Solvay SA

M&A Activity • Jul 31, 2014

Solvay verkoopt zijn Eco Services activiteit in de V.S. aan CCMP Capital

Brussel, 31 juli 2014 --- Solvay heeft een bindende overeenkomst getekend voor de verkoop van zijn zwavelzuurproductie- en regeneratie-activiteit Eco Services aan CCMP Capital Advisors, LLC.

"De desinvestering van Eco Services is een verdere stap in Solvay's transformatie, die erop gericht is een sterkere groei en hogere rendementen te leveren. Eco Services is een marktleider en genereert stabiele kasstromen, maar zijn activiteitenprofiel verschilt met de strategische ambities van Solvay," zei Jean-Pierre Clamadieu, CEO van Solvay. "CCMP Capital heeft zich ertoe verbonden om in dit succesvolle bedrijf te investeren en het uit te breiden op lange termijn, en ook om het management en personeel in dienst te houden."

De transactievoorwaarden komen overeen met een bedrijfswaarde van US\$ 890 miljoen (€ 660 miljoen) of iets meer dan 8 x de aangepaste EBITDA over de twaalf maanden die eindigen op 30 juni 2014.

CCMP Capital is gespecialiseerd in middenmarkt buyouts en vermogensgroei-investeringen tussen \$100 miljoen en \$500 miljoen in Noord-Amerika en Europa. CCMP's strategie is om de waarde van de bedrijven in zijn portefeuille te versterken door middel van een actieve benadering in operationele transformatie. Met vestigingen in New York, Houston en Londen, investeert CCMP in vier hoofindustrieën: Detailhandel, Industrieel, Energie en Gezondheidszorg.

Solvay maakte in februari bekend dat het de strategische opties onderzocht voor Eco Services. Voltooiing van de transactie, naar verwachting in het vierde kwartaal, is onderhevig aan de gewoonlijke voorwaarden.

VOLG ONS OP TWITTER @SOLVAYGROUP

Solvay Eco Services is de marktleider in de V.S. wat betreft technologieën die duurzaam zwavelzuur regenereren voor olieraffinaderijen. Het produceert ook zwavelzuur dat in een aantal toepassingen gebruikt wordt, zoals mijnbouw, waterbehandeling en andere industriële chemische processen. Dankzij zijn netwerk van zes grootschalige verwerkingsbedrijven, levert Eco Services aan de meeste grote raffinaderijen aan de Westkust, in het Midden-Westen en de Golf van Mexico in de V.S., en in Canada. Met hoofdkantoor in Cranbury, New Jersey, behaalde Eco Services in 2013 een netto-omzet van € 288 miljoen (ongeveer \$382 miljoen) met meer dan 500 werknemers.

De internationale chemiegroep SOLVAY staat industrieën bij in het zoeken naar en invoeren van steeds meer verantwoorde en waardescheppende oplossingen. Solvay genereert 90% van zijn netto-omzet in activiteiten waar hij tot de wereldtopdire behoort. De Groep levert aan veel markten, variërende van energie en milieu tot auto en luchtvaart of elektriciteit en elektronicam met één doel: de prestaties van zijn klanten te verhogen, en de levenskwaliteit van de samenleving te verbeteren. De Groep met hoofdkwartier in Brussel tels ongeveer 29.400 werknemers in 56 landen en haalde een netto-omzet van € 9,9 miljard in 2013. Solvay nv (SOLB.BE) staat genoteerd op NYSE EURONEXT in Brussel en Parijs (Bloomberg: SOLB:BB - Reuters: SOLB.BR).

Ce communiqué de presse est également disponible en français. – This press releas is also available in English.