Sparebank 68 Grader Nord

Quarterly Report • Aug 15, 2022

KVARTALSRAPPORT 2. KVARTAL 2022

HOVEDPUNKTER PR. 2. KVARTAL 2022 (TALL I PARENTES ER TILSVARENDE PR. 2. KVARTAL 2021)

RESULTATUTVIKLING:

Bankens resultat av ordinær drift før skatt var ved utgangen av 2. kvartal 2022 på kr 67,7 mill. Samme periode i 2021 var resultat før skatt kr 75,4 mill. Sett i forhold til gjennomsnittlig forvaltningskapital (GFK) utgjør resultatet før skattekostnad 1,30 % mot 1,53 % på samme tidspunkt i fjor. De største endringene fra fjoråret er høyere rentenetto, lavere avkastning på verdipapirer og økte tapsnedskrivninger. Resultatførte tapsnedskrivninger pr. 30.06.22 utgjør kr 7,4 mill., mens det pr samme periode i fjor ble inntektsført/reversert 13,8 mill.

Egenkapitalavkastningen etter skatt (annualisert) er på 7,9 % pr. utgangen av 2. kvartal i år, mot 9,5 % samme periode i 2021.

Totalresultatet pr utgangen av 2. kvartal 2022 er på kr 57,1 mill., mot kr 57,3 mill. på samme tidspunkt året før.

RENTENETTO:

Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter (rentenettoen) var ved utgangen av 2. kvartal 2022 på kr 108,9 mill., tilsvarende 2,10 % av GFK. Samme periode i 2021 hadde banken en rentenetto på kr 89,8 mill., tilsvarende 1,81 % av GFK.

ANDRE DRIFTSINNTEKTER:

Banken hadde pr. 2. kvartal 2022 netto andre driftsinntekter på kr 19,7 mill. mot kr 32,5 mill. i 2021.

DRIFTSKOSTNADER:

Ved utgangen av 2. kvartal 2022 hadde banken driftskostnader på kr 53,5 mill., mot 60,6 mill. i 2021. Viktigste årsak til nedgangen er skifte av alliansetilknytning, fra Eika til Lokalbankalliansen, som medførte at banken i 2021 hadde kostnader knyttet til begge alliansene.

TAP OG MISLIGHOLD:

Det er ved utgangen av 2. kvartal 2022 kostnadsført netto kredittap på kr 7,4 mill., mot en inntektsføring/tilbakeføring på 13,8 mill. i 2021.

Tapsføringen pr 2. kvartal skyldes både økning av avsetninger i steg 1 og 2 som ECL-modellen predikerer, samt økning av individuelle nedskrivninger (steg 3).

Tilleggsavsetninger er beholdt på samme nivå som 31.12.2021.

Nivå på misligholdte og tapsutsatte lån er moderat.

FORVALTNINGSKAPITAL OG FORRETNINGSKAPITAL:

Forvaltningskapitalen utgjør kr 10.828 mill. pr 30.06.2022. Dette er en økning på kr 613 mill. siden årsskiftet og 549 mill. siste 12 måneder. Dette tilsvarer en 12-månedersvekst på 5,4 %.

Bankens forretningskapital, dvs. summen av bankens forvaltningskapital og formidlede utlån via Eika Boligkreditt AS/Verd Boligkreditt AS, utgjorde ved utgangen av 2. kvartal 12.354 mill., en økning på kr 404 mill. siden årsskiftet og kr 496 mill. siste 12 måneder. Dette tilsvarer en 12-månedersvekst på 4,2 %.

UTLÅN OG GARANTIER TIL KUNDER:

Banken har ved utgangen av 2. kvartal 2022 brutto utlån på kr 9.189 mill. i egen balanse. Nedskrivningene utgjorde kr 46 mill. slik at netto utlån var på kr 9.143 mill. Dette er en økning på kr 444 mill. siden årsskiftet og kr 966 mill. siste 12 måneder. Formidlede utlån til boligkredittselskaper er på kr 1.525 mill., en reduksjon på kr 145

mill. siden årsskiftet og en reduksjon på kr 117 mill. siste 12 måneder. Samlet økning i netto utlån, inkl. formidlede lån til boligkredittselskapet, pr. 2. kvartal 2022 tilsvarer en 12-månedervekst på 8,6 %.

Individuelle nedskrivninger i steg 3 utgjør ved utgangen av 2. kvartal kr 23,3 mill., mens nedskrivninger i steg 1 og 2 utgjør kr 22,4 mill.

INNSKUDD/LIKVIDITET/FUNDING:

Innskudd fra kunder ved utgangen av 2. kvartal 2022 er på kr 7.184 mill. Dette er en økning siden årsskiftet på 414 mill. og kr 409 mill. siste 12 måneder. Dette gir en 12-månedersvekst på 6,0 %. Innskuddsdekningen er på 78,2 % mot 77,5 % ved årsskiftet og 82,2 % pr. 30.06.2021.

Utestående obligasjonsgjeld pr 30.06.2022 er på kr 1.955,9 mill. Dette er en økning på kr 67,2 mill. siden årsskiftet (se note 10 for nærmere opplysninger). Ved utgangen av 2. kvartal hadde banken en LCR på 307,0 % og en NSFR på 123,1 %.

EGENKAPITAL OG KAPITALDEKNING:

Bankens kapitaldekning, henholdsvis ren kjernekapitaldekning, kjernekapitaldekning og kapitaldekning, er ved utgangen av 2 kvartal 2022 beregnet til 21,3 %, 21,5 % og 22,9 %. Opptjent resultat hittil i år er ikke inkludert i beregningene. Med virkning f.o.m. 1.1.2018 ble det innført krav om beregning av konsolidert kapitaldekning basert på forholdsmessig konsolidering av eierandeler i finansforetak i samarbeidende grupper. For Sparebank 68° Nord sin del, vil finansforetak i samarbeidende gruppe være Eika Boligkreditt AS, Verd Boligkreditt AS og Brage Finans AS. Se for øvrig note 11.

REVISJON:

Regnskapet pr 30.06.2022 er ikke revidert.

VIKTIGE HENDELSER OG UTSIKTENE FREMOVER:

Det er en betydelig øking i konsumprisene internasjonalt. Russlands invasjon av Ukraina bidrar til at energi- og matprisene holdes på et høyt nivå. De internasjonale finansmarkedene opplever store bevegelser forårsaket av usikkerhet om global vekst og tiltakende inflasjon. Mange sentralbanker har i løpet av kvartalet hevet styringsrenten og renteprognosene betydelig for å dempe fremtidig prisvekst.

I norsk økonomi er det høy aktivitet og lite ledig kapasitet. Aktiviteten har kommet opp på et høyt nivå etter at smittevernstiltakene i forbindelse med pandemien opphørte. Norge opplever en prisvekst som er betydelig høyere enn Norges Banks mål for pengepolitikken som er en årlig vekst i konsumprisene nær 2 %. Konsumprisindeksen (KPI) steg 6,3 % fra juni 2021 til juni 2022. Det er 0,6 prosentpoeng høyere enn tolvmånedersendringen i mai, som allerede var på et svært høyt nivå. Det høye aktivitetsnivået i økonomien gjenspeiles i arbeidsmarkedet. Antall helt ledige utgjorde ved utgangen av juni kun 1,6 % av arbeidsstyrken.

Økte inflasjonsforventninger medførte at Norges Bank hevet styringsrenten med 50 basispunkter til 1,25 % i juni. Sentralbanken forventer en ny renteheving til 1,50 % på neste rentemøte i august. Prognosen tilsier heving på samtlige rentemøter ut året slik at styringsrenten ved utgangen av året vil være 2,25 %. Ledende markroøkonomer har imidlertid i det siste utrykt forventning om at renten heves mer og raskere enn prognosen fra Norges Bank.

En strammere pengepolitikk fra Norges Bank innebærer at reduksjon av inflasjonen prioriteres. Det er forventet at rentehevingen, i kombinasjon med kapasitetsbegrensninger og prisvekst, bidrar til at veksten i økonomien avtar.

I etterkant av Norges Banks renteøkning i juni, er det gjennomført en renteendring for bankens kundeportefølje med virkning fra medio august 2022. Det forventes at bankens utlånsvekst fremover fortsatt vil ligge noe over kredittveksten i Norge.

Bankvirksomhet innebærer risiko for tap og mislighold. Stigende rentenivå øker risikoen, men medfører også at handlingsrommet for bankene øker.

I 2. halvår av 2022 forventes et fortsatt moderat nivå på misligholdte engasjementer og lave tap. Markedsverdiene på verdipapirer i form av obligasjoner og aksjer vil svinge over tid og tap vil kunne inntreffe. Bankens beholdning av obligasjoner holdes for likviditetsmessige formål og har lav risiko for tap.

Bærekraft er et viktig fokusområde for banken, og det arbeides med å forbedre og tydeliggjøre vår rolle innen samfunnsansvar og bærekraft og med å implementere dette som en større del av vår ordinære virksomhet. Banken ble miljøfyrtårnsertifisert i 2021, og vi gjennomførte vårt første grønne innlån i 2. kvartal. Det forventes en betydelig økning av grønt produktrammeverk for utvikling av nye produkter i markedet, og bærekraft vil påvirke bankens konkurransekraft, etterspørsel og tilgang på finansiering videre framover.

Bankens markedsposisjon, finansielle stilling og soliditet er god. Ansvaret som nær og tilstedeværende lokalbank innebærer at vi også videre framover vil bruke mye ressurser på å være støttespiller for våre kunder. Sparebank 68° Nord har over tid hatt god og stabil vekst. Banken opplever at kundene responderer positivt på vår forretningsmodell som er basert på lokal tilstedeværelse med dyktige og engasjerte medarbeidere som hjelper kundene til å gjøre gode valg.

Styret vurderer bankens underliggende drift som god og banken er godt rustet til å håndtere situasjonen fremover, både når det gjelder drift, likviditet og soliditet.

Rudi M. Christensen Jostein Lunde Mats Nygård Johnsen

Styreleder Nestleder Styremedlem

Astrid Mathiassen Jardar Jensen Anne S. Sand Styremedlem Styremedlem Styremedlem

Peder L.F. Spjeldet Tore Karlsen (ansattevalgt )

Leknes, 30.06.2022/11.08.2022

Styremedlem Styremedlem Styremedlem

Styremedlem Konst. adm. banksjef

Bjørn H. Karlsen Trine Fjellstad Eriksen Line Y. Størvold Hansen (ansattevalgt)

RESULTATREGNSKAP

			01.01.-	01.01.-
Beløp i tusen kroner Noter		2. kv. 2022 2. kv. 2021	30.06.2022	30.06.2021	2021
Renteinntekter og lignende inntekter beregnet etter effektivrentemetoden	78 118	58 516	149 567	117 627	243 106
Renteinntekter på eiendeler vurdert til virkelig verdi	0	0	0	0	0
Rentekostnader og lignende kostnader	22 745	14 835	40 672	27 864	56 525
Netto renteinntekter	55 373	43 681	108 895	89 763	186 581
Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester	10 158	12 350	21 121	23 816	51 406
Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester	1 351	1 391	3 653	3 134	7 346
Utbytte og andre inntekter av egenkapitalinstrumenter	4 579	11 136	4 601	11 205	14 394
Netto verdiendring og gevinst/tap på valuta og finansielle instrumenter	-672	155	-2 408	632	1 264
Resultatandel investering i tilknyttet selskap Note 4	0	0	0
Andre driftsinntekter	2 7	2 7	5 3	5 3	117
Netto andre driftsinntekter	12 741	22 277	19 714	32 572	59 835
Lønn og andre personalkostnader	11 217	12 584	27 594	26 176	61 255
Andre driftskostnader	13 365	19 754	21 895	31 027	73 640
Av- og nedskrivingar på ikke-finansielle eiendeler	1 966	2 676	3 991	3 515	7 482
Sum driftskostnader	26 548	35 014	53 480	60 718	142 377
Resultat før tap	41 566	30 944	75 129	61 617	104 039
Kredittap på utlån, garantier mv. Note 7	-1 643	-14 684	7 440	-13 816	-35 144
Resultat før skatt	43 209	45 628	67 689	75 433	139 183
Skatt på resultat fra videreført virksomhet	10 963	11 577	17 209	19 147	31 638
Resultat av ordinær drift etter skatt	32 246	34 051	50 480	56 286	107 545
Verdiendringer knyttet til investeringer i egenkapitalinstrumenter Note 9	6 638	-797	6 668	1 056	8 153
Sum andre inntekter og kostnader som ikke blir omklassisifert til resultatet	6 638	-797	6 668	1 056	8 153
Totalresultat	38 884	33 254	57 148	57 342	115 698
Resultat per egenkapitalbevis	4,17	4,58	6,41	7,56	13,59

BALANSE – EIENDELER

Beløp i tusen kroner	Noter		30.06.2022 30.06.2021 31.12.2021
Kontanter og kontantekvivalenter		75 553	77 264	72 791
Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner		683 299	895 165	501 795
Utlån til og fordringer på kunder	Note 6	9 143 049	8 176 966	8 699 259
Rentebærende verdipapirer	Note 9	655 485	587 588	658 290
Finansielle derivater		2 6	1 061	942
Aksjer, andeler og andre egenkapitalinstrumenter	Note 9	202 176	399 766	278 031
Eierinteresser i tilknyttede selskaper	Note 4	500	500	881
Eierinteresser i konsernselskaper		2 570	2 570	2 570
Immaterielle eiendeler		0	0	0
Varige driftsmidlar		52 895	51 452	55 821
Andre eiendeler		11 683	22 354	8 086
Anleggsmidler og avhendingsgrupper holdt for salg		1 077	1 077	1 077
Sum eiendeler			10 828 312 10 215 762 10 279 542
Balanse - Gjeld og egenkapital
Beløp i tusen kroner	Noter		30.06.2022 30.06.2021 31.12.2021
Innlån fra kredittinstitusjoner		201 913	154 049	144 382
Innskudd og andre innlån fra kunder		7 184 010	6 774 649	6 770 017
Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer	Note 10	1 955 929	1 853 003	1 888 735
Finansielle derivater		1 678	2 436	1 998
Annen gjeld		27 471	47 814	42 675
Avsetninger		62 373	67 993	68 480
Ansvarlig lånekapital		80 218	80 150	80 185
Fondsobligasjonskapital		0	0	0
Sum gjeld		9 513 592	8 980 094	8 996 472
Innskutt egenkapital	Note 12	356 223	355 392	356 555
Opptjent egenkapital		891 339	812 871	916 514
Fondsobligasjonskapital		10 011	10 064	10 000
Periodens resultat etter skatt		57 148	57 340	0
Sum egenkapital		1 314 722	1 235 666	1 283 069

Leknes, 30.06.2022/ 11.08.2022

Styreleder Nestleder Styremedlem

Astrid Mathiassen Jardar Jensen Anne S. Sand Styremedlem Styremedlem Styremedlem

Peder L.F. Spjeldet Tore Karlsen Styremedlem Konst. adm.banksjef (ansattevalgt -representant)

Rudi M. Christensen Jostein Lunde Mats Nygård Johnsen

Styremedlem Styremedlem Styremedlem

Bjørn H. Karlsen Trine Fjellstad Eriksen Line Y. Størvold Hansen (ans. styremedlem)

EGENKAPITALOPPSTILLING PR. 30.06.2022

	Innskutt egenkapital Opptjent egenkapital
Beløp i tusen kroner	Egenkapital bevis	Egne egen kapitalbevis	Overkurs fond	Hybrid kapital	Sparebankens fond	Utjevnings fond	Gavefond	Fond for urealiserte gevinster	Annen egenkapital	Sum egenkapital
Egenkapital 01.01.2021	299 272	-2 375	58 494	10 000	637 567	69 780	7 386	91 315	15 753	1 187 192
Resultat etter skatt					55 291	18 313	10 000		23 942	107 546
Andre inntekter og kostnader								8 153		8 153
Totalresultat 31.12.2021	0	0	0	0	55 291	18 313	10 000	8 153	23 942	115 699
Utbetalt utbytte					69	44			-14 953	-14 840
Utbetalt fra gavefond							-5 713			-5 713
Endring egne EK-bevis		839	325							1 164
Realisert gevinst/tap omfordelt fra FUG					-2 129	-672		2 801		1
Renter på hybridkapital					-264	-171				-435
Egenkapital 31.12.2021	299 272	-1 536	58 819	10 000	690 535	87 294	11 673	102 269	24 742	1 283 068
Egenkapital 01.01.2022	299 272	-1 536	58 819	10 000	690 535	87 294	11 673	102 269	24 742	1 283 068
Resultat etter skatt					57 148				-23 792	33 356
Andre inntekter og kostnader		-331			206	126				0
Totalresultat 30.06.2022	0	-331	0	0	57 354	126	0	0	-23 792	33 356
Utbetalt fra gavefond							-1 464			-1 464
Renter på fondsobligasjon				11					-250	-239
Egenkapital 30.06.2022	299 272	-1 867	58 819	10 011	747 889	87 420	10 209	102 269	700	1 314 722

NOTE 1 – GENERELL INFORMASJON

Sparebank 68° Nord driver sin virksomhet fra sju kontorer på den 68 breddegrad. Banken er lokalisert på Leknes, Svolvær, Sortland, Harstad, Bogen, Ballangen og Narvik.

Sparebank 68° Nord er en lokalbank med visjon om å skape «Mer verdi lokalt».

Sparebank 68° Nord er en selvstendig sparebank som tilbyr banktjenester og livs-/skadeforsikringstjenester til privatkunder og små og mellomstore bedrifter.

Banken har sine EK-bevis notert på Euronext Growth Oslo. I tillegg er bankens obligasjonsgjeld notert på Oslo Børs.

IFRS 16 Leieavtaler:

Ved implementeringen av IFRS 16 måles leieforpliktelsen til nåverdien av fremtidige leiebetalinger og bruksretteiendelen settes lik leieforpliktelsen. Bruksretten er presentert sammen med øvrige anleggsmidler i balanseoppstillingen. Leieforpliktelsen er presentert som annen gjeld. I resultatregnskapet innregnes rentene som rentekostnader og bruksretteiendelen avskrives over leieperioden. Banken har balanseført fem leieavtaler, knyttet til leie av bankens kontorer lokalisert til Leknes, Svolvær, Sortland, Bogen og Narvik. Implementeringen av IFRS 16 har ikke hatt noen påvirkning på bankens egenkapital. Bruksretten er tildelt en risikovekt på 100 prosent, og virkningen på ren kjernekapital var uvesentlig ved implementeringen.

Misligholdsdefinisjon:

Fra og med 01.01.2021 ble ny definisjon av mislighold innført. Det følger av disse reglene at en kunde vil bli klassifisert som misligholdt dersom minst ett av følgende kriterier er oppfylt:

Kunden har et overtrekk som overstiger en relativ- og absolutt grense i mer enn 90 sammenhengende dager. For både PM- og BM-kunder er den relative grensen lik 1 % av kundens samlede eksponeringer.

• For PM-kunder er den absolutte grense lik kr 1.000
• For BM-kunder er den absolutte grense lik kr 2.000
• Det er vurdert som sannsynlig at kunden ikke vil kunne innfri sine kredittforpliktelser overfor banken (unlikely to pay – UTP).
• Kunden er smittet av en annen kunde som er i mislighold i henhold til de to første kriterier nevnt over.

NOTE 2 - REGNSKAPSPRINSIPPER OG -ESTIMATER

Fra 2020 avlegger banken regnskap i samsvar med IFRS som fastsatt av EU i tråd med § 1-4, 2. ledd i forskrift om årsregnskap for banker, kredittforetak og finansieringsforetak. Tilleggskrav til noter som følger av lov og forskrift for norske banker er hensyntatt.

NOTE 3 - KONSERNSELSKAPER OG TILKNYTTEDE SELSKAPER

Banken har to datterselskaper:

• Bogen Servicebygg AS, org.nr 979 922 035
• Storgata 9 AS, org.nr 911 924 986

Banken har ett tilknyttet selskap:

• Mustapartajordet 9-12 AS org.nr 922 654 492

Bogen Servicebygg AS er eier av forretningsbygg som banken driver sitt avdelingskontor i Bogen fra. Selskapet er 100 % eid av banken. Det er ikke ansatte i selskapet.

Storgata 9 AS er eier av forretningsbygg som banken driver sitt avdelingskontor på Leknes fra. Banken eier 65 % av aksjene i selskapet. Det er ikke ansatte i selskapet.

Mustapartajordet 8-12 AS, som har som formål å ferdigstille leiligheter for videresalg på Mustapartajordet i Harstad er deleid av Sparebank 68° Nord. Banken eier 50 % av selskapet. Det er ikke ansatte i selskapet.

NOTE 4 - TRANSAKSJONER MED NÆRSTÅENDE PARTER:

Sparebank 68° Nord har ikke utarbeidet konsernregnskap.

Utgangspunktet etter IFRS10 er at datterselskaper skal konsolideres. Datterselskaper som alene eller sammen med andre er uvesentlig kan unnlates fra konsolidering også etter IFRS. Det er for 2022 vurdert slik at konsolidering ikke er nødvendig. Dette begrunnes med:

• Ingen eiere eller brukere av regnskapet har presentert innvendinger mot at banken ikke presenterer konsernregnskap
• Utleie av eiendom er utenfor bankens kjernevirksomhet
• Datterselskapene vurderes til ikke å være av vesentlig betydning

NOTE 5 - MISLIGHOLDTE OG TAPSUTSATTE ENGASJEMENT

Misligholdte engasjement

	30.06.2022	31.12.2021
Brutto misligholdte engasjement - personmarkedet	61 637	34 580
Brutto misligholdte engasjement - bedriftsmarkedet	40 044	19 784
Nedskrivninger i steg 3	-11 525	-8 010
Netto misligholdte utlån	90 156	46 354

Tapsutsatte engasjement

	30.06.2022	31.12.2021
Brutto tapsutsatte, ikke misligholdte engasjement - personmarkedet	12 399	19 037
Brutto tapsutsatte, ikke misligholdte engasjement - bedriftsmarkedet	88 274	79 286
Nedskrivninger i steg 3	-13 127	-13 235
Netto tapsutsatte engasjement	87 546	85 088

NOTE 6 - UTLÅN TIL OG FORDRINGER PÅ KUNDER, FORDELT PÅ SEKTOR OG NÆRING

	30.06.2022	31.12.2021
Lønnsmottakere og pensjonister	6 234 405	5 875 143
Jordbruk, skogbruk, fiske	505 494	484 552
Industri	66 455	56 190
Bygg og anlegg	306 990	219 614
Handel, hotell, transport, tjenester	325 156	303 671
Finansiering, eiendomsdrift	1 501 264	1 495 790
Offentlig forvaltning og andre	249 004	303 816
Sum utlån før nedskrivninger	9 188 767	8 738 776
Steg 1 nedskrivninger	- 5 447	- 3 907
Steg 2 nedskrivninger	- 17 002	- 15 747
Gruppevise nedskrivninger		0
Steg 3 nedskrivninger	- 23 269	- 19 863
Sum utlån til og fordringer på kunder i balansen	9 143 049	8 699 259
Utlånsportefølje boligkredittselskap	1 525 227	1 670 035
Totale utlån	10 668 276	10 369 294

NOTE 7 - NEDSKRIVINGER OG TAP

Etter IFRS 9 er bankens utlån til kunder, ubenyttede kreditter og garantier gruppert i tre steg basert på misligholdssannsynlighet (PD) på innregnings-tidpunktet sammenlignet med misligholdssannsynlighet på balansedagen. Fordeling mellom steg foretas for det enkelte lån eller engasjement.

Tabellene under spesifiserer endringene i periodens nedskrivinger og brutto balanseførte utlån, garantier og ubenyttede trekkrettigheter for hvert steg, og inkluderer følgende element:

• Overføring mellom steg som skyldes endring i kredittrisiko, fra 12 måneders forventet kredittap i steg 1 til kredittap over forventet levetid i steg 2 og steg 3.
• Økning i nedskrivinger ved utstedelse av nye utlån, ubenyttede kreditter og garantier.
• Reduksjon i nedskrivinger ved fraregning av utlån, ubenyttede kreditter og garantier.
• Økning eller reduksjon i nedskrivinger som skyldes endringer i inputvariabler, beregningsforutsetninger, makroøkonomiske forutsetninger og effekten av diskontering.

30.06.2022	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Nedskrivninger på utlån til kunder - personmarkedet	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Nedskrivinger pr. 01.01.2021	1 067	2 288	6 019	9 374
Overføringer mellom steg:
Overføringer til steg 1	139	-286	-281	-428
Overføringer til steg 2	-93	-125	-4 032	-4 250
Overføringer til steg 3	-9 285	2 576	2 904	-3 805
Nedskrivninger på nye utlån utbetalt i året	181	4	212	398
Utlån som er fraregnet i perioden	-150	-201	-611	-962
Konstaterte tap				0
Endret eksponering eller endringer i modell eller risikoparametre	5 9	-63	-670	-675
Andre justeringer	594	135	1	730
Nedskrivinger personmarkedet pr. 30.06.2022	-7 489	4 329	3 543	383

30.06.2022	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Brutto utlån til kunder - personmarkedet	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Brutto utlån pr. 01.01.2021	5 359 911	476 659	53 625	5 890 195
Overføringer mellom steg:				0
Overføringer til steg 1	126 414	-119 536	-6 878	0
Overføringer til steg 2	-212 567	212 708	-141	0
Overføringer til steg 3	-9 104	-17 880	26 984	0
Nye utlån utbetalt	1 154 642	63 519	0	1 218 162
Utlån som er fraregnet i perioden	-758 090	-75 821	108	-833 803
Konstaterte tap				0
Brutto utlån til personmarkedet pr. 30.06.2022	5 661 207	539 649	73 699	6 274 554

30.06.2022	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Nedskrivninger på utlån til kunder - bedriftsmarkedet	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Nedskrivinger pr. 01.01.2021	2 839	13 459	13 853	30 151
Overføringer mellom steg:
Overføringer til steg 1	9 6	-585	0	-489
Overføringer til steg 2	-281	3 324	4 027	7 070
Overføringer til steg 3	9 007	-2 887	1 276	7 396
Nedskrivninger på nye utlån utbetalt i året	458	113	2 205	2 776
Utlån som er fraregnet i perioden	-348	-653	-2 171	-3 172
Konstaterte tap				0
Endret eksponering eller endringer i modell eller risikoparametre	362	-159	232	434
Andre justeringer	803	6 2	297	1 163
Nedskriving bedriftsmarkedet pr. 30.06.2022	12 935	12 673	19 720	45 329

30.06.2022	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Brutto utlån til kunder - bedriftsmarkedet	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Brutto utlån pr. 01.01.2021	2 477 118	294 057	93 750	2 864 924
Overføringer mellom steg:
Overføringer til steg 1	71 150	-71 150	0	0
Overføringer til steg 2	-268 387	268 387	0	0
Overføringer til steg 3	-15 667	-18 170	33 837	0
Nye utlån utbetalt	309 102	11 852	4 301	325 254
Utlån som er fraregnet i perioden	-177 359	-48 308	-8 242	-233 909
Konstaterte tap				0
Brutto utlån til bedriftsmarkedet pr. 30.06.2022	2 395 956	436 667	123 646	2 956 269
30.06.2022	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Nedskrivninger på ubenyttede kreditter og garantier	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Nedskrivinger pr. 01.01.2021	473	228	1 383	2 084
Overføringer:
Overføringer til steg 1	3 8	-10	0	2 8
Overføringer til steg 2	-61	747	0	686
Overføringer til steg 3	0	-1	5 1	5 0
Nedskrivninger på nye kreditter og garantier	189	1 0	1 2	211
Nedskrivninger på ubenyttede kreditter og garantier som er fraregnet i perioden	-136	-134	0	-270
Endret eksponering eller endringer i modell eller risikoparametre	7 0	2 3	0	9 4
Andre justeringer	5 5	2	0	5 7
Nedskrivninger pr. 30.06.2022	629	865	1 446	2 940
30.06.2022	Steg 1	Steg 2	Steg 3
Ubenyttede kreditter og garantier	12 mnd. tap	Livstid tap	Livstid tap	Totalt
Brutto balanseførte engasjement pr. 01.01.2021	373 241	50 436	5 313	428 990
Overføringer:				0
Overføringer til steg 1	1 102	-1 102	0	0
Overføringer til steg 2	-23 085	23 085	-973	-973
Overføringer til steg 3	0	-973	-973	-1 946
Nye/endrede ubenyttede kreditter og garantier	135 319	3 348	0	138 667
Engasjement som er fraregnet i perioden	-171 792	-28 713	1 641	-198 863
Brutto balanseførte engasjement pr. 30.06.2022	314 785	46 082	5 009	365 875
Individuelle nedskrivninger på utlån og garantier			30.06.2022	30.06.2021
Individuelle nedskrivninger ved begynnelsen av perioden			19 863	34 461
Økte individuelle nedskrivninger i perioden			4 493	2 400
Nye individuelle nedskrivninger i perioden			5 430	5 192
Tilbakeføring av individuelle nedskrivninger fra tidligere perioder			-4 729	-13 457
Konstaterte tap på lån som tidligere er nedskrevet			-195	-908
Individuelle nedskrivninger ved slutten av perioden			24 862	27 688
		30.06.2022	30.06.2021	31.12.2021
Resultatførte tap på utlån, kreditter og garantier
Endring i perioden i steg 3 på utlån (individuelle nedskrivninger i 2022)		3 032	-7 663	-15 810 1 144
Endring i perioden i steg 3 på garantier (individuelle nedskrivninger i 2022)		0	669
Endring i perioden i forventet tap steg 1 og 2 (gruppevise nedskrivninger i 2022)		4 426	-7 810	-21 884
Konstaterte tap i perioden, der det tidligere er		195	908	1 425
foretatt nedskrivninger i steg 3 (individuelle i 2022)
Konstaterte tap i perioden, der det ikke er		0	1 0	156
foretatt nedskrivninger i steg 3 (individuelle i 2022) Periodens inngang på tidligere perioders nedskrivinger		-202	7 0	-175
Syke renter
Tapskostnader i perioden		7 451	-13 816	-35 145

NOTE 8 – SEGMENTINFORMASJON

Banken utarbeider ikke regnskap for segmentene privatmarked (PM) og bedriftsmarked (BM)

NOTE 9 – VERDIPAPIRER

Definisjon av nivå for måling av virkelig verdi

Nivå 1 - Verdsetting basert på noterte priser i et aktivt marked for identiske eiendeler og forpliktelser.

Nivå 2 - Verdsetting som baserer seg på (1) direkte eller indirekte observerbare priser for identiske eiendeler eller forpliktelser i et marked som ikke er aktivt, (2) modeller som benytter priser og variabler som fullt ut er hentet fra observerbare markeder eller transaksjoner og (3) prising i et aktivt marked av en tilsvarende, men ikke identisk, eiendel eller forpliktelse.

Nivå 3 - Vurderinger som baserer seg på faktorer som ikke er observerbare eller eksternt verifiserbare.

Bankens verdsettingsmetoder maksimerer bruken av observerbare data der de er tilgjengelige og belager seg minst mulig på selskapets egne estimater.

Verdsettingshierarki for verdipapirer, til virkelig verdi.

	NIVÅ 1	NIVÅ 2	NIVÅ 3
	Kvoterte priser i		Verdsettings
	aktive markeder	Verdsettings	teknikk basert på
		teknikk basert på	ikke
		observerbare	observerbare
		markedsdata	markedsdata
30.06.2022				Total
Obligasjoner til virkelig verdi over resultatet	0	655 485	0	655 485
Aksjer og andeler til virkelig verdi over resultatet	0		75 259	75 259
Aksjer til virkelig verdi over andre inntekter og kostnader	0	0	126 917	126 917
Sum verdipapirer	0	655 485	202 176	857 661

	Virkelig verdi	Virkelig verdi
	over andre	over resultatet
	kostnader og
	inntekter
Avstemming av nivå 3
Inngående balanse	252 760	25 271
Realisert resultatført gevinst/tap	0	0
Urealisert resultatført gevinst/tap	7 049	858
Urealisert gevinst/tap i andre inntekter og kostnader	0	0
Anskaffet ved kjøp	14 848	49 130
Salg	-148 987	0
Endringer valutakurser på utenlandske verdipapirer	1 247	0
Utgående balanse	126 917	75 259

30.06.2021	Total
Rentebærende verdipapirer til virkelig verdi	587 588
Aksjer, andeler og andre egenkapitalinstrumenter til virkelig verdis prinsipp	133 882
Sum verdipapirer	721 470

NOTE 10 – VERDIPAPIRGJELD

					Bokført verdi		Rente
Lånetype/ISIN	Låneopptak	Siste forfall		Pålydende 30.06.2022 30.06.2021 31.12.2021			vilkår
Sertifikat- og obligasjonslån
NO0010779010		18.11.2016 18.11.2021	100 000	0	25 000	0	3 mnd. NIBOR + 1,15 %
NO0010839061		06.03.2018 06.12.2021	40 000	0	17 000	0	3 mnd. NIBOR + 0,71 %
NO0010843832		25.02.2019 25.02.2022	100 000	0	100 000	26 118	3 mnd. NIBOR + 0,75 %
NO0010833221		25.09.2018 25.03.2022	100 000	0	100 000	0	3 mnd. NIBOR + 0,57 %
NO0010861610		28.08.2019 29.08.2022	100 000	44 000	100 000	100 123	3 mnd. NIBOR + 0,53 %
NO0010853393		24.05.2019 24.11.2022	125 000	125 000	125 000	125 173	3 mnd. NIBOR + 0,49 %
NO0010871213		10.12.2019 10.02.2023	100 000	100 000	100 000	100 198	3 mnd. NIBOR + 0,55 %
NO0010835481		31.10.2018 31.03.2023	155 000	155 000	155 000	155 007	3 mnd. NIBOR + 0,787 %
NO0010807167		29.09.2017 29.09.2023	100 000	100 000	100 000	100 016	3 mnd. NIBOR + 0,945 %
NO0010848500		22.03.2019 22.03.2024	130 000	130 000	130 000	130 060	3 mnd. NIBOR + 0,83 %
NO0010861511		28.08.2019 28.08.2024	165 000	165 000	165 000	165 225	3 mnd. NIBOR + 0,68 %
NO0010884976		10.06.2020 10.12.2024	135 000	135 000	135 000	135 143	3 mnd. NIBOR + 0,99 %
NO0010865413		30.09.2019 27.03.2025	100 000	140 000	140 000	140 020	3 mnd. NIBOR + 0,81 %
NO0010884984		10.06.2020 10.06.2025	160 000	160 000	160 000	160 175	mnd. NIBOR + 1,04 %
NO0010908866		30.11.2020 28.11.2025	250 000	300 000	100 000	250 181	3 mnd. NIBOR + 0,68 %
NO0010941164		26.02.2021 26.02.2026	300 000	300 000	100 000	200 264	3 mnd. NIBOR + 0,52 %
NO0010941214		26.02.2021 25.02.2028	100 000	100 000	100 000	100 150	3 mnd. NIBOR + 0,65 %
Over/underkurs				-818	-382	882
Påløpte renter				2 747	1 435
Sum gjeld ved utstedelse av verdipapirer				1 955 929	1 853 053	1 888 736
		Siste forfall			Bokført verdi		Rente vilkår
Lånetype/ISIN	Låneopptak			Pålydende 30.06.2022 30.06.2021 31.12.2021
Ansvarlig lånekapital NO0010812035		07.12.2017 07.12.2027	20 000	20 000	20 000	20 000	3 mnd. NIBOR + 2,50 %
NO0010825268		14.06.2018 14.06.2028	40 000	40 000	40 000	40 000	3 mnd. NIBOR + 1,95 %
NO0010867385		06.11.2019 06.11.2029	20 000	20 000	20 000	20 000	3 mnd. NIBOR + 1,95 %
Påløpte renter				218	150	185
				80 218	80 150	80 185
Sum ansvarlig lånekapital
	Balanse		Forfall/	Andre	Balanse
Endringer i verdipapirgjeld i perioden	31.12.2021	Emittert	innløst	endringer	31.03.2022
Obligasjonsgjeld	1 888 736	200 000	-92 000	-807	1 995 929
Sum gjeld ved utstedelse av verdipapirer	1 888 736	200 000	-92 000	-807	1 995 929
Ansvarlig lånekapital	80 185	0	0	3 3	80 218
Sum ansvarlig lånekapital	80 185	0	0	33	80 218

NOTE 11 – KAPITALDEKNING

Beløp i tusen kroner	30.06.2022	30.06.2021	31.12.2021
Egenkapitalbevis	297.405	296.897	297.736
Overkursfond	58.819	58.494	58.819
Sparebankens fond	690.740	637.568	690.535
Gavefond	10.210	6.089	11.674
Utjevningsfond	87.421	77.313	87.295
Annen egenkapital	700	586	800
Fond for urealiserte gevinster	102.269	91.315	102.269
Fradrag	-63.159	-165.783	-161.530
Ren kjernekapital	1.184.404	1.002.479	1.087.598
Fondsobligasjoner	10.011	10.000	10.000
Kjernekapital	1.194.415	1.012.479	1.097.598
Ansvarlig lånekapital	80.218	80.000	80.000
Fradrag for ikke vesentlige investeringer	0	0	0
Netto ansvarlig kapital	1.274.633	1.092.479	1.177.598
Eksponeringskategori (risikovektet verdi)
Stater	0	0	0
Lokale og regionale myndigheter	18.883	16.663	15.834
Institusjoner	115.946	39.158	85.787
Foretak	642.067	600.364	745.371
Pantesikret eiendom	3.710.402	3.561.841	3.661.365
Forfalte engasjement	203.685	108.646	162.644
Høyrisiko	26.754	50.995	38.995
Obligasjoner med fortrinnsrett	30.581	30.886	32.057
Institusjoner og foretak med kortsiktig rating	50.192	177.479	54.212
Andeler i verdipapirfond	0	26.127	0
Egenkapitalposisjoner	149.050	140.126	134.116
Andre engasjement	235.821	280.654	239.934
Sum beregningsgrunnlag for kredittrisiko	5.183.381	5.032.940	5.170.315
Beregningsgrunnlag fra operasjonell risiko / CVA-tillegg	372.957	345.985	372.957
Beregningsgrunnlag	5.556.338	5.378.924	5.543.272
Kapitaldekning i %	22,94 %	20,31 %	21,24 %
Kjernekapitaldekning	21,50 %	18,82 %	19,80 %
Ren kjernekapitaldekning i %	21,32 %	18,64 %	19,62 %
Uvektet kjernekapitalandel i %	10,84 %	9,76 %	10,53 %

Konsolidering av samarbeidende grupper:

Konsolidert kapitaldekning inneholder tall fra Eika Boligkreditt AS, Verd Boligkreditt AS og Brage Finans AS.

	30.06.2022	30.06.2021	31.12.2021
Ren kjernekapital	1 184 985	1 144 145	1 352 247
Kjernekapital	1 208 038	1 166 009	1 254 450
Ansvarlig kapital	1 304 884	1 260 943	1 230 439
Beregningsgrunnlag	6 353 089	6 144 251	6 474 490
Kapitaldekning i %	20,54 %	20,52 %	20,89 %
Kjernekapitaldekning	19,02 %	18,98 %	19,38 %
Ren kjernekapitaldekning i %	18,65 %	18,62 %	19,00 %

NOTE 12 - EGENKAPITALBEVIS

Bankens egenkapitalbevis er alle ført i en - 1 - klasse og utgjør pr 30.06.2022 NOK. 299.272.100 delt på 2.992.721 egenkapitalbevis pålydende kr. 100,-. Av disse sitter banken på 18.674 egenkapitalbevis tilsvarende NOK 1.867.400 som er trukket fra summen i EK-oppstilling under.

Eierandelsbrøk:

Eierandelsbrøk for 2022, se tabell, er utregnet med utgangspunkt i eierandelsbrøk for 2021, justert for utbetalinger gjennom 2021.

Eierandelsbrøk, morbank

Beløp i tusen kroner	30.06.2022	30.06.2021
Egenkapitalbevis	297 405	296 897
Overkursfond	58 819	58 494
Utjevningsfond	87 421	77 313
Sum eierandelskapital (A)	443 645	432 704
Sparebankens fond	690 740	637 568
Gavefond	10 210	6 089
Annen egenkapital	700	586
Grunnfondskapital (B)	701 650	644 243
Fond for urealiserte gevinster	102 269	91 315
Fondsobligasjon	10 011	10 064
Avsatt utbytte, gaver og konsernbidrag	0	0
Udisponert resultat	57 148	57 340
Sum egenkapital	1 314 723	1 235 666
Eierandelsbrøk A/(A+B)	38,74 %	40,18 %

Eierne pr. 30.06.2022 av egenkapitalbevis-kapitalen.

30.06.2022
Navn	Antall	%
Sparebankstiftelsen Harstad Sparebank	985 110	32,92 %
Sparebankstiftelsen Ofoten Sparebank	427 374	14,28 %
Sparebakstiftelsen Lofoten Sparebank	348 171	11,63 %
Evenes Kommune	70 159	2,34 %
Karlsen, Karl Johan	61 494	2,05 %
Messmer Invest AS	60 000	2,00 %
PRS Holding AS	58 705	1,96 %
Ballangen Utvikling AS	56 590	1,89 %
Sparebanken Narvik	56 439	1,89 %
Kommunal Landspenskjonskasse Gjensidige	48 552	1,62 %
VPF Eika Egenkapitalbevis	41 104	1,37 %
Baltzer AS	27 324	0,91 %
Rombak Pukkverk Narvik AS	26 744	0,89 %
Sparebank 68˚ Nord	18 674	0,62 %
Kurth Olsen & Sønner AS	18 144	0,61 %
Olsen, Olaf Paul	17 695	0,59 %
Valogiant AS	17 580	0,59 %
Trol AS	16 854	0,56 %
Grux AS	16 854	0,56 %
Indira Holding AS	16 540	0,55 %
Sum 20 største	2 390 107	79,86 %
Andre eiere	602 614	20,14 %
Sum egenkapitalbevis	2 992 721	100,00 %

30.06.2021

Navn	Antall	%
Sparebankstiftelsen Harstad Sparebank	985 110	32,92 %
Sparebankstiftelsen Ofoten Sparebank	427 374	14,28 %
Sparebakstiftelsen Lofoten Sparebank	348 171	11,63 %
Evenes Kommune	70 159	2,34 %
Karlsen, Karl Johan	56 494	1,89 %
Sparebanken Narvik	56 439	1,89 %
PRS Holding AS	53 705	1,79 %
Ballangen Utvikling AS	53 160	1,78 %
VPF Eika Egenkapitalbevis	37 790	1,26 %
S.A. Nilsen AS	34 680	1,16 %
Hemmingodden AS	34 680	1,16 %
Baltzer AS	27 324	0,91 %
Rombak Pukkverk Narvik AS	26 744	0,89 %
Messer Invest AS	26 469	0,88 %
Sparebank 68˚ Nord	24 730	0,83 %
Bergen Kommunale Pensjonskasse	20 948	0,70 %
Kurth Olsen & Sønner AS	18 144	0,61 %
Olsen, Olaf Paul	17 695	0,59 %
Valogiant AS	17 580	0,59 %
Trol AS	16 854	0,56 %
Grux AS	16 854	0,56 %
Sum 21 største	2 371 104	79,23 %
Andre eiere	621 617	20,77 %
Sum EK bevis	2 992 721	100,00 %

NOTE 13 - HENDELSER ETTER BALANSEDAGEN

Det har ikke forekommet hendelser etter utløpet av perioden som medfører justeringer av, eller tilleggsopplysninger i regnskapet eller i noter til regnskapet.

en