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Wallbridge Mining Company Limited — Interim / Quarterly Report 2021
Sep 17, 2021
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Interim / Quarterly Report
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États financiers intermédiaires résumés de
WALLBRIDGE MINING COMPANY LIMITED
Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021
(non audité)
WALLBRIDGE MINING COMPANY LIMITED
États intermédiaires résumés de la situation financière
(en dollars canadiens)
(non audité)
| [note 2 d)] | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| 30 juin | 31 décembre | ||||
| Note | 2021 | 2020 | |||
| Actifs | |||||
| Actifs courants | |||||
| Trésorerie et équivalents de trésorerie | 71 484 051 | $ | 85 049 725 | $ | |
| Titres négociables | 4 | 446 134 | 842 643 | ||
| Montants à recevoir | 5 | 11375 845 | 11737 210 | ||
| Acomptes et chargespayées d’avance | 284 267 | 182 210 | |||
| 83 590 297 | 97 811 788 | ||||
| Trésorerie soumise à des restrictions | 8 | 1 441105 | 1 441105 | ||
| Montants à recevoir | 5 | 19 638 248 | 10 525 248 | ||
| Participation dans des entreprises associées | 1 226 801 | 1 228 719 | |||
| Actifs de prospection et d’évaluation | 6 | 238 513 909 | 214 483 528 | ||
| Immobilisations corporelles | 7 914 090 | 7 266 428 | |||
| 352 324 450 | $ | 332 756 816 | $ | ||
| Passifs et capitaux propres | |||||
| Passifs courants | |||||
| Créditeurs et charges à payer | 12 071 498 $ | 9 729 050 $ | |||
| Passif au titre de la prime liée aux actions accréditives | 7 | 3 860 211 | 20 000 | ||
| Partie courante de la provision au titre du plan de fermeture | 8 | 1 414 287 | 787 277 | ||
| Partie courante des obligations locatives | 128 034 | 126 380 | |||
| 17 474 030 | 10 662 707 | ||||
| Obligations locatives | 34 515 | 101058 | |||
| Provision au titre du plan de fermeture | 8 | 2 048 287 | 2 956 712 | ||
| Passif d’impôt différé | 8 756 000 | 5 592 000 | |||
| 28 312 832 | 19 312 477 | ||||
| Capitaux propres | |||||
| Capital social | 10 | 389 368 563 | 373 479 125 | ||
| Bons de souscription | 131 271 | 2 764 441 | |||
| Surplus d’apport | 12 259 326 | 11 636 743 | |||
| Déficit | (77 676 524) | (74 364 952) | |||
| Cumul des autres éléments du résultat global | (71 018) | (71 018) | |||
| Total des capitaux propres | 324 011 618 | 313 444 339 | |||
| Engagements et éventualités | 7, 11 | ||||
| Événements postérieurs à la date de clôture | 5, 10 b), 12 | ||||
| 352 324 450$ | 332 756 816$ |
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1
WALLBRIDGE MINING COMPANY LIMITED
États intermédiaires résumés du résultat net et du résultat global
(en dollars canadiens)
(non audité)
| Trimestres clos les 30 juin | Trimestres clos les 30 juin | Semestres | clos les 30 juin | |||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Note | 2021 | 2020 | 2021 | 2020 | ||
| Autres charges (produits) | ||||||
| Charges générales et administratives | 823 311 $ | 787 400 $ | 2 106 202 | 1 935 567 $ |
||
| Perte latente sur les titres négociables | 208 491 | – | 584 009 | – |
||
| Rémunération fondée sur des actions | 10 b) | 334 582 | 594 782 | 449 094 | 611 348 |
|
| Amortissement des immobilisations corporelles | 43 934 | 50 704 | 83 829 | 86 416 |
||
| Produits d’intérêts | (109 183) | (201 807) | (187 004) | (460 885) |
||
| Autres produits associés à la prime liée aux | ||||||
| actions accréditives | 7 | (3 321 345) | (96 805) | (3 321 345) | (1 198 242) |
|
| Intérêts sur les obligations locatives | 2 137 | 4 721 | 4 869 | 19 265 |
||
| Quote-part du résultat global attribuable à la | ||||||
| participation dans des entreprises associées | 1 762 | 102 | 1 918 | 218 |
||
| Bénéfice (perte) avant impôt sur le résultat | 2 016 311 | (1 139 097) | 278 428 | (993 687) |
||
| Charge d’impôt différé | 2 857 000 | 201 912 | 3 590 000 | 2 631 912 |
||
| Perte nette de lapériode | (840 689) $ | (1 341 009) $ | (3 311 572) | (3 625 599) $ | ||
| Autres éléments du résultat global | ||||||
| Éléments qui ne seront pas reclassés en résultat net : | ||||||
| Variation nette de la juste valeur du placement | ||||||
| à long terme | – | (288 539) | – | 96 179 | ||
| Total du résultatglobal de lapériode | (840 689) $ | (1 052 470) | (3 311 572) | (3 721 778) | ||
| Nombre moyenpondéré d’actions ordinaires | - de base et dilué |
809 155 425 | 649 332 518 | 799 116 846 | 618 890 922 |
|
| Perte nettepar action | - de base et diluée | (0,00) $ | (0,00) | (0,00) | (0,01) |
2
WALLBRIDGE MINING COMPANY LIMITED
États des variations des capitaux propres
(en dollars canadiens)
(non audité)
| Nombre d’actions Capital social Bons de souscription |
Surplus d’apport Déficit Cumul des autres éléments du résultat global Total |
|---|---|
| Solde au 31 décembre 2019 586 997 997 149 440 804 $ 422 226 Actions émises en faveur des actionnaires de Balmoral 130 556 944 151 446 055 – Bons de souscription de remplacement émis en faveur des détenteurs de bons de souscription de Balmoral [note 2 d)] – – 3 943 971 Options sur actions de remplacement émises en faveur des détenteurs d’options sur actions de Balmoral – – – Réévaluation des options sur actions émises en faveur des détenteurs d’options sur actions de Balmoral – – – Exercice de bons de souscription 106 000 55 308 (4 308) Exercice d’options sur actions 1 522 200 1 144 226 – Acquisition d’actifs de prospection 3 000 000 1 320 000 – Unités d’actions différées acquises et actions émises 996 464 812 313 – Bons de souscription émis aux fins de l’acquisition d’actifs de prospection – – 129 500 Rémunération fondée sur des actions – – – Unités d’actions différées attribuées – – – Placement à long terme – variation nette de la juste valeur – – – Perte nette – – – |
8 033 385 (54 510 670) (96 180) 103 289 565 $ – – – 151 446 055 – – – 3 943 971 5 021 418 – – 5 021 418 203 480 – – 203 480 – – – 51 000 (540 040) – – 604 186 – – – 1 320 000 (812 313) – – – – – – 129 500 496 336 – – 496 336 79 042 – – 79 042 – – (96 179) (96 179) – (3 625 599) – (3 625 599) |
| Solde au 30 juin 2020 723 179 605 304 218 706 $ 4 491 389 |
12 481 308 (58 136 269) (192 359) 262 862 775 |
| Solde au 31 décembre 2020 [note 2 d)] 788 635 216 373 479 125 $ 2 764 441 Exercice de bons de souscription 3 585 938 4 146 385 (2 631 200) Exercice d’options sur actions 400 000 73 896 – Bons de souscription expirés – – (1 970) Actions accréditives émises à l’occasion de l’appel public à l’épargne, déduction faite des frais d’émission d’actions 21 063 400 18 830 713 – Prime liée aux actions accréditives à l’occasion de l’appel public à l’épargne – (7 161 556) – Rémunération fondée sur des actions – – – Unités d’actions différées attribuées – – – Perte nette – – – |
11 636 743 (74 364 952) (71 018) 313 444 339 $ – – – 1 515 185 (27 896) – – 46 000 1 970 – – – – – – 18 830 713 – – – (7 161 556) 521 634 – – 521 634 126 875 – – 126 875 – (3 311 572) – (3 311 572) |
| Solde au 30 juin 2021 813 684 554 389 368 563 $ 131 271 $ 12 259 326 $ (77 676 524) $ (71 018) $ 324 011 618 $ |
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WALLBRIDGE MINING COMPANY LIMITED
Tableaux intermédiaires résumés des flux de trésorerie
(en dollars canadiens)
(non audité)
| Semestres clos les 30 juin | Semestres clos les 30 juin | Semestres clos les 30 juin | |
|---|---|---|---|
| 2021 | 2020 | ||
| Flux de trésorerie liés aux activités d’exploitation | |||
| Perte nette de la période | (3 311 | 572) $ | (3 625 599) $ |
| Ajustements au titre des éléments suivants : | |||
| Charge d’impôt différé | 3 590 | 000 | 2 631 912 |
| Amortissement des immobilisations corporelles | 83 | 829 | 86 416 |
| Perte latente sur les titres négociables | 584 | 009 | – |
| Autres produits associés à la prime liée aux actions accréditives | (3 321 | 345) | (1 198 242) |
| Rémunération fondée sur des actions | 449 | 094 | 611 348 |
| Quote-part du résultat global attribuable à la participation dans des entreprises | |||
| associées | 1 | 918 | 218 |
| Unités d’actions différées | 66 | 250 | 51 542 |
| Intérêts sur les obligations locatives | 4 | 869 | 19 265 |
| Décaissements liés au plan de fermeture | (281 | 415) | (708 924) |
| Variations des éléments hors trésorerie du fonds de roulement | |||
| Montants à recevoir | 1 840 | 705 | (184 128) |
| Acomptes et charges payées d’avance | (102 | 057) | 39 349 |
| Créditeurs et charges à payer | 385 | 556 | (3 189 241) |
| (10 | 159) | (5 466 084) | |
| Flux de trésorerie liés aux activités de financement | |||
| Exercice d’options sur actions | 46 | 000 | 604 186 |
| Exercice de bons de souscription | 1 515 | 185 | 51 000 |
| Émission d’actions accréditives, déduction faite des frais d’émission | 18 404 | 713 | – |
| Paiements de loyers | (69 | 758) | (588 042) |
| 19 896 | 140 | 67 144 | |
| Flux de trésorerie liés aux activités d’investissement | |||
| Dépenses liées aux actifs de prospection et d’évaluation | (30 853 | 490) | (14 526 070) |
| Acquisition de matériel | (2 750 | 577) | (890 238) |
| Produit tiré de la vente d’actifs de prospection et d’évaluation | – | 35 000 | |
| Recouvrements de coûts au titre des actifs de prospection et d’évaluation | 152 | 412 | 209 489 |
| Trésorerie acquise | – | 7 349 401 | |
| Coûts de transaction liés à l’acquisition de Balmoral | – | (1 326 437) | |
| (33 451 | 655) | (9 148 855) | |
| Diminution nette de la trésorerie et des équivalents de trésorerie | (13 565 | 674) | (14 547 795) |
| Trésorerie et équivalents de trésorerie à l’ouverture de la période | 85 049 | 725 | 57 093 881 |
| Trésorerie et équivalents de trésorerie à la clôture de lapériode | 71 484 | 051$ | 42 546 086$ |
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WALLBRIDGE MINING COMPANY LIMITED TSX | WM
Notes afférentes aux états financiers intermédiaires résumés (en dollars canadiens) Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
1. Nature des activités
Wallbridge Mining Company Limited (« Wallbridge » ou la « société ») est constituée en vertu des lois de l’Ontario et exerce des activités liées à l’acquisition, à la découverte, à la mise en valeur et à la production de métaux, plus particulièrement l’or, le cuivre, le nickel et les métaux du groupe du platine. Le siège social de la société est situé au 129 Fielding Road, Lively (Ontario) Canada.
2. Mode de présentation
a) Déclaration de conformité
Les présents états financiers intermédiaires résumés non audités ont été préparés conformément à l’IAS 34, Information financière intermédiaire . Les méthodes comptables utilisées dans l’établissement des présents états financiers intermédiaires résumés non audités sont conformes à celles utilisées dans l’établissement des états financiers annuels pour l’exercice clos le 31 décembre 2020. Ces états financiers ne contiennent pas toutes les informations à fournir dans le cadre d’états financiers annuels complets, et doivent être lus en parallèle avec les états financiers annuels pour l’exercice clos le 31 décembre 2020.
b) Jugements et estimations
L’établissement des états financiers intermédiaires résumés exige de la direction qu’elle pose certains jugements et qu’elle fasse des estimations qui ont une incidence sur l’application des méthodes comptables de même que sur la valeur comptable des actifs et des passifs et des produits et des charges. Les résultats réels pourraient différer de ces estimations.
Les principaux jugements posés et estimations faites par la direction dans le cadre de l’application des méthodes comptables et les principales sources d’incertitude relatives aux estimations lors de la préparation des présents états financiers intermédiaires résumés sont les mêmes que ceux qui s’appliquaient aux états financiers de l’exercice clos le 31 décembre 2020.
- c) Monnaie fonctionnelle et monnaie de présentation
Les présents états financiers intermédiaires résumés non audités sont présentés en dollars canadiens, soit la monnaie fonctionnelle de la société.
d) Révision des chiffres de périodes antérieures
Au cours du trimestre considéré, la société a noté qu’il y avait eu une erreur non significative dans le calcul des bons de souscription de remplacement émis à l’occasion de l’acquisition de Balmoral effectuée lors de l’exercice clos le 31 décembre 2020. L’erreur a donné lieu à une sous-estimation des actifs de prospection et d’évaluation ainsi que des capitaux propres de 3,6 millions de dollars au 31 décembre 2020. La société a corrigé cette erreur non significative en apportant un ajustement dans l’état de la situation financière et les notes afférentes aux états financiers de l’exercice clos le 31 décembre 2020 compris dans les présents états financiers intermédiaires résumés non audités. Aucune modification de l’état du résultat net et du résultat global ou du tableau des flux de trésorerie pour l’exercice clos le 31 décembre 2020 ne s’imposait relativement à l’erreur en question.
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WALLBRIDGE MINING COMPANY LIMITED TSX | WM
Notes afférentes aux états financiers intermédiaires résumés (en dollars canadiens) Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
3. Récentes prises de position comptables
a) IAS 16, Immobilisations corporelles
L’IASB a publié une modification à l’IAS 16, Immobilisations corporelles , afin qu’il soit interdit de déduire du coût d’une immobilisation corporelle les montants reçus de la vente d’éléments produits pendant la préparation de cette immobilisation en vue de son utilisation prévue. Les produits tirés de la vente et les coûts connexes doivent plutôt être comptabilisés en résultat net. La modification exigera des sociétés qu’elles fassent la distinction entre les coûts liés à la production et à la vente d’éléments avant que l’immobilisation corporelle ne soit prête à être utilisée et les coûts associés à la préparation de l’immobilisation corporelle en vue de son utilisation prévue. La modification s’applique aux exercices ouverts à compter du 1[er] janvier 2022, l’application anticipée étant toutefois permise. La société ne prévoit pas que cette modification aura une incidence sur ses états financiers.
b) IAS 1, Présentation des états financiers
L’IASB a publié une modification à l’IAS 1, Présentation des états financiers , en vue de clarifier une des exigences concernant le classement d’un passif à titre de passif non courant, notamment l’exigence selon laquelle une entité doit avoir le droit de différer le règlement du passif pour au moins 12 mois après la date de clôture. La modification comprend les éléments suivants :
-
elle précise que le droit d’une entité de différer le règlement doit exister à la date de clôture;
-
elle clarifie que les intentions ou les attentes de la direction quant à la probabilité que l’entité exerce son droit de différer le règlement n’ont pas d’incidence sur le classement;
-
elle clarifie la manière dont les conditions de prêt influent sur le classement;
-
elle clarifie les exigences liées au classement des passifs qu’une entité réglera ou peut régler en émettant ses propres instruments de capitaux propres.
La société ne prévoit pas que cette modification aura une incidence sur ses états financiers.
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WALLBRIDGE MINING COMPANY LIMITED TSX | WM
Notes afférentes aux états financiers intermédiaires résumés (en dollars canadiens) Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
4. Juste valeur des instruments financiers
Les actifs et passifs financiers sont regroupés selon trois niveaux en fonction des données d’entrée importantes utilisées pour évaluer leur juste valeur. La hiérarchie des justes valeurs comporte les niveaux suivants :
-
Niveau 1 : cours du marché (non ajustés) sur des marchés actifs pour des actifs ou des passifs identiques;
-
Niveau 2 : données d’entrée autres que les cours du marché inclus dans les données d’entrée de niveau 1, qui sont observables pour l’actif ou le passif concerné, soit directement (à savoir des prix) soit indirectement (à savoir des données dérivées de prix);
-
Niveau 3 : données d’entrée relatives à l’actif ou au passif qui ne sont pas basées sur des données observables de marché (données d’entrée non observables).
Le niveau auquel l’actif ou le passif financier est classé est déterminé en fonction du niveau le plus bas des données d’entrée qui sont importantes pour l’évaluation de la juste valeur.
La valeur comptable de la trésorerie et équivalents de trésorerie, des montants à recevoir et des créditeurs et charges à payer avoisine la juste valeur en raison de leur échéance rapprochée.
Au 30 juin 2021, la société détenait des placements dans Ready Set Gold Corp., Goldseek Resources Inc. et CBLT Inc. qui sont classés comme des titres négociables et qui sont comptabilisés à la juste valeur par le biais du résultat net et classés au niveau 1 à un montant de 446 134 $ (842 643 $ au 31 décembre 2020).
Les obligations locatives de la société sont classées au niveau 2. Les justes valeurs des obligations locatives sont calculées au moyen des flux de trésorerie actualisés en fonction du coût d’emprunt.
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WALLBRIDGE MINING COMPANY LIMITED TSX | WM
Notes afférentes aux états financiers intermédiaires résumés (en dollars canadiens)
Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
5. Montants à recevoir
| 30 juin 2021 31 décembre 2020 |
|
|---|---|
| Taxe de vente harmonisée et taxe de vente du Québec Crédits d’impôt du Québec Autres débiteurs |
2 153 359 $ 984 135 $ 28 468 088 20 638 369 392 646 639 954 |
| Partie courante des montants à recevoir | 31 014 093 $ 22 262 458 $ (11 375 845) (11 737 210) |
| 19 638 248$ 10 525 248$ |
La société a droit à des crédits d’impôt remboursables et à des crédits d’impôt pour les dépenses de prospection admissibles qui sont engagées au Québec et qui ne sont pas financées au moyen de dépenses relatives aux actions accréditives du Québec. Du total des 28 468 088 $ de crédits d’impôt du Québec se rapportant à des dépenses de prospection admissibles engagées au Québec, une tranche de 9 809 000 $ se rapporte aux dépenses engagées en 2021, une tranche de 9 829 248 $ se rapporte aux dépenses engagées en 2020 et une tranche de 8 829 840 $ se rapporte aux dépenses engagées en 2019 et en 2018. En juillet 2021, la société a obtenu des crédits d’impôt de 1 764 761 $ relativement à ses dépenses de 2018. La société s’attend à recevoir les crédits d’impôt se rapportant à 2019 d’ici douze mois.
6. Actifs de prospection et d’évaluation
Les tableaux qui suivent présentent le total des dépenses de prospection et d’évaluation :
| Solde au | Solde au | |||
|---|---|---|---|---|
| 31 décembre | Sortie | 30 juin | ||
| 2020 | Dépenses | /Recouvrement | 2021 | |
| Propriété Fenelon Gold a) | 106 476 588 $ | 34 253 456 | (10 592 340) | 130 137 704 $ |
| Martinière b) | 28 022 654 | 39 550 | – | 28 062 204 |
| Grasset c) | 27 722 680 | 242 530 | – | 27 965 210 |
| Detour East d) | 14 082 918 | 7 543 | – | 14 090 461 |
| Hwy 810 | 4 412 159 | 16 114 | – | 4 428 273 |
| Autres propriétés situées au Québec e) | 16 675 477 | 221 866 | – | 16 897 343 |
| Beschefer f) | 1 105 000 | 4 416 | (187 500) | 921 916 |
| Propriétés de Sudbury assujetties à des | ||||
| conventions de coentreprise d’exploration | ||||
| conclues avec Loncan | 12 056 396 | 166 713 | (149 409) | 12 073 700 |
| Autres propriétés situées à Sudbury | 3 300 871 | 1 979 | – | 3 302 850 |
| Autrespropriétés situées en Ontario | 628 785 | 5 463 | – | 634 248 |
| 214 483 528 $ | 34 959 630 | (10 929 249) | 238 513 909 $ |
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WALLBRIDGE MINING COMPANY LIMITED TSX | WM
Notes afférentes aux états financiers intermédiaires résumés (en dollars canadiens)
Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
6. Actifs de prospection et d’évaluation (suite)
| Solde au | Solde au | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 décembre | Perte de | Sortie | 31 décembre | ||||
| 2019 | Acquisitions1) | Dépenses | valeur | /Recouvrement | 2020 | ||
| Propriété Fenelon Gold a) | 30 950 891 $ | 55 715 927 | 34 181 215 | – | (14 371 445) | 106 476 588 $ | |
| Martinière b) | – | 28 014 000 | 8 654 | – | – | 28 022 654 | |
| Grasset c) | – | 27 627 000 | 95 680 | – | – | 27 722 680 | |
| Detour East d) | – | 14 073 000 | 9 918 | – | – | 14 082 918 | |
| Hwy 810 | – | 13 577 000 | 1 083 | (9 165 924) | – | 4 412 159 | |
| Autres propriétés situées | |||||||
| au Québec e) | – | 16 527 000 | 148 477 | – | – | 16 675 477 | |
| Beschefer f) | – | 2 108 700 | 6 235 | (1 009 935) | – | 1 105 000 | |
| Propriétés de Sudbury | |||||||
| assujetties à des | |||||||
| conventions de | |||||||
| coentreprise | |||||||
| d’exploration conclues | |||||||
| avec Loncan | 12 048 999 | – | 269 286 | (261 889) | 12 056 396 | ||
| Autres propriétés situées | |||||||
| à Sudbury | 3 282 411 | – | 18 460 | – | – | 3 300 871 | |
| Autres propriétés situées | |||||||
| en Ontario | – | 1 575 629 | 108 155 | (1 201) | (1 053 798) | 628 785 | |
| 46 282 301 $ | 159 218 256 | 34 847 163 |
(10 177 060) | (15 687 132) | 214 483 528 $ |
1) Des acquisitions de 157 109 556 $ ont été réalisées aux termes de la transaction avec Balmoral et le montant de 2 108 700 $ correspond à l’acquisition de Beschefer. Les montants liés à l’acquisition de la propriété Fenelon Gold ont été révisés afin de corriger l’erreur non significative mentionnée à la note 2 d).
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Notes afférentes aux états financiers intermédiaires résumés (en dollars canadiens) Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
6. Actifs de prospection et d’évaluation (suite)
a) Propriété Fenelon Gold
Le projet Fenelon Gold est situé dans la région administrative Nord-du-Québec à environ 75 kilomètres à l’ouest-nord-ouest de la ville de Matagami, dans la province de Québec, au Canada. En mai 2020, Wallbridge a acquis les propriétés entourant Fenelon Gold auprès de Balmoral. Wallbridge détient une participation indivise exclusive dans Fenelon Gold, compte tenu des propriétés adjacentes nouvellement acquises, collectivement appelées Fenelon Gold. Fenelon Gold est assujettie à trois redevances distinctes équivalant à une redevance calculée à la sortie de la fonderie de 4 % sur la production future, le cas échéant, provenant de 19 claims et d’un bien loué et assujetti à une redevance calculée à la sortie de la fonderie de 0 % à 1 % sur la production future, le cas échéant, provenant des autres claims. Une partie de ces redevances est assortie de clauses de rachat.
Les dépenses de 34 253 456 $ pour les deux premiers trimestres de 2021 comprennent des coûts de prospection de 33 524 826 $, un amortissement des immobilisations corporelles de 656 090 $ et une charge liée aux options sur actions de 72 540 $. Une tranche de 9 809 000 $ du recouvrement provient des crédits d’impôt remboursables du Québec relatifs aux dépenses de 2021 engagées au cours du semestre clos le 30 juin 2021 et une tranche 783 340 $ provient des crédits d’impôt remboursables du Québec et d’ajustements d’impôt découlant de la vérification fiscale d’exercices antérieurs.
Les dépenses de 34 181 215 $ pour 2020 comprennent des coûts de prospection en surface du terrain de 24 945 140 $, des coûts d’exploitation du site et de prospection souterraine de 8 532 928 $, un amortissement des immobilisations corporelles de 580 878 $ et une charge liée aux options sur actions de 122 269 $. Le recouvrement de 14 371 445 $ est lié aux crédits d’impôt du Québec.
b) Martinière (Québec)
Le projet Martinière est situé à environ 110 kilomètres à l’ouest de la ville de Matagami et fait partie du portefeuille de propriétés sur le corridor aurifère Detour-Fenelon. La société détient une participation de 100 % dans la propriété Martinière.
La majeure partie de la propriété Martinière est assujettie à une redevance de 2 % calculée à la sortie de la fonderie qui sera payable lorsque la production commerciale commencera.
c) Grasset (Québec)
La société détient une participation de 100 % dans la propriété Grasset. La propriété Grasset est située immédiatement à l’est de la propriété Fenelon et lui est adjacente. Il n’y a pas de redevances sous-jacentes à la propriété Grasset.
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Notes afférentes aux états financiers intermédiaires résumés (en dollars canadiens) Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
6. Actifs de prospection et d’évaluation (suite)
d) Detour East (Québec)
La société détient une participation de 100 % dans la propriété Detour East, à l’exception de 18 claims qui sont détenus dans une coentreprise participative avec Encana Corp. à raison de 63 %-37 % dont la société est l’exploitant. La totalité de la propriété est assujettie à une redevance calculée à la sortie de la fonderie de 2 % payable à un ancien propriétaire, qui peut être rachetée en tout temps pour 1 000 000 $ pour la première tranche de 50 % du droit à la redevance calculée à la sortie de la fonderie et 2 000 000 $ pour le reste.
Le 23 novembre 2020, la société a conclu une convention d’option (la « convention d’option de Detour ») avec une filiale entièrement détenue de Kirkland. Selon les modalités de la convention d’option de Detour, la société a accordé à Kirkland l’option d’acquérir une participation indivise d’au plus 50 % dans Detour East en finançant les dépenses à hauteur de 7 500 000 $ sur cinq ans, moyennant un engagement obligatoire de 2 000 000 $ pour les deux premières années (500 000 $ avant le premier anniversaire et 1 500 000 $ avant le deuxième anniversaire de la conclusion de la convention). Durant la période visée par l’option, Kirkland aura le droit d’agir comme exploitant de Detour East. Lorsque les conditions de l’option de Detour East seront remplies, la société et Kirkland auront formé une coentreprise à l’égard de Detour East, Kirkland agissant comme exploitant. Lorsque la coentreprise sera établie, Kirkland aura le droit d’acquérir une participation supplémentaire de 25 % dans Detour East moyennant des dépenses supplémentaires de 27 500 000 $ au cours des cinq premières années suivant l’établissement de la coentreprise. Lorsque Kirkland aura engagé des dépenses supplémentaires de 27 500 000 $, Kirkland aura acquis une participation indivise de 75 % dans Detour East. Après que Kirkland aura acquis une participation indivise de 75 %, les fonds additionnels requis seront fournis par les coentrepreneurs en proportion de leur participation dans la coentreprise. Si la société ou Kirkland décide de ne pas financer un programme, sa participation dans la coentreprise sera diluée au prorata. Si la société ou Kirkland s’engage à financer un programme, mais ne fournit pas sa quote-part du financement, sa participation dans la coentreprise sera diluée à raison de trois fois le taux proportionnel.
e) Autres propriétés situées au Québec
Le 16 mars 2021, la société et Exploration Midland inc. (« Midland ») ont modifié la convention relative à la propriété Casault de manière à faire passer les dépenses initiales requises de 750 000 $ au 30 juin 2021 à 1 250 000 $ au 31 décembre 2021 et à ramener à 500 000 $ les dépenses requises d’ici au 30 juin 2022, de sorte que des dépenses de 1 750 000 $ soient engagées d’ici au 30 juin 2022.
La société a engagé des dépenses de 125 927 $ au titre de son engagement de 1 250 000 $ au 31 décembre 2021 et elle a versé 110 000 $ à Midland en juin 2021 aux termes de la convention.
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Notes afférentes aux états financiers intermédiaires résumés (en dollars canadiens) Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
6. Actifs de prospection et d’évaluation (suite)
f) Beschefer
Le 26 février 2021, la société a conclu une convention d’option avec Goldseek Resources Inc. (« Goldseek ») permettant à Goldseek d’acquérir une participation de 100 % dans la propriété Beschefer, située dans la province de Québec. Goldseek peut exercer son option en engageant des dépenses et en émettant des actions de Goldseek sur une période de quatre ans, comme suit :
| Dépenses | Actions ordinaires | ||
|---|---|---|---|
| devant être émises | |||
| À la signature de la convention | – | $ | 750 000 |
| Au plus tard le 26 février 2022 | 500 000 | 750 000 | |
| Au plus tard le 26 février 2023 | 750 000 | 750 000 | |
| Au plus tard le 26 février 2025 | 1 750 000 | 2 033 672 | |
| 3 000 000$ | 4 283 672 |
La société a reçu 750 000 actions ordinaires de Goldseek le 9 mars 2021. Ces actions sont soumises à une période de détention de quatre mois. Conformément à la méthode comptable de la société, le montant lié aux actions a été crédité aux dépenses de prospection et d’évaluation connexes. La société ne comptabilise pas les dépenses engagées par Goldseek.
Goldseek peut accélérer ses dépenses et l’option sera effectivement exercée lorsque Goldseek aura engagé des dépenses totalisant 3 000 000 $ et émis 4 283 672 actions ordinaires.
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Notes afférentes aux états financiers intermédiaires résumés (en dollars canadiens) Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
7. Passif au titre de la prime liée aux actions accréditives et engagement au titre des dépenses admissibles relatives aux actions accréditives
| Solde au 31 décembre 2019 | 1 139 037 $ |
|---|---|
| Acquis de Balmoral Resources Inc. au 22 mai 2020 | 293 799 |
| Autres produits comptabilisés à mesure que les dépenses relatives aux actions | |
| accréditives sont engagées | (1 412 836) |
| Solde au 31 décembre 2020 | 20 000 $ |
| Prime comptabilisée dans le produit des actions accréditives | 7 161 556 |
| Autres produits comptabilisés à mesure que les dépenses relatives aux actions | |
| accréditives sont engagées | (3 321 345) |
| Solde au 30juin 2021 | 3 860 211$ |
La société a comptabilisé des primes de 7 161 556 $ dans le cadre des émissions d’actions accréditives en 2021 (néant en 2020). Elle estime la proportion du produit attribuable à la prime liée aux actions accréditives comme étant l’excédent du prix de souscription sur la valeur de marché des actions et comptabilise cette valeur comme un passif au moment de l’émission des actions. À mesure que les dépenses admissibles sont engagées, la société comptabilise une réduction proportionnelle du passif lié aux primes accréditives à titre d’autres produits dans les états consolidés du résultat net et du résultat global. Pour le semestre clos le 30 juin 2021, une réduction de 3 321 345 $ (1 198 242 $ pour le semestre clos le 30 juin 2020) du passif lié aux actions accréditives a été comptabilisée dans les autres produits.
La société s’est engagée à effectuer des dépenses admissibles à titre de frais d’exploration au Canada (« FEC ») totalisant 20 010 230 $ avant le 31 décembre 2022. Elle a renoncé aux déductions fiscales afférentes à ces dépenses en date du 31 décembre 2021. Au 30 juin 2021, la société avait engagé des dépenses d’environ 9 280 000 $.
De plus, comme l’exige la convention de souscription, la société a fourni une indemnisation aux souscripteurs d’actions accréditives d’un montant égal à l’impôt sur le résultat qui serait à payer par les souscripteurs advenant le cas où la société n’engagerait pas de FEC admissibles à l’égard desquelles elle pourrait renoncer aux déductions fiscales s’y rattachant en faveur des souscripteurs.
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Notes afférentes aux états financiers intermédiaires résumés (en dollars canadiens)
Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
8. Provision au titre des plans de fermeture
| Provision au titre du plan de fermeture, 31 décembre 2019 | 2 688 759 $ |
|---|---|
| Modification de l’estimation des dépenses liées au plan de fermeture de | |
| Broken Hammer | 2 676 646 |
| Provision pour la remise en état de la propriété Martinière découlant de l’acquisition | |
| de Balmoral | 100 000 |
| Dépenses liées au plan de fermeture de Broken Hammer au cours de l’exercice | (1 721 416) |
| Provision au titre des plans de fermeture, 31 décembre 2020 | 3 743 989 $ |
| Dépenses liées au plan de fermeture de Broken Hammer au cours du semestre clos | |
| le 30 juin 2021 | (281 415) |
| 3 462 574 $ | |
| Partie courante, 30 juin 2021 | (1 414 287) |
| Provision au titre desplans de fermeture,30juin 2021,à longterme | 2 048 287$ |
Les principales hypothèses appliquées pour déterminer l’obligation sont les suivantes : un taux d’inflation de 1,7 % et un taux d’actualisation de 0,8 % (un taux d’inflation de 1,5 % et un taux d’actualisation de 0,5 % au 31 décembre 2020). La mine Broken Hammer est inactive depuis 2015 et les activités liées au plan de fermeture sont en cours. Le solde à long terme de 958 426 $ au titre du projet Broken Hammer devrait être engagé entre 2022 et 2032, et le solde de 1 089 860 $ au titre de la propriété Fenelon Gold devrait être engagé entre 2024 et 2029. Le passif lié au plan de fermeture de Fenelon Gold est fondé sur le plan de fermeture actuel, lequel pourrait devoir être modifié en fonction des activités futures menées sur la propriété.
Au 30 juin 2021 et au 31 décembre 2020, la société avait des lettres de crédit renouvelables de un an, garanties par la trésorerie et les équivalents de trésorerie, de 1 441 105 $ à l’appui des plans de fermeture. Au 30 juin 2021, la provision à payer au titre des coûts liés aux plans de fermeture était estimée à 2 272 714 $ pour le projet Broken Hammer, à 1 089 860 $ pour la propriété Fenelon Gold et à 100 000 $ pour la propriété Martinière (2 554 129 $, 1 089 860 $ et 100 000 $, respectivement, au 31 décembre 2020).
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9. Transactions entre parties liées
La société avait conclu les transactions suivantes avec des parties liées :
| Trimestres clos les 30 juin Semestres clos les 30 juin |
Trimestres clos les 30 juin Semestres clos les 30 juin |
|---|---|
| 2021 | 2020 2021 2020 |
| Lonmin Canada Inc.(« Loncan ») a) Recouvrement des coûts facturés à Loncan plus des honoraires de 10 % (121 764) $ William Day Construction Limited (« William Day ») b) Dépenses au titre du plan de fermeture – Broken Hammer 5 375 Gemibra Media c) Services liés aux médias sociaux 12 000 |
(318 636) $ (174 412) $ (376 795) $ 32 771 5 375 55 522 – 25 100 – |
-
a) La société détient une participation de 17,8 % dans Loncan (17,8 % au 31 décembre 2020). Avec prise d’effet le 28 octobre 2019, la société a conclu une convention d’exploitant avec Loncan et reçoit des honoraires correspondant à 10 % des dépenses de prospection engagées par Loncan. En outre, à compter de cette même date, deux administrateurs de la société (trois administrateurs en 2020) et William Day sont actionnaires minoritaires de Loncan et la société siège au conseil d’administration de Loncan. Au 30 juin 2021, la société avait une créance de 310 430 $ de Loncan (196 276 $ au 31 décembre 2020). Ces transactions ont été conclues dans le cours normal des activités et elles sont comptabilisées à la valeur d’échange, soit le montant de la contrepartie établie et acceptée par les parties liées.
-
b) Shawn Day est membre du conseil d’administration et président de William Day, et il est devenu administrateur de la société en 2017. William Day a fourni les services mentionnés précédemment à la société. Au 30 juin 2021, la société avait des créditeurs de 6 074 $ (6 924 $ au 31 décembre 2020) à payer à William Day. Ces transactions ont été conclues dans le cours normal des activités et elles sont comptabilisées à la valeur d’échange, soit le montant de la contrepartie établie et acceptée par les parties liées.
En contrepartie d’un prêt consenti à la société en 2016, la société a conclu un accord de coopération donnant à William Day un droit de soumission prioritaire, selon des modalités raisonnables sur le plan commercial, sur tous les contrats visant la construction d’installations de surface et les services de transport liés aux activités d’extraction.
- c) Un dirigeant de Gemibra Media est un membre de la famille proche de Marz Kord, président et chef de la direction, et administrateur de la société. Au 30 juin 2021, la société avait une somme de 4 520 $ (2 500 $ au 31 décembre 2020) à payer à Gemibra Media. En octobre 2020, la société a conclu un contrat avec Gemibra Media visant la prestation de services liés aux médias sociaux au coût de 2 500 $ par mois pour une durée de six mois. En mars 2021, la société a conclu deux contrats visant la prestation de services liés aux médias sociaux, au site Web et de production vidéo pour un coût total de 4 000 $ par mois pour une durée de dix mois. Ces transactions ont été conclues dans le cours normal des activités et elles sont comptabilisées à la valeur d’échange, soit le montant de la contrepartie établie et acceptée par les parties liées.
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Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
10. Capitaux propres
- a) Transactions portant sur le capital social
| Nombre Capital |
|
|---|---|
| d’actions social |
|
| Solde au 31 décembre 2020 [note 2 d)] Actions émises à l’exercice de bons de souscription i) Actions émises à l’exercice d’options sur actions ii) Appel public à l’épargne par voie de prise ferme – actions accréditives iii) Frais d’émission attribuables aux actions, déduction faite de l’incidence fiscale iii) Prime liée aux actions accréditives iii) |
788 635 216 373 479 125 $ 3 585 938 4 146 385 400 000 73 896 21 063 400 20 010 230 – (1 179 517) – (7 161 556) |
| Solde au 30juin 2021 | 813 684 554 389 368 563$ |
-
i) Au cours du semestre clos le 30 juin 2021, 3 585 938 actions ordinaires ont été émises à l’exercice de bons de souscription au prix d’exercice moyen de 0,42 $, pour un produit total de 1 515 185 $. La valeur des bons de souscription exercés, soit 2 631 200 $, est incluse dans le capital social.
-
ii) Au cours du semestre clos le 30 juin 2021, 400 000 actions ordinaires ont été émises à l’exercice d’options sur actions au prix d’exercice moyen de 0,12 $, pour un produit total de 46 000 $. La valeur des options sur actions exercées, soit 27 896 $, est incluse dans le capital social.
-
iii) Le 15 avril 2021, la société a réalisé un appel public à l’épargne par voie de prise ferme par l’émission d’un nombre total de 21 063 400 actions ordinaires accréditives de la société au prix de 0,95 $ chacune (le « prix d’offre ») pour un produit brut de 20 010 230 $ revenant à la société, compte tenu de l’exercice intégral de l’option de surallocation par les preneurs fermes pour l’acquisition de 2 747 400 actions accréditives additionnelles au prix d’offre. Les actions accréditives ont été émises aux termes d’une convention de prise ferme datée du 31 mars 2021. Une commission en trésorerie correspondant à 5,5 % du produit brut du placement a été versée aux preneurs fermes.
Dans le cadre du placement, Kirkland Lake Gold Inc. (« Kirkland Lake ») était un acheteur secondaire et a acquis 2 085 277 actions ordinaires pour maintenir sa participation dans la société à environ 9,9 % (compte non tenu de la dilution) conformément aux droits antidilution conférés à Kirkland Lake par la société aux termes d’une convention de participation intervenue entre la société et Kirkland Lake en date du 6 décembre 2019. Dans le cadre du placement, les actions accréditives ont été offertes au moyen d’un prospectus simplifié daté du 12 avril 2021 et déposé dans chacune des provinces du Canada.
La société a comptabilisé une prime liée aux actions accréditives et un passif différé correspondant de 7 161 556 $ (note 7).
Les frais d’émission d’actions de 1 605 517 $ au titre de l’appel public à l’épargne ont été comptabilisés en réduction du capital social, déduction faite de l’incidence fiscale de 426 000 $.
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Notes afférentes aux états financiers intermédiaires résumés (en dollars canadiens)
Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
10. Capitaux propres (suite)
- b) Régime de rémunération fondée sur des actions
Le tableau qui suit présente un sommaire des options sur actions de la société :
| 30 juin | 2021 | 31 décembre 2020 | 31 décembre 2020 | |
|---|---|---|---|---|
| Prix | Prix | |||
| d’exercice | d’exercice | |||
| moyen | moyen | |||
| Options sur actions | Nombre | pondéré | Nombre | pondéré |
| En cours à l’ouverture de la période | 9 519 724 | 0,588 $ | 4 855 000 | 0,165 $ |
| Options sur actions de remplacement | – | – | 6 871 647 | 0,70 $ |
| Attribuées | 4 574 512 | 0,64 $ | 1 423 000 | 0,92 $ |
| Annulées | – | – | (12 000) | 0,93 $ |
| Exercées | (400 000) | 0,12 $ | (3 568 423) | 0,34 $ |
| Arrivées à échéance sans avoir été | ||||
| exercées | (734 850) | 0,85 $ | (49 500) | 0,343 $ |
| En cours à la clôture de lapériode | 12 959 386 | 0,61 $ | 9 519 724 | 0,588 $ |
Au 30 juin 2021, 8 829 474 options sur actions pouvaient être exercées (8 820 224 au 31 décembre 2020). Au 30 juin 2021, le prix d’exercice moyen pondéré des options pouvant être exercées s’établissait à 0,59 $ (0,56 $ au 31 décembre 2020). La durée de vie contractuelle résiduelle moyenne pondérée des options sur actions en cours est de 3,77 ans (2,83 ans au 31 décembre 2020).
Pour le trimestre clos le 30 juin 2021, une charge au titre des options sur actions de 334 582 $ (594 782 $ pour le trimestre clos le 30 juin 2020) a été comptabilisée dans la rémunération fondée sur des actions et une charge de 54 373 $ (82 723 $ pour le trimestre clos le 30 juin 2020) a été incorporée au coût des actifs de prospection et d’évaluation. Pour le semestre clos le 30 juin 2021, une charge au titre des options sur actions de 449 094 $ (611 348 $ pour le semestre clos le 30 juin 2020) a été comptabilisée dans la rémunération fondée sur des actions et une charge de 72 540 $ (88 468 $ pour le semestre clos le 30 juin 2020) a été incorporée au coût des actifs de prospection et d’évaluation.
Le 19 mars 2021, 4 294 200 options sur actions ont été attribuées au prix d’exercice de 0,64 $. Le 12 mai 2021, au départ à la retraite de deux administrateurs, les droits rattachés à 494 600 des options attribuées ont été acquis immédiatement le jour même; ces options arriveront à échéance le 12 mai 2022. Les 3 799 600 options sur actions restantes aux termes de cette attribution arriveront à échéance le 19 mars 2028 et les droits s’y rattachant seront acquis sur une période de trois ans (1 266 533 options par année) le 19 mars 2022, le 19 mars 2023 et le 19 mars 2024.
Le 15 juin 2021, 280 312 options sur actions arrivant à échéance le 15 juin 2028 ont été attribuées au prix d’exercice de 0,61 $. Les droits se rattachant à ces options sur actions seront acquis sur une période de trois ans (93 437 options par année) le 15 juin 2022, le 15 juin 2023 et le 15 juin 2024.
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Notes afférentes aux états financiers intermédiaires résumés (en dollars canadiens) Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
10. Capitaux propres (suite)
- b) Régime de rémunération fondée sur des actions (suite)
La juste valeur des options sur actions attribuées au cours du semestre clos le 30 juin 2021 a été estimée à 1 485 037 $ (786 552 $ pour le semestre clos le 30 juin 2020), soit 0,325 $ par action ordinaire pour le semestre clos le 30 juin 2021 (0,594 $ par action ordinaire pour le semestre clos le 30 juin 2020), à l’aide du modèle d’évaluation des options de Black-Scholes.
Les hypothèses utilisées dans le modèle d’évaluation sont les suivantes :
| 30 juin 2021 | 31 décembre 2020 | |
|---|---|---|
| Taux d’intérêt sans risque estimé | De 0,54 % à 0,58 % | De 0,29 % à 0,31 % |
| Durée de vie attendue | 3,2 ans | De 3,2 ans à 3,5 ans |
| Volatilité attendue* | De 84,2 % à 85,3 % | De 87,9 % à 94,9 % |
| Dividendes attendus | Néant | Néant |
| Taux de renonciation* | De 3,2 % à 3,3 % | 3,3 % |
- La volatilité attendue utilisée a été établie selon la volatilité historique du cours de l’action de la société sur une période équivalente à la durée de vie attendue des options avant leur date d’attribution. Le taux de renonciation est fondé sur le taux historique de renonciation au moment de l’attribution des options sur actions.
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Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
10. Capitaux propres (suite)
b) Régime de rémunération fondée sur des actions (suite)
Le tableau qui suit présente un sommaire des options sur actions en cours au 30 juin 2021 :
| Prix d’exercice | Nombre | Exerçables | Date d’expiration |
|---|---|---|---|
| 0,930 $ | 160 000 | 160 000 | 11 juillet 2021 |
| 1,270 $ | 124 250 | 124 250 | 7 novembre 2021 |
| 0,990 $ | 248 500 | 248 500 | 23 décembre 2021 |
| 1,100 $ | 1 269 124 | 1 269 124 | 2 mars 2022 |
| 0,640 $ | 494 600 | 494 600 | 12 mai 2022 |
| 0,085 $ | 105 000 | 105 000 | 5 juin 2022 |
| 0,075 $ | 100 000 | 100 000 | 9 novembre 2022 |
| 0,075 $ | 450 000 | 450 000 | 5 juillet 2023 |
| 0,250 $ | 191 700 | 191 700 | 7 septembre 2023 |
| 0,165 $ | 400 000 | 400 000 | 7 décembre 2023 |
| 0,155 $ | 1 275 000 | 1 275 000 | 3 janvier 2024 |
| 0,175 $ | 200 000 | 200 000 | 28 janvier 2024 |
| 0,250 $ | 624 800 | 624 800 | 12 avril 2024 |
| 0,420 $ | 200 000 | 200 000 | 21 juillet 2024 |
| 0,785 $ | 200 000 | 200 000 | 8 décembre 2024 |
| 0,660 $ | 1 597 500 | 1 597 500 | 30 janvier 2025 |
| 0,930 $ | 1 139 000 | 1 139 000 | 11 mai 2025 |
| 0,770 $ | 100 000 | 50 000 | 12 décembre 2025 |
| 0,640 $ | 3 799 600 | – | 19 mars 2028 |
| 0,610 $ | 280 312 | – | 15 juin 2028 |
| Options en cours | 12 959 386 | 8 829 474 |
Le tableau qui suit présente un sommaire des unités d’actions différées (les « UAD ») de la société :
| 30 juin 2021 | 31 décembre 2020 | |
|---|---|---|
| UAD | Nombre | Nombre |
| En cours à l’ouverture de l’exercice | 6 420 004 | 7 211 107 |
| Attribuées | 182 256 | 205 361 |
| Exercées | – | (996 464) |
| En cours à la clôture de la période | 6 602 260 | 6 420 004 |
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WALLBRIDGE MINING COMPANY LIMITED TSX | WM
Notes afférentes aux états financiers intermédiaires résumés (en dollars canadiens)
Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
10. Capitaux propres (suite)
b) Régime de rémunération fondée sur des actions (suite)
En janvier 2021, un nombre total de 77 924 UAD ont été attribuées à des administrateurs de la société en guise de règlement des jetons de présence de 60 625 $ à payer pour 2020. En avril 2021, 104 332 UAD ont été attribuées à des administrateurs de la société en guise de règlement des jetons de présence de 66 250 $ à payer pour le premier trimestre de 2021. En juillet 2021, 176 315 UAD ont été attribuées à des administrateurs de la société en guise de règlement des jetons de présence de 93 447 $ à payer pour le deuxième trimestre de 2021 et 3 666 980 UAD ont été converties en actions ordinaires par les administrateurs retraités de la société.
c) Bons de souscription d’actions
Chaque bon de souscription donne à son porteur le droit d’acheter une action ordinaire.
Le tableau qui suit présente les actions réservées par la société aux fins d’émission au 30 juin 2021 :
| 30 juin | 2021 | 31 décembre | 2020 | |
|---|---|---|---|---|
| Bons de souscription | Nombre | Prix | Nombre | Prix |
| moyen | moyen | |||
| En cours à l’ouverture de la période | 4 088 423 | 0,49 $ | 6 591 591 | 0,60 $ |
| Émis | – | – | 500 000 | 1,00 $ |
| Bons de souscription de remplacement | – | – | 4 941 220 | 0,40 $ |
| Arrivés à échéance sans avoir été exercés | (2 485) | 0,43 $ | – | – |
| Exercés | (3 585 938) | 0,35 $ | (7 944 388) | 0,56 $ |
| En cours à la clôture de lapériode | 500 000 | 1,00$ | 4 088 423 | 0,49$ |
Aucun bon de souscription n’a été émis au cours du semestre clos le 30 juin 2021.
Il y avait 500 000 bons de souscription en cours et pouvant être exercés au 30 juin 2021. Leur prix d’exercice est de 1,00 $ et ils arriveront à échéance le 17 mars 2025.
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WALLBRIDGE MINING COMPANY LIMITED TSX | WM
Notes afférentes aux états financiers intermédiaires résumés (en dollars canadiens) Trimestre et semestre clos le 30 juin 2021 (non audité)
11. Engagements et éventualités
Éventualités
Diverses questions de nature juridique, fiscale et environnementale sont en cours à l’occasion en raison de la nature des activités de la société. Bien que l’issue des litiges en cours ou en instance au 30 juin 2021 ne puisse être prédite avec certitude, la direction estime qu’il est plus probable qu’improbable que ces litiges n’entraîneront pas de sortie de ressources pour régler l’obligation; par conséquent, aucun montant n’a été comptabilisé.
Engagements
-
Au 30 juin 2021, l’obligation d’engagement de dépenses liées aux actions accréditives de la société était d’environ 238 000 $ pour l’Ontario et d’environ 10 730 000 $ pour le Québec.
-
En décembre 2020, la société a signé une entente avec l’Université McGill visant le parrainage d’un projet de recherche sur le district aurifère de Detour Fenelon, pour un montant de 240 000 $ qui est payable à raison de 60 000 $ par année pendant quatre ans. Le premier paiement a été effectué en janvier 2021.
-
La société s’est engagée à verser au plus 1 500 000 $ pour la réfection de la route facilitant l’accès à la faille géologique Sunday Lake située près de Matagami, au Québec. Le coût total du projet de réfection de la route est estimé à 6 500 000 $; le gouvernement du Québec paiera le reste de la facture. Le calendrier des dépenses n’a pas encore été annoncé.
12. Événements postérieurs à la date de clôture
Le 12 août 2021, le plan de fermeture révisé de la société visant Fenelon a été approuvé par le ministère de l’Énergie et des Ressources naturelles (le « MERN »). Le plan de fermeture tient compte de l’ajout des frais liés à la récupération des déchets de roche stériles résultant des activités de mise en valeur souterraine qui seront amassés au cours des douze prochains mois. Maintenant que son plan de fermeture a été approuvé, la société doit augmenter la garantie financière donnée au MERN, de sorte qu’elle passe de 1 089 960 $ à 2 908 600 $.
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