Financière et Immobilière de l'Etang

Interim / Quarterly Report • Sep 11, 2012

FINANCIERE ET IMMOBILIERE DE L'ETANG DE BERRE ET DE LA MEDITERRANEE AVENUE DRAIO DE LA MAR 13620 CARRY LE ROUET

RAPPORT FINANCIER SEMESTRIEL 2012

• BILAN
• COMPTE DE RESULTATS
• RAPPORT DU PRESIDENT
• TABLEAU DE VARIATION DES CAPITAUX PROPRES
• TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE
• ANNEXE
• ATTESTATION DU RAPPORT FINANCIER SEMESTRIEL
• RAPPORT DU COMMISSAIRE AUX COMPTES

	Brut	Amortiss. provisions	Net au 30/06/2012	Net au 30/06/2011
CAPITAL SOUSCRIT NON APPELE	0	0	0	0
* ACTIF IMMOBILISE
Immobil. incorporelles
Fonds commercial	278 982	0	278 982	278 982
Autres immob.incorp/av. acpt	29 203	25 235	3 968	1 582
Immobil. corporelles Terrains	2 492 111	0	2 492 111	2 492 111
Constructions	8 913 537	5 736 703	3 176 834	3 360 624
Inst.techn.mat.et out.indust	1 590 545	1 522 005	68 540	223 685
Autres immobilisations corp.	171 658	158 033	13 625	23 268
Immob. en cours / av. acptes	0	0	0	0
Immobil. financières
Participations & créances ra	205 384	0	205 384	205 384
Autres titres immobilisés	0	0	0	0
Prêts	0	0	0	0
Autres immobilisations finan	0	0	0	0
	13 681
Total	420	7 441 976	6 239 444	6 585 636
* ACTIF CIRCULANT
Stocks
Matières premières, approvis	0	0	0	0
En cours de product. de bien	0	0	0	0
En cours de product. de serv	0	0	0	0
Produits interméd. et finis	6 692	0	6 692	6 692
Marchandises	0	0	0	0
Créances
Clients et comptes rattachés	4 981	0	4 981	16 079
Fournisseurs débiteurs	14420	0	14 420	31309
Personnel	1 300	0	1 300	3 032
Etat impôts sur bénéfices	15 145	0	15 145	0
Etat taxes sur chif.affair.	44 850	0	44 850	59 676
Autres créances	27 159	56494	-29 335	13 250
Divers
Avances & acptes versés s/co	0	0	0	0
Valeurs mobilières de placem	1 725 367	162 245	1 563 122	1 967 718
Disponibilités	28 048	0	28 048	62 833
Charges constatées d'avance	9 764	0	9 764	0
Total	1 877 726	218 739	1 658 987	2 160 589
* COMPTES DE REGULARISATION
Charges à répart./plus.exerc	0	0	0	0
Primes de rembt des oblig.	0	0	0	0
Ecarts de conversion actif	0	0	0	0
Total	0	0	0	0
T O T A L A C T I F	0	0	7 898 431	8 746 225

	Net au	Net au
	30/06/12	30/06/11
* CAPITAUX PROPRES
Capital social ou individ.	2 913 301	2 913 301
Primes d'émission,fusion,app.	0	0
Ecarts de réevaluation	2 433 310	2 433 310
Réserve légale	187 852	171 282
Réserves statu.ou contract.	0	0
Réserves réglementées	284 318	284 318
Autres réserves	29 600	29 600
Report à nouveau	913 796	865 231
Résultat exercice	95 710	571 983
Subventions d'investissement	0	0
Provisions réglementées	0	0
Total	6 857 887	7 269 025
* AUTRES FONDS PROPRES
Prod.d'émission titr.particip	0	0
Avances conditionnées	0	0
Total	0	0
* PROV./ RISQUES ET CHARGES
Provisions pour risques	0	0
Provisions pour charges Total	56 638 56 638	57 409 57 409
* DETTES
Emprunts obligat.convert.	0	0
Autres emprunts obligataires	0	0
Emprunts et dettes établ.créd	0	0
.Emprunts	0	0
.Découvert,concours bancaires	67512	0
Emprunts et dettes financ.div	202258	199799
.Divers	0	0
.Associés	0	0
Av.& acptes recus/cdes en crs	0	0
Dettes fournisseurs/cpts rat.	175 820	180 319
Dettes fiscales et sociales	0	3193
.Personnel	58995	532
.Organismes sociaux	64 075	40 565
.Etat impôts sur bénéfices	0	495 407
.Etat taxes sur chif. affair.	2 606	2 606
.Etat obligations caution.	0	0
.Autres dettes fiscal.& soc.	28 005	38 104
Dettes/immob.et cptes rattac.	0	302 196
Autres dettes	384635	157070
Produits constatés d'avance	0	0
Total	983 906	1 419 791
* COMPTES DE REGULARISATION Ecarts de conversion passif	0	0
T O T A L P A S S I F	7 898 431	8 746 225

	du 01/01/12	du 01/01/11
	au 30/06/12	au 30/06/11
PRODUITS Ventes de marchandises	0	0
Production vendue	1 654 293	1 570 469
Production stockée	0	0
Subventions d'exploitation	0	0
Autres produits	1 860	0
Total	1 656 153	1 570 469
CONSOMMATIONS M/SES & MAT
Achats de marchandises	0	0
Variation de stock(m/ses)	0	0
Achats de m.p. & aut.approv.	0	0
Variation de stock (m.p.)	0	0
Autres achats & charges ext.	957 456	864 560
Total	957 456	864 560
MARGE SUR M/SES & MAT	698 697	705 909
CHARGES
Impôts,taxes et vers. assim.	46 117	92 861
Salaires et traitements	268 088	239 457
Charges sociales Amortissements et provisions	123 989 310 220	84 949 319 918
Autres charges	0	2
Total	748 414	737 187
RESULTAT D'EXPLOITATION	-49 717	-31 278
Produits financiers	293 083	1 439 101
Charges financières	94 684	3 502
Résultat financier	198 399	1 435 599
Opérations en commun	0	0
RESULTAT COURANT	148 682	1 404 321
Produits exceptionnels	0	0
Charges exceptionnelles	1 263	304 979
Résult.exceptionnel	-1 263	-304 979
Participation des salariés	0	0
Impôts sur les bénéfices	51 709	527 359
RESULTAT DE L'EXERCICE	95 710	571 983

RAPPORT DU PREDIDENT POUR LE PREMIER SEMESTRE 2012

(En milliers d'euros)

Le chiffre d'affaire s'est élevé pour le premier semestre 2012 à 1.654 soit une augmentation de 5,35 % par rapport au premier semestre 2011 soit 1.570.

Les charges d'exploitation s'élèvent à 1.705 contre 1.601 en juin 2011, soit une augmentation de 6,50 % dû à une augmentation des frais généraux pour 93, une baisse des impôts et taxes de 46, une augmentation des charges sociales de 67 et une augmentation des dotations aux amortissements de 46.

Au premier semestre 2011, le résultat d'exploitation s'élève à -49au lieu de -31 pour le premier semestre 2011 soit une augmentation de 18 compte tenu d'une hausse des charges d'exploitation de 166 et une augmentation du chiffre d'affaire de 83.

Les produits financiers s'élèvent à + 293 contre + 1 439 en juin 2011 soit une diminution de 1146. Cet écart provient de la réalisation d'une partie du portefeuille titres détenus par la société afin de faire face aux risques à la trop importante volatilité du marché actions sur l'exercice précédent.

Les charges financières s'élèvent à – 94 ; il en résulte un gain financier net de + 198 contre + 1 435 au 30/06/2011.

Le résultat courant s'élève à + 149 contre + 1 404 au 30/06/2011 soit un écart défavorable de + 1 255.

Le résultat exceptionnel s'élève à -1 et le résultat d'entreprise à + 147 contre + 571 au 30/06/2011. Après impôts sur les sociétés de 51 le résultat net s'élève à + 95 contre + 572 au 30/06/2011 soit un écart défavorable global de 477.

Notre chiffre d'affaires est en hausse grâce à une bonne activité saisonnière. Le niveau d'activité du troisième trimestre 2012 laisse espérer un exercice 2012 bénéficiaire sous réserve que la valeur financière de nos titres de placement au 31/12/2012 ne subisse pas une baisse en bourse plus importante que celle constatée à ce jour.

TABLEAU DE VARIATION DES CAPITAUX PROPRES

(en milliers d'euros)	EXERCICE N
Capitaux propres à la clôture n-1 avant affectations	6895946
Affectation du résultat à la situation nette par l'AGO	-198905
Capitaux propres proposés à l'ouverture de l'exercice N	6697041
Apports reçus avec effet rétroactif à l'ouverture de l'exercice N	0
Variation du capital	0
Variation des autres postes	0
(= A3 + B) Capitaux Propres à l'ouverture de l'exercice après apports	6697041
rétroactifs
Variations en cours d'exercice	160845
Variations du capital	0
Variations des primes, réserves, report à nouveau	160845
Variations des provisions relevant des capitaux propres	0
Contreparties des réevaluations	0
Variations des provisions reéglementées et subventions d'équipement	0
Autres variations	0
Capitaux propres au bilan de clôture de l'exercice N avant AGO (= C + D)	6857886
VARIATION TOTALE DES CAPITAUX PROPRES AU COUR DE
L'EXERCICE	160845
(= E-C)
dont : variations dues à des modifications de structure au cours de l'exercice	0
VARIATION DES CAPITAUX PROPRES AU COURS DE L'EXERCICE
HORS OPERATIONS	160845
DE STRUCTURE (F-G)

TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE

Flux de trésorerie liés à l'activité	MONTANT
Résultat net [des sociétés intégrées (1)]	95
Elimination des charges et produits sans incidence sur la
trésorerie ou non liés à l'activité :
- Amortissements et provisions	181
- Variation des impôts différés	0
- Plus-values de cession, nettes d'impôt	0
- Quote-part dans le résultat des sociétés mises en équivalence
(1)	0
Marge brute d'autofinancement [des sociétés intégrées (1)]	0
Dividendes reçus des sociétés mises en équivalence (1)	0
Variation du besoin en fonds de roulement liés à l'activité	-102
Flux net de trésorerie généré par l'activité	174
Flux de trésorerie liés aux opérations d'investissement
Acquisitions d'immobilisations	-272
Cessions d'immobilisations, nettes d'impôt	0
Incidence des variations de périmètre (1)	0
Flux net de trésorerie lié aux opérations d'investissement	-272
Flux de trésorerie liés aux opérations de financement
Dividendes versés aux actionnaires [de la société mère (1)]	-133
Dividendes versés aux minoritaires des sociétés intégrées (1)	0
Augmentations de capital en numéraire	0
Emissions d'emprunts	0
Remboursements d'emprunts	0
Flux net de trésorerie lié aux opérations de financement	-133
Variation de trésorerie	-231
Trésorerie d'ouverture	1984
Trésorerie de clôture	1753
VARIATION TRESORERIE	-231

Règles et Méthodes Comptables

Les comptes annuels de l'exercice ont été élaborés et présentés conformément aux règles générales applicables en la matière et dans le respect du principe de prudence.

Le bilan de l'exercice présente un total de 7 898 431 euros.

Le compte de résultat, présenté sous forme de liste, affiche un total produits de 1 949 236 euros et un total charges de 1 853 526 euros, dégageant ainsi un résultat de 95 710 euros. L'exercice considéré débute le 01/01/2012 et finit le 30/06/2012.

Il a une durée de 6 mois.

Les conventions générales comptables ont été appliquées conformément aux hypothèses de base :

• continuité de l'exploitation.

• permanence des méthodes comptables d'un exercice à l'autre.

• indépendance des exercices.

La méthode de base retenue pour l'évaluation des éléments inscrits en comptabilité est la méthode des coûts historiques.

Aucun changement dans les méthodes d'évaluation et dans les méthodes de présentation n'a été apporté.

Les principales méthodes utilisées sont :

Immobilisations

Les immobilisations corporelles sont évaluées à leur coût d'acquisition (prix d'achat et frais accessoires, hors frais d'acquisition des immobilisations) ou à leur coût de production. Les amortissements pour dépréciation sont calculés suivant le mode linéaire ou dégressif en fonction de la durée normale d'utilisation des biens.

Les éléments non amortissables de l'actif immobilisé sont inscrits pour leur valeur brute constituée par le coût d'achat hors frais accessoires. Lorsque la valeur d'inventaire est inférieure à la valeur brute, une provision pour dépréciation est constituée du montant de la différence.

Le patrimoine de l'entreprise a fait l'objet d'une expertise immobilière en 2007 qui valorise le patrimoine immobilier (Terrain et constructions hors agencements dédiés à ces mêmes immobilisations) pour une valeur globale de : 18.111 k€.

La société a procédé à une réévaluation légale en 1976 concernant les terrains, les constructions et le fond de commerce.

La réévaluation avait porté pour les terrains à une valeur globale de 2.492 k€ et le fond de commerce à 50 k€ et depuis cette date aucune réévaluation n'a été réalisée.

Stocks et en cours

Les matières et marchandises ont été évaluées à leur coût d'acquisition (prix d'achat et frais accessoires).

Les produits en cours de production ont été évalués à leur coût de production.

Une provision pour dépréciation des stocks égale à la différence entre la valeur brute et le cours du jour ou la valeur de réalisation déduction faite des frais proportionnels de vente, est effectuée lorsque cette valeur brute est supérieure.

Créances et dettes

Les créances et les dettes ont été évaluées pour leur valeur nominale.

Les créances ont, le cas échéant, été dépréciées par voie de provision pour tenir compte des difficultés de recouvrement auxquelles elles étaient susceptibles de donner lieu.

Les créances clients présentées dans le tableau de financement, ont été retenues pour leur valeur brute, conformément aux principes comptables.

Disponibilités

Les liquidités disponibles en banque ou en caisse ont été évaluées pour leur valeur nominale.

Achats

Les frais accessoires d'achat payés à des tiers n'ont pas été incorporés dans les comptes d'achat, mais ont été comptabilisés dans les différents comptes de charge correspondant à leur nature.

ETAT DES IMMOBILISATIONS

	VALEUR DEBUT			VALEUR FIN
	D EXERCICE	AUGMENTATIONS	DIMINUTIONS	D EXERCICE
Immobil. incorporelles
Frais d'établissement	0	0	0	0
Frais de recherche & develop	0	0	0	0
Concessions,brevets	0	0	0	0
Fonds commercial	305 078	3 107	0	308 185
Autres immob.incorp/av. acpt		0	0	0
Immobil. corporelles
Terrains	2 492 111	0	0	2 492 111
Constructions sur sol propre	1 247 568	0	0	1 247 568
Inst.techn.mat.et out.indust	7 399 927	266 043	0	7 665 970
Autres immobilisations corp.	1 760 093	2 110	0	1 762 203
Immob. en cours / av. acptes	0	0	0	0
Immobil. financières
Participations & créances ra	205 384	0	0	205 384
Autres titres immobilisés	0	0	0	0
Prêts	0	0	0	0
Autres immobilisations finan	0	0	0	0
Total	13 410 161	271 260	0	13 681 421

ETAT DES AMORTISSEMENTS

	VALEUR DEBUT D EXERCICE	AUGMENTATIONS	DIMINUTIONS	VALEUR FIN D EXERCICE
Immobil. incorporelles Frais d'établissement Frais de recherche &	0	0	0	0
develop	0	0	0	0
Concessions,brevets	0	0	0	0
Fonds commercial Autres immob.incorp/av.	0	0	0	0
acpt	24 869	366	0	25 235 0
Immobil. corporelles				0
Terrains Constructions sur sol	0	0	0	0
propre	1 225 070	3 371	0	1 228 441
Inst.techn.mat.et out.indust Autres immobilisations	5 728 435	301 832	0	6 030 267
corp. Immob. en cours / av.	153 383	4 651	0	158 034
acptes	0	0	0	0
Total	7 131 757	310 220	0	7 441 977

ETAT DES PROVISIONS

	VALEUR DEBUT			VALEUR FIN
	D EXERCICE	AUGMENTATIONS	DIMINUTIONS	D EXERCICE
Autres prov.risq.et charges Autres prov pour depreciation Procvision sur titres de participation	56 638 145 932 202 000	0 87 894	0 15 087 202 000	56 638 218 739 0 0
Total	202 570	87 894	15 087	275 377

ETAT DES ECHEANCES DES CREANCES ET DES DETTES

CADRE A ETAT DES CREANCES	MONTANT BRUT	A - 1 AN	A + 1 AN
Créances rattaché a des participations
Autres immobilisations financieres	0	0	0
Clients douteux ou litigieux	0	0	0
Autres créances clients	4981	4981	0
Personnels et comptes rattachés	1 300	1300	0
Sécurité sociale et autres orgnaismes sociaux	0	0	0
Etat impôt sur les bénéfices	15147	15147
Autres taxes sur la valeur ajoutée	49642	49642
Collectivité autres impôts et taxes	0	0	0
Groupe et associé	0	0	0
Débiteurs divers	36 787	36787
Charges constatés d'avance	9 764	9764	0
Total	117 621	117 621	0
Renvois dont - prêts accordés en crs exercice / rbts obtenu Prêts et avances consenti aux associes

CADRE B ETAT DES DETTES	MONTANT BRUT	A - 1 AN	de 1 à 5	à + 5 ans
Emprunts oblig conv Autre emp obligataire Emp et dettes à - 2 ans Etabl credit à + 2 ans Empr et dette financieres divers Founisseurs et cpte rattachés Personnels et cpte rattachés	0 67512 0 89 259 175 820 58995	0 67512 0 89259 175820 58995	0 0 0 0 0	0 0 0 0 0
Séc.social et autres org	78839	78839
Etat impôts sur les bénéfices Autres taxe valeur ajoutée Publique autres impots et taxes	0 2 606 259 127	0 2606 259127	0 0	0 0
Groupe et associés Autres dettes	246 769 4 981	246769 4981	0	0
Total	983 908	983 908	0	0
Renvois dont - prêts accordés en crs exercice / rbts obtenu Prêts et avances consenti aux associes

AUTRES INFORMATIONS

1) REEVALUATION LEGALE
LIBELLE	MONTANTS
REEVALUATION LEGALE	2433309
2) FOND DE COMMERCIAL
LIBELLE	MONTANTS
FOND DE COMMERCIAL	278981
3) COMPOSITION SOCIAL
	Nombre	Valeur nominal
Actions et parts sociales au début de l'exercice	1911000	1,52
Actions et parts sociales à la fin de l'exercice	1911000	1,52
4) REMUNERATION DES DIRIGEANTS
Rémuneration allouées aux membres
des organes d'administration des organes de direction des organes de surveillance		0 € 0 € 0 €
5) EFFECTIF MOYEN
	PERSONNEL SALARIE	PERSONNEL MIS A DISPOSITION DE L ENTREPRISE
Cadre	2	0
Agents de maîtrise et techniciens	0	0
Employés	15	0
Ouvriers	0	0

Attestation du rapport financier semestriel

J'atteste, à ma connaissance, que les comptes pour le semestre écoulé sont établis conformément aux normes comptables applicables et donnent une image fidèle du patrimoine, de la situation financière et du résultat de la société et de l'ensemble des entreprises comprises dans la consolidation, et que le rapport semestriel d'activité présente un tableau fidèle des événements importants survenus pendant les six premiers mois de l'exercice, de leur incidence sur les comptes, des principales transactions entre les parties liées ainsi qu'une description des principaux risques et des principales incertitudes pour les six mois restants de l'exercice.

Marie Catherine SULITZER P.D.G.