Fenix Entertainment

AGM Information • Jul 26, 2023

FENIX ENTERTAINMENT S.p.A.

• PUBBLICATO AVVISO DI CONVOCAZIONE ASSEMBLEA ORDINARIA DEI SOCI;
• PRECISAZIONE SU MANCATA PUBBLICAZIONE SU MILANO FINANZA;
• RICHIESTA N. 33 DI CONVERSIONE PARZIALE DELLA PRIMA TRANCHE DEL PRESTITO OBBLIGAZIONARIO CONVERTIBILE CUM WARRANT RISERVATO A NEGMA GROUP INVESTMENT LTD SOTTOSCRITTO IN DATA 10 MARZO 2023 E DELIBERATO NELL'ASSEMBLEA DEL 22 MARZO 2023;

Roma, 26 luglio 2023 – Fenix Entertainemnt S.p.A ("Fenix"), (Ticker FNX) società quotata sul sistema multilaterale di negoziazione Euronext Growth Milan e attiva nella produzione di contenuti cinematografici e televisivi, nonché nel campo musicale e in quello del Marketing e Pubblicità, rende noto che l'avviso di convocazione dell'assemblea ordinaria della società convocata per il 9 agosto 2023 alle ore 10:00, e occorrendo in seconda convocazione per il 10 agosto 2023 alle ore 10:00 e da tenersi esclusivamente mediante mezzi di telecomunicazione a distanza, è stato pubblicato sul sito internet della Società all'indirizzo www.fenixent.com/investor-relations/assemblee/ e per estratto su Milano Finanza, nonché sul sito internet di Borsa Italiana nella sezione "Documenti". Si precisa che la record date per l'intervento e l'esercizio del diritto di voto in assemblea è fissata per il 31 luglio 2023. Inoltre, si rende noto che saranno messi a disposizione del pubblico, nei termini di legge, presso la sede legale della Società e sul sito www.fenixent.com/investor-relations/assemblee/, nonché sul sito di Borsa Italiana Sezione "Documenti" il form di richiesta di partecipazione all'assemblea, l'attestazione del delegato, il modulo di delega e l'avviso stesso di convocazione dell'assemblea.

Si precisa, inoltre, che l'avviso di convocazione di assemblea non è stato pubblicato su Milano Finanza in data odierna per un mero inconveniente tecnico non ascrivibile alla Società Fenix ma alla società editoriale. Milano Finanza provvederà, pertanto, alla pubblicazione del suddetto avviso in data 27 luglio 2023.

Infine, la società rende noto che con riferimento alla prima tranche del prestito obbligazionario convertibile (il "POC") di cui al contratto (il "Contratto"), concluso in data 10 Marzo 2023 e deliberato nell'Assemblea del 22 Marzo 2023, sottoscritto da parte di Negma Group Investment Ltd ("Negma"), la Società ha ricevuto, in data odierna, da parte di Negma, la richiesta n.33 di conversione parziale (la "Conversione") di n. 4 obbligazioni, per un controvalore complessivo di Euro 30.000, a valere sulla prima tranche del POC, sottoscritta in data 28 marzo 2023, di complessivi Euro 1.000.000, comprensivi della commitment fee di Euro 100.000, pari a n. 100 obbligazioni. Si ricorda che, oltre alla prima tranche, tale sottoscrizione comprendeva anche la seconda tranche e parte della terza, per un valore nominale totale pari ad Euro 2.250.000 corrispondenti a n. 225 obbligazioni.

Il numero di azioni oggetto della conversione odierna è stato determinato in conformità al dettato del Contratto sulla base del 93% (novantatré percento) del più basso VWAP giornaliero (prezzo medio ponderato per i volumi delle transazioni) registrato dalle azioni FENIX durante i 15 giorni di borsa aperta antecedenti la data odierna. Il prezzo, così determinato, è risultato essere pari ad Euro 0,010 per azione: pertanto, le obbligazioni oggetto di conversione danno diritto a Negma di sottoscrivere n. 3.000.000 azioni ordinarie di nuova emissione FENIX che saranno emesse nei termini contrattuali e avranno le

medesime caratteristiche delle azioni già in circolazione alla data odierna. Il suddetto prezzo di conversione pari ad Euro 0,010 è stato calcolato arrotondando per difetto il più basso VWAP giornaliero degli ultimi 15 giorni pari ad Euro 0,0113 successivamente all'applicazione del fattore di sconto pari al 93%. Si ricorda come con l'emissione della prima tranche, della seconda tranche e di parte della terza tranche, a Negma siano stati attribuiti n. 1.125.000 warrant il cui prezzo di esercizio è pari ad Euro 0,4 determinato nella misura pari al 130% del VWAP medio degli ultimi 15 giorni rispetto alla data di emissione. La Società provvederà quanto prima ad effettuare il deposito presso il registro delle imprese.

Di seguito una tabella di riepilogo della richiesta di conversione odierna:

Tranche -	Date of	# of	Conversion	Amount to convert	# new	New share
Notice	conversion	notes	price (€)	(€)	shares	capital (€)
T1 - N33	26/07/2023	3	0,010	30.000	3.000.000	763.283,88

La tabella di riepilogo delle obbligazioni sottoscritte e convertite è pubblicata ed aggiornata sul sito web della Società. Si ricorda, inoltre, che, con riferimento alla sottoscrizione in data 28 Marzo 2023 da parte di Negma Group Limited della prima, seconda e parte della terza tranche, residuano ancora da convertire n. 138 obbligazioni per un controvalore nominale pari ad Euro 1.380.000.

Riguardo Fenix Entertainment:

Affermata nel settore audiovisivo avendo vinto numerosi premi nazionali, Fenix Entertainment è una società di produzione e distribuzione di contenuti cinematografici, televisivi e musicali, che si caratterizza per essere presente in tutta la catena del valore: dalla scelta dei soggetti, alla sceneggiatura, alla produzione/co-produzione/post-produzione, alla distribuzione. Lo sfruttamento delle opere successivo alla post-produzione avviene attraverso i tradizionali canali (cinema, free TV, Home Video) e si estende alle più innovative piattaforme di Video On Demand. www.fenixent.com

Fenix Entertainment S.p.A.

Mirko Maria Storelli – Investor Relations + 39 0677610950 investorrelations@fenixent.com

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Fenix Entertainment S.p.A. Piazzale delle Belle Arti 6 – 00196 Roma Capitale sociale € 513.283,88 Tel. +39 06 77610950 – Email info@fenixent.com P.I. e C.F. 14002131002 – REA RM 1489486