||
| Vuokrauksesta saadut maksut | 5 174 | 5 492 |
| Maksut liiketoiminnan kuluista | -5 041 | -5 385 |
| Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä Saadut korot ja muut rahoitustuotot netto Maksetut korot ja muut rahoituskulut netto |
133 113 -770 |
107 462 -509 |
| Liiketoiminnasta kertyneet nettorahavirrat | -525 | 59 |
| Investointien rahavirrat | ||
| Investoinnit osakkeisiin ja osakkuusyritysosuuksiin | O | 0 |
| Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin | -1 000 | 0 |
| Investoinnit sijoituskiinteistöihin | -16 452 | -5 133 |
| Sijoituskiinteistöjen myynnit | 14 733 | 7 115 |
| Saadut lainat | O | 2 900 |
| Myönnetyt lainat | -160 | -3 150 |
| Investointeihin käytetyt nettorahavirrat | -2 880 | 1 732 |
| Rahoituksen rahavirrat | ||
| Omien osakkeiden hankinta | -882 | -1 004 |
| Lainojen takaisinmaksut | -8 390 | -1 199 |
| Lainojen nostot | 8 937 | 2 436 |
| Saadut osingot | O | 360 |
| Maksetut osingot | -1 085 | -259 |
| Rahoitukseen käytetyt nettorahavirrat | -1 421 | 333 |
| Rahavarojen nettovähennys (-) /-lisäys | -4 826 | 2 123 |
| Käteisvarat ja muut rahavarat tilikauden alussa | 6 429 | 6 429 |
| Rahavarat katsauskauden lopussa | 1 603 | 8 252 |
Myytävänä olevat pitkäaikaiset omaisuuserät
IFRS 5 mukaisesti pitkäaikaiset omaisuuserät ja lopetettuihin liittyvät omaisuuserät ja velat luokitellaan myytävinä olevaksi, mikäli niiden kirjanpitoarvoa vastaava määrä tulee kertymään myynnistä jatkuvan käytön sijaan.
Ovaro Kiinteistösijoitus valitsee muun toimin sopivat asunnot yksittäismyyntiin. Loput muun toiminnan asuntokannasta pysyvät toistaiseksi normaalin vuokraustoiminnan piirissä. Yhtiö pyrkii toimimaan siten, että yksittäismyynnin piirissä on riittävästi asuntomyyntitavoitteen saavuttamiseksi. Yksittäismyyntiin valtut asuinhuoneistot on luokiteltu taseessa Myytävänä oleviksi sijoituskiinteistöiksi.
Huoneistojen myynti toteutetaan siten, että vuokrakäytöstä vasitellen. Myytään yksitellen. Myytäväksi luokitellat omaisuuserät arvostetaan käypään arvoon IAS 40:n mukaisesti.
Myytävänä olevien omaisuuserien kirjanpitoarvot 31.12.2024 olivat 3,5 miljoonaa euroa (31.12.2023: 8,0 miljoonaa euroa). Myytäviin omaisuuseriin liittyvät velat 31.12.2024 olivat 0,02 miljoonaa euroa (31.12.2023: 0,8 miljoonaa euroa).
Huoneistojen myynnit vuoden 1.1-31.12.2024 olivat tasearvoilla 17,8 miljoonaa euroa (1.1-31.12.2023: 6,9 miljoonaa euroa) ja velattomilla kauppahinnoilla yhteensä 13,1 miljoonaa euroa (1.1.-31.12.2023: 6,6 miljoonaa euroa).
Tulos luovutuksista ja käyvän arvon muutoksista
Kiinteistöjen luovutusvoitot ja –tappiot saadaan kun velattomasta vähennetään edellisen vuosineljänneksen päättävä tasearvo. Voitot sisältävät myös myyntien taittäjien palkkot, kiinteistöjen käyvän arvon muutokset katsauskaudella sekä kiinteistöjen osuuden maksetusta ja aktivoidut korjaukset.
Kauden aikana 1.1.-31.12.2024 myytiin yhteensä 232 huoneistoa (1.1.-31.12.2023: 251 kpl). Lisäksi tilikaudella myytiin yksi liikekiinteistö.
| Tulos luovutuksista ja kiinteistöjen käyvän arvon muutoksista | 1.1. -31.12.2024 | 1.1. -31.12.2023 |
|---|---|---|
| 1 000 EUR | ||
| Luovutushinnat vähennettynä myyntiä edeltävän tilikauden päättävällä käyvällä arvolla |
3 435 | 97 |
| Luovutettavien kiinteistöjen välityspalkkiot ja muut myyntikirjaukset sijoituskiinteistöjen |
-3 870 -2 267 |
-1 033 -1 677 |
| Yhteensä | -2 702 | -2 613 |
Sijoituskiinteistöt
Sijoituskiinteistöjen arvostamisessa Ovaro Kiinteistösijoitus soveltaa IFRS 13 Käyvän arvon määrittäminen –standardin mukaista käyvän arvon mallia. Tällöin käyvän arvon muutoksista johtuva voitto tai tappio kirjataan tulosvaikutteisesti sille kaudelle, jona aikana se syntyy. Ovaro Kiinteistösijoituksen soveltamasta käyvän arvon menetelmästä kerrotaan tarkemmin vuoden 2023 tilinpäätöksessä.
Sijoituskiinteistöt, käypä arvo
| 1 000 EUR | 31.12.2024 | 31.12.2023 |
|---|---|---|
| Käypä arvo 1.1. Lisäykset |
41 703 24 427 |
48 270 5 468 |
| Vähennykset | -29 615 | -10 358 |
| Käyvän arvon muutos katsauskaudella varainsiirtoveron vaikutus huomioiden |
-2 267 | -1 677 |
| Käypä arvo | 34 248 | 41 703 |
Sijoituskiinteistöistä on siirretty Myytävänä oleviin 31.12.2024 3,5 miljoonaa euroa (31.12.2023: 8,0 miljoonaa euroa).
Lisäykset ovat ajanmukaistamisinvestointea ja kiinteistöhankintoja. Vähennykset ovat kiinteistöjen ja asuinhuoneistojen luovutuksia. Yhtiö arvostaa sijoituskiinteistöt puolivuosittain ja seuraavan kerran 30.6.2025
Käyvän arvon hierarkia
Seuraavassa taulukossa esitetään käypään arvostetut varat arvostusmenetelmän mukaan jaoteltuina tuhansina euroina. Käytetyt tasot on määritelty seuraavasti.
Taso 1 Täysin samanlaisten varojen noteeratut hinnat toimivilla markkinoilla
Taso 2 Muut syöttötiedot kuin tasoon 1 sisältyvät noteeratut hinnat, jotka kyseiselle on todettavissa
Taso 3 omaisuuserää koskevat syöttötiedot, jotka eivät perustu todettavissa olevaan markkinatietoon. Ulkopuolisen arvioitsijan arvioimat arvot asunnoista, liiketiloista ja autopaikoista.
Siirrot käyvän arvon hierarkiatasojen välillä katsotaan tapahtuneen siirron aiheuttaman tai olosuhteiden muutoksen toteutumispäivänä. Ovarolla ei ole ollut siirtoja tasojen 1, 2 ja 3 välillä tilikaudella 2024.
| 1 000 EUR | Taso 1 | Taso 2 | Taso 3 | ||
|---|---|---|---|---|---|
| Varat | |||||
| Sijoituskiinteistöt 31.12.2024 | 34 248 | ||||
| Sijoituskiinteistöt 31.12.2023 | 41 703 | ||||
| Sijoituskiinteistöjen käyvän arvon herkkyys kauppahintojen muutoksille | |||||
| Kauppahintojen muutos | -10 % | -5 % | O | +5 % | +10 % |
| Käypä arvo (1000 eur) 31.12.2024 | 30 823 | 32 535 | 34 248 | 35 960 | 37 672 |
| Kävpä arvo (1000 eur) 31.12.2023 | 37 533 | 39 618 | 41 703 | 43 788 | 45 873 |
Vuokrasopimukset
Ovaro Kiinteistösijoituksen osalta vuokralle ottajana koostuvat pääasiassa kiinteistö- ja asuntoosakeyhtiöiden tontinvuokrasopimukset kirjataan taseelle sekä käyttöökeusomaisuuseränä, että vuokrasopimusvelkana. Käyttöökeusoimaisuuserät, joihin Ovarolla on hallintaoikeus tietyn ajanjakson ajan korvausta vartaan ja vuokrasopimusvelaksi näiden omaisuuserien jäljellä olevien vuoranmaksuvelvoitteiden nykyarvo. Käyttööikeusomaisuuserän arvonmuutokset kirjataan Ovarolla tuloslaskelmalla osaksi sijoituskiinteistöjen arvonmuutosta IAS 40:n arvostusperiaatteiden mukaisesti ja IFRS 16 mukaisena rahoituskuluna.
| Käyttöoikeusomaisuuserä Muut |
||||
|---|---|---|---|---|
| 1000 EUR | Maanvuokrasopimus | vuokrasopimukset | Yhteensä | Vuokrasopimusvelat |
| 1.1.2024 | 3 428 | 77 | 3 505 | 3 656 |
| Lisäykset | 1 383 | 0 | 1 383 | 1 375 |
| Sijoituskiinteistöjen arvonmuutos | -577 | -32 | -609 | |
| Vuokrasopimusvelkojen korkokulut | 34 | |||
| Maksut | -127 | |||
| Vähennykset | -2 117 | -2 117 | -2 712 | |
| 31.12.2024 | 2 117 | 45 | 2 162 | 2 227 |
| Muut | ||||
| 1000 EUR | Maanvuokrasopimus | vuokrasopimukset | Yhteensä | Vuokrasopimusvelat |
| 1.1.2023 | 5 341 | 103 | 5 443 | 5 616 |
| Lisäykset | 255 | O | 255 | 410 |
| Sijoituskiinteistöjen arvonmuutos | -86 | -21 | -108 | |
| Vuokrasopimusvelkojen korkokulut | 87 | |||
| Maksut | -249 | |||
| Vähennykset | -2 080 | -4 | -2 084 | -2 208 |
| 31.12.2023 | 3 428 | 77 | 3 205 | 3 ୧୧୧୧ |
| Vuokravastuiden ikäjakauma | 31.12.2024 | 31.12.2023 | ||
| alle vuosi | 171 | 209 | ||
| 1-5 vuotta | 595 | 779 | ||
| yli 5 vuotta | 3 902 | 6 024 | ||
| Sopimuksen mukainen vastuu | 4 668 | 7 012 | ||
| Kirjanpitoarvo | 2 162 | 3 505 | ||
Ovaro on kirjannut seuraavat vuokrasopimukseen liittyvät määrät tuloslaskelmaan:
| 1000 EUR | 1.1-31.12.2024 | 1.1-31.12.2023 |
|---|---|---|
| Nettovoitto sijoituskiinteistöjen luovutuksista | 115 | 66 |
| Sijoituskiinteistöjen arvonmuutos | -136 | -177 |
| Vuokrasopimusvelkojen korkokulut | -34 | -87 |
| Tuloslaskelmalle kirjattu yhteensä | -55 | -198 |
Omaa pääomaa koskevat liitetiedot
Yhtiö on suunnannut ja voi suunnata itomissa anneissa osakkeita, joita se voi käyttää pääomarakenteen vahvistaniseen, liiketoiminnan kehittämiseen ja omistuspohjan laajentamiseen sekä sijoituskohteiden hankinnalla että liikkessen laskettavilla vaihtovelkakirjalainoilla.
Yhtiön oma pääoma 31.12.2024 oli 44.7 miljoonaa) ja yhtiön hallussa oli 415 390 markkinoilla hankittua osaketta.
Yhtiökokous päätti 14.4.2021 kokouksessaan valtuuttaa hallituksen päättämään 900.000 oman osakkeen hankkimisesta, yhdessä tai useammassa erässä, yhtiön vapaalla omala pääomalla. Omia osakkeita voidaan hankkia Nastaa Helsinki Oy:n järjestämässä julkisessa kaupankäynnissä muodostuneesen hankinahintaan. Hallius päättää kaikista muista omien osakkeiden hankkimiseen liittyvistä ehdoista. Yhtiön omia osakkeita voidaan valtuutuksen nojalla hankkia muuten kuin osakkeenomistamien osakkeiden suhteessa (suunnattu hankkiminen). Valtuutuksella kumottiin 9.6.2020 yhtiökokouksen antama valtuutus ja se astui voimaan 14.4.2021 ja oli voimassa 30.6.2022 asti.
Yhtiön hallitus päätti yhtiökokouksen perusteella aloittaa omien osakkeiden osto-ohjelman 17.1.2022. Osto-ohjelman suuruus oli 100 000 osaketta. Osto-ohjelma toteutettiin täysimääräisesti ja sen puitteissa hankittiin 100 000 osaketta.
Yhtiön hallitus päätti yhtiökokouksen perusteella aloitaa omien osakkeiden osto-ohjelman 28.2.2022. Osto-ohjelman suuruus oli 100 000 osaketta. Ovaro Kiinteis päätti 11.4.2022 varsinaisen yhtökokouksen antaman valtuutuksen perusteella jatkaa 28.2.2022 päätettyä yhtiön omien osakkeiden hankintaohjelmaa.
Alkuperäisen hankintaohjelman mukaan hankittavien enimmäismäärä oli 100 000 kpl, minkä määrän hallitus nyt päätti korottaa enintään 200 000 kpl:seen, mikä vastaa enintään 2,08 prosenttia koko osakekannasta. Alkuperäisen mukaan hankinta lopetetaan 13.04.2022 tai kun määrä on tullitus päätti nyt jatkaa hankintaohjelmaa siten, että hankinta lopetetaan 18.08.2022 tai kun määrä on tullut täyteen.
Yhtiökokous päätti 13.4.2022 kokouksessaan valtuuttaa hallituksen päättämään yhteensä enintään 900.000 oman osakkeen hankkimisesta, yhdessä tai useammassa erässä, yhtiön vapaalla omaa osakkeita voidaan hankkia Nastaq Helsinki Ov:n iärjestämässä iulkisessa kaupankävneesen hankintahetken markkinahintaan, Hallius päättää kaikista muista omien osakkeiden hankkimiseen liittyvistä ehdoista. Yhtiön omia osakkeita voidaan valtuutuksen noialla hankkia muuten kuin osakkeenomistaiien omistamien osakkeiden suhteessa (suunnattu hankkiminen). Valtuutuksen antama valtuutus ja se astui voimaan 13.4.2022 ja oli voimassa 30.6.2023 asti.
1.1.2022-12.4.2023 yhtiö hankki omia osakkeita ohjelman puitteissa yhteensä 341 160 osaketta.
Yhtiökokous päätti 13.4.2023 kokouksen päättämään yhteensä enintään 900.000 oman osakkeen hankkimisesta, yhdessä tai useammassa erässä, yhtiön vapaalla omaa osakkeita voidaan hankkia Nastaa Helsinki Oy:n järjestämässä julkisessa kaupankäynnissä muodostuneesen hankinahintaan. Hallius päättää kaikista muista omien osakkeiden hankkimiseen liittyvistä ehdoista. Yhtiön omia osakkeita voidaan valtuutuksen nojalla hankkia muuten kuin osakkeenomistajien omistamien osakkeiden suhteessa (suunnattu hankkiminen). Valtuutuksella kumottiin 13.4.2022 yhtiökokouksen antama valtuutus ja se astui voimaan 13.4.2023 ja oli voimassa 30.6.2024 asti.
Ovaro Kiinteistösijoitus Oy:n hallitus päätti varsinaisen antaman valtuutuksen perusteella aloittaa yhtiön omien osakkeiden hankinnan 5.7.2023. Hankittavien enimmäismäärä on 300 000 kpl, eli enintään 3,3 prosenttia koko osakekannasta. Hallius päätti 5.12.2023 korottaa määrän 600 000 kappaleeseen.Yhtö lopetti hankinnan 30.6.2024, jolloin se oli hankkinut yhteensä 363 051 omaa osaketta keskihintaan 3,614 euroa osakkeelta.
Ovaro Kiinteistösijoitus Dyj:n halitus päätti 16.11.2023 mitätöidä yhteensä 600.000 yhtiön hallussa olevaa omaa osaketta eli noin 6,52 prosenttia yhtiön kaikkien lukumäärästä. Miätöinti rekisteröitiin 25.1.2024. Varsinainen yhtiökokous valtuutti 11.4.2024 hallituksen päättämään enintään 900.000 oman osakkeen hankkimisesta, yhdessä tai useammassa erässä, yhtiön vapaalla omalla pääomalla. Valtuutus on voimassa 30.6.2025 asti.
| Osakepääoma ja sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto | 31.12.2024 | 31.12.2023 |
|---|---|---|
| 1 000 EUR | ||
| Osakepääoma kauden alussa | 24 000 | 24 000 |
| Osakepääoma kauden lopussa | 24 000 | 24 000 |
| Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto kauden alussa | 67 207 | 68 211 |
| Osingonjako | -1 085 | O |
| Omien osakkaiden osto | -883 | -1 004 |
| Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto kauden lopussa | 65 240 | 67 207 |
| Osakepääoma ja sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto yhteensä | 89 240 | 91 206 |
Osakkeiden lukumäärä 31.12.2024 oli 8 600 000, joista yhtiön omassa hallussa oli 415 390 osaketta.
Osakkeiden lukumäärä 31.12.2024 oli 8 600 000, joista ulkona oli 8 184 610 osaketta.
Osakekohtainen tulos
Osakekohtainen tulos lasketaan jakamalla emoyhtiön omistajille kuuluva tilikeeseen laskettuna olleiden osakkeiden määrän painotetulla keskiarvolla.
Laimentamaton
Laimentamaton osakekohtainen tulos laskeenomistajille kuuluva tulos ennen laajan tulos ennen laajan tuloksen eriä kauden aikana ulkona olleiden osakkeiden lukumäärän painotetulla keskiarvolla.
| 31.12.2024 | 31.12.2023 | |
|---|---|---|
| Yhtiön osakkeenomistajille kuuluva tulos, 1000 euroa | 586 | 2 588 |
| Ulkona olevien osakkeiden lukum. painotettu keskiarvo, 1000 kpl | 8 270 | 8 552 |
| Laimentamaton osakekohtainen tulos, euroa | 0.07 | 0.30 |
| Laimennettu osakekohtainen tulos, euroa | 0.07 | 0.30 |
Lainat
Korolliset velat
Korolliset lainat kirjataan hankintahellä käypään arvoon transaktiomenoilla vähennettynä. Lainan järjataan kuluksi tuloslaskelmaan laina-ajan kuluessa efektiivisen koron menetelmällä. Laina luokitellaan pitkääksi velaksi siltä osin, kun velan lyhennys tapahtuu yli vuoden kulutua raportointikauden päättymisestä. Käytössä olevat luotollisten pankkiliin limiiti sisältyvät pitkäaikaisiin korollisiin velkoihin, mikäli limiittejä on käytössä.
Sijoituskiinteistöt esitetään taseessa käypään arvon bruttoarvona, jolloin osakkeiden omistukseen liittyvä osakkeisiin kohdistuva yhtiölainaosuus esitetään taseessa velkana.
Emoyhtiön rahalaitoslainojen keskeiset korkokatteeseen ja kohteiden velkasuhteeseen. Yhtiö on täyttänyt kaikki kovenanttiehdot.
Yhtiö solmi kesäkuussa 2024 7,039 miljonan euron lainan jäljellä oleva pääoma erääntyy kokonaan maksettavaksi 11.6.2027. Velan pääoma maksetaan lyhein 563 160 euroa. Vuotuinen korko maksetaan sopimusehtojen mukaisesti 1,9 prosenttiyksikköä yli 6 kk euriborin. Lainasta tehtiin katsauskaudella ylimääräinen 4,5 miljoonan euron lyhennys Jyväskylän Forumin kauppaan liittyen. Lisäksi yhtiö solmissa lainasta yhteensä 2,46 miljoonaa euroa liittyen rakentamisprojekteihin Jyväskylässä. Lainoja on nostettu tilanteessa 31.12.2024 1,9 miljoonaa euroa.
Yhtiö solmi lokakuussa 2022 2,1 miljoonan euron lainan jäljellä oleva pääoma erääntyy kokonaan maksettavaksi 3.10.2027. Velan pääoma maksetaan lyhennyksin 6 kuukauden välein 51 250 euroa. Vuotuinen korko maksetaan sopimusehtojen mukaisesti kaksi prosenttiyksikköä yli 6 kk euriborin.
Yhtiö solmi kesäkuussa 2022 3,0 miljoonan euron lainan jäljellä oleva pääoma erääntyy kokonaan maksettavaksi 15.6.2027. Velan pääomaa maksetaan yhennyksin 76.250 euroa. Vuotuinen korko maksetaan sopimusehtojen mukaisesti kaksi prosenttiyksikköä yli 6 kk euriborin.
Yhtiö solmi tammikuussa 2021 1,9 miljoonan euron lainesteltiin uudelleen vuoden 2024 aikana. Lainaa lyhennettiin 200 tuhatta euroa ja laina erääntyy maksettavaksi 31.12.2027. Lainan sopimusehtojen mukainen korko on 6 kuukauden euribor plus 2,8 prosenttia.
Lainat ovat johdannaisvaroihin kuulumattomia, joihin liittyvät maksut ovat kiinteitä tai määritettävissä olevia ja joita ei noteerata toimivilla markkinoilla. Ne sisältyvät lyhytaikaisiin varoihin, paitsi jos ne erääntyvät yli 12 kuukauden kuluttua raportointikauden päättymispäivästä.
| Pitkäaikaiset velat | 31.12.2024 | 31.12.2023 |
|---|---|---|
| 1 000 EUR | ||
| Konsernin lainat rahalaitoksilta | 8 837 | 11 141 |
| - joista siirretty Myytävänä oleviin | -21 | -791 |
| Vuokrasopimusvelat | 2 136 | 3 546 |
| Pitkäaikaiset muut velat | 4 590 | 234 |
| Pitkäaikainen vieras pääoma yhteensä | 15 542 | 14 130 |
| Lyhytaikaiset korolliset velat | 31.12.2024 | 31.12.2023 |
| 1 000 EUR | ||
| Konsernin lainat rahalaitoksilta | 1 150 | 1 305 |
| Vuokrasopimusvelat | 90 | 110 |
| Lyhytaikaiset korolliset velat yhteensä | 1 241 | 1 415 |
| Myytävänä oleviin sijoituskiinteistöihin kohdistuvat velat | 31.12.2024 | 31.12.2023 |
| 1 000 EUR | ||
| Myytävänä oleviin sijoituskiinteistöihin kohdistuvat velat | 21 | 791 |
Rahoitusriskien hallinta
Rahoitusriskien hallinta
Ovaro Kiinteistösijoituksen riskiena on minimoida rahoitusmarkkinoiden muutosten haitalliset yhtiön rahavirtaan, tulokseen ja omaan pääomaan. Ovaro Kiinteistösijoituksen hallinnan tavoitteista ja määrittelee riskienhallintapoltiikan sekä vastaa riskien mintajan toimintapoltiikka on riskejä välttävä. Yhtiö käy jatkuvasti keskusteluja eri rahoittajatahojen kanssa.
Korkoriski
Ovaro Kiinteistösijoitus altistuu korkoisen ottamien pankkilainojen kautta. Pankkilainojen summa on 31.12.2024 9 848 tuhatta euroa (31.12.2023: 6 119 tuhatta euroa). Yhtiö on suojannut pitkääkisista lainoistaan 4 000 euroa. Suojausaste on täten 40,6 prosenttia.
Maksuvalmiusriski
Konsernissa pyritään jatkuvasti arvioimaan liiketoiminnan vaatiman rahoituksen määrää, jotta konsernilla olisi tarpeeksi likvidejä varoja toiminnan rahoittamiseksi. Yhtiöllä erääntyy vuoden 2025 joulukuussa 13,5 miljoonan euron Jyväskylän Kukkulan III vaiheen kauppahinta Keski-Suomen Hyvinvointialueelle. Yhtiön kassavirrallinen tulos riittää rahoituskulujen kattamiseen. Konsernin rahavarat olivat 1 603 miljoonaa euroa 31.12.2024 (8,6 miljoonaa euroa 31.12.2023). Ovaron perusliketoiminnan kasainen. Perusliiketoiminnan kassavirtaa hallitaan toimenpiteillä, joilla vuokrauksen käyttöasteet saadaan pysymään hyvällä tasolla.
Rahoitusvelkojen erääntymiset korot mukaanlukien
31.12.2024
| 1 000 EUR | alle 1 vuosi | 1-5 vuotta | yli 5 vuotta | Yhteensä |
|---|---|---|---|---|
| Emoyhtiön lainat | 1 787 | 9 922 | 11 709 | |
| Osakkeisiin kohdistuvat yhtiölainaosuudet | O | O | O | O |
| Vuokrasopimusvelat (IFRS 16) | 171 | 595 | 3 902 | 4 668 |
| Ostovelat | 1 446 | 1 446 | ||
| Myytävissä olevien kiinteistöihin kohdistuvat velat | 21 | 21 | ||
| Rahoitusvelat ja korot 31.12.2024 | 3 425 | 10 517 | 3 902 | 17 844 |
| 31.12.2023 | ||||
| 1 000 EUR | alle 1 vuosi | 1-5 vuotta | yli 5 vuotta | Yhteensä |
| Emoyhtiön lainat | 636 | 6 519 | 7 155 | |
| Osakkeisiin kohdistuvat yhtiölainaosuudet | 446 | 1 786 | 2 002 | 4 234 |
| Vuokrasopimusvelat (IFRS 16) | 209 | 779 | 6 024 | 7 012 |
| Ostovelat | 389 | 389 | ||
| Myytävissä olevien kiinteistöihin kohdistuvat velat | 791 | 791 | ||
| Rahoitusvelat ja korot 31.12.2023 | 2 472 | 9 084 | 8 026 | 19 581 |
Luottoriski
Luottoriski syntyy sitä mahdollisuudesta, että tehdyn sopimuksen mukaiset velvoitteensa täyttämättä. Konsernin tärkeimmät luottoriskit osavuosikatsaamisista. Konsernilla ei ole merkittäviä saatava-tai luottoriskikeskittymiä.
| 1-30 päivää | 31-60 päivää | 61-180 päivää | Yli 180 päivää | |||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1000 euroa | 31.12.2024 | viivästynyt | viivästynyt | viivästynyt | viivästynyt | Yhteensä |
| Vuokrasaamiset | 26 | 38 | 6 | 70 | ||
| 1-30 päivää | 31-60 päivää | 61-180 päivää | Yli 180 päivää | |||
| 1000 euroa | 31.12.2023 | viivästynyt | viivästynyt | viivästynyt | viivästynyt | Yhteensä |
| Vuokrasaamiset | 35 | 40 | ব | 24 | 103 |
Pääoman hallinta
Pääoman hallinnan tavoitteena on varnistaa konsernin kyky jatkuvaan toimintaan, jotta se pystyisi antamaan tuottoa omistailleen ja hyötyä muille sidosryhmilleen. Tavoitteena on myös optimaalienteen sälyttäminen muun muassa korkotason muuttuessa.
Pääomarakenteen säilyttämiseksi konserni voi muuttaa osakkeenomistajille maksettavien osinkojen määrää osakeyhtiölain puitteissa, laskea liikkeelle uusia osakkeita tai myydä omistamiaan huoneistoja vahentääkseen velkojaan. Omavaraisuusaste 31.12.2024 oli 68,4 % (31.12.2023: 72,6 %).
| Vastuusitoumukset 1 000 EUR |
31.12.2024 31.12.2023 | |
|---|---|---|
| Vakuutena yleispanttaus, velan vakuudeksi annettu säilytykseen kiinteistökiinnityksiä Kiinnitykset yhteensä |
2 522 | 10 039 |
| Velat joiden vakuudeksi on annettu osakkeita Lainat ja joukkovelkakirjalaina Pantattujen osakkeiden käypä arvo |
9 848 22 744 |
11 304 22 350 |
| Kiinteistöivestoinnin arvonlisäveron palautusvastuu | 55 | 100 |
Lähipiiri
IAS 24:n mukaan osapuoli kuuluu yhteisön lähipiirin muun muassa silloin, kun hän omistaa yhteisöstä osuuden, joka tuottaa hänelle huomattavan vaikutusvallan tai hän on yhteisön tai sen emoyrityksen johtoon kuuluva avainhenkilö. Lähjoiiriin luetaan myös avainhenkilöiden perheenjäsenet sekä määräys- ja vaikutusvaltayhteisöt.
Tilikauden 2021 aikana perustettiin Ovaron osakkuusyhtiöt Apitare Oy ja Jyväskylän Kukkulan Kehitys Oy, joissa muina omistajina on lnvestors House ja hallituksen jäsen Tapani Rautiaisen määräysvaltayhteisö Royal House Oy. Yhtiöt on perustettu Keski-Suomen Sairaanhoitopiirin kanssa solmittua Kukkula-hanken. 25.6.2024 julkistetun kaupan myötä Investors House myi Ovarolle osuutensa Jyväskylän Kukkulan Kehitys Oy:stä ja Royal House Oy'n osuudesta tehtiin kauppa 5.8.2024. Yhtiö yhdistellään Ovarokonserniin tytäryhtiönä 1.7.2024 lukien.
Lähipiirin kansssa ei ole toteutunia paitsi johdolle ja hallitukselle maksetut palkat, pakkiot ja työsuhde-etuudet.
| Jondon ja nailituksen työsunde-etuudet | ||
|---|---|---|
| 1 000 EUR | 31.12.2024 31.12.2023 | |
| Palkat ja muut lyhytaikaiset työsuhde-etuudet | 510 | 485 |
| Osakeperusteiset maksut | O | 10 |
| Yhteensä | 510 | 482 |
| Henkilöstön lukumäärä | 5 | |
1- - 11:4- - 1- - 1- - 1- - 1- - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - -
Yhtiön eläkevastuut on hoidettu ulkopuolisessa eläkevakuutusyhtiössä. Eläkevastuut on kokonaan katettu.