Fine Foods & Pharmaceuticals Ntm

Regulatory Filings • Oct 1, 2019

MODALITA' DI ESERCIZIO

DEI WARRANT FINE FOODS & PHARMACEUTICALS N.T.M. S.p.A.

Verdellino (BG), 1 ottobre 2019

Fine Foods & Pharmaceuticals N.T.M. S.p.A. ("Fine Foods" o la "Società") comunica che, ai sensi del "Regolamento dei Warrant Fine Foods N.T.M. S.p.A." (il "Regolamento"), a partire dal giorno 2 ottobre 2019, fermo restando quanto indicato nel paragrafo successivo, i portatori dei warrant possono chiedere il relativo esercizio. Essendo il Prezzo Medio Mensile di settembre 2019 pari ad Euro 10,090 (fonte Bloomberg, prezzo medio mensile calcolato come media aritmetica dei prezzi ufficiali, ponderati per i volumi, delle azioni ordinarie Fine Foods negoziate sul mercato AIM Italia di Borsa Italiana S.p.A. nei giorni di borsa aperta nel mese di settembre 2019), il prezzo strike pari ad Euro 9,50 e il prezzo di sottoscrizione delle azioni di compendio è pari ad Euro 0,1, il rapporto di esercizio dei Warrant Fine Foods N.T.M. S.p.A. (per brevità "Warrant Fine Foods", codice ISIN IT0005215337, codice alfanumerico WFF e descrizione "Warr Fine Foods & Pharmaceuticals Ntm") per il mese di ottobre 2019 risulta pari a 0,0591.

Fine Foods informa inoltre che durante il mese di settembre 2019 sono pervenute richieste di esercizio per complessivi n. 1.560 warrant. Di conseguenza, la Società ha emesso n. 76 azioni ordinarie, per un controvalore totale di Euro 7,60, secondo le modalità previste dal Regolamento Warrant. A seguito dell'esercizio dei warrant di Fine Foods, il nuovo capitale sociale di Fine Foods NTM S.p.A. è pari ad Euro € 22.564.042,90, suddiviso in n. 17.842.929 azioni ordinarie, n. 1.200.000 azioni riscattabili, n. 3.500.000 azioni a voto plurimo e n. 150.000 azioni speciali tutte prive di indicazione del valore nominale.

Si ricorda infine che alla data del presente comunicato il termine di decadenza dei Warrant Fine Foods è il 1° ottobre 2023 e che il prezzo soglia per l'esercizio dei Warrant è pari ad Euro 13,00.

Per maggiori informazioni si rinvia al Regolamento dei Warrant Fine Foods (già "WARRANT INNOVA ITALY 1 S.P.A.") disponibile sul sito internet della società, all'indirizzo www.finefoods.it, nella sezione Investor relations / IPO.

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Il presente comunicato è consultabile sul sito di Fine Foods www.finefoods.it, nella sezione Investor relations / Comunicati Stampa.

Fine Foods & Pharmaceuticals N.T.M. S.p.A.

Fine Foods & Pharmaceuticals N.T.M. S.p.A., fondata nel 1984, è la principale azienda indipendente in Italia nel settore dello sviluppo e della produzione in conto terzi (contract development and manufacturing organization, 'CDMO') di forme solide orali destinate all'industria farmaceutica e nutraceutica. L'azienda è riconosciuta sul mercato per l'elevata qualità̀dei suoi prodotti, ha rapporti consolidati e continuativi con la maggior parte dei suoi clienti (oltre un centinaio), impiega più di 600 persone , ed ha generato, nel 2018, circa il 60% dei propri volumi di vendita all'estero.

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Per informazioni:

Fine Foods & Pharmaceuticals N.T.M. S.p.A. Investor Relations tel. +39 035 4821382 ir@finefoods.it

Banca Akros S.p.A. Nomad Viale Eginardo 29, Milan ecm@bancaakros.it

CDR Communication

IR Advisor Paola Buratti - paola.buratti@cdr-communication.it Media Relations Angelo Brunello - angelo.brunello@cdr-communication.it

Fine Foods & Pharmaceuticals N.T.M. S.p.A.

PROCEDURES FOR EXERCISE

FINE FOODS & PHARMACEUTICALS N.T.M. S.p.A. WARRANTS

Verdellino (BG), 1 October 2019

Fine Foods & Pharmaceuticals N.T.M. S.p.A. ("Fine Foods" or the "Company") announces that, pursuant to the "Fine Foods N.T.M. S.p.A. Warrants Regulation" (the "Regulation"), starting from 2 October, 2019 the holders of the warrants can request the related exercise. Being the Average Monthly Price of September 2019 equal to Euro 10.090 (source Bloomberg, average monthly price calculated as the arithmetic average of the official prices, volume-weighted, of the Fine Foods ordinary shares traded on the AIM Italia market of Italian Stock Exchange on stock exchange days in September 2019), being the strike price of Euro 9.50 and the subscription price of the conversion shares equal to Euro 0.1, the exercise ratio of the Fine Foods N.T.M. S.p.A. Warrants (for brevity "Fine Foods Warrants", ISIN code IT0005215337, alphanumeric code WFF and description "Warr Fine Foods & Pharmaceuticals Ntm") for the month of October 2019 is equal to 0.0591.

Fine Foods also informs that during the month of September 2019 were received exercise requests for a total of nr. 1,560 warrants. As a result, the Company issued nr. 76 ordinary shares, for a total value of Euro 7.60, pursuant to the Warrants Regulations. Following the exercise of the Fine Foods warrants, the new share capital of Fine Foods N.T.M. S.p.A. is equal to € 22,564,042.90, divided into nr. 17,842,929 ordinary shares, nr. 1,200,000 unlisted redeemable shares, nr. 3,500,000 unlisted shares with multiple vote and nr. 150,000 unlisted special shares, all with no nominal value.

Finally, it should be remembered that, at the date of this press release, the deadline of the Fine Foods Warrants is 1 October, 2023 and the threshold price for exercising the Warrants is Euro 13.00.

For more information, refer to the Fine Foods Warrant Regulation (formerly "WARRANT INNOVA ITALY 1 S.P.A. ") available on the company's website, at www.finefoods.it, in the section Investor Relations / IPO.

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This press release is available on the Fine Foods website www.finefoods.it, in the Investor relations/ Press Releases section.

Fine Foods & Pharmaceuticals N.T.M. S.p.A.

Fine Foods & Pharmaceuticals N.T.M. S.p.A., founded in 1984, is the leading independent Italian company in the contract development and manufacturing organisation (CDMO) of solid oral forms for the pharmaceutical and nutraceutical industries. The company is recognised on the market for its high-quality products and has long-term relationships with most of its customers (more than one hundred). It has more than 600 employees, and generated about 60 per cent of its sales volumes abroad in 2018.

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For information:

Fine Foods & Pharmaceuticals N.T.M. S.p.A. Banca Akros S.p.A. Investor Relations Nomad Tel. +39 035 4821382 Viale Eginardo 29, Milan ir@finefoods.it ecm@bancaakros.it

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IR Advisor Paola Buratti - paola.buratti@cdr-communication.it Media Relations Angelo Brunello - angelo.brunello@cdr-communication.it

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