EXMAR NV

Earnings Release • Mar 26, 2024

Antwerpen 26/03/2024 – 07.30 uur Gereglementeerde informatie

De Raad van Bestuur van EXMAR ("EXMAR" of "de vennootschap") heeft tijdens zijn vergadering van 25 maart 2024 de rekeningen per 31 december 2023 nagekeken.

HOOGTEPUNTEN 2023

• Het Marine XII-project in Congo, met Eni, stuurt de inkomsten en EBITDA voor de divisie Infrastructuur aan.
• De markt van middelgrote gastankers kende opnieuw een sterk jaar. Voortbouwend op de vier decennia ervaring van EXMAR op het vlak van ammoniak, was 50% van deze vloot actief in het ammoniaksegment.
• Voor het eerst draagt BEXCO volledig bij tot de inkomsten en EBITDA van EXMAR.
• EXMAR doet opnieuw zijn intrede in het boorsegment en breidt zo zijn rol in de energiewaardeketen verder uit.

GEBEURTENISSEN NA BALANSDATUM

• Jan 2024 Verhoging tot 12,1% van het belang in Vantage Drilling International in het eerste kwartaal 2024.
• Mrt 2024 Beslissing tot de verkoop van de Offshore Accommodation Barge WARIBOKO.
• Mrt 2024 Bestelling van twee extra innovatieve 46.000 m3 ammoniak MGC's met dubbele brandstofaandrijving, als onderdeel van de strategie om een vernieuwde MGC-vloot met emissieloze capaciteiten te ontwikkelen, welke het orderboek op tien schepen brengt.

GECONSOLIDEERDE KERNCIJFERS

	International Financial Reporting Standards (IFRS) (1)		Management reporting based on proportionate consolidation (2)
Geconsolideerde resultaten (in miljoenen USD)	31 december 2023	31 december 2022	31 december 2023	31 december 2022
Opbrengsten	487,3	155,6	578,3	243,3
EBITDA	80,4	341,6	154,5	401,7
Gecorrigeerde EBITDA	80,4	26,0	154,5	82,5
Afschrijvingen	-31,3	-28,9	-59,7	-48,6
Bedrijfsresultaat (EBIT)	49,1	312,8	94,9	353,1
Netto financieel resultaat	-5,1	-23,4	-18,6	-31,9
Aandeel in het resultaat in geassocieerde ondernemingen en joint ventures (na belastingen)	32,1	32,0	0,2	0,3
Resultaat voor belasting	76,2	321,4	76,4	321,4
Belastingen op het resultaat	-4,1	-1,1	-4,4	-1,1
Resultaat van de periode	72,0	320,3	72,0	320,3
Aandeel van de Groep in het resultaat	72,0	320,3	72,0	320,3

Informatie per aandeel (in USD per aandeel)
Gewogen gemiddeld aantal aandelen tijdens de periode	57.415.904	57.226.737	57.415.904	57.226.737
EBITDA	1,40	5,97	2,69	7,02
Bedrijfsresultaat (EBIT)	0,86	5,47	1,65	6,17
Resultaat van de periode	1,25	5,60	1,25	5,60

Informatie per aandeel (in EUR per aandeel)
Wisselkoers	1,0824	1,0555	1,0824	1,0555
EBITDA	1,29	5,66	2,49	6,65
Bedrijfsresultaat (EBIT)	0,79	5,18	1,53	5,85
Resultaat van de periode	1,15	5,30	1,16	5,30

(1) De cijfers in deze kolommen werden opgemaakt op basis van IFRS zoals toegepast door de EU.

(2) De cijfers in deze kolommen weerspiegelen de management rapportering en tonen de joint ventures opgenomen volgens de proportionele consolidatiemethode in plaats van volgens de vermogensmutatiemethode.

PERSBERICHT RESULTATEN 2023 Antwerpen

De commissaris heeft bevestigd dat zijn controlewerkzaamheden, die ten gronde zijn afgewerkt, tot op heden geen betekenisvolle correcties aan het licht hebben gebracht aan de in dit persbericht opgenomen geconsolideerde kerncijfers.

BELANGRIJKE GEBEURTENISSEN 2023 EN VOORUITZICHTEN 2024

De hieronder besproken cijfers zijn gebaseerd op de proportionele consolidatiemethode.

SHIPPING:

Proportionele consolidatie - SHIPPING (In miljoenen USD)	31 december 2023	31 december 2022
Revenue	143,8	141,4
EBITDA	82,3	81,6
Adjusted EBITDA	82,3	81,6
Operating result (EBIT)	34,3	42,7
Segment result for the period	3,3	16,8

De EBITDA voor het segment Shipping toont in 2023 een prestatie in lijn met 2022. Het bedrijfsresultaat en het nettoresultaat in 2023 zijn lager dan in 2022, voornamelijk als gevolg van toegenomen rente en terugboekingen van bijzondere waardeverminderingen voor USD 9 miljoen in 2022.

Zeer grote gastankers (VLGC)

De VLGC's FLANDERS PIONEER en FLANDERS INNOVATION bleven presteren onder hun huidige contracten met Equinor. In 2023 presteerde VLGC BW TOKYO goed in de BW VLGC poule en profiteerde van de hoge inkomsten in het VLGC-segment.

Middelgrote gastankers (MGC)

De MGC-markt kende, met een toegenomen LPG-activiteit en -vracht, opnieuw een sterk jaar. De helft van de MGC vloot van EXMAR werd in 2023 ingezet voor ammoniak en verwacht wordt dat dit in 2024 zo zal blijven. Begin 2024 is 92% van de MGC vloot van EXMAR verzekerd van contracten.

De LPG-tankers LIBRAMONT en SOMBEKE werden in het vierde kwartaal van 2023 verkocht en teruggecharterd. De LPGtanker BASTOGNE werd in het eerste kwartaal van 2023 verkocht.

Twee extra 46.000 m3 MGC LPG/Ammoniakschepen werden besteld in 2023. De schepen zullen worden uitgerust met dubbele brandstofaandrijving inclusief ammoniak. Dit zullen 's werelds eerste diepzeeschepen zijn die ammoniak als propulsie kunnen gebruiken, en dus in staat zijn om quasi zonder CO2-uitstoot te varen.

In maart 2024 werden nog twee MGC LPG/Ammoniakschepen met dubbele brandstofaandrijving van 46.000 m3 besteld, met verwachte leveringen in 2026, waarmee het totaal op zes komt. Naast bovengenoemde bestellingen zijn er nog eens vier nieuwbouwschepen ingehuurd, wat het totale nieuwbouworderboek op tien schepen brengt.

Drukvrachtschepen

EXMAR's vloot van tien drukvrachtschepen bleef bestemd voor gevestigde industriële en langetermijnpartners, zowel in Noordwest-Europa als in Azië. De verminderde vraag in het Verre Oosten wordt gecompenseerd door stabiele Europese markten, die zouden kunnen profiteren van een verbeterde LPG-activiteit.

Time Charter Equivalent (in USD per day)	2023	2022
Midsize (100 pool points)	25.640	23.910
VLGC (Average)	44.681	32.389
Pressurized (Average)(3,500 m3)	7.835	6.999
Pressurized (Average)(5,000 m3)	9.184	8.550

Antwerpen 26/03/2024 – 07.30 uur Gereglementeerde informatie

INFRASTRUCTURE:

Proportionele consolidatie - INFRASTRUCTURE (In miljoenen USD)	31 december 2023	31 december 2022
Revenue	374,7	80,5
EBITDA	75,7	323,1
Adjusted EBITDA	75,7	7,4
Operating result (EBIT)	66,6	314,7
Segment result for the period	56,1	296,4

De inkomsten in het Infrastructure segment stegen in 2023 met USD 294,2 miljoen tot USD 374,7 miljoen en werden gestimuleerd door inkomsten uit de engineering-, inkoop- en conversiecontracten voor het Marine XII-project in Congo. De constante tewerkstelling van EEMSHAVEN LNG en EXCALIBUR droeg bij tot de stijging van de inkomsten in 2023. EBITDA 2023 bedraagt USD 75,7 miljoen en is 247,4 miljoen lager dan in 2022. Als we de winst op de verkoop bij de verkoop van aandelen van Export LNG Ltd, de eigenaar van de TANGO FLNG, in augustus 2022 (USD 315,7 miljoen) buiten beschouwing laten, stijgt de Aangepaste EBITDA met USD 68,4 miljoen en is dit het resultaat van de activiteiten in Eemshaven, Nederland en de Republiek Congo.

LNG-infrastructure

Het MARINE XII project kwam een jaar na de finale beslissing tot investeren door onze klant Eni welke over een liquefactiefaciliteit, TANGO FLNG, beschikt met een capaciteit van ongeveer 1 miljard kubieke meter per jaar (BCMA). Langszij ligt de EXCALIBUR Floating Storage Unit (FSU) van EXMAR, die gebruik maakt van een zelf ontwikkelde innovatieve configuratie, genaamd "split mooring", die voor het eerst in een drijvende LNG-terminal wordt toegepast. EEMSHAVEN LNG presteerde zoals verwacht.

Daarnaast werkt EXMAR aan verschillende nieuwe projecten voor liquefactie en hervergassing van vloeibaar aardgas.

Accomodatieplatformen

De tewerkstelling van het accommodatie- en werkplatform NUNCE heeft, in het kader van een contract dat verlengd werd tot mei 2024, zijn reputatie van hoogstaande dienstverlening aan zijn klant uit de kust van Angola bevestigd.

Het accommodatie- en werkschip WARIBOKO werd in de tweede helft van 2023 ingezet op een project van TotalEnergies.

Engineering

De engineering-filialen van EXMAR blijven veel gebruik maken van projectmanagement- en engineeringdiensten ter ondersteuning van diverse contracten voor de ontwikkeling en uitvoering van verschillende offshore diepwaterontwikkelingen. Dit voornamelijk in de Golf van Mexico en voor belangrijke klanten, waaronder ontwikkelingen voor Woodside Trion en BP Kaskida. De combinatie van het lokale engineeringteam, ondersteund door aannemers, stelt de engineeringafdeling in staat om tegemoet te komen aan de flexibiliteit van deze specifieke markt.

Investeringen

De Infrastructuurportefeuille van EXMAR werd aangevuld met een participatie van ongeveer 12,1% in Vantage Drilling International ("Vantage"). Vantage is een speler in offshore olie- en aardgasboringsdiensten, met een vloot die bestaat uit twee ultradiepe boorschepen en twee premium hefeilanden, genoteerd op de Amerikaanse OTC-markt onder VTDRF. Deze investering wordt gedreven door veelbelovende waardecreatie als gevolg van voortdurende onderinvestering in de offshore boormarkt. Na meer dan twee decennia doet EXMAR opnieuw zijn intrede in de boorsector en breidt het zijn rol in de energiewaardeketen verder uit.

Persbericht | Resultaten 2023 Contact: Hadrien Bown | CFO | +32 3 247 50 74 of Jan Van den Eynde | Investor Relations | +32 3 247 56 55 www.exmar.be

Antwerpen 26/03/2024 – 07.30 uur Gereglementeerde informatie

DIENSTEN:

Proportionele consolidatie - DIENSTEN (In miljoenen USD)	31 december 2023	31 december 2022
Revenue	71,1	31,0
EBITDA	-3,6	-3,1
Adjusted EBITDA	-3,6	-6,6
Operating result (EBIT)	-6,1	-4,4
Segment result for the period	12,7	7,1

De inkomsten in het segment ondersteunende diensten stegen, dankzij de bijdrage gedurende het volledig jaar van BEXCO (deel van de inkomsten van de Groep sinds november 2022) en haar rol in het Marine XII project.

Exmar Ship Management

EXMAR Ship Management kende verdere groei op de LPG-markt en blijft profiteren van de langetermijnverbintenissen voor de FSRU- en FLNG-infrastructuuractiviteiten.

BEXCO

2023 is een uitstekend jaar gebleken voor BEXCO, gedreven door een grote vraag in de Offshore Energy markt, evenals een verbeterde vraag naar de levering van Polyester aanmeertouwen voor 'permanent aanmeren'.

TRAVEL PLUS

Het verdere herstel in 2023 na de pandemie resulteerde in een positieve bijdrage aan de omzet en EBITDA van EXMAR.

FINANCIEEL:

31 december 2023	December 31, 2022
252,1	-105,2

In 2023 toont EXMAR een nettoschuldpositie

De opbrengst van de verkoop in 2023 van 100% van de aandelen van Export LNG Ltd, de eigenaar van de TANGO FLNG, werd uitgekeerd als dividend, wat resulteerde in een genormaliseerde netto financiële schuldpositie.

Dividend

De Raad van Bestuur stelt voor aan de Algemene Vergadering van 21 mei 2024 een bruto dividend uit te keren van EUR 0,40 per aandeel gerelateerd aan het overgedragen resultaat en EUR 0,38 per aandeel gerelateerd aan beschikbare uitgiftepremies.

Ex date : 27 mei 2024 – Record date : 28 mei 2024 – Pay date : 29 mei 2024.

***

Antwerpen 26/03/2024 – 07.30 uur Gereglementeerde informatie

Verklaring met betrekking tot het getrouw beeld

De Raad van Bestuur, vertegenwoordigd door Nicolas Saverys (Voorzitter) en Francis Mottrie (vertegenwoordiger van FMO BV) en het Uitvoerend Comité, vertegenwoordigd door Carl-Antoine Saverys (vertegenwoordiger van CASAVER BV) en Hadrien Bown, CFO (vertegenwoordiger van HAX BV), bevestigen dat, voor zover hen bekend,

• de geconsolideerde financiële informatie voor het jaar eindigend op 31 december 2023, opgesteld in overeenstemming met IAS 34 Tussentijdse financiële verslaggeving uitgegeven door de International Accounting Standards Board, zoals goedgekeurd door de Europese Unie, een getrouw beeld geven van het vermogen, van de financiële toestand en van de resultaten van de Vennootschap en de in de consolidatie opgenomen ondernemingen;
• het jaarverslag een getrouw overzicht geeft van de belangrijke gebeurtenissen die zich in het boekjaar hebben voorgedaan en van de belangrijkste transacties met de verbonden partijen, en hun invloed op de geconsolideerde jaarrekening, samen met een beschrijving van de belangrijkste risico's en onzekerheden waaraan zij zijn blootgesteld.

WOORDENLIJST

• EBITDA: Winst voor intresten, belastingen, afschrijvingen en waardevermindering
• EBIT: Winst voor intresten en belastingen.
• Gecorrigeerd EBITDA: EBITDA gecorrigeerd voor bepaalde niet-recurrente transacties waarvan management van
• mening is dat het niet opnemen een betere weergave is van de actuele prestatie van de Groep.
• Netto financiële schuld/(geldmiddelen): leningen minus (beperkte) geldmiddelen en kasequivalenten.

BIJLAGE

• Geconsolideerde balans;
• Geconsolideerd overzicht van gerealiseerde resultaten en en niet-gerealiseerde resultaten;
• Geconsolideerd kasstroomoverzicht;
• Geconsolideerd staat van het eigen vermogen.

KALENDER 2024

• Financieel verslag EXMAR beschikbaar op website: donderdag 18 april 2024
• Bekendmaking van de resultaten van het eerste kwartaal 2024: donderdag 16 mei 2024
• Jaarlijkse Algemene Vergadering van Aandeelhouders: dinsdag 21 mei 2024
• Bekendmaking van de resultaten van het eerste semester 2024: vrijdag 6 september 2024
• Bekendmaking van de resultaten van het derde kwartaal 2024: vrijdag 8 november 2024

Raad van Bestuur, Antwerpen, 25 maart, 2024

Geconsolideerde balans

(In duizenden USD)	December 31, 2023	December 31, 2022
Vaste activa	619.437	573.659
Schepen en platformen	415.747	437.966
Andere materiële vaste activa	15.970	14.556
Immateriële activa	314	225
Gebruiksrechten	9.661	10.910
Investeringen in geassocieerde ondernemingen en joint ventures	135.388	107.082
Uitgestelde belastingvorderingen	4.429	1.071
Overige investeringen	37.928	1.849
Vlottende activa	307.496	604.616
Afgeleide financiële instrumenten	550	573
Voorraden	15.134	9.217
Handels- en overige vorderingen	97.384	67.089
Korte termijn leningen aan geassocieerde ondernemingen en joint ventures	11.597	7.000
Actuele belastingvorderingen	5.900	1.185
Kas en kasequivalenten	176.930	519.553
Totale activa	926.933	1.178.276
Eigen vermogen	482.138	798.691
Eigen vermogen, deel van de Groep	481.992	798.511
Kapitaal	88.812	88.812
Uitgifte-premies	148.796	209.902
Reserves	172.412	179.480
Resultaat van de periode	71.972	320.317
Minderheidsbelang	147	180
Verplichtingen op lange termijn	248.862	250.370
Leningen	219.831	167.548
Overige schulden	0	78.000
Personeelsbeloningen	999	1.040
Voorzieningen	25.006	800
Uitgestelde belastingschulden	3.026	2.982
Verplichtingen op korte termijn	195.932	129.215
Leningen	45.480	50.800
Handels- en overige schulden	146.909	75.542
Te betalen winstbelastingen	3.544	2.873
Totale verplichtingen	444.795	379.585
Totaal eigen vermogen en verplichtingen	926.933	1.178.276

Gereglementeerde informatie

Geconsolideerd overzicht van gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten

(In duizenden USD)	2023	2022
Opbrengsten	487.318	155.604
Winst gerealiseerd bij verkoop van vaste activa	868	319.643
Overige bedrijfsopbrengsten	4.020	1.601
Bedrijfsopbrengsten	492.206	476.848
Operationele kosten van schepen	-263.114	-60.121
Gebruikte grondstoffen en hulpstoffen	-23.279	-3.447
Algemene en administratieve kosten	-54.804	-39.293
Personeelskosten	-46.176	-32.333
Afschrijvingen	-33.956	-33.624
Waardeverminderingen en terugnames	2.701	4.768
Verlies gerealiseerd bij verkoop van vaste activa	-82	0
Overige bedrijfskosten	-24.356	-25
Resultaat uit bedrijfsactiviteiten	49.140	312.773
Intrestopbrengsten	17.961	7.125
Intrestkosten	-10.938	-21.954
Andere financiële opbrengsten	1.373	9.525
Andere financiële kosten	-13.515	-18.055
Netto financieel resultaat	-5.120	-23.359
Resultaat voor belastingen en voor aandeel in het resultaat in geassocieerde ondernemingen en joint ventures	44.020	289.414
Aandeel in het resultaat in geassocieerde ondernemingen en joint ventures (na belastingen)	32.136	32.007
Resultaat voor belasting	76.156	321.420
Belastingen op het resultaat	-4.148	-1.072
Resultaat van de periode	72.007	320.348
Toe te rekenen aan:	0	0
Minderheidsbelang	36	30
Aandeelhouders van de vennootschap	71.972	320.317
Resultaat van de periode	72.007	320.348
Winst per aandeel (in USD)	1,25	5,60
Verwaterde winst per aandeel (in USD)	1,25	5,60
GECONSOLIDEERD OVERZICHT VAN NIET-GEREALISEERDE RESULTATEN
Resultaat van de periode	72.007	320.348
Posten die via verlies of winst zijn of kunnen verwerkt worden:
Investeringen in geassocieerde ondernemingen en joint ventures - aandeel in niet-gerealiseerde resultaten	-2.098	1.943
Omrekeningsverschillen	1.572	580
Overige	211	-202
Posten die nooit via verlies of winst zullen verwerkt worden:
Personeelsbeloningen - herwaardering van toegezegde pensioenverplichting/actief	-456	-706
Totaal niet-gerealiseerde resultaten van de periode (na belastingen)	-771	1.615
Totaal gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten	71.237	321.963
Toe te rekenen aan:
Minderheidsbelang	-33	37
Aandeelhouders van de vennootschap	71.270	321.926

BIJLAGE PERSBERICHT RESULTATEN 2023

Antwerpen – 26/03/2024 – 7.30 uur Gereglementeerde informatie

Geconsolideerd kasstroomoverzicht

	12 maanden eindigend 31 december,
(In duizenden USD)	2023	2022
Resultaat van de periode	72.007	320.348
Aandeel in het resultaat in geassocieerde ondernemingen en joint ventures	-32.136	-32.007
(na belastingen)
Afschrijvingen	33.956	33.624
Waardeverminderingen en terugnames	-2.701	-4.768
Netto financieel resultaat	5.120	23.359
Belastingen op het resultaat	4.148	1.072
Netto (winst)/verlies uit de verkoop van vaste activa	-868	-319.643
Overige niet-kas kosten/(opbrengsten)	0	-1.193
Stijging/(daling) van de voorzieningen en personeelsbeloningen Gerealiseerde wisselkoerswinsten (verliezen)	23.671 -7.257	-361 -3.357
Bruto kasstroom uit bedrijfsactiviteiten	95.941	17.075
(Stijging)/daling van de voorraad	-5.457	2.268
(Stijging)/daling van de handels- en overige vorderingen	-32.146	-6.488
Stijging/(daling) van de handels- en overige schulden	-1.713	27.512
Kasstroom uit bedrijfsactiviteiten	56.626	40.368
Betaalde intresten	-9.928	-18.483
Ontvangen intresten	16.427	5.411
Betaalde belastingen	-11.267	-1.311
NETTO KASSTROOM UIT BEDRIJFSACTIVITEITEN	51.858	25.985
Investeringen in schepen en schepen in aanbouw	-4.218	-19.867
Investeringen in andere materiële activa	-2.152	-554
Investeringen in immateriële activa	-112	-51
Ontvangsten uit de verkoop van schepen en andere materiële vaste activa	278	13.722
Dividenden ontvangen van investeringen in geassocieerde ondernemingen	1.772	2.079
en joint ventures
Overige ontvangen dividenden	19	18
Ontvangsten uit de verkoop van dochterondernemingen, netto na aftrek liquide middelen	-1.173	646.599
Verwerving van dochterondernemingen, netto na overname liquide middelen	0	-9.169
Prijs betaald voor activa verkregen via een overige aandelentransactie, netto na overname liquide middelen	0	-4.698
Overige investeringen toename (afname)	-39.132	0
Leningen aan geassocieerde ondernemingen en joint ventures	-996	-41.085
Terugbetalingen van leningen aan geassocieerde ondernemingen en joint ventures	0	52.260
NETTO KASSTROOM UIT INVESTERINGSACTIVITEITEN	-45.713	639.253
Betaalde dividenden	-391.089	-59.646
Nieuwe leningen	102.132	50.014
Terugbetaling van leningen	-58.389	-279.818
Terugbetaling van leaseschulden IFRS 16 (hoofdsom)	-2.283	-1.476
Betaling van bank & transactiekosten m.b.t. financieringen	-2.664	-2.577
Inkomsten van lichting aandelenoptieplan	3.299	0
Vrijgave geblokkeerde kasequivalenten	0	76.121
NETTO KASSTROOM UIT FINANCIERINGSACTIVITEITEN	-348.994	-217.383
NETTO TOENAME/ (AFNAME) IN KAS EN KASEQUIVALENTEN	-342.849	447.856

BIJLAGE PERSBERICHT RESULTATEN 2023

Antwerpen – 26/03/2024 – 7.30 uur Gereglementeerde informatie

Geconsolideerd mutatieoverzicht van het eigen vermogen

(In duizenden USD)	Toelichting	Kapitaal	Uitgifte premies	Overge dragen resultaat	Reserve voor eigen aandelen	Omreken ingsreserve	Afdekkings reserve	Reserve aandelen optieplan	Totaal	Minderheidsbelang
Beginbalans eigen vermogen op 1 januari 2023	88.812	209.902	542.676	-44.349	-2.760	3.010	1.221	798.511	180	798.691
Gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Resultaat van de periode	0	0	71.972	0	0	0	0	71.972	36	72.007
Omrekeningsverschillen	0	0	0	0	1.641	0	0	1.641	-69	1.572
Omrekeningsverschillen - aandeel geassocieerde ondernemingen en joint ventures	0	0	0	0	57	0	0	57	0	57
Personeelsbeloningen - herwaardering van toegezegde pensioenverplichtingen	0	0	-456	0	0	0	0	-456	0	-456
Overige	0	0	211	0	0	0	0	211	0	211
Wijziging in de reële waarde van cash flow afdekkingen - aandeel geassocieerde ondernemingen en joint ventures	0	0	0	0	0	-2.155	0	-2.155	0	-2.155
Totaal niet-gerealiseerde resultaten	0	0	-245	0	1.698	-2.155	0	-702	-69	-771
Totaal gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten	0	0	71.727	0	1.698	-2.155	0	71.270	-33	71.237
Transacties met aandeelhouders	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Dividenduitkeringen	0	-61.106	-329.983	0	0	0	0	-391.089	0	-391.089
Aandelenoptieplan	0	0	-1.669	6.189	0	0	-1.221	3.299	0	3.299
Totaal transacties met aandeelhouders	0	-61.106	-331.653	6.189	0	0	-1.221	-387.790	0	-387.790
Eindbalans eigen vermogen op 31 december 2023	88.812	148.796	282.751	-38.160	-1.062	855	0	481.991	147	482.138

BIJLAGE PERSBERICHT RESULTATEN 2023

Antwerpen – 26/03/2024 – 7.30 uur Gereglementeerde informatie

(In duizenden USD)	Toelichting	Kapitaal	Uitgifte premies	Overge dragen resultaat	Reserve voor eigen aandelen	Omreken ingsreserve	Afdekkings reserve	Reserve aandelen optieplan	Totaal	Minderheidsbelang
Beginbalans eigen vermogen op 1 januari 2022	88.812	209.902	282.048	-44.349	-3.028	761	2.086	536.231	271	536.502
Gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Resultaat van de periode	0	0	320.317	0	0	0	0	320.317	30	320.348
Omrekeningsverschillen	0	0	0	0	573	0	0	573	7	580
Omrekeningsverschillen - aandeel geassocieerde ondernemingen en joint ventures	0	0	0	0	-305	0	0	-305	0	-305
Personeelsbeloningen - herwaardering van toegezegde pensioenverplichtingen	0	0	-706	0	0	0	0	-706	0	-706
Overige	0	0	-202	0	0	0	0	-202	0	-202
Wijziging in de reële waarde van cash flow afdekkingen - aandeel geassocieerde ondernemingen en joint ventures	0	0	0	0	0	2.249	0	2.249	0	2.249
Totaal niet-gerealiseerde resultaten	0	0	-908	0	268	2.249	0	1.608	7	1.615
Totaal gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten	0	0	319.409	0	268	2.249	0	321.926	37	321.963
Transacties met aandeelhouders	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Dividenduitkeringen	0	0	-59.646	0	0	0	0	-59.646	-128	-59.775
Aandelenoptieplan	0	0	865	0	0	0	-865	0	0	0
Totaal transacties met aandeelhouders	0	0	-58.781	0	0	0	-865	-59.646	-128	-59.775
Eindbalans eigen vermogen op 31 december 2022	88.812	209.902	542.676	-44.349	-2.760	3.010	1.221	798.511	180	798.691