Arena Hospitality Group d.d.

Quarterly Report • Oct 28, 2011

TROMJESEČNI FINANCIJSKI IZVJEŠTAJ

za razdoblje 01. srpnja do 30. rujna 2011.

Sadržaj

Opće informacije 2
Izjava poslovodstva o odgovornosti 3
Meñuizvještaj poslovodstva za razdoblje I - IX 2011. 4
PRILOG 1. Financijski izvještaji 7

Opće informacije

Tvrtka pod kojim Društvo posluje i pod kojim sudjeluje u pravnom prometu je: Arenaturist dioničko društvo za turizam i ugostiteljstvo skraćeno: Arenaturist d.d.

Sjedište je u Puli, Smareglina ulica 3.

Adresa internet stranice:www.arenaturist.com

Adresa elektroničke pošte: uprava@arenaturist.hr

Pružanje turističkih i ugostiteljskih usluga osnovna je djelatnost poduzeća. Osim odmorišnog turizma u ljetnim mjesecima, umjerena klima i bogatstvo sportskih terena: teniskih i nogometnih igrališta, terena za mini golf, atletske i biciklističke staze, otvoreni i zatvoreni bazeni, saune, trim kabineti i slični sadržaji omogućuju cjelogodišnju sportsku aktivnost. Kongresni turizam je zahvaljujući odličnim prometnim vezama (blizina zračne luke) i hotelima s pripadajućom infrastrukturom značajan segment turističke ponude Arenaturista.

U svojim smještajnim jedinicama rasporeñenim u hotele, apartmane, samostojeće vile, turistička naselja, kamping naselja i njihovim pripadajućim ugostiteljskim i drugim sadržajima te strukturom zaposlenih, Arenaturist je u mogućnosti pružiti kvalitetan turistički proizvod.

Arenaturist d.d. je temeljem Rješenja Hrvatskog fonda za privatizaciju od 05.siječnja 1994.godine pretvoren u dioničko društvo. Nakon provedene pretvorbe Osnivačka skupština Društva održana je 06.srpnja 1994. godine.

Arenaturist d.d. je registriran kod Trgovačkog suda u Pazinu pod matičnim brojem (MBS) 040022901.

Osobni identifikacijski broj Društva je: 47625429199

Izjava poslovodstva o odgovornosti

Financijski izvještaji sastavljeni su u skladu s Meñunarodnim standardima financijskog izvještavanja (MSFI). Financijski izvještaji su takoñer u skladu s hrvatskim Zakonom o računovodstvu važećim na dan izdavanja ovih financijskih izvještaja.

Financijski izvještaji za razdoblje od 01. srpnja do 30. rujna 2011. godine daju cjelovit i istinit prikaz imovine i obveza, gubitaka i dobitaka financijskog položaja i poslovanja Arenaturist d.d.

Meñuizvještaj poslovodstva za razdoblje I - IX 2011.

Komentar rezultata poslovanja

Društvo je za razdoblje siječanj – rujan 2011. godine ostvarilo 25% više noćenja u odnosu na isto razdoblje prethodne godine. Bolji fizički pokazatelji rezultat su porasta broja noćenja u objektima koji su poslovali u 2010. godini kao i noćenja u kampovima Kažela i Pomer koji ranije nisu bili uključeni u turističku aktivnost Arenaturista. Porast broja noćenja bilježe svi oblici smještaja, a prednjači smještaj u kampovima koji su zbog povoljnih vremenskih prilika bili dobro popunjeni. Najviše noćenja ostvarili su gosti iz Njemačke, Slovenije, Italije i Austrije, koji su takoñer zabilježili i značajna porast u odnosu na promatrano razdoblje prethodne godine. Gosti iz Velike Britanije ostvarili su 70% više noćenja u usporedbi s prethodnom godinom zahvaljujući čarter ugovoru s turoperatorom iz Velike Britanije.

Povećanje obima poslovanja rezultiralo je porastom poslovnih prihoda koji su za devet mjeseci ove godine iznosili 232,2 milijuna kuna te su u odnosu na isto razdoblje prethodne godine porasli za 36,1 milijuna kuna odnosno za 18,4%.

Poslovni rashodi u promatranom razdoblju iznosili su 182,8 milijuna kuna i povećani su za 12,6% u odnosu na isto razdoblje prethodne godine. Poslovni rashodi porasli su zbog povećanja broja noćenja i troškova uključivanja kampova Kažela i Pomer u redovnu aktivnost Društva.

Slijedom prethodno navedenoga dobit iz poslovanja iznosi 49,5 milijuna kuna što je za 15,6 milijuna kuna više u odnosu na promatrano razdoblje prethodne godine.

U promatranom razdoblju financijski rashodi povećani su za 5,3 milijuna kuna u odnosu na isto razdoblje prethodne godine i iznose 14,6 milijuna kuna što je posljedica povećanja kamatnih stopa na kredite primljene od povezanih društava i negativnog učinka tečajnih razlika nastalih revalorizacijom nedospjelih glavnica kredita izraženih u stranoj valuti.

Društvo je u izvještajnom razdoblju ostvarilo dobit u iznosu od 35,0 milijuna kuna (2010. dobit je iznosila 24,7 milijuna kuna) što je s obzirom na dobru turističku sezonu iznad planiranog.

Očekivanja za naredno tromjesečje

U posljednjem tromjesečju tekuće godine i u prvoj polovici naredne prevladavati će aktivnosti vezane uz obnovu hotela Histria i turističkog naselja Punta Verudela. Ukupno ulaganje iznositi će 25 milijuna eura, nakon kojeg će obnovljeni objekti biti kategorizirani s 4 zvjezdice i nositi će hotelski brand Park Plaza.

Ostale informacije

U promatranom tromjesečju nije bilo značajnije promjene vlasničke strukture.

Pregled najvećih dioničara Arenaturista na dan 30. rujna 2011. godine:

	Broj dionica	Udio u
		temeljnom
		kapitalu
W 2005 / Dvadeset Osam d.o.o.	1.618.263	74,15
SG-SB d.d./ KD – Victoria fond	56.735	2,60
Agencija za upravljanje državnom imovinom	42.480	1,95
Nenad Bakić	33.287	1,53
Zagrebačka banka d.d. / Unicredit Bank Austria AG	28.170	1,29
Ezio Piovesana	11.844	0,54
Dinova – Diona d.o.o.	11.273	0,52
Raiffeisenbank Austria d.d. / skrbnički račun	8.473	0,39
SG-SB d.d./ Abacus brokeri d.d. – sredstva klijenata	6.535	0,30
Hypo Alpe-Adria-Bank d.d. / Gianpaolo de Lucca	4.493	0,21
Vlastite dionice	169	0,01

Podaci o cijeni dionica u tromjesečju (u kn):

Najviša	Najniža	Zadnja	Tržišna kapitalizacija
83,00	55,11	69,98	152.731.350

Upravni odbor
Boris Ivesha	predsjednik
Heather Mulahasani	zamjenik predsjednika
Patrick Tribolet	zamjenik predsjednika
Chen Moravsky	član
Erik Honing	član
Stanko Zenzerović	član i predstavnik radnika
Marielle Stijger	član
Šime Vidulin	član
Marcus Hubertus Gertrudis Vennekens	član
Abraham Thomas	član

Izvršni direktori
Igor Štoković	glavni izvršni direktor
Milena Perković	izvršni direktor
Reuel Slonim	izvršni direktor
Kurt Kuen	izvršni direktor

Na dan 30.09.2011. Arenaturist d.d. je zapošljavao 684 djelatnika.

Dana 19. 08. 2011. održana je redovna Glavna skupština Arenaturist d.d., na kojoj su usvojene slijedeće odluke:

1. Odluka o pokriću gubitka, kojom će se gubitak poslije oporezivanja u iznosu 11.219.178,30 kuna za 2010. godinu pokriti iz zadržane dobiti prethodnih godina.

2. Odluka o davanju razrješnice Upravnom odboru Društva, kojom se odobrava se voñenje poslova Društva, te se daje razrješnica za poslovnu 2010. godinu.

3. Odluka o izboru članova Upravnog odbora Društva, kojom su dosadašnji članovi Upravnog odbora ponovo izabrani na razdoblje od godinu dana u skladu sa Statutom Društva. Na mjesto člana Upravnog odbora, Gerardusa Nicolaasa Meijssena, koji je u studenom prošle godine podnio ostavku, izabran je Michael Furth.

4. Odluka o izboru revizora Društva za 2011. godinu kojom se za revizora Društva imenuje PricewaterhouseCoopers d.o.o., A. von Humboldta 4, Zagreb.

PRILOG 1. Financijski izvještaji

Bilanca

Račun dobiti i gubitka Izvještaj o novčanom tijeku Izvještaj o promjenama kapitala Bilješke uz financijske izvještaje

Obveznik: ARENATURIST d.d.
Naziv pozicije	AOP	Prethodno	Tekuće
1	oznaka	razdoblje	razdoblje
	2	3	4
A) POTRAŽIVANJA ZA UPISANI A NEUPLAĆENI KAPITAL	001
B) DUGOTRAJNA IMOVINA (003+010+020+029+033)	002	928.088.956	924.465.359
I. NEMATERIJALNA IMOVINA (004 do 009)	003	2.598.017	2.222.331
1. Izdaci za razvoj	004	931.275
2. Koncesije, patenti, licencije, robne i uslužne marke, softver i ostala prava	005		763.456
3. Goodwill	006
4. Predujmovi za nabavu nematerijalne imovine	007
5. Nematerijalna imovina u pripremi	008	559.996	565.195
6. Ostala nematerijalna imovina	009	1.106.746	893.680
II. MATERIJALNA IMOVINA (011 do 019)	010	918.073.614	914.612.171
1. Zemljište	011	191.795.521	191.795.521
2. Grañevinski objekti	012	675.402.258	665.925.544
3. Postrojenja i oprema	013	33.514.214	30.131.825
4. Alati, pogonski inventar i transportna imovina	014	956.075	739.431
5. Biološka imovina	015
6. Predujmovi za materijalnu imovinu	016	7.325	146.347
7. Materijalna imovina u pripremi	017	12.096.097	20.926.453
8. Ostala materijalna imovina	018	4.302.124	4.947.050
9. Ulaganje u nekretnine III. DUGOTRAJNA FINANCIJSKA IMOVINA (021 do 028)	019
1. Udjeli (dionice) kod povezanih poduzetnika	020 021	493.925 40.000	707.457 40.000
2. Dani zajmovi povezanim poduzetnicima	022
3. Sudjelujući interesi (udjeli)	023
4. Zajmovi dani poduzetnicima u kojima postoje sudjelujući interesi	024
5. Ulaganja u vrijednosne papire	025	163.735	163.735
6. Dani zajmovi, depoziti i slično	026	290.190	503.722
7. Ostala dugotrajna financijska imovina	027
8. Ulaganja koja se obračunavaju metodom udjela	028
IV. POTRAŽIVANJA (030 do 032)	029	0	0
1. Potraživanja od povezanih poduzetnika	030
2. Potraživanja po osnovi prodaje na kredit	031
3. Ostala potraživanja	032
V. ODGOðENA POREZNA IMOVINA	033	6.923.400	6.923.400
C) KRATKOTRAJNA IMOVINA (035+043+050+058)	034	19.902.285	68.336.285
I. ZALIHE (036 do 042)	035	598.213	687.803
1. Sirovine i materijal	036	596.367	683.704
2. Proizvodnja u tijeku	037
3. Gotovi proizvodi 4. Trgovačka roba	038 039	1.680	4.099
5. Predujmovi za zalihe	040	166
6. Dugotrajna imovina namijenjena prodaji	041
7. Biološka imovina	042
II. POTRAŽIVANJA (044 do 049)	043	14.054.844	32.406.222
1. Potraživanja od povezanih poduzetnika	044	202.260	977.967
2. Potraživanja od kupaca	045	12.194.694	29.421.283
3. Potraživanja od sudjelujućih poduzetnika	046
4. Potraživanja od zaposlenika i članova poduzetnika	047	472	21.311
5. Potraživanja od države i drugih institucija	048	1.197.433	1.801.865
6. Ostala potraživanja	049	459.985	183.796
III. KRATKOTRAJNA FINANCIJSKA IMOVINA (051 do 057)	050	0	0
1. Udjeli (dionice) kod povezanih poduzetnika	051
2. Dani zajmovi povezanim poduzetnicima	052
3. Sudjelujući interesi (udjeli)	053
4. Zajmovi dani poduzetnicima u kojima postoje sudjelujući interesi	054
5. Ulaganja u vrijednosne papire	055
6. Dani zajmovi, depoziti i slično 7. Ostala financijska imovina	056
IV. NOVAC U BANCI I BLAGAJNI	057 058	5.249.228	35.242.260
D) PLAĆENI TROŠKOVI BUDUĆEG RAZDOBLJA I OBRAČUNATI PRIHODI	059	158.102	6.793.179
E) UKUPNO AKTIVA (001+002+034+059)	060	948.149.343	999.594.823
F) IZVANBILANČNI ZAPISI	061

BILANCA stanje na dan 30.09.2011.

PASIVA
A) KAPITAL I REZERVE (063+064+065+071+072+075+078)	062	701.304.826	736.271.735
I. TEMELJNI (UPISANI) KAPITAL	063	43.650.000	43.650.000
II. KAPITALNE REZERVE	064
III. REZERVE IZ DOBITI (066+067-068+069+070)	065	643.230.386	643.230.385
1. Zakonske rezerve	066	2.129.389	2.129.389
2. Rezerve za vlastite dionice	067	3.380	3.380
3. Vlastite dionice i udjeli (odbitna stavka)	068	3.380	3.380
4. Statutarne rezerve	069
5. Ostale rezerve	070	641.100.997	641.100.996
IV. REVALORIZACIJSKE REZERVE	071	70.080	70.080
V. ZADRŽANA DOBIT ILI PRENESENI GUBITAK (073-074)	072	25.573.538	14.354.360
1. Zadržana dobit	073	25.573.538	14.354.360
2. Preneseni gubitak	074
VI. DOBIT ILI GUBITAK POSLOVNE GODINE (076-077)	075	-11.219.178	34.966.910
1. Dobit poslovne godine	076		34.966.910
2. Gubitak poslovne godine	077	11.219.178
VII. MANJINSKI INTERES	078
B) REZERVIRANJA (080 do 082)	079	13.856.063	16.396.366
1. Rezerviranja za mirovine, otpremnine i slične obveze	080	1.937.351	1.937.352
2. Rezerviranja za porezne obveze	081
3. Druga rezerviranja	082	11.918.712	14.459.014
C) DUGOROČNE OBVEZE (084 do 092)	083	149.481.496	158.695.432
1. Obveze prema povezanim poduzetnicima	084	66.199.869	66.199.869
2. Obveze za zajmove, depozite i slično	085
3. Obveze prema bankama i drugim financijskim institucijama	086	71.364.236	73.151.090
4. Obveze za predujmove	087
5. Obveze prema dobavljačima	088
6. Obveze po vrijednosnim papirima	089
7. Obveze prema poduzetnicima u kojima postoje sudjelujući interesi	090
8. Ostale dugoročne obveze	091	11.917.391	19.344.473
9. Odgoñena porezna obveza	092
D) KRATKOROČNE OBVEZE (094 do 105)	093	83.478.858	86.423.464
1. Obveze prema povezanim poduzetnicima	094	3.514.970	4.098.153
2. Obveze za zajmove, depozite i slično	095
3. Obveze prema bankama i drugim financijskim institucijama	096	34.356.750	18.527.133
4. Obveze za predujmove	097	3.457.659	7.304.898
5. Obveze prema dobavljačima	098	5.125.963	12.882.778
6. Obveze po vrijednosnim papirima	099
7. Obveze prema poduzetnicima u kojima postoje sudjelujući interesi	100
8. Obveze prema zaposlenicima	101	5.749.284	9.350.915
9. Obveze za poreze, doprinose i slična davanja	102	1.993.824	3.959.615
10. Obveze s osnove udjela u rezultatu	103
11. Obveze po osnovi dugotrajne imovine namijenjene prodaji	104
12. Ostale kratkoročne obveze	105	29.280.408	30.299.972
E) ODGOðENO PLAĆANJE TROŠKOVA I PRIHOD BUDUĆEGA RAZDOBLJA	106	28.100	1.807.826
F) UKUPNO – PASIVA (062+079+083+093+106)	107	948.149.343	999.594.823
G) IZVANBILANČNI ZAPISI	108
DODATAK BILANCI (popunjava poduzetnik koji sastavlja konsolidirani financijski izvještaj)
A) KAPITAL I REZERVE
1. Pripisano imateljima kapitala matice	109
2. Pripisano manjinskom interesu	110

Napomena 1.: Dodatak bilanci popunjavaju poduzetnici koji sastavljaju konsolidirane financijske izvještaje.

u razdoblju 01.01.2011. do 30.09.2011. RAČUN DOBITI I GUBITKA

Obveznik: ARENATURIST d.d.
----------------------------	--	--	--

Naziv pozicije	AOP oznaka	Prethodno razdoblje		Tekuće razdoblje
		Kumulativno	Tromjesečje	Kumulativno	Tromjesečje
1	2	3	4	5	6
I. POSLOVNI PRIHODI (112+113)	111	196.140.645	143.469.255	232.241.902	169.928.678
1. Prihodi od prodaje	112	195.883.377	143.256.534	229.370.549	167.504.353
2. Ostali poslovni prihodi	113	257.268	212.721	2.871.353	2.424.325
II. POSLOVNI RASHODI (115+116+120+124+125+126+129+130)	114	162.257.845	75.406.274	182.783.142	88.464.482
1. Promjene vrijednosti zaliha proizvodnje u tijeku i gotovih proizvoda	115
2. Materijalni troškovi (117 do 119)	116	60.940.538	30.584.234	69.868.303	37.218.262
a) Troškovi sirovina i materijala	117	33.228.302	18.183.015	36.546.924	20.302.408
b) Troškovi prodane robe	118	1.311	1.149	1.010	1.010
c) Ostali vanjski troškovi	119	27.710.925	12.400.070	33.320.369	16.914.844
3. Troškovi osoblja (121 do 123)	120	54.826.361	23.140.178	59.928.063	25.903.048
a) Neto plaće i nadnice	121	33.473.700	14.277.240	37.735.920	16.297.405
b) Troškovi poreza i doprinosa iz plaća	122	14.084.455	5.794.844	14.377.681	6.239.842
c) Doprinosi na plaće	123	7.268.206	3.068.094	7.814.462	3.365.801
4. Amortizacija	124	26.266.679	8.916.824	25.606.700	8.576.587
5. Ostali troškovi	125
6. Vrijednosno usklañivanje (127+128)	126	0	0	0	0
a) dugotrajne imovine (osim financijske imovine)	127
b) kratkotrajne imovine (osim financijske imovine)	128
7. Rezerviranja	129
8. Ostali poslovni rashodi	130	20.224.267	12.765.038	27.380.076	16.766.585
III. FINANCIJSKI PRIHODI (132 do 136)	131	81.886	46.520	129.175	78.955
1. Kamate, tečajne razlike, dividende i slični prihodi iz odnosa s	132
2. Kamate, tečajne razlike, dividende, slični prihodi iz odnosa s	133	7.161		12.621	3.791
3. Dio prihoda od pridruženih poduzetnika i sudjelujućih interesa	134
4. Nerealizirani dobici (prihodi) od financijske imovine	135
5. Ostali financijski prihodi	136	74.725	46.520	116.554	75.164
IV. FINANCIJSKI RASHODI (138 do 141)	137	9.271.803	4.589.123	14.621.025	5.684.722
1. Kamate, tečajne razlike i drugi rashodi s povezanim poduzetnicima	138	2.442.203	823.013	7.427.082	2.502.899
2. Kamate, tečajne razlike i drugi rashodi iz odnosa s nepovezanim	139	6.142.127	3.482.298	6.788.343	3.063.680
3. Nerealizirani gubici (rashodi) od financijske imovine	140
4. Ostali financijski rashodi	141	687.473	283.812	405.600	118.143
V. UDIO U DOBITI OD PRIDRUŽENIH PODUZETNIKA	142
VI. UDIO U GUBITKU OD PRIDRUŽENIH PODUZETNIKA	143
VII. IZVANREDNI - OSTALI PRIHODI	144
VIII. IZVANREDNI - OSTALI RASHODI	145
IX. UKUPNI PRIHODI (111+131+142 + 144)	146	196.222.531	143.515.775	232.371.077	170.007.633
X. UKUPNI RASHODI (114+137+143 + 145)	147	171.529.648	79.995.397	197.404.167	94.149.204
XI. DOBIT ILI GUBITAK PRIJE OPOREZIVANJA (146-147)	148	24.692.883	63.520.378	34.966.910	75.858.429
1. Dobit prije oporezivanja (146-147)	149	24.692.883	63.520.378	34.966.910	75.858.429
2. Gubitak prije oporezivanja (147-146)	150	0	0	0	0
XII. POREZ NA DOBIT	151
XIII. DOBIT ILI GUBITAK RAZDOBLJA (148-151)	152	24.692.883	63.520.378	34.966.910	75.858.429
1. Dobit razdoblja (149-151)	153	24.692.883	63.520.378	34.966.910	75.858.429
2. Gubitak razdoblja (151-148)	154	0	0	0	0

DODATAK RDG-u (popunjava poduzetnik koji sastavlja konsolidirani financijski izvještaj)
XIV. DOBIT ILI GUBITAK RAZDOBLJA
1. Pripisana imateljima kapitala matice	155
2. Pripisana manjinskom interesu	156
IZVJEŠTAJ O OSTALOJ SVEOBUHVATNOJ DOBITI (popunjava poduzetnik obveznik primjene MSFI-a)
I. DOBIT ILI GUBITAK RAZDOBLJA (= 152)	157
II. OSTALA SVEOBUHVATNA DOBIT/GUBITAK PRIJE POREZA (159 do 165)	158	0	0	0	0
1. Tečajne razlike iz preračuna inozemnog poslovanja	159
2. Promjene revalorizacijskih rezervi dugotrajne materijalne i	160
3. Dobit ili gubitak s osnove ponovnog vrednovanja financijske	161
4. Dobit ili gubitak s osnove učinkovite zaštite novčanog toka	162
5. Dobit ili gubitak s osnove učinkovite zaštite neto ulaganja u inozemstvu	163
6. Udio u ostaloj sveobuhvatnoj dobiti/gubitku pridruženih poduzetnika	164
7. Aktuarski dobici/gubici po planovima definiranih primanja	165
III. POREZ NA OSTALU SVEOBUHVATNU DOBIT RAZDOBLJA	166
IV. NETO OSTALA SVEOBUHVATNA DOBIT ILI GUBITAK	167	0	0	0	0
V. SVEOBUHVATNA DOBIT ILI GUBITAK RAZDOBLJA (157+167)	168	0	0	0	0
DODATAK Izvještaju o ostaloj sveobuhvatnoj dobiti (popunjava poduzetnik koji sastavlja konsolidirani financijski izvještaj)
VI. SVEOBUHVATNA DOBIT ILI GUBITAK RAZDOBLJA
1. Pripisana imateljima kapitala matice	169
2. Pripisana manjinskom interesu	170

Obveznik: ARENATURIST d.d.
	AOP	Prethodno	Tekuće
Naziv pozicije		razdoblje	razdoblje
1	oznaka 2	3	4
NOVČANI TIJEK OD POSLOVNIH AKTIVNOSTI
1. Dobit prije poreza	001	24.692.883	34.966.910
2. Amortizacija	002	26.267.455	25.606.700
3. Povećanje kratkoročnih obveza	003	35.544.476	21.407.026
4. Smanjenje kratkotrajnih potraživanja	004
5. Smanjenje zaliha	005
6. Ostalo povećanje novčanog tijeka	006	2.273.604
I. Ukupno povećanje novčanog tijeka od poslovnih aktivnosti (001 do 006)	007	88.778.418	81.980.636
1. Smanjenje kratkoročnih obveza	008
2. Povećanje kratkotrajnih potraživanja	009	36.733.291	25.232.647
3. Povećanje zaliha	010	322.646	89.589
4. Ostalo smanjenje novčanog tijeka	011		499.643
II. Ukupno smanjenje novčanog tijeka od poslovnih aktivnosti (008 do 011)	012	37.055.937	25.821.879
A1) NETO POVEĆANJE NOVČANOG TIJEKA OD POSLOVNIH	013	51.722.481	56.158.757
A2) NETO SMANJENJE NOVČANOG TIJEKA OD POSLOVNIH	014	0	0
NOVČANI TIJEK OD INVESTICIJSKIH AKTIVNOSTI
1. Novčani primici od prodaje dugotrajne materijalne i nematerijalne imovine	015
2. Novčani primici od prodaje vlasničkih i dužničkih instrumenata	016
3. Novčani primici od kamata	017
4. Novčani primici od dividendi	018	3.649
5. Ostali novčani primici od investicijskih aktivnosti	019		134.327
III. Ukupno novčani primici od investicijskih aktivnosti (015 do 019)	020	3.649	134.327
1. Novčani izdaci za kupnju dugotrajne materijalne i nematerijalne imovine	021	14.777.291	19.512.616
2. Novčani izdaci za stjecanje vlasničkih i dužničkih financijskih instrumenata	022
3. Ostali novčani izdaci od investicijskih aktivnosti	023	79.233	171.755
IV. Ukupno novčani izdaci od investicijskih aktivnosti (021 do 023)	024	14.856.524	19.684.371
B1) NETO POVEĆANJE NOVČANOG TIJEKA OD INVESTICIJSKIH	025	0	0
B2) NETO SMANJENJE NOVČANOG TIJEKA OD INVESTICIJSKIH	026	14.852.875	19.550.044
NOVČANI TIJEK OD FINANCIJSKIH AKTIVNOSTI
1. Novčani primici od izdavanja vlasničkih i dužničkih financijskih instrumenata	027
2. Novčani primici od glavnice kredita, zadužnica, pozajmica i drugih posudbi	028	68.270.837	87.359.724
3. Ostali primici od financijskih aktivnosti	029	3.809.899	7.427.082
V. Ukupno novčani primici od financijskih aktivnosti (027 do 029)	030	72.080.736	94.786.806
1. Novčani izdaci za otplatu glavnice kredita i obveznica	031	82.873.454	101.402.487
2. Novčani izdaci za isplatu dividendi	032
3. Novčani izdaci za financijski najam	033
4. Novčani izdaci za otkup vlastitih dionica	034
5. Ostali novčani izdaci od financijskih aktivnosti	035
VI. Ukupno novčani izdaci od financijskih aktivnosti (031 do 035)	036	82.873.454	101.402.487
C1) NETO POVEĆANJE NOVČANOG TIJEKA OD FINANCIJSKIH	037	0	0
C2) NETO SMANJENJE NOVČANOG TIJEKA OD FINANCIJSKIH	038	10.792.718	6.615.681
Ukupno povećanje novčanog tijeka (013 – 014 + 025 – 026 + 037 – 038)	039	26.076.888	29.993.032
Ukupno smanjenje novčanog tijeka (014 – 013 + 026 – 025 + 038 – 037)	040	0	0
Novac i novčani ekvivalenti na početku razdoblja	041	10.584.380	5.249.228
Povećanje novca i novčanih ekvivalenata	042	26.076.888	29.993.032
Smanjenje novca i novčanih ekvivalenata	043
Novac i novčani ekvivalenti na kraju razdoblja	044	36.661.268	35.242.260

IZVJEŠTAJ O NOVČANOM TIJEKU - Indirektna metoda u razdoblju 01.01.2011. do 30.09.2011.

IZVJEŠTAJ O PROMJENAMA KAPITALA

A O P Pre tho dn Te ku a Na iv ic i j z p oz e din din ka go a go a oz na 1 2 3 4 1. Up isa i ka i l ta 0 0 1 43 .65 0.0 00 43 .65 n p 2. Ka i ta lne 0 0 2 p re ze rve 3. Re iz do b i t i 0 0 3 64 3.3 00 .46 6 64 3.3 00 ze rve 4. Za dr ža do b i i l i p i g b i k t ta 0 0 4 25 .57 3.5 38 14 .35 na ren es en u 5. Do b i t i l i g b i ta k te ku će d ine 0 0 5 -11 .21 9.1 78 34 .96 u g o 6. Re lor iza i j du tra j ter i j lne im ine 0 0 6 va c a g o ne m a a ov Re lor iza i j i j lne im ine 7. ter 0 0 7 va c a n em a a ov 8. Re lor iza i j f ina i j ke im ine lo ž ive da j 0 0 8 va c a nc s ov ra sp o za p ro u 9. Os la lor iza i j ta 0 0 9 rev a c a 1 0. U ku ka i ta l i re ( A O P 0 0 1 do 0 0 9 ) 0 1 0 70 1.3 04 .82 6 73 6.2 71 p no p ze rve 1 1. Te ča j l i ke lov to lag j ino lov j 0 1 1 ne ra z s na s a n e u an a u ze mn o p os an e 1 2. Te ku ć i i o dg ñe i p i ( d io ) 0 1 2 o n ore z 1 3. Za š t i ta ča t i j ka 0 1 3 no v no g e 1 4. Pr j ču ds tve i h p l i t i ka 0 1 4 om en e r a no vo n o 1 Isp k z ča j i h p ša ka ho dn do b l j 5. t 0 1 5 rav a na n og re p re og ra z a 1 6. Os ta le j ka i ta la 0 1 6 p rom en e p 1 U ku ća j i l i s j j ka i la ( A O P 0 1 1 do 0 1 6 ) 7. ta 0 1 7 0 p no p ov e n e ma n en e p 1 7 a Pr ip isa im te l j im ka i ta la t ice 0 1 8 no a a p ma 1 7 b. Pr isa ins ko in ter 0 1 9 no m an m es u	do b l j d 1. 1. 2 0 1 1 do za ra z e o	3 0. 9. 2 0 1 1
				ća
				0.0 00
				.46 5
				4.3 60
				6.9 10
				.73 5
				0
	ip j

Stavke koje umanjuju kapital upisuju se s negativnim predznakom

Podaci pod AOP oznakama 001 do 009 upisuju se kao stanje na datum bilance

Bilješke uz financijske izvještaje

U promatranom razdoblju nije bilo promjena računovodstvenih politika.