Tamburi Investment Partners

Regulatory Filings • Feb 23, 2021

Il Consiglio di Amministrazione di Tamburi Investment Partners S.p.A. ("TIP" - tip.mi), investment/merchant bank indipendente e diversificata quotata al segmento Star di Borsa Italiana S.p.A., riunitosi in data odierna, ha deliberato di promuovere un'offerta in contanti per l'acquisto del 100% delle azioni TIP Pre-IPO S.p.A. ("TIPO"), di cui TIP già detiene il 29,29%. TIPO è un club deal costituitosi nel giugno 2014 e che, a seguito delle cessioni delle partecipazioni detenute in AAA – Advanced Accelerated Application S.A. e in IGuzzini S.p.A, ha tuttora in portafoglio, direttamente ed indirettamente, il 21,97% di Beta Utensili S.p.A. ed il 20% di Chiorino S.p.A.

L'operazione si inserisce nel contesto della "chiusura" dell'attività di TIPO e l'offerta è rivolta anche all'acquisto, direttamente o indirettamente, delle quote di Betaclub S.r.l. (ulteriori rispetto a quelle già detenute da TIPO) e delle azioni di Beta Utensili S.p.A. (ulteriori rispetto a quelle detenute da TIPO, Betaclub S.r.l. e dal socio di maggioranza di Beta Utensili S.p.A.).

Il controvalore complessivo dell'operazione è di massimi 134,5 milioni di euro e la sua puntuale determinazione dipenderà dalla misura delle adesioni all'offerta e dall'eventuale esercizio dei diritti di prelazione statutari.

L'offerta è rivolta, a parità di condizioni, anche a d'Amico Società di Navigazione S.p.A., d'Amico Partecipazioni Finanziarie S.r.l., FI.PA S.p.A. e a Cesare d'Amico, che costituiscono parti correlate di TIP. Considerato il complessivo controvalore degli acquisti di partecipazioni che TIP dovrebbe effettuare dalle parti correlate in caso di conclusione dell'operazione, nessuno degli indici rilevanti risulta applicabile e, pertanto, quest'ultima si qualificherebbe come di "minore rilevanza". Il Comitato Controllo e Rischi e Parti Correlate di TIP ha comunque espresso il proprio motivato parere sull'operazione e ha ritenuto sussistente un effettivo interesse della Società a che l'operazione abbia luogo, nonché ha riscontrato la convenienza e sostanziale correttezza delle condizioni dell'operazione medesima.

La conclusione dell'operazione è prevista entro il 30 aprile 2021.

Milano, 23 febbraio 2021

TIP - TAMBURI INVESTMENT PARTNERS S.P.A. È UNA INVESTMENT / MERCHANT BANK INDIPENDENTE E DIVERSIFICATA CHE HA FINORA INVESTITO, TRA OPERAZIONI DIRETTE E CLUB DEAL, CIRCA 3,0 MILIARDI DI EURO IN AZIENDE "ECCELLENTI" SUL PIANO IMPRENDITORIALE E CHE SVOLGE ATTIVITÀ DI ADVISORY. ATTUALMENTE HA IN PORTAFOGLIO, DIRETTAMENTE O INDIRETTAMENTE, INVESTIMENTI IN SOCIETÀ QUOTATE E NON QUOTATE TRA CUI: ALKEMY, ALPITOUR, AMPLIFON, ASSET ITALIA, AZIMUT BENETTI, BE, BETA UTENSILI, BENDING SPOONS, BUZZOOLE, CENTY, CHIORINO, DIGITAL MAGICS, EATALY, ELICA, FAGERHULT, FCA, HUGO BOSS, INTERPUMP, MONCLER, MONRIF, OCTO TELEMATICS, OVS, PRYSMIAN, ROCHE BOBOIS, SESA, TALENT GARDEN, TELESIA, TIPO E WELCOME ITALIA.

Contatti: Alessandra Gritti Amministratore Delegato – Investor Relator Tel. 02 8858801 mail: gritti@tamburi.it

Questo comunicato stampa è disponibile anche sul sito internet della Società www.tipspa.it e veicolato tramite sistema SDIR e Storage ().

TIP OFFER FOR THE PURCHASE OF TIP PRE-IPO SHARES ("TIPO") AND BETA

The Board of Directors of Tamburi Investment Partners S.p.A. ("TIP" - tip.mi), independent and diversified investment/merchant bank listed on the STAR segment of Borsa Italiana S.p.A., which met today, resolved to promote a cash offer for the purchase of 100% of the shares of TIP Pre-IPO S.p.A. ("TIPO"), of which TIP already holds 29.29%. TIPO is a club deal formed in June 2014 and which, after the sale of the equity investments held in AAA - Advanced Accelerated Application S.A. and in iGuzzini S.p.A., still directly and indirectly holds 21.97% of Beta Utensili S.p.A. and 20% of Chiorino S.p.A.

The transaction is part of the context of the "closure" of the TIPO activity and the offer is also aimed at the purchase, directly or indirectly, of the quotas of Betaclub S.r.l. (additional to those already held by TIPO) and the shares of Beta Utensili S.p.A. (further than those held by TIPO, Betaclub S.r.l. and by the majority shareholder of Beta Utensili S.p.A.).

The total value of the transaction is a maximum of 134.5 million Euro and its precise determination will depend on the extent of acceptance of the offer and the possible exercise of statutory pre-emption rights.

The offer is addressed, on equal terms, also to d'Amico Società di Navigazione S.p.A., d'Amico Partecipazioni Finanziarie S.r.l., FI.PA S.p.A. and to Cesare d'Amico who are related parties of TIP. Considering the total value of the purchases of equity investments that TIP should make from related parties in the event of the conclusion of the transaction, none of the relevant indices are applicable and, therefore, the latter would qualify as "minor". TIP's Control, Risks and Related Parties Committee in any case expressed its reasoned opinion on the transaction and considered that there was an effective interest of the Company in the transaction taking place and found the convenience and substantial correctness of the conditions of the transaction itself.

The completion of the transaction is estimated by April 30, 2021.

Milan, February 23, 2021

TIP - TAMBURI INVESTMENT PARTNERS S.P.A. IS AN INDEPENDENT AND DIVERSIFIED INVESTMENT / MERCHANT BANK WITH THAT SO FAR INVESTED, AMONG DIRECT INVESTEMENTS AND/OR CLUB DEALS, ABOUT 3.0 BILLION EURO IN COMPANIES DEFINED AS "EXCELLENT" FROM AN ENTREPRENEURIAL POINT OF VIEW AND IS ALSO ENGAGED IN CORPORATE FINANCE ACTIVITIES.CURRENTLY HAS IN PORTFOLIO, DIRECTLY OR INDIRECTLY, INVESTMENTS IN LISTED AND UNLISTED COMPANIES INCLUDING: ALKEMY, ALPITOUR, AMPLIFON, ASSET ITALIA, AZIMUT BENETTI, BE, BETA UTENSILI, BENDING SPOONS, BUZZOOLE, CENTY, CHIORINO, DIGITAL MAGICS, EATALY, ELICA, FAGERHULT, FCA, HUGO BOSS, INTERPUMP, MONCLER, MONRIF, OCTO TELEMATICS, OVS, PRYSMIAN, ROCHE BOBOIS, SESA, TALENT GARDEN, TELESIA, TIPO AND WELCOME ITALIA.

Contacts: Alessandra Gritti CEO – Investor Relator Tel. 02 8858801 mail: gritti@tamburi.it