Banco BPM SpA

Capital/Financing Update • May 31, 2018

Informazione Regolamentata n. 1928-61-2018		Data/Ora Ricezione 31 Maggio 2018 17:01:07	MTA
Societa'	:	Banco BPM S.p.A.
Identificativo Informazione Regolamentata	:	104638
Nome utilizzatore	:	BANCOBPMN08 - Marconi
Tipologia	:	3.1
Data/Ora Ricezione	:	31 Maggio 2018 17:01:07
Data/Ora Inizio Diffusione presunta	:	31 Maggio 2018 17:01:08
Oggetto	:	CS_OPERAZIONE DI CESSIONE TRAMITE CARTOLARIZZAZIONE DI UNPORTAFOGLIO DI CREDITI IN SOFFERENZA PER UN VALORE NOMINALE LORDO DI 5,1 MILIARDI DI EURO
Testo del comunicato

Vedi allegato.

COMUNICATO STAMPA

OPERAZIONE DI CESSIONE (C.D. "PROJECT EXODUS") TRAMITE CARTOLARIZZAZIONE DI UN PORTAFOGLIO DI CREDITI IN SOFFERENZA PER UN VALORE NOMINALE LORDO DI 5,1 MILIARDI DI EURO

Verona, 31 maggio 2018 – Nel quadro del più ampio programma di de-risking intrapreso dal Gruppo, in data odierna il Consiglio di Amministrazione di Banco BPM S.p.A. ha approvato la cessione di un portafoglio di crediti in sofferenza originati dalle banche del Gruppo il cui valore nominale lordo alla data di cut-off (30 settembre 2017) ammonta ad euro 5,1 miliardi (euro 4,9 miliardi al 31 marzo 2018) al veicolo di cartolarizzazione Red Sea SPV S.r.l.. La cessione rientra nell'ambito di un'operazione di cartolarizzazione in relazione alla quale la banca intende richiedere il rilascio da parte dello Stato italiano della garanzia sulla cartolarizzazione delle sofferenze sui titoli senior ai sensi del D.L. 18/2016 ("GACS").

Si prevede che il prezzo di cessione risulti sostanzialmente in linea con gli attuali valori di carico dei crediti nelle contabilità delle banche cedenti.

Perfezionata la cessione, la società veicolo di cartolarizzazione procederà all'emissione di titoli senior, mezzanine e junior che saranno sottoscritti dal Banco BPM S.p.A.. I titoli mezzanine e junior saranno successivamente ceduti ad investitori terzi mentre i titoli senior saranno mantenuti nel portafoglio del Banco BPM S.p.A.. Gli effetti contabili dell'operazione sono attesi nei risultati finanziari del primo semestre 2018.

L'operazione si inserisce nel piano di cessioni di euro 13 miliardi annunciato dal Gruppo, aggiungendosi ai 4,5 miliardi sinora realizzati e con una quota residua di circa euro 3,5 miliardi. Banco Bpm ha già attivato la selezione degli advisor che la possano assistere in vista dell'obiettivo di accelerare il completamento del piano.

Per informazioni:

Investor Relations Roberto Peronaglio +39 02.77.00.2057 investor.relations@bancobpm.it Comunicazione Matteo Cidda +39 02.77.00.7438 matteo.cidda@bancobpm.it Ufficio Stampa +39 02.77.00.3784 stampa@bancobpm.it