Telefonica S.A. — Capital/Financing Update 2020

May 13, 2020

TELEFÓNICA, S.A. de conformidad con lo establecido en la legislación del mercado de valores, comunica la siguiente

OTRA INFORMACIÓN RELEVANTE

En relación con la comunicación de otra información relevante publicada hoy, 13 de mayo de 2020 (número de registro 2.193), TELEFÓNICA, S.A., a través de su filial TELEFÓNICA EMISIONES, S.A.U., ha cerrado en el día de hoy el precio (pricing) y los términos y condiciones de una emisión de bonos (notes) en el euromercado, al amparo de su Programa de emisión de deuda Guaranteed Euro Programme for the Issuance of Debt Instruments (Programa EMTN), registrado por el Central Bank of Ireland como autoridad competente del mercado regulado de la Bolsa de Valores de Irlanda (The Irish Stock Exchange plc, trading as Euronext Dublin), el pasado 14 de abril de 2020, con la garantía de TELEFÓNICA, S.A., por un importe agregado de 2.000 millones de euros.

Esta emisión se divide en dos tramos. El primero de ellos, por un importe de 1.250 millones de euros, con vencimiento el 21 de agosto de 2027, un cupón anual del 1,201% y un precio de emisión de 100,005%. El segundo de ellos, por un importe de 750 millones de euros, con vencimiento el 21 de mayo de 2032, un cupón anual del 1,807% y un precio de emisión a la par.

El desembolso y cierre de esta emisión está previsto que se realice el 21 de mayo de 2020.

En Madrid, a 13 de mayo de 2020.

COMISIÓN NACIONAL DEL MERCADO DE VALORES - MADRID –

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