Garofalo Health Care

AGM Information • Apr 29, 2024

Informazione Regolamentata n. 2142-16-2024	Data/Ora Inizio Diffusione 29 Aprile 2024 15:47:18		Euronext Star Milan
Societa'	:	GAROFALO HEALTH CARE
Identificativo Informazione Regolamentata	:	189758
Utenza - Referente	:	GAROFALOHCN01 - Nesi
Tipologia	:	3.1
Data/Ora Ricezione	:	29 Aprile 2024 15:47:18
Data/Ora Inizio Diffusione	:	29 Aprile 2024 15:47:18
Oggetto	:	GAROFALO HEALTH CARE S.P.A.: ASSEMBLEA ORDINARIA E STRAORDINARIA DEGLI AZIONISTI / ORDINARY AND EXTRAORDINARY SHAREHOLDERS' MEETING

Testo del comunicato

Vedi allegato

Comunicato Stampa

GAROFALO HEALTH CARE S.P.A.: L'ASSEMBLEA ORDINARIA E STRAORDINARIA DEGLI AZIONISTI APPROVA TUTTI I PUNTI ALL'ORDINE DEL GIORNO E RINNOVA IL CONSIGLIO DI AMMINISTRAZIONE E IL COLLEGIO SINDACALE

ALESSANDRO MARIA RINALDI CONFERMATO PRESIDENTE DEL CONSIGLIO DI AMMINISTRAZIONE

MARIA LAURA GAROFALO CONFERMATA AMMINISTRATORE DELEGATO

Roma, 29 aprile 2024 – Garofalo Health Care S.p.A. ("GHC") informa che in data odierna si è riunita l'Assemblea Ordinaria e Straordinaria degli Azionisti che ha visto la partecipazione dell'89,192% del capitale votante della Società.

Alessandro Maria Rinaldi, confermato Presidente del Consiglio di Amministrazione di GHC, ha commentato: "É per me un onore inaugurare le attività del Consiglio di Amministrazione rinnovato in data odierna, la cui composizione riflette le best practice in termini di competenze, composizione di genere e indipendenza. Accolgo con particolare riconoscimento l'ingresso in Consiglio del Dott. Luca Matrigiani, membro del Consiglio di Amministrazione di Fondazione Enasarco, cooptato in data 13 febbraio 2024 e del Dott. Alberto Oliveti, Presidente di Fondazione Enpam, nominato in data odierna, entrambi rispettivamente in rappresentanza dei due enti oggi presenti nel capitale sociale di GHC. Sono certo che avere al nostro fianco, oltre agli altri Consiglieri portatori di significative professionalità, rappresentanti di istituti considerati tra i principali enti previdenziali italiani, ci darà un ulteriore contributo a beneficio di tutti gli stakeholder. Abbiamo in campo tanti progetti di espansione e l'attuale governance, con tutte le professionalità espresse in Consiglio, potrà al meglio indirizzare il Gruppo per consolidare il suo ruolo di azienda leader del settore sanitario."

Determinazioni dell'Assemblea Ordinaria e Straordinaria degli Azionisti

In relazione ai punti all'ordine del giorno della parte ordinaria, l'Assemblea:

• 1. Ha approvato all'unanimità il Bilancio di esercizio al 31 dicembre 2023. L'Assemblea ha altresì esaminato il Bilancio Consolidato al 31 dicembre 2023, che ha riportato Ricavi pari a Euro 368,7 milioni, un Op. EBITDA Adjusted(1) pari a Euro 67,1 milioni e un Utile netto di Gruppo pari a Euro 20,8 milioni. Al 31 dicembre 2023 il Patrimonio Netto di Gruppo è risultato pari a ca. Euro 300 milioni mentre la Posizione Finanziaria Netta del Gruppo è risultata pari a Euro 205,7 milioni, con una leva finanziaria pari a 2,8x e una generazione di cassa operativa di ca. Euro 40 milioni;
• 1. Ha deliberato all'unanimità, in conformità con la proposta del Consiglio di Amministrazione, di destinare il risultato d'esercizio pari ad Euro 9.488 migliaia come segue: Euro 474 migliaia a riserva legale, Euro 95 migliaia al fondo ex art. 40 dello statuto sociale e la restante parte pari ad Euro 8.919 migliaia alla voce "Utili a nuovo";
• 1. Ha approvato la Sezione I della Relazione sulla politica in materia di remunerazione 2024 e sui compensi corrisposti nel 2023. Inoltre, l'Assemblea ha deliberato in senso favorevole sulla Sezione II della suddetta Relazione, che espone i compensi relativi all'esercizio 2023 nominativamente per Amministratori e Sindaci;
• 1. Ha approvato il piano di incentivazione a lungo termine denominato "Piano di Performance Share 2024- 2026" e riservato all'Amministratore Delegato, agli altri Amministratori esecutivi e alle figure chiave della Società e/o del Gruppo di volta in volta individuate dal Consiglio di Amministrazione;
• 1. Ha approvato all'unanimità la proposta di un nuovo Piano di Buy-Back, previa revoca della precedente autorizzazione deliberata dall'Assemblea in data 28 aprile 2023, finalizzata a consentire alla Società di acquistare, anche su base rotativa (revolving), azioni ordinarie della Società, senza indicazione del valore nominale, in misura tale - tenuto conto delle azioni ordinarie di volta in volta detenute in portafoglio dalla Società e dalle società da essa controllate - da non portare la Società a detenere di tempo in tempo più

¹⁾ Operating EBITDA Adjusted definito come EBIT + ammortamenti + accantonamenti + svalutazione crediti + adjustments (questi ultimi nel FY2023 pari a ca. €0,5M e prevalentemente legati ai costi M&A) + Piani di incentivazione del management (€1,6M)

del 3% del capitale sociale della Società;

• 1. Ha nominato un Consiglio di Amministrazione di 11 componenti per il triennio 2024-2026 (fino all'approvazione del Bilancio al 31 dicembre 2026), fissando in Euro 220.000,00 lordi annui l'emolumento complessivo per i componenti del Consiglio di Amministrazione; Alessandro Maria Rinaldi è stato confermato nel ruolo di Presidente;
• 1. Ha nominato il nuovo Collegio Sindacale per il triennio 2024-2026 (fino all'approvazione del Bilancio al 31 dicembre 2026) attribuendo (i) al Presidente del Collegio Sindacale, per il periodo di carica, una retribuzione lorda annua pari ad euro 38.000,00; e (ii) a ciascuno dei restanti Sindaci effettivi, per il periodo di carica, una retribuzione lorda annua pari ad euro 28.000,00.

In relazione al punto all'ordine del giorno della parte straordinaria, l'Assemblea:

1. Ha approvato di modificare il testo degli artt. 15, 19, 30 e 36 dello Statuto Sociale e di approvarne il nuovo testo così come illustrato nella Relazione illustrativa del Consiglio di Amministrazione.

Nomina del Consiglio di Amministrazione

Sono stati nominati quali membri del Consiglio di Amministrazione i seguenti Consiglieri:

• 1. Alessandro Maria Rinaldi (indicato come Presidente del Consiglio di Amministrazione)
• 1. Maria Laura Garofalo (Consigliere Esecutivo)
• 1. Claudia Garofalo (Consigliere Esecutivo)
• 1. Alessandra Rinaldi Garofalo
• 1. Guido Dalla Rosa Prati (Consigliere Esecutivo)
• 1. Giuseppe Giannasio
• 1. Giancarla Branda ( * )
• 1. Federico Ferro-Luzzi ( * )
• 1. Luca Matrigiani ( * )
• 10.Alberto Oliveti ( * )

tratti dalla Lista n. 1 presentata dagli azionisti di maggioranza Larama98 S.p.A., Maria Laura Garofalo e An.Rama S.p.A. titolari di una partecipazione complessiva pari al 64,3% del capitale sociale di GHC e votata dall'88,595% dei voti partecipanti all'Assemblea, e il Consigliere:

11.Franca Brusco ( * )

tratto dalla Lista n. 2 presentata da un raggruppamento di azionisti di minoranza titolari di una partecipazione pari al 5,13585% del capitale sociale di GHC e votata dall'11,405% dei voti partecipanti all'Assemblea.

Si specifica che gli Amministratori i cui nomi sono contrassegnati con asterisco hanno dichiarato il possesso dei requisiti di indipendenza stabiliti dalla normativa vigente, dallo Statuto Sociale e dal Codice di Corporate Governance.

Il Consiglio di Amministrazione, riunitosi a valle dell'Assemblea, ha quindi nominato quale Amministratore Delegato il Cav. Lav. Avv. Maria Laura Garofalo, conferendole tutti i poteri e le deleghe funzionali all'esercizio della carica.

Il Consiglio di Amministrazione ha, inoltre, verificato la sussistenza dei requisiti di onorabilità in capo a tutti i Consiglieri e dei requisiti di indipendenza in capo ai Consiglieri Giancarla Branda, Federico Ferro-Luzzi, Luca Matrigiani, Alberto Oliveti e Franca Brusco, sulla base delle informazioni dagli stessi fornite, sia con riferimento a quanto previsto dall'art. 148, comma 3, del TUF (come richiamato dall'articolo 147-ter, comma 4, del TUF), che con riferimento a quanto indicato nel Codice di Corporate Governance promosso da Borsa Italiana, tenuto conto dei criteri quantitativi e qualitativi volti a valutare la significatività delle relazioni che possono compromettere l'indipendenza degli amministratori, così come individuati dal Consiglio di Amministrazione.

Il Consiglio ha pertanto dato atto che cinque Amministratori su undici si qualificano come indipendenti ai sensi delle sopra richiamate disposizioni. Si specifica inoltre che la composizione del Consiglio di Amministrazione rispetta la normativa vigente in materia di equilibrio tra generi.

Il Consiglio di Amministrazione, ai cui componenti saranno riconosciuti gli emolumenti in linea con quanto deliberato dall'odierna Assemblea, ha, infine, approvato l'istituzione e la composizione dei seguenti Comitati endo-consiliari:

− Comitato Controllo Rischi e Sostenibilità (competente anche in materia di operazioni con parti correlate ai sensi del Regolamento Consob adottato con delibera n. 17221 del 12 marzo 2010): Franca Brusco, Giancarla Branda e Federico Ferro-Luzzi;

− Comitato Nomine e Remunerazioni: Federico Ferro-Luzzi, Franca Brusco, Alberto Oliveti.

Ciascun Comitato nominerà il proprio Presidente nella prima riunione utile. I curricula dei membri del Consiglio di Amministrazione, così come le informazioni relative al Consiglio di Amministrazione e ai Comitati endoconsilari sono disponibili nella sezione Governance del sito www.garofalohealthcare.com.

Nomina del Collegio Sindacale

L'Assemblea ha inoltre nominato il Collegio Sindacale che sarà in carica per gli esercizi 2024-2026 e che risulta così composto:

− Sonia Peron, in qualità di Presidente, eletta dalla Lista n. 2 presentata da un raggruppamento di azionisti di minoranza e votata dal 11,406% dei voti partecipanti all'Assemblea;

− Alessandro Musaio e Francesca di Donato in qualità di Sindaci Effettivi, eletti dalla Lista n. 1 presentata dagli azionisti di maggioranza Larama98 S.p.A., Maria Laura Garofalo e An.Rama S.p.A. e votata dall'88,592% dei voti partecipanti all'Assemblea;

− Andrea Bonelli e Marco Salvatore, in qualità di Sindaci Supplenti, eletti rispettivamente dalla lista di maggioranza e dalla lista di minoranza.

La Presidente del Collegio Sindacale Sonia Peron e i Sindaci Effettivi Alessandro Musaio e Francesca di Donato hanno dichiarato di essere in possesso dei requisiti di indipendenza previsti dall'art. 148, comma 3, del TUF e dal Codice di Codice di Corporate Governance promosso da Borsa Italiana.

Il Collegio Sindacale, riunitosi in data odierna a valle dell'Assemblea, ha valutato positivamente la sussistenza per ciascun componente del Collegio Sindacale dei requisiti di indipendenza previsti dalla normativa e dal Codice di Corporate Governance.

Si specifica che la composizione del Collegio Sindacale rispetta la normativa vigente in materia di equilibrio tra generi.

I curricula dei componenti del Collegio Sindacale sono disponibili nella sezione Governance del sito www.garofalohealthcare.com.

ALTRE DELIBERAZIONI DEL CONSIGLIO DI AMMINISTRAZIONE

Nomina del Dirigente Preposto alla redazione dei documenti contabili societari

Il neocostituito Consiglio di Amministrazione, riunitosi a valle dell'Assemblea degli Azionisti, ha nominato ai sensi dell'articolo 38 dello Statuto sociale, previo parere favorevole del Collegio Sindacale, il Dott. Luigi Celentano quale Dirigente Preposto alla redazione dei documenti contabili societari previsto ai sensi dell'art. 154-bis del D. Lgs. 58/98.

Si segnala che il Dott. Luigi Celentano, in GHC sin dall'IPO, è stato nominato Chief Financial Officer a marzo 2021 nonché Dirigente Preposto del Gruppo a far data da ottobre 2021.

In conformità con quanto richiesto dalle Istruzioni al Regolamento dei Mercati organizzati e gestiti da Borsa Italiana si informa che alla data odierna il Dott. Celentano è titolare di n. 9829 azioni GHC.

Nomina dell'Organismo di Vigilanza

Il Consiglio di Amministrazione in data odierna ha altresì proceduto a nominare un nuovo Organismo di Vigilanza, in forma collegiale, individuando i relativi componenti nelle persone dell'Avv. Riccardo Caselle (membro esterno con funzione di Presidente), Francesca di Donato (membro esterno, componente del Collegio Sindacale di GHC) e Alessandra Maurelli (membro interno, Responsabile Internal Audit di GHC).

Il verbale dell'Assemblea Ordinaria e Straordinaria tenutasi in data odierna verrà messo a disposizione del pubblico, nei termini di legge, presso la sede legale della Società (Piazzale delle Belle Arti n. 6 – 00196 Roma), presso il meccanismo di stoccaggio autorizzato eMarketSTORAGE () e sul sito internet della Società (www.garofalohealthcare.com, sezione Governance / Assemblea Azionisti). Il rendiconto sintetico delle votazioni verrà reso disponibile sul sito internet della Società, in ottemperanza all'art. 125-quater, comma 2, del TUF, entro i termini di legge.

* * *

* * * Il dirigente preposto alla redazione dei documenti contabili societari Luigi Celentano dichiara ai sensi del comma 2 articolo 154 bis del Testo Unico della Finanza che l'informativa contabile contenuta nel presente comunicato corrisponde alle risultanze documentali, ai libri ed alle scritture contabili.

* * *

Il Gruppo GHC

Il Gruppo GHC, quotato sul segmento Euronext STAR Milano di Borsa Italiana, è tra i principali operatori del settore della sanità privata accreditata in Italia ed opera attraverso 37 strutture sanitarie d'eccellenza, situate tra le più virtuose regioni italiane, offrendo un'ampia gamma di servizi che coprono tutti i comparti della sanità grazie ad una diversificazione delle specialità erogate, all'utilizzo di tecnologie all'avanguardia ed al personale altamente qualificato. In particolare, il Gruppo opera in otto Regioni del Nord e del Centro Italia (Piemonte, Lombardia, Veneto, Friuli-Venezia Giulia, Emilia-Romagna, Liguria, Toscana e Lazio), in cui è presente nel settore ospedaliero, attraverso i comparti dei ricoveri acuti, delle lungodegenze e delle riabilitazioni post-acuzie e delle prestazioni ambulatoriali (il "Settore Ospedaliero") e nel settore territoriale e socio-assistenziale, attraverso i comparti dei ricoveri in regime residenziale e delle prestazioni ambulatoriali distrettuali (il "Settore Territoriale e Socio-Assistenziale").

* * *

PER ULTERIORI INFORMAZIONI:

Garofalo Health Care S.p.A. Mimmo Nesi - Investor Relator Tel. +39 06 68489231 - ir@garofalohealthcare.com Sito internet: www.garofalohealthcare.com

Ufficio Stampa

Barabino & Partners Massimiliano Parboni - m.parboni@barabino.it Tel. +39 335 8304078 Giuseppe Fresa - g.fresa@barabino.it Tel. +39 348 5703197

Press Release

GAROFALO HEALTH CARE S.P.A.: THE ORDINARY AND EXTRAORDINARY SHAREHOLDERS' MEETING APPROVES ALL THE ITEMS ON THE AGENDA AND RENEWS THE BOARD OF DIRECTORS AND THE BOARD OF STATUTORY AUDITORS

ALESSANDRO MARIA RINALDI CONFIRMED CHAIRMAN OF THE BOARD OF DIRECTORS

MARIA LAURA GAROFALO CONFIRMED CHIEF EXECUTIVE OFFICER

Rome, April 29, 2024 – Garofalo Health Care S.p.A. ("GHC") informs that the Ordinary and Extraordinary Shareholders' Meeting met today which saw the participation of 89.192%% of the voting capital of the Company.

Alessandro Maria Rinaldi, confirmed Chairman of the Board of Directors of GHC, commented: "It is an honor for me to inaugurate the activities of the Board of Directors renewed today, whose composition reflects best practices in terms of skills, gender composition and independence. I welcome with particular recognition the entry into the Board of Mr. Luca Matrigiani, member of the Board of Directors of Fondazione Enasarco, co-opted on 13 February 2024 and of Mr. Alberto Oliveti, President of Fondazione Enpam, appointed today, both respectively in representation of the two entities currently present in the share capital of GHC. I am sure that having at our side, in addition to the other Board Members with significant professionalism, representatives of institutions considered among the main Italian social security institutions, will give us a further contribution to the benefit of all stakeholders. We have many expansion projects underway and the current governance, with all the professionalism expressed in the Board, will be able to best direct the Group to consolidate its role as a leading company in the healthcare sector."

Resolutions of the Ordinary and Extraordinary Shareholders' Meeting

In relation to the items on the agenda of the ordinary part, the Shareholders' Meeting:

• 1. Approved unanimously the Financial Statements as of 31 December 2023. The Shareholders' Meeting also examined the Consolidated Financial Statements as of 31 December 2023, which reported Revenues of Euro 368.7 million, an Op. Adjusted EBITDA(1) of Euro 67.1 million and a Group Net Profit of Euro 20.8 million. At 31 December 2023, the Group Shareholders' Equity was equal to approx. Euro 300 million while the Group's Net Financial Position was equal to Euro 205.7 million, with a financial leverage of 2.8x and an operating cash generation of approx. Euro 40 million;
• 1. Resolved unanimously, in accordance with the proposal of the Board of Directors, to allocate the net result of Euro 9,488 thousand as follows: Euro 474 thousand to the legal reserve, Euro 95 thousand to the fund pursuant to art. 40 of the company bylaws and the remaining part equal to Euro 8,919 thousand to "Retained earnings";
• 1. Approved Section I of the Report on the 2024 remuneration policy and the remuneration paid in 2023. Furthermore, the Shareholders' Meeting resolved favorably on Section II of the aforementioned Report, which sets out the remuneration relating to the 2023 financial year by name for Directors and Statutory Auditors;
• 1. Approved the long-term incentive plan called "Performance Share Plan 2024-2026" and reserved for the CEO, the other Executive Directors and the key figures of the Company and/or the Group identified from time to time by the Board of Directors;
• 1. Approved unanimously the proposal for a new Buy-Back Plan, subject to revocation of the previous authorization resolved by the Shareholders' Meeting on 28 April 2023, aimed at allowing the Company to purchase, also on a revolving basis, ordinary shares of the Company, without indication of the nominal value, to such an extent - taking into account the ordinary shares held from time to time in the portfolio by the Company and by the companies controlled by it - that the Company does not hold from time to time

¹⁾ Operating EBITDA Adjusted defined as EBIT + depreciation and amortisation + provisions and write-downs + adjustments (these latter in FY 2023 equal to approx. €0.5M and mainly related to M&A costs) + management incentive Plans (€1.6M)

more than 3% of the share capital of Company;

• 1. Appointed a Board of Directors of 11 members for the three-year period 2024-2026 (until the approval of the Financial Statements at 31 December 2026), setting the total emolument for the members of the Board of Directors at Euro 220,000.00 gross per year; Alessandro Maria Rinaldi was confirmed in the role of Chairman of the Board of Directors;
• 1. Appointed the new Board of Statutory Auditors for the three-year period 2024-2026 (until the approval of the Financial Statements at 31 December 2026) attributing (i) to the Chairman of the Statutory Auditors, for the period of office, a gross annual salary of Euro 38,000.00; and (ii) to each of the remaining Statutory Auditors, for the period of office, a gross annual salary of Euro 28,000.00.

In relation to the item on the agenda of the extraordinary session, the Shareholders' Meeting:

1. Approved to modify the text of the articles 15, 19, 30 and 36 of the Articles of Association and to approve the new text as illustrated in the Explanatory Report of the Board of Directors.

Appointment of the Board of Directors

The following Directors have been appointed as members of the Board of Directors:

• 1. Alessandro Maria Rinaldi (indicated as Chairman of the Board of Directors)
• 1. Maria Laura Garofalo (Executive Director)
• 1. Claudia Garofalo (Executive Director)
• 1. Alessandra Rinaldi Garofalo
• 1. Guido Dalla Rosa Prati (Executive Director)
• 1. Giuseppe Giannasio
• 1. Giancarla Branda ( * )
• 1. Federico Ferro-Luzzi ( * )
• 1. Luca Matrigiani ( * )
• 10.Alberto Oliveti ( * )

taken from List no. 1 presented by the majority shareholders Larama98 S.p.A., Maria Laura Garofalo and An.Rama S.p.A. holders of an overall shareholding equal to 64.3% of the share capital of GHC and voted by 88.595% of the votes participating in the Shareholders' Meeting, and the Director:

11.Franca Brusco ( * )

taken from List no. 2 presented by a group of minority shareholders holding a stake equal to 5.13585% of the share capital of GHC and voted by 11.405% of the votes participating in the Shareholders' Meeting.

It is specified that the Directors whose names are marked with an asterisk have declared that they possess the independence requirements established by current legislation, the Articles of Association and the Corporate Governance Code.

The Board of Directors, meeting following the Shareholders' Meeting, therefore appointed Mrs. Maria Laura Garofalo as CEO, granting her all the powers and delegations functional to the exercise of the office.

The Board of Directors also verified the existence of the honourability requirements of all the Directors and of the independence requirements of the Directors Giancarla Branda, Federico Ferro-Luzzi, Luca Matrigiani, Alberto Oliveti and Franca Brusco, on the basis of the information provided by them, both with reference to the provisions of the art. 148, paragraph 3, of the CFA (as referred to in article 147-ter, paragraph 4, of the CFA), and with reference to what is indicated in the Corporate Governance Code promoted by Borsa Italiana, taking into account the quantitative and qualitative criteria aimed at evaluating the significance of the relationships that may compromise the independence of the directors, as identified by the Board of Directors.

The Board therefore acknowledged that five out of eleven Directors qualify as independent pursuant to the aforementioned provisions. It is also specified that the composition of the Board of Directors complies with current legislation on gender balance.

The Board of Directors, whose members will be paid emoluments in line with what was resolved by today's Shareholders' Meeting, has finally approved the establishment and composition of the following internal Board Committees:

− Control, Risk and Sustainability Committee (also responsible for transactions with related parties pursuant to the Consob Regulation adopted with resolution no. 17221 of 12 March 2010): Franca Brusco, Giancarla Branda e Federico Ferro-Luzzi;

− Appointments and Remuneration Committee: Federico Ferro-Luzzi, Franca Brusco, Alberto Oliveti.

Each Committee will appoint its own Chairman at the first possible meeting. The curricula of the members of the Board of Directors, as well as information relating to the Board of Directors and the internal committees are available in the Governance section of the website www.garofalohealthcare.com.

Appointment of the Board of Statutory Auditors

The Shareholders' Meeting also appointed the Board of Statutory Auditors which will be in office for the financial years 2024-2026 and which is composed as follows:

− Sonia Peron, as Chairman, elected from List no. 2 presented by a group of minority shareholders and voted by 11.406% of the votes participating in the Shareholders' Meeting;

− Alessandro Musaio and Francesca di Donato as Standing Auditors, elected from List no. 1 presented by the majority shareholders Larama98 S.p.A., Maria Laura Garofalo and An.Rama S.p.A. and voted by 88.592% of the votes participating in the Shareholders' Meeting;

− Andrea Bonelli and Marco Salvatore, as Alternate Auditors, elected respectively from the majority list and the minority list.

The Chairman of the Board of Statutory Auditors Sonia Peron and the Standing Auditors Alessandro Musaio and Francesca di Donato have declared that they possess the independence requirements established by the art. 148, paragraph 3, of the CFA and by the Corporate Governance Code promoted by Borsa Italiana.

The Board of Statutory Auditors, meeting today following the Shareholders' Meeting, positively assessed the existence for each member of the Board of Statutory Auditors of the independence requirements established by the legislation and the Corporate Governance Code.

It is specified that the composition of the Board of Statutory Auditors complies with current legislation on gender balance.

The curricula of the members of the Board of Statutory Auditors are available in the Governance section of the website www.garofalohealthcare.com.

OTHER RESOLUTIONS OF THE BOARD OF DIRECTORS

Appointment of the Executive Officer for Financial Reporting

The newly established Board of Directors, meeting following the Shareholders' Meeting, appointed Mr. Luigi Celentano as Executive Officer for Financial Reporting pursuant to Article 38 of the Articles of Association, subject to the favorable opinion of the Board of Statutory Auditors pursuant to the art. 154-bis of Legislative Decree 58/98.

It should be noted that Mr. Luigi Celentano, in GHC since the IPO, was appointed Chief Financial Officer in March 2021 as well as Executive Officer for Financial Reporting of the Group starting from October 2021.

In compliance with the requirements of the Instructions to the Regulations of the Markets organized and managed by Borsa Italiana, we inform you that as of today, Mr. Celentano is the owner of no. 9829 GHC shares.

Appointment of the Supervisory Body

The Board of Directors today also proceeded to appoint a new Supervisory Body, in collegial form, identifying the relevant members in the persons of the lawyer Riccardo Caselle (external member with the function of Chairman), Francesca di Donato (external member, member of the GHC Board of Statutory Auditors) and Alessandra Maurelli (internal member, Internal Audit Manager of GHC).

Garofalo Health Care S.p.A. - Share Capital: Euro 31,570,000 fully paid-in Economic & Administrative Register No.: Rome No. 947074 - VAT NO. 03831150366 - TAX NO. 06103021009

The minutes of the Ordinary and Extraordinary Shareholders' Meeting held today will be made available to the public, within the terms of the law, at the registered office of the Company (Piazzale delle Belle Arti n. 6 – 00196 Rome), at the authorized storage mechanism eMarketSTORAGE () and on the Company's website (www.garofalohealthcare.com, Governance / Shareholders' Meeting section). The summary report of the votes will be made available on the Company's website, in compliance with the art. 125-quater, paragraph 2, of the CFA, within the legal deadlines.

* * *

* * * The Executive Officer for Financial Reporting, Mr. Luigi Celentano, states in accordance with paragraph 2, Article 154 bis of the Consolidated Finance Act that the accounting information in this press release corresponds to the underlying accounting documents, records and entries.

* * *

The GHC Group

The GHC Group, listed on the Euronext STAR Milan segment of the Italian Stock Exchange, is an Italian accredited private healthcare leader operating through 37 healthcare clinics demonstrating excellence, located in Italy's strongest regions and offering a comprehensive range of services covering all areas of healthcare thanks to diversified specialties, the use of cutting-edge technologies and highly-qualified personnel. The Group in fact operates across eight regions in Northern and Central Italy (Piedmont, Lombardy, Veneto, Friuli-Venezia Giulia, Emilia Romagna, Liguria, Tuscany and Lazio), covering in the hospital sector acute admissions, long-term care, post-acute rehabilitations and outpatient services (the "Hospital Sector"), and in the social services and dependency care sector covering residential admissions and district outpatient services (the "Regional and Social-Care Sector").

* * *

FOR FURTHER DETAILS:

Garofalo Health Care S.p.A. Mimmo Nesi - Investor Relator Tel. +39 06 68489231 - ir@garofalohealthcare.com Website: www.garofalohealthcare.com

Press Office

Barabino & Partners Massimiliano Parboni - m.parboni@barabino.it Tel. +39 335 8304078 Giuseppe Fresa - g.fresa@barabino.it Tel. +39 348 5703197

Garofalo Health Care S.p.A. - Share Capital: Euro 31,570,000 fully paid-in Economic & Administrative Register No.: Rome No. 947074 - VAT NO. 03831150366 - TAX NO. 06103021009

Fine Comunicato n.2142-16-2024	Numero di Pagine: 10
--------------------------------	----------------------