ORPEA

Share Issue/Capital Change • Oct 15, 2009

Communiqué de presse

Augmentation de capital d'environ 50 millions d'euros pouvant être portée à 63 millions d'euros

Puteaux, le 15 octobre 2009

Le groupe ORPEA, acteur de référence dans la prise en charge de la Dépendance (maisons de retraite, cliniques de moyen séjour et de psychiatrie), annonce un renforcement de ses fonds propres d'environ 50 M€ pouvant être porté à environ 63 M€.

ORPEA lance une augmentation de capital d'environ 50 M€, sans droit préférentiel de souscription via un placement accéléré d'actions nouvelles auprès d'investisseurs qualifiés et conformément à l'article L.411-2 du Code monétaire et financier.

CALYON et Deutsche Bank sont Chefs de File Teneurs de Livre associés de cette opération.

Faisant suite à l'émission récente d'OBSAAR, qui a permis d'optimiser la maturité de la dette, cette nouvelle opération va permettre à ORPEA de continuer, avec des moyens renforcés, de participer toujours sélectivement à la consolidation du secteur.

En effet, après avoir démontré, une fois de plus, sa capacité de développement créateur de valeur, ORPEA souhaite pouvoir saisir de nouvelles opportunités stratégiques, particulièrement attractives, se présentant dans le secteur.

ORPEA, après consultation des Chefs de File Teneurs de Livre associés, se réserve la possibilité, le cas échéant, d'augmenter le montant initial de l'émission de 13 M€.

A propos d'ORPEA (www.orpea.com) : Coté sur Euronext Paris depuis avril 2002, et membre du SRD, le Groupe ORPEA est l'un des acteurs de référence dans le domaine de la prise en charge de la Dépendance. Le groupe disposait en septembre 2009 d'un réseau unique d'établissements répartis sur 284 sites pour 26.526 lits (dont 21.565 lits en exploitation), soit :

• 21.585 lits en France : 17.619 en exploitation (dont 3.021 en restructuration) + 3.966 en construction, répartis sur 238 sites,

• 4.941 lits en Europe (Espagne, Belgique, Italie et Suisse) : 3.946 en exploitation (dont 508 en restructuration) + 995 en construction, répartis sur 46 sites.

Compartiment B d'Euronext Paris, marché du Groupe NYSE Euronext Membre de l'indice SBF 120 – Membre du SRD ISIN : FR0000184798- Reuters : ORP.PA - Bloomberg : ORP FP

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Relations Investisseurs :

NewCap. ORPEA Emmanuel Huynh / Steve Grobet Yves Le Masne Tel : 01 44 71 94 94 Directeur Général Délégué orpea@newcap.fr Tel : 01 47 75 78 07

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Ne pas distribuer de copies de ce communiqué de presse, directement ou indirectement, aux Etats-Unis, au Canada, en Australie ou au Japon.

Le présent document et les informations qu'il contient ne constituent pas une offre de vente ou de souscription de titres, ni une sollicitation d'offre d'achat ou de vente de titres en France ou dans tout autre pays que la France. Le présent document ne constitue pas une offre au public.

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S'agissant des États membres de l'Espace Économique Européen autres que la France (les '" États membres'") ayant transposé la Directive 2003/71/CE dite '" Directive Prospectus '", aucune action n'a été entreprise et ne sera entreprise à l'effet de permettre une offre au public des actions ordinaires ORPEA rendant nécessaire la publication d'un prospectus dans l'un ou l'autre des États membres. En conséquence, les actions ORPEA peuvent être offertes dans les États membres uniquement à des investisseurs qualifiés au sens de l'article 2.1. (e) de la Directive Prospectus.

Le présent communiqué ne constitue pas une offre de vente de titres aux Etats-Unis. Aucun titre ne peut être offert ou vendu aux Etats-Unis en l'absence d'enregistrement ou d'exemption conformément au U.S Securities Act de 1933, tel que modifié. Les actions ordinaires d'Orpea n'ont pas été et ne seront pas enregistrées conformément au U.S Securities Act de 1933. En outre, Orpea n'a pas l'intention d'effectuer une offre au public d'actions ordinaires d'Orpea aux Etats-Unis.

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