Schouw & Co. — M&A Activity 2012

Dec 19, 2012

Schouw & Co. har i dag indgået aftale om at sælge den helejede dattervirksomhed
Martin Professional til en dattervirksomhed til amerikanske Harman
International Industries, Incorporated. Aftalen er indgået med sædvanlige
forbehold for bl.a. de relevante myndigheders godkendelse.

Den samlede værdi af transaktionen er ca. 917 mio. kr., idet der er aftalt en
pris på gældfri basis på 110 mio. euro, svarende til ca. 820 mio. kr., for den
samlede virksomhed eksklusive Martins to ejendomme i Frederikshavn, som
overdrages til Schouw & Co. inden closing. De to ejendomme har en bogført værdi
på 97 mio. kr., og de vil efter overdragelsen være udlejet til Martin på
markedsvilkår. For ejendommen på Niels Bohrs vej er der indgået en lang
lejeaftale, mens der for ejendommen på Saltebakken er indgået en kort
lejeaftale.

Salget af Martin vil tilføre Schouw & Co. en regnskabsmæssig avance, og
størrelsen vil afhænge af tidspunktet for endelig closing. Med en forventet
closing i løbet af 1. kvartal 2013, er det vurderingen, at den regnskabsmæssige
avance samlet set vil udgøre i størrelsesordenen 250 mio. kr. I årsrapporten
for 2012 vil Martin indgå under ophørende aktiviteter, og avancen vil blive
indregnet i 2013.

Harman designer, fremstiller og sælger en bred vifte af audio- og
infotainmentløsninger til underholdningsindustrien samt automobil- og
forbrugermarkederne, og er kendt for brands som AKG, Harman Kardon, Infinity og
JBL. Harman er noteret på børsen i New York, omsætter for ca. 25 mia. kr. og
har ca. 13.400 medarbejdere.

Schouw & Co. vil udsende en separat selskabsmeddelelse, når myndighedernes
godkendelse er opnået og endelig closing på salget er gennemført. Det
forventes, at en redegørelse for indregningen af salget kan fremgå af
koncernens årsrapport for 2012, som offentliggøres den 6. marts 2013.

Aktieselskabet Schouw & Co.

Jørn Ankær Thomsen Jens Bjerg Sørensen
Bestyrelsesformand Adm. direktør

Eventuelle spørgsmål bedes rettet til adm. direktør Jens Bjerg Sørensen på
telefon +45 86 11 22 22.