AI Terminal
Fluxys Belgium SA
Interim / Quarterly Report • Sep 29, 2021
3952_ir_2021-09-29_d803c8fb-850a-4747-aeca-21cc3fd8aa15.pdf
Interim / Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
Rapport financier semestriel 2021
Fluxys Belgium
Nous nous engageons à continuer de construire un avenir énergétique plus vert pour les générations futures. Les personnes, les industries et les communautés ont toutes besoin d'énergie pour se développer et prospérer. Fluxys Belgium répond à ce besoin en transportant l'énergie dans son infrastructure. Nous acheminons du gaz naturel tout en ouvrant la voie au transport de l'hydrogène, du biométhane ou de tout autre vecteur énergétique neutre en carbone ainsi que du CO2, dont nous visons à faciliter le captage, l'utilisation et le stockage.
Table des matières
| 1 | Rapport de gestion intermédiaire _______ |
4 |
|---|---|---|
| 1.1 | Principaux événements du premier semestre 2021________ 4 | |
| 1.2 | Principaux chiffres financiers___________ 5 | |
| 1.3 | Faits marquants ___________ 5 | |
| 1.4 | Transactions entre parties liées_________ 8 | |
| 1.5 | Perspectives financières _________ 9 | |
| 1.6 | Gestion des risques _____________ 9 | |
| 2 | États financiers semestriels résumés de Fluxys Belgium et de | |
| ses filiales consolidés en IFRS au 30 juin 2021 ____ |
13 | |
| 2.1 Renseignements de caractère général concernant la société____ 13 | ||
| 2.1.1 Dénomination sociale et siège social __________ 13 | ||
| 2.1.2 Activités du groupe_______________ 13 | ||
| 2.2 | Etats financiers résumés du groupe Fluxys Belgium en IFRS______ 14 | |
| A. Bilan consolidé résumé ______________ 14 | ||
| B. Compte de résultat consolidé résumé_____________ 16 | ||
| C. Etat consolidé résumé du résultat global __________ 17 | ||
| D. Etat consolidé résumé des variations des capitaux propres _____ 18 | ||
| E. Tableau consolidé résumé des flux de trésorerie _________ 20 | ||
| 2.3 | Sélection de notes explicatives _______ 23 | |
| Note 1. Informations générales__________ 23 | ||
| Note 2. Caractère saisonnier des activités de la période intermédiaire ________ 27 | ||
| Note 3. Acquisitions, cessions et restructurations ____________ 27 | ||
| Note 4. Compte de résultat et secteurs opérationnels ______ 27 | ||
| Note 5. Bilan sectoriel ____________ 32 | ||
| Note 6. Immobilisations corporelles ____________ 34 | ||
| Note 7. Passifs portant intérêts __________ 38 | ||
| Note 8. Obligations régulatoires _________ 40 | ||
| Note 9. Provisions ________________ 42 | ||
| Note 10. Actifs et passifs éventuels & droits et engagements de Fluxys Belgium et ses filiales _ 43 | ||
| Note 11. Transactions significatives entre parties liées _______ 43 | ||
| Note 12. Instruments financiers __________ 46 | ||
| Note 13. Evénements postérieurs à la clôture ________ 48 | ||
| 2.4 | Rapport du commissaire________ 49 | |
| 2.5 | Déclaration des personnes responsables __________ 51 | |
| 3 | Définition des indicateurs ________ |
52 |
1 Rapport de gestion intermédiaire
1.1 Principaux événements du premier semestre 2021
- Le chiffre d'affaires régulé diminue pour atteindre 277,9 M€ (premier semestre 2020 : 284,2 M€) et le résultat net augmente pour atteindre 38,3 M€ (premier semestre 2020 : 36,6 M€)
- Fluxys Belgium, solidaire pour aider à répondre aux besoins liés aux inondations
- Prêts pour le réseau de demain afin de transporter de l'hydrogène et du CO2
- Dans les temps pour réduire de moitié nos émissions de gaz à effet de serre d'ici 2025
- Transport : baisse des volumes
- Terminalling de GNL
- Le trafic de navires reste intense et les chargements de camionsciternes de GNL ont pratiquement doublé
- Capacité d'émission supplémentaire totalement réservée
- Bio-GNL disponible prochainement
- Construction de regazéificateurs à l'eau de mer supplémentaires et de stations de chargement de camions supplémentaires
- Stockage : baisse des tarifs et nouvelle offre de services innovants
1.2 Principaux chiffres financiers
| Compte de résultat | (en milliers d'euros) | 30.06.2021 | 30.06.2020 |
|---|---|---|---|
| Produits des activités ordinaires | 277 900 | 284 181 | |
| EBITDA* | 155 290 | 160 810 | |
| EBIT* | 68 799 | 69 553 | |
| Résultat net | 38 319 | 36 580 | |
| Bilan | (en milliers d'euros) | 30.06.2021 | 31.12.2020 |
| Investissements en immobilisations corporelles | 15 825 | 42 255 | |
| Total des immobilisations corporelles | 1 948 766 | 2 011 209 | |
| Capitaux propres | 589 311 | 639 038 | |
| Endettement financier net* | 873 302 | 873 111 | |
| Total du bilan consolidé | 2 639 440 | 2 730 039 |
* Pour les définitions et les raisons d'utilisation de ces indicateurs, voir p. 52.
Chiffre d'affaires et résultat net
Le chiffre d'affaires réalisé au premier semestre 2021 par le groupe Fluxys Belgium s'élève à 277,9 M€, soit une diminution de 6,3 M€ par rapport au chiffre d'affaires de la même période en 2020 (284,2 M€). Le résultat net passe de 36,6 M€ à 38,3 M€. L'évolution du chiffre d'affaires régulé et du résultat net s'explique principalement par l'évolution de composants couverts par les tarifs régulés. Cette évolution est en ligne avec la proposition tarifaire et est conforme à la méthodologie tarifaire 2020-2023.
15,8 M€ d'investissements
Au premier semestre 2021, les investissements en immobilisations corporelles s'élèvent à 15,8 M€ contre 17,1 M€ durant la même période en 2020. De ce montant, 4,2 M€ ont été consacrés à des projets d'infrastructure GNL et 11,5 M€ à des projets liés à l'activité de transport.
1.3 Faits marquants
Solidaires pour aider à répondre aux besoins liés aux inondations
Les inondations de juillet ont eu des conséquences particulièrement tragiques, principalement dans le sud du pays. Afin de répondre rapidement aux besoins de première nécessité, nos collaborateurs ont lancé une initiative de solidarité, et Fluxys Belgium a soutenu la Croix-Rouge en faisant un don de 100 000 euros pour venir en aide aux victimes.
Au niveau opérationnel, nous avons tout mis en œuvre pour prêter assistance aux gestionnaires de réseau de distribution pour sécuriser leurs réseaux. Nous avons également déployé des personnes et du matériel spécialisé pour réaliser entre autres des inspections à l'aide de drones, des contrôles sous l'eau ainsi qu'une détection de fuite de gaz par infrarouge. Entretemps, nous restons prêts à apporter à nouveau notre aide aux gestionnaires de réseau de distribution pour la remise en état de leurs infrastructures.
Prêts pour le réseau de demain
Grâce à sa stratégie pour la transition énergétique, Fluxys Belgium est prête à utiliser durablement son infrastructure comme instrument dans le cadre de la transition vers une société neutre en carbone. Conformément à la stratégie de la Commission européenne et compte tenu des évolutions nécessaires du cadre légal et régulatoire, nous souhaitons convertir et développer notre infrastructure en réseaux complémentaires au sein desquels nous transporterons également de l'hydrogène et du CO2, entre autres.
Depuis début 2021, le plan consistant à doter la Belgique d'infrastructures nécessaires pour l'hydrogène et le CO2 se concrétise grâce à la collaboration avec nos clients, les pouvoirs publics, des opérateurs adjacents dans les pays voisins, les gestionnaires de réseau de distribution et d'autres parties prenantes. L'objectif est de convertir le réseau étape par étape en tenant compte de l'évolution du marché. Et grâce aux molécules de demain, nous jetons les bases pour consolider durablement le rôle que joue la Belgique en tant que plaque tournante énergétique dans le Nord-Ouest de l'Europe.
Sur la base des nombreuses réactions du marché provenant d'environ 170 sites industriels en Belgique, entre autres, des contacts sont actuellement en cours avec toute une série d'acteurs du marché participants. Nous obtiendrons ainsi un aperçu agrégé des besoins en hydrogène et en CO2. De cette façon, nous pourrons déterminer où et quand des infrastructures qui offrent à l'industrie les synergies nécessaires entre les deux vecteurs devront être mises en place pour assurer une transition intégrée. Ensuite, nous proposerons au marché les infrastructures ainsi identifiées, dans le cadre d'une approche d'Open Season transparente.
Dans les temps pour réduire de moitié nos émissions de gaz à effet de serre d'ici 2025
Avec Fluxys Belgium, nous avons l'ambition de réduire de moitié nos émissions de gaz à effet de serre d'ici 2025 par rapport à 2017. Le déploiement des divers programmes visant à diminuer davantage les émissions lors de l'exploitation de notre infrastructure est bien engagé, et nous sommes dans les temps pour atteindre cet objectif d'ici 2025.
La nouveauté cette année est la décision de construire 3 regazéificateurs à l'eau de mer supplémentaires pour augmenter la capacité d'émission du Terminal GNL de Zeebrugge. Utiliser la chaleur de l'eau de mer pour regazéifier le GNL fera diminuer significativement la consommation d'énergie et par conséquent aussi les émissions au Terminal GNL. Selon le planning, les travaux pour la construction des installations seront terminés en 2023.
Baisse des volumes transportés
Les volumes transportés dans le réseau étaient presque 10 % inférieurs à ceux du premier semestre 2020. Les volumes de frontière à frontière ont diminué de presque 22 % pour atteindre 98,5 TWh tandis que les volumes transportés en vue de la consommation sur le marché belge enregistrent une hausse d'environ 10 % pour atteindre près de 108 TWh.
- Le transport à destination des gestionnaires de réseau de distribution a augmenté de presque 22 % (60 TWh), ce qui s'explique par les températures plus basses.
- Le prélèvement des entreprises industrielles directement raccordées a enregistré une baisse d'environ 5 % (24 TWh).
- Le transport pour les centrales électriques au gaz naturel a quant à lui enregistré une légère hausse de 0,2 % (24 TWh).
Le trafic de navires au Terminal GNL reste intense
Par rapport au premier semestre intensif de l'année dernière, le trafic de navires au Terminal GNL de Zeebrugge est resté à un niveau semblable. Le nombre de gros navires venus amarrer pour le transbordement de navire à navire a diminué tandis qu'un nombre nettement plus élevé de petits navires est venu charger du GNL. En ce qui concerne les déchargements, le nombre de gros navires a diminué, mais en parallèle, divers petits navires sont venus pour la première fois au quai pour décharger.
Capacité d'émission supplémentaire totalement réservée
Début 2021, le Terminal GNL a clôturé avec succès l'Open Season pour des capacités de regazéification supplémentaires. La capacité proposée d'environ 10,5 GWh/h a été totalement réservée. Sur cette base, la décision définitive a été prise quant à l'investissement pour construire l'infrastructure supplémentaire nécessaire au Terminal GNL.
4 stations de chargement de camions supplémentaires en construction
Au cours du premier semestre 2021, nous avons enregistré une forte augmentation de la demande en GNL comme carburant à faibles émissions pour les navires et les camions. Au total, le Terminal GNL a accueilli 3 200 semi-remorques venus charger du GNL, soit près du double par rapport à la même période l'année passée. Le nombre de chargements cette année devrait encore augmenter pour atteindre environ 6 000 chargements.
Avec le trafic actuel, les stations de chargement de camions existantes au Terminal GNL arrivent progressivement au maximum de leur capacité d'utilisation. De plus, nous observons un fort intérêt du marché pour la réservation d'un nombre nettement plus élevé de slots de chargement à l'avenir. C'est pourquoi 4 stations de chargement de camions supplémentaires seront construites sur le site. De cette manière, le marché pourra continuer à compter sur une capacité de chargement suffisante pour répondre à la
demande croissante. Selon le planning, les nouvelles stations de chargement de camions seront disponibles à des fins commerciales en 2024.
Le Terminal GNL mettra prochainement du bio-GNL à disposition
L'année dernière, le Terminal GNL de Zeebrugge a obtenu la certification officielle pour mettre du bio-GNL à disposition. Le bio-GNL est neutre en carbone et offre tant aux entreprises de transport de marchandises qu'aux armateurs la possibilité de franchir le pas vers une décarbonisation totale. À cet effet, et en concertation avec le marché et le régulateur fédéral de l'énergie, la CREG, une offre de services régulés est en cours de développement, et les clients seront prochainement en mesure de réserver des capacités pour du bio-GNL.
Baisse des tarifs et nouvelle offre de services innovants pour le stockage
Conformément à la méthodologie tarifaire, Fluxys Belgium, en concertation avec le marché et le régulateur fédéral de l'énergie, la CREG, a baissé ses tarifs de 30 % pour les services de stockage depuis le 1er juillet. La baisse tarifaire n'a pas d'impact sur les résultats de Fluxys Belgium. Pour répondre aux besoins changeants du marché, nous avons également développé une nouvelle approche commerciale pour le stockage, qui comprend des produits simplifiés, une plus grande flexibilité et des mécanismes de vente innovants.
1.4 Transactions entre parties liées
Les transactions entre parties liées sont détaillées dans la Note 11 des états financiers semestriels résumés.
1.5 Perspectives financières
Le résultat net des activités régulées belges est déterminé, conformément à la méthodologie tarifaire actuelle, sur la base de différents paramètres régulatoires, dont les capitaux propres investis et la structure financière.
Le dividende récurrent continuera d'évoluer principalement en fonction des paramètres précités.
Sur la base des informations disponibles à la date de rédaction du présent rapport, nous ne prévoyons pas d'évolutions notables du résultat consolidé du groupe Fluxys Belgium au second semestre.
1.6 Gestion des risques
Fluxys Belgium applique un système de gestion des risques basé sur l'ISO 31000. L'objectif est d'ajouter une valeur durable maximale aux activités de l'organisation. À cet effet, nous dressons un inventaire des potentielles répercussions des incertitudes - tant positives que négatives - qui peuvent avoir une incidence sur l'organisation. La gestion des risques est intégrée dans la stratégie, les décisions commerciales et les activités de l'entreprise.
La gestion des risques de Fluxys Belgium s'articule autour de 5 domaines qui sont matériellement importants, compte tenu du contexte et de la chaîne de valeur au sein desquels l'entreprise évolue et des intérêts de ses parties prenantes. En outre, la gestion des risques tient également compte de 3 domaines qui ne sont pas matériellement significatifs, mais obligatoires dans le cadre du reporting non financier : Diversité, Droits de l'homme et Lutte contre la corruption.
Nous avons suivi les évolutions sous différents angles (contexte industriel, financier, régulatoire et de marché, transition énergétique, environnement et responsabilité sociétale de l'entreprise) et analysé la palette de risques sous cette perspective. Il ressort de cette analyse que les risques et incertitudes attendus pour le second semestre de 2021 n'ont pas évolué de manière significative par rapport au reporting des risques dans le rapport financier annuel 2020. L'aperçu ci-dessous montre les risques et une synthèse des mesures par domaine.
Les récentes évolutions du prix de gaz n'ont pas d'impact sur les résultats de Fluxys Belgium, qui n'intervient pas dans la vente des molécules mais dans la gestion des infrastructures. Ces infrastructures disposent d'une capacité suffisante pour des volumes supplémentaires qui pourraient être amenés à devoir être transportés.
Infrastructures sûres et fiables d'un point de vue opérationnel
| Risque | Mesures |
|---|---|
| Les incidents industriels peuvent entraîner des dommages aux infrastructures de Fluxys Belgium, mettre des personnes en danger, causer une indisponibilité avec des répercussions sur la continuité de nos services et s'accompagner de pertes financières. |
• Système de gestion de la sécurité • Un ensemble de mesures préventives, réactives et de détection, en ce compris les aspects de cybersécurité et de terrorisme |
Sécurité, santé et bien-être au travail
| Risque | Mesures |
|---|---|
| Les circonstances et événements susceptibles | • Politique active en matière de sécurité, de |
| de nuire aux travailleurs. Il peut s'agir de | santé et d'environnement. |
| maladies ou d'autres problèmes de santé, | • Plan global de prévention |
| d'effets sur la santé mentale ou de lésions | • Politique en matière d'absentéisme et |
| corporelles. | actions pour soutenir le bien-être |
Transporter les molécules pour un avenir neutre en carbone
| Risque | Mesures |
|---|---|
| Baisse de la demande de gaz naturel due à la transition énergétique : risque qu'une partie de l'infrastructure de Fluxys Belgium ne puisse plus être valorisée et que des investissements soient nécessaires pour préparer l'infrastructure aux défis de demain (transport de molécules pour un avenir neutre en carbone) |
• Planning d'investissement avec des projets visant à reconfigurer progressivement l'infrastructure en tant que composant d'un système énergétique neutre en carbone (voir aussi « Opportunité » dans ce tableau) • Soutenir le développement du marché du biométhane et l'injection de biométhane dans le réseau existant |
| Opportunité | Actions |
|---|---|
| Développer de nouvelles activités pour faire | Planning d'investissement avec des projets visant |
| avancer la transition énergétique : par rapport | à reconfigurer progressivement le réseau existant |
| à de nouvelles infrastructures, la transformation | en tant que composant d'un système |
| des infrastructures de gaz naturel existantes est | énergétique neutre en carbone |
| une solution rentable pour transporter les | |
| molécules pour un avenir neutre en carbone |
Réduire systématiquement notre propre impact sur le climat
| Risque | Mesures |
|---|---|
| Les émissions de gaz à effet de serre provenant des activités de Fluxys Belgium ne diminuent pas conformément aux objectifs climatiques |
• Projet Go for Net 0 pour réduire de moitié les émissions de gaz à effet de serre de Fluxys Belgium d'ici 2025 • Projet visant à réduire davantage les émissions en construisant des regazéificateurs à eau de mer supplémentaires au Terminal GNL de Zeebrugge. |
| Opportunité | Actions |
| Améliorer l'efficacité énergétique dans nos activités |
Les technologies utilisant des énergies renouvelables renforcent à la fois l'efficacité énergétique et la réduction des émissions de gaz à effet de serre |
Résilience financière
| Risque | Mesures |
|---|---|
| Risque que des événements ou évolutions sur le marché aient des répercussions sur les revenus et/ou actifs de Fluxys Belgium |
• Suivi du marché en adaptant continuellement les services existants et/ou en développant de nouveaux services • Suivi financier des contreparties • Assurances • Garanties des fournisseurs et clients |
Diversité
| Risque | Mesures |
|---|---|
| Un manque de diversité du personnel peut | • Une politique en matière d'égalité des |
| conduire à une organisation d'entreprise qui ne | chances qui encourage la diversité |
| dispose pas des compétences, des talents et | |
| de l'expérience nécessaires. |
Lutte contre la corruption
| Risque | Mesures |
|---|---|
| Corruption avec pour conséquence un impact négatif sur la réputation commerciale et/ou les résultats financiers de l'entreprise |
• Dispositions spécifiques pour les membres du personnel Fluxys et les fournisseurs • Contrôles internes et processus de contrôle vis-à-vis entre autres des clients et des fournisseurs |
Droits de l'homme
| Risque | Mesures |
|---|---|
| Violation des droits de l'homme avec pour conséquence un impact négatif sur la réputation commerciale et/ou les résultats financiers de l'entreprise |
• Dispositions spécifiques pour les collaborateurs et les fournisseurs |
2 États financiers semestriels résumés de Fluxys Belgium et de ses filiales consolidés en IFRS au 30 juin 2021
2.1 Renseignements de caractère général concernant la société
2.1.1 Dénomination sociale et siège social
Le siège social de la société mère, Fluxys Belgium SA, est situé en Belgique à 1040 Bruxelles, avenue des Arts 31.
2.1.2 Activités du groupe
Le groupe Fluxys Belgium a essentiellement pour activités le transport, le stockage de gaz naturel et les services de terminalling de gaz naturel liquéfié en Belgique. Le groupe Fluxys Belgium assure également des services supplémentaires liés aux activités décrites cidessus.
Nous renvoyons le lecteur au rapport annuel 2020 pour plus d'informations sur ces activités.
2.2 Etats financiers résumés du groupe Fluxys Belgium en IFRS
A. Bilan consolidé résumé
| Bilan consolidé résumé (révisé) (en milliers d'euros) |
||||
|---|---|---|---|---|
| Note | 30.06.2021 | 31.12.2020 Révisé |
01.01.2020 Révisé |
|
| I. Actifs non-courants | 2.141.012 | 2.196.174 | 2.305.518 | |
| Immobilisations corporelles | 6 | 1.948.766 | 2.011.209 | 2.129.400 |
| Immobilisations incorporelles | 26.319 | 28.207 | 33.424 | |
| Actifs au titre du droit d'utilisation |
35.520 | 36.467 | 39.970 | |
| Participations mises en équivalence |
50 | 50 | 16 | |
| Autres actifs financiers | 116.137 | 109.506 | 90.200 | |
| Créances de location financement |
2.697 | 2.697 | 3.300 | |
| Autres créances | 6.144 | 4.144 | 144 | |
| Autres actifs non-courants | 5.379 | 3.894 | 9.064 | |
| II. Actifs courants | 498.428 | 533.865 | 562.057 | |
| Stocks | 32.045 | 26.378 | 26.488 | |
| Créances de location financement |
299 | 601 | 601 | |
| Actifs d'impôt exigible | 8.161 | 5.108 | 3.965 | |
| Clients et autres débiteurs | 56.445 | 71.000 | 89.421 | |
| Placements de trésorerie | 24.588 | 39.458 | 58.205 | |
| Trésorerie et équivalents de trésorerie |
369.314 | 377.359 | 369.005 | |
| Autres actifs courants | 7.576 | 13.961 | 14.372 | |
| Total de l'actif | 2.639.440 | 2.730.039 | 2.867.575 |
| Bilan consolidé résumé (révisé) | (en milliers d'euros) | |||
|---|---|---|---|---|
| Note | 30.06.2021 | 31.12.2020 Révisé |
01.01.2020 Révisé |
|
| I. Capitaux propres | 589.311 | 639.038 | 662.677 | |
| Capitaux propres attribuables aux actionnaires de la maison mère |
589.311 | 639.038 | 662.677 | |
| Capital social et primes d'émission |
60.310 | 60.310 | 60.310 | |
| Résultats non distribués et autres réserves |
529.001 | 578.728 | 602.367 | |
| Intérêts minoritaires | 0 | 0 | 0 | |
| II. Passifs non-courants | 1.855.278 | 1.819.250 | 1.957.483 | |
| Passifs portant intérêts | 7 + 1e | 1.203.517 | 1.208.055 | 1.254.254 |
| Obligations régulatoires | 8 + 1e | 427.746 | 381.499 | 464.718 |
| Provisions | 4.415 | 4.465 | 4.272 | |
| Provisions pour avantages du personnel |
9.1 | 66.697 | 70.631 | 63.336 |
| Autres passifs financiers non courants |
3.807 | 2.054 | 2.669 | |
| Passifs d'impôt différé | 149.096 | 152.546 | 168.234 | |
| III. Passifs courants | 194.851 | 271.751 | 247.415 | |
| Passifs portant intérêts | 7 + 1e | 49.392 | 58.186 | 35.069 |
| Obligations régulatoires | 8 + 1e | 61.323 | 126.657 | 108.508 |
| Provisions | 60 | 875 | 0 | |
| Provisions pour avantages du personnel |
9.1 | 2.271 | 5.143 | 4.134 |
| Passifs d'impôt exigible | 5.113 | 4.146 | 3.844 | |
| Fournisseurs et autres créditeurs | 72.740 | 73.950 | 92.668 | |
| Autres passifs courants | 3.952 | 2.794 | 3.192 | |
| Total des capitaux propres et passifs | 2.639.440 | 2.730.039 | 2.867.575 |
Les adaptations de présentation des chiffres comparatifs sont expliquées dans la note 1e.
B. Compte de résultat consolidé résumé
| Compte de résultat consolidé résumé | (en milliers d'euros) | ||
|---|---|---|---|
| Note | 30.06.2021 | 30.06.2020 | |
| Produits des activités ordinaires | 4 | 277.900 | 284.181 |
| Ventes de gaz relatives aux opérations de balancing et besoins opérationnels |
10.497 | 22.220 | |
| Autres produits opérationnels | 6.645 | 5.095 | |
| Matières consommables, marchandises et fournitures utilisées |
-1.668 | -1.141 | |
| Achats de gaz pour opérations de balancing et besoins opérationnels |
-10.497 | -22.208 | |
| Biens et services divers | -67.819 | -68.816 | |
| Frais de personnel | -55.885 | -54.533 | |
| Autres charges opérationnelles | -3.883 | -3.988 | |
| Amortissements | -84.744 | -86.910 | |
| Provisions | -1.752 | -1.599 | |
| Pertes de valeur | 4 | 5 | -2.748 |
| Résultat opérationnel | 68.799 | 69.553 | |
| Variation de la juste valeur des instruments financiers | -240 | -6 | |
| Produits financiers | 618 | 423 | |
| Charges financières | 4 | -19.179 | -20.272 |
| Résultat avant impôt | 49.998 | 49.698 | |
| Charges d'impôt sur le résultat | 4 | -11.679 | -13.118 |
| Résultat net de la période | 4 | 38.319 | 36.580 |
| Part de Fluxys Belgium | 38.319 | 36.580 | |
| Part des intérêts minoritaires | 0 | 0 | |
| Résultat net de base par action, attribuable aux actionnaires de la société mère, en € |
0,5454 | 0,5206 | |
| Résultat net dilué par action, attribuable aux actionnaires de la société mère, en € |
0,5454 | 0,5206 |
C. Etat consolidé résumé du résultat global
| Etat consolidé résumé du résultat global | (en milliers d'euros) | ||
|---|---|---|---|
| Note | 30.06.2021 | 30.06.2020 | |
| Résultat net de la période | 38.319 | 36.580 | |
| Eléments qui ne seront pas reclassés ultérieurement dans le compte de résultat |
|||
| Réévaluations au titre des régimes à prestations définies |
9.1 | 10.955 | -14.995 |
| Charges d'impôt sur les autres éléments du résultat global |
-2.739 | 3.749 | |
| Autres éléments du résultat global | 8.216 | -11.246 | |
| Résultat global de la période | 46.535 | 25.334 | |
| Part de Fluxys Belgium | 46.535 | 25.334 | |
| Part des intérêts minoritaires | 0 | 0 |
D. Etat consolidé résumé des variations des capitaux propres
| Etat consolidé résumé des variations des capitaux propres |
(en milliers d'euros) | ||
|---|---|---|---|
| Capital social | Primes d'émission | Réserves indisponibles |
|
| I. Solde au 31.12.2019 | 60.272 38 |
54.072 | |
| 1. Résultat global de la période | |||
| 2. Dividendes distribués | -9.905 | ||
| II. Solde au 30.06.2020 | 60.272 | 38 | 44.167 |
| III. Solde au 31.12.2020 | 60.272 | 38 | 44.167 |
| 1. Résultat global de la période | |||
| 2. Dividendes distribués | |||
| IV. Solde au 30.06.2021 | 60.272 | 38 | 44.167 |
| propres | Etat consolidé résumé des variations des capitaux | (en milliers d'euros) | |||
|---|---|---|---|---|---|
| Résultats non distribués |
Réserves avantages du personnel |
Autres éléments du résultat global |
Capitaux propres attribuables aux actionnaires |
Intérêts minoritaires |
Total des capitaux propres |
| 560.643 | -12.348 | 0 | 662.677 | 0 | 662.677 |
| 36.580 | -11.246 | 0 | 25.334 | 0 | 25.334 |
| -81.441 | 0 | -91.346 | 0 | -91.346 | |
| 515.782 | -23.594 | 0 | 596.665 | 0 | 595.665 |
| 552.442 | -17.881 | 0 | 639.038 | 0 | 639.038 |
| 38.319 | 8.216 | 0 | 46.535 | 0 | 46.535 |
| -96.262 | 0 | -96.262 | 0 | -96.262 | |
| 494.499 | -9.665 | 0 | 589.311 | 0 | 589.311 |
E. Tableau consolidé résumé des flux de trésorerie
| Tableau consolidé résumé des flux de trésorerie (méthode indirecte) |
(en milliers d'euros) | ||
|---|---|---|---|
| Note | 30.06.2021 | 30.06.2020 Révisé |
|
| I. Trésorerie et équivalents de trésorerie, solde d'ouverture |
A. | 377.359 | 369.005 |
| II. Flux de trésorerie relatifs aux activités opérationnelles |
130.481 | 132.980 | |
| 1. Flux de trésorerie relatifs à l'exploitation | 152.943 | 152.325 | |
| 1.1. Résultat opérationnel | B. | 68.799 | 69.553 |
| 1.2. Ajustements pour éléments sans effet de trésorerie |
65.761 | 57.377 | |
| 1.2.1. Amortissements | B. | 84.744 | 86.910 |
| 1.2.2. Provisions | B. | 1.752 | 1.599 |
| 1.2.3. Pertes de valeur | B. | -5 | 2.748 |
| 1.2.4. Variation des obligations régulatoires |
4+8 | -19.989 | -33.774 |
| 1.2.5. Autres ajustements pour éléments sans effet de trésorerie |
-742 | -106 | |
| 1.3. Variation du fonds de roulement | 18.383 | 25.395 | |
| 1.3.1. Variation de stocks | -5.666 | -1.878 | |
| 1.3.2. Variation des actifs d'impôt exigible |
-3.053 | -3.598 | |
| 1.3.3. Variation des clients et autres débiteurs |
14.559 | 29.476 | |
| 1.3.4. Variation des autres actifs courants | 6.550 | 6.952 | |
| 1.3.5. Variation des passifs d'impôt exigible |
6.045 | 5.509 | |
| 1.3.6. Variation des fournisseurs et autres créditeurs |
-1.210 | -12.549 | |
| 1.3.7. Variation des autres passifs courants |
1.158 | 1.483 | |
| 1.3.8. Autres variations de fonds de roulement |
0 | 0 | |
| 2. Flux de trésorerie relatifs aux autres activités opérationnelles |
-22.462 | -19.345 | |
| 2.1. Impôts exigibles versés | -22.946 | -19.626 | |
| 2.2. Intérêts perçus sur placements, trésorerie e équivalents de trésorerie |
511 | 374 | |
| 2.3. Autres entrées (sorties) relatives aux autres activités opérationnelles |
-27 | -93 |
| Tableau consolidé résumé des flux de trésorerie (méthode indirecte) |
(en milliers d'euros) |
||
|---|---|---|---|
| Note | 30.06.2021 | 30.06.2020 Révisé |
|
| III. Flux de trésorerie relatifs aux activités d'investissement |
-9.448 | -21.009 | |
| 1. Acquisitions | -25.947 | -56.983 | |
| 1.1. Paiements effectués pour l'acquisition d'immobilisations corporelles et incorporelles |
-19.062 | -18.511 | |
| 1.2. Paiements effectués pour l'acquisition de filiales, de partenariats ou d'entreprises associées |
A. | 0 | -34 |
| 1.3. Paiements effectués pour l'acquisition d'autres actifs financiers |
-6.885 | -38.438 | |
| 2. Cessions | 1.116 | 545 | |
| 2.1. Entrées relatives à la cession d'immobilisations corporelles et incorporelles |
1.115 | 545 | |
| 2.2. Entrées relatives à la cession de filiales, de partenariats ou d'entreprises associées |
0 | 0 | |
| 2.3. Entrées relatives à la cession d'autres actifs financiers |
1 | 0 | |
| 3. Dividendes perçus classés dans les activités d'investissement |
0 | 0 | |
| 4. Subventions publiques perçues | 6 | 513 | 0 |
| 5. Augmentation (-) / Diminution (+) des placements de trésorerie |
A. | 14.870 | 35.429 |
| IV. Flux de trésorerie relatifs aux activités de financement |
-129.078 | -97.091 | |
| 1. Flux de trésorerie perçus relatifs aux financements | 10.528 | 14.389 | |
| 1.1. Entrées provenant de l'émission d'instruments de capitaux propres |
D. | 0 | 0 |
| 1.2. Entrées provenant de la cession d'actions propres |
D. | 0 | 0 |
| 1.3. Entrées provenant des contrats de location financement |
A. | 302 | 302 |
| 1.4. Entrées provenant d'autres actifs non courants |
0 | 0 | |
| 1.5. Entrées provenant de l'émission d'instruments financiers composés |
0 | 0 | |
| 1.6. Entrées provenant de l'émission d'autres passifs financiers |
7. | 10.226 | 14.087 |
| Tableau consolidé résumé des flux de trésorerie (méthode indirecte) |
(en milliers d'euros) | |||
|---|---|---|---|---|
| Note | 30.06.2021 | 30.06.2020 Révisé |
||
| 2. Flux de trésorerie remboursés relatifs aux financements | -30.930 | -7.449 | ||
| 2.1. Rachat d'instruments de capitaux propres pour leur annulation/destruction |
0 | 0 | ||
| 2.2. Achat d'actions propres | 0 | 0 | ||
| 2.3. Remboursement de dettes relatives à un contrat de location |
7. | -1.566 | -1.443 | |
| 2.4. Remboursement d'instruments financiers composés |
0 | 0 | ||
| 2.5. Remboursement d'autres passifs financiers | 7. | -29.364 | -6.006 | |
| 3. Intérêts | -12.414 | -12.685 | ||
| 3.1. Intérêts versés relatifs aux financements | -12.445 | -12.718 | ||
| 3.2. Intérêts perçus relatifs aux financements | 31 | 33 | ||
| 4. Dividendes versés | D. | -96.262 | -91.346 | |
| V. Augmentation nette de trésorerie et des équivalents de trésorerie |
-8.046 | 14.880 | ||
| VI. Trésorerie et équivalents de trésorerie, solde de clôture | A. | 369.314 | 383.885 |
Les adaptations de présentation des chiffres comparatifs sont expliquées dans la note 1e.
2.3 Sélection de notes explicatives
Note 1. Informations générales
Note 1a. Déclaration de conformité aux IFRS
Les états financiers résumés du premier semestre 2021 de Fluxys Belgium et ses filiales (le « groupe » ou « le groupe Fluxys Belgium ») sont établis conformément au référentiel des Normes Internationales d'Informations Financières et en particulier à l'IAS 34 'Information Financière Intermédiaire', tel qu'adopté dans l'Union Européenne, et ont fait l'objet d'une revue limitée par le commissaire.
Ils comprennent une sélection de notes explicatives et doivent être lus en parallèle avec les états financiers consolidés au 31 décembre 2020.
Ils sont présentés en milliers d'euros.
Note 1b. Jugements et utilisation d'estimations
Il n'y a pas eu de changements significatifs dans les estimations comptables et les jugements comparés avec le rapport annuel de 2020.
Note 1c. Date d'autorisation de publication
Le Conseil d'administration de Fluxys Belgium SA a arrêté les états financiers semestriels IFRS de Fluxys Belgium et ses filiales le 29 septembre 2021.
Note 1d. Modifications ou compléments aux principes et méthodes comptables
A l'exception des adaptations de présentation, expliquées dans la note 1e, les états financiers intermédiaires résumés clôturés le 30 juin 2021 ont été préparés en utilisant les mêmes méthodes comptables que celles adoptées pour la préparation des états financiers consolidés pour l'exercice clos au 31 décembre 2020.
Plusieurs modifications et interprétations sont applicables pour la première fois en 2021, mais n'ont pas d'impact sur les états financiers intermédiaires résumés du groupe:
- Amendements aux IFRS 9, IAS 39, IFRS 7, IFRS 4 et IFRS 16 Réforme des taux d'intérêt de référence – phase 2
- Amendement à IFRS 16 Contrats de location : Allégements de loyer liés à la COVID–19.
Le groupe n'a pas anticipativement adopté d'autre norme, interprétation ou modification qui a été publiée mais n'est pas encore applicable.
Note 1e. Adaptation de la présentation des obligations régulatoires
Le groupe suit activement les dernières évolutions des travaux de l'IASB sur le plan du traitement comptable et de la présentation des actifs et passifs régulatoires (ED 2021/1). Même si ce nouveau standard se trouve encore au stade de conception, le groupe estime qu'il est utile d'anticiper l'application de quelques principes afin d'améliorer la transparence sur le plan des effets de la régulation.
Dans l'exposé sondage relatif à cette nouvelle norme (ED 2021/1, BC52), il est mis en évidence que les actifs et passifs régulatoires ne sont pas des actifs ou passifs financiers et qu'ils devront dès lors être présentés séparément au bilan. Pour cette raison, le groupe, en accord avec le régulateur, a décidé de présenter les obligations régulatoires au bilan dans une ligne dédiée, alors qu'auparavant elles étaient considérées comme faisant partie des passifs portant intérêts (comme expliqué dans la note 5.11 du rapport financier annuel 2020). Le groupe n'a pas d'actifs régulatoires dans les périodes publiées.
Etant donné ce qui précède et après une analyse plus approfondie, nous avons conclu que présenter la comptabilisation initiale et les variations des obligations régulatoires en tant que flux de trésorerie relatifs aux activités de financement n'était pas conforme à IAS 7 Etat des flux de trésorerie et nous avons appliqué IAS 8 Méthodes comptables, changements d'estimations comptables et erreurs. Par conséquent, la variation des obligations régulatoires n'est plus présentée comme flux de trésorerie relatifs aux activités de financement mais comme flux de trésorerie relatifs aux activités opérationnelles.
Les effets de cette adaptation se résument comme suit :
Au bilan les passifs portant intérêts ont été scindés : les obligations régulatoires sont isolées et présentées séparément. Etant donné qu'il s'agit simplement d'un effet de ventilation, ceci n'a pas d'effet sur la dette financière nette, le total des dettes, la solvabilité ou les fonds propres.
| Bilan consolidé résumé | (en milliers d'euros) | ||
|---|---|---|---|
| 31.12.2020 Révisé |
31.12.2020 Publié |
Différence | |
| II. Passifs non-courants | 1.819.250 | 1.819.250 | 0 |
| Passifs portant intérêts | 1.208.055 | 1.589.554 | -381.499 |
| Obligations régulatoires | 381.499 | 0 | 381.499 |
| (…) | |||
| III. Passifs courants | 271.751 | 271.751 | 0 |
| Passifs portant intérêts | 58.186 | 184.843 | -126.657 |
| Obligations régulatoires | 126.657 | 0 | 126.657 |
| (….) |
| Bilan consolidé résumé | (en milliers d'euros) | ||
|---|---|---|---|
| 01.01.2020 Révisé |
31.12.2019 Publié |
Différence | |
| II. Passifs non-courants | 1.957.483 | 1.957.483 | 0 |
| Passifs portant intérêts | 1.254.254 | 1.718.972 | -464.718 |
| Obligations régulatoires | 464.718 | 0 | 464.718 |
| (…) | |||
| III. Passifs courants | 247.415 | 247.415 | 0 |
| Passifs portant intérêts | 35.069 | 143.577 | -108.508 |
| Obligations régulatoires | 108.508 | 0 | 108.508 |
| (….) |
Dans le tableau des flux de trésorerie il y a un glissement de k€ 33.774 entre les flux de trésorerie relatifs aux activités de financement et les flux de trésorerie relatifs aux activités opérationnelles (diminution des flux relatifs aux activités opérationnelles). Cet effet se détaille comme suit :
| Tableau consolidé résumé des flux de trésorerie (méthode indirecte) | (en milliers d'euros) | |||
|---|---|---|---|---|
| 30.06.2020 Révisé |
30.06.2020 Publié |
Différence | Note | |
| I. Trésorerie et équivalents de trésorerie, solde d'ouverture |
369.005 | 369.005 | 0 | |
| II. Flux de trésorerie relatifs aux activités opérationnelles |
132.980 | 166.754 | -33.774 | Sous-total |
| 1. Flux de trésorerie relatifs à l'exploitation |
152.325 | 186.099 | -33.774 | Sous-total |
| 1.1. Résultat opérationnel | 69.553 | 69.553 | 0 | |
| 1.2. Ajustements pour éléments sans effet de trésorerie |
57.377 | 91.151 | -33.774 | Sous-total |
| 1.2.1. Amortissements | 86.910 | 86.910 | 0 | |
| 1.2.2. Provisions | 1.599 | 1.599 | 0 | |
| 1.2.3. Pertes de valeur | 2.748 | 2.748 | 0 | |
| 1.2.4. Variation des obligations régulatoires |
-33.774 | 0 | -33.774 | A) |
| 1.2.5. Autres ajustements pour éléments sans effet de trésorerie |
-106 | -106 | 0 | |
| 1.3. Variation du fonds de roulement | 25.395 | 25.395 | 0 | |
| 2. Flux de trésorerie relatifs aux autres activités opérationnelles |
-19.345 | -19.345 | 0 | |
| III. Flux de trésorerie relatifs aux activités d'investissement |
-21.009 | -21.009 | 0 |
| Tableau consolidé résumé des flux de trésorerie (méthode indirecte) | (en milliers d'euros) | |||
|---|---|---|---|---|
| 30.06.2020 Révisé |
30.06.2020 Publié |
Différence | Note | |
| IV. Flux de trésorerie relatifs aux activités de financement |
-97.091 | -130.866 | 33.774 | Sous-total |
| 1. Flux de trésorerie perçus relatifs aux financements |
14.389 | 14.198 | 191 | Sous-total |
| 1.3. Entrées provenant des contrats de location-financement |
302 | 302 | 0 | |
| 1.6. Entrées provenant de l'émission d'autres passifs financiers |
14.087 | 13.896 | 191 | B) |
| 2. Flux de trésorerie remboursés relatifs aux financements |
-7.449 | -39.940 | 32.491 | Sous-total |
| 2.3. Remboursement de dettes relatives à un contrat de location |
-1.443 | -1.443 | 0 | |
| 2.5. Remboursement d'autres passifs financiers |
-6.006 | -38.497 | 32.491 | C) |
| 3. Intérêts | -12.685 | -13.777 | 1.092 | Sous-total |
| 3.1. Intérêts versés relatifs aux financements |
-12.718 | -13.810 | 1.092 | D) |
| 3.2. Intérêts perçus relatifs aux financements |
33 | 33 | 0 | |
| 4. Dividendes versés | -91.346 | -91.346 | 0 | |
| V. Augmentation nette de trésorerie et des équivalents de trésorerie |
14.880 | 14.880 | 0 | |
| VI. Trésorerie et équivalents de trésorerie, solde de clôture |
383.885 | 383.885 | 0 |
Explications relatives au tableau ci-dessus :
- A) La différence de k€ 33.774 concerne la diminution nette des obligations régulatoires, excluant les intérêts affectés (voir D). Ce montant correspond à l'évolution des obligations régulatoires au résultat opérationnel dans le compte de résultat sectoriel (voir note 4 : k€ 37.394 – k€ 3.620 = k€ 33.774).
- B) Après élimination de l'évolution des obligations régulatoires, dorénavant reprise dans les flux de trésorerie relatifs aux activités opérationnelles, il reste un montant d'entrée provenant de l'émission d'autres passifs financiers de k€ 14.087. Celui-ci a trait à l'évolution du cash pooling de Fluxys LNG auprès de la banque interne du groupe Fluxys (Fluxys SA, qui n'est pas consolidée par le groupe Fluxys Belgium).
- C) Les montants relatifs à l'évolution des obligations régulatoires ont été éliminés de cette rubrique et présentés dans les flux de trésorerie relatifs aux activités opérationnelles (voir A). Le montant restant de 6 M€ concerne un remboursement d'emprunt auprès de la BEI.
- D) Le montant reclassifié de k€ 1.092 concerne les intérêts affectés dans le cadre de la régulation sur les obligations régulatoires.
Comme le démontre le tableau, il n'y a aucun impact sur le total des flux de trésorerie ni sur le solde de la trésorerie.
Il n'y a pas non plus d'effet sur le compte de résultat consolidé et par conséquent pas non plus sur les principaux indicateurs financiers du groupe, tels l'EBITDA, l'EBIT, le résultat net, le résultat par action et les ratios qui en sont dérivés comme le FFO et le RCF (voir rapport financier annuel 2020).
Les chiffres comparatifs dans les états financiers résumés et dans les notes ont été adaptés, le cas échéant.
Nonobstant cette adaptation de la présentation, les intérêts qui sont affectés sur les obligations régulatoires dans le cadre de la régulation, restent présentés dans le résultat financier.
Note 2. Caractère saisonnier des activités de la période intermédiaire
Bien que certains services de transport, par exemple, puissent être souscrits à titre saisonnier, le résultat opérationnel des activités soumis à la Loi Gaz n'est pratiquement pas influencé par un caractère saisonnier des activités.
En effet, le résultat opérationnel de ces activités correspond au prorata, relatif à la période, de la marge équitable annuelle estimée sur les capitaux investis.
Cette marge est toutefois réduite ou complétée par des écarts sur coûts gérables résultant de la prise en compte d'un facteur d'efficience déterminé ex-ante.
Note 3. Acquisitions, cessions et restructurations
Périmètre de consolidation
Le périmètre de consolidation et les pourcentages d'intérêts dans les entreprises consolidées sont identiques à ceux du 31 décembre 2020.
Note 4. Compte de résultat et secteurs opérationnels
Secteurs opérationnels
Le groupe Fluxys Belgium suit ses activités selon les secteurs opérationnels suivants: activités de transport, de stockage, de terminalling en Belgique et autres activités.
Ces segments sont la base pour l'établissement de l'information sectorielle.
Les activités de transport comprennent l'ensemble des services soumis à la Loi Gaz liés au transport en Belgique.
Les activités de stockage comprennent l'ensemble des services soumis à la Loi Gaz liés au stockage à Loenhout en Belgique.
Les activités de terminalling comprennent l'ensemble des services soumis à la Loi Gaz liés au Terminal GNL à Zeebrugge en Belgique.
Le segment 'Autres' comprend d'autres activités assurées par Fluxys Belgium et ses filiales telles que la participation dans les terminaux IZT et ZPT1 en Belgique ainsi que des travaux pour tiers.
Le groupe Fluxys Belgium est essentiellement actif en Belgique et ne présente dès lors pas d'information par secteur géographique.
Le CEO est le Chief Operating Decision Maker (CODM).
Convention comptable relative aux transactions entre secteurs opérationnels
Les transactions entre les secteurs opérationnels correspondent principalement à des réservations de capacités par une activité soumise à la Loi Gaz auprès d'une autre. Leur facturation est effectuée sur base de mêmes tarifs que pour les clients externes.
1 Interconnector Zeebrugge Terminal (IZT): Fluxys Belgium loue une partie de ses installations à IZT (location financière) et se charge aussi de certains services de support opérationnel et d'entretien. La coopération avec IZT est basée sur des contrats (Fluxys Belgium n'a pas de participation). Zeepipe Terminal (ZPT): Fluxys Belgium contribue aux opérations de ZPT sur une base contractuelle (pas de participation).
| Compte de résultat sectoriel au 30.06.2021 | (en milliers d'euros) | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Transport | Stockage | Terminalling | Autres | Eliminations entre secteurs |
Total | |
| Produits des activités ordinaires | 185.178 | 16.797 | 72.317 | 13.081 | -9.473 | 277.900 |
| Ventes et prestations aux clients externes |
142.976 | 18.512 | 68.998 | 9.491 | 0 | 239.977 |
| Transactions avec d'autres secteurs |
445 | 4.721 | 717 | 3.590 | -9.473 | 0 |
| Mouvements des obligations régulatoires |
41.757 | -6.436 | 2.602 | 0 | 0 | 37.923 |
| Ventes de gaz relatives aux opérations de balancing et besoins opérationnels |
6.673 | 463 | 3.361 | 0 | 0 | 10.497 |
| Ventes | 20.719 | 463 | 7.250 | 0 | 0 | 28.432 |
| Mouvements des obligations régulatoires |
-14.046 | 0 | -3.889 | 0 | 0 | -17.935 |
| Autres produits opérationnels | 2.163 | 24 | 1.201 | 3.294 | -37 | 6.645 |
| Matières consommables, marchandises et fournitures utilisées |
-81 | -4 | -12 | -1.571 | 0 | -1.668 |
| Achats de gaz pour opérations de balancing et besoins opérationnels |
-6.673 | -463 | -3.361 | 0 | 0 | -10.497 |
| Biens et services divers | -53.921 | -3.878 | -13.166 | -6.364 | 9.510 | -67.819 |
| Frais de personnel | -40.435 | -3.311 | -9.731 | -2.408 | 0 | -55.885 |
| Autres charges opérationnelles | -3.147 | -257 | -368 | -111 | 0 | -3.883 |
| Amortissements | -55.696 | -4.946 | -23.708 | -394 | 0 | -84.744 |
| Provisions | 192 | 17 | -82 | -1.879 | 0 | -1.752 |
| Pertes de valeur | 1 | 0 | 0 | 4 | 0 | 5 |
| Résultat opérationnel | 34.254 | 4.442 | 26.451 | 3.652 | 0 | 68.799 |
| Variation de la juste valeur des instruments financiers |
-240 | -240 | ||||
| Produits financiers | 50 | 6 | 30 | 532 | 618 | |
| Charges financières | -12.011 | -1.357 | -5.074 | -737 | -19.179 | |
| Résultat avant impôt | 22.293 | 3.091 | 21.407 | 3.207 | 0 | 49.998 |
| Charges d'impôt sur le résultat | -11.679 | |||||
| Résultat net de la période | 38.319 |
Les produits des activités ordinaires du premier semestre 2021 se sont établis à k€ 277.900 contre k€ 284.181 pour le premier semestre 2020, soit une diminution de k€ 6.281.
Les services de transport, de stockage et de terminalling en Belgique sont soumis à la Loi Gaz. Les produits de ces services doivent assurer un rendement autorisé sur les capitaux investis, couvrir les amortissements admis et les charges opérationnelles y relatives, tout en intégrant des efforts d'efficience à réaliser par le gestionnaire de réseau.
Les produits des activités ordinaires des activités régulées2 s'élèvent à k€ 268.409 (soit 96,6% du total), ce qui représente une diminution de k€ 7.352 par rapport à la même période en 2020. La diminution du chiffre d'affaires des activités de transport est essentiellement liée à l'arrivée à échéance de quelques contrats à long terme et est partiellement compensée par une utilisation plus importante des obligations régulatoires. Les produits de l'activité de stockage sont réstés stables. Dans l'activité de terminalling il y avait moins de ventes supplémentaires de slots 'spot' qu'au premier semestre 2020, mais le nombre de chargements de camions-citernes de GNL a augmenté.
Les chiffres des ventes ainsi que ceux des achats de gaz relatifs aux opérations de balancing et besoins opérationnels ont fortement diminué, parce que l'activité de balancing a été reprise par Balansys depuis le 1er juin 2020. Balansys est une coentreprise et est consolidée par la méthode de mise en équivalence. Ce qui reste a essentiellement trait aux achats de gaz pour les besoins opérationnels propres et leur transmission dans les tarifs.
L'évolution de la plupart des rubriques de charges opérationnelles est assez limitée. Les pertes de valeur de k€ 2.748 actées au premier semestre 2020 sont liées à la valorisation du stock de gaz à la suite d'une diminution du prix de marché. Il n'y a pas eu de telles pertes de valeur au premier semestre 2021.
Les charges financières diminuent de k€ 20.272 à k€ 19.179, ce qui s'explique par la réduction des dettes.
Les impôts sur le résultat sont en baisse de k€ 1.439. Au second semestre 2020, grâce à un ruling, Fluxys SA a obtenu la déductibilité de revenus d'innovation, ce qui a eu un effet positif de 1,4 M€ au premier semestre 2021. L'avantage fiscal est cependant intégré entièrement dans les tarifs régulés.
Le résultat net du 1er semestre 2021 s'élève à k€ 38.319 contre k€ 36.580 au 1er semestre 2020, soit une augmentation de k€ 1.739.
2 Après l'élimination des transactions avec d'autres secteurs
| Compte de résultat sectoriel au 30.06.2020 | (en milliers d'euros) | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Transport | Stockage | Terminalling | Autres | Eliminations entre secteurs |
Total | ||
| Produits des activités ordinaires |
189.255 | 17.481 | 74.604 | 12.028 | -9.187 | 284.181 | |
| Ventes et prestations aux clients externes |
150.367 | 18.267 | 69.733 | 8.420 | 0 | 246.787 | |
| Transactions avec d'autres secteurs |
439 | 4.426 | 714 | 3.608 | -9.187 | 0 | |
| Mouvements des obligations régulatoires |
38.449 | -5.212 | 4.157 | 0 | 0 | 37.394 | |
| Ventes de gaz relatives aux opérations de balancing et besoins opérationnels |
18.720 | 161 | 3.339 | 0 | 0 | 22.220 | |
| Ventes | 21.870 | 161 | 3.809 | 0 | 0 | 25.840 | |
| Mouvements des obligations régulatoires |
-3.150 | 0 | -470 | 0 | 0 | -3.620 | |
| Autres produits opérationnels | 886 | 32 | 1.764 | 2.447 | -34 | 5.095 | |
| Matières consommables, marchandises et fournitures utilisées |
-470 | -9 | -10 | -652 | 0 | -1.141 | |
| Achats de gaz pour opérations de balancing et besoins opérationnels |
-18.723 | -146 | -3.338 | -1 | 0 | -22.208 | |
| Biens et services divers | -53.111 | -3.874 | -15.140 | -5.912 | 9.221 | -68.816 | |
| Frais de personnel | -38.503 | -3.256 | -10.143 | -2.631 | 0 | -54.533 | |
| Autres charges opérationnelles |
-3.256 | -266 | -359 | -107 | 0 | -3.988 | |
| Amortissements | -57.129 | -5.402 | -24.244 | -135 | 0 | -86.910 | |
| Provisions | -18 | -1 | -106 | -1.474 | 0 | -1.599 | |
| Pertes de valeur | -2.815 | 0 | 55 | 12 | 0 | -2.748 | |
| Résultat opérationnel | 34.836 | 4.720 | 26.422 | 3.575 | 0 | 69.553 | |
| Variation de la juste valeur des instruments financiers |
0 | 0 | 0 | -6 | 0 | -6 | |
| Produits financiers | 8 | 1 | 1 | 413 | 0 | 423 | |
| Charges financières | -12.352 | -1.391 | -5.386 | -1.143 | 0 | -20.272 | |
| Résultat avant impôt | 22.492 | 3.330 | 21.037 | 2.839 | 0 | 49.698 | |
| Charges d'impôt sur le résultat | -13.118 | ||||||
| Résultat net de la période | 36.580 |
Note 5. Bilan sectoriel
| Bilan sectoriel au 30.06.2021 | (en milliers d'euros) | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Transport | Stockage | Terminalling | Autres | Non alloués |
Total | |
| Immobilisations corporelles | 1.252.603 | 136.994 | 559.086 | 83 | 0 | 1.948.766 |
| Immobilisations incorporelles | 25.000 | 11 | 1.308 | 0 | 0 | 26.319 |
| Actifs au titre du droit d'utilisation |
9.745 | 331 | 22.811 | 2.633 | 0 | 35.520 |
| Autres actifs financiers non courants |
91 | 0 | 0 | 116.046 | 0 | 116.137 |
| Stocks | 27.947 | 3.085 | 553 | 460 | 0 | 32.045 |
| Créances de location financement |
0 | 0 | 0 | 2.996 | 0 | 2.996 |
| Créances commerciales nettes |
41.101 | 3.228 | 5.905 | 5.195 | 0 | 55.429 |
| Autres actifs | 422.228 | 422.228 | ||||
| Total des actifs | 2.639.440 | |||||
| Passifs portants intérêts | 595.858 | 48.696 | 267.776 | 340.579 | 0 | 1.252.909 |
| Autres passifs financiers | 0 | 0 | 21 | 3.786 | 0 | 3.807 |
| Autres passifs | 291.336 | 52.203 | 145.530 | 0 | 304.344 | 793.413 |
| 2.050.129 | ||||||
| Capitaux propres | 589.311 | |||||
| Total des fonds propres et passifs |
2.639.440 | |||||
| Investissements de la période en immobilisations corporelles |
11.519 | 86 | 4.217 | 3 | 0 | 15.825 |
| Investissements de la période en immobilisations incorporelles |
3.098 | 7 | 132 | 0 | 0 | 3.237 |
| Bilan sectoriel au 31.12.2020 (révisé) | (en milliers d'euros) | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Transport | Stockage | Terminalling | Autres | Non alloués |
Total | |
| Immobilisations corporelles | 1.291.689 | 141.848 | 577.589 | 83 | 0 | 2.011.209 |
| Immobilisations incorporelles | 26.818 | 5 | 1.384 | 0 | 0 | 28.207 |
| Actifs au titre du droit d'utilisation |
10.590 | 336 | 24.091 | 1.450 | 0 | 36.467 |
| Autres actifs financiers non courants |
97 | 0 | 0 | 109.409 | 0 | 109.506 |
| Stocks | 21.902 | 3.084 | 815 | 577 | 0 | 26.378 |
| Créances de location financement |
0 | 0 | 0 | 3.298 | 0 | 3.298 |
| Créances commerciales nettes |
53.960 | 3.377 | 5.491 | 4.396 | 0 | 67.224 |
| Autres actifs | 447.750 | 447.750 | ||||
| Total des actifs | 2.730.039 | |||||
| Passifs portants intérêts | 618.717 | 59.445 | 285.737 | 302.342 | 0 | 1.266.241 |
| Autres passifs financiers | 0 | 0 | 11 | 2.043 | 0 | 2.054 |
| Autres passifs | 318.972 | 45.758 | 143.426 | 0 | 314.550 | 822.706 |
| 2.091.001 | ||||||
| Capitaux propres | 639.038 | |||||
| Total des fonds propres et passifs |
2.730.039 | |||||
| Investissements de la période en immobilisations corporelles |
31.925 | 675 | 9.642 | 14 | 0 | 42.256 |
| Investissements de la période en immobilisations incorporelles |
4.880 | 0 | 170 | 0 | 0 | 5.050 |
Note 6. Immobilisations corporelles
| Mouvements des immobilisations corporelles | (en milliers d'euros) | |||
|---|---|---|---|---|
| Terrains | Constructions | Réseaux de transport de gaz naturel* |
Stockage de gaz naturel* |
|
| Valeurs comptables brutes | ||||
| Au 31.12.2019 | 48.362 | 161.314 | 3.440.612 | 386.171 |
| Investissements | 141 | 43 | 20.895 | 499 |
| Subsides obtenus | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Cessions et désaffectations | -87 | -65 | -2.700 | 0 |
| Transferts internes | 0 | -61 | 4.030 | 0 |
| Variations de périmètre | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Ecarts de conversion | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Au 31.12.2020 | 48.416 | 161.231 | 3.462.837 | 386.670 |
| Investissements | 5 | 7 | 4.183 | 20 |
| Subsides obtenus | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Cessions et désaffectations | -3 | 0 | -375 | |
| Transferts internes | 0 | 0 | 810 | |
| Variations de périmètre | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Ecarts de conversion | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Au 30.06.2021 | 48.418 | 161.238 | 3.467.455 | 386.690 |
I* Installations soumises à la Loi Gaz.
Au premier semestre 2021, les investissements en immobilisations corporelles s'élèvent à k€ 15.825, contre k€ 17.104 au premier semestre 2020. K€ 4.217 ont été consacrés à des projets d'infrastructure GNL et k€ 11.519 à des projets liés à l'activité de transport.
| Mouvements des immobilisations corporelles | (en milliers d'euros) | |||
|---|---|---|---|---|
| Terminal GNL * | Autres installations et machines |
Mobilier, outillage et matériel roulant |
Immobilisations en cours et acomptes versés |
Total |
| 1.448.792 | 43.511 | 59.256 | 5.055 | 5.593.073 |
| 8.514 | 0 | 6.470 | 5.694 | 42.256 |
| 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| -59 | 0 | -2.949 | 0 | -5.860 |
| 61 | 0 | 0 | -4.030 | 0 |
| 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 1.457.308 | 43.511 | 62.777 | 6.719 | 5.629.469 |
| 834 | 0 | 2.353 | 8.423 | 15.825 |
| -513 | 0 | 0 | 0 | -513 |
| -18 | 0 | -720 | 0 | -1.116 |
| 0 | 0 | 0 | -810 | 0 |
| 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 1.457.611 | 43.511 | 64.410 | 14.332 | 5.643.665 |
* Installations soumises à la Loi Gaz.
Mouvements des immobilisations corporelles (en milliers d'euros)
| Terrains | Constructions | Réseaux de transport de gaz naturel* |
Stockage de gaz naturel* | |
|---|---|---|---|---|
| Amortissements et pertes de valeur |
||||
| Au 31.12.2019 | 0 | -94.627 | -2.197.002 | -240.932 |
| Amortissements actés | 0 | -4.041 | -94.939 | -10.458 |
| Cessions et désaffectations | 0 | 47 | 2.072 | 0 |
| Transferts internes | 0 | 3 | 0 | 0 |
| Variations de périmètre et actifs disponibles à la vente |
0 | 0 | 0 | 0 |
| Ecarts de conversion | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Au 31.12.2020 | 0 | -98.618 | -2.289.869 | -251.390 |
| Amortissements actés | 0 | -2.003 | -46.099 | -4.842 |
| Cessions et désaffectations | 0 | 0 | 263 | 0 |
| Transferts internes | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Variations de périmètre et actifs disponibles à la vente |
0 | 0 | 0 | 0 |
| Ecarts de conversion | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Au 30.06.2021 | 0 | -100.621 | -2.335.705 | -256.232 |
| Valeurs comptables nettes au 30.06.2021 |
48.418 | 60.617 | 1.131.750 | 130.458 |
| Valeurs comptables nettes au 31.12.2020 |
48.416 | 62.613 | 1.172.968 | 135.280 |
*Installations soumises à la Loi Gaz.
Les amortissements actés durant la période s'élèvent à k€ 77.142 et reflètent le rythme selon lequel Fluxys Belgium et ses filiales s'attendent à consommer les avantages économiques liés à ces immobilisations corporelles.
A la date de clôture, Fluxys Belgium et ses filiales n'ont identifié aucun indice ou événement pouvant conduire à considérer qu'un immobilisé corporel pourrait avoir subi une perte de valeur.
| Mouvements des immobilisations corporelles | (en milliers d'euros) | |||
|---|---|---|---|---|
| Terminal GNL * | Autres installations et machines |
Mobilier, outillage et matériel roulant |
Immobilisations en cours et acomptes versés |
Total |
| -845.060 | -43.259 | -42.793 | 0 | -3.463.673 |
| -44.525 | 0 | -5.453 | 0 | -159.416 |
| 18 | 0 | 2.692 | 0 | 4.829 |
| -3 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| -889.570 | -43.259 | -45.554 | 0 | -3.618.260 |
| -21.588 | 0 | -2.610 | 0 | -77.142 |
| 2 | 0 | 238 | 0 | 503 |
| 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| -911.156 | -43.259 | -47.926 | 0 | -3.694.899 |
| 546.455 | 252 | 16.484 | 14.332 | 1.948.766 |
| 567.738 | 252 | 17.223 | 6.719 | 2.011.209 |
* Installations soumises à la Loi Gaz.
Note 7. Passifs portant intérêts
| Passifs portant intérêts non-courants | (en milliers d'euros) | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| 30.06.2021 | 31.12.2020 révisé |
Ecarts | |||
| Contrats de location | 33.538 | 32.288 | 1.250 | ||
| Emprunts obligataires | 696.343 | 696.131 | 212 | ||
| Autres emprunts | 473.636 | 479.636 | -6.000 | ||
| Total | 1.203.517 | 1.208.055 | -4.538 |
| Passifs portant intérêts courants | (en milliers d'euros) | |||
|---|---|---|---|---|
| 30.06.2021 | 31.12.2020 révisé |
Ecarts | ||
| Contrats de location | 1.493 | 2.783 | -1.290 | |
| Emprunts obligataires | 10.736 | 2.523 | 8.213 | |
| Autres emprunts | 37.163 | 52.880 | -15.717 | |
| Total | 49.392 | 58.186 | -8.794 |
| Variations des passifs liés aux activités de financement (en milliers d'euros) |
||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2020 révisé |
Flux de trésorerie |
Nouveaux contrats de location |
Variation des intérêts à payer |
Amortisse ments de frais d'émission |
Transferts internes |
30.06.2021 | ||
| Passifs non-courants portant intérêts |
1.208.055 | 0 | 1.526 | 0 | 212 | -6.276 | 1.203.517 | |
| Contrats de location | 32.288 | 0 | 1.526 | 0 | 0 | -276 | 33.538 | |
| Emprunts obligataires | 696.131 | 0 | 0 | 0 | 212 | 0 | 696.343 | |
| Autres emprunts | 479.636 | 0 | 0 | 0 | 0 | -6.000 | 473.636 | |
| Passifs courants portant intérêts |
58.186 | -20.703 | 5.633 | 6.276 | 49.392 | |||
| Contrats de location | 2.783 | -1.566 | 0 | 276 | 1.493 | |||
| Emprunts obligataires | 2.523 | 0 | 8.213 | 0 | 10.736 | |||
| Autres emprunts | 52.880 | -19.137 | -2.580 | 6.000 | 37.163 | |||
| Total | 1.266.241 | -20.703 | 1.526 | 5.633 | 212 | 0 | 1.252.909 |
Les flux de trésorerie des passifs portant intérêts sont repris aux points IV.1.6, IV.2.3 en IV.2.5 du tableau consolidé résumé des flux de trésorerie.
La variation des intérêts à payer et des amortissements des frais d'émission (ensemble k€ 5.845) correspond à l'écart entre :
- les intérêts payés (voir point IV.3.1 du tableau consolidé résumé des flux de trésorerie k€ -12.445) et
- Le total des charges d'intérêts sur dettes et contrats de location (en excluant les obligations régulatoires) (k€ 18.290). Celles-ci sont incluses dans le total des charges financières de k€ 19.179 qui sont renseignées dans le compte de résultat consolidé résumé.
Note 8. Obligations régulatoires
Comme expliqué dans la note 1e, les obligations régulatoires sont dorénavant présentées séparément.
| Obligations régulatoires (en milliers d'euros) |
|||||
|---|---|---|---|---|---|
| Note | 30.06.2021 | 31.12.2020 Révisé |
Différence | 01.01.2020 Révisé |
|
| Autres financements – long terme | 85.310 | 65.557 | 19.753 | 82.789 | |
| Autres financements – court terme | 13.419 | 25.775 | -12.356 | 12.554 | |
| Total des autres financements (A) | 8.1 | 98.729 | 91.332 | 7.397 | 95.343 |
| Autres dettes – long terme | 342.436 | 315.942 | 26.494 | 381.929 | |
| Autres dettes – court terme | 47.904 | 100.882 | -52.978 | 95.954 | |
| Total des autres dettes (B) | 8.2 | 390.340 | 416.824 | -26.484 | 477.883 |
| Total des obligations régulatoires (A+B = C) |
489.069 | 508.156 | -19.087 | 573.226 | |
| Présentation au bilan: | |||||
| Obligations régulatoires non courantes |
427.746 | 381.499 | 46.247 | 464.718 | |
| Obligations régulatoires courantes | 61.323 | 126.657 | -65.334 | 108.508 | |
| Total des obligations régulatoires (C) | 489.069 | 508.156 | -19.087 | 573.226 |
8.1. Les autres financements correspondent aux allocations spécifiques des obligations régulatoires qui sont à disposition du groupe pour financer des investissements spécifiques, notamment dans la seconde jetée à Zeebrugge, d'une part, et le coût lié à la conversion d'une partie du réseau de transport de gaz, d'autre part. Ces montants portent intérêts à un taux à 10 ans pour une partie et à un taux Euribor 1 an pour le solde.
8.2 Les autres obligations régulatoires reprises en 'autres dettes' enregistrent les écarts positifs entre les tarifs régulés facturés et les tarifs régulés acquis. Ces montants portent intérêts au taux moyen Euribor 1 an.
Les obligations régulatoires se réconcilient avec le reporting sectoriel et le tableau des flux de trésorerie, comme suit :
| Obligations régulatoires | (en milliers d'euros) | ||
|---|---|---|---|
| Long terme + court terme | Autres financements (A) |
Autres dettes (B) |
Total |
| Solde au 01.01.2021 | 91.332 | 416.824 | 508.156 |
| Utilisations | -3.419 | -51.117 | -54.537 |
| Dotations | 0 | 34.548 | 34.548 |
| Intérêts | 816 | 85 | 902 |
| Transferts | 10.000 | -10.000 | 0 |
| Solde au 30.06.2021 | 98.729 | 390.340 | 489.069 |
La somme des utilisations et dotations s'élève à k€ -19.989 et correspond à la somme des évolutions des obligations régulatoires de la note 4 (information sectorielle – augmentation nette du chiffre d'affaires).
Cette diminution nette des obligations régulatoires correspond également avec l'évolution des obligations régulatoires reprises dans la rubrique 1.2.4 du tableau des flux de trésorerie.
La charge d'intérêts de k€ 902 sur les obligations régulatoires a été comptabilisée dans les charges financières.
Le transfert de 10 M€ a été effectué dans le cadre d'investissements spécifiques futurs à Zeebrugge.
Note 9. Provisions
9.1. Provisions pour avantages du personnel
| Provisions pour avantages du personnel | (en milliers d'euros) |
|---|---|
| Provisions au 31.12.2020 | 75.774 |
| Dotations | 5.655 |
| Utilisations | -3.099 |
| Excédents | 0 |
| Charges liées à l'actualisation | 377 |
| Ecarts actuariels comptabilisés en résultat (primes d'ancienneté) | -197 |
| Rendement attendu | -236 |
| Ecarts actuariels comptabilisés directement en capitaux propres | -10.955 |
| Reclassement à l'actif | 1.649 |
| Provisions au 30.06.2021 | 68.968 |
| Provisions non-courantes | 66.697 |
| Provisions courantes | 2.271 |
Le coût des services rendus durant la période est comptabilisé en frais de personnel et dans les dotations nettes aux provisions.
Les charges liées aux effets de l'actualisation sont présentées dans le résultat financier du groupe, sur base compensée avec le rendement attendu des actifs de couverture. Le taux de rendement attendu des actifs de couverture est aligné sur le taux d'actualisation utilisé pour la détermination de la dette actuarielle.
La diminution des provisions pour avantage du personnel est essentiellement liée à l'augmentation des taux d'actualisation au 30 juin 2021 par rapport au 31 décembre 2020. La variation a été comptabilisée directement en capitaux propres par le biais des autres éléments du résultat global, en ligne avec IAS 19 Avantages du personnel.
Au 30 juin 2021, les provisions pour avantages du personnel 'but à atteindre' montrent un excédent de k€ 5.976 des actifs du régime par rapport à la dette actuarielle des obligations estimées. Au 31 décembre 2020 cet excédent s'élevait à k€ 4.236. Les excédents sont comptabilisés à l'actif du bilan, dans les rubriques 'Autres actifs noncourants' et 'Autres actifs courants'.
Note 10. Actifs et passifs éventuels & droits et engagements de Fluxys Belgium et ses filiales
Aucune évolution significative au niveau des actifs et passifs éventuels & droits et engagements n'est à signaler. Dès lors, nous renvoyons le lecteur à la Note 7 'Actifs et passifs éventuels – Droits et engagements du groupe' des états financiers IFRS du rapport annuel 2020.
Note 11. Transactions significatives entre parties liées
Fluxys Belgium et ses filiales sont contrôlées par la société Fluxys, elle-même contrôlée par Publigaz.
Les comptes consolidés incluent des opérations effectuées par Fluxys Belgium et ses filiales dans le cadre normal de leurs activités avec des entreprises liées ou associées non consolidées. Ces transactions se font aux conditions du marché et concernent essentiellement des opérations réalisées avec Fluxys SA (services administratifs, IT, de housing et gestion de la trésorerie et des financements), Interconnector (UK) (services d'inspection et de réparation), IZT (contrat de leasing IZT et services d'opération et de maintenance des installations), Dunkerque LNG (développements informatiques et autres services), Gaz-Opale (prestations de services de terminalling), Balansys (société de balancing commercial du réseau) et FluxRe (réassurances).
Les autres parties liées dans les tableaux ci-après ont trait à d'autres entités du groupe Fluxys, dans lesquelles Fluxys Belgium ne détient pas de participation.
| Transactions significatives entre parties liées au 30.06.2021 |
(en milliers d'euros) | |||
|---|---|---|---|---|
| Maison mère | Co entreprises |
Autres parties liées |
Total | |
| I. Actifs avec les parties liées | 334.174 | 6.000 | 6.091 | 346.265 |
| 1. Autres actifs financiers | 0 | 0 | 0 | 6.000 |
| Prêts | 0 | 6.000 | 0 | 6.000 |
| 2. Créances de location-financement (courantes et non-courantes) |
0 | 0 | 2.996 | 2.996 |
| 3. Clients et autres débiteurs | 5 | 0 | 3.095 | 3.100 |
| Clients | 5 | 0 | 3.095 | 3.100 |
| 4. Trésorerie, équivalents de trésorerie et placements de trésorerie |
334.169 | 0 | 0 | 334.169 |
| 5. Autres actifs courants | 0 | 0 | 0 | 0 |
| II. Passifs avec les parties liées | 245.854 | 0 | 185 | 246.039 |
| 1. Passifs portant intérêt (courants et non courants) |
245.239 | 0 | 0 | 245.239 |
| Autres emprunts | 245.239 | 0 | 0 | 245.239 |
| 2. Fournisseurs et autres créditeurs | 174 | 0 | 0 | 174 |
| Fournisseurs | 86 | 0 | 0 | 86 |
| Autres créditeurs | 88 | 0 | 0 | 88 |
| 3. Autres passifs courants | 441 | 0 | 185 | 626 |
| III. Transactions entre parties liées | ||||
| 1. Prestations de services et livraisons de biens effectuées |
2.055 | 597 | 8.698 | 11.350 |
| 2. Prestations de services reçues (-) | -1.081 | 0 | -82 | -1.163 |
| 3. Résultat financier | -3.943 | 0 | 0 | -3.943 |
Transactions significatives entre parties liées au 31.12.2020 (en milliers d'euros)
| Maison mère | Co entreprises |
Autres parties liées |
Total | |
|---|---|---|---|---|
| I. Actifs avec les parties liées | 353.025 | 4.000 | 6.256 | 363.281 |
| 1. Autres actifs financiers | 0 | 4.000 | 0 | 4.000 |
| Prêts | 0 | 4.000 | 0 | 4.000 |
| 2. Créances de location-financement (courantes et non-courantes) |
0 | 0 | 3.298 | 3.298 |
| 3. Clients et autres débiteurs | 0 | 0 | 2.940 | 2.940 |
| Clients | 0 | 0 | 2.940 | 2.940 |
| 4. Trésorerie, équivalents de trésorerie et placements de trésorerie |
353.025 | 0 | 0 | 353.025 |
| 5. Autres actifs courants | 0 | 0 | 18 | 18 |
| II. Passifs avec les parties liées | 263.593 | 10 | 327 | 263.930 |
| 1. Passifs portant intérêt (courants et non courants) |
263.330 | 0 | 0 | 263.330 |
| Autres emprunts | 263.330 | 0 | 0 | 263.330 |
| 2. Fournisseurs et autres créditeurs | 64 | 10 | 0 | 74 |
| Fournisseurs | 2 | 10 | 0 | 12 |
| Autres créditeurs | 62 | 0 | 0 | 62 |
| 3. Autres passifs courants | 199 | 0 | 327 | 526 |
| III. Transactions entre parties liées | ||||
| 1. Prestations de services et livraisons de biens effectuées |
3.451 | 1.060 | 19.075 | 23.586 |
| 2. Prestations de services reçues (-) | -2.502 | -454 | 0 | -2.956 |
| 3. Résultat financier | -8.364 | 0 | 0 | -8.364 |
Note 12. Instruments financiers
Les principaux instruments financiers du groupe consistent en des créances et dettes financières et commerciales, des placements de trésorerie ainsi que de la trésorerie et des équivalents de trésorerie.
Vous trouverez ci-dessous la situation des instruments financiers:
| Synthèse des instruments financiers au 30.06.2021 | (en milliers d'euros) | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Catégories | Valeurs comptables |
Justes valeurs | Niveaux | ||
| I. Actifs non courants | |||||
| Autres actifs financiers au coût amorti |
A | 112.331 | 112.855 | 1 & 2 | |
| Autres actifs financiers à la juste valeur par le compte de résultat |
B | 3.807 | 3.807 | 2 | |
| Créances de location financement |
A | 2.697 | 2.697 | 2 | |
| Autres créances | A | 6.144 | 6.144 | 2 | |
| II. Actifs courants | |||||
| Créances de location financement |
A | 299 | 299 | 2 | |
| Clients et autres débiteurs | A | 56.445 | 56.445 | 2 | |
| Placements de trésorerie | A | 24.588 | 24.588 | 2 | |
| Trésorerie et équivalents de trésorerie |
A | 369.314 | 369.314 | 2 | |
| Total des instruments financiers à l'actif |
575.625 | 576.149 | |||
| I. Passifs non courants | |||||
| Passifs portant intérêts | A | 1.203.517 | 1.254.577 | 2 | |
| Autres passifs financiers | B | 3.807 | 3.807 | 2 | |
| II. Passifs courants | |||||
| Passifs portant intérêts | A | 49.392 | 49.392 | 2 | |
| Autres passifs financiers | A | 72.740 | 72.740 | 2 | |
| Total des instruments financiers au passif |
1.329.456 | 1.380.516 |
| Synthèse des instruments financiers au 31.12.2020 (révisé) | (en milliers d'euros) | |||
|---|---|---|---|---|
| Catégories | Valeurs comptables |
Justes valeurs |
Niveaux | |
| I. Actifs non courants | ||||
| Autres actifs financiers au coût amorti | A | 107.452 | 107.963 | 1 & 2 |
| Autres actifs financiers à la juste valeur par le compte de résultat |
B | 2.054 | 2.054 | 2 |
| Créances de location-financement | A | 2.697 | 2.697 | 2 |
| Autres créances | A | 4.144 | 4.144 | 2 |
| II. Actifs courants | ||||
| Créances de location-financement | A | 601 | 601 | 2 |
| Clients et autres débiteurs | A | 71.000 | 71.000 | 2 |
| Placements de trésorerie | A | 39.458 | 39.458 | 2 |
| Trésorerie et équivalents de trésorerie | A | 377.359 | 377.359 | 2 |
| Total des instruments financiers à l'actif | 604.765 | 605.276 | ||
| I. Passifs non courants | ||||
| Passifs portant intérêts | A | 1.208.055 | 1.261.317 | 2 |
| Autres passifs financiers | B | 2.054 | 2.054 | 2 |
| II. Passifs courants | ||||
| Passifs portant intérêts | A | 58.186 | 58.186 | 2 |
| Fournisseurs et autres créditeurs | A | 73.950 | 73.950 | 2 |
| Total des instruments financiers au passif | 1.342.245 | 1.395.507 |
Les catégories correspondent aux instruments financiers suivants :
- A. Actifs financiers ou passifs financiers au coût amorti.
- B. Actifs ou passifs à la juste valeur par le compte de résultat net.
L'ensemble des instruments financiers du groupe est évalué à la juste valeur et relève des niveaux 1 et 2 dans la hiérarchie des justes valeurs. Leur évaluation à la juste valeur est établie sur une base récurrente.
Le niveau 1 dans la hiérarchie des justes valeurs comprend les placements de trésorerie et les équivalents de trésorerie dont la juste valeur est basée sur des prix cotés. Ils sont principalement composés d'obligations.
Le niveau 2 dans la hiérarchie des justes valeurs comprend les autres actifs et passifs financiers dont la juste valeur est basée sur d'autres données qui sont observables pour l'actif ou le passif concerné, directement ou indirectement.
Les techniques d'évaluation de la juste valeur des instruments financiers de niveau 2 sont les suivantes :
- Les rubriques 'passifs portant intérêts' incluent les emprunts obligataires à taux fixe émis par Fluxys Belgium dont la juste valeur est déterminée à l'aide de taux observables sur des marchés actifs, généralement fournis par des institutions financières.
- La juste valeur des autres actifs et passifs financiers de niveau 2 est sensiblement la même que leur valeur comptable :
- o soit parce qu'ils ont une échéance à court terme (tels que les créances et dettes commerciales),
- o soit parce qu'ils portent intérêts au taux du marché à la date de clôture des états financiers.
Note 13. Evénements postérieurs à la clôture
Les inondations de juillet ont eu des conséquences particulièrement tragiques, principalement dans le sud du pays. Afin de répondre rapidement aux besoins de première nécessité, nos collaborateurs ont lancé une initiative de solidarité, et Fluxys Belgium a soutenu la Croix-Rouge en faisant un don de 100 000 euros pour venir en aide aux victimes. Au niveau opérationnel, nous avons tout mis en œuvre pour prêter assistance aux gestionnaires de réseau de distribution pour sécuriser leurs réseaux. Nous avons également déployé des personnes et du matériel spécialisé pour réaliser entre autres des inspections à l'aide de drones, des contrôles sous l'eau ainsi qu'une détection de fuite de gaz par infrarouge. Entretemps, nous restons prêts à apporter à nouveau notre aide aux gestionnaires de réseau de distribution pour la remise en état de leurs infrastructures.
À la suite des événements, quelques-unes de nos installations ont été endommagées, entre autres parce qu'elles ont été inondées. Les travaux d'assainissement et de réparation ont été en grande partie réalisés entretemps.
A ce stade il est difficile d'effectuer une évaluation précise de l'impact financier de cet événement, étant donné que tous les frais ne sont pas encore connus. Fluxys s'attend cependant à un effet net sur le résultat limité, parce que la plupart des frais devrait être couverte par l'assurance ou intégrée dans le décompte régulatoire.
En ligne avec la méthodologie tarifaire et en concertation avec le marché et le régulateur fédéral de l'énergie, la CREG, Fluxys Belgium a réduit ses tarifs pour les services de stockage de 30% depuis le 1er juillet. En réponse à l'évolution des besoins du marché, une nouvelle approche commerciale avec des produits simplifiés, une flexibilité accrue et des méchanismes de vente innovants a été développée pour le stockage de gaz. Cette baisse tarifaire n'a pas d'impact sur les résultats de Fluxys Belgium.
Pour le reste, aucun événement postérieur à la clôture ayant un impact matériel sur les états financiers présentés n'est survenu.
2.4 Rapport du commissaire
Rapport du commissaire sur l'examen limité des états financiers semestriels consolidés résumés de Fluxys Belgium SA clos le 30 juin 2021 et pour la période de 6 mois se terminant à cette date
Introduction
Nous avons effectué l'examen limité du bilan résumé et consolidé de Fluxys Belgium SA arrêté au 30 juin 2021 ainsi que du compte de résultats consolidé résumé, de l'état consolidé résumé du résultat global, de l'état consolidé résumé des variations des capitaux propres, et du tableau consolidé résumé des flux de trésorerie y afférent pour la période de 6 mois se terminant à cette date ainsi que des notes explicatives, communément, les «états financiers semestriels consolidés résumés». L'organe d'administration de la société est responsable de l'établissement et de la présentation de cette information financière consolidée intermédiaire résumée conformément à l'IAS 34 «Information financière intermédiaire» telle qu'adoptée par l'Union Européenne. Notre responsabilité est d'exprimer une conclusion sur cette information financière consolidée intermédiaire résumée sur la base de notre examen limité.
Etendue de l'examen limité
Nous avons effectué notre examen limité selon la norme ISRE 2410 « Examen limité d'informations financières intermédiaires effectué par l'auditeur indépendant de l'entité ». Un examen limité d'information financière intermédiaire consiste en des demandes d'informations, principalement auprès des personnes responsables des questions financières et comptables et dans la mise en œuvre de procédures analytiques et d'autres procédures d'examen limité. L'étendue d'un examen limité est considérablement plus restreinte que celle d'un audit effectué selon les normes internationales d'audit (ISA) et ne nous permet donc pas d'obtenir l'assurance que nous avons relevé tous les éléments significatifs qu'un audit aurait permis d'identifier. En conséquence, nous n'exprimons pas d'opinion d'audit.
Conclusion
Sur la base de notre examen limité, nous n'avons pas relevé de faits qui nous laissent à penser que l'information financière consolidée intermédiaire résumée ci-jointe pour la période de six mois close le 30 juin 2021 n'a pas été établie, dans tous ses aspects significatifs, conformément à l'IAS 34 « Information financière intermédiaire » telle qu'adoptée par l'Union Européenne.
Diegem, le 29 septembre 2021
EY Réviseurs d'Entreprises SRL EY Réviseurs d'Entreprises SRL Commissaire Commissaire représentée par représentée par
Marnix Van Dooren * Wim Van Gasse * Associé Associé *Agissant au nom d'une SRL *Agissant au nom d'une SRL
2.5 Déclaration des personnes responsables
Déclaration relative au premier semestre clôturé le 30 juin 2021
Par la présente, j'atteste qu'à ma connaissance :
- les états financiers résumés de Fluxys Belgium, établis conformément aux normes comptables applicables, donnent une image fidèle du patrimoine, de la situation financière et des résultats de l'émetteur et des entreprises comprises dans la consolidation ;
- le rapport de gestion intermédiaire contient un exposé fidèle des informations qui doivent y être reprises, entre autres les événements importants et les principales transactions entre parties liées qui ont eu lieu pendant les six premiers mois de l'exercice et leur incidence sur les états financiers résumés, ainsi qu'une description des principaux risques et incertitudes pour les mois restants de l'exercice.
Bruxelles, le 29 septembre 2021
Pascal De Buck Administrateur délégué Chief Executive Officer
3 Définition des indicateurs
EBIT
Earnings Before Interests and Taxes ou résultat opérationnel des activités poursuivies auquel sont ajoutés le résultat des sociétés mises en équivalence et les dividendes reçus des sociétés non consolidées. Le groupe utilise l'EBIT comme référence pour suivre sa performance opérationnelle dans le temps.
EBITDA
Earnings Before Interests, taxes, depreciation and amortization ou résultat opérationnel des activités poursuivies avant amortissements, pertes de valeur et provisions auxquelles sont ajoutés le résultat des sociétés mises en équivalence et les dividendes reçus des sociétés non consolidées. Le groupe utilise l'EBITDA comme référence pour suivre sa performance opérationnelle, en excluant les éléments qui n'ont pas d'incidence sur la trésorerie.
Endettement financier net
Passifs portant intérêts (y compris dettes de leasing) sous déduction des passifs régulatoires, de la trésorerie liée aux opérations de refinancement anticipé et de 75% du solde de la trésorerie, des équivalents de trésorerie et des placements de trésorerie à long et court termes (les 25% restants sont considérés comme réserve à des fins opérationnelles (fonds de roulement) et ne sont donc pas disponibles à des fins d'investissements). Cet indicateur donne un aperçu du montant des dettes portant intérêts qui resterait si toute la trésorerie disponible serait utilisée pour rembourser les emprunts.
| Compte de résultat consolidé de Fluxys Belgium en milliers d'euros |
30.06.2021 | 30.06.2020 |
|---|---|---|
| Résultat opérationnel | 68.799 | 69.553 |
| Amortissements | 84.744 | 86.910 |
| Provisions | 1.752 | 1.599 |
| Pertes de valeur | -5 | 2.748 |
| Résultat des sociétés mises en équivalence | 0 | 0 |
| Dividendes de sociétés non consolidées | 0 | 0 |
| EBITDA | 155.290 | 160.810 |
| Compte de résultat consolidé de Fluxys Belgium en milliers d'euros |
30.06.2021 | 30.06.2020 |
|---|---|---|
| Résultat opérationnel | 68.799 | 69.553 |
| Résultat des sociétés mises en équivalence | 0 | 0 |
| Dividendes de sociétés non consolidées | 0 | 0 |
| EBIT | 68.799 | 69.553 |
| Bilan consolidé de Fluxys Belgium en milliers d'euros |
30.06.2021 | 31.12.2020 révisé |
31.12.2020 publié |
|---|---|---|---|
| Passifs portant intérêts non-courants (+) | 1.203.517 | 1.208.055* | 1.589.554 |
| Passifs portant intérêts courants (+) | 49.392 | 58.186* | 184.843 |
| Autres financements (courants) (-) | 0* | 0* | -25.775 |
| Autres financements (non-courants) (-) | 0* | 0* | -65.557 |
| Autres dettes (courants) (-) | 0* | 0* | -100.882 |
| Autres dettes (non-courants) (-) | 0* | 0* | -315.942 |
| Placements de trésorerie (75%) (-) | -18.441 | -29.594 | -29.594 |
| Trésorerie et équivalents de trésorerie (75%) (-) | -276.986 | -283.019 | -283.019 |
| Autres actifs financiers (75%) (-) | -84.180 | -80.517 | -80.517 |
| Endettement financier net | 873.302 | 873.111 | 873.111 |
* A partir de 2021, les obligations régulatoires sont présentées dans une rubrique séparée au bilan (y compris pour les chiffres comparatifs). Pour plus d'explications, voir note 1e du rapport financier semestriel.
Fluxys Belgium │ Rapport financier semestriel 2021 │ Informations réglementées 53
Questions relatives à des données financières ou comptables Filip De Boeck +32 2 282 79 89 [email protected]
Contact presse Laurent Remy +32 2 282 74 50 [email protected]
Fluxys Belgium SA • Avenue des Arts 31 • 1040 Bruxelles +32 2 282 72 11 • fluxys.com/belgium TVA BE 0402.954.628 • RPM Bruxelles •D/2021/9484/15
Éditeur responsable • Erik Vennekens • Avenue des Arts 31 • 1040 Bruxelles