technotrans SE

Investor Presentation • Mar 15, 2022

Webcast Geschäftsjahr 2021

power to transform strategy into results

15. März 2022

Agenda

• Geschäftsentwicklung
• Status der Lieferkette
• Strategie-Update Future Ready 2025
• Nachhaltigkeit
• Ausblick
• Fazit des Vorstands
• Kontakt/Disclaimer
• Anhang
  • Konzernabschluss
  • Informationen für Anteilseigner

Starke Performance im Jahr 2021

Weitere KPIs des Geschäftsjahres 2021

*) Wichtigste Produktionsstandorte

4.

5.

Highlights 2021

Finanzielle Performance 2.

3.

Auftragslage |

Nachhaltigkeit

1. Strategie Future Ready 2025 | v Im Konzern & Segementen verbessert Fokus Märkte √ ✔ Alle ESG-KPIs erreicht

technotrans®

Für die Produkte unserer Kunden entwickeln wir nachhaltige Lösungen im Bereich Thermomanagement.

Märkte: Strategie 100 % auf Kurs

technotrans

Starker Anstieg von Umsatz & EBIT

Konzernumsatz (M€)

Operatives Konzernergebnis (EBIT; M€)

• Der Konzernumsatz stieg um 11 % gegenüber dem Vorjahr

• Strategische Fokusmärkte Plastics, Energy Management, Healthcare & Analytics und Print sind die wichtigsten Wachstumstreiber

• Das operative Konzernergebnis EBIT steigt um 63 %

• Die EBIT-Marge verbessert sich entsprechend von 3.6 % auf 5.2 %

Segment Technology

EBIT 2020/2021 nach Quartalen (M€) *

• Umsatz 2021: 157 M€ (+ 11 %)

• Fokusmärkte als Wachstumstreiber

• Segment-EBIT von 3,1 M€ erzielt (Vorjahr: 0,1 M€)

• EBIT-Marge bei 2,0 % (Vorjahr: 0,1 %)

Segment Services

Umsatz 2020/2021 nach Quartalen (M€) *

EBIT 2020/2021 nach Quartalen (M€) *

• Umsatz 2021: 54 M€ (+ 12 %)

• Aufhebung der Corona-Beschränkungen ermöglicht mehr Service-Aktivitäten vor Ort

• EBIT erreicht 7,9 M€ (Vorjahr: 6,7 M€)

• EBIT-Marge bei 14,7 % (Vorjahr: 13,8 %)

Bilanz und Finanzlage

Eigenkapital & Eigenkapitalquote (M€/%)

=> Fortgesetzt starke Eigenkapitalquote

Nettoverschuldung (M€) Nettoverschuldung/EBITDA-Ratio

=> Verschuldungsgrad weiter rückläufig

Solide Finanzlage

Free Cashflow (M€)

=> Free Cashflow mehr als verdoppelt

Nettoumlaufvermögen (M€) Nettoumlaufvermögen / Umsatz (%)

=> Gestiegen z.T. aufgrund von Sicherheitsvorräten

Status der Lieferkette

Lieferkette – aktuelle Lage

technotrans®

Status der Lieferkette

Lieferkette – Herausford.

Die Anforderungen an den Einkauf und die Produktionsplanung blieben anspruchsvoll

Erfolge

Die Materialversorgung der Produktion konnte im Jahr 2021 stets sichergestellt werden.

• Durch eine enge Zusammenarbeit von Planung, Einkauf und Produktion konnte ein hohes Absatzvolumen realisiert werden
• Auftretende Lieferlücken konnten kurzfristig geschlossen werden
• Materialpreiserhöhungen konnten an die Kunden weitergegeben werden
• Umsatzkosten/Materialkostenquote blieben nahezu konstant

Future Ready 2025 – Strategische Meilensteine

2021 - 2022 Phase I: Stabilität & Rentabilität

• Fortführung des eingeleiteten Transformationsprozesses auf Basis der vorhandenen Kernkompetenzen
• Fokussierung auf Zielmärkte l
• Aufbau einer marktorientierten Organisationsstruktur
• Konsolidierung durch Nutzung konzernweiter Synergieeffekte, Ausbau Shared Services
• Verschmelzung einzelner Konzerngesellschaften
• Aufbau technotrans als starke Dachmarke

2023 - 2025 Phase II: Profitables Wachstum & Investitionen

Beschleunigtes Wachstum basierend auf:

• Konsequente Fokussierung auf Zielmärkte im In- und Ausland
• Internationaler Geschäftsausbau
• Entwicklung innovativer Produkte
• Einsatz neuer Technologien
• M&A

Alle strategischen Verschmelzungen von Konzerngesellschaften wurden erfolgreich vollzogen

Die neue Dachmarke technotrans fördert die Wahrnehmung des Unternehmens als starker und verlässlicher Technologiepartner im Bereich des Thermomanagements

Konzernsynergien

Ausbau der Konzernsynergien und verbesserte Kostenstrukturen

• Trotz höherer Materialkosten sank die Personalaufwandsquote in den Umsatzkosten um 1,2 %.
• Trotz höherer Umsätze sank die Anzahl der FTE* im Vergleich zum Vorjahr um 1,3 %.
• Der Umsatz pro Mitarbeiter stieg um 12,1 %.

* FTE: Durchschnittliche FTE

AESG - Highlic

Februar Neues Produktionsgebäude am Standort in Holzwickede im KfW 55-Effizienzhausstandard mit 99 kWp PV-Anlage bezogen

März Markeinführung ECOtec.chiller, der als hocheffiziente xtend Variante für besonders umweltbewußte Kunden verfügbar ist.

August Umstellung Polster-und Verpackungsmaterialams Standort Sassenberg auf sortenrein recyclebare Materialien.

Oktober

Besetzung des neuen Bereichs Nachhaltigkeitsmanagement und Vorstellung der hocheffizienten Temperiergeräte Baureihe teco ci eco der technotrans solutions auf der Fakuma.

November

Abschluss der Ermittlung des gruppenweiten Corporate Carbon Footprints für das Jahr 2020 als Basis für die Berichterstattung der Scope 1 und 2-Emissionen für die Jahre 2020 und 2021 im vorliegenden Geschäftsbericht.

Dezember

Beitritt zum UN Global Compact, der weltweit größten Initiative für nachhaltige und verantwortungsvolle Unternehmensführung und Erwerb von Herkunktsen für erneuerbaren Strom aus europäischen Windkraftanlagen.

Nochhaltigkeit

XESG-KPls 202

Kraftstoffverbrauch

zum Basisjahr | Ziel: : durchschnittlich - 5 % p.a.

Personalentwicklung * 18 % --

Steigerung, Zielwert deutlich übertroffen | Ziel: Anstieg um 5 % p.a.

141%

erneuerbarer Strom I Ziel: 100 % "green power"

Diversitor 20,2 %

Anteil konstant I Ziel: mindestens 20 %

Recyclebares Recyclebores material 2 VON 7 Standorte umgestellt | Ziel: 100 %

*Basisjahr 2019

19 technotrans | 15. März 2022 - Webcast Geschäftsjahr 2021

technotrans

Ausblick

Unsere Märkte im Jahr 2022

Plastics

– Wachstum durch verstärkten Vertrieb und technische Kompetenz bei neuen, energieeffizienten Lösungen erwartet

Energy Management

• Wachstumsschub im E-Mobilitätssektor (Schiene und Straße) erwartet
• Position bei Bahn-OEM soll weiter ausgebaut werden

Healthcare & Analytics

• Neue Projekte und Produktionsstarts
• Internationale Markteinführung wird ausgeweitet

Print

• Anhaltende Aufhellung des OEM- und Endkundengeschäfts führt zu stabilen Umsätzen

Laser- und Werkzeugmaschinen

– Selektiver Marktangamg mit Fokus auf präzise Kühllösungen wird einen anhaltenden, nachhaltigen Wachstumstrend erzeugen

Technische Dokumentation

• Fokus auf Digitalisierung und Nachhaltigkeit sorgt für stabile Einnahmen

Ausblick

technotrans®

Fazit des Vorstands

power to transform strategy into results

technotrans hat im Jahr 2021 trotz gestiegener Herausforderungen ein sehr gutes Ergebnis erzielt.

Wir danken unseren Mitarbeiterinnen und Mitarbeitern für ihr außerordentliches Engagement.

Die Auftragslage ist stark. Allerdings hat auch die Unsicherheit zugenommen.

Die Umsetzung unserer Strategie Future Ready 2025 werden wir im Jahr 2022 konsequent fortsetzen.

Peter Hirsch CTO/COO

Michael Finger CFO

Kontakt

Investor Relations

Frank Dernesch Manager Investor Relations & Corporate Finance

Tel. +49 (0)2583 301-1868 Fax +49 (0)2583 301-1054 frank.dernesch@technotrans.de

Diese Präsentation enthält Aussagen über die zukünftige Entwicklung des technotrans-Konzerns.

Sie spiegeln die gegenwärtigen Ansichten des Managements der technotrans SE wider und beruhen auf den entsprechenden Plänen, Schätzungen und Erwartungen. Wir weisen darauf hin, dass die Aussagen gewissen Risiken unterliegen, die dazu führen können, dass die tatsächlichen Ergebnisse wesentlich von den erwarteten abweichen.

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Konzernbilanz zum 31. Dezember 2021

AKTIVA	31.12.2021	31.12.2020
	TE	TE
Langfristige Vermögenswerte
Sachanlagen	36.212	36.781
Nutzungsrechte	2.476	3.210
Geschäfts- und Firmenwert	23.513	23.513
Immaterielle Vermögenswerte	6.001	7.016
Sonstige finanzielle Vermögenswerte	168	151
l atente Stevern	1.186	1.142
	69.556	71.813
Kurzfristige Vermögenswerte
Vorräte	33.696	26.702
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen	21.617	21.082
Ertragsteuererstattungsansprüche	589	103
Sonstige finanzielle Vermögenswerte	590	546
Sonstige Vermögenswerte	2498	2.122
Liquide Mittel	18.651	25,749
	77.641	76 304
Gesamt Aktiva	147.197	148.117

PASSIVA	31.12.2021	31.12.2020
	TE	TE
Eigenkapital
Gezeichnetes Kapital	6.908	6.908
Kapitalrücklage	19.097	19.097
Gewinnrücklagen	57.935	55.461
Sonstige Rücklagen	-6.180	-6.999
Jahresergebnis	7.020	4.956
Summe Eigenkapital der Aktionäre der technotrans SE	84.780	79.423
Nicht beherrschende Anteile am Eigenkapital	-4	-5
	84.776	79.418
Langfristige Schulden
Finanzschulden	24.803	31.043
Leistungen an Arbeitnehmer	608	686
Sonstige finanzielle Verbindlichkeiten	1.164	1.680
I atente Stevern	1.216	448
	27.791	33.857
Kurzfristige Schulden
Finanzschulden	6.670	12.960
Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	6.016	4.606
Erhaltene Anzahlungen	5.725	3.210
Leistungen an Arbeitnehmer	5.538	5.309
Rückstellungen	3.963	3.490
Ertragsteuerverbindlichkeiten	1.530	274
Sonstige finanzielle Verbindlichkeiten	2.530	2.715
Sonstige Verbindlichkeiten	2.658	2.278
	34.630	34.842
Gesamt Passiva	147.197	148.117

Konzernabschluss

Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung

	2021	2020
	TE	TE
Umsatzerlöse	211.102	190.454
davon Technology	156.890	141.916*
davon Services	54.212	48.538*
Umsatzkosten	-150.623	-137.012
Bruttoergebnis vom Umsatz	60.479	53.442
Vertriebskosten	-24.363	-21.226
Allgemeine Verwaltungskosten	-20.265	-18.375
Entwicklungskosten	-4.959	-7.347
Wertminderungsaufwendungen auf finanzielle Vermögenswerte und Vertragsvermögenswerte		-165
Sonstige betriebliche Erträge	1.521	1.511
Sonstige betriebliche Aufwendungen	-1.404	-1.060
Ergebnis der betrieblichen Tätigkeit (EBIT)	11.030	6.780
Finanzerträge	23	86
Finanzaufwendungen	-641	-746
Finanzergebnis	-618	-660
Ergebnis vor Ertragsteuern	10.412	6.120
Ertragsteuern	-3.391	-1.163
Jahresergebnis	7.021	4.957
davon:
Ergebnisanteil der Aktionäre der technotrans SE	7.020	6.088
Ergebnisanteil nicht beherrschender Gesellschafter
Ergebnis je Aktie (€)
unverwässert/verwässert	1.02	0.72

* Anpassung der Vorjahreszahlen aufgrund von Umklassifizierungen der Umsätze aus der Erstinstallation von Anlagen von Services nach Technology.

Konzernabschluss

Konzern Kapitalflussrechnung 1. Januar - 31. Dezember 2021

2020 TE

4.957

7.069 1.163 -49 -320 660 -202 13.278

1.555 2.983 -3.856 -370 13.590

34 -659 -738 12.227

2021

	1€
Cashflow aus betrieblicher Tätigkeit
Jahresergebnis	7.021
Anpassungen für.
Planmäßige Abschreibungen	7.038
Ertragsteuern	3.391
Gewinn (-)/Verlust (+) aus dem Abgang von Sachanlagen	-39
Fremdwährungsverluste (+)/-gewinne (-)	593
Finanzergebnis	618
Sonstige zahlungsunwirksame Veränderungen aus Leasingverhältnissen	-190
Cashflow aus betrieblicher Tätigkeit vor Anderung des Nettoumlaufvermögens Veränderung der:	18.432
Vorräte	-6.994
Forderungen und sonstigen Vermögenswerte	-971
Verbindlichkeiten und erhaltenen Anzahlungen	4.752
Rückstellungen und Leistungen an Arbeitnehmer	632
Zahlungsmittelzufluss aus betrieblicher Tätigkeit	15.851
Vereinnahmte Zinsen
Gezahlte Zinsen	-523
Gezahlte	-1.897
Ertragsteuern/Ertragssteuerstattungen Nettozahlungsmittel aus betrieblicher Tätigkeit	13.434

	2021	2020
	TE	TE
Cashflow aus der Investitionstätigkeit
Auszahlungen für Investitionen in Sachanlagen und immaterielle Vermögenswerte	-3.709	-8.417
Erlöse aus dem Verkauf von Anlagevermögen	230	100
Für Investitionen eingesetzte Nettozahlungsmittel	-3.479	-8.312
Cashflow aus der Finanzierungstätigkeit
Einzahlungen aus der Aufnahme von kurz- und langfristigen Darlehen	0	10.500
Auszahlung aus der Tilgung von Darlehen	-12.531	-6.696
Ausschüttung an Anteilseigner	-2.487	O
Auszahlung aus der Tilgung von Leasingverbindlichkeiten	-1.980	-2.620
Für die Finanzierungstätigkeit eingesetzte Nettozahlungsmittel	-16.998	1.184
Veränderung der liquiden Mittel	-7.043	5.099
Liquide Mittel zu Beginn der Periode	25.749	20.910
Wechselkursbedingte Veränderungen der liquiden Mittel	-55	-260
Liquide Mittel am Ende der Periode	18.651	25.749

Informationen für Anteilseigner

technotrans - ein attraktives Investment

Bis zu 50%

Jahresüberschusses

des Konzern-

204 Mio. €
+ 18,0 %

Marktkapitalisierung 31. Dezember 2021

Dividendenpolitik

Luxempart S.A .:	20.1 %
Gerlin N.V .:	7.6 %
Objectif Small Cap	5.3 %
MidlinN.V.	5.2 %
Allianz Vie	5.1 %
Universal Investment	3.1 %
MONOLITH	5.0 %
Freefloat	48.6 %

Aktionärsstruktur

Equity story

• Profitable Wachstumsstrategie
• Technologische Führerschaft
• Klarer Marktfokus
• Diversifizierte Kundenbasis
• Internationales Netzwerk
• Nachhaltigkeitsorientierung
• Attraktive Dividendenpolitik

Entwicklung des Aktienkurses

Stand 31. Dezember 2021

- Aktienkurs:	29.50 €
– Marktkapitalisierung: 204 M€

Entwicklung Jan. – Dez. 2021

Aktienkurs:	+ 18.0 %.
Marktkapitalisierung:	+ 31 ME 1

Analysten-Empfehlungen

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