Convergenze

Interim / Quarterly Report • Sep 29, 2022

IL CONSIGLIO DI AMMINISTRAZIONE HA APPROVATO IL BILANCIO INTERMEDIO AL 30 GIUGNO 2022

RICAVI DELLE VENDITE DI ENTRAMBE LE BU IN CRESCITA

SOLIDO ANDAMENTO DELLA MARGINALITÀ DELLA BU TLC

PROSEGUONO GLI IMPORTANTI INVESTIMENTI IN FIBRA OTTICA PROPRIETARIA CON 6.558 KM DI FIBRA POSATA AL 30 GIUGNO 2022

APPROVATO IL BILANCIO DI SOSTENIBILITÀ 2021

• − Ricavi delle vendite: € 12,5 milioni (€ 8,8 milioni 1H 2021) +43%
• o Ricavi BU TLC: € 4,7 milioni (€ 4,3 milioni 1H 2021) +8,9%
• o Ricavi BU Energia: € 7,9 milioni (€ 4,5 milioni 1H 2021) +75,5%
• − EBITDA Adj¹ : € 0,6 milioni (€ 1,3 milioni 1H 2021)
• o EBITDA Adj BU TLC: € 1,3 milioni (€ 1,2 milioni 1H 2021), +11,9%
• o EBITDA Adj BU Energia: € -0,7 milioni (€ 0,2 milioni 1H 2021)
• − Posizione Finanziaria Netta (PFN): € 5,0 milioni (€ 2,3 milioni al 31 dicembre 2021)
• − Rete in fibra ottica posata pari a 6.558 km, in aumento rispetto ai 5.647 km del 31 dicembre 2021

Capaccio Paestum (SA), 29 settembre 2022 – Il Consiglio di Amministrazione di Convergenze S.p.A. Società Benefit ("Società" o "Convergenze"), operatore di tecnologia integrato attivo nei settori Telecomunicazioni ed Energia 100% green, presente sul territorio nazionale attraverso il brevettato network EVO (Electric Vehicle Only) e la rete in fibra ottica proprietaria con l'innovativa tecnologia XGS-PON, riunitosi in data odierna, ha esaminato e approvato il Bilancio intermedio al 30 giugno 2022, sottoposto a revisione contabile limitata.

Rosario Pingaro, Presidente e Amministratore Delegato di Convergenze S.p.A. SB, ha commentato:

"Chiudiamo questo primo semestre dell'esercizio 2022 soddisfatti dei risultati e degli obiettivi raggiunti. Infatti, nonostante il contesto difficile, caratterizzato da un forte aumento dei costi collegati all'energia, dalla difficoltà di approvvigionamento delle materie prime e dal clima di incertezza economica e geopolitica, abbiamo saputo reagire e mettere in atto le misure necessarie per proseguire nel nostro percorso di gestione virtuosa del business, i cui effetti, che risultano in parte già riscontrabili, ci attendiamo saranno maggiormente evidenti nella seconda parte dell'anno. Possiamo affermare, infatti, che la BU Energia sia tesa verso un percorso di efficientamento, con misure atte a recuperare marginalità nonostante l'andamento altalenante dei costi di approvvigionamento della materia prima; la BU TLC sta invece proseguendo con un andamento in crescita, sia nei volumi sia nella marginalità. Siamo anche felici di aver proseguito negli investimenti, fondamentali per un'azienda tecnologica come la nostra, aprendo due nuove sedi operative e commerciali in Italia, strutturando un nuovo Data Center aziendale e creando la Convergenze Academy, un centro di formazione dedicato ai nuovi talenti informatici. Non vanno dimenticati inoltre gli investimenti per l'espansione della nostra rete in fibra ottica proprietaria e WiFi, finalizzati ad offrire una più vasta gamma di soluzioni e servizi, in linea con le esigenze del mercato nel quale operiamo".

¹ EBITDA Adj Indica il risultato della gestione operativa prima degli oneri e proventi finanziari, delle imposte, degli ammortamenti delle immobilizzazioni, delle svalutazioni dei crediti e degli accantonamenti a fondi rischi e oneri e dei proventi e oneri non ricorrenti.

PRINCIPALI RISULTATI ECONOMICO-FINANZIARI AL 30 GIUGNO 2022

I Ricavi delle vendite al 30 giugno 2022 sono pari € 12,5 milioni, con una crescita del 43% rispetto al primo semestre 2021 (€ 8,8 milioni). L'incremento è stato determinato da entrambe le BU: nello specifico, i ricavi della BU TLC hanno registrato una crescita del +8,9% rispetto al 30 giugno 2021, passando da € 4,3 milioni a € 4,7 milioni; la crescita più sostenuta si registra nel fatturato della BU Energia, +75,5% rispetto allo stesso periodo dell'esercizio precedente, con ricavi che passano da € 4,5 milioni al 30 giugno 2021 a € 7,9 milioni al 30 giugno 2022. In particolare, si segnala che l'aumento dei ricavi della BU Energia è attribuibile principalmente alle condizioni di mercato dell'energia elettrica e del gas naturale che hanno comportato un incremento dei relativi prezzi e all'applicazione della fatturazione con tariffa variabile in condizioni di prezzi crescenti, oltre che all'incremento del numero di servizi attivi intervenuto nel periodo di riferimento.

Il primo semestre 2022 registra, infatti, una crescita del numero di servizi contrattualizzati, che si attestano a n. 42.940 per la BU TLC e n. 10.982 per la BU Energia, rispettivamente a +4,3% e +5,8% comparati con lo stesso periodo dell'esercizio precedente, per un totale di n. 53.922, +4,6% rispetto al 30 giugno 2021.

L'EBITDA Adjusted è pari a € 0,6 milioni (€ 1,3 milioni 1H 2021), e riporta un EBITDA Margin Adjusted pari al 5,0% sul valore della produzione. Nello specifico:

• − l'EBITDA Adjusted della BU TLC si attesta a € 1,3 milioni (€ 1,2 milioni 1H 2021) registrando una crescita del 11,9% rispetto allo stesso periodo dello scorso anno e riportando un EBITDA Margin Adjusted del 27,5% (26,5% 1H 2021);
• − l'EBITDA Adjusted della BU Energia è pari a € -0,7 milioni (€ 0,2 milioni 1H 2021). Si segnala che tale dato è stato fortemente impattato dall'incremento del costo della materia prima energia, iniziato alla fine dell'esercizio 2021 e perdurato anche nel periodo in corso, che ha comportato costi per materie prime e beni superiori ai ricavi della BU per il primo semestre 2022. Al fine di sterilizzare e neutralizzare il rischio prezzo e recuperare la conseguente marginalità negativa, la direzione della BU è intervenuta comunicando ai clienti, già dal mese di dicembre 2021, la variazione unilaterale delle condizioni di fornitura, abbandonando il sistema dei prezzi fissi su dodici mesi. Tale modifica ha avuto effetto a partire da marzo 2022, decorsi i termini fissati da ARERA e, quindi, i risultati di tale intervento non risultano ancora osservabili nei dati al 30 giugno 2022. Tuttavia, a partire da marzo 2022, la marginalità della BU risulta in miglioramento e superiore, considerando i mesi da marzo 2022 a giugno 2022, alla marginalità della BU Energia del primo semestre 2021; questo ha portato ad un recupero parziale delle consistenti perdite accumulate nei primi due mesi dell'anno in corso. Si segnala inoltre che il management monitora costantemente la situazione del credito commerciale.

Gli ammortamenti aumentano complessivamente del 37% rispetto al primo semestre 2021 (€ 0,8 milioni al 1H 2022 vs € 0,5 milioni al 1H 2021); il maggiore contributo è dato dagli ammortamenti materiali che passano da € 0,4 al 30 giugno 2021 a € 0,7 milioni al 30 giugno 2022, in crescita del +49%, testimoniando l'accelerazione dell'espansione infrastrutturale attuata dal management della Società.

Il risultato operativo (EBIT) è negativo per € -0,3 milioni (positivo per € 0,7 milioni al 1H 2021) e il risultato netto al 30 giugno 2021 risulta negativo per € -0,4 milioni (positivo per € 0,4 milioni al 1H 2021).

La posizione finanziaria netta (PFN) è pari a circa € 5,0 milioni, in incremento rispetto a € 2,3 milioni al 31 dicembre 2021. La variazione è correlata principalmente alle attività di investimento effettuate nel periodo

e alle movimentazioni del capitale circolante commerciale, impattate dalle dinamiche della BU Energia nella quale, a seguito delle variazioni intervenute nel sistema di fatturazione da tariffa fissa a variabile e dell'acquisto della materia energia al PUN, si è verificata una riduzione dei tempi di pagamento dei fornitori, i quali risultano inferiori rispetto alla tempistica di incasso del credito commerciale. Tali dinamiche, unitamente al versamento al GME delle garanzie richieste per operare sul mercato energia, hanno determinato un assorbimento ulteriore di cassa.

Il patrimonio netto risulta pari a € 5,5 milioni rispetto ai € 5,9 milioni al 31 dicembre 2021.

***

ANDAMENTO DELLA GESTIONE SOCIETARIA BU TLC

In merito alla BU TLC, si segnala che la Società ha proseguito nell'ampliamento della capacità produttiva degli asset strategici FTTH, WiFi e data center, anche nel corso del primo semestre 2022. In particolare, la rete in fibra ottica proprietaria ha raggiunto un'estensione pari a 6.558 km alla data del 30 giugno 2022, in netto aumento rispetto ai 5.647 km del 31 dicembre 2021. Nello specifico, durante il semestre sono stati cablati i Comuni di Castelcivita (SA), Aquara (SA) e Bellosguardo (SA), intensificando quindi la presenza nelle aree in cui la Società era già presente con altre tecnologie e con un portafoglio clienti consolidato, in linea con la strategia da sempre adottata da Convergenze.

ANDAMENTO DELLA GESTIONE SOCIETARIA BU ENERGIA

Il contesto economico generale nel quale la Società ha operato nel primo semestre del 2022 è stato particolarmente impattato dalle tensioni geopolitiche conseguenti il conflitto tra Russia ed Ucraina, che continua da fine febbraio 2022, e dalle spinte speculative che hanno avuto effetti negativi sul mercato del gas e dell'energia elettrica. Tale situazione ha fortemente condizionato la normale operatività della BU Energia, comportando gli impatti già esposti sui risultati della stessa. La BU ha comunque continuato a sviluppare il network di ricarica elettrica a servizio della mobilità sostenibile, registrando tassi di crescita importanti nell'utilizzo da parte degli utenti della rete EVO e, nonostante la difficile situazione, è riuscita inoltre ad incrementare il numero di servizi contrattualizzati, come precedentemente esposto.

ANDAMENTO DELLA GESTIONE SOCIETARIA BU MEDIA&CONTENT DELIVERY NETWORK

Nel primo semestre del 2022 sono proseguiti i lavori per la strutturazione della nuova business unit Media Content Delivery Network, la quale si propone di sviluppare progetti e idee rispetto a quanto potrà essere fruito dai clienti Convergenze attraverso i servizi di connettività ultra-broadband, oltre che di approfondire tutto quanto riguarda i contenuti media da poter rendere visibili.

***

PRINCIPALI FATTI DI RILIEVO AVVENUTI DURANTE IL PRIMO SEMESTRE 2022

In data 07 febbraio 2022 Convergenze ha ampliato il proprio network di stazioni di ricarica per veicoli elettrici EVO inaugurando una nuova postazione a Serino, in provincia di Avellino.

Si segnala che il network EVO raggiunge al 30 giugno 2022 un totale di 16 colonnine attive, 18 postazioni EVO Solutions e 3 colonnine in fase di installazione.

In data 05 marzo 2022 Convergenze ha inaugurato la nuova sede operativa di Trentinara, in Provincia di Salerno, rinforzando ulteriormente il presidio aziendale nella provincia di Salerno. I nuovi uffici ospiteranno il nuovo Data Center aziendale e saranno sede della Convergenze Academy, un centro di formazione dedicato ai nuovi talenti informatici.

In data 24 marzo 2022 Convergenze ha attivato sulla propria rete in fibra ottica FTTH, l'innovativa tecnologia XGS-PON raggiungendo così standard di connettività senza precedenti, confermando il proprio ruolo pionieristico nel settore TLC.

In data 19 maggio 2022 Convergenze ha ricevuto il premio, in occasione dell'evento "Industria Felix – La Campania che compete 2022", per le performance di bilancio registrate nell'esercizio 2020.

In data 23 maggio 2022 Il Consiglio di Amministrazione di Convergenze, tenuto conto di quanto previsto dall'art. 6.2 (iii) dello Statuto Sociale vigente a tale data, ha constatato la conversione automatica integrale in azioni ordinarie (ISIN: IT0005426215) delle complessive n. 352.800 azioni speciali Price Adjustment Shares ("PAS"), aventi codice ISIN IT0005426223, detenute dai soci Rosario Pingaro, Grazia Pingaro e Sage Gestioni S.r.l., titolari di n. 117.600 azioni PAS ognuno. Per maggiori informazioni si rimanda ai comunicati stampa del 30 marzo 2022 e del 23 maggio 2022.

In data 30 giugno 2022 Convergenze ha comunicato di aver perfezionato l'acquisto del 100% delle quote del capitale sociale di Positivo S.r.l., società di telecomunicazioni attiva nella zona nord della provincia di Salerno (complementare alla copertura di Convergenze), che ha realizzato un'infrastruttura cablata per offrire una vasta gamma di soluzioni tecnologiche di connessioni ad internet. Per maggiori informazioni si rimanda ai comunicati stampa del 30 marzo 2022 e del 30 giugno 2022.

***

PRINCIPALI FATTI DI RILIEVO AVVENUTI DOPO LA CHIUSURA DEL PRIMO SEMESTRE 2022

In data 21 luglio 2022 la Società ha comunicato il lancio del progetto Academy, in collaborazione e con il sostegno del Parco Nazionale del Cilento, Vallo di Diano e Alburni, al fine di attrarre e formare giovani talenti del mondo dell'Information Technology. Con questo progetto Convergenze si pone come promotore dello sviluppo innovativo e sostenibile del territorio, creando così una concreta opportunità di formazione per 12 giovani provenienti da tutti i paesi in prossimità del Parco stesso.

***

EVOLUZIONE PREVEDIBILE DELLA GESTIONE

Con riferimento all'evoluzione prevedibile della gestione del Core Business:

- BU TLC: la Società ha completato l'infrastruttura nei Comuni di Capaccio Paestum (ulteriore lotto di completamento), Altavilla Silentina (SA), Aquara (SA) e Castelcivita (SA). Un ulteriore cantiere verrà avviato nel Comune di Sapri (SA), per il quale il termine del completamento è attualmente previsto entro il primo semestre 2023. Si prevede, inoltre, di continuare lo sviluppo degli asset strategici al fine di potenziare il data center principale, presente presso la sede operativa della Società - il Convergenze Innovation Center -, il quale è in corso di certificazione TIER3 presso l'Uptime Institute. Contemporaneamente, si prevede di mettere in funzione le nuove aree cloud basate sulle piattaforme

software Openstack e Ovirt, configurando tali servizi in modo che possano essere accessibili per gli utenti in modalità "self-service", sfruttando le piattaforme e-commerce sviluppate dalla Società. La direzione della BU, inoltre, continuerà nell'opera di integrazione infrastrutturale, amministrativa e commerciale con la controllata Positivo S.r.l. al fine di creare sinergie utili all'aumento del valore aggiunto dell'investimento e del valore complessivo della controllata.

• - BU Energia: i primi mesi del 2022 sono stati caratterizzata da un'elevata volatilità dei prezzi di energia e gas, conseguente anche al perdurare del conflitto in Ucraina che ha comportato un ulteriore aumento del costo dell'energia, trascinato al rialzo dal prezzo del gas. La Società, in risposta a tale dinamica, nel mese di marzo 2022 ha ultimato la trasformazione su tutto il parco clienti delle offerte di luce e gas, da un prezzo fisso ad uno variabile, anche per quei clienti che avevano sottoscritto il contratto nei mesi precedenti la crisi del mercato energetico. In questo modo le oscillazioni e le variazioni dei prezzi dell'energia e del gas non andranno ad incidere significativamente sulla marginalità della BU, come verificatosi nel 2021 e nei primi mesi del 2022. Si segnala, inoltre, che nel secondo trimestre del 2022, il contesto in cui opera la BU è stato ulteriormente aggravato anche dalla scarsità della produzione di elettricità da energie rinnovabili a causa della prolungata siccità e delle alte temperature verificatesi a partire dal mese di maggio. La situazione è ulteriormente peggiorata, inoltre, per le manutenzioni resesi necessarie al gasdotto Nord Stream 1 che ha comportato un incremento dei prezzi di energia e gas. Tuttavia, il numero dei clienti e il numero di utenze attive della BU, nonostante la situazione descritta, sono risultate in crescita nel primo semestre del 2022. La direzione della BU continuerà a monitorare e a gestire il rischio relativo alla crescita ulteriore dei prezzi della materia prima e al credito commerciale, intervenendo per limitare l'entità degli insoluti.
• - BU Media&Content Delivery Network: nel corso del 2022 si prevede di continuare con la fase di analisi della struttura dell'offerta di servizi da proporre, utilizzando anche la nuova piattaforma Media realizzata dal reparto di R&S. Quest'ultima consentirà di aumentare la qualità dei servizi e la capacità produttiva delle IPTV, con particolare riferimento alle realtà locali che potranno così potenziare il proprio network attraverso un'infrastruttura virtuale. Continuano, inoltre, le fasi di test con una emittente presente nel territorio di riferimento, le quali al momento hanno dato riscontri positivi. Riguardo al set top box, in seguito al cambiamento intervenuto e alla conseguente evoluzione che ha subito il mercato dei contenuti – nel quale i grandi player si configurano direttamente come fornitori del contenuto stesso e formulano accordi diretti con i partner TLC e in cui gli ambienti si integrano anche direttamente sui televisori di ultima generazione –, in seguito ad una attenta analisi del rapporto costi-benefici operata sull'hardware inizialmente scelto dalla Società, si è ritenuto di non investire risorse in un progetto fisico, ma di indirizzare le nuove ricerche verso una piattaforma software a supporto dell'erogazione dei contenuti.

In definitiva l'impegno del management resta concentrato sull'attività operativa svolta, con particolare attenzione ai rischi e alle opportunità provenienti dal contesto economico e sociale di riferimento, nella consapevolezza che le criticità legate alla crisi epidemiologica e il conflitto tra Russia e Ucraina interesseranno ancora i prossimi mesi. Tuttavia, a seguito di un'attenta valutazione dell'evoluzione prevedibile della gestione e tenuto conto dei presidi strategici posti in essere dal management, si ritiene che l'attuale citato contesto non rappresenti, alla data odierna, un elemento tale da impattare le valutazioni sottostanti alla redazione del bilancio intermedio al 30 giugno 2022.

DEPOSITO DELLA DOCUMENTAZIONE

Copia del fascicolo di bilancio al 30 giugno 2022 sarà messa a disposizione del pubblico nei termini di legge presso la sede di Capaccio Paestum (SA), oltre che mediante pubblicazione sul sito istituzionale

https://convergenze.it/en/investor, sotto-sezione "Bilanci e Relazioni periodiche" e sul sito di Borsa Italiana www.borsaitaliana.it, sezione Azioni/Documenti.

***

BILANCIO DI SOSTENIBILITÀ 2021

Si comunica, inoltre, che il Consiglio di Amministrazione della Società ha approvato in data odierna il Bilancio di Sostenibilità relativo all'esercizio 2021. Il Bilancio di Sostenibilità 2021 è stato redatto rendicontando una selezione dei GRI Sustainability Reporting Standards, pubblicati dal Global Reporting Initiative (GRI), che costituiscono lo standard più diffuso e riconosciuto a livello internazionale in materia di rendicontazione di informazioni di carattere non finanziario. Il perimetro di rendicontazione dei dati e delle informazioni quantitative e qualitative si riferisce alla performance di Convergenze dell'esercizio 2021 e, al fine di permettere il confronto dei dati nel tempo e la valutazione dell'andamento dell'attività della Società, sono stati inseriti i dati comparativi relativi ai due precedenti esercizi, 2019 e 2020. Si precisa che il Bilancio di Sostenibilità 2021 è stato redatto su base volontaria e non è soggetto a revisione.

Il Bilancio di Sostenibilità 2021 sarà reso disponibile nella sezione Sostenibilità del sito internet della Società www.convergenze.it.

***

Il comunicato stampa è disponibile sui siti https://convergenze.it/investor e

***

Convergenze S.p.A. Società Benefit è un operatore di tecnologia integrato attivo nei settori Telecomunicazioni ed Energy 100% green, presente sul territorio nazionale con punti di ricarica per auto elettriche attraverso il brevettato network EVO (Electric Vehicle Only). La Società, costituita nel 2005 a Capaccio Paestum, ha iniziato ad operare nel settore delle Telecomunicazioni offrendo servizi internet e di fonia fissa, divenendo operatore a livello nazionale. Dal 2015 diversifica l'attività con l'ingresso in un nuovo settore, quello dell'Energy, diventando trader di Energia elettrica da fonti rinnovabili e gas naturale. La sede principale operativa è il "Convergenze Innovation Center", che si estende per complessivi 1.350 mq su 3 livelli e incarna i valori aziendali di sostenibilità, innovazione e mobilità green, oltre a ospitare nel basamento uno dei Data Center proprietari, certificato ISO 27001. Convergenze, a conferma della propria attenzione verso la sostenibilità e la responsabilità sociale d'impresa, è divenuta Società Benefit il 14 settembre 2020; come tale Convergenze persegue anche finalità di beneficio comune operando in modo responsabile, sostenibile e trasparente nei confronti del proprio territorio e della propria comunità.

ISIN Azioni ordinarie IT0005426215 - ISIN Warrant WCVG23 IT0005426199

Per ulteriori informazioni: www.convergenze.it

Integrae SIM S.p.A. Euronext Growth Advisor Piazza Castello 24, 20121 Milano Tel. +39 02 96 84 68 64

CDR Communication Investor Relations Silvia Di Rosa Tel 335 78 64 209 silvia.dirosa@cdr-communication.it Claudia Gabriella Messina Tel. 339 4920223 claudia.messina@cdr-communication.it Convergenze S.p.A. SB Investor Relations Manager Rosario Pingaro investor@convergenze.it

CDR Communication Media Relation Marianna Tremolada Tel. 348 24 23 039 marianna.tremoladai@cdr-communication.it

In allegato:

• Conto economico per BU
• Conto economico riclassificato
• Stato Patrimoniale riclassificato
• Posizione finanziaria netta

Conto economico	TLC 1H2021		TLC 1H2022
	Euro	%	Euro	%
Ricavi delle vendite e prestazioni	4.274.861	96,2%	4.656.269	97,3%
y on y			8,9%
Altri ricavi e proventi	166.844	3,8%	129.990	2,7%
Valore della produzione	4.441.705	100%	4.786.259	100%
Consumi di materie prime e beni	(1.631.013)	(36,7%)	(1.871.277)	(39,1%)
Costi per servizi	(272.417)	(6,1%)	(240.203)	(5,0%)
Costi per godimento beni di terzi	(55.800)	(1,3%)	(94.190)	(2,0%)
Costi per il personale	(1.055.048)	(23,8%)	(1.064.700)	(22,2%)
Costi commerciali	(157.482)	(3,5%)	(123.669)	(2,6%)
Oneri diversi di gestione	(94.940)	(2,1%)	(77.090)	(1,6%)
Totale costi di produzione	(3.266.699)	(73,5%)	(3.471.129)	(72,5%)
EBITDA Adjusted	1.175.006	26,5%	1.315.130	27,5%

Conto economico		Energia 1H2021		Energia 1H2022
	Euro	%	Euro	%
Ricavi delle vendite e prestazioni	4.484.351	98,5%	7.870.612	99,96%
y on y			75,5%
Altri ricavi e proventi	68.914	1,5%	3.277	0,04%
Valore della produzione	4.553.265	100%	7.873.889	100,0%
Consumi di materie prime e beni	(3.785.657)	(83,1%)	(7.924.216)	(100,6%)
Costi per servizi	(163.036)	(3,6%)	(179.830)	(2,3%)
Costi per godimento beni di terzi	(14.574)	(0,3%)	(18.247)	(0,2%)
Costi per il personale	(279.954)	(6,1%)	(295.669)	(3,8%)
Costi commerciali	(87.230)	(1,9%)	(88.032)	(1,1%)
Oneri diversi di gestione	(52.588)	(1,2%)	(54.875)	(0,7%)
Totale costi di produzione	(4.383.040)	(96,3%)	(8.560.868)	(108,7%)
EBITDA Adjusted	170.225	3,7%	(686.979)	(8,7) %

Conto economico	1H2021		1H2022
	Euro	%	Euro	%
Ricavi delle vendite e prestazioni	8.759.212	97,4%	12.526.881	98,9%
y on y			43,0%
Altri ricavi e proventi	235.758	2,6%	133.267	1,1%
Valore della produzione	8.994.970	100,0%	12.660.148	100,0%
y on y			40,7%
Consumi di materie prime e beni	(5.416.670)	(60,2%)	(9.795.493)	(77,4%)
Costi per servizi	(435.453)	(4,8%)	(420.033)	(3,3%)
Costi per godimento beni di terzi	(70.374)	(0,8%)	(112.437)	(0,9%)
Costi per il personale	(1.335.002)	(14,8%)	(1.360.369)	(10,7%)
Costi commerciali	(244.712)	(2,7%)	(211.701)	(1,7%)
Oneri diversi di gestione	(147.528)	(1,6%)	(131.965)	(1,0%)
Totale costi di produzione	(7.649.739)	(85,0%)	(12.031.998)	(95,0%)
y on y			57,3%
EBITDA Adjusted	1.345.231	15,0%	628.150	5,0%
y on y			(53,3%)
Proventi/(oneri) di natura straordinaria e altre rettifiche	(41.401)	(0,5%)	(142.137)	(1,1%)
EBITDA	1.303.830	14,5%	486.013	3,8%
y on y			(62,7%)
Ammortamenti immateriali	(107.375)	(1,2%)	(97.520)	(0,8%)
Ammortamenti materiali	(439.154)	(4,9%)	(653.856)	(5,2%)
Ebit	757.301	8,4%	(265.363)	(2,1%)
y on y			n.a.
Proventi finanziari / (oneri finanziari)	(134.916)	(1,5%)	(164.411)	(1,3%)
Risultato ante imposte	622.385	6,9%	(429.774)	(3,4%)
y on y			n.a.
Imposte sul reddito d'esercizio	(213.830)	(2,4%)	-	-
Utile (perdita) d'esercizio	408.555	4,5%	(429.774)	(3,4%)
y on y			n.a.

Stato patrimoniale		FY2021
	Euro	%	Euro
Rimanenze (solo TLC)	224.014	2,7%	231.618
Crediti verso clienti	2.458.598	30,0%	3.395.325
Debiti verso fornitori	(3.662.741)	(44,6%)	(2.885.544)
Capitale circolante commerciale	(980.129)	(11,9%)	741.399
Altre Attività	1.227.156	15,5%	1.217.581
Altre Passività	(2.906.419)	(35,4%)	(3.148.303)
Capitale circolante netto	(2.659.392)	(32,4%)	(1.189.323)
Immobilizzazioni immateriali	914.582	11,1%	955.700
Immobilizzazioni materiali	10.492.429	127,9%	11.357.751
Immobilizzazioni finanziarie	11.347	0,1%	56.078
Altre attività fisse finanziarie	9.035	0,1%	9.035
Attivo fisso netto	11.427.393	139,3%	12.378.564
Capitale investito lordo	8.768.001	106,9%	11.189.241
TFR	(521.632)	(6,4%)	(574.806)
Altri fondi	(40.962)	(0,5%)	(113.661)
Capitale investito netto	8.205.407	100,0%	10.500.774
Obbligazioni a breve termine	166.667	2,5%	166.668
Obbligazioni a m/l termine	750.000	9,1%	666.665
Debiti vs banche a breve termine	365.839	4,5%	343.110
Debiti verso banche a m/l termine	4.537.189	55,3%	4.364.767
Debiti vs altri finanziatori a breve termine	45.413	0,6%	43.030
Debiti vs altri finanziatori a m/l termine	90.428	1,1%	70.072
Totale debiti	5.955.536	72,6%	5.654.312
Disponibilità liquide	(3.634.346)	(44,3%)	(667.641)
Posizione finanziaria netta	2.321.190	28,3%	4.986.671
Capitale sociale	1.498.592	18,3%	1.498.592
Riserve	4.147.217	50,5%	4.445.287
Risultato d'esercizio	238.408	2,9%	(429.774)
Patrimonio netto	5.884.217	71,7%	5.514.103
Totale fonti e PN	8.205.407	100,0%	10.500.774

	1H2022	FY2021	Variazione
Disponibilità liquide	-667.641	-3.634.346	-2.966.705
Debiti bancari correnti	343.110	365.839	-22.729
Obbligazioni a breve termine	166.668	166.667	1
Altre passività finanziarie correnti	43.030	45.413	-2.383
Indebitamento finanziario corrente netto (a)	-114.833	-3.056.427	-2.941.594
Debiti bancari non correnti	4.364.767	4.537.189	-172.422
Obbligazioni m/l termine	666.665	750.000	-83.335
Altre passività finanziarie non correnti	70.072	90.428	-20.356
Indebitamento finanziario non corrente (b)	5.101.504	5.377.617	-276.113
Indebitamento finanziario netto o Posizione finanziaria netta (c=a-b)	4.986.671	2.321.190	2.665.481