13 Jul - Plantaze a.d. Podgorica

Annual / Quarterly Financial Statement • Feb 27, 1995

Avda. Maisonnave, 28 bis 03003 Alicante

INFORME DE AUDITORÍA DE LAS CUENTAS ANUALES

A los Accionistas de Banco de Alicante, S.A.

Hemos auditado las cuentas anuales de BANCO DE ALICANTE, S.A., que comprenden los balances de situación al 31 de diciembre de 1994 y 1993, las cuentas de pérdidas y ganancias y la memoria correspondientes a los ejercicios anuales terminados en dichas fechas, cuya preparación y contenido son responsabilidad de los Administradores del Banco. Nuestra responsabilidad es expresar una opinión sobre las citadas cuentas anuales en su conjunto, basada en el trabajo realizado de acuerdo con las normas de auditoría generalmente aceptadas, que requieren el examen, mediante la realización de pruebas selectivas, de la evidencia justificativa de las cuentas anuales y la evaluación de su presentación, de los principios contables aplicados y de las estimaciones realizadas.

En nuestra opinión, las cuentas anuales de los ejercicios 1994 y 1993 adjuntas expresan, en todos los aspectos significativos, la imagen fiel del patrimonio y de la situación financiera de Banco de Alicante, S.A. al 31 de diciembre de 1994 y 1993 y de los resultados de sus operaciones y de los recursos obtenidos y aplicados durante los ejercicios anuales terminados en dichas fechas y contienen la información necesaria y suficiente para su interpretación y comprensión adecuada, de conformidad con principios y normas contables generalmente aceptados aplicados uniformemente.

El informe de gestión adjunto del ejercicio 1994, contiene las explicaciones que los Administradores consideran oportunas sobre la situación del Banco, la evolución de sus negocios y sobre otros asuntos y no forma parte integrante de las cuentas anuales. Hemos verificado que la información contable que contiene el citado informe de gestión concuerda con la de las cuentas anuales del ejercicio 1994. Nuestro trabajo como auditores se limita a la verificación del informe de gestión con el alcance mencionado en este mismo párrafo y no incluye la revisión de información distinta de la obtenida a partir de los registros contables del Banco.

ARTHUR ANDERSEN

Luis Carmana

26 de enero de 1995

Arthur Andersen y Cía., 5. Com. Reg. Merc. Madrid, Tomo 3190, Libro 0, Folio 1, Sec. 8. Hoja M-54414. Inscrip. 1."

Domicilio Social: Raimundo Fdez. Villaverde, 65. 28003 Madrid Código de Identificación Fiscal D-79104469

Inscrita en el Registro Oficial de Auditores de Cuentas (ROAC) Inscrita en el Registro de Economistas Auditores (RFA)

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BANCO DE ALICANTE, S.A.

CUENTAS ANUALES CORRESPONDIENTES A LOS EJERCICIOS ANUALES TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DE 1994 Y DE 1993

DOCUMENTOS PREPARADOS DE ACUERDO CON LO DISPUESTO EN LA LEY DE SOCIEDADES ANONIMAS Y CODIGO DE COMERCIO, ENERO DE 1995PARA SU APROBACION Y FIRMA POR EL CONSEJO DE ADMINISTRACION DEL BANCO DE ALICANTE, S.A. EN SU REUNION DE 24 DE ENERO DE 1995

CLASE 8.ª

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BANCO DE ALICANTE, S.A. BALANCES DE SITUACION AL 31 DE DICIEMBRE DE 1994 Y 1993 (NOTAS 1, 2, y 3) (Millones de Pesetas)

ACTIVO	1994	1993
CAJA Y DEPOSITOS EN BANCOS CENTRALES:
Caja	1.379	1.327
Banco de España	1.920	1.488
	3.299	2.815
DEUDAS DEL ESTADO (Nota 4)	8.138	8.838
ENTIDADES DE CREDITO (Nota 5)
A la vista	2.684	2.954
Otros créditos	12.985	8.592
	15.669	11.546
CREDITOS SOBRE CLIENTES (Nota 6)	89.523	84.916
OBLIGACIONES Y OTROS VALORES DE RENTA FIJA (Nota 7)	2.152	6.678
ACCIONES Y OTROS TITULOS DE RENTA VARIABLE	35	11
PARTICIPACIONES	ﮯ
PARTICIPACIONES EN EMPRESAS DEL GRUPO (Nota 8)
En entidades de crédito	165
Otras	342	12
	507	12
ACTIVOS MATERIALES (Nota 9)
Terrenos y edificios de uso propio	1.852	1.900
Otros inmuebles	3.813	1.674
Mobiliario, instalaciones y otros	1.666	1.907
	7.331	5.481
OTROS ACTIVOS (Nota 10)	1.608	763
CUENTAS DE PERIODIFICACION (Nota 11)	1.074	1.325
TOTAL ACTIVO	129.337	122.385
CUENTAS DE ORDEN (Nota 18)	20.251	16.365

Notas 1 a 22 descritas en la Memoria adjunta forman parte integrante de estos balances de situación.

..............................................................................................................................................................................

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1 A 9528756

CLASE 8.ª

BANCO DE ALICANTE, S.A. BALANCES DE SITUACION AL 31 DE DICIEMBRE DE 1994 Y 1993 (NOTAS 1, 2, y 3) (Millones de Pesetas)

PASIVO	1994	1993
ENTIDADES DE CREDITO (Nota 12):
A la vista	1.880	2.451
A plazo o con preaviso	9.499	13.650
	11.379	16.101
DEBITOS A CLIENTES (Nota 13):
Depósitos de ahorro-
A la vista	40.350	35.628
A plazo	54.898	47.271
	95.248	82.899
Otros débitos-
A la vista	3.522	4.090
A plazo	7.079	3.628
	10.601	7.718
	105.849	90.617
OTROS PASIVOS	346	296
CUENTAS DE PERIODIFICACION (Nota 11)	1.851	2.277
PROVISIONES PARA RIESGOS Y CARGAS (Nota 14):
Fondo de pensionistas	615	4.330
Otras provisiones	22	16
	637	4.346
BENEFICIO DEL EJERCICIO (Nota 3)	1.226	1.005
CAPITAL SUSCRITO (Nota 15)	3.415	3.415
RESERVAS (Nota 16)	4.634	4.328
TOTAL PASIVO	129.337	122.385
Las Notas 1 a 22 descritas en la Memoria adjunta forman parte integrante de estos

balances de situación.

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CLASE 8.9

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BANCO DE ALICANTE, S.A.

cuentas de perdidas y ganancias correspondientes a los Ejercicios anuales TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DE 1994 Y 1993

(Notas 1,2 y 3){Millones de Pesetas)

DEBE	1994	1993
INTERESES Y CARGAS ASIMILADAS (Nota 20)	6.010	9.090
COMISIONES PAGADAS	387	387
PERDIDAS POR OPERACIONES FINANCIERAS	158
GASTOS GENERALES DE ADMINISTRACION: De personal (Nota 2 0) Otros gastos administrativos	4.030 1.326 5.356	4.029 1.306 5.335
AMORTIZACION Y SANEAMIENTO DE ACTIVOS MATERIALES E INMATERIALES (Nota 9)	226	270
OTRAS CARGAS DE EXPLOTACIÓN	148	187
AMORTIZACIÓN Y PROVISIONES PARA INSOLVENCIAS (Nota 6)	2.316	1.505
QUEBRANTOS EXTRAORDINARIOS	63	200
BENEFICIO ANTES DE IMPUESTOS	1.778	1.710
IMPUESTO SOBRE SOCIEDADES (Nota 17)	552	705
BENEFICIO DEL EJERCICIO	1.226	1.005
TOTAL DEBE	16.442	18.684

Las Notas 1 a 22 descritas en la Memoria adjunta forman parte integrante de estas cuentas de pérdidas y ganancias.

CLASE 8.ª

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BANCO DE ALICANTE, S.A.

cuentas de perdidas y ganancias correspondientes a los ejercicios anuales TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DE 1994 Y 1993

	(Notas 1, 2 y 3}(Millones de Pesetas)

HABER	1994	1993
INTERESES Y RENDIMIENTOS ASIMILADOS (Nota 201	13.260	15.947
RENDIMIENTO DE LA CARTERA DE RENTA VARIABLE	13
COMISIONES PERCIBIDAS (Nota 20)	2.452	2.005
BENEFICIOS POR OPERACIONES FINANCIERAS		253
FONDOS DE SANEAMIENTO DE INMOVILIZACIONES FINANCIERAS DISPONIBLES
OTROS PRODUCTOS DE EXPLOTACIÓN	ਰੇਰੇ	82
BENEFICIOS EXTRAORDINARIOS	618	397
TOTAL HABER	16.442	18.684

Las Notas 1 a 22 descritas en la Memoria adjunta forman parte integrante de estas cuentas de pérdidas y ganancias.

CLASE 8.9

BANCO DE ALICANTE, S.A.

MEMORIA CORRESPONDIENTE A LOS EJERCICIOS ANUALES

TERMINADOS AL 31 DE DICIEMBRE DE 1994 Y AL 31 DE DICIEMBRE DE 1993

(1) RESEÑA DEL BANCO Y BASES DE PRESENTACIÓN DE LAS CUENTAS ANUALES

Reseña del Banco-

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Banco de Alicante, S.A. (en adelante, el Banco) es una entidad de derecho privado, sujeta a la normativa y regulaciones de las entidades bancarias operantes en España, que se halla integrada en el Grupo Argentaria, Corporación Bancaria de España, S.A. (vease Nota 15). El desarrollo de su actividad se realiza fundamentalmente en la provincia de Alicante, para lo cual dispone de un total de 103 sucursales.

Bases de presentación-

Las cuentas anuales del Banco se presentan siguiendo los modelos establecidos por la Circular 4/1991 de Banco de España, de 14 de junio, que entraron en vigor durante el ejercicio 1992, de forma que muestran la imagen fiel del patrimonio, de la situación financiera y de los resultados del Banco, y se han preparado por los Administradores del Banco a partir de los registros de contabilidad del Banco.

Las cuentas anuales correspondientes al ejercicio de 1993 fueron aprobadas por la Junta General de Accionistas celebrada el 18 de marzo de 1994.

Las cuentas anuales del Banco correspondientes al ejercicio 1994, que han sido formuladas por los Administradores de la Sociedad, se encuentran pendientes de aprobación por la Junta General de Accionistas. No obstante, el Consejo de Administración del Banco opina que dichas cuentas anuales serán ratificadas sin ninguna modificación.

El 1 de enero de 1994 entró en vigor la Circular 11/1993, de 17 de diciembre, de Banco de España, que contiene determinadas modificaciones a los criterios contables aplicados hasta la fecha por la Circular 4/1991. La referida Circular establece ciertas adaptaciones a las normas comunitarias, especialmente en lo relativo a la clasificación y valoración de la cartera de negociación y a las provisiones para ciertos riesgos y activos adjudicados. La entrada en vigor de esta Circular no ha tenido un efecto significativo en las cuentas anuales del Banco.

CLASE 8.3

Principios Contables-

Para la elaboración de las cuentas anuales adjuntas se han seguido los principios contables generalmente aceptados descritos en la Nota 2. No existe principio contable obligatorio alguno que, siendo significativo su efecto en la elaboración de las cuentas anuales, se haya dejado de aplicar.

Determinación del patrimonio-

Las cuentas anuales adjuntas se presentan de acuerdo con los modelos establecidos por Banco de España para las entidades de crédito y ahorro. Con objeto de evaluar el patrimonio neto del Banco al 31 de diciembre de 1994 y 1993 hay que considerar los siguientes epígrafes de los balances de situación adjuntos:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Capital suscrito (Nota 15)	3.415	3.415
Reservas (Nota 16)	4.634	4.328
	8.049	7.743
Más-Beneficio neto del ejercicio (Nota 3)	1.226	1.005
Patrimonio neto contable	9.275	8.748
Menos-Dividendo (Nota 3)	(820)	(731)
Patrimonio neto, después de la aplicación
de los resultados del ejercício	8.455	8.017

CLASE 8.9

(2) PRINCIPIOS DE CONTABILIDAD Y NORMAS DE VALORACIÓN APLICADOS

En la preparación de las cuentas adjuntas de los ejercicios 1994 y 1993 se han aplicado los siguientes principios de contabilidad:

a) Principio del devengo-

Los ingresos y gastos se reconocen contablemente en función de devengo, aplicándose el método financiero para aquellas operaciones con plazos de liquidación superior a doce meses. Según la práctica bancaria en España, las transacciones se registran en la fecha en que se producen, que puede no coincidir con la correspondiente fecha valor, en base a la cual se calculan los ingresos y gastos por intereses. No obstante, siguiendo el principio de prudencia y de acuerdo con lo dispuesto en la normativa de Banco de España, los intereses devengados por los deudores en mora, litigio o de cobro dudoso, así como los derivados del riesgo-país, se reconocen como ingreso en el momento de su cobro, tal y como se indica en el apartado d) de esta Nota.

b) Transacciones en moneda extranjera-

Los activos y pasivos en moneda extranjera se han convertido a pesetas utilizando los tipos de cambio medios (fixing) oficiales publicados por Banco de España para el mercado de divisas de contado español al 31 de diciembre de 1994 y 1993. Estos tipos de cambio han sido aplicados por el Banco para todas sus operaciones, según se establece en la Circular 22/1992, de 18 de diciembre, de Banco de España. Las diferencias de cambio producidas como consecuencia de la conversión a pesetas se han registrado en los epígrafes "Beneficios/Pérdidas por operaciones financieras" de las cuentas de pérdidas y ganancias adjuntas.

El contravalor en pesetas de los elementos del activo y del Balance de situación al 31 de diciembre de 1994 adjunto, denominados en moneda extranjera, ascienden a 7.026 y 6.904 millones de pesetas, respectivamente, (7.342 y 7.123 millones de pesetas, al 31 de diciembre de 1993).

c) Líneas de crédito no dispuestas-

Las líneas de crédito concedidas a clientes se registran por la parte dispuesta, contabilizándose el disponible en cuentas de orden.

d) Fondos de provisión de insolvencias-

El saldo de esta cuenta tiene por objeto cubrir las pérdidas que, en su caso, pudieran producirse en la recuperación integra de los riesgos de todo tipo, excepto los de firma, contraidos por el Banco en el desarrollo de su actividad financiera.

La provisión para insolvencias destinada a cubrir los riesgos nacionales y extranjeros, excepto riesgopaís, se ha determinado de manera individual, de acuerdo con lo establecido en la Circular 4/1991 y las modificaciones introducidas por la Circular 11/1993. Esta provisión se presenta minorando el saldo del capítulo "Créditos sobre Clientes" de los balances de situación adjuntos.No obstante, la provisión efectuada para hacer frenta a las pérdidas que, en su caso, se puedan derivar de avales y riesgos de firma otorgados por el Banco, se encuentra registrada en el capítulo "Provisiones para Riesgos y Cargas-Otras provisiones" de los balances de situación adjuntos (Nota 14). Además, siguiendo la normativa de Banco de España, existe una provisión adicional del 1% de las inversiones crediticias, títulos de renta fija, pasivos contingentes y activos dudosos sin cobertura obligatoria (siendo el porcentaje del 0,5% para los créditos con garantía hipotecaria establecidos en la citada normatival. Esta provisión tiene carácter genérico y está destinada a la cobertura de riesgos no identificados específicamente, pero que pudieran producirse en el futuro. El saldo de esta provisión genérica asciende al 31 de diciembre de 1994 y 1993 a 912 y 847 millones de pesetas, respectivamente.

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CLASE 83

El saldo de la provisión para insolvencias se incrementa por las dotaciones registradas con cargo a los e cultados de cada ejercicio y se minora por las cancelaciones de deudas consideradas como incobrables o que hayan permanecido más de tres años en situación de morosidad (seis años en el caso de operaciones con garantía hipotecaria) y, en su caso, por las recuperaciones que se produzcan de los importes previamente provisionados (Nota 6).

Por otra parte, los intereses correspondientes a los prestatarios individuales considerados en la determinación de estas provisiones no se registran como ingresos hasta el momento del cobro.

e) Deudas del Estado, Obligaciones y Otros valores de renta fija-

e, Los valores de renta fija que constituían la cartera de inversión del Banco al 31 de diciembre de 1993 se presentan individualmente valorados a su precio medio de adquisición o a su valor de realización a dicha fecha, si este último fuese inferior. Por su valor de realización se entiende:

• · Valor cotizados: cotización media del último trimestre o la del último día hábil del ejercicio, la menor de las dos.
• · Valores no cotizados: su valor de reembolso.

Al 31 de diciembre de 1994, el Banco sigue el criterio de considerar todos sus títulos de renta fija como cartera de inversión ordinaria. De acuerdo con lo establecido por la Circular 6/1994, de 26 de septiembre, de Banco de España, estos títulos se presentan valorados, una vez considerado su fondo de fluctuación de valores, a su precio de adquisición corregido, o a su valor de mercado, el menor. Dicho valor de mercado se ha determinado de acuerdo con los siguientes criterios:

• · Valores cotizados: cotización del último día hábil del ejercicio.
• Valores no cotizados: su valor de reembolso.

Al cierre de los ejercicicios 1994 y 1993, el Banco no precisaba fondo de fluctuación de valores alguno.

Si se hubiese aplicado el criterio de valoración existente al cierre de 1994 a los títulos de renta fija propiedad del Banco al ejercicio 1993 el efecto no sería significativo.Adicionalmente, si se hubiese aplicado el criterio de valoración existente al cierre del ejercicio 1994 a los títulos de renta fija, propiedad del Banco, al 30 de junio de 1994, el efecto sobre el beneficio neto del ejercicio 1994 no sería significativo.

f) Valores representativos de capital-

Los títulos de renta variable se registran por su precio medio de adquisición regularizado, en su caso, de acuerdo con la normativa legal vigente, o a su valor de mercado al cierre del ejercicio, si este último fuese menor.

Dicho valor se ha determinado de acuerdo con los siguientes criterios:

• Títulos cotizados: cotización media del último trimestre o cotización del último día del ejercicio, la c menor.
• · Títulos no cotizados y Participaciones en Empresas del Grupo: valor teórico-contable de la participación obtenido a partir de los últimos estados financieros de cada una de las sociedades (no auditados).

CLASE 83

Las minusvalías puestas de manifiesto como consecuencia de dichas comparaciones se encuentran cubiertas íntegramente mediante las correspondientes dotaciones al "Fondo de fluctuación de valores", que figura minorando los capítulos "Acciones y Otros Títulos de Renta Variable" y "Participaciones en Empresas del Grupo" (Nota 8) de los balances de situación adjuntos. Con cargo a la cuenta de pérdidas y ganancias del ejercicio 1994, se han dotado 372 millones de pesetas, importe que figura registrado en el capítulo "Pérdidas por Operaciones Financieras".

g) Activos materiales-

En general, el inmovilizado material adquirido con anterioridad al 31 de diciembre de 1980, se halla valorado a precio de coste actualizado de acuerdo con diversas disposiciones legales y se presenta neto de su correspondiente amortización acumulada. Las adiciones posteriores se han valorado a coste de adquisición, y se presentan netas de su amortización acumulada.

La amortización del inmovilizado material se calcula aplicando el método lineal en función de los años de vida útil estimada de los diferentes elementos del activo inmovilizado, según el siguiente detalle:

	% de amortización
	anual
Inmuebles	1 a 2
Mobiliario, instalaciones y otros	6 a 10
Equipos informáticos	15 a 25

La dotación por amortización de inmovilizado material de uso propio cargada a las cuentas de pérdidas y ganancias de los ejercicios de 1994 y 1993 ascendió a 338 y 270 millones de pesetas, respectivamente (Nota 9).

Los bienes adjudicados en pago de deudas se registran por su valor de adjudicación, el valor contable de las deudas canceladas, o por su valor de tasación, el menor de ellos. En el caso de que estos activos no sean enajenados o incorporados al inmovilizado funcional en el plazo de dos años, se dota una provisión en función del tiempo transcurrido desde su adjudicación, salvo que su valor neto contable se justifique mediante tasación pericial independiente y actualizada. Las provisiones constituidas por este concepto se presentan deduciendo el capítulo "Activos Materiales-Otros inmuebles" de los balances de situación adjuntos (Nota 9).

Los gastos de conservación y mantenimiento incurridos durante el ejercicio se cargan a la cuenta de pérdidas y ganancias.

h) Acciones propias-

Al 31 de diciembre de 1994 y 1993 el Banco no tenía acciones propias.

CLASE 8 a

i) Compromisos por pensiones-

De acuerdo con el Convenio Colectivo vigente, la banca española tiene el compromiso de garantizar prestaciones adicionales a las recibidas de la Seguridad Social por sus empleados o derecho-habientes, en caso de jubilación, incapacidad permanente, viudedad u orfandad. Las prestaciones por jubilación son aplicables únicamente a las personas contratadas antes del 8 de marzo de 1980. En este sentido, para todas aquellos empleados activos con antigüedad anterior a dicha fecha, se ha considerado como edad de jubilación aquella para la que se alcanza 40 años de servicio, siendo ésta, en ocasiones, inferior a 65 años.

De acuerdo con el estudio actuarial realizado por actuarios independientes, los riesgos devengados por el personal en activo, así como por los compromisos causados en favor de los pensionistas del Banco, ascendían al cierre de los ejercicios de 1994 y 1993 a los siguientes importes:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Riesgos devengados por personal en activo	2.296	3.113
Compromisos causados	1.873	1.217
	4.169	4.330

Dicho estudio se ha realizado aplicando el método de "Acreditación proporcional Año a Año", que supone que para cada empleado la prestación final esperada se va constituyendo por partes alícuotas de cada año de servicio del empleado en cuestión, teniendo en cuenta los años de servicio totales que habrá prestado al jubilarse. Este método de periodificación es, en síntesis, el recomendado por Banco de España, en su Circular 4/1991, de 14 de junio. Asimismo los cálculos se han efectuado aplicando las siguientes hipótesis actuariales:

CONCEPTO	1994	1993
l ablas de mortalidad	GRM/F-80	GRM/F-80
Interés técnico	6%	6%
Tasa de crecimiento del I.P.C.	3% anual	4% anual
Tasa de crecimiento salarial	4% anual	5% anual
Tasa de crecimiento de la pensión máxima de
la Seguridad Social	3% anual	4% anual
Tasa de crecimiento de la base máxima de la
Seguridad Social	3.6% anual	4% anual

Al 31 de diciembre de 1993, los fondos constituidos cubren la totalidad de los compromisos y otras prestaciones devengadas a dicha fecha, cumpliendo así con lo establecido en la Circular 4/1991, de Banco de España (Nota 14).

CLASE 8.9

Para el cumplimiento de parte de estos compromisos, en el ejercicio de 1994, el Banco ha suscrito con Hercules Hispano, S.A. de Seguros y Reaseguros (entidad perteneciente al Grupo Argentaria) diversas pólizas de seguro garantizando los siguientes conceptos:

Póliza de Seguro Colectivo Diferido (Póliza nº 32100):

• Jubilación del personal en activo
• Jubilación del personal prejubilado
• Viudedad de futuros jubilados
• Póliza de Seguro Colectivo de Renta Inmediatas (Póliza nº 32101):
  • Pensiones causadas y reversión de viudedad
• Póliza de Seguro Colectivo Temporal Anual renovable (Póliza nº 32102):
  • Garantía de fallecimiento
  • Garantía de invalidez permanente total para la profesión habitual.

El importe de las primas satisfechas por la contratación de estas pólizas de seguro ha ascendido a 3.770 millones de pesetas, que ha sido satisfecho con cargo a la provisión por pensiones que el Banco tenía constituido (Nota 14). La provisión matemática de estas polizas de seguro al 31 de diciembre de 1994 (3.777 millones de pesetas) más la provisión por pensiones correspondiente a las prestaciones garantizadas por el Banco a su personal prejubilado hasta que alcancen la jubilación efectiva, que mantiene la Entidad por 615 millones de pesetas, cubren la totalidad de los compromisos por pensiones y otras prestaciones devengadas, cumpliendo así lo establecido en la Circular 4/1991 de Banco de España (Nota 14) al 31 de diciembre de 1994, al igual que se cumplían al 31 de diciembre de 1993.

Durante el ejercicio 1993 se registró en concepto de dotación al fondo de pensiones, 480 y 131 millones de pesetas, con cargo a los capítulos "Intereses y cargas asimiladas" y "Gastos Generales de Administración", de la cuenta de pérdidas y ganancias adjunta, respectivamente.

Durante el ejercicio 1994 el Banco ha efectuado dotaciones netas por 198 millones de pesetas con cargo al capítulo "Intereses y cargas asimiladas" de la cuenta de pérdidas y ganancias adjunta.

Los pagos realizados en 1994 y 1993 por complemento de pensiones se han registrado con cargo a los fondos constituídos y a las pólizas de seguro contratadas y han ascendido a 143 y 104 millones de pesetas, respectivamente (Nota 14).

j) Cuentas a pagar-

Las deudas se contabilizan por su importe nominal y la diferencia con el importe recibido se contabiliza en "Cuentas de periodificación" del activo de los balances de situación adjuntos y se imputan con cargo a los resultados de cada ejercicio, durante el período de vigencia de cada operación. Las operaciones de cesión de activos con compromiso de recompra se registran por su valor efectivo.

k) Indemnizaciones por despido-

De acuerdo con la legislación vigente, existe la obligación de indemnizar a aquellos empleados que sean despedidos sin causa justificada. No existe plan alguno de reducción de personal que haga necesario la creación de una provisión por este concepto.

CLASE 89

l} Impuestos sobre Sociedades-

El gasto por Impuesto sobre Sociedades de cada ejercicio se caícula aplicando el tipo impositivo vigente al resultado económico antes de impuestos, aumentado o disminuido, según proceda, por las diferencias permanentes con el resultado fiscal, entendiendo éstas como las producidas entre la base imponible y el resultado contable antes de impuestos que no revierten en períodos subsiguientes.

El beneficio fiscal correspondiente a las deducciones por doble imposición, bonificaciones y deducción por inversiones se considera como un menor importe del Impuesto sobre Sociedades de cada ejercicio. Para que estas deducciones sean efectivas deberán cumplirse los requisitos establecidos en la normativa vigente.

De acuerdo con la Circular 7/1991, de Banco de España, el Banco contabiliza como diferencia temporal el impuesto correspondiente a los pagos a realizar en los próximos 10 años con cargo al fondo de pensiones. La cifra de impuestos anticipados se actualiza anualmente de acuerdo con los estudios actuariales obtenidos. El importe contabilizado por este concepto en 1994 y 1993 asciende a 505 y 405 millones de pesetas, respectivamente, y se presenta en el epígrafe "Otros activos" de los balances de situación adjuntos. El efecto fiscal de la nueva estimación llevada a cabo por actuarios independientes al 31 de diciembre de 1994 y la calculada en el ejercicio 1993, que asciende a 100 millones de pesetas, se ha abonado a la cuenta de pérdidas y ganancias del ejercicio 1994, minorando el Impuesto sobre Sociedades en la parte correspondiente a la dotación del año al Fondo de Pensiones (Nota 17), y la parte que tiene su origen en ejercicios anteriores, que asciende a 31 millones de pesetas , ha sido registrada con abono al capítulo "Reservas Voluntarias" del balance de situación adjunto (Nota 16).

m) Fondo de Garantía de Depósitos

Las contribuciones al Fondo de Garantía de Depósitos se imputan a los resultados en el ejercicio en que se satisfacen, de acuerdo con la normativa de Banco de España.

(3) DISTRIBUCIÓN DE RESULTADOS

La propuesta de distribución del beneficio neto del ejercicio 1994 que el Consejo de Administración del Banco propondrá a la Junta General de Accionistas, y la ya aprobada correspondiente al ejercicio de 1993, son las siguientes:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Beneficio neto del ejercicio	1.226	1.005
Distribución:	820	731
Dividendos Reservas voluntarias	406	274
	1.226	1.005

En noviembre de 1994, el Consejo de Administración del Banco acordó abonar a los accionistas un dividendo a cuenta del resultado del ejercicio 1994, de 60 pesetas brutas por acción con derechos económicos. El importe total del dividendo activo a cuenta ha ascendido a 410 millones de pesetas, y figura registrado en el capítulo "Otros activos" de los balances de situación adjuntos (Nota 10). El dividendo a cuenta acordado es pagadero a los accionistas desde el día 10 de diciembre de 1994 y al cierre de este ejercicio ha sido satisfecho en su práctica totalidad.

CLASE 8.9

Los estados contables previsionales formulados por el Banco, de acuerdo con los requisitos legales, Eoo cotado en manifiesto la existencia de liquidez suficiente para la distribución del dividendo a cuenta fueron los siguientes:

	Millones de Pesetas
Beneficio antes de impuestos al 30 de septiembre de 1994 - Pérdidas a compensar de ejercicios anteriores	1.397
Beneficio disponible	1.397
- Reserva Legal
- Estimación Impuesto a pagar	401
Cantidad máxima de posible distribución	996
Cantidad Propuesta como dividendo a cuenta	410
Tesorería disponible al 26 de noviembre de 1994	2.599

4) DEUDAS DEL ESTADO

La composición del saldo de este capítulo de los balances de situación adjuntos y su distribución por plazos es la siguiente:

	Millones de Pesetas
	Hasta 3 meses	Entre 3 meses y 1 año	Entre 1 año v 5 años	Más de 5 años	Total
Saldo al 31.12.94:
Certificados de Banco de España	407	422	4.132	1.275	6.236
Cartera de Renta Fija-De inversión ordinaria	396	1.503	3		1.902
	803	1.925	4.135	1.275	8.138
Saldo al 31.12.93:
Certificados de Banco de España	369	384	3.786	2.449	6.988
Cartera de Renta Fija-De inversión ordinaria	426	1 424			1.850
	795	1.808	3.786	2.449	8.838

En cumplimiento de lo dispuesto por la Circular 2/1990 sobre coeficientes de caja de los intermediarios financieros, el Banco adquirió en 1990 certificados de depósito emitidos por Banco de España por 7.679 millones de pesetas, de los que al 31 de diciembre de 1994, quedan 6.236 millones de pesetas pendientes de vencer. Dichos activos tienen amortizaciones semestrales desde marzo de 1995 hasta septiembre del año 2000 y devengan un tipo de interés del 6% anual. Al 31 de diciembre de 1994 y 1993, el Banco tenía cedidos de estos activos, un importe nominal de 6.230 y 6.981 millones de pesetas, respectivamente, a Banco de España y figuraban contabilizados en el epígrafe "Entidades de crédito - A plazo o con preaviso" (Nota 12) de los balances de situación adjuntos.

CLASE 8.ª

ે તે

La composición del epígrafe "Cartera de Renta Fija - De inversión ordinaria" del detalle anterior es la siguiente:

	Millones de Pesetas
	1994	1983
Letras del Tesoro Otras deudas anotadas cotizadas	1.695	1.840
	207	10
	1.902	1.850

El valor de mercado a 31 de diciembre de 1994 y 1993 de los valores asignados a la cartera de inversión ordinaria, exceptuando las Letras del Tesoro, asciende a 207 y 10 millones de pesetas, respectivamente. Dichos valores no han precisado Fondo de fluctuación de valores en ninguno de los ejercicios.

El tipo de interés nominal medio anual de las Letras del Tesoro durante los ejercicios 1994 y 1993 ha ascendido al 9,40% y al 10,70% , respectivamente. De estos activos y de los adquiridos temporalmente, registrados en el capítulo "Entidades de Crédito" (Nota 5) de los balances de situación adjuntos, el Banco tenía cedidos al 31 de diciembre de 1994 y 1993 un importe nominal de 1.664 y 1.234 millones de pesetas, respectivamente, que figuran contabilizados en el epígrafe "Débitos a clientes-Otros débitos" (Nota 13) de los balances de situación adjuntos.

El epígrafe "Otras deudas anotadas" recoge el valor contable de Bonos y Obligaciones del Estado cuyo tipo de interés nominal medio anual durante los ejercicios 1994 y 1993 ha ascendido al 7,84% y al 12,769%, respectivamente.

De estos activos y de los adquiridos temporalmente, registrados en el capítulo "Entidades de Crédito" (Nota 5) de los balances de situación adjuntos, el Banco tenía cedidos al 31 de diciembre de 1994 y 1993, un importe nominal de 5.302 y 2.578 millones de pesetas, respectivamente, que figuran contabilizados en el epígrafe "Debitos a clientes-Otros débitos" (Nota 13) de los balances de situación adjuntos.

CLASE 8.ª

(5) ENTIDADES DE CRÉDITO

(

(5) ENTIDADES DE CHEDRO
El desglose del saldo de este capítulo de los balances de situación as el ciouismos en la ciencias en la ciencias en la ciencias en la ciencias en la El desglose del saldo de contratación y a su naturaleza, es el siguiente:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Por moneda:
En pesetas	12.400	9.073
En moneda extranjera	3.269	2.473
	15.669	11.546
Por naturaleza:
A la vista-	1.779
Cuentas mutuas	294	327
Cheques a cargo de entidades de crédito	2.243
Efectos recibidos por aplicación		2.035
Cámara de compensación	(3.203)
Aplicación de efectos	1.571	592
Otras cuentas	2.684	2.954
Otros créditos-
Depósitos de entidades de crédito y financieras	7.495	5.534
Adquisición temporal de activos (Nota 4)	5.490	3.058
	12.985	8.592
	15.669	11.546

A continuación se presenta el desglose del epígrafe "Otros créditos" por plazos de vencimiento, así como los tipos de interés nominales medios anuales:

	Millones de Pesetas				Tipo de
	Hasta 3 meses	Entre 3 meses l año V	Entre 1 у 5 años	Más de 5 años	Total	Interés Medio del Ejercicio
Saldos al 31.12.94:
Depósitos de entidades de crédito y financieras	6.863	632			7.495	6,62
Adquisición temporal de activos	5.049	441			5.490	7,97
	11.912	1.073		-	12.985
Saldos al 31.12.93:
Depósitos de entidades de crédito y financieras	4.511	1.023			5.534	10,73
Adquisición temporal de activos	3.048	10			3.058	12,03
	7.559	1.033			8.592

CLASE 8.ª

(6) CRÉDITOS SOBRE CLIENTES

La composición de este capítulo de los balances de situación adjuntos, atendiendo a la moneda de contratación y al sector que lo origina, es la siguiente:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Por moneda:
En pesetas	85.965	80-374
En moneda extranjera	3.558	4.542
	89.523	84.916
Por sectores:
Administraciones Públicas	ਰੋ43	648
Otros sectores residentes	91.196	86.941
No residentes	1.986	1.522
	94.125	89.111
Menos - Fondos de insolvencias	(4.602)	(4.195)
	89.523	84.916

A continuación se presenta el desglose de estos capítulos de los balances de situación adjuntos, sin A Continuación "Sc presonta el Googlos" es insolvencias", atendiendo al piazo residual de vencimiento y a la modalidad y situación del crédito de las operaciones:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Por plazo de vencimiento:
Hasta 3 meses	40.615	36.737
Entre 3 meses y 1 año	18 835	22.556
Entre 1 año y 5 años	21.842	20.323
Más de 5 años	12 833	9.495
	94.125	89.111
Por modalidad y situación del crédito: Cartera comercial Deudores con garantía real	29.803 27.430	24.414 23.916
Otros deudores a plazo	24.448	27.718
Deudores a la vista y varios	3.380	3.666
Arrendamientos financieros	1.820	1.109
Activos dudosos	7.244	8.288
	94.125	89.111

Al 31 de diciembre de 1994 y 1993 no existen créditos sobre clientes de duración indeterminada. Al ST de ulciembre de 100 y 100 ho enoniero se reflejan en la cuenta "Arendamentos EUS blenes Cedidos en Toghientes de Erincipal de las cuotas pendientes de vencimiento más el valor milanceros del Getalic unterior por of principa de incluyen las cargas financieras ni el Impuesto sobre el Valor Añadido.

CLASE 8.ª

ﻳﺔ ﺍﻟﻤﺘﺤﺪﺓ

El movimiento que se ha producido en el saldo de la cuenta "Fondos de Insolvencias", que tal y como El movimento que se na producido en el cando do la coma e ejercicios de 1994 y 1993, se muestra a continuación:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Saldo al inicio del ejercicio	4.195	4.193
Más - Dotación neta del ejercicio: Provisión para créditos en mora	2.666	1.613
Menos-
Traspasos a fondos especiales para cobertura de inmuebles adjudicados en pago de deudas (Nota 9)	(440)	(612)
Traspasos a Provisiones para Riesgos y Cargas (Nota 14) Transferencia de Créditos	(છ)	(621)
Fondos disponibles Cancelaciones por traspasos a	(258)
créditos en suspenso	(1.552) (2.259)	(378) (1.611)
Saldo al cierre del ejercício	4.602	4.195

De acuerdo con la Circular 4/1991, de Banco de España, el capítulo "Amortizaciones y Saneamientos De acuerdo con la Cirocial "fros y, ganancias adjuntas se presenta minorado por el importe para nisovencias de las deficio de prenso recuperados, que al 31 de diciembre de 1994 y 1993 ascendían a 92 y 108 millones de pesetas, respectivamente.

CLASE 8.9

(7) Obligaciones y otros valores de renta fija

La composición por moneda, sector que lo origina, admisión o no a cotización y naturaleza del saldo de este capítulo de los balances de situación adjuntos, es la siguiente:

		Millones de Pesetas
	1994	1993
Por moneda:
En pesetas	2.152	6.678
En moneda extranjera
	2.152	6.678
Por sectores:
De entidades oficiales de crédito	1.446	6.235
De otros sectores residentes	706	443
	2.152	6.678
Por cotización:
Cotizados
No cotizados	2.152	6.678
	2.152	6.678
Por naturaleza:
Pagarés de empresa	706	443
Otros valores	1.446	6.235
	2.152	6.678

Al 31 de diciembre de 1994 y 1993, el importe de los fondos públicos y otros valores de renta fija Ar 31 de unciembre de 1007 y 1000, al Coeficiente de Inversión ascendían a 1.210 y 5.981 millones de pesetas, de Cédulas para Inversiones tipo "A", y 236 y 254 millones de pesetas de Cédulas emitidas por el antiguo Banco de Crédito Industrial, S.A., respectivamente. Dicho valores devengan, al cierre de cada ejercicio, una rentabilidad media anual del 7,38% y 5%, respectivamente. No obstante, el Real Decreto 321/1987 y la Orden Ministerial de 29 de abril del mismo año, modificaron dicho el Tiear Decreto GETT700. coenciente, leduciendo de 1994 y 1993 figuran 706 y 443 millones de pesetas de Pagares de Empresa con una rentabilidad media anual del 8,26% y 9,19% , respectivamente.

Al 31 de diciembre de 1994 y 1993, el importe de los fondos públicos afectos a obligaciones, propias y de terceros, ascendía a 1.210 y 5.981 millones de pesetas, respectivamente (Nota 12).

Del total de la cartera de valores de renta fija al 31 de diciembre de 1993, en 1994 se nan ameritizado Del total de la carcía de valores de taxa injenta a 31 de diciembre de 1994, 1.245 millones de pesetas vencen durante 1995.

CLASE 8.3

1

(8) PARTICIPACIONES EN EMPRESAS DEL GRUPO

Al 31 de diciembre de 1994 y 1993, el Banco poseía las siguientes participaciones en sociedades del Grupo Argentaria, cuya información más relevante se muestra a continuación:

			1994(*)	Valor neto en libros
Sociedad	% Participació n	Capital		Resultados Reservas del ejercicio 1994		1993
Banco Simeón. S.A.	1.75	5.431	3.128	1.303	165
Unitaria Inmobiliaria, S.A.	4,90	7.000	153	2	342
Alta Venture, Sdad. Gestora de Fondos de Capital Riesgo, S.A.						12
					507	12

(*) Ejercicio no auditado y resultados pendientes de aprobación por los Organos de Administración correspondientes a la fecha de emisión de esta Memoria.

Banco Simeón, S.A., entidad financiera, se encuentra domiciiada en la C/ Policarpo Sanz, nº 5 de Vigo, banco Gineon, O.N., Ontado miaria Inmobiliaria, S.A. se encuentra domiciliada en Paseo de Recoletos, sos tralos octizan en Bolsa. Ambas participaciones se encuentran nominadas en pesetas.

Al 31 de diciembre de 1994 el Banco no tiene ningún préstamo, crédito o depósito con dichas empresas participadas.

El movimiento que se ha producido en el saldo de este capítulo de los balances de situación adjuntos durante los ejercicios 1994 y 1993 se muestra a continuación:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Saldo al inicio del ejercicio	12
Compras	709	12
Ventas	(12)
Saldo al cierre del ejercicio	709	12
Menos - Fondo de Fluctuación de Valores	(202)
	507	12

CLASE 8.9

(9) ACTIVOS MATERIALES

El movimiento habido durante los ejercicios 1994 y 1993 en las cuentas de activos materiales y en sus El movimento nasmortizaciones acumuladas ha sido el siguiente:

	Millones de Pesetas
	Terrenos y		Mobiliario,
	Edificios de	Otros	Instalaciones
	Uso Propio	Inmuebles	y Otros	Total
Coste- Saldo al 31 de diciembre de 1992	2.278	2.461	3.356	8.095
Adiciones	17	2.166	264 (78)	2.447 (2.233)
Retiros Saldo al 31 de diciembre de 1993	(15) 2.280	(2.140) 2.487	3.542	8.309
	રેં રેતા	3.305	77	3.435
Adiciones Retiros	(106)	(777)	(91)	(974)
Saldo al 31 de diciembre de 1994	2.227	5.015	3.528	10.770
Amortización acumulada- Saldo al 31 de diciembre de 1992	363		1.463	1.826
Adiciones	20		250 (78)	270 (81)
Retiros Saldo al 31 de diciembre de 1993	(3) 380		1.635	2.015
Adiciones Retiros	20 (25)		318 (91)	338 (116)
Saldo al 31 de diciembre de 1994	375		1.862	2.237
Fondos especiales específicos-
Al 31 de diciembre de 1993 Al 31 de diciembre de 1994		(813) (1.202)		(813) (1.202)
Saldos finales netos-
Al 31 de diciembre de 1993	1.900	1.674	1.907	5.481
Al 31 de diciembre de 1994	1.852	3.813	1.666	7.331

149528775

Una parte de los inmuebles en los que el Banco desarolla sus actividades son utilizados en tégimen de 1994 y 1993 ha Una parte de los inindebles en los que el Bano Gosarrono es ejercicios de 1994 y 1993, han
arrendamiento. El coste anual de los alquileres satisfecins de 1994 y 1993, han arrendamento. El coste anuar de los aquilorados, y están incluidos en el epígrafe "Gastos ascendido a 140 milionos de poes contas de pérdidas y ganancias adjuntas.

El capítulo "Otros inmuebles" incluye el valor de los bienes no afectos a la actividad financiera y que El capitulo "Otros inmuebles, fincial el valor de la corono el Banco como resultado de last corresponden al valor de innibebles, fincas y solares de 1994 y 1994 y 1994 y 1993 dicho valor ejection de prestantos que resolución nicomplicos. Presidos importes se presentan
asciende a 4.930 y 2.401 millones de pese a 200 millones de nosestas respectivamente asciende a 4.950 y 2.401 millones de postito, respectivamente.
netos de las correspondientes provisiones por 1.202 y 813 millones de pesetas, respectivamente.

Conforme se indica en la nota 2-g, el Banco ha actualizado su inmovilizado material al amparo de Conforme se indica en la nota 2-g, el Banco na actualización de las actualización de las actualizaciones,
diversas disposiciones legales (Nota 16). A partir de la fecha de co ulversas usposiciones se calculan sobre los nuevos valores de inmovilizado material.

OTROS ACTIVOS (10)

ូវផ្

El detalle del saldo de este capítulo de los balances de situación adjuntos es el siguiente:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Hacienda Pública (Nota 17):	592	405
Impuesto sobre beneficios anticipado Otros conceptos	302 410	1 29
Dividendos activos a cuenta Operaciones en camino	104	154
Otros conceptos	200 1.608	75 763

CLASE 8.9

(11) CUENTAS DE PERIODIFICACIÓN

়ার্টির প্রতি

La composición de estos capítulos del activo y del pasivo de los balances de situación adjuntos es la siguiente:

		Millones de Pesetas
	1994	1993
Activo:
Intereses anticipados de recursos
tomados a descuento	19	24
Devengo de productos no vencidos de		1.234
inversiones no tomadas a descuento	982
Gastos pagados no devengados	51	43
Otras periodificaciones	25	30
Intereses pasivos devengados no
vencidos de recursos tomados a	(3)	(6)
descuento	1.074	1.325
Pasivo:
Productos anticipados de operaciones		1.149
activas tomadas a descuento	1.046
Devengo de costes no vencidos de
recursos no tomados a descuento	574	651
Gastos devengados no vencidos	716	1.088
Devengo de productos no vencidos
de inversiones tomadas a descuento	(496)	(611)
Otras periodificaciones	11
	1.851	2.277

CLASE 8.ª

(12) ENTIDADES DE CRÉDITO

it

La composición de este capítulo del pasivo de los balances de situación a 31 de diciembre de 1994 y La composición de este capitale de parro es carca cares con voca es contraciones, se indica a continuación:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Por moneda:
En pesetas	8.894	12.152
En moneda extranjera	2.485	3.949
	11.379	16.101
Por naturaleza:
A la vista		(274)
Cuentas Mútuas		755
Aplicación de efectos-neto	478
Cámara de Compensación	1.402	1.970
Otras cuentas	1.880	2.451
A plazo o con preaviso-
Banco de España:
Cesión temporal de Certificados	6.230	6.981
de Banco de España (Nota 4)		6.669
Cuentas a plazo	3.269
	9.499	13.650
	11.379	16.101

El límite asignado al Banco por Banco de España al 31 de diciembre de 1994 y 1993 para el sistema de 1992 El limite asigliado al Banco por Santo de Espena al 67 de Solos (Nota 7), ascendía a 1.089 y 5.382 ercunos de regulador de nque, es.
millones de pesetas, respectivamente, de los que, a dichas fechas, el Banco no tenía dispuesto importe alguno.

1 A 9528778

....

El desglose por plazos de vencimiento del saldo que figura registrado en el epigrafe "A plazo o con El desglose por plazos de vencimento del salos que ligora logotiaso en la el proponominales medios de interés anual, es el siguiente:

	Millones de pesetas				Tipo nominal
	Hasta 3 meses	Entre 3 meses v 1 año	Entre 1 v 5 años	Más de 5 años	Total	de Interés Medio del Ejercicio
Saldos al 31.12.94: Banco de España: Cesión temporal de Certificados de Banco
de España	6.230				6.230	7,80
Cuentas a plazo		1.043	1.129	1.097	3.269	6,39
	6.230	1.043	1.129	1.097	9.499
Saldos al 31.12.93: Banco de España: Cesión temporal de
Certificados de					6.981	11,54
Banco de España	6.981	1.068	516		6.669	6,70
Cuentas a plazo	5.085 12.066	1.068	516		13.650

CLASE 8.9

(13) DÉBITOS A CLIENTES

. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

(13) DEBITOS A CLENTES
La composición de este capítulo de los balances de situación adjuntos, atendiendo a la moneda de contratación y sector, se indica a continuación:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Por moneda: En pesetas En moneda extranjera	101.510 4.339	87.580 3.037
	105.849	90.617
Por sectores:	4.078	3.534
Administraciones Públicas Otros sectores residentes	80.944	68.419
No residentes	20.827	18.664
	105.849	90.617

Al 31 de diciembre de 1994 y 1993, el detalle por naturaleza del saldo que figura registrado en el epígrafe "Otros sectores residentes" se indica a continuación:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Cuentas corrientes	20.609	17.722
Cuentas de ahorro	12.833	11.529
Imposiciones a plazo	39.872	33.476
Cesión temporal de activos (Nota 4)	6.158	3.373
Otras cuentas	1.472	2.319
	80.944	68.419

El desglose por vencimientos de los saldos que figuran registrados en los epígrafes de ahorro El desglose por vencimientos de los ociesos que ligerar "Os indica a continuación:
- A plazo" y "Otros debitos - A plazo" de los balances de situación adjuntos se indica a c

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Depósitos de ahorro - A plazo-
Hasta 3 meses	44.766	42.883
Entre 3 meses y 1 año	6.467	4 258
Entre 1 año y 5 años	3.665	130
	54.898	47.271
Otros débitos - A plazo-
Hasta 3 meses	5.419	3.138
Entre 3 meses y 1 año	1.660	490
	7.079	3.628

CLASE 83

(14) PROVISIONES PARA RIESGOS Y CARGAS

El movimiento que se ha producido en el saldo de este capítulo de los balances de situación adjuntos El movimiento ejercicios 1994 y 1993, se muestra a continuación:

	Millones de Pesetas
	Fondo de Pensionistas	Otras Provisiones	Total
Saldos al 1 de enero de 1993	3.823	61	3.884
Más:
Dotación neta con cargo a Resultados del ejercicio:
Intereses y cargas asimiladas (Nota 2.i) Gastos generales de administración	480		480
-De personal (Nota 2.i)	131		131
	611		611
Menos:
Pagos a pensionistas (Nota 2.i)	(104)		(104)
Traspaso al Fondo para depreciación de Activos		(45)	(45)
	(104)	(45)	(149)
Saldos al 31 de diciembre de 1993	4.330	16	4.346
Más:
Dotación neta con cargo a
Resultados del ejercicio:
Intereses y cargas asimiladas (Nota 2.i)	198		198 14
Fondo de Insolvencias para cubrir riesgos de firma		14
(Nota 6)	198	14	212
Menos:
Pagos a pensionistas (Nota 2.i)	(143)		(143)
Pago Prima Pólizas de Seguro (Nota 2.i)	(3.770)		(3.770)
Traspaso a Fondo de Insolvencias (Nota 6)		(5)	(5)
Otros movimientos		(3)	(3)
	(3.913)	(8)	(3.921)
Saldos al 31 de diciembre de 1994	615	22	637

El Fondo de Pensiones constituido a 31 de diciembre de 1994 coincide con el valor actual a dicha fecha el londo de l'ansiglios con el personal prejubilado según se desprende del estudio efectuado por una de los compromisos con or personar prejes se ha considerado, entre otras hipótesis, un tipo de interés técnico garantizado del 6% y las tablas de mortandad GRM/F-80.

CLASE 8.9

(15) CAPITAL SUSCRITO

Al 31 de diciembre de 1994 y 1993, el capital social del Banco está representado por 6.830.975 Al 31 de biciembre de 100 pesetas de valor nominal cada una de ellas, totalmente suscritas y acciones nominiatras de 600 posción en las Bolsas de Madrid y Barcelona, con las mismas desembolsadas, adminidos o oculación de Banco Exterior de España S.A., a dichas fechas, en el capital social del Banco es del 75,9% y 75,7%, respectivamente.

Durante 1994 y 1993 no ha habido movimiento alguno en este capítulo de los balances de situación adjuntos.

La Junta General de Accionistas del Banco celebrada el 18 de marzo de 1994 acordó, entre otros puntos La Juna Gellerar de Accionistad de Lando Galicitación para aumentar el capital social en una o varias del Order día, autonzar al Ochooja es Kanvis consulta a la Junta General, hasta el límite máximo de la veces y en la oportunidad que dociedad, dentro del plazo de 5 años, creando, emitiendo y poniendo en mitad de capital social do la coneces, iones que tenga por conveniente, las correspondientes acciones circulacion, por el produciento que procedan en el artículo 5º de los Estatutos Sociales y demás concordantes.

Asimismo, se autoriza al Consejo de Administración para poder emitir, en una o varias veces y con los Asínismo, se actoriza ar Gonoje Cos, warrants u otros valores análogos de renta fija, no convertibles, en las condiciones que el Consejo considere oportunas.

CLASE 8.9

(16) RESERVAS

Al 31 de diciembre de 1994 y 1993 la composición de este capítulo de los balances de situación adjuntos, es la siguiente:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Reservas restringidas-
Legal	683	683
Reservas de libre disposición-
Voluntarias y otras	3.951	3.645
	4.634	4.328

El movimiento que se ha producido en el saldo del capítulo "Reservas" de los balances de situación adiuntos durante los ejercicios de 1994 y 1993 se muestran a continuación:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Saldo al inicio del ejercicio (Nota 1)	4.328	4.059
Dotación a reservas del beneficio
del ejercicio anterior	274	268
Diferencia Impuestos Anticipados (Nota 2.i)	31
Otros movimientos
Saldo al cierre del ejercicio	4.634	4.328

Recursos propios-

La Circular 5/1993, de 26 de marzo, de Banco de España , que culmina el proceso de adaptación de la legislación española de entidades de crédito a las directrices comunitarias, establece, en su norma primera, que el cumplimiento de los recursos propios será de aplicación a los grupos y subgrupos consolidables de entidades de crédito. También es aplicable a las entidades de crédito individuales integradas o no en un grupo o subgrupo consolidable de entidades de crédito definiendo, entre otros aspectos, los elementos que componen los recursos propios, los grupos de riesgo y ponderaciones de los activos, las deducciones y los límites en el cómputo de los recursos propios.

Al 31 de diciembre de 1994 y 1993 los recursos netos computables del Banco exceden los requerimientos mínimos exigidos por dicha normativa en 3.403 y 3.321 millones de pesetas, respectivamente.

Reserva legal-

De acuerdo con el Texto Refundido de la Ley de Sociedades Anónimas, las sociedades que obtengan en el ejercicio económico beneficios, deberán dotar el 10% del beneficio del ejercicio a la reserva legal. Estas dotaciones deberán hacerse hasta que la reserva alcance el 20% del capital social. La reserva legal podrá utilizarse para aumentar el capital en la parte de su saldo que exceda del 10% del capital social ya aumentado. Salvo para esta finalidad, y mientras no supere el 20% del capital social, esta reserva sólo podrá destinarse a la compensación de pérdidas y siempre que no existan otras reservas disponibles suficientes para este fin.

CLASE 8.ª

Reservas de Actualización de Balances-

El Banco se ha acogido a las regularizaciones y actualizaciones establecidas en diversas disposiciones legales. Un detalle del origen de las reservas obtenidas por aplicación de estas disposiciones, así como de la utilización o destino final de las mismas, hasta el 31 de diciembre de 1994 y 1993, se muestra a continuación:

	Millones de Pesetas
Incremento neto en:
Inmovilizado material	1.211
	1.211
lmportes aplicados a: Cancelación de minusvalías de Cartera
de valores y otros conceptos	23
Compensación de pérdidas acumuladas	842
Traspaso a Reservas	250
Ampliación de capital	96
	1.211

Las plusvalías correspondientes a las actualizaciones del inmovilizado se han amortizado desde la fecha de su registro siguiendo los mismos criterios que para la amortización de los valores de coste.

La utilización de esta cuenta está sujeta a las condiciones contenidas en las normas legales de las que proceden. Su utilización en forma distinta a la prevista por dichas normas se vería sujeta a la aplicación de los impuestos correspondientes.

CLASE 8.3

(17) SITUACIÓN FISCAL

. 11

El Banco tiene sujetos a inspección por parte de las autoridades fiscales los cinco últimos ejercicios para todos los impuestos que le son de aplicación.

En el epígrafe "Débitos a clientes-Otros débitos- A la vista", al 31 de diciembre de 1994 y 1993, figuran al impuesto a liquidar en estos ejercicios por importe de 118 y 331 millones de pesetas, respectivamente.

El Banco se ha acogido a los beneficios fiscales relativos a la deducción por inversiones en activos fijos nuevos, previstos en la normativa del Impuesto sobre Sociedades. Al 31 de diciembre de 1994 y 1993, no existían deducciones pendientes de tomar por este concepto.

La conciliación entre el resultado contable y la base imponible del Impuesto sobre Sociedades correspondientes a los ejercicios 1994 y 1993 es la siguiente:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Beneficio del ejercicio, antes de la provisión para el Impuesto sobre Sociedades	1.778	1.710
Aumento (disminuciones) por diferencias permanentes	16	493
Aumentos (disminuciones) por diferencias temporales:
Con origen en el ejercicio	61	(52)
Con origen en ejercicios anteriores	42	(209)
	103	(261)
Base imponible	1.897	1.942

De acuerdo con la Circular 7/1991, de Banco de España y preceptos concordantes, las cuentas anuales adjuntas reflejan, además de los impuestos diferidos, el valor actual de los impuestos anticipados derivados, fundamentalmente, de la parte de las dotaciones al fondo de pensiones que, habiendo sido consideradas como gasto no deducible, van a servir para cubrir las prestaciones al personal jubilado durante los próximos diez años. Dichos impuestos anticipados figuran registrados en el capítulo "Otros activos" de los balances de situación adjuntos (Notas 2.i y 10).

Debido a las posibles diferentes interpretaciones de la normativa fiscal aplicable a las operaciones realizadas por las entidades bancarias y a los resultados de posibles futuras inspecciones a realizar por parte de las autoridades fiscales para los años sujetos a verificación, existen determinados pasivos fiscales de carácter contingente, cuyo importe no es posible cuantificar de una manera objetiva. En cualquier caso, la posibilidad de que se materialicen dichos pasivos contingentes es remota y la deuda tributaria que de ellos pudiera derivarse no afectaría significativamente a las cuentas anuales de los ejercicios 1994 y 1993 adjuntas.

CLASE 8.ª

(18) CUENTAS DE ORDEN

ಿನ

Este capítulo de los balances de situación adjuntos incluye, entre otros conceptos, los principales compromisos y contingencias contraídos en el curso normal de las operaciones bancarias, con el siguiente detalle:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Pasivos contingentes-
Fianzas, avales y cauciones	7.475	6.229
Menos:
- Fondo de Insolvencias para riesgos de firma	(14)
Otros pasivos contingentes	1.384	971
	8.845	7.200
Compromisos-
Disponibles por terceros:
Por sectores residentes	11.403	9.165
Por otros	3
	11.406	9.165
	20.251	16.365

Asimismo, a 31 de diciembre de 1994, el saldo del capítulo de "Operaciones de Futuro-Compraventa de divisa no vencida" asciende a 3.300 millones de pesetas.

CLASE 8.3

(19) OPERACIONES CON SOCIEDADES DEL GRUPO

(19) OPERACIONES CON OOOLEARDES Externicios 1994 y 1993 se ha realizado con el Grupo La mayor parte de la Bethribus interbanes es los operanta el detalle de los saldos v
Argentaria, Corporación Bancaria de España, S.A.. A continuación se presenta el des siaci Argentana, "Corporación" deneana el Grupo Argentaria durante dichos ejercicios:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
ACTIVO
Cuentas mutuas	1.779	274
Cuentas a plazo y otras cuentas:
De tesorería, en pesetas	4.985	3.550
Adquisición temporal de activos	5.490	3.058
Depósitos prestados en moneda extranjera	2.510	1.842
Otras cuentas en moneda extranjera	74	44
	13.059	8.494
	14.838	8.768
PASIVO
Cuentas a plazo y otras cuentas:
Depósitos tomados en pesetas	1.097	2.800
Depósitos tomados en moneda extranjera	2.172	3.869
Otras cuentas en pesetas	747	1.472
Otras cuentas en moneda extranjera	1 9	27
	4.035	8.168
CUENTAS DE ORDEN
Avales, garantías y cauciones prestadas	488	51
Otras cuentas de orden	3.300	4.310
	3.788	4.361
CUENTAS DE RESULTADOS
Ingresos financieros y comisiones cobradas:
A la vista	27	65
A plazo y otras cuentas	346	272
Adquisición temporal de activos	262	336
Dividendos percibidos	13
	648	673
Costes financieros y comisiones pagadas:
A la vista	ਰ 4	98
A plazo y otras cuentas	567	574
	661	672

Adicionalmente, el Banco, en el ejercicio de 1994, ha suscrito, con una entidad del Grupo, diversas pólizas de seguro para la cobertura de parte de sus obligaciones y compromisos por pensiones (Nota 2.i).

ﺔ

CLASE 8.3

(20) CUENTA DE PÉRDIDAS Y GANANCIAS

En relación con las cuentas de pérdidas y ganancias adjuntas, a continuación se indica determinada información relevante:

A) Naturaleza de las operaciones-

El detalle de determinados capítulos de las cuentas de pérdidas y ganancias adjuntas, atendiendo a la naturaleza de las operaciones que las originan, se indica a continuación:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
Ingresos-
Intereses y rendimientos asimilados-
De entidades de crédito	510	1.299
De la cartera de renta fija	1.189	1.176
De créditos sobre clientes	11.561	13.472
	13.260	15.947
Comisiones percibidas -
De disponibilidad	61	61
De pasivos contingentes	203	175
De cambio de divisas y billetes de bancos	107	89
extranjeros
De servicios de cobros y pagos	1.755	1.516
De servicios de valores	57	38
Otras comisiones	269	126
	2.452	2.005
Gastos-
Intereses y cargas asimiladas-
De Banco de España	487	823
De entidades de crédito	665	499
De débitos a clientes	4.660	7.288
Coste imputable a los fondos de
pensiones constituidos (Nota 2.i)	198	480
	6.010	9.090

art . 2 the intil .

CLASE 8.ª

B) Gastos Generales de Administración- De Personal

La composición del saldo de este epígrafe de las cuentas de pérdidas y ganancias adjuntas es la siguiente:

		Millones de Pesetas
	1994	1993
Sueldos y salarios	2.918	2.934
Seguros Sociales	814	791
Otros gastos	298	304
	4.030	4.029

El coste financiero de los rendimientos por intereses generados a favor del fondo de pensiones constituido se registra en el capítulo "Intereses y cargas asimiladas" de pérdidas y ganancias adjuntas, registrándose los pagos realizados por complemento de pensiones con cargo a los fondos constituidos (Notas 2.i y 14).

El número medio de empleados del Banco en los ejercicios de 1994 y 1993, distribuido por categorías, ha sido el siguiente:

		Número de Personas
	1994	1993
Dirección General	ﮨﻢ
Subdirección General	5	5
Jefes	320	321
Administrativos	380	414
Subalternos y oficios varios	10	11
	716	752

(21) RETRIBUCIÓN Y OTRAS PRESTACIONES AL CONSEJO DE ADMINISTRACIÓN

Durante los ejercicios 1994 y 1993, el Banco ha registrado un gasto de 20 y 21 millones de pesetas, respectivamente, en concepto de dietas por asistencia devengadas por los miembros del Consejo de Administración. Asimismo, durante dichos ejercicios ha satisfecho 28 y 26 millones de pesetas, respectiva y aproximadamente, en concepto de sueldos y salarios de actuales y antiguos Consejeros. El fondo de pensiones constituido para los actuales y antiguos miembros del Consejo de Administración, al 31 de diciembre de 1994 y 1993 asciende a 73 y 85 millones de pesetas, respectivamente.

El importe de los anticipos y créditos concedidos por el Banco al conjunto de los miembros de su Consejo de Administración, al 31 de diciembre de 1994 y 1993, asciende a 18 y 24 millones de pesetas respectivamente, y devengan un tipo de interés medio del 6% y 7%, aproximada y respectivamente.

Adicionalmente, a 31 de diciembre de 1994 y 1993, el Banco tenía concedidos avales por importe de 4 y 12 millones de pesetas, respectivamente, a los referidos miembros del Consejo de Administración.

CLASE 8.ª

_(22) CUADRO DE FINANCIACIÓN

প্লেক্স

(2) CONDITO DE Financiación correspondiente a los ejercicios 1994 y 1993:

	Millones de Pesetas
	1994	1993
ORIGEN DE FONDOS
Por resultado de operaciones-
Beneficio del ejercicio	1.226	1.005
Amortizaciones y saneamientos	338	270
Saneamiento Deuda del Estado y Valores	372	(5)
Provisiones para Insolvencias	2.408	1.613
Dotaciones totales a Fondo para Pensionistas	198	611
Dotaciones a Otros Fondos Especiales	(112)	(32)
	4.430	3.462
Variaciones patrimoniales-
Movimiento de Reservas	32	l
	32	1
Incrementos de recursos/disminuciones inversión
Deuda del Estado	700	1.764
Entidades de Crédito (Pasivo)		413
Valores de renta fija y otros títulos	3.262
Débitos a clientes	15.232
Créditos sobre clientes		3.295
Caja y depósitos en Bancos Centrales		887
Otros activos y cuentas de periodificación		611
Otros pasivos y cuentas de periodificación		રેક
	19.194	7.038
TOTAL ORIGEN DE FONDOS	23.656	10.501
APLICACION DE FONDOS
Dividendos pagados	731	683
Disminuciones de recursos/incrementos Inversión-
Caja y Depósitos en Bancos Centrales	484
Entidades de Crédito (activo)	4.123	4.464
Entidades de Crédito (pasivo)	4.722
Valores de renta fija y otros títulos		403
Créditos sobre clientes	7.422
Débitos sobre clientes		4,656
Activos Materiales	2.465	295
Otros activos y cuentas de periodificación	594
Otros pasivos y cuentas de periodificación	3.115
	22.925	9.818
TOTAL APLICACION DE FONDOS	23.656	10.501

1 A 9528790

INFORME DE GESTION

El Banco de Alicante, se configura en el modelo de Banca Federada de Argentaria, dentro de la Unidad de Negocio Grupo BEX, como Entidad especializada en banca comercial al por menor y dirigida a los segmentos de mercado de la Pequeña y Mediana Empresa, economías domésticas, sector no residente y al negocio institucional.

El Banco de Alicante, ejerce su actividad especializada en la Zona Sureste de la Península, principalmente en la Provincia de Alicante y resto de la Comunidad Valenciana y de Murcia.

La importante presencia del Banco en la provincia de Alicante, donde mantiene un total de 86 Oficinas, le permite alcanzar el 86% del negocio total del Banco, con una cuota provincial de depósitos e inversión crediticia en torno al 12'5% del total de la banca, según últimos datos disponibles.

Al 31 de diciembre de 1994, la plantilla del Banco ascendía a 698 personas, con una disminución al cierre, de 36 empleados respecto al año anterior, obedeciendo esta reducción básicamente a prejubilaciones y jubilaciones.

Se han intensificado las acciones en formación, orientadas a las siguientes areas: Formación Gerencial, Desarrollo Habilidades Directivas, Tratamiento del Riesgo, Negocio Internacional y a la Calidad y Atención al Cliente, que han sido impartidas a un total de 772 asistentes.

El ejercicio de 1994 se ha terminado con una red de 103 Oficinas, habiendo procedido a la apertura de una Oficina en Lorca (Murcia) y efectuando una reestructuración de la red, basada en criterios operativos, funcionales y de rentabilidad, lo que ha producido la clausura de 8 Oficinas (6 Agencias Urbanas. Redován y Mazarrón), traspasando todo el negocio a otra Oficina cercana, de forma que pueda seguir manteniendose el mismo nivel de servicio y calidad al cliente.

El desarrollo de la actividad comercial en Banco de Alicante se asienta en el principio de segmentación de mercado, ofreciendo productos y servicios especializados a cada uno de ellos, con el objetivo de garantizar la satisfacción del cliente.

La gestión comercial del Banco, se ha centrado especialmente en el segundo semestre de 1994, en la consecución de los siguientes objetivos :

Aumento de negocio.

Lanzamiento de nuevos productos de Activo y Pasivo, como son: el Crédito Permanente; la libreta Argentaria "La Millonaria"; Extradepósito; y Argentaria Futuro.

En el segmento de Empresas, el esfuerzo de gestión ha sido dirigido a la Pequeña y Mediana Empresa, que es realmente la base de clientela y del tejido empresarial del ámbito de actuación e influencia del Banco. Para ello se ha diseñado e implantado un Plan de Empresas, con el fin de poner a disposición de éstas, instrumentos concretos de financiación para proyectos de inversión a Medio y Largo Plazo, otros productos y servicios, adaptados a sus necesidades.

Dado el decidido apoyo del Banco de Alicante a este segmento, el negocio hipotecario ha generado a fin de 1994 un saldo en créditos y préstamos de 26.209 millones de pesetas, con un aumento del 12'8% sobre la misma fecha del año anterior. En cuanto a la actividad en comercio exterior

1 A 9528791

(exportaciones, importaciones, cambio de billetes y resto de pagos y cobros), con un crecimiento del 16'5% sobre el año 1993, situa las cifras de negocio en un total de 81.897 millones de pesetas.

Con respecto al segmento de Particulares, en 1994 se ha producido un significativo incremento en la captación de recursos de clientes, con un crecimiento global del 16'8%.

La acción comercial se ha encauzado hacia la emisión de campañas con ofertas comerciales específicas para diferentes colectivos, destacando las siguientes: Préstamos Hipotecarios de consumo y personales; productos de desgravación fiscal; seguros; Servicio Inmobiliario Argentaria; Rincón del Cliente, con ofertas de financiación de distintos artículos.

Los hechos económicos más significativos del ejercicio de 1994, se pueden resumir en los siguientes puntos:

• Crecimiento de las cífras de Activos Totales Brutos, que alcanzan 135.141 millones de pesetas, con un aumento del 6'1% sobre el año 1993.
• Buena evolución de la captación de Recursos de Clientes, con un incremento en el año del 16'8%, habiendo cerrado el ejercicio de 1994 con 105.849 millones de pesetas.
• Descenso del saldo de Deudores Dudosos en un 12'6%, respecto al cierre de 1.993.
• El Beneficio Neto ha sido de 1.226 millones de pesetas, con un crecimiento del 22% sobre los obtenidos en 1993, resultados positivos donde han tenido una influencia notable el margen financiero, con un incremento del 5'9% sobre el alcanzado en 1993, como consecuencia de la decidida política de adaptación, a la baja, de los nuevos tipos de interés de los Recursos de Clientes y la mejora del grado de eficiencia obtenida por la vía de la contención de los Gastos de Explotación.

BALANCE

Los Activos Totales Brutos al 31 de diciembre de 1994, se sitúan en 135.141 millones de pesetas, con un aumento del 6'1% sobre igual fecha de 1993.

Los Activos Totales Medios ascienden a 131.865 millones de pesetas, cifra superior en el 0'4% a la de 1993.

Los aspectos más resaltables del Balance son los siguientes :

Los Recursos de Clientes se elevan a 105.849 millones de pesetas, al 31 de diciembre de 1994, con un aumento de 15.232 millones de pesetas, que representa el 16'8%. Si a ello unimos Recursos Intermediados fuera de Balance, como son Fondos de Inversión, de Pensiones y venta de Activos Financieros (Deuda Pública, Deuda de la Generalitat Valenciana y otros), los Recursos Gestionados de Clientes totalizan 125.330 millones de pesetas al 31 de diciembre de 1994, lo que supone un aumento en el año de 10.038 millones de pesetas.

1 A 9528792

• Los Créditos sobre Clientes suman 94.125 millones de pesetas a fin de 1994, con un incremento de 5.014 millones de pesetas, que representa el 5'6% sobre la misma fecha de 1993, manteniendo el plan de mejora permanente en la calidad de la inversión.
• El saldo de Deudores Dudosos, alcanza los 7.244 millones de pesetas, con una reducción de 1.044 millones de pesetas, que representa el 12'6% sobre igual fecha de 1993. La tasa de morosidad -coeficiente sobre el total de la Inversión Crediticia- se sitúa en el 77% al 31 de diciembre de 1994, sensiblemente menor al 9'3% existente a la misma fecha de 1993.
• Adecuada capitalización, con unos Recursos Propios computables de 8.450 millones de pesetas a 31 de diciembre de 1994, con un exceso de 3.403 millones de pesetas, respecto al nivel mínimo individual requerido, según se establece en la Circular 5/1993 de Banco de España.
• Mantenimiento de una elevada solidez patrimonial, habiendo alcanzado el Banco de Alicante a 31 de diciembre de 1994, un saldo en Fondos Especiales de 6.813 millones de pesetas, con una disminución de 2.541 millones de pesetas sobre los de 1993, que se explica a continuación:
  • Fondo de Pensiones, que a fin de 1994, se sitúa en 615 millones de pesetas, con una disminución de 3.715 millones de pesetas, debido a que el Banco de Alicante ha suscrito con Hércules Hispano, S.A. de Seguros y Reaseguros, diversas pólizas de seguro garantizando los compromisos con el personal, tanto pasivo como en activo. El importe de la prima satisfecha ha supuesto 3.770 millones de pesetas, que se han contabilizado con cargo a los Fondos de Pensiones que tenía constituidos.
  • Fondo de cobertura de insolvencias del riesgo creditico (específico y genérico), que asciende a 4.616 millones de pesetas, con un aumento de 421 millones de pesetas, el 10% sobre 1.993, con el cual se alcanza una cobertura de 86'7% sobre los riesgos sujetos a cobertura obligatoria. La verdadera importancia de este porcentaje cobra auténtico significado si se toma en consideración el fuerte peso de las garantías hipotecarias que los respalda.
  • Fondo de fluctuación de valores, que alcanzan los 372 millones de pesetas, dotado integramente en 1.994.
  • Fondo de posibles minusvalías de inmuebles adjudicados en pago de deuda, que suman 1.202 millones de pesetas, y otros fondos por 8 millones de pesetas, con un crecimiento global del 46%.

RESULTADOS

El Banco de Alicante ha obtenido un Beneficio Neto de 1.226 millones de pesetas, con un crecimiento de 221 millones de pesetas, que representa el 22% sobre 1993. La Rentabilidad sobre Activos Totales Medios (R.O.A.) alcanza un valor del 0'93%, con un aumento de 0'17 puntos sobre 1993, mientras que la rentabilidad sobre Recursos Propios Medios (R.O.E.) se situa en el 15 4%, con un incremento de 2'23 puntos: පිහිටි හා කොට අනුප්‍රධාන

Los productos obtenidos por Intereses y Rendimientos Asimilados se sitúan en 13.260 millones de pesetas, con una disminución de 2.687 millones de pesetas, que representa el 16º8% sobre los

1 49528793

obtenidos en 1993, fruto de la evolución a la baja de interés especialmente en los créditos sobre clientes, en 2'55 puntos sobre los obtenidos en 1993.

El coste por Intereses y Cargas Asimiladas, alcanza los 6.010 millones de pesetas, con una reducción de 3.080 millones de pesetas, que representa una baja del 33°9% sobre los costes de 1993, por el efecto de la política de reducción seguida por el mercado en los tipos de interés de los Recursos de Clientes, con un efecto de disminución de 2'6 puntos sobre el coste de 1993.

Las Comisiones percibidas aportan 2.452 millones de pesetas, con un incremento del 22'3% sobre 1993.

Las Comisiones pagadas suman 387 millones de pesetas, cifra idéntica a la de 1993.

Las Pérdidas por Operaciones Financieras, alcanzan 158 millones de pesetas, como resultado de los siguientes conceptos: provisiones efectuadas para el Fondo de Fluctuación de Valores por 372 millones de pesetas; ingresos de Productos por Diferencia de Cambio, en 195 millones de pesetas ; y Productos de la Cartera de Renta Fija en 19 millones de pesetas.

Los Gastos Generales de Administración se cifran en 5.356 millones de pesetas, con un ligero aumento de 21 millones de pesetas que representa el 0'4% sobre los del ejercicio de 1993, como consecuencia de continuar con la ya recurrente política de racionalización y contención del gastos se iustifican en :

Los Gastos de Personal alcanzan los 4.030 millones de pesetas, habiendo experimentado la variación mínima de 1 millón de pesetas sobre los del año 1993.

Otros Gastos Administrativos se sitúan en 1.326 millones de pesetas, con un ligero aumento de 20 millones de pesetas, que representa el 1'5% sobre 1993, reseñando que la evolución de los gastos relacionados con informática, han aumentado 57 millones de pesetas, y se han visto reducidos en el resto de concentos.

En Amortización y Provisiones para Insolvencias durante 1994 se han destinado 2.316 millones de pesetas, que representa un incremento del 53'9%, dada la firme voluntad de observar una política de reforzamiento patrimonial del Banco, y cumplir estrictamente la normativa de Banco de España.

Los Beneficios Extraordinarios ascienden a 618 millones de pesetas, experimentando un crecimiento del 55'7% sobre los de 1993. Durante 1994 los conceptos que lo integran son básicamente, las recuperaciones de intereses de Activos Dudosos por 255 millones de pesetas, el Beneficio en la Enajenación del Inmovilizado en 244 millones de pesetas, de ejercicios anteriores 102 millones de pesetas, y en Otros Beneficios por importe de 17 millones de pesetas.

Los Quebrantos Extraordinarios, alcanzan 63 millones de pesetas en 1994, que corresponden a Pérdidas en Enajenación del Inmovilizado por 17 millones de pesetas, de ejercicios anteriores por 34 millones de pesetas, y Otros por 23 millones de pesetas.

CLASE 8.9

La Acción del Banco de Alicante

La cotización de las acciones Banco de Alicante a lo largo del año 1994 ha oscilado entre un máximo Ea cotización de las bolones de febrero, y un mínimo de 5.060 pesetas, en Diciembre. La cotización a de 0.400 postas, en el mos mos, siendo la cotización media en el año de 5.214 pesetas.

Al 31 de diciembre de 1994, el número de accionistas es de 17.007, con una ligera disminución de 604, sobre los del ejercicio anterior.

El Banco Exterior de España mantiene al 31 de diciembre de 1994, una participación en el Capital Social de Banco de Alicante, del 75'9%.

Sistemas y Tecnología

Durante el ejercicio de 1994 se ha proseguido con el desarrollo de nuevas aplicaciones informáticas para mejorar la gestión, la calidad de servicio y lograr una mayor adaptación a los cambios del entorno, a través de la denominada "Línea Hortaleza", que presta los servicios informáticos a Banco de Alicante.

El acceso de los clientes del Banco de Alicante, a productos tales como VIDEO-BEX o BEX-CASH, son claros ejemplos de las sinergias que se producen al actuar conjuntamente en el aprovechamiento de los eleros conicos del Brupo BEX, así como la conexión a través del SITO y del Servicio Nacional de Compensación Electrónica (SNCE) para la canalización del conjunto de operaciones interbancarias.

También en este ejercicio se han iniciado los trámites para la incorporación del Banco de Alicante al Servicio Telefónico del Mercado de Dinero (STMD) con el Banco de España.

Perspectivas

Es voluntad del Banco de Alicante actuar preferentemente, en el ejercicio de 1995, en las siguientes líneas :

• El incremento de los Recursos de Clientes, de la Inversión Crediticia, y de la base de clientes, constituyen un objetivo prioritario.
• Mejora permanente en la calidad de nuestras inversiones y mantenimiento de una activa gestión en recuperación de partidas dudosas.
• -
• Profundizar en la remodelación de la estructura de la red, así como racionalizar los medios, adecuando el modelo actual a las nuevas necesidades del mercado (segmentación y especialización), manteniendo la tendencia de ofrecer a los clientes cotidianamente unos servicios más profesionales y de mayor calidad.

Ampliar el número de Oficinas, estableciendo nuevos puntos de venta en aquellos núcleos de población donde se presenten oportunidades de actuación, o no estén debidamente satisfechas las necesidades financieras, tanto en el segmento de economías domésticas, como en el sector empresarial.

1 A 9528795

• Continuar dotando nuestra organización con los medios mas adelantados tecnológicamente Continual "Octando" nuestra" organización" os respectores de efectivo).
  especialmente en medios de pago (cajeros automáticos y dispensadores de efectivo).
• Avanzar en el grado de formación de la plantilla, abordando nuevos aspectos relacionados con las Avanzar en el grado de formación de la partana, en sus distintos noveles, para afrontar el futuro a actividad presente y preparano a las percentas areas siguientes: Gerencial; Riesgos; medio plazo. Así, las lineas para 1666 de Servicio; Administración; Ofimática y Otros Apoyos.

PROPUESTA DE DISTRIBUCION DEL BENEFICIO

Beneficios antes de Impuestos	1.778.220.516
Distribución:
A Dividendo A Reserva Voluntaria Impuestos	819.717.000 405.993.928 552.509.588
TOTAL	1.778.220.516

DILIGNCIA que estiende el Secrertario del Consejo para hacer constar que tras la formulación de las Quentas Anuales e Informe de Gestión de "BANTO DE ALICANE, S.A.", corresondientes al ejercicio anual cerrado al 31 de dicientre de 1994 por los miembros del Consejo de leministración en la sesión del día de hoy, los mismos han procedido a suscribir el presente documento que se comone de 44 hojas de papel timorado referenciadas on la nimeración 149528754 a 1A9528795 y la nímero 1A9528187 y la presente, y tres fotocopias de las 42 orimeras hojas con valor de original, estamordo en cada uno de los cuatro ejemplares su fiuma los señores Consejeros, cuyos nombres y acellidos constan en la noja anterior y la presente, de lo que day fé. En Madrid, a veinticuatro de enero de mil novecientos noventa y circo.

...

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EA, SECRETARIO DEL CONSERO DE ADMINISTRACION José Ataz Pernandez