Kraft Bank ASA

Investor Presentation • Feb 8, 2023

En boliglånsbank for mennesker med økonomiske utfordringer Inverstorpresentajon 4.kvartal 2022

Våre mål

• Kraft bank møter alle kunder med respekt
• Kraft Banks kunder skal få en bedre økonomisk situasjon eller refinansiering, enn de hadde før de ble kunder • Kundene våre skal klare å refinansiere
• tilbake til ordinær bank

Samfunnsansvar I Kraft Bank økonomiske problemer

• og lokalsamfunn

Siden oppstarten i 2018 har 992 kunder blitt friskmeldt. 117 siste kvartal.

Svar fra kundeundersøkelsen 2022

Veldig fornøyd, forutsigbar og ikke minst låsing på rente for 3 år ved inngåelse av avtalen.

Refinansiering hos dere ga oss en helt ny hverdag sett med våre øyne og en god økonomi.

Kraft Bank møtte meg som et medmenneske. Lyttet og forstod.

Hei, dere er enestående bank som hjalp meg ut av gjeldskrisa. Tusen takk! Bra bank dere har!

Svar fra kundeundersøkelsen 2022

respekt i søknadsprosessen? JA eller delvis svarte 98%

Føler du at Kraft Bank behandlet deg med Har løsningen du fikk i Kraft Bank gjort at du fikk en bedre økonomisk situasjon? JA eller delvis svarte 92%

Samfunnsansvar I Kraft Bank • Kunder som refinansierte fra oss til ordinær bank • Kunder som gikk fra oss til spesialbank • Enkelte går på pris • Enkelte går pga. mislighold/økt gjeld

83 % suksess siden oppstart (75 % i 2022), definert som:

13 % betinget suksess siden oppstart (21% i 2022), definert som:

• 4 % (4% i 2022) har vi ikke lykkes med, de som kom fra spesialbank til oss og går ut igjen til spesialbank

Veksten fortsetter

• Kvartalsresultatet var 10,3 millioner kroner etter skatt
• Estimerer utlånsvolum ved årsslutt i intervallet 3,8-4,0 milliarder
• Nysalget var 561 millioner kroner
• Netto utlånsvekst var 278 millioner kroner i kvartalet
• Egenkapitalavkastning etter skatt var 10,3 %
• 117 kunder økonomisk friskmeldt i løpet av 4. kvartal
• Utlån til kunder var 3.256 millioner kroner
• Kapitaldekningen var 25,1 %
• Ingen utbetaling av utbytte for 2022

Vekst

• Netto vekst i kvartalet 278 millioner kroner

• Netto utlån til kunder 3.236 millioner kroner • Nysalg var 561 millioner kroner intervallet 3,8-4,0 milliarder.

• Utlån ved årsslutt 2023 forventes å være • Forventer godt nysalg, usikkerhet vedrørende innfrielser.

Utlån til kunder Utlånsvekst

-

Resultat

• rentekostnader • En renteheving • Målsetninger om 15 % EK avkastning
• forutsetninger:

Inntekter kostnader

• Flat utvikling i rentenetto siste 5 måneder og redusert siste kvartal. Nedgangen skyldes økende innskuddskostnad kombinert med rentegaranti på største delen av utlån • God kostnadskontroll • Venter normal kostnadsutvikling fremover i tråd • Ingen større planlagte prosjekter eller
• med prisvekst og nyansettelser
• oppgraderinger

Renterisiko

• rentegaranti i 3 år
• Banken har gitt største delen av utlån med • Banken kan ikke øke utlånsrenten i perioden så lenge kundene ikke misligholder
• Kunder blir i banken i gjennomsnitt i 2 år • Nye utlån er gitt på 5 % rentenetto fra bankens innskuddskostnad på det gjeldende tidspunktet

Utlån – størrelse og LTV • 81 % av utlån er under 6 millioner • 87 % av utlån er under 85 % LTV • Gjennomsnittlig engasjement per kunde er 2,4

• millioner kroner

Utlån -sikkerhet • Lån uten sikkerhet ytes kun i tillegg til lån med pant i bolig • Gjennomsnittlig størrelse: • Pantelån 2,4 millioner kroner • Lån uten sikkerhet 178'000 kroner • Tall som samsvarer med ordinære boliglånsbanker

• Diversifisert portefølje med lavt engasjement per

• bolig

• kunde gir lavere kredittrisiko

Utlån - geografi • Utlån over hele landet • God geografisk spredning gir lavere konsentrasjonsrisiko og omsetningshastighet. • Fortsatt størst utlånsvekst i Oslo og Viken

Utlånsvolum per fylke

Resten av landet

Tapsgrad

• Tapsavsetning var 3,1 millioner kroner i 4K22, 0,26 % i 2022 • Avsetninger varierer med kundeadferd og • Balanseførte avsetninger er 20,7 millioner • Tapsavsetningene er summen av • Konstaterte tap er 4,56 millioner kroner siden
• innfrielser
• kroner tilsvarende 0,63 % av brutto utlån, forventes å være rundt 0,60 % fremover
• modellavsetninger og individuelle avsetninger
• oppstart

Avsetninger og utvikling mislighold

Kapitaldekning • Kapitaldekningen på 25,1 % per 3. kvartal • Begrenset rom for utlånsvekst • Gjeldende kapitalkrav på 23,5%, inkludert • Fra 1Q23 er kravet 24,0 % og 25,5 % ved årsslutt • Pilar 2 krav i praksis som betingelser gitt i • Forventer nytt Pilar 2 krav gjeldende fra 2. halvår • Banken utstedte ansvarlig lån pålydende 40

• selvpålagt ledelsesbuffer er kravet 24,5%

• konsesjon i 2017 på 8 %

• millioner kroner i 4. kvartal 2022

• Ingen utbetaling av utbytte for 2022 • Banken vil revurdere utbyttepolitikk og langsiktig kapitalplan når Pilar 2 krav er fastsatt

Kapitalkrav • Forventer ingen ytterligere økninger • Gjeldende Pilar 2 krav på 8 % inntil SREP • Bankens kapitalplan:

• gjennomføres