Quarterly Report • Oct 31, 2019
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
Easybank ASA
Delårsrapport 3. kvartal 2019
Easybank tilbyr finansiering, sparing og betalingsformidling til privatmarkedet, organisasjoner og bedrifter. Forbruksfinansiering er største produktområde. I tillegg har banken utlån til bolig, bil, SMB og organisasjoner. I fjerde kvartal vil nye produkter mot SMB- markedet bli lansert. Banken tilbyr også spareprodukter med attraktive vilkår for kundene.
Strategien baserer seg på å ha ledende teknologiske løsninger, kostnadseffektiv drift, god styring av kredittrisiko, effektiv utnyttelse av egenkapital og attraktive betingelser til kundene.
Banken ble notert på OTC-listen 15. november 2016 med tickeren Easy.
Utlånsveksten har vært på MNOK 24,7 for forbruksfinansiering. Utlån til SMB og bolig hadde en nedgang på MNOK 10,5 i kvartalet. Bilfinansiering hadde en nedgang på MNOK 1,7.
Brutto utlånsportefølje var på MNOK 2 852,5 den 30.09.2019, hvorav MNOK 2 613,3 til forbruk, MNOK 38,1 til bil, MNOK 201,1 til SMB og bolig. Netto utlån til kunder, etter tapsnedskrivninger, utgjorde MNOK 2 758,9.
Veksten i forbruksfinansiering har vært påvirket av innføring av gjeldsregister og ny forskrift. Gjeldsregisteret har medført at banken får bedret kredittkvaliteten ved at kundens totale gjeldssituasjon på usikrede lån blir direkte oppdatert fra registeret i kredittvurderingene. Det forventes at tapene på forbruksfinansiering kan øke noe på kort sikt for deretter å gå ned.
Resultat før skatt for 3. kvartal 2019 viste et overskudd på MNOK 21,8 sammenlignet med et overskudd på MNOK 19,0 i 3. kvartal 2018.
Netto renteinntekter var på MNOK 69,6 som er en økning på MNOK 8,4 fra 3. kvartal forrige år. Netto andre driftsinntekter var på minus MNOK 2,7 mot minus MNOK 0,6 i 3. kvartal 2018. Sum inntekter var på MNOK 66,9 mot MNOK 60,6 i samme kvartal i fjor.
Sum driftskostnader var på MNOK 17,2 mot MNOK 19,0 i 3. kvartal i fjor. Tap på utlån utgjorde MNOK 28,0 mot MNOK 22,1 i 3. kvartal i fjor.
Annualisert avkastning på egenkapitalen i 3. kvartal var på 12,1%.
Forvaltningskapitalen økte med MNOK 99,7 i kvartalet, og utgjorde MNOK 3 598,0.
Innskudd fra kunder utgjorde MNOK 2 909,3 og vokste med MNOK 67,0 i kvartalet. Sum egenkapital utgjorde MNOK 549,1. Se note 5 for informasjon om kapitaldekning.
Innskudd i andre banker og i likvide eiendeler utgjorde MNOK 726,5. Likvide eiendeler var plassert i Norges Bank, andre norske banker, fond investert i obligasjoner med fortrinnsrett og likviditetsfond.
Totalkapitaldekningen (tier 2) var 22,69%, kjernekapitaldekningen (tier 1) 21,12% og ren kjernekapitaldekning (CET 1) 20,03%. Resultat pr.30.06.19 inngår i kjerne-/totalkapitalen etter en forenklet revisorkontroll foretatt ifm regnskapsrapporteringen for Q2. Inkludert resultatet for 3.kvartal ville tier 2, tier 1 og CET1 vært henholdsvis 23,33%, 21,76% og 20,67%.
LCR (Liquidity Coverage Ratio) og NSFR (Net stable funding ratio) var på henholdsvis 588% og 165% per 30.09.2019.
Banken fortsetter utviklingen med å bli en ledende digital nisjebank med fokus på konsumentfinansiering og produkter mot SMB- markedet. Det er inngått flere strategiske samarbeidsavtaler som vil understøtte B2C og B2B segmentutviklingen.
Banken har i kvartalet jobbet med å forberede lansering av nye produkter mot SMB markedet, og vil i fjerde kvartal lansere fakturakjøp i samarbeid med Conta Group AS.
Det er forslag om høyere kapitalkrav for norske banker ute på høring, og banken har derfor fokus på å balansere veksten for å ta høyde for økte kapitalkrav.
Likviditet og kapitalsituasjonen forventes å være god fremover.
| Resultatregnskap (Beløp i tusen kroner) | Note | 3.kv.2019 | 3.kv.2018 Pr.30.09.19 Pr.30.09.18 | Året 2018 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Renteinntekter | 85 662 | 73 862 | 256 021 | 198 019 | 279 244 | |
| Rentekostnader | -16 069 | -12 656 | -47 359 | -35 173 | -49 013 | |
| Netto renteinntekter | 69 593 | 61 206 | 208 663 | 162 846 | 230 231 | |
| Provisjons- og gebyrinntekter | 8 701 | 11 469 | 32 701 | 35 759 | 47 879 | |
| Provisjons- og gebyrkostnader | -13 387 | -12 297 | -42 550 | -31 321 | -44 797 | |
| Netto verdiendr. og gevinst/tap på valuta og verdip. | 2 030 | 182 | 5 023 | 697 | 1 002 | |
| Andre inntekter | 4 | 0 | 111 | 35 | 39 | |
| Netto andre driftsinntekter | -2 652 | -646 | -4 715 | 5 170 | 4 123 | |
| Sum inntekter | 66 942 | 60 560 | 203 948 | 168 016 | 234 354 | |
| Lønn og andre personalkostnader | -8 579 | -7 875 | -24 208 | -22 205 | -29 731 | |
| Andre administrasjonkostnader | -4 858 | -7 763 | -21 002 | -24 487 | -33 055 | |
| - herav markedsføringskostnader | -658 | -3 458 | -6 188 | -11 179 | -15 243 | |
| Avskrivninger | -1 506 | -1 236 | -4 363 | -3 605 | -4 906 | |
| Andre kostnader | -2 267 | -2 112 | -6 647 | -6 485 | -8 312 | |
| Sum driftskostnader | -17 210 | -18 985 | -56 220 | -56 782 | -76 004 | |
| Driftsresultat før tap | 49 732 | 41 575 | 147 728 | 111 233 | 158 350 | |
| Tap på utlån | 3 | -27 957 | -22 135 | -81 713 | -59 516 | -84 982 |
| Driftsresultat før skatt | 21 775 | 19 440 | 66 015 | 51 718 | 73 369 | |
| Skattekostnad | -5 444 | -4 958 | -16 504 | -13 224 | -17 831 | |
| Resultat etter skatt | 16 331 | 14 482 | 49 511 | 38 494 | 55 538 |
| Balanse (Beløp i tusen kroner) | Note | 30.09.2019 | 30.09.2018 | 31.12.2018 |
|---|---|---|---|---|
| Eiendeler | ||||
| Kontanter og fordringer på sentralbanker | 54 181 | 53 794 | 53 868 | |
| Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner | 117 623 | 128 951 | 106 972 | |
| Utlån til kunder | 2,3 | 2 852 534 | 2 388 346 | 2 613 783 |
| - Nedskrivning på utlån til kunder | 2,3 | -93 595 | -62 530 | -67 403 |
| Sertifikater og obligasjoner | 0 | 374 069 | 169 249 | |
| Aksjer, andeler og andre verdip. med var. avkastn. | 554 681 | 54 413 | 229 703 | |
| Eierinteresser i konsern | 11 148 | 192 | 192 | |
| Utsatt skattefordel | 0 | 6 772 | 2 165 | |
| Andre Immaterielle eiendeler | 20 371 | 19 910 | 20 549 | |
| Varige driftsmidler | 917 | 1 201 | 1 085 | |
| Andre eiendeler | 4 820 | 125 | 523 | |
| Forskuddsbet. og opptjente ikke mottatte inntekter | 75 351 | 118 640 | 77 001 | |
| - herav agent- og forhandlerprovisjoner | 68 616 | 67 582 | 69 812 | |
| Sum eiendeler | 3 598 032 | 3 083 883 | 3 207 686 | |
| Gjeld og egenkapital | ||||
| Innskudd fra kunder | 2 909 320 | 2 488 322 | 2 601 841 | |
| Annen gjeld | 45 514 | 28 739 | 26 881 | |
| Påløpte kostn. og mottatt ikke opptjente inntekter | 19 119 | 19 453 | 14 393 | |
| Fondsobligasjoner og ansvarlig lån | 4 | 75 000 | 75 000 | 75 000 |
| Sum gjeld | 3 048 953 | 2 611 514 | 2 718 114 | |
| Aksjekapital | 5,6 | 331 707 | 324 326 | 324 326 |
| Overkursfond | 5 | 127 092 | 124 510 | 124 510 |
| Annen innskutt egenkapital | 7 159 | 6 418 | 6 577 | |
| Annen egenkapital | 5 | 83 121 | 17 116 | 34 160 |
| Sum egenkapital | 549 078 | 472 369 | 489 572 | |
| Sum gjeld og egenkapital | 3 598 032 | 3 083 883 | 3 207 686 |
Easybanks delårsrapport for 3. kvartal er utarbeidet etter samme regnskapsprinsipper som årsrapporten for 2018.
| 2 852 534 | 2 388 346 | 2 613 783 |
|---|---|---|
| 48 024 | ||
| 21 815 | 57 780 | 19 379 |
| 2 758 939 | 2 325 815 | 2 546 380 |
| 71 780 | 30.09.2019 30.09.2018 31.12.2018 4 750 |
| Beløp i tusen kroner | 30.09.2019 30.09.2018 31.12.2018 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Misligholdte engasjementer over 90 dager | |||||
| Brutto misligholdte lån | 342 661 | 197 682 | 226 098 | ||
| - Nedskrivninger | 71 780 | 34 730 | 48 798 | ||
| Netto misligholdte lån | 270 881 | 162 952 | 177 300 | ||
| Beløp i tusen kroner | 30.09.2019 | 30.09.2018 | 31.12.2018 | ||
| Nedskrivninger på individuelle utlån | |||||
| Inngående balanse | 48 024 | 8 278 | 8 278 | ||
| Endring i nedskrivning på engasjementer | 23 756 | -3 528 | 39 746 | ||
| Sum nedskrivninger på individuelle utlån | 71 780 | 4 750 | 48 024 | ||
| Nedskrivninger på grupper av utlån | |||||
| Inngående balanse | 19 379 | 34 574 | 34 574 | ||
| Endring i nedskrivning på engasjementer | 2 435 | 23 206 | -15 195 | ||
| Nedskrivninger på grupper av utlån | 21 814 | 57 780 | 19 379 | ||
| Beløp i tusen kroner | 3.kv.2019 | 3.kv.2018 | 30.09.2019 | 30.09.2018 | Året 2018 |
| Spesifikasjon av tap på utlån | |||||
| Periodens endring i nedskrivninger på individuelle utlån | 6 371 | 0 | 23 756 | -3 528 | 39 746 |
| Periodens endring i nedskrivninger på grupper av utlån | 1 991 | 3 569 | 2 435 | 23 206 | -15 195 |
| Periodens konstaterte tap | 19 596 | 18 566 | 55 846 | 40 064 | 61 181 |
| Periodens inngang på tidligere perioders konstaterte tap | -1 | - | -324 | -227 | -751 |
| Periodens tapskostnader | 27 957 | 22 135 | 81 713 | 59 516 | 84 981 |
Banken har evigvarende fondsobligasjoner på MNOK 35 og ansvarlig lån på MNOK 40.
| 30.09.2019 | |
|---|---|
| Innbetalt aksjekapital | 331 707 |
| Overkurs | 127 092 |
| Annen egenkapital | 73 948 |
| Utsatt skattefordel og andre immaterielle eiendeler | -20 371 |
| Ren kjernekapital (CET 1) | 512 376 |
| Tellende hybridkapital | 28 000 |
| Kjernekapital (Tier 1) | 540 376 |
| Ansvarlig kapital | 40 000 |
| Totalkapital (Tier 2) | 580 376 |
| Risikovektede eiendeler | |
| Lokale og regionale myndigheter, herunder kommuner | 0 |
| Lån og plasseringer til kredittinstitusjoner | 23 525 |
| Foretak | 65 795 |
| Massemarkedengasjementer | 1 721 229 |
| Engasjementer med pantsikkerhet i eiendom | 44 577 |
| Forfalte engasjementer | 271 182 |
| Andeler i verdipapirfond | 84 966 |
| Egenkapitalposisjoner | 12 211 |
| Øvrige engasjementer | 81 088 |
| Risikovektede eiendeler kredittrisiko | 2 304 571 |
| Markedsrisiko | 0 |
| Operasjonell risiko | 253 583 |
| Totale risikovektede eiendeler | 2 558 155 |
| Ren kjernekapital ratio (CET 1) | 20,03 % |
| Kjernekapital ratio (Tier 1) | 21,12 % |
| Total kapital ratio (Tier 2) | 22,69 % |
Resultat pr.30.06.19 inngår i kjerne-/totalkapitalen etter en forenklet revisorkontroll. Inkludert resultatet per 30.09.19 ville tilsvarende tall vært henholdsvis 20,67%, 21,76% og 23,33%
| Rank | Beholdning | Andel | Navn |
|---|---|---|---|
| 1 | 4 409 380 | 9,30 % | Skagerrak Sparebank |
| 2 | 3 344 349 | 7,06 % | Verdipapirfondet Alfred Berg Norge |
| 3 | 3 072 986 | 6,48 % | Fondsavanse AS |
| 4 | 2 618 779 | 5,53 % | Umico - Gruppen AS |
| 5 | 2 336 032 | 4,93 % | Ladegaard AS |
| 6 | 2 199 794 | 4,64 % | Hjellegjerde Invest AS |
| 7 | 1 655 985 | 3,49 % | Lindbank AS |
| 8 | 1 569 205 | 3,31 % | Nordic Private Equity AS |
| 9 | 1 458 738 | 3,08 % | MP Pensjon PK |
| 10 | 1 392 727 | 2,94 % | Shelter AS |
| 11 | 1 287 879 | 2,72 % | Jenssen & Co A/S |
| 12 | 1 250 000 | 2,64 % | Krogsrud Invest AS |
| 13 | 1 145 630 | 2,42 % | Jolly Roger AS |
| 14 | 900 000 | 1,90 % | Independent Oil & Resources Plc |
| 15 | 767 159 | 1,62 % | Byholt AS |
| 16 | 705 009 | 1,49 % | Whitetail Webservice Ltd |
| 17 | 606 118 | 1,28 % | Trippel-L AS |
| 18 | 440 909 | 0,93 % | Jaras Invest AS |
| 19 | 400 222 | 0,84 % | Ulltveit-Moe, Hildegunn Hodne |
| 20 | 400 000 | 0,84 % | B Finans AS |
| Sum topp 20 | 31 960 901 | 67,43 % | |
| 15 436 289 | 32,57 % | Andre aksjonærer | |
| Totale aksjer | 47 397 190 |
Tall pr. 28. oktober 2019
| Verdi og resultat pr. aksje | |
|---|---|
| (Beløp i tusen kroner) | |
| Bokført egenkapital pr.30.09.19 | 549 078 |
| Resultat etter skatt hiå 2019 | 49 511 |
| Resultat etter skatt 3.kvartal 2019 | 16 331 |
| Antall aksjer 30.09.19 | 47 397 190 |
| (Beløp i kroner) | |
| Bokført egenkapital pr aksje pr.30.09.19 | 11,58 |
| Resultat pr aksje etter skatt hiå 2019 | 1,04 |
| Resultat pr aksje etter skatt 3.kvartal 2019 | 0,34 |
| Annualisert avkastning på egenkapital hiå 2019 | 12,7 % |
| Annualisert avkastning på egenkapital 3.kvartal 2019 | 12,1 % |
| Resultatregnskap (Beløp i tusen kroner) | Q3 2019 | Q2 2019 | Q1 2019 | Q4 2018 | Q3 2018 | Q2 2018 | Q1 2018 | Q4 2017 | Q3 2017 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Renteinntekter | 85 662 | 86 296 | 84 062 | 81 225 | 73 862 | 65 615 | 58 542 | 51 414 | 41 592 |
| Rentekostnader | -16 069 | -15 870 | -15 420 | -13 840 | -12 656 | -11 302 | -11 215 | -9 485 | -7 583 |
| Netto renteinntekter | 69 593 | 70 427 | 68 643 | 67 385 | 61 206 | 54 313 | 47 327 | 41 929 | 34 009 |
| Provisjons- og gebyrinntekter | 8 701 | 11 649 | 12 351 | 12 121 | 11 469 | 11 196 | 13 094 | 10 321 | 4 733 |
| Provisjons- og gebyrkostnader | -13 387 | -14 402 | -14 761 | -13 476 | -12 297 | -9 988 | -9 037 | -7 660 | -6 158 |
| Netto verdiendr. og gevinst/tap på valuta og verdip. | 2 030 | 1 313 | 1 679 | 305 | 182 | 191 | 324 | 253 | 218 |
| Andre inntekter | 4 | 107 | 0 | 4 | 0 | 35 | 0 | 34 | 30 |
| Netto andre driftsinntekter | -2 652 | -1 332 | -731 | -1 047 | -646 | 1 433 | 4 382 | 2 949 | -1 178 |
| Sum inntekter | 66 942 | 69 094 | 67 912 | 66 338 | 60 560 | 55 747 | 51 709 | 44 878 | 32 831 |
| Lønn og andre personalkostnader | -8 579 | -7 713 | -7 917 | -7 525 | -7 875 | -7 627 | -6 704 | -8 720 | -7 720 |
| Andre administrasjonkostnader | -4 858 | -8 643 | -7 501 | -8 567 | -7 763 | -8 894 | -7 831 | -7 654 | -7 893 |
| - herav markedsføringskostnader | -658 | -2 637 | -2 893 | -4 064 | -3 458 | -3 992 | -3 729 | -3 023 | -4 267 |
| Avskrivninger | -1 506 | -1 459 | -1 397 | -1 301 | -1 236 | -1 205 | -1 164 | -1 164 | -1 032 |
| Andre kostnader | -2 267 | -1 952 | -2 427 | -1 827 | -2 112 | -2 330 | -2 043 | -2 332 | -2 367 |
| Sum driftskostnader | -17 210 | -19 767 | -19 242 | -19 221 | -18 985 | -20 055 | -17 742 | -19 869 | -19 012 |
| Driftsresultat før tap | 49 732 | 49 327 | 48 669 | 47 117 | 41 575 | 35 692 | 33 967 | 25 009 | 13 819 |
| Tap på utlån | -27 957 | -27 826 | -25 930 | -25 466 | -22 135 | -18 431 | -18 950 | -15 543 | -9 710 |
| Driftsresultat før skatt | 21 775 | 21 501 | 22 739 | 21 651 | 19 440 | 17 261 | 15 017 | 9 466 | 4 109 |
| Skattekostnad | -5 444 | -5 375 | -5 685 | -4 607 | -4 958 | -4 415 | -3 851 | -2 990 | -1 027 |
| Resultat etter skatt | 16 331 | 16 126 | 17 055 | 17 044 | 14 482 | 12 846 | 11 166 | 6 476 | 3 082 |
| Balanse (Beløp i tusen kroner) | Q3 2019 | Q2 2019 | Q1 2019 | Q4 2018 | Q3 2018 | Q2 2018 | Q1 2018 | Q4 2017 | Q3 2017 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Eiendeler | |||||||||
| Kontanter og fordringer på sentralbanker | 54 181 | 54 039 | 53 935 | 53 868 | 53 794 | 53 733 | 53 695 | 53 680 | 53 643 |
| Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner | 117 623 | 223 925 | 190 080 | 106 972 | 128 951 | 160 748 | 291 578 | 280 309 | 183 039 |
| Utlån til kunder | 2 852 534 | 2 840 056 | 2 765 372 | 2 613 783 | 2 388 346 | 2 194 148 | 1 985 555 | 1 780 862 | 1 583 576 |
| - Nedskrivning på utlån til kunder | -93 595 | -85 233 | -75 385 | -67 403 | -62 530 | -58 961 | -53 344 | -42 851 | -33 737 |
| Sertifikater og obligasjoner | 0 | 0 | 79 560 | 169 249 | 374 069 | 209 900 | 224 885 | 152 017 | 55 021 |
| Aksjer, andeler og andre verdip. med var. avkastn. | 554 681 | 352 647 | 291 382 | 229 703 | 54 413 | 54 395 | 54 193 | 53 869 | 53 637 |
| Eierinteresser i konsern | 11 148 | 11 148 | 192 | 192 | 192 | 192 | 192 | 192 | 192 |
| Utsatt skattefordel | 0 | 0 | 0 | 2 165 | 6 772 | 11 927 | 16 242 | 19 996 | 22 986 |
| Andre Immaterielle eiendeler | 20 371 | 20 834 | 20 942 | 20 549 | 19 910 | 20 522 | 20 966 | 20 398 | 20 176 |
| Varige driftsmidler | 917 | 1 028 | 1 093 | 1 085 | 1 201 | 1 244 | 1 265 | 1 191 | 1 344 |
| Andre eiendeler | 4 820 | 2 000 | 885 | 523 | 125 | 276 | 1 484 | 1 576 | 1 049 |
| Forskuddsbet. og opptjente ikke mottatte inntekter | 75 351 | 77 884 | 78 537 | 77 001 | 118 640 | 101 646 | 99 397 | 86 022 | 70 234 |
| - herav agent- og forhandlerprovisjoner | 68 616 | 71 096 | 70 493 | 69 812 | 67 582 | 62 562 | 56 676 | 50 475 | 43 954 |
| Sum eiendeler | 3 598 032 | 3 498 330 | 3 406 592 | 3 207 686 | 3 083 883 | 2 749 768 | 2 696 108 | 2 407 262 | 2 011 162 |
| Gjeld og egenkapital | 0 | ||||||||
| Innskudd fra kunder | 2 909 320 | 2 842 277 | 2 778 439 | 2 601 841 | 2 488 322 | 2 179 508 | 2 137 697 | 1 967 508 | 1 629 868 |
| Annen gjeld | 45 514 | 30 998 | 29 679 | 26 881 | 28 739 | 21 202 | 24 140 | 18 508 | 19 391 |
| Påløpte kostn. og mottatt ikke opptjente inntekter | 19 119 | 17 532 | 16 263 | 14 393 | 19 453 | 16 564 | 15 022 | 10 015 | 25 386 |
| Fondsobligasjoner og ansvarlig lån | 75 000 | 75 000 | 75 000 | 75 000 | 75 000 | 75 000 | 75 000 | 75 000 | 10 000 |
| Sum gjeld | 3 048 953 | 2 965 807 | 2 899 381 | 2 718 114 | 2 611 514 | 2 292 274 | 2 251 859 | 2 071 031 | 1 684 645 |
| Aksjekapital | 331 707 | 331 663 | 324 688 | 324 326 | 324 326 | 324 326 | 324 326 | 260 690 | 259 990 |
| Overkursfond | 127 092 | 127 080 | 124 591 | 124 510 | 124 510 | 124 510 | 124 510 | 91 681 | 91 481 |
| Annen innskutt egenkapital | 7 159 | 6 990 | 6 719 | 6 577 | 6 418 | 6 025 | 5 625 | 5 238 | 2 900 |
| Annen egenkapital | 83 121 | 66 790 | 51 214 | 34 160 | 17 116 | 2 633 | -10 212 | -21 378 | -27 854 |
| Sum egenkapital | 549 078 | 532 522 | 507 212 | 489 572 | 472 369 | 457 494 | 444 249 | 336 231 | 326 516 |
| Sum gjeld og egenkapital | 3 598 032 | 3 498 330 | 3 406 592 | 3 207 686 | 3 083 883 | 2 749 768 | 2 696 108 | 2 407 262 | 2 011 162 |
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.