Bigben Interactive

M&A Activity • Mar 30, 2016

VENTE DE LA PARTICIPATION MINORITAIRE DE 49% DANS LE CAPITAL DE MODELABS MOBILE

Le Groupe Bigben Interactive annonce la cession, le 25 mars 2016, par sa filiale Bigben Connected SAS, spécialisée dans la conception et distribution d'accessoires pour téléphones mobiles et tablettes, de sa participation minoritaire de 49% dans le capital de ModeLabs Mobile SAS au management de cette entité. Par cette opération, le Groupe confirme sa stratégie de développement concentrée sur ses métiers clés et à forte valeur ajoutée : Edition de jeux video, conception et distribution d'Accessoires (jeu video et téléphonie) et de produits Audio.

UNE OPERATION CLE POUR L'AVENIR DU GROUPE

Cette opération a une triple finalité :

• céder une participation minoritaire dans une société dont l'activité n'était ni stratégique pour le groupe Bigben Interactive ni ne pouvait offrir sur la durée des perspectives de résultats réguliers du fait du caractère aléatoire de cette activité de négoce ;
• se désendetter et rembourser dans les meilleurs délais le crédit d'acquisition de ModeLabs contracté en mai 2011 ;
• réinvestir dans le métier de l'Edition notamment dans un catalogue de jeux video stratégiques. Ces investissements permettront d'améliorer significativement les résultats opérationnels du prochain exercice 2016/2017 et surtout de l'exercice suivant.

LES MODALITES DE L'OPERATION

Le prix de cession a été arrêté à 12,0 M€ payables en 3 échéances jusqu'au 30 septembre 2017.

Compte tenu de cette opération, le Groupe a été en mesure de revoir auprès de son pool bancaire la structure de son endettement avec l'extension du plan d'amortissement du crédit d'acquisition de ModeLabs Group au 30 septembre 2017.

UNE STRUCTURE BILANCIELLE OPTIMISEE

Cette transaction va permettre de réduire fortement l'endettement net du Groupe qui était pour mémoire de 39,5 M€ au 31 Mars 2015.

LA CESSION PROGRESSIVE D'UNE ACTIVITE NON STRATEGIQUE POUR LE GROUPE

Bigben Connected SAS détenait depuis mars 2014 une participation minoritaire de 49% dans le capital de ModeLabs Mobile SAS. La quote-part des résultats de cette entité était en conséquence reprise dans les comptes consolidés du groupe Bigben Interactive au titre des « Sociétés mises en équivalence ».

Cette opération impliquera donc après la clôture du 31 mars 2016 la disparition de toute quote-part des résultats de ModeLabs Mobile SAS de la rubrique « Sociétés mises en équivalence » du compte de résultat consolidé du Groupe.

Prochaine publication : Chiffre d'affaires annuel 2015 / 2016 : Lundi 25 avril 2016 Communiqué après Bourse

A PROPOS DE BIGBEN INTERACTIVE
CHIFFRE D'AFFAIRES 2014-2015	Bigben Interactive est un acteur européen de l'édition de jeux vidéo, de
184,9M€	conception et distribution d'accessoires mobiles et gaming et de produits audio.
	Reconnu pour ses capacités d'innovation et de création, le groupe ambitionne de devenir l'un des leaders européens dans chacun de ses métiers.
EFFECTIF
350 collaborateurs	Société cotée sur Euronext Paris, compartiment C – Indice : CAC SMALL – Éligible SRD long
	ISN : FR0000074072 ; Reuters : BIGPA ; Bloomberg : BIGFP
INTERNATIONAL	CONTACTS PRESSE
9 filiales et un réseau de distribution	Cap Value – Edouard Miffre
dans 50 pays	emiffre@capvalue.fr - +33 1 80 81 50 02
	Cap Value – Gilles Broquelet
www.bigben-group.com	gbroquelet@capvalue.fr - +33 1 80 81 50 01