Carasent

AGM Information • May 15, 2019

PROTOKOLL

ORDINÆR GENERALFORSAMLmG

APPTDC ASA

MINUTES

ORDWARY GENERAL MEETmG

APPTKASA

Den 15.mai, 2019 kl. 09. g^e^fors^nlmg ~i "Appt^" "ASA^pa u±F"eUx Mee&g^of_AP^ASA. '" ^^ Koirferansesente^BryggetS^OsTo"	an Ann^ G^ral 00, ble det avholdt ordinær on^May 15; 201Lat 09:00 a-m-_, place at Felix took. Konferansesenter, Bryggetorget l, Oslo.
over representerte aksjeeiere,	Sak l: Åpning av møtet. Opprettelse av fortegnelse Item l: Opemng of the meeting. Recording of represented shareholders
Styrets leder, Johan Lindqvist, generalforsamlingen.	åpnet The Chaimian of the Board of Directors, Johan Lindqvist, opened the General Meeting.
som vedlegg til protokollen,	Johan Lindqvist opprettet fortegnelsen over de Johan Lindqvist recorded the shareholders that were aksjeeierne som har møtt. Fortegnelsen ble enstemmig present at the meeting. The General Meeting godkjent av generalforsamlingen. Fortegnelsen følger unanimously approved the record. The record is attached to the Minutes.
Rq^resentert var fem aksjonærer, som til sammen Five selskapets aksjer og aksjekapital,	were shareholders present, representing representerte 89 951 361 aksjer som utgjør 55,34 % av 89,951,361 shares totalling 55.34 % of the issued shares and share capital.
Av selskapets styre var følgende til stede:	The following of the Directors were present:
Johan Lindqvist, styrets leder	Johan Lindqvist, Chainnan of the Board
tilstede,	Selskapet revisor Øyvind Skorgevik, KPMG var også The Company's auditor Øyrind Skorgevik, KPMG was also present.
undertegne protokollen sammen med møteleder	Sak 2: Valg av møteleder og en person tU å Item 2: Election of the Chairman of the meeting and one person to countersign the Minutes.
Styreleder Johan Lindqvist oppfordret fremmøtte til å The Chairman melde seg som møteleder. Advokat Bjørn Fredborg encouraged attendants to chair for the meeting. Nilsen ble valgt som møteleder. Advokat Jon Schultz Attomey-at-law Bjørn Fredborg Nilsen was elected to møteleder,	of the Board Johan Lindqvist ble valgt til å medundertegne protokollen sammen med chair the meeting. General Counsel Jon Schultz was elected to countersign the Minutes.
Sak 3: Godkjennelse av innkallingen og dagsorden	Item 3: Approval of the Camng Notice and Agenda
Generalforsamlingen fattet følgende vedtak: Dagsorden og innkalling ble godkjent.	The the shareholder meeting made followmg resolution: The Calling Notice and the Agenda were approved.
4: av Sak årsregnskapet og Godkjennelse årsberetning for regnskapsåret 2018, herunder av disponering over-/underskudd, samt gjennomgang av revisjonsberetning	Approval of tfae Anaual Financial Item 4: and the Directors Report for the Statements Hnancial year 2018, including approval of the annual deficit and presentation of the auditors report.
Møteleder presenterte selskapets årsregnskap og styrets årsberetning for inntektsåret 2018, samt revisors beretning.	The Chaimian presented the company's Annual Financial Statements and the Directors Report for the fmancial year 2018 and the auditor's report.
Generalforsamlingen fattet følgende vedtak:	The the meeting made following shareholder resolution:

Apptix ASA: Ordinær Generalforsamling 2019 /Annual Shareholder Meeting 2019

^s^

undershtdd, godkjennes,	Styrets forslag til årsregnskap og årsberetning for The Board of Directors proposal for Annual Financial inntektsåret 2018, herunder dekningen av årets Statements and the Directors Report for the financial year 2018, including the annual deficit, -was approved.
Sak 5: Godkjennelse av revisors honorar for 2018 Møteleder presentert forslaget til honorar til revisor for	Item 5: Approval of the remuneration to the Auditor for the Hnancial year 2018
2018.	The Chairman presented the proposal for auditor fee for 2018.
Generalforsamlingen fattet følgende vedtak:	The shareholder meeting made the followmg
Honorar til revisor på NOK 338. 500 ble gedigent.	resolution:
	The to the auditor of NOK 338. 500 was approved.
Sak 6: Fastsettelse av styregodtgjørelse	Item 6: Remuneration to Board Directors
Møteleder presenterte forslag til godtgjørelse for styrets medlemmer for 2019. Det ble gjort oppmerksom på at innkallingen referer til året 2018, men at generalforsamlmgen alltid har vedtatt styrehonorar for innevaerende år. Styrehonorar for 2018 ble vedtatt på ordinær generalforsamling 9.mai, 2018.	The Chairman presented the proposal for remuneration to the Board ofDirectors for 2018.It was noted that the Calling Notice refers to 2018, but that the Shareholder Meeting always has resolved the Board fee for the current year. Board fee for 2018 was resolved at the General Meeting on May 9. 2018.
Det foreslås samme styrehonorar for 2019 som for	It is proposed to resolve the same Board fee for 2019 as for 2018:
2018: Johan Lindqvist - NOK 400.000 Terje Rogne - NOK 200.000 Ebba Fåhræus - NOK. 200.000	Johan Lindqvist - NOK. 400,000 Terje Rogne - NOK 200,000 Ebba Fåhræus -NOK 200,000
der styremedlemmet ikke sitter hele kalenderåret,	Det foreslås at styrchonorar for 2019 utbetales It is proposed that the Board fee for 2019 is paid out etterskuddsvis hvert kvartal og fordeles forholdsmessig quarterly and is paid out proportionally if the Director has not been a Board member the entire calendar year
Generalforsamlingen fattet følgende vedtak:	The shareholder meeting made the following resolution:
Styrets forslag godkjennes.	The Board's proposal is approved.
Sak 7: Styrets redegjørelse om lederavlønning	Item 7: The Board's statement regarding
Møteleder presenterte styrets forslag til redegjørelse om lederavlønning og begrunnelsen for dette.	remuneration of executive management The Chairman presented the Board of Directors proposal for statement regarding remuneration of executive management
en avholdt Generalforsamlingen rådgivende hvor avstemnmg generalforsamlingen enstemmig støttet styrets forslag.	The General Meeting concluded a consultative vote where the General Meeting unanimously supported the Board's proposal.
Sak 8: Valg av styre	Item 8: Elecdon ofBoard
Det sittende styret bestående av styreleder Johan The current Board with Chainnan Johan Lindqvist, Ebba Fåhræus ble valgt den lO.mai, 2017 for en 2-års Fåhræus were elected on May 10, periode,	Lindqvist, styremedlem Terje Rogne styremedlem Board member Terje Rogne and Board member Ebba 2017 for a two years term.
Selskapets valg-komite har i samråd med de største aksjonærene vurdert styrets sammensetning.	The Company's Nomination Committee has in co operation with the largest shareholders evaluated the composition of the Board.
Valgkomiteens innstilling er at det sittende styre velges for en ny 2-års periode.	The Nommation Committee's proposal is that fhe existing Board is re-elected for a new two years term. The made the following shareholder meeting

Apptix ASA: Ordinær Generalforsamling 2019 /Annual Shareholder Meeting 2019

^ 'v

Generalforsaxnlingen fattet følgende vedtak:	resolution:
Følgende velges som styre for ny 2 års periode:	The following are elected as Board members for a new 2 years term:
Johan Lindqvist, styrets leder Terje Rogne EbbaFåhræus	Johan Lindqvist, Chairman Terje Rogne Ebba Fåhræus
Sak 9: Valg av medlemmer t0 valg-komité	Item 9: Election of members to the Nomination Committee It is proposed that Jon Schultz is reelected as Chainnan
Det foreslås at Jon Schultz gjenvelges som leder av valgkomiteen for en to års periode og at Ketil Skorstad og Jesper Jannerberg velges som nye medlemmer av valgkomiteen for en to års periode.	of the Nomination Committee for a two year term and that at Ketil Skorstad and Jesper Jannerberg is elected as new members of the Nomination Committee for a two year term.
Generalforsamlingen fattet følgende vedtak:	The made the following shareholder meeting resoludon:
Følgende velges som medlemmer av selskapets valg komite for ny 2 års periode:	The following are elected as members of the Nomination Committeefor a new 2years term:
Jon Schultz Ketil Skorstad Jesper Jannerberg	Jon Schultz Ketil Skorstad Jesper Jannerberg
	Item 10: Change of the name of the Company
Sak 10: Endring av selskapets navn	The Chairman presented the proposal to change the
Styreleder redegjorde for forslaget om å endre selskapets navn.	name of the Company. It is proposed that the name of the Company of
Det foreslås at selskapets navn endres til Carasent ASA	changed to Carasent ASA.
Generalforsamlingen fattet følgende vedtak:	The made the shareholder meeting following resolution:
Selskapets navn endres til CarasentASA	The Company of changed to CarasentASA,
Generalforsamlingen fattet følgende vedtak:	The made the following shareholder meeting resolution:
Vedtektene § l endres til:	The articles of association section l is amended to read:
§ l Selskapets navn er Carasent ASA. Selskapet er et allment aksjeselskap.	§ l The Company's name is Carasent ASA. The Company is a public limited company.
Sak 11: FuUmakt til å foreta sammenslåing (spleis) av selskapets aksjer	Item 11: Authorisation to merge (reverse split) the company's shares
Styreleder redegjorde for forslaget om å gjennomføre en spleise selskapets aksjer.	The Chairman presented the proposal to complete a merge (reverse Split) of the Company's shares.
Selskapet har i dag 162. 535.285 utstedte aksjer pålydende NOK 0,333 per aksje. Børsverdien per aksje er per 7. april 2019 ca. NOK 1,20.	The company currently has 162, 535,285 issued shares, par value NOK 0.333 each. The trade price per share per 7 April 2019 is approximately NOK 1.20
Styret er av den oppfatning at en sammenslåing av selskapets aksjer, som innebærer en økning av aksjenes pålydende, vU være iselskapets og aksjonærenes interesse. Styret foreslår å endre pålydende slik at 4	The Board ofDirectors is of the view that a merger (reverse Split) of the company's shares, implying an increase of the shares' par value, is in the company's and the shareholders' interest. The Board ofDirectors proposes to change the par value such that 4 shares is

Apptix ASA: Ordinær Generalforsamling 2019 /Annual Shareholder Meeting 2019 ^fc-'?

aksjer slås sammen til l.	merged into l.
En del av selskapets aksjonærer har en aksjebeholdning som ikke lar seg dividere med 4. Siden det ikke er mulig å motta Seksjoner av en aksje, vil disse bli rundet oppover til nærmeste hele aksje etter sammenslåingen. Selskapet har inngått avtale med selskapets aksjonær Windchange Invest AB (eiet av styrets leder, Johan Lindqvist), hvor Windchange Invest AB har påtatt seg å avgi det nødvendige antall aksjer for at slik avrunding skal la seg gjennomføre	Some of the company's shareholders have a shareholding that cannot be divided by 4. Since it is not possible to receive fractions ofshares, these will be rounded upwards to the nearest whole share after the merger. The company has agreed with the company's shareholder Windchange Invest AB (owned by the Chairman of the Board ofDirectors, Johan Lindqvist) where Windchange Invest ABhas undertaken to hand over the necessary number ofshares to facilitate such rounding.
For å kunne gjennomføre den foreslåtte sammenslåingen, er det nødvendig å øke antall aksjer i selskapet med 3 for å få et antall aksjer som er delelig med 4. Styret vil gjennomføre den nødvendige rettede emisjon av 3 aksjer i henhold til styrefullmakt foreslått under punkt 13 på agendaen for generalforsamling. Generalforsamlingen fattet følgende vedtak:	In order to carry out the proposed merger (reverse Split), it is necessary to increase the number of shares in the company by 3 iu order to have a number of shares that can be divided by 4. The Board ofDirectors will carry out the necessary directed issue of 3 shares m accordance with the authorisation proposed under item 13 of the agenda for the general meeting.
Selskapets aksjer slås sammen i forholdet 4 til l. De aksjonærer som ikke eier et antall aksjer som gir et helt tall når antallet divideres medjusteringsfaktoren, skal i	The made the following shareholder meeting resolution:
forbindelse med gjennom føringen få sin aksjebeholdning avrundet opp til nærmeste hele aksje. Styret gis fullmakt til å fastsette tidspunktet og den nærmere fremgangsmåte for gjennomføring av sammenslåingen. I henhold til ovenstående og med virhtingfra det	The company's shares are merged (reverse Split) in the ratio 4 to l. Shareholders who do not own a number ofshares which gives a whole number when divided by the adjustment ratio, skall in connection with the implementation have their shareholding adjusted up to the nearest whole number. The Board of Directors is authorised to determine the timing and
tidspunkt styret fastsetter, endres vedtektenes § 4 til å lyde:	further procedures for implementation of the merger.
"Selskapets aksjekapital er NOK 54. 124. 250, 90 633. 822 aksjer pålydende NOK l. 332. fordelt på 40. Selskapets aksjer skal være registrert i	In accordance with the above and with efféctfrom the time the Board ofDirectors stipulates, the articles of association section 4 is amended to read:
Verdipapirsentralen (VPS).»	"The Company 's skare capital is NOK 54. 124. 250, 90 633, 822 shares, each of NOK 1. divided into 40, 332. The Company 's shares shall be registered m the Norwegian Securities Registry."
Sak 12: Fullmakt for styret til å kjøpe egne aksjer	12 Authorisation for the Board to buy own shares
Styreleder redegjorde for forslaget om at styret gis fullmakt til å kjøpe egne aksjer.	The Chairman presented the proposal that the Board is authorised to buy back own shares.
Generalforsamlingen fattet følgende vedtak:	The following shareholder meeting made the resolution:
Styret gis fullmakt til på vegne av Selskapet å k/øpe Selskapets egne aksjer, og til å eie egne aksjer innen allmennaksjelovens grenser. Det maksimale antall aksjer som kan erverves skal ikke overstige en samlet pålydende verdi på NOK 5. 390. 775 (tilsvarende ca.	Power ofattomey is hereby granted to the Board on behalfofthe Company topurchase the Compary's own shares, and to hold treasury shares within the limits of the Norwegian Public Limited Liability Companies Act.

9, 96 % av Selskapets aksjekapital). Fullmakten gis for tidsrommet frem til ordinære generalforsamling i 2020, og senest frem til 30. Juni 2020.

Prisen pr. aksje som Selskapet kan betale for aksjer som erven/es i henhold til denne jullmakten skal ikke være lavere enn aksjenes pålydende og iJdce høyere enn

% of the Company's skare capital). Thepo-wer ofattomey is given for the period from the date ofthis resolution up to the Annital General Meeting 2020, and 30 June 2020 at the latest. The price per share -which the Company maypayfor

The maximum number ofshares which may be acquired skall not exceed an aggregatepar value of NOK 5, 390, 775 (corresponding to approximately 9. 96

Apptix ASA: Ordinær Generalforsamling 2019 /Annual Shareholder Meeting 2019

NOK 200. Ved eventuelle endringer i aksjenes pålydende gjennom aksfesplitt eller aksjespleis skal prisen Selskapet kan betale for aksjene justeres tilsvarende. Styret står fritt med hensyn til på hvilke måter erverv eller avhendelse av aksjer hin sige, herunder ved en eller flere transaksjoner gjennom handel på Oslo Børs. Aksjene vil kunne benyttes til de formål som Selskapets styre finner formålstjenlig.	shares acquired in connection with this power of attomey skall not be lower than the par value of the shares nor higher than NOK 200. In case ofchanges of the par value of the shares due to Split or reverse Split of the Company's shares, theprice the Company may payfor each skare is to be adjusted equally. The Board may at its discretion decide the method of acquiring or disposing of own shares, including through one or more transactions on the Oslo Stock Exchange. The shares may be used as the Company 's Board deems to be suitablefor thepurpose.
Sak 13: FuUmakt for styret tU å foreta kapitalforhøyelse	13 Authorisation for the Board to increase the share capital
Styreleder redegjorde for forslaget om at styret gis fulhnakt til å forhøye selskapets aksjekapital.	The Chairman presented the proposal that the Board is authorised to increase the share capital.
For å sita-e fleksibilitet ved blant annet nye oppkjøp og mulighet til å utstede aksjer under opsjonsprogram for de ansatte, foreslår styret at generalforsamlingen gir styret fullmakt til å foreta kapitalforhøyelser med inntil 50 % av aksjekapitalen.	In order to secure flexibility, mcluding new M&A activities and issuance ofshare under option program for the employees, it is proposed that the Board is granted authority to increase the Company's share capital with up to 50 %.
Generalforsamlingen fattet følgende vedtak:	The the following shareholder meeting made resolution:
a) I samsvar med allmennaksjeloven § 10-14, gis styret a) In accordance with section 10-14 of the Norwegian fullmakt til å forhøye selskapets aksjekapital ved nytegning av aksjer med et samlet pålydende beløp på inntil NOK 27. 062, 124 gjennom en eller flere kapitalforhøyelser;	Public Limited Liability Companies Act, the Board is grantedthe authority to increase the Company's skare capital by issuance of new shares with a total amount of NOK 27, 062, 124 through one or several placements;
b) Styret fastsetter de nærmere tegningsvilkår, herunder den tegningskurs som skal betales for aksjene;	b) The Board determines the terms of the share capital increases under the authorisation;
c) Fullmakten omfatter også kapitalforhøyelse mot innskudd i andre eiendeler enn penger og rett til å pådra selskapet særlige forpliktelser etter allmennaksjehven § 10-2;	c) The authorisation includes increase of the skare capital against contributions in kind or right to undertake special obligations under section 10-2 of the the Public Limited Liability Companies Act;
d) Fullmakten kan også benyttes i forbindelse i med fusjon etter allmennaksjeloven § 13-5;	d) The authorisation may be used in coimection with mergers in accordance with sections 13-5 of the Public Limited Liability Compames Act.
e) Aksjeeiernes fortrinnsrett etter allmenn-aksjeloven § 10-4 kan fravikes;	e) The existing shareholders pre-emptive rights m accordance with section 10-14 Public Limited Liability Companies Act, may be deviatedfrom;
f) Fullmakten gjelder Jrern neste ordinære generalforsamling, men ikke lengre enn til SO.juni, 2020.	f) The authorisation is valid until the next ordinary shareholder meeting, but not beyondJune 30, 2020.
Alle vedtak var enstemmig hvis ikke annet er angitt under den enkelte sak.	All resolutions were unanimously, unless otherwise stated. No further business was to be resolved and the General Meeting was adjoumed.

Mer forelå ikke til behandling og møtet ble hevet.

Appttx ASA: Ordinær Generalforsamling 2019 /Annual Shareholder Meeting 2019

f

Bjorn Fredborg Nilsen

/ Jon Schultz

Sign

Bjørn Fredborg Nilsen

Sign

Jon Schultz

OFFICE TRANSLATION – THE OFFICIAL LANGUAGE OF THE MINUTES IS NORWEGIAN. THE TRANSLATION IS SUBMITTED FOR INFORMATION PURPOSES ONLY

Apptix ASA: Ordinær Generalforsamling 2019 / Annual Shareholder Meeting 2019