Earnings Release • May 2, 2022
Earnings Release
Open in ViewerOpens in native device viewer
Op 7 maart 2022, net geen twee (2) jaar na de allereerste coronamaatregelen, evolueerde de coronabarometer in België naar code geel, hetgeen betekende dat de epidemiologische situatie en de druk op de ziekenhuizen onder controle is. Dit betekende eveneens het einde van alle coronamaatregelen.
Vastned Belgium heeft zes (6) huurovereenkomsten afgesloten in het eerste kwartaal van 2022 die een totaal huurvolume van € 0,3 miljoen vertegenwoordigen. Dit komt overeen met circa 1,5% van de totale huurinkomsten van Vastned Belgium.
De COVID-19 pandemie heeft geen invloed gehad op de huurinkomsten van Vastned Belgium tijdens de eerste drie maanden van 2022, in tegenstelling tot het eerste kwartaal van 2021 toen de horeca nog steeds gesloten was en een partiële lockdown (Paaspauze) werd aangekondigd op 27 maart 2021. De Vennootschap slaagde erin om 99,2% van de huurinkomsten van het eerste kwartaal van 2022 te innen2.
In totaal werden er drie (3) nieuwe huurovereenkomsten afgesloten, waarvan twee (2) handelshuurovereenkomsten en één (1) overeenkomst met een residentiële huurder. Daarnaast werden er drie (3) huurhernieuwingen afgesloten met bestaande pop-up huurders. De door Vastned Belgium onderhandelde huurprijzen liggen in de lijn van de door schatters bepaalde markthuurprijzen.
2) Berekening op 4 april 2022. Gent Voldersstraat • G-Star RAW
Op 31 maart 2022 bestaat het merendeel van de portefeuille uit hoogkwalitatief binnenstedelijk vastgoed gelegen in de steden Antwerpen, Brussel, Gent en Brugge en uit kwalitatieve retailparken en baanwinkels.
De reële waarde van de vastgoedbeleggingen bedraagt € 314,5 miljoen op 31 maart 2022, hetgeen volledig in lijn is met de reële waarde op het einde van vorig boekjaar (€ 314,5 miljoen op 31 december 2021). Tijdens het eerste kwartaal van 2022 was er een lichte afwaardering van de IFRS 16 gebruiksrechten.
| Vastgoedpatrimonium | 31.03.2022 | 31.12.2021 |
|---|---|---|
| Reële waarde van vastgoedbeleggingen (€ duizenden) Totale verhuurbare oppervlakte (m²) |
314.528 76.086 |
314.543 76.086 |
| 1.4. Bezettingsgraad 3 |
||
| Bezettingsgraad | 31.03.2022 | 31.12.2021 |
| Bezettingsgraad van de vastgoedportefeuille | 98,9% | 99,3% |
De bezettingsgraad van de vastgoedportefeuille bedraagt 98,9% op 31 maart 2022 en is met -0,4% gedaald ten opzichte van 31 december 2021 (99,3%), maar blijft hoog. Deze minimale daling is een gevolg van een faillissement in het eerste kwartaal van 2022. De assetmanagementafdeling blijft in nauw contact met retailers en makelaars voor de verhuring van leegstaande units.
Namen Galerie d'Harschamp • Kruidvat + The Kase + Lab9 + Club
3) De bezettingsgraad wordt berekend als de verhouding tussen de huurinkomsten en diezelfde huurinkomsten verhoogd met de geschatte huurwaarde van de niet-bezette verhuurlocaties.
| (€ duizenden) | 31.03.2022 | 31.03.2021 |
|---|---|---|
| Huurinkomsten Met verhuur verbonden kosten Ander met verhuur verbonden inkomsten en uitgaven |
4.319 22 9 |
4.192 223 31 |
| VASTGOEDRESULTAAT | 4.350 | 4.446 |
| Vastgoedkosten Algemene kosten Andere operationele opbrengsten en kosten |
-459 -287 2 |
-437 -275 2 |
| OPERATIONEEL RESULTAAT VÓÓR HET RESULTAAT OP DE PORTEFEUILLE | 3.606 | 3.736 |
| Resultaat op verkopen van vastgoedbeleggingen Variaties in de reële waarde van vastgoedbeleggingen Ander portefeuilleresultaat 4 |
0 -50 -8 |
0 -5.314 33 |
| OPERATIONEEL RESULTAAT | 3.548 | -1.545 |
| Financieel resultaat (excl. variaties in reële waarde van financiële instrumenten) Variaties in de reële waarde van financiële instrumenten Belastingen 4 |
-384 980 -30 |
-399 198 -28 |
| NETTORESULTAAT | 4.114 | -1.774 |
| Toelichting: • EPRA resultaat • Portefeuilleresultaat • Variaties in de reële waarde van financiële instrumenten • Belastingen: uitgestelde belastingen 4 • Niet uitkeerbaar resultaat perimetervennootschappen |
3.224 -58 980 -24 -8 |
3.323 -5.281 198 -17 3 |
4) Sinds 1 januari 2022 worden de 'Uitgestelde belastingen' - die betrekking hebben op de herwaardering van de vastgoedbeleggingen van de perimetervennootschappen - niet langer verwerkt worden onder het 'Ander portefeuilleresultaat', maar wel onder de 'Belastingen'. Omwille van de vergelijkbaarheid werden de cijfers voor het eerste kwartaal van 2021 aangepast.
De huurinkomsten van Vastned Belgium bedragen € 4,3 miljoen voor de eerste drie maanden van 2022 en zijn met € 0,1 miljoen gestegen ten opzichte van dezelfde periode vorig boekjaar (€ 4,2 miljoen). De lichte stijging in de huurinkomsten is het resultaat van verschillende effecten die elkaar geneutraliseerd hebben tijdens het eerste kwartaal. Enerzijds stijgen de huurinkomsten door een verhoogde bezettingsgraad, het niet langer toekennen van COVID-19 huurkwijtscheldingen en indexatie van de bestaande huurovereenkomsten. Anderzijds dalen de huurinkomsten door de verkoop van drie (3) nietstrategische winkelpanden in de loop van 2021 en werden er éénmalige huurinkomsten (verbrekingsvergoedingen) ontvangen in het eerste kwartaal van vorig boekjaar.
In het eerste kwartaal van 2022 had Vastned Belgium een hogere bezettingsgraad in vergelijking met dezelfde periode vorig boekjaar, hetgeen zorgde voor een toename van de huurinkomsten met € 0,1 miljoen. Daarnaast werden in het eerste kwartaal van 2022 geen COVID-19 huurkwijtscheldingen toegekend, in tegenstelling tot dezelfde periode vorig boekjaar, waardoor de huurinkomsten verder stijgen met € 0,1 miljoen. De indexatie van bestaande huurovereenkomsten resulteerde in een stijging van de huurinkomsten met € 0,1 miljoen.
Door de verkoop van drie (3) niet-strategische winkelpanden (Boechout, Grivegnée en Leopoldsburg) daalden de huurinkomsten in het eerste kwartaal van 2022 met € -0,1 miljoen ten opzichte van dezelfde periode vorig jaar. Tot slot dalen de huurinkomsten met € -0,1 miljoen als gevolg van éénmalige vergoedingen die vorig boekjaar werden ontvangen naar aanleiding van de vroegtijdige verbreking van huurovereenkomsten.
Met verhuur verbonden kosten hebben betrekking op de terugname van de voorziening voor verwachte kredietverliezen op uitstaande huurvorderingen per 31 december 2021. Ten opzichte van de vergelijkbare periode vorig jaar dalen de met verhuur verbonden kosten met € -0,2 miljoen. Deze daling is een gevolg van de terugname, in het eerste kwartaal van 2021, van huurkwijtscheldingen die definitief werden toegekend voor de tweede lockdown (op dat moment verwerkt onder de huurinkomsten). In het eerste kwartaal van
2022 werd slechts een geringe terugname verwerkt van de verwachte kredietverliezen die volgens IFRS 9 'Financiële instrumenten' werden verwerkt.
De vastgoedkosten bedragen € 0,5 miljoen en zijn in lijn met de vergelijkbare periode vorig boekjaar. De lichte stijging in de technische kosten werd gecompenseerd door een daling in de kosten en taksen van niet-verhuurde gebouwen. De daling in de kosten en taksen van nietverhuurde gebouwen is een gevolg van de verhoogde bezettingsgraad in het eerste kwartaal van 2022, in vergelijking met dezelfde periode vorig boekjaar.
De algemene kosten en andere operationele opbrengsten en kosten bedragen € 0,3 miljoen en zijn analoog aan dezelfde periode vorig boekjaar.
De reële waarde van de bestaande vastgoedportefeuille van Vastned Belgium is in het eerste kwartaal van 2022 stabiel gebleven ten opzichte van het eerste kwartaal van 2021. De variaties in de reële waarde van de vastgoedbeleggingen zijn negatief ten belope van € -0,1 miljoen (€ -5,3 miljoen) en bestaan voornamelijk uit een afwaardering van de IFRS 16 gebruiksrechten. In het eerste kwartaal van 2021 was er een significante daling van de reële waarde van de vastgoedbeleggingen, een gevolg van een daling van de geschatte markthuren en een stijging van de kapitalisatievoet voor een aantal panden.
Het financiële resultaat (excl. variaties in reële waarde van financiële instrumenten) bedraagt € -0,4 miljoen (€ -0,4 miljoen) voor de eerste drie maanden van 2022 en ligt hiermee volledig in lijn met dezelfde periode vorig jaar. De gemiddelde rentevoet van de financieringen bedraagt 1,88% inclusief bankmarges voor 2022 (1,76%).
De variaties in de reële waarde van financiële instrumenten bevatten een verdere afname van de negatieve marktwaarde van de interest rate swaps die conform IFRS 9 'Financiële Instrumenten' niet als cashflow hedging instrument kunnen geklasseerd worden. De daling in de negatieve marktwaarde bedraagt € 1,0 miljoen (€ 0,2 miljoen) en is een gevolg van de stijgende rentevoeten op de financiële markten.
Gereglementeerde informatie / Embargo tot 2 mei 2022, 18u00 Antwerpen, 2 mei 2022
Het nettoresultaat van Vastned Belgium voor het eerste kwartaal van 2022 bedraagt € 4,1 miljoen (€ -1,8 miljoen) en kan opgedeeld worden in:
Een stijging van de nettohuurinkomsten met € 0,1 miljoen als gevolg van een hogere bezettingsgraad doorheen het eerste kwartaal van 2022;
Een toename van de nettohuurinkomsten met € 0,1 miljoen door het in beperkte mate toekennen van huurkwijtscheldingen;
| Kerncijfers per aandeel | 31.03.2022 | 31.12.2021 |
|---|---|---|
| Aantal dividendgerechtigde aandelen | 5.078.525 | 5.078.525 |
| Nettowaarde (reële waarde) (€) | 45,85 | 45,04 |
| Nettowaarde (investeringswaarde) (€) | 47,39 | 46,58 |
| EPRA NRV (€) | 47,48 | 46,86 |
| EPRA NTA (€) | 45,91 | 45,28 |
| EPRA NDV (€) | 45,85 | 45,04 |
| Beurskoers op afsluitingsdatum (€) | 33,40 | 28,80 |
| Premie (+)/Discount (-) t.o.v. reële nettowaarde (%) | -27,1% | -36,1% |
De nettowaarde (reële waarde) van het aandeel bedraagt € 45,85 (€ 45,04) op 31 maart 2022. Aangezien de beurskoers van Vastned Belgium (VASTB) € 33,40 bedraagt op 31 maart 2022, noteert het aandeel op 31 maart 2022 met een discount van 27,1% ten opzichte van de nettowaarde (reële waarde). In het eerste kwartaal van 2021 noteerde het aandeel nog met een discount van 41,0% ten opzichte van de nettowaarde (reële waarde).
De schuldgraad van Vastned Belgium bedraagt 25,5% op 31 maart 2022 en is hiermee 1,0% gedaald in het eerste kwartaal van 2022 (26,5% op 31 december 2021). De daling is het gevolg van een daling in de opgenomen kredietlijnen.
Vastned Belgium heeft op 31 maart 2022 een conservatieve financiële structuur die haar toelaat om haar activiteiten verder uit te voeren en mogelijke investeringen te realiseren. Er komen geen kredietlijnen op vervaldag binnen het jaar, waardoor de Vennootschap geen herfinanciering van de kredietlijnen dient uit te voeren.
De financiële structuur kan als volgt worden samengevat:
De algemene vergadering van aandeelhouders van 27 april 2022 heeft de jaarrekening van Vastned Belgium afgesloten op 31 december 2021, met inbegrip van de resultaatsbestemming, goedgekeurd. Het uit te keren brutodividend voor boekjaar 2021 is vastgesteld op € 2,20 per aandeel. Na inhouding van de roerende voorheffing van 30% bedraagt het nettodividend voor boekjaar 2021 aldus € 1,54 per aandeel.
Het dividend is betaalbaar vanaf 12 mei 2022 op basis van het aandeelhouderschap op 11 mei 2022.
Voor de gedematerialiseerde aandelen gebeurt de uitkering aan de houders door de financiële instellingen bij wie de aandelen op de effectenrekening ingeschreven staan. Het dividend voor de aandelen op naam zal door de Vennootschap via overschrijving aan de aandeelhouders overgemaakt worden.
Daarnaast heeft de algemene vergadering van aandeelhouders besloten om de heer Lieven Cuvelier, mevrouw Anka Reijnen en de heer Ludo Ruysen te herbenoemen als onafhankelijke bestuurders van de Vennootschap. Het mandaat van deze onafhankelijke bestuurders eindigt onmiddellijk na de jaarlijkse algemene vergadering die in het jaar 2026 gehouden zal worden en waarop besloten zal worden tot de goedkeuring van de jaarrekening afgesloten per 31 december 2025. Het mandaat van deze onafhankelijke bestuurders is bezoldigd.
Tot slot heeft de algemene vergadering van aandeelhouders besloten om EY Bedrijfsrevisoren BV, met maatschappelijke zetel gelegen te 1831 Diegem, De Kleetlaan 2, en met ondernemingsnummer 0446.334.711, vertegenwoordigd door de heer Joeri Klaykens, Bedrijfsrevisor, te herbenoemen voor een termijn van drie (3) jaar die eindigt onmiddellijk na de jaarlijkse algemene vergadering die in het jaar 2025 gehouden zal worden en waarop besloten zal worden tot goedkeuring van de jaarrekening afgesloten per 31 december 2024. De jaarlijkse bezoldiging van EY Bedrijfsrevisoren BV zal € 71.462 bedragen.
Op 13 oktober 2021 had Rudi Taelemans, operationele CEO van Vastned Belgium, aangekondigd om zijn mandaat van operationele CEO en lid van het Executive Committee neer te leggen op de algemene vergadering van aandeelhouders die werd gehouden op 27 april 2022. De raad van bestuur heeft aan Rudi Taelemans gevraagd om aan te blijven als adviseur van Vastned Belgium voor een bijkomende periode van drie (3) maanden. In deze periode zal Rudi Taelemans, indien gevraagd, het nodige advies verlenen aan de Vennootschap.
De raad van bestuur heeft besloten om Sven Bosman te benoemen tot Operational Managing Director ad interim. In samenwerking met Reinier Walta, Strategic Managing Director, zal Sven Bosman instaan voor het dagelijkse beheer van Vastned Belgium.
In het eerste kwartaal van 2022 kwam de COVID-19 pandemie steeds meer onder controle, waardoor alle coronamaatregelen werden afgeschaft op 7 maart 2022. De afschaffing van de maatregelen zorgde voor optimisme onder de bevolking en een stijgend aantal bezoekers in de winkelsteden.
Op het einde van het eerste kwartaal werd het optimisme van de bevolking getemperd door de oorlog in Oekraïne en de stijgende inflatiecijfers. De oorlog in Oekraïne en de economische sancties tegen Rusland, die naar verwachting nog enige tijd aangehouden zullen worden, hebben een enorme impact gehad op de toeleveringsketens en meer bepaald op de grondstoffenmarkt. Dit versterkte de inflatiezorgen en resulteerde in een nieuwe piek in de inflatiecijfers (8,31% in maart 2022 – een cijfer dat geleden is van de jaren 80). Deze onzekerheid reflecteerde zich in de financiële markten met stijgende rentevoeten tot gevolg.
Vastned Belgium wordt tot op heden in beperkte mate getroffen door deze economische onzekerheid onder meer door de stijgende inflatie. De Vennootschap blijft op een solide basis opereren door een stabiele, lage, schuldgraad en de nog beschikbare ongebruikte kredietfaciliteiten. Tevens zijn de bestaande kredietfaciliteiten gegarandeerd voor een gewogen gemiddelde looptijd van 2,2 jaar.
In de komende maanden zal de Vennootschap blijven uitkijken naar nieuwe investeringsopportuniteiten die passen binnen de strategie van Vastned Belgium. Met de beschikbare ongebruikte kredietfaciliteiten kan de Vennootschap snel schakelen op het moment dat een geschikt investeringsobject zich aandient. Echter, in de huidige marktomstandigheden die gekenmerkt worden door onzekerheid, een veranderende retail-omgeving en stijgende rentevoeten, blijft het een uitdaging om de geschikte investeringen te vinden.
Over Vastned Belgium: Vastned Belgium is een openbare gereglementeerde vastgoedvennootschap (GVV) waarvan de aandelen genoteerd zijn op Euronext Brussels (VASTB). Vastned Belgium investeert in Belgisch commercieel vastgoed, meer bepaald in multifunctionele winkelpanden gelegen in de populaire winkelsteden Antwerpen, Brussel, Gent en Brugge. Verder bestaat de portefeuille uit retailparken en baanwinkels van hoge kwaliteit. Een kleiner deel van de portefeuille is geïnvesteerd in horeca- en residentiële units.
Voor meer informatie, gelieve contact op te nemen met: Vastned Belgium nv, openbare gereglementeerde vastgoedvennootschap naar Belgisch recht, Sven Bosman – Operational Managing Director ad interim, tel. +32 3 361 05 90 // www.vastned.be
Disclaimer: Dit persbericht bevat toekomstgerichte informatie, voorspellingen, overtuigingen en ramingen gemaakt door Vastned Belgium, met betrekking tot de verwachte toekomstige prestaties van Vastned Belgium en van de markt waarin de Vennootschap actief is. Lezers worden erop gewezen dat dergelijke vooruitzichten onderhevig zijn aan risico's en onzekerheden die tot gevolg kunnen hebben dat de resultaten aanzienlijk kunnen afwijken van de resultaten uitgedrukt door zulke toekomstgerichte verklaringen. Dergelijke toekomstgerichte verklaringen kunnen beïnvloed worden door belangrijke factoren zoals veranderingen in de economische situatie, fiscale, concurrentiële en omgevingsfactoren. Vastned Belgium kan niet garanderen dat de veronderstellingen waarop de toekomstgerichte informatie gebaseerd is vrij is van fouten.
| (€ duizenden) | 31.03.2022 | 31.03.2021 |
|---|---|---|
| Huurinkomsten Met verhuur verbonden kosten |
4.319 22 |
4.192 223 |
| NETTOHUURRESULTAAT | 4.341 | 4.415 |
| Recuperatie van huurlasten en belastingen normaal gedragen door de huurders op verhuurde gebouwen Huurlasten en belastingen normaal gedragen door de huurders op verhuurde gebouwen Andere met verhuur verbonden inkomsten en uitgaven |
1.052 -1.052 9 |
1.069 -1.069 31 |
| VASTGOEDRESULTAAT | 4.350 | 4.446 |
| Technische kosten Commerciële kosten Kosten en taksen van niet-verhuurde gebouwen Beheerskosten van het vastgoed Andere vastgoedkosten Vastgoedkosten |
-93 -41 -50 -244 -31 -459 |
-36 -36 -102 -230 -33 -437 |
| OPERATIONEEL VASTGOEDRESULTAAT | 3.891 | 4.009 |
| Algemene kosten Andere operationele opbrengsten en kosten |
-287 2 |
-275 2 |
| OPERATIONEEL RESULTAAT VÓÓR RESULTAAT OP PORTEFEUILLE | 3.606 | 3.736 |
| Resultaat op verkopen van vastgoedbeleggingen Variaties in de reële waarde van vastgoedbeleggingen Ander portefeuilleresultaat 6 |
0 -50 -8 |
0 -5.314 33 |
| OPERATIONEEL RESULTAAT | 3.548 | -1.545 |
| Financiële opbrengsten Netto interestkosten Andere financiële kosten Variaties in de reële waarde van financiële instrumenten Financieel resultaat |
0 -383 -1 980 596 |
0 -398 -1 198 -201 |
| RESULTAAT VÓÓR BELASTINGEN | 4.144 | -1.746 |
| Belastingen 6 | -30 | -28 |
6) Sinds 1 januari 2022 worden de 'Uitgestelde belastingen' – die betrekking hebben op de herwaardering van de vastgoedbeleggingen van de perimetervennootschappen – niet langer verwerkt worden onder het 'Ander portefeuilleresultaat', maar wel onder de 'Belastingen'. Omwille van de vergelijkbaarheid werden de cijfers voor het eerste kwartaal van 2021 aangepast.
Gereglementeerde informatie / Embargo tot 2 mei 2022, 18u00 Antwerpen, 2 mei 2022
| (€ duizenden) | 31.03.2022 | 31.03.2021 |
|---|---|---|
| NETTORESULTAAT | 4.114 | -1.774 |
| Toelichting: • EPRA resultaat • Portefeuilleresultaat |
3.224 -58 |
3.323 -5.281 |
| • Variaties in de reële waarde van financiële instrumenten • Belastingen: uitgestelde belastingen 6 • Niet uitkeerbaar resultaat perimetervennootschappen |
980 -24 -8 |
198 -17 3 |
| Toerekenbaar aan: • Aandeelhouders van de moedermaatschappij • Minderheidsbelangen |
4.114 0 |
-1.774 0 |
| 31.03.2021 | |
|---|---|
| 5.078.525 | 5.078.525 |
| 0,81 | -0,35 |
| 0,63 | 0,65 |
| 31.03.2022 |
| (€ duizenden) | 31.03.2022 | 31.03.2021 |
|---|---|---|
| NETTORESULTAAT | 4.114 | -1.774 |
| Andere componenten van het globaalresultaat (recycleerbaar in winst- en verliesrekening) Variaties in het effectieve deel van de reële waarde van toegelaten afdekkingsinstrumenten voor |
0 | 0 |
| kasstroomafdekkingen | 0 | 0 |
| GLOBAALRESULTAAT | 4.114 | -1.774 |
| Toerekenbaar aan: • Aandeelhouders van de moedermaatschappij • Minderheidsbelangen |
4.114 0 |
-1.774 0 |
6) Sinds 1 januari 2022 worden de 'Uitgestelde belastingen' – die betrekking hebben op de herwaardering van de vastgoedbeleggingen van de perimetervennootschappen – niet langer verwerkt worden onder het 'Ander portefeuilleresultaat', maar wel onder de 'Belastingen'. Omwille van de vergelijkbaarheid werden de cijfers voor het eerste kwartaal van 2021 aangepast.
| Activa (€ duizenden) | 31.03.2022 | 31.12.2021 |
|---|---|---|
| Vaste activa | 315.186 | 315.228 |
| Immateriële vaste activa | 125 | 137 |
| Vastgoedbeleggingen | 314.528 | 314.543 |
| Andere materiële vaste activa | 531 | 545 |
| Handelsvorderingen en andere vaste activa | 2 | 3 |
| Vlottende activa | 3.630 | 2.518 |
| Handelsvorderingen | 1.903 | 1.914 |
| Belastingvorderingen en andere vlottende activa | 0 | 0 |
| Kas en kasequivalenten | 195 | 214 |
| Overlopende rekeningen | 1.532 | 390 |
| TOTAAL ACTIVA | 318.816 | 317.746 |
| Eigen vermogen en verplichtingen (€ duizenden) | 31.03.2022 | 31.12.2021 |
|---|---|---|
| EIGEN VERMOGEN | 232.828 | 228.714 |
| Eigen vermogen toewijsbaar aan de aandeelhouders van de moedermaatschappij Kapitaal Uitgiftepremies Reserves Nettoresultaat van het boekjaar - eerste kwartaal 2022 |
232.828 97.213 4.183 127.318 4.114 |
228.714 97.213 4.183 127.318 0 |
| Minderheidsbelangen | 0 | 0 |
| VERPLICHTINGEN | 85.988 | 89.032 |
| Langlopende verplichtingen Langlopende financiële schulden • Kredietinstellingen • Financiële leasing Andere langlopende financiële verplichtingen Andere langlopende verplichtingen Uitgestelde belastingen - verplichtingen |
80.491 79.902 79.202 700 223 150 216 |
84.516 82.943 82.269 674 1.203 179 191 |
| Kortlopende verplichtingen Voorzieningen Kortlopende financiële schulden • Kredietinstellingen • Financiële leasing Handelsschulden en andere kortlopende schulden Andere kortlopende verplichtingen Overlopende rekeningen |
5.497 269 131 0 131 522 584 3.991 |
4.516 269 169 0 169 465 567 3.046 |
| TOTAAL EIGEN VERMOGEN EN VERPLICHTINGEN | 318.816 | 317.746 |
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.