Sogn Sparebank

Management Reports • Mar 25, 2020

Alternative resultatmål APM 2019

Innhald

Alternative resultatmål (APM) i Sogn Sparebank pr. 31.12.2019 Måltal lønsemd
a) Resultat i % av gjennomsnittleg forvaltningskapital
b) Egenkapitalrentabilitet
c) Kostnadsprosent
Måltal finansiering, soliditet og vekst
d) Brutto utlån
e) Brutto utlånsvekst siste 12 månader
f) Innskotsdekning
g) Lån i Eika Boligkreditt AS (EBK)
h) Totale utlån på eigen balanse og under forvaltning
i) Eigenkapitalandel
Måltal nedskrivingar………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………
i) Nedskriving i % av utlån
k) Tap på utlån i % av gjennomsnittleg forvaltningskapital
Måltal eigenkapitalbevis
l) Utbyte pr. eigenkapitalbevis
m) Eigenkapital pr. eigenkapitalbevis
n) Kurs pr. eigenkapitalbevis

• -
• -
• -
• -

Tal i tusen kroner	2019	2018	2017		2016 Henvising
Talstorleikar frå årsrekneskap (konsern):
Renter på fondsobligasjon etter skatt	28.718	20.229	24.973		(A)
Resultat etter skatt korrigert for renter på fondsobligasjon	-2.234	-1.863	-1.909		(B)
Resultat etter skatt korrigert for renter på fondsobligasjon	26.484	18.366	23.064		(C) = (A) + (B)
Sum eigenkapital	875.213	404.115	375.917	359.381 (D)
Fondsobligasjon	-40.000	-40.000	-40.000	-39.895 (E)
Sum egenkapital etter korreksjon for fondsobligasjon	835.213	364.115	335.917		319.486 (F) = (D) + (E)
Berekning av forholdstal:
Eigenkapitalrentabilitet	4,47 %	5,25 %	7,04 %		7,04 % (C) for inneverande år/(2 års gjennomsnitt av (F))

c) Kostnadsprosent

Måltalet reflekterer banken si evne til å omsetje driftsaktivitetane sine (målt gjennom driftskostnader eksklusive tap på utlån) til erverving av inntekt (målt ved totale netto driftsinntekter eksklusive netto gevinst/tap på finansielle instrument). For banken er dette eit viktig måltal då det viser kor effektivt banken blir driven.

Tal i tusen kroner	2019	2018	2017	Henvising
Talstorleikar frå årsrekneskap (konsern):
Netto renteinntekter	104.933	63.184	60.207	(B)
Netto vinst/tap på finansielle instrument	7.403	1.321	3.028	(C)
Netto andre driftsinntekter	52.840	33.951	38.533	(D)
Sum driftskostnader før tap på utlån	102.051	67.396	64.924	(A)
Berekning av forholdsltal:
Kostnadsprosent	67,87 %	70.34 %	67,83 %	(A)/((B)+(D)-(C))

Måltal finansiering, soliditet og vekst

d) Brutto utlån

Måltalet reflekterer totale uteståande lån med frådrag for endeleg tapsførde lån i balansen til banken. Måltalet er viktig, då det reflekterer aktiviteten i banken si kjerneverksemd, og gir eit bilete av den uteståande kreditteksponeringa mot banken sine kundar før det blir teke omsyn til avsetning for forventa tap på utlån.

Tal i tusen kroner	2019	2018	2017	Henvising
Talstorleikar frå årsrekneskap (konsern):
Utlån till kundar	5.451.846 - -	3.067.723	2.768.108	(A)
Nedskrivingar	36.128	9.831	14.014	(B)
Brutto utlån	5.487.974	3.077.554	2.782.122	(A) + (B)

e) Brutto utlånsvekst siste 12 månader

Måltalet reflekterer utlånsveksten i banken siste 12 månader. For banken er dette eit viktig måltal då det reflekterer aktiviteten og veksten i banken si utlånsverksemd innanfor person- og bedriftsmarknaden. Banken ser veksten i utlånsporteføljen opp i mot den vekstkapasiteten banken har, jamfør beskriving av eigenkapitalrentabilitet.

Tal i tusen kroner	2019	2018	2017	2016	Henvising
Talstorleikar frå årsrekneskap (konsern):
Utlån till kundar	5.415.718	3.067.723	2.837.223	2.768.108
Nedskrivingar	36.128	9.831	8.617	14.014
Brutto utlån	5.451.846	3.077.554	2.845.840	2.782.122	(B)
Fusjonseffekt	2.175.765
Endring i brutto utlån	198.527	231.714	63.718		(A)
Berekning av nøkkeltal:
Brutto utlånsvekst siste 12 månader	3,64 %	8,14 %	2,29 %		(A)/(B)

f) Innskotsdekning

Måltalet viser andelen av banken sine brutto utlån, jamfør definisjon ovanfor, som blir finansiert av innskot frå kundar. For banken er dette eit viktig måltal fordi innskot frå kundar normalt gir banken ein lågare fundingkostnad samanlikna med marknadsfinansiering i form av obligasjonar. Måltalet viser banken si avhengigheit av marknadsfinansiering.

2019	2018	2017	Henvising
5.451.847	3.077.554	2.845.840	(A)
5.121.488	2.865.534	2.715.848	(B)
93.94 %	93,11 %	95.43 %	(B)/(A)

g) Lån i Eika Boligkreditt AS (EBK)

Måltalet viser totalt uteståande lån som banken har formidla til Eika Boligkreditt AS (EBK). Måltalet er viktig då det reflekterer det vedvarande inntektspotensiale frå forvaltning av lån formidla til EBK.

Tal i tusen kroner
Lån i Eika Boligkreditt AS	1.102.935

h) Totale utlån på eigen balanse og under forvaltning

Det vert vist til beskriving av «Lån i Eika Boligkreditt AS» ovanfor. For banken er dette eit viktig måltal, då det reflekterer den samla aktiviteten og veksten i banken si utlånsverksemd.

Tal i tusen kroner	2019	2018	2017	Henvising
Relevante talstorleikar:
Brutto utlån	5.451.846	3.077.554	2.845.840	(A)
Eika Boligkreditt AS	1.102.935	1.092.653	1.141.709	(B)
Totale utlån på eigen balanse og under forvaltning	6.554.781	4.170.207	3.987.549	(A) + (B)

i) Eiqenkapitalandel

Måltalet viser andelen av banken sine totale eigendelar som er finansiert ved total bokført eigenkapital. Måltalet er viktig fordi det gir eit bilete av banken sin soliditet uavhengig av korleis banken sine eigendelar er risikovekta etter kapitaldekningsreglane. Målet viser banken sin buffer mot verdifall på banken sine eigendelar.

Tal i tusen kroner	2019	2018	2017	Henvising
Talstorleikar frå årsrekneskap (konsern):
Sum eigenkapital	902.153	404.115	375.917	(A)
Sum eigendelar	6.677.220	3.746.803	3.512.025	(B)
Eigenkapitalprosent	13,51 %	10,79 %	10,70 %	(A)/(B)

Måltal nedskrivingar

j) Nedskriving i % av utlån

Måltalet viser kor stor del av brutto utlån det er føreteke nedskrivingar for forventa tap på. Måltalet er viktig fordi det gir informasjon om banken si kreditteksponering og risikonivået i utlånsporteføljen.

Tal i tusen kroner	2019	2018	2017	Henvising
Talstorleikar frå årsrekneskap (konsern):
Utlån til kundar	5.415.718	3.067.723	2.837.223	(A)
Nedskrivingar	36.128	9.831	8.617	(B)
Brutto utlan	5.451.846	3.077.554	2.845.840	(C) = (A) + (B)
Nedskriving i % av utlån	0,66 %	0,32 %	0.30 %	(B)/(C)

k) Tap på utlån i % av gjennomsnittleg forvaltningskapital

Måltalet viser banken sitt resultatførte tap på utlån i % av gjennomsnittleg forvaltningskapital. Måltalet er viktig fordi det gir eit relevant bilete av utviklinga i tap på utlån over tid. Måltalet er annualisert i delårsrapporteringa.

Tal i tusen kroner	2019	2018	2017	Henvising
Talstorleikar frå årsrekneskap (konsern):
Tap på utlån	24.296	4.596	3.898	(A)
Gjennomsnittleg forvaltningskapital	6.661.747	3.677.463	3.478.800	(B)
Nedskriving i % av utlån	0,36 %	0,12 %	0,11 %	(A)/(B)

Måltal eigenkapitalbevis

l) Utbyte pr. eigenkapitalbevis

Måltalet viser styret sitt framlegg til utbyte pr. eigenkapitalbevis. Måltalet er viktig, då det kan nyttast til å berekne eigenkapitalbeviseigarane si direkteavkastning.

Tal i tusen kroner	2019	2018	2017	Henvising
Relevante talstorleikar:
Disponering utbyte på eigenkapitalbevis (i NOK 1.000)	1.898	1.265	0	(A)
Tal eigenkapitalbevis (i tusen)	633	633	633	(B)
Utbyte pr. eigenkapitalbevis NOK	3,00	2,00	0	(A)/(B)

m) Eigenkapital pr. eigenkapitalbevis

Måltalet gir informasjon om verdien av eigenkapital pr. eigenkapitalbevis målt på balansedagen. Eigenkapitalstorleiken som blir nytta er korrigert for uteståande beløp på fondsobligasjon. Måltalet er viktig fordi det gir eigenkapital– beviseigarane i banken ein målestokk for å vurdere eigenkapitalbevisa si prising i aksjemarknaden på balansedagen.

2019	2018	2017	Henvising
866.540	400.837	373.498	(A)
40.000	40.000	40.000	B)
826.540	360.837	333.498	(C) = (A) - (B)
14,11 %	32,48 %	32,50 %	(D)
633	633	633	(E)
184,39	185,30	171,36	((C)*(D))/(E)

n) Kurs pr. eigenkapitalbevis

Måltalet gir informasjon om kursen (siste) pr. eigenkapitalbevis, og er henta frå Oslo Børs på siste handledag i rekneskapsåret. Måltalet er viktig fordi det viser korleis banken er prisa i eigenkapitalmarknaden på balansedagen.

Tal i tusen kroner	2019
Kurs pr. eigenkapitalbevis siste handledag NOK		104.00	81.50

2, m

00

Org. nr .: 837 897 912 Telefon: 57 64 85 10

www.sognbank.no post@sognbank.no

Aurland · Lærdal · Vik Sogndal · Ardal · Bergen

esign Kortlevert.no / Foto: arkly