Bekaert NV

Capital/Financing Update • Oct 15, 2018

Communiqué de presse

Information réglementée – Information privilégiée

Le 15 octobre 2018 – 07h30 CET

Bekaert restructure et refinance la dette détenue par Bridon-Bekaert Ropes Group

Bekaert a achevé le refinancement de la dette existante contractée par Bridon-Bekaert Ropes Group (BBRG). Ceci comprend:

• (1) Le refinancement provisoire par le biais d'un prêt relais sans clause restrictive de nature financière avec un groupe de banques pour une durée de deux ans maximum, qui sera suivi de la prise d'une décision visant à assurer un financement permanent à long terme;
• (2) Le remboursement de € 294 millions au syndicat de prêteurs de BBRG;
• (3) La mainlevée de toutes les sûretés qui y sont liées;
• (4) La suppression du mécanisme de cantonnement (ring-fencing) de la dette; et
• (5) Une baisse considérable des frais d'intérêts sur la dette détenue par BBRG qui fait l'objet de ce refinancement.

Le 26 avril 2018, Bekaert annonça la conclusion d'un accord de principe avec Ontario Teachers' Pension Plan afin d'acquérir la participation de 33% détenue par Ontario Teachers' dans BBRG. L'opération, qui était soumise à la satisfaction des conditions de clôture habituelles, a été approuvée dans toutes les juridictions où une autorisation réglementaire était requise. L'opération sera clôturée avant la fin du mois d'octobre 2018 et implique le paiement par Bekaert d'un montant équivalent à USD 8 millions en contrepartie (a) des titres de BBRG que Bekaert ne détient pas encore et (b) de la décharge de toute autre responsabilité vis-à-vis d'Ontario Teachers'.

La dette détenue par BBRG a été consolidée dans les états financiers consolidés de Bekaert depuis la constitution de Bridon-Bekaert Ropes Group. La restructuration et le refinancement actuels de la dette réduiront la dette nette consolidée de Bekaert de € -33 millions.

Le refinancement s'inscrit dans la stratégie poursuivie par Bekaert d'accélérer les efforts de redressement de BBRG et de l'aider à atteindre son véritable potentiel.

Communiqué de presse lié: Le 26 avril 2018 - Bekaert prend le contrôle total de BBRG

Concernant Bekaert

Bekaert (www.bekaert.com) est à l'échelle mondiale leader sur ses marchés et leader technologique dans le domaine de la transformation et de revêtements de fil d'acier. En offrant de manière continue de la valeur ajoutée à nos clients de par le monde, nous nourrissons l'ambition d'être leur fournisseur préféré de produits et de solutions de fil d'acier. Bekaert (Euronext Bruxelles: BEKB) est une entreprise globale, employant 30 000 personnes dans le monde, ayant son siège en Belgique et réalisant un chiffre d'affaires global de € 4,8 milliards.

Concernant Bridon-Bekaert Ropes Group

Bridon-Bekaert Ropes Group (www.Bridon-Bekaert.com) est le principal fournisseur mondial de câbles et de câbles avancés pour applications critiques. Étant une entreprise de pointe qui innove, conçoit et produit les câbles et les câbles avancés les plus fiables au monde, le Groupe fournit des solutions d'une qualité supérieure à l'industrie du pétrole et du gaz, au secteur minier, au marché des grues et des ascenseurs, ainsi qu'à d'autres secteurs industriels. Deux des pionniers et valeurs sûres dans le domaine des fils et des câbles se sont associés en 2016 pour faire de cette ambition une réalité. Bridon-Bekaert Ropes Group dispose d'un réseau de production mondial et compte environ 2 500 employés de par le monde.

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