AI Terminal
Sampo Oyj
Quarterly Report • May 4, 2022
3237_10-q_2022-05-04_61cf5001-15de-4c13-a8b8-7de0b7a502e7.pdf
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
| Yhteenveto 3 | |
|---|---|
| Konsernijohtajan kommentti 6 | |
| Tulevaisuudennäkymät 7 | |
| Näkymät vuodelle 2022 7 | |
| Konsernin suurimmat riskit ja epävarmuustekijät lyhyellä aikavälillä 7 | |
| Liiketoiminta-alueet 8 | |
| If 8 | |
| Topdanmark 11 | |
| Hastings 12 | |
| Mandatum 13 | |
| Omistusyhteisö 14 | |
| Muut tapahtumat 15 | |
| Konsernin vakavaraisuus 15 | |
| Velka-asema 15 | |
| Luottoluokitukset 15 | |
| Osinkoehdotus 16 | |
| Osakkeet ja osakkeenomistajat 16 | |
| Ulkoisten tekijöiden vaikutukset Sampo-konserniin 16 | |
| Palkitseminen 17 | |
| Henkilöstö 17 | |
| Raportointikauden jälkeiset tapahtumat 17 | |
| Taulukot 20 | |
| Konsernin taloudellinen kehitys 20 | |
| Tunnuslukujen laskentakaavat 22 | |
| Konsernin laaja tuloslaskelma kvartaaleittain 24 | |
| Konsernin laaja tuloslaskelma 25 | |
| Konsernitase 26 | |
| Laskelma oman pääoman muutoksista 27 | |
| Konsernin rahavirtalaskelma 28 | |
| Liitetiedot 29 | |
| Tilinpäätöksen laatimisperiaatteet 29 | |
| Laaja tuloslaskelma segmenteittäin 1.1.–31.3.2022 30 | |
| Laaja tuloslaskelma segmenteittäin 1.1.–31.3.2021 31 | |
| Tase segmenteittäin 31.3.2022 32 | |
| Tase segmenteittäin 31.3.2021 33 | |
| Muut liitetiedot 34 | |
| 1 Vakuutusmaksutulo 34 | |
| 2 Sijoitustoiminnan nettotuotot 35 | |
| 3 Rahoitusvarat 36 | |
| 4 Velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista 37 | |
| 5 Rahoitusvelat 37 | |
| 6 Myytävänä olevat omaisuuserät 38 | |
| 7 Tilinpäätöspäivän jälkeiset tapahtumat 39 |
4.5.2022
Sampo-konsernin tulos tammi-maaliskuulta 2022
- Konsernin vahinkovakuutustoimintojen maksutulo kasvoi 7 prosenttia Ifin ja Hastingsin vahvan kehityksen tukemana.
- Konsernin yhdistetty kulusuhde nousi 83,5 prosenttiin (81,2) pääasiassa vähäisemmistä koronapandemian vaikutuksista johtuen. Ifin operatiivinen kannattavuuskehitys säilyi myönteisenä.
- Underwriting-tulos oli 290 miljoonaa euroa (317). Underwriting-tulos kasvoi 4 prosenttia ilman vuoden 2021 ensimmäisellä neljänneksellä raportoituja koronapandemian vaikutuksia.
- Tulos ennen veroja laski 566 miljoonaan euroon (632), kun taas osakekohtainen tulos vahvistui 0,86 euroon (0,82).
- Konsernin Solvenssi II -vakavaraisuussuhde, osinkokertymä mukaan lukien, vahvistui 200 prosenttiin (185) ylittäen 170-190 prosentin tavoitteen korkojen nousun vahvistaessa sitä 6 prosenttiyksikköä.
- Uusi 250 miljoonan euron suuruinen omien osakkeiden takaisinosto-ohjelma käynnistettiin maaliskuussa 2022 edellisen 750 miljoonan euron ohjelman päätyttyä.
Avainluvut
| Milj. e | 1–3/2022 | 1–3/2021 | Muutos, % |
|---|---|---|---|
| Tulos ennen veroja | 566 | 632 | -10 |
| If | 283 | 257 | 10 |
| Topdanmark | 37 | 137 | -73 |
| Hastings | 2 | 46 | -95 |
| Mandatum | 80 | 76 | 5 |
| Omistusyhteisö | 164 | 115 | 42 |
| Tilikauden tulos | 483 | 526 | -8 |
| Underwriting-tulos | 290 | 317 | -8 |
| Muutos | |||
| Tulos/osake, euroa | 0,86 | 0,82 | 0,04 |
| Tulos/osake markkina-arvoin, euroa | -0,12 | 1,39 | -1,51 |
| Oman pääoman tuotto, % | -2,1 | 26,0 | -28,1 |
Luvut eivät ole tilintarkastettuja.
Sampo-konsernin taloudelliset tavoitteet vuosille 2021 - 2023
| Tavoite | 1-3/2022 | |||
|---|---|---|---|---|
| Underwriting-tuloksen kasvu keskimäärin 4–6 (mid single-digit) prosenttia vuositasolla (ilman koronaviruksen vaikutuksia) |
-8 % (4 % ilman raportoituja koronan vaikutuksia tammi-maaliskuussa 2021) |
|||
| Konserni | Konsernin yhdistetty kulusuhde: alle 86 % | 83,5 % | ||
| Vakavaraisuussuhde: 170–190 % | 204 % (200 % ml. osinkokertymän) | |||
| Velkaisuusaste: alle 30 % | 24,8 % (29,0 % sisältäen osingon ja omien osakkeiden takaisinostot) |
|||
| If | Yhdistetty kulusuhde: alle 85 % | 80,8 % | ||
| Operatiivinen kulusuhde: alle 88 % | 92,5 % | |||
| Hastings | Riskisuhde: alle 76 % | 68,2 % |
Taloudelliset tavoitteet vuosille 2021 - 2023 esiteltiin pääomamarkkinapäivässä 24.2.2021.
Koronapandemian vaikutukset olivat vuoden 2022 ensimmäisellä neljänneksellä selkeästi pienemmät kuin vertailuajankohtana 2021 ja näin ollen niitä ei raportoida erikseen. Lisätietoja koronan vaikutuksista on saatavilla Muut tapahtumat -osiossa.
YHTEENVETO
Tammi-maaliskuun 2022 keskeiset tapahtumat
Sampo-konsernin ydinliiketoiminta vahinkovakuutus ylsi 290 miljoonan euron (317) underwriting-tulokseen tammi–maaliskuussa 2022. Ilman vertailuajankohtana tammi-maaliskuussa 2021 raportoituja koronaviruspandemian vaikutuksia underwriting-tulos kasvoi 4 prosenttia. Konsernin yhdistetty kulusuhde nousi 2,3 prosenttiyksikköä 83,5 prosenttiin (81,2). Taloudellisen aktiviteetin palaaminen takaisin normaalille tasolle koronarajoitusten purkamisten jälkeen ensimmäisellä vuosineljänneksellä oli suurin syy yhdistetyn kulusuhteen nousuun. Ifin ja Topdanmarkin vuoden 2021 ensimmäisellä neljänneksellä raportoimat koronaviruspandemian vaikutukset pois lukien yhdistetty kulusuhde parani 0,1 prosenttiyksikköä vuodentakaisesta 83,6 prosentista. Bruttomaksutulo kasvoi 7 prosenttia 2 833 miljoonaan euroon sopimusten uusimisen ja korkean asiakaspysyvyyden seurauksena. Sampo-konserni on asettanut taloudelliseksi tavoitteekseen vuosille 2021 - 2023 keskimäärin 4 - 6 prosentin (mid-single digits) suuruisen kasvun underwriting-tulokseen ja alle 86 prosentin yhdistetyn kulusuhteen.
If jatkoi vahvaa kehitystään ja saavutti 234 miljoonan euron (213) underwriting-tuloksen kasvaen 10 prosenttia vuodentakaisesta. Kasvua vauhditti 0,7 prosenttiyksikön parannus yhdistetyssä kulusuhteessa, joka oli 80,8 prosenttia (81,5), sekä maksutulon vahva 6,9 prosentin kasvu kiintein valuuttakurssein. Maksutulo kasvoi kaikilla liiketoiminta- ja markkina-alueilla ja sitä tukivat tammikuun alussa sopimusten uusimisen yhteydessä toteutetut hinnankorotukset, korkea asiakaspysyvyys sekä asiakasmäärän kasvu. Ifin oikaistu riskisuhde parani vuoden 2022 ensimmäisellä vuosineljänneksellä 0,7 prosenttia vuodentakaisesta. Koronaviruspandemian vaikutukset olivat pienet, eikä niitä näin ollen ole määritelty kvantitatiivisesti. Tulos ennen veroja nousi 283 miljoonaan euroon (257).
Topdanmarkin tulos ennen veroja aleni 37 miljoonaan euroon (137) Sampo-konsernin tuloslaskelmassa. Yhdistetty kulusuhde oli 87,8 prosenttia (84,7).
Hastingsin ensimmäisen vuosineljänneksen tulokseen vaikutti Ison-Britannian haasteellinen moottoriajoneuvomarkkina hintakilpailuineen ja kohonneine korvausinflaatioineen. Hastings on ollut hinnoittelussaan kurinalainen, minkä myötä maksutulo kasvoi 10 prosenttia kiintein valuuttakurssein hinnantarkistuksien tukemana ja vakuutussopimusten määrä pysyi suunnilleen vuodenvaihteen tasolla. Kotivakuutusten määrä kasvoi vuositasolla 18 prosenttia. Operatiivinen kulusuhde kasvoi 92,5 prosenttiin (75,1) pääosin koronapandemian vaikutusten vähentymisen seurauksena. Hastingsin tulos ennen veroja oli 17 miljoonaa euroa (56) ilman yrityskauppaan liittyneitä ei-operatiivisia poistoja ja yhtiön raportoitu tulos ennen veroja oli 2 miljoonaa euroa (46).
Mandatumin tulos ennen veroja kasvoi 80 miljoonaan euroon (76) tammi–maaliskuussa 2022. Epävakaasta markkinatilanteesta huolimatta Mandatumin sijoitussidonnaiset ja muut hallinnoitavat asiakasvarat pysyivät lähellä ennätystasoja ja olivat 10,9 miljardia euroa (11,1) nettomerkintöjen osin kompensoidessa markkinaarvojen alenemista. Mandatum Lifen Solvenssi II -vakavaraisuussuhde kasvoi 216 prosenttiin (190), kun korkojen nousun ja symmetrisen mukautustekijän alenemisen positiiviset vaikutukset ylittivät heikon markkina-arvoisen sijoitustuloksen negatiivisen vaikutuksen selkeästi.
Omistusyhteisön tulos ennen veroja kasvoi 164 miljoonaan euroon (115). Tulos sisältää 157 miljoonan euron suuruisen Nordea-osingon ja 28 miljoonan euron suuruisen myyntivoiton 19 miljoonan Nordea-osakkeen myynnistä avoimessa pörssikaupankäynnissä. Sampo luopui huhtikuussa kaikista lopuistakin omistamistaan Nordean osakkeista ja ilmoitti, että sen johto aikoo ehdottaa hallitukselle, että uusi omien osakkeiden ostoohjelma käynnistetään 18.5.2022 järjestettävän varsinaisen yhtiökokouksen jälkeen sillä edellytyksellä, että yhtiökokous uusii hallituksen valtuutuksen omien osakkeiden ostoon.
Lokakuussa 2021 käynnistetty 750 miljoonan euron suuruinen omien osakkeiden takaisinosto-ohjelma päättyi 25.3.2022. Sampo osti tuona aikana kaikkiaan 17,1 miljoonaa omaa osakettaan, joka oli 3,1 prosenttia kaikista osakkeista. Takaisinostetut osakkeet mitätöitiin 31.3.2022. Sampo käynnisti 30.3.2022 uuden omien osakkeiden takaisinosto-ohjelman, jonka suuruus on korkeintaan 250 miljoonaa euroa.
YHTEENVETO
Sampo-konsernin Solvenssi II -säännöstön mukainen vakavaraisuussuhde kasvoi maaliskuun 2022 lopussa 200 prosenttiin (185) vuoden 2021 1,70 euron osakekohtaiseen vakuutusosinkoon perustuva osinkokertymä ja käynnissä oleva 250 miljoonan euron suuruinen omien osakkeiden osto-ohjelma huomioiden. 15 prosenttiyksikön parannus vuoden 2021 lopusta johtui pääosin nousevista koroista ja symmetrisen mukautustekijän alenemisesta. Sampo-konsernin tavoitteena on 170–190 prosentin suuruinen Solvenssi II säännöstön mukainen vakavaraisuussuhde. Huhtikuussa toteutetun Sammon loppujen Nordea-osakkeiden myynnin odotetaan nostavan konsernin vakavaraisuussuhdetta arviolta 30 prosenttiyksikköä.
Sampo-konsernin velkaisuusaste kasvoi maaliskuun 2022 lopussa 24,8 prosenttiin vuoden 2021 lopun 23,8 prosentista pääoman alenemisesta johtuen. Osinkoehdotuksen mukainen osinko ja omien osakkeiden takaisinostot huomioiden velkaisuusaste oli 29,0 prosenttia, kun se oli vuoden 2021 lopussa 27,9 prosenttia. Sampo-konserni tavoittelee alle 30 prosentin velkaisuusastetta.
Sampo-konsernin yhtiökokous pidetään 18.5.2022. Hallitus ehdotti 9.2.2022 varsinaiselle yhtiökokoukselle osinkoa maksettavaksi 4,10 euroa kullekin yhtiön osakkeelle. Osingosta 1,70 euroa olisi vakuutusosinkoa.
5
Konsernijohtajan kommentti
Sammon liiketoiminnot osoittivat ensimmäisellä vuosineljänneksellä mukautumiskykynsä taloudellisen ja geopoliittisen epävarmuuden keskellä, joka on lisääntynyt kuluneen vuoden aikana erityisesti traagisen ja epäoikeutetun Ukrainan sodan seurauksena. Vahinkovakuutusliiketoiminnan underwriting-kehitys oli erinomainen ja taseemme säilyi vahvana, minkä ansiosta saatoimme käynnistää uuden omien osakkeiden ostoohjelman. Lisäksi jatkoimme strategiamme edistämistä myymällä huhtikuussa loputkin Nordeaomistuksemme.
Suurimman liiketoimintomme Ifin vuosineljännes oli erinomainen. Maksutulo kasvoi 7 prosenttia vuodentakaisesta siitä huolimatta, että uusien autojen kauppa väheni Pohjoismaissa 20 prosenttia. Myös liiketoiminnan kannattavuus oli vahva. Yhdistetty kulusuhde ylsi uuteen ensimmäisen vuosineljänneksen ennätykseensä 80,8 prosenttiin siitäkin huolimatta, että suurvahingot olivat odotettua mittavammat ja vahinkofrekvenssi palasi kohti normaalitasoaan koronapandemiaan liittyneiden rajoitusten poistuttua.
Ukrainan sodan aikaansaama energian ja hyödykkeiden hinnannousu on lisännyt inflaatiokehityksen ennustamisen vaikeutta sekä kulutustuotteiden hintojen että korvauskulujen näkökulmasta. Korvausinflaatio on ollut Pohjoismaissa alkuvuonna kolme prosenttia eli samalla tasolla kuin vuoden 2021 lopulla monivuotisten hankintasopimuksiemme ansiosta. Ulkoisessa toimintaympäristössämme on kuitenkin nähtävissä korvausinflaation kohoamispaineita loppuvuonna. Noudatamme siten hinnoittelussa varovaista käytäntöä ja teemme läheistä yhteistyötä asiakkaidemme kanssa varmistaaksemme, että asiakkaillamme on voimassa oikeantasoinen vakuutussuoja. Maksutulon kasvu ja asiakaspysyvyys olivat erinomaisia kaikilla Ifin liiketoiminta-alueilla ensimmäisellä vuosineljänneksellä, minkä ansiosta suhtaudun luottavaisesti mahdollisuuksiimme menestyä tässä toimintaympäristössä.
Hastingsin ja Ifin yhteistyö syvenee ja katson näiden yrityksien kulttuureissa olevan samankaltaisuutta, jossa on merkittävää arvonluontipotentiaalia ajan mittaan. Ison-Britannian moottoriajoneuvomarkkinoilla vallitsi ensimmäisellä vuosineljänneksellä edelleen haastava tilanne hintakilpailun ja kohonneen kustannusinflaation tuodessa merkittävää painetta vakuutustoiminnan marginaaleihin. Hastings jatkoi hinnoittelussaan varovaista käytäntöään ja korotti hintojaan kohonneen kustannusinflaation kattamiseksi, ja tämän vauhdittamana yhtiön maksutulo kasvoi 10 prosenttia. Samanaikaisesti kotivakuutuskannan kehitys on erinomainen vakuutusten määrän kasvaessa vuositasolla 18 prosenttia.
Rahoitusmarkkinoilla nähtiin volatiliteettia ensimmäisellä vuosineljänneksellä. Kohonneet korot vaikuttavat liiketoimintoihimme positiivisesti uudelleen sijoitettavan varallisuuden korkotuottojen kasvaessa ja vakuutuksiin liittyvän korvausvastuun pienetessä. Korkoinstrumenttiemme lyhyen duraation ansiosta olemme suhteellisen hyvissä asemissa löytääksemme korkeampituottoisia sijoituskohteita. Toisaalta miinuksena tässä kehityssuunnassa on se, että korkoerojen kasvu ja osakemarkkinoiden alamäki vaikuttivat sijoitustuottoihimme negatiivisesti ensimmäisellä vuosineljänneksellä.
Sammon tase on vahva ja kestää kasvaneen epävarmuuden. Sekä vakavaraisuus että velkaisuusaste ovat säilyneet tavoitteiden mukaisina tai jopa niitä parempina. Pystyimme siten käynnistämään uuden 250 miljoonan euron suuruisen omien osakkeiden takaisinosto-ohjelman pian viime vuonna käynnistetyn, 750 miljoonan euron suuruisen osto-ohjelman päättymisen jälkeen.
Sampo saavutti 29.4.2022 uuden virstanpylvään strategiassaan myydessään loputkin omistamistaan Nordean osakkeista ja muuttuessaan siten kokonaan vakuutuskonserniksi. Strategisen painopisteemme ollessa entistä selkeämpi sekä yritysjohdolle että osakkeenomistajille meillä on vahvat edellytykset entistäkin vahvempaan operatiiviseen menestykseen ja arvonluontiin. Nordea-osakkeiden myynti samalla myös vahvistaa konsernin resilienssiä vähentämällä altistumistamme markkinariskille. Myyntien seurauksena johto aikoo ehdottaa hallitukselle uuden osto-ohjelman käynnistämistä 18.5.2022 järjestettävän yhtiökokouksen jälkeen.
Loppuvuotta tarkastellen olen edelleen luottavainen erinomaisten vahinkovakuutustoimintojemme kehityksen suhteen ja olen edelleen sitoutunut vahinkovakuuttamiseen keskittyvään strategiaamme.
Torbjörn Magnusson
Konsernijohtaja
TULEVAISUUDENNÄKYMÄT
Tulevaisuudennäkymät
Näkymät vuodelle 2022
Sampo-konsernin vahinkovakuutusliiketoimintojen odotetaan yltävän vuosille 2021-2023 asetettujen tavoitteiden mukaisiin underwriting-marginaaleihin. Konsernitasolla Sampo tavoittelee alle 86 prosentin yhdistettyä kulusuhdetta, ja sen suurimman tytäryhtiön Ifin tavoitteeksi on asetettu alle 85 prosentin yhdistetty kulusuhde. Hastings tavoittelee alle 88 prosentin operatiivista kulusuhdetta. Ensimmäisen vuosineljänneksen vahvan kehityksen myötä näkymää Ifin yhdistetyksi kulusuhteeksi vuodelle 2022 on parannettu 82-84 prosenttiin.
Sampo-konsernin vahinkovakuutustoimintojen yhdistetyt kulusuhteet ja operatiiviset kulusuhteet vaihtelevat vuosineljänneksittäin muun muassa sään kausivaihteluiden, suurvahinkojen, aiempina vuosina sattuneisiin vahinkoihin liittyvän korvausvastuun purun sekä koronapandemiaan liittyvän vahinkofrekvenssin heilahtelun vuoksi. Näillä tekijöillä on erityisen olennainen merkitys yksittäisille segmenteille ja liiketoiminta-alueille, kuten Tanskan ja Ison-Britannian toiminnoille.
Sijoitustoiminnan markkina-arvoin laskettavat tulokset ovat varsinkin henkivakuutustoiminnassa vahvasti sidoksissa pääomamarkkinoiden kehitykseen.
Topdanmark julkaisee oman tulosennustemallinsa vuosineljänneksittäin.
Konsernin suurimmat riskit ja epävarmuustekijät lyhyellä aikavälillä
Sampo-konserni altistuu päivittäisessä liiketoiminnassaan erilaisille riskeille ja epävarmuustekijöille ensisijaisesti keskeisten liiketoimintayksiköidensä välityksellä.
Sampo-konsernin kannattavuuteen ja sen vaihteluihin vaikuttavat eniten markkina-, luotto- ja vakuutusriskit sekä operatiiviset riskit. Konsernitasolla riskien lähteet ovat samoja, mutta hajautusvaikutusten takia ne eivät ole suoraan yhteenlaskettavissa.
Ennalta arvaamattomat, merkittävät tapahtumat voivat vaikuttaa Sampo-konsernin kannattavuuteen välittömästi. Epävarmuustekijöiden identifiointi on helpompaa kuin epävarmuustekijöiden todennäköisyyksien, ajoituksen ja mahdollisten taloudellisten vaikutusten laajuuden arviointi. Koronaviruspandemian alun jälkeen elvyttävä finanssi- ja rahapolitiikka sekä tarjontaketjun ongelmat ja nopeasti vahvistunut kulutustavaroiden kysyntä ovat kiihdyttäneet inflaatiota, mikä on näkynyt erityisesti energian ja tavaroiden hintojen nousuna. Aivan viime viikkoina lisäksi sota Ukrainassa on luonut maailmantalouteen uuden negatiivisen tarjontashokin, mikä heikentää talouskasvua ja kiihdyttää inflaatiota. Koronaviruspandemia ja sota Ukrainassa tuovatkin talouden ja pääomamarkkinoiden kehitykseen tällä hetkellä merkittävää epävarmuutta. On olemassa myös lukuisia yleisesti tunnistettuja makrotaloudellisia ja poliittisia tekijöitä sekä muita epävarmuuden lähteitä, jotka voivat vaikuttaa finanssialaan monella tavoin negatiivisesti.
Muita epävarmuuden lähteitä ovat toimintaympäristön ennalta arvaamattomat rakenteelliset muutokset sekä jo tunnistetut toimintaympäristöön vaikuttavat trendit ja mahdolliset vaikutuksiltaan suuret tapahtumat. Näillä ulkoisilla tekijöillä voi olla vaikutuksia Sampo-konsernin liiketoiminnan harjoittamiseen myös pitkällä aikavälillä. Esimerkkejä tunnistetuista trendeistä ovat demografiset muutokset, kestävän kehityksen teemat ja teknologinen kehitys esimerkiksi keinoälyn ja digitalisaation saralla mukaan lukien kyberturvallisuuteen liittyvät uhat.
Liiketoiminta-alueet
If
If on Pohjoismaiden johtava vahinkovakuutuskonserni. Se tarjoaa vakuutusratkaisuja kaikissa keskeisissä vakuutuslajeissa neljällä liiketoiminta-alueellaan, joita ovat Henkilöasiakkaat, Yritysasiakkaat, Suurasiakkaat ja Baltia-liiketoiminta. Ifin liiketoimintamalli perustuu korkeaan asiakastyytyväisyyteen, alansa parhaaseen riskien arviointiin ja hinnoitteluun sekä pohjoismaisen toimintamallinsa mahdollistamaan skaalaeduista hyötymiseen. Ifin strategian ytimessä ovat erinomaiset digitaaliset myyntikanavat ja muut digitaaliset palvelut etenkin Henkilöasiakkaat-liiketoiminnassa ja Yritysasiakkaat-liiketoiminnan pk-markkinasegmentissä.
Tulos
| Milj. e | 1–3/2022 | 1–3/2021 | Muutos, % |
|---|---|---|---|
| Vakuutusmaksutulo, brutto | 1 923 | 1 802 | 7 |
| Vakuutusmaksutulo, netto | 1 216 | 1 152 | 6 |
| Korvauskulut, netto | -735 | -702 | 5 |
| Liikekulut | -247 | -236 | 4 |
| Underwriting-tulos | 234 | 213 | 10 |
| Muut vakuutustekniset tuotot ja kulut | -2 | -1 | 140 |
| Vakuutustoimintaan kohdistettu sijoitustoiminnan nettotuotto |
3 | 4 | -31 |
| Vakuutustekninen kate | 235 | 217 | 8 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotto | 57 | 57 | — |
| Sijoitustoiminnan nettotuotto-osuuden siirto |
-9 | -9 | 2 |
| Muut tuotot ja kulut | — | -8 | -103 |
| Tulos ennen veroja | 283 | 257 | 10 |
| Avainluvut | Muutos | ||
| Yhdistetty kulusuhde, % | 80,8 | 81,5 | -0,7 |
| Riskisuhde, % | 60,5 | 61,0 | -0,5 |
| Toimintakulusuhde, % | 20,3 | 20,5 | -0,2 |
| Liikekulusuhde, % | 14,9 | 14,9 | — |
| Suurvahingot vs. budjetoidut*, % | 1,5 | 0,1 | 1,4 |
| Aiempien tilikausien kehitys **, % | 7,9 | 4,0 | 3,9 |
*) Suurvahinkojen positiivinen poikkeama normaaliin nähden tarkoittaa normaalitasoa suurempia suurvahinkoja **) Positiivinen luku kertoo vastuuvelan myönteisestä kehityksestä
If raportoi vuoden 2022 tammi–maaliskuussa 234 miljoonan euron (213) suuruisen underwriting-tuloksen. Kasvu oli vuositasolla 10 prosenttia ja sitä vauhditti yhdistetyn kulusuhteen koheneminen 0,7 prosenttiyksikköä 80,8 prosenttiin (81,5) ja maksutulon 6,9 prosentin kasvu kiintein valuuttakurssein. Kehitys on linjassa Ifin vuosien 2021–2023 taloudellisten tavoitteiden kanssa, jotka ovat underwriting-tuloksen kasvu keskimäärin mid single digit -kokoluokassa (noin 4–6 prosenttia) ja alle 85 prosentin yhdistetty kulusuhde.
Maksutulon kehitys
Ifin tammi–maaliskuulta 2022 raportoima bruttomaksutulo oli 1 923 miljoonaa euroa (1 802). Maksutulo kasvoi kiintein valuuttakurssein 6,9 prosenttia vuodentakaisesta erityisesti Suuasiakkaat-, Yritysasiakkaat- ja Baltialiiketoiminta-alueiden vahvan kehityksen ansiosta. Bruttomaksutulo kasvua vauhditti sopimusten uusinnan yhteydessä vuoden alussa toteutetut hinnankorotukset, korkea asiakaspysyvyys ja asiakasmäärän kasvu.
Ifin Henkilöasiakasliiketoiminnan bruttomaksutulo kasvoi tammi–maaliskuussa 3,4 prosenttia. Kasvua vauhdittivat asiakasmäärän kasvu ja vahvana 90 prosentissa säilynyt asiakaspysyvyys. Kasvu oli maantieteellisesti suurinta Norjassa ja Suomessa.
Uusien autojen kauppa aleni Pohjoismaissa 20 prosenttia ensimmäisellä vuosineljänneksellä vuodentakaiseen vertailuajankohtaan nähden alkuperäisten laitevalmistajien kärsiessä komponenttipulasta ja toimitusketjun ongelmista Ukrainan sodan vielä pahentaessa tilannetta. Ifin suurimmalla markkina-alueella Ruotsissa uusien autojen kauppa aleni 23 prosenttia vuodentakaisesta. Tähän vaikuttivat osittain vertailuajankohdan ennätyskorkeat ensirekisteröintimäärät, jotka olivat seurausta Ruotsissa 1.4.2021 toteutetuista veromuutoksista. Uusien autojen kaupan vaikutus pois lukien Henkilöasiakkaat-liiketoiminnan bruttomaksutulo kasvoi kiintein valuuttakurssein 5,2 prosenttia ja koko Ifin bruttovakuutusmaksutulo 7,5 prosenttia.
Ifin Yritysasiakkaat-liiketoiminnan bruttomaksutulon kasvu kiintein valuuttakurssein oli 4,8 prosenttia tammi maaliskuussa 2022 ensisijaisesti Norjan ja Ruotsin tukiessa kasvua. Suurten asiakkaiden sopimusten uusinnassa onnistuminen kaikissa maissa, hinnantarkistukset, asiakasmäärän suotuisa kehitys ja asiakaspysyvyyden parantuminen vuodentakaisesta kaikki myötävaikuttivat kasvuun.
Ifin Suurasiakkaat-liiketoiminnassa vakuutussopimusten uusimisvolyymi oli vuoden 2022 alussa erittäin vahva, ja sen vauhdittamana bruttomaksutulo kasvoi kiintein valuuttakurssein 17,1 prosenttia vuoden 2022 ensimmäisellä vuosineljänneksellä. Suurasiakasliiketoiminnan maksutuloa kasvatti kaikissa maissa hinnankorotukset ennen kaikkea kiinteistövakuutuksissa. Maantieteellisesti tarkastellen kasvu oli vahvinta Tanskassa ja Suomessa.
Ifin Baltian-liiketoiminnan bruttovakuutusmaksutulon kasvu kiintein valuuttakurssein oli 22,0 prosenttia tammi - maaliskuussa 2022 kasvun ollessa vahvaa kaikissa Baltian maissa. Alueen asiakasmäärä kasvoi, asiakaspysyvyys oli korkea ja hinnankorotuksia toteutettiin kiihtyneen inflaation kattamiseksi.
Yhdistetyn kulusuhteen kehitys
Ifin yhdistetty kulusuhde tammi-maaliskuussa 2022 oli 80,8 prosenttia eli 0,7 prosenttiyksikköä parempi kuin vertailuajankohdan 81,5 prosenttia pääasiassa oikaistun riskisuhteen parantumisen ansiosta, kun taas vertailuajankohtaa pienemmät koronapandemian vaikutukset kumosivat osittain sen, että aiempina tilikausina sattuneisiin vahinkoihin varattua korvausvastuuta purettiin vuodentakaista enemmän.
Suurvahingot olivat nettovakuutusmaksutuotoista prosenttiosuutena ilmaistuina 1,5 prosenttiyksikköä odotuksia suuremmat ensimmäisellä vuosineljänneksellä. Vuodentakaisesta vertailuajankohdasta ne heikkenivät 1,4 prosenttiyksikköä pääasiassa siksi, että Suuryritysasiakkaat-liiketoiminnan suurvahinkokehitys oli epäsuotuisa.
Vakaviin sääilmiöihin liittyviä vahinkoja oli tammi–maaliskuussa 2022 noin 0,8 prosenttiyksikön edestä eli lähellä vuodentakaista 1,0 prosenttiyksikön tasoa. Suurimmat säähän liittyvät vahingot liittyivät kahteen isoon talvimyrskyyn, kun taas vertailuajankohtana kyseessä olivat pääasiassa talvipakkaset.
Vaikka joitakin koronapandemiaan liittyviä rajoituksia oli yhä vuosineljänneksen alussa, koronapandemiaan liittyvät vaikutukset olivat pieniä ja selkeästi vähäisemmät kuin vertailuajankohdan 3 prosenttiyksikköä tai koko vuodelle 2021 kohdistunut 2 prosenttiyksikön vaikutus. Tämän seurauksena koronapandemian vaikutuksista ei julkisteta kvantitatiivista arviota.
Aiempina tilikausina sattuneisiin vahinkoihin varatun korvausvastuun purku vahvisti yhdistettyä kulusuhdetta 7,9 prosenttiyksikköä (4,0), tämän jakautuessa suunnilleen puoliksi eliniänodotuksiin liittyvien oletusten muutoksiin Suomessa ja vastuuvelan diskonttokorkojen nousuun.
Riskisuhde koheni kaiken kaikkiaan 0,5 prosenttiyksikköä 60,5 prosenttiin (61,0) tammi–maaliskuussa 2022. Oikaistu riskisuhde parani vuositasolla 0,7 prosenttiyksikköä vuodentakaisesta, kun laskelmasta eliminoidaan suurvahingot, sääilmiöihin liittyvät vahingot, raportoidut koronaviruspandemian vaikutukset ja aiempien tilikausien vahinkoihin varatun korvausvastuun kehitys.
Toimintakulusuhde aleni 0,2 prosenttiyksikköä 20,3 prosenttiin (20,5) tammi–maaliskuussa 2022.
| Yhdistetty kulusuhde,% | Riskisuhde,% | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1–3/2022 | 1–3/2021 | Muutos | 1–3/2022 | 1–3/2021 | Muutos | |
| Henkilöasiakkaat | 77,4 | 77,1 | 0,3 | 57,8 | 57,0 | 0,8 |
| Yritysasiakkaat | 82,6 | 88,7 | -6,1 | 60,6 | 66,8 | -6,2 |
| Suurasiakkaat | 93,0 | 92,6 | 0,4 | 75,8 | 73,1 | 2,7 |
| Baltia | 92,5 | 85,0 | 7,5 | 65,0 | 56,9 | 8,1 |
| Ruotsi | 76,0 | 74,5 | 1,5 | 57,9 | 55,9 | 2,0 |
| Norja | 92,0 | 92,4 | -0,4 | 71,9 | 71,2 | 0,7 |
| Suomi | 62,5 | 75,4 | -12,9 | 42,2 | 54,8 | -12,6 |
| Tanska | 95,0 | 89,0 | 6,0 | 69,6 | 63,2 | 6,4 |
Sijoitustoiminnan tulos
If raportoi 57 miljoonan euron (57) suuruisen sijoitustoiminnan tuloksen tammi - maaliskuulta 2022. Sijoitusten tuotto markkina-arvoin oli -2,1 prosenttia (1,5) vuosineljänneksellä pääasiassa korkotason nousun sekä korkoja osakemarkkinoiden volatiliteetin seurauksena. Korkoinstrumenttien efektiivinen tuotto (running-yield) oli vuosineljänneksen lopussa 1,6 prosenttia (1,5).
Tulos ennen veroja
Ifin raportoitu tulos ennen veroja ja oli 283 miljoonaa euroa (257) ensimmäisellä vuosineljänneksellä kasvaen 10 prosenttia vuositasolla. Markkina-arvojen muutokset huomioiva laaja tulos oli -24 miljoonaa euroa (292).
Topdanmark
Topdanmark on Tanskan toiseksi suurin vahinkovakuutusyhtiö, jolla on 16 prosentin markkinaosuus. Yhtiö keskittyy henkilöasiakkaiden, maatalouden ja pk-yritysten vakuuttamiseen. Yhtiö on listattu Nasdaq Kööpenhaminassa.
| Tulos | |||
|---|---|---|---|
| Milj. e | 1–3/2022 | 1–3/2021 | Muutos, % |
| Vakuutusmaksutulo, netto | 961 | 933 | 3 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | -483 | 478 | — |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 0 | 1 | -63 |
| Korvauskulut | -474 | -508 | -7 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusvelkojen muutos | 132 | -717 | — |
| Henkilöstökulut | -77 | -79 | -2 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -19 | -4 | 331 |
| Rahoituskulut | -5 | -3 | 50 |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/tappioista | 2 | 36 | -96 |
| Tulos ennen veroja | 37 | 137 | -73 |
| Avainluvut | Muutos | ||
| Yhdistetty kulusuhde, % | 87,8 | 84,7 | 3,1 |
| Vahinkosuhde, % | 71,5 | 67,9 | 3,6 |
| Liikekulusuhde, % | 16,3 | 16,8 | -0,5 |
Sampo Oyj:n omistuksessa oli maaliskuun 2022 lopussa 43 509 663 Topdanmarkin osaketta omistuksen kasvettua 16 000 osakkeella ensimmäisellä vuosineljänneksellä. Omistusosuus on 48,3 prosenttia koko osakekannasta ja 49,4 prosenttia osakkeisiin liittyvistä äänistä. Omistuksen markkina-arvo 31.3.2022 oli 2 202 miljoonaa euroa.
Topdanmarkin tammi–maaliskuun 2022 tulos ennen veroja aleni Sammon konsernitilinpäätöksessä 37 miljoonaan euroon (137) pääosin sijoitusmarkkinoiden volatiliteetin seurauksena. Yhdistetty kulusuhde oli 87,8 prosenttia (84,7). Liikekulusuhde oli 16,3 prosenttia (16,8).
Topdanmark maksoi Sampo Oyj:lle osinkoa 202 miljoonaa euroa maaliskuussa 2022.
Topdanmark Forsikring A/S ilmoitti 18.3.2022 allekirjoittaneensa sopimuksen Topdanmark Liv Holding A/S:n ja sen tytäryhtiöiden myynnistä Nordea Life Holding AB:lle. Sovittu myyntihinta on noin 270 miljoonaa euroa sen jälkeen, kun kaupan toteutumista edeltävä osinko on maksettu Topdanmarkille. Kaupan odotetaan toteutuvan vuoden 2022 jälkimmäisellä puoliskolla.
Topdanmark on esittänyt henkivakuutustoimintonsa lopetettuna liiketoimintona ensimmäisen kvartaalin 2022 raportoinnissaan. Koska Sampo-konsernissa Topdanmarkin henkivakuutustoiminnot eivät edusta merkittävää liiketoimintoa tai maantieteellistä aluetta, Sampo on luokitellut Topdanmarkin henkivakuutustoiminnan varat ja velat myytävänä oleviksi omaisuuseriksi ja niihin liittyviksi veloiksi. Nämä erät esitetään erikseen taseella. Topdanmark Livin myynnillä ei ole tulosvaikutusta Sampo-konsernin tammi–maaliskuun 2022 tulokseen.
Lisätietoa Topdanmark A/S:stä ja sen tammi–maaliskuun 2022 tuloksesta on saatavilla osoitteessa www.topdanmark.com.
Hastings
Hastings on Ison-Britannian johtavia digitaalisella alustalla toimivia vahinkovakuuttajia ja keskittynyt moottoriajoneuvo- ja kotivakuutuksiin. Hastingsilla on yli 3 miljoonaa asiakasta. Yhtiö toimii kahdella päätoiminimellä, jotka ovat Hastings Insurance Services Limited Isossa-Britanniassa ja Advantage Insurance Company Gibraltarilla. Hastingsia on käsitelty Sammon raportoinnissa tytäryhtiönä marraskuusta 2020 alkaen.
Kurinalainen suoritus haastavilla markkinoilla
Hastingsin toiminta pysyi kurinalaisena ensimmäisellä vuosineljänneksellä Ison-Britannian moottoriajoneuvovakuutusten haastavilla markkinoilla, jota sävyttivät kireä hintakilpailu ja kohonnut korvauskuluinflaatio. Kotivakuutuksissa nähtiin vahva kehitys voimassa olevien vakuutussopimuksien kasvaessa 18 prosenttia.
Maksutulon ja asiakasmäärän kehitys
Bruttovakuutusmaksutulo kasvoi 10 prosenttia vuodentakaisesta kiintein valuuttakurssein 274 miljoonaan euroon (238) korkean keskimääräisen maksutulon johdosta. Tähän vaikutti hinnankorotukset, jotka tehtiin kattamaan korvauskuluinflaatiota, joka säilyi pitkän aikavälin keskiarvon yläpuolella ensimmäisellä neljänneksellä.
Ison-Britannian markkina säilyy erittäin kilpailtuna vakuutusalan valvontaviranomaisen FCA:n vahinkovakuutuksen hinnoittelukäytäntöjä koskevien uudistusten (GIPP) jälkeen, jotka tulivat voimaan uusittaville sopimuksille tammikuussa 2022.
Hastings on säilyttänyt kurinalaisen hinnoittelunsa ja nostanut keskihintoja koko markkinaa koskevan korvausinflaation vuoksi. Tämän seurauksena voimassa olevat vakuutussopimukset kasvoivat vain hieman alle 3,2 miljoonaan ensimmäisellä neljänneksellä. Voimassa olevien vakuutussopimusten määrä kasvoi vuodentakaisesta 3 prosenttia. Asiakaspysyvyys on edelleen korkealla tasolla.
Kotivakuutukset kasvoivat 6 prosenttia vuoden 2021 lopusta yli 329 000 sopimukseen ja 18 prosenttia viime vuoden vastaavaan neljännekseen verrattuna. Kasvua tuki uudistukset tietojärjestelmissä ja hinnoittelussa.
Vakuutustoiminnan tulos
Tilikauden riskisuhde oli 31.3.2022 päättyneenä vuosineljänneksenä 68,2 prosenttia (66,9). Tämä on koko vuoden tavoitteen, 76 prosenttia tai alle, mukainen. Riskisuhteen kasvu viime vuoden ensimmäiseen neljännekseen verrattuna heijastelee koronarajoitusten purkamisesta johtuvaa vahinkofrekvenssin kasvua ja koko markkinaan kohdistuvaa korvausinflaatiota. Näitä kumosi osittain pienistä vammoista koituvien vahinkojen alentamiseen tähtäävien uudistusten positiiviset vaikutukset. Hastings jatkaa varausten tekemisessä varovaista käytäntöään.
Operatiivinen kulusuhde oli 31.3.2022 päättyneenä vuosineljänneksenä 92,5 prosenttia (75,1), johon vaikutti aiemmin mainittu riskisuhteen kasvu, yritysoston kirjaamiseen liittyneen positiivisen erän purku edellisenä vuotena ja matalammat jälleenvakuutuspalkkioiden palautukset. Ensimmäisellä ja neljännellä vuosineljänneksellä on tyypillisesti korkeimmat riskisuhteet ja operatiiviset kulusuhteet johtuen vahinkofrekvenssien ja sopimusmyynnin kausiluonteisuudesta.
Tulos ennen veroja
Tammi-maaliskuun 2022 tulos ennen veroja oli 2 miljoonaa euroa (46), Sammon yritysostoon liittyvät 15 miljoonan euron suuruiset aineettomiin hyödykkeisiin kohdistuvat ei-operatiiviset poistot huomioiden. Eioperatiiviset poistot pois lukien tulos ennen veroja oli 17 miljoonaa euroa (56).
Mandatum
Mandatum on Suomen johtava säästämisen ja varainhoidon palvelujen, henkivakuutuksien sekä palkitsemisratkaisujen tarjoaja asiakaskuntanaan henkilö- ja yritysasiakkaat sekä institutionaaliset asiakkaat. Mandatum tarjoaa tuotteitaan ja palvelujaan lähinnä Suomessa asiantuntija- ja yhteistyökanaviensa kautta, mutta tuotevalikoimaan kuuluu myös tiettyjä palveluja, kuten varainhoitoa pohjoismaisille asiakkaille.
| Tulos | |||
|---|---|---|---|
| Milj. e | 1–3/2022 | 1–3/2021 | Muutos, % |
| Vakuutusmaksutulo, netto | 480 | 269 | 78 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | -310 | 480 | — |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 8 | 7 | 24 |
| Korvauskulut | -261 | -296 | -12 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusten velkojen muutos |
205 | -347 | — |
| Henkilöstökulut | -17 | -15 | 15 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -22 | -19 | 12 |
| Rahoituskulut | -4 | -3 | 12 |
| Tulos ennen veroja | 80 | 76 | 5 |
| Avainluvut | Muutos | ||
| Oman pääoman tuotto, % | -31,8 | 27,2 | -59,0 |
Mandatum-segmentin tulos ennen veroja kasvoi 80 miljoonaan euroon (76) tammi-maaliskuussa 2022. Markkina-arvojen muutokset huomioiva laaja tulos verojen jälkeen oli -127 miljoonaa euroa (108).
Tuloslaskelmaan kirjattava sijoitustulos säilyi vakaana ja oli 59 miljoonaa euroa (61). Sijoitusmarkkinoiden tyrskyisä alkuvuosi kuitenkin painoi markkina-arvoin laskettavan sijoitustuloksen -184 miljoonaan euroon (119). Sijoitusten tuotto käyvin arvoin oli -4,0 prosenttia ensimmäisellä vuosineljänneksellä.
Mandatum Lifen Solvenssi II -vakavaraisuuslaskennassa korkojen nousun ja symmetrisen mukautustekijän laskun positiiviset vaikutukset ylittivät selkeästi heikon markkina-arvoin laskettavan sijoitustuloksen negatiivisen vaikutuksen. Vakavaraisuussuhde vahvistui vuoden 2021 lopun 190 prosentista 26 prosenttiyksikköä 216 prosenttiin.
Epävakaasta markkinatilanteesta huolimatta Mandatumin sijoitussidonnaiset ja muut hallinnoitavat asiakasvarat pysyivät lähellä ennätyksellisiä tasoja ollen maaliskuun lopussa 10,9 miljardia euroa (11,1). Nettomerkinnät olivat vahvalla tasolla, noin 230 miljoonaa euroa, ja osin kompensoivat markkina-arvojen laskua.
Hallinnoitavien varojen nousu vuoden 2021 ensimmäiseen neljännekseen verrattuna tuki Mandatumin operatiivista tulosta (kustannusliikkeen ja varainhoidon tulos), joka kasvoi 12 miljoonaan euroon (6). Riskiliikkeen tulos oli 8 miljoonaa euroa (6).
Mandatumin korkeakorkoinen (3,5 ja 4,5 prosenttia) laskuperustekanta kutistui 41 miljoonaa euroa 1,7 miljardiin euroon (1,7). Kokonaisuudessaan Mandatumin laskuperustekorkoinen vakuutuskanta oli 3,2 miljardia euroa (3,2) maaliskuun 2022 lopussa.
Vastuuvelan vahvistamiseen tarkoitetut varaukset laskivat 259 miljoonaan euroon (274). Ensimmäisellä neljänneksellä ei tehty uusia varauksia. Diskonttokorko on 0,25 prosenttia vuosille 2022–2025 ja 0,75 prosenttia vuodelle 2026.
Omistusyhteisö
Sampo Oyj on Sampo-konsernin emoyhtiö, joka vastaa konsernin strategian täytäntöönpanosta ja pääoman allokoinnista. Holding-yhtiössä on vakuutustoimintaa harjoittavien tytäryhtiöiden lisäksi pieni joukko suoria osakesijoituksia. Nordea konsolidoitiin Sammon konsernitilinpäätökseen osakkuusyhtiönä 25.10.2021 saakka ja omistuksesta luovuttiin 29.4.2022.
Tulos
| Milj. e | 1–3/2022 | 1–3/2021 | Muutos, % |
|---|---|---|---|
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 175 | 20 | 784 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 28 | 4 | 548 |
| Henkilöstökulut | -4 | -6 | -30 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -4 | -3 | 21 |
| Rahoituskulut | -34 | -26 | 30 |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/ tappioista |
3 | 126 | -98 |
| Tulos ennen veroja | 164 | 115 | 42 |
Omistusyhteisön tammi–maaliskuun 2022 tulos ennen veroja kasvoi 164 miljoonaan euroon (115).
Sampo myi ensimmäisellä vuosineljänneksellä 19 miljoonaa Nordean osaketta avoimessa pörssikaupankäynnissä saaden bruttomyyntituloina yhteensä 199 miljoonaa euroa. Transaktioista koitunut myyntivoitto oli suuruudeltaan 28 miljoonaa euroa ja se kirjattiin liiketoiminnan muihin tuottoihin. Myyntivoittoa käsitellään Sammon osinkopolitiikan mukaisena satunnaisena eränä. Sammon sijoitustoiminnan nettotuottoihin kirjattiin puolestaan Nordean osinkoja 157 miljoonaa euroa.
Sampo omisti maaliskuun 2022 lopussa 226 653 523 Nordean osaketta, joka oli 5,9 prosenttia Nordean koko osakekannasta. Omistuksen kirjanpitoarvo oli 31.3.2022 konsernitaseessa 2,0 miljardia euroa eli 8,90 euroa osakkeelta ja markkina-arvo 2,1 miljardia euroa eli 9,38 euroa osakkeelta. Raportointikauden jälkeen Sampo myi kaikki loput omistamansa Nordean osakkeet. Lisätietoa myynnistä on saatavilla Raportointikauden jälkeiset tapahtumat -osiossa.
Sammolle kirjattiin Nordaxin tammi–maaliskuun 2022 tuloksesta 3 miljoonaa euroa (5). Omistusyhteisösegmentin rahoituskulut kasvoivat pääsiassa johdannaisten -12 miljoonan euron suuruisen arvonmuutoksen ja valuuttakurssimuutosten vuoksi.
Muut tapahtumat
Konsernin vakavaraisuus
Sampo-konsernin Solvenssi II -säännöstön mukainen vakavaraisuussuhde kasvoi 15 prosenttiyksikköä ja oli maaliskuun 2022 lopussa 200 prosenttia (185). Lukuun sisältyvät vuodelta 2021 maksettavaan 1,70 euron osakekohtaiseen vakuutusosinkoon perustuva osinkokertymä, käynnissä oleva 250 miljoonan euron suuruinen omien osakkeiden takaisinosto-ohjelma ja tilikaudelta 2021 ehdotettu 4,10 euron suuruinen osakekohtainen osinko. Ilman osinkokertymään liittyvää mukautusta Solvenssi II -säännöstön mukainen vakavaraisuussuhde oli 204 prosenttia.
Vakavaraisuussuhteen kasvu johtui pääasiassa korkojen noususta sekä symmetrisen mukautustekijän laskusta, mutta sitä tuki myös vahva operatiivinen kehitys ensimmäisellä vuosineljänneksellä.
Huhtikuussa toteutetun loppujen Nordean osakkeiden myynnin arvioidaan parantavan vakavaraisuussuhdetta noin 30 prosenttiyksikköä.
Sampo-konsernin tavoitteena on 170–190 prosentin suuruinen, Solvenssi II -säännöstön mukainen vakavaraisuussuhde.
Velka-asema
Sampo-konserni tavoittelee alle 30 prosentin velkaisuusastetta. Velkaisuusaste lasketaan jakamalla konsernin rahoitusvelat IFRS:n mukaisen oman pääoman ja rahoitusvelkojen summalla. Sampo-konsernin velkaisuusaste oli maaliskuun 2022 lopussa 24,8 prosenttia eli 1,0 prosenttiyksikköä korkeampi kuin vuoden 2021 lopun 23,8 prosenttia. Osinko ja omien osakkeiden takaisinostot huomioiden velkaisuusaste oli 29,0 prosenttia, kun se vuoden 2021 lopussa oli 27,9 prosenttia.
Konsernin oma pääoma (IFRS) oli ensimmäisen vuosineljänneksen lopulla 12 828 miljoonaa euroa sen oltua vuodenvaihteessa 13 464 miljoonaa euroa.
Lisätietoja Sampo-konsernin liikkeeseen laskemista lainoista on saatavilla osoitteessa www.sampo.com/ velkarahoitus.
Luottoluokitukset
Sampo-konsernin keskeiset luottoluokitukset 31.3.2022 on esitetty alla olevassa taulukossa.
| Yhtiö | Moody's | Standard & Poor's | Fitch Ratings | |||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Luokitus | Näkymä | Luokitus | Näkymä | Luokitus | Näkymä | |
| Sampo Oyj – Issuer Credit Rating | A3 | Vakaa | A | Vakaa | - | - |
| If Skadeförsäkring AB – Insurance Financial Strength Rating |
A1 | Vakaa | A+ | Positiivinen - | - | |
| If Skadeförsäkring Holding AB – Issuer Credit Rating |
- | - | A | Vakaa | - | - |
| Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiö – Issuer Credit Rating |
- | - | A+ | Positiivinen - | - | |
| Hastings Group (Finance) - Issuer default rating |
- | - | - | - | A- | Positiivinen |
Osinkoehdotus
Hallitus ehdotti 9.2.2022 varsinaiselle yhtiökokoukselle osinkoa vuodelta 2021 maksettavaksi 4,10 euroa kullekin yhtiön osakkeelle. Osinko ehdotetaan maksettavan osakkeenomistajalle, joka on osingonmaksun täsmäytyspäivänä 20.5.2022 rekisteröitynä Euroclear Finland Oy:n pitämään osakasluetteloon. Hallitus ehdottaa, että osingot maksetaan 31.5.2022. Voitonjakoehdotus on kokonaisuudessaan nähtävillä osoitteessa www.sampo.com/yhtiokokous.
Osakkeet ja osakkeenomistajat
Sammon yhtiökokous myönsi 19.5.2021 hallitukselle valtuudet hankkia Sammon omia A-sarjan osakkeita enintään 50 000 000 kappaletta. Valtuutuksen nojalla osakkeet hankitaan niiden hankintahetken markkinahintaan julkisessa kaupankäynnissä. Valtuutus on voimassa seuraavan varsinaisen yhtiökokouksen päättymiseen saakka, kuitenkin enintään 18 kuukautta yhtiökokouksen päätöksestä.
Sampo Oyj:n hallitus päätti 1.10.2021 omien osakkeiden osto-ohjelman käynnistämisestä Sammon yhtiökokoukselta saamansa valtuutuksen mukaisesti. Hallituksen päätöksen mukaisesti osto-ohjelmassa Sammon A-osakkeiden hankintaan käytettävä kokonaissumma oli korkeintaan 750 miljoonaa euroa. Omien osakkeiden takaisinostot aloitettiin 4.10.2021 ja saatiin päätökseen 25.3.2022. Tällä ajanjaksolla Sampo osti takaisin 17 128 505 omaa osakettaan noin 43,79 euron keskihintaan. Määrä on 3,08 prosenttia Sammon osakkeiden kokonaismäärästä.
Sampo Oyj:n hallitus päätti 30.3.2022 uuden omien osakkeiden osto-ohjelman käynnistämisestä yhtiökokoukselta saamansa valtuutuksen mukaisesti. Osto-ohjelmassa Sammon A-osakkeiden hankintaan käytettävä kokonaissumma on korkeintaan 250 miljoonaa euroa. Osakkeiden takaisinostot alkoivat 31.3.2022 ja päättyvät viimeistään 17.5.2022.
Sampo Oyj ilmoitti 31.3.2022, että yhtiön hallituksen päätöksen mukaisesti on mitätöity 17 128 505 yhtiön omaa A-osaketta, jotka hankittiin 1.10.2021 julkistetulla yhtiön omien osakkeiden takaisinosto-ohjelmalla. Mitätöinnin jälkeen liikkeelle laskettujen Sammon A-osakkeiden kokonaismäärä on yhteensä 537 023 345 kappaletta ja niihin liittyvä kokonaisäänimäärä 537 023 345 ääntä. Mitätöinnin jälkeen Sammon osakkeiden kokonaismäärä 1 200 000 B-osaketta mukaan lukien on yhteensä 538 223 345 osaketta ja osakkeisiin liittyvä kokonaisäänimäärä yhteensä 543 023 345 ääntä.
Sampo Oyj sai tammi–maaliskuussa 2022 yhteensä viisi Arvopaperimarkkinalain 9 luvun 5 §:n mukaista ilmoitusta. Ilmoitusten mukaan BlackRock, Inc.:n suoraan tai sen rahastojen, välillisesti tai rahoitusvälineiden kautta omistamien Sammon A-osakkeiden ja niihin liittyvien äänioikeuksien osuus oli joko laskenut alle 5 prosentin tai noussut yli 5 prosenttiin Sampo Oyj:n kaikista osakkeista ja niihin liittyvistä äänioikeuksista.
Liputusilmoitusten yksityiskohdat ovat saatavilla osoitteessa www.sampo.com/liputukset.
Ulkoisten tekijöiden vaikutukset Sampo-konserniin
Geopoliittinen epävarmuus lisääntyi ensimmäisellä vuosineljänneksellä Venäjän hyökättyä naapurimaahansa Ukrainaan. Konsernin sota-alueeseen liittyvät vakuutusriskit ovat hyvin rajalliset ja koskevat lähinnä Suurasiakkaat-liiketoiminnan tiettyjä pohjoismaisia asiakkaita, joiden vakuutusehdoissa sotatilanteesta seuranneet vahingot on rajattu vakuutusvastuun ulkopuolelle. Sammon taseeseen ei myöskään sisälly merkittäviä suoria sijoituksia Venäjälle tai Ukrainaan.
Suorien riskipositioiden vähyys huomioiden suurin Ukrainan sodasta Sammolle aiheutuva riski liittyy konfliktin toisen asteen vaikutuksiin pääomamarkkinoilla ja makrotaloudessa. Konsernilla on strategisten sijoitustensa sekä omistamiensa vakuutusyhtiöiden ja niiden vakuutusvastuun kautta merkittäviä markkinariskipositioita, joiden arvoihin markkinasokit voivat heijastua epäsuotuisasti. Näiden riskien toteutumisen varalta ja markkinavolatiliteetin sietämiseksi konsernilla on taloudelliset puskurit, ja Sampo ylsikin vakavaraisuus- ja velkaisuustavoitteisiinsa vuoden 2022 ensimmäisen vuosineljänneksen lopulla.
Kriisin makrotaloudelliset vaikutukset voivat heijastua myös Sammon operatiiviseen liiketoimintaan esimerkiksi talouskasvua alentaessaan, toimitusongelmia aiheuttaessaan ja hyödykkeiden hintoja nostaessaan. Näiden tekijöiden huomiointi on erityisen tärkeää, sillä koronapandemian ja siihen liittyneen elvyttävän rahaja finanssipolitiikan seurauksena toimitusketjun ongelmat ja vauhdittunut inflaatio olivat tosiasia jo ennen sodan alkua.
Koronapandemian vaikutukset liiketoimintaan olivat Pohjoismaissa ja Baltiassa kuluneella vuosineljänneksellä selkeästi vähäisemmät kuin vuonna 2021. Koronarajoitukset heijastuivat moottoriajoneuvovahinkojen frekvensseihin vuosineljänneksen alussa, mutta vuosineljänneksen edetessä frekvenssit kasvoivat kohti normaalitasoaan. Isossa-Britanniassa moottoriajoneuvovahinkojen frekvenssit lisääntyivät pandemiaan liittyvien rajoituksien poistuttua, mutta ovat edelleen pienemmät kuin ennen koronapandemian puhkeamista. Koronapandemian vaikutusten vähäisyyden ja niiden luotettavan arvioinnin hankaloitumisen vuoksi Sampo on päättänyt olla julkistamatta kvantitatiivista arviota ensimmäiseen vuosineljännekseen kohdistuneista koronapandemian vaikutuksista.
Palkitseminen
Tammi-maaliskuussa 2022 maksettiin lyhytaikaisia kannustimia sosiaalikulut mukaan lukien 16 miljoonalla eurolla (19), josta pääosa maksettiin Hastingsissa. Pitkäaikaisten kannustinjärjestelmien perusteella maksettiin palkkioita sosiaalikuluineen samalla ajanjaksolla 1 miljoonalla eurolla (1), joka koostui Topdanmarkin maksamista palkkioista. Voimassa olevien pitkäaikaisten kannustinjärjestelmien tulosvaikutus oli -4 miljoonaa euroa (-6). Sampo Oyj:n rahoitusvälineisiin perustuvien pitkäaikaisten kannustinjärjestelmien ehdot ovat saatavilla osoitteessa www.sampo.com/kannustinehdot.
Sampo-konserni julkaisi helmikuussa 2022 toimielinten palkitsemisraportin 2021 osoitteessa www.sampo.com/palkitsemisraportti. Raportti on laadittu Arvopaperimarkkinayhdistyksen hyväksymän, 1.1.2020 voimaan tulleen hallinnointikoodi 2020:n suositusten mukaisesti. Johtoryhmän (konsernijohtaja pois lukien) palkitsemisesta on tiedot saatavilla osoitteessa www.sampo.com/palkitseminen\_johtoryhma.
Henkilöstö
Sampo-konsernin työntekijöiden määrä (FTE) oli vuoden 2022 ensimmäisellä neljänneksellä keskimäärin 13 505 (13 204). Sampo-konsernissa työskenteli 31.3.2022 yhteensä 13 600 henkilöä (13 218).
| Sampo-konsernin henkilöstömäärä | Henkilöstö keskimäärin (FTE) 1–3/2022 |
% |
|---|---|---|
| Yhtiöittäin | ||
| If | 7 351 | 54 |
| Hastings | 3 060 | 23 |
| Topdanmark | 2 383 | 18 |
| Mandatum | 664 | 5 |
| Sampo Oyj | 47 | 0,3 |
| Maittain | ||
| Iso-Britannia | 3 033 | 23 |
| Tanska | 2 964 | 22 |
| Suomi | 2 378 | 18 |
| Ruotsi | 2 348 | 17 |
| Norja | 1 558 | 12 |
| Muut maat | 1 224 | 9 |
Raportointikauden jälkeiset tapahtumat
Omien osakkeiden osto-ohjelma
Sammon 30.3.2022 julkistama omien osakkeiden takaisinosto-ohjelma jatkui raportointikauden päättymisen jälkeen. Yhtiö oli 29.4.2022 pörssikaupankäynnin päättyessä ostanut yhteensä 2 851 150 Sammon A-osaketta, joka oli 0,53 prosenttia Sampo Oyj:n koko osakemäärästä. Osto-ohjelman etenemistä voi seurata osoitteessa www.sampo.com/tiedotteet.
Nordean osakkeiden myynnit
Sampo luopui kaikista hallussaan olleista Nordean osakkeista myymällä 200 miljoonaa osaketta nopeutetun tarjousmenettelyn kautta 29.4.2022 ja 26 miljoonaa osaketta avoimessa pörssikaupankäynnissä aiemmin huhtikuussa. Transaktioista saatiin bruttomyyntituloa 2,1 miljardia euroa, mistä kirjataan noin 82 miljoonan euron suuruinen positiivinen kirjanpitovaikutus Sammon konsernituloslaskelmaan.
Tarjousmenettelyn tuloksen julkistamisen yhteydessä Sampo julkisti, että sen johto aikoo ehdottaa hallitukselle, että käynnistetään uusi omien osakkeiden osto-ohjelma 18.5.2022 järjestettävän varsinaisen yhtiökokouksen jälkeen sillä edellytyksellä, että yhtiökokous uusii hallituksen valtuutuksen omien osakkeiden ostoon.
SAMPO OYJ
Hallitus
LISÄTIEDOT
Lisätiedot
Knut Arne Alsaker, talousjohtaja, puh. 010 516 0010 Sami Taipalus, sijoittajasuhdejohtaja, puh. 010 516 0030 Maria Silander, viestintäpäällikkö, mediayhteydet, puh. 010 516 0031
Puhelinkonferenssi
Analyytikoille ja sijoittajille järjestetään englanninkielinen puhelinkonferenssi klo 16.00. Puhelinkonferenssiin voi osallistua soittamalla numeroon 09 8171 0310, +1 631 913 1422, +44 33 3300 0804 tai +46 8 5664 2651. Puhelinkonferenssin tunnus: 95293335#
Puhelinkonferenssia voi seurata samanaikaisesti osoitteessa www.sampo.com/tulos. Puhelinkonferenssin tallenne on kuunneltavissa myöhemmin samassa osoitteessa.
Tämän lisäksi tulostiedotetta täydentävä englanninkielinen esitysaineisto on nähtävissä osoitteessa www.sampo.com/tulos.
Sampo julkaisee puolivuosikatsauksen 2022 keskiviikkona 3.8.2022.
Jakelu:
Nasdaq Helsinki Lontoon pörssi Keskeiset tiedotusvälineet Finanssivalvonta
Konsernin taloudellinen kehitys >
| Tunnusluvut | 1–3/2022 | 1–3/2021 | |
|---|---|---|---|
| KONSERNI | |||
| Voitto ennen veroja | Milj. e | 566 | 632 |
| Oman pääoman tuotto käyvin arvoin (RoE) | % | -2,1 | 26,0 |
| Omavaraisuusaste | % | 20,2 | 20,5 |
| Konsernin vakavaraisuus ¹) | Milj. e | 5 482 | 5 769 |
| Konsernin vakavaraisuussuhde ¹) | % | 204 | 189 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 13 505 | 13 204 | |
| IF | |||
| Vakuutusmaksutulo ennen jälleenvakuuttajien osuutta | Milj. e | 1 923 | 1 802 |
| Vakuutusmaksutuotot | Milj. e | 1 216 | 1 152 |
| Voitto ennen veroja | Milj. e | 283 | 257 |
| Oman pääoman tuotto käyvin arvoin (RoE) | % | -3,0 | 40,7 |
| Riskisuhde ²) | % | 60,5 | 61,0 |
| Toimintakulusuhde ²) | % | 20,3 | 20,5 |
| Vahinkosuhde ²) | % | 65,9 | 66,6 |
| Liikekulusuhde ²) | % | 14,9 | 14,9 |
| Yhdistetty kulusuhde ²) | % | 80,8 | 81,5 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 7 351 | 7 162 | |
| TOPDANMARK | |||
| Henkivakuutuksen vakuutusmaksutulo ennen jälleenvakuuttajien osuutta |
Milj. e | 374 | 361 |
| Vahinkovakuutuksen vakuutusmaksutulo ennen jälleenvakuuttajien osuutta |
Milj. e | 635 | 617 |
| Vahinkovakuutuksen vakuutusmaksutuotot | Milj. e | 331 | 318 |
| Voitto ennen veroja | Milj. e | 37 | 137 |
| Vahinkosuhde ²) | % | 71,5 | 67,9 |
| Liikekulusuhde ²) | % | 16,3 | 16,8 |
| Yhdistetty kulusuhde | % | 87,8 | 84,7 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 2 383 | 2 424 | |
| HASTINGS | |||
| Vakuutusmaksutulo ennen jälleenvakuuttajien osuutta | Milj. e | 274 | 238 |
| Vakuutusmaksutuotot | Milj. e | 130 | 124 |
| Voitto ennen veroja | Milj. e | 2 | 46 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 3 060 | 2 986 |
> Konsernin taloudellinen kehitys
| MANDATUM | 1–3/2022 | 1–3/2021 | |
|---|---|---|---|
| Vakuutusmaksutulo ennen jälleenvakuuttajien osuutta | Milj. e | 484 | 272 |
| Voitto ennen veroja | Milj. e | 80 | 76 |
| Oman pääoman tuotto käyvin arvoin (RoE) | % | -31,8 | 27,2 |
| Liikekustannussuhde | % | 87,6 | 96,9 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 664 | 563 | |
| OMISTUSYHTEISÖ | |||
| Voitto ennen veroja | Milj. e | 164 | 115 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 47 | 70 | |
| OSAKEKOHTAISET TUNNUSLUVUT | |||
| Osakekohtainen tulos | euro | 0,86 | 0,82 |
| Osakekohtainen tulos, ml. muut laajan tuloksen erät | euro | -0,12 | 1,39 |
| Osakekohtainen oma pääoma | euro | 22,93 | 21,94 |
| Osakekohtainen substanssi | euro | 24,50 | 23,28 |
| Antioikaistu ylin kurssi | euro | 46,57 | 39,04 |
| Antioikaistu alin kurssi | euro | 35,85 | 33,82 |
| Osakekannan markkina-arvo | Milj. e | 23 877 | 21 364 |
1) Konsernin vakavaraisuus on laskettu Solvenssi II -direktiivin (2009/138/EY) mukaisella konsolidointimenetelmällä.
2) Vahinkovakuutuksen tunnusluvut on laskettu toimintokohtaisten kulujen pohjalta eikä niitä siksi voida johtaa suoraan konsernin tuloslaskelmasta.
Raportointipäivän osakemääränä on käytetty 538 023 345 kappaletta ja keskimääräisenä osakemääränä 542 331 423 kappaletta.
Tunnuslukuja laskettaessa veroina on otettu huomioon tilikauden tulosta vastaava vero.
Osakekohtaista substanssia laskettaessa on huomioon otettu myös konsernin arvostuserot osakkuusyhtiö Nordeasta sekä pörssinoteeratusta tytäryhtiö Topdanmarkista.
Tunnuslukujen laskentakaavat
Oman pääoman tuotto (käyvin arvoin), %
| + | kauden laaja tulos | |
|---|---|---|
| ± | sijoitusten arvostuserot laskennallisen verovelan vähentämisen jälkeen | x 100 % |
| + | oma pääoma yhteensä | |
| sijoitusten arvostuserot laskennallisen verovelan vähentämisen jälkeen | ||
| (vuoden alun ja raportointikauden lopun keskiarvo) | ||
| Omavaraisuusaste (käyvin arvoin), % | ||
| + | oma pääoma yhteensä | |
| ± | sijoitusten arvostuserot laskennallisen verovelan vähentämisen jälkeen | |
| + | taseen loppusumma | x 100 % |
| ± | sijoitusten arvostuserot | |
| Velkaisuusaste | ||
| rahoitusvelat | x 100 % | |
| oma pääoma + rahoitusvelat | ||
| Vahinkovakuutuksen riskisuhde, % | ||
| + | korvauskulut | |
| – | korvausten käsittelykulut | |
| vakuutusmaksutuotot | x 100 % | |
| + + |
Vahinkovakuutuksen toimintakulusuhde, % liikekulut korvausten käsittelykulut vakuutusmaksutuotot |
x 100 % |
| Vahinkovakuutuksen vahinkosuhde, % | ||
| korvauskulut | x 100 % | |
| vakuutusmaksutuotot | ||
| Vahinkovakuutuksen liikekulusuhde, % | ||
| liikekulut | x 100 % | |
| vakuutusmaksutuotot | ||
| Vahinkovakuutuksen yhdistetty kulusuhde, % | ||
| vahinkosuhde + liikekulusuhde | ||
| Henkivakuutuksen liikekustannussuhde, % | ||
| + | liikekulut ennen vakuutusten aktivoitujen hankintamenojen muutosta | |
| + | korvausten selvittelykulut | x 100 % |
| kuormitustulo |
Osakekohtaiset tunnusluvut
Osakekohtainen tulos
emoyhtiön osakkeiden omistajille kuuluva tilikauden voitto osakkeiden antioikaistu keskimääräinen lukumäärä
Osakekohtainen oma pääoma
oma pääoma (emoyhtiön omistajien osuus)
osakkeiden antioikaistu lukumäärä raportointikauden päätöspäivänä
Osakekohtainen substanssi
-
- oma pääoma (emoyhtiön omistajien osuus)
- ± noteerattujen konserniyhtiöiden arvostuserot konsernissa
osakkeiden antioikaistu lukumäärä raportointikauden päätöspäivänä
Osakekannan markkina-arvo
osakkeiden lukumäärä tilikauden viimeisenä päivänä x raportointikauden viimeinen kaupantekokurssi
Raportoinnissa käytetyt vaihtokurssit
| 1–3/2022 | 1–12/2021 | 1–9/2021 | 1–6/2021 | 1–3/2021 | 1–12/2020 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| EURSEK | ||||||
| Tuloslaskelma (keskikurssi) | 10,4837 | 10,1465 | 10,1529 | 10,1312 | 10,1173 | 10,4882 |
| Tase (raportointikauden päätöspäivänä) |
10,3370 | 10,2503 | 10,1683 | 10,1110 | 10,2383 | 10,0343 |
| DKKSEK | ||||||
| Tuloslaskelma (keskikurssi) | 1,3608 | 1,3643 | 1,3652 | 1,3622 | 1,3608 | 1,4066 |
| Tase (raportointikauden päätöspäivänä) |
1,3766 | 1,3784 | 1,3674 | 1,3597 | 1,3766 | 1,3485 |
| NOKSEK | ||||||
| Tuloslaskelma (keskikurssi) | 0,9865 | 0,9983 | 0,9926 | 0,9956 | 0,9865 | 0,9778 |
| Tase (raportointikauden päätöspäivänä) |
1,0243 | 1,0262 | 1,0003 | 0,9940 | 1,0243 | 0,9584 |
| EURDKK | ||||||
| Tuloslaskelma (keskikurssi) | 7,4408 | 7,4371 | 7,4368 | 7,4369 | 7,4373 | 7,4544 |
| Tase (raportointikauden päätöspäivänä) |
7,4379 | 7,4364 | 7,4360 | 7,4362 | 7,4373 | 7,4409 |
| EURGBP | ||||||
| Tuloslaskelma (keskikurssi) | 0,8363 | 0,8599 | 0,8638 | 0,8682 | 0,8748 | 0,8892 |
| Tase (raportointikauden päätöspäivänä) |
0,8460 | 0,8403 | 0,8605 | 0,8581 | 0,8521 | 0,8990 |
Konsernin laaja tuloslaskelma kvartaaleittain
| Milj. e | 1–3/2022 | 10–12/2021 | 7–9/2021 | 4–6/2021 | 1–3/2021 |
|---|---|---|---|---|---|
| Vakuutusmaksutulo | 3 343 | 2 172 | 1 944 | 2 341 | 2 955 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | -566 | 1 272 | 315 | 932 | 1 030 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 144 | 104 | 127 | 125 | 135 |
| Korvauskulut | -1 557 | -1 606 | -1 468 | -1 581 | -1 584 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusvelkojen muutos | -221 | -828 | 25 | -776 | -1 545 |
| Henkilöstökulut | -303 | -298 | -299 | -288 | -295 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -236 | -290 | -242 | -256 | -187 |
| Rahoituskulut | -44 | -36 | -44 | -32 | -35 |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/ tappioista | 6 | -40 | 129 | 153 | 159 |
| Arvostusero osakkuusyhtiöosakkeiden luovutuksesta |
— | 84 | — | — | — |
| Arvonalentumistappioiden palautus Nordean osakkeista |
— | 662 | 144 | 93 | — |
| Kauden voitto ennen veroja | 566 | 1 197 | 632 | 710 | 632 |
| Verot | -84 | -111 | -82 | -124 | -106 |
| Kauden voitto | 483 | 1 086 | 550 | 586 | 526 |
| Kauden muut laajan tuloksen erät | |||||
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi | |||||
| Muuntoerot | -12 | 16 | -13 | 14 | 64 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | -658 | 92 | 5 | 118 | 244 |
| Kassavirtasuojaukset | 1 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Osuus osakkuusyhtiöiden laajan tuloksen eristä | 2 | 84 | 32 | 35 | 35 |
| Verot | 117 | -8 | -1 | -23 | -51 |
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
-550 | 184 | 22 | 144 | 292 |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi | |||||
| Etuuspohjaisista eläkejärjestelyistä syntyvät | |||||
| vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot | 21 | -2 | 28 | 18 | 28 |
| Verot | -5 | 0 | -6 | -4 | -6 |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
17 | -2 | 22 | 15 | 23 |
| KAUDEN LAAJA TULOS | -50 | 1 269 | 595 | 745 | 840 |
| Kauden voitosta | |||||
| Emoyhtiön omistajien osuus | 467 | 1 048 | 518 | 547 | 454 |
| Määräysvallattomien osuus | 16 | 39 | 32 | 39 | 72 |
| Tilikauden laajasta tuloksesta | |||||
| Emoyhtiön omistajien osuus | -66 | 1 232 | 564 | 706 | 770 |
| Määräysvallattomien osuus | 16 | 37 | 30 | 39 | 70 |
Konsernin laaja tuloslaskelma
| Milj. e | Liite | 1–3/2022 | 1–3/2021 |
|---|---|---|---|
| Vakuutusmaksutulo | 1 | 3 343 | 2 955 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 2 | -566 | 1 030 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 144 | 135 | |
| Korvauskulut | -1 557 | -1 584 | |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusvelkojen muutos | -221 | -1 545 | |
| Henkilöstökulut | -303 | -295 | |
| Liiketoiminnan muut kulut | -236 | -187 | |
| Rahoituskulut | -44 | -35 | |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/tappioista | 6 | 159 | |
| Tilikauden voitto ennen veroja | 566 | 632 | |
| Verot | -84 | -106 | |
| Tilikauden voitto | 483 | 526 | |
| Kauden muut laajan tuloksen erät | |||
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi | |||
| Muuntoerot | -12 | 64 | |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | -658 | 244 | |
| Rahavirran suojaus | 1 | 0 | |
| Osuus osakkuusyhtöiden laajan tuloksen eristä | 2 | 35 | |
| Verot | 117 | -51 | |
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi yhteensä | |||
| nettona verojen jälkeen | -550 | 292 | |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi | |||
| Etuuspohjaisista eläkejärjestelyistä syntyvät vakuutus | |||
| matemaattiset voitot ja tappiot | 21 | 28 | |
| Verot | -5 | -6 | |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona | |||
| verojen jälkeen | 17 | 23 | |
| TILIKAUDEN LAAJA TULOS | -50 | 840 | |
| Kauden voitosta | |||
| Emoyhtiön omistajien osuus | 467 | 454 | |
| Määräysvallattomien osuus | 16 | 72 | |
| Tilikauden laajasta tuloksesta | |||
| Emoyhtiön omistajien osuus | -66 | 770 | |
| Määräysvallattomien osuus | 16 | 70 | |
| Laimentamaton osakekohtainen tulos (eur) | 0,86 | 0,82 |
Konsernitase
| Milj. e | Liite | 03/2022 | 12/2021 |
|---|---|---|---|
| Varat | |||
| Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet | 370 | 375 | |
| Sijoituskiinteistöt | 177 | 568 | |
| Aineettomat hyödykkeet | 3 633 | 3 794 | |
| Sijoitukset osakkuusyrityksissä | 478 | 777 | |
| Rahoitusvarat | 3 | 19 581 | 23 321 |
| Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevat sijoitukset | 10 315 | 19 711 | |
| Laskennalliset verosaamiset | 9 | 39 | |
| Saamiset jälleenvakuutussopimuksista | 2 374 | 2 295 | |
| Muut varat | 3 597 | 2 977 | |
| Käteiset varat | 4 978 | 4 819 | |
| Myytävänä olevat omaisuuserät | 6 | 15 515 | 2 385 |
| Varat yhteensä | 61 027 | 61 061 | |
| Velat | |||
| Velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista | 4 | 17 767 | 20 369 |
| Velat sijoitussidonnaisista vakuutus- ja sijoitussopimuksista | 10 345 | 19 550 | |
| Huonomman etuoikeuden omaavat lainat | 5 | 2 014 | 2 016 |
| Muut rahoitusvelat | 5 | 2 429 | 2 330 |
| Laskennalliset verovelat | 709 | 855 | |
| Varaukset | 7 | 9 | |
| Eläkevelvoitteet | 28 | 26 | |
| Muut velat | 2 230 | 2 246 | |
| Myytävänä oleviin omaisuuseriin liittyvät velat | 6 | 12 671 | 196 |
| Velat yhteensä | 48 199 | 47 597 | |
| Oma pääoma | |||
| Osakepääoma | 98 | 98 | |
| Rahastot | 1 530 | 1 530 | |
| Kertyneet voittovarat | 10 053 | 9 952 | |
| Muut oman pääoman erät | 658 | 1 208 | |
| Emoyhtiön omistajien osuus | 12 340 | 12 788 | |
| Määräysvallattomien osuus | 489 | 676 | |
| Oma pääoma yhteensä | 12 828 | 13 464 | |
| Oma pääoma ja velat yhteensä | 61 027 | 61 061 |
Laskelma oman pääoman muutoksista
| Milj. e | Osake pääoma |
Vara rahasto |
Sijoitetun vapaan pääoman rahasto |
Voitto varat 1) |
Muunto erot 2) |
Myytävis sä olevat rahoitus varat 3) |
Yht. | Määräys vallattomien osuudet |
Yht. |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Oma pääoma | |||||||||
| 1.1.2021 | 98 | 4 | 1 527 | 9 282 | -749 | 1 257 | 11 418 | 840 12 258 | |
| Muutokset | |||||||||
| omassa pääomassa |
|||||||||
| Osakeperusteiset maksut |
— | — | — | -2 | — | — | -2 | — | -2 |
| Muut oman pääoman muutokset |
— | — | — | — | — | — | — | -117 | -117 |
| Kauden voitto | — | — | — | 454 | — | — | 454 | 72 | 526 |
| Muut laajan tuloksen erät |
— | — | — | 48 | 76 | 192 | 316 | -2 | 315 |
| Tilikauden laaja tulos yhteensä |
— | — | — | 501 | 76 | 192 | 770 | 70 | 840 |
| Oma pääoma 31.03.2021 |
98 | 4 | 1 527 | 9 781 | -673 | 1 449 | 12 186 | 793 12 979 | |
| Oma pääoma 1.1.2022 |
98 | 4 | 1 527 | 9 952 | -415 | 1 622 | 12 788 | 676 13 464 | |
| Muutokset omassa pääomassa Hankitut |
|||||||||
| määräysvallat tomien omistajien osuudet |
— | — | — | 1 | — | — | 1 | -1 | — |
| Osingonjako | — | — | — | — | — | — | — | -207 | -207 |
| Omien osakkeiden hankinta |
— | — | — | -379 | — | — | -379 | — | -379 |
| Osakeperusteiset maksut |
— | — | — | -5 | — | — | -5 | — | -5 |
| Muutokset osakkuusyhtiö omistuksissa |
— | — | — | 2 | — | — | 2 | — | 2 |
| Muut oman pääoman muutokset |
— | — | — | -1 | — | — | -1 | 5 | 4 |
| Kauden voitto | — | — | — | 467 | — | — | 467 | 16 | 483 |
| Muut laajan tuloksen erät |
— | — | — | 17 | -10 | -540 | -533 | — | -533 |
| Tilikauden laaja tulos yhteensä |
— | — | — | 483 | -10 | -540 | -66 | 16 | -50 |
| Oma pääoma 31.03.2022 |
98 | 4 | 1 527 | 10 053 | -425 | 1 082 | 12 340 | 489 12 828 |
1)IAS 19 Eläkevelvoitteet standardin nettovaikutus voittovaroihin oli 17 milj. euroa (-38)..
2) Vertailuvuonna muut laajan tuloksen erät sisälsivät myös konsernin omistusosuuden mukaisen osuuden osakkuusyhtiö Nordean takaisin tulokseen kierrätettävistä vastaavista eristä. Voittovarat sisälsivät 25 milj. euron osuuden eristä, joita ei siirretä enää tulosvaikutteisiksi. Muuntoerojen muutos sisälsi 13 milj. euroa valuuttakurssimuutoksia.. Myytävissä olevien varojen muutos puolestaan piti sisällään -3 milj. euron osuuden Nordean käypään arvoon arvostettavien rahoitusvarojen käypien arvojen muutoksista.
Vuoden 2022 muuntoerot sisältävät osakkuusyhtiö Nordaxin osuuden 2 milj. euroa vastaavista eristä.
3) Myytävissä olevista rahoitusvaroista on kirjattu omaan pääomaan kauden arvostusta -504 milj. euroa (297. Kauden tulokseen on siirretty -52 milj. euroa (-99). Mandatumin eriytetylle Suomi-vakuutuskannalle siirretty osuus oli 16 milj. euroa (-2).
Sampo Oyj mitätöi 31.3.2022 vuonna 2021 hankkimansa omat osakkeet, yhteensä 17 128 505 kappaletta.
Konsernin rahavirtalaskelma
| Milj. e | 1–3/2022 | 1–3/2021 |
|---|---|---|
| Liiketoiminnan rahavirta | ||
| Voitto ennen veroja | 566 | 632 |
| Oikaisut: | ||
| Poistot | 46 | 40 |
| Realisoitumattomat arvostusvoitot ja -tappiot | 397 | -333 |
| Sijoitusten myyntivoitot ja -tappiot | -30 | -91 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusten velkojen muutos | 464 | 1 802 |
| Muut oikaisut *) | 619 | -215 |
| Oikaisut yhteensä | 1 495 | 1 202 |
| Liiketoiminnan varojen lisäys (-) tai vähennys (+) | ||
| Sijoitukset **) | -845 | -615 |
| Muut varat | -571 | -348 |
| Yhteensä | -1 416 | -962 |
| Liiketoiminnan velkojen lisäys (+) tai vähennys (-) | ||
| Rahoitusvelat | 102 | -51 |
| Muut velat | 110 | 23 |
| Maksetut tuloverot | -88 | -57 |
| Maksetut korot | -47 | -39 |
| Yhteensä | 77 | -124 |
| Liiketoiminnasta kertyneet nettorahavarat | 723 | 748 |
| Investointien rahavirta | ||
| Investoinnit tytäryhtiöosakkeisiin | -1 | — |
| Osingot osakkuusyhtiöosakkeista | — | 45 |
| Nettoinvestoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin | -38 | -27 |
| Investoinneista kertyneet nettorahavarat | -39 | 18 |
| Rahoitustoiminnan rahavirta | ||
| Maksetut osingot määräysvallattomille omistajille | -207 | — |
| Omien osakkeiden hankinta | -379 | — |
| Liikkeeseen lasketut velkakirjat, liikkeeseen laskut | 63 | 150 |
| Liikkeeseen lasketut velkakirjat, lyhennykset | -2 | -6 |
| Rahoitukseen käytetyt nettorahavarat | -525 | 144 |
| Rahavirrat yhteensä | 158 | 910 |
| Rahavarat tilikauden alussa | 4 819 | 2 520 |
| Muuntoerot | 0 | -3 |
| Rahavarat tilikauden lopussa | 4 978 | 3 427 |
| Rahavarojen nettomuutos | 158 | 910 |
Tilikauden rahavaroihin sisältyy kassa 4 894 milj. euroa (3 266) sekä lyhytaikaiset enintään 3 kk:n talletukset 83 milj. euroa (161).
Liitetiedot
Tilinpäätöksen laatimisperiaatteet
Sammon konsernitilinpäätös laaditaan EU:n hyväksymien kansainvälisten tilinpäätösstandardien (International Financial Reporting Standards, IFRS) mukaisesti. Osavuosikatsauksen laatimisessa ei ole noudatettu IAS 34 standardia, koska Sampo noudattaa Arvopaperimarkkinalain (1278/2015) mukaisia säädöksiä säännölliseen tiedonantovelvollisuuteen liittyen. Osavuosiraportin laatimisperiaatteet ja laskentamenetelmät ovat olennaisilta osiltaan samat kuin konsernitilinpäätöksessä vuodelta 2021.
Standardit ja tulkinnat löytyvät Sammon vuoden 2021 tilinpäätöksen laatimisperiaatteista. Tilinpäätös on luettavissa osoitteessa www.sampo.com/vuosi2021.
Johdon harkintaa edellyttävät laatimisperiaatteet ja arvioihin liittyvät keskeiset epävarmuustekijät
Myytävänä olevat omaisuuserät
Topdanmark Forsikring henki- ja eläkevakuutustoiminnot
Maaliskuussa 2022 julkaistiin tiedote Sammon tytäryhtiön Topdanmark Forsikringin aikomuksesta myydä sen henki- ja eläkevakuutustoiminnot ('Topdanmark Life') Nordealle. Myynnin toteutuminen edellyttää viranomaisten hyväksyntää. Sampo-konsernissa Topdanmark Lifen toiminnot on raportoitu osana Topdanmarkin segmenttiä.
Johdon arvion mukaan myynti tulee tapahtumaan erittäin todennäköisesti seuraavien 12 kuukauden aikana. Sampo-konsernissa Topdanmark Lifen toimintojen myyntiin liittyvät varat ja velat on luokiteltu myytävänä oleviksi omaisuuseriksi IFRS 5 Myytävänä olevat omaisuuserät ja lopetetut toiminnot -standardin mukaisesti.
Lisätietoja Topdanmark Lifen uudelleenluokittelusta löytyy liitteestä 6 Myytävänä olevat omaisuuserät.
Nordea
Helmikuussa 2021 Sammon johto julkaisi tiedotteen aikomuksesta vähentää huomattavasti Nordean osakkeissa olevaa omistustaan seuraavien 18 kuukauden kuluessa. Lokakuussa 2021 Nordean osakkuusyhtiöosakkeet luokiteltiin myytävänä olevaksi omaisuuseräksi IFRS 5 Myytävänä olevat omaisuuserät ja lopetetut toiminnot standardin mukaisesti. Päätös uudelleenluokittelusta perustui Sammon johdon tekemiin arviointeihin siitä, että osakkeiden kirjanpitoarvo tulee kertymään pääasiallisesti osakkeiden myynnistä. Johdon arvion mukaan osakkeet ovat välittömästi myytävissä ja myynti tulee tapahtumaan erittäin todennäköisesti seuraavien 12 kuukauden aikana uudelleenluokittelusta.
Lisätietoja Nordean osakkuusyhtiöosakkeiden uudelleenluokittelusta löytyy liitteestä 6 Myytävänä olevat omaisuuserät.
Laaja tuloslaskelma segmenteittäin 1.1.–31.3.2022
| Top | Omistus | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Milj. e | If | danmark | Hastings Mandatum | yhteisö | Elim. | Konserni | |
| Vakuutusmaksutulo | 1 750 | 961 | 151 | 480 | — | — | 3 343 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 51 | -483 | 3 | -310 | 175 | -2 | -566 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 33 | 0 | 78 | 8 | 28 | -3 | 144 |
| Korvauskulut | -735 | -474 | -88 | -261 | — | 2 | -1 557 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusvelkojen muutos |
-534 | 132 | -22 | 205 | — | -2 | -221 |
| Henkilöstökulut | -164 | -77 | -41 | -17 | -4 | — | -303 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -118 | -19 | -77 | -22 | -4 | 3 | -236 |
| Rahoituskulut | -2 | -5 | -1 | -4 | -34 | 2 | -44 |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/ tappioista |
2 | 2 | — | 0 | 3 | — | 6 |
| Voitto ennen veroja | 283 | 37 | 2 | 80 | 164 | 0 | 566 |
| Verot | -58 | -10 | 1 | -16 | 0 | — | -84 |
| Tilikauden voitto | 225 | 27 | 3 | 65 | 164 | 0 | 483 |
| Kauden muut laajan tuloksen erät | |||||||
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi |
|||||||
| Muuntoerot | 3 | 1 | -12 | — | -4 | — | -12 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | -321 | — | -18 | -243 | -75 | — | -658 |
| Rahavirran suojaus | — | — | 1 | — | — | — | 1 |
| Osuus osakkuusyhtöiden laajan tuloksen eristä |
— | — | — | — | 2 | — | 2 |
| Verot | 53 | — | — | 52 | 13 | — | 117 |
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona |
|||||||
| verojen jälkeen | -265 | 1 | -30 | -191 | -64 | — | -550 |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi | |||||||
| Etuuspohjaisista eläkejärjestelyistä | |||||||
| syntyvät vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot |
21 | — | — | — | — | — | 21 |
| Verot | -5 | — | — | — | — | — | -5 |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi | |||||||
| yhteensä nettona verojen jälkeen | 17 | — | — | — | — | — | 17 |
| TILIKAUDEN LAAJA TULOS | -24 | 28 | -27 | -127 | 100 | — | -50 |
| Tilikauden voitosta | |||||||
| Emoyhtiön omistajien osuus | 467 | ||||||
| Määräysvallattomien osuus | 16 | ||||||
| Tilikauden laajasta tuloksesta | |||||||
| Emoyhtiön omistajien osuus | -66 | ||||||
| Määräysvallattomien osuus | 16 |
Hastingsin liiketoiminnan muista tuotoista noin 28 miljoonaa euroa (27) liittyy IFRS 15 Myyntituotot asiakassopimuksista alaiseen broker-toimintaan.
Laaja tuloslaskelma segmenteittäin 1.1.–31.3.2021
| Top | Omistus | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Milj. e | If | danmark | Hastings Mandatum | yhteisö | Elim. | Konserni | |
| Vakuutusmaksutulo | 1 647 | 933 | 106 | 269 | — | — | 2 955 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 52 | 478 | 2 | 480 | 20 | -4 | 1 030 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 33 | 1 | 96 | 7 | 4 | -6 | 135 |
| Korvauskulut | -702 | -508 | -83 | -296 | — | 5 | -1 584 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusvelkojen muutos |
-495 | -717 | 19 | -347 | — | -4 | -1 545 |
| Henkilöstökulut | |||||||
| Liiketoiminnan muut kulut | -159 | -79 | -36 | -15 | -6 | — | -295 |
| -111 | -4 | -55 | -19 | -3 | 6 | -187 | |
| Rahoituskulut Osuus osakkuusyritysten voitoista/ |
-4 | -3 | -1 | -3 | -26 | 3 | -35 |
| tappioista | -3 | 36 | — | 0 | 126 | — | 159 |
| Voitto ennen veroja | 257 | 137 | 46 | 76 | 115 | 0 | 632 |
| Verot | -54 | -33 | -5 | -14 | 0 | — | -106 |
| Tilikauden voitto | 202 | 105 | 41 | 62 | 115 | 0 | 526 |
| Kauden muut laajan tuloksen erät Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi |
|||||||
| Muuntoerot | -9 | 6 | 72 | — | -5 | — | 64 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | 95 | — | -6 | 58 | 98 | — | 244 |
| Osuus osakkuusyhtöiden laajan | |||||||
| tuloksen eristä | — | — | — | — | 35 | — | 35 |
| Verot | -19 | — | — | -12 | -20 | — | -51 |
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
67 | 6 | 65 | 46 | 107 | — | 292 |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi | |||||||
| Etuuspohjaisista eläkejärjestelyistä syntyvät vakuutusmatemaattiset voitot |
|||||||
| ja tappiot | 28 | — | — | — | — | — | 28 |
| Verot | -6 | — | — | — | — | — | -6 |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
23 | — | — | — | — | — | 23 |
| TILIKAUDEN LAAJA TULOS | 292 | 111 | 107 | 108 | 223 | — | 840 |
| Tilikauden voitosta | |||||||
| Emoyhtiön omistajien osuus | 454 | ||||||
| Määräysvallattomien osuus | 72 | ||||||
| Tilikauden laajasta tuloksesta | |||||||
| Emoyhtiön omistajien osuus | 770 | ||||||
| Määräysvallattomien osuus | 70 |
Tase segmenteittäin 31.3.2022
| Top | Omistus | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Milj. e | If | danmark | Hastings Mandatum | yhteisö | Elim. | Konserni | |
| Varat | |||||||
| Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet | 195 | 118 | 25 | 27 | 4 | — | 370 |
| Sijoituskiinteistöt | 1 | — | — | 176 | — | — | 177 |
| Aineettomat hyödykkeet | 628 | 1 246 | 1 585 | 173 | 1 | — | 3 633 |
| Sijoitukset osakkuusyrityksissä | 18 | 10 | — | 2 | 447 | — | 478 |
| Rahoitusvarat | 10 906 | 2 055 | 993 | 4 183 | 7 753 | -6 309 | 19 581 |
| Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevat sijoitukset |
— | — | — | 10 324 | — | -9 | 10 315 |
| Laskennalliset verosaamiset | 5 | 8 | — | — | — | -4 | 9 |
| Saamiset jälleenvakuutussopimuksista | 438 | 112 | 1 822 | 1 | — | — | 2 374 |
| Muut varat | 2 274 | 193 | 700 | 208 | 228 | -5 | 3 597 |
| Käteiset varat | 970 | 7 | 201 | 775 | 3 025 | — | 4 978 |
| Myytävänä olevat omaisuuserät | — | 13 312 | — | 186 | 2 017 | — | 15 515 |
| Varat yhteensä | 15 435 | 17 062 | 5 326 | 16 056 | 13 475 | -6 327 | 61 027 |
| Velat | |||||||
| Velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista | 9 698 | 2 142 | 2 749 | 3 177 | — | — | 17 767 |
| Velat sijoitussidonnaisista vakuutus- ja sijoitussopimuksista |
— | — | — | 10 354 | — | -9 | 10 345 |
| Huonomman etuoikeuden omaavat lainat |
241 | 255 | — | 349 | 1 488 | -320 | 2 014 |
| Muut rahoitusvelat | 35 | 144 | 348 | 16 | 1 885 | — | 2 429 |
| Laskennalliset verovelat | 309 | 131 | 114 | 127 | 27 | — | 709 |
| Varaukset | 7 | — | — | — | — | — | 7 |
| Eläkevelvoitteet | 28 | — | — | — | — | — | 28 |
| Muut velat | 1 178 | 188 | 542 | 199 | 128 | -5 | 2 230 |
| Myytävänä oleviin omaisuuseriin liittyvät velat |
— | 12 485 | — | 186 | — | — | 12 671 |
| Velat yhteensä | 11 496 | 15 346 | 3 754 | 14 409 | 3 528 | -334 | 48 199 |
| Oma pääoma | |||||||
| Osakepääoma | 98 | ||||||
| Rahastot | 1 530 | ||||||
| Kertyneet voittovarat | 10 053 | ||||||
| Muut oman pääoman erät | 658 | ||||||
| Emoyhtiön omistajien osuus | 12 340 | ||||||
| Määräysvallattomien osuus | 489 | ||||||
| Oma pääoma yhteensä | 12 828 | ||||||
| Oma pääoma ja velat yhteensä | 61 027 |
Tase segmenteittäin 31.12.2021
| If 196 1 629 17 11 088 — 4 |
mark 121 394 1 387 313 5 493 9 164 |
26 — 1 606 — 966 |
Hastings Mandatum 28 173 171 1 4 427 |
yhteisö 4 — 1 447 7 654 |
Elim. — — — — |
Konserni 375 568 3 794 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 777 | ||||||
| -6 308 | 23 321 | |||||
| — | 10 558 | — | -11 | 19 711 | ||
| 12 | 27 | — | — | -4 | 39 | |
| 322 | 91 | 1 880 | 1 | — | — | 2 295 |
| 1 873 | 258 | 639 | 157 | 55 | -4 | 2 977 |
| 4 819 | ||||||
| — | — | — | 196 | 2 189 | — | 2 385 |
| 61 061 | ||||||
| 9 034 | 5 311 | 2 787 | 3 236 | — | — | 20 369 |
| — | 9 036 | — | 10 525 | — | -11 | 19 550 |
| 243 | 255 | — | 349 | 1 487 | -320 | 2 016 |
| 8 | 83 | 329 | 29 | 1 881 | — | 2 330 |
| 353 | 151 | 143 | 167 | 40 | — | 855 |
| 9 | — | — | — | — | — | 9 |
| 26 | — | — | — | — | — | 26 |
| 1 018 | 452 | 447 | 237 | 96 | -4 | 2 246 |
| — | — | — | 196 | — | — | 196 |
| 10 690 | 15 289 | 3 706 | 14 741 | 3 505 | -335 | 47 597 |
| 98 | ||||||
| 1 530 | ||||||
| 9 952 | ||||||
| 1 208 | ||||||
| 12 788 | ||||||
| 676 | ||||||
| 13 464 | ||||||
| 521 14 651 |
153 17 385 |
159 5 305 |
954 16 668 |
3 031 13 380 |
— -6 328 |
Muut liitetiedot, Milj. e
1 Vakuutusmaksutulo
| 1–3/2022 | 1–3/2021 | |
|---|---|---|
| Vahinkovakuutus | 2 833 | 2 657 |
| Henkivakuutus | ||
| Vakuutussopimukset | 480 | 462 |
| Sijoitussopimukset | 378 | 172 |
| Vakuutusmaksutulo yhteensä, brutto | 3 691 | 3 290 |
| Jälleenvakuuttajien osuus | ||
| Vahinkovakuutus | -345 | -333 |
| Henkivakuutus, vakuutussopimukset | -4 | -3 |
| Jälleenvakuutus yhteensä | -348 | -336 |
| Konsernin vakuutusmaksutulo yhteensä, netto | 3 343 | 2 955 |
2 Sijoitustoiminnan nettotuotot
| 1–3/2022 | 1–3/2021 | |
|---|---|---|
| Rahoitusvaroista | ||
| Johdannaissopimukset | -134 | -119 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat | ||
| Saamistodistukset | -126 | -30 |
| Osakkeet ja osuudet | -24 | 63 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat yhteensä | -150 | 32 |
| Lainat ja muut saamiset | 6 | 11 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | ||
| Saamistodistukset | 65 | 77 |
| Osakkeet ja osuudet | 87 | 142 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat yhteensä | 152 | 218 |
| Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevista sijoituksista | ||
| Saamistodistukset | -57 | 77 |
| Osakkeet ja osuudet | -497 | 641 |
| Johdannaissopimukset | -164 | 118 |
| Lainat ja muut saamiset | -2 | 0 |
| Muut varat | 5 | 37 |
| Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevista sijoituksista yhteensä | -715 | 873 |
| Rahoitusvarat yhteensä | -839 | 1 016 |
| Muut | ||
| Palkkiotuotot, netto | 0 | -5 |
| Kulut muista kuin rahoitusveloista | -4 | -3 |
| Vahinkovakuutuksen diskonttauksen purkuvaikutus | 68 | 48 |
| Nettotuotot sijoituskiinteistöistä | 13 | 45 |
| Henkivakuutusasiakkaiden puolesta maksetut verot | 39 | -72 |
| Osinkotuotot | 157 | — |
| Muut yhteensä | 273 | 14 |
| Konsernin sijoitustoiminnan nettotuotot, yhteensä | -566 | 1 030 |
3 Rahoitusvarat
| 03/2022 | 12/2021 | |
|---|---|---|
| Johdannaissopimukset | 17 | 45 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti arvostettavat rahoitusvarat | ||
| Saamistodistukset | 1 897 | 4 494 |
| Osakkeet ja osuudet | 148 | 686 |
| Talletukset | 68 | 352 |
| Muut | 1 | 1 |
| Yhteensä | 2 113 | 5 533 |
| Lainat ja muut saamiset | 456 | 387 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | ||
| Saamistodistukset | 13 054 | 12 901 |
| Osakkeet ja osuudet | 3 940 | 4 464 |
| Yhteensä | 16 994 | 17 365 |
| Konsernin rahoitusvarat yhteensä | 19 581 | 23 321 |
4 Velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista
| 03/2022 | 12/2021 | |
|---|---|---|
| Vakuutussopimukset | ||
| Vakuutusmaksuvastuu | ||
| Vahinkovakuutus | 4 226 | 3 340 |
| Henkivakuutus | ||
| Vakuutussopimukset | 1 428 | 1 460 |
| Sijoitussopimukset | 27 | 28 |
| Korvausvastuu | ||
| Vahinkovakuutus | 10 364 | 10 781 |
| Henkivakuutus | 1 722 | 1 759 |
| Henkivakuutuksen velka vakuutuksenottajille | — | 3 012 |
| Konsernin velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista yhteensä | 17 767 | 20 369 |
Sijoitussopimuksissa ei ole korvausvastuuta. Vastuuvelan riittävyyslaskelmasta ei aiheudu lisävaateita.
Sijoitussopimuksiin, jotka oikeuttavat harkinnanvaraiseen voitonjakoon tai joihin sisältyy oikeus vaihtaa sopimukseen, johon sisältyy yllä mainittu piirre, on sovellettu IFRS 4 Vakuutussopimukset -standardin sallimaa helpotusta. Tällaiset sijoitussopimukset on arvostettu vakuutussopimusten tavoin.
5 Rahoitusvelat
| 03/2022 | 12/2021 | |
|---|---|---|
| Velat, joilla on huonompi etuoikeus | ||
| Pääomalainat | 2 014 | 2 016 |
| Velat, joilla on huonompi etuoikeus yhteensä | 2 014 | 2 016 |
| Muut rahoitusvelat | ||
| Johdannaissopimukset | 78 | 121 |
| Liikkeeseen lasketut velkakirjat | ||
| Joukkovelkakirjalainat | 2 193 | 2 195 |
| Muut | ||
| Nostot luottolimiitistä | 34 | 12 |
| Velat luottolaitoksille | 124 | — |
| Talletusvelat jälleenvakuuttajille | — | 1 |
| Konsernin muut rahoitusvelat yhteensä | 2 429 | 2 330 |
| Konsernin rahoitusvelat yhteensä | 4 443 | 4 345 |
Hastings on solminut rahoituslaitoksen kanssa yhteensä 65 miljoonan euron luottolimiittisopimuksen, josta raportointihetkellä on nostamatta yhteensä 31 miljoonaa euroa. Luottolimiitti erääntyy 23.11.2023, mutta sopimukseen sisältyy jatko-optio. Lisäksi Hastingsillä on nostamaton luottolimiittisopimus Sampo Oyj:n kanssa. Luottolimiitti on yhteensä 89 miljoonaa euroa ja se erääntyy 29.10.2026.
6 Myytävänä olevat omaisuuserät
Topdanmarkin henkivakuutustoimintojen myynti
Topdanmark Forsikring A/S allekirjoitti 18.03.2022 sopimuksen Topdanmark Liv Holding A/S:n ja sen tytäryhtiöiden myynnistä Nordea Life Holding AB:lle. Sovittu myyntihinta on noin 270 miljoonaa euroa sen jälkeen kun kaupan toteutumista edeltävä osinko on maksettu Topdanmarkille.
IFRS 5:n Myytävänä olevat omaisuuserät ja lopetetut toiminnot -standardin mukaisesti Topdanmark on esittänyt henkivakuutustoimintonsa lopetettuna liiketoimintona ensimmäisen kvartaalin 2022 raportoinnissaan. Lopetettujen toimintojen osuus tuloslaskelmalla oli noin 1 miljoonaa euroa (21). Varat ja velat on luokiteltu myytävänä oleviin omaisuuseriin ja niihin liittyviin velkoihin.
Kirjanpidollinen käsittely Sampo-konsernissa
Sampo-konsernissa Topdanmarkin henkivakuutustoiminnot eivät edusta merkittävää liiketoimintoa tai maantieteellistä aluetta, joten myyntiä ei ole käsitelty lopetettuna toimintona. Sen sijaan Topdanmarkin henkivakuutustoiminnan varat ja velat on luokiteltu myytävänä oleviksi omaisuuseriksi ja niihin liittyviksi veloiksi. Nämä erät esitetään erikseen taseella.
Tilikauden 2021 päättyessä Topdanmarkin henkivakuutustoiminnan oma pääoma oli noin 254 miljoonaa euroa ja taseen loppusumma 13 599 miljoonaa euroa.
Sammon omistus Nordeassa
Sammon hallitus päätti uusista taloudellisista tavoitteista ja aikomuksesta keskittyä luomaan arvoa vahinkovakuutustoiminnalla pitkällä aikavälillä helmikuussa 2021. Osana tätä ilmoitettiin julkisesti aikomus vähentää Sammon omistusta osakkuusyhtiö Nordeassa huomattavasti seuraavien 18 kuukauden aikana.
Omaisuuserä tulee IFRS 5 Myytävänä olevat omaisuuserät ja lopetetut toiminnot -standardin mukaisesti uudelleenluokitella myytävänä olevaksi, jos sen kirjanpitoarvoa vastaava määrä tulee kertymään pääasiallisesti omaisuuserän myynnistä. Uudelleenluokittelu edellyttää, että omaisuuserä on välittömästi myytävissä ja myynnin on oltava erittäin todennäköinen. Johdon tulee olla sitoutunut myyntisuunnitelmaan ja myynnin pitää tapahtua 12 kuukauden kuluessa luokittelun tapahtumisesta.
Lokakuussa 2021 Sammon hallitus ilmaisi sitoumuksensa Nordean loppujen osakkeiden myyntiin ja 24. lokakuuta 2021 aloitettiin Nordean osakkeiden lisämyynti. Sampo myi 162 miljoonaa osaketta nopeutetun tarjousmenettelyn kautta 25. lokakuuta 2021. Kaupan seurauksena Sammon omistusosuus Nordean osakkeista ja äänivallasta laski alle 10 prosenttiin. Myynnin jälkeen Sampo omisti 245 924 782 Nordean osaketta, mikä oikeutti 6,2 prosenttiin osakkeista ja äänivallasta. Johto katsoi, että IFRS 5 -standardin mukaiset edellytykset uudelleenluokittelulle täyttyivät jäljelle jääneiden osakkeiden osalta.
Päättyneellä raportointikaudella 2022 Sampo myi noin 19 miljoonaa osaketta. Myynnin jälkeen Sampo omisti 226 653 523 Nordean osaketta ja omistusosuus oli 5,9 prosenttia osakkeista.
Osakkeet esitetään konsernitaseella Omistusyhteisösegmentissä tase-erässä Myytävänä olevat omaisuuserät.
Mandatumin Baltian henkivakuutusliiketoiminta
Mandatum Life allekirjoitti 15.6.2021 sopimuksen Baltian henkivakuutusliiketoimintojen myynnistä liettualaiselle Invalda INVL -konsernille. Kaupan yhteydessä koko Mandatum Lifen Baltian henkivakuutusliiketoiminta siirtyy Invalda INVL -konsernille. Kaupan oletetaan toteutuvat vuoden 2022 ensimmäisen puoliskon aikana. Kaupan toteutuminen edellyttää finanssivalvontaviranomaisten hyväksyntää.
Sopimuksen kohteen oleva sopimuskanta sisältyy pääasiassa Lifen Sijoitussidonnaiset tuotteet -segmenttiin. Laskuperustekorollisen kannan vaikutus Lifen Muut tuotteet ja Palvelut -segmentin sijoitustoiminnan ja kustannusliikkeen tulokseen on vähäinen.
7 Tilinpäätöspäivän jälkeiset tapahtumat
Omien osakkeiden osto-ohjelma
Sammon 30.3.2022 julkistama omien osakkeiden takaisinosto-ohjelma jatkui raportointikauden päättymisen jälkeen. Yhtiö oli 29.4.2022 pörssikaupankäynnin päättyessä ostanut yhteensä 2 851 150 Sammon A-osaketta, joka oli 0,53 prosenttia Sampo Oyj:n koko osakemäärästä. Osto-ohjelman etenemistä voi seurata osoitteessa
Nordean osakkeiden myynnit
Sampo luopui kaikista hallussaan olleista Nordean osakkeista myymällä 200 miljoonaa osaketta nopeutetun tarjousmenettelyn kautta 29.4.2022 ja 26 miljoonaa osaketta avoimessa pörssikaupankäynnissä aiemmin huhtikuussa. Transaktioista saatiin bruttomyyntituloa 2,1 miljardia euroa, mistä kirjataan noin 82 miljoonan euron suuruinen positiivinen kirjanpitovaikutus Sammon konsernituloslaskelmaan.
Tarjousmenettelyn tuloksen julkistamisen yhteydessä Sampo julkisti, että sen johto aikoo ehdottaa hallitukselle, että käynnistetään uusi omien osakkeiden osto-ohjelma 18.5.2022 järjestettävän varsinaisen yhtiökokouksen jälkeen sillä edellytyksellä, että yhtiökokous uusii hallituksen valtuutuksen omien osakkeiden ostoon.