Totens Sparebank — Proxy Solicitation & Information Statement 2010

Apr 15, 2010

Til Forstanderskapets medlemmer og varamedlemmer.

Lena, 15. april 2010

INNKALLING TIL VALGMØTE I FORSTANDERSKAPET I TOTENS SPAREBANK

Det innkalles med dette til forstanderskapsmøte i Totens Sparebank i

Bankens lokaler på Lena, torsdag 22. april 2010 kl 18:00.

Eventuelle forfall meldes til banken på telefon 61 14 12 00 eller u.lindberg@totenbanken.no innen fredag 17.april.

Følgende saker er til behandling:

1. Opptegnelse over frammøte.
2. Godkjennelse av innkalling og dagsorden.
3. Valg av 2 forstandere til å underskrive protokollen sammen med møteleder.
4. Valg.
5. Honorar tillittsvalgte.
6. Erverv egne egenkapitalbevis
7. Vedtektsendring, 2. gangs behandling

Denne innkallingen sendes alle forstandere. Innkallingen sendes også alle varamedlemmer for informasjon. Disse vil imidlertid få særskilt innkalling hvis de må møte.

I henhold til Sparebanklovens § 11 så innkalles også styret, revisor og kontrollkomité.

Med hilsen

Totens Sparebank

Roar Løken Lunder

-leder i forstanderskapet-

---

Møteinnkalling 22. april 2010
Side 2 av 10

---

Vedlegg sak 4, Valg

Valgkomiteens bakgrunn for innstillingene:

Forstanderskapets valgkomite har hatt 4 arbeidsmøter, samt samtaler med potensielle styremedlemmer. På første møte i valgkomiteen deltok adm. banksjef og styrets leder for å informere om myndighetenes krav til spesifikk kompetanse på styremedlemmer. Styrets leder har deltatt i samtalene med potensielle varamedlemmer tilstyret.

Valgkomiteens leder har hatt telefonsamtaler med avtroppende og påtroppende kandidater.

På bakgrunn av komiteens arbeid så innstilles det på følgende kandidater:

Representanter valgt i egne valgmøter

Innskyter Østre Toten
Jon Nisja (varamedl)	Odd Erik Mjörlund	2010 – 2011	ny
Liv Berit Kløvrud (varamedl)	Arnhild Kløvrud	2010 – 2011	ny
Innskyter Vestre Toten
Sigrid Haugen (varamedl)	Sigrid Haugen	2010 – 2011	gjv
Tore Østeng (varamedl)	Tore Østeng	2010 – 2011	gjv
Innskyter Gjøvik
John Kraby-Svendsen (medl)	John Kraby-Svendsen	2010 – 2014	ny
Lars Klæthe (varamedl)	Lars Klæthe	2010 – 2011	gjv
Kirsti Tokvam (varamedl)	Kirsti Tokvam	2010 – 2011	gjv
Egenkapitalbeviseiere
Ole Jac Skattum (medl)	Else Nordvik Solberg	2010 – 2014	ny
Ingeborg Laeskogen (medl)	Ulf Bekkelund	2010 – 2014	ny
Ulf Bekkelund (varamedl)	Jørn Wroldsen	2010 – 2014	ny
Else Nordvik Solberg (varamedl)	Olav Berg	2010 – 2013	ny
	(valgt i Else N. Soblergs resterende valgperiode)
Ansatte
Johnny Nyborg (medl)	Johnny Nyborg	2010 – 2014	gjv
Harald Mjörlund (medl)	Erik Evensen	2010 – 2014	ny
Håkon Kvam (medl)	Håkon Kvam	2010 – 2014	gjv
Sissel Kjelstad (medl)	Åse Øye	2010 – 2014	ny
Jan Sverre Seierstad (medl)	Annie Dahl	2010 – 2012	ny
	(valgt i J.S.Seierstads resterende valgperiode)
Henry Ballo (varamedl)	Åge Nicolaisen	2010 – 2012	ny
Thora E. Fjørkenstad (varamedl)	Thora E. Fjørkenstad	2010 – 2012	gjv
Åse G. Brennbakken (varamedl)	Knut Eskild	2010 – 2012	ny

*Forstanderskapets leder:

På valg

Roar Løken Lunder

Valgkomiteens forslag

Roar Løken Lunder

Valgperiode

2010 – 2011 gjv

*Forstanderskapets nestleder:

På valg

Erik Hørthe
Erik Hørthe
2010 – 2011 gjv

*Styret:

På valg

Ole Festad Lund
Geir Stenseth
Magne Torpen

Arild N. Ødegård (1. vara)
Erland Opsahl (2. vara)
Anita Hager (3. vara)
Ann Kristin Haugen
Henry Ballo

Valgkomiteens forslag

Ole Festad Lund
Geir Stenseth
Magne Torpen

Marianne Olssøn (1. vara)
Erland Opsahl (2. vara)
Anita Hager (3. vara)
Ann K. Haugen (ansatte 1. vara)
Henry Ballo (ansatte 2. vara)

Valgperiode

2010 – 2012 gjv
2010 – 2012 gjv
2010 – 2012 gjv
2010 – 2011 gjv
2010 – 2011 gjv
2010 – 2011 gjv

Ikke på valg:

Lise Tollefsrud
Steinar Nordengen
Jan Sverre Seierstad (ansattes repr)

Møteinnkalling 22. april 2010
Side 3 av 10

---

Møteinnkalling 22. april 2010
Side 4 av 10

*Styrets leder:

Ole Festad Lund
Ole Festad Lund
2010 – 2012
gjv

*Styrets nestleder:

Geir Stenseth
Geir Stenseth
2010 – 2012
gjv

*Kontrollkomite:

På valg
Åse S. Hovden (medl)
Jan Kåre Testad (varamedl)

Valgkomiteens forslag
Åse S. Hovden
Jan Kåre Testad

Valgperiode
2010 – 2012
2010 – 2012
gjv
gjv

Ikke på valg:
Ketil R. Sveen
Inger Rian
(leder)
(medl)

*Gavekomite:

På valg
Sigmund Hagen (medlem)
Harald Udnæseth (medlem)
Håkon Kvam (ansattes repr)

Valgkomiteens forslag
Kari Røssum
Oddbjørn Dyrud
Håkon Kvam

Valgperiode
2010
2010
2010
2010
gjv

Kari Røssum (vara)
Oddbjørn Dyrud (vara)
Håkon Kvam (ansattes vara)

Synøve Mjølnerød
Sissel Gaarder Skaug
Annie Dahl

ny
ny
ny
gjv

*Valgkomite:

På valg
Øistein Andreassen (medlem)
Kari Røssum (medlem)
Bjarne Dysthe (medlem)

Valgkomiteens forslag
Arnfinn Pedersen
Kari Røssum
Bjarne Dysthe

Valgperiode
2010 – 2012
2010 – 2012
2010 – 2012
nj
gjv
gjv

Ulf Bekkelund (vara)
Nina Balke (vara)
Gunnar Gjerdalen (vara)
Kjell Arne Nyhus (vara)

2010 – 2011
2010 – 2011
2010 – 2011
2010 – 2011
gjv

Ikke på valg:
John Kraby-Svendsen (medl)
Harald Udnæseth (medl)
Sissel G. Skaug (medl)
Johnny Nyborg (medl)

*Leder valgkomite:

På valg
Bjarne Dysthe

Valgkomiteens forslag
Harald Udnæseth

Valgperiode
2010 – 2011
ny

Valgkomiteens forslag til vedtak:
Forstanderskapet tar innskytere og egenkapitalbeviseieres valg, samt de ansattes valg til etterretning.
Forstanderskapet følger valgkomiteens inntillinger, og velger foreslåtte kandidater til de respektive verv.

---

*)Kort presentasjon nye kandidater:

Navn	Verv	Presentasjon
Mjørlund, Odd Erik	Innskyster, vara, Østre Toten	41 år. Bosatt på Tømmerholshøgda på Kapp. Byggfag. Eget firma (Geoplan) Plan- og bygningsoppmåling
Kløvrud, Arnhild	Innskyster, varamedlem, Østre Toten	53 år. Bosatt på Kapp. Utdannet innen regnskap. Jobber hos Toten Tre, samt Warholm Regnskap.
Solberg, Else Nordvik	Egenkapitalbeviseier, medl	54 år. Bosatt på Gjøvik Sekretær i rådgivende bygningsfirma Utleie av forretningeiendommer.
Bekkelund, Ulf	Egenkapitalbeviseier, medl	66 år. Bosatt på Gjøvik. Grafisk formgiver. Selvstendig næringdrivende
Jørn Wroldsen	Egenkapitalbeviseier, varamedl	58 år. Bosatt på Gjøvik. Rektor ved Gjøvik Ingeniørhøgskole
Olav Berg	Egenkapitalbeviseier, varamedl	60 år. Bosatt på Moelv Siv.ing. Ansatt i NVE, Hamar
Olsson, Marianne	Styret, varamedlem	41 år. Bosatt på Helgøya. Advokat. Partner i advokatfirmaet Mageli ANS. Gårdbruker.

Møteinnkalling 22. april 2010
Side 5 av 10

---

Vedlegg sak 5, Honorar tillitsvalgte

Valgkomiteens begrunnelse

Det er foretatt sammenligninger med 4 andre banker på vår størrelse.

Totens Sparebank sine satser harmonerer med det våre sammenlignbare banker opererer med.

I fjor forble satsene uendret.

På denne bakgrunn så er valgkomiteens innstilling at honorarsatsene for 2009/2010 blir som foreslått nedenfor:

Godtgjøring tillitsvalgte		Dagens satser	Valgkomiteens forslag til endring for 2010/2011
Forstanderskapets leder	kr	40.000	Ingen endr
Forstanderskapets nestleder	kr	1.500
Pr. møte	Ingen endr
Forstanderskapets møtende medlemmer	kr	1.500
pr møte	Ingen endr
Styrets leder	kr	130.000	140.000
Styrets nestleder	kr	80.000	85.000
Styrets øvrige medlemmer	kr	70.000	Ingen endr
Styrets varamedlemmer	kr	3.000
pr. møte	Ingen endr
Styret, ansattes fast møtende vararepresentant	kr	3.500
pr møte	Ingen endr
Kontrollkomiteens leder	kr	80.000	Ingen endr
Kontrollkomiteens medlemmer	kr	50.000	Ingen endr
Kontrollkomiteens varamedlem	kr	40.000	Ingen endr
Valgkomiteens leder	Kr	2.000
pr. møte	Ingen endr
Medlemmer av valgkomiteer og gavekomité	kr	1.500
pr møte	Ingen endr

Kjøregodtgjørelse utbetales ikke for tillitsvalgte som er bostatt i Østre Toten, Vestre Toten og Gjøvik til ordinære møter i styret, kontrollkomité, forstandskap og forstanderskapets valg- og gavekomité. Tillitsvalgte bosatt utenfor disse kommunene får dekket kjøring etter statens satser. Diettgodtgjørelse utbetales ikke.

Representasjonsutgifter dekkes etter vanlige satser for kjøregodtgjørelse/utgiftsdekning.

Valgkomiteens forslag til vedtak:

Forstanderskapet følger valgkomiteens inntilinger, og vedtar at honorarsatsene for 2010/2011 blir som foreslått.

Møteinnkalling 22. april 2010

---

Møteinnkalling 22. april 2010
Side 7 av 10

Vedlegg sak 6, Erverv egne egenkapitalbevis

-Følgende forslag foreslås vedtatt i møte 22. april 2010:

"Styret i Totens Sparebank gis fullmakt til å erverve egenkapitalbevis utstedt av Totens Sparebank på følgende betingelser:

• 1. Fullmakten begrenses oppad til 400.000 egenkapitalbevis pålydende NOK 60 totalt pålydende NOK 24.000.000. Dette er 9,36% av sparebankens samlede utstedelse av egenkapitalbevis pr i dag.
• 1. Kjøpesummen skal være mellom NOK 50 og NOK 150 pr egenkapitalbevis. All omsetning skal skje over Oslo Børs.
• 1. Styret står fritt mht hvordan egne egenkapitalbevis skal erverves og avhendes.
• 1. Fullmakten må benyttes innen 01. mai 2011.
• 1. Fullmakten er betinget av Finanstilsynets godkjenning, og skal registreres i Foretaksregisteret."

Styrets forslag til vedtak:

Forstanderskapet gir styret fullmakt til å erverve egne egenkapitalbevis etter nevnte forutsetninger.

Vedlegg sak 7, vedteksendringer, 2. gangs behandling

Sparebankloven, finansieringsvirksomhetsloven og flere andre lover som berører vår bransje er blitt endret i løpet av 2009. I den forbindelse ble også normalvedtektene for sparebanker tilpasset det nye regelverket.

Styret har gjennomgått eksisterende vedtekter – og justert disse etter forslagene i de reviderte normalvedtektene.

På bakgrunn av dette foreslås følgende endringer:

Alle betegnelser som grunnfondsbevis endres til egenkapitalbevis

Alle betegnelser som grunnfondsbeviseiere endres til egenkapitalbeviseiere

Kredittilsynet endres til Finanstilsynet

§1 – 1, siste avsnitt (firma, kontorkommune, formål)

Stiftere eller andre har ikke rett til utbytte av virksomheten utover utbytte på egenkapitalbevis.

Ordlyden er endret i siste del av setningen. "Forrentning av grunnfondsbevis" er endret til "utbytte på egenkapitalbevis".

---

§2 – 1, andre avsnitt (grunnfondet)

Med Kongens samtykke har Forstanderskapet vedtatt å utstede omsettelige og utbytteberettigede egenkapitalbevis med representasjonsrett i Forstanderskapet i henhold til finansieringsvirksomhetsloven.

Ordlyden er endret i deler av setningen. "Rentebærende grunnfondsbevis" er endret til "utbytteberettigede egenkapitalbevis" og "kan forstanderskapet" er endret til "har forstanderskapet.

§2 – 1, tredje avsnitt (grunnfondet)

Sparebankens eierandelskapital i henhold til foranstående ledd utgjør NOK 256.392.000 fordelt på 4.273.200 egenkapitalbevis à kr 60 fullt innbetalt

Ordlyden er endret fra "grunnfondsbeviskapital" til "eierandelskapital"

§ 3-1 (fortanderskapet)

Leder og nestleder velges i særskilt valg. Valgene gjelder for 1 år

2 siste setninger er nye.

§ 3-5, nytt andre avsnitt, (egenkapitaleiernes deltagelse i valget til forstanderskapet)

Hvert egenkapitabevis gir en stemme. Ingen egenkapitalbeviseiere kan stemme for mer enn 10 % av samtlige stemmeberettigede egenkapitalbevis eller avgi mer enn 20 % av de stemmer som er representert i valgmøtet.

Dette punktet var tidligere nedfelt i verdipapirregisterloven men er nå tatt ut – men i den nye loven av 01.07.2009 så står det i § 2b-10 at dette bør framgå av bankens vedtekter.

§ 3-5, nytt tredje avsnitt, (egenkapitaleiernes deltagelse i valget til forstanderskapet)

For øvrig gjelder egenkapitalbevisforskriften §§ 3 - 9 for egenkapitalbeviseiernes valg til Forstanderskapet.

Nytt avsnitt

§ 4 – 1, første avsnitt (kontrollkomiteen)

Forstanderskapet velger annethvert år en kontrollkomité med tre medlemmer og ett varamedlem. Ett medlem skal tilfredsstille de krav som stilles til dommere etter lov av * 13. august 1915 om domstolene,

Endring av ordlyd.

§ 4-1, ny setning i andre avsnitt (kontrollkomiteen)

Leder og nestleder velges av forstanderskapet ved særskilte valg. Valgene gjelder for 2 år.

Setning 2 er ny.

§ 5-1, ny setning i andre avsnitt (styret)

Leder og nestleder velges av forstanderskapet ved særskilte valg. Valgene gjelder for 2 år

Setning 2 er ny.

Møteinnkalling 22. april 2010
Side 8 av 10

---

§ 5 – 1, femte avsnitt

Samtlige valgte medlemmer velges for to år og varamedlemmer for ett år.

3 siste setninger i avsnittet fjernes

§ 5 – 4, Revisjonsutvalg

Banken skal ha et revisjonsutvalg som skal velges av og blant styrets medlemmer. Revisjonsutvalget skal være et forberedende og rådgivende arbeidsutvalg for styret.

Revisjonsutvalget skal samlet ha den kompetanse som ut fra bankens organisasjon og virksomhet er nødvendig for å ivareta sine oppgaver. Minst ett av medlemmene i revisjonsutvalget skal være uavhengig av virksomheten og ha kvalifikasjoner innen regnskap eller revisjon. Styremedlemmer som er ledende ansatte, kan ikke velges til medlemmer av revisjonsutvalget.

Revisjonsutvalget skal:

a) forberede styrets oppfølgning av regnskapsrapporteringsprosessen,
b) overvåke systemene for intern kontroll og risikostyring samt bankens internrevisjon om slik funksjon er etablert
c) ha løpende kontakt med bankens valgte revisor om revisjonen av årsregnskapet,
d) vurdere og overvåke revisors uavhengighet, jf. revisorloven kapittel 4, herunder særlig i hvilken grad andre tjenester enn revisjon som er levert av revisor eller revisjonsselskapet utgjør en trussel mot uavhengigheten.

Ny § 5-4 Revisjonsutvalg

§ 5 – 5, omnummerering av paragraf, (daglig leders ansvar og plikter)

Ny § 5-5 er tidligere § 5-4 (omnummerering)

§ 7 – 1 – andre avsnitt (årsoppgjøret, beretninger, tidsfrister)

Når revisor har lagt fram sin beretning, jfr. revisorloven § 5-6, og kontrollkomiteen har gitt sin melding med uttalelse om hvorvidt resultatregnskapet og balansen bør fastsettes som bankens regnskap, jfr. sparebanklovens § 13, 7. ledd, skal styret sende årsoppgjøret, revisjonsberetning og kontrollkomiteens melding til samtlige representanter innen 8 dager før det forstanderskapsmøte som behandler årsregnskapet.

Ny lovhenvisninger, samt endring av ordlyd

§ 7 – 1 – tredje avsnitt (årsoppgjøret, beretninger, tidsfrister)

Forstanderskapet trer sammen hvert år som bestemt i sparebanklovens § 11, 1. ledd, bokstav b for å ta imot styrets årsberetning, revisjonsberetning og kontrollkomiteens melding og fastsette bankens regnskap og det årlige utbytte på egenkapitalbevisene.

Endring av ordlyd

Møteinnkalling 22. april 2010
Side 9 av 10

---

§ 7 – 2, ny (årsoppgjøret, beretninger, tidsfrister)

Når dokumenter som gjelder saker som skal behandles i forstanderskapet, er gjort tilgjengelige på bankens internettsider, gjelder ikke lovens krav om at dokumentene skal sendes til forstanderskapets medlemmer eller andre som etter loven skal motta slike dokumenter. Dette gjelder også dokumenter som etter lov skal inntas i eller vedlegges innkallingen til forstanderskapet. Et medlem i forstanderskapet eller andre som etter loven skal motta slike dokumenter kan likevel kreve å få tilsendt dokumenter som gjelder saker som skal behandles i forstanderskapet.

Punktet ønskes tatt inn i vedtektene for å muliggjøre elektronisk distribusjon av dokumenter i de tilfeller der dette, ut i fra en totalvurdering, fremstår som hensiktsmessig. Dette gjelder i første rekke årsrapportene.

§ 8 – 1, ny setning (revisjonen)

Revisjonsutvalgets uttalelse om forslag til revisor forelegges forstanderskapet før valget. Ny setning i 1. ledd i samsvar med normalvedtektene

§ 9 – 1, overskudd – gaver (første avsnitt)

Overskuddet av bankens virksomhet etter fradrag av utbytte på egenkapitalbevis skal legges til sparebankens fond. Ved beregning av overskudd gjelder finansieringsvirksomhetsloven § 2b – 18 første ledd. Endring ordlyd, samt ny setning i 1. ledd i samsvar med normalvedtektene

§ 9 – 1, overskudd – gaver (andre avsnitt)

Gaver og utbytte kan bevilges i samsvar med finansieringsvirksomhetsloven § 2b-18. Endring ordlyd, samt ny lovhenvisning.

§ 11 – 1, vedtektsendringer

Vedtaket kan ikke settes i verk før det er godkjent av Finanstilsynet. Endring ordlyd

§ 11 – 2, vedtektsendringer

Disse vedtekter trer i kraft når de er godkjent i henhold til sparebankloven § 5 siste punktum. Fra samme tid oppheves tidligere vedtekter, fastsatt av Finanstilsynet 5. juli 1978 og senere endringer, sist godkjent av Finanstilsynet 15.07.2008 Endring ordlyd

Styrets forslag til vedtak:

Forstanderskapet vedtar styrets forslag til vedtektsendringer.

Møteinnkalling 22. april 2010
Side 10 av 10