Rainbow Tours S.A. — Governance Information 2021

Jun 4, 2021

SPRAWOZDANIE RADY NADZORCZEJ RAINBOW TOURS SPÓŁKI AKCYJNEJ W ŁODZI Z DZIAŁANOŚCI RADY NADZORCZEJ W 2020 ROKU

RADA NADZORCZA

Rada Nadzorcza Rainbow Tours Spółki Akcyjnej z siedzibą w Łodzi działa na podstawie obowiązujących przepisów prawa oraz Statutu Spółki. Zgodnie z § 21 Statutu Spółki, Rada Nadzorcza sprawuje stały nad działalnością Spółki we wszystkich dziedzinach jej działalności. Rada wykonując swoje funkcje ma prawo przeglądać każdy dział czymości Spółki, żądać od Zarządu sprawozdań i wyjaśnień, dokonywać rewizji majątku oraz sprawdzać księgi i dokumenty. Do szczególnych zadań Rady Nadzorczej, zgodnie z art. 382 § 3 Kodeksu spółek handlowych należy zaś ocena sprawozdania finansowego Spółki oraz sprawozdania Zarządu z działalności Spólki w zakresie ich zgodności z księgami i dokumentami, jak i ze slanem faktycznym, oraz ocena wniosków Zarządu dotyczących podziału zysków i pokrycia strat, a także przekazywanie Walnemu Zgromadzeniu corocznego pisemnego sprawozdania z wyników tej oceny,

W 2020 roku Rada Nadzorcza Rainbow Tours Spółki Akcyjnej funkcjonowała jako Rada Nadzorcza szóstej, wspólnej kadencji (od dnia 24 czerwca 2019 roku). Aktualna, szósta, wspólna kadencja Rady Nadzorczej Spółki uplywa z dniem 24 czerwca 2022 roku, zaś mandaty wygasają najpóźniej z dniem odbycia walnego zgromadzenia zatwierdzającego sprawozdanie finansowe Spółki za ostatni pelny rok obrotowy pełnienia funkcji członka Rady Nadzorczej.

W 2020 roku w skład Rady Nadzorczej wchodzili:

• Pan Grzegorz Kubica jako Członek Rady Nadzorczej (w całym roku obrotowym 2020, tj. w okresie od dnia 1 stycznia 2020 r. do dnia 31 grudnia 2020 r.),
• Pan Paweł Niewiadomski jako Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej (w całym roku obrotowym 2020, tj, w okresie od dnia 1 stycznia 2020 r. do dnia 31 grudnia 2020 r.),
• Pan Paweł Pietras jako Członek Rady Nadzorczej (w całym roku obrotowym 2020, tj. w okresie od dnia 1 stycznia 2020 r. do dnia 31 grudnia 2020 r.),
• Pani Joanna Stępień-Andrzejewska jako Członek Rady Nadzorczej (w całym roku obrotowym 2020, tj. w okresie od dnia 1 stycznia 2020 r. do dnia 31 grudnia 2020 r.),
• Pan Pawel Walczak jako Przewodniczący Rady Nadzorczej (w całym roku obrotowym 2020, tj, w okresie od dnia 1 stycznia 2020 r. do dnia 31 grudnia 2020 r.).

Szczególowe informacje na temat niezależności członków Komitetu Audytu zawarte zostały w odrębnej części niniejszego Sprawozdania, poniżej.

Zmiany w składzie osobowym Rady Nadzorczej w roku 2020:

W trakcie roku 2020, jak również po dniu 31.12.2020 r., do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania (30.04.2021 r.), nie miały miejsca zmiany w składzie Rady Nadzorczej Spółki.

Posiedzenia Rady Nadzorczej w roku 2020:

W 2020 roku Rada Nadzorcza Rainbow Tours Spółki Akcyjnej odbyła 9 protokolowanych posiedzeń, przy czym z uwagi na ograniczenia wiązane z pandemią koronawirusa SARS-CoV-2 część z posiedzeń w 2020 roku odbyto w trybie przewidzianym przez postanowienia § 23 ust. 9 Statutu Spółki oraz § 7 ust. 7 Regulaminu Rady Nadzorczej, ti, przy wykorzystaniu środków bezpośredniego porozumiewania się na odległość):

• 1) Posiedzenie Rady Nadzorczej w dniu 29 stycznia 2020 roku z porządkiem obrad obejmującym m.in .:
  • Przedstawienie przez Komitet Audytu i omówienie spraw będących przedmiotem telekonférençi z bieglym rewidentem odpowiedzialnym za wstępne badanie jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki oraz

skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitalowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019 (tzw. interim), odnoszących się do wyników przeprowadzonego badania wstępnego sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitalowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019 oraz istotnych kwestii audytowych i księgowych wynikających z badania wstępnego;

• Przedstawienie przez Komitet Audytu przyjętej opinii w przedmiocie oceny harmonogramu badania sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2019;
• Podjęcie uchwaly w sprawie korekty porządkowej treści uchwał Rady Nadzorczej z dnia 29.03.2019 r. Nr 02/03/2019, Nr 03/03/2019, Nr 04/03/2019, Nr 05/03/2019;
• Omówienie zasad wypłaty i wysokości wynagrodzenia członków Zarządu Spółki w roku 2020 (stałe składniki wynagrodzenia) oraz podjęcie uchwały w przedmiocie ustalenia wysokości wynagrodzenia członków Zarządu Spółki w roku obrotowym 2020 z tytułu powołania i pełnienia funkcji w Zarządzie Spółki (wysokość wynagrodzenia bazowego i wysokość wynagrodzeń przyznanych w oparciu o wynagrodzenie bazowe poszczególnym członkom Zarządu Spółki - ustalane każdorazowo w danym roku obrotowym) ;
• Omówienie przez Radę Nadzorczą rozwiązań wynikających z wdrożonych przez Spółkę regulacji wewnętrznych związanych ze zmianami ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do. zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych, tj.: "Procedury identyfikacji transakcji z podmiotami powiązanymi w Rainbow Tours S.A.", "Procedury anonimowego powiadamiania o nadużyciach w Rainbow Tours S.A.";
• Omówienie przez Radę Nadzorczą postępu prac wewnętrznych w Spółce w zakresie przygotowania do przyjęcia w Spółce polityki wynagrodzeń członków Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki oraz związanych z tym obowiązków Rady Nadzorczej dotyczących m.in. sporządzania sprawozdań o wynagrodzeniach (zgodnie ze zmianami ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych) oraz prac wewnętrznych w Spółce w zakresie przygotowania do realizacji procesów związanych z obowiązkową dematerializacją wszystkich akcji Spólnie ze zmianami Kodeksu spółek handlowych) oraz w zakresie przygotowania do realizacji zgłoszenia do Centralnego Rejestru Beneficjentów Rzeczywistych informacji o beneficjentach rzeczywistych podmiotu zależnego, tj. "My Way by Rainbow Tours" Spółki z o.o .;
• Podjecie uchwaly w sprawie przyjęcia zmian do treści "Regulaminu Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spółki Akcyjnej";
• Podjęcie uchwały w sprawie przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przedmiocie oceny projektów uchwał przedkładanych pod obrady Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki;
• 2) Posiedzenie Rady Nadzorczej w dniu 26 lutego 2020 roku (posiedzenie odbyte w trybie przez postanowienia § 23 ust. 9 Statutu Spółki oraz § 7 ust. 7 Regulaminu Rady Nadzorczej, tj. przy wykorzystaniu środków bezpośredniego porozumiewania się na odległość) z porządkiem obrad obejmującym m.in .:
  • Podjecie przez Radę Nadzorczą uchwały w sprawie wyrażenia przez Radę Nadzorczą zgody na zawiązanie przez Rainbow Tours Spółkę Akcyjną spółki akcyjnej prawa Republiki Turcji;
• 3) Posiedzenie Rady Nadzorczej w dniu 11 marca 2020 roku (posiedzenie odbyte w trybie przez postanowienia § 23 ust. 9 Statutu Spólki oraz § 7 ust. 7 Regulaminu Rady Nadzorczej, tj. przy wykorzystaniu środków bezpośredniego porozumiewania się na odległość) z porządkiem obrad obejmującym m.in .:
  • Podjecie przez Radę Nadzorczą uchwały w sprawie zmian treści dokumentu "Polityka wynagradzania członków organu zarządzającego Rainbow Tours Spółki Akcyjnej";
  • Podjecie przez Radę Nadzorczą uchwały w sprawie zawieszenia wyplaty części Premii Miesięcznej na rzecz członków Zarządu Spółki za miesiąc grudzień 2019 roku;
  • Podjecie przez Radę Nadzorczą uchwały w sprawie odroczenia terminu ustalenia wysokości oraz warunków i kryteriów ustalania i wyplaty na rzecz członków Zarządu Spółki premii miesięcznej na rok kalendarzowy 2020;

• 4) Posiedzenie Rady Nadzorczej w dniu 18 marca 2020 roku (posiedzenie odbyte w trybie przez postanowienia § 23 ust. 9 Statutu Spółki oraz § 7 ust. 7 Regulaminu Rady Nadzorczej, tj. przy wykorzystaniu środków bezpośredniego porozumiewania się na odległość) z porządkiem obrad obejmującym m.in .:

• Zapoznanie się przez Radę Nadzorczą z informacją Zarządu Spółki dotyczącą oceny sytuacji i wplywu pandemii koronawirusa SARS-CoV-2 na działalność Spółki;

• Podjecie przez Radę Nadzorczą uchwaly w sprawie określenia wysokości wynagrodzenia o charakterze stałym nowopowolanego członka Zarządu Spółki w roku obrotowym 2020 i zatwierdzenia wynagrodzenia nowopowolanego członka Zarządu Spółki w roku obrotowym 2020 z tytułu umowy o pracę na stanowisku Dyrektora Strategicznego;
• Podjęcie przez Radę Nadzorczą uchwał w sprawie zasad premiowania członków Zarządu Spólki w roku 2020, w lym przy uwzględnieniu sytuacji z wiązanej z wystąpieniem pandemii wywolanej koronawirusem SARS-CoV-2; ustalenie wysokości oraz warunków i kryteriów ustalania i wypłaty członkom Zarządu Spółki premii miesięcznej w roku 2020 (za okres miesięcy styczeń-luty 2020 roku), przy jednoczesnym zawieszeniu wypłaty premii miesięcznej za okres miesięcy styczeń-luty 2020 roku w całości;
• 5) Posiedzenie Rady Nadzorczej w dniu 23 kwietnia 2020 roku z porządkiem obrad obejmującym m.in .:
  • Omówienie przez Zarząd aktualnej sytuacji Spółki w kontekście pandemii spowodowanej koronawirusem SARS-CoV-2 i ogłoszonego na obszarze Rzeczypospolitej Polskiej stanu epidemii (Rozporządzenie Ministra Zdrowia z dnia 20.03.2020 r., Dz. U. poz. 491); przedstawienie przez Zarząd podjętych, realizowanych i planowanych działań minimalizujących i ograniczających ryzyko negatywnego wpływu pandemii spowodowanej koronawirusem SARS-CoV-2 na działalność Spółki, sytuację finansową i wyniki finansowe Spólki i Grupy Kapitalowej Rainbow Tours; omówienie przedmiotu i zakresu ewentualnych działań Rady Nadzorczej wspomagających Zarząd Spółki w zarządzaniu kryzysem spowodowanym pandemią koronawirusa SARS-CoV-2;
  • Zapoznanie się z opinią Komitetu Audytu w przedmiocie oceny zmienionego wskutek wystąpienia pandemii spowodowanej koronawirusem SARS-CoV-2, na podstawie wprowadzonych regulacji prawnych i w uzgodnieniu z firmą audytorską - harmonogramu badania rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitalowej za rok obrotowy 2019. Omówienie przez Radę Nadzorczą zmian terminów wykonywania niektórych obowiązków sprawozdawczych i informacyjnych Spółki (m.in. terminy: sporządzenia rocznych sprawozdań finansowych, publikacji raportów okresowych, przyjęcia polityki wynagrodzeń członków Zarządu i Rady Nadzorczej);
  • Omówienie przez Rade Nadzorczą aktualnego stanu realizacji prac w procesie badania przez firme audytorska BDO Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k. rocznych sprawozdań finansowych za rok obrotowy 2019, tj: jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki oraz skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019;

• 6) Posiedzenie Rady Nadzorczej w dniu 30 czerwca 2020 roku z porządkiem obrad obejmującym m.in .:

  • Omówienie przez Radę Nadzorczą aktualnej sytuacji Spólki w kontekście pandemii spowodowanej koronawirusem SARS-CoV-2 oraz podjętych, realizowanych działań minimalizujących i ograniczających ryzyko negatywnego wplywu pandemii spowodowanej koronawirusem SARS-CoV-2 na działalność Spółki, sytuację finansową i wyniki finansowe Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours; omówienie przygotowanej przez Zarząd Spółki analizy scenariuszowej wpływu pandemii koronawirusa na działalność Spółki w roku 2020 oraz 2021;
  • Przedstawienie Radzie Nadzorczej przez Przewodniczącego Komitetu Audytu spraw będących przedmiotem spotkania (telekonferencji) Komitetu Audytu z bieglym rewidentem odpowiedzialnym za badanie jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki oraz skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019, w zakresie odnoszącym się do wyników przeprowadzonego badania, istotnych i kluczowych kwestii wynikających z badania, a także procesu realizacji prac audytowych oraz efektywności i terminowości czynności rewizji finansowej;
  • Zapoznanie się przez Radę Nadzorczą ze sprawozdaniem Komitetu Audytu obejmującym:
    • · ocenę procesu przygotowywania sprawozdań finansowych za rok obrotowy 2019, poprawności, kompletności i rzetelności zawartych w nich informacji oraz stosowanych rozwiązań [§ 7 ust. 1 pkt 1 lit. a; § 7 ust. 1 pkt 12 Regulaminu Komitetu Audytu],
    • · rekomendacje w sprawie oceny zbadanych przez firmę audytorską rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2019 [§7 ust. 1 pkt 1 lit. g Regulaminu Komitetu Audytu],
    • · wnioski i wyniki przeprowadzonej przez Komitet Audytu oceny:

• sprawozdań bieglego rewidenta z badania rocznych sprawozdań finansowych Spólki i Grupy Kapitalowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019 [§ 7 ust. 1 pkt 1 lit. f Regulaminu Komitetu Audytu],

• sporządzonego przez bieglego rewidenta i firmę audytorską sprawozdania dodatkowego dla Komitetu Audyt, o którym mowa w art. 11 Rozporządzenia 537/2014 [§ 7 ust. 1 pkt 4 lit. e Regulaminu Komitetu Audytu],
• pracy bieglego rewidenta i firmy audytorskiej [§ 7 ust. 1 pkt 4 lit. f Regulaminu Komitetu Audytu],
• · wnioski i wyniki przeprowadzonej przez Komitet Audytu oceny systemów kontroli wewnętrznej i audytu wewnętrznego [§ 7 ust. 1 pkt 2 lit. g Regulaminu Komitetu Audytu],
• · wnioski i wyniki przeprowadzonej przez Komitet Audytu oceny systemu zarządzania ryzykiem [§ 7 ust. 1 pkt 3 lit. d Regulaminu Komitetu Audytu];
• Zapoznanie się ze sprawozdaniem Komitetu Audytu z działalności Komitetu Audytu w 2019 roku [§ 14 ust. 3 pkt 2 i ust. 4 Regulaminu Komitetu Audytu];
• Przyjęcie przez Radę Nadzorczą, na potzeby procesów odnoszących się do rocznych sprawozdań finansowych Spólki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019 oraz w ramach dokumentacji obejmowanej raportem rocznym oraz skonsolidowanym raportem rocznym za rok obrotowy 2019, wymaganej przez właściwe przepisy Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim:
  • · oświadczenia Rady Nadzorczej dla Zarządu Spółki o dokonaniu wyboru firmy audytorskiej zgodnie z przepisami, w tym dotyczącymi wyboru i procedury wyboru, zgodnie z dyspozycją § 70 ust. 1 pkt 7) oraz § 71 ust. 1 pkt 7) Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r.
  • · oświadczenia Rady Nadzorczej w zakresie powołania, skladu i funkcjonowania komitetu audytu, zgodnie z dyspozycją § 70 ust. 1 pkt 8) oraz § 71 ust. 1 pkt 8) Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r.
• Rozpatrzenie wniosków Zarządu w sprawie wyrażenia opinii, co do:
  • · jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki za 2019 rok,
  • · skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Spółki za 2019 rok,
  • · sprawozdania Zarządu Spółki z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w 2019 roku,
  • · sposobu podziału zysku netto za 2019 rok

oraz podjęcie uchwał w sprawie:

• · przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przedmiocie oceny jednostkowego sprawozdania finansowego 5półki za 2019 rok,
• · przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przedmiocie oceny skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za 2019 rok,
• · przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przedmiocie oceny sprawozdania Zarządu Spółki z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w 2019 roku,
• · przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przedmiocie oceny wniosku Zarządu Spółki dotyczącego sposobu podziału zysku netto Spółki za 2019 rok,
• · przyjęcia sprawozdania Rady Nadzorczej dla Walnego Zgromadzenia z wyników oceny: jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki za 2019 rok, skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za 2019 rok, sprawozdania Zarządu Spółki z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w 2019 roku, wniosku Zarządu Spółki dotyczącego sposobu podziału zysku netto Spółki za 2019 rok.
• Omówienie zalożeń do sprawozdania Rady Nadzorczej z działalności Rady Nadzorczej w 2019 roku, przedstawianego na Zwyczajnym Walnym Zgromadzeniu Spółki oraz podjęcie uchwały w sprawie przyjęcia sprawozdania Rady Nadzorczej z działalności Rady Nadzorczej w 2019 roku.
• Ocena przez Radę Nadzorczą postępu i stopnia zaawansowania prac wewnętrznych w Spółce zakłesie procesu przygotowania polityki wynagrodzeń członków Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki, o Której mówa w art. 90c i

nast. ustawy z dnia 29.07.2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych, a także prac wewnętrznych w zakresie przygotowanie do wprowadzenia w Spółce rozwiązań związanych z nowymi wymogami raportowania finansowego w formacie XBRL.

• 7) Posiedzenie Rady Nadzorczej w dniu 29 lipca 2020 roku (posiedzenie odbyte w trybie przez postanowienia § 23 ust. 9 Statutu Spółki oraz § 7 ust. 7 Regulaminu Rady Nadzorczej, tj. przy wykorzystaniu środków bezpośredniego porozumiewania się na odległość) z porządkiem obrad obejmującym m.in .:
  • Podjęcie uchwały w sprawie przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przygotowanego przygotowanego przez Zarząd Spółki projektu dokumentu "Polityki wynagrodzeń czlonków Zarządu i Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spółki Akcyjnej", celem jego przedłożenia do przyjęcia przez Walne Zgromadzenie Spółki;
  • Podjęcie uchwały w sprawie przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przedmiocie oceny projektów uchwał przedkładanych pod obrady Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki;
• 8) Posiedzenie Rady Nadzorczej w dniu 8 września 2020 roku (posiedzenie odbyte w trybie przez postanowienia § 23 ust. 9 Statutu Spólki oraz § 7 ust. 7 Regulaminu Rady Nadzorczej, tj. przy wykorzystaniu środków bezpośredniego porozumiewania się na odległość) z porządkiem obrad obejmującym m.in .:
  • Podjęcie przez Radę Nadzorczą uchwały w sprawie zatwierdzenia wyboru firmy ubezpieczającej ryzyko działalności gospodarczej Spółki (Towarzystwo Ubezpieczeń Europa Spółka Akcyjna) oraz warunków ubezpieczenia w zakresie dotyczącym udzielenia gwarancji ubezpieczeniowej dla Rainbow Tours S.A., jako organizatora turystyki i przedsiębiory ulatwiającego nabywanie powiązanych usług turystycznych, której beneficjentem jest Marszałek Województwa Łódzkiego oraz każdy podróżny, który w okresie obowiązywania Gwarancji zawarł umowę ze Spółką, jako zobowiązanym - zgodnie z dyspozycją § 3 ust. 5 pkt 11) Regulaminu Rady Nadzorczej;
• 9) Posiedzenie Rady Nadzorczej w dniu 10 września 2020 roku (posiedzenie odbyte w trybie przez postanowienia § 23 ust. 9 Statutu Spółki oraz § 7 ust. 7 Regulaminu Rady Nadzorczej, tj. przy wykorzystaniu środków bezpośredniego porozumiewania się na odległość) z porządkiem obrad obejmującym m.in .:
  • Podjecie przez Radę Nadzorczą uchwały w sprawie wyplaty zawieszonej części Premii Miesięcznej na rzecz członków Zarządu Spółki za miesiąc grudzień 2019 roku.

Uchwały Rady Nadzorczej w roku 2020:

W 2020 roku Rada Nadzorcza podjela 30 uchwał (11 uchwał zostało podjętych na posiedzeniach Rady Nadzorczej, pozostałe 19 uchwal zostało podjętych w trybie obiegowym, tj. za pośredniego porozumiewania się na odległość):

• 1) Uchwała·Rady Nadzorczej Nr 1/01/2020 z dnia 29 stycznia 2020 roku w sprawie korekty porządkowej treści uchwał Rady Nadzorczej z dnia 29.03.2019 r. Nr 02/03/2019, Nr 03/03/2019, Nr 04/03/2019, Nr 05/03/2019;
• 2) Uchwala Rady Nadzorczej Nr 2/01/2020 z dnia 29 stycznia 2020 roku w sprawie ustalenia wysokości wynagrodzenia członków Zarządu Spółki w roku obrotowym 2020 z tytułu powołania i pełnienia funkcji w Zarządzie Spółki;
• 3) Uchwala Rady Nadzorczej Nr 3/01/2020 z dnia 29 stycznia 2020 roku w sprawie przyjęcia zmian do treści "Regulaminu Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spółki Akcyjnej";
• 4) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 4/01/2020 z dnia 29 stycznia 2020 roku w sprawie przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przedmiocie oceny projektów uchwał przedkadanych pod obrady Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki oraz oceny spraw objętych tymi uchwałami;
• 5) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 1/02/2020 z dnia 26 lutego 2020 roku w sprawie przyjecia porządzenia Rady Nadzorczej;
• 6) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 2/02/2020 z dnia 26 lutego 2020 roku w sprawie wyrażenia przez Radę Nadzorczą zgody na zawiązanie przez Rainbow Tours Spółkę Akcyjną spółki akcyjnej prawa Republiki Turcji;
• 7) Uchwala Rady Nadzorczej Nr 1/03/2020 z dnia 11 marca 2020 roku w sprawie przyjęcia porządzenia Rady Nadzorczej;

• 8) Uchwala Rady Nadzorczej Nr 2/03/2020 z dnia 11 marca 2020 roku w sprawie zmian treści dokumentų "Polityka wynagradzania członków organu zarządzającego Rainbow Tours Spółki Akcyjnej";

• 9) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 3/03/2020 z dnia 11 marca 2020 roku w sprawie zawieszenia wyplaty części Premii Miesięcznej na rzecz członków Zarządu Spółki za miesiąc grudzień 2019 roku;

• 10) Uchwala Rady Nadzorczej Nr 4/03/2020 z dnia 11 marca 2020 roku w sprawie odroczenia terminu ustalenia i zatwierdzenia wysokości oraz warunków i kryteriów ustalania i wyplaty na rzecz członków Zarządu Spółki premii miesięcznej na rok kalendarzowy 2020;
• 11) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 5/03/2020 z dnia 18 marca 2020 roku w sprawie przyjecia porządzenia Rady Nadzorczej;
• 12) Uchwala Rady Nadzorczej Nr 6/03/2020 z dnia 18 marca 2020 roku w sprawie określenia wysokości wynagrodzenia o charakterze stałym Pana Macieja Szczechury - Członka Zarządu w roku obrotowym 2020 i zatwierdzenia wynagrodzenia Pana Macieja Szczechury - Czlonka Zarządu Spółki w roku obrotowym 2020 z tytułu umowy o prace na stanowisku Dyrektora Strategicznego;
• 13) Uchwala Rady Nadzorczej Nr 7/03/2020 z dnia 18 marca 2020 roku w sprawie ustalenia i zatwierdzenia wysokości oraz warunków i kryteriów ustalania i wyplaty Panu Grzegorzowi Baszczyńskiemu - Prezesowi Zarządu Spółki premii miesięcznej za okres miesięcy styczeń-luty 2020 roku, przy jednoczesnym zawieszeniu wyplaty premii miesięcznej za okres miesięcy styczeń-luty 2020 roku w całości;
• 14) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 8/03/2020 z dnia 18 marca 2020 roku w sprawie ustalenia i zatwierdzenia wysokości oraz warunków i kryteriów ustalania i wyplaty Panu Tomaszowi Zarządu Spółki premii miesięcznej za okres miesięcy styczeń-luty 2020 roku, przy jednoczesnym zawieszeniu wyplaty premii miesięcznej za okres miesięcy styczeń-luty 2020 roku w całości;
• 15) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 9/03/2020 z dnia 18 marca 2020 roku w sprawie ustalenia i zatwierdzenia wysokości oraz warunków i kryteriów ustalania i wypłaty Panu Remigiuszowi - Wiceprezesowi Zarządu Spółki premii miesięcznej za okres miesięcy styczeń-luty 2020 roku, przy jednoczesnym zawieszeniu wyplaty premii miesięcznej za okres miesięcy styczeń-luty 2020 roku w całości;
• 16) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 10/03/2020 z dnia 18 marca 2020 roku w sprawie ustalenia i zatwierdzenia wysokości oraz warunków i kryteriów ustalania i wyplaty Panu Piotrowi - Członkowi Zarządu Spółki premii miesięcznej za okres miesięcy styczeń-luty 2020 roku, przy jednoczesnym zawieszeniu wyplaty premii miesięcznej za okres miesięcy styczeń-luty 2020 roku w całości;
• 17) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 1/06/2020 z dnia 30 czerwca 2020 roku w sprawie przyjęcia przez Rade Nadzorczą oświadczeń na potrzeby procesów odnoszących się do rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours oraz dokumentacji wymaganej przez właściwę przędzenia Ministra Finarsów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawe informacji bieżących i okresowych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych prawa państwa miebędącego państwem członkowskim;
• 18) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 2/06/2020 z dnia 30 czerwca 2020 roku w sprawie przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przedmiocie oceny jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki za 2019 rok;
• 19) Uchwala Rady Nadzorczej Nr 3/06/2020 z dnia 30 czerwca 2020 roku w sprawie przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przedmiocie oceny skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za 2019 rok;
• 20) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 4/06/2020 z dnia 30 czerwca 2020 roku w sprawie przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przedmiocie oceny sprawozdania Zarządu Spółki z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w 2019 roku;
• 21) Uchwala Rady Nadzorczej Nr 5/06/2020 z dnia 30 czerwca 2020 roku w sprawie przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przedmiocie oceny wniosku Zarządu Spółki dotyczącego sposobu podziału zysku netto Spółki za 2019 rok;
• 22) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 6/06/2020 z dnia 30 czerwca 2020 roku w sprawie przyjęcia sprawozdania Rady Nadzorczej dla Walnego Zgromadzenia z wyników oceny: jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki za 2019 rok, skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za 2019 rok, sprawozdania Zarządu Spółki z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w 2019 roku, wniosku Zarządu Spółki dotyczącego sposobu podziału zysku netto Spółki za 2019 rok;

• 23) Uchwala Rady Nadzorczej Nr 7/06/2020 z dnia 30 czerwca 2020 roku w sprawie przyjęcia sprawozdania Rady Nadzorczej z działalności Rady Nadzorczej w 2019 roku;

• 24) Uchwala Rady Nadzorczej Nr 1/07/2020 z dnia 29 lipca 2020 roku w sprawie przyjęcia porządku obrad posiedzenia Rady Nadzorczej;

• 25) Uchwała Rady Nadzorzej Nr 2/07/2020 z dnia 29 lipca 2020 roku w sprawie przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przedmiocie oceny przygotowanego przez Zarząd Spółki projektu dokumentu "Polityki wynagrodzeń członków Zarządu i Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spólki Akcyjnej", celem jego przedłożenia do przyjęcia przez Walne Zgromadzenie Spółki;
• 26) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 3/07/2020 z dnia 29 lipca 2020 roku w sprawie przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przedmiocie oceny projektów uchwał przedkładanych pod obrady Zwyczajnego Zgromadzenia Spółki oraz oceny spraw objętych tymi uchwałami;
• 27) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 1/09/2020 z dnia 8 września 2020 roku w sprawie przyjęcia porządku obrad posiedzenia Rady Nadzorczej;
• 28) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 2/09/2020 z dnia 8 września 2020 roku w sprawie zatwierdzenia wyboru firmy ubezpieczającej ryzyko działalności gospodarczej Spółki (Towarzystwo Ubezpieczeń Europa Spółka Akcyjna) oraz warunków ubezpieczenia w zakresie dotyczącym udzielenia gwarancji ubezpieczeniowej dla Rainbow Tours S.A., jako organizatora turystyki i przedsiębiory ułatwiającego nabywanie powiązanych usług turystycznych, której beneficjentem jest Marszalek Województwa Łódzkiego oraz każdy podróżny, który w okresie obowiązywania Gwarancji zawarł umowę ze Spółka, jako zobowiązanym - zgodnie z dyspozycją § 3 ust. 5 pkt 11) Regulaninu Rady Nadzorczej;
• 29) Uchwala Rady Nadzorczej Nr 3/09/2020 z dnia 10 września 2020 roku w sprawie przyjecia porządzenia Rady Nadzorczej;
• 30) Uchwała Rady Nadzorczej Nr 4/09/2020 z dnia 10 września 2020 roku w sprawie wypłaty zawieszonej części Premii Miesięcznej na rzecz członków Zarządu Spółki za miesiąc grudzień 2019 roku.

KOMITETY RADY NADZORCZEJ

Zgodnie z właściwymi postanowieniami § 10 Regulaminu Rady Nadzorcza może powoływać lub powoluje (o ile wymagają tego powszechnie i bezwzględnie obowiązujące przepisy prawa) komitety do rozpatrzenia określonej kategorii spraw lub konkretnej sprawy. Komitety powoływane są przez Radę Nadzorczą spośród jej członków, przy czym do udziału w pracach komitetu mogą zostać dopuszczone, z glosem doradczym i o ile nie stoi to w sprzeczności z powszechnie obowiązującymi prawa, osoby spoza grona członków Rady Nadzorczej, w szczególności pracownicy Spółki merytorycznie odpowiedzialni za sprawy będące przedmiotem zainteresowania komitetu, eksperci oraz inne osoby, których udział jest nieżbędny do powzięcia rzetelnej decyzji w danej sprawie. W braku odmiennych ustaleń Rady Nadzorczej, szczególowe zasady funkcjonowania komitetów stałych powolywanych przez Radę określane są przez stosowne regulaminy lub procedury wewnętrzne uchwalane przez Radę Nadzorczą albo przez komitet, na podstawie delegacji udzielonej przez Radę Nadzorczą.

Powierzenie Radzie Nadzorczej pełnietu audytu - w celu wykonywania obowiązków komitetu audytu określonych w ustawie z dnia 11 maja 2017 roku o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oraz o nadzorze publicznym (tj. Dz.U. z 2020 roku, poz. 1415), zwanej dalej "Ustawą o Bieglych Rewidentach", ustawie z dnia 29.09.1994 r. o rachunkowości (tj. Dz.U. z 2021 roku, poz. 217) i rozporządzeniu Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 337/2014 z dnia 16.04.2014 r. w sprawie szczegółowych wymogów dotyczących ustawowych badań sprawozdań finansowych jednostek interesu publicznego, uchylającego decyzję Komisji 2005/909/WE (Dz. Uz. UE L 158 z 27 maja 2014 roku, str. 77 oraz Dz. Urz. UE L 170 z 11 czerwca 2014 roku, str. 66) - może zostać dokonane w Spółce, jako jednostce zainteresowania publicznego, w przypadku przewidzianym przez właściwe postanowienia Ustawy o Biegłych Rewidentach, przy zastrzeżeniu spełniania kryteriów wskazanych w art. 128 ust. 4 pkt 4) Ustawy o Bieglych Rewidentach.

W ramach Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spółki Akcyjnej funkcjonuje jeden komitet:

• Komitet Audytu.

Poza Komitetem Audytu, w ramach Rady Nadzorczej nie funkcjonują inne komitety.

Komitet Audytu

Komitet Audytu funkcjonujący w ramach Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spółki Akcyjnej z siedzibą w Łodzi jest stałym komitetem Rady Nadzorzej i pelni funkcje konsultacyjno-doradcze dla Rady Nadzorczej Spółko oraz wykonuje inne

uprawnienia i obowiązki przewidziane przez prawa powszechnie obowiązującego oraz regulacje wewnętrzne funkcjonujące w Spółce.

Komitet Audytu działa w oparciu o i przy uwzględnieniu przepisów oraz zaleceń i rekomendacji zawartych w następujących aktach prawnych i dokumentach:

• ustawa z dnia 11.05.2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich oruz o nadzorze publicznym (tj. Dz.U. z 2020 roku, poz. 1415),
• Rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 537/2014 z dnia 16.04.2014 r. w sprawie szczęgówych wymogów dotyczących ustawowych badań sprawozdań finansowych jednostek interesu publicznego, uchylającego decyzje Komisji 2005/909/VE (Dz. Urz. UE L 158 z 27 maja 2014 roku, str. 77 oraz Dz. Urz. UE L 170 z 11 czerwca 2014 roku, str. 66),
• dokument pn. "Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW 2016", a w związku z tym m.in. w oparciu o postanowienia Załącznika I do Zalecenia Komisji Europejskiej 2005/162/WE z dnia 15.02.2005 r. dotyczącego roli dyrektorów niewykonawczych lub będących członkami rady nadzorczej spółek giełdowych i komisji radzorczej),
• • Dobre praktyki dla jednostek zainteresowania publiczące zusad powolania, składu i funkcjonownia komitetu audytu" Urzędu Komisji Nadzoru Finansowego (Warszawa, 24 grudnia 2019 roku),
• • Regulanin Komitetu Audytu Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spółki Akcyjnej" przyjęty na mocy uchwały Nr 1/10/2017 Rady Nadzorczej Spólki z dnia 9 października 2017 roku, zwany dalej "Regulaminem Komitetu Audytu".

Zakres działania i zadań Komitetu Audytu obejmuje - przy zastrzeżeniu zadań Komitetu Audytu wynikających z przepisów prawa powszechnie obowiązującego - monitorowanie, doradztwo i wykonywanie czynności opiniodawczych w zakresie ustawowych i statutowych obowiązków kontrolnych i nadzorczych oraz kompetencji Rady Nadzorczej, w odniesieniu do następujących dziedzin działalności Spółki:

• 1) sprawozdawczość finansowa jednostkowa i skonsolidowana,
• 2) planowanie finansowe i realizacja przedstawianych Radzorczej do badania i opiniowania planów działalności Spólki i jej przedsiębiorstwa, a także strategii rozwoju Spółki, ze szczególnym uwzględnieniem w tym zakresie planow finansowych,
• 3) proces rewizji finansowej, przeglądu i badania jednostkowych i skonsolidowanych sprawozdań finansowych,
• 4) systemy kontroli wewnętrznej i zewnętrznej, w tym audyt wewnętrzny,
• 5) system zarządzania ryzykiem,
• 6) proces oceny istotnych transakcji zawieranych przez Spółkę z podmiotami powiązanymi,
• 7) inne procesy i dziedziny działalności Spółki lub Grupy Kapitałowej dotyczące szeroko rozumianej sprawozdawczości finansowej i księgowej, informacji finansowych, systemów kontroli wewnętrznej i audytu wewnętrznego oraz zarzadzania ryzykiem.

Komitet Audytu jako stały komitet Rady Nadzorczej Spółki funkcjonujący w oparciu o przepisy Ustawy o Bieglych Rewidentach, działa począwszy od dnia jego powołania, tj. od dnia 9 października 2017 roku.

W związku wygaśnięciem w dniu 24 czerwca 2019 roku mandatów Rady Nadzorczej Spólki, wskutek uplywu w dniu 21 czerwca 2019 roku wspólnej, piątej kadencji Rady Nadzorczej, a tym samym uplywem kadencji członków Komitetu Audytu (zgodnie z § 4 ust. 7 Regulaminu Komitetu Audytu członkowie Komitetu Audytu powolywani są na okres wspólnej kadencji pokrywającej się z kadencją członków Rady Nadzorczej, a kadencja i mandat członka Komitetu Audytu wygasają z dniem wygaśnięcia odpowiednio kadencji mandatu w Radzie Nadzorczej Spólki) oraz podjęciem przez Walne Zgromadzenie Spółki w dniu 24 czerwca 2019 roku uchwal w sprawie powołania członków Rady Nadzorczej Rainbow Tours SA, nowej (szóstej), wspólnej, trzyletniej kadencji Rada Nadzorcza mocą postanowień uchwały nr 3/07/2019 z dnia 4 lipca 2019 roku postanowila powołać członków komitetu audytu Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spółki Akcyjnej nowej, kolejnej kadencji. W skład komitetu audytu nowej, kolejnej kadencji wszystkie osoby, które wchodziły w skład komitetu audytu Rady Nadzorczej Spółki poprzedniej kadencji.

Poniżej przedstawiono skład Komitetu Audytu wraz z informacją o niezależnych członkach Komitetu (w rozumieniu art. 129 ust. 3 Usławy o Biegtych Rewidentach), a także o członku Komitetu posiadającym wiedzę i umiejętności w zakresie rachunkowości lub badania sprawozdań finansowych (zgodnie z art. 129 ust. 1 Ustawy o Bieglych Rewidentach) oraz o członku Komitetu posiadającym wiedze i umiejętności z zakresu branży, w której działa Rainbow Tours S.A. (zgodnie z art. 129 ust. 5 Ustawy o Bieglych Rewidentach):

1) Grzegorz Kubica - Przewodniczący Komitetu Audytu, członek niezależny Komitetu Audytu

Zgodnie z zasadą szczegółową II.Z.8 zbioru "Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW 2016", Przewodniczący Komitetu Audytu spelnia kryteria niezależności zawarte w Załącznia Komisji Europejskiej 2005/162/ WE z dnia 15 lutego 2005 r. dotyczącego roli dyrektorów niewykonawczych lub będących członkami rady nadzorczej spółek giełdowych i komisji rady (nadzorczej)

2) Pawel Niewiadomski - Członek Komitetu Audytu, czlonek niezależny Komitetu Audytu, posiadający wiedzę i umiejętności z zakresu branży, w której działa Spółka

Pan Pawel Niewiadomski (posiadający tytułu mgr turystyki, uzyskany na Górnosłąskiej Wyższej Szkole Handlowej) posiada kilkunastoletnie doświadczenie w zakresie funkcjonowania światowego rynku turystycznego. Specjalizuje się w prawie turystycznym, w tym prawie konsumenckim z zakresu turystyki (np. klauzule niedozwolone), a także w podatkach w turystyce. Od 1992 roku prowadzi i jest właścielem Biura Podróży Holiday Tours w Łodzi. Pan Pawel Niewiadomski od wielu lat związany jest z Polską Izbą Turystyki, pełniąc w latach 2001-2012 funkcję jej Wiceprezesa, a od roku 2012 i obecnie funkcję Prezesa Polskiej Izby Turystyki. Pan Paweł Niewiadomski jest również wieloletnim członkiem władz ECTAA (Europejskiej Organizacji Narodowych Związków Biur Podróży), pełniąc funkcję Wiceprezesa ECTAA (w latach 2004-2006 i 2010-2012) oraz Prezesa ECTAA (od 2016 roku i obecnie).

• 3) Paweł Pietras Członek Komitetu Audytu, członek niezależny Komitetu Audytu
• 4) Joanna Stępień-Andrzejewska Członek Komitetu Audytu, posiadająca wiedzę i umiejętności w zakresie rachunkowości

Pani Joanna Stępień-Andrzejewska (doktor nauk ekonomicznych na Uniwersytecie Łódzkim, Wydział Zarządzania, w zakresie zarządzania, specjalność rachunkowość) posiada kilkunastoletnie jako nauczyciel akademicki rachunkowości na Uniwersytecie Łódzkim. Jest wykładowcą na kursach dla członków Rad Nadzorczych, sędziów i prokuratorów, szkoleń dla przedsiębiorców i kadry zarządzającej z rachunkowości finansowej i prowadzenia ksiąg rachunkowych. Jest również autorką publikacji z zakresu rachunkowości finansowej, zarządzania finansowego i pochodnych instrumentów finansowych. Od 2005 roku i na dzień sporządzenia niniejszego Sprawozdania pełni funkcję Adiunkta na Uniwersytecie Łódzkim, Wydział Zarządzania, Katedra Rachunkowości.

5) Paweł Walczak - Członek Komitetu Audytu.

Szczególowe informacje na temat niezależności członków Komitetu Audytu zawarte zostały w odrębnej części niniejszego Sprawozdania, poniżej.

Członkowie Komitetu Audytu powoływani są przez Radę Nadzorczą na okres wspólnej kadencji pokrywającej się z kadencją członków Rady Nadzorczej. Kadencja i mandat członka Komitetu Audytu wygaśnięcia odpowiednio kadencji i mandatu w Radzie Nadzorczej Spółki.

Rada Nadzorcza powoluje członków Komitetu Audytu, w tym Przewodniczącego, na pierwszym posiedzeniu danej kadencji Rady Nadzorczej. W przypadku: (i) wygaśnięcia mandatu członka Rady Nadzorczej będącego członkiem Komitetu Audytu, przed upływem wspólnej kadencji Radzorczej, (i) złożenia przez członka Komitetu Audytu rezygnacji z pełnienia funkcji w Komitecie Audytu, (iii) odwolania przez Radę Nadzorczą członka Komitetu Audytu z pełnienia funkcji w Komitecie Audytu - Rada Nadzorcza nie uzupełnia skład Komitetu Audytu poprzez powołanie w skład Komitetu (w drodze stosownej uchwały) nowego jego członka, na okres do upływu trwającej kadencji Rady Nadzorczej. Rada Nadzorcza może odstapić od uzupełnia skladu Komitetu Audytu, o którym mowa w ustępie poprzedzającym jeżeli liczba członków Komitetu Audytu wynosi przynajmniej 3 (trzech) członków, a jednocześnie: (-) przynajmniej jeden członek Komitetu Audytu posiada wiedzę i umiejętności w zakresie rachunkowości lub badania sprawozdań finansowych oraz (-) przynajmniej jeden członek Komitetu Audytu posiada wiedzę i umiejętności z zakresu branży, w której działa Spółka oraz (-) większość członków Komitetu Audytu, w tym jego Przewodniczący, jest niezależna od Spółki według kryteriów niezależności przewidzianych przepisy Ustawy o Bieglych Rewidentach i wskazanych w Regulaminie Komitetu Audytu.

Mocą stosownych uchwal z dnia 9 października 2017 roku Rada Nadzorcza oraz Komitet Audytu przyjęly regulacje dotyczące funkcjonowania Komitetu Audytu Rady Nadzorczej Rainbow Tours SA, w tym regulacje przez właściwe przepisy Ustawy o Biegłych Rewidentach:

• "Regulamin Komitetu Audytu Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spółki Akcyjnej",

• "Polityka wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia badania i przeglądu sprawozdań finansowych w Rainbow Tours Spółce Akcyjnej",

• "Procedura wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia badania i przeglądu sprawozdań finansowych w Rainbow Tours Spółce Akcyjnej",
• "Polityka świadczenia przez firmę audytorską przeprowadzającą badanie w Rainbow Tours Spółce Akcyjnej, przez podmioty powiązane z tą firmą audytorską oraz przez członka sieci firmy audytorskiej dozwolonych usług niebędących badaniem".

Wszystkie w/w regulacje zostały zamieszczone na stronie relacji inwestorskich Spółki pod adresem https://ir.r.pl.

Posiedzenia Komitetu Audytu w roku 2020:

W 2020 roku Komitet Audytu odbył 3 posiedzenia (w tym: 1 stacjonarne posiedzenia w trybie przewidzianym przez postanowienia § 12 ust. 7 Regulaminu Komitetu Audytu, tj. przy wykorzystaniu środków bezpośredniego porozumiewania się na odległość) oraz uczestniczył w 2 telekonferencjach z Biegłym Rewidentem:

• 1) Posiedzenie Komitetu Audytu w dniu 10 stycznia 2020 roku (odbyte w trybie bezpośredniego porozumiewania się na odległość) z porządkiem obrad obejmującym m.in .:
  • Podjęcie uchwaly w sprawie przyjęcia opinii Komitetu Audytu w przedmiocie oceny harmonogramu badania sprawozdań finansowych Spółki lub Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2019;
• 2) Posiedzenie Komitetu Audytu w dniu 22 kwietnia 2020 roku (odbyte w trybie bezposredniego porozumiewania się na odległość) z porządkiem obrad obejmującym m.in .:
  • Podjęcie uchwały w sprawie przyjęcia opinii Komitetu Audytu w przedmiocie oceny zmienionego i zaktualizowanego - wskutek wystąpienia pandemii spowodowanej koronawirusem SARS-CoV-2, na podstawie w prowadzonych regulacji prawnych i w uzgodnieniu z firmą audytorską - harmonogramu badania rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2019;
• 3) Telekonferencja Komitetu Audytu z Bieglym Rewidentem w dniu 29 czerwca 2020 roku, pt .:
  • "Omówienie przez Bieglego Rewidenta przeprowadzającego badanie jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki oraz skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019, poprawności i kompletności informacji przedstawianych we wskazanych sprawozdaniach finansowych, metodologii i głównych obszarów badania, znaczących kwestii wykazanych podczas badania oraz wszelkich ewentualnych nieprawidłowości zdefiniowanych podczas prac audytorskich; omówienie wniosków z przeprowadzanego badania sprawozdań finansowych, a w tym: ewentualnych korekt stwierdzonych i w prowadzonych do sprawozdań finansowych oraz ewentualnych ryzyk prowadzonej działalności, a także ocena kwalifikacji służb finansowo-księgowych przez Biegłego Rewidenta";
• 4) Posiedzenie Komitetu Audytu w dniu 30 czerwca 2020 roku z porządkiem obrad obejmującym m.in .:
  • Omówienie i ocena zbadanych przez firmę audytorską rocznych sprawozdań finansowych Spólki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019. Omówienie i ocena sprawozdań bieglego rewidenta z badania rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019 oraz sporządzonego przez bieglego rewidenta i firmę audytorską sprawozdania dodatkowego dla Komitetu Audyt, o którym mowa w art. 11 Rozporządzenia 537/2014; Ocena zakresu i procesu komunikacji (w szczególności w odniesieniu do akcjonariuszy i inwestorów na rynku kapitałowym) informacji finansowych zawartych w treści rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2019;
  • Weryfikacja i ocena efektywności pracy bieglego rewidenta i firmy audytorskiej BDO Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k. w zakresie stosowanych procedur audytu, realizacji harmonogramu prac audytowych, kwalifikacji i dostępności służb księgowych Spółki. Okresowa weryfikacja i kontrola niezależności firmy audytorskiej i bieglego rewidenta;
  • Omówienie i przyjęcie (w drodze stosownej uchwały Komitetu Audytu) Sprawozdania Komitetu Audytu dla Rady Nadzorczej obejmującego:
    • · ocenę procesu przygotowywania sprawozdań finansowych, kompletności i rzetelności zawartych w nich informacji oraz stosowanych rozwiązań [§ 7 ust. 1 pkt 1 lit. a; § 7 ust. 1 pkt 12 Regulaminu Komitetu Audytu],
• · rekomendacje w sprawie oceny zbadanych przez firmę audytorską rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitalowej za rok obrotowy 2019 [§ 7 ust. 1 pkt 1 lit. g Regulaminu Komitetu Audytu],
• · wnioski i wyniki przeprowadzonej przez Komitet Audytu oceny:
  • sprawozdań bieglego rewidenta z badania rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019 [§ 7 ust. 1 pkt 1 lit. f Regulaminu Komitetu Audytu],
  • sporządzonego przez bieglego rewidenta i firmę audytorską sprawozdania dodatkowego dla Komitetu Audyt, o którym mowa w art. 11 Rozporządzenia 537/2014 [§ 7 ust. 1 pkt 4 lit. e Regulaminu Komitetu Audytu],
  • pracy bieglego rewidenta i firmy audytorskiej [§ 7 ust. 1 pkt 4 lit. f Regulaminu Komitetu Audytu],
• · wnioski i wyniki przeprowadzonej przez Komitet Audytu oceny systemów kontroli wewnętrznej i audytu wewnętrznego [§ 7 ust. 1 pkt 2 lit. g Regulaminu Komitetu Audytu],
• · wnioski i wyniki przeprowadzonej przez Komitet Audytu oceny systemu zarządzania ryzykiem [§ 7 ust. 1 pkt 3 lit. d Regulaminu Komitetu Audytu];
• Omówienie i przyjęcie (w drodze stosownej uchwały Komitetu Audytu) Sprawozdania Komitetu Audytu z działalności Komitetu Audytu w 2019 roku [§ 14 ust. 3 pkt 2 i ust. 4 Regulaminu Komitetu Audytu];
• 5) Telekonferencja Komitetu Audytu z Bieglym Rewidentem w dniu 29 wrzesnia 2020 roku, pt .:
  • "Omówienie przez Bieglego Rewidenta przeprowadzającego przegląd jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki oraz skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za półrocze roku obrotowego 2020; omówienie poprawności i kompletności informacji przedstawianych we wskazanych sprawozdaniach finansowych przed ich ostatecznym sporządzeniem i opublikowaniem, metodologii i głównych obszarów przeglądu, znaczących kwestii wykazanych podczas przeglądu oraz wszelkich ewentualnych nieprawidłowości zdefiniowanych podczas prac audytorskich; omówienie wniosków z przeprowadzanego przeglądu sprawozdań finansowych, a w tym: ewentualnych korekt stwierdzonych i wprowadzonych do sprawozdań finansowych oraz ewentualnych ryzyk prowadzonej działalności, a także ocena kwalifikacji służb finansowo-księgowych przez Biegłego Rewidenta".

Uchwały Komitetu Audytu w roku 2020:

W roku 2020 Komitet Audytu podjal 6 uchwaly zostały podjęte w trybie bezpośredniego porozumiewania się na odległość, a 2 uchwały podjęto na posiedzeniach Komitetu Audytu:

• 1) Uchwała Komitetu Audyt Rady Nadzorczej Rainbow Tours S.A. Nr 1/01/2010 z dnia 10 stycznia 2020 roku w sprawie przyjęcia porządku obrad posiedzenia Komitetu Audytu;
• 2) Uchwala Komitetu Audyt Rady Nadzorczej Rainbow Tours S.A. Nr 2/01/2010 z dnia 10 stycznia 2020 roku w sprawie przyjęcia porządku obrad posiedzenia Komitetu Audytu w sprawie przyjęcia opinii Komitetu Audytu w przedmiocie oceny harmonogramu badania sprawozdań finansowych Spólki lub Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2019;
• 3) Uchwala Komitetu Audyt Rady Nadzorczej Rainbow Tours S.A. Nr 1/04/2010 z dnia 22 kwietnia 2020 roku w sprawie przyjęcia porządku obrad posiedzenia Komitetu Audytu;
• 4) Uchwala Komitetu Audyt Rady Nadzorczej Rainbow Tours S.A. Nr 2/04/2010 z dnia 22 kwietnia 2020 roku w sprawie przyjęcia opinii Komitetu Audytu w przedmiocie oceny zmienionego - wskutek wystąpienia pandemii spowodowanej koronawirusem SARS-CoV-2, na podstawie wprowadzonych regulacji prawnych i w uzgodnieniu z firmą audytorską - harmonogramu badania rocznych sprawozdań finansowych Spólki i Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2019;
• 5) Uchwala Komitetu Audyt Rady Nadzorczej Rainbow Tours S.A. Nr 1/06/2010 z dnia 30 czerwca 2020 roku w sprawie przyjecia sprawozdania Komitetu Audytu dla Rady Nadzorczej z podjętych wniosków, stanowisk i rekomendacji wypracowanych w związku z wykonywaniem funkcji i zadań Komitetu Audytu, dotyczących sprawozdawczości finansowej, procesów rewizji finansowej, oceny systemów kontroli wewnętrznego oraz systemu zarządzania ryzykiem za rok obrotowy 2019;
• 6) Uchwała Komitetu Audyt Rady Nadzorczej Rainbow Tours S.A. Nr 2/06/2010 z dnia 30 czerwca 2020 roku w sprawie przyjęcia sprawozdania Komitetu Audytu z działalności Komitetu Audytu w 2019 roku.

W ocenie Rady Nadzorczej:

• w Spółce są przestrzegane przepisy dotyczące powolania, składu i funkcjonowania komitetu audytu, w tym dotyczące spelnienia przez jego członków kryteriów niezależności oraz wymagań odnośnie wiedzy i umiejętności z zakresu branży, w której działa, oraz w zakresie rachunkowości lub badania sprawozdań finansowych (szczegółowy opis niezależności Komitetu Audytu zawarty został w odrębnej części niniejszego Sprawozdania, poniżej),
• w okresie sprawozdawczym Komitet Audytu Rady Nadzorczej Rainbow Tours SA wykonywał zadania komitetu audytu przewidziane w obowiązujących przepisach.

NIEZALEŻNOŚĆ CZŁONKÓW RADY NADZORCZEJ / CZŁONKÓW KOMITETU AUDYTU:

W roku 2017 (bez zmian do dnia sporządzenia niniejszego sprawozdania) wszyscy członkowie Rady Nadzorczej przekazali oświadczenia (zamieszczone na stronie relacji inwestorskich Spółki, pod adresem https://ir.r.pl) zawierające informacje w zakresie statusu niezależności członka Rady Nadzorczej i/Jub niezależności członka Komitetu Audytu (lub członka innych komitetów funkcjonujących w Radzie Nadzorczej) w rozumieniu:

• 1) zasad ładu korporacyjnego objętych dokumentem "Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW 2016" (zasada II.Z.A. oraz II.Z.7.) oraz postanowień § 24 ust. 2 Statutu Spółki,
• 2) art. 129 ust. 3 Ustawy o Bieglych Rewidentach.

Zgodnie ze złożonymi oświadczeniami, n/w członkowie Rady Nadzorczej:

• Pan Grzegorz Kubica Członek Rady Nadzorczej,
• Pan Pawel Niewiadomski Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej,
• Pan Pawel Pietras Członek Rady Nadzorczej,
• Pani Joanna Stępień-Andrzejewska Członek Rady Nadzorczej,

spelniają kryteria niezależności, o których mowa w zasadzie II.Z.4. zbioru "Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW 2016", a zgodnie z najlepsza wiedzą, Rada Nadzorcza nie stwienia związków lub okoliczności, które mogą wpływać na spełnianie przez jakiegokolwiek z w/w członków Rady Nadzorczej Spółki kryteriów niezależności.

Pan Pawel Walczak, niezależnie od pelnienia funkcji w Radzie Nadzorczej (Przewodniczący Rady Nadzorczej), posiada od dnia 1 listopada 2016 roku status pracownika Spółki nie należącego do kadry kierowniczej wysokiego szczebla) na stanowisku Konsultanta ds. Relacji Inwestorskich, odpowiedzialnego za konsultacje, wsparcie działów relacji inwestorskich, finansowego. Zgodnie ze złożonym oświadczeniem Pan Pawel Walczak posiada w Radzie Nadzorczej status "członka zależnego" z uwagi na niespelnianie kryteriów niezależności członka Rady Nadzorczej przewidzianych przez pkt II.Z.4 obowiązującego na GPW dokumentu "Dobre Praktyki Spólek Notowanych na GPW 2016", a także przez postanowienia § 24 Statutu Spółki.

Zgodnie ze złożonymi oświadczeniami, n/w członkowie Komitetu Audytu:

• Pan Grzegorz Kubica Przewodniczący Komitetu Audytu,
• Pan Pawel Niewiadomski Członek Komitetu Audytu,
• Pan Pawel Pietras Członek Komitetu Audytu,

spelniają kryteria niezależności, o których mowa w art. 129 ust. 3 w/ w Ustawy o Bieglych Rewidentach, a zgodnie z najlepsza wiedzą, Rada Nadzorcza nie stwierdzila istnienia związków lub okoliczności, które mogą wplywać na spelnianie przez jakiegokolwiek z w/w członków Komitetu Audytu kryteriów niezależności.

Z godnie ze zlożonymi oświadczeniami statusu niezależnego członka Komitetu Audytu w Radzie Nadzorczej Rainbow Tours SA w rozumieniu w/w Ustawy o Bieglych Rewidentach nie posiadają:

• Pan Pawel Walczak Członek Komitetu Audytu, z uwagi na niespełnianie kryterium wskazanego w art. 129 ust. 3 pkt 2) w/w ustawy (posiadanie od dnia 1 listopada 2016 roku statusu pracownika Spółki niższego szczebla, tj. nie należącego do kadry kierowniczej wysokiego szczebla, na stanowisku Konsultanta ds. Relacji Inwestorskich),
• Pani Joanna Stepień-Andrzejewska Członek Komitetu Audytu, z uwagi na niespelnianie kryterium wskazanego w art. 129 ust. 3 pkt 9) w/ w ustawy (pozostawanie krewnym w linii bocznej, czwartego stopnia, członka Zarządu Spółki).

DZIAŁALNOŚĆ RADY NADZORCZEJ / DZIAŁALNOŚĆ KOMITETU AUDYTU

W okresie sprawozdawczym Rada Nadzorcza Spółki wykonywała stałalnością Spółki we wszystkich dziedzinach jej działalności. Rada Nadzorcza w roku obrotowym analizowała wyniki finansowe Spółki, dokonywała oceny sytuacji ekonomicznej i gospodarczej funkcjonowania Spółki oraz analizowała i oceniała możliwości i perspektywy rozwoju Spółki. Z uwagi na pandemię koronawirusa SARS-CoV-2, w 2020 roku Rada Nadzorcza we współpracy z Zarządem Spółki w sposób szczególny dokonywała analizy i omówienia aktualnej sytuacji Spólki w kontekście pandemii spowodowanej koronawirusem SARS-CoV-2 i ogłoszonego na obszarze Rzeczypospolitej Polskiej stanu epidemii, podjętych, realizowanych i planowanych działań minimalizujących i ograniczających ryzyko negatywnego wplywu pandemii spowodowanej koronawirusem SARS-CoV-2 na działalność Spółki, sytuacje finansową i wyniki finansowe Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours.

Rada Nadzorcza w trakcie swoich posiedzeń podejmowała tematy wyrikające z postanowień Kodeksu spółek handlowych, postanowień Statutu Spółki, jak również z bieżącej działalności Spółki. Podejmowane w okresie sprawozdawczym przez Radę Nadzorczą Spółki prace obejmowały m.in .:

• 1) sprawy i tematykę związaną z sytuacją Spólki w kontekście pandemii koronawirusa SARS-CoV-2, podjętymi, realizowanymi i planowanymi działaniami minimalizującymi i ograniczającymi ryzyko negatywnego wpbywu pandemii koronawirusa SARS-CoV-2 na dzialalność Spólki, sytuację i wyniki finansowe Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours, a w tym m.in .:
  • zapoznanie się przez Radę Nadzorczą z informacją Zarządu Spółki dotyczącą oceny sytuacji i wpływu pandemii koronawirusa SARS-CoV-2 na działalność Spółki - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 18.03.2020 z.,
  • omówienie aktualnej sytuacji Spólki w kontekscie pandemii koronawirusa SARS-CoV-2 i ogloszonego na obszarze Rzeczypospolitej Polskiej stanu epidemii; zapoznanie się z przedstawionymi przez Zarząd podjętymi, realizowanymi i planowanymi działaniami minimalizującymi ryzyko negatywnego wplywu pandemii koronawirusa SARS-CoV-2 na działalność Spółki, sytuację finansową i wyniki finansowe Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours; omówienie przedmiotu i zakresu ewentualnych działań Rady Nadzorczej wspomagających Zarząd Spółki w zarządzaniu kryzysem spowodowanym pandemią koronawirusa SARS-CoV-2 - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 23.04.2020 r.,
  • omówienie aktualnej sytuacji Spólki w kontekście pandemii koronawirusa SARS-CoV-2 oraz podjętych, realizowanych i planowanych działań minimalizujących i ograniczających ryzyko negatywnego wphywu pandemii na działalność Spółki, sytuację finansową i wyniki finansowe Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours; omówienie przygotowanej przez Zarząd Spółki analizy scenariuszowej wpływu pandemii koronawirusa na działalność Spółki w roku 2020 oraz 2021 - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 30.06.2020 t.,
• 2) ustalanie zasad i wysokości wynagrodzenia członków Zarządu Spółki, a w tym m.in .:
  • omówienie zasad wyplaty i wysokości wynagrodzenia członków Zarządu Spółki w roku 2020 w zakresie stałych składników wynagrodzenia oraz podjęcie uchwaly w przedmiocie ustalenia wysokości wynagrodzenia członków Zarządu Spółki w roku obrotowym 2020 z tytułu powołania i pełnienia funkcji w Zarządzie Spółki - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 29.01.2020 r.,
  • podjęcie decyzji w sprawie w sprawie zawieszenia wyplaty części Premii Miesięcznej na rzecz członków Zarządu Spółki za miesiąc grudzień 2019 roku, podjęcie decyzji w sprawie odroczenia, w związku z sytuacją kryzysową spowodowaną pandemią koronawirusa SARS-CoV-2, terminu ustalenia i zatwierdzenia wysokości oraz warunków i kryteriów ustalania i wyplaty na rzecz członków Zarządu Spółki premii miesięcznej na rok kalendarzowy 2020 - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 11.03.2020 r.,
  • podjęcie decyzji w sprawie określenia wysokości wynagrodzenia o charakterze stałym nowopowołanego członka Zarządu Spółki w roku obrotowym 2020 i zatwierdzenia wynagrodzenia nowopowołanego członka Zarządu Spółki w roku obrotowym 2020 z tytułu umowy o pracę na stanowisku Dyrektora Strategicznego, podjęcie decyzji w sprawie zasad premiowania członków Zarządu Spółki w roku 2020, w tym przy uwzględnieniu sytuacji związanej z wystąpieniem pandemii wywołanej koronawirusem SARS-CoV-2; ustalenie wysokości oraz warunków i kryteriów ustalania i wyplaty członkom Zarządu Spólki premii miesięcznej w roku 2020 (za okres miesięcy styczeń-luty 2020 roku), przy jednoczesnym zawieszeniu wypłaty premii miesięcznej za okres miesięcy styczeń-luty 2020 roku w całości - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 18.03.2020 r.,
  • podjęcie decyzji w sprawie wyplaty zawieszonej części Premii Miesięcznej na rzecz członków Zarządu Spółki za miesiąc grudzień 2019 roku - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 10.09.2020 r .;
• 3) omawianie i analiza zmian prawa powszechnie obowiązującego mogących mieć wpływ na działalność Spólki i/lub Grupy Kapitalowej Rainbow Tours, w tym o charakterze obligatoryjnym, a także podejmowanie działań

leżących w ramach kompetencji i obowiązków Rady Nadzorczej związanych z opiniowaniem lub przyjmowanie stosowanych regulacji wewnętrznych w Spółce, a w tym m.in .:

• omówienie rozwiązań wynikających z wdrożonych przez Spółkę regulacji wewnętrznych związanych ze zmianami ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych, tj.: "Procedury identyfikacji transakcji z podmiotami powiązanymi w Rainbow Tours S.A.", "Procedury anonimowego powiadamiania o nadużyciach w Rainbow Tours S.A."; omówienie postępu prac wewnętrznych w Spółce w zakresie przyjęcia w Spółce polityki wynagrodzeń członków Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki oraz związanych z tym obowiązków Rady Nadzorczej dotyczących m.in. sporządzania sprawozdań o wynagrodzeniach (zgodnie ze zmianami ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych) oraz prac wewnętrznych w Spółce w zakresie przygotowania do realizacji procesów związanych z obowiązkową dematerializacją wszystkich akcji Spólnie ze zmianami Kodeksu spólek handlowych) oraz w zakresie przygotowania do realizacji zgłoszenia do Centralnego Rejestru Beneficjentów Rzeczywistych informacji o beneficjentach rzeczywistych podmiotu zależnego, tj. "My Way by Rainbow Tours" Spółki z o.o. - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 29.01.2020 r.,
• ocena postępu i stopnia zaawansowania prac wewnętrznych w Spółce zakresie procesu przygotowania polityki wynagrodzeń członków Zarządu i Rady Nadzorczej Spólki, o której mowa w art. 90c i nast. ustawy z dnia 29.07.2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych, a także prac wewnętrznych w zakresie przygotowanie do w prowadzenia w Spółce rozwiązanych z nowymi wymogami raportowania finansowego w formacie XBRL (ESEF) - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 30.06.2020 r.,
• podjęcie uchwaly w sprawie przyjęcia opinii Rady Nadzorczej w przedmiocie oceny przygotowanego przez Zarząd Spółki projektu dokumentu "Polityki wynagrodzeń członków Zarządu i Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spółki Akcyjnej", celem jego przedłożenia do przyjęcia przez Walne Zgromadzenie Spółki - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 29.07.2020 r .;
• 4) przeglad i weryfikacja oraz aktualizacja obowiązujących w Spółce regulacji o charakterze wewnętrznym, a w tym m.in.:
  • podjęcie decyzji w sprawie przyjęcia zmian do treści "Regulaminu Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spółki Akcyjnej" - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 29.01.2020 r.,
  • podjęcie decyzji w sprawie zmian treści dokumentu "Polityka wynagradzania członków organu zarządzającego Rainbow Tours Spółki Akcyjnej" - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 11.03.2020 r .;
• 5) przygotowanie i przyjęcie sprawozdania Rady Nadzorczej Spółki z działalności w roku obrotowym 2019 (posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 30.06.2020 r.),
• 6) ocenę sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapítałowej za rok obrotowy 2019 (posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 30.06.2020 r.),
• 7) ocenę sprawozdania Zarządu Spółki z działalności Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w roku obrotowym 2019 (posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 30.06.2020 r.),
• 8) ocenę propozycji i wniosku Zarządu Spółki, co do podziału zysku za rok obrotowy 2019 (posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 30.06.2020 r.),
• 9) omówienie i ocenę podstaw i zasad wyboru firmy ubezpieczającej ryzyko działalności gospodarczej Spółki; zatwierdzenie wyboru firm ubezpieczających ryzyko działalności gospodarczej Spólki oraz warunków ubezpieczenia i zmiany warunków ubezpieczenia (podjęcie przez Radę Nadzorczą Podjęcie przez Radę Nadzorczą uchwały w sprawie zatwierdzenia wyboru firmy ubezpieczającej ryzyko dzialalności gospodarczej Spółki oraz warunków ubezpieczenia w zakresie dotyczącym udzielenia gwarancji ubezpieczeniowej dla Rainbow Tours S.A., jako organizatora turystyki i przedsiębiorcy ułatwiającego nabywanie powiązanych usług turystycznych, której beneficjentem jest Marszałek Województwa Łódzkiego oraz każdy podróżny, który w okresie obowiązywania Gwarancji zawarł umowę ze Spólką, jako zobowiązanym - posiedzenia Rady Nadzorczej z dnia 08.09.2020 r.);
• 10) ścisła wspólprace z Komitetem Audytu Rady Nadzorczej w zakresie oceny procesów przygotowania śródrocznych i rocznych sprawozdań Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours, poprawności, kompletności i rzetelności zawartych w nich informacji oraz stosowanych rozwiązań, wraz z zaleceniami mającymi na celu zapewnienie rzetelności procesów sprawozdawczości finansowej w Spółce, a także w zakresie oceny efektywności pracy firmy audytorskiej i Bieglego Rewidenta, a w tym m.in .:
• omówienie spraw będących przedmiotem telekonferencji Komitet Audytu z bieglym rewidentem odpowiedzialnym za wstępne badanie jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki oraz skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitalowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019 (tzw. interim), odnoszących się do wyników przeprowadzonego badania wstępnego sprawozdań finansowych Spólki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019 oraz istotnych kwestii audytowych wynikających z badania wstępnego; przedstawienie przez Komitet Audytu przyjętej opinii w przedmiocie oceny harmonogramu badania sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2019; przedstawienie przez Komitet Audytu przyjętej opinii w przedmiocie oceny harmonogramu badania sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2019 - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 29.01.2020 r.,
• zapoznanie się z opinią Komitetu Audytu w przedmiocie oceny zmienionego wskutek wystąpienia pandemii spowodowanej koronawirusem SARS-CoV-2, na podstawie wprowadzonych regulacji prawnych i w uzgodnieniu z firmą audytorską - harmonogramu badania rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitalowej za rok obrotowy 2019; omówienie zmian terminów wykonywania niektórych obowiązków sprawozdawczych i informacyjnych Spółki (m.in. terminy: sporządzenia rocznych sprawozdań finansowych, publikacji raportów okresowych, przyjęcia polityki wynagrodzeń członków Zarządu i Rady Nadzorczej) - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 23.04.2020 r.,
• omówienie spraw będących przedmiotem spotkania (telekonferencji) Komitetu Audytu z biegłym rewidentem odpowiedzialnym za badanie jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki oraz skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitalowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019, w zakresie odnoszącym się do wyników przeprowadzonego badania, istotnych i kluczowych kwestii wynikających z badania, a także procesu realizacji prac audytowych oraz efektywności i terminowości czynności rewizji finansowej - posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 30.06.2020 r.,
• cykliczne zapoznawanie się z wynikami oceny sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej dokonywanymi przez Bieglego Rewidenta w ramach procesów badania i przeglądu sprawozdań (m.in. posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 30.06.2020 r.);
• 11) przygotowanie w zakresie wynikającym z obowiązków przynależnych Radzie Nadzorczej dokumentacji na potrzeby rocznych raportów okresowych Spólki i Grupy Kapitalowej za rok obrotowy 2019, w tym m.in. przyjęcie przez Radę Nadzorczą, na potrzeby procesów odnoszących się do rocznych sprawozdań finansowych Spółki i dokumentacji wymaganej przez właściwe przepisy Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim: (i) oświadczenia Rady Nadzorczej dla Zarządu Spólki o dokonaniu wyboru firmy audytorskiej zgodnie z przepisami, w tym dotyczącymi wyboru i procedury wyboru, (ii) oświadczenia Rady Nadzorczej w zakresie powołania, składu i funkcjonowania komitetu audytu (posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 30.06.2020 r.);
• 12) omawianie i opiniowanie projektów uchwał Walnego Zgromadzenia (posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 29.01.2020 r. oraz posiedzenie Rady Nadzorczej z dnia 29.07.2020 r.);
• 13) wyrażanie zgody na zawiązanie przez Spółkę innej spółki (posiedzenie Rady Nadzorczej w dniu 26.02.2020 r. podjęcie przez Rade Nadzorczą uchwały w sprawie wyrażenia przez Radę Nadzorczą zgody na zawiązanie przez Rainbow Tours Spółkę Akcyjną spółki akcyjnej prawa Republiki Turcji);
• 14) bieżąca ocena niezależności członków Komitetu Audytu oraz ocena wypełniania przez określonych członków Komitetu Audytu wymogów w przedmiocie posiadania wiedzy i umiejętności w zakresie rachunkowości lub badania sprawozdań finansowych oraz posiadania wiedzy i umiejętności z zakresu branży, w której działa Rainbow Tours S.A.;
• 15) udział w istotnych, formalnych procesach realizowanych przez Spółkę, związanych z prowadzoną działalnością;
• 16) rozpatrywanie i opiniowanie bieżących informacji Zarządu dotyczących wyników działalności Spółki pod kątem realizacji rozwoju przedsiębiorstwa Spółki w 2020 roku.

Monitorowanie procesów sprawozdawczości finansowej, wykonywania czynności rewizji finansowej oraz niezależności biegłego rewidenta i firmy audytorskiej

Czynności z zakresu monitorowania procesów sprawozdawczości finansowej, monitorowania czynności rewizji finansowej oraz monitorowania niezależności bieglego rewidenta i podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych były w okresie sprawozdawczym roku 2020 na bieżąco realizowane przez Komitet Audytu, w ramach szczególowych obowiązków, zadań i kompetencji przez właści przez właściwe postanowienia Ustawy

o Biegłych Rewidentach (art. 130 ust. 1 pkt 2, pkt 4) oraz regulacje wewnętrzne Spółki dotyczące funkcjonowania Komitetu Audytu ("Regulamin Komitetu Audytu Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spólki Akcyjnej").

Do szczególowych zadań Komitetu Audytu, w zakresie monitorowania procesów sprawozdawczości finansowej, monitorowania wykonywania czynności rewizji finansowej oraz monitorowania niezależności bieglego rewidenta i podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych należy:

• 1) monitorowanie procesów sprawozdawczości finansowej w Spółce, a w tym, m.in .:
  • a) analiza i ocena procesu przygotowywania sprawozdania finansowego, poprawności, kompletności i rzetelności zawartych w nim informacji oraz stosowanych rozwiązań,
  • b) analiza, ocena i zgłaszanie ewentualnych zastrzeżeń do otrzymywanych harmonogramów przeglądu lub badania sprawozdań finansowych Spółki lub Grupy Kapitałowej,
  • c) monitorowanie terminowości procesu sprawozdawczości finansowej,
  • d) wyrażanie opinii na temat przyjętej przez Spólkę polityki rachunkowości i stosowanych zasad sporządzania sprawozdań finansowych, szczególnie dotyczących skomplikowanych lub nietypowych transakcji, wszelkich zmian wprowadzonych do przedmiotowych zasad oraz przyjętych przez Zarząd ewentualnych prognoz, szacunków i założeń,
  • e) weryfikacja sprawozdań finansowych przed ich opublikowaniem, w tym w szczególności we wspólpracy z Zarządem i/lub biegłym rewidentem i/lub osobą pełniącą obowiązki Dyrektora Finansowego Spółki i/lub służbami księgowymi Spółki oraz ocena i opiniowanie poprawności zawartych w nich informacji;
  • f) analiza sprawozdań biegłego rewidenta z badania sprawozdań finansowych, w tym informacji o ograniczeniach zakresu badania, dostępu do informacji, odmowie badania lub wydania opinii oraz ewentualnej różnicy zdań między biegłym rewidentem, a Zarządem,
  • g) przedstawianie Radzie Nadzorczej rekomendacji w sprawie oceny zbadanych przez firmę audytorską rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej i wsparcie Rady Nadzorczej w przygotowaniu oceny przedmiotowych sprawozdań finansowych,
  • h) ocena procesu komunikacji informacji finansowych, w tym ewentualnych prognoz i bieżących informacji finansowych kierowanych do mediów, analityków, inwestorów i instytucji nadzoru;
• 2) monitorowanie wykonywania czynności rewizji finansowej, w szczególności czynności przeprowadzania przez firnę audytorską badania sprawozdań finansowych Spółki lub Grupy Kapitalowej, z uwzględnieniem wszelkich wniosków i ustaleń Komisji Nadzoru Audytowego wynikających z kontroli przeprowadzonej w danej firmie audytorskiej, a w tym m.in .:
  • a) weryfikowanie efektywności pracy bieglego rewidenta i/ lub firmy audytorskiej, w szczególności poprzez bieżący kontakt z bieglym rewidentem w trakcie prac audytowych w zakresie stosowanych procedur audytu, postępu prac audytowych, kwalifikacji i dostępności służb księgowych Spółki, wyjaśniania powstałych wątpliwości lub zastrzeżeń dotyczących procesu rewizji finansowej itp.,
  • b) monitorowanie terminowości procesów rewizji finansowej w ramach prac audytowych: badania wstępnego (tzw. "interim") sprawozdań finansowych oraz przeglądu lub badania sprawozdań finansowych,
  • c) omawianie z bieglym rewidentem zakresu i wyników badań oraz przeglądów sprawozdań finansowych Spółki i/lub Grupy Kapitalowej, w tym m.in. w zakresie wszelkich zmian norm, zasad i praktyk księgowych, znaczących korekt wynikających z prac audytowych, zgodności z obowiązującymi przepisami i regulacjami dotyczącymi rachunkowości (np. w zakresie kompletności ujawnień wymaganych przez stosowne standardy i praktykę sprawozdawczości finansowej),
  • d) monitorowanie reakcji Zarządu lub innej kadry zarządzającej na zalecenia przedstawione przez bieglych rewidentów w trakcie przeglądu lub badania sprawozdań finansowych, a także po zakończeniu przedmiotowych procesów; analizowanie uwag/zastrzeżeń przekazanych przez bieglego rewidenta, które nie zostały uwzględnione/poprawione przez Spółkę,
  • e) ocena i analiza, sporządzanego przez bieglego rewidenta lub firmę audytorską sprawozdania dodatkowego dla Komitetu Audyt, o którym mowa w art. 11 Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 537/2014 z dnia 16 kwietnia 2014 r. w spravie szczegółowych wymogów dotyczących ustawowych badań spriwodań finansowych jednostek interesu publicznego, uchylającego decyzję Komisji 2005/909/VE, a także omawianie przez kluczowego

bieglego rewidenta - na żądanie Komitetu Audytu lub na żądanie kluczowego bieglego rewidenta - z Komitetem Audytu (a także Zarządem lub Radą Nadzorczą) kluczowych kwestii wynikających z badania sprawozdania finansowego, które zostały wymienione we wskazanym sprawozdaniu dodatkowym dla Komitetu Audytu,

• f) dokonywanie oceny pracy bieglego rewidenta lub firmy audytorskiej i przedstawianie Radzie Nadzorczej stosownych wniosków lub opinii w tym zakresie;
• 3) dokonywanie oceny niezależności bieglego rewidenta i firmy audytorskiej oraz wyrażanie zgody na świadczenie przez bieglego rewidenta i firmę audytorską na rzecz Spółki dozwolonych usług niebędących badaniem sprawozdania finansowego, zgodnie z właściwą polityką świadczenia na rzecz Spółki przez firmę audytorską przeprowadzającą badanie, podmioty powiązane z tą firmą oraz przez członka sieci firmy audytorskiej, dozwolonych usług niebędących badaniem sprawozdania finansowego;
• 4) kontrolowanie i monitorowante niezależności bieglego rewidenta i firmy audytorskiej przeprowadzającej badanie sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej, w szczególności w przypadku, gdy na rzecz Spółki świadczone są przez firmę audytorską inne usługi niż badanie - zgodnie z właściwymi postanowieniami Ustawy o Bieglych Rewidentach, w szczególności poprzez żądanie złożenia przez bieglego rewidenta i firmę audytorską stosownych oświadczeń w tym zakresie oraz ich weryfikacja i omawianie z bieglym rewidentem lub przedstawicielem firmy audytorskiej zagrożeń dla niezależności.

Czynności z zakresu monitorowania procesów sprawozdawczości finansowej, monitorowania czynności rewizji finansowej oraz monitorowana niezależności bieglego rewidenta i podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych byly realizowane przez Komitet Audytu, w tym w ramach odbywanych posiedzeń, a także poprzez spotkania z kluczowym bieglym rewidentem badającym sprawozdania finansowe Spółki i Grupy Kapitałowej lub dokonującym ich przegladów rewizyjnych.

W 2020 roku Komitet Audytu realizował następujące aktywności z zakresu monitorowania procesów sprawozdawczości finansowej, monitorowania wykonywania czynności finansowej oraz monitorowania niezależności bieglego rewidenta i podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych:

• 1) w ramach posiedzenia Komitetu Audytu w dniu 10 stycznia 2020 roku:
  • przyjęcie opinii Komitetu Audytu w przedmiocie oceny harmonogramu badania sprawozdań finansowych Spółki lub Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2019;
• 2) w ramach posiedzenia Komitetu Audytu w dniu 22 kwietnia 2020 roku:
  • przyjęcie opinii Komitetu Audytu w przedmiocie oceny zmienionego wskutek wystąpienia pandemii spowodowanej koronawirusem SARS-CoV-2, na podstawie wprowadzonych regulacji prawnych i w uzgodnieniu z firmą audytorską - harmonogramu badania rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2019;
• 3) w ramach telekonferencji Komitetu Audytu z Bieglym Rewidentem w dniu 29 czerwca 2020 roku:
  • omówienie przez Bieglego Rewidenta przeprowadzającego badanie jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki oraz skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019, poprawności i kompletności informacji przedstawianych sprawozdaniach finansowych, metodologii i głównych obszarów badania, znaczących kwestii wykazanych podczas badania oraz wszelkich ewentualnych nieprawidłowości zdefiniowanych podczas prac audytorskich; omówienie wniosków z przeprowadzanego badania sprawozdań finansowych, a w tym: ewentualnych korekt stwierdzonych i w prowadzonych do sprawozdań finansowych oraz ewentualnych ryzyk prowadzonej działalności, a także ocena kwalifikacji służb finansowo-księgowych przez Bieglego Rewidenta;

• 4) w ramach posiedzenia Komitetu Audytu w dniu 30 czerwca 2020 roku:

  • omówienie i ocena zbadanych przez firmę audytorską rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019; omówienie i ocena sprawozdań bieglego rewidenta z badania rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019 oraz sporządzonego przez bieglego rewidenta i firmę audytorską sprawozdania dodatkowego dla Komitetu Audyt, o którym mowa w art. 11 Rozporządzenia 537/2014; ocena zakresu i procesu komunikacji (w szczególności w odniesieniu do akcjonariuszy i inwestorów na rynku kapitałowym) informacji finansowych zawartych w treści rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2019,

• weryfikacja i ocena efektywności pracy bieglego rewidenta i firmy audytorskiej BDO Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k. w zakresie stosowanych procedur audytu, realizacji harmonogramu prac audytowych, kwalifikacji i dostępności służb księgowych Spółki; okresowa weryfikacja i kontrola niezależności firmy audytorskiej i bieglego rewidenta,

• omówienie i przyjecie (w drodze stosownej uchwały Komitetu Audytu) Sprawozdania Komitetu Audytu dla Rady Nadzorczej obejmującego m.in .: (i) ocenę procesu przygotowywania sprawozdań finansowych, poprawności, kompletności i rzetelności zawartych w nich informacji oraz stosowanych rozwiązań, (ii) rekomendacje w sprawie oceny zbadanych przez firmę audytorską rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej za rok obrotowy 2019, (iii) wnioski i wyniki przeprowadzonej przez Komitet Audytu oceny: sprawozdań bieglego rewidenta z badania rocznych sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2019, sporządzonego przez bieglego rewidenta i firmę audytorską sprawozdania dodatkowego dla Komitetu Audyt, o którym mowa w art. 11 Rozporządzenia 537/2014, pracy bieglego rewidenta i firmy audytorskiej;
• 5) w ramach telekonferencji Komitetu Audytu z Bieglym Rewidentem w dniu 29 września 2020 roku:
  • omówienie przez Bieglego Rewidenta przeprowadzającego przegląd jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki oraz skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za półrocze roku obrotowego 2020; omówienie poprawności i kompletności informacji przedstawianych we wskazanych sprawozdaniach finansowych przed ich ostatecznym sporządzeniem i opublikowaniem, metodologii i głównych obszarów przeglądu, znaczących kwestii wykazanych podczas przeglądu oraz wszelkich ewentualnych nieprawidłowości zdefiniowanych podczas prac audytorskich; omówienie wniosków z przeprowadzanego przeglądu sprawozdań finansowych, a w tym: ewentualnych korekt stwierdzonych i wprowadzonych do sprawozdań finansowych oraz ewentualnych ryzyk prowadzonej działalności, a także ocena kwalifikacji służb finansowo-księgowych przez Bieglego Rewidenta.

Monitorowanie procesów dotyczących systemów kontroli wewnętrznej i systemów zarządzania ryzykiem oraz audytu wewnetrznego

Czynności z zakresu monitorowania procesów dotyczących systemów kontroli wewnętrznej i systemów zarządzania ryzykiem oraz audytu wewnętrznego były w okresie sprawozdawczym roku 2020 na bieżąco realizowane przez Komitet Audytu, w ramach szczególowych obowiązków, zadań i kompetencji przewidzianych w szczególności przez właściwe postanowienia Ustawy o Bieglych Rewidentach (art. 130 ust. 1 pkt 1 lit b) oraz regulacje wewnętrzne Spółki dotyczące funkcjonowania Komitetu Audytu ("Regulamin Komitetu Audytu Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spolki Akcynej").

Do szczególowych zadań Komitetu Audytu, w zakresie monitorowania procesów dotyczących systemów kontroli wewnętrznej i systemów zarządzania ryzykiem oraz audytu wewnętrznego należy:

• a) ocena efektywności zarządzania ryzykiem przez Zarząd w obszarach ryzyka finansowego, operacyjnego i strategicznego Spółki, w tym metodologii, narzędzi i sposobów zarządzania ryzykiem występującym w działalności Spółki,
• b) ocena funkcjonujących w Spółce procesów i rozwiązań z zakresu zarządzania ryzykiem oraz przedstawianie ewentualnych rekomendacji w tym zakresie; ocena zasad dotyczących zarządzania kapitałowego oraz planowania kapitałowego,
• c) ocena polityki ubezpieczeń majątkowych Spółki i ubezpieczeń odpowiedzialności cywilnej czlonków jej organów,
• d) przedstawianie Radzie Nadzorczej, co najmniej raz w roku, wniosków i wyników przeprowadzonej przez Komitet Audytu oceny systemu zarządzania ryzykiem.

W 2020 roku Komitet Audytu monitorował skuteczność zarządzania ryzykiem w Spółce, w tym, w oparciu o przygotowaną i przedstawioną Radzie Nadzorczej przez Zarząd Spółki "mapę ryzyka", tj. zestawienie najbardziej ryzykownych obszarów prowadzonej działalności, określające zakres i rodzaje ryzyka występującego w działalności Rainbow Tours SA oraz sposób jego identyfikacji i zabezpieczania., a także poprzez monitoring własny, którego wyniki omawiano podczas posiedzeń Komitetu Audytu.

Komitet Audytu, działając przy uwzględnieniu postanowień § 7 ust. 1 pkt 2 lit. g oraz pkt 3 lit. d Regulaminu Komitetu Audytu, na posiedzeniu Komitetu Audytu w dniu 30 czerwca 2020 roku dokonał oceny:

• systemów kontroli wewnętrznej i audytu wewnętrznego [§7 ust. 1 pkt 2 lit. g Regulaminu Komitetu Audyfu] oraz,

• systemu zarządzania ryzykiem [§ 7 ust. 1 pkt 3 lit. d Regulaminu Komitetu Audytu].

Wnioski i wyniki przeprowadzonej przez Komitet Audytu oceny systemów kontroli wewnętrznejo oraz systemu zarządzania ryzykiem w Spółce za rok 2019 zostały zawarte w treści "Sprawozdania Komitetu Audytu dla Rady Nadzorczej z podjętych wniosków, stanowisk i rekomendacji wypracowanych w związku z wykonywaniem funkcji i zadań Komitetu Audytu, dotyczących sprawozdawczości finansowej, procesów rewizji finansowej, oceny systemów kontroli wewnętrznej i audytu wewnętrznego oraz systemu zarządzania ryzykiem za rok obrotowy 2019", przyjętego uchwałą Komitetu Audytu Nr 1/06/2020 z dnia 30 czerwca 2020 roku.

Wnioski i wyniki przeprowadzonej przez Komitet Audytu oceny systemów kontroli wewnętrznej i audytu wewnętrznego oraz systemu zarządzania ryzykiem w Spółce za rok 2020 zostały zawarte w treści "Sprawozdania Komitetu Audytu dla Rady Nadzorczej z podjętych wniosków, stanowisk i rekomendacji wypracowanych w związku z wykonywaniem funkcji i zadań Komitetu Audytu, dotyczących sprawozdawczości finansowej, procesów rewizji finansowej, oceny systemów kontroli wewnętrznej i audytu wewnętrznego oraz systemu zarządzania ryzykiem za rok obrotowy 2020", przyjetego uchwałą Komitetu Audytu Nr 1/04/2021 z dnia 30 kwietnia 2021 roku.

Dokonana przez Radę Nadzorczą w oparciu o powyższe sprawozdanie szczególowa ocena sytuacji Spółki, z uwzględnieniem oceny systemów kontroli wewnętrznej, zarządzania ryzykiem, compliance oraz funkcji audytu wewnętrznego, została przedstawiona w odrębnej części niniejszego Sprawozdania, poniżej.

Wybór bieglego rewidenta

Z uwagi na fakt, iż wyboru firmy audytorskiej przeprowadzającej badanie ustawowe Spółki i Grupy Kapitałowej, tj, badanie ustawowe rocznych sprawozdań dokonuje Rada Nadzorcza Spółki, tj. organ inny, niż organ, o którym mowa w art. 66 ust. 4 ustawy o rachunkowości, niebędący organem zatwierdzającym sprawozdanie finansowe jednostki, każdorazowo, w przypadku wyboru firmy audytorskiej przeprowadzającej to badanie ustawowe Komitet Audytu przedstawia Radzie Nadzorczej rekomendację, w której:

• 1) wskazuje firmę audytorską, której proponuje powierzyć badanie ustawowe;
• 2) oświadcza, że rekomendacja jest wolna od wpływów stron trzecich;
• 3) stwierdza, że Spółka jako badana jednostka zainteresowania publicznego, nie zawarła umów zawierających klauzule, o których mowa w art. 66 ust. 5a ustawy o rachunkowości.

W przypadku gdy wybór firmy audytorskiej przeprowadzającej badanie ustawowe Spólki i Grupy Kapitalowej, tj, badanie ustawowe rocznych sprawozdań nie dotyczy przedlużenia umowy o badanie sprawozdania finansowego, rekomendacja Komitetu Audytu:

• 1) zawiera przynajmniej dwie możliwości wyboru firmy audytorskiej wraz z uzasadnieniem oraz wskazanie uzasadnionej preferencji Komitetu Audytu wobec jednej z nich,
• 2) jest sporządzana w następstwie procedury wyboru zorganizowanej przez Spółkę, tj, w oparciu o opracowaną i przyjeą przez Komitet Audytu "Procedurę wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzania i przeglądu sprawozdań finansowych w Rainbow Tours Spółce Akcyjnej", spełniającą kryteria wskazane w art. 130 ust. 3 pkt 2) Ustawy o Biegtych Rewidentach.

Wybór firmy audytorskiej do przeprowadzenia badania ustawowego sprawozdań finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej dokonywany jest z uwzględnieniem zasady rotacji firmy audytorskiej i kluczowego bieglego rewidzianych przez właściwe postanowienia Ustawy o Bieglych Rewidentach i Rozporządzenia 537/2014, a także zasad karencji przewidzianych tamże.

Przy dokonywaniu wyboru firmy audytorskiej i bieglego rewidenta do przeprowadzenia badań i przeglądów sprawozdań finansowych Spólki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours stosuje się opracowana i przyjetą przez Komitet Audytu procedurę, zawartą w dokumencie "Procedura wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzania i przeglądu sprawozdań finansowych w Rainbow Tours Spółce Akcyjnej" ("Procedura"), przy zastrzeżeniu zachowania w szczególności warunków i wymagań przewidzianych przez Ustawę o Bieglych Rewidentach i Rozporządzenie 537/2014, a w tym wymagań i warunków wskazanych w "Polityce wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia i przeglądu sprawozdań finansowych w Rainbow Tours Spółce Akcyjnej" ("Polityka").

W roku 2020 nie przeprowadzano procedury wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia badania, w związku z czym Komitet Audytu nie wydawał rekomendacji dotyczącej wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia.

W roku 2019 przeprowadzana była procedura wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia badania sprawozdań finansowych Spólki i Grupy Kapitalowej Rainbow Tours, a w związku z tym w 2019 roku Komitet Audytu wydawal rekomendację dotyczącą wyboru firmy audytorskiej do przeprowadzenia badania.

Realiżowany w 2019 roku proces wyboru firmy audytorskiej został przedstawiony w "Sprawozdaniu z działalności Rady Nadzorczej Rainbow Tours Spółki Akcyjnej w Łodzi w 2019 roku" z dnia 30 czerwca 2020 roku.

Rada Nadzorcza ocenia, w tym, w oparciu o sprawozdanie przygotowane przez Komitet Audytu (działający jako odrębny komitet w ramach Rady Nadzorczej), iż:

• w Spólce są przestrzegane obowiązujące przepisy związane z rotacją firmy audytorskiej i kluczowego bieglego rewidenta oraz obowiązkowymi okresami karencji,
• Spółka posiada politykę w zakresie wyboru firmy audytorskiej oraz politykę w zakresie świadczenia na rzecz emitenta przez firmę audytorską, podmiot powiązany z firmą audytorską lub członka jego sieci dodatkowych ustug niebędących badaniem, w tym usług warunkowo zwolnionych z zakazu świadczenia przez firmę audytorską.

OCENA SYTUACJI SPÓŁKI, Z UWZGŁĘDNIENIEM OCENY SYSTEMÓW KONTROLI WEWNETRZNEJ, ZARZADZANIA RYZYKIEM, COMPLIANCE ORAZ FUNKCJI AUDYTU WEWNETRZNEGO

Ocena sytuacji Spółki

Rainbow Tours Spółka Akcyjna jest podminującym w Grupie Kapitałowej Rainbow Tours; także działałność Grupy Kapitałowej realizowana jest w głównej mierze poprzez działalność prowadzoną przez jednostkę dominującą w Grupie, tj. poprzez działalność Rainbow Tours S.A., która skoncentrowana jest przede wszystkim na organizacji i sprzedaży własnych usług turystycznych. Portfolio produktowe Spółki obejmuje wyjazdy do bez mała 100 krajów świata z wylotami do ponad 150 destynacji. Grupa zajmuje się także sprzedażą biletów lotniczych, autokarowych oraz promowych, a istotną rolę w ofercie odgrywają także ponadprzeciętnie dochodowe wycieczki objazdowe, egzotyczne i egzotyczno-objazdowe. Co raz większego znaczenia nabiera realizowana w Grupie Kapitałowej (przez spólki zależne White Olive A.E. oraz White Olive Premium Lindos A.E. - spółki akcyjne prawa greckiego) działalność w zakresie świadczenie usług turystycznych w hotelach własnych lub użytkowanych na zasadzie najmu długoterminowego.

Spółka dominująca w Grupie Kapitalowej Rainbow Tours działa na polskim rynku turystycznym od około 30 lat, a w formie spólki akcyjnej od 2003 roku. W ostatnim opublikowanym za rok 2019 rankingu touroperatorów ("Ranking 2020. Touropentorzy. Turystyka wyjazdone dane za rok 2019"; Wiadomości Turystyczne) Spółka uplasowala się na trzeciej pozycji wśród największych operatorów turystycznych działających w Polsce (pod względem wartości przychodów ze sprzedaży), tj. z Biurem Podróży Itaka oraz TUI Poland Sp. z o.o., które to trzy największe podmioty rynku turystycznego osiągnęły w 2019 roku lącznie około 75% wartości przychodów branży turystyki wyjazdowej (touroperatorskiej), szacowanych w kwocie prawie 10 mld zł łącznego przychodu biur podróży w Polsce w 2019 roku. W 2019 r. z oferty Spółki dominującej skorzystało 491 tys. klientów; z uwagi na pandemię koronawirusa SARS-CoV-2 w roku 2020, który był rokiem dotkniętym niespotykanym kryzysem m.in. branży turystycznej, któremu towarzyszyły zakazy wyjazdów, restrykcje w podróżowaniu i inne, obowiązujące na całym świecie i w lokalizacjacji wyjazdowych objętych ofertą Spólki (która w praktyce nie prowadzila działalności w okresie miesięcy polowa marca – czerwiec 2020 roku), liczba klientów Spółki dominującej wyniosła niespelna 100 tys., tj. okolo 20% liczby uczestników imprez dla roku 2019 (491 tys. klientów).

Po wzrostowym dla branży turystycznej roku 2019 i optymistycznych scenariuszach rozwoju branży turystycznej w roku 2020, nastąpila radykalna zmiana tych optymistycznych i wzrostowych scenariuszy na rok 2020. Spowodowane to zostało pandemią wywolaną rozprzestrzenianiem się koronawirusa SARS-CoV-2. Wysoka zapadalność na chorobę COVID-19 wywołaną przez koronawirus SARS-CoV-2 oraz notowany stosunkowo wysoki współczynnik śmiertelności z nią związany ma wplyw na powszechne zagrożenie i dezorganizację życia gospodarczego na całym świecie. Pandemia koronawirusa SARS-CoV-2 ma i w późniejszych okresach będzie miała wpływ na osłabienie światowego wzrostu gospodarczego, a być może także charakter trwalszej recesji gospodarczej i społecznej. Pandemia spowodowana koronawirusem SARS-CoV-2 uderza bezpośrednio w gospodarkę realną znacznej większości państw, powodując spadek produkcji, dezorganizację lańcuchów dostaw oraz spadek popytu zwłaszcza w sektorze usług, w tym m.in. w odniesieniu do lotniczego ruchu pasażerskiego, turystyki, branży gastronomicznej, konsumpcji dóbr kultury.

W związku z wprowadzeniem na terenie Rzeczypospolitej Polskiej od dnia 14.03.2020 r. stanu zagrożenia epidemicznego, istotnego ograniczenia w ruchu lotniczym oraz wprowadzenia restrykcji związanych z ruchem granicznym, a następnie, w prowadzeniem na terenie Rzeczypospolitej Polskiej od dnia 20.03.2020 r. stanu epidemii (rozporządzenie Mipistra Zdrowia z dnia 20.03.2020 r. w sprawie ogłoszenia na obszarze Rzeczypospolitej Polskiej stanu epidemii - Dz. U. z 2020 r., poz. 491 z

późn. zm.), co w zakresie wprowadzanych obostrzeń miało i ma miejsce także na terenie wielu innych państw na całym świecie, począwszy od eskalacji pandemii spowodowanej rozprzestrzenianiem się koronawirusa SARS-CoV-2 w Europie i na terenie Rzeczypospolitej Polskiej (w praktyce od dnia 14.03.2020 r.), Spółka zanotowała wyraźny spadek sprzedaży. Ze względu na wprowadzone restrykcje realizacja imprez turystycznych (wszystkie wyloty oraz wycieczki autokarowe) została przez Spółkę czasowo zawieszona. W efekcie od połowy marca 2020 roku do końca czerwca 2020 roku Spółka nie świadczyła usług turystycznych, a tym samym nie uzyskiwała przychodów ze sprzedaży oraz nie przyjmowała zaliczek na poczet przyszłych imprez turystycznych. Tzw. II fala pandemii koronawirusa SARS-CoV-2, która przypadała na IV kwartal 2020 r. (szczyt miał miejsce w listopadzie 2020 r.) spowodowała w destynacjach docelowych objętych ofertą Spółki kolejnych restrykcji (obowiązkowe kwarantanny, obowiązkowe testowanie itp.) powodujących w praktyce zatrzymanie sprzedazy i realizacji wyjazdów wakacyjnych (np. "zamknięcie" Grecji w paździemiku 2020 roku oraz Turcji i Tunezij), a także restrykcji w Polsce (np. wyłączenie funkcjonowania galerii handlowych w listopadzie 2021 r.), a tym samym spowodowała, przy stosunkowym wzroście kosztów stałych ponoszonych przeźniejszym radykalnym obniżeniu w II kwartale 2020 roku), spadek sprzedaży i generowanie straty operacyjnej za IV kwartal 2020 roku. Wystąpierie pandemii koronawirusa SARS-CoV-2 miało wplyw na obniżenie wartości przychodów Spółki i wplyw na wynik finansowy Spółki w całym roku obrotowym 2020.

Ograniczanie możliwości świadczenia usług turystycznych w pełnym zakresie, lącznie lub jednostkowo mają wpływ na plynność, sytuację majątkową oraz rentowność Spólki i Grupy, w tym m.in. na: obniżenie wartości bilansowej aktywów (udziałów w spółkach zależnych, wartości środków trwałych w spółkach zależnych oraz zaliczek wplaconych hotelom na poczet przyszłych usług z ich strony), konieczność zwrotu zaliczek wplaconych przez klientów Spółki na poczet przyszłych usług, obniżenie wartości wskaźników zawartych w umowach kredytowych (kowenantów), w skrajnych przypadkach przekroczenie warunków brzegowych w tych umowach, obniżenie kwoty przeplywów pieniężnych netto i większe zapotrzebowanie na finansowanie zewnętrzne, negatywne zmiany warunków finansowania lub ograniczenie finansowania bankowego. Do innych pośrednich efektów pandemii mających wplyw na działalność Spółki i Grupy Kapitałowej należało ograniczenie sprzedaży i wpływów pieniężnych z tytułu usług realizowanych w sezonie "Lato 2020" oraz "Zima 2020/2021", zmiana sytuacji finansowej partnerów Spólki - hoteli, w których realizowane są wyjazdy oferowane przez Spółkę oraz spółek zależnych w Grecji - właścicieli i operatorów hoteli.

Umiarkowany optymizm, co do scenariuszy rozwoju sytuacji epidemicznej w Polsce oraz w krajach docelowych destynacji turystycznych objętych ofertą Spółki, a tym samym co do ziszczenia się co najmniej umiarkowanie pozytywnych przewidywań dotyczących wyjazdów w ramach zorganizowanej turystyki wyjazdowej, związany jest z realizowanymi, począwszy od końca 2020 roku, programami szczepień przeciwko COVID-19. Pozytywne założenia związane są też m.in. ze spodziewanym tzw. "odlożonym popytem" na usługi turystyczne (realizacja wyjazdów turystycznych niezrealizowanych z uwagi na "drugą" i "trzecią" falę pandemii COVID-19, determinowana odłożonymi zasobami finansowymi oraz pozytywnymi nastrojami konsumenckimi po względnym powrocie do normalnego funkcjonowania życia spolecznego), Znaczenie może mieć także stosunkowo korzystna sytuacja makroekonomiczna i stabilność finansowa Polski (m.in. drugi najniższy w Unii Europejskiej poziom bezrobocia, stosunkowo korzystne prognozy rozwoju gospodarczego Polski na najbliższe lata.formułowane przez instytucje unijne i ponadlokalne instytucje finansowe). Do czynników mających wpływ na umiarkowanie pozytywne oczekiwania i założenia dotyczące realizacji sprzedaży usług turystycznych w roku 2021 z pewnością zaliczyć należy: istniejącą, stosunkowo dużą bazę klientów pierwotnie zakładających rezerwacje na wyjazdy turystyczne na sezon wyjazdowy roku 2020, którzy zdecydowali się na przepisanie swoich rezerwacji do realizacji w terminie późniejszym, w roku 2021, dodatkowo: stosunkowo dużą bazę klientów, którzy zdecydowali się na skorzystanie z tzw. voucherów turystycznych, niezmaterializowanych do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, a także związaną z odłożonym popytem wzrastającą sprzedaż bieżącą nowych rezerwacji.

Dla zapewnienia niezachwianego prowadzenia działalności gospodarczej w specyficznym roku 2021, będącego okresem spodziewanego wychodzenia z pandemii, Spółka utrzymuje w swojej dyspieczny margines środków finansowych na rachunkach bankowych (tożsamo na rachunku bankowym White Olive A.E.), w tym w ramach dostępnych linii kredytowych, a bezpieczeństwu sytuacji płynnościowej Spółki sprzyja bieżący okres dynamicznej konsumpcji zaliczek wplaconych kontrahentom hotelowym w latach 2019-2020.

W związku z sytuacją kryzysową związaną z rozprzestrzenianiem się koronawirusa SARS-CoV-2, Zarząd Spółki podjął w 2020 roku i w miarę dostępności nowych instrumentów pomocowych w dalszym ciągu podejmuje działania mające na celu minimalizowanie ryzyka związanego z pandemią wywolaną rozprzestrzenianiem się koronawirusa SARS-CoV-2, w tym m.in. poprzez wprowadzenie programu redukcji kosztów i zobowiązań Spółki, przy wykorzystaniu pakietów pomocowych i oslonowych dla przedsiębiorców wprowadzanych sukcesywnie na mocy stosownych decyzji Rządu Rzeczypospolitej Polskiej w ramach tzw. Tarczy Antykryzysowej i Tarczy Finansowej.

Rada Nadzorcza pozytywnie ocenia też działania Zarządu Spółki wprowadzone w celu poprawy perspektyw osiąganych wyników finansowych i stabilności działania w roku 2021 skoncentrowane na korekcie modelu zakresu lub charakteru świadczonych usług, tj. m.in .:

• przyspieszenie (w stosunku do zwyczajowych terminów stosowanych w okresach przed wystąpieniem pandemii, tj. w roku 2019 i w latach wcześniejszych) sprzedaży przyszłych ofert z wyprzedzeniem;
• rozszerzenie oferty touroperatorskiej o wczasy w Polsce w ramach unikalnego programu "Odkrywaj Polskę na nowo";
• wzbogacenie i rozszerzenie oferty Lato 2021 o tzw. kierunki egzotyczne (Dominikana, Meksyk, Kenia, Mauritius), które w dotychczasowym modelu sprzedażowym oferowane byly głównie w okresie tzw. sezonów zimowych;
• wzbogacenie oferty o rozwiązania majace na celu zapewnienie komfortu, bezpieczeństwa klientów (pokrywanie kosztów wykonania testów na zakażenie koronawirusem SARS-CoV-2 do określonej kwoty, organizacja i szczególowa informacja o zasadach i obowiązkach związanych z wykonywaniem testów w poszczególnych destynacjach; wzbogacone rozwiązania w zakresie ubezpieczenia podróżnego) oraz elastyczności dotyczącej możliwości zmiany rezerwacji (do 1 tygodnia przed wyjazdem możliwość darmowej zmiany rezerwacji, a także bezpośrednio przed wyjazdem w przypadku uzyskania pozytywnego testu).

Zgodnie z deklaracjami Zarządu Spólki, mimo zahamowania trendów wzrostu gospodarczego w skali lokalnej i w skali światowej, wskutek wystąpienia pandemii koronawirusa SARS-CoV-2, strategia Grupy Kapitałowej Rainbow Tours na 2021 rok, podobnie, jak w latach poprzednich, na kolejne lata zaklada konsekwentną budowę silnej i rozpoznawalnej marki "Rainbow" na rynku masowym oraz silnej Grupy Kapitałowej, której działanie obejmie wszystkie aspekty rynku turystycznego. Główne instrumenty realizacji tej strategii są niezmienne i podlegają ciąglemu ulepszaniu, a należą do nich m.in .:

• · zróżnicowana oferta wyjazdów turystycznych skierowana przede wszystkim do masowego klienta; jest ona uzupełniana o nowe destynacje w zależności od panujących trendów; jednocześnie rozwijany jest segment organizacji wyjazdów służbowych, integracyjnych itp .;
• · wielokanalowy własny system sprzedaży, gdzie obok sieci salonów własnych na znaczeniu zyskuje sprzedaż w call center i internecie; wzrost udziału kanałów własnych w strukturze sprzedaży pozwala relatywnie obniżyć jej koszty i zachować pełną kontrolę nad jej jakością i formą;
• · rozwój nowych technologii, w tym własnego systemu rezerwacyjnego;
• · budowa sieci hotelowej w Grecji, w tym dzięki środkom zapewnionym w ramach umowy podpisanej w lutym 2019 r. z Funduszem Ekspansji Zagranicznej FIZ AN (który jest częścią Grupy Polskiego Funduszu Rozwoju) oraz kredytowi z Banku BGK; rozwój sieci hotelowej pozwoli na wygenerowanie wyższej marży; aktualnie do sieci hoteli własnych pod marką White Olive, w tym na zasadzie najmu długoterminowego, należy pięć hoteli, w tym: trzy hotele polożone na greckiej wyspie Zakynthos (dwa hotele w standardzie czterech gwiazdek oraz jeden hotel w standardzie pieciu gwiazdek), pięciogwiazdkowy hotel polożony w miejscowości Sfakaki na wyspie Kreta oraz czterogwiazdkowy hotel zlokalizowany w miejscowości Pefkos na greckiej wyspie Rodos;
• wejście z ofertą turystyczną na rynki sąsiednich krajów;
• · optymalizacja zatrudnienia i kosztów, m.in. przez koncentrację działalności w Spółce dominującej, przy realizacji działalności hotelowej przez spółki zależne White Olive A.E. oraz White Olive Premium Lindos A.E.;
• · konsolidacja rynku czarterów, tak by z zyskiem odsprzedawać bilety mniejszym touroperatorom;
• · wypelnienie miejsc w czarterowanych samolotach, gdyż ich sprzedaż w znaczącej mierze determinuje rentowność całej imprezy turystycznej;
• · efektywna polityka walutowa mająca wpływ na finansowanie rozwoju;
• · w kontekscie pandemii wywolanej rozprzestrzenianiem się koronawirusa SARS-CoV-2: aktywne przeciwdziałanie skutkom pandemii, w tym np. poprzez:
  • podejmowanie działań związanych z redukowaniem i zmianą (zmniejszeniem) programu ofertowego, bez ponoszenia istotnych kosztów stałych z tym związanych (koszty kontraktowe, tj. przyszle zobowiązania wynikające z zakontraktowanych uslug hotelowych i transportowych redukowane są na bieżąco, poprzez dostosowanie wielkości programu do popytu),
• ograniczenie ponoszonych przez Spółkę kosztów stałych prowadzonej działalności, tj. kosztów administracyjnych (koszty osobowe, czynsze, koszty marketingu itp.),
• wykorzystanie w możliwie szerokim zakresie wszelkich działań pomocowych i osłonowych wprowadzanych przez Rząd Rzeczypospolitej Polskiej w związku z sytuacją kryzysową, w tym w ramach pakietów pomocowych dedykowanych dla organizatorów turystyki i agentów turystycznych w Polsce (Tarcza Antykryzysowa, Tarcza Finansowa itp.),
• dostosowanie oferty do oczekiwań klientów i tendencji w zakresie kierunków wyjazdowych, także poprzez rozszerzenie pakietów ubezpieczeń podróżnych (obejmujących wszystkie wyjazdy wakacyjne objęte ofertą Rainbow), w uzgodnieniu ze wspólpracującymi ze Spółką podmiotami wykonującymi dzialalność ubezpieczeniową, o koszty leczenia, ratownictwa i transportu związane z zachorowaniem na COVID-19 i i inne choroby wirusowe z grupy koronawirusów.

Rada Nadzorcza ocenia, iż wystąpienie pandemii koronawirusa SARS-CoV-2 miało w 2020 roku i w dalszym ciągu może mieć wplyw, w zależności od możliwości wystąpienia różnych scenariuszy rozwoju i czasokresu trwania przedmiotowej sytuacji kryzysowej na rynkach turystycznych na świecie, na obniżenie wartości przychodów Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w przyszłych okresach, w tym również w roku 2021.

Z uwagi na charakter działalności przez Spółkę i Grupę Kapitałową, istniejącą współzależność w odniesieniu do globalnego rynku usług turystycznych na świecie (działalność usługowa okołoturystyczna, działność transportowa itd.), skalę i czymywania się negatywnych skutków pandemii koronawirusa SARS-CoV-2, a także z uwagi na brak jednoznacznych przewidywań co do czasokresu utrzymywania się ograniczeń na głobalnych rynkach, wpływ na działalność Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours z pewnością będą miały czynniki obiektywne (niezależne od Spółki) i postępujące procesy w skali globalnej, w tym w odniesieniu do krajów destynacji turystycznych oraz kształtowanie się wskaźników makroekonomicznych właśnie w ujęciu głobalnym. Będzie to miało wplyw na kształtowanie się rynku usług turystycznych w skali makro (ogólnoświatowej), ale też w skali terytorialnej, w odniesieniu do polskiego rynku usług turystycznych.

Po zapoznaniu się przez Radę Nadzorczą z przygotowaną przez Zarząd Spólki analizą scenariuszową procesu "wychodzenia z pandemii" i odbudowy poziomów sprzed pandemii, tj. zanotowanych dla roku 2019 (co z uwagi na istniejące w dalszym ciągu częściowe ograniczenia w podróżowaniu – mimo co raz szerszych zapowiedzi ich lagodzenia w destynacjach objętych ofertą sprzedażową Spółki - nie nastąpi w 100% w roku 2021), zakładające osiągnięcie liczby klientów korzystających z usług Rainbow w 2021 roku na poziomie okolo 60%-65% poziomów dla roku 2019 oraz zyskowność wynikową Spółki za rok obrotowy 2021, Rada Nadzorcza pozytywnie ocenia działania podejmowane przez Zarząd Spółki znierzające do osiągnięcia zakładanych celów rozwojowych w zakresie pandemii i wychodzenia z pandemii koronawirusa SARS-CoV-2. Realizowane przez Zarząd działania w zakresie przeciwdziałania skutkom pandemii na działalność Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours Rada Nadzorcza również jako działania kompleksowe i przygotowane z należytą starannością.

O ile w okresach ubieglych w ramach analiz przyszlego rozwoju rynku turystycznego w Polsce koncentrowano się na czynnikach obiektywnych różnej natury, które w dalszym ciągu mają znaczenie z perspektywy określania zewnętrznych i wewnętrznych czynników istotnych dla rozwoju przedsiębiorstw z branży turystycznej, tj. m.in .:

• czynnikach spolecznych i spoleczno-ekonomicznych (np. poziom nastrojów konsumenckich, które są szczególnie istotne dla popytu na towary i usługi dalszej potrzeby, kształtowanie się poziomu i dynamiki realnych dochodów gospodarstw domowych, a zwłaszcza zasadniczego ich czynnika, którym są realne wynagrodzenia, wpływ wzrostu świadczeń społecznych, wydarzenia sportowe o dużym znaczeniu - doświadczenia lat poprzednich wskazują, że mają one negatywny wpływ na liczbę wyjazdów turystycznych itp.),
• czynukach makroekonomicznych (np. poziom i dynamika zmian cen imprez turystycznych, kszłałtowanie się kursów polskiej waluty, zwłaszcza w relacji do dolara amerykańskiego i euro, kształtowanie się cen ropy naftowej, perspektywy rozwojowe polskiej gospodarki, w tym dynamika rozwojowa PKB, związane z utrzymywaniem się dotychczas korzystnej koniunktury gospodarczej w Polsce, której sprzyjala rosnącemu popytowi konsumpcyjnemu, nowe gospodarcze propozycje programowe Rządu Rzeczypospolitej Polskiej itp.),
• czynnikach politycznych (np. zmiany sytuacji geopolitycznej i ewentualne zamachy terrorystyczne w różnych częściach świała, które wpływać mogą na decyzje wyjazdowe Polaków i kierunki ich podróży, szczególnie w okresie następującym bezpośrednio po wydarzeniu itp.),
• czynnikach klimatycznych (np. czynnik wsparcia koniunktury w zakresie wyjązdów zagranicznych przy mało korzystnej aurze pogodowej w Polsce itp.),

to w kontekście wystąpienia pandemii wywołanej rozprzestrzenianiem się koronawirusa SARS-CoV-2, w ocenie Zarządu Spółki na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, podstawowym czynnikiem mającym wpływ na kształtowanie się perspektyw funkcjonowania sektora usług turystycznych w Polsce i na calym świecie w roku 2021 (pośrednio także w latach późniejszych), a tym sanym podstawowy wpływ na rozwój przedsiębiorstwa Spółki dominującej i Grupy Kapitałowej w perspektywie biežącego roku obrotowego 2021 - w tym, m.in. w kontekście obniżenia wartości przychodów Spółki i Grupy Kapitalowej Rainbow Tours w roku obrotowym 2020 i spodziewanego w roku obrotowym 2021 - będą miały skala i czasokres występowania skutków rozprzestrzeniania się pandemii koronawirusa SARS-CoV-2 oraz zachorowań na COVID-19, a także tempo "odmrażania" działalności organizatorów turystyki oraz przedsiębiorstw działających w branży i powiązanych z branżą turystyczną oraz tempo "powrotu do normalności" (wygaszanie lub wprowadzanie rozwiązań korygujących etapowo odejście od wcześniejszych obostrzeń). Skala tego wpływu będzie uzależniona od wysłąpienia różnych scenariuszy rozwoju i czasokresu trwania przedmiotowej sytuacji kryzysowej na rynkach turystycznych na świecie.26

Odnosząc się do danych finansowych Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours stricte za rok 2020, Rada Nadzorcza bierze pod uwage specyficzną i wyjątkową sytuację związaną z prowadzeniem działalności na szeroko rozumianym rynku usług turystycznych w warunkach stosowanych ograniczeń. W tym kontekście w ocenie Rady Nadzorczej zrozumiałe jest zanotowanie przez Spółkę jednostkowej straty netto na poziomie 29.898 tys. zł oraz skonsolidowanej straty netto na poziomie 42.208 tys. zł. Z uwagi na negatywny wpływ pandemii koronawirusa SARS-CoV-2 na prowadzoną działalność i związane z pandemią ograniczenia, które miały miejsce w 2020 roku, łączne jednostkowe przychody Spółki ze sprzedaży za rok 2020 wyniosły 431.183 tys. zł i stanowily około 24,8% wartości przychodów wypracowanych w okresie roku 2019 (1.736.232 tys. zł). Kwota przychodów ze sprzedaży imprez turystycznych w okresie 2020 roku wyniosła łącznie 403.900 tys. zł i stanowiła około 25,1% wartości przychodów ze sprzedaży imprez turystycznych za rok obrotowy 2019 (1.612,171 tys. zł). Mimo, iż Spółka prowadziła w okresach wcześniejszych konsekwentną politykę zwiększania własnego kanału dystrybucji (z perspektywy wyników Spółki koszty funkcjonowania biur własnych są niższe, niż prowizja płacona sieci agencyjnej), to w 2020 roku z uwagi na sytuację związaną z pandemią koronawirusa SARS-CoV-2 Spólka zmuszona była do przeprowadzenia procesów zamkniecia kilku, najmniej rentownych salonów (podjęto i zrealizowano zamknięcie 15 salonów firmowych z lącznej ich pierwotnej liczby 109, głównie w odniesieniu do salonów firmowych złokalizowanych poza centrami handlowymi, tj. tzw. "salonów miejskich").

Przy zastrzeżeniu szczególnej sytuacji Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours i działania w specyficznych i głobalnych warunkach kryzysowych, co jest skutkiem wystąpienia pandemii spowodowanej rozprzestrzenianiem się koronawirusa SARS-CoV-2, a Rada Nadzorcza pozytywnie ocenia aktualną na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania (30 kwietnia 2021 roku) sytuację finansową i perspektywy dotyczące działalności prowadzonej w specyficznych warunkach kryzysowych przez Spólke i Grupę Kapitalową Rainbow Tours, przy zastrzeżeniu, że jednocześnie aktualnie trudno jest przewidzieć krótko- i średnioterminowy wplyw obecnej sytuacji kryzysowej na warunki makroekonomiczne, rynki finansowe, czasokres trwania zmiany zwyczajów konsumentów w obszarze korzystania z usług turystycznych oraz ich silę nabywczą, a w konsekwencji także i na działalność Spółki.

Rada Nadzorcza pozytywnie ocenia realizację przez Grupę Kapitałową podjętej w 2015 roku i kontynuowanej w 2020 roku polityki rozwoju segmentu prowadzonej działalności w zakresie usług turystycznych w hotelach stanowiących własność spółek z Grupy Kapitałowej Rainbow Tours lub wynajmowanych na zasadzie najmu długoterminowego. Dzięki realizacji tej polityki Spółka zamierza kontrolować obsługę klientów od fazy organizacyjnej (przygotowanie produktu), przez moment zakupu imprezy (własna sieć sprzedaży, call center i strona www), aż po zakwaterowanie klienta w destynacjach turystycznych. Zgodnie z informacjami od Zarządu Spółki, inwestowanie w rozwój sieci własnych hoteli White Olive jest elementem strategii Grupy Kapitałowej Rainbow Tours na kolejne lata. Posiadanie własnej bazy hotelowej nie tylko stwarza szersze możliwości kreowania i zarządzania produktem, ale pozwala również na wypracowanie większego i stabilnego wyniku finansowego. Rozwój własnej sieci hotelowej pozwoli na wygenerowanie wyższej marży na sprzedaży.

Aktualnie do sieci hoteli własnych pod marką White Olive, w tym na zasadzie najmu długoterminowego, należy pięć hoteli, w tym: trzy hotele polożone na greckiej wyspie Zakynthos (dwa hotele w standardzie czterech gwiazdek oraz jeden w standardzie pięciu gwiazdkowy hotel polożony w miejscowości Sfakaki na wyspie Kreta oraz czterogwiazdkowy hotel zlokalizowany w miejscowości Pefkos na greckiej wyspie Rodos.

Grupa Kapitałowa Rainbow Tours dysponuje stosunkowo wysokimi środkami finansowymi (w tym uzyskanym w 2018 roku kredytem z Banku Gospodarstwa Krajowego w wysokości 15,5 mln euro), co umożliwia zakup i budowę hoteli w Grecji, także we wspólpracy z pasywnym partnerem zewnętrznym (pozyskanie przez Grupę Kapitałową w lutym 2019 roku pasywnego inwestora dla realizacji inwestycji związanych z rozwojem działalności w hotelach własnych lub zarządzanych na zasadzie wynajmu dlugoterminowego, tj. Fundusz Ekspansji Zagranicznej Fundusz Inwestycyjny Zamkniąty Aktywów Niepublicznych, zarządzany przez PFR TFI będącego częścią Grupy Polskiego Funduszu Rozwojań Środki przez spółkę White Olive A.E. w ramach podwyższenia kapitalu zakładowego w finalizowanym w marcu 2021 roku procesie inwestycyjnym zosłaną wykorzystane na sfinansowanie zakupu oraz generalną modernizację aktualnie dzierżawionego i zarządzanego przez spółkę White Olive A.E. na zasadzie najmu długoterminowego hotelu działającego pod nazwą "White Olive Elite Rethymno" polożonego w miejscowości Sfakaki na wyspie Kreta, w sąsiedztwie miasta Rethymno.

Zgodnie z informacjami przedstawianymi przez Zarząd, Spółka planuje nadal rozwijać działalność w Grecji, która m.in. dzięki swojemu polożeniu, klimatowi, historii i ofercie gastronomicznej jest jedną z ulubionych destynacji wakacyjnych dla turystów z całego świata. Nowe obiekty będą zlokalizowane na wyspach Morza Egejskiego tj, na Krecie, Rodos i na Kos bowiem ich wyjątkowo korzystne warunki klimatyczne pozwalają na wydłużanie sezonu operacyjnego. Z uwagi na wpływ pandemii spowodowanej rozprzestrzenianiem się koronawirusa SARS-CoV-2 na funkcjonowanie obiektów hotelowych w destynacjach turystycznych (np. w krajach basenu Morza Śródziemnego, w tym w Grecji, gdzie działają spółki zależne od Rainbow Tours S.A.) istnieje potencjalna możliwość wystąpienia ewentualnych upadłości w branży hotelarskiej i w związku z tym potencjalna możliwość uzyskania korzystnych cen nabycia obiektów hotelowych.

Zarządzanie ryzykiem, kontrola wewnętrzna, compliance

W 2020 roku w Spółce nie funkcjonowały i na dzień sporządzenia nie funkcjonują wyodrębnione jednostki organizacyjne/stanowiska dedykowane do obsługi procesów zarządzania ryzykiem, kontroli wewnętrznej oraz compliance.

W 2020 roku i na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania system kontroli wewnętrznej w Spółce opierał się i opiera na określonym podziale uprawnień, obowiedzialności poszczególnych jednostek organizacyjnych Spółki. System ten nadzorowany jest poprzez kierowników komórek organizacyjnych, dyrektorów i Zarząd Spółki w trybie bieżącym, w tym poprzez bieżące kontakty poszczególnych i adekwatnych jednostek organizacyjnych Spółki. Ponadto, kontrola wewnętrzna sprawowana jest bezpośrednio przez każdego pracownika, przez bezpośredniego zwierzchnika i osoby z nim współpracujące w zakresie jakości i poprawności wykonywanych czynności. Celem tych działań jest zapewnienie zgodności zrealizowanych czynności z obowiązującymi wymaganiami prawnymi. Za całokszłałt prowadzonej kontroli wewnętrznej, za minimalizowanie poziomu istniejącego ryzyka, a także za identyfikację nowych zagrożeń odpowiedzialny jest Zarząd Spólki. W marcu 2019 roku pilotażowo w Spółce jednoosobowe stanowisko "Kontrolera finansowego", z podleglością bezpośrednio Zarządowi Spólki, z zakresem obowiązkow obejmującym m.in. kontrolę kosztów i rentowności, kontrolę realizacji planów i budżetów oraz kontrolę i optymalizację procesów biznesowych, zarówno w Spółce jak i spółkach zależnych. W wyniku dalszych zmian, w tym w szczególności z uwagi na rozwój działalności w zakresie usług turystycznych m.in. w hotelach stanowiących własność spółek z Grupy Kapitałowej Rainbow Tours, komtrolera finansowego" ograniczono do nadzorowania i kontroli realizacji planów i budżetów oraz optymalizacji procesów biznesowych w odniesieniu do spólek zależnych prowadzących działalność hotelową (tj. White Olive A.E. oraz White Olive Premium Lindos A.E.).

W zakresie odnoszącym się do systemu compliance (zgodności działalności z prawem), w 2020 roku i na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania Spólka korzysta z adekwatnej do potrzeb i realizowanych procesów obsługi ze strony zewnętrznych podmiotów i doradców, w tym kancelarii i doradców prawnych.

W 2020 roku i na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania zarządzanie ryzykiem i zdarzeniami rodzącymi ryzyko, mogącymi mieć wpływ na działalność Spólki (ryzyko biznesowe, ryzyko operacyjne, ryzyko reputacji, ryzyko kredytowe) było dokonywane jest w Spółce na bieżąco poprzez bieżące i planowane aplikowanie i stosowanie szeregu czynności zabezpieczających o charakterze przeciw działającym ryzyko prowadzonej przez Spółkę działalności (np. w zakresie ryzyka walutowego Spółka stosowała zabezpieczenia przyszłych transakcji walutowych transakcjami typu forward, a w poprzednich okresach stosowała tzw: korytarze opcyjne). W okresach wcześniejszych Zarząd Spółki szczególowo przedstawil Radzie Nadzorczej (działającej "in gremio" jako Komitet Audytu) wpływ identyfikowanych ryzyk biznesowych na działalność Spółki (w części wplyw ten jest nieznaczny) oraz sposoby zarządzania ryzykiem biznesowym. Pozytywnie oceniając zakres i sposób zarządzania przez Spółkę ryzykiem biznesowym identyfikowanym w prowadzonej działalności (w ocenie Rady Nadzorczej Spólka skutecznie zarządza zidentyfikowanym ryzykiem; Rada Nadzorcza w szczególności pozytywnie ocenia system i sposoby zarządzania ryzykiem walutowym poprzez słosowanie zabezpieczeń przyszłych transakcjami typu forward), jednocześnie Rada Nadzorcza stoi na stanowisku wyrażonym w okresach wcześniejszych, iż Zarząd Spólki powinien rozważyć - w ślad za rozwojem prowadzonej działalności (w tym wypadku, w związku z postępującym działalności w zakresie hoteli własnych w prowadzono w 2019 roku stanowisko "Kontrolera finansowego", którego działalność dedykowana jest obecnie procesom nadzorowania i kontroli realizacji planów i budżetów oraz optymalizacji procesów biznesowych w odniesieniu do spółek zależnych prowadzących działalność hotelowa) - podjęcie ewentualnych działań mających na celu sformalizowanie procesów dotyczących zarządzania ryzykiem w Spółce (ewentualne stosownej/stosownej/stosownych komórek

organizacyjnych, wprowadzenie procedur). Rada Nadzorcza ma świadomość, iż z uwagi na mającą miejsce w 2020 roku pandemię spowodowaną rozprzestrzenianiem się koronawirusa SARS-CoV-2 oraz jej skutki m.in. w zakresie redukcji zatrudnienia, w Spólce mogą wystąpić ograniczenia w realizacji zakładanych przez Zarząd w okresach wcześniejszych zamiarów wewnętrznej organizacji jednostki organizacyjnej/ stanowiska dedykowanego do obsługi procesów zarządzania ryzykiem. W ocenie Rady Nadzorczej pożądane w tym kontekście jest rozważenie przez Zarząd Spółki ewentualnego w prowadzenia procedur dotyczących np. raportowania ponadstandardowych zdarzeń księgowych. W Spółce nie występują jakiekolwiek sformalizowane awaryjne plany działania na wypadek wystąpienia zdarzeń rodzących ryzyko mające wplyw na działalność Spółki; nie występują również sformalizowane procedury wewnętrzne w tym zakresie.

Dział Finansowy wraz z Zarządem Spólki koordynuje dostęp do krajowych i zagranicznych rynków finansowych, monitoruje i zarządza ryzykiem finansowym z działalnością. Podstawowe rodzaje ryzyka dotyczącego działności Spółki obejmują ryzyko rynkowe (w tym przede wszystkim walutowe), ryzyko kredytowe i ryzyko płynności. Spółka dąży do minimalizacji wpływu tego ryzyka na prowadzoną działalność poprzez monitorowanie bieżącej sytuacji na rynku walutowym i dokonywanie zakupu walut przy korzystnym kształtowaniu się kursów (w oparciu o stosowne analizy), analizę i monitorowanie kontrahentów (odbiorców), pozyskiwania zewnętrznego na potrzeby bieżące oraz inwestycyjne.

W zakresie prowadzenia rachunkowości oraz sporządzania sprawozdań finansowych, w Spółce funkcjonuje system kontroli wewnętrznej, którego celem jest zapewnienie zzetelnej i jasnej majątkowej i finansowej oraz plynności finansowej Spółki. Nadzór nad przedmiotowym systemem sprawuje, zgodnie ze stosownymi regulacjami prawnymi, Zarząd Spółki. Wskazany system kontroli wewnętrznej funkcjonuje w trzech płaszczyznach:

• w zakresie zasad rachunkowości funkcjonuje dokumentacja przyjętych zasad rachunkowości, która opisuje politykę rachunkowości wynikającą z ustawy z dnia 29.09.1994 r. o rachunkowości zatwierdzona przyjęte zasady rachunkowości stosuje się w sposób ciągły, zapewniając porównywalność sprawozdań finansowych,
• obieg i akceptacja dokumentów w Spółce dokonywana jest w oparciu o przyjele i ustalone w praktyce zasady, jak i poprzez kontrole dokumentów wprowadzanych do komputerowego systemu przetwarzania danych; z uwagi na fakt, iż w Spólce brak jest spisanych formalnych procedur akceptacji i obiegu dokumentów Rada Nadzorcza rekomenduje w prowadzenie przez Zarząd takich spisanych procedur dla zapewnienia skutecznej zarówno merytorycznej, jak i formalnej kontroli dokumentów
• = w zakresie komputerowego systemu przetwarzania danych, Spólka wykotzystuje systemy zapewniajace wypełnienie wymogów wynikających z powyższych punktów i stosuje odpowiednie metody zabezpieczania dostępu do danych i komputerowego systemu ich przetwarzania, w tym przechowywania oraz ochrony ksiąg rachunkowych i dokumentacji źródłowej.
• Roczne, jednostkowe sprawozdania finansowe Spółki oraz roczne, skonsolidowane sprawozdania finansowe Grupy Kapitałowej Rainbow Tours podlegają weryfikacji (badaniu) podmiotu zewnętrznego posiadającego stosowne uprawnienia w tym zakresie, zaś sprawozdania półroczne przeglądowi. Sprawozdania Spółki podlegają publikacji zgodnie z wymogami stosownych regulacji prawnych.

Przy zastrzeżeniu występowania skutków rozpoczętej w 2020 roku pandemii spowodowanej rozprzestrzenianiem się koronawirusa SARS-CoV-2, m.in. w zakresie redukcji zatrudnienia i występowania w związku z tym ograniczeń i opóźnień w realizacji zakładanych przez Zarząd w okresach wcześniejszych zamiarów wewnętrznej organizacji jednostek organizacyjnych/stanowisk dedykowanych do obslugi procesów zarządzania ryzykiem, kontroli wewnętrznej oraz compliance, w ocenie Rady Nadzorczej (przedstawianej również w latach poprzednich) Zarząd Spółki powinien rozważyć w ślad za rozwojem prowadzonej działalności i w sytuacji "wyścia" ze skutków związanych z pandemią – podjęcie działań mających na celu sformalizowanie procesów dotyczących zarządzania ryzykiem w Spółce oraz funkcjonowania w Spółce systemów kontroli wewnętrznej i compliance, a także rozwój organizacyjny w zakresie funkcji audytu wewnętrznego (np. poprzez wprowadzenie stosownych procedur wewnętrznych, organizacja funkcji/ stanowiska audytu wewnętrznego itp.).

Zgodnie z deklaracjami Zarządu Spółki, w 2021 roku w Spółce rozpoczęto prace przygotowawcze i organizacyjne mające na celu wprowadzenie do regulacji wewnętrznych w Spółce (Regulamin Rady Nadzorczej) stosownych zapisów regulujących zasady współdziałania ewentualnego audytora wewnętrznego (potencjalnie planowane wprowadzenie do struktury organizacyjnej funkcji audytu wewnętrznego / stanowiska niezależnego audytora wewnętrznego) z organami Spółki i dostępnością organów lub osób pełniących takie funkcje (o ile zostaną powolane) do przedstawicieli Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki.

OCENA SPOSOBU WYPEŁNIANIA PRZEZ SPOŁKĘ OBOWIĄZKÓW INFORMACYJNYCH DOTYCZĄCYCH STOSOWANIA ZASAD ŁADU KORPORACYJNEGO, OKRESLONYCH W REGULAMINIE GIEŁDY ORAZ PRZEPISACH DOTYCZĄCYCH INFORMACJI BIEŻĄCYCH I OKRESOWYCH PRZEKAZYWANYCH PRZEZ EMITENTÓW PAPIERÓW WARTOSCIOWYCH

Spółka jako spółka gieldowa, której a notowane na rynku równoległym na Gieldzie Papierów Wartościowych w Warszawie, przyjela do stosowania i w 2020 roku podlegala zasadom ladu korporacyjnego opublikowanym w dokumencie "Dobre Praktyki Spólek Notowanych na GPW 2016" przyjetym Uchwałą Nr 26/1413/2015 Rady Nadzorczej Gieldy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. z dnia 13 października 2015 r. w sprawie uchwalenia "Dobrych Praktyk Spółek Notowanych na GPW 2016".

Zbiór zasad ładu korporacyjnego zawarty w dokumencie "Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW 2016" obowiązuje od dnia 1 stycznia 2016 roku i począyszy od tego dnia zastąpil dotychczas obowiązujący zbiór zasad ładu korporacyjnego objęty dokumentem "Dobre Praktyki Spólek Notowanych na GPW" (dokument stanowiący załącznik do Uchway Nr 19/130/2012 Rady Gieldy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. z dnia 21 listopada 2012 roku).

Obowiązujące od dnia 1 stycznia 2016 roku zasady ładu korporacyjnego dostępne są publicznie w sieci internet, na stronie internetowej Gieldy Papierów Wartościowych w Warszawie, pod adresem: https://www.gpw.pl/dobre-praktyki

Regulacje dotyczące problematyki dobrych praktyk spółek notowanych na GPW dostępne są publicznie w sieci internet, na stronie internetowej Gieldy Papierów Warszawie, pod adresem: https://www.gpw.pl/dobre-praktykispolek-regulacje

Regulamin Gieldy (dokument w brzyjętym Uchwałą Nr 1/1110/2006 Rady Gieldy z dnia 4 stycznia 2006 r. z późn. zm.) nie nakłada na Spółkę obowiązku stosowania wskazanego zbioru zasad, a jedynie obowiązek sprawozdawania na ich temat. Zgodnie z postanowieniami § 29 ust. 2 w/ w Regulamini stosovać zasady ladu korporacynego. Zasady ładu korporacyjnego określone nie są przepisami obowiązującymi na gieldzie w rozumieniu Regulaminu Giełdy". Zgodnie z postanowieniami § 29 ust. 3 w/w Regulaminu Gieldy (w brzmieniu obowiązującym w roku 2018 i do dnia publikacji niniejszego sprawozdania) "w przypadku gdy określowa ładu korporacynego nie jest stosowana w sposób trwały lub jest naruszona incydentalnie, emitent ma obowiązek opublikowania raportu zawierającego informacje o tym, jaka zasada nie jest stosowana lub nie zostosowa, jake były okoliczności i przyczyny niezastosowania zasady oraz w jaki sposó emient zamierza usunąć ewentualne skutki nieżasady lub jakie kroki zamierza podijęć, by zmniejszyć ryzyko niezastosowania tej zasady w przyszłości. Raport powinien zostać opublikowany na oficjalnej emitenta oraz w trybie analogicznym do stosowanego do przekazywania raportów Obowiązek opublikowania raportu powinien być wykonany niezulocznie po powstaniu uzasadnionego przeświadczenia, że dana zasada nie będzie stosowana lub że nie zostanie zastosowana, w każdym zaś przypadku niezwłocznie po zaistnia stanowącego naruszenie zasady szczegółowej ładu korporacynego".

Za posrednictwem Raportu EBI z dnia 10 lutego 2017 roku Spółka opublikowała stosowną informację na temat stanu stosowania przez Spółkę rekomendacji i zasad zawartych w zbiorze "Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW 2016". Zgodnie z tym raportem, Spółka odstapiła od stosowania 2 (dwóch) rekomendacji: III.R.1. oraz odstapiła od stosowania 8 (ośmiu) zasad szczegółowych: 1.2.1.7., 1.Z.1.20., III.Z.2., III.Z.5, III.Z.5, IV.Z.2., V.Z.6., przedstawiając stosowne wyjaśnienia w tym zakresie.

Rada Nadzorcza ocenia, że informacje (oświadczenie) o słosowaniu ładu korporacyjnego, zawarte w pkt 6 sprawozdania Zarządu z działalności Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w 2020 roku, objętego dokumentem "Sprawozdanie Zarządu Rainboa Tours S.A. z dzialiności Spółk oraz Grupy Kapitatowej Rainbow m 2020" (sprawozdanie stanowiące element jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki oraz skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours), są kompletne i zostały sporządzone zgodnie z wymogami formalnymi przez art. 49 ust. 2a ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości (tj. Dz.U. z 2021 roku, poz. 217) oraz § 70 ust. 6 pkt 5) Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem (Dz.U. z 2018 roku, poz. 757), które nakazują, aby sprawozdanie z działamości zawierało, stanowiące wyodrębnioną część tego sprawozdania, oświadczenie o stosowaniu zasad ładu korporacyjnego, zawierające przynajmniej informacje wskazane w powołanych przepisach Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku.

W szczególności i m.in. w pkt 6 sprawozdania Zarządu z działalności Spólki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w 2020 roku przedstawiony został zakres, w jakim Spółka odstąpiła od stosowania postanowień obowiązującego w 2020 roku zbioru zasad ladu korporacyjnego, odnoszących się do rekomendacji i zasad objętych dokumentem "Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW 2016", przedstawiając te informacje w odniesieniu do podziału tematycznego i wewnętrznej

systematyki (rozdziałów) dokumentu "Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW". Spółka odstąpiła od stosowania 2 rekomendacji: III.R.1., VI.R.1. oraz odstąpila od stosowania 7 zasad szczególowych ładu korporacyjnego: LZ.1.7., 1.Z.1.20, III.Z.2., III.Z.3., III.Z.5, IV.Z.2., V.Z.6.

Rada Nadzorcza pozytywnie ocenia działania Spółki w zakresie rozpoczętych w 2016 roku i kontynuowanych w latach następnych prac wewnątrzkorporacyjnych związanych w szczególności z dostosowaniem treści korporacyjnej strony relacji inwestorskich oraz wewnętrznych regulacji korporacyjnych (nowy Regulamin Zarządu, nowy Regulamin Rady Nadzorczej, nowa Polityka wynagrodzeń, zmiany dostosowawcze Statutu Spółki; wprowadzenie innych regulacji wewnętrznych o charakterze ogólnoustrojowym w Grupie Kapitalowej i w Spółce: Procedura anonimowego zgłaszania nadużyć z zakresu tzw. "Whistleblowing", Procedura identyfikacji transakcji z podmiotami powiązanymi) do rekomendacji i zasad ladu korporacyjnego objętego zbiorem "Dobre Praktyki Spólek Notowanych na GPW 2016". Począwszy od roku 2016 przeprowadzono w Spółce proces weryfikacji treści znajdujących się na stronie internetowej relacji inwestorskich Spółki (pod adresem http://ir.r.pl) i dokonano stosownych uzupelnień i zmian zamieszczonych tamże treści i informacji, wypełniających w możliwie najszerszym zakresie rekomendacje i zasady ladu korporacyjnego, w szczególności wynikające z części I zbioru "Dobre Praktyki Spólek Notowanych na GPW 2016" ("Polityka informacyjna i komunikacja z inwestorami"). Dodatkowo w 2019 roku Spółka wprowadziła nową wizualizację i układ treściowy serwisów relacji i biura prasowego, co według Rady Nadzorczej również zasługuje na pozytywną ocenę.

W ocenie Rady Nadzorczej, w roku 2020 Spółka na bieżąco dokonywała stosownych uzupełnień informacji publikowanych na stronie internetowej serwisu relacji inwestorskich.

Odnosząc się do zasady ładu korporacyjnego V.Z.6. (zgodnie z którą: "Spółka określa w regulacjach wytrznych kryteria i okoliczności, w klórych może do konfliktu interesów, a także zasady postępowania w obliczu konfliku interesów lub możliwości jego zaistnienia. Regulacje wewnętrzne spółki uwzględniają innymi sposoby zapobiegania, identyfkacji i rozwiązywania konfliktów interesów, a także zasady wyłączania członka zarządu lub nady nadzorczej od udziału sprawy objętej lub zagrożonej konfliktem interesów"), należy stwierdzić za Zarządem Spółki, iż w Spółce nie funkcjonuje odrębna procedura regulująca kompleksowo kryteria i okoliczności, w których może dojść w Spółce do konfliktu interesów, a także która kompleksowo określałaby zasady postępowania w obliczu konfliktu interesów lub możliwości jego zaistnienia, w tym sposoby zapobiegania, identyfikacji i rozwiązywania konfliktów interesów. W ocenie Spółki stosowne zapisy Regulaminu Zarządu i Regulaminu Rady Nadzorczej (uchwalony przez Radę Nadzorczą nowy Regulamin Rady Nadzorczej, wymagający zatwierdzenia przez Walne Zgromadzenie Spółki), regulujące m.in. powinności i obowiązki członków Zarządu i Rady Nadzorczej z zakresu konfliktu interesów [vide odpowiednio: Regulamin Zarządu - § 12 ust. 12, § 17 ust. 1 pkt 3-5, § 18 ust. 7 oraz nowy Regulamin Rady Nadzorczej- § 3 ust. 5 pkt 12, § 7 ust. 1-4, § 21 ust. 2 pkt 5], w sposób wystarczający przyczyniają się do zapobiegania, identyfikacji i rozwiązywania konfliktów interesów w Spólce. W ocenie Rady Nadzorczej, Zarząd Spółki powinien rozważyć wprowadzenie w Spółce lub kompleksowo w Grupie Kapitałowej Rainbow Tours, stosowną politykę zapobiegania i zarządzania konfliktami interesów, określające wewnętrzne i okoliczności, w których może dojść do konfliktu interesów, a także zasady postępowania w obliczu konfliktu interesów lub możliwości jego zaistnienia lub rozważyć wprowadzenie szczególowych zapisów w tym zakresie do treści regulaminów Zarządu i/lub Rady Nadzorczej.

Odnosząc się natomiast do rekomendacji i zasad ładu korporacyjnego objętych częścią III "Systemy i funkcje wewnętrzne", jako pozytywne należy ocenić działanie Zarządu Spółki z roku 2019 roku pilotażowo wprowadzono w Spółce jednoosobowe stanowisko "Kontrolera finansowego", z podległością bezpośrednio Zarządowi Spólki, z zakresem obowiązków obejmującym m.in. kontrolę kosztów i rentowności, kontrolę realizacji planów i budżetów oraz kontrolę i optymalizację procesów biznesowych, zarówno w Spółce jak i spólkach zależnych. W wyniku dalszych zmian, w tym w szczególności z uwagi na rozwój działalności w zakresie usług turystycznych m.in. w hotelach stanowiących własność spółek z Grupy Kapitalowej Rainbow Tours, kompetencje "Kontrolera finansowego" ograniczono do nadzorowania i kontroli realizacji planów i budżetów oraz optymalizacji procesów biznesowych w odniesieniu do spółek zależnych prowadzących działaność hotelową (tj. White Olive A.E. oraz White Olive Premium Lindos A.E.). Zgodnie z deklaracjami Zarządu Spółki, w 2021 roku w Spółce rozpoczęto prace przygotowawcze i organizacyjne mające na celu wprowadzenie do regulacji wewnętrznych w Spółce (Regulamin Zarządu, Regulamin Rady Nadzorczej) stosownych zasady współdziałania ewentualnego audytora wewnętrznego (potencjalnie planowane wprowadzenie do struktury organizacyjnej funkcji audytu wewnętrznego / stanowiska niezależnego audytora wewnętrznego) z organami Spółki i dostępnością organów lub osób pelniących takie funkcje (o ile zostana powolane) do przedstawicieli Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki.

W ocenie Rady Nadzorczej, jak zostało to już zaznaczone wcześniej w treści niniejszego sprawozdania, Zarząd Spółki, przy zastrzeżeniu występowania skutków rozpoczętej w 2020 roku pandemii spowodowanej rozprzestrzenianiem się koronawirusa SARS-CoV-2, m.in. w zakresie redukcji zatrudnienia i występowania w związku z tym ograniczeń i opóźnień w realizacji zakładanych przez Zarząd w okresach wcześniejszych zamiarów wewnętrznej organizacji jednostek organizacyjnych/stanowisk dedykowanych do obsługi procesów zarządzania ryzykiem, kontroli wewnętrznej oraz

compliance, powinien rozważyć - w ślad za rozwojem prowadzonej działalności i w sytuacji "wyjścia" ze skutków związanych z pandemią - podjęcie działań mających na celu sformalizowanie procesów dotyczących zarządzania ryzykiem w Spółce oraz funkcjonowania w Spółce systemów kontroli wewnętrznej i compliance, a także rozwój organizacyjny w zakresie funkcji audytu wewnętrznego (np. poprzez wprowadzenie stosownych procedur wewnętrznych, itp.).

Ocena polityki w zakresie działalności sponsoringowej lub innej o zbliżonym charakterze

Zgodnie z rekomendacją I.R.2 zawartą w punkcie I "Polityka informacyjna z inwestorami" dokumentu "Dobre Praktyki Spólek Notowanych na GPW 2016", jeżeli Spółka prowadzi działalność sponsoringową, charytatywną lub inną o zbliżonym charakterze, zamieszcza w rocznym sprawozdaniu z działalności informacje na temat prowadzonej polityki w tym zakresie. Spółka nie posiada polityki w zakresie działalności sponsoringowej, charytatywnej lub innej o zbliżonym charakterze, jednakże począwszy od roku 2018 Spółka zintensyfikowała swoją działalność związaną ze społeczną odpowiedzialnością biznesu, a to w oparciu o przyjęty pod koniec 2017 roku pakiet regulacji z zakresu CSR, obejmujący: politykę społeczną (zaangażowania spolecznego), politykę personalną (pracowniczą), politykę środowiskową, politykę poszanowania praw człowieka, politykę przeciwdziałania korupcji, politykę różnorodności.

W 2018 roku rozpoczęła i kontynuowała w okresach późniejszych działalność ukierunkowaną na potrzeby różnych podmiotów i spoleczności. Z uwagi na skalę działalności Spółki politykę zaangażowania społecznego podzielono na trzy obszary, będące bezpośrednio odzwierciedleniem geograficznej bliskości i stopnia zaangażowania: (1) Dobre sąsiedztwo: zaangażowanie w regionie Łodzi - to tutaj Spólka ma swoją siedzibę, tu chce pomagać i zmieniać rzeczywistość; (2) Dobry pracodawca: ksztalcenie kadr branzy turystycznej - stojąc wyzwania, jakim jest pozyskanie i utzymanie wartościowych pracowników, Spólka stworzyła unikalny projekt szkoleniowo-rekrutacyjny zarządzany przez osobną spółkę Grupy Kapitałowej Rainbow Tours – Akademię Rainbow, dzięki czemu Spółka aktywnie uczestniczy również w kształceniu i edukacji kadr dla branży oraz wspiera szkolnictwo zawodowe, (3) Lepszy świat: wsparcie społeczności lokalnych - na co dzień klienci Spólki mają kontakt z setkami społeczności lokalnych na całym świecie, korzystając z zakwaterowania i atrakcji. Spółka chce zwiększać swój pozytywny w destynacjach, zarówno inicjując działania i projekty lokalne, jak też edukując klientów w zakresie świadomej i odpowiedzialnej turystyki.

Niestety z uwagi na pandemię koronawirusa SARS-CoV-2 Spółka zmuszona była, w ramach działań związanych z zapobieganiem skutkom pandemii na prowadzoną przez Grupę działalność (ograniczenie kosztów), podjąć decyzje o tymczasowym zawieszeniu w 2020 roku realizacji części aktywności związanych z działalnością niefinansową (w ramach społecznej odpowiedzialności biznesu), w tym m.in.: aktywności z zaangażowaniem spolecznym, polityką pracowniczą (zawieszenie realizacji przez Dział Spółki części szkoleń i ograniczenie ich liczby w 2020 roku), promocją zachowania i postaw odpowiedzialnego zachowania turystów (zawieszenie w 2020 i w 2021 roku realizacji programu wdrazania poradników odpowiedzialnego zachowania dla programów wycieczek objazdowych), wsparcia kształcenia kadry pracowników branży turystycznej (częściowe ograniczenie w 2020 roku realizacji wybranych aktywności i działań prowadzonych przez Akademię Rainbow; organizacja części szkoleń prowadzonych przez Akademię Rainbow realizowana w 2020 roku w formule "on-line").

Szczególowe informacje na temat działalności Spólki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w powyższym zakresie Spółka przedstawia w odrębnym "Sprawozdaniu na temat informacji niefinansowych Rainbow Tours S.A. oraz Grupy Kapitalowej Rainbow Tours za 2019 rok", sporządzonym na podstawie art. 49b ust. 1 i nast. (w odniesieniu do Rainbow Tours S.A.) oraz na podstawie art. 55 ust. 2b i nast. w zw. z art. 49b ust. 2-8 (w odniesieniu do Grupy Kapitałowej Rainbow Tours) ustawy z dnia 29.09.1994 r. o rachunkowości (tj. Dz.U. z 2021 roku, poz. 217), które w ocenie Rady Nadzorczej jest kompletne w myśl obowiązujących przepisów oraz zgodne z informacjami w zbadanym jednostkowym sprawozdaniu finansowym Rainbow Tours S.A. oraz skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitalowej Rainbow Tours.

Zgodnie z informacją zawartą w treści wskazanego sprawozdania na temat informacji niefinansowych (CSR) za 2020 rok, zaangażowanie społeczne Spółki i Grupy Kapitałowej Rainbow Tours ma na celu budowę silnej, stabilnej i pozytywnie odbieranej organizacji, chętnie wykorzystującej kreatywność i innowacyjność swoich pracowników. Świadcząc usługi turystyczne na calym świecie, Grupa chce być obecna w świadomości członków lokalnych społeczności, na których ma w pływ jej działalność. Korzystając z jej zasobów naturalnych i kapitału ludzkiego, Spółka chce robić to w sposób świadomy i odpowiedzialny. Grupa pragnie również wykorzystywać szanse, jakie daje jej obecność na niemal wszystkich kontynentach świała, aby przyczyniać się do poprawy warunków życia odwiedzanych spoleczności. Poprzez swoją działalność chce kreować pozytywne zmiany zarówno lokalnie, jak i globalnie, a prowadząc swoją działalność musi uwzględniać warunki prawne, środowiskowe, a także społeczne. Chcąc działać odpowiedzialnie, ze szczególną uwagą Spółka podchodzi do tematow zaangazowania spolecznego, upatrując w tym równik budowy spójnej i stabilnej kultury organizacyjnej.

Spółka i Grupa uznają również za istotne wpisywanie się poprzez swoje działania z zakresu zaangażowania społecznego w następujące Cele Zrównoważonego Rozwoju:

• Cel 8: Promować stabilny, zrównoważony i inkluzywny wzrost gospodarczy, pełne i produktywne zatrudnienie oraz godną pracę dla wszystkich ludzi,
• Cel 10 .: Zmniejszyć nierówności w krajach i między krajami,
• Cel 12 .: Zapewnić wzorce zrównoważonej konsumpcji i produkcji.

W ocenie Rady Nadzorczej prowadzona przez Spółkę działalność sponsoringowa i charytatywna, zintensyfikowana począwszy od 2018 roku, miała w okresach późniejszych co raz bardziej istotny charakter, a działalność Spółki w zakresie spolecznej odpowiedzialności biznesu, w tym w zakresie wspierania różnych podmiotów i spoleczności, była ukierunkowana na podejmowanie starań mających na celu dążenie do minimalizacji negatywnego wplywu na otoczenie, które znajduje się w sferze oddziaływania Spółki jako konsekwencji obecności jej klientów, a przy tym odnosiła się w działaniach m.in. do Celow Zrównoważonego Rozwoju (ang. Sustainable Development Goals - SDGs, ogłoszone w 2015 r. podczas szczytu Agendy Zrównoważonego Rozwoju 2030 Organizacji Narodów Zjednoczonych w Nowym Jorku). Podmioty, takie jak Rainbow Tours S.A., działające na niemal wszystkich kontynentach mają możliwość wyznaczania szczególowych celów z zakresu niemal wszystkich wyzwań globalnych. W okresie sprawozdawczym 2020 roku, z uwagi na pandemię koronawirusa SARS-CoV-2 Spółka zmuszona była do częściowego zawieszenia i ograniczenia swojej działalności w zakresie społecznej odpowiedzialności biznesu.

Mimo negatywnego wplywu pandemii koronawirusa SARS-CoV-2 na prowadzoną działalność w zakresie społecznej odpowiedzialności biznesu w 2020 roku (ograniczenie części aktywności) Rada Nadzorcza pozytywnie opiniuje i ocenia kierunek zmian w zakresie prowadzenia przez Spółkę polityki odnoszącej się do działalności sponsoringowej, charytatywnej lub innej o zbliżonym charakterze (m.in. w zakresie poszerzenia i kontynuowania prowadzonej działalności prospolecznej i charytatywnej).

OCENA ROCZNYCH SPRAWOZDAN FINANSOWYCH I SPRAWOZDAŃ Z DZIAŁALNOŚCI SPÓŁKI ORAZ GRUPY KAPITAŁOWEJ RAINBOW TOURS ZA ROK OBROTOWY 2020

W dniu 30 kwietnia 2021 roku Rada Nadzorcza dokonała oceny przedstawionych przez Zarząd Spółki:

• 1) jednostkowego sprawozdania finansowego Rainbow Tours Spółki Akcyjnej za rok obrotowy 2020, za okres 12 (dwunastu) miesięcy zakończony 31.12.2020 r.,
• 2) skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za rok obrotowy 2020, za okres 12 (dwunastu) miesięcy zakończony 31.12.2020 r.,
• 3) sprawozdania Zarządu Rainbow Tours Spółki Akcyjnej z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w 2020 roku, w okresie od 01.01.2020 r., do 31.12.2020 r., zawartego w dokumencie "Sprawozdanie Zarządu Rainbow Tours S.A. z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w roku obrotowym 2020",
• 4) wniosku Zarządu Spółki dotyczącego sposobu pokrycia straty netto Spółki za 2020 rok.

W wyniku przeprowadzonej oceny i po uprzednim zapoznaniu się przez Radę Nadzorczą:

• z przedstawionymi przez firmę audytorską (BDO Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k., wpisana na "Listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych" prowadzoną przez Krajową Radę Bieglych Rewidentow pod nr 3355) wynikami przeprowadzonego badania jednostkowego sprawozdania finansowego Rainbow Tours S.A. za rok obrotowy 2019, skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Routova rok obrotowy 2020, sprawozdaniami bieglego rewidenta z badania tych sprawozdań oraz sprawozdaniem dodatkowym dla Komitetu Audytu i na podstawie informacji i materialów uzyskanych od wskazanej firmy audytorskowym Spółki oraz przedstawicieli Spółki,
• ze sprawozdaniem Komitetu Audytu przygotowanym dla Rady Nadzorczej w oparciu o właściwe postanowienia Regulaminu Komitetu Audytu, z podjętych wniosków, stanowisk i rekomendacji wypracowanych w zwiążkie z wykonywaniem funkcji i zadań komitetu audytu, dotyczących sprawozdawczości finansowej, procesów rewizji finansowej, oceny systemów kontroli wewnętrznej i audytu wewnętrznego oraz systemu zarządzania ryzykiem za rok obrotowy 2020,

Rada Nadzorcza Rainbow Tours Spółki Akcyjnej sformułowała dla Walnego Zgromadzenia Spółki opinie dotyczące przedlożonych sprawozdań oraz formulowanych przez Zarząd Rainbow Tours Spółki Akcyjnej wniosków zawierające w swej treści rekomendacje dla Akcjonariuszy (dla Walnego Zgromadzenia Spółki) będące następstwem przeprowadzonej

oceny. Rekomendacje dotyczące w/w sprawozdań oraz wniosków Zarządu Spółki, Rada Nadzorcza zamieściła w treści poszczególnych opinii odnoszących się do odpowiednich, przedłożonych dokumentów i wniosków.

Szczególowa treść rekomendacji Rady Nadzorczej zawarta została w odrębnym, podlegającym prezentacji podczas obrad najbliższego Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki, "Sprawozdaniu Rady Nadzorczej dla Walnego Zgromadzenia Rainbow Tours Spółki Akcyjnej z wyników oceny: jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki za 2020 rok, skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Rainbow Tours za 2020 rok, sprawozdania Zarządu Spółki z działalności Spółki oraz Grupy Kapitałowej Rainbow Tours w 2020 roku, wniosku Zarządu Spółki dotyczącego sposobu pokrycia straty netto Spółki za 2020 rok" (załącznik do uchwały nr 6/04/2021 Rady Nadzorczej Spólki z dnia 30.04.2021 r.).

POSTANOWIENIA KOŃCOWE / SAMOOCENA PRACY RADY NADZORCZEJ

Sprawozdanie niniejsze zostało rozpatrzone i przyjęte w drodze uchwały nr 8/04/2021 na posiedzeniu Rady Nadzorczej w dniu 30 kwietnia 2021 roku, celem przedłożenia Walnemu Zgromadzeniu Rainbow Tours Spółki Akcyjnej.

Biorac pod uwage treść niniejszego sprawozdania, w ocenie Rady Nadzorczej uprawnionym jest stwierdzenie, że Rada Nadzorcza w obejmującym okres sprawozdawczy roku obrotowym 2020 wykonywała swoje obowiązki statutowe w sposób należyty i z korzyścią dla Spółki, przyczyniając się jednocześnie do wzrostu wartości Spółki oraz zwiększania zaufania ze strony Akcjonariuszy i wobec tego Rada Nadzorcza wnosi do Walnego Zgromadzenia Spółki o udzielenie wszyskim członkom Rady Nadzorczej absolutorium z wykonania obowiązków w roku obrotowym 2020. Ponadto, w świetle dokonanej oceny sprawozdań, tj. jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki za 2020 rok, skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitalowej Rainbow Tours za 2020 rok, sprawozdania Zarządu Spółki z działalności Spólki oraz Grupy Kapitalowej Rainbow Tours w 2020 roku - Rada Nadzorcza wnosi do Walnego Zgromadzenia Spółki o udzielenie wszystkim członkom Zarządu Spółki absolutorium z wykonania obowiązków w roku obrotowym 2020.

Łódź, dnia 30 kwietnia 2021 roku

Grzegorz Kubica Członek Rady Nadzorczej

Pawel Walczak Przewodniczący Rady Nadzorczej

Pawel Pietras Członek Rady Nadzorczej

and Michar

Pawel Niewiadomski Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej

Joanna Stepień-Andrzejewska Członek Rady Nadzorczej