Annual Report • Nov 27, 2020
Annual Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
ΕΚΘΕΣΗ ΚΑΙ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ
Για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2018
| Σελίδα | |
|---|---|
| Αξιωματούχοι και Επαγγελματικοί Σύμβουλοι | 1 |
| Δήλωση των μελών του Διοικητικού Συμβουλίου και των υπευθύνων για τη σύνταξη των οικονομικών καταστάσεων της Εταιρείας |
2 |
| Έκθεση Διαχείρισης | $3 - 11$ |
| Έκθεση Ανεξάρτητων Ελεγκτών | $12 - 16$ |
| Κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης | 17 |
| Κατάσταση αποτελεσμάτων και λοιπών συνολικών εσόδων | 18 |
| Κατάσταση μεταβολών καθαρής θέσης | 19 |
| Κατάσταση ταμειακών ροών | 20 |
| Σημειώσεις στις οικονομικές καταστάσεις | $21 - 57$ |
| Διοικητικό Συμβούλιο | Αντώνιος Ανδρονίκου |
|---|---|
| Γεώργιος Μαυρουδής | |
| Χριστίνα Π. Σαρρή | |
| Ανδρέας Λοΐζου | |
| Γραμματέας | Anteva Secretarial Services Limited |
| Ανεξάρτητοι Ελεγκτές | KPMG Limited |
| Νομικοί Σύμβουλοι | ΚΑΛΛΗΣ & ΚΑΛΛΗΣ Δ.Ε.Π.Ε. |
| Τραπεζίτες | Τράπεζα Κύπρου Δημόσια Εταιρία Λτδ Ελληνική Τράπεζα Δημόσια Εταιρεία Λτδ |
| Εγγεγραμμένο Γραφείο | 6 Θαλασσινές Εσπερίδες Spyros Court Περβόλια, Λάρνακα Κύπρος |
| Αριθμός εγγραφής | HE41307 |
Σύμφωνα με το άρθρο 9, εδάφια (3)(γ) και (7) του περί των Προϋποθέσεων Διαφάνειας (Κινητές Αξίες προς Διαπραγμάτευση σε Ρυθμιζόμενη Αγορά) Νόμο του 2007 (Ν 190 (Ι)/2007) (ο 'Νόμος'), εμείς τα μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου και οι άλλοι υπεύθυνοι για τις οικονομικές καταστάσεις της Regallia Holdings & Investments Public Ltd (η Έταιρεία') για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2018, επιβεβαιώνουμε ότι, εξ' όσων γνωρίζουμε:
οι ετήσιες οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας οποίες παρουσιάζονται $(\alpha)$ $\overline{O}$ στις σελίδες 17 μέχρι 53
(i) καταρτίστηκαν σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς όπως αυτά υιοθετήθηκαν από την Ευρωπαϊκή Ένωση, και σύμφωνα με τις διατάξεις του Άρθρου 9, εδάφιο (4) του Νόμου, και
(ii) παρέχουν αληθινή και δίκαιη εικόνα των περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων, της οικονομικής κατάστασης και του κέρδους ή ζημιών της Εταιρείας και των επιχειρήσεων που περιλαμβάνονται στις οικονομικές καταστάσεις ως σύνολο και
(β) η Έκθεση Διαχείρισης παρέχει δίκαιη ανασκόπηση των εξελίξεων και της απόδοσης καθώς και της θέσης της Εταιρείας ως σύνολο, μαζί με περιγραφή των κυριότερων κινδύνων και αβεβαιοτήτων που αντιμετωπίζουν.
Αντώνιος Ανδρονίκου Γεώργιος Μαυροψδής Χριστίνα Π. Σαρρή Ανδρέας Λοΐζοι Γραμματέας SFRANCES LTD ANTEVA SECRETARIA Anteva Secretarial Services Limited
Λευκωσία, 27 Νοεμβρίου 2020
Το Διοικητικό Συμβούλιο της Regallia Holdings & Investments Public Ltd (η Έταιρεία') υποβάλλει στα μέλη την Ετήσια Έκθεσή του μαζί με τις ελεγμένες οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2018.
Οι κύριες δραστηριότητες της Εταιρείας που δεν έχουν αλλάξει από το προηγούμενο έτος, είναι η διεξαγωγή των εργασιών εταιρείας επενδύσεων. Κύριος επενδυτικός στόχος της Εταιρεία είναι τα μεσοπρόθεσμα έως τα μακροπρόθεσμα κεφαλαιουγικά κέρδη, με την δημιουργία γαρτοφυλακίου με αξίες που είναι εισηγμένες στο Χρηματιστήριο Αξιών Κύπρου και Χρηματιστήρια εξωτερικού που θα γαρακτηρίζεται από ευρεία διασπορά των επενδύσεων του. Η Εταιρεία δεν έγει διαπραγματευτεί οποιεσδήποτε επενδύσεις τα τελευταία γρόνια.
Τα οικονομικά αποτελέσματα της Εταιρείας για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2018 παρουσιάζονται στη σελίδα 18 των οικονομικών καταστάσεων. Η ζημιά για το έτος που αναλογεί στους μετόχους ανέρχεται σε €47.994 (2017: ζημιά €52.853).
Στις 31 Δεκεμβρίου 2018 το σύνολο των περιουσιακών στοιγείων της Εταιρείας ανεργόταν σε €572.146 (2017: €571.987) και το σύνολο των ιδίων κεφαλαίων σε €248.997 (2017: €300.925).
Η οικονομική κατάσταση της Εταιρείας όπως παρουσιάζεται στις οικονομικές καταστάσεις δεν θεωρείται ικανοποιητική και το Διοικητικό Συμβούλιο καταβάλλει προσπάθεια για περιορισμό των ζημιών. Το Διοικητικό Συμβούλιο δεν προβλέπει οιποιεσδήποτε αλλαγές στις δραστηριότητες τηε Εταιρείας στο προβλεπόμενο μέλλον.
Η καθαρή εσωτερική αξία της Εταιρείας μειώθηκε από €300.925 στις 31 Δεκεμβρίου 2017 στις 6248.997 στις 31 Δεκεμβρίου 2018. Ως αποτέλεσμα, η καθαρή εσωτερική αξία ανά μετοχή της Εταιρείας μειώθηκε από 1,49 σεντς στις 31 Δεκεμβρίου 2017 στα 1,23 σεντ στις 31 Δεκεμβρίου 2018.
Το Διοικητικό Συμβούλιο δεν εισηγείται την πληρωμή μερίσματος.
Οι κυριότεροι κίνδυνοι και αβεβαιότητες που αντιμετωπίζει η Εταιρεία και οι ενέργειες που λαμβάνει για τη διαχείρισή τους, αναφέρονται στη σημείωση 23 των οικονομικών καταστάσεων.
Η Εταιρεία εκτίθεται σε κίνδυνο τιμής αγοράς, σε κίνδυνο επιτοκίου, σε πιστωτικό κίνδυνο και σε κίνδυνο ρεύστότητας από τα χρηματοοικονομικά μέσα που κατέχει.
Ο κίνδυνος τιμής αγοράς είναι ο κίνδυνος η αξία των χρηματοοικονομικών μέσων να διακυμαίνεται εξαιτίας αλλαγών στις τιμές της αγοράς. Τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού διαθέσιμα προς πώληση και τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού, που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων της Εταιρείας υπόκεινται σε κίνδυνο τιμής αγοράς λόγω αβεβαιότητας ως προς τις μελλοντικές τιμές των επενδύσεων. Η Εταιρεία διαχειρίζεται τον κίνδυνο της τιμής αγοράς μέσω διασποράς του χαρτοφυλακίου επενδύσεων.
Ο κίνδυνος επιτοκίου είναι ο κίνδυνος όπου η αξία των χρηματοοικονομικών μέσων διακυμαίνεται εξαιτίας αλλαγών στα επιτόκια της αγοράς. Ο δανεισμός σε κυμαινόμενα επιτόκια εκθέτει την Εταιρεία σε κίνδυνο επιτοκίου που αφορά τις ταμειακές ροές. Ο δανεισμός σε σταθερά επιτόκια εκθέτει την Εταιρεία σε κίνδυνο επιτοκίου που αφορά την εύλογη αξία. Η διεύθυνση της Εταιρείας παρακολουθεί τις διακυμάνσεις στα επιτόκια σε συνεχή βάση και ενεργεί ανάλογα.
Ο πιστωτικός κίνδυνος προκύπτει όταν η αδυναμία των συμβαλλόμενων μερών να εξοφλήσουν τις υποχρεώσεις τους θα μπορούσε να μειώσει το ποσό των μελλοντικών ταμειακών εισροών από χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού κατά την ημερομηνία αναφοράς. Η Εταιρεία δεν έχει σημαντικές συγκεντρώσεις πιστωτικού κινδύνου. Η Εταιρεία εφαρμόζει διαδικασίες που να βεβαιώνουν ότι οι πωλήσεις προϊόντων και η παροχή υπηρεσιών γίνονται σε πελάτες με κατάλληλη ιστορία αξιοπιστίας και παρακολουθεί σε συνεχή βάση τη γρονολογική κατάσταση των εισπρακτέων.
Πιστωτικός κίνδυνος που προκύπτει από εμπορικές απαιτήσεις: Η διαγείριση αυτού του κινδύνου γίνεται με βάση τις πολιτικές και διαδικασίες που εφαρμόζονται σε σχέση με τον πιστωτικό κίνδυνο που προκύπτει από τους πελάτες. Προσδιορίζονται πιστωτικά όρια για κάθε πελάτη με βάση εσωτερική βαθμολογία. Η πιστοληπτική ικανότητα κάθε πελάτη αξιολογείται και τα ανείσπρακτα υπόλοιπα πελατών παρακολουθούνται συστηματικά. Η Εταιρεία δεν λαμβάνει εξασφαλίσεις.
Ο κίνδυνος ρευστότητας είναι ο κίνδυνος που προκύπτει όταν η λήξη των στοιχείων ενεργητικού και υποχρεώσεων δεν συμπίπτουν. Όταν οι λήξεις δεν συμπίπτουν, η αποδοτικότητα μπορεί να αυξηθεί αλλά ταυτόχρονα μπορεί να αυξηθεί ο κίνδυνος ζημιών. Η Εταιρεία εφαρμόζει διαδικασίες με σκοπό την ελαχιστοποίηση τέτοιων ζημιών όπως τη διατήρηση ικανοποιητικών ποσών μετρητών και άλλων στοιχείων ενεργητικού με υψηλή ρευστότητα και με το να διατηρεί ένα ικανοποιητικό ποσό σε δεσμευμένες πιστωτικές διευκολύνσεις.
Ο λειτουργικός κίνδυνος είναι ο κίνδυνος που απορρέει από αδυναμία των συστημάτων τεγνολογίας και ελέγχων της Εταιρείας καθώς και ο κίνδυνος που προέρχεται από ανθρώπινο λάθος και φυσικές καταστροφές. Τα συστήματα της Εταιρείας ελέγχονται, συντηρούνται και αναβαθμίζονται επί συνεχούς βάσεως.
Ο κίνδυνος συμμόρφωσης είναι ο κίνδυνος χρηματικής απώλειας, συμπεριλαμβανομένης και απώλειας από πρόστιμα και άλλες ποινές, που απορρέει από τη μη συμμόρφωση με τους νόμους και κανονισμούς της Πολιτείας. Ο κίνδυνος αυτός περιορίζεται σε μεγάλο βαθμό μέσω της εποπτείας που ασκείται από το Λειτουργό Συμμόρφωσης, αλλά και μέσω άλλων ασφαλιστικών δικλείδων που εφαρμόζει η Εταιρεία.
Ο νομικός κίνδυνος είναι ο κίνδυνος χρηματικής απώλειας, διακοπής των λειτουργιών της Εταιρείας ή οποιασδήποτε άλλης αρνητικής κατάστασης που πηγάζει από την πιθανότητα μη εφαρμογής ή παράβασης νομικών συμβάσεων και κατά συνέπεια νομικών αγωγών. Ο κίνδυνος αυτός περιορίζεται μέσω των συμβολαίων που χρησιμοποιεί η Εταιρεία για να εκτελεί τις εργασίες της.
Ο κίνδυνος αυτός απορρέει από τις μετοχικές επενδύσεις/συμμετοχές της Εταιρείας και είναι συνδυασμός πιστωτικού, αγοραίου και λειτουργικού κινδύνου, καθώς και κινδύνου ρευστότητας, συμμόρφωσης και απώλειας φήμης. Η Εταιρεία εφαρμόζει διαδικασίες ανάλυσης, επιμέτρησης και ελέγχου του κινδύνου αυτού έτσι ώστε να ελαχιστοποιείται.
Το Διοικητικό Συμβούλιο δεν αναμένει σημαντικές αλλαγές στις δραστηριότητες της Εταιρείας για το προβλεπτό μέλλον.
Η Εταιρεία απώλεσε πέραν του 50% του εκδοθέντος μετογικού κεφαλαίου της κατά την ημερομηνία αναφοράς. Με βάση τις πρόνοιες του Άρθρου 169ΣΤ του περί Εταιρειών Νόμου Κεφ. 113, το Διοικητικό Συμβούλιο αναμένεται να προγωρήσει στην σύγκληση Έκτακτης Γενικής Συνέλευσης για να εξεταστεί αν πρέπει να διαλυθεί η Εταιρεία ή αν πρέπει να ληφθεί οποιοδήποτε άλλο μέτρο.
Δεν υπήρξαν αλλαγές στο μετογικό κεφάλαιο της Εταιρείας κατά τη διάρκεια του υπό εξέταση έτους.
Η Εταιρεία έχει τίτλους εισηγμένους στην Αγορά Επενδυτικών Εταιρειών και από το 2015 στην Εναλλακτική Αγορά του Χρηματιστηρίου Αξιών Κύπρου («ΧΑΚ») και ως εκ τούτου δεν έχει υπογρέωση συμμόρφωσης με τις πρόνοιες του κώδικα εταιρικής Διακυβέρνησης. Το Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας πιστεύει ότι η υιοθέτηση των προνοιών του Κώδικα Εταιρικής Διακυβέρνησης είναι δαπανηρή και εκ των πραγμάτων αδύνατη λόγω του μικρού αριθμού μελών του Διοικητικού Συμβουλίου της Εταιρείας, ενώ τα επιπλέον κόστη θεωρούνται υπερβολικά για το μέγεθος της Εταιρείας Περαιτέρω πληροφορίες παρατίθενται στην Δήλωση Εταιρικής και των δραστηριοτήτων της. Διακυβέρνησης στις σελίδες 9 μέχρι 12.
Τα ποσοστά συμμετοχής στο κεφάλαιο της Εταιρείας που κατείχαν άμεσα και έμμεσα (συμπεριλαμβανομένων των συζύγων, ανήλικων τέκνων και εταιρειών στις οποίες κατέχουν άμεσα ή έμμεσα τουλάγιστον 20% του δικαιώματος ψήφου) τα μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου της Εταιρείας (σύμφωνα με το Άρθρο (4) (β) της Οδηγίας ΟΔ 190-2007-04) στις 31 Δεκεμβρίου 2018 και 22 Νοεμβρίου 2020 (5 ημέρες πριν από την ημερομηνία έγκρισης των οικονομικών καταστάσεων της Εταιρείας από το Διοικητικό Συμβούλιο) ήταν τα ακόλουθα:
| 31/12/2018 $\%$ |
22/11/2020 $\%$ |
|
|---|---|---|
| Αντώνιος Ανδρονίκου | 18,04 | 18,04 |
| Γεώργιος Μαυρουδής | 2,23 | 2,23 |
| Χριστίνα Π. Σαρρή | 0.61 | 0,61 |
Στις 31 Δεκεμβρίου 2018 και στις 22 Νοέμβριου 2020 τα ακόλουθα πρόσωπα κατείχαν κατά κυριότητα. άμεσα ή έμμεσα, πέντε τουλάχιστον τοις εκατό της ονομαστικής αξίας, του εκδομένου μετοχικού κεφαλαίου της εταιρείας.
| 31/12/2018 22/11/2020 $\frac{0}{2}$ |
$\frac{0}{2}$ | |
|---|---|---|
| Αίαντας Επενδυτική Δημόσια Λτδ | 11.95 | 11,95 |
| Αντώνιος Ανδρονίκου | 18.04 | 18.04 |
Κατά τη διάρκεια του έτους που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2018 η Εταιρεία δεν λειτουργούσε υποκαταστήματα.
Τα μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου στις 31 Δεκεμβρίου 2018 και κατά την ημερομηνία της παρούσας έκθεσης παρουσιάζονται στη σελίδα 1. Όλοι τους διετέλεσαν μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου καθ' όλη τη διάρκεια του έτους που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2018.
Σύμφωνα με το Καταστατικό της Εταιρείας όλα τα υφιστάμενα μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου διατηρούν το αξίωμά τους. Οι σύμβουλοι Γεώργιος Μαυρούδης και Ανδρέας Λοΐζου αποχωρούν εκ περιτροπής. Είναι επανεκλέξιμοι και προσφέρονται για επανεκλογή.
Δεν υπήρξαν οποιεσδήποτε σημαντικές αλλαγές στη σύνθεση, την κατανομή αρμοδιοτήτων ή την αποζημίωση των μελών του Διοικητικού Συμβουλίου.
Τα μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου αποφάσισαν να αποποιηθούν του δικαιώματος της αμοιβής τους για τα έτη 2018 και 2017.
Οποιαδήποτε σημαντικά γεγονότα που έχουν σχέση με το λειτουργικό περιβάλλον της Εταιρείας, περιγράφονται στη σημείωση 21 των οικονομικών καταστάσεων.
Στις 31 Δεκεμβρίου 2018 δεν υπήρχαν οποιεσδήποτε συμβάσεις της Εταιρείας στις οποίες τα μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου ή τα συνδεδεμένα πρόσωπα έχουν ουσιώδες συμφέρον.
Γνωστοποιούνται στη σημείωση 22 των οικονομικών καταστάσεων.
Οποιαδήποτε σημαντικά γεγονότα συνέβηκαν μετά την περίοδο αναφοράς, περιγράφονται στη σημείωση 26 των οικονομικών καταστάσεων.
| l, $\frac{1}{2}$ . . i --------------------------------------- ishair F I י ו |
|---|
| --------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------- |
| ┥ | ||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 니 | 2.236.287 | 36.789 | 69.955 | ă | 735.042 | ă | ă | 5 | ||||||||||||
| 미 | 943 | 0.03 | 5s | 当 | 80.0 | 븽 | 当 | 51.59 | ||||||||||||
| ⋖ | 4.04% - | $6.42% -$ | 14,25% - | 当 | 5,41% - | ¥ | y | 0.00% - | ||||||||||||
| Avapopás Erioc |
2000 | 2018 | 2018 | 当 | 2018 | 当 | ă | 2019 | ||||||||||||
| Ενεργηπκού Поо. ОА |
81,64% | 11.15% | 3.58% | 1,93% | 1,53% | 0,09% | 0,07% | 0,00% | 100.00% | |||||||||||
| Avopala Afla E |
467.100 | 63.779 | 20,500 | 11.046 | 8.779 | 500 | 426 | 10 | 572.145 | |||||||||||
| Αγοράς€ Коотос |
1.337.970 | 434.276 | 20,500 | 10.080 | 1.120.213 | 17.086 | 当 | 17.800 | 2.957.925 | |||||||||||
| Apiens Atiúy |
1.373.823 | 898.301 | 285 | J€ | 4.389.675 | 10.000 | ٣ | ä | ||||||||||||
| 넴 Tirkou Kannyo |
Meroxés | METOXES | Meroxé | ¥ | METOXES | METOXES | ₩, | Μετοχές | ||||||||||||
| KAdooc | Μη εισηγμένη | Μη εισηγμένη | ₩ ⊲ |
Χρηματοοικονομικός | Μη εισηγμένη | ¥ | Χρηματοοικονομικός | OI ETTEVDUOEIS COMPLES Suphire Venture Capital Limited kor Harvest Capital Management Public Limited on or Anora Chevousing Tripov nou 5% ms Eroupsids | ||||||||||||
| Εκδότης | 1 Suphire Venture Capital Limited |
2 Harvest Capital Management | Public Limited | 3 Art Aeri Limited | 4 Sovreigns | ε Αίαντας Επενδυπική Δημόσια | Njure o | 7 Suphire Asset Management | Limited | 8 Μετρητά και Μετατρέψιμα σε | Метрпта | 9 Bank of Cyprus Public Co | Limited | Α-Ποσοστό που κατέχει η Εταιρεία στον Εκδότη | Β-Καθαρό κέρδος του εκδότη € εκ | Γ-Καθαρά περιουσιακά στοιχεία του εκδότη που αντιστοιχούν στην επένδυση€ | Δ-Μερίσματα και τόκοι ε |
| 「アクセスのことには、アクセスのことを行われています」ということをいうことをいうことをいうことになる。 しゅうしゅう アクセス・プレーション アクセス・プログラム しょうかん こうしゅう こうしょう こうしん こうしょう こうしん こうしん こうしん こうしん こうしん こうしん こうしん こうし ì |
ĺ | l 1 |
|
|---|---|---|---|
| ֚֚֚֡ | È j j |
ខួ i |
ΕΚΘΕΣΗ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ (συνέχεια)
Η Εταιρεία έγει τίτλους εισηγμένους στην Αγορά Επενδυτικών Εταιρειών και από το 2015 στην Εναλλακτική Αγορά του Χρηματιστηρίου Αξιών Κύπρου («ΧΑΚ»). Το ΧΑΚ έγει καθιερώσει τον Κώδικα Εταιρικής Διακυβέρνησης (ο «Κώδικας»). Η Εταιρεία δεν εφαρμόζει τον εν λόγω Κώδικα.
Το Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας πιστεύει ότι η υιοθέτηση των προνοιών του Κώδικα Εταιρικής Διακυβέρνησης είναι δαπανηρή και εκ των πραγμάτων αδύνατη λόγω του μικρού αριθμού μελών στο Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας, ενώ τα επιπλέον κόστη θεωρούνται υπερβολικά για το μέγεθος της Εταιρείας και των δραστηριοτήτων της. Ειδικότερα:
Η Εταιρεία δεν έγει Εκτελεστικούς Συμβούλους προς ικανοποίηση της διάταξης Α.2.2, του Κώδικα για την Ισορροπία του Διοικητικού Συμβουλίου. Λαμβάνοντας υπόψη τα μικρά της μεγέθη η Εταιρεία θεωρεί ότι επιτυγγάνεται αποτελεσματική διεύθυνση, καθοδήγηση και έλεγχος από το υπάρχον Διοικητικό Συμβούλιο.
Αναφορικά με τους διορισμούς στο Διοικητικό Συμβούλιο, σημειώνεται ότι, δεν κρίνεται αναγκαία η υιοθέτηση διατάξεων σε σχέση με τη δημιουργία Επιτροπής Διορισμών για το διορισμό νέων Διοικητικών Συμβούλων. Η Εναλλαγή των Διοικητικών Συμβούλων (αρχή Α.5. του Κώδικα), επιτυγχάνεται επί τη βάσει των Κανονισμών του Καταστατικού της Εταιρείας.
Οι διαδικασίες που επιζητούνται στο Μέρος Β του Κώδικα σε σχέση με την Αμοιβή Συμβούλων, στοχεύουν, κυριότερα, στην ανάπτυξη πολιτικής και διαφάνειας σε σχέση με τις αμοιβές των Εκτελεστικών Διοικητικών Συμβούλων. Η Εταιρεία, ως αναφέρθηκε ανωτέρω, δεν έχει Εκτελεστικούς Διοικητικούς Συμβούλους, και επομένως δεν υφίσταται ανάγκη για την υιοθέτηση ειδικών διατάξεων σε σχέση με την ανάπτυξη πολιτικής για αμοιβές Εκτελεστικών Συμβούλων. Σύμφωνα με το Καταστατικό της Εταιρείας, η αμοιβή των συμβούλων καθορίζεται από καιρό σε καιρό από την Εταιρεία σε γενική συνέλευση. Σημειώνεται τέλος ότι, οι αμοιβές των Διοικητικών Συμβούλων της Εταιρείας, λαμβάνοντας υπόνη ότι η Εταιρεία δεν έχει Εκτελεστικούς Συμβούλους, είναι μικρές, παραμένουν επί σειρά ετών αμετάβλητες, και γνωστοποιούνται σαφώς στην Ετήσια Έκθεση της Εταιρείας.
Τα μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου αποφάσισαν όπως αποποιηθούν του δικαιώματος της αμοιβής τους για το έτος 2017 και 2018.
Η υποβολή ισορροπημένης, λεπτομερούς και κατανοητής αξιολόγησης της θέσης και των προοπτικών της Εταιρείας επιτυγχάνεται επαρκώς, με τη σύνταξη, υποβολή και δημοσιοποίηση της προβλεπόμενης στο Μέρος ΙΙ των περί των Προϋποθέσεων Διαφάνειας (Κινητές Αξίες προς Διαπραγμάτευση σε Ρυθμιζόμενη Αγορά) Νόμων του 2007 και 2009 περιοδικής πληροφόρησης, και των ανακοινώσεων και γενικά της πληροφόρησης που απαιτείται από τη νομοθεσία που διέπει τη λειτουργία της Εταιρείας.
Η Ετήσια Έκθεση της Εταιρείας που συντάσσεται επί τη βάση των Νόμων περί Διαφάνειας, της περί Εταιρειών νομοθεσίας και των Διεθνών Λογιστικών Προτύπων, διασφαλίζει ότι οι μέτοχοι έχουν αληθινή και δίκαιη εικόνα της οικονομικής κατάστασης της Εταιρείας. Το Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας τυγχάνει τακτικής ενημέρωσης από την Anteva Secretarial Services Limited που παρέχει γραμματειακές και άλλες υπηρεσίες υποστήριξης στην Εταιρεία.
Η Εταιρεία έχει διορίσει Επιτροπή Ελέγχου, η οποία απαρτίζεται από τους Γεώργιο Μαυρουδής (Πρόεδρος), Ανδρέας Λοΐζου και Αντώνιος Ανδρονίκου. Σημειώνεται ότι η Εταιρεία δεν έγει εργοδοτούμενους και οι κύριες εργασίες της διεξάγονται μέσω συμφωνιών με τρίτες εταιρείες. Επομένως δεν υπόκειται σε λειτουργικούς κινδύνους (operational risks), αλλά μόνον σε χρηματοοικονομικούς (financial) και κινδύνους μη συμμόρφωσης (compliance risks). Κατ' επέκταση. το Διοικητικό Συμβούλιο εξασκεί αποτελεσματικό έλεγχο και εξετάζει τους χρηματοοικονομικούς κινδύνους (τα αποτελέσματα του οποίου κοινοποιούνται στους μετόχους στην Ετήσια Έκθεση της Εταιρείας), και έχει διορίσει πρόσωπο που γνωρίζει καλά την χρηματιστηριακή νομοθεσία και τις ρυθμιστικής φύσεως αποφάσεις του ΧΑΚ και της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, ως Λειτουργό Συμμόρφωσης για χρηματιστηριακά θέματα, σύμφωνα με τους σχετικούς Κανονισμούς του Χ.Α.Κ.
Το Διοικητικό Συμβούλιο χρησιμοποιεί τις Γενικές Συνελεύσεις για την επικοινωνία με τους επενδυτές και την ενθάρρυνση της συμμετοχής τους σε αυτές. Νοείται ότι οι μέτοχοι της Εταιρείας μπορούν να επικοινωνούν οποτεδήποτε κατά τη διάρκεια του έτους με το Γραμματέα της Εταιρείας, ο οποίος τους παρέχει οποιεσδήποτε περαιτέρω πληροφορίες χρειάζονται. Η ισότιμη μεταχείριση όλων των μετόχων και η διασφάλιση των δικαιωμάτων της μειοψηφίας επιτυγχάνεται επί τη βάσει της περί Εταιρειών νομοθεσίας και νομολογίας, που διέπει τις εταιρικές λειτουργίες και πρακτικές της Εταιρείας.
Άρθρο 5(δ) της Οδηγίας: Περιγραφή των κύριων χαρακτηριστικών των συστημάτων εσωτερικού ελέγχου και διαχείρισης κινδύνων της Εταιρείας σε σχέση με τη διαδικασία σύνταξης, ετοιμασίας και κατάρτισης της περιοδικής πληροφόρησης του Μέρους ΙΙ του Νόμου.
Η περιοδική πληροφόρηση του Μέρους ΙΙ του περί των Προϋποθέσεων Διαφάνειας (Κινητές Αξίες προς Διαπραγμάτευση σε Ρυθμιζόμενη Αγορά) Νόμου του 2007 ως τροποποιήθηκε το 2009 (ο 'Νόμος') αναφέρεται στην Ετήσια Οικονομική Έκθεση, στην εξαμηνιαία οικονομική έκθεση, στις ενδιάμεσες καταστάσεις διαχείρισης του πρώτου και δευτέρου εξαμήνου και στην ένδειξη αποτελέσματος. πληροφόρηση την οποία οι εκδότες τίτλων εισηγμένων σε οργανωμένη αγορά οφείλουν να συντάσσουν και να δημοσιοποιούν σύμφωνα με τις πρόνοιες και τα χρονοδιαγράμματα που καθορίζονται στο Μέρος ΙΙ του Νόμου.
Ως αναφέρθηκε ανωτέρω, η Εταιρεία δεν έχει εργοδοτούμενους. Περαιτέρω, η Εταιρεία έχει συστήσει Επιτροπή Ελέγχου και οι λειτουργίες ελέγχου και διαχείρισης κινδύνων επαφίενται στο Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας και την Επιτροπή Ελέγχου. Σε σχέση με την σύννομη σύνταξη, ετοιμασία και κατάρτιση της περιοδικής πληροφόρησης του Μέρους ΙΙ του Νόμου, η Εταιρεία υποβοηθείται από τους συμβούλους και την Anteva Secretarial Services Limited μέσω των γραμματειακών, υποστηρικτικών και υπηρεσιών λογιστηρίου που παρέχει στην Εταιρεία στο πλαίσιο ειδικής συμφωνίας και το Λειτουργό Συμμόρφωσης της Εταιρείας.
Επομένως, τα κύρια χαρακτηριστικά της διαδικασίας σύνταξης, ετοιμασίας και κατάρτισης της περιοδικής πληροφόρησης του Μέρους ΙΙ του Νόμου, είναι τα ακόλουθα:
Η Ετήσια Οικονομική Έκθεση, που περιλαμβάνει τους τελικούς ελεγμένους λογαριασμούς για το έτος, προετοιμάζεται από την Εταιρεία και η KPMG Limited είναι διορισμένοι εξωτερικοί ελεγκτές της Εταιρείας για τον έλεγχο των υποχρεωτικών ετήσεων λογαριασμών και εγκρίνονται από το Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας. Με αυτό τον τρόπο διασφαλίζεται ότι τα στοιχεία και η πληροφόρηση που συμπεριλαμβάνονται στην Ετήσια Οικονομική Έκθεση έχουν τύχει αποτελεσματικού ελέγχου σύμφωνα με το Μέρος II του Νόμου και συνάδουν με τις σχετικές διατάξεις του περί Εταιρειών Νόμου και τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου.
ΔΗΛΩΣΗ ΕΤΑΙΡΙΚΗΣ ΔΙΑΚΥΒΕΡΝΗΣΗΣ ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΟ ΑΡΘΡΟ 5 ΤΗΣ ΟΛΗΓΙΑΣ ΟΛ190-2007-04 ΠΕΡΙ ΤΟΥ ΠΕΡΙΕΧΟΜΕΝΟΥ ΤΗΣ ΕΤΗΣΙΑΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΈΚΘΕΣΗΣ (Η «ΟΔΗΓΙΑ») (συνέχεια)
Λεπτομέρειες σε σχέση με το συγκεκριμένο Άρθρο αναφέρονται στην Έκθεση Διαχείρισης στις σελίδες 3 μέχρι 12.
Δεν υπάρχουν οποιοιδήποτε τίτλοι της Εταιρείας που παρέχουν ειδικά δικαιώματα ελέγχου.
Δεν υπάρχουν οποιοιδήποτε περιορισμοί στα δικαιώματα ψήφου.
Με βάση την παράγραφο 82 του Καταστατικού της Εταιρείας, ο αριθμός των Διοικητικών Συμβούλων δεν μπορεί να είναι μικρότερος των τριών και δεν υπάρχει περιορισμός ως προς τον ανώτατο αριθμό. Η Εταιρεία μπορεί με σύνηθες ψήφισμα να αυξάνει ή μειώνει τον αριθμό των Συμβούλων. Η παράγραφος 99 του Καταστατικού της Εταιρείας διασφαλίζει την εναλλαγή των Συμβούλων, αφού προνοεί ότι σε κάθε Ετήσια Γενική Συνέλευση το ένα τρίτο του τότε αριθμού των Συμβούλων, ή αν ο συνολικός αριθμός των Συμβούλων δεν είναι τρεις ή πολλαπλάσιο του τρία, τότε ο πλησιέστερος αριθμός προς το ένα τρίτο, αποχωρούν από το αξίωμα του Σύμβουλου.
Σύμφωνα με την παράγραφο 100 του Καταστατικού της Εταιρείας, η ετήσια αποχώρηση μελών του Διοικητικού Συμβουλίου γίνεται εκ περιτροπής, με πρώτους εκείνους που για τη μακρύτερη περίοδο από την προηγούμενη εκλογή τους κατείχαν το αξίωμα του Συμβούλου. Ο οποιοσδήποτε Διοικητικός Σύμβουλος αποχωρεί, δικαιούται, αν ο ίδιος το επιθυμεί, να διεκδικήσει επανεκλογή του σύμφωνα με την παράγραφο 101 του Καταστατικού.
Η παράγραφος 96 του Καταστατικού της Εταιρείας προνοεί ότι το Διοικητικό Συμβούλιο έγει εξουσία να διορίζει, σε οποιοδήποτε χρόνο, οποιοδήποτε πρόσωπο ως Σύμβουλο είτε για να συμπληρωθεί κενή θέση, είτε επιπρόσθετα προς τους ήδη υπάρχοντες Συμβούλους. Κάθε Σύμβουλος που διορίζεται με αυτό τον τρόπο θα κατέχει τη θέση του μέχρι την αμέσως επόμενη ετήσια γενική συνέλευση οπότε και θα είναι επανεκλέξιμος.
Σύμφωνα με τον περί Εταιρειών Νόμο η Εταιρεία μπορεί, με ειδικό ψήφισμα, να αλλάζει το Καταστατικό της. Ειδικό ψήφισμα μπορεί να εγκριθεί με πλειοψηφία όχι λιγότερη των τριών τετάρτων των παρόντων μελών που δικαιούνται να ψηφίσουν σε γενική συνέλευση, για την οποία έχει δοθεί κατάλληλη ειδοποίηση είκοσι μίας τουλάγιστον ημερών που ορίζει την πρόθεση ότι το ψήφισμα θα προταθεί ως ειδικό ψήφισμα.
Άρθρο 5(θ) της Οδηγίας
Οι εξουσίες των μελών του Διοικητικού Συμβουλίου της Εταιρείας καθορίζονται στο Καταστατικό της Εταιρείας, στα σχετικά ψηφίσματα που κατά καιρούς μπορεί να εγκρίνονται από τη γενική συνέλευση των μετόγων της Εταιρείας και στην περί Εταιρειών νομοθεσία. Τα μέλη του Διοικητικού Συμβουλίου δεν έχουν οποιεσδήποτε εξουσίες όσον αφορά τη δυνατότητα έκδοσης ή επαναγοράς μετοχών της Εταιρείας εκτός εάν ειδικό ψήφισμα εγκριθεί προς τούτο από τη γενική συνέλευση των μετόγων της Εταιρείας.
Άρθρο 5(ι) της Οδηγίας
Δεν εφαρμόζεται.
Άρθρο 5(ια) της Οδηγίας
Η Εταιρεία δεν έχει όργανα διοίκησης, διαχείρισης και εποπτείας ή επιτροπές, πέραν του Διοικητικού της Συμβουλίου και της Επιτροπής Ελέγγου. Το Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας λειτουργεί σύμφωνα με τις σχετικές πρόνοιες του Καταστατικού της Εταιρείας και της περί Εταιρειών νομοθεσίας.
Κατά τη διάρκεια του έτους οι ανεξάρτητοι ελεγκτές της Εταιρείας HLB Cyprus Ltd, παραιτήθηκαν και η KPMG Limited διορίστηκε στη θέση τους.
Οι ανεξάρτητοι ελεγκτές της Εταιρείας, KPMG Limited, εκδήλωσαν επιθυμία να εξακολουθήσουν να προσφέρουν τις υπηρεσίες τους. Ψήφισμα που να εξουσιοδοτεί το Διοικητικό Συμβούλιο να καθορίσει την αμοιβή τους θα κατατεθεί στην Ετήσια Γενική Συνέλευση.
Με εντολή του Διοικητικού Συμβουλίου,
Anteva Secretarial Services Limited Γραμματέα
Λευκωσία, 27 Νοεμβρίου 2020
KPMG Limited Εγκεκριμένοι Λογιστές Εσπερίδων 14, 1087 Λευκωσία, Κύπρος Τ.Θ. 21121, 1502 Λευκωσία, Κύπρος T: +357 22 209000, 0: +357 22 678200
$12$
Μας είχε ανατεθεί ο έλεγχος των συνημμένων οικονομικών καταστάσεων της Regallia Holdings & Investments Public' Limited'(η 'Εταιρεία'), οι οποίες πατηςιάζονται στις σελίδες 18 μέχρι 57 και αποτελούνται από την κατάσταση χρηματοοτηςομικής θέσης στις 31 Δεκεμβρίου 2018, τις καταστάσεις αποτελεσμάτων και λοιπών συνολικών εσόδων, μεταβολών καθαρής θέσης και ταμειακών ροών για το έτος που έληξε την ημερομηνία αυτή, καθώς και σημειώσεις επί των οικονομικών καταστάσεων συμπεριλαμβανομένου περίληψης σημαντικών λογιστικών αρχών.
Δεν εκφράζουμε γνώμη επί των οικτηςμικών καταστάστης της Εταιρείας. Λόγω της σοβαρότητας των θεμάτων που πε' ιγράφονται στην παράγραφο 'Βάση γ'α αδυναμία έκφρασης γνώμης', δεν μπορέσαμε να αποκτήσουμε επαρκή και κατάλληλα ελεγκτικά τεκμήρια που να παρέχουν βάση για γνώμη ελέγχου επί αυτών των οικονομικών καταστάσεων.
Αεμεσός T.O. 50161, 3601 T-4357.35 860000 $0: +35725363842$
Aómmin T.O. 40075, 6300 T: +357.74.200000 $0: +35724200200$
T.O. 33200, 5311 T: +357 23 820080
0: +357 23 820084
Παραλίων / Ανία Νάπα
Πάφος 1.0.60288, 8101 T-4357-26-943050 $0: +35726943062$
Πόλις Χουσαναύς T.O. 66014, 8330
T.+357 26 322098 $@: +35726322722$
KPMG LImited, ιδιωτική εταιρεία περιορισμένης ευθυνης με μεταχές, εγγεγραμμένη στην Κυπρο με αριθμό εγγραφής
ΗΕ 132822, το εγγεγραμμένο γραφείο της οποίας βρίσκεται στην οδό Εσπερίδων 14, 1087. Λευκωσία, Κύπρος.
Δεν μπορέσαμε να αποκτήσουμε επαρκή και κατάλληλα ελεγκτικά τεκμήρια σχετικά με την:
εύλογη αξία επενδύσεων της Εταιρείας ύψους €540.174 (2017: €539.683) που αναγνωρίστηκαν στην κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης και που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων και την κυριότητα επενδύσεων συνολικού ύψους 6467.600 (2017: 6467.100) που συμπεριλαμβάνονται στο προαναφερθέν ποσό,
εύλογη αξία και ύπαρξη των άλλων επενδύσεων της Εταιρείας συνολικού ύψους €11.046 (2017: 610.878) που συμπεριλαμβάνεται στην κατάσταση γρηματοοικονομικής θέσης.
πληρότητα, κυριότητα και ακρίβεια μετρητών στην τράπεζα συνολικού ύψους 6413 (2017: 6413) και του δανεισμού συνολικού ύψους 695.685 (2017: 695.685),
καταλληλότητα της βάσης ετοιμασίας των οικονομικών καταστάσεων ως δρώσα οικονομική μονάδα λόγω του γεγονότος ότι δεν μπορέσαμε να επιβεβαιώσουμε την ύπαρξη, την αξία και τη ρευστότητα των στοιγείων ενεργητικού της Εταιρείας, καθώς και την πληρότητα των υποχρεώσεων της ως αναφέρεται πιο πάνω. Το Διοικητικό Συμβούλιο δεν έχει προβεί σε επαρκή αξιολόγηση και αιτιολόγιση της ικανότητας της Εταιρείας να συνεχίσει ως δρώσα οικονομική μονάδα εν όψη του γεγονότος ότι έχει απωλέσει πέραν του 50% του εκδοθέντος μετοχικού κεφαλαίου της, καταγράφει κατ' εξακολούθηση ζημιές, δεν φαίνεται να γίνεται οποιαδήποτε αποπληρωμή του δανεισμού και οι τρέχουσες υποχρεώσεις της υπερέβαιναν τα κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία της κατά 6322.723.
Κατά το 2018 το συμφέρον της Εταιρείας στην Art Aeri Limited έχει μειωθεί από 25% σε 14,25%. Η Εταιρεία εξακολουθεί να θεωρεί ότι η Art Aeri Limited είναι συνδεδεμένη εταιρεία, παρόλα αυτά δεν έχει αναγνωρίσει στις οικονομικές της καταστάσεις την συνδεδεμένη εταιρεία Art Aeri Limited με βάση τη μέθοδο του καθαρού συμφέροντος όπως απαιτείται από τον περί Εταιρειών Νόμο, Κεφ. 113 και από το Διεθνές Λογιστικό Πρότυπο ΔΛΠ28 «Επενδύσεις σε συνδεδεμένες εταιρείες». Δεν μπορέσαμε να αποκτήσουμε επαρκή και κατάλληλα στοιχεία που να δείχνουν ότι η Εταιρεία έχει σημαντική επιρροή στην Art Aeri Limited και κατ' επέκταση να μπορεί να θεωρείται συνδεδεμένη εταιρεία.
Η Εταιρεία δεν έχει συμπεριλάβει τις σχετικές γνωστοποιήσεις όπως προνοούνται από το ΔΠΧΑ 13 «Επιμέτρηση Εύλογης Αξίας» όσον αφορά τις άλλες επενδύσεις, καθώς επίσης και τις σχετικές γνωστοποιήσεις όπως προνοούνται από το ΔΠΧΑ 7 «Χρηματοοικονομικά» μέσα όσον αφορά το δανεισμό.
Ως αποτέλεσμα αυτών των θεμάτων δεν μπορέσαμε να προσδιορίσουμε κατά πόσο μπορεί να θεωρούνταν αναγκαίες οποιεσδήποτε αναπροσαρμογές σε σχέση με τα σχετικά στοιχεία που περιλαμβάνονται στην κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης, στην κατάσταση μεταβολών καθαρής θέσης και στην κατάσταση ταμειακών ροών.
Το Διοικητικό Συμβούλιο είναι υπεύθυνο για την κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων που δίνουν αληθινή και δίκαιη εικόνα σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς, όπως αυτά υιοθετήθηκαν από την Ευρωπαϊκή Ένωση ('ΔΠΧΑ-ΕΕ') και τις απαιτήσεις του περί Εταιρειών Νόμου, Κεφ. 113, και για εκείνες τις δικλίδες εσωτερικού ελέγχου που το Διοικητικό Συμβούλιο καθορίζει ως απαραίτητες, ώστε να καθίσταται δυνατή η κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων απαλλαγμένων από ουσιώδες σφάλμα, οφειλόμενου είτε σε απάτη είτε σε λάθος.
Κατά την κατάρτιση των οικονομικών καταστάσεων, το Διοικητικό Συμβούλιο είναι υπεύθυνο για την αξιολόγηση της ικανότητας της Εταιρείας να συνεχίσει ως δρώσα οικονομική μονάδα, γνωστοποιώντας, όπου αυτό κρίνεται απαραίτητο, θέματα που σχετίζονται με τη δυνατότητα συνέχισης της Εταιρείας ως δρώσα οικονομική μονάδα και τη χρήση της λογιστικής βάσης της συνεχιζόμενης δραστηριότητας, εκτός εάν υπάρχει πρόθεση είτε να τεθεί η Εταιρεία σε εκκαθάριση ή να παύσει τις δραστηριότητές του, ή δεν υπάρχει άλλη ρεαλιστική εναλλακτική επιλογή από το να προγωρήσει σε αυτές τις ενέργειες.
Το Διοικητικό Συμβούλιο και οι υπεύθυνοι για τη διακυβέρνηση είναι υπεύθυνοι για την επίβλεψη της διαδικασίας χρηματοοικονομικής αναφοράς της Εταιρείας.
Η ευθύνη μας είναι να διενεργήσουμε έλεγχο στις οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Ελέγχου και να εκδώσουμε την έκθεση ελεγκτών. Ωστόσο, λόγω των θεμάτων που περιγράφονται στην παράγραφο της Βάσης για Αδυναμία Έκφρασης Γνώμης, δεν μπορέσαμε να αποκτήσουμε επαρκή και κατάλληλα ελεγκτικά τεκμήρια που να παρέχουν βάση για την ελεγκτική μας γνώμη σε σχέση με αυτές τις οικονομικές καταστάσεις.
Είμαστε ανεξάρτητοι από την Εταιρεία σύμφωνα με τις απαιτήσεις δεοντολογίας που σχετίζονται με τον έλεγχο οικονομικών καταστάσεων στην Κύπρο, και έχουμε συμμορφωθεί με τις άλλες ευθύνες δεοντολογίας που απορρέουν από τις απαιτήσεις αυτές.
Σύμφωνα με τις απαιτήσεις του άρθρου 10(2) του Κανονισμού της Ευρωπαϊκής Ένωσης (ΈΕ') αριθ. 537/2014, παρέχουμε τις πιο κάτω πληροφορίες στην Έκθεση Ανεξάρτητων Ελεγκτών, οι οποίες απαιτούνται επιπρόσθετα από τις απαιτήσεις των ΔΠΕ.
Διοριστήκαμε για πρώτη φορά ως ελεγκτές της Εταιρείας στις 24 Οκτωβρίου 2019 από τη Γενική Συνέλευση των μελών της Εταιρείας και είναι ο πρώτος χρόνος που διενεργούμε ως ελεγκτές της Εταιρείας.
Συνοχή της έκθεσης ελεγκτών με την πρόσθετη έκθεση προς τους υπεύθυνους για τη διακυβέρνηση Επιβεβαιώνουμε ότι η έκθεση μας επί των οικονομικών καταστάσεων συνάδει με την πρόσθετη έκθεσή μας που παρουσιάστηκε στην Επιτροπή Ελέγχου της Εταιρείας στις 25 Νοεμβρίου 2020.
Δεν παρείγαμε μη ελεγκτικές υπηρεσίες που απαγορεύονται σύμφωνα με το άρθρο 5 του κανονισμού της ΕΕ αριθ. 537/2014 όπως εφαρμόστηκε από το άρθρο 72 του περί Ελεγκτών Νόμου του 2017, όπως τροποποιείται από καιρού εις καιρόν ('N.53(1)/2017').
Σύμφωνα με τις επιπρόσθετες απαιτήσεις του Νόμου Ν.53(1)/2017, και με βάση τις εργασίες που έγιναν κατά τη διάρκεια του ελέγχου μας, αναφέρουμε τα πιο κάτω:
Αυτή η έκθεση ετοιμάστηκε για τα μέλη της Εταιρείας ως σώμα σύμφωνα με το Άρθρο 10(1) του κανονισμού της Ευρωπαϊκής Ένωσης (ΕΕ) αριθ. 537/2014 και το Άρθρο 69 του Νόμου Ν.53(1)/2017, και για κανένα άλλο σκοπό. Δίνοντας αυτή την έκθεση δεν αποδεγόμαστε και δεν αναλαμβάνουμε ευθύνη για οποιοδήποτε άλλο σκοπό ή προς οποιοδήποτε άλλο πρόσωπο στη γνώση του οποίου αυτή η έκθεση δυνατόν να περιέλθει.
Η Εταιρεία έχει συστήσει Επιτροπή Ελέγχου όπως έχει υποχρέωση σύμφωνα με το Άρθρο 78 του Νόμου Ν.53(Ι)/2017.
Η Εταιρεία δεν εφαρμόζει τον Κώδικα Εταιρικής Διακυβέρνησης σύμφωνα με το Άρθρο 5 της οδηγίας, ΟΔ190-2007-04.
Οι οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2017 ελέγχθηκαν από άλλον ελεγκτή ο οποίος δήλωσε αδυναμία έκφρασης γνώμης επί εκείνων των οικονομικών καταστάσεων στις 27 Σεπτεμβρίου 2018.
Οι λόγοι της αδυναμίας έκφρασης γνώμης ήταν η αδυναμία απόκτησης επαρκών και κατάλληλων ελεγκτικών τεκμηρίων σχετικά με:
Καθώς και το γεγονός ότι η Εταιρεία δεν είχε συμπεριλάβει στις οικονομικές καταστάσεις την συνδεδεμένη εταιρεία Art Aeri Limited με βάση τη μέθοδο του καθαρού συμφέροντος όπως απαιτείται από τον περί Εταιρειών Νόμο, Κεφ. 113 και από το Διεθνές Λογιστικό Πρότυπο ΔΛΠ28 «Επενδύσεις σε συνδεδεμένες εταιρείες».
Η συνέταιρος ανάθεσης γία αυτή την ανεξάρτητη έκθεση ελέγχου είναι η κ. Μαρία Α. Παπακώστα.
Μαρία Α. Παπακώστα, FCCA Εγκεκριμένος Λογιστής και Εγγεγραμμένος Ελεγκτής εκ μέρους και για λογαριασμό της
KPMG Limited Εγκεκριμένοι Λογιστές και Εγγεγραμμένοι Ελεγκτές Εσπερίδων 14 1087 Λευκωσία, Κύπρος
27 Νοεμβρίου 2020
| Σημ. | 2018 $\epsilon$ |
2017 $\epsilon$ |
|
|---|---|---|---|
| Στοιχεία ενεργητικού | |||
| Επενδύσεις σε συνδεδεμένες εταιρείες Χρηματοοικονομικά περουσιακά στοιχεία σε εύλογη αξία μέσω |
13 | 20.500 | 250 |
| των άλλων συνολικών εισοδημάτων | 14 | 500 | |
| Άλλες επενδύσεις | 16 | 11.046 | 10.878 |
| Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που αποτιμούνται σε | |||
| εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων | 15 | 540.174 | 539.683 |
| Σύνολο μη κυκλοφορούντων στοιχείων ενεργητικού | 571.720 | 551.311 | |
| Εισπρακτέα από συνδεδεμένες εταιρείες | 22 | 20.250 | |
| Μετρητά στην τράπεζα | 17 | 426 | 426 |
| Σύνολο κυκλοφορούντων στοιχείων ενεργητικού | 426 | 20.676 | |
| Σύνολο στοιχείων ενεργητικού | 572,146 | 571.987 | |
| Ίδια κεφάλαια | |||
| Ίδια κεφάλαια και αποθεματικά | |||
| Μετοχικό κεφάλαιο | 18 | 1.822.214 | 1.822.214 |
| Αποθεματικό έκδοσης μετοχών υπέρ το άρτιο | 1.453.935 | 1.453.935 | |
| Αποθεματικά | (3.023.218) | (2.975.224) | |
| Σύνολο ιδίων κεφαλαίων | 252.931 | 300.925 | |
| Τρέχουσες υποχρεώσεις | |||
| Βραχυπρόθεσμα δάνεια | 95.685 | 95.685 | |
| Εμπορικές και λοιπές υποχρεώσεις $\mathbb{R}^n$ if . |
19 | 206.651 | 159.367 |
| Ποσά πληρωτέα σε συγγενικές εταιρείες | 22 | 15.482 | 14.728 |
| Πιστωτικά υπόλοιπα τρεχούμενων λογαριασμών συγγενικών | 22 | 156 | 41 |
| προσώπων Φορολογικές υποχρεώσεις |
20 | 1.241 | 1.241 |
| Σύνολο τρεχουσών υποχρεώσεων | 319.215 | 271.062 | |
| Σύνολο ιδίων κεφαλαίων και υποχρεώσεων | 572.146 | 571.987 |
Η Εταιρεία έχει εφαρμόσει το ΔΠΧΑ 9 την 1 Ιανουαρίου 2018. Σύμφωνα με τη μέθοδο μετάβασης που έχει επιλεγεί, οι συγκριτικές πληροφορίες δεν έχουν αναπροσαρμοστεί.
Στις 27 Νοεμβρίου 2020 το Διοικητικό Συμβούλιο της Regallia Holdings & Investments Public Ltd ενέκρινε και εξουσιοδότησε την έκδοση αυτών των οικονομικών καταστάσεων. attist to
$z\gtrsim$ $\sqrt{1}$
Αντώνιος Ανδρονίκου Σύμβουλος με το καινε
FELOPTIOG MOLDOWOTIS
Σύμβουλος
| Σημ. | 2018 $\epsilon$ |
2017 $\epsilon$ |
|
|---|---|---|---|
| Κέρδη εύλογων αξιών σε άλλες επενδύσεις που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων Ζημία εύλογης αξίας σε χρηματοοικονομικά στοιχέια ενεργητικού |
16 | 168 | 1.384 |
| που αποτιμούνται στην εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων | 15 | (9) | (13.172) |
| Έξοδα διοίκησης και πωλήσεων | 8 | (46.668) | (38.714) |
| Ζημιά από εργασίες | 9 | (46.509) | (50.502) |
| Έξοδα χρηματοδότησης - σύνολο | 10 | (1.485) | (2.351) |
| Ζημιά πριν από τη φορολογία Φορολογία Ζημιά έτους |
11 | (47.994) (47.994) |
(52.853) (52.853) |
| Λοιπά συνολικά έσοδα | |||
| Συνολικά έξοδα έτους | (47.994) | (52.853) | |
| Βασική και πλήρως κατανεμημένη ζημιά ανά μετοχή (σεντ) | 12 | (0, 24) | (0.26) |
Η Εταιρεία έχει εφαρμόσει το ΔΓΙΧΑ 9 την 1 Ιανουαρίου 2018. Σύμφωνα με τη μέθοδο μετάβασης που έχει επιλεγεί, οι συγκριτικές πληροφορίες δεν έχουν αναπροσαρμοστεί.
Οι σημειώσεις στις σελίδες 21 μέχρι 57 είναι αναπόσπαστο μέρος αυτών των οικονομικών καταστάσεων.
| Για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2018 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Αποθεματικό έκδοσης |
Αποθεματικό | |||||
| κεφάλαιο € |
Μετοχικό μετοχών υπέρ Αποθεματικό το άρτιο € |
εύλογης αξίας € |
για ίδιες μετοχές € |
Αποθεματικό προσόδου € |
Σύνολο € |
|
| Υπόλοιπο την 1 Ιανουαρίου 2017 Συνολικά έσοδα |
1.822.214 | 1.453.935 | (438.516) | (205.621) | (2.278.234) | 353.778 |
| Ζημιά έτους | (52, 853) | (52.853) | ||||
| Υπόλοιπο στις 31 Δεκεμβρίου 2017 |
1.822.214 | 1.453.935 | (438.516) | $(205.621)$ $(2.331.087)$ 300.925 | ||
| Υπόλοιπο την - 1 Ιανουαρίου 2018 όπως δηλώθηκε προηγουμένως Αναπροσαρμογή για αρχική |
1.822.214 | 1.453.935 | (438.516) | $(205.621)$ $(2.331.087)$ | 300.925 | |
| εφαρμογή του ΔΠΧΑ 9, μετά τη φορολογία |
438.516 | (438.516) | ||||
| Αναπροσαρμοσμένο υπόλοιπο την 1 Ιανουαρίου 2018 |
1.822.214 | 1.453.935 | (205.621) | (2.769.603) | 300.925 | |
| Συνολικά έσοδα Ζημιά έτους Μεταφορά στο αποθεματικό προσόδου από το |
(47.994) | (47.994) | ||||
| αποθεματικό για τις ίδιες μετοχές Υπόλοιπο στις 31 Δεκεμβρίου |
205.621 | (205.621) | ||||
| 2018 | 1.822.214 | 1.453.935 | (3.023.218) | 252,931 |
Το αποθεματικό έκδοσης μετοχών υπέρ το άρτιο δεν είναι διαθέσιμο για διανομή.
Μέχρι το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2002, η Εταιρεία μετέφερε τις αλλαγές απόκτησης ιδίων μετοχών, από το αποθεματικό προσόδου στο αποθεματικό για τις ίδιες μετοχές. Συνεπώς, το αποθεματικό για τις ίδιες μετοχές αποτελεί μέρος των αποθεματικών προσόδου. Κατά την διάρκεια του έτους 2018, το Διοικητικό Συμβούλιο αποφάσισε να μεταφέρει το αποθεματικό για τις ίδιες μετοχές στο αποθεματικό προσόδου.
Εταιρείες που δεν διανέμουν 70% των κερδών τους μετά τη φορολογία, όπως προσδιορίζονται από τον περί Εκτάκτου Εισφοράς για την Άμυνα της Δημοκρατίας Νόμο, κατά τη διάρκεια των δύο ετών από το τέλος του φορολογικού έτους στο οποίο τα κέρδη αναφέρονται, θα θεωρείται πως έγουν διανέμει αυτό το ποσό ως μέρισμα. Έκτακτη εισφορά για την άμυνα προς 17% θα είναι πληρωτέα πάνω σε αυτή τη λογιζόμενη διανομή μερίσματος στην έκταση που οι μέτοχοι, κατά το τέλος της περιόδου των δύο ετών από το τέλος του φορολογικού έτους στο οποίο τα κέρδη αναφέρονται, είναι φορολογικοί κάτοικοι Κύπρου και λογίζονται κάτοικοι (domiciled) Κύπρου. Το ποσό αυτό της λογιζόμενης διανομής μερίσματος μειώνεται με οποιοδήποτε πραγματικό μέρισμα που ήδη διανεμήθηκε για το έτος στο οποίο τα κέρδη αναφέρονται. Αυτή η έκτακτη εισφορά για την άμυνα καταβάλλεται από την Εταιρεία για λογαριασμό των μετόχων.
Οι σημειώσεις στις σελίδες 21 μέχρι 57 είναι αναπόσπαστο μέρος αυτών των οικονομικών καταστάσεων.
| 2018 | 2017 | ||
|---|---|---|---|
| Σημ. | $\epsilon$ | $\epsilon$ | |
| Ροή μετρητών από εργασίες | |||
| Ζημιά έτους | (47.994) | (52.853) | |
| Αναπροσαρμογές για: | |||
| Ζημιές εύλογων αξιών σε χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού | |||
| που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων | 9 | 13.172 | |
| Κέρδη εύλογων αξιών σε άλλες επενδύσεις | (168) | (32) | |
| Τόκους πληρωτέους | 10 | 1.435 | 2.301 |
| Μετρητά για εργασίες πριν τις αλλαγές στο κεφάλαιο κίνησης | (46.718) | (37.412) | |
| Αύξηση στα εισπρακτέα από συνδεδεμένες εταιρείες | (20.250) | ||
| Αύξηση στα υπόλοιπα τρεχούμενων λογαριασμών μετόχων | 115 | 41 | |
| Αύξηση στις εμπορικές και λοιπές υποχρεώσεις | 47.284 | 38.058 | |
| Αύξηση στα ποσά πληρωτέα σε συγγενικές εταιρείες | 754 | 14.728 | |
| Μετρητά που προήλθαν από/(για) εργασίες | 1.435 | (4.835) | |
| Ροή μετρητών από επενδυτικές δραστηριότητες | |||
| Ροή μετρητών από χρηματοδοτικές δραστηριότητες | |||
| Τόκοι που πληρώθηκαν | (1.435) | (703) | |
| Καθαρά μετρητά για χρηματοδοτικές δραστηριότητες | (1.435) | (703) | |
| Καθαρή μείωση σε μετρητά και αντίστοιχα μετρητών | (5.538) | ||
| Μετρητά και αντίστοιχα μετρητών στην αρχή του έτους | 426 | 5.964 | |
| Μετρητά και αντίστοιχα μετρητών στο τέλος του έτους | 17 | 426 | 426 |
Η Εταιρεία έχει εφαρμόσει το ΔΠΧΑ 9 την 1 Ιανουαρίου 2018. Σύμφωνα με τη μέθοδο μετάβασης που έχει επιλεγεί, οι συγκριτικές πληροφορίες δεν έχουν αναπροσαρμοστεί.
Οι σημειώσεις στις σελίδες 21 μέχρι 57 είναι αναπόσπαστο μέρος αυτών των οικονομικών καταστάσεων.
H Regallia Holdings & Investments Public Ltd (n 'Eraipeia') συστάθηκε στην Κύπρο στις 14 Σεπτεμβρίου 1990 ως ιδιωτική εταιρεία περιορισμένης ευθύνης σύμφωνα με τις πρόνοιες του περί Εταιρειών Νόμου της Κύπρου, Κεφ. 113. Στις 21 Νοεμβρίου 1997 η Εταιρεία, με ειδικό ψήφισμα που εγκρίθηκε σε Έκτατη Γενική Συνέλευση των μετόχων της μετατράπηκε σε δημόσια εταιρεία σύμφωνα με το περί Εταιρειών Νόμο, Κεφ. 113. Το εγγεγραμμένο γραφείο της Εταιρείας είναι στην 6 Θαλασσινές Εσπερίδες, Spyros Court, Περβόλια, Λάρνακα, Κύπρος,
Οι κύριες δραστηριότητες της Εταιρείας που δεν έχουν αλλάξει από το προηγούμενο έτος, είναι η διεξανωνή των ερνασιών εταιρείας επενδύσεων. Κύριος επενδυτικός στόχος της Εταιρεία είναι τα μεσοπρόθεσμα έως τα μακροπρόθεσμα κεφαλαιουχικά κέρδη, με την δημιουργία χαρτοφυλακίου με αξίες που είναι εισηγμένες στο Χρηματιστήριο Αξιών Κύπρου και Χρηματιστήρια εξωτερικού που θα γαρακτηρίζεται από ευρεία διασπορά των επενδύσεων του. Η Εταιρεία δεν έγει διαπραγματευτεί οποιεσδήποτε επενδύσεις τα τελευταία γρόνια.
Οι τίτλοι της Εταιρείας διαπραγματεύονται στο Χρηματιστήριο Αξιών Κύπρου (ΧΑΚ) στην "Αγορά επενδυτικών Εταιρειών Χρηματοοικονιμικά" και από το 2015 στην "Εναλλακτική Αγορά".
Οι οικονομικές καταστάσεις ετοιμάστηκαν σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς (ΔΠΧΑ), όπως αυτά υιοθετήθηκαν από την Ευρωπαϊκή Ένωση (ΕΕ) και τις απαιτήσεις του περί Εταιρειών Νόμου της Κύπρου, Κεφ.113 και είναι για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2018.
Οι οικονομικές καταστάσεις έχουν ετοιμαστεί με βάση την αρχή του ιστορικού κόστους, εκτός από την περίπτωση των επενδύσεων σε χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού και τις άλλες επενδύσεις που επιμετρούνται στην εύλογη αξία τους.
Η Εταιρεία υπέστη ζημιά ύψους 647.994 κατά τη διάρκεια του έτους που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2018 και, κατά την ημερομηνία αυτή οι τρέχουσες υποχρεώσεις της Εταιρείας υπερέβαιναν τα κυκλοφορούντα στοιχεία ενεργητικού της κατά 6318.789.
Η Εταιρεία απώλεσε πέραν του 50% του εκδοθέντος μετοχικού κεφαλαίου της κατά την ημερομηνία αναφοράς. Με βάση τις πρόνοιες του Άρθρου 169ΣΤ του περί Εταιρειών Νόμου Κεφάλαιο 113, το Διοικητικό Συμβούλιο αναμένεται να προχωρήσει στη σύγκληση Έκτακτης Γενικής Συνέλευσης για να εξεταστεί αν πρέπει να διαλυθεί η Εταιρεία ή αν πρέπει να ληφθεί οποιοδήποτε άλλο μέτρο.
Οι οικονομικές καταστάσεις παρουσιάζονται σε Ευρώ (€), το οποίο είναι το νόμισμα λειτουργίας της Εταιρείας.
Από την 1 Ιανουαρίου 2018, η Εταιρεία υιοθέτησε όλες τις αλλαγές στα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς (ΔΠΧΑ) όπως υιοθετήθηκαν από την ΕΕ που σχετίζονται με τις εργασίες της. Η υιοθέτηση αυτή δεν είχε επιφέρει σημαντικές αλλαγές στις οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας με εξαίρεση την υιοθέτηση του ΔΠΧΑ 9 Χρηματοοικονομικά μέσα (βλέπε Σημ. 6).
Τα ακόλουθα Πρότυπα, Αναθεωρήσεις σε Πρότυπα και Διερμηνείες έγουν εκδοθεί από το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων αλλά δεν τέθηκαν σε ισχύ για περιόδους που αρχίζουν την 1 Ιανουαρίου 2018. Αυτά που σχετίζονται με τις εργασίες της παρουσιάζονται πιο κάτω. Η Εταιρεία δεν προτίθεται να υιοθετήσει τα πιο κάτω πριν την ημερομηνία ισχύος τους.
(i) Πρότυπα και Διερμηνείες που υιοθετήθηκαν από την ΕΕ
ΔΛΠ 28 (Τροποποιήσεις): Μακροπρόθεσμες Συμμετοχές σε Επενδύσεις σε Συνδεδεμένες Εταιρείες και Κοινοπραξίες (ισχύει για ετήσιες περιόδους που αρχίζουν την ή μετά την 1 Ιανουαρίου 2019).
Οι τροποποιήσεις διευκρινίζουν ότι η οντότητα εφαρμόζει το ΔΠΧΑ 9 'Χρηματοοικονομικά Μέσα', συμπεριλαμβανομένων και των απαιτήσεων για απομείωση, σε μακροπρόθεσμα συμφέροντα σε συνδεδεμένη εταιρεία ή κοινοπραξία τα οποία αποτελούν μέρος της καθαρής επένδυσης στην συνδεδεμένη εταιρεία ή κοινοπραξία.
Τροποποιήσεις στο ΔΠΧΑ 9: Χαρακτηριστικά προπληρωμής με αρνητική αποζημίωση (ισχύει για ετήσιες περιόδους που αργίζουν την ή μετά την 1 Ιανουαρίου 2019).
Τον Οκτώβριο του 2017, το ΔΣΑΠ έχει εκδώσει το πρότυπο 'Χαρακτηριστικά Προπληρωμών με Αρνητική Αποζημίωση' (Τροποποιήσεις στο ΔΠΧΑ 9). Οι τροποποιήσεις αντιμετωπίζουν το ζήτημα ότι, σύμφωνα με τις πρόνοιες του ΔΓΙΧΑ 9 πριν την εισαγωγή των τροποποιήσεων, τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού με τέτοια χαρακτηριστικά πιθανόν να μην πληρούν το κριτήριο SPPI και ως εκ τούτου θα αποτιμούνται στην εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων. Το ΔΣΛΠ θεωρεί ότι αυτό δεν θα ήταν κατάλληλο, διότι η επιμέτρησή τους στο αποσβεσμένο κόστος παρέχει χρήσιμες πληροφορίες σχετικά με το ποσό, το χρονοδιάγραμμα και την αβεβαιότητα των μελλοντικών ταμειακών ροών τους. Χρηματοοικονομικά στοιγεία ενεργητικού με τέτοια χαρακτηριστικά προπληρωμών μπορούν να επιμετρηθούν είτε σε αποσβεσμένο κόστος ή στην εύλογη αξία μέσω των λοιπών συνολικών εσόδων, νοουμένου ότι τηρούν τις υπόλοιπες σχετικές απαιτήσεις του ΔΠΧΑ 9. Οι τελικές τροποποιήσεις περιλαμβάνουν επίσης μια διευκρίνιση στο λογιστικό χειρισμό μιας τροποποίησης ή ανταλλαγής μιας χρηματοοικονομικής υποχρέωσης που αποτιμάται στο αποσβεσμένο κόστος που δεν έχει ως αποτέλεσμα τη διαγραφή της χρηματοοικονομικής υποχρέωσης. Με βάση τη διευκρίνιση, η οντότητα αναγνωρίζει οποιαδήποτε προσαρμογή στο αποσβεσμένο κόστος της χρηματοοικονομικής υποχρέωσης που προκύπτει από τροποποίηση ή ανταλλαγή στα αποτελέσματα κατά την ημερομηνία της τροποποίησης ή της ανταλλαγής.
(i) Πρότυπα και Διερμηνείες που υιοθετήθηκαν από την ΕΕ (συνέγεια)
ΕΔΔΠΧΠ 23 - Αβεβαιότητες σε σχέση με φορολογικούς χειρισμούς' (ισχύει για ετήσιες περιόδους που αρχίζουν την ή μετά την 1 Ιανουαρίου 2019).
Η διερμηνεία διευκρινίζει το λογιστικό χειρισμό φορολογικής μεταχείρισης που δεν έχει ακόμη γίνει αποδεκτή από τις φορολογικές αρχές, ενώ παράλληλα αποσκοπεί στην ενίσχυση της διαφάνειας. Το βασικό κριτήριο είναι κατά πόσο είναι πιθανό οι φορολογικές αρχές να αποδεχθούν την επιλεγείσα φορολογική μεταχείριση, με τη προϋπόθεση ότι οι φορολογικές αρχές θα έχουν πλήρη γνώση όλων των σχετικών πληροφοριών κατά την αξιολόγηση της προτεινόμενης φορολογικής μεταχείρισης. Η αβεβαιότητα αντανακλάται μέσω της χρησιμοποίησης του μέτρου που παρέχει την καλύτερη πρόβλεψη για την επίλυση της αβεβαιότητας το οποίο είναι είτε η πιθανότερη αξία είτε η αναμενόμενη αξία. Η διερμηνεία απαιτεί επίσης από τις οντότητες να επανεξετάζουν τις κρίσεις και εκτιμήσεις που εφαρμόζονται σε περίπτωση αλλαγών στα γεγονότα και τις περιστάσεις. Η διερμηνεία δεν εισάγει νέες γνωστοποιήσεις αλλά ενισχύει την ανάγκη συμμόρφωσης με τις υπάρχουσες απαιτήσεις γνωστοποίησης σε σχέση με τις εκτιμήσεις που έγιναν, τις παραδοχές και τις εκτιμήσεις που χρησιμοποιήθηκαν καθώς και τις πιθανές επιπτώσεις των αβεβαιοτήτων που δεν αντικατοπτρίζονται.
(ii) Πρότυπα και Διερμηνείες που δεν υιοθετήθηκαν από την ΕΕ
'ΔΛΠ 1 και στο ΔΛΠ 8 (Τροποποιήσεις): Ορισμός του Επιπέδου σημαντικότητας (ισχύει για ετήσιες περιόδους που αρχίζουν την ή μετά την 1 Ιανουαρίου 2020).
Οι τροποποιήσεις αποσαφηνίζουν και ευθυγραμμίζουν τον ορισμό του «επιπέδου σημαντικότητας» και παρέχουν καθοδήγηση για την βελτίωση της συνέπειας στην εφαρμογή αυτής της έννοιας κάθε φορά που γρησιμοποιείται στα πρότυπα των ΔΓΙΧΑ. Οι τροποποιήσεις περιλαμβάνουν κατευθυντήριες γραμμές καθορισμού που μέχρι στιγμής παρουσιάζονταν σε άλλα σημεία των προτύπων ΔΠΧΑ. Επιπλέον, βελτιώνονται οι εξηγήσεις που συνοδεύουν τον ορισμό. Τέλος, οι τροποποιήσεις διασφαλίζουν ότι ο ορισμός του «επιπέδου σημαντικότητας» είναι ο ίδιος σε όλα τα πρότυπα των ΔΠΧΑ.
Προηγούμενος ορισμός: Οι παραλείψεις ή οι ανακρίβειες των στοιγείων είναι σημαντικές εάν θα μπορούσαν, επιμέρους ή συλλογικά, να επηρεάσουν τις οικονομικές αποφάσεις που λαμβάνουν οι χρήστες με βάση τις οικονομικές καταστάσεις (ΔΛΠ 1 Παρουσίαση των Οικονομικών Καταστάσεων).
Νέος ορισμός: Οι πληροφορίες είναι σημαντικές αν η παράληψη, ανακρίβεια ή απόκρυψή τους λογικά αναμένεται να επηρεάσει τις αποφάσεις που λαμβάνουν οι κύριοι γρήστες των οικονομικών καταστάσεων με βάση τις οικονομικές καταστάσεις, οι οποίες παρέχουν οικονομικές πληροφορίες για μια συγκεκριμένη οικονομική μονάδα.
Ετήσιες βελτιώσεις στα ΔΠΧΑ, κύκλος 2015-2017 (ισχύει για ετήσιες περιόδους που αργίζουν την ή μετά την 1 Ιανουαρίου 2019).
Το Δεκέμβριο του 2017, το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων δημοσίευσε ετήσιες βελτιώσεις, κύκλος 2015-2017, που περιλαμβάνουν τις ακόλουθες τροποποιήσεις στα ΔΠΧΑ:
ΔΠΧΑ 3 'Συνενώσεις Επιχειρήσεων' και ΔΠΧΑ 11 'Από Κοινού Συμφωνίες'. Οι τροποποιήσεις στο ΔΠΧΑ 3 διευκρινίζουν ότι όταν μια οντότητα αποκτά έλεγχο σε μια άλλη οντότητα μέσω συμφωνίας από κοινού δραστηριότητας, τότε η συναλλαγή θεωρείται συνένωση επιγειρήσεων που επιτυγχάνεται σταδιακά και η οντότητα επαναεπιμετρά τα συμφέροντα που κατείγε προηγουμένως στην εν λόγω επιχείρηση στην εύλογη αξία. Οι τροποποιήσεις στο ΔΠΧΑ 11 διευκρινίζουν ότι όταν μια οντότητα διατηρεί (ή αποκτά) κοινό έλεγχο επιχείρησης μέσω συμφωνίας από κοινού δραστηριότητας, δεν επαναεπιμετρά τα συμφέροντα που κατείχε προηγουμένως στην εν λόγω επιχείρηση.
Τροποποιήσεις ΔΛΠ 12 'Φόρος Εισοδήματος': οι τροποποιήσεις διευκρινίζουν ότι όλες οι φορολογικές συνέπειες από μερίσματα (δηλ. διανομή κερδών), αναγνωρίζονται με συνέπεια όπως οι συναλλαγές που παράγουν τα προς διανομή κέρδη- δηλ. στο κέρδος ή ζημιά, κατάσταση άλλων εσόδων, κεφάλαια,
Τροποποιήσεις ΔΛΠ 23 'Κόστος Δανεισμού': οι τροποποιήσεις διευκρινίζουν ότι εάν υπάργει εκκρεμής δανεισμός μετά που το σχετικό περιουσιακό στοιχείο είναι έτοιμο για την προοριζόμενη χρήση του ή πώληση του, τότε αυτός ο δανεισμός γίνεται μέρος των γενικών δανειστικών κεφαλαίων της οντότητας για σκοπούς υπολογισμού της κεφαλαιοποίησης τόκων σε γενικό δανεισμό.
Τον Μάρτιο του 2018 το Συμβούλιο Διεθνών Λογιστικών Προτύπων (ΣΔΛΠ) εξέδωσε το αναθεωρημένο "Εννοιολογικό Πλαίσιο για Χρηματοοικονομική Πληροφόρηση" (Εννοιολογικό Πλαίσιο) που αντικαθιστά την προηγούμενη έκδοση του 2010. Οι κύριες αλλαγές στις αργές του πλαισίου έγουν επιπτώσεις για το πώς και πότε τα περιουσιακά στοιγεία και οι υπογρεώσεις αναγνωρίζονται και διαγράφονται στις οικονομικές καταστάσεις, ενώ ορισμένες από τις έννοιες του αναθεωρημένου πλαισίου είναι εντελώς νέες (όπως η προσέγγιση "πρακτικής ικανότητας" σε σχέση με υποχρεώσεις). Για να βοηθήσει τις οντότητες με την μετάβαση στο νέο πλαίσιο, το ΣΔΛΠ εξέδωσε ξεχωριστό συνοδευτικό έγγραφο "Τροποποιήσεις των παραπομπών στο Εννοιολογικό Πλαίσιο στα ΔΠΧΑ". Οι τροποποιήσεις επικαιροποιούν κάποιες παραπομπές σε προηγούμενες εκδόσεις του Εννοιολογικού Πλαισίου στα ΔΠΧΑ, τα συνοδευτικά έγγραφα και τις Πρακτικές Καταστάσεις των ΔΠΧΑ.
ΔΠΧΑ 10 (Τροποποιήσεις) και ΔΛΠ 28 (Τροποποιήσεις) "Πώληση ή συνεισφορά περιουσιακών στοιχείων μεταξύ ενός επενδυτή και της συγγενούς του εταιρίας ή της κοινοπραξίας του" (η ημερομηνία ισχύς έχει μετατεθεί επ' αόριστο)
Οι τροποποιήσεις αντιμετωπίζουν μια αναγνωρισμένη ασυνέπεια μεταξύ των απαιτήσεων του ΔΠΧΑ 10 και εκείνες του ΔΛΠ 28, για την αντιμετώπιση της πώλησης ή της εισφοράς των περιουσιακών στοιχείων μεταξύ του επενδυτή και της συγγενούς του εταιρίας ή της κοινοπραξίας του. Η κύρια συνέπεια των τροποποιήσεων είναι ότι το συνολικό κέρδος ή ζημιά αναγνωρίζεται όταν μια συναλλαγή περιλαμβάνει μια επιχείρηση (όπως ορίζεται στο ΔΠΧΑ 3). Μέρος του κέρδους ή ζημιάς αναγνωρίζεται όταν η συναλλαγή περιλαμβάνει περιουσιακά στοιχεία που δεν συνιστούν επιγείοηση. Τον Δεκέμβριο 2015, το ΣΔΛΠ ανέβαλε την ημερομηνία που θα τεθεί σε ισχύ αυτή η τροποποίηση επ' αόριστο μέχρι να υπάρξει αποτέλεσμα από την ερευνητική μελέτη για την μέθοδο της καθαρής θέσης.
Το Διοικητικό Συμβούλιο αναμένει ότι η υιοθέτηση των πιο πάνω προτύπων γρηματοοικονομικής αναφοράς σε μελλοντικές περιόδους δεν θα έχει σημαντική επίδραση στις οικονομικές καταστάσεις της Εταιρείας.
Η ετοιμασία των οικονομικών καταστάσεων σύμφωνα με τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς απαιτεί από τη Διεύθυνση, την άσκηση κρίσης, τη διατύπωση εκτιμήσεων και παραδοχών της Εταιρείας οι οποίες επηρεάζουν την εφαρμογή των λογιστικών αργών και των υπό αναφορά ποσών στοιχείων ενεργητικού και υποχρεώσεων, εσόδων και εξόδων. Οι εκτιμήσεις και οι υποστηρίζουσες παραδοχές βασίζονται στην ιστορική εμπειρία και σε διάφορους άλλους παράγοντες οι οποίοι πιστεύεται ότι είναι λογικοί υπό τις περιστάσεις. Τα πραγματικά αποτελέσματα μπορεί να διαφέρουν από αυτές τις εκτιμήσεις.
Οι εκτιμήσεις και υποστηρίζουσες παραδοχές επανεξετάζονται σε συνεχή βάση. Αναθεωρήσεις σε εκτιμήσεις αναγνωρίζονται μελλοντικά, δηλαδή στην περίοδο κατά την οποία η εκτίμηση αναθεωρείται αν η αναθεώρηση επηρεάζει μόνο αυτή την περίοδο ή την περίοδο της αναθεώρησης και μελλοντικές περιόδους αν η αναθεώρηση επηρεάζει τόσο την τρέχουσα όσο και μελλοντικές περιόδους.
Πληροφορίες για κρίσεις στην εφαρμογή των λογιστικών αρχών οι οποίες έχουν την πιο σημαντική επίδραση στα ποσά που αναγνωρίστηκαν στις οικονομικές καταστάσεις περιλαμβάνονται στις ακόλουθες σημειώσεις:
Πληροφορίες για παραδοχές και εκτιμήσεις κατά την ημερομηνία αναφοράς οι οποίες έγουν σημαντικό κίνδυνο να προκαλέσουν ουσιώδες σφάλμα στις λογιστικές αξίες των στοιχείων ενεργητικού και υποχρεώσεων κατά το επόμενο οικονομικό έτος περιγράφονται στις πιο κάτω σημειώσεις:
Σημειώσεις 13 και 7 'Απομείωση αξίας των επενδύσεων σε συνδεδεμένες εταιρείες' - καθορισμός $\bullet$ της δυνατότητας ανάκτησης των επενδύσεων σε συνδεδεμένες εταιρείες στις περιπτώσεις όπου υπάρχει ένδειξη απομείωσης.
Μερικές από τις λογιστικές αρχές και γνωστοποιήσεις της Εταιρείας απαιτούν τον υπολογισμό της εύλογης αξίας για χρηματοοικονομικά και μη χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού και υποχρεώσεις.
Τα σημαντικά θέματα αποτίμησης αναφέρονται στους υπεύθυνους για διακυβέρνηση της Εταιρείας..
Για τον υπολογισμό της εύλογης αξίας στοιχείων ενεργητικού και υπογρεώσεων η Εταιρεία χρησιμοποιεί, όσο το δυνατόν περισσότερο, παρατηρήσιμα δεδομένα της αγοράς.
Οι εύλογες αξίες κατηγοριοποιούνται σε διαφορετικά επίπεδα στην ιεραρχία εύλογων αξιών ανάλογα με τα δεδομένα που χρησιμοποιούνται στις μεθόδους αποτίμησης, ως ακολούθως:
Εάν οι πληροφορίες που χρησιμοποιούνται για τον υπολογισμό της εύλογης αξίας στοιχείων ενεργητικού και υποχρεώσεων εμπίπτουν σε διαφορετικά επίπεδα στην ιεραρχία εύλογων αξιών, τότε η συνολική εύλογη αξία κατηγοριοποιείται στο ίδιο επίπεδο στην ιεραργία εύλογων αξιών με το χαμηλότερο επίπεδο των πληροφοριών οι οποίες είναι σημαντικές στο συνολικό υπολογισμό.
Η Εταιρεία υιοθέτησε τις ακόλουθες τροποποιήσεις προτύπων και νέων διερμηνειών με ημερομηνία αρχικής εφαρμογής την 1 Ιανουαρίου 2018. Η φύση και η επίδραση των αλλαγών περιγράφονται πιο κάτω:
Το ΔΠΧΑ 9 καθορίζει τις απαιτήσεις για την αναγνώριση και επιμέτρηση γρηματορικονομικών στοιχείων ενεργητικού, χρηματοοικονομικών υποχρεώσεων και ορισμένων συμβάσεων αγοράς ή πώλησης μη χρηματοοικονομικών στοιχείων. Το ΔΠΧΑ 9 αντικαθιστά το ΔΛΠ 39 "Χρηματοοικονομικά Μέσα: Αναγνώριση και Επιμέτρηση".
Ο ακόλουθος πίνακας συνοψίζει την επίδραση, μετά τη φορολογία, της μετάβασης στο ΔΠΧΑ 9 για το αρχικό υπόλοιπο των αποθεματικών, του αποθεματικού προσόδου και των Μη-ελέγγουσων Συμμετογών (περιγραφή της μεθόδου μετάβασης γίνεται στο σημείο 6.1.3 πιο κάτω).
| Επίδραση της υιοθέτησης του ΔΠΧΑ 9 στο αρχικό υπόλοιπο € |
|
|---|---|
| Αποθεματικό εύλογης αξίας Αναπροσαρμογή για αρχική εφαρμογή του ΔΠΧΑ 9, μετά τη φορολογία |
438.516 |
| Αποθεματικό προσόδου Αναπροσαρμογή για αρχική εφαρμογή του ΔΠΧΑ 9, μετά τη φορολογία Επίδραση στην 1 Ιανουαρίου 2018 |
(438.516) |
| 6.1.1 Κατάταζη και επιμέτρηση χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού και |
Το ΔΠΧΑ 9 περιλαμβάνει τρεις κύριες κατηγορίες για την κατάταξη χρηματοοικονομικών στοιγείων ενεργητικού, όπως επιμετρούμενα: στο αποσβεσμένο κόστος, στην εύλογη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων, και στην εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων.
Η κατάταξη των χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού σύμφωνα με το ΔΠΧΑ 9 βασίζεται γενικά στο επιχειρηματικό μοντέλο της Εταιρείας για τη διαχείριση των χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού και των χαρακτηριστικών συμβατικών ταμειακών ροών του χρηματοοικονομικού στοιχείου ενεργητικού. Το ΔΠΧΑ 9 απαλείφει τις προηγούμενες κατηγορίες του ΔΛΠ 39 που περιλάμβαναν κράτηση μέχρι τη λήξη, δάνεια και απαιτήσεις και διαθέσιμα προς πώληση. Σύμφωνα με το ΔΠΧΑ 9, τα παράγωγα που ενσωματώνονται σε συμβάσεις όπου το κύριο συμβόλαιο είναι ένα χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο στο πεδίο εφαρμογής του προτύπου δεν διαχωρίζονται ποτέ. Αντ' αυτού, το υβριδικό χρηματοοικονομικό μέσο - στο σύνολό του - αξιολογείται για ταξινόμηση.
Το ΔΠΧΑ 9 διατηρεί σε μεγάλο βαθμό τις υφιστάμενες απαιτήσεις του ΔΛΠ 39 για την κατάταξη και την επιμέτρηση των χρηματοοικονομικών υποχρεώσεων.
Η Σημείωση 7 εξηγεί τους τρόπους με τον οποίους η Εταιρεία κατατάσσει και επιμετρά χρηματοοικονομικά μέσα και αναγνωρίζει συναφή κέρδη και ζημιές σύμφωνα με το ΔΠΧΑ 9.
$\sim$ $\sim$
Ο πιο κάτω πίνακας και οι συνοδευτικές σημειώσεις που ακολουθούν εξηγούν τις αρχικές κατηγορίες επιμέτρησης σύμφωνα με το ΔΛΠ 39 και τις νέες κατηγορίες επιμέτρησης σύμφωνα με το ΔΠΧΑ 9 για κάθε κατηγορία χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού και χρηματοοικονομικών υποχρεώσεων την 1 Ιανουαρίου 2018.
| Αρχική κατάταξη σύμφωνα με το $\triangle$ AIT 39 |
Νέα κατάταξη σύμφωνα με το $Δ\PIXA$ 9 |
Αρχική λογιστική αξία σύμφωνα με το ΔΛΠ 39 $\epsilon$ |
Νέα λογιστική αξία σύμφωνα με το ΔΠΧΑ 9 $\epsilon$ |
||
|---|---|---|---|---|---|
| Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού |
|||||
| Συμμετοχικοί τίτλοι | (i) | Διαθέσιμα προς πώληση |
Υποχρεωτικά στην εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων |
500 | |
| Συμμετοχικοί τίτλοι | Στην εύλογη αξία Υποχρεωτικά μέσω των αποτελεσμάτων |
στην εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων |
539.683 | 539.683 | |
| Εμπορικές και λοιπές απαιτήσεις |
Δάνεια και | Αποσβεσμένο | 20.250 | 20.250 | |
| Μετρητά και αντίστοιχα μετρητών |
απαιτήσεις Δάνεια και απαιτήσεις |
κόστος Αποσβεσμένο κόστος |
426 | 426 | |
| Σύνολο χρηματοοικονομικων στοιχείων ενεργητικού |
560.359 | 560.859 | |||
| Αρχική κατάταξη σύμφωνα με το $\Delta \Lambda \Pi$ 39 |
Νέα κατάταξη σύμφωνα με το $\triangle$ IIXA 9 |
Αρχική λογιστική αξία σύμφωνα με το ΔΛΠ 39 € |
Νέα λογιστική αξία σύμφωνα με το ΔΠΧΑ 9 € |
||
| Χρηματοοικονομικές | |||||
| υποχρεώσεις Τραπεζικά δάνεια |
Λοιπές χρηματοοικονομικ χρηματοοικονομικ |
Λοιπές | 95.685 | 95.685 | |
| Εμπορικές και άλλες | ές υποχρεώσεις Λοιπές |
ές υποχρεώσεις Λοιπές |
67.956 | 67.956 | |
| υποχρεώσεις | χρηματοοικονομικ χρηματοοικονομικ ές υποχρεώσεις |
ές υποχρεώσεις | |||
| Σύνολο χρηματοοικονομικών υποχρεώσεων |
163.641 | 163.641 |
Η ζημιά ανά μετοχή της Εταιρείας δεν έχει επιρεαστεί από τη μετάβαση στο ΔΠΧΑ 9.
(i) Οι εν λόγω συμμετοχικοί τίτλοι αντιπροσωπεύουν επενδύσεις που η Εταιρεία προτίθεται να διατηρήσει μακροπρόθεσμα για στρατηγικούς σκοπούς. Όπως επιτρέπεται από το ΔΠΧΑ 9, η Εταιρεία έχει ορίσει αυτές τις επενδύσεις κατά την ημερομηνία της αρχικής εφαρμογής όπως επιμετρούνται στην εύλογη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων. Σε αντίθεση με το ΔΛΠ 39, το συσσωρευμένο αποθεματικό εύλογης αξίας που σχετίζεται με αυτές τις επενδύσεις δεν θα ανακαταταχθεί ποτέ στα αποτελέσματα.
Το ΔΠΧΑ 9 αντικαθιστά το μοντέλο "ζημιών" στο ΔΛΠ 39 με το μοντέλο "αναμενόμενων πιστωτικών ζημιών" (Expected Credit Loss (ECL)). Το νέο μοντέλο απομείωσης ισχύει για:
Το νέο μοντέλο απομείωσης δεν εφαρμόζεται στις επενδύσεις σε συμμετογικούς τίτλους.
Σύμφωνα με το ΔΠΧΑ 9, οι πιστωτικές ζημίες αναγνωρίζονται νωρίτερα από ότι στο ΔΛΠ 39.
Πρόσθετες πληροφορίες σχετικά με τον τρόπο με τον οποίο η Εταιρεία επιμετρά την πρόβλεψη για απομείωση περιγράφεται στη σημείωση 7.
Αλλαγές στις λογιστικές αρχές ως αποτέλεσμα της υιοθέτησης του ΔΠΧΑ 9 έχουν εφαρμοστεί αναδρομικά, εκτός όπως περιγράφεται πιο κάτω.
Οι τροποποιήσεις στο ΔΠΧΑ 7 είχαν σαν αποτέλεσμα η Εταιρεία να αυξήσει τις γνωστοποιήσεις για το συμψηφισμό χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού και χρηματοοικονομικών υποχρεώσεων (βλέπε σημείωση 7).
Οι ακόλουθες λογιστικές αρχές εφαρμόστηκαν με συνέπεια κατά τα υπό αναφορά έτη για τα αποτελέσματα χρήσης και χρηματοοικονομικής θέσης της Εταιρείας, εκτός όπως αναφέρεται στη σημείωση 6.
Συνδεδεμένες εταιρείες είναι εταιρείες στις οποίες η Εταιρεία ασκεί σημαντική επιρροή, αλλά όγι έλεγγο ή από κοινού έλεγχο. Σημαντική επιρροή είναι η δυνατότητα συμμετοχής στις αποφάσεις της συνδεδεμένης εταιρείας που αφορούν οικονομικές και λειτουργικές πολιτικές. Οι επενδύσεις σε συνδεδεμένες εταιρείες παρουσιάζονται στην τιμή κτήσης μείον πρόβλεψη για μόνιμη μείωση της αξίας τους, η οποία αναγνωρίζεται ως έξοδο της περιόδου κατά την οποία εντοπίζεται η μείωση.
Τα έσοδα και έξοδα χρηματοδότησης της Εταιρείας περιλαμβάνουν:
Χρεωστικοί τόκοι και άλλα έξοδα δανεισμού αναγνωρίζονται στα αποτελέσματα με βάση τη μέθοδο του πραγματικού επιτοκίου. Η μέθοδος του πραγματικού επιτοκίου εφαρμόζεται στο αποσβεσμένο κόστος της χρηματοοικονομικής υποχρέωσης.
Οι φορολογικές υποχρεώσεις και στοιχεία ενεργητικού για την τρέχουσα και τις προηγούμενες περιόδους υπολογίζονται με βάση το ποσό που αναμένεται ότι θα πληρωθεί ή θα ανακτηθεί από τις φορολογικές αρχές χρησιμοποιώντας φορολογικούς συντελεστές και νομοθεσίες που είχαν θεσπισθεί ή ουσιαστικά θεσπισθεί μέχρι την ημερομηνία αναφοράς. Η φορολογία περιλαμβάνει οποιεσδήποτε αναπροσαρμογές στην πληρωτέα φορολογία σε σχέση με προηγούμενες περιόδους.
Τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού και οι χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις αναγνωρίζονται από τη στιγμή που η Εταιρεία καθίσταται ένα μέρος των συμβαλλομένων του χρηματοοικονομικού μέσου.
Ένα χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο (εκτός αν πρόκειται για εμπορικούς γρεώστες γωρίς σημαντικό στοιχείο χρηματοδότησης) ή χρηματοοικονομική υπογρέωση, αποτιμάται αργικά στη δίκαιη αξία συν, για ένα στοιχείο που δεν αποτιμάται στη δίκαιη αξία μέσω των αποτελεσμάτων, τα έξοδα συναλλαγής που μπορούν να αποδοθούν άμεσα για την απόκτηση ή την έκδοσή του. Εμπορικοί χρεώστες χωρίς σημαντικό στοιχείο χρηματοδότησης αρχικά αποτιμούνται στην τιμή συναλλαγής.
Κατά την αρχική αναγνώριση, ένα χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο ταξινομείται όπως επιμετράται σε: αποσβεσμένο κόστος, δίκαιη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων - χρεωστικοί τίτλοι, δίκαιη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων - μετοχικοί τίτλοι, ή δίκαιη αξία μέσω αποτελεσμάτων.
Τα γρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού δεν ανακατατάσσονται μετά την αρχική τους αναγνώριση εκτός εάν η Εταιρεία αλλάξει το επιχειρηματικό μοντέλο που εφαρμόζει για τη διαχείριση χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού, οπότε όλα τα επηρεαζόμενα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού ανακατατάσσονται την πρώτη ημέρα της πρώτης περιόδου αναφοράς μετά την αλλαγή του επιχειρηματικού μοντέλου.
Ένα χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο αποτιμάται σε αποσβεσμένο κόστος εάν πληροί και τους δύο ακόλουθους όρους και δεν έχει οριστεί ως σε δίκαιη αξία μέσω αποτελεσμάτων:
Μία επένδυση σε χρεωστικό τίτλο επιμετρείται σε εύλογη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων εάν πληροί και τους δύο ακόλουθους όρους και δεν έχει οριστεί σε εύλογη αξία μέσω αποτελεσμάτων:
Όλα τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που δεν ταξινομούνται ως αποτιμώμενα σε αποσβεσμένο κόστος ή σε δίκαιη αξία μέσω των λοιπών συνολικών εσόδων, όπως περιγράφεται πιο πάνω, αποτιμούνται σε δίκαιη αξία μέσω των αποτελεσμάτων. Αυτό περιλαμβάνει όλα τα παράγωγα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού. Κατά την αρχική αναγνώριση, η Εταιρεία μπορεί να επιλέξει αμετάκλητα ένα χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο που πληροί τις απαιτήσεις για να αποτιμάται σε αποσβεσμένο κόστος ή σε δίκαιη αξία μέσω των λοιπών συνολικών εσόδων, να αποτιμάται σε δίκαιη αξία μέσω των αποτελεσμάτων, αν αυτό εξαλείφει ή μειώνει σημαντικά μια λογιστική αναντιστοιχία που διαφορετικά θα προέκυπτε.
Τα μετρητά και αντίστοιχα μετρητών αποτελούνται από μετρητά στο ταμείο και καταθέσεις στην τράπεζα μείον τραπεζικά παρατραβήγματα. Τα τραπεζικά παρατραβήγματα που αποπληρώνονται σε πρώτη ζήτηση αποτελούν μέρος της διαχείρισης μετρητών της Εταιρείας και συμπεριλαμβάνονται στα μετρητά και αντίστοιχα μετρητών μόνο για σκοπούς της κατάστασης ταμειακών ροών.
Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού - Αξιολόγηση επιχειρηματικού μοντέλου: Αρχή που εφαρμόζεται από την 1 Ιανουαρίου 2018
Η Εταιρεία αξιολογεί το στόχο του επιχειρηματικού μοντέλου στο οποίο ένα χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο διακρατείται σε επίπεδο χαρτοφυλακίου, διότι αυτό αντικατοπτρίζει καλύτερα τον τρόπο διαχείρισης της επιχείρησης και παρέχει πληροφορίες στη διοίκηση. Οι πληροφορίες που εξετάζονται περιλαμβάνουν:
Μεταβιβάσεις χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού σε τρίτους σε συναλλαγές που δεν πληρούν τις προϋποθέσεις για διαγραφή δεν θεωρούνται πωλήσεις για το σκοπό αυτό, σύμφωνα με τη συνεχή αναγνώριση των στοιχείων ενεργητικού της Εταιρείας.
Τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που διακρατούνται προς διαπραγμάτευση ή υπόκεινται σε διαχείριση και των οποίων η απόδοση αξιολογείται με βάση τη δίκαιη αξία, αποτιμώνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων.
Για τους σκοπούς της παρούσας αξιολόγησης, ως "κεφάλαιο" ορίζεται η δίκαιη αξία του χρηματοοικονομικού στοιχείου ενεργητικού κατά την αρχική αναγνώριση. Ο όρος "τόκος" ορίζεται ως τίμημα για τη χρονική αξία του χρήματος και για τον πιστωτικό κίνδυνο που συνδέεται με το υπόλοιπο του κεφαλαίου κατά τη διάρκεια συγκεκριμένης χρονικής περιόδου και για άλλους βασικούς κινδύνους δανεισμού και κόστους (π.χ. κίνδυνο ρευστότητας και διοικητικά έξοδα), καθώς και ένα περιθώριο κέρδους.
Αξιολογώντας κατά πόσο οι συμβατικές ταμειακές ροές είναι μόνο αποπληρωμή κεφαλαίου και τόκων, η Εταιρεία εξετάζει τους συμβατικούς όρους του μέσου. Αυτό περιλαμβάνει εκτίμηση εάν το χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο περιέχει μια συμβατική ρήτρα που θα μπορούσε να αλλάξει το χρονοδιάγραμμα ή το ποσό των συμβατικών ταμειακών ροών έτσι ώστε να μην πληρούσε αυτόν τον όρο. Κατά την αξιολόγηση αυτή, η Εταιρεία εξετάζει τα εξής:
Το χαρακτηριστικό προπληρωμής συνάδει με το κριτήριο αποκλειστικής πληρωμής του κεφαλαίου και του τόκου εάν το ποσό προπληρωμής αντιπροσωπεύει ουσιαστικά μη καταβληθέντα ποσά κεφαλαίου και τόκων επί του ποσού του κεφαλαίου που εκκρεμεί, το οποίο μπορεί να περιλαμβάνει εύλογη πρόσθετη αποζημίωση για πρόωρο τερματισμό της σύμβασης. Επιπλέον, για ένα γρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο που αποκτάται με έκπτωση ή υπέρ το άρτιο στο συμβατικό ονομαστικό του ποσό. ένα χαρακτηριστικό που επιτρέπει ή απαιτεί προπληρωμή σε ένα ποσό που αντιπροσωπεύει ουσιαστικά το συμβατικό ονομαστικό ποσό συν τους δεδουλευμένους (αλλά μη καταβληθέντες) συμβατικούς τόκους (που μπορεί επίσης να περιλαμβάνουν εύλογη πρόσθετη αποζημίωση για πρόωρη λήξη) θεωρείται ότι συνάδει με αυτό το κριτήριο εάν η δίκαιη αξία του στοιχείου προπληρωμής είναι ασήμαντη κατά την αρχική αναγνώριση.
Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού - μεταγενέστερη επιμέτρηση, κέρδη και ζημίες λογιστικές αρχές που εφαρμόζονται από την 1 Ιανουαρίου 2018
| Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που επιμετρώνται στην εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων |
Μετά την αρχική αναγνώριση, αυτά τα στοιχεία ενεργητικού επιμετρώνται σε εύλογη αξία. Καθαρά κέρδη και ζημιές, συμπεριλαμβανομένων τόκων και μερισμάτων, αναγνωρίζονται στα αποτελέσματα. |
|---|---|
| (FVTPL) | |
| Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που επιμετρώνται σε αποσβεσμένο κόστος |
Μετά την αρχική αναγνώριση, αυτά τα στοιχεία ενεργητικού επιμετρώνται σε αποσβεσμένο κόστος χρησιμοποιώντας την μέθοδο του πραγματικού επιτοκίου. Το αποσβεσμένο κόστος είναι μειωμένο με πιστωτικές ζημιές. Εσοδα από τόκους, συναλλαγματικά κέρδη ή ζημιές και ζημιές απομείωσης αναγνωρίζονται στα αποτελέσματα. Κέρδος ή ζημιά λόγω διαγραφής αναγνωρίζεται στα αποτελέσματα. |
| Χρεωστικοί τίτλοι που επιμετρώνται σε εύλογη αξία μέσω των λοιπών συνολικών εσόδων |
Μετά την αρχική αναγνώριση, αυτά τα στοιχεία ενεργητικού επιμετρώνται σε εύλογη αξία. Έσοδα από τόκους που υπολογίζονται με την μέθοδο του πραγματικού επιτοκίου, συναλλαγματικά κέρδη και ζημιές και ζημιές απομείωσης αναγνωρίζονται στα αποτελέσματα. Άλλα κέρδη και ζημιές αναγνωρίζονται στα λοιπά συνολικά έσοδα. Κατά την διαγραφή, κέρδη και Κημιές που συσσωρεύτηκαν στα λοιπά συνολικά έσοδα επαταναταξινομούνται στα αποτελέσματα. |
| Συμμετοχικοί τίτλοι που επιμετρώνται σε εύλογη αξία μέσω των λοιπών συνολικών εσόδων |
Μετά την αρχική αναγνώριση, αυτά τα στοιχεία ενεργητικού επιμετρώνται σε εύλογη αξία. Μερίσματα αναγνωρίζονται ως έσοδα στα αποτελέσματα εκτός εάν τα μερίσματα αντιπροσωπεύουν ξεκάθαρα ανάκτηση του κόστους της επένδυσης. Άλλα καθαρά κέρδη και ζημιές αναγνωρίζονται στα λοιπά συνολικά έσοδα και δεν επαναταξινομούνται στα αποτελέσματα. |
Η Εταιρεία κατατάσσει τα στοιχεία ενεργητικού στις ακόλουθες κατηγορίες:
| [Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που επιμετρώνται στην εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων (FVTPL) |
εύλογη αξία Επιμετρώνται στην αλλαγές αξία, $\mu\varepsilon$ τις στην συμπεριλαμβανομένων και εσόδων από τόκους και μερίσματα, να αναγνωρίζονται στα αποτελέσματα. |
|---|---|
| Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού διακρατούμενα μέχρι τη λήξη |
Επιμετρώνται σε αποσβεσμένο κόστος με την μέθοδο του πραγματικού επιτοκίου. |
| Δάνεια και εισπρακτέα | Επιμετρώνται σε αποσβεσμένο κόστος με την μέθοδο του πραγματικού επιτοκίου. |
| Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού διαθέσιμα προς πώληση |
Επιμετρώνται στην εύλογη αξία με τις αλλαγές στην αξία, εκτός από ζημιές απομείωσης, έσοδα από τόκους και συναλλαγματικές διαφορές σχετικά με χρεωστικούς τίτλους, να αναγνωρίζονται στα λοιπά συνολικά έσοδα. Κατά την∣ διαγραφή, κέρδη και ζημιές που συσσωρεύτηκαν στα ίδια κεφάλαια επαταναταξινομούνται στα αποτελέσματα. |
Πριν την 1 Ιανουαρίου 2018 η Εταιρεία επιμετρούσε τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού ως ακολούθως:
Οι απαιτήσεις από εμπορικές και άλλες δραστηριότητες αρχικά αναγνωρίζονται στην εύλογη αξία και μεταγενέστερα επιμετρώνται στο αναπόσβεστο κόστος με τη χρήση της μεθόδου του πραγματικού επιτοκίου. Οι απαιτήσεις από εμπορικές και άλλες δραστηριότητες παρουσιάζονται μετά την αφαίρεση κατάλληλων προβλέψεων για απομείωση.
Η Εταιρεία ταξινομεί τις επενδύσεις της σε μετοχές και ομόλογα στις ακόλουθες κατηγορίες: χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων, δάνεια και εισπρακτέα, επενδύσεις που κατέχονται μέχρι τη λήξη και χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού διαθέσιμα προς πώληση. Η ταξινόμηση των επενδύσεων εξαρτάται από το σκοπό για τον οποίο αποκτήθηκαν οι επενδύσεις. Η Διεύθυνση αποφασίζει την κατάλληλη ταξινόμηση των επενδύσεων κατά την αρχική αναγνώριση.
Η κατηγορία αυτή αναλύεται σε δύο υποκατηγορίες: χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού προς εμπορία και αυτά που ορίστηκαν σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων κατά την αργική αναγνώριση. Ένα χρηματοοικονομικό στοιχείο ενεργητικού περιλαμβάνεται σε αυτή την κατηγορία αν αποκτήθηκε με κύριο σκοπό τη δημιουργία κέρδους από βραχυπρόθεσμες διακυμάνσεις των τιμών. Τα στοιχεία ενεργητικού στην κατηγορία αυτή ταξινομούνται ως κυκλοφορούντα στοιγεία ενεργητικού αν είναι προς εμπορία ή αναμένεται να πωληθούν μέσα σε δώδεκα μήνες από την ημερομηνία αναφοράς.
Αγορές και πωλήσεις επενδύσεων με βάση συμβόλαιο κανονικής παράδοσης αναγνωρίζονται κατά την ημερομηνία που διεξάγεται η συναλλαγή, που είναι η ημερομηνία κατά την οποία η Εταιρεία δεσμεύεται να αγοράσει ή να πωλήσει το στοιχείο ενεργητικού. Οι επενδύσεις αναγνωρίζονται αργικά σε εύλογη αξία, πλέον το κόστος άμεσα αποδιδόμενο στη συναλλαγή για όλα τα χρηματοοικονομικά στοιγεία ενεργητικού που δεν παρουσιάζονται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων. Για τα γρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων τα άμεσα έξοδα της συναλλαγής αναγνωρίζονται στα αποτελέσματα όταν πραγματοποιούνται.
Πραγματοποιηθέντα και μη πραγματοποιηθέντα κέρδη και ζημιές που προέρχονται από αλλαγές στην εύλογη αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων περιλαμβάνονται στα αποτελέσματα.
Η εύλογη αξία των επενδύσεων που διαπραγματεύονται σε μια ενεργή αγορά βασίζεται στη χρηματιστηριακή τιμή πλειοδότησης. Εάν η αγορά για ένα χρηματοοικονομικό στοιχείο ενεργητικού δεν είναι ενεργή όπως επίσης και για μη εισηγμένες μετοχές, η Εταιρεία προσδιορίζει την εύλογη αξία χρησιμοποιώντας μεθόδους αποτίμησης. Οι μέθοδοι αποτίμησης περιλαμβάνουν τη χρήση πρόσφατων συναλλαγών που έγιναν σε καθαρά εμπορική βάση, αναφορά σε παρόμοιους τίτλους και μεθόδους προεξοφλημένων ταμειακών ροών κάνοντας μέγιστη χρήση δεδομένων της αγοράς και ελάχιστη χρήση εσωτερικών δεδομένων της Εταιρείας. Για μετοχές όπου η εύλογη αξία δεν μπορεί να υπολογιστεί με αξιοπιστία, αναγνωρίζονται σε κόστος μείον οποιαδήποτε απομείωση στην αξία.
Για σκοπούς της κατάστασης ταμειακών ροών, τα μετρητά και αντίστοιχα μετρητών αποτελούνται από μετρητά στην τράπεζα.
Οι χρηματοοικονομικές υπογρεώσεις κατατάσσονται ως επιμετρούμενες σε αποσβεσμένο κόστος ή σε εύλονη αξία μέσω των αποτελεσμάτων. Μια χρηματοοικονομική υποχρέωση κατατάσσεται στην εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων εάν έχει καταταχτεί ως κατεγόμενη προς διαπραγμάτευση, είναι παράγωνο ή προσδιορίζεται ως τέτοια κατά την αρχική αναγνώριση. Οι χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις στην εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων επιμετρούνται στην εύλογη αξία τους και τα καθαρά κέρδη και ζημίες, συμπεριλαμβανομένων τυχόν τόκων πληρωτέων, αναγνωρίζονται στο λογαριασμό αποτελεσμάτων. Οι λοιπές χρηματορικονομικές υπογρεώσεις μεταγενέστερα επιμετρούνται στο αποσβεσμένο κόστος γρησιμοποιώντας τη μέθοδο του πραγματικού επιτοκίου. Οι δαπάνες από τόκους και τα κέρδη και οι ζημίες από συναλλαγματικές διαφορές αναγνωρίζονται στο λογαριασμό αποτελεσμάτων. Οποιοδήποτε κέρδος ή ζημία από τη διαγραφή αναγνωρίζεται επίσης στο λογαριασμό αποτελεσμάτων.
Οι χρηματοικονομικές υποχρεώσεις της Εταιρείας επιμετρούνται ως ακολούθως:
$(i)$ Δάνεια
Τα δάνεια αναγνωρίζονται στο αρχικό ποσό χορήγησης μετά την αφαίρεση των κόστων χρηματοδότησης. Τα δάνεια παρουσιάζονται μετέπειτα στην αποσβεσθείσα τιμή κόστους. Οποιαδήποτε διαφορά μεταξύ των εισπράξεων (μετά την αφαίρεση των εξόδων) και της αξίας αποπληρωμής, αναγνωρίζεται στα αποτελέσματα κατά τη διάρκεια του δανείου με τη μέθοδο του πραγματικού επιτοκίου.
Οι υποχρεώσεις από εμπορικές δραστηριότητες αρχικά επιμετρώνται στην εύλογη αξία τους και μεταγενέστερα επιμετρώνται στο αναπόσβεστο κόστος με την γρησιμοποίηση της μεθόδου του πραγματικού επιτοκίου.
Αρχή που εφαρμόζεται από την 1 Ιανουαρίου 2018
Η Εταιρεία αναγνωρίζει πρόβλεψη ζημιάς για αναμενόμενες πιστωτικές ζημιές σε:
Η Εταιρεία επιμετρά την πρόβλεψη ζημιάς για ένα χρηματοοικονομικό μέσο σε ποσό ίσο με τις αναμενόμενες πιστωτικές ζημίες καθ' όλη τη διάρκεια ζωής του χρηματοοικονομικού μέσου, εκτός από τις ακόλουθες περιπτώσεις όπου υπολογίζονται σε ποσό ίσο με τις αναμενόμενες πιστωτικές ζημίες δωδεκαμήνου:
Η πρόβλεψη ζημιάς για τις εμπορικές απαιτήσεις και τα στοιχεία ενεργητικού από συμβάσεις αποτιμώνται πάντοτε σε ποσό ίσο με τις αναμενόμενες πιστωτικές ζημίες καθ' όλη τη διάρκεια ζωής του χρηματοοικονομικού μέσου.
Για τον προσδιορισμό του κατά πόσο ο πιστωτικός κίνδυνος ενός χρηματοοικονομικού στοιχείου ενεργητικού έχει αυξηθεί σημαντικά από την αρχική αναγνώριση και για την εκτίμηση των αναμενόμενων πιστωτικών ζημιών, η Εταιρεία λαμβάνει υπόψη εύλογες και υποστηρίζιμες πληροφορίες που είναι σχετικές και διαθέσιμες χωρίς υπερβολικό κόστος. Αυτό περιλαμβάνει τόσο την ποσοτική όσο και την ποιοτική πληροφόρηση και ανάλυση, με βάση την ιστορική εμπειρία της Εταιρείας και την ενημερωμένη αξιολόγηση της πιστοληπτικής ικανότητας, καθώς και μελλοντικών πληροφοριών.
Η Εταιρεία υποθέτει ότι ο πιστωτικός κίνδυνος ενός χρηματοοικονομικού στοιχείου ενεργητικού έχει αυξηθεί σημαντικά αν παρουσιάζει καθυστερήσεις πέραν των 30 ημερών.
Η Εταιρεία θεωρεί ότι ένα χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο είναι σε αθέτηση όταν:
Η Εταιρεία θεωρεί ότι ένας χρεωστικός τίτλος εμπεριέχει χαμηλό πιστωτικό κίνδυνο όταν η βαθμολογία πιστοληπτικής ικανότητας του είναι ισόποση με τον παγκοσμίο κατανοητό ορισμό του "επενδυτικού βαθμού." Η Εταιρεία θεωρεί ότι αυτό αντιστοιχεί με βαθμολογία Baa3 ή καλύτερο με βάση την βαθμολογία του Οίκου Μοοdy's.
Αναμενόμενες πιστωτικές ζημιές καθ' όλη τη διάρκεια ζωής είναι οι αναμενόμενες πιστωτικές ζημιές που προκύπτουν από όλα τα πιθανά γεγονότα αθέτησης κατά τη διάρκεια της αναμενόμενης ζωής ενός γρηματοπιστωτικού μέσου.
Οι δωδεκάμηνες αναμενόμενες πιστωτικές ζημιές είναι η μερίδα των αναμενόμενων πιστωτικών ζημιών που προκύπτουν από γεγονότα αθέτησης που είναι πιθανά να συμβούν εντός δώδεκα μηνών μετά την ημερομηνία αναφοράς (ή μικρότερη περίοδο εάν η αναμενόμενη διάρκεια ζωής του χρηματοπιστωτικού μέσου είναι μικρότερη από δώδεκα μήνες).
Η μέγιστη περίοδος που λαμβάνεται υπόψη κατά την εκτίμηση των αναμενόμενων πιστωτικών ζημιών είναι η μέγιστη συμβατική περίοδος κατά την οποία η Εταιρεία εκτίθεται σε πιστωτικό κίνδυνο.
Οι αναμενόμενες πιστωτικές ζημιές είναι μια σταθμισμένη βάση πιθανοτήτων εκτίμησης των πιστωτικών ζημιών. Οι πιστωτικές ζημιές αποτιμώνται ως η παρούσα αξία όλων των ελλειμμάτων σε μετοητά (π.γ. η διαφορά μεταξύ των ταμειακών ροών που οφείλονται στην οικονομική οντότητα σύμφωνα με τη σύμβαση και των ταμειακών ροών που η Εταιρεία αναμένει να λάβει). Οι αναμενόμενες πιστωτικές ζημιές προεξοφλούνται στο πραγματικό επιτόκιο του χρηματοοικονομικού στοιχείου ενεργητικού.
Σε κάθε ημερομηνία αναφοράς, η Εταιρεία αξιολογεί εάν τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που μεταφέρονται σε αποσβεσμένο κόστος και οι επενδύσεις σε χρεόγραφα σε δίκαιη αξία μέσω λοιπών συνολικών εσόδων είναι πιστωτικά απομειωμένα. Ένα χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο είναι "πιστωτικά απομειωμένο" όταν έχουν συμβεί ένα ή περισσότερα γεγονότα που έχουν αρνητική επίδραση στις εκτιμώμενες μελλοντικές ταμειακές ροές του χρηματοοικονομικού στοιχείου ενεργητικού.
Ενδειξη ότι ένα χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο είναι πιστωτικά απομειωμένο περιλαμβάνει τα ακόλουθα παρατηρούμενα στοιχεία:
Η πρόβλεψη για γρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που αποτιμώνται σε αποσβεσμένο κόστος αφαιρούνται από την ακαθάριστη αναγραφόμενη αξία των στοιχείων ενεργητικού. Για τις επενδύσεις σε γρεωστικούς τίτλους σε εύλογη αξία μέσω των λοιπών συνολικών εσόδων, η πρόβλεψη γρεώνεται στον λογαριασμό αποτελεσμάτων και αναγνωρίζεται στα λοιπά συνολικά έσοδα.
Διανραφή
Η ακαθάριστη λογιστική αξία ενός χρηματοοικονομικού στοιχείου ενεργητικού διαγράφεται όταν η Εταιρεία δεν έχει εύλογες προσδοκίες να ανακτήσει ένα χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιγείο στο σύνολο του ή μέρος αυτού. Για τους εμπορικούς χρεώστες, η Εταιρεία έχει μια πολιτική αποσβέσεως της μεικτής αναγραφόμενης αξίας μόνο όταν υπάρχουν νομικές διασφαλίσεις ότι η Εταιρεία έχει ασκήσει όλα τα νομικά της δικαιώματα και τα χρηματοοικονομικά στοιγεία ενεργητικού δεν μπορούν να ανακτηθούν ή η Εταιρεία έχει συνάψει συμφωνία για μερική διευθέτηση του γρηματοοικονομικού στοιχείου ενεργητικού και το υπόλοιπο μπορεί να διαγραφεί.
Αρχή που εφαρμόστηκε πριν την 1 Ιανουαρίου 2018
Η Εταιρεία αξιολογεί σε κάθε ημερομηνία αναφοράς κατά πόσον υπάργει αντικειμενική απόδειξη ότι ένα γρηματοοικονομικό στοιγείο ενεργητικού, εκτός από τα γρηματοοικονομικά στοιγεία ενεργητικού που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων, ή μια ομάδα χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού, εκτός από τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων, έχει υποστεί απομείωση στην αξία.
Στην περίπτωση μετοχικών τίτλων που ταξινομήθηκαν ως διαθέσιμοι προς πώληση, μια σημαντική ή παρατεταμένη μείωση στην εύλογη αξία της μετοχής κάτω από το κόστος της λαμβάνεται υπόψη ως ένδειξη πιθανής απομείωσης στην αξία.
Για τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που αποτιμώνται σε αναπόσβεστο κόστος, η Εταιρεία εξετάζει κατά πόσο υπάρχει αντικειμενική απόδειξη για απομείωση αυτών των στοιχείων ενεργητικού, τόσο σε ατομικό όσο και σε συλλογικό επίπεδο. Όλα τα σημαντικά στοιγεία ενεργητικού αξιολογούνται ξεχωριστά για απομείωση. Όσα βρέθηκαν να μην έχουν υποστεί απομείωση στη συνέχεια αξιολογούνται συγκεντρωτικά για οποιαδήποτε απομείωση που έχει προκύψει αλλά δεν έχει ακόμη αναγνωριστεί σε ατομική βάση. Τα στοιχεία ενεργητικού που δεν είναι ξεχωριστά σημαντικά αξιολογούνται για απομείωση συγκεντρωτικά. Η συγκεντρωτική αξιολόγηση διενεργείται με τη συγκέντρωση στοιγείων ενεργητικού με παρόμοια χαρακτηριστικά κινδύνου.
Για την εκτίμηση της συγκεντρωτικής απομείωσης, η Εταιρεία χρησιμοποιεί ιστορικές πληροφορίες για το χρονοδιάγραμμα των αποπληρωμών και το ποσό της ζημιάς που υπέστη, και κάνει μια αναπροσαρμογή αν οι τρέχουσες οικονομικές και πιστωτικές συνθήκες είναι τέτοιες που οι πραγματικές ζημιές είναι πιθανόν να είναι μεγαλύτερες ή μικρότερες από ότι προτείνεται από τις ιστορικές τάσεις.
Η ζημιά απομείωσης υπολογίζεται ως η διαφορά μεταξύ της λογιστικής αξίας του στοιχείου ενεργητικού και της παρούσας αξίας των αναμενόμενων μελλοντικών ταμειακών ροών προεξοφλημένων με το πραγματικό επιτόκιο που ίσχυε κατά την αρχική αναγνώριση του στοιχείου ενεργητικού. Οι ζημιές που προκύπτουν αναγνωρίζονται στα αποτελέσματα. Όταν η Εταιρεία καταλήξει ότι δεν υπάρχουν ρεαλιστικές προοπτικές ανάκτησης του στοιγείου ενεργητικού, τα ποσά αυτά διαγράφονται. Εάν σε μεταγενέστερη περίοδο, το ποσό της απομείωσης μειώνεται και η μείωση μπορεί να συνδεθεί αντικειμενικά με ένα γεγονός που συνέβη μετά την αναγνώριση της απομείωσης, η απομείωση που αναγνωρίστηκε προηγουμένως αναστρέφεται μέσω των αποτελεσμάτων στο βαθμό που η λογιστική αξία της επένδυσης, κατά την ημερομηνία της αναστροφής, δεν υπερβαίνει το αποσβεσμένο κόστος που θα υφίστατο αν η απομείωση δεν είχε αναγνωριστεί.
Όσον αφορά τις μετοχές διαθέσιμες προς πώληση, οι ζημιές απομείωσης υπολογίζονται συγκρίνοντας το ανακτήσιμο ποσό της επένδυσης με τη λογιστική τους αξία. Η ζημιά απομείωσης αναγνωρίζεται στα αποτελέσματα, και αντιστρέφεται εάν υπήρξε ευνοϊκή αλλαγή στις εκτιμήσεις που χρησιμοποιήθηκαν για τον υπολογισμό του ανακτήσιμου ποσού. Οι ζημιές απομείωσης που έχουν αναγνωριστεί στα αποτελέσματα προηγουμένως δεν αντιστρέφονται μέσω των αποτελεσμάτων. Οποιαδήποτε αύξηση στην εύλογη αξία τους μετά από την ζημιά απομείωσης αναγνωρίζεται στα λοιπά συνολικά έσοδα και θα συσσωρεύεται κάτω από τον τίτλο του αποθεματικού επανεκτίμησης επενδύσεων.
Όσον αφορά τα χρεόγραφα διαθέσιμα προς πώληση, η ζημιά απομείωσης αναγνωρίζεται μέσο της επαναταξινόμησης των ζημιών που έχουν συσσωρευτεί στο αποθεματικό εύλογης αξίας στα αποτελέσματα. Το ποσό που επαναταξινομείται είναι η διαφορά μεταξύ του κόστους κτήσης (μετά την αφαίρεση τυχόν αποπληρωμών κεφαλαίου και χρεόλυση) και της τρέχουσας εύλογης αξίας, μείον οποιεσδήποτε ζημιές απομείωσης που έγουν προηγουμένως αναγνωριστεί στα αποτελέσματα.
Η Εταιρεία παύει να αναγνωρίζει ένα χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο όταν:
Οποιαδήποτε συμμετοχή σε διαγραμμένα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που δημιουργήθηκε ή διατηρήθηκε από την Εταιρεία αναγνωρίζεται ως ξεχωριστό στοιχείο ενεργητικού ή υποχρέωση.
Η Εταιρεία παύει να αναγνωρίζει μια χρηματοοικονομική υποχρέωση όταν εξοφλείται, ακυρώνεται ή EKTIVÉEL
Η Εταιρεία επίσης παύει να αναγνωρίζει μια χρηματοοικονομική υπογρέωση όταν οι όροι τροποποιούνται και οι ταμειακές ροές της τροποποιημένης υποχρέωσης είναι ουσιαστικά διαφορετικές. οπότε μια νέα χρηματοοικονομική υποχρέωση με βάση τους τροποποιημένους όρους αναγνωρίζεται σε δίκαιη αξία.
Κατά την διαγραφή μιας χρηματοοικονομικής υποχρέωσης, η διαφορά μεταξύ της αναγραφόμενης αξίας που έχει αποσβεστεί και του καταβληθέντος τιμήματος (συμπεριλαμβανομένων γρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού εκτός μετρητών ή αναληφθεισών υποχρεώσεων) αναγνωρίζεται στο λογαριασμό αποτέλεσματων.
Ένα χρηματοοικονομικό στοιχείο ένεργητικού και μια χρηματοοικονομική υποχρέωση συμψηφίζονται και το καθαρό ποσό παρουσιάζεται στην κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης, όταν, και μόνο όταν, η Εταιρεία έχει νομικό δικαίωμα συμψηφισμού των ποσών και υπάρχει η πρόθεση είτε διακανονισμού του καθαρού υπολοίπου, είτε είσπραξης του ποσού της απαίτησης με ταυτόχρονη εξόφληση της υποχρέωσης.
Οι άλλες επενδύσεις, που περιλαμβάνουν επενδύσεις σε γρυσά νομίσματα, κατέγονται από την Εταιρεία για κεφαλαιακή ενίσχυση. Οι άλλες επενδύσει παρουσιάζονται σε εύλογη αξία, που αντιπροσωπεύει την ελεύθερη αγοραία αξία καθοριζόμενη ετησίως. Αλλαγές στις εύλογες αξίες καταχωρούνται στα αποτελέσματα.
Οι συνήθεις μετοχές ταξινομούνται ως ίδια κεφάλαια. Η διαφορά μεταξύ της εύλογης αξίας της αντιπαροχής που εισπράχθηκε από την Εταιρεία και την ονομαστική αξία του εκδοθέντος μετοχικού κεφαλαίου μεταφέρεται στο αποθεματικό υπέρ το άρτιο.
Οι προβλέψεις αναγνωρίζονται όταν η Εταιρεία έχει μια παρούσα νομική ή τεκμαιρόμενη υποχρέωση που προκύπτει από προηγούμενα γεγονότα, είναι πιθανό να υπάρξει ροή στοιχείων ενεργητικού για εξόφληση αυτής της υποχρέωσης, και το ποσό της υποχρέωσης μπορεί να υπολογιστεί αξιόπιστα. Όταν η Εταιρεία αναμένει η πρόβλεψη να αποπληρωθεί, για παράδειγμα με βάση ένα ασφαλιστικό συμβόλαιο, η αποπληρωμή αναγνωρίζεται ως ξεχωριστό στοιγείο ενεργητικού μόνο όταν η αποπληρωμή είναι σγεδόν βεβαία.
Όπου χρειάζεται τα συγκριτικά ποσά αναπροσαρμόζονται για να συνάδουν με τις αλλαγές στην παρουσίαση του τρέχοντος έτους.
9.
$10.$
| 2018 $\epsilon$ |
2017 $\boldsymbol{\epsilon}$ |
|
|---|---|---|
| Ετήσιο τέλος Εφόρου εταιρειών | 700 | 705 |
| Γραφική ύλη και εκτυπωτικά | 337 | 267 |
| Συνδρομές και εισφορές | 7.762 | 7.826 |
| Διαφημίσεις | 754 | 969 |
| Αμοιβή ανεξάρτητων ελεγκτών για τον υποχρεωτικό έλεγχο των ετήσιων | ||
| λογαριασμών | 12.912 | 3.570 |
| Αμοιβή ελεγκτών - προηγούμενων ετών | 2.425 | |
| Δικηγορικά και άλλα επαγγελματικά δικαιώματα | 438 | |
| Αντιστροφή πρόβλεψης που αφορά δικαιώματα συμβούλων | (2.761) | |
| Δικαιώματα γραμματέα | 24.399 | 24.399 |
| Πρόστιμα | 140 | 320 |
| Άλλα έξοδα | 220 | |
| 46.668 | 38.714 | |
| Ζημιά από εργασίες | ||
| 2018 | 2017 | |
| $\epsilon$ | $\epsilon$ | |
| Η ζημιά από εργασίες αναφέρεται μετά την χρέωση των πιο κάτω κονδυλίων: |
||
| Αμοιβή ανεξάρτητων ελεγκτών για τον υποχρεωτικό έλεγχο των | ||
| ετήσιων λογαριασμών | 12.912 | 3.570 |
| Αμοιβή ανεξάρτητων ελεγκτών - προηγούμενων ετών | 2.425 | |
| Καθαρά έξοδα χρηματοδότησης | ||
| 2018 | 2017 | |
| $\epsilon$ | $\epsilon$ | |
| Τόκοι πληρωτέοι | 1.435 | 2.301 |
| Άλλα έξοδα χρηματοδότησης | 50 | 50 |
| 1.485 | 2.351 |
Συμφιλίωση φορολογίας με βάση το φορολογητέο εισόδημα και φορολογίας με βάση τις λογιστικές ζημιές:
| 2018 | 2018 € |
2017 | 2017 $\epsilon$ |
|
|---|---|---|---|---|
| Λογιστική ζημιά πριν από τη φορολογία | (47.994) | (52.853) | ||
| Φορολογία με βάση τους φορολογικούς | ||||
| συντελεστές | 12,50 % | (5.999) | 12,50 % | (6.607) |
| Φορολογική επίδραση εξόδων που δεν | ||||
| εκπίπτουν για φορολογικούς σκοπούς | $(9,22)\%$ | 4.424 | $(3,27)$ % | 1.726 |
| Φορολογική επίδραση εκπτώσεων και | ||||
| εισοδήματος που δεν υπόκειται σε φορολογία | 0.04% | (21) | $-$ % | |
| Φορολογική επίδραση ζημιάς έτους | $(3,33)\%$ | 1.596 | $(9,23)\%$ | 4.880 |
| Φορολογία ως η κατάσταση αποτελεσμάτων και λοιπών συνολικών εσόδων - χρέωση |
||||
Ο συντελεστής εταιρικού φόρου είναι 12,5%.
Κάτω από ορισμένες προϋποθέσεις τόκοι εισπρακτέοι μπορεί να υπόκεινται σε αμυντική εισφορά με ποσοστό 30%. Σε τέτοιες περιπτώσεις οι τόκοι αυτοί εξαιρούνται από εταιρικό φόρο. Σε ορισμένες περιπτώσεις μερίσματα από το εξωτερικό μπορεί να υπόκεινται σε αμυντική εισφορά με ποσοστό 17%.
13.
| 2018 | 2017 | |
|---|---|---|
| Βασική και πλήρως κατανεμημένη ζημιά που αναλογεί στους μετόχους (€) | (47.994) | (52.853) |
| Μεσοσταθμικός αριθμός μετοχών που ήταν εκδομένες κατά τη διάρκεια του έτους |
||
| 20.246.825 | 20.246.825 | |
| Βασική και πλήρως κατανεμημένη ζημιά ανά μετοχή (σεντ) | (0, 24) | (0, 26) |
| Επενδύσεις σε συνδεδεμένες εταιρείες | ||
| 2018 € |
2017 $\epsilon$ |
|
| Υπόλοιπο την 1 Ιανουαρίου Προσθήκες |
250 20.250 |
250 |
| Υπόλοιπο στις 31 Δεκεμβρίου | 20.500 | 250 |
Κατά τη διάρκεια του έτους η συνδεδεμένη εταιρεία αύξησε το μετοχικό της κεφάλαιο. Λόγω του ποσού εισπρακτέου με την Εταιρεία, έγινε διακανονισμός για την εν λόγω πράξη.
Λεπτομέρειες των επενδύσεων είναι ως ακολούθως:
| $O$ voua | Χώρα σύστασης Κύριες | δραστηριότητες | 2018 Συμμετοχή Συμμετοχή $\frac{0}{2}$ |
2017 $\%$ |
2018 € |
2017 $\boldsymbol{\epsilon}$ |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Art Aeri Limited |
Κύπρος | Αγοραπωλησίες έργων τέχνης και παλαιών αντικειμένων |
14,25 | 25 | 20,500 | 250 |
| 20.500 | 250 |
Η Εταιρεία αξιολογεί περιοδικά τη δυνατότητα ανάκτησης των επενδύσεων σε επενδύσεις που αναγνωρίζονται με τη μέθοδο της καθαρής θέσης όποτε υπάρχουν δείκτες απομείωσης. Οι δείκτες απομείωσης αξίας περιλαμβάνουν παράγοντες, όπως μείωση των εσόδων, των κερδών ή των ταμειακών ροών ή δυσμενείς αλλαγές στην οικονομική ή πολιτική σταθερότητα μιας συγκεκριμένης χώρας, που μπορεί να δείχνουν ότι η λογιστική αξία των στοιχείων ενεργητικού μπορεί να μην είναι ανακτήσιμη. Αν τα γεγονότα και οι συνθήκες δείχνουν ότι η αξία των επενδύσεων σε επενδύσεις που αναγνωρίζονται με τη μέθοδο της καθαρής θέσης μπορεί να έχει απομειωθεί, οι αναγνωρίσιμες μελλοντικές ταμειακές ροές που συνδέονται με τις εν λόγω επενδύσεις που αναγνωρίζονται με τη μέθοδο της καθαρής θέσης συγκρίνονται με τις λογιστικές αξίες τους για να καθορίσουν εάν η αποτίμηση στην εύλογη αξία τους είναι απαραίτητη.
Παρόλο που η Εταιρεία κατέχει λιγότερο από 20% στην Art Aeri Limited ασκεί σημαντική επιρροή στην οντότητα. Αυτό είναι επειδή η Εταιρεία έχει το δικαίωμα συμμετοχής στις αποφάσεις της οικονομικής και επιχειρηματικής πολιτικής της οντότητας. Ως εκ τούτου η Εταιρεία ασκεί σημαντική επιρροή στην Art Aeri Limited η οποία αναγνωρίζεται ως συνδεδεμένη εταιρεία στις οικονομικές καταστάσεις.
Η επίδραση της αρχικής εφαρμογής του ΔΠΧΑ 9 στα χρηματοοικονομικά μέσα της Εταιρείας εξηγείται στη σημείωση 6.1. Ως αποτέλεσμα της μεθόδου μετάβασης που επιλέχθηκε για την εφαρμογή του ΔΠΧΑ 9, οι συγκριτικές πληροφορίες (για το 2017) δεν έχουν επαναδιατυπωθεί για να αντικατοπτρίζουν τις νέες απαιτήσεις του ΔΠΧΑ 9.
| 2018 € |
2017 | |
|---|---|---|
| Υπόλοιπο την 1 Ιανουαρίου Αναπροσαρμογή για αρχική εφαρμογή του ΔΠΧΑ 9 |
500 (500) |
500 |
| Υπόλοιπο στις 31 Δεκεμβρίου | 500 |
Τα γρηματοοικονομικά περουσιακά στοιχεια σε εύλογη αξία μέσω των άλλων συνολικών εισοδημάτων αντιπροσωπεύουν την επενδύση στην μη εισηγμένη εταιρεία Suphire (Asset Management) Limited.
Η επίδραση της αρχικής εφαρμογής του ΔΠΧΑ 9 στα χρηματοοικονομικά μέσα της Εταιρείας εξηγείται στη σημείωση 6.1. Ως αποτέλεσμα της μεθόδου μετάβασης που επιλέχθηκε για την εφαρμονή του ΔΓΙΧΑ 9, οι συγκριτικές πληροφορίες (για το 2017) δεν έχουν επαναδιατυπωθεί για να αντικατοπτρίζουν τις νέες απαιτήσεις του ΔΠΧΑ 9.
| 2018 $\epsilon$ |
2017 $\epsilon$ |
|||
|---|---|---|---|---|
| Υπόλοιπο την 1 Ιανουαρίου Αναπροσαρμογή για αρχική εφαρμογή του ΔΠΧΑ 9 |
539.683 500 |
552.855 | ||
| Αλλαγή στην εύλογη αξία | (9) | (13.172) | ||
| Υπόλοιπο στις 31 Δεκεμβρίου | 540.174 | 539.683 | ||
| Μη τρέχουσες επενδύσεις Συμμετοχικοί τίτλοι - επιμετρώνται υποχρεωτικά στην εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων |
540.174 | 539.683 | ||
| Εύλογη αξία 2018 € |
Κόστος 2018 € |
Εύλογη αξία 2017 € |
Κόστος 2017 € |
|
| Αξίες εισηγμένες σε Χρηματιστήριο Αξιών Αξίες μη εισηγμένες σε Χρηματιστήριο |
72.574 467.600 |
1.572.289 2.468.358 |
72.583 467.100 |
1.572.289 2.109.343 |
| 540.174 | 4.040.647 | 539.683 | 3.681.632 |
Τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων είναι εμπορεύσιμες αξίες που εκτιμώνται σε αγοραία αξία στις τιμές κλεισίματος στις 31 Δεκεμβρίου σύμφωνα με τις επίσημες τιμές πλειοδότησης του Χρηματιστηρίου. Τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων ταξινομούνται ως κυκλοφορούντα στοιχεία ενεργητικού επειδή αναμένεται να ρευστοποιηθούν εντός δώδεκα μηνών από την ημερομηνία αναφοράς.
Στην κατάσταση ταμειακών ροών, τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων παρουσιάζονται στη ροή μετρητών από εργασίες ως μέρος των αλλαγών στο κεφάλαιο κίνησης. Στα αποτελέσματα, οι αλλαγές στις εύλογες αξίες των χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων καταχωρούνται στα εισοδήματα εργασιών.
| 2018 € |
2017 $\boldsymbol{\epsilon}$ |
|
|---|---|---|
| Υπόλοιπο την 1 Ιανουαρίου Αλλαγή στην εύλογη αξία |
10.878 168 |
10.846 |
| Υπόλοιπο στις 31 Δεκεμβρίου | 11.046 | 10.878 |
Οι άλλες επενδύσεις περιλαμβάνουν επενδύσεις σε χρυσά νομίσματα που κατέχονται από την Εταιρεία για κεφαλαιακή ενίσχυση.
Η επίδραση της αρχικής εφαρμογής του ΔΠΧΑ 9 στα χρηματοοικονομικά μέσα της Εταιρείας εξηγείται στη σημείωση 6.1. Ως αποτέλεσμα της μεθόδου μετάβασης που επιλέχθηκε για την εφαρμογή του ΔΠΧΑ 9, οι συγκριτικές πληροφορίες (για το 2017) δεν έχουν επαναδιατυπωθεί για να αντικατοπτρίζουν τις νέες απαιτήσεις του ΔΠΧΑ 9.
Για σκοπούς της κατάστασης ταμειακών ροών τα μετρητά και αντίστοιχα μετρητών περιλαμβάνουν:
| 2018 € |
2017 $\boldsymbol{\epsilon}$ |
|
|---|---|---|
| Μετρητά στην τράπεζα | 426 | 426 |
| 426 |
Η έκθεση της Εταιρείας σε πιστωτικό κίνδυνο και ζημιές απομείωσης αναφορικά με μετρητά και αντίστοιχα μετρητών γνωστοποιείται στη σημείωση 23 των οικονομικών καταστάσεων.
| 2018 Αριθμός |
2018 | 2017 Αριθμός |
2017 | |
|---|---|---|---|---|
| $\epsilon$ μετοχών |
μετοχών | $\epsilon$ | ||
| Εγκεκριμένο Μετοχές του 60,09 η καθεμιά |
30.000.000 | 2.700.000 | $-30.000.000$ | 2.700.000 |
| Κεφάλαιο που εκδόθηκε και πληρώθηκε εξ' ολοκλήρου |
||||
| Υπόλοιπο την 1 Ιανουαρίου | 20.246.825 | 1.822.214 | 20.246.825 | 1.822.214 |
| Υπόλοιπο στις 31 Δεκεμβρίου | 20.246.825 | 1.822.214 20.246.825 | 1.822.214 | |
| Εμπορικές και λοιπές υποχρεώσεις | ||||
| 2018 $\epsilon$ |
2017 $\epsilon$ |
|||
| Οφειλόμενα έξοδα Άλλες υποχρεώσεις |
137.511 69.140 |
106.181 53.186 |
||
| 206.651 | 159.367 |
Η έκθεση της Εταιρείας σε κίνδυνο ρευστότητας αναφορικά με χρηματοοικονομικά μέσα γνωστοποιείται στη σημείωση 23 των οικονομικών καταστάσεων.
19.
| 2018 € |
2017 $\epsilon$ |
|
|---|---|---|
| Εκτακτη εισφορά για την άμυνα | 1.241 | 1.241 |
| .241 | .241 |
Τα πιο πάνω ποσά είναι πληρωτέα εντός ενός έτους.
Στις 11 Μαρτίου 2020, ο Παγκόσμιος Οργανισμός Υγείας ανακήρυξε την έξαρση του Κορονοϊού COVID-19 ως πανδημία, αναγνωρίζοντας την ταχεία εξάπλωσή του σε ολόκληρο τον κόσμο. Πολλές κυβερνήσεις έλαβαν αυστηρά μέτρα για να συμβάλουν στην αναχαίτηση του ιού. Αυτά τα μέτρα περιλάμβαναν: αυτοπεριορισμό/καραντίνα σε αυτούς που ενδεχομένως επηρεάστηκαν, εφαρμογή κοινωνικής αποστασιοποίησης και έλεγχο ή κλείσιμο των συνόρων καθώς και καθολικό 'κλείσιμο' πόλεων/περιοχών ή ακόμα και ολόκληρων χωρών. Επί του παρόντος, τα μέτρα αυτά αίρονται σταδιακά σε πολλές χώρες, συμπεριλαμβανομένης και της Κύπρου, αλλά οι αβεβαιότητες για την ευρύτερη κυπριακή και παγκόσμια οικονομία παραμένουν καθώς η πανδημία ακόμη εξελίσσεται.
Οι κύριοι μέτοχοι είναι οι Αίαντας Επενδυτική Δημόσια Εταιρεία Λίμιτεδ εγγεγραμμένη στην Κύπρο, η οποία κατέχει το 11,95% των μετοχών της Εταιρείας και από τους Αντώνιο Ανδρονίκου, Γεώργιο Μαυρουδή, Χριστίνα Σαρρή και τον Ιωάννη Ανδρονίκου οι οποίοι κατέχουν το 18,04%, 2,23%, 0,61% και 0,39%,των μετοχών της Εταιρείας αντίστοιχα. Το υπόλοιπο 66,78% των μετοχών είναι διαθέσιμα στο ευρύ κοινό.
Οι συναλλαγές και τα υπόλοιπα με συγγενικά μέρη είναι τα ακόλουθα:
| 2018 € |
2017 € |
||
|---|---|---|---|
| Ovoua Art Aeri Limited |
Είδος συναλλαγών Χρηματοδοτικές |
20,250 | |
| 20.250 |
Το πιο πάνω υπόλοιπο δεν φέρει τόκο και δεν έχει προκαθορισμένη ημερομηνία αποπληρωμής.
| 2018 | 2017 | ||
|---|---|---|---|
| € | $\boldsymbol{\epsilon}$ | ||
| $O$ voug | Είδος συναλλαγών | ||
| Suphire Securities and Financial Services | Χρηματοδοτικές | ||
| Limited | 9.633 | 9.633 | |
| Suphire Holdings Public Limited | Χρηματοδοτικές | 5.042 | 4.288 |
| Isxis Investment Public Limmited | Χρηματοδοτικές | 397 | 397 |
| Harvest Capital Management Limited | Χρηματοδοτικές | 410 | 410 |
| 15.482 | 14.728 | ||
| Τα πιο πάνω υπόλοιπα δεν φέρουν τόκο και δεν έχουν προκαθορισμένη ημερομηνία αποπληρωμής. |
| 2018 € |
2017 € |
||
|---|---|---|---|
| Γιάννος Ανδρονίκου | 156 | $\overline{41}$ | |
| . | 56. | 41 |
Το πιο πάνω υπόλοιπο δεν φέρει τόκο και δεν έχει προκαθορισμένη ημερομηνία αποπληρωμής.
Η επίδραση της αρχικής εφαρμογής του ΔΠΧΑ 9 στα χρηματοοικονομικά μέσα της Εταιρείας εξηγείται στη σημείωση 6.1. Ως αποτέλεσμα της μεθόδου μετάβασης που επιλέχθηκε για την εφαρμογή του ΔΠΧΑ 9, οι συγκριτικές πληροφορίες (για το 2017) δεν έχουν επαναδιατυπωθεί για να αντικατοπτρίζουν τις νέες απαιτήσεις του ΔΠΧΑ 9.
Η Εταιρεία εκτίθεται στους ακόλουθους κινδύνους που προκύπτουν από τα χρηματοοικονομικά στοιχεία που κατέχει:
Το Διοικητικό Συμβούλιο έχει τη συνολική ευθύνη για την υιοθέτηση και επίβλεψη του πλαισίου διαχείρισης των χρηματοοικονομικών κινδύνων της Εταιρείας.
Οι πολιτικές διαχείρισης χρηματοοικονομικών κινδύνων της Εταιρείας υιοθετούνται για να εντοπίζονται και να αναλύονται οι κίνδυνοι που αντιμετωπίζει η Εταιρεία, να τίθενται κατάλληλα όρια κινδύνων και ελέγχων, να παρακολουθούνται οι κίνδυνοι και η τήρηση των ορίων. Οι πολιτικές και τα συστήματα διαχείρισης χρηματοοικονομικών κινδύνων αναθεωρούνται συχνά για να αντανακλούν τις αλλαγές στις συνθήκες αγοράς και στις δραστηριότητες της Εταιρείας.
Η Εταιρεία εκτίθεται στους ακόλουθους κίνδυνους που απορρέουν από χρηματοοικονομικά μέσα:
Ο πιστωτικός κίνδυνος προκύπτει όταν η αδυναμία των συμβαλλόμενων μερών να εξοφλήσουν τις υποχρεώσεις τους θα μπορούσε να μειώσει το ποσό των μελλοντικών ταμειακών εισροών από χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού κατά την ημερομηνία αναφοράς. Η Εταιρεία δεν έχει σημαντικές συγκεντρώσεις πιστωτικού κινδύνου.
Η λογιστική αξία των χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού αντιπροσωπεύει τη μέγιστη έκθεση στον πιστωτικό κίνδυνο. Η μέγιστη έκθεση σε πιστωτικό κίνδυνο κατά την ημερομηνία παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων ήταν:
| 2018 € |
2017 | |
|---|---|---|
| Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού διαθέσιμα προς πώληση | 500 | |
| Μετρητά στην τράπεζα | 426 | 426 |
| Εισπρακτέα από συγγενικές εταιρείες | 20.250 | |
| 426 |
Στον πιο κάτω πίνακα παρουσιάζεται η ανάλυση των καταθέσεων της Εταιρείας, με βάση την πιστοληπτική διαβάθμιση των τραπεζικών οργανισμών στους οποίους είναι οι καταθέσεις:
| Κατηγορία βάσει αξιολογήσεων του Οίκου Moody's | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|
| B3 | Αρ. τραπεζών | ||
| 426 | 426. |
Ο κίνδυνος ρευστότητας είναι ο κίνδυνος που προκύπτει όταν η λήξη των στοιχείων ενεργητικού και υποχρεώσεων δεν συμπίπτουν. Όταν οι λήξεις δεν συμπίπτουν, η αποδοτικότητα μπορεί να αυξηθεί αλλά ταυτόχρονα μπορεί να αυξηθεί και ο κίνδυνος ζημιών. Η Εταιρεία εφαρμόζει διαδικασίες με σκοπό την ελαχιστοποίηση τέτοιων ζημιών όπως τη διατήρηση ικανοποιητικών ποσών μετρητών και άλλων στοιχείων ενεργητικού με υψηλή ρευστότητα και με το να διατηρεί ένα ικανοποιητικό ποσό σε δεσμευμένες πιστωτικές διευκολύνσεις.
Πιο κάτω παρουσιάζονται οι συμβατικές λήξεις των χρηματοοικονομικών υποχρεώσεων κατά την ημερομηνία αναφοράς. Τα ποσά είναι μικτά, μη προεξοφλημένα και περιλαμβάνουν τις εκτιμημένες πληρωμές τόκου ενώ δεν περιλαμβάνουν την επίδραση των συμφωνιών συμψηφισμού.
| 31 Δεκεμβρίου 2018 | Λογιστική αξία $\epsilon$ |
Συμβατικές ταμειακές ροές € |
Εντός 3 μηνών |
Μεταξύ 3 και 12 μηνών € |
Μεταξύ 1-5 ετών € |
|---|---|---|---|---|---|
| Mη παράγωγα χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις |
|||||
| Βραχυπρόθεσμα δάνεια | 95.685 | 95.685 | 95.685 | ||
| Εμπορικές και λοιπές υποχρεώσεις | 69.140 | 69.140 | 69.140 | ||
| Πληρωτέα σε συγγενικά πρόσωπα | 15.638 | 15.638 | 15.638 | ||
| 180.463 | 180.463 | 180.463 | |||
| 31 Δεκεμβρίου 2017 | Λογιστική | Συμβατικές ταμειακές |
Εντός | Μεταξύ 3 και 12 |
Μεταξύ |
| αξία | ροές | 3 μηνών | μηνών | 1-5 ετών | |
| € | € | € | € | ||
| Μη παράγωγα χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις |
|||||
| Βραχυπρόθεσμα δάνεια | 95.685 | 95.685 | 95.685 | ||
| Εμπορικές και λοιπές υποχρεώσεις | 53.186 | 53.186 | 53.186 | ||
| Πληρωτέα σε συγγενικά πρόσωπα | 14.769 | 14.769 | 14.769 | ||
| 163.640 | 163.640 | 163.640 |
Οι εισροές / (εκροές) που παρουσιάζονται στον παραπάνω πίνακα αντιπροσωπεύουν τις συμβατικές μη προεξοφλημένες ταμειακές ροές που σχετίζονται με παράγωγα χρηματοοικονομικά στοιχεία παθητικού που κατέχονται για σκοπούς διαχείρισης κινδύνου και οι οποίες συνήθως δεν τερματίζονται πριν από τη συμβατική τους λήξη. Η γνωστοποίηση δείγνει καθαρά ποσά ταμειακών ροών για παράγωγα που είναι καθαρά μετρητά διακανονιζόμενα σε μετρητά και ακαθάριστα ποσά εισροών και εκροών ταμειακών ροών για παράγωγα που έχουν ταυτόχρονο ακαθάριστο διακανονισμό μετρητών.
Ο κίνδυνος ανοράς είναι ο κίνδυνος όπου αλλαγές στις τιμές αγοράς, όπως συναλλαγματικές αξίες, αξίες επιτοκίων και τιμές μετοχών, θα επηρεάσουν το εισόδημα ή την αξία των χρηματοοικονομικών μέσων που κατέγει η Εταιρεία.
Ο σκοπός της διαχείρισης κινδύνου της αγοράς είναι η διαχείριση και ο έλεγχος της έκθεσης σε κίνδυνο της αγοράς στο πλαίσιο αποδεκτών παραμέτρων, με παράλληλη βελτιστοποίηση της απόδοσης.
Ο κίνδυνος επιτοκίου είναι ο κίνδυνος όπου η αξία των χρηματοοικονομικών μέσων διακυμαίνεται εξαιτίας αλλαγών στα επιτόκια της αγοράς. Ο δανεισμός σε κυμαινόμενα επιτόκια εκθέτει την Εταιρεία σε κίνδυνο επιτοκίου που αφορά τις ταμειακές ροές. Ο δανεισμός σε σταθερά επιτόκια εκθέτει την Εταιρεία σε κίνδυνο επιτοκίου που αφορά την εύλογη αξία. Η διεύθυνση της Εταιρείας παρακολουθεί τις διακυμάνσεις στα επιτόκια σε συνεχή βάση και ενεργεί ανάλογα.
Κατά την ημερομηνία παρουσίασης των οικονομικών καταστάσεων η ανάλυση των τοκοφόρων χρηματοοικονομικών μέσων σε σχέση με τα επιτόκια ήταν:
| 2018 | 2017 € |
|
|---|---|---|
| Χρηματοοικονομικά μέσα κυμαινόμενου επιτοκίου | ||
| Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού | 426 | 426 |
| Χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις | (95.685) | (95.685) |
| (95.259) | (95.259) |
$(iii)$ Κίνδυνος αγοράς (συνέγεια)
Κίνδυνος επιτοκίου (συνέχεια)
Μια λογικά πιθανή μεταβολή των επιτοκίων κατά 100 βασικές μονάδες κατά την ημερομηνία αναφοράς θα είχε ως αποτέλεσμα την αύξηση/(μείωση) στα ίδια κεφάλαια και τα αποτελέσματα όπως παρουσιάζεται πιο κάτω. Ο υπολογισμός αυτός προϋποθέτει ότι άλλοι παράγοντες και συγκεκριμένα οι τιμές συναλλάγματος παραμένουν σταθεροί. Σε περίπτωση μείωσης των επιτοκίων κατά 100 βασικές μονάδες θα προκύψει η ίδια αλλά αντίθετη επίδραση στα ίδια κεφάλαια και τα αποτελέσματα.
| Ίδια κεφάλαια, μετά την αφαίρεση του φόρου |
Αποτελέσματα | |||
|---|---|---|---|---|
| $100 \beta$ μ αύξηση € |
$100 \beta \mu$ μείωση € |
$100 \beta \mu$ αύξηση € |
100 βμ μείωση $\epsilon$ |
|
| 31 Δεκεμβρίου 2018 Χρηματοοικονομικά μέσα κυμαινόμενου επιτοκίου |
(953) | 953 | (953) | 953 |
| 31 Δεκεμβρίου 2017 | (953) | 953 | (953) | 953 |
| Χρηματοοικονομικά μέσα κυμαινόμενου επιτοκίου |
(953) | 953 | (953) | 953 |
| (953) | 953 | (953) | 953 |
Η Εταιρεία διαχειρίζεται τα κεφάλαιά της ούτως ώστε να διασφαλίζει ότι θα συνεχίσει να λειτουργεί ως δρώσα οικονομική μονάδα και ταυτόχρονα να έχει ικανοποιητική απόδοση για τους μετόχους μέσω της βελτίωσης της αναλογίας ιδίων κεφαλαίων και δανεισμού. Η γενική στρατηγική της Εταιρείας δεν έχει αλλάξει από το προηγούμενο έτος.
Η Εταιρεία έχει απωλέσει το 50% του κεφαλαίου της λόγω συσσωρευμένων ζημιών. Στο παρόν στάδιο το Διοικητικό Συμβούλιο εξετάζει πιθανές διορθωτικές ενέργειες.
Οι εύλογες αξίες των χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού και υποχρεώσεων της Εταιρείας είναι περίπου οι ίδιες όπως και τα ποσά που παρουσιάζονται στην κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης.
Η εύλογη αξία των χρηματοοικονομικών μέσων που εμπορεύονται σε ενεργές αγορές βασίζεται στις χρηματιστηριακές τιμές την ημερομηνία αναφοράς. Η χρηματιστηριακή τιμή που χρησιμοποιείται για τα χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που κατέχει η Εταιρεία είναι η τιμή πλειοδότησης. Η κατάλληλη χρηματιστηριακή τιμή για τις χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις είναι η τρέχουσα τιμή ζήτησης.
Κατά τη διάρκεια του χρόνου δεν υπήρχαν οποιεσδήποτε μεταφορές μεταξύ των επιπέδων ιεραρχίας εύλογης αξίας.
Ο πίνακας που ακολουθεί αναλύει τα χρηματοοικονομικά μέσα που αποτιμώνται στην εύλογη αξία, με τη μέθοδο αποτίμησης. Τα διαφορετικά επίπεδα ορίζονται ως εξής:
| 31/12/2018 | Επίπεδο 1 € |
$E$ πίπεδο 2 € |
Επίπεδο 3 € |
Σύνολο $\boldsymbol{\epsilon}$ |
|---|---|---|---|---|
| Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των |
||||
| αποτελεσμάτων | 72.574 | 467.600 | 540.174 | |
| Σύνολο | 72.574 | 467.600 | 540.174 | |
| 31/12/2017 | Επίπεδο 1 € |
Επίπεδο 2 € |
Επίπεδο 3 € |
Σύνολο € |
| Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού |
||||
| Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων |
72.583 | 467.100 | ||
| 539.683 | ||||
| Σύνολο | 72.583 | 467.100 | 539.683 |
Κατά την διάρκεια του έτους δεν υπήρχαν οποιεσδήποτε μεταφορές μεταξύ των επιπέδων ιεραρχίας εύλογης αξίας.
Σημαντικές υποθέσεις που χρησιμοποιούνται για τον προσδιορισμό της εύλογης αξίας των χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού και υποχρεώσεων
Η εύλογη αξία των μη εισηγμένων μετοχών βασίζεται στην καθαρή θέση ενεργητικού των ελεγμένων οικονομιών καταστάσεων των μη εισηγμένων εταιρείων. Δεν κατέστη πρακτικό να υπολογιστεί ανάλυση ευαισθησίας.
| Σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων |
Σύνολο | |
|---|---|---|
| Αξίες που υποστηρίζονται από στοιχεία ενεργητικού και κρατούνται προς εμπορία |
2018 | |
| € | $\epsilon$ | |
| Υπόλοιπο την 1 Ιανουαρίου Συνολικά κέρδη ή ζημιές |
467.100 | 467.100 |
| Αναπροσαρμογή για αρχική εφαρμογή του ΔΠΧΑ 9 | 500 | 500 |
| Υπόλοιπο στις 31 Δεκεμβρίου | 467.600 | 467,600 |
Οι λογιστικές αρχές σε σχέση με τα χρηματοοικονομικά μέσα έχουν εφαρμοστεί στα ακόλουθα στοιχεία:
| 31 Δεκεμβρίου 2018 | Χρηματοοικονο μικά περιουσιακ Χρηματοοικον εύλογη αξία μέσω των άλλων συνολικών αποτελεσμάτων € |
ά στοιχεία σε ομικά περιουσι ακά στοιχεία σε αποσβεσμένο κόστος € |
Σύνολο $\boldsymbol{\epsilon}$ |
|---|---|---|---|
| Στοιχεία ενεργητικού ως η κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης: Μετρητά και αντίστοιχα μετρητών Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των |
426 | 426 | |
| αποτελεσμάτων | 540.174 | 540.174 | |
| Σύνολο | 540.174 | 426 | 540.600 |
| Χρηματοοικονο μικές υποχρεώσ εις σε αποσβεσμένο κόστος $\epsilon$ |
Σύνολο $\boldsymbol{\epsilon}$ |
||
|---|---|---|---|
| Υποχρεώσεις ως η κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης: Δάνεια Εμπορικές και λοιπές υποχρεώσεις |
95.685 84.778 |
95.685 84.778 |
|
| Σύνολο | 180,463 | 180.463 | |
| 31 Δεκεμβρίου 2017 | Χρηματοοι- κονομικά στοιχεία ενεργητικού διαθέσιμα προς πώληση € |
Δάνεια και εισπρακτέα $\epsilon$ |
Σύνολο $\epsilon$ |
| Στοιχεία ενεργητικού ως η κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης: Εμπορικές και λοιπές απαιτήσεις Μετρητά και αντίστοιχα μετρητών Χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού που αποτιμούνται σε εύλογη αξία μέσω των |
20.250 426 |
20.250 426 |
|
| αποτελεσμάτων | 539.683 | 539.683 | |
| Σύνολο | 539.683 | 20.676 | 560.359 |
| Χρηματοοικονο μικές υποχρεώσ εις σε αποσβεσμένο κόστος |
Σύνολο | ||
| $\epsilon$ | $\boldsymbol{\epsilon}$ | ||
| Υποχρεώσεις ως η κατάσταση χρηματοοικονομικής θέσης: Δάνεια Εμπορικές και λοιπές υποχρεώσεις |
95.685 67.955 |
95.685 67.955 |
|
| Σύνολο | 163.640 | 163.640 |
Σημαντικά γεγονότα που συνέβηκαν στο λειτουργικό περιβάλλον της Εταιρείας μετά την περίοδο αναφοράς, περιγράφονται στη σημείωση 21 των οικονομικών καταστάσεων.
Με την πρόσφατη και ταχεία εξέλιξη της νόσου του Κορονοϊού (COVID 19) η παγκόσμια οικονομία εισήλθε σε μια περίοδο πρωτοφανούς κρίσης στον τομέα της περίθαλψης της υγείας, η οποία έχει ήδη προκαλέσει σημαντική παγκόσμια αναστάτωση στις επιχειρηματικές δραστηριότητες και την καθημερινή ζωή. Πολλές χώρες έχουν υιοθετήσει έκτακτα και δαπανηρά μέτρα περιορισμού. Ορισμένες χώρες έχουν απαιτήσει από τις εταιρείες να περιορίσουν ή και να αναστείλουν τις συνήθεις επιχειρηματικές τους δραστηριότητες. Οι κυβερνήσεις, συμπεριλαμβανομένης της Κυπριακής Δημοκρατίας, έχουν εφαρμόσει περιορισμούς στα ταξίδια καθώς και αυστηρά μέτρα καραντίνας.
Βιομηχανίες όπως ο τουρισμός, η φιλοξενία και η ψυχαγωγία αναμένεται να διαταραχθούν άμεσα από αυτά τα μέτρα. Άλλες βιομηχανίες όπως οι κατασκευαστικές και οι χρηματοοικονομικές υπηρεσίες αναμένεται να επηρεαστούν έμμεσα και τα αποτελέσματά τους να επηρεαστούν επίσης αρνητικά.
Οι οικονομικές επιπτώσεις της τρέχουσας κρίσης στην παγκόσμια οικονομία και στις συνολικές επιχειρηματικές δραστηριότητες δεν μπορούν να εκτιμηθούν με εύλογη βεβαιότητα σε αυτό το στάδιο λόγω του ρυθμού επέκτασης της έξαρσης και του υψηλού επιπέδου αβεβαιότητας που προκύπτει από την αδυναμία να προβλεφθεί αξιόπιστα το αποτέλεσμα.
Το συμβάν θεωρείται ως μη διορθωτικό γεγονός και ως εκ τούτου δεν απεικονίζεται στην αναγνώριση και επιμέτρηση των στοιχείων ενεργητικού και υποχρεώσων στις οικονομικές καταστάσεις για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2018.
Η Διεύθυνση έχει εξετάσει τις ιδιαίτερες συνθήκες και τους κινδύνους στους οποίους εκτίθεται η Εταιρεία και έχει καταλήξει στο ότι είναι ακόμα πρόωρο να καταλήξουν σε οποιοδήποτε συμπέρασμα για αν το συμβάν θα έχει άμεσο ουσιαστικό αντίκτυπο στις επιχειρηματικές δραστηριότητες της Εταιρείας. Η Διεύθυνση θα συνεχίσει να παρακολουθεί στενά την κατάσταση και θα την επανεκτιμήσει σε περίπτωση που η περίοδος διαταραχής παρατείνεται.
Στις 27 Νοεμβρίου 2020 το Διοικητικό Συμβούλιο της Regallia Holdings & Investments Public Ltd ενέκρινε και εξουσιοδότησε την έκδοση αυτών των οικονομικών καταστάσεων.
$\mathbb{S}^3_\bullet$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ and $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\ddot{\circ}$ $\frac{1}{2}$ , $\frac{1}{2}$ 天和 $\ddot{\ddot{\mathrm{t}}}$ $\tilde{\Sigma}$ $\frac{1}{2}$ á Ì
$\label{eq:3.1} \frac{1}{2} \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2} \right) \left( \frac{1}{2$
$\frac{1}{4}$
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.