Earnings Release • Aug 9, 2016
Earnings Release
Open in ViewerOpens in native device viewer
Torvet 5, 2000 Lillestrøm
Telefon: 63 80 42 00
E–post: [email protected]
Org. nr: NO 937 885 911 MVA
www.lillestrombanken.no
En alliansebank i elka.
Banken har et resultat før skatt på 31,2 millioner kroner for andre kvartal isolert. Resultat før skatt hittil i 2016 er 43.9 millioner kroner.
Resultat etter skatt gir en egenkapitalavkastning p.a. på 19,9 prosent for andre kvartal isolert, og 13,3 prosent hittil i 2016.
Kostnad / inntektsforhold på 40,6 prosent for andre kvartal isolert, og 46,6 prosent hittil i 2016.
16,9
Ved utgangen av andre kvartal har banken en ren kjernekapital på 16,9 prosent, ned fra 17,8 prosent ved forrige kvartalsslutt.
MRD.
Ved utgangen av andre kvartal har banken utlån inkludert lån i Eika Boligkreditt på 6,3 milliarder kroner, en økning på 207 millioner kroner (3,4 prosent) i løpet av kvartalet.
MRD.
Ved utgangen av andre kvartal har banken en forvaltningskapital inkludert lån i Eika Boligkreditt på 7,7 milliarder kroner, en økning på 630 millioner kroner (8,9 prosent) siste kvartal.
Delårsregnskapet er ikke revidert.
Resultat før skatt utgjør 31,2 millioner kroner, 6,6 millioner kroner høyere enn samme periode i 2015. Resultat etter skatt i andre kvartal 2016 er 26,6 millioner kroner, mot 19,3 millioner kroner i samme periode i 2015. Resultat etter skatt tilsvarer en annualisert egenkapitalavkastning på 19,9 prosent (15,9 prosent i andre kvartal 2015).
Rentenetto i andre kvartal er 4.9 millioner kroner høvere enn samme kvartal 2015 på grunn av redusert pris på innskudd og redusert volum av senior obligasjonslån.
Netto andre driftsinntekter er redusert fra andre kvartal 2015 på grunn av lavere utbytte fra Eika-Gruppen og reduserte provisionsinntekter på utlån overført til Eika Boligkreditt.
Periodens driftskostnader er 0.9 millioner kroner høvere enn andre kvartal 2015, og skyldes økte IKTkostnader.
Bedring i kostnad/inntektsforhold i andre kvartal 2016 til 40.6 prosent skyldes kredittvekst og økt rentenetto.
Tap på utlån er kostnadsført med 0.5 millioner kroner, mot en inntekt på 0.8 millioner kroner i andre kvartal 2015.
Rebalansering av eierskap i Eika Boligkreditt AS, ga en inntekt på 0,7 millioner kroner i kvartalet. Utdeling av kontantvederlag fra Visa Norge FLI på 4.7 millioner kroner, som følge av salg
av Visa Europe LTD. til Visa Inc. (USA). gir et vesentlig bidrag til kvartalets resultat.
Forvaltningskapitalen er økt med 640 millioner kroner siste kvartal, til 6.4 milliarder kroner.
Utlån, inkludert lån i Eika Boligkreditt, utgiør 6.3 milliarder kroner. fordelt med henholdsvis 5.41 milliarder kroner og 0,92 milliarder kroner til privat- og næringskunder. Utlån til privatmarkedet har økt med 196 millioner kroner, og utlån til næring har økt med 11 millioner kroner siste kvartal.
Ved kvartalets slutt utgjør brutto misligholdte engasiementer over 90 dager 0.24 prosent av brutto utlån i egen balanse, en nedgang sammenliknet med forrige kvartal (0.45 prosent).
Brutto øvrige tapsutsatte engasjementer utajør 0.63 prosent av brutto utlån i egen balanse, en mindre reduksion fra 31.03.2016 (0.68 prosent).
Innskudd er økt med 513 millioner kroner i kvartalet. Stor sesongvariasjon på innskudd øker innskuddsdekningen fra 87,0 prosent til 93,4 prosent siste kvartal.
Banken har god likviditet, med likviditetsreserver plassert i bank, sertifikat- og obligasjonsmarkedet, og en rullerende oppgjørskreditt på 250 millioner kroner. I Norges Bank og ulike kredittinstitusjoner er det plassert 551 millioner kroner. Renteporteføljen på 754 millioner kroner inngår i bankens likviditetsreserve, og markeds- og renterisikoen er lav. Bankens LCR (Liquidity Coverage Ratio) er på 263, godt over krav på 70.
I april emitterte banken et nytt 3-årig senior obligasjonslån, på totalt 150 millioner kroner, samt kjøpt tilbake til sammen 59 millioner kroner i lån som forfaller neste 12 måneder. Hensyntatt tilbakekiøp utgjør forfall neste tolv måneder netto 394 millioner kroner. I august har banken utvidet nevnte 3årige senior obligasionslån med 100 millioner kroner, og samtidig kjøpt tilbake 99 millioner kroner i september 2017 forfallet. Banken har likviditetsreserver til å innfri forfall neste 12 måneder og har lav likviditetsrisiko.
Ren kiernekapital er redusert med 0.9 prosentpoeng i løpet av andre kvartal til 16.9 prosent. Salg av aksier i Eika Boligkreditt gir lavere fradrag og bidrar positivt, stor økning i bankinnskudd pga. høve innskudd og økning i utlån trekker ned.
Kjernekapitalen er redusert fra 19,5 prosent til 18,5 prosent, og kapitaldekningen fra 22,3 prosent til 21,2 prosent. Banken er godt kapitalisert og oppfyller gjeldende lovkrav med god margin.
Høsten 2016 vil vi sammen med Aktiv Eiendomsmegling åpne rådgivningskontorer på Skedsmokorset og Lørenskog. Kontorene vil bedre tilgiengeligheten for eksisterende kunder og tiltrekke nye kunder i attraktive vekstområder.
Bankens konsept LokalBidraget og konkurransedyktige betingelser har gitt økt aktivitet, og skal fortsette å gi vekst, samt underbygge bankens kundeløfte:
LillestrømBanken - for deg og lokalmiliget
Lillestrøm. 8. august 2016 I styret for Lillestrøm Sparebank
Endre Solvin-Witzø styreleder
lo Anders Moflag styrets nestleder
Kari Eian Krogstad styremedlem
Håkon Ferdinand Olsen styremedlem
Mariann Ødegård styremedlem
Siri Berggreen administrerende banksjef
| Alle tall er oppgitt i hele 1.000 kroner. | 2. kvartal | 2. kvartal | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 2016 | 2015 | 30.06.2016 | 30.06.2015 | 31.12.2015 | |
| Renteinntekter og lignende inntekter | 43.964 | 51.893 | 88.011 | 105.927 | 203.327 |
| Rentekostnader og lignende kostnader | $-15.880$ | $-28.719$ | $-32.468$ | $-59.681$ | $-107.425$ |
| Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter | 28.084 | 23.174 | 55.543 | 46.245 | 95.901 |
| Utbytte og andre inntekter av verdipapirer med variabel avkastning | 8.585 | 9.270 | 8.591 | 9.278 | 9.633 |
| Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester | 9.044 | 9.901 | 17.395 | 20.032 | 38.766 |
| Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester | $-2.176$ | $-1.498$ | $-4.082$ | $-3.410$ | $-7.444$ |
| Netto verdiendring og gevinst/tap på valuta og verdipapirer som er omløpsmidler | 704 | $-117$ | 1.793 | 606 | $-2.177$ |
| Andre driftsinntekter | $\overline{0}$ | 108 | $\Omega$ | 4.096 | 4.087 |
| Netto andre driftsinntekter | 16.157 | 17.665 | 23.696 | 30.603 | 42.865 |
| Lønn og sosiale kostnader | $-7.080$ | $-6.672$ | $-17.442$ | $-16.500$ | $-34.973$ |
| Administrasjonskostnader | $-6.015$ | $-5.691$ | $-10.650$ | $-10.660$ | $-21.111$ |
| Avskrivninger av varige driftsmidler | $-38$ | $-39$ | $-77$ | $-79$ | $-157$ |
| Andre driftskostnader | $-4.820$ | $-4.620$ | $-8.721$ | $-9.104$ | $-16.651$ |
| Sum driftskostnader | $-17.954$ | $-17.022$ | $-36.890$ | $-36.344$ | $-72.891$ |
| Resultat før tap og nedskrivninger | 26.288 | 23.816 | 42.350 | 40.505 | 65.875 |
| Tap på utlån | $-462$ | 806 | $-3.733$ | 3.767 | 8.123 |
| Nedskrivninger og gevinst / tap på verdipapirer som er anleggsmidler | 5.371 | $\mathbf 0$ | 5.321 | 421 | 421 |
| Resultat av ordinær drift før skatt | 31.197 | 24.623 | 43.937 | 44.693 | 74.419 |
| Skatt på ordinært resultat | $-4.574$ | $-5.300$ | $-8.257$ | $-10.563$ | $-19.347$ |
| Resultat av ordinær drift etter skatt | 26.622 | 19.323 | 35.680 | 34.130 | 55.073 |
| Eiendeler | 30.06.2016 | 30.06.2015 | 31.12.2015 |
|---|---|---|---|
| Kontanter og fordringer på sentralbanker | 62.393 | 114.485 | 64.949 |
| Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner | 488.872 | 423.722 | 188.387 |
| Sum utlån til kunder før nedskrivninger | 5.051.875 | 4.677.369 | 4.716.739 |
| - nedskrivninger på individuelle utlån | $-9.222$ | $-3.270$ | $-8.930$ |
| - nedskrivninger på grupper av utlån | $-24.700$ | $-27.700$ | $-21.300$ |
| Sum netto utlån og fordringer på kunder | 5.017.953 | 4.646.399 | 4.686.509 |
| Sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer med fast avkastning | 754.100 | 871.507 | 880.228 |
| Aksjer, andeler og andre verdipapirer med variabel avkastning | 111.481 | 113.666 | 117.222 |
| Varige driftsmidler | 422 | 576 | 498 |
| Andre eiendeler | 740 | 331 | 185 |
| Forskuddsbetalte ikke påløpte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter | 13.832 | 16.910 | 13.937 |
| Sum eiendeler | 6.449.793 | 6.187.594 | 5.951.915 |
| Gjeld | 30.06.2016 | 30.06.2015 | 31.12.2015 |
| Innskudd fra og gjeld til kunder | 4.718.785 | 4.332.672 | 4.252.586 |
| Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer | 943.756 | 1.085.583 | 967.510 |
| Annen gjeld | 36.588 | 47.737 | 34.873 |
| Påløpte kostnader og mottatt ikke opptjente inntekter | 25.845 | 48.931 | 8.744 |
| Avsetning for påløpne kostnader og forpliktelser | 2.906 | 3.218 | 1.970 |
| Ansvarlig lånekapital | 150.000 | 150.000 | 150.000 |
| Sum gjeld | 5.877.880 | 5.668.141 | 5.415.682 |
| Egenkapital | |||
| Sparebankens fond | 536.233 | 485.323 | 536.233 |
| Resultat etter skatt hittil i år | 35.680 | 34.130 | |
| Sum egenkapital | 571.913 | 519.453 | 536.233 |
| Sum gjeld og egenkapital | 6.449.793 | 6.187.594 | 5.951.915 |
| Poster utenom balansen | |||
| Garantier | 65.194 | 112.784 | 52.675 |
| Forpliktelser - finansielle derivater | 52.125 | 52.225 | 52.175 |
| Eika Boligkreditt (boliglån innenfor 60 %) | 1.277.835 | 1.262.342 | 1.294.845 |
LillestrømBanken 2. kvartalsrapport 2016
| Resultat (isolerte kvartalstall) - tall i MNOK | 2. kvartal 2015 |
3. kvartal 2015 |
4. kvartal 2015 |
1. kvartal 2016 |
2. kvartal 2016 |
|---|---|---|---|---|---|
| Netto renteinntekter | 23,2 | 23,5 | 26,1 | 27,5 | 28,1 |
| Sum netto driftsinntekter | 17,7 | 5, 5 | 6,8 | 7,5 | 16,2 |
| Sum driftskostnader | $-17,0$ | $-17.4$ | $-19,2$ | $-18,9$ | $-18,0$ |
| Resultat før tap | 23,8 | 11,7 | 13,7 | 16,1 | 26,3 |
| Netto tap på utlån og garantier (kostnader – / inntekter +) | 0,8 | 0,1 | 4,2 | $-3,3$ | $-0,5$ |
| Gevinst / tap anleggsverdipapirer | $\overline{\phantom{a}}$ | 0,0 | $-0,1$ | 5,4 | |
| Resultat før skatt | 24,6 | 11,8 | 17,9 | 12,7 | 31,2 |
| Skatt | $-5,3$ | $-3,5$ | $-5,2$ | $-3,7$ | $-4,6$ |
| Resultat etter skatt | 19,3 | 8,2 | 12,7 | 9,1 | 26,6 |
Brutto utlån inkl. EBK (MNOK)
| Forvaltningskapital inkl. EBK | 7.450 | 7.399 | 7.247 | 7.098 | 7.728 |
|---|---|---|---|---|---|
| Forvaltningskapital | 6.188 | 6.130 | 5.952 | 5.810 | 6.450 |
| Gj.sn. forv.kapital gjennom 12 mnd. | 5.992 | 6.067 | 6.082 | 6.044 | 6.071 |
| Brutto utlån (egen balanse) | 4.677 | 4.746 | 4.717 | 4.834 | 5.052 |
| Utlån EBK | 1.262 | 1.269 | 1.295 | 1.289 | 1.278 |
| Brutto utlån inkl. EBK | 5.940 | 6.015 | 6.012 | 6.123 | 6.330 |
| Innskudd | 4.333 | 4.323 | 4.253 | 4.206 | 4.719 |
| Sparebankens fond inkl. resultat hittil i år | 519 | 528 | 536 | 545 | 572 |
| Lønnsomhet | 2. kvartal 2015 |
3. kvartal 2015 |
4. kvartal 2015 |
1. kvartal 2016 |
2. kvartal 2016 |
|---|---|---|---|---|---|
| Netto renteinntekt i % av gj.sn. forvaltning (p.a.) | 1,55 % | 1,54 % | 1,70 % | 1,83 % | 1,86 % |
| Sum netto driftsinntekter i % av gj.sn. forvaltning (p.a.) | 1,18 % | 0,36 % | 0,44 % | 0,50 % | 1,06 % |
| Resultat etter skatt (p.a) i % av forvaltningskapital | 1,25 % | 0,54 % | 0,85 % | 0,62 % | 1,65 % |
| Driftskostnader i % av driftsinntekter | 41,7% | 59,8% | 58,3% | 54,1% | 40,6% |
| Netto tap på utlån i % av brutto utlån (p.a.) | 0,07% | 0,01% | 0,36 % | $-0,27%$ | $-0,04%$ |
| Egenkapitalavkastning etter skatt (p.a.) | 15,9% | 6,8% | 10,5 % | 6,8% | 19,9% |
| Vekst / finansiering | |||||
| Utlånsvekst egen balanse siste kvartal | 1,9% | 1,5 % | $-0,6%$ | 2,5 % | 4,5 % |
| Utlånsvekst inkl. EBK siste kvartal | 0,6 % | 1,3% | $-0,1%$ | 1,9% | 3,4 % |
| Andel EBK av sum utlån inkl. EBK | 21,3% | 21,1% | 21,5 % | 21,0% | 20,2% |
| Innskuddsvekst siste kvartal | 6,6% | $-0,2%$ | $-1,6%$ | $-1,1%$ | 12,2 % |
| Innskuddsdekning | 92,6% | 91,1% | 90,2% | 87,0% | 93,4% |
| Innskuddsdekning inkl. EBK | 72,9% | 71,9% | 70,7% | 68,7% | 74,5 % |
| Kredittkvalitet | |||||
| Næringslån i % av brutto utlån | 20,4% | 19,3% | 18,1% | 18,7% | 18,2% |
| Andel EBK i % av sum utlån til privatkunder | 25,3% | 24,9% | 25,1% | 24,7% | 23,6 % |
| Brutto misligholdte engasjement (90 dager) i % av brutto utlån | 0,76 % | 0,39% | 0,35 % | 0,45 % | 0,24% |
| Brutto tapsutsatte engasjement i % av brutto utlån | 0,60 % | 0,51% | 0,66 % | 0,68% | 0,63% |
| Sum nedskrivninger i % av brutto utlån | 0,66% | 0,72 % | 0,64 % | 0,69% | 0,67% |
| Soliditet | |||||
| Uvektet egenkapitalandel (inkl. res. hittil i år) | 8,4% | 8,6 % | 9,0% | 9,4 % | 8,9% |
| Ren kjernekapital i % | 15,6 % | 16,0% | 18,5 % | 17,8 % | 16,9% |
| Kjernekapital i % | 17,0 % | 17,5 % | 20,0 % | 19,5 % | 18,5 % |
| Kapitaldekning i % | 19,4% | 20,0% | 22,6 % | 22,3% | 21,2% |
| Beregningsgrunnlag | 2.962 | 2.874 | 2.774 | 2.816 | 2.989 |
Alle tall er oppgitt i hele 1.000 kroner.
Kvartalsregnskapet er satt opp etter Forskrift om årsregnskap for banker mv. av 16.12.1998, fastsatt av Finansdepartementet. Ingen deler av perioderegnskapet er revidert.
21.2%
19.4 %
2.989.227 2.962.000 2.773.897
22.6 %
| Misligholdte engasjementer (over 90 dager) | 30.06.2016 | 30.06.2015 | 31.12.2015 |
|---|---|---|---|
| Brutto misligholdte engasjementer | 12.221 | 35.568 | 16.287 |
| Nedskrivning på misligholdte engasjementer | 950 | 467 | 697 |
| Netto misligholdte engasjementer | 11.271 | 35.101 | 15.590 |
| Øvrige tapsutsatte engasjementer | 30.06.2016 | 30.06.2015 | 31.12.2015 |
| Brutto øvrige tapsutsatte engasjementer | 31.899 | 28.177 | 31.118 |
| Nedskrivning på øvrige tapsutsatte engasjementer | 8.272 | 2.803 | 8.233 |
| Netto øvrige tapsutsatte engasjementer | 23.627 | 25.374 | 22.885 |
| Tap på utlån i resultatregnskapet | 30.06.2016 | 30.06.2015 | 31.12.2015 |
| Periodens endring i nedskrivninger på grupper av utlån | 3.400 | 526 | $-5.874$ |
| Periodens endring i nedskrivninger på individuelle utlån | 292 | $-11.651$ | $-5.991$ |
| Periodens konstaterte tap som det tidligere år er nedskrevet for | 55 | 7.201 | 7.201 |
| Periodens konstaterte tap som det tidligere år ikke er nedskrevet for | 122 | 277 | 293 |
| Periodens inngang på tidligere perioders konstaterte tap på utlån | $-136$ | $-120$ | $-3.752$ |
| $=$ Periodens tapskostnader $(+)$ / inntekter $(-)$ | 3.733 | $-3.767$ | $-8.123$ |
| Kapitaldekning | 30.06.2016 | 30.06.2015 | 31.12.2015 |
| Ren kjernekapital | 504.318 | 461.243 | 512.793 |
| Ren kjernekapital i % | 16,9% | 15,6 % | 18,5 % |
| Kjernekapital | 553.699 | 503.380 | 555.256 |
| Kjernekapital i % | 18,5 % | 17,0 % | 20,0% |
| Ansvarlig kapital | 633.080 | 575.517 | 627.719 |
Et engasjement kan bestå av utlån, garantier og rammekreditter. Et engasjement anses som misligholdt når kunden ikke har betalt forfalt termin innen 90 dager etter forfall, eller når overtrekk på rammekreditt ikke er inndekket innen 90 dager etter at kreditten ble overtrukket.
Øvrige tapsutsatte engasjementer er engasjementer, som ikke er misligholdt etter definisjonen i noten over, men hvor det i henhold til utlånsforskriften er foretatt en nedskrivning.
Delårsregnskapet er ikke revidert og resultat hittil i år er derfor ikke inkludert i kapitaldekningsberegninger per juni 2015 og 2016.
Kapitaldekning i %
Beregningsgrunnlag
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.