Telenor ASA — M&A Activity 2021

Apr 8, 2021

Telenor og Axiata i diskusjoner om sammenslåing av sine malaysiske operasjoner

Telenor og Axiata i diskusjoner om sammenslåing av sine malaysiske operasjoner

Telenor Group og Axiata Group Berhad er i samtaler om en potensiell sammenslåing av sine mobilvirksomheter, Celcom og Digi, i Malaysia (Selskapet).

Begge parter vil ha en lik eierandel på 33,1% i Selskapet. Som en del av transaksjonen vil Axiata motta nyutstedte aksjer i Digi, et kontantvederlag fra ny gjeld i Selskapet på rundt USD 400 millioner (rundt NOK 3,4 milliarder) og rundt USD 70 millioner (rundt NOK 600 millioner) fra Telenor.

Partene har et felles mål om å skape en ledende malaysisk telekomoperatør. Transaksjonen vil realisere synergier og bidra til aksjonærverdier i tråd med strategien om å videreutvikle Telenors portefølje i Asia.

Axiata og Telenor har som mål å ferdigstille avtalen innen andre kvartal 2021 etter at due diligence er gjennomført. Det er ikke sikkert at diskusjonene vil føre frem til en endelig avtale mellom partene.

Transaksjonen vil være gjenstand for godkjenning fra respektive aksjonærer i Celcom og Digi, nødvendige regulatoriske godkjenninger og andre vanlige vilkår og betingelser.

Proforma driftsinntekter for Selskapet vil være rundt USD 3 milliarder (rundt 25,5 milliarder kroner) med en EBITDA på rundt USD 1,4 milliarder (rundt 11,7 milliarder kroner). Selskapet vil ha i overkant av 19 millioner mobilkunder.

Telefonkonferanse for analytikere og presse kl. 09:00 i dag

Telenor arrangerer en telefonkonferanse med finansdirektør Tone Hegland Bachke kl. 09.00 CEST i dag. For å delta på telefonkonferansen ringer du inn på 2100 2610, med deltakerkode 3008393. Vi anbefaler å ringe inn i god tid da løsningen krever registrering. Opptak og utskrift fra telefonkonferansen vil også bli gjort tilgjengelig på telenor.com/investors.

Investorkontakter:

Øystein Myrvold, tel: 992 30 460

Håkon Hatlevik, tel: 901 46 070

Kristine Devold, tel: 900 50 780