Quarterly Report • Nov 13, 2014
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
ENGASJERT PROFESJONELL LOKAL EKTE
Resultat før skatt utgjør 27,7 millioner kroner, 62,6 millioner kroner høyere enn tredje kvartal 2013. Resultat etter skatt er 20,3 millioner kroner, 59,4 millioner kroner bedre enn tredje kvartal 2013. Resultatet etter skatt tilsvarer en annualisert egenkapitalavkastning på 19,1 prosent (-34,8 prosent i tredje kvartal 2013).
Rentenettoen i tredje kvartal er marginalt lavere enn tredje kvartal 2013. Økt utlånsvolum i egen balanse gir økte renteinntekter, mens økt likviditetsbeholdning svekker rentenettoen.
Netto driftsinntekter er økt med 2,9 millioner kroner fra tredje kvartal 2013, som inkluderer netto verdiendring fra verdipapirer med 2,9 millioner kroner.
Bankens kostnad / inntektsforhold for tredje kvartal er 40,9 prosent, en bedring fra 45,3 prosent i samme periode i 2013. Periodens driftskostnader er 3,2 prosent lavere enn tredje kvartal 2013. Inntektene inkluderer engangsposter fra verdipapirer i tredje kvartal 2014.
Tap på utlån er inntektsført med netto 1,6 millioner kroner (-3,5 millioner kroner) og skyldes reduserte individuelle nedskrivninger og gruppenedskrivninger i tredje kvartal.
Forvaltningskapitalen utgjør 5.944 millioner kroner ved utgangen av tredje kvartal, en økning på 164 millioner kroner siste kvartal som følge av økte likviditetsreserver.
Utlån inkludert boligkreditt utgjør 6.119 millioner kroner per 30. september, en reduksjon på 64 millioner kroner siste kvartal. Banken har overført en del av boliglånsporteføljen innenfor 60 prosent til Eika Boligkreditt AS (EBK).
Fordeling av lånene på privat- og næringskunder
utgjør 5.053 millioner kroner (82,6 prosent) og 1.065 millioner kroner (17,4 prosent). Utlån til privatkunder øker marginalt siste kvartal.
Utlånsveksten i bankens balanse siste kvartal utgjør 0,2 prosent eller 10 millioner kroner. Veksten utgjør kun utlån til privatkunder.
Ved kvartalets slutt utgjør brutto misligholdte engasjementer (over 90 dager) 1,40 prosent (1,13 prosent forrige kvartal) av brutto utlån i egen balanse, en marginal reduksjon sammenliknet med tredje kvartal i fjor.
Brutto øvrige tapsutsatte engasjementer utgjør 1,11 prosent (1,17 prosent forrige kvartal) av brutto utlån, en vesentlig reduksjon i løpet av det siste året. Banken arbeider løpende for å sikre god kredittkvalitet.
Innskudd er redusert med 87 millioner kroner, tilsvarende 2,2 prosent siste kvartal. Reduksjonen er i samsvar med sesongvariasjon, men nivået er noe høyere enn ved samme tid i 2013. Innskuddsdekningen er redusert fra 85,2 prosent per 30.06.2014 til 83,1 prosent per 30.09.2014.
Banken har god likviditet og har likviditetsreserver plassert i bank- og obligasjonsmarkedet, samt en årlig rullerende oppgjørskreditt på 250 millioner kroner. I Norges Bank og andre kredittinstitusjoner er det plassert til sammen 419 millioner kroner.
Obligasjonsporteføljen på 719 millioner kroner er tilpasset det formål at banken skal ha en likviditetsreserve, og markeds- og renterisikoen i porteføljen er lav.
Banken har utstedt et nytt senior obligasjonslån i tredje kvartal, som løper til september 2017 og utgjør 200 millioner kroner. Det har ikke vært forfall på senior obligasjonslån i kvartalet.
Forfall på senior obligasjonslån neste tolv måneder utgjør 250 millioner kroner, og banken har i dag tilstrekkelig likviditetsreserver til å innfri lånet. Banken har lav likviditetsrisiko.
Bankens rene kjernekapital er styrket i tredje kvartal. Det er foretatt begrenset revisjon av bankens regnskap per 30.september 2014, og akkumulert overskudd etter skatt er inkludert i kjernekapitalen ved beregning av bankens kapitaldekning.
Endringer i fradragsregler vil svekke bankens rene kjernekapital, men som følge av overgangsregler vil ren kjernekapital styrkes i 2014. Ren kjernekapital er økt med 2,1 prosentpoeng fra andre kvartal 2014 til 16,0 prosent per tredje kvartal 2014. Økningen i kapitaldekningen i samme periode utgjør 1,1 prosentpoeng til 19,2 prosent.
Banken følger utviklingen i markedets forventninger til kapital utover regulatoriske krav, og gjør tilpasninger til endrede regulatoriske krav og til nye markedskrav for soliditet og likviditet.
Banken opplever sterk konkurranse om utlån til privatkunder, og forventer fortsatt press på rentenettoen. LillestrømBanken har konkurransedyktige vilkår for utlån og innskudd, og har foretatt en markedsjustering av renter i oktober måned.
LillestrømBanken bidrar til verdiskapning i lokalt næringsliv ved å yte lån til lokale bedrifter. Banken skal være en attraktiv bankforbindelse for gode lokale kunder. En aktiv kundeomsorg og dyktige medarbeidere har gitt LillestrømBanken lojale og tilfredse kunder.
Styret for LillestrømBanken Lillestrøm, 27. oktober 2014
Endre Solvin-Witzø Styreleder
Kari Eian Krogstad Styremedlem
Jo Anders Moflag Styrets nestleder
Håkon Ferdinand Olsen Styremedlem
Mariann Ødegård Styremedlem
Siri Berggreen
Adm. banksjef
| 3. kv. 2014 | 3. kv. 2013 | 31.09.2014 | 31.09.2013 | 31.12.2013 |
|---|---|---|---|---|
| 59 852 | 57 655 | 175 613 | 168 672 | 225 347 |
| -32 556 | -30 341 | -95 432 | -93 611 | -122 630 |
| 27 297 | 27 314 | 80 181 | 75 061 | 102 716 |
| 673 | 2 | 6 597 | 7 475 | 7 605 |
| 11 261 | 11 150 | 32 841 | 32 935 | 43 987 |
| -1 598 | -1 766 | -5 341 | -5 069 | -6 888 |
| 3 066 | 186 | 3 371 | 218 | 3 296 |
| 727 | 1 702 | 2 215 | 1 722 | 1 969 |
| 14 130 | 11 274 | 39 683 | 37 281 | 49 970 |
| -9 670 | -9 101 | -25 878 | -34 639 | -43 926 |
| -4 262 | -3 778 | -12 837 | -11 817 | -18 307 |
| -399 | -53 | -1 189 | -164 | -353 |
| -2 593 | -4 544 | -8 593 | -14 403 | -20 762 |
| -16 924 | -17 475 | -48 497 | -61 023 | -83 348 |
| 24 503 | 21 113 | 71 368 | 51 318 | 69 338 |
| 1 592 | -3 482 | 100 | -2 943 | 3 899 |
| 0 | -4 000 | 0 | -4 000 | -1 277 |
| 0 | 0 | 0 | -1 152 | -1 152 |
| 1 612 | -48 520 | 1 559 | -77 208 | -76 208 |
| 27 706 | -34 890 | 73 026 | -33 985 | -5 401 |
| -7 384 | -4 188 | -18 851 | -11 237 | -17 781 |
| 20 322 | -39 078 | 54 175 | -45 222 | -23 182 |
| 30.09.2014 | 30.09.2013 | 31.12.2013 | |
|---|---|---|---|
| Eiendeler | |||
| Kontanter og fordringer på sentralbanker | 283 842 | 113 794 | 91 167 |
| Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner | 135 648 | 147 397 | 164 402 |
| Sum utlån til kunder før nedskrivninger | 4 620 511 | 4 130 192 | 4 344 139 |
| - nedskrivninger på individuelle utlån | -19 915 | -32 492 | -21 114 |
| - nedskrivninger på grupper av utlån | -22 000 | -19 400 | -23 200 |
| Sum netto utlån og fordringer på kunder | 4 578 596 | 4 078 300 | 4 299 825 |
| Sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer med fast avkastning | 718 910 | 526 140 | 430 590 |
| Aksjer, andeler og andre verdipapirer med variabel avkastning | 129 233 | 141 298 | 156 859 |
| Varige driftsmidler | 72 597 | 516 | 73 420 |
| Andre eiendeler | 6 141 | 556 | 10 017 |
| Forskuddsbetalte ikke påløpte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter | 18 601 | 17 281 | 17 324 |
| Sum eiendeler | 5 943 567 | 5 025 280 | 5 243 604 |
| Gjeld | |||
| Innskudd fra og gjeld til kunder | 3 841 343 | 3 763 075 | 3 726 060 |
| Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer | 1 349 918 | 591 571 | 891 433 |
| Annen gjeld | 46 744 | 29 866 | 28 498 |
| Påløpte kostnader og mottatt ikke opptjente inntekter | 72 675 | 78 934 | 18 939 |
| Avsetning for påløpne kostnader og forpliktelser | 2 994 | 8 207 | 2 994 |
| Ansvarlig lånekapital | 149 975 | 149 925 | 149 938 |
| Sum gjeld | 5 463 649 | 4 621 577 | 4 817 861 |
| Egenkapital | |||
| Sparebankens fond | 425 743 | 448 925 | 425 743 |
| Resultat etter skatt hittil i år | 54 175 | -45 222 | |
| Sum egenkapital | 479 918 | 403 703 | 425 743 |
| Sum gjeld og egenkapital | 5 943 567 | 5 025 280 | 5 243 604 |
| Poster utenom balansen | |||
| Garantier | 129 936 | 178 616 | 150 249 |
| Forpliktelser - finansielle derivater | 62 300 | 89 790 | 73 649 |
| Eika Boligkreditt (boliglån innenfor 60 %) | 1 498 000 | 1 832 083 | 1 728 645 |
| 3. kvartal | 4. kvartal | 1. kvartal | 2. kvartal | 3. kvartal | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2013 | 2013 | 2014 | 2014 | 2014 | |
| Resultatregnskap isolerte kvartalstall i MNOK | |||||
| Netto renteinntekter | 27,3 | 27,7 | 25,8 | 27,1 | 27,3 |
| Sum netto driftsinntekter Sum driftskostnader |
11,3 | 12,7 | 9,4 | 16,1 | 14,1 |
| Resultat før tap og nedskrivninger | -17,5 21,1 |
-22,3 18,0 |
-17,0 18,3 |
-14,6 28,6 |
-16,9 24,5 |
| Netto tap på utlån (kostnader - / inntekter +) | -7,5 | 9,6 | 0,6 | -2,1 | 1,6 |
| Gevinst / tap anleggsverdipapirer inkl. kredittap på obligasjoner | -48,5 | 1,0 | - | -0,1 | 1,6 |
| Resultat før skatt | -34,9 | 28,6 | 18,9 | 26,4 | 27,7 |
| Balanse (utvalgte poster) - tall i MNOK | |||||
| Forvaltningskapital | 5 025 | 5 244 | 5 613 | 5 780 | 5 944 |
| Gj.sn. forv.kapital gjennom 12 mnd. | 5 399 | 5 286 | 5 313 | 5 376 | 5 500 |
| Brutto utlån (egen balanse) | 4 130 | 4 344 | 4 513 | 4 611 | 4 621 |
| Utlån boligkreditt | 1 832 | 1 729 | 1 633 | 1 572 | 1 498 |
| Sum utlån inkl. boligkreditt | 5 962 | 6 073 | 6 146 | 6 183 | 6 119 |
| Innskudd | 3 763 | 3 726 | 3 672 | 3 928 | 3 841 |
| Sparebankens fond inkl. resultat hittil i år | 404 | 426 | 439 | 460 | 480 |
| Lønnsomhet | |||||
| Netto renteinntekt i % av gj.sn. forvaltning (p.a.) | 2,01 % | 2,08 % | 1,97 % | 2,02 % | 1,97 % |
| Sum netto driftsinntekter i % av gj.sn. forvaltning (p.a.) | 0,84 % | 0,96 % | 0,71 % | 1,20 % | 1,03 % |
| Resultat før skatt i % av gj.sn. forvaltning (p.a.) | -2,58 % | 2,16 % | 1,42 % | 1,97 % | 2,01 % |
| Driftskostnader i % av driftsinntekter | 45,3 % | 55,3 % | 48,2 % | 33,8 % | 40,9 % |
| Netto tap på utlån i % av brutto utlån (p.a.) | -0,34 % | 0,63 % | 0,05 % | -0,18 % | 0,14 % |
| Egenkapitalrentabilitet før skatt (p.a.) | -31,1 % | 25,5 % | 17,7 % | 24,8 % | 26,0 % |
| Egenkapitalrentabilitet etter skatt (p.a.) | -34,8 % | 20,7 % | 12,4 % | 19,4 % | 19,1 % |
| Vekst / finansiering | |||||
| Utlånsvekst siste kvartal | 3,5 % | 5,2 % | 3,9 % | 2,2 % | 0,2 % |
| Utlånsvekst inkl. boligkreditt siste kvartal | 0,8 % | 1,9 % | 1,2 % | 0,6 % | -1,0 % |
| Andel boligkreditt av sum utlån inkl. boligkreditt | 30,7 % | 28,5 % | 26,6 % | 25,4 % | 24,5 % |
| Innskuddsvekst siste kvartal | -7,2 % | -1,0 % | -1,5 % | 7,0 % | -2,2 % |
| Innskuddsdekning | 91,1 % | 85,8 % | 81,4 % | 85,2 % | 83,1 % |
| Innskuddsdekning justert for boligkreditt | 63,1 % | 61,4 % | 59,7 % | 63,5 % | 62,8 % |
| Kredittkvalitet | |||||
| Næringslån i % av brutto utlån | 27,8 % | 26,1 % | 25,0 % | 24,4 % | 23,1 % |
| Andel boligkreditt i % av sum utlån til privatkunder | 38,0 % | 35,0 % | 32,5 % | 31,1 % | 29,6 % |
| Brutto misligholdte engasjementer (90 dager) i % av brutto utlån | 1,67 % | 1,14 % | 0,88 % | 1,13 % | 1,40 % |
| Brutto tapsutsatte engasjementer i % av brutto utlån | 2,77 % | 1,15 % | 0,96 % | 1,17 % | 1,11 % |
| Sum nedskrivninger i % av brutto utlån | 1,26 % | 1,02 % | 0,97 % | 1,00 % | 0,91 % |
| Soliditet | |||||
| Uvektet egenkapitalandel (inkl. res. hittil i år) | 8,0 % | 8,1 % | 7,8 % | 8,0 % | 8,1 % |
| Ren kjernekapital | 14,3 % | 14,0 % | 13,6 % | 13,9 % | 16,0 % |
| Kjernekapitaldekning | 18,6 % | 18,0 % | 17,6 % | 17,8 % | 18,8 % |
| Kapitaldekning | 18,7 % | 18,0 % | 17,6 % | 18,1 % | 19,2 % |
| Beregningsgrunnlag | 2 557 | 2 701 | 2 771 | 2 818 | 2 918 |
Netto renteinntekter
Brutto utlån (egen balanse) Resultat før tap og nedskrivninger Innskudd Brutto utlån inkl. boligkreditt
etter skatt (p.a.)
Alle tall er oppgitt i hele 1.000 kroner.
Kvartalsregnskapet er satt opp etter Forskrift om årsregnskap for banker mv. av 16.12.1998, fastsatt av Finansdepartementet. Regnskapet har vært gjenstand for en begrenset revisjon.
| Misligholdte engasjementer | 30.09.2014 | 30.09.2013 | 31.12.2013 |
|---|---|---|---|
| Brutto misligholdte engasjementer (over 90 dager) | 64 694 | 69 103 | 49 376 |
| Nedskrivning på misligholdte engasjementer (over 90 dager) | 9 830 | 12 352 | 9 903 |
| Netto misligholdte engasjementer (over 90 dager) | 54 864 | 56 751 | 39 473 |
Et engasjement kan bestå av utlån, garantier og rammekreditter. Et engasjement anses som misligholdt når kunden ikke har betalt forfalt termin innen 90 dager etter forfall, eller når overtrekk på rammekreditt ikke er inndekket innen 90 dager etter at kreditten ble overtrukket.
| Øvrige tapsutsatte engasjementer | 30.09.2014 | 30.09.2013 | 31.12.2013 |
|---|---|---|---|
| Brutto øvrige tapsutsatte engasjementer (som ikke er misligholdt) | 51 123 | 114 286 | 49 847 |
| Nedskrivning på ikke misligholdte engasjementer | 10 085 | 20 140 | 11 211 |
| Netto øvrige tapsutsatte engasjementer (som ikke er misligholdt) | 41 038 | 94 146 | 38 636 |
Øvrige tapsutsatte engasjementer er engasjementer, som ikke er misligholdt etter definisjonen i noten over, men hvor det i henhold til utlånsforskriften er foretatt en nedskrivning.
| Tap på utlån i resultatregnskapet | 30.09.2014 | 30.09.2013 | 31.12.2013 |
|---|---|---|---|
| Periodens endring i nedskrivninger på grupper av utlån | -1 200 | -600 | 3 200 |
| Periodens endring i nedskrivninger på individuelle utlån | -1 199 | 777 | -10 601 |
| Periodens konstaterte tap som det tidligere år er nedskrevet for | 2 560 | 2 706 | 3 381 |
| Periodens konstaterte tap som det tidligere år ikke er nedskrevet for | 136 | 301 | 415 |
| Periodens inngang på tidligere perioders konstaterte tap på utlån | -397 | -241 | -293 |
| = Periodens tapskostnader (+) / Inntekter (-) | -100 | 2 943 | -3 899 |
| Tap på garantier i resultatregnskapet | 30.09.2014 | 30.09.2013 | 31.12.2013 |
|---|---|---|---|
| Periodens endring i spesifiserte tapsavsetninger og garantier | 0 | 4 000 | 0 |
| Periodens konstaterte tap som det tidligere år ikke er nedskrevet for | 0 | 0 | 1 277 |
| = Periodens tapskostnader (+) / inntekter (-) | 0 | 4 000 | 1 277 |
| Kredittap på sertifikater og obligasjoner i resultatregnskapet | 30.09.2014 | 30.09.2013 | 31.12.2013 |
|---|---|---|---|
| Kredittap på obligasjoner | 0 | 1 152 | 1 152 |
| Kapitaldekning | 30.09.2014 | 30.09.2013 | 31.12.2013 |
|---|---|---|---|
| Ren kjernekapital | 465 683 | 366 414 | 377 300 |
| Ren kjernekapitaldekning i % | 16,0 % | 14,3 % | 14,0 % |
| Netto kjernekapital | 547 725 | 476 339 | 487 238 |
| Kjernekapitaldekning i % | 18,8 % | 18,6 % | 18,0 % |
| Netto ansvarlig kapital | 559 793 | 479 394 | 487 238 |
| Kapitaldekning i % | 19,2 % | 18,7 % | 18,0 % |
| Beregningsgrunnlag | 2 918 000 | 2 557 000 | 2 701 000 |
Regnskapet har vært gjenstand for en begrenset revisjon, og resultatet etter skatt hittil i år er inkludert i beregningen av kapitaldekningstallene per 3. kvartal 2014.
Torvet 5, Lillestrøm Tlf: 63 80 42 00
www.lillestrombanken.no Banken der du treffer mennesker
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.