Etteplan Oyj

Earnings Release • Feb 8, 2024

Navigointia vaikeassa toimintaympäristössä

Etteplan 2023: Navigointia vaikeassa toimintaympäristössä

AVAINASIAT LOKA-JOULUKUUSSA 2023

• Konsernin liikevaihto kasvoi 4,6 prosenttia ja oli 95,2 (10-12/2022: 91,0) miljoonaa euroa. Vertailukelpoisilla valuuttakursseilla liikevaihto kasvoi 6,5 prosenttia.
• Liikevoitto (EBITA) laski 1,7 prosenttia ja oli 9,6 (9,7) miljoonaa euroa eli 10,0 (10,7) prosenttia liikevaihdosta.
• Liikevoitto (EBIT) laski 2,6 prosenttia ja oli 8,2 (8,4) miljoonaa euroa eli 8,6 (9,2) prosenttia liikevaihdosta.
• Liiketoiminnan rahavirta parani ja oli 12,6 (11,0) miljoonaa euroa.
• Laimentamaton osakekohtainen tulos oli 0,24 (0,30) euroa.

AVAINASIAT TAMMI-JOULUKUUSSA 2023

• Konsernin liikevaihto kasvoi 2,8 prosenttia ja oli 360,0 (1-12/2022: 350,2) miljoonaa euroa. Vertailukelpoisilla valuuttakursseilla liikevaihto kasvoi 4,7 prosenttia.
• Liikevoitto (EBITA) laski 8,9 prosenttia ja oli 30,9 (33,9) miljoonaa euroa eli 8,6 (9,7) prosenttia liikevaihdosta.
• Liikevoitto (EBIT) laski 10,8 prosenttia ja oli 25,5 (28,6) miljoonaa euroa eli 7,1 (8,2) prosenttia liikevaihdosta.
• Liiketoiminnan rahavirta oli 35,6 (28,1) miljoonaa euroa.
• Kertaluonteisten erien yhteisvaikutus liikevoittoon (EBITA) ja liikevoittoon (EBIT) oli tammi-joulukuussa -1,7 (-1,0) miljoonaa euroa.
• Laimentamaton osakekohtainen tulos oli 0,66 (0,73) euroa.
• Hallituksen osinkoehdotus on 0,30 (0,36) euroa osakkeelta.

Etteplan seuraa myös ei-IFRS tunnuslukuja, koska ne antavat lisätietoa Etteplanin kehityksestä. Lisätietoa tunnusluvuista raportin lopussa.

AVAINLUKUJA

1 000 EUR	10-12/2023	10-12/2022	1-12/2023	1-12/2022
Liikevaihto	95 188	91 024	359 951	350 170
Liikevoitto (EBITA)	9 561	9 731	30 883	33 915
EBITA, %	10,0	10,7	8,6	9,7
Liikevoitto (EBIT)	8 199	8 417	25 540	28 622
EBIT, %	8,6	9,2	7,1	8,2
Laimentamaton osakekohtainen tulos, EUR	0,24	0,30	0,66	0,73
Omavaraisuusaste, %	40,9	38,2	40,9	38,2
Liiketoiminnan rahavirta	12 587	11 020	35 571	28 095
ROCE, %	16,8	18,6	13,3	15,9
Henkilöstö kauden lopussa	3 902	3 929	3 902	3 929

TOIMITUSJOHTAJA JUHA NÄKKI:

Toimintaympäristössä tapahtuneet muutokset heiluttivat markkinakysyntää ja vaikeuttivat ennustamista koko vuoden ajan. Geopoliittisten jännitteiden myötä lisääntynyt epävarmuus ja erityisesti korkojen nousu vaikuttivat selvästi asiakkaidemme investointihalukkuuteen, ja päätöksenteko uusien hankkeiden käynnistämisestä pitkittyi. Vuosi käynnistyi kohtuullisen hyvässä kysyntätilanteessa, mutta vuoden toisella neljänneksellä näimme selvää kysynnän laskua erityisesti Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut -palvelualueella. Asiakkaidemme saadut tilaukset alkoivat laskea toisella vuosineljänneksellä, ja lasku jatkui vuoden loppuun asti useilla toimialoilla. Tämän johdosta kysyntätilanne heikkeni myös Suunnitteluratkaisut- ja Teknisen viestinnän ratkaisut -palvelualueilla toisella vuosipuoliskolla. Puolustusvälineteollisuuteen, energiateollisuuteen ja vihreään siirtymään liittyvät investoinnit jatkoivat kuitenkin kasvuaan, mikä tasasi kysynnän laskua.

Vaikeasta toimintaympäristöstä huolimatta onnistuimme vuoden aikana kasvattamaan liikevaihtoamme hieman. Toteutimme kaksi yritysostoa ja monipuolisen palvelutarjontamme ansiosta onnistuimme kasvamaan vuodan aikana myös orgaanisesti. Tätä tuki menestys ulkoistusliiketoiminnassa erityisesti Suunnitteluratkaisut-palvelualueella.

Liikevoitto EBITA jäi tavoitetasostamme, emmekä voi olla tähän tyytyväisiä. Toisella vuosineljänneksellä Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut -palvelualueen kannattavuus notkahti kysyntätilanteen heikentyessä selvästi, ja kolmannella vuosineljänneksellä Teknisen viestinnän ratkaisut -palvelualueen kannattavuus oli heikko. Suunnitteluratkaisut-palvelualueen kannattavuus säilyi hyvällä tasolla koko vuoden ajan. Kysynnän laskiessa jouduimme toteuttamaan sopeutustoimia kaikilla palvelualueillamme, ja toimet tuottivat tulosta. Saavutimme vuoden viimeisellä neljänneksellä jälleen 10% tulostason, vaikka jäimmekin hieman koko vuoden taloudellisesta ohjeistuksestamme. Operatiivinen kassavirta oli hyvällä tasolla koko vuoden ajan.

Muuttuva markkinatilanne loi haasteita vuoden 2023 aikana, mutta onnistuimme sopeutumaan muutoksiin hyvin, ja haluan kiittää organisaatiotamme erinomaisesta työstä koko vuoden ajan. Vuosi 2024 käynnistyi epävarmassa markkinatilanteessa ja odottavissa tunnelmissa. Oletamme kuitenkin korkojen laskevan ja kysynnän piristyvän selvästi vuoden 2024 aikana. Näemme paljon kasvumahdollisuuksia, kun asiakkaamme saavat markkinaan riittävän luottamuksen ja investoinnit käynnistyvät. Jatkamme liiketoimintamme kehittämistä, mistä osoituksena ovat vuoden 2024 alussa toteutettu Strongit-yrityskauppa Tanskassa ja tammikuun lopussa julkaistu brändiuudistus. Tavoittelemme vuodelle 2024 selvää kasvua ja kannattavuusparannusta ja uskon, että määrätietoisella työllä voimme nämä tavoitteet saavuttaa.

MARKKINANÄKYMÄT 2024

Etteplanin liiketoimintaan vaikuttaa keskeisimmin globaali kone- ja metalliteollisuuden kehitys. Venäjän hyökkäyssodan jatkuminen Ukrainassa ja Lähi-Idän konfliktin myötä edelleen kasvaneet geopoliittiset jännitteet ovat lisänneet epävarmuutta globaalisti. Epävarmuus ja inflaatiosta aiheutunut korkojen nousu ovat hidastaneet asiakkaidemme investointihalukkuutta ja heikentäneet kysyntätilannetta joillakin asiakastoimialoilla. Kuitenkin puolustusvälineteollisuuteen, energiatehokkuuden ja vihreän siirtymän kiihdyttämiseen liittyvät investoinnit ovat edelleen kasvussa. Kysynnässä esiintyy vaihtelua, ja vuosi 2024 käynnistyy epävarmassa ja hieman heikommassa kysyntätilanteessa. Markkinoilla odotetaan korkojen laskevan vuoden 2024 aikana, ja uskomme sen piristävän investointeja ja parantavan kysyntätilannetta hyvälle tasolle.

TALOUDELLINEN OHJEISTUS VUODELLE 2024

Etteplan antaa ohjeistuksen liikevaihdolle ja liikevoitolle (EBIT) numeerisena vaihteluvälinä ja arvioi:

Vuoden 2024 liikevaihdon olevan 375-415 (2023: 360,0) miljoonaa euroa, ja

vuoden 2024 liikevoiton (EBIT) olevan 28-34 (2023: 25,5) miljoonaa euroa.

TOIMINTAYMPÄRISTÖ

Etteplanin asiakaskunnasta suurin osa on teollisuusyrityksiä, joiden toimintaympäristön kehitykseen vaikuttaa tällä hetkellä monta globaalia megatrendiä. Esimerkiksi globaalin talouden rakenteelliset muutokset, kaupungistuminen, ilmastonmuutos sekä kestävä kehitys vaikuttavat yritysten, kansantalouksien ja ihmisten elämään. Edellä mainittujen megatrendien lisäksi suunnittelualaan vaikuttavat ja suunnittelupalvelujen kysyntää kasvattavat keskeisimmin kolme trendiä: digitalisaatio, jatkuvasti nopeutuva teknologinen kehitys sekä kasvava tarve osaajista. Erityisesti tekoälyn hyödyntäminen erilaisissa sovelluksissa kiihtyy. Nämä trendit luovat tarpeita älykkäille ja energiatehokkaille ratkaisuille kaikilla teollisuudenaloilla.

Palveluiden hankinnan keskittymiskehitys jatkuu asiakkaiden kysynnän muuttuessa entistä kansainvälisemmäksi, mikä tarjoaa globaalisti toimiville suunnittelualan yrityksille kasvumahdollisuuksia. Palveluiden ulkoistustrendin jatkuminen vaikuttaa positiivisesti toimialan kehitykseen ja tukee Etteplanin kasvua. Kilpailu työntekijöistä on vallitsevassa markkinatilanteessa hieman helpottunut, mutta kilpailu tiettyjen alojen erityisosaajista jatkuu edelleen.

Etteplanin liiketoimintaan vaikuttaa keskeisimmin globaali kone- ja metalliteollisuuden kehitys. Kasvaneet geopoliittiset jännitteet pitävät epävarmuutta yllä globaalisti. Epävarmuus ja inflaatiosta aiheutunut korkojen nousu ovat hidastaneet asiakkaidemme investointihalukkuutta ja heikentäneet kysyntätilannetta joillakin asiakastoimialoilla. Kuitenkin puolustusvälineteollisuuteen, energiatehokkuuden ja vihreän siirtymän kiihdyttämiseen liittyvät investoinnit ovat edelleen kasvussa. Kysynnässä esiintyy vaihtelua, ja vuosi 2024 käynnistyy epävarmassa kysyntätilanteessa. Markkinoilla odotetaan korkojen laskevan vuoden 2024 aikana, ja uskomme sen piristävän investointeja ja parantavan kysyntätilannetta.

KYSYNNÄN KEHITYS ASIAKASTOIMIALOITTAIN

Kasvaneet geopoliittiset jännitteet vaikuttavat kysyntään kaikilla asiakastoimialoilla. Metsä-, sellu- ja paperiteollisuuden kysyntä heikkeni hieman. Energiateollisuuden kysyntä oli hyvällä tasolla samoin kuin puolustusvälineteollisuuden kysyntä. Kaivosteollisuuden kysyntä heikkeni hieman. Nosto- ja siirtolaiteteollisuuden kysyntä laski hieman. ICT-toimialan kysyntä oli heikolla tasolla. Ajoneuvo- ja kuljetusteollisuuden kysyntä oli hyvällä tasolla. Kemianteollisuuden kysyntä oli kohtuullisella tasolla.

KYSYNNÄN KEHITYS ETTEPLANIN TOIMINTAMAISSA

Kasvaneet geopoliittiset jännitteet, inflaation kehitys ja korkojen nousu ovat lisänneet epävarmuutta kaikissa toimintamaissamme Euroopassa, ja useat Euroopan maat ovat lievässä taantumassa, mikä heijastuu kysyntään. Loppuvuoden 2023 tilauskehityksen perusteella teknologiateollisuuden yritysten liikevaihdon kasvun arvioidaan pysähtyvän tai kääntyvän jopa laskuun Suomessa. Geopoliittiset jännitteet ovat lisänneet epävarmuutta myös Kiinassa, minkä seurauksena länsimaiset investoinnit ovat osin siirtymässä muualle, mikä heikentää kysyntätilannetta.

LIIKEVAIHTO

Markkinoiden epävarmuudesta, toimintaympäristön haasteista ja asiakkaiden päätöksenteon hidastumisesta johtuva kysynnän heikkeneminen vaikutti liikevaihdon kertymiseen koko vuoden osalta.

Kysyntätilanteen heikkeneminen jatkui katsauskauden aikana. Kaikkien palvelualueiden liikevaihtoon vaikuttivat myös runsaat sairauspoissaolot ja joulun aikaan pidettyjen lomien odotettua suurempi määrä. Yritysostot kasvattivat liikevaihtoa. Etteplanin liikevaihto kasvoi loka-joulukuussa 4,6 prosenttia ja oli 95,2 (10-12/2022: 91,0) miljoonaa euroa. Vertailukelpoisilla valuuttakursseilla laskettuna liikevaihto kasvoi 6,5 prosenttia. Orgaanisesti liikevaihto kasvoi 0,5 prosenttia. Vertailukelpoisilla valuuttakursseilla laskettuna orgaanista kasvua oli 2,5 prosenttia. Liikevaihto avainasiakkuuksista laski loka-joulukuussa 4,8 prosenttia.

Etteplanin liikevaihto kasvoi tammi-joulukuussa 2,8 prosenttia ja oli 360,0 (1-12/2022: 350,2) miljoonaa euroa. Vertailukelpoisilla valuuttakursseilla laskettuna liikevaihto kasvoi 4,7 prosenttia. Orgaanisesti liikevaihto kasvoi 0,5 prosenttia. Vertailukelpoisilla

valuuttakursseilla laskettuna orgaanista kasvua oli 2,4 prosenttia. Liikevaihto avainasiakkuuksista laski tammi-joulukuussa 1,2 prosenttia.

Etteplanin liiketoiminta sisältää kausivaihtelua. Kausivaihteluihin vaikuttavat työpäivien lukumäärä, loma-ajat sekä asiakasyritysten tuotekehitys- ja investointihankkeiden ajoittuminen pääosin kevääseen ja vuoden loppupuolelle.

Ostettujen yritysten liikevaihto ei sisälly liikevaihdon orgaaniseen kasvuun yritysostoa seuraavan 12 kuukauden ajan. LAE Engineering GmbH sisältyy Etteplanin lukuihin 1.7.2023 lähtien ja High Vision Engineering Sweden AB 1.9.2023 lähtien.

TULOS

Markkinoiden epävarmuudesta, toimintaympäristön haasteista ja asiakkaiden päätöksenteon hidastumisesta johtuva kysynnän heikkeneminen vaikutti tulokseen koko vuoden osalta.

Katsauskaudella tulokseen vaikuttivat kysynnän heikkenemisen jatkuminen, runsaat sairauspoissaolot ja joulun aikaan pidettyjen lomien odotettua suurempi määrä. Lisäksi tulosta heikensivät korjaukset kulukirjauksissa. Etteplan julkaisi tulosvaroituksen 18.1.2024.

Liikevoitto (EBITA) laski 1,7 prosenttia loka-joulukuussa ja oli 9,6 (9,7) miljoonaa euroa eli 10,0 (10,7) prosenttia liikevaihdosta.

Liikevoitto (EBITA) laski 8,9 prosenttia tammi-joulukuussa ja oli 30,9 (33,9) miljoonaa euroa eli 8,6 (9,7) prosenttia liikevaihdosta.

Liikevoitto (EBIT) laski 2,6 prosenttia loka-joulukuussa ja oli 8,2 (8,4) miljoonaa euroa eli 8,6 (9,2) prosenttia liikevaihdosta.

Liikevoitto (EBIT) laski 10,8 prosenttia tammi-joulukuussa ja oli 25,5 (28,6) miljoonaa euroa eli 7,1 (8,2) prosenttia liikevaihdosta.

Kertaluonteisten erien yhteisvaikutus liikevoittoon (EBITA) ja liikevoittoon (EBIT) oli loka-joulukuussa -0,2 (0,3) miljoonaa euroa ja tammi-joulukuussa -1,7 (-1,0) miljoonaa euroa. Kertaluonteiset erät koostuivat organisaation uudelleenjärjestelyihin ja yrityskauppoihin liittyvistä kuluista.

Tammi-joulukuussa rahoitustuottojen ja -kulujen yhteismäärä oli -4,7 (-6,2) miljoonaa euroa. Vertailukaudella Semconostotarjouksen vaikutus rahoituskuluihin oli -5,1 miljoonaa euroa.

Tammi-joulukuun voitto ennen veroja oli 20,8 (22,4) miljoonaa euroa. Tuloslaskelman verot olivat 20,0 (18,9) prosenttia laskettuna tuloksesta ennen veroja. Verojen määrä oli 4,2 (4,2) miljoonaa euroa.

Tammi-joulukuun voitto oli 16,6 (18,2) miljoonaa euroa.

Loka-joulukuussa laimentamaton osakekohtainen tulos oli 0,24 (0,30) euroa. Tammi-joulukuussa osakekohtainen tulos oli 0,66 (0,73) euroa. Osakekohtainen oma pääoma oli joulukuun lopussa 4,55 (4,25) euroa. Sitoutuneen pääoman tuotto (ROCE) ennen veroja oli loka-joulukuussa 16,8 (18,6) prosenttia ja tammi-joulukuussa 13,3 (15,9) prosenttia.

LIIKETOIMINNAN RAHAVIRTA JA RAHOITUSASEMA

Liiketoiminnan rahavirta parani ja oli loka-joulukuussa 12,6 (11,0) miljoonaa euroa. Loka-joulukuussa rahavirta investointien jälkeen oli 12,0 (9,5) miljoonaa euroa.

Liiketoiminnan rahavirta parani ja oli tammi-joulukuussa 35,6 (28,1) miljoonaa euroa. Tammi-joulukuussa rahavirta investointien jälkeen oli 28,7 (2,6) miljoonaa euroa. Liiketoiminnan rahavirta kertyy vuosineljänneksittäin epätasaisesti liiketoiminnan kausivaihtelun vuoksi.

Konsernin rahavarat olivat joulukuun lopussa 23,4 (19,6) miljoonaa euroa.

Konsernin korolliset velat olivat joulukuun lopussa 86,6 (90,6) miljoonaa euroa. Toteutetut yrityskaupat vaikuttivat korollisten velkojen määrään. Vuokrasopimusvelkojen osuus korollisista veloista oli 21,4 (21,6) miljoonaa euroa.

Lyhytaikaisten käyttämättömien luottolimiittien määrä oli 14,1 (12,6) miljoonaa euroa.

Taseen loppusumma 31.12.2023 oli 284,6 (281,1) miljoonaa euroa. Liikearvo taseessa oli 109,7 (105,4) miljoonaa euroa.

Omavaraisuusaste oli joulukuun lopussa 40,9 (38,2) prosenttia.

INVESTOINNIT

Konsernin bruttoinvestoinnit olivat tammi-joulukuussa 21,1 (40,9) miljoonaa euroa. Konsernin bruttoinvestoinnit koostuivat yrityskaupoista, vuokravelvoitteiden lisäyksestä ja laitehankinnoista.

HENKILÖSTÖ

Joulukuun 2023 lopussa Etteplanin henkilöstön määrä oli 3 902 (3 929) henkilöä. Henkilöstön määrä laski vuoden 2022 loppuun verrattuna 0,7 prosenttia. Vaikeasti ennustettavassa markkinatilanteessa olemme hidastaneet rekrytointeja ja toteuttaneet lomautuksia katsauskauden aikana. Joulukuun 2023 lopussa lomautettuna oli 72 henkilöä Suomessa.

Tammi-joulukuussa 2023 konsernin palveluksessa oli keskimäärin 3 949 (3 936) henkilöä.

Suomen ulkopuolella konsernin palveluksessa työskentelevien osuus kasvoi ja oli joulukuun lopussa 1 965 (1 941) henkilöä eli 50 (49) prosenttia henkilöstön kokonaismäärästä.

LIIKETOIMINTAKATSAUS

Koronan takia Etteplanin joulukuussa 2019 julkaiseman Increasing value for customers -strategian toteutus viivästyi. Vuosiksi 2020-2022 laadittu strategia on kuitenkin osoittanut toimivuutensa, ja tavoitteet ovat ohjanneet Etteplania oikeaan suuntaan, minkä seurauksena yhtiön hallitus päätti 5.4.2023 jatkaa strategiakautta vuosille 2023-2024.

taloudelliset tavoitteet 2023-2024:

• Kasvu: liikevaihto yli 500 miljoonaa euroa vuonna 2024 (ei muutosta)
• Kansainvälinen kasvu: Suomen ulkopuolelta tulevan liikevaihdon osuus vähintään 55 prosenttia vuonna 2024 (tavoite-% muuttunut, aiempi tavoite: 50 prosenttia vuonna 2024)
• Johdetut palvelut: Johdettujen palvelujen osuus liikevaihdosta 75 prosenttia (Managed Services Index, MSI) vuonna 2024 (ei muutosta)
• Kannattavuus: liikevoitto (EBITA) yli 10 prosenttia liikevaihdosta (tavoite muuttunut, aiempi tavoite: 10 prosenttia)

Digitalisaatio ja kasvava tarve osaajista ovat keskeisiä teollisuuden trendejä, jotka vaikuttavat Etteplanin ja sen asiakkaiden toimintaan. Vastuullisuuden merkitys on kasvanut entisestään, ja sillä on entistä keskeisempi rooli Etteplanin ja asiakkaiden liiketoiminnassa. Etteplanin strategian keskeisenä tavoitteena on edelleen tuottaa entistä enemmän arvoa asiakkaille, tukea heitä teollisuuden muutoksessa ja vastuullisen liiketoiminnan kehittämisessä.

Strategian keskeiset elementit ovat customer value, service solutions ja success with people. Kasvun tärkeimmät painopistealueet ovat puolestaan palveluratkaisujen jatkuva kehittäminen ja tarjooman teknologiaratkaisujen lisääminen, digitalisaatio sekä kansainvälinen kasvu.

Etteplanin asiakkaat investoivat digitalisointiin ja laitteiden älykkyyteen, mikä luo yhtiölle merkittäviä kasvumahdollisuuksia. Myös Etteplan on viime vuosina investoinut digitalisaatioon ja ohjelmistokehitykseen tavoitteenaan laajentaa palvelutarjontaansa ja osaamispohjaansa vastaamaan asiakkaiden digitalisaatiotarpeisiin. Samanaikaisesti investoimme orgaaniseen kasvuun ja oman liiketoimintamme kehittämiseen sekä sen digitalisaatioasteen lisäämiseen.

Jatkamme teknologiaratkaisujen kehittämistä osana palveluratkaisujamme. Vahvistamme osaamistamme esimerkiksi materiaalia lisäävän valmistuksen, digitaalisen kaksosen ja muiden digitaalisten teknologioiden alueilla. Tekoälyn käyttö erilaisissa sovelluksissa kiihtyy, ja olemme käynnistäneet kehitysohjelman tekoälyn hyödyntämiseksi liiketoiminnassamme.

Etteplanin tavoitteena on saavuttaa yli 500 miljoonan euron liikevaihto vuonna 2024. Haemme kasvua orgaanisesti sekä yritysostoin. Etteplanin tavoitteena on myös kasvaa kansainvälisesti, tarjota kaikkien palvelualueiden ratkaisuja kaikilla markkina-alueillaan ja nostaa Suomen ulkopuolelta kertyvän liikevaihdonosuus vähintään 55 prosenttiin.

Loka-joulukuussa liikevaihtoa kertyi Suomen ulkopuolelta 48,4 (44,2) miljoonaa euroa eli 51 (49) prosenttia konsernin liikevaihdosta. Tammi-joulukuussa liikevaihtoa kertyi Suomen ulkopuolelta 177,6 (169,1) miljoonaa euroa eli 49 (48) prosenttia konsernin liikevaihdosta. Liikevaihto avainasiakkuuksista laski tammi-joulukuussa 1,2 prosenttia.

Kiinan markkinat hidastuivat vuoden viimeisellä neljänneksellä geopoliittisten jännitteiden seurauksena, ja olemme joutuneet sopeuttamaan liiketoimintaa epävarmassa tilanteessa. Kiinan markkinoille myytyjen tuntien määrä laski loka-joulukuussa 13,1 prosenttia ja tammi-joulukuussa laski 11,0 prosenttia.

Etteplanin tavoitteena on kasvattaa Johdettujen palvelujen (Managed Services) osuus liikevaihdosta 75 prosenttiin. Johdettujen palvelujen osuus oli loka-joulukuussa 68 (66) prosenttia ja tammi-joulukuussa 68 (66) prosenttia. Johdettujen palvelujen osuuden kasvu tehostaa Etteplanin kapasiteetin hallintaa ja parantaa kannattavuutta. Etteplanin tavoitteena on yli 10 prosentin liikevoitto (EBITA) suhteutettuna liikevaihtoon.

YRITYSOSTOT VUONNA 2022-2023

Etteplan osti syyskuussa 2023 ruotsalaisen High Vision Engineering Sweden AB:n, joka tarjoaa suunnittelupalveluita tuotekehityksen eri vaiheissa auto- ja valmistavalle teollisuudelle Länsi-Ruotsissa. Kaupan myötä 40 High Vision Engineeringin työntekijää siirtyi Etteplanin palvelukseen.

Heinäkuussa 2023 Etteplan osti saksalaisen LAE Engineering GmbH:n, joka on sähkösuunnitteluun, voimalaitos-, rakennus- ja teollisuusautomaatioon, tiedonhallintajärjestelmiin ja teollisuuden IT-ratkaisuihin erikoistunut, noin 70 asiantuntijan suunnitteluyritys. LAE Engineering on nyt osa Suunnitteluratkaisut-palvelualuettamme.

Vuoden 2022 yritysostot:

• Kesäkuu 2022 - DDCom B.V., Alankomaat, joka työllistää noin 15 asiantuntijaa teknisen dokumentoinnin 3D-sisältöpohjaisissa animaatio- ja visualisointipalveluissa.

• Toukokuu 2022 - korkeatasoisia asiantuntijapalveluita tarjoava, vuonna 2013 perustettu LUT-yliopiston spin-offina syntynyt LCA Consulting Oy. Lappeenrannassa toimiva LCA Consulting työllistää 11 asiantuntijaa, jotka keskittyvät yritysten, tuotteiden ja tuotannon elinkaariarviointiin, hiilijalanjälkilaskentaan ja asiantuntijakoulutuksiin.

• Helmikuu 2022 - edistyksellisiin sulautettuihin järjestelmiin keskittyvä ruotsalainen teknologiapalveluyhtiö Syncore Technologies AB, jonka palveluksessa on 46 sulautettujen järjestelmien asiantuntijaa.

• Tammikuu 2022 - teknisen informaation elinkaaripalveluita tarjoava saksalainen Cognitas GbmH, jonka palveluksessa on 200 konsultoinnin ja teknisen informaation tuottamisen ja johtamisen asiantuntijaa.

PALVELUALUEIDEN KEHITYS

SUUNNITTELURATKAISUT

Innovoimme ja suunnittelemme asiakkaille koneita, laitteita ja laitoksia. Asiakaskuntamme toivoo meiltä tyypillisesti uuden tuotteen tuotekehitystä, tuotantolaitosten suunnittelua tai toimitussuunnittelua, jossa tuote räätälöidään loppuasiakkaan standardien ja markkina-alueen lainsäädännön mukaiseksi.

1 000 EUR	10-12/2023	10-12/2022	Muutos	1-12/2023	1-12/2022	Muutos
Liikevaihto	54 627	48 899	11,7 %	202 441	183 693	10,2 %
Liikevoitto (EBITA)	5 887	5 260	11,9 %	19 940	19 388	2,8 %
EBITA, %	10,8	10,8		9,8	10,6
MSI-indeksi (Managed Services index)	66	65		66	64
Henkilöstö kauden lopussa	2 190	2 092	4,4 %	2 190	2 092	4,4 %

Toukokuussa 2022 hankitun LCA Consulting Oy:n luvut sisältyvät palvelualueen lukuihin 1.5.2022 alkaen ja heinäkuussa 2023 hankitun LAE Engineering GmbH:n luvut 1.7.2023 alkaen. Suunnitteluratkaisut-palvelualueelle siirtyi Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut -palvelualueelta vuositasolla liikevaihtoa noin 5 miljoonaa euroa ja 33 henkilöä vuoden 2023 alusta.

Suunnitteluratkaisujen osuus Etteplanin liikevaihdosta oli loka-joulukuussa 57 (54) prosenttia ja tammi-joulukuussa 56 (52) prosenttia.

Palvelualueen liikevaihto kasvoi loka-joulukuussa 11,7 prosenttia ja oli 54,6 (48,9) miljoonaa euroa. Tammi-joulukuussa liikevaihto kasvoi 10,2 prosenttia ja oli 202,4 (183,7) miljoonaa euroa.

Suunnitteluratkaisujen liikevoitto (EBITA) parani loka-joulukuussa ja oli 5,9 (5,3) miljoonaa euroa eli 10,8 (10,8) prosenttia liikevaihdosta. Tammi-joulukuussa liikevoitto (EBITA) oli 19,9 (19,4) miljoonaa euroa eli 9,8 (10,6) prosenttia liikevaihdosta.

Asiakkaiden projekteihin liittyvän toimitussuunnittelun kysyntä heikkeni loppuvuonna, ja jouduimme toteuttamaan joitakin sopeutustoimia. Palveluntarjontamme on kuitenkin osoittanut vahvuutensa myös epävarmassa markkinatilanteessa, ja olemme voittaneet useita ulkoistuksia. Operatiivinen tehokkuus oli hyvällä tasolla ja palvelualueen tulos oli erinomainen.

Suunnitteluratkaisut-palvelualueen palveluksessa oli 2 190 (2 092) henkilöä joulukuun lopussa.

Johdettujen palvelujen (Managed Services Index, MSI) osuus palvelualueen liikevaihdosta oli loka-joulukuussa 66 (65) prosenttia ja tammi-joulukuussa 66 (64) prosenttia.

Heinäkuussa 2023 ostetun LAE Engineering GmbH:n integrointi osaksi Etteplania etenee suunnitelmien mukaisesti. Yrityskauppa vahvistaa Etteplanin toimintoja Saksan markkinoilla.

OHJELMISTO- JA SULAUTETUT RATKAISUT

Tarjoamme tuotekehityspalveluita sekä ohjelmistoja ja teknologiaratkaisuja, jotka mahdollistavat asiakkaidemme liiketoimintaprosessien digitalisoimisen sekä koneiden ja laitteiden älykkyyden ja verkottumisen. Asiakkaillamme on usein tarve kasvattaa liiketoimintaprosessien tai valmistuksen tehokkuutta tai tuoda kokonaan uusia tuotteita markkinoille. Järjestelmien integroimisella voimme varmistaa paremman asiakaspalvelun, kustannustehokkuuden tai uusien tulovirtojen luomisen digitalisaation avulla.

1 000 EUR	10-12/2023	10-12/2022	Muutos	1-12/2023	1-12/2022	Muutos
Liikevaihto	22 571	24 236	-6,9 %	86 886	95 934	-9,4 %
Liikevoitto (EBITA)	2 167	2 800	-22,6 %	6 924	9 193	-24,7 %
EBITA, %	9,6	11,6		8,0	9,6
MSI-indeksi (Managed Services index)	54	52		54	52
Henkilöstö kauden lopussa	704	793	-11,0 %	704	793	-11,0 %

Helmikuussa 2022 hankitun Syncore Technologies AB:n luvut sisältyvät palvelualueen lukuihin 1.2.2022 lähtien ja syyskuussa 2023 hankitun High Vision Engineering Sweden AB:n luvut 1.9.2023 lähtien. Suunnitteluratkaisut-palvelualueelle siirtyi Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut -palvelualueelta vuositasolla liikevaihtoa noin 5 miljoonaa euroa ja 33 henkilöä vuoden 2023 alusta.

Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut -palvelualueen osuus Etteplanin liikevaihdosta oli loka-joulukuussa 24 (27) prosenttia ja tammi-joulukuussa 24 (28) prosenttia.

Palvelualueen liikevaihto laski loka-joulukuussa 6,9 prosenttia ja oli 22,6 (24,2) miljoonaa euroa. Tammi-joulukuussa liikevaihto laski 9,4 prosenttia ja oli 86,9 (95,9) miljoonaa euroa.

Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut -palvelualueen liikevoitto (EBITA) laski loka-joulukuussa 22,6 prosenttia ja oli 2,2 (2,8) miljoonaa euroa eli 9,6 (11,6) prosenttia liikevaihdosta. Tammi-joulukuussa liikevoitto (EBITA) laski 24,7 prosenttia ja oli 6,9 (9,2) miljoonaa euroa. Kannattavuus puolestaan heikkeni ja oli 8,0 (9,6) prosenttia liikevaihdosta.

Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut -palvelualueen markkinatilanne jatkui haastavana, ja erityisesti ohjelmistokehityshankkeita käynnistyi hitaasti. Tuotekehityshankkeita käynnistyi loppuvuonna jonkin verran, mutta merkittävää paranemista kysyntätilanteessa ei tapahtunut. Toteutimme katsauskaudella joitakin sopeutustoimia, mikä paransi operatiivista tehokkuutta ja kannattavuus pysyi kohtuullisella tasolla.

Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut -palvelualueen palveluksessa olevan henkilöstön määrä laski heikon markkinatilanteen takia ja oli 704 (793) henkilöä joulukuun lopussa. Oman henkilöstömme lisäksi meillä on tällä hetkellä noin 230 (200) henkilöä alihankkijana ja kumppanina.

Johdettujen palvelujen (Managed Services Index, MSI) osuus palvelualueen liikevaihdosta oli loka-joulukuussa 54 (52) prosenttia ja tammi-joulukuussa 54 (52) prosenttia.

Syyskuussa 2023 toteutunut High Vision Engineering Sweden AB -yrityskauppa laajentaa autoalan osaamistamme ajoneuvojen sähköistyksen sekä elektroniikan, ohjelmistojen ja verkottuneiden ajoneuvojen asiantuntemuksella. Yhtiön integrointi osaksi Etteplania etenee suunnitelmien mukaisesti.

TEKNISEN VIESTINNÄN RATKAISUT

Tuotamme käyttöohjeita yksittäisille tuotteille sekä teknisten ominaisuuksien dokumentointia ja tiedon hallintaa kokonaisille tuotantolaitoksille, esimerkiksi tehtaille. Palveluun kuuluvat sisällöntuotanto ja jakelu painetussa tai sähköisessä muodossa. Teollisuuden asiakkaalle hyvä tekninen dokumentointi voi lisätä heidän tuotteidensa arvoa ja varmistaa, että tuotteita käytetään oikealla tavalla. Ratkaisujemme avulla asiakkaamme voivat parantaa kustannustehokkuuttaan ja lyhentää toimitusaikojaan sekä pienentää ympäristöjalanjälkeään.

1 000 EUR	10-12/2023	10-12/2022	Muutos	1-12/2023	1-12/2022	Muutos
Liikevaihto	17 836	17 682	0,9 %	69 965	69 808	0,2 %
Liikevoitto (EBITA)	1 678	1 359	23,5 %	4 946	6 060	-18,4 %
EBITA, %	9,4	7,7		7,1	8,7
MSI-indeksi (Managed Services index)	89	89		89	89
Henkilöstö kauden lopussa	842	886	-3,4 %	842	886	-3,4 %

Tammikuussa 2022 hankitun Cognitas GmbH:n luvut sisältyvät palvelualueen lukuihin 1.1.2022 lähtien ja kesäkuussa 2022 hankitun DDCom B.V.:n luvut 1.6.2022 lähtien.

Teknisen viestinnän ratkaisut -palvelualueen osuus Etteplanin liikevaihdosta oli loka-joulukuussa 19 (19) prosenttia ja tammijoulukuussa 19 (20) prosenttia.

Teknisen viestinnän ratkaisut -palvelualueen kysyntätilanne jatkui haastavana, ja liikevaihto kasvoi 0,9 prosenttia lokajoulukuussa ja oli 17,8 (17,7) miljoonaa euroa. Tammi-joulukuussa liikevaihto kasvoi 0,2 prosenttia ja oli 70,0 (69,8) miljoonaa euroa.

Teknisen viestinnän ratkaisut -palvelualueen liikevoitto (EBITA) kasvoi loka-joulukuussa ja oli 1,7 (1,4) miljoonaa euroa. Kannattavuus parani ja oli 9,4 (7,7) prosenttia liikevaihdosta. Tammi-joulukuussa liikevoitto (EBITA) laski ja oli 4,9 (6,1) miljoonaa euroa. Kannattavuus laski ja oli 7,1 (8,7) prosenttia liikevaihdosta.

Palvelualueen operatiivinen tehokkuus ja kannattavuus olivat kolmannella vuosineljänneksellä heikkoja. Toteutimme toimenpiteitä palvelualueen operatiivisen tehokkuuden parantamiseksi, minkä ansiosta kannattavuus nousi kohtuulliselle tasolle viimeisellä vuosineljänneksellä.

Teknisen viestinnän ratkaisut -palvelualueen palveluksessa oli 842 (886) henkilöä joulukuun lopussa.

Johdettujen palvelujen (Managed Services Index, MSI) osuus palvelualueen liikevaihdosta oli loka-joulukuussa 89 (89) prosenttia ja tammi-joulukuussa 89 (89) prosenttia.

HALLINTO

MUUTOKSIA ETTEPLAN OYJ:N JOHTORYHMÄSSÄ

Etteplan Oyj tiedotti 2.11.2023 päätöksestä tiivistää ja organisoida johtoryhmäänsä uudelleen tehostaakseen toimintaansa, tuodakseen uudet teknologiat ja digitaaliset ratkaisut entistä tiiviimmin osaksi palvelutarjontaansa ja saavuttaakseen yhtiölle asetetut tavoitteet.

Solutions and Technologies -yksikköön yhdistettiin 1.1.2024 Etteplanin IT-toiminto, joka on tähän saakka ollut osana Operational Excellence -yksikköä. Operational Excellence -yksikön muista toiminnoista projektitoimisto siirtyi osaksi palvelualueita ja laatutoiminnot siirtyivät osaksi Solutions and Technologies -yksikköä.

Filosofian maisteri Eric Tengstrand nimitettiin Solutions and Technologies -yksikön johtajaksi ja Etteplanin johtoryhmän jäseneksi 1.1.2024 alkaen.

Etteplan Oyj:n johtoryhmä 1.1.2024 alkaen:

Juha Näkki, toimitusjohtaja, Helena Kukkonen talousjohtaja, Jukka Lahtinen myyntijohtaja, Tero Leppänen johtaja Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut, Riku Riikonen johtaja Suunnitteluratkaisut, Eric Tengstrand johtaja Solutions and Technologies, Outi Torniainen markkinointi- ja viestintäjohtaja, Minna Tornikoski henkilöstöjohtaja ja Mikael Vatn johtaja Teknisen viestinnän ratkaisut.

YHTIÖKOKOUS

Etteplan Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidettiin 5.4.2023. Yhtiökokous vahvisti tilinpäätöksen ja myönsi vastuuvapauden hallituksen jäsenille ja toimitusjohtajalle tilikaudelta 2022.

Yhtiökokous päätti hallituksen ehdotuksen mukaisesti, että tilikaudelta 2022 jaetaan osinkona 0,36 euroa osakkeelta ja jäljelle jäävät voittovarat jätetään vapaaseen omaan pääomaan. Yhtiökokouksen päättämä osinko maksettiin osakkaalle, joka oli täsmäytyspäivänä merkitty Euroclear Finland Oy:n pitämään osakasluetteloon. Osingonmaksun täsmäytyspäivä oli 11.4.2023, ja osinko maksettiin 18.4.2023.

Yhtiökokous päätti Etteplanin nimitys- ja palkitsemisvaliokunnan ehdotuksen mukaisesti yhtiön hallituksen jäsenten lukumääräksi seitsemän henkilöä. Yhtiökokous päätti nimitys- ja palkitsemisvaliokunnan ehdotuksen mukaisesti yhtiön hallituksen jäsenten, hallituksen puheenjohtajan sekä nimitys- ja palkitsemisvaliokunnan ja tarkastusvaliokunnan jäsenten palkkioista.

Hallituksen jäseniksi valittiin uudelleen hallituksen nimitys- ja palkitsemisvaliokunnan ehdotuksen mukaisesti Matti Huttunen, Robert Ingman, Päivi Lindqvist, Leena Saarinen ja Mikko Tepponen. Lisäksi yhtiökokous valitsi hallitukseen uusina jäseninä Sonja Sarasvuon ja Tomi Ristimäen. Yhtiön tilintarkastajaksi valittiin tilintarkastusyhteisö KPMG Oy Ab, päävastuullisena tilintarkastajana KHT Kim Järvi.

Etteplan Oyj:n hallitus valitsi yhtiökokouksen jälkeisessä hallituksen järjestäytymiskokouksessaan yhtiön hallituksen puheenjohtajaksi Robert Ingmanin. Etteplan Oyj:n nimitys- ja palkitsemisvaliokunnan puheenjohtajaksi valittiin Matti Huttunen sekä jäseniksi Robert Ingman ja Mikko Tepponen. Etteplan Oyj:n tarkastusvaliokunnan puheenjohtajaksi valittiin Päivi Lindqvist sekä jäseniksi Leena Saarinen, Sonja Sarasvuo ja Tomi Ristimäki.

HALLITUKSEN VALTUUTUKSET

Yhtiökokous, joka pidettiin 5.4.2023, päätti valtuuttaa hallituksen päättämään omien osakkeiden hankkimisesta yhdessä tai useammassa erässä yhtiön vapaalla omalla pääomalla. Omia osakkeita voidaan hankkia enintään 2 000 000 kappaletta. Omien osakkeiden hankinta voi tapahtua muussa kuin osakkeenomistajien osakeomistuksen suhteessa, eli hallituksella on mahdollisuus päättää myös suunnatusta omien osakkeiden hankinnasta.

Valtuutus sisältää oikeuden päättää yhtiön osakkeiden hankkimisesta kaikille osakkeenomistajille osoitetulla ostotarjouksella samoin ehdoin ja hallituksen päättämään hintaan tai julkisessa kaupankäynnissä osakkeiden hankintahetken markkinahintaan Nasdaq Helsinki Oy:n järjestämässä julkisessa kaupankäynnissä siten, että yhtiön hallussa olevien omien osakkeiden yhteenlaskettu määrä on enintään kymmenen (10) prosenttia yhtiön kaikista osakkeista. Omien osakkeiden vähimmäishankintahinta on osakkeen alin julkisessa kaupankäynnissä noteerattu markkinahinta ja enimmäishankintahinta vastaavasti osakkeen korkein julkisessa kaupankäynnissä noteerattu markkinahinta valtuutuksen voimassaoloaikana.

Mikäli osakkeita hankitaan julkisessa kaupankäynnissä, osakkeet hankitaan muussa kuin osakkeenomistajien omistusten suhteessa. Tällöin omien osakkeiden hankintaan tulee olla yhtiön kannalta painava taloudellinen syy. Osakkeita voidaan hankkia käytettäväksi vastikkeena mahdollisissa yrityskaupoissa tai käytettäväksi muissa rakennejärjestelyissä. Osakkeita voidaan käyttää myös henkilöstön kannustinohjelmien toteuttamiseen. Hankitut osakkeet voidaan pitää yhtiöllä, mitätöidä tai luovuttaa edelleen. Osakkeiden hankinta alentaa yhtiön vapaata omaa pääomaa.

Valtuutus on voimassa kahdeksantoista (18) kuukautta varsinaisen yhtiökokouksen päätöksestä alkaen 5.4.2023 ja päättyen 4.10.2024. Valtuutus korvaa aikaisemman vastaavan valtuutuksen.

Yhtiökokous, joka pidettiin 5.4.2023, päätti valtuuttaa hallituksen päättämään enintään 2 500 000 osakkeen antamisesta osakeannilla tai antamalla optio-oikeuksia tai muita osakkeisiin oikeuttavia osakeyhtiölain 10 luvun 1 §:n tarkoittamia erityisiä oikeuksia yhdessä tai useammassa erässä. Valtuutus sisältää oikeuden päättää antaa joko uusia osakkeita tai yhtiön hallussa olevia omia osakkeita.

Valtuutus sisältää oikeuden poiketa osakkeenomistajien osakeyhtiölain 9 luvun 3 §:n mukaisesta merkintäetuoikeudesta eli hallituksella on oikeus suunnata osakeanti tai optio-oikeuksien tai muiden osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antaminen. Valtuutus sisältää myös oikeuden määrätä kaikista osakeannin, optio-oikeuksien tai muiden osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisen ehdoista. Valtuutus sisältää siten oikeuden päättää merkintöjen hinnoista, merkintään oikeutetuista ja muista merkintä-ehdoista. Osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta voidaan poiketa edellyttäen, että tähän on yhtiön kannalta painava taloudellinen syy, kuten yrityskaupan rahoittaminen, muu yhtiön liiketoiminnan kehittäminen tai pääomahuoltoon liittyvä järjestely taikka henkilöstön kannustaminen. Osakkeita annettaessa hallitus on oikeutettu päättämään, että osakkeita voidaan merkitä apporttiomaisuutta vastaan tai muutoin tietyin ehdoin. Valtuutus sisältää oikeuden päättää merkintähinnan merkitsemisestä osakepääoman ja sijoitetun vapaan oman pääoman rahaston välillä.

Valtuutus on voimassa kahdeksantoista (18) kuukautta yhtiökokouksen päätöksestä alkaen 5.4.2023 ja päättyen 4.10.2024.

OSAKKEET

Etteplanin osakkeet on listattu Nasdaq Helsinki Oy:ssä Mid cap -markkina-arvoryhmässä Teollisuustuotteet ja -palvelut toimialaryhmässä tunnuksella ETTE. Yhtiöllä on yksi osakesarja. Kaikilla osakkeilla on samanlainen oikeus osinkoon ja yhtiön varoihin. Yhtiön osakepääoma 31.12.2023 oli 5 000 000,00 euroa ja osakkeiden kokonaismäärä 25 200 793 kappaletta.

OSAKEVAIHTO

Etteplan Oyj:n osakkeita vaihdettiin tammi-joulukuun aikana 383 929 (1-12/2022: 517 686) kappaletta yhteensä 6,08 (8,0) miljoonan euron arvosta. Osakkeen alin kurssi oli 12,40 euroa, ylin kurssi 18,65 euroa, keskikurssi 15,84 euroa ja päätöskurssi 13,80 euroa. Osakekannan markkina-arvo 31.12.2023 oli 346,38 (365,61) miljoonaa euroa. Etteplanin osakkeenomistajien lukumäärä 31.12.2023 oli 3 584 (3 696).

OMAT OSAKKEET

Etteplan Oyj:n hallitus päätti 11.5.2023 käynnistää omien osakkeiden takaisinosto-ohjelman varsinaiselta yhtiökokoukselta 5.4.2023 saamansa valtuutuksen perusteella, jonka mukaan hankittavien osakkeiden yhteismäärä on enintään 30 000 osaketta ja näiden osakkeiden tuottama äänimäärä.

Etteplan Oyj tiedotti 20.12.2023 saaneensa päätökseen kyseisen omien osakkeiden hankintaohjelman. Osakkeiden hankinta aloitettiin 2.6.2023 ja lopetettiin 19.12.2023. Tämän jakson aikana, yhtiö hankki yhteensä 30 000 omaa osaketta ja niihin liittyvän äänimäärän 16,2075 euron keskihintaan julkisella kaupankäynnillä Nasdaq Helsinki Oy:ssä vallitsevaan markkinahintaan siten kuin osakkeiden hankkimisesta julkisella kaupankäynnillä on säädetty. Hankittuja osakkeita käytetään avainhenkilöiden kannustinjärjestelmän toteuttamiseen, vastikkeena mahdollisissa yrityskaupoissa tai muissa rakennejärjestelyissä. Hankitut osakkeet voidaan pitää yhtiöllä, mitätöidä tai luovuttaa edelleen.

Tammi-joulukuussa 2023 Etteplan hankki yhteensä 30 000 yhtiön omaa osaketta. Joulukuun 2023 lopussa yhtiön hallussa oli 100 921 (31.12.2022: 159 046) kappaletta yhtiön omia osakkeita, mikä vastasi 0,40 prosenttia koko osakekannasta ja äänimäärästä.

LIPUTUKSET

Etteplan Oyj ei vastaanottanut tammi-joulukuussa 2023 liputusilmoituksia.

ETTEPLAN OYJ:N AVAINHENKILÖIDEN KANNUSTINJÄRJESTELMÄ 202 3-2025

Etteplan Oyj:n hallitus päätti 20.4.2023 uuden osakepohjaisen kannustinjärjestelmän perustamisesta konsernin avainhenkilöille. Järjestelmän tarkoituksena on yhdistää osakkeenomistajien ja avainhenkilöiden tavoitteet yhtiön arvon kasvattamiseksi sekä sitouttaa avainhenkilöt Etteplaniin ja tarjota heille kilpailukykyinen yhtiön osakkeiden omistamiseen perustuva palkkiojärjestelmä.

Järjestelmässä on yksi ansaintajakso, joka kattaa kalenterivuodet 2023–2025. Järjestelmä on linjassa Etteplanin strategian kanssa ja tukee yhtiön taloudellisten tavoitteiden saavuttamista.

Järjestelmän ansaintakriteerit ovat Etteplan-konsernin liikevaihdon kasvu ja osakekohtaisen tuloksen kehitys. Mahdollinen palkkio maksetaan osittain yhtiön osakkeina ja osittain rahana ansaintajakson päättymisen jälkeen. Rahana maksettavalla osuudella pyritään kattamaan avainhenkilölle palkkiosta aiheutuvat verot ja veronluonteiset maksut.

Järjestelmään kuuluu noin 35 avainhenkilöä, mukaan lukien yhtiön johtoryhmän jäsenet. Järjestelmän perusteella maksettavat palkkiot vastaavat yhteensä enintään 300 000 Etteplan Oyj:n osakkeen arvoa (sisältäen myös rahana maksettavan osuuden). Palkkioina mahdollisesti luovutettavat osakkeet jaetaan yhtiön omistamista osakkeista tai markkinoilta hankittavista yhtiön osakkeista, joten kannustinohjelmalla ei ole osakkeen arvoa laimentavaa vaikutusta.

LIIKETOIMINNAN RISKIT JA EPÄVARMUUSTEKIJÄT

Etteplanin taloudellinen tulos on alttiina useille strategisille, toiminnallisille ja taloudellisille riskeille. Yleisen taloudellisen kehityksen aiheuttamat epävarmuudet ovat edelleen Etteplanin liiketoiminnan riskejä. Asiakkaiden liiketoiminnan mahdolliset muutokset ovat merkittävä riski Etteplanin liiketoiminnalle. Yhtiön liiketoiminta perustuu ammattitaitoiseen henkilöstöön. Osaavien ammattilaisten saatavuus on tärkeä tekijä kannattavan kasvun ja liiketoiminnan turvaamiseksi. Henkilöstön saatavuus erityisesti tietyillä asiantuntija-aloilla on edelleen liiketoimintariski.

Epävakaa geopoliittinen tilanne vaikeuttaa tulevaisuuden ennustamista ja luo edelleen epävarmuutta markkinoilla, ylläpitää inflaatiota ja vaikuttaa asiakkaiden toimintaan ja toimitusketjuihin.

Etteplan kartoittaa liiketoiminnan riskit kerran vuodessa ja seuraa aktiivisesti kehitystä vuoden aikana. Kartoituksessa keskitytään erityisesti seuraamaan muutosta jo tunnistetuissa riskeissä, tunnistamaan uudet liiketoimintariskit sekä kehittämään

ennakoivaa riskienhallintaa. Kartoituksen tuloksista kerrotaan Etteplanin Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä 2023 -raportin yhteydessä.

HALLITUKSEN VOITONJAKOEHDOTUS 202 3

Konsernin emoyhtiön jakokelpoinen oma pääoma on taseen 31.12.2023 mukaan 78 343 980,19 euroa. Hallitus ehdottaa 9.4.2024 kokoontuvalle yhtiökokoukselle, että osinkoa jaetaan osingonjakohetkellä yhtiön ulkopuolisessa omistuksessa oleville osakkeille 0,30 euroa osaketta kohti eli yhteensä enintään 7 560 237,90 euroa, ja loppuosa jätetään voittovaroihin.

KATSAUSKAUDEN JÄLKEISET TAPAHTUMAT

8.1.2024 ETTEPLAN OSTI TANSKALAISEN KONSULTTIYRITYKSEN STRONGIT APS:N – SUUNNATTU OSAKEANTI OSTETTAVAN YHTIÖN OMISTAJILLE OSANA KAUPPAHINTAA

Etteplan kertoi pörssitiedotteella 8.1.2024 ostaneensa Strongit ApS:n. Osana kaupan rahoitusta Etteplan Oyj:n hallitus on 8.1.2024 pitämässään kokouksessaan tehnyt kaupan toteutumiselle ehdollisen päätöksen suunnatusta osakeannista varsinaisen yhtiökokouksen 5.4.2023 hallitukselle antaman osakeantivaltuutuksen perusteella. Suunnattu osakeanti liittyy Strongit ApS:n hankintaan. Kaupan ehtojen mukaisesti kauppahinta maksetaan myyjille suunnatulla osakeannilla ja käteisvaroilla. Antipäätöksen ehtona ollut kauppakirja allekirjoitettiin 8.1.2024, ja samanaikaisesti myyjät merkitsivät osana kauppasumman maksua 150 000 Etteplanin uutta osaketta. Osakkeista maksettava osakekohtainen merkintähinta oli 14,048 euroa.

18.1.2024 ETTEPLAN ANTOI TULOSVAROITUKSEN: ALUSTAVAN TULOKSEN MUKAAN ETTEPLANIN VUODEN 2023 LIIKEVAIHTO ON NOIN 359 M€ JA LIIKEVOITTO (EBIT) NOIN 25,4 M€

Etteplan Oyj arvioi 31.10.2023 julkistetussa osavuosikatsauksessaan konsernin vuoden 2023 liikevaihdon olevan 355-370 (2022: 350,2) miljoonaa euroa ja vuoden 2023 liikevoiton (EBIT) olevan 26-28,5 (2022: 28,6) miljoonaa euroa.

Tulosvaroitustiedotteen 18.1.2024 mukaan Etteplanin vuoden 2023 liikevaihto on ohjeistuksen mukainen ja on alustavan tuloksen mukaan noin 359 miljoonaa euroa. Vuoden 2023 liikevoitto (EBIT) jää ohjeistuksesta vuoden viimeisen neljänneksen odotettua heikomman liiketoiminnan kehityksen vuoksi ja on alustavan tuloksen mukaan noin 25,4 miljoonaa euroa.

Etteplanin odotettua huonompaan tulostasoon vaikuttivat kysyntätilanteen heikkeneminen, runsaat sairauspoissaolot loppuvuonna ja joulun aikaan pidettyjen lomien odotettua suurempi määrä. Lisäksi tulosta heikensivät korjaukset kulukirjauksissa.

31.1.2024 ETTEPLANIN UUDISTETTU BRÄNDI HEIJASTAA YRITYKSEN ASEMAA JOHTAVANA MAAILMANLAAJUISENA TEKNOLOGIAPALVELUYRITYKSENÄ

Etteplan ottaa seuraavan askeleen matkallaan ja lanseeraa uudistetun brändin. Neljänkymmenen vuoden aikana Etteplan on muuttunut perinteisestä suunnittelutoimistosta moderniksi teknologiapalveluyritykseksi. Samalla Etteplan on laajentanut toimintaansa Suomesta maailmanlaajuisille markkinoille ja toimii nyt kahdeksassa maassa yli 80 toimipisteessä.

Uudistus on laajempi kuin visuaalinen identiteetti, uusi logo ja päivitetyt brändivärit. Kyse on sitoutumisestamme uudistettuihin arvoihin ja kulttuuriin, joka korostaa yhteistyötä ja kumppanuutta, teknologiajohtajuutta sekä innovaatioita ja luovuutta. Etteplanissa yhdistämme ihmiset ja teknologian muuttaaksemme asioita paremmiksi.

TALOUDELLISET TIEDOTTEET 202 4

Tilinpäätös ja vuosikertomus viimeistään viikolla 12/2024 Yhtiökokous 2024 tiistaina 9.4.2024 Tammi-maaliskuun 2024 osavuosikatsaus keskiviikkona 8.5.2024 Tammi-kesäkuun 2024 puolivuosikatsaus torstaina 8.8.2024 Tammi-syyskuun 2024 osavuosikatsaus torstaina 31.10.2024

Espoossa 8. helmikuuta 2024

Etteplan Oyj

Hallitus

Lisätiedot: Juha Näkki, toimitusjohtaja, puh. 010 307 2077 Outi Torniainen, markkinointi- ja viestintäjohtaja, puh. 010 307 3302

Tilinpäätöstiedote on tilintarkastamaton.

Tiedotteet ja muu yritysinformaatio löytyvät Etteplanin internetsivuilta osoitteesta www.etteplan.com.

KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA

1 000 EUR	10-12/2023	10-12/2022	1-12/2023	1-12/2022
Liikevaihto	95 188	91 024	359 951	350 170
Liiketoiminnan muut tuotot	613	961	1 742	2 826
Materiaalit ja palvelut	-12 520	-10 413	-43 320	-40 395
Työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut	-59 531	-58 104	-233 736	-227 823
Liiketoiminnan muut kulut	-10 651	-10 033	-40 259	-36 140
Poistot	-4 900	-5 018	-18 839	-20 018
Liikevoitto (EBIT)	8 199	8 417	25 540	28 622
Rahoitustuotot	128	288	803	1 044
Rahoituskulut	-1 711	83	-5 537	-7 280
Voitto ennen veroja	6 617	8 788	20 805	22 386
Tuloverot	-694	-1 373	-4 158	-4 235
Katsauskauden voitto	5 923	7 415	16 647	18 151
Muut laajan tuloksen erät, jotka saatetaan siirtää tulosvaikutteisiksi Muuntoerot Muut laajan tuloksen erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi Käyvän arvon muutos, muiden laajan tuloksen erien kautta arvostettavat osakesijoitukset Etuuspohjaisten järjestelyiden uudelleen määrittämisestä johtuvat erät Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen	2 620 - 5 -157 2 458	-967 12 1 359 404	787 -30 -157 599	-4 229 -31 1 359 -2 900
Katsauskauden laaja tulos yhteensä	8 381	7 819	17 246	15 251
Katsauskauden voiton jakautuminen Emoyhtiön omistajille Katsauskauden laajan tuloksen jakautuminen	5 923	7 415	16 647	18 151
Emoyhtiön omistajille Emoyhtiön osakkeenomistajille katsauskauden voitosta laskettu osakekohtainen tulos	8 381	7 819	17 246	15 251
Laimentamaton osakekohtainen tulos, EUR	0,24	0,30	0,66	0,73
Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos, EUR	0,24	0,30	0,66	0,73

KONSERNITASE

1 000 EUR	31.12.2023	31.12.2022
VARAT
Pitkäaikaiset varat
Liikearvo	109 737	105 385
Muut aineettomat hyödykkeet	30 250	32 745
Aineelliset hyödykkeet	24 038	24 808
Käypään arvoon muiden laajan tuloksen erien kautta arvostettavat sijoitukset	2 376	2 414
Muut pitkäaikaiset saamiset	973	1 016
Laskennalliset verosaamiset	250	622
Pitkäaikaiset varat yhteensä	167 624	166 990
Lyhytaikaiset varat
Vaihto-omaisuus	806	635
Keskeneräiset työt	30 662	30 181
Myyntisaamiset ja muut saamiset	61 148	62 405
Tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verosaamiset	933	1 364
Rahavarat	23 442	19 564
Lyhytaikaiset varat yhteensä	116 991	114 149
VARAT YHTEENSÄ	284 615	281 138
OMA PÄÄOMA JA VELAT
Oma pääoma
Osakepääoma	5 000	5 000
Ylikurssirahasto	6 701	6 701
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto	23 966	23 966
Omat osakkeet	-1 719	-1 059
Muuntoerot	-6 915	-7 702
Muut rahastot	73	103
Kertyneet voittovarat	86 984	79 302
Oma pääoma yhteensä	114 091	106 311
Pitkäaikaiset velat
Laskennalliset verovelat	9 550	9 758
Lainat rahoituslaitoksilta	40 167	47 852
Vuokrasopimusvelat	8 560	8 478
Etuuspohjaiset eläkevelvoitteet	5 069	4 897
Muut pitkäaikaiset velat	526	33
Pitkäaikaiset velat yhteensä	63 873	71 018
Lyhytaikaiset velat
Lainat rahoituslaitoksilta	25 012	21 139
Vuokrasopimusvelat	12 843	13 114
Saadut ennakot	5 818	2 856
Ostovelat ja muut velat	60 849	63 532
Tilikauden verotettavaan tuloon perustuvat verovelat	2 128	3 168
Lyhytaikaiset velat yhteensä	106 651	103 809
Velat yhteensä	170 524	174 828
OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ	284 615	281 138

KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA

1 000 EUR	10-12/2023	10-12/2022	1-12/2023	1-12/2022
Liiketoiminnan rahavirta
Asiakkailta saadut maksut	93 232	83 374	366 970	341 201
Maksut liiketoiminnan kuluista	-78 281	-70 733	-322 517	-306 220
Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja veroja	14 951	12 640	44 454	34 981
Maksetut korot ja maksut muista liiketoiminnan rahoituskuluista	-1 721	-363	-4 540	-1 721
Saadut korot liiketoiminnasta	272	56		113
Maksetut välittömät verot	-915	-1 314	-4 839	-5 277
Liiketoiminnan rahavirta (A)	12 587	11 020	35 571	28 095
Investointien rahavirta
Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin	-74	-566	-2 067	-1 711
Tytäryhtiöhankinnat, hankintahetken rahavaroilla vähennettynä	-50	- 6	-5 496	-20 871
Investoinnit muihin sijoituksiin	0	0	0	-2 033
Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden luovutustulot	-424	34	675	52
Myönnetyt lainat	0	-963	0	-963
Investointien rahavirta (B)	-548	-1 500	-6 888	-25 526
Rahavirta investointien jälkeen (A+B)	12 039	9 520	28 683	2 570
Rahoituksen rahavirta
Omien osakkeiden hankinta	-99	0	-486	0
Lyhytaikaisten lainojen nostot	0	8 995	83	13 144
Lyhytaikaisten lainojen takaisinmaksut	-15 884	-9 847	-32 297	-32 534
Pitkäaikaisten lainojen nostot	11 500	- 1	28 500	27 999
Pitkäaikaisten lainojen takaisinmaksut	-11	- 3	-35	-16
Vuokrasopimusvelkojen lyhennykset	-2 669	-3 268	-11 576	-12 657
Maksetut osingot	0	1	-9 015	-9 970
Rahoituksen rahavirta (C)	-7 163	-4 124	-24 826	-14 034
Rahavarojen muutos (A+B+C) lisäys (+) / vähennys (-)	4 875	5 397	3 857	-11 464
Rahavarat kauden alussa	18 623	14 106	19 564	30 356
Valuuttakurssien muutosten vaikutus	-56	61	21	672
Rahavarat kauden lopussa	23 442	19 564	23 442	19 564

LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA

Taulukon sarakkeiden selitteet

A) Osakepääoma	E) Omat osakkeet

B) Ylikurssirahasto F) Muuntoerot

C) Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto G) Kertyneet voittovarat

D) Muut rahastot H) Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma yhteensä

1 000 EUR	A	B	C	D	E	F	G	H
Oma pääoma 1.1.2022	5 000	6 701	22 037	133	-1 245	-3 473	69 761	98 914
Laaja tulos
Katsauskauden voitto	0	0	0	0	0	0	18 151	18 151
Muut laajan tuloksen erät
Käyvän arvon muutos, muiden laajan tuloksen
erien kautta arvostettavat osakesijoitukset	0	0	0	-30	0	0	- 1	-31
Muuntoerot	0	0	0	0	0	-4 229	0	-4 229
Etuuspohjaisten järjestelyiden uudelleen
määrittämisestä johtuvat erät	0	0	0	0	0	0	1 359	1 359
Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen	0	0	0	-30	0	-4 229	1 358	-2 900
Katsauskauden laaja tulos yhteensä	0	0	0	-30	0	-4 229	19 510	15 251
Liiketoimet omistajien kanssa
Osingonjako	0	0	0	0	0	0	-9 970	-9 970
Suunnattu osakeanti	0	0	1 929	0	0	0	0	1 929
Osakepalkkiot	0	0	0	0	186	0	0	186
Liiketoimet omistajien kanssa yhteensä	0	0	1 929	0	186	0	-9 970	-7 855
Oma pääoma 31.12.2022	5 000	6 701	23 966	103	-1 059	-7 702	79 302	106 311
1 000 EUR	A	B	C	D	E	F	G	H
Oma pääoma 1.1.2023	5 000	6 701	23 966	103	-1 059	-7 702	79 302	106 311
Laaja tulos
Katsauskauden voitto	0	0	0	0	0	0	16 647	16 647
Muut laajan tuloksen erät
Käyvän arvon muutos, muiden laajan tuloksen
erien kautta arvostettavat osakesijoitukset	0	0	0	-30	0	0	0	-30
Muuntoerot	0	0	0	0	0	787	0	787
Etuuspohjaisten järjestelyiden uudelleen määrittämisestä johtuvat erät	0	0	0	0	0	0	-157	-157
Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen	0	0	0	-30	0	787	-157	599
Katsauskauden laaja tulos yhteensä	0	0	0	-30	0	787	16 489	17 246
Liiketoimet omistajien kanssa
Osingonjako	0	0	0	0	0	0	-9 015	-9 015
Omien osakkeiden hankinta	0	0	0	0	-486	0	0	-486
Osakepalkkiot	0	0	0	0	-173	0	209	35
Liiketoimet omistajien kanssa yhteensä	0	0	0	0	-659	0	-8 806	-9 466
Oma pääoma 31.12.2023	5 000	6 701	23 966	73	-1 719	-6 915	86 984	114 091

LIITETIEDOT

YLEISTÄ

Etteplan Oyj:n palvelut kattavat ohjelmisto- ja sulautettujen järjestelmien ratkaisut, teollisuuden laite- ja laitossuunnittelun ratkaisut sekä teknisen viestinnän ratkaisut. Asiakkaitamme ovat maailman johtavat valmistavan teollisuuden yritykset. Palvelumme parantavat asiakkaittemme tuotteiden, palvelujen ja suunnitteluprosessien kilpailukykyä tuotteen koko elinkaaren ajan. Etteplanin innovatiivisen suunnittelukyvyn tuloksia on nähtävissä lukuisissa teollisuuden ratkaisuissa ja arjen tuotteissa.

Vuonna 2023 Etteplanin liikevaihto oli noin 360,0 miljoonaa euroa. Yhtiön palveluksessa on noin 4 000 asiantuntijaa Suomessa, Ruotsissa, Alankomaissa, Saksassa, Puolassa, Tanskassa ja Kiinassa. Etteplan on listattu Nasdaq Helsinki Oy:ssä tunnuksella ETTE.

Etteplan Oyj:n hallitus on hyväksynyt 8.2.2024 tämän tilinpäätöstiedotteen julkistettavaksi.

LAATIMISPERIAATTEET

Luvut esitetään joko tuhansina tai miljoonina euroina riippuen siitä, mitä luvun yhteydessä on esittämisestä mainittu. Luvut on pyöristetty tarkoista arvoistaan, joten yksittäisten lukujen yhteenlaskettu summa voi poiketa esitetystä summasta. Tunnusluvut on laskettu käyttäen tarkkoja arvoja.

Tilinpäätöstiedote on laadittu noudattaen kaikkia IAS 34 Osavuosikatsaukset -standardin vaatimuksia. Tilinpäätöstiedotteen laadinnassa on noudatettu samoja kirjaamis- ja arvostamisperiaatteita kuin vuoden 2022 tilinpäätöksessä.

JOHDON HARKINTAA EDELLYTTÄVÄT LAADINTAPERIAATTEET JA ARVIOIHIN LIITTYVÄT KESKEISET EPÄVARMUUSTEKIJÄT

Tämä tiedote sisältää tulevaisuuteen suuntautuvia lausumia, jotka perustuvat johdon tämänhetkisiin oletuksiin ja tiedossa oleviin tekijöihin sekä johdon tämänhetkisiin päätöksiin ja suunnitelmiin. Johto uskoo, että tulevaisuuteen suuntautuvat oletukset ovat perusteltuja. Lopputulokset voivat kuitenkin erota merkittävästi tulevaisuuteen suuntautuvista lausumista johtuen mm. muutoksista taloudessa, markkinoilla, kilpailuolosuhteissa sekä muutoksista sääntely-ympäristössä ja valuuttakursseissa. Konsernin johto saattaa myös joutua tekemään harkintaan perustuvia ratkaisuja, jotka koskevat laatimisperiaatteiden valintaa ja niiden soveltamista. Tämä koskee erityisesti niitä tapauksia, joissa voimassa olevassa IFRS-normistossa on vaihtoehtoisia arvostamis-, kirjaamis- ja esittämistapoja.

Arvioihin liittyvät keskeiset epävarmuustekijät sekä harkintaan perustuvia ratkaisuja vaativat osa-alueet ovat samoja kuin vuoden 2022 tilinpäätöksessä.

Johto kiinnittää erityistä huomiota käyvän arvon määrittämiseen yrityskauppojen yhteydessä sekä kiinteähintaisten sopimusten tuloutukseen.

TUNNUSLUVUT

1 000 EUR	1-12/2023	1-12/2022	Muutos
Liikevaihto	359 951	350 170	2,8 %
Liikevoitto (EBITA)	30 883	33 915	-8,9 %
EBITA, %	8,6	9,7
Liikevoitto (EBIT)	25 540	28 622	-10,8 %
EBIT, %	7,1	8,2
Voitto ennen veroja	20 805	22 386	-7,1 %
Voitto ennen veroja, %	5,8	6,4
Oman pääoman tuotto, %	15,1	17,7
ROCE, %	13,3	15,9
Omavaraisuusaste, %	40,9	38,2
Korolliset bruttovelat	86 583	90 583	-4,4 %
Nettovelkaantumisaste, %	55,3	66,8
Taseen loppusumma	284 615	281 138	1,2 %
Bruttoinvestoinnit	21 077	40 940	-48,5 %
Liiketoiminnan rahavirta	35 571	28 095	26,6 %
Laimentamaton osakekohtainen tulos, EUR	0,66	0,73	-9,6 %
Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos, EUR	0,66	0,73	-9,6 %
Osakekohtainen oma pääoma, EUR	4,55	4,25	7,1 %
Henkilöstö keskimäärin	3 949	3 936	0,3 %
Henkilöstö kauden lopussa	3 902	3 929	-0,7 %

SEGMENTTITIEDOT

Konsernin liiketoiminta jakautuu kolmeen palvelualueeseen, joista kukin muodostaa oman raportoitavan segmenttinsä. Raportoitavien segmenttien tuotot koostuvat pääasiassa palveluiden tuottamisesta.

1 000 EUR	Suunnittelu ratkaisut	Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut	Teknisen viestinnän ratkaisut	Raportoitavat segmentit yhteensä	Eliminoinnit ja muut	Yhteensä
10-12/2023
Ulkoinen liikevaihto	54 627	22 571	17 836	95 035	153	95 188
Liikevoitto (EBITA)	5 887	2 167	1 678	9 733	-172	9 561
Henkilöstö kauden lopussa	2 190	704	842	3 736	166	3 902
10-12/2022
Ulkoinen liikevaihto	48 899	24 236	17 682	90 818	206	91 024
Liikevoitto (EBITA)	5 260	2 800	1 359	9 419	312	9 731
Henkilöstö kauden lopussa	2 092	793	886	3 771	158	3 929
1-12/2023
Ulkoinen liikevaihto	202 441	86 886	69 965	359 292	659	359 951
Liikevoitto (EBITA)	19 940	6 924	4 946	31 810	-926	30 883
Henkilöstö kauden lopussa	2 190	704	842	3 736	166	3 902
1-12/2022
Ulkoinen liikevaihto	183 693	95 934	69 808	349 436	734	350 170
Liikevoitto (EBITA)	19 388	9 193	6 060	34 641	-726	33 915
Henkilöstö kauden lopussa	2 092	793	886	3 771	158	3 929

LIIKEVOITTO (EBITA):N TÄSMÄYTYS VOITTOON ENNEN VEROJA

1 000 EUR	10-12/2023	10-12/2022	1-12/2023	1-12/2022
Liikevoitto (EBITA)	9 561	9 731	30 883	33 915
Yrityshankintojen käyvän arvon arvostusten poistot	-1 362	-1 314	-5 344	-5 293
Liikevoitto (EBIT)	8 199	8 417	25 540	28 622
Rahoitustuotot ja -kulut	-1 583	371	-4 735	-6 235
Voitto ennen veroja	6 617	8 788	20 805	22 386

SEGMENTTIEN PITKÄAIKAISET VARAT

Segmenttien pitkäaikaiset varat sisältävät pitkäaikaiset varat pois lukien rahoitusinstrumentit ja laskennalliset verosaamiset. Segmenttien pitkäaikaiset varat esitetään varojen sijainnin mukaan jaoteltuna, koska konsernin ylin päätöksentekijä seuraa näitä eriä maatasolla.

1 000 EUR	31.12.2023	31.12.2022
Suomi	68 017	61 329
Skandinavia	42 248	45 017
Kiina	1 930	2 805
Keski-Eurooppa	52 804	54 802
Yhteensä	164 998	163 953

LIIKEVAIHTO

Alla oleva taulukko esittää liikevaihdon jakautumisen maantieteellisesti sekä tuloutuksen ajankohdan perusteella. Maantieteellisten alueiden tuotot esitetään myyjän sijainnin mukaan. Yhtiön Kiinan toimintojen myynti tapahtuu sekä paikallisesti että muiden konserniyhtiöiden kautta ja sisältyy siksi osittain muiden alueiden tuottoihin.

1 000 EUR	10-12/2023	10-12/2022	1-12/2023	1-12/2022
Pääasiallinen maantieteellinen alue
Suomi	46 751	46 857	182 320	181 114
Skandinavia	24 034	24 208	87 306	88 346
Keski-Eurooppa	22 096	17 163	80 222	68 242
Kiina	2 307	2 796	10 104	12 468
Yhteensä	95 188	91 024	359 951	350 170
Tuloutuksen ajoitus
Tuloutus yhtenä ajankohtana	1 598	558	4 604	2 288
Tuloutus ajan kuluessa	93 590	90 466	355 347	347 882
Yhteensä	95 188	91 024	359 951	350 170

LIIKEVAIHTO JA LIIKEVOITTO (EBIT) NELJÄNNEKSITTÄIN

1 000 EUR	1-3/2023	4-6/2023	7-9/2023	10-12/2023
Liikevaihto	94 954	89 849	79 961	95 188
Liikevoitto (EBIT)	6 259	6 114	4 967	8 199
EBIT, %	6,6	6,8	6,2	8,6
1 000 EUR	1-3/2022	4-6/2022	7-9/2022	10-12/2022
Liikevaihto	89 586	89 252	80 308	91 024
Liikevoitto (EBIT)	7 622	6 817	5 766	8 417
EBIT, %	8,5	7,6	7,2	9,2

KERTALUONTEISET ERÄT

Erien, jotka ovat joko kokonsa tai luonteensa puolesta olennaisia, ja jotka eivät ole toistuvia, katsotaan olevan kertaluonteisia. Ne esitetään konsernin tuloslaskelmassa asianmukaisissa erissä. Alla olevassa taulukossa on esitetty tuloslaskelman erät, joihin kertaluonteiset erät sisältyvät.

1 000 EUR	10-12/2023	10-12/2022	1-12/2023	1-12/2022
Liiketoiminnan muut tuotot	0	467	0	767
Työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut ja liiketoiminnan
muut kulut	-182	-172	-1 717	-1 807
Liikevoitto (EBIT)	-182	295	-1 717	-1 040
Rahoitustuotot ja -kulut	0	870	0	-5 133
Katsauskauden voitto	-182	1 165	-1 717	-6 173

YRITYSHANKINNAT

LAE Engineering GmbH (100 %)

Etteplan osti 4.7.2023 saksalaisen LAE Engineering GmbH:n, joka on sähkösuunnitteluun, voimalaitos-, rakennus- ja teollisuusautomaatioon, tiedonhallintajärjestelmiin ja teollisuuden IT-ratkaisuihin erikoistunut, noin 70 asiantuntijan suunnitteluyritys.

Hankinnasta syntyi alustavasti 2 887 tuhannen euron liikearvo, joka perustuu hankitun yhtiön henkilöstön tekniseen osaamiseen ja hankinnasta odotettaviin synergiahyötyihin. Kirjattu liikearvo ei ole miltään osin vähennyskelpoinen verotuksessa.

High Vision Engineering Sweden AB (100 %)

Etteplan vahvisti asemaansa Ruotsissa ja osti 4.9.2023 ruotsalaisen High Vision Engineering Sweden AB:n. High Vision Engineering tarjoaa suunnittelupalveluita tuotekehityksen eri vaiheissa auto- ja valmistavalle teollisuudelle. Kaupan myötä 40 High Vision Engineeringin työntekijää siirtyi Etteplanin palvelukseen.

Hankinnasta syntyi alustavasti 1 126 tuhannen euron liikearvo, joka perustuu hankitun yhtiön henkilöstön tekniseen osaamiseen ja hankinnasta odotettaviin synergiahyötyihin. Kirjattu liikearvo ei ole miltään osin vähennyskelpoinen verotuksessa.

HANKINNAT YHTEENSÄ

Seuraavassa taulukossa esitetään yhteenlaskettu, alustava erittely kauppahinnoista, hankituista varoista ja vastattavaksi otetuista veloista.

Luovutettu vastike:	1 000 EUR
Käteisvastike	7 954
Ehdollinen vastike	100
Luovutettu vastike yhteensä	8 054
Varat ja velat
Aineelliset hyödykkeet	1 014
Aineettomat hyödykkeet	8 0
Asiakassuhteet (aineettomat hyödykkeet)	2 167
Kilpailukieltosopimukset (aineettomat hyödykkeet)	160
Myynti- ja muut saamiset	4 850
Rahavarat	1 951
Varat yhteensä	10 222
Pitkäaikaiset eläkevelat	154
Muut pitkäaikaiset velat	310
Muut lyhytaikaiset velat	5 030
Laskennallinen verovelka	686
Velat yhteensä	6 181
Nettovarallisuus	4 041
Liikearvon syntyminen hankinnassa:
Luovutettu vastike	8 054
Yksilöitävissä oleva nettovarallisuus	-4 041
Liikearvo	4 013

Hankintoihin liittyvät kulut, 104 tuhatta euroa, sisältyvät liiketoiminnan muihin kuluihin konsernituloslaskelmassa.

Muutokset ehdollisia vastikkeita koskevissa veloissa

Konsernituloslaskelmaan kirjattiin toisen vuosineljänneksen aikana yhteensä 197 tuhannen euron kulu aiempiin hankintoihin liittyvien ehdollisten velkojen arvostuksen muutoksista.

AINEETTOMAT HYÖDYKKEET

Liikearvo

1 000 EUR	2023	2022
Hankintameno 1.1.	105 385	92 380
Muuntoerot	297	-2 466
Tytäryritysten hankinta	4 056	15 470
Kirjanpitoarvo 31.12.	109 737	105 385

Muut aineettomat hyödykkeet

2023 1 000 EUR	Aineettomat	Sisäisesti kehitetyt aineettomat	Yrityshankin tojen käyvän arvon	Vuokratut	Ennakko
	oikeudet	hyödykkeet	arvostukset	ohjelmistot	maksut	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2023	13 175	3 060	56 374	7 698	89	80 396
Muuntoerot	-94	0	247	1	0	154
Tytäryritysten hankinta	80	0	2 332	0	0	2 412
Lisäykset	703	11	0	530	266	1 510
Vähennykset	- 9	0	0	0	-45	-53
Siirrot erien välillä	96	45	0	0	-45	96
Hankintameno 31.12.2023	13 951	3 116	58 953	8 229	266	84 515
Kertyneet poistot 1.1.2023	-12 004	-2 868	-25 753	-7 027	0	-47 652
Muuntoerot	95	0	-68	- 2	0	24
Tilikauden poisto	-693	-86	-5 344	-515	0	-6 637
Kertyneet poistot 31.12.2023	-12 603	-2 954	-31 165	-7 544	0	-54 264
Kirjanpitoarvo 31.12.2023	1 349	162	27 788	686	266	30 250

2022 1 000 EUR	Aineettomat oikeudet	Sisäisesti kehitetyt aineettomat hyödykkeet	Yrityshankin tojen käyvän arvon arvostukset	Vuokratut ohjelmistot	Ennakko maksut	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2022	12 674	2 965	46 056	7 547	273	69 516
Muuntoerot	-59	0	-572	-35	- 1	-667
Tytäryritysten hankinta	154	0	10 890	0	0	11 044
Lisäykset	206	9	0	186	9	411
Siirrot erien välillä	200	86	0	0	-193	93
Hankintameno 31.12.2022	13 175	3 060	56 374	7 698	89	80 396
Kertyneet poistot 1.1.2022	-11 278	-2 690	-20 679	-6 060	0	-40 709
Muuntoerot	58	0	220	30	0	308
Tytäryritysten hankinta	-24	0	0	0	0	-24
Tilikauden poisto	-761	-178	-5 293	-996	0	-7 227
Kertyneet poistot 31.12.2022	-12 004	-2 868	-25 753	-7 027	0	-47 652
Kirjanpitoarvo 31.12.2022	1 171	192	30 621	672	89	32 745

AINEELLISET HYÖDYKKEET

						Käyttöoikeusomaisuuserät
2023 1 000 EUR	Maa- ja vesialueet	Raken nukset	Koneet ja kalusto	Muut aineelliset hyödykkeet	Koneet ja kalusto	Toimitilat	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2023	19	495	17 417	1 834	26 011	45 059	90 836
Muuntoerot	0	0	-46	- 4	25	0	-25
Tytäryritysten hankinta	0	0	249	0	230	542	1 021
Lisäykset	0	0	900	149	3 663	7 367	12 079
Vähennykset	0	-495	-33	- 4	-123	-1 043	-1 697
Siirrot erien välillä	0	0	- 4	0	0	0	- 5
Hankintameno 31.12.2023	19	0	18 484	1 974	29 807	51 925	102 209
Kertyneet poistot 1.1.2023	0	-25	-14 303	-1 491	-20 690	-29 519	-66 029
Muuntoerot	0	0	53	2	-20	0	35
Vähennykset	0	40	0	0	0	0	40
Tilikauden poisto	0	-16	-1 221	-116	-3 626	-7 240	-12 218
Kertyneet poistot 31.12.2023	0	0	-15 471	-1 604	-24 337	-36 759	-78 171
Kirjanpitoarvo 31.12.2023	19	0	3 013	370	5 470	15 166	24 038

Käyttöoikeusomaisuuserät

				Muut
2022	Maa- ja	Raken	Koneet ja	aineelliset	Koneet ja
1 000 EUR	vesialueet	nukset	kalusto	hyödykkeet	kalusto	Toimitilat	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2022	19	495	15 860	1 597	22 061	37 832	77 864
Muuntoerot	0	0	-113	- 1	-215	0	-330
Tytäryritysten hankinta	0	0	509	0	118	1 177	1 804
Lisäykset	0	0	1 185	239	4 157	6 779	12 360
Vähennykset	0	0	-24	0	-109	-729	-862
Hankintameno 31.12.2022	19	495	17 417	1 834	26 011	45 059	90 836
Kertyneet poistot 1.1.2022	0	-22	-13 111	-1 204	-17 408	-21 360	-53 105
Muuntoerot	0	0	62	1	161	0	225
Tytäryritysten hankinta	0	0	-125	0	0	0	-125
Vähennykset	0	0	4	0	0	0	4
Tilikauden poisto	0	- 3	-1 133	-289	-3 443	-8 160	-13 028
Kertyneet poistot 31.12.2022	0	-25	-14 303	-1 491	-20 690	-29 519	-66 029
Kirjanpitoarvo 31.12.2022	19	471	3 114	343	5 321	15 539	24 808

Aineettomat ja aineelliset käyttöoikeusomaisuuserät yhteensä

1 000 EUR	2023	2022
Kirjanpitoarvo 1.1.	21 532	22 611
Muuntoerot	4	-60
Tytäryritysten hankinta	772	1 295
Lisäykset	11 560	11 123
Siirrot ja vähennykset	-1 165	-838
Tilikauden poisto	-11 381	-12 599
Kirjanpitoarvo 31.12.	21 322	21 532

VAKUUDET JA VASTUUSITOUMUKSET

1 000 EUR	31.12.2023	31.12.2022
Yrityskiinnitykset	320	320
Pantatut osakkeet	120	120
Muut annetut vakuudet	599	363
Yhteensä	1 039	803

LÄHIPIIRITAPAHTUMAT

Konsernin lähipiiriin luetaan henkilöt, joilla on konsernissa määräysvalta, yhteinen määräysvalta tai huomattava vaikutusvalta sekä konsernin johtoon kuuluvat avainhenkilöt. Johtoon kuuluvat avainhenkilöt ovat henkilöitä, joilla on konsernin toiminnan suunnittelua, johtamista ja valvontaa koskevat välittömät tai välilliset valtuudet ja vastuu, mukaan lukien konsernin hallituksen jäsenet (toimivaan johtoon kuuluvat ja muut). Edellä mainittujen henkilöiden puolisot ja huollettavat sekä heidän määräysvallassaan tai yhteisessä määräysvallassa olevat yhtiöt luetaan lähipiiriin. Konsernin lähipiiriin kuuluu lisäksi lopullista määräysvaltaa käyttävä Ingman Group Oy Ab ja sen konserniyritykset.

Lähipiiriliiketoimet on hinnoiteltu konsernin normaalien, markkinaehtoisten hinnoitteluperusteiden ja hankintaehtojen mukaisesti.

Lähipiirin kanssa toteutuivat seuraavat liiketapahtumat:

1 000 EUR	1-12/2023	1-12/2022
Palveluiden myynnit muille lähipiiriin kuuluville yhtiöille	42	30
Palveluiden ostot muilta lähipiiriin kuuluvilta yhtiöiltä	37	36

RAHOITUSINSTRUMENTTEIN KÄYVÄT ARVOT

Seuraavissa taulukoissa esitetään käypään arvoon arvostetut rahoitusinstrumentit arvostusmenetelmän mukaan jaoteltuina. Käytetyt tasot on määritelty seuraavasti:

Taso 1: Täysin samanlaisille varoille tai veloille noteeratut (oikaisemattomat) hinnat toimivilla markkinoilla.

Taso 2: Muut syöttötiedot kuin tasoon 1 sisältyvät noteeratut hinnat, jotka kyseiselle omaisuuserälle tai velalle on havainnoitavissa joko suoraan hintana tai epäsuorasti hinnoista johdettuina.

Taso 3: Muut kuin havainnoitavissa olevat syöttötiedot, jotka eivät perustu havainnoitavissa olevaan markkinatietoon.

KÄYPÄÄN ARVOON MUIDEN LAAJAN TULOSTEN ERIEN KAUTTA KIRJATTAVAT RAHOITUSVARAT

2023 1 000 EUR	Noteeratut osakkeet (Taso 1)	Toimitila osakkeet (Taso 2)	Noteeraamattomat osakkeet ja lainasaamiset (Taso 3)	Yhteensä
Alkusaldo 1.1.	237	120	3 019	3 376
Muihin laajan tuloksen eriin kirjatut tuotot/kulut	-38	0	0	-38
Kirjanpitoarvo 31.12.	199	120	3 019	3 339

2022 1 000 EUR	Noteeratut osakkeet (Taso 1)	Toimitila osakkeet (Taso 2)	Noteeraamattomat osakkeet ja lainasaamiset (Taso 3)	Yhteensä
Alkusaldo 1.1.	275	120	24	418
Sijoitus Ekkono AB:hen	0	0	2 034	2 034
Myönnetty laina Ekkono AB:lle	0	0	963	963
Muihin laajan tuloksen eriin kirjatut tuotot/kulut	-37	0	0	-37
Vähennykset	0	0	- 1	- 1
Kirjanpitoarvo 31.12.	237	120	3 019	3 376

KÄYPÄÄN ARVOON TULOSVAIKUTTEISESTI KIRJATTAVAT RAHOITUSVELAT

Tytäryhtiöiden hankintavelka (Taso 3)

1 000 EUR	2023	2022
Alkusaldo 1.1.	33	800
Lisäykset	100	0
Arvostuksen muutos	197	-767
Maksusuoritus	-230	0
Kirjanpitoarvo 31.12.	100	33

EI-IFRS TUNNUSLUVUT

Etteplan esittää ei-IFRS-tunnuslukuja täydentääkseen IFRS-standardien mukaisesti laadittua konsernitilin-päätöstään. Näiden tunnuslukujen tarkoituksena on mitata kasvua ja kuvata yrityksen toiminnan taloudellista suorituskykyä. Tässä osiossa esitetään oleellisimmat konsernin käyttämät ei-IFRS-tunnusluvut. Kaikkien esitettävien tunnuslukujen laskentakaavat löytyvät tämän tiedotteen lopusta.

LIIKEVOITTO (EBITA) JA EBITA, %

Liikevoitto (EBITA) esitetään, koska se kuvaa konsernin operatiivista suoritustasoa paremmin kuin liike-voitto (EBIT). Siihen ei sisälly yrityshankintoihin liittyvien käyvän arvon arvostusten poistoja. EBITA, % esittää liikevoitto (EBITA):n prosenttiosuutena liikevaihdosta. Alla olevassa taulukossa esitetään liikevoit-to (EBITA):n täsmäytys liikevoittoon (EBIT).

1 000 EUR	10-12/2023	10-12/2022	1-12/2023	1-12/2022
Liikevoitto (EBIT)	8 199	8 417	25 540	28 622
Yrityshankintojen käyvän arvon arvostusten poistot	1 362	1 314	5 344	5 293
Liikevoitto (EBITA)	9 561	9 731	30 883	33 915

ORGAANINEN JA EPÄORGAANINEN KASVU SEKÄ KASVU VERTAILUKELPOISILLA VALUUTTAKURSSEILLA

Orgaaninen (liikevaihdon) kasvu esitetään liikevaihdon kasvun lisäksi, koska se kuvaa konsernin liikevaihdon kasvua ilman viimeisen 12 kuukauden aikana toteutettujen yrityshankintojen vaikutusta ja näin ollen mahdollistaa paremman vertailtavuuden raportoitavien kausien välillä. Orgaaninen kasvu lasketaan vertaamalla vertailukausien liikevaihtoa lukuun ottamatta liikevaihtoa viimeisen 12 kuukauden aikana hankituista liiketoiminnoista. Epäorgaanisena kasvuna esitetään viimeisen 12 kuukauden aikana toteutettujen yrityshankintojen tuottama liikevaihdon kasvu. Kasvu vertailukelpoisilla valuuttakursseilla (liikevaihdon) esitetään, koska se kuvaa konsernin liikevaihdon kasvua ilman valuuttakurssien muutosten vaikutusta ja näin ollen mahdollistaa paremman vertailtavuuden raportoitavien kausien välillä. Laskettaessa liikevaihdon kasvua vertailukelpoisilla valuuttakursseilla, raportointikauden liikevaihto lasketaan käyttäen vertailukauden valuuttakursseja. Luku esitetään sekä konsernin liikevaihdolle että orgaaniselle kasvulle.

JOHDETTUJEN PALVELUJEN OSUUS LIIKEVAIHDOSTA

Etteplan mittaa Johdettujen palvelujen osuutta liikevaihdosta, ns. MSI-indeksiä. Johdetut palvelut (Managed Services) ovat palvelukokonaisuuksia, esimerkiksi projekteja tai ulkoistusratkaisuja, joissa asiakas maksaa tuloksista resurssien sijaan. Johdettujen palvelujen osuus liikevaihdosta (MSI-indeksi) esitetään, koska se kuvaa Etteplanin strategian edistymistä sekä selittää osaltaan kannattavuuden muutoksia.

TUNNUSLUKUJEN LASKENTAKAAVAT

IFRS-tunnusluvut

Laimentamaton osakekohtainen tulos =	(Emoyhtiön omistajille kuuluva Katsauskauden voitto) x 100
	Osakkeiden osakeantioikaistu keskimääräinen lukumäärä katsauskauden aikana
Laimennusvaikutuksella oikaistu
osakekohtainen tulos =	(Emoyhtiön omistajille kuuluva Katsauskauden voitto laimennusvaikutuksella oikaistuna) x 100
	Osakkeiden osakeantioikaistu keskimääräinen lukumäärä katsauskauden aikana
	laimennusvaikutuksella oikaistuna

Ei-IFRS-tunnusluvut

Liikevoitto (EBITA) =	Liikevoitto (EBIT) + yrityshankintojen käyvän arvon arvostusten poistot
Orgaaninen kasvu =	(Liikevaihto raportointivuonna - Liikevaihto vertailuvuonna - hankittujen yhtiöiden tuottama Liikevaihto raportointivuonna) x 100 Liikevaihto vertailuvuonna
Liikevaihto avainasiakkailta, kasvu =	(Liikevaihto avainasiakkailta raportointivuonna - Liikevaihto avainasiakkailta vertailuvuonna) x 100 Liikevaihto avainasiakkailta vertailuvuonna
Johdettujen palveluiden osuus liikevaihdosta =	Liikevaihto Johdetuista palveluista x 100 Liikevaihto
Oman pääoman tuottoprosentti (ROE), % =	Katsauskauden voitto x 100 Oma pääoma yhteensä, keskiarvo
Sitoutuneen pääoman tuottoprosentti (ROCE), ennen veroja, % =	(Voitto ennen veroja + Rahoituskulut) x 100 (Oma pääoma ja velat yhteensä - korottomat velat), keskiarvo
Omavaraisuusaste, % =	Oma pääoma yhteensä x 100 Oma pääoma ja velat yhteensä - Saadut ennakot
Bruttoinvestoinnit =	Kokonaisinvestoinnit pysyviin vastaaviin, mukaan luettuina yritysostot ja taseeseen aktivoidut tuotekehityskustannukset
Nettovelkaantumisaste, % =	(Korolliset velat - Rahavarat) x 100 Oma pääoma yhteensä
Osakekohtainen oma pääoma =	Oma pääoma yhteensä Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä kauden päätöspäivänä
Osakekannan markkina-arvo =	Ulkona olevien osakkeiden lukumäärä kauden päätöspäivänä x kauden viimeinen kaupantekokurssi