CENIT AG

Interim / Quarterly Report • Aug 12, 2014

CENIT Aktiengesellschaft, Stuttgart
Auf einen Blick – 1. Januar bis 30. Juni 2014 (ungeprüft)
in TEUR	30.06.2014	30.06.2013
Umsatzerlöse	59.700	60.389
Rohertrag	36.960	36.590
EBITDA	5.481	4.800
Operatives Ergebnis (EBIT)	4.264	3.645
EBT	4.345	3.684
Konzernergebnis	3.046	2.630
Ergebnis pro Aktie unverwässert in EUR	0,36	0,31
Ergebnis pro Aktie verwässert in EUR	0,36	0,31
Anzahl der Mitarbeiter am Ende der Periode	671	673
EBIT- Marge	7,1%	6,0%
Ergebnis - Marge	5,1%	4,4%
in TEUR	30.06.2014	31.12.2013
Eigenkapitalquote	54,7%	59,5%
Eigenkapital	36.094	35.930
Verbindlichkeiten	29.897	24.429
Bilanzsumme	65.991	60.359

BILANZEID ZUM HALBJAHRESBERICHT

Erklärung gemäß § 37y Nr. 1 WpHG i.V.m. §§ 297 Abs. 2 Satz 3 und 315 Abs. 1 Satz 6 HGB:

"Wir versichern nach bestem Wissen, dass gemäß den anzuwendenden Rechnungslegungsgrundsätzen der Halbjahresbericht ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns vermittelt und im Halbjahresbericht der Geschäftsverlauf einschließlich des Geschäftsergebnisses und die Lage des Konzerns so dargestellt sind, dass ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild vermittelt wird, sowie die wesentlichen Chancen und Risiken der voraussichtlichen Entwicklung des Konzerns beschrieben sind."

Der Vorstand

August 2014

ERGEBNISENTWICKLUNG

In den ersten sechs Monaten 2014 hat die CENIT AG einen in etwa gleichbleibenden Umsatz gegenüber dem Vorjahreszeitraum erwirtschaftet. Der PLM Bereich ist hierbei um rund 3% gewachsen, während im EIM Bereich, aufgrund der laufenden Restrukturierung, weiterhin ein Rückgang zu verzeichnen ist. Erfreulich ist dagegen die Steigerung beim EBIT, der um 17% auf 4.264 TEUR deutlich zulegen konnte. Auch die Umsätze mit Fremdsoftware entwickelten sich positiv und konnten um rund 2% gesteigert werden

6 MONATSZAHLEN IM ÜBERBLICK

Der CENIT Konzern erwirtschaftete nach 6 Monaten Umsatzerlöse in Höhe von 59.700 TEUR (Vj. 60.389 TEUR/-1,1%). Das EBITDA beträgt 5.481 TEUR (Vj. 4.800 TEUR/14,2%) und das EBIT 4.264 TEUR (Vj. 3.645 TEUR/17,0%). Das Ergebnis je Aktie beträgt 0,36 EUR (Vj. 0,31 EUR).

AUFGLIEDERUNG DER ERLÖSE

Im PLM Bereich erzielte CENIT in den ersten 6 Monaten Umsätze in Höhe von 47.377 TEUR (Vj. 45.914 TEUR/3,2%). Der EIM Bereich erreichte einen Umsatz von 12.323 TEUR nach 14.475 TEUR im Vorjahreszeitraum 2013 (-14,9%). Die Umsätze mit Fremdsoftware erreichten 26.361 TEUR (Vj. 25.793 TEUR/2,2%). Der Umsatz mit CENITeigener Software sank von 6.540 TEUR auf 6.141 TEUR/-6,1%. Der Service- und Beratungsumsatz betrug 26.932 TEUR (Vj. 27.937 TEUR/-3,6%). Sonstige Umsätze belaufen sich auf 266 TEUR (Vj. 119 TEUR/> 100,0%).

ENTWICKLUNG VON KOSTEN

Die sonstigen betrieblichen Aufwendungen betragen 6.890 TEUR (Vj. 7.274 TEUR).

INVESTITIONEN

Die Investitionen in den ersten 6 Monaten 2014 betragen 1.194 TEUR (Vj. 666 TEUR).

VERÄNDERUNGEN VON GESCHÄFTSFÜHRUNGS- UND AUFSICHTSORGANEN

Keine im zweiten Quartal.

VORGÄNGE VON BESONDERER BEDEUTUNG, DIE SICH AUF DAS ERGEBNIS DER GESCHÄFTSTÄTIGKEIT AUSWIRKEN KÖNNEN

Keine.

ZWISCHENDIVIDENDE

Es wurde keine Zwischendividende ausgeschüttet.

AUSGESCHÜTTETER ODER ZUR AUSSCHÜTTUNG VORGESCHLAGENER BETRAG

Der Vorstand und der Aufsichtsrat der CENIT hatten der Hauptversammlung am 16. Mai 2014 vorgeschlagen, für das Geschäftsjahr 2013, eine Dividende von 0,35 EUR je Aktie auszuschütten. Diesem Vorschlag wurde auf der Hauptversammlung zugestimmt. Insgesamt wurden rund 2.929 TEUR an die Aktionäre der CENIT AG ausgeschüttet.

AUFTRAGSSITUATION

Der Auftragseingang im Konzern lag bei 58.821 TEUR (Vj. 56.208 TEUR/4,6%). Der Auftragsbestand per 30. Juni 2014 belief sich auf 33.022 TEUR (Vj. 36.129 TEUR/-8,6%).

AUFTRÄGE VON BESONDERER BEDEUTUNG

Keine.

LIQUIDE MITTEL UND WERTPAPIERE

Der Bestand an Bankguthaben beträgt zum Bilanzstichtag 30.968 TEUR (31.12.2013: 26.632 TEUR). Das Unternehmen ist schuldenfrei.

VERMÖGENS-, FINANZ- UND ERTRAGSLAGE

Die Bilanzsumme beträgt 65.991 TEUR. Die Forderungen aus Lieferungen und Leistungen lagen bei 15.260 TEUR. Das Eigenkapital beträgt zum Bilanzstichtag rund 36.094 TEUR (31.12.2013: 35.930 TEUR). Die Eigenkapitalquote beläuft sich auf 54,7% (31.12.2013: 59,5%). Der operative Cashflow beträgt 9.098 TEUR (Vj. 11.372 TEUR).

MITARBEITER

Am 30. Juni 2014 betrug die Anzahl der Mitarbeiter/innen im Konzern 671 (Vj. 673).

NACHTRAGS-, CHANCEN- UND PROGNOSEBERICHT

Die CENIT hält an ihrer Jahresprognose fest und geht von einer Steigerung im Jahresumsatz und im EBIT von rund 5% aus. Um dieses Ziel zu erreichen liegt in diesem Jahr der Fokus, neben der Neukundengewinnung, insbesondere auf der Softwareentwicklung und dem Wachstum, in den für die CENIT relevanten Marktsegmenten.

CENIT Aktiengesellschaft, Stuttgart KONZERNBILANZ (nach IFRS) (ungeprüft) für die Zeit vom 1. Januar bis 30. Juni 2014
in TEUR	30.06.2014	31.12.2013
AKTIVA
LANGFRISTIGE VERMÖGENSWERTE
Immaterielle Vermögenswerte	4.821	3.619
Sachanlagen	2.489	2.567
Anteile an assoziierten Unternehmen	54	54
Ertragsteuerforderung	257	250
Sonstige langfristige Forderungen	157	157
Sonstige finanzielle Vermögenswerte, die als erfolgswirksam zum beizulegenden Zeitwert bewertet werden	2.000	2.000
Aktive latente Steuern	122	90
LANGFRISTIGE VERMÖGENSWERTE	9.899	8.736
KURZFRISTIGE VERMÖGENSWERTE
Vorräte	15	4
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen	15.113	14.811
Forderungen gegen assoziierte Unternehmen	3.047	3.455
Laufende Ertragsteueransprüche	1.151	745
Übrige Forderungen	175	138
Zahlungsmittel	30.968	26.632
Rechnungsabgrenzungsposten	5.623	5.838
KURZFRISTIGE VERMÖGENSWERTE	56.092	51.622
BILANZSUMME	65.991	60.359

CENIT Aktiengesellschaft, Stuttgart KONZERNBILANZ (nach IFRS) (ungeprüft) für die Zeit vom 1. Januar bis 30. Juni 2014
in TEUR	30.06.2014	31.12.2013
PASSIVA
EIGENKAPITAL
Gezeichnetes Kapital	8.368	8.368
Kapitalrücklage	1.058	1.058
Währungsumrechnungsrücklage	143	97
Gesetzliche Gewinnrücklage	418	418
Andere Gewinnrücklagen	15.607	15.607
Bilanzgewinn	10.499	10.382
GESAMTSUMME EIGENKAPITAL	36.094	35.930
LANGFRISTIGE VERBINDLICHKEITEN Sonstige Verbindlichkeiten Passive latente Steuern	1.329 1.216	1.417 842
LANGFRISTIGE VERBINDLICHKEITEN	2.545	2.259
KURZFRISTIGE VERBINDLICHKEITEN
Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	4.000	4.028
Verbindlichkeiten ggü. assoziierten Unternehmen	43	37
Sonstige Verbindlichkeiten	11.186	11.430
Laufende Ertragsteuerverbindlichkeiten	812	621
Übrige Rückstellungen	132	113
Rechnungsabgrenzungsposten	11.179	5.941
KURZFRISTIGE VERBINDLICHKEITEN	27.352	22.170
BILANZSUMME	65.991	60.359

CENIT Aktiengesellschaft, Stuttgart KONZERN-GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG (nach IFRS) (ungeprüft) für die Zeit vom 1. Januar bis 30. Juni 2014

in TEUR		01.01.- 30.06.2014	01.01.- 30.06.2013
1. UMSATZERLÖSE		59.700	60.389
2. Erhöhung/Verminderung des Bestands
an unfertigen Leistungen		0	2
Gesamtleistung		59.700	60.391
3. Sonstige betriebliche Erträge		426	305
Betriebsleistung		60.126	60.696
4. Materialaufwand	23.166		24.106
5. Personalaufwand	24.589		24.516
6. Abschreibungen auf immaterielle Vermögenswerte und Sachanlagen	1.216		1.155
7. Sonstige betriebliche Aufwendungen	6.890		7.274
		55.861	57.051
OPERATIVES BETRIEBSERGEBNIS		4.264	3.645
8. Sonstige Zinsen und ähnliche Erträge	88		45
9. Zinsen und ähnliche Aufwendungen	8		6
		80	39
ERGEBNIS DER GEWÖHNLICHEN GESCHÄFTSTÄTIGKEIT		4.345	3.684
10. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag		1.298	1.054
KONZERNJAHRESERGEBNIS		3.046	2.630
Davon den Aktionären der CENIT AG zuzurechnen		3.046	2.630
Ergebnis pro Aktie in EUR unverwässert
verwässert		0,36	0,31
		0,36	0,31

CENIT Aktiengesellschaft, Stuttgart KONZERN-GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG (nach IFRS) (ungeprüft) für die Zeit vom 1. April bis 30. Juni 2014

in TEUR		2. Quartal 2014	2. Quartal 2013
1. UMSATZERLÖSE		29.907	28.574
2. Erhöhung/Verminderung des Bestands
an unfertigen Leistungen		0	2
Gesamtleistung		29.907	28.575
3. Sonstige betriebliche Erträge		96	125
Betriebsleistung		30.003	28.700
4. Materialaufwand	11.825		11.348
5. Personalaufwand	11.998		11.467
6. Abschreibungen auf immaterielle Vermögenswerte und Sachanlagen	620		568
			3.459
7. Sonstige betriebliche Aufwendungen	3.467	27.909	26.841
OPERATIVES BETRIEBSERGEBNIS		2.094	1.859
8. Sonstige Zinsen und ähnliche Erträge	54		22
9. Zinsen und ähnliche Aufwendungen	4		3
		50	19
ERGEBNIS DER GEWÖHNLICHEN GESCHÄFTSTÄTIGKEIT		2.144	1.878
10. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag		670	505
KONZERNJAHRESERGEBNIS		1.474	1.373
Davon den Aktionären der CENIT AG
zuzurechnen		1.474	1.373
Ergebnis pro Aktie in EUR
unverwässert		0,18	0,16
verwässert		0,18	0,16

CENIT Aktiengesellschaft, Stuttgart KONZERNKAPITALFLUSSRECHNUNG (nach IFRS) (ungeprüft) für die Zeit vom 1. Januar bis 30. Juni 2014
in TEUR	30.06.2014	30.06.2013
Cashflow aus betrieblicher Tätigkeit
Ergebnis vor Ertragsteuern und vor Zinsergebnis	4.264	3.645
Berichtigung für:
Abschreibung auf immaterielle Vermögenswerte und Sachanlagen	1.216	1.155
Gewinne (-) und Verluste (+) aus Anlageabgängen	5	30
Sonstige zahlungsunwirksame Aufwendungen und Erträge	-127	26
Zu-/Abnahme von sonstigen langfristigen Vermögenswerten und Verbindlichkeiten bzw. Rückstellungen	-94	29
Gezahlte Zinsen	-8	-6
Erhaltene Zinsen	88	45
Gezahlte Ertragsteuern	-1.464	-552
Betriebsergebnis vor Änderungen des Nettoumlaufvermögens	3.880	4.372
Zu-/Abnahme der Forderungen aus Lieferungen und Leistungen und der sonstigen kurzfristigen nicht monetären Vermögenswerte	434	2.736
Zu-/Abnahme der Vorräte	-11	-23
Zu-/Abnahme der kurzfristigen Verbindlichkeiten und Rückstellungen	4.795	4.287
Nettozahlungsmittel aus betrieblicher Tätigkeit	9.098	11.372
Cashflow aus Investitionstätigkeit
Erwerb von Sachanlagen und immateriellen Vermögenswerten des Anlagevermögens	-1.194	-666
Erwerb von Anteilen an vollkonsolidierten Unternehmen (Nettoabfluss)	-686	0
Erlöse aus dem Verkauf von Sachanlagen	3	0
Für Investitionen eingesetzte Nettozahlungsmittel	-1.877	-666
Cashflow aus Finanzierungstätigkeit
Auszahlung an Anteilseigner	-2.929	-4.602
Für Finanzierungstätigkeit eingesetzte Nettozahlungsmittel	-2.929	-4.602
Nettozu/-abnahme von Zahlungsmitteln und -äquivalenten	4.292	6.104
Währungsbedingte Veränderung des Finanzmittelfonds	44	-45
Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente zu Beginn der Berichtsperiode	26.632	23.779
Zahlungsmittel und -äquivalente am Ende der Berichtsperiode	30.968	29.838

CENIT Aktiengesellschaft, Stuttgart GESAMTERGEBNISRECHNUNG (nach IFRS) (ungeprüft)
in TEUR		1.1.2014 – 30.06.2014	1.1.2013 - 31.12.2013
Jahresergebnis		3.046	5.879
Ergebnisneutrale Bestandteile des Gesamtergebnisses
Posten, die unter bestimmten Bedingungen zukünftig in die Gewinn- und Verlustrechnung umgegliedert werden
Ausgleichsposten aus der Währungsumrechnung ausländischer Tochterunternehmen	46		-165
Posten, die zukünftig nicht in die Gewinn- und Verlustrechnung umgegliedert werden
Versicherungsmathematische Gewinne/Verluste aus leistungsorientierten Pensionszusagen und ähnlichen Verpflichtungen	0		218
Latente Steuern auf ergebnisneutrale Bestandteile des Gesamtergebnisses	0		-48
Ergebnisneutrale Bestandteile des Gesamtergebnisses nach Steuern		46	5
Gesamtergebnis		3.092	5.884
Davon den Aktionären der CENIT AG zuzurechnen		3.092	5.884

CENIT Aktiengesellschaft, Stuttgart EIGENKAPITALVERÄNDERUNGSRECHNUNG (nach IFRS) (ungeprüft) zum 30. Juni 2014

	Gezeichnetes	Kapital	Währungs		Gewinnrücklagen	Bilanz	Gesamt
in TEUR	Kapital	rücklage	umrech nungsrück lage	Gesetzl. Rück lage	Andere Rücklagen	gewinn
Stand 1.1.2013	8.368	1.058	262	418	13.537	11.005	34.648
Gesamtergebnis der Periode			-165		170	5.879	5.884
Einstellung in die anderen Gewinnrück
lagen					1.900	-1.900	0
Dividendenausschüttung						-4.602	-4.602
Stand 31.12.2013	8.368	1.058	97	418	15.607	10.382	35.930
Gesamtergebnis der Periode			46			3.046	3.092
Dividendenausschüttung						-2.929	-2.929
Stand 30.06.2014	8.368	1.058	143	418	15.607	10.499	36.094

CENIT Aktiengesellschaft

Segmentberichterstattung nach Business Units (nach IFRS) ungeprüft

für die Zeit vom 1. Januar bis 30. Juni 2014

		EIM	PLM	Überleitung	Konzern
in TEUR
Aussenumsatz	Q1-Q2 2014	12.323	47.377	0	59.700
	Q1-Q2 2013	14.475	45.914	0	60.389
EBIT	Q1-Q2 2014	323	3.942	0	4.264
	Q1-Q2 2013	159	3.486	0	3.645
Anteil am Ergebnis des	Q1-Q2 2014	0	0	0	0
assoziierten Unternehmens	Q1-Q2 2013	0	0	0	0
sonstiges	Q1-Q2 2014	0	0	80	80
Zins- und Finanzergebnis	Q1-Q2 2013	0	0	39	39
Ertragsteuern	Q1-Q2 2014	0	0	1.298	1.298
	Q1-Q2 2013	0	0	1.054	1.054
Konzernergebnis	Q1-Q2 2014	323	3.942	-1.218	3.046
	Q1-Q2 2013	159	3.486	-1.015	2.630
	Q1-Q2 2014	9.037	22.385	34.515
Segmentvermögen	Q1-Q2 2013	9.250	19.769	32.437	65.937 61.456
Anteile an einem	Q1-Q2 2014	0	54	0	54
asssoziierten Unternehmen	Q1-Q2 2013	0	54	0	54
Segmentschulden	Q1-Q2 2014	10.452	17.415	2.031	29.897
	Q1-Q2 2013	8.295	17.852	2.743	28.890
Investitionen in Sachanlagen und	Q1-Q2 2014	164	1.029	0	1.194
immaterielle Vermögenswerte	Q1-Q2 2013	200	466	0	666
Abschreibungen	Q1-Q2 2014	328	889	0	1.216
	Q1-Q2 2013	360	795	0	1.155

EIM = Enterprise Information Management; PLM = Product Lifecycle Management

CENIT Aktiengesellschaft

Konzern Segmentberichterstattung nach Ländern (nach IFRS) für die Zeit vom 1. Januar bis 30. Juni 2014 ungeprüft

in TEUR		Deutschland	Schweiz	Nordamerika	Rumänien	Frankreich	Japan	Überleitung	Konsolidierung	Konzern
Aussenumsatz	Q1-Q2 2014	49.245	4.374	5.199	400	194	287	0	0	59.700
	Q1-Q2 2013	50.559	4.753	4.294	455	0	328	0	0	60.389
Segmentvermögen	Q1-Q2 2014	27.730	2.283	3.166	212	2.192	270	34.498	-4.414	65.937
	Q1-Q2 2013	25.833	2.955	2.554	284	41	250	32.437	-2.898	61.456
Anteile an einem	Q1-Q2 2014	54	0	0	0	0	0	0	0	54
asssoziierten Unternehmen	Q1-Q2 2013	54	0	0	0	0	0	0	0	54
Investitionen in Sachanlagen und	Q1-Q2 2014	1.130	0	22	25	12	3	0	0	1.194
immaterielle Vermögenswerte	Q1-Q2 2013	624	8	4	16	14	0	0	0	666

DIRECTORS' HOLDING:

Aktienbestand zum 30.06.2014

Gesamtzahl der Aktien:		8.367.758
Vorstand:		Aufsichtsrat:
Kurt Bengel:	6.000	Andreas Schmidt:	191.792
Matthias Schmidt:	1.670	Hubert Leypoldt:	1.600
		Andreas Karrer:	1.000

Finanzkalender:

10. September 2014	Züricher Kapitalmarktkonferenz
11. November 2014	Veröffentlichung 9-Monatsbericht
	24.-26. November 2014 Deutsches Eigenkapitalforum Frankfurt