PROSEIND SA — Board/Management Information 2020

Nov 30, 2020

ACTA DE DIPECTORIO Nº 98: FN LA GUDAD DE ROSARIO, PROVINCIA DE SANTA FE, A LOS 27 DIAS DEL MFS DE NOVIEMBRE DE 2020, SIENDO LAS 14 HORAS, EN LA SEDE JOCIAL DE PROSFIND S.A. SITA FN 26 DE ABUSTO 1049, SF REVNE FL DIRECTORIO, SENO RES FEDERICO ISFQUILLA, GABRIFLA F. SCARINGI y MAURICO J. SANCHEZ, BAJO A PRESIDENCIA DEL SENTOR FEDROICO ESFQUILLA, A FIN DE DAR TRATAMIENTO AL SIGN FINIT OF DEN DEL DIA:

123

$\begin{pmatrix} 1 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 &$

$\mathcal{L} \left( \mathcal{L} \right)$

$\frac{1}{2}$ and $\frac{1}{2}$

1- CONSIDERACIÓN DE LOS ESTADOS CONTADES Y DEMAS DOCUMENTA-GON PRESCRIPTA FN FL ARTICULO 234 INGLES 1: DE LA LEY 19550. COPPERSPONTIANTE AL EJERCICIO FINALIZATIO EL 31 DE JULIO ZOLO.

2-CONVOCATORIA A ASAMBLEA FENFRAL OFTINARIA DE ACCIONISAS I DE LA COLLEDAD.

SE PONE A CONSIDERACIÓN EL PRIMER PUNTU DEL ORDEN DEL TAA REFERITO A LA CONSIDERACIÓN DE LOS FOTADOS CONTABLES Y DEMÁS DO CUMENTACIÓN PRESCRIPTA EN EL ARTIGULO 234 INGSO 1° OF LA LEY CORRESPONDANTE AL FÓFRUCIO finALizADO FL 31 DE OVHO $1550,$ 2020: FL SENOR PRESIDENTE ANALIZA LOS ASPECTOS MÁS RELEVAN أيدمارك TA LA MEMORIA DEL BIRECTORIO INVENTARIO FSTADO DE SITUAfaminonial of fessificas of Frowadd DEL PAPRIMONIONETO FWIG DE FFEGIVO, CON 505 NOTAS y ANFXOS, CORPESPONTIANTES AL ESFRAÇO FRONOMICO Nº 21, fINALIZADO FL 31 DE DUNO DE 2020. SE RESUELVE APROBAR LA DOCUMENTACIÓN CITADA. A CONTINUACIÓN SE TRANS WHO E LA MEMORIA TAEL Difference $\mathbb{R}^2$

" PROSPIND S.A.

MEMORIA DE DIRECTORIO

CORPES fONDAPATE AL FUERCICIO FCONSMICON 21.

PNAU2400 FL 31 0F WWW 2020

SENO RES ACCIONISTAS:

DIRFORD, EN CUMPLIMIENTO DE DISPOSICIONES LEGALES Y ES-TATUTAMAS VIGENTES, SOMETE A VUESTRA CONSIDERACIÓN LA PRESENTE MEMORIA, INVENTARIO, FSTADOS DE VITUACIÓN PATRIMONIAL, DE RESULTA

DOS, DE FVOLUCION DEL PATRIMONIONETO, DE ENJO DE EFFECTIVO, ANEXOJ
NOTAS GRRESPONDIFNITS AL FORRAGO FOONOMICO Nº 21 INIGADO FL
1°DE Abosto DE 2019 y finalization of 31 DE Dulio DE 2020.
CONSIDERAGONES GENERALES
FL FOERCIGO QUE SE PRESENTA A CONSIDERACIÓN FITUVO SUTETO A MULTI-
RIES FACTORES FXTERNOS DESFAVORABLES PARA LA FCONOMIA ARBENTINAS
DEVALUACIÓN POST PRIMERA PONDA FLECTORAL, ACELERAMIENTO DE LA IN-
RAGON CAMBIO TO GO BIFRONO Y PANTAFMIA MUNTARE QUE GENERO PARALLE
ZARION MUNTRAL OF LA FCONOMIA.
DENTRO DEL MARCO DESCRIFTO, PROSFINO COMO CADA VEZ QUE SE PRE-
SENTA UNA SITUACIÓN DE INCERTIFUMBRE, APUFSTA POR SOSTENTE SU NÚ
VEL DE ACTIVIDAD E INTENTAR EXPANSIRO SU MERCADO. EN 10 QUE
RESPECTA A LA PANDEMIA, NO HEMOS PARALIZATO LA ACTIVIDAD PORO
PROVEDRO SANITARIOS CONSIDERATOS FSENGALES, RAZÓN POR LA CUAL
NO HEMOS TANIDO CANDA DE LA AGIVIDAD NI DIFICULTADES FINANCIE
RAS NI DE PAGO DE SMARIOS.
FO LO QUE PESPECTA A INFRAFSTRUCTURA SE CONTINUA LA OBRA DE LA
NUEVA HANTA FOU ALLEAR Y SE HA INICIATIO LA AMPLIACIÓN DE LA SU-
WRSAL DE NEUQUEN PARA INCORPORAR DEPENTENCIAS QUE NOS REMIE
TAN DESARROLIAR UNA NUEVA ARFA DE SERVICIOS ORIENTADOS A LA
INOUSTRIA PETROLERA.
Les 08 je tivos PARA EL PRÓXIMO FJERCIGO SON TERMINAR LA PLANTA
DE ALVEAR Y LOGEAR UN CRECIMIENTO EN P AREA DE SERVIGOS
Situación PatrimoniAL, FCONOMICA y financifra
LA SITUACIÓN PATRIMONIAL TE LA SOCIEDAD MUFSTRA UN AUMENTO DEL
RATELMONIO NETO FO TERMINOS REALES DE 26, 55% YA QUE AL CIERRE
DEL Ejepcicio Augure El Paprimonio NETO ES DE \$98.228.389, 13 y a
GERRE OF FJERCI dio ANTERIOR ASSERVEIA A + 77, 620.532, 83 - LAT
LACIACION SF DEBE A LOS DIVIDENDOS DISTRIBUIDOS Y A LA GAMANICA DEL FIERULO ACTUAL.
HOR LO FRPUFSTO, AL 31 DF JULIO DF 2020 SF OBSFRVA UNA LFVF DIS

MINUCION FN LOS ACTIVOS DE LA SOCIEDAD DEL 0,33% PASANTO DE UN AC tivo TOTAL POR + 234.458.700, 60 AL 31 DE JUNO DE 2019 A UN TOTAL PUF \$ 233.673.386, 89 AL GERRE DEL FOFREIGO ADJUAL: DICHA BAJA SE DEBE PRINCIPALMENTE A LA COMPENSACIÓN FOUTE LOS MENORES SALADOS FN OTROS CREDITOS Y BIFNES DE CAMBIO CON MAYORES SALDOS EN CATA Y BANCOS Y FN BIFNES DE USO.

FESPECTO A LOS PASIVOS, SE OBSTRUA UNA TOISMINUCIÓN MAYOR ALATE Los Argivas 13, CH / DADO QUE AL 31 DE DU20 DE 2020 LOS MISMOSTO TANZAN & 135. HHT. 097, 76 MIFNTRAS QUE AL 31 DE 2010 DE 2019 SV MABAN \$156.838.167,83. FOTA BAJA OBFTFOF PRINCIPALMENTE A LA COM PENSAGÓN ENTRE LA REDUCCIÓN EN LAS CARGAS ESCALES Y CUENTAS POR PAGAR Y FL INCREMENTO FN LOS SALTOS TE LOS PRÉSTAMOS

CONSECUENTEMENTE SE OBSERVAN IMPORTANTES MEDORAS EN LOS funcilares instices of LA JOG DAD AL 31 DE SULLO DE 2020. FL IN DICE OF LIQUIDEZ OURRIFINTE AUMENTA, PASANTIO DE 1, 13 AL 31 DE DU Lio DE 2019 A 1, 30 AL CIFREE OF FOERE CO BAJO ANALISIS Y FL INTICE TO FNITTUDAMIENTO BAJA, PASANDO DE 202,06% AL CIFREE CGO ANTERIOR A 437, 89% AL 31 DE JUIN DE 2020. TAMBIEN SE GISTRA VNA INFORTANTE MERORA EN FL INTICE DE JOLUENCIA PASANDO OF H9 49 % AL GERRE TIEL FOGREIGO ANTERIOR A 72,52 % AL GERRE DEL FOERGGO ACTUAL

FI LO QUE FESPECTA À LA JEPUAGON FLONOMICA DE LA JOCIPDAD, FL FSTADO DE AFSULTADOS CORPESPONDADUTE AL FORRECIÓN FINALIZADO AL 31 DE JULIO DE 2020 FXPORTE UNA GANAMER AJUSTADA POR INFLACIÓN ANTES OF IMPUESTOS DE \$39.303.770, I

SORE EL RARTICULAR TOLHO FSTADO DE RESULTADOS ANESTRA UNA LE UF DISMINUCION FOU LAS VENTAU NETAS DE SERVICIOS FUTERMINOS REA 43 772 12, 32 % PASANDO DE \$570.727.031, 13 AV E ESPECICIO AN TERIOR A \$500.429.921,91 PU FL FOFFERO ACTUAL

POP-SU PARTE, EL COSTO DE VENTAS DEL FUERCICIO FS DE \$35H.830. 333, 22 REPRESENTANDO UNA BAJA DE 15/ PESECTO DE HAZH66.959,11

DEL EJERCICIO ANTERIOR, DEBIDO PRIMERIA MENORES COMPRAS
Y GASTUS TO PROTUCCIÓN FRECTUADOS TURANTE EL PRESENTE FOFICICIO.
FN GUANTO A LOS GASTOS DE ADMINISTRAGEN Y COMPROIAU ZACIÓN DEL
FIFRC.CO, QUE TOTALIZAN & 102.594.584, 8 = REGISTRA UNA DISMINUCIÓN
DEL 5.19%. RESPECTO DE \$108.207.372, 13 DEL FERGGO ANTERIOR. ANY
WIANDO COMPARATIVAMENTE LAS PRINCIPALES VARIACIONES DE DOS GAS
TOS DE PRODUCCIÓN Y DE LOS GITADOS GASTOS DE ADMINISTRACIÓN Y COMER
CIALIZACIÓN SE DESTACAN LAS TÁSMINICIONES FO HONORARIOS Y PETRIBU
GONES POR SERVIGOS, IMPUESTOS, TASAS Y SERVIGOS, TRASLADOS VIATES
4 MOVILIDAD, SERVIGOS DE TERCEROS Y FIETES, ACARREOS Y GASTOS DE
EMBALAJES; Y LOS INGREMENTOS DE LOS SUELDOS Y CARGAS JOCIALES,
BE MANTENINIENTO Y REPARACIONES Y TE ALQUILERES.
LOS A ESULTADOS finANCIAROS Y POR LA TENFUGA (NOWYFNDO FL RÉ-
SULTADO POR FXPOSICIÓN A LOS CAMBIOS FN PL PODER ADQUISITIVO DE
LA MONEDA) GENERARON UNA PERDIDA DE 43.950.515, 50 INFERIORES
A LA GANANCIA DE \$ 2.101.637, PE CIFRAE ANTERIOR.
FLIMPLESTO A LAS GANANGAS DEL FSERGICIO FUE DE \$ 11.748.485,00
MIFOLTRAS QUE EL DEL EDERCIO ANTERIOR FUE DE FAZIOCA, 814, 13
EN CONSECUENCIA, EL RESULTADO DEL PRESENTE EXERCICO FUE UNA
GANINGA FO TERMINOS FEATES DE \$27.555.285, 11 MENOR A LA GA
NANGA OBTENIDA FN FL FOFREGO ANTEROR POR LA LEVE DISMINU
CIÓN EN LAS OPERACIONES DE LA SOCIEDAD DEBIDO A LA PANDEMIA DEL
Cario 19
FULLO QUE RESPECTA A LA SITUAGIÓN FINANCIERA, EL FISTADO DE FUL
TO DE FEE CTIVO MUESTRA UN AUMENTO NETO DE EFECTIVO POR \$25.842.
423,05 PARA FL FJFRCGO ACTUAL Y DE \$ 12.944.373, 15 PARA FL FJFRCI-
GO ANTERNORY.
FO IMPORTANTE RESALTAR QUE LAS ACTIVIDADES OPERATIVAS DEL PRE-
SENTE FOFRACIO GENERARON UN furjo NETO DE EFFETIVO POSITIVO DE
413.119.731,40 MENTRAS QUE EL fujo DEL EJERCIGO ANTERIOR fUE DE

$\frac{1}{2}$

Valla R

We

4 HH. 895, 064,09

126

1. TAMBIEN = OBSPRUA, PARA EL PRESENTE FOFFCICIO, QUE EL FUJO NETO TE FEFOTIVO CFNFRADO POR LAS ACTIVIDADES OFFRATIVAS SF APLICÓA PAGAR compras De BifNES DE USO POR 48.399.854,03 y que LA SociEDAD ACCE ois a prespanse POR \$27.210.245, 99 PARA LA CANCELACIÓN DE DEVOAS for CAPITAL TO TRABAJO. DESTINO DEL RESULTADO DEL EDERCICIO CONFORME SE INDICA PRESERVATIONATE, EL ESTADO DE RESULTADOS EX-PONE UNA CANANIGA AL 31 DE DUNO DE 2020 DE = 27,555.285, 11 QUE EL Differences PROPONE MANTENER DENTRO DE LOS RESULTADOS NO ASIG NADOS. PERSPECTIVAS 1 LAS REPOSPECTIVAS SON ALTATADORAS, BASANDONOS EN LA PEACTIVACIÓN DE LA INTOUSTRIA PETROLERA COMO TAMBIEN POR UN PERUNTE EN LA ACTI-VIDAD INDUSTRIAL GENERAL. PROSFIND S.A. TRABAJA PARMANFNITEMEN TE PARA MEDO PAR SU PARTICIPAGIÓN EN EL MERCADO NACIONAL DE LA SEEU PROBAD INDUSTRIAL CON PRODUCTOS INNOVADORES Y UN SERVICIO DE FFICIENCIA, QUE PER MITAN FIDEVIZAR CHIEN TES DE PRIMERA LINFA PosArio, 27 DE NOVIEMBRE DE 2020. E Differorio" SE PONE A CONSIDERACIÓN EL SEGUNDO Y ULEMO PUNTO DEL ORDEN PE DIA, QUE SE PEFIFRE A LA CONVOCATORIA A ASAMBLEA GENFRAL ORO. NARLA DE ACCIONISTAS DE LA SOCIEDAD, SE RESUFLUE CONVOCAR A LA Asambles GENERAL OF AccionisTAS PARA PL DIA M DE DICIEMBRE DE 15:30 frogas FN LA SFDF SOCIAL DE 26 DE AGOSTO 1049 DE LA CIVOAD DE ROSARIO, A FFFETOS DE CONSIDERAR FL SIGUIFNIE OPDEN OFL DIA: 1- DESIGNACION OF DOS ACCIONISTAS PARA FIRMAR FL AGTATE ASAMBLES ONJUNTAMENTE CON EL PRESIDENTE DE DIREC TORIO

2 - CONSIDERACIÓN DE LOS ESTADOS CONTABLES Y DEMÁS DO

128 CUMPNTAGON PRESCRIPTA FOR FLARTICULO 234 INGSO 1 DE LA LEY 19550, CORRESPONDIENTE AL FÓFRGIGO FINALI 2400 FL 31 OF DUNO DF 2020. 3- CONSIDERACIÓN DE LA GESTION DE DIRECTORIO DURANTE Et firecicio finarizão EL 31 DE Julio DE 2020. 4- CONSIDERACIÓN DE LOS frontarios DE DIRECTORIO CO REESPONDIENTES AL EXERCICIO FLONDANICO FINALIZATIO FL 31 OF DUNO OF 2020 FN FOGESO A LO DISPUFITO FN FL ARTIQUO 261 DE LA LEY GENFRAL DE JOGEDADES N° 19550. 5- DESTINO DEL RESULTADO DEL ESFREIGO FINALIZATO FL 31 DE JULIO DE 2020. Asimismo, SE RESULTY OMITIC LA RUBLICACIÓN DE AVISOS PARA LA ASAMBLEA POR CUANTO LA TOTALIDAD DE LOS ACCIONISTAS HAN COM-PROMETTO SU ASISTENCIA A LA MISMA Y HAN MANIFESTADO SU V-NANIME PARECER RESPECTO DE LAS CUESTIONES A RESOLUER. SIN MASTEMAS for TRATAR, SE DA POR FINALIZADA LA SECIÓN, SIFO DO LAS 15 HORAS, FN FL WGAR Y FEGHAS SFRALADOS FN FL FNCA-BEZAMIENTO. STER KING STATES STATES TO BE STATES