Sogn Sparebank

Quarterly Report • Aug 11, 2021

Sogn Sparebank

Delårsrapport 2. kvartal 2021 (halvårsrapport)

Innhald

• Hovudtal konsern
• Nøkkeltal
• Styret si melding
• Delårsrekneskap Q2 2021
• Delårsrekneskap Q2 2021 morbank
• Eigenkapitaloppstilling
• Kontantstraumanalyse
• Notar

Hovudtal konsern

		Delårsrekneskap1
RESULTATSAMANDRAG	30.06.2021	i % av gj.sn. forv.kap.	30.06.2020	i % av gj.sn. forv.kap.
Netto renteinntekter	54.541	1,47 %	54.943	1,82 %
Netto andre driftsinntekter	16.825	0,45 %	16.410	0,48 %
Netto avkastning finansielle investeringer	12.210	0,33 %	13.705	-0,22 %
Sum driftsinntekter Sum driftskostnader	83.577 48.686	2,25 % 1,31 %	85.057 50.388	2,08 % 1,60 %
Resultat før tap	34.892	0,94 %	34.669	0,49 %
Tap på utlån	3.402	0,09 %	14.687	0,67 %
Skattekostnad	5.243	0,14 %	2.216	-0,02 %
Ordinært resultat etter skatt	26.247	0,71 %	17.766	-0,16 %
Totalresultat	18.297	0,49 %	7.522	-0,05 %

Nøkkeltal

NØKKELTAL	30.06.2021	30.06.2020	NØKKELTAL	30.06.2021	30.06.2020
Balansetal			Likviditet (morbank)
Brutto utlån	5.808.050	5.579.836	LCR	185	191
Eika Boligkreditt AS	1.017.178	1.049.288	NSFR	145	143
Totale utlån med Eika Boligkreditt AS	6.825.228	6.629.124
Innskot frå kundar	5.942.148	5.436.561	Egenkapitalbevis (morbank) Avsett utbyte på eigenkapitalbevis førre år,
Innskotsdekning morbank	102,44 %	97,94 %	blir utbetalt i år:	6,50	0,00
Forvaltningskapital	7.803.328	7.217.110	Bokført pr EK bevis Kurs på eigenkapitalbevis Pris/bokført verdi	197,64 113,00 0,57	187,19 105,00 0,56
Lønsemd			Resultat pr. eigenkapitalbevis	5,55	3,56
Kostnadsprosent	60,00 %	60,71 %
Eigenkapitalavkastning	5,71 %	3,83 %	Tal kontor Årsverk morbank	7 36	7 45,8
Soliditet
Kapitaldekning, morbank	22,49 %	24,00 %
Kjernekapitaldekning, morbank	22,49 %	24,00 %
Rein kjernekapitaldekning, morbank	21,40 %	22,81 %
Rein kjernekapitaldekning konsolidert	20,72 %	21,91 %
Eigenkapitalandel	12,05 %	12,64 %

Styret si melding

Rekneskapen for 2. kvartal 2021 er utarbeida i samsvar med dei internasjonale rekneskapsstandardane IFRS. Rekneskapen er presentert i samsvar med IAS 34 "delårsrapportering".

Rekneskapen for andre kvartal 2021 er ikkje revidert. Alle tal som er kommentert gjeld for konsernet om ikkje anna er oppgjeve.

Resultat

Sogn Sparebank legg fram eit driftsresultat før tap på 34,8 mill. kroner pr. 30.06.2021.

Totalt sett syner banken eit betra resultat samanlikna med første halvår 2020.

Banken har pr. 30.06.2021 vinst på finansielle instrument.

Driftsresultatet etter skatt gir ein eigenkapitalavkastning pr. 30.06.2021 på 5,7 %. Banken rapporterer eit totalresultatet pr. 30.06.2021 på 18,2 mill. kroner etter skatt. For tilsvarande periode i fjor var totalresultatet på 7,5 millionar.

Driftsinntekter

Netto renteinntekter er kr 54,5 mill., som utgjer 1,5 % av gjennomsnittleg forvaltningskapital. Pr. 30.06.2021 var andre ordinære driftsinntekter² 28,2 mill. kroner.

Driftskostnader

Pr. 30.06.2021 var driftskostnadene 48,6 mill. kroner, mot 50,3 mill. kroner pr. 30.06.2020. Kostnadsprosenten i første halvår 2021 er 60 %.

Nedskrivingar på utlån og garantiar

Morbanken har pr. 30.06.2021 kostnadsført nedskrivingar på utlån og garantiar med 3,4 mill. kroner. Tapsavsetningane er knytt til endringar i nedskrivingar som følgje av auka risiko innan fleire bransjar. Den langvarige nedstenginga som følje av covid-19 er ein av årsakene til tapsvurderinga.

Avkastning på eigenkapitalbevisa

Morbanken rapporterer eit driftsresultat pr. 30.06.2021 etter berekna skatt, på 26,0 mill. kroner. Dette er om lag som forventa. Eigenkapitalbeviskapitalen har ikkje auka i perioden. I morbank er berekna avkastning på kroner 5,5 pr. eigenkapitalbevis etter skatt.

Eigenkapitalbevisa i Sogn Sparebank er noterte på Oslo Børs. Kurs pr. 30.06.2021 var kroner 113 pr. eigenkapitalbevis.

Balanse

Utlån

Pr. 30.06.2021 har morbanken 5.808 mill. kroner i utlån som er ein auke på 228 mill. kroner siste 12 månader og tilsvarar ein vekst på 4 %.

Lån til personmarknaden utgjer 4.897 mill. kroner, og lån til bedriftsmarknaden utgjer 910 mill. kroner.

I tillegg yter banken 1.017 mill. kroner i lån til banken sine personkundar via Eika Boligkreditt AS, det er på same nivå som ved nyttår.

Innskot

Pr. 30.06.2021 har morbanken 5.950 mill. kroner i innskot, som er ein auke på 485 mill. kroner siste 12 månader og tilsvarar ein vekst på 9%.

Innskot frå personmarknaden utgjer 3.795 mill. kroner, og innskot frå bedriftsmarknaden utgjer 2.154 mill. kroner. Innskotsdekninga i morbank pr. 30.06.2021 er 102,4%.

Forvaltningskapital

Pr. 30.06.2021 har morbanken ein forvaltningskapital på 7.794 mill. kroner, som er ein auke på 585 mill. kroner siste 12 månader og tilsvarar ein vekst på 7,7 %.

Kapitaldekning

Pr. 30.06.2021 var morbank si kapitaldekning 22,49 % mot 24,00 % høve same periode i fjor. Rein kjernekapitaldekning i morbank var 21,40 % pr. 30.06.2021 mot 22,81 % pr. 30.06.2020. Banken si kapitaldekning ligg innanfor alle regulatoriske krav, og resultatet hittil i år er ikkje rekna med i kapitaldekninga.

Pr. 30.06.2021 gir forholdsmessig konsolidering av Eika Gruppen AS og Eika Bolig-kreditt AS ei konsolidert kapitaldekning på 22,07%. Rein konsolidert kjernekapitaldekning var 20,60% pr. 30.06.2021.

Dotterselskap og tilknytt selskap

Dotterselskap

• Sogn Sparebank Eigedomsmekling AS er 100 % eigd av banken, og marknadsfører seg under namnet Aktiv Sogn. Selskapet har pr. 30.06.2021 ein deltidstilsett. Selskapet har i andre kvartal 2021 ikkje hatt nye oppdrag.
• Sogn Sparebank eig 65 % av ISSB eigedom AS, som eig lokala banken leiger i sentrum av Sogndal. Selskapet omsette for 0,5 mill. kroner pr. 30.06.2021, om lag det same som i fjor. Eigenkapitalen er 4,4 mill. kroner pr. 30.06.21. Selskapet har ingen tilsette pr. 30.06.2021.
• Sogn Sparebank eig 35 % av Sogn Forsikring AS som sel Eika Gruppen AS sine forsikringsprodukt. Selskapet har pr. 30.06.2021 ein tilsett.

Selskapet omsette for 0,88 mill. kroner pr. 30.06.2021 mot 0,82mill. kroner pr. 30.06.2020. Overskot før skatt pr. 30.06.2021 er 183 tusen kroner, er omlag same resultat som pr. 30.06.2020. Eigenkapitalen er 1,2 mill. kroner pr. 30.06.2021, der er det same som pr. 30.06.2020.

Utsiktene framover

Sogn Sparebank er godt kapitalisert og har ein god likviditet ved Q2-2021. Banken har ein sunn finansiell struktur og tilpassa balanse. På grunnlag av målbiletet for Sogn Sparebank, har styret lagt banken sin strategi.

Banken vil halde fram med å forenkle og effektivisere drifta, samstundes som me vil jobbe med å auke inntektene.

God styring av risiko vil vere eit prioritert område. Sogn Sparebank legg vekt på at banken skal vere ein relevant aktør i lokalsamfunnet og ein god partnar for privatkundar og verksemder ved å vere med å stimulere til aktivitetar og verdiskaping i lokalsamfunnet, vere ein viktig bidragsytar ved å gi gåver og sponsormidlar til allmennyttige føremål.

Det har ikkje førekome hendingar etter utløp av perioden som medfører justeringar av, eller tilleggsopplysningar i rekneskapen eller i notar til rekneskapen.

Utbreiinga av koronaviruset har gitt betydelege konsekvensar for både norsk økonomi og verdsøkonomien. Korona-pandemien er ikkje over, og vi må ta høgde for nye smitteutbrot med tiltak og utfordringar for kundane våre.

Banken vil halda fram med å finne gode løysingar for kundane våre. God rådgiving innan lån, sparing og plassering samt forsikring er viktig.

Årdalstangen den 11. august 2021

Kristine Grønner Ohnstad (s.) Arve Tokvam (s.) Olav Vikøren (s.)

Styreleiar

Anne Kauppi (s.) Egon Mogens Moen (s.) Anne Espeland (s.)

Sindre Wergeland (s.) Marianne Sundal (s.) Leidulv Finden (s.)

Tilsetterepresentant Tilsetterepresentant

Mads Arnfinn Indrehus (s.) Adm. banksjef

Delårsrekneskap Q2 - 2021

						I 1.000 kr.
			Konsern			i % av gj.sn.
		forv.kap.
RESULTAT	2. kv.21	2. kv.20	30.06.2021	30.06.2020	31.12.2020	30.06.2021
Renteinntekter - amortisert kost	33.700	38.435	67.612	86.830	155.666	1,82 %
Renteinntekter - verkeleg verdi	146	422	321	1.002	1.138	0,01 %
Rentekostnader	7.031	14.486	13.392	32.889	50.013	0,36 %
Netto renteinntekter	26.816	24.372	54.541	54.943	106.792	1,47 %
Utbyte	9.611	11.649	9.779	11.649	14.421	0,26 %
Provisjonsinntekter m.v.	8.054	6.876	16.152	14.483	33.567	0,43 %
Provisjonskostnader m.v.	768	808	1.513	1.800	3.813	0,04 %
Netto vinst/tap på finansielle instrument	1.367	5.771	2.431	2.055	6.288	0,07 %
Resultatandel investering i tilknytt selskap	0	126	30	139	171	0,00 %
Andre driftsinntekter	669	2.127	2.157	3.588	7.458	0,06 %
Netto andre driftsinntekter	18.932	25.741	29.036	30.114	58.091	0,78 %
Løn og personalkostnader	10.791	10.789	22.838	23.214	54.865	0,61 %
Avskrivingar på driftsmidlar	1.594	1.792	3.174	3.585	5.715	0,09 %
Andre driftskostnader	10.699	11.030	22.673	23.589	47.394	0,61 %
Sum driftskostnader før tap på utlån	23.085	23.610	48.686	50.388	107.974	1,31 %
Tap på utlån	258	3.494	3.402	14.687	18.965	0,09 %
Driftsresultat før skatt	22.406	23.009	31.490	19.982	37.943	0,85 %
Skattekostnad	3.084	2.596	5.243	2.216	4.677	0,14 %
Resultat etter skatt	19.322	20.412	26.247	17.766	33.266	0,71 %
Utvida resultat
Postar som ikkje vil bli reversert i ordinært resultat
Verdiendring på finansielle eigendeler over utvida resultat	-9.309	-12.148	-7.950	-10.244	-4.914	-0,21 %
Postar som kan bli reversert i ordinært resultat
Utvida resultat etter skatt	-9.309	-12.148	-7.950	-10.244	-4.914	-0,21 %
Totalresultat	10.012	8.265	18.297	7.522	28.352	0,49 %

BALANSE
Eigendelar	30.06.2021	30.06.2020	31.12.2020	30.06.2021
Kontantar og fordringar på sentralbankar	86.883	84.287	81.571	1,11 %
Utlån til og fordringar på kredittinstitusjonar	796.996	741.877	505.202	10,21 %
Utlån til og fordringar på kundar	5.778.786	5.541.254	5.754.927	74,06 %
Verdipapir til verkeleg verdi over resultatet	776.356	477.140	418.001	9,95 %
Verdipapir til verkeleg verdi over utvida resultat	270.696	280.774	286.958	3,47 %
Investering i dotterselskap	0	0	0	0,00 %
Investering i tilknytta selskap	221	330	362	0,00 %
Varige driftsmidlar	74.675	78.659	76.967	0,96 %
Overtekne og andre eigendelar	18.715	12.294	15.637	0,24 %
Sum eigendelar	7.803.328	7.217.110	7.139.625	100 %
Gjeld og eigenkapital
Gjeld til kredittinstitusjonar	150.725	300.975	270.987	1,93 %
Innskot frå kundar	5.942.148	5.436.561	5.374.212	76,15 %
Gjeld ved utsteda verdipapir	700.449	500.550	500.456	8,98 %
Anna gjeld	69.602	66.898	64.259	0,89 %
Sum gjeld	6.862.923	6.304.984	6.209.914	87,95 %
Opptent eigenkapital	806.370	786.721	788.656	10,33 %
Innskoten eigenkapital	103.764	103.764	103.764	1,33 %
Minoritet	4.024	3.875	4.024	0,05 %
Udisponert overskot etter skatt	26.247	17.766	33.266	0,34 %
Sum eigenkapital	940.405	912.126	929.711	12,05 %
Sum gjeld og eigenkapital	7.803.328	7.217.110	7.139.625	100 %
Postar utanom balansen
Garantiar	64.054	79.212	65.527
Garanti Eika Boligkreditt AS	10.172	10.657	10.349

Delårsrekneskap Q2 – 2021 morbank

						I 1.000 kr.
	Morbank					i % av gj.sn. forv.kap.
RESULTAT	2.kv.21	2. kv.20	30.06.2021	30.06.2020	31.12.2020	30.06.2021
Renteinntekter - amortisert kost	33.700	38.437	67.614	86.837	155.660	1,82 %
Renteinntekter - verkeleg verdi	146	422	321	1.002	1.138	0,01 %
Rentekostnader	7.031	14.486	13.392	32.889	50.012	0,36 %
Netto renteinntekter	26.816	24.374	54.543	54.950	106.787	1,47 %
Utbyte	9.611	11.649	9.779	11.649	14.421	0,26 %
Provisjonsinntekter m.v.	8.054	6.876	16.152	14.483	33.567	0,43 %
Provisjonskostnader m.v.	768	808	1.513	1.800	3.813	0,04 %
Netto vinst/tap på finansielle instrument	1.367	5.771	2.431	2.055	6.288	0,07 %
Andre driftsinntekter	669	600	1.341	1.196	2.630	0,04 %
Netto andre driftsinntekter	18.932	24.088	28.190	27.583	53.092	0,76 %
Løn og personalkostnader	10.791	10.436	22.391	22.349	52.464	0,60 %
Avskrivingar på driftsmidlar	1.585	1.741	3.170	3.602	5.749	0,09 %
Andre driftskostnader	10.904	10.659	22.520	22.913	45.989	0,61 %
Sum driftskostnader før tap på utlån	23.281	22.836	48.081	48.864	104.202	1,29 %
Tap på utlån	258	3.494	3.402	14.687	18.965	0,09 %
Driftsresultat før skatt	22.210	22.132	31.251	18.982	36.711	0,84 %
Skattekostnad	3.041	2.432	5.197	2.026	4.443	0,14 %
Resultat etter skatt	19.169	19.700	26.054	16.956	32.268	0,70 %
Utvida resultat
Postar som ikkje vil bli reversert i ordinært resultat
Verdiendring på finansielle eigendeler over utvida resultat	-9.309	-12.148	-7.950	-10.244	-4.914	-0,21 %
Postar som kan bli reversert i ordinært resultat
Utvida resultat etter skatt	-9.309	-12.148	-7.950	-10.244	-4.914	-0,21 %
Totalresultat	9.860	7.553	18.104	6.712	27.354	0,49 %
Basis og utvatna resultat per eigenkapitalbevis	4,13	4,32	5,55	3,56	6,83

BALANSE
Eigendelar	30.06.2021	30.06.2020	31.12.2020	30.06.2021
Kontantar og fordringar på sentralbankar	86.883	84.287	81.571	1,11 %
Utlån til og fordringar på kredittinstitusjonar	797.525	742.432	505.565	10,23 %
Utlån til og fordringar på kundar	5.778.786	5.541.254	5.754.927	74,10 %
Verdipapir til verkeleg verdi over resultatet	776.356	477.140	418.001	9,96 %
Verdipapir til verkeleg verdi over utvida resultat	270.696	280.774	286.958	3,47 %
Investering i dotterselskap	8.150	8.829	8.150	0,10 %
Investering i tilknytta selskap	135	135	135	0,00 %
Varige driftsmidlar	62.786	67.224	65.090	0,81 %
Overtekne og andre eigendelar	16.940	10.394	14.250	0,22 %
Sum eigendelar	7.798.257	7.212.468	7.134.646	100 %
Gjeld og eigenkapital
Gjeld til kredittinstitusjonar	150.196	300.420	270.624	1,93 %
Innskot frå kundar	5.949.856	5.464.715	5.389.377	76,30 %
Gjeld ved utsteda verdipapir	700.449	500.550	500.456	8,98 %
Anna gjeld	62.286	39.208	49.218	0,80 %
Sum gjeld	6.862.786	6.304.893	6.209.676	88,00 %
Opptent eigenkapital	805.654	786.855	788.938	10,33 %
Innskoten eigenkapital	103.764	103.764	103.764	1,33 %
Udisponert overskot etter skatt	26.054	16.956	32.268	0,33 %
Sum eigenkapital	935.471	907.575	924.971	12,00 %
Sum gjeld og eigenkapital	7.798.257	7.212.468	7.134.646	100 %
Postar utanom balansen
Garantiar	64.054	79.212	65.527
Garanti Eika Boligkreditt AS	10.172	10.657	10.349

Eigenkapitaloppstilling

Eigenkapitaloppstilling konsern pr. 30.06.2021

	Innskoten eigenkapital			Opptent eigenkapital				i 1.000 kr
	Eigen	Eigne			Spare			Fond for
	kapital	eigenkapital	Overkurs	Fonds	banken sitt	Utjamnings		urealiserte		Sum eigen
	bevis	bevis	fond	obligasjon	fond	fond	Gåvefond	vinstar	Minoritet	kapital
Eigenkapital 01.01.2020	31.625	-673	32.812	40.000	686.653	44.954	32.874	33.823	3.830	905.894
Resultat etter skatt					25.749	4.723	2.600		194	33.266
Verdiendring tilgjengeleg for sal portefølje								-4.914		-4.914
Totalresultat 31.12.2020	0	0	0	0	25.749	4.723	2.600	-4.914	194	28.352
Utbetalt utbyte for 2019						0				0
Utbetalt frå gåvefond							-2.496			-2.496
Renter på fondsobligasjon					-1.748	-291				-2.039
Eigenkapital 31.12.2020	31.625		32.812	40.000	710.655	49.386	32.978	28.909	4.024	929.711
Eigenkapital 01.01.2021	31.625		32.812	40.000	710.655	49.386	32.978	28.909	4.024	929.711
Resultat etter skatt					22.452	3.743			51	26.247
Verdiendring på finansielle eigendeler over utvida resultat								-7.950		-7.950
Totalresultat 30.06.2021	0		0	0	22.452	3.743	0	-7.950	51	18.297
Utbetalt utbyte for 2020						-4.111				-4.111
Utbetalt frå gåvefond							-2.600			-2.600
Renter på fondsobligasjon					-767	-124				-892
Eigenkapital 30.06.2021	31.625		32.812	40.000	732.340	48.894	30.378	20.959	4.075	940.405

Eigenkapitaloppstilling

Eigenkapitaloppstilling morbank pr. 30.06.2021

	Innskoten eigenkapital				Opptent eigenkapital					i 1.000 kr
	Eigen	Eigne			Spare			Fond for
	kapital	eigenkapital	Overkurs	Fonds	banken sitt	Utjamnings		urealiserte		Sum eigen
	bevis	bevis	fond	obligasjon	fond	fond	Gåvefond	vinstar		kapital
Eigenkapital 01.01.2020	31.625	-673	32.812	40.000	685.127	44.352	32.874	36.034	0	902.152
Resultat etter skatt					25.060	4.608	2.600			32.268
Verdiendring på finansielle eigendeler over utvida resultat								-4.914		-4.914
Totalresultat 31.12.2020	0	0	0	0	25.060	4.608	2.600	-4.914	0	27.354
Utbetalt utbyte for 2019						0				0
Utbetalt frå gåvefond							-2.496			-2.496
Renter på fondsobligasjon				0	-1.748	-291				-2.039
Eigenkapital 31.12.2020	31.625	-673	32.812	40.000	708.440	48.669	32.978	31.120	0	924.971
Eigenkapital 01.01.2021	31.625	-673	32.812	40.000	708.440	48.669	32.978	31.120	0	924.971
Resultat etter skatt					22.331	3.723			0	26.054
Verdiendring på finansielle eigendeler over utvida resultat								-7.950		-7.950
Totalresultat 30.06.2021	0	0	0	0	22.331	3.723	0	-7.950	0	18.104
Utbetalt utbyte for 2020						-4.111				-4.111
Utbetalt frå gåvefond							-2.600			-2.600
Renter på fondsobligasjon				0	-767	-124				-892
Eigenkapital 30.06.2021	31.625	-673	32.812	40.000	730.003	48.156	30.378	23.170	0	935.471

Kontantstraumanalyse

31.12.2020 30.06.2020 30.06.2021 30.06.2021 30.06.2020 31.12.2020 Kontantstraumar frå operasjonelle aktivitetar -360.575 -142.623 -27.260 Netto utbetaling av utlån til kundar -27.260 -142.623 -360.575 153.395 85.077 67.225 Renteinnbetalingar på utlån til kundar 67.225 85.077 153.395 0 0 -2.700 Overtekne eigendelar -2.700 0 0 268.546 343.884 560.478 Netto innbetaling/-utbetaling av innskot frå kundar 560.478 343.884 268.546 -39.164 -25.421 -9.739 Renteutbetalingar på innskot frå kundar -9.727 -25.421 -39.152 -20.646 -850 -182 Endring fordringar og gjeld på kredittinstitusjonar -792 -1.460 -21.256 -1.753 -782 -361 Renter på fordringar og gjeld til kredittinstitusjonar -354 -782 -1.746 13.163 8.202 10.057 Netto sal/-kjøp av sertifikat og obligasjonar 10.057 8.202 13.163 1.338 1.002 321 Renteinnbetalingar på sertifikat og obligasjonar 321 1.002 1.338 29.753 12.681 14.639 Netto provisjonsinnbetalingar 14.639 12.681 29.753 -231.432 -153.869 173 Utbetaling ved kjøp av kortsiktige investeringar i aksjar 173 -153.869 -231.432 156.571 0 -370.231 Innbetaling frå sal av kortsiktige investeringar i aksjar -370.231 0 156.571 -85.501 -18.059 -26.416 Utbetalingar til drift -25.775 -17.230 -84.464 -1.750 -322 -5.197 Betalt skatt -5.413 -503 -1.966 -2.496 -90 -2.600 Utbetalte gåver av overskot -2.600 -90 -2.496 -120.548 108.830 208.209 A Netto kontantstraum frå operasjonelle aktivitetar 208.043 108.868 -120.318 Kontantstraumar frå investeringar -1.182 -593 -867 Investering i varige driftsmidlar -867 -593 -1.182 576 0 0 Innbetaling frå sal av varige driftsmidlar 0 0 576 0 0 0 Langsiktige investeringar i aksjar 0 0 0 8.722 8.743 8.311 Innbetaling frå sal langsiktige investeringar i aksjar 8.311 8.743 8.722 0 0 0 Innbetaling av kontantar og fordringer på bankar ved fusjon 0 0 0 14.420 11.649 9.779 Utbyte frå langsiktige investeringar i aksjar 9.779 11.649 14.420 0 0 0 Netto utbetaling ved investering i dotterselskap 0 0 0 22.536 19.799 17.223 B Netto kontantstraum frå investeringsaktivitet 17.223 19.799 22.536 Morbank Konsern

i 1.000 kr
------------	--

	Morbank				Konsern
31.12.2020	30.06.2020	30.06.2021		30.06.2021	30.06.2020	31.12.2020
199.785	199.785	199.850	Kontantstraumar frå finansiering Opptak av gjeld stifta ved utsteding av verdipapir	199.850	199.785	199.785
-100.254	-100.254	0	Tilbakebetaling - utsteding av verdipapir	0	-100.254	-100.254
-7.030	-4.926	-2.760	Renteutbetalingar på gjeld stifta ved utsteding av verdipapir	-2.760	-4.926	-7.030
190.000	190.000	0	Opptak av lån til kredittinstitusjonar	0	190.000	190.000
-100.000	-90.000	-120.247	Tilbakebetaling av lån til kredittinstitusjonar	-120.247	-90.000	-100.000
-2.039	-1.200	-892	Utbytte fondsobligasjon	-892	-1.200	-2.039
0	0	0	Tilbakebetaling av ansvarleg lånekapital	0	0	0
0	0	0	Renteutbetalingar på ansvarleg lånekapital	0	0	0
0	0	-4.111	Utbyte til eigenkapitalbeviseigarane	-4.111	0	0
180.462	193.405	71.840	C Netto kontantstraum frå finansieringsaktivitet	71.840	193.405	180.462
82.451	322.034	297.272	A + B + C Netto endring likvidar i perioden	297.106	322.072	82.681
504.685	504.685	587.136	Likviditetsbehaldning ved starten av perioden	586.773	504.092	504.092
587.136	826.719	884.408	Likviditetsbehaldning ved slutten av perioden	883.879	826.164	586.773
			Likvidetsbehaldning spesifisert:
81.571	84.287	86.883	Kontantar og fordringar på Noregs Bank	86.883	84.287	81.571
505.565	742.432	797.525	Fordringar på kredittinstitusjonar utan oppseiingstid	796.996	741.877	505.202
587.136	826.719	884.408	Likviditetsbehaldning	883.879	826.164	586.773

Kontantstraumanalysen er utarbeidd etter den direkte metoden, og viser korleis morbank og konsern har fått tilført

likvide midlar og korleis desse er brukt.

Likvidar omfattar kontantar og fordringar på Noregs Bank, samt utlån til og fordringar på kredittinstitusjonar.

Notar

1 Generell informasjon

Rekneskapen gjeld for perioden 01.01.2021 til 30.06.2021. Alle tal er presentert i norske kroner og i heile tusen, med mindre anna er spesifisert i notane. Sogn Sparebank innreknar dotterselskapa Sogn Sparebank Eigedomsmekling AS og ISSB Eigedom AS i konsernrekneskapet.

Rekneskapen for første halvår 2021 vart vedteke av styret 11. august 2021.

2 Rekneskapsprinsipp og rekneskapsestimat

Rekneskapen til konsernet Sogn Sparebank er utarbeida i samsvar med IAS 34 (IFRS) og fortolkingar frå IFRS fortolkingskomité (IFRIC), som er fastset av EU.

Banken nyttar dei same rekneskapsprinsippa og utrekningane som vart nytta i årsrekneskapen til Sogn Sparebank for 2020, med mindre anna kjem fram av notane nedanfor.

Kritiske estimat og vurderingar vedkomande bruk av rekneskapsprinsipp

Utarbeiding av rekneskap i samsvar med generelt aksepterte rekneskapsprinsipp krev at leiinga i ein del tilfelle tek føresetnader og må bruke estimat og skjønsmessige vurderingar. Estimat og skjønsmessige vurderingar blir evaluert løpande, og er basert på historiske erfaringar og føresetnader om framtidige hendingar som vert vurdert som sannsynlege på balansetidspunktet. Det er knytt usikkerheit til føresetnadane og forventningane som ligg til grunn for estimata og dei skjønsmessige vurderingane som er brukte.

Nedskrivingar på utlån

For individuelt vurderte utlån i steg 3 og for grupper av utlån som er identifisert som usikre, vert det gjort berekningar for å fastsetje verdien på kvart enkelt utlån eller på grupper av utlån. Berekningane føreset at det vert nytta storleikar som er basert på vurderingar, og desse påverkar igjen dei berekna verdiane.

Vurderingar av nedskrivingar vert gjennomførte kvart kvartal. Prosessen med individuelle og gruppevise vurderingar i samband med nedskrivingar i steg 3, har ikkje vorte endra som følgje av covid-19.

Nedskrivingar i steg 1 og 2

Engasjement som ikkje er vorte individuelt nedskrivne, inngår i berekning av statistiske nedskrivingar (IFRS 9 nedskrivingar) på utlån og garantiar. Nedskriving vert berekna på grunnlag av utviklinga i kundane sin risikoklassifisering og tapserfaring for dei respektive kundegruppene. Utover dette vert det lagt vekt på konjunktur- og marknadsutvikling (makrotilhøve) som enno ikkje har fått effekt på det berekna nedskrivingsbehovet på kundegrupper totalt.

Den statistiske modellen for berekning av «Expected credit losses» (ECL) på engasjementa byggjer på fleire kritiske føresetnadar, herunder sannsynlegheit for misleghald, tap ved misleghald, forventa levetid på engasjementa og makroutvikling. Sjå note om generelle rekneskapsprinsipp i rapporten årsmelding og rekneskap for 2020 for ei skildring av nedskrivingsmodellen under IFRS 9, og omtale av vesentleg auke i kredittrisiko og kriteria for overgang til steg 2. Betalingslette gitt som konsekvens av covid-19 situasjonen, har ikkje automatisk ført til forbearancemarkering eller overgang til steg 2.

Både betydeleg uvisse knytt til estimata, og det at situasjonen med covid-19 epidemien oppstod nær kvartalsavslutninga, fører til at det er nødvendig å nytte vesentleg meir skjønn og gruppevis tilnærming i berekning av nedskrivingar på utlån. Dei modellberekna nedskrivingane tek ikkje tilstrekkeleg høgde for den usikre situasjonen banken finn seg i, med vesentleg svekka makroøkonomiske utsikter samanlikna med utsiktene som ligg til grunn i den eksisterande nedskrivingsmodellen.

Banken har berekna nedskrivingar i steg 1 og steg 2 for kundar i bedriftsmarknaden, på grunnlag av kor utsette dei ulike bransjane er innanfor banken sine engasjement. Nedskrivingane for engasjement innanfor ulike bransjar vert tilført ein justeringsfaktor i prosent avhengig av risikograd. Det er teke omsyn til støtteordningar frå staten i vurderingane av justeringsfaktorar for dei ulike bransjane. Justeringsfaktoren for den enkelte bransje vert multiplisert med banken si eksponering i kvar bransje. Dei berekna nedskrivingsbeløpa etter risiko og eksponering, vert så lagt til dei modellberekna nedskrivingane per bransje. Nedskrivingar på utlån til bedriftsmarknaden i steg 1 og steg 2 er auka med 1,9 mill i første halvår. Fordelinga på steg 1 og 2 går fram av note 6.1 og 6.4.

Kredittengasjement innan personmarknaden er mindre utsett for tap. Banken har i hovudsak utlån med pant i bustadar som har låg gjennomsnittleg belåningsgrad. Velferdsordningane i Noreg, inkl. spesifikke tiltak innført i samband med covid-19 situasjonen til dømes for permitterte, fører òg til at engasjementa innan personmarknaden er mindre utsett for tap. Likevel er det risiko for auka tap òg i denne porteføljen, og det er berekna tilleggsnedskrivingar med ein justeringsfaktor multiplisert med uteståande eksponering. Nedskrivingar på utlån til personmarknaden i steg 1 og steg 2 er redusert med 0,3 mill. første halvår. Fordelinga på steg 1 og 2 går fram av note 6.1 og 6.4.

Verkeleg verdi over finansielle instrument

Det er større usikkerheit enn elles i verdsetjinga av eigenkapitalinstrument i nivå 3, sjå note 8.

3. Konsern og tilknytt selskap

3.1. Konsern - Goodwill

Sogn Sparebank har ikkje bokført Goodwill pr. 30.06.2021.

4 Transaksjonar med nærståande partar

4.1. Sogn Sparebank Eigedomsmekling AS

Sogn Sparebank Eigedomsmekling AS er eit 100 % eigd dotterselskap, og er eit reint eigedomsmeklingsføretak.

Sogn Sparebank Eigedomsmekling AS har ikkje hatt nye oppdrag etter 31.03.2021. I konsernrekneskapet er bankinnskot eliminert med 4,5mill. kroner.

4.2 ISSB Eigedom AS

ISSB Eigedom AS er eit 65 % eigd dotterselskap, og er eit reint eigedomsføretak. Banken har inngått leigekontrakt med ISSB Eigedom AS om leige av lokale i Sogndal. Pr. 30.06.2021 har banken kostnadsført 490 tusen. kroner i husleige.

5 Innskot frå kundar

	Morbank				Konsern
31.12.2020	30.06.2020	30.06.2021		30.06.2021	30.06.2020	31.12.2020
3.665.559	3.670.425	3.795.926	Lønstakarar	3.795.926	3.670.425	3.665.559
130.112	116.148	137.457	Jordbruk, skogbruk fiske, fiske	137.457	116.148	130.112
85.153	77.273	63.131	Industri	63.131	77.273	85.153
137.145	119.959	105.506	Bygg og anlegg	105.506	119.959	137.145
305.966	307.958	265.440	Handel, hotell, transport, tenester	265.440	307.958	305.966
469.665	637.687	905.687	Finansiering, eigedomsdrift	897.979	609.533	454.500
595.778	535.266	676.708	Offentleg forvaltning og andre	676.708	535.266	595.778
5.389.377	5.464.715	5.949.856	Sum innskot	5.942.148	5.436.561	5.374.212

6 Utlån til kundar, kredittar, garantiar, tap på utlån og garantiar

6.1 Utlån til kundar

	Morbank			Konsern
31.12.2020	30.06.2020	30.06.2021		30.06.2021	30.06.2020	31.12.2020
4.826.838	4.649.234	4.897.429	Lønstakarar	4.897.429	4.649.234	4.826.838
97.942	94.769	100.747	Jordbruk, skogbruk, fiske	100.747	94.769	97.942
37.227	40.411	31.267	Industri	31.267	40.411	37.227
238.454	241.834	197.475	Bygg og anlegg	197.475	241.834	238.454
209.984	200.426	190.344	Handel, hotell, transport, tenester	190.344	200.426	209.984
305.475	289.641	314.831	Finansiering, eigedomsdrift	314.831	289.641	305.475
80.011	63.521	75.958	Offentleg forvaltning og andre	75.958	63.521	80.011
5.795.930	5.579.836	5.808.050	Sum utlån før nedskrivingar	5.808.050	5.579.836	5.795.930
-7.858	-6.679	-8.088	Steg 1 nedskrivningar	-8.088	-6.679	-7.858
-5.523	-5.063	-6.914	Steg 2 nedskrivningar	-6.914	-5.063	-5.523
-27.622	-26.841	-14.262	Steg 3 nedskrivningar	-14.262	-26.841	-27.622
5.754.927	5.541.254	5.778.785	Sum utlån til og fordringar på kundar i balansen	5.778.785	5.541.254	5.754.927
1.019.575	1.049.288	1.017.178	Utlånportefølje hos Eika Boligkreditt AS	1.017.178	1.049.288	1.019.575
6.774.502	6.590.542	6.795.963	Totale utlån	6.795.963	6.590.542	6.774.502

6.2 Segment

Banken utarbeider rekneskap for segmenta privatmarknad (PM) og bedriftsmarknad (BM). Personkundar som blir følgde opp av næringsavdelinga inngår i bedriftsmarknaden. Etter vurderinga til banken, ligg det ikkje føre vesentlege forskjellar i risiko og avkastning på produkt og tenester som inngår i hovudmarknadane til banken. Banken opererer i eit geografisk avgrensa område, og rapportering på geografiske segment gir lite tilleggsinformasjon.

												i 1.000 kr.
	30.06.2021			30.06.2020				31.12.2020
			Andre område i				Andre område i				Andre område i
RESULTAT	PM	BM	morbank	Totalt	PM	BM	morbank	Totalt	PM	BM	morbank	Totalt
Renteinntekter				67.935
Rentekostnader				13.392
Netto renteinntekter	40.563	12.030	1.950	54.543	40.397	10.625	3.928	54.950	79.221	22.570	4.996	106.787
Utbyte	0	0	9.779	9.779	1.351	0	10.298	11.649	1.351	0	13.070	14.421
Provisjonsinntekter m.v.	13.790	2.274	87	16.152	11.885	2.441	157	14.483	28.659	4.727	181	33.567
Provisjonskostnader m.v.	943	127	443	1.513	855	232	713	1.800	2.378	320	1.116	3.813
Netto vinst/tap på finansielle instrument	468	0	1.963	2.431	316	0	1.739	2.055	1.211	0	5.077	6.288
Andre driftsinntekter	1.340	0	1	1.341	1.196	0	0	1.196	2.628	0	1	2.630
Netto andre driftsinntekter	14.655	2.148	11.387	28.190	13.893	2.209	11.481	27.583	31.472	4.407	17.213	53.092
Løn og personalkostnader	14.148	2.603	5.641	22.391	14.203	2.805	5.341	22.349	33.150	6.098	13.217	52.464
Avskrivingar på driftsmidlar	2.963	86	121	3.170	3.393	40	169	3.602	4.376	127	179	4.682
Andre driftskostnader	15.445	1.563	5.512	22.520	17.480	2.431	3.002	22.913	31.542	3.191	11.256	45.989
Sum driftskostnader før tap på utlån	32.556	4.251	11.274	48.081	35.076	5.276	8.512	48.864	69.067	9.416	24.652	103.135
Tap på utlån	318	3.084	0	3.402	1.707	12.980	0	14.687	1.770	17.195	0	18.965
Driftsresultat før skatt	22.345	6.842	2.063	31.251	17.507	-5.422	6.897	18.982	39.855	367	-2.443	37.778

			Andre område i		Andre område i					Andre område i
BALANSETAL	PM	BM	morbank	Totalt	PM	BM	morbank	Totalt	PM	BM	morbank	Totalt
Utlån til og fordringar på kundar	4.885.710	893.076		0 5.778.786 4.740.592		800.662		0 5.541.254 4.826.837		969.093	0	5.795.930
Innskot frå kundar	3.795.926 2.153.929			0 5.949.855 3.852.097 1.612.618					0 5.464.715 3.665.559 1.723.818		0	5.389.377

6.3 Misleghald og nedskriving på utlån morbank og konsern

a) Brutto- og netto mislighaldne engasjement			i 1.000 kr.
		30.06.2021 30.06.2020 31.12.2020
Engasjement som har vore misleghaldne i meir enn 90 dagar
Misleghald næringslivskundar	1.717	3.326	28.966
Misleghald personkundar	23.513	30.977	21.749
Brutto misleghaldne engasjement	25.230	34.303	50.715
Individuelle nedskrivingar (steg 3)	7.149	4.307	21.172
Netto misleghaldne engasjement	18.081	29.996	29.543
b) Engasjement som er tapsutsette men ikkje mislighaldne
Brutto tapsutsette ikkje misleghaldne engasjement	36.668	67.845	34.101
Individuelle nedskrivingar (steg 3)	7.113	22.533	6.450
Netto tapsutsette ikkje misleghaldne engasjement	29.555	45.312	27.651

6.4 Nedskrivingar etter IFRS 9

Etter IFRS 9 er banken sine utlån til kundar, unytta kredittar og garantiar gruppert i tre steg basert på sannsynlegheit for misleghald (PD) på innrekningstidpunktet samanlikna med sannsynlegheit for misleghald på balansedagen. Fordelinga mellom stega vert gjort for det enkelte lån eller engasjement.

Tabellane under spesifiserer endringane i perioden sine nedskrivingar og brutto balanseført utlån, garantiar og unytta trekkrettar for kvart steg, og inkluderer følgjande element:

• Overføring mellom stega som skuldast endring i kredittrisiko, frå 12 månaders forventa kredittap i steg 1 til kredittap over levetida til instrumentet i steg 2 og steg 3.
• Auke i nedskrivingar ved utsteding av nye utlån, unytta kredittar og garantiar.
• Reduksjon i nedskrivingar ved frårekning av utlån, unytta kredittar og garantiar.
• Auke eller reduksjon i nedskrivingar som skuldast endringar i inputvariablar, berekningsføresetnader, makroøkonomiske føresetnader og effekten av diskontering.
• Utlån til kundar som banken kan overføre til bustadkredittføretak er etter IFRS 9 klassifisert til verkeleg verdi over utvida resultat. Andre utlån til kundar er klassifisert til amoritsert kost. Nedskriving på unytta kredittar og garantiar er balanseført som gjeldsforplikting i rekneskapet.

Tabellar for 1. halvår 2021 Personmarknaden

1. halvår 2021	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Utlån til kundar - personmarknaden - nedskrivingar	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Nedskrivingar pr. 31.12.2020	1.986	1.619	7.192	10.797
Overføringar:
Overføringar til steg 1	68	-625	0	-557
Overføringar til steg 2	-13	622	-267	342
Overføringar til steg 3	0	-74	790	716
Nye finansielle eigendelar utsteda	29	3	0	32
Finansielle eigendelar som er frårekna i perioden	-71	-151	-712	-933
Konstaterte tap				0
Endra eksponering eller endringar i modell eller risikoparametre	-156	-136	-131	-423
Andre justeringar	151	1	1.477	1.628
Nedskrivingar pr. 30.06.2021	1.994	1.260	8.349	11.603

1. halvår 2021	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Utlån til kundar - personmarknaden	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Brutto utlån pr. 31.12.2020	4.611.183	190.938	24.717	4.826.838
Overføringar:
Overføringar til steg 1	80.618	-80.618	0	0
Overføringar til steg 2	-45.329	46.649	-1.320	0
Overføringar til steg 3	-4	-5.928	5.932	0
Nye finansielle eigendelar utsteda	680.416	53	0	680.470
Finansielle eigendelar som er frårekna i perioden	-586.270	-19.312	-4.297	-609.879
Konstaterte tap				0
Endra eksponering eller endringar i modell eller risikoparametre				0
Brutto utlån pr. 30.06.2021	4.740.613	131.783	25.032	4.897.429

Tabellar for 1. halvår 2021 Bedriftsmarknaden

1. halvår 2021	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Utlån til kundar - bedriftsmarknaden - nedskrivingar	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Nedskrivingar pr. 31.12.2020	5.872	3.905	20.430	30.206
Overføringar:
Overføringar til steg 1	978	-969	0	9
Overføringar til steg 2	-17	413	0	396
Overføringar til steg 3	0	-54	585	531
Nye finansielle eigendelar utsteda	47	16	0	63
Finansielle eigendelar som er frårekna i perioden	-193	-200	-1.332	-1.725
Konstaterte tap			-15.680	-15.680
Endra eksponering eller endringar i modell eller risikoparametre	-478	2.551	-639	1.434
Andre justeringar	-115	-8	2.550	2.427
Nedskrivingar pr. 30.06.2021	6.094	5.654	5.914	17.661

1. halvår 2021	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Utlån til kundar - bedriftsmarknaden	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Brutto utlån pr. 31.12.2020	684.376	224.619	60.099	969.094
Overføringar:
Overføringar til steg 1	83.455	-74.310	-9.145	0
Overføringar til steg 2	-24.949	24.949	0	0
Overføringar til steg 3	0	-2.551	2.551	0
Nye finansielle eigendelar utsteda	65.439	15	0	65.454
Finansielle eigendelar som er frårekna i perioden	-72.201	-34.879	-1.167	-108.247
Konstaterte tap			-15.680	-15.680
Endra eksponering eller endringar i modell eller risikoparametre		0	0	0
Brutto utlån pr. 30.06.2021	736.121	137.842	36.658	910.621

Unytta kredittar og Garantiar 1. halvår 2021

1. halvår 2021	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Unytta kreditter og garantiar - nedskrivningar	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Nedskrivingar pr. 31.12.2020	107	324	0	432
Overføringar:
Overføringar til steg 1	28	-108	0	-79
Overføringar til steg 2	-3	18	0	14
Overføringar til steg 3	0	-2	0	-2
Nye finansielle eigendelar utsteda	114	9	0	123
Finansielle eigendelar som er frårekna i perioden	-29	-99	0	-128
Endra eksponering eller endringar i modell eller risikoparametre	-48	-71	0	-119
Andre justeringar	45	33	0	78
Nedskrivingar pr. 30.06.2021	216	104	0	320

1. halvår 2021 Unytta kreditter og garantiar	Steg 1 12 mnd. tap	Steg 2 Livstid tap	Steg 3 Livstid tap	Totalt
Brutto balanseført engasjement pr. 31.12.2020	412.054	36.856	1.460	450.370
Overføringar:
Overføringar til steg 1	17.018	-17.018	0	0
Overføringar til steg 2	-5.109	5.109	0	0
Overføringar til steg 3	0	0	0	0
Nye finansielle eigendelar utsteda	140.955	8.163	-2	149.115
Finansielle eigendelar som er frårekna i perioden	-102.458	-5.851	-480	-108.789
Brutto balanseførte engasjement pr. 30.06.2021	462.459	27.258	979	490.696

Tabellar for året 2020

Personmarknaden

1. halvår 2020	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Utlån til kundar - personmarknaden - nedskrivingar	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Nedskrivingar pr. 31.12.2019	884	1.908	4.169	6.961
Overføringar:
Overføringar til steg 1	39	-646	0	-607
Overføringar til steg 2	-48	634	0	586
Overføringar til steg 3	0	-124	1.914	1.790
Nye finansielle eigendelar utsteda	83	46	192	320
Finansielle eigendelar som er frårekna i perioden	-92	-149	-48	-289
Konstaterte tap				0
Endra eksponering eller endringar i modell eller risikoparametre	-317	427	-145	-36
Andre justeringar	1.378	64	-1.370	72
Nedskrivingar pr. 30.06.2020	1.926	2.160	4.711	8.797

1. halvår 2020	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Utlån til kundar - personmarknaden	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Brutto utlån pr. 31.12.2019	4.307.541	200.942	29.315	4.537.798
Overføringar:				0
Overføringar til steg 1	91.334	-91.334	0	0
Overføringar til steg 2	-96.095	96.095	0	0
Overføringar til steg 3	0	-6.648	6.648	0
Nye finansielle eigendelar utsteda	626.614	4.602	0	631.216
Finansielle eigendelar som er frårekna i perioden	-496.608	-23.143	-28	-519.780
Konstaterte tap				0
Endra eksponering eller endringar i modell eller risikoparametre			0	0
Brutto utlån pr. 30.06.2020	4.432.785	180.514	35.935	4.649.234

Tabellar for året 2020

Bedriftsmarknaden

1. halvår 2020	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Utlån til kundar - bedriftsmarknaden - nedskrivingar	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Nedskrivingar pr. 31.12.2019	819	2.098	26.250	29.167
Overføringar:
Overføringar til steg 1	229	-1.137	0	-909
Overføringar til steg 2	-185	1.192	0	1.007
Overføringar til steg 3	-11	0	0	-11
Nye finansielle eigendelar utsteda	48	5	3.230	3.283
Finansielle eigendelar som er frårekna i perioden	-164	-168	-13.849	-14.181
Konstaterte tap				0
Endra eksponering eller endringar i modell eller risikoparametre	-153	-68	6.499	6.278
Andre justeringar	4.170	980	0	5.150
Nedskrivingar pr. 30.06.2020	4.753	2.903	22.129	29.785

1. halvår 2020	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Utlån til kundar - bedriftsmarknaden	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Brutto utlån pr. 31.12.2019	667.407	151.584	95.058	914.049
Overføringar:
Overføringar til steg 1	126.437	-126.437	0	0
Overføringar til steg 2	-99.816	111.621	-11.805	0
Overføringar til steg 3	-463	0	463	0
Nye finansielle eigendelar utsteda	113.364	158	0	113.522
Finansielle eigendelar som er frårekna i perioden	-87.461	2.861	-12.367	-96.968
Konstaterte tap				0
Endra eksponering eller endringar i modell eller risikoparametre		0	0	0
Brutto utlån pr. 30.06.2020	719.467	139.787	71.349	930.603

Resultatførte tap

	2. kvartal	2. kvartal
Resultatførde tap på utlån, kredittar og garantiar	2021	2020	2020
Endring i perioden i steg 3 på utlån	-13.934	-4.399	-4.154
Endring i perioden i steg 3 på garantiar	0	0	0
Endring i perioden i forventa tap (steg 1 og 2)	1.510	5.742	7.461
Konstaterte tap i perioden, der det tidlegare er
føreteke individuelle nedskrivingar	15.680	13.392	15.658
Konstaterte tap i periode, der det ikkje er
føreteke individuelle nedskrivningar	0	0	0
Inngang i perioden på tidlegare periodar sine konstaterte tap	146	-48	0
Tapskostnader i perioden	3.402	14.687	18.965

7. Gjeld ved utsteda verdipapir

							i 1.000 kr
				Bokført verdi		Rente
Lånetype/ISIN		Låneopptak Siste forfall Pålydande			30.06.2021 30.06.2020 31.12.2020		vilkår
Sertifikat- og obligasjonslån
NO0010838816	30.11.2018	30.11.2021	100.000	100.108	100.137		100.141 3 mnd. NIBOR + 0,67 %
NO0010861875	05.09.2019	05.09.2022	200.000	200.149	200.118		200.131 3 mnd. NIBOR + 0,42 %
NO0010873912	29.01.2020	03.10.2023	200.000	200.043	200.295		200.184 3 mnd. NIBOR + 0,52 %
NO0010947377	08.03.2021	16.12.2024	200.000	200.149	0		0 3 mnd. NIBOR + 0,50 %
Sum gjeld ved utsteda verdipapir				700.449	500.550	500.456

Endringar i verdipapirgjeld i	Balanse		Forfalne/	Andre	Balanse
perioden	31.12.2020	Emitert	innløyste	endringar	30.06.2021
Obligasjonsgjeld	500.456	200.000	0	186	700.642
Sum gjeld stifta ved utsteding av verdipapir	500.456	200.000	0	186	700.642

8. Verdipapir 8.1 Verdsetjingshierarki for verdipapir

Verdsetjingshierarki for verdipapir, til verkeleg verdi. Verkeleg verdi tilsvarar balanseført verdi.

	30.06.2021
	NIVÅ 1	NIVÅ 2	NIVÅ 3
	Kvoterte prisar i	Verdsettings- teknikk basert på	Verdsettings teknikk basert på ikkje
	aktive marknader	observerbare	observerbare marknadsdata marknadsdata	Total
Verdipapir verkeleg verdi over resultatet	6.695	761.328	8.334	776.356
Verdipapir til verkeleg verdi over utvida resultat			270.696	270.696
Sum eigendelar	6.695	761.328	279.030	1.047.053

	Verdipapir til verkeleg verdi over utvida resultat	Verdipapir til verkeleg verdi over resultatet
Avstemming av nivå 3
Inngåande balanse 31.12.2020	286.958	9.125
Realisert gevinst resultatført	0	-368
Urealisert gevinst og tap resultatført	0	3
Urealisert gevinst og tap i utvida resultat	-8.163	0
Realisert gevinst og tap i utvida resultat	213	0
Kjøp	0	152
Sal	-8.311	-579
Utgåande balanse 30.06.2020	270.696	8.334

i 1.000 kr.

			30.06.2020
	NIVÅ 1 Kvoterte prisar i aktive	NIVÅ 2 Verdsettings- teknikk basert på observerbare	NIVÅ 3 Verdsettings teknikk basert på ikkje observerbare
	marknader		marknadsdata marknadsdata	Total
Verdipapir verkeleg verdi over resultatet	4.988	463.117	9.035	477.140
Verdipapir til verkeleg verdi over utvida resultat			280.774	280.774
Sum eigendelar	4.988	463.117	289.809	757.914

	Verdipapir til verkeleg verdi over utvida resultat	Verdipapir til verkeleg verdi over resultatet
Avstemming av nivå 3
Inngåande balanse 31.12.2019	299.760	9.026
Realisert gevinst resultatført	0	0
Urealisert gevinst og tap resultatført	0	227
Urealisert gevinst og tap i utvida resultat	-10.244	0
Overgang frå nivå 3 til nivå 2	0	0
Investering	0	0
Sal	-8.742	-218
Utgåande balanse 30.06.2019	280.774	9.035

8.2 Definisjon av nivå for måling av verkeleg verdi og opplysningar klassifisert etter nivå

Verdsetjingsnivå angir nivået på verdsetjingsmetoden som er brukt for å fastsetje verkeleg verdi.

Nivå 1 – er verdien fastsett ut frå kvoterte prisar i aktive marknader.

Nivå 2 – er verdien utleia frå kvoterte prisar, eller berekna marknadsverdiar.

Nivå 3 – er verdiar som ikkje er basert på observerbare marknadsdata.

Dei største postane under denne kategorien er aksjane i Eika Gruppen AS, Eika Boligkreditt AS og Aurland Ressursutvikling AS. Verdivurderinga av aksjeposten i Aurland Ressursutvikling AS tar utgangspunkt ein ekstern verdivurdering. Verdsetjinga av Eika Boligkreditt AS er basert på ei vurdering av eigenkapitalen i selskapet. Verdsetjinga av Eika Gruppen AS tek utgangspunkt i ei verdivurdering av dei enkelte selskapa som inngår i gruppa, og ein samla verdi for konsernet totalt, basert på relevante verdsetjingsmetodar. Denne verdivurderinga blir vurdert opp imot sist kjende emisjons- og/eller omsetningskurs, teke omsyn til banken sine eigne vurderingar av hendingar fram til balansedagen. Til saman utgjer desse aksjane 130,8 mill. kroner av totalt 270,7 mill. kroner i nivå 3.

9 Ansvarleg kapital 9.1 Kapitaldekning i morbank

	i 1.000 kr.
	Morbank
		30.06.2021 30.06.2020 31.12.2020
Eigenkapitalbevis	31.625	30.953	31.625
Overkursfond	32.812	32.812	32.812
Sparebankens fond	707.672	684.585	708.440
Gåvefond	30.378	32.284	32.978
Utjamningsfond	44.433	44.194	48.669
Fond for urealiserte gevinstar	23.170	36.035	31.120
Delårsresultat etter skatt	0	0	0
Frådrag	-80.752	-89.009	-114.212
Rein kjernekapital	789.338	771.853	771.432
Fondsobligasjonar	40.000	40.000	40.000
Kjernekapital	829.338	811.853	811.432
NETTO ANSVARLEG KAPITAL	829.338	811.853	811.432
Eksponeringskategori:
Statar	0	0	0
Lokal regional styresmakt	49	486	450
Institusjonar	53.410	51.294	40.445
Føretak	129.361	215.151	147.109
Pantesikra eigedom	2.271.327	2.162.186	2.361.725
Forfalne engasjement	53.869	96.182	100.791
Høyrisiko	174.620	13.553	123.077
Obligasjonar med fortrinnsrett	7.042	8.040	7.546
Institusjonar og føretak med kortsiktig rating	105.383	96.154	59.629
Andelar verdipapirfond	169.927	79.237	75.115
Egenkapitalposisjonar	220.658	229.754	220.815
Andre engasjement	252.715	217.338	215.189
Kapitalkrav frå operasjonell risiko	249.274	213.795	249.274
SUM BEREKNINGSGRUNNLAG	3.687.635	3.383.170	3.601.165
Rein kjernekapitaldekning %	21,40 %	22,81 %	21,42 %
Kjernekapitaldekning %	22,49 %	24,00 %	22,53 %
Kapitaldekning %	22,49 %	24,00 %	22,53 %

9.2 Konsolidert kapitaldekning

Forholdsmessig konsolidering av Eika Gruppen AS og Eika Boligkreditt AS:

30.06.2021 30.06.2020 31.12.2020 Rein kjernekapital 875.970 859.093 865.120 Kjernekapital 924.558 908.581 914.600 Ansvarleg kapital 935.363 920.528 926.584 SUM BEREKNINGSGRUNNLAG 4.228.518 3.920.364 4.198.795 Rein kjernekapitaldekning % 20,72 % 21,91 % 20,60 % Kjernekapitaldekning % 21,86 % 23,18 % 21,78 % Kapitaldekning % 22,12 % 23,48 % 22,07 % Uvekta kjernekapitaldekning (Leverage Ratio) % 10,34 % 10,11 % 10,34 %

10 Eigenkapitalbevis

Banken sine eigenkapitalbevis er alle ført i 1 -ein- klasse og utgjer kroner 31.625.000 delt på 632.500 eigenkapitalbevis pålydande kroner 50,- tickerkode SOGN.

				i 1.000 kr	i 1.000 kr
	Beregnet for morbank	Beregnet for morbank		Avtalt byteforhold
	2020	2019	Frå 01.04.2019	30.10.2018	2018
Eigarandelsbrøk, morbank
Eigenkapitalbevis	31.625	31.625	31.625	31.625	31.625
Overkursfond	32.812	32.812	32.812	32.812	32.812
Utjamningsfond	48.669	44.352	41.708	41.715	35.677
Andel byteforhold	10.804	10.804	10.804	10.464
Sum eigarandelskapital (A)	123.910	119.593	116.949	116.616	100.114
Korrigert for:
- avsett utbyte	4.111	0
Sum korrigert eigarandelskapital (B)	119.799	119.593	116.949	116.616	100.114
Andel byteforhold			152.762	152.762
Sparebankens fond	708.440	685.127	535.534	526.682	184.610
Behaldning eigne eigenkapitalbevis	-673	-673
Gåvefond	32.978	32.874	23.417	30.480	23.491
Grunnfondskapital (C)	740.745	717.328	711.713	709.924	208.101
Korrigert for:
- avsett gåver til utdeling	2.600	2.496
Korrigert grunnfondskapital (D)	738.145	714.832	711.713	709.924	208.101
Fond for urealisert vinst (E)	31.120	36.035	169.777	163.226	25.283
Fondsobligasjon (F)	40.000	40.000	40.000	40.000	40.000
Estimatavvik byteforhold (G)	-10.804	-10.804	-163.226	-163.226
Sum eigenkapital utan korrigering (A+C+E+F+G)	924.971	902.152	875.213	866.540	373.498
Eigarandelsbrøk B / (B+D)	13,96 %	14,29 %	14,11 %	14,11 %	32,48 %
Utbyte
Avsett utbyte per eigenkapitalbevis (tal i heile kr.)	6,50	0,00	2,00		0,00
Samla utbyte	4.111.250	0	1.265		0

10.2 Dei 20 største eigarane

Dei 20 største eigarane pr. 30.06.2021 utgjer 48,17 % av eigenkapitalbeviskapitalen.

	30.06.2021
Namn	Tal bevis	%
BJØRKEHAGEN AS	60.400	9,55 %
VPF EIKA EGENKAPITALBEVIS	45.446	7,19 %
WERGELAND HOLDING AS	32.830	5,19 %
TUCAN HOLDING AS	21.528	3,40 %
DAHLSTRØM	14.500	2,29 %
TH DAHL AS	13.990	2,21 %
SOGN SPAREBANK	13.450	2,13 %
HANØY, PER	13.000	2,06 %
EIKA GRUPPEN AS	11.200	1,77 %
HÅPE AS	10.000	1,58 %
SEIM, LASSE SIGURD	10.000	1,58 %
ÅRDAL KOMMUNE	10.000	1,58 %
NAGELL, MARTIN JAKOB	8.000	1,26 %
LUSTER SPAREBANK	7.600	1,20 %
HOVLAND, ODD REIDAR	6.000	0,95 %
NORDNET LIVSFORSIKRING AS	5.683	0,90 %
WIKBORG, TORD GEIR	5.550	0,88 %
FELLESFORLAGET AS	5.321	0,84 %
HAUGEN, GUNNLEIF	5.160	0,82 %
MALTHO AS	5.000	0,79 %
SUM	304.658	48,17 %

11 Hending etter balansedag

Det har ikkje førekome hendingar etter utløp av perioden som medfører justeringar av, eller tilleggsopplysningar i rekneskapen eller i notar til rekneskapen.

Utbreiinga av koronaviruset har gitt betydelege konsekvensar for både norsk økonomi og verdsøkonomien. Korona-pandemien er ikkje over, og vi må ta høgde for nye smitteutbrot med tiltak og utfordringar for kundane våre. Banken vil halda fram med å finne gode løysingar for kundane våre. God rådgiving innan lån, sparing og plassering samt forsikring er viktig.