AI assistant
Sampo Oyj — Interim / Quarterly Report 2016
Feb 8, 2017
3237_er_2017-02-08_2e5b817f-7a9a-41c3-be1f-98f3cd8bf716.pdf
Interim / Quarterly Report
Open in viewerOpens in your device viewer
TILINPÄÄTÖSTIEDOTE
SISÄLTÖ
| Yhteenveto | 3 |
|---|---|
| Neljäs vuosineljännes lyhyesti | 5 |
| Liiketoiminta-alueet | 6 |
| Vahinkovakuutus | 6 |
| Osakkuusyhtiö Nordea Bank AB | 9 |
| Henkivakuutus | 11 |
| Omistusyhteisö | 13 |
| Muutokset konsernirakenteessa | 14 |
| Pakollinen ostotarjous Topdanmarkin osakkeista | 14 |
| Mandatum Lifen jakelusopimus Danske Bankin kanssa | 14 |
| Muut tapahtumat | 16 |
| Henkilöstö | 16 |
| Osakkeet ja osakepääoma | 16 |
| Sisäiset osingot | 18 |
| Luottoluokitukset | 18 |
| Vakavaraisuus | 19 |
| Velkarahoitus | 20 |
| Tulevaisuuden näkymät | 22 |
| Näkymät vuodelle 2017 | 22 |
| Konsernin suurimmat riskit ja epävarmuustekijät lyhyellä aikavälillä | 22 |
| Voitonjakoehdotus | 23 |
| Taulukot | 25 |
| Konsernin taloudellinen kehitys | 25 |
| Tunnuslukujen laskentakaavat | 26 |
| Konsernin laaja tuloslaskelma kvartaaleittain | 28 |
| Konsernin laaja tuloslaskelma, IFRS | 29 |
| Konsernitase, IFRS | 30 |
| Laskelma oman pääoman muutoksista, IFRS | 31 |
| Konsernin rahavirtalaskelma, IFRS | 32 |
| Liitetiedot | 33 |
| Tilinpäätöksen laatimisperiaatteet | 33 |
| Laaja tuloslaskelma segmenteittäin | |
| 1.1.–31.12.2016 | 34 |
| Laaja tuloslaskelma segmenteittäin 1.1.–31.12.2015 |
35 |
| Tase segmenteittäin 31.12.2016 | 36 |
| Tase segmenteittäin 31.12.2015 | 37 |
| Muut liitetiedot | 38 |
| 1 Vakuutusmaksut | 38 |
| 2 Sijoitustoiminnan nettotuotot | 39 |
| 3 Korvauskulut | 42 |
| 4 Henkilöstökulut | 43 |
| 5 Aineettomat hyödykkeet | 44 |
| 6 Rahoitusvarat | 45 |
| 7 Johdannaissopimukset | 46 |
| 8 Käypien arvojen määritys ja hierarkia | 47 |
| 9 Tason 3 käypään arvoon arvostettavien rahoitusvarojen muutokset | 50 |
| 10 Tason 3 käypään arvoon arvostettavien rahoitusvarojen herkkyysanalyysi | 52 |
| 11 Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevat sijoitukset | 52 |
| 12 Velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista | 53 |
| 13 Velat sijoitussidonnaisista vakuutus- ja sijoitussopimuksista | 55 |
| 14 Rahoitusvelat | 55 |
| 15 Ehdolliset velat ja sitoumukset | 56 |
| 16 Vahinkovakuutuksen tulosanalyysi | 58 |
| 17 Myytävänä olevat omaisuuserät ja niihin liittyvät velkaerät | 58 |
| 18 Sampo Oyj:n tuloslaskelma ja tase (FAS) | 59 |
Yhteenveto
8.2.2017
Sampo-konsernin tulos vuodelta 2016
Matalasta korkotasosta huolimatta vuosi 2016 oli Sampo-konsernille erittäin suotuisa. Sampokonsernin tulos ennen veroja oli 1 871 miljoonaa euroa (1 888) ja markkina-arvojen muutokset huomioiva konsernin laaja tulos nousi 1 760 miljoonaan euroon (1 564).
- • Osakekohtainen tulos säilyi lähes muuttumattomana ja oli 2,95 euroa (2,96), mutta markkina-arvoin laskettu osakekohtainen tulos parani selvästi ja oli 3,14 euroa (2,79). Konsernin oman pääoman tuotto oli 15,0 prosenttia (14,0) vuonna 2016. Osakekohtainen substanssi 31.12.2016 oli 24,86 euroa (23,79).
- • Hallitus ehdottaa 27.4.2017 järjestettävälle yhtiökokoukselle osinkoa jaettavaksi 2,30 euroa osakkeelta (2,15). Maksettavan osingon kokonaismäärä on 1 288 miljoonaa euroa (1 204).
- • Vahinkovakuutussegmentin tulos ennen veroja oli 883 miljoonaa euroa (960). Vakuutustekninen tulos oli erinomainen ja vuoden 2016 yhdistetty kulusuhde ylsi uuteen ennätykseen 84,4 prosenttiin (85,4). Kertaluonteisista eristä puhdistettunakin yhdistetty kulusuhde oli kaikkien aikojen paras, 86,1 prosenttia. Vuoden 2015 kulusuhde oli 86,5 prosenttia ilman kertaeriä. Oman pääoman tuotto oli 25,3 prosenttia (21,5). Osuus Topdanmarkin vuoden 2016 tuloksesta oli 65 miljoonaa euroa (43).
- • Sammon osuus Nordean vuoden 2016 nettotuloksesta oli 773 miljoonaa euroa (751). Nordean oman pääoman tuotto ilman kertaluonteisia eriä oli 11,5 prosenttia (12,3) ja ydinvakavaraisuussuhde ylsi uuteen ennätykseen ollen ennen siirtymäsäännösten huomioon ottamista 18,4 prosenttia (16,5). Segmenttiraportoinnissa Nordean tuloksesta kirjattava osuus sisältyy Omistusyhteisö-segmenttiin. Nordean hallitus ehdottaa vuoden 2017 yhtiökokoukselle osinkoa jaettavaksi 0,65 euroa osakkeelta (0,64). Yhtiökokouksen hyväksyessä osinkoehdotuksen Sampo Oyj saa 27.3.2017 Nordeasta osinkoa 559 miljoonaa euroa (551).
- • Henkivakuutussegmentin tulos ennen veroja kohosi 210 miljoonaan euroon (181). Oman pääoman tuotto oli 15,9 prosenttia (12,7). Omalla vastuulla oleva maksutulo oli 1 116 miljoonaa euroa (1 144). Maksutulo kasvoi viimeisellä vuosineljänneksellä 46 prosenttia. Laskuperustekorollisen vastuuvelan diskonttaamisessa käytetty korko vuodelle 2017 on 0,25 prosenttia, vuoden 2018 korko 0,50 prosenttia ja vuoden 2019 korko 2,25 prosenttia. Korkotäydennykset ylsivät kaikkien aikojen ennätykseen 273 miljoonaan euroon.
| Milj. e | 2016 | 2015 | Muutos,% | Q4/2016 | Q4/2015 | Muutos,% |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Tulos ennen veroja | 1 871 | 1 888 | -1 | 528 | 413 | 28 |
| Vahinkovakuutus | 883 | 960 | -8 | 223 | 204 | 9 |
| Osakkuusyhtiö Nordea | 773 | 751 | 3 | 227 | 173 | 31 |
| Henkivakuutus | 210 | 181 | 16 | 53 | 48 | 9 |
| Omistusyhteisö (pl. Nordea) | 6 | -1 | - | 25 | -13 | - |
| Tilikauden tulos | 1 650 | 1 656 | 0 | 471 | 364 | 30 |
| Muutos | Muutos | |||||
| Tulos/osake, euroa | 2,95 | 2,96 | -0,01 | 0,84 | 0,65 | 0,19 |
| Tulos/osake markkina-arvoin, euroa |
3,14 | 2,79 | 0,35 | 0,98 | 0,95 | 0,03 |
| Substanssi/osake, euroa*) | 24,86 | 23,79 | 1,07 | - | - | - |
| Keskim. henkilöstömäärä (FTE) | 6 780 | 6 755 | 25 | - | - | - |
| Konsernin vakavaraisuussuhde, % | 154 | 145 | 9 | - | - | - |
| Oman pääoman tuotto, % | 15,0 | 14,0 | 1,0 | - | - | - |
Avainluvut
Tuloslaskelmaeriä vertaillaan edellisen vuoden vastaavan ajankohdan lukuihin. Tase-erien vertailuajankohtana on vuoden 2015 lopun tilanne, jollei toisin ole ilmoitettu.
| Tilinpäätöksessä käytetyt vaihtokurssit | |
|---|---|
| ----------------------------------------- | -- |
| 1–12/2016 | 1–9/2016 | 1–6/2016 | 1–3/2016 | 1–12/2015 | |
|---|---|---|---|---|---|
| EUR 1 = SEK | |||||
| Tuloslaskelma (keskikurssi) | 9,4676 | 9,3712 | 9,3023 | 9,3241 | 9,3534 |
| Tase (raportointikauden päätöspäivänä) | 9,5525 | 9,6210 | 9,4242 | 9,2253 | 9,1895 |
| DKK 1 = SEK | |||||
| Tuloslaskelma (keskikurssi) | 1,2718 | 1,2586 | 1,2486 | 1,2501 | 1,2542 |
| Tase (raportointikauden päätöspäivänä) | 1,2849 | 1,2912 | 1,2668 | 1,2381 | 1,2314 |
| NOK 1 = SEK | |||||
| Tuloslaskelma (keskikurssi) | 1,0192 | 0,9998 | 0,9875 | 0,9790 | 1,0475 |
| Tase (raportointikauden päätöspäivänä) | 1,0513 | 1,0706 | 1,0133 | 0,9799 | 0,9570 |
Vuoden 2016 neljäs vuosineljännes lyhyesti
Sampo-konsernin loka-joulukuun 2016 tulos ennen veroja oli 528 miljoonaa euroa (413). Osakekohtainen tulos nousi 0,84 euroon (0,65), mikä on kaikkien aikojen paras viimeisen vuosineljänneksen tulos. Markkina-arvoin laskettu osakekohtainen tulos oli 0,98 euroa (0,95). Osakekohtainen substanssi kohosi vuosineljänneksen aikana 3,05 euroa 24,86 euroon. Noususta 2,20 euroa tuli Nordean osakekurssin noususta.
Vahinkovakuutustoiminnan vuoden viimeisen neljänneksen yhdistetty kulusuhde oli 85,6 prosenttia (87,7), joka on paras kulusuhde vuoden viimeiseltä neljännekseltä. Aiempina vuosina sattuneita vahinkoja varten tehtyjen varausten purku alensi yhdistettyä kulusuhdetta 3,8 prosenttiyksikköä ja toteutuneiden suurvahinkojen odotettua suurempi toteuma nosti kulusuhdetta 1,8 prosenttiyksikköä. Tulos ennen veroja kasvoi 223 miljoonaan euroon (204). Topdanmarkin tuloksesta kirjattiin osuutena 23 miljoonaa euroa (6).
Sammon osuus Nordean vuoden 2016 viimeisen vuosineljänneksen nettotuloksesta kasvoi 227 miljoonaan euroon (173). Joulukuun 2016 loppuun tultaessa Nordea-konsernin ydinvakavaraisuussuhde nousi ennen siirtymäsäännösten huomioon ottamista 18,4 prosenttiin (16,5).
Henkivakuutusliiketoiminnan tulos ennen veroja nousi 53 miljoonaan euroon (48). Matalan korkotason vuoksi Mandatum Life jatkoi vastuuvelkansa vahvistamista. Maksutulo kasvoi 46 prosenttia 306 miljoonasta eurosta 446 miljoonaan euroon.
Vahinkovakuutus
If on Pohjoismaiden johtava vahinkovakuutuskonserni, joka toimii myös kaikissa Baltian maissa. Sampo-konsernin vahinkovakuutuksen emoyhtiö If Skadeförsäkring Holding AB:n pääkonttori on Ruotsissa. Tytäryhtiöidensä ja sivukonttoriensa kautta If tarjoaa vakuutusratkaisuja ja -palveluja Suomessa, Ruotsissa, Norjassa, Tanskassa ja Baltiassa. Ifin toiminnot jakautuvat neljään liiketoiminta-alueeseen: Henkilöasiakkaat, Yritysasiakkaat, Suurasiakkaat ja Baltia. Vahinkovakuutus-segmentissä raportoidaan myös Sampo Oyj:n osakkuusyhtiön tanskalaisen vakuutusyhtiö Topdanmarkin tulososuus.
| Tulos* | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Milj. e | 2016 | 2015 | Muutos, % | Q4/2016 | Q4/2015 | Muutos, % |
| Vakuutusmaksutulo, netto | 4 292 | 4 378 | -2 | 883 | 885 | 0 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 173 | 304 | -43 | 53 | 70 | -24 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 26 | 28 | -5 | 6 | 7 | -13 |
| Korvauskulut | -2 670 | -2 894 | -8 | -680 | -703 | -3 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimus velkojen muutos |
-6 | -34 | -81 | 191 | 192 | -1 |
| Henkilöstökulut | -512 | -371 | 38 | -131 | -128 | 2 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -472 | -477 | -1 | -120 | -120 | -1 |
| Rahoituskulut | -13 | -16 | -20 | -3 | -4 | -12 |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/tappioista |
65 | 42 | 54 | 24 | 6 | 318 |
| Tulos ennen veroja | 883 | 960 | -8 | 223 | 204 | 9 |
| Avainluvut | Muutos | Muutos | ||||
| Yhdistetty kulusuhde, % | 84,4 | 85,4 | -1,0 | 85,6 | 87,7 | -2,1 |
| Riskisuhde, % | 62,3 | 66,6 | -4,3 | 63,2 | 65,2 | -2,0 |
| Toimintakulusuhde, % | 22,1 | 18,8** | 3,3 | 22,3 | 22,4 | -0,1 |
| Liikekulusuhde, % | 16,6 | 13,0** | 3,6 | 16,7 | 16,7 | 0,0 |
| Oman pääoman tuotto, % | 25,3 | 21,5 | 3,8 | - | - | - |
| Henkilöstön keskimääräinen lukumäärä (FTE) |
6 180 | 6 176 | 4 | - | - | - |
* Ilman kertaluonteisia eriä yhdistetty kulusuhde vuodelta 2016 olisi ollut 86,1 prosenttia ja vuodelta 2015 86,5 prosenttia.
** Kertaluonteiset erät huomioiden toimintakulusuhteen ja liikekulusuhteen vertailuluvut olisivat olleet 22,3 prosenttia ja 16,6 prosenttia.
Vahinkovakuutussegmentin vuoden 2016 tulos ennen veroja oli 883 miljoonaa euroa (960). Yhdistetty kulusuhde parani 84,4 prosenttiin (85,4) ja riskisuhde 62,3 prosenttiin (66,6). Vuoden 2016 ensimmäisellä vuosineljänneksellä Ruotsin vakuutusyhtiöiden keskusjärjestön suorittaman kuolevuustaulustoja koskeneen tutkimuksen seurauksena liikennevakuutuksen vastuuvelkaa purettiin 72 miljoonaa euroa. Tämä paransi koko vuoden 2016 yhdistettyä kulusuhdetta
1,7 prosenttiyksiköllä. Vertailulukuun sisältyy kaksi kertaluonteista erää: Norjan-toimintojen henkilöstön eläkejärjestelmän muutos ja annuiteettien diskonttaamiseen Suomessa käytettävän koron lasku 2,0 prosentista 1,5 prosenttiin. Näiden yhteenlaskettu vaikutus paransi yhdistettyä kulusuhdetta 1,1 prosenttiyksiköllä.
Aikaisempina tilikausina sattuneisiin vahinkoihin varattua korvausvastuuta purettiin 141 miljoonaa euroa tammi–joulukuussa 2016. Lukuun sisältyy aiempi Ruotsin liikennevakuutuksen vastuuvelan purku. Vuonna 2015 vastuuvelkaa vahvistettiin 61 miljoonalla eurolla, mikä selittyi pääosin Suomessa annuiteettien diskonttaamiseen käytetyn koron alentamisella. Oman pääoman tuotto nousi 25,3 prosenttiin (21,5). Vahinkovakuutuksen käyvän arvon rahasto oli joulukuun 2016 lopussa 484 miljoonaa euroa (391).
Vakuutustekninen tulos nousi 658 miljoonaan euroon (657). Vakuutusliikkeen tuotto (vakuutusteknisen tuloksen suhde omalla vastuulla oleviin vakuutusmaksutuottoihin) parani 15,5 prosenttiin (15,1).
| Yhdistetty kulusuhde, % | Riskisuhde, % | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2016 | 2015 | Muutos | 2016 | 2015 | Muutos | |
| Henkilöasiakkaat | 83,2 | 88,1 | -4,9 | 61,1 | 65,6 | -4,5 |
| Yritysasiakkaat | 86,3 | 89,2 | -2,9 | 63,9 | 66,3 | -2,4 |
| Suurasiakkaat | 88,6 | 99,4 | -10,8 | 66,3 | 77,4 | -11,1 |
| Baltia | 89,8 | 85,7 | 4,1 | 60,4 | 55,5 | 4,9 |
| Ruotsi | 83,1 | 86,8 | -3,7 | 62,5 | 65,6 | -3,1 |
| Norja | 84,8 | 88,0 | -3,2 | 62,0 | 65,1 | -3,1 |
| Suomi | 82,4 | 94,9 | -12,5 | 60,6 | 72,8 | -12,2 |
| Tanska | 95,4 | 90,8 | 4,6 | 68,0 | 64,0 | 4,0 |
| Yhdistetty kulusuhde, % | Riskisuhde, % | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Q4/2016 | Q4/2015 | Muutos | Q4/2016 | Q4/2015 | Muutos | |
| Henkilöasiakkaat | 84,6 | 85,6 | -1,0 | 61,8 | 63,1 | -1,3 |
| Yritysasiakkaat | 87,0 | 85,5 | 1,5 | 65,4 | 62,4 | 3,0 |
| Suurasiakkaat | 91,4 | 115,5 | -24,1 | 68,5 | 91,2 | -22,7 |
| Baltia | 88,5 | 87,5 | 1,0 | 56,3 | 55,4 | 0,9 |
| Ruotsi | 92,3 | 92,2 | 0,1 | 71,4 | 72,3 | -0,9 |
| Norja | 80,1 | 89,6 | -9,5 | 57,3 | 65,2 | -7,9 |
| Suomi | 79,7 | 80,6 | -0,9 | 58,1 | 57,3 | 0,8 |
| Tanska | 98,5 | 91,4 | 7,1 | 69,6 | 64,0 | 5,6 |
Ruotsin liikennevakuutukseen liittyvä vastuuvelan purku vuoden 2016 ensimmäisellä neljänneksellä paransi koko vuoden 2016 tulosta. Suomen liiketoimintojen vertailulukuja rasitti taas vuoden 2015 toisella neljänneksellä toteutettu diskonttokoron alennus. Suurasiakkaiden suurvahinkokehitys oli 11 miljoonaa euroa odotettua parempi ja Ifin suurvahingoista maksamat korvauskulut olivat kokonaisuudessaan yhteensä 17 miljoonaa euroa odotettua alhaisemmat vuonna 2016.
Ruotsissa annuiteettien diskonttaamiseen käytetty korko laski -0,03 prosenttiin vuoden 2016 lopussa, mikä heikensi koko vuoden tulosta 29 miljoonalla eurolla. Diskonttokorko oli vuoden 2015 lopussa 0,41 prosenttia. Neljännen vuosineljänneksen tuloksessa vaikutus oli 19 miljoonaa euroa positiivinen. Suomen vastaava korko säilyi muuttumattomana 1,5 prosentissa.
Bruttovakuutusmaksutulo laski 4 458 miljoonaan euroon (4 559) vuonna 2016. Valuuttakurssimuutokset huomioon ottaen maksutulo oli edellisvuoden tasolla. Maksutulo kasvoi Henkilöasiakkaat-liiketoiminnassa ja supistui Yritys- ja Suurasiakkaissa sekä Baltiassa. Ruotsissa ja Tanskassa maksutulo kasvoi 4 prosenttia, mutta Suomessa ja Norjassa maksutulo supistui.
Toimintakulusuhde oli 22,1 prosenttia (18,8) ja liikekulusuhde 16,6 prosenttia (13,0). Vertailulukuja alentaa Ifin vuoden 2015 toisella vuosineljänneksellä Norjassa toteuttama eläkejärjestelmän kertaluonteinen muutos. Kun jätetään ottamatta huomioon kertaluonteiset erät, vertailuluvut olivat 22,3 prosenttia ja 16,6 prosenttia, mainitussa järjestyksessä.
Ifin sijoitusomaisuuden arvo oli 31.12.2016 yhteensä 12,2 miljardia euroa (11,4). Tästä 79 prosenttia (74) oli sijoitettuna korkoinstrumentteihin, 8 prosenttia (12) rahamarkkinainstrumentteihin ja 13 prosenttia (13) osakkeisiin. Sijoitustoiminnan nettotuotot olivat 173 miljoonaa euroa (304). Sijoitusten tuotto käyvin arvoin oli 2,9 prosenttia (1,5) vuonna 2016. Korkosijoitusten duraatio oli 1,4 vuotta (1,2) ja keskimääräinen maturiteetti 2,8 vuotta (2,6). Korkosalkun keskimääräinen tuotto eräpäivään instrumenttien hankintahinnoilla laskettuna (running yield) oli joulukuun 2016 lopussa 1,7 prosenttia (1,8).
Osakkuusyhtiö Nordea Bank AB
Nordea on yksi Euroopan kymmenestä suurimmasta yleispankista markkina-arvolla mitattuna. Nordealla on noin 11 miljoonaa asiakasta, 31 500 työntekijää ja konttoreita noin 600 toimipaikassa. Nordean osake noteerataan Nasdaqin pörsseissä Helsingissä, Kööpenhaminassa ja Tukholmassa. Nordeaa on käsitelty Sammon konsernitilinpäätöksessä osakkuusyhtiönä ja segmenttiraportoinnissa osuus sen tuloksesta sisältyy Omistusyhteisö-segmenttiin.
Sampo Oyj omisti 860 440 497 Nordean osaketta 31.12.2016, mikä vastaa 21,2 prosentin omistusosuutta. Osakkeista maksettu keskihinta oli 6,46 euroa ja kirja-arvo konsernitaseessa oli 8,78 euroa osakkeelta. Nordean osakkeen päätöskurssi oli joulukuun 2016 lopussa 10,60 euroa.
Nordean hallitus ehdottaa vuoden 2017 varsinaiselle yhtiökokoukselle, että osinkoa maksetaan 0,65 euroa osakkeelta (0,64). Mikäli yhtiökokous hyväksyy hallituksen osinkoehdotuksen, Sampo Oyj saa Nordealta osinkoa 559 miljoonaa euroa 27.3.2017.
| Tulos | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Milj. e | 2016 | 2015 | Muutos, % | Q4/2016 | Q4/2015 | Muutos, % | |
| Rahoituskate | 4 727 | 4 963 | -5 | 1 209 | 1 203 | 0 | |
| Liiketoiminnan tuotot yhteensä* | 9 754 | 9 964 | -2 | 2 588 | 2 469 | 5 | |
| Tulos ennen luottotappioita | 5 127 | 5 183 | -1 | 1 377 | 1 169 | 18 | |
| Luottotappiot, netto | -502 | -479 | 5 | -129 | -142 | -9 | |
| Liikevoitto,* | 4 366 | 4 791 | -9 | 1 140 | 1 114 | 2 | |
| Osakekohtainen tulos, laimen nusvaikutuksen jälkeen, euroa |
0,93 | 0,91 | 0,27 | 0,21 | |||
| Oman pääoman tuotto,*, % | 11,5 | 12,3 | 12,9 | 11,5 |
* Pois lukien kertaluonteiset erät (Q4/2015: voitto, joka saatiin kauppiaspalvelutoiminnan myynnistä Netsille, 176 milj. euroa ennen veroja, Q2/2016: myyntivoitto, joka liittyy Visa Europen osakkeiden myyntiin Visa Inc.:lle, 151 milj. euroa ennen veroja, Q4/2016: Visaan liittyvä voitto, 22 milj. euroa ennen veroja).
** Pois lukien kertaluonteiset erät (Q4/2015: uudelleenjärjestelykulu, 263 milj. euroa ennen veroja, Q4/2016: tuottoerä, joka liittyy eläkesopimusten muutoksiin Norjassa, 86 milj. euroa ennen veroja).
Seuraava teksti perustuu Nordean 26.1.2017 julkaisemaan tilinpäätöstiedotteeseen vuodelta 2016.
Vuosi 2016 oli ehkä tapahtumarikkain vuosi Nordean historiassa. Makrotalous ja säännösmuutokset toivat mukanaan haasteita. Lisäksi Nordea sai paljon huomiota mediassa samaan aikaan, kun konsernissa käynnistettiin suuri muutosohjelma. Muutosohjelmassa saavutettiin kaksi merkittävää tavoitetta: konsernin juridinen rakenne uudistettiin ja peruspankkijärjestelmässä lanseerattiin ensimmäinen tuote, määräaikaistalletus. Tuottoihin kohdistuneista haasteista huolimatta pankin nettomääräinen korkomarginaali parani, hoitoon saatiin ennätysmäärä uutta varallisuutta ja Nordea vahvisti pohjoismaista johtoasemaansa yritysten neuvonantajana.
Liiketoiminnan tuotot ilman kertaluonteisia eriä vähenivät edellisvuodesta prosentin paikallisissa valuutoissa laskettuna (-2 prosenttia euroissa). Liikevoitto ilman kertaluonteisia eriä pieneni 8 prosenttia paikallisissa valuutoissa laskettuna (-9 prosenttia euroissa).
9
Rahoituskate pieneni edellisvuodesta 3 prosenttia paikallisissa valuutoissa laskettuna (-5 prosenttia euroissa). Liiketoiminta-alueiden keskimääräiset luotto- ja talletusvolyymit pysyivät paikallisissa valuutoissa laskettuna samalla tasolla kuin vuonna 2015.
Luottomarginaalit kohenivat 0,02 prosenttiyksikköä ja talletusmarginaalit 0,06 prosenttiyksikköä edellisvuodesta. Nettomääräiset palkkiotuotot kasvoivat edellisvuodesta prosentin paikallisissa valuutoissa laskettuna (pysyivät aiemmalla tasollaan euroissa).
Nettotulos käypään arvoon arvostettavista eristä kasvoi 4 prosenttia paikallisissa valuutoissa laskettuna (4 prosenttia euroissa).
Kulut ja luottoriskit kehittyvät Nordean ohjeistuksen mukaisesti. Kulut ilman kertaluonteisia eriä kasvoivat 5 prosenttia paikallisissa valuutoissa laskettuna (4 prosenttia euroissa). Kuluja kertyi 4 886 miljoonaa euroa. Henkilöstökulut pienenivät prosentin paikallisissa valuutoissa laskettuna, pois lukien kertaluonteiset erät. Kulu/tuotto-suhde heikkeni 47 prosentista 50 prosenttiin.
Nettomääräiset luottotappiot kasvoivat 502 miljoonaan euroon. Niiden osuus luotonannosta oli 0,15 prosenttia (0,14 prosenttia vuonna 2015).
Tulos kasvoi 4 prosenttia paikallisissa valuutoissa laskettuna (3 prosenttia euroissa) ja oli 3 766 miljoonaa euroa.
Valuuttakurssimuutokset pienensivät tuottoja ja kuluja sekä luotto- ja talletusvolyymejä noin prosentin, kun lukuja verrataan vuoden 2015 lukuihin.
Nordea-konsernin Basel III -säännösten mukaan laskettu ydinvakavaraisuussuhde (CET1) oli vuoden 2016 neljännen neljänneksen lopussa 18,4 prosenttia, kun se edellisneljänneksen lopussa oli 17,9 prosenttia. Riskipainotetut erät pienenivät 3,0 miljardia euroa lähinnä yritysvastuiden aiempaa pienemmän riskipainon ja vastapuoliriskien pienenemisen ansiosta. Ydinpääoma kasvoi 0,1 miljardia euroa vahvan osinkojen jälkeisen tuloksen ansiosta. Negatiivisesti siihen vaikutti aineettoman omaisuuden kasvu.
Ruotsin Finanssivalvonta ilmoitti 18.12.2016 sopineensa pohjoismaisten valvontaviranomaisten ja Euroopan keskuspankin kanssa merkittävien sivuliikkeiden valvonnasta Suomessa, Ruotsissa, Tanskassa ja Norjassa. Nordea Bank AB:n (publ) ja sen Suomen, Tanskan ja Norjan tytärpankkien fuusiot tulivat voimaan 2.1.2017. Samalla kaikki tytärpankkien varat ja velat siirtyivät Nordea Bank AB:lle (publ) ja Nordea Pankki Suomi Oyj:n, Nordea Bank Danmark A/S:n ja Nordea Bank Norge ASA:n toiminta lakkautettiin. Pankkitoiminnasta Suomessa, Tanskassa ja Norjassa vastaavat jatkossa Nordea Bank AB:n (publ) paikalliset sivuliikkeet.
Lisätietoja Nordea Bank AB:stä ja sen tuloksista vuodelta 2016 on saatavilla osoitteessa www.nordea.com.
Henkivakuutus
Mandatum Life -konserni koostuu Sampo Oyj:n sataprosenttisesti omistamasta tytäryhtiöstä Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiöstä ja sen viidestä tytäryhtiöstä. Emoyhtiö Mandatum Life on vastuussa myynnistä ja kaikista vakuutusyhtiölain määräämistä toiminnoista. Tytäryhtiöt ovat Mandatum Life Palvelut Oy, Mandatum Life Sijoituspalvelut Oy, Mandatum Life Fund Management S.A., Innova Henkilöstörahasto Oy sekä Mandatum Life Insurance Baltic SE.
| Tulos | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Milj. e | 2016 | 2015 | Muutos, % | Q4/2016 | Q4/2015 | Muutos, % |
| Vakuutusmaksutulo, netto | 1 116 | 1 144 | -2 | 446 | 306 | 46 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 634 | 632 | 0 | 274 | 292 | -6 |
| Muut tuotot | 23 | 18 | 29 | 12 | 7 | 71 |
| Korvauskulut | -967 | -1 023 | -5 | -192 | -246 | -22 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusten velkojen muutos |
-465 | -462 | 1 | -448 | -277 | 62 |
| Henkilöstökulut | -46 | -47 | -2 | -12 | -12 | -3 |
| Muut kulut | -78 | -74 | 4 | -26 | -21 | 27 |
| Rahoituskulut | -7 | -6 | 10 | -2 | -1 | 55 |
| Tulos ennen veroja | 210 | 181 | 16 | 53 | 48 | 9 |
| Avainluvut | Muutos | |||||
| Liikekustannussuhde, % | 100,5 | 100,0 | 0,5 | - | - | - |
| Oman pääoman tuotto, % | 15,9 | 12,7 | 3,2 | - | - | - |
| Henkilöstön keskimääräinen lukumäärä (FTE) |
543 | 522 | 21 | - | - | - |
Henkivakuutustoiminnan tulos ennen veroja vuodelta 2016 oli 210 miljoonaa euroa (181). Markkina-arvojen muutokset huomioiva laaja tulos verojen jälkeen oli 232 miljoonaa euroa (168). Oman pääoman tuotto oli 15,9 prosenttia (12,7).
Sijoitusomaisuuden nettotuotot ilman sijoitussidonnaisiin vakuutuksiin liittyviä tuottoja olivat 356 miljoonaa euroa (391). Sijoitussidonnaisten vakuutusten tuotot olivat 276 miljoonaa euroa (239). Käyvän arvon rahasto kasvoi vuoden 2016 kuluessa 596 miljoonaan euroon (532).
Mandatum Life -konsernin kokonaisvastuuvelka kasvoi 11,3 miljardiin euroon (10,9). Sijoitussidonnaisiin vakuutuksiin liittyvä vastuuvelka nousi vuoden 2016 lopussa 6,4 miljardiin euroon (5,9) eli 57 prosenttiin (54) koko vastuuvelasta. Laskuperustekorkoinen kanta supistui suunnitelman mukaisesti vuoden 2016 aikana ja oli 4,8 miljardia euroa (5,0) 31.12.2016. Korkeamman koron laskuperustekannat (4,5 ja 3,5 prosenttia) supistuivat 213 miljoonaa euroa ja olivat 2,9 miljardia euroa vuoden 2016 lopussa.
Mandatum Life vahvisti vuonna 2016 vastuuvelkaansa 28 miljoonalla eurolla alhaisen korkotason takia ja kokonaisuudessaan diskonttokoron alentamiseen oli vuoden 2016 lopussa varattu 273 miljoonaa euroa (244), josta 225 miljoonaa euroa on allokoitu vuosille 2017–2019. Lukuun ei sisälly eriytettyyn kantaan liittyviä eriä. Diskonttokorko on alennettu 0,25 prosenttiin vuodelle 2017, 0,50 prosenttiin vuodelle 2018 ja 2,25 prosenttiin vuodelle 2019.
Marraskuussa 2016 eriytetyn ryhmäeläkevakuutuskannan diskonttokorko alennettiin 0,50 prosenttiin 0,75 prosentista, mikä kasvatti diskonttokoron alentamiseen varatun määrän 275 miljoonaan euroon (257).
Mandatum Life -konsernilla oli 31.12.2016 sijoitusomaisuutta markkina-arvoin mitattuna 6,6 miljardia euroa (6,7), kun huomioon ei oteta 6,5 miljardin euron (5,9) suuruisia sijoitussidonnaisten vakuutusten vastuuvelan katteena olevia sijoituksia.
Mandatum Lifen alkuperäisen laskuperustekorkoisen vastuuvelan katteena oleva omaisuus oli 31.12.2016 markkina-arvoin 5,4 miljardia euroa (5,5), josta 41 prosenttia (47) oli sijoitettu korkoinstrumentteihin, 14 prosenttia (7) rahamarkkinoille, 30 prosenttia (29) osakkeisiin ja 15 prosenttia (16) vaihtoehtoisiin sijoituksiin. Sijoitusomaisuuden tuotto käyvin arvoin vuodelta 2016 oli 7,2 prosenttia (6,9). Korkosijoitusten duraatio oli vuoden 2016 lopussa 1,9 vuotta (2,1) ja keskimääräinen maturiteetti 2,3 vuotta (2,8). Korkosalkun keskimääräinen tuotto eräpäivään instrumenttien hankintahinnoilla laskettuna (running yield) oli 2,9 prosenttia (3,2).
Eriytetyn kannan katteena olevien sijoitusten arvo oli 1,2 miljardia euroa (1,2), josta 75 prosenttia (71) oli korkosijoituksissa, 10 prosenttia (9) rahamarkkinainstrumenteissa, 8 prosenttia (12) osakkeissa ja 7 prosenttia (8) vaihtoehtoisissa sijoituksissa. Eriytetyn kannan sijoitusomaisuuden tuotto käyvin arvoin oli 4,7 prosenttia (3,8) vuodelta 2016. Vuoden 2016 lopussa korkosijoitusten duraatio oli 2,4 vuotta (2,3) ja keskimääräinen maturiteetti 3,5 vuotta (3,8). Korkosijoitusten keskimääräinen tuotto eräpäivään instrumenttien hankintahinnoilla laskettuna (running yield) oli 1,8 prosenttia (1,4).
Mandatum Lifen vakavaraisuus esitetään Vakavaraisuus-osiossa.
Henkivakuutusliiketoiminnan kustannus- ja riskiliikkeen tulokset säilyivät hyvinä. Kustannusliikkeen tulos oli 24 miljoonaa euroa (25) ja riskiliikkeen tulos 31 miljoonaa euroa (33).
Mandatum Life -konsernin omalla vastuulla oleva maksutulo oli 1 116 miljoonaa euroa (1 144). Vaisun alkuvuoden jälkeen viimeisen vuosineljänneksen maksutulo kohosi ennätykselliseen 446 miljoonaan euroon (306). Sijoitussidonnainen maksutulo oli 973 miljoonaa euroa (968). Mandatum Lifen markkinaosuus Suomessa kasvoi 24,1 prosenttiin (17,7).
Lisätietoja Mandatum Lifen ja Danske Bankin yhteistyöstä on esitetty osiossa Muutoksia konsernirakenteessa.
Omistusyhteisö
Sampo Oyj hallinnoi vahinko- ja henkivakuutustoimintaa harjoittavia tytäryhtiöitään. Lisäksi yhtiö omisti 31.12.2016 noin 21,2 prosenttia Pohjoismaiden suurimman pankin Nordean osakepääomasta ja yli 41,7 prosenttia tanskalaisesta vahinkovakuutusyhtiöstä Topdanmarkista. Nordea ja Topdanmark ovat molemmat Sampo Oyj:n osakkuusyhtiöitä, mutta Topdanmarkin tulos raportoidaan vahinkovakuutussegmentissä.
| Tulos | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Milj. e | 2016 | 2015 | Muutos, % | Q4/2016 | Q4/2015 | Muutos, % |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 36 | 76 | -53 | 38 | 16 | 142 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 17 | 18 | -5 | 5 | 5 | -12 |
| Henkilöstökulut | -16 | -20 | -21 | -6 | -6 | -2 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -18 | -12 | 50 | -8 | -3 | 141 |
| Rahoituskulut | -14 | -63 | -78 | -4 | -25 | -82 |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista |
773 | 751 | 3 | 227 | 173 | 31 |
| Tulos ennen veroja | 778 | 749 | 4 | 252 | 160 | 57 |
| Avainluvut | Muutos | |||||
| Henkilöstön keskimääräinen lukumäärä (FTE) |
57 | 57 | 0 | - | - | - |
Omistusyhteisö-segmentin tulos ennen veroja oli 778 miljoonaa euroa (749), josta 773 miljoonaa euroa (751) tuli Nordean vuoden 2016 tuloksesta kirjattavasta Sammon osuudesta. Ilman osuutta Nordean tuloksesta omistusyhteisö teki 6 miljoonan euron tuloksen (-1).
Valuuttakurssivaihtelut ja varsinkin Ruotsin kruunun vahvistuminen kasvattivat sijoitustuottoja 25 miljoonalla eurolla. Matala korkotaso sekä Ruotsin kruunun ja euron väliset kurssivaihtelut alensivat merkittävästi rahoituskuluja.
Sampo Oyj:n omistus Nordea Bankista on kirjattu konsernitaseeseen 7,6 miljardiin euroon. Omistusosuuden markkina-arvo 31.12.2016 oli 9,1 miljardia euroa eli 10,60 euroa osakkeelta. Sampo Oyj:n taseeseen sisältyi myös 2,4 miljardin euron (2,4) arvosta tytäryhtiöiden osakkeita.
Muutokset konsernirakenteessa
Pakollinen ostotarjous Topdanmarkin osakkeista
Sampo Oyj ilmoitti 7.9.2016 velvollisuudestaan tehdä pakollinen ostotarjous Topdanmark A/S:n osakkeenomistajille. Sampo tarjoutui pakollisella ostotarjouksella ostamaan kaikki Topdanmarkin osakkeet pois lukien Topdanmarkin hallussa olevat omat osakkeet sekä mahdolliset Topdanmarkin liikkeeseen laskemat muut rahoitusvälineet, warrantit ja osakeoptiot, sekä tietyissä lainsäädännön pois rajaamissa maissa asuvien Topdanmarkin osakkeenomistajien omistuksessa olevat osakkeet. Pakollisessa ostotarjouksessa tarjottu käteishinta kullekin Topdanmarkin liikkeelle laskemalle osakkeelle oli 183 Tanskan kruunua. Ostotarjouksen tarjousaika alkoi 27.9.2016 ja kesti 25.10.2016 saakka. Ostotarjouksen tuloksena Sampo Oyj sai 7 374 306 Topdanmarkin osaketta eli yhtiöllä oli 26.10.2016 hallussaan 41,1 prosenttia Topdanmarkin kaikista osakkeista.
Pakollinen ostotarjous tehtiin Tanskan ostotarjoussäännöstön (Takeover Order, nro 562, 2.6.2014) kohdan 2 (1) mukaisesti. Velvollisuus pakollisen julkisen käteisostotarjouksen tekoon syntyi sen jälkeen, kun Sampo oli 6.–7.9.2016 ostanut markkinoilta 200 000 Topdanmarkin osaketta osakkeen korkeimman ostohinnan ollessa 183 Tanskan kruunua ja omistusosuus oli ylittänyt Tanskan lain edellyttämän yhden kolmasosan rajan kaikista Topdanmarkin osakkeiden tuottamista äänistä. Samassa yhteydessä Sampo hankki kokonaan omistamaltaan tytäryhtiöltään If Skadeförsäkring Holding AB (publ):ilta 31 476 920 Topdanmarkin osaketta hintaan 183 Tanskan kruunua osakkeelta, mikä vastaa noin 33,13 prosenttia Topdanmarkin kaikista osakkeista ja osakkeiden tuottamista äänistä (mukaan lukien Topdanmarkin hallussa olevat omat osakkeet). Tämän kaupan seurauksena If ei enää omista Topdanmarkin osakkeita.
Sampo Oyj:n tulososuus Topdanmarkin tuloksesta esitetään jatkossakin vahinkovakuutussegmentissä, vaikka Topdanmark tästedes onkin Sampo Oyj:n osakkuusyhtiö. Sampo Oyj:llä oli 1.2.2017 yhteensä 39 579 226 Topdanmarkin osaketta eli 41,7 prosenttia Topdanmarkin osakkeista ja 45,7 prosenttia äänimäärästä.
Mandatum Lifen jakelusopimus Danske Bankin kanssa
Sampo Oyj:n myydessä pankkitoimintansa Danske Bank A/S:lle vuoden 2007 alussa Sampo Pankki Oyj (nykyään Danske Bank Oyj) ja henkivakuutusosakeyhtiö Henki-Sampo (nykyään Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiö) allekirjoittivat sopimuksen, joka takasi Henki-Sammolle yksinoikeuden myydä henki- ja eläkevakuutustuotteitaan Sampo Pankin jakeluverkostossa Suomessa.
Mandatum Life päätti 20.10.2016 olla jatkamatta jakelusopimusta 31.12.2016 jälkeen. Edellä mainitun sopimuksen solmimisen yhteydessä Mandatum Lifelle taattiin oikeus myydä Danske Bank Oyj:n Suomen palveluverkoston kautta myydyn vakuutuskantansa Danske Bankille. Mandatum Life päätti 27.10.2016 käyttää oikeuttaan myydä tämä vakuutuskantansa Danske Bankille.
Muutokset konsernirakenteessa
Vakuutuskannan arvo annetaan kolmannen osapuolen määritettäväksi edellä mainittuun sopimukseen kirjatuin ehdoin. Arvonmäärityksen arvioidaan kestävän vuoden 2017 kesään ja kannansiirron odotetaan tapahtuvan aikaisintaan vuoden 2017 viimeisen vuosineljänneksen aikana. Kannansiirto edellyttää asianmukaisten viranomaislupien saamista.
Vakuutuskantaan sisältyy yli 150 000 sopimusta ja kantaan liittyvä vastuuvelka oli vuoden 2016 lopussa 3 202 miljoonaa euroa. Vakuutuskanta koostuu pääosin sijoitussidonnaisista sopimuksista ja lainaturvasopimuksista. Laskuperustekorkoisen vastuuvelan suuruus oli 210 miljoonaa euroa. Vakuutuskantaa käsitellään vuoden 2016 taseessa myytävänä olevina varoina.
Muut tapahtumat
Henkilöstö
Sampo-konsernin työntekijöiden määrä (FTE) oli vuonna 2016 keskimäärin 6 780 (6 755). Suurin liiketoiminta-alue on vahinkovakuutustoiminta, joka työllisti noin 91 prosenttia henkilöstöstä. Henkivakuutustoiminnassa toimi noin 8 prosenttia ja emoyhtiö Sampo Oyj:n palveluksessa työskenteli prosentti henkilöstöstä.
Maantieteellisesti Sampo-konsernin henkilöstömäärä jakautui siten, että Suomessa työskenteli 32 prosenttia, Ruotsissa 27 prosenttia ja Norjassa 20 prosenttia henkilöstöstä. Muiden maiden osuus henkilöstöstä oli 21 prosenttia.
Vahinkovakuutuksen kokonaishenkilöstömäärä säilyi vakaana. Henkilöstön määrä aleni Suomessa ja Norjassa, mutta kasvoi Ruotsissa ja Baltiassa. Vahinkovakuutuksessa työskenteli joulukuun 2016 lopussa 6 200 henkeä.
Henkivakuutustoiminnan henkilöstömäärä kasvoi lähes 3 prosenttia Suomen ja Viron henkilöstön kasvun ansiosta. Henkivakuutustoiminnassa työskenteli joulukuun 2016 lopussa 542 henkeä. Kaikkiaan Sampo-konsernissa työskenteli vuoden 2016 lopussa 6 780 henkeä.
Pitkäaikaisten kannustinjärjestelmien perusteella maksettiin vuonna 2016 palkkioita sosiaalikuluineen 37 miljoonaa euroa (34). Lyhytaikaisia kannustimia maksettiin sosiaalikulut mukaan lukien samalla ajanjaksolla 38 miljoonalla eurolla (33). Johdon pitkäaikaisen kannustinjärjestelmien perusteella maksettavat maksut perustuvat Sammon osakekurssin kehitykseen 3–5 vuoden aikajaksolla kunkin kannustinjärjestelmän liikkeelle laskemisesta alkaen. Kannustinohjelmissa on asetettu minimivaatimukset osakekurssikehitykselle ja yhtiön kannattavuudelle sekä yläraja maksettaville kannustimille. Lisäksi osa kannustimina saaduista suorituksista on käytettävä Sammon osakkeiden hankkimiseen ja osakkeet on pidettävä tietty aika. Vuonna 2016 voimassa olevien pitkäaikaisten kannustinjärjestelmien tulosvaikutus oli 15 miljoonaa euroa (33). Sampo-konsernin pitkäaikaisten kannustinjärjestelmien ehdot ovat luettavissa osoitteessa www.sampo.com/kannustinehdot.
Sampo-konserni julkaisee maaliskuussa 2017 palkka- ja palkkioselvityksen. Selvitys on laadittu Arvopaperimarkkinayhdistyksen hyväksymän, 1.1.2016 voimaan tulleen uuden hallinnointikoodin suositusten mukaisesti. Selvitys on luettavissa osoitteessa www.sampo.com/palkitseminen.
Osakkeet ja osakepääoma
Kun Sampo Oyj siirtyi arvo-osuusjärjestelmään syyskuussa 1997, osakkeenomistajia pyydettiin esittämään osakekirjansa ja vaatimaan osakkeidensa siirtämistä arvo-osuustilille yhtiökokouksen päätöksen mukaisena ilmoittautumisaikana. Niiden osakkeenomistajien, jotka eivät vaatineet osakkeidensa kirjaamista arvo-osuustilille, osakkeet merkittiin yhtiön yhteiselle arvo-osuustilille.
Sampo Oyj:n yhtiökokous voi voimassa olevan osakeyhtiölain mukaan 1.9.2016 jälkeen päättää, että oikeus yhteistilille kirjattuun osakkeeseen menetetään. Yhtiökokouksen päätöksen jälkeen menetettyihin osakkeisiin sovelletaan yhtiön hallussa olevia omia osakkeita koskevia säännöksiä ja hallitus voi esimerkiksi päättää kyseisten osakkeiden mitätöimisestä.
Koska yhtiökokouksella on ensimmäisen kerran mahdollisuus päättää asiasta, selvitti Sampo Oyj:n hallituksen tarkastusvaliokunta edellytyksiä tällaisen päätöksen tekemiselle ja sen seurauksille erityisesti kaikkien osakkeenomistajien tasapuolisen ja yhdenvertaisen kohtelun turvaamiseksi.
Sampo Oyj on saanut osakkeenomistajiltaan kaksi esitystä, jotka koskevat yhteistilin osakkeiden osakeoikeuksien menettämistä. Ensimmäisessä ehdotuksessa esitetään, että varsinainen yhtiökokous päättäisi osakeyhtiölain 4 luvun 10 §:n 2 momentissa tarkoitetulla tavalla, että oikeus arvo-osuusjärjestelmään kuuluvaan osakkeeseen ja siihen perustuvat oikeudet menetetään yhteistilillä olevien osakkeiden osalta. Ehdotuksen perusteella yhtiön hallituksen olisi mitätöitävä tämän menettämisseuraamuksen perusteella yhtiön haltuun tulevat omat osakkeet. Sampo Oyj:n hallitus on kokouksessaan 8.2.2017 päättänyt yhtyä osakkeenomistajan ehdotukseen.
Hallituksen esityksen mukaan menettämisseuraamus koskisi niitä vielä yhteistilillä olevia paperimuotoisia osakkeita, joiden osalta osakeoikeuksien kirjaamista arvo-osuusjärjestelmään ei ole vaadittu ennen asiaa koskevaa yhtiökokouksen päätöstä 27.4.2017 kello 14.
Toisessa osakkeenomistajalta saadussa ehdotuksessa esitetään yhtiökokoukselle, että mikäli yhtiökokouksen käsiteltäväksi on tehty osakeyhtiölain 4 luvun 10 §:n 2 momentin mukainen ehdotus osakeoikeuksien menettämisestä, yhtiökokous päättäisi, että kyseinen päätös voitaisiin tehdä aikaisintaan 1.2.2020 ja edellyttäen, että yhtiö on aktiivisesti yrittänyt tavoittaa kaikki ne yhtiön osakkeenomistajat, jotka eivät ole siirtäneet omistustaan arvo-osuusjärjestelmään.
Ottaen huomioon, että tulevat yhtiökokoukset eivät ole sidottu aikaisempien yhtiökokousten päätöksiin, tarkoittaa tämä yhtiökokoukselle tehty ehdotus käytännössä esitystä hylätä ensinnä mainittu ehdotus yhteistilillä olevien osakkeiden menettämisestä.
Osakkeenomistajien ehdotukset ovat myöhemmin tänään kokonaisuudessaan saatavilla osoitteessa www.sampo.com/yhtiokokous.
Sampo Oyj on pyrkinyt aktiivisesti tavoittamaan yhteistilille merkittyjen osakkeiden osakkeenomistajia. Sampo lähetti 3.11.2016 kirjeen noin 75 000 yksityishenkilölle, jotka on 12.9.1997 päivätyn osakasrekisterin mukaan merkitty yhteistilillä olevien osakkeiden omistajiksi. Postitse lähetetty kirje ja sitä seurannut laaja mediahuomio johtivat noin sataantuhanteen yhteydenottoon.
Toimenpiteet yhteistilille merkittyjen osakkeiden löytämiseksi ovat olleet tuloksekkaita. Yhteistilillä olevien osakkeiden lukumäärä on 1.11.2016–6.2.2017 vähentynyt 472 380 kappaleella, minkä seurauksena yhteistilille on 6.2.2017 kirjattu 6 436 120 osaketta (1.15 prosenttia kaikista osakkeista).
Sisäiset osingot
Sampo-konsernin emoyhtiö Sampo Oyj sai tytäryhtiöiltään ja osakkuusyhtiöltään Nordea Bank AB:lta vuonna 2016 osinkoina yhteensä 1 555 miljoonaa euroa:
- • Mandatum Life, maaliskuu 2016: 125 miljoonaa euroa;
- • Nordea Bank AB, maaliskuu 2016: 551 miljoonaa euroa; ja
- • If Vahinkovakuutus, joulukuu 2016: 5,8 miljardia Ruotsin kruunua (n. 586 miljoonaa euroa). Lisäksi If maksoi syyskuussa 2016 ylimääräistä osinkoa 2,8 miljardia Ruotsin kruunua (293 miljoonaa euroa).
Nordea Bank AB:n hallitus esitti 26.1.2017, että sen 16.3.2017 kokoontuva varsinainen yhtiökokous jakaisi osinkoa 0,65 euroa osakkeelta. Sammon nykyisellä osakeomistuksella osinko on noin 559 miljoonaa euroa. Ehdotettu osingonmaksupäivä on 27.3.2017.
Mandatum Life aikoo maksaa 125 miljoonan euron osingon vuoden 2017 ensimmäisellä neljänneksellä. If Vahinkovakuutus maksaa osinkonsa yleensä vuoden lopulla.
Luottoluokitukset
S&P nosti 20.4.2016 Ifin luokitukset tasolle A+ ja arvioi sen tulevaisuuden näkymät vakaiksi. Samalla S&P aloitti Sampo Oyj:n luottoluokituksen määrittäen sille luokituksen A- ja arvioiden sen näkymät vakaiksi.
Moody's nosti 15.12.2016 Ifin taloudellista tilaa kuvaavat luokitukset A2:sta A1:een ja arvioi yhtiöiden tulevaisuuden näkymät vakaiksi. Samalla Moody's nosti Sampo Oyj:n senioriehtoisen velan luokituksen Baa2:sta Baa1:een. Moody's myös antoi If Skadeförsäkring Holding AB (publ):n marraskuussa 2016 liikkeeseen laskemille pääomalainoille Baa2(hyb)-luokituksen.
Alla oleva taulukko kuvaa Sampo-konserniin kuuluvien yhtiöiden luottoluokituksia joulukuun 2016 lopussa.
| Yhtiö | Moody's | Standard & Poor's | ||
|---|---|---|---|---|
| Luokitus | Näkymä | Luokitus | Näkymä | |
| Sampo Oyj | Baa1 | Vakaa | A- | Vakaa |
| If Skadeförsäkring AB (Ruotsi) | A1 | Vakaa | A+ | Vakaa |
| If Vahinkovakuutusyhtiö (Suomi) | A1 | Vakaa | A+ | Vakaa |
Vakavaraisuus
Vakuutusalakonsernit If Vahinkovakuutus ja Mandatum Life ovat noudattaneet vakavaraisuuslaskelmissaan Solvenssi II -säännöstöä 1.1.2016 alkaen. Molemmat yhtiöt raportoivat vakavaraisuutensa Solvenssi II:n standardikaavan mukaisesti.
Solvenssi II:n standardikaavan mukainen If-konsernin pääoman vaade oli joulukuun 2016 lopussa 350 miljoonaa euroa korkeampi kuin yhtiössä sisäisesti käytetyn mallin mukainen pääomavaade. Ifillä on kuitenkin Stardard & Poor'sin A-luottoluokitus, joka edellyttää jatkossakin huomattavasti suurempia pääomia ja siksi standardikaavalla ei ole käytännön vaikutusta If-konsernin pääomitukseen. If-konsernin Solvenssi II:n standardikaavan mukainen pääomavaatimus oli joulukuun 2016 lopussa 1 942 miljoonaa euroa (2 073) ja omat varat olivat 3 822 miljoonaa euroa (3 202). Vakavaraisuusaste oli 197 prosenttia (154). S&P:n luottoluokituksen mukainen tavoitepääoma oli joulukuun 2016 lopussa 2 967 miljoonaa euroa (3 058).
Ruotsin valvontaviranomainen Finansinspektion antoi marraskuussa 2016 If Skadeförsäkring AB:lle (Ruotsi) luvan osittaisen sisäisen mallin käyttämiseen yhtiön vakavaraisuuslaskelmissa.
If selvittää mahdollisuutta käyttää osittaista sisäistä mallia myös Suomen liiketoimintaa koskevissa vakavaraisuuslaskelmissaan. Tämä edellyttäisi Ifin Suomen tytäryhtiön If Vahinkovakuutusyhtiö Oy:n muuttamista Ruotsissa toimivan yhtiön sivukonttoriksi.
Muutos sopisi Ifin liiketoimintamalliin, sillä Ruotsin, Norjan ja Tanskan liiketoiminnat toimivat jo nykyisin Ruotsin-yhtiön alaisuudessa. Suomen-yhtiön muuttaminen sivukonttoriksi parantaisi myös entisestään If-konsernin pääomitusta ja helpottaisi riskienhallinnan organisointia.
Mandatum Lifen vakavaraisuussuhde säilyi siirtymäsäännöksiä sovellettaessa vahvana ja oli 160 prosenttia (158). Omat varat olivat 1 893 miljoonaa euroa (1 913) ja ylittivät siten 1 182 miljoonan euron (1 212) suuruisen Solvenssi II -pääomavaateen 711 miljoonalla eurolla. Ilman siirtymäsäännöksiä omat varat olisivat olleet 1 441 miljoonaa euroa ja vakavaraisuusvaade 1 409 miljoonaa euroa, ja tämän seurauksena vakavaraisuussuhde olisi ollut 102 prosenttia (103).
Sampo-konserni on luokiteltu rahoitus- ja vakuutusryhmittymien valvonnasta (2004/699) annetun lain mukaan rahoitus- ja vakuutusryhmittymäksi. Laki perustuu Euroopan parlamentin ja neuvoston direktiiviin 2002/87/EY finanssiryhmittymään kuuluvien luottolaitosten, vakuutusyritysten ja sijoituspalveluyritysten lisävalvonnasta. Lakia muutettiin Solvenssi II ja Basel III -sääntöjen vaatimusten mukaiseksi 1.1.2016 alkaen.
Konsernin vakavaraisuuspääoman perustana on konsernin konsolidoitu oma pääoma. Sektorikohtaiset erät lisätään siihen, kun taas aineettomat erät ja muut vähennyserät vähennetään siitä.
Sampo-konsernin vakavaraisuus
| Milj. e | 31.12.2016 | 31.12.2015 |
|---|---|---|
| Konsernitaseen oma pääoma | 11 934 | 11 411 |
| Toimialakohtaiset erät | -3 251 | -3 371 |
| Aineettomat hyödykkeet ja toimialakohtaiset vähennykset |
2 254 | 2 254 |
| Ryhmittymän omat varat, yhteensä | 10 937 | 10 294 |
| Omien varojen vaatimukset, yhteensä | 7 088 | 7 114 |
| Ryhmittymän vakavaraisuus | 3 849 | 3 179 |
| Ryhmittymän vakavaraisuussuhde (Omat varat suhteessa minimivaatimuksiin, %) |
154 | 145 |
Konsernin vakavaraisuussuhde (ryhmittymän omat varat suhteessa minimivaatimukseen) oli Solvenssi II –säännöksiä vakuutustytäryhtiöihin sovellettaessa joulukuun 2016 lopussa 154 prosenttia (145).
Myös konsernin vakavaraisuuslaskelmiin sovelletaan Solvenssi II -säännöksiä. Lisätietoja on saatavilla vuoden 2016 vuosikertomuksen Riskienhallinta-osiossa. Kahdella eri laskentakaavalla määritellyt vakavaraisuusvaatimukset eroavat hyvin vähän toisistaan.
Lisätietoja Sampo-konsernin vakavaraisuuslaskennasta on saatavilla vuoden 2016 vuosikertomuksen Riskienhallinta-osiosta.
Velkarahoitus
Sampo Oyj:llä oli 31.12.2016 velkarahoitusta 3 548 miljoonaa euroa (2 302) ja korkoa kerryttäviä omaisuuseriä 2 104 miljoonaa euroa (1 343). Korkoa kerryttäviin omaisuuseriin sisältyvät pankkitilit, 637 miljoonaa euroa (579) tytär- ja osakkuusyhtiöiden liikkeelle laskemia pääomalainoja sekä 28 miljoonaa euroa muita rahamarkkinainstrumentteja (25). Vuoden 2016 lopussa nettovelka oli 1 443 miljoonaa euroa (959).
Sampo Oyj:n bruttovelka oli 47 prosenttia (32) yhtiön omasta pääomasta ja velkaisuusaste oli 32 prosenttia (24). Velkaantuneisuuden kasvu johtuu kahdesta asiasta. Ensinnäkin hankkiessaan Topdanmarkin osakkeita Sampo lisäsi velkaansa 400 miljoonalla eurolla. Toiseksi Sampo uudelleenrahoitti 500 miljoonan euron helmikuussa 2017 erääntyvän seniorilainan jo marraskuussa 2016 laskemalla liikkeeseen 750 miljoonan euron seniorilainan maksamatta samanaikaisesti takaisin erääntyvää lainaa. Velkaisuusasteen odotetaan palautuvan alle 30 prosentin tasolle vuoden 2017 ensimmäisen neljänneksen aikana.
Topdanmarkin osakkeista tehdyn pakollisen ostotarjouksen yhteydessä Sampo Oyj lisäsi liikkeeseen laskemiensa yritystodistusten määrän 338 miljoonasta eurosta toisen vuosineljänneksen 2016 lopussa 702 miljoonaan euroon 30.9.2016. Vuoden 2016 lopussa yritystodistusten kokonaismäärä oli 671 miljoonaa euroa (305).
Sampo Oyj laski 17.11.2016 osana EMTN-ohjelmaansa liikkeeseen 750 miljoonan euron suuruisen vakuudettoman, vaihtuvakorkoisen lainan, joka erääntyy 18.9.2023.
If Skadeförsäkring Holding AB (publ), If-konsernin emoyhtiö, laski 24.11.2016 liikkeeseen 2 miljardin Ruotsin kruunun arvosta tier 2 velkainstrumentteja, josta vaihtuvakorkoisia oli 1 500 miljoonaa Ruotsin kruunua ja kiinteäkorkoisia 500 miljoonaa Ruotsin kruunua. Liikkeeseenlaskemisen tarkoituksena oli uudelleenrahoittaa 150 miljoonan euron hybridilaina, joka erääntyi vuonna 2015, ja kehittää Ifin pääomarakennetta. Ensimmäinen eräpäivä on 1.12.2021.
Sampo Oyj:n taseessa 31.12.2016 olleet rahoitusvelat koostuivat 2 877 miljoonan euron (1 997) senioriehtoisista joukkovelkakirjalainoista ja 671 miljoonan euron (305) arvoisista liikkeeseen lasketuista yritystodistuksista. Sampo Oyj:n velan keskikorko oli 31.12.2016 ilman koronvaihtosopimuksia 1,37 prosenttia (1,45). Keskikoron nousu on tilapäistä ja johtuu helmikuussa 2017 erääntyvään seniorilainaan liittyvien koronvaihtosopimusten sulkemisesta.
| Velkainstrumentti | Korkokuponki | Swap | Kokonaiskorko | Eräpäivä |
|---|---|---|---|---|
| Senior Bond 500 milj. euroa | 4,2500% | --- | 4,2500% | 27.2.2017 |
| Senior Bond 2 000 milj. SEK | Stibor3M + 1,45% | Euribor3M+1,375% | 0,9990% | 29.5.2018 |
| Senior Bond 500 milj. euroa | 1,1250% | --- | 1,1640% | 24.5.2019 |
| Senior Bond 2 000 milj. SEK | Stibor3M + 0,77% | Euribor3M+0,586125% | 0,2721% | 28.5.2020 |
| Senior Bond 1 000 milj. SEK | 1,2500% | EUR 1,007% | 1,0070% | 28 .5.2020 |
| Senior Bond 500 milj. euroa | 1,5000% | --- | 1,5920% | 16.9.2021 |
| Senior Bond 750 milj. euroa | 1,0000% | --- | 1,0060% | 18.9.2023 |
| Yritystodistukset 671 milj. euroa | Euribor + marginaali | 0,2500% | Keskimäärin 3 kk | |
| Julkinen velka 3 416 milj. euroa | 1,3756% | |||
| Private placements 132 milj. euroa |
1,3731% | |||
| Yhteensä 3 548 milj. euroa | 1,3755% |
Liikkeelle lasketut velkainstrumentit
Sampo Oyj, 31.12.2016
Lisätietoja Sampo-konsernin liikkeeseen laskemista lainoista on saatavilla osoitteessa www.sampo.com/velkarahoitus.
Tulevaisuuden näkymät
Näkymät vuodelle 2017
Sampo-konsernin liiketoiminta-alueiden odotetaan raportoivan hyvän toiminnallisen tuloksen vuonna 2017.
Markkina-arvoiset tulokset ovat kuitenkin varsinkin henkivakuutustoiminnassa vahvasti sidoksissa pääomamarkkinoiden kehitykseen. Matala korkotaso luo lisäksi haastavan ympäristön erääntyvien korkosijoitusten uudelleen sijoittamiseen.
Vahinkovakuutustoiminnan odotetaan vuonna 2017 saavuttavan kirkkaasti yhdistetty kulusuhde -tavoitteensa, jonka mukaisesti pitkän aikavälin kulusuhde on alle 95 prosenttia.
Nordean vaikutuksen konsernin tulokseen odotetaan olevan huomattava.
Konsernin suurimmat riskit ja epävarmuustekijät lyhyellä aikavälillä
Sampo-konserni altistuu päivittäisessä liiketoiminnassaan lukuisille riskeille ja epävarmuustekijöille ensisijaisesti erillisinä johdettujen keskeisten liiketoimintayksiköidensä kautta. Emoyhtiö Sampo Oyj:n oma altistuminen riskeille on vähäistä.
Sampo-konsernin kannattavuuteen ja sen vaihteluihin vaikuttavat eniten markkina-, luottoja vakuutusriskit sekä operatiiviset riskit, joita keskeiset liiketoimintayksiköt kvantifioivat itsenäisesti. Konsernitasolla riskien lähteet ovat samoja, mutta hajautusvaikutusten takia ne eivät ole suoraan yhteenlaskettavissa.
Ennalta arvaamattomat, merkittävät tapahtumat voivat vaikuttaa Sampo-konsernin kannattavuuteen välittömästi. Epävarmuustekijöiden identifiointi on helpompaa kuin epävarmuustekijöiden todennäköisyyksien, ajoituksen ja mahdollisten taloudellisten vaikutusten laajuuden arviointi. Tällä hetkellä on olemassa lukuisia yleisesti tunnistettuja makrotaloudellisia, poliittisia ja muita epävarmuuden lähteitä, jotka voivat vaikuttaa finanssialaan monella tavoin negatiivisesti. Erityisesti poliittiset riskit ovat tällä hetkellä korostuneet.
Muita epävarmuuden lähteitä ovat toimintaympäristön ennalta arvaamattomat rakenteelliset muutokset sekä jo tunnistetut trendit ja mahdolliset laajakantoiset tapahtumat. Näillä ulkoisilla tekijöillä voi olla vaikutuksia liiketoiminnan harjoittamiseen myös pitkällä aikavälillä.
Voitonjakoehdotus
Voitonjakoehdotus
Sampo Oyj:n osinkopolitiikan mukaan maksettujen osinkojen kokonaismäärä on vähintään 50 prosenttia konsernin vuotuisesta nettotuloksesta (satunnaiset erät pois lukien). Osingonjaon lisäksi voidaan ostaa omia osakkeita.
Emoyhtiön voitonjakokelpoiset varat olivat 7 423 628 273,90 euroa, josta tilikauden voitto on 1 565 149 328,44 euroa.
Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle osinkoa maksettavaksi 2,30 euroa kullekin yhtiön 560 000 000 osakkeelle. Maksettavien osinkojen yhteismäärä on 1 288 000 000,00 euroa. Loput varoista jätetään yhtiön omaan pääomaan.
Osinko maksetaan osakkeenomistajalle, joka on osingonmaksun täsmäytyspäivänä 2.5.2017 rekisteröitynä Euroclear Finland Oy:n pitämään osakasluetteloon. Hallitus ehdottaa, että osinko maksetaan 9.5.2017.
Yhtiön taloudellisessa asemassa ei tilikauden päättymisen jälkeen ole tapahtunut olennaisia muutoksia. Yhtiön maksuvalmius on hyvä, eikä ehdotettu voitonjako vaaranna hallituksen näkemyksen mukaan yhtiön maksukykyä.
SAMPO OYJ Hallitus
Lisätiedot
Lisätiedot
Talousjohtaja Peter Johansson, puh. 010 516 0010 Sijoittajasuhde- ja viestintäjohtaja Jarmo Salonen, puh. 010 516 0030 IR-päällikkö Essi Nikitin, puh. 010 516 0066 Viestintäpäällikkö Maria Silander, puh. 010 516 0031
Lehdistötilaisuus ja puhelinkonferenssi
Sampo järjestää median edustajille tänään klo 12.30 suomenkielisen tiedotustilaisuuden Savoyn Salikabinetissa osoitteessa Eteläesplanadi 14 (7. krs), Helsinki.
Analyytikoille ja sijoittajille järjestetään englanninkielinen puhelinkonferenssi klo 16.00. Puhelinkonferenssiin voi osallistua soittamalla numeroon (09) 7479 0361, +44 (0)330 336 9105, +1 719 325 4746 tai +46 (0)8 5033 6574. Puhelinkonferenssin tunnus on 8784082.
Puhelinkonferenssia voi seurata samanaikaisesti myös internetissä osoitteessa www.sampo.com/tulos. Puhelinkonferenssin tallenne on kuunneltavissa myöhemmin samassa osoitteessa.
Tämän lisäksi tulostiedotetta täydentävä englanninkielinen esitysaineisto on nähtävissä osoitteessa www.sampo.com/tulos.
Sampo julkaisee tammi–maaliskuun 2017 osavuosiraporttinsa 11.5.2017.
Jakelu: Nasdaq Helsinki Lontoon pörssi Keskeiset tiedotusvälineet Finanssivalvonta www.sampo.com
Konsernin taloudellinen kehitys
| Tunnusluvut | |||
|---|---|---|---|
| Konserni | 1–12/2016 | 1–12/2015 | |
| Voitto ennen veroja | Milj.e | 1 871 | 1 888 |
| Oman pääoman tuotto käyvin arvoin (RoE) | % | 15,0 | 14,0 |
| Kokonaispääoman tuotto (käyvin arvoin) | % | 7,3 | 7,2 |
| Omavaraisuusaste | % | 31,5 | 32,1 |
| Konsernin vakavaraisuus ¹) | Milj.e | 3 849 | 3 179 |
| Konsernin vakavaraisuussuhde ¹) | % | 154 | 145 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 6 780 | 6 755 | |
| Vahinkovakuutus | |||
| Vakuutusmaksutulo ennen jälleenvakuuttajien osuutta | Milj.e | 4 458 | 4 559 |
| Vakuutusmaksutuotot | Milj.e | 4 286 | 4 344 |
| Voitto ennen veroja | Milj.e | 883 | 960 |
| Oman pääoman tuotto käyvin arvoin (RoE) | % | 25,3 | 21,5 |
| Riskisuhde ²) | % | 62,3 | 66,6 |
| Toimintakulusuhde ²) | % | 22,1 | 18,8 |
| Vahinkosuhde, ilman perustekorkokulua ²) | % | 67,8 | 72,4 |
| Liikekulusuhde ²) | % | 16,6 | 13,0 |
| Yhdistetty kulusuhde, ilman perustekorkokulua | % | 84,4 | 85,4 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 6 180 | 6 176 | |
| Henkivakuutus | |||
| Vakuutusmaksutulo ennen jälleenvakuuttajien osuutta | Milj.e | 1 122 | 1 149 |
| Voitto ennen veroja | Milj.e | 210 | 181 |
| Oman pääoman tuotto käyvin arvoin (RoE) | % | 15,9 | 12,7 |
| Liikekustannussuhde | % | 100,5 | 100,0 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 543 | 522 | |
| Omistusyhteisö | |||
| Voitto ennen veroja | Milj.e | 778 | 749 |
| Henkilöstön keskim. lukumäärä | 57 | 57 | |
| Osakekohtaiset tunnusluvut | |||
| Osakekohtainen tulos | euro | 2,95 | 2,96 |
| Osakekohtainen tulos, ml. muut laajan tuloksen erät | euro | 3,14 | 2,79 |
| Osakekohtainen oma pääoma | euro | 21,31 | 20,38 |
| Osakekohtainen substanssi | euro | 24,86 | 23,79 |
| Antioikaistu ylin kurssi | euro | 46,56 | 49,40 |
| Antioikaistu alin kurssi | euro | 34,42 | 37,20 |
| Osakekannan markkina-arvo | Milj.e | 23 850 | 26 320 |
1) Konsernin vakavaraisuus on laskettu rahoitus- ja vakuutusryhmittymien valvonnasta annetun lain (2004/699) kolmannen luvun mukaisesti konsolidointimenetelmällä. Vakavaraisuustunnuslukujen vertailuluvut on hetkestä 31.12.2015.
2) Vahinkovakuutustoiminnan tunnusluvut on laskettu toimintokohtaisten kulujen pohjalta eikä niitä siksi voida johtaa suoraan konsernin tuloslaskelmasta. Vahinkovakuutustoiminnan tulosanalyysi on esitetty liitteessä 16.
Keskimääräisenä ja välitilinpäätöspäivän osakemääränä on käytetty 560 000 000 kappaletta.
Kiinteistöjen arvostuserot on otettu huomioon laskettaessa kokonaispääoman tuottoa, oman pääoman tuottoa, omavaraisuusastetta sekä osakekohtaista substanssia. Veroina on otettu huomioon tilikauden tulosta vastaava vero sekä laskennallinen verovelka kiinteistöjen arvostuseroista.
Kokonaispääoman sekä oman pääoman tuoton laskennassa on käytetty konsernin laajaa tulosta.
Vakuutustoiminnan tunnusluvut on laskettu valtiovarainministeriön asetuksen ja sitä tarkentavan Finanssivalvonnan ohje- ja määräyskokoelman mukaisesti.
Tunnuslukujen laskentakaavat
Oman pääoman tuotto (käyvin arvoin), %
- kauden laaja tulos
| + | kauden laaja tulos | |
|---|---|---|
| sijoitusten arvostuserot laskennallisen verovelan vähentämisen jälkeen | ||
| + | oma pääoma yhteensä (vuoden alun ja raportointikauden lopun keskiarvo) | x 100 % |
| sijoitusten arvostuserot laskennallisen verovelan vähentämisen jälkeen | ||
| (vuoden alun ja raportointikauden lopun keskiarvo) | ||
| Kokonaispääoman tuotto (käyvin arvoin), % | ||
| + | liikevoitto | |
| muut laajan tuloksen erät ennen veroja | ||
| + | korkokulut ja muut rahoituskulut | |
| + | vastuuvelan perustekorko | |
| sijoitusten arvostuserojen muutos | x 100 % | |
| + – |
taseen loppusumma (vuoden alun ja raportointikauden lopun keskiarvo) sijoitussidonnaisten vakuutusten vastuuvelka (vuoden alun ja raportointikauden lopun keskiarvo) |
|
| sijoitusten arvostuserot | ||
| (vuoden alun ja raportointikauden lopun keskiarvo) | ||
| Omavaraisuusaste (käyvin arvoin), % | ||
| + | oma pääoma yhteensä | |
| sijoitusten arvostuserot laskennallisen verovelan vähentämisen jälkeen | x 100 % | |
| + | taseen loppusumma | |
| sijoitusten arvostuserot | ||
| Vahinkovakuutuksen riskisuhde, % | ||
| + | korvauskulut | |
| – | korvausten käsittelykulut | x 100 % |
| vakuutusmaksutuotot | ||
| Vahinkovakuutuksen toimintakulusuhde, % | ||
| + | liikekulut | |
| + | korvausten käsittelykulut | |
| vakuutusmaksutuotot | x 100 % | |
| Vahinkovakuutuksen vahinkosuhde, % | ||
| korvauskulut | ||
| vakuutusmaksutuotot | x 100 % | |
| Vahinkovakuutuksen liikekulusuhde, % | ||
| liikekulut | x 100 % | |
| vakuutusmaksutuotot | ||
| Vahinkovakuutuksen yhdistetty kulusuhde, % | ||
| vahinkosuhde + liikekulusuhde | ||
| Henkivakuutuksen liikekustannussuhde, % | ||
| + | liikekulut ennen vakuutusten aktivoitujen hankintamenojen muutosta | |
| + | korvausten selvittelykulut | |
| kuormitustulo | x 100 % | |
Osakekohtaiset tunnusluvut
Osakekohtainen tulos
emoyhtiön osakkeiden omistajille kuuluva tilikauden voitto osakkeiden antioikaistu keskimääräinen lukumäärä
Osakekohtainen oma pääoma
oma pääoma (emoyhtiön omistajien osuus) osakkeiden antioikaistu lukumäärä raportointikauden päätöspäivänä
Osakekohtainen substanssi
-
- oma pääoma (emoyhtiön omistajien osuus)
- noteeratun osakkuusyhtiön arvostusero konsernissa
- sijoitusten arvostuserot laskennallisen verovelan vähentämisen jälkeen osakkeiden antioikaistu lukumäärä raportointikauden päätöspäivänä
Osakekannan markkina-arvo
osakkeiden lukumäärä tilikauden viimeisenä päivänä x raportointikauden viimeinen kaupantekokurssi
Konsernin laaja tuloslaskelma kvartaaleittain
| Milj. e | 10–12/2016 | 7–9/2016 | 4–6/2016 | 1–3/2016 10–12/2015 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Vakuutusmaksutulo | 1 325 | 1 028 | 1 289 | 1 734 | 1 191 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 359 | 308 | 189 | -30 | 374 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 19 | 11 | 10 | 9 | 15 |
| Korvauskulut Vakuutus- ja sijoitussopimusvelkojen |
-862 | -892 | -939 | -934 | -949 |
| muutos | -261 | 67 | -17 | -238 | -84 |
| Henkilöstökulut | -148 | -148 | -135 | -142 | -146 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -150 | -127 | -138 | -136 | -139 |
| Rahoituskulut | -6 | -1 | -1 | -10 | -27 |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/tappioista |
250 | 204 | 219 | 164 | 179 |
| Kauden voitto ennen veroja | 528 | 450 | 477 | 416 | 413 |
| Verot | -57 | -54 | -55 | -55 | -49 |
| Kauden voitto | 471 | 396 | 421 | 362 | 364 |
| Kauden muut laajan tuloksen erät | |||||
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi |
|||||
| Muuntoerot | 9 | -40 | -42 | -6 | 39 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | 6 | 319 | 51 | -151 | 129 |
| Osuus osakkuusyhtöiden laajan tuloksen eristä |
48 | 3 | -2 | -30 | 45 |
| Verot | 0 | -69 | -11 | 31 | -27 |
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
|||||
| 63 | 212 | -5 | -155 | 185 | |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi | |||||
| Etuuspohjaisista eläkejärjestelyistä syntyvät vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot |
19 | -4 | -18 | -2 | -21 |
| Verot | -4 | 1 | 4 | 0 | 5 |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
14 | -3 | -14 | -2 | -16 |
| KAUDEN LAAJA TULOS | 549 | 605 | 402 | 204 | 533 |
Konsernin laaja tuloslaskelma, IFRS
| Milj. e | Liite | 1–12/2016 | 1–12/2015 |
|---|---|---|---|
| Vakuutusmaksutulo | 1 | 5 375 | 5 522 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 2 | 827 | 998 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 50 | 46 | |
| Korvauskulut | 3 | -3 627 | -3 917 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimusvelkojen muutos | -448 | -502 | |
| Henkilöstökulut | 4 | -574 | -438 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -551 | -545 | |
| Rahoituskulut | -18 | -68 | |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/tappioista | 837 | 793 | |
| Kauden voitto ennen veroja | 1 871 | 1 888 | |
| Verot | -221 | -232 | |
| Kauden voitto | 1 650 | 1 656 | |
| Kauden muut laajan tuloksen erät | |||
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi | |||
| Muuntoerot | -80 | -35 | |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | 225 | -106 | |
| Osuus osakkuusyhtöiden laajan tuloksen eristä | 19 | 16 | |
| Verot | -49 | 21 | |
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
115 | -103 | |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi | |||
| Etuuspohjaisista eläkejärjestelyistä syntyvät vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot |
-6 | 14 | |
| Verot | 1 | -3 | |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
-5 | 11 | |
| KAUDEN LAAJA TULOS | 1 760 | 1 564 | |
| Laimentamaton osakekohtainen tulos (euroa) | 2,95 | 2,96 |
Konsernitase, IFRS
| Milj. e | Liite | 12/2016 | 12/2015 |
|---|---|---|---|
| Varat | |||
| Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet | 27 | 26 | |
| Sijoituskiinteistöt | 211 | 191 | |
| Aineettomat hyödykkeet | 5 | 612 | 724 |
| Sijoitukset osakkuusyrityksissä | 8 107 | 7 679 | |
| Rahoitusvarat | 6, 7, 8, 9, 10 |
17 668 | 17 189 |
| Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevat sijoitukset | 11 | 3 427 | 5 847 |
| Laskennalliset verosaamiset | 27 | 36 | |
| Saamiset jälleenvakuutussopimuksista | 239 | 242 | |
| Muut varat | 1 761 | 1 708 | |
| Käteiset varat | 2 585 | 1 997 | |
| Myytävänä olevat omaisuuserät | 17 | 3 291 | - |
| Varat yhteensä | 37 955 | 35 639 | |
| Velat | |||
| Velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista | 12 | 13 990 | 14 447 |
| Velat sijoitussidonnaisista vakuutus- ja sijoitussopimuksista | 13 | 3 407 | 5 841 |
| Rahoitusvelat | 14 | 3 847 | 2 375 |
| Laskennalliset verovelat | 527 | 468 | |
| Varaukset | 35 | 51 | |
| Eläkevelvoitteet | 79 | 90 | |
| Muut velat | 933 | 957 | |
| Myytävänä oleviin omaisuuseriin liittyvät velkaerät | 17 | 3 202 | - |
| Velat yhteensä | 26 021 | 24 228 | |
| Oma pääoma | |||
| Osakepääoma | 98 | 98 | |
| Rahastot | 1 531 | 1 531 | |
| Kertyneet voittovarat | 9 700 | 9 325 | |
| Muut oman pääoman erät | 605 | 457 | |
| Oma pääoma yhteensä | 11 934 | 11 411 | |
| Oma pääoma ja velat yhteensä | 37 955 | 35 639 |
Laskelma oman pääoman muutoksista, IFRS
| Milj. e | Osake pääoma |
Vara rahasto |
SVOP rahasto |
Voitto varat 1) |
Muunto erot 2) |
Myytävissä olevat rahoitus varat 3) |
Yht. |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Oma pääoma 1.1.2015 | 98 | 4 | 1 527 | 8 655 | -400 | 1 039 | 10 924 |
| Muutokset omassa pääomassa |
|||||||
| Nostamatta jätettyjen osinkojen palautus |
8 | 8 | |||||
| Osingonjako | -1 092 | -1 092 | |||||
| Osuus osakkuusyhtiön muista oman pääoman muutoksista |
7 | 7 | |||||
| Kauden voitto | 1 656 | 1 656 | |||||
| Muut laajan tuloksen erät | 90 | -72 | -111 | -92 | |||
| Oma pääoma 31.12.2015 | 98 | 4 | 1 527 | 9 325 | -472 | 929 | 11 411 |
| Muutokset omassa pääomassa |
|||||||
| Nostamatta jätettyjen osinkojen palautus |
9 | 9 | |||||
| Osingonjako | -1 204 | -1 204 | |||||
| Osuus osakkuusyhtiön muista oman pääoman muutoksista |
-42 | -42 | |||||
| Kauden voitto | 1 650 | 1 650 | |||||
| Muut laajan tuloksen erät | -38 | -47 | 195 | 110 | |||
| Oma pääoma 31.12.2016 | 98 | 4 | 1 527 | 9 700 | -518 | 1 124 | 11 934 |
1) IAS 19 Eläkevelvoitteet standardin nettovaikutus voittovaroihin oli -38 (90) milj. e.
2) Muut laajan tuloksen erät sisältävät myös konsernin omistusosuuden mukaisen osuuden osakkuusyhtiö Nordean vastaavista eristä. Voittovarat sisältävät -34 (80) milj. euron osuuden Nordean etuuspohjaisten eläkkeiden vakuutusmatemaattisista voitoista/tappioista. Muuntoerot sisältävät 33 (-37) milj. euron osuuden Nordean muuntoeroista. Myytävissä olevat varat puolestaan sisältävät 19 (-26) milj. euron osuuden Nordean myytävissä olevien rahoitusvarojen käypien arvojen muutoksista.
3) Myytävissä olevista rahoitusvaroista on kirjattu omaan pääomaan kauden arvostusta 216 (244) milj. euroa. Kauden tulokseen on siirretty -29 (-318) milj. euroa. Eriytetylle Suomi-vakuutuskannalle siirretty osuus oli -11 (-10) milj. euroa.
Muuntoeroihin, myytävissä oleviin rahoitusvaroihin, rahavirtasuojaukseen sekä elävelvoitteisiin sisältyvät määrät ovat laajaan tulokseen kirjattuja verovaikutuksella huomioituja eriä.
Konsernin rahavirtalaskelma, IFRS
| Milj. e | 1–12/2016 | 1–12/2015 |
|---|---|---|
| Kauden alun rahavarat | 1 997 | 2 074 |
| Liiketoiminnan rahavirta | 168 | 339 |
| Investointien rahavirta | 343 | 582 |
| Rahoituksen rahavirta | 78 | -999 |
| Maksetut osingot | -1 192 | -1 079 |
| Vieraan pääoman lisäys | 2 271 | 1 011 |
| Vieraan pääoman vähennys | -1 002 | -931 |
| Kauden lopun rahavarat | 2 585 | 1 997 |
Rahavirtalaskelmassa esitetään kauden rahavirrat jaoteltuina liiketoiminnan, investointien sekä rahoituksen rahavirtoihin. Liiketoiminnan rahavirta sisältää varsinaisen liiketoiminnan rahavirrat. Rahavirrat sijoituksista tytär- ja osakkuusyhtiöihin sekä aineellisiin ja aineettomiin sijoituksiin esitetään investointien rahavirrassa. Rahoituksen rahavirrassa esitetään rahavirrat, jotka johtuvat toiminnan rahoittamisesta oman tai vieraan pääoman ehdoin.
Rahavarat sisältävät käteiset varat sekä muut enintään 3 kuukauden pituiset talletukset.
Liitetiedot
Tilinpäätöksen laatimisperiaatteet
Sammon konsernitilinpäätös laaditaan EU:n hyväksymien kansainvälisten tilinpäätösstandardien (International Financial Reporting Standards, IFRS) mukaisesti. Osavuosikatsauksen laatimisessa on noudatettu IAS 34 Osavuosikatsaukset –standardia. Osavuosikatsauksen laatimisperiaatteet ja laskentamenetelmät ovat olennaisilta osiltaan samat kuin konsernitilinpäätöksessä vuodelta 2015.
Sampo otti vuoden 2016 alusta käyttöön uusia tai muutettuja standardeja tai tulkintoja. Standardit ja tulkinnat löytyvät Sammon vuoden 2015 tilinpäätöksen laatimisperiaatteista. Tilinpäätös on luettavissa osoitteessa www.sampo.com/vuosikertomus.
Laaja tuloslaskelma segmenteittäin 1.1.–31.12.2016
| Vahinko | Henki | Omistus | |||
|---|---|---|---|---|---|
| Milj. e | vakuutus | vakuutus | yhteisö | Elim. | Konserni |
| Vakuutusmaksutulo | 4 292 | 1 116 | - | -32 | 5 375 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 173 | 634 | 36 | -16 | 827 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 26 | 23 | 17 | -16 | 50 |
| Korvauskulut | -2 670 | -967 | - | 10 | -3 627 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimus velkojen muutos |
-6 | -465 | - | 24 | -448 |
| Henkilöstökulut | -512 | -46 | -16 | - | -574 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -472 | -78 | -18 | 16 | -551 |
| Rahoituskulut | -13 | -7 | -14 | 15 | -18 |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/tappioista |
65 | 0 | 773 | - | 837 |
| Voitto ennen veroja | 883 | 210 | 778 | 0 | 1 871 |
| Verot | -178 | -41 | -2 | - | -221 |
| Kauden voitto | 705 | 168 | 777 | 0 | 1 650 |
| Kauden muut laajan tuloksen erät | |||||
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi |
|||||
| Muuntoerot | -80 | - | - | - | -80 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | 118 | 82 | 24 | - | 225 |
| Osuus osakkuusyhtöiden laajan | |||||
| tuloksen eristä | - | - | 19 | - | 19 |
| Verot | -25 | -19 | -5 | - | -49 |
| Erät, jotka voidaan siirtää | |||||
| tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
13 | 64 | 38 | - | 115 |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi |
|||||
| Etuuspohjaisista eläke | |||||
| järjestelyistä syntyvät vakuutus matemaattiset voitot ja tappiot |
-6 | - | - | - | -6 |
| Verot | 1 | - | - | - | 1 |
| Erät, joita ei siirretä | |||||
| tulosvaikutteisiksi yhteensä nettona verojen jälkeen |
-5 | - | - | - | -5 |
| KAUDEN LAAJA TULOS | 714 | 232 | 815 | - | 1 760 |
Laaja tuloslaskelma segmenteittäin 1.1.–31.12.2015
| Vahinko | Henki | Omistus | |||
|---|---|---|---|---|---|
| Milj. e | vakuutus | vakuutus | yhteisö | Elim. | Konserni |
| Vakuutusmaksutulo | 4 378 | 1 144 | - | - | 5 522 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotot | 304 | 632 | 76 | -14 | 998 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 28 | 18 | 18 | -17 | 46 |
| Korvauskulut | -2 894 | -1 023 | - | - | -3 917 |
| Vakuutus- ja sijoitussopimus velkojen muutos |
-34 | -462 | - | -5 | -502 |
| Henkilöstökulut | -371 | -47 | -20 | - | -438 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -477 | -74 | -12 | 17 | -545 |
| Rahoituskulut | -16 | -6 | -63 | 18 | -68 |
| Osuus osakkuusyritysten voitoista/tappioista |
42 | 0 | 751 | - | 793 |
| Voitto ennen veroja | 960 | 181 | 749 | -2 | 1 888 |
| Verot | -195 | -36 | -1 | 0 | -232 |
| Kauden voitto | 765 | 144 | 749 | -1 | 1 656 |
| Kauden muut laajan tuloksen erät | |||||
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi |
|||||
| Muuntoerot | -35 | - | - | - | -35 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | -148 | 32 | 2 | 8 | -106 |
| Osuus osakkuusyhtöiden laajan tuloksen eristä |
- | - | 16 | - | 16 |
| Muihin laajan tuloksen eriin liittyvät verot |
32 | -9 | 0 | -2 | 21 |
| Erät, jotka voidaan siirtää tulosvaikutteisiksi yhteensä |
|||||
| nettona verojen jälkeen | -151 | 24 | 18 | 6 | -103 |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi |
|||||
| Etuuspohjaisista eläke | |||||
| järjestelyistä syntyvät vakuutus- matemaattiset voitot ja tappiot |
14 | - | - | - | 14 |
| Verot | -3 | - | - | - | -3 |
| Erät, joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi yhteensä |
|||||
| nettona verojen jälkeen | 11 | - | - | - | 11 |
| KAUDEN LAAJA TULOS | 624 | 168 | 766 | 5 | 1 564 |
Tase segmenteittäin 31.12.2016
| Milj. e | Vahinko vakuutus |
Henki vakuutus |
Omistus yhteisö |
Elim. | Konserni |
|---|---|---|---|---|---|
| Varat | |||||
| Aineelliset käyttöomaisuus hyödykkeet |
19 | 4 | 3 | - | 27 |
| Sijoituskiinteistöt | 14 | 201 | - | -4 | 211 |
| Aineettomat hyödykkeet | 541 | 70 | 0 | - | 612 |
| Sijoitukset osakkuusyrityksissä | 553 | 0 | 7 554 | - | 8 107 |
| Rahoitusvarat | 11 667 | 5 459 | 3 201 | -2 659 | 17 668 |
| Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevat sijoitukset |
- | 3 468 | - | -41 | 3 427 |
| Laskennalliset verosaamiset | 24 | - | 7 | -4 | 27 |
| Saamiset jälleenvakuutus sopimuksista |
236 | 3 | - | - | 239 |
| Muut varat | 1 593 | 162 | 15 | -9 | 1 761 |
| Käteiset varat | 463 | 682 | 1 439 | - | 2 585 |
| Myytävänä olevat omaisuuserät | - | 3 291 | - | - | 3 291 |
| Varat yhteensä | 15 111 | 13 341 | 12 220 | -2 717 | 37 955 |
| Velat | |||||
| Velat vakuutus- ja sijoitus sopimuksista |
9 379 | 4 611 | - | - | 13 990 |
| Velat sijoitussidonnaisista vakuutus- ja sijoitussopimuksista |
- | 3 448 | - | -41 | 3 407 |
| Rahoitusvelat | 474 | 111 | 3 551 | -289 | 3 847 |
| Laskennalliset verovelat | 346 | 181 | - | 0 | 527 |
| Varaukset | 35 | - | - | - | 35 |
| Eläkevelvoitteet | 79 | - | - | - | 79 |
| Muut velat | 700 | 148 | 96 | -10 | 933 |
| Myytävänä oleviin omaisuuseriin liittyvä velkaerät |
- | 3 202 | - | - | 3 202 |
| Velat yhteensä | 11 013 | 11 701 | 3 647 | -340 | 26 021 |
| Oma pääoma | |||||
| Osakepääoma | 98 | ||||
| Rahastot | 1 531 | ||||
| Kertyneet voittovarat | 9 700 | ||||
| Muut oman pääoman erät | 605 | ||||
| Oma pääoma yhteensä | 11 934 | ||||
| Oma pääoma ja velat yhteensä | 37 955 |
Tase segmenteittäin 31.12.2015
| Milj. e | Vahinko vakuutus |
Henki vakuutus |
Omistus yhteisö |
Elim. | Konserni |
|---|---|---|---|---|---|
| Varat | |||||
| Aineelliset käyttöomaisuus hyödykkeet |
19 | 5 | 3 | - | 26 |
| Sijoituskiinteistöt | 15 | 180 | - | -4 | 191 |
| Aineettomat hyödykkeet | 564 | 160 | 0 | - | 724 |
| Sijoitukset osakkuusyrityksissä | 374 | 0 | 7 305 | - | 7 679 |
| Rahoitusvarat | 10 566 | 6 039 | 3 243 | -2 659 | 17 189 |
| Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevat sijoitukset |
- | 5 865 | - | -18 | 5 847 |
| Laskennalliset verosaamiset | 27 | - | 12 | -4 | 36 |
| Saamiset jälleenvakuutus sopimuksista |
239 | 3 | - | - | 242 |
| Muut varat | 1 541 | 127 | 51 | -10 | 1 708 |
| Käteiset varat | 775 | 482 | 739 | - | 1 997 |
| Varat yhteensä | 14 119 | 12 860 | 11 354 | -2 695 | 35 639 |
| Velat | |||||
| Velat vakuutus- ja sijoitus sopimuksista |
9 433 | 5 014 | - | - | 14 447 |
| Velat sijoitussidonnaisista vakuutus- ja sijoitussopimuksista |
- | 5 858 | - | -18 | 5 841 |
| Rahoitusvelat | 216 | 133 | 2 314 | -289 | 2 375 |
| Laskennalliset verovelat | 314 | 154 | - | 0 | 468 |
| Varaukset | 51 | - | - | - | 51 |
| Eläkevelvoitteet | 90 | - | - | - | 90 |
| Muut velat | 669 | 167 | 133 | -11 | 957 |
| Velat yhteensä | 10 772 | 11 327 | 2 447 | -318 | 24 228 |
| Oma pääoma | |||||
| Osakepääoma | 98 | ||||
| Rahastot | 1 531 | ||||
| Kertyneet voittovarat | 9 325 | ||||
| Muut oman pääoman erät | 457 | ||||
| Oma pääoma yhteensä | 11 411 | ||||
| Oma pääoma ja velat yhteensä | 35 639 |
Muut liitetiedot, Milj. e 1 Vakuutusmaksut
| Vahinkovakuutustoiminta | 1–12/2016 | 1–12/2015 |
|---|---|---|
| Vakuutussopimuksista | ||
| Vakuutusmaksutulo, ensivakuutus | 4 364 | 4 464 |
| Vakuutusmaksutulo, jälleenvakuutus | 94 | 95 |
| Vakuutusmaksutulo yhteensä, brutto | 4 458 | 4 559 |
| Jälleenvakuuttajien osuus vakuutusmaksutulosta | -166 | -181 |
| Vahinkovakuutustoiminta yhteensä | 4 292 | 4 378 |
| Vahinkovakuutuksen vakuutusmaksuvastuun muutos | -4 | -39 |
| Jälleenvakuuttajien osuus vakuutusmaksuvastuun muutoksesta | -2 | 5 |
| Vahinkovakuutustoiminnan vakuutusmaksutuotot yhteensä | 4 286 | 4 344 |
| Henkivakuutustoiminta | 1–12/2016 | 1–12/2015 |
|---|---|---|
| Vakuutussopimuksista | ||
| Vakuutusmaksutulo sopimuksista, jotka oikeuttavat | 144 | 146 |
| harkinnanvaraiseen osuuteen ylijäämästä | ||
| Vakuutusmaksutulo sijoitussidonnaisista vakuutussopimuksista |
498 | 575 |
| Vakuutusmaksutulo muista sopimuksista | 2 | 2 |
| Yhteensä | 644 | 723 |
| Jälleenvakuutussopimukset | 3 | 2 |
| Sijoitussopimuksista | ||
| Maksutulo sopimuksista, jotka oikeuttavat harkinnanvaraiseen osuuteen ylijäämästä |
0 | 30 |
| Maksutulo sijoitussidonnaisista sopimuksista | 475 | 394 |
| Yhteensä | 475 | 424 |
| Jälleenvakuuttajien osuus | -6 | -5 |
| Henkivakuutustoiminta yhteensä | 1 116 | 1 144 |
| Kerta- ja jatkuvat vakuutusmaksut ensivakuutuksesta | ||
| Jatkuvat vakuutusmaksut, vakuutussopimukset | 277 | 287 |
| Kertamaksut, vakuutussopimukset | 367 | 436 |
| Kertamaksut, sijoitussopimukset | 475 | 424 |
| Yhteensä | 1 119 | 1 147 |
| Segmenttien väliset eliminoinnit | -32 | - |
| Konserni yhteensä | 5 375 | 5 522 |
2 Sijoitustoiminnan nettotuotot >
| Vahinkovakuutustoiminta | 1–12/2016 | 1–12/2015 |
|---|---|---|
| Rahoitusvaroista | ||
| Johdannaissopimuksista | -7 | -4 |
| Lainoista ja muista saamisista | 9 | 18 |
| Myytävissä olevista rahoitusvaroista | ||
| Saamistodistukset | 151 | 195 |
| Osakkeet ja osuudet | 69 | 157 |
| Yhteensä | 221 | 351 |
| Yhteensä rahoitusvaroista | 223 | 365 |
| Palkkiokulut | -17 | -19 |
| Kulut muista kuin rahoitusveloista | -5 | -4 |
| Diskonttauksen purkuvaikutus | -28 | -38 |
| Vahinkovakuutustoiminta yhteensä | 173 | 304 |
> 2 Sijoitustoiminnan nettotuotot >
| Henkivakuutustoiminta | 1–12/2016 | 1–12/2015 |
|---|---|---|
| Rahoitusvaroista | ||
| Johdannaissopimuksista | -9 | -90 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavaksi määritetyistä rahoitusvaroista |
||
| Saamistodistukset | -3 | 2 |
| Osakkeet ja osuudet | 0 | 0 |
| Yhteensä | -3 | 2 |
| Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevista sijoituksista | ||
| Saamistodistukset | 54 | 18 |
| Osakkeet ja osuudet | 230 | 240 |
| Lainat ja muut saamiset | 0 | 1 |
| Muut | -8 | -21 |
| Yhteensä | 276 | 239 |
| Lainoista ja muista saamisista | 10 | 30 |
| Myytävissä olevista rahoitusvaroista | ||
| Saamistodistukset | 132 | 143 |
| Osakkeet ja osuudet | 208 | 280 |
| Yhteensä | 340 | 423 |
| Yhteensä rahoitusvaroista | 614 | 604 |
| Muista varoista | 9 | 15 |
| Palkkiotuotot, netto | 11 | 13 |
| Henkivakuutustoiminta yhteensä | 634 | 632 |
> 2 Sijoitustoiminnan nettotuotot
| Omistusyhteisö | 1–12/2016 | 1–12/2015 |
|---|---|---|
| Rahoitusvaroista | ||
| Johdannaissopimuksista | 12 | 7 |
| Lainoista ja muista saamisista | -5 | 9 |
| Myytävissä olevista rahoitusvaroista | ||
| Saamistodistukset | 44 | 43 |
| Osakkeet ja osuudet | -15 | 17 |
| Yhteensä | 29 | 60 |
| Omistusyhteisö yhteensä | 36 | 76 |
| Segmenttien väliset eliminoinnit | -16 | -14 |
| Konserni yhteensä | 827 | 998 |
3 Korvauskulut
| Vahinkovakuutustoiminta | 1–12/2016 | 1–12/2015 |
|---|---|---|
| Maksetut korvaukset | -2 800 | -2 712 |
| Jälleenvakuuttajien osuus | 73 | 61 |
| Maksetut korvaukset, netto | -2 727 | -2 651 |
| Korvausvastuun muutos | 59 | -233 |
| Jälleenvakuuttajien osuus | -2 | -10 |
| Vahinkovakuutustoiminta yhteensä | -2 670 | -2 894 |
| Henkivakuutustoiminta | 1–12/2016 | 1–12/2015 |
| Maksetut korvaukset | -1 047 | -1 001 |
| Jälleenvakuuttajien osuus | 3 | 3 |
| Maksetut korvaukset, netto | -1 044 | -998 |
| Korvausvastuun muutos | 77 | -25 |
| Jälleenvakuuttajien osuus | 0 | 0 |
| Henkivakuutustoiminta yhteensä | -967 | -1 023 |
| Segmenttien väliset eliminoinnit | 10 | - |
| Konserni yhteensä | -3 627 | -3 917 |
4 Henkilöstökulut
| Vahinkovakuutustoiminta | 1–12/2016 | 1–12/2015 |
|---|---|---|
| Palkat ja palkkiot | -368 | -373 |
| Käteisvaroina toteutetut osakeperusteiset maksut | -6 | -17 |
| Eläkekulut | -62 | 76 |
| Muut henkilösivukulut | -76 | -57 |
| Vahinkovakuutustoiminta yhteensä | -512 | -371 |
| Henkivakuutustoiminta | 1–12/2016 | 1–12/2015 |
| Palkat ja palkkiot | -36 | -35 |
| Käteisvaroina toteutetut osakeperusteiset maksut | -1 | -4 |
| Eläkekulut | -6 | -6 |
| Muut henkilösivukulut | -3 | -3 |
| Henkivakuutustoiminta yhteensä | -46 | -47 |
| Omistusyhteisö | 1–12/2016 | 1–12/2015 |
| Palkat ja palkkiot | -9 | -8 |
| Käteisvaroina toteutetut osakeperusteiset maksut | -4 | -8 |
| Eläkekulut | -2 | -2 |
| Muut henkilösivukulut | -1 | -1 |
| Omistusyhteisö yhteensä | -16 | -20 |
| Konserni yhteensä | -574 | -438 |
5 Aineettomat hyödykkeet
| Vahinkovakuutustoiminta | 12/2016 | 12/2015 |
|---|---|---|
| Liikearvo | 526 | 547 |
| Muut aineettomat hyödykkeet | 16 | 17 |
| Vahinkovakuutustoiminta yhteensä | 541 | 564 |
| Henkivakuutustoiminta | 12/2016 | 12/2015 |
| Liikearvo | 153 | 153 |
| Muut aineettomat hyödykkeet | 6 | 7 |
| Yhteensä | 159 | 160 |
| Myytävänä olevat erät | -89 | - |
| Henkivakuutustoiminta yhteensä | 70 | 160 |
| Konserni yhteensä | 612 | 724 |
6 Rahoitusvarat
| Vahinkovakuutustoiminta | 12/2016 | 12/2015 |
|---|---|---|
| Johdannaissopimukset (liite nro 7) | 14 | 21 |
| Lainat ja muut saamiset | ||
| Lainat | 83 | 108 |
| Jälleenvakuutustalletesaamiset | 1 | 1 |
| Yhteensä | 84 | 108 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | ||
| Saamistodistukset | 10 022 | 8 916 |
| Osakkeet ja osuudet | 1 547 | 1 522 |
| Yhteensä | 11 569 | 10 437 |
| Vahinkovakuutustoiminta yhteensä | 11 667 | 10 566 |
| Henkivakuutustoiminta | 12/2016 | 12/2015 |
| Johdannaissopimukset (liite nro 7) | 13 | 11 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavaksi määritetyt | ||
| rahoitusvarat | ||
| Saamistodistukset Osakkeet ja osuudet |
22 2 |
47 2 |
| Yhteensä | 24 | 48 |
| Lainat ja muut saamiset | ||
| Lainat | 20 | 24 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | ||
| Saamistodistukset | 3 105 | 3 414 |
| Osakkeet ja osuudet *) | 2 507 | 2 542 |
| Yhteensä | 5 612 | 5 956 |
| Yhteensä | 5 670 | 6 039 |
| Myytävänä olevat erät | -210 | - |
| Henkivakuutustoiminta yhteensä | 5 459 | 6 039 |
| *) josta korkorahastosijoituksia | 108 | 113 |
| Omistusyhteisö | 12/2016 | 12/2015 |
| Johdannaissopimukset (liite nro 7) | 18 | 21 |
| Lainat ja muut saamiset | ||
| Talletukset | - | 1 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | ||
| Saamistodistukset | 666 | 603 |
| Osakkeet ja osuudet | 148 | 248 |
| Yhteensä | 814 | 852 |
| Sijoitukset tytäryhtiöissä | 2 370 | 2 370 |
| Omistusyhteisö yhteensä | 3 201 | 3 243 |
| Segmenttien väliset eliminoinnit | -2 659 | -2 659 |
| Konserni yhteensä | 17 668 | 17 189 |
7 Johdannaissopimukset
| 12/2016 | 12/2015 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Käypä | Käypä | Käypä | Käypä | |||
| Vahinkovakuutustoiminta | arvo | arvo | arvo | arvo | ||
| Kohde-et. nimell.arvo |
Varat | Velat | Kohde-et. nimell.arvo |
Varat | Velat | |
| Kaupankäyntijohdannaiset | ||||||
| Korkojohdannaiset | 67 | 0 | 4 | 2 069 | 0 | 2 |
| Valuuttajohdannaiset | 3 178 | 13 | 63 | 2 878 | 21 | 15 |
| Osakejohdannaiset | 0 | 1 | - | - | - | - |
| Vahinkovakuutustoiminta yhteensä | 3 245 | 14 | 67 | 4 948 | 21 | 17 |
| 12/2016 | 12/2015 | |||||
| Käypä | Käypä | Käypä | Käypä | |||
| Henkivakuutustoiminta | arvo | arvo | arvo | arvo | ||
| Kohde-et. nimell.arvo |
Varat | Velat | Kohde-et. nimell.arvo |
Varat | Velat | |
| Kaupankäyntijohdannaiset | ||||||
| Korkojohdannaiset | 144 | 1 | 0 | 4 618 | 0 | 1 |
| Luottoriskijohdannaiset | 0 | - | - | 643 | - | 0 |
| Valuuttajohdannaiset | 1 754 | 10 | 11 | 1 789 | 9 | 22 |
| Yhteensä | 1 898 | 11 | 11 | 7 050 | 9 | 24 |
| Suojaavat johdannaiset | ||||||
| Käypää arvoa suojaavat | 534 | 3 | - | 602 | 2 | 9 |
| Henkivakuutustoiminta yhteensä | 2 432 | 13 | 11 | 3 981 | 11 | 33 |
| 12/2016 | 12/2015 | |||||
| Käypä | Käypä | Käypä | Käypä | |||
| Omistusyhteisö | arvo | arvo | arvo | arvo | ||
| Kohde-et. nimell.arvo |
Varat | Velat | Kohde-et. nimell.arvo |
Varat | Velat | |
| Kaupankäyntijohdannaiset | ||||||
| Korkojohdannaiset | 523 | 12 | - | 800 | 10 | - |
| Valuuttajohdannaiset | 478 | 4 | 1 | 74 | 1 | 2 |
| Osakejohdannaiset | 9 | 2 | 3 | 60 | 10 | 10 |
| Yhteensä | 1 010 | 18 | 3 | 933 | 21 | 12 |
8 Käypien arvojen määritys ja hierarkia >
Suurin osa Sampo-konsernin rahoitusinstrumenteista arvostetaan käypään arvoon. Näiden arvostus perustuu joko julkisiin hintanoteerauksiin tai arvostuksiin, jotka perustuvat saatavilla olevaan markkinainformaatioon. Mikäli näitä ei ole ollut käytettävissä, pienelle osalle instrumenteista on määritetty arvo muita menetelmiä käyttäen.
Käypään arvoon arvostetut rahoitusinstrumentit on liitetiedoissa ryhmitelty kolmeen hierarkiatasoon perustuen mm. siihen, ovatko markkinat, joilla instrumentilla käydään kauppaa, toimivat tai ovatko arvostustekniikoissa käytettävät syöttötiedot objektiivisesti todennettavissa.
Tasolla 1 instrumentin arvostus perustuu toimivilla markkinoilla noteerattuun hintaan, jota käytetään täysin samanlaisten rahoitusvarojen tai -velkojen arvostuksessa.
Tasolla 2 instrumentin arvostuksessa käytetään syöttötietoina lisäksi muita todennettavissa olevia kuin toimivilla markkinoilla noteerattuja hintoja joko suoraan tai niistä johdettuna käyttäen arvostustekniikoita.
Tasolla 3 arvostus perustuu muihin kuin todennettavissa oleviin markkinahintoihin.
Luvut sisältävät myös Myytävänä oleviin omaisuuseriin luokitellut rahoitusvarat.
| Rahoitusvarat 31.12.2016 | Taso 1 | Taso 2 | Taso 3 | Yhteensä |
|---|---|---|---|---|
| Johdannaissopimukset | ||||
| Koronvaihtosopimukset | - | 12 | - | 12 |
| Valuuttajohdannaiset | - | 30 | - | 30 |
| Osakejohdannaiset | - | 3 | - | 3 |
| Yhteensä | - | 45 | - | 45 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavaksi määritetyt rahoitusvarat |
||||
| Osakkeet ja osuudet | 2 | - | - | 2 |
| Saamistodistukset | 18 | 4 | 0 | 22 |
| Yhteensä | 20 | 4 | 0 | 24 |
| Sijoitussidonnaisiin vakuutuksiin liittyvät rahoitusvarat |
||||
| Osakkeet ja osuudet | 664 | 13 | 14 | 692 |
| Saamistodistukset | 748 | 650 | 27 | 1 424 |
| Rahastot | 2 954 | 902 | 154 | 4 009 |
| Johdannaissopimukset | - | 2 | - | 2 |
| Yhteensä | 4 366 | 1 567 | 194 | 6 128 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | ||||
| Osakkeet ja osuudet | 2 123 | - | 48 | 2 171 |
| Saamistodistukset | 9 410 | 4 036 | 58 | 13 504 |
| Rahastot | 1 212 | 60 | 758 | 2 030 |
| Yhteensä | 12 746 | 4 096 | 863 | 17 705 |
| Käypään arvoon arvostettavat rahoitusvarat yhteensä |
17 132 | 5 713 | 1 057 | 23 902 |
> 8 Käypien arvojen määritys ja hierarkia >
| Rahoitusvelat 31.12.2016 | Taso 1 | Taso 2 | Taso 3 | Yhteensä |
|---|---|---|---|---|
| Johdannaissopimukset | ||||
| Korkojohdannaiset | - | 4 | - | 4 |
| Valuuttajohdannaiset | - | 74 | - | 74 |
| Osakejohdannaiset | - | 3 | - | 3 |
| Käypään arvoon arvostettavat rahoitusvelat yhteensä |
- | 81 | - | 81 |
| Rahoitusvarat 31.12.2015 | Taso 1 | Taso 2 | Taso 3 | Yhteensä |
| Johdannaissopimukset | ||||
| Koronvaihtosopimukset | - | 10 | - | 10 |
| Muut korkojohdannaiset | - | - | - | - |
| Valuuttajohdannaiset | - | 33 | - | 33 |
| Osakejohdannaiset | - | 10 | - | 10 |
| Yhteensä | - | 53 | - | 53 |
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavaksi määritetyt rahoitusvarat |
||||
| Osakkeet ja osuudet | 2 | - | - | 2 |
| Saamistodistukset | 18 | 29 | 0 | 47 |
| Yhteensä | 20 | 29 | 0 | 48 |
| Sijoitussidonnaisiin vakuutuksiin liittyvät rahoitusvarat |
||||
| Osakkeet ja osuudet | 616 | 7 | 17 | 639 |
| Saamistodistukset | 751 | 453 | 27 | 1 231 |
| Rahastot | 2 720 | 987 | 46 | 3 753 |
| Johdannaissopimukset | - | 7 | - | 7 |
| Yhteensä | 4 087 | 1 454 | 89 | 5 630 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | ||||
| Osakkeet ja osuudet | 2 129 | - | 46 | 2 175 |
| Saamistodistukset | 9 227 | 3 327 | 89 | 12 643 |
| Rahastot | 1 296 | 39 | 801 | 2 136 |
| Yhteensä | 12 652 | 3 366 | 936 | 16 954 |
| Käypään arvoon arvostettavat rahoitusvarat yhteensä |
16 759 | 4 901 | 1 026 | 22 686 |
> 8 Käypien arvojen määritys ja hierarkia
| Rahoitusvelat 31.12.2015 | Taso 1 | Taso 2 | Taso 3 | Yhteensä |
|---|---|---|---|---|
| Johdannaissopimukset | ||||
| Korkojohdannaiset | - | 4 | - | 4 |
| Valuuttajohdannaiset | - | 48 | - | 48 |
| Osakejohdannaiset | - | 10 | - | 10 |
| Käypään arvoon arvostettavat rahoitusvelat yhteensä |
- | 63 | - | 63 |
| 12/2016 | 12/2016 | 12/2015 | 12/2015 | |
| Siirrot | Siirrot | Siirrot | Siirrot | |
| tasolta 2 | tasolta 1 | tasolta 2 | tasolta 1 | |
| Siirrot tasojen 1 ja 2 välillä | tasolle 1 | tasolle 2 | tasolle 1 | tasolle 2 |
| Sijoitussidonnaisiin vakuutuksiin liittyvät rahoitusvarat |
||||
| Rahoitusmarkkinavälineet | 3 | 4 | 324 | 4 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | ||||
| Rahoitusmarkkinavälineet | 459 | 502 | 339 | 257 |
Käypien arvojen herkkyysanalyysi
Rahoitusvarojen ja -velkojen herkkyyttä valuuttakurssimuutoksille tarkastellaan liiketoiminta-alueittain eri kotivaluuttojen vuoksi. Vahinkovakuutuksessa kaikkien muiden valuuttojen 10 prosenttiyksikön heikkeneminen kotivaluuttaa (SEK) vastaan lisäisi tulosta 10 (9) milj. euroa ja vähentäisi omaa pääomaa 8 (3) milj. euroa. Henkivakuutuksessa kaikkien muiden valuuttojen 10 prosenttiyksikön lasku kotivaluuttaa (EUR) vastaan lisäisi tulosta 12 (23) milj. euroa ja vähentäisi omaa pääomaa 94 (79) milj. euroa. Omistusyhteisössä kaikkien muiden valuuttojen 10 prosenttiyksikön lasku kotivaluuttaa (EUR) vastaan ei vaikuttaisi tulokseen, mutta vähentäisi omaa pääomaa 164 (68) milj. euroa.
Konsernin rahoitusvarojen ja -velkojen käypien arvojen herkkyysanalyysi eri markkinariskiskenaarioissa on esitetty alla. Vaikutukset kuvaavat yksittäisessä markkinamuuttujassa tapahtuvan yhtäkkisen muutoksen vaikutusta instrumenttien käypään arvoon tilanteessa 31.12.2016.
Herkkyystarkastelut sisältävät johdannaispositioiden vaikutukset. Kaikki herkkyysanalyysit on laskettu ennen veroja.
Sampo Oyj:n velkarahoituksen vaikutusta ei ole sisällytetty laskelmiin.
| Korko | Osake | Muut sijoitukset |
||
|---|---|---|---|---|
| 1 % tasoliike alas |
1 % tasoliike ylös |
20 % alas |
20 % alas |
|
| Vaikutus tulokseen | 0 | -2 | 0 | 0 |
| Vaikutus suoraan omaan pääomaan | 255 | -239 | -670 | -195 |
| Kokonaisvaikutus | 256 | -241 | -670 | -195 |
9 Tason 3 käypään arvoon arvostettavien rahoitusvarojen muutokset >
| Muihin | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1.1. | Tulokseen kirjatut voitot/ tappiot yht. |
tuloksen eriin kirjatut voitot/ tappiot yht. |
Ostot | Myynnit | Siirrot tasolta/ tasolle 1 ja 2 |
31.12. | Kaudelle kirjatut voitot/tappiot rahoitusvaroista 31.12.2016 |
| 17 | -6 | - | 12 | -9 | - | 14 | -4 |
| 27 | 0 | - | 0 | 0 | - | 27 | 0 |
| 46 | -3 | - | 129 | -19 | - | 154 | -2 |
| 89 | -9 | - | 142 | -29 | - | 194 | -5 |
| 46 | 2 | -1 | 6 | -4 | - | 48 | -2 |
| 90 | 1 | 0 | 213 | -246 | - | 58 | 0 |
| 801 | 0 | -20 | 174 | -198 | - | 757 | -21 |
| 936 | 4 | -22 | 393 | -448 | - | 863 | -22 |
| 1 026 | -5 | -22 | 535 | -477 | - | 1 057 | -27 |
| laajan Sijoitussidonnaisiin vakuutuksiin liittyvät rahoitusvarat |
| 12/2016 | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Realisoituneet voitot/tappiot |
Käyvän arvon muutokset |
Yhteensä | |||
| Tuloslaskelmaan kirjatut tilikauden voitot tai tappiot yhteensä |
-5 | -22 | -26 | ||
| Tuloslaskelmaan kirjatut tilikauden voitot tai tappiot tilikauden lopun taseeseen sisältyvistä varoista |
-6 | -22 | -27 |
> 9 Tason 3 käypään arvoon arvostettavien rahoitusvarojen muutokset
| Rahoitusvarat 31.12.2015 | 1.1. | Tulokseen kirjatut voitot/ tappiot yht. |
Muihin laajan tuloksen eriin kirjatut voitot/ tappiot yht. |
Ostot | Myynnit | Siirrot tasolta/ tasolle 1 ja 2 |
31.12. | Kaudelle kirjatut voitot/tappiot rahoitusvaroista 31.12.2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sijoitussidonnaisiin vakuutuksiin liittyvät rahoitusvarat | ||||||||
| Osakkeet ja osuudet | 16 | 2 | - | 3 | -4 | - | 17 | 1 |
| Saamistodistukset | 24 | 0 | - | 0 | 0 | 3 | 27 | 0 |
| Rahastot | 57 | 2 | - | 11 | -23 | - | 46 | 2 |
| Yhteensä | 96 | 3 | - | 14 | -27 | 3 | 89 | 3 |
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | ||||||||
| Osakkeet ja osuudet | 228 | 14 | -2 | 0 | -194 | - | 46 | 2 |
| Saamistodistukset | 78 | 9 | 0 | 90 | -86 | - | 90 | 0 |
| Rahastot | 748 | 25 | 13 | 174 | -159 | - | 801 | 7 |
| Yhteensä | 1 054 | 48 | 10 | 264 | -440 | - | 936 | 9 |
| Käypään arvoon arvostettavat yhteensä |
1 150 | 51 | 10 | 278 | -467 | 3 | 1 026 | 12 |
| Realisoituneet | 12/2015 Käyvän arvon |
|||||||
| voitot/tappiot | muutokset | Yhteensä |
| Tuloslaskelmaan kirjatut kauden voitot tai tappiot yhteensä |
51 | 6 | 57 |
|---|---|---|---|
| Tuloslaskelmaan kirjatut kauden voitot tai tappiot kauden lopun taseeseen sisältyvistä varoista |
6 | 6 | 12 |
10 Tason 3 käypään arvoon arvostettavien rahoitusvarojen herkkyysanalyysi
| 12/2016 | 12/2015 | |||
|---|---|---|---|---|
| Kirjanpito arvo |
Jokseenkin mahdollisten muutosten vaikutus (+ / -) |
Kirjanpito arvo |
Jokseenkin mahdollisten muutosten vaikutus (+ / -) |
|
| Rahoitusvarat | ||||
| Myytävissä olevat rahoitusvarat | ||||
| Osakkeet ja osuudet | 48 | -10 | 46 | -9 |
| Saamistodistukset | 58 | -2 | 89 | -2 |
| Rahastot | 758 | -152 | 801 | -160 |
| Yhteensä | 863 | -163 | 936 | -171 |
Korkoinstrumenttien osalta rahoitusvarojen arvoa on testattu olettamalla korkotason nousevan 1 prosenttiyksiköllä kaikissa maturiteeteissa. Muiden omaisuuslajien osalta on oletettu hintojen laskevan 20 prosenttia. Sampo-konserni ei kanna sijoitussidonnaisiin vakuutuksiin liittyviä sijoitusriskejä, joten niiden osalta vaikutuksia ei ole esitetty. Edellä esitettyjen vaihtoehtoisten oletusten perusteella mahdollinen korkotason muutos tilanteessa 31.12.2016 aiheuttaisi saamistodistusten osalta 2 (2) milj. euron ja muiden instrumenttien mahdollinen hinnan alentuminen 162 (169) milj. euron arvostustappion konsernin muussa laajassa tuloksessa. Jokseenkin mahdollinen tulosvaikutus olisi näin konsernin omaan pääomaan suhteutettuna 1,4 (1,5) prosenttia.
11 Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevat sijoitukset
| Henkivakuutustoiminta | 12/2016 | 12/2015 |
|---|---|---|
| Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat | ||
| Saamistodistukset | 1 426 | 1 248 |
| Osakkeet ja osuudet | 4 701 | 4 392 |
| Lainat ja saamiset | 330 | 217 |
| Johdannaissopimukset | 2 | 7 |
| Yhteensä | 6 460 | 5 865 |
| Myytävänä olevat erät | -2 992 | - |
| Henkivakuutustoiminta yhteensä | 3 468 | 5 865 |
| Segmenttien väliset eliminoinnit | -41 | -18 |
| Konserni yhteensä | 3 427 | 5 847 |
12 Velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista >
| Vahinkovakuutustoiminta | 12/2016 | 12/2015 |
|---|---|---|
| Vakuutussopimukset | ||
| Vakuutusmaksuvastuu | 2 041 | 2 017 |
| Korvausvastuu | 7 338 | 7 416 |
| Vahinkovakuutustoiminta yhteensä | 9 379 | 9 433 |
| Jälleenvakuuttajien osuus | ||
| Vakuutusmaksuvastuu | 44 | 46 |
| Korvausvastuu | 192 | 193 |
| Vahinkovakuutustoiminta yhteensä | 236 | 239 |
> 12 Velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista
| Henkivakuutustoiminta | 12/2016 | 12/2015 |
|---|---|---|
| Vakuutussopimukset | ||
| Velka sopimuksista, jotka oikeuttavat harkinnanvaraiseen voitonjakoon | ||
| Vakuutusmaksuvastuu | 2 425 | 2 515 |
| Korvausvastuu | 2 366 | 2 460 |
| Yhteensä | 4 791 | 4 975 |
| Velka muista vakuutussopimuksista | ||
| Vakuutusmaksuvastuu | 0 | 0 |
| Korvausvastuu | 1 | 1 |
| Yhteensä | 1 | 1 |
| Yhteensä | 4 792 | 4 976 |
| Jälleenvakuutussopimukset | ||
| Vakuutusmaksuvastuu | 1 | 1 |
| Korvausvastuu | 1 | 1 |
| Yhteensä | 2 | 2 |
| Vakuutussopimukset yhteensä | ||
| Vakuutusmaksuvastuu | 2 426 | 2 517 |
| Korvausvastuu | 2 368 | 2 462 |
| Yhteensä | 4 794 | 4 978 |
| Sijoitussopimukset | ||
| Velka sopimuksista, jotka oikeuttavat harkinnanvaraiseen voitonjakoon | ||
| Vakuutusmaksuvastuu | 28 | 36 |
| Velka vakuutus- ja sijoitussopimuksista yhteensä | ||
| Vakuutusmaksuvastuu | 2 454 | 2 552 |
| Korvausvastuu | 2 368 | 2 462 |
| Yhteensä | 4 821 | 5 014 |
| Myytävänä oleviin omaisuuseriin liittyvät velkaerät | -210 | - |
| Henkivakuutustoiminta yhteensä | 4 611 | 5 014 |
| Jälleenvakuuttajien osuus | ||
| Korvausvastuu | 3 | 3 |
| Sijoitussopimuksissa ei ole korvausvastuuta. | ||
| Vastuuvelan riittävyyslaskelmasta ei aiheudu lisävaateita. | ||
| Sijoitussopimuksiin, jotka oikeuttavat harkinnanvaraiseen voiton jakoon tai joihin sisältyy oikeus vaihtaa sopimukseen, johon sisältyy yllä mainittu piirre, on sovellettu IFRS 4 Vakuutussopimukset |
||
| -standardin sallimaa helpotusta. Tällaiset sijoitussopimukset on | ||
| arvostettu vakuutussopimusten tavoin. | ||
| Konserni yhteensä | 13 990 | 14 447 |
13 Velat sijoitussidonnaisista vakuutusja sijoitussopimuksista
| Henkivakuutustoiminta | 12/2016 | 12/2015 |
|---|---|---|
| Sijoitussidonnaiset vakuutussopimukset | 4 427 | 4 042 |
| Sijoitussidonnaiset sijoitussopimukset | 2 013 | 1 817 |
| Yhteensä | 6 440 | 5 858 |
| Myytävänä oleviin omaisuuseriin liittyvät velkaerät | -2 992 | - |
| Henkivakuutustoiminta yhteensä | 3 448 | 5 858 |
| Segmenttien väliset eliminoinnit | -41 | -18 |
| Konserni yhteensä | 3 407 | 5 841 |
14 Rahoitusvelat
| Vahinkovakuutustoiminta | 12/2016 | 12/2015 |
|---|---|---|
| Johdannaissopimukset (liite nro 7) | 67 | 17 |
| Velat, joilla on huonompi etuoikeus | ||
| Pääomalainat | 407 | 199 |
| Vahinkovakuutustoiminta yhteensä | 474 | 216 |
| Henkivakuutustoiminta | 12/2016 | 12/2015 |
| Johdannaissopimukset (liite nro 7) | 11 | 33 |
| Velat, joilla on huonompi etuoikeus | ||
| Pääomalainat | 100 | 100 |
| Henkivakuutustoiminta yhteensä | 111 | 133 |
| Omistusyhteisö | 12/2016 | 12/2015 |
| Johdannaissopimukset (liite nro 7) | 3 | 12 |
| Liikkeeseen lasketut velkakirjat | ||
| Yritystodistukset | 671 | 305 |
| Joukkovelkakirjalainat | 2 877 | 1 997 |
| Yhteensä | 3 548 | 2 302 |
| Omistusyhteisö yhteensä | 3 551 | 2 314 |
| Segmenttien väliset eliminoinnit | -289 | -289 |
| Konserni yhteensä | 3 847 | 2 375 |
15 Ehdolliset velat ja sitoumukset >
| Vahinkovakuutustoiminta | 12/2016 | 12/2015 | ||
|---|---|---|---|---|
| Taseen ulkopuoliset sitoumukset | ||||
| Takaukset | 4 | 5 | ||
| Muut peruuttamattomat sitoumukset | 15 | 15 | ||
| Yhteensä | 19 | 20 | ||
| Vakuudeksi annettu omaisuus ja vakuudelliset velat ja sitoumukset |
||||
| Vakuudeksi annettu omaisuus | 12/2016 Annettu vakuus |
12/2016 Velat/ sitoumukset |
12/2015 Annettu vakuus |
12/2015 Velat/ sitoumukset |
| Sijoitukset | ||||
| - Sijoitusarvopaperit | 231 | 147 | 242 | 159 |
| Johdannaiskaupan vakuudeksi annettu omaisuus, kirjanpitoarvo |
12/2016 | 12/2015 | ||
| Sijoitukset | 16 | 0 | ||
| Vakuudeksi annetut varat sisältyvät tase-erään Muut saamiset. |
||||
| Ei-purettavissa olevat vuokrasopimukset | 12/2016 | 12/2015 | ||
| Maksettavat vähimmäisvuokrat | ||||
| - yhden vuoden kuluessa | 31 | 32 | ||
| - yli yhden vuoden ja enintään viiden vuoden kuluttua | 103 | 98 | ||
| - yli viiden vuoden kuluttua | 45 | 48 | ||
| Yhteensä | 180 | 178 |
> 15 Ehdolliset velat ja sitoumukset
| Henkivakuutustoiminta | 12/2016 | 12/2015 |
|---|---|---|
| Taseen ulkopuoliset sitoumukset | ||
| Sijoitussitoumukset | 657 | 397 |
| IT-hankinnat | 2 | 1 |
| Yhteensä | 658 | 398 |
| Johdannaiskaupan vakuudeksi annettu omaisuus, kirjanpitoarvo |
||
| Käteiset varat | 18 | 19 |
| Vakuudeksi annetut varat sisältyvät tase-erään Muut saamiset. |
||
| Ei-purettavissa olevat vuokrasopimukset | 12/2016 | 12/2015 |
| Maksettavat vähimmäisvuokrat | ||
| - yhden vuoden kuluessa | 2 | 2 |
| - yli yhden vuoden ja enintään viiden vuoden kuluttua | 7 | 8 |
| - yli viiden vuoden kuluttua | 6 | 7 |
| Yhteensä | 15 | 18 |
| Omistusyhteisö | 12/2016 | 12/2015 |
| Ei-purettavissa olevat vuokrasopimukset | ||
| Maksettavat vähimmäisvuokrat | ||
| - yhden vuoden kuluessa | 1 | 1 |
| - yli yhden vuoden ja enintään viiden vuoden kuluttua | 4 | 0 |
| - yli viiden vuoden kuluttua | 1 | - |
| Yhteensä | 5 | 1 |
16 Vahinkovakuutuksen tulosanalyysi
| 1–12/2016 | 1–12/2015 | |
|---|---|---|
| Vakuutusmaksutuotot | 4 286 | 4 344 |
| Korvauskulut | -2 905 | -3 143 |
| Liikekulut | -713 | -566 |
| Muut vakuutustekniset tuotot ja kulut | -7 | -1 |
| Vakuutustoimintaan kohdistettu sijoitustoiminnan nettotuotto | -3 | 23 |
| Vakuutustekninen kate | 658 | 657 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotto | 188 | 325 |
| Sijoitustoiminnan nettotuotto-osuuden siirto | -26 | -60 |
| Muut tuotot ja kulut | 63 | 38 |
| Liikevoitto | 883 | 960 |
17 Myytävänä olevat omaisuuserät ja niihin liittyvät velkaerät
Lokakuussa 2016 Mandatum Life Henkivakuutusyhtiö ilmoitti, ettei se jatka vakuutusten jakelusopimusta Danske Bank Oyj:n kanssa 31.12.2016 jälkeen ja että se käyttää oikeuttaan myydä Danske Bankin kautta hankittu vakuutuskanta Danske Bank A/S:lle. Arvonmääritys kestää arviolta vuoden 2017 kesään. Kannansiirto vaatii toteutuakseen viranomaisten hyväksynnän ja sen arvioidaan toteutuvan aikaisintaan vuoden 2017 lopulla.
Vakuutuskannan varat ja velat 31.12.2016
| Vastaavaa | Vastattavaa | ||
|---|---|---|---|
| Rahoitusvarat | 210 | Velat vakuutus- ja sijoitussopimuksista |
210 |
| Sijoitussidonnaisten sopimusten katteena olevat sijoitukset |
2 992 | Velat sijoitussidonnaisista vakuutus- ja sijoitussopimuksista |
2 992 |
| Liikearvo | 89 | ||
| Yhteensä | 3 291 | Yhteensä | 3 202 |
| 210 |
|---|
| 2 992 |
18 Sampo Oyj:n tuloslaskelma ja tase (FAS)
| TULOSLASKELMA | 1–12/2016 | 1–12/2015 |
|---|---|---|
| Liiketoiminnan muut tuotot | 17 | 18 |
| Henkilöstökulut | -16 | -20 |
| Poistot ja arvonalentumiset | 0 | 0 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -18 | -12 |
| Liikevoitto | -17 | -14 |
| Rahoitustuotot ja kulut | 1 584 | 1 243 |
| Voitto ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja | 1 567 | 1 229 |
| Tuloverot | -2 | -1 |
| Tilikauden voitto | 1 565 | 1 228 |
| TASE | 12/2016 | 12/2015 |
| VASTAAVAA | ||
| Aineettomat hyödykkeet | 0 | 0 |
| Aineelliset hyödykkeet | 3 | 3 |
| Sijoitukset | ||
| Osuudet saman konsernin yrityksissä | 2 370 | 2 370 |
| Saamiset saman konsernin yrityksiltä | 298 | 296 |
| Osuudet omistusyhteysyrityksissä | 6 530 | 5 557 |
| Saamiset omistusyhteysyrityksiltä | 339 | 196 |
| Muut osakkeet ja osuudet | 148 | 248 |
| Muut saamiset | 28 | 111 |
| Saamiset | 40 | 84 |
| Rahat ja pankkisaamiset | 1 439 | 739 |
| VASTAAVAA YHTEENSÄ | 11 196 | 9 606 |
| VASTATTAVAA | ||
| Oma pääoma | ||
| Osakepääoma | 98 | 98 |
| Käyvän arvon rahasto | 28 | 8 |
| Sijoitetun vapaan pääoman rahasto | 1 527 | 1 527 |
| Muut rahastot | 273 | 273 |
| Edellisten tilikausien voitto / tappio | 4 059 | 4 026 |
| Tilikauden voitto | 1 565 | 1 228 |
| Oma pääoma yhteensä | 7 549 | 7 159 |
| Vieras pääoma | ||
| Pitkäaikainen | 2 877 | 1 997 |
| Lyhytaikainen | 770 | 450 |
| Vieras pääoma yhteensä | 3 647 | 2 447 |
| VASTATTAVAA YHTEENSÄ | 11 196 | 9 606 |
Sampo Oyj Fabianinkatu 27 00100 Helsinki
Puhelin 010 516 0100 Y-tunnus: 0142213-3
www.sampo.com @Sampo_plc sampo-plc