Olvi Oyj

Interim / Quarterly Report • Aug 13, 2024

OLVI OYJ Puolivuosikatsaus 13.8.2024 klo 9.00

Olvi-konsernin puolivuosikatsaus tammi-kesäkuu 2024 - Kannattavuus parani suunnitellusti

Huhti-kesäkuu 2024

• Myyntivolyymi laski 2,5 % ja oli 298,0 (305,7) miljoonaa litraa.
• Liikevaihto pysyi edellisen vuoden tasolla ja oli 194,7 (195,4) miljoonaa euroa.
• Kannattavuus parani; oikaistu liiketulos kasvoi 7,6 % ja oli 31,0 (28,8) miljoonaa euroa.

Tammi-kesäkuu 2024

• Myyntivolyymi laski 1,1 % ja oli 503,1 (509,0) miljoonaa litraa.
• Liikevaihto pysyi edellisen vuoden tasolla ja oli 325,1 (324,9) miljoonaa euroa.
• Oikaistu liiketulos kasvoi 8,8 % ja oli 42,2 (38,8) miljoonaa euroa.
• Omavaraisuusaste oli 52,9 (49,1) %.

Lähiajan näkymät 2024 (täsmennetty)

Olvi-konsernin tilikauden 2024 oikaistun liiketuloksen odotetaan olevan 74–80 miljoonaa euroa. Aikaisemmin tilikauden oikaistun tuloksen odotettiin olevan 71–80 miljoonaa euroa.

Konsernin keskeisimmät tunnusluvut

	4–6/ 2024	4–6/ 2023	Muutos %	1–6/ 2024	1–6/ 2023	Muutos %	1–12/ 2023
Myyntivolyymi, Mltr	298,0	305,7	-2,5	503,1	509,0	-1,1	975,8
Liikevaihto, MEUR	194,7	195,4	-0,4	325,1	324,9	0,1	630,6
Bruttokate, MEUR	79,7	73,7	8,0	129,9	120,7	7,6	235,6
% liikevaihdosta	40,9	37,7		40,0	37,1		37,4
Oikaistu liiketulos, MEUR	31,0	28,8	7,6	42,2	38,8	8,8	67,1
% liikevaihdosta	15,9	14,7		13,0	11,9		10,6
Liiketuloksen	0,0	0,0		0,0	-12,2		-12,2
vertailukelpoisuuteen
vaikuttavat erät, MEUR
Liiketulos, MEUR	31,0	28,8	7,6	42,2	26,6	58,7	54,9
% liikevaihdosta	15,9	14,7		13,0	8,2		8,7
Oikaistu tilikauden tulos,	22,6	22,9	-1,4	31,6	27,5	15,0	50,7
MEUR
% liikevaihdosta	11,6	11,7		9,7	8,5		8,0
Tilikauden tulos, MEUR	22,6	22,9	-1,4	31,6	15,3	106,6	38,5
% liikevaihdosta	11,6	11,7		9,7	4,7		6,1
Tulos/osake, EUR	1,08	1,10	-1,5	1,51	0,74	102,6	1,85
Investoinnit, MEUR	9,4	6,9	35,2	14,9	13,8	7,6	24,9
Oma pääoma/osake, EUR				14,30	12,91	10,7	13,95
Omavaraisuusaste, %				52,9	49,1		59,0
Velkaantumisaste, %				-7,0	-10,1		-8,5

Olvi esittää vaihtoehtoisina tunnuslukuina oikaistun liiketuloksen (Adjusted EBIT) ja oikaistun tilikauden tuloksen (Adjusted Profit for the Period), joiden tavoitteena on parantaa raportointikausien vertailtavuutta. Tammi-kesäkuun 2023 oikaistuun liiketulokseen ja tilikauden tulokseen sisältymättömät vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät olivat yhteensä 12,2 miljoonaa euroa ja ne liittyivät Valko-Venäjän tytäryhtiölle asetettuun sakkoon.

Toimitusjohtajan katsaus (Patrik Lundell)

Strategian toteuttaminen etenee suunnitellusti

Strategiamme tähtää kannattavaan kasvuun sekä kestävään omistaja-arvon kasvattamiseen. Visionamme on olla halutuin monipaikallinen juomatalo. Kasvun mahdollistaa laaja ja monipuolisesti kuluttajakysyntään vastaava tuotevalikoimamme sekä alkoholillisissa että alkoholittomissa tuoteryhmissä.

Yksi strategiamme kulmakivistä on perusliiketoimintamme kannattavuuden parantaminen keskittymällä paikallisten asiakas- ja kuluttajatarpeiden tunnistamiseen. Vastaamme niihin tuotekehityksen sekä hinta- ja valikoimaoptimoinnin avulla. Alkuvuoden aikana onnistuimme kasvattamaan myynnin arvoa keskihinnan kehityksen kautta. Optimoimme ja kehitimme myyntivolyymia huomioiden kunkin tuoteryhmän ja markkinan tarpeet. Kasvatimme myös alkoholittomien tuotteiden osuutta kokonaisvolyymista. Erityisesti virvoitus- ja energiajuomien myynti kasvoi alkuvuodesta edelliseen vuoteen verrattuna.

Alkuvuoden aikana toteutimme organisaatiouudistuksen, jonka avulla tuemme paremmin konsernitasoista funktiokohtaista kehitystä. Panostamme prosessien ja järjestelmien kehitykseen sekä datalla johtamiseen. Tavoitteena on tukea liiketoiminnan kilpailukykyä pitkällä aikavälillä. Työ vastuullisuustavoitteidemme saavuttamiseksi etenee määrätietoisesti. Olemme tyytyväisiä uuden strategian toteutuksen käynnistykseen alkuvuoden aikana.

Taloudellinen kehitys

Huhti-kesäkuu 2024

Toisen vuosineljänneksen kannattavuus kehittyi oikeansuuntaisesti raaka-aineiden hintojen nousun laantumisen, tuotevalikoiman kehittämisen sekä hinnankorotusten ansiosta. Onnistuimme parantamaan kannattavuuttamme selvästi bruttokatteen kasvaessa 8,0 ja oikaistun liiketuloksen 7,6 prosenttia verrattuna edelliseen vuoteen.

Kuluttajien ostovoima ei kuitenkaan ole vielä palautunut. Tämä vaikutti kokonaiskysyntään useilla markkinoilla. Olvin markkinaosuudet säilyivät tai kasvoivat laajan portfoliomme ja vahvojen tuotemerkkiemme ansiosta. Myyntivolyymimme laski 2,5 prosenttia, mikä oli kuitenkin yleistä markkinakehitystä vähemmän. Tästä huolimatta liikevaihto pysyi edellisvuoden tasolla.

Tammi-kesäkuu 2024

Myyntivolyymimme laski 1,1 prosenttia 503,1 (509,0) miljoonaan litraan johtuen kuluttajien ostovoiman heikosta kehityksestä sekä tuotevalikoiman suunnitellusta optimoinnista vähittäiskaupassa erityisesti Suomessa. Liikevaihtomme pysyi edellisen vuoden tasolla ja oli 325,1 (324,9) miljoonaa euroa keskihinnan nousun ansiosta. Markkinaosuutemme pysyivät vahvoina kiristyneestä hintakilpailusta huolimatta. Olemme pystyneet kasvattamaan hotelli- ja ravintolakanavan (HoReCa) myyntiä, kun taas satama- ja rajakauppa oli selvästi edellisvuotta vähäisempää erityisesti Suomen ja Viron välillä.

Oikaistu liiketuloksemme kasvoi 8,8 prosenttia edelliseen vuoteen verrattuna ja oli 42,2 (38,8) miljoonaa euroa. Kannattavuutta paransi kustannusinflaation laantuminen raaka-aineissa ja voimaan saatetut markkinakohtaisesti kohdennetut hinnankorotukset. Tuotantokustannukset nousivat vielä ensimmäisen vuosineljänneksen aikana edelliseen vuoteen verrattuna, mutta nousu pysähtyi toisella vuosineljänneksellä. Kokonaisuudessaan alkuvuonna tuotantokustannukset olivat kuitenkin edellisvuotta korkeammalla tasolla.

Segmenttikohtainen liiketoiminnan kehitys tammi-kesäkuu 2024

Kannattavuus parani Suomessa alkuvuoden aikana

Suomen liiketoimintojen liikevaihto kasvoi 2,9 prosenttia, mutta myyntivolyymi laski 4,1 prosenttia. Myyntivolyymin kehitykseen vaikuttivat vähittäiskaupassa tehdyt tuotevalikoimamuutokset. Vesien myynti kehittyi tuoteryhmistä parhaiten, kun taas oluissa tuoteportfoliota optimoitiin suunnitelmallisesti volyymin suhteen. Alkoholilainsäädännön muutos kasvatti liikevaihtoa hieman kesäkuussa, kun vähittäiskaupassa myytävien tuotteiden alkoholiraja nostettiin 8,0 tilavuusprosenttiin ja vähittäiskaupat muuttivat valikoimiaan tämän mukaisesti. Pitkän aikavälin vaikutusta kuluttajakäyttäytymiseen on vielä liian aikaista arvioida.

Suomen liiketoimintojen liiketulos oli 13,6 (9,7) miljoonaa euroa. Liiketulos parani 40,6 prosenttia viime vuoden vertailujaksosta ennen kaikkea tuoteasemointien, tuotevalikoimamuutosten ja hinnankorotusten ansiosta. Merkittävimmät hinnankorotukset on viety läpi alkuvuoden aikana, mutta kannattavuus ei ole vielä palautunut kriisejä edeltävälle tasolle. Toimenpiteet kannattavuuden parantamiseksi ja strategian mukaisten tavoitteiden saavuttamiseksi jatkuvat muun muassa kehittämällä tuotevalikoimaa.

Itämeren alueen liiketulos parani

Itämeren alueen myyntivolyymi laski 3,1 prosenttia ja liikevaihto 1,8 prosenttia alkuvuoden aikana. Baltian maissa ja erityisesti Virossa, jossa myös turismi on vähentynyt merkittävästi, kuluttajien ostovoima kehittyi heikosti alkuvuodesta. Tämä vaikutti myös juomien kysyntään ja johti hintakilpailuun laskevista myyntivolyymeista. Segmentin hotelli- ja ravintolakanavan (HoReCa) myynti kehittyi kuitenkin edellisvuotta paremmin. Liiketulos parani 3,3 prosenttia ja oli 12,7 (12,3) miljoonaa euroa. Kannattavuutta paransivat kustannusten nousun pysähtyminen, tuotannollisen toiminnan tehostamistoimenpiteet sekä kohdennetut hinnankorotukset. Tanskan liiketoiminnan kehittämistoimenpiteet jatkuvat ja kannattavuutta pystyttiin alkuvuoden aikana parantamaan.

Valko-Venäjän valuuttakurssin heikentyminen laski liiketulosta

Valko-Venäjän segmentin myyntivolyymi kasvoi 4,3 prosenttia. Myyntivolyymi kasvoi eniten alkoholittomissa tuotekategorioissa kuten vesissä ja virvoitusjuomissa. Liikevaihto pysyi edellisen vuoden tasolla ollen 72,7 miljoonaa euroa. Valko-Venäjän ruplan valuuttakurssi heikentyi alkuvuoden aikana vertailujaksoon nähden. Paikallisessa valuutassa liikevaihto kasvoi 12,7 prosenttia. Oikaistu liiketulos heikkeni 5,3 prosenttia vertailukauden oikaistuun liiketulokseen verrattuna ja oli 16,6 (17,5) miljoonaa euroa. Paikallisessa valuutassa oikaistu liiketulos parani 5,7 prosenttia.

Myynnin kehitys

Olvi-konsernin tammi-kesäkuun myyntivolyymi pieneni 1,1 prosenttia ja oli 503,1 (509,0) miljoonaa litraa.

Myyntivolyymi, miljoonaa litraa	4–6/	4–6/	Muutos	1–6/	1–6/	Muutos
	2024	2023	%	2024	2023	%
Suomi	75,2	80,1	-6,1	133,1	138,9	-4,1
Itämeren alue	115,1	121,0	-4,9	194,2	200,5	-3,1
Valko-Venäjä	110,3	105,9	4,1	179,1	171,8	4,3
Eliminoinnit	-2,6	-1,3		-3,3	-2,2
Yhteensä	298,0	305,7	-2,5	503,1	509,0	-1,1

Konsernin tammi-kesäkuun liikevaihto kasvoi 0,1 prosenttia ja oli 325,1 (324,9) miljoonaa euroa.

Liikevaihto, miljoonaa euroa	4–6/	4–6/	Muutos	1–6/	1–6/	Muutos
	2024	2023	%	2024	2023	%
Suomi	68,4	67,6	1,2	119,1	115,7	2,9
Itämeren alue	82,3	84,6	-2,7	135,4	137,9	-1,8
Valko-Venäjä	45,6	44,0	3,5	72,7	72,8	-0,0
Eliminoinnit	-1,6	-0,8		-2,1	-1,5
Yhteensä	194,7	195,4	-0,4	325,1	324,9	0,1

Olvi-konserni on muuttanut 1.1.2024 alkaen segmenttien esitystapaa aiemmasta vastaamaan johdon seurantaa ja jatkossa segmenttien myyntivolyymit sekä liikevaihdot esitetään segmentin sisäisillä liiketapahtumilla eliminoituna. Vertailutiedot on muutettu vastaavasti.

Tuloskehitys

Konsernin liiketulos oli huhti-kesäkuussa 31,0 (28,8) miljoonaa euroa eli 15,9 (14,7) prosenttia liikevaihdosta. Toisen vuosineljänneksen liiketulokseen ei sisälly vertailukelpoisuuteen vaikuttavia eriä. Oikaistu tammikesäkuun liiketulos kasvoi 8,8 prosenttia ja oli 42,2 (38,8) miljoonaa euroa. Oikaistun liiketuloksen parantumiseen vaikutti ennen kaikkea Suomen kannattavuuden parantuminen vertailukauteen verrattuna. Liiketulos tammikesäkuussa oli 42,2 (26,6) miljoonaa euroa, mikä oli 58,7 prosenttia edellisvuoden vertailujaksoa enemmän. Vertailukauden liiketulosta rasitti Valko-Venäjän tytäryhtiölle asetettu sakko.

Oikaistu liiketulos, miljoonaa	4–6/	4–6/	Muutos	1–6/	1–6/	Muutos
euroa	2024	2023	%	2024	2023	%
Suomi	10,1	8,0	26,3	13,6	9,7	40,6
Itämeren alue	9,9	9,8	0,8	12,7	12,3	3,3
Valko-Venäjä	11,4	11,4	-0,6	16,6	17,5	-5,3
Eliminoinnit	-0,4	-0,4		-0,7	-0,7
Yhteensä	31,0	28,8	7,6	42,2	38,8	8,8

Liiketulos, miljoonaa euroa	4–6/	4–6/	Muutos	1–6/	1–6/	Muutos
	2024	2023	%	2024	2023	%
Suomi	10,1	8,0	26,3	13,6	9,7	40,6
Itämeren alue	9,9	9,8	0,8	12,7	12,3	3,3
Valko-Venäjä	11,4	11,4	-0,6	16,6	5,4	209,4
Eliminoinnit	-0,4	-0,4		-0,7	-0,7
Yhteensä	31,0	28,8	7,6	42,2	26,6	58,7

Konsernin tammi-kesäkuun tulos verojen jälkeen oli 31,6 (15,3) miljoonaa euroa.

Emoyhtiön omistajille kuuluvasta voitosta laskettu osakekohtainen tulos oli tammi-kesäkuussa 1,51 (0,74) euroa.

Rahoitusasema ja tase

Olvi-konsernin taseen loppusumma kesäkuun 2024 lopussa oli 561,3 (545,6) miljoonaa euroa. Oma pääoma per osake oli 14,30 (12,91) euroa. Omavaraisuusaste oli 52,9 (49,1) prosenttia ja velkaantumisaste -7,0 (-10,1) prosenttia. Konsernin maksuvalmiutta kuvaava mittari, current ratio, pysyi samalla hyvällä tasolla ja oli 1,2 (1,1). Korollisten velkojen määrä oli kesäkuun lopussa 11,8 (5,5) miljoonaa euroa. Korollisista veloista lyhytaikaisten velkojen osuus oli 5,2 (3,4) miljoonaa euroa.

Olvi-konsernin tase ja rahoitusasema ovat vahvat. Yhtiö on nettovelaton. Yhtiön kyky investoida pysyi hyvänä.

Konsernin rahavarat olivat kesäkuun lopussa 32,5 (32,5) miljoonaa euroa. Olvilla on käytössä likviditeetin hallintaan erilaisia lyhytaikaisia rahoitusinstrumentteja kuten luottolimiittejä. Liiketoiminnan rahavirta oli 26,0 (- 0,1) miljoonaa euroa. Sitä paransi liiketuloksen kasvu vertailukaudesta. Investointien rahavirta oli -14,1 (-13,9) miljoonaa euroa ja rahoituksen rahavirta -11,5 (-12,7) miljoonaa euroa.

Investoinnit

Olvi-konsernin laajennus- ja korvausinvestoinnit olivat tammi-kesäkuussa 14,9 (13,8) miljoonaa euroa. Investoinneista 7,3 miljoonaa euroa kohdistui Suomeen ja 6,1 miljoonaa euroa Itämeren alueen tytäryhtiöihin. Suomessa aloitettiin Iisalmen tehtaan varasto- ja logistiikkainvestointi alkuvuoden aikana. Valko-Venäjällä tehtiin tytäryhtiön omalla tulorahoituksella tuotannon jatkuvuuden kannalta välttämättömiä korvausinvestointeja 1,5 miljoonalla eurolla.

Toiminnan kausiluonteisuus

Konsernin liiketoimintojen luonteeseen liittyy kausivaihtelua. Raportoitavien maantieteellisten segmenttien liikevaihto ja liiketulos eivät kerry tasaisesti, vaan ne vaihtelevat vuodenaikojen ja sesonkien ominaispiirteiden mukaan.

Henkilöstö

Olvi-konsernin henkilöstömäärä oli tammi-kesäkuussa keskimäärin 2 430 (2 374) henkilöä, jossa oli kasvua 2,4 prosenttia.

Olvi-konsernin henkilöstömäärät keskimäärin segmenteittäin:

	4–6/	4–6/	Muutos	1–6/	1–6/	Muutos
	2024	2023	%	2024	2023	%
Suomi	487	483	0,8	451	448	0,7
Itämeren alue	1 102	1 098	0,4	1 080	1 069	1,0
Valko-Venäjä	920	865	6,4	899	857	4,9
Yhteensä	2 509	2 446	2,6	2 430	2 374	2,4

Vastuullisuus

Olvi-konsernin vastuullisuustyö sai tunnustusta ensimmäisen vuosipuoliskon aikana. A. Le Coq saavutti korkeimman tason Viron Responsible Business Index 2024 -arvioinnissa sekä korkeimman tunnustuksen maanpuolustuksen tukemisessa. Myös Olvin Iisalmen tehtaan ilmastotyö sai tunnustusta, kun Olville luovutettiin Vuoden neutraalein -pääpalkinto Pohjois-Savon ilmastotekona.

Ympäristövastuu

Olvi-konsernin arvoketjun päästöjen (Scope 3) laskenta vuoden 2023 osalta valmistui. Edelliseen vuoteen verrattuna arvoketjun kokonaispäästöt pysyivät lähes samalla tasolla ollen 393 841 (393 812) tonnia CO2e. Tämä on 0,41 (0,42) kg CO2e per tuotettu litra. Kaikki päästöt huomioiden (Scope 1, 2 ja 3) kokonaispäästöt ovat pienentyneet 0,2 prosenttia vuodesta 2022 vuoteen 2023, ja päästöintensiteetti eli päästöt suhteessa tuotantolitroihin on laskenut 1,8 prosenttia toiminnan kehittämisen ansiosta. Vuoden 2024 tavoitteena on saada kokonaispäästöt laskemaan 5,5 prosenttia vuodesta 2023.

Kokonaispäästöjen pitkän aikavälin vähentämistavoitteen saavuttamiseksi Olvi-konserni on tehnyt vuotuiset suunnitelmat oman toiminnan (Scope 1 ja 2) sekä arvoketjun päästöjen (Scope 3) vähentämiseksi. Arvoketjun osalta suunnitelmaa tarkennetaan vielä yhtiö- ja vuositasolle. Tavoitteena on hiilineutraalit omat toiminnot (Scope 1 ja 2) vuonna 2030. Arvoketjun (Scope 3) päästöjä halutaan vähentää 40 prosenttia verrattuna vuoteen 2021 ja saavuttaa arvoketjun osalta hiilineutraalius vuonna 2040.

Oman toiminnan päästöt (Scope 1 ja 2) laskivat alkuvuonna 13 636 (13 779) tonniin CO2e. Lasku johtuu pääasiassa Tanskan Vestfyenin panimon siirtymisestä uusiutuvan sähköön käyttöön. Tämän myötä Olvikonsernin alkuvuoden aikana käyttämästä sähköstä jo 68,0 (63,2) prosenttia on ollut uusiutuvaa sähköä. Vastaavasti Olvi-konsernin alkuvuoden aikana käyttämä uusiutuva lämpö- ja höyryenergia on noussut 45,9 (45,1) prosenttiin. Tämä johtuu bioenergiaa käyttävien tuotantolaitosten suuremmista tuotantovolyymeistä sekä Olvi-konsernin biokaasun kasvaneesta hyödyntämisestä. Olvi-konsernin tavoitteena on käyttää vain uusiutuvaa energiaa ja sähköä omassa toiminnassa vuonna 2030.

Oman toiminnan vedenkäytön seurantaa ja vaikutusten arviointia on tarkennettu, minkä ansiosta Olvi-konsernin vedenkulutus laski hieman ja oli 2,71 (2,75) valmistuotelitraa kohden. Myöhemmin tänä vuonna kehitämme arvoketjun vedenkäytön seurantaa ja vaikutusten arviointia erityisesti raaka-aineiden ja pakkausten valmistukseen liittyen. Olvi-konsernin tavoitteena on käyttää vettä edellisvuotta vähemmän ja vähentää vedenkäyttö 2,5 litraan valmistuotelitraa kohden vuoteen 2030 mennessä.

Sosiaalinen vastuu

Alkuvuoden aikana kehitettiin ihmisoikeuksien arviointiprosessia. Uuden prosessin mukainen arviointi on käynnissä yhtiöissä sekä arvoketjussa ja työ saatetaan päätökseen loppuvuoden aikana. Tuloksena saadaan syvempi ymmärrys Olvi-konsernin ja sen arvoketjun mahdollisista ihmisoikeusvaikutuksista ja -riskeistä.

Työterveyden ja -hyvinvoinnin kehittämistyötä jatkettiin. People Power -tutkimuksen tulosten pohjalta tehtiin yhtiökohtaisia kehityssuunnitelmia, joita toteutetaan parhaillaan. Samoin työturvallisuuskulttuurin kehittäminen jatkuu. Työtapaturmien harmonisoitu määritelmä on otettu käyttöön ja aiheeseen on kiinnitetty huomiota ohjeistuksen ja seurannan avulla. Tehty työ näkyy laskeneissa työtapaturmamäärissä, joita oli alkuvuonna 11 (16) kappaletta. Tapaturmista yksikään ei ole ollut vakava. Olvi-konsernin tavoitteena on vähentää tapaturmia vuotuisesti 10 prosenttia ja saavuttaa nolla tapaturmaa vuonna 2030.

Työ tuoteportfolion vastuullisuuden kehittämiseksi jatkuu vuotuisten tavoitteiden mukaisesti. Vastuullisen tuotteen määritelmää päivitetään parhaillaan EU:n kestävyyslainsäädännön vaateet huomioiden. Lisäksi selvitykset syvemmän ymmärryksen saamiseksi vastuullisuudesta eri tuoteryhmiin ja brändeihin liittyen konsernin kussakin toimintamaassa jatkuvat syksyllä. Tavoitteena on muun muassa alkoholittomien tuotteiden osuuden kasvattaminen myynnistä, mikä toteutui alkuvuoden osalta.

Hyvä hallintotapa

Olvi-konserni valmistautuu kestävyysraportointidirektiivin (CSRD) vaateisiin. Tulosten pohjalta kehitetään vastuullisuustiedon keräämistä ja jäljitettävyyttä sekä valmiutta tulevaan kestävyysraportointiin. Lisäksi seurataan ja valmistaudutaan muihin EU:n kestävyyslainsäädännön muutoksiin, kuten ympäristöväittämiin ja pakkauksiin liittyvään sääntelyyn sekä muihin lisääntyviin raportointivaateisiin. Vuotuisten tavoitteiden mukaisesti kumppaneiden sitouttamista Code of Conductiin on jatkettu ja henkilöstön Code of Conduct -koulutus tullaan toteuttamaan kesän jälkeen kussakin Olvi-konsernin yhtiössä.

Hallitus ja johto

Olvi Oyj:n hallituksessa ja johdossa ei ole toisen vuosineljänneksen aikana tapahtunut muutoksia.

Katsauskauden muut tapahtumat

Konsernirakenteen muutokset

Olvin tytäryhtiöomistuksissa ei tapahtunut muutoksia tammi-kesäkuun 2024 aikana.

Liiketoiminnan riskit ja niiden hallinta

Geopoliittinen tilanne

Geopoliittinen tilanne on vaikuttanut Olvin toimintaympäristöön. Sota Ukrainassa on lisännyt merkittävästi liiketoiminnan riskejä. Koronapandemia aiheutti saatavuusongelmia sekä raaka-aineissa että pakkausmateriaaleissa ja sota vaikeutti entisestään materiaalien hankintaa. Materiaalien koronapandemian aikana alkanut kustannusten nousu jatkui vuoden 2023 aikana, mutta on tasaantunut kokonaisuutena vuoden 2024 alussa verrattuna vertailukauteen. Hintojen ja saatavuuden epävarmuus on jatkunut markkinoilla Ukrainan sodasta, geopoliittisista jännitteistä ja ilmastonmuutoksen aiheuttamista sääilmiöistä johtuen. Logistiikkakustannukset ovat jääneet korkealle tasolle. Olvi vastaa kustannusten nousuun parantamalla toiminnan tuottavuutta sekä tarkastelemalla myyntihintoja kannattavuuden säilyttämiseksi.

Kuluttajakäyttäytyminen

Yleisen kustannustason viimeaikaisesta laantumisesta huolimatta, korkeat kuluttajahinnat heikentävät edelleen kuluttajien ostovoimaa ja vaikuttavat kuluttajakäyttäytymiseen. Tämä muutos näkyy jo kulutuksen siirtymisenä edullisempiin tuotevaihtoehtoihin ja lisäksi kulutus voi kokonaisuudessaan laskea. Lisäksi premiumisaatiotrendi voi pysähtyä. Markkinakohtaisia eroja on. Olvi-konserni vastaa muutokseen kehittämällä tuoteportfoliota kulutuskysyntää vastaavasti ja huolehtimalla markkinaosuuksien ylläpitämisestä ja vahvistamisesta.

Valko-Venäjän toimintaympäristö

Valko-Venäjän liiketoimintoihin ja taloudelliseen ennustamiseen liittyy edelleen huomattavaa epävarmuutta. Epävarmuus koskee muun muassa valuuttakurssien kehitystä, toimintaympäristön, paikallisen lainsäädännön ja verotuksen ennakoimattomuutta, kauppapakotteita ja länsimaihin suuntautuvan rahaliikenteen toimivuutta. Olvin tytäryhtiö toimii Valko-Venäjällä omalla kassavirtarahoituksella ja operatiivisesti itsenäisesti.

Lakimuutoksia on vuoden 2024 aikana tullut niin osinkojen maksuun kuin yhtiöiden myynnin estävään lainsäädäntöön. Länsimaalaisessa omistuksessa olevien yritysten osinkojen maksamista ulkomaille on rajoitettu vuosien 2024–2025 osalta asettamalla säädöksiä enimmäismääristä. Tällä hetkellä on selvityksessä rajoitusten vaikutukset Olvin osalta. Lainsäädännön muutoksista huolimatta Olvin tytäryhtiön osakkeita koskevat myyntirajoitukset pysyvät voimassa.

Muut ajankohtaiset riskit

Kyberturvallisuusuhat ovat kasvaneet muun muassa maailmanlaajuisen geopoliittisen tilanteen kärjistymisen vuoksi. Olvi-konsernissa kasvaneisiin tietoturvauhkiin on varauduttu monenlaisilla tavoilla. Henkilöstön koulutusta järjestetään, uhkista tiedotetaan säännöllisesti ja perehdytyksessä kyberturvallisuusohjeet käydään läpi. Olvin tietojärjestelmiä suojataan säännöllisillä päivityksillä, varmistuksilla, palomuureilla, haittaohjelmien torjuntaohjelmilla, sisällönsuodattimilla ja uhkien tunnistusohjelmilla.

Mikäli EU:ssa mahdollisesti voimaan tuleva pakkaus- ja pakkausjäteasetus toteutettaisiin nyt esitetyllä mallilla, nostaisi se tuotteiden valmistuksen ja logistiikan ilmastopäästöjä sekä veden kulutusta. Tämä vaikuttaa Olvin mahdollisuuksiin saavuttaa asetettuja ympäristötavoitteita. Lisäksi se aiheuttaa investointitarpeita tuotteiden täyttöön ja käsittelyyn. Seuraamme tiiviisti asetuksen käsittelyprosessia ja pyrimme vaikuttamaan asetuksen sisältöön niin, että myös Olvi-konsernin toimintamaiden kestävyysnäkökohdat tulevat asetuksen soveltamisessa huomioitua.

Vastuullisuusriskejä kartoitetaan erillisinä prosesseina, kuten ihmisoikeus- ja ilmastonmuutosarvioinnissa sekä osana yrityksen strategisia, liiketoiminnallisia, taloudellisia ja compliance-riskejä.

Varautuminen

Olvi-konsernissa on tehty useita skenaarioita liiketoimintaympäristön kehitykseen liittyen ja valmistauduttu vastaamaan muuttuviin tilanteisiin. Yhtiö on varautunut tuotannollisiin häiriöihin ja laatinut jatkuvuussuunnitelmia muun muassa henkilöstön, raaka-aineiden ja energian saatavuuteen liittyen. Yhtiö on tehnyt investointeja energian saannin turvaamiseksi ja varmistanut raaka-aineiden ja pakkausmateriaalien hankintaa. Erityisesti huomiota on kiinnitetty riskiarvioiden mukaisiin riskienhallintasuunnitelmien riittävyyteen sekä uusien riskien arviointitapojen käyttöönottoon muun muassa tieto- ja vastuullisuusriskien osalta.

Tarkempi kuvaus normaaleista liiketoimintaan liittyvistä riskeistä on nähtävillä Olvi-konsernin toimintakertomuksessa ja tilinpäätöksen liitetiedoissa sekä yhtiön internetsivujen osiossa Sijoittajille/hallinto/hallinnointiperiaatteet.

Katsauskauden jälkeiset tapahtumat

Katsauskauden jälkeen ei ole merkittäviä raportoitavia tapahtumia.

OLVI OYJ Hallitus

Webcast

Olvi Oyj järjestää toimitusjohtajan tiedotustilaisuuden, jota voi seurata osoitteessa https://olvi.videosync.fi/q2-2024 puolivuosikatsauksen julkaisupäivänä klo 11.00 alkaen. Tiedotustilaisuus pidetään englanniksi.

Tallenne webcast-lähetyksestä on katsottavissa myöhemmin yhtiön verkkosivuilla https://www.olvigroup.fi/tiedotteet-ja-julkaisut/taloudelliset-tiedotteet/

Lisätietoja:

Patrik Lundell, toimitusjohtaja, Olvi Oyj, puh. 0290 00 1050 Tiina-Liisa Liukkonen, talous- ja tietohallintojohtaja, Olvi Oyj, puh. 0290 00 1050

TAULUKKO-OSA:

• laaja tuloslaskelma, taulukko 1
• tase, taulukko 2
• laskelma oman pääoman muutoksista, taulukko 3
• rahavirtalaskelma, taulukko 4
• puolivuosikatsaustiedotteen liitetiedot, taulukko 5

JAKELU: Nasdaq Helsinki Oy Keskeiset tiedotusvälineet www.olvi.fi

OLVI-KONSERNI TAULUKKO 1

KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA

1 000 EUR

	4–6 / 2024	4–6 / 2023	1–6 / 2024	1–6 / 2023	1–12 / 2023
Bruttotuotot	393 745	401 925	670 698	680 778	1 326 568
Valmisteverot ja muut vähennettävät erät	-199 028	-206 497	-345 597	-355 887	-695 963
Liikevaihto	194 717	195 428	325 101	324 891	630 605
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-115 052	-121 689	-195 219	-204 204	-394 977
Bruttokate	79 665	73 739	129 882	120 687	235 628
Logistiikan, myynnin ja
markkinoinnin kulut	-37 323	-35 379	-65 694	-62 320	-126 605
Hallinnon kulut	-11 630	-9 272	-22 830	-19 454	-41 472
Liiketoiminnan muut tuotot ja
kulut	256	-294	827	-12 337	-12 633
Liiketulos	30 968	28 794	42 185	26 576	54 918
Rahoitustuotot	267	380	658	422	990
Rahoituskulut	-409	-470	-695	-807	-1 682
Osuus osakkuus- ja
yhteisyritysten tuloksesta	0	0	0	0	45
Tulos ennen veroja	30 826	28 704	42 148	26 191	54 271
Tuloverot	-8 208	-5 756	-10 575	-10 910	-15 798
TILIKAUDEN VOITTO	22 618	22 948	31 573	15 281	38 473
Muut laajan tuloksen erät, jotka
saatetaan myöhemmin siirtää
tulosvaikutteiseksi:
Ulkomaisiin tytäryhtiöihin liittyvät muuntoerot	1 165	435	1 393	-3 392	-5 003
TILIKAUDEN LAAJA TULOS
YHTEENSÄ	23 783	23 383	32 966	11 889	33 470
Tilikauden voiton jakautuminen:
- emoyhtiön omistajille	22 356	22 687	31 190	15 388	38 251
- määräysvallattomille omistajille	262	261	383	-107	222
Tilikauden laajan tuloksen
jakautuminen:
- emoyhtiön omistajille	23 478	23 248	32 532	12 269	33 430
- määräysvallattomille omistajille	305	135	434	-380	40
Emoyhtiön omistajille
kuuluvasta voitosta laskettu
tulos/osake, EUR
- laimentamaton	1,08	1,10	1,51	0,74	1,85
- laimennettu	1,08	1,10	1,51	0,74	1,85

OLVI-KONSERNI TAULUKKO 2

TASE
1 000 EUR	30.6.2024	30.6.2023	31.12.2023
VARAT
Pitkäaikaiset varat
Aineettomat hyödykkeet	10 154	11 012	10 518
Liikearvo	22 204	22 204	22 204
Aineelliset hyödykkeet	218 786	209 796	213 182
Osuudet osakkuus- ja yhteisyrityksissä	1 032	987	1 032
Muut sijoitukset	892	1 043	1 042
Lainasaamiset ja muut pitkäaikaiset saamiset	7 028	3 061	5 544
Laskennalliset verosaamiset	3 639	2 445	4 370
Pitkäaikaiset varat yhteensä	263 735	250 548	257 892
Lyhytaikaiset varat
Vaihto-omaisuus	86 988	84 277	74 190
Myyntisaamiset ja muut saamiset	177 486	178 205	125 815
Tuloverosaaminen	662	132	645
Rahavarat	32 458	32 482	31 458
Lyhytaikaiset varat yhteensä	297 594	295 096	232 108
VARAT YHTEENSÄ	561 329	545 644	490 000
OMA PÄÄOMA JA VELAT
Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma
Osakepääoma	20 759	20 759	20 759
Muut rahastot	1 092	1 092	1 092
Käyvän arvon rahasto	295	295	295
Omat osakkeet	-687	-884	-881
Muuntoerot	-55 426	-55 066	-56 768
Kertyneet voittovarat	329 911	300 955	324 120
	295 944	267 151	288 617
Määräysvallattomien omistajien osuus	1 135	566	721
Oma pääoma yhteensä	297 079	267 717	289 338
Pitkäaikaiset velat
Rahoitusvelat	6 567	2 044	4 098
Muut velat	731	826	782
Laskennalliset verovelat	13 622	13 141	14 100
Lyhytaikaiset velat
Rahoitusvelat	5 227	3 413	2 908
Ostovelat ja muut velat	230 761	252 067	178 751
Tuloverovelka	7 342	6 436	23
Velat yhteensä	264 250	277 927	200 662
OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ	561 329	545 644	490 000

OLVI-KONSERNI TAULUKKO 3 LASKELMA OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA

			Käyvän	Omien			Määräys vallattomien
1 000 EUR	Osake pääoma	Muut rahastot	arvon rahasto	osakkeiden rahasto	Muunto erot	Voitto varat	omistajien osuus	Yhteensä
Oma pääoma 1.1.2024	20 759	1 092	295	-881	-56 768	324 120	721	289 338
Laaja tulos:
Tilikauden tulos						31 190	383	31 573
Muut laajan tuloksen erät:
Muuntoerot					1 342		51	1 393
Tilikauden laaja tulos yhteensä					1 342	31 190	434	32 966
Liiketoimet omistajien kanssa:
Osingonmaksu						-24 826	-20	-24 846
Osakepalkitseminen, työsuorituksen arvo						522		522
Omien osakkeiden liikkeeseenlasku henkilöstölle				194		-382		-188
Muut muutokset						-713		-713
Liiketoimet omistajien kanssa yhteensä				194		-25 399	-20	-25 225
Oma pääoma 30.6.2024	20 759	1 092	295	-687	-55 426	329 911	1 135	297 079
	Osake	Muut	Käyvän arvon	Omien osakkeiden	Muunto	Voitto	Määräys vallattomien omistajien
1 000 EUR	pääoma	rahastot	rahasto	rahasto	erot	varat	osuus	Yhteensä
Oma pääoma 1.1.2023	20 759	1 092	295	-1 079	-52 030	310 194	2 514	281 745
Laaja tulos:
Tilikauden tulos						15 388	-107	15 281
Muut laajan tuloksen erät:
Muuntoerot					-3 119		-273	-3 392
Tilikauden laaja tulos yhteensä					-3 119	15 388	-380	11 889
Liiketoimet omistajien kanssa:
Osingonmaksu						-24 818	-382	-25 200
Osakepalkitseminen, työsuorituksen arvo						337		337
Omien osakkeiden hankinta				-604				-604
Omien osakkeiden liikkeeseenlasku henkilöstölle				799		-1 361		-562
Muut muutokset		83	52	-23	112
Liiketoimet omistajien kanssa yhteensä	195	83	-25 790	-405	-25 917
Tytäryhtiöomistusosuuksien muutokset:
Määräysvallattomien omistajien osuuden muutos			1 163	-1 163	0
Tytäryhtiöomistusosuuksien muutokset yhteensä			1 163	-1 163	0
Oma pääoma 30.6.2023	20 759	1 092	295	-884	-55 066	300 955	566	267 717

OLVI-KONSERNI TAULUKKO 4

RAHAVIRTALASKELMA
1 000 EUR
	1–6 / 2024	1–6 / 2023	1–12 / 2023
Tilikauden voitto	31 573	15 281	38 473
Oikaisut:
Poistot ja arvonalentumiset	12 917	12 160	24 779
Muut oikaisut	9 793	12 147	11 778
Käyttöpääoman muutos:
Myynti- ja muiden saamisten muutos	-51 930	-71 820	-20 279
Vaihto-omaisuuden muutos	-12 051	-15 245	-6 377
Osto- ja muiden velkojen muutos	38 642	51 762	-4 789
Maksetut korot	-296	-189	-408
Saadut korot	502	188	531
Saadut osingot	5	3	10
Maksetut verot	-3 112	-4 361	-15 764
Liiketoiminnan rahavirta (A)	26 043	-74	27 954
Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin	-14 526	-14 262	-25 550
Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden luovutustulot	434	311	591
Määräysvallattomien omistajien osuuksien hankinta	0	0	-2 737
Saadut osingot	0	41	41
Investointien rahavirta (B)	-14 092	-13 910	-27 655
Lainojen nostot	14 651	2 822	4 577
Lainojen takaisinmaksut	-13 726	-2 351	-6 165
Omien osakkeiden hankinta	0	-604	-604
Maksetut osingot	-12 468	-12 581	-25 339
Rahoituksen rahavirta (C)	-11 543	-12 714	-27 531
Rahavarojen lisäys (+) / vähennys (-) (A+B+C)	408	-26 698	-27 232
Rahavarat 1.1.	31 458	61 207	61 207
Valuuttakurssimuutosten vaikutus	592	-2 027	-2 517
Rahavarat 30.6./31.12.	32 458	32 482	31 458

PUOLIVUOSIKATSAUKSEN LIITETIEDOT

Puolivuosikatsaus on laadittu IAS 34 Osavuosikatsaukset -standardin mukaisesti noudattaen samoja laadintaperiaatteita kuin 31.12.2023 laaditussa tilinpäätöksessä. Olvi-konserni on muuttanut 1.1.2024 alkaen segmenttien esitystapaa aiemmasta vastaamaan johdon seurantaa ja jatkossa segmenttien myyntivolyymit sekä liikevaihdot esitetään segmentin sisäisillä liiketapahtumilla eliminoituna. Vertailutiedot on muutettu vastaavasti.

Puolivuosikatsauksen tiedot esitetään tuhansina (1000) euroina. Esittämistä varten yksittäiset luvut ja loppusummat on pyöristetty täysiksi tuhansiksi, mikä aiheuttaa pyöristyseroja yhteenlaskuissa. Valko-Venäjän ruplan vaihtokurssina on käytetty Valko-Venäjän keskuspankilta saatuja kursseja. Tunnusluvut on laskettu tarkoilla euroluvuilla. Puolivuosikatsauksessa julkistettuja tietoja ei ole tilintarkastettu.

1. SEGMENTTI-INFORMAATIO

SEGMENTTIEN LIIKEVAIHTO JA TILIKAUDEN VOITTO 1–6/2024

1 000 EUR	Suomi	Itämeren alue	Valko-Venäjä	Eliminoinnit	Konserni
TUOTOT
Ulkoinen myynti	118 900	133 486	72 715		325 101
Juomamyynti	117 796	133 486	72 715		323 997
Laitepalvelut	1 104	0	0		1 104
Sisäinen myynti	210	1 866	0	-2 076	0
Liikevaihto yhteensä	119 110	135 352	72 715	-2 076	325 101
Tilikauden voitto yhteensä	30 158	8 785	10 235	-17 605	31 573

SEGMENTTIEN LIIKEVAIHTO JA TILIKAUDEN VOITTO 1–6/2023

1 000 EUR	Suomi	Itämeren alue	Valko-Venäjä	Eliminoinnit	Konserni
TUOTOT
Ulkoinen myynti	115 719	136 421	72 751		324 891
Juomamyynti	114 715	136 421	72 751		323 887
Laitepalvelut	1 004	0	0		1 004
Sisäinen myynti	17	1 432	0	-1 449	0
Liikevaihto yhteensä	115 736	137 853	72 751	-1 449	324 891
Tilikauden voitto yhteensä	27 196	8 835	-3 219	-17 531	15 281

2. LÄHIPIIRITAPAHTUMAT

Johdon työsuhde-etuudet

Hallituksen ja toimitusjohtajan palkat ja muut lyhytaikaiset työsuhde-etuudet

1 000 EUR	1–6 / 2024	1–6 / 2023	1–12 / 2023
Toimitusjohtaja	428	178	358
Hallituksen puheenjohtaja	50	35	93
Muut hallituksen jäsenet	117	73	165
Yhteensä	595	286	616

3. OSAKKEET JA OSAKEPÄÄOMA

	30.6.2024	%
A-osakkeita, kpl	16 989 976	82,0
K-osakkeita, kpl	3 732 256	18,0
Yhteensä	20 722 232	100,0
A-osakkeiden äänimäärä yhteensä	16 989 976	18,5
K-osakkeiden äänimäärä yhteensä	74 645 120	81,5
Äänimäärä yhteensä, kpl	91 635 096	100,0
Ääniä / A-sarjan osake	1
Ääniä / K-sarjan osake	20

Rekisteröity osakepääoma 30.6.2024 oli yhteensä 20 759 tuhatta euroa.

Olvi Oyj:n osakkeille maksetaan osinkoa 1,20 euroa/osake vuodelta 2023 (1,20 euroa/osake vuodelta 2022), yhteensä 24,8 (24,8) miljoonaa euroa. Osinko maksetaan kahdessa erässä. Ensimmäinen erä 0,60 euroa osakkeelta maksettiin 18.4.2024. Toinen erä 0,60 euroa osakkeelta maksetaan 3.9.2024. Sekä K- että A-sarjan osakkeilla on sama oikeus osinkoon. Yhtiöjärjestykseen sisältyy K-sarjan osakkeita koskeva lunastuslauseke.

4. OSAKEPERUSTEISET MAKSUT

Olvi-konsernissa päättyi avainhenkilöitä koskeva suoriteperusteinen osakepalkkiojärjestelmä, jonka ansaintajakso oli 15.2.2021–14.2.2024. Osakepalkkiojärjestelmän kohderyhmään kuului 16 henkilöä ja kohderyhmällä oli mahdollista ansaita Olvi Oyj:n A-osakkeita suoriutumisen perusteella. Osakepalkkiona luovutettiin yhteensä 6 050 A-osaketta.

Katsauskaudella Olvi-konsernissa päättyi myös osakepalkkiojärjestelmä, jonka ansaintajakso oli 1.6.2022– 31.5.2024. Avainhenkilöitä koskevan lisäosakejärjestelmän kohderyhmään kuului neljä henkilöä ja kohderyhmällä oli mahdollista saada lisäosakkeita sijoittamalla henkilökohtaisesti Olvi Oyj:n A-osakkeisiin. Osakepalkkiona luovutettiin yhteensä 400 A-osaketta. Päättyneiden osakepalkkiojärjestelmien palkkiot maksettiin järjestelmien ehtojen mukaisesti Olvi Oyj:n A-osakkeina sekä osittain rahana.

Katsauskaudella kirjattiin kannustinjärjestelmiin liittyviä kustannuksia yhteensä 522,0 tuhatta euroa. Olvikonsernilla ei ole käytössä muita osake- tai optiojärjestelyjä.

5. OMAT OSAKKEET

Olvi Oyj:llä oli tammikuun 2024 alussa hallussa yhteensä 28 692 kappaletta omia A-osakkeita. Osakepalkkiojärjestelmien mukaisesti Olvi Oyj luovutti omia A-osakkeitaan suoriteperusteisen osakejärjestelmän kohderyhmän henkilöille yhteensä 6 050 kappaletta ja lisäosakejärjestelmän kohderyhmän henkilöille 400 kappaletta hankintahintaan 193,9 tuhatta euroa. Luovutettujen omien A-osakkeiden osuus kaikista osakkeista oli 0,03 prosenttia.

Olvi Oyj:llä on katsauskauden lopussa hallussa yhteensä 22 242 kappaletta omia A-osakkeita. Omien osakkeiden hankintahinta on yhteensä 686,8 tuhatta euroa. Yhtiön hallussa olevilla omilla osakkeilla yhtiö ei voi äänestää. Olvi Oyj:n hallussa olevien omien A-osakkeiden osuus kaikista osakkeista on 0,11 prosenttia ja osuus kaikkien osakkeiden yhteenlasketusta äänimäärästä 0,02 prosenttia. Hallussa olevien osakkeiden osuus Aosakkeista ja A-osakkeiden äänimäärästä on 0,13 prosenttia.

6. ULKONA OLEVIEN OSAKKEIDEN LUKUMÄÄRÄ, kpl	1–6 / 2024	1–6 / 2023	1–12 / 2023
- keskimäärin	20 696 075	20 688 243	20 690 905
- jakson lopussa	20 699 990	20 693 440	20 693 540

7. A-OSAKKEIDEN VAIHTO HELSINGIN PÖRSSISSÄ

	1–6 / 2024	1–6 / 2023	1–12 / 2023
Olvin A-osakkeiden vaihto, kpl	883 464	804 864	1 608 889
Vaihdon arvo yhteensä, 1 000 EUR	27 169	24 171	48 077
Vaihdon osuus A-osakkeiden kokonaismäärästä, %	5,2	4,7	9,5
Osakkeiden keskikurssi, EUR	30,75	30,03	29,88
Päätöspäivän kurssi, EUR	31,85	29,00	28,05
Korkein noteeraus, EUR	33,80	34,95	34,95
Alhaisin noteeraus, EUR	28,35	26,80	26,80

8. ULKOMAISET JA HALLINTAREKISTERÖIDYT OMISTUKSET 30.6.2024

	Arvo-osuusmäärä		Äänimäärä		Omistajia
	kpl	%	kpl	%	kpl	%
Suomalaiset yhteensä	17 019 300	82,13	87 932 164	95,96	23 348	99,65
Ulkomaiset yhteensä	37 700	0,18	37 700	0,04	70	0,30
Hallintarekisteröidyt (ulkom.) yhteensä	443 530	2,14	443 530	0,48	6	0,03
Hallintarekisteröidyt (kotim.) yhteensä	3 221 702	15,55	3 221 702	3,52	5	0,02
Yhteensä	20 722 232	100,00	91 635 096	100,00	23 429	100,00

9. SUURIMMAT OSAKKEENOMISTAJAT 30.6.2024

	K-sarja	A-sarja	Yhteensä	%	Äänimäärä	%
1. Olvi-säätiö	2 363 904	990 613	3 354 517	16,19	48 268 693	52,67
2. Hortling Heikki kuolinpesä *)	903 488	103 280	1 006 768	4,86	18 173 040	19,83
3. Hortling Timo Einari	212 888	49 152	262 040	1,26	4 306 912	4,70
4. Hortling-Rinne Marit	149 064	14 234	163 298	0,79	2 995 514	3,27
5. Nordea Bank Abp, hall.rek.		1 776 301	1 776 301	8,57	1 776 301	1,94
6. Skandinaviska Enskilda Banken Ab (publ),
Helsingin sivukonttori, hall.rek.		1 379 975	1 379 975	6,66	1 379 975	1,51
7. Keskinäinen Työeläkevakuutusyhtiö Varma		828 075	828 075	4,00	828 075	0,90
8. Keskinäinen Eläkevakuutusyhtiö Ilmarinen		683 000	683 000	3,30	683 000	0,75
9. Hortling Pia Johanna	23 388	28 894	52 282	0,25	496 654	0,54
10. Hortling Jens Einari	23 388	18 444	41 832	0,20	486 204	0,53
Muut	56 136	11 118 008	11 174 144	53,92	12 240 728	13,36
Yhteensä	3 732 256	16 989 976	20 722 232	100,00	91 635 096	100,00

*) Osakkeenomistus sisältää omassa ja määräysvallassa olevien nimissä olevat osakkeet.

Olvi ei ole saanut tammi-kesäkuun 2024 aikana arvopaperimarkkinalain 9 luvun 5 pykälän mukaisia liputusilmoituksia.

10. AINEELLISET KÄYTTÖOMAISUUSHYÖDYKKEET

1 000 EUR
	1–6 / 2024	1–6 / 2023	1–12 / 2023
Alkusaldo	213 182	208 165	208 165
Lisäykset	17 695	13 207	26 643
Vähennykset ja siirrot	-427	-463	1 311
Poistot ja arvonalentumiset	-11 636	-10 915	-22 709
Kurssierot	-28	-198	-228
Yhteensä	218 786	209 796	213 182

11. VASTUUSITOUMUKSET

1000 EUR
	30.6.2024	30.6.2023	31.12.2023
Annetut pantit ja vastuusitoumukset
Omasta puolesta	3 851	4 356	3 268
Leasing- ja vuokravastuut:
Alle vuoden sisällä erääntyvät	929	1 315	1 300
1–5 vuoden sisällä erääntyvät	442	1 395	1 254
Leasing- ja vuokravastuut yhteensä	1 371	2 710	2 554
Muut vastuut	67	67	567

12. VALKO-VENÄJÄN LIIKETOIMINTASEGMENTIN ARVOSTUS

Tilinpäätökseen 31.12.2022 johto arvioi Valko-Venäjän liiketoimintasegmentin kirjanpidollista arvoa muuttuneessa toimintaympäristössä. Arvioinnin perusteella kirjattiin 35,0 miljoonan euron arvonalentuminen. Johdon tekemän arvion ja testauksen perusteella Valko-Venäjän liiketoimintasegmentin tasearvostus 30.6.2024 on olennaisesti oikealla tasolla eikä tehtyä arvonalennusta ole tarvetta muuttaa. Valko-Venäjän liiketoimintasegmentin tasearvo 30.6.2024 oli 42,2 miljoonaa euroa. Arvostus on tehty edellisen vuoden mallin mukaisesti.

13. TUNNUSLUKUJEN LASKENTAPERUSTEET

Konserni esittää tunnuslukuyhteenvedossa (sivu 1) konsernin tuloslaskelmasta suoraan johdettavat tunnusluvut liikevaihto, liiketulos ja tilikauden tulos ja näiden prosenttiosuudet liikevaihdosta sekä tulos/osake-tunnusluvun. (Tulos/osake = Emoyhtiön omistajille kuuluva tilikauden voitto / Osakkeiden keskimääräinen osakeantioikaistu lukumäärä kauden aikana).

Olvi Oyj esittää IFRS:n mukaisesti laaditun konsernitilinpäätöksen lisäksi vaihtoehtoisia tunnuslukuja kuvaamaan liiketoimintansa taloudellista kehitystä ja antamaan vertailukelpoisen kokonaiskuvan yhtiön kannattavuudesta, vakavaraisuudesta sekä maksuvalmiudesta.

Konserni on soveltanut ESMA:n (the European Securities and Markets Authority) 3.7.2016 voimaan tullutta ohjeistusta vaihtoehtoisista tunnusluvuista ja määrittänyt vaihtoehtoiset tunnusluvut alla esitetyn mukaisesti.

Liikevaihtoa tukevana vaihtoehtoisena tunnuslukuna konserni esittää myyntivolyymitiedot miljoonina litroina. Myyntivolyymi on tärkeä, yleisesti toimialalla käytetty, toiminnan laajuutta kuvaava mittari. Raportointikausien vertailtavuutta parantaakseen konserni esittää vaihtoehtoisina tunnuslukuina myös oikaistun liiketuloksen ja oikaistun tilikauden tuloksen. Oikaistu liiketulos lasketaan vähentämällä liiketuloksesta merkittävät vertailukelpoisuuteen vaikuttavat erät. Vastaavat erät on vähennetty tilikauden tuloksesta laskettaessa oikaistua tilikauden tulosta.

Investoinnit koostuvat lisäyksistä pysyviin vastaaviin pois lukien IFRS 16 -standardin mukaiset lisäykset.

Oma pääoma/osake = Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma / Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä kauden lopussa.

Omavaraisuusaste, % = 100 * (Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma + määräysvallattomien omistajien osuus) / (Taseen loppusumma).

Velkaantumisaste (gearing), % = 100 * (Korollinen vieras pääoma - rahat ja pankkisaamiset) / (Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma + määräysvallattomien omistajien osuus).