XIAMEN PORT DEVELOPMENT CO., LTD. — Capital/Financing Update 2019

Jun 27, 2019

厦门港务发展股份有限公司

公开发行公司债券

2018 年年度受托管理事务报告

受托管理人

二0一九年六月

声明

东方花旗证券有限公司(以下简称"东方花旗")编制本报告的 内容及信息均来源于发行人所提供的 2018 年度审计报告、厦门港务 发展股份有限公司(以下简称"厦门港务"、"发行人"或"公司") 提供的证明文件以及第三方中介机构出具的专业意见。

本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见,投资 者应对相关事宜做出独立判断,而不应将本报告中的任何内容据以作 为东方花旗所作的承诺或声明。

明II
第一章 本期债券概况 1
第二章 发行人的经营与财务状况 1
第三章 发行人募集资金使用情况 3
第四章 本期债券本年度的本息偿付情况4
第五章 债券持有人会议召开的情况5
第六章 与本期债券增信相关的主体或者实体发生的重大变化情况6
第七章 本期债券跟踪评级情况 7
第八章 发行人报告期内发生的重大事项8
第九章 控股股东、实际控制人、董事、监事及高级管理人员变动情
况9
第十章 对债券持有人权益有重大影响的其他事项10
第十一章 募集说明书约定的其他事项11

第一章 本期债券概况

一、发行人名称

中文名称:厦门港务发展股份有限公司

英文名称: Xiamen Port Development Co., Ltd.

二、备案文件和备案规模

经中国证券监督管理委员会于 2016 年 5 月 26 日出具的《关于核 准厦门港务发展股份有限公司向合格投资者公开发行公司债券的批 复》("证监许 [2016]1140 号")核准,厦门港务发展股份有限公司获 批面向合格投资者公开发行面值总额不超过 11 亿元的公司债券。

三、本期债券的主要条款

(一)厦门港务发展股份有限公司面向合格投资者公开发行 2016 年公司债券(第一期)主要条款

1、债券名称:厦门港务发展股份有限公司 2016 年面向合格投资 者公开发行公司债券(第一期)。

2、债券简称:16 厦港 01,债券代码:112407

3、发行主体:厦门港务发展股份有限公司。

4、发行规模:6 亿元。

5、票面金额和发行价格:本期债券面值 100 元,按面值平价发 行。

6、债券期限:本期债券发行期限为 5 年,附第 3 年末发行人上 调票面利率选择权和投资者回售选择权。

7、债券形式:实名制记账式公司债券。投资者认购的本期债券 在登记机构开立的托管账户托管记载。本期债券发行结束后,债券持 有人可按照有关主管机构的规定进行债券的转让、质押等操作。

8、还本付息方式:本期债券采用单利按年计息,不计复利。每 年付息一次,到期一次还本,最后一期利息随本金一起支付。

9、起息日:2016 年 6 月 27 日。

10、付息日:2017 年至 2021 年每年的 6 月 27 日为上一个计息 年度的付息日(如遇法定节假日或休息日,则顺延至其后的第 1 个工 作日)。

11、兑付日:若投资者放弃回售选择权,则本期债券的本金兑付 日为 2021 年 6 月 27 日;若投资者部分或全部行使回售选择权,则回 售部分债券的本金兑付日为 2019 年 6 月 27 日,未回售部分债券的本 金兑付日为 2021 年 6 月 27 日(如遇法定节假日或休息日,则顺延至 其后的第 1 个工作日)。

12、债券利率及其确定方式:本期债券票面利率由发行人与主承 销商根据询价结果协商确定。本期债券票面利率在存续期内前 3 年固 定不变;在本期债券存续期的第 3 年末,如发行人行使上调票面利率 选择权,未被回售部分的债券票面利率为存续期内前 3 年票面利率加 上调整基点,在债券存续期后 2 年固定不变。

13、担保人及担保方式:本期债券无担保。

14、债券受托管理人:东方花旗证券有限公司。

(二)厦门港务发展股份有限公司面向合格投资者公开发行 2016 年公司债券(第二期)主要条款

1、债券名称:厦门港务发展股份有限公司 2016 年面向合格投资 者公开发行公司债券(第二期)。

2、债券简称:16 厦港 02,债券代码:112465

3、发行主体:厦门港务发展股份有限公司。

4、发行规模:5 亿元。

5、票面金额和发行价格:本期债券面值 100 元,按面值平价发 行。

6、债券期限:本期债券发行期限为 5 年,附第 3 年末发行人上 调票面利率选择权和投资者回售选择权。

7、债券形式:实名制记账式公司债券。投资者认购的本期债券 在登记机构开立的托管账户托管记载。本期债券发行结束后,债券持 有人可按照有关主管机构的规定进行债券的转让、质押等操作。

8、还本付息方式:本期债券采用单利按年计息,不计复利。每 年付息一次,到期一次还本,最后一期利息随本金一起支付。

9、起息日:2016 年 10 月 25 日。

10、付息日:2017 年至 2021 年每年的 10 月 25 日为上一个计息 年度的付息日(如遇法定节假日或休息日,则顺延至其后的第 1 个工 作日)。

11、兑付日:若投资者放弃回售选择权,则本期债券的本金兑付 日为 2021 年 10 月 25 日;若投资者部分或全部行使回售选择权,则 回售部分债券的本金兑付日为 2019 年 10 月 25 日,未回售部分债券 的本金兑付日为 2021 年 10 月 25 日(如遇法定节假日或休息日,则 顺延至其后的第 1 个工作日)。

12、债券利率及其确定方式:本期债券票面利率由发行人与主承 销商根据询价结果协商确定。本期债券票面利率在存续期内前 3 年固 定不变;在本期债券存续期的第 3 年末,如发行人行使上调票面利率 选择权,未被回售部分的债券票面利率为存续期内前 3 年票面利率加 上调整基点,在债券存续期后 2 年固定不变。

13、担保人及担保方式:本期债券无担保。

14、债券受托管理人:东方花旗证券有限公司。

3

第二章 发行人的经营与财务状况

一、发行人经营情况

发行人主营业务为港口综合物流业务(包括码头业务、拖轮业务、 运输业务、理货业务和物流延伸服务及其他)、贸易业务和建筑材料 销售。截至 2018 年 12 月 31 日,公司资产总额 855,252.93 万元,负 债总额 494,665.72 万元,所有者权益 360,587.21 万元,资产负债率 57.84%。2018 年实现营业收入 1,339,085.68 万元,净利润 10,706.64 万元, 2018 年归属于母公司净利润为 2,519.92 万元。

二、发行人财务情况

(一)合并资产负债表

			单位:元
项目	年末 2018	年末 2017	增减幅度
流动资产合计	2,834,691,876.14	2,435,900,782.57	16.37%
非流动资产合计	5,717,837,404.61	5,647,177,486.32	1.25%
资产总计	8,552,529,280.75	8,083,078,268.89	5.81%
流动负债合计	4,263,045,417.32	2,974,202,797.97	43.33%
非流动负债合计	683,611,769.37	1,578,945,406.43	-56.70%
负债合计	4,946,657,186.69	4,553,148,204.40	8.64%
股东权益合计	3,605,872,094.06	3,529,930,064.49	2.15%

(二)合并利润表

单位:元

项目	年度 2018	年度 2017	增减幅度
营业收入	13,390,856,837.74	13,712,697,274.06	-2.35%
营业成本	12,889,132,051.10	13,207,549,837.66	-2.41%
营业利润	183,372,859.91	233,940,216.91	-21.62%
营业外收入	8,950,051.58	37,337,509.39	-76.03%
利润总额	185,741,311.38	254,620,575.73	-27.05%
净利润	107,066,361.41	178,912,895.37	-40.16%

(三)合并现金流量表

			单位:元
项目	年度 2018	年度 2017	增减幅度

项目	年度 2018	年度 2017	增减幅度
经营活动产生的现金 流量净额	224,792,706.06	-17,257,636.60	-1402.57%
投资活动产生的现金 流量净额	-357,076,841.04	-812,969,405.86	-56.08%
筹资活动产生的现金 流量净额	183,891,646.63	342,744,271.14	-46.35%
现金及现金等价物净 增加额	55,801,958.86	-493,123,097.36	-111.32%

第三章 发行人募集资金使用情况

一、本期债券募集资金情况

经中国证券监督管理委员会证监许可〔2016〕1140 号文核准, 公司获准公开发行不超过人民币 11 亿元(含 11 亿元)的公司债券。

发行人于 2016 年 6 月 27 日完成第一期人民币 60,000.00 万元公 司债券的发行,本期公司债券募集资金总额扣除发行费用之后的净募 集资金共 59,712.00 万元,已于 2016 年 6 月 28 日划至发行人在中国 农业银行股份有限公司厦门金融中心支行 开立的账号为 40328001040044722 的人民币账户内。

发行人于 2016 年 10 月 25 日完成第二期人民币 50,000.00 万元公 司债券的发行,本期公司债券募集资金总额扣除发行费用之后的净募 集资金共 49,760.00 万元,已于 2016 年 10 月 26 日划至发行人在兴业 银股份有限公司厦门禾祥西支行开立的账号为 129230100100215783 的人民币账户内。

二、本期私募债券募集资金实际使用情况

根据"16 厦港 01"募集说明书,第一期债券发行所募集资金 60,000.00 万元用于调整公司债务结构(包括但不限于偿还银行贷款)。

截至本受托管理报告出具日,发行人严格按照募集说明书关于募 集资金用途的约定使用,未出现变更募集资金用途的情况。

根据"16 厦港 02"募集说明书,第二期债券发行所募集资金 50,000.00 万元用于补充公司营运资金。

截至本受托管理报告出具日,发行人严格按照募集说明书关于募 集资金用途的约定使用,未出现变更募集资金用途的情况。

3

第四章 本期债券本年度的本息偿付情况

一、本期债券的本息偿付情况

16 厦港 01(证券代码:112407)的于 2018 年 6 月 27 日进行付 息,在 2018 年 6 月 23 日(即付息日前三个工作日),发行人已将 2017 年度应付利息及手续费足额按期分别划付至中央国债登记结算有限 公司及中国证券登记结算有限公司深圳分公司要求的账户中。

16 厦港 02(证券代码:112465)的于 2018 年 10 月 25 日进行付 息,在 2018 年 10 月 23 日(即付息日前三个工作日),发行人已将 2017 年度应付利息及手续费足额按期分别划付至中央国债登记结算 有限公司及中国证券登记结算有限公司深圳分公司要求的账户中。

第五章 债券持有人会议召开的情况

截至本报告出具日,未召开债券持有人会议。

第六章 与本期债券增信相关的主体或者实体发生的重大变化情 况

16 厦港 01 和 16 厦港 02 为无担保债券。

第七章 本期债券跟踪评级情况

根据本期债券跟踪评级安排,上海新世纪资信评估投资服务有限 公司将在本期债券存续期间对发行人开展定期以及不定期跟踪评级, 定期跟踪评级每年进行一次,不定期跟踪评级由上海新世纪资信评估 投资服务有限公司认为发行人发生可能影响评级报告结论的重大事 项,以及发行人的情况发生重大变化时启动。

截至本报告出具日,上海新世纪资信评估投资服务有限公司于 2018 年 5 月 22 日出具了《厦门港务发展股份有限公司及其发行的 16 厦港 01 与 16 厦港 02 跟踪评级报告》(新世纪跟踪(2018)100086), 公司主体信用等级为 AA+,评级展望为稳定,16 厦港 01 和 16 厦港 02 跟踪信用等级为 AA+。

第八章 发行人报告期内发生的重大事项

报告期内,发行人未发生重大事项。

第九章 控股股东、实际控制人、董事、监事及高级管理人员变 动情况

报告期内,发行人未发生控股股东、实际控制人变更的情形。

经 2018 年 7 月 25 日召开的第六届董事会第十八次会议审议通过 《关于聘任财务总监的议案》,同意聘任王珉先生为公司财务总监, 任期至第六届董事会届满止。

经 2018 年 8 月 10 日召开的 2018 年度第二次临时股东大会批准, 选举江孔亮先生为公司第六届董事会非独立董事,刘晓龙先生为公司 第六届监事会监事。

经 2018 年 9 月 7 日召开的第六届董事会第二十一次会议审议通 过《关于选举董事长的议案》,会议选举陈朝辉先生为公司董事长, 任期至第六届董事会届满止。

经2018年11月14日召开的2018年度第四次临时股东大会批准, 选举张桂仙先生为公司第六届董事会非独立董事。

报告期内,除上述董事、监事、高级管理人员变更情形外,其余 董事、监事、高级管理人员均未发生变更的情形。

第十章 对债券持有人权益有重大影响的其他事项

截至本报告出具日,无对债券持有人权益有重大影响的其他事项 情况的存在。

第十一章 募集说明书约定的其他事项

截至本报告出具日,无募集说明书中约定的其他重大事项情况的 存在。