Yuan Cheng Cable Co.,Ltd. — Capital/Financing Update 2012

Aug 17, 2012

招商证券股份有限公司

关于江苏新远程电缆股份有限公司

使用部分超募资金偿还银行贷款及永久性补充流动 资金的专项意见

招商证券股份有限公司（以下简称 “ 本保荐机构 ” ）作为江苏新远 “ ” “ ” 程电缆股份有限公司（以下简称 远程电缆 、 公司 ）首次公开发行 股票并上市的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、 《深圳证券交易所中小企业板保荐工作指引》、《中小企业板上市公司 —— 规范运作指引》及《中小板信息披露业务备忘录第 29 号 超募资 金使用及募集资金永久性补充流动资金》等相关规定，对远程电缆第 一届董事会第十次会议通过的《关于使用超募资金归还银行贷款的议 案》进行了尽职核查，发表核查意见如下：

一、超募资金基本情况

经中国证券监督管理委员会证监许可 [2012]857 号文核准，并经 深圳证券交易所同意，公司由主承销商招商证券采用网下向配售对象 询价配售与网上向社会公众投资者定价发行相结合的方式发行人民 币普通股（A 股）股票4,535 万股，每股面值1.00 元，每股发行价 格为15.00 元，募集资金总额68,025.00 万元，扣除各项发行费用 4,351.64 万元，实际募集资金净额为63,673.36 万元，超募资金 28,253.84 元。上述募集资金经江苏公证天业会计师事务所有限公司 苏公W[2012]B076 号《验资报告》核验到位。上述募集资金已经全部 存放于募集资金专户管理。

二、本次使用超额募集资金偿还部分银行贷款的情况

基于公司的发展规划以及实际生产经营需要，为了提高募集资金 使用效率，降低财务费用，提升经营业绩，经公司第一届董事会第十

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次会议《关于使用部分超募资金偿还部分银行贷款的议案》审议通过， 公司拟使用超募资金偿还银行贷款28,250万元，拟偿还银行贷款的具 体情况如下：

序号	贷款银行	贷款到期日	拟偿还金额（万元）
1	中信银行宜兴支行	2012-11-07	2,000.00
2	中信银行宜兴支行	2012-09-20	2,000.00
3	中国银行宜兴官林支行	2012-08-22	1,000.00
4	中国银行宜兴官林支行	2012-08-31	2,000.00
5	中国银行宜兴官林支行	2013-04-18	1,350.00
6	招商银行宜兴支行	2012-10-24	2,000.00
7	深圳发展银行无锡分行	2012-11-16	2,000.00
8	农业银行宜兴城南支行	2012-12-11	700.00
9	农业银行宜兴城南支行	2013-03-07	1,000.00
10	南京银行无锡分行	2013-02-02	1,000.00
11	民生银行宜兴支行	2012-10-20	1,000.00
12	民生银行无锡分行	2012-09-02	3,000.00
13	华夏银行无锡五爱支行	2013-03-28	2,000.00
14	华夏银行无锡五爱支行	2012-10-13	3,700.00
15	华夏银行无锡五爱支行	2012-10-19	2,000.00
16	华夏银行无锡五爱支行	2012-09-30	1,500.00
	合计		28,250.00

公司将超募资金28,250万元用于归还银行贷款，节省了财务费 用，可为股东创造更大价值，符合全体股东的利益。同时，提前还款

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涉及的相关银行均同意公司提前归还借款，对此无任何异议。 三、远程电缆的相关承诺

经核查，远程电缆最近十二个月未进行证券投资等高风险投资。 同时，远程电缆承诺：在本次使用募集资金超额部分偿还银行贷款后 十二个月内不进行证券投资等高风险性投资。

四、招商证券的核查意见

保荐机构经核查后认为：（1）公司本次超募资金的使用节省了 财务费用、提高资金使用效率，提升企业盈利能力，符合全体股东的 利益；（2）本次超募资金的使用计划已经公司第一届董事会第十次 会议和第一届监事会第六次会议审议通过，独立董事发表了明确同意 意见，履行了必要的法律程序；（3）公司最近十二个月未进行证券 投资等高风险投资，同时公司按照法律法规的相关要求承诺：偿还银 行贷款或补充流动资金后十二个月内不进行证券投资等高风险投资； （4）本次超募资金使用计划与公司募集资金投资项目的实施不相抵 触，不影响公司募集资金投资项目的正常进行，不存在变相改变募集 资金投向和损害全体股东利益的情况。因此，保荐机构同意公司本次 超募资金使用计划。

（以下无正文）

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（此页无正文，为《招商证券股份有限公司关于江苏新远程电缆股份 有限公司使用部分超募资金偿还银行贷款及永久性补充流动资金的 专项意见》之签字盖章页）

保荐代表人：

于国庆 梁太福

保荐机构：招商证券股份有限公司

2012 年 月 日

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