Romcarbon S.A.

Quarterly Report • Nov 12, 2020

S.C. ROMCARBON S.A.

SITUATII FINANCIARE INDIVIDUALE TRIMESTRIALE PENTRU PERIOADA INCHEIATA LA 30 SEPTEMBRIE 2020

INTOCMITE IN CONFORMITATE CU STANDARDELE INTERNATIONALE DE RAPORTARE FINANCIARA ADOPTATE DE UNIUNEA EUROPEANA CU MODIFICARILE ULTERIOARE

CUPRINS

SITUATIA REZULTATULUI GLOBAL……………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………
SITUATIA POZITIEI FINANCIARE
SITUATIA MODIFICARILOR CAPITALURILOR PROPRII
NOTE LA SITUATIILE FINANCIARE INDIVIDUALE
INDICATORI ECONOMICO-FINANCIARI

SITUAȚIA REZULTATULUI GLOBAL

PENTRU PERIOADA ÎNCHEIATĂ LA 30 SEPTEMBRIE 2020

(toate sumele sunt exprimate în "RON", dacă nu este specificat altfel)

Contul de profit si pierdere	Perioada incheiata la	Perioada incheiata la
	30-sept-19	30-sept-20
	RON	RON
Vanzari nete	142,372,892	137,741,165
Venituri din investitii	1,459,066	1,328,578
Alte castiguri sau pierderi	(726,841)	(575,008)
Variatia stocurilor	1,903,837	(925,794)
Cheltuieli cu materiile prime si consumabile	(95,872,354)	(89,409,088)
Cheltuieli cu deprecierea si amortizarea activelor	(7,980,631)	(7,671,348)
Cheltuieli cu beneficiile angajatilor	(28,020,274)	(27,003,408)
Cheltuieli cu contributiile privind asigurarile si protectia sociala	(791,463)	(788,173)
Costul net al finantarii	(1,374,111)	(1,059,080)
Venituri din subventii	1,709,537	1,697,026
Alte cheltuieli	(11,509,784)	(11,013,520)
Profit (pierdere) inaintea impozitarii	1,169,868	2,321,350
Impozit pe profit	(274,357)	(400,358)
Profit (pierdere) net	895,511	1,920,992
Alte elemente ale rezultatului global
Total rezultat global	895,511	1,920,992
Rezultat pe actiune	0.0034	0.0073
Numarul actiunilor	264,122,096	264,122,096

HUANG LIANG NENG Presedinte CA si Director General

VIORICA ZAINESCU Director Financiar

SITUAȚIA POZIȚIEI FINANCIARE PENTRU PERIOADA ÎNCHEIATA LA 30 SEPTEMBRIE 2020 (toate sumele sunt exprimate în "RON", dacă nu este specificat altfel)

	01-ian-20	30-sept-20
	RON	RON
Active pe termen lung
Imobilizari corporale	122,648,084	115,953,938
Investitii imobiliare	13,432,444	13,425,346
Imobilizari necorporale	314,136	374,274
Active financiare	27,085,581	27,085,181
Total active pe termen lung	163,480,245	156,838,739
Active curente
Stocuri Creante comerciale si alte creante	25,346,355	20,180,642
	45,865,813	47,912,793
Sume de incasat de natura financiara de la parti afliate Alte active	335,912	305,910
Numerar si echivalente de numerar	1,249,969	1,306,611
Active imobilizate detinute in vederea vanzarii	5,549,445	12,286,733
Total active curente	4,367,166	70,845
	82,714,660	82,063,534
Total activ	246,194,905	238,902,273
Capitaluri proprii si datorii
Capital si rezerve
Capital social	26,412,210	26,412,210
Prime de capital	2,182,283	2,182,283
Rezerve	58,845,305	58,442,556
Rezultat reportat	49,614,454	51,938,195
Total capitaluri	137,054,252	138,975,244
Datorii pe termen lung
Imprumuturi	12,705,852	7,943,644
Datorii privind impozitul amanat	8,368,626	8,368,626
Venituri in avans	13,138,559	11,441,533
Total datorii pe termen lung	34,213,037	27,753,803
Datorii curente
Datorii comerciale	23,643,049	25,849,712
Imprumuturi	46,071,939	40,769,440
Venituri in avans	2,345,590	2,262,702
Alte datorii	2,867,038	3,291,372
Total datorii curente	74,927,616	72,173,226
Total datorii	109,140,653	99,927,029
Total capitaluri si datorii	246,194,905	238,902,273

HUANG LIANG NENG Presedinte CA si Director General ROMCARBON SA 4

BUZAU

VIORICA ZAINESCU Director Financiar

2

SC ROMCARBON SA

SITUAȚIA MODIFICARII CAPITALURILOR PROPRII PENTRU PERIOADA ÎNCHEIATA LA 30 SEPTEMBRIE 2020 (toate sumele sunt exprimate în "RON", dacă nu este specificat altfel)

	Capital social	Prime de capital	Rezerve de reevaluare	Rezerve legale	rezerve URLY PERFECTLASS FOR SEE FEATURES Alte	reportat Rezultat	Total
01/ian/2020	26,412,210_	2,182,283	39,880,741	4,133,516	14,831,048	49,614,454	137,054,25
Reevaluarea imobilizarilor corporale Corectare erori contabile Distribuire de dividende Profitul net al perioadei	-	-		-		1,920,992	1,920,95
Transfer intre conturi de capital 30/sept/2020	26,412,210	2,182,283 -	39,477,992 (402,749)	4,133,516 -	14,831,048 -	51,938,195 402,749	138,975,24

HUANG LIANG NENG Director General Presedinte CA si

VIORICA ZAINESCU Director Financiar

ന

NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIARE

PENTRU PERIOADA ÎNCHEIATĂ LA 30 SEPTEMBRIE 2020

(toate sumele sunt exprimate în "RON", dacă nu este specificat altfel)

Vanzari nete	Perioada incheiata la 30-sept-19	Perioada incheiata la 30-sept-20
	RON	RON
Vânzări din produse finite Venituri din vânzarea mărfurilor Venituri din servicii prestate Alte venituri Total	107,988,898 30,612,467 230,758 3,540,769 142,372,892	98,981,790 34,272,750 252,636 4,233,989 137,741,165
Venituri din investitii	Perioada incheiata la 30-sept-19 Ron	Perioada incheiata la 30-sept-20 RON
Venituri din inchirierea investitiilor imobiliare Venituri din dobanzi aferente depozitelor bancare Dividende primite din participatii Total	1,375,409 83,657 1,459,066	1,280,104 48,474 1,328,578
Alte castiguri sau pierderi si alte venituri	Perioada incheiata la 30-sept-19	Perioada incheiata la 30-sept-20
	RON	RON
Venituri din penalitati percepute Castig / (pierdere) din vanzarea imobilizarilor Pierderi din calamitati (net de despagubiri din asigurari) Castig / (pierdere) din ajustarea investitiilor imobiliare la valoarea justa Castig / (pierdere) din vanzarea activelor detinute spre vanzare Castig / (pierdere) din diferente de curs valutar Castig / (pierdere) din cedarea investitiilor financiare Castig / (pierdere) din variatia provizioanelor Alte castiguri Alte pierderi Total Cheltuieli cu materiile prime si consumabile	10,395 (51,328) (792,179) 23,740 82,525 (726,847) Perioada incheiata la 30-sept-19 Ron	40,976 (234,171) (917,748) (400) 630 535,705 (575,008) Perioada incheiata la 30-sept-20 RON
Materii prime consumate Costul marfurilor vandute Cheltuieli cu energia si apa Cheltuieli cu materiale consumabile Total	52,019,222 30,106,571 9,776,047 3,970,515 95,872,354	42,014,351 33,731,305 9,896,358 3,767,075 89,409,088

NOTE EXPLICATIVE LA SITUAȚIILE FINANCIARE

PENTRU PERIOADA ÎNCHEIATĂ LA 30 SEPTEMBRIE 2020

(toate sumele sunt exprimate în "RON", dacă nu este specificat altfel)

Cheltuieli cu deprecierea si amortizarea activelor	Perioada incheiata la	Perioada incheiata la
	30-sept-19	30-sept-20
	RON	RON
Total cheltuiala cu amortizarea Din care:	7,980,631	7,671,348
Deprecierea mijloacelor fixe	7,898,874	7,494,047
Amortizarea imobilizarilor necorporale	81,757	177,301
Total	7,980,631	7,671,348
Cheltuieli cu beneficiile angajatilor	Perioada incheiata la	Perioada incheiata la
	30-sept-19	30-sept-20
	RON	RON
Cheltuieli privind salariile angajatilor Cheltuieli cu contributia societatii la asigurarile sociale	27,186,267 791,463	26,215,754 788,173
Tichete de masa	834,007	787,654
Total cheltuieli cu beneficiile angajatilor	28,811,737	27,791,581
Costul net al finantarii	Perioada incheiata la	Perioada incheiata la
	30-sept-19	30-sept-20
	RON	RON
Cheltuieli cu dobanzile bancare si de leasing	1,098,272	874,370
Comisioane bancare si costuri asimilate	275,839	184,710
Total costuri de finantare	1,374,111	1,059,080
Alte cheltuieli	Perioada incheiata la	Perioada incheiata la
	30-sept-19	30-sept-20
	RON	Ron

Cheltuieli privind transportul si logistica	4,098,410	3,925,214
Alte cheltuieli privind serviciile prestate de terti	4,061,893	4,120,829
Cheltuieli de protocol si maketing	188,525	112,723
Cheltuieli cu reparatiile	1,068,133	865,514
Cheltuieli cu impozite si taxe	1,364,661	1,282,943
Cheltuieli privind asigurarile	284,022	294,111
Cheltuieli cu posta si telecomunicatiile	90,631	94,112
Cheltuieli cu deplasari	81,452	50,299
Cheltuieli privind chiriile	143,307	150,386
Cheltuieli privind comisioanele si onorariile	5,251	180
Cheltuieli privind amenzile si penalitatile	8,457	2,895
Alte cheltuieli	115,042	114,314
Total alte cheltuieli	11,509,784	11,013,520

NOTE EXPLICATIVE LA SITUAȚIILE FINANCIARE

PENTRU PERIOADA ÎNCHEIATĂ LA 30 SEPTEMBRIE 2020

(toate sumele sunt exprimate în "RON", dacă nu este specificat altfel)

Impozit pe profit	Perioada incheiata la	Perioada incheiata la
	30-sept-19	30-sept-20
	RON	RON
Cheltuiala cu impozitul pe profit curent	274,357	400,358
Cheltuiala cu impozitul pe profit amanat
Total	274,357	400,358

INVESTITII IMOBILIARE

Sold la 1 ianuarie 2020	13,432,444
Intrari	(7,098)
Iesiri
Sold la 30 septembrie 2020	13,425,346

ALTE IMOBILIZARI NECORPORALE

	Licențe	Alte imobilizări necorporale	Imobilizari necorporale in curs	Total
Cost	RON	RON	RON	RON
Sold la 1 ianuarie 2020	1,012,329	592,467	57,080	1,661,876
Intrari	225,642	68,875	11,796	306,313
Transferuri
İeşiri			(68,876)	(68,876)
Sold la 30 septembrie 2020	1,237,971	661,342		1,899,313
Amortizarea cumulata
Sold la 1 ianuarie 2020	(755,272)	(592,466)		(1,347,738)
Cheltuiala cu amortizarea	(173,857)	(3,444)		(177,301)
Eliminări din vânzare de acțive
Sold la 30 septembrie 2020	(929,129)	(595,910)		(1,525,039)
VALOAREA NETA CONTABILA
La 30 septembrie 2020	308,842	65,431		374,274

SA
ROMCARBON
SC

(toate sumele sunt exprimate în "RON", dacă nu este specificat altfel) PENTRU PERIOADA ÎNCHEIATĂ LA 30 SEPTEMBRIE 2020 NOTE EXPLICATIVE LA SITUAȚIILE FINANCIARE

	Terenuri	Clădiri	echipament Utilaje și	Instalații și obiecte de mobilier	corporale in curs avansuri Imobilizari SI	Total
COST	RON	ON ಷ	RON	RON	RON	RON
2020 ianuarie 1 Sold la ntrări eşiri	45,747,556	97 20,237,504 51,0	699,670 (218,531) 117,459,332	7,413 771,891	(747,793) 1,752,105 812,981	(966,324) 1,571,161 185,968,388
2020 septembrie 30 日 SOLG	9 5 45,747,5	20,288,601	117,940,471	779,304	1,817,293	186,573,225
	Terenuri	Clădiri	Utilaje și echipament	Instalații și obiecte de mobilier	Imobilizari corporale in curs si avansuri	Total
AMORTIZARE CUMULATĂ	Ron	ON ದ	RON	RON	RON	RON
ianuarie 2020 1 old la	-		(62,863,804)	(456,500)		(63,320,304)
iesiri de active amortizarea revaluare cu educeri din In ರ Cheltuiala educeri		(981,494)	(6,469,475) 195,066	(43,080)		(7,494,049) 195,066
2020 septembrie 30 la Sold	-	1,494) (98	(69,138,213)	(499,580)	-	(70,619,287)
ALOAREA NETA CONTABILĂ 2020 septembrie 30 rg	9 45,747,55	07 19,307,1	48,802,258	279,724	1,817,293	038 115,953,

7

NOTE EXPLICATIVE LA SITUAȚIILE FINANCIARE PENTRU PERIOADA ÎNCHEIATĂ LA 30 SEPTEMBRIE 2020 (toate sumele sunt exprimate în "RON", dacă nu este specificat altfel)

ACTIVE FINANCIARE

Detaliile privind investițiile în filiale și asociați ai Societății sunt după cum umează:

	Activitatea de bază	Locul înfiinţării şi ro operațiunilor		30 sept. 2020
			0/0	RON
RECYPLAT LTD CIPRU	Exercitarea de activitati si de afaceri a consultantilor Comertul cu produse finite din material plastic, reciclarea materialelor plastice si	Nicosia	100.00%	20,261,120
ROMCARBON DEUTSCHLAND GmbH	cumpararea de deseuri din material plastic Lucrari de instalatii sanitare, de incalzire si de aer (cod CAEN	Germania	100.00%	110,138
RC ENERGO INSTALL SRL 4322)		Buzau	100.00%	15,112
INFO TECH SOLUTIONS SRL	Alte activitati de servicii privind tehnologia informatiei (cod CAEN 6209) Fabricarea articolelor de ambalaj	Suzau	99.00%	1,980
SA GRINFILD LTD	LIVING JUMBO INDUSTRY din material plastic (cod CAEN 2222) Comertul cu ridicata Alte activitati de servicii suport	Buzau Odessa	99.00% 62.62%	6,477,632 2,687,755
ECO PACK MANAGEMENT SA	pentru intreprinderi nca (cod CAEN 8299) Activitati ale bazelor sportive (cod	Bucuresti	25.36%	586,625
YENKI SRL	CAEN 9311)	Buzau	33.34%	100,000
KANG YANG BIOTECHNOLOGY CO. LTD sanatatii omului	Fabricarea de produse benefice Alte intermedieri financiare n.c.a.	Taiwan	1.95%	203,963
Registrul Miorita SA	(cod CAEN 6499)	Cluj	3.79%	5,000
		TOTAL		30,449,325
Ajustari privind deprecierea activelor financiare				(3,364,144)
Valoarea contabila neta				27,085,181

NOTE EXPLICATIVE LA SITUAȚIILE FINANCIARE

PENTRU PERIOADA ÎNCHEIATĂ LA 30 SEPTEMBRIE 2020

(toate sumele sunt exprimate în "RON", dacă nu este specificat altfel)

STOCURI

Stocuri

	01-lan-20	30-sept-20
Materii prime	11,393,277	9,228,928
Alte consumabile	3,636,550	2,952,017
Obiecte de inventar	92,376	89,018
Ambalaje	189,478	186,167
Produse finite	7,094,415	5,673,422
Productie neterminata	1,865,324	1,479,827
Semifabricate	1,847,960	1,431,078
Produse reziduale	17,074	27,126
Marfuri	531,766	541,074
Avansuri pentru cumparari de stocuri	108,391	2,241
Provizioane pentru stocuri depreciate	(1,430,256)	(1,430,256)
Total	25,346,355	20,180,642

creanţe comerciale şi alte creanţe

	01-lan-20	30-sept-20
Creante comerciale	46,642,677	48,405,491
Provizioana cilenti incerci	(1,222,066)	(1,221,436)
Taxe de recuperat	90,324	305,622
Alte creante	354,878	271,906
Subventii de primit		151,209
Avansuri platite
Total	45,865,813	47,912,793

NUMERAR SI CONTURI BANCARE

	01-ian-20	30-sept-20
Conturi la banci	5,433,668	12,084,560
Casa in numerar	30,237	36,002
Echivalente de numerar	85,540	166,171
Total	5,549,445	12,286,733

ALTE ACTIVE CURENTE

		100 200 100 200 1000 200
Cheltuieli in avans	965,731	987,642
Avansuri acordate furnizorilor de servicii	284,238	318,969
Total	1,249,969	1,306,611

01-ian-20

30-sent-20

NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIARE

PENTRU PERIOADA ÎNCHEIATĂ LA 30 SEPTEMBRIE 2020

(toate sumele sunt exprimate în "RON", dacă nu este specificat altfel)

CAPITALUL EMIS

Total	58,845,305	58,442,556
Rezerve din reevaluare (P)	39,880,741	39,477,992
Alte rezerve:	14,831,048	14,831,048
Rezerve legale:	4,133,516	4,133,516
REZERVE	01-lan-20	30-sept-20
Total	26,412,210	26,412,210
264,122,096 acțiuni ordinare achitate integral (2019: 264,122,096). Valoarea unei actiuni este 0.1 RON	26,412,210	26,412,210
	01-lan-20	30-sept-20

IMPRUMUTURI

Imprumuturi - componenta pe termen scurt

	UL-1011" 20	av "isept" cu
Linie credit Euro - BRD	12,088,156
Linie credit Euro - Eximbank SA		12,312,890
Credit investitii Euro II - BRD	597,194	608,503
Credit investitii Euro III - BRD	754,023	768,301
Linie credit Euro - Unicredit Bank SA	25,297,660	21,876,201
Credit investitii Euro - CCE 2015 - UniCredit Bank SA	2,078,996	2,118,363
Credit Investitii I - Eximbank SA	1,023,750	1,023,750
Credit investitii II - Eximbank	596,833	596,833
Credit investitii II - UniCredit Bank	306,263	306,264
Credit investitii III - UniCredit Bank	540,102	550,330
Credit investitii IV - UniCredit Bank	1,547,751	608,005
Credit investitii V - UniCredit Bank	1,241,211
Total	46,071,939	40,769,440

01-ian-20

20-cont-20

Imprumuturi - componenta pe termen lung

	01-lan-20	30-sept-20
Credit investitii Euro II - BRD	1,094,854	659,209
Credit investitii Euro III - BRD	816,859	256,101
Credit investitii Euro - CCE 2015 - UniCredit Bank SA	6,822,067	5,362,477
Credit investitii II - UniCredit Bank	229,698
Credit investitii III - UniCredit Bank	405,077
Credit investitii IV - UniCredit Bank	608,007	152,002
Credit Investitii I - Eximbank SA	1,535,625	767,813
Credit Investitii II - Eximbank SA	1,193,665	746,042
Total	12,705,852	7,943,644

Creditele bancare au fost garantate cu ipoteci imobiliare asupra unor cladiri si terenuri, echipamente si utilaje, stocuri, cu cesiuni de creante precum si cu cesiuni ale cash-flow-ului din Banci.

NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIARE

PENTRU PERIOADA ÎNCHETATĂ LA 30 SEPTEMBRIE 2020

(toate sumele sunt exprimate în "RON", dacă nu este specificat altfel)

ALTE DATORII

	01-ian-20	30-sept-20
Datorii fata de angajati	1,013,477	1,151,148
Datorii aferente contributiilor salariale	769,921	899,952
Alte datorii fiscale	1,083,640	1,240,272
Dobanzi de platit
Total	2,867,038	3,291,372

DATORII COMERCIALE ŞI ALTE DATORII

	01-lan-20	SU-Sept-ZU
Datorii comerciale	23,031,597	24,779,993
Alte datorii	80,474	73,891
Estimari privind facturile de primit	256,350	304,096
Avansuri primite	274,628	691,732
Total	23,643,049	25,849,712

OBLIGAȚII DE LEASING FINANCIAR

	01-lan-20	30-100-20
De plata intr-o perioada mai mica de 1 an
De plata intr-o perioada mai mare de 1 an
Total

SC ROMCARBON SA FIN

(toate sumele sunt exprimate în "RON", dacă nu este specificat altfel) PENTRU PERIOADA ÎNCHEIATĂ LA 30 SEPTEMBRIE 2020 NOTE EXPLICATIVE LA SITUAŢIILE FINANCIARE

TRANZACŢII CU ENTITĂȚI AFILIATE

	Vanzari de bunuri	Si	chizitii de ್ತ	(5) bunuri	Sume de incasat de	parti 12	Sume	de plata catre partile
	servicii		servicii			afiliate	afiliate
Denumire societate	luni 2019 6	9 luni 2020	Salmi 01 Oi CES (-5	会到了新闻 2020 ్ర	decembrie 2019 C-2 3	septembrie 2020 ാവ	decembrie 2019 31	septembrie 2020 30
ECO PACK MANAGEMENT SA	2,050	4,703	0	0	616	626	0	0
INFO TECH SOLUTIONS S.R.L	19,385	17,357	419,473	449,802	0	12,906	86,685	20,938
LIVINGJUMBO INDUSTRY SA	25,161,581	31,811,078	141 966,	644,399	27,974,239	26,625,394	65,239	286,645
RC ENERGO INSTALL SRL	69,98.	66,866	940,297 I	1,727,076	,060 18	6,359	67,587	216,202
YENKI SRL BUZAU	2,521	0	0	0	0	0	0	0
TOTAL	25,253,474	31,865,302	3,325,911	2,821,277	27,992,299	26,644,659	219,511	523,785

Nota : La 30 septembrie Societatea are de la RC Energo Install SRL suna de 292.188 RON reprezentand un inprumut acordat a caui scadente e in iunie 2021. Performanta economico-financiara inregistrata de SC Romcarbon SA in perioada de raportare poate fi evaluata prin prisma urmatorilor indicatori:

Indicator	Formula	30.09.18	30.09.19	30.09.20
EBIT	Profit brut + Ch.cu dobanzile	6,355,582	2,291,864	3,219,606
EBITDA, total, din care:	EBIT + Ch.cu amortizare- Ven.din subventii	12,790,242	8,562,958	9,193,928
Profit/Pierdere din vanzarea de active		2,709,699	-51,328	-234,171
EBITDA in total vanzari	EBITDA/Cifra de afaceri	8.28%	5.96%	6.61%
EBITDA in capitaluri proprii	EBITDA/Capitaluri	9.39%	6.26%	6.62%
Rata profitului brut	Profit brut/Cifra de afaceri	3.29%	0.81%	1.67%
Indicatorul lichiditatii curente	Active curente/Datorii curente	0.98	1.11	1.14
Indicatorul lichiditatii imediate (testul acid)	(Active curente- Stocuri)/Datorii curente	0.72	0.82	0.86
Indicatorul gradului de indatorare	Datorii pe termen lung/Capitaluri	37%	29%	20%
Indicatorul gradului de indatorare	Total datorii/Total active	49%	45%	42%
Rata de acoperire a dobanzii	EBIT/Cheltuieli cu dobanzile	4.97	2.04	3.58
Viteza de rotatie a creantelor comerciale	Sold mediu creante comerciale/Cifra de afaceri	67	77	91
Viteza de rotatie a datoriilor comerciale	Sola mediu datorii comerciale/Cifra de afaceri	58	47	48
Rata rentabilitatii economice(ROA)	Rezultat net/Active totale	1.91%	0.36%	0.80%
Rata rentabilitatii financiare(ROE)	Rezultat net/Capitaluri	3.73%	0.65%	1.38%
Rata rentabilitatii comerciale(ROS)	Rezultat net/Cifra de afaceri	3.29%	0.62%	1.38%

Nota: Situatiile financiare pentru perioada incheiata la 30 SEPTEMBRIE 2020 nu au fost auditate.

HUANG LIANG NENG Presedinte CA si Director General

ROMCARBON SA ਜੀ BUZAU

VIORICA ZAINESCU Director Financiar

ROMCARBON SA Thinking forward

Buzau, Str. Transilvaniei, nr.132 Cod postal 120012 Tel.0238.711.155 Fax.0238.710.697 www.romcarbon.com investor.relations@romcarbon.com