Quarterly Report • Feb 15, 2019
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
Easybank ASA
Delårsrapport 4. kvartal 2018
Easybank tilbyr finansiering, sparing og betalingsformidling til personmarkedet, organisasjoner og bedrifter. Fokuset er forbruksfinansiering i tillegg har banken utlån til bolig, bil, SMB og organisasjoner. Banken tilbyr også spareprodukter med attraktive vilkår for kundene.
Strategien baserer seg på å ha ledende teknologiske løsninger, kostnadseffektiv drift, god styring av kredittrisiko, effektiv utnyttelse av egenkapital og attraktive betingelser til kundene.
Banken ble notert på OTC-listen 15. november 2016 med tickeren Easy.
Utlånsveksten har vært på MNOK 230,6 for forbruksfinansiering, hvorav MNOK 47,2 skyldes omklassifisering av kundefordringer i balansen. Utlån til SMB og bolig hadde en nedgang på MNOK 1,6 i kvartalet. Bilfinansiering hadde en nedgang på MNOK 3,6.
Brutto utlånsportefølje var på MNOK 2 613,8 den 31.12.2018, hvorav MNOK 2 308,5 til forbruk, MNOK 45,4 til bil, MNOK 259,9 til SMB og bolig.
Resultat før skatt for 4. kvartal 2018 viste et overskudd på MNOK 21,7 sammenlignet med et overskudd på MNOK 19,4 for 3. kvartal 2018 og MNOK 9,5 i 4.kvartal 2017. Netto renteinntekter var på MNOK 67,4 som er en økning på MNOK 6,2 fra forrige kvartal. Økningen i netto renteinntekter er drevet av utlånsveksten innen forbruksfinansiering.
Netto andre driftsinntekter var på minus MNOK 1,0 mot minus MNOK 0,6 i 3. kvartal 2018. Sum inntekter var på MNOK 66,3 mot MNOK 60,6 i forrige kvartal.
Sum driftskostnader var på MNOK 19,2 mot MNOK 19,0 i forrige kvartal.
Tap på utlån utgjorde MNOK 25,5 mot MNOK 22,1 i forrige kvartal.
Annualisert avkastning på egenkapitalen i 4.kvartal var på 14,2% mot 12,5% i forrige kvartal.
Forvaltningskapitalen økte med MNOK 123,8 i kvartalet, og utgjorde MNOK 3 207,7. Netto utlån til kunder utgjorde MNOK 2 546,4.
Innskudd fra kunder utgjorde MNOK 2 601,8 og vokste med MNOK 113,5 i kvartalet. Sum egenkapital utgjorde MNOK 489,6. Se note 5 for informasjon om kapitaldekning.
Innskudd i andre banker og i likvide eiendeler utgjorde MNOK 559,8. Likvide eiendeler var plassert i Norges Bank, andre norske banker, fond investert i obligasjoner med fortrinnsrett, likviditetsfond og statspapirer.
Totalkapitaldekningen (tier 2) var 23,16%, kjernekapitaldekningen (tier 1) 21,43% og ren kjernekapitaldekning (CET 1) 20,17%.
LCR (Liquidity Coverage Ratio) og NSFR (Net stable funding ratio) var på henholdsvis 838% og 162% per 31.12.2018.
Banken forventer fortsatt god vekst i forbruksfinansiering i tiden fremover, men nye reguleringer kan føre til redusert etterspørsel etter denne type lån. Nye produktområder vurderes, og banken jobber aktivt med å knytte til seg attraktive samarbeidspartnere.
Likviditet og kapitalsituasjonen forventes å være god fremover.
| Resultatregnskap (Beløp i tusen kroner) | Note | 4.kv.2018 4.kv.2017 | Året 2018 | Året 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Renteinntekter | 81 225 | 51 414 | 279 244 | 155 427 | |
| Rentekostnader | -13 840 | -9 485 | -49 013 | -29 085 | |
| Netto renteinntekter | 67 385 | 41 929 | 230 231 | 126 342 | |
| Provisjons- og gebyrinntekter | 12 121 | 10 321 | 47 879 | 21 692 | |
| Provisjons- og gebyrkostnader | -13 476 | -7 660 | -44 797 | -22 398 | |
| Netto verdiendr. og gevinst/tap på valuta og verdip. | 305 | 253 | 1 002 | 1 131 | |
| Andre inntekter | 4 | 34 | 39 | 88 | |
| Netto andre driftsinntekter | -1 047 | 2 949 | 4 123 | 513 | |
| Sum inntekter | 66 338 | 44 878 | 234 354 | 126 855 | |
| Lønn og andre personalkostnader | -7 525 | -8 720 | -29 731 | -30 641 | |
| Andre administrasjonkostnader | -8 567 | -7 654 | -33 055 | -27 283 | |
| - herav markedsføringskostnader | -4 064 | -3 023 | -15 243 | -11 465 | |
| Avskrivninger | -1 301 | -1 164 | -4 906 | -4 051 | |
| Andre kostnader | -1 827 | -2 332 | -8 312 | -9 728 | |
| Sum driftskostnader | -19 221 | -19 869 | -76 004 | -71 704 | |
| Driftsresultat før tap | 47 117 | 25 009 | 158 350 | 55 151 | |
| Tap på utlån | 3 | -25 466 | -15 543 | -84 982 | -39 512 |
| Driftsresultat før skatt | 21 651 | 9 466 | 73 369 | 15 639 | |
| Skattekostnad | -4 607 | -2 990 | -17 831 | -4 533 | |
| Resultat etter skatt | 17 044 | 6 476 | 55 538 | 11 106 |
| Balanse (Beløp i tusen kroner) | Note | 31.12.2018 31.12.2017 | |
|---|---|---|---|
| Eiendeler | |||
| Kontanter og fordringer på sentralbanker | 53 868 | 53 680 | |
| Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner | 106 972 | 280 309 | |
| Utlån til kunder | 2,3 | 2 613 783 | 1 780 862 |
| - Nedskrivning på utlån til kunder | 2,3 | -67 403 | -42 851 |
| Sertifikater og obligasjoner | 169 249 | 152 017 | |
| Aksjer, andeler og andre verdip. med var. avkastn. | 229 703 | 53 869 | |
| Eierinteresser i konsern | 192 | 192 | |
| Utsatt skattefordel | 2 165 | 19 996 | |
| Andre Immaterielle eiendeler | 20 549 | 20 398 | |
| Varige driftsmidler | 1 085 | 1 191 | |
| Andre eiendeler | 523 | 1 576 | |
| Forskuddsbet. og opptjente ikke mottatte inntekter | 77 001 | 86 022 | |
| - herav agent- og forhandlerprovisjoner | 69 812 | 50 475 | |
| Sum eiendeler | 3 207 686 | 2 407 262 | |
| Gjeld og egenkapital | 0 | 0 | |
| Innskudd fra kunder | 2 601 841 | 1 967 508 | |
| Annen gjeld | 26 881 | 18 508 | |
| Påløpte kostn. og mottatt ikke opptjente inntekter | 14 393 | 10 015 | |
| Fondsobligasjoner og ansvarlig lån | 4 | 75 000 | 75 000 |
| Sum gjeld | 2 718 114 | 2 071 031 | |
| Aksjekapital | 5,6 | 324 326 | 260 690 |
| Overkursfond | 5 | 124 510 | 91 681 |
| Annen innskutt egenkapital | 6 577 | 5 238 | |
| Annen egenkapital | 5 | 34 160 | -21 378 |
| Sum egenkapital | 489 572 | 336 231 | |
| Sum gjeld og egenkapital | 3 207 686 | 2 407 262 |
Easybanks delårsrapport for 4. kvartal er utarbeidet etter samme regnskapsprinsipper som årsrapporten for 2018.
| Beløp i tusen kroner | 31.12.2018 | 31.12.2017 | ||
|---|---|---|---|---|
| Brutto utlån | 2 613 783 | 1 780 861 | ||
| Individuelle nedskrivinger på utlån | 48 024 | 8 277 | ||
| Gruppevise nedskrivninger på utlån | 19 379 | 34 574 | ||
| Netto utlån til og fordringer på kunder | 2 546 380 | 1 738 010 | ||
| Note 3 – Mislighold og tap på utlån |
||||
| Beløp i tusen kroner | 31.12.2018 | 31.12.2017 | ||
| Misligholdte engasjementer over 90 dager | ||||
| Brutto misligholdte lån | 226 098 | 116 222 | ||
| - Nedskrivninger | 48 798 | 22 146 | ||
| Netto misligholdte lån | 177 300 | 94 076 | ||
| Beløp i tusen kroner | 31.12.2018 | 31.12.2017 | ||
| Nedskrivninger på individuelle utlån | ||||
| Inngående balanse | 8 278 | 11 774 | ||
| Endring i nedskrivning på engasjementer | 39 746 | -3 496 | ||
| Sum nedskrivninger på individuelle utlån | 48 024 | 8 278 | ||
| Nedskrivninger på grupper av utlån | ||||
| Inngående balanse | 34 574 | 10 394 | ||
| Endring i nedskrivning på engasjementer | -15 195 | 24 180 | ||
| Nedskrivninger på grupper av utlån | 19 379 | 34 574 | ||
| Beløp i tusen kroner | 4.kv.2018 | 4.kv.2017 | Året 2018 | Året 2017 |
| Spesifikasjon av tap på utlån | ||||
| Periodens endring i nedskrivninger på individuelle utlån | 43 274 | -3 009 | 39 746 | -3 496 |
| Periodens endring i nedskrivninger på grupper av utlån | -38 401 | 12 125 | -15 195 | 24 180 |
| Periodens konstaterte tap | 21 117 | 6 427 | 61 181 | 18 924 |
| Periodens inngang på tidligere perioders konstaterte tap Periodens tapskostnader |
-524 25 465 |
0 15 543 |
-751 84 981 |
-96 39 512 |
Banken har evigvarende fondsobligasjoner på MNOK 35 og ansvarlig lån på MNOK 40.
| 31.12.2018 | |
|---|---|
| Innbetalt aksjekapital | 330 903 |
| Overkurs | 124 510 |
| Annen egenkapital | 34 160 |
| Utsatt skattefordel og andre immaterielle eiendeler | -22 714 |
| Ren kjernekapital (CET 1) | 466 858 |
| Tellende hybridkapital | 29 000 |
| Kjernekapital (Tier 1) | 495 858 |
| Ansvarlig kapital | 40 000 |
| Totalkapital (Tier 2) | 535 858 |
| Risikovektede eiendeler | |
| Lokale og regionale myndigheter, herunder kommuner | 0 |
| Lån og plasseringer til kredittinstitusjoner | 21 394 |
| Foretak | 109 158 |
| Massemarkedengasjementer | 1 588 448 |
| Engasjementer med pantsikkerhet i eiendom | 49 923 |
| Forfalte engasjementer | 177 300 |
| Andeler i verdipapirfond | 34 460 |
| Egenkapitalposisjoner | 1 309 |
| Øvrige engasjementer | 78 630 |
| Risikovektede eiendeler kredittrisiko | 2 060 622 |
| Markedsrisiko | 0 |
| Operasjonell risiko | 253 583 |
| Totale risikovektede eiendeler | 2 314 205 |
| Ren kjernekapital ratio (CET 1) | 20,17 % |
| Kjernekapital ratio (Tier 1) | 21,43 % |
| Total kapital ratio (Tier 2) | 23,16 % |
| Rank | Beholdning | Andel | Navn |
|---|---|---|---|
| 1 | 4 329 380 | 9,33 % | Skagerrak Sparebank |
| 2 | 3 344 349 | 7,21 % | Verdipapirfondet Alfred Berg Norge |
| 3 | 2 773 330 | 5,98 % | Fondsavanse AS |
| 4 | 2 618 779 | 5,65 % | Umico - Gruppen AS |
| 5 | 2 325 032 | 5,01 % | Ladegaard AS |
| 6 | 1 669 205 | 3,60 % | Nordic Private Equity AS |
| 7 | 1 655 985 | 3,57 % | Lindbank AS |
| 8 | 1 458 738 | 3,14 % | MP Pensjon PK |
| 9 | 1 392 727 | 3,00 % | Shelter AS |
| 10 | 1 287 879 | 2,78 % | Jenssen & Co AS |
| 11 | 1 250 000 | 2,69 % | Krogsrud Invest AS |
| 12 | 1 145 630 | 2,47 % | Jolly Roger AS |
| 13 | 1 100 000 | 2,37 % | Hjellegjerde Invest AS |
| 14 | 900 000 | 1,94 % | Independent Oil & Resources Plc |
| 15 | 787 159 | 1,70 % | Byholt AS |
| 16 | 758 590 | 1,64 % | GH Holding AS |
| 17 | 705 009 | 1,52 % | Whitetail Webservice Ltd |
| 18 | 605 300 | 1,30 % | Juul-Vadem Holding AS |
| 19 | 440 909 | 0,95 % | Jaras Invest AS |
| 20 | 400 222 | 0,86 % | Ulltveit-Moe, Hildegunn |
| Sum topp 20 | 30 948 223 | 66,71 % | |
| 15 442 616 | 33,29 % | Andre aksjonærer | |
| Totale aksjer | 46 390 839 |
Tall pr. 31. januar 2019
| Verdi og resultat pr. aksje | |
|---|---|
| (Beløp i tusen kroner) | |
| Bokført egenkapital pr.31.12.18 Resultat etter skatt 2018 Resultat etter skatt 4.kvartal 2018 |
489 572 55 538 17 044 |
| Antall aksjer 31.12.18 | 46 390 839 |
| (Beløp i kroner) | |
| Bokført egenkapital pr aksje pr.31.12.18 Resultat pr aksje etter skatt 2018 Resultat pr aksje etter skatt 4.kvartal 2018 |
10,55 1,20 0,37 |
| Annualisert avkastning på egenkapital 2018 Annualisert avkastning på egenkapital 4.kvartal 2018 |
13,5 % 14,2 % |
| Resultatregnskap (Beløp i tusen kroner) | Q4 2018 | Q3 2018 | Q2 2018 | Q1 2018 | Q4 2017 | Q3 2017 | Q2 2017 | Q1 2017 | Q4 2016 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Renteinntekter | 81 225 | 73 862 | 65 615 | 58 542 | 51 414 | 41 592 | 34 023 | 28 398 | 18 578 |
| Rentekostnader | -13 840 | -12 656 | -11 302 | -11 215 | -9 485 | -7 583 | -6 243 | -5 773 | -4 364 |
| Netto renteinntekter | 67 385 | 61 206 | 54 313 | 47 327 | 41 929 | 34 009 | 27 780 | 22 625 | 14 214 |
| Provisjons- og gebyrinntekter | 12 121 | 11 469 | 11 196 | 13 094 | 10 321 | 4 733 | 3 254 | 3 384 | 3 726 |
| Provisjons- og gebyrkostnader | -13 476 | -12 297 | -9 988 | -9 037 | -7 660 | -6 158 | -5 036 | -3 544 | -1 996 |
| Netto verdiendr. og gevinst/tap på valuta og verdip. | 305 | 182 | 191 | 324 | 253 | 218 | 320 | 340 | 1 168 |
| Andre inntekter | 4 | 0 | 35 | 0 | 34 | 30 | 24 | 0 | 68 |
| Netto andre driftsinntekter | -1 047 | -646 | 1 433 | 4 382 | 2 949 | -1 178 | -1 439 | 180 | 2 967 |
| Sum inntekter | 66 338 | 60 560 | 55 747 | 51 709 | 44 878 | 32 831 | 26 341 | 22 805 | 17 181 |
| Lønn og andre personalkostnader | -7 525 | -7 875 | -7 627 | -6 704 | -8 720 | -7 720 | -7 173 | -7 029 | -7 223 |
| Andre administrasjonkostnader | -8 567 | -7 763 | -8 894 | -7 831 | -7 654 | -7 893 | -6 066 | -5 670 | -6 753 |
| - herav markedsføringskostnader | -4 064 | -3 458 | -3 992 | -3 729 | -3 023 | -4 267 | -2 281 | -1 894 | -867 |
| Avskrivninger | -1 301 | -1 236 | -1 205 | -1 164 | -1 164 | -1 032 | -978 | -878 | -830 |
| Andre kostnader | -1 827 | -2 112 | -2 330 | -2 043 | -2 332 | -2 367 | -2 914 | -2 115 | -3 211 |
| Sum driftskostnader | -19 221 | -18 985 | -20 055 | -17 742 | -19 869 | -19 012 | -17 131 | -15 692 | -18 017 |
| Driftsresultat før tap | 47 117 | 41 575 | 35 692 | 33 967 | 25 009 | 13 819 | 9 210 | 7 113 | -836 |
| Tap på utlån | -25 466 | -22 135 | -18 431 | -18 950 | -15 543 | -9 710 | -6 689 | -7 571 | -9 384 |
| Driftsresultat før skatt | 21 651 | 19 440 | 17 261 | 15 017 | 9 466 | 4 109 | 2 522 | -458 | -10 221 |
| Skattekostnad | -4 607 | -4 958 | -4 415 | -3 851 | -2 990 | -1 027 | -630 | 115 | 2 844 |
| Resultat etter skatt | 17 044 | 14 482 | 12 846 | 11 166 | 6 476 | 3 082 | 1 891 | -344 | -7 377 |
| Balanse (Beløp i tusen kroner) | Q4 2018 | Q3 2018 | Q2 2018 | Q1 2018 | Q4 2017 | Q3 2017 | Q2 2017 | Q1 2017 | Q4 2016 |
| Eiendeler | |||||||||
| Kontanter og fordringer på sentralbanker | 53 868 | 53 794 | 53 733 | 53 695 | 53 680 | 53 643 | 53 607 | 53 570 | 53 532 |
| Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner | 106 972 | 128 951 | 160 748 | 291 578 | 280 309 | 183 039 | 241 178 | 238 873 | 286 673 |
| Utlån til kunder | 2 613 783 2 388 346 2 194 148 1 985 555 1 780 862 1 583 576 1 335 848 1 222 093 1 004 239 | ||||||||
| - Nedskrivning på utlån til kunder | -67 403 | -62 530 | -58 961 | -53 344 | -42 851 | -33 737 | -28 589 | -27 041 | -22 167 |
| Sertifikater og obligasjoner | 169 249 | 374 069 | 209 900 | 224 885 | 152 017 | 55 021 | 60 017 | 48 630 | 144 973 |
| Aksjer, andeler og andre verdip. med var. avkastn. | 229 703 | 54 413 | 54 395 | 54 193 | 53 869 | 53 637 | 54 655 | 54 427 | 104 193 |
| Eierinteresser i konsern | 192 | 192 | 192 | 192 | 192 | 192 | 192 | 192 | 192 |
| Utsatt skattefordel | 2 165 | 6 772 | 11 927 | 16 242 | 19 996 | 22 986 | 24 014 | 24 644 | 24 529 |
| Andre Immaterielle eiendeler | 20 549 | 19 910 | 20 522 | 20 966 | 20 398 | 20 176 | 20 610 | 20 170 | 19 880 |
| Varige driftsmidler | 1 085 | 1 201 | 1 244 | 1 265 | 1 191 | 1 344 | 1 412 | 815 | 1 035 |
| Andre eiendeler | 523 | 125 | 276 | 1 484 | 1 576 | 1 049 | 950 | 1 286 | 1 034 |
| Forskuddsbet. og opptjente ikke mottatte inntekter | 77 001 | 118 640 | 101 646 | 99 397 | 86 022 | 70 234 | 52 268 | 45 365 | 29 700 |
| - herav agent- og forhandlerprovisjoner | 69 812 | 67 582 | 62 562 | 56 676 | 50 475 | 43 954 | 35 744 | 30 682 | 20 999 |
| Sum eiendeler | 3 207 686 3 083 883 2 749 768 2 696 108 2 407 262 2 011 162 1 816 160 1 683 023 1 647 812 | ||||||||
| Gjeld og egenkapital | 0 | ||||||||
| Gjeld til kredittinstitusjoner | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Innskudd fra kunder | 2 601 841 2 488 322 2 179 508 2 137 697 1 967 508 1 629 868 1 455 236 1 330 641 1 300 413 | ||||||||
| Annen gjeld | 26 881 | 28 739 | 21 202 | 24 140 | 18 508 | 19 391 | 11 615 | 10 107 | 11 887 |
| Påløpte kostn. og mottatt ikke opptjente inntekter | 14 393 | 19 453 | 16 564 | 15 022 | 10 015 | 25 386 | 15 874 | 10 732 | 3 624 |
| Fondsobligasjoner og ansvarlig lån | 75 000 | 75 000 | 75 000 | 75 000 | 75 000 | 10 000 | 10 000 | 10 000 | 10 000 |
| Sum gjeld | 2 718 114 2 611 514 2 292 274 2 251 859 2 071 031 1 684 645 1 492 726 1 361 480 1 325 924 | ||||||||
| Aksjekapital | 324 326 | 324 326 | 324 326 | 324 326 | 260 690 | 259 990 | 259 990 | 259 990 | 259 990 |
| Overkursfond | 124 510 | 124 510 | 124 510 | 124 510 | 91 681 | 91 481 | 91 481 | 91 481 | 91 481 |
| Annen innskutt egenkapital | 6 577 | 6 418 | 6 025 | 5 625 | 5 238 | 2 900 | 2 900 | 2 900 | 2 900 |
| Annen egenkapital | 34 160 | 17 116 | 2 633 | -10 212 | -21 378 | -27 854 | -30 936 | -32 827 | -32 483 |
| Sum egenkapital | 489 572 | 472 369 | 457 494 | 444 249 | 336 231 | 326 516 | 323 435 | 321 543 | 321 888 |
| Sum gjeld og egenkapital | 3 207 686 3 083 883 2 749 768 2 696 108 2 407 262 2 011 162 1 816 160 1 683 023 1 647 812 |
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.